计算机行业周报:关注信息安全政策与业绩的共振

本周观点:市场迎来央行全面降准等全面利好,并预期更多逆周期政策保障中小创新企业融资发展,计算机行业是创新企业集中行业,受益预期在行业中偏高。降准对行业中长期效果尚待观察。信息安全公司有望在2019年一季度迎来增长预期:一方面,观察到行业典型公司订单在18Q4全线高增长,另一方面等保2.0政策于12月底的落地在政策面推动下游需求,建议积极布局。

    投资建议:推荐信息安全标的启明星辰、深信服,还推荐最近跌幅较多有望短期反弹较大的苏州科达、大华股份。关注绿盟科技。

    上周行情:上周计算机板块上涨2.79%,较沪深300指数(上涨0.62%)领先2.17个百分点。各子版块中涨幅靠前的是工业互联网(7.41%)、国产软硬件(3.21%)和金融科技(2.97%)。涨幅前五的个股为航天长峰(22.66%)、北信源(13.21%)、信雅达(11.22%)、科大讯飞(11.10%)和*ST 工新(11.01%),跌幅靠前的为荣科科技(-12.96%)、和仁科技(-9.39%)和万兴科技(-8.09%)。

    重要公司公告:(1)用友网络:公司董事长、总裁王文京先生1月2日辞去公司总裁职务。1月3日公告,公司董事会聘任陈强兵先生为公司总裁,陈兵强先生2016年至今,担任用友网络科技股份有限公司执行总裁,负责公司中、高端整体业务发展,负责整体用友云发展。(2)东方网力:2018年12月29日,公司与北京海淀科技金融资本控股集团股份有限公司签订《北京海淀科技金融资本控股集团股份有限公司增资协议》,公司以每股1.815元的增资价格认购海科金约1.65亿股股份,认购金额为3亿元,本次增资完成后,公司获得海科金约6.05%股权。(3)汉得信息:以自有资金合计投资5000万人民币设立全资子公司上海汇易信息技术有限公司(以工商机关核准名称为准)。新设立的全资子公司经营范围为信息科技、电子科技、智能化科技、网络科技等。

    行业要闻:(1)第二届欧洲边缘计算论坛上,华为与多家合作伙伴达成意向,建立欧洲边缘计算产业联盟。边缘计算涉及网络联接、数据聚合、芯片、传感等多个领域。(2)根据2020年5G 将全面商用的计划推测,雄安新区很有可能在2019就进入5G 的快车道。这个推测基于《国务院关于河北雄安新区总体规划(2018—2035年)的批复》,文中明确了雄安新区的超前网络规划。(3)工信部印发的《车联网(智能网联汽车)产业发展行动计划》显示,到2020年,实现车联网(智能网联汽车)产业跨行业融合取得突破,加快基于第五代移动通信技术设计的车联网无线通信技术(5G-V2X)等关键技术研发及部分场景下的商业化应用,构建通信和计算相结合的车联网体系架构。

    风险提示:政策落地不及预期;订单数据代表性偏差。