读取中... |
---|
-.-----.---- (-.----%)--/--/-- --:--:-- | 最新净值: -.---- | 昨日净值: -.---- | 累计净值: -.---- |
---|---|---|---|
涨跌幅: -.---- | 涨跌额: -.---- | 五分钟涨速: -.---- |
大摩深证300指数增强(233010) 基金公开信息 | |||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
流水号 | 181599 | ||||||||
基金代码 | 233010 | ||||||||
公告日期 | 2012-10-26 | ||||||||
编号 | 1 | ||||||||
标题 | 摩根士丹利华鑫深证300指数增强型证券投资基金2012年第3季度报告 | ||||||||
信息全文 | 基金管理人:摩根士丹利华鑫基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期: 二〇一二年十月二十六日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2012年10月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2012年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 大摩深证300指数增强 基金主代码 233010 交易代码 233010 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011年11月15日 报告期末基金份额总额 166,385,455.02份 投资目标 本基金为股票指数增强型基金,以深证300指数作为本基金投资组合跟踪的目标指数。本基金在有效跟踪深证300指数的基础上,通过运用增强型投资策略,力争获取超越业绩比较基准的投资收益,谋求基金资产的长期增长。本基金对业绩比较基准的跟踪目标是:力求控制基金净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%,年化跟踪误差不超过7.75%。 投资策略 本基金以深证300指数为目标指数,采用指数化投资为主要投资策略,适度增强型投资策略为辅助投资策略。 1、股票投资策略 本基金股票投资策略由指数化投资策略和增强型投资策略组成。 (1)指数化投资策略 指数化投资策略是本基金主要股票投资策略,通过采用复制指数的方法,根据目标指数即深证300指数的成份股及其权重构建指数投资组合。 (2)增强型主动投资策略 增强型主动投资策略是本基金辅助股票投资策略,包括:成份股增强策略和非成份股增强策略。管理人将以对当前及未来国内外宏观经济形势的判断和经济景气周期预测作为基础,从多个方面把握不同行业的景气度变化情况和上市公司业绩增长的趋势,以"自下而上"与"自上而下"相结合的方法,重点投资价值被市场低估的指数成分股,并适度投资一些具有估值优势、持续成长能力的非成分股,对指数投资组合进行优化增强。 2、债券投资策略 本基金债券投资的目的是基金资产流动性管理,有效利用基金资产,提高基金资产的投资收益。本基金将根据国内外宏观经济形势、货币政策、债券市场供求状况以及市场利率走势等因素,合理预期债券市场利率变动趋势,制定以久期控制下的债券资产配置策略,主要投资于到期日在一年以内的政府债券、金融债等。 3、股指期货投资策略 本基金可运用股指期货,以提高投资效率,有效控制指数的跟踪误差,更好地实现投资目标。本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,本着审慎原则,适度参与股指期货投资,改善投资组合风险收益特征。另外,本基金将利用股指期货流动性好、杠杆交易的特点,进行现金管理,以应对大额申购赎回、大额现金分红等,管理流动性风险,优化投资组合对目标指数的跟踪效果,提高投资组合的运作效率等。 业绩比较基准 深证300价格指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5% 风险收益特征 本基金为股票指数型基金,其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金、混合型基金,属于证券投资基金中较高预期风险、较高预期收益的基金产品 基金管理人 摩根士丹利华鑫基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2012年7月1日-2012年9月30日) 1.本期已实现收益 -6,412,722.22 2.本期利润 -12,234,053.43 3.加权平均基金份额本期利润 -0.0727 4.期末基金资产净值 145,218,662.43 5.期末基金份额净值 0.873 注:1.以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -7.62% 1.34% -7.40% 1.35% -0.22% -0.01% 3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 摩根士丹利华鑫深证300指数增强型证券投资基金 累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2011年11月15日至2012年9月30日) 注:1.本基金基金合同于2011年11月15日正式生效,截至本报告期末未满一年。 2.按照本基金基金合同的规定,基金管理人自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合基金合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 程志田 本基金基金经理 2011-11-15 - 6 华中科技大学金融学硕士。曾任长江证券股份有限公司金融衍生产品总部研发部金融工程研究员、高级经理,国海证券有限责任公司研究所高级分析师兼金融工程负责人。2011年7月加入本公司。 赵立松 本基金基金经理 2011-11-15 - 13 加拿大约克大学经济研究硕士,美国特许金融分析师(CFA)。曾任西南证券研究员,加拿大约克大学亚洲研究中心宏观经济研究员,深圳唯尔尼投资管理公司投资经理,华安财险股份有限公司首席研究员。2009年10月加入本公司,历任研究员、研究管理部总监助理。 注:1、任职日期为基金合同生效之日; 2、基金经理任职已按规定在中国证券业协会办理完毕基金经理注册; 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内,基金管理人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同及其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在认真控制风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,完善相应制度及流程,通过流程和系统控制保证有效实现公平交易管理要求,并通过对投资交易行为的监控和分析,确保基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待。本报告期,基金管理人严格执行各项公平交易制度及流程。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内,基金管理人未发现异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内,本基金通过自建的"指数化交易模块"、"日内择时交易模型"、"跟踪误差归因分析系统"等,持续地将指数组合的跟踪误差指标控制在较好水平,并通过严格的风险管理流程,确保了指数组合的安全运作。 本基金始终坚持"自上而下"与"自下而上"相结合的选股策略进行指数增强,将选股范围聚焦到持续受益于经济转型的产业,在充分考虑估值因素的前提下加大了对成长型股票的投资,并且通过合理的仓位控制规避了市场下跌的风险。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 本报告期截至2012年9月30日,本基金份额净值为0.873元,累计份额净值为0.873元,报告期内基金份额净值增长率为-7.62%,同期业绩比较基准收益率为-7.40%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 2012年以来,欧债危机持续发酵,外部需求继续疲弱,国内房地产调控力度未见减轻,各大产业链出现收缩传递的效应,我国经济增长持续放缓。 回顾第三季度,宏观经济数据持续低于预期,工业增加值甚至跌至9以下,彻底打破了市场对经济三季度见底,四季度反弹的预期,市场持续回落,三季度深证300指数下跌7.8%。从短周期来看,目前经济仍然处于主动去库存阶段,去年紧缩货币政策的时滞效应、房地产调控等原因延长了经济的衰退时间。 去产能叠加去库存,经济短期难言见底,考虑到经济底领先于盈利底,上市公司盈利增速在年底仍难环比改善。再看流动性,在全球释放流动性的前提下,短期内有热钱流入概率加大,一定程度上缓解外汇占款流出压力,银行间流动性有望出现小幅改善,同时考虑到受制需求下滑的影响,银行为了对冲信用风险,贷款下浮比例有限,实体经济流动性大幅度改善可能性不大。 估值仍然有向下的压力,虽然全球流动性的释放有望提升投资者风险偏好,但是上市公司盈利下滑仍然压制估值的上升,同时考虑到创业板解禁,四季度指数估值仍然处于下行通道。 我们认为A股四季度不具备发动大行情的基础,市场仍将维持弱势震荡的走势,但十八大前的维稳政策仍然存在结构性的机会。 在投资管理上,我们将继续发挥行业研究和量化投资方面的团队优势,深挖个股以获取更好的指数增强业绩回报投资者。在指数增强部分,四季度我们将精选具有业绩保障的行业,以食品饮料、医疗器械及医疗服务、信息服务、计算机设备这些消费类行业及传统公用事业防御类行业为主,并适当加大对流动性敏感的周期性行业的关注。同时我们考虑到十八大政策出台对未来经济发展方向的指导,也将参与新兴产业相关行业的主题投资。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 134,606,732.53 91.02 其中:股票 134,606,732.53 91.02 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 11,154,979.13 7.54 6 其他各项资产 2,122,719.43 1.44 7 合计 147,884,431.09 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 积极投资按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采掘业 717,596.00 0.49 C 制造业 9,398,886.51 6.47 C0 食品、饮料 2,201,760.00 1.52 C1 纺织、服装、皮毛 - - C2 木材、家具 - - C3 造纸、印刷 - - C4 石油、化学、塑胶、塑料 2,523,332.16 1.74 C5 电子 612,400.00 0.42 C6 金属、非金属 - - C7 机械、设备、仪表 815,955.00 0.56 C8 医药、生物制品 3,245,439.35 2.23 C99 其他制造业 - - D 电力、煤气及水的生产和供应业 525,000.00 0.36 E 建筑业 886,200.00 0.61 F 交通运输、仓储业 - - G 信息技术业 2,822,550.00 1.94 H 批发和零售贸易 - - I 金融、保险业 3,617,715.04 2.49 J 房地产业 - - K 社会服务业 - - L 传播与文化产业 - - M 综合类 - - 合计 17,967,947.55 12.37 5.2.2 指数投资按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 2,060,971.70 1.42 B 采掘业 6,351,297.38 4.37 C 制造业 68,291,250.94 47.03 C0 食品、饮料 12,654,117.50 8.71 C1 纺织、服装、皮毛 1,032,687.38 0.71 C2 木材、家具 - - C3 造纸、印刷 512,542.86 0.35 C4 石油、化学、塑胶、塑料 7,216,942.14 4.97 C5 电子 6,737,197.64 4.64 C6 金属、非金属 11,354,753.11 7.82 C7 机械、设备、仪表 19,535,014.26 13.45 C8 医药、生物制品 8,613,216.49 5.93 C99 其他制造业 634,779.56 0.44 D 电力、煤气及水的生产和供应业 1,875,292.48 1.29 E 建筑业 1,692,563.13 1.17 F 交通运输、仓储业 1,079,967.25 0.74 G 信息技术业 4,571,798.32 3.15 H 批发和零售贸易 4,854,504.22 3.34 I 金融、保险业 8,070,429.84 5.56 J 房地产业 10,079,537.66 6.94 K 社会服务业 3,765,295.51 2.59 L 传播与文化产业 1,649,228.31 1.14 M 综合类 2,296,648.24 1.58 合计 116,638,784.98 80.32 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 000002 万 科A 579,806 4,887,764.58 3.37 2 000858 五 粮 液 120,184 4,074,237.60 2.81 3 000651 格力电器 151,778 3,245,013.64 2.23 4 000157 中联重科 275,347 2,373,491.14 1.63 5 000001 平安银行 176,112 2,312,350.56 1.59 6 002304 洋河股份 16,112 2,014,000.00 1.39 7 002024 苏宁电器 288,873 2,004,778.62 1.38 8 000568 泸州老窖 46,769 1,800,606.50 1.24 9 000776 广发证券 111,733 1,519,568.80 1.05 10 000423 东阿阿胶 36,221 1,402,477.12 0.97 5.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 000848 承德露露 132,000 2,201,760.00 1.52 2 601601 中国太保 100,000 2,023,000.00 1.39 3 002063 远光软件 108,600 1,683,300.00 1.16 4 601901 方正证券 369,147 1,594,715.04 1.10 5 600594 益佰制药 66,800 1,398,792.00 0.96 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.8 投资组合报告附注 5.8.1 本基金投资的前十名证券的发行主体未出现本报告期内被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.8.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.8.3 其他各项资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 1,823,743.48 2 应收证券清算款 278,653.03 3 应收股利 - 4 应收利息 2,097.07 5 应收申购款 18,225.85 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 2,122,719.43 5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.8.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。 5.8.5.2 期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末积极投资前五名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 本报告期期初基金份额总额 169,981,246.53 本报告期基金总申购份额 4,317,864.42 减:本报告期基金总赎回份额 7,913,655.93 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 166,385,455.02 §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、中国证监会核准本基金募集的文件; 2、本基金基金合同; 3、本基金托管协议; 4、本基金招募说明书; 5、基金管理人业务资格批件、营业执照; 6、基金托管人业务资格批件、营业执照; 7、报告期内在指定报刊上披露的各项公告。 7.2 存放地点 基金管理人、基金托管人处。 7.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件,还可以通过基金管理人网站查阅或下载。 摩根士丹利华鑫基金管理有限公司 二〇一二年十月二十六日 |
||||||||
基金信息类型 | 投资组合 | ||||||||
公告来源 | 上海证券报 | ||||||||
↑返回页顶↑ |