广州天赐高新材料股份有限公司 2015 年半年度报告全文
广州天赐高新材料股份有限公司
2015 年半年度报告
公告编号：2015-095
2015 年 08 月
广州天赐高新材料股份有限公司 2015 年半年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次半年报的董事会会议
未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名
禤达燕 董事 因公出差 顾斌
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
公司负责人徐金富、主管会计工作负责人顾斌及会计机构负责人(会计主管
人员)顾斌声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
本报告涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述，不代表公司盈利预测，
不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险
意识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。请投资者注意投资风险。
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目录
2015 半年度报告 ................................................................................................................................. 2
第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 5
第二节 公司简介 ................................................................................................................................ 7
第三节 会计数据和财务指标摘要 .................................................................................................... 9
第四节 董事会报告 .......................................................................................................................... 22
第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 40
第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 43
第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 43
第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ...................................................................................... 44
第九节 财务报告 .............................................................................................................................. 45
第十节 备查文件目录 .................................................................................................................... 139
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释义
释义项 指 释义内容
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所、交易所 指 深圳证券交易所
公司、本公司、母公司 指 广州天赐高新材料股份有限公司
九江天赐 指 九江天赐高新材料有限公司
天赐有机硅 指 广州天赐有机硅科技有限公司
遂昌天赐 指 遂昌天赐高新材料科技有限公司
天津天赐 指 天津天赐高新材料有限公司
东莞凯欣 指 东莞市凯欣电池材料有限公司
九江天祺 指 九江天祺氟硅新材料科技有限公司
宁德凯欣 指 宁德市凯欣电池材料有限公司
通联创投 指 通联创业投资股份有限公司
万向 A 一二三 指 万向 A 一二三系统有限公司
万向电动汽车 指 万向电动汽车有限公司
汉普医药 指 广州市汉普医药有限公司
康乔汉普 指 广州康乔汉普药业有限公司
九江天赐 5.26 事故 指 2015 年 5 月 26 日，九江天赐发生的电池材料车间起火事故
2013 年 11 月 6 日，九江天赐设备安装施工方广化建在厂区内的硫酸
九江天赐 11.6 事故 指
罐区施工作业时发生的安全事故
安信证券、保荐机构 指 安信证券股份有限公司
报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
元、万元 指 除另有说明外，均指人民币元、人民币万元
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第二节 公司简介
一、公司简介
股票简称 天赐材料 股票代码
变更后的股票简称（如有） 无
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 广州天赐高新材料股份有限公司
公司的中文简称（如有） 天赐材料
公司的外文名称（如有） Guangzhou Tinci Materials Technology Co.,Ltd
公司的外文名称缩写（如有）TINCI
公司的法定代表人 徐金富
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 禤达燕 卢小翠
联系地址 广州市黄埔区云埔工业区东诚片康达路 8 号 广州市黄埔区云埔工业区东诚片康达路 8 号
电话 020-66608666 020-66608666
传真 020-66608668 020-66608668
电子信箱 IR@tinci.com IR@tinci.com
三、其他情况
1、公司联系方式
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2014 年年报。
2、信息披露及备置地点
信息披露及备置地点在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具
体可参见 2014 年年报。
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3、注册变更情况
注册情况在报告期是否变更情况
□ 适用 √ 不适用
公司注册登记日期和地点、企业法人营业执照注册号、税务登记号码、组织机构代码等注册情况在报告期无变化，具体可参
见 2014 年年报。
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第三节 会计数据和财务指标摘要
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业收入（元） 368,266,117.94 315,226,430.63 16.83%
归属于上市公司股东的净利润（元） 29,325,752.04 29,389,439.33 -0.22%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
31,788,880.34 24,071,083.30 32.06%
益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元） 29,332,425.40 9,217,045.76 218.24%
基本每股收益（元/股） 0.24 0.25 -4.00%
稀释每股收益（元/股） 0.24 0.25 -4.00%
加权平均净资产收益率 3.42% 3.75% -0.33%
本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减
总资产（元） 1,299,917,896.08 1,025,967,662.74 26.70%
归属于上市公司股东的净资产（元） 861,870,570.76 846,994,402.72 1.76%
二、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
三、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 17,566.93
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计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
575,500.00
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及
369,909.69 主要为银行理财产品收益
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取
得的投资收益
主要为九江天赐 5.26 事故损失
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -3,856,476.77
预提及 11.6 事故损失确认
减：所得税影响额 -430,371.85
合计 -2,463,128.30 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第四节 董事会报告
一、概述
2015年上半年，国内经济增速放缓，公司围绕年初制定的经营计划，不断强化主营业务，加大市场拓展力度，积极整
合现有资源，提升经营效益，较好地完成了上半年的各项经营计划。报告期内，公司实现营业收入368,266,117.94元，同比
增长16.83%；实现归属于上市公司股东的净利润29,325,752.04元，同比下降0.22%。
报告期内，全球个人护理品行业保持稳定低速的增长，但是随着跨国日化材料供应商基本完成在中国市场的产能布局，
个人护理品材料行业面临更为激烈的市场竞争，公司通过实施高端定制化和通过服务换市场的策略，不断加大新产品的市场
拓展力度和推广现有产品的新应用，在激烈的市场竞争中保持了业绩的稳定。锂离子电池材料方面，得益于下游新能源和电
动汽车的快速发展，传统消费电子类产品的稳定增长以及公司产能规模效应显现，在将东莞凯欣纳入合并财务报表范围基础
上，公司锂离子电池材料营业收入同比增长75.05%。有机硅橡胶材料方面，公司继续调整和优化产品结构，实现了毛利率
的上升。
二、主营业务分析
概述
报告期内，公司实现营业收入368,266,117.94元，较去年同期上升16.83%，主要原因为公司锂离子电池材料（含东莞凯
欣，2015年5月纳入合并报表范围）销售收入同比增长75.05%；公司营业成本为256,570,706.07元，同比增加15.20%，营业成
本的增幅小于营业收入的增幅，主要原因是个人护理品材料行业上游部分原材料价格小幅下降；销售费用同比增加26.98%，
主要原因为运输费用和人工成本增加；财务费用同比增加了4,716.42%，主要原因为短期借款增加导致利息增加；研发投入
同比增加了36.60%，主要原因为公司科研人员编制及科研项目的投入增加；实现归属于上市公司股东净利润29,325,752.04
元，同比下降0.22%，主要原因为九江安全事故导致的非经常性损失增加。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
主要为锂离子电池材料销售
营业收入 368,266,117.94 315,226,430.63 16.83% 同比增加及将东莞凯欣纳入
合并财务报表范围
主要为个人护理品材料行业
营业成本 256,570,706.07 222,726,585.64 15.20% 上游部分原材料价格小幅下
降
主要为运输费用和人工成本
销售费用 25,474,472.17 20,061,890.76 26.98%
增加
管理费用 44,802,582.93 38,958,055.49 15.00%
主要为短期借款增加导致利
财务费用 1,951,333.02 40,514.16 4,716.42%
息增加
所得税费用 4,730,810.98 5,153,855.68 -8.21%
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主要原因为公司科研人员编
研发投入 18,885,967.81 13,825,904.07 36.60%
制及科研项目的投入增加
经营活动产生的现金流量净额 29,332,425.40 9,217,045.76 218.24% 主要为应收账款回收增加
主要为自筹资金支付东莞凯
投资活动产生的现金流量净额 -200,210,369.35 -99,971,989.16 100.27%
欣股权受让款
筹资活动产生的现金流量净额 93,373,410.16 185,270,201.41 -49.60% 主要原因为短期借款增加
现金及现金等价物净增加额 -76,968,958.80 94,733,717.04 -181.25%
公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动
□ 适用 √ 不适用
公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。
公司招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中披露的未来发展与规划延续至报告期内的情况
√ 适用 □ 不适用
公司一直以“创造完美品质”作为自身使命，通过不断地研发和生产安全环保、性能优良并具有国际品质的精细化工材料，
建立公司在精细化工行业的高端品牌形象，从而实现“成为精细化工行业的国际化一流企业”的公司愿景。
在产品开发计划上，公司继续立足精细化工行业，实施核心产品专业化深度发展战略。继续推进个人护理品材料新产
品的开发和产业化，加快构建锂电池电解液的核心价值链竞争优势，推进有机硅材料新品的产业化，全面提升公司在行业的
竞争优势。
在市场拓展计划上，公司持续完善客户服务系统。个人护理品材料方面进一步加大国际跨国客户新品种的拓展力度，通
过高端定制化模式，进一步巩固国内外现有市场，并加大现有产品在新领域、新市场的拓展。锂离子电池材料方面继续推进
完成客户结构的升级计划，并通过新型电解质、新型溶剂的研发，加快构建电解液的全方位价值链，提升公司电解液的行业
竞争力。
在生产供应链提升计划上，持续完成全国生产供应基地的建设，同时通过技术改造，在产能、安全、环保、自动化水平
等方面不断提升生产系统，提高生产效益。
在人力资源开发计划上，公司有计划实施管理、技术、生产人员的专业培训，并继续实施天赐培训生计划和中高层人员
的MBA培训，培养各层次专业人才。
在融资计划上，报告期内，公司持续推进2014年度非公开发行股票事项的进展。此外，公司与银行等金融机构保持了良
好的合作关系，在严格的财务风险控制制度下，公司根据生产经营需求灵活选用各类融资手段进行融资。
在收购兼并及对外扩张计划上，随着公司三大主营业务的不断成熟和运营管理经验的不断积累，公司将通过有计划的兼
并、新创和平台延伸扩展现有业务，构建价值链优势，提升行业竞争力。
在完善公司治理计划上，公司根据最新法则法规和公司实际经营的需要，制定和修订公司各项治理制度，保障公司规范
运作，并安排公司董事、监事和高级管理人员积极参与深交所、证监局和上市公司协会举办的培训交流活动，学习新制度，
增强公司规范运作的意识。
公司回顾总结前期披露的经营计划在报告期内的进展情况
2015年上半年，个人护理品材料方面，公司通过继续聚焦高端定制化和加大国际跨国公司客户的拓展力度。报告期内，
个人护理品材料实现营业收入189,746,436.06元，同比增长0.70%。锂离子电池材料方面，公司继续保持了动力电解液市场竞
争优势，并加快客户结构升级调整的进程。报告期内公司锂离子电池材料实现营业收入142,933,769.07元，同比增长75.05%。
有机硅橡胶材料实现销售收入34,639,696.18元，同比下降21.83%，毛利率同比上升6.02%。
报告期内，公司进一步优化现有资源配置，完成了遂昌天赐的清算工作，同时，东莞凯欣完成了工商变更，成为公司的
全资子公司。公司通过定期沟通会，整合协调双方资源，以便更好地发挥整体协同优势。在项目建设上，公司持续推进募投
项目1000t/a锂离子电池电解质材料项目和研发中心项目的进展，对现有个人护理品材料和锂离子电池材料生产线进行技术改
造，完成产能升级，同时追加对天津生产基地投入，加快华北供应基地的建设进度。此外，推进宁德基地的建设，进一步完
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善全国战略性地域供应布局。在人才培养上，报告期内公司成功实施“天赐班”，加大对供应链人才的培养，并开展公司中层
管理人员集训活动，全面提升员工素质和能力。在运营管理上，ERP系统逐渐运行步入正轨，公司生产、销售、后勤等效率
得到逐步提升。在产品和技术创新方面，战略性产品线模式运行良好，产品线资源得到进一步优化配置，极大地提升公司产
品和技术创新的效率。在融资上，公司持续推进2014年度非公开发行股票事项的进展，并在财务风险可控的情况积极开展与
银行的融资活动。截至报告期末，公司共申请专利96件，获得授权专利41件，其中发明专利25件，外观专利3件，实用新型
专利13件。
总体而言，2015年上半年，公司基本完成了既定的经营计划，经营业绩的变动处于合理预期范围内，符合年初的预算
目标。
三、主营业务构成情况
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同期
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 增减
分行业
精细化工行业 367,319,901.31 255,866,837.60 30.34% 16.83% 15.18% 增加 1 个百分点
分产品
个人护理品材料 189,746,436.06 133,186,439.34 29.81% 0.70% -1.31% 增加 1.43 个百分点
锂离子电池材料 142,933,769.07 100,343,951.47 29.80% 75.05% 79.37% 减少 1.69 个百分点
有机硅橡胶材料 34,639,696.18 22,336,446.79 35.52% -21.83% -28.50% 增加 6.02 个百分点
分地区
境内 306,669,496.63 212,174,606.67 30.81% 21.92% 18.55% 增加 1.97 个百分点
境外 60,650,404.68 43,692,230.93 27.96% -3.53% 1.22% 减少 3.38 个百分点
四、核心竞争力分析
公司的主营业务为精细化工材料，报告期内，公司核心竞争力没有发生重大变化，公司继续保持和不断加强自身核心竞
争力，为在激烈的市场环境中保持有利的竞争地位，提供了强有力的支撑和保障。
（一）研发和工程技术优势
研发和工程技术是精细化工企业核心竞争力的有力体现。公司进入精细化工行业接近15年，在合成技术研发和工程技术
放大方面积累了大量的经验，保障了公司从实验室创新到产业化的迅速转化能力。报告期内，公司形成全面覆盖所有战略性
产品线的高素质研发队伍，充分利用募投项目研发中心项目的实施契机，对公司合成实验室和工程技术中心进行了全面升级
和改造，初步完成了公司及子公司在研发及成果转化的合理布局及安排，为建立与市场及业务高效配合与互动的研发系统做
好了长足的准备。
（二）技术服务优势
公司的产品为精细化工材料，与客户产品配方的复配稳定性是公司产品实现市场价值的重要前提，为此，技术服务的水
平将决定了公司与客户间合作的广度和深度。经过多年发展和积累，公司在技术服务方面形成了自身的核心优势，拥有领先
的产品配方数据库、丰富的产品开发设计经验，可以充分满足下游客户定制化的产品诉求。
（三）成本优势
公司通过对生产工艺、设备、技术的不断改进、完善和创新，以提高劳动生产率并缩短生产周期，基本实现了DCS集散
控制运行模式，有效地降低了生产成本。同时，公司还通过自主研发和创新，发挥工程技术优势，实施核心产品关键原材料
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的自产，实现了产业链的向上延伸，从而掌握核心价值链优势，以获取持续的成本优势。
（四）产品质量优势
公司通过ISO9001、TS16949等先进质量管理体系的认证，并消化吸收国际先进的QAE（Quality Assurancen Evaluation，
质量保障评估体系）品质保障系统，以满足下游客户对产品质量、纯度、环保等方面的要求，有力地推动了公司业务与国际
接轨的进程。通过全面质量管理体系和活动，提高全员质量意识，利用先进的分析检测中心，对原材料、过程控制和成品进
行严格检测，确保产品出厂的质量水平。
（五）人才优势
公司管理团队大多拥有多年精细化工行业的从业经验，对精细化工行业有深刻的理解。此外，公司通过管理和技术培训
生制度，完善的行政和技术职业发展通道，以及行之有效的在职和外部培训方式，形成良好的团队梯队建设，为公司持续发
展壮大，提供高素质人力资源保障。
五、投资状况分析
1、对外股权投资情况
（1）对外投资情况
√ 适用 □ 不适用
对外投资情况
报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度
205,680,000.00 0.00 100.00%
被投资公司情况
公司名称 主要业务 上市公司占被投资公司权益比例
东莞市凯欣电池材料有限公司 锂离子电池材料 100.00%
含氟材料及相关电子化学品、有机硅系
九江天祺氟硅新材料科技有限公司 100.00%
列材料、新电池材料
（2）持有金融企业股权情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未持有金融企业股权。
（3）证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在证券投资。
（4）持有其他上市公司股权情况的说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未持有其他上市公司股权。
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2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况
（1）委托理财情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
本期实际 计提减值 报告期实
受托人 是否关联 委托理财 报酬确定
关联关系 产品类型 起始日期 终止日期 收回本金 准备金额 预计收益 际损益
名称 交易 金额 方式
金额 （如有） 金额
中国工商
中国工商 银行挂钩
银行广州 汇率法人 2014 年 2015 年
经济技术 否 人民币结 1,000 07 月 25 01 月 08 1,000 0 1.96 1.96
开发区东 构性存款 日 日
区支行 产品-7 天
滚动型
兴业银行
兴业银行 人民币理
股份有限 财计划协 2014 年 2015 年
公司广州 否 议书（\" 1,000 09 月 03 01 月 04 1,000 0 1.25 1.25
环市东路 兴业金雪 日 日
支行 球-优先 2
号\"）
上海浦东 上海浦东
发展银行 发展银行
2014 年 9999 年
股份有限 股份有限
否 600 10 月 15 12 月 30 0 0 11.32 11.32
公司广州 公司利多
日 日
轻纺城支 多现金管
行 理1号
上海浦东
上海浦东
发展股份
发展银行 2015 年 2015 年
有限公司
股份有限 否 800 02 月 09 03 月 02 800 0 1.93 1.93
利多多财
公司九江 日 日
富班车
支行
S21
中国工商
中国工商
银行保本
银行广州 2015 年 2015 年
型法人 35
经济技术 否 1,500 02 月 10 03 月 17 1,500 0 5.18 5.18
天稳利人
开发区东 日 日
民币理财
区支行
产品
中国工商 否 中国工
