财经首页 | 新浪首页 | 新浪导航
上证指数 ----.--- --.---% 深证成指 -----.--- --.---% 上证基金 ----.--- -.---% 深证基金 ----.--- -.---%
最近访问基金

读取中...

-.----

-.---- (-.----%)
--/--/-- --:--:--
最新净值: -.----昨日净值: -.----累计净值: -.----
涨跌幅: -.----涨跌额: -.----五分钟涨速: -.----
中信保诚增强收益债券(LOF)A(165509)  基金公开信息
流水号 208882
基金代码 165509
公告日期 2013-04-20
编号 1
标题 信诚增强收益债券型证券投资基金2013年第一季度报告
信息全文 基金管理人：信诚基金管理有限公司

基金托管人：中国建设银行股份有限公司

报告送出日期：2013年4月20日






§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年4月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2013年1月1日起至3月31日止。

§2 基金产品概况
基金简称 信诚增强收益债券封闭(场内简称:信诚增强)
基金主代码 165509
基金运作方式 契约型封闭式,本基金合同生效后三年内(含三年)为封闭期
基金合同生效日 2010年9月29日
报告期末基金份额总额 2,266,065,663.27份
投资目标 本基金在严格控制风险的基础上,通过主动管理,追求超越业绩比较基准的投资收益,力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资策略 本基金投资组合中债券、股票、现金各自的长期均衡比重,依照本基金的特征和风险偏好而确定。本基金定位为债券型基金,其战略性资产配置以债券为主,并不因市场的中短期变化而改变。在不同的市场条件下,本基金将综合考虑宏观环境、市场估值水平、风险水平以及市场情绪,在一定的范围内作战术性资产配置调整,以降低系统性风险对基金收益的影响。
业绩比较基准 中信标普全债指数收益率
风险收益特征 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的低风险品种,其预期风险与预期收益高于货币市场基金,低于混合型基金和股票型基金。
基金管理人 信诚基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司


§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（2013年1月1日至2013年3月31日）
1.本期已实现收益 54,551,001.40
2.本期利润 59,489,531.58
3.加权平均基金份额本期利润 0.0263
4.期末基金资产净值 2,352,104,659.28
5.期末基金份额净值 1.038
注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④
2013年第1季度 2.55% 0.08% 1.64% 0.03% 0.91% 0.05%

3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较


注: 本基金建仓期自2010年9月29日至2011年3月28日,建仓期结束时资产配置比例符合本基金基金合同规定。

§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
王旭巍 本基金基金经理、信诚添金分级债券基金基金经理,信诚基金管理有限公司固定收益总监 2010年9月29日 - 19 经济学硕士,19年金融、证券、基金行业从业经验。曾先后任职于中国(深圳)物资工贸集团有限公司大连期货部、宏达期货经纪有限公司、中信证券资产管理部和华宝兴业基金管理有限公司。2010年加盟信诚基金管理有限公司,现任公司固定收益总监。
注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚增强收益债券型证券投资基金基金合同》、《信诚增强收益债券型证券投资基金招募说明书》的约定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚基金公平交易管理制度v1.2》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投资决策机会,建立公平交易的制度环境;交易环节加强交易执行的内部控制,利用恒生交易系统公平交易相关程序,及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完善和改进公平交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。当期公司整体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内本基金未有参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的交易。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
2013年一季度债市持续了去年以来的牛市行情走势,且低评级信用债走势强于利率债及高评级信用债券。央行通过公开市场操作持续回笼资金,但外汇占款一月份增量创历史高位,基础货币增速居高不下,市场资金面总体宽松。当前经济复苏缓慢,预计央行依旧会维持中性偏宽松的货币政策。无锡尚德电力破产重组及江西超日债信用危机增加了市场对信用风险事件的担忧,受此影响债券市场出现小幅调整。但上述信用事件处理让投资者看到了国家维稳决心,特别是有地方政府背景的城投债倍受市场追捧。讫今为止信用违约事件未实质发生,但现阶段实体经济仍未彻底好转,潜在风险依仍存在,行业前景较差的民营企业仍有较大信用风险。
一季度本基金实现 2.55 %净值增长,折合年化收益率10%以上,而且实现每月分红。具体分析基金收益源于债券票息收益、组合中杆杠头寸的息差收益以及资本利得收益三部分。但一季度我们判断失误低配可转债,错失了今年一月份可转债大幅上涨的盈利机会,导致相对业绩排名靠后。总体策略上我们更追求基金净值平稳、持续、可预期地增长,减少波动和不确定性,回归债券投资本原。目前信用债的信用利差已接近历史低点,二季度及今年余下的时间里我们不奢望会有更多资本利得收益,但获取债券票息收益和息差收益依然可以期待。因此,下阶段本基金仍然保持约50%左右比例的资金杆杠,控制组合久期,严格信用评级。优先配置发达地区城投债及具有国有企业背景的产业债;在企业盈利实质性改善之前,仍维持民营企业债券低配,适度规避强周期行业如钢铁、钢贸、光伏、风电、造纸、造船等行业。二季度仍将实施分散化投资,改善组合流动性,关注可转债的交易机会,努力实现基金净值稳定增长和持续分红。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期基金份额净值增长率为2.55%,同期业绩比较基准收益率为1.64%,基金表现领先基准0.91个百分点。

§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 52,966,811.27 1.39
其中：股票 52,966,811.27 1.39
2 固定收益投资 3,457,558,641.90 90.59
其中：债券 3,457,558,641.90 90.59
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 100,000,270.00 2.62
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 82,424,510.10 2.16
6 其他资产 123,885,043.08 3.25
7 合计 3,816,835,276.35 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 16,371,360.37 0.70
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 - -
K 房地产业 35,142,950.90 1.49
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 1,452,500.00 0.06
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 52,966,811.27 2.25

5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
1 600383 金地集团 2,000,000 13,140,000.00 0.56
2 000002 万 科Ａ 1,057,900 11,383,004.00 0.48
3 600675 中华企业 1,999,990 10,619,946.90 0.45
4 601992 金隅股份 1,546,003 10,497,360.37 0.45
5 600585 海螺水泥 200,000 3,410,000.00 0.14
6 000401 冀东水泥 200,000 2,464,000.00 0.10
7 000069 华侨城Ａ 250,000 1,452,500.00 0.06
注：本基金本报告期末仅持有上述七只股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 2,383,996,896.30 101.36
5 企业短期融资券 1,048,600,000.00 44.58
6 中期票据 20,216,000.00 0.86
7 可转债 4,745,745.60 0.20
8 其他 - -
9 合计 3,457,558,641.90 147.00

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 126016 08宝钢债 1,400,000 134,624,000.00 5.72
2 126011 08石化债 1,200,000 116,832,000.00 4.97
3 122871 10镇交投 1,000,000 99,300,000.00 4.22
4 122776 11新光债 900,000 95,391,000.00 4.06
5 122770 11国网01 800,000 81,168,000.00 3.45

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.8 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.8.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码 名称 持仓量（买/卖） 合约市值 公允价值变动 风险说明
- - - - - -
公允价值变动总额合计 -
股指期货投资本期收益 -
股指期货投资本期公允价值变动 -
注：本基金本报告期内未进行股指期货投资
5.8.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资范围不包括股指期货投资。
5.9 投资组合报告附注
5.9.1 本基金本期投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.9.2 本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定备选库之外的股票。
5.9.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 224,503.71
2 应收证券清算款 44,190,297.10
3 应收股利 -
4 应收利息 79,470,242.27
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 123,885,043.08

5.9.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 110016 川投转债 4,745,745.60 0.20

5.9.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
5.9.6 因四舍五入原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额 2,266,065,663.27
报告期期间基金总申购份额 -
减:报告期期间基金总赎回份额 -
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -
报告期期末基金份额总额 2,266,065,663.27


§7 基金管理人运用固有资金投资本封闭式基金情况

本基金管理人本报告期内未运用固有资金投资本封闭式基金。


§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
1、信诚增强收益债券型证券投资基金相关批准文件
2、信诚基金管理公司营业执照、公司章程
3、信诚增强收益债券型证券投资基金基金合同
4、信诚增强收益债券型证券投资基金招募说明书
5、本报告期内按照规定披露的各项公告
8.2 存放地点
信诚基金管理有限公司办公地--上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层。
8.3 查阅方式
投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅，也可按工本费购买复印件。
亦可通过公司网站查阅，公司网址为www.xcfunds.com。


信诚基金管理有限公司
2013年4月20日
基金信息类型 投资组合
公告来源 上海证券报
↑返回页顶↑