中小盘月报2018年8月期:8月美股纳斯达克创新高,苹果亚马逊强势,中概互联网表现低预期

美股指数行情回顾:美股8月份主要指数表现亮眼。其中纳斯达克指数8月上涨5.71%,收于8109.54点;罗素2000指数(代表市场上中小市值的股票)8月份上涨4.19%,收于1740.75点;标普500指数8月份上涨3.03%,收于2901.52点;道琼斯工业指数8月上涨2.16%,收于25964.82点。

    美股板块行情回顾:8月标普500成分股行业板块中信息技术板块、非日常生活消费品板块领涨,涨幅分别为6.00%、5.29%。8月纳斯达克行业板块中电信板块上涨最多,涨幅6.89%;其次计算机板块上涨5.72%、医疗保健板块上涨5.70%、工业板块上涨5.01%。

    美股个股行情回顾:我们筛选市值大于等于10亿美元的股票进行分析:标普500成分股8月涨幅top 20中,零售业(5席)数量较多。8月涨幅第一的是超威半导体(AMD.O),是一家专门为计算机、通信和消费电子行业设计和制造各种创新的微处理器、闪存和低功率处理器解决方案的公司。纳斯达克8月涨幅top 20中,制药、生物科技与生命科学占据10席。涨幅第一的是TILRAY(TLRY.O),是一家垂直一体化和联邦许可的大麻种植者、加工商和分销商。

    美股中概股跟踪:美股中概股公司中仅有电信业务板块、能源板块上涨,涨幅为3.12%、0.99%。公共事业板块下跌最多,跌幅为15.16%;其次,日常消费品板块下降11.43%。

    中概股涨跌幅中剔除了市值小于1亿美元的上市公司,中概股涨幅榜第一是稳盛金融(WINS.O),月涨幅111.93%。上涨排名前20中,软件与服务上榜9席。

    本月热点板块及其映射:1)电商板块:阿里巴巴业绩亮眼,京东业绩略低于预期,拼多多用户收入增长但获客成本居高不下;2)零售板块:雀巢收购星巴克零售业务,百胜中国深化细分市场;3)科技板块:特斯拉放弃私有化,苹果秋季发布会定档9月13日;4)互联网板块:爱奇艺抢跑体育赛道,网易游戏业务增长乏力;5)娱乐板块:迪士尼携手喜茶融入茶文化,哔哩哔哩加强规范管理。

    中小盘重点公司近期情况更新:关注业绩超预期的超跌优质标的。1)洁美科技:纸质载带龙头携优势再出发,横纵向扩张打造电子产业隐形冠军。业绩确定的首推标的;2)至纯科技:半导体清洗设备发力,上调盈利预测;3)视源股份:研发驱动的电子产品设计公司。显示板卡和教育平板龙头地位稳固,扩展白电智控和教育整体解决方案贡献新增亮点。4)埃斯顿:公司是国产机器人领先企业,目前机器人业务正处于快速增长的阶段,随着公司智能工厂逐步投产,未来机器人业务仍将保持高速成长。5)佩蒂股份: A 股宠物第一股,国内国外双管齐下,研发力强产品迭代快,全年业绩有望持续超预期。中报综述,佩蒂股份、洁美科技、埃斯顿维持高速增长态势,至纯科技出现边际向上,新增推荐。

    视源股份季报扎实表现良好,持续推荐。