财经首页 | 新浪首页 | 新浪导航
上证指数 ----.--- --.---% 深证成指 -----.--- --.---% 上证基金 ----.--- -.---% 深证基金 ----.--- -.---%
最近访问基金

读取中...

-.----

-.---- (-.----%)
--/--/-- --:--:--
最新净值: -.----昨日净值: -.----累计净值: -.----
涨跌幅: -.----涨跌额: -.----五分钟涨速: -.----
信诚四国配置(QDII-FOF-LOF)(165510)  基金公开信息
流水号 196034
基金代码 165510
公告日期 2013-01-22
编号 1
标题 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2012年第四季度报告
信息全文 基金管理人：信诚基金管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

报告送出日期：2013年1月22日




§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年1月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2012年10月1日起至12月31日止。

§2 基金产品概况
基金简称 信诚四国配置(QDII-FOF-LOF) (场内简称:信诚四国)
基金主代码 165510
基金运作方式 上市型开放式
基金合同生效日 2010年12月17日
报告期末基金份额总额 71,776,829.04份
投资目标 通过对"金砖四国"各地区间的积极配置,以及对"金砖四国"相关ETF和股票的精选,在有效分散风险的基础上,追求基金资产的长期稳定增值。
投资策略 资产配置策略包括大类资产配置和地区配置两个层面。
在大类资产配置层面,原则上,本基金将积极投资于ETF和股票等权益类资产。当权益类市场整体系统性风险突出,无法通过地区配置降低组合风险的市场情况下,本基金将降低权益类资产的配置比例,但权益类资产的比例不低于基金资产的60%。
同时,本基金将运用积极的地区配置策略,在追求超额收益的同时,分散组合风险。地区配置通过定量和定性分析相结合的方式,依据对全球和投资目标市场的经济和金融参数的分析,综合决定主要目标市场国家地区的投资吸引力和投资风险,进而决定各个国家地区市场的投资比例。
业绩比较基准 标准普尔金砖四国(含香港)市场指数(总回报)。
风险收益特征 本基金主要投资于与"金砖四国"相关的权益类资产。从所投资市场看,"金砖四国"均属于新兴市场,其投资风险往往高于成熟市场;同时,"金砖四国"经济联动性和市场相关性存在日益加大的可能性,因此本基金国家配置的集中性风险也可能较其他分散化程度较高的新兴市场投资基金更高。从投资工具看,权益类投资的风险高于固定收益类投资的风险。因此,本基金是属于高预期风险和高预期收益的证券投资基金品种,其预期风险和预期收益水平高于一般的投资于全球或成熟市场的偏股型基金。
基金管理人 信诚基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
境外投资顾问 英文名称:Eastspring Investments (Singapore) Limited
中文名称:瀚亚投资（新加坡）有限公司
境外资产托管人 英文名称:Bank of China (Hong Kong) Limited
中文名称:中国银行(香港)有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期(2012年10月1日至2012年12月31日)
1.本期已实现收益 1,427,270.80
2.本期利润 3,752,337.04
3.加权平均基金份额本期利润 0.0501
4.期末基金资产净值 61,331,394.00
5.期末基金份额净值 0.854
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④
2012年第4季度 6.48% 0.58% 5.60% 0.61% 0.88% -0.03%

3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注:本基金建仓期自2010年12月17日至2011年6月16日,建仓期结束时资产配置比例符合本基金基金合同规定。

§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
刘儒明 本基金基金经理、信诚基金管理有限公司海外投资副总监 2010年12月17日 - 18 18年证券、基金从业经验, 其中包含8年海外基金经理的专业资历。曾先后任职于永昌证券投资信托股份有限公司、富邦证券投资信托股份有限公司、金复华证券投资信托股份有限公司、台湾工银证券投资信托股份有限公司和富国基金管理有限公司境外投资部,均从事证券投资研究工作,并曾担任股票型基金和基金中的基金(FOF)的基金经理。
注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介
姓名 在境外投资顾问所任职务 证券从业年限 说明
Kelvin Blacklock 全球资产配置团队（GAA）的首席投资官 22 Kelvin Blacklock先生曾就职于施罗德投资管理公司长达11年之久。他曾在伦敦担任固定收益团队的基金经理，主要关注G10的债券市场及汇率市场；之后他分别在香港和新加坡相继负责组建施罗德亚洲的新兴市场债券团队。
Nick Ferres 全球资产配置团队投资总监 15 Nick Ferres先生曾在澳大利亚任Goldman Sachs JBWere资产管理公司的平衡型基金的策略师及组合经理，管理资产规模为12亿澳元。据晨星数据，他所管理的基金Goldman Sachs JBWere分散化成长基金五年业绩排名在前四分之一位。

4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)基金合同》、《信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)招募说明书》的约定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
4.4 公平交易专项说明
4.4.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚基金公平交易管理制度v1.2》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投资决策机会,建立公平交易的制度环境;交易环节加强交易执行的内部控制,利用恒生交易系统公平交易相关程序,及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完善和改进公平交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。当期公司整体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。
4.4.2 异常交易行为的专项说明
报告期内本基金未有参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的交易。
4.5 报告期内基金的投资策略和运作分析
2012年第四季金砖四国股票市场呈现上涨态势。在美国宣布第四波量化宽松政策(QE4)后,新兴市场股票市场因受货币放松政策激励而走势变强。美国的第四波量化宽松政策将取代即将到期的扭转操作措施, 美联储未来将于每月购入450 亿美元的长天期公债,并维持购入400亿美元房贷抵押证券计划,也就是说每月购债金额的上限高达850亿美元, 美联储同时也明确表示将以具体的通膨率目标(2.5%)及失业率目标(6.5%),来决定是否维持基准利率在极低水平。全球资金环境持续宽松,有利于推升如新兴市场股票等风险性资产。
从2012年第四季经济基本面看,美国方面,就业市场缓慢改善,美国房市的营建开工数据及房屋销售数据均逐步回温,房市回升常是经济复苏的领先指标,另一方面美国的消费者信心指数也更创下了五年新高,12月美国的制造业指数上升到50.7,重回扩张区间。欧洲方面,经济前景依旧不明朗,12月欧元区制造业指数降至46.1,低于预期,欧元区整体失业率继续上升,达11.7%的高位,没有改善迹象,虽然欧洲在金融和财政整顿方面有些进展,但欧元区面临的最大挑战是如何在进行紧缩财政的同时,实现经济增长。巴西方面,内需慢慢改善,售业及消费信心明显回暖,但制造业仍在低档起伏,原物料价格也受到中国投资减缓的影响。俄罗斯方面,内需缓慢升温,失业率稳定,俄罗斯央行对于降息比较保守谨慎,俄罗斯正在积极强化国营企业体质及效,计划提高股发放,可吸引外资。印度方面,外需较为疲弱,投资及订单都无起色,印度政府的政策主要是拉动内需。中国方面,第四季的采购经理人指数明显好转,库存去化已近底部,房地产景气恢复稳定,十八大后大家开始对新政策带动成长有所期待,预期未来经济将温和成长。目前新兴市场整体通胀较为温和,货币政策仍有放松的空间,未来随着发达国家经济增速缓慢回稳,新兴市场经济也有望随之反弹。
在第四季时,本基金的净值上涨,并领先基准,主要原因在于在第四季本基金主要持股的涨势较为领先指数,未来仍有表现空间。展望未来,全球经济目前虽走缓,但在各国的货币放松政策激励下,股票市场或许有持续上涨反弹机会,可谨慎参与,未来重点还是在选股上。在选股上,应该特别留意未来业绩不错或超过预期的个股。操作策略上以稳健均衡为主,参与行情,把握个股机会。
4.6 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末,本基金份额净值为0.854元,报告期内累计净值增长率为6.48%, 同期比较基准的累计收益率为5.6%,基金净值领先比较基准0.88%。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(人民币元) 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 9,951,464.74 15.93
其中：普通股 9,951,464.74 15.93
优先股 - -
存托凭证 - -
2 基金投资 46,590,101.46 74.57
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
其中：远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 货币市场工具 - -
7 银行存款和结算备付金合计 5,806,288.53 9.29
8 其他资产 128,986.29 0.21
9 合计 62,476,841.02 100.00

5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布
国家（地区） 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例(%)
中国香港 9,951,464.74 16.23
合计 9,951,464.74 16.23

5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例(%)
信息技术 3,716,806.66 6.06
能源 3,587,622.04 5.85
金融 1,123,838.10 1.83
非必须消费品 634,409.04 1.03
必须消费品 575,865.67 0.94
其他 312,923.23 0.51
合计 9,951,464.74 16.23
注：本基金持有的股票及存托凭证采用全球行业分类标准(GICS)进行行业分类

5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细
序号 公司名称 (英文) 公司名称(中文) 证券代码 所在证券市场 所属国家(地区) 数量（股） 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%)
1 NETDRAGON WEBSOFT 网龙网络有限公司 777 HK 香港证券交易所 中国香港 374,000 3,360,097.53 5.48
2 SPT ENERGY GROUP INC 华油能源集团有限公司 1251 HK 香港证券交易所 中国香港 578,000 1,827,818.07 2.98
3 SUNSHINE OILSANDS 阳光油砂有限公司 2012 HK 香港证券交易所 中国香港 480,000 1,202,652.72 1.96
4 SUNAC CHINA HOLDINGS 融创中国控股有限公司 1918 HK 香港证券交易所 中国香港 231,000 1,123,838.10 1.83
5 GREAT WALL MOTOR 长城汽车股份有限公司 2333 HK 香港证券交易所 中国香港 32,000 634,409.04 1.03
6 VINDA INTL HLDGS 维达国际控股有限公司 3331 HK 香港证券交易所 中国香港 67,000 575,865.67 0.94
7 ANTON OILFIELD 安东油田服务集团 3337 HK 香港证券交易所 中国香港 168,000 557,151.25 0.91
8 FOXCONN INTL HLDGS 富士康国际控股有限公司 2038 HK 香港证券交易所 中国香港 117,000 356,709.13 0.58
9 CHINA LONGYUAN-H 龙源电力集团股份有限公司 916 HK 香港证券交易所 中国香港 72,000 312,923.23 0.51
注：1、本基金对以上证券代码采用当地市场代码。
2、本基金本报告期末仅持有上述9只股票
5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细
本基金本报告期末未持有金融衍生品。
5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
序号 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 公允价值（元） 占基金资产净值比例
1 MARKET VECTORS RUSSIA ETF ETF基金 契约型开放式 VAN ECK ASSOCIATES CORP 7,391,891.31 12.05
2 HANG SENG INVESTMENT INDEX FUNDS SERIES - H-SHARE INDEX ETF ETF基金 契约型开放式 HANG SENG INVESTMENT MANAGEMENT LTD 7,334,543.68 11.96
3 HANG SENG INVESTMENT INDEX FUNDS SERIES II-HSI ETF ETF基金 契约型开放式 HANG SENG INVESTMENT MANAGEMENT LTD 6,988,083.69 11.39
4 TRACKER FUND OF HONG KONG ETF基金 契约型开放式 STATE STREET GLOBAL ADVISORS ASIA LT 6,142,006.31 10.01
5 ISHARES MSCI BRAZIL INDEX FUND ETF基金 契约型开放式 BLACKROCK FUND ADVISORS 4,961,301.03 8.09
6 ISHARES MSCI BRAZIL ETF基金 契约型开放式 BLACKROCK ASSET MANAGEMENT IRELAND L 4,842,235.63 7.90
7 ISHARES MSCI INDIA ETF基金 契约型开放式 BLACKROCK FUND ADVISORS 4,176,356.48 6.81
8 DB X-TRACKERS MSCI BRAZIL TRN INDEX ETF ETF基金 契约型开放式 DB PLATINUM ADVISORS 3,514,323.43 5.73
9 CHINA AMC CSI 300 INDEX ETF ETF基金 契约型开放式 CHINA ASSET MANAGEMENT 1,239,359.90 2.02
注：本基金本报告期末仅持有上述9只基金。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金本期投资的前十名证券中没有发行主体被监管部门立案调查的,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。
5.10.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额（人民币元）
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 125,119.74
4 应收利息 115.49
5 应收申购款 3,751.06
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 128,986.29

5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况.

§6 开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额 79,980,054.33
报告期期间基金总申购份额 634,407.55
减:报告期期间基金总赎回份额 8,837,632.84
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -
报告期期末基金份额总额 71,776,829.04


§7 备查文件目录
7.1 备查文件目录
1、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)相关批准文件
2、信诚基金管理公司营业执照、公司章程
3、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)基金合同
4、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)招募说明书
5、本报告期内按照规定披露的各项公告
7.2 存放地点
信诚基金管理有限公司办公地--上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层。
7.3 查阅方式
投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅，也可按工本费购买复印件。
亦可通过公司网站查阅，公司网址为www.xcfunds.com。




信诚基金管理有限公司
2013年1月22日
基金信息类型 投资组合
公告来源 上海证券报
↑返回页顶↑