山东日科化学股份有限公司
Shandong Rike Chemical Co.,LTD.
2016 年半年度报告
股票代码： 300214
股票简称： 日科化学
披露日期： 2016 年 8 月 27 日
山东日科化学股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第一节 重要提示、释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料
不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确
性、完整性承担个别及连带责任。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司负责人赵东日、主管会计工作负责人杨秀风及会计机构负责人(会计主
管人员)杨秀风声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
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目录
第一节 重要提示、释义 ............................................................................................. 2
第二节 公司基本情况简介 ......................................................................................... 5
第三节 董事会报告 ..................................................................................................... 8
第四节 重要事项 ....................................................................................................... 23
第五节 股份变动及股东情况 ................................................................................... 29
第六节 董事、监事、高级管理人员情况 ............................................................... 32
第七节 财务报告 ....................................................................................................... 34
第八节 备查文件目录 ............................................................................................. 107
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释义
释义项 指 释义内容
日科化学 指 山东日科化学股份有限公司
日科橡塑 指 本公司全资子公司，山东日科橡塑科技有限公司
日科新材料 指 本公司全资子公司，山东日科新材料有限公司
日科塑胶 指 日科新材料全资子公司，山东日科塑胶有限公司
日科贸易 指 日科新材料全资子公司，山东日科进出口贸易有限公司
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
《公司章程》 指 《山东日科化学股份有限公司章程》
PVC 指 学名为聚氯乙烯树脂，五大通用塑料之一，简称 PVC
公司主要产品之一，全称为丙烯酸酯类 PVC 抗冲加工改性剂，学名
ACR 指 为丙烯酸酯类共聚物（Acrylic Additives），简称为 ACR，主要用做硬
质 PVC 加工过程中的加工助剂和抗冲改性剂
公司主要产品之一，学名为丙烯酸丁酯-甲基丙烯酸甲酯-丁二烯共聚
AMB 指 物（Acrylic-Methyl Methacrylate-Butadiene），简称为 AMB，能大幅提
升 PVC 制品的低温抗冲性能，特别适合在透明制品中使用
公司主要产品之一，学名为氯化聚乙烯-丙烯酸烷基酯互穿网络共聚
ACM 指 物（Acrylic CPE Modifier），简称为 ACM，用作 PVC 的低温增韧剂
和抗冲改性剂，能大幅度提高 PVC 制品的低温韧性
学名为氯化聚乙烯（Chlorinated Polyvinyl Chloride），简称为 CPVC，
是聚氯乙烯（PVC）进一步氯化后的产物，是 PVC 的重要改性品种。
CPVC 指
CPVC 的用途十分广泛，几乎涉及各行各业，可应用于涂料、粘合剂、
油漆、建筑等行业
报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
元、万元 指 人民币元、万元
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第二节 公司基本情况简介
一、公司信息
股票简称 日科化学 股票代码
公司的中文名称 山东日科化学股份有限公司
公司的中文简称（如有） 日科化学
公司的外文名称（如有） Shandong Rike Chemical Co.,LTD.
公司的外文名称缩写（如有） RIKE CHEM
公司的法定代表人 赵东日
注册地址 山东省昌乐县英轩街 3999 号
注册地址的邮政编码
办公地址 山东省昌乐县英轩街 3999 号
办公地址的邮政编码
公司国际互联网网址 http://www.rikechem.com
电子信箱 rikechem@rikechem.com
二、联系人和联系方式
董事会秘书
姓名 田志龙
联系地址 山东省昌乐县英轩街 3999 号
电话 0536-6283716
传真 0536-6283716
电子信箱 tianzhilong@ rikechem.com
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸的名称 中国证券报、证券时报、上海证券报、证券日报
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn
公司半年度报告备置地点 公司董事会办公室
四、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
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本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业总收入（元） 693,874,330.55 731,382,474.84 -5.13%
归属于上市公司普通股股东的净利润（元） 44,461,723.64 49,768,416.24 -10.66%
归属于上市公司普通股股东的扣除非经常性损益后
42,951,600.78 47,773,187.35 -10.09%
的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元） -52,816,458.95 3,906,503.21 -1,452.01%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） -0.1304 0.0096 -1,458.33%
基本每股收益（元/股） 0.11 0.12 -8.33%
稀释每股收益（元/股） 0.11 0.12 -8.33%
加权平均净资产收益率 3.33% 3.97% -0.64%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率 3.22% 3.81% -0.59%
本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减
总资产（元） 1,437,778,260.34 1,551,392,244.31 -7.32%
归属于上市公司普通股股东的所有者权益（元） 1,323,394,625.12 1,319,432,901.48 0.30%
归属于上市公司普通股股东的每股净资产（元/股） 3.2676 3.2579 0.30%
五、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 金额
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 216,912.06
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定
1,280,383.10
额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 371,070.81
减：所得税影响额 358,243.11
合计 1,510,122.86
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损
益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性
损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、
列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。
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六、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
七、重大风险提示
1、原材料价格波动的风险
报告期内原材料价格出现波动，对公司净利润水平产生了一定影响。公司主要原材料为甲基丙烯酸甲
酯、苯乙烯等基础化工原料，若主要原材料价格出现持续大幅波动，不利于公司的生产预算及成本控制，
将会对毛利率以及未来盈利能力产生一定影响。
2、竞争加剧带来的产品毛利率趋降风险
本报告期产品毛利率较2015年度小幅下降，随着行业市场竞争日趋激烈，竞争者有依靠降低产品销售
价格来取得市场份额的趋势，未来如果公司在成本优化、技术创新和新产品开发方面不能保持持续领先优
势，公司将面临产品毛利率下降的风险。
3、安全生产的风险
本公司生产所用原材料属化学原料，其中部分品种属于危险化学品。危险化学品在生产、经营、储存、
运输过程中如果出现操作不当容易引起质量安全事故。因此，危险化学品原料在生产、储存、运输过程对
安全有极高要求。一旦发生安全方面的事故，公司正常的生产经营活动将受到重大不利影响。
4、非公开发行股票审批风险
经公司董事会、监事会和股东大会审议通过，公司拟非公开发行股票募集资金，本次非公开发行股票
尚需取得中国证监会的核准，能否取得有关主管部门的核准，以及最终取得批准和核准的时间均存在不确
定性。
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第三节 董事会报告
一、报告期内财务状况和经营成果
1、报告期内总体经营情况
2016年上半年，公司全体员工在董事会的领导下，积极推进公司的使命、愿景、价值观和战略，全面
落实2016年度经营计划，坚持以使客户期望为中心，加强营销和创新工作，产品销量稳步增长，市场份额
进一步扩大。
报告期内，公司实现营业收入693,874,330.55元，比上年同期下降5.13%；实现营业利润56,803,933.58
元，比上年同期下降6.04%；实现归属于上市公司股东的净利润44,461,723.64元，比上年同期下降10.66%。
报告期内，公司主营业务产品销量比上年同期增长12.90%，由于原材料采购成本下降导致产品销售价格低
于上年同期，营业收入同比小幅下降；由于2016年第一季度原材料价格出现波动，不利于产品毛利率的控
制，导致归属于上市公司股东的净利润比上年同期下降。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
营业收入 693,874,330.55 731,382,474.84 -5.13%
营业成本 576,224,609.53 603,986,568.28 -4.60%
销售费用 32,904,341.29 33,699,655.61 -2.36%
管理费用 26,815,692.00 30,523,328.95 -12.15%
系退还质押借款保证金所产生的利息
财务费用 -4,355,563.48 -846,494.41 -414.54% 收入增加和理财产品利息收入增加所
致
所得税费用 14,210,575.91 12,859,475.61 10.51%
研发投入 24,759,525.26 21,848,670.05 13.32%
经营活动产生的现金流量净额 -52,816,458.95 3,906,503.21 -1,452.01% 系销售产品收回的应收票据增加所致
投资活动产生的现金流量净额 -18,249,606.40 -17,543,910.03 -4.02%
筹资活动产生的现金流量净额 -36,722,861.48 -20,650,567.00 -77.83% 系收到的银行借款减少所致
系经营活动产生的现金流量净额、筹资
现金及现金等价物净增加额 -110,204,856.70 -35,375,356.46 -211.53%
活动产生的现金流量净额下降所致
系针对出口免抵税额为依据计提地方
营业税金及附加 5,398,947.62 1,443,200.38 274.10%
税金所致
资产减值损失 82,370.01 2,119,635.60 -96.11% 系较去年同期的应收款项减少和应收
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账款账龄结构优化所致
营业外收入 1,905,672.17 2,711,686.30 -29.72% 系收到的政府补贴减少所致
营业外支出 37,306.20 196,551.75 -81.02% 系处置固定资产造成的损失减少所致
报告期末 报告期初 同比增减 变动原因
系归还质押借款导致质押保证金减少
货币资金 120,356,841.77 256,901,252.59 -53.15%
所致
系收到的以银行承兑方式结算的应收
应收票据 206,112,091.84 122,825,974.29 67.81%
账款增加所致
系为防止原材料涨价而预付的原材料
预付款项 27,982,041.84 16,715,755.50 67.40%
款项增加所致
其他应收款 1,051,238.80 3,718,528.06 -71.73% 系应收出口退税款减少所致
系应收票据和应收账款的占用资金加
大导致闲置资金减少，随之银行理财金
其他流动资产 100,749,623.90 203,868,058.82 -50.58%
额减少所致
系日科橡塑子公司为提高产能而进行
在建工程 3,863,252.03 1,301,071.36 196.93%
设备改造所致
系日科橡塑子公司预付 10 万吨 ACM
其他非流动资产 16,135,393.79 10,327,142.96 56.24%
新项目的设备款所致
短期借款 118,561,598.33 -100.00% 系归还了质押借款所致
应付利息 2,361,294.64 -100.00% 系归还了质押借款所致
2、报告期内驱动业务收入变化的具体因素
报告期内，公司实现营业收入693,874,330.55元，较上年同期下降5.13%；实现主营业务收入
678,197,987.52元，较上年同期下降5.43%。其中，ACR抗冲加工改性剂销量较去年同期增长18.81% ，实现
收入340,048,064.72元，收入同比下降6.18%，占营业收入比例为49.01%；ACM低温增韧剂销量较去年同期
增长9.91%，实现收入267,474,516.12元，收入同比下降4.46%，占营业收入比例为38.55%；AMB抗冲改性
剂销量较去年同期增长3.98%，实现收入70,577,970.78元，同比下降5.17%，占营业收入比例为10.17%。报
告期内，公司不断加强营销和创新工作，各产品销量均有不同幅度的增长，由于原材料采购成本下降导致
产品销售价格低于去年同期，营业收入同比小幅下降。
公司重大的在手订单及订单执行进展情况
□ 适用 √ 不适用
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3、主营业务经营情况
（1）主营业务的范围及经营情况
公司自设立以来至报告期末，一直致力于PVC塑料改性剂产品的研发、生产和销售、服务，公司的主
营业务未发生过变更。公司生产的产品主要是ACR抗冲加工改性剂、AMB抗冲改性剂和ACM低温增韧剂，
专门用于提高PVC塑料加工时的加工性能、抗冲击强度和低温韧性等，公司的产品被广泛用于管道、建筑
材料、注塑、吹塑制品等领域。
报告期内，公司实现主营业务收入678,197,987.52元，较上年同期下降5.43%，占营业收入比例为
97.74%；主营业务成本金额为560,102,161.90元，较去年同期下降5.18%；研发投入金额为24,759,525.26元，
较去年同期增长13.32%，研发投入占营业收入比例为3.57%。
（2）主营业务构成情况
占比 10%以上的产品或服务情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分产品或服务
ACR 340,048,064.72 266,226,887.44 21.71% -6.18% -6.89% 0.60%
ACM 267,474,516.12 235,296,449.78 12.03% -4.46% -4.14% -0.29%
AMB 70,577,970.78 58,517,231.68 17.09% -5.17% -1.05% -3.44%
其他 97,435.90 61,593.00 36.79% -63.32% -62.89% -0.73%
合计 678,197,987.52 560,102,161.90 17.41% -5.43% -5.18% -0.22%
4、其他主营业务情况
利润构成或利润来源与上年度相比发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务或其结构发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务盈利能力（毛利率）与上年度相比发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
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5、公司前 5 大供应商或客户的变化情况
报告期公司前 5 大供应商的变化情况及影响
√ 适用 □ 不适用
本报告期 去年同期
序号
供应商 采购额（元） 占采购总额比例 供应商 采购额（元） 占采购总额比例
1 第一名 95,609,142.33 15.15% 第一名 66,630,454.77 9.53%
2 第二名 71,474,013.00 11.33% 第二名 62,237,553.80 8.90%
3 第三名 40,927,351.00 6.49% 第三名 54,808,180.00 7.84%
4 第四名 37,182,145.88 5.89% 第四名 44,488,575.97 6.36%
5 第五名 32,108,462.00 5.09% 第五名 42,711,176.00 6.11%
合计 -- 277,301,114.21 43.95% -- 270,875,940.54 38.74%
报告期，公司前五大供应商占采购总额的比例为43.95%，从总体上看前五大供应商性质结构无明显变
化，对未来经营不构成重大影响。
报告期公司前 5 大客户的变化情况及影响
√ 适用 □ 不适用
本报告期 去年同期
序号
客户 销售额（元） 占营业收入比例 客户 销售额（元） 占营业收入比例
1 第一名 130,065,549.02 18.74% 第一名 119,339,911.69 16.32%
2 第二名 48,647,033.06 7.01% 第二名 70,118,627.18 9.59%
3 第三名 25,974,956.46 3.74% 第三名 41,359,305.89 5.65%
4 第四名 17,843,679.92 2.57% 第四名 13,540,098.31 1.85%
5 第五名 10,415,450.64 1.50% 第五名 11,443,417.50 1.56%
合计 -- 232,946,669.10 33.56% -- 255,801,360.57 34.97%
报告期，公司前五大客户占营业收入的比例为33.56%，从总体上看前五大客户性质结构无明显变化，
对未来经营不构成重大影响。
6、主要参股公司分析
√ 适用 □ 不适用
主要参股公司情况
单位：元
公司名称 主要产品或服务 净利润
研发、生产、销售：塑料改性剂、塑料助剂、塑料添加剂；销售：塑料原料、
日科新材料 -673,151.49
国家允许的货物及技术进出口贸易。
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次氯酸钠生产、销售（有效期限以许可证为准）；ACM 生产、销售；CPE（氯
化聚乙烯）销售；销售（不储存）ACR 产品中 801 系列产品、901 系列产品、
日科橡塑 抗冲料系列产品以及 AMB 产品中的透明 AMB 产品、不透明 AMB 产品；备案 8,091,156.19
范围内的进出口业务（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营
活动）
7、重要研发项目的进展及影响
□ 适用 √ 不适用
8、核心竞争力不利变化分析
□ 适用 √ 不适用
9、公司业务相关的宏观经济层面或外部经营环境的发展现状和变化趋势及公司行业地位或区域市场地位
的变动趋势
本公司所处行业为PVC塑料改性剂行业，为化工新材料的细分行业。PVC塑料改性剂的下游行业是PVC
塑料加工行业，包括各种管材、板材、型材、发泡材料、木塑制品等生产厂家，这些PVC制品主要用作建
筑材料、包装材料和电器材料等领域。
随着我国节约资源、保护环境以及新型城镇化规划的实施，在一定程度上能够改善PVC改性剂行业国
内市场需求不足的状况，但目前行业竞争依旧激烈，行业整体效益不佳。在环保核查日趋严格、产品升级
与市场竞争加剧等多重因素驱动下，部分环保及技术更新不达标、资金实力不强的企业开始降低开工负荷，
并将逐步退出市场，行业将会进一步整合。同时，行业内依靠价格竞争的弊端日益显现，能够适用经营环
境变化、准确掌握客户需求、以客户为中心、持续为客户创造价值的企业将进一步占据行业的领先地位，
随着公司市场占有率的逐步提高，公司计划打破行业价格竞争的现状，从“卖产品”向“为客户提供问题
整体解决方案”进行转型，依靠高性价比的产品为客户创造价值，实现客户和自身的盈利目标，打造新的
盈利模式，引导下游PVC行业的整体消费理念，推进塑料改性剂行业的持续稳步健康发展。
10、公司年度经营计划在报告期内的执行情况
报告期内，公司按照发展战略，积极做好日常生产经营，年度经营计划得到有效落实。报告期内，公
司继续加强企业文化建设，完善公司的事业理论、行为准则和行为禁则，将公司使命、愿景、目标、关键
活动转化成每个事业部和管理者的使命、愿景、目标、关键活动，使所有的管理者与公司具有相同的使命
和愿景。同时，公司继续营销和创新工作，与客户建立一体化关系，洞察和定义飘忽不定的客户期望，提
供让客户满意的问题解决方案，并加强产品创新、服务创新、组织创新等工作，把市场中存在的飘忽不定
的客户期望转化为有利于企业生存和发展的各种机会。公司将继续坚持以客户期望为中心，努力满足客户
期望，实现企业与员工的商业目标，进一步提升公司实力，为全体股东带来更持久、稳定、丰厚的回报。
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11、对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的风险因素及公司采取的措施
1、原材料价格波动的风险
报告期内原材料价格出现波动，对公司净利润水平产生了一定影响。公司主要原材料为甲基丙烯酸甲
酯、苯乙烯等基础化工原料，若主要原材料价格出现持续大幅波动，不利于公司的生产预算及成本控制，
将会对毛利率以及未来盈利能力产生一定影响。
公司将及时研究国际政治、国内原料供应格局对原材料价格走势的影响，争取采购的战略主动权，充
分利用规模优势，立足于为供应商客户创造价值，制定战略采购策略。
2、宏观经济形势不确定性影响
公司所属行业系PVC塑料改性剂行业，为化工新材料的细分行业，一定程度上受国内、外经济形势和
PVC行业发展态势的影响，未来公司面临的宏观经济环境存在较大的不确定性。
公司将坚持以客户期望为中心，准确了解客户需求，根据客户需求不断提升产品性能，努力开拓市场，
持续为客户创造价值，减轻宏观经济周期性波动的影响。
3、竞争加剧带来的产品毛利率趋降风险
本报告期产品毛利率较2015年度小幅下降，随着行业市场竞争日趋激烈，竞争者有依靠降低产品销售
价格来取得市场份额的趋势，未来如果公司在成本优化、技术创新和新产品开发方面不能保持持续领先优
势，公司将面临产品毛利率下降的风险。
公司将不断坚持产品、经营模式和管理创新，加强精细化管理，实施战略采购，提高产能利用率，降
低生产成本；提高产品性价比，为客户节省成本以及提高其产品性能。
4、税收优惠政策变化的风险
公司已于2015年3月收到了由山东省科学技术厅、山东省财政厅、山东省国家税务局、山东省地方税
务局联合下发的高新技术企业证书，证书编号为GR201437000814，发证时间 2014 年 10 月 31 日，有效
期三年。根据相关规定，通过高新技术企业复审后，公司将连续三年（即2014年至2016年）适用15%的企
业所得税优惠税率。公司需要按照法定程序到主管税务机关办理税收优惠政策的有关事宜，由于办理的结
果尚有不确定性，本着谨慎的原则，公司暂不调整2014-2015年度及目前执行的企业所得税率，即企业所得
税率仍按25%执行。若公司未来税收优惠政策获得主管税务机关的审批，会在一定程度上影响公司的净利
润水平。
目前公司企业所得税税率已暂按25%执行，公司将按照法定程序到主管税务机关办理税收优惠政策的
有关事宜。
5、应收账款风险
随着公司应收账款数额的不断增加、客户结构及账龄结构的改变，如账龄较长的应收账款过大，可能
使公司资金周转速度与运营效率降低，存在流动性风险或坏账风险。
为了解决应收账款余额过高的问题，公司将立足于持续为客户创造价值，提高客户服务满意度，促进
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应收账款回收；同时，加大业务人员对应收账款催收的责任，将应收账款回收情况纳入业绩考核，与其收
入直接挂钩；另外，加强对业务单位应收帐款的风险评估，对少数近年来拖欠货款、业务量少的单位，加
大催收货款力度，也采取了适当的法律手段。
6、安全生产的风险
本公司生产所用原材料属化学原料，其中部分品种属于危险化学品。危险化学品在生产、经营、储存、
运输过程中如果出现操作不当容易引起质量安全事故。因此，危险化学品原料在生产、储存、运输过程对
安全有极高要求。一旦发生安全方面的事故，公司正常的生产经营活动将受到重大不利影响。
为了确保安全生产，公司建设了用于预防、预警、监控和消除安全风险的完备设施，并制定了极其严
密的安全管理制度和操作规程。未来将通过安全环保培训、签订安全环保责任书等措施，不断强化安全生
产管理工作。
7、非公开发行股票审批风险
经公司董事会、监事会和股东大会审议通过，公司拟非公开发行股票募集资金，本次非公开发行股票
尚需取得中国证监会的核准，能否取得有关主管部门的核准，以及最终取得批准和核准的时间均存在不确
定性。
公司正在积极推进非公开发行股票事项进展，若该事项未取得中国证监会的核准，公司将以自筹资金
投资非公开发行股票投资项目，保障公司战略的实施。
8、募集资金投资项目风险
公司首次公开发行股票及2015年度非公开发行股票募集资金投资项目均属于公司主营业务范畴，与公
司发展战略密切相关。虽然本公司对募投项目进行了充分的可行性论证，但由于在项目实施及后期生产经
营过程中可能会由于市场供求变化、产业政策调整、技术更新等因素导致项目不能按计划完成或无法达到
预期收益，因此募集资金投资项目的实施存在一定的风险。
对此，公司采取谨慎态度，对项目建设方案进行进一步的积极完善与科学控制，根据需要及时地对部
分项目建设进度进行调整，力求实现募集资金效益最大化。
二、投资状况分析
1、募集资金使用情况
√ 适用 □ 不适用
（1）募集资金总
