商贸零售行业:《“互联网+流通”行动计划》蕴含的五大投资主线

“商务部研究制定《“互联网+流通”行动计划》,加速互联网与流通产业深度融合。商务部根据国务院部署制定发布《“互联网+流通”行动计划》,主要任务是,在电子商务进农村、电子商务进中小城市、电子商务进社区、线上线下融合互动、跨境电子商务等领域打造安全高效、统一开放、竞争有序的流通产业升级版,实现流通方式创新、流通效率提升及流通环境完善。《行动计划》提出将培育200 个电子商务进农村综合示范县、创建60个国家级电子商务示范基地、培育150 家国家级电子商务示范企业、推动建设100 个电子商务海外仓、指导地方建设50 个电子商务人才培训基地,力争2016 年底,电商交易额达22万亿,网上零售额达5.5 万亿。该计划将努力解决“互联网+流通”两个瓶颈,一是解决电商“最后一公里”问题;二是解决电商“最后一百米”问题。

    “互联网+流通”五大重点任务延伸五大投资主线。为实现互联网+流通产业深度融合,行动计划提出五大重点任务:①推动电商进农村,培育农村电商环境。打造一批农村电商示范县;推广农村商务信息服务;支持电商企业开展农村电商综合服务平台、网络及渠道建设。推荐:中央商场(雨润携手国内首家饲料电商“远方中汇”打造中国最大农牧电商平台“汇通农牧”)、永辉超市(生鲜经营特色,强大农产品供应链服务优势)、苏宁云商(拓展苏宁易购服务站,15 年目标1500 家,发力农村电商);②鼓励电商进社区,拓展服务性网络消费范围。大中城市发展以社区生活服务为核心的电商服务,鼓励电商企业整合社区便民服务设施开展配套服务,鼓励物业服务开展面向社区的电商增值服务,设立电商综合服务点。推荐:红旗连锁(门店进社区卡位优势明显,升级门店为社区生活服务站,协整便民服务设施、物业服务等解决电商“最后一百米”问题);③支持电商进中小城市,提升网络消费便利性。鼓励中小城市本地化网络服务平台及服务网络建设,支持大型电商平台企业服务网络向中小城市延伸。推荐:宏图高科(未来协整集团拉手网、乐语通讯等庞大B 端资源优势资产,强化网络服务平台优势及渠道渗透,深挖中小城市市场)、苏宁云商(大型电商平台企业,实体门店发力三四线中小城市,线上开放平台助力互联网渗透);④推动线上线下互动,激发消费潜力。支持大型实体零售、餐饮、家政、洗衣、家电维修、票务、生鲜配送企业利用电商开展O2O 服务。推荐:南京新百(收购养老服务龙头公司安康通,搭建全国养老服务O2O 平台);快乐购(媒体流量变现平台,除电视购物、移动电商、会员营销、社交电商外,以本地生活为核心、汽车电商和到家服务为两翼发力社区O2O);苏宁云商(门店升级为云店,整合生活服务多业态开展O2O);⑤促进跨境电商发展,拓展海外市场。协同推进跨境电商通关、商检、结汇、退税等环节“单一窗口”综合服务体系建设;支持涉外会展平台开展电商服务;鼓励电商企业建立海外营销渠道,设立海外仓储设施,提升全球化经营能力。推荐:物产中大(国内流通产业互联NO1.,旗下物产电商搭建义乌通、保税通双平台拓展出口、进口跨境电商,另有系列产业电商平台,市值成长空间广阔)、南京新百(英国现代商业HOF 拥有跨境电商供应链,有效对接海内外商品及市场)。

    职业教育发展是“互联网+”深度融合基本前提。李克强总理指出“加快发展现代职业教育,是发挥我国巨大人力优势,促进大众创业、万众创新的战略之举”;副总理刘延东指出要大力发展职业教育,将其摆在经济社会发展和教育综合改革的突出位臵、优先支持,加快构建现代职业教育体系。我们认为:人才是中国经济结构转型升级的基本前提,中国教育产业迎来历史性机遇,①政府公共教育支出占比较低导致教育资源稀缺,引入社会资本需破除教育营利性问题,当前教育修法已在进行,未来民办教育可自主登记为经营性或非经营性法人,民办教育确权问题得到解决,中国教育市场将迎来并购整合浪潮;②互联网+教育提供全新的教育产品、学习方式、家校互动形式、商业模式,学前、K12、高等、职业均存在巨大爆发潜力,特别是互联网+职业教育,面向在校生及社会人群,重构教育资源分配方式、颠覆教学模式,值得重视!③职业教育发展是中国真正实现工业4.0、“互联网+”、创业创新的战略布局,现代职业教育体系建设势在必行,未来政策、人才均将向此倾斜,空间巨大!推荐:全通教育\新南洋\洪涛股份\中国高科!同时关注国企改革及资本运作两条投资路径,国企改革关注:百联股份\兰生股份\津劝业\重庆百货;资本运作关注:中央商场\中国高科\交大昂立