环保周报:大盘调整拖累板块表现,关注北方雾霾再起
大事点评:
1)北方雾霾再起,关注环境监测板块、VOCs 治理板块、燃煤锅炉供热转型升级板块和大气治理工程;
投资策略:
我们建议关注三条投资主线:1)环境监测、VOCs 治理——雾霾如期而至,有利环境监测与VOCs 治理板块行业估值提升,建议关注聚光、先河、宝馨、汉威和雪迪龙;2)水十条及水权交易政策预期陆续发布,优先配臵水务运营和水处理板块——推荐巴安、碧水源、国中;首创股份、中山公用;3)锅炉排放标准趋严,燃煤锅炉供热遇转型升级发展机遇——替代品如生物质供热、高压电极锅炉和高效煤粉锅炉供热发展前景明朗,推荐关注迪森股份、宝馨科技;
行业动态:
发改委:启动CO2排放降低目标责任现场考核评估工作。
环保部:启动2014年冬季大气污染防治督查工作。
环保部:发布2014.10.6~10.12全国秸秆焚烧火点卫星遥感监测情况。
江苏:印发《江苏省2014~2015年节能减排低碳发展行动实施方案》。
公司动态:
宝馨科技:拟1亿增资收购靖江亚泰特种材料51%股权;
国祯环保:6700万投资衡阳县污水处理厂改扩建项目,特许经营期30年;
万邦达:签订高盐水零排放BOT 项目特许经营协议,项目投资额2.12亿;
聚光科技:股东RICH GOAL 减持593万股(1.33%),剩余4674万股(10.50%);
巴安水务:前三季度业绩6228-7224万元,同比增25%-45%;
碧水源:前三季度业绩1.59~1.79亿元,同比增20%~35%;
聚光科技:前三季度业绩1.06~1.15亿元,同比增10%~20%;
先河环保:前三季度业绩4183~4728万元,同比增15%~30%;
每周行情:A 股环保指数下跌3.99%,其中大气工程板块(-4.17%),监测板块(-3.47%),水处理工程与耗材指数(-4.00%),水务运营(-3.52%),固废板块(-4.56%)。同期上证综指(-1.4%),创业板指(-2.78%),港股环保板块(-0.35%)。
上周涨幅前三:武汉控股(13.0%)、先河环保(0.5%)、菲达环保(-0.1%);
上周跌幅前三:神雾环保(-12.1%)、迪森股份(-11.1%)、津膜科技(-8.7%);
大事提醒:巴安水务、迪森股份、宝馨科技、秦岭水泥等三季报预披露;