计算机行业周报:首批科创企业成功过会,关注计算机板块新机遇

行情走势

    6月3日至6月6日,沪深300指数下跌1.79%,计算机行业下跌4.90%,行业跑输大盘3.11个百分点,其中硬件板块下跌6.25%,软件板块下跌3.78%,IT服务板块下跌6.08%。个股方面天泽信息、厦华电子、亿阳信通涨幅居前;华虹计通、三变科技、荣科科技跌幅居前。

    国际市场

    微软与甲骨文整合云计算服务;谷歌宣布斥资26亿美元收购大数据分析公司Looker;亚马逊宣布推出新款送货无人机;Waymo重启自动驾驶货车计划。

    国内市场

    格创东智发布工业应用智能平台,推动工厂进化;腾讯与海通证券全面深化战略合作,携手推进金融科技领域的深度合作;上报集团与华为公司签订战略合作协议,共同推进“智媒体”建设;联想加码布局区块链,签署生鲜溯源战略合作。

    A股上市公司重要动态信息

    三泰控股:拟36.75亿元购买龙蟒大地100.00%股权,加快战略转型;用友网络:拟3,750万占比75%设立用友薪福社,聚焦社会化用工服务领域;用友网络:拟4,700万元收购用友能源公司20%股权,以促进能源公司主业健康发展;思维列控:中标8,661.18万元铁路机车电务车载设备采购项目;延华智能:中标2,283.71万宝山区公安交通管理服务中心弱电项目;汇金股份:拟5,000万设立广东汇金天源实业有限公司,拓展华南地区产业布局。

    投资策略

    上周,沪深300指数下跌1.79%,计算机行业下跌4.90%,行业跑输大盘3.11个百分点,中小板下跌3.87%,创业板下跌4.56%。计算机行业内个股跌多涨少,行业内概念板块全部收跌,其中次新股、智能物流、第三方支付指数跌幅居前。估值层面,行业目前的市盈率(中信,TTM)为96.0倍,相对于沪深300的估值溢价率为727.59%。上周,微软和甲骨文达成协议,通过在数据中心之间建立高速连接的方式让双方的云计算服务协同工作,以吸引云计算市场的大企业用户。与此同时,谷歌也宣布收购商业智能软件和大数据分析平台Looker,为谷歌云服务提供数据分析工具,以加强谷歌的“多云战略”。我们认为,国际巨头纷纷加大了在云计算领域的投入和合作,力争在未来的竞争中占据主动,这也是巨头对未来云计算市场前景看好的一个重要表现。随着科技巨头在技术上的投入和资金上的支持,对云计算的争夺将愈演愈烈,建议关注云计算领域的长期投资价值。近日,上交所召开科创板上市委2019年第1次审议会议,三家上会企业微芯生物、安集科技、天准科技全部获得审核通过,新一代信息技术是上交所重点鼓励上市的五大领域之一,首批高新技术企业顺利过会有望带动计算机板块迎来新的发展。我们认为,人工智能、大数据、云计算等高新技术和战略性新兴产业计算机公司将受到更多的关注。此外,科创板的平稳推进也将促使券商、投资机构等新增相应IT模块,将对金融IT板块个股带来直接业绩体现。近期,受中美经贸摩擦影响,计算机行业行情波动较大,我们认为,美国在部分关键领域限制技术出口,将在一定程度上对我国部分产业构成掣肘,但同时也会利好我国自主可控、信息安全产业的发展,我们维持行业“看好”的投资评级。板块方面,建议积极关注云计算、人工智能、工业互联网、金融科技、自主可控、网络安全板块,股票池推荐用友网络(600588)、广联达(002410)、恒生电子(600570)、科大讯飞(002230)、华宇软件(300271)、中科曙光(603019)、太极股份(002368)、中国软件(600536)。

    风险提示:宏观经济风险、人工智能技术突破受阻、政策落地低于预期。