康芝药业：2015年第三季度报告全文

                海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
海南康芝药业股份有限公司
   2015 年第三季度报告
      2015 年 10 月
                                                   海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                   第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误
导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人洪江游、主管会计工作负责人吴继红及会计机构负责人(会计主管人员)张绍斌声明：保证
季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                   海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                    第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                                                                                   本报告期末比上年度末增
                                      本报告期末                           上年度末
                                                                                                               减
总资产（元）                                1,962,705,931.55                  1,927,174,757.51                        1.84%
归属于上市公司普通股股东的股
                                            1,747,147,231.53                  1,746,117,867.61                        0.06%
东权益（元）
归属于上市公司普通股股东的每
                                                        3.8825                            5.8204                     -33.29%
股净资产（元/股）
                                                        本报告期比上年同期                                  年初至报告期末比
                                    本报告期                                         年初至报告期末
                                                                 增减                                         上年同期增减
营业总收入（元）                     104,173,751.73                      -3.90%           242,409,936.06             -14.95%
归属于上市公司普通股股东的净
                                      12,271,880.46                     -10.54%            31,020,528.93             -14.25%
利润（元）
经营活动产生的现金流量净额
                                       --                         --                       18,423,909.64             -68.46%
（元）
每股经营活动产生的现金流量净
                                       --                         --                               0.0409            -78.99%
额（元/股）
基本每股收益（元/股）                          0.0273                   -10.49%                    0.0689            -14.30%
稀释每股收益（元/股）                          0.0273                   -10.49%                    0.0689            -14.30%
加权平均净资产收益率                           0.70%                     -0.10%                    1.78%              -0.31%
扣除非经常性损益后的加权平均
                                               0.32%                     -0.50%                    0.66%              -1.30%
净资产收益率
    注：2015 年 9 月，公司股本总额因资本公积金转增股本而增加，根据相关规定，应按调整后的股本总额重新计算各列
报期间的每股收益（即调整以前年度的每股收益），其他财务指标保持不变。由于统计口径受股本变化的影响，归属于上市
公司普通股股东的每股净资产本报告期末比上年度末降低幅度较大。
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                     单位：元
                         项目                                年初至报告期期末金额                           说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）                            -37,088.52
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统                       3,186,360.44
                                                              海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
委托他人投资或管理资产的损益                                         23,359,957.98 为现金管理收益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及
                                                                     -1,470,691.88
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取
得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                   -823,074.85
减：所得税影响额                                                      4,152,454.41
       少数股东权益影响额（税后）                                      532,759.94
合计                                                                 19,530,248.82             --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
二、重大风险提示
   （一）新产品、儿童药专用技术开发及其产业化风险
    新药研发或儿童药专用技术开发投资大、周期长、对人员素质要求较高、风险较大；任何新产品研制和技术创新开发成
功后，都面临着产品产业化、市场化和经营规模化等问题；如果公司新药或儿童药专用技术不能适应不断变化的市场需求，
将加大公司的经营成本，对公司的盈利水平和未来发展产生不利的影响。
    应对措施：
    公司将进一步建立健全新产品开发和儿童药专用技术开发的体制机制，充分发挥专业技术人员和专家顾问团的作用，加
强对新药立项的论证和内部审批，并加强和国内外有实力的药品科研单位深度技术合作，同时在新产品的研发中，注重产品
长、中、短期结合，并结合市场需求积极推进已上市产品的二次开发。
   （二）公司规模扩大带来的管理风险
    随着公司实施并购后的子公司逐渐增加，公司的管理区域发生了较大的变化，公司的组织结构和管理体系将日趋复杂，
如果公司在快速扩张过程中，不能妥善有效解决业务规模成长和经营模式转变带来的风险因素和管理问题，将对公司生产经
营造成一定的影响。
    应对措施：
    公司将根据发展战略规划和实际状况，持续优化集团化母子公司管控模式，强化内部协同，提高营运效率。同时，公司
将更加重视核心和高潜质管理人才的引进和培养，大力推行各项激励措施。
                                                               海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
   （三）超募资金投资项目的相关风险
    截至本报告期末，公司尚有部分超募资金暂未做出使用安排。该部分超募资金将用于公司主营业务。虽然公司的超募资
金投资项目都将建立在充分尽职调查和可行性论证的基础上，但仍然存在着新品种市场竞争力突变、对新并购企业的整合是
否顺利、新并购或投资新建项目的经营效益能否及时达到预期目标等方面的不确定性和风险。
    应对措施：
    公司将在“把握时机、审慎决策、用好超募资金”的原则上，对拟投资项目进行更加深入的市场调研和并购尽职调查，
严格履行内部决策程序，将进一步提高内部控制水平，积极为新并购企业注入公司较先进的企业文化和管理理念，充分发挥
资源共享效应、规模扩张效应和整体协同效应，提高公司的持续盈利能力，促进公司又好又快发展。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
                                                                                                             单位：股
报告期末股东总数                                                                                                   25,029
                                                前 10 名股东持股情况
                                                                             持有有限售条            质押或冻结情况
           股东名称                  股东性质      持股比例   持股数量
                                                                             件的股份数量       股份状态          数量
海南宏氏投资有限公司              境内非国有法人     39.49%    177,695,947                    冻结             93,921,831
李凤琼                            境内自然人          3.72%     16,725,000
陈燕娟                            境内自然人          3.72%     16,725,000
陈惠贞                            境内自然人          1.81%      8,148,683        8,148,549
洪江游                            境内自然人          1.09%      4,909,897        4,909,798
海南康芝药业股份有限公司－第一
                                  其他                0.89%      4,012,500
期员工持股计划
深圳前海旗隆基金管理有限公司－
                                  其他                0.80%      3,618,300
旗隆雪峰医药对冲基金 3 期
兴业国际信托有限公司－纪辉 1 号
                                  其他                0.71%      3,209,100
结构化证券投资集合资金信托计划
何雪萍                            境内自然人          0.67%      3,000,000
李卫民                            境内自然人          0.50%      2,235,000
                                          前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                                       股份种类
                    股东名称                              持有无限售条件股份数量
                                                                                                股份种类          数量
海南宏氏投资有限公司                                                            177,695,947 人民币普通股      177,695,947
李凤琼                                                                           16,725,000 人民币普通股       16,725,000
                                                                   海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
陈燕娟                                                                              16,725,000 人民币普通股    16,725,000
海南康芝药业股份有限公司－第一期员工持股计划                                         4,012,500 人民币普通股     4,012,500
深圳前海旗隆基金管理有限公司－旗隆雪峰医药对冲
                                                                                     3,618,300 人民币普通股     3,618,300
基金 3 期
兴业国际信托有限公司－纪辉 1 号结构化证券投资集
                                                                                     3,209,100 人民币普通股     3,209,100
合资金信托计划
何雪萍                                                                               3,000,000 人民币普通股     3,000,000
李卫民                                                                               2,235,000 人民币普通股     2,235,000
付振兴                                                                               1,988,066 人民币普通股     1,988,066
应一城                                                                               1,980,000 人民币普通股     1,980,000
                                                      股东陈惠贞与洪江游为母子关系，股东洪江游同时是控股股东宏氏投资
                                                      的股东，\"海南康芝药业股份有限公司－第一期员工持股计划\"为公司实
上述股东关联关系或一致行动的说明                      施的员工持股计划购买的股份，除此之外，公司未知上述关联自然人与
                                                      其他股东，以及其他股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东
                                                      持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
                                                      控股股东海南宏氏投资有限公司除通过普通证券账户持有 141,695,947
                                                      股外，还通过海通证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有
                                                      36,000,000 股，实际合计持有 177,695,947 股；股东深圳前海旗隆基金
                                                      管理有限公司－旗隆雪峰医药对冲基金 3 期通过客户信用交易担保证券
参与融资融券业务股东情况说明（如有）
                                                      账户持有 3,618,300 股；股东何雪萍通过客户信用交易担保证券账户持
                                                      有 3,000,000 股；股东李卫民除通过普通证券账户持有 585,000 股外，
                                                      还通过客户信用交易担保证券账户持有 1,650,000 股，实际合计持有
                                                      2,235,000 股。
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                              单位：股
                                本期解除 本期增加限 期末限售股
 股东名称     期初限售股数                                       限售原因                   拟解除限售日期
                                限售股数   售股数       数
何子群               370,960           0    185,480    556,440 高管锁定     高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售。
洪江涛              1,018,318          0    509,159 1,527,477 高管锁定      高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售。
                                                                            根据上市前承诺，承诺期内每年按上年末持股数的
陈惠贞              5,432,366          0   2,716,183 8,148,549 IPO 承诺
                                                                            25%解除限售。
洪丽萍               509,159           0    254,580    763,739 高管锁定     高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售。
洪江游              3,273,199          0   1,636,599 4,909,798 高管锁定     高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售。
洪志慧               101,832           0     50,916    152,748 高管锁定     高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售。
                                                               海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                                                       高管锁定股每年按上年末持股数的 25%解除限售；
刘会良            109,105         0      54,552    163,657 高管锁定
                                                                       离职半年后可解除限售。
合计           10,814,939         0   5,407,469 16,222,408     --                           --
    备注： 2015 年 9 月，公司实施 2015 年半年度利润分配方案，以资本公积金每 10 股转增 5 股，从而导致上述本期限售
股数增加。
                                                    海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                                 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
（一）合并资产负债表项目大幅变动情况与原因说明
                                                                                                                                               单位：元
             资产             期末数               期初数           比期初增减额           增减率                               变动原因说明
  货币资金                  210,489,359.90       1,043,725,267.73        -833,235,907.83      -79.83% 本期银行存款转作现金管理产品在其他流动资产核算所致
  应收票据                    8,556,715.29          33,971,566.15         -25,414,850.86      -74.81% 本期应收票据到期解付及背书转让所致
  应收账款                   66,598,924.80          25,643,304.57          40,955,620.23      159.71% 本期赊销增加导致应收账款增加所致
  预付款项                  50,673,027.14         20,124,338.07           30,548,689.07      151.80%      主要为预付中山翠亨新区土地使用权款所致
  应收利息                    3,669,544.80           8,834,485.18          -5,164,940.38      -58.46% 主要为存期较长的定期存款到期解付所致
  其他应收款                 13,273,525.76          29,643,368.04         -16,369,842.28      -55.22% 收回中山爱护及文昌天际食品转让固定资产所致
  存货                       90,710,790.42          53,983,690.98          36,727,099.44       68.03% 本期增加存货储备所致
  一年内到期的非流动资产      1,390,201.70           5,548,274.71          -4,158,073.01      -74.94% 摊销的车间装修费用总额减少所致
  其他流动资产              876,241,319.42          51,353,454.13         824,887,865.29     1606.29% 本期增加现金管理产品在其他流动资产核算所致
 开发支出                    15,957,971.71           3,325,471.71          12,632,500.00      379.87% 本期研发投入增加所致
 长期待摊费用                 2,098,213.53           1,253,330.63             844,882.90       67.41% 本期技改费用增加所致
 短期借款                    20,000,000.00          -                      20,000,000.00               - 本期银行短期借款所致
 应付账款                    56,203,884.98         24,570,013.46           31,633,871.52      128.75% 本期储备存货增加所致
 应付职工薪酬                 4,254,781.37         10,303,232.10           -6,048,450.73      -58.70% 本期支付了期初计提的年终奖金所致
 应交税费                     6,867,605.60         17,828,665.19          -10,961,059.59      -61.48% 本期应交税费减少所致
 流动负债合计               123,306,954.12         86,855,182.11           36,451,772.01       41.97% 本期应付账款增加所致
 负债合计                   134,479,042.33         98,429,266.99           36,049,775.34       36.63% 本期应付账款增加所致
 股本                       450,000,000.00         300,000,000.00         150,000,000.00       50.00% 本期资本公积转增股本所致
                                                                海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
（二）年初至报告期末合并利润表项目大幅变动情况与原因说明
                                                                                                                                                                   单位：元
                      项目                             本期数                  上年同期数        比上年同期增减额        增减率                   变动原因说明
       营业税金及附加                                 2,037,475.78         3,037,749.72              -1,000,273.94       -32.93% 本期收入下降导致税金相应减少所致
       财务费用                                      -6,328,622.44      -21,465,709.56               15,137,087.12       -70.52% 将银行存款转为现金管理计入投资收益所致
       资产减值损失                                   2,279,559.31         6,629,792.95              -4,350,233.64       -65.62% 本期计提近效期存货减值减少所致
       投资收益                                      21,889,266.10         1,431,982.27              20,457,283.83      1428.60% 本期现金管理收益增加所致
  减：营业外支出                                        670,241.28         2,433,696.73              -1,763,455.45       -72.46% 本期捐赠减少所致
       少数股东损益                                  -1,547,965.22             -795,648.08             -752,317.14       -94.55% 本期控股子公司技改销售收入减少所致
       归属于少数股东的综合收益总额                  -1,547,965.22             -795,648.08             -752,317.14       -94.55% 本期控股子公司技改销售收入减少所致
（三）年初至报告期末合并现金流量表项目大幅变动情况与原因说明
                                                                                                                                                                   单位：元
  项                           目         本期数                   上年同期数                比上年同期增减额   增减率            变动原因说明
   收到的税费返还                      1,303,240.25               2,974,542.60                -1,671,302.35          -56.19%      本期收到税费返还减少所致
   购买商品、接受劳务支付的现金        78,154,648.58            113,160,915.47               -35,006,266.89          -30.93%      本期支付购货款减少所致
  经营活动产生的现金流量净额           18,423,909.64             58,409,665.42               -39,985,755.78          -68.46%      本期经营现金流入同比减少所致
  收回投资所收到的现金                8,517,141.00                         -                 8,517,141.00                   -     卖出交易性金融资产收回现金
   取得投资收益所收到的现金            19,888,699.88              1,431,982.27                18,456,717.61          1288.89%     现金管理收益同比增加所致
  处置固定资产、无形资产和其他长期    17,357,023.60                    -                     17,357,023.60                  -     收回中山爱护及文昌天际食品转让固定资产款项
资产而收回的现金净额                                                                                                              所致
  投资活动现金流入小计                 45,762,864.48              1,431,982.27                44,330,882.21          3095.77%     现金管理收益同比增加所致
   购建固定资产、无形资产和其他长      51,434,849.07             24,371,532.37                27,063,316.70          111.04%      本期预付中山翠亨新区土地使用权款所致
期资产所支付的现金
  投资所支付的现金                    9,987,832.88                         -                 9,987,832.88                   -     买入交易性金融资产支付现金
   取得子公司及其他营业单位支付的      1,000,000.00              33,000,000.00               -32,000,000.00          -96.97%      本期支付股权转让款同比减少所致
现金净额
                                               海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
投资活动产生的现金流量净额   -16,659,817.47    -55,939,550.10          39,279,732.63              70.22%   银行存款转作现金管理产品收益增加所致
 取得借款所收到的现金          20,000,000.00          -                20,000,000.00                 -      银行借款增加
 筹资活动现金流入小计          20,000,000.00          -                20,000,000.00                 -      银行借款增加
筹资活动产生的现金流量净额   -10,000,000.00    -28,000,000.00          18,000,000.00              64.29%   本期取得借款及现金分红增加所致
现金及现金等价物净增加额      -8,235,907.83    -25,529,884.68          17,293,976.85              67.74%   经营性净现金流入较期初减少和投资性净现金及
                                                                                                           筹资净现金净流出较期初减少所致
                                                                海南康芝药业股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
      年初至本报告期末，公司实现营业收入24240.99万元人民币，较去年同期减少4262.46万元人民币，减幅为14.95%；实
现营业利润4019.88万元人民币，比去年同期减少653.94万元人民币，减幅为13.99%；利润总额为4252.50万元人民币，比去
年同期减少598.55万元人民币，减幅为12.34%；归属于上市公司股东的净利润为3102.05万元人民币，比去年同期减少515.67
万元人民币，减幅为14.25%。
      报告期内公司净利润变动的主要原因如下：
      1.2015年1-9月份营业收入同比有所下降，销售量同比也有所下降。
      2.2015年1-9月份公司管理费用同比有小幅增长。
重大已签订单及进展情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
√ 适用 □ 不适用
 序号          研发的药品名称          注册分类      申请分类         适应症      注册所处的阶段      进展情况
  1           罗红霉素氨溴索片         化药3.2类       新药          抗感染药      申请生产批件    国家药审中心官
                                                                                                   网显示：技术审评
                                                                                                   建议结论为“终止
                                                                                                     审批程序”
  2             头孢地尼颗粒            化药6类        仿制          抗感染药      申请生产批件        在审评
  3            鞣酸蛋白酵母散            ——        补充申请         止泻药       申请补充批件        在审评
  4          罗红霉素氨溴索颗粒        化药3.2类       新药          抗感染药      申请生产批件    国家药审中心官
                                                                                                   网显示：技术审评
                                                                                                   建议结论为“终止
                                                                                                     审批程序”
  5             羧甲司坦颗粒            化药6类        仿制           化痰药       申请生产批件        在审评
  6           孟鲁司特钠咀嚼片          化药6类        仿制          抗哮喘药      申请生产批件    审评结论：不批准
  7            法罗培南钠胶囊          化药3.1类       新药          抗感染药      申请生产批件    国家药审中心官
                                                                                                   网显示：技术审评
                                                                                                   建议结论为“终止