维尔利：2016年第一季度报告全文

江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
江苏维尔利环保科技股份有限公司
     2016 年第一季度报告
         2016 年 04 月
                                   江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                         第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资
料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准
确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人李月中、主管会计工作负责人朱敏及会计机构负责人(会计主管
人员)朱敏声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                         江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                            本报告期                  上年同期              本报告期比上年同期增减
营业总收入（元）                                164,791,888.75           140,344,558.24                       17.42%
归属于上市公司股东的净利润（元）                 20,128,055.37            12,909,864.72                       55.91%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
                                                 17,719,737.08            11,990,234.08                       47.78%
益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元）                -79,994,789.03           -64,838,374.27                       23.38%
基本每股收益（元/股）                                     0.06                       0.04                     50.00%
稀释每股收益（元/股）                                     0.06                       0.04                     50.00%
加权平均净资产收益率                                     1.26%                    0.87%                        0.39%
                                                                                            本报告期末比上年度末增
                                           本报告期末                 上年度末
                                                                                                         减
总资产（元）                                  2,799,958,076.18         2,777,565,349.54                        0.81%
归属于上市公司股东的净资产（元）              1,604,660,139.39         1,585,303,068.64                        1.22%
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                              单位：元
                         项目                              年初至报告期期末金额                   说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）                   55,004.99
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
                                                                      2,838,865.16
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                   -105,419.14
减：所得税影响额                                                        380,233.94
     少数股东权益影响额（税后）                                            -101.22
合计                                                                  2,408,318.29                  --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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二、重大风险提示
       1、市场竞争的风险
    随着政府有关环保政策的不断出台落实，环保行业受到越来越多的关注与重视，环保行
业在迎来发展契机的同时，环保行业的竞争也愈加激烈，2015年以来，跨界从事环保产业的
企业明显增多，很多大型国企借助其充足的资本优势，纷纷转行抢占环保行业市场。公司在
水处理、餐厨垃圾处理以及固废处置等领域均存在不同的竞争对手，若公司不能保持在技术
研发、工程经验、人才储备及品牌建设等方面的领先优势，将会给公司提高市场占有率和新
业务领域的拓展带来一定压力。 为此，公司将继续重视技术研发创新工作，坚持研发为生产
与发展服务，以实用技术的工程转化为技术研发的主要工作目标，不断推动公司技术服务创
新及优化，以适应市场的变化及需求。同时，公司将继续引进与培训优秀技术及管理人才，
以满足公司业务发展的需求。同时抓住环保行业发展的机遇，以市场与客户需求为导向，利
用公司现有的品牌及平台优势，积极拓展业务市场，推动公司业务转型，提升公司市场竞争
力。
    2、 应收账款余额较高的风险
    作为环保工程类公司，虽然近年来公司一直致力于向环保工程投资、运营商的转型，但
公司目前主营业务收入大部分仍来自于垃圾渗滤液处理、餐厨垃圾处理的工程建设收入，由
于公司业务规模的逐渐扩大，公司累计完工项目的增多，公司报告期末应收账款的余额规模
逐渐增长，虽然公司的客户大部分以政府或者政府下属相关的 职能部门为主，这类客户一般
具有良好的信用，同时公司目前应收账款的账龄较短，但由于公司目前应收账款余额较大，
如果未来发生无法及时收回的情况，公司将面临流动资金短缺和坏账损失的风险。为规避上
述风险，公司将加大应收账款的催收力度，制定完善的应收账款催收和管理制度，将应收账
款的回收任务纳入销售和工程实施部门的关键考核指标，并对应收账款回款工作建立一定的
奖惩机制，以实现应收账款的及时回收，避免出现坏账的损失。
       3、管理风险
    随着公司资产规模、人员规模及业务规模的快速扩展、附属子公司数量的不断增长，对
公司的治理结构、管理模式和管理人员等综合管理水平也提出了更高的要求。为了保障公司
能够健康稳步的发展，各项工作能够高效有序的展开，公司将不断创新管理机制，借鉴并推
广适合公司发展的管理经验，进一步制定完善公司内部管理的各项制度，规范和优化各项业
务流程，并在实践过程中不断完善提升，努力建立起科学有效的管理体系，提高公司的整体
                                                        江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
管理水平，提升公司的整体运作效率，从而提升公司的整体竞争能力。
     4、财务费用大幅增加的风险
     为满足公司业务拓展与经营中的资金需要，2015年度，公司筹划实施了发行公司债券，
目前，公司发行债券项目已获得相关审核部门的审核通过并取得正式批复，公司将择机启动
债券发行工作，这就意味着公司2016年财务费用将相较于2015年大幅增长。为减少财务费用
的增加对公司业绩有可能产生的影响，公司将加强对资金的管理，寻找优质项目标的，提高
资金使用效率。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表
                                                                                                           单位：股
                                                            报告期末表决权恢复的优先
报告期末普通股股东总数                             15,880
                                                            股股东总数（如有）
                                             前 10 名股东持股情况
                                                                  持有有限售条件          质押或冻结情况
   股东名称         股东性质      持股比例        持股数量
                                                                    的股份数量        股份状态        数量
常州德泽实业投
                 境内非国有法人        51.94%       180,817,920                  0 质押               64,720,000
资有限公司
蔡昌达           境内自然人             4.55%        15,822,186        12,279,966
中国民生银行股
份有限公司－华
                 其他                   1.72%         6,001,703
商领先企业混合
型证券投资基金
中国银行－嘉实
服务增值行业证 其他                     1.09%         3,783,698
券投资基金
上海浦东发展银
行股份有限公司
－工银瑞信生态 其他                     1.00%         3,473,932
环境行业股票型
证券投资基金
中国建设银行股
份有限公司－华
商健康生活灵活 其他                     0.94%         3,267,402
配置混合型证券
投资基金
                                                        江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
东北证券股份有
                  国有法人               0.85%         2,960,062
限公司
杨宝英            境内自然人             0.65%         2,273,603
蒋国良            境内自然人             0.65%         2,265,212       1,698,908
全国社保基金四
                  其他                   0.61%         2,127,000
零六组合
                                        前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                           股份种类
              股东名称                      持有无限售条件股份数量
                                                                                   股份种类           数量
常州德泽实业投资有限公司                                             180,817,920 人民币普通股         180,817,920
中国民生银行股份有限公司－华
                                                                       6,001,703 人民币普通股           6,001,703
商领先企业混合型证券投资基金
中国银行－嘉实服务增值行业证
                                                                       3,783,698 人民币普通股           3,783,698
券投资基金
蔡昌达                                                                 3,542,220 人民币普通股           3,542,220
上海浦东发展银行股份有限公司
－工银瑞信生态环境行业股票型                                           3,473,932 人民币普通股           3,473,932
证券投资基金
中国建设银行股份有限公司－华
商健康生活灵活配置混合型证券                                           3,267,402 人民币普通股           3,267,402
投资基金
东北证券股份有限公司                                                   2,960,062 人民币普通股           2,960,062
杨宝英                                                                 2,273,603 人民币普通股           2,273,603
全国社保基金四零六组合                                                 2,127,000 人民币普通股           2,127,000
中国工商银行股份有限公司－南
                                                                       2,001,450 人民币普通股           2,001,450
方大数据 100 指数证券投资基金
上述股东关联关系或一致行动的    蒋国良为公司控股股东常州德泽实业投资有限公司的股东。公司未知其他股东间是否存
说明                            在关联关系，也未知其是否属于一致行动人。
参与融资融券业务股东情况说明    公司控股股东常州德泽实业投资有限公司通过普通账户持有 131,417,920 股，通过中信
（如有）                        证券公司客户信用交易担保证券账户持有 49,400,000 股,实际合计持有 180,817,920 股。
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
√ 是 □ 否
       2015年1月15日，常州德泽通过中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”）办理完
成了股票质押式回购业务，常州德泽将其所持有的公司股票中的24,000,000股以股票质押式
回购交易的方式质押给中信证券，办理股票质押式回购交易进行融资，初始交易日为2015年1
月15日，购回交易日为2016年1月15日。常州德泽已于2016年1月15日将上述质押给中信证券
                                                            江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
的股份全部购回，并办理了相关解除质押登记手续。
       2016年1月13日，常州德泽通过中信证券办理完成了股票质押式回购业务，常州德泽将其
所持有的公司股票中的51,720,000股以股票质押式回购交易的方式质押给中信证券，办理股
票质押式回购交易进行融资，初始交易日为2016年1月13日，购回交易日为2018年1月11日。
       2016年2月2日，常州德泽通过中信证券办理完成了股票质押式回购业务，常州德泽将其
所持有的公司股票中的13,000,000股以股票质押式回购交易的方式质押给中信证券，办理股
票质押式回购交易进行融资，初始交易日为2016年2月2日，购回交易日为2018年2月1日。
       截至报告期末，常州德泽累计质押所持公司股份数量为64,720,000股，占其所持有公司
股份总数的35.79%，占公司股份总数的18.59%。
2、公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
3、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                              单位：股
                                     本期解除限售股 本期增加限售股
   股东名称         期初限售股数                                     期末限售股数          限售原因   拟解除限售日期
                                          数              数
                                                                                                      2015-9-19、
                                                                                      发行股份购买资 2016-9-19、
蔡昌达                  12,279,966                0              0       12,279,966
                                                                                      产              2017-9-19、
                                                                                                      2018-9-19
                                                                                                      2015-9-19、
                                                                                      发行股份购买资 2016-9-19、
蔡卓宁                    969,470                 0              0         969,470
                                                                                      产              2017-9-19、
                                                                                                      2018-9-19
                                                                                                      2015-9-19、
                                                                                      发行股份购买资 2016-9-19、
石东伟                    969,470                 0              0         969,470
                                                                                      产              2017-9-19、
                                                                                                      2018-9-19
                                                                                                      2015-9-19、
                                                                                      发行股份购买资 2016-9-19、
蔡磊                      969,470                 0              0         969,470
                                                                                      产              2017-9-19、
                                                                                                      2018-9-19
                                                                                      发行股份购买资 2015-9-19、
寿亦丰                    969,470                 0              0         969,470
                                                                                      产              2016-9-19、
                          江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                                                2017-9-19、
                                                                2018-9-19
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
张进锋     648,000    0        0         648,000 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
宗韬       648,000    0        0         648,000 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
朱敏       155,520    0        0         155,520 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
浦燕新    1,367,010   0        0       1,367,010 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
周丽烨    1,234,500   0        0       1,234,500 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
蒋国良    1,698,908   0        0       1,698,908 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
                                                                在任职期间每年
                                                                可上市流通上年
朱卫兵     671,850    0        0         671,850 高管锁定
                                                                末持股总数的
                                                                25%
合计     22,581,634   0        0      22,581,634       --              --
                                        江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                         第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
     1、资产负债表项目重大变动分析
    （1）应收票据报告期末金额为7,951,274.67元，较年初增加40.73%，主要原因系报告期
内收到客户银行承兑汇票所致。
    （2）预付账款报告期末金额为106,892,177.22元，较年初增加249.43%，主要原因系：
①报告期内在建项目增加导致采购及工程分包预付款增加；②报告期内子公司卢森堡维尔利
预付2956万股权转让款所致。
    （3）应交税费报告期末金额为28,922,283.64元，较年初减少36.46%，主要原因系本期
支付各项税费增加所致。
    （4）长期借款报告期末金额为185,642,000元，较年初增加42.20%，主要原因系本期公
司增加长期借款所致。
    2、利润表项目重大变动分析
    （1）报告期内营业税金及附加为1,565,172.05元，较上年同期减少54.12%，主要原因系
新开工项目多为缴纳增值税，导致计提的税金相应减少。
    （2）报告期内财务费用为6,015,070.58元，较上年同期增加10673.83%，主要原因系银
行借款产生的利息支出增加所致。
    （3）报告期内资产减值损失为1,776,583.94元，较上年同期减少50.72%，主要原因系报
告期内按账龄计提的坏账准备减少所致。
    （4）报告期内投资收益为-2,933,066.22元，较上年同期减少1511.72%，主要原因系报
告期内参股公司常州金源亏损较去年同期大幅增加所致。
    （5）报告期内营业外收入为2,893,870.16元，比上年同期增加155.82%，主要原因系报
告期内公司收到增值税即征即退返还的税款所致。
    （6）报告期内利润总额为25,717,449.88元，比上年同期增加72.21%，主要原因系：①
报告期内合并范围变化本期新增桐庐维尔利、桐庐沙湾畈、桐庐横村3家子公司，合计贡献利
润465万元，②报告期内子公司海南维尔利正式进入商业运行，本期贡献利润97万元，③报告
期内杭能环境贡献利润较去年同期大幅增加，本报告期贡献利润1,044万元。
                                          江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
     （7）报告期内所得税费用为3,932,255.43元，比上年同期增加41.51%主要原因为利润增
加，所得税费用相应增加。
      3、现金流量表项目重大变动分析
     （1）报告期内收到其他与经营活动有关的现金为6,048,490.86元，比上年同期减少
48.12%，主要原因系本期收回投标保证金比去年同期减少所致。
     （2）报告期内支付的各项税费为21,676,775.82元，比上年同期增加33.29%，主要原因
系报告期内实际缴纳的营业税、增值税和所得税较去年同期增加所致。
     （3）报告期内支付其他与经营活动有关的现金为26,005,958.07元，比上年同期减少
45.61%，主要原因系本期支付的项目保证金减少所致。
     （4）报告期内收到其他与投资活动有关的现金为9,690,132.07元，比上年同期增加100%，
主要原因系报告期内常州维尔利餐厨收到专项资金、温岭维尔利收到试运行费用所致。
     （5）报告期内购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为58,728,568.82元，
比上年同期增加47.82%，主要原因系子公司桐庐维尔利BOT、桐庐沙湾畈BOT、常州餐厨BOT
项目在建，报告期内投资增加所致。
     （6）报告期内投资支付的现金为40,063,995.94元，比上年同期增加100%，主要原因系
报告期内收购桐庐横村镇污水处理有限公司、子公司卢森堡维尔利预付股权转让款所致。
     （7）报告期内取得借款收到的现金为110,000,000元，比上年同期增加52.63%，主要原
因系报告期内公司短期借款和长期借款增加所致。
     （8）报告期内偿还债务支付的现金为34,507,000元，比上年同期增加100%，主要原因系
报告期内公司偿还借款所致。
     （9）报告期内分配股利、利润或偿付利息支付的现金为7,486,166.27元，比上年同期增
加1450.16%，主要原因系报告期内支付的银行利息支出增加所致。
     （10）报告期内支付其他与筹资活动有关的现金为1,952,167.38元，比上年同期减少
53.37%，主要原因系报告期内开具承兑汇票及保函所支付的保证金减少所致。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
     年初至报告期末，公司累计实现主营业务收入164,791,888.75元，较去年同期增长
17.42%；实现归属于上市公司股东的净利润20,128,055.37元，较去年同期增长55.91%。报告
期内，公司营业收入较去年同期略有增长，主要得益于公司及下属子公司2015年新签订单增
                                                                             江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
 长，部分新获的工程项目陆续开工达到收入确认节点，相应2016年第一季度结算的收入较去
 年同期出现增长。
 重大已签订单及进展情况
 √ 适用 □ 不适用
 1、报告期内公司及附属子公司节能环保工程类订单新增及执行情况
 1、报告期内节能环保工程类订单新增及执行情况
                                              新增订单                                         确认收入订单          期末在手订单
  业
  务
                                              已签订合同                  尚未签订合同
  类                        金额                                                              数          金额      数     未确认收入
           数量
  型                     （万元）                    金额           数            金额        量        （万元）    量       （万元）
                                        数量
                                                   （万元）         量          （万元）
 EPC       3                574           3              574          0            0          12       8,064.39     49       37,642.32
 合
               3            574           3              574          0            0          12        8,064.39    49       37,642.32
 计
 2、报告期内节能环保工程类重大订单的执行情况（订单金额占公司最近一个会计年度经审计营业收入 30%以上且金额超
 过 5000 万元）：无
 2、报告期内公司及附属子公司节能环保特许经营类订单新增及执行情况
报告期内节能环保特许经营类订单新增及执行情况
                                                                                                                                    处于运营期
                                   新增订单                                 尚未执行订单                  处于施工期订单
                                                                                                                                      订单
业                                                 尚未签订合
                                  已签订合同
务                 投资金                              同                                                本期完成
                                                                                                                    未完成投             运营收
类     数            额                                        投资        数      投资金额        数    的投资金                  数
                                      投资金                                                                        资金额                 入
型     量           （万      数                               金额        量      （万元）        量      额                      量
                                      额（万      数量                                                              （万元）             （万元）
                    元）      量                               （万                                      （万元）
                                        元）
                                                               元）
BOT    1           3,580       1       3,580        0           0           1      47624.04        5       946.79    302.22        3     1103.77
TOT    0             0         0         0          0           0           0            0         0          0          0         2     899.18
BOO    0             0         0         0          0           0           1     16,784.87        1     4,018.18   21110.41       0
合                                                                                                                  21,412.6             2,002.9
计     1           3,580       1       3,580        0           0           2     64,408.91        6     4,964.97      3           5        5
                                                       江苏维尔利环保科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
2、报告期内处于施工期的节能环保特许经营类重大订单的执行情况（投资金额占公司最近一个会计年度经审计净
资产 30%以上且金额超过 5000 万元）：无
3、报告期内处于运营期的节能环保特许经营类重大订单的执行情况（运营收入占公司最近一个会计年度经审计营
业收入 10%以上且金额超过 1000 万元，或营业利润占公司最近一个会计年度经审计营业利润 10%以上且金额超过
100 万）：无
 数量分散的订单情况
 □ 适用 √ 不适用
 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
 □ 适用 √ 不适用
 重要研发项目的进展及影响
 □ 适用 √ 不适用
 报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管