中小市值行业行业东方中小盘周报:题材股走势分化,关注3季报预增个股

本周市场回顾(2017.09.11-2017.09.15):本周沪深300和中小板指数小幅上涨,创业板出现略微调整;中小板块成交额出现提升,沪深300和创业板块成交额均出现下滑,创业板成交跌幅较多达16.90%;本周大部分行业板块实现上涨,指数表现方面,房地产、食品饮料和电气设备领先,钢铁、采掘和计算机表现靠后。沪指本周下跌0.35%,中小创估值出现略微调整。本周资金偏好维持稳定,以新能源汽车、房地产、乙醇汽油、充电桩、高铁刹车片等为主的题材股是主导行情的决定性因素。

    产业动向观察与要闻回顾(2017.09.11 -2017.09.17):

    新能源&新材料:发改委:国家智能汽车创新战略起草已启动,金融新能源汽车再放宽外资准入;玛丽·博拉:2020年前通用将投放10款新能源车; 政策扶持再加码,新能源汽车发展显著;南开大学参与新材料和可穿戴传感器研发制造;重点新材料首批次保险试点启航 。

    宠物&养老:“十三五”国家重点研发计划“宠物疾病诊疗与防控新技术研究”项目进展顺利;波奇网:小宠物的大生意;税延养老险试点箭在弦上,今年年底前正式启动;四川养老金连续13年上调,去年月人均增至1946元;“一带一路”为中国养老模式走出去带来机遇。

    新兴制造&共享经济:91金融全面启动泛金融共享生态战略,文化板块已初具规模;三部门印发科技创新基地优化整合方案:促进开放共享;共享经济下半场谁是赢家?单车与街电领跑赛道;印尼共享办公室EV Hive获350万美元融资,新基金Insignia领投;生鲜电商纷纷转型新零售,味道网另辟蹊径试水共享农场。

    投资建议与投资标的

    行业方面:建议关注大TMT板块、房地产、汽车板块等;主题方面,建议关注锂电、新能源汽车、三季报预增、5G、消费、大央企重组、超跌个股等。本周A股持续盘整,沪市周五出现明显调整,深市持续走高。房地产和食品饮料板块表现较好,新能源板块持续高涨。我们认为,央企重组主题将会贯穿全年,业绩成长性与确定性较高的品种将受到青睐,建议投资者精选个股,一方面配置中报表现亮眼的优质成长,聚焦业绩和行业趋势;一方面可关注个股超跌反弹。

    三环集团(300408,买入):震荡行情中的优质成长股,下有传统业绩支撑,上有新品发布贡献弹性。陶瓷插芯需求旺盛,陶瓷后盖与指纹识别产能良率双升,PKG与燃料电池隔膜板稳定增长,维持全年前低后高的判断。

    科达洁能(600499,买入):持股蓝科锂业比例进一步提升,盐湖碳酸锂盈利能力强。建材机械出口占比提升,定增过会提振信心,新华联入股终落地,上半年实现高增长,龙头稀缺属性逐渐清晰。

    三棵树(603737,买入):三四线龙头涂料企业,快速提升市占率,改善净利率水平。房产热销拉动装修需求,涂料市场迎来高速增长,公司背靠大型开发商,持续开拓渠道提升B端与C端市场份额。

    风险提示

    注意宏观经济增速下滑导致的系统性风险;注意容易受行业政策影响的板块因政策低于预期带来的风险。