网力退(300367)_招股说明明细_东方网力科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书新浪财经

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东方网力科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书
公告日期:2014-01-17
本次股票发行后拟在创业板上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。东方网力科技股份有限公司 NetPosa Technologies, Ltd. （住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室）首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书保荐机构（主承销商）（住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼）东方网力科技股份有限公司招股说明书东方网力科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书发行股票类型：人民币普通股（A 股）本次公开发行股票的 1,470.25 万股，占发行后总股本比例的 25% 数量：公开发行新股的数量： 631.00 万股公司股东公开发售股 839.25 万股，股东公开发售股份所得资金不归公司所有，份的数量: 所得资金归出售股份的股东所有每股面值：人民币 1.00 元每股发行价格：人民币 49.90 元发行日期： 2014 年 1 月 21 日拟上市的证券交易所：深圳证券交易所发行后总股本： 5,881.00 万股本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺： 1、本公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理刘光承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份；本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。 1-1-1 东方网力科技股份有限公司招股说明书本人作为发行人的控股股东，未来五年内，如确因自身经济需求，在上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转让部分发行人股票，但并不会因转让发行人股票影响本人控股地位。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的 5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 2、本公司的董事兼核心技术人员钟宏全承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 3、本公司的股东及核心技术人员蒋宗文和高军承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。本人作为发行人持股 5%以上的股东，未来五年内如确因自身经济需求，在上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转让部分发行人股票。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的 1-1-2 东方网力科技股份有限公司招股说明书 5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 4、本公司的监事兼核心技术人员甘亚西承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 5、本公司的股东及核心技术人员郭军承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 6、除刘光、钟宏全和甘亚西外，本公司的其他董事、监事和高级管理人员程滢、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军承诺：“本人为东方网力科技股份有限公司的股东兼高级管理人员，本人承诺如下：自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；本人在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之日起第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以 1-1-3 东方网力科技股份有限公司招股说明书转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 7、本公司董事 DABIN ZHU 的配偶张玉萍承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内本人不转让所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内本人不转让所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起半年内本人不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人保证不会因本人配偶 DABIN ZHU 职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 8、广东中科白云创业投资有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。在上述锁定期满后，本公司可因自身的经营或投资需求，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适当转让部分发行人股票。本公司将在上述锁定期满后二十四个月内，减持完毕所持发行人的全部股票，且转让 1-1-4 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本公司拟转让所持发行人股票时，本公司将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。” 9、英特尔产品（成都）有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，除根据东方网力科技股份有限公司股票上市方案公开发售的股份外，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。在上述锁定期满后，可根据需要以任何合法方式转让全部或部分东方网力科技股份有限公司股票(包括但不限于公开市场交易、集中竞价交易、大宗交易、协议转让等)。本公司拟在上述锁定期满后六十个月内，以市场价格减持完毕所持发行人的全部股票。本公司将提前通知东方网力科技股份有限公司，让东方网力科技有限公司可在减持前三个交易日公告上述减持意向。如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。” 10、除以上股东外，本公司其他股东承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。” 保荐机构（主承销商）：中信建投证券股份有限公司招股说明书签署日期： 2013 年 12 月 20 日 1-1-5 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行人声明发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 1-1-6 东方网力科技股份有限公司招股说明书重大事项提示一、滚存利润分配方案根据本公司 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会决议，本次发行完成前形成的滚存未分配利润由本次发行完成后的新老股东按其所持股份比例共同享有。二、本次发行上市后的股利分配政策（一）本次发行上市后公司的利润分配政策根据本公司 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会审议通过的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司章程>（草案）的议案》，公司发行后的利润分配政策如下：公司实施积极的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回报，并保持利润分配政策的连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票等方式分配利润，利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。 1、公司的利润分配形式：采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利，但以现金分红为主。在具备现金分红的条件下，应优先选择以现金形式分红。 2、公司现金方式分红的具体条件和比例：公司主要采取现金分红的利润分配政策，即公司当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公积金后有可分配利润的，则公司应当进行现金分红；公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围。公司单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可分配利润的 10%。同时，公司董事会应当综合考虑公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，在提出利润分配的方案时，提出差异化的现金分红政策： (1)公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%； (2)公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%； (3)公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现 1-1-7 东方网力科技股份有限公司招股说明书金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。公司的利润分配方案应根据公司章程的规定，遵守中国证监会、证券交易所等相关部门的有关规定，经董事会审议后，提交股东大会表决通过。 3、发放股票股利的具体条件：若公司快速成长，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股利分配之余，提出实施股票股利分配预案。公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大生产经营规模或者转增公司资本，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金将不少于转增前公司注册资本的 25%。关于本公司发行上市后的《公司章程（草案）》中有关分红政策的条款，请参见本招股说明书\"第十节财务会计信息与管理层分析\"之\"十七、发行人股利分配政策及分配情况\"。（二）公司发行上市后利润分配规划和计划根据本公司 2013 年 9 月 19 日召开的 2013 年第二次临时股东大会审议通过的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司股东未来分红回报规划>的议案》，对上市后未来五年的分红具体回报规划、分红政策和分红计划作出了进一步安排。关于本公司发行上市后的利润分配政策，所做出的具体回报规划、分红的政策和分红计划的详细内容，请参见本招股说明书\"第十节财务会计信息与管理层分析\"之\"十七、发行人股利分配政策及分配情况\"。三、本次发行前股东所持股份的限售安排、股东对所持股份自愿锁定、持股 5%以上股东减持意向的承诺本次发行前本公司总股本为 5,250 万股，本次拟发行不超过 1,750 万股，占发行后总股本比例的 25%。发行人董事、监事、高级管理人员不存在间接持有发行人股份的情形，本次发行前股东所持股份的流通限制及股东对所持股份自愿锁定的承诺如下：（一）本公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理刘光承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理 1-1-8 东方网力科技股份有限公司招股说明书本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份；本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人作为发行人的控股股东，未来五年内，如确因自身经济需求，在上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转让部分发行人股票，但并不会因转让发行人股票影响本人控股地位。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的 5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （二）本公司的董事兼核心技术人员钟宏全承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。 1-1-9 东方网力科技股份有限公司招股说明书本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （三）本公司的股东及核心技术人员蒋宗文和高军承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。本人作为发行人持股 5%以上的股东，未来五年内如确因自身经济需求，在上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转让部分发行人股票。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的 5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （四）本公司的监事兼核心技术人员甘亚西承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （五）本公司的股东及核心技术人员郭军承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （六）除刘光、钟宏全和甘亚西外，本公司的其他董事、监事和高级管理人员程滢、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军承诺：“本人为东方网力科技股份有限公司的股东兼高级管理人员，本人承诺如下：自东方网力科技股 1-1-10 东方网力科技股份有限公司招股说明书份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；本人在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之日起第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （七）本公司董事 DABIN ZHU 的配偶张玉萍承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期外，在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内本人不转让所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内本人不转让所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起半年内本人不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行 1-1-11 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。本人保证不会因本人配偶 DABIN ZHU 职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （八）广东中科白云创业投资有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。在上述锁定期满后，本公司可因自身的经营或投资需求，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适当转让部分发行人股票。本公司将在上述锁定期满后二十四个月内，减持完毕所持发行人的全部股票，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本公司拟转让所持发行人股票时，本公司将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。” （九）英特尔产品（成都）有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，除根据东方网力科技股份有限公司股票上市方案公开发售的股份外，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。在上述锁定期满后，可根据需要以任何合法方式转让全部或部分东方网力科技股份有限公司股票(包括但不限于公开市场交易、集中竞价交易、大宗交易、协议转让等)。本公司拟在上述锁定期满后六十个月内，以市场价格减持完毕所持发行人的全部股票。本公司将提前通知东方网力科技股份有限公司，让东方网力科技有限公司可在减持前三个交易日公告上述减持意向。如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。” （十）除以上股东外，本公司其他股东承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。” 四、本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理人员及有关中介机构关于发行上市申请文件真实性的承诺（一）本公司关于发行上市申请文件真实性的承诺 1-1-12 东方网力科技股份有限公司招股说明书 “东方网力科技股份有限公司（以下简称“本公司”）承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断本公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，将按照市场价格依法公开回购首次公开发行股票的全部新股。本公司承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。” （二）控股股东、实际控制人刘光关于发行上市申请文件真实性的承诺 “本人作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）的控股股东，承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本人承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断发行人是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，将按照市场价格依法购回已转让的原限售股份。本人承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。” （三）本公司全体董事、监事、高级管理人员关于发行上市申请文件真实性的承诺 “东方网力科技股份有限公司全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。东方网力科技股份有限公司全体董事、监事、高级管理人员承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。” （四）中信建投证券关于发行上市申请文件真实性的承诺 “本公司作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行股票并上市的保荐机构，现承诺如下：因本公司为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述 1-1-13 东方网力科技股份有限公司招股说明书或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。” （五）国枫凯文律师事务所关于发行上市申请文件真实性的承诺 “东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”或“公司”）首次公开发行人民币普通股（A 股）股票的申请已通过中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）发行审核委员会审核，发行人拟在中国境内向社会公众首次公开发行人民币普通股（A 股）股票（以下简称“首次公开发行”）并上市。根据中国证监会《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》有关规定，北京国枫凯文律师事务所（以下简称“本所”）作为发行人律师，郑重承诺：本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情形；若因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本所将依法承担相应法律责任。” （六）天职国际会计师事务所关于发行上市申请文件真实性的承诺 “本所作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行股票并上市的审计机构，现承诺如下：因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。” 五、本公司及控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理人员关于稳定股价的承诺（一）本公司关于稳定股价的承诺 “自本公司股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于当日已公告每股净资产，且非在股价稳定措施实施期内的情况时，则触发本公司在符合相关法律法规、中国证监会相关规定及其他对本公司有约束力的规范性文件规定且本公司股权分布符合上市条件的前提下回购股份的义务（以下简称“本公司回购义务触发条件”）。其中当日已公告每股净资产为 1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财务数据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况导致发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产。股价稳定措施实施期为前次股份回购议案经股东大会审议通过日起至其后六个月。本公司董事会办公室负责本公司回购义务触发条件的监测。在本公司回购义 1-1-14 东方网力科技股份有限公司招股说明书务触发条件满足的当日，本公司应发布公告提示发行人将启动回购股份的措施以稳定股价。本公司董事会应于本公司回购义务触发条件满足之日起 10 个交易日内制定股份回购预案并进行公告，股份回购预案包括但不限于回购股份数量、回购价格区间、回购资金来源、回购对公司股价及公司经营的影响等内容。股份回购预案应明确本公司将在股份回购义务触发之日起 6 个月内通过证券交易所以集中竞价方式、要约方式及/或其他合法方式回购本公司股份，股份回购价格区间参考本公司每股净资产并结合本公司当时的财务状况和经营状况确定，用于股份回购的资金总额不低于本公司上一年度归属于本公司股东的净利润的 5%，但不高于本公司上一年度归属于本公司股东的净利润的 20%，结合本公司当时的股权分布状况、财务状况和经营状况确定。股份回购议案经董事会、股东大会审议通过、履行相关法律法规、中国证监会相关规定及其他对本公司有约束力的规范性文件所规定的相关程序并取得所需的相关批准后，由本公司实施股份回购的相关决议。本公司将在启动上述股份回购措施时提前公告具体实施方案。在实施上述回购计划过程中，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于当日已公告每股净资产，则本公司可中止实施股份回购计划。本公司中止实施股份回购计划后，自本公司股票上市之日起三十六个月期间内，如本公司回购义务触发条件再次得到满足，则本公司应继续实施上述股份回购计划。如本公司未能履行上述股份回购的承诺，则本公司控股股东、实际控制人刘光以及董事、高级管理人员将承担增持本公司股份以稳定股价的义务。本公司如拟新聘任董事、高级管理人员，将要求其同时出具将履行本公司首次公开发行上市时董事、高级管理人员已作出的稳定公司股价承诺的承诺函。” （二）控股股东、实际控制人刘光关于稳定股价承诺 “自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于当日发行人已公告每股净资产（当日发行人已公告每股净资产为 1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财务数据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况导致发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产）的情况时，则触发发行人回购股份稳定股价的义务。本人承诺就公司股份回购预案以本人的董事（如有）身份在董事会上投赞成票，并以所拥有的全部表决票数在股东大会上投赞成票。 1-1-15 东方网力科技股份有限公司招股说明书如发行人股份回购议案未获董事会或股东大会审议通过，或因如发行人履行股份回购义务而使其违反有关法律法规、中国证监会相关规定及其他对发行人有约束力的规范性文件，或导致发行人股权分布不再符合上市条件，或因其他原因导致发行人未能履行回购股份义务，或发行人未能按照已公布的股份回购方案实施股份回购时，则触发本人增持发行人股份以稳定股价的义务（以下简称“增持触发条件”）。发行人董事会办公室负责前述增持触发条件的监测。在增持触发条件满足的当日，发行人应发布公告提示发行人股价已连续 20 个交易日低于每股净资产，且发行人回购股份以稳定股价的义务无法履行或未履行，并通知本人采取措施稳定股价。本人承诺按以下预案采取措施稳定公司股价：本人在接到发行人董事会办公室通知之日起 10 个交易日内，应就增持公司股票的具体计划书面通知公司，包括但不限于拟增持的数量范围、价格区间、完成期限等信息，并由公司进行公告。本人将在接董事会办公室通知之日起 6 个月内通过证券交易所以大宗交易方式、集中竞价方式及/或其他合法方式增持公司股份，增持股份数量不低于发行人总股本的 1%，但不超过发行人总股本的 2%。在实施上述增持计划过程中，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于当日发行人已公告每股净资产，则本人可中止实施股份增持计划。本人中止实施股份增持计划后，自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，如增持触发条件再次得到满足，则本人应继续实施上述股份增持计划。本人在增持计划完成后的六个月内将不出售所增持的股份，增持后公司的股权分布应当符合上市条件，增持股份行为应符合《公司法》、《证券法》及其他相关法律、行政法规的规定以及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的要求。如本人未履行上述增持股份的承诺，则发行人可将本人增持义务触发当年及其后两个年度公司应付本人现金分红予以扣留直至本人履行承诺为止。自增持触发条件开始至本人履行承诺期间，本人直接或间接持有的发行人股份不予转让。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺以及在发行人首次公开发行股票时所作出的其他承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” （三）除刘光外其他董事、高级管理人员关于稳定股价的承诺 “自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交 1-1-16 东方网力科技股份有限公司招股说明书易日的收盘价均低于当日发行人已公告每股净资产（当日发行人已公告每股净资产为 1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财务数据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况导致发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产）的情况时，则触发发行人回购股份稳定股价的义务。本人承诺就公司股份回购预案以本人的董事身份（如有）在董事会上投赞成票，并以所拥有的全部表决票数（如有）在股东大会上投赞成票。如发行人股份回购议案未获董事会或股东大会审议通过，或因如发行人履行股份回购义务而使其违反有关法律法规、中国证监会相关规定及其他对发行人有约束力的规范性文件，或导致发行人股权分布不再符合上市条件，或因其他原因导致发行人未能履行回购股份义务，或发行人未能按照已公布的股份回购方案实施股份回购时，则触发本人增持发行人股份以稳定股价的义务（以下简称“增持触发条件”）。发行人董事会办公室负责前述增持触发条件的监测。在增持触发条件满足的当日，发行人应发布公告提示发行人股价已连续 20 个交易日低于每股净资产，且发行人回购股份以稳定股价的义务无法履行或未履行，并通知本人采取措施稳定股价。本人承诺按以下预案采取措施稳定公司股价：本人在接到发行人董事会办公室通知之日起 10 个交易日内，应就增持公司股票的具体计划书面通知公司，包括但不限于拟增持的数量范围、价格区间、完成期限等信息，并由公司进行公告。本人将在接董事会办公室通知之日起 6 个月内通过证券交易所以大宗交易方式、集中竞价方式及/或其他合法方式增持公司股份，用于增持股份的金额不低于发行人高级管理人员上一年度平均薪酬的 50%。在实施上述增持计划过程中，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于当日发行人已公告每股净资产，则本人可中止实施股份增持计划。本人中止实施股份增持计划后，自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，如增持触发条件再次得到满足，则本人应继续实施上述股份增持计划。本人在增持计划完成后的六个月内将不出售所增持的股份，增持后公司的股权分布应当符合上市条件，增持股份行为应符合《公司法》、《证券法》及其他相关法律、行政法规的规定以及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的要求。如本人未履行上述增持股份的承诺，则发行人可将本人增持义务触发当年及 1-1-17 东方网力科技股份有限公司招股说明书其后两个年度公司应付本人现金分红或薪酬予以扣留直至本人履行承诺为止。自增持触发条件开始至本人履行承诺期间，本人直接或间接持有的发行人股份不予转让。本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺以及在发行人首次公开发行股票时所作出的其他承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。” 六、本次公开发行方案本公司本次向社会公开发行人民币普通股（A 股）股票，既包括公开发行新股，也包括公司股东公开发售股份。请投资者在报价、申购过程中考虑公司股东公开发售股份的因素。本公司发行方案已经 2013 年第三次临时股东大会通过，主要内容为：本次公开发行股票的数量：不超过 1,750 万股，占发行后总股本比例的 25% 预计公开发行新股的数量：不超过 1,750 万股预计公司股东公开发售股不超过 1,312.50 万股，股东公开发售股份所得资金不份的数量和上限：归公司所有，所得资金归出售股份的股东所有公开发行新股和公司股东根据发行询价及协商定价结果，若按照本次公开发行公开发售股份数量的调整股票的数量上限拟募集资金额超过募集资金投资项机制：目所需资金总额，公司将首先减少新股发行数量，直至新股发行数量募集资金满足公司募集资金投资项目所需资金总额；同时调整公司股东公开发售股份的数量，直至新股发行数量与公司股东公开发售股份的数量合计达到本次新股发行之后总股本的 25%。 1、公开发行新股数量的具体计算公式为：公司本次募集资金投资项目所需资金总额（本次募集资金投资项目所需资金总额为公司募集资金投资项目所需金额与公司相应分摊的发行费用合计）/发行价格。 2、公司股东公开发售股份的数量的具体计算公式为：（公司本次发行前总股本+本次公开发行新股数量） ×25%-本次公开发行新股数量。单个公司股东分摊公开发单个公司股东分摊公开发售股份的数量的具体计算售股份的数量：公式为：该公司股东本次发行前持股数量/全体公司股东发行前持股数量合计×本次公开发售股份的数量 1-1-18 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司股东公开发售股份的公司股东按照本次发行前持股数量占本次发行前总原则：股本的比例分摊本次公开发售股份的数量。公司股东公开发售股票价格与新发行股票的价格相同。股东公开发售股份所得资金不归公司所有，所得资金归出售股份的股东所有。公司股东公开发售股份的公司首次公开发行时，公司股东公开发售的股份，其条件：已持有时间应当在 36 个月以上。上市相关费用的分摊原则：公司及公开发售股份的各股东共同承担上市相关费用（包括承销及保荐费用、审计费用、律师费用和发行手续费用），按照各自发行和发售的股份占公司本次公开发行股份数量的比例进行分摊根据发行方案，若本次发行上市的股份均为公开发行的新股，则本次发行完毕后，本公司控股股东、实际控制人刘光持有本公司的股份比例为 29.50%；若本次发行除公开发行新股外，还需股东公开发售股份，根据发行方案，全部股东均按其在本次公开发行股票前的持股比例进行同比例发售，因此，在本次发行完毕后，本公司的股权结构不会发生重大变化，刘光持有发行人的股份比例依然为 29.50%。刘光的控股股东及实际控制人地位不因本次公开发行发生变化。本公司已经依法建立健全了股东大会、董事会、监事会等机构并制定了相应的议事规则及内部管理制度，本公司的董事及高级管理人员未发生重大变化，本公司股东公开发售股份不会导致本公司股权结构发生重大变化，亦不会导致本公司实际控制人发生变更，因此，本次公开发行不会对发行人的治理结构及生产经营构成重大不利影响。七、本公司特别提醒投资者关注“风险因素”中的下列风险：（一）行业依赖风险 2004 年起，公安部在全国范围内确定了 100 多个城市作为科技强警示范城市，推进平安城市建设。到 2009 年，平安城市项目试点城市初步完成第一阶段建设，取得阶段性成果。目前平安城市项目已经在全国铺开。本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关技术服务，较高程度上依赖于国内各级政府对平安城市项目中视频监控管理系统的投入状况，如果政府对平安城市项目的投资规模大幅下降，将会对公司的盈利 1-1-19 东方网力科技股份有限公司招股说明书能力产生较大的不利影响。（二）客户相对集中的风险本公司提供的城市视频监控管理平台产品主要面向集成商，通过集成商向政府1、公安等行业提供最终服务，集成商是本公司目前最重要的客户。2010 年、 2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户合计的销售额占当期销售总额的比例分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%，但本公司不存在向单个客户的销售额占本公司销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的情况。客户相对集中在未来可能对本公司的持续经营产生一定的不利影响。本公司目前处于高速成长期，随着业务快速发展，本公司将不断开发新客户，与更多集成商展开合作，降低由于失去重要客户所带来的经营风险。（三）税收政策变动风险报告期内，本公司及子公司享受的税收优惠及对营业收入和净利润的影响情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01 其中：增值税优惠 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18 所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83 营业税退税 - 13.78 65.83 - 营业税免税 32.44 0.38 17.93 - 税收优惠占营业收入的比例 5.06% 10.53% 9.77% 12.46% 税收优惠占净利润的比例 38.01% 41.09% 37.69% 40.79% 注：2012 年的增值税优惠金额较大，主要是由于随着 2012 年公司销售收入持续快速增长，软件部分销售收入也较 2011 年度有较大增长，增值税退税也相应增长；此外，2011 年下半年公司实现的部分软件产品收入的增值税退税在 2012 年初收到，也是 2012 年增值税退税增长较大的原因。 1、企业所得税优惠本公司作为设立于中关村科技园区内的高新技术企业，于 2002 年 10 月 16 日取得北京市科学技术委员会颁发的高新技术企业批准证书。2008 年 12 月 24 日本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北 1 因本公司最终用户的需求略有差异，为行文方便，本招股说明书中除特别指明外，“政府”均指除公安以外的党政机构。 1-1-20 东方网力科技股份有限公司招股说明书京市地方税务局的高新技术企业认定，取得《高新技术企业证书》（证书编号： GR200811000828），有效期为三年。2008 年至 2010 年享受企业所得税优惠税率为 15%。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业复审，取得《高新技术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012 年度及 2013 年度公司享受企业所得税优惠税率为 15%。2014 年度，本公司《高新技术企业证书》将到期，本公司将根据有关规定参加高新技术企业复审，争取继续享受所得税税率的优惠政策。本公司全资子公司重庆网力被国家认定为软件企业，已于 2009 年 3 月 25 日获得《软件企业认定证书》（证书编号：渝 R-2009-0002）。根据《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，对我国境内新办软件生产企业经认定后，自开始获利年度起，享受“两免三减半”所得税优惠。根据《关于深入实施西部大开发战略有关企业所得税问题的公告》（国家税务总局公告 2012 年第 12 号），重庆网力同时符合西部大开发税收优惠政策规定，企业所得税减按 15%税率执行，重庆网力已于 2013 年 4 月办理了备案登记。综上，重庆网力 2008 年的所得税税率为 25%，2009 年、2010 年的所得税税率为 0%，2011 年度、2012 年度及 2013 年度享受 12.5%的优惠税率。2014 年，重庆网力将仅享受西部大开发税收优惠，企业所得税减按 15%税率执行。 2、增值税退税依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由公司用于研究开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业所得税。依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政 1-1-21 东方网力科技股份有限公司招股说明书策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度、2012 年和 2013 年继续执行增值税退税的优惠政策。如果上述国家关于软件企业的所得税和增值税优惠政策发生变化，或本公司没有继续被认定为高新技术企业，将对公司的业绩产生较大影响。（四）收入季节性波动的风险受客户结构、业务特点等因素的影响，本公司营业收入存在各季度分布不均衡、前低后高的特点，本公司的经营业绩存在着明显的季节性波动，公司一季度、半年度、前三季度的营业收入和利润水平占全年的比例不均衡。2010 年至 2012 年，本公司上半年实现的营业收入占全年营业收入的比重分别为 20.54%、 26.40%和 28.07%，上半年实现的利润总额占全年利润总额的比重分别为 8.57%、 11.50%和 21.06%。具体原因为城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关等为主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家相关规定，政府采购项目需进行公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业客户的采购特点使公司及与公司同行业的其他上市公司均存在明显的收入和利润季节性波动的特征，营业收入和利润主要集中于下半年实现。2010 年、2011 年和 2012 年，与公司同行业的上市公司上半年的营业收入占比平均值分别为 36.82%、42.84%和 38.55%；上半年的利润总额占比分别为 34.16%、45.83%和-10.24%2。（五）应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险 2010 年末、2011 年末、2012 年末和 2013 年 6 月末，本公司的应收账款净额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元、10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和 96.03%。应收账款的及时收回对本公司资产质量和财务状况有积极和正面的影响。报告期发行人应收账款的增长直接影响了发行人报告期各期经营活动现金流净额，2010 年度、2011 年度、2012 年度，本公司经营活动现金流净额分别为 2,873.57 万元、1,944.99 万元、686.14 万元。 2013 年 1-6 月，公司经营活动现金流净额为-13,867.42 万元，主要是因为公司应收账款回收呈现较强的季节性特征，应收账款的回收主要集中在年底，从而使得 2 2012 年同行业上市公司利润总额上半年占比为负数，是由于英飞拓在 2012 年上半年巨额亏损所致，剔除该影响因素，同行业上市公司利润总额上半年占比为 37.59%。 1-1-22 东方网力科技股份有限公司招股说明书半年或三季度的经营活动现金流净额普遍较差。随着公司业务的快速增长，如果未能及时获取充足的资金支持将可能对公司的经营活动产生不利影响。报告期内，本公司的应收账款金额较高，主要原因是：第一、在安防行业市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营业收入的大幅增长引致应收账款大幅上升。第二、本公司主营业务为向政府和公安行业客户提供城市视频监控管理平台产品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝大多数项目需财政部门委托招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式为分期付款。本公司的大部分项目在确认收入时将形成较大比例的应收账款，且至期末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余额相对较高。由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、公安部门等信誉度较高的客户，项目资金大多来源于财政资金，具有充分支付的法律保障。集成商和最终用户一般对本公司平台产品的后续系统服务、升级及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形成了对本公司服务的依赖性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保障较高。报告期各期末，本公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、83.77%、94.17%和 93.33%，应收账款的账龄结构比较合理，基于谨慎性原则本公司对应收账款充分提取了坏账准备。八、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况的披露情况本公司已于本招股说明书中披露了 2013 年 6 月 30 日财务报告审计截止日至 2013 年 9 月 30 日之间的主要财务信息及经营状况，其中 2013 年 7-9 月及 2013 年 9 月 30 日的财务信息未经天职国际审计，但已经其审阅。九、对 2013 年年度经营业绩的预计本公司预计 2013 年度，营业收入为 41,000 万元至 43,800 万元，预计比 2012 年度增长 34%—43%，归属于母公司股东的净利润为 9,800 万元至 10,500 万元，预计比 2012 年度增长 25%—34%。以上经营业绩为本公司根据自身经营情况做出的合理预计，未经会计师审计或审阅。本公司 2013 年度的实际经营业绩将以届时经会计师审计的 2013 年度财务报表为准。上述重大事项提示并不能涵盖公司全部的风险及其他重要事项，请投资者仔细阅读本招股说明书“第四节风险因素”章节全文。 1-1-23 东方网力科技股份有限公司招股说明书目录第一节释义 ..............................................................................................................28 一、普通名词释义......................................................................................................................... 28 二、专业名词释义......................................................................................................................... 29 第二节概览 ..............................................................................................................34 一、发行人简介............................................................................................................................. 34 二、公司控股股东及实际控制人情况 ......................................................................................... 37 三、发行人主要财务数据及主要财务指标 ................................................................................. 37 四、本次发行情况......................................................................................................................... 39 五、募集资金用途......................................................................................................................... 39 第三节本次发行概况 ..............................................................................................41 一、发行人基本资料..................................................................................................................... 41 二、本次发行的基本情況............................................................................................................. 41 三、本次发行有关当事人............................................................................................................. 43 四、预计时间表............................................................................................................................. 45 第四节风险因素 ......................................................................................................46 一、行业依赖风险......................................................................................................................... 46 二、客户相对集中的风险............................................................................................................. 46 三、税收政策变动风险................................................................................................................. 47 四、收入季节性波动的风险......................................................................................................... 49 五、应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险 ..................................................... 49 六、消化募投项目新增产能的风险 ............................................................................................. 50 七、折旧增加导致公司利润下滑的风险 ..................................................................................... 50 八、公司营销体系和组织结构迅速扩张的风险 ......................................................................... 51 九、净资产收益率下降的风险..................................................................................................... 51 十、技术创新的风险..................................................................................................................... 51 十一、知识产权及商业秘密泄露的风险 ..................................................................................... 52 十二、技术人员和管理人员不足的风险 ..................................................................................... 52 十三、实际控制人股份比例较低的风险 ..................................................................................... 53 第五节发行人基本情况 ..........................................................................................54 一、发行人改制重组及设立情况................................................................................................. 54 二、发行人设立以来的重大资产重组情况 ................................................................................. 57 三、发行人的组织结构................................................................................................................. 58 四、发行人控股子公司情况......................................................................................................... 61 1-1-24 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况....................................................... 63 六、发行人股本情况..................................................................................................................... 65 七、发行人自成立以来工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东超过两百人的情况 ........................................................................................................................................ 67 八、发行人员工及社会保障、住房制度、医疗制度等情况 ..................................................... 67 九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况 . 74 第六节业务和技术 ..................................................................................................76 一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况 ......................................................................... 76 二、发行人所处行业基本情况..................................................................................................... 78 三、发行人在行业内的竞争地位............................................................................................... 110 四、发行人主营业务情况........................................................................................................... 124 五、发行人主要固定资产、无形资产等资产情况 ................................................................... 156 六、发行人核心技术人员情况................................................................................................... 170 七、发行人主要产品的核心技术情况 ....................................................................................... 171 八、发行人技术和产品的研发情况 ........................................................................................... 180 九、发行人技术创新制度........................................................................................................... 182 第七节同业竞争与关联交易 ................................................................................187 一、同业竞争............................................................................................................................... 187 二、关联交易............................................................................................................................... 188 第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员 ........................................197 一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介 ........................................................... 197 二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员持有发行人股份及对外投资情况 ........... 202 三、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的薪酬、兼职情况与相互之间的关系 ... 204 四、公司与董事、监事及高级管理人员签定的协议与重要承诺 ........................................... 207 五、董事、监事、高级管理人员任职资格 ............................................................................... 207 六、最近三年一期董事、监事及高级管理人员的变化情况 ................................................... 207 第九节公司治理 ....................................................................................................210 一、公司治理结构....................................................................................................................... 210 二、股东大会制度的建立健全及运行情况 ............................................................................... 210 三、董事会制度的建立健全及运行情况 ................................................................................... 211 四、独立董事制度的建立健全及运行情况 ............................................................................... 211 五、监事会制度的建立健全及运行情况 ................................................................................... 212 六、董事会秘书的职责............................................................................................................... 212 七、审计委员会的相关情况....................................................................................................... 213 八、公司资金占用、对外担保及违法违规的情况 ................................................................... 215 九、管理层对内部控制制度的自我评估意见及注册会计师评价意见 ................................... 215 十、发行人对外投资、担保事项的政策及制度安排 ............................................................... 216 十一、发行人保护投资者权益方面的政策及制度安排 ........................................................... 218 1-1-25 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十节财务会计信息与管理层分析 ....................................................................220 一、财务报表............................................................................................................................... 220 二、审计意见............................................................................................................................... 230 三、财务报表编制的基础、合并财务报表范围及变化情况 ................................................... 230 四、主要会计政策和会计估计................................................................................................... 232 五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况 ............................................... 241 六、最近一年收购兼并情况....................................................................................................... 249 七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表 ....................................................................... 249 八、主要财务指标....................................................................................................................... 250 九、发行人设立时及报告期内资产评估情况 ........................................................................... 251 十、发行人设立时和设立后历次验资情况 ............................................................................... 252 十一、期后事项、或有事项及其他重要事项 ........................................................................... 253 十二、财务状况分析................................................................................................................... 254 十三、盈利能力分析................................................................................................................... 285 十四、现金流量分析................................................................................................................... 324 十五、审计截止日后主要财务信息及经营状况 ....................................................................... 328 十六、公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析 ................................................................... 334 十七、发行人股利分配政策及分配情况 ................................................................................... 335 十八、发行前滚存利润的安排................................................................................................... 341 第十一节募集资金运用 ............................................................................................342 一、募集资金使用计划概述....................................................................................................... 342 二、募集资金投资项目简介....................................................................................................... 342 三、募集资金投资项目对发行人经营成果和财务状况的影响 ............................................... 361 第十二节未来发展与规划 ........................................................................................363 一、公司发展战略及发展目标................................................................................................... 363 二、公司的具体经营举措........................................................................................................... 363 三、募集资金运用对公司未来发展的分析 ............................................................................... 369 四、发行人规划和目标所依据的假设条件 ............................................................................... 370 五、计划实施面临的主要困难................................................................................................... 370 六、确保实现上述计划拟采用的方式、方法或途径 ............................................................... 370 七、上述计划与公司现有业务的关系 ....................................................................................... 371 第十三节其他重要事项 ............................................................................................372 一、信息披露制度相关情况....................................................................................................... 372 二、重要合同............................................................................................................................... 372 三、对外担保和资产抵押事项................................................................................................... 379 四、对发行人及控股子公司可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项 ....................................... 379 五、发行人控股股东和实际控制人涉及的重大诉讼或仲裁事项及报告期内重大违法违规情况 .................................................................................................................................................. 379 六、发行人董事、监事、高级管理人员和其他核心人员涉及刑事诉讼的情况 ................... 379 1-1-26 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十四节有关声明 ....................................................................................................380 一、发行人全体董事、监事、高级管理人员的声明 ............................................................... 380 二、保荐人（主承销商）声明................................................................................................... 381 三、发行人律师声明................................................................................................................... 382 四、承担审计业务的会计师事务所声明 ................................................................................... 383 五、承担验资业务机构声明....................................................................................................... 384 六、承担评估业务的资产评估机构声明 ................................................................................... 392 第十五节附件 ..........................................................................................................394 一、文件目录............................................................................................................................... 394 二、查阅时间............................................................................................................................... 394 三、查阅地点............................................................................................................................... 394 1-1-27 东方网力科技股份有限公司招股说明书第一节释义本招股说明书中，除非文义另有所指，否则下列简称具有如下特定意义：一、普通名词释义东方网力、发行人东方网力科技股份有限公司有限公司、网力有限北京东方网力科技有限公司本公司、公司东方网力或网力有限股票、A 股本公司本次发行的人民币普通股股票本公司向社会公开发行人民币普通股（A 股）股本次公开发行票，既包括公开发行新股，也包括公司股东公开发售股份本公司首次公开发行新股时，公司股东将其持有公开发售股份的股份以公开发行方式一并向投资者发售的行为重庆网力、重庆子公司重庆网力视界科技有限公司，本公司子公司贵州网力、贵州子公司贵州网力视联科技有限公司，本公司子公司国际商用机器公司（ International Business IBM Machines Corporation） Intel 英特尔公司，全球最大的半导体芯片制造商德州仪器（Texas Instruments），是全球领先的半 TI 导体公司深圳市博康系统工程有限公司，原为全球 500 强、纽交所上市公司英格索兰公司（Ingersoll Rand）安防技术集团旗下的企业。目前英格索兰的安防深圳博康、博康公司业务剥离至安朗杰公司（Allegion），安朗杰已在纽交所上市，根据安朗杰网站介绍深圳博康已经隶属于安朗杰旗下。中科白云广东中科白云创业投资有限公司，本公司股东深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012 中科招商年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公司，本公司股东。英特尔（成都）英特尔产品（成都）有限公司，本公司股东意元斯路北京意元斯路软件技术有限公司，本公司股东 1-1-28 东方网力科技股份有限公司招股说明书弗若斯特沙利文公司，是一家世界领先的咨询公司，主要从事技术研究、市场研究、经济研究、 Frost & Sullivan 公司企业执行、培训、客户研究、竞争情报和企业策略保荐机构、中信建投证券中信建投证券股份有限公司律师、发行人律师北京国枫凯文律师事务所会计师、天职国际天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程《东方网力科技股份有限公司章程》《东方网力科技股份有限公司章程（草案）》，在公司章程（草案）首次公开发行股票并在创业板上市后生效实际控制人、控股股东刘光先生《公司法》《中华人民共和国公司法》《证券法》《中华人民共和国证券法》证监会中国证券监督管理委员会国家发改委国家发展和改革委员会科技部中华人民共和国科学技术部公安部中华人民共和国公安部报告期、最近三年一期 2010 年、2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月元人民币元二、专业名词释义应用于城市安防的由视频监控系统中管理控制及应用部城市视频监控管理平分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成的台设备及软件平台。具体包括：视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等设备。一个特大型、综合性非常强的管理系统，不仅需要满足治安管理、城市管理、交通管理、应急指挥等需求，而且还要兼顾灾难事故预警、安全生产监控等方面对图像监控的需求，同时还要考虑报警、门禁等配套系统的集成以及与广播系统的联动。从而运用科学、先进的技防平安城市手段，构建一个强大的安防系统来保证整个城市更加安全。平安城市利用现代信息通信技术，达到指挥统一、反应及时、作战有效，以适应我国在现代经济和社会条件下实现对城市的有效管理和打击违法犯罪，加强中国城市安全防范能力，加快城市安全系统建设，建设平安城市和谐社会。科技强警在公安活动中大力推进公安科研投入、科技创新，形成 1-1-29 东方网力科技股份有限公司招股说明书以现代科学技术，高精尖设备，信息化系统支撑公安工作新格局。公安通信网络与计算机信息系统建设工程，即利用现代化信息通信技术，为各项公安工作提供强有力的信息支金盾工程持，增强公安机关快速反应、协同作战的能力；提高公安机关的工作效率和侦察破案水平，适应新形式下社会治安的动态管理。 Power Video Gateway 的简称，是本公司商标，同时也指 PVG 本公司网络视频管理平台产品。是以现有的 PVG 网络视频管理平台软件为基础平台，在完成设备接入和联网的基础上，增强对高清设备的支持，实现安防各子系统的集成和整合，包括对视频监控、卡 PVG Plus 口、门禁、报警、GIS、GPS、等安防子系统和警务综合信息管理等业务系统进行统一资源、统一权限、统一管理、统一应用。 POSA（Pluggable Objects and Services Architecture）是本 POSA 分布式组件对象公司自行设计开发的先进的分层软件体系架构，是一种服务软件架构 /POSA 基于面向对象组件的服务架构，提供了一组完备的、分软件架构层的二次开发接口用于扩充和嫁接其它系统和设备，以及开发新的应用。 Network Video Recorder 的简称，即网络硬盘录像机，相对于传统的 DVR，差别主要在于对 IP 摄像机的接入同 NVR 时提供更强的数据存储能力。它是一套进行网络图像存储处理的计算机系统，具有对图像、语音进行长时间录像、录音、解码显示、控制管理等的功能。指将视音频数据中的冗余信息去掉（去除数据之间的相视音频编解码关性）以获得较低的码率，从而能够在有限的带宽下实现视音频数据流的实时传输。是一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设备，视频编解码器能够满足城市视频监控管理平台数字化部分的功能。 Open Partnership Plan，本公司提出的和行业内其他企业开展的基于视频中间件的开放合作计划。根据合作伙伴开放合作伙伴计划的类型分为四个层面的合作：即和设备厂商开展的设备（OPP）接入合作、与集成商、解决方案供应商开展的整合解决方案合作、和运营商开展的应用增值合作以及和其他合作伙伴开展的市场渠道合作。 Digital Video Recorder 的简称，即数字硬盘录像机，相对于传统的模拟视频录像机，采用硬盘录像。它是一套 DVR 进行图像存储处理的计算机系统，具有对图像/语音进行长时间录像、录音、监视和控制的功能，其中基于嵌入式处理器和嵌入式实时操作系统的数字硬盘录像机为嵌 1-1-30 东方网力科技股份有限公司招股说明书入式 DVR。 Digital Video Server 的简称，即数字视频服务器。一种对视音频数据进行压缩、存储及处理的专用嵌入式设备，它在远程监控及视频等方面都有广泛的应用。视频服务 DVS 器采用 H.264 或 MPEG4 等压缩格式，在符合技术指标的情况下对视频数据进行压缩编码，以满足存储和传输的要求。 Internet Protocol 的简称，即网络之间互连协议。在互联网中，它是能使连接到网上的所有计算机网络实现相互 IP 通信的一套规则，规定了计算机在因特网上进行通信时应当遵守的规则。指数字化网络摄像机，是基于网络传输的数字化设备。网络摄像机除了具有普通复合视频信号输出接口外，还 IP 摄像机有网络输出接口，可直接将视频信号接入本地局域网或互联网。 Redundant Array of Independent Disk 的简称，即独立冗余磁盘阵列。这是一种把多块独立的硬盘（物理硬盘）按不同的方式组合起来形成一个硬盘组（逻辑硬盘），从而 RAID 提供比单个硬盘更高的存储性能和提供数据备份技术。根据磁盘陈列的不同组合方式，可以将 RAID 分为不同的级别。 System on Chip 的简称，即系统级芯片，也有称片上系统， SoC 是一个有专用目标的集成电路，其中包含完整系统并有嵌入软件的全部内容。是英特尔 Intel 首先开发制造的一种微处理器体系结构的 Intel X86 泛称。 Global Positioning System 的简称，即全球卫星定位系统。 GPS 是一个由覆盖全球的 24 颗卫星组成的卫星系统。这 GPS 个系统可以保证在任意时刻，地球上任意一点都可以同时观测到 4 颗卫星，以保证卫星可以采集到该观测点的经纬度和高度，以便实现导航、定位、授时等功能。 Closed Circuit Television 的简称，即闭路电视视频监控系统。是一种图像通信的监控系统，其信号从源点只传给 CCTV 预先安排好的与源点相通的特定电视机。广泛用于大量不同类型的监视工作、教育、电视会议等。 3rd Generation，即第三代数字移动通信技术。指支持高 3G 速数据传输的蜂窝移动通讯技术，3G 服务能够同时传送声音及数据信息。 Moving Pictures Experts Group/Motion Pictures Experts MPEG Group 的简称，即运动图像专家组。该专家组建立了一系列视音频编解码标准，用于视频和音频的压缩和解压， 1-1-31 东方网力科技股份有限公司招股说明书如 MPEG1，MPEG2，MPEG4。 H.264，或称 MPEG-4 第十部分，是由 ITU-T 视频编码专家组（VCEG）和 ISO／IEC 动态图像专家组（MPEG） H.264 联合组成的联合视频组（JVT，Joint Video Team）提出的高度压缩数字视频编解码器标准。 PAL 制式是电视广播中色彩调频的一种方法，全名为逐行倒相（Phase Alternating Line）。除了北美，东亚部分 PAL 地区使用 NTSC 制式，中东、法国及东欧采用 SECAM 制式以外，世界上大部份地区都是采用 PAL。 NTSC 制式，又简称为 N 制式，是 1952 年 12 月由美国国家电视标准委员会（ National Television System NTSC Committee，缩写为 NTSC）制定的彩色电视广播标准，两大主要分支是 NTSC-J 与 NTSC-US（又名 NTSC-U/C）。全国安全防范报警系统标准化委员会（SA／TC100）制定的城市监控报警联网系统技术标准，该标准作为指导 GA/T669 城市监控报警联网系统建设的配套标准，是安防领域技术专家和管理专家多年来研究与实践的智慧结晶。开放型网络视频接口论坛。2008 年 5 月，由安讯士联合博世及索尼公司三方联合建立，致力于建立网络视频设 ONVIF 备之间的信息交换定义通用协议，推进网络视频在安防市场的应用。 Common Intermediate Format，图像分辨率标准，CIF CIF （PAL：352288 像素）。 4CIF 图像分辨率标准，4CIF（PAL：704576 像素） D1 图像分辨率标准，D1（PAL：720576 像素） 720P 图像分辨率标准，720P（1280720 像素逐行扫描）即标准清晰度（Standard Definition），是指物理分辨率在标清 720P 以下的一种视频格式；其常见分辨率为 720576 （PAL），720480（NTSC）等。即高清晰度（High Definition），是指物理分辨率在 720P 高清（含）以上的一种视频格式；其常见分辨率为 1280720、 19201080 等。是一种独立的系统平台软件或服务程序。中间件位于操作系统之上、应用程序之下，并且可以包含一些同类应中间件用软件的通用基础功能。通过中间件，应用程序可以工作于多硬件平台和多操作系统环境。利用数学模型并结合图像处理的技术来分析、解释、和智能图像分析识别图像的内容，从而提取具有一定智能性的信息。即地理信息系统，是以地理空间数据库为基础，在计算 GIS 机软硬件的支持下，运用系统工程和信息科学的理论， 1-1-32 东方网力科技股份有限公司招股说明书科学管理和综合分析具有空间内涵的地理数据，以提供管理、决策等所需信息的技术系统。指出现自然的或人为的突发性紧急情况时，综合利用各种通信资源，保障救援、紧急救助和必要通信所需的通应急指挥调度信手段和方法，是一种具有暂时性的、为应对自然或人为紧急情况而提供的特殊通信机制。指采用流式传输的方式在通讯网络播放的媒体格式。又称流式媒体，它是指商家用一个视频传送服务器把节目流媒体当成数据包发出，传送到网络上。用户通过解压设备对这些数据进行解压后，节目就会像发送前那样显示出来。视音频矩阵专门用于对视频信号和音频信号进行切换和矩阵分配，可将多路信号从输入通道切换输送到输出通道中的任一通道上，并且输出通道间彼此独立。印制电路板，一种重要的电子部件，是电子元器件的支 PCB 板撑体和电子元器件电气连接的提供者。 ISO 国际标准化组织（ISO） IEC 国际电工委员会（IEC）即数字信号处理器（digital signal processor），是一种独特的微处理器，是以数字信号来处理大量信息的器件。 DSP 其工作原理是接收模拟信号，转换为 0 或 1 的数字信号。再对数字信号进行修改、删除、强化，并在其他系统芯片中把数字数据解译回模拟数据或实际环境格式。指安装、固定摄像机的支撑设备，它分为固定和电动云云台台两种。指伴随微型化电子产品的出现而发展起来的一种焊接技贴装术，主要应用于各类表面组装元器件的焊接。指系统的健壮性，它是在异常和危险情况下系统生存的关键。比如说，计算机系统在输入错误、磁盘故障、网鲁棒性络过载或有意攻击情况下，能否不死机、不崩溃，就是该系统的鲁棒性（Robustness）。 Ring Objects File System，该文件系统是本公司专门针对海量视频录像系统设计的一套高效健壮的专用文件系统，采用专有数据格式设计，可有效避免磁盘碎片的产 ROFS 生，具有极高的读写数据性能和鲁棒性，以视频帧为基本存储单元和恢复单位，具备数据错误隔离能力，支持视频帧快速检索。本招股说明书中任何表格中若出现总数与表格所列数值总和不符，均为采用四舍五入所致。 1-1-33 东方网力科技股份有限公司招股说明书第二节概览本概览仅对招股说明书全文做扼要提示。投资者在作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。一、发行人简介（一）公司概况公司名称：东方网力科技股份有限公司英文名称：NetPosa Technologies, Ltd. 公司住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室注册资本：5,250 万元实收资本：5,250 万元法定代表人：刘光成立时间：2010 年 9 月 30 日经营范围：许可经营项目：无；一般经营项目：技术推广；制造电子计算机外部设备；销售计算机、软件及辅助设备（不含零售）。本公司前身为北京东方网力科技有限公司，成立于 2000 年 9 月 5 日。2010 年 8 月 17 日，经网力有限股东会决议批准整体变更设立东方网力科技股份有限公司。2010 年 9 月 30 日，本公司在北京市工商行政管理局办理了工商变更登记，取得了注册号为 110108001656815 的企业法人营业执照。（二）业务情况本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。 1-1-34 东方网力科技股份有限公司招股说明书城市视频监控管理平台的构成及东方网力产品在平台中的应用示意图根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台市场规模为 52.2 亿元，2010 年本公司市场份额位居城市视频监控管理平台行业第二名。3 目前本公司拥有一支具有超过 10 年视频监控管理平台产品开发经验的研发团队，在视频联网与控制、嵌入式系统、海量信息存储与调用、视音频编解码、应用软件开发等技术领域积累了丰富的经验，公司拥有 12 项专利、64 项软件著作权和 12 项已登记注册的软件产品。凭借雄厚的技术实力、稳固的市场份额和大项目经验优势，本公司近年来收入和利润规模呈现出良好的成长性。2010 年至 2012 年，本公司营业收入年均复合增长率达到 61.33%，营业利润年均复合增长率达到 60.79%。本公司是经北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局批准认定的高新技术企业和北京市科学技术委员会认定的软件企业。本公司是中国安全防范产品行业协会的副理事长单位、中国电子视像行业协会视频监控系统分会理事单位、北京安全防范行业协会会员单位和 2009 年全国安全防范报警系统标准化技术委员会通讯委员单位。此外，本公司获得了 “2009 中国安防行业十大创新品牌”、“2009 安博会金鼎奖”、“‘平安城市’建设优秀安防产品”、“北京市自主创新产品”、“2009 年度中关村自主创新示范企业”、 “2010 中国安防行业十大领先品牌”、“A&S 中国安防金犊奖”、“2010 年度中关村创新示范百强企业”、“2011 中关村科技园区三星级瞪羚企业”和“2011 中关村物联网产业联盟优秀企业奖”、“2012 中关村科技园区四星级瞪羚企业”、“‘平安 3 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-35 东方网力科技股份有限公司招股说明书城市’建设推荐优秀安防产品”、“2012 最受欢迎安防品牌”、“全国公安系统警用装备十佳品牌”、“2013 年 CPSE 安博会金鼎奖”、2012 及 2013“A&S 中国安防十大民族品牌”等荣誉证书。（三）发行人竞争优势及具体表现本公司是国内领先的城市视频监控管理平台产品及解决方案提供商。本公司面向城市视频监控市场，专注于城市视频监控管理平台产品的研发、生产和销售。通过对视频监控管理平台核心技术的研究、持续跟踪视频监控行业不断出现的新需求、不断开发新产品，已逐步成长为国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控管理平台产品及解决方案供应商，主要产品包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。本公司的核心竞争力体现在技术、大型项目经验及品牌、高科技人才这三方面，具体表现如下：技术方面：本公司在软件体系架构设计、视频专用文件系统、视频中间件、智能视频分析、嵌入式 X86 板级设计等核心技术领域具备领先优势。基于先进的软件设计理念，本公司提出并发展了 POSA 分布式组件对象服务软件架构，实现了分布式局部自治、完全组件化、进程隔离的三大关键特性，能够支持视频监控系统无限扩容和设备的广泛兼容，使平安城市超大规模视频联网在技术上成为可能。基于此统一的 POSA 软件架构，公司持续研发了 PVG 1.0 到 PVG 7.0Beta 系列平台产品，建立起强大的可持续的系统和应用软件系统开发能力，结合软硬一体化的设计能力，公司有能力根据客户需求快速形成稳定产品或创新应用，建立起公司独特的“基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新”核心竞争优势。大型项目经验及品牌方面：本公司在大量城市视频监控项目的实践中积累了宝贵经验，获得了很多只有经历工程实践才能改进的机会。安防行业是先发优势较为明显的行业，大量的行业经验是取得客户信任的决定性因素之一。本公司具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目中；公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提 1-1-36 东方网力科技股份有限公司招股说明书供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的具有多个直辖市及省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。本公司实力和品牌得到了用户和合作伙伴的一致认可，“NetPosa 东方网力”被慧聪网评为“2009 年安防行业十大创新品牌”、“2010 年安防行业十大领先品牌”、“2011 中关村物联网产业联盟优秀企业奖”、“‘平安城市’建设推荐优秀安防产品”、“A&S 中国安防十大民族品牌”、“2012 最受欢迎安防品牌”、“全国公安系统警用装备十佳品牌”、“2013 年 CPSE 安博会金鼎奖”、2012 及 2013“A&S 中国安防十大民族品牌”，在行业中树立了开放合作、可信赖的良好品牌形象。高科技人才方面：长期以来本公司十分注重对人才的挖掘和培养，目前已经建立了较为完善的研发、产品、管理、市场、销售和服务等系统的专业人才体系，拥有一支超过十年视频产品开发经验的研发团队。公司的核心技术团队非常稳定，具有强大的技术实力和管理能力，对行业技术的了解非常深入，这些人才将是公司持续发展的最有利保障。二、公司控股股东及实际控制人情况本公司控股股东和实际控制人为刘光，中国公民，无境外永久居留权，身份证号码为 32101919710202**。刘光先生的简历详见本招股说明书“第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。三、发行人主要财务数据及主要财务指标根据天职国际会计师事务所出具的天职京 ZH [2013]1635 号《审计报告》，本公司最近三年一期的合并财务报表主要财务数据如下：（一）合并资产负债表主要财务数据单位：万元项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日流动资产 47,962.42 45,409.02 22,589.37 16,906.89 资产总计 61,183.28 53,404.00 27,937.23 17,856.34 流动负债 32,941.84 24,054.25 5,868.56 4,759.06 负债总额 32,941.84 27,054.25 9,408.56 4,759.06 股东权益合 28,241.44 26,349.75 18,528.68 13,097.27 1-1-37 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日计归属于母公司所有者权 28,241.44 26,349.75 18,528.68 13,097.27 益（二）合并利润表主要财务数据单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度营业收入 14,210.53 30,528.18 20,950.20 11,728.80 营业利润 1,562.37 6,696.81 4,765.25 2,590.34 利润总额 2,068.22 9,102.52 6,288.36 3,860.44 净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 扣非后归属于母公司所有者的 1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52 净利润（三）合并现金流量表主要财务数据单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57 投资活动产生的现金流量净额 -3,129.63 -4,282.69 -1,275.32 -764.28 筹资活动产生的现金流量净额 6,094.01 10,224.47 4,595.74 3,614.86 现金及现金等价物净增加额 -10,903.59 6,627.89 5,264.42 5,724.15 （四）主要财务指标 2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/ 2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55 速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21 资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19% 应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27 存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77 息税折旧摊销前利润（万元） 3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04 归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 （万元）归属于母公司所有者的扣除非 1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52 经常性损益后的净利润（万元）利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87 每股净资产（元） 5.38 5.02 3.53 2.49 每股净现金流量（元） -2.08 1.26 1.00 1.09 1-1-38 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/ 2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度每股经营活动的现金流量（元） -2.64 0.13 0.37 0.55 无形资产占净资产的比例 0.27% 0.35% 0.38% 0.59% 四、本次发行情况发行股票类型：人民币普通股（A 股）每股面值：1.00 元本次公开发行股票的数量：1,470.25 万股，占发行后总股本比例的 25% 发行价格和定价方式：由董事会和主承销商通过向网下投资者询价的方式并协商确定发行方式：网下向投资者询价配售和网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式发行对象：符合资格的网下投资者和已开立深圳证券交易所创业板股票交易账户的境内自然人、法人等投资者（中华人民共和国法律、法规禁止购买者除外）拟上市地点：深圳证券交易所五、募集资金用途本公司公开发行新股的实际募集资金扣除应分摊的发行费用后的净额将全部用于主营业务。公司募集资金将存放于董事会决定的专户集中管理，专款专用。本次募集资金投资项目经本公司 2011 年第三次临时股东大会审议通过，由董事会负责实施，具体用途如下：单位：万元年度投入额序号项目名称资金需求项目备案情况第一年第二年第三年分布式智能视京海淀发改（备） 1 频监控管理平 9,548.00 4,743.00 3,475.00 1,330.00 [2011]157 号台建设项目 1-1-39 东方网力科技股份有限公司招股说明书网络硬盘录像京海淀发改（备） 2 机产品研发及 13,370.00 5,988.00 3,992.00 3,390.00 [2011]158 号产业化项目营销服务体系京海淀发改（备） 3 5,757.00 3,991.60 1,765.40 - 建设项目 [2011]156 号本次募投项目产品与公司现有产品的关系如下图所示：发行人现有产品核心技术研发及升级发行人募集资金投资项目 ISCM网络分布式开发平台 PVG Plus 基于SIP协议的多平台融合和转发技术分布式智能视频监控管理平台 PVG Plus基本管理平台产品 PVG网络视频管理平台智能视频分析算法 PVG Plus智能管理平台产品无线网络环境下大容量并发注册和视频转码 PVG Plus移动管理平台基于POSA视频中间件的安防子系统整合 NetPosa NVR 嵌入式X86板级设计和驱动实现网络硬盘录像机 NetPosa NVR NetPosaNVR 2600 支持HD-SDI摄像机多路实时高清编码混合型网络硬盘录像机网络硬盘录像机具备云存储特性的ROFS文件系统 NetPosaNVR 5300/5400 存储型网络硬盘录像机如本次发行实际募集资金净额不能满足拟投资项目的资金需求，差额部分将由本公司自筹解决。若公司以自有资金或借款资金提前投入上述项目建设，本次募集资金到位后公司将根据交易所有关规定，以募集资金对前期投入部分进行置换。募集资金运用具体情况详见本招股说明书“第十一节募集资金运用”的有关内容。 1-1-40 东方网力科技股份有限公司招股说明书第三节本次发行概况一、发行人基本资料公司名称：东方网力科技股份有限公司英文名称： NetPosa Technologies, Ltd. 公司简称：东方网力注册资本： 5,250 万元法定代表人：刘光有限公司成立日期： 2000 年 9 月 5 日股份公司变更日期： 2010 年 9 月 30 日住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室邮政编码：电话： 010-82325566 传真： 010-82328940 互联网地址： http://www.netposa.com 电子邮箱： irm@netposa.com 董事会秘书：潘少斌联系电话： 010-84785234 二、本次发行的基本情況发行股票类型：人民币普通股（A 股）每股面值： 1.00 元发行股数： 14,702,500 股，占发行后总股本比例的 25% 公开发行新股的数量： 6,310,000 股公司股东公开发售股份 8,392,500 股的数量： 1-1-41 东方网力科技股份有限公司招股说明书公开发行新股和公司股根据发行询价及协商定价结果，若按照本次公开发行股东公开发售股份数量的票的数量上限拟募集资金额超过募集资金投资项目所需调整机制：资金总额，公司将首先减少新股发行数量，直至新股发行数量募集资金满足公司募集资金投资项目所需资金总额；同时调整公司股东公开发售股份的数量，直至新股发行数量与公司股东公开发售股份的数量合计达到本次新股发行之后总股本的 25%。 1、公开发行新股数量的具体计算公式为：公司本次募集资金投资项目所需资金总额（本次募集资金投资项目所需资金总额为公司募集资金投资项目所需金额与公司相应分摊的发行费用合计）/发行价格。 2、公司股东公开发售股份的数量的具体计算公式为：（公司本次发行前总股本+本次公开发行新股数量）×25%-本次公开发行新股数量。单个公司股东分摊公开单个公司股东分摊公开发售股份的数量的具体计算公式发售股份的数量：为：该公司股东本次发行前持股数量/全体公司股东发行前持股数量合计×本次公开发售股份的数量公司股东公开发售股份公司股东按照本次发行前持股数量占本次发行前总股本的原则：的比例分摊本次公开发售股份的数量。公司股东公开发售股票价格与新发行股票的价格相同。股东公开发售股份所得资金不归公司所有，所得资金归出售股份的股东所有。公司股东公开发售股份公司首次公开发行时，公司股东公开发售的股份，其已的条件：持有时间应当在 36 个月以上。每股发行价格： 49.90 元（由董事会和主承销商通过向网下投资者询价的方式并协商确定）发行市盈率： 37.75 倍（每股收益按照 2012 年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算） 1-1-42 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行前每股净资产： 5.38 元（根据 2013 年 6 月 30 日经审计的净资产除以本次发行前总股本计算）发行后每股净资产： 9.67 元（根据 2013 年 6 月 30 日经审计的净资产加上本次发行募集资金净额除以本次发行后总股本计算）发行市净率： 5.16 倍（按发行价格除以发行后每股净资产计算）发行方式：网下向投资者配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式发行对象：符合资格的网下投资者和已开立深圳证券交易所创业板股票交易账户的境内自然人、法人等投资者（中华人民共和国法律、法规禁止购买者除外）承销方式：余额包销募集资金总额： 31,486.90 万元募集资金净额： 28,652.10 万元上市相关费用的分摊原公司及公开发售股份的各股东共同承担上市相关费用则：（包括承销及保荐费用、审计费用、律师费用和发行手续费用），按照各自发行和发售的股份占公司本次公开发行股份数量的比例进行分摊上市相关费用概算：承销及保荐费用 2,422.79 万元，审计及验资费用 137.34 万元，律师费用 137.34 万元，信息披露费及发行手续费用 137.34 万元。（不含公司股东公开发售股份分摊的费用）三、本次发行有关当事人发行人：东方网力科技股份有限公司住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室邮编： 100191 法定代表人：刘光联系人：潘少斌电话： 010-84785234 1-1-43 东方网力科技股份有限公司招股说明书传真： 010-82328940 保荐机构中信建投证券股份有限公司（主承销商）：住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼办公地点：北京市东城区朝内大街 188 号邮编： 100010 法定代表人：王常青保荐代表人：林煊、张庆升项目协办人：张静项目人员：贾新、杜鹃、吴千山、王宪斌、吴量、徐云龙电话： 010-85130588 传真： 010-65185227 发行人律师：北京国枫凯文律师事务所住所：北京市西城区金融大街一号写字楼 A 座 12 层邮编： 100033 负责人：张利国签字律师：张泽云、胡琪电话： 010-66000088 传真： 010-66090016 审计机构：天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）住所：北京市海淀区车公庄路乙 19 号 208-210 室邮编： 100048 法定代表人：陈永宏签字会计师：邱靖之、乔国刚电话： 010-88827799 传真： 010-88018737 资产评估机构：北京大正海地人资产评估有限公司4 住所：北京市朝阳区八里庄西里 100 号住邦 2000 商务中心 1 号楼 A 座 707 室 4 原名北京国友大正资产评估有限公司，现已更名为北京大正海地人资产评估有限公司 1-1-44 东方网力科技股份有限公司招股说明书邮编： 100025 法定代表人：陈冬梅签字资产评估师：苏杰、杨洋电话： 010-85868816 传真： 010-85868385 股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司住所：深圳市深南中路 1093 号中信大厦 18 楼邮编： 518010 电话： 0755-25938000 传真： 0755-25988122 上市证券交易所：深圳证券交易所住所：深圳市深南东路 5045 号邮编： 518010 电话： 0755-82083333 传真： 0755-82083164 收款银行：北京市工行东城支行营业室户名：中信建投证券股份有限公司银行账号： 0200080719027304381 本公司同与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在任何直接或间接的股权关系或其他权益关系。四、时间表刊登初步询价及推介公告日期：2014 年 1 月 6 日询价推介时间：2014 年 1 月 7 日至 2014 年 1 月 9 日刊登定价公告日期：2014 年 1 月 17 日申购日期和缴款日期：2014 年 1 月 21 日股票上市日期：发行完成后尽快安排上市 1-1-45 东方网力科技股份有限公司招股说明书第四节风险因素投资者在评价本公司本次发售的股票时，除本招股说明书提供的其他资料外，应特别考虑下述各项风险因素。以下各因素根据重要性原则或可能影响投资者决策的程度大小排列，但该排序并不表示风险因素会依次发生。一、行业依赖风险 2004 年起，公安部在全国范围内确定了 100 多个城市作为科技强警示范城市，推进平安城市建设。到 2009 年，平安城市项目试点城市初步完成第一阶段建设，取得阶段性成果。目前平安城市项目已经在全国铺开。本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关技术服务，较高程度上依赖于国内各级政府对平安城市项目中视频监控管理系统的投入状况，如果政府对平安城市项目的投资规模大幅下降，将会对本公司的盈利能力产生较大的不利影响。二、客户相对集中的风险本公司提供的城市视频监控管理平台产品主要面向集成商，通过集成商向政府 5 、公安等行业提供最终服务，集成商是本公司目前最重要的客户。2010 年、2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户合计的销售额占当期销售总额的比例分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%，但本公司不存在向单个客户的销售额占本公司销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的情况。深圳博康原为全球 500 强、纽交所上市公司英格索兰（Ingersoll Rand）的全资子公司，是在我国平安城市领域极具影响力的全国性专业集成商。目前英格索兰的安防业务剥离至安朗杰公司（Allegion），安朗杰已在纽交所上市，根据安朗杰网站介绍深圳博康已经隶属于安朗杰旗下。本公司与深圳博康有多年的合作历史，2010 年、2011 年、2012 年本公司向深圳博康的销售额占本公司同期营业收入的比例分别为 21.92%、30.52%、23.29%，均为本公司第一大客户。2013 5 因本公司最终用户的需求略有差异，为行文方便，本招股说明书中除特别指明外，“政府”均指除公安以外的党政机构。 1-1-46 东方网力科技股份有限公司招股说明书年 1-6 月，本公司向深圳博康的销售额占本公司同期营业收入的比例为 5.70%，为本公司第四大客户。客户相对集中在未来可能对本公司的持续经营产生一定的不利影响。本公司目前处于高速成长期，随着业务快速发展，本公司将不断开发新客户，与更多集成商展开合作，降低由于失去重要客户所带来的经营风险。三、税收政策变动风险报告期内，本公司及子公司享受的税收优惠及对营业收入和净利润的影响情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01 其中：增值税优惠 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18 所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83 营业税退税 - 13.78 65.83 - 营业税免税 32.44 0.38 17.93 - 税收优惠占营业收入的比例 5.06% 10.53% 9.77% 12.46% 税收优惠占净利润的比例 38.01% 41.09% 37.69% 40.79% 注：2012 年的增值税优惠金额较大，主要是由于随着 2012 年公司销售收入持续快速增长, 软件部分销售收入也较 2011 年度有较大增长，增值税退税也相应增长；此外, 2011 年下半年公司实现的部分软件产品收入的增值税退税在 2012 年初收到,也是 2012 年增值税退税增长较大的原因。（一）企业所得税优惠本公司作为设立于中关村科技园区内的高新技术企业，于 2002 年 10 月 16 日取得北京市科学技术委员会颁发的高新技术企业批准证书。2008 年 12 月 24 日本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业认定，取得《高新技术企业证书》（证书编号： GR200811000828），有效期为三年。2008 年至 2010 年享受企业所得税优惠税率为 15%。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业复审，取得《高新技术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012 年度和 2013 年度公司享受企业所得税优惠税率为 15%。2014 年度，本公司《高新技术企业证书》将到期，本公司将根据有关规定参加高新技术企业复审，争取 1-1-47 东方网力科技股份有限公司招股说明书继续享受所得税税率的优惠政策。本公司全资子公司重庆网力被国家认定为软件企业，已于 2009 年 3 月 25 日获得《软件企业认定证书》（证书编号：渝 R-2009-0002）。根据《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，对我国境内新办软件生产企业经认定后，自开始获利年度起，享受“两免三减半”所得税优惠。根据《国家税务总局公告 2012 第 12 号》，重庆网力同时符合西部大开发税收优惠政策规定，企业所得税减按 15%税率执行，重庆网力已于 2013 年 4 月办理了备案登记。综上，重庆网力 2008 年的所得税税率为 25%，2009 年、2010 年的所得税税率为 0%，2011 年度、2012 年度和 2013 年度享受 12.5%的优惠税率，2014 年，重庆网力将仅享受西部大开发税收优惠，企业所得税减按 15%税率执行。（二）增值税退税依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由本公司用于研究开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业所得税。依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度、2012 年度和 2013 年度继续执行增值税退税的优惠政策。如果上述国家关于软件企业的所得税和增值税优惠政策发生变化，或本公司未继续被认定为高新技术企业，将对公司的业绩产生较大影响。 1-1-48 东方网力科技股份有限公司招股说明书四、收入季节性波动的风险受客户结构、业务特点等因素的影响，本公司营业收入存在各季度分布不均衡、前低后高的特点，本公司的经营业绩存在着明显的季节性波动，公司一季度、半年度、前三季度的营业收入和利润水平占全年的比例不均衡。2010 年至 2012 年，本公司上半年实现的营业收入占全年营业收入的比重分别为 29.56%、 20.54%和 28.07%，上半年实现的利润总额占全年利润总额的比重分别为 8.57%、 11.50%和 21.06%。具体原因为城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关等为主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家相关规定，政府采购项目需进行公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业客户的采购特点使公司及与公司同行业的其他上市公司均存在明显的收入和利润季节性波动的特征，营业收入和利润主要集中于下半年实现。2010 年、2011 年和 2012 年，与公司同行业的上市公司上半年的营业收入占比平均值分别为 36.81%、36.82%和 38.55%；上半年的利润总额占比分别为 31.48%、34.16%和-10.24%6。五、应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险 2010 年末、2011 年末、2012 年末和 2013 年 6 月末，本公司的应收账款净额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元、10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和 96.03%。应收账款的及时收回对本公司资产质量和财务状况有积极和正面的影响。报告期发行人应收账款的增长直接影响了发行人报告期各期经营活动现金流净额，2010 年度、2011 年度、2012 年度，本公司经营活动现金流净额分别为 2,873.57 万元、1,944.99 万元、686.14 万元。 2013 年 1-6 月，公司经营活动现金流净额为-13,867.42 万元，主要是因为公司应收账款回收呈现较强的季节性特征，应收账款的回收主要集中在年底，从而使得半年或三季度的经营活动现金流净额普遍较差。随着公司业务的快速增长，如果未能及时获取充足的资金支持将可能对公司的经营活动产生不利影响。 6 2012 年同行业上市公司利润总额上半年占比为负数，是由于英飞拓在 2012 年上半年亏损所致，剔除该影响，同行业上市公司利润总额上半年占比为 37.59%。 1-1-49 东方网力科技股份有限公司招股说明书报告期内，本公司的应收账款金额较高，主要原因是：第一、在安防行业市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营业收入的大幅增长引致应收账款大幅上升。第二、本公司主营业务为向政府和公安行业客户提供城市视频监控管理平台产品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝大多数项目需财政部门委托招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式为分期付款。本公司的大部分项目在确认收入时将形成较大比例的应收账款，且至期末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余额相对较高。由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、公安部门等信誉度较高的客户，项目资金大多来源于财政资金，具有充分支付的法律保障。集成商和最终用户一般对本公司平台产品的后续系统服务、升级及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形成了对本公司服务的依赖性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保障较高。报告期各期末，本公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、83.77%、94.17%和 93.33%，应收账款的账龄结构比较合理，基于谨慎性原则本公司对应收账款充分提取了坏账准备。六、消化募投项目新增产能的风险本次募集资金到位后，本公司拟利用募集资金投资建设“网络硬盘录像机产品研发及产业化项目”和“分布式智能视频监控管理平台建设项目”，达产后每年将新增网络硬盘录像机产品 22,000 台，分布式网络视频智能管理平台软件 3,638 套。本公司在对募集资金项目的市场前景进行分析时已经考虑到了未来的市场状况，并做好了应对规模扩大后市场压力的准备，拟配套实施“营销服务体系建设项目”，本公司有能力在规模扩大的同时，实现快速拓展市场的目标。但也不能排除本公司的销售能力有可能与生产规模的扩张不匹配，“营销服务体系建设项目”不能达到预期效果，不能充分消化上述两项目新增的产能，使得项目存在一定的市场拓展风险。七、折旧增加导致公司利润下滑的风险报告期内，本公司固定资产规模有限。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司固定 1-1-50 东方网力科技股份有限公司招股说明书资产净额为 2,615.11 万元，占本公司当期末资产总额的 4.27%。募集资金投资项目达产后，本公司每年将新增固定资产折旧 1,326.92 万元。如果募集资金项目实际收益与预期收益差距较大，则存在因折旧的增加而导致经营业绩下滑的风险。八、公司营销体系和组织结构迅速扩张的风险本次募集资金投资项目“营销服务体系建设项目”实施后，本公司的分支机构数量将迅速增加，一方面要求本公司在战略规划、机构设置、营运管理、财务管理、内部控制等方面建立健全各项制度并加强执行力度；另一方面要求本公司制定科学合理的人力资源发展规划，加大对各分支机构人员招聘和培训。本公司虽然在以往的分公司及服务营销团队的建设中，积累了一定的异地管理经验并对分支机构扩张进行了相关准备，但仍可能面临服务及营销网络建设项目实施带来的管理风险。此外，研发中心项目实施过程中涉及人员招聘与培训、技术开发升级、中心规划建设等多项内容，对项目组织和管理水平要求较高。虽然本公司已积累了多年的应用软件开发经验，并针对该项目进行了充分的可行性研究论证，但在实施过程中，仍可能面临较多不确定性因素。在实施过程中如果未能招聘到或培训出项目所需人才，或研发中心规划建设过程中出现管理和组织方面的失误，将对项目按期完成和项目效益的实现产生不利影响。九、净资产收益率下降的风险 2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司按照扣除非经常性损益后的净利润计算的加权平均净资产收益率分别为 34.56%、33.94%、34.64% 和 6.04%。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司净资产为 28,241.44 万元。本次发行募集资金到位后，本公司的净资产规模将大幅上升，净资产收益率将被摊薄。尽管本公司净利润水平将保持较高的增长速度，但在募集资金到位后的一段时期内，本公司的净资产收益率较本次发行前的净资产收益率将有所下降。十、技术创新的风险随着视频监控市场客户对产品个性化需求的不断提高，不断创新的新技 1-1-51 东方网力科技股份有限公司招股说明书术、新产品层出不穷，视频监控行业企业的技术创新能力、新技术开发和应用水平是赢得竞争的关键因素。本公司拥有完备的技术开发体系和稳定的技术开发团队，长期专注于视频处理核心技术的持续研发，致力于为用户提供高质量的城市视频监控管理平台产品。报告期内，本公司累计投入研发费用 10,359.55 万元，累计研发投入资金占报告期内累计营业收入的 13.38%。公司目前共拥有 12 项专利和 64 项软件著作权。但由于信息技术发展速度较快，伴随各种操作系统、数据库系统、网络平台和应用软件的升级换代，视频监控管理平台产品提供商必须全面了解业内技术发展的最新趋势，更好的满足不断升级的客户需求。如果本公司的研发不能及时跟上行业技术更新换代的速度，或不能及时将新技术运用于产品开发和升级，将削弱本公司的市场竞争优势。十一、知识产权及商业秘密泄露的风险本公司产品拥有全部自主知识产权，本公司已经与核心技术人员和涉密员工签订了劳动合同（其中包括保密条款），但仍不能确保本公司软件著作权等知识产权及其他商业秘密不会被泄露。若本公司未能有效保障知识产权及商业秘密，则可能对本公司的技术研发和业务经营产生不利影响，损害本公司的竞争优势。十二、技术人员和管理人员不足的风险本公司作为高新技术企业，专有技术是其生存和发展的根本，核心技术人员是公司保持技术优势的基础。本公司已建立技术研发制度，且核心技术人员均已成为本公司股东，个人利益与本公司利益紧密相关。但伴随着视频监控行业技术的不断更新和市场竞争的不断加剧，视频监控行业相关技术人才的竞争也日趋激烈，如果本公司不能再有效保持核心技术人员的激励机制并根据环境变化而不断完善，将会影响到核心技术人员积极性、创造性的发挥。同时，随着本公司业务的快速发展，本公司对优秀的专业技术人才和管理人才的需求还在不断增加。如果本公司不能吸引到业务快速发展所需的高端人才或者本公司核心骨干人员流失，都将对本公司经营发展造成不利的影响。 1-1-52 东方网力科技股份有限公司招股说明书十三、实际控制人股份比例较低的风险目前本公司总股本 5,250 万股，共有 35 个自然人股东和 6 家法人股东，第一大股东刘光持股比例为 39.33%，为本公司的控股股东和实际控制人。本次发行后，第一大股东持股比例将下降为 29.50%。本公司股权相对分散，在一定程度上会降低股东大会对于重大事项的决策效率，且如果发生公司被收购等情况造成本公司控制权发生变化，可能会给本公司生产经营和未来发展带来潜在风险。 1-1-53 东方网力科技股份有限公司招股说明书第五节发行人基本情况一、发行人改制重组及设立情况（一）设立方式本公司前身为北京东方网力科技有限公司，成立于 2000 年 9 月 5 日。2010 年 8 月 17 日，经网力有限股东会决议批准，由网力有限原股东作为发起人，以经天职国际审计的截至 2010 年 6 月 30 日的净资产 92,901,755.66 元为基数，按照 1:0.5651 的比例折合成股本 52,500,000.00 元，整体变更设立东方网力科技股份有限公司。 2010 年 9 月 17 日，天职国际为本公司设立出具了天职京核字[2010]1965 号《验资报告》。2010 年 9 月 30 日，本公司在北京市工商行政管理局办理了工商变更登记，取得了注册号为 110108001656815 的企业法人营业执照。（二）发起人网力有限 2010 年 8 月 17 日在册的全体股东为本公司的发起人。本公司的发起人共 41 名，其中自然人 35 名，法人 6 名，股份公司设立时各发起人持有公司的股份具体情况如下表所示：折合成股份公司占股份公司注册序号股东姓名/名称股份数量（万股）资本比例 1 刘光 2,065.02 39.33% 2 蒋宗文 609.74 11.61% 3 高军 315.84 6.02% 4 钟宏全 162.31 3.09% 5 张玉萍 131.60 2.51% 6 程滢 103.96 1.98% 7 郭军 100.89 1.92% 8 李京 87.73 1.67% 9 甘亚西 70.19 1.34% 10 徐燕 43.87 0.84% 11 许晓阳 43.87 0.84% 12 夏朝阳 43.87 0.84% 13 赵永军 21.93 0.42% 1-1-54 东方网力科技股份有限公司招股说明书折合成股份公司占股份公司注册序号股东姓名/名称股份数量（万股）资本比例 14 冯程 17.55 0.33% 15 潘少斌 17.55 0.33% 16 杨志杰 10.97 0.21% 17 钟玲 10.97 0.21% 18 张新跃 8.77 0.17% 19 张秀峰 8.77 0.17% 20 袁道强 8.77 0.17% 21 田海燕 8.77 0.17% 22 陈鉴平 8.77 0.17% 23 夏黎明 8.77 0.17% 24 郭明尧 8.77 0.17% 25 洪宇 8.77 0.17% 26 贺贵川 6.58 0.13% 27 任重 6.58 0.13% 28 郑旺 5.70 0.11% 29 王志强 4.39 0.08% 30 孙余顺 4.39 0.08% 31 唐玉林 4.39 0.08% 32 薛硕 4.39 0.08% 33 杨柏松 4.39 0.08% 34 冯升 3.29 0.06% 35 刘见钺 2.19 0.04% 36 广东中科白云创业投资有限公司 438.67 8.36% 37 英特尔产品（成都）有限公司 315.02 6.00% 38 北京盛世景投资管理有限公司 219.33 4.18% 39 深圳市天阔数码科技有限公司 131.60 2.51% 40 中科招商投资管理集团有限公司7 109.67 2.09% 41 北京意元斯路软件技术有限公司 61.41 1.17% 合计 5,250 100% （三）发行人改制设立之前，主要发起人拥有的主要资产和从事的主要业务本公司改制设立之前，主要发起人刘光主要通过网力有限从事网络视频管理平台、网络视频编解码器和网络硬盘录像机以及其他视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。刘光在本公司改制设立前，除持有网力有限 39.33%的股权外，无其他对外投资。（四）发行人成立时拥有的主要资产和从事的主要业务本公司系由网力有限整体变更而设立，承继了原网力有限的全部资产和负 7 原名深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012 年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公司。 1-1-55 东方网力科技股份有限公司招股说明书债及相关业务。公司成立时的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。主要资产为业务经营所必需的货币资金、存货、电子设备及无形资产等。（五）发行人成立之后，主要发起人拥有的主要资产和从事的主要业务本公司成立后，主要发起人刘光拥有的主要资产和从事的主要业务没有发生变化。（六）改制前原企业的业务流程、改制后发行人的业务流程，以及原企业和发行人业务流程之间的联系本公司系由网力有限整体变更而设立，改制前后业务流程没有发生变化。本公司的业务流程详见本招股说明书“第六节业务和技术”之“四、发行人主营业务情况”。（七）发行人成立以来，在生产经营方面与主要发起人的关联关系及演变情况本公司成立以来，主要发起人刘光除拥有本公司的权益和在本公司任职外，与本公司在生产经营方面无其他关联关系。（八）发起人出资资产的产权变更手续办理情况本公司系由网力有限整体变更设立，网力有限的全部资产负债由本公司承继，相关资产的产权变更手续已全部完成。（九）发行人独立运营情况本公司成立以来，严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和《公司章程》的要求规范运作，建立健全了公司法人治理结构，在业务、资产、人员、财务、机构等方面与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业均做到了完全分开，具有完整的业务体系及面向市场独立经营的能力。 1-1-56 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、业务独立情况本公司目前主要从事 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器以及其他视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。目前，本公司具有完全独立的业务运作系统，不存在对公司控股股东、实际控制人或者第三方重大依赖的情形，与控股股东、实际控制人不存在同业竞争。 2、资产完整情况网力有限整体变更为股份公司后，依法办理了相关资产的变更登记。本公司不存在资产、资金被控股股东和实际控制人占用的情形，不存在以资产、权益为控股股东和实际控制人担保的情形，本公司现有的资产独立、完整。 3、人员独立情况本公司已经按照国家有关法律规定建立了独立的劳动、人事和分配管理制度，设立了独立的人力资源管理部门，独立进行劳动、人事及工资管理。本公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管理人员专职在本公司工作、领取薪酬，不存在在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼任除董事之外职务及领取薪酬的情形。本公司财务人员不存在在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职的情形。 4、财务独立情况本公司设有独立的财务会计部门，配备了专门的财务人员，建立了独立的会计核算体系和财务管理制度。本公司独立在银行开户，依法独立纳税，独立做出财务决策，不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业占用的情形。 5、机构独立情况本公司依法设立股东大会、董事会、监事会等机构，各项规章制度完善，法人治理结构规范有效。本公司建立了独立于股东、适应自身发展需要的组织机构，各部门职能明确，形成了较为完善的管理架构。二、发行人设立以来的重大资产重组情况本公司自设立以来，未进行过重大资产重组。 1-1-57 东方网力科技股份有限公司招股说明书三、发行人的组织结构（一）股权结构图刘光蒋宗文高军中科白云英特尔（成都）钟宏全等36名股东 39.33% 11.61% 6.02% 8.36% 6% 28.68% 东方网力科技股份有限公司 100% 90% 重庆网力 10% 贵州网力（二）内部组织结构图股东大会战略委员会监事会提名委员会董事会审计委员会董事会办公室薪酬与考核委员会总经理技术委员会营销中心研发中心北 P N 北京内方技生保武广深山江西 9 市 V V 人重贵京朝蒙案术产定汉州圳西苏安个场商采产 G R 财力庆州朝阳审古咨支与分分分分分分分办创务购品研研务资子子阳第计分询持品公公公公公公公事意部部部发发部源公公分二部公中中管司司司司司司司处部中中部司司公分司心心部心心司公司（三）各部门职责本公司各部门的主要职责如下： 1、董事会办公室为董事会日常办事机构，协助公司及董事处理董事会的日常工作；负责股东大会、董事会会议的组织筹备以及会议文件和记录；协助落实股东大会、董事会决议；协助董事会各专业委员会的日常工作；协助董事、高管年度培训工作的安排。负责公司证券相关事务；负责与证券管理部门、交易所、中介机构联系。负责公司的信息披露、投资者关系管理工作；负责本公司与股权相关的日常管理工作；负责公司投资管理与资本运作以及董事会交办的其他工作。 1-1-58 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、技术支持中心负责公司销售项目中涉及系统平台和网络平台的规划、硬件设备的安装和调优、系统软件的安装和调优；配合集成商完成公司产品的部署，对系统平台和网络运行的维护和监控；对项目相关技术和运行情况进行记录；及时解决项目实施中出现的突发问题，相关的技术售后服务。 3、方案咨询中心负责项目的售前技术支持工作，将公司产品的研发成果和解决方案及时向客户进行汇报和交流；配合研发中心和产品部规划发展公司的解决方案；负责面向集成商和最终客户的技术方案撰写和相关文档支持；辅助销售人员快速推进项目合同，为用户和项目组提供咨询、规划方面的服务；收集和整理客户的需求，为公司整体的产品规划提供参考信息。 4、市场创意部负责公司产品和项目的推广工作，以及公司品牌建设和宣传工作；市场信息收集与研究；与客户的沟通协调、解决客户的要求及反馈意见；客户满意度的调查分析；举办市场活动，以及其他与市场销售有关的活动；公司工作环境的管理；人员接待；会议管理；公司内部活动的组织。 5、商务部负责公司商务规范制度的制定，并指导其他部门开展商务活动；项目投标及标书制作；商务谈判；商务评审；合同评审和管理；应收账款跟踪；收集和整理客户的商务需求、制定商务计划并监督计划的落实情况；其他商务相关的工作。 6、采购部负责制定并实施采购计划，进行采购成本预算；根据公司的物资需求计划和公司的库存优化计划编制供应计划并组织采购；公司采购管理与成本控制相关工作；开展供应商管理和物资采购管理，负责供应商开发与考核管理，以及跟采购有关的日常工作。 7、生产与品管部建立并完善质量管理制度，制定生产标准和检验规范，实施物料、外协件、半成品及成品的检验；针对质量问题，组织责任部门拟定对策，督促对策实施并确认效果；负责公司检验、测量和试验设备的购置、检定和报废管理； 1-1-59 东方网力科技股份有限公司招股说明书负责公司产品的生产组装、测试拷机和包装发货；负责测试维修，以及部分售后维修工作。 8、产品部负责制定产品管理制度与方案，规划产品发展方向，制定产品的长期竞争策略；分析产品市场需求，做出新产品开发决策；编制产品规格和标准，做好申报、审查和变更相关工作；组织产品开发、试产、测试及定价和包装工作；负责产品开发过程中合作厂商技术资格确认，配套产品的技术选型，组织配套产品的技术测试。 9、PVG 研发中心负责公司 PVG 网络视频管理平台及其相关产品的战略制定和产品规划；负责基于 PVG 网络视频管理平台的整体视频集成解决方案的制定、开发和维护；负责 PVG 网络视频管理平台及其相关产品的新版本开发、测试和交付；负责 PVG 网络视频管理平台及其相关产品的已交付版本的维护和升级。 10、NVR 研发中心负责公司硬件产品（NVR、视频编解码器、万能解码器）的硬件方案选择、芯片选型、驱动开发；负责确定硬件产品内置软件的软件架构、实现软件各个模块；负责公司硬件产品的整体硬件软件开发和测试；负责交付稳定可靠的公司硬件产品和文档给其它部门或最终客户；负责公司硬件产品的定制化开发和实现；负责促进公司硬件产品在市场中的推广；负责公司硬件产品的技术支持和维护。 11、财务部负责公司财务管理与会计核算；制定公司财务管理与会计核算制度，进行全面预算管理，组织财务预算、会计预算、会计监督、会计报表、财务决算，财务报表编制；组织编制经济运行分析报告；负责公司资金的筹集、调配，控制财务风险；进行公司税务筹划；负责资产管理，组织公司清产核资、资产评估；负责财务资料的收集、保存、汇总和归档。 12、人力资源部负责公司人力资源开发和管理；制定绩效管理方案，进行薪酬体系规划；负责组织机构设计和岗位设置，制定职能部门职责；负责公司绩效考核，薪酬激励和约束机制建立；负责劳动合同、人事档案、人员招聘、薪酬计划管理； 1-1-60 东方网力科技股份有限公司招股说明书组织任职资格认证，策划并组织经营管理人员、专业技术人员培训。 13、审计部公司审计部主要在董事会所属审计委员会领导下，对公司和下属公司的财务收支和其有关的经济活动进行审计；对预算内外资金的管理和使用情况进行审计；对内部控制制度的健全性和有效性以及风险管理进行评审；对经营绩效进行审计；对经营规范性进行审查。四、发行人控股子公司情况本公司直接和间接全资拥有两家子公司重庆网力视界科技有限公司和贵州网力视联科技有限公司。 1、重庆网力视界科技有限公司重庆网力成立时间为 2008 年 3 月 25 日，持有重庆市工商行政管理局签发的注册号为 500903000005630 的《企业法人营业执照》，住所为重庆市北部新区海王星科技大厦 E 区 9 层 1 号，法定代表人为冯程，注册资本和实收资本为 200 万元，公司类型为有限责任公司（法人独资），经营范围为视频监控设备开发、生产、销售；计算机软硬件开发销售。（法律、法规规定禁止和限制的不得经营；法律、法规、国务院规定需前置审批的，未获审批前不得经营）。 2008 年 3 月 19 日，重庆和勤会计师事务所有限公司出具《验资报告》（重和验（2008）第 0034 号），审验确认截至 2008 年 3 月 19 日重庆网力（筹）已收到网力有限缴纳的注册资本人民币 200 万元，占重庆网力注册资本的 100%。网力有限整体变更设立股份公司后，重庆网力的股东由网力有限变更为东方网力，于 2011 年 1 月 6 日办完工商变更手续。重庆网力的主营业务为视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。经审计，该公司报告期内的主要财务数据如下：单位：万元项目期末资产总额期末净资产额净利润 2012 年度 3,269.17 3,111.25 211.56 2013 年 1-6 月 3,294.86 3,179.48 68.24 2、贵州网力视联科技有限公司 1-1-61 东方网力科技股份有限公司招股说明书贵州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，持有贵阳市工商行政管理局签发的注册号为 520115000037447 的《企业法人营业执照》，住所为贵阳市高新区金阳科技产业园创业大厦 398 室，法定代表人为冯程，注册资本和实收资本为 500 万元，公司类型为有限责任公司，经营范围为从事电子、信息技术、物联网、计算机领域内的软硬件开发、销售；视频监控设备开发、生产、销售；信息系统集成；计算机网络工程及其周边设备销售。根据贵州网力原公司章程，贵州网力申请的注册资本为 2,200 万元，其中，本公司认缴 1,980 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴 220 万元，持股比例为 10%。首期出资由本公司缴纳 400 万元，重庆网力缴纳 44 万元。 2010 年 10 月 21 日，贵州黔信恒瑞会计师事务所有限公司出具《验资报告》（黔信恒瑞会验字（2010）第 069 号），审验确认截至 2010 年 9 月 27 日贵州网力（筹）已收到全体股东首次缴纳的注册资本（实收资本）合计人民币 444 万元。 2012 年 9 月 7 日，贵州网力召开股东会，全体股东商议，一致同意并确认将贵州网力的注册资本减少 1,700 万元人民币，注册资本减至 500 万元。其中股东东方网力原认缴出资 1,980 万元，现减少 1,530 万元，认缴出资减至 450 万元，减资方式为货币；股东重庆网力原认缴出资 220 万元，现减少 170 万元，认缴出资减至 50 万元，减资方式为货币。注册资本减少后，本公司认缴 450 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴 50 万元，持股比例为 10%。 2012 年 10 月 29 日，贵州义博会计师事务所有限公司出具《验资报告》（黔义博会验字（2012）第 0355 号），审验确认截至 2012 年 10 月 29 日，贵州网力已经收到全体股东缴纳的第二期出资 56 万元，变更后的注册资本为 500 万元。贵州网力主营业务为视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。该公司报告期内的主要财务数据如下：单位：万元项目期末资产总额期末净资产额净利润 2012 年度 461.76 461.19 -18.83 2013 年 1-6 月 451.08 451.09 -10.10 1-1-62 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况（一）控股股东和实际控制人本公司控股股东和实际控制人为刘光，中国公民，无境外永久居留权，身份证号码为 32101919710202。刘光先生的简历详见本招股说明书“第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。（二）持有 5%以上股份的其他股东情况 1、蒋宗文本次发行前，蒋宗文持有本公司股份总数为 609.7446 万股，持股比例为 11.61%。蒋宗文为中国公民，无境外永久居留权，硕士学历，现任本公司信息系统建设小组负责人，身份证号码为 32010619721221，住址为北京市朝阳区北苑家园茉藜园。 2、高军本次发行前，高军持有本公司股份总数为 315.8389 万股，持股比例为 6.02%。高军为中国公民，无境外永久居留权，本科学历，现任本公司技术总监，身份证号码为 42011119790224**，住址为北京市海淀区苏州街。 3、中科白云本次发行前，中科白云持有本公司股份总数为 438.6652 万股，持股比例为 8.36%。中科白云是一家专业的股权投资公司，成立于 2009 年 8 月 18 日，法定代表人为关易波8，注册资本为 11 亿元，企业性质为其他有限责任公司，注册地址为广州高新技术产业开发区科学城揽月路 80 号综合服务楼第 6 层 615 单元，经营范围为股权投资业务、创业投资业务。截止本招股说明书签署之日，中科白云的股权结构如下表所示： 8 2013 年 1 月，中科白云法定代表人由刘子静变更为关易波。 1-1-63 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号股东名称出资金额（万元）出资比例 1 广东省机场管理集团有限公司 32,000 29.09% 2 广州凯得科技创新投资有限公司 20,000 18.18% 3 广东中科招商创业投资管理有限责任公司 11,000 10.00% 4 广东金广建设有限公司 12,000 10.91% 5 广东富成创业投资有限公司 10,000 9.09% 6 广东筠源投资合伙企业（有限合伙） 25,000 22.73% 合计 110,000 100% 截至 2013 年 6 月 30 日，中科白云总资产为 1,148,019,645.31 元，净资产为 1,111,688,745.66 元，2013 年 1-6 月净利润为 38,169,376.18 元。（以上财务数据未经审计）。 4、英特尔（成都）本次发行前，英特尔（成都）持有本公司股份总数为 315.0164 万股，持股比例为 6.00%。英特尔（成都）主要从事英特尔半导体产品的封装测试，法定代表人为 TIFFANY D. SILVA，注册资本为 2 亿美元，注册地址为成都市高新技术开发区西区，企业性质为有限责任公司（外商投资企业再投资）。截止本招股说明书签署之日，英特尔（成都）的股权结构如下表所示：序号股东名称出资金额（万美元）出资比例 1 英特尔（中国）有限公司 20,000 100% 合计 20,000 100% 截至 2013 年 6 月 30 日，英特尔（成都）总资产为 5,927,193,753.14 元，净资产为 4,994,923,018.39 元，2013 年 1-6 月净利润为 369,889,810.53 元。（以上财务数据未经审计）。（三）控股股东控制的其他企业的基本情况本公司控股股东和实际控制人刘光除持有本公司股份外，没有持有其他公司的股份，也没有控制其他任何企业。（四）本公司的控股股东和实际控制人刘光所持有的本公司股份不存在质押或其他有争议的情况。 9 2013 年 4 月，广东省机场管理集团公司改制为有限责任公司。 1-1-64 东方网力科技股份有限公司招股说明书六、发行人股本情况（一）本次发行前后的股本情况本公司本次发行前的总股本为 5,250 万股，本次拟发行人民币普通股不超过 1,750 万股，占发行后总股本比例的 25%。公司股东按照本次发行前持股数量占本次发行前总股本的比例分摊本次公开发售股份的数量。本公司发行前后股本结构如下表所示：发行前股本结构发行后股本结构项目股东名称股数（万股）比例股数（万股）比例刘光 2,065.02 39.33% 1,734.91 29.50% 蒋宗文 609.74 11.61% 512.27 8.71% 高军 315.84 6.02% 265.35 4.51% 钟宏全 162.31 3.09% 136.36 2.32% 张玉萍 131.60 2.51% 110.56 1.88% 程滢 103.96 1.98% 87.34 1.49% 郭军 100.89 1.92% 84.76 1.44% 李京 87.73 1.67% 73.71 1.25% 甘亚西 70.19 1.34% 58.97 1.00% 夏朝阳 43.87 0.84% 36.85 0.63% 许晓阳 43.87 0.84% 36.85 0.63% 徐燕 43.87 0.84% 36.85 0.63% 赵永军 21.93 0.42% 18.43 0.31% 本冯程 17.55 0.33% 14.74 0.25% 次潘少斌 17.55 0.33% 14.74 0.25% 发杨志杰 10.97 0.21% 9.21 0.16% 行钟玲 10.97 0.21% 9.21 0.16% 前张新跃 8.77 0.17% 7.37 0.13% 的张秀峰 8.77 0.17% 7.37 0.13% 股袁道强 8.77 0.17% 7.37 0.13% 份田海燕 8.77 0.17% 7.37 0.13% 陈鉴平 8.77 0.17% 7.37 0.13% 夏黎明 8.77 0.17% 7.37 0.13% 郭明尧 8.77 0.17% 7.37 0.13% 洪宇 8.77 0.17% 7.37 0.13% 贺贵川 6.58 0.13% 5.53 0.09% 任重 6.58 0.13% 5.53 0.09% 郑旺 5.70 0.11% 4.79 0.08% 王志强 4.39 0.08% 3.69 0.06% 孙余顺 4.39 0.08% 3.69 0.06% 唐玉林 4.39 0.08% 3.69 0.06% 薛硕 4.39 0.08% 3.69 0.06% 杨柏松 4.39 0.08% 3.69 0.06% 冯升 3.29 0.06% 2.76 0.05% 1-1-65 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行前股本结构发行后股本结构项目股东名称股数（万股）比例股数（万股）比例刘见钺 2.19 0.04% 1.84 0.03% 中科白云 438.67 8.36% 368.54 6.27% 英特尔（成 315.02 6.00% 264.66 4.50% 都）北京盛世景投资管理有 219.33 4.18% 184.27 3.13% 限公司深圳市天阔数码科技有 131.60 2.51% 110.56 1.88% 限公司中科招商 109.67 2.09% 92.14 1.57% 意元斯路 61.41 1.17% 51.60 0.88% 发行后流通股份－－ 1,470.25 25.00% 合计 5,250 100% 5,881.00 100% （二）前十名股东持股情况本次发行前，本公司前十名股东及其持股情况如下表所示：序号股东名称持股数量（万股）持股比例股权性质 1 刘光 2,065.02 39.33% 自然人股 2 蒋宗文 609.74 11.61% 自然人股 3 中科白云 438.67 8.36% 社会法人股 4 高军 315.84 6.02% 自然人股 5 英特尔（成都） 315.02 6.00% 社会法人股北京盛世景投资 6 219.33 4.18% 社会法人股管理有限公司 7 钟宏全 162.31 3.09% 自然人股 8 张玉萍 131.60 2.51% 自然人股深圳市天阔数码 9 131.60 2.51% 社会法人股科技有限公司 10 中科招商 109.67 2.09% 社会法人股（三）前十名自然人股东持股情况及在本公司的任职情况本次发行前，本公司前十名自然人股东及其持股情况如下表所示：序号股东名称持股数量（万股）持股比例在本公司任职情况 1 刘光 2,065.02 39.33% 董事长和总经理 2 蒋宗文 609.75 11.61% 信息系统建设小组负责人 3 高军 315.84 6.02% 技术总监 4 钟宏全 162.31 3.09% 董事、副总经理 5 张玉萍 131.60 2.51% - 1-1-66 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号股东名称持股数量（万股）持股比例在本公司任职情况 6 程滢 103.96 1.98% 董事 7 郭军 100.90 1.92% 首席架构设计师 8 李京 87.73 1.67% - 9 甘亚西 70.19 1.34% 监事、硬件设计总监 10 夏朝阳 43.87 0.84% - 10 许晓阳 43.87 0.84% - 10 徐燕 43.87 0.84% - 注：张玉萍系公司董事 DABIN ZHU 的配偶。（四）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例本公司股东之间无关联关系。（五）本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺详见本招股说明书“重大事项提示”。七、发行人自成立以来工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东超过两百人的情况本公司自成立以来，不存在工会持股、职工持股会持股或股东超过两百人的情况；股东之间、股东与第三方之间不存在委托持股、信托持股的情况，不存在潜在的可能引起股权发生变更的协议或安排。八、发行人员工及社会保障、住房制度、医疗制度等情况（一）员工情况截至 2010 年 12 月 31 日、2011 年 12 月 31 日、2012 年 12 月 31 日和 2013 年 6 月 30 日，本公司在册员工总数分别为 178 人、256 人、412 人和 488 人。报告期内，本公司员工人数随着业务规模的扩大而稳定增长。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司员工的专业结构、受教育程度及年龄分布的情况如下表所示： 1、员工专业结构 1-1-67 东方网力科技股份有限公司招股说明书专业员工人数（人）占员工总数的比例管理人员 44 9.02% 技术人员 281 57.58% 销售人员 84 17.21% 生产人员 28 5.74% 其他人员 51 10.45% 合计 488 100.00% 2、员工受教育程度学历员工人数（人）占员工总数的比例研究生及以上学历 53 10.86% 大学本科 271 55.53% 大学专科 139 28.48% 专科以下 25 5.12% 合计 488 100.00% 3、员工年龄分布年龄员工人数（人）占员工总数的比例 30 岁以下 265 54.30% 30 岁至 39 岁 185 37.91% 40 岁至 49 岁 34 6.97% 50 岁及以上 4 0.82% 合计 488 100.00% （二）社会保障情况 1、缴纳社会保险和住房公积金的人数和金额情况公司根据《中华人民共和国劳动合同法》实行全员劳动合同制，公司与每位入职的员工均签订劳动合同。公司于 2001 年 8 月办理了社会保险登记，于 2009 年 4 月办理了住房公积金登记。公司按照国家法律法规的要求在各地为员工办理了基本养老保险、医疗保险、失业保险、工伤和生育保险以及住房公积金，缴纳了职工“五险一金”中应由企业负担的部分。根据发行人的陈述并经查验发行人及重庆网力的社会保险费的缴纳凭证（贵州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，其员工均由重庆网力委派，已由重庆网力缴纳“五险一金”），公司及子公司报告期内为员工缴纳社会保险及住房公积金的人数情况如下： 1-1-68 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：元养老失业工伤生育医疗住房项目合计保险保险保险保险保险公积金 2010.12.31 170 170 170 114 172 166 - 2010 缴纳人数年 2010 年 1-12 月 817,637.79 36,229.70 13,704.07 14,459.53 339,210.15 570,048.47 1,791,289.71 缴纳金额 2011.12.31 246 246 247 165 250 252 - 2011 缴纳人数年 2011 年 1-12 月 1,752,030.22 82,598.47 27,426.71 28,862.09 780,849.39 1,198,691.04 3,870,457.92 缴纳金额 2012.12.31 393 394 396 394 393 399 - 2012 缴纳人数年 2012 年 1-12 月 3,212,426.96 178,145.62 52,570.13 98,023.23 1,449,386.54 2,468,597.00 7,459,149.47 缴纳金额 2013.6.30 2013 440 446 448 445 447 缴纳人数年 1-6 2013 年 1-6 月缴月 2,742,701.43 150,259.11 40,494.92 75,694.04 1,159,838.77 2,245,962.75 6,414,951.02 纳金额注：根据《北京市企业职工生育保险规定》，生育保险适用于北京市行政区域内的城镇各类企业和与之形成劳动关系的具有北京市常住户口的职工，发行人 2010 年-2012 年为具有北京市常住户口的职工缴纳了生育保险。根据《北京市关于调整本市职工生育保险政策有关问题的通知（2012）》（京人社医发[2011]334 号）的规定，北京地区的用人单位和与之形成劳动关系的职工，应当参加生育保险。发行人已于 2012 年 1 月起为全体员工缴纳生育保险。 1-1-69 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行人及重庆网力合计为员工缴纳社会保险的人数情况如下：项目养老保险失业保险工伤保险生育保险医疗保险住房公积金 2010.12.31 170 170 170 114 172 166 缴纳人数 2010 年总人数 178 178 178 178 178 178 差额 8 8 8 64 6 2011.12.31 246 246 247 165 250 252 缴纳人数 2011 年总人数 256 256 256 256 256 256 差额 10 10 9 91 6 2012.12.31 393 394 396 394 393 399 缴纳人数 2012 年总人数 412 412 412 412 412 412 差额 19 18 16 18 19 2013.6.30 2013 440 446 448 445 447 457 缴纳人数年 1-6 总人数 488 488 488 488 488 488 月差额 48 42 40 43 41 截至 2013 年 6 月 30 日，发行人及子公司重庆网力总人数为 488 人，其中已办理养老保险缴纳手续的人数为 440 人、生育保险缴纳手续的人数为 445 人、医疗保险缴纳手续的人数为 447 人、失业保险缴纳手续的人数为 446 人、已办理工伤保险缴纳手续的人数为 448 人、办理住房公积金缴纳手续的人数为 457 人，该等员工未缴纳社会保险及住房公积金的主要原因如下表所示：社会保险险种差额人数差异的原因共有 48 人未缴纳，其中 24 人为提供资料不全，有 10 人养老保险 48 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。共有 42 人未缴纳，其中 18 人为提供资料不全，有 10 人失业保险 42 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。工伤保险 40 共有 40 人未缴纳，其中 16 人为提供资料不全，有 10 人因 1-1-70 东方网力科技股份有限公司招股说明书社会保险险种差额人数差异的原因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。共有 41 人未缴纳，其中 17 人为提供资料不全，有 10 人因医疗保险 41 原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。共有 43 人未缴纳，其中 19 人为提供资料不全，有 10 人生育保险 43 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。共有 31 人未缴纳，其中 7 人为提供资料不全，有 10 人因住房公积金 31 原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。注：发行人已于 2012 年 1 月起为全体员工缴纳生育保险。 2、缴纳社会保险和住房公积金的缴费比例、缴费基数情况公司及子公司报告期内社会保险及住房公积金的缴费比例、缴费基数情况如下表所示：缴纳地险种缴费基数公司缴费比例员工缴费比例以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于北京市上年度在岗职工月基本养老保险 20% 8% 平均工资的 300%，不低于北京市上年度在岗职工月平均工资的 40%。工伤保险以员工上一年度月平均工 0.3% -- 资为缴费基数，且不高于北京市上年度在岗职工月失业保险平均工资的 300%，2009、 1% 0.2% 2010、2011 年缴费下限分北京别为 50%、55%、60%。生育保险以员工上一年度月平均工 0.8% -- 资为缴费基数，且不高于北京市上年度在岗职工月医疗保险平均工资的 300%，不低于 10% 2%+3 元北京市上年度在岗职工月平均工资的 60%。以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于住房公积金 12% 12% 北京市上年度在岗职工月平均工资的 300%。 1-1-71 东方网力科技股份有限公司招股说明书缴纳地险种缴费基数公司缴费比例员工缴费比例以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于重庆市上年度在岗职工月平均工资的 600%，不低于 18%（2009 年 1 月至基本养老保险 8% 重庆市上年度在岗职工月 2010 年 12 月为 15%）平均工资的 40%。（2009、 2010 年上下限分别为 300%、60%）以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于重庆市上年度在岗职工月 7%（2009 年 1 月至医疗保险 2% 平均工资的 300%，不低于 2010 年 11 月为 6%）重庆市上年度在岗职工月平均工资的 60%。以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于重庆市上年度在岗职工月 0.6%（2009 年 1 月至工伤保险 -- 平均工资的 300%，不低于 2010 年 6 月为 0.8%）重庆重庆市上年度在岗职工月平均工资的 60%。以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于重庆市上年度在岗职工月 1%（2009 年 1 月至失业保险 1% 平均工资的 300%，不低于 2009 年 11 月为 2%）重庆市上年度在岗职工月平均工资的 60%。以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于重庆市上年度在岗职工月 0.5%（2009 年 1 月至生育保险 -- 平均工资的 300%，不低于 2009 年 11 月为 0.7%）重庆市上年度在岗职工月平均工资的 60%。以员工上一年度月平均工资为缴费基数，且不高于住房公积金 7% 7% 重庆市上年度在岗职工月平均工资的 300%。注：贵州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，公司员工均由重庆网力派出，已由重庆网力缴纳 “五险一金”。 3、办理社会保险和住房公积金的起始日期公司（包括网力有限）及重庆网力的社会保险费和住房公积金缴纳的起始日 1-1-72 东方网力科技股份有限公司招股说明书期如下：发行人重庆网力养老保险 2001 年 11 月 2008 年 5 月医疗保险 2002 年 3 月 2008 年 5 月社会保险生育保险 2005 年 8 月 2008 年 5 月工伤保险 2002 年 1 月 2008 年 5 月失业保险 2001 年 12 月 2008 年 5 月住房公积金 2009 年 4 月 2008 年 5 月公司于 2001 年 8 月办理了社会保险登记，于 2009 年 4 月办理了住房公积金登记。公司自 2009 年 4 月起开始为员工缴纳住房公积金，公司在 2008 年 1 月-2009 年 3 月期间存在未为员工缴存住房公积金的情形，根据 2009 年已经缴纳的住房公积金的缴费基数及缴费比例进行模拟测算，2008 年 1 月-2009 年 3 月应缴而未缴纳部分总金额为 346,214 元，其中单位和个人各应缴纳 173,107 元，补缴金额占 2008 年的净利润比例为 1.23%或占 2009 年的净利润比例为 0.76%，占比较低，对发行人报告期的利润影响很小。因 2008 年至今有部分员工已离职，补缴工作存在诸多困难，为妥善解决公司未缴纳的住房公积金问题，避免因此对公司以后的经营造成不利影响，公司控股股东和实际控制人刘光已承诺：“如应有权部门要求或决定，东方网力需要为公司员工补缴社保、住房公积金或因未缴纳社保、住房公积金而承担罚款或损失，本人愿无条件代东方网力承担上述所有补缴金额、承担任何罚款或损失赔偿责任，保证东方网力不因此受到损失。” 公司从 2009 年 4 月起为员工缴纳住房公积金，北京住房公积金管理中心方庄管理部出具证明认为公司依法缴存住房公积金，未有因违反住房公积金法律、法规和规章而被处罚的情况；且公司控股股东也已出具承诺，承担可能的补缴、罚款或赔偿责任，保证公司不因此受到损失。因此，报告期内存在少量住房公积金未缴纳的情形对公司报告期内经营成果不构成重大影响，对本次发行上市不构成实质性障碍。 4、社保部门的意见北京市海淀区人力资源和社会保障局、重庆北部新区社会保障局分别出具证明，证明本公司及重庆网力“养老保险、医疗保险、失业保险、工伤和生育保险”在报告期内按要求缴纳，不存在欠缴情况。 1-1-73 东方网力科技股份有限公司招股说明书北京住房公积金管理中心方庄管理部、重庆市住房公积金管理中心分别出具证明，证明本公司及重庆网力“住房公积金”按要求缴纳，不存在欠缴情况。九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况（一）避免同业竞争的承诺本公司控股股东和实际控制人刘光做出的关于避免同业竞争的承诺详见本招股说明书“第七节同业竞争与关联交易”之“一、同业竞争”之“（二）控股股东、实际控制人做出的避免同业竞争的承诺”。（二）本次发行前所持股份的流通限制和自愿锁定股份以及持股 5%以上股东减持意向的承诺本公司股东及本次发行前持有股份的相关董事、监事、高级管理人员已分别做出股份锁定承诺，本公司持股 5%以上股东已作出减持意向的承诺，具体内容详见本招股说明书“重大事项提示”。（三）关于稳定股价的承诺本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光及除刘光外其他董事、高级管理人员已分别做出稳定股价的承诺，具体内容详见本招股说明书“重大事项提示”。（四）关于发行上市申请文件真实性的承诺本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理人员以及保荐机构、律师事务所、会计师事务所等中介机构已分别做出关于发行上市申请文件真实性的承诺，具体内容详见本招股说明书“重大事项提示”。（五）关于社会保险和住房公积金的承诺本公司控股股东和实际控制人刘光就缴纳社会保险和住房公积金作出不可撤销的承诺，承诺如下： “如应有权部门要求或决定，东方网力需要为公司员工补缴社保、住房公积金或因未缴纳社保、住房公积金而承担罚款或损失，本人愿无条件代东方网力承担上述所有补缴金额、承担任何罚款或损失赔偿责任，保证东方网力不因此 1-1-74 东方网力科技股份有限公司招股说明书受到损失。” （六）规范关联交易的承诺为规范与本公司之间的关联交易，本公司股东以及董事、监事和高级管理人员出具了《关于规范与东方网力科技股份有限公司关联交易的承诺函》。承诺内容详见本招股说明书“第七节同业竞争和关联交易”之“二、关联交易”之 “（七）规范关联交易的措施”。 1-1-75 东方网力科技股份有限公司招股说明书第六节业务和技术一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况（一）发行人主营业务本公司自成立以来一直致力于自主创新，通过对视频监控管理平台核心技术的研究和开发，深刻把握用户需求，基于统一软件架构开展持续的技术和产品创新，逐步成长为国内领先的视频监控管理平台产品及解决方案供应商。公司主要面向平安城市市场提供城市视频监控管理平台产品及解决方案，包括城市视频监控管理平台的研发、制造及提供相关技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。按照中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引》，本公司属于制造业中的计算机、通信及其他电子设备制造业（行业代码：C39）。（二）发行人主要产品及服务公司的主要产品和服务包括：PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器及相关技术服务，分别为城市视频监控管理平台的管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分提供所需要的各种功能。报告期内，公司来自上述产品及服务的营业收入占公司营业收入的比例分别为 98.57%、95.01%、94.67%和 89.08%。公司主要产品及服务简介如下：产品及服务简介 PVG 网络视频管理软硬一体的大型分布式网络视频管理系统，提供城市视频平台监控管理平台管理控制及应用部分需要的各种功能。 NetPosa NVR 网络进行网络视频图像存储处理的计算机系统，主要提供城市 1-1-76 东方网力科技股份有限公司招股说明书产品及服务简介硬盘录像机视频监控管理平台记录部分的功能。 PVG 网络视频编解一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设备，提供码器城市视频监控管理平台数字化部分的功能。项目进入有偿维护期后，应客户需求提供的软硬件运行维技术服务护、现场保障、软件升级等服务。城市视频监控管理平台的构成及东方网力产品在平台中的应用示意图（三）发行人主要产品和技术的发展历程公司成立初期，专注于模拟视频联网技术、视频编解码设备的开发和应用，2002 年开发出 PVG 网络视频管理平台 1.0 产品，解决了城市视频监控联网中不同厂商不同型号矩阵接入、组网和管理等难题。随后两年，公司加大研发投入，相继推出了 PVG 2.0 和 3.0 产品，实现了干线管理和模数混合组网，完成了城市视频监控系统从纯模拟到模数混合组网的跨越，奠定了公司在城市视频监控管理平台领域内成为领先者的坚实基础。2003 年公司产品在上海公安金盾工程中投入使用，率先实现了城市级的视频联网监控，系统运行至今已实现超过 9 万个模拟和数字视频图像的接入和联网。该项目标志着公司初步确立了在国内城市视频监控管理平台领域内的技术领先地位。 2005 年中共中央办公厅、国务院办公厅转发了《中央政法委员会、中央社会治安综合治理委员会关于深入开展平安建设的意见》，公安部提出了建设 1-1-77 东方网力科技股份有限公司招股说明书 “3111 试点工程”，快速地推动了我国平安城市的建设步伐。2005 年到 2008 年期间，针对城市视频监控市场上模拟与数字监控设备并存、不同厂商与不同标准的数字监控产品并存的局面，公司更加明确了打造全面兼容的城市视频监控管理平台的战略，自主研发了 POSA 分布式组件对象服务软件架构，实现了分布式局部自治和组件化，支持系统无限扩容和异质设备兼容，并基于此架构相继推出了 PVG 4.0、PVG 5.0、NVR 和 PVG-VS800 系列视频编解码器产品，至此公司形成了完善的城市视频监控管理平台产品线。在此期间，公司城市视频监控管理平台产品在上海、成都、重庆、东莞、无锡的平安城市视频监控项目中得到了广泛应用。2008 年，公司成功为北京朝阳区奥运图像信息系统提供全套城市视频监控管理平台产品，实现了包括“鸟巢”、“水立方”在内的 33 个奥运场馆的视频联网监控，为北京奥运会的安全保障工作做出了贡献。历经多年的产品研发和项目实施后，公司提出了构筑“联网、高清、移动、智能”的城市级视频互联网的战略发展目标，开展开放合作伙伴计划（OPP），并相继推出了 PVG 6.0 和行业领先的基于 Intel X86 平台的混合式 NetPosa NVR2000 系列产品，支持从模拟到数字、从标清到高清的多种品牌的摄像机、 DVR 及视频编解码器等产品的全面接入。同时，基于统一的 POSA 软件体系架构，成功推出了 PVG-Mobile 移动视频监控系统、PVG-IVS 智能视频监控系统和 PVG-SSIP 安防集成平台等一系列应用系统，公司产品相继在海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳等地平安城市项目得到了广泛的应用。在技术持续进步、业务不断发展的同时，公司也得到了资本市场和 IT 行业龙头的青睐。2009 年 12 月，公司获得中科招商和中科白云的战略投资，为公司阶段性的发展提供了有利保障。2010 年 6 月，英特尔（成都）对公司进行战略投资，英特尔亚太区研发有限公司与公司建立战略合作关系，公司未来将在技术层面与英特尔进行深度合作。二、发行人所处行业基本情况（一）行业主管部门、监管体制及主要法律法规和产业政策 1、行业主管部门和监管体制行政主管部门：公安部及各省市级公安机关，对安防行业实行行政管理，各 1-1-78 东方网力科技股份有限公司招股说明书省市级政府，它们主要负责产业政策的制定，并监督、检查其执行情况，研究制定行业发展规划，指导行业结构调整，实施行业管理，参与行业体制改革、技术进步和技术改造、质量管理等工作。政法委及公安机关会根据平安城市实际情况成立专门的管理机构进行工作指导。行业自律管理机构：中国安全防范产品行业协会及各级地方安防协会，主要负责开展调查研究，掌握行业情况，向政府提出行业规划和制订有关经济政策、经济法规的建议；经政府主管部门同意和授权，进行行业信息统计、收集、分析和发布。中国安全防范产品行业协会，作为国家一级社团法人，是业务上受公安部指导的全国性行业组织，负责定期组织科技成果鉴定和推广应用，开展国内外技术、贸易交流合作。此外还有中国电子视像行业协会、全国安全防范报警系统标准化技术委员会等相关协会对行业企业进行自律管理。 2、行业法律法规和产业政策公司所处行业为国家鼓励发展的行业之一，有关行业法律法规与产业政策如下：（1）法律法规法规名称内容概要《中华人民共和国公安部关于规就进一步规范安全技术防范行业管理工作，确保有关行范安全技术防范行业管理工作几政许可项目的公开、公平、公正实施就有关问题做出进个问题的通知》一步的规定。公安部、国家技术监督局对安全防范产品（包括：安全《关于加强安全防范产品质量监检查、防盗报警、出入口控制、电视防范监控及安全防督管理的通知》范系统工程产品）质量监督管理问题相关具体规定。《关于加强安全技术防范产品质在原有相关法规基础上，对安防产品质量监督的一些具量检验管理的通知》体办法做出规定。《关于加强安全技术防范产品质规定了19种安防产品在获准销售前，必须经过型式检验量监督管理的通知》的市场准入规定。（2）产业政策政策名称内容概要《产业结构调整指导目录（2007 信息产业属于国家重点鼓励发展的二十六个产业之一，年）》、《促进产业结构调整暂而数字摄录机、数字录放机、数字电视产品制造属于其行规定》中重点发展的领域。《我国信息产业拥有自主知识产将嵌入式系统软件技术、中间件技术、操作系统体系架权的关键技术和重要产品目录》构设计技术、视频编解码技术、图像处理技术等列为关 1-1-79 东方网力科技股份有限公司招股说明书政策名称内容概要（信息产业部、科技部、国家发键技术；数字音视频（AVS）ASIC（专用集成电路）及改委2006 年12 月共同制订） AVS 的编解码设备、嵌入式系统软件、中间件、高可信软件平台操作系统、软件开发及测试工具、生物特征识别产品及系统、自动识别产品及系统、高清晰度数字视频播放机及录像机等被列为重点产品。将“以视、音频信息服务为主体的数字媒体内容处理关键技术”和“个体生物特征识别、物证溯源、快速筛查与证《国家中长期科学和技术发展规实技术以及模拟预测技术，远程定位跟踪、实时监控、划纲要（2006-2020 年）》隔物辨识与快速处置技术及装备”列为国家科技战略发展的重点领域及其优先主题。将“图形、图形处理技术”、“公共交通、公共场所等各类专业级网络化的音视频处理系统技术”、“数字音视频非《高新技术企业认定管理办法》线性编辑服务器”、“集成电路产品设计技术中的音视频（科学技术部、财政部、国家税电路等量大面广的集成电路产品设计开发、专用集成电务总局2008年4月联合发布）路芯片开发、具有自主知识产权的高端通用CPU、DSP 等芯片的开发”、“集成电路芯片制造技术”等一系列安防行业相关技术列入《国家重点支持的高新技术领域》中。《当前优先发展的高技术产业化 “数字音视频编解码（AVS等）技术”、“嵌入式操作系统、重点领域指南（2007年度）》（国嵌入式软件开发平台等核心支撑软件”是信息技术重点家发改委、科技部、商务部、国领域优先发展的高技术产业化项目。家知识产权局联合修订发布）将“推动高端通用芯片的设计开发和产业化、支持信息安全软件等重要应用软件和嵌入式软件技术、产品研发、加强国产软件和行业解决方案的推广应用”列为产业调《电子信息产业调整和振兴规整和振兴的主要任务，并将“大力推进数字音视频编解码划》的标准产业化进程，加快制定信息安全、信息技术服务标准和规范，加强对电子信息产品和服务的知识产权保护”。计划“到‘十二五’末期整个产业将实现规模翻一番的总体《中国安防行业“十二五”发展规目标，即年增长率达到20%左右，2015年总产值达到5,000 划》亿元，实现增加值1,600亿元，年出口产品交货值达到600 亿元以上。（二）行业发展概况 1、国内安防及视频监控行业安全防范与社会经济、生产活动密切相关，随着经济的发展和技术的不断成熟，我国安防行业已经成长为国民经济行业中一个拥有一定市场规模、产品种类齐全、应用领域宽泛、技术水平较高的新兴行业，成为社会公共安全体系的一个重要组成部分。 1-1-80 东方网力科技股份有限公司招股说明书尤其在 2005 年 12 月《中央政法委员会、中央社会治安综合治理委员会关于深入开展平安建设的意见》发布后，公安部及地方各级政府开始了“平安城市” 的建设，平安城市市场逐渐成长为中国安防行业最重要的市场，国内安防行业经历了一次爆发性的增长。截至 2010 年，安防企业达到了 2 万 5 千家左右，从业人员约 120 万人；行业总产值达到 2,300 多亿元，其中安防产品产值约为 1,000 亿元，安防工程和服务市场约为 1,300 亿元；全行业实现增加值 800 多亿元，比 2005 年增长 1.8 倍，年均增长 23%以上。其中安防电子产品发展较快，年均增长 25%左右，到 2010 年安防电子各类产品比重约为：视频监控系统 55%，出入口控制系统 15%，防盗报警系统 12%，其他类别的产品系统 18%。10 根据中国安防行业的“十二五”规划，到“十二五”期末整个安防产业将实现规模翻一番的总体目标，即年增长率达到 20%左右，2015 年总产值达到 5,000 亿元，实现增加值 1,600 亿元，年出口产品交货值达到 600 亿元以上。我国安防行业主要由以下几种类型企业组成：一是以提供整体设计、安装、调试等系统集成服务为主营业务的集成商；二是以销售、代理安防产品为主业的销售商；三是以从事安防相关产品的研发和生产为主的产品供应商；四是提供中介、咨询等服务的服务商；五是提供报警、运营等服务的运营商。安防行业集成商销售商产品供应商服务商运营商安防相关产品种类繁多、市场规模巨大，安防产品从各自实现功能的角度上可以分为视频监控、入侵报警、出入口控制、可视对讲、门禁、电子巡更、车辆防盗防劫、联网报警等八大细分专业领域。视频监控产品是安防产品最重要的组成部分，产值平均占行业总产值的 50%以上。安防产品的分类及视频监控行业的产品构成如下图所示： 10 《中国安防行业“十二五”发展规划》，编制单位为中国安全防范产品行业协会。 1-1-81 东方网力科技股份有限公司招股说明书入侵报警出入口控制可视对讲视频监控门禁电子巡更车辆防盗防劫联网报警采集部分传输部分平台部分显示部分摄像机及其配件光端机视频监控软件及配套服务器显示设备网络交换机视频录像设备监控终端视频编解码器根据中国安防网公布的数据，2010 年视频监控行业的产业规模为 563 亿元，产值约占整个安防市场的 54%。由于视频监控在平安城市建设中应用最为广泛，政府的相关投入也最大，使得整个城市视频监控行业快速增长，从而带动视频监控行业的增速略高于整个安防产业，预计年复合增长率为 23%左右。 2010 年安防市场子行业分布图数据来源：中国安防网 2007-2013 年视频监控市场规模及增长情况图数据来源：中国安防网 1-1-82 东方网力科技股份有限公司招股说明书视频监控行业按照主流设备发展过程可以分为 3 个大的阶段，即 20 世纪 70 年代开始的模拟视频监控阶段、20 世纪 90 年代开始的数字视频监控阶段及近几年兴起的智能网络视频监控阶段。视频监控行业发端于 20 世纪 70 年代，当时的视频监控系统也叫做闭路电视监控系统（CCTV），是完全模拟制式的视频监控系统，又称为第一代视频监控系统。第一代视频监控系统由模拟摄像机、多画面分割器、矩阵、模拟监视器和磁带录像机（VCR）等构成，摄像机的图像经过同轴电缆或其他介质传输，送入 VCR 进行录像记录，并可通过矩阵输出到模拟监视器显示。第一代视频监控系统的自动化程度低，同时受存储介质的限制，存储容量有限且检索效率低下，仅能满足最基本的视频监控需求。 20 世纪 90 年代，视频监控行业进入了数字视频监控阶段。该阶段的核心设备是数字硬盘录像机（DVR），其实质是集音视频编码压缩、视频存储、本地解码显示、网络传输、远程控制等各种功能于一体的插卡式计算机或嵌入式设备。数字视频监控系统由模拟摄像机、DVR、监视器和监控终端构成，并可由 DVR 输出到本地监视器实时显示或由监控终端进行浏览回放。摄像机的图像经过同轴电缆或其他介质传输，直接接入 DVR 进行数字化编码压缩并进行硬盘存储，并可由 DVR 本地输出到模拟监视器进行显示，由此形成第二代视频监控系统。第二代视频监控系统在视频存储、检索、浏览实现全数字化，但传输仍采用模拟制式，仅具备基本的网络化功能。在这一阶段，国内厂商充分发挥制造和成本优势，在这一阶段的全球市场竞争中占据了领导地位，涌现出了如海康威视、大华股份为代表的安防产品生产厂商。近年来，随着信息技术的进步，第三代智能网络视频监控系统开始出现并迅速发展。第三代智能网络视频监控系统主要由前端的采集设备（模拟或网络摄像机）、传输设备（光端机、交换机）、视频监控管理平台（视频编解码器、NVR、运行视频监控管理软件的服务器）及后端显示设备等构成。智能网络视频监控系统采用完全分布式的架构，主要设备间通过网络连接，克服了地域空间的限制。在典型的智能网络视频监控系统中，前端采集设备负责采集标清或高清图像，之后经传输设备传输至视频监控管理平台进行数字化并存储。用户通过视频监控管 1-1-83 东方网力科技股份有限公司招股说明书理平台可对全网的图像进行灵活的管理控制，实现系统内视频资源的整合、配置、存储、调用、报警、集成等管理功能，并通过移动监控及智能监控等功能满足深层次应用需求。 2008 年国内各行业视频监控市场份额图数据来源：In-Stat.11 视频监控下游应用行业较广，横跨了政府、金融、电信等各类行业应用。这些终端需求的扩张，为视频监控产业的成长提供了充分市场空间。随着下游行业应用的深入，不同行业对视频监控系统的需求也开始出现变化，视频监控的行业化趋势逐步体现。近年来，平安城市建设开始成为视频监控行业增长的主要驱动因素，以政府公安为主导用户的城市视频监控行业成为整个视频监控行业最大的市场，占比接近 30%。东方网力致力于城市视频监控管理平台部分的研发、制造、销售及提供相关技术服务。从主营业务类型来看，东方网力属于安防行业中的安防产品供应商，公司的产品主要应用于城市视频监控领域。 2、城市视频监控行业分析据国家统计局报告显示，中国城市数量已从新中国成立前的 132 个增加到 2008 年的 655 个，100 万人口以上城市已从 1949 年的 10 个，发展到 2008 年的 122 个。50 万人口以上城市已从 1980 年的 51 个，发展到 2010 年的 236 个，到 11 《视频监控的下家-网络视频监控》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-84 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2025 年，还将有 107 个城市跨过 50 万人口门槛。随着城市现代化建设的加速发展，经济与文化交流日趋频繁，城市流动人口急剧增加，引发了城市的社会治安、重点区域安全防范、交通管理等一系列城市管理问题，城市治安管理的日常防控和应对重大恐怖、灾害等特殊突发公共事件的安全防范压力也越来越大，国内多数城市视频监控系统的建设规模以及管理方式并不能满足日常指挥调度和技术防范要求以及应对突发公共事件和组织重大保卫警卫活动的需要，因此城市视频监控系统的建设受到了重点关注，针对城市视频监控系统的投资逐步增加。尤其是 2005 年以来，为保障城市安全，构建和谐社会，国家公安部和有关机构部门在全国范围开始推进实施科技强警、 “3111”、平安城市等大型综合性安防项目，同时北京奥运会、上海世博会、广州亚运会、深圳大运会等大型活动也加大了对安防监控的投入。在这些大型综合性安防项目的推动下，城市视频监控系统开始大规模应用，迅速成长为一个规模显著的市场。根据 2011 年的统计，各地平安城市项目的建设情况如下表所示：地区平安城市建设情况及发展规划截止2009年底，北京市监控摄像头总量达到39万余个，安装监控系统的楼房小北京市区也达到了83.3%，目前北京安防工程建设总规模70多亿元。2009年，北京制定了《首都科技创安2009-2011三年计划》，为北京市下阶段安防建设指明了方向。重庆市委、市政府通过《建设平安重庆重要措施任务分解》、《重庆市社会治安重庆市综合治理委员会关于强力推进社会公共视频图像信息系统建设的意见》等文件确定总体目标：2009年底全市视频监控镜头突破30万个、2012年达到50万个。 2010年吉林省部署全年新增5万个视频监控摄像头的建设任务，并将其作为省政吉林省府2010年十件民生实事之一加以推进。目前吉林省建设县级以上公安监控中心近百个，建设视频监控点10万多个。 2008年8月，浙江省办公厅、省政府办公厅转发了《省公安厅、省综治办关于加强全省社会治安动态视频监控系统建设的意见》，截止2009年底，全省中心城镇、浙江省公共场所和治安混乱地段的社会治安动态视频监控系统，累计建设视频监控摄像机87,093只，2009年新增31,002只，完成了2009年度新增1.5万只的建设任务。贵州省将在2011年前投资建设10万个以上视频监控点，1万个以上报警点和1,000 贵州省个以上报警监控中心。 2009年12月，内蒙古自治区人民政府办公厅印发《自治区视频监控报警联网系统建设方案的通知》，力争实现全区监控摄像机数在现有基础上翻三番，到2012 内蒙古自年底建成40万台联网监控摄像机，城镇、市区摄像机覆盖率达到平均每100人设治区置3台摄像机，农村牧区摄像机覆盖率达到平均每100人设置1台摄像机。力争用 3年时间把视频监控报警运营服务业发展到所有盟市及旗县，达到增加社会就业、缓解警力不足、有效利用社会资源的目标。 1-1-85 东方网力科技股份有限公司招股说明书地区平安城市建设情况及发展规划全国第二批38个科技强警示范城市之一，昆明市目前已建成监控摄像头超过13 昆明市万个，初步建成了覆盖全市的报警监控网络。截止2010年底，已经完成探头安装55万个，从2007年的全省7万多个增加至55万湖北省个。2009年武汉市制定了《武汉市视频监控系统总体方案》，力争2010年实现全市安装25万个监控摄像头的建设目标。 2007年黑龙江省印发《黑龙江省安全技术防范建设三年规划》。截止2009年底，黑龙江省全省布建报警监控摄像机3万余个，2010年再次印发《关于进一步推进安全技术防范建设的意见》。 2009年江西省社会治安综合治理委员会下发《关于加快推进全省社会治安视频江西省监控“天网”工程建设的实施意见》。截止2009年底，江西省共安装监控摄像机2 万多个，2010年全省明确新建1万余个监控摄像机。陕西省在2009年明确未来5年投资5亿元建设5道报警监控防线。 2011年通过《关于进一步加强社会管理构建社会治安立体防控体系的若干意广州市见》，要求2011年实现“视频门禁”的全市覆盖。随着城市规模的扩大和视频监控技术的发展，相比金融、交通等其他行业的视频监控系统，城市视频监控的行业化需求开始凸显。“网络化”是现代城市视频监控系统的首要需求，城市视频监控系统需要在新建视频采集点的同时，通过数字化网络实现超大规模视频资源的接入和全网共享，按照权限进行控制和管理，稳定安全的实现从区域到整个城市乃至全省、全国范围的视频联网监控；“高清化”是城市视频监控系统的第二个需求，城市治安管理和刑侦办案需要能从视频中清晰辨认人脸和车牌，这需要借助高清摄像机来实现；城市视频监控系统的第三个需求是“智能化”，由于接入的视频采集设备数量众多，城市视频监控应用不可能采用人工的方法去识别、捕获有意义的视频图像，便需要借助计算机技术实现智能化的视频诊断、分析等功能。在强大的应用需求的推动下，伴随着信息行业近年来软件和存储技术的快速进步，以城市视频监控管理平台为核心的智能网络视频监控系统逐渐显露头角，开始担当起城市视频监控资源管理的重要角色，率先在“平安城市”项目中大量应用。 1-1-86 东方网力科技股份有限公司招股说明书如上图所示，一个典型的城市视频监控系统从构成来看主要包括四大部分：采集部分、传输部分、平台部分、显示部分。城市视频监控的核心是平台部分，实现管理控制及应用功能、记录功能以及数字化功能。和传统的模拟或数字视频监控系统相比，智能网络视频监控系统的 IT 化趋势更加明显。IT 行业的网络、存储和软件技术大量应用于视频监控行业。智能网络视频监控系统具备强大的网络化功能，可通过网络实现分散独立的视频联网；并采用支持高清网络摄像机和 RAID 专业存储的 NVR 设备替代了 DVR，使得视频监控的存储系统具备更高的安全性和可扩展性；移动监控、智能监控等软件技术伴随着更多 IT 公司的加入推动了整个城市视频监控系统的应用向更深层次发展。在这一过程中，城市视频监控管理平台的中枢地位日益凸显，起到管理控制整个城市视频监控系统的作用。 3、城市视频监控管理平台简介城市视频监控“网络化”、“高清化”、“智能化”的应用需求以及网络技术、软件技术、存储技术、嵌入式技术、计算机智能技术的快速发展促成了城市视频监控管理平台的产生，并已经成为城市视频监控管理系统中不可或缺的核心组成部分。正是由于城市视频监控系统庞大、功能复杂，过去仅靠简单、有限的服务器、软件组成的系统已远远不能满足用户的需求，取而代之的是由实现不同管 1-1-87 东方网力科技股份有限公司招股说明书理和应用功能的一系列服务器、系统软件及应用软件组成的城市视频监控管理平台。城市视频监控管理平台是依托于数据库、架构于网络、运行一定程序及服务的软硬一体化系统，由管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。它将分散的前端采集设备、后端显示设备及客户端设备通过网络，基于统一的软件系统连接起来，实现城市视频监控系统完整、丰富、强大的功能。城市视频监控管理平台在城市视频监控系统中的地位相当于人的中枢神经系统。通过城市视频监控管理平台，用户能够对全网的图像进行灵活的管理控制，实现系统内视频资源的整合、配置、存储、调用、报警、集成等管理功能，并通过移动监控及智能监控等功能满足深层次应用需求。一个典型的城市视频监控管理平台通常分为三级架构：市级、区县级、派出所级，每一级都需要管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分： 1-1-88 东方网力科技股份有限公司招股说明书典型城市视频监控系统拓扑图管理控制及应用部分管理控制流媒体智能监控移动监控安防集成平台市级服务器服务器服务器服务器服务器显示部分矩阵电视墙光端机控制键盘存储型NVR 配置终端监控终端视频编码器视频解码器记录部分数字化部分管理控制及应用部分区县级管理控制流媒体智能监控移动监控光端机服务器服务器服务器服务器显示部分电视墙矩阵控制键盘配置终端监控终端视频编码器视频解码器存储型NVR 记录部分数字化部分模拟摄像机管理控制及应用部分记录部分派出所级管理控制流媒体 NVR 服务器服务器配置终端监控终端控制键盘显示部分数字化部分电视墙编码器视频解码器网络球机高清网络摄像机网络摄像机模拟摄像机采集部分采集部分 1-1-89 东方网力科技股份有限公司招股说明书根据 Frost & Sullivan 公司的研究，2010 年城市视频监控管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%。在今后五年（2011-2015）中，该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币，2010 至 2015 年复合年均增长率为 25.4%12，如下图所示：单位：亿元根据市场容量、未来成长的预测、技术发展的程度、中国宏观经济的状况及巨大的市场需求，Frost & Sullivan 公司认为城市视频监控管理平台市场正处于成长阶段13，如下图所示：可以预见未来城市视频监控管理平台将得到越来越多的重视，并且正朝着 12 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 13 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-90 东方网力科技股份有限公司招股说明书网络化、高清化、智能化、集成化的方向发展。 4、行业竞争格局和市场化程度目前我国城市视频监控管理平台市场需求增长迅速，从业企业数量较多，行业的竞争格局和市场化程度呈现出以下几个方面的特点：（1）市场处于快速成长阶段，无具有绝对领先优势的企业城市视频监控管理平台近几年的市场需求旺盛，发展速度很快，同时该行业并非限制类行业，市场内的企业数量较多。 2010 年城市视频监控管理平台的市场规模为 52.2 亿元，市场份额排名前十的厂商分别是：海康威视、东方网力、杭州华三、大华股份、中兴力维、中星电子、苏州科达、中国安防、霍尼韦尔、互信互通等。城市视频监控管理平台市场前十大厂商的市场集中度不足 20%，呈现出较为分散的市场化竞争格局，没有一家企业在市场中处于绝对领先地位。14 （2）各主要厂商进入背景不同导致竞争优势各异城市视频监控管理平台行业是一个多学科交叉应用的行业，综合应用了计算机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等多个学科的知识，是多种高新科技在安防行业的集中应用。目前该市场主要厂商的背景迥异，主要分为两类：一是传统的安防产品厂商，在传统安防硬件产品的基础上开发具有网络、管理、控制等能够满足城市视频监控管理需求的新产品进入该市场，这一类型的典型代表为海康威视、大华股份、中国安防、霍尼韦尔；二是从信息技术领域进入视频监控市场的 IT 厂商，这些企业依靠自身在软件开发及应用方面的优势有针对性的开发出满足视频监控管理特定需求的软件，并将软件和硬件设备相结合开发出软硬一体化产品，这一类企业的典型代表是本公司、杭州华三、中兴力维、中星电子、苏州科达、互信互通。进入市场背景的不同导致各主要厂商的竞争优势各不相同，如传统的安防产品厂商在行业知名度、渠道及市场积累上领先于 IT 厂商，而 IT 厂商提供的软硬一体化产品从技术上更能满足城市视频监控管理日益增长的需求。 14 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-91 东方网力科技股份有限公司招股说明书（三）行业进入障碍城市视频监控管理平台行业涉及多个学科知识的综合应用，行业对企业的技术水平及从业人员的能力要求较高；同时由于大部分城市视频监控系统均由政府主导投资，客户针对性较强。行业进入的主要障碍体现在以下几个方面： 1、技术壁垒城市视频监控管理平台行业企业的核心竞争力体现在技术和研发实力，涉及到计算机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等多学科中多种技术的综合应用。随着应用范围的扩大和智能化要求的提高，未来可能还要求安防企业掌握人工智能技术、无线移动技术、云存储技术等新技术的应用和研发。同时，受上游芯片技术发展推动和下游城市视频监控管理需求复杂化、个性化趋势的影响，城市视频监控管理平台产品更新换代速度较快，对专业技术吸收、优化、创新和应用能力的要求也日益提高。随着城市视频监控系统应用的深入，行业用户对城市视频监控管理平台的性能、寿命、可靠性和稳定性的要求也日益趋于多元化和专业化，新产品开发除需要融合对先进技术的深刻认识之外，还需要具备丰富的行业应用经验，否则难以开发出性能优越的产品，适应行业客户的需求。 2、销售壁垒城市视频监控管理平台的最终用户相对集中，主要为政府及公安部门，本行业的特点决定了客户对产品稳定性、安全性的要求极高。为了保证产品质量的稳定，客户在选择产品时对供应商实力、产品品质、售后服务有很高的要求。而产品供应商一旦通过客户严格的产品性能和服务检测，则会建立长期合作关系。由于城市视频监控系统均为政府主导的投资，而城市视频监控管理平台作为整个监控系统最核心的部分，出于降低建设风险方面的考虑，用户在选择平台供应商时较为注重其成功的项目经验以及其他城市相关部门的推荐，产品质量较好、经验丰富的市场先入者在这一方面拥有较大优势。城市视频监控管理平台技术升级和未来扩容的市场潜力巨大，综合考虑新旧系统的兼容、保护既往投资等多方面因素，客户更倾向选择已有设备的供应 1-1-92 东方网力科技股份有限公司招股说明书商，这便成为市场后进入者的壁垒。 3、综合性人才壁垒城市视频监控管理平台行业属于知识密集型行业，产品设计研发需要综合硬件技术、软件技术、嵌入式技术、网络技术、存储技术等多方面技术，需要大量优秀的综合性研发人员。城市视频监控管理平台厂商并非只依靠单纯软件或硬件技术，软件架构设计能力、快速的应用软件开发能力、嵌入式硬件研发能力、软硬件结合能力及测试能力决定了企业在行业里的竞争实力，这给企业的专业人才储备提出了较高的要求，客观上也构成了市场后进入的壁垒。（四）市场供求趋势与行业利润情况 1、市场需求趋势 2005 年以来，中国安防行业经历了一次爆发性增长的过程，截止 2010 年安防行业总产值达到 2,300 多亿元，其中安防产品产值约为 1,000 亿元，视频监控系统占安防产品产值的比例约为 55%。根据中国安防行业的“十二五”规划，到 “十二五”末期整个安防产业将实现规模翻一番的总体目标，2015 年总产值达到 5,000 亿元15。根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%，在今后五年中，该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币。新项目的不断进行、既有项目的维护更新都将不断刺激安防行业迅猛发展。纵向上来说，平安城市建设开始逐步辐射到县乡镇；横向上来说，平安城市建设也开始向医院、校园、超市、公共交通等细分市场扩散。随着国内经济高速发展以及对城市安防需求的快速增加，未来我国安防市场有巨大的发展空间，在安防产业中占据重要地位的城市视频监控管理平台的市场需求也十分巨大。 2、市场供应趋势伴随着我国安防市场需求的快速增长，我国安防相关产品行业的企业数量也相应增加，且专业分工越来越细。从我国城市视频监控管理平台产品供应商中重 15 《中国安防行业“十二五”发展规划》，编制单位为中国安全防范产品行业协会。 1-1-93 东方网力科技股份有限公司招股说明书要企业的发展历程来看，主要可以分为两类：传统的安防产品厂商，通过在已有安防产品的基础上开发具有网络、管理、控制等能够满足城市视频监控管理需求的新产品向下游市场延伸；传统的 IT 厂商，最初专注于视频监控领域特殊需求软件的开发，在对城市视频监控管理的需求有了深刻地了解后，将产业逐步拓展到相关硬件产品的研发、生产，最终实现软、硬结合，生产出功能齐备、性能优良的视频监控管理相关产品。由于技术的进步、产品和系统集成度增加，小项目逐渐减少，大项目增加，施工难度增加，使得原来很多传统的中小安防产品厂商由于资金和技术的缺乏而逐渐失去竞争优势。例如，主要生产模拟 CCTV 系统的设备厂商将逐渐离开城市视频监控系统的市场。而且，随着市场进一步规范，产品技术、施工、服务等都发生了变化，系统建设规模越来越大，大量原属 IT 领域、非安防厂商进入参与竞争，市场将逐渐向技术研发实力雄厚、有一定资金积累的厂商倾斜。基于上述原因，我国目前城市视频监控管理平台领域呈现出较为分散的市场化竞争格局，没有一家企业在市场中处于绝对领先地位，前十大厂商的市场集中度不足 20%。可以预见随着掌握本行业核心技术企业实力的不断壮大，行业未来的市场集中度会逐步提高。 3、行业利润情况与摄像机、显示设备等传统硬件安防产品不同，城市视频监控管理平台产品供应商提供的产品往往需要结合软件设计和硬件制造两个方面技术，且需要供应商有较为深入的行业研究和大规模成功应用案例。由于城市视频监控管理平台产品技术含量较高且用户在视频监控方面的需求较为苛刻，所以客户倾向于采用有大规模应用案例且技术先进的产品，价格敏感度相对不高，一些具有较高行业知名度，拥有先进技术产品的企业具有较强的议价能力。目前行业利润维持在较高水平。（五）行业发展的有利因素和不利因素 1、行业发展有利因素（1）政策支持 1-1-94 东方网力科技股份有限公司招股说明书国家已出台的一系列相关政策为我国安防视频监控企业提供了良好的政策环境，随着各项产业政策的实施，安防视频监控产业将进一步得到推动和发展。除上述政策之外，国家近年来推出的平安城市、科技强警等重大公共工程决策，以及上海、北京等地方政府在公共场所推出的安防强制实施标准，使得安防行业在国家政策的支持下得到快速发展。《中国安防行业“十二五”发展规划》中提出“大力发展中间件产品，实现各类信息资源之间的关联、整合、协同、互动和按需服务，解决系统间的互操作、可靠性、安全性等问题，实现应用系统从硬件为核心向软件为核心的转变。”最终实现年增长率达到 20%左右，2015 年总产值达到 5,000 亿元，实现增加值 1,600 亿元，年出口交货值达到 600 亿元以上的总体目标。而视频监控行业是整个安防行业的重要组成部分，2010 年，视频监控行业的产业规模为 563 亿元，占整个安防行业 54%的份额。同时，考虑到视频监控是平安城市建设等各类安防系统建设中应用最广泛的方向，因此视频监控行业的产业规模的扩展速度将略高于整个安防产业，预计年复合增长率为 23%左右，将更有针对性的推动城市视频监控管理平台行业的发展。16 （2）系统扩容及联网需求推动市场发展系统是以点到线、线到面的方式来进行扩容的。一方面城市视频监控系统的建设需要由初期的公安、国安等重要部门逐步扩展到社会各行各业。例如：公共场所、大型建筑、金融、交通、社区等各个领域。另一方面，城市视频监控系统需要与各类应用系统进行整合，如城市视频监控系统不仅需要满足治安管理、城市管理、交通管理、应急指挥等需求，而且还要兼顾灾难事故预警、安全生产监控等方面对图像监控的需求，同时还要考虑报警、门禁等配套系统的集成以及与广播系统的联动。而且政府在十二五期间加大了平安城市建设的投资力度。例如：2011 年至 2015 年，山西省规划构建全省统一、互联互通的立体化、可视化、扁平化的应急指挥调度系统，建设完成省、市、县视频音频监控调度平台，力争全省各类视频监控探头达到 50 万个以上；河北省仅石家庄市 2009 年已完成的平安城市建设项目投资就达 1.6 亿元，2011 年唐山平安城市建设项目 16 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-95 东方网力科技股份有限公司招股说明书投资 3.8 亿元，在十二五规划期间将在全省投资 18 亿元用于平安城市建设；重庆市政府计划到 2012 年联网的城市视频监控探头超过 50 万个；2010 年，吉林省进一步加强社会治安防控体系建设，年内全省将新增城市视频监控探头 5 万个，截止 2009 年底，吉林省全省视频监控探头已达到 9 万余个；2010 年至 2012 年，内蒙古将大规模建设视频监控报警网，力争联网的视频监控摄像机增至 40 万台。政府的投资带动，使得平安城市项目规模不断扩大，联网规模也不断增加。这些超大规模的视频联网需求也必将推动城市视频监控管理平台市场的不断发展。17 （3）高清化、智能化的发展趋势带动产品升级换代我国已建成的城市视频监控系统的前端设备多为模拟摄像机，随着高清摄像机成本的下降和大规模的普及，将被用于替代传统的模拟摄像机，城市监控系统将会大规模升级至高清系统。当前绝大部分已建视频监控系统都只能提供标清图像，而城市治安管理和刑侦办案，需要能够从视频图像中清晰辨认人脸和车牌，这就需要高质量的视频图像，高清网络摄像机和 HD-SDI 高清摄像机的需求将直接带动视频监控系统从前端采集到视频监控管理平台的全面升级。同时，由于接入的视频采集设备数量众多，城市视频监控系统需要通过最新涌现的智能视频分析、诊断等技术在高清图像中识别、提取、比对有意义的信息，为治安管理和刑侦破案提供可靠依据，提高工作效率并协助日常管理。所以高清化及智能化是城市视频监控系统的两大发展趋势。以上两大需求直接带动了城市视频监控管理平台的产品更新和应用扩展，并且带来了巨大的存量升级市场。 2、行业发展不利因素（1）市场竞争的加剧城市视频监控管理平台作为一个快速、持续增长的新兴市场，除已有的数量众多的竞争厂商外，势必还将吸引更多的企业进入，特别是部分国际视频监控厂商在华投入也不断加大，他们以并购、参股、OEM 等合作方式，借助国内厂商 17 《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站 1-1-96 东方网力科技股份有限公司招股说明书的渠道从标准化视频监控设备销售入手对城市视频监控管理平台领域进行渗透，这可能会使市场竞争压力加大。（2）城市视频监控系统技术标准较难统一安防行业进入门槛相对较低、企业数量多、规模相对偏小，导致视频监控设备种类繁多，不同厂商的前后端产品很难互联。例如国外厂家生产的前端网络摄像机和国内大部分公司的软件都不能兼容，这可能成为城市视频监控系统的大规模联网建设的障碍，长远来看将不利于城市视频监控管理平台的发展。（3）受城市基础网络建设程度的制约由于数量多且分布空间广，城市视频监控系统中的各种监控设备需要通过网络连接起来形成有机的系统。城市视频监控管理平台也是通过网络实现城市视频监控系统的管理控制及智能移动等应用功能。因此，城市基础网络的建设直接影响了城市视频监控管理系统的性能和规模，并将影响城市视频监控管理平台的发展。（六）行业技术水平及技术特点城市视频监控管理平台行业是一个多学科综合交叉应用的行业，综合应用了计算机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等学科的多种技术，研制难度高。由于我国在前述主要学科领域中具有高起点的后发优势，且在城市化进程中对城市视频监控系统应用需求旺盛，因此我国部分城市视频监控管理平台厂商在核心技术和应用成果方面已经取得了较为明显的竞争优势。城市视频监控管理平台功能的实现主要依赖于视频联网与控制技术、应用软件开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技术，技术优势直接决定了企业在市场中的竞争力。 1、视频联网与控制技术城市视频监控系统最基本的特征就是大规模联网，视频联网与控制技术是城市视频监控管理平台的核心技术之一。由于城市视频监控系统前端采集设备和后端显示应用设备的复杂性和多样性，需要借助技术手段实现前后端设备的接入和 1-1-97 东方网力科技股份有限公司招股说明书兼容。同时还需要相关技术保证视音频信息传输的实时性和同步性，以及大数据网络传输环境下的系统稳定性和用户权限优先级控制。 2、应用软件开发技术应用软件技术是城市视频监控管理平台行业显著的区别于其他安防子行业的关键技术。随着技术的进步和行业应用深入，对于行业客户而言，其建设视频监控管理系统最重要的目的就是应用，这种应用需求集中体现在两个方面：首先是智能应用的需求。随着联网摄像机数量的增加，视频监控系统的规模越来越大，客户需要从海量的视频数据中获取有用的信息。而只有通过智能软件技术从海量的视频数据中识别、诊断、分析出有用信息，才能为用户决策提供依据。其次是综合集成应用的需求。用户已不满足于视频监控、门禁、报警等单一安防系统的建设，而是越来越希望将所有的安防系统进行统一整合，形成综合性的全面的安防系统。并在整合所有安防子系统的基础上，和客户现有其他信息系统进行集成，使得用户能以全面丰富的各类安防数据以及其他业务数据在统一的平台上开展复杂的应用。上述应用需求只有通过发展应用软件技术，开发出相应的软件产品才能得到满足，因此应用软件的开发技术构成了城市视频监控管理平台核心技术之一。 3、嵌入式系统技术嵌入式系统技术是城市视频监控管理平台的核心技术之一。嵌入式系统是软件和硬件的综合体，是以应用为中心、以计算机技术为基础，软件硬件可裁剪以适应应用系统对功能、可靠性、成本、体积、功耗严格要求的专用计算机系统。城市视频监控系统中对视频信息的编解码、存储、处理都有特殊的要求，通用的设备由于更注重综合性能而并不适用于城市视频监控系统。视频监控管理平台厂商需要根据城市视频监控系统对存储、编解码、处理等特殊需求，从成本、性能、功能等多方面综合考虑，定制化的设计开发具有针对性的嵌入式系统产品，才能在城市视频监控系统的建设中得到大规模应用推广。 4、海量信息存储及调用技术 1-1-98 东方网力科技股份有限公司招股说明书不同于一般应用环境下的存储需求，视频监控系统产生的视音频信息具有持续时间长、数据量巨大的特征，且对可靠性及安全性的要求较高。而传统的存储技术在应用于视频监控系统时存在诸多问题，如磁盘碎片繁多导致磁盘读写性能不高、海量数据难以管理和快速检索、难以实现录像实时检索播放、灾难数据保护和恢复问题等。因此传统的数据存储技术已不能适应视频信息存储的需求，需要专门技术在实现海量视频数据可靠存储、快速调用的同时实现提高检索速度和精度。目前行业内主流厂商均在研发各有特色的视频监控图像的海量信息存储及调用技术。 5、视音频编解码技术所谓视音频编解码，其实质是通过视音频编解码算法对视音频信息进行压缩或者解压缩。由于初始采集的视频图像数据有大量的冗余信息（空域冗余信息和时域冗余信息），数字化后数据量很大，不利于传输、存储和处理。因此需要使用编码技术将原始数据中的冗余信息去掉以节约存储空间，提高传输效率。而解码技术则将压缩后的视音频信息进行解压缩，以保证播放出满足客户对清晰度、稳定性等方面需求的视音频信息。目前音频视频编解码方案有很多，国际上主流的编解码标准包括 MPEG 系列、H.26X 系列以及我国具有自主知识产权的 AVS 视音频编解码标准。在实际选择编解码标准时，需要根据客户需求综合考虑清晰度、存储量（带宽）、稳定性以及价格等要素。（七）行业的周期性、区域性和季节性特点 1、行业的周期性经过三十多年的发展，中国安防已形成了门类齐全、技术较为先进的产业体系，尤其是经过“十一五”期间的快速发展壮大，安防相关产品制造、工程设计施工及服务业均获得了长足的发展与进步。随着我国经济实力的增长、居民生活水平的不断提高，公众对安全防范方面的需求持续增加，公安、政府等行业、部门也日益重视城市安全方面的建设工作，相关投入逐年增加。城市视频监控管理平台行业作为安防行业重要的组成部分，其发展周期与 1-1-99 东方网力科技股份有限公司招股说明书安防行业的发展周期同步。目前我国安防行业正处于行业发展周期中的成长阶段，可以预计未来我国城市视频监控管理控制平台会继续保持快速的发展势头，行业将处于较长的景气周期中。 2、行业的区域性特征我国传统安防市场主要集中于一些大城市和发达地区，形成了三足鼎立的局面，即以广东、深圳为主的华南圈，以北京、天津为主的华北圈，以上海、浙江、江苏、福建为主的华东圈。我国安防行业企业的传统的区域分布情况如下表所示：区域主要特征中国安防产业的“龙头区域”，在全国市场所占份额超过 50%；具有较强的华南区产业“集群”优势，形成了完整的集产品、集成、工程、服务于一体的安防产业链。北京安防市场是仅次于深圳的全国第二大安防市场，拥有一批自主创新能力强的知名制造企业和大量安防经销商、集成商；天津安防市场厂家大都华北区具有一定规模，且以监控及相关器材制造为主；华北是继珠江三角洲、长江三角洲之后的第三大安保产品区域制造中心。中国安防产业发展最迅速的区域，在产品研发、技术创新和品牌建设等方华东区面具有优势；拥有一批较大规模的知名企业；上海市场是仅次于深圳和北京的第三大安防市场。近十年来，随着国家西部大开发政策不断推进，西部地区经济水平不断提高，特别是在 2007 年“西三角经济圈”经济大实体的形成和推动下逐渐形成一个新兴安防市场。形成这个市场的主要原因包括：（1）需求带动：西部经济带来的城市化进程加快，使得西部市场需求增大，如平安重庆、西安园博会和新疆维稳需求的推动；（2）成本优势带来的投资转移：西部市场劳动力成本较传统安防市场低，传统安防制造企业也开始逐步向西部转移，客观上也推动了西部安防企业的形成；（3）以投资带动项目发展：传统安防的行业龙头为迅速占领西部市场，往往通过以大规模投资带动自身发展的模式到西部投资，也催生了西部安防市场的蓬勃发展。 3、行业的季节性特征城市视频监控管理平台的最终用户以政府、公安机关等为主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家法律规定，绝大多数项目需当地财政局委托招标 1-1-100 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司进行公开招投标。项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行，行业客户的采购特点使企业产品销售具有明显的季节性特征，营业收入主要集中于下半年特别是第四季度实现。（八）发行人所处行业的上下游行业之间的关系城市视频监控管理平台行业的上游行业为芯片制造商、集成电路制造商、电脑外设产品制造商、电子元器件制造商等；下游行业为集成商及政府、公安部门等最终用户。 1、本行业与上游行业的关系城市视频监控管理平台产品的主要上游产品为服务器、硬盘、机箱、电源、主板、芯片及电子元器件等。芯片制造的核心技术因其本身更新换代速度较快，对本行业产品的发展和应用有着强有力的技术推动作用。本行业产品生产所需的其他上游产品为通用的电脑外设产品或基础电子元器件，均存在较大规模的市场，供应充分。 2、本行业与下游行业的关系城市视频监控管理平台产品的下游行业主要是集成商以及政府、公安等最终用户。对于用户而言，视频监控系统只是其整个安防需求的一个方面。集成商在整合用户安防需求，完成视频监控、门禁、报警等安防系统集成方面具有明显优势，因而在本行业和用户之间占据了一个环节。城市视频监控管理平台是软硬一体化产品，产品的安装和应用具有复杂性和高技术性等特点，集成商需要借助平台产品厂商的技术优势进行整个视频监控系统方案的设计。可以预计未来视频监控管理平台集成商对产品供应商在技术方面的依赖将会显著加强，二者之间的合作关系将更为密切。城市视频监控系统的建设会涉及最终用户、系统集成商、平台产品厂商等几个主体。城市视频监控项目的建设由五个环节构成：项目前期沟通、项目承接、项目实施、项目验收与结算、售后服务。各自职责及分工如下：最终用户作为系统的建设的出资者和使用者，主要是提出需求、组织招 1-1-101 东方网力科技股份有限公司招股说明书标、选定系统集成商、进行项目最终验收工作，最后与系统集成商进行结算。系统集成商的职责：按照用户需求设计方案、投标、安排工程进度、统一协调工程商工作、采购系统建设所需各类产品、对系统各部分分别进行调试验收、接受最终客户对整个系统的验收、提供质保期内整个系统的质保服务。平台产品厂商（发行人）的职责：在项目承接阶段，协助制定技术方案；在实施阶段，按要求提供产品、自身产品的安装与调试、接受系统集成商对产品的验收、配合进行系统联调、质保期内对产品提供质保服务。平台产品厂商、系统集成商、最终用户所涉及的主要工作及三者间业务的关系情况如下图所示： 1-1-102 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1-1-103 东方网力科技股份有限公司招股说明书（1）平台厂商（发行人）在项目建设各阶段的主要工作发行人作为平台厂商，在各阶段的参与情况如下表简示：参与主体最终用户集成商发行人项目阶段前期调研 √ √ 技术交流 √ √ 技术方案 √ √ √ 项目承接招标文件 √ 验证性测试 √ √ 招投标 √ √ 签约 √ √ √ 供货 √ √ 项目实施产品验收 √ √ 安装调试 √ √ 系统验收 √ √ 项目验收结算 √ √ √ 售后服务售后服务 √ √ 以下具体介绍在城市视频监控项目中，发行人在各个阶段和最终用户、系统集成商的合作情况： 1）项目承接项目承接可细分为前期调研、技术交流、技术方案、招标文件、验证性测试、招投标几个阶段。政府、公安作为城市视频监控项目的最终用户，设有专门的信息科技负责部门及人员负责城市视频监控项目。公安部和中国安防协会每年会举办大型的安防展活动，组织各级公安的科技人员进行参观，各省的安防协会也会举办区域的安防展活动，此外，行业厂商也会组织各类市场活动。通过这些市场活动，政府、公安的科技人员和平台厂商有机会进行接触和交流，使用户充分了解行业厂商的最新产品和技术，与平台厂商共同探讨视频监控和公安实战的结合和应用，平台厂商也得以了解城市视频监控的项目信息和需求。发行人通过上述市场活动以及以往成功项目案例用户的推荐，和最终用户 1-1-104 东方网力科技股份有限公司招股说明书各级政府、公安保持直接联系和密切的技术交流，并不依赖于任何系统集成商。发行人设有销售部和方案咨询部，专门负责和政府、公安的技术交流、方案宣讲、产品展示，在项目早期阶段树立发行人的技术地位和品牌形象。在项目招标前，配合政府、公安完成总体技术方案和系统验证性测试方案。政府、公安一般会委托招标公司，基于技术方案和测试方案形成招标文件进行招标。中大型的城市视频监控项目，从立项到招标一般有一年或更长时间，政府、公安使用需求、行业发展趋势和各厂商技术建议的结果将集中反应在最终标书中。为保证项目的成功，政府、公安通常会在招标前进行平台产品的入围选型，中标的系统集成商只能选择入围的平台厂商进行投标；同时，政府、公安会在标书里规定平台产品的技术指标和相应技术得分，要求投标的系统集成商选择有成功案例的平台产品，并取得该平台厂商的商务授权；某些项目中，政府、公安会在招标时设置验证测试环节，通过对平台产品进行验证性测试，选择到最符合需求的平台产品。系统集成商参与投标前，会根据其对标书技术的理解，选择行业内技术领先和具备成功案例的平台厂商进行合作，系统集成商只能选择一家平台厂商参与投标。发行人一般会根据项目情况，在不同的区域和项目选择不同的系统集成商进行合作，向其提供商务授权、技术方案和报价，并协助系统集成商完成投标要求的验证性测试等工作，帮助系统集成商达成中标。 2）项目实施项目实施可细分为签约、供货、产品验收和安装调试四个阶段。系统集成商中标后，首先按照标书要求和最终用户签订合同，然后再和包括平台厂商在内的各类产品供应商签署产品采购合同。按照招标法的规定，系统集成商不得在中标后擅自修改产品供应商，必须向给予其商务授权和报价的产品商购买产品。 1-1-105 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行人和系统供应商签署产品供应合同后，按照合同条款向系统集成商供应产品。合同中会规定产品验收的时间和方式，平台供应商供货后，在系统集成商的安排下完成产品的安装、调试，并接受系统集成商的验收，确认其销售收入，系统集成商按照合同规定向发行人结算产品款项。 3）项目验收项目验收由最终用户针对系统集成商进行，一般会委托监理公司协助进行。完成整体项目实施后，系统集成商将向最终用户申请进行系统和功能验收，验收完毕后，最终用户按照合同规定的进度支付系统集成商相关款项。发行人作为平台产品的供应商，会选派技术人员配合系统集成商完成验收工作。 4）售后服务项目验收完毕后，进入项目的售后服务阶段，此阶段系统集成商将按照合同约定的售后维护条款向最终用户提供整体系统的质保服务，而平台产品厂商仅对自身提供的产品向系统集成商提供质保服务。同时，为保障设备长期稳定运行，有时发行人会和系统集成商签署维护合同，以获得后续的技术服务收入。（2）城市视频监控行业内系统集成商的主要情况系统集成商是视频监控系统建设中的一个重要参与主体，主要负责项目的工程实施和系统集成工作。由于系统的建设会涉及工程施工、系统联调、网络调试、定制软件开发等多个方面，因此系统集成商通常需要具备丰富的项目建设经验和成功案例，并具备安防工程企业资质、计算机信息系统集成资质等多项资质。特别是大型的平安城市项目，对系统集成商已经实施的同类项目案例以及公司资质的要求更高。城市视频监控市场上的系统集成商可分为两类：一类是全国性的系统集成商，具有丰富的行业经验和成功案例，较强的资金实力，以及系统设计、系统集成等方面的综合能力，目前这类系统集成商数量较少，典型代表为中国电信、中国联通、深圳博康等；另一类是地区性的系统集成商，这类系统集成商接近市场便于了解最终用户的需求，在各自优势区域拥有较强的市场能力和竞 1-1-106 东方网力科技股份有限公司招股说明书争优势，但综合能力相对较弱，资金实力也有限，年承接项目的数量少。此类系统集成商数量众多，这也是造成目前系统集成行业市场集中度较低的主要原因。系统集成商的工作涉及多个方面的内容：系统方案设计、安排工程进度、协调工程商工作、采购系统建设所需各类产品、施工、对系统各部分分别进行调试验收、接受最终客户对整个系统的验收、提供质保期内整个系统的质保服务。系统集成商的优势在于整体系统的整体设计、组织施工、协调各方面工作，一般并不掌握具体产品的核心技术。在城市视频监控系统中，由于平台产品的重要性，最终用户会参与到平台产品的选择中，其意见在决定平台产品厂商的选择中起关键作用。同时，系统集成商也需要借助平台商在平台产品方面的专业技术协助其更好的满足客户需求。平台产品是整个城市视频监控的核心，一旦选定很难更换，系统集成商为保证自身服务的品质，倾向于选择有实力的专业平台产品厂商长期合作。因此，产品性能好、技术领先的平台产品厂商容易与系统集成商建立起良好的长期合作关系。报告期内，发行人的主要客户以及最终项目的具体情况如下表所示： 1-1-107 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元序客户名称主要项目名称营业收入号 2013 年 1-6 月 1 山阴县人民政府智慧山阴平安城市及智慧山阴综合信息化平台建设项目 5,661.10 2 动力盈科实业（深圳）有限公司贵州省平安校园项目、溧水智能交通监控项目、眉山公安项目 1,139.80 3 广州巨安电子科技有限公司常州市视频监控系统综合应用平台建设工程项目 998.74 江西省监狱系统信息化工程、崇明县公安局高清图像监控建设项目、上 4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 海市徐汇看守所音视频监控系统等 5 太原群欣安防科技有限公司山西柳林项目、太古项目等 781.71 合计 9,391.17 2012 年度唐山市社会治安科技防范系统建设一期增补工程、杨浦分局存储及流媒 1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 体项目等电力公司 NVR 产品销售、大兴安岭视频监控项目、济南军区某集团军视 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 频监控系统和四川群体安全监控项目等 3 广州巨安电子科技有限公司常州平安城市建设项目、常州平安城市建设项目增补 3,091.91 4 太原群欣安防科技有限公司山西晋中市县联网项目、山西省公安厅视频联网项目（长治、晋中）等 2,207.63 5 中国电信股份有限公司贵阳分公司贵阳数字化城市综合管理系统二期工程视频监控系统建设项目 1,422.56 合计 16,969.56 2011 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司唐山市社会治安科技防范系统运营维护及运营成果服务项目（以下简称 6,394.34 1-1-108 东方网力科技股份有限公司招股说明书序客户名称主要项目名称营业收入号 “唐山项目”）、上海市局项目-卢湾分局、普陀分局等 2 中建投租赁有限责任公司唐山项目 3,808.86 3 广州市威安电子科技有限公司金融行业监控联网平台项目、江苏移动营业厅监控 891.85 4 广州巨安电子科技有限公司南通狼山风景区项目、南通市局联网监控项目等 832.53 5 贵州文博科技有限公司贵阳市数字视频监控系统建设项目、贵阳市兴农中学平安校园项目等 822.09 合计 12,749.66 2010 年度上海市局项目－上海市局徐汇世博二期监控系统项目、石家庄平安城市 1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 项目、深圳市机场物流报税中心监控系统集成软件项目等 2 四川浩特数字媒体有限公司成都天网二期项目等 984.43 3 重庆讯美电子有限公司银行 NVR 产品销售 782.52 国际商业机器全球服务（中国）有限 4 北京朝阳区图像信息系统项目 749.27 公司 5 广州巨安电子科技有限公司广州巨安电子-视频管理软件、亚运会场馆群视频联网以及公安联网项目 618.90 合计 5,705.57 1 8 原名中投租赁有限责任公司，2 0 1 3 年 5 月更名为中建投租赁有限责任公司。 1-1-109 东方网力科技股份有限公司招股说明书三、发行人在行业内的竞争地位（一）发行人在城市视频监控管理平台行业中的地位随着我国城市化进程和城市建设速度的加快，政府及公安部门为了履行城市管理及公共安全的职责，在城市视频监控方面的投资持续增加，这极大地推动了城市视频监控行业的发展。作为政府或公安部门起主导作用的建设项目，城市视频监控系统的投资规模和内在需求与其他行业的视频监控存在显著区别。由于城市视频监控系统庞大、功能复杂，过去仅靠数量有限的服务器、功能简单的软件组成的视频监控系统已远远不能满足用户的需求，取而代之的是由实现不同管理和应用功能的一系列服务器、系统软件及应用软件组成的城市视频监控管理平台。城市视频监控管理平台是依托于数据库、架构于网络、运行一定程序及服务的软硬一体化系统，由管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分组成。东方网力针对城市视频监控市场，专注于城市视频监控管理平台产品的研发、生产和销售。公司通过对视频监控管理平台核心技术的研究，持续跟踪平安城市视频监控行业不断出现的新需求，不断开发新产品，已逐步成长为国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控管理平台产品及解决方案供应商，主要产品包括 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器及相关技术服务。东方网力产品均基于统一 POSA 分布式组件对象服务软件架构，在应用软件开发、软硬一体产品的研发设计、产品持续创新等方面具有较大竞争优势。公司具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目中。公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管理平台设备和现场保障。2009 年、2010 年公司在城市视频监控管理平台市场上的排名分别为第三和第二名。（二）行业内主要企业及各自市场占有情况根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台市场的规模 1-1-110 东方网力科技股份有限公司招股说明书为 52.2 亿元，排名前十家企业的销售收入合计占比不超过整个市场份额的 20%。2010 年市场份额排名前十的公司分别为：海康威视、东方网力、杭州华三、大华股份、中兴力维、中星电子、苏州科达、中国安防、霍尼韦尔、互信互通。19 2009 年和 2010 年中国城市视频监控管理平台市场的竞争格局情况如下表所示：简称 2010 年市场排名 2009 年市场排名海康威视 1 东方网力 2 杭州华三 3 大华股份 4 中兴力维 5 中星电子 6 苏州科达 7 中国安防 8 霍尼韦尔 9 互信互通 10 数据来源：中国安全防范产品行业协会网站20 根据各公司互联网主页和公开信息收集，公司主要竞争对手基本情况如下： 1、杭州海康威视数字技术股份有限公司杭州海康威视数字技术股份有限公司（简称“海康威视”,股票代码 002415）是领先的安防产品及行业解决方案提供商，面向全球提供领先的安防产品、专业的行业解决方案与优质的服务。海康威视拥有业内领先的自主核心技术和可持续研发能力，提供全线安防产品，并针对金融、公安、电讯、交通、司法、教育、电力、水利、军队等众多行业提供合适的细分产品与专业的行业解决方案。 2、杭州华三通信技术有限公司杭州华三通信技术有限公司（简称“杭州华三”,2011 年，杭州华三存储及多媒体事业部整体剥离、独立运营，成立“浙江宇视科技有限公司”, 继续从事视频监控产品的研发、生产和销售），主要业务包括交换机、企业级路由器（高中低 19 各厂商市场份额数据依据其城市视频监控管理平台产品实现的销售收入统计。 20 2009 年数字源于《中国城市视频监控管理平台系统市场分析》，《安全与自动化》杂志，总第 144 期，P44。 1-1-111 东方网力科技股份有限公司招股说明书端），运营商 WLAN 设备，EAD 终端准入控制解决方案以及 IP 监控解决方案。杭州华三主要客户是运营商、广电网络、中小企业以及行业客户（政府、金融、教育、电力、交通等）。 3、浙江大华技术股份有限公司浙江大华技术股份有限公司（简称“大华股份”，股票代码 002236），是一家以音视频技术研发为核心，集调度通信、安防监控、智能交通开发和数字大屏显示等产品格局于一体的国内上市企业。大华股份主要客户是公安、金融、交通、电力、通信、能源等。 4、深圳中兴力维技术有限公司深圳中兴力维技术有限公司（简称“中兴力维”）主要业务包括安防监控及其通信监控相关产品和软件等。中兴力维主要客户是政府、运营商、公安、医院、厂企等。 5、中星电子股份有限公司中星电子股份有限公司（简称“中星电子”）是天津经济技术开发区国有资产经营公司和北京中星微电子有限公司共同出资组建的合资公司，主要业务为统一媒体平台中间件、智能视频分析仪、摄像机、DVR/NVR 以及相关软件平台等。中星电子主要客户是政府、运营商、公安、交通、医院等。（三）发行人与同行业上市公司及主要竞争对手的异同视频监控行业上市公司主要有海康威视、大华股份、浙江大立科技股份有限公司（简称“大立科技”，股票代码 002214）、深圳英飞拓科技股份有限公司（简称“英飞拓”，股票代码 002528）、宁波 GQY 视讯股份有限公司（简称“宁波 GQY”，股票代码 300076）和杭州中威电子股份有限公司（简称“中威电子”，股票代码 300270）等，此外，视频监控行业中还有中兴力维、中星电子、杭州华三等非上市公司。下表列示了与发行人同行业的上市公司及主要竞争对手各自产品构成、主要市场情况： 1-1-112 东方网力科技股份有限公司招股说明书视频监控行业主要产品类型公司名称主营业务主要直接客户采集部分传输部分平台部分显示部分综合性跨国企业，其中安防业务涵模拟摄像机、标清网霍尼韦尔（安盖视频监控行业矩阵、网络硬盘录像机、交通、公安、金融、络摄像机、高清网络光端机大屏显示防）全线产品，主导产视频编解码器电力等摄像机品为摄像机和矩综阵合全线安防设备制模拟摄像机、标清网性造商、系统集成，网络硬盘录像机、视频编政府、金融、公安、中国安防络摄像机、高清网络光端机大屏显示安主导产品为摄像解码器、网络存储设备电力、交通等摄像机防机和大屏设全线安防设备制备造商，主导产品为模拟摄像机、标清网网络硬盘录像机、视频编金融、电信、交通、制海康威视数字硬盘录像机、络摄像机、高清网络光端机大屏显示解码器、网络存储设备电力、公安等造视频编解码器和摄像机商摄像机全线安防设备制造商，主导产品为模拟摄像机、标清网网络硬盘录像机、视频编交通、电力、金融、大华股份数字硬盘录像机、络摄像机、高清网络光端机大屏显示解码器、网络存储设备电信、公安等视频编解码器和摄像机摄像机模拟摄像机、标清网电子安防与光通光端机、光传英飞拓络摄像机、高清网络模拟及高清矩阵 - 交通、金融、公安等信设备制造商输管控平台摄像机 1-1-113 东方网力科技股份有限公司招股说明书视频监控行业主要产品类型公司名称主营业务主要直接客户采集部分传输部分平台部分显示部分电信运营商平台互信互通产品厂商及系统 - - 视频编解码器、平台软件 - 电信、公安等集成服务视专业红外热成像频大立科技和硬盘录像机产红外热成像摄像机 - 网络硬盘录像机 - 教育、商业企业等监品厂商控数字光处理器和专业显示设备制专宁波 GQY - - - 液晶拼接大屏幕交通、政府、公安等造厂商业等显示类产品厂 PVG 网络视频管理平台、商城市视频监控管 NetPosa NVR 网络硬盘录东方网力 - - - 政府、公安、教育等理平台产品厂商像机、PVG 网络视频编解码器光端机、集成专业视频传输设中威电子 - 光传输管控平 - - 交通、公安等备厂商台大型通信设备 IT 路由器、交换视频监控管理平台、视频电信、政府、公安、杭州华三厂商，主导产品为 - - 机、网关产品编解码器、IPSAN 存储交通、电力等网络设备涉大型通信设备厂多媒体接入单元、多媒体足商中兴通讯的旗交换单元、视频编解码器电信、工业园区、公中兴力维 - - - 监下公司，主导产品等安等控为运营商动力环 1-1-114 东方网力科技股份有限公司招股说明书视频监控行业主要产品类型公司名称主营业务主要直接客户采集部分传输部分平台部分显示部分业境监控、视频监控务领域中星微电子旗下综合安防管理平台、SVR 的公司，主导产品为高清网络摄像机、移中星电子 - 混合式硬盘录像机、视频 - 电信、政府、公安等 IT 安防监控相关产动摄像机编解码器厂品商视频会议及视频网络硬盘录像机、视频监苏州科达 - - - 政府、公安、电信等监控控管理平台视频会议及视频视频监控管理平台、视频迪威视讯 - - - 政府、公安、电信等监控编解码器注：以上各厂商的业务描述为发行人在各厂商的公开披露资料、相关行业研究报告的基础上整理而成。 1-1-115 东方网力科技股份有限公司招股说明书如上表所示，视频监控行业中厂商众多，包含采集部分、传输部分、平台部分、显示部分四大环节产品，各厂商的产品结构、竞争优势、主要客户也各有侧重，归纳起来，市场上主要分为三大类型企业：第一类为综合性安防设备制造商，代表性厂商有霍尼韦尔、中国安防、海康威视、大华股份等，其特点是：视频监控产品线较长，覆盖了从采集部分到显示部分的整个环节或大部分环节，甚至提供相应的系统集成服务；营业收入规模较大；拥有品牌知名度；销售渠道建设良好。这些类型厂商的产品通用性较强，通用性视频监控专业设备占其营业收入绝大多数，且客户分布较为广泛，遍及多个应用行业。在城市视频监控管理平台市场，需要较长时间的技术和项目案例积累，因此，目前平台产品占各自整体收入的比重较低。第二类为视频监控专业厂商，专注于整个产业链中的特定产品领域或特定市场，代表性厂商有东方网力、互信互通、宁波 GQY、英飞拓、中威电子、大立科技等。其特点是专注于产业链中某些环节，通过技术研发和持续产品创新，向客户提供差异化产品或解决方案，在各自专注领域形成了较强的核心竞争力。如专注于摄像机和光通信厂商英飞拓，专注于传输部分的光端机厂商中威电子，以及专注于平台部分的东方网力、互信互通，专注于显示部分的液晶大屏幕厂商宁波 GQY，以及专注于采集部分的红外热成像厂商的大立科技等，依托技术的领先性在各自专注的领域市场占有率和行业内知名度也较高。第三类为涉足视频监控业务领域的 IT 厂商，视频监控产品仅为其整体业务的某个分支或业务单元，代表性厂商有杭州华三、中兴力维、苏州科达、中星电子、迪威视讯等。其特点是作为传统的 IT 厂商，凭借公司在其他 IT 产品上的技术积累和销售渠道优势，介入快速成长的城市视频监控管理平台市场，但目前平台产品占其整体收入的比重较低。本公司属于视频监控专业厂商，仅专注于产业链中核心环节—平台部分，主导产品中 PVG 网络视频管理平台、网络硬盘录像机（NVR）等平台产品软件占比较高，技术附加值较高，产品专业性更强，主要针对于城市视频监控市场应用。在平台软件上采取完全开放的体系结构，可兼容市场上大多数其他厂商设备，便于同行业中的系统集成商和其他设备厂商达成长期合作关系。 1-1-116 东方网力科技股份有限公司招股说明书从平安城市建设的实践上看，基于技术安全性、未来持续扩容等多方面考虑，大多数政府、公安用户更倾向于开放兼容，更希望在系统建设中采用多个厂家参与竞争、可自由选择的整体产品方案，以减少对单个厂商、单个品牌产品的依赖，这将给视频监控专业厂商创造了更广阔的市场空间。（四）发行人的竞争优势 1、技术优势（1）基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新优势软件是城市视频监控系统平台产品的核心，也是产品实现差异化和竞争力的关键。软件产品必须基于先进的架构进行持续开发，保证版本统一和持续升级，否则将形成众多版本不一的项目型应用软件，不得不针对每个项目做大量的、重复的、定制化的开发，在开发成本不占优势且开发效率低下的同时还达不到技术层面的积累，最终陷入发展的困境。基于这种领先的软件开发理念以及对平安城市超大规模联网需求以及兼容性需求的理解，公司早在 2005 年便提出了发展统一的 POSA 分布式组件对象服务软件架构的核心理念，并基于统一的 POSA 架构，持续研发了 PVG 1.0 到 PVG7.0Beta 系列产品，建立并逐步完善了分布式局部自治、完全组件化、进程隔离的三大特性，能够支持系统无限扩容和异质设备兼容。其中，分布式局部自治的特性使得城市视频监控系统能够进行分布式的部署并实现局部自治，即如果视频监控网络中任何一个监控节点（如公安分局）出现局部故障，均不会影响其他监控节点（如派出所和其他公安分局）的正常工作，从架构层面杜绝了系统故障，保证了城市视频监控系统的稳定可靠；完全组件化的特性彻底解决了异质设备兼容的难题，在接入一个异质设备或者异质系统时，只需要开发和加载一个组件，核心代码不用改动，极大的简化了设备接入工作，提高了开发效率；进程隔离特性的引入则提升了整个系统的稳定性和可靠性，即使出现了接入设备不稳定带来的组件崩溃，也不会导致核心程序或其他组件进程出现问题，系统可在保持稳定性的同时进行广泛兼容和持续扩充。上述 POSA 分布式组件对象服务架构的三大特性，使超大规模的城市级视频联网监控从技术上得以实现，帮助公司成功、高效的完成多个大型城市视频监控系统的建设。 1-1-117 东方网力科技股份有限公司招股说明书同时基于统一 POSA 软件架构，公司建立起强大的应用软件系统开发能力。公司自 2008 年起先后开发了 PVG-Mobile 移动视频监控系统、PVG-IVS 智能视频监控系统、PVG-SSIP 安防集成平台，这些产品均在开发当年就形成产品开始应用，并于次年在项目中进行广泛推广，其主要原因就是得益于应用系统可直接采用统一 POSA 软件架构完成基础的视频联网功能。在统一 POSA 架构中，庞大复杂的城市视频监控系统被抽象为统一简单的分布式视频资源，运行于统一 POSA 架构中的应用系统在开发时，不用考虑工作量巨大的兼容接入问题，同时还可利用统一 POSA 软件架构分布式处理的特性提升自身的稳定性。基于统一 POSA 软件架构，公司可以根据客户关注的需求快速形成产品或创新应用，极大的加快了公司新产品和新应用的开发速度，降低了开发成本，使公司竞争力得到了极大提升。因此，东方网力“基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新”是公司最核心的竞争优势。（2）领先且完备的视频监控行业专业技术优势公司自成立以来一直致力于视频监控领域的视频联网与控制技术、应用软件开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技术的研究和开发，通过多年持续不断的研发投入与积累，公司已经构建起覆盖视频监控管理领域内“接入、编解码、传输、存储、嵌入式、智能、移动、行业应用”等各个方面的完整技术体系，在分布式视频联网和数字干线技术、集成电路的应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视音频编解码技术、视频中间件技术、安防集成平台技术、图像处理技术、智能视频分析与模式识别技术、移动视频监控技术等核心技术领域取得了实质性进展，并申请了多项专利和软件著作权。凭借前瞻性的技术研发投入和大量项目实践，结合适合自身的敏捷开发管理，公司已逐步成长为国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控管理平台产品及解决方案供应商。在视频监控管理平台供应商中，目前仅有少数几家企业能够实现对模拟、数字、异质和异构系统实现无缝兼容和管理，而同时具备完整城市视频监控管理平台所有软硬件底层技术和应用软件系统开发能力的企业数量则更为有限。领先且完备的技术积累使得公司能够将最新和最优的技术及产品提 1-1-118 东方网力科技股份有限公司招股说明书供给客户，让公司在竞争中保持领先地位。（3）软硬一体的研发、设计能力公司是国内视频监控管理平台厂商中为数不多的、同时具备软件开发能力和嵌入式硬件设计能力的公司。公司自 2003 年就开始自主研发嵌入式视频编解码器，拥有完整的嵌入式硬件设计和生产能力。2010 年得到英特尔公司投资并结为战略合作伙伴后，公司进一步加大了嵌入式硬件设计和产品化方面的投资，具备了 Intel X86 平台主板的设计能力。东方网力在软件开发以及硬件产品设计方面的能力使得公司可以针对城市视频监控系统的特殊需求开发和软件系统相匹配的硬件产品，以软硬一体化的方式向用户提供产品和解决方案，提升了系统的性能的同时保证了系统总体的稳定性和可维护性。 2、大型项目经验及品牌优势（1）大型项目经验优势公司在大量城市视频监控项目的实践中积累了宝贵经验，获得了很多只有经历工程实践才能改进的机会。所有的重大视频监控项目在实施时均会遭遇不同的技术难题和工程难题，这些问题往往在研发和测试环境很难模拟，对研发人员而言，重大项目中发现的技术难题正是发现隐含问题，提升软件品质和性能的关键时机。公司通过参与众多大型项目，研发人员和测试人员可以深入现场解决软件问题，使得公司的关键软件特性得以建立，产品质量得到重大提升，也培养了一大批技术过硬、经验丰富的研发人员和项目经理。如 2008 年奥运会开幕式当天，公司为朝阳区奥运图像信息系统项目建设的核心平台，其 5 台服务器并发视频流（不同用户调阅不同的图像）总数达到了的 1,200 路（在实际研发环境中无法模拟），总带宽超过 2.5G，为公司研发城市视频监控管理平台的核心技术——超大流量并发和负载均衡提供了难得的现场测试机会。由于视频监控大型系统的复杂性跟小型系统的复杂性是几何级倍数的关系，所以城市视频监控管理平台产品一定要在大量不同类型的大型城市级视频监控项目中广泛实践才能证明其适用性、稳定性和先进性，这也是公安用户选择公司城市视频监控管理平台产品的重要依据。安防行业是先发优势较为明显的行业，大量的行业经验是取得客户信任的决 1-1-119 东方网力科技股份有限公司招股说明书定性因素之一。特别是平安城市用户对视频监控管理平台厂商的要求较高，行业应用成功案例、业绩积累和品牌知名度是用户进行招投标时重要的参考指标，新进的视频监控管理平台厂家由于缺乏成熟的行业应用案例和品牌积累，很难取得投标的入围资格。本公司具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目中；公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的同时具有多个直辖市及省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。公司拥有处理复杂系统视频联网的调试经验，有能力在关键时期为客户提供全方位技术保障，深得客户信赖。（2）品牌优势发行人是为数不多的具有多个直辖市及省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司，具有市场优势地位。随着平安城市建设的深入，这些一线城市的视频联网规模扩容潜力巨大，联网的摄像机数量将从现有的几千台或几万台扩容到几十万台，智能监控、移动监控、综合集成、公安实战等各项应用系统也将开始大规模使用，对平台产品的需求巨大，鉴于平台产品更换的复杂性，公司在现有城市视频监控管理平台市场扩容项目中拥有较大的竞争优势。公司拥有多个省级和直辖市的成功案例，产品稳定成熟，具备较有利的市场竞争地位，未来通过加大营销体系，可将本公司省会级城市市场的示范效应迅速扩充到更多其他二三线城市，支持销售业绩的持续、快速增长。（3）市场策略优势发行人专注于城市视频监控平台市场的研发、销售，其平台软件采用开放兼容的体系结构，能够广泛接入市场上绝大多数厂商的各类摄像机和数字化设备，且不从事摄像机、光端机、显示大屏等其他环节产品的开发生产，与大部分行业内企业不构成直接竞争关系，更容易与同行业不从事平台产品的其他主流设备厂商建立紧密的合作关系，为公司迅速扩大市场份额提供了便利。（五）公司竞争优势的可持续性 1-1-120 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、城市视频监控行业需求的相似性城市视频监控行业的一个显著特点就是不同城市的政府和公安用户的应用需求具有较高的趋同性及相似性。因此，成功的城市视频监控管理平台应用案例能够在行业中很快形成较强的示范作用并容易取得其他城市视频监控系统用户的认可，具有较强的行业参考价值。本公司基于对行业“联网、高清、移动、智能”需求的认识，基于统一的 POSA 软件架构，成功的实现了城市超大规模视频联网分布式局部自治、组件化、进程隔离的关键特性，在 2008 年成功为朝阳区奥运图像信息系统提供了平台产品和现场保障，并连续完成了上海、成都、海口、石家庄等多个大型平安城市项目，使得公司较易获得其他城市视频监控系统用户的信赖，保证了公司业务的持续发展。更为重要的是，由于本公司产品具备支持系统无限扩容和异质设备兼容的特性，使得本公司在城市视频监控系统的前期项目成功实施后，很容易在后期项目的建设中获取订单，占据先机。随着城市视频监控联网规模的不断增加，公司来自于系统扩容的收入将持续增长。另一方面，借助公司在行业内用户实施案例的不断积累，公司可以对该行业的需求有更为深刻的理解，并使得公司产品得到持续的优化和改进，从而为用户提供更为优质的服务。 2、行业应用的高扩展性公司所长期服务的政府公安用户在视频监控应用方面存在着多种需求，在公司为用户长期提供服务的过程中，公司有很多机会去发掘用户的多种潜在需求，从而实现业务的低成本扩张。比如，在长期服务过程中，公司发现政府公安用户在视频监控应用中普遍存在智能监控、道路卡口监控和城市治安监控融合控制、多个安防子系统整合等高层次的潜在需求，公司基于统一 POSA 软件架构，快速开发了智能监控系统、安防集成平台应用系统，从而为公司业务创造了新的增长点。此外，持续跟踪城市视频监控技术发展前沿，引领行业应用发展方向已成为 1-1-121 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司保持长期竞争优势的关键。例如，根据行业高清化的发展趋势，公司推出了支持 HD-SDI 接入的高清编码器，并布局开发全面支持网络高清和 HD-SDI 高清摄像机、具备智能移动特性的 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台；针对平安城市社会化图像资源接入的需求，公司成功开发基于嵌入式 Intel X86 平台的混合式 NVR。目前，公司相关技术产品的产业化进程已进入加速阶段，公司已启动研发、生产基地建设，未来上述产品有望成为公司新的收入和利润增长点。 3、公司产品相关技术的行业可移植性伴随视频监控应用的快速发展，金融、交通、能源等行业用户对视频监控系统的需求量急剧增加，网络化、高清化、智能化在城市视频监控行业成功实现后，也将成为上述行业用户视频监控建设的必然趋势。虽然不同行业的视频监控用户因其业务需求不同而在视频监控的个性化需求上存在不同程度的差异，但因同属视频处理和分析范畴，其所使用的视频监控系统在软件架构和基础应用层面上仍具有相当程度的相通性，这使得不同行业的视频监控解决方案在底层技术方面具有移植的可能性。政府公安作为行业的高端用户，其所构建的城市视频监控系统在联网规模、技术标准、应用性能、管理模块复杂性、技术支持服务体系等方面的要求均超过其他行业的用户。公司多年来一直致力于为政府和公安用户研制和提供视频监控管理平台产品和解决方案，已经掌握了城市级视频监控系统的应用技术和实践经验，并形成了成熟的技术研发、产品开发和技术服务的运作模式。公司提出并发展的 POSA 分布式组件对象服务架构，可广泛接入不同厂家不同型号的视频监控设备，在兼容的同时保证了系统的可靠性，使得大规模视频联网成为可能。公司建立的基于统一 POSA 软件架构持续产品创新的核心竞争优势，使得公司的城市视频监控管理平台产品向政府和公安之外的行业用户的移植在应用技术方面具有可行性。在未来的业务拓展中，公司将在立足现有城市视频监控市场的基础上，充分结合自身的核心技术优势、市场优势和品牌优势，在保持城市视频管理平台竞争优势的同时，积极实施现有产品的跨行业应用移植，以逐步提升公司产品在其他行业市场的市场占有率，从而进一步推动公司后续的快速增长。 1-1-122 东方网力科技股份有限公司招股说明书（六）发行人面临的挑战 1、融资能力限制业务规模快速扩展本公司作为轻资产的高新技术企业，与我国所有同类企业面临相同的债务融资难度较大的问题，融资能力受到制约。公司自成立以来，主要依靠自身经营积累进行滚动式发展。在我国城市视频监控市场快速增长的今天，现有的发展模式和有限的融资渠道，将不足以支撑公司快速增长的需求，限制公司的发展速度。 2、技术更新换代速度较快给发行人带来的挑战城市视频监控系统相关产品的更新换代周期较短，技术革新速度较快。随着网络技术、数字技术、智能技术、分析技术等技术的快速发展，企业必须要在新技术、新产品、新应用上不断投入，才能全面满足用户由于新技术、新产品涌现而带来的新的需求。如果不能及时根据新技术，发展新一代城市视频监控管理平台产品，公司可能失去领先优势。 3、公司知名度和营销服务体系建设水平有待提升经过多年的发展，本公司已经在城市视频监控管理平台行业内树立起了良好的品牌效应，经营地域逐渐向全国扩展。然而，公司目前营销网点覆盖率低、营销体系建设滞后和公司业务的迅速发展之间的矛盾已经成为影响公司发展壮大的重要因素之一，因此尽快建立覆盖全国范围的营销服务网络体系、扩大并建立专业化营销服务团队规模、进一步扩展市场份额及完善营销服务管理等已成为东方网力迫切需要解决的问题。本公司知名度及营销能力的进一步提升有赖于营销服务网络体系的建设。 4、城市视频监控市场竞争加剧随着平安城市建设的全面升温和展开，综合性安防设备厂商和大型 IT 公司开始加大对城市视频监控市场的投入，预计公司面临的竞争将进一步加剧。公司在保持技术的领先性、应对客户不断出现的新需求、品牌和营销方面的建设等方面存在较大挑战，因此公司仍需要延续目前的发展战略，专注于城市视频监控市场，坚持开放兼容、广泛合作的策略，密切跟随政府以及公安客户的新需求，持续在研发和新产品开发中加大投入，加强营销体系建设，稳固并进一步提高自身在行业中的竞争力。 1-1-123 东方网力科技股份有限公司招股说明书四、发行人主营业务情况（一）主要产品及用途本公司的产品主要应用于城市视频监控系统，包括 PVG 网络视频管理平台， NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器及相关服务。 1、PVG 网络视频管理平台（1）PVG 网络视频管理平台简介 PVG 网络视频管理平台是由一系列实现不同功能的服务器群和软件系统组成的大型分布式网络视频管理系统，能够提供城市视频监控管理平台管理控制及应用部分需要的各种功能。PVG 系列服务器通过 IP 网络或串口实现对不同品牌、不同型号的视频编解码器、矩阵、DVR、IPC 等设备的接入和管理控制，具有视音频接入、权限管理、视频直播、视频录像、视频点播、智能分析、视频诊断、移动监控、报警联动、电子地图以及视频联网、多服务器集群、安防子系统集成整合等功能，并可使用 NVR 或外接存储系统完成大规模存储。 PVG 网络视频管理平台由软件系统和服务器组成，其核心组成部分是实现各种特定功能、模块化、运行于服务器上的软件系统。经过多年的积累，东方网力针对城市视频监控行业的特殊需求开发了大量功能各异的软件模块。无需额外开发，仅需通过对这些模块进行有机的搭配组合，即可满足目前大多数客户的应用需求。由于公司在软件开发时采取了基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架构的软件设计理念，因此可根据新出现的需求开发新的模块以实现不断升级和功能的扩展，保证公司产品在城市视频监控管理平台行业中的持续领先。在实际生产中，公司可根据客户实际需要选取软件模块，并配以相应的服务器形成最终产品。管理平台在视频监控系统中居于核心地位，相当于人的中枢神经系统，起到了数据收集、情报分析、决策支持和动态反应等作用，是视频监控系统的关键。 1-1-124 东方网力科技股份有限公司招股说明书（2）PVG 网络视频管理平台主要产品及功能介绍序号产品名称产品图例功能与应用接入服务器主要用于 IPC、 PVG Server1800 1 DVR、DVS 及系统间的联网接入服务器整合应用。管理控制服务器主要实现数 PVG Server2801 2 模混合组网，并支持小规模的管理控制服务器流媒体及转发功能。流媒体服务器主要用于支持 PVG Server3800 标清或高清视频码流的大规 3 流媒体服务器模转发，并可支持大量用户的并发访问。完成 PVG 系统全网资源对象的配置和管理，主要的功能包配置 4 括系统初始化、批量数据导管理软件入、配置数据调整和复杂权限设置等。 PVG 网络视频管理平台的客客户端软件户端软件，通过实时接收视频 5 PowerExplorer2 图像并解码，完整实现数字视频监控的各项功能。对视频内容进行分析，提供区视频分析系统域入侵、绊线检测、物品丢失、 6 PVG-VA 物品遗留、徘徊检测、流量统计等功能。对视频质量进行诊断，包括视视频诊断系统频丢失、噪声、雪花、清晰度、 7 PVG-VD 偏色、亮度异常、遮挡、非正常抖动和云台控制失效。可将不同格式的码流转换为手机能够播放的 3GPP 或 MPEG4 码流，支持 iOS 、移动监控系统 8 Android、Windows Mobile、 PVG-Mobile Symbian 等主流手机操作系统，为客户提供平台级的移动视频监控应用支撑。 1-1-125 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号产品名称产品图例功能与应用实现对视频监控、卡口、门禁、报警、GIS、GPS、警务资源综合管理系统等安防及安防集成平台 9 业务子系统进行统一资源、统 PVG-SSIP 一管理、统一权限、统一编号、提供统一的整合应用界面。 PVG 网络视频管理平台从实现的功能上可以分为两大部分：管理控制部分和应用部分，如下图所示： PVG网络视频管理平台管理控制部分应用部分接管流配客视视移安入理媒置户频频动防服控体管端分诊视集务制服理软析断频成器服务软件系系系平务器件统统统台器 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1）管理控制部分 PVG 网络视频管理平台的管理控制部分由管理控制服务器、流媒体服务器、接入服务器、配置管理软件、客户端软件等组成。管理控制服务器主要实现数模混合组网、用户管理、权限管理等功能，同时支持小规模的流媒体转发功能；流媒体服务器主要用于支持标清或高清视频码流的大规模转发，可支持大量用户的并发访问；接入服务器主要用于 IPC、DVR、DVS 等数字视频编码设备的接入，同时支持与其他系统及平台的联网整合应用；配置管理软件完成系统全网资源对象的配置和管理，主要的功能包括系统初始化、批量数据导入、配置数据调整和复杂权限设置等；客户端软件通过实时接收视频图像并解码，完整实现数字视频 1-1-126 东方网力科技股份有限公司招股说明书监控的各项功能。针对 PVG 网络视频管理平台管理控制部分的相关核心技术，公司已经取得了三项发明专利：“一种时基媒体播放方法及系统”、“一种路由选择方法、装置及系统”及“一种 COM 组件的注册方法及装置”。 2）应用部分 PVG 网络视频管理平台的应用部分包括智能分析系统、移动视频监控系统、安防集成平台。 PVG-IVS 智能分析系统包括视频分析系统 PVG-VA 和视频诊断系统 PVG-VD。视频分析系统 PVG-VA 是对视频内容进行分析，提供区域入侵、绊线检测、物品丢失、物品遗留、徘徊检测、流量统计等功能；视频诊断系统 PVG-VD 是对视频质量进行诊断，包括视频丢失、噪声、雪花、清晰度、偏色、亮度异常、遮挡、非正常抖动和云台控制失效的检测。通过持续自主研发，公司在流量统计检测中的区域稠密度算法、人群计数、方向检测、车牌识别、烟火烟雾检测、自动云镜控制跟踪等智能分析算法上取得了较大的突破。针对 PVG 网络视频管理平台智能分析系统的相关核心技术，公司已经取得了“图像噪声评价方法、图像噪声评价装置”、“一种摄像机非正常抖动的确定方法及装置”、 “一种确定摄像头被遮挡的方法及装置”三项发明专利。移动视频监控系统基于 3G 移动通讯技术、智能视频转码技术、移动流媒体技术为用户提供移动视频应用。用户可以通过手机调用实时视频图像，获得相关图像信息，增加了一种有效的决策手段，有助于提高指挥效率。当前已经可以支持 iOS、Android、Windows Mobile、Symbian 等主流操作系统。基于统一的 POSA 软件架构，公司自主研发了 PVG-SSIP 安防集成平台。让视频监控、卡口、门禁、报警、GIS、GPS 等安防子系统之间形成整合、关联、协同、互动的服务关系，将所有的信息都有机的融合起来，并加以分析利用，最终将有价值的信息统一、直观的展现给用户。用户只需一次登录即可实现对各子系统的统一应用，解决了系统间的互操作、可靠性、安全性、良好人机交互等问题，实现了由被动防范向主动预警转变。 1-1-127 东方网力科技股份有限公司招股说明书（3）PVG 网络视频管理平台示意图 PVG网络视频管理平台 PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统 PVG-SSIP 接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile 安防集成平台电视墙矩阵智能视频诊断系统客户端软件配置管理软件控制键盘 NVR 视频编码器视频解码器 PVG-VD PowerExplorer2 PVG 网络视频管理平台是城市视频监控管理平台的核心，实现了管理控制及应用部分所需的各种功能。 2、NetPosa NVR 网络硬盘录像机（1）NetPosa NVR 网络硬盘录像机简介基于统一的 POSA 软件架构，公司自主研发了 NetPosa 系列 NVR 网络硬盘录像机。NetPosa NVR 网络硬盘录像机是一套进行网络视频图像存储处理的计算机系统，能够提供城市视频监控管理平台记录部分的各种功能，包括对图像、语音进行长时间录像、录音、解码显示、控制、管理等，提供较好的网络访问能力。（2）NetPosa NVR 网络硬盘录像机主要产品及功能介绍公司在满足功能需求的基础上并结合性价比等多方面因素考虑，开发了一系列 NetPosa NVR 网络硬盘录像机，主要分为两种类型：混合型 NVR、存储型 NVR。主要产品及功能介绍如下： 1-1-128 东方网力科技股份有限公司招股说明书本地回型号图片接入类型配置典型用途显功能 8 路模拟输 NP-NVR2000- 入，4 块 1 路 D1 数模混合 Ⅱ混合型 NVR 模拟视频 SATA 硬盘接入的小源和数字 16 路模拟 16 路 D1 型独立系 NP-NVR2300 视频源输入，8 块或2路统混合型 NVR SATA 硬盘 1080P 3U16Bay 热 NP-NVR5100 插拔存储型 NVR SAS/SATA 长时间、数字视频硬盘大容量存不支持源 4U24Bay 热储要求的 NP-NVR5200 插拔大型项目存储型 NVR SAS/SATA 硬盘 1) 混合型 NVR 混合型 NVR 可同时接入模拟摄像机和网络摄像机，本机带 4-8 个 SATA 硬盘，能够支持模拟视频和数字视频的本地显示，并可根据用户需求实现多台连接，扩充接入摄像机路数和存储容量，是可以实现基本监控功能的小型独立系统。 2) 存储型 NVR 存储型 NVR 具备高可靠稳定性并支持 RAID，本机可带 16 或 24 个 SAS/SATA 硬盘，可满足平安城市项目长时间、高可靠性、海量存储的要求。（3）NetPosa NVR 网络硬盘录像机的技术优势及特点本公司在美国 TI 公司 DSP 嵌入式平台方面的研发和技术积累已超过五年时间，已拥有自主研发的编码和智能算法；同时，公司通过加大对 Intel X86 平台的研发投入，已具备完整的基于 Intel X86 平台的设计技术。此外，公司具备基于 DDR2、DDR3、SATA3 和 PCI、PCIE 等高速总线进行嵌入式系统设计的经验，能够进行高速 PCB 板的设计，可以进行反射、串扰、时序、PI 等信号完整性仿真。本公司的 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品具有广泛的兼容性，支持大容量存储并在数据安全、快速检索方面性能领先。 1-1-129 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1) 广泛的兼容性 NetPosa NVR 的配套软件基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架构，可快速接入不同厂家、不同型号的网络摄像机和视频编码器，具有稳定可靠、兼容广泛的技术优势。 2) 强大的数据安全、快速检索及播放功能 NetPosa NVR 嵌入了公司自主开发的 ROFS（专业视频监控存储文件系统），该系统最大限度的提高了硬盘的写数据性能，克服了传统存储技术在应用于视频监控系统时存在如磁盘碎片繁多导致磁盘读写性能不高、海量数据难于管理和检索、难于实现录像实时检索播放、灾难数据保护和恢复等诸多问题，延长了磁盘使用寿命，提高了存储系统的鲁棒性。公司开发了以视频帧为单位的写入技术，该技术使得任何一个视频帧损坏均不会影响其它视频帧，即使在没有任何 RAID 防护情况下的硬盘物理损坏也只会损失非常短的一小段录像，如果是软损坏（程序错误导致的损坏）则影响更小，丢失的图像仅限于一帧或数帧（<1 秒）。这极大的保障了数据的安全性。该技术同时让 NetPosa NVR 的视频检索功能得到了增强。当一个视频帧写入完成就可以立即对其进行检索，采用专业视频监控存储文件系统 ROFS 的 NVR 可以检索到 40 毫秒前存入的视频。此外，视频帧的索引内建在 ROFS 中，支持快速地定位到任何一个视频帧并立即开始播放的功能，实现了视频记录与播放的同步。公司已就视频监控存储文件系统取得了“一种数据存储方法及装置”发明专利。 1-1-130 东方网力科技股份有限公司招股说明书（4）NetPosa NVR 网络硬盘录像机应用示意图监视器监视器 NetPosa NVR网络硬盘录像机监控终端 NP-NVR2000-Ⅱ NP-NVR2300 NP-NVR5100/5200 混合型NVR 混合型NVR 存储型NVR 模拟摄像机接入类型硬盘录像机视频编码器网络球机高清网络摄像机模拟摄像机模拟摄像机模拟摄像机 3、PVG 网络视频编解码器（1）PVG 网络视频编解码器简介 PVG 网络视频编解码器是一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设备，能够满足城市视频监控管理平台数字化部分的功能。 PVG 网络视频编解码器由音视频编解码器芯片、输入输出通道、网络接口、音视频接口、RS485 串行接口控制、协议接口控制、系统软件管理等构成，基于 MPEG-4、H.264 或 M-JPEG 等主流音视频编解码标准提供压缩/解压缩功能。东方网力综合编解码、算法以及大规模电路集成等多方面技术，成功的开发出 PVG 网络视频编解码器产品。该产品是城市视频监控系统解决方案的重要组成部分。（2）PVG 网络视频编解码器主要产品及功能介绍 PVG 网络视频编解码器产品主要包括 PVG-VS800 系列视频编解码器、 PVG-VS811HD 高清视频编码器、NP-MD800 系列万能解码器等型号，产品型号及功能如下： 1-1-131 东方网力科技股份有限公司招股说明书产品名称产品图例功能与应用视音频编解码器是专业的视音频 PVG-VS800 桌面式处理设备。可采集模拟摄像机信系列网络视频编号进行编码压缩，并以数码格式解码器传输及储存（可选）。机架式 PVG-VS811HD 可采集高清 SDI 接口的高清摄像高清视频编码器机视频，实现编码器功能。 NP-MD800 系列万能解码器集 NP-MD860 BNC 模拟视频输出、VGA、DVI 万能解码器模拟视频输出，HDMI 数字视频输出于一体，可以完美实现 MPEG1、 NP-MD840 MPEG2、M-JPEG、MPEG4、H.264 万能解码器等不同格式的视频统一解码，根据前端编码格式，支持 QCIF、CIF、 NP-MD880 Half-D1、D1、720P、1080P 等分万能解码器辨率。 1) PVG-VS800 系列视频编解码器 PVG-VS800 系列视频编解码器集音/视频采集、压缩编解码、网络传输、客户端远程访问控制、输入输出控制等功能于一体，采用最新的 H.264 压缩编码和解码算法，产品可支持 1、2、4、8 路 D1 编码，同时带 1 路双向对讲音频，可以在 IP 网络上以每秒 25（PAL）幅画面传送多路高质量 FULL D1 图像，并可实时监听远距离声音并进行对讲，也可通过 RS232/485 串口及网络远程控制现场的云台/镜头和其他设备。公司的视频编码器采用基于 DSP 视音频编解码优化技术的快速预测算法、数据局部化处理技术、视频夜景降噪技术、自适应字幕叠加技术、自适应的反隔行算法等行业领先的技术和算法，保证了在行业市场的技术竞争力。 2) PVG-VS811HD 高清视频编码器 PVG-VS811HD 高清视频编码器是一款采用高清 SDI 接口的网络视频编码器，可以采集高清 SDI 接口的高清摄像机视频，集音/视频采集、压缩编解码、网络传输、客户端远程访问控制、输入输出控制等功能于一体，采用 H.264 压缩编码和解码算法，可以在 IP 网络上以每秒 25（PAL）幅画面传送 720P 或 1080P 的高清图像，并可实时监听远距离声音并进行对讲，也可通过 RS232/485 串口 1-1-132 东方网力科技股份有限公司招股说明书及网络远程控制现场的云台/镜头和其他设备。 3) NP-MD800 系列万能解码器 NP-MD800 系列万能解码器集 BNC 模拟视频输出、VGA、DVI 模拟视频输出， HDMI 数字视频输出于一体，可实现 MPEG1 、 MPEG2 、 M-JPEG 、 MPEG4、H.264 格式的视频解码，支持 QCIF、CIF、Half-D1、D1、720P、 1080P 等分辨率。可以直接输出到电视、电视墙、数字显示设备上，在所有需要解码并显示视频的场所都可以使用，具有高可靠性、高集成度的鲜明特点。（3）PVG 网络视频编解码器的技术优势及特点公司的 PVG 网络视频编解码器结合了算法优势和嵌入式系统软件定制两大优势：算法优势是指在视频前处理方面采用了自适应降噪技术、反隔行算法、自适应的显示字幕叠加技术，以及基于 DSP 的音视频编解码算法优化技术。在视频后处理方面采用了去雾算法、去块效应、去振铃效应等技术。嵌入式系统软件定制优势是指熟悉 SoC 架构的硬件体系，具备直接使用系统的底层硬件资源开发软件的能力，可以有效整合系统资源分配如 DMA、总线等，通过定制系统，使硬件资源效率最大化，从而达到最优的性价比。 1-1-133 东方网力科技股份有限公司招股说明书 4、发行人产品在平安城市视频监控系统中的典型应用示意 PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统 PVG-SSIP 接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile 安防集成平台一级市级矩阵电视墙光端机智能视频诊断系统客户端软件 NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列配置管理软件控制键盘 PVG-VD PowerExplorer2 存储式NVR 网络视频编码器万能视频解码器 NetPosa PVG PVG网络视频管理平台网络硬盘录像机网络编解码器 PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile 二级区县级矩阵电视墙光端机智能视频诊断系统客户端软件 NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列配置管理软件控制键盘 PVG-VD PowerExplorer2 存储式NVR 网络视频编码器万能视频解码器 NetPosa PVG PVG网络视频管理平台网络硬盘录像机网络编解码器 PVG网络视频管理平台客户端软件 PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 配置管理软件三级派出所级接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PowerExplorer2 控制键盘矩阵电视墙光端机 NP-NVR2300 NP-NVR2000-Ⅱ NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列存储式NVR 混合型NVR 混合型NVR 网络视频编码器万能视频解码器 NetPosa PVG 网络硬盘录像机网络编解码器模拟摄像机模拟摄像机网络球机高清网络摄像机模拟摄像机如上图所示，典型的城市级视频监控系统在物理上由市级、区县级、派出所级三级平台构成。为了满足政府、公安等用户区域自治的需求，一般在三级平台都会部署 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等产品，但每一级平台需要的产品种类和数量各不相同，取决于联网规模、功能需求等多方面的因素。由于东方网力的产品采用了分布式架构，完全分布式架构下的区域自治和数据同步保证了运营的稳定性，广泛的兼容能力和丰富的可管理手段保证了其适用于所有的视频监控项目。东方网力的城市视频监控管理平台产品已成功应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等地的平安城 1-1-134 东方网力科技股份有限公司招股说明书市项目中。（二）业务流程图本公司业务流程由销售前期（简称“售前”）、销售与商务确认、研发、采购与生产以及技术服务等环节构成，具体如下图所示：市场东方网力供应商集成商营销/商务研发生产投标市场信息技术预研方案设计生产计划整机外协售后服务产品规划研发设计采购板卡外协开始销售管理 IQC检验软件开发硬件开发结构件设计市场推广材料储运原材料定制需求方案咨询产品发布产品测试生产装配签署定制订单定制研发测试/评审 OQC检验生产通知整机储运标准需求签署订单到货/验货发货管理 1、售前阶段：由销售人员直接联系客户，获得具体需求，其中客户的需求可分为标准化的需求和定制的需求。对于定制需求，公司的方案咨询部要进行方案设计，与客户讨论确认后签署合同。对于标准需求，可以直接签署合同。 2、销售与商务确认阶段：销售人员与客户签属的合同，都经过商务部门审核。对于标准需求的合同，商务部根据合同信息编制生产通知单，发给生产与品管部作为生产的依据。对于定制需求的合同，商务部将合同需求信息发给产品部、研发部和生产与品管部跟进设计、研发工作并生产。 3、研发阶段：一方面根据市场需求信息和技术预研结果，对产品研发可行性进行评审，分析潜在的风险和实现可能，确定产品规划和方案设计，按照产品实现流程开发平台管理软件或软硬一体的产品，形成研发成果。另一方面产品部、研发部和技术支持部门根据客户定制需求进行可行性研究，结合具体需求进行新产品的研发或定制设计。 4、产品采购与生产阶段：公司生产部门根据研发部门提供的设计信息及商务部门提供的生产通知制定相应的生产计划。根据订单规模、产品型号、公司 1-1-135 东方网力科技股份有限公司招股说明书产能状况自行采购。公司自主采购的原材料包括服务器、芯片、主板、机箱、电源及其他关键元器件。生产过程主要包括材料收发、整机装配、软件注入、性能测试、老化拷机检测、包装、出厂检验、入库等工作内容。除板卡的焊接、贴装过程以委托加工的方式交由外协厂商负责外，其他软件开发、硬件设计、组装工作均由公司自主完成。生产与品管部按照商务部的发货通知，将产品发给客户。 5、售后服务阶段：将产品交付客户，完成产品的安装、现场调试，并开展持续的技术支持服务。技术支持部收集市场返修信息、用户对产品和服务的改进建议，整理成产品改进建议反馈给研发和生产部门。（三）主要业务模式 1、采购模式公司采购的产品可分为两大类：第一类是各种型号的服务器、芯片、PCB 板、电源、机箱等；第二类是单位价格较低、使用数量较大的电容、电阻等电子元器件。公司的采购流程如下所示： 1-1-136 东方网力科技股份有限公司招股说明书收到生产部门发出的物料需求单或生产计划寻求合格供应商洽谈合同条款签订合同供应商送货到仓库仓库收货并送质检质检合格否不合格的联络供应商是入库索取发票并结算为了确保采购产品的质量，公司制定了《供应商审核评估规定》。该规定要求供应商评估小组需由采购部、生产与品管部和研发部人员共同组成，并对供应商进行现场审核，根据《供应商现场审核表》进行综合评定打分，符合标准的进入公司的合格供应商名单，并每年对该名单进行一次综合评价，对其质量水平、交货状况、品质改善服务、价格水平、配合度等方面进行评定，实施动态管理。通过这种方式公司与行业内资信度高、产品质量过硬的产品供应商建立了长期的合作关系。 2、研发、生产模式公司的主要产品为 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器，这些产品的核心组成部分是实现各种特定功能的软件模块，服务器或其他硬件设备是实现特定功能软件模块的载体。因此软件设计、开发、测试等环节是公司核心技术，公司的软件研发流程如下图所示： 1-1-137 东方网力科技股份有限公司招股说明书市场信息售后反馈产品预研产品规划方案设计研发计划需求分析否需求评审设计编码测试计划单元测试测试用例/ 开发/验证功能测试/ 集成测试设计评审软件发布 1-1-138 东方网力科技股份有限公司招股说明书软件模块需要搭配合适的硬件才能发挥出相应的功能，因此硬件选择、设计、并与相应软件模块搭配进行功能测试是公司生产中的又一个核心环节。公司硬件研发、软硬件结合测试的流程如下图所示：方案设计产品设计开发设计原理图设计 PCB版图设计结构设计软件开发与完善否出样试装、测试评审是设计修改及软件完善正样试产、测试否评审是工艺/工装设计量产、验收与评审否评审是硬件定型 1-1-139 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司在经营过程中已形成了一整套组织严密、设计科学的生产流程。由于视频监控行业对软件开发、硬件设计、软件嵌入、性能测试、环境测试等研发、测试及总装的技术要求较高，公司在这些环节中的研发能力是核心竞争力的体现。一方面公司具有各种设计、开发、测试所需的专业人才；另一方面公司还能够根据客户的应用需求，进行虚拟业务运营和测试，只有对行业客户需求有深刻理解的产品商才能够实现。公司掌握所有产品从软硬件设计、研发、测试、组装到软件嵌入等所有关键环节的核心技术。PVG 网络视频管理平台产品的开发、硬件组装、软件嵌入等全部工作全部由公司完成。NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视频编解码器的生产过程中涉及少量焊接、贴装等非核心生产环节，公司将此环节进行了外包，这主要是考虑到此环节并不涉及公司核心技术、所需固定资产投资较大，并且在市场上存在大量专门从事此项业务的厂商。从经济和效率的角度将这一环节以委托加工的方式交由外协厂商负责对公司更为有利。公司主要生产环节及各环节所涉及工作：目前公司拥有 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器三个系列的产品，针对每类产品的特点公司采用了不同的设计和生产流程。公司主要产品的研发、设计、生产环节如下所示： 1-1-140 东方网力科技股份有限公司招股说明书 PVG Server 1800 PVG-VS800系列网络视频编解码器 PVG Server 3800 NP-NVR2000-II混合型NVR PVG-VS8111HD网络视频编解码器 PVG Server 2801 NP-NVR5100/5200存储型NVR产品 NP-NVR2300混合型NVR NP-MD840/860/880万能解码器软件设计开发产品硬件设备选型板卡选型板卡设计研发电源选型及产品外观设计外采服务器外采板卡外采芯片等电子元器件原材料采外采PCB板购外采机箱、电源外协焊接、贴装加工环节产品组装自主生产软件灌装环节老化测试出厂测试如上图所示，公司在部分产品的生产过程中涉及到了委外加工环节，主要工作内容为板卡的焊接、贴装以及部分产品组装。外协加工的工作内容及流程如下：公司自主采购各类电子元器件，到外协加工环节时将原材料发往外协厂商，在外协厂商开始工作前就产品生产的关键质量点、关键工艺进行充分沟通，外协厂商进行焊接、贴装、组装等工作，公司派驻场代表现场监督生产过程，外协厂商将加工好的产品交货，公司对的外协产品进行测试、验收。焊接、贴装的具体过程为：公司向外协厂商发出电容、芯片等电子元器件以及板卡，外协厂商按照发行人提供的设计图纸将电容、芯片等电子元器件通过焊接、贴装等工艺流程固定在板卡上，按照要求加工出集成电路板；如涉及组装，则由外协厂商将制成的集成电路板装入由公司提供的产品机箱，组装成完整的硬件产品。根据 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视 1-1-141 东方网力科技股份有限公司招股说明书频编解码器三类主要产品生产工艺的不同，公司制定了三类生产流程，分别是整机外采组装生产流程、部件级外采组装生产流程和元件级外采组装生产流程。这三类生产流程如下图所示： 1）整机外采组装生产流程，适用于 PVG Server 3800，PVG Server 2801 产品的生产： 2）部件级外采组装生产流程，适用于 PVG Server 1800，NP-NVR2000-II 混合型 NVR，NP-NVR5100/5200 存储型 NVR 产品，NP-MD840/860/880 万能解码器的生产： 3）元件级外采组装生产流程，适用于 PVG-VS800 系列、PVG-VS8111HD 等网络视频编解码器产品，NP-NVR2300 混合型 NVR 等产品的生产： 1-1-142 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司焊接、贴装的外协流程为：将开发好的产品模型提供给外协厂商，在生产前就产品生产的关键质量点、关键工艺进行充分沟通，同时向对方提供公司自行采购的各类电子元器件，外协厂商进行焊接、贴装、交货，公司对加工好的外协产品进行测试、验收。虽然外协加工环节并不是生产的核心环节，但公司还是采取了各种有效措施保证外协产品的质量控制：公司自主采购各类电子元器件、就每个产品型号的关键工艺与外协厂商进行充分的工艺沟通，派驻场代表现场监督生产过程，抽检，定期跟踪生产质量统计数据（返修数据、不良率），如发现问题及时分析原因，制定改进计划、对产成品进行测试、验收。公司严格挑选外协厂商，并根据实际合作情况对其优胜劣汰。目前与公司合作的外协厂商均是行业内资信度高、产品质量过硬的知名专业外协厂商，主要有艾讯电子（东莞）有限公司、北京航天达盛电子技术有限公司、北京电通纬创电子技术有限公司和北京锐驰国铁智能运输系统工程技术有限公司。公司与其通过长期的磨合已经建立了较为完善的合作机制，外协厂商均能按照公司的要求保质保量的按时交货，目前尚未发生过因外协厂商产品质量不合格或逾期交货导致公司利益受损的情况。报告期外协金额及内容：报告期内，共有四家外协厂商为公司提供外协服务，这四家外协厂商的基本情况如下所示： 1-1-143 东方网力科技股份有限公司招股说明书艾讯电子（东莞）有限公司成立于 2008 年，是一家专门服务于中国市场的制造及服务公司，主要从事机箱的设计制造以及工业电脑的组装。北京航天达盛电子技术有限公司成立于 1999 年，主要从事电路板焊接、PCB 焊接、BGA 焊接、SMT 代加工、电子产品加工、OEM 加工等业务。北京电通纬创电子技术有限公司成立于 2003 年，主要为客户提供电子产品加工制造服务。北京锐驰国铁智能运输系统工程技术有限公司，主要为客户提供电子产品加工制造服务。报告期内公司与以上外协厂商均不存在关联关系。报告期内的外协情况如下表所示：单位：元加工金额占营业外协加工期间外协厂名称加工费用成本的比例内容北京电通纬创电子技术有限公司 80,752.14 0.13% 焊接、贴装 2013 年艾讯电子（东莞）有限公司 8,974.36 0.01% 产品组装 1-6 月合计 89,726.50 0.15% 北京航天达盛电子技术有限公司 22,217.10 0.02% 产品组装北京电通纬创电子技术有限公司 707,505.28 0.53% 焊接、贴装艾讯电子（东莞）有限公司 206,559.83 0.16% 产品组装 2012 年北京锐驰国铁智能运输系统工程 11,709.39 0.01% 焊接、贴装技术有限公司合计 947,991.60 0.71% 艾讯电子（东莞）有限公司 36,452.00 0.04% 产品组装北京航天达盛电子技术有限公司 103,286.56 0.11% 产品组装 2011 年北京电通纬创电子技术有限公司 464,960.87 0.50% 焊接、贴装合计 604,699.43 0.65% 艾讯电子（东莞）有限公司 74,880.00 0.16% 产品组装北京航天达盛电子技术有限公司 137,554.88 0.30% 产品组装 2010 年 442,244.57 0.95% 焊接、贴装北京电通纬创电子技术有限公司 66,522.88 0.14% 产品组装合计 721,202.33 1.56% 根据上表，报告期发行人每年外协费用占当年主营业务成本的比例较小，且外协加工环节并不涉及发行人的核心技术和核心生产环节。 1-1-144 东方网力科技股份有限公司招股说明书外协加工费定价依据：目前电子产品制造行业中的焊接、贴装、组装技术已非常成熟，市场上存在大量的专门从事这一环节生产的代工企业，形成了一个充分竞争的市场。根据该行业惯例，外协厂商对客户的报价主要分为两种方式：按照焊接、贴装元器件的针脚数计价，按照加工所需工时计价。一般会通过这两种方式确定一个价格范围，再根据每单业务的具体情况在这个范围内对价格进行适当调节。通常来说外协厂商调节价格时会参考以下因素：由于焊接、贴装使用的电子元器件存在较大差异，每类元器件的针脚数、单位面积板卡上需要焊接或贴装的元器件数量均不相同，加工的技术难度和所需的工时也会存在差异，进而影响到加工价格。此外外协厂商还会考虑单位批次的加工数量、加工时间紧急程度以及客户信用状况等其他非技术因素调整报价。报告期发行人在选择外协厂商时首先对外协厂商的生产工艺及质量控制情况进行考察，随后对选中的外协厂商进行询价，在综合外协厂商的生产质量、加工时间、价格等多重因素的基础上选择性价比最高的外协厂商进行合作。相关服务的价格以市场化方式确定。 3、销售模式结合本行业的特点和公司主要产品的市场定位，公司制定了以直接销售为主的销售模式，同时有针对性的进行品牌建设。（1）直接营销公司的直接客户为集成商，但由于视频监控管理平台是整个视频监控系统中最核心、也最受用户关注的部分，因此直接与政府、公安等最终用户沟通对公司及时掌握客户需求和获取订单至关重要。公司一方面通过自身渠道与最终用户建立良好关系、得到客户对产品的认可，并通过日常沟通了解用户的最新动态，一方面在投标过程中以项目授权的方式支持某一或某些集成商参与项目竞争，集成商中标后将采购本公司产品。由于集成商要对整个系统的质量负责，出于自身利益以及整个系统的稳定和可靠性的考虑，集成商也倾向于与技术水平较高、产品质量较好、有成功案例的视频监控管理平台厂商合作，从而 1-1-145 东方网力科技股份有限公司招股说明书降低整个项目的风险。成功案例的示范效应和产品更新换代的持续需求是本行业市场需求的两大特点。政府和公安等最终用户为降低风险，倾向选择有丰富成功案例的厂商，并且客户一旦采用某家厂商的平台后，这一平台商在未来的系统扩容、更新换代中便占得先机。针对上述两个特点，公司有针对性的通过 “TOP10 聚焦客户计划”，定期对 VIP 客户进行售后回访，并根据用户需求举办技术交流和培训讲座，帮助客户提高对产品、技术的理解，加强与客户的粘度并推广公司的新产品，进而赢得未来潜在的市场份额。 NVR 时代和 DVR 时代的显著区别就是需要广泛兼容不同厂商的异质网络摄像机，针对这一市场特点，公司通过开放合作伙伴计划（OPP）和行业里面的众多摄像机厂商开展合作。基于统一的 POSA 软件架构的技术优势，本公司成立了专门的接入部门，截止目前已实现了 50 多个厂商上百种型号产品的接入。通过开放合作伙伴计划（OPP）和摄像机厂商共享客户资源，形成优势互补的完整解决方案，实现共赢。东方网力经过多年发展，已初步建立起一套直销服务体系。公司营销中心下设大客户部、技术支持部和方案咨询部，在售前、售中和售后的各个环节去与客户沟通交流，不断反馈一些新的产品设计思路和应用需求，总结实践经验。为进一步贴近用户，公司正逐步完善全国范围内建立营销网络的建设，目前已在全国设立了重庆网力、贵州网力两个子公司，北京朝阳分公司、北京朝阳第二分公司、深圳分公司、山西分公司、内蒙古分公司、江苏分公司、西安分公司、武汉分公司、广州分公司、保定分公司等十个分公司，并在成都、沈阳、昆明、南京、石家庄等城市设立了九个办事处。（2）品牌营销本公司在城市视频监控管理平台领域取得了较好的成绩，公司在渠道销售的同时注重公司自身品牌方面的宣传，通过定期在行业专业媒体上投放广告、举办技术高峰论坛、参加全国安防大展和区域性安防展提高品牌知名度。另外，公司成立了网力虚拟培训机构定期为集成商、合作伙伴等举办技术或市场人才培训等措施，不断扩大技术和口碑影响力。 1-1-146 东方网力科技股份有限公司招股说明书（3）销售策略针对客户和最终用户的不同需求，发行人采取了不同的销售策略，并形成了自主品牌销售和 OEM 贴牌销售两种销售模式。OEM 贴牌销售只是在产品的品牌标识、型号、包装等外观方面应客户需求作出改动，OEM 贴牌销售的产品在生产和功能上与自主品牌销售的产品不存在差异，不存在根据客户需求较大改动。报告期内发行人自主品牌销售和 OEM 销售的情况如下所示：单位：元自主品牌销售金自主品牌销 OEM 销售项目 OEM 销售金额额售占比占比 2013 年 1-6 月 PVG 网络视频管理平台 58,260,518.88 95.70% 2,618,679.46 4.30% NetPosa NVR 网络硬盘 18,087,972.86 96.87% 583,766.66 3.13% 录像机 PVG 网络视频编解码器 8,327,846.18 89.71% 955,611.10 10.29% 合计 84,676,337.92 95.32% 4,158,057.22 4.68% 2012 年度 PVG 网络视频管理平台 195,079,521.06 98.86% 2,252,637.60 1.14% NetPosa NVR 网络硬盘 54,634,893.54 87.96% 7,479,914.96 12.04% 录像机 PVG 网络视频编解码器 15,336,430.18 84.05% 2,911,054.26 15.95% 合计 265,050,844.78 95.45% 12,643,606.82 4.55% 2011 年度 PVG 网络视频管理平台 121,035,940.35 90.31% 12,987,990.73 9.69% NetPosa NVR 网络硬盘 37,483,327.32 79.62% 9,596,676.09 20.38% 录像机 PVG 网络视频编解码器 12,684,454.80 80.09% 3,153,615.39 19.91% 合计 171,203,722.47 86.93% 25,738,282.21 13.07% 2010 年度 PVG 网络视频管理平台 53,909,841.99 90.27% 5,813,146.15 9.73% NetPosa NVR 网络硬盘 15,571,664.51 65.16% 8,324,745.33 34.84% 录像机 PVG 网络视频编解码器 16,679,773.22 58.74% 11,716,394.23 41.26% 合计 86,161,279.72 76.92% 25,854,285.71 23.08% （四）主要产品的生产和销售情况本公司主要从事视频监控管理平台产品的生产、销售及相关服务，报告期 1-1-147 东方网力科技股份有限公司招股说明书主要产品的销售情况如下： 1、主要产品销售收入及占营业收入的比例单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例金额比例 PVG 网络视频 6,087.92 42.84% 19,733.22 64.64% 13,402.39 63.97% 5,972.30 50.92% 管理平台 NetPosa NVR 网 1,867.17 13.14% 6,211.48 20.35% 4,708.00 22.47% 2,389.64 20.37% 络硬盘录像机 PVG 网络视频 928.35 6.53% 1,824.75 5.98% 1,583.81 7.56% 2,839.62 24.21% 编解码器技术服务 3,774.75 26.56% 1,132.63 3.71% 210.56 1.01% 359.34 3.06% 其它 1,552.34 10.92% 1,626.10 5.33% 1,045.44 4.99% 167.9 1.43% 合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100% 公司报告期内来自视频监控管理平台产品及相关服务收入分别占当期营业收入的 98.57%、95.01%、94.67%和 89.08%，主营业务突出。 2、公司主要产品产销量情况本公司以销定产，报告期主要产品的产销量情况如下所示：年份产品名称产量（台套）销量（台套）产销比 PVG 网络视频管理平台硬件 1,405 766 54.52% 2013 年 PVG 网络视频管理平台配套软件 2,649 2,649 100.00% 1-6 月 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 2,117 1,439 67.97% PVG 网络视频编解码器 6,708 4,683 69.81% PVG 网络视频管理平台硬件 4,013 3,436 85.62% PVG 网络视频管理平台配套软件 6,229 6,229 100.00% 2012 年 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 5,818 4,798 82.47% PVG 网络视频编解码器 6,564 6,174 94.06% PVG 网络视频管理平台硬件 2,530 2,462 97.31% PVG 网络视频管理平台配套软件 5,216 5,216 100.00% 2011 年 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 3,211 3,196 99.53% PVG 网络视频编解码器 10,236 8,006 78.21% PVG 网络视频管理平台硬件 1,859 1,743 93.76% PVG 网络视频管理平台配套软件 2,980 2,980 100.00% 2010 年 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 2,157 1,733 80.34% PVG 网络视频编解码器 11,697 11,123 95.09% 1-1-148 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年上半年，本公司 PVG 网络视频管理平台硬件、NetPosa NVR 网络硬盘录像机及 PVG 网络视频编解码器的产销率较低，主要原因为所生产产品用于为唐山项目二期和东莞市公交站亭视频监控系统项目的备货。 3、报告期对前 10 名客户的销售情况 2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户实现的营业收入占比分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%。报告期内，本公司不存在向单个客户的销售额占销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的情况。报告期内，本公司向前十名客户实现的营业收入情况如下表所示：单位：万元占本公司全部营序号客户名称营业收入业收入的比例 2013 年 1-6 月 1 山阴县人民政府 5,661.10 39.84% 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 8.02% 3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 7.03% 4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 5.70% 5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 5.50% 6 江西北邮信息通信技术有限公司 523.21 3.68% 7 中建投租赁有限责任公司 446.6 3.14% 8 北京市西城区城市管理监督指挥中心 297.93 2.10% 9 四川九洲视讯科技有限责任公司安防分公司 239.32 1.68% 10 河北远东通信系统工程有限公司 230.77 1.62% 合计 11,129.01 78.31% 2012 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 23.29% 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 10.28% 3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 10.13% 4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 7.23% 5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 4.66% 6 江西北邮信息通信技术有限公司 1,036.10 3.39% 7 晋中市公安局 1,023.95 3.35% 8 北京万古汇力科技有限公司 906.43 2.97% 9 贵州文博科技有限公司 855.85 2.80% 10 中建投租赁有限责任公司 818.77 2.68% 合计 21,610.65 70.79% 1-1-149 东方网力科技股份有限公司招股说明书占本公司全部营序号客户名称营业收入业收入的比例 2011 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 30.52% 2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86 18.18% 3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 4.26% 4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 3.97% 5 贵州文博科技有限公司 822.09 3.92% 6 重庆讯美电子有限公司 816.61 3.90% 7 浙江三基智能科技有限公司 743.35 3.55% 8 铜梁县市政园林管理局 511.69 2.44% 9 动力盈科实业（深圳）有限公司 427.17 2.04% 10 四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司 417.01 1.99% 合计 15,665.49 74.77% 2010 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 21.92% 2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43 8.39% 3 重庆讯美电子有限公司 782.52 6.67% 4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 6.39% 5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 5.28% 6 贵州文博科技有限公司 440.17 3.75% 7 北京鼎安科技发展有限公司 380.44 3.24% 8 北京北控电信通科技发展有限公司 306.41 2.61% 9 太原群欣安防科技有限公司 256.17 2.18% 10 太原博睿科技有限公司 244.01 2.08% 合计 7,332.78 62.52% 注：四川浩特通信有限公司与四川浩特数字媒体有限公司为同一控制下企业，所以进行合并披露。报告期内，前 10 名客户与本公司不存在关联关系。本公司主要关联方、持有本公司 5%以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员与前 10 名客户没有任何关联关系，也未在其中占有权益。（五）主要原材料及其供应情况 1、公司产品的成本构成情况公司的核心竞争力主要体现在各种软件模块的开发、硬件设计及产品测试，硬件作为软件的载体来实现具体的功能。公司产品的硬件主要由服务器、存储设备及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、电源、主板、键盘、线材等构成。 1-1-150 东方网力科技股份有限公司招股说明书上述上游硬件产品为通用的电脑外设产品或基础电子元器件，均存在较大规模的市场、供应充分、同种型号的原材料市场价格波动不大。 2、公司对外采购情况本公司生产所需的原材料主要包括服务器、存储设备及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、电源、主板、键盘、线材等。报告期内，本公司对外采购的具体情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度占当期占当期占当期占当期项目采购总采购总采购总采购总金额金额金额金额额的比额的比额的比额的比例例例例服务器 3,286.63 45.09% 7,112.14 50.26% 4,163.05 45.99% 1,428.62 32.63% 存储设备及硬盘 656.28 9.00% 1,808.40 12.78% 1,508.53 16.66% 677.32 15.47% 芯片及电子元器件 406.71 5.58% 707.46 5.00% 334.79 3.70% 610.99 13.95% 机箱、电源、主板 523.16 7.18% 1,490.68 10.54% 1,439.09 15.90% 801.56 18.31% 键盘、线材等 180.83 2.48% 513.17 3.63% 116.09 1.28% 146.49 3.35% 合计 5,053.61 69.33% 11,631.85 82.21% 7,561.55 83.53% 3,664.98 83.70% 报告期内，发行人主要原材料的采购金额占当期采购总额的比例分别为 83.70%、83.53%、82.21%和 69.33%，2013 年 1-6 月，发行人主要原材料的采购金额占当期采购总额的比例有所下降，主要原因为在山西山阴项目中发行人为客户所代采的摄像机、交换机等其他产品的金额较高。公司主要原材料在报告期内的价格波动情况：发行人生产所需的主要原材料包括服务器、存储设备及硬盘、芯片及电子元器件、机箱/电源/主板、键盘/线材等类别。由于发行人持续研发新产品，报告期内产品的型号存在变动，此外，部分项目会根据客户特殊需求采购不同性能的硬件设备，并在这些硬件上灌注发行人的软件模块实现功能，故相应采购的原材料类别和型号也存在较大差别，这是报告期内原材料单价出现波动的主要原因。以下选取报告期内占原材料各类别采购总额比重较大的部分进行价格波动情况分析： 2010 年至 2012 年发行人采购的服务器类别原材料占当期采购总额的比例分 1-1-151 东方网力科技股份有限公司招股说明书别为 32.63%、45.99%和 50.26%。报告期内发行人采购的服务器价格基本保持稳定，各期平均价格波动的主要原因是各期采购的服务器型号和数量不同。 2010 年至 2012 年发行人采购的存储设备及硬盘类别原材料占当期采购总额的比例分别为 15.47%、16.66%和 12.78%。报告期内存储服务器和硬盘的均价整体呈下降趋势。 2010 年至 2012 年发行人采购的芯片及电子元器件类别原材料占当期采购总额的比例分别为 13.95%、3.70%和 5.00%。报告期内芯片及电子元器件类别的采购价格波动较小，IC 器件平均价格变动的主要原因是各期采购的芯片型号不同所致。 2010 年至 2012 年发行人采购的机箱、电源、主板类别原材料占当期采购总额的比例分别为 18.31%、15.90%和 10.54%。报告期内机箱、电源和主板采购单价的变动原因主要是由产品构成不同导致的。 2010 年至 2012 年发行人采购的键盘、线材类别原材料占当期采购总额的比例分别为 3.35%、1.28%和 3.63%。键盘、线材类别的原材料平均价格较低，均价波动的主要原因是采购型号不同所致。 3、向前 5 名供应商的采购情况报告期内，本公司向前 5 名供应商的采购情况如下表所示：单位：万元序供应商名称金额占比号 2013 年 1-6 月 1 山西泰龙网络工程有限公司 1,785.40 24.49% 2 珠海市威思德信息技术有限公司 1,153.95 15.83% 3 广州巨人安信电子科技有限公司 571.15 7.84% 4 深圳市冠辉电子有限公司 519.02 7.12% 5 北京恒远恒信科技发展有限公司 419.93 5.76% 合计 4,449.45 61.04% 2012 年度 1 北京网信未来信息技术有限公司 2,895.33 20.46% 2 北京恒远恒信科技发展有限公司 2,716.74 19.20% 3 珠海市威思德信息技术有限公司 1,761.37 12.45% 1-1-152 东方网力科技股份有限公司招股说明书序供应商名称金额占比号 4 深圳市冠辉电子有限公司 1,163.80 8.22% 5 北京智安邦科技有限公司 729.91 5.16% 合计 9,267.15 65.49% 2011 年度北京博大至恒信息技术有限公司 1,820.85 1 35.57% 北京恒远恒信科技发展有限公司 1,398.70 2 北京网信未来信息技术有限公司 2,240.38 24.75% 3 珠海市威思德信息技术有限公司 814.66 9.00% 4 中国电子进出口北京公司 591.16 6.53% 5 北京华北兴业技术有限公司 285.46 3.15% 合计 7,151.23 79.00% 2010 年度 1 北京威视数据系统有限公司 516.42 11.79% 2 北京明天浩海环宇科技有限公司 484.10 11.06% 3 珠海市威思德信息技术有限公司 384.62 8.78% 4 北京世纪安存网络科技有限公司 336.41 7.68% 5 广州五舟信息科技有限公司 259.28 5.92% 合计 1,980.83 45.24% 注：北京博大至恒信息技术有限公司与北京恒远恒信科技发展有限公司为同一控制下企业，故合并披露。 2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司向前 5 名供应商采购的金额占当期采购总额的比例分别为 45.24%、79.00%、65.49%和 61.04%。报告期内，本公司不存在向单个供应商的采购金额占采购总额的比例超过 50% 或严重依赖于少数供应商的情况。报告期内，前 5 名供应商与本公司均不存在关联关系。本公司主要关联方、持有本公司 5%以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员与前 5 名供应商没有任何关联关系，也未在其中占有权益。（六）质量控制情况 1、质量控制标准网力有限于 2010 年 1 月获得了方圆标志认证集团颁发的《质量管理体系认证证书》（证书号：00210Q10238R0S），并按照 GB/T19001-2008/ISO9001:2008 标准的要求建立公司质量管理体系，编制《质量手册》、《程序文件》和《作业指导书》等质量控制文件。在产品研发、设计、开发、生产、安装、售后服务和 1-1-153 东方网力科技股份有限公司招股说明书管理的过程活动中认真贯彻执行。完成股改后，本公司于 2010 年 12 月获得了北京泰瑞特颁发《质量管理体系认证证书》（证书注册号：04810Q20706R0M）。 2、质量控制措施本公司的质量控制贯穿从研发到生产的各个环节。研发阶段的质量控制涵盖需求分析、设计和编码、测试、发布等各个环节：在需求分析阶段，根据客户和合作厂商的需求，以及对新技术、新方案和市场趋势的调研和分析，整理出产品需求文档，需求文档需要经过技术委员会和核心开发、测试人员的评审，必要时还要有市场人员和方案咨询人员参加评审，保证需求文档的有效性和完整性。在设计和编码阶段，根据敏捷开发的原则，简化设计阶段的时间，快速编码实现，并及时交付给测试人员，使得每天提交的代码都能够被编译和测试，及时发现软件中的问题，及时修正，保证了设计和编码的质量。在测试阶段，所有软件功能都已经开发完成，测试部门建立各种典型的应用模型和视频网络模型，对软件的功能、性能、兼容性等方面按照已经制定好的测试计划进行测试，保证交付的产品质量。在软件产品发布阶段，采用统一发布的方式，将各个研发团队开发的相关产品在一个统一的产品发布平台上发布，提高了发布效率，降低了管理成本和维护成本。每一个发布的版本，都经过充分测试。在整个软件产品开发过程中，对各个关键节点，都要经过评审，保证产品的质量。在生产阶段的质量控制涵盖原材料采购、产品自产、外协生产以及产成品出库的各个环节，有力地保障了出厂产品的质量。本公司在原材料采购环节，检验员按照进货检验和验收规范对外购的主辅材料实施进货检验，检验员事后填写并保存进货检验记录；在自产环节，生产主管依据生产检验规范和作业指导书的规定对各工序产品实施生产过程检验。另外，项目技术负责人现场巡回 1-1-154 东方网力科技股份有限公司招股说明书检验，将发现的问题及时通知生产主管并进行整改，以确保产品质量。在外协生产环节，公司主要是通过在生产文件、生产过程、进厂检验和质量改进这几个环节对外协厂进行生产全过程的质量控制，具体措施如下：按照新产品项目的项目计划，在试装、试产和量产前，公司的研发设计人员通过采购人员，把生产所需的 PCB 文件、测试文件和 BOM 清单发给外协厂，明确对物料和生产工艺的要求，召集外协厂相关部门负责人召开阶段生产前的准备会，对新产品的生产组装和质量要求做详细介绍，对外协厂的主要技术和生产管理人员进行培训；外协厂准备生产所需的钢网、过波峰焊夹具、生产作业指导书、检验指导书和相应的场地设备，还要明确质量控制点。在原材料采购环节，检验员按照进货检验规范对外购的主辅材料实施进货检验，检验员事后填写并保存进货检验记录，按照生产所需，发给外协厂。对于外协厂自己购买的物料，外协厂把物料清单发给公司进行确认后，公司检验员确认后方可生产。在试装和试产阶段，公司派技术人员、质量人员或生产管理人员到外协厂指导、培训和检查，有问题及时沟通，在试装和试产完成后，由公司生产与品管部召集外协厂进行总结，针对发生的问题制定改进行动计划。在外协生产环节，公司派出生产人员和质量检验人员到外协厂跟线，进行现场支持和协调，不仅可随时了解生产与质量状况，还能及时处理发生的问题，并对外协厂准备交付的产品在出厂前进行抽检，只有符合公司质量要求的产品才能允许交货。派出人员要提交工作日志，以便公司可以了解外协生产的进度和质量情况。公司在接收到外协厂交付的板卡和整机时，还要进行进厂检验。公司使用来料合格率的指标进行监控，发现超过质量目标和较为集中的问题时，公司会进行全部退货并要求外协厂提交质量改进报告。在产品出库环节，专职检验人员按照检验规范和出货作业标准进行出厂检验，产成品检验合格后，检验人员及时填写成品检验报告单和设备出厂信息记录表，并形成出厂检验报告和产品合格证。 1-1-155 东方网力科技股份有限公司招股说明书 3、质量纠纷情况公司历来重视产品的质量和售后服务，实行产品的全国联保制度，在子公司和办事处设立售后技术支持体系和备品备件库、支持跨区域维修、维护等措施。公司遵守国家有关质量控制的法律法规和政策，符合国家相关产品质量标准和技术监督的要求。公司生产的产品质量稳定，且服务措施到位，能充分满足用户对产品质量的需求和期望，报告期内未发生因产品质量问题而导致的纠纷。根据北京市海淀区质量技术监督局出具的证明，最近三年以来，公司无行政违法不良记录。（七）环境保护情况公司主要从事城市视频监控管理平台相关产品的研发、生产和销售，涉及的研发生产流程为软件开发、测试、硬件组装、软件嵌入等，生产过程不会对环境造成影响。根据北京市环境保护局出具的《北京市环境保护局关于东方网力科技股份有限公司上市环保核查情况的函》，最近三年本公司及在京分公司未因违反环保法律法规而受到过北京市环保部门的行政处罚，未发生过重大环境污染事故。本公司的子公司重庆网力和贵州网力由当地环保部门进行核查并出具了环保守法证明。五、发行人主要固定资产、无形资产等资产情况（一）主要固定资产 1、固定资产总体情况本公司的固定资产主要为研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具，截至 2013 年 6 月 30 日，固定资产的具体情况如下表所示：单位：万元项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率研发用电脑设备 2,171.91 649.10 1,522.81 70.11% 办公设备 562.34 197.08 365.26 64.95% 1-1-156 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率生产设备 169.16 97.72 71.43 42.23% 运输工具 799.81 144.21 655.61 81.97% 合计 3,703.22 1,088.11 2,615.11 70.62% 公司的生产过程主要包括材料收发、整机装配、软件灌入、性能测试、老化拷机检测、包装、出厂检验等环节。整个生产环节中，除板卡的焊接、贴装以及部分组装过程以委托加工的方式交由外协厂商负责外，其他环节的软件开发、硬件设计、组装工作均由公司自主完成。公司的生产设备主要由模具、网络设备、服务器、视频监控专用设备、组装线、测试工具等组成。模具用于产品机箱外观的生产，服务器、视频监控专用设备用于完成产品的软件灌装和性能测试，组装线用于产品组装、测试工具用于产品的质量检测。报告期内，公司的生产设备明细如下表所示：单位:万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日设备名称累计折旧及累计折旧及原值账面值原值账面值减值准备减值准备模具 59.91 37.44 22.46 59.91 31.63 28.27 交换机 27.24 15.45 11.80 27.24 13.03 14.21 电脑及相关设备 22.54 13.41 9.14 22.54 11.55 10.99 视频分配器 17.64 9.82 7.82 17.64 8.11 9.53 服务器机柜及线材 11.42 6.78 4.64 11.42 5.68 5.74 办公家具 9.96 5.56 4.40 9.96 4.72 5.24 仓储货架 6.30 3.53 2.77 6.30 2.92 3.38 显示设备 3.05 1.45 1.60 3.05 1.15 1.90 测试设备 7.07 2.54 4.53 7.07 1.85 5.21 组装台 4.03 1.73 2.29 4.03 1.34 2.68 合计 169.16 97.72 71.43 169.16 82.00 87.16 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日设备名称累计折旧及累计折旧及原值账面值原值账面值减值准备减值准备模具 59.91 12.37 47.54 53.07 8.50 44.57 交换机 27.24 6.37 20.88 17.43 4.14 13.30 电脑及相关设备 18.57 9.80 8.77 15.31 4.60 10.71 视频分配器 17.09 2.82 14.28 14.32 1.94 12.38 1-1-157 东方网力科技股份有限公司招股说明书服务器机柜及线材 11.42 9.70 1.72 11.42 1.25 10.18 办公家具 8.34 3.13 5.21 5.29 1.88 3.41 仓储货架 6.30 2.20 4.09 4.07 0.76 3.30 显示设备 3.05 2.85 0.21 1.00 0.04 0.96 测试设备 2.07 1.09 0.98 1.74 0.35 1.40 组装台 4.03 0.58 3.44 0.93 0.18 0.75 合计 158.02 50.91 107.11 124.58 23.63 100.94 2、固定资产使用情况本公司固定资产主要分为四类，第一类为研发用电脑设备，为公司产品技术、研发测试、提供服务；第二类为办公设备；第三类为生产设备；第四类为运输设备。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司固定资产净值为 2,615.11 万元，总体成新率为 70.62%，使用状态良好。 3、固定资产规模较小的原因公司为轻资产的知识密集型企业，专注于视频监控管理平台产品的研发、生产，主要依靠大量高科技人员的智力劳动。此外公司将需要较大固定资产投入的 PCB 板焊接、贴装环节进行了外包，因此固定资产规模较小。（二）主要无形资产截至 2013 年 6 月 30 日，本公司的无形资产净值为 76.52 万元，主要为存储管理软件和电脑软件。单位：万元项目原值累计摊销净值账面值占原值比率电脑软件 90.58 34.70 55.88 61.69% 存储管理软件 72.85 52.21 20.64 28.33% 合计 163.43 86.91 76.52 46.82% 公司的其他无形资产包括 13 项商标，12 项专利及 64 项软件著作权。公司并未对上述无形资产进行资本化，其账面价值为零。 1、商标本公司已经拥有 13 项国内注册商标，具体情况如下表所示： 1-1-158 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号商标注册号权利人类别有效期限从 2008 年 2 月 28 日至 1 4648720 本公司 9 2018 年 2 月 27 日从 2010 年 6 月 21 日至 2 6968596 本公司 38 2020 年 6 月 20 日从 2010 年 6 月 21 日至 3 6968593 本公司 38 2020 年 6 月 20 日从 2010 年 10 月 7 日至 4 6968599 本公司 42 2020 年 10 月 6 日从 2010 年 6 月 14 日至 5 6968598 本公司 38 2020 年 6 月 13 日从 2010 年 10 月 14 日至 6 6968603 本公司 42 2020 年 10 月 13 日 2010 年 11 月 21 日至 7 7284930 本公司 9 2020 年 11 月 20 日自 2010 年 10 月 7 日至 8 7284929 本公司 38 2020 年 10 月 6 日从 2010 年 11 月 28 日至 9 7284928 本公司 42 2020 年 11 月 27 日从 2010 年 10 月 21 日至 10 7388763 本公司 38 2020 年 10 月 20 日从 2010 年 12 月 7 日至 11 7388762 本公司 42 2020 年 12 月 6 日从 2012 年 12 月 14 日至 12 10067518 本公司 42 2022 年 12 月 13 日从 2013 年 6 月 21 日至 13 10760868 本公司 9 2023 年 6 月 20 日 1-1-159 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、专利本公司拥有发明专利 8 项，外观设计专利 4 项，具体情况如下表所示：专利权专利序号专利名称类型专利号申请日期人期限图像噪声评价方法、 1 发明本公司 ZL200910142250.8 2009.06.28 二十年图像噪声评价装置一种时基媒体播放方 2 发明本公司 ZL200910235857.0 2009.10.28 二十年法及系统一种数据存储方法及 3 发明本公司 ZL200910237854.0 2009.11.12 二十年装置一种编译程序的方法 4 发明本公司 ZL200910235856.6 2009.10.28 二十年及装置一种路由选择方法、 5 发明本公司 ZL200910237855.5 2009.11.12 二十年装置及系统一种摄像机非正常抖 6 发明本公司 ZL201110039731.3 2011.02.17 二十年动的确定方法及装置一种确定摄像头被遮 7 发明本公司 ZL201110039895.6 2011.02.17 二十年挡的方法及装置一种 COM 组件的注 8 发明本公司 ZL200910237856.X 2009.11.12 二十年册方法及装置网络硬盘录像机外观 9 本公司 ZL201030681904.8 2010.12.16 十年（NP-NVR2100）设计网络硬盘录像机外观 10 本公司 ZL201030681887.8 2010.12.16 十年（NP-NVR2000）设计网络视音频编码器外观 11 本公司 ZL201030681908.6 2010.12.16 十年（PVG VS818）设计网络视频管理平台外观 12 本公司 ZL201030681906.7 2010.12.16 十年（PVG Server1808）设计 3、软件著作权本公司及子公司已经拥有 64 项软件著作权，具体情况如下表所示：序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期宽带 IP 网络机顶盒、视频服务器及相关资软著登字第 1 2001SR6271 本公司 2001.08.10 源调度与管理服务器 0013204 号软件技术 V3.0 MPEG－II 数字解码软著登字第 2 2003SR4510 本公司 2001.06.19 盒软件 V1.0 009601 号 3 宽视通网络视频管理 2005SR00476 软著登字第本公司 2004.04.28 1-1-160 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期平台（Power Video 031977 号 Gateway） V3.5 PowerExplorer 软件软著登字第 4 2005SR15999 本公司 2004.08.25 V3.0 047500 号宽视通网络视频管理软著登字第 5 2008SR18701 本公司 2008.04.30 平台软件 V5.18 105880 号网力视频监控终端配软著登字第 6 2008SR18702 本公司 2008.01.20 置管理软件 V1.0 105881 号宽视通 H.264 视频压软著登字第 7 2008SR18703 本公司 2007.12.10 缩软件 V1.0 105882 号网力 AVS 视频压缩软软著登字第 8 2008SR18704 本公司 2008.2.20 件 V1.0 105883 号网力 MJPEG 视频压缩软著登字第 9 2008SR18705 本公司 2008.4.25 软件 V1.0 105884 号宽视通手机监控系统软著登字第 10 2008SR18706 本公司 2008.3.15 软件 V1.0 105885 号网力电子地图软件软著登字第 11 2008SR18707 本公司 2008.2.10 V1.0 105886 号网络视频录像系统软著登字第 12 2009SR022190 本公司 2009.3.30 V1.0 0149189 号基于 POSA 开放架构的分布式宽视通网络软著登字第 13 2010SR052176 本公司 2010.8.08 视频管理平台软件 0240449 号 V6.1 基于 POSA 开发架构软著登字第 14 的通用解码器软件 2010SR070893 本公司 2010.09.20 0259166 号 V1.0 基于 POSA 开放架构软著登字第 15 的网络视频录像机客 2010SR074684 本公司 2010.07.20 0262957 号户端软件 V1.0 视频智能诊断监控系软著登字第 16 2010SR074960 本公司 2010.08.20 统软件 V1.0 0263233 号基于 POSA 开放架构的分布式宽视通网络软著登字第 17 2011SR000465 本公司 2010.03.10 视频管理平台软件 0264139 号 V6.2 基于 DM6467 的 H.264 软著登字第 18 2011SR002214 本公司 2010.10.03 编码系统 V2.0 0265888 号基于 POSA 开放架构的分布式宽视通网络软著登字第 19 2011SR079696 本公司 2011.01.10 视频管理平台软件 0343370 号 V6.3 1-1-161 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期基于 POSA 开放架构软著登字第 20 的网络视频设备管理 2011SR079864 本公司 2011.04.10 0343538 号软件 V1.0 宽视通客户端软件软著登字第 21 2011SR080736 本公司 2011.01.10 V6.3 0344410 号基于 POSA 开放架构软著登字第 22 的网络视频录像机客 2011SR082681 本公司 2011.05.10 0346355 号户端软件 V2.0 综合安防集成平台软软著登字第 23 2011SR088028 本公司 2011.04.10 件 V1.0 0351702 号基于 POSA 开放架构软著登字第 24 的智能视频监控软件 2011SR089904 本公司 2011.09.02 0353578 号 V2.0 网力视频优化压缩系软著登字第 25 2008SR12623 重庆网力 2008.4.18 统 V1.0 099802 号网力移动视频监控系软著登字第 26 2008SR12624 重庆网力 2008.4.18 统 V1.0 099803 号网力移动视频监控系软著登字第 27 2009SR048428 重庆网力 2009.06.30 统 V2.0 0175427 号网力组件式对象和服软著登字第 28 务架构中间件系统 2009SR049256 重庆网力 2009.08.01 0176355 号 V1.0 网力手机客户端系统软著登字第 29 2010SR029445 重庆网力 2010.01.05 V1.0 0217718 号网力移动车载终端系软著登字第 30 2010SR056982 重庆网力 2010.01.05 统 V1.0 0245255 号网力 Rtsp 通用流媒体软著登字第 31 2011SR074719 重庆网力 2011.05.10 服务器软件 1.0 0338393 号网力 TCS 转码服务器软著登字第 32 2011SR074728 重庆网力 2011.04.21 软件 3.1 0338402 号网力 VRM 移动视频资软著登字第 33 2011SR074730 重庆网力 2011.05.25 源管理平台 4.0 0338484 号网力 AHSS 流媒体服软著登字第 34 2011SR074948 重庆网力 2011.05.27 务器软件 1.0 0338622 号网力 Android 移动视软著登字第 35 2011SR077193 重庆网力 2011.06.09 频客户端软件 1.0 0340867 号网力 PE2 动态地图软软著登字第 36 2011SR089815 重庆网力 2011.09.14 件 1.0 0353489 号网力 CMS 注册服务器软著登字第 37 2011SR093728 重庆网力 2011.04.27 软件 V1.0 0357402 号网力 PVG 网络管理软软著登字第 38 2012SR006418 重庆网力 2010.05.08 件 V1.0 0374454 号 1-1-162 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期网力基于 SIP 的上级软著登字第 39 2012SR006419 重庆网力 2010.05.15 平台互联软件 V1.0 0374455 号网力 PVG-MISP 地铁软著登字第 40 综合安全平台系统 2012SR006421 重庆网力 2009.12.31 0374457 号 V1.0 网力 PVG-SSIP 安防软著登字第 41 系统集成平台系统 2012SR006583 重庆网力 2010.05.30 0374619 号 V1.0 网力基于 SIP 的下级软著登字第 42 2012SR006716 重庆网力 2010.06.12 平台互联软件 V1.0 0374752 号网力 PVG-RMP 道路软著登字第 43 治安综合监控平台软 2012SR013514 0381550 号重庆网力 2010.04.25 件 V1.0 网力 SIP 服务器软件软著登字第 44 2012SR020512 重庆网力 2011.10.27 1.0 0388548 号网力 SIP 网关服务器软著登字第 45 2012SR012279 重庆网力 2011.10.27 软件 1.0 0380315 号网力 RMP 卡口联网监软著登字第 46 2012SR016478 本公司 2011.10.01 控软件 V1.0 0384514 号基于 POSA 开放式架构的分布式宽视通网软著登字第 47 2012SR115069 本公司 2012.10.09 络视频管理平台软件 0483106 号 V6.5 宽视通客户端 PE3 软软著登字第 48 2012SR115180 本公司 2012.06.01 件 0483216 号 PVG-SIP 标准联网平软著登字第 49 2012SR115085 本公司 2012.06.01 台软件 V1.0 PSAP 智图公安实战应软著登字第 50 2012SR115281 本公司 2012.10.09 用平台软件 V1.0 0483817 号基于 POSA 开放架构软著登字第 51 的智能视频监控软件 2012SR115068 本公司 2012.10.09 0483104 号 V2.2 网力移动视频手机客软著登字第 52 2012SR078310 重庆网力 2012.06.01 户端 iphone 版软件 0446346 号网力 SIP 服务器软件软著登字第 53 2013SR002260 重庆网力 2012.11.01 V2.0 0508022 号网力 SIP 网关服务器软著登字第 54 2012SR137418 重庆网力 2012.11.01 软件 V2.0 0505454 号网力移动视频手机客软著登字第 55 2012SR078470 重庆网力 2012.06.01 户端 android 版软件 0446506 号案件视频采集系统软软著登字第 56 2013SR049462 本公司 2013.01.30 件 V1.0 0555224 号 1-1-163 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期案件视频分析系统软软著登字第 57 2013SR050055 本公司 2013.02.28 件 V1.0 0555817 号案件视频浓缩系统软软著登字第 58 2013SR050519 本公司 2013.02.28 件 V1.0 0556281 号视频图像信息库系统软著登字第 59 2013SR094841 本公司 2013.07.15 V1.0 0600603 号东方网力综合运维管软著登字第 60 2013SR103478 本公司 2013.06.30 理系统软件 V1.0 0609240 号东方网力三维立体视软著登字第 61 2013SR103377 本公司 2013.07.01 频监控系统软件 V1.0 0609139 号东方网力万能解码器软著登字第 62 2013SR109349 本公司 2013.08.01 软件 V1.1 0615111 号东方网力警用图像处软著登字第 63 2013SR109359 本公司 2013.07.15 理系统软件 V1.0 0615121 号东方网力 VIM 交通视软著登字第 64 2013SR109377 本公司 2013.07.16 频管理平台软件 V1.0 0615139 号注：重庆网力登记号为“2012SR005451 号”的软件著作权经中国版权保护中心出具的《撤销计算机软件著作权登记通知书》（软著自撤字第 20130209 号）核准撤销。（三）房产租赁情况截止本招股说明书签署之日，公司及子公司租赁房产 49 项，其中厂房 1 处，办公场所 24 处，员工宿舍 24 处。房产租赁具体情况如下表所示：序用出租方租赁内容租金租期号途北京牡丹 2013 年 8 月电子集团北京市朝阳区酒仙桥东路生 1 2.8 元/平方米/天 1 日至 2015 有限责任 1 号 8 楼 6 层（2,200 ㎡）产年 7 月 31 日公司北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 901（211.17 ㎡） 2012 年 7 月北京市朝阳区阜通东大街 27 日至办 2 赫连勃威方恒国际中心 B 座 9 层 6.5 元/平方米/天 2014 年 7 月公 902（211.17 ㎡） 26 日北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 911（110.46 ㎡） 1-1-164 东方网力科技股份有限公司招股说明书北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 908（211.17 ㎡）北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 909（110.46 ㎡）北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 910（110.46 ㎡）北京市朝阳区阜通东大街方恒国际中心 B 座 9 层 907（211.17 ㎡）北京市朝阳区方恒国际中 2012 年 8 月办 3 吕建业心 B 座 507、508 室（422.34 5.3 元/平方米/天 1 日至 2014 公㎡）年 7 月 31 日重庆北部新区星光大道 62 重庆高科 2012 年 3 月号重庆北部新区高新园海办 4 集团有限 31,635 元/月 1 日至 2014 王星科技大厦 E 区 9 楼 1# 公公司年 2 月 29 日（703 ㎡） 2013 年 3 月贵阳市龙岩区友谊路 86 10 日至办 5 曾莉、向东号 2 单元 27 楼 5 号（120.54 4,546 元/月 2014 年 3 月公㎡） 10 日 2012 年 3 月重庆高科总部基地单身公寓 2 套 22 日至宿 6 集团有限 750 元/月（724、728）（40 ㎡） 2014 年 3 月舍公司 21 日 2012 年 1 月昆明市东风东路 47-49 号 15 日至办 7 李英龙建筑大厦第 19 层的房屋 127,684 元/年 2014 年 1 月公（158.6 ㎡） 14 日深圳市南山区桃园路北南 2013 年 3 月刘豫湘、刘办 8 新路东苏豪名厦 704 9,210 元/月 1 日至 2014 洋公（168.32 ㎡）年 2 年 28 日 2013 年 9 月长沙市芙蓉区人民中路 9 15 日至宿 9 雷曼号融圣国际公寓 5 栋 14 层 3,723 元/月 2014 年 3 年舍 1404 号房（121.89 ㎡） 14 日 10 梅燕成都市武侯区航空路 5 号 3,640 元/月 2013 年 5 月宿 1-1-165 东方网力科技股份有限公司招股说明书翠云庭 1 幢 1 单元 303 号 8 日起至舍（94.65 ㎡） 2014 年 5 月 8日 2012 年 2 月北京北航海淀区世宁大厦 4 层 408 13 日至办 11 科技园有 80,327 元/月室 2014 年 2 年公限公司 28 日 2012 年 2 月陈霞飞、陆南京市中央路 389 号 01 幢 16 日至办 12 18,000 元/月军 1402 室（219.57 ㎡） 2014 年 2 月公 15 日内蒙古自治区呼和浩特市 2012 年 3 月山西路 1 号海亮广场 A 幢 26 日至办 13 李铮 2.7 元/平方米/天 23 层 2305 号房（229.63 2015 年 3 月公㎡） 25 日保定市新 2012 年 4 月保定市新市区朝阳南大街天地房地 15 日至办 14 47、49 号的房屋（436.76 1.15 元/平方米/天产开发有 2015 年 4 月公㎡）限公司 14 日 2012 年 4 月山西华顿太原高新区晋阳街发展路 19 日至办 15 实业有限华顿大厦四层的房屋（790 2.4 元/平方米/天 2017 年 4 月公公司㎡） 18 日 2012 年 4 月石家庄市华城绿洲 23 日至宿 16 吕志强 16,500 元/半年 14-1-1201 室（119.35 ㎡） 2014 年 4 月舍 22 日沈阳市沈河区团结路 7-1 2012 年 6 月办 17 张凯号“华府天地 1 号楼”27 楼 104,000 元/年 1 日至 2014 公 8室年 5 月 31 日 2012 年 7 月成都市人民南路 4 段 27 号 31 日至办 18 周琰商鼎国际大厦 1 栋 1 单元 29,000 元/月 2014 年 5 月公 8层5号 30 日深圳市中 2013 年 12 深圳市南山区高新区南区地工程中月 10 日至办 19 中地大楼第 03 层 35,851.50 元/月心有限公 2014 年 12 公 B304-309 室司月9日 20 北京科伦北京市朝阳区太阳宫中路 258,544.06 元/月 2013 年 4 月办 1-1-166 东方网力科技股份有限公司招股说明书大厦有限 12 号楼 10 层 1、2、3 单 16 日至公公司位 2015 年 4 月 15 日重庆北部新区星光大道 62 2012 年 10 重庆高科号重庆北部新区高新园海月 20 日至办 21 集团有限 18,387 元/月王星科技大厦 E 区 5 层 1 2014 年 10 公公司号月 19 日 2013 年 3 月海口市龙华区金贸西路 7 11 日至宿 22 焦甦生 2,650 元/月号华宝雅苑 1303 号 2014 年 3 月舍 11 日 2013 年 01 唐山市路北区大里街勤源月 18 日至宿 23 孙立新 17,408 元/半年里幸福花园 503-3-101 2014 年 1 月舍 17 日 2013 年 2 月石家庄桥西区裕华西路 15 28 日至办 24 张平泰号万象天成商务广场 A 座 170,322.3 元/半年 2018 年 2 月公 2302 室 27 日 2013 年 3 年 2013 年度租金为 106,696 元，郑州市金水区花园路 39 1 日至 2015 办 25 郭玥濛 2014 年度租金 156,902 元，号 6 号楼 19 层 1906 号年 12 月 31 公 2015 年度租金为 169,016 元日山东省济南市历下区山大 2013 年 3 月办 26 王君荣路 201 号天业科技商务大 47,648 元/半年 7 日至 2014 公厦年 3 月 11 日 2013 年 3 月沈阳市和平区珲春路龙井 15 日至宿 27 贾维 33,600 元/年巷 4 号楼 2 单元 3 层 1 号 2014 年 3 月舍 14 日 2013 年 3 月北京市朝阳区阜荣街 8 号 16 日至宿 28 于英婷 8,400 元/月院 1 号楼 19 层 2 单元 2201 2014 年 3 月舍 15 日 2013 年 4 月北京市朝阳区百子湾南路宿 29 康建瓴 12,600 元/月 1 日至 2014 32 号 10 号楼 B902 室舍年 3 月 31 日北京市朝阳区南十里居 15 2013 年 4 月宿 30 曹钰杰 16,500 元/季度号楼 18 层 1806 室 24 日至舍 1-1-167 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2014 年 4 月 23 日 2013 年 4 月陕西林凯西安市科技路 38 号林凯 30 日至办 31 置业发展国际大厦 19 层 09-10 层单前两年租金为 102 元/平方米/ 2017 年 4 月公有限公司元月，第三年租金为 108.12 元/ 29 日平方米/月，第四年租金为 2013 年 4 月陕西林凯 114.61 元/平方米/月西安市科技路 38 号林凯 30 日至办 32 置业发展国际大厦 19 层 03-08 单元 2017 年 4 月公有限公司 29 日 2013 年 5 月常州市钟楼区世纪明珠园 18 日至宿 33 吴才兴 15,120 元/季度 25 幢 1001 房 2014 年 5 月舍 17 日 2013 年 6 月合肥市政务区绿地蓝海大办 34 陶霞 21,000 元/季度 1 日至 2014 厦 C 座-1302 公年 5 月 31 日重庆市渝北区龙溪街道新 2013 年 6 月宿 35 杨锐南路 36 号碧海龙庭 1 幢 1,910 元/月 9 日至 2014 舍 8-5# 年6月8日 2013 年 4 月重庆市渝北区财富中心洪 29 日至宿 36 段渝坪湖东路 53 号 5 幢-3-4-2 号 4,140 元/月 2014 年 4 月舍（91.66 ㎡） 28 日 2013 年 8 月西安市雁塔区科技路西段 15 日至宿 37 董江华 17,700 元/半年（79.39 ㎡） 2014 年 8 月舍 14 日 2013 年 11 西安市雁塔区科技路月 7 日至宿 38 王新权 16,500 元/半年（87.99 ㎡） 2014 年 11 舍月6日西安市雁塔区科技路西段 2013 年 4 月吴国荣、许宿 39 239 号中华世纪城 16 幢 21,000 元/半年 15 至 2014 学忠舍 30802（134.68 ㎡）年 4 月 14 日西安市高新区 1 路枫叶苑 2013 年 7 月宿 40 宁洁北区 12 号楼 3 单元 502 室 14,904 元/半年 12 至 2014 舍（99.84 ㎡）年 7 月 11 日 41 赵建平西安市雁塔区科技路西段 16,500 元/半年 2013 年 8 月宿 1-1-168 东方网力科技股份有限公司招股说明书（94.58 ㎡） 13 至 2014 舍年 8 月 12 日 2013 年 11 南昌市西湖区蓝天雅苑小月 1 日至宿 42 彭丽珍区 3 栋 1 单元 602（164.55 21,840 元/半年 2014 年 10 舍㎡）月 31 日 2013 年 7 月南京市建邺区应天巷 28 20 日至宿 43 吴芳 19,800/半年号 5 幢 604 室（84.84 ㎡） 2014 年 7 月舍 19 日 2013 年 10 长治市中医院家属院 2 号月 22 日至宿 44 张炜 1,750 元/月楼 2 单元 601（108 ㎡） 2014 年 10 舍月 21 日深圳市南山区前海路西学 2013 年 6 月宿 45 彭安明府路北绿海名都 1 栋 A2 4,797 元/月 9 日至 2014 舍单元 18A6（73.90 ㎡）年6月8日 2013 年 8 月李伟忠、郭深圳市南山区前海路西桃宿 46 5,233 元/月 1 日至 2014 颂园路北前海花园 44 栋 7A 舍年 7 月 31 日 2013 年 11 汪有为、汪上海市静安区延平路 223 月 30 日至用 47 27,000 元/季度子明弄 2 号 1701 室（148.17 ㎡） 2014 年 11 途月 29 日广州凤来 2013 年 7 月广州经济技术开发区工业仪物业管 30 日至办 48 园富康西街 10 号商业楼 1,200 元/月理有限公 2014 年 7 月公 226 房司 29 日福州市鼓楼区温泉街道湖 2013 年 9 月办 49 姚爱琴东路 199 号外经贸广场 6.780 元/月 2 日至 2015 公 1206 单元（126.36 ㎡）年9月1日注 1：第 1 项租赁房产已经取得“京房权证朝其 04 字第 00641 号”《房屋所有权证》，但产权人为北京电子城有限责任公司（简称“北京电子城”）。2011 年 7 月 4 日，北京牡丹电子集团有限责任公司出具承诺函，该项承租房屋的过户手续正在办理中，该项房屋租赁合同 “签订及合同效力北京电子城已经认可”。2011 年 7 月 5 日，北京电子城也出具《证明》，“本公司知悉并同意牡丹集团将上述房屋租赁给东方网力科技股份有限公司，本公司对上述租赁事宜无任何纠纷及异议，牡丹集团合法享有上述房屋的租赁经营权”。 1-1-169 东方网力科技股份有限公司招股说明书六、发行人核心技术人员情况（一）核心技术人员和研发人员比例情况截至 2013 年 6 月 30 日，本公司共有技术研发人员 281 名，占员工总数的 57.58%。其中核心技术人员 5 人，本公司 5 名核心技术人员的具体情况详见本招股说明书“第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。本公司的研发管理团队在安防视频监控产品研发方面具有较强的专业水平和丰富的行业经验，为本公司从事高新技术产品的研发和生产奠定了坚实的基础。（二）核心技术人员的专业资质及主要科研成果本公司核心技术人员高军、郭军、甘亚西、钟宏全、蒋宗文均为专业技术人员出身，是硬件体系研发、通讯协议设计、软件架构组织及工程化开发方面的专家，为公司主要产品的研发和产业化做出了突出的贡献。核心人员专业背景现任职务主要贡献带领团队开发出多款编解码、NVR 产品和 IVS 产高军自动控制技术总监品；公司多项算法相关专利发明的核心负责人。带领团队研发了基于 IP 的 MPEG1、MPEG2 数字电子与天线 IP 机顶盒、MPEG4 视频编解码器、基于 TI 的甘亚西硬件设计总监系统 Davinci 平台的系列 H.264 视频编解码器和基于 Intel X86 平台的混合式 NVR 产品。为 PVG 产品的主要设计和开发人员，设计并研发光学仪器与首席架构设计郭军了 POSA 软件架构，ROFS 文件系统、基础网络中光电技术师间件平台等；公司多项专利发明的核心负责人。开发出 PVG 软件平台和 SSIP 安防集成平台的多计算机科学董事、副总经个版本；先后带领团队成功实施了上海金盾工程、钟宏全与应用理朝阳区信息系统建设等重大项目；公司干线管理相关专利的发明人。信息系统建设参与设计了 POSA 软件架构；规划和发展了公司蒋宗文计算机软件小组负责人信息系统；公司多项专利发明的起源人和参与者。（三）最近两年核心技术人员的变动情况公司高度重视技术人员团队尤其是核心技术人员的稳定，通过完善的人力资源制度建设以及和谐的公司文化氛围塑造，公司为技术人员团队创造了良好 1-1-170 东方网力科技股份有限公司招股说明书的工作科研环境，本公司最近两年核心技术人员未发生变动。（四）发行人关于技术人员竞业限制的规定本公司和主要技术人员均签订了竞业限制协议，规定技术人员在劳动合同履行期间，不得在任何其他单位任职，更不得在与本公司有竞争关系的企业、事业单位、社会团体（不论是否依法成立）及包括个体工商户在内的非企业单位内直接或者间接地、单独或者共同地担任任何职务——包括但不限于股东、合伙人、法定代表人、董事、监事、经理、代理人、顾问等，也不得直接或者间接地、单独或者共同地与之存在任何形式的劳动关系、劳务关系、合作关系、加盟关系以及其他民事法律关系。与本公司签订竞业限制协议的主要技术人员保证，在劳动合同解除或终止后两年内，不与任何与本公司有竞争关系的个人或企业、事业单位、社会团体或组织（不论是否依法成立），直接或者间接地、单独或者共同地建立事实上或法律上的劳动关系、劳务关系、合作关系、聘用关系、代理关系等民事法律关系，不为其提供任何与本公司业务相同或类似的服务或工作。技术人员在劳动合同解除或者终止后两年内，在全世界范围内，不直接或间接地、单独或共同地参与、投资、创立、管理任何与本公司有竞争关系的企业、事业单位、社会团体及包括个体工商户在内的非企业单位。七、发行人主要产品的核心技术情况（一）主要产品的核心技术本公司长期专注于城市视频监控管理平台相关产品的研发、生产和销售，通过多年持续不断的投入和积累，已经构建起“编解码、存储、整合接入、智能分析、移动视频、行业高级应用”等各个方面的完整技术体系。在分布式视频联网和数字干线技术、集成电路的应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视音频编解码技术、视频中间件技术、安防集成平台技术、图像处理技术、智能视频分析与模式识别技术、移动视频监控技术等核心技术领域具备领先优势，并申请了多项专利。上述技术完整地覆盖了视频监控管理平台涉及到的各个技术层面，使本公司具有了强大的技术实力和积累，能够根据客户的不同需求，快速开发针对不同行业应用特点的应用系统，同时全线产品均具有很高的兼容能力，可以与其 1-1-171 东方网力科技股份有限公司招股说明书他应用系统互联，为客户提供完整的基于视频管理平台的应用系统。公司主要核心技术包括： 1、分布式视频联网和数字干线技术城市视频监控系统联网规模庞大，需要城市视频监控系统能够进行分布式部署并实现局部自治，即如果视频监控网络中任何一个监控节点（如公安分局）出现局部故障，均不会影响其他监控节点（如派出所和其他公安分局）的正常工作。本公司基于自主研发的分布式目录数据库服务，创建了一套适应于安防行业的可缩展的命名体系，保证了对象和属性的全局唯一性和全网一致性，为分布的资源提供了透明服务的关键基础，使得分布式联网、局部自治、构建大型复杂的视频网络系统成为可能。城市视频监控系统具有传输数据量大，并发请求多等特点，然而在现实应用中，网络带宽并不能随时满足所有用户的视频访问请求。如何在网络带宽有限的情况下满足高权限用户的视频访问请求，是城市级视频监控系统中需要解决的问题。公司围绕带宽资源和用户访问请求之间的矛盾，开发了数字干线技术，在网络传输带宽有限的情况下，根据用户访问的优先级水平，有选择性的满足高优先级用户的访问请求，实现网络权限抢占、多级传输最优化路由、服务器集群、带宽配额、关键传输带宽保护等应用。目前，分布式视频联网和数字干线技术已全面应用于 PVG 网络视频管理平台中，公司已经就该项核心技术申请了发明专利：“一种路由选择方法、装置及系统”。 2、集成电路的应用和开发技术公司多年从事嵌入式设备的开发、制造和销售，掌握了基于从 ASIC 芯片、DSP 芯片、RISC 处理器、系统化的 SoC 芯片到 X86 芯片等主流芯片设计并开发嵌入式系统的技术。公司能够基于 TI 公司的 DM642、DM6446/6441、DM6467，IDT 公司的 MCU，Intel 公司的 X86 系列低功耗的 ATOM，Xilinx 公司和 Altera 公司的 FPGA 等芯片进行软硬件的开发和设计，可根据客户和产品需要实现在 DSP、ASIC、 1-1-172 东方网力科技股份有限公司招股说明书 X86 等不同平台上的专业应用开发。该项技术已广泛应用于公司 NetPosa NVR 网络硬盘录像机及 PVG 网络视频编解码器产品中。 3、视频专用文件系统技术传统存储技术在应用于视频监控系统时存在诸多问题，如磁盘碎片繁多导致磁盘读写性能不高、海量数据难于管理和检索、难于实现录像实时检索播放、灾难数据保护和恢复问题等。为解决这些存储问题，公司针对视频监控存储系统要求支持长时间海量存储、高可靠性、快速查询等特点，已经成功开发出一套高效健壮的海量视频录像系统的专用文件系统 ROFS（Ring Objects File System）。在 ROFS 文件系统中，采用了多项独创技术，包括：元数据多重保护技术、设备热拔插技术、多磁盘 IO 并行技术、大数据块管理技术、智能数据缓冲技术、全盘数据恢复技术、海量数据分级索引技术。公司已经就视频专用文件系统技术取得了“一种时基媒体播放方法及系统”、“一种数据储存方法及装置”两个发明专利。相比行业内其它一些厂商，ROFS 文件系统在视频监控的信息存储中具有明显的技术优势。目前 ROFS 文件系统已全面应用于公司的所有存储产品中，其卓越的检索性能和稳定性已得到了广大用户的认可。未来三年，公司拟研发下一代 ROFS 文件系统。该文件系统将具备长期备份、文件数据深层归档、基于 Web 应用符合云存储要求的特性。项目研发成功后，公司将基于该技术推出符合云存储要求的城市视频监控管理平台系列产品。 4、视频中间件技术城市视频监控系统在实际部署中，除需新建视频监控网络外，还需实现对既有视频监控系统的接入，因此存在的一个突出问题就是如何高效快捷的将类型品种各异的大量前端设备有效接入，从而真正构建一个城市级的视频监控网络。这对居于城市视频监控系统核心地位的城市视频监控管理平台产品提出了较高的要求。 1-1-173 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司为解决上述问题，自主设计了统一 POSA 软件架构，并基于该架构开发了视频中间件。视频中间件处于操作系统软件与用户的应用软件层之间，为处于自己上层的应用软件提供基于视频应用的各项服务，可让客户选择不同的软件开发环境、操作系统、硬件平台及网络环境。该视频中间件的引入，使得各类前端设备的接入工作大为简化，同时也为基于该视频中间件的视频应用开发提供了便利。视频中间件技术的引入带来了三方面的好处：一是对上层应用而言，视频中间件提供了稳定的定义良好的接口，使得应用开发人员只需关注于应用本身，无需考虑类型品种各异的前端设备的调用；二是在遇到新类型的前端设备时，只需开发出相应的接入组件并进行注册，无需对上层的整个应用进行调整；三是在实际部署过程中，可根据所需接入前端设备的类型，选配不同的接入组件，快速的有针对性的部署系统。公司已经对视频中间件技术申请了两项发明专利：“一种 COM 组件的注册方法及装置”和“一种编译程序的方法及装置”。视频中间件的架构如下图所示： 5、视音频编解码技术视音频编解码技术作为视频监控领域内的基础核心技术，公司对其进行了深入研究。目前，公司在 Intel（MMX SSE SSE2 SSE3）、TI（C64X C64X+ DM6467） 1-1-174 东方网力科技股份有限公司招股说明书等主流芯片平台上开发了 H.264、AVS、MPEG-4 SP/ASP、MPEG2、JPEG、 M-JPEG 等视频编解码算法和 G729、G726、MPEG1/2Layer II、MPEG Layer III、G722.1、G723.1、G711、Ogg Vobis 等音频编解码算法以及相应的系统协议。基于对协议的良好理解并有针对性的结合硬件性能进行了优化，使公司的算法实现在 PVG 网络视频编解码器产品应用中达到了良好的效果，在行业内保持领先水平。 6、安防集成平台技术随着视频监控系统应用的深入，客户已不仅仅满足于部署视频监控、门禁、报警等单一安防系统，而是越来越希望将所有的安防系统进行统一整合，并和或有的业务信息系统集成，以全面丰富的各类安防数据在统一的平台上支持客户复杂的应用需求。公司针对上述需求，自主开发了安防集成平台技术（SSIP）。公司首先定义了各类可能的接口，并基于这些接口开发了稳定的上层综合应用。在对视频监控、门禁、报警各类安防系统进行集成时，开发人员只需将各系统提供的应用程序编程接口按照已定义好的接口进行重新封装，即可快速的实现各系统的集成应用。安防集成平台技术为开辟安防业务和新市场领域提供了强大的技术支撑，适应了平安城市建设对安防技术发展的新需要。 7、图像处理技术图像处理技术是决定视频监控图像品质的重要因素，公司针对视频图像在传输过程中可能存在的干扰、信号减弱、数据不完整等问题进行了研究和分析，开发了噪声抑制、去振铃效应、去块效应、图像增强、自适应显示字幕叠加、反隔行等的技术。这些技术已经在公司的城市视频监控管理平台产品上得到广泛应用。 8、智能视频分析与模式识别技术基于视频内容分析的智能应用是监控发展的趋势，公司在智能监控领域也投入了较多的研发资源，在视频故障诊断分析（如图像遮挡、过曝、抖动、过暗、偏色、云镜控制失灵等），轨迹分析（周界检测、遗留物检测、入侵检测 1-1-175 东方网力科技股份有限公司招股说明书等），模式识别（人车分类，人脸标定等），流量统计（车流量，人数等）等方面重点展开了研究工作。已实现的关键技术和算法包括：区域入侵检测、方向检测、绊线检测、物品遗留检测、物品遗失检测、徘徊检测、车牌识别、视频诊断、人群计数以及流量统计检测。这些智能视频分析与模式识别技术的引入，大幅提高了视频监控的效率，为监控系统从被动监控到主动监控的转变奠定了基础。公司已经就智能视频分析与模式识别技术取得了“图像噪声评价方法、图像噪声评价装置”发明专利和“一种确定摄像头被遮挡的方法及装置”发明专利。公司拟通过对智能图像分析技术的攻关，力争在人体及车辆特征识别、烟火烟雾检测、多目标自动跟踪等技术和算法等方面取得突破，不断提高准确率，降低误报率。并结合平安城市对智能分析技术的需求，发挥公司嵌入式设计的技术优势，开发基于 Intel X86 平台的智能前端，形成产品化、规模化的智能监控产品。同时，积极推动高清智能监控的应用，针对海量的视频存储数据进行数据检索和挖掘，为公安监狱等用户提供预警和快速的事后检索分析，提升监控用户的实战应用效率。 9、移动视频监控技术随着移动互联网的发展，视频监控系统也需要对客户移动监控的需求提供支持。公司基于 3G 移动通讯技术、智能视频转码技术、移动流媒体技术开发了移动视频监控系统，为用户提供移动视频应用，使得用户能够通过手机查询实时视频图像，获得相关图像信息，丰富了用户的有效监控手段，提高了实战指挥效率。目前，公司开发的移动视频监控系统能够支持 iOS、Android、Windows Mobile、Symbian 等主流操作系统。 10、其他核心技术及来源除前述核心技术外，本公司通过自主研发，掌握了以下核心技术：序号类别核心技术名称用途技术价值和优势 1-1-176 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号类别核心技术名称用途技术价值和优势结合 DSP 的硬件体系结构特点，局部化基于 DSP 的视编码中间数据处理，减少数据交互，提音频编解码优化高编码效率，基于多种帧内预测模式的视频编码 1 技术-数据局部相关性采用分组快速确定预测方式和帧算法化处理和快速预间采用菱形快速搜索算法，极大提高编测算法码速度，在同等码率下，PSNR 损失不到 0.05dB。采用基于色度噪点的统计分布来自适应进行夜景降噪；利用前向数据的统计信息，对当前的视频数据进行锐化处理，视频前处 2 视频前处理技术保证了压缩后的细节清晰度；同时有效理算法地控制了码流；通过快速背景信息统计图像处来自适应叠加字幕，保证了字幕的一致理技术性，减少字幕对图像的遮挡。利用编码的运动统计信息的反隔行处理自适应的反隔行视频后处 3 算法能有效降低运动来的模糊和锯齿效算法理算法应，同时也保证了算法的高效性。使用快速滤波算法，可以极大的提高图视频后处像“暗区域”的细节。使用高级图像处理 4 视频后处理技术理算法算法，在去雾的同时，进一步恢复图像的颜色信息。利用编码的预测模式，量化系数等信自适应的去块效视频后处息，对视频进行后处理，降低因为量化 5 应技术理算法导致的块效应，提高低码流下视频图像的视角效果。通过视频采用特有算法，通过分析当前画面，评图像信息视频异常诊断算估视频图像的噪声，雪花干扰，和清晰 6 判断摄像法度，判断亮度色度是否失真等。广泛适机的图像应不同厂家的产品。是否异常智能视通过视频频诊断图像信息采用计算机视觉技术，识别摄像机的“恶摄像机异常诊断 7 算法判断摄像意遮挡”，非正常抖动和视频丢失；能适算法机的是否应各种环境，对正常场景不误报。正常判断云台采用计算机视觉技术，识别摄像机云台云台控制有效性 8 控制是否是否可控。在复杂运动场景下，也可以诊断算法有效准确识别。 1-1-177 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号类别核心技术名称用途技术价值和优势采用计算机视觉技术，准确跟踪目标的运动轨迹。在目标被短暂遮挡，多目标高级目标跟踪算跟踪目标 9 轨迹交叉情况下，效果较好。法运动轨迹智能视算法自适应各种场景。能够抑制光线变频分析化，阴影等干扰。算法根据轨迹信息等，对目标的各种行为进对目标行行识别，支持区域入侵检测，绊线检 10 行为分析算法为进行识测，物品丢失，物品遗留，流量统计、别徘徊、违章停车、奔跑等功能。灵活构架各种应用，同时支持集中/分布两种模式；系统高可用性、全网系统健视频服务分布式分布式技壮性，任意节点故障不影响其它节点的 11 管理系统架构术正常使用。采用特有的网络寻路算法，基础视保证每个请求寻路最优，同时完美解决频联网了分布式节点的状态一致性问题。技术高效智能的管理网络线路资源（模拟干数模混合干线管干线资源线、数字网络）。普通权限管理、动态级 12 理管理别/权限、资源抢占、全网漫游、同时支持集中/分布配置。完美的解决了磁盘碎片问题。高性能、文件系海量视频高可靠性、高稳定性、完备的数据恢复 13 ROFS 文件系统统数据存储机制，设备热拔插，故障动态检测及恢复。基于公司自主研发的跨平台核心组件技术，使得公司主要产品完美支持 X86(i32/i64)、ARM 等硬件平台及 Windows32/64、Linux32/64、Unix32/64 跨平台组等软件平台。基于此，只需较少开发资 14 中间件技术件技术源即可满足各种不同平台用户需求，且 POSA 保证软件的高质量和出货周期。采用插软件架件式架构，能在数据的采集、判决、转构和发、联动的任何一个环节插入处理组视频中件。. 间件网络分布式开发平台，包括辅助工具及网络分布支持库，大大简化复杂网络分布式程序 15 ISCM 开发平台式开发平开发，也可用于本机多进程通信应用开台发。无缝接入二进制可插接式组件技术，不同软件层 16 接口技术各种终端/ （组件）间可进行接口协商，组件接口可其它系统独立进化。 1-1-178 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号类别核心技术名称用途技术价值和优势特有的流泵及数据分发机制。使得服务高效智能器只需少量的内存/CPU 资源即可实现巨 17 流管理技术的管理流量路数视频的转发。同时大大的减少了转发应用不必要的网络数据延时。支持广泛移动手的 RTSP，为平台提供标准的媒体访问接口，可以 18 机监控流媒体协议实现 Http 等标支持各种手持设备。平台准的客户端采用 SIP 的统一通讯方式，能将多种平台，多种协议的设备，统一到一个种通 SIP 统基于 SIP 协议的讯方式中来，从而使其获得更高可扩展 19 一通讯多平台融合和转网络通讯性和模块化特性。使不同平台和设备能协议发技术相互通讯，从而可以在更大范围和更大规模上来集成监控系统平台。在 3G 无线环境中，车载设备会以千为计车载视在无线网络环境数单位增加，IP 地址会随着基站经常切频监控 20 下的大容量并发无线网络换，车载设备也会经常的掉线上线，车管理平注册技术载注册服务器要保证在这种恶劣的网络台条件下长时间正常工作。（二）核心技术产品占主营业务收入的比例本公司核心技术产品为 PVG 网络视频监控管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器。报告期内，本公司前述三项核心技术产品销售收入占主营业务收入的比例如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度核心技术产品收入 8,883.44 27,769.45 19,694.20 11,201.56 主营业务收入 12,658.19 28,902.08 19,904.76 11,560.90 占主营业务收入比例 70.18% 96.08% 98.94% 96.89% （三）核心技术产品的认证情况公司拥有 12 项专利及 64 项软件著作权，此外已有 12 项软件产品取得了软件产品登记证书：软件产品名称证书编号颁发时间东方网力宽视通网络视频管理平台软件 V5.18 京 DGY-2010-0242 2010.3.31 网力 MJPEG 视频压缩软件 V1.0 京 DGY-2010-1427 2010.9.30 1-1-179 东方网力科技股份有限公司招股说明书软件产品名称证书编号颁发时间网力视频监控终端配置管理软件 V1.0 京 DGY-2010-1426 2010.9.30 东方网力宽视通手机监控系统软件京 DGY-2010-1425 2010.9.30 东方网力宽视通 H.264 视频压缩软件 V1.0 京 DGY-2010-1428 2010.9.30 网力电子地图软件 V1.0 京 DGY-2010-1429 2010.9.30 网力移动视频监控系统 V1.0 渝 DFY-2009-0002 2009.3.25 网力视频优化压缩系统 V1.0 渝 DFY-2009-0003 2009.3.25 网力组件式对象和服务架构中间件系统 V1.0 渝 DFY-2010-0041 2010.3.26 网力移动视频监控系统 V2.0 渝 DFY-2010-0042 2010.3.26 网力移动车载终端系统 V1.0 渝 DFY-2012-0053 2012.5.7 网力手机客户端系统 V1.0 渝 DFY-2012-0054 2012.5.7 八、发行人技术和产品的研发情况（一）研发费用情况本公司研发投入的构成主要包括材料费、研发仪器费、工艺装备开发及制造费、样机设备、产品试制、人员费用、动力费、成果论证与鉴定、评审及验收费用。报告期内，本公司研发费用的具体构成情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度研发费用 2,042.31 3,839.17 2,776.45 1,701.62 其中：研发人员薪酬 902.54 1,669.56 1,035.46 539.68 实验与器材 468.46 970.55 905.85 709.16 差旅、租赁、培 671.31 1,199.06 835.14 452.79 训等其他费用研发费用占营业收入 14.37% 12.58% 13.25% 14.51% 的比例（二）公司正在开发的项目列表公司目前正在开发的项目共有 12 大项。公司在确定研发策略时，始终强调技术上的前瞻性，并有计划地积极研发行业内核心技术，使公司在日益激烈的市场竞争中始终保持较高的适应能力及较强的核心竞争力。序号项目名称所处阶段产品及技术目标市场需求目标视频分析系统完整解决方满足城市视频监控对智能视智能分析系 1 开发阶段案，能够实现周界防范，频分析的一般性需求，并能统 IVS 2.0 车辆特征识别，流量检测，够以此为基础开发完成客户 1-1-180 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号项目名称所处阶段产品及技术目标市场需求目标测速等功能。的定制化需求。满足客户在不中断服务、不系统存储容量动态增加，损失性能的情况下，支持无 2 ROFS 2.0 开发阶段每路视频容量动态分配。限扩容，动态分配每路视频的存储容量。 NetManager 管理视频网络的所有设备满足客户对在线视频网络管 3 开发阶段 1.0 网管软件资源和拓扑结构。理的需求。支持 NVR 产品本地回显和满足客户对 NVR 产品本地回 NVRClient2.1 4 开发阶段本地管理，全面支持高清显和高清设备支持的需求，客户端设备，支持 Web 管理。支持基于 Web 管理。满足市场对单台 NVR 高存储单机支持 8 块 SATA II 硬容量的需求；满足用户本地 5 NVR 6300 开发阶段盘；支持 VGA 输出和显示多种接口选择及高清显 HDMI 高清输出。示的需求。多路高清编支持 720P 或 1080P 的多路支持 HD-SDI 摄像机多路实 6 开发阶段码器高清实时编码。时编码。基于 Intel X86 平台的万能满足多路高清图像解码上墙 7 万能解码器开发阶段解码器，支持多视频格式的需求。的解码和高清显示输出。基于统一 POSA 软件架构，解决应用系统间的互操作、安防集成平 Beta 测试 8 整合各种应用子系统的集可靠性、安全性、良好人机台 SSIP 2 阶段成平台。交互等问题。基于 ISCM 开发平台和统一 POSA 软件架构，无缝集成提高系统性能和可靠性，全 Beta 测试 9 PVG7.0 ROFS 2.0，提高系统性能面支持符合云存储特性的视阶段和可靠性，全面符合 ONVIF 频专用文件系统。和 GA/T669 等行业标准。智能手机和平板电脑上视频的完整解决方案，实现响随时随地的在 iOS 和 Android 10 MP4.0 开发阶段应速度更快、带宽占有更系统上调看平台的视频资低、视频图像更清晰、网络源。传输更安全。基于 PVG 视频监控管理平为公安各个业务警种提供统 11 PSAP 开发阶段台，采用 SOA 架构，实现一的平台、统一的入入口，统一的视频应用平台。实现各类业务应用。采用云计算、网格计算技满足视频监控在各类物理环术，统一视频采集、存储、境与设备、各类的用户、各 12 视频云服务开发阶段转发、应用、服务等技术框种个性化的需求的统一实架，进一步巩固公司的核心现。竞争力。 1-1-181 东方网力科技股份有限公司招股说明书九、发行人技术创新制度（一）研发机构设置作为技术密集型企业，技术和产品的研发是公司的核心，公司自成立以来一直以拥有自主知识产权的技术创新和新产品开发为公司发展的根本，高度重视创新对公司发展的重要性。公司的研发机构设置如下图所示：技术管理委员会北京研发中心重庆研发中心深圳研发中心保定研发中心产品部集成测试中心 PVG核心组移动视频监控组安防集成平台组 NVR基础组产品结构设计组硬件及驱动组 OPP接入组卡口组 NVR客户端组产品验证组智能监控组 PVG基础组万能解码器组测试组客户端组 SIP组测试组测试组测试组技术管理委员会负责对公司未确定的技术产品的研发与否进行决策；对公司确定要研发的关键产品的重大技术方案进行选择和决策；对公司未来技术发展方向进行决策。产品部负责收集整理客户需求、产品可行性研究等相关工作；负责质量管理体系的制定，负责产品开发流程的改造和推广，过程控制监督和质量保证；负责产品的系统测试和整机测试，为产品中试提供支持。研发部负责根据客户需求，制定新产品开始计划和技术方案，并根据开发计划和方案组织实施和协调，有效地控制软硬件开发和测试工作，开发出符合客户需求和市场要求的软硬件新产品。研发部还负责对软硬件开发和测试工作中产生的源代码、技术文档、测试计划、测试结果的保存和归档等控制管理。（二）研发流程公司已经建立了比较完善的符合 ISO9001 质量管理体系的产品研发流程用以加快产品开发速度和提高产品开发质量。营销部门首先提出新产品的概念和需求，产品部和研发部门共同制定可行性方案；方案经技术管理委员会审查通过以后进行立项，成立项目组，按照项目管理流程，产品部和研发部开始制定产品规格、测试计划以及开发计划；研发部按照开发计划执行，由产品部在试 1-1-182 东方网力科技股份有限公司招股说明书装、试产和量产阶段组织实施测试和评审，经过这几个阶段对设计的不断完善，直到实现产品规格的要求，最终只有通过量产评审验收的产品，才可以发货销售。具体流程如下图所示：方案设计产品设计开发设计原理图设计 PCB版图设计结构设计软件开发与完善否出样试装、测试评审是设计修改及软件完善正样试产、测试否评审是工艺/工装设计量产、验收与评审否评审是硬件定型（三）完善的激励和绩效管理机制 1-1-183 东方网力科技股份有限公司招股说明书研发人员一般具有以下特点：逻辑思维能力强、独立贡献较多、技术导向性明显、绩效差异巨大等。针对研发工作及研发人员的特点，本公司实行“技术级别和管理级别晋升制度”相结合的绩效管理制度，根据技术人员的技术能力和在研发工作中的实际贡献，提供良好的晋升和职业发展空间。通过绩效评价和激励机制，充分激发研发人员积极性和创造性，培养职业化的研发人才梯队，实现个人与公司的共赢，确保研发团队稳定。鉴于研发对本公司发展所起的重要作用，本公司首先为研发人员提供具有竞争力的薪酬水平，薪资水平保持在安防行业水平的中高端；同时，结合研发岗位的工作要求设计绩效考核指标，以指标作为绩效奖金的发放依据；此外，公司实行体系完善的职务晋升制度，对于在创新工作中有突出贡献的技术人员进行技术级别晋升，并使其享受相应的待遇。在注重物质激励的同时，公司不断加强企业文化的宣传，重视从精神上对员工进行有效激励，保持员工持续创新的动力和热情。公司采取以下措施为研发人员创造良好的科研工作氛围：技术晋升方面：员工的基本工资直接与技术等级挂钩。根据教育背景，工作背景，技术能力，在入职时确定相应的技术等级，每年根据工作业绩和个人的成长来调整技术等级。绩效考核方面：制定个人和团队的 KPI（Key Performance Indicator，关键绩效指标），并在每个季度由主管进行考核。年末开展全员述职，由直接主管、下属及服务对象对员工进行加权评分考核。考核结果直接和奖金，加薪及股权激励进行挂钩。培训方面：采取丰富多样的培训形式，如组织技术研讨、邀请行业专家来公司讲座等，为员工思想创新和技术能力的全方位发展提供平台；将员工个人职业生涯规划纳入培训内容，建立企业创新文化的良好氛围。股权分享方面：公司希望和广大员工共同分享企业发展的成果。上市后，公司将结合自身发展情况，并依据上市公司股权激励办法，在适当时候推出股权激励计划，通过股权激励的方式提高企业的竞争力和凝聚力。梯队建设方面：重视技术队伍梯队建设，注重倾听年轻研发人员的意见，鼓励开放性思维，对于有创意、能拼搏、能力强的年轻人，敢于提拔和重用。 1-1-184 东方网力科技股份有限公司招股说明书（四）建立创新文化的计划与措施公司高度重视人才在公司内的重要作用，重视在研发和技术创新上的投入，建立了 281 人的研发团队。公司一方面注重招揽贤才，另一方面，也高度重视创造宽松的研发环境，鼓励员工在实际工作中发挥作用和才能，鼓励并引导创新： “思考周”激发员工创意：公司每年为核心研发人员（至少 3 人）提供一周空闲的时间用以思考，鼓励核心研发人员通过学习新知识或对过往研发工作进行总结得到新的创意和灵感，实现技术贮备。善用开源软件活跃思路：公司一直注重开源软件的应用和分析，鼓励引导研发人员积极参与开源软件社区的各种活动，通过开源社区获取新知识，激发新灵感，复用部分开源软件减少开发工作量。密切结合市场需求进行研发：公司新产品的研发需求主要来自应用一线，由方案咨询工程师将客户需求反馈给研发，经由研发人员讨论和评审后，将新的产品需求纳入产品开发计划。同时，公司新产品首次在项目中应用时，开发人员需要到现场进行支持。而且，公司定期组织核心开发人员到一线去和客户进行交流。这种“从一线来，到一线去”的研发模式确保了研发方向和实际需求的密切结合，使得出来的产品能够得到客户的认可。协同管理：研发部由专业的技术专家和专业的管理专家共同管理，从而使得技术专家和管理专家能够发挥各自的长处，专注于自己擅长的领域，既保证了产品符合技术发展的方向，又能保证研发人员在统一管理下协同工作。建立技术委员会，紧跟技术发展潮流：公司定期召开技术委员会会议，跟踪行业技术发展，对最新技术方向进行务虚式的讨论，启发技术人员头脑，开拓技术人员眼界，并就公司的重大技术方向和前瞻性技术预研等相关问题进行决策。建立员工引导人制度：公司研发团队强调引导人制度，即为每一名新入职的研发人员指定一名老员工作为引导人，确保新入职的研发人员能尽快融入研发团队，开展工作。研发人才分布式部署：根据各个研发项目所需人员成本和技术能力，公司在北京、重庆、深圳、保定建立多支研发团队，各研发团队依照各自的技术优 1-1-185 东方网力科技股份有限公司招股说明书势开发符合公司的产品分布式架构的各种应用和软件。技术创意奖：公司设立技术创意奖，鼓励培养技术人员的主观能动性。（五）知识产权保护机制知识产权的保护是每一个高科技公司必须重视的问题。为了公司的整体和长远利益，使公司能够在竞争激烈的市场环境中保持技术的领先和产品的竞争力，公司制定了完善的知识产权保护机制。内外网隔离：公司建立了专用于研发的内网，使公司重要的研发资料，包括源代码、技术文档等只能通过公司的内网进行访问，有效地杜绝了公司重要技术资料因遭到外部攻击而泄密的可能性，同时又保证了正常的研发工作不受影响。异地的研发内网之间通过虚拟专用网络互通，确保了不同地区之间研发团队能够安全有效的沟通。软件版本/配置管理：公司不但建立了研发专用的内网，同时还使用软件版本/配置管理系统，对所有的源代码和技术文档进行存储和管理。所有对软件源代码和技术文档的访问都需要经过严格的身份验证，员工只能访问工作所需的部分，进一步提高了软件源代码和技术文档的安全性。专利、软件著作权：公司注重通过法律手段保护自己获得的技术成果，通过申请专利、注册软件著作权等法律手段有效的保障公司对自有的知识产权的合法权益。目前，公司已注册了 12 项专利和 64 项软件著作权。保密协议：在员工入职时，公司均与员工签订与岗位职务相对应的《保密合同》，员工在职期间和部分重要岗位人员离职后一定时间内均严格按照合同中的规定执行保密义务。 1-1-186 东方网力科技股份有限公司招股说明书第七节同业竞争与关联交易一、同业竞争（一）发行人不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业从事相同、相似业务的情况本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。本公司控股股东和实际控制人刘光先生除持有本公司股份外，不存在以参股、控股或其他方式实际控制的企业。本公司不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业同业竞争的情形。（二）控股股东、实际控制人做出的避免同业竞争的承诺为了避免可能出现与本公司的同业竞争，本公司控股股东、实际控制人刘光先生已于 2011 年 9 月 9 日向本公司出具了《关于避免同业竞争的承诺书》，主要承诺如下： “1、承诺人作为东方网力的控股股东、实际控制人，为东方网力及其中小股东利益，承诺人保证目前没有在中国境内或境外单独或与其他自然人、法人、合伙企业或组织，以任何形式直接或间接从事或参与任何对发行人构成竞争的业务及活动或拥有与发行人存在竞争关系的任何经济实体、机构、经济组织的权益，或在该经济实体、机构、经济组织中担任高级管理人员或核心技术人员，保证自身及控制下的其他企业目前没有、将来也不从事与东方网力主营业务相同或相似的生产经营活动，也不通过投资其他公司从事或参与与东方网力主营业务相同或类似的业务。 1-1-187 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、承诺人保证遵守关于上市公司法人治理结构的法律法规及中国证券监督管理委员会的相关规定，保证东方网力的人员和管理层稳定，业务、资产、财务、机构、人员独立，东方网力持续稳定经营，确保东方网力按照上市公司的规范独立自主经营。 3、承诺人如从事新的有可能涉及与东方网力相同或相似的业务，则有义务就该新业务通知东方网力。如该新业务可能构成与东方网力的同业竞争，在东方网力提出异议后，承诺人同意终止该业务。 4、承诺人将不利用与东方网力的关联关系进行任何损害东方网力及东方网力其他股东利益的经营活动。 5、承诺人确认本承诺书旨在保障东方网力及东方网力全体股东之合法权益而作出。 6、承诺人确认本承诺书所载的每一项承诺均为可独立执行之承诺。任何一项承诺若被视为无效或终止将不影响其他各项承诺的有效性。 7、承诺人愿意承担由于违反上述承诺给东方网力造成的直接、间接的经济损失、索赔责任及额外的费用支出。” 二、关联交易（一）关联方及关联关系 1、控股股东及实际控制人刘光先生为本公司的实际控制人，持有本公司 39.33%的股份。其具体情况详见本招股说明书“第二节概览”之“二、公司控股股东及实际控制人”之“（二）实际控制人简介”。 2、子公司重庆网力和贵州网力为本公司的全资子公司，具体情况详见本招股说明书 “第五节发行人基本情况”之“四、发行人控股子公司情况”。 3、持有公司 5%以上股份的其他股东 1-1-188 东方网力科技股份有限公司招股说明书股东名称持股数量（万股）持股比例蒋宗文 609.74 11.61% 高军 315.84 6.02% 中科白云 438.67 8.36% 英特尔（成都） 315.02 6.00% 上述股东的具体情况详见本招股说明书“第五节发行人基本情况”之“五、持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况”。 4、控股股东及实际控制人控制的除本公司以外的其他企业本公司控股股东及实际控制人刘光先生除持有本公司股份外，无其他对外投资。 5、其他关联方（1）自然人关联方本公司自然人关联方是指能对公司财务和经营决策产生重大影响的个人，本公司董事、监事和高级管理人员，以及上述人员关系密切的家庭成员均为本公司自然人关联方。本公司董事、监事和高级管理人员情况详见本招股说明书“第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之 “一、公司董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。（2）公司的主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员直接或间接控制的，或担任董事、高级管理人员的其他企业与发行人的关联关联方经营范围/主要业务关系许可经营项目：生产、销售医疗器械 II 类：II-68234 北京艾森柯医疗技术有限超声换能器。一般经营项目：技术开发、技术咨公司询、技术服务。 Wonderful Palace 投资与投资咨询。 International Ltd.(BVI) 发行人董事主要从事软件开发和系统集成、电信接入系统、 DABIN ZHU 担任北京建新宏业科技有限公其董事广播电视传输设备、企业内部宣传远程控制系统司整体解决方案。许可经营项目：制作、发行动画片、电视综艺、北京青青树动漫科技有限专题片。一般经营项目：技术开发、服务，咨询、公司转让，培训；图文设计；平面设计；信息咨询； 1-1-189 东方网力科技股份有限公司招股说明书与发行人的关联关联方经营范围/主要业务关系计算机网络技术服务；组织文化艺术交流活动（不含演出）；承办展览展示活动；销售玩具、电子产品、服装、鞋帽、文具用品、箱、包；货物进出口；技术进出口；代理进出口。发行人董事 DABIN ZHU 担任其执行董事（自北京中汇同信投资有限公投资与投资咨询。 2013 年 3 月起不司再担任中汇同信投资有限公司执行董事）法律、行政法规、国务院决定禁止的，不得经营；法律、行政法规、国务院决定规定应经许可的，发行人董事程滢北京触动时代国际传媒广经审批机关批准并经工商行政管理机关登记注册持有其 51%股权告有限公司后方可经营；法律、行政法规、国务院未规定许并担任其总裁可的，自主选择经营项目开展经营活动。发行人董事程滢北京阳天慧智环保工程科技术开发；经济信息咨询；工程技术研究与试验持有其 90%股权技有限公司发展；销售机械设备。并担任其总经理综艺影视剧制作；影视服装道具、器材租赁；影发行人董事程滢浙江东阳德润东方影视传媒视文化信息咨询；艺人经纪（不含演出经纪）；持有其 52%股权有限公司制作、代理、发布广告等。并担任其总经理发行人董事于小受托管理和经营其他机构或企业的创业资本，受云担任其执行副托投资高新技术产业和其它创新产业的项目与企中科招商投资管理集团有总裁业，受托投资创业投资公司或创业投资管理公司，限公司21 本公司监事金林受托投资和管理高新技术孵化器，创业投资信息海担任其高级副咨询、委托资产管理、实业投资（不含限制项目）。总裁银幕、投影器、视频演示仪、显微镜、教学专用发行人董事于小仪器制造、销售；电子白板、影视器材、LED 产云担任其董事（自江苏红叶视听器材股份有品销售；建筑装饰装修工程设计、施工；影院投 2012 年 12 月起不限公司资咨询；实业投资；本公司自产产品的出口业务再担任江苏红叶和本公司所需的机械设备、零配件、原辅材料的视听器材股份有进口业务。限公司董事）生物医药、精细化工产品的技术开发、技术转让、发行人独立董事信汇科技有限公司技术培训；软件开发；货物进出口、技术进出口、郇绍奎担任其董代理进出口、销售自行开发的产品、矿产品。事天津润亿生医药健康科技医药产品、营养保健品、精细化工产品的技术开发行人独立董事股份有限公司发及相关信息咨询；化工产品的批复兼零售（危郇绍奎担任其董 2 1 原名深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012 年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公司。 1-1-190 东方网力科技股份有限公司招股说明书与发行人的关联关联方经营范围/主要业务关系险品及易制毒品除外）（以上经营范围涉及行业事长许可的凭许可证件，在有效期限内经营，国家有专项专营规定的按规定办理）。矿产品、化工产品、农产品的销售；通用机械设备、石油机械设备、农业机械、环保设备及相关产品配件的销售；以及上述相关产品的技术转让发行人独立董事天津欧润科技有限公司咨询服务；计算机软硬件、水处理设备及材料的郇绍奎担任其执销售；电子监控设备销售、安装；饲料批发兼零行董事售。国家有专营、专项规定的按专营专项规定办理。技术开发、技术咨询、技术转让；会议服务；承发行人独立董事北京清雅颐和科技股份有办展览展示活动；经济信息咨询；货物进出口、郇绍奎持有其限公司技术进出口、代理进出口（未取得行政许可的项 80%股权并担任目除外）其董事长（二）经常性关联交易报告期内，本公司为本公司的关联自然人（即公司董事、监事、高级管理人员及其他核心技术人员）支付报酬，形成日常性关联交易。单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度关键管理人员薪酬 160.59 365.11 341.13 298.28 报告期内，除上述关联交易外，本公司与关联方之间未发生其他经常性关联交易。（三）偶发性关联交易 1、接受关联方担保（1）2011 年 8 月，发行人与招商银行大运村支行签订“2011 年大授字第 007 号”《授信协议》，合同约定招行大运村支行向发行人提供 1,000 万元的授信额度，授信期间为 2011 年 8 月 12 日起至 2012 年 8 月 10 日。中关村担保为上述借款合同提供连带责任保证，公司向北京中关村科技担保有限公司提供应收账款质押作为反担保。公司法定代表人刘光、董事钟宏全、核心技术人员高军向北京中关村科技担保有限公司提供保证反担保。该合同已履行完毕。（2）2011 年 7 月 18 日，中关村担保与发行人签订“2011 年 WT404-2 号”《委 1-1-191 东方网力科技股份有限公司招股说明书托保证合同》，为“编号 06110080 号”《流动资金借款合同》项下的自 2011 年 7 月 20 日起至 2014 年 6 月 29 日止的发行人与交行东单支行的 3,500 万元借款提供连带责任保证。2011 年 7 月 18 日，刘光、高军、钟宏全与中关村担保签订“2011 年 BZ404-2 号”《反担保（保证）合同》，合同约定刘光、高军、钟宏全向中关村担保提供保证反担保。2011 年 7 月 18 日，刘光与中关村担保签订“2011 年 DYF404-2 号”《反担保（房地产抵押）合同》，合同约定刘光向中关村担保提供“X 京房权证朝字第 631687 号”房屋抵押作为反担保。 2012 年 12 月，公司与中关村担保公司进行协商，解除 DYF404-2 号《反担保（房地产抵押）合同》中的房地产抵押(公司于 2012 年 12 月 19 日解除房地产抵押),改为以公司所有的 300 万定期存单进行质押，公司于 2012 年 12 月 17 日同北京中关村科技担保有限公司签订了 2011 年 QZYCD404-3 号《反担保（存单质押）合同》，同时修订了原与北京中关村科技担保有限公司签订的委托保证合同。（3）2011 年 7 月 18 日，中关村担保与发行人签订“2011 年 WT404-1 号”《委托保证合同》，中关村担保为“编号 06110079 号”《流动资金借款合同》项下的自 2011 年 7 月 22 日起至 2012 年 7 月 20 日止的发行人与交通银行股份有限公司北京东单支行（以下简称“交行东单支行”）1,500 万元借款提供连带责任保证。2011 年 7 月 18 日，刘光、高军、钟宏全与中关村担保签订“2011 年 BZ404-1 号”《反担保（保证）合同》，合同约定刘光、高军、钟宏全向中关村担保提供保证反担保。该合同已履行完毕。（4）2011 年 6 月 27 日，中关村担保与刘光签订“2011 年 BZ342 号”《保证合同》，为“2011 年委贷字第 043 号”《委托贷款协议》项下的自 2011 年 6 月 28 日至 2011 年 8 月 28 日止的本公司委托北京中关村科技担保有限公司向北京银行双秀支行的 1,000 万元委托借款承担连带责任保证担保。该合同已经履行完毕。（5）2011 年 6 月 8 日，刘光与招商银行北京大运村支行签订“2011 大授字第 004 号”《最高额不可撤销担保书》，为“2011 年大授字第 004 号”《授信协议》项下的自 2011 年 6 月 10 日至 2012 年 6 月 9 日止的发行人与招行大运村支行的 2,000 万元的授信提供连带责任保证担保。该合同已履行完毕。（6）2011 年 5 月 27 日，刘光与北京银行北太平庄支行签订《保证合同》， 1-1-192 东方网力科技股份有限公司招股说明书为“编号 0093972 号”《借款合同》项下的自 2011 年 5 月 27 日起至 2012 年 5 月 26 日止的发行人与北京银行北太平庄支行的 2,000 万元借款提供连带责任保证担保。该合同已经履行完毕。（7）2010 年 8 月 19 日，刘光与北京银行北太平庄支行签订《保证合同》，为 “编号 0075369”《借款合同》项下的自 2010 年起至 2011 年 8 月 18 日止本公司与北京银行北太平庄支行的 1,000 万元借款承担连带责任保证担保。该合同已经履行完毕。（8）2012 年 12 月 12 日，发行人与民生银行总行营业部签订“公授信字第 1200000019017 号”《综合授信合同》，约定民生银行总行营业部向发行人提供 5,000 万元的授信额度，借款期限为从 2012 年 12 月 12 日至 2013 年 12 月 12 日止，借款利率按具体合同的规定执行。 2012 年 12 月 12 日，刘光与民生银行总行营业部签订 “个高保字第 1200000019017 号”《最高额担保合同》，约定刘光为上述授信合同提供最高债权额为 5,000 万元的担保。（9）2013 年 6 月 27 日，刘光与北京中关村科技融资担保有限公司签订“2013 年 BZ0489 号”《反担保（保证）合同》，约定刘光为发行人与中信信托有限责任公司签订的“P2013M17SZGC0002-0032”号《借款合同》项下的主债权提供连带责任保证的反担保（2013 年 6 月 28 日，中信信托有限责任公司与招行大运村支行签订“P2013M17SZGC0002-0035”号《信贷资产转让（买断）合同》，约定中信信托有限责任公司向招行大运村支行转让其在前述《借款合同》项下的全部债权以及担保合同项下的相关担保权益。同日，发行人、招行大运村支行及北京中关村科技融资担保有限公司签订“2013 年大流字第 001 号”《补充协议》，约定由招行大运村支行承接前述借款合同及担保合同项下的全部债权以及担保权利）。（10）2013 年 8 月 21 日，刘光与北京银行股份有限公司北太平庄支行签订《保证合同》，为“编号 0175998”《借款合同》项下的自 2013 年 8 月 27 日起至 2014 年 8 月 27 日止本公司与北京银行北太平庄支行的 3,000 万元借款承担连带责任保证担保。（11）2013 年 10 月 18 日，刘光与北京中关村科技融资担保有限公司签订 1-1-193 东方网力科技股份有限公司招股说明书 “2013 年 BZ1146 号”《反担保（保证）合同》，因发行人与北京银行股份有限公司北太平庄支行签订的“编号 0184161 号”《借款合同》，与北京中关村科技融资担保有限公司签订“2013 年 WT1146 号”《委托保证合同》，北京中关村科技融资担保有限公司为该借款提供保证担保，约定刘光向北京中关村科技融资担保有限公司提供保证反担保。（12）根据刘光与民生银行总行营业部于 2012 年 12 月 12 日签订的《最高额担保合同》为发行人与民生银行总行营业部于 2013 年 7 月 23 日签订“公借贷字第 1300000149374 号”《流动资金贷款借款合同》中约定的 500 万元借款提供保证担保，为发行人与民生银行总行营业部于 2013 年 12 月 9 日签订的“公借贷字第 1300000241278 号”《流动资金贷款借款合同》约定的 1,000 万元借款提供保证担保。（四）关联交易对财务状况和经营成果的影响报告期内，本公司发生的经常性关联交易及接受关联方担保属于本公司业务正常经营的需要，对本公司的财务状况和经营成果不构成重大影响。关联方借款主要系股东为个人临时性借款所需，本公司已经对相关款项进行了清理。截止本招股说明书签署之日，上述资金往来已经清偿完毕。未来本公司将避免此类关联交易的发生。（五）关联交易决策制度 1、关联交易决策制度的制定和执行情况为保证关联交易的公允性，本公司《公司章程》对关联交易的决策权限与程序做出了明确的规定。2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会审议通过了《东方网力科技股份有限公司关联交易管理实施细则》。报告期内，本公司发生的关联交易均按照《公司章程》等有关制度的规定履行了内部批准程序。 2、《公司章程》对关联交易决策权力和程序的规定《公司章程》规定，董事会应当确定对外投资（含委托理财，委托贷款，对子公司、合营企业、联营企业投资，投资交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资等）、收购出售资产、资产抵押、对外担保、关联交易的权 1-1-194 东方网力科技股份有限公司招股说明书限，建立严格的审查和决策程序。董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议行使表决权，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联董事人数不足 3 人的，应将该事项提交股东大会审议。股东大会审议有关关联交易事项时，关联股东不应当参与投票表决，其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数；股东大会决议应当写明非关联股东的表决情况。关联股东在股东大会审议有关关联交易事项时，应当主动向股东大会说明情况，并明确表示不参与投票表决。股东没有主动说明关联关系和回避的，其他股东可以要求其说明情况并回避。股东大会结束后，其他股东发现有关联股东参与有关关联交易事项投票的，有权就相关决议根据本章程规定请求人民法院认定无效。股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联人提供的担保议案时，该股东或者受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东大会的其他股东所持表决权的半数以上通过。 3、《关联交易管理实施细则》对关联交易决策程序的规定（1）公司拟与关联自然人发生的交易金额在 30 万元以上的关联交易，拟与其关联法人达成的关联交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值 0.5%以上的，应当及时披露。公司拟与其关联法人达成的关联交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值 0.5%以上的；公司与关联自然人发生的交易金额在 30 万元以上的关联交易，由公司董事会审议及批准。（2）公司拟与关联方达成的关联交易（公司获赠现金资产和提供担保除外）金额在 1,000 万元以上，且高于公司最近一期经审计净资产值的 5%以上时，该关联交易应当聘请具有从事证券、期货相关业务资格的中介机构，对交易标的进 1-1-195 东方网力科技股份有限公司招股说明书行评估或审计，并将该交易提交股东大会审议。公司为关联人提供担保的，不论数额大小，均应当在董事会审议通过后提交股东大会审议。（3）公司与关联人签订日常关联交易协议的期限超过三年的，应当每三年根据公司章规定重新履行审议程序及披露义务。（4）依据法律、行政法规、部门规章、上市规则及《公司章程》等相关规定对关联交易所涉及事项的审批权限及程序有特殊规定的，依据该等规定执行。（六）独立董事对关联交易的意见本公司独立董事于 2013 年 3 月 22 日出具专项意见，认为：本公司报告期内发生的关联交易履行了必要的法律程序，符合有关法律法规和公司章程的规定，不存在损害公司及其它股东利益的情形。（七）规范关联交易的措施 1、本公司根据相关法律法规和《公司章程》的规定，制定了《内部审计制度》、《关联交易决策制度》。本公司将严格执行《公司章程》、三会议事规则、《独立董事工作制度》、《关联交易决策制度》、《内部审计制度》、《对外担保制度》中关于关联交易的规定，规范关联交易。 2、2011 年 9 月 9 日，本公司实际控制人刘光先生，持股 5%以上的股东蒋宗文先生、高军先生、中科白云以及英特尔（成都），全体董事、监事和高级管理人员分别以书面形式向本公司出具了《关于规范和减少关联交易的承诺函》，承诺将尽最大的努力减少或避免与东方网力的关联交易，对于确属必要的关联交易，则遵循公允定价原则，严格遵守公司关于关联交易的决策制度，确保不损害公司利益。 1-1-196 东方网力科技股份有限公司招股说明书第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介（一）董事 1、刘光：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 2 月出生，硕士学历。曾任中国工商银行江苏省分行胥浦直属支行科技科工程师，深圳市印像计算机系统有限公司监事，深圳市迪瑞计算机技术有限公司董事和总经理，北京东方网力科技有限公司董事长、总经理。现任东方网力董事长、总经理，兼子公司重庆网力执行董事。 2、DABIN ZHU：男，美国国籍，1967 年 9 月出生，硕士学历。曾任美国通用电气医疗器械公司工程师、服务市场部六西格玛黑带（6 Sigma Blackbelt），麦肯锡（北京）公司战略咨询顾问，软银中国风险投资基金业务发展总监，企业战略金融顾问。现任东方网力董事，北京艾森柯医疗技术有限公司董事， Wonderful Palace International Ltd.(BVI)董事，北京青青树动漫科技有限公司董事和北京建新宏业科技有限公司董事。 3、程滢：女，中国国籍，无境外永久居住权，1973 年 6 月出生，硕士学历。曾任贵阳城市商业银行办公室职员，深圳市成功皮具厂人事经理，深圳市灏龙文化实业有限公司经理，中央戏剧学院影视制作中心经纪人，北京千家新影影视传媒有限公司总经理，北京触动传媒有限公司经理。现任东方网力董事，北京触动时代国际传媒广告有限公司总裁，北京阳天慧智环保工程科技有限公司总经理。 4、钟宏全：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 7 月出生，硕士学历。曾任江苏常州市兰德工程软件有限公司软件工程师，广西柳州市亿通软件有限公司软件工程师和软件部经理。现任东方网力董事、副总经理。 5、于小云：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 3 月出生，本科学历。曾任北京大学英语系教师，深圳兴鹏海运实业有限公司办公室主任，赛博 1-1-197 东方网力科技股份有限公司招股说明书韦尔投资基金深圳项目经理。现任东方网力董事，中科招商投资管理集团有限公司执行副总裁，北京恒通创新赛本科技股份有限公司监事。 6、ALBERT SHIH TSE CHANG：男，美国国籍，1957 年 5 月出生，本科学历。曾任美国纽约大都会旅行社销售经理，美国纽约威尔士法哥安防公司客户经理，美国泰科安防有限公司客户经理和销售经理，中国泰科消防保安有限公司销售总监和华北区大区总经理。现任东方网力董事。 7、郇绍奎：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 3 月出生，硕士学历，中国注册会计师。曾任深圳市建设控股公司结算中心和深圳市新德勤财务会计咨询公司高级经理，蔚深证券有限公司投资银行部和国际业务部资深高级经理，深圳市研详智能科技股份有限公司董事兼董事会秘书，信汇科技有限公司董事、财务总监，天津信汇制药有限公司董事，水晶球创业投资股份有限公司董事、总经理，天津海之凰科技有限公司董事。现任东方网力独立董事，信汇科技有限公司董事，天津润亿生医药健康科技股份有限公司董事长，天津欧润科技有限公司执行董事，北京清雅颐和科技股份有限公司董事长。 8、杨骅：男，中国国籍，无境外永久居住权，1959 年 6 月出生，硕士学历。曾任电信科学技术研究院移动中心 TDD 部技术办公室主任，大唐电信科技产业集团科技开发部总经理，大唐移动通信设备有限公司市场部总经理，大唐移动通信设备有限公司副总裁。现任东方网力独立董事，TD 产业联盟专职秘书长， Vtion Wireless Technology AG 监事，展唐通讯科技（上海）股份有限公司独立董事。 9、张宇锋：男，中国国籍，无境外永久居住权，1963 年 11 月出生，硕士学历。曾任监察部驻卫生部监察局主任科员，中国华联房地产开发公司项目经理，中国建筑工程总公司进出口部项目经理，长城律师事务所律师。现任东方网力独立董事，北京市华城律师事务所管理合伙人，中国商会/中国贸促会调解中心调解员，武汉仲裁委/广州仲裁委/无锡仲裁委仲裁员，中国保健协会常务理事及兼职副秘书长，中国政法大学金融法研究中心研究员，中国政法大学国际银行法律实务研究中心研究员。（二）监事 1-1-198 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、甘亚西：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 10 月出生，本科学历。曾任四川省地震局地震地质队科员，成都市民用电子研究所工程师，四川大学星通公司总经理助理，深圳市迪瑞计算机技术有限公司研发工程师。现任东方网力硬件设计总监和监事。 2、金林海：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 10 月出生，硕士学历。曾任深圳市建材工业集团财务部高级经理，深圳市中科招商创业投资管理有限公司财务部副总经理、执行总经理。现任东方网力监事，中科招商投资管理集团有限公司高级副总裁，广州杰赛科技股份有限公司监事。 3、尹丽：女，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 8 月出生，大专学历。曾任诶比控股集团有限公司北京分公司经理助理。现任东方网力商务主管和职工代表监事。（三）高级管理人员 1、刘光：总经理，简历见董事会成员。 2、钟宏全：副总经理，简历见董事会成员。 3、潘少斌：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 6 月出生，硕士学历。曾任原对外经济贸易合作部科员，京达进出口公司副总经理，香港普泛（中国）有限公司北京代表处首席代表，新加坡 Marathon Equipment (Asia) Ltd.中国区总经理，新加坡 MEA Environment (Asia Pacific) Ltd.北京代表处首席代表。现任东方网力副总经理兼董事会秘书。 4、冯程：男，中国国籍，无境外永久居住权，1980 年 6 月出生，本科学历。曾任安臣数码科技有限公司西南区市场总监。现任东方网力副总经理兼子公司重庆网力总经理、贵州网力执行董事。 5、任重：男，中国国籍，无境外永久居住权，1969 年 7 月出生，本科学历。曾任深圳市博康系统工程有限公司总裁，深圳市同洲电子股份有限公司华南区总经理。现任东方网力副总经理。 6、杨志杰：男，中国国籍，无境外永久居住权，1965 年 10 月出生，硕士学历。曾任北京牡丹电子集团公司项目管理经理，北京飞利浦有限公司产品管 1-1-199 东方网力科技股份有限公司招股说明书理部高级经理，深圳市实益达科技股份有限公司常务副总经理和第一事业部总经理。现任东方网力副总经理。 7、张新跃：男，中国国籍，无境外永久居住权，1963 年 2 月出生，本科学历。曾任北京第四印刷机械厂工程师，大松机电技术公司部门经理，诶比控股集团有限公司北京分公司总经理。现任东方网力副总经理。 8、赵永军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 8 月出生，专科学历。曾任蓝色快车计算机工程技术有限公司备件部运营总监助理，亚商在线网络技术有限公司华北区运营总监，深圳市博康数码科技有限公司商务部总监。现任东方网力副总经理兼财务总监。（四）其他核心人员本公司其他核心人员均为核心技术人员，简介如下： 1、钟宏全：简历见董事会成员。 2、甘亚西：简历见监事会成员。 3、郭军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1977 年 9 月出生，本科学历。曾任烟台东方电子信息产业股份有限公司软件工程师，历任东方网力高级软件研发工程师、研发总监。现任东方网力首席架构设计师。 4、高军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1979 年 2 月出生，本科学历。曾任北京中科红旗软件技术有限公司软件工程师，北京宽视网络技术有限公司软件工程师，泰可尚电子科技有限公司项目经理，北京合众达电子有限责任公司项目经理和悠视互动科技公司项目经理。历任东方网力董事、硬件及驱动部经理、首席算法设计师。现任东方网力技术总监。 5、蒋宗文：男，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 12 月出生，硕士学历。曾任中国科学院计算技术研究所研究人员，深圳市印像计算机技术有限公司技术总监，深圳市迪瑞计算机技术有限公司技术总监。历任东方网力技术总监、首席架构设计师。现任东方网力信息系统建设小组负责人。（五）发行人董事、监事、高级管理人员的提名和选聘情况 1-1-200 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、董事的选聘情况 2010 年 9 月 19 日，公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有限公司董事的议案》，选举刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云、郇绍奎为公司董事，其中郇绍奎为独立董事，组成公司第一届董事会。同日，本公司召开第一届董事会第一次会议，选举刘光为第一届董事会董事长。 2010 年 11 月 25 日，公司召开 2010 年第一次临时股东大会，选举杨骅和严明为本公司独立董事。 2011 年 1 月 5 日，公司原董事高军因个人原因辞去董事职务，公司召开 2011 年第一次临时股东大会，选举韩晟平为本公司董事。 2011 年 3 月 26 日，公司原独立董事严明因个人原因辞去董事职务，公司召开 2010 年度股东大会选举张宇锋为公司独立董事。 2013 年 3 月 15 日，公司原董事韩晟平因个人原因辞去董事职务，公司召开 2012 年度股东大会选举 ALBERT SHIH TSE CHANG 为公司董事。 2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举刘光、DABIN ZHU、钟宏全、程滢、于小云、ALBERT SHIH TSE CHANG、郇绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会董事，任期为三年，其中郇绍奎、杨骅、张宇锋为独立董事。 2、监事的选聘情况 2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有限公司股东代表监事的议案》，选举甘亚西、成希河为股东监事，与于 2010 年 9 月 17 日召开的职工代表大会选举的职工代表监事李鸿艳组成本公司第一届监事会。同日，本公司召开第一届监事会第一次会议，选举甘亚西为第一届监事会主席。 2011 年 3 月 26 日，公司监事会成员成希河因个人原因辞去监事职务，经公司 2010 年度股东大会审议选举金林海为监事。 2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举 1-1-201 东方网力科技股份有限公司招股说明书甘亚西、金林海为第二届监事会监事，与职工代表大会选举的职工代表监事尹丽共同组成公司第二届监事会，任期为三年。 3、高级管理人员的选聘情况 2010 年 9 月 19 日，本公司第一届董事会第一次会议通过决议，聘任刘光为公司总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。 2013 年 9 月 25 日，本公司召开第二届董事会第一次会议，聘任刘光为公司总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。 4、董事、监事提名和任期情况姓名现任职务提名人任期刘光董事长、总经理经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 DABIN ZHU 董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月程滢董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月钟宏全董事、副总经理经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月于小云董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 ALBERT SHIH 董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 TSE CHANG 郇绍奎独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月杨骅独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月张宇锋独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月监事会主席、硬件甘亚西经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月设计总监金林海监事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月职工代表监事、商尹丽职工代表大会 2013 年 9 月至 2016 年 9 月务主管二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员持有发行人股份及对外投资情况（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属本次发行前持有公司股份情况及近三年一期的持股变动情况 1-1-202 东方网力科技股份有限公司招股说明书本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属各报告期末持有本公司股份情况未发生变动，持股比例如下表所示：姓名折合股份公司股份数量（万股）比例刘光 2,065.02 39.33% DABIN ZHU - - 程滢 103.96 1.98% 钟宏全 162.31 3.09% 于小云 - - 郇绍奎 - - 杨骅 - - 张宇锋 - - 甘亚西 70.19 1.34% 潘少斌 17.55 0.33% 冯程 17.55 0.33% 任重 6.58 0.13% 杨志杰 10.97 0.21% 张新跃 8.77 0.17% 赵永军 21.93 0.42% 郭军 100.89 1.92% 高军 315.84 6.02% 蒋宗文 609.74 11.61% 张玉萍 131.60 2.51% ALBERT SHIN TSE CHANG - - 尹丽 - - 注：张玉萍系公司董事 DABIN ZHU 的配偶。报告期内，上述人员所持本公司股份不存在质押或冻结情况。除上述情况之外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未以任何方式直接或间接持有本公司股份。（二）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况如下：姓名现任职务其他对外投资对象出资额（万元）所占比例 DABIN Wonderful Palace International 1.20（币种：美董事 24.00% ZHU Ltd.(BVI) 元）程滢董事北京触动时代国际传媒广告有限 306.00 51.00% 1-1-203 东方网力科技股份有限公司招股说明书姓名现任职务其他对外投资对象出资额（万元）所占比例公司北京阳天慧智环保工程科技有限 45.00 90.00% 公司浙江东阳德润东方影视传媒有限 520.00 52.00% 公司张宇锋独立董事北京市华城律师事务所 30.00 35.00% 信汇科技有限公司 905.25 9.05% 郇绍奎独立董事天津欧润科技有限公司 800.00 40.00% 北京清雅颐和科技股份有限公司 400.00 80.00% 金林海监事中科招商投资管理集团有限公司 8.24 0.0146% 高级管理杨志杰深圳实益达科技股份有限公司 16.97 0.04% 人员除上述对外投资之外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的不存在其他对外投资的情况。上述对外投资与本公司不存在利益冲突。三、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的薪酬、兼职情况与相互之间的关系（一）2012 年度董事、监事、高级管理人员和其他核心人员薪酬情况薪酬总额姓名职务任期备注（万元）刘光董事长、总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 25.78 在公司领薪 DABIN ZHU 董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪程滢董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪钟宏全董事、副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.37 在公司领薪于小云董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪 ALBERT SHIN TSE 董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪 CHANG 郇绍奎独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴杨骅独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴张宇锋独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴监事会主席、硬件甘亚西 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 27.46 在公司领薪设计总监金林海监事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪 1-1-204 东方网力科技股份有限公司招股说明书薪酬总额姓名职务任期备注（万元）职工代表监事、商尹丽 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 10.96 在公司领薪务主管潘少斌副总经理、董秘 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.19 在公司领薪冯程副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 24.50 在公司领薪任重副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 30.78 在公司领薪杨志杰副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.48 在公司领薪张新跃副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.40 在公司领薪副总经理、财务总赵永军 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.31 在公司领薪监郭军首席架构设计师 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 26.65 在公司领薪高军技术总监 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 24.50 在公司领薪信息系统建设小蒋宗文 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.06 在公司领薪组负责人本公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员除领取薪酬外未在本公司及其关联企业享受其他待遇和退休金计划等。（二）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员兼职情况本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员在关联方及其他单位兼职的情况如下表所示：姓名在本公司职务兼职单位职务刘光董事长、总经理重庆网力执行董事北京艾森柯医疗技术有限公司董事 Wonderful Palace International Ltd.(BVI) 董事北京青青树动漫科技有限公司董事 DABIN 董事执行董事（自 2013 ZHU 北京中汇同信投资投资有限公司年 3 月起不再担任）北京建新宏业科技有限公司董事董事北京触动时代国际传媒广告有限公司总裁程滢董事北京阳天慧智环保工程科技有限公司总经理董事、副总经钟宏全 - - 理中科招商投资管理集团有限公司执行副总裁于小云董事董事（自 2012 年江苏红叶视听器材股份有限公司 12 月起不再担任） 1-1-205 东方网力科技股份有限公司招股说明书姓名在本公司职务兼职单位职务北京恒通创新赛本科技股份有限公司监事 ALBERT SHIN TSE 董事 - - CHANG 信汇科技有限公司董事天津润亿生医药健康科技股份有限公司董事长郇绍奎独立董事天津欧润科技有限公司执行董事北京清雅颐和科技股份有限公司董事长 TD 产业联盟专职秘书长杨骅独立董事 Vtion Wireless Technology AG 监事展唐通讯科技（上海）股份有限公司独立董事北京市华城律师事务所管理合伙人中国商会/中国贸促会调解中心调解员武汉仲裁委、广州仲裁委、无锡仲裁委仲裁员张宇锋独立董事常务理事及兼职中国保健协会副秘书长金融法研究中心、中国政法大学国际银行法律研究中心研究员监事会主席、甘亚西 - - 硬件设计总监中科招商投资管理集团有限公司高级副总裁金林海监事广州杰赛科技股份有限公司监事职工代表监事、尹丽 - - 商务主管副总经理、董事潘少斌 - - 会秘书重庆网力总经理冯程副总经理贵州网力执行董事任重副总经理 - - 杨志杰副总经理 - - 张新跃副总经理 - - 副总经理、财务赵永军 - - 总监郭军研发总监 - - 高军技术总监 - - 蒋宗文信息系统建设 - - 1-1-206 东方网力科技股份有限公司招股说明书姓名在本公司职务兼职单位职务小组负责人（三）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员相互之间的关系本公司董事、监事及高级管理人员相互之间不存在亲属关系。四、公司与董事、监事及高级管理人员签定的协议与重要承诺（一）公司与其董事、监事及高级管理人员签订的协议本公司已与董事、监事及高级管理人员签订了《聘用协议》、《保密协议》或《劳动合同》，对相关的保密义务作出了约定。（二）公司董事、监事及高级管理人员作出的重要承诺本公司董事、监事及高级管理人员作出的重要承诺，详见本招股说明书“第五节发行人基本情况”之“九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况”。（三）协议及承诺的履行情况截止本招股说明书签署之日，上述协议、承诺等均履行正常，不存在违约情形。五、董事、监事、高级管理人员任职资格本公司所有董事、监事及高级管理人员诚信记录良好，未受到过中国证监会行政处罚或证券交易所的公开谴责，亦未遭受过任何司法机关的处罚，符合《公司法》、《证券法》等法律法规规定的任职资格。六、最近三年一期董事、监事及高级管理人员的变化情况（一）董事的变化情况 1、2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有限公司董事的议案》，选举刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云、郇绍奎为公司董事，其中郇绍奎为独立董事，组成公司第一届董事会。 2、2010 年 11 月 25 日，本公司召开 2010 年第一次临时股东大会，选举杨 1-1-207 东方网力科技股份有限公司招股说明书骅和严明为本公司独立董事。 3、2011 年 1 月 5 日，本公司召开 2011 年第一次临时股东大会，同意高军辞去董事职务，选举韩晟平为公司董事。 4、2011 年 3 月 26 日，本公司召开 2011 年度股东大会，同意严明辞去独立董事职务，选举张宇锋为公司独立董事。 5、2013 年 3 月 15 日，本公司召开 2012 年度股东大会，同意韩晟平辞去董事职务，选举 ALBERT SHIH TSE CHANG 为公司董事。 6、2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举刘光、DABIN ZHU、钟宏全、程滢、于小云、ALBERT SHIH TSE CHANG、郇绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会董事，任期为三年，其中郇绍奎、杨骅、张宇锋为独立董事。报告期内，本公司董事变化情况如下表所示：时间点董事会成员刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云 2010 年 9 月 19 日独立董事：郇绍奎刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云 2010 年 11 月 25 日独立董事：郇绍奎、杨骅、严明刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、韩晟平、于小云 2011 年 1 月 5 日独立董事：郇绍奎、杨骅、严明刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、韩晟平、于小云 2011 年 3 月 26 日独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、ALBERT SHIH TSE CHANG、 2013 年 3 月 15 日于小云独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、ALBERT SHIH TSE CHANG、 2013 年 9 月 19 日于小云独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋上述董事变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序。最近二年以来，本公司董事会成员的变化，主要系董事个人原因，公司董事会成员未发生重大变化。（二）监事的变化情况 1、2010 年 9 月 19 日，公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有限公司股东代表监事的议案》，选举甘亚西、成希河为股东监事，与于 2010 1-1-208 东方网力科技股份有限公司招股说明书年 9 月 17 日召开的职工代表大会选举的职工代表监事李鸿艳组成本公司第一届监事会。 2、2011 年 3 月 26 日，本公司召开 2011 年度股东大会，同意成希河辞去监事职务，选举金林海为公司监事。 3、2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举甘亚西、金林海为第二届监事会监事，与职工代表大会选举的职工代表监事尹丽共同组成公司第二届监事会，任期为三年。报告期内，本公司监事变化情况如下表所示：时间监事会成员 2010 年 9 月 19 日甘亚西、成希河、李鸿艳（职工代表监事） 2011 年 3 月 26 日甘亚西、金林海、李鸿艳（职工代表监事） 2013 年 9 月 19 日甘亚西、金林海、尹丽（职工代表监事）上述监事的变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序。（三）高级管理人员的变化情况 1、2010 年 9 月 19 日，本公司第一届董事会第一次会议通过决议，聘任刘光为总经理，聘任潘少斌为董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。 2、2013 年 9 月 25 日，本公司召开第二届董事会第一次会议，聘任刘光为公司总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。报告期内，本公司高级管理人员变化情况如下表所示：时间高管成员 2010 年 9 月 19 日刘光、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全 2013 年 9 月 25 日刘光、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全上述高级管理人员的变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序。最近两年，本公司高级管理人员未发生重大变化。 1-1-209 东方网力科技股份有限公司招股说明书第九节公司治理一、公司治理结构公司成立以来，根据《公司法》、《证券法》等相关法律法规的要求，建立了科学和规范的法人治理结构，制定和完善了相关内部控制制度，公司股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度和董事会各专门委员会制度逐步完善，依法规范运作，管理效率不断提高，保障了公司经营管理的有序进行。公司于 2010 年 9 月 19 日召开创立大会，审议通过了《公司章程》，选举产生了公司第一届董事会、监事会成员。公司一贯重视对外部资源的利用，充分发挥业内专家学者和专业机构在公司发展规划、企业管理等方面的重要作用。公司在法人治理结构的建立和内部控制制度的制定过程中听取了大量咨询机构、律师事务所、会计事务所等专业机构的意见。公司先后对股东大会、董事会、监事会的职权进行了规范，制定了《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总经理工作细则》，并形成了《关联交易管理实施细则》、《募集资金管理办法》、《信息披露管理制度》、《对外投资管理制度》、《对外担保管理制度》、《投资者关系管理实施细则》、《内部审计管理制度》等内部控制制度。二、股东大会制度的建立健全及运行情况股东大会是公司的权力机构，决定公司经营方针和投资计划，审议批准公司的年度财务预算方案和决算方案。公司于 2010 年 9 月 19 日召开的创立大会审议通过《股东大会议事规则》，对股东大会的召集、提案与通知、股东大会的召开、表决等做了详细规定。公司严格按照《公司章程》、《股东大会议事规则》及其他相关法律法规的要求召集、召开股东大会，历次股东大会严格遵守表决事项和表决程序的有关 1-1-210 东方网力科技股份有限公司招股说明书规定，维护了公司和股东的合法权益。三、董事会制度的建立健全及运行情况董事会是股东大会的执行机构，决定公司的经营计划和投资方案，负责制定财务预算和决算方案。董事由股东大会选举或更换，任期三年。公司严格按照规定的董事选聘程序选举董事，并按照《公司章程》规定和中国证监会有关规定要求增补了独立董事。公司董事会由 9 名董事组成，其中设董事长一名，独立董事 3 名。公司于 2010 年 9 月 19 日召开的创立大会审议通过了《董事会议事规则》，对董事会的召开程序、审议程序、表决程序等作了规定。董事会每年至少召开两次定期会议，并根据实际情况召开临时会议。董事会作出决议，须经无关联关系董事过半数通过。公司全体董事能够遵守有关法律、法规、《公司章程》和《董事会议事规则》的规定，对全体股东负责，勤勉尽责，独立履行其相应的权利、义务和责任。在股东大会授权范围内，运用公司资产做出投资决策，建立严格的审查和决策程序；组织有关专家、专业人士对公司重大投资项目进行评审，超出权限的报经股东大会批准；按照法律和公司章程赋予的职责，加强对公司经理层的聘任、激励、监督和约束，根据业绩考核办法和每年年初公司确立的总体发展战略及年度工作目标分别确定经理人员的管理职责和考核指标，年末由董事会进行综合考核。四、独立董事制度的建立健全及运行情况（一）独立董事制度的建立为进一步完善法人治理结构，2010 年 9 月 19 日，公司召开的创立大会选举郇绍奎为独立董事，建立了独立董事制度；2010 年 11 月 25 日，公司召开的 2010 年第一次临时股东大会选举杨骅和严明为独立董事。2011 年 3 月 26 日，公司原独立董事严明因个人原因辞去董事职务，公司召开 2010 年度股东大会选举张宇锋为公司独立董事。2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会选举郇绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会独立董事。公司现有独立董事 1-1-211 东方网力科技股份有限公司招股说明书 3 名，为郇绍奎、杨骅和张宇锋，达到董事总数的三分之一，其中郇绍奎为会计专业人士、张宇锋为法律专业人士、杨骅为行业专家。（二）独立董事实际发挥作用的情况在建立独立董事制度后，公司的法人治理结构更加完善，内部决策制度更为科学有效，有利于保护公司及股东的利益。同时，独立董事发挥了其在战略、管理、投资及财务等方面的专业特长，对公司的战略发展目标、内部控制制度、重大投资决策等进行了研究并提出建设性意见，促进了公司经营管理水平的提高。五、监事会制度的建立健全及运行情况（一）监事会的构成公司监事会由 3 名监事组成，设监事会主席一名，监事由股东代表和职工代表担任，其中职工代表监事 1 名，占监事会成员的三分之一。（二）监事会履行职责的情况监事会是公司内部的专职监督机构，对股东大会负责。公司于 2010 年 9 月 19 日召开的创立大会审议了《监事会议事规则》，对监事会的召开程序、审议程序、表决程序等作了规定。监事会每六个月召开一次定期会议，并根据需要及时召开临时会议，监事会作出决议，必须经全体监事过半数通过。监事会发挥对董事会和经理层的监督作用，能够充分了解公司经营情况，认真履行职责，本着对全体股东负责的精神，有效地对公司董事和其他高级管理人员履行职责的合法合规性及公司财务实施监督和检查，以维护公司及股东的合法权利。公司监事会遵照《公司章程》的规定定期召开会议，并有真实完整的会议记录。六、董事会秘书的职责董事会秘书对公司和董事会负责，承担法律、行政法规以及公司章程对高级管理人员所要求的义务，也享有相应的工作职权，对公司治理有着重要作用，促进了公司的规范运作。 1-1-212 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司已设立董事会秘书，负责股东大会和董事会会议的筹备、会议文件保管、股东资料管理、办理信息披露等事宜。七、审计委员会的相关情况（一）审计专业委员会的设置 2010 年 12 月 12 日，公司召开的第一届董事会第三次会议通过决议，同意在董事会下设审计委员会；通过《董事会审计委员会工作细则》；同意郇绍奎、张宇锋和 DABIN ZHU 任审计委员会委员，郇绍奎任召集人。2013 年 9 月 25 日，公司召开的第二届董事会第一次会议同意郇绍奎、张宇锋和 DABIN ZHU 任审计委员会委员，郇绍奎任召集人。（二）审计委员会的议事规则及运行情况 1、审计委员会会议分为例会和临时会议，例会每年至少召开一次，临时会议由审计委员会委员提议召开。会议召开前三天须通知全体委员，会议由主任委员主待，主任委员不能出席时可委托其他一名委员（独立董事）主持。 2、审计委员会会议应由三分之二以上的委员出席方可举行；每一名委员有一票的表决权；会议做出的决议，必须经全体委员的过半数通过。 3、审计委员会会议表决方式为举手表决或投票表决；临时会议可以采取通讯表决的方式召开。 4、审计委员会可要求公司相关部门负责人列席会议；审计委员会认为必要时，可以邀请公司董事、监事、总经理和其他高级管理人员列席会议。 5、如有必要，审计委员会可以聘请会计师事务所、律师事务所等中介机构为其决策提供专业意见，费用由公司支付。 6、审计委员会会议讨论与委员会成员有关联关系的议题时，该关联委员应回避。该审计委员会会议由过半数的无关联关系委员出席即可举行，会议所作决议须经无关联关系的委员过半数通过；若出席会议的无关联委员人数不足审计委员会无关联委员总数的二分之一时，应将该事项提交董事会审议。 7、审计委员会会议的召开程序、表决方式和会议通过的议案必须遵循有关 1-1-213 东方网力科技股份有限公司招股说明书法律、法规、公司章程及《董事会审计委员会工作细则》的规定。 8、审计委员会会议应当有记录，出席会议的委员应当在会议记录上签名；会议记录由公司董事会秘书保存，保存期限不少于十年。 9、审计委员会会议通过的议案及表决结果，应以书面形式报公司董事会。 10、出席会议的委员均对会议所议事项有保密义务，不得擅自披露有关信息。公司审计委员会自成立以来，对内部控制进行监督、检查财务报告、评估并协助外部审计机构进行公司有关的审计，依法履行《公司法》、《公司章程》赋予的责任。公司审计委员会共召开了十次会议，分别审议了如下议案，并将审议情况向公司董事会报告。序号会议届次审议议案内容召开时间《关于审议公司经审计的财务会计报告的议案》《关于审议公司 2010 年度利润分配方案的议案》《关于审议公司 2010 年度财务决算报告的议案》第一届董事会审计 2011 年 2 月 1 《关于审议公司 2011 年度财务预算报告的议案》委员会第一次会议 18 日《关于审议公司 2010 年度高级管理人员薪酬考核方案的议案》《关于聘请 2011 年度审计机构的议案》第一届董事会审计《关于审议公司经审计的三年一期的财务会计报告 2011 年 8 月 2 委员会第二次会议的议案》 8日《关于公司经审计的财务会计报告的议案》《关于审议公司 2011 年度利润分配方案的议案》《关于审议公司 2011 年度财务决算报告的议案》第一届董事会审计 2012 年 2 月 3 《关于审议公司 2012 年度财务预算报告的议案》委员会第三次会议 6日《关于聘请 2012 年度审计机构的议案》《东方网力科技股份有限公司 2011 年度内部控制自我评价报告》第一届董事会审计 2012 年 7 月 4 《关于公司经审计的财务会计报告的议案》委员会第四次会议 15 日第一届董事会审计《关于公司 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日经 2012 年 8 月 5 委员会第五次会议审阅的财务会计报告的议案》 15 日《关于审议公司2012年度财务决算报告的议案》第一届董事会审计 2013 年 2 月 6 《关于审议公司2013年度财务预算报告的议案》委员会第六次会议 17 日《关于审议公司2012年度利润分配方案的议案》 1-1-214 东方网力科技股份有限公司招股说明书《关于聘请2013年度审计机构的议案》《东方网力科技股份有限公司 2012 年度内部控制自我评价报告》第一届董事会审计 2013 年 3 月 7 《关于公司经审计的近三年财务会计报告的议案》委员会第七次会议 17 日第一届董事会审计《关于公司 2013 年 1-3 月经审阅的财务会计报告的 2013 年 7 月 8 委员会第八次会议议案》 3日第一届董事会审计《关于公司经审计的近三年一期的财务会计报告的 2013 年 7 月 9 委员会第九次会议议案》 25 日第二届董事会审计《关于公司经审阅的 2013 年 1-9 月的财务会计报告 2013 年 12 10 委员会第一次会议的议案》月 20 日八、公司资金占用、对外担保及违法违规的情况报告期内，如本招股说明书第七节同业竞争和关联交易之“二、关联交易” 所述，截止本招股说明书签署之日，本公司不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或其他方式占用的情形。本公司控股股东和实际控制人刘光已作出《关于规范与东方网力科技股份有限公司关联交易的承诺函》。承诺内容详见“第七节同业竞争和关联交易”之 “二、关联交易”之“（七）规范关联交易的措施”。《公司章程》中已明确对外担保的审批权限和审议程序，报告期内不存在为控股股东及其控制的其他企业进行违规担保的情形。最近三年一期，本公司一直依法经营，截止本招股说明书签署之日，公司不存在违法违规行为。九、管理层对内部控制制度的自我评估意见及注册会计师评价意见（一）内部控制制度的建立和规范运行情况公司按照相关法律法规的规定，结合自身的实际情况和经营目标制定和逐步完善内部控制制度，已经建立了健全、有效的内控体系，涵盖了经营及管理的各个层面和环节，主要制度包括：《内部审计管理制度》、《对外担保管理制度》、《对外投资管理制度》、《关联交易管理实施细则》、《信息披露管理制度》、《投资者关系管理实施细则》、《董事会秘书工作细则》、《独立董事工作制度》等。 1-1-215 东方网力科技股份有限公司招股说明书（二）公司董事会对内部控制制度的自我评估意见公司董事会认为：“公司现行的内部控制制度已基本建立，能够适应公司管理的要求和公司发展的需要，能够较好地保证公司会计资料的真实性、合法性、完整行，随着国家法律法规的逐步深化和公司不断发展的需要，公司的内控制度还将进一步健全和完善，并将在实际中得以有效的执行和实施。综上所述，公司董事会认为根据财政部《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制评价指引》及相关规定，本公司内部控制于 2013 年 6 月 30 日在所有重大方面是有效的。（三）注册会计师对公司内部控制的鉴证意见天职国际对本公司的内部控制制度进行了审核，并出具了天职京 ZH [2013]1635-1 号《内部控制鉴证报告》，该报告对于公司内部控制制度的结论性评价意见为：“贵公司按照《企业内部控制基本规范》及相关规范于 2013 年 6 月 30 日在所有重大方面保持了有效的与财务相关内部控制。” 十、发行人对外投资、担保事项的政策及制度安排（一）对外投资、对外担保决策制度的制定和执行情况为完善和提高公司治理水平，保护股东的合法权益，规范公司的对外投资和对外担保行为，有效防范风险，确保公司资产安全及保值增值，公司制定了对外投资和对外担保制度。《公司章程》对公司对外投资和对外担保的审批权限做出了明确的规定。2011 年 1 月 5 日，公司 2011 年第一次临时股东大会审议通过了《东方网力科技股份有限公司对外投资管理制度》和《东方网力科技股份有限公司对外担保管理制度》。报告期内，公司不存在对外担保事项；对外投资均按照《公司章程》等有关制度的规定履行了内部批准程序。（二）对外投资的政策以及制度安排公司的对外投资的相关决策，从维护、扩大公司长远利益角度出发，以符合公司整体发展战略为基本点，以提高经济效益、增强自我发展能力和市场竞争能力为根本目的。 1-1-216 东方网力科技股份有限公司招股说明书对外投资决策的制定严格遵守国家法律、法规以及公司《公司章程》的相关规定，在对外投资决策前，对投资项目进行充分的可行性研究、论证以及投资风险评估。未经审批的投资项目，任何单位或个人不准以公司的名义对外投资。根据《公司章程》的规定，公司发生的上述交易达到下列标准之一的，应当提交董事会审议： 1、公司拟与关联自然人发生的交易金额在 30 万元以上的关联交易； 2、公司拟与关联法人发生的交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一期经审计的净资产绝对值 0.5%以上的关联交易；公司对外投资额达到下列标准之一的，应当提交股东大会审议： 1、交易涉及的资产总额占公司最近一期经审计总资产的 50%以上，该交易涉及的资产总额同时存在账面值和评估值的，以较高者作为计算数据； 2、交易标的（如股权）在最近一个会计年度相关的营业收入占公司最近一个会计年度经审计营业收入的 50%以上，且绝对金额超过 3,000 万元； 3、交易标的（如股权）在最近一个会计年度相关的净利润占公司最近一个会计年度经审计净利润的 50%以上，且绝对金额超过 300 万元； 4、交易的成交金额（含承担债务和费用）占公司最近一期经审计净资产的 50%以上，且绝对金额超过 3,000 万元； 5、交易产生的利润占公司最近一个会计年度经审计净利润的 50%以上，且绝对金额超过 300 万元。对外投资帐务由公司财务部根据投资项目情况分别列帐、核算。投资收益根据投资管理渠道，由公司财务部按现行《企业会计制度》规定进行业务处理。报告期内，公司对外投资制度得到了严格的执行。（三）对外担保的政策以及制度安排为完善和提高公司治理水平，保护股东权益，在对外担保事项上，公司根据《公司法》、《证券法》等现行的法律法规制定和完善了《公司章程》，相关规定如下： 1-1-217 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、对外担保必须取得经出席董事会的 2/3 以上董事同意并经全体董事的过半数通过方可做出决议，或者经股东大会批准。未经董事会或股东大会批准，公司不得对外提供担保。 2、应由股东大会审批的对外担保，必须经董事会审议通过后，方可提交股东大会审批。须经股东大会审批的对外担保，包括但不限于下列情形：（1）单笔担保额超过公司最近一期经审计净资产 10%的担保；（2）本公司及本公司控股子公司的对外担保总额达到或超过公司最近一期经审计净资产 50%以后提供的任何担保；（3）为资产负债率超过 70%的担保对象提供的担保；（4）连续十二个月内对外担保金额超过公司最近一期经审计总资产的 30%；（5）连续十二个月内对外担保金额超过公司最近一期经审计净资产的 50% 且绝对金额超过 3,000 万元。（6）对股东、实际控制人及其关联方提供的担保。（7）法律、行政法规要求的其他须由股东大会批准的对外担保事项。股东大会审议前款第（四）项担保事项时，必须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。除上述对外担保外的其他对外担保事项，股东大会授权董事会审议、批准。 3、股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联人提供的担保议案时，该股东或者受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东大会的其他股东所持表决权的半数以上通过；其中股东大会审议上述第（四）项担保时，必须经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。十一、发行人保护投资者权益方面的政策及制度安排公司根据《公司法》、《证券法》等现行的法律法规制定和完善了《公司章程》，依据《公司章程》进一步制定了《董事会秘书工作细则》、《投资者关系 1-1-218 东方网力科技股份有限公司招股说明书管理实施细则》和《信息披露管理制度》，就投资者获取公司有关情况的原则、内容、方式、管理部门、负责人、程序、措施、一般规定和责任划分及保密措施等进行了细化，依法保障投资者的知情权。公司依据《募集资金管理办法》就募集资金的存放、使用、检查和报告等过程进行了明确和完善；根据《关联交易管理实施细则》就关联关系的界定、关联交易的内容、关联交易的实施权限及信息披露做出了明确规定，保证公司与关联方进行交易符合三公原则；制定了《对外担保管理制度》，明确了担保对象、对外担保权限、担保管理部门及审批程序、对外担保的管理办法和担保的信息披露程序。通过上述措施为公司股东，特别是中小投资者的合法权益提供了强有力的保护措施，保障了投资者合法权益及享有合法资产的收益权。公司制定了《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》，就“三会”的职权范围、召开次数、召开程序、召集权、提案权、表决程序和决议内容构成进行明确规定，保证了投资者能够参与公司的重大决策；根据《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总经理工作细则》、《董事会提名委员会工作细则》和《董事会薪酬与考核委员会工作细则》及《独立董事管理制度》等对公司董事、监事、高管及独立董事任职资格、提名程序、职权范围和议事程序等进行了明确规定；依据《董事会审计委员会工作细则》，确定了审计委员会的组成、职责权限、决策程序和议事规则，强化了董事会决策功能，确保董事会对经理层的有效监督，完善了公司治理结构。公司通过上述举措确保了投资者选择维护公司股东利益的管理者的权利。 1-1-219 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十节财务会计信息与管理层分析本节引用的 2010 年至 2013 年 1-6 月财务会计数据和相关分析，非经特别说明，均引自本公司经审计的财务会计报告，所引用 2013 年 1-9 月财务会计数据和相关分析，非经特别说明，均引自本公司经审阅的财务会计报告，财务数据均指合并财务报表数据。投资者如需详细了解本公司的财务状况、经营成果和现金流量情况，请阅读本招股说明书所附财务会计报表、审计报告和审阅报告全文，以获取全部的财务资料。一、财务报表（一）资产负债表 1、合并资产负债表单位：元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日流动资产：货币资金 124,427,747.68 233,520,254.42 149,896,232.72 95,775,739.11 交易性金融 - - - - 资产应收票据 5,304,973.90 3,200,000.00 7,116,268.00 2,410,800.00 应收账款 136,468,513.76 103,434,019.04 30,515,719.30 40,554,051.70 预付款项 123,201,443.54 62,305,589.27 12,356,677.19 7,221,310.68 应收利息 - - - - 应收股利 - - - - 其他应收款 7,445,594.44 3,999,778.91 2,941,774.83 6,803,940.40 存货 82,775,882.37 47,630,511.51 23,067,074.68 16,303,058.50 一年内到期 - - - - 的非流动资产其他流动资 - - - - 产流动资产合计 479,624,155.69 454,090,153.15 225,893,746.72 169,068,900.39 非流动资产：可供出售金 - - - - 融资产 1-1-220 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日持有至到期 - - - - 投资长期应收款 86,682,785.45 51,726,154.02 35,353,564.96 - 长期股权投 - - - - 资投资性房地 - - - - 产固定资产 26,151,116.15 21,511,243.94 13,579,276.51 6,866,251.42 在建工程 - - - - 工程物资 - - - - 固定资产清 - - - - 理生产性生物 - - - - 资产油气资产 - - - - 无形资产 765,169.89 928,598.01 702,566.43 770,683.48 开发支出 - - - - 商誉 - - - - 长期待摊费 18,609,601.56 5,783,824.90 3,843,167.87 1,857,528.69 用递延所得税 - - - - 资产其他非流动 - - - - 资产非流动资产合 132,208,673.05 79,949,820.87 53,478,575.77 9,494,463.59 计资产总计 611,832,828.74 534,039,974.02 279,372,322.49 178,563,363.98 流动负债：短期借款 230,151,608.00 151,406,603.79 25,000,000.00 10,000,000.00 交易性金融 - - - - 负债应付票据 31,688,281.04 15,886,921.30 - - 应付账款 25,572,555.51 49,074,414.33 15,557,908.99 17,696,022.74 预收款项 1,227,481.84 942,924.34 1,203,488.34 11,208,724.35 应付职工薪 19,291.16 6,384,578.18 2,305,739.17 1,634,734.43 酬应交税费 10,608,303.71 15,240,459.44 13,953,078.63 5,743,379.41 应付利息 - - - - 应付股利 - - - - 其他应付款 150,878.60 1,606,601.04 665,353.40 1,307,760.37 一年内到期 30,000,000.00 - - - 的非流动负债 1-1-221 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日其他流动负 - - - - 债流动负债合计 329,418,399.86 240,542,502.42 58,685,568.53 47,590,621.30 非流动负债： - 长期借款 - 30,000,000.00 35,000,000.00 - 应付债券 - - - - 长期应付款 - - - - 专项应付款 - - 400,000.00 - 预计负债 - - - - 递延所得税 - - - - 负债其他非流动 - - - - 负债非流动负债合 - 30,000,000.00 35,400,000.00 - 计负债合计 329,418,399.86 270,542,502.42 94,085,568.53 47,590,621.30 股东权益：股本 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 资本公积 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 减：库存股 - - - - 盈余公积 15,542,886.01 15,542,886.01 7,339,551.10 1,678,986.89 未分配利润 173,969,787.21 155,052,829.93 85,045,447.20 36,392,000.13 外币报表折 - - - - 算差额归属于母公司 282,414,428.88 263,497,471.60 185,286,753.96 130,972,742.68 股东权益合计少数股东权 - - - - 益股东权益合计 282,414,428.88 263,497,471.60 185,286,753.96 130,972,742.68 负债和股东权 611,832,828.74 534,039,974.02 279,372,322.49 178,563,363.98 益总计 2、母公司资产负债表单位：元 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目 2013 年 6 月 30 日日日日流动资产：货币资金 109,505,383.45 212,003,809.89 127,577,586.31 76,885,344.97 交易性金融 - - - - 资产 1-1-222 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目 2013 年 6 月 30 日日日日应收票据 5,304,973.90 3,200,000.00 7,116,268.00 2,410,800.00 应收账款 133,660,349.16 103,434,019.04 30,367,719.30 36,951,546.70 预付款项 123,105,860.71 62,123,243.67 12,342,677.19 6,961,260.68 应收利息 - - - - 应收股利 - - - - 其他应收款 5,880,786.90 3,248,090.40 1,888,312.27 5,735,822.53 存货 95,619,358.24 60,267,467.49 29,809,704.28 19,379,400.70 一年内到期 - - - - 的非流动资产其他流动资 - - - - 产流动资产合计 473,076,712.36 444,276,630.49 209,102,267.35 148,324,175.58 非流动资产：可供出售金 - - - - 融资产持有至到期 - - - - 投资长期应收款 86,682,785.45 51,726,154.02 35,353,564.96 - 长期股权投 6,500,000.00 6,500,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00 资投资性房地 - - - - 产固定资产 24,618,266.66 19,834,126.98 12,292,436.37 6,030,223.94 在建工程 - - - - 工程物资 - - - - 固定资产清 - - - - 理生产性生物 - - - - 资产油气资产 - - - - 无形资产 765,169.89 928,598.01 702,566.43 770,683.48 开发支出 - - - - 商誉 - - - - 长期待摊费 18,609,601.56 5,782,520.56 3,509,311.37 1,674,057.27 用递延所得税 - - - - 资产其他非流动 - - - - 资产非流动资产合 137,175,823.56 84,771,399.57 57,857,879.13 14,474,964.69 计资产总计 610,252,535.92 529,048,030.06 266,960,146.48 162,799,140.27 1-1-223 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目 2013 年 6 月 30 日日日日流动负债：短期借款 230,151,608.00 151,406,603.79 25,000,000.00 10,000,000.00 交易性金融 - - - - 负债应付票据 31,688,281.04 15,886,921.30 - - 应付账款 31,098,916.31 56,767,122.13 19,374,857.26 24,892,162.74 预收款项 1,227,481.84 942,924.34 1,203,488.34 11,158,624.35 应付职工薪 19,291.16 6,384,578.18 2,305,739.17 1,634,734.43 酬应交税费 10,109,509.88 13,666,469.64 12,444,603.36 5,043,078.50 应付利息 - - - - 应付股利 - - - - 其他应付款 10,005,248.17 6,583,353.73 5,854,750.47 1,299,474.49 一年内到期 30,000,000.00 - - - 的非流动负债其他流动负 - - - - 债流动负债合计 344,300,336.40 251,637,973.11 66,183,438.60 54,028,074.51 非流动负债： - 长期借款 - 30,000,000.00 35,000,000.00 - 应付债券 - - - - 长期应付款 - - - - 专项应付款 - - 400,000.00 - 预计负债 - - - - 递延所得税 - - - - 负债其他非流动 - - - - 负债非流动负债合 - 30,000,000.00 35,400,000.00 - 计负债合计 344,300,336.40 281,637,973.11 101,583,438.60 54,028,074.51 股东权益：股本 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 资本公积 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 减：库存股 - - - - 盈余公积 15,542,886.01 15,542,886.01 7,339,551.10 1,678,986.89 未分配利润 157,507,557.85 138,965,415.28 65,135,401.12 14,190,323.21 外币报表折 - - - - 算差额股东权益合计 265,952,199.52 247,410,056.95 165,376,707.88 108,771,065.76 1-1-224 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目 2013 年 6 月 30 日日日日负债和股东权 610,252,535.92 529,048,030.06 266,960,146.48 162,799,140.27 益总计（二）利润表 1、合并利润表单位：元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度一、营业收入 142,105,274.75 305,281,827.34 209,502,011.77 117,287,995.01 减：营业成本 61,223,440.50 133,157,859.97 93,243,358.64 46,203,054.03 营业税金及附加 2,751,668.46 4,042,007.47 2,598,568.81 2,294,625.25 销售费用 22,914,292.60 37,996,899.13 17,569,829.91 12,553,853.93 管理费用 32,118,956.06 58,019,831.80 44,290,846.62 29,567,092.21 财务费用 6,286,854.13 3,978,183.92 4,380,371.73 361,199.27 资产减值损失 1,186,375.56 1,118,950.23 -233,503.43 404,786.96 加：公允价值变动收益 - - - - 投资收益 - - - - 其中：对联营企业和合营企业的投资收 - - - - 益二、营业利润 15,623,687.44 66,968,094.82 47,652,539.49 25,903,383.36 加：营业外收入 5,058,539.12 24,057,095.80 15,231,107.89 12,726,992.42 减：营业外支出 - - 50.00 25,926.49 其中：非流动资产 - - - 16,337.31 处置损失三、利润总额 20,682,226.56 91,025,190.62 62,883,597.38 38,604,449.29 减：所得税费用 1,765,269.28 12,814,472.98 8,569,586.10 2,786,438.96 四、净利润 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33 其中：同一控制下企业合并的被合并方 - - - - 在合并前实现的净利润归属于母公司所 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33 有者的净利润少数股东损益 - - - - 五、每股收益：（一）基本每股收益 0.36 1.49 1.03 0.70 （二）稀释每股收益 0.36 1.49 1.03 0.70 六、其他综合收益 - - - - 七、综合收益总额 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33 1-1-225 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度归属于母公司所 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33 有者的综合收益总额归属于少数股东 - - - - 的综合收益总额 2、母公司利润表单位：元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度一、营业收入 141,175,623.04 305,097,956.73 206,956,298.87 114,223,866.75 减：营业成本 72,762,801.73 149,531,199.67 102,562,589.16 66,677,144.74 营业税金及 2,433,168.60 3,376,115.68 2,068,306.56 1,543,090.39 附加销售费用 17,998,021.41 29,448,084.12 13,701,841.19 10,205,836.97 管理费用 23,906,038.07 44,324,913.60 33,681,946.08 23,063,527.90 财务费用 6,316,035.05 4,094,905.88 4,407,639.61 362,509.92 资产减值损 1,155,834.56 1,085,015.10 -39,008.22 196,897.51 失加：公允价值变动 - - - - 收益投资收益 - - - - 其中：对联营企业和合营企业 - - - - 的投资收益二、营业利润 16,603,723.62 73,237,722.68 50,572,984.49 12,174,859.32 加：营业外收入 3,997,658.65 21,316,128.95 14,261,482.72 9,894,979.73 减：营业外支出 - - - 25,926.49 其中：非流动 - - - 16,337.31 资产处置损失三、利润总额 20,601,382.27 94,553,851.63 64,834,467.21 22,043,912.56 减：所得税费用 2,059,239.70 12,520,502.56 8,228,825.09 2,786,438.96 四、净利润 18,542,142.57 82,033,349.07 56,605,642.12 19,257,473.60 五、其他综合收益 - - - - 六、综合收益总额 18,542,142.57 82,033,349.07 56,605,642.12 19,257,473.60 （三）现金流量表 1、合并现金流量表 1-1-226 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度一、经营活动产生的现金流量：销售商品、提供劳务 85,713,664.05 267,690,955.20 205,967,467.27 133,149,708.07 收到的现金收到的税费返还 4,218,046.74 23,490,953.30 14,464,179.76 10,147,253.42 收到的其他与经营活 1,713,797.30 832,839.10 1,166,928.13 1,190,000.00 动有关的现金经营活动现金流入小 91,645,508.09 292,014,747.60 221,598,575.16 144,486,961.49 计购买商品、接受劳务 144,500,475.23 150,800,523.36 120,902,131.90 58,169,594.72 支付的现金支付给职工以及为职 31,610,086.55 35,642,563.92 22,301,055.95 12,452,625.41 工支付的现金支付的各项税费 19,715,206.61 45,626,492.90 23,304,335.10 18,068,982.35 支付的其他与经营活 34,493,948.89 53,083,785.53 35,641,158.94 27,060,103.98 动有关的现金经营活动现金流出小 230,319,717.28 285,153,365.71 202,148,681.89 115,751,306.46 计经营活动产生的现金 -138,674,209.19 6,861,381.89 19,449,893.27 28,735,655.03 流量净额二、投资活动产生的现金流量：收回投资所收到的现 - - - - 金取得投资收益收到的 - - - - 现金处置固定资产、无形资产和其他长期资产 - 2,686.65 - - 收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净 - - - - 额收到其他与投资活动 - - - - 有关的现金投资活动现金流入小 - 2,686.65 - - 计购建固定资产、无形资产和其他长期资产 31,296,282.95 42,829,550.70 12,753,197.45 7,642,783.90 所支付的现金投资支付的现金 - - - - 取得子公司及其他营业单位支付的现金净 - - - - 额支付其他与投资活动 - - - - 有关的现金 1-1-227 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度投资活动现金流出小 31,296,282.95 42,829,550.70 12,753,197.45 7,642,783.90 计投资活动产生的现金 -31,296,282.95 -42,826,864.05 -12,753,197.45 -7,642,783.90 流量净额三、筹资活动产生的现金流量：吸收投资收到的现金 - - - 31,500,000.00 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收 - - - - 到的现金取得借款收到的现金 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 10,000,000.00 发行债券收到的现金 - - - - 收到其他与筹资活动 - - - - 有关的现金筹资活动现金流入小 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 41,500,000.00 计偿还债务支付的现金 42,866,008.00 30,000,000.00 40,000,000.00 5,000,000.00 分配股利、利润或偿 6,061,568.82 5,549,566.85 2,984,998.05 351,371.35 付利息支付的现金其中：子公司支付给 - - - - 少数股东的现金股利支付其他与筹资活动 11,194,423.98 13,612,314.04 1,057,578.75 - 有关的现金筹资活动现金流出小 60,122,000.80 49,161,880.89 44,042,576.80 5,351,371.35 计筹资活动产生的现金 60,940,117.41 102,244,722.90 45,957,423.20 36,148,628.65 流量净额四、汇率变动对现金 -5,527.91 -337.04 -9,875.41 - 及现金等价物的影响五、现金及现金等价 -109,035,902.64 66,278,903.70 52,644,243.61 57,241,499.78 物净增加额加：期初现金及现金 213,679,000.42 147,400,096.72 94,755,853.11 37,514,353.33 等价物余额六、期末现金及现金 104,643,097.78 213,679,000.42 147,400,096.72 94,755,853.11 等价物余额 2、母公司现金流量表单位：元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度一、经营活动产生的现金流量：销售商品、提供劳务 85,584,178.65 267,342,375.20 197,895,551.96 129,218,178.07 收到的现金收到的税费返还 3,277,166.27 20,751,586.45 13,494,554.59 7,358,940.73 1-1-228 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度收到的其他与经营活 1,560,889.98 706,492.89 1,166,928.13 4,006,906.87 动有关的现金经营活动现金流入小 90,422,234.90 288,800,454.54 212,557,034.68 140,584,025.67 计购买商品、接受劳务 148,934,987.77 176,638,484.87 137,083,544.21 78,854,636.55 支付的现金支付给职工以及为职 22,578,875.67 23,294,525.80 14,048,118.51 8,633,507.21 工支付的现金支付的各项税费 17,773,978.93 41,259,401.30 21,758,336.65 15,090,475.95 支付的其他与经营活 33,304,254.42 40,281,850.25 24,923,587.28 23,271,001.47 动有关的现金经营活动现金流出小 222,592,096.79 281,474,262.22 197,813,586.65 125,849,621.18 计经营活动产生的现金 -132,169,861.89 7,326,192.32 14,743,448.03 14,734,404.49 流量净额二、投资活动产生的现金流量：收回投资所收到的现 - - - - 金取得投资收益收到的 - - - - 现金处置固定资产、无形资产和其他长期资产 - - - - 收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净 - - - - 额收到其他与投资活动 - - - - 有关的现金投资活动现金流入小 - - - - 计购建固定资产、无形资产和其他长期资产 31,206,549.95 41,989,472.60 11,475,004.48 7,642,783.90 所支付的现金投资支付的现金 - 500,000.00 - 4,000,000.00 取得子公司及其他营业单位支付的现金净 - - - - 额支付其他与投资活动 - - - - 有关的现金投资活动现金流出小 31,206,549.95 42,489,472.60 11,475,004.48 11,642,783.90 计投资活动产生的现金 -31,206,549.95 -42,489,472.60 -11,475,004.48 -11,642,783.90 流量净额三、筹资活动产生的现金流量： 1-1-229 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度吸收投资收到的现金 - - - 31,500,000.00 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收 - - - - 到的现金取得借款收到的现金 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 10,000,000.00 发行债券收到的现金 - - - - 收到其他与筹资活动 - - - - 有关的现金筹资活动现金流入小 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 41,500,000.00 计偿还债务支付的现金 42,866,008.00 30,000,000.00 40,000,000.00 5,000,000.00 分配股利、利润或偿 6,061,568.82 5,549,566.85 2,984,998.05 134,225.00 付利息支付的现金其中：子公司支付给 - - - - 少数股东的现金股利支付其他与筹资活动 11,194,423.98 13,612,314.04 1,057,578.75 - 有关的现金筹资活动现金流出小 60,122,000.80 49,161,880.89 44,042,576.80 5,134,225.00 计筹资活动产生的现金 60,940,117.41 102,244,722.90 45,957,423.20 36,365,775.00 流量净额四、汇率变动对现金 -5,527.91 -337.04 -9,875.41 - 及现金等价物的影响五、现金及现金等价 -102,441,822.34 67,081,105.58 49,215,991.34 39,457,395.59 物净增加额加：期初现金及现金 192,162,555.89 125,081,450.31 75,865,458.97 36,408,063.38 等价物余额六、期末现金及现金 89,720,733.55 192,162,555.89 125,081,450.31 75,865,458.97 等价物余额二、审计意见天职国际会计师事务所的审计意见为：“东方网力公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了东方网力公司 2010 年 12 月 31 日、2011 年 12 月 31 日、2012 年 12 月 31 日、2013 年 6 月 30 日的财务状况及合并财务状况以及 2010 年度、2011 年度、2012 年度、2013 年 1-6 月的经营成果和现金流量及合并经营成果和合并现金流量”。三、财务报表编制的基础、合并财务报表范围及变化情况（一）财务报表编制的基础 1-1-230 东方网力科技股份有限公司招股说明书本公司 2007 年 1 月 1 日以前执行财政部于 2000 年颁布的《企业会计制度》以及相应的企业会计准则。财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布了《企业会计准则——基本准则》以及《企业会计准则第 1 号——存货》等 38 项准则，2006 年 10 月 30 日颁布了《企业会计准则——应用指南》，形成了新企业会计准则体系。本公司自 2007 年 1 月 1 日起全面执行新企业会计准则体系。本财务报表以持续经营假设为基础，根据本公司实际发生的交易和事项，按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则——基本准则》、《企业会计准则第 1 号——存货》等 38 项准则，以及《企业会计准则——应用指南》的规定进行确认和计量，并基于本公司制定的各项会计政策和会计估计进行编制。（二）合并财务报表范围及变化情况本公司通过设立或投资等方式取得的子公司情况如下表所示：注册资本本公司合计本公司合计子公司名称注册地业务性质（万元）持股比例享有表决权比例重庆网力视界科视频监控软硬件重庆市 200 100% 100% 技有限公司销售贵州网力视联科视频监控软硬件贵阳市 500 100% 100% 技有限公司销售 2008 年 3 月 25 日，本公司通过投资新设全资子公司重庆网力视界科技有限公司，注册资本与实收资本均为 200 万元，公司类型为有限责任公司（法人独资）。 2010 年 11 月 25 日，本公司通过投资新设子公司贵州网力视联科技有限公司，注册资本为 2,200 万元，实收资本为 444 万元，公司类型为有限责任公司。根据贵州网力的公司章程，贵州网力申请的注册资本为 2,200 万元，其中，本公司认缴 1,980 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴 220 万元，持股比例为 10%。 2012 年 9 月 7 日，贵州网力股东会决议同意减少注册资本 1,700 万元，注册资本减至 500 万元。贵州网力修改了原公司章程，根据修改后章程，本公司出资额为 450 万元，持股比例为 90%；重庆网力出资额为 50 万元，持股比例为 10%。 2012 年 9 月 27 日，各股东分别补足各方认缴出资额，贵州义博会计师事务所有限公司于 2012 年 10 月 29 日对本次实收资本的变更出具了黔义博会验字（2012） 1-1-231 东方网力科技股份有限公司招股说明书第 0355 号验资报告。2012 年 11 月 5 日，贵州网力变更企业法人营业执照，变更后的营业执照注册号为 520115000037447，法定代表人为冯程，注册资本和实收资本均为 500 万元。四、主要会计政策和会计估计（一）收入确认原则 1、销售商品收入销售商品在同时满足商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；本公司不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入；相关的己发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入的实现。公司对销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等软硬件产品，按照销售商品确认收入。公司在产品经客户验收且有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入的实现。本公司营业收入核算的具体内容与收入确认时点：业务类别具体内容收入确认方法收入确认时点实现视频接入、管理控制、视频完成供货并经客户验收、确认与 PVG 网络视频管按商品销售收入分析、视频诊断等功能的软件模产品相关的风险与报酬已转移理平台的规定确认块或软硬一体化产品至客户后确认收入完成供货并经客户验收、确认与 NetPosaNVR 网络进行网络视频图像存储处理的按商品销售收入产品相关的风险与报酬已转移硬盘录像机软硬一体化产品的规定确认至客户后确认收入完成供货并经客户验收、确认与 PVG 网络视频编对音视频数据压缩/解压缩的软按商品销售收入产品相关的风险与报酬已转移解码器硬一体化设备的规定确认至客户后确认收入运营维护、培训、故障处理等技按提供劳务收入技术服务服务期间内平均确认收入术服务的规定确认本公司产品销售收入确认的具体方法：发行人的主要产品分为 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器和技术服务。在整个城市视频监控项目建设过程中，发行人（产品供应商）、系统集成商、最终用户间的主要业务关系及发行人 1-1-232 东方网力科技股份有限公司招股说明书的销售流程情况如下图所示：在整个城市视频监控项目建设过程中，发行人作为产品供应商与系统集成商 1-1-233 东方网力科技股份有限公司招股说明书签订合同并完成业务往来。发行人与系统集成商的主要业务合作流程如下： 1）在项目承接前期，系统集成商选定发行人作为平台厂商，共同编写标书。系统集成商中标后，发行人与系统集成商签订产品供应合同。在签订合同后，系统集成商一般会支付占合同总金额 20%-30%左右的预付款。 2）由发行人进行产品生产并向系统集成商客户发货。在发行人向客户完成产品交付后，部分客户会根据合同约定向发行人支付 40%-50%的到货款。 3）系统集成商对发行人产品进行验收并签署验收单。客户出具的验收单是发行人确认收入的重要依据。一般情况下，除合同特别约定外，客户在签署验收单后货物便由系统集成商保管和使用，发行人即不再对产品进行控制，产品发生损毁、灭失均由客户负责，与产品相关的风险与报酬已转移至客户。因此，从谨慎性角度出发，发行人在产品经客户验收且有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入的实现。 4）发行人在将产品交付客户后，会应客户要求配合进行产品的安装调试。存在两类情况：一类是与发行人合作时间较长的集成商，由于对发行人产品较为熟悉，会根据项目进度安排发行人进行产品安装调试，并不与产品验收环节相挂钩；另一类合作客户会要求发行人在完成安装调试后再对产品进行验收。 5）在完成产品验收后，系统集成商根据发行人提供的信用期内完成回款。 6）在合同约定的质保期结束后，系统集成商客户向发行人支付剩余的质保尾款。由上述业务流程可以看出，发行人在完成产品供货并经系统集成商验收合格后即完成了主要的销售程序，其产品销售、结算和回款环节并不受系统集成商与最终用户的验收和结算影响。发行人的 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器三类主要产品的销售流程不存在差异。在具体业务实施过程中，发行人将综合考虑客户合作关系、项目实施周期、到货支付比例、信用期长短、公司资金状况等因素，根据具体情况与客户协商确定上述各环节的付款比例。因此，对销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 1-1-234 东方网力科技股份有限公司招股说明书网络视频编解码器等产品，发行人按照销售商品确认收入，在产品经客户验收且有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入的实现。 2、提供劳务收入提供劳务交易的结果在资产负债表日能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务的收入，并按已完工的比例测量完工进度。提供劳务交易的结果在资产负债表日不能够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按己经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若己经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益不确认劳务收入。公司对所提供的技术服务，按照提供劳务收入确认收入。公司以服务的期间平均确认服务收入。本公司技术服务收入确认的具体方法：除销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等产品之外，发行人会与客户签订技术服务合同，主要向客户提供软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务。发行人对提供的技术服务，按照提供劳务确认收入，以服务的期间平均确认服务收入。经保荐机构和申报会计师核查，发行人上述业务的收入确认方式符合《企业会计准则——收入》的要求。（二）应收款项在资产负债表日对应收款项的账面价值进行检查，有客观证据表明其发生减值的，计提减值准备。 1、单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项单项金额重大的判断依据或金额将单项金额在 100 万元以上的应收账款、其他应收款确标准定为单项金额重大的应收款项单独进行减值测试。有客观证据表明其发生了减值的，单项金额重大并单项计提坏账准根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认备的计提方法减值损失，并据此计提相应的坏账准备。 1-1-235 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、按组合计提坏账准备的应收款项对单项金额重大单独测试未发生减值的应收款项会同确定组合的依据单项金额不重大的应收款项，本公司以账龄作为信用风险特征组合按组合计提坏账准备的计提方法按账龄分析法计提坏账准备采用账龄分析法的应收款项坏账准备计提比例如下表所示：账龄应收账款计提比例其他应收款计提比例半年以内 0% 0% 半年至一年 5% 5% 一年至二年 10% 10% 二年至三年 30% 30% 三年至四年 50% 50% 四年以上 100% 100% 3、单项金额不重大但单项计提坏账准备的应收款项对单项金额不重大但个别信用风险特征明显不同，已有客观证据表明其发生了减值的应收款项，按账龄分析法计提的坏账准备不能反映实际情况，本公司单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，并据此计提相应的坏账准备。（三）存货按本公司所属行业特点及存货存在形态等进行存货资产的分类，具体包括在途物资、原材料、周转材料、库存商品、委托加工物资、发出商品、在产品、自制半成品和工程施工。各类存货的购入与入库按实际成本计价，发出采用月末一次加权平均法计价。存货盘存采用永续盘存制。期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低调整存货跌价准备。产成品和用于出售的其他存货，以其估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；在产品以其所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值。本公司按照单个存货项目计提存货跌价准备，但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备。以前 1-1-236 东方网力科技股份有限公司招股说明书减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。低值易耗品和包装物均采取一次摊销法，于生产领用时摊销。（四）固定资产本公司固定资产系为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的并且使用寿命超过一年的有形资产。本公司固定资产按照成本进行初始计量。（1）外购固定资产的成本，以购买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可归属于该项资产的运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等确定。购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本以购买价款的现值为基础确定。（2）自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成。（3）债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以该固定资产的公允价值为基础确定其入账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的固定资产公允价值之间的差额，计入当期损益。（4）在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，换入的固定资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠，不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入固定资产的成本，不确认损益。（5）以同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资产按公允价值确定其入账价值。（6）融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为入账价值，按自有固定资产的折旧政策计提折旧。固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用年限和预计净残值率确定折旧率。考虑资产减值准备因素后，重新计算折旧率，在剩余的使用寿命内，按确定的折旧方法分摊考虑减值准备的资产净值。各类固定资产折旧年限和年折旧率如下表所示： 1-1-237 东方网力科技股份有限公司招股说明书资产类别预计使用年限预计净残值率年折旧率研发用电脑设备 5年 3% 19.40% 办公设备 5年 3% 19.40% 生产设备 5年 3% 19.40% 运输工具 10 年 3% 9.70% 本公司于每年年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，预计数与原先估计数有差异的，调整原先估计数，并按会计估计变更处理。固定资产发生后续支出时，如与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业且该固定资产的成本能够可靠地计量，则计入固定资产成本，如有被替换的部分，扣除其账面价值；否则，在发生时计入当期损益。资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，本公司按“（八）资产减值的核算方法”计提固定资产减值准备。（五）借款费用本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。借款费用同时满足下列条件的，开始资本化：（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；（2）借款费用已经发生；（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月的，借款费用暂停资本化。 1-1-238 东方网力科技股份有限公司招股说明书专门借款的利息费用，以当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。允许资本化的辅助费用、汇兑差额按实际发生额直接资本化。资本化期间，是指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化的期间不包括在内。（六）无形资产无形资产按成本进行初始计量。根据能否合理确定无形资产为本公司带来经济利益期限，将无形资产划分为使用寿命有限的无形资产和使用寿命不确定的无形资产。使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。使用寿命不确定的无形资产不摊销，但每年期末均对该无形资产的使用寿命进行复核，并进行减值测试。内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，可证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。本公司期末检查无形资产预计带来未来经济利益的能力，按“（八）资产减值的核算方法”计提无形资产减值准备。（七）政府补助在本公司同时满足能够满足政府补助所附条件且能够收到政府补助这两个条件时，本公司予以确认政府补助。 1-1-239 东方网力科技股份有限公司招股说明书政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。本公司取得与资产相关的政府补助时，确认为递延收益，自相关资产达到预定可使用状态时，在该资产使用寿命内平均分配，分次计入以后各期的损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的递延收益余额一次性转入资产处置当期的损益；取得用于补偿本公司以后期间的相关费用或损失的政府补助，取得时确认为递延收益，在确认相关费用的期间内分期合理配比计入当期损益；用于补偿本公司己发生的相关费用或损失的，取得时直接计入当期损益。（八）资产减值的核算方法本公司对于长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、商誉等长期资产，每期末判断相关资产是否存在可能发生减值的迹象。因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。资产减值损失是根据期末各项资产预计可收回金额低于其账面价值的差额确认。另外，成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，将该投资的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益。资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。预计可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。有迹象表明一项资产可能发生减值的，以单项资产为基础估计其可收回金额。难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。 1-1-240 东方网力科技股份有限公司招股说明书资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。同时，考虑企业管理层管理生产经营活动的方式和对资产的持续使用或者处置的决策方式等。资产组一经确定，各个会计期间应当保持一致，不得随意变更。本公司进行资产减值测试时，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的资产组组合。资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失；账面价值包括商誉分摊额的，减值损失金额先抵减分摊至资产组或者资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况（一）报告期税种及税率税（费）种税（费）率计税（费）基数增值税 6%、17% 销售商品收入营业税 5% 服务收入城建税 7% 应纳增值税及营业税额教育费附加 3% 应纳增值税及营业税额地方教育费附加 2% 应纳增值税及营业税额企业所得税 12.5%、25% 应纳税所得额注：本公司享受的企业所得税优惠情况请参见本节之“（三）报告期税收优惠情况”。（二）报告期税率及税收征收方式 1、增值税本公司及子公司为增值税一般纳税人，增值税税率为 17%，2012 年 9 月 1 日，本公司对原征收营业税的应税项目改按增值税税率缴纳税款，该增值税税率为 6%。 2、营业税本公司及子公司的服务收入适用营业税，适用税率为 5%。 1-1-241 东方网力科技股份有限公司招股说明书 3、城市维护建设税本公司及子公司的城市维护建设税以应纳营业税额、增值税额为计税依据，适用税率为 7%。 4、教育费附加及地方教育费附加本公司及子公司的教育费附加以应纳营业税额、增值税额为计税依据，适用税率 3%。此外，根据重庆 2011 年颁布实施的《重庆市地方教育附加征收使用管理办法》，2011 年子公司重庆网力视界科技有限公司以应纳增值税和应纳营业税为基数，按照 2%的税率征收地方教育费及附加。根据北京市《关于印发北京市地方教育附加征收使用管理办法的通知》，2012 年起本公司以应纳增值税和应纳营业税为基数，按照 2%的税率征收地方教育费附加。 5、企业所得税除以下报告期主要税收优惠中关于企业所得税税收优惠及批文外，本公司及子公司适用企业所得税税率均为 25%。（三）报告期税收优惠情况 1、企业所得税本公司于 2008 年 12 月 24 日获得《高新技术企业证书》（证书编号 GR200811000828），有效期为 2008 年、2009 年和 2010 年三年。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业资格复审，取得《高新技术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年，有效期内公司享受企业所得税优惠税率为 15%。本公司之子公司重庆网力 2008 年企业所得税税率为 25%。2009 年 3 月 25 日，重庆网力获得渝 R-2009-0002 号《软件企业认定证书》，被认定为软件企业。根据《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，重庆网力 2009 年和 2010 年执行的企业所得税税率经优惠后为零，2011 年度、2012 年度及 2013 年度执行 12.5%的优惠税率。 2、增值税 1-1-242 东方网力科技股份有限公司招股说明书依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由公司用于研究开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业所得税。本公司和重庆网力视界科技有限公司均经所辖税务部门的审核确认。《北京市国家税务局转发财政部、国家税务总局、海关总署关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（京国税［2000］187 号）中，有关办理软件增值税退税的具体规定如下： “（一）增值税一般纳税人（以下简称一般纳税人）自行开发、自行开发并生产或专门生产，符合下列条件之一的软件产品，集成电路产品可以申请享受增值税即征即退优惠政策（以下简称即征即退政策）： 1.持有国家版权局颁发的《计算机软件著作权登记证书》，并经主管税务机关审核同意的软件产品； 2.持有北京市软件企业和软件产品认证小组颁发的《软件产品证书》，并经主管税务机关审核同意的软件产品（在财政部、国家税务总局、市政府对软件产品具体管理办法下发之前，本市自行开发生产软件产品的审核确认工作暂由北京市软件企业和软件产品认证小组办理）； 3.根据国家有关部委下达的研制开发项目、任务书或计划，研制开发、生产，并具备部级（含部级）以上有关部门鉴定证书，并经主管税务机关审核同意的软件产品； 4.购买软件产品的版权、使用许可权（指持有国家版权局颁发的《计算机软件权利转移备案证书》或购销双方签定的软件使用许可权转让合同、协议的软件产品）自行生产，并经主管税务机关审核同意的软件产品； 5.经北京市软件企业和软件产品认证小组会同市国税局研究确认的经过本 1-1-243 东方网力科技股份有限公司招股说明书地化改造的进口软件产品； 6.经市政府确定的集成电路产品认证部门会同市国税局研究确认的集成电路产品（含单晶硅片，下同）。（二）申请享受即征即退的软件产品、集成电路产品，其申请、审批程序： 1.一般纳税人生产销售符合本条第（一）款第 1-4 项条件的软件产品，在申请即征即退政策时，应如实填写《软件产品即征即退审核确认表》，连同本条第（一）款第 1-4 项所列证明材料，一并报送主管税务机关。经主管税务机关（流转税管理部门）审核批准后，将《软件产品即征即退审核确认表》一份留存备查，一份连同上述证明材料，一并退还一般纳税人。 …… （五）享受软件产品、集成电路产品即征即退政策的一般纳税人，其全部货物及应税劳务的应纳税款应及时足额入库，并按月随同纳税申报资料向主管税务机关报送《软件产品、集成电路产品增值税即征即退申请表》。（六）各区、县国税局应按月对享受即征即退政策的软件产品、集成电路产品办理清算退税手续。对一般纳税人报送的《软件产品、集电路产品增值税即征即退申请表》审查核实后，各区、县国税局主管征收部门、流转税管理部门、计划会计部门各留存一份，退还纳税人一份，并在其税款入库的次月底前，对应退税款办理退库手续。” 基于上述规定，公司在所提交的《软件产品即征即退审核确认表》经主管税务机关审核批准后，即可申请享受增值税即征即退政策。公司一般在当月随同纳税申报资料向主管税务机关报送《软件产品、集成电路产品增值税即征即退申请表》。主管税务机关在审查核实公司提交的相关材料后，在次月完成退税款的办理手续。公司在收到所退税款后，计入营业外收入科目核算。公司子公司重庆网力的增值税即征即退办理流程及会计处理方法与公司一致。依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北 1-1-244 东方网力科技股份有限公司招股说明书京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度和 2012 年度继续执行软件产品增值税退税的优惠政策。依据财税【2012】71 号《财政部国家税务总局关于在北京等 8 省市开展交通运输业和部分现代服务业营业税改征增值税试点的通知》，公司于 2012 年 9 月 1 日，对原征收营业税的应税项目改按增值税税率缴纳税款，该增值税税率为 6%。 3、营业税根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中共中央国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问题的通知”（财税字[1999]273 号），其主要规定包括： “对单位和个人从事技术转让、技术开发业务和与之相关的技术咨询、技术服务业务取得的收入，免征营业税。纳税人从事技术转让、开发业务申请免征营业税时，须持技术转让、开发的书面合同，到纳税人所在地省级科技主管部门进行认定，再持有关的书面合同和科技主管部门审核意见证明报当地省级主管税务机关审核。在科技和税务部门审核批准以前，纳税人应当先按有关规定缴纳营业税，待科技、税务部门审核后，再从以后应纳的营业税款中抵交，如以后一年内未发生应纳营业税的行为，或其应纳税款不足以抵顶免税额的，纳税人可向负责征收的税务机关申请办理退税。” 根据上述规定，公司之子公司重庆网力视界科技有限公司于 2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月分别享受营业税免征 17.93 万元、0.38 万元和 32.44 万元。2011 年和 2012 年分别收到营业税退税 65.83 万元和 13.78 万元。 4、税收优惠对本公司经营业绩的影响报告期内，本公司享受的税收优惠占营业收入和净利润的比例如下： 1-1-245 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01 其中：增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18 所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83 技术服务营业税退税 - 13.78 65.83 - 技术服务营业税免税 32.44 0.38 17.93 - 增值税退税占营业收入的比 2.56% 7.65% 6.59% 8.65% 例所得税优惠占营业收入的比 2.27% 2.83% 2.78% 3.81% 例增值税退税占净利润的比例 19.23% 29.86% 25.42% 28.31% 所得税优惠占净利润的比例 17.06% 11.05% 10.73% 12.48% 经核查，保荐机构和申报会计师认为：（1）根据国发[2000]18 号《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》、财税[2000]25 号《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》和财税[2011]100 号《关于软件产品增值税政策的通知》的相关规定以及发行人报告期内各类应税收入金额与增值税、营业税的纳税额情况，发行人均按期缴纳申报税款，增值税即征即退的办理手续齐全，享受的增值税退税金额与增值税优惠税率及报告期内的增值税应交税额、已交税额相匹配。因此，发行人享受增值税即征即退的税收优惠金额合理。（2）发行人所享受的税收优惠主要是国家针对软件企业增值税退税的普适性政策，具有稳定性和延续性。报告期内虽然税收优惠对发行人的经营业绩构成一定影响，但发行人扣除税收优惠及非经常性损益后的利润水平仍保持了快速增长态势。未来，基于产品市场需求的持续扩大，发行人的经营业绩预计仍将继续保持现有的增长态势，对税收优惠不存在重大依赖。（四）报告期政府补助情况报告期内，本公司享受的政府补助情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度上市改制补助 - - 50.00 30.00 智能化移动视频监控平台研发 - - - 100.00 项目 1-1-246 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度 POSA 网络视频平台项目 - - - 40.00 POSA 网络视频平台项目二期 - 40.00 20.00 中小企业技术创新基金无偿资 12.00 10.50 - 73.50 助项目软件增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18 技术服务营业税退税 - 13.78 65.83 - 利息补贴收入 - 5.35 6.69 10.10 中关村企业信用促进会补贴 - 0.60 节能补贴 - 0.16 海淀区促进企业上市资金补助 130.00 合计 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78 1、本公司于 2010 年完成改制，根据《中关村国家自主创新示范区支持企业改制上市资助资金管理办法》，2010 年和 2011 年中关村科技园区管理委员会分别给予本公司上市改制补助 30.00 万元和 50.00 万元。 2、根据国家发展和改革委员会文件（发改办高技[2007]2414 号），本公司获得智能化移动视频监控业务平台开发及产业化补助资金 400 万元，按项目的执行期间于 2009 年度确认收入 300 万元，2010 年度确认收入 100 万元。 3、本公司于 2010 年 1 月收到海淀区财政局补助资金 40 万元，系海淀区发展和改革委员会 2009 年海淀区中小企业发展专项支持补助“基于 POSA 开放架构的分布式网络视频管理平台”项目款。 4、本公司于 2011 年 12 月收到北京市海淀区科学技术委员会补助资金 60 万元，系“基于 POSA 开放架构的分布式网络视频管理平台二期”项目款，按项目的执行期间 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日，2011 年和 2012 年公司分别确认 20 万元和 40 万元收入。 5、本公司于 2009 年 10 月与科技部科技型中小企业技术创新基金管理中心、北京市科学技术委员会签订了《科技型中小企业技术创新基金无偿资助项目合同》，支持的项目为“基于 POSA 开放架构的分布式网络视频管理平台”。2010 年本公司已收到款项 73.50 万元、2012 年已收到款项 10.50 万元；根据子公司重庆网力于 2008 年 10 月 23 日与科学技术部科技型中小企业技术创新基金管理中心、重庆市人民政府重庆高新技术产业开发区管理委员会签订的《科技型中小企 1-1-247 东方网力科技股份有限公司招股说明书业技术创新基金初创期小企业创新项目合同》，重庆网力于 2013 年 3 月 12 日获得“网力手机移动视频监控系统”创新项目补助 12 万元。 6、本公司于 2003 年 3 月 18 日取得编号为京 R-2003-0026 号软件企业认定证书。依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退。本公司近三年一期收到的软件增值税退税金额分别为 1,014.18 万元、 1,380.58 万元、2,335.32 万元和 363.85 万元。 7、根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中共中央国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问题的通知”（财税字 [1999]273 号），对经科技和税务部门审核认定的部分技术服务合同收入享受免征营业税。根据上述规定，公司于 2009 年享受营业税免征 1.73 万元，公司之子公司重庆网力于 2011 年享受营业税免征 17.93 万元，2012 年享受营业税免征 0.38 万元，2013 年 1-6 月享受营业税免征 32.44 万元；2011 年和 2012 年分别收到营业税退税为 65.83 万元和 13.78 万元。 9、根据海政发[2009]2 号文件《海淀区促进中小企业融资临时性补贴措施》，本公司于 2010 年收到海淀区财政局支付的利息补贴收入 7.75 万元。根据中关村科技园区管委会的“瞪羚计划”，本公司于 2010 年、2011 年和 2012 年分别收到中关村担保公司支付的利息补贴收入 2.35 万元、6.69 万元和 5.35 万元。 10、根据《海淀区促进企业上市支持办法》，公司于 2013 年 2 月 5 日收到北京市海淀区政府办公室上市资金补助 130 万元。报告期内，本公司享受的政府补助占营业收入和净利润的比例如下：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度政府补助金额 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78 1-1-248 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度其中：软件增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18 政府补助占营业收入比例 3.56% 7.88% 7.27% 10.81% 政府补助占净利润比例 26.74% 30.78% 28.04% 35.40% 六、最近一年收购兼并情况本公司最近一年无收购兼并其他企业资产（或股权），且被收购企业资产总额或营业收入或净利润超过收购前公司相应项目 20%（含）的情况。七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表单位：元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度非流动性资产处置损益 - - - -16,337.31 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国 1,420,000.00 566,142.50 766,928.13 2,536,039.00 家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外其他符合非经常性损益 1,230,195.00 定义的损益项目除上述各项之外的其他 - - -50.00 39,610.82 营业外收入和支出非经常性损益合计 2,650,195.00 566,142.50 766,878.13 2,559,312.51 所得税影响额 210,000.00 84,881.38 115,025.47 376,516.88 扣除所得税影响后的非 2,440,195.00 481,261.12 651,852.66 2,182,795.63 经常性损益其中：归属于母公司所 2,440,195.00 481,261.12 651,852.66 2,182,795.63 有者的非经常性损益归属于少数股东的非经 - - - - 常性损益 2013 年 1-6 月其他符合非经常性损益定义的损益项目的内容为 2013 年 1-6 月的所得税费用调整，其产生原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异-936,224.58 元而进行所得税费用调整；2）公司之子公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异 1-1-249 东方网力科技股份有限公司招股说明书 -293,970.42 元而进行所得税费用调整。八、主要财务指标（一）基本财务指标报告期内，本公司各项主要财务指标如下表所示： 2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/ 2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55 速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21 资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19% 应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27 存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77 息税折旧摊销前利润（万元） 3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04 归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 （万元）归属于母公司所有者的扣除非 1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52 经常性损益后的净利润（万元）利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87 每股净资产（元） 5.38 5.02 3.53 2.49 每股净现金流量（元） -2.08 1.26 1.00 1.09 每股经营活动的现金流量（元） -2.64 0.13 0.37 0.55 无形资产占净资产的比例 0.27% 0.35% 0.38% 0.59% 指标计算方法：流动比率 = 流动资产÷流动负债速动比率 =（流动资产-存货）÷流动负债资产负债率（母公司） = 总负债（母公司）÷总资产（母公司）×100% 应收账款周转率 = 营业收入÷应收账款平均余额存货周转率 = 营业成本÷存货平均余额息税折旧摊销前利润 = 净利润+所得税+利息支出+折旧+摊销利息保障倍数 =（净利润+所得税费用+利息支出）÷利息支出每股净资产 = 期末归属于母公司股东权益÷期末普通股股数每股净现金流量 = 现金及现金等价物净增加额÷期末普通股股数每股经营活动的现金流量 = 经营活动的现金流量净额÷期末普通股股数无形资产占净资产的比例 = 无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）÷股东权益（二）净资产收益率和每股收益本公司报告期内的净资产收益率和每股收益如下表所示： 1-1-250 东方网力科技股份有限公司招股说明书加权平均净资每股收益（元）报告期利润产收益率基本每股收益稀释每股收益 2010 年 36.81% 0.70 0.70 归属于公司普通股 2011 年 34.35% 1.03 1.03 股东的净利润 2012 年 34.85% 1.49 1.49 2013 年 1-6 月 6.93% 0.36 0.36 2010 年 34.56% 0.66 0.66 扣除非经常性损益 2011 年 33.94% 1.02 1.02 后归属于公司普通 2012 年 34.64% 1.48 1.48 股股东的净利润 2013 年 1-6 月 6.04% 0.31 0.31 指标计算方法： ①加权平均净资产收益率 = P/（E0+NP÷2+Ei×Mi÷M0-Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0）其中：P 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股东的期初净资产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej 为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0 为报告期月份数； Mi 为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj 为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek 为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk 为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数。 ②基本每股收益 = P÷S S = S0+S1+Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0-Sk 其中：P 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份次月起至报告期期末的累计月数；Mj 为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。 ③报告期内，本公司不存在稀释性潜在普通股，稀释每股收益与基本每股收益相同。九、发行人设立时及报告期内资产评估情况 2010 年 8 月 17 日，北京国友大正资产评估有限公司（现已更名为“ 北京大正海地人资产评估有限公司”）采用资产基础法，按照必要的评估程序，对网力有限拟变更设立股份有限公司所涉及的全部股东权益在 2010 年 6 月 30 日的市场价值进行了评估，并出具了《北京东方网力科技有限公司拟改制设立股份公司项目资产评估报告》（国友大正评报字[2010]第 207 号）。具体评估结果如下表所示： 1-1-251 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目账面价值评估价值增值额增值率资产总计 11,492.85 12,421.08 928.23 8.08% 负债总计 2,202.67 2,202.67 - - 净资产（所有者权益） 9,290.18 10,218.41 928.23 9.99% 本次资产评估仅为网力有限整体变更为股份有限公司的工商登记提供参考，本公司未根据资产评估结果进行账务处理。十、发行人设立时和设立后历次验资情况（一）网力有限设立时的验资情况 2000 年 9 月 5 日，网力有限成立，注册资本金为 50 万元。北京达兴会计师事务所有限责任公司于 2000 年 8 月 30 日为网力有限出具了《开业登记验资报告》（京达会师验字[2000]第 1-211 号），确认截至 2000 年 8 月 30 日，网力有限申报的注册资本 50 万元已全部到位，其全部为货币资金。（二）网力有限注册资本从 50 万增至 800 万时的验资情况 2001 年 11 月，网力有限注册资本由 50 万元增加至 800 万元。其中，刘光以货币增资 229.52 万元，蒋宗文以货币增资 194.56 万元，吴勇以货币增资 158.64 万元，施援以货币增资 146.68 万元，周晨天以货币增资 20.6 万元。同时，杨海军将所持网力有限的 4 万元出资转让给刘光。2001 年 11 月 6 日，北京方诚会计师事务所有限责任公司出具《变更登记验资报告书》方(A)验字(2001)第 288 号），验证股东已足额缴纳出资。（三）网力有限注册资本从 800 万增至 900 万时的验资情况 2009 年 12 月，网力有限的注册资本从 800 万元增加至 900 万元。新股东中科白云增资 2,000 万元，其中 80 万元计入注册资本，剩余 1,920 万元计入资本公积；中科招商增资 500 万元，其中 20 万元计入注册资本，剩余 480 万元计入资本公积。2009 年 12 月 18 日，北京大公天华会计师事务所有限公司出具《验资报告》（大公天华会验(2009)第 006 号），确认截至 2009 年 12 月 16 日，网力有限变更后的注册资本为 900 万元，实收资本为 900 万元。 1-1-252 东方网力科技股份有限公司招股说明书（四）网力有限注册资本从 900 万增至 957.45 万时的验资情况 2010 年 6 月，网力有限的注册资本由 900 万元增至 957.45 万元，由新股东英特尔（成都）增资 3,150 万元，其中 57.45 万元计入注册资本，剩余 3,092.55 万元计入资本公积。同时，刘光将所持网力有限 9.8 万元出资转让给网力有限的经营管理及技术人员赵永军等 11 人，熊轲将所持网力有限 1.6 万元出资转让给刘光。2010 年 6 月 22 日，北京伯仲行会计师事务所有限公司出具《变更登记验资报告》（京仲变验字[2010]0622Z-K 号），确认截至 2010 年 6 月 22 日，网力有限变更后的注册资本为 957.45 万元，实收资本为 957.45 万元。天职国际会计师事务所对上述《验资报告》进行了复核，并出具了《关于东方网力科技股份有限公司对其他会计师事务所出具的验资报告进行专项复核》（天职 ZH[2011] 1971-5 号），复核结论如下：“经我们对贵公司提供的与设立验资相关的资料进行复核，截至本报告日止，贵公司已入账的实收资本账面余额为 57.45 万元，英特尔产品（成都）有限公司应出资的货币资金已按有关规定出资到位，公司也对其进行账务处理。” （五）网力有限整体改制为股份公司时的验资情况 2010 年 9 月 30 日，网力有限整体变更为东方网力科技股份有限公司，注册资本为 5,250 万元。2010 年 9 月 17 日，天职国际对拟设立股份有限公司的注册资本实收情况进行审验，并出具了《验资报告》（天职京核字[2010]第 1965 号），确认截至 2010 年 6 月 30 日，本公司已收到全体股东拥有的网力有限截至 2010 年 6 月 30 日经审计的净资产 9,290.18 万元，根据折股方案，5,250 万元净资产折合成股本，每股面值 1 元，剩余 4,040.18 万元计入资本公积。十一、期后事项、或有事项及其他重要事项（一）资产负债表日后事项本公司无需要披露的其他资产负债表日后事项。（二）或有事项本公司无需要披露的或有事项。 1-1-253 东方网力科技股份有限公司招股说明书（三）其他重要事项本公司无需要披露的其他重要事项。十二、财务状况分析（一）资产结构及变动分析报告期各期末，本公司资产的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例流动资产 47,962.42 78.39% 45,409.02 85.03% 22,589.37 80.86% 16,906.89 94.68% 非流动资产 13,220.87 21.61% 7,994.98 14.97% 5,347.86 19.14% 949.45 5.32% 合计 61,183.28 100% 53,404.00 100% 27,937.23 100% 17,856.34 100% 报告期内，本公司的总资产呈现快速增长的趋势，从 2010 年末的 17,856.34 万元增长到 2013 年 6 月 30 日的 61,183.28 万元；2010 年末、2011 年末和 2012 年末，本公司资产总额分别较上年末增长 8,816.29 万元、10,080.90 万元和 25,466.77 万元，增长率分别为 97.52%、56.46%和 91.16%。2013 年 6 月末，本公司资产总额较 2012 年末增长 14.57%。2011 年唐山一期项目、2012 年贵阳数字化城市项目、山西晋中项目以及 2013 年上半年山西山阴项目导致的长期应收款增加是公司 2011 年末、2012 年末及 2013 年 1-6 月末非流动资产金额增加的主要原因。 1、流动资产分析报告期内，本公司的流动资产占总资产的比重较高。2013 年 6 月 30 日，本公司的流动资产占总资产的比重为 78.39%。报告期各期末，本公司流动资产的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例货币资金 12,442.77 25.94% 23,352.03 51.43% 14,989.62 66.36% 9,577.57 56.65% 应收票据 530.50 1.11% 320.00 0.70% 711.63 3.15% 241.08 1.43% 应收账款 13,646.85 28.45% 10,343.40 22.78% 3,051.57 13.51% 4,055.41 23.99% 1-1-254 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例预付款项 12,320.14 25.69% 6,230.56 13.72% 1,235.67 5.47% 722.13 4.27% 其他应收款 744.56 1.55% 399.98 0.88% 294.18 1.30% 680.39 4.02% 存货 8,277.59 17.26% 4,763.05 10.49% 2,306.71 10.21% 1,630.31 9.64% 合计 47,962.42 100% 45,409.02 100% 22,589.37 100% 16,906.89 100% 在流动资产中，主要包括货币资金、应收账款和存货等流动资产。（1）货币资金报告期各期末，本公司货币资金的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例现金 7.14 0.06% 4.80 0.02% 11.78 0.08% 1.60 0.02% 银行存款 10,457.17 84.04% 21,363.10 91.48% 14,728.23 98.26% 9,473.98 98.92% 其他货币资金 1,978.46 15.90% 1,984.13 8.50% 249.61 1.67% 101.99 1.06% 合计 12,442.77 100% 23,352.03 100% 14,989.62 100% 9,577.57 100% 报告期各期末，本公司的货币资金余额分别为 9,577.57 万元、14,989.62 万元和 23,352.03 万元和 12,442.77 万元，占流动资产的比例分别为 56.65%、66.36% 和 51.43%和 25.94%。 2011 年末，本公司的货币资金余额较 2010 年末增加了 5,412.05 元，增长 56.51%，主要原因为：（1）本公司经营情况持续良好，2011 年经营性现金净流入 1,944.99 万元。（2）随着公司经营规模的迅速扩大，特别是大型项目对资金的占用较大，公司增加了银行贷款金额。2011 年末较上期新增银行贷款 5000 万元，充足的货币资金为公司持续发展奠定了良好基础，同时也为募投项目相关的前期支出提供了保障。 2012 年 12 月 31 日，本公司的货币资金余额较 2011 年末增加了 8,362.41 元，增加 55.79%，主要原因为：平安城市建设持续高速增长，公司业务发展势头良好，2012 年营业收入同比增长了 45.72%，公司本年销售回款较好，同时为了应对 2013 年销售业务持续增长的状况，增加了 15,000 万元的银行借款，截止期末银行借款并未完全使用使得银行存款余额增大。 1-1-255 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 6 月 30 日，本公司货币资金余额较 2012 年末减少了 10,909.26 万元，主要原因为 2013 年上半年本公司加大销售体系建设、预付购房款、增加存货采购以及相关期间费用开支增长所致。其他货币资金为 1,978.46 万元，其中 300 万为定期银行存款，剩余全部为保函保证金和银行承兑汇票保证金。（2）应收票据按照行业惯例，本公司客户普遍采用现金作为结算工具，但也存在使用银行承兑汇票进行结算的情况。2010 年末，本公司应收票据余额为 241.08 万元，2011 年末增长至 711.63 万元，主要原因是伴随公司营业收入的高速增长，公司收款中银行承兑汇票金额也相应增长。2013 年 6 月 30 日的应收票据余额为 530.50 万元，公司持有的应收票据均为银行承兑汇票。报告期内，公司收到的应收票据明细如下表所示：单位：元序号出票人/前手金额出票日期到期日期 1 1,710,800.00 2010-12-27 2011-3-16 2 100,000.00 2011-6-30 2011-9-23 3 100,000.00 2011-10-27 2012-4-27 4 广州巨安电子科技有限公司 170,428.00 2011-11-25 2012-2-25 5 50,000.00 2011-11-8 2012-2-8 6 50,000.00 2011-11-8 2012-2-8 7 51,240.00 2011-11-8 2012-2-8 8 重庆蓝盾电子技术服务公司 700,000.00 2010-12-27 2011-1-22 9 3,400,000.00 2011-5-23 2011-8-19 10 300,000.00 2012-5-22 2012-11-21 四川九洲应用电子系统有限责任公 11 220,000.00 2012-5-22 2012-11-21 司安防分公司 12 50,000.00 2012-5-23 2012-11-21 13 50,000.00 2012-5-23 2012-11-21 14 35,875,000.00 2011-12-26 2012-1-26 15 15,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26 深圳市博康系统工程有限公司 16 25,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26 17 40,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26 18 1,130,150.00 2011-6-30 2011-12-10 19 浙江三基智能科技有限公司 1,600,700.00 2011-11-30 2012-5-30 20 1,323,900.00 2011-8-2 2012-2-2 21 235,000.00 2011-11-25 2012-5-25 22 235,000.00 2011-9-22 2012-3-22 23 100,000.00 2011-9-16 2012-3-16 24 西安赛能技术有限公司 100,000.00 2011-9-6 2012-3-6 25 100,000.00 2011-8-25 2012-2-25 26 100,000.00 2011-8-24 2012-2-24 27 100,000.00 2011-8-23 2012-2-23 1-1-256 东方网力科技股份有限公司招股说明书序号出票人/前手金额出票日期到期日期 28 100,000.00 2011-8-17 2012-2-17 29 100,000.00 2011-9-8 2012-2-8 30 500,000.00 2011-7-22 2012-1-22 31 太原群欣安防科技有限公司 300,000.00 2011-9-23 2012-3-23 32 200,000.00 2011-11-2 2012-5-2 33 100,000.00 2011-9-21 2012-3-21 34 200,000.00 2011-7-20 2012-1-20 太原博睿科技有限公司 35 100,000.00 2012-5-15 2012-11-15 36 200,000.00 2012-9-21 2013-3-21 37 100,000.00 2013-4-10 2013-10-10 38 100,000.00 2011-10-26 2012-4-26 39 40,000.00 2012-5-3 2012-11-3 40 山西博奥保全科技有限公司 40,000.00 2012-9-11 2013-3-11 41 40,000.00 2013-3-25 2013-9-25 42 300,000.00 2011-10-11 2012-4-11 43 广州杰赛科技股份有限公司 200,000.00 2011-12-2 2012-4-2 44 647,360.00 2013-2-5 2013-5-5 45 北京方法科技发展有限公司 700,000.00 2011-8-16 2012-2-16 46 100,000.00 2011-10-18 2012-4-18 47 运城市兴达通信有限公司 100,000.00 2011-10-18 2012-4-18 48 100,000.00 2011-12-27 2012-6-27 49 四川九洲视讯科技有限责任公司 3,000,000.00 2012-12-27 2013-6-26 50 北京时代凌宇科技有限公司 383,800.00 2013-3-18 2013-9-18 51 河北仁信融辉电子科技有限公司 310,000.00 2013-2-20 2013-8-20 52 200,000.00 2013-5-17 2013-11-17 广州巨人安信电子科技有限公司 54 200,000.00 2013-5-17 2013-11-17 55 河北远东通信系统工程有限公司 810,000.00 2013-6-5 2013-9-5 56 中电科安（北京）系统集成有限公司 2,861,173.90 2013-2-1 2013-7-30 57 300,000.00 2013-3-29 2013-8-26 北京利源丰科技发展有限责任公司 58 100,000.00 2013-2-1 2013-7-30 合计 140,284,551.90 保荐机构、申报会计师对发行人提供的应收票据清单及财务记录、各项票据所对应的销售合同进行核查后认为，发行人报告期内的票据往来均发生于正常业务过程中，具有真实的交易背景。（3）应收账款报告期各期末，本公司的应收账款净额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元， 10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、 22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和 96.03%。 1-1-257 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日应收账款净额 13,646.85 10,343.40 3,051.57 4,055.41 当期营业收入 14,210.53 30,528.18 20,950.20 11,728.80 应收账款净额占当 96.03% 33.88% 14.57% 34.58% 期营业收入的比例报告期内本公司的应收账款金额较大，占各期营业收入比重较高的主要原因如下： 1）由于本公司以政府、公安等为主要客户，该行业的特点决定了应收账款占比较高。本公司主营业务为向政府和公安客户提供城市视频监控管理平台产品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝大多数项目需财政部门委托招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式为分期付款。受此影响，集成商在与包括本公司在内的核心产品供应商签订合同时，通常约定在合同签订后支付 20%-30%预付款，设备验收合格后信用期内支付主要部分款项，余额 5%-10% 作为质量保证金。在具体业务实施过程中，发行人将综合考虑客户合作关系、项目实施周期、到货支付比例、信用期长短、公司资金状况等因素，根据具体情况与客户协商确定上述各环节的付款比例。本公司在产品经客户验收且有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入，并同时确认应收款。因此，本公司的部分项目在确认收入时会形成较大比例的应收账款，且至期末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余额相对较高。发行人自签订合同至完成销售回款的流程及付款情况如下图所示：签订合同收取占合同总金额 20%-30%左右预收款完成供货部分客户会在此环节支付 40%-50%的货款客户验收确认全部收入，同时确认应收账款客户根据本公司提供的 2 至 9 个月的信用期完成回客户回款款。质保期结束合同约定的质保期结束后收取 5%至 10%的尾款 1-1-258 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2）在安防行业市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营业收入的大幅增长引致应收账款规模相应增长。 ①应收账款余额变动情况单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目账面余较上一报告账面余同比增账面余同比增账面余额额期末增长额长额长应收 13,966.78 32.31% 10,556.27 233.86% 3,161.87 -24.07% 4,164.46 账款 2011 年末本公司的应收账款余额较 2010 年末减少 1,002.59 万元，同比下降 24.07%，主要原因是 2011 年唐山项目当期确认不含税收入现值为 9,941.34 万元，其中 7,175 万元（含增值税）已收付，另外 1,000 万元（含增值税）和 3,535.36 万元（含增值税）分别确认为应收账款和长期应收款，如将 2011 年的应收账款和长期应收款合并计算，则占当期营业收入的比例为 31.44%，该比例与报告期其他期间比例持平。同时，因 2011 年应收账款的比较基准较低，导致 2012 年的同比增长率大幅提高。单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日应收账款净额 13,646.85 10,343.40 3,051.57 4,055.41 长期应收款净额 8,668.28 5,172.62 3,535.36 - 应收账款净额占当期 96.03% 33.88% 14.57% 34.58% 营业收入的比例报告期内应收账款期末余额增长较大，主要是因为公司的销售收入实现和销售回款均存在较为明显的季节性特征，这是由本公司以政府、公安等客户为主的行业特点所决定的。2012 年公司业务继续保持快速增长的势头，公司实现营业收入 30,528.18 万元，同比增长 45.72%，2012 年末应收账款随着业务规模的快速扩张相应增长。从整个报告期内应收账款余额占营业收入的比重来看，与公司 2010 年的 34.58%相比，2012 年 33.88%的比例也基本保持稳定，且应收账款大部分系 2012 年下半年正常开展业务所产生的，账龄在一年以内的应收款占应收账款余额的 94.17%。 2013 年 6 月 30 日，本公司应收账款余额排名前 5 的单位情况如下表所示： 1-1-259 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元占应收账款总单位名称与本公司关系金额账龄额的比例半年以内、中建投租赁有限责任公司非关联方 2,341.30 16.76% 半年至 1 年半年以内、动力盈科实业（深圳）有限公司非关联方 2,154.64 15.43% 半年至 1 年半年以内、广州巨安电子科技有限公司非关联方 2,114.16 15.14% 半年至 1 年山阴县人民政府非关联方 550.67 半年以内 3.94% 太原群欣安防科技有限公司非关联方 439.67 半年以内 3.15% 合计 - 7,600.43 54.42% 如上表所示，2013 年 6 月 30 日本公司应收账款对应的主要客户有中建投租赁有限责任公司、动力盈科实业（深圳）有限公司、广州巨安电子科技有限公司、山阴县人民政府、太原群欣安防科技有限公司。其中山阴县政府为政府机关，中建投租赁有限责任公司、动力盈科实业（深圳）有限公司、广州巨安电子科技有限公司、太原群欣安防科技有限公司均为公司长期合作客户，信用记录良好。 ②应收账款账龄及坏账准备计提情况报告期各期末，本公司应收账款余额的账龄情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例一年以内 13,035.41 93.33% 9,940.71 94.17% 2,648.71 83.77% 3,640.81 87.43% 一年至二年 822.34 5.89% 374.31 3.55% 423.48 13.39% 499.42 11.99% 二年以上 109.03 0.78% 241.25 2.29% 89.68 2.84% 24.23 0.58% 合计 13,966.78 100% 10,556.27 100% 3,161.87 100% 4,164.46 100% 报告期各期末公司应收账款的账龄结构如下图所示： 1-1-260 东方网力科技股份有限公司招股说明书如上图所示，报告期内公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、 83.77%、94.17%和 93.33%，账龄结构合理。由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、公安部门等信誉度较高的客户，项目均通过政府采购公开招投标，项目资金大多来源于财政资金，具有充分支付的法律保障。而且本公司所提供的城市视频监控管理平台是整个城市视频监控系统的核心部分，集成商和最终用户一般对本公司平台产品的后续系统服务、升级及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形成了对本公司服务的依赖性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保障较高。报告期各期末，本公司应收账款坏账准备的计提情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额计提比例金额计提比例金额计提比例金额计提比例半年以内 - - - - - - - - 半年至一年 200.14 5.00% 97.84 5.00% 40.07 5.00% 49.93 5.00% 一年至二年 82.23 10.00% 37.43 10.00% 42.35 10.00% 49.94 10.00% 二年至三年 29.12 30.00% 68.22 30.00% 25.43 30.00% 5.29 30.00% 三年至四年 3.53 50.00% 4.47 50.00% 2.45 50.00% 2.70 50.00% 四年以上 4.91 100.00% 4.91 100.00% - - 1.20 100.00% 合计 319.93 - 212.86 - 110.30 - 109.05 - 报告期内，本公司坏账准备的实际计提情况符合公司的坏账准备计提政策，坏账准备计提充分。 1-1-261 东方网力科技股份有限公司招股说明书经核查，保荐机构、申报会计师认为：发行人严格按照会计政策中采用账龄分析法的应收款项坏账准备计提比例计提坏账准备，报告期内应收账款坏账准备计提充分。 ③应收账款质押情况 2011 年 7 月，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款额分别为 1,500 万元和 3,500 万元，借款期限分别为 1 年和 3 年。本公司以应收账款作为质押物与中关村担保签订了 2011 年 QZY404-1 号和 2011 年 QZY404-2 号《反担保（应收账款质押）合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。 2011 年 8 月，公司与招商银行大运村支行签订“2011 年大授字第 007 号”《授信协议》，合同约定招行大运村支行向公司提供 1,000.00 万元的授信额度，授信期间为一年。中关村担保为上述借款合同提供连带责任保证，公司向北京中关村科技担保有限公司提供应收账款质押作为反担保，签订了 2011 年 QZY449 号《最高额反担保（应收账款质押）合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。（4）预付款项报告期各期末，本公司的预付款项余额分别为 722.13 万元、1,235.67 万元、 6,230.56 万元和 12,320.14 万元。 2010 年末，本公司的预付款项余额较上年末增长 103.88%，主要原因是随着经营规模的不断扩张以及营业收入的快速增长，本公司需要持续地采购相关设备以及原材料以支持研发与生产。由于本公司所购买的原材料一般需先预付约占合同金额 20%至 30%的货款，在原材料未完成验收入库前形成本公司的预付款项。 2011 年末，本公司的预付款项规模出现大幅增长，较 2010 年末增长了 71.11%，预付账款中有 280 万元为中介机构的上市费用，扣除中介机构的上市费用后，预付账款余额为 955.67 万元，同比上年末增长 32.34%，增长速度小于公司同期营业收入增速。 2012 年 12 月 31 日，本公司的预付款项规模较 2011 年末出现大幅增长，主要是由于公司与北京东环望京房地产有限公司签订了四处房产的买卖合同，2012 年共预付了金额为 2,041.13 万元的购房款。除此之外，公司为 2013 年的山西山 1-1-262 东方网力科技股份有限公司招股说明书阴项目和唐山项目二期等项目备货支付了采购款。 2013 年 6 月 30 日，本公司的预付款项规模较 2012 年末增长 6,089.59 万元，主要由于公司向北京东环望京房地产有限公司增付购房款 2,000 万元以及为东莞市公交站亭视频监控系统项目备货预付货款、工程施工及技术服务款所致。 2013 年 6 月 30 日，本公司预付账款余额排名前列的单位情况如下表所示：单位：万元占预付账款总单位名称款项内容金额年限额的比例北京东环望京房地产有限公司房款 4,041.13 1 年以内 32.80% 珠海市威思德信息技术有限公司货款 1,749.95 1 年以内 14.20% 工程施工及东莞市林威通讯科技有限公司 1,000.00 1 年以内 8.12% 技术服务深圳市冠辉电子有限公司货款 618.84 1 年以内 5.02% 北京网信未来信息技术有限公司货款 546.55 1 年以内 4.44% 合计 - 7,956.48 64.58% 报告期各期末，本公司的预付款项的账龄分布如下：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例一年以内 11,194.79 90.87% 5,801.73 93.12% 1,048.59 84.86% 712.03 98.60% 一年至二年 881.82 7.16% 273.35 4.39% 186.58 15.10% 10.10 1.40% 二年以上 243.54 1.98% 155.48 2.50% 0.50 0.04% - - 合计 12,320.14 100% 6,230.56 100% 1,235.67 100% 722.13 100% 报告期各期末，本公司一年以内的预付款项占比分别为 98.60%、84.86%和 93.12%和 90.87%。（5）其他应收款报告期各期末，本公司的其他应收款净额分别为 680.39 万元、294.18 万元， 399.98 万元和 744.56 万元，主要为预借给员工的项目备用金、房屋租赁押金及投标保证金等。2011 年末，本公司其他应收款余额较 2010 年末减少 410.81 万元，同比下降 57.32%，主要原因为本公司于 2011 年结转营业收入而减少 2010 年末预缴的增值税款以及项目备用金有所减少所致。2013 年 6 月 30 日，其他应收款余额较 2012 年期末增加 356.15 万元，主要为项目备用金和押金的增长。 1-1-263 东方网力科技股份有限公司招股说明书报告期内，公司按性质分类的其他应收款情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例项目备用金 407.41 52.42% 192.42 45.70% 164.78 53.86% 293.50 40.95% 押金 218.71 28.14% 133.86 31.79% 97.58 31.90% 68.95 9.62% 投标保证金 53.80 6.92% 64.87 15.41% 28.04 9.17% 1.00 0.14% 其他 97.27 12.52% 29.90 7.10% 15.52 5.07% 353.28 49.29% 合计 777.20 100% 421.05 100% 305.92 100% 716.73 100% 报告期内，其他应收款中的其他项主要是预支的项目费用等。 2013 年 6 月 30 日本公司其他应收款余额排名前 5 的单位情况如下表所示：单位：万元占其他应单位名称款项性质金额账龄收款总额的比例北京科伦大厦有限公司房租押金 85.20 半年以内 10.96% 张强项目备用金 35.53 半年以内 4.57% 北京北航科技园有限公司房租押金 24.10 一年到两年 3.10% 朔州市朔通工程设备招标有限公司投标保证金 23.85 半年到一年 3.07% 赫连勃威房租押金 23.23 半年到一年 2.99% 合计 191.91 24.69% 报告期各期末，本公司以账龄作为信用风险特征组合的其他应收款的账龄分布情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例半年以内 491.68 63.26% 264.38 62.79% 189.05 61.80% 561.88 78.40% 半年至一年 167.13 21.50% 59.07 14.03% 48.89 15.98% 57.39 8.01% 一年至二年 85.24 10.97% 62.02 14.73% 55.48 18.14% 50.02 6.98% 二年至三年 4.06 0.52% 29.38 6.98% 12.49 4.08% 26.02 3.63% 三年至四年 29.08 3.74% 6.20 1.47% - - 1.51 0.21% 四年以上 - - - - - - 19.90 2.78% 合计 777.20 100% 421.05 100% 305.92 100% 716.73 100% 2013 年 6 月 30 日，账龄在一年以内的其他应收款占其他应收款总额的 84.76%，其他应收款中无应收本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位 1-1-264 东方网力科技股份有限公司招股说明书或关联方的款项。（6）存货 ①存货构成情况本公司的存货由原材料、库存商品和委托加工物资构成。其中，原材料主要包括外购服务器、存储服务器及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、电源、主板等；库存商品主要包括 NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器、服务器、存储设备及硬盘等。委托加工物资主要为委托外协单位加工的原材料和半成品。报告期各期末，本公司存货的明细情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例原材料 719.78 8.70% 330.02 6.93% 264.98 11.49% 221.84 13.61% 库存商品 7,515.29 90.79% 4,352.89 91.39% 1,983.90 86.01% 1,316.56 80.76% 委托加工 42.52 0.51% 80.14 1.68% 57.82 2.51% 91.90 5.64% 物资合计 8,277.59 100% 4,763.05 100% 2,306.71 100% 1,630.31 100% 2010 年末，本公司存货余额较上年末增长了 810.41 万元，增长 98.84%，主要由于部分型号网络硬盘录像机属于非定制化产品，且部分关键部件需要进口，采购周期通常为 6 至 9 周，随着本公司网络硬盘录像机产品销售规模的快速增长，本公司相应增加了此部分产成品和原材料的库存规模。2011 年末，本公司存货余额较 2010 年末增长了 676.40 万元，增长率 41.49%，主要原因为随着经营网点的不断扩张以及营业收入的快速增长，本公司需要保证一定量的原材料和产成品库存以支持产品的生产和销售的项目支持。2011 年公司的存货余额增速低于同期营业收入 78.62%的增速。 2012 年 12 月 31 日，本公司存货余额较上年末增长了 2,456.34 万元，增长 106.49%，主要是公司为 2013 年将执行的山西山阴项目和唐山二期等项目采购备货引起的。（公司于 2012 年 12 月 25 日签署了“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”建设项目，合同金额 79,951,800.00 元；公司于 2013 年 1 月 21 1-1-265 东方网力科技股份有限公司招股说明书日签署了唐山市社会治安科技防范系统建设二期工程运营维护及运营成果服务融资租赁项目，合同金额 82,036,373.00 元。） 2013 年 6 月 30 日，本公司存货余额较上年期末增长了 3,514.54 万元，增长 73.79%，主要原因为公司所承接的唐山项目二期而增加的存货；同时公司根据未来订单情况而提前增加部分存货。 ②存货跌价准备计提情况在资产负债表日，本公司比较存货可变现净值与成本，若存货成本高于其可变现净值，则计提存货跌价准备。报告期内，本公司存货无成本高于可变现净值的情况。 2、非流动资产分析报告期各期末，本公司非流动资产的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日金额比例金额比例金额比例金额比例长期应收款 8,668.28 65.57% 5,172.62 64.70% 3,535.36 66.11% - - 固定资产 2,615.11 19.78% 2,151.12 26.91% 1,357.93 25.39% 686.63 72.32% 无形资产 76.52 0.58% 92.86 1.16% 70.26 1.31% 77.07 8.12% 长期待摊费 1,860.96 14.08% 578.38 7.23% 384.32 7.19% 185.75 19.56% 用合计 13,220.87 100% 7,994.98 100% 5,347.86 100% 949.45 100% 报告期内，本公司的非流动资产占总资产的比重较低。2013 年 6 月 30 日，本公司的非流动资产占总资产的比重为 21.61%。在非流动资产中，主要是长期应收款、固定资产、无形资产和长期待摊费用。（1）长期应收款 2013 年 6 月 30 日，长期应收款 8,668.28 万元由以下项目构成： ①“唐山市社会治安科技防范系统运营维护及运营成果服务”项目，该项目中公司与中建投租赁有限责任公司（以下简称“中建投租赁”）签订了销售合同，合同中的设备价款为 50,000,000.00 元，并约定设备价款分五年支付，折现年利 1-1-266 东方网力科技股份有限公司招股说明书率为 7.05%（央行同期公布的五年期贷款利率）。其中设备价款 10,000,000.00 元，确认为应收账款，已经于 2012 年收到，剩余 40,000,000.00 元确认为长期应收款原值。截至 2013 年 6 月 30 日,将长期应收款原值中 10,000,000.00 元转入应收账款，剩余的长期应收款原值 30,000,000.00 元，未实现融资收益为 2,514,807.93 元，长期应收款净值为 27,485,192.07 元。 ②“贵阳数字化城市综合管理系统二期工程视频监控系统建设”项目，该项目中公司与中国电信股份有限公司贵阳分公司（以下简称“贵阳电信”）签订了销售合同，合同总额为 18,816,800.00 元，并约定自项目支付时间点开始，每半年支付一次，分九次支付完毕，折现年利率为 6.40%（央行同期公布的五年期贷款利率）。截至 2013 年 6 月 30 日，长期应收款原值 14,296,636.78 元，未实现融资收益 1,857,137.75 元，长期应收款净值 12,439,499.03 元。 ③“晋中市区公共安全视频监控系统工程”项目，该项目中公司与业主晋中市公安局、山西省晋中广播电视网络有限公司、中星电子股份有限公司签订四方合同，合同总额为 13,000,000.00 元，其中按照合同约定 8,730,000.00 元确认为应收账款，剩余款项分五年支付，折现年利率为 6.40%（央行同期公布的五年期贷款利率）。截至 2013 年 6 月 30 日，确认长期应收款原值 3,333,333.35 元，未实现融资收益 466,493.03 元，长期应收款净值 2,866,840.32 元。 ④“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”项目。该项目中公司与山阴县人民政府签定建设项目实施合同书，合同总金额 79,950,529.26 元，合同约定付款进度共分十期，每期 799.52 万元，其中前两期付款于项目系统验收合格并运行满一个月前，剩余款项于每满 6 个月之日起 5 日内支付。截至 2013 年 6 月 30 日，按照折现利率 6.40%（央行同期公布的五年期贷款利率）确认长期应收款 50,029,213.10 元，确认未实现融资收益 6,137,959.07 元，长期应收净值 43,891,254.03 元。（2）固定资产本公司固定资产主要包括研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具等。2013 年 6 月 30 日，本公司固定资产净值为 2,615.11 万元，总体成新率为 70.62%，其中研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具的账面净值分别 1-1-267 东方网力科技股份有限公司招股说明书占固定资产净值的 58.23%、13.97%、2.73%和 25.07%，具体情况如下表所示：单位：万元项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率研发用电脑设备 2,171.91 649.10 1,522.81 70.11% 办公设备 562.34 197.08 365.26 64.95% 生产设备 169.16 97.72 71.43 42.23% 运输工具 799.81 144.21 655.61 81.97% 合计 3,703.22 1,088.11 2,615.11 70.62% 报告期各期末，本公司固定资产原值情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 项目日日金额比例金额比例金额比例金额比例研发用电脑设备 2,171.91 58.65% 1,511.71 50.51% 945.64 51.47% 523.33 55.12% 办公设备 562.34 15.19% 526.81 17.60% 275.44 14.99% 159.96 16.85% 生产设备 169.16 4.57% 169.16 5.65% 158.02 8.60% 124.58 13.12% 运输工具 799.81 21.60% 785.07 26.23% 458.16 24.94% 141.64 14.92% 合计 3,703.22 100% 2,992.76 100% 1,837.25 100% 949.51 100% 截至 2011 年末、2012 年末及 2013 年 6 月末，本公司固定资产原值分别较上年末增加了 887.75 万元、1,155.51 万元和 710.46 万元，增长率分别为 93.50%、 62.89%和 23.74%，是由于本公司随着营业规模的快速增长以及营销体系建设而增加购置了测试类电脑设备、办公设备以及运输车辆。（3）无形资产本公司无形资产主要为软件使用权，包括电脑软件和存储管理软件，摊销年限为 5 年。2013 年 6 月 30 日，本公司无形资产净值为 76.52 万元，其中电脑软件和存储管理软件的账面净值占无形资产净值的比例分别为 73.02%和 26.98%，具体情况如下表所示：单位：万元项目原值累计摊销净值账面值占原值比率电脑软件 90.58 34.70 55.88 61.69% 存储管理软件 72.85 52.21 20.64 28.33% 合计 163.43 86.91 76.52 46.82% 1-1-268 东方网力科技股份有限公司招股说明书报告期各期末，本公司无形资产原值情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日金额比例金额比例金额比例金额比例电脑软件 90.58 55.42% 90.58 55.42% 40.41 35.68% 23.99 24.77% 存储管理软件 72.85 44.58% 72.85 44.58% 72.85 64.32% 72.85 75.23% 合计 163.43 100% 163.43 100% 113.26 100% 96.84 100% 报告期内，本公司无形资产增长较快，主要原因是为适应业务规模的增长，本公司不断提高办公与经营自动化水平，通过引入用友软件的 ERP 管理信息系统以及存储管理软件以提升管理与工作效率；2012 年变动原因系公司购入办公类软件所致。报告期内，本公司未发生无形资产减值的情况。（4）长期待摊费用报告期各期末，本公司的长期待摊费用分别为 185.75 万元、384.32 万元、 578.38 万元和 1,860.96 万元，主要为本公司对办公场所进行装修的费用支出以及为部分项目支付的运维费用，其中装修费用的摊销年限为 3 年，项目运维费的摊销年限根据合同确定。2013 年 6 月末，长期待摊费用较 2012 年期末增加 1,282.58 万元，主要原因为公司承接的山西省山阴县“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”建设项目实施完毕，公司一次性支付给运维商的 5 年运维费用需在服务期内摊销所致。报告期各期末，本公司长期待摊费用情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日金额比例金额比例金额比例金额比例装修工程 641.72 34.48% 572.69 99.02% 371.15 96.57% 165.70 89.20% 方恒 5 层电量增容 - - 0.20 0.03% 2.73 0.71% 5.48 2.95% 消防工程 3.79 0.20% 5.36 0.93% 8.13 2.12% 14.33 7.71% 机房冷却设备 - - - - 0.14 0.04% 0.25 0.13% 贵州网力租房装修 - - 0.13 0.02% 2.16 0.56% - - 三五邮箱使用费 6.25 0.34% - - - - - - 山阴项目运维费 1,209.20 64.98% - - - - - - 合计 1,860.96 100% 578.38 100% 384.32 100% 185.75 100% 3、资产减值准备计提情况 1-1-269 东方网力科技股份有限公司招股说明书本公司非常关注各项资产的价值变动情况，针对应收账款、其他应收款、固定资产及无形资产等资产制定并实施严格的减值准备政策。报告期各期末，本公司计提减值准备的情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日坏账准备 352.57 233.93 122.04 145.39 合计 352.57 233.93 122.04 145.39 本公司已根据企业会计准则对应收款项计提了坏账准备。截至 2013 年 6 月 30 日，主要资产质量的具体情况如下：（1）应收账款在按照一定的坏账准备计提政策足额计提坏账准备后，其账面价值反映了其实际价值情况。（2）其他应收款主要为预借给员工的项目备用金、房屋租赁押金及投标保证金等，该部分应收款无法回收的风险较小。（3）固定资产主要为研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具等，本公司按照一定年限对其提取折旧，计提政策合理，账面价值体现了其实际价值情况，并且相关固定资产为公司开展主营业务及日常办公所必需，使用状况良好，因此，本公司未对其计提减值准备。（4）无形资产主要为软件使用权，均与本公司开展业务及日常办公密切相关，且相关无形资产按照一定的使用年限进行摊销，无减值迹象，故未提减值准备。本公司管理层认为：公司的资产结构合理，运营良好，公司已按《企业会计准则》的规定制定了稳健且公允的会计政策，主要资产的减值准备计提充分、合理，与资产质量的实际状况相符，公司未来不会因为资产发生大幅减值而导致无法持续经营。（二）负债结构及变动分析报告期各期末，本公司的负债构成情况如下表所示： 1-1-270 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例短期借款 23,015.16 69.87% 15,140.66 55.96% 2,500.00 26.57% 1,000.00 21.01% 应付票据 3,168.83 9.62% 1,588.69 5.87% - - - - 应付账款 2,557.26 7.76% 4,907.44 18.14% 1,555.79 16.54% 1,769.60 37.18% 预收账款 122.75 0.37% 94.29 0.35% 120.35 1.28% 1,120.87 23.55% 应付职工薪酬 1.93 0.01% 638.46 2.36% 230.57 2.45% 163.47 3.43% 应交税费 1,060.83 3.22% 1,524.05 5.63% 1,395.31 14.83% 574.34 12.07% 其他应付款 15.09 0.05% 160.66 0.59% 66.54 0.71% 130.78 2.75% 一年内到期的非 3,000.00 9.11% - - - - - - 流动负债流动负债合计 32,941.84 100.00% 24,054.25 88.91% 5,868.56 62.37% 4,759.06 100.00% 长期借款 - - 3,000.00 11.09% 3,500.00 37.20% - - 专项应付款 - - - - 40.00 0.43% - - 其他非流动负债 - - - - - - - - 非流动负债合计 - - 3,000.00 11.09% 3,540.00 37.63% - - 负债合计 32,941.84 100.00% 27,054.25 100.00% 9,408.56 100.00% 4,759.06 100.00% 报告期内，本公司的负债主要为流动负债。本公司的流动负债主要包括短期借款、应付账款、预收账款、应付职工薪酬、应交税费和其他应付款。报告期各期末，流动负债占负债总额的比重分别为 100.00%、62.37%、88.91%和 100.00%。随着本公司业务规模的不断扩张，本公司的负债规模也呈现快速增长趋势，2010 年末、2011 年末和 2012 年末的负债总额分别较上年末增长 2,084.49 万元、4,649.49 万元和 17,645.69 万元，增长率分别为 77.94%、97.70%和 187.55%。2013 年 6 月末，本公司负债总额较 2012 年期末上升 5,887.59 万元。 1、短期借款报告期各期末，本公司的短期借款情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日保证借款 3,000.00 - 2,500.00 1,000.00 信用借款 18,999.16 13,354.06 - - 抵押借款 1,016.00 1,786.60 - - 合计 23,015.16 15,140.66 2,500.00 1,000.00 2010 年 8 月 19 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了借款合同，借款 1-1-271 东方网力科技股份有限公司招股说明书额为 1,000 万元，借款期限为 1 年，本公司控股股东刘光为该笔借款承担保证担保责任。目前该合同已经履行完毕。 2011 年 5 月 27 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了借款合同，借款额为 2,000 万元，借款期限为 1 年，本公司控股股东刘光为该笔借款承担保证担保责任。该合同发生贷款金额 2,000 万元，公司已全部归还。目前该合同已经履行完毕。 2011 年 6 月 27 日，本公司与北京中关村科技担保有限公司和北京银行双秀支行签订了委托贷款协议，由北京中关村科技担保有限公司委托北京银行双秀支行向本公司发放委托贷款，贷款金额为 1,000 万元，贷款期限为 2 个月。本公司控股股东人刘光为该笔贷款承担保证担保责任，同时，本公司以应收账款作为质押物，签订了 2011 年 QZY342 号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额为 1,991.70 万元。目前该合同已经履行完毕。 2011 年 6 月 15 日和 6 月 23 日，本公司与招商银行北京大运村支行签订借款合同，借款额分别为 919.45 万元和 80.55 万元，借款期限均为 1 年，本公司控股股东刘光为该笔借款承担保证担保责任。该合同发生贷款金额 1,000 万元，公司已归还其中 1,000 万元贷款，截止报告期末无实际贷款余额。 2011 年 7 月 20 日，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款额为 1,500 万元，借款期限为 1 年，北京中关村科技担保有限公司为该笔借款承担保证担保责任，本公司控股股东刘光，股东高军、钟宏全为该笔借款承担反担保（保证）责任。同时，本公司以应收账款作为质押物，签订了 2011 年 QZY404-1 号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。该合同发生贷款金额 1,500 万元，截至 2012 年 6 月 30 日实际贷款余额为 1,500 万元。截止招股书签署日，公司已全部归还，该合同已经履行完毕。 2012 年 6 月 29 日，本公司与招商银行大运村支行签订了信用借款合同，借款金额为 2,500 万元，借款期限为 2012 年 6 月 29 日至 2013 年 6 月 28 日。 2012 年 8 月 13 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了信用借款合同，借款金额为 3,000 万元，借款期限为 2012 年 8 月 13 日至 2013 年 8 月 13 日。 1-1-272 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年 9 月 4 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 1,748.94 万元，借款期限为 2012 年 9 月 4 日至 2013 年 9 月 3 日。 2012 年 10 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 1,349.08 万元，借款期限为 2012 年 10 月 24 日至 2013 年 10 月 23 日。 2012 年 11 月 16 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 850.36 万元，借款期限为 2012 年 11 月 16 日至 2013 年 11 月 15 日。 2012 年 11 月 28 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 398.35 万元，借款期限为 2012 年 11 月 28 日至 2013 年 11 月 27 日。 2012 年 12 月 7 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 7.33 万元，借款期限为 2012 年 12 月 7 日至 2013 年 12 月 6 日。 2012 年 12 月 12 日，本公司与民生银行总行营业部签订了信用借款合同，借款金额为 1,500.00 万元，借款期限为 2012 年 12 月 12 日至 2013 年 12 月 12 日。 2012 年 12 月 14 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借款金额为 2,000.00 万元，借款期限为 2012 年 12 月 14 日至 2013 年 12 月 13 日。本公司与交通银行东单支行于 2012 年 12 月 17 日签订编号为“06210254”的无追索权国内保理合同，融资额度金额为人民币 3,000.00 万元，公司 2012 年 12 月以广州巨安和动力盈科的应收账款金额 1,985.11 万元申请保理融资，融资金额为 1,786.60 万元。 2013 年 3 月 13 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借款金额为 200.00 万元，借款期限为 2013 年 3 月 14 日至 2014 年 3 月 14 日。 2013 年 3 月 18 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借款金额为 2,800.00 万元，借款期限为 2013 年 3 月 19 日至 2014 年 3 月 19 日。 2013 年 3 月 29 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 36.16 万元，借款期限为 2013 年 3 月 29 日至 2014 年 3 月 28 日。 2013 年 4 月 17 日，本公司与光大银行亚运村支行签订了信用借款合同，借 1-1-273 东方网力科技股份有限公司招股说明书款金额为 1,463 万元，借款期限为 2013 年 4 月 18 日至 2014 年 4 月 17 日。 2013 年 5 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 1,450.06 万元，借款期限为 2013 年 5 月 24 日至 2014 年 5 月 23 日。 2013 年 6 月 3 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 233 万元，借款期限为 2013 年 6 月 3 日至 2014 年 6 月 2 日。 2013 年 6 月 17 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 1,242.30 万元，借款期限为 2013 年 6 月 17 日至 2014 年 6 月 16 日。 2013 年 6 月 20 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款金额为 720.58 万元，借款期限为 2013 年 6 月 20 日至 2014 年 6 月 19 日。 2013 年 6 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订编号为“91302013280077” 的保理协议书，协议期间为 2013 年 6 月 24 日至 2014 年 5 月 31 日。2013 年 6 月 26 日，公司以动力盈科实业（深圳）有限公司的应收账款 1,016 万元向浦发银行世纪城支行申请预收息方式的保理融资，预扣利息及相关手续费后，实际融资金额为 961.11 万元。 2013 年 6 月，本公司与中信信托有限责任公司签订合同编号为 [P2013M17SZGC0002-0032]的借款合同，向贷款人申请贷款人民币 3,000 万元用于补充流动资金周转需要，借款期限为 2013 年 6 月 28 日至 2014 年 6 月 27 日，并由北京中关村科技融资担保有限公司提供保证。同时，公司法定代表人刘光为该借款事项承担反担保（保证）责任，并与北京中关村科技融资担保有限公司签订了 2013 年 BZ0489 号《反担保（保证）合同》。2013 年 6 月 28 日，中信信托有限责任公司与招商银行北京大运村支行签订编号为 [P2013M17SZGC0002-0035] 的信贷资产转让（买断）合同，将合同编号为 [P2013M17SZGC0002-0032]的信贷资产转让予招商银行北京大运村支行，同日，公司与招商银行北京大运村支行和北京中关村科技融资担保有限公司三方签订编号为“2013 年大流字第 001 号”的《信贷资产转让合同补充协议》，约定上述《借款合同》下贷款人及《保证合同》下债权人由中信信托有限责任公司变更为招商银行北京大运村支行。 1-1-274 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、应付票据报告期 2012 年 12 月 31 日应付票据的期末余额 1,588.69 万元均为本期增加的应付票据，变动原因系公司随业务规模的扩大，相应的增加采购量而采用的新的结算方式。2013 年 6 月 30 日应付票据的期末余额 3,168.83 万元，较 2012 年末增加 1,580.14 万元，为公司采用银行承兑汇票方式结算采购货款。 3、应付账款报告期各期末，本公司的应付账款余额分别为 1,769.60 万元、1,555.79 万元、 4,907.44 万元和 2,557.26 万元，主要是应付原材料和供应商货款。本公司在进行原材料采购时，一般需先预付供应商约占合同总金额 20%至 30%的货款，该部分货款在原材料未完成验收入库前形成本公司的预付款项。在原材料完成验收入库后，本公司在供应商提供的 1 至 3 个月的账期内，支付剩余约占合同总金额 70%至 80%的货款。对于具有长期合作关系、合作良好的供应商或工程商，为了加快正在执行或未来执行项目的实施进度及准备期，公司会根据具体情况增加预付比例或预付全部货款。 2010 年末本公司应付账款余额较上年末增长 1,094.75 万元，增长率为 162.22%，主要原因是随着业务规模的不断扩大，本公司相应增加了设备和原材料的采购量所致。2011 年末本公司应付账款余额基本保持稳定，较 2010 年末和 2011 年末减少了 213.81 万元。2012 年末，公司为将在 2013 年执行的山西山阴项目、唐山二期等项目备货，加大了存货的采购，故使得期末应付账款余额增大。 2013 年上半年，公司按照有关合同约定支付供应商货款，使得 2013 年 6 月末应付账款余额较 2012 年期末减少 2,350.18 万元。报告期各期末，本公司应付账款的账龄情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例一年以 2,048.68 80.11% 4,671.60 95.19% 1,491.24 95.85% 1,749.54 98.87% 内一年至 428.04 16.74% 192.75 3.93% 50.54 3.25% 8.65 0.49% 二年二至三 39.54 1.55% 29.07 0.59% 2.60 0.17% - - 1-1-275 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例年三年以 40.99 1.60% 14.02 0.29% 11.41 0.73% 11.41 0.64% 上合计 2,557.26 100% 4,907.44 100% 1,555.79 100% 1,769.60 100% 报告期各期末，本公司一年以内的应付账款分别占应付账款总额的 98.87%、 95.85%、95.19%和 80.11%。2013 年 6 月 30 日，本公司应付账款中无应付持有本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。 4、预收账款报告期内，本公司预收账款的账龄情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例一年以内 86.53 70.50% 44.26 46.95% 113.22 94.08% 1,120.87 100% 一年至二年 29.44 23.99% 43.25 45.87% 7.13 5.92% - - 二年至三年 6.77 5.52% 6.77 7.18% - - - - 合计 122.75 100% 94.29 100% 120.35 100% 1,120.87 100% 报告期各期末，本公司的预收账款余额分别为 1,120.87 万元、120.35 万元、 94.29 万元和 122.75 万元，主要为预收客户的货款。报告期内，本公司无账龄超过 1 年的大额预收账款。2013 年 6 月 30 日，本公司预收账款中无预收持有本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。由于受项目执行周期的影响，部分项目至年底仅发出部分商品但未通过客户验收，本公司未确认营业收入，使得各期末的预收账款有一定波动。2010 年末，形成预收账款金额较大的项目主要为金融行业监控联网平台项目，受此影响本公司预收账款余额相对较高；2011 年、2012 年及 2013 年上半年公司不存在形成大额预收账款的大型项目，因此期末预收账款余额较低。 5、应付职工薪酬报告期内，本公司应付职工薪酬的情况如下表所示： 1-1-276 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元 2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目日日日日金额比例金额比例金额比例金额比例工资、奖金、 1.93 100% 591.31 92.62% 230.57 100.00% 163.47 100.00% 津贴和补贴职工福利费 - - - - - - - - 社会保险费 - - 36.78 5.76% - - - - 住房公积金 - - 10.37 1.62% - - - - 工会经费和职 - - - - - - - - 工教育经费合计 1.93 100% 638.46 100% 230.57 100% 163.47 100% 报告期各期末，本公司的应付职工薪酬余额分别为 163.47 万元、230.57 万元、638.46 万元和 1.93 万元，主要是本公司已计提而尚未支付的职工工资、奖金、社会保险费等。余额逐年增加的主要原因是随着公司业务规模扩张，员工数量不断增加以及员工薪酬提升所致。 6、应交税费报告期各期末，本公司应交税费的情况如下表所示：单位：万元 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31 项目 2013 年 6 月 30 日日日日增值税 573.22 511.55 631.78 288.81 营业税 136.24 -2.83 27.68 45.00 城市建设维护税 48.07 35.86 45.35 23.76 企业所得税 246.00 937.52 658.55 192.64 个人所得税 21.27 16.33 10.47 13.94 教育费附加 36.03 25.62 21.49 10.18 合计 1,060.83 1,524.05 1,395.31 574.34 报告期各期末，本公司应交税费余额分别为 574.34 万元、1,395.31 万元、 1,524.05 万元和 1,060.83 万元。在通常情况下，公司在销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等软硬件产品时，按收入金额的 17%缴纳增值税；在提供软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务时，按收入金额的 5%缴纳营业税。 1-1-277 东方网力科技股份有限公司招股说明书保荐机构、申报会计师核查了发行人报告期内增值税、营业税应税收入与增值税、营业税纳税额的对应情况，查阅了国家软件产品增值税退税、技术服务免征营业税政策的相关文件，认为发行人报告期内对增值税应税收入和营业税应税收入具有统一的划分标准，增值税、营业税应税收入与应交税额对应一致。 7、其他应付款报告期各期末，本公司其他应付款的账龄情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日账龄金额比例金额比例金额比例金额比例一年以内 7.75 51.38% 157.42 97.98% 63.30 95.13% 23.69 18.11% 一至二年 4.10 27.15% - - 1.74 2.61% 1.50 1.15% 二至三年 - - 1.70 1.06% 1.50 2.26% - - 三至四年 3.24 21.47% 1.54 0.96% - - - - 四年以上 - - - - - - 105.59 80.74% 合计 15.09 100% 160.66 100% 66.54 100% 130.78 100% 报告期各期末，本公司的其他应付款余额分别为 130.78 万元、66.54 万元、 160.66 万元和 15.09 万元。2012 年末，本公司其他应付款中无应付持有本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。 8、一年内到期的非流动负债单位：万元项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日保证借款 3,000.00 - - - 合计 3,000.00 - - - 截至 2013 年 6 月 30 日，本公司存在尚未归还的长期借款 3,000 万元将于一年内到期，本期末将其重分类至“一年内到期的非流动负债”。该笔长期借款的具体情况请参见“9、长期借款”。 9、长期借款单位：万元项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日保证借款 - 3,000.00 3,500.00 - 合计 - 3,000.00 3,500.00 - 2011 年 7 月 20 日，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款 1-1-278 东方网力科技股份有限公司招股说明书额为 3,500 万元，借款期限为 3 年，需分别于 2012 年 6 月 29 日还款 500 万元、 2013 年 6 月 29 日还款 1,000 万元、2014 年 6 月 29 日还款 2,000 万元。北京中关村科技担保有限公司为该笔借款承担保证担保责任，本公司控股股东刘光为该笔借款承担反担保（房地产抵押）和反担保（保证）责任，股东高军、钟宏全为该笔借款承担反担保（保证）责任。同时，本公司以应收账款作为质押物，签订了 2011 年 QZY404-2 号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。 2012 年 12 月，公司与中关村担保公司进行协商，解除 DYF404-2 号《反担保（房地产抵押）合同》中的房地产抵押（公司于 2012 年 12 月 19 日解除房地产抵押），改为以公司所有的 300 万定期存单进行质押，公司于 2012 年 12 月 17 日同北京中关村科技担保有限公司签订了 2011 年 QZYCD404-3 号《反担保（存单质押）合同》，同时修订了原与北京中关村科技担保有限公司签订的委托保证合同。 2012 年 6 月 29 日，公司按照借款合同约定偿还借款 500 万元。按照借款合同约定，公司应于 2013 年 6 月 29 日偿还的 1,000 万元，已于 2013 年 7 月 1 日偿还。根据交通银行北京东单支行出具的说明，该项延期划款系受法定节假日影响，公司不因此承担违约责任。截至 2013 年 6 月 30 日，尚未归还的借款 3,000 万元将于一年内到期。本期末将其重分类至“一年内到期的非流动负债”。 10、专项应付款 2011 年末的专项应付款系公司收到北京市海淀区科学技术委员会拨付的 POSA 二期智能视频监控平台项目款 60.00 万元，该项目执行期是 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日，2011 年度和 2012 年度分别确认收益 20 万元和 40 万元，年末专项应付款余额为零。（三）偿债能力分析报告期内，本公司偿债能力相关的主要财务指标如下表所示： 2013年6月30 2012年12月31 2011年12月31 2010年12月31 财务指标日日日日资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19% 1-1-279 东方网力科技股份有限公司招股说明书流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55 速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21 财务指标 2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度息税折旧摊销前利润（万 3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04 元）利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87 报告期内，本公司的流动比率及速动比率均保持较高水平，流动性较好。截止 2010 年末，本公司的流动比率及速动比率较 2009 年末有所提高，主要原因是本公司于 2010 年新增英特尔（成都）为公司股东，新增股东投资总额 3,150.00 万元。2011 年末本公司的流动比率及速动比率较 2010 年末都略有提高，主要原因为本公司新增长期银行贷款以及本期经营性现金净流入，使得货币资金较上期增加。2012 年末，公司为应对 2013 年经营规模持续大幅增长所需，大幅增加了约 1.5 亿元短期银行借款，使得流动比率和速动比率较 2011 年有了大幅下降。报告期末本公司的母公司资产负债率分别为 33.19%、38.05%、53.23%和 56.42%。报告期本公司的息税折旧摊销前利润分别为 4,130.04 万元、7,030.31 万元、10,370.61 万元和 3,167.83 万元，本公司用于短期支付的资金较为充足。2010 年末，本公司的利息保障倍数为 110.87，处于较高水平。2011 年末、2012 年末及 2013 年 6 月末本公司的利息保障倍数分别为 20.07、17.40 和 4.16，主要系当期银行贷款金额的增加导致利息支出大幅增加，对于利息保障倍数的影响较大。报告期内，本公司的同行业上市公司相关财务指标如下表所示： 2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月财务指标股票名称 30日 31日 31日 31日海康威视 3.90 4.65 5.00 6.69 大华股份 3.57 2.20 2.50 2.59 大立科技 7.40 2.51 2.42 2.81 流动比率（倍）英飞拓 5.40 8.56 29.06 27.07 中威电子 9.68 10.72 13.91 2.01 平均值 5.99 5.73 10.58 8.23 本公司 1.46 1.89 3.85 3.55 海康威视 3.35 4.11 4.48 5.99 速动比率（倍）大华股份 2.84 1.62 1.69 1.96 大立科技 4.21 1.44 1.26 1.55 1-1-280 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月财务指标股票名称 30日 31日 31日 31日英飞拓 4.30 7.56 26.34 25.47 中威电子 9.32 10.23 13.3 1.63 平均值 4.80 4.99 9.41 7.32 本公司 1.20 1.69 3.46 3.21 海康威视 21.15% 16.28% 15.74% 13.37% 大华股份 23.00% 34.98% 31.40% 32.27% 大立科技 34.01% 34.92% 35.46% 30.92% 母公司资产负债率英飞拓 7.38% 5.25% 5.66% 6.94% 中威电子 8.50% 8.00% 6.64% 40.72% 平均值 18.81% 19.89% 18.98% 24.85% 本公司 56.42% 53.23% 36.58% 33.19% 注：因目前的上市公司中没有以城市视频监控管理平台为主要产品的公司，因此选取安防行业的公司作为比较对象。下同。有关数据来源于Wind资讯。截止 2010 年末，由于海康威视和英飞拓于 2010 年发行上市后流动比率及速动比率大幅增加，使得本公司 2010 年末流动比率和速动比率低于同行业上市公司平均水平。2010 年至今，本公司的流动比率和速动比率低于同行业上市公司当期的平均水平。报告期内，由于本公司仍未发行上市，融资渠道有限，使得 2010 年末、2011 年末、2012 年末及 2013 年 6 月末的母公司资产负债率高于同期末同行业上市公司平均水平。综上分析，报告期内，本公司资产流动性较高，主营业务盈利能力较强，经营性现金流量正常，能够充分保证及时、足额偿还各项流动负债；本公司财务结构较为稳健，最近三年经营规模不断扩大，利润总额持续增长，为本公司债务的偿付能力提供了重要保障。（四）资产周转能力分析报告期内，本公司资产周转能力相关的主要财务指标如下表所示：财务指标 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010年度应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27 存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77 总资产周转率（次） 0.25 0.75 0.91 0.87 1-1-281 东方网力科技股份有限公司招股说明书近三年，本公司的应收账款周转率、存货周转率以及总资产周转率均保持在较高水平。报告期内，本公司的同行业上市公司相关财务指标如下表所示： 2013 年财务指标股票名称 2012 年度 2011 年度 2010 年度 1-6 月海康威视 1.96 5.67 7.07 9.21 大华股份 1.74 4.28 4.13 4.58 大立科技 0.47 1.22 1.23 1.81 应收账款周转率（倍）英飞拓 1.58 3.71 2.72 4.93 中威电子 0.53 1.46 1.96 2.68 平均值 1.25 3.27 3.42 4.64 本公司 1.18 4.56 5.90 3.27 海康威视 1.78 4.10 3.78 3.42 大华股份 1.53 3.08 2.60 2.84 大立科技 0.23 0.56 0.47 0.68 存货周转率（倍）英飞拓 0.88 1.75 0.92 1.75 中威电子 1.06 2.47 1.85 1.99 平均值 1.10 2.39 1.92 2.14 本公司 0.94 3.77 4.74 3.77 海康威视 0.36 0.76 0.70 0.82 大华股份 0.51 1.25 1.09 1.03 大立科技 0.16 0.40 0.36 0.45 总资产周转率（倍）英飞拓 0.18 0.32 0.15 0.36 中威电子 0.13 0.29 0.39 0.98 平均值 0.27 0.60 0.54 0.73 本公司 0.25 0.75 0.91 0.87 数据来源：Wind 资讯报告期内，本公司的应收账款周转率在 2010 年低于同行业上市公司的平均水平，主要原因是海康威视的应收账款周转率明显较高，拉高了同行业上市公司的平均水平。若剔除海康威视的影响，报告期内同行业上市公司应收账款周转率的平均水平分别为 3.83 和 3.50，与本公司情况较为接近。2011 年和 2012 年，本公司的应收账款周转率为 5.90 和 4.56，已经高于同行业上市公司同期平均水 1-1-282 东方网力科技股份有限公司招股说明书平。2013 年上半年，本公司应收账款周转率略低于同行业上市公司，主要原因为公司的销售收入实现和销售回款均存在较为明显的季节性特征，部分项目已实现收入，但销售回款集中在下半年。 2010 年，本公司的存货周转率高于同行业上市公司平均水平，主要原因是由于本公司承接的项目主要以全国各地开展的大型平安城市视频监控系统建设项目为主，本公司普遍采用“以销定产”的方式开展原材料采购与加工，因此期末留存的原材料与库存商品规模较小，使得本公司的存货周转率较高。2011 年和 2012 年，本公司的存货周转率为 4.74 和 3.77，高于同行业上市公司同期平均水平。2013 年上半年，本公司存货周转率均略低于同行业上市公司，主要原因为本公司为未来订单备货导致期末存货金额较高。发行人备货周期：备货周期是指从原材料采购到生产出成品所需的时间，主要由原材料采购、外协加工、自主生产等环节组成。每种原材料的采购周期存在差异，如下表所示：机箱、电源、键盘、线材内容服务器存储服务器及硬盘芯片及电子元器件主板等采购 3-4 周 4-8 周 4-12 周 4 周左右 2-3 周周期外协加工周期一般为 2-3 周，其中焊接、贴装板卡约为 2-3 周，产品组装约为 1-2 周，时间长短主要受加工数量、外协厂商生产排期等影响。自主生产周期主要包括产品组装、软件灌入及老化测试、出厂测试等过程，整个环节需 1-2 周时间。综合以上所有环节，发行人目前的备货周期为 8-16 周。由于发行人以销定产，报告期内备货周期与存货周转天数接近，2009 年-2011 年发行人的存货周转天数分别为 16 周、14 周和 11 周。 2010 年至 2012 年，本公司的总资产周转率高于同行业上市公司的平均水平，主要原因是同行业上市公司的资产规模与本公司相比较高所致。2013 年上半年，本公司总资产周转率略低于同行业上市公司平均水平，主要原因为本公司 1-1-283 东方网力科技股份有限公司招股说明书销售收入具有较强的季节性，上半年实现销售收入较少。（五）所有者权益变动分析报告期各期末，本公司的所有者权益的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日项目金额比例金额比例金额比例金额比例实收资本（股本） 5,250.00 18.59% 5,250.00 19.92% 5,250.00 28.33% 5,250.00 40.08% 资本公积 4,040.18 14.31% 4,040.18 15.33% 4,040.18 21.80% 4,040.18 30.85% 盈余公积 1,554.29 5.50% 1,554.29 5.90% 733.96 3.96% 167.90 1.28% 未分配利润 17,396.98 61.60% 15,505.28 58.84% 8,504.54 45.90% 3,639.20 27.79% 外币报表折算差额 - - - - - - - - 合计 28,241.44 100% 26,349.75 100% 18,528.68 100% 13,097.27 100% 1、实收资本（股本） 2001 年 10 月，刘光、蒋宗文、吴勇、施援和周晨天向网力有限增资，网力有限的注册资本由 50 万元增加为 800 万元。 2009 年 12 月，中科白云和中科招商向网力有限增资，网力有限的注册资本由 800 万元增加为 900 万元。 2010 年 6 月，英特尔（成都）向网力有限增资，网力有限的注册资本由 900 万元增加为 957.45 万元。 2010 年 8 月 17 日，本公司以网力有限截至 2010 年 6 月 30 日的净资产 9,290.18 万元出资，按 1:0.5651 比例折为股份 5,250 万股，整体变更为股份有限公司。变更后本公司注册资本为 5,250 万元。有关本公司的股本演变情况具体情况详见《关于公司设立以来股本演变情况的说明》。 2、资本公积 2009 年 12 月，网力有限通过股东会决议，同意新增中科白云和中科招商为 1-1-284 东方网力科技股份有限公司招股说明书公司股东，增加的注册资本分别为 80.00 万元和 20.00 万元。上述新增股东投资总额 2,500.00 万元，差额 2,400.00 万元作为股本溢价计入资本公积。 2010 年 6 月，网力有限通过股东会决议，同意新增英特尔（成都）为公司股东，投资总额为 3,150.00 万元，其中注册资本 57.45 万元，差额 3,092.55 万元作为股本溢价计入资本公积。 2010 年 9 月，网力有限整体变更为股份有限公司，以截至 2010 年 6 月 30 日的净资产 9,290.18 万元出资，按 1:0.5651 比例折为股份 5,250 万股，净资产与股本的差额 4,040.18 万元计入资本公积。 3、盈余公积本公司按照 10%的比例计提法定盈余公积。 4、未分配利润报告期各期末，本公司未分配利润的变化情况如下表所示：单位：万元项目 2013年6月30日 2012年12月31日 2011年12月31日 2010年12月31日期初未分配利润 15,505.28 8,504.54 3,639.20 2,815.34 本期增加 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 其中：本期净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 本期减少 - 820.33 566.06 2,757.94 其中：提取法定盈余公积 - 820.33 566.06 192.57 分配普通股股利 - - - - 其他 - - - 2,565.36 期末未分配利润 17,396.98 15,505.28 8,504.54 3,639.20 本公司于 2010 年 9 月整体变更为股份有限公司，转增股本使得该期累计未分配利润减少 2,565.36 万元。除此，报告期内本公司未分配利润变动主要受当期累积的净利润以及提取法定盈余公积的影响发生变动。十三、盈利能力分析（一）总体盈利能力报告期内，本公司的收入和利润状况如下表所示： 1-1-285 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目同比同比同比金额金额金额金额增长率增长率增长率营业收入 14,210.53 65.84% 30,528.18 45.72% 20,950.20 78.62% 11,728.80 营业利润 1,562.37 23.04% 6,696.81 40.53% 4,765.25 83.96% 2,590.34 利润总额 2,068.22 7.94% 9,102.52 44.75% 6,288.36 62.89% 3,860.44 净利润 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00% 5,431.40 51.64% 3,581.80 归属于母公司所有者的 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00% 5,431.40 51.64% 3,581.80 净利润报告期内，本公司的营业收入持续增长，由 2010 年的 11,728.80 万元增长到 2012 年的 30,528.18 万元，2011 年和 2012 年营业收入的增长率分别为 78.62%和 45.72%；同时本公司归属于母公司所有者的净利润也从 2010 年的 3,581.80 万元增长到 2012 年的 7,821.07 万元，2011 年和 2012 年的增长率分别为 51.64%和 44.00%；公司的销售情况和盈利情况良好。2013 年 1-6 月营业收入同比增长 65.84%，公司产品销售保持增长态势，但由于公司规模扩张较快，销售费用等期间费用上升导致归属于母公司股东的净利润同比增速为 19.56%，低于同期营业收入增速。本公司营业收入和净利润的快速增长主要得益于整个安防行业的快速发展。自 2005 年平安城市建设步伐开始提速以来，我国安防行业受平安城市建设、突发公共事件的应急指挥、数字化城市改造、北京奥运会、上海世博会和广州亚运会等一系列大型项目的拉动，产生了巨大的市场需求。随着我国政府和公安部门对城市管理的日益重视，城市视频联网规模及与之相关的投入大幅增加。在行业发展空间广阔的背景下，本公司凭借在城市视频监控管理平台市场强大的技术研发能力和行业应用创新能力，2009 年和 2010 年在城市视频监控管理平台市场的占有率连续保持行业前三位，进而推动本公司经营规模、营业收入以及盈利能力在报告期内实现快速增长。报告期内，同行业上市公司的营业收入及归属于母公司所有者的净利润情况如下： 1-1-286 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度项目股票代码金额增长率金额增长率海康威视 390,859.46 38.67% 721,378.95 37.89% 大华股份 203,158.96 56.65% 353,121.45 60.13% 大立科技 11,538.61 21.74% 27,219.42 17.94% 营业收入英飞拓 42,845.73 81.98% 75,748.57 113.43% 中威电子 6,860.89 -4.81% 14,119.15 20.95% 平均值 131,052.73 45.04% 238,317.51 46.40% 本公司 14,210.53 65.84% 30,528.18 45.72% 海康威视 98,569.30 35.05% 213,687.31 44.28% 大华股份 38,625.35 71.05% 70,015.51 85.23% 大立科技 925.13 10.37% 3,353.22 8.38% 归属于母公司所有者的净利润英飞拓 -7.76 -99.44% 1,346.10 -68.52% 中威电子 1,913.30 -23.78% 4,536.25 24.20% 平均值 28,005.06 43.57% 58,587.68 48.76% 本公司 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00% 2011 年度 2010 年度项目股票代码金额增长率金额增长率海康威视 523,163.98 45.10% 360,547.73 71.57% 大华股份 220,520.82 45.44% 151,627.54 81.39% 大立科技 23,079.49 -10.70% 25,843.51 20.64% 营业收入英飞拓 35,491.36 -26.67% 48,399.70 28.46% 中威电子 11,673.78 22.29% 9,546.18 66.64% 平均值 162,785.89 36.57% 119,192.93 66.20% 本公司 20,950.20 78.62% 11,728.80 76.05% 海康威视 148,101.30 40.81% 105,180.43 49.07% 大华股份 37,798.31 45.21% 26,029.46 122.12% 大立科技 3,093.83 -42.01% 5,335.41 17.77% 归属于母公司所有者的净利英飞拓 4,275.43 -63.70% 11,776.77 46.89% 润中威电子 3,652.47 5.88% 3,449.47 90.46% 平均值 39,384.27 29.75% 30,354.31 57.06% 本公司 5,431.40 51.64% 3,581.80 57.97% 数据来源：Wind 资讯。 1-1-287 东方网力科技股份有限公司招股说明书本公司 2010 年至 2011 年的营业收入以及净利润增速均超越了同行业上市公司的平均水平。2010 年，本公司的营业收入增长率为 76.05%，明显高于同行业上市公司 66.20%的平均水平；归属于母公司所有者净利润的增长率为 57.97%，明显高于同行业上市公司 57.06%的平均水平。2011 年，本公司的营业收入增长率为 78,62%，明显高于同行业上市公司 36.57%的平均水平；归属于母公司所有者净利润的增长率为 51.64%，明显高于同行业上市公司 29.75%的平均水平。随着公司规模的快速增长，公司营业收入和净利润增长速度逐渐与上市公司趋同， 2012 年本公司的营业收入增长率为 45.72%，归属于母公司所有者净利润的增长率为 44.00%，同行业上市公司的营业收入增长率和归属于母公司所有者的净利润增长率分别为 46.40%和 48.76%。（二）营业收入构成及比例分析 1、营业收入结构分析本公司的营业收入主要来自城市视频监控管理平台产品的研发、制造、销售及相关技术服务。报告期内，本公司营业收入的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例金额比例主营业务收入 12,658.19 89.08% 28,902.08 94.67% 19,904.76 95.01% 11,560.90 98.57% 其他业务收入 1,552.34 10.92% 1,626.10 5.33% 1,045.44 4.99% 167.90 1.43% 合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100% 报告期内，公司主营业务收入占公司总收入的比例分别为 98.57%、95.01%， 94.67%和 89.08%，主营业务突出。公司的其他业务收入主要为应客户要求代为采购的项目所需的相关视频及存储设备等。报告期内该项收入占发行人主营业务收入的比例较低，2011 年，其他业务收入增加的主要原因是为唐山项目为客户代为采购数据库软件、智能分析仪等设备，采购金额较大。2012 年，其他业务收入增加的主要原因是在江西省公安厅监管总队项目和唐山一期增补项目中，公司为客户代采了金额较大的监视器、硬盘等设备。2013 年上半年，其他业务收入占比较高，主要原因为公司在山西省山阴项目以及北京市西城区数字化视频应用系统建设项目中为客户代 1-1-288 东方网力科技股份有限公司招股说明书采金额较大的摄像机、交换机等设备。报告期内，本公司向前十名客户实现的营业收入情况如下表所示：单位：万元占本公司全部营序号客户名称营业收入业收入的比例 2013 年 1-6 月 1 山阴县人民政府 5,661.10 39.84% 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 8.02% 3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 7.03% 4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 5.70% 5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 5.50% 6 江西北邮信息通信技术有限公司 523.21 3.68% 7 中建投租赁有限责任公司 446.6 3.14% 8 北京市西城区城市管理监督指挥中心 297.93 2.10% 9 四川九洲视讯科技有限责任公司安防分公司 239.32 1.68% 10 河北远东通信系统工程有限公司 230.77 1.62% 合计 11,129.01 78.31% 2012 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 23.29% 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 10.28% 3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 10.13% 4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 7.23% 5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 4.66% 6 江西北邮信息通信技术有限公司 1,036.10 3.39% 7 晋中市公安局 1,023.95 3.35% 8 北京万古汇力科技有限公司 906.43 2.97% 9 贵州文博科技有限公司 855.85 2.80% 10 中建投租赁有限责任公司 818.77 2.68% 合计 21,610.65 70.79% 2011 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 30.52% 2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86 18.18% 3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 4.26% 4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 3.97% 5 贵州文博科技有限公司 822.09 3.92% 6 重庆讯美电子有限公司 816.61 3.90% 7 浙江三基智能科技有限公司 743.35 3.55% 8 铜梁县市政园林管理局 511.69 2.44% 9 动力盈科实业（深圳）有限公司 427.17 2.04% 10 四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司 417.01 1.99% 1-1-289 东方网力科技股份有限公司招股说明书占本公司全部营序号客户名称营业收入业收入的比例合计 15,665.49 74.77% 2010 年度 1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 21.92% 2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43 8.39% 3 重庆讯美电子有限公司 782.52 6.67% 4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 6.39% 5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 5.28% 6 贵州文博科技有限公司 440.17 3.75% 7 北京鼎安科技发展有限公司 380.44 3.24% 8 北京北控电信通科技发展有限公司 306.41 2.61% 9 太原群欣安防科技有限公司 256.17 2.18% 10 太原博睿科技有限公司 244.01 2.08% 合计 7,332.78 62.52% 注：四川浩特通信有限公司与四川浩特数字媒体有限公司为同一控制下企业，所以进行合并披露。发行人报告期向前五名客户销售产品的具体情况如下：单位：万元序客户名称营业收入销售产品号 2013 年 1-6 月 PVG 网络视频管理平台 1 山阴县人民政府 5,661.10 /PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 2012 年度 PVG 网络视频管理平台/ 1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 PVG 网络视频管理平台/ 1-1-290 东方网力科技股份有限公司招股说明书序客户名称营业收入销售产品号 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 2011 年度 PVG 网络视频管理平台/ 1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86 PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 PVG 网络视频管理平台/ 5 贵州文博科技有限公司 822.09 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 2010 年度 PVG 网络视频管理平台/ 1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器 NetPosa NVR 网络硬盘录像 2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43 机/PVG 网络视频编解码器 NetPosa NVR 网络硬盘录像 3 重庆讯美电子有限公司 782.52 机 4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 PVG 网络视频管理平台 PVG 网络视频管理平台/ 5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 NetPosa NVR 网络硬盘录像机/PVG 网络视频编解码器报告期，本公司向前十名客户实现的营业收入占比分别为 62.52%、74.77%、 70.79%和 78.31%，客户集中度较高，但不存在单个客户的营业收入占本公司全 1-1-291 东方网力科技股份有限公司招股说明书部营业收入的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的情况。本公司客户集中度较高的主要原因是：（1）本公司业务主要来源于全国各地开展的平安城市视频监控系统建设项目，由于投资大、周期长、技术复杂，政府部门会优先选择行业领先的大型集成商签订系统集成总承包合同，而集成商则会选择包括本公司在内的有大型平安城市应用案例的平台厂商进行长期合作，因此本公司主要客户以行业领先的大型集成商为主且较为稳定；（2）在报告期内，正值国内平安城市建设进入迅猛增长期，本公司抓住机遇将技术和销售资源倾斜于各大中城市的大型项目，且和行业内领先的集成商形成长期的战略合作伙伴关系，连续获得上海、北京、海口、成都、石家庄、唐山、贵阳等大型平安城市建设订单，使得本公司保持了较快的业务增速。报告期，东方网力均是凭借领先的技术优势和产品性能而获得订单，并非依赖于与集成商的关系。公司与具体某个系统集成商是否合作主要取决于系统集成商自身的竞争力以及在其所在城市的市场格局，公司与部分集成商建立起了长期稳定合作关系。（1）2013 年 1-6 月前十名客户山西省山阴县人民政府：政府机关。2013 年上半年，与本公司在智慧山阴平安城市及智慧山阴综合信息化平台建设项目开展合作。动力盈科实业（深圳）有限公司：隶属于美国动力盈科集团公司（VIDEOTREC），主要从事 CCTV 系统集成开发、生产、销售的外商独资高新技术企业。2012 年主要与本公司在数字视频编解码和 NVR 产品销售方面、济南军区某集团军视频监控系统项目、大兴安岭项目、四川群体安全监控项目等项目进行合作。2013 年上半年，与本公司在贵州省平安校园项目、溧水智能交通监控项目及眉山公安项目开展合作。广州巨安电子科技有限公司：从事电子监控及安全防护方面的专业公司，产品广泛应用于国内机场、金融、交通、监狱等安防监控系统。主要与本公司在南通狼山风景区项目、南通市局联网监控项目、常州平安城市建设项目和常州平安城市增补项目上进行合作。2013 年上半年，与本公司合作的项目为常州市公共安全技术防范视频监控系统一期项目设备增补。 1-1-292 东方网力科技股份有限公司招股说明书深圳市博康系统工程有限公司：原为是世界 500 强企业、纽交所上市公司英格索兰（Ingersoll Rand）安防技术集团公司旗下企业，是一家以综合安防、图像监控工程设计、安装、视频联网管理平台、指挥中心集成系统开发、系统工程设计及集成为主营业务的专业公司。目前英格索兰的安防业务剥离至安朗杰公司（Allegion），安朗杰已在纽交所上市，根据安朗杰网站介绍深圳博康已经隶属于安朗杰旗下。深圳博康的股东为英格索兰（中国）投资有限公司（持股比例 75%），英格索兰（中国）工业设备制造有限公司（持股比例 25%）。2010 年与本公司合作的主要项目为石家庄平安城市监控建设项目、上海市局项目－上海市局徐汇世博二期监控系统项目、深圳市机场物流报税中心监控系统集成软件项目等；2011 年与本公司合作的主要项目为唐山市社会治安科技防范系统项目、上海市局项目-卢湾分局、普陀分局等；2012 年与本公司合作的主要项目为唐山市社会治安科技防范系统项目增补（唐山一期增补项目）。2013 年上半年与本公司合作的项目为上海长宁分局高清二期项目等。太原群欣安防科技有限公司：主要从事闭路电视监控产品销售。2012 年主要与本公司在山西晋中市县联网、山西省公安厅视频联网项目等多个项目进行合作。2013 年上半年，与本公司在山西柳林项目、太古项目进行合作。江西北邮信息通信技术有限公司：主要从事提供信息通信领域安全技术防范领域各类工程的系统设计、产品研发、工程施工、系统维护以及技术咨询与服务一体化解决方案的专业化公司。2012 年主要与本公司在江西省公安厅监管总队项目中进行合作。2013 年上半年，与本公司在江西省赣州市交管局计程车信息系统信息中心建设项目中开展合作。中建投租赁有限责任公司：为国有大型的融资租赁机构，注册地北京。其经营范围主要包括：国内外各种先进适用的机械、电器设备、通讯器材、电子产品、交通运输工具、仪器仪表的租赁、转租赁、租借、销售；根据用户的委托，按照已签订的租赁合同，直接从国内外购买经营租赁业务所需要的技术和货物；对租赁业务提供担保和咨询服务。2011 年至今主要与本公司在唐山市社会治安科技防范系统项目中进行合作，中建投租赁有限责任公司为该项目提供融资租赁服务。 1-1-293 东方网力科技股份有限公司招股说明书北京市西城区城市管理监督指挥中心：为北京市西城区政府工作部门，负责北京市西城区城市管理全方位的即时监控，以及城市管理信息的整理分析等。 2013 年上半年于数字化视频应用系统建设项目中采购本公司的产品。四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司：中国电子信息百强企业四川九洲电器集团有限责任公司的全资子公司，是专业的安防产品制造商以及完善的解决方案提供商。2011 年度主要与本公司在绵阳平安城市项目中进行合作。 2013 年上半年采购本公司 PVG 网络视频管理平台产品等。河北远东通信系统工程有限公司：为中国电子科技集团公司第五十四研究所法人独资的国有企业，公司除经营电子产品的设计、研发和生产外，还从事涉密信息系统、安防监控系统、智能交通管理系统、公共安全管理和应急通信系统等集成业务及相关产品。2013 年上半年与本公司在黄骅市“天网覆盖”及“数字化城管”建设工程开展合作。（2）2012 年前十名客户中国电信股份有限公司贵阳分公司：主要从事提供信息通信服务，包括固定电话、移动电话业务、互联网接入及应用、数据通信、视讯服务、国际及港澳台通信等多种类综合信息服务。主要与本公司在贵阳数字化城市综合管理系统二期工程视频监控系统建设项目上进行合作。晋中市公安局：政府机关。2012 年与本公司在晋中市区公共安全视频监控系统工程项目中开展合作。北京万古汇力科技有限公司：主要从事软件技术开发、eHR 软件设计的定制化服务，为政府以及企业级用户、集团用户提供软件、信息、互联网络及视频等全面的全方位解决方案。主要与本公司在北京朝阳区图像信息系统街乡扩容项目进行合作。贵州文博科技有限公司：主要从事通信工程、数字安防监控工程、智能楼宇工程施工及技术服务、软件开发、系统集成等。主要与本公司在贵阳市数字监控视频监控系统建设项目、贵阳市兴农中学“平安校园”项目、贵阳平安城市二期增补项目中进行合作。 1-1-294 东方网力科技股份有限公司招股说明书（3）2011 年前十名客户广州市威安电子科技有限公司：该公司成立于 2003 年 7 月，主要经营批发和零售贸易。研究、开发、设计、维护计算机软件，从事视频监控软件的开发，为监控行业产品商提供软件开发及技术服务。与本公司在金融行业监控联网平台项目、江苏移动营业厅监控等项目中合作。重庆讯美电子有限公司：主要从事社会公共安全技术防范系统产品的研发、生产和提供系统解决方案。在金融系统的安全防范系统建设领域，重庆讯美电子有限公司是具有重要地位的专业厂商。主要与本公司在银行 NVR 产品销售方面进行合作。浙江三基智能科技有限公司：主营业务为向数字与平安城市业务提供全系列产品供应、项目 BLT/BT/常规建设、银行信贷支持、施工等。主要与本公司在余姚市社会治安动态视频监控系统工程（二期）建设项目中进行合作。铜梁县市政园林管理局：牵头组织当地城市管理综合行政执法工作，负责城市管理的监察执法，管理城市管理数字化平台。主要与本公司在铜梁县数字化城管建设工程项目中进行合作。（4）2010 年前十名客户四川浩特数字媒体有限公司、四川浩特通信有限公司：隶属于浩特集团，四川浩特通信有限公司主要面向数字安防监控市场、综合图像监控市场、智能交通市场，四川浩特数字媒体有限公司主要面向数字媒体视频新技术研发领域。2009、 2010 年上述两家公司主要与本公司在成都天网项目中进行合作。国际商业机器全球服务（中国）有限公司：是 IBM 公司在中国的分支机构，主要与本公司在北京市朝阳区图像信息管理系统项目（即北京奥运项目）中进行合作。北京鼎安科技发展有限公司：主要从事智能大厦现代化管理系统、综合布线系统、闭路电视监控系统、防盗报警系统、可视对讲系统等各项系统集成工程，主要与本公司在吉林某总队视频联网项目的 PVG 网络视频管理平台和网络硬盘录像机产品方面进行合作。 1-1-295 东方网力科技股份有限公司招股说明书北京北控电信通科技发展有限公司：是北京市教委信息网络中心的战略合作伙伴，承接了北京市信息中心核心机房建设、新建校校园网建设等大量教育信息化建设项目。主要与本公司在朝阳区小学、幼儿园安防系统完善项目中进行合作。太原博睿科技有限公司：主要从事闭路电视监控产品代理销售与集成业务。主要与本公司在山西煤炭运销集团吕梁离石有限公司监控系统、运城治安监控、昔阳交警视频监控等项目、长治市平安城市-视频联网项目中进行合作。 2、营业收入季节性分析报告期内，本公司分季度的营业收入构成情况如下表所示：单位：万元 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例第一季度 2,692.73 8.82% 2,017.87 9.63% 1,063.98 9.07% 第二季度 5,875.90 19.25% 3,513.24 16.77% 1,345.66 11.47% 第三季度 4,216.08 13.81% 4,409.55 21.05% 2,101.17 17.91% 第四季度 17,743.47 58.12% 11,009.54 52.55% 7,218.00 61.54% 合计 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100% 报告期内，本公司经营体现出明显的季节性特征。2010 年、2011 年和 2012 年，本公司下半年的营业收入占比分别为 79.46%、73.60%和 71.93%。由于本公司销售的城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关等为主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家法律规定，绝大多数项目需当地财政局委托招标公司进行公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业客户的采购特点使本公司产品销售具有明显的季节性特征，营业收入主要集中于下半年特别是第四季度实现。报告期内，本公司分季度的利润总额构成情况如下表所示：单位：万元 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例第一季度 640.75 7.04% 247.10 3.93% -73.60 -1.91% 第二季度 1,275.35 14.01% 476.31 7.57% 404.37 10.47% 1-1-296 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例第三季度 1,533.23 16.84% 1,429.92 22.74% 893.30 23.14% 第四季度 5,653.19 62.11% 4,135.03 65.76% 2,636.37 68.29% 合计 9,102.52 100% 6,288.36 100% 3,860.44 100% 与营业收入的季节性分布相似，本公司的利润实现也主要集中在下半年。 2010 年、2011 年和 2012 年，本公司下半年的利润总额占比分别为 91.43%、88.50% 和 78.95%，其中第四季度的利润总额占比分别为 68.29%、65.76%和 62.11%。城市视频监控管理平台行业客户的采购特点使得包括公司在内的行业内企业普遍存在收入和利润季节性波动的现象。2010 年度、2011 年度和 2012 年度，同行业上市公司下半年的营业收入占比分别为 63.18%、57.16%和 61.45%；下半年的利润总额占比分别为 65.84%、54.13%和 110.24%22。 2010 年度、2011 年度和 2012 年度，公司与同行业上市公司营业收入的季节性分布情况如下表所示： 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年占比占比占比占比占比占比海康威视 39.07% 60.93% 39.79% 60.21% 38.89% 61.11% 大华股份 36.73% 63.27% 40.55% 59.45% 37.63% 62.37% 大立科技 34.82% 65.18% 38.05% 61.95% 35.66% 64.34% 英飞拓 31.08% 68.92% 44.81% 55.19% 41.41% 58.59% 中威电子 51.05% 48.95% 51.00% 49.00% 30.50% 69.50% 平均值 38.55% 61.45% 42.84% 57.16% 36.82% 63.18% 发行人 28.07% 71.93% 26.40% 73.60% 20.54% 79.46% 数据来源：Wind 资讯。 2010 年度、2011 年度和 2012 年度，公司与同行业上市公司利润总额的季节性分布情况如下表所示： 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年占比占比占比占比占比占比海康威视 36.59% 63.41% 35.17% 64.83% 37.37% 62.63% 22 同行业上市公司下半年利润总额占比超过 100%，是由于英飞拓在 2012 年上半年亏损所致，剔除该影响因素，同行业上市公司利润总额下半年占比为 62.41%。 1-1-297 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年占比占比占比占比占比占比大华股份 33.95% 66.05% 35.33% 64.47% 30.21% 69.79% 大立科技 24.47% 75.53% 18.86% 81.14% 28.97% 71.03% 英飞拓 -201.60% 301.60% 88.45% 11.55% 40.10% 59.90% 中威电子 55.36% 44.64% 51.34% 48.66% - - 平均值 -10.24% 110.24% 45.83% 54.13% 34.16% 65.84% 发行人 21.06% 78.94% 11.50% 88.50% 8.57% 91.43% 数据来源：Wind 资讯。由于英飞拓在 2012 年上半年处于亏损状态，故剔除该公司数据后，行业平均值上半年和下半年占比平均水平分别为 37.59%和 62.41%，通过上表分析可见，发行人在收入和利润季节性的波动情况与整个行业状况基本相符。 3、主营业务收入及构成分析（1）按产品分类的主营业务收入本公司的主营业务收入包括 PVG 网络视频管理平台销售收入、网络硬盘录像机销售收入、网络视频编解码器销售收入、技术服务收入。报告期内，本公司按产品分类的主营业务收入情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目占营业收占营业收占营业收占营业收金额金额金额金额入比例入比例入比例入比例 PVG 网络视频管 6,087.92 42.84% 19,733.22 64.64% 13,402.39 63.97% 5,972.30 50.92% 理平台 NetPosa NVR 网 1,867.17 13.14% 6,211.48 20.35% 4,708.00 22.47% 2,389.64 20.37% 络硬盘录像机 PVG 网络视频编 928.35 6.53% 1,824.75 5.98% 1,583.81 7.56% 2,839.62 24.21% 解码器技术服务 3,774.75 26.56% 1,132.63 3.71% 210.56 1.01% 359.34 3.06% 合计 12,658.19 89.08% 28,902.08 94.67% 19,904.76 95.01% 11,560.90 98.57% 报告期内，PVG 网络视频管理平台营业收入占本公司主营业务收入的比重分别为 50.92%、63.97%、64.64%和 42.84%，是本公司主营业务收入的主要来源之一。本公司自设立之初即开始进行 PVG 网络视频监控管理平台的研发与生产， 1-1-298 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2009 年和 2010 年本公司城市视频监控管理平台产品的市场占有率连续保持行业前三位。近三年， PVG 网络视频管理平台收入规模随着本公司业务规模不断扩大， 2011 年唐山项目对 PVG 网络视频管理平台产品的需求量较大是本年度该产品销售收入占比上升的主要原因。2012 年唐山一期增补项目、常州平安城市项目及贵阳数字化城市等项目对 PVG 网络视频管理平台产品的需求量较大，使得 2012 年度该产品销售收入金额上升。2013 年 1-6 月，本公司 PVG 网络视频管理平台产品营业收入 6,087.92 万元，同比增长 35.51%，占同期营业收入的比重为 42.84%，主要原因为受山西省山阴项目影响，该项目为山西省山阴县城市视频监控系统建设项目。受项目建设模式及会计核算的影响，计入技术服务等的收入占比较高，从而使得 PVG 网络视频管理平台产品收入占营业收入的比例有所下降。考虑到公司产品销售具有明显季节性特征，营业收入主要集中在下半年尤其是第四季度实现，因此，预计 2013 年度公司 PVG 网络视频管理平台产品收入占比将达到正常水平。 NetPosa NVR 网络硬盘录像机销售收入是本公司主营业务收入的重要增长点。报告期内，其营业收入占本公司主营业务收入的比重分别为 20.37%、22.47%、 20.35%和 13.14%，占比保持在稳定水平，但销售收入随着公司经营规模的扩大不断上升。主要原因是网络硬盘录像机能够全面支持对异质网络摄像机和网络视频编解码器的全面接入，实现了基于视频中间件的高度兼容性，具有巨大的市场需求空间。目前，网络硬盘录像机产品在包括平安城市在内的多个应用领域已呈现出强劲的增长趋势。近年来，本公司基于在 PVG 网络视频管理平台市场中积累的经验与客户优势以及与 Intel 公司的深入合作关系，开始大力推进网络硬盘录像机的生产与销售工作，实现了网络硬盘录像机产品销售收入快速增长。 PVG 网络视频编解码器销售收入是本公司营业收入的又一来源，报告期内，其营业收入占本公司主营业务收入的比重分别为 24.21%、7.56%和 5.98%和 6.53%。由于 PVG 网络视频编解码器是平安城市视频监控项目中重要的数字化部分，本公司基于 PVG 网络视频监控管理平台和 PVG 网络视频编解码器耦合度高的应用特点，采取将 PVG 网络视频编解码器产品与 PVG 网络视频监控管理平台捆绑销售的形式。2011 年产品的销售收入金额及占比均出现下降，主要的原因为：新型号芯片的推出使得单台编码器设备能够同时支持更多的编解码路数，支 1-1-299 东方网力科技股份有限公司招股说明书持相同路数所需的网络视频编解码器产品数量减少，因此，本公司项目中使用 PVG 网络视频编解码器数量小幅下降。随着该产品性能的提升，产品的市场竞争力增强，2012 年该产品的销售收入出现了小幅增长。技术服务是指发行人向客户提供的软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿服务，技术服务按照提供劳务确认收入，以服务的期间平均确认服务收入。报告期内，本公司技术服务收入占本公司主营业务收入的比重分别为 3.06%、 1.01%、3.71%和 26.56%。（2）按地区分类的营业收入报告期内，本公司的业务全部集中于境内。本公司将营业收入按照北方地区（京津晋冀鲁豫陕甘等）、华东地区（苏沪浙皖等）、西南地区（云贵川渝等）及华南地区（粤闽桂等）进行划分。报告期内，本公司按地区分类的营业收入情况如下表所示： 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额（万金额（万金额（万金额（万比例比例比例比例元）元）元）元）北方地区 9,449.78 66.50% 18,392.83 60.25% 14,082.55 67.22% 7,463.93 63.64% 华东地区 2,056.84 14.47% 3,958.83 12.97% 1,966.28 9.39% 249.44 2.13% 西南地区 1,215.01 8.55% 4,708.68 15.42% 3,752.53 17.91% 2,562.26 21.85% 华南地区 1,488.90 10.48% 3,467.85 11.36% 1,148.84 5.48% 1,453.17 12.39% 合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100% 由于本公司承接的项目主要以全国各地开展的大中型平安城市视频监控系统建设项目为主，因此本公司按地区分类的营业收入会受到当期主要承接的大型项目所在地的影响而发生较大波动。从营业收入的地区分布分析，北方地区是本公司的主要业务收入来源地。报告期内，本公司北方地区营业收入占营业收入的比重分别为 63.64%、67.22% 60.25%和 66.50%，北方地区营业收入比重总体呈上升趋势的主要原因是公司在 2010 年-2012 年先后承接了石家庄、唐山、北京、天津等位于北方地区的大型平安城市项目。报告期内，华东地区的营业收入占本公司营业收入的比重分别为 2.13%、 9.39%、12.97%和 14.47%。2011 年公司在华东地区市场取得较大突破，先后承 1-1-300 东方网力科技股份有限公司招股说明书接了余姚市社会治安动态视频监控系统工程（二期）建设项目、南通平安城市项目，使得 2011 年华东地区业务增长较快。2012 年公司在华东地区市场承接了常州平安城市建设项目，使得 2012 年华东地区业务增长较快。报告期内，西南地区的营业收入占比始终保持较高水平，占本公司营业收入的比重分别为 21.85%、17.91%、15.42%和 8.55%。主要原因是公司在西南地区市场布局较早，具有良好的客户基础；2008 年 3 月，本公司成立重庆网力，进一步扩大了西南地区的营销、方案咨询和技术支持队伍并在重庆成立研发分支机构，为西南地区客户提供本地化支持和服务；本公司在开拓重庆和四川市场的同时，提前布局云南、贵州等新兴市场，为西南地区市场的持续发展提供了保障。本公司华南地区的营业收入占比变化较大，报告期内华南地区的营业收入占本公司营业收入的比重分别为 12.39%、5.48%、11.36%和 10.48%。主要原因是：相比其他地区公司在华南地区的客户基础较为薄弱，目前华南市场仍处在市场开拓阶段。广州亚运会项目曾使得 2010 年本公司华南地区营业收入占比明显有所升高。2012 年江西项目的实施使得华南地区营业收入占比高于 2011 年度。报告期内，本公司已在重庆和贵阳设立了子公司，扩大了华东和华南办事处的人员规模。未来本公司将继续加强对珠三角地区、长三角地区、环渤海地区等安防行业区域市场的拓展力度，实现业务规模和服务范围不断扩张。（三）利润的主要来源和可能影响盈利能力连续性和稳定性的主要因素 1、营业毛利及毛利率分析报告期内，本公司营业毛利、综合毛利率以及同行业上市公司综合毛利率情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度本公司营业毛利 8,088.18 17,212.40 11,625.87 7,108.49 本公司营业毛利同比增长率 51.74% 48.05% 63.55% 67.17% 本公司综合毛利率 56.92% 56.38% 55.49% 60.61% 同行业上市公司平均综合毛利率 53.05% 51.55% 54.15% 54.12% 注：同行业上市公司数据来源为 Wind 资讯。 2010 年至 2012 年，本公司营业毛利分别为 7,108.49 万元、11,625.87 万元及 1-1-301 东方网力科技股份有限公司招股说明书 17,212.40 万元，持续增长。2013 年 1-6 月，本公司营业毛利为 8,088.18 万元。 2010 年公司综合毛利率高于同行业上市公司平均水平，主要原因是：（1）差异化的目标市场定位。本公司承接的项目主要集中在大型平安城市视频监控系统建设项目，政府对相关视频监控产品的大规模联网兼容能力、电信级稳定性、应用持续升级的较高要求使得此部分市场具有较高的市场壁垒，需要企业具备强有力的软件架构设计和开发能力以及丰富的大型项目应用经验后才能进入。本公司凭借基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新核心优势，能够为客户提供完全分布式架构的城市级超大规模联网视频监控管理平台产品和应用解决方案，曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的具有多个省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。本公司产品所呈现的高度稳定性、高技术含量、高服务品质、高产品附加值等特征，使得本公司在大型平安城市视频监控系统建设项目中具有较强竞争力，相应保持了较高的产品毛利率。（2）发行人毛利率较高产品的销售占比较高。报告期内 PVG 网络视频管理平台的毛利率分别为 72.52%、63.66%、 63.39%和 75.46%，该产品销售收入在本公司主营业务收入中占比最高，是公司综合毛利相对较高的主要原因。（3）本公司凭借在 NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视频编解码器产品中的技术领先优势以及完备的技术开发和产品化能力，实现了报告期内 NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视频编解码器的毛利率总体保持较高水平。 2010 年至 2013 年 1-6 月，本公司综合毛利率分别为 60.61%、55.49%、56.38% 和 56.92%，本公司综合毛利率总体稳定但略有下降，分析如下： 2011 年毛利率低于 2010 年毛利率的主要原因是受唐山项目的影响。唐山项目金额较大，占当期营业收入比重较高，唐山项目单项毛利率低于公司的平均毛利率水平。如本公司扣除唐山项目影响之后的综合毛利率，则高于公司去年同期的综合毛利率水平。若综合考虑唐山项目建成后公司为客户提供技术服务方面的后续盈利等因素，唐山项目的总体盈利水平仍处于较高水平。 2012 年本公司参与了唐山增补、晋中、长治、常州等大型项目，上述项目和唐山项目类似，金额较大，占当期营业收入比重较高，但单项目毛利率较低， 1-1-302 东方网力科技股份有限公司招股说明书因此 2012 年本公司综合毛利率为 56.38%，与 2011 年基本持平。 2、分产品盈利性分析（1）发行人各类产品销售收入及产品成本情况报告期发行人的收入主要来自 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器三种产品的销售以及技术服务所带来的收入。各主要产品的营业收入及相应的营业成本如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目营业收营业成营业收营业成营业收营业成营业收入营业成本入本入本入本 PVG 网络视频 6,087.92 1,494.01 19,733.22 7,224.82 13,402.39 4,870.56 5,972.30 1,640.93 管理平台 NetPosa NVR 网 1,867.17 1,014.89 6,211.48 3,310.84 4,708.00 2,674.75 2,389.64 1,214.98 络硬盘录像机 PVG 网络视频 928.35 534.45 1,824.75 982.43 1,583.81 895.54 2,839.62 1,626.02 编解码器技术服务 3,774.75 1,876.60 1,132.63 402.96 210.56 0.00 359.34 - 其它 1,552.34 1,202.39 1,626.10 1,394.73 1,045.44 883.49 167.90 138.38 合计 14,210.53 6,122.34 30,528.18 13,315.79 20,950.20 9,324.34 11,728.80 4,620.31 （2）发行人主要产品成本构成情况上述发行人产品均为软硬一体化产品，软件模块的研发、硬件的设计是产品实现功能的关键，硬件则是软件的载体。由于研发、测试等支出在报告各期均已费用化处理，故发行人产品的成本主要由原材料成本、外协加工费、制造费用、安装调试费、工程施工费等构成。其中，硬件的原材料成本占营业成本的比例较高；外协加工费、制造费用、安装调试费、工程施工费等占营业成本的比例较低。外协加工成本指支付给外协厂商的焊接、贴装、组装费用；制造费用主要指生产设备折旧、直接人工费用；安装调试费和工程施工费指使产品达到预计可使用状态而发生的安装、调试、测试等相关费用。（3）发行人主要产品定价依据 1-1-303 东方网力科技股份有限公司招股说明书发行人产品均为高新技术产品，具有更新换代速度快、技术复杂性高、前期研发投入高、后期复制成本低等特点。同时，发行人产品的定价策略，也是和公司的发展战略是相结合的，在确保公司收入和利润保持较快增长的前提下，通过合理的产品定价以快速提高公司产品的市场占有率。因此，发行人产品在定价时综合考虑三方面因素，即产品的研发成本、所使用技术的先进性和复杂程度以及市场竞争状况。同时针对大型和特大型项目，为提高公司行业知名度，发行人会在原有产品价格的基础上对价格进行适当的调整。发行人 PVG 网络视频管理平台产品由软件系统和服务器组成，其核心组成部分是实现各种特定功能、模块化、运行于服务器上的软件系统。该软件系统采用基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架构，具有分布式局部自治、完全组件化、进程隔离的三大特性。该产品包含多种软件模块，按照客户需求组合，由于 PVG 的软件开发工作技术含量较高、所需开发周期长、研发投入也较大，与市场上类似产品相比 PVG 在行业内具有较强的竞争优势，与客户议价能力较强，发行人根据研发成本和市场情况合理定价。 NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等产品的硬件成本占比较高，发行人的这两类产品在定价时主要考虑产品的成本并参照市场上同类产品的销售价格进行定价。（4）各产品毛利率的波动情况分析报告期发行人各主要产品的营业毛利及毛利率水平如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目营业毛营业毛营业毛营业毛毛利率毛利率毛利率毛利率利利利利 PVG 网络视频 4,593.91 75.46% 12,508.40 63.39% 8,531.83 63.66% 4,331.37 72.52% 管理平台 NetPosa NVR 网 852.28 45.65% 2,900.64 46.70% 2,033.25 43.19% 1,174.66 49.16% 络硬盘录像机 PVG 网络视频 393.90 42.43% 842.31 46.16% 688.27 43.46% 1,213.60 42.74% 编解码器技术服务 1,898.15 50.29% 729.68 64.42% 210.56 100.00% 359.34 100.00% 其它 349.94 22.54% 231.37 14.23% 161.95 15.49% 29.52 17.58% 1-1-304 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目营业毛营业毛营业毛营业毛毛利率毛利率毛利率毛利率利利利利合计 8,088.18 56.92% 17,212.40 56.38% 11,625.87 55.49% 7,108.49 60.61% 报告期发行人主要产品的销售单价及单位成本如下所示：单位：元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年 2010 年度项目平均销平均单平均销平均单平均销平均单平均销平均单售单价位成本售单价位成本售单价位成本售单价位成本 PVG 网络硬件 21,846.06 19,503.99 21,931.64 19,563.55 22,116.21 19,782.95 10,515.94 9,414.38 视频管理平台软件 16,664.82 - 16,605.57 - 15,255.72 - 13,890.50 - NetPosa 混合型 7,065.19 2,767.04 7,082.61 2,974.86 7,016.40 3,046.59 7,249.72 3,178.91 NVR 网络硬盘录存储型 22,472.68 13,939.45 25,057.01 15,219.35 25,485.00 15,788.59 28,275.04 15,499.46 像机 PVG 网络视频编解 1,982.37 1,141.25 1,971.85 1,061.63 1,978.28 1,118.58 2,552.92 1,461.85 码器 1）PVG 网络视频管理平台毛利率变动分析报告期内，发行人 PVG 网络视频管理平台产品的毛利率分别为 72.52%、 63.66%、63.39%和 75.46%。PVG 网络视频管理平台产品由软、硬件两部分组成， 2010 年至 2013 年 1-6 月，PVG 网络视频管理平台硬件产品的毛利率分别为 10.67%、10.55%、10.80%和 10.72%，PVG 网络视频管理平台软件产品的毛利率均为 100%，硬件产品毛利的小幅波动和各期软硬件部分销售占比不同是引起报告期该产品毛利率波动的原因，2011 年该产品毛利率下降的主要系唐山项目的影响，2012 年该产品毛利率与 2011 年保持持平，2013 年 1-6 月，PVG 网络视频管理平台产品毛利率较高的主要原因为软件产品在产品销售中占比较高。本公司 PVG 网络视频管理平台的毛利率总体保持较高水平，主要原因是：（1）本公司的 PVG 网络视频管理平台产品具有较强的技术领先优势。2002 年本公司即开始投入视频联网项目开发，经过多年的持续研发投入，本公司 PVG 网络视频管理平台产品已具有较强的技术领先优势，与客户的议价能力较强。（2）本公司的 PVG 网络视频管理平台产品已获得业内客户的广泛认可。经过近年来多个城市级大型治安联网监控项目的验证，本公司的 PVG 网络视频管理平台产品的稳定 1-1-305 东方网力科技股份有限公司招股说明书性已得到行业客户的广泛认可，市场基础较为稳固。（3）PVG 网络视频管理平台销售收入中软件产品收入占比较高，由于软件产品具有高附加值的特征且不涉及大量的原材料成本支出，使得 PVG 网络视频管理平台的毛利率保持较高水平。（4）2011 年 PVG 网络视频管理平台的毛利率同比下降，主要是由于唐山项目 PVG 网络视频管理平台产品的销售占比较大且该项目的整体毛利率较低。 2）网络硬盘录像机毛利率变动分析网络硬盘录像机支持高清网络摄像机和视频智能化应用，在平安城市建设项目中大量应用，具有巨大的市场需求空间。2008 年以来，本公司基于在 PVG 网络视频管理平台市场中积累的技术经验与客户优势，持续加大软硬件研发和产品化投入，通过 POSA 视频中间件实现了对不同厂家不同型号高清网络摄像机的全面接入，自主研发的 ROFS 文件系统保证了 NVR 海量存储的稳定性，通过和 Intel 公司的深入合作具备了嵌入式 X86 主板的自主研发能力，结合本公司开放合作伙伴计划（OPP）和市场推广，成功建立起网络硬盘录像机产品的核心竞争优势，保证了网络硬盘录像机产品的毛利率维持在较高水平。发行人 NetPosa NVR 网络硬盘录像机的毛利率分别为 49.16%、43.19%和 46.70%和 45.65%。发行人主要产品 NetPosa NVR 网络硬盘录像机分为混合型和存储型两种，两种型号的网络硬盘录像机的毛利相差较大，两种型号产品各期销售占比不同及各自毛利率的波动是造成该类别产品毛利率波动的主要原因。报告期发行人混合型网络硬盘录像机和存储型网络硬盘录像机的平均单价和平均单位成本如下：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年项目单位价格单位成本毛利率单位价格单位成本毛利率 NetPosa NVR 混合型 0.71 0.28 60.84% 0.71 0.30 58.00% 网络硬盘录像机存储型 2.25 1.39 37.97% 2.51 1.52 39.26% 2011 年 2010 年项目单位价格单位成本毛利率单位价格单位成本毛利率 NetPosa NVR 混合型 0.70 0.30 56.58% 0.72 0.32 56.15% 网络硬盘录像机存储型 2.55 1.58 38.05% 2.83 1.55 45.18% 混合型网络硬盘录像机为公司自主研发的主板，该设备的硬件成本、销售 1-1-306 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格变动不大，该产品毛利率相对稳定，因此，报告期内平均单位成本和平均销售单价基本保持稳定；报告期存储型网络硬盘录像机的平均单位成本和平均销售单价变动较大，主要原因：2009 年前主要采取对外整机采购的生产模式， 2010 年起转变为对外采购机箱、电源等部件级外采组装生产模式，且大幅优化了采购渠道，因而当年平均单位成本下降较多，同时在保证毛利率相对稳定的前提下平均销售单价也相应下调。2012 年存储型网络硬盘录像机的单价和成本均保持稳定。2013 年 1-6 月公司存储型网络硬盘录像机的单价及成本均有所下降，主要原因为公司对产品部分电子部件进行了重新选型，产品成本及销售价格均略有下降。报告期发行人 NetPosa NVR 网络硬盘录像机的收入和占比逐年上升，混合型网络硬盘录像机和存储型网络硬盘录像机的收入和占比情况如下：单位：万元 NetPosa NVR 网络硬盘录像机项目合计混合型存储型产品收入 626.68 1,240.49 1,867.17 2013 年 1-6 月该产品比例 33.56% 66.44% 100.00% 占收入比例 4.41% 8.73% 13.14% 产品收入 2,465.46 3,746.02 6,211.48 2012 年该产品比例 39.69% 60.31% 100.00% 占收入比例 8.08% 12.27% 20.35% 产品收入 1,305.75 3,402.25 4,708.00 2011 年该产品比例 27.73% 72.27% 100.00% 占收入比例 6.23% 16.24% 22.47% 产品收入 865.62 1,524.02 2,389.64 2010 年该产品比例 36.22% 63.78% 100.00% 占收入比例 7.38% 12.99% 20.37% 3）PVG 网络视频编解码器毛利率变动分析报告期，发行人 PVG 网络视频编解码器产品的毛利率分别为 42.74%、 43.46%、46.16%和 42.43%。2011 年 PVG 网络视频编解码器的毛利率上升至 43.46%，主要原因是本公司凭借多年在 TI 公司 DSP 芯片平台的技术开发经验积累，于 2011 年采用 TI 公司的 DM6467 单芯片方案推出了新产品 8 路编码器设备，从而显著降低了产品成本。2012 年，8 路编码器销量占比增加，使得该产品的毛利率增高。 1-1-307 东方网力科技股份有限公司招股说明书 4）技术服务毛利率变动分析 2010 年-2011 年，公司技术服务的毛利率均为 100%，主要原因是本公司的技术服务收入主要为项目进入有偿维护期后，应客户需求提供的软硬件运行维护、现场保障、软件升级等服务，产生的相关成本直接计入当期费用，使得技术服务的毛利率为 100%。 2012 年，公司技术服务的毛利率降为 64.42%，主要原因为：根据公司与中建投租赁签订的技术服务合同，合同明确约定公司需要在唐山当地建立专门的项目服务团队为唐山项目提供 5 年的技术服务，同时还有与技术服务相关的光缆租赁费等。因唐山项目技术服务收入相应的成本，可独立归集、准确核算，为此公司为该项目单独归集核算，故本期技术服务的整体毛利率下降。 2013 年上半年，公司技术服务的毛利率为 50.29%，主要为公司对唐山项目和山西省山阴项目技术服务收入发生的相应成本分别进行了单独核算，不同项目的成本构成差异较大，使得技术服务的毛利率波动较大。报告期内，公司产品分软硬件的营业收入及毛利率水平如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年 2011 年度 2010 年度项目营业收营业收营业收营业收毛利率毛利率毛利率毛利率入入入入软件 5,469.30 100% 14,860.01 100% 10,267.50 100% 6,193.10 100% 产品销售硬件 3,414.14 10.86% 12,909.44 10.78% 10,472.15 10.96% 5,176.36 10.74% 技术服务 3,774.75 50.29% 1,132.63 64.42% 210.56 100% 359.34 100% 合计 12,658.19 61.13% 28,902.08 58.75% 20,950.21 55.49% 11,728.80 60.61% 3、可能影响本公司盈利能力连续性和稳定性的主要因素（1）市场需求持续增长的影响随着我国国民经济的快速增长，安防需求已日益成为国内城市管理、金融、电力等众多行业领域的刚性需求。而本公司所处的视频监控行业作为安防的重要领域，也得到了越来越多用户的关注。尤其是近年来平安城市、北京奥运会、上海世博会、广州亚运会、深圳大运会以及各地区、各行业安防项目的不断建设， 1-1-308 东方网力科技股份有限公司招股说明书使得我国对视频监控产品的需求急剧增长，市场规模迅速扩大。在视频监控行业网络化趋势日益明显的背景下，预计“联网、高清、移动、智能”的应用需求将进一步推动本公司城市视频监控管理平台产品的市场需求持续增长。（2）公司品牌知名度不断建立及客户基础不断巩固的影响在视频监控行业，其市场需求主要来源于全国各地开展的安防系统的大型工程建设项目，因此公司的品牌知名度以及客户基础能否支持其不断获得各类大型项目订单，成为影响包括本公司在内的城市视频监控管理平台制造企业的盈利能力连续性和稳定性的主要因素。经过多年的发展，本公司产品已广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目。本公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的具有多个省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。目前，本公司雄厚的技术实力及丰富的大型视频监控系统部署实施经验已得到了国内主流安防集成商及行业客户的高度认可，“东方网力” 的品牌影响力不断提升，客户基础持续巩固。未来，随着本公司新一代分布式智能视频监控管理平台及网络硬盘录像机产品的投产，本公司在视频监控领域的品牌知名度将进一步增强。（3）市场竞争程度加剧的影响本公司生产的城市视频监控管理平台产品所需要的技术门槛较高，尤其是对于大型平安城市视频监控工程项目，政府客户一般对视频监控产品的安全性、稳定性、先进性都有较高的要求，同时对系统供应商的项目实施经验也有严格的条件限制。新进入者在没有技术和资金支撑的情况下以较低价格产品抢占市场具有一定难度。因此，预计整个视频监控行业的毛利率水平在未来将总体保持稳定。但行业较高的毛利率水平必然会吸引越来越多其他企业进入，进而对本公司盈利能力的连续性和稳定性造成一定影响。另外，如果行业竞争格局出现其他不利变化，预计也可能会影响到本公司盈利能力的持续性和稳定性。（4）扩张能力受限的影响 1-1-309 东方网力科技股份有限公司招股说明书尽管本公司经过多年的发展已积累了一定的资本实力，但毕竟总资产和净资产规模有限，考虑到未来视频监控行业广阔的市场空间，自有资本明显偏少且融资渠道有限的局面将对本公司技术领先产品的研发以及业务规模的快速扩张产生较大制约。因此，本公司急需通过股权融资充实资本实力，进一步加大研发投入，提高业务扩张与客户营销网络服务能力，从而保证本公司领先的行业地位和持续稳定的盈利能力。（四）经营成果的变化及原因分析 1、营业成本分析报告期内，本公司营业成本构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例金额比例主营业务成本 4,919.95 80.36% 11,921.05 89.53% 8,440.85 90.52% 4,481.93 97.01% 其他业务成本 1,202.39 19.64% 1,394.73 10.47% 883.49 9.48% 138.38 2.99% 合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100% 发行人的营业成本主要包括原材料成本、外协加工成本、制造费用及与产品销售相关的设备安装调试和工程施工费用及其他。原材料成本主要为外购服务器、存储服务器及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、主板、电源等；外协加工成本指支付给外协厂商的焊接、贴装、组装费用；制造费用主要由生产相关设备折旧、直接人工费用构成；安装调试费和工程施工费指使产品达到预计可使用状态而发生的安装、调试、测试等相关费用。营业收入、营业成本核算的具体内容：主要产品及服务营业收入营业成本 PVG 网络视频管软件模块销售无直接成本（软件研发相关的成本在每期理平台软件模块收入费用化处理） PVG 网络视软件研发的成本已在每期费用化处理；产频管理平台 PVG 网络视频管软硬件一体化品成本包括原材料成本、制造费用、安装理平台产品产品销售收入调试、工程施工费用等软件研发的成本已在每期费用化处理；产软硬件一体化 NetPosaNVR 网络硬盘录像机品成本包括原材料成本、制造费用、安装产品销售收入调试、工程施工费用等 PVG 网络视频编解码器软硬件一体化软件研发的成本已在每期费用化处理；产 1-1-310 东方网力科技股份有限公司招股说明书产品销售收入品成本包括原材料成本、制造费用、安装调试、工程施工费用等运营维护、培无直接成本（相关人工成本、差旅费等在技术服务训、故障处理等每期费用化处理）技术服务收入注：安装调试费和工程施工费指使该产品达到预计可使用状态而发生的安装、调试、测试等相关费用。报告期内，本公司营业成本分产品的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例金额比例 PVG 网络视频管 1,494.01 24.40% 7,224.82 54.26% 4,870.56 52.23% 1,640.93 35.52% 理平台 NetPosa NVR 网 1,014.89 16.58% 3,310.84 24.86% 2,674.75 28.69% 1,214.98 26.30% 络硬盘录像机 PVG 网络视频编 534.45 8.73% 982.43 7.38% 895.54 9.60% 1,626.02 35.19% 解码器技术服务 1,876.60 30.65% 402.96 3.03% - - - - 其它 1,202.39 19.64% 1,394.73 10.47% 883.49 9.48% 138.38 2.99% 合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100% 有关本公司营业成本分产品的情况分析请参见本节之“十三、盈利能力分析” 之“（三）利润的主要来源和可能影响盈利能力连续性和稳定性的主要因素”之“2、分产品盈利性分析”。报告期内，本公司营业成本分地区的构成情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额比例金额比例金额比例金额比例北方地区 4,887.05 79.82% 9,154.57 68.75% 7,341.21 78.73% 3,518.49 76.15% 华东地区 456.81 7.46% 1,054.79 7.92% 752.66 8.07% 207.44 4.49% 西南地区 351.54 5.74% 1,817.24 13.65% 1,095.39 11.75% 521.16 11.28% 华南地区 426.95 6.97% 1,289.19 9.68% 135.08 1.45% 373.22 8.08% 合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100% 报告期内，本公司营业成本与营业收入的地区分布相匹配。 2、期间费用分析 1-1-311 东方网力科技股份有限公司招股说明书报告期内，本公司期间费用以及占营业收入的比重情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度占营业占营业占营业占营业项目金额收入比金额收入比金额收入比金额收入比例例例例销售费用 2,291.43 16.12% 3,799.69 12.45% 1,756.98 8.39% 1,255.39 10.70% 管理费用 3,211.90 22.60% 5,801.98 19.01% 4,429.08 21.14% 2,956.71 25.21% 财务费用 628.69 4.42% 397.82 1.30% 438.04 2.09% 36.12 0.31% 合计 6,132.01 43.15% 9,999.49 32.75% 6,624.10 31.62% 4,248.21 36.22% 随着本公司业务规模扩大及营业收入增长，本公司报告期内的期间费用总额逐年上升，分别为 4,248.21 万元、6,624.10 万元和 9,999.49 万元，占营业收入的比重分别为 36.22%、31.62%和 32.75%。2010 年和 2011 年，营业收入增速均高于期间费用的增速，2012 年营业收入增速略低于期间费用的增速。2013 年 1-6 月，公司期间费用占营业收入的比例较高为 43.15%，主要原因为一是受公司营业收入主要集中在下半年确认的季节性因素影响，二是由于公司规模扩大导致相应费用增加。（1）销售费用报告期内，本公司的销售费用分别为 1,255.39 万元、1,756.98 万元、3,799.69 万元和 2,291.43 万元，占营业收入的比重分别为 10.70%、8.39%、12.45%和 16.12%。报告期内，本公司的销售费用情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目同比增金额金额增长率金额增长率金额长率职工薪酬 1,072.51 106.62% 1,495.39 133.71% 639.84 77.44% 360.60 市场宣传费 101.25 -14.62% 306.04 83.99% 166.33 -0.08% 166.46 差旅、交通费 256.44 42.62% 487.56 100.59% 243.06 71.73% 141.54 租赁费 261.60 142.69% 344.59 201.96% 114.12 32.51% 86.12 办公招待费 321.61 15.06% 728.46 159.21% 281.03 8.16% 259.82 折旧与摊销 145.75 97.38% 204.03 142.87% 84.01 83.14% 45.87 其他 132.28 16.92% 233.63 2.20% 228.60 17.25% 194.97 合计 2,291.43 64.65% 3,799.69 116.26% 1,756.98 39.96% 1,255.39 2011 年，本公司销售费用较 2010 年增加 501.59 万元，增长率 39.96%，低 1-1-312 东方网力科技股份有限公司招股说明书于同期营业收入 78.62%的增长速度，主要原因为：（1）本公司销售人员人数与薪酬水平的持续增长，使得职工薪酬费用较 2010 年增长了 279.24 万元，增长率 77.44%。（2）本公司业务规模与客户范围在全国范围不断扩大，导致差旅交通费相应增加。（3）与销售相关的固定资产有所增加，导致折旧与摊销费用也相应增加。 2012 年，本公司销售费用较上年同期增加 2,042.71 万元，增长率为 116.26%， 2013 年 1-6 月，销售费用较上年同期增长 899.72 万元，增长率为 64.65%，主要原因为：（1）本公司销售人员人数的持续增长。（2）本公司业务规模与客户范围在全国范围不断扩大，导致差旅交通费、租赁费、市场宣传费、办公招待费均相应增加。（3）与销售相关的固定资产有所增加，导致折旧与摊销费用也相应增加。（2）管理费用报告期内，本公司的管理费用分别为 2,956.71 万元、4,429.08 万元、5,801.98 万元和 3,211.90 万元，占营业收入的比重分别为 25.21%、21.14%、19.01%和 22.60%。报告期内，本公司的管理费用情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额增长率金额增长率金额增长率金额职工薪酬 1,441.89 20.21% 2,464.59 51.92% 1,622.29 69.34% 958.00 办公招待费 410.66 138.40% 617.81 11.56% 553.77 75.50% 315.55 差旅、交通费 167.22 42.21% 296.96 2.19% 290.60 32.79% 218.83 租赁费 383.40 30.15% 671.36 57.11% 427.33 63.68% 261.08 实验与器材 468.46 122.93% 970.55 7.14% 905.85 27.74% 709.16 中介机构费 11.78 -87.32% 187.62 -19.84% 234.05 32.18% 177.06 折旧与摊销 309.91 36.02% 509.10 59.22% 319.74 83.06% 174.67 其它 18.58 33.76% 83.98 11.30% 75.46 -47.00% 142.37 合计 3,211.90 37.93% 5,801.98 31.00% 4,429.08 49.80% 2,956.71 2011 年，本公司管理费用较上年同期增加 1,472.38 万元，增长率 49.80%，主要原因为：（1）本公司 2011 年的营业收入较上年同期增长了 78.62%，管理费用随营业收入的快速增长而增加。（2）本公司进一步加大了研发投入以及人才引进力度，员工数量不断增长使得职工薪酬费用快速上升，增长率 69.34%。（3）办公招待费、租赁费、折旧与摊销的增长速度较快，增长率分别为 75.50%、63.68% 1-1-313 东方网力科技股份有限公司招股说明书和 83.06%。 2012 年，本公司管理费用较上年增加 1,372.90 万元，增长率 31.00%，2013 年 1-6 月，管理费用较上年同期增加 883.23 万元，同比增长 37.93%，主要原因为：（1）本公司进一步加大了研发投入以及人才引进力度，员工数量不断增长使得职工薪酬费用快速上升。（2）随着公司业务规模的快速发展以及公司人员的增多，公司的办公招待费、租赁费、折旧与摊销、差旅、交通费的增长速度较快。（3）财务费用报告期内，本公司的财务费用分别为 36.12 万元、438.04 万元和 397.82 万元和 628.69 万元。报告期内，本公司的财务费用主要为银行贷款产生的利息支出， 2011 年及 2013 年上半年财务费用大幅增加的原因系银行贷款金额大幅度增加。报告期内，本公司的财务费用情况如下表所示：单位：万元 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度项目金额增长率金额增长率金额增长率金额利息支出 654.95 222.68% 554.96 68.33% 329.69 838.29% 35.14 减：利息收入 135.92 113.75% 182.34 633.93% 24.84 153.45% 9.80 担保费用 67.81 - - -100.00% 105.76 - 手续费支出 41.29 1276.46% 25.17 -4.83% 26.45 145.23% 10.79 汇兑损益 0.55 -468.53% 0.03 -96.59% 0.99 - - 合计 628.69 342.02% 397.82 -9.18% 438.04 1,112.73% 36.12 （4）期间费用率与同行业上市公司的比较报告期内，公司与同行业上市公司的期间费用占营业收入的比例情况如下表所示：项目上市公司 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度海康威视 10.72% 10.15% 12.01% 12.89% 大华股份 12.04% 13.07% 13.58% 14.81% 大立科技 12.43% 9.20% 10.72% 7.07% 销售费用占营业收入比例英飞拓 23.02% 23.01% 29.61% 16.03% 中威电子 15.20% 14.42% 15.02% 10.42% 平均值 14.68% 13.97% 16.19% 12.24% 公司 16.12% 12.45% 8.39% 10.70% 1-1-314 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目上市公司 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度海康威视 10.71% 10.68% 9.61% 10.36% 大华股份 12.44% 10.92% 11.97% 11.83% 大立科技 29.77% 24.73% 25.37% 18.44% 管理费用占营业收入比例英飞拓 24.46% 28.25% 28.58% 17.33% 中威电子 34.21% 24.33% 26.17% 20.00% 平均值 22.32% 19.78% 20.34% 15.59% 公司 22.60% 19.01% 21.14% 25.21% 海康威视 -1.10% -0.99% -1.52% -0.53% 大华股份 -0.09% -0.35% -0.47% -0.52% 大立科技 6.67% 5.13% 3.08% 1.55% 财务费用占营业收入比例英飞拓 -1.81% -5.20% -13.38% -0.04% 中威电子 -3.69% -5.53% -0.26% 0.02% 平均值 -0.01% -1.39% -2.51% 0.10% 公司 4.42% 1.30% 2.09% 0.31% 海康威视 20.33% 19.83% 20.11% 22.73% 大华股份 24.39% 23.64% 25.09% 26.12% 大立科技 48.87% 39.06% 39.17% 27.06% 期间费用合计占营业收入比例英飞拓 45.67% 46.06% 44.80% 33.33% 中威电子 45.72% 33.23% 40.94% 30.44% 平均值 36.99% 32.36% 34.02% 27.94% 公司 43.15% 32.75% 31.62% 36.22% 数据来源：Wind 资讯 2010 年至 2012 年，公司的期间费用占营业收入的比例逐步接近同行业上市公司平均水平。其中，报告期内公司的销售费用、财务费用占营业收入的比例与同行业上市公司平均水平较为接近；管理费用占营业收入的比例与同行业上市公司平均水平相比较高，主要原因是：（1）公司为保持产品核心竞争力，不断扩充研发人员队伍并持续加大产品研发的投入力度，2010 年至 2012 年公司研发费用年均复合增长率达 59.09%。（2）报告期内，随着业务规模的不断扩大，公司加强了公司治理结构和管理层的人员和制度建设以及提高了员工薪酬福利水平，使得相关的费用支出有所增加。 2013 年上半年，公司期间费用占营业收入的比重超过同行业上市公司平均水平，主要原因为公司财务费用增长较大所致。 3、利润表其他项目分析（1）营业税金及附加 1-1-315 东方网力科技股份有限公司招股说明书本公司的营业税金及附加主要为营业税、城市维护建设费及教育费附加。报告期内，本公司的营业税金及附加金额分别为 229.46 万元、259.86 万元、404.20 万元和 275.17 万元，占营业收入的比重分别为 1.96%、1.24%、1.32%和 1.94%，基本保持稳定。报告期内，本公司的营业税金及附加构成情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度营业税 146.12 36.81 55.05 75.24 城市维护建设税 74.29 211.84 141.71 107.96 教育费附加 54.76 155.55 63.10 46.27 合计 275.17 404.20 259.86 229.46 增值税应税收入和营业税应税收入的划分标准：发行人的主要产品分为 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器和技术服务。在通常情况下，发行人在销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等软硬件产品时，按收入金额的 17%缴纳增值税；在提供软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务时，按收入金额的 5%缴纳营业税。各类应税收入与报告期内增值税、营业税的纳税额的对比分析：报告期内，发行人增值税应税收入与本期应交税额的对应情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度销项税额计算产品销售收入及缴纳 11,048.77 30,234.08 20,739.64 11,369.46 增值税的服务收入加：已发货且开票但未达到收入确认标准而 -523.21 523.21 -2,043.51 2,043.51 调整的收入减：财务与税务收入分 2,087.16 - 180.76 280.00 类标准差异的影响税率 6%/17% 6%/17% 17% 17% 销项税额 1,366.54 4,826.69 3,147.61 2,232.60 1-1-316 东方网力科技股份有限公司招股说明书项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度进项税额 425.06 1,953.93 1,119.06 816.42 本期应交税额 941.48 2,974.15 2,028.56 1,416.19 1、对 2010 年和 2011 年已发货且开票但未达到收入确认标准而调整的收入的说明：发行人于 2010 年与重庆讯美电子有限公司、广州巨安电子科技有限公司、广州市威安电子科技有限公司分别签订了销售合同，并于 2010 年末应客户要求发货并开具了销售发票。由于上述项目未达到发行人收入确认标准，发行人未在 2010 年对该部分收入予以确认。但由于 2010 年末已产生增值税纳税义务，故在列示应税收入与纳税关系中，将该部分收入归入 2010 年应税收入中进行核算。 2、对 2010 年和 2011 年财务与税务收入分类标准差异影响的说明：发行人分别于 2011 年与铜梁县市政园林管理局、重庆市索美智能交通通讯服务有限公司，于 2010 年与广州市伟昊科技电子有限公司签订了产品销售和技术服务合同，税务部门将上述业务认定为发行人提供技术服务并向发行人征收了营业税。但其业务实质为销售有部分定制化要求的 PVG 网络视频管理平台产品，故发行人在财务核算时将其归类为产品销售收入。 2013 年 1-6 月财务与税务收入分类标准的差异，主要是因为在山西省山阴项目中山阴县政府采用分期付款的形式，发行人所实现的设备销售收入中有 2,087.16 万元已确认收入而未开具增值税发票，未来将根据山阴县政府支付情况分期开具增值税发票。 3、2012 年财务与税务收入存在 523.21 万元的差异，主要是因为在跟江西北邮信息通信技术有限公司合作的江西省赣州市交管局计程车信息系统项目中，公司在年底前已开始供货并向对方开具了发票，但由于未取得客户出具的产品验收单，不符合公司收入确认原则，故该笔收入不应在 2012 年确认，从而造成差异。该笔收入已在 2013 年 1-6 月期间确认。报告期内，发行人营业税应税收入与本期应交税额的对应情况如下表所示： 1-1-317 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度技术服务收入 3,161.76 294.10 210.56 359.34 加：内部抵消的技术服务收入 1,066.30 449.00 1,030.00 839.36 财务与税务收入分类标准差 856.16 - 180.76 280.00 异的影响减：免税收入 579.33 6.80 320.30 - 税率 5%/3% 5% 5% 5% 本期应交税额 146.12 36.81 55.05 73.94 1、内部抵消的技术服务收入为子公司重庆网力对母公司提供的技术服务收入。 2、2010 年—2012 年财务与税务收入分类标准差异的原因与上述增值税应税收入与本期应交税额中财务与税务收入分类标准差异的原因相同。2013 年 1-6 月财务与税务收入分类标准的差异 856.16 万元，产生原因为山阴项目本期确认营业税的收入 3,956.23 万元(未折现金额)和按照分期付款折现后确认的收入 3,100.07 万元之间的差额。 3、对免税收入的说明：发行人根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中共中央国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问题的通知”（财税字[1999]273 号）的规定，对经科技和税务部门审核认定的部分技术服务合同收入享受免征营业税。根据上述规定，发行人子公司重庆网力于 2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月享受免征营业税的技术服务合同金额分别为 320.30 万元、6.80 万元和 579.33 万元。（2）资产减值损失本公司的资产减值损失主要是对应收账款和其他应收款提取的坏账准备。报告期内，本公司的资产减值损失分别为 40.48 万元、-23.35 万元、111.90 万元和 118.64 万元，金额较小，对本公司利润总额的影响较小。（3）营业外收支报告期内，本公司营业外收支净额情况如下表所示： 1-1-318 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度营业外收入 505.85 2,405.71 1,523.11 1,272.70 营业外支出 - - 0.01 2.59 营业外收支净额 505.85 2,405.71 1,523.11 1,270.11 报告期内，本公司的营业外收入金额分别为 1,272.70 万元、1,523.11 万元、 2,405.71 万元和 505.85 万元，主要为本公司获得的增值税退税等政府补助；营业外支出金额分别为 2.59 万元、0.01 万元、0 元和 0 元，主要为非流动资产处置损失。报告期内，本公司营业外收支净额分别为 1,270.11 万元、1,523.11 万元、 2,405.71 万元和 505.85 万元，分别占同期利润总额的 32.90%、24.22%、26.44% 和 24.46%。报告期内，本公司的营业外收入情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度政府补助 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78 房租补偿款 - - - 4.92 合计 505.85 2,405.71 1,523.11 1,272.70 2009 年，本公司曾向重庆高科集团公司租赁海王星大厦 9 楼的部分办公场地，但因本公司后续退租，于 2010 年收到重庆高科集团公司支付的房租返还款 4.92 万元计入营业外收入。除房租补偿款和资产处置收入外，报告期内本公司获得的其他营业外收入均为政府补助，主要为本公司享受的软件增值税退税优惠。报告期内，本公司收到的软件增值税退税金额分别为 1,014.18 万元、1,380.58 万元、2,335.32 万元和 363.85 万元。有关本公司获得政府补助的具体情况请参见本节之“五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况”之“（四）报告期政府补助情况”。报告期内，本公司营业外支出情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年度 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度非流动资产处置损失 - - - 1.63 其他 - - 0.01 0.96 合计 - - 0.01 2.59 1-1-319 东方网力科技股份有限公司招股说明书（4）所得税费用报告期内，本公司的所得税费用金额分别为 278.64 万元、856.96 万元、 1,281.45 万元和 176.53 万元，占同期利润总额的比重分别为 7.22%、13.63%、 14.08%和 8.54%。本公司于 2008 年 12 月 24 日获得《高新技术企业证书》（证书编号 GR200811000828），有效期为 2008 年、2009 年和 2010 年三年。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业资格复审，取得《高新技术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012 年度和 2013 年度公司享受企业所得税优惠税率为 15%。本公司之子公司重庆网力 2008 年企业所得税税率为 25%。2009 年 3 月 25 日，重庆网力获得渝 R-2009-0002 号《软件企业认定证书》，被认定为软件企业。 2009 年和 2010 年重庆网力执行的企业所得税税率经优惠后为零，2011 度和 2012 年度和 2013 年度享受 12.5%的优惠税率。报告期内，本公司所得税费用的具体情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度当期所得税 299.55 1,281.45 856.96 278.64 所得税费用调整 -123.02 - - - 递延所得税费用 - - - - 所得税费用合计 176.53 1,281.45 856.96 278.64 所得税费用/利润总额 8.54% 14.08% 13.63% 7.22% 2013 年 1-6 月所得税费用进行调整的原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异-936,224.58 元而进行所得税费用调整；2）公司之子公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异-293,970.42 元而进行所得税费用调整。上述事项对企业所得税费用的影响合计为-1,230,195.00 元。 1-1-320 东方网力科技股份有限公司招股说明书报告期内，本公司所得税费用与会计利润的关系如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度利润总额 2,068.22 9,102.52 6,288.36 3,860.44 按适用税率计算的所得税费 310.23 1,365.38 943.25 579.07 用子公司适用不同税率的影响 7.45 -3.20 -2.35 -208.64 无需纳税收入的调整 -52.23 -274.10 -206.31 -152.13 计入权益中的应纳税收入调 - - - - 整内部交易未实现利润影响 3.10 86.25 56.71 1.97 不可抵扣的费用调整 30.99 107.12 65.65 58.37 未确认的可抵扣暂时性差异 - - - - 的影响和可抵扣亏损按实际税率计算的税项费用 299.55 1,281.45 856.96 278.64 （五）非经常性损益对经营成果的影响本公司报告期内非经常性损益的具体构成请参见本节之“七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表”。报告期内，本公司非经常性损益与净利润的对比情况如下表所示：单位：万元 2013 年 2011 年 2010 年项目 2012 年度 1-6 月度度非经常性损益 265.02 56.61 76.69 255.93 归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.01 5,431.40 3,581.80 非经常性损益/归属于母公司所有者的净利润 14.01% 0.72% 1.41% 7.15% 2010 年，非经常性损益占归属于母公司所有者净利润的比例为 7.15%，主要原因是受本公司获得的计入当期损益的政府补助的影响所致。2011 年和 2012 年，公司收到的计入当期损益的政府补助同比下降以及随着本公司经营规模迅速扩大，非经常性损益占归属于母公司所有者净利润的比例下降幅度较大。2013 年 1-6 月，由于公司确认北京市海淀区政府办公室上市资金补助 130 万元，导致非经常性损益占归属于母公司所有者净利润提高。有关本公司获得政府补助的具体情况请参见本节之“五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况” 之“（四）报告期政府补助情况”。 1-1-321 东方网力科技股份有限公司招股说明书（六）软件与硬件产品价格的划分标准公司销售的部分产品采用硬件与硬件上所加载的嵌入式软件一体化销售的方式，销售合同中对软硬件一体化产品进行统一定价，并不单独区分硬件的价格和软件的价格。公司在对此类产品中的硬件与软件价格进行划分时，主要是依据财政部、国家税务总局于 2008 年 6 月 30 日下发的《关于嵌入式软件增值税政策的通知》（财税〔2008〕92 号），其主要规定如下： “1、增值税一般纳税人随同计算机网络、计算机硬件和机器设备等一并销售其自行开发生产的嵌入式软件，如果能够按照《财政部国家税务总局关于贯彻落实〈中共中央、国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定〉有关税收问题的通知》（财税字[1999]273 号）第一条第三款的规定，分别核算嵌入式软件与计算机硬件、机器设备等的销售额，可以享受软件产品增值税优惠政策。凡不能分别核算销售额的，仍按照《财政部国家税务总局关于增值税若干政策的通知》（财税[2005]165 号）第十一条第一款规定，不予退税。 2、纳税人按照下列公式核算嵌入式软件的销售额嵌入式软件销售额=嵌入式软件与计算机硬件、机器设备销售额合计-[计算机硬件、机器设备成本×（1+成本利润率）] 上述公式中的成本是指，销售自产（或外购）的计算机硬件与机器设备的实际生产（或采购）成本。成本利润率是指，纳税人一并销售的计算机硬件与机器设备的成本利润率，实际成本利润率高于 10%的，按实际成本利润率确定，低于 10%的，按 10%确定。” 基于上述规定，2010 年至 2013 年 6 月公司在销售软硬件一体化产品时，所使用的硬件成本为包括外购原材料、外协加工成本、制造费用等在内的硬件实际生产成本。公司根据同行业公司的硬件利润水平确定硬件的销售指导价格，结合自身软件产品功能和同行业公司的市场参考价确定软件的销售指导价格。在确定最终产品的销售价格后，公司的硬件成本利润率若高于 10%，则使用实际的硬件成本利润率；若低于 10%，则按 10%确定。最后，公司根据最终产品的销售价格和硬件成本利润率推算嵌入式软件部分的价格。报告期内，公司的硬件利润率分别为 10.74%、10.96%、10.78%和 10.86%。 1-1-322 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2011 年 10 月 13 日，财政部、国家税务总局下发了《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100 号），对嵌入式软件销售额的计算方法进行了调整，其主要规定如下： “二、软件产品界定及分类本通知所称软件产品，是指信息处理程序及相关文档和数据。软件产品包括计算机软件产品、信息系统和嵌入式软件产品。嵌入式软件产品是指嵌入在计算机硬件、机器设备中并随其一并销售，构成计算机硬件、机器设备组成部分的软件产品。 …… 四、软件产品增值税即征即退税额的计算（一）软件产品增值税即征即退税额的计算方法：即征即退税额=当期软件产品增值税应纳税额-当期软件产品销售额×3% 当期软件产品增值税应纳税额=当期软件产品销项税额-当期软件产品可抵扣进项税额当期软件产品销项税额=当期软件产品销售额×17% （二）嵌入式软件产品增值税即征即退税额的计算： 1．嵌入式软件产品增值税即征即退税额的计算方法即征即退税额=当期嵌入式软件产品增值税应纳税额-当期嵌入式软件产品销售额×3% 当期嵌入式软件产品增值税应纳税额=当期嵌入式软件产品销项税额-当期嵌入式软件产品可抵扣进项税额当期嵌入式软件产品销项税额=当期嵌入式软件产品销售额×17% 2．当期嵌入式软件产品销售额的计算公式当期嵌入式软件产品销售额=当期嵌入式软件产品与计算机硬件、机器设备销售额合计-当期计算机硬件、机器设备销售额 1-1-323 东方网力科技股份有限公司招股说明书计算机硬件、机器设备销售额按照下列顺序确定： ①按纳税人最近同期同类货物的平均销售价格计算确定； ②按其他纳税人最近同期同类货物的平均销售价格计算确定； ③按计算机硬件、机器设备组成计税价格计算确定。计算机硬件、机器设备组成计税价格 = 计算机硬件、机器设备成本 × （1+10%）。五、按照上述办法计算，即征即退税额大于零时，税务机关应按规定，及时办理退税手续。” 依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年和 2012 年 1-6 月继续执行增值税退税的优惠政策。十四、现金流量分析（一）经营活动产生的现金流量分析报告期内，本公司经营活动产生的现金流量如下表所示：单位：万元经营活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度销售商品、提供劳务收到的现 8,571.37 26,769.10 20,596.75 13,314.97 金收到的税费返还 421.80 2,349.10 1,446.42 1,014.73 收到其他与经营活动有关的现 171.38 83.28 116.69 119.00 金经营活动现金流入小计 9,164.55 29,201.47 22,159.86 14,448.70 购买商品、接受劳务支付的现 14,450.05 15,080.05 12,090.21 5,816.96 金支付给职工以及为职工支付的 3,161.01 3,564.26 2,230.11 1,245.26 现金支付的各项税费 1,971.52 4,562.65 2,330.43 1,806.90 1-1-324 东方网力科技股份有限公司招股说明书经营活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度支付其他与经营活动有关的现 3,449.39 5,308.38 3,564.12 2,706.01 金经营活动现金流出小计 23,031.97 28,515.34 20,214.87 11,575.13 经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57 报告期内，本公司经营活动产生的现金流量与净利润的对比情况如下表所示：单位：万元项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80 加：计提的资产减值准备 118.64 111.90 -23.35 40.48 固定资产及投资性房地产折 246.48 362.37 216.44 135.62 旧无形资产摊销 16.34 27.56 23.23 18.41 长期待摊费用摊销 181.84 323.20 172.59 80.42 处置固定资产、无形资产和 - - - -1.63 其他长期资产的损失固定资产报废损失 - - - - 公允价值变动损失 - - - - 财务费用 629.65 450.20 405.25 35.14 投资损失 - - - - 递延所得税资产减少 - - - - 递延所得税负债增加 - - - - 存货的减少 -3,514.54 -2,456.34 -676.40 -810.41 经营性应收项目的减少 -12,602.69 -11,207.63 -3,253.66 -1,790.75 经营性应付项目的增加 -834.84 5,253.81 -350.51 1,584.49 其他 - - - - 经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57 经营活动产生的现金流量净额/净 -733.07% 8.77% 35.81% 80.23% 利润 2010 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 2,873.57 万元，较 2009 年显著增长。主要原因是本公司在实现业务规模快速增长的同时，注重持续改善销售资金的回笼状况。2010 年，本公司经营活动产生的现金流量净额与当期净利润的比值为 80.23%，反映出本公司的应收账款回款情况良好。 2011 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 1,944.99 万元，较 2010 年有所下降，主要原因是：（1）随着公司经营规模扩大，公司业务范围向全国拓展以及办事处和销售网点数量增加，导致公司购买原材料以及相关设备的现金支出 1-1-325 东方网力科技股份有限公司招股说明书大幅增加。（2）受业务规模快速增长、研发投入持续加大、员工人数大幅增加以及薪酬福利水平提高的影响，本公司职工薪酬增长也造成接受劳务的现金支出大幅增加。 2012 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 686.14 万元，较 2011 年有所下降，主要原因是：本公司销售收入规模持续增长，销售商品、提供劳务收到的现金以及经营活动现金流入均伴随收入的增长而增加。同时，随着经营规模的扩张，2012 年公司销售和研发部门的人员数量也大幅增加，故支付给职工以及为职工支付的现金同比增长较多；公司在研发投入、产品备货等方面也持续加大，使得购买商品、接受劳务支付的现金较上期也有所增加。 2013 年 1-6 月，本公司经营活动产生的现金流量净额为-13,867.42 万元，主要原因为经营性应收项目的增加和向供应商支付采购款加大库存所致。（二）投资活动产生的现金流量分析报告期内，本公司投资活动产生的现金流量如下表所示：单位：万元投资活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度收回投资收到的现金 - - - - 取得投资收益收到的现金 - - - - 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回 - 0.27 - - 的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 - - - - 收到其他与投资活动有关的现金 - - - - 投资活动现金流入小计 - 0.27 - - 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付 3,129.63 4,282.96 1,275.32 764.28 的现金投资支付的现金 - - - - 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 - - - - 支付其他与投资活动有关的现金 - - - - 投资活动现金流出小计 3,129.63 4,282.96 1,275.32 764.28 投资活动产生的现金流量净额 -3,129.63 -4,282.69 -1,275.32 -764.28 报告期内，本公司投资活动产生的现金流量净额分别为 -764.28 万元、 -1,275.32 万元、-4,282.69 万元和-3,129.63 万元，持续为负。报告期内的投资活动现金流量净额全部为投资活动现金流出。本公司投资活动现金流量主要受购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付现金的影响，主要为本公司于报告期内 1-1-326 东方网力科技股份有限公司招股说明书购置电脑、实验与办公设备、软件使用权等所支付的现金。（三）筹资活动产生的现金流量分析报告期内，本公司筹资活动产生的现金流量如下表所示：单位：万元筹资活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度吸收投资收到的现金 - - - 3,150.00 取得借款收到的现金 12,106.21 15,140.66 9,000.00 1,000.00 收到其他与筹资活动有关的现金 - - - - 筹资活动现金流入小计 12,106.21 15,140.66 9,000.00 4,150.00 偿还债务支付的现金 4,286.60 3,000.00 4,000.00 500.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现 606.16 554.96 298.50 35.14 金支付其他与筹资活动有关的现金 1,119.44 1,361.23 105.76 - 筹资活动现金流出小计 6,012.20 4,916.19 4,404.26 535.14 筹资活动产生的现金流量净额 6,094.01 10,224.47 4,595.74 3,614.86 报告期内，本公司筹资活动产生的现金流量净额分别为 3,614.86 万元、 4,595.74 万元、10,224.47 万元和 6,094.01 万元。2010 年度，本公司筹资活动产生的现金流量主要来源于增资取得的股东投入现金 3,150 万元以及取得银行借款 1,000 万元。2011 年，本公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款 9,000 万元。2012 年，本公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款 15,140.66 万元，支付其他与筹资活动有关的现金由以下构成：交通银行定期存款 300 万（起止时间自 2012 年 11 月 16 日至 2014 年 11 月 16 日，利率为 3.75%，已于 2012 年 12 月 17 日向交通银行东单支行申请质押，质权人为中关村科技担保有限公司）；与招商银行大运村支行的承兑汇票保证金的金额为 407.69 万元；与浦发银行世纪城支行签订的承兑汇票保证金金额为 642.83 万元。2013 年上半年，公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款 12,106.21 万元。（四）最近三年一期重大资本性支出情况本公司在报告期内无重大资本性支出。（五）未来可预见的重大资本性支出计划及资金需求量本公司已和北京东环望京房地产有限公司签订了四处房产的买卖合同，截止本招股书签署之日已预付全部购房款 6,958.82 万元，在该四处房产完成竣工验收 1-1-327 东方网力科技股份有限公司招股说明书并交付使用后，将计入本公司固定资产。未来 1-2 年，本公司其他重大资本性支出项目主要为本次募集资金投资项目，具体内容参见本招股说明书“第十一节募集资金运用”。十五、审计截止日后主要财务信息及经营状况（一）2013 年 1-9 月经会计师审阅的主要财务信息天职国际会计师事务所对本公司 2013 年 9 月 30 日的公司及合并资产负债表，2013 年 1 月 1 日至 9 月 30 日止期间的公司及合并利润表、公司及合并股东权益变动表和公司及合并现金流量表以及财务报表附注进行审阅，出具了天职业字[2013]1869 号《审阅报告》，审阅意见如下：“我们按照《中国注册会计师审阅准则第 2101 号——财务报表审阅》的规定执行了审阅业务。该准则要求我们计划和实施审阅工作，以对财务报表是否不存在重大错报获取有限保证。审阅主要限于询问公司有关人员和对财务数据实施分析程序，提供的保证程度低于审计。我们没有实施审计，因而不发表审计意见。根据我们的审阅，我们没有注意到任何事项使我们相信财务报表没有按照企业会计准则和相关规定编制，未能在所有重大方面公允反映被审阅单位的 2013 年 9 月 30 日的财务状况及合并财务状况、 2013 年 1-9 月的经营成果和现金流量及合并经营成果和合并现金流量。” 经天职国际会计师事务所审阅，本公司 2013 年 1-9 月和 2013 年 7-9 月的主要财务会计数据如下所示： 1、主要财务数据单位：万元项目 2013 年 9 月 30 日 2012 年 12 月 31 日较 2012 年末变动幅度总资产 70,472.35 53,404.00 31.96% 所有者权益 30,018.97 26,349.75 13.93% 归属于母公司股东权益 30,018.97 26,349.75 13.93% 单位：万元项目 2013 年 7-9 月 2012 年 7-9 月 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月营业收入 8,728.17 4,216.08 22,938.70 12,784.71 营业成本 3,490.52 1,125.94 9,612.86 4,364.36 营业利润 1,243.64 963.99 2,806.01 2,233.83 利润总额 2,048.94 1,533.22 4,117.16 3,449.33 1-1-328 东方网力科技股份有限公司招股说明书净利润 1,777.53 1,391.20 3,669.22 2,973.41 归属于母公司股东的净利 1,777.53 1,391.20 3,669.22 2,973.41 润扣除非经常性损益后归属 1,522.52 1,378.15 3,170.20 2,943.36 于母公司股东的净利润经营活动产生的现金流量 -2,106.06 -4,361.52 -15,973.48 -11,189.30 净额注：上述财务报表数据未经审计，但已经会计师审阅。 2、非经常性损益情况单位：万元项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比增长非流动性资产处置损益 - - 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国 442.00 35.35 1150.20% 家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外其他符合非经常性损益定义的损 123.02 - - 益项目除上述各项之外的其他营业外收 - - - 入和支出非经常性损益合计 565.02 35.35 1498.17% 所得税影响额 66.00 5.30 1144.55% 扣除所得税影响后的非经常性损 499.02 30.05 1560.57% 益其中：归属于母公司所有者的非经 499.02 30.05 1560.57% 常性损益归属于少数股东的非经常性损益 - - 注：上述数据未经审计，但已经会计师审阅。 2013 年 1-9 月，公司计入当期损益的政府补助为 442 万元，较去年同期变动较大，主要内容分别为 1）北京市海淀区政府办公室支付的上市资金补助 130 万元；2）北京市科学技术委员会根据《北京市发展和改革委员会转发国家发展改革委关于 2012 年物联网技术研发及产业化专项第一批项目复函文件的通知》支付的资金补助款 300 万元，以及重庆北部新区财政局为支持科技型中小企业技术创新基金初创期小企业创新项目“网力手机移动视频监控系统”向重庆网力支付的 12 万元。 2013 年 1-9 月其他符合非经常性损益定义的损益项目的 123.02 万元为 2013 1-1-329 东方网力科技股份有限公司招股说明书年 1-9 月的所得税费用调整，其产生原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异-93.62 万元而进行所得税费用调整；2）公司之子公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异 -29.40 万元而进行所得税费用调整。 3、发生较大变动的财务信息的情况及原因 2013 年 1-9 月，公司经营状况良好，截止 9 月末，公司总资产及所有者权益分别较去年期末增长 31.96%和 13.93%。已实现营业收入 22,938.70 万元，较去年同期增长 79.42%，净利润 3,669.22 万元，较去年同期增长 23.40%。由于公司产品销售和销售回款具有明显季节性特征，产品对应的项目建设集中在年中和下半年，营业收入也主要集中在下半年尤其是第四季度实现，销售回款集中在年底，因此，公司部分财务数据较年初或去年同期出现了较大的变动。（1）财务状况变动分析单位：万元项目 2013 年 9 月 30 日 2012 年 12 月 31 日较 2012 年末变动幅度应收账款 20,952.24 10,343.40 102.57% 长期应收款 9,383.47 5,172.62 81.41% 预付款项 17,479.00 6,230.56 180.54% 存货 9,137.47 4,763.05 91.84% 在建工程 2,006.26 - - 短期借款 26,468.64 15,140.66 74.82% 截止 2013 年三季度末，公司应收账款较 2012 年末增长 102.57%，增幅较大，主要原因为 1）2013 年 1-9 月，本公司营业收入较去年同期增长 79.42%，随着营业收入的快速增长导致应收账款规模相应增长；2）本公司大多数项目的最终客户为政府、公安，这些客户的付款习惯决定了部分项目在确认收入时会形成较大比例的应收账款，且至三季度末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司三季度末应收账款余额相对较高。公司应收具有明显的季节性特征，随着第四季度收款高峰的来临，期间形成的应收账款也将陆续收回。 1-1-330 东方网力科技股份有限公司招股说明书截止三季度末，本公司长期应收款较年初增长 81.41%，主要为公司与山阴县人民政府开展的“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”项目及与联通系统集成有限公司陕西分公司开展的“西安灞桥区应急联动指挥中心二期” 项目在本期内确认收入所致。根据合同约定，上述两个项目均采用分期付款方式，付款期限均为五年。截至 2013 年 9 月 30 日，山西山阴项目确认长期应收款 5,002.92 万元，确认未实现融资收益 543.57 万元，长期应收款净值 4,459.35 万元；西安灞桥项目确认长期应收款 670.09 万元，确认未实现融资收益 94.88 万元，长期应收款净值 575.20 万元。截止 2013 年三季度末，本公司预付款项较上年期末增长 180.54%，其中公司向北京东环望京房地产有限公司预付的购房款共计 6,958.82 万元，扣除该部分影响后，公司预付款项较 2012 年末增长 6,289.62 万元，即 100.95%。主要是公司为唐山二期项目、东莞项目、晋中社会资源整合项目等预付的工程施工费用，以及为唐山二期项目、深圳能源等后续即将开展的重大项目预付的设备采购款。随着本年内上述部分项目执行完毕，上述预付账款对应的工程施工费用和设备采购款也将逐步结转。截止 2013 年三季度末，本公司存货较年初增长 91.84%。主要原因是公司为唐山二期项目、深圳能源、晋中社会资源整合等正在执行或后续即将开展的项目而采购的存货较多，随着本年内唐山二期项目执行完毕，上述存货也将逐步结转成本。截止 2013 年三季度末，本公司新增在建工程 2,006.26 万元。主要原因是受本公司参与的东莞项目影响。东莞项目是本公司与中国电信东莞分公司合作建设的东莞市公交站亭视频监控系统项目，最终用户为东莞政府和公安，中国电信东莞分公司在使用期间内按年支付使用费。随着东莞项目建设完毕，上述在建工程也将结转并开始确认收入。截止 2013 年三季度末，公司短期借款较年初增长 74.82%。伴随经营规模的扩大，公司对经营所需资金的需求相应提高，在目前公司融资渠道缺乏的情况下，公司主要通过银行贷款取得发展所需资金。（2）盈利状况变动分析 1-1-331 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比变动营业收入 22,938.70 12,784.71 79.42% 营业成本 9,612.86 4,364.36 120.26% 销售费用 3,778.19 2,128.71 77.49% 管理费用 5,096.15 3,564.49 42.97% 财务费用 1,039.05 203.73 410.01% 营业利润 2,806.01 2,233.83 25.61% 利润总额 4,117.16 3,449.33 19.36% 净利润 3,669.22 2,973.41 23.40% 归属于母公司所有者的净利润 3,669.22 2,973.41 23.40% 扣除非经常性损益后归属于母公司 3,170.20 2,943.36 7.71% 所有者的净利润 2013 年 1-9 月，本公司经营状况良好，营业收入较上年同期增长 79.42%，归属于母公司所有者的净利润同比增长 23.40%。净利润增速低于营业收入增速，主要原因为以下两个方面： 1）本期受大项目确认收入的影响，相比去年同期，毛利率水平有所降低。 2012 年 1-9 月及 2013 年 1-9 月，本公司综合毛利率分别为 65.86%和 58.09%，主要原因为受公司大型项目收入确认的影响。2012 年 1-9 月，本公司中小型项目销售占比较高，使得 1-9 月综合毛利率水平较高。2012 年第四季度，随着唐山增补项目以及晋中、长治等大型项目确认收入，公司 2012 年毛利率水平下降至 56.38%。2013 年 1-9 月，公司开展的山阴项目、灞桥项目等大型项目已确认收入，今年前三季度毛利率水平与往年正常水平持平。 2）2013 年财务费用上升。随着公司经营规模的扩大，扩张所需经营资金主要依靠银行贷款，9 月末，公司短期借款较年初出现了较大幅度的增长，从而使得公司的财务费用相应增加，影响了公司的利润水平。（3）现金流量变动分析单位：万元项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比变动经营活动产生的现金流量净额 -15,973.48 -11,189.30 42.76% 投资活动产生的现金流量净额 -8,301.47 -3,160.86 162.63% 筹资活动产生的现金流量净额 6,190.27 3,925.47 57.70% 现金及现金等价物净增加额 -18,085.32 -10,424.55 73.49% 1-1-332 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013 年 1-9 月，公司经营活动产生的现金流净额为-15,973.48 万元。主要原因为报告期内，公司的产品销售和回款均呈现出明显的季节性特征，一方面，公司经营性应收大幅增加，而另一方面，为满足经营规模的快速增长，公司支付的设备采购款、以及销售和研发投入持续增加，因此，上半年或前三季度经营活动产生的现金流净额普遍较差，随着第四季度销售回款高峰期的到来，全年公司经营活动产生的现金流量净额将得到显著改善。2012 年 1-9 月，公司经营活动产生的现金流净额为-11,189.30 万元，2012 年度，公司经营活动产生的现金流净额为 686.14 万元。预计 2013 年全年公司经营活动产生的现金流净额将呈现同样特征。 2013 年 1-9 月，公司投资活动现金流净额为-8,301.47 万元，主要为本期内补充预付购房款 4,917.69 万元，以及为办事处等分支机构建设购置支付的电脑、实验与办公设备等支付的现金。公司筹资活动现金流净额为 6,190.27 万元，主要为本期公司新增加的短期借款。（二）2013 年 1-9 月主要经营状况分析 2013 年，伴随着“平安城市”、“平安社区”的建设，城市视频监控行业继续呈现快速发展的良好势头，“网络化”、“高清化”、“智能化”的发展趋势进一步突显，一线城市的视频监控建设走向应用深化，平安城市项目单体规模也将明显扩大。且随着前端高清化建设的陆续完成，客户对后端设备及应用的投入也将逐步加大。受益于公司所在行业的持续景气，凭借在城市视频监控管理平台领域的技术优势和丰富的大型项目经验优势，本公司在 2013 年前三季度取得了良好的经营业绩，在巩固并深度开发原有四川、山西、江苏、河北等省市场的同时，在内蒙古、陕西等地也实现了业务的开拓。在业务快速扩张的同时，公司经营所需资金较为紧张，期末应收账款较大，现金流较为紧张。随着年末回款高峰的临近，公司资金紧张的局面将得到有效缓解。 2013 年前三季度，公司致力于城市视频监控管理平台的研发、生产、销售及服务，经营模式未发生重大变化。公司主要客户和供应商稳定，均未发生较大变化，主要产品的销售价格未出现大幅波动。（三）截止招股说明书签署日公司经营情况及 2013 年度预计业绩情况 1-1-333 东方网力科技股份有限公司招股说明书截至招股说明书签署日，本公司所处的城市视频监控管理平台行业持续景气，公司继续保持良好的经营态势，客户结构保持稳定，经营模式未发生重大变化，主要产品销售价格未进行重大调整，原材料的采购规模、采购价格均未发生较大变化，公司享受的税收优惠政策稳定，公司经营业绩的季节性特征与以往年度保持一致，期间形成的应收账款陆续得到收回，经营活动产生的现金流量净额得到改善，未出现影响公司正常经营的其他重大不利因素。本公司预计 2013 年度，营业收入为 41,000 万元至 43,800 万元，预计比 2012 年度增长 34%—43%，归属于母公司股东的净利润为 9,800 万元至 10,500 万元，预计比 2012 年度增长 25%—34%。以上经营业绩为本公司根据自身经营情况做出的合理预计，未经会计师审计或审阅，本公司 2013 年度的实际经营业绩将以届时经会计师审计的 2013 年度财务报表为准。十六、公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析本公司管理层认为，公司资产状况良好，盈利能力较强，经营活动现金流量正常，预计公司未来营业收入仍将保持持续增长的态势，经营活动现金持续流入，公司的盈利能力不断增强。本公司将进一步执行稳步扩张战略并加强内部管理控制，进而提高公司的经营规模和持续盈利能力。本公司拟申请公开发行股票并在创业板上市，使用募集资金建设网络硬盘录像机产品研发及产业化项目、分布式智能视频监控管理平台研发及产业化项目以及营销服务体系建设项目。通过加快 PVG 网络视频管理平台、网络硬盘录像机产品的升级和创新，推进营销服务网络建设、业务模式创新以及加强品牌建设力度，合理扩充生产规模，逐步开拓国际市场。本公司争取在未来 3 年内，努力实现成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产品和解决方案提供商” 的总体发展目标，巩固并保持在行业内的领导地位。本次募集资金到位后，本公司的资产总额及净资产规模将大幅增加，进一步增强本公司的持续融资能力及抗风险能力。但由于募投项目具有一定的建设期，因此预计在募集资金到位后，短期内本公司的净资产收益率将会有一定程度的下降，但随着新建项目的陆续投产并产生效益，本公司的销售收入及利润规模将大幅度提高，净资产收益率将逐步提升，盈利能力将不断增强。 1-1-334 东方网力科技股份有限公司招股说明书十七、发行人股利分配政策及分配情况（一）最近三年的股利分配政策 1、2009 年初到网力有限整体变更为股份有限公司之前，根据网力有限的《公司章程》，本公司的股利分配政策为： “公司利润分配按照《公司法》及有关法律、法规，国务院财政主管部门的规定执行。” 2、2010 年 9 月，网力有限整体变更为股份有限公司后，根据《公司章程》规定，本公司的股利分配政策为： “公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十以上的，可以不再提取。公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在依照前款规定提取法定公积金之前，应当先用当年利润弥补亏损。公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东大会决议，还可以从税后利润中提取任意公积金。公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，按照股东持有的股份比例分配，但本章程规定或股东约定不按持股比例分配的除外。股东大会违反前款规定，在公司弥补亏损和提取法定公积金之前向股东分配利润的，股东必须将违反规定分配的利润退还公司。公司持有的本公司股份不参与分配利润。公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后二个月内完成股利（或股份）的派发事项。公司实施积极的利润分配办法，重视对股东的合理回报。根据实际情况采取现金或股票方式分配股利。” （二）最近三年的股利分配情况报告期内，本公司未进行过股利分配。 1-1-335 东方网力科技股份有限公司招股说明书（三）发行后的股利分配政策 1、利润分配政策根据本公司 2011 年 8 月 28 日召开的 2011 年第三次临时股东大会审议通过的《公司章程（草案）》，2011 年 11 月 23 日召开的第一届董事会第十三次会议和 2011 年 12 月 8 日召开的 2011 年第四次临时股东大会审议通过的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司章程>（草案）的议案》、以及 2013 年 12 月 5 日召开的第二届董事会第三次会议和 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会审议通过的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司章程>（草案）的议案》的规定，本公司将着眼于长远和可持续发展，综合考虑企业实际情况、发展目标，建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划与机制，从而对利润分配做出制度性安排，以保证利润分配政策的连续性和稳定性。根据修改后的上市后适用的《公司章程（草案）》，公司发行后的利润分配政策如下：公司实施积极的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回报，并保持利润分配政策的连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票等方式分配利润，利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。（1）公司的利润分配形式：采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利，但以现金分红为主。在具备现金分红的条件下，应优先选择以现金形式分红。（2）公司现金方式分红的具体条件和比例：公司主要采取现金分红的利润分配政策，即公司当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公积金后有可分配利润的，则公司应当进行现金分红；公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围。公司单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可分配利润的 10%。同时，公司董事会应当综合考虑公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，在提出利润分配的方案时，提出差异化的现金分红政策： ①公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金 1-1-336 东方网力科技股份有限公司招股说明书分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%； ②公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%； ③公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。公司的利润分配方案应根据公司章程的规定，遵守中国证监会、证券交易所等相关部门的有关规定，经董事会审议后，提交股东大会表决通过。（3）发放股票股利的具体条件：若公司快速成长，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股利分配之余，提出实施股票股利分配预案。公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大生产经营规模或者转增公司资本，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金将不少于转增前公司注册资本的 25%。（4）利润分配的期间间隔：一般进行年度分红，公司董事会也可以根据公司的资金需求状况提议进行中期分红。公司董事会应在定期报告中披露利润分配方案及留存的未分配利润的使用计划安排或原则，公司当年利润分配完成后留存的未分配利润应用于发展公司经营业务。（5）利润分配应履行的审议程序：公司的利润分配方案由公司董事会根据法律法规及规范性文件的规定，结合公司盈利情况、资金需求及股东回报规划，制定利润分配方案并对利润分配方案的合理性进行充分讨论，独立董事发表独立意见，形成专项决议后提交股东大会审议。公司董事会、股东大会在制定、讨论及审议利润分配方案时，应充分考虑社会公众投资者、独立董事及外部监事的意见，独立董事应对年度利润分配方案发表独立意见，公司董事会办公室应及时将外部监事意见、社会公众通过电话、邮件等方式提出的意见汇总后及时提交给公司董事会，以供公司董事会、股东大会参考。 1-1-337 东方网力科技股份有限公司招股说明书股东大会审议利润分配方案时，公司为股东提供网络投票的方式。（6）利润分配政策的调整：在遇到战争、自然灾害等不可抗力时或发生其他对公司生产经营造成重大影响的情形时，或公司自身经营状况发生重大变化时，公司可对利润分配政策进行调整。公司调整利润分配方案，必须由董事会作出专题讨论，详细论证说明理由；公司董事会应将调整利润分配的方案发送至独立董事及监事会，由独立董事发表专项意见并经监事会审议通过；同时，公司应充分听取中小股东的意见，应通过网络、电话、邮件等方式收集中小股东意见，并由公司董事会办公室将中小股东意见汇总后交由公司董事会；公司董事会应在充分考虑独立董事、监事会及中小股东意见后形成议案，审议通过后提交公司股东股东大会以特别决议审议通过。股东大会审议利润分配政策变更事项时，必须提供网络投票方式。（7）公司应当及时行使对全资或控股子公司的股东权利，根据全资或控股子公司公司章程的规定，促成全资或控股子公司向公司进行现金分红，并确保该等分红款在公司向股东进行分红前支付给公司。公司董事会未做出现金利润分配预案的，应当在定期报告中披露原因，独立董事应当对此发表独立意见；公司最近 3 年未进行现金利润分配的，不得向社会公众增发新股、发行可转换公司债券或向原有股东配售股份。公司将根据自身实际情况，并结合股东（特别是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见，在上述利润分配政策规定的范围内制定或调整股东回报计划。若公司根据生产经营情况、投资规划和长期发展的需要，需调整利润分配政策的，调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定，有关调整利润分配的议案需经公司董事会审议后提交公司股东大会批准。存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后 2 个月内完成股利（或股份）的派发事项。 1-1-338 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、利润分配的具体规划和计划为了明确本次发行后对新老股东权益分红的回报，进一步细化《公司章程（草案）》中关于股利分配原则的条款，增加股利分配决策透明度和可操作性，便于股东对公司经营和分配进行监督，发行人于 2013 年 9 月 19 日召开了 2013 年第二次临时股东大会审议通过了《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司股东未来分红回报规划>的议案》，对上市后未来五年的分红具体回报规划、分红政策和分红计划作出了具体安排：（1）股东回报规划制定考虑因素：公司将着眼于长远和可持续发展，综合考虑了企业实际情况和发展目标、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境等因素的基础上，特别是在充分考虑和听取股东特别是中小股东的要求和意愿的基础上，建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划与机制，从而对股利分配作出制度性安排，以保证股利分配政策的连续性和稳定性。（2）股东回报规划制定原则：公司股东回报规划应充分考虑和听取（特别是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见，坚持现金分红为主这一基本原则，每年现金分红不低于当期实现的可供分配利润的 10%。（3）股东回报规划制定周期及审议程序：公司董事会应根据股东大会制定或修改的利润分配政策至少每三年制定一次利润分配规划和计划，根据股东（特别是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见对公司正在实施的股利分配政策作出适当且必要的修改，确定该时段股东回报计划，并确保调整后的股东回报计划不违反利润分配政策的相关规定。董事会制定的利润分配规划和计划应经全体董事过半数以及独立董事二分之一以上表决通过。若公司利润分配政策进行修改或公司经营环境或者自身经营状况发生较大变化而需要调整利润分配规划和计划，利润分配规划和计划的调整应经全体董事过半数以及独立董事二分之一以上表决通过。（4）公司股东未来回报规划：首先，将坚持现金分红为主这一基本原则，当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公积金后有可分配利润的，每年现金分红不低于当期实现可供分配利润的 10%。其次，若公司快速成长，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股 1-1-339 东方网力科技股份有限公司招股说明书利分配之余，采取股票股利的方式予以分配。公司董事会结合具体经营数据、充分考虑公司盈利规模、现金流量状况、发展阶段及当期资金需求，并结合股东（特别是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见，制定年度或中期分红方案，并经公司股东大会表决通过后实施。公司当年利润分配完成后留存的未分配利润主要用于与经营业务相关的对外投资、收购资产、购买设备等重大投资及现金支出，逐步扩大经营规模，优化财务结构，促进公司的快速发展，有计划有步骤的实现公司未来的发展规划目标，最终实现股东利益最大化。（5）上市后股东分红回报计划：上市当年和其后二年，若公司当年度盈利，在足额预留法定公积金、盈余公积金以后，每年向股东现金分配股利不低于当年实现的可供分配利润的 10%。如果在上市后第四年和第五年，公司净利润保持增长，则在每年向股东现金分配股利不低于当年实现的可供分配利润的 10%的基础上，公司每年现金分红金额的增幅将至少与净利润增长幅度保持一致。在确保足额现金股利分配的前提下，若公司快速发展且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，还应考虑采取股票股利的方式予以分配。公司在每个会计年度结束后，由公司董事会提出年度分红议案，并交付股东大会通过网络投票的形式进行表决。公司接受所有股东（特别是公众投资者）、独立董事和监事对公司分红的建议和监督。 3、中介机构对于发行人上市后利润分配的核查经核查，律师认为：发行人上市后生效的章程（草案）的内容符合有关法律、法规及规范性文件的规定。经核查，保荐机构认为：发行人的《公司章程（草案）》关于利润分配的决策机制符合中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》和《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》的规定，发行人的利润分配政策和未来分红规划重视对投资者的合理投资回报并兼顾公司的可持续发展，注重给予投资者稳定的投资回报，实施积极的利润分配政策有利于保护投资者的合法权益；发行人的《公司章程（草案）》及招股说明书中对利润分配事项的规定 1-1-340 东方网力科技股份有限公司招股说明书和信息披露符合有关法律、法规、规范性文件的规定；发行人的股利分配决策机制健全、有效，有利于保护社会公众股东的合法权益。十八、发行前滚存利润的安排根据本公司于 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会决议，本公司首次公开发行股票时滚存的未分配利润由新老股东按持股比例共同享有。 1-1-341 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十一节募集资金运用一、募集资金使用计划概述本公司公开发行新股的实际募集资金扣除应分摊的发行费用后的净额将全部用于主营业务，具体情况如下表所示：单位：万元年度投入额序号项目名称资金需求项目备案情况第一年第二年第三年分布式智能视京海淀发改（备） 1 频监控管理平 9,548.00 4,743.00 3,475.00 1,330.00 [2011]157 号台建设项目网络硬盘录像京海淀发改（备） 2 机产品研发及 13,370.00 5,988.00 3,992.00 3,390.00 [2011]158 号产业化项目营销服务体系京海淀发改（备） 3 5,757.00 3,991.60 1,765.40 - 建设项目 [2011]156 号如本次发行实际募集资金净额不能满足拟投资项目的资金需求，差额部分将由本公司自筹解决。若本公司以自有资金或借款资金提前投入上述项目建设，本次募集资金到位后本公司将根据交易所有关规定，以募集资金对前期投入部分进行置换。根据本公司制定的《募集资金使用管理办法》，本公司将采取在银行设立专户存储募集资金的方式对募集资金实行集中存放，在募集资金到位后一个月内与保荐机构、存放募集资金的商业银行签订《募集资金专户存储三方监管协议》。本公司不得将募集资金用于委托理财、质押或抵押贷款、委托贷款或其他变相改变募集资金用途的投资。募集资金投资的项目，应与本公司招股说明书承诺的项目相一致，原则上不应变更。对确因市场发生变化，需要改变募集资金投向时，必须经本公司董事会审议，并依照法定程序报股东大会审批。二、募集资金投资项目简介随着我国国民经济的突飞猛进，我国城市化率持续增长，城市建设快速发展，城市的安全防范、安全管理越来越引起人们的重视。为保障城市安全，构建和谐 1-1-342 东方网力科技股份有限公司招股说明书社会，国家公安部等有关部门在全国范围开始推进实施科技强警、“3111 试点工程”、平安城市等大型综合性安防项目，在这些大型城市安防项目建设的推动下，我国城市视频监控市场迅速发展。伴随着城市视频监控系统“网络化”、“高清化”、 “智能化”发展趋势以及网络技术、软件技术、存储技术、嵌入式技术、计算机智能技术等技术的快速进步，城市视频监控管理平台应运而生并迅速发展，现在已经成为城市视频监控系统中不可或缺的核心组成部分，起到管理控制整个视频监控系统的作用。东方网力目前的主要产品 PVG 网络视频管理平台和 NetPosa NVR 网络硬盘录像机主要应用于城市视频监控管理平台，分别实现管理控制和应用功能以及记录功能。本次募投的 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台建设项目和 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品研发及产业化项目是在现有两类产品的基础上，通过持续研发和技术升级，在功能和性能上都有较大提升的新一代产品。针对目前营销网点覆盖率低、营销体系建设滞后和业务迅速发展之间的矛盾，公司拟通过本次募投建立起覆盖全国范围的营销服务网络体系、整合现有销售网络资源，在全国重点省、市建设和完善营销服务体系，全面提升公司市场竞争能力及服务水平。此外，报告期内本公司的城市视频监控管理平台业务出现快速增长，本次发行上市后，公司业务规模将进一步扩大，因此需要的营运资金也相应增加。公司为保持在城市视频监控管理平台领域中的技术领先优势，需要加大营运资金投入，用于加大研发投入、营销网络体系建设、吸引各类高端人才等，从而增强公司的核心竞争力，为公司培育新的盈利增长点。（一）PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台建设项目 1、项目概况本项目是在现有的 PVG 网络视频管理平台的基础上，综合当前平安城市项目建设的经验和用户的新需求，基于 ISCM 开发平台和统一 POSA 软件架构，无缝集成 ROFS 2.0，提高系统性能和可靠性，全面符合 ONVIF 和 GA/T669 等行业标准，开发智能分析、安防集成平台、移动监测等新技术，全面支持高清网络摄像机和 HD-SDI 高清设备，融合公司在智能监控、移动监控、视频存储等领域 1-1-343 东方网力科技股份有限公司招股说明书的多项核心技术，并在此基础上开发出新一代的 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台产品。PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台包括 PVG Plus 基本管理平台、PVG Plus 智能管理平台、PVG Plus 移动管理平台三类产品。 2、技术特点及可行性目前公司的 PVG 网络视频管理平台产品可以实现对不同品牌、不同型号的视频编解码器、矩阵、DVR、IPC 等设备的接入和管理控制，具有视音频接入、权限管理、视频直播、视频录像、视频点播、智能分析、视频诊断、移动监控、报警联动、电子地图以及视频联网、多服务器集群、安防子系统集成整合等功能，并可使用 NVR 或外接存储系统完成大规模存储。随着视频监控技术的快速发展以及用户新需求的不断涌现，现有的 PVG 网络视频管理平台产品将无法长期保持在市场中的竞争优势，因而融合新的先进技术，基于统一 POSA 软件架构，研发分布式智能视频监控管理平台产品已是公司持续处于优势竞争地位的关键。公司持续在 ISCM 网络分布式开发平台、基于 SIP 协议的多平台融合和转发技术、智能视频分析算法、无线网络环境下大容量并发注册和视频转码以及基于 POSA 视频中间件的安防子系统整合等方面进行研发，并拟将这些技术应用于新的产品。 PVG Plus 基本管理平台是在现有产品 PVG Server1800 接入服务器、PVG Server2801 管理控制服务器、PVG Server3800 流媒体服务器、配置管理软件、客户端软件 PowerExplorer2 和 PVG-SSIP 安防系统集成平台的基础上，通过持续研发，在功能上得到了较大提升后的新一代产品。PVG Plus 基本管理平台具备在不中断服务、不损失性能的情况下无限扩容、动态分配每路视频的存储容量、客户在线视频网络管理、全面支持符合云存储特性的视频专用文件系统等新功能。 PVG Plus 智能管理平台是在现有产品视频分析系统 PVG-VA 和视频诊断系统 PVG-VD 的基础上，通过对智能分析系统 IVS 2.0 的深入研发，提高了视频分析算法的准确率，增加了周界防范、车辆特征识别、流量检测、测速等新功能。 PVG Plus 移动管理平台是公司现有产品移动视频监控系统 PVG-Mobile 的升级，提供了智能手机和平板电脑上视频的完整解决方案，新产品具有响应速度更快、带宽占用更低、视频图像更清晰、网络传输更安全等特点。 1-1-344 东方网力科技股份有限公司招股说明书 3、项目实施的必要性 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台产品有助于进一步提升东方网力在平安城市视频监控管理平台的技术领先地位，保持公司在行业中的竞争力。同时可以帮助政府、公安用户实现从标清被动监控到高清智能主动监控时代的迁移，扩大公司的市场份额，带动公司收入和利润的增长。（1）市场新需求促使公司进行新平台产品的研发随着科技的进步以及城市视频监控系统联网化、高清化、移动化、智能化的发展趋势，视频监控系统用户出现了以下新的需求：高清摄像机的广泛应用对视频数据的存储、检索等能力提出了更高的要求；客户对智能视频分析的要求越来越多；随着 3G 通信技术的发展，移动视频监测有了良好的应用前景。上述新需求的出现客观要求公司进行新产品的研发。（2）持续产品创新是公司保持竞争优势的关键公司自成立以来一直致力于视频监控领域的分布式视频联网与控制技术、应用软件开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技术的研究，开发的 PVG 网络视频管理平台软件具有架构统一、分布式局部自治、组件化兼容、应用功能强大等特点，公司已就多项核心技术申请了发明专利，并有多项软件成果获得了国家软件著作权。作为高新技术企业，必须通过持续研发和不断产品创新以保持公司在市场中的竞争力，本募投项目有助于公司实现城市视频监控管理平台在智能监控、移动监控、视频存储等领域的多项核心技术突破，从而保持并增强公司在视频监控管理平台方面的技术领先优势，进一步巩固公司在城市视频监控管理平台市场上的领先地位。 4、项目市场前景根据中国安防行业的“十二五”规划，到“十二五”末期整个安防产业将实现规模翻一番的总体目标，2015 年总产值达到 5,000 亿元。根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%，在今后五年中该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币。同时，伴随着网 1-1-345 东方网力科技股份有限公司招股说明书络化、高清化及智能化的发展趋势，城市视频监控管理平台的产品更新和应用扩展将带来巨大的存量升级市场。因此募投项目 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台拥有广阔的市场空间。 5、项目投资概算本项目计划总投资额为 9,548 万元，其中固定资产投资 5,163.91 万元，无形资产投资 385.20 万元，研发投入 1,950 万元，递延资产及预备费 718.89 万元，铺底流动资金 1,330 万元。项目投资概算具体情况如下表所示：序号项目名称投资金额（万元）占比 1 固定资产投资 5,163.91 54.08% 1.1 房屋购置费及装修改造 4,080.00 42.73% 1.2 设备购置 799.88 8.38% 1.3 设备运输、安装调试 48.00 0.50% 1.4 其他 236.03 2.47% 2 无形资产投资 385.20 4.03% 3 研发投入 1,950.00 20.42% 4 递延资产及预备费 718.89 7.53% 5 铺底流动资金 1,330.00 13.93% 6 总投资金额 9,548.00 100% 6、项目主要建设内容（1）主要建设目标本募投项目将进一步增强公司在 PVG 网络视频管理平台产品研发方面的优势，实现视频监控管理平台产品在智能监控、高清应用、移动监控、视频存储等领域的多项核心技术突破。本募投项目达产后可为公司提供 PVG Plus 基本管理平台产品、PVG Plus 智能管理平台产品、PVG Plus 移动管理平台产品所需的配套软件。（2）主要建设内容本项目固定资产和无形资产投资为 5,549.11 万元，将建设研发中心和集成测试中心。其中房屋购置及装修改造费 4,080.00 万元，设备购置费 799.88 万元，设备运输、安装调试等其他费用 284.03 万元，购买软件费用 385.20 万元。 1）房屋购置 1-1-346 东方网力科技股份有限公司招股说明书本项目的拟实施地点位于北京市中关村电子城 IT 产业园内，公司拟购置北京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号 A 区 A7 号建筑的二层作为项目建设点，建筑面积约 2,400 平方米。房屋购置费用 3,360.00 万元，装修改造费用 720.00 万元。 2）项目主要设备及软件情况研发中心建设所需设备及软件的具体情况如下：价格（万元）序号设备名称单位数量备注均价总价 1 NVR 台 60 1.17 70 含多型号 60 台 2 编解码器台 150 0.34 51 含多型号 150 台 3 硬盘块 1300 0.10 130 4 服务器台 30 1.33 40 测试用 5 机柜（含视频分配器、交换机）套 20 1.20 24 6 模拟、网络摄像机部 50 0.80 40 7 监视器台 10 0.15 1.5 8 显示屏台 20 0.30 6 9 电脑套 50 0.60 30 10 Visual Studio 套 100 0.50 50 开发用 11 Photoshop 套 2 0.60 1.2 12 Rational ClearCase 套 20 6.60 132 13 Rational ClearQuest 套 20 7.20 144 14 ScrumWorks 套 100 0.34 34 合计 - 1,932 - 753.70 集成测试中心建设所需设备及软件的具体情况如下：价格（万元）序号设备名称单位数量备注均价总价 1 管理控制服务器台 6 0.60 3.60 2 视频转发服务器台 7 1.00 7.00 3 视频存储、点播服务器台 8 1.00 8.00 4 存储阵列台 8 3.10 24.80 5 NVR 台 40 1.00 40.00 6 视频编码器台 100 0.30 30.00 7 多路高清万能解码器台 20 1.02 20.40 8 控制键盘台 10 0.40 4.00 9 视频应用服务器台 23 2.00 46.00 10 客户端电脑台 10 0.70 7.00 11 硬盘套 500 0.10 50.00 12 液晶显示器台 20 0.45 9.00 1-1-347 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格（万元）序号设备名称单位数量备注均价总价 13 液晶监视墙台 36 0.60 21.60 14 网络、模拟摄像机台 100 0.70 70.00 含多型号 50 台 15 高清混合数字矩阵台 4 8.00 32.00 16 网络交换机台 10 0.50 5.00 17 测试用智能手机台 10 0.30 3.00 18 设备机柜个 15 1.00 15.00 19 数据库软件套 1 8.00 8.00 20 自动化测试软件套 1 26.00 26.00 21 其他 - 1 0.98 0.98 合计 - 930 - 431.38 （3）项目的组织人员配备情况本项目拟设软件开发组、软件测试组和集成测试中心，各组和中心职责分工如下：小组类型职责软件开发组负责需求分析、软件开发、项目定制需求开发等任务软件测试组负责软件功能测试、性能测试、兼容性测试等任务集成测试中心负责系统集成与测试、联网测试等任务本项目人员编制 170 人（其中新增 100 人），新增人员将通过社会招聘解决，人员分配如下表所示：人员类型原有人数新增人数合计系统开发人员 13 30 应用开发人员 27 50 测试人员 23 20 管理人员 7 0 合计 70 100 7、项目效益分析本项目建设期为两年，预计投产后第一年和第二年为试运行期，投产后第三年能达到全部产能。本募投项目达产后可为公司提供 PVG Plus 基本管理平台产品（预计年销售 2,840 套）、PVG Plus 智能管理平台产品（预计年销售 750 套）、 PVG Plus 移动管理平台产品（预计年销售 48 套）所需的配套软件。本项目完全达产后，将年新增销售收入 15,670.00 万元，年新增净利润 5,631.00 万元。本项 1-1-348 东方网力科技股份有限公司招股说明书目投资财务内部收益率为 28.64%（所得税后），投资回收期为 5.33 年（包含建设期）。 8、环境影响本项目建设内容为研发和测试中心的建设，项目建成投入运行后主要用于软件产品的研发和相关产品的测试，不会对环境造成不良影响。 2011 年 1 月，本公司在办理本项目的环保备案时北京市朝阳区环境保护局出局了《不予受理通知书》（2011-001），其依据为本项目“未列入《建设项目环境影响评价分类管理名录》，不再要求办理环保审批手续”。（二）网络硬盘录像机产品研发及产业化项目 1、项目概况本项目是在现有 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品的基础上，结合公司在集成电路应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视频中间件技术等方面研究成果，开发出的新一代性能更出色、功能更完善、符合云存储特性的 NetPosa NVR 网络硬盘录像机。 2、技术特点及可行性 NVR 是城市视频监控管理平台中重要组成部分，主要功能是完成视频的存储、转发与回放。NVR 产品的核心技术包括集成电路应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视频中间件技术。公司在这些技术领域已进行了长期积累并申请了多项专利。公司拟将先进的技术和最新研发成果应用于新一代的 NetPosa NVR 网络硬盘录像机，实现产品性能的提升和品质的完善，更好的满足用户不断更新的需求，保持公司在行业内的优势竞争地位。 NetPosa NVR 2600 混合型网络硬盘录像机是现有 NetPosa NVR 2300 产品的升级，该产品将采用 Intel 公司专为嵌入式设备设计的 X86 系列低功耗芯片，以及公司为该系列芯片设计的专用于视频监控领域的 X86 系统主板，同时配合具有视频编码功能的 TI 公司的 DSP 芯片，实现 720P、1080P 标准的高清视频存储和解码显示，支持主流品牌 IP 摄像机的接入，支持 PSIA 和 ONVIF 协议。 1-1-349 东方网力科技股份有限公司招股说明书 NetPosa NVR 5300/5400 存储型网络硬盘录像机是现有 NetPosa NVR 5100/5200 产品的升级，两个新产品分别支持 16 块和 24 块硬盘的大容量存储，支持双控制器结构。同时上述所有 NVR 产品都将采用公司正在研发的符合云存储特性的 ROFS2.0 视频专用文件系统技术。 3、项目实施的必要性（1）符合视频监控行业的发展趋势视频监控行业呈现出网络化、高清化的发展趋势。由于高清的引入，视频监控系统对存储系统的容量、安全以及检索效率也提出了更高的要求；网络化在实现了视频大规模联网的同时，对记录部分产品的性能同样提出了很高要求；公司的新一代 NVR 产品可以很好的满足上述需求。（2）我国平安城市建设带来巨大市场需求近年来我国平安城市建设发展迅速，城市视频监控系统的规模不断增长，市场潜力巨大。伴随着高清摄像机的广泛应用，NVR 已成为满足视频监控系统存储部分功能的主要产品。NVR 可支持硬盘热插拔和 RAID 方式的容错处理，保证图像数据不因硬盘的局部损坏而丢失；NVR 的网络功能支持分布式海量智能存储模式，更能够满足网络化的需求，支持存储容量的无限扩容。公司新一代 NVR 产品研发及产业化项目的实施可以满足平安城市视频监控系统中对 NVR 产品巨大需求。 4、项目市场前景视频监控系统网络化的趋势将推动市场对 NVR 产品的旺盛需求，平安城市已成为 NVR 大规模应用的重要领域，作为国内城市安防视频监控管理平台产品市场中的领先厂商，东方网力面临良好的市场机遇。根据诺达咨询发布的《网络视频监控业务分析及产业发展研究报告 2011》，国内摄像机、视频服务器、外围设备和软件等构成 IP 监控系统的各种设备的市场总额在 2010 年达到 71.2 亿美元，到 2011 年 IP 监控系统的各种设备的销售收入将达到 95 亿美元。 1-1-350 东方网力科技股份有限公司招股说明书来源于中国安全防范产品行业协会网站的数据显示，2010 年城市视频监控管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%。在今后五年（2011-2015）中，该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币，2010 至 2015 年复合年均增长率为 25.4%。NVR 作为城市视频监控管理平台的重要组成部分，约占整个市场规模的 20%-30%，产品具备广阔的市场前景。 5、项目投资概算本项目计划投资 13,370.00 万元，其中固定资产投资 6,392.20 万元，无形资产投资 30.00 万元，研发投入 2,710 万元，递延资产及预备费 847.80 万元，铺底流动资金 3,390 万元。项目投资概算具体情况如下表所示：单位：万元序号项目名称投资金额占比 1 固定资产投资 6,392.20 47.81% 1.1 房屋购置及装修改造 4,185.00 31.30% 1.2 房屋租赁 459.90 3.44% 1.3 设备购置 1,418.20 10.61% 1.4 设备运输、安装调试 85.00 0.64% 1.5 其他 244.10 1.83% 2 无形资产投资 30.00 0.22% 3 研发投入 2,710.00 20.27% 4 递延资产及预备费 847.80 6.34% 5 铺底流动资金 3,390.00 25.36% 6 总投资金额 13,370.00 100.00% 6、项目主要建设内容（1）主要建设目标本项目将建设新一代 NVR 产品所需的研发、实验和生产环境，并实现年产 2.2 万台 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品的生产能力。其中 NetPosa NVR 2600 混合型网络硬盘录像机 1.4 万台，NetPosa NVR 5300/5400 存储型网络硬盘录像机 0.8 万台。项目达产期为三年，其中第一年达产 40%，第二年 65%，第三年 100%。产品的达产计划情况如下表所示： 1-1-351 东方网力科技股份有限公司招股说明书达产时间第一年第二年第三年及以后达产计划 40% 65% 100% 销售计划 0.88 万套 1.43 万套 2.2 万套（2）主要建设内容本项目固定资产和无形资产投资为 6,422.20 万元，将建设新一代 NVR 产品所需的研发、实验和生产环境。其中房屋购置及装修改造费 4,185.00 万元，房屋租赁费 459.90 万，设备购置费 1,418.20 万元，设备运输、安装调试等其他费用 329.10 万元，购买软件费用 30.00 万元。 1）房屋购置及租赁本项目的拟实施地点位于北京市中关村电子城 IT 产业园内，公司拟购置北京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号 A 区 A7 号建筑的一层作为研发和实验用房，建筑面积约 2,400 平方米，其中 1,500 平方米场地用于研发，900 平方米用于实验。房屋购置费用 3,360.00 万元，装修改造费用 825.00 万元。同时拟租赁 2,100 平方米场地用于产品生产，房屋租赁费用 459.90 万元。 2）项目主要设备及软件情况研发所需设备及软件如下：价格（万元）序号设备名称单位数量单价总价 1 数字示波器套 1 122.60 122.60 2 1G 混合信号示波器套 2 25.00 50.00 3 图像质量检测系统台 1 70.00 70.00 4 嵌入式软件测试系统台 1 45.00 45.00 嵌入式 Intel X86 处理器开发工具及 BIOS 5 台 1 30.00 30.00 源代码 6 音视频信号发生器台 1 20.00 20.00 7 笔记本电脑台 30 0.86 25.80 8 台式电脑台 30 0.54 16.20 9 投影仪台 1 0.90 0.90 10 打印机台 1 0.80 0.80 合计 - 69 - 381.30 实验所需设备如下： 1-1-352 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格（万元）序号设备名称单位数量单价总价 1 恒温恒湿试验箱台 2 14.00 28.00 2 步入式高低温循环试验箱条 1 30.00 30.00 3 快速温变试验箱台 1 30.00 30.00 4 电动振动试验系统台 1 38.00 38.00 5 跌落试验台台 1 7.00 7.00 6 MTBF 平均无故障时间试验室台 1 100.00 100.00 7 EMC 实验室台 1 212.00 212.00 8 EMI 测试系统台 1 115.00 115.00 9 ESD（静电放电）测试系统台 1 10.00 10.00 10 瞬态抗扰度测试系统台 1 100.00 100.00 11 辐射抗扰度测试系统台 1 150.00 150.00 12 按键寿命试验机台 1 1.50 1.50 13 全自动拔插力试验机台 1 2.00 2.00 合计 - 14 - 823.50 生产所需设备如下：价格（万元）序号设备名称单位数量单价总价 1 数字万用表套 3 0.05 0.15 2 100M 数字示波器套 1 1.00 1.00 3 LCR 测试电桥套 2 1.00 2.00 4 50-100 倍放大镜台 1 0.25 0.25 5 卡尺/千分尺套 1 0.20 0.20 6 BGA 返修台条 1 11.00 11.00 7 半导体图示仪台 1 1.00 1.00 8 组装流水线（定制）台 2 30.00 60.00 9 柔性工作台（定制）台 6 1.00 6.00 10 电动改锥把 20 0.12 2.40 11 绝缘强度测试仪台 4 0.40 1.60 12 绝缘电阻测试仪台 4 0.30 1.20 13 泄漏电流测试仪台 2 0.35 0.70 14 接地电阻测试仪台 2 0.35 0.70 15 温度测试仪台 1 0.30 0.30 16 力矩测试仪台 1 0.25 0.25 17 静电测试仪套 1 0.50 0.50 18 腕带测试仪台 3 0.10 0.30 19 手推车（定制）台 3 0.15 0.45 20 防静电周转车（定制）台 15 0.20 3.00 21 焊接烙铁个 5 0.04 0.20 22 组装线配电柜、电缆套 1 1.00 1.00 1-1-353 东方网力科技股份有限公司招股说明书价格（万元）序号设备名称单位数量单价总价 23 老化架（定制）套 30 0.13 3.90 24 视频分配器套 30 0.30 9.00 25 交换机套 30 0.05 1.50 26 检验用 DVD 机台 6 0.05 0.30 27 八路编码器套 24 0.30 7.20 28 视频线套 30 0.32 9.60 29 电脑台 12 0.40 4.70 30 高温老化室（定制）套 2 50.00 100.00 31 配电柜、电缆套 1 1.00 1.00 32 包装封带机台 2 1.20 2.40 33 封箱机台 2 1.00 2.00 34 条码打印机台 1 0.30 0.30 35 缠绕机台 1 2.50 2.50 36 手推液压车台 2 0.20 0.40 37 货架（定制含托盘）套 20 0.22 4.40 合计 - 273 - 243.40 （3）项目核心技术及生产工艺分析本募投项目产品包括混合型 NVR 和存储型 NVR 两大类产品。公司通过在嵌入式 X86 板级设计和驱动实现、支持 HD-SDI 摄像机多路实时高清编码、具备云存储特性的 ROFS 文件系统等方面持续研发。在新一代 NVR 产品中，将结合公司在 ROFS 2.0 文件系统和嵌入式系统开发技术、视音频编解码技术以及集成电路技术等方面的最新研发成果，打造出技术领先、功能强大、配置灵活的新一代 NVR 产品。混合型 NVR 产品的生产工艺流程包括：生产发料、组装、安装软件、加电检查、安全测试、产品烤机老化检验、功能检验、整理清洁、外观检验、包装、出厂检验。存储型 NVR 产品的生产工艺流程包括：生产发料、组装、安装软件、加电检查、安全测试、安装硬盘建立 RAID，产品烤机老化检验、功能检验、整理清洁、外观检验、包装、出厂检验。（4）项目的人员配备情况本项目人员编制为 100 人（其中新增 50 人），新增人员将通过社会招聘解决， 1-1-354 东方网力科技股份有限公司招股说明书人员分配情况如下表所示：人员类型数量生产人员研发人员管理人员其他人员合计 7、项目效益分析本项目建设期为一年半，预计投产后第一年和第二年为试运行期，投产后第三年能达到全部产能。本项目完全达产后，将年新增销售收入 27,220.00 万元，年新增净利润 4,212.00 万元。本项目投资财务内部收益率为 36.17%（所得税后），投资回收期为 4.32 年。 8、环境影响本项目严格遵循国家有关环境保护法律、法规，严格控制环境污染，认真执行防治污染及其它公害的措施。 2011 年 2 月 22 日，北京市朝阳区环保局已出具《关于对东方网力科技股份有限公司网络硬盘录像机产品研发及产业化项目环境影响报告表的批复》（朝环保审字[2011]0221 号），同意本项目申报建设。（三）营销服务体系建设项目 1、项目概况面对城市视频监控市场巨大的增长潜力，营销服务体系的建设是公司发展品牌战略、实施规模经营的重要举措，也是公司做大做强的必由之路。为此本公司决定以华北、西南、华南及华东为区域核心，通过整合现有销售网络资源，在全国重点省、市建设和完善营销服务体系，建设全面提升公司市场竞争能力及服务水平，提高市场占有率，同时也为今后参与国际竞争、开拓国际市场打下坚实的基础。公司计划以目前销售网络为基础，在全国省、直辖市、地级市建设 21 个不同规模的销售中心，负责各区域市场拓展及方案咨询、技术支持等。其中：一级 1-1-355 东方网力科技股份有限公司招股说明书销售中心（4 个）：北京、重庆、深圳、南京；二级销售中心（9 个）：贵阳、太原、西安、沈阳、南宁、乌鲁木齐、合肥、昆明、长沙；三级销售中心（8 个）：呼和浩特、石家庄、青岛、兰州、成都、郑州、南昌、广州。在各销售中心配套建设相应规模的产品体验中心（21 个），为客户提供一个展示公司形象、体验公司产品和技术、感受公司产品强大联网兼容能力的环境及平台。在重庆建设“培训中心”，作为公司内部员工及客户技术培训基地。在公司总部进行呼叫中心/管理和服务系统建设，增加业务处理能力，提高客户服务质量。 2、项目实施的必要性（1）市场需求的增长要求公司进一步提高营销能力东方网力经过多年发展，已初步建立起一套营销服务体系。目前已在全国建立了重庆网力、贵州网力两个子公司，北京朝阳分公司、北京朝阳第二分公司、深圳分公司、山西分公司、内蒙古分公司、江苏分公司、西安分公司、武汉分公司、广州分公司、保定分公司等十个分公司，并在成都、沈阳、昆明、南京、石家庄等城市设立了九个办事处。公司目前的子公司、分公司、办事处等分支机构的主要职能为产品销售及设备维护，缺乏专业的方案咨询人员对客户资源及市场信息进行有效管理，而且许多省市还处于市场零覆盖的局面。公司未来的发展要求公司拥有全国性服务营销体系、快速响应客户需求、本地化服务。因此尽快建立覆盖全国范围的营销服务网络体系、扩大并建立专业化营销服务团队以增强营销能力、完善售后服务已成为东方网力迫切需要解决的问题。同时，由于城市视频监控管理平台客户关注的核心问题是联网、兼容，公司需要建设产品体验中心，通过模拟场景展示公司产品对不同厂家、不同型号的视频监控设备全面兼容，对公司产品功能进行直观、有效的演示，给客户以直观的认识，是对公司营销手段的丰富和增强。同时建设产品体验中心也是公司广泛接触集成商、发展开放合作伙伴计划（OPP）快捷有效方式，将极大的节省公司的营销成本，加快项目的签署进度。（2）进一步增强公司的客户服务能力 1-1-356 东方网力科技股份有限公司招股说明书视频监控产品属于硬件与软件一体化产品，其操作方式、安装调试、维修保养较为复杂，需要售前技术支持和长期及时专业的售后服务作为产品销售的支撑。为了保证视频监控系统的安全稳定，客户在选择产品时对供应商的销售服务水平要求较高。如果没有完备的售后服务网络，公司将利于得到客户的信任并建立长期合作关系。随着视频监控行业的纵深发展，客户对视频监控系统的需求已不单停留在技术水平、质量性能和价格等方面，同时对企业的专业化的服务能力也提出了较高的要求，售后服务能力正日益成为企业核心竞争力的重要组成部分。因此，建设完善的营销服务体系对于本公司尤为重要。 3、项目投资概算本项目计划总投资额为 5,757.00 万元，其中固定资产投资 5,034.44 万元，无形资产投资 239.34 万元，递延资产及预备费 483.22 万元。项目投资概算具体情况如下表所示：序号项目名称投资金额（万元）占比 1 固定资产投资 5,034.44 87.45% 1.1 房屋购置费及装修改造 2,140.79 37.19% 1.2 场地租赁 1,036.60 18.01% 1.3 设备购置 1,587.31 27.57% 1.4 设备运输、安装调试 94.78 1.65% 1.5 其他 174.96 3.04% 2 无形资产投资 239.34 4.16% 3 递延资产及预备费 483.22 8.39% 4 总投资金额 5,757.00 100% 4、项目主要建设内容（1）主要建设目标本项目的建设目标为完善公司全国范围内的营销服务体系，实现公司营销服务网络的全面升级。通过本项目的实施，公司将建设基本覆盖全国重点市场的营销服务网络。本项目以公司现有市场布局为基础，在深度上挖掘区域市场的潜力、在广度上拓展新的市场领域，通过营销服务中心为客户提供“一站式”的解决方案服务，即售前咨询、产品体验、产品购买、售后服务等，使得公司在给客户提供 1-1-357 东方网力科技股份有限公司招股说明书优质服务的同时能够更好地树立统一的品牌形象，还可以巩固和增强公司产品的市场竞争优势，进一步提升市场占有率。（2）主要建设内容营销服务体系建设项目的建设内容为：一级销售中心（4 个）：北京、重庆、深圳、南京；二级销售中心（9 个）：贵阳、太原、西安、沈阳、南宁、乌鲁木齐、合肥、昆明、长沙；三级销售中心（8 个）：呼和浩特、石家庄、青岛、兰州、成都、郑州、南昌、广州；在各销售中心配套建设相应规模的产品体验中心（21 个）；在重庆建设“培训中心”；在公司总部进行呼叫中心/管理和服务系统建设。 1）房屋购置及房屋租赁本募投项目所需房屋购置费及装修改造费用为 2,140.79 万元，场地租赁费用为 1,036.60 万元。一、二、三级销售中心及配套体验中心的具体实施地点如下表所示：一级销售中心北京、重庆、深圳、南京二级销售中心贵阳、太原、西安、沈阳、南宁、合肥、昆明、长沙、乌鲁木齐；三级销售中心呼和浩特、石家庄、青岛、兰州、成都、郑州、南昌、广州 21 个销售中心中，除西安、太原、贵阳三个销售中心采用购买方式外（面积为 1,050 平方米），其余的场地均采用租赁方式解决（面积为 6,500 平方米），主要实现办公、产品体验及展览、接待洽谈、维修备货等功能，购买及租赁的场地均需进行相应的装修改造。具体面积组成如下表所示：单位：平方米项目办公产品体验展览接待洽谈维修备货合计机构数总计一级销售中心 370 150 100 80 700 4 2,800 二级销售中心 150 100 50 50 350 9 3,150 三级销售中心 100 50 50 - 200 8 1,600 合计 - - - - - 21 7,550 在重庆建设“培训中心”，作为公司人员及客户培训基地。培训规模：20-30 人/期；租赁办公及教学场地共 300 平方米，并进行相应的配套改造。呼叫中心将建在公司总部，利用现有场地进行建设。呼叫中心设置 1 个坐席，为客户提供在线呼叫服务。 1-1-358 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2）项目主要设备及办公软件情况本项目所需的设备购置费用为 1,587.31 万元，无形资产投资为 239.34 万元。具体如下： 21 个销售中心所需设备及办公软件：设备价格（万元）序号设备名称单位数量单价总价 1 商务用车辆 19 17.00 323.00 2 打印机、复印机、投影仪台 38 1.00 38.00 3 办公电脑台 145 0.80 116.00 4 办公软件套 145 0.50 72.50 5 CRM 客户关系管理系统及配套机柜、UPS 等套 1 124.00 124.00 6 ERP-U8 财务管理系统及配套机柜、UPS 等套 1 30.00 30.00 7 视频电话会议客户端系统套 20 1.55 31.00 8 视频电话会议主机系统及配套会议室设备套 1 57.73 57.73 合计 - 370 - 792.23 21 个体验中心所需设备：设备价格（万元）序号设备名称单位数量均价总价 1 视频管理控制服务器台 42 0.60 25.20 2 控制键盘台 21 0.40 8.40 3 视频解码器台 84 0.30 25.20 4 视频存储转发服务器台 42 1.00 42.00 5 存储盘阵套 42 3.10 130.20 6 NVR 台 100 1.00 100.00 7 视频编码器台 84 0.30 25.20 8 智能分析服务器台 42 2.00 84.00 9 移动视频服务器台 42 2.00 84.00 10 网络、模拟摄像机台 295 0.70 206.50 11 矩阵台 21 1.00 21.00 12 串口服务器台 42 0.18 7.56 13 42\"高清液晶电视台 84 0.40 33.60 14 报警主机套 21 0.25 5.25 15 1.6M 机柜套 21 0.11 2.31 16 总控台套 21 1.00 21.00 1-1-359 东方网力科技股份有限公司招股说明书设备价格（万元）序号设备名称单位数量均价总价 17 其他套 21 0.50 10.47 合计 - 1025 - 831.89 呼叫中心所需设备及软件：设备价格（万元）序号设备名称单位数量均价总价 1 MyComm 平台软件套 1 5.30 5.30 2 配套硬件设备套 1 4.96 4.96 3 数字交换机台 1 8.00 8.00 4 数字坐席电脑台 8 0.70 5.60 5 400 电话申请次 1 5.00 5.00 6 其他套 1 3.32 3.32 合计 - 6 - 32.18 培训中心所需设备及软件：设备价格（万元）序号设备名称单位数量均价总价 1 视频管理控制服务器台 4 0.60 2.40 2 控制键盘台 4 0.40 1.60 3 视频解码器台 9 0.30 2.70 4 视频存储转发服务器台 6 1.00 6.00 5 存储盘阵套 4 3.10 12.40 6 NVR 台 10 1.00 10.00 7 视频编码器台 9 0.30 2.70 8 智能分析服务器台 6 2.00 12.00 9 移动视频服务器台 6 2.00 12.00 10 网络、模拟摄像机台 30 0.70 21.00 11 高清混合数字矩阵台 2 8.00 16.00 12 串口服务器台 6 0.18 1.08 13 42\"高清液晶电视台 9 0.40 3.60 14 报警主机套 4 0.25 1.00 15 1.6M 机柜套 1 0.11 0.11 16 主控台套 1 1.00 1.00 17 卡口监控系统套 3 10.00 30.00 18 视频电话会议客户端系统套 1 1.55 1.55 1-1-360 东方网力科技股份有限公司招股说明书设备价格（万元）序号设备名称单位数量均价总价 19 配套教学办公及会议室设备套 1 32.00 32.00 20 其它套 1 1.21 1.21 合计 - 117 - 170.35 （3）项目的组织人员配备情况本项目人员总数为 280 人，其中：21 个销售中心 260 人，培训中心 12 人，呼叫中心 8 人。21 个省级销售中心的具体人员编制如下表所示：职能一级销售中心二级销售中心三级销售中心总计机构数量（个） 4 9 8 大客户经理（人） 3 2 1 销售经理（人） 8 4 4 100 方案咨询（人） 4 2 1 技术支持（人） 5 3 2 其他（人） 2 1 - 小计（人） 22 12 8 - 合计（人） 88 108 64 本项目所需人员除公司内部调整外，其余全部采用公开招聘的方式解决。 5、项目效益分析本项目建设周期为 2 年，分期实施。项目本身并不直接产生利润，项目建成后公司的销售、服务能力将进一步提高，有助于公司整体核心竞争力的提升。 6、环境影响本项目为营销服务体系建设项目，不会对环境造成不良影响。 2011 年 1 月，本公司在办理本项目的环保备案时，北京市朝阳区环境保护局出局了《不予受理通知书》（2011-001），其依据为本项目“未列入《建设项目环境影响评价分类管理名录》，不再要求办理环保审批手续”。三、募集资金投资项目对发行人经营成果和财务状况的影响（一）新增固定资产折旧对公司未来经营成果的影响 1-1-361 东方网力科技股份有限公司招股说明书单位：万元项目拟投资金额折旧年限预计年折旧额新增购买房产 10,405.79 20 年 520.29 新增设备 4,033.17 5年 806.63 合计 14,438.962 - 1,326.92 募集资金投资项目达产后，公司每年将新增资产折旧 1,326.92 万元。（二）净资产大幅增长，净资产收益率短期内将有所下降本次募集资金到位后，公司的净资产规模将大幅增加。由于募投项目需要一定的建设周期，在募投项目达产之前对公司收入和利润的贡献并不能充分体现同时由于公司的资产折旧和摊销费用大幅增加，短期内公司的净资产收益率可能会出现下降。但通过募投项目，公司的研发能力、产品水平、营销能力、售后服务能力都将得到明显的提升，这将对公司未来的收益水平和持续盈利能力产生积极的影响。随着募投项目产能的释放，公司的净资产收益率届时也将得到显著改善。 1-1-362 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十二节未来发展与规划一、公司发展战略及发展目标通过前瞻性的研发投入和市场努力，本公司在城市视频监控管理平台领域取得了较大的发展。未来三年，公司将把握安防行业高速发展的机遇，以平安城市发展为契机，可视化城市管理为核心，秉承“以人为本、先人后事，创业创新、拥抱变革，客户梦想、我们梦想”的企业宗旨，通过不断创新的技术和开发优质产品，率先在中国实现具备“联网、高清、移动、智能”特性的城市级视频互联网——Building Video Internet。公司将以本次股票发行上市为契机，巩固和提升公司在国内平安城市视频监控管理平台的市场份额，确保公司在平安城市监控领域的领先地位和优质品牌形象，努力实现本公司成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产品和解决方案提供商”的总体发展目标。二、公司的具体经营举措（一）新技术研发举措深入体察行业用户需求，基于统一的 POSA 软件架构进行持续产品创新，是公司的核心竞争力之一，也是公司长期坚持的技术与产品的发展思路。公司将积极参与平安城市、物联网、智慧城市等重点领域及行业涉及视频管理平台技术规范的研究与制定，开发、引导和预判行业用户的应用需求，有针对性地进行方案、技术、产品和系统的研发，保持公司在视频监控领域的技术优势。公司结合行业客户视频管理平台应用需求的理解和预判，制定了未来三年关键技术的创新方向，并作为募集资金投资项目中的研发重点，主要包括智能图像分析技术、新一代安防集成平台技术、符合云存储特性的视频专用文件系统技术、嵌入式设计技术、移动视频监控技术。 1-1-363 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1、智能图像分析技术公司已有的视频分析系统已实现的关键技术和算法包括：区域入侵检测、方向检测、绊线检测、物品遗留检测、物品遗失检测、徘徊检测、车牌识别、视频诊断、人群计数以及流量统计检测，其中流量统计检测中包含区域稠密度算法功能。通过对智能图像分析技术的攻关，公司下一步拟着力于人体及车辆特征识别、烟火烟雾检测、多目标自动跟踪等技术和算法的研究，不断提高准确率，降低误报率，发挥公司嵌入式设计的技术优势，开发基于 Intel X86 平台的智能前端，针对平安城市等特殊行业对智能分析技术的不同需求，形成产品化、可供大规模销售的智能监控产品。同时，积极推动高清智能监控的应用，针对海量的视频存储数据进行数据检索和挖掘，为公安监狱等用户提供预警和快速的事后检索分析，提升监控用户的实战应用效率。 2、新一代安防集成平台技术公司将基于统一 POSA 软件架构，拟根据卡口、门禁、报警、GIS、GPS、业务管理等子系统之间不同用户组合的不同应用，让各子系统之间形成整合、关联、协同、互动的服务关系，解决系统间的互操作性、可靠性、安全性等问题，并持续研究安防集成平台技术应用创新，建立以多源信息为数据来源的动态监控和安全态势预测的综合预警系统，从传统安全向现代安防理念转化，为开辟安防业务和新市场领域提供全面的技术支撑，适应平安城市建设对安防技术发展的新需要。 3、符合云存储特性的视频专用文件系统技术公司针对视频监控存储系统要求支持长时间海量存储以及高可靠性、快速查询等特点，已经成功开发出一套高效健壮的视频监控系统专用的 ROFS 文件系统，拥有优秀的磁盘读写性能、极强的鲁棒性。它采用大数据块方式读写磁盘，以视频帧为单位进行提交，任何一个视频帧损坏不会影响其它视频帧，即使在没有任何 RAID 防护情况下的硬盘物理损坏也只会损失非常短的一小段录像，极大的保障了数据的安全性。公司拟研发下一代 ROFS 文件系统，提供符合云存储特性的长期备份、文件数据深层归档、基于 Web 应用的数据存储等方面的特点，支持动态添加和删除 1-1-364 东方网力科技股份有限公司招股说明书硬盘设备，支持在不中断任何录像任务的情况下动态扩容。研发成功后，公司将基于此技术推出符合云存储要求的 NVR 系列产品。 4、嵌入式设计技术公司基于美国 TI 公司 DSP 平台的研发已超过五年，并拥有自主研发的编码和智能算法，未来三年将进一步加大基于 ARM 内核和 TI DSP 平台的研发投入，逐步加大 Intel X86 平台的研发投入，建立完整的 Intel X86 嵌入式平台的设计和生产体系，达到行业领先水平，可为用户提供符合不同行业应用和需求的城市视频监控管理平台产品。 5、移动视频监控技术公司将依托于现有基于堆叠、具备无缝扩展、可大规模部署、针对移动 TD-SCDMA/电信 CDMA2000/联通 WCDMA 的网络特点优化的移动视频监控技术，拟不断提高智能转码算法效率，优化通信传输协议，增加网络流量控制和统计，并加大适用多种移动终端和平板电脑操作系统的客户端软件，超大并发路数流媒体及移动视频专有数据库等方面技术的研究力度，提高移动视频监控系统的业务集成和动态扩张能力，确保系统的可靠性、可管理性和安全性。在 4G 移动网络到来之前，提前布局移动视频监控领域，以满足未来移动互联网时代各行业用户对视频监控的不同需求，提供针对不同视频资源的增值应用。（二）产品发展举措公司将依托先进的技术储备，基于统一的 POSA 软件体系架构，持续创新，不断推出贴近用户需求，改善用户体验的各类新产品，主要包括 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台、NetPosa NVR 系列产品及 PVG 高清编解码器。公司未来在产品发展方面的规划参见本招股说明书“第六节业务和技术”之“八、发行人技术和产品的研发情况”之“公司正在开发的项目列表”。（三）营销体系建设计划 1、拓展市场营销体系出于各自不同的特别需求，不同行业用户对安防视频监控产品性能的要求往往千差万别。同时，由于安防视频监控产品属于硬件与软件一体化产品，在操 1-1-365 东方网力科技股份有限公司招股说明书作方式、安装调试、维修保养等方面均需要售前技术支持和长期的售后服务。所以，建立覆盖全国的营销服务是满足本地化销售需要的必要举措。公司是否有能力提供完善的售前直至售后全流程的服务，已经成为客户选择安防视频监控产品的重要条件之一。根据公司总体发展战略，未来三年内，将按照行业特点的不同，整合公司现有市场资源，分步骤、按体系建立起覆盖全国的公司市场营销及售后服务网络，并逐步向海外市场发展。公司拟在北京、重庆、深圳、南京建设 4 个一级销售中心，在市场潜力大并具备发展基础的重要省会城市建设 9 个二级销售中心，在新开拓的市场建立 8 个办事处。 2、开展广泛的合作计划，具备区域整合式营销能力基于公司领先的统一 POSA 软件架构，公司有能力和众多合作伙伴开展全面的设备和系统接入、整合解决方案和应用增值合作，提升本公司在不同行业和领域的销售能力。具体措施如下：（1）开展基于视频中间件的开放合作伙伴计划（OPP）和业界主流的摄像机厂商、矩阵厂商、应用软件厂商展开广泛合作，获取项目信息，推广公司产品；（2）在各区域市场实施“TOP10 聚焦客户计划”，将公司资源投放于最具价值的集成商；（3）针对不同行业，在各区域同时开展广泛的直销和大项目营销。 3、注重公司品牌建设，加大营销宣传力度公司将按照总体发展目标，建立健全完整的市场策划体系，按照整体市场营销规划部署，从公司品牌塑造、产品宣传推广、重大活动运作等方面加强市场宣传力度。通过各种方式扩大“PVG”、“NetPosa”品牌的知名度与美誉度。在全国范围内树立公司统一的品牌形象，增强客户对公司形象的认可度。公司的市场策划工作具体如下：（1）建立一套成熟的宣传推广体系。依据公司营销战略，制定年度、季度、月度宣传推广计划，主要包括行业与产品宣传资料准备及发放、行业解决方案的 1-1-366 东方网力科技股份有限公司招股说明书编制与推广、专业媒体广告投放、专业展会推介、新产品巡展以及优质客户培训及交流活动策划等工作；（2）建立完整有效的媒体资源库，负责媒体关系的建立与维护；建立起市场竞争合作信息情报库，以季度和年度为节点提交市场调研报告，为季度销售策略和年度营销计划制定提供参考依据；（3）针对不同业务领域特点，策划组织战略合作发布会等重大营销活动，进一步提高行业市场影响力与知名度。（四）管理能力提升举措公司将在管理理念上进行创新，完善公司治理结构，加强现代管理制度与流程体系建设；开展管理体制与管理方式的创新，促进企业战略管理、财务管理、风险管理、人才管理、营销管理能力的提升，提高人才、技术、资本、市场资源配置的效率。未来三年，公司将完成信息系统建设，包括办公自动化系统、财务管理系统、人力资源管理系统、客户关系管理系统、远程视频会议系统等，使公司的各项业务流程更好的适应管理的需要，提高各部门的运营效率，及时准确地传递信息，使公司业务的开展能够做到随“需”应变，从而大大提高市场反应速度，有效地提升公司的整体竞争能力。公司将不断完善内部组织结构和公司治理结构，加强现代管理制度与流程体系建设；开展管理体制与管理方式的创新，促进企业战略管理、财务管理、风险管理、人才管理、营销管理能力的提升，提高人才、技术、资本、市场资源配置的效率；制定绩效考核、信息系统、人才发展计划等各项内控和激励制度，使公司的管理模式和人才发展可以随着内外部环境的变化，及时进行调整、完善，为公司未来的经营和发展提供强有力的决策和后备支持，保证企业收益能够持续、稳定地增长，最大限度地维护公司全体股东利益。（五）人力资源发展举措长期以来公司十分注重对人才的挖掘和培养，目前已经建立了较为完善的研发、产品、管理、市场、销售和服务等系统的专业人才体系。未来三年，公 1-1-367 东方网力科技股份有限公司招股说明书司人力资源发展计划将以适应公司中长期发展战略为核心，通过外部引进和内部培养相结合的方式，开展定期培训，提高员工素质，改善人才结构，建设一支专业化、职业化，并与公司发展战略相适应的人才队伍，尤其注重培养和引进会经营、懂技术、善于管理的高级复合人才。并且，进一步合理确定薪酬结构，建立长期激励计划，将员工的职业生涯规划和公司的发展规划进行有机结合，努力营造吸引人才、留住人才和鼓励人才脱颖而出的机制和环境，吸引和鼓励优秀人才为企业长期服务。相关措施如下： 1、人才培训计划公司建立了完善的内部培训体系，采取丰富多样的培训形式，为员工思想创新和技术能力的全方位发展提供平台；将员工个人职业生涯规划纳入培训内容，建立企业创新文化的良好氛围。 2、人才激励计划（1）建立绩效考核制度，将关键部门、关键岗位员工薪酬结构逐步发展为基本工资+季度绩效奖金+项目奖励+股权激励计划的模式，通过加强管理层和员工的互动交流，强化过程管理，以逐步提升员工的工作绩效；（2）技术级别晋升和梯队建设：技术员工设定 6 级 3 等，每半年根据绩效和个人成长来调整技术等级，并与薪酬体系相结合；（3）股权分享：将核心员工纳入股权分享计划，让核心员工和公司共同成长。公司计划在上市后，根据员工绩效考核成绩，将更多的核心员工纳入股权分享计划。 3、人才部署计划根据各个研发项目所需人员成本和技术能力，公司将根据需要在各地建立多支研发团队，各研发团队依照各自的技术优势开发符合公司的产品分布式架构的各种应用和软件。（六）资本运作举措公司的目标是成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产品和解 1-1-368 东方网力科技股份有限公司招股说明书决方案提供商”，上市拓宽了公司的融资渠道，提升了公司的资本实力，较好地解决了当前公司业务规模严重受资金约束的问题。同时，成为社会公众公司后，公司的知名度和品牌价值也将得到进一步提升。在上市后，公司在依靠内部积累发展壮大的同时，将利用股权融资、债权融资、并购重组等各种资本运作工具积极拓展公司业务规模，参与行业兼并整合，增强技术和人才储备，不断巩固和提升行业地位，提升竞争力。三、募集资金运用对公司未来发展的分析本次募集资金的运用对于本公司实现上述业务目标具有关键作用，主要体现在：通过本次发行，公司不仅解决了继续发展过程中所面临的资金瓶颈问题，同时公司通过本次发行上市建立了直接融资渠道，可以改变单一依靠间接融资渠道的局面，并可以根据外界环境变化进行调整和选择最佳财务结构；促进公司全面建立现代企业制度，进一步转换内部经营机制，完善公司治理结构，实现公司体制的全面升级，进而推动公司上述业务目标的良性发展；优化现有产品线、产品结构，持续提升公司产品化和行业解决方案的能力，提高市场占有率，从业务的深度和广度上进一步巩固和扩大公司在城市视频监控管理平台市场的地位和影响；提升品牌形象，强化在行业内的影响力，并有利于激发公司现有人员的创造性和工作积极性；有利于加强营销体系和团队建设，增强营销能力；有利于公司引进更多的优秀人才，为公司实现上述业务发展目标创造有利条件。本次募集资金投资项目紧密围绕上述举措展开： 1、分布式智能视频监控管理平台研发及产业化项目建成后，公司的主营业务将快速扩张，整体解决方案能力得以加强，形成以“联网、高清、移动、智能”为核心应用的综合安防解决方案。以巩固公司在平安城市视频监控管理平台市场的领先地位，提高公司的核心竞争力和可持续发展能力，带动收入和利润快速增长； 2、网络硬盘录像机产品研发及产业化项目的建立将有利于公司提升产品品质，降低成本，为平安城市及其他重点行业提供高性价比、良好用户体验的 NVR 产品，引导客户需求，市场占有率进一步扩大，盈利能力和潜力进一步增 1-1-369 东方网力科技股份有限公司招股说明书强； 3、公司一直以来高度重视营销体系和团队的建设，本次募集资金将显著加强公司营销体系和团队的建设。而营销体系和团队的建设又可以确保本次募集资金投资项目能够对公司营业收入和利润产生贡献，提高资金的使用效率。四、发行人规划和目标所依据的假设条件 1、本次股票发行计划能够如期完成，募集资金能够顺利到位并投入使用。 2、本公司所在行业及领域的市场处于正常发展状态下，不会出现重大不利变化。 3、本公司所处的宏观经济、政治、法律和社会环境处于正常发展的状态，没有对本公司发展产生重大影响的不可抗力的现象发生。 4、国家对高新技术和软件企业的扶持政策不会发生重大变化。五、计划实施面临的主要困难 1、股票发行募集资金到位前，为扩大产品生产和研发中心建设所需的长期资金相对短缺是公司目前发展的较大约束。 2、在较大规模资金运用及公司业务快速发展的背景下，本公司在战略规划、组织设计、资源配置、运营管理特别是资金管理和内部控制方面将面临新的挑战。 3、本公司未来的发展需要大批专业的高级技术人才和经营管理人才，在人才的储备方面本公司尚存在着一定的差距。六、确保实现上述计划拟采用的方式、方法或途径 1、不断完善治理结构，强化管理体系建设本公司将严格按照相关法律法规对上市公司的要求规范运作，进一步完善公司的法人治理结构，强化各项决策的科学性和透明度，促进公司的管理升级。围绕中长期发展战略，加大体制创新和机制创新的力度，建立科学、规范的绩效考核体系。 1-1-370 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2、通过多元化的资本运作确保研发投入，扩大业务规模上市将拓宽公司的融资渠道，提升公司的资本实力，较好地解决当前公司研发投入和业务规模受资金约束的问题。同时，成为公众公司后，公司的知名度和品牌价值也将得到进一步提升。上市后，本公司将利用股权融资、债权融资、并购重组等各种资本运作工具积极加大研发投入，拓展公司业务规模，参与行业兼并整合，不断巩固和提升行业地位。 3、人力资源保障逐步建立和实施完善有效的人才培养、晋升机制和有吸引力的激励措施，努力做到留住人、用好人。持续扩充技术开发队伍，通过外部引进和内部培养相结合的方式，进一步完善各类岗位专业人员。利用营销服务体系建设的契机，下大力气打造一支营销能力出色服务意识强烈的营销服务队伍。七、上述计划与公司现有业务的关系本公司现有业务是上述业务发展计划实施的基础，上述业务发展计划将充分利用本公司现有的竞争优势，挖掘公司现有业务的深度，并通过募集资金的有效使用增强企业未来发展的后劲。本公司多年来在城市视频监控监控领域积累了丰富的项目经验。成功的项目运作为本公司积累了良好的声誉和优质的客户资源，为本公司今后加大科研投入和扩大生产规模，获得新的市场客户奠定了基础。本公司将继续坚持“从平安城市到智慧城市，从 NVR 到云存储”的发展思路，稳步谋求现有业务的持续扩张及相关业务领域的适当拓展。本次公开发行上市有利于公司深入完善自身治理结构，使本公司现有业务规模和公司实力得到大幅提升，有利于公司在技术创新、业务经营、人力资源和市场拓展方面取得较大的突破，巩固并提高本公司在城市视频监控管理平台行业中的市场领先地位。 1-1-371 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十三节其他重要事项一、信息披露制度相关情况（一）信息披露制度根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司信息披露管理办法》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》及其他相关法律、法规、规章和规范性文件的规定，本公司制定了《东方网力科技股份有限公司信息披露事务管理制度》。本次首次公开发行股票完成并在深圳证券交易所上市后，将认真履行信息披露义务，及时公告公司在生产经营、对外投资、财务决策等方面的重要事项。（二）信息披露部门及人员本公司设立董事会办公室，负责公司信息披露事务，该部门的负责人为本公司的董事会秘书。信息披露人员：潘少斌联系电话：010-84785234 传真：010-82328940 二、重要合同本节重大合同是指本公司正在履行的交易金额超过人民币 500 万元的合同，以及虽未达到前述标准但对公司生产经营活动、未来发展和财务状况具有重要影响的合同。截止本招股说明书签署之日，本公司已签署、正在履行的重要合同包括： 1-1-372 东方网力科技股份有限公司招股说明书（一）销售合同序号合同对方销售项目合同总价（元）签订日唐山市社会治安科技深圳市博康系统工程有防范系统建设二期工 1 82,036,373.00 2013-1-21 限公司程运营维护及运营成果服务融资租赁项目唐山市社会治安科技中建投租赁有限责任公 2 防范系统工程设备、 97,340,000.00 2011-5-23 司材料及服务 “智慧山阴平安城市” 3 山西省山阴县人民政府及“智慧山阴综合信 79,951,800.00 2012-12-25 息化平台”建设项目东莞市公交站亭视频 4 中国电信股份有限公司监控系统外包服务项 38,016,000.00 2012-12-28 目联通系统集成有限公司灞桥区应急联动指挥 5 9,800,000.00 2013-8-13 陕西分公司中心二期项目深圳市博康系统工程有深圳能源可视化联网 6 13,921,041.00 2013-10-12 限公司管理平台项目标段一深圳市博康系统工程有深圳能源可视化联网 7 15,942,300.00 2013-10-12 限公司管理平台项目标段二深圳市博康系统工程有山西晋中社会资源整 8 14,620,700.00 2013-10-22 限公司合项目-一包深圳市博康系统工程有山西晋中社会资源整 9 13,080,002.00 2013-10-22 限公司合项目-二包深圳市博康系统工程有山西交警稽查项目- 10 10,917,900.00 2013-11-15 限公司二包（二）采购合同序号合同对方采购产品合同总价（元）签订日北京网信未来信息技术 1 服务器 1,0310,000.00 2013-11-5 有限公司北京蓝科视讯科技有限 2 IPSAN 15,150,000.00 2013-11-4 公司北京蓝科视讯科技有限 3 IPSAN 6,250,000.00 2013-11-25 公司 1-1-373 东方网力科技股份有限公司招股说明书（三）借款合同序贷款用贷款贷款合同金额实际使用额度贷款银行合同编号合同期限保证形式币种号途形式（元）（元）融资额度协议 2013.05.22- - （BC2013052100000579） 2014.04.27 流动资金借款合同 2013.05.24- 14,500,625.55 （91302013280064） 2014.05.23 流动资金借款合同 2013.06.03- 2,330,000.00 （91302013280067） 2014.06.02 流动资金借款合同 2013.06.17- 上海浦东发展银 12,423,000.00 （91302013280070） 2014.06.16 流动资综合 1 行股份有限公司 - 人民币 150,000,000.00 流动资金借款合同 2013.06.20- 金贷款授信北京分行 7,205,778.66 （91302013280074） 2014.06.19 流动资金借款合同 2013.09.11- 17,489,413.27 (91302013280116) 2014.09.10 流动资金借款合同 2013.10.24- 13,490,804.92 (91302013280134) 2014.10.23 流动资金借款合同 2013.11.29- 12,120,000.00 (91302013280252) 2014.11.28 1-1-374 东方网力科技股份有限公司招股说明书 2013.06.24- - 保理协议书（91302013280077） 2014.05.31 保理融资申请书 2013.06.24- 10,160,000.00 （91302013280077－1） 2014.05.31 保理融资申请书 2013.07.23- 7,384,851.00 （91302013280077－2） 2013.12.30 流动资金借款合同（06110080）委托保证合同（2011 年 WT404 －3）担保公司担保，反担保（应收账款质押）合同应收账款质押及（2011 年 QZY404－2 号） 2011.07.26- 流动资担保公司存单反担人民币 35,000,000.00 20,000,000.00 应收账款质押登记协议 2014.06.29 金贷款贷款保、高管及核心交通银行股份有技术人员反担保限公司北京东单反担保（存单质押）合同（2011 2 保证支行年 QZYCD404－3）反担保（保证）合同（2011 年 BZ404－2） 2013.03.14- 流动资金借款合同（06310048） 2,000,000.00 2,000,000.00 2014.03.14 流动资综合 - 人民币 2013.03.19- 金贷款授信流动资金借款合同（06310051） 28,000,000.00 28,000,000.00 2014.03.19 1-1-375 东方网力科技股份有限公司招股说明书借款合同（0175998） 2013.08.27- 流动资保证法人代表连带责 30,000,000.00 30,000,000.00 保证合同（0175998） 2014.08.27 金贷款贷款任保证北京银行股份有 3 限公司北太平庄担保公司担保，人民币支行 2013.11.22- 流动资担保应收账款质押及借款合同（0184161） 24,000,000.00 24,000,000.00 2016.11.22 金贷款贷款法人代表反担保保证综合授信合同（公授信字第 2012.12.12- 1200000019017 号） 2013.12.12 - 最高额担保合同（个高保字第 2012.12.12- 中国民生银行股 1200000019017 号） 2013.12.12 流动资保证法人代表个人连 4 份有限公司总行人民币 50,000,000.00 流动资金贷款借款合同（公借 2013.07.23- 金贷款贷款带责任保证营业部 5,000,000.00 贷字第 1300000149374 号） 2014.06.12 流动资金贷款借款合同（公借 2013.12.09- 10,000,000.00 贷字第 1300000241278 号） 2014.06.12 流动资金贷款合同 2013.04.18- 中国光大银行股 14,630,000.00 （BJ 亚运村 ZHDK2013003-2） 2014.04.17 流动资综合 5 份有限公司北京 - 人民币 30,000,000.00 流动资金贷款合同 2013.10.21- 金贷款授信亚运村支行 14,000,000.00 （BJ 亚运村 ZHDK2013003-3） 2014.10.20 借款合同 2013.6.28- 流动资担保担保公司担保， 6 人民币 30,000,000.00 30,000,000.00 （P2013M17SZGC0002-0032) 2014.6.27 金贷款贷款法人代表反担保 1-1-376 东方网力科技股份有限公司招股说明书委托保证合同（2013 年保证 WT0489 号）反担保（保证）合同(2013 年 BZ0489 号) 信贷资产转让（买断）合同招商银行股份有 (P2013M17SZGC0002-0035) 限公司北京大运信贷资产转让合同补充协议村支行（2013 年大流字第 001 号）授信协议（2013 年大授字第 2013.06.26- - 033 号） 2014.06.25 30,000,000.00 借款合同（2013 年大授字第 2013.08.02- 25,000,000.00 033-001）号 2014.08.01 授信协议（2013 年大授字第 2013.10.21- 流动资综合 - - 056 号） 2016.10.15 金贷款授信借款合同（2013 年大授字第 2013.10.21- 20,000,000.00 12,000,000.00 056-001 号） 2016.10.15 借款合同（2013 年大授字第 2013.11.13- 5,880,000.00 056-002 号） 2016.10.15 合计 429,000,000.00 376,177,213.92 1-1-377 东方网力科技股份有限公司招股说明书（四）商品房预售合同序号合同对方房屋基本情况建筑面积（平方米）合同总价（元）签订日北京市朝阳区融科橄榄家园 1 北京东环望京房地产有限公司 120.56 10,850,400.00 2012 年 12 月 17 日 B 座 1 楼层 2011 号房北京市朝阳区融科橄榄家园 2 北京东环望京房地产有限公司 359.30 14,861,656.00 2012 年 10 月 26 日 B 座 16 楼 2161 号房北京市朝阳区融科橄榄家园 3 北京东环望京房地产有限公司 288.25 11,768,794.00 2012 年 10 月 26 日 B 座 16 楼 2162 号房北京市朝阳区融科橄榄家园 4 北京东环望京房地产有限公司 822.42 32,107,391.00 2012 年 10 月 26 日 B 座 16 楼 2163 号房注：本公司于 2013 年 6 月与北京东环望京房地产有限公司签署补充协议，就北京市朝阳区融科橄榄家园 B 座 2063 号房原《预售合同》中关于交易金额及付款时间等约定进行了修改和补充。（五）保荐及承销协议 2013 年 12 月 20 日，本公司与中信建投证券签订《承销协议》和《保荐协议》，协议就本公司首次公开发行股票并上市的承销和保荐事宜做出了规定，内容包括发行数量、发行价格、承销方式、费用及支付方式、双方的权利和义务、保密条款等。 1-1-378 东方网力科技股份有限公司招股说明书三、对外担保和资产抵押事项截止本招股说明书签署之日，本公司不存在任何对外担保事项。有关本公司应收账款质押的情况请参见本节“二、重要合同”之“（三）借款合同”。除上述情况外，截止本招股说明书签署之日本公司不存在其他资产抵押事项。四、对发行人及控股子公司可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项截止本招股说明书签署之日，本公司及控股子公司不存在对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。五、发行人控股股东和实际控制人涉及的重大诉讼或仲裁事项及报告期内重大违法违规情况截止本招股说明书签署之日，本公司控股股东和实际控制人不存在作为一方当事人的重大诉讼或仲裁事项。本公司控股股东、实际控制人最近三年一期内不存在重大违法行为。六、发行人董事、监事、高级管理人员和其他核心人员涉及刑事诉讼的情况截止本招股说明书签署之日，本公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员不存在涉及刑事诉讼的情况。 1-1-379 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十四节有关声明一、发行人全体董事、监事、高级管理人员的声明本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。全体董事签名：全体监事签名：全体高级管理人员签名：东方网力科技股份有限公司年月日 1-1-380 东方网力科技股份有限公司招股说明书二、保荐人（主承销商）声明本公司已对招股说明书进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。项目协办人：张静保荐代表人：林煊张庆升法定代表人：王常青中信建投证券股份有限公司年月日 1-1-381 东方网力科技股份有限公司招股说明书三、发行人律师声明本所及经办律师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的法律意见书和律师工作报告无矛盾之处。本所及经办律师对发行人在招股说明书中引用的法律意见书和律师工作报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。经办律师：律师事务所负责人：律师事务所年月日 1-1-382 东方网力科技股份有限公司招股说明书四、承担审计业务的会计师事务所声明本所及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所核验的非经常性损益明细表无矛盾之处。本所及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所核验的非经常性损益明细表的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：年月日 1-1-383 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-384 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1-1-385 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-386 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-387 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-388 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1-1-389 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-390 东方网力科技股份有限公司招股说明书五、承担验资业务机构声明本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册会计师：会计师事务所负责人：会计师事务所有限公司年月日 1-1-391 东方网力科技股份有限公司招股说明书六、承担评估业务的资产评估机构声明本机构及签字注册资产评估师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的资产评估报告无矛盾之处。本机构及签字注册资产评估师对发行人在招股说明书中引用的资产评估报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。签字注册资产评估师：资产评估机构负责人：北京大正海地人资产评估有限公司 1-1-392 东方网力科技股份有限公司招股说明书 1-1-393 东方网力科技股份有限公司招股说明书第十五节附件一、文件目录本次股票发行期间，投资者可查阅与本次发行有关的文件如下：（一）发行保荐书（附：发行人成长性专项意见）及发行保荐工作报告；（二）发行人关于公司设立以来股本演变情况的说明及其董事监事、监事、高级管理人员的确认意见；（三）发行人控股股东、实际控制人对招股说明书的确认意见；（四）财务报表及审计报告、内部控制鉴证报告和经注册会计师核验的非经常性损益明细表；（五）法律意见书及律师工作报告；（六）《公司章程（草案）》；（七）其他与本次发行有关的重要文件。二、查阅时间本次发行期间每个工作日的上午 9:30-11:30，下午 2:00-5:00。三、查阅地点（一）发行人：东方网力科技股份有限公司地址：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室电话：010-84785234 联系人：潘少斌（二）保荐机构（主承销商）：中信建投证券股份有限公司地址：北京市东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B、E 座三层电话：010-85130588 联系人：张庆升、徐云龙 1-1-394

东方网力科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书

公告日期:2014-01-17

本次股票发行后拟在创业板上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不稳定、
经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市
场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。

东方网力科技股份有限公司
NetPosa Technologies, Ltd.
（住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室）

首次公开发行股票并在创业板上市
招股说明书

保荐机构（主承销商）

（住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼）
东方网力科技股份有限公司招股说明书

东方网力科技股份有限公司

首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书

发行股票类型：人民币普通股（A 股）

本次公开发行股票的
1,470.25 万股，占发行后总股本比例的 25%
数量：

公开发行新股的数量： 631.00 万股

公司股东公开发售股 839.25 万股，股东公开发售股份所得资金不归公司所有，
份的数量: 所得资金归出售股份的股东所有

每股面值：人民币 1.00 元

每股发行价格：人民币 49.90 元

发行日期： 2014 年 1 月 21 日

拟上市的证券交易所：深圳证券交易所

发行后总股本： 5,881.00 万股

本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺：
1、本公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理刘光承诺：“自东方网力
科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人
持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职
之日起半年内不转让所持有的发行人股份；本人所持股票在上述锁定期届满后二
十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；
发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日
为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于
以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长
六个月。

1-1-1
东方网力科技股份有限公司招股说明书

本人作为发行人的控股股东，未来五年内，如确因自身经济需求，在上述锁
定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式
适当转让部分发行人股票，但并不会因转让发行人股票影响本人控股地位。在上
述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转
让数量不超过本人所持发行人股票数量的 5%，且转让价格不低于以转让日为基准
经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前三
个交易日通过发行人公告减持意向。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
2、本公司的董事兼核心技术人员钟宏全承诺：“自东方网力科技股份有限公
司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首
次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职
之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二
十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；
发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日
为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于
以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长
六个月。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
3、本公司的股东及核心技术人员蒋宗文和高军承诺：“自东方网力科技股份
有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发
行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
本人作为发行人持股 5%以上的股东，未来五年内如确因自身经济需求，在上
述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的
方式适当转让部分发行人股票。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让
持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让
所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
4、本公司的监事兼核心技术人员甘亚西承诺：“自东方网力科技股份有限公
司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首
次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁定期
外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股份总
数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内不转
让所持有的发行人股份。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
5、本公司的股东及核心技术人员郭军承诺：“自东方网力科技股份有限公司
股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次
公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
6、除刘光、钟宏全和甘亚西外，本公司的其他董事、监事和高级管理人员程
滢、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军承诺：“本人为东方网力科技
股份有限公司的股东兼高级管理人员，本人承诺如下：自东方网力科技股份有限
公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首
次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；本人在发行人上市之日起六个月内离职的，
自离职之日起十八个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之日起
第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内不转让所持有的发
行人股份；本人在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起半年
内不转让所持有的发行人股份。
本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格
连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者
发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价
格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。
本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”
7、本公司董事 DABIN ZHU 的配偶张玉萍承诺：“自东方网力科技股份有限
公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首
次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
除前述锁定期外，在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人任职期间每年转让的股
份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在本人配偶 DABIN
ZHU 在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内本人不转让
所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第七个月至
第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内本人不转让所持有的发行人股
份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离
职之日起半年内本人不转让所持有的发行人股份。
本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以
转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格
连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或者
发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行价
格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。
本人保证不会因本人配偶 DABIN ZHU 职务变更、离职等原因不遵守上述承
诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。”
8、广东中科白云创业投资有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股
票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公
开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
在上述锁定期满后，本公司可因自身的经营或投资需求，可根据需要以集中
竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适当转让部分发行人股票。本公
司将在上述锁定期满后二十四个月内，减持完毕所持发行人的全部股票，且转让

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本公司拟转让所持发行
人股票时，本公司将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。
如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。”
9、英特尔产品（成都）有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司股票
上市之日起十二个月内，除根据东方网力科技股份有限公司股票上市方案公开发
售的股份外，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股票前
已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。
在上述锁定期满后，可根据需要以任何合法方式转让全部或部分东方网力科
技股份有限公司股票(包括但不限于公开市场交易、集中竞价交易、大宗交易、协
议转让等)。本公司拟在上述锁定期满后六十个月内，以市场价格减持完毕所持发
行人的全部股票。本公司将提前通知东方网力科技股份有限公司，让东方网力科
技有限公司可在减持前三个交易日公告上述减持意向。
如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。”
10、除以上股东外，本公司其他股东承诺：“自东方网力科技股份有限公司股
票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次公开
发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。”
保荐机构（主承销商）：中信建投证券股份有限公司
招股说明书签署日期： 2013 年 12 月 20 日

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

发行人声明

发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、
误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律
责任。

公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财
务会计资料真实、完整。

中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其
对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的
声明均属虚假不实陈述。

根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发
行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

重大事项提示
一、滚存利润分配方案

根据本公司 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会决议，本
次发行完成前形成的滚存未分配利润由本次发行完成后的新老股东按其所持股
份比例共同享有。

二、本次发行上市后的股利分配政策

（一）本次发行上市后公司的利润分配政策

根据本公司 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会审议通过
的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司章程>（草案）的议案》，
公司发行后的利润分配政策如下：

公司实施积极的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回报，并保持利润
分配政策的连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票等方式分配利润，利润
分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。

1、公司的利润分配形式：采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利，
但以现金分红为主。在具备现金分红的条件下，应优先选择以现金形式分红。

2、公司现金方式分红的具体条件和比例：公司主要采取现金分红的利润分
配政策，即公司当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公积
金后有可分配利润的，则公司应当进行现金分红；公司利润分配不得超过累计可
分配利润的范围。公司单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可分
配利润的 10%。

同时，公司董事会应当综合考虑公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模
式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，在提出利润分配的方案时，
提出差异化的现金分红政策：

(1)公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%；

(2)公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；

(3)公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。

公司的利润分配方案应根据公司章程的规定，遵守中国证监会、证券交易所
等相关部门的有关规定，经董事会审议后，提交股东大会表决通过。

3、发放股票股利的具体条件：若公司快速成长，并且董事会认为公司股票
价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股利分配之余，提出实施股票股
利分配预案。公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大生产经营规模或者转增公
司资本，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金将不少于转增前公司注册
资本的 25%。

关于本公司发行上市后的《公司章程（草案）》中有关分红政策的条款，请
参见本招股说明书\"第十节财务会计信息与管理层分析\"之\"十七、发行人股利分
配政策及分配情况\"。

（二）公司发行上市后利润分配规划和计划

根据本公司 2013 年 9 月 19 日召开的 2013 年第二次临时股东大会审议通过
的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限公司股东未来分红回报规
划>的议案》，对上市后未来五年的分红具体回报规划、分红政策和分红计划作出
了进一步安排。

关于本公司发行上市后的利润分配政策，所做出的具体回报规划、分红的政
策和分红计划的详细内容，请参见本招股说明书\"第十节财务会计信息与管理层
分析\"之\"十七、发行人股利分配政策及分配情况\"。

三、本次发行前股东所持股份的限售安排、股东对所持股份自愿锁定、持
股 5%以上股东减持意向的承诺

本次发行前本公司总股本为 5,250 万股，本次拟发行不超过 1,750 万股，占
发行后总股本比例的 25%。发行人董事、监事、高级管理人员不存在间接持有发
行人股份的情形，本次发行前股东所持股份的流通限制及股东对所持股份自愿锁
定的承诺如下：

（一）本公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理刘光承诺：“自东方
网力科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

本人持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分
股份。

除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职
之日起半年内不转让所持有的发行人股份；本人所持股票在上述锁定期届满后二
十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；
发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当
日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低
于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延
长六个月。

本人作为发行人的控股股东，未来五年内，如确因自身经济需求，在上述锁
定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式
适当转让部分发行人股票，但并不会因转让发行人股票影响本人控股地位。在上
述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转让持有的发行人股票，则每十二个月转
让数量不超过本人所持发行人股票数量的 5%，且转让价格不低于以转让日为基
准经前复权计算的发行价格。在本人拟转让所持发行人股票时，本人将在减持前
三个交易日通过发行人公告减持意向。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（二）本公司的董事兼核心技术人员钟宏全承诺：“自东方网力科技股份有
限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行
人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职
之日起半年内不转让所持有的发行人股份。本人所持股票在上述锁定期届满后二
十四个月内转让的，转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格；
发行人股票上市后六个月内如股票价格连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当
日为基准经前复权计算的发行价格，或者发行人股票上市后六个月期末收盘价低
于以当日为基准经前复权计算的发行价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延
长六个月。

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（三）本公司的股东及核心技术人员蒋宗文和高军承诺：“自东方网力科技
股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有
的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

本人作为发行人持股 5%以上的股东，未来五年内如确因自身经济需求，在
上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法
的方式适当转让部分发行人股票。在上述锁定期满后二十四个月内，如本人拟转
让持有的发行人股票，则每十二个月转让数量不超过本人所持发行人股票数量的
5%，且转让价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本人拟转
让所持发行人股票时，本人将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（四）本公司的监事兼核心技术人员甘亚西承诺：“自东方网力科技股份有
限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行
人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。除前述锁
定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发行人可转让股
份总数的百分之二十五；在上述锁定期届满后本人离职的，自离职之日起半年内
不转让所持有的发行人股份。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（五）本公司的股东及核心技术人员郭军承诺：“自东方网力科技股份有限
公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人
首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（六）除刘光、钟宏全和甘亚西外，本公司的其他董事、监事和高级管理人
员程滢、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军承诺：“本人为东方网
力科技股份有限公司的股东兼高级管理人员，本人承诺如下：自东方网力科技股

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发
行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

除前述锁定期外，本人在发行人任职期间每年转让的股份不超过所持有的发
行人可转让股份总数的百分之二十五；本人在发行人上市之日起六个月内离职
的，自离职之日起十八个月内不转让所持有的发行人股份；本人在发行人上市之
日起第七个月至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内不转让所持有
的发行人股份；本人在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自离职之日起
半年内不转让所持有的发行人股份。

本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以
转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格
连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或
者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行
价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺。如本人未履行承诺，
本人愿依法承担相应责任。”

（七）本公司董事 DABIN ZHU 的配偶张玉萍承诺：“自东方网力科技股份
有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行
人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

除前述锁定期外，在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人任职期间每年转让的股
份不超过所持有的发行人可转让股份总数的百分之二十五；在本人配偶 DABIN
ZHU 在发行人上市之日起六个月内离职的，自离职之日起十八个月内本人不转
让所持有的发行人股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第七个月
至第十二个月之间离职的，自离职之日起十二个月内本人不转让所持有的发行人
股份；在本人配偶 DABIN ZHU 在发行人上市之日起第十二个月之后离职的，自
离职之日起半年内本人不转让所持有的发行人股份。

本人所持股票在上述锁定期届满后二十四个月内转让的，转让价格不低于以
转让日为基准经前复权计算的发行价格；发行人股票上市后六个月内如股票价格
连续 20 个交易日的收盘价格均低于以当日为基准经前复权计算的发行价格，或
者发行人股票上市后六个月期末收盘价低于以当日为基准经前复权计算的发行

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

价格，则本人所持公司股票的锁定期自动延长六个月。

本人保证不会因本人配偶 DABIN ZHU 职务变更、离职等原因不遵守上述承
诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责任。”

（八）广东中科白云创业投资有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公
司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首
次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

在上述锁定期满后，本公司可因自身的经营或投资需求，可根据需要以集中
竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适当转让部分发行人股票。本公
司将在上述锁定期满后二十四个月内，减持完毕所持发行人的全部股票，且转让
价格不低于以转让日为基准经前复权计算的发行价格。在本公司拟转让所持发行
人股票时，本公司将在减持前三个交易日通过发行人公告减持意向。

如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。”

（九）英特尔产品（成都）有限公司承诺：“自东方网力科技股份有限公司
股票上市之日起十二个月内，除根据东方网力科技股份有限公司股票上市方案公
开发售的股份外，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人首次公开发行股
票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。

在上述锁定期满后，可根据需要以任何合法方式转让全部或部分东方网力科
技股份有限公司股票(包括但不限于公开市场交易、集中竞价交易、大宗交易、
协议转让等)。本公司拟在上述锁定期满后六十个月内，以市场价格减持完毕所
持发行人的全部股票。本公司将提前通知东方网力科技股份有限公司，让东方网
力科技有限公司可在减持前三个交易日公告上述减持意向。

如本公司未履行承诺，本公司愿依法承担相应责任。”

（十）除以上股东外，本公司其他股东承诺：“自东方网力科技股份有限公
司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理本人持有的发行人首次
公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。”

四、本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理
人员及有关中介机构关于发行上市申请文件真实性的承诺

（一）本公司关于发行上市申请文件真实性的承诺

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

“东方网力科技股份有限公司（以下简称“本公司”）承诺招股说明书不存在
虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别
和连带的法律责任。

本公司承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判
断本公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，将按照市场价
格依法公开回购首次公开发行股票的全部新股。

本公司承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使
投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。”

（二）控股股东、实际控制人刘光关于发行上市申请文件真实性的承诺

“本人作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）的控股股东，
承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准
确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

本人承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断
发行人是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，将按照市场价格
依法购回已转让的原限售股份。

本人承诺，如招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投
资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。”

（三）本公司全体董事、监事、高级管理人员关于发行上市申请文件真实性
的承诺

“东方网力科技股份有限公司全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明
书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性
承担个别和连带的法律责任。

东方网力科技股份有限公司全体董事、监事、高级管理人员承诺，如招股
说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受
损失的，将依法赔偿投资者损失。”

（四）中信建投证券关于发行上市申请文件真实性的承诺

“本公司作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发
行股票并上市的保荐机构，现承诺如下：

因本公司为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。”

（五）国枫凯文律师事务所关于发行上市申请文件真实性的承诺

“东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”或“公司”）首次公开发行
人民币普通股（A 股）股票的申请已通过中国证券监督管理委员会（以下简称“中
国证监会”）发行审核委员会审核，发行人拟在中国境内向社会公众首次公开发
行人民币普通股（A 股）股票（以下简称“首次公开发行”）并上市。根据中国证
监会《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》有关规定，北京国枫凯文律师
事务所（以下简称“本所”）作为发行人律师，郑重承诺：

本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件不存在虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏的情形；若因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假
记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本所将依法承担相应法
律责任。”

（六）天职国际会计师事务所关于发行上市申请文件真实性的承诺

“本所作为东方网力科技股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行
股票并上市的审计机构，现承诺如下：

因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。”

五、本公司及控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理人员关
于稳定股价的承诺

（一）本公司关于稳定股价的承诺

“自本公司股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交
易日的收盘价均低于当日已公告每股净资产，且非在股价稳定措施实施期内的情
况时，则触发本公司在符合相关法律法规、中国证监会相关规定及其他对本公司
有约束力的规范性文件规定且本公司股权分布符合上市条件的前提下回购股份
的义务（以下简称“本公司回购义务触发条件”）。其中当日已公告每股净资产为
1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财务数
据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况导致
发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产。股价稳定措施实施期为
前次股份回购议案经股东大会审议通过日起至其后六个月。

本公司董事会办公室负责本公司回购义务触发条件的监测。在本公司回购义

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

务触发条件满足的当日，本公司应发布公告提示发行人将启动回购股份的措施以
稳定股价。

本公司董事会应于本公司回购义务触发条件满足之日起 10 个交易日内制定
股份回购预案并进行公告，股份回购预案包括但不限于回购股份数量、回购价格
区间、回购资金来源、回购对公司股价及公司经营的影响等内容。股份回购预案
应明确本公司将在股份回购义务触发之日起 6 个月内通过证券交易所以集中竞
价方式、要约方式及/或其他合法方式回购本公司股份，股份回购价格区间参考
本公司每股净资产并结合本公司当时的财务状况和经营状况确定，用于股份回购
的资金总额不低于本公司上一年度归属于本公司股东的净利润的 5%，但不高于
本公司上一年度归属于本公司股东的净利润的 20%，结合本公司当时的股权分布
状况、财务状况和经营状况确定。股份回购议案经董事会、股东大会审议通过、
履行相关法律法规、中国证监会相关规定及其他对本公司有约束力的规范性文件
所规定的相关程序并取得所需的相关批准后，由本公司实施股份回购的相关决
议。本公司将在启动上述股份回购措施时提前公告具体实施方案。在实施上述回
购计划过程中，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于当日已公告每股净
资产，则本公司可中止实施股份回购计划。本公司中止实施股份回购计划后，自
本公司股票上市之日起三十六个月期间内，如本公司回购义务触发条件再次得到
满足，则本公司应继续实施上述股份回购计划。

如本公司未能履行上述股份回购的承诺，则本公司控股股东、实际控制人刘
光以及董事、高级管理人员将承担增持本公司股份以稳定股价的义务。

本公司如拟新聘任董事、高级管理人员，将要求其同时出具将履行本公司首
次公开发行上市时董事、高级管理人员已作出的稳定公司股价承诺的承诺函。”

（二）控股股东、实际控制人刘光关于稳定股价承诺

“自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交
易日的收盘价均低于当日发行人已公告每股净资产（当日发行人已公告每股净资
产为 1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财
务数据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况
导致发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产）的情况时，则触发
发行人回购股份稳定股价的义务。本人承诺就公司股份回购预案以本人的董事
（如有）身份在董事会上投赞成票，并以所拥有的全部表决票数在股东大会上投
赞成票。

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如发行人股份回购议案未获董事会或股东大会审议通过，或因如发行人履行
股份回购义务而使其违反有关法律法规、中国证监会相关规定及其他对发行人有
约束力的规范性文件，或导致发行人股权分布不再符合上市条件，或因其他原因
导致发行人未能履行回购股份义务，或发行人未能按照已公布的股份回购方案实
施股份回购时，则触发本人增持发行人股份以稳定股价的义务（以下简称“增持
触发条件”）。

发行人董事会办公室负责前述增持触发条件的监测。在增持触发条件满足的
当日，发行人应发布公告提示发行人股价已连续 20 个交易日低于每股净资产，
且发行人回购股份以稳定股价的义务无法履行或未履行，并通知本人采取措施稳
定股价。

本人承诺按以下预案采取措施稳定公司股价：本人在接到发行人董事会办公
室通知之日起 10 个交易日内，应就增持公司股票的具体计划书面通知公司，包
括但不限于拟增持的数量范围、价格区间、完成期限等信息，并由公司进行公告。
本人将在接董事会办公室通知之日起 6 个月内通过证券交易所以大宗交易方式、
集中竞价方式及/或其他合法方式增持公司股份，增持股份数量不低于发行人总
股本的 1%，但不超过发行人总股本的 2%。在实施上述增持计划过程中，如公
司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于当日发行人已公告每股净资产，则本人
可中止实施股份增持计划。本人中止实施股份增持计划后，自发行人股票上市之
日起三十六个月期间内，如增持触发条件再次得到满足，则本人应继续实施上述
股份增持计划。本人在增持计划完成后的六个月内将不出售所增持的股份，增持
后公司的股权分布应当符合上市条件，增持股份行为应符合《公司法》、《证券法》
及其他相关法律、行政法规的规定以及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的
要求。

如本人未履行上述增持股份的承诺，则发行人可将本人增持义务触发当年及
其后两个年度公司应付本人现金分红予以扣留直至本人履行承诺为止。自增持触
发条件开始至本人履行承诺期间，本人直接或间接持有的发行人股份不予转让。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺以及在发行人首次公
开发行股票时所作出的其他承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责
任。”

（三）除刘光外其他董事、高级管理人员关于稳定股价的承诺

“自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，当出现公司股票连续 20 个交

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易日的收盘价均低于当日发行人已公告每股净资产（当日发行人已公告每股净资
产为 1）发行人最新报告期期末公告的每股净资产，或 2）如最新报告期期末财
务数据公告后至下一报告期期末财务数据公告前期间因分红、配股、转增等情况
导致发行人股份或权益变化时，则为经调整后的每股净资产）的情况时，则触发
发行人回购股份稳定股价的义务。本人承诺就公司股份回购预案以本人的董事身
份（如有）在董事会上投赞成票，并以所拥有的全部表决票数（如有）在股东大
会上投赞成票。

如发行人股份回购议案未获董事会或股东大会审议通过，或因如发行人履行
股份回购义务而使其违反有关法律法规、中国证监会相关规定及其他对发行人有
约束力的规范性文件，或导致发行人股权分布不再符合上市条件，或因其他原因
导致发行人未能履行回购股份义务，或发行人未能按照已公布的股份回购方案实
施股份回购时，则触发本人增持发行人股份以稳定股价的义务（以下简称“增持
触发条件”）。

发行人董事会办公室负责前述增持触发条件的监测。在增持触发条件满足的
当日，发行人应发布公告提示发行人股价已连续 20 个交易日低于每股净资产，
且发行人回购股份以稳定股价的义务无法履行或未履行，并通知本人采取措施稳
定股价。

本人承诺按以下预案采取措施稳定公司股价：

本人在接到发行人董事会办公室通知之日起 10 个交易日内，应就增持公司
股票的具体计划书面通知公司，包括但不限于拟增持的数量范围、价格区间、完
成期限等信息，并由公司进行公告。本人将在接董事会办公室通知之日起 6 个月
内通过证券交易所以大宗交易方式、集中竞价方式及/或其他合法方式增持公司
股份，用于增持股份的金额不低于发行人高级管理人员上一年度平均薪酬的
50%。在实施上述增持计划过程中，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高
于当日发行人已公告每股净资产，则本人可中止实施股份增持计划。本人中止实
施股份增持计划后，自发行人股票上市之日起三十六个月期间内，如增持触发条
件再次得到满足，则本人应继续实施上述股份增持计划。本人在增持计划完成后
的六个月内将不出售所增持的股份，增持后公司的股权分布应当符合上市条件，
增持股份行为应符合《公司法》、《证券法》及其他相关法律、行政法规的规定以
及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的要求。

如本人未履行上述增持股份的承诺，则发行人可将本人增持义务触发当年及

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其后两个年度公司应付本人现金分红或薪酬予以扣留直至本人履行承诺为止。自
增持触发条件开始至本人履行承诺期间，本人直接或间接持有的发行人股份不予
转让。

本人保证不会因职务变更、离职等原因不遵守上述承诺以及在发行人首次公
开发行股票时所作出的其他承诺。如本人未履行承诺，本人愿依法承担相应责
任。”

六、本次公开发行方案
本公司本次向社会公开发行人民币普通股（A 股）股票，既包括公开发行新
股，也包括公司股东公开发售股份。请投资者在报价、申购过程中考虑公司股东
公开发售股份的因素。本公司发行方案已经 2013 年第三次临时股东大会通过，
主要内容为：
本次公开发行股票的数量：不超过 1,750 万股，占发行后总股本比例的 25%
预计公开发行新股的数量：不超过 1,750 万股
预计公司股东公开发售股不超过 1,312.50 万股，股东公开发售股份所得资金不
份的数量和上限：归公司所有，所得资金归出售股份的股东所有
公开发行新股和公司股东根据发行询价及协商定价结果，若按照本次公开发行
公开发售股份数量的调整股票的数量上限拟募集资金额超过募集资金投资项
机制：目所需资金总额，公司将首先减少新股发行数量，直
至新股发行数量募集资金满足公司募集资金投资项
目所需资金总额；同时调整公司股东公开发售股份的
数量，直至新股发行数量与公司股东公开发售股份的
数量合计达到本次新股发行之后总股本的 25%。
1、公开发行新股数量的具体计算公式为：公司本次
募集资金投资项目所需资金总额（本次募集资金投资
项目所需资金总额为公司募集资金投资项目所需金
额与公司相应分摊的发行费用合计）/发行价格。
2、公司股东公开发售股份的数量的具体计算公式为：
（公司本次发行前总股本+本次公开发行新股数量）
×25%-本次公开发行新股数量。
单个公司股东分摊公开发单个公司股东分摊公开发售股份的数量的具体计算
售股份的数量：公式为：该公司股东本次发行前持股数量/全体公司股
东发行前持股数量合计×本次公开发售股份的数量

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公司股东公开发售股份的公司股东按照本次发行前持股数量占本次发行前总
原则：股本的比例分摊本次公开发售股份的数量。公司股东
公开发售股票价格与新发行股票的价格相同。股东公
开发售股份所得资金不归公司所有，所得资金归出售
股份的股东所有。
公司股东公开发售股份的公司首次公开发行时，公司股东公开发售的股份，其
条件：已持有时间应当在 36 个月以上。
上市相关费用的分摊原则：公司及公开发售股份的各股东共同承担上市相关费
用（包括承销及保荐费用、审计费用、律师费用和发
行手续费用），按照各自发行和发售的股份占公司本
次公开发行股份数量的比例进行分摊
根据发行方案，若本次发行上市的股份均为公开发行的新股，则本次发行完
毕后，本公司控股股东、实际控制人刘光持有本公司的股份比例为 29.50%；若
本次发行除公开发行新股外，还需股东公开发售股份，根据发行方案，全部股东
均按其在本次公开发行股票前的持股比例进行同比例发售，因此，在本次发行完
毕后，本公司的股权结构不会发生重大变化，刘光持有发行人的股份比例依然为
29.50%。刘光的控股股东及实际控制人地位不因本次公开发行发生变化。

本公司已经依法建立健全了股东大会、董事会、监事会等机构并制定了相应
的议事规则及内部管理制度，本公司的董事及高级管理人员未发生重大变化，本
公司股东公开发售股份不会导致本公司股权结构发生重大变化，亦不会导致本公
司实际控制人发生变更，因此，本次公开发行不会对发行人的治理结构及生产经
营构成重大不利影响。

七、本公司特别提醒投资者关注“风险因素”中的下列风险：

（一）行业依赖风险

2004 年起，公安部在全国范围内确定了 100 多个城市作为科技强警示范城
市，推进平安城市建设。到 2009 年，平安城市项目试点城市初步完成第一阶段
建设，取得阶段性成果。目前平安城市项目已经在全国铺开。

本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关
技术服务，较高程度上依赖于国内各级政府对平安城市项目中视频监控管理系统
的投入状况，如果政府对平安城市项目的投资规模大幅下降，将会对公司的盈利

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能力产生较大的不利影响。

（二）客户相对集中的风险

本公司提供的城市视频监控管理平台产品主要面向集成商，通过集成商向政
府1、公安等行业提供最终服务，集成商是本公司目前最重要的客户。2010 年、
2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户合计的销售额占当期
销售总额的比例分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%，但本公司不存在向
单个客户的销售额占本公司销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的
情况。

客户相对集中在未来可能对本公司的持续经营产生一定的不利影响。本公
司目前处于高速成长期，随着业务快速发展，本公司将不断开发新客户，与更
多集成商展开合作，降低由于失去重要客户所带来的经营风险。

（三）税收政策变动风险

报告期内，本公司及子公司享受的税收优惠及对营业收入和净利润的影响情
况如下表所示：
单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01
其中：增值税优惠 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18
所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83
营业税退税 - 13.78 65.83 -
营业税免税 32.44 0.38 17.93 -
税收优惠占营业收入的比例 5.06% 10.53% 9.77% 12.46%
税收优惠占净利润的比例 38.01% 41.09% 37.69% 40.79%
注：2012 年的增值税优惠金额较大，主要是由于随着 2012 年公司销售收入持续快速增长，
软件部分销售收入也较 2011 年度有较大增长，增值税退税也相应增长；此外，2011 年下半
年公司实现的部分软件产品收入的增值税退税在 2012 年初收到，也是 2012 年增值税退税增
长较大的原因。
1、企业所得税优惠

本公司作为设立于中关村科技园区内的高新技术企业，于 2002 年 10 月 16
日取得北京市科学技术委员会颁发的高新技术企业批准证书。2008 年 12 月 24
日本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北

1
因本公司最终用户的需求略有差异，为行文方便，本招股说明书中除特别指明外，“政府”均指除公安以
外的党政机构。

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京市地方税务局的高新技术企业认定，取得《高新技术企业证书》（证书编号：
GR200811000828），有效期为三年。2008 年至 2010 年享受企业所得税优惠税率
为 15%。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政
局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业复审，取得《高新技
术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012
年度及 2013 年度公司享受企业所得税优惠税率为 15%。2014 年度，本公司《高
新技术企业证书》将到期，本公司将根据有关规定参加高新技术企业复审，争取
继续享受所得税税率的优惠政策。

本公司全资子公司重庆网力被国家认定为软件企业，已于 2009 年 3 月 25
日获得《软件企业认定证书》（证书编号：渝 R-2009-0002）。根据《关于企业所
得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，对我国境内新办软件生产
企业经认定后，自开始获利年度起，享受“两免三减半”所得税优惠。根据《关于
深入实施西部大开发战略有关企业所得税问题的公告》（国家税务总局公告 2012
年第 12 号），重庆网力同时符合西部大开发税收优惠政策规定，企业所得税减
按 15%税率执行，重庆网力已于 2013 年 4 月办理了备案登记。综上，重庆网力
2008 年的所得税税率为 25%，2009 年、2010 年的所得税税率为 0%，2011 年
度、2012 年度及 2013 年度享受 12.5%的优惠税率。2014 年，重庆网力将仅享受
西部大开发税收优惠，企业所得税减按 15%税率执行。

2、增值税退税

依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）
和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有
关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策
的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一
般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定
税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由公司用于研
究开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业所
得税。

依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》
（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税
政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北
京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政

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策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度、2012 年和 2013
年继续执行增值税退税的优惠政策。

如果上述国家关于软件企业的所得税和增值税优惠政策发生变化，或本公
司没有继续被认定为高新技术企业，将对公司的业绩产生较大影响。

（四）收入季节性波动的风险

受客户结构、业务特点等因素的影响，本公司营业收入存在各季度分布不
均衡、前低后高的特点，本公司的经营业绩存在着明显的季节性波动，公司一季
度、半年度、前三季度的营业收入和利润水平占全年的比例不均衡。2010 年至
2012 年，本公司上半年实现的营业收入占全年营业收入的比重分别为 20.54%、
26.40%和 28.07%，上半年实现的利润总额占全年利润总额的比重分别为 8.57%、
11.50%和 21.06%。

具体原因为城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关等为
主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家相关规定，政府采购项目需进行
公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和
下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业客户的采购特点使公司及
与公司同行业的其他上市公司均存在明显的收入和利润季节性波动的特征，营
业收入和利润主要集中于下半年实现。2010 年、2011 年和 2012 年，与公司同行
业的上市公司上半年的营业收入占比平均值分别为 36.82%、42.84%和 38.55%；
上半年的利润总额占比分别为 34.16%、45.83%和-10.24%2。

（五）应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险

2010 年末、2011 年末、2012 年末和 2013 年 6 月末，本公司的应收账款净
额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元、10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流
动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比
重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和 96.03%。应收账款的及时收回对本公司资
产质量和财务状况有积极和正面的影响。报告期发行人应收账款的增长直接影
响了发行人报告期各期经营活动现金流净额，2010 年度、2011 年度、2012 年度，
本公司经营活动现金流净额分别为 2,873.57 万元、1,944.99 万元、686.14 万元。
2013 年 1-6 月，公司经营活动现金流净额为-13,867.42 万元，主要是因为公司应
收账款回收呈现较强的季节性特征，应收账款的回收主要集中在年底，从而使得

2
2012 年同行业上市公司利润总额上半年占比为负数，是由于英飞拓在 2012 年上半年巨额亏损所致，剔除
该影响因素，同行业上市公司利润总额上半年占比为 37.59%。

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半年或三季度的经营活动现金流净额普遍较差。随着公司业务的快速增长，如果
未能及时获取充足的资金支持将可能对公司的经营活动产生不利影响。

报告期内，本公司的应收账款金额较高，主要原因是：第一、在安防行业
市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营业收入的大幅增长
引致应收账款大幅上升。第二、本公司主营业务为向政府和公安行业客户提供
城市视频监控管理平台产品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝
大多数项目需财政部门委托招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式
为分期付款。本公司的大部分项目在确认收入时将形成较大比例的应收账款，
且至期末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余
额相对较高。

由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、
公安部门等信誉度较高的客户，项目资金大多来源于财政资金，具有充分支付
的法律保障。集成商和最终用户一般对本公司平台产品的后续系统服务、升级
及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形成了对本公司服务的依赖
性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保障较高。报告期各期
末，本公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、83.77%、94.17%和
93.33%，应收账款的账龄结构比较合理，基于谨慎性原则本公司对应收账款充
分提取了坏账准备。

八、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况的披露情况

本公司已于本招股说明书中披露了 2013 年 6 月 30 日财务报告审计截止日至
2013 年 9 月 30 日之间的主要财务信息及经营状况，其中 2013 年 7-9 月及 2013
年 9 月 30 日的财务信息未经天职国际审计，但已经其审阅。

九、对 2013 年年度经营业绩的预计

本公司预计 2013 年度，营业收入为 41,000 万元至 43,800 万元，预计比 2012
年度增长 34%—43%，归属于母公司股东的净利润为 9,800 万元至 10,500 万元，
预计比 2012 年度增长 25%—34%。以上经营业绩为本公司根据自身经营情况做
出的合理预计，未经会计师审计或审阅。本公司 2013 年度的实际经营业绩将以
届时经会计师审计的 2013 年度财务报表为准。

上述重大事项提示并不能涵盖公司全部的风险及其他重要事项，请投资者
仔细阅读本招股说明书“第四节风险因素”章节全文。

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目录

第一节释义 ..............................................................................................................28
一、普通名词释义......................................................................................................................... 28
二、专业名词释义......................................................................................................................... 29

第二节概览 ..............................................................................................................34
一、发行人简介............................................................................................................................. 34
二、公司控股股东及实际控制人情况 ......................................................................................... 37
三、发行人主要财务数据及主要财务指标 ................................................................................. 37
四、本次发行情况......................................................................................................................... 39
五、募集资金用途......................................................................................................................... 39

第三节本次发行概况 ..............................................................................................41
一、发行人基本资料..................................................................................................................... 41
二、本次发行的基本情況............................................................................................................. 41
三、本次发行有关当事人............................................................................................................. 43
四、预计时间表............................................................................................................................. 45

第四节风险因素 ......................................................................................................46
一、行业依赖风险......................................................................................................................... 46
二、客户相对集中的风险............................................................................................................. 46
三、税收政策变动风险................................................................................................................. 47
四、收入季节性波动的风险......................................................................................................... 49
五、应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险 ..................................................... 49
六、消化募投项目新增产能的风险 ............................................................................................. 50
七、折旧增加导致公司利润下滑的风险 ..................................................................................... 50
八、公司营销体系和组织结构迅速扩张的风险 ......................................................................... 51
九、净资产收益率下降的风险..................................................................................................... 51
十、技术创新的风险..................................................................................................................... 51
十一、知识产权及商业秘密泄露的风险 ..................................................................................... 52
十二、技术人员和管理人员不足的风险 ..................................................................................... 52
十三、实际控制人股份比例较低的风险 ..................................................................................... 53

第五节发行人基本情况 ..........................................................................................54
一、发行人改制重组及设立情况................................................................................................. 54
二、发行人设立以来的重大资产重组情况 ................................................................................. 57
三、发行人的组织结构................................................................................................................. 58
四、发行人控股子公司情况......................................................................................................... 61

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五、持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况....................................................... 63
六、发行人股本情况..................................................................................................................... 65
七、发行人自成立以来工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东超过两百
人的情况 ........................................................................................................................................ 67
八、发行人员工及社会保障、住房制度、医疗制度等情况 ..................................................... 67
九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况 . 74

第六节业务和技术 ..................................................................................................76
一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况 ......................................................................... 76
二、发行人所处行业基本情况..................................................................................................... 78
三、发行人在行业内的竞争地位............................................................................................... 110
四、发行人主营业务情况........................................................................................................... 124
五、发行人主要固定资产、无形资产等资产情况 ................................................................... 156
六、发行人核心技术人员情况................................................................................................... 170
七、发行人主要产品的核心技术情况 ....................................................................................... 171
八、发行人技术和产品的研发情况 ........................................................................................... 180
九、发行人技术创新制度........................................................................................................... 182

第七节同业竞争与关联交易 ................................................................................187
一、同业竞争............................................................................................................................... 187
二、关联交易............................................................................................................................... 188

第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员 ........................................197
一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介 ........................................................... 197
二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员持有发行人股份及对外投资情况 ........... 202
三、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的薪酬、兼职情况与相互之间的关系 ... 204
四、公司与董事、监事及高级管理人员签定的协议与重要承诺 ........................................... 207
五、董事、监事、高级管理人员任职资格 ............................................................................... 207
六、最近三年一期董事、监事及高级管理人员的变化情况 ................................................... 207

第九节公司治理 ....................................................................................................210
一、公司治理结构....................................................................................................................... 210
二、股东大会制度的建立健全及运行情况 ............................................................................... 210
三、董事会制度的建立健全及运行情况 ................................................................................... 211
四、独立董事制度的建立健全及运行情况 ............................................................................... 211
五、监事会制度的建立健全及运行情况 ................................................................................... 212
六、董事会秘书的职责............................................................................................................... 212
七、审计委员会的相关情况....................................................................................................... 213
八、公司资金占用、对外担保及违法违规的情况 ................................................................... 215
九、管理层对内部控制制度的自我评估意见及注册会计师评价意见 ................................... 215
十、发行人对外投资、担保事项的政策及制度安排 ............................................................... 216
十一、发行人保护投资者权益方面的政策及制度安排 ........................................................... 218

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

第十节财务会计信息与管理层分析 ....................................................................220
一、财务报表............................................................................................................................... 220
二、审计意见............................................................................................................................... 230
三、财务报表编制的基础、合并财务报表范围及变化情况 ................................................... 230
四、主要会计政策和会计估计................................................................................................... 232
五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况 ............................................... 241
六、最近一年收购兼并情况....................................................................................................... 249
七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表 ....................................................................... 249
八、主要财务指标....................................................................................................................... 250
九、发行人设立时及报告期内资产评估情况 ........................................................................... 251
十、发行人设立时和设立后历次验资情况 ............................................................................... 252
十一、期后事项、或有事项及其他重要事项 ........................................................................... 253
十二、财务状况分析................................................................................................................... 254
十三、盈利能力分析................................................................................................................... 285
十四、现金流量分析................................................................................................................... 324
十五、审计截止日后主要财务信息及经营状况 ....................................................................... 328
十六、公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析 ................................................................... 334
十七、发行人股利分配政策及分配情况 ................................................................................... 335
十八、发行前滚存利润的安排................................................................................................... 341

第十一节募集资金运用 ............................................................................................342
一、募集资金使用计划概述....................................................................................................... 342
二、募集资金投资项目简介....................................................................................................... 342
三、募集资金投资项目对发行人经营成果和财务状况的影响 ............................................... 361

第十二节未来发展与规划 ........................................................................................363
一、公司发展战略及发展目标................................................................................................... 363
二、公司的具体经营举措........................................................................................................... 363
三、募集资金运用对公司未来发展的分析 ............................................................................... 369
四、发行人规划和目标所依据的假设条件 ............................................................................... 370
五、计划实施面临的主要困难................................................................................................... 370
六、确保实现上述计划拟采用的方式、方法或途径 ............................................................... 370
七、上述计划与公司现有业务的关系 ....................................................................................... 371

第十三节其他重要事项 ............................................................................................372
一、信息披露制度相关情况....................................................................................................... 372
二、重要合同............................................................................................................................... 372
三、对外担保和资产抵押事项................................................................................................... 379
四、对发行人及控股子公司可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项 ....................................... 379
五、发行人控股股东和实际控制人涉及的重大诉讼或仲裁事项及报告期内重大违法违规情
况 .................................................................................................................................................. 379
六、发行人董事、监事、高级管理人员和其他核心人员涉及刑事诉讼的情况 ................... 379

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

第十四节有关声明 ....................................................................................................380
一、发行人全体董事、监事、高级管理人员的声明 ............................................................... 380
二、保荐人（主承销商）声明................................................................................................... 381
三、发行人律师声明................................................................................................................... 382
四、承担审计业务的会计师事务所声明 ................................................................................... 383
五、承担验资业务机构声明....................................................................................................... 384
六、承担评估业务的资产评估机构声明 ................................................................................... 392

第十五节附件 ..........................................................................................................394
一、文件目录............................................................................................................................... 394
二、查阅时间............................................................................................................................... 394
三、查阅地点............................................................................................................................... 394

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

第一节释义

本招股说明书中，除非文义另有所指，否则下列简称具有如下特定意义：

一、普通名词释义

东方网力、发行人东方网力科技股份有限公司
有限公司、网力有限北京东方网力科技有限公司
本公司、公司东方网力或网力有限
股票、A 股本公司本次发行的人民币普通股股票
本公司向社会公开发行人民币普通股（A 股）股
本次公开发行票，既包括公开发行新股，也包括公司股东公开
发售股份
本公司首次公开发行新股时，公司股东将其持有
公开发售股份的股份以公开发行方式一并向投资者发售的行
为
重庆网力、重庆子公司重庆网力视界科技有限公司，本公司子公司
贵州网力、贵州子公司贵州网力视联科技有限公司，本公司子公司
国际商用机器公司（ International Business
IBM
Machines Corporation）
Intel 英特尔公司，全球最大的半导体芯片制造商
德州仪器（Texas Instruments），是全球领先的半
TI
导体公司
深圳市博康系统工程有限公司，原为全球 500 强、
纽交所上市公司英格索兰公司（Ingersoll Rand）
安防技术集团旗下的企业。目前英格索兰的安防
深圳博康、博康公司
业务剥离至安朗杰公司（Allegion），安朗杰已在
纽交所上市，根据安朗杰网站介绍深圳博康已经
隶属于安朗杰旗下。
中科白云广东中科白云创业投资有限公司，本公司股东
深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012
中科招商年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公
司，本公司股东。
英特尔（成都）英特尔产品（成都）有限公司，本公司股东
意元斯路北京意元斯路软件技术有限公司，本公司股东

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弗若斯特沙利文公司，是一家世界领先的咨询公
司，主要从事技术研究、市场研究、经济研究、
Frost & Sullivan 公司
企业执行、培训、客户研究、竞争情报和企业策
略
保荐机构、中信建投证券中信建投证券股份有限公司
律师、发行人律师北京国枫凯文律师事务所
会计师、天职国际天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
公司章程《东方网力科技股份有限公司章程》
《东方网力科技股份有限公司章程（草案）》，在
公司章程（草案）
首次公开发行股票并在创业板上市后生效
实际控制人、控股股东刘光先生
《公司法》《中华人民共和国公司法》
《证券法》《中华人民共和国证券法》
证监会中国证券监督管理委员会
国家发改委国家发展和改革委员会
科技部中华人民共和国科学技术部
公安部中华人民共和国公安部
报告期、最近三年一期 2010 年、2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月
元人民币元

二、专业名词释义

应用于城市安防的由视频监控系统中管理控制及应用部
城市视频监控管理平分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成的
台设备及软件平台。具体包括：视频监控软件及配套服务
器、视频存储设备、视频编解码器等设备。
一个特大型、综合性非常强的管理系统，不仅需要满足
治安管理、城市管理、交通管理、应急指挥等需求，而
且还要兼顾灾难事故预警、安全生产监控等方面对图像
监控的需求，同时还要考虑报警、门禁等配套系统的集
成以及与广播系统的联动。从而运用科学、先进的技防
平安城市手段，构建一个强大的安防系统来保证整个城市更加安
全。平安城市利用现代信息通信技术，达到指挥统一、
反应及时、作战有效，以适应我国在现代经济和社会条
件下实现对城市的有效管理和打击违法犯罪，加强中国
城市安全防范能力，加快城市安全系统建设，建设平安
城市和谐社会。
科技强警在公安活动中大力推进公安科研投入、科技创新，形成

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

以现代科学技术，高精尖设备，信息化系统支撑公安工
作新格局。
公安通信网络与计算机信息系统建设工程，即利用现代
化信息通信技术，为各项公安工作提供强有力的信息支
金盾工程持，增强公安机关快速反应、协同作战的能力；提高公
安机关的工作效率和侦察破案水平，适应新形式下社会
治安的动态管理。
Power Video Gateway 的简称，是本公司商标，同时也指
PVG
本公司网络视频管理平台产品。
是以现有的 PVG 网络视频管理平台软件为基础平台，在
完成设备接入和联网的基础上，增强对高清设备的支持，
实现安防各子系统的集成和整合，包括对视频监控、卡
PVG Plus
口、门禁、报警、GIS、GPS、等安防子系统和警务综合
信息管理等业务系统进行统一资源、统一权限、统一管
理、统一应用。
POSA（Pluggable Objects and Services Architecture）是本
POSA 分布式组件对象公司自行设计开发的先进的分层软件体系架构，是一种
服务软件架构 /POSA 基于面向对象组件的服务架构，提供了一组完备的、分
软件架构层的二次开发接口用于扩充和嫁接其它系统和设备，以
及开发新的应用。
Network Video Recorder 的简称，即网络硬盘录像机，相
对于传统的 DVR，差别主要在于对 IP 摄像机的接入同
NVR 时提供更强的数据存储能力。它是一套进行网络图像存
储处理的计算机系统，具有对图像、语音进行长时间录
像、录音、解码显示、控制管理等的功能。
指将视音频数据中的冗余信息去掉（去除数据之间的相
视音频编解码关性）以获得较低的码率，从而能够在有限的带宽下实
现视音频数据流的实时传输。
是一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设备，
视频编解码器
能够满足城市视频监控管理平台数字化部分的功能。
Open Partnership Plan，本公司提出的和行业内其他企业
开展的基于视频中间件的开放合作计划。根据合作伙伴
开放合作伙伴计划的类型分为四个层面的合作：即和设备厂商开展的设备
（OPP）接入合作、与集成商、解决方案供应商开展的整合解决
方案合作、和运营商开展的应用增值合作以及和其他合
作伙伴开展的市场渠道合作。
Digital Video Recorder 的简称，即数字硬盘录像机，相
对于传统的模拟视频录像机，采用硬盘录像。它是一套
DVR 进行图像存储处理的计算机系统，具有对图像/语音进行
长时间录像、录音、监视和控制的功能，其中基于嵌入
式处理器和嵌入式实时操作系统的数字硬盘录像机为嵌

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

入式 DVR。
Digital Video Server 的简称，即数字视频服务器。一种对
视音频数据进行压缩、存储及处理的专用嵌入式设备，
它在远程监控及视频等方面都有广泛的应用。视频服务
DVS
器采用 H.264 或 MPEG4 等压缩格式，在符合技术指标
的情况下对视频数据进行压缩编码，以满足存储和传输
的要求。
Internet Protocol 的简称，即网络之间互连协议。在互联
网中，它是能使连接到网上的所有计算机网络实现相互
IP
通信的一套规则，规定了计算机在因特网上进行通信时
应当遵守的规则。
指数字化网络摄像机，是基于网络传输的数字化设备。
网络摄像机除了具有普通复合视频信号输出接口外，还
IP 摄像机
有网络输出接口，可直接将视频信号接入本地局域网或
互联网。
Redundant Array of Independent Disk 的简称，即独立冗余
磁盘阵列。这是一种把多块独立的硬盘（物理硬盘）按
不同的方式组合起来形成一个硬盘组（逻辑硬盘），从而
RAID
提供比单个硬盘更高的存储性能和提供数据备份技术。
根据磁盘陈列的不同组合方式，可以将 RAID 分为不同
的级别。
System on Chip 的简称，即系统级芯片，也有称片上系统，
SoC 是一个有专用目标的集成电路，其中包含完整系统并有
嵌入软件的全部内容。
是英特尔 Intel 首先开发制造的一种微处理器体系结构的
Intel X86
泛称。
Global Positioning System 的简称，即全球卫星定位系统。
GPS 是一个由覆盖全球的 24 颗卫星组成的卫星系统。这
GPS 个系统可以保证在任意时刻，地球上任意一点都可以同
时观测到 4 颗卫星，以保证卫星可以采集到该观测点的
经纬度和高度，以便实现导航、定位、授时等功能。
Closed Circuit Television 的简称，即闭路电视视频监控系
统。是一种图像通信的监控系统，其信号从源点只传给
CCTV
预先安排好的与源点相通的特定电视机。广泛用于大量
不同类型的监视工作、教育、电视会议等。
3rd Generation，即第三代数字移动通信技术。指支持高
3G 速数据传输的蜂窝移动通讯技术，3G 服务能够同时传送
声音及数据信息。
Moving Pictures Experts Group/Motion Pictures Experts
MPEG Group 的简称，即运动图像专家组。该专家组建立了一
系列视音频编解码标准，用于视频和音频的压缩和解压，

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如 MPEG1，MPEG2，MPEG4。
H.264，或称 MPEG-4 第十部分，是由 ITU-T 视频编码
专家组（VCEG）和 ISO／IEC 动态图像专家组（MPEG）
H.264
联合组成的联合视频组（JVT，Joint Video Team）提出
的高度压缩数字视频编解码器标准。
PAL 制式是电视广播中色彩调频的一种方法，全名为逐
行倒相（Phase Alternating Line）。除了北美，东亚部分
PAL
地区使用 NTSC 制式，中东、法国及东欧采用 SECAM
制式以外，世界上大部份地区都是采用 PAL。
NTSC 制式，又简称为 N 制式，是 1952 年 12 月由美国
国家电视标准委员会（ National Television System
NTSC
Committee，缩写为 NTSC）制定的彩色电视广播标准，
两大主要分支是 NTSC-J 与 NTSC-US（又名 NTSC-U/C）。
全国安全防范报警系统标准化委员会（SA／TC100）制
定的城市监控报警联网系统技术标准，该标准作为指导
GA/T669
城市监控报警联网系统建设的配套标准，是安防领域技
术专家和管理专家多年来研究与实践的智慧结晶。
开放型网络视频接口论坛。2008 年 5 月，由安讯士联合
博世及索尼公司三方联合建立，致力于建立网络视频设
ONVIF
备之间的信息交换定义通用协议，推进网络视频在安防
市场的应用。
Common Intermediate Format，图像分辨率标准，CIF
CIF
（PAL：352*288 像素）。
4CIF 图像分辨率标准，4CIF（PAL：704*576 像素）
D1 图像分辨率标准，D1（PAL：720*576 像素）
720P 图像分辨率标准，720P（1280*720 像素逐行扫描）
即标准清晰度（Standard Definition），是指物理分辨率在
标清 720P 以下的一种视频格式；其常见分辨率为 720*576
（PAL），720*480（NTSC）等。
即高清晰度（High Definition），是指物理分辨率在 720P
高清（含）以上的一种视频格式；其常见分辨率为 1280*720、
1920*1080 等。
是一种独立的系统平台软件或服务程序。中间件位于操
作系统之上、应用程序之下，并且可以包含一些同类应
中间件
用软件的通用基础功能。通过中间件，应用程序可以工
作于多硬件平台和多操作系统环境。

利用数学模型并结合图像处理的技术来分析、解释、和
智能图像分析
识别图像的内容，从而提取具有一定智能性的信息。

即地理信息系统，是以地理空间数据库为基础，在计算
GIS
机软硬件的支持下，运用系统工程和信息科学的理论，

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科学管理和综合分析具有空间内涵的地理数据，以提供
管理、决策等所需信息的技术系统。
指出现自然的或人为的突发性紧急情况时，综合利用各
种通信资源，保障救援、紧急救助和必要通信所需的通
应急指挥调度
信手段和方法，是一种具有暂时性的、为应对自然或人
为紧急情况而提供的特殊通信机制。
指采用流式传输的方式在通讯网络播放的媒体格式。又
称流式媒体，它是指商家用一个视频传送服务器把节目
流媒体
当成数据包发出，传送到网络上。用户通过解压设备对
这些数据进行解压后，节目就会像发送前那样显示出来。
视音频矩阵专门用于对视频信号和音频信号进行切换和
矩阵分配，可将多路信号从输入通道切换输送到输出通道中
的任一通道上，并且输出通道间彼此独立。
印制电路板，一种重要的电子部件，是电子元器件的支
PCB 板
撑体和电子元器件电气连接的提供者。
ISO 国际标准化组织（ISO）
IEC 国际电工委员会（IEC）
即数字信号处理器（digital signal processor），是一种独
特的微处理器，是以数字信号来处理大量信息的器件。
DSP 其工作原理是接收模拟信号，转换为 0 或 1 的数字信号。
再对数字信号进行修改、删除、强化，并在其他系统芯
片中把数字数据解译回模拟数据或实际环境格式。
指安装、固定摄像机的支撑设备，它分为固定和电动云
云台
台两种。
指伴随微型化电子产品的出现而发展起来的一种焊接技
贴装
术，主要应用于各类表面组装元器件的焊接。
指系统的健壮性，它是在异常和危险情况下系统生存的
关键。比如说，计算机系统在输入错误、磁盘故障、网
鲁棒性
络过载或有意攻击情况下，能否不死机、不崩溃，就是
该系统的鲁棒性（Robustness）。
Ring Objects File System，该文件系统是本公司专门针对
海量视频录像系统设计的一套高效健壮的专用文件系
统，采用专有数据格式设计，可有效避免磁盘碎片的产
ROFS
生，具有极高的读写数据性能和鲁棒性，以视频帧为基
本存储单元和恢复单位，具备数据错误隔离能力，支持
视频帧快速检索。

本招股说明书中任何表格中若出现总数与表格所列数值总和不符，均为采用
四舍五入所致。

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第二节概览

本概览仅对招股说明书全文做扼要提示。投资者在作出投资决策前，应认
真阅读招股说明书全文。

一、发行人简介

（一）公司概况

公司名称：东方网力科技股份有限公司

英文名称：NetPosa Technologies, Ltd.

公司住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室

注册资本：5,250 万元

实收资本：5,250 万元

法定代表人：刘光

成立时间：2010 年 9 月 30 日

经营范围：许可经营项目：无；一般经营项目：技术推广；制造电子计算
机外部设备；销售计算机、软件及辅助设备（不含零售）。

本公司前身为北京东方网力科技有限公司，成立于 2000 年 9 月 5 日。2010
年 8 月 17 日，经网力有限股东会决议批准整体变更设立东方网力科技股份有限
公司。2010 年 9 月 30 日，本公司在北京市工商行政管理局办理了工商变更登记，
取得了注册号为 110108001656815 的企业法人营业执照。

（二）业务情况

本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关
技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监
控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组
成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。

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城市视频监控管理平台的构成及东方网力产品在平台中的应用示意图

根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台市场规模为
52.2 亿元，2010 年本公司市场份额位居城市视频监控管理平台行业第二名。3
目前本公司拥有一支具有超过 10 年视频监控管理平台产品开发经验的研发
团队，在视频联网与控制、嵌入式系统、海量信息存储与调用、视音频编解
码、应用软件开发等技术领域积累了丰富的经验，公司拥有 12 项专利、64 项软
件著作权和 12 项已登记注册的软件产品。

凭借雄厚的技术实力、稳固的市场份额和大项目经验优势，本公司近年来
收入和利润规模呈现出良好的成长性。2010 年至 2012 年，本公司营业收入年均
复合增长率达到 61.33%，营业利润年均复合增长率达到 60.79%。

本公司是经北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和
北京市地方税务局批准认定的高新技术企业和北京市科学技术委员会认定的软
件企业。本公司是中国安全防范产品行业协会的副理事长单位、中国电子视像
行业协会视频监控系统分会理事单位、北京安全防范行业协会会员单位和 2009
年全国安全防范报警系统标准化技术委员会通讯委员单位。此外，本公司获得了
“2009 中国安防行业十大创新品牌”、“2009 安博会金鼎奖”、“‘平安城市’建设优
秀安防产品”、“北京市自主创新产品”、“2009 年度中关村自主创新示范企业”、
“2010 中国安防行业十大领先品牌”、“A&S 中国安防金犊奖”、“2010 年度中关
村创新示范百强企业”、“2011 中关村科技园区三星级瞪羚企业”和“2011 中关村
物联网产业联盟优秀企业奖”、“2012 中关村科技园区四星级瞪羚企业”、“‘平安

3
《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站

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城市’建设推荐优秀安防产品”、“2012 最受欢迎安防品牌”、“全国公安系统警用
装备十佳品牌”、“2013 年 CPSE 安博会金鼎奖”、2012 及 2013“A&S 中国安防十
大民族品牌”等荣誉证书。

（三）发行人竞争优势及具体表现

本公司是国内领先的城市视频监控管理平台产品及解决方案提供商。本公
司面向城市视频监控市场，专注于城市视频监控管理平台产品的研发、生产和
销售。通过对视频监控管理平台核心技术的研究、持续跟踪视频监控行业不断
出现的新需求、不断开发新产品，已逐步成长为国内领先的拥有持续产品创新
能力的视频监控管理平台产品及解决方案供应商，主要产品包括视频监控软件
及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。

本公司的核心竞争力体现在技术、大型项目经验及品牌、高科技人才这三
方面，具体表现如下：

技术方面：本公司在软件体系架构设计、视频专用文件系统、视频中间件、
智能视频分析、嵌入式 X86 板级设计等核心技术领域具备领先优势。基于先进
的软件设计理念，本公司提出并发展了 POSA 分布式组件对象服务软件架构，实
现了分布式局部自治、完全组件化、进程隔离的三大关键特性，能够支持视频监
控系统无限扩容和设备的广泛兼容，使平安城市超大规模视频联网在技术上成为
可能。

基于此统一的 POSA 软件架构，公司持续研发了 PVG 1.0 到 PVG 7.0Beta 系
列平台产品，建立起强大的可持续的系统和应用软件系统开发能力，结合软硬一
体化的设计能力，公司有能力根据客户需求快速形成稳定产品或创新应用，建立
起公司独特的“基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新”核心竞争优势。

大型项目经验及品牌方面：本公司在大量城市视频监控项目的实践中积累
了宝贵经验，获得了很多只有经历工程实践才能改进的机会。安防行业是先发
优势较为明显的行业，大量的行业经验是取得客户信任的决定性因素之一。本
公司具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、上海、成都、重
庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项
目中；公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提

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供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的具有多个直辖市及省会级
城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。本公司实力和品牌得到了用户
和合作伙伴的一致认可，“NetPosa 东方网力”被慧聪网评为“2009 年安防行业十
大创新品牌”、“2010 年安防行业十大领先品牌”、“2011 中关村物联网产业联盟
优秀企业奖”、“‘平安城市’建设推荐优秀安防产品”、“A&S 中国安防十大民族品
牌”、“2012 最受欢迎安防品牌”、“全国公安系统警用装备十佳品牌”、“2013 年
CPSE 安博会金鼎奖”、2012 及 2013“A&S 中国安防十大民族品牌”，在行业中树
立了开放合作、可信赖的良好品牌形象。

高科技人才方面：长期以来本公司十分注重对人才的挖掘和培养，目前已
经建立了较为完善的研发、产品、管理、市场、销售和服务等系统的专业人才
体系，拥有一支超过十年视频产品开发经验的研发团队。公司的核心技术团队
非常稳定，具有强大的技术实力和管理能力，对行业技术的了解非常深入，这
些人才将是公司持续发展的最有利保障。

二、公司控股股东及实际控制人情况

本公司控股股东和实际控制人为刘光，中国公民，无境外永久居留权，身
份证号码为 32101919710202****。刘光先生的简历详见本招股说明书“第八节
董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、监事、高级管理人
员与其他核心人员简介”。

三、发行人主要财务数据及主要财务指标

根据天职国际会计师事务所出具的天职京 ZH [2013]1635 号《审计报告》，
本公司最近三年一期的合并财务报表主要财务数据如下：

（一）合并资产负债表主要财务数据
单位：万元
项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
流动资产 47,962.42 45,409.02 22,589.37 16,906.89
资产总计 61,183.28 53,404.00 27,937.23 17,856.34
流动负债 32,941.84 24,054.25 5,868.56 4,759.06
负债总额 32,941.84 27,054.25 9,408.56 4,759.06
股东权益合 28,241.44 26,349.75 18,528.68 13,097.27

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
计
归属于母公
司所有者权 28,241.44 26,349.75 18,528.68 13,097.27
益

（二）合并利润表主要财务数据
单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
营业收入 14,210.53 30,528.18 20,950.20 11,728.80
营业利润 1,562.37 6,696.81 4,765.25 2,590.34
利润总额 2,068.22 9,102.52 6,288.36 3,860.44
净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
扣非后归属于母公司所有者的
1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52
净利润

（三）合并现金流量表主要财务数据
单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57
投资活动产生的现金流量净额 -3,129.63 -4,282.69 -1,275.32 -764.28
筹资活动产生的现金流量净额 6,094.01 10,224.47 4,595.74 3,614.86
现金及现金等价物净增加额 -10,903.59 6,627.89 5,264.42 5,724.15

（四）主要财务指标

2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月
财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/
2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度
流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55
速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21
资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19%
应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27
存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77
息税折旧摊销前利润（万元） 3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04
归属于母公司所有者的净利润
1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
（万元）
归属于母公司所有者的扣除非
1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52
经常性损益后的净利润（万元）
利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87
每股净资产（元） 5.38 5.02 3.53 2.49
每股净现金流量（元） -2.08 1.26 1.00 1.09

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2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月
财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/
2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度
每股经营活动的现金流量（元） -2.64 0.13 0.37 0.55
无形资产占净资产的比例 0.27% 0.35% 0.38% 0.59%

四、本次发行情况

发行股票类型：人民币普通股（A 股）

每股面值：1.00 元

本次公开发行股票的数量：1,470.25 万股，占发行后总股本比例的 25%

发行价格和定价方式：由董事会和主承销商通过向网下投资者询价的方式并
协商确定

发行方式：网下向投资者询价配售和网上向社会公众投资者定价发行相结
合的方式

发行对象：符合资格的网下投资者和已开立深圳证券交易所创业板股票交
易账户的境内自然人、法人等投资者（中华人民共和国法律、法规禁止购买者除
外）

拟上市地点：深圳证券交易所

五、募集资金用途

本公司公开发行新股的实际募集资金扣除应分摊的发行费用后的净额将全
部用于主营业务。公司募集资金将存放于董事会决定的专户集中管理，专款专
用。本次募集资金投资项目经本公司 2011 年第三次临时股东大会审议通过，由
董事会负责实施，具体用途如下：

单位：万元
年度投入额
序号项目名称资金需求项目备案情况
第一年第二年第三年
分布式智能视
京海淀发改（备）
1 频监控管理平 9,548.00 4,743.00 3,475.00 1,330.00
[2011]157 号
台建设项目

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网络硬盘录像
京海淀发改（备）
2 机产品研发及 13,370.00 5,988.00 3,992.00 3,390.00
[2011]158 号
产业化项目
营销服务体系京海淀发改（备）
3 5,757.00 3,991.60 1,765.40 -
建设项目 [2011]156 号

本次募投项目产品与公司现有产品的关系如下图所示：

发行人现有产品核心技术研发及升级发行人募集资金投资项目

ISCM网络分布式开发平台
PVG Plus
基于SIP协议的多平台融合和转发技术分布式智能视频监控管理平台
PVG Plus基本管理平台产品
PVG网络视频管理平台智能视频分析算法
PVG Plus智能管理平台产品
无线网络环境下大容量并发注册和视频转码
PVG Plus移动管理平台
基于POSA视频中间件的安防子系统整合

NetPosa NVR
嵌入式X86板级设计和驱动实现网络硬盘录像机
NetPosa NVR NetPosaNVR 2600
支持HD-SDI摄像机多路实时高清编码
混合型网络硬盘录像机
网络硬盘录像机
具备云存储特性的ROFS文件系统 NetPosaNVR 5300/5400
存储型网络硬盘录像机

如本次发行实际募集资金净额不能满足拟投资项目的资金需求，差额部分
将由本公司自筹解决。若公司以自有资金或借款资金提前投入上述项目建设，
本次募集资金到位后公司将根据交易所有关规定，以募集资金对前期投入部分
进行置换。

募集资金运用具体情况详见本招股说明书“第十一节募集资金运用”的有关
内容。

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第三节本次发行概况

一、发行人基本资料

公司名称：东方网力科技股份有限公司
英文名称： NetPosa Technologies, Ltd.
公司简称：东方网力
注册资本： 5,250 万元
法定代表人：刘光
有限公司成立日期： 2000 年 9 月 5 日
股份公司变更日期： 2010 年 9 月 30 日
住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室
邮政编码：
电话： 010-82325566
传真： 010-82328940
互联网地址： http://www.netposa.com
电子邮箱： irm@netposa.com
董事会秘书：潘少斌
联系电话： 010-84785234

二、本次发行的基本情況

发行股票类型：人民币普通股（A 股）
每股面值： 1.00 元
发行股数： 14,702,500 股，占发行后总股本比例的 25%
公开发行新股的数量： 6,310,000 股
公司股东公开发售股份 8,392,500 股
的数量：

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公开发行新股和公司股根据发行询价及协商定价结果，若按照本次公开发行股
东公开发售股份数量的票的数量上限拟募集资金额超过募集资金投资项目所需
调整机制：资金总额，公司将首先减少新股发行数量，直至新股发
行数量募集资金满足公司募集资金投资项目所需资金总
额；同时调整公司股东公开发售股份的数量，直至新股
发行数量与公司股东公开发售股份的数量合计达到本次
新股发行之后总股本的 25%。

1、公开发行新股数量的具体计算公式为：公司本次募集
资金投资项目所需资金总额（本次募集资金投资项目所
需资金总额为公司募集资金投资项目所需金额与公司相
应分摊的发行费用合计）/发行价格。
2、公司股东公开发售股份的数量的具体计算公式为：（公
司本次发行前总股本+本次公开发行新股数量）×25%-本
次公开发行新股数量。
单个公司股东分摊公开单个公司股东分摊公开发售股份的数量的具体计算公式
发售股份的数量：为：该公司股东本次发行前持股数量/全体公司股东发行
前持股数量合计×本次公开发售股份的数量
公司股东公开发售股份公司股东按照本次发行前持股数量占本次发行前总股本
的原则：的比例分摊本次公开发售股份的数量。公司股东公开发
售股票价格与新发行股票的价格相同。股东公开发售股
份所得资金不归公司所有，所得资金归出售股份的股东
所有。
公司股东公开发售股份公司首次公开发行时，公司股东公开发售的股份，其已
的条件：持有时间应当在 36 个月以上。
每股发行价格： 49.90 元（由董事会和主承销商通过向网下投资者询价的
方式并协商确定）
发行市盈率： 37.75 倍（每股收益按照 2012 年度经审计的扣除非经常
性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）

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发行前每股净资产： 5.38 元（根据 2013 年 6 月 30 日经审计的净资产除以本
次发行前总股本计算）
发行后每股净资产： 9.67 元（根据 2013 年 6 月 30 日经审计的净资产加上本
次发行募集资金净额除以本次发行后总股本计算）
发行市净率： 5.16 倍（按发行价格除以发行后每股净资产计算）
发行方式：网下向投资者配售与网上向社会公众投资者定价发行相
结合的方式
发行对象：符合资格的网下投资者和已开立深圳证券交易所创业板
股票交易账户的境内自然人、法人等投资者（中华人民
共和国法律、法规禁止购买者除外）
承销方式：余额包销
募集资金总额： 31,486.90 万元
募集资金净额： 28,652.10 万元
上市相关费用的分摊原公司及公开发售股份的各股东共同承担上市相关费用
则：（包括承销及保荐费用、审计费用、律师费用和发行手
续费用），按照各自发行和发售的股份占公司本次公开发
行股份数量的比例进行分摊
上市相关费用概算：承销及保荐费用 2,422.79 万元，审计及验资费用 137.34
万元，律师费用 137.34 万元，信息披露费及发行手续费
用 137.34 万元。（不含公司股东公开发售股份分摊的费
用）

三、本次发行有关当事人

发行人：东方网力科技股份有限公司
住所：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408
室
邮编： 100191
法定代表人：刘光
联系人：潘少斌
电话： 010-84785234

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传真： 010-82328940
保荐机构中信建投证券股份有限公司
（主承销商）：住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地点：北京市东城区朝内大街 188 号
邮编： 100010
法定代表人：王常青
保荐代表人：林煊、张庆升
项目协办人：张静
项目人员：贾新、杜鹃、吴千山、王宪斌、吴量、徐云龙
电话： 010-85130588
传真： 010-65185227
发行人律师：北京国枫凯文律师事务所
住所：北京市西城区金融大街一号写字楼 A 座 12 层
邮编： 100033
负责人：张利国
签字律师：张泽云、胡琪
电话： 010-66000088
传真： 010-66090016
审计机构：天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：北京市海淀区车公庄路乙 19 号 208-210 室
邮编： 100048
法定代表人：陈永宏
签字会计师：邱靖之、乔国刚
电话： 010-88827799
传真： 010-88018737
资产评估机构：北京大正海地人资产评估有限公司4
住所：北京市朝阳区八里庄西里 100 号住邦 2000 商务
中心 1 号楼 A 座 707 室

4
原名北京国友大正资产评估有限公司，现已更名为北京大正海地人资产评估有限公司

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邮编： 100025
法定代表人：陈冬梅
签字资产评估师：苏杰、杨洋
电话： 010-85868816
传真： 010-85868385
股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
住所：深圳市深南中路 1093 号中信大厦 18 楼
邮编： 518010
电话： 0755-25938000
传真： 0755-25988122
上市证券交易所：深圳证券交易所
住所：深圳市深南东路 5045 号
邮编： 518010
电话： 0755-82083333
传真： 0755-82083164
收款银行：北京市工行东城支行营业室
户名：中信建投证券股份有限公司
银行账号： 0200080719027304381

本公司同与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、
高级管理人员、经办人员之间不存在任何直接或间接的股权关系或其他权益关
系。

四、时间表

刊登初步询价及推介公告日期：2014 年 1 月 6 日

询价推介时间：2014 年 1 月 7 日至 2014 年 1 月 9 日

刊登定价公告日期：2014 年 1 月 17 日

申购日期和缴款日期：2014 年 1 月 21 日

股票上市日期：发行完成后尽快安排上市

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

第四节风险因素

投资者在评价本公司本次发售的股票时，除本招股说明书提供的其他资料
外，应特别考虑下述各项风险因素。以下各因素根据重要性原则或可能影响投
资者决策的程度大小排列，但该排序并不表示风险因素会依次发生。

一、行业依赖风险

2004 年起，公安部在全国范围内确定了 100 多个城市作为科技强警示范城
市，推进平安城市建设。到 2009 年，平安城市项目试点城市初步完成第一阶段
建设，取得阶段性成果。目前平安城市项目已经在全国铺开。

本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关
技术服务，较高程度上依赖于国内各级政府对平安城市项目中视频监控管理系统
的投入状况，如果政府对平安城市项目的投资规模大幅下降，将会对本公司的
盈利能力产生较大的不利影响。

二、客户相对集中的风险

本公司提供的城市视频监控管理平台产品主要面向集成商，通过集成商向
政府 5 、公安等行业提供最终服务，集成商是本公司目前最重要的客户。2010
年、2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户合计的销售额占
当期销售总额的比例分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%，但本公司不存
在向单个客户的销售额占本公司销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数客
户的情况。

深圳博康原为全球 500 强、纽交所上市公司英格索兰（Ingersoll Rand）的全
资子公司，是在我国平安城市领域极具影响力的全国性专业集成商。目前英格索
兰的安防业务剥离至安朗杰公司（Allegion），安朗杰已在纽交所上市，根据安
朗杰网站介绍深圳博康已经隶属于安朗杰旗下。本公司与深圳博康有多年的合
作历史，2010 年、2011 年、2012 年本公司向深圳博康的销售额占本公司同期营
业收入的比例分别为 21.92%、30.52%、23.29%，均为本公司第一大客户。2013

5
因本公司最终用户的需求略有差异，为行文方便，本招股说明书中除特别指明外，“政府”均指除公安以
外的党政机构。

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年 1-6 月，本公司向深圳博康的销售额占本公司同期营业收入的比例为 5.70%，
为本公司第四大客户。

客户相对集中在未来可能对本公司的持续经营产生一定的不利影响。本公
司目前处于高速成长期，随着业务快速发展，本公司将不断开发新客户，与更
多集成商展开合作，降低由于失去重要客户所带来的经营风险。

三、税收政策变动风险

报告期内，本公司及子公司享受的税收优惠及对营业收入和净利润的影响情
况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01
其中：增值税优惠 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18
所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83
营业税退税 - 13.78 65.83 -
营业税免税 32.44 0.38 17.93 -
税收优惠占营业收入的比例 5.06% 10.53% 9.77% 12.46%
税收优惠占净利润的比例 38.01% 41.09% 37.69% 40.79%
注：2012 年的增值税优惠金额较大，主要是由于随着 2012 年公司销售收入持续快速增长,
软件部分销售收入也较 2011 年度有较大增长，增值税退税也相应增长；此外, 2011 年下半
年公司实现的部分软件产品收入的增值税退税在 2012 年初收到,也是 2012 年增值税退税增
长较大的原因。
（一）企业所得税优惠

本公司作为设立于中关村科技园区内的高新技术企业，于 2002 年 10 月 16
日取得北京市科学技术委员会颁发的高新技术企业批准证书。2008 年 12 月 24
日本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北
京市地方税务局的高新技术企业认定，取得《高新技术企业证书》（证书编号：
GR200811000828），有效期为三年。2008 年至 2010 年享受企业所得税优惠税率
为 15%。2011 年 10 月 11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政
局、北京市国家税务局和北京市地方税务局的高新技术企业复审，取得《高新技
术企业证书》（证书编号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012
年度和 2013 年度公司享受企业所得税优惠税率为 15%。2014 年度，本公司《高
新技术企业证书》将到期，本公司将根据有关规定参加高新技术企业复审，争取

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继续享受所得税税率的优惠政策。

本公司全资子公司重庆网力被国家认定为软件企业，已于 2009 年 3 月 25
日获得《软件企业认定证书》（证书编号：渝 R-2009-0002）。根据《关于企业所
得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的规定，对我国境内新办软件生产
企业经认定后，自开始获利年度起，享受“两免三减半”所得税优惠。根据《国家
税务总局公告 2012 第 12 号》，重庆网力同时符合西部大开发税收优惠政策规
定，企业所得税减按 15%税率执行，重庆网力已于 2013 年 4 月办理了备案登记。
综上，重庆网力 2008 年的所得税税率为 25%，2009 年、2010 年的所得税税率为
0%，2011 年度、2012 年度和 2013 年度享受 12.5%的优惠税率，2014 年，重庆
网力将仅享受西部大开发税收优惠，企业所得税减按 15%税率执行。

（二）增值税退税

依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）
和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有
关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策
的通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一
般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定
税率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由本公司用于
研究开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业
所得税。

依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》
（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税
政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北
京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政
策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度、2012 年度和 2013
年度继续执行增值税退税的优惠政策。

如果上述国家关于软件企业的所得税和增值税优惠政策发生变化，或本公
司未继续被认定为高新技术企业，将对公司的业绩产生较大影响。

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四、收入季节性波动的风险

受客户结构、业务特点等因素的影响，本公司营业收入存在各季度分布不
均衡、前低后高的特点，本公司的经营业绩存在着明显的季节性波动，公司一季
度、半年度、前三季度的营业收入和利润水平占全年的比例不均衡。2010 年至
2012 年，本公司上半年实现的营业收入占全年营业收入的比重分别为 29.56%、
20.54%和 28.07%，上半年实现的利润总额占全年利润总额的比重分别为 8.57%、
11.50%和 21.06%。

具体原因为城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关等为
主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家相关规定，政府采购项目需进行
公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年中和
下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业客户的采购特点使公司及
与公司同行业的其他上市公司均存在明显的收入和利润季节性波动的特征，营
业收入和利润主要集中于下半年实现。2010 年、2011 年和 2012 年，与公司同行
业的上市公司上半年的营业收入占比平均值分别为 36.81%、36.82%和 38.55%；
上半年的利润总额占比分别为 31.48%、34.16%和-10.24%6。

五、应收账款金额较大、经营活动现金流净额较小的风险

2010 年末、2011 年末、2012 年末和 2013 年 6 月末，本公司的应收账款净
额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元、10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流
动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比
重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和 96.03%。应收账款的及时收回对本公司资
产质量和财务状况有积极和正面的影响。报告期发行人应收账款的增长直接影
响了发行人报告期各期经营活动现金流净额，2010 年度、2011 年度、2012 年度，
本公司经营活动现金流净额分别为 2,873.57 万元、1,944.99 万元、686.14 万元。
2013 年 1-6 月，公司经营活动现金流净额为-13,867.42 万元，主要是因为公司应
收账款回收呈现较强的季节性特征，应收账款的回收主要集中在年底，从而使得
半年或三季度的经营活动现金流净额普遍较差。随着公司业务的快速增长，如果
未能及时获取充足的资金支持将可能对公司的经营活动产生不利影响。

6
2012 年同行业上市公司利润总额上半年占比为负数，是由于英飞拓在 2012 年上半年亏损所致，剔除该影
响，同行业上市公司利润总额上半年占比为 37.59%。

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报告期内，本公司的应收账款金额较高，主要原因是：第一、在安防行业
市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营业收入的大幅增长
引致应收账款大幅上升。第二、本公司主营业务为向政府和公安行业客户提供
城市视频监控管理平台产品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝
大多数项目需财政部门委托招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式
为分期付款。本公司的大部分项目在确认收入时将形成较大比例的应收账款，
且至期末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余
额相对较高。

由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、
公安部门等信誉度较高的客户，项目资金大多来源于财政资金，具有充分支付
的法律保障。集成商和最终用户一般对本公司平台产品的后续系统服务、升级
及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形成了对本公司服务的依赖
性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保障较高。报告期各期
末，本公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、83.77%、94.17%和
93.33%，应收账款的账龄结构比较合理，基于谨慎性原则本公司对应收账款充
分提取了坏账准备。

六、消化募投项目新增产能的风险

本次募集资金到位后，本公司拟利用募集资金投资建设“网络硬盘录像机产
品研发及产业化项目”和“分布式智能视频监控管理平台建设项目”，达产后每年
将新增网络硬盘录像机产品 22,000 台，分布式网络视频智能管理平台软件 3,638
套。本公司在对募集资金项目的市场前景进行分析时已经考虑到了未来的市场
状况，并做好了应对规模扩大后市场压力的准备，拟配套实施“营销服务体系建
设项目”，本公司有能力在规模扩大的同时，实现快速拓展市场的目标。但也不
能排除本公司的销售能力有可能与生产规模的扩张不匹配，“营销服务体系建设
项目”不能达到预期效果，不能充分消化上述两项目新增的产能，使得项目存在
一定的市场拓展风险。

七、折旧增加导致公司利润下滑的风险

报告期内，本公司固定资产规模有限。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司固定

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资产净额为 2,615.11 万元，占本公司当期末资产总额的 4.27%。募集资金投资项
目达产后，本公司每年将新增固定资产折旧 1,326.92 万元。如果募集资金项目
实际收益与预期收益差距较大，则存在因折旧的增加而导致经营业绩下滑的风
险。

八、公司营销体系和组织结构迅速扩张的风险

本次募集资金投资项目“营销服务体系建设项目”实施后，本公司的分支机
构数量将迅速增加，一方面要求本公司在战略规划、机构设置、营运管理、财
务管理、内部控制等方面建立健全各项制度并加强执行力度；另一方面要求本
公司制定科学合理的人力资源发展规划，加大对各分支机构人员招聘和培训。
本公司虽然在以往的分公司及服务营销团队的建设中，积累了一定的异地管理经
验并对分支机构扩张进行了相关准备，但仍可能面临服务及营销网络建设项目
实施带来的管理风险。

此外，研发中心项目实施过程中涉及人员招聘与培训、技术开发升级、中心
规划建设等多项内容，对项目组织和管理水平要求较高。虽然本公司已积累了
多年的应用软件开发经验，并针对该项目进行了充分的可行性研究论证，但在
实施过程中，仍可能面临较多不确定性因素。在实施过程中如果未能招聘到或
培训出项目所需人才，或研发中心规划建设过程中出现管理和组织方面的失
误，将对项目按期完成和项目效益的实现产生不利影响。

九、净资产收益率下降的风险

2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司按照扣除非经常
性损益后的净利润计算的加权平均净资产收益率分别为 34.56%、33.94%、34.64%
和 6.04%。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司净资产为 28,241.44 万元。本次发行
募集资金到位后，本公司的净资产规模将大幅上升，净资产收益率将被摊薄。尽
管本公司净利润水平将保持较高的增长速度，但在募集资金到位后的一段时期
内，本公司的净资产收益率较本次发行前的净资产收益率将有所下降。

十、技术创新的风险

随着视频监控市场客户对产品个性化需求的不断提高，不断创新的新技

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术、新产品层出不穷，视频监控行业企业的技术创新能力、新技术开发和应用
水平是赢得竞争的关键因素。本公司拥有完备的技术开发体系和稳定的技术开
发团队，长期专注于视频处理核心技术的持续研发，致力于为用户提供高质量
的城市视频监控管理平台产品。报告期内，本公司累计投入研发费用 10,359.55
万元，累计研发投入资金占报告期内累计营业收入的 13.38%。公司目前共拥有
12 项专利和 64 项软件著作权。

但由于信息技术发展速度较快，伴随各种操作系统、数据库系统、网络平
台和应用软件的升级换代，视频监控管理平台产品提供商必须全面了解业内技
术发展的最新趋势，更好的满足不断升级的客户需求。如果本公司的研发不能
及时跟上行业技术更新换代的速度，或不能及时将新技术运用于产品开发和升
级，将削弱本公司的市场竞争优势。

十一、知识产权及商业秘密泄露的风险

本公司产品拥有全部自主知识产权，本公司已经与核心技术人员和涉密员
工签订了劳动合同（其中包括保密条款），但仍不能确保本公司软件著作权等知
识产权及其他商业秘密不会被泄露。若本公司未能有效保障知识产权及商业秘
密，则可能对本公司的技术研发和业务经营产生不利影响，损害本公司的竞争
优势。

十二、技术人员和管理人员不足的风险

本公司作为高新技术企业，专有技术是其生存和发展的根本，核心技术人
员是公司保持技术优势的基础。本公司已建立技术研发制度，且核心技术人员
均已成为本公司股东，个人利益与本公司利益紧密相关。但伴随着视频监控行
业技术的不断更新和市场竞争的不断加剧，视频监控行业相关技术人才的竞争
也日趋激烈，如果本公司不能再有效保持核心技术人员的激励机制并根据环境
变化而不断完善，将会影响到核心技术人员积极性、创造性的发挥。同时，随
着本公司业务的快速发展，本公司对优秀的专业技术人才和管理人才的需求还
在不断增加。如果本公司不能吸引到业务快速发展所需的高端人才或者本公司
核心骨干人员流失，都将对本公司经营发展造成不利的影响。

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十三、实际控制人股份比例较低的风险

目前本公司总股本 5,250 万股，共有 35 个自然人股东和 6 家法人股东，第
一大股东刘光持股比例为 39.33%，为本公司的控股股东和实际控制人。本次发
行后，第一大股东持股比例将下降为 29.50%。本公司股权相对分散，在一定程
度上会降低股东大会对于重大事项的决策效率，且如果发生公司被收购等情况造
成本公司控制权发生变化，可能会给本公司生产经营和未来发展带来潜在风
险。

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第五节发行人基本情况

一、发行人改制重组及设立情况

（一）设立方式

本公司前身为北京东方网力科技有限公司，成立于 2000 年 9 月 5 日。2010
年 8 月 17 日，经网力有限股东会决议批准，由网力有限原股东作为发起人，以
经天职国际审计的截至 2010 年 6 月 30 日的净资产 92,901,755.66 元为基数，按
照 1:0.5651 的比例折合成股本 52,500,000.00 元，整体变更设立东方网力科技股
份有限公司。

2010 年 9 月 17 日，天职国际为本公司设立出具了天职京核字[2010]1965 号
《验资报告》。2010 年 9 月 30 日，本公司在北京市工商行政管理局办理了工商
变更登记，取得了注册号为 110108001656815 的企业法人营业执照。

（二）发起人

网力有限 2010 年 8 月 17 日在册的全体股东为本公司的发起人。本公司的发
起人共 41 名，其中自然人 35 名，法人 6 名，股份公司设立时各发起人持有公司
的股份具体情况如下表所示：

折合成股份公司占股份公司注册
序号股东姓名/名称
股份数量（万股）资本比例
1 刘光 2,065.02 39.33%
2 蒋宗文 609.74 11.61%
3 高军 315.84 6.02%
4 钟宏全 162.31 3.09%
5 张玉萍 131.60 2.51%
6 程滢 103.96 1.98%
7 郭军 100.89 1.92%
8 李京 87.73 1.67%
9 甘亚西 70.19 1.34%
10 徐燕 43.87 0.84%
11 许晓阳 43.87 0.84%
12 夏朝阳 43.87 0.84%
13 赵永军 21.93 0.42%

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折合成股份公司占股份公司注册
序号股东姓名/名称
股份数量（万股）资本比例
14 冯程 17.55 0.33%
15 潘少斌 17.55 0.33%
16 杨志杰 10.97 0.21%
17 钟玲 10.97 0.21%
18 张新跃 8.77 0.17%
19 张秀峰 8.77 0.17%
20 袁道强 8.77 0.17%
21 田海燕 8.77 0.17%
22 陈鉴平 8.77 0.17%
23 夏黎明 8.77 0.17%
24 郭明尧 8.77 0.17%
25 洪宇 8.77 0.17%
26 贺贵川 6.58 0.13%
27 任重 6.58 0.13%
28 郑旺 5.70 0.11%
29 王志强 4.39 0.08%
30 孙余顺 4.39 0.08%
31 唐玉林 4.39 0.08%
32 薛硕 4.39 0.08%
33 杨柏松 4.39 0.08%
34 冯升 3.29 0.06%
35 刘见钺 2.19 0.04%
36 广东中科白云创业投资有限公司 438.67 8.36%
37 英特尔产品（成都）有限公司 315.02 6.00%
38 北京盛世景投资管理有限公司 219.33 4.18%
39 深圳市天阔数码科技有限公司 131.60 2.51%
40 中科招商投资管理集团有限公司7 109.67 2.09%
41 北京意元斯路软件技术有限公司 61.41 1.17%
合计 5,250 100%

（三）发行人改制设立之前，主要发起人拥有的主要资产和从事的主要业务

本公司改制设立之前，主要发起人刘光主要通过网力有限从事网络视频管
理平台、网络视频编解码器和网络硬盘录像机以及其他视频软硬件产品的研
发、制造、销售和服务。

刘光在本公司改制设立前，除持有网力有限 39.33%的股权外，无其他对外
投资。

（四）发行人成立时拥有的主要资产和从事的主要业务

本公司系由网力有限整体变更而设立，承继了原网力有限的全部资产和负

7
原名深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012 年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公司。

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债及相关业务。公司成立时的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、
销售及提供相关技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的
核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关
设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视
频编解码器等。主要资产为业务经营所必需的货币资金、存货、电子设备及无
形资产等。

（五）发行人成立之后，主要发起人拥有的主要资产和从事的主要业务

本公司成立后，主要发起人刘光拥有的主要资产和从事的主要业务没有发
生变化。

（六）改制前原企业的业务流程、改制后发行人的业务流程，以及原企业和发
行人业务流程之间的联系

本公司系由网力有限整体变更而设立，改制前后业务流程没有发生变化。
本公司的业务流程详见本招股说明书“第六节业务和技术”之“四、发行人主营
业务情况”。

（七）发行人成立以来，在生产经营方面与主要发起人的关联关系及演变情况

本公司成立以来，主要发起人刘光除拥有本公司的权益和在本公司任职
外，与本公司在生产经营方面无其他关联关系。

（八）发起人出资资产的产权变更手续办理情况

本公司系由网力有限整体变更设立，网力有限的全部资产负债由本公司承
继，相关资产的产权变更手续已全部完成。

（九）发行人独立运营情况

本公司成立以来，严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和《公
司章程》的要求规范运作，建立健全了公司法人治理结构，在业务、资产、人
员、财务、机构等方面与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业均做到了
完全分开，具有完整的业务体系及面向市场独立经营的能力。

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

1、业务独立情况
本公司目前主要从事 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像
机、PVG 网络视频编解码器以及其他视频软硬件产品的研发、制造、销售和服
务。目前，本公司具有完全独立的业务运作系统，不存在对公司控股股东、实
际控制人或者第三方重大依赖的情形，与控股股东、实际控制人不存在同业竞
争。

2、资产完整情况
网力有限整体变更为股份公司后，依法办理了相关资产的变更登记。本公
司不存在资产、资金被控股股东和实际控制人占用的情形，不存在以资产、权
益为控股股东和实际控制人担保的情形，本公司现有的资产独立、完整。

3、人员独立情况
本公司已经按照国家有关法律规定建立了独立的劳动、人事和分配管理制
度，设立了独立的人力资源管理部门，独立进行劳动、人事及工资管理。本公
司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管理人员专职在本公司
工作、领取薪酬，不存在在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼任
除董事之外职务及领取薪酬的情形。本公司财务人员不存在在控股股东、实际
控制人及其控制的其他企业中兼职的情形。

4、财务独立情况
本公司设有独立的财务会计部门，配备了专门的财务人员，建立了独立的
会计核算体系和财务管理制度。本公司独立在银行开户，依法独立纳税，独立
做出财务决策，不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业占用
的情形。

5、机构独立情况
本公司依法设立股东大会、董事会、监事会等机构，各项规章制度完善，
法人治理结构规范有效。本公司建立了独立于股东、适应自身发展需要的组织
机构，各部门职能明确，形成了较为完善的管理架构。

二、发行人设立以来的重大资产重组情况
本公司自设立以来，未进行过重大资产重组。

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三、发行人的组织结构

（一）股权结构图

刘光蒋宗文高军中科白云英特尔（成都）钟宏全等36名股东
39.33% 11.61% 6.02% 8.36% 6% 28.68%

东方网力科技股份有限公司

100% 90%
重庆网力 10% 贵州网力

（二）内部组织结构图

股东大会

战略委员会
监事会
提名委员会
董事会
审计委员会
董事会办公室
薪酬与考核委员会
总经理

技术委员会

营销中心研发中心

北
P N 北京
内方技生
保武广深山江西 9 市 V V 人重贵京朝
蒙案术产
定汉州圳西苏安个场商采产 G R 财力庆州朝阳审
古咨支与
分分分分分分分办创务购品研研务资子子阳第计
分询持品
公公公公公公公事意部部部发发部源公公分二部
公中中管
司司司司司司司处部中中部司司公分
司心心部
心心司公
司

（三）各部门职责

本公司各部门的主要职责如下：

1、董事会办公室
为董事会日常办事机构，协助公司及董事处理董事会的日常工作；负责股
东大会、董事会会议的组织筹备以及会议文件和记录；协助落实股东大会、董
事会决议；协助董事会各专业委员会的日常工作；协助董事、高管年度培训工
作的安排。负责公司证券相关事务；负责与证券管理部门、交易所、中介机构
联系。负责公司的信息披露、投资者关系管理工作；负责本公司与股权相关的
日常管理工作；负责公司投资管理与资本运作以及董事会交办的其他工作。

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2、技术支持中心
负责公司销售项目中涉及系统平台和网络平台的规划、硬件设备的安装和
调优、系统软件的安装和调优；配合集成商完成公司产品的部署，对系统平台和
网络运行的维护和监控；对项目相关技术和运行情况进行记录；及时解决项目
实施中出现的突发问题，相关的技术售后服务。

3、方案咨询中心
负责项目的售前技术支持工作，将公司产品的研发成果和解决方案及时向
客户进行汇报和交流；配合研发中心和产品部规划发展公司的解决方案；负责面
向集成商和最终客户的技术方案撰写和相关文档支持；辅助销售人员快速推进项
目合同，为用户和项目组提供咨询、规划方面的服务；收集和整理客户的需
求，为公司整体的产品规划提供参考信息。

4、市场创意部
负责公司产品和项目的推广工作，以及公司品牌建设和宣传工作；市场信
息收集与研究；与客户的沟通协调、解决客户的要求及反馈意见；客户满意度
的调查分析；举办市场活动，以及其他与市场销售有关的活动；公司工作环境
的管理；人员接待；会议管理；公司内部活动的组织。

5、商务部
负责公司商务规范制度的制定，并指导其他部门开展商务活动；项目投标
及标书制作；商务谈判；商务评审；合同评审和管理；应收账款跟踪；收集和
整理客户的商务需求、制定商务计划并监督计划的落实情况；其他商务相关的
工作。

6、采购部
负责制定并实施采购计划，进行采购成本预算；根据公司的物资需求计划
和公司的库存优化计划编制供应计划并组织采购；公司采购管理与成本控制相
关工作；开展供应商管理和物资采购管理，负责供应商开发与考核管理，以及
跟采购有关的日常工作。

7、生产与品管部
建立并完善质量管理制度，制定生产标准和检验规范，实施物料、外协
件、半成品及成品的检验；针对质量问题，组织责任部门拟定对策，督促对策
实施并确认效果；负责公司检验、测量和试验设备的购置、检定和报废管理；

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

负责公司产品的生产组装、测试拷机和包装发货；负责测试维修，以及部分售
后维修工作。

8、产品部
负责制定产品管理制度与方案，规划产品发展方向，制定产品的长期竞争
策略；分析产品市场需求，做出新产品开发决策；编制产品规格和标准，做好
申报、审查和变更相关工作；组织产品开发、试产、测试及定价和包装工作；
负责产品开发过程中合作厂商技术资格确认，配套产品的技术选型，组织配套
产品的技术测试。

9、PVG 研发中心
负责公司 PVG 网络视频管理平台及其相关产品的战略制定和产品规划；负
责基于 PVG 网络视频管理平台的整体视频集成解决方案的制定、开发和维护；
负责 PVG 网络视频管理平台及其相关产品的新版本开发、测试和交付；负责
PVG 网络视频管理平台及其相关产品的已交付版本的维护和升级。

10、NVR 研发中心
负责公司硬件产品（NVR、视频编解码器、万能解码器）的硬件方案选择、
芯片选型、驱动开发；负责确定硬件产品内置软件的软件架构、实现软件各个
模块；负责公司硬件产品的整体硬件软件开发和测试；负责交付稳定可靠的公
司硬件产品和文档给其它部门或最终客户；负责公司硬件产品的定制化开发和
实现；负责促进公司硬件产品在市场中的推广；负责公司硬件产品的技术支持
和维护。

11、财务部
负责公司财务管理与会计核算；制定公司财务管理与会计核算制度，进行
全面预算管理，组织财务预算、会计预算、会计监督、会计报表、财务决算，
财务报表编制；组织编制经济运行分析报告；负责公司资金的筹集、调配，控
制财务风险；进行公司税务筹划；负责资产管理，组织公司清产核资、资产评
估；负责财务资料的收集、保存、汇总和归档。

12、人力资源部
负责公司人力资源开发和管理；制定绩效管理方案，进行薪酬体系规划；
负责组织机构设计和岗位设置，制定职能部门职责；负责公司绩效考核，薪酬
激励和约束机制建立；负责劳动合同、人事档案、人员招聘、薪酬计划管理；

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组织任职资格认证，策划并组织经营管理人员、专业技术人员培训。

13、审计部
公司审计部主要在董事会所属审计委员会领导下，对公司和下属公司的财
务收支和其有关的经济活动进行审计；对预算内外资金的管理和使用情况进行
审计；对内部控制制度的健全性和有效性以及风险管理进行评审；对经营绩效
进行审计；对经营规范性进行审查。

四、发行人控股子公司情况

本公司直接和间接全资拥有两家子公司重庆网力视界科技有限公司和贵州
网力视联科技有限公司。

1、重庆网力视界科技有限公司

重庆网力成立时间为 2008 年 3 月 25 日，持有重庆市工商行政管理局签发的
注册号为 500903000005630 的《企业法人营业执照》，住所为重庆市北部新区海
王星科技大厦 E 区 9 层 1 号，法定代表人为冯程，注册资本和实收资本为 200
万元，公司类型为有限责任公司（法人独资），经营范围为视频监控设备开发、
生产、销售；计算机软硬件开发销售。（法律、法规规定禁止和限制的不得经
营；法律、法规、国务院规定需前置审批的，未获审批前不得经营）。

2008 年 3 月 19 日，重庆和勤会计师事务所有限公司出具《验资报告》（重
和验（2008）第 0034 号），审验确认截至 2008 年 3 月 19 日重庆网力（筹）已
收到网力有限缴纳的注册资本人民币 200 万元，占重庆网力注册资本的 100%。

网力有限整体变更设立股份公司后，重庆网力的股东由网力有限变更为东
方网力，于 2011 年 1 月 6 日办完工商变更手续。

重庆网力的主营业务为视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。经审
计，该公司报告期内的主要财务数据如下：

单位：万元
项目期末资产总额期末净资产额净利润
2012 年度 3,269.17 3,111.25 211.56
2013 年 1-6 月 3,294.86 3,179.48 68.24

2、贵州网力视联科技有限公司

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贵州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，持有贵阳市工商行政管理局签发的注
册号为 520115000037447 的《企业法人营业执照》，住所为贵阳市高新区金阳科
技产业园创业大厦 398 室，法定代表人为冯程，注册资本和实收资本为 500 万
元，公司类型为有限责任公司，经营范围为从事电子、信息技术、物联网、计
算机领域内的软硬件开发、销售；视频监控设备开发、生产、销售；信息系统
集成；计算机网络工程及其周边设备销售。

根据贵州网力原公司章程，贵州网力申请的注册资本为 2,200 万元，其中，
本公司认缴 1,980 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴 220 万元，持股比例为
10%。首期出资由本公司缴纳 400 万元，重庆网力缴纳 44 万元。

2010 年 10 月 21 日，贵州黔信恒瑞会计师事务所有限公司出具《验资报告》
（黔信恒瑞会验字（2010）第 069 号），审验确认截至 2010 年 9 月 27 日贵州网
力（筹）已收到全体股东首次缴纳的注册资本（实收资本）合计人民币 444 万元。

2012 年 9 月 7 日，贵州网力召开股东会，全体股东商议，一致同意并确认
将贵州网力的注册资本减少 1,700 万元人民币，注册资本减至 500 万元。其中股
东东方网力原认缴出资 1,980 万元，现减少 1,530 万元，认缴出资减至 450 万元，
减资方式为货币；股东重庆网力原认缴出资 220 万元，现减少 170 万元，认缴出
资减至 50 万元，减资方式为货币。

注册资本减少后，本公司认缴 450 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴
50 万元，持股比例为 10%。

2012 年 10 月 29 日，贵州义博会计师事务所有限公司出具《验资报告》（黔
义博会验字（2012）第 0355 号），审验确认截至 2012 年 10 月 29 日，贵州网力
已经收到全体股东缴纳的第二期出资 56 万元，变更后的注册资本为 500 万元。

贵州网力主营业务为视频软硬件产品的研发、制造、销售和服务。该公司
报告期内的主要财务数据如下：

单位：万元
项目期末资产总额期末净资产额净利润
2012 年度 461.76 461.19 -18.83
2013 年 1-6 月 451.08 451.09 -10.10

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五、持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况

（一）控股股东和实际控制人

本公司控股股东和实际控制人为刘光，中国公民，无境外永久居留权，身
份证号码为 32101919710202****。刘光先生的简历详见本招股说明书“第八节
董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、监事、高级管理人
员与其他核心人员简介”。

（二）持有 5%以上股份的其他股东情况

1、蒋宗文

本次发行前，蒋宗文持有本公司股份总数为 609.7446 万股，持股比例为
11.61%。蒋宗文为中国公民，无境外永久居留权，硕士学历，现任本公司信息
系统建设小组负责人，身份证号码为 32010619721221****，住址为北京市朝阳
区北苑家园茉藜园。

2、高军

本次发行前，高军持有本公司股份总数为 315.8389 万股，持股比例为
6.02%。高军为中国公民，无境外永久居留权，本科学历，现任本公司技术总
监，身份证号码为 42011119790224****，住址为北京市海淀区苏州街。

3、中科白云

本次发行前，中科白云持有本公司股份总数为 438.6652 万股，持股比例为
8.36%。中科白云是一家专业的股权投资公司，成立于 2009 年 8 月 18 日，法定
代表人为关易波8，注册资本为 11 亿元，企业性质为其他有限责任公司，注册地
址为广州高新技术产业开发区科学城揽月路 80 号综合服务楼第 6 层 615 单元，
经营范围为股权投资业务、创业投资业务。

截止本招股说明书签署之日，中科白云的股权结构如下表所示：

8
2013 年 1 月，中科白云法定代表人由刘子静变更为关易波。

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序号股东名称出资金额（万元）出资比例

1 广东省机场管理集团有限公司 32,000 29.09%
2 广州凯得科技创新投资有限公司 20,000 18.18%
3 广东中科招商创业投资管理有限责任公司 11,000 10.00%
4 广东金广建设有限公司 12,000 10.91%
5 广东富成创业投资有限公司 10,000 9.09%
6 广东筠源投资合伙企业（有限合伙） 25,000 22.73%
合计 110,000 100%

截至 2013 年 6 月 30 日，中科白云总资产为 1,148,019,645.31 元，净资产为
1,111,688,745.66 元，2013 年 1-6 月净利润为 38,169,376.18 元。（以上财务数据
未经审计）。

4、英特尔（成都）

本次发行前，英特尔（成都）持有本公司股份总数为 315.0164 万股，持股
比例为 6.00%。英特尔（成都）主要从事英特尔半导体产品的封装测试，法定代
表人为 TIFFANY D. SILVA，注册资本为 2 亿美元，注册地址为成都市高新技术
开发区西区，企业性质为有限责任公司（外商投资企业再投资）。

截止本招股说明书签署之日，英特尔（成都）的股权结构如下表所示：

序号股东名称出资金额（万美元）出资比例
1 英特尔（中国）有限公司 20,000 100%
合计 20,000 100%

截至 2013 年 6 月 30 日，英特尔（成都）总资产为 5,927,193,753.14 元，净
资产为 4,994,923,018.39 元，2013 年 1-6 月净利润为 369,889,810.53 元。（以上
财务数据未经审计）。

（三）控股股东控制的其他企业的基本情况

本公司控股股东和实际控制人刘光除持有本公司股份外，没有持有其他公
司的股份，也没有控制其他任何企业。

（四）本公司的控股股东和实际控制人刘光所持有的本公司股份不存在质押或
其他有争议的情况。

9
2013 年 4 月，广东省机场管理集团公司改制为有限责任公司。

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六、发行人股本情况

（一）本次发行前后的股本情况

本公司本次发行前的总股本为 5,250 万股，本次拟发行人民币普通股不超过
1,750 万股，占发行后总股本比例的 25%。公司股东按照本次发行前持股数量占
本次发行前总股本的比例分摊本次公开发售股份的数量。本公司发行前后股本
结构如下表所示：

发行前股本结构发行后股本结构
项目股东名称
股数（万股）比例股数（万股）比例
刘光 2,065.02 39.33% 1,734.91 29.50%
蒋宗文 609.74 11.61% 512.27 8.71%
高军 315.84 6.02% 265.35 4.51%
钟宏全 162.31 3.09% 136.36 2.32%
张玉萍 131.60 2.51% 110.56 1.88%
程滢 103.96 1.98% 87.34 1.49%
郭军 100.89 1.92% 84.76 1.44%
李京 87.73 1.67% 73.71 1.25%
甘亚西 70.19 1.34% 58.97 1.00%
夏朝阳 43.87 0.84% 36.85 0.63%
许晓阳 43.87 0.84% 36.85 0.63%
徐燕 43.87 0.84% 36.85 0.63%
赵永军 21.93 0.42% 18.43 0.31%
本冯程 17.55 0.33% 14.74 0.25%
次潘少斌 17.55 0.33% 14.74 0.25%
发杨志杰 10.97 0.21% 9.21 0.16%
行钟玲 10.97 0.21% 9.21 0.16%
前张新跃 8.77 0.17% 7.37 0.13%
的张秀峰 8.77 0.17% 7.37 0.13%
股袁道强 8.77 0.17% 7.37 0.13%
份田海燕 8.77 0.17% 7.37 0.13%
陈鉴平 8.77 0.17% 7.37 0.13%
夏黎明 8.77 0.17% 7.37 0.13%
郭明尧 8.77 0.17% 7.37 0.13%
洪宇 8.77 0.17% 7.37 0.13%
贺贵川 6.58 0.13% 5.53 0.09%
任重 6.58 0.13% 5.53 0.09%
郑旺 5.70 0.11% 4.79 0.08%
王志强 4.39 0.08% 3.69 0.06%
孙余顺 4.39 0.08% 3.69 0.06%
唐玉林 4.39 0.08% 3.69 0.06%
薛硕 4.39 0.08% 3.69 0.06%
杨柏松 4.39 0.08% 3.69 0.06%
冯升 3.29 0.06% 2.76 0.05%

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发行前股本结构发行后股本结构
项目股东名称
股数（万股）比例股数（万股）比例
刘见钺 2.19 0.04% 1.84 0.03%
中科白云 438.67 8.36% 368.54 6.27%
英特尔（成
315.02 6.00% 264.66 4.50%
都）
北京盛世景
投资管理有 219.33 4.18% 184.27 3.13%
限公司
深圳市天阔
数码科技有 131.60 2.51% 110.56 1.88%
限公司
中科招商 109.67 2.09% 92.14 1.57%
意元斯路 61.41 1.17% 51.60 0.88%
发行后流通股份－－ 1,470.25 25.00%
合计 5,250 100% 5,881.00 100%

（二）前十名股东持股情况

本次发行前，本公司前十名股东及其持股情况如下表所示：

序号股东名称持股数量（万股）持股比例股权性质
1 刘光 2,065.02 39.33% 自然人股
2 蒋宗文 609.74 11.61% 自然人股
3 中科白云 438.67 8.36% 社会法人股
4 高军 315.84 6.02% 自然人股
5 英特尔（成都） 315.02 6.00% 社会法人股
北京盛世景投资
6 219.33 4.18% 社会法人股
管理有限公司
7 钟宏全 162.31 3.09% 自然人股
8 张玉萍 131.60 2.51% 自然人股
深圳市天阔数码
9 131.60 2.51% 社会法人股
科技有限公司
10 中科招商 109.67 2.09% 社会法人股

（三）前十名自然人股东持股情况及在本公司的任职情况

本次发行前，本公司前十名自然人股东及其持股情况如下表所示：

序号股东名称持股数量（万股）持股比例在本公司任职情况
1 刘光 2,065.02 39.33% 董事长和总经理
2 蒋宗文 609.75 11.61% 信息系统建设小组负责人
3 高军 315.84 6.02% 技术总监
4 钟宏全 162.31 3.09% 董事、副总经理
5 张玉萍 131.60 2.51% -

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序号股东名称持股数量（万股）持股比例在本公司任职情况
6 程滢 103.96 1.98% 董事
7 郭军 100.90 1.92% 首席架构设计师
8 李京 87.73 1.67% -
9 甘亚西 70.19 1.34% 监事、硬件设计总监
10 夏朝阳 43.87 0.84% -
10 许晓阳 43.87 0.84% -
10 徐燕 43.87 0.84% -
注：张玉萍系公司董事 DABIN ZHU 的配偶。

（四）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例

本公司股东之间无关联关系。

（五）本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺

本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺详见本招股说
明书“重大事项提示”。

七、发行人自成立以来工会持股、职工持股会持股、信托持股、委
托持股或股东超过两百人的情况

本公司自成立以来，不存在工会持股、职工持股会持股或股东超过两百人
的情况；股东之间、股东与第三方之间不存在委托持股、信托持股的情况，不
存在潜在的可能引起股权发生变更的协议或安排。

八、发行人员工及社会保障、住房制度、医疗制度等情况

（一）员工情况

截至 2010 年 12 月 31 日、2011 年 12 月 31 日、2012 年 12 月 31 日和 2013
年 6 月 30 日，本公司在册员工总数分别为 178 人、256 人、412 人和 488 人。报
告期内，本公司员工人数随着业务规模的扩大而稳定增长。

截至 2013 年 6 月 30 日，本公司员工的专业结构、受教育程度及年龄分布的
情况如下表所示：

1、员工专业结构

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专业员工人数（人）占员工总数的比例
管理人员 44 9.02%
技术人员 281 57.58%
销售人员 84 17.21%
生产人员 28 5.74%
其他人员 51 10.45%
合计 488 100.00%

2、员工受教育程度

学历员工人数（人）占员工总数的比例
研究生及以上学历 53 10.86%
大学本科 271 55.53%
大学专科 139 28.48%
专科以下 25 5.12%
合计 488 100.00%

3、员工年龄分布

年龄员工人数（人）占员工总数的比例
30 岁以下 265 54.30%
30 岁至 39 岁 185 37.91%
40 岁至 49 岁 34 6.97%
50 岁及以上 4 0.82%
合计 488 100.00%

（二）社会保障情况

1、缴纳社会保险和住房公积金的人数和金额情况

公司根据《中华人民共和国劳动合同法》实行全员劳动合同制，公司与每位
入职的员工均签订劳动合同。公司于 2001 年 8 月办理了社会保险登记，于 2009
年 4 月办理了住房公积金登记。公司按照国家法律法规的要求在各地为员工办
理了基本养老保险、医疗保险、失业保险、工伤和生育保险以及住房公积金，
缴纳了职工“五险一金”中应由企业负担的部分。

根据发行人的陈述并经查验发行人及重庆网力的社会保险费的缴纳凭证（贵
州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，其员工均由重庆网力委派，已由重庆网力缴
纳“五险一金”），公司及子公司报告期内为员工缴纳社会保险及住房公积金的人
数情况如下：

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单位：元

养老失业工伤生育医疗住房
项目合计
保险保险保险保险保险公积金
2010.12.31
170 170 170 114 172 166 -
2010 缴纳人数
年 2010 年 1-12 月
817,637.79 36,229.70 13,704.07 14,459.53 339,210.15 570,048.47 1,791,289.71
缴纳金额
2011.12.31
246 246 247 165 250 252 -
2011 缴纳人数
年 2011 年 1-12 月
1,752,030.22 82,598.47 27,426.71 28,862.09 780,849.39 1,198,691.04 3,870,457.92
缴纳金额
2012.12.31
393 394 396 394 393 399 -
2012 缴纳人数
年 2012 年 1-12 月
3,212,426.96 178,145.62 52,570.13 98,023.23 1,449,386.54 2,468,597.00 7,459,149.47
缴纳金额
2013.6.30
2013 440 446 448 445 447
缴纳人数
年 1-6
2013 年 1-6 月缴
月 2,742,701.43 150,259.11 40,494.92 75,694.04 1,159,838.77 2,245,962.75 6,414,951.02
纳金额
注：根据《北京市企业职工生育保险规定》，生育保险适用于北京市行政区域内的城镇各类企业和与之形成劳动关系的具有北京市常住户口的职工，
发行人 2010 年-2012 年为具有北京市常住户口的职工缴纳了生育保险。根据《北京市关于调整本市职工生育保险政策有关问题的通知（2012）》（京人社
医发[2011]334 号）的规定，北京地区的用人单位和与之形成劳动关系的职工，应当参加生育保险。发行人已于 2012 年 1 月起为全体员工缴纳生育保险。

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发行人及重庆网力合计为员工缴纳社会保险的人数情况如下：

项目养老保险失业保险工伤保险生育保险医疗保险住房公积金
2010.12.31
170 170 170 114 172 166
缴纳人数
2010
年总人数 178 178 178 178 178 178

差额 8 8 8 64 6

2011.12.31
246 246 247 165 250 252
缴纳人数
2011
年总人数 256 256 256 256 256 256

差额 10 10 9 91 6

2012.12.31
393 394 396 394 393 399
缴纳人数
2012
年总人数 412 412 412 412 412 412

差额 19 18 16 18 19

2013.6.30
2013 440 446 448 445 447 457
缴纳人数
年
1-6 总人数 488 488 488 488 488 488

月差额 48 42 40 43 41

截至 2013 年 6 月 30 日，发行人及子公司重庆网力总人数为 488 人，其中已
办理养老保险缴纳手续的人数为 440 人、生育保险缴纳手续的人数为 445 人、医
疗保险缴纳手续的人数为 447 人、失业保险缴纳手续的人数为 446 人、已办理工
伤保险缴纳手续的人数为 448 人、办理住房公积金缴纳手续的人数为 457 人，该
等员工未缴纳社会保险及住房公积金的主要原因如下表所示：

社会保险险种差额人数差异的原因

共有 48 人未缴纳，其中 24 人为提供资料不全，有 10 人
养老保险 48 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职
后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。
共有 42 人未缴纳，其中 18 人为提供资料不全，有 10 人
失业保险 42 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职
后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。
工伤保险 40 共有 40 人未缴纳，其中 16 人为提供资料不全，有 10 人因

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社会保险险种差额人数差异的原因
原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后
错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。
共有 41 人未缴纳，其中 17 人为提供资料不全，有 10 人因
医疗保险 41 原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后
错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。
共有 43 人未缴纳，其中 19 人为提供资料不全，有 10 人
生育保险 43 因原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职
后错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。
共有 31 人未缴纳，其中 7 人为提供资料不全，有 10 人因
住房公积金 31 原单位未做减员处理，有 14 人因其于 2013 年 5 月入职后
错过了当月社保办理日期，已于 2013 年 7 月为其缴纳。

注：发行人已于 2012 年 1 月起为全体员工缴纳生育保险。

2、缴纳社会保险和住房公积金的缴费比例、缴费基数情况

公司及子公司报告期内社会保险及住房公积金的缴费比例、缴费基数情况如
下表所示：

缴纳地险种缴费基数公司缴费比例员工缴费比例
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
北京市上年度在岗职工月
基本养老保险 20% 8%
平均工资的 300%，不低于
北京市上年度在岗职工月
平均工资的 40%。
工伤保险以员工上一年度月平均工 0.3% --
资为缴费基数，且不高于
北京市上年度在岗职工月
失业保险平均工资的 300%，2009、 1% 0.2%
2010、2011 年缴费下限分
北京
别为 50%、55%、60%。
生育保险以员工上一年度月平均工 0.8% --
资为缴费基数，且不高于
北京市上年度在岗职工月
医疗保险平均工资的 300%，不低于 10% 2%+3 元
北京市上年度在岗职工月
平均工资的 60%。
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
住房公积金 12% 12%
北京市上年度在岗职工月
平均工资的 300%。

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缴纳地险种缴费基数公司缴费比例员工缴费比例
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 600%，不低于 18%（2009 年 1 月至
基本养老保险 8%
重庆市上年度在岗职工月 2010 年 12 月为 15%）
平均工资的 40%。（2009、
2010 年上下限分别为
300%、60%）
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
重庆市上年度在岗职工月 7%（2009 年 1 月至
医疗保险 2%
平均工资的 300%，不低于 2010 年 11 月为 6%）
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 60%。
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
重庆市上年度在岗职工月 0.6%（2009 年 1 月至
工伤保险 --
平均工资的 300%，不低于 2010 年 6 月为 0.8%）
重庆
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 60%。
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
重庆市上年度在岗职工月 1%（2009 年 1 月至
失业保险 1%
平均工资的 300%，不低于 2009 年 11 月为 2%）
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 60%。
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
重庆市上年度在岗职工月 0.5%（2009 年 1 月至
生育保险 --
平均工资的 300%，不低于 2009 年 11 月为 0.7%）
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 60%。
以员工上一年度月平均工
资为缴费基数，且不高于
住房公积金 7% 7%
重庆市上年度在岗职工月
平均工资的 300%。
注：贵州网力成立于 2010 年 11 月 25 日，公司员工均由重庆网力派出，已由重庆网力缴纳 “五
险一金”。

3、办理社会保险和住房公积金的起始日期

公司（包括网力有限）及重庆网力的社会保险费和住房公积金缴纳的起始日

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期如下：

发行人重庆网力
养老保险 2001 年 11 月 2008 年 5 月
医疗保险 2002 年 3 月 2008 年 5 月
社会保险生育保险 2005 年 8 月 2008 年 5 月
工伤保险 2002 年 1 月 2008 年 5 月
失业保险 2001 年 12 月 2008 年 5 月
住房公积金 2009 年 4 月 2008 年 5 月

公司于 2001 年 8 月办理了社会保险登记，于 2009 年 4 月办理了住房公积金
登记。公司自 2009 年 4 月起开始为员工缴纳住房公积金，公司在 2008 年 1 月-2009
年 3 月期间存在未为员工缴存住房公积金的情形，根据 2009 年已经缴纳的住房
公积金的缴费基数及缴费比例进行模拟测算，2008 年 1 月-2009 年 3 月应缴而未
缴纳部分总金额为 346,214 元，其中单位和个人各应缴纳 173,107 元，补缴金额
占 2008 年的净利润比例为 1.23%或占 2009 年的净利润比例为 0.76%，占比较低，
对发行人报告期的利润影响很小。

因 2008 年至今有部分员工已离职，补缴工作存在诸多困难，为妥善解决公
司未缴纳的住房公积金问题，避免因此对公司以后的经营造成不利影响，公司控
股股东和实际控制人刘光已承诺：“如应有权部门要求或决定，东方网力需要为
公司员工补缴社保、住房公积金或因未缴纳社保、住房公积金而承担罚款或损失，
本人愿无条件代东方网力承担上述所有补缴金额、承担任何罚款或损失赔偿责
任，保证东方网力不因此受到损失。”

公司从 2009 年 4 月起为员工缴纳住房公积金，北京住房公积金管理中心方
庄管理部出具证明认为公司依法缴存住房公积金，未有因违反住房公积金法律、
法规和规章而被处罚的情况；且公司控股股东也已出具承诺，承担可能的补缴、
罚款或赔偿责任，保证公司不因此受到损失。因此，报告期内存在少量住房公积
金未缴纳的情形对公司报告期内经营成果不构成重大影响，对本次发行上市不构
成实质性障碍。

4、社保部门的意见

北京市海淀区人力资源和社会保障局、重庆北部新区社会保障局分别出具
证明，证明本公司及重庆网力“养老保险、医疗保险、失业保险、工伤和生育保
险”在报告期内按要求缴纳，不存在欠缴情况。

1-1-73
东方网力科技股份有限公司招股说明书

北京住房公积金管理中心方庄管理部、重庆市住房公积金管理中心分别出
具证明，证明本公司及重庆网力“住房公积金”按要求缴纳，不存在欠缴情况。

九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要

承诺及其履行情况

（一）避免同业竞争的承诺

本公司控股股东和实际控制人刘光做出的关于避免同业竞争的承诺详见本
招股说明书“第七节同业竞争与关联交易”之“一、同业竞争”之“（二）控股股
东、实际控制人做出的避免同业竞争的承诺”。

（二）本次发行前所持股份的流通限制和自愿锁定股份以及持股 5%以上股东减
持意向的承诺

本公司股东及本次发行前持有股份的相关董事、监事、高级管理人员已分
别做出股份锁定承诺，本公司持股 5%以上股东已作出减持意向的承诺，具体内
容详见本招股说明书“重大事项提示”。

（三）关于稳定股价的承诺

本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光及除刘光外其他董事、高级管理
人员已分别做出稳定股价的承诺，具体内容详见本招股说明书“重大事项提示”。

（四）关于发行上市申请文件真实性的承诺

本公司、本公司控股股东、实际控制人刘光、董事、监事、高级管理人员以
及保荐机构、律师事务所、会计师事务所等中介机构已分别做出关于发行上市申
请文件真实性的承诺，具体内容详见本招股说明书“重大事项提示”。

（五）关于社会保险和住房公积金的承诺

本公司控股股东和实际控制人刘光就缴纳社会保险和住房公积金作出不可
撤销的承诺，承诺如下：

“如应有权部门要求或决定，东方网力需要为公司员工补缴社保、住房公积
金或因未缴纳社保、住房公积金而承担罚款或损失，本人愿无条件代东方网力
承担上述所有补缴金额、承担任何罚款或损失赔偿责任，保证东方网力不因此

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受到损失。”

（六）规范关联交易的承诺

为规范与本公司之间的关联交易，本公司股东以及董事、监事和高级管理
人员出具了《关于规范与东方网力科技股份有限公司关联交易的承诺函》。承诺
内容详见本招股说明书“第七节同业竞争和关联交易”之“二、关联交易”之
“（七）规范关联交易的措施”。

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第六节业务和技术

一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况

（一）发行人主营业务

本公司自成立以来一直致力于自主创新，通过对视频监控管理平台核心技
术的研究和开发，深刻把握用户需求，基于统一软件架构开展持续的技术和产
品创新，逐步成长为国内领先的视频监控管理平台产品及解决方案供应商。公
司主要面向平安城市市场提供城市视频监控管理平台产品及解决方案，包括城
市视频监控管理平台的研发、制造及提供相关技术服务。城市视频监控管理平
台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监控系统中管理控制及应用部分、
记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组成，主要包括视频监控软件及配
套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。

按照中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引》，本公司属于制造业中的
计算机、通信及其他电子设备制造业（行业代码：C39）。

（二）发行人主要产品及服务

公司的主要产品和服务包括：PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络
硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器及相关技术服务，分别为城市视频监控管
理平台的管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分提供所需要的各种功
能。报告期内，公司来自上述产品及服务的营业收入占公司营业收入的比例分
别为 98.57%、95.01%、94.67%和 89.08%。

公司主要产品及服务简介如下：

产品及服务简介

PVG 网络视频管理软硬一体的大型分布式网络视频管理系统，提供城市视频
平台监控管理平台管理控制及应用部分需要的各种功能。
NetPosa NVR 网络进行网络视频图像存储处理的计算机系统，主要提供城市

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产品及服务简介
硬盘录像机视频监控管理平台记录部分的功能。
PVG 网络视频编解一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设备，提供
码器城市视频监控管理平台数字化部分的功能。
项目进入有偿维护期后，应客户需求提供的软硬件运行维
技术服务
护、现场保障、软件升级等服务。

城市视频监控管理平台的构成及东方网力产品在平台中的应用示意图

（三）发行人主要产品和技术的发展历程

公司成立初期，专注于模拟视频联网技术、视频编解码设备的开发和应
用，2002 年开发出 PVG 网络视频管理平台 1.0 产品，解决了城市视频监控联网
中不同厂商不同型号矩阵接入、组网和管理等难题。随后两年，公司加大研发投
入，相继推出了 PVG 2.0 和 3.0 产品，实现了干线管理和模数混合组网，完成了
城市视频监控系统从纯模拟到模数混合组网的跨越，奠定了公司在城市视频监
控管理平台领域内成为领先者的坚实基础。2003 年公司产品在上海公安金盾工
程中投入使用，率先实现了城市级的视频联网监控，系统运行至今已实现超过
9 万个模拟和数字视频图像的接入和联网。该项目标志着公司初步确立了在国
内城市视频监控管理平台领域内的技术领先地位。

2005 年中共中央办公厅、国务院办公厅转发了《中央政法委员会、中央社
会治安综合治理委员会关于深入开展平安建设的意见》，公安部提出了建设

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“3111 试点工程”，快速地推动了我国平安城市的建设步伐。2005 年到 2008 年期
间，针对城市视频监控市场上模拟与数字监控设备并存、不同厂商与不同标准
的数字监控产品并存的局面，公司更加明确了打造全面兼容的城市视频监控管
理平台的战略，自主研发了 POSA 分布式组件对象服务软件架构，实现了分布
式局部自治和组件化，支持系统无限扩容和异质设备兼容，并基于此架构相继
推出了 PVG 4.0、PVG 5.0、NVR 和 PVG-VS800 系列视频编解码器产品，至此
公司形成了完善的城市视频监控管理平台产品线。在此期间，公司城市视频监
控管理平台产品在上海、成都、重庆、东莞、无锡的平安城市视频监控项目中
得到了广泛应用。2008 年，公司成功为北京朝阳区奥运图像信息系统提供全套
城市视频监控管理平台产品，实现了包括“鸟巢”、“水立方”在内的 33 个奥运场
馆的视频联网监控，为北京奥运会的安全保障工作做出了贡献。

历经多年的产品研发和项目实施后，公司提出了构筑“联网、高清、移动、
智能”的城市级视频互联网的战略发展目标，开展开放合作伙伴计划（OPP），
并相继推出了 PVG 6.0 和行业领先的基于 Intel X86 平台的混合式 NetPosa
NVR2000 系列产品，支持从模拟到数字、从标清到高清的多种品牌的摄像机、
DVR 及视频编解码器等产品的全面接入。同时，基于统一的 POSA 软件体系架
构，成功推出了 PVG-Mobile 移动视频监控系统、PVG-IVS 智能视频监控系统和
PVG-SSIP 安防集成平台等一系列应用系统，公司产品相继在海口、石家庄、唐
山、绵阳、贵阳等地平安城市项目得到了广泛的应用。

在技术持续进步、业务不断发展的同时，公司也得到了资本市场和 IT 行业
龙头的青睐。2009 年 12 月，公司获得中科招商和中科白云的战略投资，为公司
阶段性的发展提供了有利保障。2010 年 6 月，英特尔（成都）对公司进行战略
投资，英特尔亚太区研发有限公司与公司建立战略合作关系，公司未来将在技
术层面与英特尔进行深度合作。

二、发行人所处行业基本情况

（一）行业主管部门、监管体制及主要法律法规和产业政策
1、行业主管部门和监管体制

行政主管部门：公安部及各省市级公安机关，对安防行业实行行政管理，各

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省市级政府，它们主要负责产业政策的制定，并监督、检查其执行情况，研究制
定行业发展规划，指导行业结构调整，实施行业管理，参与行业体制改革、技
术进步和技术改造、质量管理等工作。政法委及公安机关会根据平安城市实际
情况成立专门的管理机构进行工作指导。

行业自律管理机构：中国安全防范产品行业协会及各级地方安防协会，主
要负责开展调查研究，掌握行业情况，向政府提出行业规划和制订有关经济政
策、经济法规的建议；经政府主管部门同意和授权，进行行业信息统计、收
集、分析和发布。中国安全防范产品行业协会，作为国家一级社团法人，是业务
上受公安部指导的全国性行业组织，负责定期组织科技成果鉴定和推广应用，开
展国内外技术、贸易交流合作。此外还有中国电子视像行业协会、全国安全防范
报警系统标准化技术委员会等相关协会对行业企业进行自律管理。

2、行业法律法规和产业政策

公司所处行业为国家鼓励发展的行业之一，有关行业法律法规与产业政策如
下：

（1）法律法规

法规名称内容概要
《中华人民共和国公安部关于规就进一步规范安全技术防范行业管理工作，确保有关行
范安全技术防范行业管理工作几政许可项目的公开、公平、公正实施就有关问题做出进
个问题的通知》一步的规定。
公安部、国家技术监督局对安全防范产品（包括：安全
《关于加强安全防范产品质量监
检查、防盗报警、出入口控制、电视防范监控及安全防
督管理的通知》
范系统工程产品）质量监督管理问题相关具体规定。
《关于加强安全技术防范产品质在原有相关法规基础上，对安防产品质量监督的一些具
量检验管理的通知》体办法做出规定。
《关于加强安全技术防范产品质规定了19种安防产品在获准销售前，必须经过型式检验
量监督管理的通知》的市场准入规定。

（2）产业政策

政策名称内容概要
《产业结构调整指导目录（2007 信息产业属于国家重点鼓励发展的二十六个产业之一，
年）》、《促进产业结构调整暂而数字摄录机、数字录放机、数字电视产品制造属于其
行规定》中重点发展的领域。
《我国信息产业拥有自主知识产将嵌入式系统软件技术、中间件技术、操作系统体系架
权的关键技术和重要产品目录》构设计技术、视频编解码技术、图像处理技术等列为关

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政策名称内容概要
（信息产业部、科技部、国家发键技术；数字音视频（AVS）ASIC（专用集成电路）及
改委2006 年12 月共同制订） AVS 的编解码设备、嵌入式系统软件、中间件、高可信
软件平台操作系统、软件开发及测试工具、生物特征识
别产品及系统、自动识别产品及系统、高清晰度数字视
频播放机及录像机等被列为重点产品。
将“以视、音频信息服务为主体的数字媒体内容处理关键
技术”和“个体生物特征识别、物证溯源、快速筛查与证
《国家中长期科学和技术发展规
实技术以及模拟预测技术，远程定位跟踪、实时监控、
划纲要（2006-2020 年）》
隔物辨识与快速处置技术及装备”列为国家科技战略发
展的重点领域及其优先主题。
将“图形、图形处理技术”、“公共交通、公共场所等各类
专业级网络化的音视频处理系统技术”、“数字音视频非
《高新技术企业认定管理办法》线性编辑服务器”、“集成电路产品设计技术中的音视频
（科学技术部、财政部、国家税电路等量大面广的集成电路产品设计开发、专用集成电
务总局2008年4月联合发布）路芯片开发、具有自主知识产权的高端通用CPU、DSP
等芯片的开发”、“集成电路芯片制造技术”等一系列安防
行业相关技术列入《国家重点支持的高新技术领域》中。
《当前优先发展的高技术产业化
“数字音视频编解码（AVS等）技术”、“嵌入式操作系统、
重点领域指南（2007年度）》（国
嵌入式软件开发平台等核心支撑软件”是信息技术重点
家发改委、科技部、商务部、国
领域优先发展的高技术产业化项目。
家知识产权局联合修订发布）
将“推动高端通用芯片的设计开发和产业化、支持信息安
全软件等重要应用软件和嵌入式软件技术、产品研发、
加强国产软件和行业解决方案的推广应用”列为产业调
《电子信息产业调整和振兴规
整和振兴的主要任务，并将“大力推进数字音视频编解码
划》
的标准产业化进程，加快制定信息安全、信息技术服务
标准和规范，加强对电子信息产品和服务的知识产权保
护”。
计划“到‘十二五’末期整个产业将实现规模翻一番的总体
《中国安防行业“十二五”发展规目标，即年增长率达到20%左右，2015年总产值达到5,000
划》亿元，实现增加值1,600亿元，年出口产品交货值达到600
亿元以上。

（二）行业发展概况
1、国内安防及视频监控行业

安全防范与社会经济、生产活动密切相关，随着经济的发展和技术的不断
成熟，我国安防行业已经成长为国民经济行业中一个拥有一定市场规模、产品
种类齐全、应用领域宽泛、技术水平较高的新兴行业，成为社会公共安全体系
的一个重要组成部分。

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尤其在 2005 年 12 月《中央政法委员会、中央社会治安综合治理委员会关于
深入开展平安建设的意见》发布后，公安部及地方各级政府开始了“平安城市”
的建设，平安城市市场逐渐成长为中国安防行业最重要的市场，国内安防行业经
历了一次爆发性的增长。截至 2010 年，安防企业达到了 2 万 5 千家左右，从业
人员约 120 万人；行业总产值达到 2,300 多亿元，其中安防产品产值约为 1,000
亿元，安防工程和服务市场约为 1,300 亿元；全行业实现增加值 800 多亿元，比
2005 年增长 1.8 倍，年均增长 23%以上。其中安防电子产品发展较快，年均增长
25%左右，到 2010 年安防电子各类产品比重约为：视频监控系统 55%，出入口
控制系统 15%，防盗报警系统 12%，其他类别的产品系统 18%。10

根据中国安防行业的“十二五”规划，到“十二五”期末整个安防产业将实现
规模翻一番的总体目标，即年增长率达到 20%左右，2015 年总产值达到 5,000
亿元，实现增加值 1,600 亿元，年出口产品交货值达到 600 亿元以上。

我国安防行业主要由以下几种类型企业组成：一是以提供整体设计、安
装、调试等系统集成服务为主营业务的集成商；二是以销售、代理安防产品为
主业的销售商；三是以从事安防相关产品的研发和生产为主的产品供应商；四
是提供中介、咨询等服务的服务商；五是提供报警、运营等服务的运营商。

安防行业

集成商销售商产品供应商服务商运营商

安防相关产品种类繁多、市场规模巨大，安防产品从各自实现功能的角度上
可以分为视频监控、入侵报警、出入口控制、可视对讲、门禁、电子巡更、车
辆防盗防劫、联网报警等八大细分专业领域。视频监控产品是安防产品最重要的
组成部分，产值平均占行业总产值的 50%以上。

安防产品的分类及视频监控行业的产品构成如下图所示：

10
《中国安防行业“十二五”发展规划》，编制单位为中国安全防范产品行业协会。

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入侵报警出入口控制可视对讲视频监控门禁电子巡更车辆防盗防劫联网报警

采集部分传输部分平台部分显示部分
摄像机及其配件光端机视频监控软件及配套服务器显示设备
网络交换机视频录像设备监控终端
视频编解码器

根据中国安防网公布的数据，2010 年视频监控行业的产业规模为 563 亿
元，产值约占整个安防市场的 54%。由于视频监控在平安城市建设中应用最为
广泛，政府的相关投入也最大，使得整个城市视频监控行业快速增长，从而带动
视频监控行业的增速略高于整个安防产业，预计年复合增长率为 23%左右。

2010 年安防市场子行业分布图

数据来源：中国安防网

2007-2013 年视频监控市场规模及增长情况图

数据来源：中国安防网

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视频监控行业按照主流设备发展过程可以分为 3 个大的阶段，即 20 世纪 70
年代开始的模拟视频监控阶段、20 世纪 90 年代开始的数字视频监控阶段及近几
年兴起的智能网络视频监控阶段。

视频监控行业发端于 20 世纪 70 年代，当时的视频监控系统也叫做闭路电视
监控系统（CCTV），是完全模拟制式的视频监控系统，又称为第一代视频监控
系统。第一代视频监控系统由模拟摄像机、多画面分割器、矩阵、模拟监视器和
磁带录像机（VCR）等构成，摄像机的图像经过同轴电缆或其他介质传输，送入
VCR 进行录像记录，并可通过矩阵输出到模拟监视器显示。第一代视频监控系
统的自动化程度低，同时受存储介质的限制，存储容量有限且检索效率低下，仅
能满足最基本的视频监控需求。

20 世纪 90 年代，视频监控行业进入了数字视频监控阶段。该阶段的核心设
备是数字硬盘录像机（DVR），其实质是集音视频编码压缩、视频存储、本地解
码显示、网络传输、远程控制等各种功能于一体的插卡式计算机或嵌入式设备。
数字视频监控系统由模拟摄像机、DVR、监视器和监控终端构成，并可由 DVR
输出到本地监视器实时显示或由监控终端进行浏览回放。摄像机的图像经过同轴
电缆或其他介质传输，直接接入 DVR 进行数字化编码压缩并进行硬盘存储，并
可由 DVR 本地输出到模拟监视器进行显示，由此形成第二代视频监控系统。第
二代视频监控系统在视频存储、检索、浏览实现全数字化，但传输仍采用模拟制
式，仅具备基本的网络化功能。在这一阶段，国内厂商充分发挥制造和成本优势，
在这一阶段的全球市场竞争中占据了领导地位，涌现出了如海康威视、大华股份
为代表的安防产品生产厂商。

近年来，随着信息技术的进步，第三代智能网络视频监控系统开始出现并迅
速发展。第三代智能网络视频监控系统主要由前端的采集设备（模拟或网络摄像
机）、传输设备（光端机、交换机）、视频监控管理平台（视频编解码器、NVR、
运行视频监控管理软件的服务器）及后端显示设备等构成。智能网络视频监控系
统采用完全分布式的架构，主要设备间通过网络连接，克服了地域空间的限制。
在典型的智能网络视频监控系统中，前端采集设备负责采集标清或高清图像，之
后经传输设备传输至视频监控管理平台进行数字化并存储。用户通过视频监控管

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理平台可对全网的图像进行灵活的管理控制，实现系统内视频资源的整合、配置、
存储、调用、报警、集成等管理功能，并通过移动监控及智能监控等功能满足深
层次应用需求。

2008 年国内各行业视频监控市场份额图

数据来源：In-Stat.11

视频监控下游应用行业较广，横跨了政府、金融、电信等各类行业应用。这
些终端需求的扩张，为视频监控产业的成长提供了充分市场空间。随着下游行业
应用的深入，不同行业对视频监控系统的需求也开始出现变化，视频监控的行业
化趋势逐步体现。近年来，平安城市建设开始成为视频监控行业增长的主要驱动
因素，以政府公安为主导用户的城市视频监控行业成为整个视频监控行业最大的
市场，占比接近 30%。

东方网力致力于城市视频监控管理平台部分的研发、制造、销售及提供相关
技术服务。从主营业务类型来看，东方网力属于安防行业中的安防产品供应
商，公司的产品主要应用于城市视频监控领域。

2、城市视频监控行业分析

据国家统计局报告显示，中国城市数量已从新中国成立前的 132 个增加到
2008 年的 655 个，100 万人口以上城市已从 1949 年的 10 个，发展到 2008 年的
122 个。50 万人口以上城市已从 1980 年的 51 个，发展到 2010 年的 236 个，到

11
《视频监控的下家-网络视频监控》，中国安全防范产品行业协会网站

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2025 年，还将有 107 个城市跨过 50 万人口门槛。

随着城市现代化建设的加速发展，经济与文化交流日趋频繁，城市流动人口
急剧增加，引发了城市的社会治安、重点区域安全防范、交通管理等一系列城市
管理问题，城市治安管理的日常防控和应对重大恐怖、灾害等特殊突发公共事件
的安全防范压力也越来越大，国内多数城市视频监控系统的建设规模以及管理
方式并不能满足日常指挥调度和技术防范要求以及应对突发公共事件和组织重
大保卫警卫活动的需要，因此城市视频监控系统的建设受到了重点关注，针对城
市视频监控系统的投资逐步增加。尤其是 2005 年以来，为保障城市安全，构建
和谐社会，国家公安部和有关机构部门在全国范围开始推进实施科技强警、
“3111”、平安城市等大型综合性安防项目，同时北京奥运会、上海世博会、广州
亚运会、深圳大运会等大型活动也加大了对安防监控的投入。在这些大型综合性
安防项目的推动下，城市视频监控系统开始大规模应用，迅速成长为一个规模显
著的市场。根据 2011 年的统计，各地平安城市项目的建设情况如下表所示：

地区平安城市建设情况及发展规划
截止2009年底，北京市监控摄像头总量达到39万余个，安装监控系统的楼房小
北京市区也达到了83.3%，目前北京安防工程建设总规模70多亿元。2009年，北京制定
了《首都科技创安2009-2011三年计划》，为北京市下阶段安防建设指明了方向。
重庆市委、市政府通过《建设平安重庆重要措施任务分解》、《重庆市社会治安
重庆市综合治理委员会关于强力推进社会公共视频图像信息系统建设的意见》等文件
确定总体目标：2009年底全市视频监控镜头突破30万个、2012年达到50万个。
2010年吉林省部署全年新增5万个视频监控摄像头的建设任务，并将其作为省政
吉林省府2010年十件民生实事之一加以推进。目前吉林省建设县级以上公安监控中心
近百个，建设视频监控点10万多个。
2008年8月，浙江省办公厅、省政府办公厅转发了《省公安厅、省综治办关于加
强全省社会治安动态视频监控系统建设的意见》，截止2009年底，全省中心城镇、
浙江省
公共场所和治安混乱地段的社会治安动态视频监控系统，累计建设视频监控摄
像机87,093只，2009年新增31,002只，完成了2009年度新增1.5万只的建设任务。
贵州省将在2011年前投资建设10万个以上视频监控点，1万个以上报警点和1,000
贵州省
个以上报警监控中心。
2009年12月，内蒙古自治区人民政府办公厅印发《自治区视频监控报警联网系
统建设方案的通知》，力争实现全区监控摄像机数在现有基础上翻三番，到2012
内蒙古自年底建成40万台联网监控摄像机，城镇、市区摄像机覆盖率达到平均每100人设
治区置3台摄像机，农村牧区摄像机覆盖率达到平均每100人设置1台摄像机。力争用
3年时间把视频监控报警运营服务业发展到所有盟市及旗县，达到增加社会就
业、缓解警力不足、有效利用社会资源的目标。

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地区平安城市建设情况及发展规划
全国第二批38个科技强警示范城市之一，昆明市目前已建成监控摄像头超过13
昆明市
万个，初步建成了覆盖全市的报警监控网络。
截止2010年底，已经完成探头安装55万个，从2007年的全省7万多个增加至55万
湖北省个。2009年武汉市制定了《武汉市视频监控系统总体方案》，力争2010年实现全
市安装25万个监控摄像头的建设目标。
2007年黑龙江省印发《黑龙江省安全技术防范建设三年规划》。截止2009年底，
黑龙江省全省布建报警监控摄像机3万余个，2010年再次印发《关于进一步推进安全技术
防范建设的意见》。
2009年江西省社会治安综合治理委员会下发《关于加快推进全省社会治安视频
江西省监控“天网”工程建设的实施意见》。截止2009年底，江西省共安装监控摄像机2
万多个，2010年全省明确新建1万余个监控摄像机。
陕西省在2009年明确未来5年投资5亿元建设5道报警监控防线。
2011年通过《关于进一步加强社会管理构建社会治安立体防控体系的若干意
广州市
见》，要求2011年实现“视频门禁”的全市覆盖。

随着城市规模的扩大和视频监控技术的发展，相比金融、交通等其他行业的
视频监控系统，城市视频监控的行业化需求开始凸显。“网络化”是现代城市视频
监控系统的首要需求，城市视频监控系统需要在新建视频采集点的同时，通过数
字化网络实现超大规模视频资源的接入和全网共享，按照权限进行控制和管理，
稳定安全的实现从区域到整个城市乃至全省、全国范围的视频联网监控；“高清
化”是城市视频监控系统的第二个需求，城市治安管理和刑侦办案需要能从视频
中清晰辨认人脸和车牌，这需要借助高清摄像机来实现；城市视频监控系统的第
三个需求是“智能化”，由于接入的视频采集设备数量众多，城市视频监控应用不
可能采用人工的方法去识别、捕获有意义的视频图像，便需要借助计算机技术实
现智能化的视频诊断、分析等功能。

在强大的应用需求的推动下，伴随着信息行业近年来软件和存储技术的快速
进步，以城市视频监控管理平台为核心的智能网络视频监控系统逐渐显露头角，
开始担当起城市视频监控资源管理的重要角色，率先在“平安城市”项目中大量应
用。

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如上图所示，一个典型的城市视频监控系统从构成来看主要包括四大部分：
采集部分、传输部分、平台部分、显示部分。城市视频监控的核心是平台部分，
实现管理控制及应用功能、记录功能以及数字化功能。

和传统的模拟或数字视频监控系统相比，智能网络视频监控系统的 IT 化趋
势更加明显。IT 行业的网络、存储和软件技术大量应用于视频监控行业。智能
网络视频监控系统具备强大的网络化功能，可通过网络实现分散独立的视频联
网；并采用支持高清网络摄像机和 RAID 专业存储的 NVR 设备替代了 DVR，使
得视频监控的存储系统具备更高的安全性和可扩展性；移动监控、智能监控等软
件技术伴随着更多 IT 公司的加入推动了整个城市视频监控系统的应用向更深层
次发展。在这一过程中，城市视频监控管理平台的中枢地位日益凸显，起到管理
控制整个城市视频监控系统的作用。

3、城市视频监控管理平台简介

城市视频监控“网络化”、“高清化”、“智能化”的应用需求以及网络技术、
软件技术、存储技术、嵌入式技术、计算机智能技术的快速发展促成了城市视频
监控管理平台的产生，并已经成为城市视频监控管理系统中不可或缺的核心组
成部分。正是由于城市视频监控系统庞大、功能复杂，过去仅靠简单、有限的服
务器、软件组成的系统已远远不能满足用户的需求，取而代之的是由实现不同管

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理和应用功能的一系列服务器、系统软件及应用软件组成的城市视频监控管理平
台。城市视频监控管理平台是依托于数据库、架构于网络、运行一定程序及服务
的软硬一体化系统，由管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分组成，主
要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。它将分
散的前端采集设备、后端显示设备及客户端设备通过网络，基于统一的软件系
统连接起来，实现城市视频监控系统完整、丰富、强大的功能。

城市视频监控管理平台在城市视频监控系统中的地位相当于人的中枢神经
系统。通过城市视频监控管理平台，用户能够对全网的图像进行灵活的管理控制，
实现系统内视频资源的整合、配置、存储、调用、报警、集成等管理功能，并通
过移动监控及智能监控等功能满足深层次应用需求。一个典型的城市视频监控管
理平台通常分为三级架构：市级、区县级、派出所级，每一级都需要管理控制及
应用部分、记录部分、数字化部分：

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典型城市视频监控系统拓扑图

管理控制及应用部分

管理控制流媒体智能监控移动监控安防集成平台
市级服务器服务器服务器服务器服务器

显示部分

矩阵电视墙

光端机

控制键盘
存储型NVR 配置终端监控终端视频编码器视频解码器

记录部分数字化部分

管理控制及应用部分

区县级管理控制流媒体智能监控移动监控光端机
服务器服务器服务器服务器

显示部分

电视墙
矩阵

控制键盘
配置终端监控终端视频编码器视频解码器
存储型NVR

记录部分数字化部分模拟摄像机

管理控制及应用部分记录部分

派出所级管理控制流媒体
NVR
服务器服务器配置终端监控终端
控制键盘

显示部分

数字化部分电视墙
编码器视频解码器

网络球机高清网络摄像机网络摄像机模拟摄像机

采集部分
采集部分

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根据 Frost & Sullivan 公司的研究，2010 年城市视频监控管理平台的市场规
模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%。在今后五年（2011-2015）中，
该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市
场规模将达到 162 亿人民币，2010 至 2015 年复合年均增长率为 25.4%12，如下
图所示：
单位：亿元

根据市场容量、未来成长的预测、技术发展的程度、中国宏观经济的状况
及巨大的市场需求，Frost & Sullivan 公司认为城市视频监控管理平台市场正处
于成长阶段13，如下图所示：

可以预见未来城市视频监控管理平台将得到越来越多的重视，并且正朝着

12
《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站
13
《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站

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网络化、高清化、智能化、集成化的方向发展。

4、行业竞争格局和市场化程度

目前我国城市视频监控管理平台市场需求增长迅速，从业企业数量较多，行
业的竞争格局和市场化程度呈现出以下几个方面的特点：

（1）市场处于快速成长阶段，无具有绝对领先优势的企业

城市视频监控管理平台近几年的市场需求旺盛，发展速度很快，同时该行业
并非限制类行业，市场内的企业数量较多。

2010 年城市视频监控管理平台的市场规模为 52.2 亿元，市场份额排名前十
的厂商分别是：海康威视、东方网力、杭州华三、大华股份、中兴力维、中星
电子、苏州科达、中国安防、霍尼韦尔、互信互通等。城市视频监控管理平台
市场前十大厂商的市场集中度不足 20%，呈现出较为分散的市场化竞争格局，
没有一家企业在市场中处于绝对领先地位。14

（2）各主要厂商进入背景不同导致竞争优势各异

城市视频监控管理平台行业是一个多学科交叉应用的行业，综合应用了计算
机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等多个学科的知识，是多种
高新科技在安防行业的集中应用。目前该市场主要厂商的背景迥异，主要分为两
类：一是传统的安防产品厂商，在传统安防硬件产品的基础上开发具有网络、管
理、控制等能够满足城市视频监控管理需求的新产品进入该市场，这一类型的
典型代表为海康威视、大华股份、中国安防、霍尼韦尔；二是从信息技术领域进
入视频监控市场的 IT 厂商，这些企业依靠自身在软件开发及应用方面的优势有
针对性的开发出满足视频监控管理特定需求的软件，并将软件和硬件设备相结合
开发出软硬一体化产品，这一类企业的典型代表是本公司、杭州华三、中兴力维、
中星电子、苏州科达、互信互通。进入市场背景的不同导致各主要厂商的竞争优
势各不相同，如传统的安防产品厂商在行业知名度、渠道及市场积累上领先于 IT
厂商，而 IT 厂商提供的软硬一体化产品从技术上更能满足城市视频监控管理日
益增长的需求。

14
《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站

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（三）行业进入障碍

城市视频监控管理平台行业涉及多个学科知识的综合应用，行业对企业的
技术水平及从业人员的能力要求较高；同时由于大部分城市视频监控系统均由
政府主导投资，客户针对性较强。行业进入的主要障碍体现在以下几个方面：

1、技术壁垒

城市视频监控管理平台行业企业的核心竞争力体现在技术和研发实力，涉
及到计算机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等多学科中多种
技术的综合应用。随着应用范围的扩大和智能化要求的提高，未来可能还要求
安防企业掌握人工智能技术、无线移动技术、云存储技术等新技术的应用和研
发。同时，受上游芯片技术发展推动和下游城市视频监控管理需求复杂化、个
性化趋势的影响，城市视频监控管理平台产品更新换代速度较快，对专业技术
吸收、优化、创新和应用能力的要求也日益提高。

随着城市视频监控系统应用的深入，行业用户对城市视频监控管理平台的
性能、寿命、可靠性和稳定性的要求也日益趋于多元化和专业化，新产品开发
除需要融合对先进技术的深刻认识之外，还需要具备丰富的行业应用经验，否
则难以开发出性能优越的产品，适应行业客户的需求。

2、销售壁垒

城市视频监控管理平台的最终用户相对集中，主要为政府及公安部门，本行
业的特点决定了客户对产品稳定性、安全性的要求极高。为了保证产品质量的稳
定，客户在选择产品时对供应商实力、产品品质、售后服务有很高的要求。而产
品供应商一旦通过客户严格的产品性能和服务检测，则会建立长期合作关系。

由于城市视频监控系统均为政府主导的投资，而城市视频监控管理平台作为
整个监控系统最核心的部分，出于降低建设风险方面的考虑，用户在选择平台供
应商时较为注重其成功的项目经验以及其他城市相关部门的推荐，产品质量较
好、经验丰富的市场先入者在这一方面拥有较大优势。

城市视频监控管理平台技术升级和未来扩容的市场潜力巨大，综合考虑新
旧系统的兼容、保护既往投资等多方面因素，客户更倾向选择已有设备的供应

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商，这便成为市场后进入者的壁垒。

3、综合性人才壁垒

城市视频监控管理平台行业属于知识密集型行业，产品设计研发需要综合
硬件技术、软件技术、嵌入式技术、网络技术、存储技术等多方面技术，需要
大量优秀的综合性研发人员。城市视频监控管理平台厂商并非只依靠单纯软件
或硬件技术，软件架构设计能力、快速的应用软件开发能力、嵌入式硬件研发能
力、软硬件结合能力及测试能力决定了企业在行业里的竞争实力，这给企业的
专业人才储备提出了较高的要求，客观上也构成了市场后进入的壁垒。

（四）市场供求趋势与行业利润情况

1、市场需求趋势

2005 年以来，中国安防行业经历了一次爆发性增长的过程，截止 2010 年安
防行业总产值达到 2,300 多亿元，其中安防产品产值约为 1,000 亿元，视频监控
系统占安防产品产值的比例约为 55%。根据中国安防行业的“十二五”规划，到
“十二五”末期整个安防产业将实现规模翻一番的总体目标，2015 年总产值达到
5,000 亿元15。根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台的
市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%，在今后五年中，该市
场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市视频监控管理平台市场规
模将达到 162 亿人民币。新项目的不断进行、既有项目的维护更新都将不断刺激
安防行业迅猛发展。纵向上来说，平安城市建设开始逐步辐射到县乡镇；横向上
来说，平安城市建设也开始向医院、校园、超市、公共交通等细分市场扩散。

随着国内经济高速发展以及对城市安防需求的快速增加，未来我国安防市场
有巨大的发展空间，在安防产业中占据重要地位的城市视频监控管理平台的市场
需求也十分巨大。

2、市场供应趋势

伴随着我国安防市场需求的快速增长，我国安防相关产品行业的企业数量也
相应增加，且专业分工越来越细。从我国城市视频监控管理平台产品供应商中重

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《中国安防行业“十二五”发展规划》，编制单位为中国安全防范产品行业协会。

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要企业的发展历程来看，主要可以分为两类：传统的安防产品厂商，通过在已有
安防产品的基础上开发具有网络、管理、控制等能够满足城市视频监控管理需
求的新产品向下游市场延伸；传统的 IT 厂商，最初专注于视频监控领域特殊需
求软件的开发，在对城市视频监控管理的需求有了深刻地了解后，将产业逐步拓
展到相关硬件产品的研发、生产，最终实现软、硬结合，生产出功能齐备、性能
优良的视频监控管理相关产品。由于技术的进步、产品和系统集成度增加，小项
目逐渐减少，大项目增加，施工难度增加，使得原来很多传统的中小安防产品厂
商由于资金和技术的缺乏而逐渐失去竞争优势。例如，主要生产模拟 CCTV 系
统的设备厂商将逐渐离开城市视频监控系统的市场。而且，随着市场进一步规范，
产品技术、施工、服务等都发生了变化，系统建设规模越来越大，大量原属 IT
领域、非安防厂商进入参与竞争，市场将逐渐向技术研发实力雄厚、有一定资金
积累的厂商倾斜。

基于上述原因，我国目前城市视频监控管理平台领域呈现出较为分散的市场
化竞争格局，没有一家企业在市场中处于绝对领先地位，前十大厂商的市场集中
度不足 20%。可以预见随着掌握本行业核心技术企业实力的不断壮大，行业未来
的市场集中度会逐步提高。

3、行业利润情况

与摄像机、显示设备等传统硬件安防产品不同，城市视频监控管理平台产品
供应商提供的产品往往需要结合软件设计和硬件制造两个方面技术，且需要供应
商有较为深入的行业研究和大规模成功应用案例。由于城市视频监控管理平台产
品技术含量较高且用户在视频监控方面的需求较为苛刻，所以客户倾向于采用
有大规模应用案例且技术先进的产品，价格敏感度相对不高，一些具有较高行业
知名度，拥有先进技术产品的企业具有较强的议价能力。目前行业利润维持在较
高水平。

（五）行业发展的有利因素和不利因素

1、行业发展有利因素

（1）政策支持

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国家已出台的一系列相关政策为我国安防视频监控企业提供了良好的政策
环境，随着各项产业政策的实施，安防视频监控产业将进一步得到推动和发
展。除上述政策之外，国家近年来推出的平安城市、科技强警等重大公共工程
决策，以及上海、北京等地方政府在公共场所推出的安防强制实施标准，使得安
防行业在国家政策的支持下得到快速发展。

《中国安防行业“十二五”发展规划》中提出“大力发展中间件产品，实现各
类信息资源之间的关联、整合、协同、互动和按需服务，解决系统间的互操
作、可靠性、安全性等问题，实现应用系统从硬件为核心向软件为核心的转
变。”最终实现年增长率达到 20%左右，2015 年总产值达到 5,000 亿元，实现增
加值 1,600 亿元，年出口交货值达到 600 亿元以上的总体目标。而视频监控行业
是整个安防行业的重要组成部分，2010 年，视频监控行业的产业规模为 563 亿
元，占整个安防行业 54%的份额。同时，考虑到视频监控是平安城市建设等各
类安防系统建设中应用最广泛的方向，因此视频监控行业的产业规模的扩展速
度将略高于整个安防产业，预计年复合增长率为 23%左右，将更有针对性的推动
城市视频监控管理平台行业的发展。16

（2）系统扩容及联网需求推动市场发展

系统是以点到线、线到面的方式来进行扩容的。一方面城市视频监控系统
的建设需要由初期的公安、国安等重要部门逐步扩展到社会各行各业。例如：公
共场所、大型建筑、金融、交通、社区等各个领域。另一方面，城市视频监控系
统需要与各类应用系统进行整合，如城市视频监控系统不仅需要满足治安管理、
城市管理、交通管理、应急指挥等需求，而且还要兼顾灾难事故预警、安全生
产监控等方面对图像监控的需求，同时还要考虑报警、门禁等配套系统的集成
以及与广播系统的联动。而且政府在十二五期间加大了平安城市建设的投资力
度。例如：2011 年至 2015 年，山西省规划构建全省统一、互联互通的立体化、
可视化、扁平化的应急指挥调度系统，建设完成省、市、县视频音频监控调度
平台，力争全省各类视频监控探头达到 50 万个以上；河北省仅石家庄市 2009
年已完成的平安城市建设项目投资就达 1.6 亿元，2011 年唐山平安城市建设项目

16
《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站

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投资 3.8 亿元，在十二五规划期间将在全省投资 18 亿元用于平安城市建设；重
庆市政府计划到 2012 年联网的城市视频监控探头超过 50 万个；2010 年，吉林
省进一步加强社会治安防控体系建设，年内全省将新增城市视频监控探头 5 万
个，截止 2009 年底，吉林省全省视频监控探头已达到 9 万余个；2010 年至 2012
年，内蒙古将大规模建设视频监控报警网，力争联网的视频监控摄像机增至 40
万台。政府的投资带动，使得平安城市项目规模不断扩大，联网规模也不断增
加。这些超大规模的视频联网需求也必将推动城市视频监控管理平台市场的不
断发展。17

（3）高清化、智能化的发展趋势带动产品升级换代

我国已建成的城市视频监控系统的前端设备多为模拟摄像机，随着高清摄
像机成本的下降和大规模的普及，将被用于替代传统的模拟摄像机，城市监控
系统将会大规模升级至高清系统。

当前绝大部分已建视频监控系统都只能提供标清图像，而城市治安管理和
刑侦办案，需要能够从视频图像中清晰辨认人脸和车牌，这就需要高质量的视
频图像，高清网络摄像机和 HD-SDI 高清摄像机的需求将直接带动视频监控系
统从前端采集到视频监控管理平台的全面升级。同时，由于接入的视频采集设
备数量众多，城市视频监控系统需要通过最新涌现的智能视频分析、诊断等技
术在高清图像中识别、提取、比对有意义的信息，为治安管理和刑侦破案提供
可靠依据，提高工作效率并协助日常管理。所以高清化及智能化是城市视频监
控系统的两大发展趋势。以上两大需求直接带动了城市视频监控管理平台的产
品更新和应用扩展，并且带来了巨大的存量升级市场。

2、行业发展不利因素

（1）市场竞争的加剧

城市视频监控管理平台作为一个快速、持续增长的新兴市场，除已有的数量
众多的竞争厂商外，势必还将吸引更多的企业进入，特别是部分国际视频监控厂
商在华投入也不断加大，他们以并购、参股、OEM 等合作方式，借助国内厂商

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《城市视频监控管理平台系统，为城市安全保驾护航》，中国安全防范产品行业协会网站

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的渠道从标准化视频监控设备销售入手对城市视频监控管理平台领域进行渗透，
这可能会使市场竞争压力加大。

（2）城市视频监控系统技术标准较难统一

安防行业进入门槛相对较低、企业数量多、规模相对偏小，导致视频监控设
备种类繁多，不同厂商的前后端产品很难互联。例如国外厂家生产的前端网络摄
像机和国内大部分公司的软件都不能兼容，这可能成为城市视频监控系统的大规
模联网建设的障碍，长远来看将不利于城市视频监控管理平台的发展。

（3）受城市基础网络建设程度的制约

由于数量多且分布空间广，城市视频监控系统中的各种监控设备需要通过网
络连接起来形成有机的系统。城市视频监控管理平台也是通过网络实现城市视频
监控系统的管理控制及智能移动等应用功能。因此，城市基础网络的建设直接影
响了城市视频监控管理系统的性能和规模，并将影响城市视频监控管理平台的发
展。

（六）行业技术水平及技术特点

城市视频监控管理平台行业是一个多学科综合交叉应用的行业，综合应用了
计算机软硬件、网络、信号、电子、图形图像、系统工程等学科的多种技术，研
制难度高。由于我国在前述主要学科领域中具有高起点的后发优势，且在城市化
进程中对城市视频监控系统应用需求旺盛，因此我国部分城市视频监控管理平台
厂商在核心技术和应用成果方面已经取得了较为明显的竞争优势。

城市视频监控管理平台功能的实现主要依赖于视频联网与控制技术、应用软
件开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技术，
技术优势直接决定了企业在市场中的竞争力。

1、视频联网与控制技术

城市视频监控系统最基本的特征就是大规模联网，视频联网与控制技术是城
市视频监控管理平台的核心技术之一。由于城市视频监控系统前端采集设备和后
端显示应用设备的复杂性和多样性，需要借助技术手段实现前后端设备的接入和

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兼容。同时还需要相关技术保证视音频信息传输的实时性和同步性，以及大数据
网络传输环境下的系统稳定性和用户权限优先级控制。

2、应用软件开发技术

应用软件技术是城市视频监控管理平台行业显著的区别于其他安防子行业
的关键技术。随着技术的进步和行业应用深入，对于行业客户而言，其建设视频
监控管理系统最重要的目的就是应用，这种应用需求集中体现在两个方面：

首先是智能应用的需求。随着联网摄像机数量的增加，视频监控系统的规模
越来越大，客户需要从海量的视频数据中获取有用的信息。而只有通过智能软件
技术从海量的视频数据中识别、诊断、分析出有用信息，才能为用户决策提供依
据。

其次是综合集成应用的需求。用户已不满足于视频监控、门禁、报警等单一
安防系统的建设，而是越来越希望将所有的安防系统进行统一整合，形成综合
性的全面的安防系统。并在整合所有安防子系统的基础上，和客户现有其他信息
系统进行集成，使得用户能以全面丰富的各类安防数据以及其他业务数据在统一
的平台上开展复杂的应用。

上述应用需求只有通过发展应用软件技术，开发出相应的软件产品才能得到
满足，因此应用软件的开发技术构成了城市视频监控管理平台核心技术之一。

3、嵌入式系统技术

嵌入式系统技术是城市视频监控管理平台的核心技术之一。嵌入式系统是软
件和硬件的综合体，是以应用为中心、以计算机技术为基础，软件硬件可裁剪以
适应应用系统对功能、可靠性、成本、体积、功耗严格要求的专用计算机系统。
城市视频监控系统中对视频信息的编解码、存储、处理都有特殊的要求，通用的
设备由于更注重综合性能而并不适用于城市视频监控系统。视频监控管理平台厂
商需要根据城市视频监控系统对存储、编解码、处理等特殊需求，从成本、性能、
功能等多方面综合考虑，定制化的设计开发具有针对性的嵌入式系统产品，才能
在城市视频监控系统的建设中得到大规模应用推广。

4、海量信息存储及调用技术

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不同于一般应用环境下的存储需求，视频监控系统产生的视音频信息具有持
续时间长、数据量巨大的特征，且对可靠性及安全性的要求较高。而传统的存储
技术在应用于视频监控系统时存在诸多问题，如磁盘碎片繁多导致磁盘读写性
能不高、海量数据难以管理和快速检索、难以实现录像实时检索播放、灾难数
据保护和恢复问题等。因此传统的数据存储技术已不能适应视频信息存储的需
求，需要专门技术在实现海量视频数据可靠存储、快速调用的同时实现提高检索
速度和精度。目前行业内主流厂商均在研发各有特色的视频监控图像的海量信息
存储及调用技术。

5、视音频编解码技术

所谓视音频编解码，其实质是通过视音频编解码算法对视音频信息进行压缩
或者解压缩。由于初始采集的视频图像数据有大量的冗余信息（空域冗余信息和
时域冗余信息），数字化后数据量很大，不利于传输、存储和处理。因此需要使
用编码技术将原始数据中的冗余信息去掉以节约存储空间，提高传输效率。而解
码技术则将压缩后的视音频信息进行解压缩，以保证播放出满足客户对清晰度、
稳定性等方面需求的视音频信息。

目前音频视频编解码方案有很多，国际上主流的编解码标准包括 MPEG 系
列、H.26X 系列以及我国具有自主知识产权的 AVS 视音频编解码标准。在实际
选择编解码标准时，需要根据客户需求综合考虑清晰度、存储量（带宽）、稳定
性以及价格等要素。

（七）行业的周期性、区域性和季节性特点

1、行业的周期性

经过三十多年的发展，中国安防已形成了门类齐全、技术较为先进的产业
体系，尤其是经过“十一五”期间的快速发展壮大，安防相关产品制造、工程设
计施工及服务业均获得了长足的发展与进步。随着我国经济实力的增长、居民
生活水平的不断提高，公众对安全防范方面的需求持续增加，公安、政府等行
业、部门也日益重视城市安全方面的建设工作，相关投入逐年增加。

城市视频监控管理平台行业作为安防行业重要的组成部分，其发展周期与

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安防行业的发展周期同步。目前我国安防行业正处于行业发展周期中的成长阶
段，可以预计未来我国城市视频监控管理控制平台会继续保持快速的发展势头，
行业将处于较长的景气周期中。

2、行业的区域性特征

我国传统安防市场主要集中于一些大城市和发达地区，形成了三足鼎立的
局面，即以广东、深圳为主的华南圈，以北京、天津为主的华北圈，以上海、
浙江、江苏、福建为主的华东圈。

我国安防行业企业的传统的区域分布情况如下表所示：

区域主要特征
中国安防产业的“龙头区域”，在全国市场所占份额超过 50%；具有较强的
华南区产业“集群”优势，形成了完整的集产品、集成、工程、服务于一体的安防
产业链。
北京安防市场是仅次于深圳的全国第二大安防市场，拥有一批自主创新能
力强的知名制造企业和大量安防经销商、集成商；天津安防市场厂家大都
华北区
具有一定规模，且以监控及相关器材制造为主；华北是继珠江三角洲、长
江三角洲之后的第三大安保产品区域制造中心。
中国安防产业发展最迅速的区域，在产品研发、技术创新和品牌建设等方
华东区面具有优势；拥有一批较大规模的知名企业；上海市场是仅次于深圳和北
京的第三大安防市场。

近十年来，随着国家西部大开发政策不断推进，西部地区经济水平不断提
高，特别是在 2007 年“西三角经济圈”经济大实体的形成和推动下逐渐形成一个
新兴安防市场。形成这个市场的主要原因包括：（1）需求带动：西部经济带来
的城市化进程加快，使得西部市场需求增大，如平安重庆、西安园博会和新疆
维稳需求的推动；（2）成本优势带来的投资转移：西部市场劳动力成本较传统
安防市场低，传统安防制造企业也开始逐步向西部转移，客观上也推动了西部
安防企业的形成；（3）以投资带动项目发展：传统安防的行业龙头为迅速占领
西部市场，往往通过以大规模投资带动自身发展的模式到西部投资，也催生了
西部安防市场的蓬勃发展。

3、行业的季节性特征

城市视频监控管理平台的最终用户以政府、公安机关等为主，项目资金大
多来源于财政资金，按照国家法律规定，绝大多数项目需当地财政局委托招标

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公司进行公开招投标。项目通常在年初进行招标方案设计，项目建设集中在年
中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行，行业客户的采购特点使企
业产品销售具有明显的季节性特征，营业收入主要集中于下半年特别是第四季
度实现。

（八）发行人所处行业的上下游行业之间的关系

城市视频监控管理平台行业的上游行业为芯片制造商、集成电路制造商、
电脑外设产品制造商、电子元器件制造商等；下游行业为集成商及政府、公安部
门等最终用户。

1、本行业与上游行业的关系

城市视频监控管理平台产品的主要上游产品为服务器、硬盘、机箱、电源、
主板、芯片及电子元器件等。芯片制造的核心技术因其本身更新换代速度较
快，对本行业产品的发展和应用有着强有力的技术推动作用。本行业产品生产
所需的其他上游产品为通用的电脑外设产品或基础电子元器件，均存在较大规
模的市场，供应充分。

2、本行业与下游行业的关系

城市视频监控管理平台产品的下游行业主要是集成商以及政府、公安等最
终用户。对于用户而言，视频监控系统只是其整个安防需求的一个方面。集成
商在整合用户安防需求，完成视频监控、门禁、报警等安防系统集成方面具有
明显优势，因而在本行业和用户之间占据了一个环节。城市视频监控管理平台
是软硬一体化产品，产品的安装和应用具有复杂性和高技术性等特点，集成商需
要借助平台产品厂商的技术优势进行整个视频监控系统方案的设计。可以预计未
来视频监控管理平台集成商对产品供应商在技术方面的依赖将会显著加强，二者
之间的合作关系将更为密切。

城市视频监控系统的建设会涉及最终用户、系统集成商、平台产品厂商等
几个主体。城市视频监控项目的建设由五个环节构成：项目前期沟通、项目承
接、项目实施、项目验收与结算、售后服务。各自职责及分工如下：

最终用户作为系统的建设的出资者和使用者，主要是提出需求、组织招

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标、选定系统集成商、进行项目最终验收工作，最后与系统集成商进行结算。

系统集成商的职责：按照用户需求设计方案、投标、安排工程进度、统一
协调工程商工作、采购系统建设所需各类产品、对系统各部分分别进行调试验
收、接受最终客户对整个系统的验收、提供质保期内整个系统的质保服务。

平台产品厂商（发行人）的职责：在项目承接阶段，协助制定技术方案；在
实施阶段，按要求提供产品、自身产品的安装与调试、接受系统集成商对产品
的验收、配合进行系统联调、质保期内对产品提供质保服务。

平台产品厂商、系统集成商、最终用户所涉及的主要工作及三者间业务的
关系情况如下图所示：

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（1）平台厂商（发行人）在项目建设各阶段的主要工作

发行人作为平台厂商，在各阶段的参与情况如下表简示：

参与主体
最终用户集成商发行人
项目阶段

前期调研 √ √
技术交流 √ √
技术方案 √ √ √
项目承接
招标文件 √
验证性测试 √ √
招投标 √ √
签约 √ √ √
供货 √ √
项目实施
产品验收 √ √
安装调试 √ √
系统验收 √ √
项目验收
结算 √ √ √
售后服务售后服务 √ √

以下具体介绍在城市视频监控项目中，发行人在各个阶段和最终用户、系
统集成商的合作情况：

1）项目承接

项目承接可细分为前期调研、技术交流、技术方案、招标文件、验证性测
试、招投标几个阶段。

政府、公安作为城市视频监控项目的最终用户，设有专门的信息科技负责
部门及人员负责城市视频监控项目。

公安部和中国安防协会每年会举办大型的安防展活动，组织各级公安的科
技人员进行参观，各省的安防协会也会举办区域的安防展活动，此外，行业厂
商也会组织各类市场活动。通过这些市场活动，政府、公安的科技人员和平台
厂商有机会进行接触和交流，使用户充分了解行业厂商的最新产品和技术，与
平台厂商共同探讨视频监控和公安实战的结合和应用，平台厂商也得以了解城
市视频监控的项目信息和需求。

发行人通过上述市场活动以及以往成功项目案例用户的推荐，和最终用户

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各级政府、公安保持直接联系和密切的技术交流，并不依赖于任何系统集成
商。

发行人设有销售部和方案咨询部，专门负责和政府、公安的技术交流、方
案宣讲、产品展示，在项目早期阶段树立发行人的技术地位和品牌形象。在项
目招标前，配合政府、公安完成总体技术方案和系统验证性测试方案。

政府、公安一般会委托招标公司，基于技术方案和测试方案形成招标文件
进行招标。中大型的城市视频监控项目，从立项到招标一般有一年或更长时
间，政府、公安使用需求、行业发展趋势和各厂商技术建议的结果将集中反应
在最终标书中。

为保证项目的成功，政府、公安通常会在招标前进行平台产品的入围选
型，中标的系统集成商只能选择入围的平台厂商进行投标；同时，政府、公安
会在标书里规定平台产品的技术指标和相应技术得分，要求投标的系统集成商
选择有成功案例的平台产品，并取得该平台厂商的商务授权；某些项目中，政
府、公安会在招标时设置验证测试环节，通过对平台产品进行验证性测试，选
择到最符合需求的平台产品。

系统集成商参与投标前，会根据其对标书技术的理解，选择行业内技术领
先和具备成功案例的平台厂商进行合作，系统集成商只能选择一家平台厂商参
与投标。

发行人一般会根据项目情况，在不同的区域和项目选择不同的系统集成商
进行合作，向其提供商务授权、技术方案和报价，并协助系统集成商完成投标
要求的验证性测试等工作，帮助系统集成商达成中标。

2）项目实施

项目实施可细分为签约、供货、产品验收和安装调试四个阶段。

系统集成商中标后，首先按照标书要求和最终用户签订合同，然后再和包
括平台厂商在内的各类产品供应商签署产品采购合同。按照招标法的规定，系
统集成商不得在中标后擅自修改产品供应商，必须向给予其商务授权和报价的
产品商购买产品。

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发行人和系统供应商签署产品供应合同后，按照合同条款向系统集成商供
应产品。合同中会规定产品验收的时间和方式，平台供应商供货后，在系统集
成商的安排下完成产品的安装、调试，并接受系统集成商的验收，确认其销售
收入，系统集成商按照合同规定向发行人结算产品款项。

3）项目验收

项目验收由最终用户针对系统集成商进行，一般会委托监理公司协助进
行。完成整体项目实施后，系统集成商将向最终用户申请进行系统和功能验
收，验收完毕后，最终用户按照合同规定的进度支付系统集成商相关款项。发
行人作为平台产品的供应商，会选派技术人员配合系统集成商完成验收工作。

4）售后服务

项目验收完毕后，进入项目的售后服务阶段，此阶段系统集成商将按照合
同约定的售后维护条款向最终用户提供整体系统的质保服务，而平台产品厂商
仅对自身提供的产品向系统集成商提供质保服务。同时，为保障设备长期稳定
运行，有时发行人会和系统集成商签署维护合同，以获得后续的技术服务收
入。

（2）城市视频监控行业内系统集成商的主要情况

系统集成商是视频监控系统建设中的一个重要参与主体，主要负责项目的
工程实施和系统集成工作。由于系统的建设会涉及工程施工、系统联调、网络
调试、定制软件开发等多个方面，因此系统集成商通常需要具备丰富的项目建
设经验和成功案例，并具备安防工程企业资质、计算机信息系统集成资质等多
项资质。特别是大型的平安城市项目，对系统集成商已经实施的同类项目案例
以及公司资质的要求更高。

城市视频监控市场上的系统集成商可分为两类：一类是全国性的系统集成
商，具有丰富的行业经验和成功案例，较强的资金实力，以及系统设计、系统
集成等方面的综合能力，目前这类系统集成商数量较少，典型代表为中国电
信、中国联通、深圳博康等；另一类是地区性的系统集成商，这类系统集成商
接近市场便于了解最终用户的需求，在各自优势区域拥有较强的市场能力和竞

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争优势，但综合能力相对较弱，资金实力也有限，年承接项目的数量少。此类
系统集成商数量众多，这也是造成目前系统集成行业市场集中度较低的主要原
因。

系统集成商的工作涉及多个方面的内容：系统方案设计、安排工程进度、
协调工程商工作、采购系统建设所需各类产品、施工、对系统各部分分别进行
调试验收、接受最终客户对整个系统的验收、提供质保期内整个系统的质保服
务。系统集成商的优势在于整体系统的整体设计、组织施工、协调各方面工
作，一般并不掌握具体产品的核心技术。

在城市视频监控系统中，由于平台产品的重要性，最终用户会参与到平台
产品的选择中，其意见在决定平台产品厂商的选择中起关键作用。同时，系统
集成商也需要借助平台商在平台产品方面的专业技术协助其更好的满足客户需
求。平台产品是整个城市视频监控的核心，一旦选定很难更换，系统集成商为
保证自身服务的品质，倾向于选择有实力的专业平台产品厂商长期合作。因
此，产品性能好、技术领先的平台产品厂商容易与系统集成商建立起良好的长
期合作关系。

报告期内，发行人的主要客户以及最终项目的具体情况如下表所示：

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单位：万元

序
客户名称主要项目名称营业收入
号
2013 年 1-6 月
1 山阴县人民政府智慧山阴平安城市及智慧山阴综合信息化平台建设项目 5,661.10
2 动力盈科实业（深圳）有限公司贵州省平安校园项目、溧水智能交通监控项目、眉山公安项目 1,139.80
3 广州巨安电子科技有限公司常州市视频监控系统综合应用平台建设工程项目 998.74
江西省监狱系统信息化工程、崇明县公安局高清图像监控建设项目、上
4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82
海市徐汇看守所音视频监控系统等
5 太原群欣安防科技有限公司山西柳林项目、太古项目等 781.71
合计 9,391.17
2012 年度
唐山市社会治安科技防范系统建设一期增补工程、杨浦分局存储及流媒
1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79
体项目等
电力公司 NVR 产品销售、大兴安岭视频监控项目、济南军区某集团军视
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67
频监控系统和四川群体安全监控项目等
3 广州巨安电子科技有限公司常州平安城市建设项目、常州平安城市建设项目增补 3,091.91
4 太原群欣安防科技有限公司山西晋中市县联网项目、山西省公安厅视频联网项目（长治、晋中）等 2,207.63
5 中国电信股份有限公司贵阳分公司贵阳数字化城市综合管理系统二期工程视频监控系统建设项目 1,422.56
合计 16,969.56
2011 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司唐山市社会治安科技防范系统运营维护及运营成果服务项目（以下简称 6,394.34

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序
客户名称主要项目名称营业收入
号
“唐山项目”）、上海市局项目-卢湾分局、普陀分局等

2 中建投租赁有限责任公司唐山项目 3,808.86
3 广州市威安电子科技有限公司金融行业监控联网平台项目、江苏移动营业厅监控 891.85
4 广州巨安电子科技有限公司南通狼山风景区项目、南通市局联网监控项目等 832.53
5 贵州文博科技有限公司贵阳市数字视频监控系统建设项目、贵阳市兴农中学平安校园项目等 822.09
合计 12,749.66
2010 年度
上海市局项目－上海市局徐汇世博二期监控系统项目、石家庄平安城市
1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45
项目、深圳市机场物流报税中心监控系统集成软件项目等
2 四川浩特数字媒体有限公司成都天网二期项目等 984.43
3 重庆讯美电子有限公司银行 NVR 产品销售 782.52
国际商业机器全球服务（中国）有限
4 北京朝阳区图像信息系统项目 749.27
公司
5 广州巨安电子科技有限公司广州巨安电子-视频管理软件、亚运会场馆群视频联网以及公安联网项目 618.90
合计 5,705.57

1 8
原名中投租赁有限责任公司，2 0 1 3 年 5 月更名为中建投租赁有限责任公司。

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三、发行人在行业内的竞争地位

（一）发行人在城市视频监控管理平台行业中的地位

随着我国城市化进程和城市建设速度的加快，政府及公安部门为了履行城市
管理及公共安全的职责，在城市视频监控方面的投资持续增加，这极大地推动了
城市视频监控行业的发展。

作为政府或公安部门起主导作用的建设项目，城市视频监控系统的投资规
模和内在需求与其他行业的视频监控存在显著区别。由于城市视频监控系统庞
大、功能复杂，过去仅靠数量有限的服务器、功能简单的软件组成的视频监控系
统已远远不能满足用户的需求，取而代之的是由实现不同管理和应用功能的一
系列服务器、系统软件及应用软件组成的城市视频监控管理平台。城市视频监控
管理平台是依托于数据库、架构于网络、运行一定程序及服务的软硬一体化系
统，由管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分组成。

东方网力针对城市视频监控市场，专注于城市视频监控管理平台产品的研
发、生产和销售。公司通过对视频监控管理平台核心技术的研究，持续跟踪平安
城市视频监控行业不断出现的新需求，不断开发新产品，已逐步成长为国内领先
的拥有持续产品创新能力的视频监控管理平台产品及解决方案供应商，主要产品
包括 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编
解码器及相关技术服务。

东方网力产品均基于统一 POSA 分布式组件对象服务软件架构，在应用软件
开发、软硬一体产品的研发设计、产品持续创新等方面具有较大竞争优势。公司
具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东
莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目中。
公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频
监控管理平台设备和现场保障。2009 年、2010 年公司在城市视频监控管理平台
市场上的排名分别为第三和第二名。

（二）行业内主要企业及各自市场占有情况

根据 Frost & Sullivan 公司研究，2010 年城市视频监控管理平台市场的规模

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为 52.2 亿元，排名前十家企业的销售收入合计占比不超过整个市场份额的
20%。2010 年市场份额排名前十的公司分别为：海康威视、东方网力、杭州华
三、大华股份、中兴力维、中星电子、苏州科达、中国安防、霍尼韦尔、互信
互通。19

2009 年和 2010 年中国城市视频监控管理平台市场的竞争格局情况如下表所
示：

简称 2010 年市场排名 2009 年市场排名
海康威视 1
东方网力 2
杭州华三 3
大华股份 4
中兴力维 5
中星电子 6
苏州科达 7
中国安防 8
霍尼韦尔 9
互信互通 10
数据来源：中国安全防范产品行业协会网站20
根据各公司互联网主页和公开信息收集，公司主要竞争对手基本情况如
下：

1、杭州海康威视数字技术股份有限公司

杭州海康威视数字技术股份有限公司（简称“海康威视”,股票代码 002415）
是领先的安防产品及行业解决方案提供商，面向全球提供领先的安防产品、专业
的行业解决方案与优质的服务。海康威视拥有业内领先的自主核心技术和可持续
研发能力，提供全线安防产品，并针对金融、公安、电讯、交通、司法、教育、
电力、水利、军队等众多行业提供合适的细分产品与专业的行业解决方案。

2、杭州华三通信技术有限公司

杭州华三通信技术有限公司（简称“杭州华三”,2011 年，杭州华三存储及多
媒体事业部整体剥离、独立运营，成立“浙江宇视科技有限公司”, 继续从事视频
监控产品的研发、生产和销售），主要业务包括交换机、企业级路由器（高中低
19
各厂商市场份额数据依据其城市视频监控管理平台产品实现的销售收入统计。
20
2009 年数字源于《中国城市视频监控管理平台系统市场分析》，《安全与自动化》杂志，总第 144 期，P44。

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端），运营商 WLAN 设备，EAD 终端准入控制解决方案以及 IP 监控解决方案。
杭州华三主要客户是运营商、广电网络、中小企业以及行业客户（政府、金融、
教育、电力、交通等）。

3、浙江大华技术股份有限公司

浙江大华技术股份有限公司（简称“大华股份”，股票代码 002236），是一家
以音视频技术研发为核心，集调度通信、安防监控、智能交通开发和数字大屏显
示等产品格局于一体的国内上市企业。大华股份主要客户是公安、金融、交通、
电力、通信、能源等。

4、深圳中兴力维技术有限公司

深圳中兴力维技术有限公司（简称“中兴力维”）主要业务包括安防监控及其
通信监控相关产品和软件等。中兴力维主要客户是政府、运营商、公安、医院、
厂企等。

5、中星电子股份有限公司

中星电子股份有限公司（简称“中星电子”）是天津经济技术开发区国有资产
经营公司和北京中星微电子有限公司共同出资组建的合资公司，主要业务为统一
媒体平台中间件、智能视频分析仪、摄像机、DVR/NVR 以及相关软件平台等。
中星电子主要客户是政府、运营商、公安、交通、医院等。

（三）发行人与同行业上市公司及主要竞争对手的异同

视频监控行业上市公司主要有海康威视、大华股份、浙江大立科技股份有限
公司（简称“大立科技”，股票代码 002214）、深圳英飞拓科技股份有限公司（简
称“英飞拓”，股票代码 002528）、宁波 GQY 视讯股份有限公司（简称“宁波 GQY”，
股票代码 300076）和杭州中威电子股份有限公司（简称“中威电子”，股票代码
300270）等，此外，视频监控行业中还有中兴力维、中星电子、杭州华三等非上
市公司。

下表列示了与发行人同行业的上市公司及主要竞争对手各自产品构成、主要
市场情况：

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视频监控行业主要产品
类型公司名称主营业务主要直接客户
采集部分传输部分平台部分显示部分
综合性跨国企业，
其中安防业务涵
模拟摄像机、标清网
霍尼韦尔（安盖视频监控行业矩阵、网络硬盘录像机、交通、公安、金融、
络摄像机、高清网络光端机大屏显示
防）全线产品，主导产视频编解码器电力等
摄像机
品为摄像机和矩
综阵
合全线安防设备制
模拟摄像机、标清网
性造商、系统集成，网络硬盘录像机、视频编政府、金融、公安、
中国安防络摄像机、高清网络光端机大屏显示
安主导产品为摄像解码器、网络存储设备电力、交通等
摄像机
防机和大屏
设全线安防设备制
备造商，主导产品为模拟摄像机、标清网
网络硬盘录像机、视频编金融、电信、交通、
制海康威视数字硬盘录像机、络摄像机、高清网络光端机大屏显示
解码器、网络存储设备电力、公安等
造视频编解码器和摄像机
商摄像机
全线安防设备制
造商，主导产品为模拟摄像机、标清网
网络硬盘录像机、视频编交通、电力、金融、
大华股份数字硬盘录像机、络摄像机、高清网络光端机大屏显示
解码器、网络存储设备电信、公安等
视频编解码器和摄像机
摄像机
模拟摄像机、标清网
电子安防与光通光端机、光传
英飞拓络摄像机、高清网络模拟及高清矩阵 - 交通、金融、公安等
信设备制造商输管控平台
摄像机

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视频监控行业主要产品
类型公司名称主营业务主要直接客户
采集部分传输部分平台部分显示部分
电信运营商平台
互信互通产品厂商及系统 - - 视频编解码器、平台软件 - 电信、公安等
集成服务
视专业红外热成像
频大立科技和硬盘录像机产红外热成像摄像机 - 网络硬盘录像机 - 教育、商业企业等
监品厂商
控数字光处理器和
专业显示设备制
专宁波 GQY - - - 液晶拼接大屏幕交通、政府、公安等
造厂商
业等显示类产品
厂 PVG 网络视频管理平台、
商城市视频监控管 NetPosa NVR 网络硬盘录
东方网力 - - - 政府、公安、教育等
理平台产品厂商像机、PVG 网络视频编解
码器
光端机、集成
专业视频传输设
中威电子 - 光传输管控平 - - 交通、公安等
备厂商
台
大型通信设备 IT
路由器、交换视频监控管理平台、视频电信、政府、公安、
杭州华三厂商，主导产品为 - -
机、网关产品编解码器、IPSAN 存储交通、电力等
网络设备
涉大型通信设备厂多媒体接入单元、多媒体
足商中兴通讯的旗交换单元、视频编解码器电信、工业园区、公
中兴力维 - - -
监下公司，主导产品等安等
控为运营商动力环

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视频监控行业主要产品
类型公司名称主营业务主要直接客户
采集部分传输部分平台部分显示部分
业境监控、视频监控
务
领
域中星微电子旗下
综合安防管理平台、SVR
的公司，主导产品为高清网络摄像机、移
中星电子 - 混合式硬盘录像机、视频 - 电信、政府、公安等
IT 安防监控相关产动摄像机
编解码器
厂品
商
视频会议及视频网络硬盘录像机、视频监
苏州科达 - - - 政府、公安、电信等
监控控管理平台

视频会议及视频视频监控管理平台、视频
迪威视讯 - - - 政府、公安、电信等
监控编解码器

注：以上各厂商的业务描述为发行人在各厂商的公开披露资料、相关行业研究报告的基础上整理而成。

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如上表所示，视频监控行业中厂商众多，包含采集部分、传输部分、平台部
分、显示部分四大环节产品，各厂商的产品结构、竞争优势、主要客户也各有侧
重，归纳起来，市场上主要分为三大类型企业：

第一类为综合性安防设备制造商，代表性厂商有霍尼韦尔、中国安防、海康
威视、大华股份等，其特点是：视频监控产品线较长，覆盖了从采集部分到显示
部分的整个环节或大部分环节，甚至提供相应的系统集成服务；营业收入规模较
大；拥有品牌知名度；销售渠道建设良好。这些类型厂商的产品通用性较强，通
用性视频监控专业设备占其营业收入绝大多数，且客户分布较为广泛，遍及多个
应用行业。在城市视频监控管理平台市场，需要较长时间的技术和项目案例积累，
因此，目前平台产品占各自整体收入的比重较低。

第二类为视频监控专业厂商，专注于整个产业链中的特定产品领域或特定市
场，代表性厂商有东方网力、互信互通、宁波 GQY、英飞拓、中威电子、大立
科技等。其特点是专注于产业链中某些环节，通过技术研发和持续产品创新，向
客户提供差异化产品或解决方案，在各自专注领域形成了较强的核心竞争力。如
专注于摄像机和光通信厂商英飞拓，专注于传输部分的光端机厂商中威电子，以
及专注于平台部分的东方网力、互信互通，专注于显示部分的液晶大屏幕厂商宁
波 GQY，以及专注于采集部分的红外热成像厂商的大立科技等，依托技术的领
先性在各自专注的领域市场占有率和行业内知名度也较高。

第三类为涉足视频监控业务领域的 IT 厂商，视频监控产品仅为其整体业务
的某个分支或业务单元，代表性厂商有杭州华三、中兴力维、苏州科达、中星电
子、迪威视讯等。其特点是作为传统的 IT 厂商，凭借公司在其他 IT 产品上的技
术积累和销售渠道优势，介入快速成长的城市视频监控管理平台市场，但目前平
台产品占其整体收入的比重较低。

本公司属于视频监控专业厂商，仅专注于产业链中核心环节—平台部分，主
导产品中 PVG 网络视频管理平台、网络硬盘录像机（NVR）等平台产品软件占
比较高，技术附加值较高，产品专业性更强，主要针对于城市视频监控市场应用。
在平台软件上采取完全开放的体系结构，可兼容市场上大多数其他厂商设备，便
于同行业中的系统集成商和其他设备厂商达成长期合作关系。

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从平安城市建设的实践上看，基于技术安全性、未来持续扩容等多方面考虑，
大多数政府、公安用户更倾向于开放兼容，更希望在系统建设中采用多个厂家参
与竞争、可自由选择的整体产品方案，以减少对单个厂商、单个品牌产品的依赖，
这将给视频监控专业厂商创造了更广阔的市场空间。

（四）发行人的竞争优势
1、技术优势

（1）基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新优势

软件是城市视频监控系统平台产品的核心，也是产品实现差异化和竞争力的
关键。软件产品必须基于先进的架构进行持续开发，保证版本统一和持续升级，
否则将形成众多版本不一的项目型应用软件，不得不针对每个项目做大量的、重
复的、定制化的开发，在开发成本不占优势且开发效率低下的同时还达不到技术
层面的积累，最终陷入发展的困境。基于这种领先的软件开发理念以及对平安城
市超大规模联网需求以及兼容性需求的理解，公司早在 2005 年便提出了发展统
一的 POSA 分布式组件对象服务软件架构的核心理念，并基于统一的 POSA 架
构，持续研发了 PVG 1.0 到 PVG7.0Beta 系列产品，建立并逐步完善了分布式局
部自治、完全组件化、进程隔离的三大特性，能够支持系统无限扩容和异质设备
兼容。

其中，分布式局部自治的特性使得城市视频监控系统能够进行分布式的部署
并实现局部自治，即如果视频监控网络中任何一个监控节点（如公安分局）出现
局部故障，均不会影响其他监控节点（如派出所和其他公安分局）的正常工作，
从架构层面杜绝了系统故障，保证了城市视频监控系统的稳定可靠；完全组件化
的特性彻底解决了异质设备兼容的难题，在接入一个异质设备或者异质系统时，
只需要开发和加载一个组件，核心代码不用改动，极大的简化了设备接入工作，
提高了开发效率；进程隔离特性的引入则提升了整个系统的稳定性和可靠性，即
使出现了接入设备不稳定带来的组件崩溃，也不会导致核心程序或其他组件进程
出现问题，系统可在保持稳定性的同时进行广泛兼容和持续扩充。上述 POSA 分
布式组件对象服务架构的三大特性，使超大规模的城市级视频联网监控从技术上
得以实现，帮助公司成功、高效的完成多个大型城市视频监控系统的建设。

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同时基于统一 POSA 软件架构，公司建立起强大的应用软件系统开发能力。
公司自 2008 年起先后开发了 PVG-Mobile 移动视频监控系统、PVG-IVS 智能视
频监控系统、PVG-SSIP 安防集成平台，这些产品均在开发当年就形成产品开始
应用，并于次年在项目中进行广泛推广，其主要原因就是得益于应用系统可直接
采用统一 POSA 软件架构完成基础的视频联网功能。在统一 POSA 架构中，庞
大复杂的城市视频监控系统被抽象为统一简单的分布式视频资源，运行于统一
POSA 架构中的应用系统在开发时，不用考虑工作量巨大的兼容接入问题，同时
还可利用统一 POSA 软件架构分布式处理的特性提升自身的稳定性。基于统一
POSA 软件架构，公司可以根据客户关注的需求快速形成产品或创新应用，极大
的加快了公司新产品和新应用的开发速度，降低了开发成本，使公司竞争力得到
了极大提升。

因此，东方网力“基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新”是公司最核心的
竞争优势。

（2）领先且完备的视频监控行业专业技术优势

公司自成立以来一直致力于视频监控领域的视频联网与控制技术、应用软件
开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技术的研
究和开发，通过多年持续不断的研发投入与积累，公司已经构建起覆盖视频监控
管理领域内“接入、编解码、传输、存储、嵌入式、智能、移动、行业应用”等各
个方面的完整技术体系，在分布式视频联网和数字干线技术、集成电路的应用和
开发技术、视频专用文件系统技术、视音频编解码技术、视频中间件技术、安防
集成平台技术、图像处理技术、智能视频分析与模式识别技术、移动视频监控技
术等核心技术领域取得了实质性进展，并申请了多项专利和软件著作权。

凭借前瞻性的技术研发投入和大量项目实践，结合适合自身的敏捷开发管
理，公司已逐步成长为国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控管理平台产
品及解决方案供应商。在视频监控管理平台供应商中，目前仅有少数几家企业能
够实现对模拟、数字、异质和异构系统实现无缝兼容和管理，而同时具备完整城
市视频监控管理平台所有软硬件底层技术和应用软件系统开发能力的企业数量
则更为有限。领先且完备的技术积累使得公司能够将最新和最优的技术及产品提

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供给客户，让公司在竞争中保持领先地位。

（3）软硬一体的研发、设计能力

公司是国内视频监控管理平台厂商中为数不多的、同时具备软件开发能力和
嵌入式硬件设计能力的公司。公司自 2003 年就开始自主研发嵌入式视频编解码
器，拥有完整的嵌入式硬件设计和生产能力。2010 年得到英特尔公司投资并结
为战略合作伙伴后，公司进一步加大了嵌入式硬件设计和产品化方面的投资，具
备了 Intel X86 平台主板的设计能力。东方网力在软件开发以及硬件产品设计方
面的能力使得公司可以针对城市视频监控系统的特殊需求开发和软件系统相匹
配的硬件产品，以软硬一体化的方式向用户提供产品和解决方案，提升了系统的
性能的同时保证了系统总体的稳定性和可维护性。

2、大型项目经验及品牌优势

（1）大型项目经验优势

公司在大量城市视频监控项目的实践中积累了宝贵经验，获得了很多只有经
历工程实践才能改进的机会。所有的重大视频监控项目在实施时均会遭遇不同的
技术难题和工程难题，这些问题往往在研发和测试环境很难模拟，对研发人员而
言，重大项目中发现的技术难题正是发现隐含问题，提升软件品质和性能的关键
时机。公司通过参与众多大型项目，研发人员和测试人员可以深入现场解决软件
问题，使得公司的关键软件特性得以建立，产品质量得到重大提升，也培养了一
大批技术过硬、经验丰富的研发人员和项目经理。如 2008 年奥运会开幕式当天，
公司为朝阳区奥运图像信息系统项目建设的核心平台，其 5 台服务器并发视频流
（不同用户调阅不同的图像）总数达到了的 1,200 路（在实际研发环境中无法模
拟），总带宽超过 2.5G，为公司研发城市视频监控管理平台的核心技术——超大
流量并发和负载均衡提供了难得的现场测试机会。由于视频监控大型系统的复杂
性跟小型系统的复杂性是几何级倍数的关系，所以城市视频监控管理平台产品一
定要在大量不同类型的大型城市级视频监控项目中广泛实践才能证明其适用性、
稳定性和先进性，这也是公安用户选择公司城市视频监控管理平台产品的重要依
据。

安防行业是先发优势较为明显的行业，大量的行业经验是取得客户信任的决

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定性因素之一。特别是平安城市用户对视频监控管理平台厂商的要求较高，行业
应用成功案例、业绩积累和品牌知名度是用户进行招投标时重要的参考指标，新
进的视频监控管理平台厂家由于缺乏成熟的行业应用案例和品牌积累，很难取得
投标的入围资格。本公司具备丰富的大型项目成功经验，产品广泛应用于北京、
上海、成都、重庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西
安等平安城市项目中；公司曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国
际大型活动提供视频监控管理平台设备和现场保障，是为数不多的同时具有多个
直辖市及省会级城市平安城市项目和大型活动成功案例的公司。公司拥有处理复
杂系统视频联网的调试经验，有能力在关键时期为客户提供全方位技术保障，深
得客户信赖。

（2）品牌优势

发行人是为数不多的具有多个直辖市及省会级城市平安城市项目和大型活
动成功案例的公司，具有市场优势地位。随着平安城市建设的深入，这些一线城
市的视频联网规模扩容潜力巨大，联网的摄像机数量将从现有的几千台或几万台
扩容到几十万台，智能监控、移动监控、综合集成、公安实战等各项应用系统也
将开始大规模使用，对平台产品的需求巨大，鉴于平台产品更换的复杂性，公司
在现有城市视频监控管理平台市场扩容项目中拥有较大的竞争优势。

公司拥有多个省级和直辖市的成功案例，产品稳定成熟，具备较有利的市场
竞争地位，未来通过加大营销体系，可将本公司省会级城市市场的示范效应迅速
扩充到更多其他二三线城市，支持销售业绩的持续、快速增长。

（3）市场策略优势

发行人专注于城市视频监控平台市场的研发、销售，其平台软件采用开放兼
容的体系结构，能够广泛接入市场上绝大多数厂商的各类摄像机和数字化设备，
且不从事摄像机、光端机、显示大屏等其他环节产品的开发生产，与大部分行业
内企业不构成直接竞争关系，更容易与同行业不从事平台产品的其他主流设备厂
商建立紧密的合作关系，为公司迅速扩大市场份额提供了便利。

（五）公司竞争优势的可持续性

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1、城市视频监控行业需求的相似性

城市视频监控行业的一个显著特点就是不同城市的政府和公安用户的应用
需求具有较高的趋同性及相似性。因此，成功的城市视频监控管理平台应用案例
能够在行业中很快形成较强的示范作用并容易取得其他城市视频监控系统用户
的认可，具有较强的行业参考价值。

本公司基于对行业“联网、高清、移动、智能”需求的认识，基于统一的 POSA
软件架构，成功的实现了城市超大规模视频联网分布式局部自治、组件化、进程
隔离的关键特性，在 2008 年成功为朝阳区奥运图像信息系统提供了平台产品和
现场保障，并连续完成了上海、成都、海口、石家庄等多个大型平安城市项目，
使得公司较易获得其他城市视频监控系统用户的信赖，保证了公司业务的持续发
展。

更为重要的是，由于本公司产品具备支持系统无限扩容和异质设备兼容的特
性，使得本公司在城市视频监控系统的前期项目成功实施后，很容易在后期项目
的建设中获取订单，占据先机。随着城市视频监控联网规模的不断增加，公司来
自于系统扩容的收入将持续增长。

另一方面，借助公司在行业内用户实施案例的不断积累，公司可以对该行业
的需求有更为深刻的理解，并使得公司产品得到持续的优化和改进，从而为用户
提供更为优质的服务。

2、行业应用的高扩展性

公司所长期服务的政府公安用户在视频监控应用方面存在着多种需求，在公
司为用户长期提供服务的过程中，公司有很多机会去发掘用户的多种潜在需求，
从而实现业务的低成本扩张。

比如，在长期服务过程中，公司发现政府公安用户在视频监控应用中普遍存
在智能监控、道路卡口监控和城市治安监控融合控制、多个安防子系统整合等高
层次的潜在需求，公司基于统一 POSA 软件架构，快速开发了智能监控系统、安
防集成平台应用系统，从而为公司业务创造了新的增长点。

此外，持续跟踪城市视频监控技术发展前沿，引领行业应用发展方向已成为

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公司保持长期竞争优势的关键。例如，根据行业高清化的发展趋势，公司推出了
支持 HD-SDI 接入的高清编码器，并布局开发全面支持网络高清和 HD-SDI 高清
摄像机、具备智能移动特性的 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台；针对平
安城市社会化图像资源接入的需求，公司成功开发基于嵌入式 Intel X86 平台的
混合式 NVR。目前，公司相关技术产品的产业化进程已进入加速阶段，公司已
启动研发、生产基地建设，未来上述产品有望成为公司新的收入和利润增长点。

3、公司产品相关技术的行业可移植性

伴随视频监控应用的快速发展，金融、交通、能源等行业用户对视频监控系
统的需求量急剧增加，网络化、高清化、智能化在城市视频监控行业成功实现后，
也将成为上述行业用户视频监控建设的必然趋势。

虽然不同行业的视频监控用户因其业务需求不同而在视频监控的个性化需
求上存在不同程度的差异，但因同属视频处理和分析范畴，其所使用的视频监控
系统在软件架构和基础应用层面上仍具有相当程度的相通性，这使得不同行业的
视频监控解决方案在底层技术方面具有移植的可能性。

政府公安作为行业的高端用户，其所构建的城市视频监控系统在联网规模、
技术标准、应用性能、管理模块复杂性、技术支持服务体系等方面的要求均超过
其他行业的用户。公司多年来一直致力于为政府和公安用户研制和提供视频监控
管理平台产品和解决方案，已经掌握了城市级视频监控系统的应用技术和实践经
验，并形成了成熟的技术研发、产品开发和技术服务的运作模式。公司提出并发
展的 POSA 分布式组件对象服务架构，可广泛接入不同厂家不同型号的视频监控
设备，在兼容的同时保证了系统的可靠性，使得大规模视频联网成为可能。公司
建立的基于统一 POSA 软件架构持续产品创新的核心竞争优势，使得公司的城市
视频监控管理平台产品向政府和公安之外的行业用户的移植在应用技术方面具
有可行性。

在未来的业务拓展中，公司将在立足现有城市视频监控市场的基础上，充分
结合自身的核心技术优势、市场优势和品牌优势，在保持城市视频管理平台竞争
优势的同时，积极实施现有产品的跨行业应用移植，以逐步提升公司产品在其他
行业市场的市场占有率，从而进一步推动公司后续的快速增长。

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（六）发行人面临的挑战
1、融资能力限制业务规模快速扩展

本公司作为轻资产的高新技术企业，与我国所有同类企业面临相同的债务
融资难度较大的问题，融资能力受到制约。公司自成立以来，主要依靠自身经营
积累进行滚动式发展。在我国城市视频监控市场快速增长的今天，现有的发展模
式和有限的融资渠道，将不足以支撑公司快速增长的需求，限制公司的发展速度。

2、技术更新换代速度较快给发行人带来的挑战

城市视频监控系统相关产品的更新换代周期较短，技术革新速度较快。随着
网络技术、数字技术、智能技术、分析技术等技术的快速发展，企业必须要在新
技术、新产品、新应用上不断投入，才能全面满足用户由于新技术、新产品涌现
而带来的新的需求。如果不能及时根据新技术，发展新一代城市视频监控管理平
台产品，公司可能失去领先优势。

3、公司知名度和营销服务体系建设水平有待提升

经过多年的发展，本公司已经在城市视频监控管理平台行业内树立起了良
好的品牌效应，经营地域逐渐向全国扩展。然而，公司目前营销网点覆盖率
低、营销体系建设滞后和公司业务的迅速发展之间的矛盾已经成为影响公司发
展壮大的重要因素之一，因此尽快建立覆盖全国范围的营销服务网络体系、扩
大并建立专业化营销服务团队规模、进一步扩展市场份额及完善营销服务管理
等已成为东方网力迫切需要解决的问题。本公司知名度及营销能力的进一步提
升有赖于营销服务网络体系的建设。

4、城市视频监控市场竞争加剧

随着平安城市建设的全面升温和展开，综合性安防设备厂商和大型 IT 公司
开始加大对城市视频监控市场的投入，预计公司面临的竞争将进一步加剧。公司
在保持技术的领先性、应对客户不断出现的新需求、品牌和营销方面的建设等方
面存在较大挑战，因此公司仍需要延续目前的发展战略，专注于城市视频监控市
场，坚持开放兼容、广泛合作的策略，密切跟随政府以及公安客户的新需求，持
续在研发和新产品开发中加大投入，加强营销体系建设，稳固并进一步提高自身
在行业中的竞争力。

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四、发行人主营业务情况

（一）主要产品及用途

本公司的产品主要应用于城市视频监控系统，包括 PVG 网络视频管理平台，
NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器及相关服务。

1、PVG 网络视频管理平台

（1）PVG 网络视频管理平台简介

PVG 网络视频管理平台是由一系列实现不同功能的服务器群和软件系统组
成的大型分布式网络视频管理系统，能够提供城市视频监控管理平台管理控制及
应用部分需要的各种功能。PVG 系列服务器通过 IP 网络或串口实现对不同品
牌、不同型号的视频编解码器、矩阵、DVR、IPC 等设备的接入和管理控制，
具有视音频接入、权限管理、视频直播、视频录像、视频点播、智能分析、视
频诊断、移动监控、报警联动、电子地图以及视频联网、多服务器集群、安防子
系统集成整合等功能，并可使用 NVR 或外接存储系统完成大规模存储。

PVG 网络视频管理平台由软件系统和服务器组成，其核心组成部分是实现各
种特定功能、模块化、运行于服务器上的软件系统。经过多年的积累，东方网力
针对城市视频监控行业的特殊需求开发了大量功能各异的软件模块。无需额外开
发，仅需通过对这些模块进行有机的搭配组合，即可满足目前大多数客户的应用
需求。由于公司在软件开发时采取了基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架
构的软件设计理念，因此可根据新出现的需求开发新的模块以实现不断升级和
功能的扩展，保证公司产品在城市视频监控管理平台行业中的持续领先。在实
际生产中，公司可根据客户实际需要选取软件模块，并配以相应的服务器形成最
终产品。

管理平台在视频监控系统中居于核心地位，相当于人的中枢神经系统，起到
了数据收集、情报分析、决策支持和动态反应等作用，是视频监控系统的关
键。

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（2）PVG 网络视频管理平台主要产品及功能介绍

序号产品名称产品图例功能与应用
接入服务器主要用于 IPC、
PVG Server1800
1 DVR、DVS 及系统间的联网
接入服务器
整合应用。
管理控制服务器主要实现数
PVG Server2801
2 模混合组网，并支持小规模的
管理控制服务器
流媒体及转发功能。
流媒体服务器主要用于支持
PVG Server3800 标清或高清视频码流的大规
3
流媒体服务器模转发，并可支持大量用户的
并发访问。

完成 PVG 系统全网资源对象
的配置和管理，主要的功能包
配置
4 括系统初始化、批量数据导
管理软件
入、配置数据调整和复杂权限
设置等。

PVG 网络视频管理平台的客
客户端软件户端软件，通过实时接收视频
5
PowerExplorer2 图像并解码，完整实现数字视
频监控的各项功能。

对视频内容进行分析，提供区
视频分析系统域入侵、绊线检测、物品丢失、
6
PVG-VA 物品遗留、徘徊检测、流量统
计等功能。

对视频质量进行诊断，包括视
视频诊断系统频丢失、噪声、雪花、清晰度、
7
PVG-VD 偏色、亮度异常、遮挡、非正
常抖动和云台控制失效。

可将不同格式的码流转换为
手机能够播放的 3GPP 或
MPEG4 码流，支持 iOS 、
移动监控系统
8 Android、Windows Mobile、
PVG-Mobile
Symbian 等主流手机操作系
统，为客户提供平台级的移动
视频监控应用支撑。

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序号产品名称产品图例功能与应用
实现对视频监控、卡口、门
禁、报警、GIS、GPS、警务
资源综合管理系统等安防及
安防集成平台
9 业务子系统进行统一资源、统
PVG-SSIP
一管理、统一权限、统一编
号、提供统一的整合应用界
面。

PVG 网络视频管理平台从实现的功能上可以分为两大部分：管理控制部分
和应用部分，如下图所示：

PVG网络视频管理平台

管理控制部分应用部分

接管流配客视视移安
入理媒置户频频动防
服控体管端分诊视集
务制服理软析断频成
器服务软件系系系平
务器件统统统台
器

1 2 3 4 5 6 7 8 9

1）管理控制部分

PVG 网络视频管理平台的管理控制部分由管理控制服务器、流媒体服务器、
接入服务器、配置管理软件、客户端软件等组成。管理控制服务器主要实现数模
混合组网、用户管理、权限管理等功能，同时支持小规模的流媒体转发功能；流
媒体服务器主要用于支持标清或高清视频码流的大规模转发，可支持大量用户的
并发访问；接入服务器主要用于 IPC、DVR、DVS 等数字视频编码设备的接入，
同时支持与其他系统及平台的联网整合应用；配置管理软件完成系统全网资源对
象的配置和管理，主要的功能包括系统初始化、批量数据导入、配置数据调整和
复杂权限设置等；客户端软件通过实时接收视频图像并解码，完整实现数字视频

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监控的各项功能。

针对 PVG 网络视频管理平台管理控制部分的相关核心技术，公司已经取得
了三项发明专利：“一种时基媒体播放方法及系统”、“一种路由选择方法、装置
及系统”及“一种 COM 组件的注册方法及装置”。

2）应用部分

PVG 网络视频管理平台的应用部分包括智能分析系统、移动视频监控系统、
安防集成平台。

PVG-IVS 智能分析系统包括视频分析系统 PVG-VA 和视频诊断系统
PVG-VD。视频分析系统 PVG-VA 是对视频内容进行分析，提供区域入侵、绊
线检测、物品丢失、物品遗留、徘徊检测、流量统计等功能；视频诊断系统
PVG-VD 是对视频质量进行诊断，包括视频丢失、噪声、雪花、清晰度、偏色、
亮度异常、遮挡、非正常抖动和云台控制失效的检测。通过持续自主研发，公司
在流量统计检测中的区域稠密度算法、人群计数、方向检测、车牌识别、烟火烟
雾检测、自动云镜控制跟踪等智能分析算法上取得了较大的突破。针对 PVG 网
络视频管理平台智能分析系统的相关核心技术，公司已经取得了“图像噪声评价
方法、图像噪声评价装置”、“一种摄像机非正常抖动的确定方法及装置”、 “一
种确定摄像头被遮挡的方法及装置”三项发明专利。

移动视频监控系统基于 3G 移动通讯技术、智能视频转码技术、移动流媒体
技术为用户提供移动视频应用。用户可以通过手机调用实时视频图像，获得相
关图像信息，增加了一种有效的决策手段，有助于提高指挥效率。当前已经可以
支持 iOS、Android、Windows Mobile、Symbian 等主流操作系统。

基于统一的 POSA 软件架构，公司自主研发了 PVG-SSIP 安防集成平台。让
视频监控、卡口、门禁、报警、GIS、GPS 等安防子系统之间形成整合、关联、
协同、互动的服务关系，将所有的信息都有机的融合起来，并加以分析利用，
最终将有价值的信息统一、直观的展现给用户。用户只需一次登录即可实现对各
子系统的统一应用，解决了系统间的互操作、可靠性、安全性、良好人机交互等
问题，实现了由被动防范向主动预警转变。

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（3）PVG 网络视频管理平台示意图

PVG网络视频管理平台

PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统 PVG-SSIP
接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile 安防集成平台
电视墙

矩阵

智能视频诊断系统客户端软件
配置管理软件控制键盘 NVR 视频编码器视频解码器
PVG-VD PowerExplorer2

PVG 网络视频管理平台是城市视频监控管理平台的核心，实现了管理控制
及应用部分所需的各种功能。

2、NetPosa NVR 网络硬盘录像机

（1）NetPosa NVR 网络硬盘录像机简介

基于统一的 POSA 软件架构，公司自主研发了 NetPosa 系列 NVR 网络硬盘
录像机。NetPosa NVR 网络硬盘录像机是一套进行网络视频图像存储处理的计
算机系统，能够提供城市视频监控管理平台记录部分的各种功能，包括对图像、
语音进行长时间录像、录音、解码显示、控制、管理等，提供较好的网络访问
能力。

（2）NetPosa NVR 网络硬盘录像机主要产品及功能介绍

公司在满足功能需求的基础上并结合性价比等多方面因素考虑，开发了一系
列 NetPosa NVR 网络硬盘录像机，主要分为两种类型：混合型 NVR、存储型 NVR。
主要产品及功能介绍如下：

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本地回
型号图片接入类型配置典型用途
显功能
8 路模拟输
NP-NVR2000-
入，4 块 1 路 D1 数模混合
Ⅱ混合型 NVR 模拟视频
SATA 硬盘接入的小
源和数字
16 路模拟 16 路 D1 型独立系
NP-NVR2300 视频源
输入，8 块或2路统
混合型 NVR
SATA 硬盘 1080P
3U16Bay 热
NP-NVR5100 插拔
存储型 NVR SAS/SATA 长时间、
数字视频硬盘大容量存
不支持
源 4U24Bay 热储要求的
NP-NVR5200 插拔大型项目
存储型 NVR SAS/SATA
硬盘

1) 混合型 NVR

混合型 NVR 可同时接入模拟摄像机和网络摄像机，本机带 4-8 个 SATA 硬
盘，能够支持模拟视频和数字视频的本地显示，并可根据用户需求实现多台连接，
扩充接入摄像机路数和存储容量，是可以实现基本监控功能的小型独立系统。

2) 存储型 NVR

存储型 NVR 具备高可靠稳定性并支持 RAID，本机可带 16 或 24 个
SAS/SATA 硬盘，可满足平安城市项目长时间、高可靠性、海量存储的要求。

（3）NetPosa NVR 网络硬盘录像机的技术优势及特点

本公司在美国 TI 公司 DSP 嵌入式平台方面的研发和技术积累已超过五年时
间，已拥有自主研发的编码和智能算法；同时，公司通过加大对 Intel X86 平台
的研发投入，已具备完整的基于 Intel X86 平台的设计技术。此外，公司具备基
于 DDR2、DDR3、SATA3 和 PCI、PCIE 等高速总线进行嵌入式系统设计的经验，
能够进行高速 PCB 板的设计，可以进行反射、串扰、时序、PI 等信号完整性仿
真。本公司的 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品具有广泛的兼容性，支持大容
量存储并在数据安全、快速检索方面性能领先。

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1) 广泛的兼容性

NetPosa NVR 的配套软件基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架构，可快
速接入不同厂家、不同型号的网络摄像机和视频编码器，具有稳定可靠、兼容广
泛的技术优势。

2) 强大的数据安全、快速检索及播放功能

NetPosa NVR 嵌入了公司自主开发的 ROFS（专业视频监控存储文件系统），
该系统最大限度的提高了硬盘的写数据性能，克服了传统存储技术在应用于视频
监控系统时存在如磁盘碎片繁多导致磁盘读写性能不高、海量数据难于管理和
检索、难于实现录像实时检索播放、灾难数据保护和恢复等诸多问题，延长了磁
盘使用寿命，提高了存储系统的鲁棒性。公司开发了以视频帧为单位的写入技术，
该技术使得任何一个视频帧损坏均不会影响其它视频帧，即使在没有任何 RAID
防护情况下的硬盘物理损坏也只会损失非常短的一小段录像，如果是软损坏（程
序错误导致的损坏）则影响更小，丢失的图像仅限于一帧或数帧（<1 秒）。这极
大的保障了数据的安全性。

该技术同时让 NetPosa NVR 的视频检索功能得到了增强。当一个视频帧写
入完成就可以立即对其进行检索，采用专业视频监控存储文件系统 ROFS 的 NVR
可以检索到 40 毫秒前存入的视频。此外，视频帧的索引内建在 ROFS 中，支持
快速地定位到任何一个视频帧并立即开始播放的功能，实现了视频记录与播放的
同步。公司已就视频监控存储文件系统取得了“一种数据存储方法及装置”发明专
利。

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（4）NetPosa NVR 网络硬盘录像机应用示意图

监视器监视器

NetPosa NVR网络硬盘录像机
监控终端
NP-NVR2000-Ⅱ NP-NVR2300 NP-NVR5100/5200
混合型NVR 混合型NVR 存储型NVR

模拟摄像机

接入类型

硬盘录像机
视频编码器

网络球机高清网络摄像机模拟摄像机模拟摄像机模拟摄像机

3、PVG 网络视频编解码器

（1）PVG 网络视频编解码器简介

PVG 网络视频编解码器是一种对音视频数据压缩/解压缩的专业网络传输设
备，能够满足城市视频监控管理平台数字化部分的功能。

PVG 网络视频编解码器由音视频编解码器芯片、输入输出通道、网络接口、
音视频接口、RS485 串行接口控制、协议接口控制、系统软件管理等构成，基于
MPEG-4、H.264 或 M-JPEG 等主流音视频编解码标准提供压缩/解压缩功能。东
方网力综合编解码、算法以及大规模电路集成等多方面技术，成功的开发出 PVG
网络视频编解码器产品。该产品是城市视频监控系统解决方案的重要组成部分。

（2）PVG 网络视频编解码器主要产品及功能介绍

PVG 网络视频编解码器产品主要包括 PVG-VS800 系列视频编解码器、
PVG-VS811HD 高清视频编码器、NP-MD800 系列万能解码器等型号，产品型号
及功能如下：

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产品名称产品图例功能与应用

视音频编解码器是专业的视音频
PVG-VS800
桌面式处理设备。可采集模拟摄像机信
系列网络视频编
号进行编码压缩，并以数码格式
解码器
传输及储存（可选）。
机架式
PVG-VS811HD 可采集高清 SDI 接口的高清摄像
高清视频编码器机视频，实现编码器功能。
NP-MD800 系列万能解码器集
NP-MD860 BNC 模拟视频输出、VGA、DVI
万能解码器模拟视频输出，HDMI 数字视频输
出于一体，可以完美实现 MPEG1、
NP-MD840 MPEG2、M-JPEG、MPEG4、H.264
万能解码器等不同格式的视频统一解码，根
据前端编码格式，支持 QCIF、CIF、
NP-MD880 Half-D1、D1、720P、1080P 等分
万能解码器辨率。

1) PVG-VS800 系列视频编解码器

PVG-VS800 系列视频编解码器集音/视频采集、压缩编解码、网络传输、客
户端远程访问控制、输入输出控制等功能于一体，采用最新的 H.264 压缩编码和
解码算法，产品可支持 1、2、4、8 路 D1 编码，同时带 1 路双向对讲音频，可
以在 IP 网络上以每秒 25（PAL）幅画面传送多路高质量 FULL D1 图像，并可实
时监听远距离声音并进行对讲，也可通过 RS232/485 串口及网络远程控制现场的
云台/镜头和其他设备。公司的视频编码器采用基于 DSP 视音频编解码优化技术
的快速预测算法、数据局部化处理技术、视频夜景降噪技术、自适应字幕叠加技
术、自适应的反隔行算法等行业领先的技术和算法，保证了在行业市场的技术竞
争力。

2) PVG-VS811HD 高清视频编码器

PVG-VS811HD 高清视频编码器是一款采用高清 SDI 接口的网络视频编码
器，可以采集高清 SDI 接口的高清摄像机视频，集音/视频采集、压缩编解码、
网络传输、客户端远程访问控制、输入输出控制等功能于一体，采用 H.264 压
缩编码和解码算法，可以在 IP 网络上以每秒 25（PAL）幅画面传送 720P 或 1080P
的高清图像，并可实时监听远距离声音并进行对讲，也可通过 RS232/485 串口

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及网络远程控制现场的云台/镜头和其他设备。

3) NP-MD800 系列万能解码器

NP-MD800 系列万能解码器集 BNC 模拟视频输出、VGA、DVI 模拟视频输
出， HDMI 数字视频输出于一体，可实现 MPEG1 、 MPEG2 、 M-JPEG 、
MPEG4、H.264 格式的视频解码，支持 QCIF、CIF、Half-D1、D1、720P、
1080P 等分辨率。可以直接输出到电视、电视墙、数字显示设备上，在所有需要
解码并显示视频的场所都可以使用，具有高可靠性、高集成度的鲜明特点。

（3）PVG 网络视频编解码器的技术优势及特点

公司的 PVG 网络视频编解码器结合了算法优势和嵌入式系统软件定制两大
优势：

算法优势是指在视频前处理方面采用了自适应降噪技术、反隔行算法、自适
应的显示字幕叠加技术，以及基于 DSP 的音视频编解码算法优化技术。在视频
后处理方面采用了去雾算法、去块效应、去振铃效应等技术。

嵌入式系统软件定制优势是指熟悉 SoC 架构的硬件体系，具备直接使用系
统的底层硬件资源开发软件的能力，可以有效整合系统资源分配如 DMA、总线
等，通过定制系统，使硬件资源效率最大化，从而达到最优的性价比。

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4、发行人产品在平安城市视频监控系统中的典型应用示意

PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统 PVG-SSIP
接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile 安防集成平台
一级市级

矩阵
电视墙

光端机

智能视频诊断系统客户端软件 NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列
配置管理软件控制键盘
PVG-VD PowerExplorer2 存储式NVR 网络视频编码器万能视频解码器
NetPosa PVG
PVG网络视频管理平台
网络硬盘录像机网络编解码器

PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 智能视频分析系统移动视频监控系统
接入服务器管理控制服务器流媒体服务器 PVG-VA PVG-Mobile
二级区县级

矩阵
电视墙

光端机

智能视频诊断系统客户端软件 NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列
配置管理软件控制键盘
PVG-VD PowerExplorer2 存储式NVR 网络视频编码器万能视频解码器
NetPosa PVG
PVG网络视频管理平台
网络硬盘录像机网络编解码器

PVG网络视频管理平台
客户端软件
PVG Server 1800 PVG Server 2801 PVR Server 3800 配置管理软件
三级派出所级接入服务器管理控制服务器流媒体服务器
PowerExplorer2 控制键盘

矩阵
电视墙

光端机

NP-NVR2300 NP-NVR2000-Ⅱ
NP-NVR 5100/5200 PVG-VS800系列 NP-MD系列
存储式NVR 混合型NVR 混合型NVR
网络视频编码器万能视频解码器
NetPosa PVG
网络硬盘录像机网络编解码器

模拟摄像机模拟摄像机网络球机高清网络摄像机模拟摄像机

如上图所示，典型的城市级视频监控系统在物理上由市级、区县级、派出所
级三级平台构成。为了满足政府、公安等用户区域自治的需求，一般在三级平台
都会部署 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视
频编解码器等产品，但每一级平台需要的产品种类和数量各不相同，取决于联网
规模、功能需求等多方面的因素。由于东方网力的产品采用了分布式架构，完全
分布式架构下的区域自治和数据同步保证了运营的稳定性，广泛的兼容能力和丰
富的可管理手段保证了其适用于所有的视频监控项目。

东方网力的城市视频监控管理平台产品已成功应用于北京、上海、成都、重
庆、东莞、无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等地的平安城

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市项目中。

（二）业务流程图

本公司业务流程由销售前期（简称“售前”）、销售与商务确认、研发、采购
与生产以及技术服务等环节构成，具体如下图所示：

市场东方网力供应商

集成商营销/商务研发生产

投标市场信息技术预研方案设计生产计划整机外协

售后服务产品规划研发设计采购板卡外协
开始
销售管理 IQC检验
软件开发硬件开发结构件设计
市场推广材料储运原材料

定制需求方案咨询产品发布产品测试生产装配

签署定制订单定制研发测试/评审 OQC检验

生产通知整机储运

标准需求签署订单

到货/验货发货管理

1、售前阶段：由销售人员直接联系客户，获得具体需求，其中客户的需求
可分为标准化的需求和定制的需求。对于定制需求，公司的方案咨询部要进行
方案设计，与客户讨论确认后签署合同。对于标准需求，可以直接签署合同。

2、销售与商务确认阶段：销售人员与客户签属的合同，都经过商务部门审
核。对于标准需求的合同，商务部根据合同信息编制生产通知单，发给生产与
品管部作为生产的依据。对于定制需求的合同，商务部将合同需求信息发给产
品部、研发部和生产与品管部跟进设计、研发工作并生产。

3、研发阶段：一方面根据市场需求信息和技术预研结果，对产品研发可行
性进行评审，分析潜在的风险和实现可能，确定产品规划和方案设计，按照产
品实现流程开发平台管理软件或软硬一体的产品，形成研发成果。另一方面产
品部、研发部和技术支持部门根据客户定制需求进行可行性研究，结合具体需
求进行新产品的研发或定制设计。

4、产品采购与生产阶段：公司生产部门根据研发部门提供的设计信息及商
务部门提供的生产通知制定相应的生产计划。根据订单规模、产品型号、公司

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产能状况自行采购。公司自主采购的原材料包括服务器、芯片、主板、机箱、
电源及其他关键元器件。生产过程主要包括材料收发、整机装配、软件注入、
性能测试、老化拷机检测、包装、出厂检验、入库等工作内容。除板卡的焊
接、贴装过程以委托加工的方式交由外协厂商负责外，其他软件开发、硬件设
计、组装工作均由公司自主完成。生产与品管部按照商务部的发货通知，将产
品发给客户。

5、售后服务阶段：将产品交付客户，完成产品的安装、现场调试，并开展
持续的技术支持服务。技术支持部收集市场返修信息、用户对产品和服务的改
进建议，整理成产品改进建议反馈给研发和生产部门。

（三）主要业务模式

1、采购模式

公司采购的产品可分为两大类：第一类是各种型号的服务器、芯片、PCB
板、电源、机箱等；第二类是单位价格较低、使用数量较大的电容、电阻等电
子元器件。

公司的采购流程如下所示：

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收到生产部门发出的
物料需求单或生产计划

寻求合格供应商

洽谈合同条款

签订合同

供应商送货到仓库

仓库收货并送质检

质检合格否不合格的联络供应商

是

入库

索取发票并结算

为了确保采购产品的质量，公司制定了《供应商审核评估规定》。该规定要
求供应商评估小组需由采购部、生产与品管部和研发部人员共同组成，并对供
应商进行现场审核，根据《供应商现场审核表》进行综合评定打分，符合标准的
进入公司的合格供应商名单，并每年对该名单进行一次综合评价，对其质量水
平、交货状况、品质改善服务、价格水平、配合度等方面进行评定，实施动态
管理。通过这种方式公司与行业内资信度高、产品质量过硬的产品供应商建立
了长期的合作关系。

2、研发、生产模式

公司的主要产品为 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像
机、PVG 网络视频编解码器，这些产品的核心组成部分是实现各种特定功能的
软件模块，服务器或其他硬件设备是实现特定功能软件模块的载体。因此软件
设计、开发、测试等环节是公司核心技术，公司的软件研发流程如下图所示：

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市场信息

售后反馈
产品预研

产品规划

方案设计

研发计划

需求分析
否

需求评审

设计编码

测试计划
单元测试

测试用例/
开发/验证

功能测试/
集成测试

设计评审

软件发布

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软件模块需要搭配合适的硬件才能发挥出相应的功能，因此硬件选择、设计、
并与相应软件模块搭配进行功能测试是公司生产中的又一个核心环节。公司硬件
研发、软硬件结合测试的流程如下图所示：

方案设计

产品设计
开发设计

原理图设计

PCB版图设计结构设计软件开发与完善否

出样试装、测试

评审

是
设计修改及软件完善

正样试产、测试
否

评审

是
工艺/工装设计

量产、验收与评审
否

评审

是

硬件定型

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公司在经营过程中已形成了一整套组织严密、设计科学的生产流程。由于
视频监控行业对软件开发、硬件设计、软件嵌入、性能测试、环境测试等研发、
测试及总装的技术要求较高，公司在这些环节中的研发能力是核心竞争力的体
现。一方面公司具有各种设计、开发、测试所需的专业人才；另一方面公司还能
够根据客户的应用需求，进行虚拟业务运营和测试，只有对行业客户需求有深
刻理解的产品商才能够实现。

公司掌握所有产品从软硬件设计、研发、测试、组装到软件嵌入等所有关键
环节的核心技术。PVG 网络视频管理平台产品的开发、硬件组装、软件嵌入等
全部工作全部由公司完成。NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视频编解
码器的生产过程中涉及少量焊接、贴装等非核心生产环节，公司将此环节进行了
外包，这主要是考虑到此环节并不涉及公司核心技术、所需固定资产投资较大，
并且在市场上存在大量专门从事此项业务的厂商。从经济和效率的角度将这一环
节以委托加工的方式交由外协厂商负责对公司更为有利。

公司主要生产环节及各环节所涉及工作：

目前公司拥有 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG
网络视频编解码器三个系列的产品，针对每类产品的特点公司采用了不同的设计
和生产流程。

公司主要产品的研发、设计、生产环节如下所示：

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PVG Server 1800
PVG-VS800系列网络视频编解码器
PVG Server 3800 NP-NVR2000-II混合型NVR
PVG-VS8111HD网络视频编解码器
PVG Server 2801 NP-NVR5100/5200存储型NVR产品
NP-NVR2300混合型NVR
NP-MD840/860/880万能解码器

软件设计开发

产品
硬件设备选型板卡选型板卡设计
研发

电源选型及产品外观设计

外采服务器外采板卡外采芯片等电子元器件
原材
料采外采PCB板
购
外采机箱、电源

外协焊接、贴装
加工
环节
产品组装

自主
生产软件灌装
环节老化测试

出厂测试

如上图所示，公司在部分产品的生产过程中涉及到了委外加工环节，主要工
作内容为板卡的焊接、贴装以及部分产品组装。

外协加工的工作内容及流程如下：

公司自主采购各类电子元器件，到外协加工环节时将原材料发往外协厂商，
在外协厂商开始工作前就产品生产的关键质量点、关键工艺进行充分沟通，外协
厂商进行焊接、贴装、组装等工作，公司派驻场代表现场监督生产过程，外协厂
商将加工好的产品交货，公司对的外协产品进行测试、验收。

焊接、贴装的具体过程为：公司向外协厂商发出电容、芯片等电子元器件以
及板卡，外协厂商按照发行人提供的设计图纸将电容、芯片等电子元器件通过焊
接、贴装等工艺流程固定在板卡上，按照要求加工出集成电路板；如涉及组装，
则由外协厂商将制成的集成电路板装入由公司提供的产品机箱，组装成完整的硬
件产品。

根据 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视

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频编解码器三类主要产品生产工艺的不同，公司制定了三类生产流程，分别是整
机外采组装生产流程、部件级外采组装生产流程和元件级外采组装生产流程。这
三类生产流程如下图所示：

1）整机外采组装生产流程，适用于 PVG Server 3800，PVG Server 2801 产
品的生产：

2）部件级外采组装生产流程，适用于 PVG Server 1800，NP-NVR2000-II 混
合型 NVR，NP-NVR5100/5200 存储型 NVR 产品，NP-MD840/860/880 万能解码
器的生产：

3）元件级外采组装生产流程，适用于 PVG-VS800 系列、PVG-VS8111HD
等网络视频编解码器产品，NP-NVR2300 混合型 NVR 等产品的生产：

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公司焊接、贴装的外协流程为：将开发好的产品模型提供给外协厂商，在生
产前就产品生产的关键质量点、关键工艺进行充分沟通，同时向对方提供公司
自行采购的各类电子元器件，外协厂商进行焊接、贴装、交货，公司对加工好的
外协产品进行测试、验收。

虽然外协加工环节并不是生产的核心环节，但公司还是采取了各种有效措
施保证外协产品的质量控制：公司自主采购各类电子元器件、就每个产品型号
的关键工艺与外协厂商进行充分的工艺沟通，派驻场代表现场监督生产过程，抽
检，定期跟踪生产质量统计数据（返修数据、不良率），如发现问题及时分析原
因，制定改进计划、对产成品进行测试、验收。

公司严格挑选外协厂商，并根据实际合作情况对其优胜劣汰。目前与公司合
作的外协厂商均是行业内资信度高、产品质量过硬的知名专业外协厂商，主要有
艾讯电子（东莞）有限公司、北京航天达盛电子技术有限公司、北京电通纬创电
子技术有限公司和北京锐驰国铁智能运输系统工程技术有限公司。公司与其通过
长期的磨合已经建立了较为完善的合作机制，外协厂商均能按照公司的要求保质
保量的按时交货，目前尚未发生过因外协厂商产品质量不合格或逾期交货导致公
司利益受损的情况。

报告期外协金额及内容：

报告期内，共有四家外协厂商为公司提供外协服务，这四家外协厂商的基本
情况如下所示：

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艾讯电子（东莞）有限公司成立于 2008 年，是一家专门服务于中国市场的
制造及服务公司，主要从事机箱的设计制造以及工业电脑的组装。

北京航天达盛电子技术有限公司成立于 1999 年，主要从事电路板焊接、PCB
焊接、BGA 焊接、SMT 代加工、电子产品加工、OEM 加工等业务。

北京电通纬创电子技术有限公司成立于 2003 年，主要为客户提供电子产品
加工制造服务。

北京锐驰国铁智能运输系统工程技术有限公司，主要为客户提供电子产品加
工制造服务。

报告期内公司与以上外协厂商均不存在关联关系。

报告期内的外协情况如下表所示：

单位：元
加工金额占营业外协加工
期间外协厂名称加工费用
成本的比例内容
北京电通纬创电子技术有限公司 80,752.14 0.13% 焊接、贴装
2013 年
艾讯电子（东莞）有限公司 8,974.36 0.01% 产品组装
1-6 月
合计 89,726.50 0.15%
北京航天达盛电子技术有限公司 22,217.10 0.02% 产品组装
北京电通纬创电子技术有限公司 707,505.28 0.53% 焊接、贴装
艾讯电子（东莞）有限公司 206,559.83 0.16% 产品组装
2012 年
北京锐驰国铁智能运输系统工程
11,709.39 0.01% 焊接、贴装
技术有限公司
合计 947,991.60 0.71%
艾讯电子（东莞）有限公司 36,452.00 0.04% 产品组装
北京航天达盛电子技术有限公司 103,286.56 0.11% 产品组装
2011 年
北京电通纬创电子技术有限公司 464,960.87 0.50% 焊接、贴装
合计 604,699.43 0.65%
艾讯电子（东莞）有限公司 74,880.00 0.16% 产品组装
北京航天达盛电子技术有限公司 137,554.88 0.30% 产品组装
2010 年 442,244.57 0.95% 焊接、贴装
北京电通纬创电子技术有限公司
66,522.88 0.14% 产品组装
合计 721,202.33 1.56%

根据上表，报告期发行人每年外协费用占当年主营业务成本的比例较小，且
外协加工环节并不涉及发行人的核心技术和核心生产环节。

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外协加工费定价依据：

目前电子产品制造行业中的焊接、贴装、组装技术已非常成熟，市场上存在
大量的专门从事这一环节生产的代工企业，形成了一个充分竞争的市场。根据该
行业惯例，外协厂商对客户的报价主要分为两种方式：按照焊接、贴装元器件的
针脚数计价，按照加工所需工时计价。一般会通过这两种方式确定一个价格范围，
再根据每单业务的具体情况在这个范围内对价格进行适当调节。

通常来说外协厂商调节价格时会参考以下因素：

由于焊接、贴装使用的电子元器件存在较大差异，每类元器件的针脚数、单
位面积板卡上需要焊接或贴装的元器件数量均不相同，加工的技术难度和所需的
工时也会存在差异，进而影响到加工价格。此外外协厂商还会考虑单位批次的加
工数量、加工时间紧急程度以及客户信用状况等其他非技术因素调整报价。

报告期发行人在选择外协厂商时首先对外协厂商的生产工艺及质量控制情
况进行考察，随后对选中的外协厂商进行询价，在综合外协厂商的生产质量、加
工时间、价格等多重因素的基础上选择性价比最高的外协厂商进行合作。相关服
务的价格以市场化方式确定。

3、销售模式

结合本行业的特点和公司主要产品的市场定位，公司制定了以直接销售为
主的销售模式，同时有针对性的进行品牌建设。

（1）直接营销

公司的直接客户为集成商，但由于视频监控管理平台是整个视频监控系统
中最核心、也最受用户关注的部分，因此直接与政府、公安等最终用户沟通对
公司及时掌握客户需求和获取订单至关重要。公司一方面通过自身渠道与最终
用户建立良好关系、得到客户对产品的认可，并通过日常沟通了解用户的最新
动态，一方面在投标过程中以项目授权的方式支持某一或某些集成商参与项目
竞争，集成商中标后将采购本公司产品。由于集成商要对整个系统的质量负
责，出于自身利益以及整个系统的稳定和可靠性的考虑，集成商也倾向于与技
术水平较高、产品质量较好、有成功案例的视频监控管理平台厂商合作，从而

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降低整个项目的风险。成功案例的示范效应和产品更新换代的持续需求是本行
业市场需求的两大特点。政府和公安等最终用户为降低风险，倾向选择有丰富
成功案例的厂商，并且客户一旦采用某家厂商的平台后，这一平台商在未来的
系统扩容、更新换代中便占得先机。针对上述两个特点，公司有针对性的通过
“TOP10 聚焦客户计划”，定期对 VIP 客户进行售后回访，并根据用户需求举办
技术交流和培训讲座，帮助客户提高对产品、技术的理解，加强与客户的粘度
并推广公司的新产品，进而赢得未来潜在的市场份额。

NVR 时代和 DVR 时代的显著区别就是需要广泛兼容不同厂商的异质网络摄
像机，针对这一市场特点，公司通过开放合作伙伴计划（OPP）和行业里面的众
多摄像机厂商开展合作。基于统一的 POSA 软件架构的技术优势，本公司成立了
专门的接入部门，截止目前已实现了 50 多个厂商上百种型号产品的接入。通过
开放合作伙伴计划（OPP）和摄像机厂商共享客户资源，形成优势互补的完整解
决方案，实现共赢。

东方网力经过多年发展，已初步建立起一套直销服务体系。公司营销中心
下设大客户部、技术支持部和方案咨询部，在售前、售中和售后的各个环节去
与客户沟通交流，不断反馈一些新的产品设计思路和应用需求，总结实践经
验。为进一步贴近用户，公司正逐步完善全国范围内建立营销网络的建设，目
前已在全国设立了重庆网力、贵州网力两个子公司，北京朝阳分公司、北京朝阳
第二分公司、深圳分公司、山西分公司、内蒙古分公司、江苏分公司、西安分公
司、武汉分公司、广州分公司、保定分公司等十个分公司，并在成都、沈阳、昆
明、南京、石家庄等城市设立了九个办事处。

（2）品牌营销

本公司在城市视频监控管理平台领域取得了较好的成绩，公司在渠道销售
的同时注重公司自身品牌方面的宣传，通过定期在行业专业媒体上投放广告、
举办技术高峰论坛、参加全国安防大展和区域性安防展提高品牌知名度。另
外，公司成立了网力虚拟培训机构定期为集成商、合作伙伴等举办技术或市场
人才培训等措施，不断扩大技术和口碑影响力。

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（3）销售策略

针对客户和最终用户的不同需求，发行人采取了不同的销售策略，并形成了
自主品牌销售和 OEM 贴牌销售两种销售模式。OEM 贴牌销售只是在产品的品
牌标识、型号、包装等外观方面应客户需求作出改动，OEM 贴牌销售的产品在
生产和功能上与自主品牌销售的产品不存在差异，不存在根据客户需求较大改
动。

报告期内发行人自主品牌销售和 OEM 销售的情况如下所示：

单位：元
自主品牌销售金自主品牌销 OEM 销售
项目 OEM 销售金额
额售占比占比
2013 年 1-6 月
PVG 网络视频管理平台 58,260,518.88 95.70% 2,618,679.46 4.30%
NetPosa NVR 网络硬盘
18,087,972.86 96.87% 583,766.66 3.13%
录像机
PVG 网络视频编解码器 8,327,846.18 89.71% 955,611.10 10.29%
合计 84,676,337.92 95.32% 4,158,057.22 4.68%
2012 年度
PVG 网络视频管理平台 195,079,521.06 98.86% 2,252,637.60 1.14%
NetPosa NVR 网络硬盘
54,634,893.54 87.96% 7,479,914.96 12.04%
录像机
PVG 网络视频编解码器 15,336,430.18 84.05% 2,911,054.26 15.95%
合计 265,050,844.78 95.45% 12,643,606.82 4.55%
2011 年度
PVG 网络视频管理平台 121,035,940.35 90.31% 12,987,990.73 9.69%
NetPosa NVR 网络硬盘
37,483,327.32 79.62% 9,596,676.09 20.38%
录像机
PVG 网络视频编解码器 12,684,454.80 80.09% 3,153,615.39 19.91%
合计 171,203,722.47 86.93% 25,738,282.21 13.07%
2010 年度
PVG 网络视频管理平台 53,909,841.99 90.27% 5,813,146.15 9.73%
NetPosa NVR 网络硬盘
15,571,664.51 65.16% 8,324,745.33 34.84%
录像机
PVG 网络视频编解码器 16,679,773.22 58.74% 11,716,394.23 41.26%
合计 86,161,279.72 76.92% 25,854,285.71 23.08%

（四）主要产品的生产和销售情况

本公司主要从事视频监控管理平台产品的生产、销售及相关服务，报告期

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主要产品的销售情况如下：

1、主要产品销售收入及占营业收入的比例

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
PVG 网络视频
6,087.92 42.84% 19,733.22 64.64% 13,402.39 63.97% 5,972.30 50.92%
管理平台
NetPosa NVR 网
1,867.17 13.14% 6,211.48 20.35% 4,708.00 22.47% 2,389.64 20.37%
络硬盘录像机
PVG 网络视频
928.35 6.53% 1,824.75 5.98% 1,583.81 7.56% 2,839.62 24.21%
编解码器
技术服务 3,774.75 26.56% 1,132.63 3.71% 210.56 1.01% 359.34 3.06%
其它 1,552.34 10.92% 1,626.10 5.33% 1,045.44 4.99% 167.9 1.43%
合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100%

公司报告期内来自视频监控管理平台产品及相关服务收入分别占当期营业
收入的 98.57%、95.01%、94.67%和 89.08%，主营业务突出。

2、公司主要产品产销量情况

本公司以销定产，报告期主要产品的产销量情况如下所示：

年份产品名称产量（台套）销量（台套）产销比
PVG 网络视频管理平台硬件 1,405 766 54.52%
2013 年 PVG 网络视频管理平台配套软件 2,649 2,649 100.00%
1-6 月 NetPosa NVR 网络硬盘录像机 2,117 1,439 67.97%
PVG 网络视频编解码器 6,708 4,683 69.81%
PVG 网络视频管理平台硬件 4,013 3,436 85.62%
PVG 网络视频管理平台配套软件 6,229 6,229 100.00%
2012 年
NetPosa NVR 网络硬盘录像机 5,818 4,798 82.47%
PVG 网络视频编解码器 6,564 6,174 94.06%
PVG 网络视频管理平台硬件 2,530 2,462 97.31%
PVG 网络视频管理平台配套软件 5,216 5,216 100.00%
2011 年
NetPosa NVR 网络硬盘录像机 3,211 3,196 99.53%
PVG 网络视频编解码器 10,236 8,006 78.21%
PVG 网络视频管理平台硬件 1,859 1,743 93.76%
PVG 网络视频管理平台配套软件 2,980 2,980 100.00%
2010 年
NetPosa NVR 网络硬盘录像机 2,157 1,733 80.34%
PVG 网络视频编解码器 11,697 11,123 95.09%

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2013 年上半年，本公司 PVG 网络视频管理平台硬件、NetPosa NVR 网络硬
盘录像机及 PVG 网络视频编解码器的产销率较低，主要原因为所生产产品用于
为唐山项目二期和东莞市公交站亭视频监控系统项目的备货。

3、报告期对前 10 名客户的销售情况

2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司向前 10 名客户
实现的营业收入占比分别为 62.52%、74.77%、70.79%和 78.31%。报告期内，本
公司不存在向单个客户的销售额占销售总额的比例超过 50%或严重依赖于少数
客户的情况。

报告期内，本公司向前十名客户实现的营业收入情况如下表所示：

单位：万元
占本公司全部营
序号客户名称营业收入
业收入的比例
2013 年 1-6 月
1 山阴县人民政府 5,661.10 39.84%
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 8.02%
3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 7.03%
4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 5.70%
5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 5.50%
6 江西北邮信息通信技术有限公司 523.21 3.68%
7 中建投租赁有限责任公司 446.6 3.14%
8 北京市西城区城市管理监督指挥中心 297.93 2.10%
9 四川九洲视讯科技有限责任公司安防分公司 239.32 1.68%
10 河北远东通信系统工程有限公司 230.77 1.62%
合计 11,129.01 78.31%
2012 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 23.29%
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 10.28%
3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 10.13%
4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 7.23%
5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 4.66%
6 江西北邮信息通信技术有限公司 1,036.10 3.39%
7 晋中市公安局 1,023.95 3.35%
8 北京万古汇力科技有限公司 906.43 2.97%
9 贵州文博科技有限公司 855.85 2.80%
10 中建投租赁有限责任公司 818.77 2.68%
合计 21,610.65 70.79%

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占本公司全部营
序号客户名称营业收入
业收入的比例
2011 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 30.52%
2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86 18.18%
3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 4.26%
4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 3.97%
5 贵州文博科技有限公司 822.09 3.92%
6 重庆讯美电子有限公司 816.61 3.90%
7 浙江三基智能科技有限公司 743.35 3.55%
8 铜梁县市政园林管理局 511.69 2.44%
9 动力盈科实业（深圳）有限公司 427.17 2.04%
10 四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司 417.01 1.99%
合计 15,665.49 74.77%
2010 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 21.92%
2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43 8.39%
3 重庆讯美电子有限公司 782.52 6.67%
4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 6.39%
5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 5.28%
6 贵州文博科技有限公司 440.17 3.75%
7 北京鼎安科技发展有限公司 380.44 3.24%
8 北京北控电信通科技发展有限公司 306.41 2.61%
9 太原群欣安防科技有限公司 256.17 2.18%
10 太原博睿科技有限公司 244.01 2.08%
合计 7,332.78 62.52%
注：四川浩特通信有限公司与四川浩特数字媒体有限公司为同一控制下企业，所以进行合并
披露。

报告期内，前 10 名客户与本公司不存在关联关系。本公司主要关联方、持
有本公司 5%以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员与前
10 名客户没有任何关联关系，也未在其中占有权益。

（五）主要原材料及其供应情况

1、公司产品的成本构成情况

公司的核心竞争力主要体现在各种软件模块的开发、硬件设计及产品测试，
硬件作为软件的载体来实现具体的功能。公司产品的硬件主要由服务器、存储设
备及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、电源、主板、键盘、线材等构成。

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上述上游硬件产品为通用的电脑外设产品或基础电子元器件，均存在较大
规模的市场、供应充分、同种型号的原材料市场价格波动不大。

2、公司对外采购情况

本公司生产所需的原材料主要包括服务器、存储设备及硬盘、芯片及电子元
器件、机箱、电源、主板、键盘、线材等。报告期内，本公司对外采购的具体情
况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
占当期占当期占当期占当期
项目采购总采购总采购总采购总
金额金额金额金额
额的比额的比额的比额的比
例例例例
服务器 3,286.63 45.09% 7,112.14 50.26% 4,163.05 45.99% 1,428.62 32.63%
存储设备及硬盘 656.28 9.00% 1,808.40 12.78% 1,508.53 16.66% 677.32 15.47%
芯片及电子元器件 406.71 5.58% 707.46 5.00% 334.79 3.70% 610.99 13.95%
机箱、电源、主板 523.16 7.18% 1,490.68 10.54% 1,439.09 15.90% 801.56 18.31%
键盘、线材等 180.83 2.48% 513.17 3.63% 116.09 1.28% 146.49 3.35%
合计 5,053.61 69.33% 11,631.85 82.21% 7,561.55 83.53% 3,664.98 83.70%
报告期内，发行人主要原材料的采购金额占当期采购总额的比例分别为
83.70%、83.53%、82.21%和 69.33%，2013 年 1-6 月，发行人主要原材料的采购
金额占当期采购总额的比例有所下降，主要原因为在山西山阴项目中发行人为客
户所代采的摄像机、交换机等其他产品的金额较高。

公司主要原材料在报告期内的价格波动情况：

发行人生产所需的主要原材料包括服务器、存储设备及硬盘、芯片及电子元
器件、机箱/电源/主板、键盘/线材等类别。由于发行人持续研发新产品，报告期
内产品的型号存在变动，此外，部分项目会根据客户特殊需求采购不同性能的硬
件设备，并在这些硬件上灌注发行人的软件模块实现功能，故相应采购的原材料
类别和型号也存在较大差别，这是报告期内原材料单价出现波动的主要原因。以
下选取报告期内占原材料各类别采购总额比重较大的部分进行价格波动情况分
析：

2010 年至 2012 年发行人采购的服务器类别原材料占当期采购总额的比例分

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别为 32.63%、45.99%和 50.26%。报告期内发行人采购的服务器价格基本保持稳
定，各期平均价格波动的主要原因是各期采购的服务器型号和数量不同。

2010 年至 2012 年发行人采购的存储设备及硬盘类别原材料占当期采购总额
的比例分别为 15.47%、16.66%和 12.78%。报告期内存储服务器和硬盘的均价整
体呈下降趋势。

2010 年至 2012 年发行人采购的芯片及电子元器件类别原材料占当期采购总
额的比例分别为 13.95%、3.70%和 5.00%。报告期内芯片及电子元器件类别的采
购价格波动较小，IC 器件平均价格变动的主要原因是各期采购的芯片型号不同
所致。

2010 年至 2012 年发行人采购的机箱、电源、主板类别原材料占当期采购总
额的比例分别为 18.31%、15.90%和 10.54%。报告期内机箱、电源和主板采购单
价的变动原因主要是由产品构成不同导致的。

2010 年至 2012 年发行人采购的键盘、线材类别原材料占当期采购总额的比
例分别为 3.35%、1.28%和 3.63%。键盘、线材类别的原材料平均价格较低，均
价波动的主要原因是采购型号不同所致。

3、向前 5 名供应商的采购情况

报告期内，本公司向前 5 名供应商的采购情况如下表所示：

单位：万元
序
供应商名称金额占比
号
2013 年 1-6 月
1 山西泰龙网络工程有限公司 1,785.40 24.49%
2 珠海市威思德信息技术有限公司 1,153.95 15.83%
3 广州巨人安信电子科技有限公司 571.15 7.84%
4 深圳市冠辉电子有限公司 519.02 7.12%
5 北京恒远恒信科技发展有限公司 419.93 5.76%
合计 4,449.45 61.04%
2012 年度
1 北京网信未来信息技术有限公司 2,895.33 20.46%
2 北京恒远恒信科技发展有限公司 2,716.74 19.20%
3 珠海市威思德信息技术有限公司 1,761.37 12.45%

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序
供应商名称金额占比
号
4 深圳市冠辉电子有限公司 1,163.80 8.22%
5 北京智安邦科技有限公司 729.91 5.16%
合计 9,267.15 65.49%
2011 年度
北京博大至恒信息技术有限公司 1,820.85
1 35.57%
北京恒远恒信科技发展有限公司 1,398.70
2 北京网信未来信息技术有限公司 2,240.38 24.75%
3 珠海市威思德信息技术有限公司 814.66 9.00%
4 中国电子进出口北京公司 591.16 6.53%
5 北京华北兴业技术有限公司 285.46 3.15%
合计 7,151.23 79.00%
2010 年度
1 北京威视数据系统有限公司 516.42 11.79%
2 北京明天浩海环宇科技有限公司 484.10 11.06%
3 珠海市威思德信息技术有限公司 384.62 8.78%
4 北京世纪安存网络科技有限公司 336.41 7.68%
5 广州五舟信息科技有限公司 259.28 5.92%
合计 1,980.83 45.24%
注：北京博大至恒信息技术有限公司与北京恒远恒信科技发展有限公司为同一控制下企业，
故合并披露。

2010 年度、2011 年度、2012 年度和 2013 年 1-6 月，本公司向前 5 名供应商
采购的金额占当期采购总额的比例分别为 45.24%、79.00%、65.49%和 61.04%。
报告期内，本公司不存在向单个供应商的采购金额占采购总额的比例超过 50%
或严重依赖于少数供应商的情况。

报告期内，前 5 名供应商与本公司均不存在关联关系。本公司主要关联方、
持有本公司 5%以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员与
前 5 名供应商没有任何关联关系，也未在其中占有权益。

（六）质量控制情况

1、质量控制标准

网力有限于 2010 年 1 月获得了方圆标志认证集团颁发的《质量管理体系认
证证书》（证书号：00210Q10238R0S），并按照 GB/T19001-2008/ISO9001:2008
标准的要求建立公司质量管理体系，编制《质量手册》、《程序文件》和《作业
指导书》等质量控制文件。在产品研发、设计、开发、生产、安装、售后服务和

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管理的过程活动中认真贯彻执行。

完成股改后，本公司于 2010 年 12 月获得了北京泰瑞特颁发《质量管理体
系认证证书》（证书注册号：04810Q20706R0M）。

2、质量控制措施

本公司的质量控制贯穿从研发到生产的各个环节。

研发阶段的质量控制涵盖需求分析、设计和编码、测试、发布等各个环节：

在需求分析阶段，根据客户和合作厂商的需求，以及对新技术、新方案和
市场趋势的调研和分析，整理出产品需求文档，需求文档需要经过技术委员会
和核心开发、测试人员的评审，必要时还要有市场人员和方案咨询人员参加评
审，保证需求文档的有效性和完整性。

在设计和编码阶段，根据敏捷开发的原则，简化设计阶段的时间，快速编
码实现，并及时交付给测试人员，使得每天提交的代码都能够被编译和测试，
及时发现软件中的问题，及时修正，保证了设计和编码的质量。

在测试阶段，所有软件功能都已经开发完成，测试部门建立各种典型的应
用模型和视频网络模型，对软件的功能、性能、兼容性等方面按照已经制定好
的测试计划进行测试，保证交付的产品质量。

在软件产品发布阶段，采用统一发布的方式，将各个研发团队开发的相关
产品在一个统一的产品发布平台上发布，提高了发布效率，降低了管理成本和
维护成本。每一个发布的版本，都经过充分测试。

在整个软件产品开发过程中，对各个关键节点，都要经过评审，保证产品
的质量。

在生产阶段的质量控制涵盖原材料采购、产品自产、外协生产以及产成品
出库的各个环节，有力地保障了出厂产品的质量。本公司在原材料采购环节，
检验员按照进货检验和验收规范对外购的主辅材料实施进货检验，检验员事后
填写并保存进货检验记录；在自产环节，生产主管依据生产检验规范和作业指
导书的规定对各工序产品实施生产过程检验。另外，项目技术负责人现场巡回

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检验，将发现的问题及时通知生产主管并进行整改，以确保产品质量。

在外协生产环节，公司主要是通过在生产文件、生产过程、进厂检验和质
量改进这几个环节对外协厂进行生产全过程的质量控制，具体措施如下：

按照新产品项目的项目计划，在试装、试产和量产前，公司的研发设计人
员通过采购人员，把生产所需的 PCB 文件、测试文件和 BOM 清单发给外协
厂，明确对物料和生产工艺的要求，召集外协厂相关部门负责人召开阶段生产
前的准备会，对新产品的生产组装和质量要求做详细介绍，对外协厂的主要技
术和生产管理人员进行培训；外协厂准备生产所需的钢网、过波峰焊夹具、生
产作业指导书、检验指导书和相应的场地设备，还要明确质量控制点。

在原材料采购环节，检验员按照进货检验规范对外购的主辅材料实施进货
检验，检验员事后填写并保存进货检验记录，按照生产所需，发给外协厂。对
于外协厂自己购买的物料，外协厂把物料清单发给公司进行确认后，公司检验
员确认后方可生产。

在试装和试产阶段，公司派技术人员、质量人员或生产管理人员到外协厂
指导、培训和检查，有问题及时沟通，在试装和试产完成后，由公司生产与品
管部召集外协厂进行总结，针对发生的问题制定改进行动计划。

在外协生产环节，公司派出生产人员和质量检验人员到外协厂跟线，进行
现场支持和协调，不仅可随时了解生产与质量状况，还能及时处理发生的问
题，并对外协厂准备交付的产品在出厂前进行抽检，只有符合公司质量要求的
产品才能允许交货。派出人员要提交工作日志，以便公司可以了解外协生产的
进度和质量情况。

公司在接收到外协厂交付的板卡和整机时，还要进行进厂检验。公司使用
来料合格率的指标进行监控，发现超过质量目标和较为集中的问题时，公司会
进行全部退货并要求外协厂提交质量改进报告。

在产品出库环节，专职检验人员按照检验规范和出货作业标准进行出厂检
验，产成品检验合格后，检验人员及时填写成品检验报告单和设备出厂信息记
录表，并形成出厂检验报告和产品合格证。

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3、质量纠纷情况

公司历来重视产品的质量和售后服务，实行产品的全国联保制度，在子公司
和办事处设立售后技术支持体系和备品备件库、支持跨区域维修、维护等措
施。

公司遵守国家有关质量控制的法律法规和政策，符合国家相关产品质量标
准和技术监督的要求。公司生产的产品质量稳定，且服务措施到位，能充分满
足用户对产品质量的需求和期望，报告期内未发生因产品质量问题而导致的纠
纷。根据北京市海淀区质量技术监督局出具的证明，最近三年以来，公司无行
政违法不良记录。

（七）环境保护情况

公司主要从事城市视频监控管理平台相关产品的研发、生产和销售，涉及的
研发生产流程为软件开发、测试、硬件组装、软件嵌入等，生产过程不会对环境
造成影响。

根据北京市环境保护局出具的《北京市环境保护局关于东方网力科技股份有
限公司上市环保核查情况的函》，最近三年本公司及在京分公司未因违反环保法
律法规而受到过北京市环保部门的行政处罚，未发生过重大环境污染事故。本公
司的子公司重庆网力和贵州网力由当地环保部门进行核查并出具了环保守法证
明。

五、发行人主要固定资产、无形资产等资产情况

（一）主要固定资产

1、固定资产总体情况

本公司的固定资产主要为研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工
具，截至 2013 年 6 月 30 日，固定资产的具体情况如下表所示：

单位：万元
项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率
研发用电脑设备 2,171.91 649.10 1,522.81 70.11%
办公设备 562.34 197.08 365.26 64.95%

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项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率
生产设备 169.16 97.72 71.43 42.23%
运输工具 799.81 144.21 655.61 81.97%
合计 3,703.22 1,088.11 2,615.11 70.62%

公司的生产过程主要包括材料收发、整机装配、软件灌入、性能测试、老化
拷机检测、包装、出厂检验等环节。整个生产环节中，除板卡的焊接、贴装以及
部分组装过程以委托加工的方式交由外协厂商负责外，其他环节的软件开发、硬
件设计、组装工作均由公司自主完成。

公司的生产设备主要由模具、网络设备、服务器、视频监控专用设备、组装
线、测试工具等组成。模具用于产品机箱外观的生产，服务器、视频监控专用设
备用于完成产品的软件灌装和性能测试，组装线用于产品组装、测试工具用于产
品的质量检测。

报告期内，公司的生产设备明细如下表所示：

单位:万元

2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日
设备名称累计折旧及累计折旧及
原值账面值原值账面值
减值准备减值准备
模具 59.91 37.44 22.46 59.91 31.63 28.27
交换机 27.24 15.45 11.80 27.24 13.03 14.21
电脑及相关设备 22.54 13.41 9.14 22.54 11.55 10.99
视频分配器 17.64 9.82 7.82 17.64 8.11 9.53
服务器机柜及线材 11.42 6.78 4.64 11.42 5.68 5.74
办公家具 9.96 5.56 4.40 9.96 4.72 5.24
仓储货架 6.30 3.53 2.77 6.30 2.92 3.38
显示设备 3.05 1.45 1.60 3.05 1.15 1.90
测试设备 7.07 2.54 4.53 7.07 1.85 5.21
组装台 4.03 1.73 2.29 4.03 1.34 2.68
合计 169.16 97.72 71.43 169.16 82.00 87.16
2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
设备名称累计折旧及累计折旧及
原值账面值原值账面值
减值准备减值准备
模具 59.91 12.37 47.54 53.07 8.50 44.57
交换机 27.24 6.37 20.88 17.43 4.14 13.30
电脑及相关设备 18.57 9.80 8.77 15.31 4.60 10.71
视频分配器 17.09 2.82 14.28 14.32 1.94 12.38

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服务器机柜及线材 11.42 9.70 1.72 11.42 1.25 10.18
办公家具 8.34 3.13 5.21 5.29 1.88 3.41
仓储货架 6.30 2.20 4.09 4.07 0.76 3.30
显示设备 3.05 2.85 0.21 1.00 0.04 0.96
测试设备 2.07 1.09 0.98 1.74 0.35 1.40
组装台 4.03 0.58 3.44 0.93 0.18 0.75
合计 158.02 50.91 107.11 124.58 23.63 100.94

2、固定资产使用情况

本公司固定资产主要分为四类，第一类为研发用电脑设备，为公司产品技
术、研发测试、提供服务；第二类为办公设备；第三类为生产设备；第四类为运
输设备。截至 2013 年 6 月 30 日，本公司固定资产净值为 2,615.11 万元，总体成
新率为 70.62%，使用状态良好。

3、固定资产规模较小的原因

公司为轻资产的知识密集型企业，专注于视频监控管理平台产品的研发、
生产，主要依靠大量高科技人员的智力劳动。此外公司将需要较大固定资产投
入的 PCB 板焊接、贴装环节进行了外包，因此固定资产规模较小。

（二）主要无形资产

截至 2013 年 6 月 30 日，本公司的无形资产净值为 76.52 万元，主要为存储
管理软件和电脑软件。

单位：万元
项目原值累计摊销净值账面值占原值比率
电脑软件 90.58 34.70 55.88 61.69%
存储管理软件 72.85 52.21 20.64 28.33%
合计 163.43 86.91 76.52 46.82%

公司的其他无形资产包括 13 项商标，12 项专利及 64 项软件著作权。公司
并未对上述无形资产进行资本化，其账面价值为零。

1、商标

本公司已经拥有 13 项国内注册商标，具体情况如下表所示：

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序号商标注册号权利人类别有效期限

从 2008 年 2 月 28 日至
1 4648720 本公司 9
2018 年 2 月 27 日

从 2010 年 6 月 21 日至
2 6968596 本公司 38
2020 年 6 月 20 日
从 2010 年 6 月 21 日至
3 6968593 本公司 38
2020 年 6 月 20 日
从 2010 年 10 月 7 日至
4 6968599 本公司 42
2020 年 10 月 6 日

从 2010 年 6 月 14 日至
5 6968598 本公司 38
2020 年 6 月 13 日

从 2010 年 10 月 14 日至
6 6968603 本公司 42
2020 年 10 月 13 日

2010 年 11 月 21 日至
7 7284930 本公司 9
2020 年 11 月 20 日

自 2010 年 10 月 7 日至
8 7284929 本公司 38
2020 年 10 月 6 日

从 2010 年 11 月 28 日至
9 7284928 本公司 42
2020 年 11 月 27 日

从 2010 年 10 月 21 日至
10 7388763 本公司 38
2020 年 10 月 20 日

从 2010 年 12 月 7 日至
11 7388762 本公司 42
2020 年 12 月 6 日

从 2012 年 12 月 14 日至
12 10067518 本公司 42
2022 年 12 月 13 日

从 2013 年 6 月 21 日至
13 10760868 本公司 9
2023 年 6 月 20 日

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2、专利

本公司拥有发明专利 8 项，外观设计专利 4 项，具体情况如下表所示：

专利权专利
序号专利名称类型专利号申请日期
人期限
图像噪声评价方法、
1 发明本公司 ZL200910142250.8 2009.06.28 二十年
图像噪声评价装置
一种时基媒体播放方
2 发明本公司 ZL200910235857.0 2009.10.28 二十年
法及系统
一种数据存储方法及
3 发明本公司 ZL200910237854.0 2009.11.12 二十年
装置
一种编译程序的方法
4 发明本公司 ZL200910235856.6 2009.10.28 二十年
及装置
一种路由选择方法、
5 发明本公司 ZL200910237855.5 2009.11.12 二十年
装置及系统
一种摄像机非正常抖
6 发明本公司 ZL201110039731.3 2011.02.17 二十年
动的确定方法及装置
一种确定摄像头被遮
7 发明本公司 ZL201110039895.6 2011.02.17 二十年
挡的方法及装置
一种 COM 组件的注
8 发明本公司 ZL200910237856.X 2009.11.12 二十年
册方法及装置
网络硬盘录像机外观
9 本公司 ZL201030681904.8 2010.12.16 十年
（NP-NVR2100）设计
网络硬盘录像机外观
10 本公司 ZL201030681887.8 2010.12.16 十年
（NP-NVR2000）设计
网络视音频编码器外观
11 本公司 ZL201030681908.6 2010.12.16 十年
（PVG VS818）设计
网络视频管理平台外观
12 本公司 ZL201030681906.7 2010.12.16 十年
（PVG Server1808）设计

3、软件著作权

本公司及子公司已经拥有 64 项软件著作权，具体情况如下表所示：

序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期
宽带 IP 网络机顶盒、
视频服务器及相关资软著登字第
1 2001SR6271 本公司 2001.08.10
源调度与管理服务器 0013204 号
软件技术 V3.0
MPEG－II 数字解码软著登字第
2 2003SR4510 本公司 2001.06.19
盒软件 V1.0 009601 号
3 宽视通网络视频管理 2005SR00476 软著登字第本公司 2004.04.28

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序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期
平台（Power Video 031977 号
Gateway） V3.5
PowerExplorer 软件软著登字第
4 2005SR15999 本公司 2004.08.25
V3.0 047500 号
宽视通网络视频管理软著登字第
5 2008SR18701 本公司 2008.04.30
平台软件 V5.18 105880 号
网力视频监控终端配软著登字第
6 2008SR18702 本公司 2008.01.20
置管理软件 V1.0 105881 号
宽视通 H.264 视频压软著登字第
7 2008SR18703 本公司 2007.12.10
缩软件 V1.0 105882 号
网力 AVS 视频压缩软软著登字第
8 2008SR18704 本公司 2008.2.20
件 V1.0 105883 号
网力 MJPEG 视频压缩软著登字第
9 2008SR18705 本公司 2008.4.25
软件 V1.0 105884 号
宽视通手机监控系统软著登字第
10 2008SR18706 本公司 2008.3.15
软件 V1.0 105885 号
网力电子地图软件软著登字第
11 2008SR18707 本公司 2008.2.10
V1.0 105886 号
网络视频录像系统软著登字第
12 2009SR022190 本公司 2009.3.30
V1.0 0149189 号
基于 POSA 开放架构
的分布式宽视通网络软著登字第
13 2010SR052176 本公司 2010.8.08
视频管理平台软件 0240449 号
V6.1
基于 POSA 开发架构
软著登字第
14 的通用解码器软件 2010SR070893 本公司 2010.09.20
0259166 号
V1.0
基于 POSA 开放架构
软著登字第
15 的网络视频录像机客 2010SR074684 本公司 2010.07.20
0262957 号
户端软件 V1.0
视频智能诊断监控系软著登字第
16 2010SR074960 本公司 2010.08.20
统软件 V1.0 0263233 号
基于 POSA 开放架构
的分布式宽视通网络软著登字第
17 2011SR000465 本公司 2010.03.10
视频管理平台软件 0264139 号
V6.2
基于 DM6467 的 H.264 软著登字第
18 2011SR002214 本公司 2010.10.03
编码系统 V2.0 0265888 号
基于 POSA 开放架构
的分布式宽视通网络软著登字第
19 2011SR079696 本公司 2011.01.10
视频管理平台软件 0343370 号
V6.3

1-1-161
东方网力科技股份有限公司招股说明书

序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期
基于 POSA 开放架构
软著登字第
20 的网络视频设备管理 2011SR079864 本公司 2011.04.10
0343538 号
软件 V1.0
宽视通客户端软件软著登字第
21 2011SR080736 本公司 2011.01.10
V6.3 0344410 号
基于 POSA 开放架构
软著登字第
22 的网络视频录像机客 2011SR082681 本公司 2011.05.10
0346355 号
户端软件 V2.0
综合安防集成平台软软著登字第
23 2011SR088028 本公司 2011.04.10
件 V1.0 0351702 号
基于 POSA 开放架构
软著登字第
24 的智能视频监控软件 2011SR089904 本公司 2011.09.02
0353578 号
V2.0
网力视频优化压缩系软著登字第
25 2008SR12623 重庆网力 2008.4.18
统 V1.0 099802 号
网力移动视频监控系软著登字第
26 2008SR12624 重庆网力 2008.4.18
统 V1.0 099803 号
网力移动视频监控系软著登字第
27 2009SR048428 重庆网力 2009.06.30
统 V2.0 0175427 号
网力组件式对象和服
软著登字第
28 务架构中间件系统 2009SR049256 重庆网力 2009.08.01
0176355 号
V1.0
网力手机客户端系统软著登字第
29 2010SR029445 重庆网力 2010.01.05
V1.0 0217718 号
网力移动车载终端系软著登字第
30 2010SR056982 重庆网力 2010.01.05
统 V1.0 0245255 号
网力 Rtsp 通用流媒体软著登字第
31 2011SR074719 重庆网力 2011.05.10
服务器软件 1.0 0338393 号
网力 TCS 转码服务器软著登字第
32 2011SR074728 重庆网力 2011.04.21
软件 3.1 0338402 号
网力 VRM 移动视频资软著登字第
33 2011SR074730 重庆网力 2011.05.25
源管理平台 4.0 0338484 号
网力 AHSS 流媒体服软著登字第
34 2011SR074948 重庆网力 2011.05.27
务器软件 1.0 0338622 号
网力 Android 移动视软著登字第
35 2011SR077193 重庆网力 2011.06.09
频客户端软件 1.0 0340867 号
网力 PE2 动态地图软软著登字第
36 2011SR089815 重庆网力 2011.09.14
件 1.0 0353489 号
网力 CMS 注册服务器软著登字第
37 2011SR093728 重庆网力 2011.04.27
软件 V1.0 0357402 号
网力 PVG 网络管理软软著登字第
38 2012SR006418 重庆网力 2010.05.08
件 V1.0 0374454 号

1-1-162
东方网力科技股份有限公司招股说明书

序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期
网力基于 SIP 的上级软著登字第
39 2012SR006419 重庆网力 2010.05.15
平台互联软件 V1.0 0374455 号
网力 PVG-MISP 地铁
软著登字第
40 综合安全平台系统 2012SR006421 重庆网力 2009.12.31
0374457 号
V1.0
网力 PVG-SSIP 安防
软著登字第
41 系统集成平台系统 2012SR006583 重庆网力 2010.05.30
0374619 号
V1.0
网力基于 SIP 的下级软著登字第
42 2012SR006716 重庆网力 2010.06.12
平台互联软件 V1.0 0374752 号
网力 PVG-RMP 道路软著登字第
43 治安综合监控平台软 2012SR013514 0381550 号重庆网力 2010.04.25
件 V1.0
网力 SIP 服务器软件软著登字第
44 2012SR020512 重庆网力 2011.10.27
1.0 0388548 号
网力 SIP 网关服务器软著登字第
45 2012SR012279 重庆网力 2011.10.27
软件 1.0 0380315 号
网力 RMP 卡口联网监软著登字第
46 2012SR016478 本公司 2011.10.01
控软件 V1.0 0384514 号
基于 POSA 开放式架
构的分布式宽视通网软著登字第
47 2012SR115069 本公司 2012.10.09
络视频管理平台软件 0483106 号
V6.5
宽视通客户端 PE3 软软著登字第
48 2012SR115180 本公司 2012.06.01
件 0483216 号
PVG-SIP 标准联网平软著登字第
49 2012SR115085 本公司 2012.06.01
台软件 V1.0
PSAP 智图公安实战应软著登字第
50 2012SR115281 本公司 2012.10.09
用平台软件 V1.0 0483817 号
基于 POSA 开放架构
软著登字第
51 的智能视频监控软件 2012SR115068 本公司 2012.10.09
0483104 号
V2.2
网力移动视频手机客软著登字第
52 2012SR078310 重庆网力 2012.06.01
户端 iphone 版软件 0446346 号
网力 SIP 服务器软件软著登字第
53 2013SR002260 重庆网力 2012.11.01
V2.0 0508022 号
网力 SIP 网关服务器软著登字第
54 2012SR137418 重庆网力 2012.11.01
软件 V2.0 0505454 号
网力移动视频手机客软著登字第
55 2012SR078470 重庆网力 2012.06.01
户端 android 版软件 0446506 号
案件视频采集系统软软著登字第
56 2013SR049462 本公司 2013.01.30
件 V1.0 0555224 号

1-1-163
东方网力科技股份有限公司招股说明书

序号软件名称登记号证书编号著作权人首次发表日期
案件视频分析系统软软著登字第
57 2013SR050055 本公司 2013.02.28
件 V1.0 0555817 号
案件视频浓缩系统软软著登字第
58 2013SR050519 本公司 2013.02.28
件 V1.0 0556281 号
视频图像信息库系统软著登字第
59 2013SR094841 本公司 2013.07.15
V1.0 0600603 号
东方网力综合运维管软著登字第
60 2013SR103478 本公司 2013.06.30
理系统软件 V1.0 0609240 号
东方网力三维立体视软著登字第
61 2013SR103377 本公司 2013.07.01
频监控系统软件 V1.0 0609139 号
东方网力万能解码器软著登字第
62 2013SR109349 本公司 2013.08.01
软件 V1.1 0615111 号
东方网力警用图像处软著登字第
63 2013SR109359 本公司 2013.07.15
理系统软件 V1.0 0615121 号
东方网力 VIM 交通视软著登字第
64 2013SR109377 本公司 2013.07.16
频管理平台软件 V1.0 0615139 号
注：重庆网力登记号为“2012SR005451 号”的软件著作权经中国版权保护中心出具的《撤销
计算机软件著作权登记通知书》（软著自撤字第 20130209 号）核准撤销。

（三）房产租赁情况

截止本招股说明书签署之日，公司及子公司租赁房产 49 项，其中厂房 1 处，
办公场所 24 处，员工宿舍 24 处。房产租赁具体情况如下表所示：

序用
出租方租赁内容租金租期
号途

北京牡丹
2013 年 8 月
电子集团北京市朝阳区酒仙桥东路生
1 2.8 元/平方米/天 1 日至 2015
有限责任 1 号 8 楼 6 层（2,200 ㎡）产
年 7 月 31 日
公司

北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
901（211.17 ㎡）
2012 年 7 月
北京市朝阳区阜通东大街
27 日至办
2 赫连勃威方恒国际中心 B 座 9 层 6.5 元/平方米/天
2014 年 7 月公
902（211.17 ㎡）
26 日
北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
911（110.46 ㎡）

1-1-164
东方网力科技股份有限公司招股说明书

北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
908（211.17 ㎡）

北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
909（110.46 ㎡）

北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
910（110.46 ㎡）

北京市朝阳区阜通东大街
方恒国际中心 B 座 9 层
907（211.17 ㎡）

北京市朝阳区方恒国际中 2012 年 8 月
办
3 吕建业心 B 座 507、508 室（422.34 5.3 元/平方米/天 1 日至 2014
公
㎡）年 7 月 31 日

重庆北部新区星光大道 62
重庆高科 2012 年 3 月
号重庆北部新区高新园海办
4 集团有限 31,635 元/月 1 日至 2014
王星科技大厦 E 区 9 楼 1# 公
公司年 2 月 29 日
（703 ㎡）

2013 年 3 月
贵阳市龙岩区友谊路 86
10 日至办
5 曾莉、向东号 2 单元 27 楼 5 号（120.54 4,546 元/月
2014 年 3 月公
㎡）
10 日

2012 年 3 月
重庆高科
总部基地单身公寓 2 套 22 日至宿
6 集团有限 750 元/月
（724、728）（40 ㎡） 2014 年 3 月舍
公司
21 日

2012 年 1 月
昆明市东风东路 47-49 号
15 日至办
7 李英龙建筑大厦第 19 层的房屋 127,684 元/年
2014 年 1 月公
（158.6 ㎡）
14 日

深圳市南山区桃园路北南 2013 年 3 月
刘豫湘、刘办
8 新路东苏豪名厦 704 9,210 元/月 1 日至 2014
洋公
（168.32 ㎡）年 2 年 28 日

2013 年 9 月
长沙市芙蓉区人民中路 9
15 日至宿
9 雷曼号融圣国际公寓 5 栋 14 层 3,723 元/月
2014 年 3 年舍
1404 号房（121.89 ㎡）
14 日

10 梅燕成都市武侯区航空路 5 号 3,640 元/月 2013 年 5 月宿

1-1-165
东方网力科技股份有限公司招股说明书

翠云庭 1 幢 1 单元 303 号 8 日起至舍
（94.65 ㎡） 2014 年 5 月
8日

2012 年 2 月
北京北航
海淀区世宁大厦 4 层 408 13 日至办
11 科技园有 80,327 元/月
室 2014 年 2 年公
限公司
28 日

2012 年 2 月
陈霞飞、陆南京市中央路 389 号 01 幢 16 日至办
12 18,000 元/月
军 1402 室（219.57 ㎡） 2014 年 2 月公
15 日

内蒙古自治区呼和浩特市 2012 年 3 月
山西路 1 号海亮广场 A 幢 26 日至办
13 李铮 2.7 元/平方米/天
23 层 2305 号房（229.63 2015 年 3 月公
㎡） 25 日

保定市新 2012 年 4 月
保定市新市区朝阳南大街
天地房地 15 日至办
14 47、49 号的房屋（436.76 1.15 元/平方米/天
产开发有 2015 年 4 月公
㎡）
限公司 14 日

2012 年 4 月
山西华顿太原高新区晋阳街发展路
19 日至办
15 实业有限华顿大厦四层的房屋（790 2.4 元/平方米/天
2017 年 4 月公
公司㎡）
18 日

2012 年 4 月
石家庄市华城绿洲 23 日至宿
16 吕志强 16,500 元/半年
14-1-1201 室（119.35 ㎡） 2014 年 4 月舍
22 日

沈阳市沈河区团结路 7-1 2012 年 6 月
办
17 张凯号“华府天地 1 号楼”27 楼 104,000 元/年 1 日至 2014
公
8室年 5 月 31 日

2012 年 7 月
成都市人民南路 4 段 27 号
31 日至办
18 周琰商鼎国际大厦 1 栋 1 单元 29,000 元/月
2014 年 5 月公
8层5号
30 日

深圳市中 2013 年 12
深圳市南山区高新区南区
地工程中月 10 日至办
19 中地大楼第 03 层 35,851.50 元/月
心有限公 2014 年 12 公
B304-309 室
司月9日

20 北京科伦北京市朝阳区太阳宫中路 258,544.06 元/月 2013 年 4 月办

1-1-166
东方网力科技股份有限公司招股说明书

大厦有限 12 号楼 10 层 1、2、3 单 16 日至公
公司位 2015 年 4 月
15 日

重庆北部新区星光大道 62 2012 年 10
重庆高科
号重庆北部新区高新园海月 20 日至办
21 集团有限 18,387 元/月
王星科技大厦 E 区 5 层 1 2014 年 10 公
公司
号月 19 日

2013 年 3 月
海口市龙华区金贸西路 7 11 日至宿
22 焦甦生 2,650 元/月
号华宝雅苑 1303 号 2014 年 3 月舍
11 日

2013 年 01
唐山市路北区大里街勤源月 18 日至宿
23 孙立新 17,408 元/半年
里幸福花园 503-3-101 2014 年 1 月舍
17 日

2013 年 2 月
石家庄桥西区裕华西路 15
28 日至办
24 张平泰号万象天成商务广场 A 座 170,322.3 元/半年
2018 年 2 月公
2302 室
27 日

2013 年 3 年
2013 年度租金为 106,696 元，
郑州市金水区花园路 39 1 日至 2015 办
25 郭玥濛 2014 年度租金 156,902 元，
号 6 号楼 19 层 1906 号年 12 月 31 公
2015 年度租金为 169,016 元
日

山东省济南市历下区山大 2013 年 3 月
办
26 王君荣路 201 号天业科技商务大 47,648 元/半年 7 日至 2014
公
厦年 3 月 11 日

2013 年 3 月
沈阳市和平区珲春路龙井 15 日至宿
27 贾维 33,600 元/年
巷 4 号楼 2 单元 3 层 1 号 2014 年 3 月舍
14 日

2013 年 3 月
北京市朝阳区阜荣街 8 号 16 日至宿
28 于英婷 8,400 元/月
院 1 号楼 19 层 2 单元 2201 2014 年 3 月舍
15 日

2013 年 4 月
北京市朝阳区百子湾南路宿
29 康建瓴 12,600 元/月 1 日至 2014
32 号 10 号楼 B902 室舍
年 3 月 31 日

北京市朝阳区南十里居 15 2013 年 4 月宿
30 曹钰杰 16,500 元/季度
号楼 18 层 1806 室 24 日至舍

1-1-167
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2014 年 4 月
23 日

2013 年 4 月
陕西林凯西安市科技路 38 号林凯
30 日至办
31 置业发展国际大厦 19 层 09-10 层单
前两年租金为 102 元/平方米/ 2017 年 4 月公
有限公司元
月，第三年租金为 108.12 元/ 29 日
平方米/月，第四年租金为 2013 年 4 月
陕西林凯 114.61 元/平方米/月
西安市科技路 38 号林凯 30 日至办
32 置业发展
国际大厦 19 层 03-08 单元 2017 年 4 月公
有限公司
29 日

2013 年 5 月
常州市钟楼区世纪明珠园 18 日至宿
33 吴才兴 15,120 元/季度
25 幢 1001 房 2014 年 5 月舍
17 日

2013 年 6 月
合肥市政务区绿地蓝海大办
34 陶霞 21,000 元/季度 1 日至 2014
厦 C 座-1302 公
年 5 月 31 日

重庆市渝北区龙溪街道新 2013 年 6 月
宿
35 杨锐南路 36 号碧海龙庭 1 幢 1,910 元/月 9 日至 2014
舍
8-5# 年6月8日

2013 年 4 月
重庆市渝北区财富中心洪
29 日至宿
36 段渝坪湖东路 53 号 5 幢-3-4-2 号 4,140 元/月
2014 年 4 月舍
（91.66 ㎡）
28 日

2013 年 8 月
西安市雁塔区科技路西段 15 日至宿
37 董江华 17,700 元/半年
（79.39 ㎡） 2014 年 8 月舍
14 日

2013 年 11
西安市雁塔区科技路月 7 日至宿
38 王新权 16,500 元/半年
（87.99 ㎡） 2014 年 11 舍
月6日

西安市雁塔区科技路西段 2013 年 4 月
吴国荣、许宿
39 239 号中华世纪城 16 幢 21,000 元/半年 15 至 2014
学忠舍
30802（134.68 ㎡）年 4 月 14 日

西安市高新区 1 路枫叶苑 2013 年 7 月
宿
40 宁洁北区 12 号楼 3 单元 502 室 14,904 元/半年 12 至 2014
舍
（99.84 ㎡）年 7 月 11 日

41 赵建平西安市雁塔区科技路西段 16,500 元/半年 2013 年 8 月宿

1-1-168
东方网力科技股份有限公司招股说明书

（94.58 ㎡） 13 至 2014 舍
年 8 月 12 日

2013 年 11
南昌市西湖区蓝天雅苑小
月 1 日至宿
42 彭丽珍区 3 栋 1 单元 602（164.55 21,840 元/半年
2014 年 10 舍
㎡）
月 31 日

2013 年 7 月
南京市建邺区应天巷 28 20 日至宿
43 吴芳 19,800/半年
号 5 幢 604 室（84.84 ㎡） 2014 年 7 月舍
19 日

2013 年 10
长治市中医院家属院 2 号月 22 日至宿
44 张炜 1,750 元/月
楼 2 单元 601（108 ㎡） 2014 年 10 舍
月 21 日

深圳市南山区前海路西学 2013 年 6 月
宿
45 彭安明府路北绿海名都 1 栋 A2 4,797 元/月 9 日至 2014
舍
单元 18A6（73.90 ㎡）年6月8日

2013 年 8 月
李伟忠、郭深圳市南山区前海路西桃宿
46 5,233 元/月 1 日至 2014
颂园路北前海花园 44 栋 7A 舍
年 7 月 31 日

2013 年 11
汪有为、汪上海市静安区延平路 223 月 30 日至用
47 27,000 元/季度
子明弄 2 号 1701 室（148.17 ㎡） 2014 年 11 途
月 29 日

广州凤来 2013 年 7 月
广州经济技术开发区工业
仪物业管 30 日至办
48 园富康西街 10 号商业楼 1,200 元/月
理有限公 2014 年 7 月公
226 房
司 29 日

福州市鼓楼区温泉街道湖 2013 年 9 月
办
49 姚爱琴东路 199 号外经贸广场 6.780 元/月 2 日至 2015
公
1206 单元（126.36 ㎡）年9月1日

注 1：第 1 项租赁房产已经取得“京房权证朝其 04 字第 00641 号”《房屋所有权证》，但产
权人为北京电子城有限责任公司（简称“北京电子城”）。2011 年 7 月 4 日，北京牡丹电子
集团有限责任公司出具承诺函，该项承租房屋的过户手续正在办理中，该项房屋租赁合同
“签订及合同效力北京电子城已经认可”。2011 年 7 月 5 日，北京电子城也出具《证明》，“本
公司知悉并同意牡丹集团将上述房屋租赁给东方网力科技股份有限公司，本公司对上述租
赁事宜无任何纠纷及异议，牡丹集团合法享有上述房屋的租赁经营权”。

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六、发行人核心技术人员情况

（一）核心技术人员和研发人员比例情况

截至 2013 年 6 月 30 日，本公司共有技术研发人员 281 名，占员工总数的
57.58%。其中核心技术人员 5 人，本公司 5 名核心技术人员的具体情况详见本招
股说明书“第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之“一、董事、
监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。

本公司的研发管理团队在安防视频监控产品研发方面具有较强的专业水平
和丰富的行业经验，为本公司从事高新技术产品的研发和生产奠定了坚实的基
础。

（二）核心技术人员的专业资质及主要科研成果

本公司核心技术人员高军、郭军、甘亚西、钟宏全、蒋宗文均为专业技术人
员出身，是硬件体系研发、通讯协议设计、软件架构组织及工程化开发方面的
专家，为公司主要产品的研发和产业化做出了突出的贡献。

核心人员专业背景现任职务主要贡献
带领团队开发出多款编解码、NVR 产品和 IVS 产
高军自动控制技术总监
品；公司多项算法相关专利发明的核心负责人。
带领团队研发了基于 IP 的 MPEG1、MPEG2 数字
电子与天线 IP 机顶盒、MPEG4 视频编解码器、基于 TI 的
甘亚西硬件设计总监
系统 Davinci 平台的系列 H.264 视频编解码器和基于
Intel X86 平台的混合式 NVR 产品。
为 PVG 产品的主要设计和开发人员，设计并研发
光学仪器与首席架构设计
郭军了 POSA 软件架构，ROFS 文件系统、基础网络中
光电技术师
间件平台等；公司多项专利发明的核心负责人。
开发出 PVG 软件平台和 SSIP 安防集成平台的多
计算机科学董事、副总经个版本；先后带领团队成功实施了上海金盾工程、
钟宏全
与应用理朝阳区信息系统建设等重大项目；公司干线管理
相关专利的发明人。
信息系统建设参与设计了 POSA 软件架构；规划和发展了公司
蒋宗文计算机软件
小组负责人信息系统；公司多项专利发明的起源人和参与者。

（三）最近两年核心技术人员的变动情况

公司高度重视技术人员团队尤其是核心技术人员的稳定，通过完善的人力
资源制度建设以及和谐的公司文化氛围塑造，公司为技术人员团队创造了良好

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的工作科研环境，本公司最近两年核心技术人员未发生变动。

（四）发行人关于技术人员竞业限制的规定

本公司和主要技术人员均签订了竞业限制协议，规定技术人员在劳动合同
履行期间，不得在任何其他单位任职，更不得在与本公司有竞争关系的企业、
事业单位、社会团体（不论是否依法成立）及包括个体工商户在内的非企业单位
内直接或者间接地、单独或者共同地担任任何职务——包括但不限于股东、合
伙人、法定代表人、董事、监事、经理、代理人、顾问等，也不得直接或者间
接地、单独或者共同地与之存在任何形式的劳动关系、劳务关系、合作关系、
加盟关系以及其他民事法律关系。

与本公司签订竞业限制协议的主要技术人员保证，在劳动合同解除或终止后
两年内，不与任何与本公司有竞争关系的个人或企业、事业单位、社会团体或
组织（不论是否依法成立），直接或者间接地、单独或者共同地建立事实上或法
律上的劳动关系、劳务关系、合作关系、聘用关系、代理关系等民事法律关
系，不为其提供任何与本公司业务相同或类似的服务或工作。技术人员在劳动
合同解除或者终止后两年内，在全世界范围内，不直接或间接地、单独或共同
地参与、投资、创立、管理任何与本公司有竞争关系的企业、事业单位、社会
团体及包括个体工商户在内的非企业单位。

七、发行人主要产品的核心技术情况

（一）主要产品的核心技术

本公司长期专注于城市视频监控管理平台相关产品的研发、生产和销售，通
过多年持续不断的投入和积累，已经构建起“编解码、存储、整合接入、智能分
析、移动视频、行业高级应用”等各个方面的完整技术体系。在分布式视频联网
和数字干线技术、集成电路的应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视音频
编解码技术、视频中间件技术、安防集成平台技术、图像处理技术、智能视频分
析与模式识别技术、移动视频监控技术等核心技术领域具备领先优势，并申请了
多项专利。上述技术完整地覆盖了视频监控管理平台涉及到的各个技术层面，使
本公司具有了强大的技术实力和积累，能够根据客户的不同需求，快速开发针对
不同行业应用特点的应用系统，同时全线产品均具有很高的兼容能力，可以与其

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他应用系统互联，为客户提供完整的基于视频管理平台的应用系统。

公司主要核心技术包括：

1、分布式视频联网和数字干线技术

城市视频监控系统联网规模庞大，需要城市视频监控系统能够进行分布式部
署并实现局部自治，即如果视频监控网络中任何一个监控节点（如公安分局）出
现局部故障，均不会影响其他监控节点（如派出所和其他公安分局）的正常工作。
本公司基于自主研发的分布式目录数据库服务，创建了一套适应于安防行业的可
缩展的命名体系，保证了对象和属性的全局唯一性和全网一致性，为分布的资源
提供了透明服务的关键基础，使得分布式联网、局部自治、构建大型复杂的视频
网络系统成为可能。

城市视频监控系统具有传输数据量大，并发请求多等特点，然而在现实应用
中，网络带宽并不能随时满足所有用户的视频访问请求。如何在网络带宽有限的
情况下满足高权限用户的视频访问请求，是城市级视频监控系统中需要解决的问
题。公司围绕带宽资源和用户访问请求之间的矛盾，开发了数字干线技术，在网
络传输带宽有限的情况下，根据用户访问的优先级水平，有选择性的满足高优先
级用户的访问请求，实现网络权限抢占、多级传输最优化路由、服务器集群、带
宽配额、关键传输带宽保护等应用。

目前，分布式视频联网和数字干线技术已全面应用于 PVG 网络视频管理平
台中，公司已经就该项核心技术申请了发明专利：“一种路由选择方法、装置及
系统”。

2、集成电路的应用和开发技术

公司多年从事嵌入式设备的开发、制造和销售，掌握了基于从 ASIC 芯
片、DSP 芯片、RISC 处理器、系统化的 SoC 芯片到 X86 芯片等主流芯片设计
并开发嵌入式系统的技术。

公司能够基于 TI 公司的 DM642、DM6446/6441、DM6467，IDT 公司的
MCU，Intel 公司的 X86 系列低功耗的 ATOM，Xilinx 公司和 Altera 公司的 FPGA
等芯片进行软硬件的开发和设计，可根据客户和产品需要实现在 DSP、ASIC、

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X86 等不同平台上的专业应用开发。

该项技术已广泛应用于公司 NetPosa NVR 网络硬盘录像机及 PVG 网络视频
编解码器产品中。

3、视频专用文件系统技术

传统存储技术在应用于视频监控系统时存在诸多问题，如磁盘碎片繁多导
致磁盘读写性能不高、海量数据难于管理和检索、难于实现录像实时检索播
放、灾难数据保护和恢复问题等。为解决这些存储问题，公司针对视频监控存
储系统要求支持长时间海量存储、高可靠性、快速查询等特点，已经成功开发
出一套高效健壮的海量视频录像系统的专用文件系统 ROFS（Ring Objects File
System）。在 ROFS 文件系统中，采用了多项独创技术，包括：元数据多重保护
技术、设备热拔插技术、多磁盘 IO 并行技术、大数据块管理技术、智能数据缓
冲技术、全盘数据恢复技术、海量数据分级索引技术。公司已经就视频专用文件
系统技术取得了“一种时基媒体播放方法及系统”、“一种数据储存方法及装置”两
个发明专利。

相比行业内其它一些厂商，ROFS 文件系统在视频监控的信息存储中具有
明显的技术优势。目前 ROFS 文件系统已全面应用于公司的所有存储产品中，
其卓越的检索性能和稳定性已得到了广大用户的认可。

未来三年，公司拟研发下一代 ROFS 文件系统。该文件系统将具备长期备
份、文件数据深层归档、基于 Web 应用符合云存储要求的特性。项目研发成功
后，公司将基于该技术推出符合云存储要求的城市视频监控管理平台系列产
品。

4、视频中间件技术

城市视频监控系统在实际部署中，除需新建视频监控网络外，还需实现对既
有视频监控系统的接入，因此存在的一个突出问题就是如何高效快捷的将类型品
种各异的大量前端设备有效接入，从而真正构建一个城市级的视频监控网络。这
对居于城市视频监控系统核心地位的城市视频监控管理平台产品提出了较高的
要求。

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公司为解决上述问题，自主设计了统一 POSA 软件架构，并基于该架构开发
了视频中间件。视频中间件处于操作系统软件与用户的应用软件层之间，为处于
自己上层的应用软件提供基于视频应用的各项服务，可让客户选择不同的软件
开发环境、操作系统、硬件平台及网络环境。该视频中间件的引入，使得各类前
端设备的接入工作大为简化，同时也为基于该视频中间件的视频应用开发提供了
便利。

视频中间件技术的引入带来了三方面的好处：一是对上层应用而言，视频中
间件提供了稳定的定义良好的接口，使得应用开发人员只需关注于应用本身，无
需考虑类型品种各异的前端设备的调用；二是在遇到新类型的前端设备时，只需
开发出相应的接入组件并进行注册，无需对上层的整个应用进行调整；三是在实
际部署过程中，可根据所需接入前端设备的类型，选配不同的接入组件，快速的
有针对性的部署系统。公司已经对视频中间件技术申请了两项发明专利：“一种
COM 组件的注册方法及装置”和“一种编译程序的方法及装置”。

视频中间件的架构如下图所示：

5、视音频编解码技术

视音频编解码技术作为视频监控领域内的基础核心技术，公司对其进行了深
入研究。目前，公司在 Intel（MMX SSE SSE2 SSE3）、TI（C64X C64X+ DM6467）

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等主流芯片平台上开发了 H.264、AVS、MPEG-4 SP/ASP、MPEG2、JPEG、
M-JPEG 等视频编解码算法和 G729、G726、MPEG1/2Layer II、MPEG Layer
III、G722.1、G723.1、G711、Ogg Vobis 等音频编解码算法以及相应的系统协
议。基于对协议的良好理解并有针对性的结合硬件性能进行了优化，使公司的
算法实现在 PVG 网络视频编解码器产品应用中达到了良好的效果，在行业内保
持领先水平。

6、安防集成平台技术

随着视频监控系统应用的深入，客户已不仅仅满足于部署视频监控、门禁、
报警等单一安防系统，而是越来越希望将所有的安防系统进行统一整合，并和或
有的业务信息系统集成，以全面丰富的各类安防数据在统一的平台上支持客户复
杂的应用需求。

公司针对上述需求，自主开发了安防集成平台技术（SSIP）。公司首先定义
了各类可能的接口，并基于这些接口开发了稳定的上层综合应用。在对视频监控、
门禁、报警各类安防系统进行集成时，开发人员只需将各系统提供的应用程序编
程接口按照已定义好的接口进行重新封装，即可快速的实现各系统的集成应用。
安防集成平台技术为开辟安防业务和新市场领域提供了强大的技术支撑，适应
了平安城市建设对安防技术发展的新需要。

7、图像处理技术

图像处理技术是决定视频监控图像品质的重要因素，公司针对视频图像在
传输过程中可能存在的干扰、信号减弱、数据不完整等问题进行了研究和分析，
开发了噪声抑制、去振铃效应、去块效应、图像增强、自适应显示字幕叠加、
反隔行等的技术。这些技术已经在公司的城市视频监控管理平台产品上得到广
泛应用。

8、智能视频分析与模式识别技术

基于视频内容分析的智能应用是监控发展的趋势，公司在智能监控领域也
投入了较多的研发资源，在视频故障诊断分析（如图像遮挡、过曝、抖动、过
暗、偏色、云镜控制失灵等），轨迹分析（周界检测、遗留物检测、入侵检测

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等），模式识别（人车分类，人脸标定等），流量统计（车流量，人数等）等方
面重点展开了研究工作。已实现的关键技术和算法包括：区域入侵检测、方向检
测、绊线检测、物品遗留检测、物品遗失检测、徘徊检测、车牌识别、视频诊
断、人群计数以及流量统计检测。这些智能视频分析与模式识别技术的引入，大
幅提高了视频监控的效率，为监控系统从被动监控到主动监控的转变奠定了基
础。公司已经就智能视频分析与模式识别技术取得了“图像噪声评价方法、图像
噪声评价装置”发明专利和“一种确定摄像头被遮挡的方法及装置”发明专利。

公司拟通过对智能图像分析技术的攻关，力争在人体及车辆特征识别、烟
火烟雾检测、多目标自动跟踪等技术和算法等方面取得突破，不断提高准确率，
降低误报率。并结合平安城市对智能分析技术的需求，发挥公司嵌入式设计的技
术优势，开发基于 Intel X86 平台的智能前端，形成产品化、规模化的智能监控
产品。同时，积极推动高清智能监控的应用，针对海量的视频存储数据进行数
据检索和挖掘，为公安监狱等用户提供预警和快速的事后检索分析，提升监控
用户的实战应用效率。

9、移动视频监控技术

随着移动互联网的发展，视频监控系统也需要对客户移动监控的需求提供支
持。公司基于 3G 移动通讯技术、智能视频转码技术、移动流媒体技术开发了移
动视频监控系统，为用户提供移动视频应用，使得用户能够通过手机查询实时视
频图像，获得相关图像信息，丰富了用户的有效监控手段，提高了实战指挥效
率。目前，公司开发的移动视频监控系统能够支持 iOS、Android、Windows
Mobile、Symbian 等主流操作系统。

10、其他核心技术及来源

除前述核心技术外，本公司通过自主研发，掌握了以下核心技术：

序号类别核心技术名称用途技术价值和优势

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序号类别核心技术名称用途技术价值和优势
结合 DSP 的硬件体系结构特点，局部化
基于 DSP 的视编码中间数据处理，减少数据交互，提
音频编解码优化高编码效率，基于多种帧内预测模式的
视频编码
1 技术-数据局部相关性采用分组快速确定预测方式和帧
算法
化处理和快速预间采用菱形快速搜索算法，极大提高编
测算法码速度，在同等码率下，PSNR 损失不到
0.05dB。
采用基于色度噪点的统计分布来自适应
进行夜景降噪；利用前向数据的统计信
息，对当前的视频数据进行锐化处理，
视频前处
2 视频前处理技术保证了压缩后的细节清晰度；同时有效
理算法
地控制了码流；通过快速背景信息统计
图像处
来自适应叠加字幕，保证了字幕的一致
理技术
性，减少字幕对图像的遮挡。
利用编码的运动统计信息的反隔行处理
自适应的反隔行视频后处
3 算法能有效降低运动来的模糊和锯齿效
算法理算法
应，同时也保证了算法的高效性。
使用快速滤波算法，可以极大的提高图
视频后处
像“暗区域”的细节。使用高级图像处理
4 视频后处理技术理算法
算法，在去雾的同时，进一步恢复图像
的颜色信息。
利用编码的预测模式，量化系数等信
自适应的去块效视频后处息，对视频进行后处理，降低因为量化
5
应技术理算法导致的块效应，提高低码流下视频图像
的视角效果。
通过视频
采用特有算法，通过分析当前画面，评
图像信息
视频异常诊断算估视频图像的噪声，雪花干扰，和清晰
6 判断摄像
法度，判断亮度色度是否失真等。广泛适
机的图像
应不同厂家的产品。
是否异常
智能视通过视频
频诊断图像信息采用计算机视觉技术，识别摄像机的“恶
摄像机异常诊断
7 算法判断摄像意遮挡”，非正常抖动和视频丢失；能适
算法
机的是否应各种环境，对正常场景不误报。
正常
判断云台采用计算机视觉技术，识别摄像机云台
云台控制有效性
8 控制是否是否可控。在复杂运动场景下，也可以
诊断算法
有效准确识别。

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序号类别核心技术名称用途技术价值和优势
采用计算机视觉技术，准确跟踪目标的
运动轨迹。在目标被短暂遮挡，多目标
高级目标跟踪算跟踪目标
9 轨迹交叉情况下，效果较好。
法运动轨迹
智能视算法自适应各种场景。能够抑制光线变
频分析化，阴影等干扰。
算法根据轨迹信息等，对目标的各种行为进
对目标行
行识别，支持区域入侵检测，绊线检
10 行为分析算法为进行识
测，物品丢失，物品遗留，流量统计、
别
徘徊、违章停车、奔跑等功能。
灵活构架各种应用，同时支持集中/分布
两种模式；系统高可用性、全网系统健
视频服务分布式分布式技壮性，任意节点故障不影响其它节点的
11
管理系统架构术正常使用。采用特有的网络寻路算法，
基础视保证每个请求寻路最优，同时完美解决
频联网了分布式节点的状态一致性问题。
技术
高效智能的管理网络线路资源（模拟干
数模混合干线管干线资源线、数字网络）。普通权限管理、动态级
12
理管理别/权限、资源抢占、全网漫游、同时支
持集中/分布配置。
完美的解决了磁盘碎片问题。高性能、
文件系海量视频高可靠性、高稳定性、完备的数据恢复
13 ROFS 文件系统
统数据存储机制，设备热拔插，故障动态检测及恢
复。
基于公司自主研发的跨平台核心组件技
术，使得公司主要产品完美支持
X86(i32/i64)、ARM 等硬件平台及
Windows32/64、Linux32/64、Unix32/64
跨平台组等软件平台。基于此，只需较少开发资
14 中间件技术
件技术源即可满足各种不同平台用户需求，且
POSA 保证软件的高质量和出货周期。采用插
软件架件式架构，能在数据的采集、判决、转
构和发、联动的任何一个环节插入处理组
视频中件。.
间件网络分布式开发平台，包括辅助工具及
网络分布
支持库，大大简化复杂网络分布式程序
15 ISCM 开发平台式开发平
开发，也可用于本机多进程通信应用开
台
发。
无缝接入二进制可插接式组件技术，不同软件层
16 接口技术各种终端/ （组件）间可进行接口协商，组件接口可
其它系统独立进化。

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序号类别核心技术名称用途技术价值和优势
特有的流泵及数据分发机制。使得服务
高效智能
器只需少量的内存/CPU 资源即可实现巨
17 流管理技术的管理流
量路数视频的转发。同时大大的减少了
转发应用
不必要的网络数据延时。
支持广泛
移动手的 RTSP，
为平台提供标准的媒体访问接口，可以
18 机监控流媒体协议实现 Http 等标
支持各种手持设备。
平台准的客户
端
采用 SIP 的统一通讯方式，能将多种平
台，多种协议的设备，统一到一个种通
SIP 统基于 SIP 协议的
讯方式中来，从而使其获得更高可扩展
19 一通讯多平台融合和转网络通讯
性和模块化特性。使不同平台和设备能
协议发技术
相互通讯，从而可以在更大范围和更大
规模上来集成监控系统平台。
在 3G 无线环境中，车载设备会以千为计
车载视
在无线网络环境数单位增加，IP 地址会随着基站经常切
频监控
20 下的大容量并发无线网络换，车载设备也会经常的掉线上线，车
管理平
注册技术载注册服务器要保证在这种恶劣的网络
台
条件下长时间正常工作。

（二）核心技术产品占主营业务收入的比例

本公司核心技术产品为 PVG 网络视频监控管理平台、NetPosa NVR 网络硬
盘录像机、PVG 网络视频编解码器。报告期内，本公司前述三项核心技术产品
销售收入占主营业务收入的比例如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
核心技术产品收入 8,883.44 27,769.45 19,694.20 11,201.56
主营业务收入 12,658.19 28,902.08 19,904.76 11,560.90
占主营业务收入比例 70.18% 96.08% 98.94% 96.89%

（三）核心技术产品的认证情况

公司拥有 12 项专利及 64 项软件著作权，此外已有 12 项软件产品取得了软
件产品登记证书：

软件产品名称证书编号颁发时间
东方网力宽视通网络视频管理平台软件 V5.18 京 DGY-2010-0242 2010.3.31
网力 MJPEG 视频压缩软件 V1.0 京 DGY-2010-1427 2010.9.30

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软件产品名称证书编号颁发时间
网力视频监控终端配置管理软件 V1.0 京 DGY-2010-1426 2010.9.30
东方网力宽视通手机监控系统软件京 DGY-2010-1425 2010.9.30
东方网力宽视通 H.264 视频压缩软件 V1.0 京 DGY-2010-1428 2010.9.30
网力电子地图软件 V1.0 京 DGY-2010-1429 2010.9.30
网力移动视频监控系统 V1.0 渝 DFY-2009-0002 2009.3.25
网力视频优化压缩系统 V1.0 渝 DFY-2009-0003 2009.3.25
网力组件式对象和服务架构中间件系统 V1.0 渝 DFY-2010-0041 2010.3.26
网力移动视频监控系统 V2.0 渝 DFY-2010-0042 2010.3.26
网力移动车载终端系统 V1.0 渝 DFY-2012-0053 2012.5.7
网力手机客户端系统 V1.0 渝 DFY-2012-0054 2012.5.7

八、发行人技术和产品的研发情况

（一）研发费用情况

本公司研发投入的构成主要包括材料费、研发仪器费、工艺装备开发及制
造费、样机设备、产品试制、人员费用、动力费、成果论证与鉴定、评审及验
收费用。报告期内，本公司研发费用的具体构成情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
研发费用 2,042.31 3,839.17 2,776.45 1,701.62
其中：研发人员薪酬 902.54 1,669.56 1,035.46 539.68
实验与器材 468.46 970.55 905.85 709.16
差旅、租赁、培
671.31 1,199.06 835.14 452.79
训等其他费用
研发费用占营业收入
14.37% 12.58% 13.25% 14.51%
的比例

（二）公司正在开发的项目列表

公司目前正在开发的项目共有 12 大项。公司在确定研发策略时，始终强调
技术上的前瞻性，并有计划地积极研发行业内核心技术，使公司在日益激烈的
市场竞争中始终保持较高的适应能力及较强的核心竞争力。

序号项目名称所处阶段产品及技术目标市场需求目标
视频分析系统完整解决方满足城市视频监控对智能视
智能分析系
1 开发阶段案，能够实现周界防范，频分析的一般性需求，并能
统 IVS 2.0
车辆特征识别，流量检测，够以此为基础开发完成客户

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序号项目名称所处阶段产品及技术目标市场需求目标
测速等功能。的定制化需求。
满足客户在不中断服务、不
系统存储容量动态增加，损失性能的情况下，支持无
2 ROFS 2.0 开发阶段
每路视频容量动态分配。限扩容，动态分配每路视频
的存储容量。
NetManager 管理视频网络的所有设备满足客户对在线视频网络管
3 开发阶段
1.0 网管软件资源和拓扑结构。理的需求。
支持 NVR 产品本地回显和满足客户对 NVR 产品本地回
NVRClient2.1
4 开发阶段本地管理，全面支持高清显和高清设备支持的需求，
客户端
设备，支持 Web 管理。支持基于 Web 管理。
满足市场对单台 NVR 高存储
单机支持 8 块 SATA II 硬
容量的需求；满足用户本地
5 NVR 6300 开发阶段盘；支持 VGA 输出和
显示多种接口选择及高清显
HDMI 高清输出。
示的需求。
多路高清编支持 720P 或 1080P 的多路支持 HD-SDI 摄像机多路实
6 开发阶段
码器高清实时编码。时编码。
基于 Intel X86 平台的万能
满足多路高清图像解码上墙
7 万能解码器开发阶段解码器，支持多视频格式
的需求。
的解码和高清显示输出。
基于统一 POSA 软件架构，解决应用系统间的互操作、
安防集成平 Beta 测试
8 整合各种应用子系统的集可靠性、安全性、良好人机
台 SSIP 2 阶段
成平台。交互等问题。
基于 ISCM 开发平台和统一
POSA 软件架构，无缝集成提高系统性能和可靠性，全
Beta 测试
9 PVG7.0 ROFS 2.0，提高系统性能面支持符合云存储特性的视
阶段
和可靠性，全面符合 ONVIF 频专用文件系统。
和 GA/T669 等行业标准。
智能手机和平板电脑上视
频的完整解决方案，实现响随时随地的在 iOS 和 Android
10 MP4.0 开发阶段应速度更快、带宽占有更系统上调看平台的视频资
低、视频图像更清晰、网络源。
传输更安全。
基于 PVG 视频监控管理平为公安各个业务警种提供统
11 PSAP 开发阶段台，采用 SOA 架构，实现一的平台、统一的入入口，
统一的视频应用平台。实现各类业务应用。
采用云计算、网格计算技
满足视频监控在各类物理环
术，统一视频采集、存储、
境与设备、各类的用户、各
12 视频云服务开发阶段转发、应用、服务等技术框
种个性化的需求的统一实
架，进一步巩固公司的核心
现。
竞争力。

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九、发行人技术创新制度

（一）研发机构设置

作为技术密集型企业，技术和产品的研发是公司的核心，公司自成立以来一
直以拥有自主知识产权的技术创新和新产品开发为公司发展的根本，高度重视
创新对公司发展的重要性。公司的研发机构设置如下图所示：

技术管理委员会

北京研发中心重庆研发中心深圳研发中心保定研发中心产品部集成测试中心

PVG核心组移动视频监控组安防集成平台组 NVR基础组产品结构设计组

硬件及驱动组 OPP接入组卡口组 NVR客户端组产品验证组

智能监控组 PVG基础组万能解码器组测试组

客户端组 SIP组测试组

测试组测试组

技术管理委员会负责对公司未确定的技术产品的研发与否进行决策；对公
司确定要研发的关键产品的重大技术方案进行选择和决策；对公司未来技术发
展方向进行决策。

产品部负责收集整理客户需求、产品可行性研究等相关工作；负责质量管
理体系的制定，负责产品开发流程的改造和推广，过程控制监督和质量保证；
负责产品的系统测试和整机测试，为产品中试提供支持。

研发部负责根据客户需求，制定新产品开始计划和技术方案，并根据开发
计划和方案组织实施和协调，有效地控制软硬件开发和测试工作，开发出符合
客户需求和市场要求的软硬件新产品。研发部还负责对软硬件开发和测试工作
中产生的源代码、技术文档、测试计划、测试结果的保存和归档等控制管理。

（二）研发流程

公司已经建立了比较完善的符合 ISO9001 质量管理体系的产品研发流程用
以加快产品开发速度和提高产品开发质量。营销部门首先提出新产品的概念和
需求，产品部和研发部门共同制定可行性方案；方案经技术管理委员会审查通
过以后进行立项，成立项目组，按照项目管理流程，产品部和研发部开始制定
产品规格、测试计划以及开发计划；研发部按照开发计划执行，由产品部在试

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装、试产和量产阶段组织实施测试和评审，经过这几个阶段对设计的不断完
善，直到实现产品规格的要求，最终只有通过量产评审验收的产品，才可以发
货销售。具体流程如下图所示：

方案设计

产品设计
开发设计

原理图设计

PCB版图设计结构设计软件开发与完善否

出样试装、测试

评审

是
设计修改及软件完善

正样试产、测试
否

评审

是
工艺/工装设计

量产、验收与评审
否

评审

是

硬件定型

（三）完善的激励和绩效管理机制

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研发人员一般具有以下特点：逻辑思维能力强、独立贡献较多、技术导向性
明显、绩效差异巨大等。针对研发工作及研发人员的特点，本公司实行“技术级
别和管理级别晋升制度”相结合的绩效管理制度，根据技术人员的技术能力和在
研发工作中的实际贡献，提供良好的晋升和职业发展空间。通过绩效评价和激励
机制，充分激发研发人员积极性和创造性，培养职业化的研发人才梯队，实现个
人与公司的共赢，确保研发团队稳定。

鉴于研发对本公司发展所起的重要作用，本公司首先为研发人员提供具有竞
争力的薪酬水平，薪资水平保持在安防行业水平的中高端；同时，结合研发岗位
的工作要求设计绩效考核指标，以指标作为绩效奖金的发放依据；此外，公司实
行体系完善的职务晋升制度，对于在创新工作中有突出贡献的技术人员进行技术
级别晋升，并使其享受相应的待遇。在注重物质激励的同时，公司不断加强企业
文化的宣传，重视从精神上对员工进行有效激励，保持员工持续创新的动力和热
情。公司采取以下措施为研发人员创造良好的科研工作氛围：

技术晋升方面：员工的基本工资直接与技术等级挂钩。根据教育背景，工
作背景，技术能力，在入职时确定相应的技术等级，每年根据工作业绩和个人
的成长来调整技术等级。

绩效考核方面：制定个人和团队的 KPI（Key Performance Indicator，关键绩
效指标），并在每个季度由主管进行考核。年末开展全员述职，由直接主管、下
属及服务对象对员工进行加权评分考核。考核结果直接和奖金，加薪及股权激
励进行挂钩。

培训方面：采取丰富多样的培训形式，如组织技术研讨、邀请行业专家来公
司讲座等，为员工思想创新和技术能力的全方位发展提供平台；将员工个人职业
生涯规划纳入培训内容，建立企业创新文化的良好氛围。

股权分享方面：公司希望和广大员工共同分享企业发展的成果。上市后，公
司将结合自身发展情况，并依据上市公司股权激励办法，在适当时候推出股权激
励计划，通过股权激励的方式提高企业的竞争力和凝聚力。

梯队建设方面：重视技术队伍梯队建设，注重倾听年轻研发人员的意见，鼓
励开放性思维，对于有创意、能拼搏、能力强的年轻人，敢于提拔和重用。

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（四）建立创新文化的计划与措施

公司高度重视人才在公司内的重要作用，重视在研发和技术创新上的投入，
建立了 281 人的研发团队。公司一方面注重招揽贤才，另一方面，也高度重视创
造宽松的研发环境，鼓励员工在实际工作中发挥作用和才能，鼓励并引导创新：

“思考周”激发员工创意：公司每年为核心研发人员（至少 3 人）提供一周空
闲的时间用以思考，鼓励核心研发人员通过学习新知识或对过往研发工作进行
总结得到新的创意和灵感，实现技术贮备。

善用开源软件活跃思路：公司一直注重开源软件的应用和分析，鼓励引导研
发人员积极参与开源软件社区的各种活动，通过开源社区获取新知识，激发新
灵感，复用部分开源软件减少开发工作量。

密切结合市场需求进行研发：公司新产品的研发需求主要来自应用一线，由
方案咨询工程师将客户需求反馈给研发，经由研发人员讨论和评审后，将新的
产品需求纳入产品开发计划。同时，公司新产品首次在项目中应用时，开发人员
需要到现场进行支持。而且，公司定期组织核心开发人员到一线去和客户进行交
流。这种“从一线来，到一线去”的研发模式确保了研发方向和实际需求的密切结
合，使得出来的产品能够得到客户的认可。

协同管理：研发部由专业的技术专家和专业的管理专家共同管理，从而使
得技术专家和管理专家能够发挥各自的长处，专注于自己擅长的领域，既保证
了产品符合技术发展的方向，又能保证研发人员在统一管理下协同工作。

建立技术委员会，紧跟技术发展潮流：公司定期召开技术委员会会议，跟踪
行业技术发展，对最新技术方向进行务虚式的讨论，启发技术人员头脑，开拓技
术人员眼界，并就公司的重大技术方向和前瞻性技术预研等相关问题进行决策。

建立员工引导人制度：公司研发团队强调引导人制度，即为每一名新入职
的研发人员指定一名老员工作为引导人，确保新入职的研发人员能尽快融入研发
团队，开展工作。

研发人才分布式部署：根据各个研发项目所需人员成本和技术能力，公司
在北京、重庆、深圳、保定建立多支研发团队，各研发团队依照各自的技术优

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势开发符合公司的产品分布式架构的各种应用和软件。

技术创意奖：公司设立技术创意奖，鼓励培养技术人员的主观能动性。

（五）知识产权保护机制

知识产权的保护是每一个高科技公司必须重视的问题。为了公司的整体和
长远利益，使公司能够在竞争激烈的市场环境中保持技术的领先和产品的竞争
力，公司制定了完善的知识产权保护机制。

内外网隔离：公司建立了专用于研发的内网，使公司重要的研发资料，包
括源代码、技术文档等只能通过公司的内网进行访问，有效地杜绝了公司重要
技术资料因遭到外部攻击而泄密的可能性，同时又保证了正常的研发工作不受
影响。异地的研发内网之间通过虚拟专用网络互通，确保了不同地区之间研发
团队能够安全有效的沟通。

软件版本/配置管理：公司不但建立了研发专用的内网，同时还使用软件版
本/配置管理系统，对所有的源代码和技术文档进行存储和管理。所有对软件源
代码和技术文档的访问都需要经过严格的身份验证，员工只能访问工作所需的
部分，进一步提高了软件源代码和技术文档的安全性。

专利、软件著作权：公司注重通过法律手段保护自己获得的技术成果，通过
申请专利、注册软件著作权等法律手段有效的保障公司对自有的知识产权的合法
权益。目前，公司已注册了 12 项专利和 64 项软件著作权。

保密协议：在员工入职时，公司均与员工签订与岗位职务相对应的《保密合
同》，员工在职期间和部分重要岗位人员离职后一定时间内均严格按照合同中的
规定执行保密义务。

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第七节同业竞争与关联交易

一、同业竞争

（一）发行人不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业从事相同、
相似业务的情况

本公司的主营业务为城市视频监控管理平台的研发、制造、销售及提供相关
技术服务。城市视频监控管理平台是平安城市视频监控系统的核心，由视频监
控系统中管理控制及应用部分、记录部分、数字化部分的相关设备及软件所组
成，主要包括视频监控软件及配套服务器、视频存储设备、视频编解码器等。

本公司控股股东和实际控制人刘光先生除持有本公司股份外，不存在以参
股、控股或其他方式实际控制的企业。

本公司不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业同业竞争的情
形。

（二）控股股东、实际控制人做出的避免同业竞争的承诺

为了避免可能出现与本公司的同业竞争，本公司控股股东、实际控制人刘
光先生已于 2011 年 9 月 9 日向本公司出具了《关于避免同业竞争的承诺书》，
主要承诺如下：

“1、承诺人作为东方网力的控股股东、实际控制人，为东方网力及其中小
股东利益，承诺人保证目前没有在中国境内或境外单独或与其他自然人、法
人、合伙企业或组织，以任何形式直接或间接从事或参与任何对发行人构成竞
争的业务及活动或拥有与发行人存在竞争关系的任何经济实体、机构、经济组
织的权益，或在该经济实体、机构、经济组织中担任高级管理人员或核心技术
人员，保证自身及控制下的其他企业目前没有、将来也不从事与东方网力主营
业务相同或相似的生产经营活动，也不通过投资其他公司从事或参与与东方网
力主营业务相同或类似的业务。

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2、承诺人保证遵守关于上市公司法人治理结构的法律法规及中国证券监督
管理委员会的相关规定，保证东方网力的人员和管理层稳定，业务、资产、财
务、机构、人员独立，东方网力持续稳定经营，确保东方网力按照上市公司的
规范独立自主经营。

3、承诺人如从事新的有可能涉及与东方网力相同或相似的业务，则有义务
就该新业务通知东方网力。如该新业务可能构成与东方网力的同业竞争，在东
方网力提出异议后，承诺人同意终止该业务。

4、承诺人将不利用与东方网力的关联关系进行任何损害东方网力及东方网
力其他股东利益的经营活动。

5、承诺人确认本承诺书旨在保障东方网力及东方网力全体股东之合法权益
而作出。

6、承诺人确认本承诺书所载的每一项承诺均为可独立执行之承诺。任何一
项承诺若被视为无效或终止将不影响其他各项承诺的有效性。

7、承诺人愿意承担由于违反上述承诺给东方网力造成的直接、间接的经济
损失、索赔责任及额外的费用支出。”

二、关联交易

（一）关联方及关联关系

1、控股股东及实际控制人

刘光先生为本公司的实际控制人，持有本公司 39.33%的股份。其具体情况
详见本招股说明书“第二节概览”之“二、公司控股股东及实际控制人”之“（二）
实际控制人简介”。

2、子公司

重庆网力和贵州网力为本公司的全资子公司，具体情况详见本招股说明书
“第五节发行人基本情况”之“四、发行人控股子公司情况”。

3、持有公司 5%以上股份的其他股东

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股东名称持股数量（万股）持股比例
蒋宗文 609.74 11.61%
高军 315.84 6.02%
中科白云 438.67 8.36%
英特尔（成都） 315.02 6.00%

上述股东的具体情况详见本招股说明书“第五节发行人基本情况”之“五、
持有 5%以上股份的主要股东及实际控制人基本情况”。

4、控股股东及实际控制人控制的除本公司以外的其他企业

本公司控股股东及实际控制人刘光先生除持有本公司股份外，无其他对外
投资。

5、其他关联方

（1）自然人关联方

本公司自然人关联方是指能对公司财务和经营决策产生重大影响的个人，本
公司董事、监事和高级管理人员，以及上述人员关系密切的家庭成员均为本公司
自然人关联方。本公司董事、监事和高级管理人员情况详见本招股说明书“第八
节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员”之 “一、公司董事、监事、高级
管理人员与其他核心人员简介”。

（2）公司的主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员直
接或间接控制的，或担任董事、高级管理人员的其他企业

与发行人的关联
关联方经营范围/主要业务
关系

许可经营项目：生产、销售医疗器械 II 类：II-68234
北京艾森柯医疗技术有限
超声换能器。一般经营项目：技术开发、技术咨
公司
询、技术服务。
Wonderful Palace
投资与投资咨询。
International Ltd.(BVI) 发行人董事
主要从事软件开发和系统集成、电信接入系统、 DABIN ZHU 担任
北京建新宏业科技有限公其董事
广播电视传输设备、企业内部宣传远程控制系统
司
整体解决方案。
许可经营项目：制作、发行动画片、电视综艺、
北京青青树动漫科技有限
专题片。一般经营项目：技术开发、服务，咨询、
公司
转让，培训；图文设计；平面设计；信息咨询；

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与发行人的关联
关联方经营范围/主要业务
关系
计算机网络技术服务；组织文化艺术交流活动（不
含演出）；承办展览展示活动；销售玩具、电子
产品、服装、鞋帽、文具用品、箱、包；货物进
出口；技术进出口；代理进出口。
发行人董事
DABIN ZHU 担任
其执行董事（自
北京中汇同信投资有限公
投资与投资咨询。 2013 年 3 月起不
司
再担任中汇同信
投资有限公司执
行董事）

法律、行政法规、国务院决定禁止的，不得经营；
法律、行政法规、国务院决定规定应经许可的，发行人董事程滢
北京触动时代国际传媒广
经审批机关批准并经工商行政管理机关登记注册持有其 51%股权
告有限公司
后方可经营；法律、行政法规、国务院未规定许并担任其总裁
可的，自主选择经营项目开展经营活动。

发行人董事程滢
北京阳天慧智环保工程科技术开发；经济信息咨询；工程技术研究与试验
持有其 90%股权
技有限公司发展；销售机械设备。
并担任其总经理

综艺影视剧制作；影视服装道具、器材租赁；影发行人董事程滢
浙江东阳德润东方影视传媒
视文化信息咨询；艺人经纪（不含演出经纪）；持有其 52%股权
有限公司
制作、代理、发布广告等。并担任其总经理

发行人董事于小
受托管理和经营其他机构或企业的创业资本，受
云担任其执行副
托投资高新技术产业和其它创新产业的项目与企
中科招商投资管理集团有总裁
业，受托投资创业投资公司或创业投资管理公司，
限公司21 本公司监事金林
受托投资和管理高新技术孵化器，创业投资信息
海担任其高级副
咨询、委托资产管理、实业投资（不含限制项目）。
总裁

银幕、投影器、视频演示仪、显微镜、教学专用发行人董事于小
仪器制造、销售；电子白板、影视器材、LED 产云担任其董事（自
江苏红叶视听器材股份有品销售；建筑装饰装修工程设计、施工；影院投 2012 年 12 月起不
限公司资咨询；实业投资；本公司自产产品的出口业务再担任江苏红叶
和本公司所需的机械设备、零配件、原辅材料的视听器材股份有
进口业务。限公司董事）

生物医药、精细化工产品的技术开发、技术转让、发行人独立董事
信汇科技有限公司技术培训；软件开发；货物进出口、技术进出口、郇绍奎担任其董
代理进出口、销售自行开发的产品、矿产品。事

天津润亿生医药健康科技医药产品、营养保健品、精细化工产品的技术开发行人独立董事
股份有限公司发及相关信息咨询；化工产品的批复兼零售（危郇绍奎担任其董

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原名深圳市中科招商创业投资管理有限公司，于 2012 年 8 月名称变更为中科招商投资管理集团有限公司。

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与发行人的关联
关联方经营范围/主要业务
关系
险品及易制毒品除外）（以上经营范围涉及行业事长
许可的凭许可证件，在有效期限内经营，国家有
专项专营规定的按规定办理）。
矿产品、化工产品、农产品的销售；通用机械设
备、石油机械设备、农业机械、环保设备及相关
产品配件的销售；以及上述相关产品的技术转让发行人独立董事
天津欧润科技有限公司咨询服务；计算机软硬件、水处理设备及材料的郇绍奎担任其执
销售；电子监控设备销售、安装；饲料批发兼零行董事
售。国家有专营、专项规定的按专营专项规定办
理。
技术开发、技术咨询、技术转让；会议服务；承发行人独立董事
北京清雅颐和科技股份有办展览展示活动；经济信息咨询；货物进出口、郇绍奎持有其
限公司技术进出口、代理进出口（未取得行政许可的项 80%股权并担任
目除外）其董事长

（二）经常性关联交易

报告期内，本公司为本公司的关联自然人（即公司董事、监事、高级管理人
员及其他核心技术人员）支付报酬，形成日常性关联交易。

单位：万元

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
关键管理人员薪酬 160.59 365.11 341.13 298.28

报告期内，除上述关联交易外，本公司与关联方之间未发生其他经常性关
联交易。

（三）偶发性关联交易

1、接受关联方担保

（1）2011 年 8 月，发行人与招商银行大运村支行签订“2011 年大授字第 007
号”《授信协议》，合同约定招行大运村支行向发行人提供 1,000 万元的授信额度，
授信期间为 2011 年 8 月 12 日起至 2012 年 8 月 10 日。中关村担保为上述借款合
同提供连带责任保证，公司向北京中关村科技担保有限公司提供应收账款质押作
为反担保。公司法定代表人刘光、董事钟宏全、核心技术人员高军向北京中关村
科技担保有限公司提供保证反担保。该合同已履行完毕。

（2）2011 年 7 月 18 日，中关村担保与发行人签订“2011 年 WT404-2 号”《委

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托保证合同》，为“编号 06110080 号”《流动资金借款合同》项下的自 2011 年 7
月 20 日起至 2014 年 6 月 29 日止的发行人与交行东单支行的 3,500 万元借款提
供连带责任保证。2011 年 7 月 18 日，刘光、高军、钟宏全与中关村担保签订“2011
年 BZ404-2 号”《反担保（保证）合同》，合同约定刘光、高军、钟宏全向中关村
担保提供保证反担保。2011 年 7 月 18 日，刘光与中关村担保签订“2011 年
DYF404-2 号”《反担保（房地产抵押）合同》，合同约定刘光向中关村担保提供“X
京房权证朝字第 631687 号”房屋抵押作为反担保。

2012 年 12 月，公司与中关村担保公司进行协商，解除 DYF404-2 号《反担
保（房地产抵押）合同》中的房地产抵押(公司于 2012 年 12 月 19 日解除房地产
抵押),改为以公司所有的 300 万定期存单进行质押，公司于 2012 年 12 月 17 日同
北京中关村科技担保有限公司签订了 2011 年 QZYCD404-3 号《反担保（存单质
押）合同》，同时修订了原与北京中关村科技担保有限公司签订的委托保证合同。

（3）2011 年 7 月 18 日，中关村担保与发行人签订“2011 年 WT404-1 号”《委
托保证合同》，中关村担保为“编号 06110079 号”《流动资金借款合同》项下的自
2011 年 7 月 22 日起至 2012 年 7 月 20 日止的发行人与交通银行股份有限公司北
京东单支行（以下简称“交行东单支行”）1,500 万元借款提供连带责任保证。2011
年 7 月 18 日，刘光、高军、钟宏全与中关村担保签订“2011 年 BZ404-1 号”《反
担保（保证）合同》，合同约定刘光、高军、钟宏全向中关村担保提供保证反担
保。该合同已履行完毕。

（4）2011 年 6 月 27 日，中关村担保与刘光签订“2011 年 BZ342 号”《保证
合同》，为“2011 年委贷字第 043 号”《委托贷款协议》项下的自 2011 年 6 月 28
日至 2011 年 8 月 28 日止的本公司委托北京中关村科技担保有限公司向北京银行
双秀支行的 1,000 万元委托借款承担连带责任保证担保。该合同已经履行完毕。

（5）2011 年 6 月 8 日，刘光与招商银行北京大运村支行签订“2011 大授字
第 004 号”《最高额不可撤销担保书》，为“2011 年大授字第 004 号”《授信协议》
项下的自 2011 年 6 月 10 日至 2012 年 6 月 9 日止的发行人与招行大运村支行的
2,000 万元的授信提供连带责任保证担保。该合同已履行完毕。

（6）2011 年 5 月 27 日，刘光与北京银行北太平庄支行签订《保证合同》，

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为“编号 0093972 号”《借款合同》项下的自 2011 年 5 月 27 日起至 2012 年 5 月
26 日止的发行人与北京银行北太平庄支行的 2,000 万元借款提供连带责任保证
担保。该合同已经履行完毕。

（7）2010 年 8 月 19 日，刘光与北京银行北太平庄支行签订《保证合同》，
为 “编号 0075369”《借款合同》项下的自 2010 年起至 2011 年 8 月 18 日止本公
司与北京银行北太平庄支行的 1,000 万元借款承担连带责任保证担保。该合同已
经履行完毕。

（8）2012 年 12 月 12 日，发行人与民生银行总行营业部签订“公授信字第
1200000019017 号”《综合授信合同》，约定民生银行总行营业部向发行人提供
5,000 万元的授信额度，借款期限为从 2012 年 12 月 12 日至 2013 年 12 月 12 日
止，借款利率按具体合同的规定执行。

2012 年 12 月 12 日，刘光与民生银行总行营业部签订 “个高保字第
1200000019017 号”《最高额担保合同》，约定刘光为上述授信合同提供最高债权
额为 5,000 万元的担保。

（9）2013 年 6 月 27 日，刘光与北京中关村科技融资担保有限公司签订“2013
年 BZ0489 号”《反担保（保证）合同》，约定刘光为发行人与中信信托有限责任
公司签订的“P2013M17SZGC0002-0032”号《借款合同》项下的主债权提供连带
责任保证的反担保（2013 年 6 月 28 日，中信信托有限责任公司与招行大运村支
行签订“P2013M17SZGC0002-0035”号《信贷资产转让（买断）合同》，约定中信
信托有限责任公司向招行大运村支行转让其在前述《借款合同》项下的全部债权
以及担保合同项下的相关担保权益。同日，发行人、招行大运村支行及北京中关
村科技融资担保有限公司签订“2013 年大流字第 001 号”《补充协议》，约定由招
行大运村支行承接前述借款合同及担保合同项下的全部债权以及担保权利）。

（10）2013 年 8 月 21 日，刘光与北京银行股份有限公司北太平庄支行签订
《保证合同》，为“编号 0175998”《借款合同》项下的自 2013 年 8 月 27 日起至
2014 年 8 月 27 日止本公司与北京银行北太平庄支行的 3,000 万元借款承担连带
责任保证担保。

（11）2013 年 10 月 18 日，刘光与北京中关村科技融资担保有限公司签订

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“2013 年 BZ1146 号”《反担保（保证）合同》，因发行人与北京银行股份有限公
司北太平庄支行签订的“编号 0184161 号”《借款合同》，与北京中关村科技融资
担保有限公司签订“2013 年 WT1146 号”《委托保证合同》，北京中关村科技融资
担保有限公司为该借款提供保证担保，约定刘光向北京中关村科技融资担保有限
公司提供保证反担保。

（12）根据刘光与民生银行总行营业部于 2012 年 12 月 12 日签订的《最高
额担保合同》为发行人与民生银行总行营业部于 2013 年 7 月 23 日签订“公借贷
字第 1300000149374 号”《流动资金贷款借款合同》中约定的 500 万元借款提供
保证担保，为发行人与民生银行总行营业部于 2013 年 12 月 9 日签订的“公借贷
字第 1300000241278 号”《流动资金贷款借款合同》约定的 1,000 万元借款提供
保证担保。

（四）关联交易对财务状况和经营成果的影响

报告期内，本公司发生的经常性关联交易及接受关联方担保属于本公司业
务正常经营的需要，对本公司的财务状况和经营成果不构成重大影响。关联方
借款主要系股东为个人临时性借款所需，本公司已经对相关款项进行了清理。
截止本招股说明书签署之日，上述资金往来已经清偿完毕。未来本公司将避免
此类关联交易的发生。

（五）关联交易决策制度

1、关联交易决策制度的制定和执行情况

为保证关联交易的公允性，本公司《公司章程》对关联交易的决策权限与程
序做出了明确的规定。2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会审议通过了《东方网
力科技股份有限公司关联交易管理实施细则》。报告期内，本公司发生的关联交
易均按照《公司章程》等有关制度的规定履行了内部批准程序。

2、《公司章程》对关联交易决策权力和程序的规定

《公司章程》规定，董事会应当确定对外投资（含委托理财，委托贷款，对
子公司、合营企业、联营企业投资，投资交易性金融资产、可供出售金融资
产、持有至到期投资等）、收购出售资产、资产抵押、对外担保、关联交易的权

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限，建立严格的审查和决策程序。

董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议
行使表决权，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关
联关系董事出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通
过。出席董事会的无关联董事人数不足 3 人的，应将该事项提交股东大会审
议。

股东大会审议有关关联交易事项时，关联股东不应当参与投票表决，其所
代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数；股东大会决议应当写明非关联
股东的表决情况。

关联股东在股东大会审议有关关联交易事项时，应当主动向股东大会说明
情况，并明确表示不参与投票表决。股东没有主动说明关联关系和回避的，其
他股东可以要求其说明情况并回避。股东大会结束后，其他股东发现有关联股
东参与有关关联交易事项投票的，有权就相关决议根据本章程规定请求人民法
院认定无效。

股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联人提供的担保议案时，该股
东或者受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东
大会的其他股东所持表决权的半数以上通过。

3、《关联交易管理实施细则》对关联交易决策程序的规定

（1）公司拟与关联自然人发生的交易金额在 30 万元以上的关联交易，拟与
其关联法人达成的关联交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一期经审计净
资产绝对值 0.5%以上的，应当及时披露。

公司拟与其关联法人达成的关联交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一
期经审计净资产绝对值 0.5%以上的；公司与关联自然人发生的交易金额在 30
万元以上的关联交易，由公司董事会审议及批准。

（2）公司拟与关联方达成的关联交易（公司获赠现金资产和提供担保除外）
金额在 1,000 万元以上，且高于公司最近一期经审计净资产值的 5%以上时，该
关联交易应当聘请具有从事证券、期货相关业务资格的中介机构，对交易标的进

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行评估或审计，并将该交易提交股东大会审议。

公司为关联人提供担保的，不论数额大小，均应当在董事会审议通过后提交
股东大会审议。

（3）公司与关联人签订日常关联交易协议的期限超过三年的，应当每三年
根据公司章规定重新履行审议程序及披露义务。

（4）依据法律、行政法规、部门规章、上市规则及《公司章程》等相关规
定对关联交易所涉及事项的审批权限及程序有特殊规定的，依据该等规定执行。

（六）独立董事对关联交易的意见

本公司独立董事于 2013 年 3 月 22 日出具专项意见，认为：本公司报告期内
发生的关联交易履行了必要的法律程序，符合有关法律法规和公司章程的规
定，不存在损害公司及其它股东利益的情形。

（七）规范关联交易的措施

1、本公司根据相关法律法规和《公司章程》的规定，制定了《内部审计制
度》、《关联交易决策制度》。本公司将严格执行《公司章程》、三会议事规则、
《独立董事工作制度》、《关联交易决策制度》、《内部审计制度》、《对外担
保制度》中关于关联交易的规定，规范关联交易。

2、2011 年 9 月 9 日，本公司实际控制人刘光先生，持股 5%以上的股东蒋
宗文先生、高军先生、中科白云以及英特尔（成都），全体董事、监事和高级管
理人员分别以书面形式向本公司出具了《关于规范和减少关联交易的承诺函》，
承诺将尽最大的努力减少或避免与东方网力的关联交易，对于确属必要的关联交
易，则遵循公允定价原则，严格遵守公司关于关联交易的决策制度，确保不损害
公司利益。

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第八节董事、监事、高级管理人员与其他核心人员

一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介

（一）董事

1、刘光：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 2 月出生，硕士学
历。曾任中国工商银行江苏省分行胥浦直属支行科技科工程师，深圳市印像计算
机系统有限公司监事，深圳市迪瑞计算机技术有限公司董事和总经理，北京东方
网力科技有限公司董事长、总经理。现任东方网力董事长、总经理，兼子公司重
庆网力执行董事。

2、DABIN ZHU：男，美国国籍，1967 年 9 月出生，硕士学历。曾任美国
通用电气医疗器械公司工程师、服务市场部六西格玛黑带（6 Sigma Blackbelt），
麦肯锡（北京）公司战略咨询顾问，软银中国风险投资基金业务发展总监，企业
战略金融顾问。现任东方网力董事，北京艾森柯医疗技术有限公司董事，
Wonderful Palace International Ltd.(BVI)董事，北京青青树动漫科技有限公司董
事和北京建新宏业科技有限公司董事。

3、程滢：女，中国国籍，无境外永久居住权，1973 年 6 月出生，硕士学
历。曾任贵阳城市商业银行办公室职员，深圳市成功皮具厂人事经理，深圳市
灏龙文化实业有限公司经理，中央戏剧学院影视制作中心经纪人，北京千家新
影影视传媒有限公司总经理，北京触动传媒有限公司经理。现任东方网力董
事，北京触动时代国际传媒广告有限公司总裁，北京阳天慧智环保工程科技有
限公司总经理。

4、钟宏全：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 7 月出生，硕士学
历。曾任江苏常州市兰德工程软件有限公司软件工程师，广西柳州市亿通软件
有限公司软件工程师和软件部经理。现任东方网力董事、副总经理。

5、于小云：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 3 月出生，本科学
历。曾任北京大学英语系教师，深圳兴鹏海运实业有限公司办公室主任，赛博

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韦尔投资基金深圳项目经理。现任东方网力董事，中科招商投资管理集团有限
公司执行副总裁，北京恒通创新赛本科技股份有限公司监事。

6、ALBERT SHIH TSE CHANG：男，美国国籍，1957 年 5 月出生，本科学
历。曾任美国纽约大都会旅行社销售经理，美国纽约威尔士法哥安防公司客户经
理，美国泰科安防有限公司客户经理和销售经理，中国泰科消防保安有限公司销
售总监和华北区大区总经理。现任东方网力董事。

7、郇绍奎：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 3 月出生，硕士学
历，中国注册会计师。曾任深圳市建设控股公司结算中心和深圳市新德勤财务
会计咨询公司高级经理，蔚深证券有限公司投资银行部和国际业务部资深高级
经理，深圳市研详智能科技股份有限公司董事兼董事会秘书，信汇科技有限公
司董事、财务总监，天津信汇制药有限公司董事，水晶球创业投资股份有限公司
董事、总经理，天津海之凰科技有限公司董事。现任东方网力独立董事，信汇科
技有限公司董事，天津润亿生医药健康科技股份有限公司董事长，天津欧润科技
有限公司执行董事，北京清雅颐和科技股份有限公司董事长。

8、杨骅：男，中国国籍，无境外永久居住权，1959 年 6 月出生，硕士学
历。曾任电信科学技术研究院移动中心 TDD 部技术办公室主任，大唐电信科技
产业集团科技开发部总经理，大唐移动通信设备有限公司市场部总经理，大唐移
动通信设备有限公司副总裁。现任东方网力独立董事，TD 产业联盟专职秘书长，
Vtion Wireless Technology AG 监事，展唐通讯科技（上海）股份有限公司独立董
事。

9、张宇锋：男，中国国籍，无境外永久居住权，1963 年 11 月出生，硕士
学历。曾任监察部驻卫生部监察局主任科员，中国华联房地产开发公司项目经
理，中国建筑工程总公司进出口部项目经理，长城律师事务所律师。现任东方网
力独立董事，北京市华城律师事务所管理合伙人，中国商会/中国贸促会调解中
心调解员，武汉仲裁委/广州仲裁委/无锡仲裁委仲裁员，中国保健协会常务理事
及兼职副秘书长，中国政法大学金融法研究中心研究员，中国政法大学国际银行
法律实务研究中心研究员。

（二）监事

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1、甘亚西：男，中国国籍，无境外永久居住权，1971 年 10 月出生，本科
学历。曾任四川省地震局地震地质队科员，成都市民用电子研究所工程师，四
川大学星通公司总经理助理，深圳市迪瑞计算机技术有限公司研发工程师。现
任东方网力硬件设计总监和监事。

2、金林海：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 10 月出生，硕士
学历。曾任深圳市建材工业集团财务部高级经理，深圳市中科招商创业投资管
理有限公司财务部副总经理、执行总经理。现任东方网力监事，中科招商投资
管理集团有限公司高级副总裁，广州杰赛科技股份有限公司监事。

3、尹丽：女，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 8 月出生，大专学
历。曾任诶比控股集团有限公司北京分公司经理助理。现任东方网力商务主管
和职工代表监事。

（三）高级管理人员

1、刘光：总经理，简历见董事会成员。

2、钟宏全：副总经理，简历见董事会成员。

3、潘少斌：男，中国国籍，无境外永久居住权，1966 年 6 月出生，硕士学
历。曾任原对外经济贸易合作部科员，京达进出口公司副总经理，香港普泛（中
国）有限公司北京代表处首席代表，新加坡 Marathon Equipment (Asia) Ltd.中国
区总经理，新加坡 MEA Environment (Asia Pacific) Ltd.北京代表处首席代表。现
任东方网力副总经理兼董事会秘书。

4、冯程：男，中国国籍，无境外永久居住权，1980 年 6 月出生，本科学
历。曾任安臣数码科技有限公司西南区市场总监。现任东方网力副总经理兼子
公司重庆网力总经理、贵州网力执行董事。

5、任重：男，中国国籍，无境外永久居住权，1969 年 7 月出生，本科学
历。曾任深圳市博康系统工程有限公司总裁，深圳市同洲电子股份有限公司华南
区总经理。现任东方网力副总经理。

6、杨志杰：男，中国国籍，无境外永久居住权，1965 年 10 月出生，硕士
学历。曾任北京牡丹电子集团公司项目管理经理，北京飞利浦有限公司产品管

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理部高级经理，深圳市实益达科技股份有限公司常务副总经理和第一事业部总
经理。现任东方网力副总经理。

7、张新跃：男，中国国籍，无境外永久居住权，1963 年 2 月出生，本科学
历。曾任北京第四印刷机械厂工程师，大松机电技术公司部门经理，诶比控股集
团有限公司北京分公司总经理。现任东方网力副总经理。

8、赵永军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 8 月出生，专科学
历。曾任蓝色快车计算机工程技术有限公司备件部运营总监助理，亚商在线网络
技术有限公司华北区运营总监，深圳市博康数码科技有限公司商务部总监。现任
东方网力副总经理兼财务总监。

（四）其他核心人员

本公司其他核心人员均为核心技术人员，简介如下：

1、钟宏全：简历见董事会成员。

2、甘亚西：简历见监事会成员。

3、郭军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1977 年 9 月出生，本科学
历。曾任烟台东方电子信息产业股份有限公司软件工程师，历任东方网力高级
软件研发工程师、研发总监。现任东方网力首席架构设计师。

4、高军：男，中国国籍，无境外永久居住权，1979 年 2 月出生，本科学
历。曾任北京中科红旗软件技术有限公司软件工程师，北京宽视网络技术有限公
司软件工程师，泰可尚电子科技有限公司项目经理，北京合众达电子有限责任公
司项目经理和悠视互动科技公司项目经理。历任东方网力董事、硬件及驱动部
经理、首席算法设计师。现任东方网力技术总监。

5、蒋宗文：男，中国国籍，无境外永久居住权，1972 年 12 月出生，硕士
学历。曾任中国科学院计算技术研究所研究人员，深圳市印像计算机技术有限公
司技术总监，深圳市迪瑞计算机技术有限公司技术总监。历任东方网力技术总监、
首席架构设计师。现任东方网力信息系统建设小组负责人。

（五）发行人董事、监事、高级管理人员的提名和选聘情况

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1、董事的选聘情况

2010 年 9 月 19 日，公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有限
公司董事的议案》，选举刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云、
郇绍奎为公司董事，其中郇绍奎为独立董事，组成公司第一届董事会。同日，
本公司召开第一届董事会第一次会议，选举刘光为第一届董事会董事长。

2010 年 11 月 25 日，公司召开 2010 年第一次临时股东大会，选举杨骅和严
明为本公司独立董事。

2011 年 1 月 5 日，公司原董事高军因个人原因辞去董事职务，公司召开
2011 年第一次临时股东大会，选举韩晟平为本公司董事。

2011 年 3 月 26 日，公司原独立董事严明因个人原因辞去董事职务，公司召
开 2010 年度股东大会选举张宇锋为公司独立董事。

2013 年 3 月 15 日，公司原董事韩晟平因个人原因辞去董事职务，公司召开
2012 年度股东大会选举 ALBERT SHIH TSE CHANG 为公司董事。

2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举
刘光、DABIN ZHU、钟宏全、程滢、于小云、ALBERT SHIH TSE CHANG、郇
绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会董事，任期为三年，其中郇绍奎、杨骅、张
宇锋为独立董事。

2、监事的选聘情况

2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份有
限公司股东代表监事的议案》，选举甘亚西、成希河为股东监事，与于 2010 年
9 月 17 日召开的职工代表大会选举的职工代表监事李鸿艳组成本公司第一届监
事会。同日，本公司召开第一届监事会第一次会议，选举甘亚西为第一届监事
会主席。

2011 年 3 月 26 日，公司监事会成员成希河因个人原因辞去监事职务，经公
司 2010 年度股东大会审议选举金林海为监事。

2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选举

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甘亚西、金林海为第二届监事会监事，与职工代表大会选举的职工代表监事尹丽
共同组成公司第二届监事会，任期为三年。

3、高级管理人员的选聘情况

2010 年 9 月 19 日，本公司第一届董事会第一次会议通过决议，聘任刘光为
公司总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志
杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。

2013 年 9 月 25 日，本公司召开第二届董事会第一次会议，聘任刘光为公司
总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、张
新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。

4、董事、监事提名和任期情况

姓名现任职务提名人任期
刘光董事长、总经理经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
DABIN ZHU 董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
程滢董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
钟宏全董事、副总经理经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
于小云董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
ALBERT SHIH
董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
TSE CHANG

郇绍奎独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
杨骅独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
张宇锋独立董事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
监事会主席、硬件
甘亚西经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
设计总监
金林海监事经股东提名 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
职工代表监事、商
尹丽职工代表大会 2013 年 9 月至 2016 年 9 月
务主管

二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员持有发行人股份及
对外投资情况

（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属本次发行前
持有公司股份情况及近三年一期的持股变动情况

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本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属各报告期末
持有本公司股份情况未发生变动，持股比例如下表所示：

姓名折合股份公司股份数量（万股）比例
刘光 2,065.02 39.33%
DABIN ZHU - -
程滢 103.96 1.98%
钟宏全 162.31 3.09%
于小云 - -
郇绍奎 - -
杨骅 - -
张宇锋 - -
甘亚西 70.19 1.34%
潘少斌 17.55 0.33%
冯程 17.55 0.33%
任重 6.58 0.13%
杨志杰 10.97 0.21%
张新跃 8.77 0.17%
赵永军 21.93 0.42%
郭军 100.89 1.92%
高军 315.84 6.02%
蒋宗文 609.74 11.61%
张玉萍 131.60 2.51%
ALBERT SHIN TSE CHANG - -
尹丽 - -
注：张玉萍系公司董事 DABIN ZHU 的配偶。

报告期内，上述人员所持本公司股份不存在质押或冻结情况。

除上述情况之外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未以
任何方式直接或间接持有本公司股份。

（二）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况

本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况如
下：

姓名现任职务其他对外投资对象出资额（万元）所占比例
DABIN Wonderful Palace International 1.20（币种：美
董事 24.00%
ZHU Ltd.(BVI) 元）
程滢董事北京触动时代国际传媒广告有限 306.00 51.00%

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姓名现任职务其他对外投资对象出资额（万元）所占比例
公司
北京阳天慧智环保工程科技有限
45.00 90.00%
公司
浙江东阳德润东方影视传媒有限
520.00 52.00%
公司
张宇锋独立董事北京市华城律师事务所 30.00 35.00%
信汇科技有限公司 905.25 9.05%
郇绍奎独立董事天津欧润科技有限公司 800.00 40.00%
北京清雅颐和科技股份有限公司 400.00 80.00%
金林海监事中科招商投资管理集团有限公司 8.24 0.0146%
高级管理
杨志杰深圳实益达科技股份有限公司 16.97 0.04%
人员

除上述对外投资之外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的
不存在其他对外投资的情况。上述对外投资与本公司不存在利益冲突。

三、董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的薪酬、兼职情况与
相互之间的关系

（一）2012 年度董事、监事、高级管理人员和其他核心人员薪酬情况

薪酬总额
姓名职务任期备注
（万元）
刘光董事长、总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 25.78 在公司领薪
DABIN ZHU 董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪
程滢董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪
钟宏全董事、副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.37 在公司领薪
于小云董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪
ALBERT
SHIN TSE 董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪
CHANG
郇绍奎独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴
杨骅独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴
张宇锋独立董事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 7.14 独立董事津贴
监事会主席、硬件
甘亚西 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 27.46 在公司领薪
设计总监
金林海监事 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 - 未在公司领薪

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薪酬总额
姓名职务任期备注
（万元）
职工代表监事、商
尹丽 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 10.96 在公司领薪
务主管
潘少斌副总经理、董秘 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.19 在公司领薪
冯程副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 24.50 在公司领薪
任重副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 30.78 在公司领薪
杨志杰副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.48 在公司领薪
张新跃副总经理 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.40 在公司领薪
副总经理、财务总
赵永军 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.31 在公司领薪
监
郭军首席架构设计师 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 26.65 在公司领薪
高军技术总监 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 24.50 在公司领薪
信息系统建设小
蒋宗文 2013 年 9 月至 2016 年 9 月 29.06 在公司领薪
组负责人

本公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员除领取薪酬外未在本公
司及其关联企业享受其他待遇和退休金计划等。

（二）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员兼职情况

本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员在关联方及其他单位兼
职的情况如下表所示：

姓名在本公司职务兼职单位职务
刘光董事长、总经理重庆网力执行董事
北京艾森柯医疗技术有限公司董事
Wonderful Palace International Ltd.(BVI) 董事
北京青青树动漫科技有限公司董事
DABIN
董事执行董事（自 2013
ZHU
北京中汇同信投资投资有限公司年 3 月起不再担
任）
北京建新宏业科技有限公司董事董事
北京触动时代国际传媒广告有限公司总裁
程滢董事
北京阳天慧智环保工程科技有限公司总经理
董事、副总经
钟宏全 - -
理
中科招商投资管理集团有限公司执行副总裁
于小云董事董事（自 2012 年
江苏红叶视听器材股份有限公司
12 月起不再担任）

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姓名在本公司职务兼职单位职务
北京恒通创新赛本科技股份有限公司监事
ALBERT
SHIN TSE 董事 - -
CHANG
信汇科技有限公司董事
天津润亿生医药健康科技股份有限公司董事长
郇绍奎独立董事
天津欧润科技有限公司执行董事
北京清雅颐和科技股份有限公司董事长
TD 产业联盟专职秘书长
杨骅独立董事 Vtion Wireless Technology AG 监事
展唐通讯科技（上海）股份有限公司独立董事
北京市华城律师事务所管理合伙人
中国商会/中国贸促会调解中心调解员
武汉仲裁委、广州仲裁委、无锡仲裁委仲裁员
张宇锋独立董事常务理事及兼职
中国保健协会
副秘书长
金融法研究中心、
中国政法大学国际银行法律研
究中心研究员
监事会主席、
甘亚西 - -
硬件设计总监
中科招商投资管理集团有限公司高级副总裁
金林海监事
广州杰赛科技股份有限公司监事

职工代表监事、
尹丽 - -
商务主管
副总经理、董事
潘少斌 - -
会秘书
重庆网力总经理
冯程副总经理
贵州网力执行董事
任重副总经理 - -
杨志杰副总经理 - -
张新跃副总经理 - -
副总经理、财务
赵永军 - -
总监
郭军研发总监 - -
高军技术总监 - -
蒋宗文信息系统建设 - -

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姓名在本公司职务兼职单位职务
小组负责人

（三）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员相互之间的关系

本公司董事、监事及高级管理人员相互之间不存在亲属关系。

四、公司与董事、监事及高级管理人员签定的协议与重要承诺

（一）公司与其董事、监事及高级管理人员签订的协议

本公司已与董事、监事及高级管理人员签订了《聘用协议》、《保密协议》
或《劳动合同》，对相关的保密义务作出了约定。

（二）公司董事、监事及高级管理人员作出的重要承诺

本公司董事、监事及高级管理人员作出的重要承诺，详见本招股说明书“第
五节发行人基本情况”之“九、主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理
人员作出的重要承诺及其履行情况”。

（三）协议及承诺的履行情况

截止本招股说明书签署之日，上述协议、承诺等均履行正常，不存在违约情
形。

五、董事、监事、高级管理人员任职资格

本公司所有董事、监事及高级管理人员诚信记录良好，未受到过中国证监会
行政处罚或证券交易所的公开谴责，亦未遭受过任何司法机关的处罚，符合《公
司法》、《证券法》等法律法规规定的任职资格。

六、最近三年一期董事、监事及高级管理人员的变化情况

（一）董事的变化情况

1、2010 年 9 月 19 日，本公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股
份有限公司董事的议案》，选举刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于
小云、郇绍奎为公司董事，其中郇绍奎为独立董事，组成公司第一届董事会。

2、2010 年 11 月 25 日，本公司召开 2010 年第一次临时股东大会，选举杨

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骅和严明为本公司独立董事。

3、2011 年 1 月 5 日，本公司召开 2011 年第一次临时股东大会，同意高军
辞去董事职务，选举韩晟平为公司董事。

4、2011 年 3 月 26 日，本公司召开 2011 年度股东大会，同意严明辞去独立
董事职务，选举张宇锋为公司独立董事。

5、2013 年 3 月 15 日，本公司召开 2012 年度股东大会，同意韩晟平辞去董
事职务，选举 ALBERT SHIH TSE CHANG 为公司董事。

6、2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选
举刘光、DABIN ZHU、钟宏全、程滢、于小云、ALBERT SHIH TSE CHANG、
郇绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会董事，任期为三年，其中郇绍奎、杨骅、
张宇锋为独立董事。

报告期内，本公司董事变化情况如下表所示：

时间点董事会成员
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云
2010 年 9 月 19 日
独立董事：郇绍奎
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、高军、于小云
2010 年 11 月 25 日
独立董事：郇绍奎、杨骅、严明
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、韩晟平、于小云
2011 年 1 月 5 日
独立董事：郇绍奎、杨骅、严明
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、韩晟平、于小云
2011 年 3 月 26 日
独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、ALBERT SHIH TSE CHANG、
2013 年 3 月 15 日于小云
独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋
刘光、DABIN ZHU、程滢、钟宏全、ALBERT SHIH TSE CHANG、
2013 年 9 月 19 日于小云
独立董事：郇绍奎、杨骅、张宇锋

上述董事变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序。最近二年
以来，本公司董事会成员的变化，主要系董事个人原因，公司董事会成员未发
生重大变化。

（二）监事的变化情况

1、2010 年 9 月 19 日，公司创立大会通过了《关于选举东方网力科技股份
有限公司股东代表监事的议案》，选举甘亚西、成希河为股东监事，与于 2010

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年 9 月 17 日召开的职工代表大会选举的职工代表监事李鸿艳组成本公司第一届
监事会。

2、2011 年 3 月 26 日，本公司召开 2011 年度股东大会，同意成希河辞去监
事职务，选举金林海为公司监事。

3、2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东大会，全体股东选
举甘亚西、金林海为第二届监事会监事，与职工代表大会选举的职工代表监事
尹丽共同组成公司第二届监事会，任期为三年。

报告期内，本公司监事变化情况如下表所示：

时间监事会成员
2010 年 9 月 19 日甘亚西、成希河、李鸿艳（职工代表监事）
2011 年 3 月 26 日甘亚西、金林海、李鸿艳（职工代表监事）
2013 年 9 月 19 日甘亚西、金林海、尹丽（职工代表监事）

上述监事的变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序。

（三）高级管理人员的变化情况

1、2010 年 9 月 19 日，本公司第一届董事会第一次会议通过决议，聘任刘
光为总经理，聘任潘少斌为董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志杰、
张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。

2、2013 年 9 月 25 日，本公司召开第二届董事会第一次会议，聘任刘光为
公司总经理，聘任潘少斌为公司董事会秘书，聘任冯程、潘少斌、任重、杨志
杰、张新跃、赵永军、钟宏全为公司副总经理，聘任赵永军为公司财务总监。

报告期内，本公司高级管理人员变化情况如下表所示：

时间高管成员
2010 年 9 月 19 日刘光、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全
2013 年 9 月 25 日刘光、潘少斌、冯程、任重、杨志杰、张新跃、赵永军、钟宏全

上述高级管理人员的变化符合《公司章程》的规定，履行了必要的法律程
序。最近两年，本公司高级管理人员未发生重大变化。

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第九节公司治理

一、公司治理结构

公司成立以来，根据《公司法》、《证券法》等相关法律法规的要求，建立
了科学和规范的法人治理结构，制定和完善了相关内部控制制度，公司股东大
会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度和董事会各专门委员会制度
逐步完善，依法规范运作，管理效率不断提高，保障了公司经营管理的有序进
行。

公司于 2010 年 9 月 19 日召开创立大会，审议通过了《公司章程》，选举产
生了公司第一届董事会、监事会成员。公司一贯重视对外部资源的利用，充分
发挥业内专家学者和专业机构在公司发展规划、企业管理等方面的重要作用。
公司在法人治理结构的建立和内部控制制度的制定过程中听取了大量咨询机
构、律师事务所、会计事务所等专业机构的意见。

公司先后对股东大会、董事会、监事会的职权进行了规范，制定了《股东大
会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总经理工作细则》，
并形成了《关联交易管理实施细则》、《募集资金管理办法》、《信息披露管理
制度》、《对外投资管理制度》、《对外担保管理制度》、《投资者关系管理实
施细则》、《内部审计管理制度》等内部控制制度。

二、股东大会制度的建立健全及运行情况

股东大会是公司的权力机构，决定公司经营方针和投资计划，审议批准公
司的年度财务预算方案和决算方案。

公司于 2010 年 9 月 19 日召开的创立大会审议通过《股东大会议事规则》，
对股东大会的召集、提案与通知、股东大会的召开、表决等做了详细规定。

公司严格按照《公司章程》、《股东大会议事规则》及其他相关法律法规的
要求召集、召开股东大会，历次股东大会严格遵守表决事项和表决程序的有关

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规定，维护了公司和股东的合法权益。

三、董事会制度的建立健全及运行情况

董事会是股东大会的执行机构，决定公司的经营计划和投资方案，负责制
定财务预算和决算方案。董事由股东大会选举或更换，任期三年。公司严格按
照规定的董事选聘程序选举董事，并按照《公司章程》规定和中国证监会有关规
定要求增补了独立董事。公司董事会由 9 名董事组成，其中设董事长一名，独
立董事 3 名。

公司于 2010 年 9 月 19 日召开的创立大会审议通过了《董事会议事规则》，
对董事会的召开程序、审议程序、表决程序等作了规定。董事会每年至少召开
两次定期会议，并根据实际情况召开临时会议。董事会作出决议，须经无关联
关系董事过半数通过。

公司全体董事能够遵守有关法律、法规、《公司章程》和《董事会议事规则》
的规定，对全体股东负责，勤勉尽责，独立履行其相应的权利、义务和责任。
在股东大会授权范围内，运用公司资产做出投资决策，建立严格的审查和决策
程序；组织有关专家、专业人士对公司重大投资项目进行评审，超出权限的报
经股东大会批准；按照法律和公司章程赋予的职责，加强对公司经理层的聘
任、激励、监督和约束，根据业绩考核办法和每年年初公司确立的总体发展战
略及年度工作目标分别确定经理人员的管理职责和考核指标，年末由董事会进
行综合考核。

四、独立董事制度的建立健全及运行情况

（一）独立董事制度的建立

为进一步完善法人治理结构，2010 年 9 月 19 日，公司召开的创立大会选举
郇绍奎为独立董事，建立了独立董事制度；2010 年 11 月 25 日，公司召开的
2010 年第一次临时股东大会选举杨骅和严明为独立董事。2011 年 3 月 26 日，公
司原独立董事严明因个人原因辞去董事职务，公司召开 2010 年度股东大会选举
张宇锋为公司独立董事。2013 年 9 月 19 日，公司召开 2013 年第二次临时股东
大会选举郇绍奎、杨骅、张宇锋为第二届董事会独立董事。公司现有独立董事

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3 名，为郇绍奎、杨骅和张宇锋，达到董事总数的三分之一，其中郇绍奎为会
计专业人士、张宇锋为法律专业人士、杨骅为行业专家。

（二）独立董事实际发挥作用的情况

在建立独立董事制度后，公司的法人治理结构更加完善，内部决策制度更
为科学有效，有利于保护公司及股东的利益。同时，独立董事发挥了其在战
略、管理、投资及财务等方面的专业特长，对公司的战略发展目标、内部控制
制度、重大投资决策等进行了研究并提出建设性意见，促进了公司经营管理水
平的提高。

五、监事会制度的建立健全及运行情况

（一）监事会的构成

公司监事会由 3 名监事组成，设监事会主席一名，监事由股东代表和职工
代表担任，其中职工代表监事 1 名，占监事会成员的三分之一。

（二）监事会履行职责的情况

监事会是公司内部的专职监督机构，对股东大会负责。公司于 2010 年 9 月
19 日召开的创立大会审议了《监事会议事规则》，对监事会的召开程序、审议
程序、表决程序等作了规定。监事会每六个月召开一次定期会议，并根据需要
及时召开临时会议，监事会作出决议，必须经全体监事过半数通过。

监事会发挥对董事会和经理层的监督作用，能够充分了解公司经营情况，
认真履行职责，本着对全体股东负责的精神，有效地对公司董事和其他高级管
理人员履行职责的合法合规性及公司财务实施监督和检查，以维护公司及股东
的合法权利。公司监事会遵照《公司章程》的规定定期召开会议，并有真实完整
的会议记录。

六、董事会秘书的职责

董事会秘书对公司和董事会负责，承担法律、行政法规以及公司章程对高
级管理人员所要求的义务，也享有相应的工作职权，对公司治理有着重要作
用，促进了公司的规范运作。

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公司已设立董事会秘书，负责股东大会和董事会会议的筹备、会议文件保
管、股东资料管理、办理信息披露等事宜。

七、审计委员会的相关情况

（一）审计专业委员会的设置

2010 年 12 月 12 日，公司召开的第一届董事会第三次会议通过决议，同意
在董事会下设审计委员会；通过《董事会审计委员会工作细则》；同意郇绍奎、
张宇锋和 DABIN ZHU 任审计委员会委员，郇绍奎任召集人。2013 年 9 月 25
日，公司召开的第二届董事会第一次会议同意郇绍奎、张宇锋和 DABIN ZHU
任审计委员会委员，郇绍奎任召集人。

（二）审计委员会的议事规则及运行情况

1、审计委员会会议分为例会和临时会议，例会每年至少召开一次，临时会
议由审计委员会委员提议召开。会议召开前三天须通知全体委员，会议由主任
委员主待，主任委员不能出席时可委托其他一名委员（独立董事）主持。

2、审计委员会会议应由三分之二以上的委员出席方可举行；每一名委员有
一票的表决权；会议做出的决议，必须经全体委员的过半数通过。

3、审计委员会会议表决方式为举手表决或投票表决；临时会议可以采取通
讯表决的方式召开。

4、审计委员会可要求公司相关部门负责人列席会议；审计委员会认为必要
时，可以邀请公司董事、监事、总经理和其他高级管理人员列席会议。

5、如有必要，审计委员会可以聘请会计师事务所、律师事务所等中介机构
为其决策提供专业意见，费用由公司支付。

6、审计委员会会议讨论与委员会成员有关联关系的议题时，该关联委员应
回避。该审计委员会会议由过半数的无关联关系委员出席即可举行，会议所作
决议须经无关联关系的委员过半数通过；若出席会议的无关联委员人数不足审
计委员会无关联委员总数的二分之一时，应将该事项提交董事会审议。

7、审计委员会会议的召开程序、表决方式和会议通过的议案必须遵循有关

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法律、法规、公司章程及《董事会审计委员会工作细则》的规定。

8、审计委员会会议应当有记录，出席会议的委员应当在会议记录上签名；
会议记录由公司董事会秘书保存，保存期限不少于十年。

9、审计委员会会议通过的议案及表决结果，应以书面形式报公司董事会。

10、出席会议的委员均对会议所议事项有保密义务，不得擅自披露有关信
息。

公司审计委员会自成立以来，对内部控制进行监督、检查财务报告、评估
并协助外部审计机构进行公司有关的审计，依法履行《公司法》、《公司章程》
赋予的责任。

公司审计委员会共召开了十次会议，分别审议了如下议案，并将审议情况
向公司董事会报告。

序号会议届次审议议案内容召开时间
《关于审议公司经审计的财务会计报告的议案》
《关于审议公司 2010 年度利润分配方案的议案》
《关于审议公司 2010 年度财务决算报告的议案》
第一届董事会审计 2011 年 2 月
1 《关于审议公司 2011 年度财务预算报告的议案》
委员会第一次会议 18 日
《关于审议公司 2010 年度高级管理人员薪酬考核方
案的议案》
《关于聘请 2011 年度审计机构的议案》
第一届董事会审计《关于审议公司经审计的三年一期的财务会计报告 2011 年 8 月
2
委员会第二次会议的议案》 8日
《关于公司经审计的财务会计报告的议案》
《关于审议公司 2011 年度利润分配方案的议案》
《关于审议公司 2011 年度财务决算报告的议案》
第一届董事会审计 2012 年 2 月
3 《关于审议公司 2012 年度财务预算报告的议案》
委员会第三次会议 6日
《关于聘请 2012 年度审计机构的议案》
《东方网力科技股份有限公司 2011 年度内部控制自
我评价报告》
第一届董事会审计 2012 年 7 月
4 《关于公司经审计的财务会计报告的议案》
委员会第四次会议 15 日
第一届董事会审计《关于公司 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日经 2012 年 8 月
5
委员会第五次会议审阅的财务会计报告的议案》 15 日
《关于审议公司2012年度财务决算报告的议案》
第一届董事会审计 2013 年 2 月
6 《关于审议公司2013年度财务预算报告的议案》
委员会第六次会议 17 日
《关于审议公司2012年度利润分配方案的议案》

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《关于聘请2013年度审计机构的议案》
《东方网力科技股份有限公司 2012 年度内部控制自
我评价报告》
第一届董事会审计 2013 年 3 月
7 《关于公司经审计的近三年财务会计报告的议案》
委员会第七次会议 17 日
第一届董事会审计《关于公司 2013 年 1-3 月经审阅的财务会计报告的 2013 年 7 月
8
委员会第八次会议议案》 3日
第一届董事会审计《关于公司经审计的近三年一期的财务会计报告的 2013 年 7 月
9
委员会第九次会议议案》 25 日
第二届董事会审计《关于公司经审阅的 2013 年 1-9 月的财务会计报告 2013 年 12
10
委员会第一次会议的议案》月 20 日

八、公司资金占用、对外担保及违法违规的情况

报告期内，如本招股说明书第七节同业竞争和关联交易之“二、关联交易”
所述，截止本招股说明书签署之日，本公司不存在资金被控股股东、实际控制
人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或其他方式占用的情形。

本公司控股股东和实际控制人刘光已作出《关于规范与东方网力科技股份有
限公司关联交易的承诺函》。承诺内容详见“第七节同业竞争和关联交易”之
“二、关联交易”之“（七）规范关联交易的措施”。

《公司章程》中已明确对外担保的审批权限和审议程序，报告期内不存在为
控股股东及其控制的其他企业进行违规担保的情形。

最近三年一期，本公司一直依法经营，截止本招股说明书签署之日，公司
不存在违法违规行为。

九、管理层对内部控制制度的自我评估意见及注册会计师评价意见

（一）内部控制制度的建立和规范运行情况

公司按照相关法律法规的规定，结合自身的实际情况和经营目标制定和逐
步完善内部控制制度，已经建立了健全、有效的内控体系，涵盖了经营及管理
的各个层面和环节，主要制度包括：《内部审计管理制度》、《对外担保管理制
度》、《对外投资管理制度》、《关联交易管理实施细则》、《信息披露管理制
度》、《投资者关系管理实施细则》、《董事会秘书工作细则》、《独立董事工
作制度》等。

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（二）公司董事会对内部控制制度的自我评估意见

公司董事会认为：“公司现行的内部控制制度已基本建立，能够适应公司管
理的要求和公司发展的需要，能够较好地保证公司会计资料的真实性、合法性、
完整行，随着国家法律法规的逐步深化和公司不断发展的需要，公司的内控制度
还将进一步健全和完善，并将在实际中得以有效的执行和实施。

综上所述，公司董事会认为根据财政部《企业内部控制基本规范》、《企业内
部控制评价指引》及相关规定，本公司内部控制于 2013 年 6 月 30 日在所有重大
方面是有效的。

（三）注册会计师对公司内部控制的鉴证意见

天职国际对本公司的内部控制制度进行了审核，并出具了天职京 ZH
[2013]1635-1 号《内部控制鉴证报告》，该报告对于公司内部控制制度的结论性
评价意见为：“贵公司按照《企业内部控制基本规范》及相关规范于 2013 年 6 月
30 日在所有重大方面保持了有效的与财务相关内部控制。”

十、发行人对外投资、担保事项的政策及制度安排

（一）对外投资、对外担保决策制度的制定和执行情况

为完善和提高公司治理水平，保护股东的合法权益，规范公司的对外投资
和对外担保行为，有效防范风险，确保公司资产安全及保值增值，公司制定了
对外投资和对外担保制度。《公司章程》对公司对外投资和对外担保的审批权限
做出了明确的规定。2011 年 1 月 5 日，公司 2011 年第一次临时股东大会审议通
过了《东方网力科技股份有限公司对外投资管理制度》和《东方网力科技股份有
限公司对外担保管理制度》。报告期内，公司不存在对外担保事项；对外投资均
按照《公司章程》等有关制度的规定履行了内部批准程序。

（二）对外投资的政策以及制度安排

公司的对外投资的相关决策，从维护、扩大公司长远利益角度出发，以符
合公司整体发展战略为基本点，以提高经济效益、增强自我发展能力和市场竞
争能力为根本目的。

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对外投资决策的制定严格遵守国家法律、法规以及公司《公司章程》的相关
规定，在对外投资决策前，对投资项目进行充分的可行性研究、论证以及投资
风险评估。未经审批的投资项目，任何单位或个人不准以公司的名义对外投
资。根据《公司章程》的规定，公司发生的上述交易达到下列标准之一的，应当
提交董事会审议：

1、公司拟与关联自然人发生的交易金额在 30 万元以上的关联交易；

2、公司拟与关联法人发生的交易金额在 100 万元以上，且占公司最近一期
经审计的净资产绝对值 0.5%以上的关联交易；

公司对外投资额达到下列标准之一的，应当提交股东大会审议：

1、交易涉及的资产总额占公司最近一期经审计总资产的 50%以上，该交易
涉及的资产总额同时存在账面值和评估值的，以较高者作为计算数据；

2、交易标的（如股权）在最近一个会计年度相关的营业收入占公司最近一
个会计年度经审计营业收入的 50%以上，且绝对金额超过 3,000 万元；

3、交易标的（如股权）在最近一个会计年度相关的净利润占公司最近一个
会计年度经审计净利润的 50%以上，且绝对金额超过 300 万元；

4、交易的成交金额（含承担债务和费用）占公司最近一期经审计净资产的
50%以上，且绝对金额超过 3,000 万元；

5、交易产生的利润占公司最近一个会计年度经审计净利润的 50%以上，且
绝对金额超过 300 万元。

对外投资帐务由公司财务部根据投资项目情况分别列帐、核算。投资收益
根据投资管理渠道，由公司财务部按现行《企业会计制度》规定进行业务处理。
报告期内，公司对外投资制度得到了严格的执行。

（三）对外担保的政策以及制度安排

为完善和提高公司治理水平，保护股东权益，在对外担保事项上，公司根
据《公司法》、《证券法》等现行的法律法规制定和完善了《公司章程》，相关
规定如下：

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1、对外担保必须取得经出席董事会的 2/3 以上董事同意并经全体董事的过
半数通过方可做出决议，或者经股东大会批准。未经董事会或股东大会批准，
公司不得对外提供担保。

2、应由股东大会审批的对外担保，必须经董事会审议通过后，方可提交股
东大会审批。须经股东大会审批的对外担保，包括但不限于下列情形：

（1）单笔担保额超过公司最近一期经审计净资产 10%的担保；

（2）本公司及本公司控股子公司的对外担保总额达到或超过公司最近一期
经审计净资产 50%以后提供的任何担保；

（3）为资产负债率超过 70%的担保对象提供的担保；

（4）连续十二个月内对外担保金额超过公司最近一期经审计总资产的
30%；

（5）连续十二个月内对外担保金额超过公司最近一期经审计净资产的 50%
且绝对金额超过 3,000 万元。

（6）对股东、实际控制人及其关联方提供的担保。

（7）法律、行政法规要求的其他须由股东大会批准的对外担保事项。股东
大会审议前款第（四）项担保事项时，必须经出席会议的股东所持表决权的三分
之二以上通过。

除上述对外担保外的其他对外担保事项，股东大会授权董事会审议、批
准。

3、股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联人提供的担保议案时，该
股东或者受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东
大会的其他股东所持表决权的半数以上通过；其中股东大会审议上述第（四）项
担保时，必须经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。

十一、发行人保护投资者权益方面的政策及制度安排

公司根据《公司法》、《证券法》等现行的法律法规制定和完善了《公司章
程》，依据《公司章程》进一步制定了《董事会秘书工作细则》、《投资者关系

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管理实施细则》和《信息披露管理制度》，就投资者获取公司有关情况的原则、
内容、方式、管理部门、负责人、程序、措施、一般规定和责任划分及保密措
施等进行了细化，依法保障投资者的知情权。公司依据《募集资金管理办法》就
募集资金的存放、使用、检查和报告等过程进行了明确和完善；根据《关联交易
管理实施细则》就关联关系的界定、关联交易的内容、关联交易的实施权限及信
息披露做出了明确规定，保证公司与关联方进行交易符合三公原则；制定了《对
外担保管理制度》，明确了担保对象、对外担保权限、担保管理部门及审批程
序、对外担保的管理办法和担保的信息披露程序。通过上述措施为公司股东，
特别是中小投资者的合法权益提供了强有力的保护措施，保障了投资者合法权
益及享有合法资产的收益权。

公司制定了《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规
则》，就“三会”的职权范围、召开次数、召开程序、召集权、提案权、表决程序
和决议内容构成进行明确规定，保证了投资者能够参与公司的重大决策；根据
《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总经理工作细则》、《董事会提
名委员会工作细则》和《董事会薪酬与考核委员会工作细则》及《独立董事管理
制度》等对公司董事、监事、高管及独立董事任职资格、提名程序、职权范围和
议事程序等进行了明确规定；依据《董事会审计委员会工作细则》，确定了审计
委员会的组成、职责权限、决策程序和议事规则，强化了董事会决策功能，确
保董事会对经理层的有效监督，完善了公司治理结构。公司通过上述举措确保
了投资者选择维护公司股东利益的管理者的权利。

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第十节财务会计信息与管理层分析

本节引用的 2010 年至 2013 年 1-6 月财务会计数据和相关分析，非经特别说
明，均引自本公司经审计的财务会计报告，所引用 2013 年 1-9 月财务会计数据
和相关分析，非经特别说明，均引自本公司经审阅的财务会计报告，财务数据均
指合并财务报表数据。投资者如需详细了解本公司的财务状况、经营成果和现
金流量情况，请阅读本招股说明书所附财务会计报表、审计报告和审阅报告全
文，以获取全部的财务资料。

一、财务报表

（一）资产负债表

1、合并资产负债表

单位：元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
流动资产：
货币资金 124,427,747.68 233,520,254.42 149,896,232.72 95,775,739.11
交易性金融
- - - -
资产
应收票据 5,304,973.90 3,200,000.00 7,116,268.00 2,410,800.00
应收账款 136,468,513.76 103,434,019.04 30,515,719.30 40,554,051.70
预付款项 123,201,443.54 62,305,589.27 12,356,677.19 7,221,310.68
应收利息 - - - -
应收股利 - - - -
其他应收款 7,445,594.44 3,999,778.91 2,941,774.83 6,803,940.40
存货 82,775,882.37 47,630,511.51 23,067,074.68 16,303,058.50
一年内到期
- - - -
的非流动资产
其他流动资
- - - -
产
流动资产合计 479,624,155.69 454,090,153.15 225,893,746.72 169,068,900.39
非流动资产：
可供出售金
- - - -
融资产

1-1-220
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2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
持有至到期
- - - -
投资
长期应收款 86,682,785.45 51,726,154.02 35,353,564.96 -
长期股权投
- - - -
资
投资性房地
- - - -
产
固定资产 26,151,116.15 21,511,243.94 13,579,276.51 6,866,251.42
在建工程 - - - -
工程物资 - - - -
固定资产清
- - - -
理
生产性生物
- - - -
资产
油气资产 - - - -
无形资产 765,169.89 928,598.01 702,566.43 770,683.48
开发支出 - - - -
商誉 - - - -
长期待摊费
18,609,601.56 5,783,824.90 3,843,167.87 1,857,528.69
用
递延所得税
- - - -
资产
其他非流动
- - - -
资产
非流动资产合
132,208,673.05 79,949,820.87 53,478,575.77 9,494,463.59
计
资产总计 611,832,828.74 534,039,974.02 279,372,322.49 178,563,363.98
流动负债：
短期借款 230,151,608.00 151,406,603.79 25,000,000.00 10,000,000.00
交易性金融
- - - -
负债
应付票据 31,688,281.04 15,886,921.30 - -
应付账款 25,572,555.51 49,074,414.33 15,557,908.99 17,696,022.74
预收款项 1,227,481.84 942,924.34 1,203,488.34 11,208,724.35
应付职工薪
19,291.16 6,384,578.18 2,305,739.17 1,634,734.43
酬
应交税费 10,608,303.71 15,240,459.44 13,953,078.63 5,743,379.41
应付利息 - - - -
应付股利 - - - -
其他应付款 150,878.60 1,606,601.04 665,353.40 1,307,760.37
一年内到期
30,000,000.00 - - -
的非流动负债

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2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
其他流动负
- - - -
债
流动负债合计 329,418,399.86 240,542,502.42 58,685,568.53 47,590,621.30
非流动负债： -
长期借款 - 30,000,000.00 35,000,000.00 -
应付债券 - - - -
长期应付款 - - - -
专项应付款 - - 400,000.00 -
预计负债 - - - -
递延所得税
- - - -
负债
其他非流动
- - - -
负债
非流动负债合
- 30,000,000.00 35,400,000.00 -
计
负债合计 329,418,399.86 270,542,502.42 94,085,568.53 47,590,621.30
股东权益：
股本 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00
资本公积 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66
减：库存股 - - - -
盈余公积 15,542,886.01 15,542,886.01 7,339,551.10 1,678,986.89
未分配利润 173,969,787.21 155,052,829.93 85,045,447.20 36,392,000.13
外币报表折
- - - -
算差额
归属于母公司
282,414,428.88 263,497,471.60 185,286,753.96 130,972,742.68
股东权益合计
少数股东权
- - - -
益
股东权益合计 282,414,428.88 263,497,471.60 185,286,753.96 130,972,742.68
负债和股东权
611,832,828.74 534,039,974.02 279,372,322.49 178,563,363.98
益总计

2、母公司资产负债表

单位：元
2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目 2013 年 6 月 30 日
日日日
流动资产：
货币资金 109,505,383.45 212,003,809.89 127,577,586.31 76,885,344.97
交易性金融
- - - -
资产

1-1-222
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2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目 2013 年 6 月 30 日
日日日
应收票据 5,304,973.90 3,200,000.00 7,116,268.00 2,410,800.00
应收账款 133,660,349.16 103,434,019.04 30,367,719.30 36,951,546.70
预付款项 123,105,860.71 62,123,243.67 12,342,677.19 6,961,260.68
应收利息 - - - -
应收股利 - - - -
其他应收款 5,880,786.90 3,248,090.40 1,888,312.27 5,735,822.53
存货 95,619,358.24 60,267,467.49 29,809,704.28 19,379,400.70
一年内到期
- - - -
的非流动资产
其他流动资
- - - -
产
流动资产合计 473,076,712.36 444,276,630.49 209,102,267.35 148,324,175.58
非流动资产：
可供出售金
- - - -
融资产
持有至到期
- - - -
投资
长期应收款 86,682,785.45 51,726,154.02 35,353,564.96 -
长期股权投
6,500,000.00 6,500,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
资
投资性房地
- - - -
产
固定资产 24,618,266.66 19,834,126.98 12,292,436.37 6,030,223.94
在建工程 - - - -
工程物资 - - - -
固定资产清
- - - -
理
生产性生物
- - - -
资产
油气资产 - - - -
无形资产 765,169.89 928,598.01 702,566.43 770,683.48
开发支出 - - - -
商誉 - - - -
长期待摊费
18,609,601.56 5,782,520.56 3,509,311.37 1,674,057.27
用
递延所得税
- - - -
资产
其他非流动
- - - -
资产
非流动资产合
137,175,823.56 84,771,399.57 57,857,879.13 14,474,964.69
计
资产总计 610,252,535.92 529,048,030.06 266,960,146.48 162,799,140.27

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2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目 2013 年 6 月 30 日
日日日
流动负债：
短期借款 230,151,608.00 151,406,603.79 25,000,000.00 10,000,000.00
交易性金融
- - - -
负债
应付票据 31,688,281.04 15,886,921.30 - -
应付账款 31,098,916.31 56,767,122.13 19,374,857.26 24,892,162.74
预收款项 1,227,481.84 942,924.34 1,203,488.34 11,158,624.35
应付职工薪
19,291.16 6,384,578.18 2,305,739.17 1,634,734.43
酬
应交税费 10,109,509.88 13,666,469.64 12,444,603.36 5,043,078.50
应付利息 - - - -
应付股利 - - - -
其他应付款 10,005,248.17 6,583,353.73 5,854,750.47 1,299,474.49
一年内到期
30,000,000.00 - - -
的非流动负债
其他流动负
- - - -
债
流动负债合计 344,300,336.40 251,637,973.11 66,183,438.60 54,028,074.51
非流动负债： -
长期借款 - 30,000,000.00 35,000,000.00 -
应付债券 - - - -
长期应付款 - - - -
专项应付款 - - 400,000.00 -
预计负债 - - - -
递延所得税
- - - -
负债
其他非流动
- - - -
负债
非流动负债合
- 30,000,000.00 35,400,000.00 -
计
负债合计 344,300,336.40 281,637,973.11 101,583,438.60 54,028,074.51
股东权益：
股本 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00 52,500,000.00
资本公积 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66 40,401,755.66
减：库存股 - - - -
盈余公积 15,542,886.01 15,542,886.01 7,339,551.10 1,678,986.89
未分配利润 157,507,557.85 138,965,415.28 65,135,401.12 14,190,323.21
外币报表折
- - - -
算差额
股东权益合计 265,952,199.52 247,410,056.95 165,376,707.88 108,771,065.76

1-1-224
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2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目 2013 年 6 月 30 日
日日日
负债和股东权
610,252,535.92 529,048,030.06 266,960,146.48 162,799,140.27
益总计

（二）利润表

1、合并利润表
单位：元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
一、营业收入 142,105,274.75 305,281,827.34 209,502,011.77 117,287,995.01
减：营业成本 61,223,440.50 133,157,859.97 93,243,358.64 46,203,054.03
营业税金及附加 2,751,668.46 4,042,007.47 2,598,568.81 2,294,625.25
销售费用 22,914,292.60 37,996,899.13 17,569,829.91 12,553,853.93
管理费用 32,118,956.06 58,019,831.80 44,290,846.62 29,567,092.21
财务费用 6,286,854.13 3,978,183.92 4,380,371.73 361,199.27
资产减值损失 1,186,375.56 1,118,950.23 -233,503.43 404,786.96
加：公允价值变动收益 - - - -
投资收益 - - - -
其中：对联营企业
和合营企业的投资收 - - - -
益
二、营业利润 15,623,687.44 66,968,094.82 47,652,539.49 25,903,383.36
加：营业外收入 5,058,539.12 24,057,095.80 15,231,107.89 12,726,992.42
减：营业外支出 - - 50.00 25,926.49
其中：非流动资产
- - - 16,337.31
处置损失
三、利润总额 20,682,226.56 91,025,190.62 62,883,597.38 38,604,449.29
减：所得税费用 1,765,269.28 12,814,472.98 8,569,586.10 2,786,438.96
四、净利润 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33
其中：同一控制下
企业合并的被合并方
- - - -
在合并前实现的净利
润
归属于母公司所
18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33
有者的净利润
少数股东损益 - - - -
五、每股收益：
（一）基本每股收益 0.36 1.49 1.03 0.70
（二）稀释每股收益 0.36 1.49 1.03 0.70
六、其他综合收益 - - - -
七、综合收益总额 18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33

1-1-225
东方网力科技股份有限公司招股说明书

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
归属于母公司所
18,916,957.28 78,210,717.64 54,314,011.28 35,818,010.33
有者的综合收益总额
归属于少数股东
- - - -
的综合收益总额

2、母公司利润表

单位：元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
一、营业收入 141,175,623.04 305,097,956.73 206,956,298.87 114,223,866.75
减：营业成本 72,762,801.73 149,531,199.67 102,562,589.16 66,677,144.74
营业税金及
2,433,168.60 3,376,115.68 2,068,306.56 1,543,090.39
附加
销售费用 17,998,021.41 29,448,084.12 13,701,841.19 10,205,836.97
管理费用 23,906,038.07 44,324,913.60 33,681,946.08 23,063,527.90
财务费用 6,316,035.05 4,094,905.88 4,407,639.61 362,509.92
资产减值损
1,155,834.56 1,085,015.10 -39,008.22 196,897.51
失
加：公允价值变动
- - - -
收益
投资收益 - - - -
其中：对联营
企业和合营企业 - - - -
的投资收益
二、营业利润 16,603,723.62 73,237,722.68 50,572,984.49 12,174,859.32
加：营业外收入 3,997,658.65 21,316,128.95 14,261,482.72 9,894,979.73
减：营业外支出 - - - 25,926.49
其中：非流动
- - - 16,337.31
资产处置损失
三、利润总额 20,601,382.27 94,553,851.63 64,834,467.21 22,043,912.56
减：所得税费用 2,059,239.70 12,520,502.56 8,228,825.09 2,786,438.96
四、净利润 18,542,142.57 82,033,349.07 56,605,642.12 19,257,473.60
五、其他综合收益 - - - -
六、综合收益总额 18,542,142.57 82,033,349.07 56,605,642.12 19,257,473.60

（三）现金流量表

1、合并现金流量表

1-1-226
东方网力科技股份有限公司招股说明书

单位：元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
一、经营活动产生的
现金流量：
销售商品、提供劳务
85,713,664.05 267,690,955.20 205,967,467.27 133,149,708.07
收到的现金
收到的税费返还 4,218,046.74 23,490,953.30 14,464,179.76 10,147,253.42
收到的其他与经营活
1,713,797.30 832,839.10 1,166,928.13 1,190,000.00
动有关的现金
经营活动现金流入小
91,645,508.09 292,014,747.60 221,598,575.16 144,486,961.49
计
购买商品、接受劳务
144,500,475.23 150,800,523.36 120,902,131.90 58,169,594.72
支付的现金
支付给职工以及为职
31,610,086.55 35,642,563.92 22,301,055.95 12,452,625.41
工支付的现金

支付的各项税费 19,715,206.61 45,626,492.90 23,304,335.10 18,068,982.35

支付的其他与经营活
34,493,948.89 53,083,785.53 35,641,158.94 27,060,103.98
动有关的现金
经营活动现金流出小
230,319,717.28 285,153,365.71 202,148,681.89 115,751,306.46
计
经营活动产生的现金
-138,674,209.19 6,861,381.89 19,449,893.27 28,735,655.03
流量净额
二、投资活动产生的
现金流量：
收回投资所收到的现
- - - -
金
取得投资收益收到的
- - - -
现金
处置固定资产、无形
资产和其他长期资产 - 2,686.65 - -
收回的现金净额
处置子公司及其他营
业单位收到的现金净 - - - -
额
收到其他与投资活动
- - - -
有关的现金
投资活动现金流入小
- 2,686.65 - -
计
购建固定资产、无形
资产和其他长期资产 31,296,282.95 42,829,550.70 12,753,197.45 7,642,783.90
所支付的现金
投资支付的现金 - - - -
取得子公司及其他营
业单位支付的现金净 - - - -
额
支付其他与投资活动
- - - -
有关的现金

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
投资活动现金流出小
31,296,282.95 42,829,550.70 12,753,197.45 7,642,783.90
计
投资活动产生的现金
-31,296,282.95 -42,826,864.05 -12,753,197.45 -7,642,783.90
流量净额
三、筹资活动产生的
现金流量：
吸收投资收到的现金 - - - 31,500,000.00
其中：子公司吸收少
数股东权益性投资收 - - - -
到的现金
取得借款收到的现金 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 10,000,000.00
发行债券收到的现金 - - - -
收到其他与筹资活动
- - - -
有关的现金
筹资活动现金流入小
121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 41,500,000.00
计
偿还债务支付的现金 42,866,008.00 30,000,000.00 40,000,000.00 5,000,000.00
分配股利、利润或偿
6,061,568.82 5,549,566.85 2,984,998.05 351,371.35
付利息支付的现金
其中：子公司支付给
- - - -
少数股东的现金股利
支付其他与筹资活动
11,194,423.98 13,612,314.04 1,057,578.75 -
有关的现金
筹资活动现金流出小
60,122,000.80 49,161,880.89 44,042,576.80 5,351,371.35
计
筹资活动产生的现金
60,940,117.41 102,244,722.90 45,957,423.20 36,148,628.65
流量净额
四、汇率变动对现金
-5,527.91 -337.04 -9,875.41 -
及现金等价物的影响
五、现金及现金等价
-109,035,902.64 66,278,903.70 52,644,243.61 57,241,499.78
物净增加额
加：期初现金及现金
213,679,000.42 147,400,096.72 94,755,853.11 37,514,353.33
等价物余额
六、期末现金及现金
104,643,097.78 213,679,000.42 147,400,096.72 94,755,853.11
等价物余额

2、母公司现金流量表

单位：元

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
一、经营活动产生的
现金流量：
销售商品、提供劳务
85,584,178.65 267,342,375.20 197,895,551.96 129,218,178.07
收到的现金
收到的税费返还 3,277,166.27 20,751,586.45 13,494,554.59 7,358,940.73

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项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
收到的其他与经营活
1,560,889.98 706,492.89 1,166,928.13 4,006,906.87
动有关的现金
经营活动现金流入小
90,422,234.90 288,800,454.54 212,557,034.68 140,584,025.67
计
购买商品、接受劳务
148,934,987.77 176,638,484.87 137,083,544.21 78,854,636.55
支付的现金
支付给职工以及为职
22,578,875.67 23,294,525.80 14,048,118.51 8,633,507.21
工支付的现金
支付的各项税费 17,773,978.93 41,259,401.30 21,758,336.65 15,090,475.95
支付的其他与经营活
33,304,254.42 40,281,850.25 24,923,587.28 23,271,001.47
动有关的现金
经营活动现金流出小
222,592,096.79 281,474,262.22 197,813,586.65 125,849,621.18
计
经营活动产生的现金
-132,169,861.89 7,326,192.32 14,743,448.03 14,734,404.49
流量净额
二、投资活动产生的
现金流量：
收回投资所收到的现
- - - -
金
取得投资收益收到的
- - - -
现金
处置固定资产、无形
资产和其他长期资产 - - - -
收回的现金净额
处置子公司及其他营
业单位收到的现金净 - - - -
额
收到其他与投资活动
- - - -
有关的现金
投资活动现金流入小
- - - -
计
购建固定资产、无形
资产和其他长期资产 31,206,549.95 41,989,472.60 11,475,004.48 7,642,783.90
所支付的现金
投资支付的现金 - 500,000.00 - 4,000,000.00
取得子公司及其他营
业单位支付的现金净 - - - -
额
支付其他与投资活动
- - - -
有关的现金
投资活动现金流出小
31,206,549.95 42,489,472.60 11,475,004.48 11,642,783.90
计
投资活动产生的现金
-31,206,549.95 -42,489,472.60 -11,475,004.48 -11,642,783.90
流量净额
三、筹资活动产生的
现金流量：

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项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
吸收投资收到的现金 - - - 31,500,000.00
其中：子公司吸收少
数股东权益性投资收 - - - -
到的现金
取得借款收到的现金 121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 10,000,000.00
发行债券收到的现金 - - - -
收到其他与筹资活动
- - - -
有关的现金
筹资活动现金流入小
121,062,118.21 151,406,603.79 90,000,000.00 41,500,000.00
计
偿还债务支付的现金 42,866,008.00 30,000,000.00 40,000,000.00 5,000,000.00
分配股利、利润或偿
6,061,568.82 5,549,566.85 2,984,998.05 134,225.00
付利息支付的现金
其中：子公司支付给
- - - -
少数股东的现金股利
支付其他与筹资活动
11,194,423.98 13,612,314.04 1,057,578.75 -
有关的现金
筹资活动现金流出小
60,122,000.80 49,161,880.89 44,042,576.80 5,134,225.00
计
筹资活动产生的现金
60,940,117.41 102,244,722.90 45,957,423.20 36,365,775.00
流量净额
四、汇率变动对现金
-5,527.91 -337.04 -9,875.41 -
及现金等价物的影响
五、现金及现金等价
-102,441,822.34 67,081,105.58 49,215,991.34 39,457,395.59
物净增加额
加：期初现金及现金
192,162,555.89 125,081,450.31 75,865,458.97 36,408,063.38
等价物余额
六、期末现金及现金
89,720,733.55 192,162,555.89 125,081,450.31 75,865,458.97
等价物余额

二、审计意见
天职国际会计师事务所的审计意见为：“东方网力公司财务报表在所有重大
方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了东方网力公司 2010 年 12 月 31
日、2011 年 12 月 31 日、2012 年 12 月 31 日、2013 年 6 月 30 日的财务状况及
合并财务状况以及 2010 年度、2011 年度、2012 年度、2013 年 1-6 月的经营成果
和现金流量及合并经营成果和合并现金流量”。

三、财务报表编制的基础、合并财务报表范围及变化情况
（一）财务报表编制的基础

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本公司 2007 年 1 月 1 日以前执行财政部于 2000 年颁布的《企业会计制度》
以及相应的企业会计准则。

财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布了《企业会计准则——基本准则》以及《企
业会计准则第 1 号——存货》等 38 项准则，2006 年 10 月 30 日颁布了《企业会
计准则——应用指南》，形成了新企业会计准则体系。本公司自 2007 年 1 月 1
日起全面执行新企业会计准则体系。

本财务报表以持续经营假设为基础，根据本公司实际发生的交易和事项，按
照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则——基本准则》、《企业会计
准则第 1 号——存货》等 38 项准则，以及《企业会计准则——应用指南》的规
定进行确认和计量，并基于本公司制定的各项会计政策和会计估计进行编制。

（二）合并财务报表范围及变化情况

本公司通过设立或投资等方式取得的子公司情况如下表所示：

注册资本本公司合计本公司合计
子公司名称注册地业务性质
（万元）持股比例享有表决权比例
重庆网力视界科视频监控软硬件
重庆市 200 100% 100%
技有限公司销售
贵州网力视联科视频监控软硬件
贵阳市 500 100% 100%
技有限公司销售

2008 年 3 月 25 日，本公司通过投资新设全资子公司重庆网力视界科技有限
公司，注册资本与实收资本均为 200 万元，公司类型为有限责任公司（法人独资）。

2010 年 11 月 25 日，本公司通过投资新设子公司贵州网力视联科技有限公
司，注册资本为 2,200 万元，实收资本为 444 万元，公司类型为有限责任公司。
根据贵州网力的公司章程，贵州网力申请的注册资本为 2,200 万元，其中，本公
司认缴 1,980 万元，持股比例为 90%，重庆网力认缴 220 万元，持股比例为 10%。

2012 年 9 月 7 日，贵州网力股东会决议同意减少注册资本 1,700 万元，注册
资本减至 500 万元。贵州网力修改了原公司章程，根据修改后章程，本公司出资
额为 450 万元，持股比例为 90%；重庆网力出资额为 50 万元，持股比例为 10%。
2012 年 9 月 27 日，各股东分别补足各方认缴出资额，贵州义博会计师事务所有
限公司于 2012 年 10 月 29 日对本次实收资本的变更出具了黔义博会验字（2012）

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第 0355 号验资报告。2012 年 11 月 5 日，贵州网力变更企业法人营业执照，变
更后的营业执照注册号为 520115000037447，法定代表人为冯程，注册资本和实
收资本均为 500 万元。

四、主要会计政策和会计估计

（一）收入确认原则

1、销售商品收入

销售商品在同时满足商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；本公司
不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商品实施有效控
制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入；相关的己发生或
将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入的实现。

公司对销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG
网络视频编解码器等软硬件产品，按照销售商品确认收入。公司在产品经客户验
收且有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入的实现。

本公司营业收入核算的具体内容与收入确认时点：

业务类别具体内容收入确认方法收入确认时点
实现视频接入、管理控制、视频完成供货并经客户验收、确认与
PVG 网络视频管按商品销售收入
分析、视频诊断等功能的软件模产品相关的风险与报酬已转移
理平台的规定确认
块或软硬一体化产品至客户后确认收入
完成供货并经客户验收、确认与
NetPosaNVR 网络进行网络视频图像存储处理的按商品销售收入
产品相关的风险与报酬已转移
硬盘录像机软硬一体化产品的规定确认
至客户后确认收入
完成供货并经客户验收、确认与
PVG 网络视频编对音视频数据压缩/解压缩的软按商品销售收入
产品相关的风险与报酬已转移
解码器硬一体化设备的规定确认
至客户后确认收入
运营维护、培训、故障处理等技按提供劳务收入
技术服务服务期间内平均确认收入
术服务的规定确认

本公司产品销售收入确认的具体方法：

发行人的主要产品分为 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录
像机、PVG 网络视频编解码器和技术服务。在整个城市视频监控项目建设过程
中，发行人（产品供应商）、系统集成商、最终用户间的主要业务关系及发行人

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的销售流程情况如下图所示：

在整个城市视频监控项目建设过程中，发行人作为产品供应商与系统集成商

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签订合同并完成业务往来。发行人与系统集成商的主要业务合作流程如下：

1）在项目承接前期，系统集成商选定发行人作为平台厂商，共同编写标书。
系统集成商中标后，发行人与系统集成商签订产品供应合同。在签订合同后，系
统集成商一般会支付占合同总金额 20%-30%左右的预付款。

2）由发行人进行产品生产并向系统集成商客户发货。在发行人向客户完成
产品交付后，部分客户会根据合同约定向发行人支付 40%-50%的到货款。

3）系统集成商对发行人产品进行验收并签署验收单。客户出具的验收单是
发行人确认收入的重要依据。一般情况下，除合同特别约定外，客户在签署验收
单后货物便由系统集成商保管和使用，发行人即不再对产品进行控制，产品发生
损毁、灭失均由客户负责，与产品相关的风险与报酬已转移至客户。因此，从谨
慎性角度出发，发行人在产品经客户验收且有充分证据表明风险报酬已转移时，
确认营业收入的实现。

4）发行人在将产品交付客户后，会应客户要求配合进行产品的安装调试。
存在两类情况：一类是与发行人合作时间较长的集成商，由于对发行人产品较为
熟悉，会根据项目进度安排发行人进行产品安装调试，并不与产品验收环节相挂
钩；另一类合作客户会要求发行人在完成安装调试后再对产品进行验收。

5）在完成产品验收后，系统集成商根据发行人提供的信用期内完成回款。

6）在合同约定的质保期结束后，系统集成商客户向发行人支付剩余的质保
尾款。

由上述业务流程可以看出，发行人在完成产品供货并经系统集成商验收合格
后即完成了主要的销售程序，其产品销售、结算和回款环节并不受系统集成商与
最终用户的验收和结算影响。发行人的 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR
网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器三类主要产品的销售流程不存在差异。

在具体业务实施过程中，发行人将综合考虑客户合作关系、项目实施周期、
到货支付比例、信用期长短、公司资金状况等因素，根据具体情况与客户协商确
定上述各环节的付款比例。

因此，对销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG

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网络视频编解码器等产品，发行人按照销售商品确认收入，在产品经客户验收且
有充分证据表明风险报酬已转移时，确认营业收入的实现。

2、提供劳务收入

提供劳务交易的结果在资产负债表日能够可靠估计的，采用完工百分比法确
认提供劳务的收入，并按已完工的比例测量完工进度。提供劳务交易的结果在资
产负债表日不能够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按己
经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若己经
发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益不确
认劳务收入。

公司对所提供的技术服务，按照提供劳务收入确认收入。公司以服务的期间
平均确认服务收入。

本公司技术服务收入确认的具体方法：

除销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录像机、PVG 网络
视频编解码器等产品之外，发行人会与客户签订技术服务合同，主要向客户提供
软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务。发行人对提供的技术服
务，按照提供劳务确认收入，以服务的期间平均确认服务收入。

经保荐机构和申报会计师核查，发行人上述业务的收入确认方式符合《企业
会计准则——收入》的要求。

（二）应收款项

在资产负债表日对应收款项的账面价值进行检查，有客观证据表明其发生减
值的，计提减值准备。

1、单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项

单项金额重大的判断依据或金额将单项金额在 100 万元以上的应收账款、其他应收款确
标准定为单项金额重大的应收款项
单独进行减值测试。有客观证据表明其发生了减值的，
单项金额重大并单项计提坏账准
根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认
备的计提方法
减值损失，并据此计提相应的坏账准备。

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2、按组合计提坏账准备的应收款项

对单项金额重大单独测试未发生减值的应收款项会同
确定组合的依据单项金额不重大的应收款项，本公司以账龄作为信用风
险特征组合
按组合计提坏账准备的计提方法按账龄分析法计提坏账准备

采用账龄分析法的应收款项坏账准备计提比例如下表所示：

账龄应收账款计提比例其他应收款计提比例
半年以内 0% 0%
半年至一年 5% 5%
一年至二年 10% 10%
二年至三年 30% 30%
三年至四年 50% 50%
四年以上 100% 100%

3、单项金额不重大但单项计提坏账准备的应收款项

对单项金额不重大但个别信用风险特征明显不同，已有客观证据表明其发生
了减值的应收款项，按账龄分析法计提的坏账准备不能反映实际情况，本公司单
独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损
失，并据此计提相应的坏账准备。

（三）存货

按本公司所属行业特点及存货存在形态等进行存货资产的分类，具体包括在
途物资、原材料、周转材料、库存商品、委托加工物资、发出商品、在产品、自
制半成品和工程施工。各类存货的购入与入库按实际成本计价，发出采用月末一
次加权平均法计价。

存货盘存采用永续盘存制。期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可
变现净值孰低调整存货跌价准备。产成品和用于出售的其他存货，以其估计售价
减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；在产品以其所生
产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相
关税费后的金额，确定其可变现净值。本公司按照单个存货项目计提存货跌价准
备，但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备。以前

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减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存
货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。

低值易耗品和包装物均采取一次摊销法，于生产领用时摊销。

（四）固定资产

本公司固定资产系为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的并且使
用寿命超过一年的有形资产。

本公司固定资产按照成本进行初始计量。（1）外购固定资产的成本，以购
买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可归属于该项资
产的运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等确定。购买固定资产的价款超
过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本以购买价款
的现值为基础确定。（2）自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定
可使用状态前所发生的必要支出构成。（3）债务重组取得债务人用以抵债的固
定资产，以该固定资产的公允价值为基础确定其入账价值，并将重组债务的账面
价值与该用以抵债的固定资产公允价值之间的差额，计入当期损益。（4）在非
货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量
的前提下，换入的固定资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非
有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠，不满足上述前提的非货币性资产
交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入固定资产的成本，不
确认损益。（5）以同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资产按被合并方
的账面价值确定其入账价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资
产按公允价值确定其入账价值。（6）融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁
资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为入账价值，按自有固定资
产的折旧政策计提折旧。

固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用年限
和预计净残值率确定折旧率。考虑资产减值准备因素后，重新计算折旧率，在剩
余的使用寿命内，按确定的折旧方法分摊考虑减值准备的资产净值。

各类固定资产折旧年限和年折旧率如下表所示：

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资产类别预计使用年限预计净残值率年折旧率
研发用电脑设备 5年 3% 19.40%
办公设备 5年 3% 19.40%
生产设备 5年 3% 19.40%
运输工具 10 年 3% 9.70%

本公司于每年年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进
行复核，预计数与原先估计数有差异的，调整原先估计数，并按会计估计变更处
理。

固定资产发生后续支出时，如与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业
且该固定资产的成本能够可靠地计量，则计入固定资产成本，如有被替换的部分，
扣除其账面价值；否则，在发生时计入当期损益。

资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，本公司按“（八）资产减
值的核算方法”计提固定资产减值准备。

（五）借款费用

本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生
产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额
确认为费用，计入当期损益。

借款费用同时满足下列条件的，开始资本化：

（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的
资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；

（2）借款费用已经发生；

（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动
已经开始。

购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借
款费用停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之
后所发生的借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。符合
资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过
3 个月的，借款费用暂停资本化。

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专门借款的利息费用，以当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款
资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。
允许资本化的辅助费用、汇兑差额按实际发生额直接资本化。资本化期间，是指
从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化的期
间不包括在内。

（六）无形资产

无形资产按成本进行初始计量。根据能否合理确定无形资产为本公司带来经
济利益期限，将无形资产划分为使用寿命有限的无形资产和使用寿命不确定的无
形资产。

使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利
益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法
摊销。使用寿命不确定的无形资产不摊销，但每年期末均对该无形资产的使用寿
命进行复核，并进行减值测试。

内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发
项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无
形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产
并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用
该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使
用的，可证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完
成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资
产开发阶段的支出能够可靠地计量。

本公司期末检查无形资产预计带来未来经济利益的能力，按“（八）资产减
值的核算方法”计提无形资产减值准备。

（七）政府补助

在本公司同时满足能够满足政府补助所附条件且能够收到政府补助这两个
条件时，本公司予以确认政府补助。

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政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币
性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

本公司取得与资产相关的政府补助时，确认为递延收益，自相关资产达到预
定可使用状态时，在该资产使用寿命内平均分配，分次计入以后各期的损益。相
关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的递延
收益余额一次性转入资产处置当期的损益；取得用于补偿本公司以后期间的相关
费用或损失的政府补助，取得时确认为递延收益，在确认相关费用的期间内分期
合理配比计入当期损益；用于补偿本公司己发生的相关费用或损失的，取得时直
接计入当期损益。

（八）资产减值的核算方法

本公司对于长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、商誉等长期资
产，每期末判断相关资产是否存在可能发生减值的迹象。因企业合并所形成的商
誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。

资产减值损失是根据期末各项资产预计可收回金额低于其账面价值的差额
确认。另外，成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的
长期股权投资，将该投资的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未
来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益。

资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应
调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除
预计净残值）。

资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。

预计可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未
来现金流量的现值两者之间较高者确定。

有迹象表明一项资产可能发生减值的，以单项资产为基础估计其可收回金
额。难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确
定资产组的可收回金额。

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资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产
组的现金流入为依据。同时，考虑企业管理层管理生产经营活动的方式和对资产
的持续使用或者处置的决策方式等。

资产组一经确定，各个会计期间应当保持一致，不得随意变更。

本公司进行资产减值测试时，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购
买日起分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的资
产组组合。

资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损
失；账面价值包括商誉分摊额的，减值损失金额先抵减分摊至资产组或者资产组
组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项
资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。

五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况

（一）报告期税种及税率

税（费）种税（费）率计税（费）基数
增值税 6%、17% 销售商品收入
营业税 5% 服务收入
城建税 7% 应纳增值税及营业税额
教育费附加 3% 应纳增值税及营业税额
地方教育费附加 2% 应纳增值税及营业税额
企业所得税 12.5%、25% 应纳税所得额

注：本公司享受的企业所得税优惠情况请参见本节之“（三）报告期税收优惠情况”。

（二）报告期税率及税收征收方式

1、增值税

本公司及子公司为增值税一般纳税人，增值税税率为 17%，2012 年 9 月 1
日，本公司对原征收营业税的应税项目改按增值税税率缴纳税款，该增值税税率
为 6%。

2、营业税

本公司及子公司的服务收入适用营业税，适用税率为 5%。

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3、城市维护建设税

本公司及子公司的城市维护建设税以应纳营业税额、增值税额为计税依据，
适用税率为 7%。

4、教育费附加及地方教育费附加

本公司及子公司的教育费附加以应纳营业税额、增值税额为计税依据，适用
税率 3%。此外，根据重庆 2011 年颁布实施的《重庆市地方教育附加征收使用管
理办法》，2011 年子公司重庆网力视界科技有限公司以应纳增值税和应纳营业
税为基数，按照 2%的税率征收地方教育费及附加。根据北京市《关于印发北京
市地方教育附加征收使用管理办法的通知》，2012 年起本公司以应纳增值税和
应纳营业税为基数，按照 2%的税率征收地方教育费附加。

5、企业所得税

除以下报告期主要税收优惠中关于企业所得税税收优惠及批文外，本公司及
子公司适用企业所得税税率均为 25%。

（三）报告期税收优惠情况

1、企业所得税

本公司于 2008 年 12 月 24 日获得《高新技术企业证书》（证书编号
GR200811000828），有效期为 2008 年、2009 年和 2010 年三年。2011 年 10 月
11 日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局
和北京市地方税务局的高新技术企业资格复审，取得《高新技术企业证书》（证
书编号：GF201111001132），有效期为三年，有效期内公司享受企业所得税优
惠税率为 15%。本公司之子公司重庆网力 2008 年企业所得税税率为 25%。2009
年 3 月 25 日，重庆网力获得渝 R-2009-0002 号《软件企业认定证书》，被认定
为软件企业。根据《关于企业所得税若干优惠政策的通知》（财税[2008]1 号）的
规定，重庆网力 2009 年和 2010 年执行的企业所得税税率经优惠后为零，2011
年度、2012 年度及 2013 年度执行 12.5%的优惠税率。

2、增值税

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依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）
和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有
关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的
通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般
纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税
率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退；所退税款由公司用于研究
开发软件产品和扩大再生产，不作为公司所得税应税收入，不予征收企业所得税。
本公司和重庆网力视界科技有限公司均经所辖税务部门的审核确认。

《北京市国家税务局转发财政部、国家税务总局、海关总署关于鼓励软件产
业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》（京国税［2000］187 号）中，
有关办理软件增值税退税的具体规定如下：

“（一）增值税一般纳税人（以下简称一般纳税人）自行开发、自行开发并
生产或专门生产，符合下列条件之一的软件产品，集成电路产品可以申请享受增
值税即征即退优惠政策（以下简称即征即退政策）：

1.持有国家版权局颁发的《计算机软件著作权登记证书》，并经主管税务机
关审核同意的软件产品；

2.持有北京市软件企业和软件产品认证小组颁发的《软件产品证书》，并经
主管税务机关审核同意的软件产品（在财政部、国家税务总局、市政府对软件产
品具体管理办法下发之前，本市自行开发生产软件产品的审核确认工作暂由北京
市软件企业和软件产品认证小组办理）；

3.根据国家有关部委下达的研制开发项目、任务书或计划，研制开发、生产，
并具备部级（含部级）以上有关部门鉴定证书，并经主管税务机关审核同意的软
件产品；

4.购买软件产品的版权、使用许可权（指持有国家版权局颁发的《计算机软
件权利转移备案证书》或购销双方签定的软件使用许可权转让合同、协议的软件
产品）自行生产，并经主管税务机关审核同意的软件产品；

5.经北京市软件企业和软件产品认证小组会同市国税局研究确认的经过本

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地化改造的进口软件产品；

6.经市政府确定的集成电路产品认证部门会同市国税局研究确认的集成电
路产品（含单晶硅片，下同）。

（二）申请享受即征即退的软件产品、集成电路产品，其申请、审批程序：

1.一般纳税人生产销售符合本条第（一）款第 1-4 项条件的软件产品，在申
请即征即退政策时，应如实填写《软件产品即征即退审核确认表》，连同本条第
（一）款第 1-4 项所列证明材料，一并报送主管税务机关。经主管税务机关（流
转税管理部门）审核批准后，将《软件产品即征即退审核确认表》一份留存备查，
一份连同上述证明材料，一并退还一般纳税人。

……

（五）享受软件产品、集成电路产品即征即退政策的一般纳税人，其全部货
物及应税劳务的应纳税款应及时足额入库，并按月随同纳税申报资料向主管税务
机关报送《软件产品、集成电路产品增值税即征即退申请表》。

（六）各区、县国税局应按月对享受即征即退政策的软件产品、集成电路产
品办理清算退税手续。对一般纳税人报送的《软件产品、集电路产品增值税即征
即退申请表》审查核实后，各区、县国税局主管征收部门、流转税管理部门、计
划会计部门各留存一份，退还纳税人一份，并在其税款入库的次月底前，对应退
税款办理退库手续。”

基于上述规定，公司在所提交的《软件产品即征即退审核确认表》经主管税
务机关审核批准后，即可申请享受增值税即征即退政策。公司一般在当月随同纳
税申报资料向主管税务机关报送《软件产品、集成电路产品增值税即征即退申请
表》。主管税务机关在审查核实公司提交的相关材料后，在次月完成退税款的办
理手续。公司在收到所退税款后，计入营业外收入科目核算。公司子公司重庆网
力的增值税即征即退办理流程及会计处理方法与公司一致。

依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》
（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税
政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北

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京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政
策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年度和 2012 年度继续
执行软件产品增值税退税的优惠政策。

依据财税【2012】71 号《财政部国家税务总局关于在北京等 8 省市开展交
通运输业和部分现代服务业营业税改征增值税试点的通知》，公司于 2012 年 9
月 1 日，对原征收营业税的应税项目改按增值税税率缴纳税款，该增值税税率为
6%。

3、营业税

根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中共中央国务院关于加强技术
创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问题的通知”（财税字[1999]273
号），其主要规定包括：

“对单位和个人从事技术转让、技术开发业务和与之相关的技术咨询、技术
服务业务取得的收入，免征营业税。

纳税人从事技术转让、开发业务申请免征营业税时，须持技术转让、开发的
书面合同，到纳税人所在地省级科技主管部门进行认定，再持有关的书面合同和
科技主管部门审核意见证明报当地省级主管税务机关审核。

在科技和税务部门审核批准以前，纳税人应当先按有关规定缴纳营业税，待
科技、税务部门审核后，再从以后应纳的营业税款中抵交，如以后一年内未发生
应纳营业税的行为，或其应纳税款不足以抵顶免税额的，纳税人可向负责征收的
税务机关申请办理退税。”

根据上述规定，公司之子公司重庆网力视界科技有限公司于 2011 年、2012
年和 2013 年 1-6 月分别享受营业税免征 17.93 万元、0.38 万元和 32.44 万元。2011
年和 2012 年分别收到营业税退税 65.83 万元和 13.78 万元。

4、税收优惠对本公司经营业绩的影响

报告期内，本公司享受的税收优惠占营业收入和净利润的比例如下：

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单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
税收优惠金额 719.01 3,213.58 2,047.00 1,461.01
其中：增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18
所得税优惠 322.72 864.10 582.66 446.83
技术服务营业税退税 - 13.78 65.83 -
技术服务营业税免税 32.44 0.38 17.93 -
增值税退税占营业收入的比
2.56% 7.65% 6.59% 8.65%
例
所得税优惠占营业收入的比
2.27% 2.83% 2.78% 3.81%
例
增值税退税占净利润的比例 19.23% 29.86% 25.42% 28.31%
所得税优惠占净利润的比例 17.06% 11.05% 10.73% 12.48%

经核查，保荐机构和申报会计师认为：（1）根据国发[2000]18 号《鼓励软
件产业和集成电路产业发展的若干政策》、财税[2000]25 号《关于鼓励软件产业
和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所
得税若干优惠政策的通知》和财税[2011]100 号《关于软件产品增值税政策的通
知》的相关规定以及发行人报告期内各类应税收入金额与增值税、营业税的纳税
额情况，发行人均按期缴纳申报税款，增值税即征即退的办理手续齐全，享受的
增值税退税金额与增值税优惠税率及报告期内的增值税应交税额、已交税额相匹
配。因此，发行人享受增值税即征即退的税收优惠金额合理。（2）发行人所享
受的税收优惠主要是国家针对软件企业增值税退税的普适性政策，具有稳定性和
延续性。报告期内虽然税收优惠对发行人的经营业绩构成一定影响，但发行人扣
除税收优惠及非经常性损益后的利润水平仍保持了快速增长态势。未来，基于产
品市场需求的持续扩大，发行人的经营业绩预计仍将继续保持现有的增长态势，
对税收优惠不存在重大依赖。

（四）报告期政府补助情况

报告期内，本公司享受的政府补助情况如下表所示：

单位：万元

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
上市改制补助 - - 50.00 30.00
智能化移动视频监控平台研发
- - - 100.00
项目

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项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
POSA 网络视频平台项目 - - - 40.00
POSA 网络视频平台项目二期 - 40.00 20.00
中小企业技术创新基金无偿资
12.00 10.50 - 73.50
助项目
软件增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18
技术服务营业税退税 - 13.78 65.83 -
利息补贴收入 - 5.35 6.69 10.10
中关村企业信用促进会补贴 - 0.60
节能补贴 - 0.16
海淀区促进企业上市资金补助 130.00
合计 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78

1、本公司于 2010 年完成改制，根据《中关村国家自主创新示范区支持企业
改制上市资助资金管理办法》，2010 年和 2011 年中关村科技园区管理委员会分
别给予本公司上市改制补助 30.00 万元和 50.00 万元。

2、根据国家发展和改革委员会文件（发改办高技[2007]2414 号），本公司
获得智能化移动视频监控业务平台开发及产业化补助资金 400 万元，按项目的执
行期间于 2009 年度确认收入 300 万元，2010 年度确认收入 100 万元。

3、本公司于 2010 年 1 月收到海淀区财政局补助资金 40 万元，系海淀区发
展和改革委员会 2009 年海淀区中小企业发展专项支持补助“基于 POSA 开放架构
的分布式网络视频管理平台”项目款。

4、本公司于 2011 年 12 月收到北京市海淀区科学技术委员会补助资金 60
万元，系“基于 POSA 开放架构的分布式网络视频管理平台二期”项目款，按项目
的执行期间 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日，2011 年和 2012 年公司分别
确认 20 万元和 40 万元收入。

5、本公司于 2009 年 10 月与科技部科技型中小企业技术创新基金管理中心、
北京市科学技术委员会签订了《科技型中小企业技术创新基金无偿资助项目合
同》，支持的项目为“基于 POSA 开放架构的分布式网络视频管理平台”。2010
年本公司已收到款项 73.50 万元、2012 年已收到款项 10.50 万元；根据子公司重
庆网力于 2008 年 10 月 23 日与科学技术部科技型中小企业技术创新基金管理中
心、重庆市人民政府重庆高新技术产业开发区管理委员会签订的《科技型中小企

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业技术创新基金初创期小企业创新项目合同》，重庆网力于 2013 年 3 月 12 日获
得“网力手机移动视频监控系统”创新项目补助 12 万元。

6、本公司于 2003 年 3 月 18 日取得编号为京 R-2003-0026 号软件企业认定
证书。依据《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》（国发[2000]18 号）
和财政部、国家税务总局联合下发的《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有
关税收政策问题的通知》（财税[2000]25 号）、《关于企业所得税若干优惠政策的
通知》（财税[2008]1 号）的规定，在我国境内开发生产软件产品，对增值税一般
纳税人销售其自行开发生产的软件产品，2010 年 12 月 31 日前按 17%的法定税
率征收增值税，对实际税负超过 3%的部分即征即退。

本公司近三年一期收到的软件增值税退税金额分别为 1,014.18 万元、
1,380.58 万元、2,335.32 万元和 363.85 万元。

7、根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中共中央国务院关于加强技
术创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问题的通知”（财税字
[1999]273 号），对经科技和税务部门审核认定的部分技术服务合同收入享受免
征营业税。根据上述规定，公司于 2009 年享受营业税免征 1.73 万元，公司之子
公司重庆网力于 2011 年享受营业税免征 17.93 万元，2012 年享受营业税免征 0.38
万元，2013 年 1-6 月享受营业税免征 32.44 万元；2011 年和 2012 年分别收到营
业税退税为 65.83 万元和 13.78 万元。

9、根据海政发[2009]2 号文件《海淀区促进中小企业融资临时性补贴措施》，
本公司于 2010 年收到海淀区财政局支付的利息补贴收入 7.75 万元。根据中关村
科技园区管委会的“瞪羚计划”，本公司于 2010 年、2011 年和 2012 年分别收到
中关村担保公司支付的利息补贴收入 2.35 万元、6.69 万元和 5.35 万元。

10、根据《海淀区促进企业上市支持办法》，公司于 2013 年 2 月 5 日收到北
京市海淀区政府办公室上市资金补助 130 万元。

报告期内，本公司享受的政府补助占营业收入和净利润的比例如下：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
政府补助金额 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78

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项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
其中：软件增值税退税 363.85 2,335.32 1,380.58 1,014.18
政府补助占营业收入比例 3.56% 7.88% 7.27% 10.81%
政府补助占净利润比例 26.74% 30.78% 28.04% 35.40%

六、最近一年收购兼并情况

本公司最近一年无收购兼并其他企业资产（或股权），且被收购企业资产总
额或营业收入或净利润超过收购前公司相应项目 20%（含）的情况。

七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表

单位：元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
非流动性资产处置损益 - - - -16,337.31
计入当期损益的政府补
助，但与公司正常经营
业务密切相关，符合国
1,420,000.00 566,142.50 766,928.13 2,536,039.00
家政策规定、按照一定
标准定额或定量持续享
受的政府补助除外
其他符合非经常性损益
1,230,195.00
定义的损益项目
除上述各项之外的其他
- - -50.00 39,610.82
营业外收入和支出
非经常性损益合计 2,650,195.00 566,142.50 766,878.13 2,559,312.51
所得税影响额 210,000.00 84,881.38 115,025.47 376,516.88
扣除所得税影响后的非
2,440,195.00 481,261.12 651,852.66 2,182,795.63
经常性损益
其中：归属于母公司所
2,440,195.00 481,261.12 651,852.66 2,182,795.63
有者的非经常性损益
归属于少数股东的非经
- - - -
常性损益
2013 年 1-6 月其他符合非经常性损益定义的损益项目的内容为 2013 年 1-6
月的所得税费用调整，其产生原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企业所得税汇
算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税
与原计提的所得税费用差异-936,224.58 元而进行所得税费用调整；2）公司之子
公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研
发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异

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-293,970.42 元而进行所得税费用调整。

八、主要财务指标

（一）基本财务指标
报告期内，本公司各项主要财务指标如下表所示：

2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月
财务指标 30日/ 31日/ 31日/ 31日/
2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度
流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55
速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21
资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19%
应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27
存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77
息税折旧摊销前利润（万元） 3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04
归属于母公司所有者的净利润
1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
（万元）
归属于母公司所有者的扣除非
1,647.68 7,772.95 5,366.22 3,363.52
经常性损益后的净利润（万元）
利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87
每股净资产（元） 5.38 5.02 3.53 2.49
每股净现金流量（元） -2.08 1.26 1.00 1.09
每股经营活动的现金流量（元） -2.64 0.13 0.37 0.55
无形资产占净资产的比例 0.27% 0.35% 0.38% 0.59%
指标计算方法：
流动比率 = 流动资产÷流动负债
速动比率 =（流动资产-存货）÷流动负债
资产负债率（母公司） = 总负债（母公司）÷总资产（母公司）×100%
应收账款周转率 = 营业收入÷应收账款平均余额
存货周转率 = 营业成本÷存货平均余额
息税折旧摊销前利润 = 净利润+所得税+利息支出+折旧+摊销
利息保障倍数 =（净利润+所得税费用+利息支出）÷利息支出
每股净资产 = 期末归属于母公司股东权益÷期末普通股股数
每股净现金流量 = 现金及现金等价物净增加额÷期末普通股股数
每股经营活动的现金流量 = 经营活动的现金流量净额÷期末普通股股数
无形资产占净资产的比例 = 无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）÷股东权益

（二）净资产收益率和每股收益
本公司报告期内的净资产收益率和每股收益如下表所示：

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加权平均净资每股收益（元）
报告期利润
产收益率基本每股收益稀释每股收益
2010 年 36.81% 0.70 0.70
归属于公司普通股 2011 年 34.35% 1.03 1.03
股东的净利润 2012 年 34.85% 1.49 1.49
2013 年 1-6 月 6.93% 0.36 0.36
2010 年 34.56% 0.66 0.66
扣除非经常性损益
2011 年 33.94% 1.02 1.02
后归属于公司普通
2012 年 34.64% 1.48 1.48
股股东的净利润
2013 年 1-6 月 6.04% 0.31 0.31
指标计算方法：
①加权平均净资产收益率 = P/（E0+NP÷2+Ei×Mi÷M0-Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0）
其中：P 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通
股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股东的期
初净资产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej
为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0 为报告期月份数；
Mi 为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj 为减少净资产下一月份起至报告期
期末的月份数；Ek 为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk 为发生其他净资产增减
变动下一月份起至报告期期末的月份数。
②基本每股收益 = P÷S
S = S0+S1+Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0-Sk
其中：P 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利
润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股
本或股票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报
告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份次月起
至报告期期末的累计月数；Mj 为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。
③报告期内，本公司不存在稀释性潜在普通股，稀释每股收益与基本每股收益相同。

九、发行人设立时及报告期内资产评估情况

2010 年 8 月 17 日，北京国友大正资产评估有限公司（现已更名为“ 北京大
正海地人资产评估有限公司”）采用资产基础法，按照必要的评估程序，对网力
有限拟变更设立股份有限公司所涉及的全部股东权益在 2010 年 6 月 30 日的市场
价值进行了评估，并出具了《北京东方网力科技有限公司拟改制设立股份公司项
目资产评估报告》（国友大正评报字[2010]第 207 号）。具体评估结果如下表所
示：

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单位：万元

项目账面价值评估价值增值额增值率
资产总计 11,492.85 12,421.08 928.23 8.08%
负债总计 2,202.67 2,202.67 - -
净资产（所有者权益） 9,290.18 10,218.41 928.23 9.99%

本次资产评估仅为网力有限整体变更为股份有限公司的工商登记提供参
考，本公司未根据资产评估结果进行账务处理。

十、发行人设立时和设立后历次验资情况

（一）网力有限设立时的验资情况

2000 年 9 月 5 日，网力有限成立，注册资本金为 50 万元。北京达兴会计师
事务所有限责任公司于 2000 年 8 月 30 日为网力有限出具了《开业登记验资报告》
（京达会师验字[2000]第 1-211 号），确认截至 2000 年 8 月 30 日，网力有限申报
的注册资本 50 万元已全部到位，其全部为货币资金。

（二）网力有限注册资本从 50 万增至 800 万时的验资情况

2001 年 11 月，网力有限注册资本由 50 万元增加至 800 万元。其中，刘光
以货币增资 229.52 万元，蒋宗文以货币增资 194.56 万元，吴勇以货币增资 158.64
万元，施援以货币增资 146.68 万元，周晨天以货币增资 20.6 万元。同时，杨海
军将所持网力有限的 4 万元出资转让给刘光。2001 年 11 月 6 日，北京方诚会计
师事务所有限责任公司出具《变更登记验资报告书》方(A)验字(2001)第 288 号），
验证股东已足额缴纳出资。

（三）网力有限注册资本从 800 万增至 900 万时的验资情况

2009 年 12 月，网力有限的注册资本从 800 万元增加至 900 万元。新股东中
科白云增资 2,000 万元，其中 80 万元计入注册资本，剩余 1,920 万元计入资本公
积；中科招商增资 500 万元，其中 20 万元计入注册资本，剩余 480 万元计入资
本公积。2009 年 12 月 18 日，北京大公天华会计师事务所有限公司出具《验资
报告》（大公天华会验(2009)第 006 号），确认截至 2009 年 12 月 16 日，网力有
限变更后的注册资本为 900 万元，实收资本为 900 万元。

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（四）网力有限注册资本从 900 万增至 957.45 万时的验资情况

2010 年 6 月，网力有限的注册资本由 900 万元增至 957.45 万元，由新股东
英特尔（成都）增资 3,150 万元，其中 57.45 万元计入注册资本，剩余 3,092.55
万元计入资本公积。同时，刘光将所持网力有限 9.8 万元出资转让给网力有限的
经营管理及技术人员赵永军等 11 人，熊轲将所持网力有限 1.6 万元出资转让给
刘光。2010 年 6 月 22 日，北京伯仲行会计师事务所有限公司出具《变更登记验
资报告》（京仲变验字[2010]0622Z-K 号），确认截至 2010 年 6 月 22 日，网力有
限变更后的注册资本为 957.45 万元，实收资本为 957.45 万元。

天职国际会计师事务所对上述《验资报告》进行了复核，并出具了《关于东
方网力科技股份有限公司对其他会计师事务所出具的验资报告进行专项复核》
（天职 ZH[2011] 1971-5 号），复核结论如下：“经我们对贵公司提供的与设立验
资相关的资料进行复核，截至本报告日止，贵公司已入账的实收资本账面余额为
57.45 万元，英特尔产品（成都）有限公司应出资的货币资金已按有关规定出资
到位，公司也对其进行账务处理。”

（五）网力有限整体改制为股份公司时的验资情况

2010 年 9 月 30 日，网力有限整体变更为东方网力科技股份有限公司，注册
资本为 5,250 万元。2010 年 9 月 17 日，天职国际对拟设立股份有限公司的注册
资本实收情况进行审验，并出具了《验资报告》（天职京核字[2010]第 1965 号），
确认截至 2010 年 6 月 30 日，本公司已收到全体股东拥有的网力有限截至 2010
年 6 月 30 日经审计的净资产 9,290.18 万元，根据折股方案，5,250 万元净资产折
合成股本，每股面值 1 元，剩余 4,040.18 万元计入资本公积。

十一、期后事项、或有事项及其他重要事项

（一）资产负债表日后事项

本公司无需要披露的其他资产负债表日后事项。

（二）或有事项

本公司无需要披露的或有事项。

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（三）其他重要事项

本公司无需要披露的其他重要事项。

十二、财务状况分析

（一）资产结构及变动分析

报告期各期末，本公司资产的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
流动资产 47,962.42 78.39% 45,409.02 85.03% 22,589.37 80.86% 16,906.89 94.68%
非流动资产 13,220.87 21.61% 7,994.98 14.97% 5,347.86 19.14% 949.45 5.32%
合计 61,183.28 100% 53,404.00 100% 27,937.23 100% 17,856.34 100%

报告期内，本公司的总资产呈现快速增长的趋势，从 2010 年末的 17,856.34
万元增长到 2013 年 6 月 30 日的 61,183.28 万元；2010 年末、2011 年末和 2012
年末，本公司资产总额分别较上年末增长 8,816.29 万元、10,080.90 万元和
25,466.77 万元，增长率分别为 97.52%、56.46%和 91.16%。2013 年 6 月末，本
公司资产总额较 2012 年末增长 14.57%。2011 年唐山一期项目、2012 年贵阳数
字化城市项目、山西晋中项目以及 2013 年上半年山西山阴项目导致的长期应收
款增加是公司 2011 年末、2012 年末及 2013 年 1-6 月末非流动资产金额增加的主
要原因。

1、流动资产分析

报告期内，本公司的流动资产占总资产的比重较高。2013 年 6 月 30 日，本
公司的流动资产占总资产的比重为 78.39%。报告期各期末，本公司流动资产的
构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
货币资金 12,442.77 25.94% 23,352.03 51.43% 14,989.62 66.36% 9,577.57 56.65%
应收票据 530.50 1.11% 320.00 0.70% 711.63 3.15% 241.08 1.43%
应收账款 13,646.85 28.45% 10,343.40 22.78% 3,051.57 13.51% 4,055.41 23.99%

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2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
预付款项 12,320.14 25.69% 6,230.56 13.72% 1,235.67 5.47% 722.13 4.27%
其他应收款 744.56 1.55% 399.98 0.88% 294.18 1.30% 680.39 4.02%
存货 8,277.59 17.26% 4,763.05 10.49% 2,306.71 10.21% 1,630.31 9.64%
合计 47,962.42 100% 45,409.02 100% 22,589.37 100% 16,906.89 100%

在流动资产中，主要包括货币资金、应收账款和存货等流动资产。

（1）货币资金

报告期各期末，本公司货币资金的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
现金 7.14 0.06% 4.80 0.02% 11.78 0.08% 1.60 0.02%
银行存款 10,457.17 84.04% 21,363.10 91.48% 14,728.23 98.26% 9,473.98 98.92%
其他货币资金 1,978.46 15.90% 1,984.13 8.50% 249.61 1.67% 101.99 1.06%
合计 12,442.77 100% 23,352.03 100% 14,989.62 100% 9,577.57 100%

报告期各期末，本公司的货币资金余额分别为 9,577.57 万元、14,989.62 万
元和 23,352.03 万元和 12,442.77 万元，占流动资产的比例分别为 56.65%、66.36%
和 51.43%和 25.94%。

2011 年末，本公司的货币资金余额较 2010 年末增加了 5,412.05 元，增长
56.51%，主要原因为：（1）本公司经营情况持续良好，2011 年经营性现金净流
入 1,944.99 万元。（2）随着公司经营规模的迅速扩大，特别是大型项目对资金的
占用较大，公司增加了银行贷款金额。2011 年末较上期新增银行贷款 5000 万元，
充足的货币资金为公司持续发展奠定了良好基础，同时也为募投项目相关的前期
支出提供了保障。

2012 年 12 月 31 日，本公司的货币资金余额较 2011 年末增加了 8,362.41 元，
增加 55.79%，主要原因为：平安城市建设持续高速增长，公司业务发展势头良
好，2012 年营业收入同比增长了 45.72%，公司本年销售回款较好，同时为了应
对 2013 年销售业务持续增长的状况，增加了 15,000 万元的银行借款，截止期末
银行借款并未完全使用使得银行存款余额增大。

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2013 年 6 月 30 日，本公司货币资金余额较 2012 年末减少了 10,909.26 万元，
主要原因为 2013 年上半年本公司加大销售体系建设、预付购房款、增加存货采
购以及相关期间费用开支增长所致。

其他货币资金为 1,978.46 万元，其中 300 万为定期银行存款，剩余全部为保
函保证金和银行承兑汇票保证金。

（2）应收票据

按照行业惯例，本公司客户普遍采用现金作为结算工具，但也存在使用银行
承兑汇票进行结算的情况。2010 年末，本公司应收票据余额为 241.08 万元，2011
年末增长至 711.63 万元，主要原因是伴随公司营业收入的高速增长，公司收款
中银行承兑汇票金额也相应增长。2013 年 6 月 30 日的应收票据余额为 530.50
万元，公司持有的应收票据均为银行承兑汇票。

报告期内，公司收到的应收票据明细如下表所示：

单位：元
序号出票人/前手金额出票日期到期日期
1 1,710,800.00 2010-12-27 2011-3-16
2 100,000.00 2011-6-30 2011-9-23
3 100,000.00 2011-10-27 2012-4-27
4 广州巨安电子科技有限公司 170,428.00 2011-11-25 2012-2-25
5 50,000.00 2011-11-8 2012-2-8
6 50,000.00 2011-11-8 2012-2-8
7 51,240.00 2011-11-8 2012-2-8
8 重庆蓝盾电子技术服务公司 700,000.00 2010-12-27 2011-1-22
9 3,400,000.00 2011-5-23 2011-8-19
10 300,000.00 2012-5-22 2012-11-21
四川九洲应用电子系统有限责任公
11 220,000.00 2012-5-22 2012-11-21
司安防分公司
12 50,000.00 2012-5-23 2012-11-21
13 50,000.00 2012-5-23 2012-11-21
14 35,875,000.00 2011-12-26 2012-1-26
15 15,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26
深圳市博康系统工程有限公司
16 25,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26
17 40,000,000.00 2012-12-26 2013-1-26
18 1,130,150.00 2011-6-30 2011-12-10
19 浙江三基智能科技有限公司 1,600,700.00 2011-11-30 2012-5-30
20 1,323,900.00 2011-8-2 2012-2-2
21 235,000.00 2011-11-25 2012-5-25
22 235,000.00 2011-9-22 2012-3-22
23 100,000.00 2011-9-16 2012-3-16
24 西安赛能技术有限公司 100,000.00 2011-9-6 2012-3-6
25 100,000.00 2011-8-25 2012-2-25
26 100,000.00 2011-8-24 2012-2-24
27 100,000.00 2011-8-23 2012-2-23

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序号出票人/前手金额出票日期到期日期
28 100,000.00 2011-8-17 2012-2-17
29 100,000.00 2011-9-8 2012-2-8
30 500,000.00 2011-7-22 2012-1-22
31 太原群欣安防科技有限公司 300,000.00 2011-9-23 2012-3-23
32 200,000.00 2011-11-2 2012-5-2
33 100,000.00 2011-9-21 2012-3-21
34 200,000.00 2011-7-20 2012-1-20
太原博睿科技有限公司
35 100,000.00 2012-5-15 2012-11-15
36 200,000.00 2012-9-21 2013-3-21
37 100,000.00 2013-4-10 2013-10-10
38 100,000.00 2011-10-26 2012-4-26
39 40,000.00 2012-5-3 2012-11-3
40 山西博奥保全科技有限公司 40,000.00 2012-9-11 2013-3-11
41 40,000.00 2013-3-25 2013-9-25
42 300,000.00 2011-10-11 2012-4-11
43 广州杰赛科技股份有限公司 200,000.00 2011-12-2 2012-4-2
44 647,360.00 2013-2-5 2013-5-5
45 北京方法科技发展有限公司 700,000.00 2011-8-16 2012-2-16
46 100,000.00 2011-10-18 2012-4-18
47 运城市兴达通信有限公司 100,000.00 2011-10-18 2012-4-18
48 100,000.00 2011-12-27 2012-6-27
49 四川九洲视讯科技有限责任公司 3,000,000.00 2012-12-27 2013-6-26
50 北京时代凌宇科技有限公司 383,800.00 2013-3-18 2013-9-18
51 河北仁信融辉电子科技有限公司 310,000.00 2013-2-20 2013-8-20
52 200,000.00 2013-5-17 2013-11-17
广州巨人安信电子科技有限公司
54 200,000.00 2013-5-17 2013-11-17
55 河北远东通信系统工程有限公司 810,000.00 2013-6-5 2013-9-5
56 中电科安（北京）系统集成有限公司 2,861,173.90 2013-2-1 2013-7-30
57 300,000.00 2013-3-29 2013-8-26
北京利源丰科技发展有限责任公司
58 100,000.00 2013-2-1 2013-7-30
合计 140,284,551.90

保荐机构、申报会计师对发行人提供的应收票据清单及财务记录、各项票据
所对应的销售合同进行核查后认为，发行人报告期内的票据往来均发生于正常业
务过程中，具有真实的交易背景。

（3）应收账款

报告期各期末，本公司的应收账款净额分别为 4,055.41 万元、3,051.57 万元，
10,343.40 万元和 13,646.85 万元，占流动资产的比重分别为 23.99%、13.51%、
22.78%和 28.45%，占当期营业收入的比重分别为 34.58%、14.57%、33.88%和
96.03%。

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单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
应收账款净额 13,646.85 10,343.40 3,051.57 4,055.41
当期营业收入 14,210.53 30,528.18 20,950.20 11,728.80
应收账款净额占当
96.03% 33.88% 14.57% 34.58%
期营业收入的比例

报告期内本公司的应收账款金额较大，占各期营业收入比重较高的主要原因
如下：

1）由于本公司以政府、公安等为主要客户，该行业的特点决定了应收账款
占比较高。本公司主营业务为向政府和公安客户提供城市视频监控管理平台产
品。政府、公安机关的资金大多来源于财政资金，绝大多数项目需财政部门委托
招标公司进行公开招投标，标书中均规定付款方式为分期付款。受此影响，集成
商在与包括本公司在内的核心产品供应商签订合同时，通常约定在合同签订后支
付 20%-30%预付款，设备验收合格后信用期内支付主要部分款项，余额 5%-10%
作为质量保证金。在具体业务实施过程中，发行人将综合考虑客户合作关系、项
目实施周期、到货支付比例、信用期长短、公司资金状况等因素，根据具体情况
与客户协商确定上述各环节的付款比例。本公司在产品经客户验收且有充分证据
表明风险报酬已转移时，确认营业收入，并同时确认应收款。因此，本公司的部
分项目在确认收入时会形成较大比例的应收账款，且至期末该类项目的应收账款
大部分处于信用期，使得本公司期末应收账款余额相对较高。

发行人自签订合同至完成销售回款的流程及付款情况如下图所示：

签订合同收取占合同总金额 20%-30%左右预收款

完成供货部分客户会在此环节支付 40%-50%的货款

客户验收确认全部收入，同时确认应收账款

客户根据本公司提供的 2 至 9 个月的信用期完成回
客户回款
款。

质保期结束合同约定的质保期结束后收取 5%至 10%的尾款

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2）在安防行业市场需求快速增长的背景下，本公司经营规模迅速扩大，营
业收入的大幅增长引致应收账款规模相应增长。
①应收账款余额变动情况
单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目账面余较上一报告账面余同比增账面余同比增
账面余额
额期末增长额长额长
应收
13,966.78 32.31% 10,556.27 233.86% 3,161.87 -24.07% 4,164.46
账款
2011 年末本公司的应收账款余额较 2010 年末减少 1,002.59 万元，同比下降
24.07%，主要原因是 2011 年唐山项目当期确认不含税收入现值为 9,941.34 万元，
其中 7,175 万元（含增值税）已收付，另外 1,000 万元（含增值税）和 3,535.36
万元（含增值税）分别确认为应收账款和长期应收款，如将 2011 年的应收账款
和长期应收款合并计算，则占当期营业收入的比例为 31.44%，该比例与报告期
其他期间比例持平。同时，因 2011 年应收账款的比较基准较低，导致 2012 年的
同比增长率大幅提高。
单位：万元

2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
应收账款净额 13,646.85 10,343.40 3,051.57 4,055.41
长期应收款净额 8,668.28 5,172.62 3,535.36 -
应收账款净额占当期
96.03% 33.88% 14.57% 34.58%
营业收入的比例
报告期内应收账款期末余额增长较大，主要是因为公司的销售收入实现和销
售回款均存在较为明显的季节性特征，这是由本公司以政府、公安等客户为主的
行业特点所决定的。2012 年公司业务继续保持快速增长的势头，公司实现营业
收入 30,528.18 万元，同比增长 45.72%，2012 年末应收账款随着业务规模的快速
扩张相应增长。从整个报告期内应收账款余额占营业收入的比重来看，与公司
2010 年的 34.58%相比，2012 年 33.88%的比例也基本保持稳定，且应收账款大
部分系 2012 年下半年正常开展业务所产生的，账龄在一年以内的应收款占应收
账款余额的 94.17%。

2013 年 6 月 30 日，本公司应收账款余额排名前 5 的单位情况如下表所示：

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单位：万元
占应收
账款总
单位名称与本公司关系金额账龄
额的比
例
半年以内、
中建投租赁有限责任公司非关联方 2,341.30 16.76%
半年至 1 年
半年以内、
动力盈科实业（深圳）有限公司非关联方 2,154.64 15.43%
半年至 1 年
半年以内、
广州巨安电子科技有限公司非关联方 2,114.16 15.14%
半年至 1 年
山阴县人民政府非关联方 550.67 半年以内 3.94%
太原群欣安防科技有限公司非关联方 439.67 半年以内 3.15%
合计 - 7,600.43 54.42%

如上表所示，2013 年 6 月 30 日本公司应收账款对应的主要客户有中建投租
赁有限责任公司、动力盈科实业（深圳）有限公司、广州巨安电子科技有限公司、
山阴县人民政府、太原群欣安防科技有限公司。其中山阴县政府为政府机关，中
建投租赁有限责任公司、动力盈科实业（深圳）有限公司、广州巨安电子科技有
限公司、太原群欣安防科技有限公司均为公司长期合作客户，信用记录良好。

②应收账款账龄及坏账准备计提情况

报告期各期末，本公司应收账款余额的账龄情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
一年以内 13,035.41 93.33% 9,940.71 94.17% 2,648.71 83.77% 3,640.81 87.43%
一年至二年 822.34 5.89% 374.31 3.55% 423.48 13.39% 499.42 11.99%
二年以上 109.03 0.78% 241.25 2.29% 89.68 2.84% 24.23 0.58%
合计 13,966.78 100% 10,556.27 100% 3,161.87 100% 4,164.46 100%

报告期各期末公司应收账款的账龄结构如下图所示：

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如上图所示，报告期内公司账龄在 1 年以内的应收账款占比分别为 87.43%、
83.77%、94.17%和 93.33%，账龄结构合理。

由于本公司的直接客户主要为安防行业的大型集成商，最终用户为政府、公
安部门等信誉度较高的客户，项目均通过政府采购公开招投标，项目资金大多来
源于财政资金，具有充分支付的法律保障。而且本公司所提供的城市视频监控管
理平台是整个城市视频监控系统的核心部分，集成商和最终用户一般对本公司平
台产品的后续系统服务、升级及各项技术支持具有持续的需求，在一定程度上形
成了对本公司服务的依赖性，因此本公司应收账款的坏账风险较小，资金回收保
障较高。

报告期各期末，本公司应收账款坏账准备的计提情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额计提比例金额计提比例金额计提比例金额计提比例
半年以内 - - - - - - - -
半年至一年 200.14 5.00% 97.84 5.00% 40.07 5.00% 49.93 5.00%
一年至二年 82.23 10.00% 37.43 10.00% 42.35 10.00% 49.94 10.00%
二年至三年 29.12 30.00% 68.22 30.00% 25.43 30.00% 5.29 30.00%
三年至四年 3.53 50.00% 4.47 50.00% 2.45 50.00% 2.70 50.00%
四年以上 4.91 100.00% 4.91 100.00% - - 1.20 100.00%
合计 319.93 - 212.86 - 110.30 - 109.05 -

报告期内，本公司坏账准备的实际计提情况符合公司的坏账准备计提政策，
坏账准备计提充分。

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经核查，保荐机构、申报会计师认为：发行人严格按照会计政策中采用账龄
分析法的应收款项坏账准备计提比例计提坏账准备，报告期内应收账款坏账准备
计提充分。

③应收账款质押情况

2011 年 7 月，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款额分
别为 1,500 万元和 3,500 万元，借款期限分别为 1 年和 3 年。本公司以应收账款
作为质押物与中关村担保签订了 2011 年 QZY404-1 号和 2011 年 QZY404-2 号《反
担保（应收账款质押）合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。

2011 年 8 月，公司与招商银行大运村支行签订“2011 年大授字第 007 号”《授
信协议》，合同约定招行大运村支行向公司提供 1,000.00 万元的授信额度，授信
期间为一年。中关村担保为上述借款合同提供连带责任保证，公司向北京中关村
科技担保有限公司提供应收账款质押作为反担保，签订了 2011 年 QZY449 号《最
高额反担保（应收账款质押）合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。

（4）预付款项

报告期各期末，本公司的预付款项余额分别为 722.13 万元、1,235.67 万元、
6,230.56 万元和 12,320.14 万元。

2010 年末，本公司的预付款项余额较上年末增长 103.88%，主要原因是随着
经营规模的不断扩张以及营业收入的快速增长，本公司需要持续地采购相关设备
以及原材料以支持研发与生产。由于本公司所购买的原材料一般需先预付约占合
同金额 20%至 30%的货款，在原材料未完成验收入库前形成本公司的预付款项。

2011 年末，本公司的预付款项规模出现大幅增长，较 2010 年末增长了
71.11%，预付账款中有 280 万元为中介机构的上市费用，扣除中介机构的上市费
用后，预付账款余额为 955.67 万元，同比上年末增长 32.34%，增长速度小于公
司同期营业收入增速。

2012 年 12 月 31 日，本公司的预付款项规模较 2011 年末出现大幅增长，主
要是由于公司与北京东环望京房地产有限公司签订了四处房产的买卖合同，2012
年共预付了金额为 2,041.13 万元的购房款。除此之外，公司为 2013 年的山西山

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阴项目和唐山项目二期等项目备货支付了采购款。

2013 年 6 月 30 日，本公司的预付款项规模较 2012 年末增长 6,089.59 万元，
主要由于公司向北京东环望京房地产有限公司增付购房款 2,000 万元以及为东莞
市公交站亭视频监控系统项目备货预付货款、工程施工及技术服务款所致。

2013 年 6 月 30 日，本公司预付账款余额排名前列的单位情况如下表所示：

单位：万元
占预付账款总
单位名称款项内容金额年限
额的比例
北京东环望京房地产有限公司房款 4,041.13 1 年以内 32.80%
珠海市威思德信息技术有限公司货款 1,749.95 1 年以内 14.20%
工程施工及
东莞市林威通讯科技有限公司 1,000.00 1 年以内 8.12%
技术服务
深圳市冠辉电子有限公司货款 618.84 1 年以内 5.02%
北京网信未来信息技术有限公司货款 546.55 1 年以内 4.44%
合计 - 7,956.48 64.58%

报告期各期末，本公司的预付款项的账龄分布如下：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
一年以内 11,194.79 90.87% 5,801.73 93.12% 1,048.59 84.86% 712.03 98.60%
一年至二年 881.82 7.16% 273.35 4.39% 186.58 15.10% 10.10 1.40%
二年以上 243.54 1.98% 155.48 2.50% 0.50 0.04% - -
合计 12,320.14 100% 6,230.56 100% 1,235.67 100% 722.13 100%

报告期各期末，本公司一年以内的预付款项占比分别为 98.60%、84.86%和
93.12%和 90.87%。

（5）其他应收款

报告期各期末，本公司的其他应收款净额分别为 680.39 万元、294.18 万元，
399.98 万元和 744.56 万元，主要为预借给员工的项目备用金、房屋租赁押金及
投标保证金等。2011 年末，本公司其他应收款余额较 2010 年末减少 410.81 万元，
同比下降 57.32%，主要原因为本公司于 2011 年结转营业收入而减少 2010 年末
预缴的增值税款以及项目备用金有所减少所致。2013 年 6 月 30 日，其他应收款
余额较 2012 年期末增加 356.15 万元，主要为项目备用金和押金的增长。

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报告期内，公司按性质分类的其他应收款情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
项目备用金 407.41 52.42% 192.42 45.70% 164.78 53.86% 293.50 40.95%
押金 218.71 28.14% 133.86 31.79% 97.58 31.90% 68.95 9.62%
投标保证金 53.80 6.92% 64.87 15.41% 28.04 9.17% 1.00 0.14%
其他 97.27 12.52% 29.90 7.10% 15.52 5.07% 353.28 49.29%
合计 777.20 100% 421.05 100% 305.92 100% 716.73 100%
报告期内，其他应收款中的其他项主要是预支的项目费用等。

2013 年 6 月 30 日本公司其他应收款余额排名前 5 的单位情况如下表所示：

单位：万元
占其他应
单位名称款项性质金额账龄收款总额
的比例
北京科伦大厦有限公司房租押金 85.20 半年以内 10.96%
张强项目备用金 35.53 半年以内 4.57%
北京北航科技园有限公司房租押金 24.10 一年到两年 3.10%
朔州市朔通工程设备招标有限公司投标保证金 23.85 半年到一年 3.07%
赫连勃威房租押金 23.23 半年到一年 2.99%
合计 191.91 24.69%

报告期各期末，本公司以账龄作为信用风险特征组合的其他应收款的账龄分
布情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
半年以内 491.68 63.26% 264.38 62.79% 189.05 61.80% 561.88 78.40%
半年至一年 167.13 21.50% 59.07 14.03% 48.89 15.98% 57.39 8.01%
一年至二年 85.24 10.97% 62.02 14.73% 55.48 18.14% 50.02 6.98%
二年至三年 4.06 0.52% 29.38 6.98% 12.49 4.08% 26.02 3.63%
三年至四年 29.08 3.74% 6.20 1.47% - - 1.51 0.21%
四年以上 - - - - - - 19.90 2.78%
合计 777.20 100% 421.05 100% 305.92 100% 716.73 100%

2013 年 6 月 30 日，账龄在一年以内的其他应收款占其他应收款总额的
84.76%，其他应收款中无应收本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位

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或关联方的款项。

（6）存货

①存货构成情况

本公司的存货由原材料、库存商品和委托加工物资构成。其中，原材料主要
包括外购服务器、存储服务器及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、电源、主板等；
库存商品主要包括 NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器、服
务器、存储设备及硬盘等。委托加工物资主要为委托外协单位加工的原材料和半
成品。

报告期各期末，本公司存货的明细情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
原材料 719.78 8.70% 330.02 6.93% 264.98 11.49% 221.84 13.61%
库存商品 7,515.29 90.79% 4,352.89 91.39% 1,983.90 86.01% 1,316.56 80.76%
委托加工
42.52 0.51% 80.14 1.68% 57.82 2.51% 91.90 5.64%
物资
合计 8,277.59 100% 4,763.05 100% 2,306.71 100% 1,630.31 100%

2010 年末，本公司存货余额较上年末增长了 810.41 万元，增长 98.84%，主
要由于部分型号网络硬盘录像机属于非定制化产品，且部分关键部件需要进口，
采购周期通常为 6 至 9 周，随着本公司网络硬盘录像机产品销售规模的快速增长，
本公司相应增加了此部分产成品和原材料的库存规模。2011 年末，本公司存货
余额较 2010 年末增长了 676.40 万元，增长率 41.49%，主要原因为随着经营网点
的不断扩张以及营业收入的快速增长，本公司需要保证一定量的原材料和产成品
库存以支持产品的生产和销售的项目支持。2011 年公司的存货余额增速低于同
期营业收入 78.62%的增速。

2012 年 12 月 31 日，本公司存货余额较上年末增长了 2,456.34 万元，增长
106.49%，主要是公司为 2013 年将执行的山西山阴项目和唐山二期等项目采购备
货引起的。（公司于 2012 年 12 月 25 日签署了“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴
综合信息化平台”建设项目，合同金额 79,951,800.00 元；公司于 2013 年 1 月 21

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日签署了唐山市社会治安科技防范系统建设二期工程运营维护及运营成果服务
融资租赁项目，合同金额 82,036,373.00 元。）

2013 年 6 月 30 日，本公司存货余额较上年期末增长了 3,514.54 万元，增长
73.79%，主要原因为公司所承接的唐山项目二期而增加的存货；同时公司根据未
来订单情况而提前增加部分存货。

②存货跌价准备计提情况

在资产负债表日，本公司比较存货可变现净值与成本，若存货成本高于其可
变现净值，则计提存货跌价准备。报告期内，本公司存货无成本高于可变现净值
的情况。

2、非流动资产分析

报告期各期末，本公司非流动资产的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目日日日日
金额比例金额比例金额比例金额比例
长期应收款 8,668.28 65.57% 5,172.62 64.70% 3,535.36 66.11% - -
固定资产 2,615.11 19.78% 2,151.12 26.91% 1,357.93 25.39% 686.63 72.32%
无形资产 76.52 0.58% 92.86 1.16% 70.26 1.31% 77.07 8.12%
长期待摊费
1,860.96 14.08% 578.38 7.23% 384.32 7.19% 185.75 19.56%
用
合计 13,220.87 100% 7,994.98 100% 5,347.86 100% 949.45 100%

报告期内，本公司的非流动资产占总资产的比重较低。2013 年 6 月 30 日，
本公司的非流动资产占总资产的比重为 21.61%。在非流动资产中，主要是长期
应收款、固定资产、无形资产和长期待摊费用。

（1）长期应收款

2013 年 6 月 30 日，长期应收款 8,668.28 万元由以下项目构成：

①“唐山市社会治安科技防范系统运营维护及运营成果服务”项目，该项目
中公司与中建投租赁有限责任公司（以下简称“中建投租赁”）签订了销售合同，
合同中的设备价款为 50,000,000.00 元，并约定设备价款分五年支付，折现年利

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率为 7.05%（央行同期公布的五年期贷款利率）。其中设备价款 10,000,000.00 元，
确认为应收账款，已经于 2012 年收到，剩余 40,000,000.00 元确认为长期应收款
原值。截至 2013 年 6 月 30 日,将长期应收款原值中 10,000,000.00 元转入应收账
款，剩余的长期应收款原值 30,000,000.00 元，未实现融资收益为 2,514,807.93
元，长期应收款净值为 27,485,192.07 元。

②“贵阳数字化城市综合管理系统二期工程视频监控系统建设”项目，该项
目中公司与中国电信股份有限公司贵阳分公司（以下简称“贵阳电信”）签订了销
售合同，合同总额为 18,816,800.00 元，并约定自项目支付时间点开始，每半年
支付一次，分九次支付完毕，折现年利率为 6.40%（央行同期公布的五年期贷款
利率）。截至 2013 年 6 月 30 日，长期应收款原值 14,296,636.78 元，未实现融资
收益 1,857,137.75 元，长期应收款净值 12,439,499.03 元。

③“晋中市区公共安全视频监控系统工程”项目，该项目中公司与业主晋中
市公安局、山西省晋中广播电视网络有限公司、中星电子股份有限公司签订四方
合同，合同总额为 13,000,000.00 元，其中按照合同约定 8,730,000.00 元确认为应
收账款，剩余款项分五年支付，折现年利率为 6.40%（央行同期公布的五年期贷
款利率）。截至 2013 年 6 月 30 日，确认长期应收款原值 3,333,333.35 元，未实
现融资收益 466,493.03 元，长期应收款净值 2,866,840.32 元。

④“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”项目。该项目中公司
与山阴县人民政府签定建设项目实施合同书，合同总金额 79,950,529.26 元，合
同约定付款进度共分十期，每期 799.52 万元，其中前两期付款于项目系统验收
合格并运行满一个月前，剩余款项于每满 6 个月之日起 5 日内支付。截至 2013
年 6 月 30 日，按照折现利率 6.40%（央行同期公布的五年期贷款利率）确认长
期应收款 50,029,213.10 元，确认未实现融资收益 6,137,959.07 元，长期应收净值
43,891,254.03 元。

（2）固定资产

本公司固定资产主要包括研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具
等。2013 年 6 月 30 日，本公司固定资产净值为 2,615.11 万元，总体成新率为
70.62%，其中研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具的账面净值分别

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占固定资产净值的 58.23%、13.97%、2.73%和 25.07%，具体情况如下表所示：

单位：万元
项目固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率
研发用电脑设备 2,171.91 649.10 1,522.81 70.11%
办公设备 562.34 197.08 365.26 64.95%
生产设备 169.16 97.72 71.43 42.23%
运输工具 799.81 144.21 655.61 81.97%
合计 3,703.22 1,088.11 2,615.11 70.62%

报告期各期末，本公司固定资产原值情况如下表所示：
单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31
项目日日
金额比例金额比例金额比例金额比例
研发用电脑设备 2,171.91 58.65% 1,511.71 50.51% 945.64 51.47% 523.33 55.12%
办公设备 562.34 15.19% 526.81 17.60% 275.44 14.99% 159.96 16.85%
生产设备 169.16 4.57% 169.16 5.65% 158.02 8.60% 124.58 13.12%
运输工具 799.81 21.60% 785.07 26.23% 458.16 24.94% 141.64 14.92%
合计 3,703.22 100% 2,992.76 100% 1,837.25 100% 949.51 100%

截至 2011 年末、2012 年末及 2013 年 6 月末，本公司固定资产原值分别较
上年末增加了 887.75 万元、1,155.51 万元和 710.46 万元，增长率分别为 93.50%、
62.89%和 23.74%，是由于本公司随着营业规模的快速增长以及营销体系建设而
增加购置了测试类电脑设备、办公设备以及运输车辆。

（3）无形资产

本公司无形资产主要为软件使用权，包括电脑软件和存储管理软件，摊销年
限为 5 年。2013 年 6 月 30 日，本公司无形资产净值为 76.52 万元，其中电脑软
件和存储管理软件的账面净值占无形资产净值的比例分别为 73.02%和 26.98%，
具体情况如下表所示：

单位：万元
项目原值累计摊销净值账面值占原值比率
电脑软件 90.58 34.70 55.88 61.69%
存储管理软件 72.85 52.21 20.64 28.33%
合计 163.43 86.91 76.52 46.82%

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报告期各期末，本公司无形资产原值情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目日日日日
金额比例金额比例金额比例金额比例
电脑软件 90.58 55.42% 90.58 55.42% 40.41 35.68% 23.99 24.77%
存储管理软件 72.85 44.58% 72.85 44.58% 72.85 64.32% 72.85 75.23%
合计 163.43 100% 163.43 100% 113.26 100% 96.84 100%

报告期内，本公司无形资产增长较快，主要原因是为适应业务规模的增长，
本公司不断提高办公与经营自动化水平，通过引入用友软件的 ERP 管理信息系
统以及存储管理软件以提升管理与工作效率；2012 年变动原因系公司购入办公
类软件所致。报告期内，本公司未发生无形资产减值的情况。

（4）长期待摊费用

报告期各期末，本公司的长期待摊费用分别为 185.75 万元、384.32 万元、
578.38 万元和 1,860.96 万元，主要为本公司对办公场所进行装修的费用支出以及
为部分项目支付的运维费用，其中装修费用的摊销年限为 3 年，项目运维费的摊
销年限根据合同确定。2013 年 6 月末，长期待摊费用较 2012 年期末增加 1,282.58
万元，主要原因为公司承接的山西省山阴县“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综
合信息化平台”建设项目实施完毕，公司一次性支付给运维商的 5 年运维费用需
在服务期内摊销所致。报告期各期末，本公司长期待摊费用情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目日日日日
金额比例金额比例金额比例金额比例
装修工程 641.72 34.48% 572.69 99.02% 371.15 96.57% 165.70 89.20%
方恒 5 层电量增容 - - 0.20 0.03% 2.73 0.71% 5.48 2.95%
消防工程 3.79 0.20% 5.36 0.93% 8.13 2.12% 14.33 7.71%
机房冷却设备 - - - - 0.14 0.04% 0.25 0.13%
贵州网力租房装修 - - 0.13 0.02% 2.16 0.56% - -
三五邮箱使用费 6.25 0.34% - - - - - -
山阴项目运维费 1,209.20 64.98% - - - - - -
合计 1,860.96 100% 578.38 100% 384.32 100% 185.75 100%

3、资产减值准备计提情况

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本公司非常关注各项资产的价值变动情况，针对应收账款、其他应收款、固
定资产及无形资产等资产制定并实施严格的减值准备政策。报告期各期末，本公
司计提减值准备的情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
坏账准备 352.57 233.93 122.04 145.39
合计 352.57 233.93 122.04 145.39

本公司已根据企业会计准则对应收款项计提了坏账准备。截至 2013 年 6 月
30 日，主要资产质量的具体情况如下：

（1）应收账款在按照一定的坏账准备计提政策足额计提坏账准备后，其账
面价值反映了其实际价值情况。

（2）其他应收款主要为预借给员工的项目备用金、房屋租赁押金及投标保
证金等，该部分应收款无法回收的风险较小。

（3）固定资产主要为研发用电脑设备、办公设备、生产设备和运输工具等，
本公司按照一定年限对其提取折旧，计提政策合理，账面价值体现了其实际价值
情况，并且相关固定资产为公司开展主营业务及日常办公所必需，使用状况良好，
因此，本公司未对其计提减值准备。

（4）无形资产主要为软件使用权，均与本公司开展业务及日常办公密切相
关，且相关无形资产按照一定的使用年限进行摊销，无减值迹象，故未提减值准
备。

本公司管理层认为：公司的资产结构合理，运营良好，公司已按《企业会计
准则》的规定制定了稳健且公允的会计政策，主要资产的减值准备计提充分、合
理，与资产质量的实际状况相符，公司未来不会因为资产发生大幅减值而导致无
法持续经营。

（二）负债结构及变动分析

报告期各期末，本公司的负债构成情况如下表所示：

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单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
短期借款 23,015.16 69.87% 15,140.66 55.96% 2,500.00 26.57% 1,000.00 21.01%
应付票据 3,168.83 9.62% 1,588.69 5.87% - - - -
应付账款 2,557.26 7.76% 4,907.44 18.14% 1,555.79 16.54% 1,769.60 37.18%
预收账款 122.75 0.37% 94.29 0.35% 120.35 1.28% 1,120.87 23.55%
应付职工薪酬 1.93 0.01% 638.46 2.36% 230.57 2.45% 163.47 3.43%
应交税费 1,060.83 3.22% 1,524.05 5.63% 1,395.31 14.83% 574.34 12.07%
其他应付款 15.09 0.05% 160.66 0.59% 66.54 0.71% 130.78 2.75%
一年内到期的非
3,000.00 9.11% - - - - - -
流动负债
流动负债合计 32,941.84 100.00% 24,054.25 88.91% 5,868.56 62.37% 4,759.06 100.00%
长期借款 - - 3,000.00 11.09% 3,500.00 37.20% - -
专项应付款 - - - - 40.00 0.43% - -
其他非流动负债 - - - - - - - -
非流动负债合计 - - 3,000.00 11.09% 3,540.00 37.63% - -
负债合计 32,941.84 100.00% 27,054.25 100.00% 9,408.56 100.00% 4,759.06 100.00%

报告期内，本公司的负债主要为流动负债。本公司的流动负债主要包括短期
借款、应付账款、预收账款、应付职工薪酬、应交税费和其他应付款。报告期各
期末，流动负债占负债总额的比重分别为 100.00%、62.37%、88.91%和 100.00%。
随着本公司业务规模的不断扩张，本公司的负债规模也呈现快速增长趋势，2010
年末、2011 年末和 2012 年末的负债总额分别较上年末增长 2,084.49 万元、4,649.49
万元和 17,645.69 万元，增长率分别为 77.94%、97.70%和 187.55%。2013 年 6
月末，本公司负债总额较 2012 年期末上升 5,887.59 万元。

1、短期借款

报告期各期末，本公司的短期借款情况如下表所示：
单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目
日日日日
保证借款 3,000.00 - 2,500.00 1,000.00
信用借款 18,999.16 13,354.06 - -
抵押借款 1,016.00 1,786.60 - -
合计 23,015.16 15,140.66 2,500.00 1,000.00

2010 年 8 月 19 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了借款合同，借款

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额为 1,000 万元，借款期限为 1 年，本公司控股股东刘光为该笔借款承担保证担
保责任。目前该合同已经履行完毕。

2011 年 5 月 27 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了借款合同，借款
额为 2,000 万元，借款期限为 1 年，本公司控股股东刘光为该笔借款承担保证担
保责任。该合同发生贷款金额 2,000 万元，公司已全部归还。目前该合同已经履
行完毕。

2011 年 6 月 27 日，本公司与北京中关村科技担保有限公司和北京银行双秀
支行签订了委托贷款协议，由北京中关村科技担保有限公司委托北京银行双秀支
行向本公司发放委托贷款，贷款金额为 1,000 万元，贷款期限为 2 个月。本公司
控股股东人刘光为该笔贷款承担保证担保责任，同时，本公司以应收账款作为质
押物，签订了 2011 年 QZY342 号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额
为 1,991.70 万元。目前该合同已经履行完毕。

2011 年 6 月 15 日和 6 月 23 日，本公司与招商银行北京大运村支行签订借
款合同，借款额分别为 919.45 万元和 80.55 万元，借款期限均为 1 年，本公司控
股股东刘光为该笔借款承担保证担保责任。该合同发生贷款金额 1,000 万元，公
司已归还其中 1,000 万元贷款，截止报告期末无实际贷款余额。

2011 年 7 月 20 日，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款
额为 1,500 万元，借款期限为 1 年，北京中关村科技担保有限公司为该笔借款承
担保证担保责任，本公司控股股东刘光，股东高军、钟宏全为该笔借款承担反担
保（保证）责任。同时，本公司以应收账款作为质押物，签订了 2011 年 QZY404-1
号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48 万元。该合同发生
贷款金额 1,500 万元，截至 2012 年 6 月 30 日实际贷款余额为 1,500 万元。截止
招股书签署日，公司已全部归还，该合同已经履行完毕。

2012 年 6 月 29 日，本公司与招商银行大运村支行签订了信用借款合同，借
款金额为 2,500 万元，借款期限为 2012 年 6 月 29 日至 2013 年 6 月 28 日。

2012 年 8 月 13 日，本公司与北京银行北太平庄支行签订了信用借款合同，
借款金额为 3,000 万元，借款期限为 2012 年 8 月 13 日至 2013 年 8 月 13 日。

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2012 年 9 月 4 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 1,748.94 万元，借款期限为 2012 年 9 月 4 日至 2013 年 9 月 3 日。

2012 年 10 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借
款金额为 1,349.08 万元，借款期限为 2012 年 10 月 24 日至 2013 年 10 月 23 日。

2012 年 11 月 16 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借
款金额为 850.36 万元，借款期限为 2012 年 11 月 16 日至 2013 年 11 月 15 日。

2012 年 11 月 28 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借
款金额为 398.35 万元，借款期限为 2012 年 11 月 28 日至 2013 年 11 月 27 日。

2012 年 12 月 7 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 7.33 万元，借款期限为 2012 年 12 月 7 日至 2013 年 12 月 6 日。

2012 年 12 月 12 日，本公司与民生银行总行营业部签订了信用借款合同，
借款金额为 1,500.00 万元，借款期限为 2012 年 12 月 12 日至 2013 年 12 月 12
日。

2012 年 12 月 14 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借
款金额为 2,000.00 万元，借款期限为 2012 年 12 月 14 日至 2013 年 12 月 13 日。

本公司与交通银行东单支行于 2012 年 12 月 17 日签订编号为“06210254”的
无追索权国内保理合同，融资额度金额为人民币 3,000.00 万元，公司 2012 年 12
月以广州巨安和动力盈科的应收账款金额 1,985.11 万元申请保理融资，融资金额
为 1,786.60 万元。

2013 年 3 月 13 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借款
金额为 200.00 万元，借款期限为 2013 年 3 月 14 日至 2014 年 3 月 14 日。

2013 年 3 月 18 日，本公司与交通银行东单支行签订了信用借款合同，借款
金额为 2,800.00 万元，借款期限为 2013 年 3 月 19 日至 2014 年 3 月 19 日。

2013 年 3 月 29 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 36.16 万元，借款期限为 2013 年 3 月 29 日至 2014 年 3 月 28 日。

2013 年 4 月 17 日，本公司与光大银行亚运村支行签订了信用借款合同，借

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款金额为 1,463 万元，借款期限为 2013 年 4 月 18 日至 2014 年 4 月 17 日。

2013 年 5 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 1,450.06 万元，借款期限为 2013 年 5 月 24 日至 2014 年 5 月 23 日。

2013 年 6 月 3 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 233 万元，借款期限为 2013 年 6 月 3 日至 2014 年 6 月 2 日。

2013 年 6 月 17 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 1,242.30 万元，借款期限为 2013 年 6 月 17 日至 2014 年 6 月 16 日。

2013 年 6 月 20 日，本公司与浦发银行北京分行签订了信用借款合同，借款
金额为 720.58 万元，借款期限为 2013 年 6 月 20 日至 2014 年 6 月 19 日。

2013 年 6 月 24 日，本公司与浦发银行北京分行签订编号为“91302013280077”
的保理协议书，协议期间为 2013 年 6 月 24 日至 2014 年 5 月 31 日。2013 年 6
月 26 日，公司以动力盈科实业（深圳）有限公司的应收账款 1,016 万元向浦发
银行世纪城支行申请预收息方式的保理融资，预扣利息及相关手续费后，实际融
资金额为 961.11 万元。

2013 年 6 月，本公司与中信信托有限责任公司签订合同编号为
[P2013M17SZGC0002-0032]的借款合同，向贷款人申请贷款人民币 3,000 万元用
于补充流动资金周转需要，借款期限为 2013 年 6 月 28 日至 2014 年 6 月 27 日，
并由北京中关村科技融资担保有限公司提供保证。同时，公司法定代表人刘光为
该借款事项承担反担保（保证）责任，并与北京中关村科技融资担保有限公司签
订了 2013 年 BZ0489 号《反担保（保证）合同》。2013 年 6 月 28 日，中信信托
有限责任公司与招商银行北京大运村支行签订编号为
[P2013M17SZGC0002-0035] 的信贷资产转让（买断）合同，将合同编号为
[P2013M17SZGC0002-0032]的信贷资产转让予招商银行北京大运村支行，同日，
公司与招商银行北京大运村支行和北京中关村科技融资担保有限公司三方签订
编号为“2013 年大流字第 001 号”的《信贷资产转让合同补充协议》，约定上述《借
款合同》下贷款人及《保证合同》下债权人由中信信托有限责任公司变更为招商
银行北京大运村支行。

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2、应付票据

报告期 2012 年 12 月 31 日应付票据的期末余额 1,588.69 万元均为本期增加
的应付票据，变动原因系公司随业务规模的扩大，相应的增加采购量而采用的新
的结算方式。2013 年 6 月 30 日应付票据的期末余额 3,168.83 万元，较 2012 年
末增加 1,580.14 万元，为公司采用银行承兑汇票方式结算采购货款。

3、应付账款

报告期各期末，本公司的应付账款余额分别为 1,769.60 万元、1,555.79 万元、
4,907.44 万元和 2,557.26 万元，主要是应付原材料和供应商货款。本公司在进行
原材料采购时，一般需先预付供应商约占合同总金额 20%至 30%的货款，该部
分货款在原材料未完成验收入库前形成本公司的预付款项。在原材料完成验收入
库后，本公司在供应商提供的 1 至 3 个月的账期内，支付剩余约占合同总金额
70%至 80%的货款。对于具有长期合作关系、合作良好的供应商或工程商，为了
加快正在执行或未来执行项目的实施进度及准备期，公司会根据具体情况增加预
付比例或预付全部货款。

2010 年末本公司应付账款余额较上年末增长 1,094.75 万元，增长率为
162.22%，主要原因是随着业务规模的不断扩大，本公司相应增加了设备和原材
料的采购量所致。2011 年末本公司应付账款余额基本保持稳定，较 2010 年末和
2011 年末减少了 213.81 万元。2012 年末，公司为将在 2013 年执行的山西山阴
项目、唐山二期等项目备货，加大了存货的采购，故使得期末应付账款余额增大。
2013 年上半年，公司按照有关合同约定支付供应商货款，使得 2013 年 6 月末应
付账款余额较 2012 年期末减少 2,350.18 万元。

报告期各期末，本公司应付账款的账龄情况如下表所示：
单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
一年以
2,048.68 80.11% 4,671.60 95.19% 1,491.24 95.85% 1,749.54 98.87%
内
一年至
428.04 16.74% 192.75 3.93% 50.54 3.25% 8.65 0.49%
二年
二至三 39.54 1.55% 29.07 0.59% 2.60 0.17% - -

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2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
年
三年以
40.99 1.60% 14.02 0.29% 11.41 0.73% 11.41 0.64%
上
合计 2,557.26 100% 4,907.44 100% 1,555.79 100% 1,769.60 100%
报告期各期末，本公司一年以内的应付账款分别占应付账款总额的 98.87%、
95.85%、95.19%和 80.11%。2013 年 6 月 30 日，本公司应付账款中无应付持有
本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。

4、预收账款

报告期内，本公司预收账款的账龄情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
一年以内 86.53 70.50% 44.26 46.95% 113.22 94.08% 1,120.87 100%
一年至二年 29.44 23.99% 43.25 45.87% 7.13 5.92% - -
二年至三年 6.77 5.52% 6.77 7.18% - - - -
合计 122.75 100% 94.29 100% 120.35 100% 1,120.87 100%

报告期各期末，本公司的预收账款余额分别为 1,120.87 万元、120.35 万元、
94.29 万元和 122.75 万元，主要为预收客户的货款。报告期内，本公司无账龄超
过 1 年的大额预收账款。2013 年 6 月 30 日，本公司预收账款中无预收持有本公
司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。

由于受项目执行周期的影响，部分项目至年底仅发出部分商品但未通过客户
验收，本公司未确认营业收入，使得各期末的预收账款有一定波动。2010 年末，
形成预收账款金额较大的项目主要为金融行业监控联网平台项目，受此影响本公
司预收账款余额相对较高；2011 年、2012 年及 2013 年上半年公司不存在形成大
额预收账款的大型项目，因此期末预收账款余额较低。

5、应付职工薪酬

报告期内，本公司应付职工薪酬的情况如下表所示：

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单位：万元
2013 年 6 月 30 2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目日日日日
金额比例金额比例金额比例金额比例
工资、奖金、
1.93 100% 591.31 92.62% 230.57 100.00% 163.47 100.00%
津贴和补贴
职工福利费 - - - - - - - -
社会保险费 - - 36.78 5.76% - - - -
住房公积金 - - 10.37 1.62% - - - -
工会经费和职
- - - - - - - -
工教育经费
合计 1.93 100% 638.46 100% 230.57 100% 163.47 100%

报告期各期末，本公司的应付职工薪酬余额分别为 163.47 万元、230.57 万
元、638.46 万元和 1.93 万元，主要是本公司已计提而尚未支付的职工工资、奖
金、社会保险费等。余额逐年增加的主要原因是随着公司业务规模扩张，员工数
量不断增加以及员工薪酬提升所致。

6、应交税费

报告期各期末，本公司应交税费的情况如下表所示：
单位：万元
2012 年 12 月 31 2011 年 12 月 31 2010 年 12 月 31
项目 2013 年 6 月 30 日
日日日
增值税 573.22 511.55 631.78 288.81
营业税 136.24 -2.83 27.68 45.00
城市建设维护税 48.07 35.86 45.35 23.76
企业所得税 246.00 937.52 658.55 192.64
个人所得税 21.27 16.33 10.47 13.94
教育费附加 36.03 25.62 21.49 10.18
合计 1,060.83 1,524.05 1,395.31 574.34

报告期各期末，本公司应交税费余额分别为 574.34 万元、1,395.31 万元、
1,524.05 万元和 1,060.83 万元。

在通常情况下，公司在销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬
盘录像机、PVG 网络视频编解码器等软硬件产品时，按收入金额的 17%缴纳增
值税；在提供软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务时，按收入
金额的 5%缴纳营业税。

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保荐机构、申报会计师核查了发行人报告期内增值税、营业税应税收入与增
值税、营业税纳税额的对应情况，查阅了国家软件产品增值税退税、技术服务免
征营业税政策的相关文件，认为发行人报告期内对增值税应税收入和营业税应税
收入具有统一的划分标准，增值税、营业税应税收入与应交税额对应一致。

7、其他应付款

报告期各期末，本公司其他应付款的账龄情况如下表所示：
单位：万元
2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
账龄
金额比例金额比例金额比例金额比例
一年以内 7.75 51.38% 157.42 97.98% 63.30 95.13% 23.69 18.11%
一至二年 4.10 27.15% - - 1.74 2.61% 1.50 1.15%
二至三年 - - 1.70 1.06% 1.50 2.26% - -
三至四年 3.24 21.47% 1.54 0.96% - - - -
四年以上 - - - - - - 105.59 80.74%
合计 15.09 100% 160.66 100% 66.54 100% 130.78 100%

报告期各期末，本公司的其他应付款余额分别为 130.78 万元、66.54 万元、
160.66 万元和 15.09 万元。2012 年末，本公司其他应付款中无应付持有本公司
5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。

8、一年内到期的非流动负债
单位：万元
项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
保证借款 3,000.00 - - -
合计 3,000.00 - - -
截至 2013 年 6 月 30 日，本公司存在尚未归还的长期借款 3,000 万元将于一
年内到期，本期末将其重分类至“一年内到期的非流动负债”。该笔长期借款的具
体情况请参见“9、长期借款”。

9、长期借款
单位：万元
项目 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
保证借款 - 3,000.00 3,500.00 -
合计 - 3,000.00 3,500.00 -

2011 年 7 月 20 日，本公司与交通银行北京东单支行签订了借款合同，借款

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额为 3,500 万元，借款期限为 3 年，需分别于 2012 年 6 月 29 日还款 500 万元、
2013 年 6 月 29 日还款 1,000 万元、2014 年 6 月 29 日还款 2,000 万元。北京中关
村科技担保有限公司为该笔借款承担保证担保责任，本公司控股股东刘光为该笔
借款承担反担保（房地产抵押）和反担保（保证）责任，股东高军、钟宏全为该
笔借款承担反担保（保证）责任。同时，本公司以应收账款作为质押物，签订了
2011 年 QZY404-2 号《应收账款质押合同》，质押的应收账款总金额为 2,766.48
万元。

2012 年 12 月，公司与中关村担保公司进行协商，解除 DYF404-2 号《反担
保（房地产抵押）合同》中的房地产抵押（公司于 2012 年 12 月 19 日解除房地
产抵押），改为以公司所有的 300 万定期存单进行质押，公司于 2012 年 12 月 17
日同北京中关村科技担保有限公司签订了 2011 年 QZYCD404-3 号《反担保（存
单质押）合同》，同时修订了原与北京中关村科技担保有限公司签订的委托保证
合同。

2012 年 6 月 29 日，公司按照借款合同约定偿还借款 500 万元。按照借款合
同约定，公司应于 2013 年 6 月 29 日偿还的 1,000 万元，已于 2013 年 7 月 1 日
偿还。根据交通银行北京东单支行出具的说明，该项延期划款系受法定节假日影
响，公司不因此承担违约责任。截至 2013 年 6 月 30 日，尚未归还的借款 3,000
万元将于一年内到期。本期末将其重分类至“一年内到期的非流动负债”。

10、专项应付款

2011 年末的专项应付款系公司收到北京市海淀区科学技术委员会拨付的
POSA 二期智能视频监控平台项目款 60.00 万元，该项目执行期是 2011 年 7 月 1
日至 2012 年 12 月 31 日，2011 年度和 2012 年度分别确认收益 20 万元和 40 万
元，年末专项应付款余额为零。

（三）偿债能力分析

报告期内，本公司偿债能力相关的主要财务指标如下表所示：

2013年6月30 2012年12月31 2011年12月31 2010年12月31
财务指标
日日日日
资产负债率（母公司） 56.42% 53.23% 38.05% 33.19%

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流动比率（次） 1.46 1.89 3.85 3.55
速动比率（次） 1.20 1.69 3.46 3.21
财务指标 2013年1-6月 2012年度 2011年度 2010年度
息税折旧摊销前利润（万
3,167.83 10,370.61 7,030.31 4,130.04
元）
利息保障倍数（倍） 4.16 17.40 20.07 110.87

报告期内，本公司的流动比率及速动比率均保持较高水平，流动性较好。截
止 2010 年末，本公司的流动比率及速动比率较 2009 年末有所提高，主要原因是
本公司于 2010 年新增英特尔（成都）为公司股东，新增股东投资总额 3,150.00
万元。2011 年末本公司的流动比率及速动比率较 2010 年末都略有提高，主要原
因为本公司新增长期银行贷款以及本期经营性现金净流入，使得货币资金较上期
增加。2012 年末，公司为应对 2013 年经营规模持续大幅增长所需，大幅增加了
约 1.5 亿元短期银行借款，使得流动比率和速动比率较 2011 年有了大幅下降。

报告期末本公司的母公司资产负债率分别为 33.19%、38.05%、53.23%和
56.42%。报告期本公司的息税折旧摊销前利润分别为 4,130.04 万元、7,030.31 万
元、10,370.61 万元和 3,167.83 万元，本公司用于短期支付的资金较为充足。2010
年末，本公司的利息保障倍数为 110.87，处于较高水平。2011 年末、2012 年末
及 2013 年 6 月末本公司的利息保障倍数分别为 20.07、17.40 和 4.16，主要系当
期银行贷款金额的增加导致利息支出大幅增加，对于利息保障倍数的影响较大。

报告期内，本公司的同行业上市公司相关财务指标如下表所示：

2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月
财务指标股票名称
30日 31日 31日 31日
海康威视 3.90 4.65 5.00 6.69
大华股份 3.57 2.20 2.50 2.59
大立科技 7.40 2.51 2.42 2.81
流动比率（倍）英飞拓 5.40 8.56 29.06 27.07
中威电子 9.68 10.72 13.91 2.01
平均值 5.99 5.73 10.58 8.23
本公司 1.46 1.89 3.85 3.55
海康威视 3.35 4.11 4.48 5.99
速动比率（倍）大华股份 2.84 1.62 1.69 1.96
大立科技 4.21 1.44 1.26 1.55

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2013年6月 2012年12月 2011年12月 2010年12月
财务指标股票名称
30日 31日 31日 31日
英飞拓 4.30 7.56 26.34 25.47
中威电子 9.32 10.23 13.3 1.63
平均值 4.80 4.99 9.41 7.32
本公司 1.20 1.69 3.46 3.21
海康威视 21.15% 16.28% 15.74% 13.37%
大华股份 23.00% 34.98% 31.40% 32.27%
大立科技 34.01% 34.92% 35.46% 30.92%
母公司资产负债率英飞拓 7.38% 5.25% 5.66% 6.94%
中威电子 8.50% 8.00% 6.64% 40.72%
平均值 18.81% 19.89% 18.98% 24.85%
本公司 56.42% 53.23% 36.58% 33.19%

注：因目前的上市公司中没有以城市视频监控管理平台为主要产品的公司，因此选取安防行
业的公司作为比较对象。下同。有关数据来源于Wind资讯。
截止 2010 年末，由于海康威视和英飞拓于 2010 年发行上市后流动比率及速
动比率大幅增加，使得本公司 2010 年末流动比率和速动比率低于同行业上市公
司平均水平。2010 年至今，本公司的流动比率和速动比率低于同行业上市公司
当期的平均水平。

报告期内，由于本公司仍未发行上市，融资渠道有限，使得 2010 年末、2011
年末、2012 年末及 2013 年 6 月末的母公司资产负债率高于同期末同行业上市公
司平均水平。

综上分析，报告期内，本公司资产流动性较高，主营业务盈利能力较强，经
营性现金流量正常，能够充分保证及时、足额偿还各项流动负债；本公司财务结
构较为稳健，最近三年经营规模不断扩大，利润总额持续增长，为本公司债务的
偿付能力提供了重要保障。

（四）资产周转能力分析

报告期内，本公司资产周转能力相关的主要财务指标如下表所示：

财务指标 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010年度
应收账款周转率（次） 1.18 4.56 5.90 3.27
存货周转率（次） 0.94 3.77 4.74 3.77
总资产周转率（次） 0.25 0.75 0.91 0.87

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近三年，本公司的应收账款周转率、存货周转率以及总资产周转率均保持在
较高水平。

报告期内，本公司的同行业上市公司相关财务指标如下表所示：

2013 年
财务指标股票名称 2012 年度 2011 年度 2010 年度
1-6 月
海康威视 1.96 5.67 7.07 9.21
大华股份 1.74 4.28 4.13 4.58
大立科技 0.47 1.22 1.23 1.81
应收账款周转率（倍）英飞拓 1.58 3.71 2.72 4.93
中威电子 0.53 1.46 1.96 2.68
平均值 1.25 3.27 3.42 4.64
本公司 1.18 4.56 5.90 3.27
海康威视 1.78 4.10 3.78 3.42
大华股份 1.53 3.08 2.60 2.84
大立科技 0.23 0.56 0.47 0.68
存货周转率（倍）英飞拓 0.88 1.75 0.92 1.75
中威电子 1.06 2.47 1.85 1.99
平均值 1.10 2.39 1.92 2.14
本公司 0.94 3.77 4.74 3.77
海康威视 0.36 0.76 0.70 0.82
大华股份 0.51 1.25 1.09 1.03
大立科技 0.16 0.40 0.36 0.45
总资产周转率（倍）英飞拓 0.18 0.32 0.15 0.36
中威电子 0.13 0.29 0.39 0.98
平均值 0.27 0.60 0.54 0.73
本公司 0.25 0.75 0.91 0.87

数据来源：Wind 资讯

报告期内，本公司的应收账款周转率在 2010 年低于同行业上市公司的平均
水平，主要原因是海康威视的应收账款周转率明显较高，拉高了同行业上市公司
的平均水平。若剔除海康威视的影响，报告期内同行业上市公司应收账款周转率
的平均水平分别为 3.83 和 3.50，与本公司情况较为接近。2011 年和 2012 年，本
公司的应收账款周转率为 5.90 和 4.56，已经高于同行业上市公司同期平均水

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平。2013 年上半年，本公司应收账款周转率略低于同行业上市公司，主要原因
为公司的销售收入实现和销售回款均存在较为明显的季节性特征，部分项目已实
现收入，但销售回款集中在下半年。

2010 年，本公司的存货周转率高于同行业上市公司平均水平，主要原因是
由于本公司承接的项目主要以全国各地开展的大型平安城市视频监控系统建设
项目为主，本公司普遍采用“以销定产”的方式开展原材料采购与加工，因此期末
留存的原材料与库存商品规模较小，使得本公司的存货周转率较高。2011 年和
2012 年，本公司的存货周转率为 4.74 和 3.77，高于同行业上市公司同期平均水
平。2013 年上半年，本公司存货周转率均略低于同行业上市公司，主要原因为
本公司为未来订单备货导致期末存货金额较高。

发行人备货周期：

备货周期是指从原材料采购到生产出成品所需的时间，主要由原材料采购、
外协加工、自主生产等环节组成。

每种原材料的采购周期存在差异，如下表所示：

机箱、电源、键盘、线材
内容服务器存储服务器及硬盘芯片及电子元器件
主板等
采购
3-4 周 4-8 周 4-12 周 4 周左右 2-3 周
周期

外协加工周期一般为 2-3 周，其中焊接、贴装板卡约为 2-3 周，产品组装约
为 1-2 周，时间长短主要受加工数量、外协厂商生产排期等影响。

自主生产周期主要包括产品组装、软件灌入及老化测试、出厂测试等过程，
整个环节需 1-2 周时间。

综合以上所有环节，发行人目前的备货周期为 8-16 周。由于发行人以销定
产，报告期内备货周期与存货周转天数接近，2009 年-2011 年发行人的存货周转
天数分别为 16 周、14 周和 11 周。

2010 年至 2012 年，本公司的总资产周转率高于同行业上市公司的平均水
平，主要原因是同行业上市公司的资产规模与本公司相比较高所致。2013 年上
半年，本公司总资产周转率略低于同行业上市公司平均水平，主要原因为本公司

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销售收入具有较强的季节性，上半年实现销售收入较少。

（五）所有者权益变动分析

报告期各期末，本公司的所有者权益的构成情况如下表所示：

单位：万元

2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例

实收资本（股本） 5,250.00 18.59% 5,250.00 19.92% 5,250.00 28.33% 5,250.00 40.08%

资本公积 4,040.18 14.31% 4,040.18 15.33% 4,040.18 21.80% 4,040.18 30.85%

盈余公积 1,554.29 5.50% 1,554.29 5.90% 733.96 3.96% 167.90 1.28%

未分配利润 17,396.98 61.60% 15,505.28 58.84% 8,504.54 45.90% 3,639.20 27.79%

外币报表折算差额 - - - - - - - -

合计 28,241.44 100% 26,349.75 100% 18,528.68 100% 13,097.27 100%

1、实收资本（股本）

2001 年 10 月，刘光、蒋宗文、吴勇、施援和周晨天向网力有限增资，网力
有限的注册资本由 50 万元增加为 800 万元。

2009 年 12 月，中科白云和中科招商向网力有限增资，网力有限的注册资本
由 800 万元增加为 900 万元。

2010 年 6 月，英特尔（成都）向网力有限增资，网力有限的注册资本由 900
万元增加为 957.45 万元。

2010 年 8 月 17 日，本公司以网力有限截至 2010 年 6 月 30 日的净资产 9,290.18
万元出资，按 1:0.5651 比例折为股份 5,250 万股，整体变更为股份有限公司。变
更后本公司注册资本为 5,250 万元。

有关本公司的股本演变情况具体情况详见《关于公司设立以来股本演变情况
的说明》。

2、资本公积

2009 年 12 月，网力有限通过股东会决议，同意新增中科白云和中科招商为

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

公司股东，增加的注册资本分别为 80.00 万元和 20.00 万元。上述新增股东投资
总额 2,500.00 万元，差额 2,400.00 万元作为股本溢价计入资本公积。

2010 年 6 月，网力有限通过股东会决议，同意新增英特尔（成都）为公司
股东，投资总额为 3,150.00 万元，其中注册资本 57.45 万元，差额 3,092.55 万元
作为股本溢价计入资本公积。

2010 年 9 月，网力有限整体变更为股份有限公司，以截至 2010 年 6 月 30
日的净资产 9,290.18 万元出资，按 1:0.5651 比例折为股份 5,250 万股，净资产与
股本的差额 4,040.18 万元计入资本公积。

3、盈余公积

本公司按照 10%的比例计提法定盈余公积。

4、未分配利润

报告期各期末，本公司未分配利润的变化情况如下表所示：
单位：万元

项目 2013年6月30日 2012年12月31日 2011年12月31日 2010年12月31日
期初未分配利润 15,505.28 8,504.54 3,639.20 2,815.34
本期增加 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
其中：本期净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
本期减少 - 820.33 566.06 2,757.94
其中：提取法定盈余公积 - 820.33 566.06 192.57
分配普通股股利 - - - -
其他 - - - 2,565.36
期末未分配利润 17,396.98 15,505.28 8,504.54 3,639.20

本公司于 2010 年 9 月整体变更为股份有限公司，转增股本使得该期累计未
分配利润减少 2,565.36 万元。除此，报告期内本公司未分配利润变动主要受当期
累积的净利润以及提取法定盈余公积的影响发生变动。

十三、盈利能力分析

（一）总体盈利能力

报告期内，本公司的收入和利润状况如下表所示：

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目同比同比同比
金额金额金额金额
增长率增长率增长率
营业收入 14,210.53 65.84% 30,528.18 45.72% 20,950.20 78.62% 11,728.80
营业利润 1,562.37 23.04% 6,696.81 40.53% 4,765.25 83.96% 2,590.34
利润总额 2,068.22 7.94% 9,102.52 44.75% 6,288.36 62.89% 3,860.44
净利润 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00% 5,431.40 51.64% 3,581.80
归属于母公
司所有者的 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00% 5,431.40 51.64% 3,581.80
净利润

报告期内，本公司的营业收入持续增长，由 2010 年的 11,728.80 万元增长到
2012 年的 30,528.18 万元，2011 年和 2012 年营业收入的增长率分别为 78.62%和
45.72%；同时本公司归属于母公司所有者的净利润也从 2010 年的 3,581.80 万元
增长到 2012 年的 7,821.07 万元，2011 年和 2012 年的增长率分别为 51.64%和
44.00%；公司的销售情况和盈利情况良好。2013 年 1-6 月营业收入同比增长
65.84%，公司产品销售保持增长态势，但由于公司规模扩张较快，销售费用等期
间费用上升导致归属于母公司股东的净利润同比增速为 19.56%，低于同期营业
收入增速。

本公司营业收入和净利润的快速增长主要得益于整个安防行业的快速发展。
自 2005 年平安城市建设步伐开始提速以来，我国安防行业受平安城市建设、突
发公共事件的应急指挥、数字化城市改造、北京奥运会、上海世博会和广州亚运
会等一系列大型项目的拉动，产生了巨大的市场需求。随着我国政府和公安部门
对城市管理的日益重视，城市视频联网规模及与之相关的投入大幅增加。在行业
发展空间广阔的背景下，本公司凭借在城市视频监控管理平台市场强大的技术研
发能力和行业应用创新能力，2009 年和 2010 年在城市视频监控管理平台市场的
占有率连续保持行业前三位，进而推动本公司经营规模、营业收入以及盈利能力
在报告期内实现快速增长。

报告期内，同行业上市公司的营业收入及归属于母公司所有者的净利润情
况如下：

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单位：万元

2013 年 1-6 月 2012 年度
项目股票代码
金额增长率金额增长率
海康威视 390,859.46 38.67% 721,378.95 37.89%
大华股份 203,158.96 56.65% 353,121.45 60.13%
大立科技 11,538.61 21.74% 27,219.42 17.94%
营业收入英飞拓 42,845.73 81.98% 75,748.57 113.43%
中威电子 6,860.89 -4.81% 14,119.15 20.95%
平均值 131,052.73 45.04% 238,317.51 46.40%
本公司 14,210.53 65.84% 30,528.18 45.72%
海康威视 98,569.30 35.05% 213,687.31 44.28%
大华股份 38,625.35 71.05% 70,015.51 85.23%
大立科技 925.13 10.37% 3,353.22 8.38%
归属于母公司所有者的净利润英飞拓 -7.76 -99.44% 1,346.10 -68.52%
中威电子 1,913.30 -23.78% 4,536.25 24.20%
平均值 28,005.06 43.57% 58,587.68 48.76%
本公司 1,891.70 19.56% 7,821.07 44.00%
2011 年度 2010 年度
项目股票代码
金额增长率金额增长率
海康威视 523,163.98 45.10% 360,547.73 71.57%
大华股份 220,520.82 45.44% 151,627.54 81.39%
大立科技 23,079.49 -10.70% 25,843.51 20.64%
营业收入英飞拓 35,491.36 -26.67% 48,399.70 28.46%
中威电子 11,673.78 22.29% 9,546.18 66.64%
平均值 162,785.89 36.57% 119,192.93 66.20%
本公司 20,950.20 78.62% 11,728.80 76.05%
海康威视 148,101.30 40.81% 105,180.43 49.07%
大华股份 37,798.31 45.21% 26,029.46 122.12%
大立科技 3,093.83 -42.01% 5,335.41 17.77%
归属于母公司所有者的净利
英飞拓 4,275.43 -63.70% 11,776.77 46.89%
润
中威电子 3,652.47 5.88% 3,449.47 90.46%
平均值 39,384.27 29.75% 30,354.31 57.06%
本公司 5,431.40 51.64% 3,581.80 57.97%
数据来源：Wind 资讯。

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本公司 2010 年至 2011 年的营业收入以及净利润增速均超越了同行业上市公
司的平均水平。2010 年，本公司的营业收入增长率为 76.05%，明显高于同行业
上市公司 66.20%的平均水平；归属于母公司所有者净利润的增长率为 57.97%，
明显高于同行业上市公司 57.06%的平均水平。2011 年，本公司的营业收入增长
率为 78,62%，明显高于同行业上市公司 36.57%的平均水平；归属于母公司所有
者净利润的增长率为 51.64%，明显高于同行业上市公司 29.75%的平均水平。随
着公司规模的快速增长，公司营业收入和净利润增长速度逐渐与上市公司趋同，
2012 年本公司的营业收入增长率为 45.72%，归属于母公司所有者净利润的增长
率为 44.00%，同行业上市公司的营业收入增长率和归属于母公司所有者的净利
润增长率分别为 46.40%和 48.76%。

（二）营业收入构成及比例分析

1、营业收入结构分析

本公司的营业收入主要来自城市视频监控管理平台产品的研发、制造、销售
及相关技术服务。报告期内，本公司营业收入的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
主营业务收入 12,658.19 89.08% 28,902.08 94.67% 19,904.76 95.01% 11,560.90 98.57%
其他业务收入 1,552.34 10.92% 1,626.10 5.33% 1,045.44 4.99% 167.90 1.43%
合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100%

报告期内，公司主营业务收入占公司总收入的比例分别为 98.57%、95.01%，
94.67%和 89.08%，主营业务突出。

公司的其他业务收入主要为应客户要求代为采购的项目所需的相关视频及
存储设备等。报告期内该项收入占发行人主营业务收入的比例较低，2011 年，
其他业务收入增加的主要原因是为唐山项目为客户代为采购数据库软件、智能分
析仪等设备，采购金额较大。2012 年，其他业务收入增加的主要原因是在江西
省公安厅监管总队项目和唐山一期增补项目中，公司为客户代采了金额较大的监
视器、硬盘等设备。2013 年上半年，其他业务收入占比较高，主要原因为公司
在山西省山阴项目以及北京市西城区数字化视频应用系统建设项目中为客户代

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

采金额较大的摄像机、交换机等设备。

报告期内，本公司向前十名客户实现的营业收入情况如下表所示：
单位：万元
占本公司全部营
序号客户名称营业收入
业收入的比例
2013 年 1-6 月
1 山阴县人民政府 5,661.10 39.84%
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 8.02%
3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 7.03%
4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 5.70%
5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 5.50%
6 江西北邮信息通信技术有限公司 523.21 3.68%
7 中建投租赁有限责任公司 446.6 3.14%
8 北京市西城区城市管理监督指挥中心 297.93 2.10%
9 四川九洲视讯科技有限责任公司安防分公司 239.32 1.68%
10 河北远东通信系统工程有限公司 230.77 1.62%
合计 11,129.01 78.31%
2012 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 23.29%
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 10.28%
3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 10.13%
4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 7.23%
5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 4.66%
6 江西北邮信息通信技术有限公司 1,036.10 3.39%
7 晋中市公安局 1,023.95 3.35%
8 北京万古汇力科技有限公司 906.43 2.97%
9 贵州文博科技有限公司 855.85 2.80%
10 中建投租赁有限责任公司 818.77 2.68%
合计 21,610.65 70.79%
2011 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 30.52%
2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86 18.18%
3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 4.26%
4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 3.97%
5 贵州文博科技有限公司 822.09 3.92%
6 重庆讯美电子有限公司 816.61 3.90%
7 浙江三基智能科技有限公司 743.35 3.55%
8 铜梁县市政园林管理局 511.69 2.44%
9 动力盈科实业（深圳）有限公司 427.17 2.04%
10 四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司 417.01 1.99%

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占本公司全部营
序号客户名称营业收入
业收入的比例
合计 15,665.49 74.77%
2010 年度
1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 21.92%
2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43 8.39%
3 重庆讯美电子有限公司 782.52 6.67%
4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 6.39%
5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 5.28%
6 贵州文博科技有限公司 440.17 3.75%
7 北京鼎安科技发展有限公司 380.44 3.24%
8 北京北控电信通科技发展有限公司 306.41 2.61%
9 太原群欣安防科技有限公司 256.17 2.18%
10 太原博睿科技有限公司 244.01 2.08%
合计 7,332.78 62.52%
注：四川浩特通信有限公司与四川浩特数字媒体有限公司为同一控制下企业，所以进行合并
披露。

发行人报告期向前五名客户销售产品的具体情况如下：
单位：万元
序
客户名称营业收入销售产品
号
2013 年 1-6 月
PVG 网络视频管理平台
1 山阴县人民政府 5,661.10
/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 1,139.80 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
3 广州巨安电子科技有限公司 998.74 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
4 深圳市博康系统工程有限公司 809.82 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
5 太原群欣安防科技有限公司 781.71 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
2012 年度
PVG 网络视频管理平台/
1 深圳市博康系统工程有限公司 7,109.79 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
2 动力盈科实业（深圳）有限公司 3,137.67 PVG 网络视频管理平台/

1-1-290
东方网力科技股份有限公司招股说明书

序
客户名称营业收入销售产品
号
NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
3 广州巨安电子科技有限公司 3,091.91 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
4 太原群欣安防科技有限公司 2,207.63 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
5 中国电信股份有限公司贵阳分公司 1,422.56 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机
2011 年度
PVG 网络视频管理平台/
1 深圳市博康系统工程有限公司 6,394.34 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
2 中建投租赁有限责任公司 3,808.86
PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
3 广州市威安电子科技有限公司 891.85 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
4 广州巨安电子科技有限公司 832.53 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
PVG 网络视频管理平台/
5 贵州文博科技有限公司 822.09 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
2010 年度
PVG 网络视频管理平台/
1 深圳市博康系统工程有限公司 2,570.45 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器
NetPosa NVR 网络硬盘录像
2 四川浩特数字媒体有限公司 984.43
机/PVG 网络视频编解码器
NetPosa NVR 网络硬盘录像
3 重庆讯美电子有限公司 782.52
机
4 国际商业机器全球服务（中国）有限公司 749.27 PVG 网络视频管理平台
PVG 网络视频管理平台/
5 广州巨安电子科技有限公司 618.90 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机/PVG 网络视频编解码器

报告期，本公司向前十名客户实现的营业收入占比分别为 62.52%、74.77%、
70.79%和 78.31%，客户集中度较高，但不存在单个客户的营业收入占本公司全

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部营业收入的比例超过 50%或严重依赖于少数客户的情况。

本公司客户集中度较高的主要原因是：（1）本公司业务主要来源于全国各
地开展的平安城市视频监控系统建设项目，由于投资大、周期长、技术复杂，政
府部门会优先选择行业领先的大型集成商签订系统集成总承包合同，而集成商则
会选择包括本公司在内的有大型平安城市应用案例的平台厂商进行长期合作，因
此本公司主要客户以行业领先的大型集成商为主且较为稳定；（2）在报告期内，
正值国内平安城市建设进入迅猛增长期，本公司抓住机遇将技术和销售资源倾斜
于各大中城市的大型项目，且和行业内领先的集成商形成长期的战略合作伙伴关
系，连续获得上海、北京、海口、成都、石家庄、唐山、贵阳等大型平安城市建
设订单，使得本公司保持了较快的业务增速。

报告期，东方网力均是凭借领先的技术优势和产品性能而获得订单，并非依
赖于与集成商的关系。公司与具体某个系统集成商是否合作主要取决于系统集成
商自身的竞争力以及在其所在城市的市场格局，公司与部分集成商建立起了长期
稳定合作关系。

（1）2013 年 1-6 月前十名客户

山西省山阴县人民政府：政府机关。2013 年上半年，与本公司在智慧山阴
平安城市及智慧山阴综合信息化平台建设项目开展合作。

动力盈科实业（深圳）有限公司：隶属于美国动力盈科集团公司
（VIDEOTREC），主要从事 CCTV 系统集成开发、生产、销售的外商独资高新
技术企业。2012 年主要与本公司在数字视频编解码和 NVR 产品销售方面、济南
军区某集团军视频监控系统项目、大兴安岭项目、四川群体安全监控项目等项目
进行合作。2013 年上半年，与本公司在贵州省平安校园项目、溧水智能交通监
控项目及眉山公安项目开展合作。

广州巨安电子科技有限公司：从事电子监控及安全防护方面的专业公司，产
品广泛应用于国内机场、金融、交通、监狱等安防监控系统。主要与本公司在南
通狼山风景区项目、南通市局联网监控项目、常州平安城市建设项目和常州平安
城市增补项目上进行合作。2013 年上半年，与本公司合作的项目为常州市公共
安全技术防范视频监控系统一期项目设备增补。

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深圳市博康系统工程有限公司：原为是世界 500 强企业、纽交所上市公司英
格索兰（Ingersoll Rand）安防技术集团公司旗下企业，是一家以综合安防、图像
监控工程设计、安装、视频联网管理平台、指挥中心集成系统开发、系统工程设
计及集成为主营业务的专业公司。目前英格索兰的安防业务剥离至安朗杰公司
（Allegion），安朗杰已在纽交所上市，根据安朗杰网站介绍深圳博康已经隶属
于安朗杰旗下。深圳博康的股东为英格索兰（中国）投资有限公司（持股比例
75%），英格索兰（中国）工业设备制造有限公司（持股比例 25%）。2010 年
与本公司合作的主要项目为石家庄平安城市监控建设项目、上海市局项目－上海
市局徐汇世博二期监控系统项目、深圳市机场物流报税中心监控系统集成软件项
目等；2011 年与本公司合作的主要项目为唐山市社会治安科技防范系统项目、
上海市局项目-卢湾分局、普陀分局等；2012 年与本公司合作的主要项目为唐山
市社会治安科技防范系统项目增补（唐山一期增补项目）。2013 年上半年与本
公司合作的项目为上海长宁分局高清二期项目等。

太原群欣安防科技有限公司：主要从事闭路电视监控产品销售。2012 年主
要与本公司在山西晋中市县联网、山西省公安厅视频联网项目等多个项目进行合
作。2013 年上半年，与本公司在山西柳林项目、太古项目进行合作。

江西北邮信息通信技术有限公司：主要从事提供信息通信领域安全技术防范
领域各类工程的系统设计、产品研发、工程施工、系统维护以及技术咨询与服务
一体化解决方案的专业化公司。2012 年主要与本公司在江西省公安厅监管总队
项目中进行合作。2013 年上半年，与本公司在江西省赣州市交管局计程车信息
系统信息中心建设项目中开展合作。

中建投租赁有限责任公司：为国有大型的融资租赁机构，注册地北京。其经
营范围主要包括：国内外各种先进适用的机械、电器设备、通讯器材、电子产品、
交通运输工具、仪器仪表的租赁、转租赁、租借、销售；根据用户的委托，按照
已签订的租赁合同，直接从国内外购买经营租赁业务所需要的技术和货物；对租
赁业务提供担保和咨询服务。2011 年至今主要与本公司在唐山市社会治安科技
防范系统项目中进行合作，中建投租赁有限责任公司为该项目提供融资租赁服
务。

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

北京市西城区城市管理监督指挥中心：为北京市西城区政府工作部门，负责
北京市西城区城市管理全方位的即时监控，以及城市管理信息的整理分析等。
2013 年上半年于数字化视频应用系统建设项目中采购本公司的产品。

四川九洲应用电子系统有限责任公司安防分公司：中国电子信息百强企业四
川九洲电器集团有限责任公司的全资子公司，是专业的安防产品制造商以及完善
的解决方案提供商。2011 年度主要与本公司在绵阳平安城市项目中进行合作。
2013 年上半年采购本公司 PVG 网络视频管理平台产品等。

河北远东通信系统工程有限公司：为中国电子科技集团公司第五十四研究所
法人独资的国有企业，公司除经营电子产品的设计、研发和生产外，还从事涉密
信息系统、安防监控系统、智能交通管理系统、公共安全管理和应急通信系统等
集成业务及相关产品。2013 年上半年与本公司在黄骅市“天网覆盖”及“数字化城
管”建设工程开展合作。

（2）2012 年前十名客户

中国电信股份有限公司贵阳分公司：主要从事提供信息通信服务，包括固定
电话、移动电话业务、互联网接入及应用、数据通信、视讯服务、国际及港澳台
通信等多种类综合信息服务。主要与本公司在贵阳数字化城市综合管理系统二期
工程视频监控系统建设项目上进行合作。

晋中市公安局：政府机关。2012 年与本公司在晋中市区公共安全视频监控
系统工程项目中开展合作。

北京万古汇力科技有限公司：主要从事软件技术开发、eHR 软件设计的定制
化服务，为政府以及企业级用户、集团用户提供软件、信息、互联网络及视频等
全面的全方位解决方案。主要与本公司在北京朝阳区图像信息系统街乡扩容项目
进行合作。

贵州文博科技有限公司：主要从事通信工程、数字安防监控工程、智能楼宇
工程施工及技术服务、软件开发、系统集成等。主要与本公司在贵阳市数字监控
视频监控系统建设项目、贵阳市兴农中学“平安校园”项目、贵阳平安城市二期增
补项目中进行合作。

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（3）2011 年前十名客户

广州市威安电子科技有限公司：该公司成立于 2003 年 7 月，主要经营批发
和零售贸易。研究、开发、设计、维护计算机软件，从事视频监控软件的开发，
为监控行业产品商提供软件开发及技术服务。与本公司在金融行业监控联网平台
项目、江苏移动营业厅监控等项目中合作。

重庆讯美电子有限公司：主要从事社会公共安全技术防范系统产品的研发、
生产和提供系统解决方案。在金融系统的安全防范系统建设领域，重庆讯美电子
有限公司是具有重要地位的专业厂商。主要与本公司在银行 NVR 产品销售方面
进行合作。

浙江三基智能科技有限公司：主营业务为向数字与平安城市业务提供全系列
产品供应、项目 BLT/BT/常规建设、银行信贷支持、施工等。主要与本公司在余
姚市社会治安动态视频监控系统工程（二期）建设项目中进行合作。

铜梁县市政园林管理局：牵头组织当地城市管理综合行政执法工作，负责城
市管理的监察执法，管理城市管理数字化平台。主要与本公司在铜梁县数字化城
管建设工程项目中进行合作。

（4）2010 年前十名客户

四川浩特数字媒体有限公司、四川浩特通信有限公司：隶属于浩特集团，四
川浩特通信有限公司主要面向数字安防监控市场、综合图像监控市场、智能交通
市场，四川浩特数字媒体有限公司主要面向数字媒体视频新技术研发领域。2009、
2010 年上述两家公司主要与本公司在成都天网项目中进行合作。

国际商业机器全球服务（中国）有限公司：是 IBM 公司在中国的分支机构，
主要与本公司在北京市朝阳区图像信息管理系统项目（即北京奥运项目）中进行
合作。

北京鼎安科技发展有限公司：主要从事智能大厦现代化管理系统、综合布线
系统、闭路电视监控系统、防盗报警系统、可视对讲系统等各项系统集成工程，
主要与本公司在吉林某总队视频联网项目的 PVG 网络视频管理平台和网络硬盘
录像机产品方面进行合作。

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北京北控电信通科技发展有限公司：是北京市教委信息网络中心的战略合作
伙伴，承接了北京市信息中心核心机房建设、新建校校园网建设等大量教育信息
化建设项目。主要与本公司在朝阳区小学、幼儿园安防系统完善项目中进行合作。

太原博睿科技有限公司：主要从事闭路电视监控产品代理销售与集成业务。
主要与本公司在山西煤炭运销集团吕梁离石有限公司监控系统、运城治安监控、
昔阳交警视频监控等项目、长治市平安城市-视频联网项目中进行合作。

2、营业收入季节性分析

报告期内，本公司分季度的营业收入构成情况如下表所示：

单位：万元
2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例
第一季度 2,692.73 8.82% 2,017.87 9.63% 1,063.98 9.07%
第二季度 5,875.90 19.25% 3,513.24 16.77% 1,345.66 11.47%
第三季度 4,216.08 13.81% 4,409.55 21.05% 2,101.17 17.91%
第四季度 17,743.47 58.12% 11,009.54 52.55% 7,218.00 61.54%
合计 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100%

报告期内，本公司经营体现出明显的季节性特征。2010 年、2011 年和 2012
年，本公司下半年的营业收入占比分别为 79.46%、73.60%和 71.93%。

由于本公司销售的城市视频监控管理平台产品的最终用户以政府、公安机关
等为主，项目资金大多来源于财政资金，按照国家法律规定，绝大多数项目需当
地财政局委托招标公司进行公开招投标。此类项目通常在年初进行招标方案设
计，项目建设集中在年中和下半年，而项目的终验大部分安排在年底进行。行业
客户的采购特点使本公司产品销售具有明显的季节性特征，营业收入主要集中于
下半年特别是第四季度实现。

报告期内，本公司分季度的利润总额构成情况如下表所示：

单位：万元
2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例
第一季度 640.75 7.04% 247.10 3.93% -73.60 -1.91%
第二季度 1,275.35 14.01% 476.31 7.57% 404.37 10.47%

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2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例
第三季度 1,533.23 16.84% 1,429.92 22.74% 893.30 23.14%
第四季度 5,653.19 62.11% 4,135.03 65.76% 2,636.37 68.29%
合计 9,102.52 100% 6,288.36 100% 3,860.44 100%

与营业收入的季节性分布相似，本公司的利润实现也主要集中在下半年。
2010 年、2011 年和 2012 年，本公司下半年的利润总额占比分别为 91.43%、88.50%
和 78.95%，其中第四季度的利润总额占比分别为 68.29%、65.76%和 62.11%。

城市视频监控管理平台行业客户的采购特点使得包括公司在内的行业内企
业普遍存在收入和利润季节性波动的现象。2010 年度、2011 年度和 2012 年度，
同行业上市公司下半年的营业收入占比分别为 63.18%、57.16%和 61.45%；下半
年的利润总额占比分别为 65.84%、54.13%和 110.24%22。

2010 年度、2011 年度和 2012 年度，公司与同行业上市公司营业收入的季节
性分布情况如下表所示：

2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年
占比占比占比占比占比占比
海康威视 39.07% 60.93% 39.79% 60.21% 38.89% 61.11%
大华股份 36.73% 63.27% 40.55% 59.45% 37.63% 62.37%
大立科技 34.82% 65.18% 38.05% 61.95% 35.66% 64.34%
英飞拓 31.08% 68.92% 44.81% 55.19% 41.41% 58.59%
中威电子 51.05% 48.95% 51.00% 49.00% 30.50% 69.50%
平均值 38.55% 61.45% 42.84% 57.16% 36.82% 63.18%
发行人 28.07% 71.93% 26.40% 73.60% 20.54% 79.46%
数据来源：Wind 资讯。

2010 年度、2011 年度和 2012 年度，公司与同行业上市公司利润总额的季节
性分布情况如下表所示：

2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年
占比占比占比占比占比占比
海康威视 36.59% 63.41% 35.17% 64.83% 37.37% 62.63%

22
同行业上市公司下半年利润总额占比超过 100%，是由于英飞拓在 2012 年上半年亏损所致，剔除该影响
因素，同行业上市公司利润总额下半年占比为 62.41%。

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2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目上半年下半年上半年下半年上半年下半年
占比占比占比占比占比占比
大华股份 33.95% 66.05% 35.33% 64.47% 30.21% 69.79%
大立科技 24.47% 75.53% 18.86% 81.14% 28.97% 71.03%
英飞拓 -201.60% 301.60% 88.45% 11.55% 40.10% 59.90%
中威电子 55.36% 44.64% 51.34% 48.66% - -
平均值 -10.24% 110.24% 45.83% 54.13% 34.16% 65.84%
发行人 21.06% 78.94% 11.50% 88.50% 8.57% 91.43%
数据来源：Wind 资讯。

由于英飞拓在 2012 年上半年处于亏损状态，故剔除该公司数据后，行业平
均值上半年和下半年占比平均水平分别为 37.59%和 62.41%，通过上表分析可见，
发行人在收入和利润季节性的波动情况与整个行业状况基本相符。

3、主营业务收入及构成分析

（1）按产品分类的主营业务收入

本公司的主营业务收入包括 PVG 网络视频管理平台销售收入、网络硬盘录
像机销售收入、网络视频编解码器销售收入、技术服务收入。

报告期内，本公司按产品分类的主营业务收入情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目占营业收占营业收占营业收占营业收
金额金额金额金额
入比例入比例入比例入比例
PVG 网络视频管
6,087.92 42.84% 19,733.22 64.64% 13,402.39 63.97% 5,972.30 50.92%
理平台
NetPosa NVR 网
1,867.17 13.14% 6,211.48 20.35% 4,708.00 22.47% 2,389.64 20.37%
络硬盘录像机
PVG 网络视频编
928.35 6.53% 1,824.75 5.98% 1,583.81 7.56% 2,839.62 24.21%
解码器
技术服务 3,774.75 26.56% 1,132.63 3.71% 210.56 1.01% 359.34 3.06%
合计 12,658.19 89.08% 28,902.08 94.67% 19,904.76 95.01% 11,560.90 98.57%

报告期内，PVG 网络视频管理平台营业收入占本公司主营业务收入的比重
分别为 50.92%、63.97%、64.64%和 42.84%，是本公司主营业务收入的主要来源
之一。本公司自设立之初即开始进行 PVG 网络视频监控管理平台的研发与生产，

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2009 年和 2010 年本公司城市视频监控管理平台产品的市场占有率连续保持行业
前三位。近三年， PVG 网络视频管理平台收入规模随着本公司业务规模不断扩
大， 2011 年唐山项目对 PVG 网络视频管理平台产品的需求量较大是本年度该
产品销售收入占比上升的主要原因。2012 年唐山一期增补项目、常州平安城市
项目及贵阳数字化城市等项目对 PVG 网络视频管理平台产品的需求量较大，使
得 2012 年度该产品销售收入金额上升。2013 年 1-6 月，本公司 PVG 网络视频
管理平台产品营业收入 6,087.92 万元，同比增长 35.51%，占同期营业收入的比
重为 42.84%，主要原因为受山西省山阴项目影响，该项目为山西省山阴县城市
视频监控系统建设项目。受项目建设模式及会计核算的影响，计入技术服务等的
收入占比较高，从而使得 PVG 网络视频管理平台产品收入占营业收入的比例有
所下降。考虑到公司产品销售具有明显季节性特征，营业收入主要集中在下半年
尤其是第四季度实现，因此，预计 2013 年度公司 PVG 网络视频管理平台产品收
入占比将达到正常水平。

NetPosa NVR 网络硬盘录像机销售收入是本公司主营业务收入的重要增长
点。报告期内，其营业收入占本公司主营业务收入的比重分别为 20.37%、22.47%、
20.35%和 13.14%，占比保持在稳定水平，但销售收入随着公司经营规模的扩大
不断上升。主要原因是网络硬盘录像机能够全面支持对异质网络摄像机和网络视
频编解码器的全面接入，实现了基于视频中间件的高度兼容性，具有巨大的市场
需求空间。目前，网络硬盘录像机产品在包括平安城市在内的多个应用领域已呈
现出强劲的增长趋势。近年来，本公司基于在 PVG 网络视频管理平台市场中积
累的经验与客户优势以及与 Intel 公司的深入合作关系，开始大力推进网络硬盘
录像机的生产与销售工作，实现了网络硬盘录像机产品销售收入快速增长。

PVG 网络视频编解码器销售收入是本公司营业收入的又一来源，报告期内，
其营业收入占本公司主营业务收入的比重分别为 24.21%、7.56%和 5.98%和
6.53%。由于 PVG 网络视频编解码器是平安城市视频监控项目中重要的数字化部
分，本公司基于 PVG 网络视频监控管理平台和 PVG 网络视频编解码器耦合度高
的应用特点，采取将 PVG 网络视频编解码器产品与 PVG 网络视频监控管理平台
捆绑销售的形式。2011 年产品的销售收入金额及占比均出现下降，主要的原因
为：新型号芯片的推出使得单台编码器设备能够同时支持更多的编解码路数，支

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持相同路数所需的网络视频编解码器产品数量减少，因此，本公司项目中使用
PVG 网络视频编解码器数量小幅下降。随着该产品性能的提升，产品的市场竞
争力增强，2012 年该产品的销售收入出现了小幅增长。

技术服务是指发行人向客户提供的软硬件运行维护、现场保障、软件升级等
有偿服务，技术服务按照提供劳务确认收入，以服务的期间平均确认服务收入。
报告期内，本公司技术服务收入占本公司主营业务收入的比重分别为 3.06%、
1.01%、3.71%和 26.56%。

（2）按地区分类的营业收入

报告期内，本公司的业务全部集中于境内。本公司将营业收入按照北方地区
（京津晋冀鲁豫陕甘等）、华东地区（苏沪浙皖等）、西南地区（云贵川渝等）
及华南地区（粤闽桂等）进行划分。报告期内，本公司按地区分类的营业收入情
况如下表所示：

2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目金额（万金额（万金额（万金额（万
比例比例比例比例
元）元）元）元）
北方地区 9,449.78 66.50% 18,392.83 60.25% 14,082.55 67.22% 7,463.93 63.64%
华东地区 2,056.84 14.47% 3,958.83 12.97% 1,966.28 9.39% 249.44 2.13%
西南地区 1,215.01 8.55% 4,708.68 15.42% 3,752.53 17.91% 2,562.26 21.85%
华南地区 1,488.90 10.48% 3,467.85 11.36% 1,148.84 5.48% 1,453.17 12.39%
合计 14,210.53 100% 30,528.18 100% 20,950.20 100% 11,728.80 100%

由于本公司承接的项目主要以全国各地开展的大中型平安城市视频监控系
统建设项目为主，因此本公司按地区分类的营业收入会受到当期主要承接的大型
项目所在地的影响而发生较大波动。

从营业收入的地区分布分析，北方地区是本公司的主要业务收入来源地。报
告期内，本公司北方地区营业收入占营业收入的比重分别为 63.64%、67.22%
60.25%和 66.50%，北方地区营业收入比重总体呈上升趋势的主要原因是公司在
2010 年-2012 年先后承接了石家庄、唐山、北京、天津等位于北方地区的大型平
安城市项目。

报告期内，华东地区的营业收入占本公司营业收入的比重分别为 2.13%、
9.39%、12.97%和 14.47%。2011 年公司在华东地区市场取得较大突破，先后承

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接了余姚市社会治安动态视频监控系统工程（二期）建设项目、南通平安城市项
目，使得 2011 年华东地区业务增长较快。2012 年公司在华东地区市场承接了常
州平安城市建设项目，使得 2012 年华东地区业务增长较快。

报告期内，西南地区的营业收入占比始终保持较高水平，占本公司营业收入
的比重分别为 21.85%、17.91%、15.42%和 8.55%。主要原因是公司在西南地区
市场布局较早，具有良好的客户基础；2008 年 3 月，本公司成立重庆网力，进
一步扩大了西南地区的营销、方案咨询和技术支持队伍并在重庆成立研发分支机
构，为西南地区客户提供本地化支持和服务；本公司在开拓重庆和四川市场的同
时，提前布局云南、贵州等新兴市场，为西南地区市场的持续发展提供了保障。

本公司华南地区的营业收入占比变化较大，报告期内华南地区的营业收入占
本公司营业收入的比重分别为 12.39%、5.48%、11.36%和 10.48%。主要原因是：
相比其他地区公司在华南地区的客户基础较为薄弱，目前华南市场仍处在市场开
拓阶段。广州亚运会项目曾使得 2010 年本公司华南地区营业收入占比明显有所
升高。2012 年江西项目的实施使得华南地区营业收入占比高于 2011 年度。

报告期内，本公司已在重庆和贵阳设立了子公司，扩大了华东和华南办事处
的人员规模。未来本公司将继续加强对珠三角地区、长三角地区、环渤海地区等
安防行业区域市场的拓展力度，实现业务规模和服务范围不断扩张。

（三）利润的主要来源和可能影响盈利能力连续性和稳定性的主要因素

1、营业毛利及毛利率分析

报告期内，本公司营业毛利、综合毛利率以及同行业上市公司综合毛利率情
况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
本公司营业毛利 8,088.18 17,212.40 11,625.87 7,108.49
本公司营业毛利同比增长率 51.74% 48.05% 63.55% 67.17%
本公司综合毛利率 56.92% 56.38% 55.49% 60.61%
同行业上市公司平均综合毛利率 53.05% 51.55% 54.15% 54.12%
注：同行业上市公司数据来源为 Wind 资讯。

2010 年至 2012 年，本公司营业毛利分别为 7,108.49 万元、11,625.87 万元及

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17,212.40 万元，持续增长。2013 年 1-6 月，本公司营业毛利为 8,088.18 万元。

2010 年公司综合毛利率高于同行业上市公司平均水平，主要原因是：（1）
差异化的目标市场定位。本公司承接的项目主要集中在大型平安城市视频监控系
统建设项目，政府对相关视频监控产品的大规模联网兼容能力、电信级稳定性、
应用持续升级的较高要求使得此部分市场具有较高的市场壁垒，需要企业具备强
有力的软件架构设计和开发能力以及丰富的大型项目应用经验后才能进入。本公
司凭借基于统一 POSA 软件架构的持续产品创新核心优势，能够为客户提供完全
分布式架构的城市级超大规模联网视频监控管理平台产品和应用解决方案，曾成
功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管理平
台设备和现场保障，是为数不多的具有多个省会级城市平安城市项目和大型活动
成功案例的公司。本公司产品所呈现的高度稳定性、高技术含量、高服务品质、
高产品附加值等特征，使得本公司在大型平安城市视频监控系统建设项目中具有
较强竞争力，相应保持了较高的产品毛利率。（2）发行人毛利率较高产品的销售
占比较高。报告期内 PVG 网络视频管理平台的毛利率分别为 72.52%、63.66%、
63.39%和 75.46%，该产品销售收入在本公司主营业务收入中占比最高，是公司
综合毛利相对较高的主要原因。（3）本公司凭借在 NetPosa NVR 网络硬盘录像
机和 PVG 网络视频编解码器产品中的技术领先优势以及完备的技术开发和产品
化能力，实现了报告期内 NetPosa NVR 网络硬盘录像机和 PVG 网络视频编解码
器的毛利率总体保持较高水平。

2010 年至 2013 年 1-6 月，本公司综合毛利率分别为 60.61%、55.49%、56.38%
和 56.92%，本公司综合毛利率总体稳定但略有下降，分析如下：

2011 年毛利率低于 2010 年毛利率的主要原因是受唐山项目的影响。唐山项
目金额较大，占当期营业收入比重较高，唐山项目单项毛利率低于公司的平均毛
利率水平。如本公司扣除唐山项目影响之后的综合毛利率，则高于公司去年同期
的综合毛利率水平。若综合考虑唐山项目建成后公司为客户提供技术服务方面的
后续盈利等因素，唐山项目的总体盈利水平仍处于较高水平。

2012 年本公司参与了唐山增补、晋中、长治、常州等大型项目，上述项目
和唐山项目类似，金额较大，占当期营业收入比重较高，但单项目毛利率较低，

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因此 2012 年本公司综合毛利率为 56.38%，与 2011 年基本持平。

2、分产品盈利性分析

（1）发行人各类产品销售收入及产品成本情况

报告期发行人的收入主要来自 PVG 网络视频管理平台、NetPosa NVR 网络
硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器三种产品的销售以及技术服务所带来的收
入。各主要产品的营业收入及相应的营业成本如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目营业收营业成营业收营业成营业收营业成
营业收入营业成本
入本入本入本
PVG 网络视频
6,087.92 1,494.01 19,733.22 7,224.82 13,402.39 4,870.56 5,972.30 1,640.93
管理平台
NetPosa NVR 网
1,867.17 1,014.89 6,211.48 3,310.84 4,708.00 2,674.75 2,389.64 1,214.98
络硬盘录像机
PVG 网络视频
928.35 534.45 1,824.75 982.43 1,583.81 895.54 2,839.62 1,626.02
编解码器
技术服务 3,774.75 1,876.60 1,132.63 402.96 210.56 0.00 359.34 -
其它 1,552.34 1,202.39 1,626.10 1,394.73 1,045.44 883.49 167.90 138.38
合计 14,210.53 6,122.34 30,528.18 13,315.79 20,950.20 9,324.34 11,728.80 4,620.31

（2）发行人主要产品成本构成情况

上述发行人产品均为软硬一体化产品，软件模块的研发、硬件的设计是产品
实现功能的关键，硬件则是软件的载体。

由于研发、测试等支出在报告各期均已费用化处理，故发行人产品的成本主
要由原材料成本、外协加工费、制造费用、安装调试费、工程施工费等构成。其
中，硬件的原材料成本占营业成本的比例较高；外协加工费、制造费用、安装调
试费、工程施工费等占营业成本的比例较低。外协加工成本指支付给外协厂商的
焊接、贴装、组装费用；制造费用主要指生产设备折旧、直接人工费用；安装调
试费和工程施工费指使产品达到预计可使用状态而发生的安装、调试、测试等相
关费用。

（3）发行人主要产品定价依据

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发行人产品均为高新技术产品，具有更新换代速度快、技术复杂性高、前期
研发投入高、后期复制成本低等特点。同时，发行人产品的定价策略，也是和公
司的发展战略是相结合的，在确保公司收入和利润保持较快增长的前提下，通过
合理的产品定价以快速提高公司产品的市场占有率。因此，发行人产品在定价时
综合考虑三方面因素，即产品的研发成本、所使用技术的先进性和复杂程度以及
市场竞争状况。同时针对大型和特大型项目，为提高公司行业知名度，发行人会
在原有产品价格的基础上对价格进行适当的调整。

发行人 PVG 网络视频管理平台产品由软件系统和服务器组成，其核心组成
部分是实现各种特定功能、模块化、运行于服务器上的软件系统。该软件系统采
用基于统一的 POSA 分布式组件对象服务架构，具有分布式局部自治、完全组件
化、进程隔离的三大特性。该产品包含多种软件模块，按照客户需求组合，由于
PVG 的软件开发工作技术含量较高、所需开发周期长、研发投入也较大，与市
场上类似产品相比 PVG 在行业内具有较强的竞争优势，与客户议价能力较强，
发行人根据研发成本和市场情况合理定价。

NetPosa NVR 网络硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等产品的硬件成本
占比较高，发行人的这两类产品在定价时主要考虑产品的成本并参照市场上同类
产品的销售价格进行定价。

（4）各产品毛利率的波动情况分析

报告期发行人各主要产品的营业毛利及毛利率水平如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目营业毛营业毛营业毛营业毛
毛利率毛利率毛利率毛利率
利利利利
PVG 网络视频
4,593.91 75.46% 12,508.40 63.39% 8,531.83 63.66% 4,331.37 72.52%
管理平台
NetPosa NVR 网
852.28 45.65% 2,900.64 46.70% 2,033.25 43.19% 1,174.66 49.16%
络硬盘录像机
PVG 网络视频
393.90 42.43% 842.31 46.16% 688.27 43.46% 1,213.60 42.74%
编解码器
技术服务 1,898.15 50.29% 729.68 64.42% 210.56 100.00% 359.34 100.00%
其它 349.94 22.54% 231.37 14.23% 161.95 15.49% 29.52 17.58%

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2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目营业毛营业毛营业毛营业毛
毛利率毛利率毛利率毛利率
利利利利
合计 8,088.18 56.92% 17,212.40 56.38% 11,625.87 55.49% 7,108.49 60.61%

报告期发行人主要产品的销售单价及单位成本如下所示：

单位：元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年 2010 年度
项目平均销平均单平均销平均单平均销平均单平均销平均单
售单价位成本售单价位成本售单价位成本售单价位成本
PVG 网络硬件 21,846.06 19,503.99 21,931.64 19,563.55 22,116.21 19,782.95 10,515.94 9,414.38
视频管理
平台软件 16,664.82 - 16,605.57 - 15,255.72 - 13,890.50 -
NetPosa
混合型 7,065.19 2,767.04 7,082.61 2,974.86 7,016.40 3,046.59 7,249.72 3,178.91
NVR 网
络硬盘录
存储型 22,472.68 13,939.45 25,057.01 15,219.35 25,485.00 15,788.59 28,275.04 15,499.46
像机
PVG 网络视频编解
1,982.37 1,141.25 1,971.85 1,061.63 1,978.28 1,118.58 2,552.92 1,461.85
码器

1）PVG 网络视频管理平台毛利率变动分析

报告期内，发行人 PVG 网络视频管理平台产品的毛利率分别为 72.52%、
63.66%、63.39%和 75.46%。PVG 网络视频管理平台产品由软、硬件两部分组成，
2010 年至 2013 年 1-6 月，PVG 网络视频管理平台硬件产品的毛利率分别为
10.67%、10.55%、10.80%和 10.72%，PVG 网络视频管理平台软件产品的毛利率
均为 100%，硬件产品毛利的小幅波动和各期软硬件部分销售占比不同是引起报
告期该产品毛利率波动的原因，2011 年该产品毛利率下降的主要系唐山项目的
影响，2012 年该产品毛利率与 2011 年保持持平，2013 年 1-6 月，PVG 网络视频
管理平台产品毛利率较高的主要原因为软件产品在产品销售中占比较高。本公司
PVG 网络视频管理平台的毛利率总体保持较高水平，主要原因是：（1）本公司
的 PVG 网络视频管理平台产品具有较强的技术领先优势。2002 年本公司即开始
投入视频联网项目开发，经过多年的持续研发投入，本公司 PVG 网络视频管理
平台产品已具有较强的技术领先优势，与客户的议价能力较强。（2）本公司的
PVG 网络视频管理平台产品已获得业内客户的广泛认可。经过近年来多个城市
级大型治安联网监控项目的验证，本公司的 PVG 网络视频管理平台产品的稳定

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性已得到行业客户的广泛认可，市场基础较为稳固。（3）PVG 网络视频管理平
台销售收入中软件产品收入占比较高，由于软件产品具有高附加值的特征且不涉
及大量的原材料成本支出，使得 PVG 网络视频管理平台的毛利率保持较高水平。
（4）2011 年 PVG 网络视频管理平台的毛利率同比下降，主要是由于唐山项目
PVG 网络视频管理平台产品的销售占比较大且该项目的整体毛利率较低。

2）网络硬盘录像机毛利率变动分析

网络硬盘录像机支持高清网络摄像机和视频智能化应用，在平安城市建设项
目中大量应用，具有巨大的市场需求空间。2008 年以来，本公司基于在 PVG 网
络视频管理平台市场中积累的技术经验与客户优势，持续加大软硬件研发和产品
化投入，通过 POSA 视频中间件实现了对不同厂家不同型号高清网络摄像机的全
面接入，自主研发的 ROFS 文件系统保证了 NVR 海量存储的稳定性，通过和 Intel
公司的深入合作具备了嵌入式 X86 主板的自主研发能力，结合本公司开放合作
伙伴计划（OPP）和市场推广，成功建立起网络硬盘录像机产品的核心竞争优势，
保证了网络硬盘录像机产品的毛利率维持在较高水平。

发行人 NetPosa NVR 网络硬盘录像机的毛利率分别为 49.16%、43.19%和
46.70%和 45.65%。发行人主要产品 NetPosa NVR 网络硬盘录像机分为混合型和
存储型两种，两种型号的网络硬盘录像机的毛利相差较大，两种型号产品各期
销售占比不同及各自毛利率的波动是造成该类别产品毛利率波动的主要原因。

报告期发行人混合型网络硬盘录像机和存储型网络硬盘录像机的平均单价
和平均单位成本如下：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年
项目
单位价格单位成本毛利率单位价格单位成本毛利率
NetPosa NVR 混合型 0.71 0.28 60.84% 0.71 0.30 58.00%
网络硬盘录像机存储型 2.25 1.39 37.97% 2.51 1.52 39.26%
2011 年 2010 年
项目
单位价格单位成本毛利率单位价格单位成本毛利率
NetPosa NVR 混合型 0.70 0.30 56.58% 0.72 0.32 56.15%
网络硬盘录像机存储型 2.55 1.58 38.05% 2.83 1.55 45.18%

混合型网络硬盘录像机为公司自主研发的主板，该设备的硬件成本、销售

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价格变动不大，该产品毛利率相对稳定，因此，报告期内平均单位成本和平均
销售单价基本保持稳定；报告期存储型网络硬盘录像机的平均单位成本和平均
销售单价变动较大，主要原因：2009 年前主要采取对外整机采购的生产模式，
2010 年起转变为对外采购机箱、电源等部件级外采组装生产模式，且大幅优化
了采购渠道，因而当年平均单位成本下降较多，同时在保证毛利率相对稳定的
前提下平均销售单价也相应下调。2012 年存储型网络硬盘录像机的单价和成本
均保持稳定。2013 年 1-6 月公司存储型网络硬盘录像机的单价及成本均有所下
降，主要原因为公司对产品部分电子部件进行了重新选型，产品成本及销售价格
均略有下降。

报告期发行人 NetPosa NVR 网络硬盘录像机的收入和占比逐年上升，混合
型网络硬盘录像机和存储型网络硬盘录像机的收入和占比情况如下：

单位：万元
NetPosa NVR 网络硬盘录像机
项目合计
混合型存储型
产品收入 626.68 1,240.49 1,867.17
2013 年 1-6 月该产品比例 33.56% 66.44% 100.00%
占收入比例 4.41% 8.73% 13.14%
产品收入 2,465.46 3,746.02 6,211.48
2012 年该产品比例 39.69% 60.31% 100.00%
占收入比例 8.08% 12.27% 20.35%
产品收入 1,305.75 3,402.25 4,708.00
2011 年该产品比例 27.73% 72.27% 100.00%
占收入比例 6.23% 16.24% 22.47%
产品收入 865.62 1,524.02 2,389.64
2010 年该产品比例 36.22% 63.78% 100.00%
占收入比例 7.38% 12.99% 20.37%

3）PVG 网络视频编解码器毛利率变动分析

报告期，发行人 PVG 网络视频编解码器产品的毛利率分别为 42.74%、
43.46%、46.16%和 42.43%。2011 年 PVG 网络视频编解码器的毛利率上升至
43.46%，主要原因是本公司凭借多年在 TI 公司 DSP 芯片平台的技术开发经验积
累，于 2011 年采用 TI 公司的 DM6467 单芯片方案推出了新产品 8 路编码器设备，
从而显著降低了产品成本。2012 年，8 路编码器销量占比增加，使得该产品的毛
利率增高。

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4）技术服务毛利率变动分析

2010 年-2011 年，公司技术服务的毛利率均为 100%，主要原因是本公司的
技术服务收入主要为项目进入有偿维护期后，应客户需求提供的软硬件运行维
护、现场保障、软件升级等服务，产生的相关成本直接计入当期费用，使得技术
服务的毛利率为 100%。

2012 年，公司技术服务的毛利率降为 64.42%，主要原因为：根据公司与中
建投租赁签订的技术服务合同，合同明确约定公司需要在唐山当地建立专门的项
目服务团队为唐山项目提供 5 年的技术服务，同时还有与技术服务相关的光缆租
赁费等。因唐山项目技术服务收入相应的成本，可独立归集、准确核算，为此公
司为该项目单独归集核算，故本期技术服务的整体毛利率下降。

2013 年上半年，公司技术服务的毛利率为 50.29%，主要为公司对唐山项目
和山西省山阴项目技术服务收入发生的相应成本分别进行了单独核算，不同项目
的成本构成差异较大，使得技术服务的毛利率波动较大。

报告期内，公司产品分软硬件的营业收入及毛利率水平如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年 2011 年度 2010 年度
项目营业收营业收营业收营业收
毛利率毛利率毛利率毛利率
入入入入

软件 5,469.30 100% 14,860.01 100% 10,267.50 100% 6,193.10 100%
产品
销售
硬件 3,414.14 10.86% 12,909.44 10.78% 10,472.15 10.96% 5,176.36 10.74%

技术服务 3,774.75 50.29% 1,132.63 64.42% 210.56 100% 359.34 100%
合计 12,658.19 61.13% 28,902.08 58.75% 20,950.21 55.49% 11,728.80 60.61%

3、可能影响本公司盈利能力连续性和稳定性的主要因素

（1）市场需求持续增长的影响

随着我国国民经济的快速增长，安防需求已日益成为国内城市管理、金融、
电力等众多行业领域的刚性需求。而本公司所处的视频监控行业作为安防的重要
领域，也得到了越来越多用户的关注。尤其是近年来平安城市、北京奥运会、上
海世博会、广州亚运会、深圳大运会以及各地区、各行业安防项目的不断建设，

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使得我国对视频监控产品的需求急剧增长，市场规模迅速扩大。在视频监控行业
网络化趋势日益明显的背景下，预计“联网、高清、移动、智能”的应用需求将进
一步推动本公司城市视频监控管理平台产品的市场需求持续增长。

（2）公司品牌知名度不断建立及客户基础不断巩固的影响

在视频监控行业，其市场需求主要来源于全国各地开展的安防系统的大型工
程建设项目，因此公司的品牌知名度以及客户基础能否支持其不断获得各类大型
项目订单，成为影响包括本公司在内的城市视频监控管理平台制造企业的盈利能
力连续性和稳定性的主要因素。

经过多年的发展，本公司产品已广泛应用于北京、上海、成都、重庆、东莞、
无锡、海口、石家庄、唐山、绵阳、贵阳、常州、西安等平安城市项目。本公司
曾成功为北京奥运会、上海世博会、广州亚运会等国际大型活动提供视频监控管
理平台设备和现场保障，是为数不多的具有多个省会级城市平安城市项目和大型
活动成功案例的公司。目前，本公司雄厚的技术实力及丰富的大型视频监控系统
部署实施经验已得到了国内主流安防集成商及行业客户的高度认可，“东方网力”
的品牌影响力不断提升，客户基础持续巩固。未来，随着本公司新一代分布式智
能视频监控管理平台及网络硬盘录像机产品的投产，本公司在视频监控领域的品
牌知名度将进一步增强。

（3）市场竞争程度加剧的影响

本公司生产的城市视频监控管理平台产品所需要的技术门槛较高，尤其是对
于大型平安城市视频监控工程项目，政府客户一般对视频监控产品的安全性、稳
定性、先进性都有较高的要求，同时对系统供应商的项目实施经验也有严格的条
件限制。新进入者在没有技术和资金支撑的情况下以较低价格产品抢占市场具有
一定难度。因此，预计整个视频监控行业的毛利率水平在未来将总体保持稳定。
但行业较高的毛利率水平必然会吸引越来越多其他企业进入，进而对本公司盈利
能力的连续性和稳定性造成一定影响。另外，如果行业竞争格局出现其他不利变
化，预计也可能会影响到本公司盈利能力的持续性和稳定性。

（4）扩张能力受限的影响

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尽管本公司经过多年的发展已积累了一定的资本实力，但毕竟总资产和净资
产规模有限，考虑到未来视频监控行业广阔的市场空间，自有资本明显偏少且融
资渠道有限的局面将对本公司技术领先产品的研发以及业务规模的快速扩张产
生较大制约。因此，本公司急需通过股权融资充实资本实力，进一步加大研发投
入，提高业务扩张与客户营销网络服务能力，从而保证本公司领先的行业地位和
持续稳定的盈利能力。

（四）经营成果的变化及原因分析

1、营业成本分析

报告期内，本公司营业成本构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
主营业务成本 4,919.95 80.36% 11,921.05 89.53% 8,440.85 90.52% 4,481.93 97.01%
其他业务成本 1,202.39 19.64% 1,394.73 10.47% 883.49 9.48% 138.38 2.99%
合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100%

发行人的营业成本主要包括原材料成本、外协加工成本、制造费用及与产品
销售相关的设备安装调试和工程施工费用及其他。原材料成本主要为外购服务
器、存储服务器及硬盘、芯片及电子元器件、机箱、主板、电源等；外协加工成
本指支付给外协厂商的焊接、贴装、组装费用；制造费用主要由生产相关设备折
旧、直接人工费用构成；安装调试费和工程施工费指使产品达到预计可使用状态
而发生的安装、调试、测试等相关费用。

营业收入、营业成本核算的具体内容：

主要产品及服务营业收入营业成本
PVG 网络视频管软件模块销售无直接成本（软件研发相关的成本在每期
理平台软件模块收入费用化处理）
PVG 网络视
软件研发的成本已在每期费用化处理；产
频管理平台 PVG 网络视频管软硬件一体化
品成本包括原材料成本、制造费用、安装
理平台产品产品销售收入
调试、工程施工费用等
软件研发的成本已在每期费用化处理；产
软硬件一体化
NetPosaNVR 网络硬盘录像机品成本包括原材料成本、制造费用、安装
产品销售收入
调试、工程施工费用等
PVG 网络视频编解码器软硬件一体化软件研发的成本已在每期费用化处理；产

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产品销售收入品成本包括原材料成本、制造费用、安装
调试、工程施工费用等
运营维护、培
无直接成本（相关人工成本、差旅费等在
技术服务训、故障处理等
每期费用化处理）
技术服务收入

注：安装调试费和工程施工费指使该产品达到预计可使用状态而发生的安装、调试、测

试等相关费用。
报告期内，本公司营业成本分产品的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
PVG 网络视频管
1,494.01 24.40% 7,224.82 54.26% 4,870.56 52.23% 1,640.93 35.52%
理平台
NetPosa NVR 网
1,014.89 16.58% 3,310.84 24.86% 2,674.75 28.69% 1,214.98 26.30%
络硬盘录像机
PVG 网络视频编
534.45 8.73% 982.43 7.38% 895.54 9.60% 1,626.02 35.19%
解码器
技术服务 1,876.60 30.65% 402.96 3.03% - - - -
其它 1,202.39 19.64% 1,394.73 10.47% 883.49 9.48% 138.38 2.99%
合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100%

有关本公司营业成本分产品的情况分析请参见本节之“十三、盈利能力分析”
之“（三）利润的主要来源和可能影响盈利能力连续性和稳定性的主要因素”之“2、
分产品盈利性分析”。

报告期内，本公司营业成本分地区的构成情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额比例金额比例金额比例金额比例
北方地区 4,887.05 79.82% 9,154.57 68.75% 7,341.21 78.73% 3,518.49 76.15%
华东地区 456.81 7.46% 1,054.79 7.92% 752.66 8.07% 207.44 4.49%
西南地区 351.54 5.74% 1,817.24 13.65% 1,095.39 11.75% 521.16 11.28%
华南地区 426.95 6.97% 1,289.19 9.68% 135.08 1.45% 373.22 8.08%
合计 6,122.34 100% 13,315.79 100% 9,324.34 100% 4,620.31 100%

报告期内，本公司营业成本与营业收入的地区分布相匹配。

2、期间费用分析

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报告期内，本公司期间费用以及占营业收入的比重情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
占营业占营业占营业占营业
项目
金额收入比金额收入比金额收入比金额收入比
例例例例
销售费用 2,291.43 16.12% 3,799.69 12.45% 1,756.98 8.39% 1,255.39 10.70%
管理费用 3,211.90 22.60% 5,801.98 19.01% 4,429.08 21.14% 2,956.71 25.21%
财务费用 628.69 4.42% 397.82 1.30% 438.04 2.09% 36.12 0.31%
合计 6,132.01 43.15% 9,999.49 32.75% 6,624.10 31.62% 4,248.21 36.22%

随着本公司业务规模扩大及营业收入增长，本公司报告期内的期间费用总额
逐年上升，分别为 4,248.21 万元、6,624.10 万元和 9,999.49 万元，占营业收入的
比重分别为 36.22%、31.62%和 32.75%。2010 年和 2011 年，营业收入增速均高
于期间费用的增速，2012 年营业收入增速略低于期间费用的增速。2013 年 1-6
月，公司期间费用占营业收入的比例较高为 43.15%，主要原因为一是受公司营
业收入主要集中在下半年确认的季节性因素影响，二是由于公司规模扩大导致相
应费用增加。

（1）销售费用

报告期内，本公司的销售费用分别为 1,255.39 万元、1,756.98 万元、3,799.69
万元和 2,291.43 万元，占营业收入的比重分别为 10.70%、8.39%、12.45%和
16.12%。报告期内，本公司的销售费用情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目同比增
金额金额增长率金额增长率金额
长率
职工薪酬 1,072.51 106.62% 1,495.39 133.71% 639.84 77.44% 360.60
市场宣传费 101.25 -14.62% 306.04 83.99% 166.33 -0.08% 166.46
差旅、交通费 256.44 42.62% 487.56 100.59% 243.06 71.73% 141.54
租赁费 261.60 142.69% 344.59 201.96% 114.12 32.51% 86.12
办公招待费 321.61 15.06% 728.46 159.21% 281.03 8.16% 259.82
折旧与摊销 145.75 97.38% 204.03 142.87% 84.01 83.14% 45.87
其他 132.28 16.92% 233.63 2.20% 228.60 17.25% 194.97
合计 2,291.43 64.65% 3,799.69 116.26% 1,756.98 39.96% 1,255.39
2011 年，本公司销售费用较 2010 年增加 501.59 万元，增长率 39.96%，低

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于同期营业收入 78.62%的增长速度，主要原因为：（1）本公司销售人员人数与
薪酬水平的持续增长，使得职工薪酬费用较 2010 年增长了 279.24 万元，增长率
77.44%。（2）本公司业务规模与客户范围在全国范围不断扩大，导致差旅交通费
相应增加。（3）与销售相关的固定资产有所增加，导致折旧与摊销费用也相应增
加。

2012 年，本公司销售费用较上年同期增加 2,042.71 万元，增长率为 116.26%，
2013 年 1-6 月，销售费用较上年同期增长 899.72 万元，增长率为 64.65%，主要
原因为：（1）本公司销售人员人数的持续增长。（2）本公司业务规模与客户范围
在全国范围不断扩大，导致差旅交通费、租赁费、市场宣传费、办公招待费均相
应增加。（3）与销售相关的固定资产有所增加，导致折旧与摊销费用也相应增加。

（2）管理费用

报告期内，本公司的管理费用分别为 2,956.71 万元、4,429.08 万元、5,801.98
万元和 3,211.90 万元，占营业收入的比重分别为 25.21%、21.14%、19.01%和
22.60%。报告期内，本公司的管理费用情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额增长率金额增长率金额增长率金额
职工薪酬 1,441.89 20.21% 2,464.59 51.92% 1,622.29 69.34% 958.00
办公招待费 410.66 138.40% 617.81 11.56% 553.77 75.50% 315.55
差旅、交通费 167.22 42.21% 296.96 2.19% 290.60 32.79% 218.83
租赁费 383.40 30.15% 671.36 57.11% 427.33 63.68% 261.08
实验与器材 468.46 122.93% 970.55 7.14% 905.85 27.74% 709.16
中介机构费 11.78 -87.32% 187.62 -19.84% 234.05 32.18% 177.06
折旧与摊销 309.91 36.02% 509.10 59.22% 319.74 83.06% 174.67
其它 18.58 33.76% 83.98 11.30% 75.46 -47.00% 142.37
合计 3,211.90 37.93% 5,801.98 31.00% 4,429.08 49.80% 2,956.71

2011 年，本公司管理费用较上年同期增加 1,472.38 万元，增长率 49.80%，
主要原因为：（1）本公司 2011 年的营业收入较上年同期增长了 78.62%，管理费
用随营业收入的快速增长而增加。（2）本公司进一步加大了研发投入以及人才引
进力度，员工数量不断增长使得职工薪酬费用快速上升，增长率 69.34%。（3）
办公招待费、租赁费、折旧与摊销的增长速度较快，增长率分别为 75.50%、63.68%

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和 83.06%。

2012 年，本公司管理费用较上年增加 1,372.90 万元，增长率 31.00%，2013
年 1-6 月，管理费用较上年同期增加 883.23 万元，同比增长 37.93%，主要原因
为：（1）本公司进一步加大了研发投入以及人才引进力度，员工数量不断增长使
得职工薪酬费用快速上升。（2）随着公司业务规模的快速发展以及公司人员的增
多，公司的办公招待费、租赁费、折旧与摊销、差旅、交通费的增长速度较快。

（3）财务费用

报告期内，本公司的财务费用分别为 36.12 万元、438.04 万元和 397.82 万元
和 628.69 万元。报告期内，本公司的财务费用主要为银行贷款产生的利息支出，
2011 年及 2013 年上半年财务费用大幅增加的原因系银行贷款金额大幅度增加。
报告期内，本公司的财务费用情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
项目
金额增长率金额增长率金额增长率金额
利息支出 654.95 222.68% 554.96 68.33% 329.69 838.29% 35.14
减：利息收入 135.92 113.75% 182.34 633.93% 24.84 153.45% 9.80
担保费用 67.81 - - -100.00% 105.76 -
手续费支出 41.29 1276.46% 25.17 -4.83% 26.45 145.23% 10.79
汇兑损益 0.55 -468.53% 0.03 -96.59% 0.99 - -
合计 628.69 342.02% 397.82 -9.18% 438.04 1,112.73% 36.12

（4）期间费用率与同行业上市公司的比较

报告期内，公司与同行业上市公司的期间费用占营业收入的比例情况如下表
所示：

项目上市公司 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
海康威视 10.72% 10.15% 12.01% 12.89%
大华股份 12.04% 13.07% 13.58% 14.81%
大立科技 12.43% 9.20% 10.72% 7.07%
销售费用占营业收入比例英飞拓 23.02% 23.01% 29.61% 16.03%
中威电子 15.20% 14.42% 15.02% 10.42%
平均值 14.68% 13.97% 16.19% 12.24%
公司 16.12% 12.45% 8.39% 10.70%

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项目上市公司 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
海康威视 10.71% 10.68% 9.61% 10.36%
大华股份 12.44% 10.92% 11.97% 11.83%
大立科技 29.77% 24.73% 25.37% 18.44%
管理费用占营业收入比例英飞拓 24.46% 28.25% 28.58% 17.33%
中威电子 34.21% 24.33% 26.17% 20.00%
平均值 22.32% 19.78% 20.34% 15.59%
公司 22.60% 19.01% 21.14% 25.21%
海康威视 -1.10% -0.99% -1.52% -0.53%
大华股份 -0.09% -0.35% -0.47% -0.52%
大立科技 6.67% 5.13% 3.08% 1.55%
财务费用占营业收入比例英飞拓 -1.81% -5.20% -13.38% -0.04%
中威电子 -3.69% -5.53% -0.26% 0.02%
平均值 -0.01% -1.39% -2.51% 0.10%
公司 4.42% 1.30% 2.09% 0.31%
海康威视 20.33% 19.83% 20.11% 22.73%
大华股份 24.39% 23.64% 25.09% 26.12%
大立科技 48.87% 39.06% 39.17% 27.06%
期间费用合计占营业收入比例英飞拓 45.67% 46.06% 44.80% 33.33%
中威电子 45.72% 33.23% 40.94% 30.44%
平均值 36.99% 32.36% 34.02% 27.94%
公司 43.15% 32.75% 31.62% 36.22%
数据来源：Wind 资讯

2010 年至 2012 年，公司的期间费用占营业收入的比例逐步接近同行业上市
公司平均水平。其中，报告期内公司的销售费用、财务费用占营业收入的比例与
同行业上市公司平均水平较为接近；管理费用占营业收入的比例与同行业上市公
司平均水平相比较高，主要原因是：（1）公司为保持产品核心竞争力，不断扩充
研发人员队伍并持续加大产品研发的投入力度，2010 年至 2012 年公司研发费用
年均复合增长率达 59.09%。（2）报告期内，随着业务规模的不断扩大，公司加
强了公司治理结构和管理层的人员和制度建设以及提高了员工薪酬福利水平，使
得相关的费用支出有所增加。

2013 年上半年，公司期间费用占营业收入的比重超过同行业上市公司平均
水平，主要原因为公司财务费用增长较大所致。

3、利润表其他项目分析

（1）营业税金及附加

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本公司的营业税金及附加主要为营业税、城市维护建设费及教育费附加。报
告期内，本公司的营业税金及附加金额分别为 229.46 万元、259.86 万元、404.20
万元和 275.17 万元，占营业收入的比重分别为 1.96%、1.24%、1.32%和 1.94%，
基本保持稳定。

报告期内，本公司的营业税金及附加构成情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
营业税 146.12 36.81 55.05 75.24
城市维护建设税 74.29 211.84 141.71 107.96
教育费附加 54.76 155.55 63.10 46.27
合计 275.17 404.20 259.86 229.46

增值税应税收入和营业税应税收入的划分标准：

发行人的主要产品分为 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络硬盘录
像机、PVG 网络视频编解码器和技术服务。

在通常情况下，发行人在销售 PVG 网络视频管理平台、NetPosaNVR 网络
硬盘录像机、PVG 网络视频编解码器等软硬件产品时，按收入金额的 17%缴纳
增值税；在提供软硬件运行维护、现场保障、软件升级等有偿技术服务时，按收
入金额的 5%缴纳营业税。

各类应税收入与报告期内增值税、营业税的纳税额的对比分析：

报告期内，发行人增值税应税收入与本期应交税额的对应情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
销项税额计算
产品销售收入及缴纳
11,048.77 30,234.08 20,739.64 11,369.46
增值税的服务收入
加：已发货且开票但未
达到收入确认标准而 -523.21 523.21 -2,043.51 2,043.51
调整的收入
减：财务与税务收入分
2,087.16 - 180.76 280.00
类标准差异的影响
税率 6%/17% 6%/17% 17% 17%
销项税额 1,366.54 4,826.69 3,147.61 2,232.60

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项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
进项税额 425.06 1,953.93 1,119.06 816.42
本期应交税额 941.48 2,974.15 2,028.56 1,416.19

1、对 2010 年和 2011 年已发货且开票但未达到收入确认标准而调整的收入
的说明：发行人于 2010 年与重庆讯美电子有限公司、广州巨安电子科技有限公
司、广州市威安电子科技有限公司分别签订了销售合同，并于 2010 年末应客户
要求发货并开具了销售发票。由于上述项目未达到发行人收入确认标准，发行人
未在 2010 年对该部分收入予以确认。但由于 2010 年末已产生增值税纳税义务，
故在列示应税收入与纳税关系中，将该部分收入归入 2010 年应税收入中进行核
算。

2、对 2010 年和 2011 年财务与税务收入分类标准差异影响的说明：发行人
分别于 2011 年与铜梁县市政园林管理局、重庆市索美智能交通通讯服务有限公
司，于 2010 年与广州市伟昊科技电子有限公司签订了产品销售和技术服务合同，
税务部门将上述业务认定为发行人提供技术服务并向发行人征收了营业税。但其
业务实质为销售有部分定制化要求的 PVG 网络视频管理平台产品，故发行人在
财务核算时将其归类为产品销售收入。

2013 年 1-6 月财务与税务收入分类标准的差异，主要是因为在山西省山阴项
目中山阴县政府采用分期付款的形式，发行人所实现的设备销售收入中有
2,087.16 万元已确认收入而未开具增值税发票，未来将根据山阴县政府支付情况
分期开具增值税发票。

3、2012 年财务与税务收入存在 523.21 万元的差异，主要是因为在跟江西北
邮信息通信技术有限公司合作的江西省赣州市交管局计程车信息系统项目中，公
司在年底前已开始供货并向对方开具了发票，但由于未取得客户出具的产品验收
单，不符合公司收入确认原则，故该笔收入不应在 2012 年确认，从而造成差异。
该笔收入已在 2013 年 1-6 月期间确认。

报告期内，发行人营业税应税收入与本期应交税额的对应情况如下表所示：

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单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
技术服务收入 3,161.76 294.10 210.56 359.34
加：内部抵消的技术服务收入 1,066.30 449.00 1,030.00 839.36
财务与税务收入分类标准差
856.16 - 180.76 280.00
异的影响
减：免税收入 579.33 6.80 320.30 -
税率 5%/3% 5% 5% 5%
本期应交税额 146.12 36.81 55.05 73.94

1、内部抵消的技术服务收入为子公司重庆网力对母公司提供的技术服务收
入。

2、2010 年—2012 年财务与税务收入分类标准差异的原因与上述增值税应税
收入与本期应交税额中财务与税务收入分类标准差异的原因相同。2013 年 1-6
月财务与税务收入分类标准的差异 856.16 万元，产生原因为山阴项目本期确认
营业税的收入 3,956.23 万元(未折现金额)和按照分期付款折现后确认的收入
3,100.07 万元之间的差额。

3、对免税收入的说明：发行人根据财政部、国家税务总局“关于贯彻落实《中
共中央国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定》有关税收问
题的通知”（财税字[1999]273 号）的规定，对经科技和税务部门审核认定的部分
技术服务合同收入享受免征营业税。根据上述规定，发行人子公司重庆网力于
2011 年、2012 年和 2013 年 1-6 月享受免征营业税的技术服务合同金额分别为
320.30 万元、6.80 万元和 579.33 万元。

（2）资产减值损失

本公司的资产减值损失主要是对应收账款和其他应收款提取的坏账准备。报
告期内，本公司的资产减值损失分别为 40.48 万元、-23.35 万元、111.90 万元和
118.64 万元，金额较小，对本公司利润总额的影响较小。

（3）营业外收支

报告期内，本公司营业外收支净额情况如下表所示：

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单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
营业外收入 505.85 2,405.71 1,523.11 1,272.70
营业外支出 - - 0.01 2.59
营业外收支净额 505.85 2,405.71 1,523.11 1,270.11

报告期内，本公司的营业外收入金额分别为 1,272.70 万元、1,523.11 万元、
2,405.71 万元和 505.85 万元，主要为本公司获得的增值税退税等政府补助；营业
外支出金额分别为 2.59 万元、0.01 万元、0 元和 0 元，主要为非流动资产处置损
失。报告期内，本公司营业外收支净额分别为 1,270.11 万元、1,523.11 万元、
2,405.71 万元和 505.85 万元，分别占同期利润总额的 32.90%、24.22%、26.44%
和 24.46%。

报告期内，本公司的营业外收入情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
政府补助 505.85 2,405.71 1,523.11 1,267.78
房租补偿款 - - - 4.92
合计 505.85 2,405.71 1,523.11 1,272.70

2009 年，本公司曾向重庆高科集团公司租赁海王星大厦 9 楼的部分办公场
地，但因本公司后续退租，于 2010 年收到重庆高科集团公司支付的房租返还款
4.92 万元计入营业外收入。

除房租补偿款和资产处置收入外，报告期内本公司获得的其他营业外收入均
为政府补助，主要为本公司享受的软件增值税退税优惠。报告期内，本公司收到
的软件增值税退税金额分别为 1,014.18 万元、1,380.58 万元、2,335.32 万元和
363.85 万元。有关本公司获得政府补助的具体情况请参见本节之“五、发行人执
行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况”之“（四）报告期政府补助情况”。

报告期内，本公司营业外支出情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年度 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
非流动资产处置损失 - - - 1.63
其他 - - 0.01 0.96
合计 - - 0.01 2.59

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（4）所得税费用

报告期内，本公司的所得税费用金额分别为 278.64 万元、856.96 万元、
1,281.45 万元和 176.53 万元，占同期利润总额的比重分别为 7.22%、13.63%、
14.08%和 8.54%。

本公司于 2008 年 12 月 24 日获得《高新技术企业证书》（证书编号
GR200811000828），有效期为 2008 年、2009 年和 2010 年三年。2011 年 10 月 11
日，本公司通过北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局和北
京市地方税务局的高新技术企业资格复审，取得《高新技术企业证书》（证书编
号：GF201111001132），有效期为三年。2011 年度、2012 年度和 2013 年度公
司享受企业所得税优惠税率为 15%。

本公司之子公司重庆网力 2008 年企业所得税税率为 25%。2009 年 3 月 25
日，重庆网力获得渝 R-2009-0002 号《软件企业认定证书》，被认定为软件企业。
2009 年和 2010 年重庆网力执行的企业所得税税率经优惠后为零，2011 度和 2012
年度和 2013 年度享受 12.5%的优惠税率。

报告期内，本公司所得税费用的具体情况如下表所示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
当期所得税 299.55 1,281.45 856.96 278.64
所得税费用调整 -123.02 - - -
递延所得税费用 - - - -
所得税费用合计 176.53 1,281.45 856.96 278.64
所得税费用/利润总额 8.54% 14.08% 13.63% 7.22%

2013 年 1-6 月所得税费用进行调整的原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企
业所得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳
企业所得税与原计提的所得税费用差异-936,224.58 元而进行所得税费用调整；2）
公司之子公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部
门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用
差异-293,970.42 元而进行所得税费用调整。上述事项对企业所得税费用的影响合
计为-1,230,195.00 元。

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报告期内，本公司所得税费用与会计利润的关系如下表所示：

单位：万元

项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
利润总额 2,068.22 9,102.52 6,288.36 3,860.44
按适用税率计算的所得税费
310.23 1,365.38 943.25 579.07
用
子公司适用不同税率的影响 7.45 -3.20 -2.35 -208.64
无需纳税收入的调整 -52.23 -274.10 -206.31 -152.13
计入权益中的应纳税收入调
- - - -
整
内部交易未实现利润影响 3.10 86.25 56.71 1.97
不可抵扣的费用调整 30.99 107.12 65.65 58.37
未确认的可抵扣暂时性差异
- - - -
的影响和可抵扣亏损
按实际税率计算的税项费用 299.55 1,281.45 856.96 278.64

（五）非经常性损益对经营成果的影响

本公司报告期内非经常性损益的具体构成请参见本节之“七、经注册会计师
核验的非经常性损益明细表”。报告期内，本公司非经常性损益与净利润的对比
情况如下表所示：

单位：万元
2013 年 2011 年 2010 年
项目 2012 年度
1-6 月度度
非经常性损益 265.02 56.61 76.69 255.93
归属于母公司所有者的净利润 1,891.70 7,821.01 5,431.40 3,581.80
非经常性损益/归属于母公司所有者的净利润 14.01% 0.72% 1.41% 7.15%

2010 年，非经常性损益占归属于母公司所有者净利润的比例为 7.15%，主要
原因是受本公司获得的计入当期损益的政府补助的影响所致。2011 年和 2012 年，
公司收到的计入当期损益的政府补助同比下降以及随着本公司经营规模迅速扩
大，非经常性损益占归属于母公司所有者净利润的比例下降幅度较大。2013 年
1-6 月，由于公司确认北京市海淀区政府办公室上市资金补助 130 万元，导致非
经常性损益占归属于母公司所有者净利润提高。有关本公司获得政府补助的具体
情况请参见本节之“五、发行人执行的主要税收政策、主要税种及政府补助情况”
之“（四）报告期政府补助情况”。

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（六）软件与硬件产品价格的划分标准

公司销售的部分产品采用硬件与硬件上所加载的嵌入式软件一体化销售的
方式，销售合同中对软硬件一体化产品进行统一定价，并不单独区分硬件的价格
和软件的价格。公司在对此类产品中的硬件与软件价格进行划分时，主要是依据
财政部、国家税务总局于 2008 年 6 月 30 日下发的《关于嵌入式软件增值税政策
的通知》（财税〔2008〕92 号），其主要规定如下：

“1、增值税一般纳税人随同计算机网络、计算机硬件和机器设备等一并销售
其自行开发生产的嵌入式软件，如果能够按照《财政部国家税务总局关于贯彻落
实〈中共中央、国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定〉有
关税收问题的通知》（财税字[1999]273 号）第一条第三款的规定，分别核算嵌入
式软件与计算机硬件、机器设备等的销售额，可以享受软件产品增值税优惠政策。
凡不能分别核算销售额的，仍按照《财政部国家税务总局关于增值税若干政策的
通知》（财税[2005]165 号）第十一条第一款规定，不予退税。

2、纳税人按照下列公式核算嵌入式软件的销售额

嵌入式软件销售额=嵌入式软件与计算机硬件、机器设备销售额合计-[计算
机硬件、机器设备成本×（1+成本利润率）]

上述公式中的成本是指，销售自产（或外购）的计算机硬件与机器设备的实
际生产（或采购）成本。成本利润率是指，纳税人一并销售的计算机硬件与机器
设备的成本利润率，实际成本利润率高于 10%的，按实际成本利润率确定，低于
10%的，按 10%确定。”

基于上述规定，2010 年至 2013 年 6 月公司在销售软硬件一体化产品时，所
使用的硬件成本为包括外购原材料、外协加工成本、制造费用等在内的硬件实际
生产成本。公司根据同行业公司的硬件利润水平确定硬件的销售指导价格，结合
自身软件产品功能和同行业公司的市场参考价确定软件的销售指导价格。在确定
最终产品的销售价格后，公司的硬件成本利润率若高于 10%，则使用实际的硬件
成本利润率；若低于 10%，则按 10%确定。最后，公司根据最终产品的销售价
格和硬件成本利润率推算嵌入式软件部分的价格。报告期内，公司的硬件利润率
分别为 10.74%、10.96%、10.78%和 10.86%。

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2011 年 10 月 13 日，财政部、国家税务总局下发了《关于软件产品增值税
政策的通知》（财税[2011]100 号），对嵌入式软件销售额的计算方法进行了调整，
其主要规定如下：

“二、软件产品界定及分类

本通知所称软件产品，是指信息处理程序及相关文档和数据。软件产品包括
计算机软件产品、信息系统和嵌入式软件产品。嵌入式软件产品是指嵌入在计算
机硬件、机器设备中并随其一并销售，构成计算机硬件、机器设备组成部分的软
件产品。

……

四、软件产品增值税即征即退税额的计算

（一）软件产品增值税即征即退税额的计算方法：

即征即退税额=当期软件产品增值税应纳税额-当期软件产品销售额×3%

当期软件产品增值税应纳税额=当期软件产品销项税额-当期软件产品可抵
扣进项税额

当期软件产品销项税额=当期软件产品销售额×17%

（二）嵌入式软件产品增值税即征即退税额的计算：

1．嵌入式软件产品增值税即征即退税额的计算方法

即征即退税额=当期嵌入式软件产品增值税应纳税额-当期嵌入式软件产品
销售额×3%

当期嵌入式软件产品增值税应纳税额=当期嵌入式软件产品销项税额-当期
嵌入式软件产品可抵扣进项税额

当期嵌入式软件产品销项税额=当期嵌入式软件产品销售额×17%

2．当期嵌入式软件产品销售额的计算公式

当期嵌入式软件产品销售额=当期嵌入式软件产品与计算机硬件、机器设备
销售额合计-当期计算机硬件、机器设备销售额

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计算机硬件、机器设备销售额按照下列顺序确定：

①按纳税人最近同期同类货物的平均销售价格计算确定；

②按其他纳税人最近同期同类货物的平均销售价格计算确定；

③按计算机硬件、机器设备组成计税价格计算确定。

计算机硬件、机器设备组成计税价格 = 计算机硬件、机器设备成本 ×
（1+10%）。

五、按照上述办法计算，即征即退税额大于零时，税务机关应按规定，及时
办理退税手续。”

依据国务院颁布的《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》
（国发[2011]4 号），财政部、国家税务总局联合下发的《关于软件产品增值税
政策的通知》（财税[2011]100 号），以及北京市财政局、北京市国家税务局、北
京市经济和信息化委员会转发的《财政部国家税务总局关于软件产品增值税政
策的通知》（京财税[2011]2325 号）等规定，本公司 2011 年和 2012 年 1-6 月继
续执行增值税退税的优惠政策。

十四、现金流量分析

（一）经营活动产生的现金流量分析

报告期内，本公司经营活动产生的现金流量如下表所示：

单位：万元
经营活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
销售商品、提供劳务收到的现
8,571.37 26,769.10 20,596.75 13,314.97
金
收到的税费返还 421.80 2,349.10 1,446.42 1,014.73
收到其他与经营活动有关的现
171.38 83.28 116.69 119.00
金
经营活动现金流入小计 9,164.55 29,201.47 22,159.86 14,448.70
购买商品、接受劳务支付的现
14,450.05 15,080.05 12,090.21 5,816.96
金
支付给职工以及为职工支付的
3,161.01 3,564.26 2,230.11 1,245.26
现金
支付的各项税费 1,971.52 4,562.65 2,330.43 1,806.90

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经营活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
支付其他与经营活动有关的现
3,449.39 5,308.38 3,564.12 2,706.01
金
经营活动现金流出小计 23,031.97 28,515.34 20,214.87 11,575.13
经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57

报告期内，本公司经营活动产生的现金流量与净利润的对比情况如下表所
示：

单位：万元
项目 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
净利润 1,891.70 7,821.07 5,431.40 3,581.80
加：计提的资产减值准备 118.64 111.90 -23.35 40.48
固定资产及投资性房地产折
246.48 362.37 216.44 135.62
旧
无形资产摊销 16.34 27.56 23.23 18.41
长期待摊费用摊销 181.84 323.20 172.59 80.42
处置固定资产、无形资产和
- - - -1.63
其他长期资产的损失
固定资产报废损失 - - - -
公允价值变动损失 - - - -
财务费用 629.65 450.20 405.25 35.14
投资损失 - - - -
递延所得税资产减少 - - - -
递延所得税负债增加 - - - -
存货的减少 -3,514.54 -2,456.34 -676.40 -810.41
经营性应收项目的减少 -12,602.69 -11,207.63 -3,253.66 -1,790.75
经营性应付项目的增加 -834.84 5,253.81 -350.51 1,584.49
其他 - - - -
经营活动产生的现金流量净额 -13,867.42 686.14 1,944.99 2,873.57
经营活动产生的现金流量净额/净
-733.07% 8.77% 35.81% 80.23%
利润
2010 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 2,873.57 万元，较 2009 年
显著增长。主要原因是本公司在实现业务规模快速增长的同时，注重持续改善销
售资金的回笼状况。2010 年，本公司经营活动产生的现金流量净额与当期净利
润的比值为 80.23%，反映出本公司的应收账款回款情况良好。

2011 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 1,944.99 万元，较 2010 年
有所下降，主要原因是：（1）随着公司经营规模扩大，公司业务范围向全国拓展
以及办事处和销售网点数量增加，导致公司购买原材料以及相关设备的现金支出

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大幅增加。（2）受业务规模快速增长、研发投入持续加大、员工人数大幅增加以
及薪酬福利水平提高的影响，本公司职工薪酬增长也造成接受劳务的现金支出大
幅增加。

2012 年，本公司经营活动产生的现金流量净额为 686.14 万元，较 2011 年有
所下降，主要原因是：本公司销售收入规模持续增长，销售商品、提供劳务收到
的现金以及经营活动现金流入均伴随收入的增长而增加。同时，随着经营规模的
扩张，2012 年公司销售和研发部门的人员数量也大幅增加，故支付给职工以及
为职工支付的现金同比增长较多；公司在研发投入、产品备货等方面也持续加大，
使得购买商品、接受劳务支付的现金较上期也有所增加。
2013 年 1-6 月，本公司经营活动产生的现金流量净额为-13,867.42 万元，主
要原因为经营性应收项目的增加和向供应商支付采购款加大库存所致。

（二）投资活动产生的现金流量分析

报告期内，本公司投资活动产生的现金流量如下表所示：

单位：万元
投资活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
收回投资收到的现金 - - - -
取得投资收益收到的现金 - - - -
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回 -
0.27 - -
的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 - - - -
收到其他与投资活动有关的现金 - - - -
投资活动现金流入小计 - 0.27 - -
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付
3,129.63 4,282.96 1,275.32 764.28
的现金
投资支付的现金 - - - -
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 - - - -
支付其他与投资活动有关的现金 - - - -
投资活动现金流出小计 3,129.63 4,282.96 1,275.32 764.28
投资活动产生的现金流量净额 -3,129.63 -4,282.69 -1,275.32 -764.28

报告期内，本公司投资活动产生的现金流量净额分别为 -764.28 万元、
-1,275.32 万元、-4,282.69 万元和-3,129.63 万元，持续为负。报告期内的投资活
动现金流量净额全部为投资活动现金流出。本公司投资活动现金流量主要受购建
固定资产、无形资产和其他长期资产支付现金的影响，主要为本公司于报告期内

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购置电脑、实验与办公设备、软件使用权等所支付的现金。

（三）筹资活动产生的现金流量分析

报告期内，本公司筹资活动产生的现金流量如下表所示：

单位：万元
筹资活动产生的现金流量 2013 年 1-6 月 2012 年度 2011 年度 2010 年度
吸收投资收到的现金 - - - 3,150.00
取得借款收到的现金 12,106.21 15,140.66 9,000.00 1,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 - - - -
筹资活动现金流入小计 12,106.21 15,140.66 9,000.00 4,150.00
偿还债务支付的现金 4,286.60 3,000.00 4,000.00 500.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现
606.16 554.96 298.50 35.14
金
支付其他与筹资活动有关的现金 1,119.44 1,361.23 105.76 -
筹资活动现金流出小计 6,012.20 4,916.19 4,404.26 535.14
筹资活动产生的现金流量净额 6,094.01 10,224.47 4,595.74 3,614.86

报告期内，本公司筹资活动产生的现金流量净额分别为 3,614.86 万元、
4,595.74 万元、10,224.47 万元和 6,094.01 万元。2010 年度，本公司筹资活动产
生的现金流量主要来源于增资取得的股东投入现金 3,150 万元以及取得银行借款
1,000 万元。2011 年，本公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款
9,000 万元。2012 年，本公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款
15,140.66 万元，支付其他与筹资活动有关的现金由以下构成：交通银行定期存
款 300 万（起止时间自 2012 年 11 月 16 日至 2014 年 11 月 16 日，利率为 3.75%，
已于 2012 年 12 月 17 日向交通银行东单支行申请质押，质权人为中关村科技担
保有限公司）；与招商银行大运村支行的承兑汇票保证金的金额为 407.69 万元；
与浦发银行世纪城支行签订的承兑汇票保证金金额为 642.83 万元。2013 年上半
年，公司筹资活动产生的现金流量主要来源于取得银行借款 12,106.21 万元。

（四）最近三年一期重大资本性支出情况

本公司在报告期内无重大资本性支出。

（五）未来可预见的重大资本性支出计划及资金需求量

本公司已和北京东环望京房地产有限公司签订了四处房产的买卖合同，截止
本招股书签署之日已预付全部购房款 6,958.82 万元，在该四处房产完成竣工验收

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并交付使用后，将计入本公司固定资产。

未来 1-2 年，本公司其他重大资本性支出项目主要为本次募集资金投资项目，
具体内容参见本招股说明书“第十一节募集资金运用”。

十五、审计截止日后主要财务信息及经营状况

（一）2013 年 1-9 月经会计师审阅的主要财务信息

天职国际会计师事务所对本公司 2013 年 9 月 30 日的公司及合并资产负债
表，2013 年 1 月 1 日至 9 月 30 日止期间的公司及合并利润表、公司及合并股东
权益变动表和公司及合并现金流量表以及财务报表附注进行审阅，出具了天职业
字[2013]1869 号《审阅报告》，审阅意见如下：“我们按照《中国注册会计师审阅
准则第 2101 号——财务报表审阅》的规定执行了审阅业务。该准则要求我们计
划和实施审阅工作，以对财务报表是否不存在重大错报获取有限保证。审阅主要
限于询问公司有关人员和对财务数据实施分析程序，提供的保证程度低于审计。
我们没有实施审计，因而不发表审计意见。根据我们的审阅，我们没有注意到任
何事项使我们相信财务报表没有按照企业会计准则和相关规定编制，未能在所有
重大方面公允反映被审阅单位的 2013 年 9 月 30 日的财务状况及合并财务状况、
2013 年 1-9 月的经营成果和现金流量及合并经营成果和合并现金流量。”

经天职国际会计师事务所审阅，本公司 2013 年 1-9 月和 2013 年 7-9 月的主
要财务会计数据如下所示：

1、主要财务数据

单位：万元

项目 2013 年 9 月 30 日 2012 年 12 月 31 日较 2012 年末变动幅度
总资产 70,472.35 53,404.00 31.96%
所有者权益 30,018.97 26,349.75 13.93%
归属于母公司股东权益 30,018.97 26,349.75 13.93%
单位：万元
项目 2013 年 7-9 月 2012 年 7-9 月 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月
营业收入 8,728.17 4,216.08 22,938.70 12,784.71
营业成本 3,490.52 1,125.94 9,612.86 4,364.36
营业利润 1,243.64 963.99 2,806.01 2,233.83
利润总额 2,048.94 1,533.22 4,117.16 3,449.33

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净利润 1,777.53 1,391.20 3,669.22 2,973.41
归属于母公司股东的净利 1,777.53 1,391.20 3,669.22 2,973.41
润
扣除非经常性损益后归属
1,522.52 1,378.15 3,170.20 2,943.36
于母公司股东的净利润
经营活动产生的现金流量
-2,106.06 -4,361.52 -15,973.48 -11,189.30
净额
注：上述财务报表数据未经审计，但已经会计师审阅。
2、非经常性损益情况

单位：万元
项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比增长
非流动性资产处置损益 - -
计入当期损益的政府补助，但与公
司正常经营业务密切相关，符合国
442.00 35.35 1150.20%
家政策规定、按照一定标准定额或
定量持续享受的政府补助除外

其他符合非经常性损益定义的损
123.02 - -
益项目

除上述各项之外的其他营业外收
- - -
入和支出
非经常性损益合计 565.02 35.35 1498.17%
所得税影响额 66.00 5.30 1144.55%
扣除所得税影响后的非经常性损
499.02 30.05 1560.57%
益
其中：归属于母公司所有者的非经
499.02 30.05 1560.57%
常性损益
归属于少数股东的非经常性损益 - -
注：上述数据未经审计，但已经会计师审阅。

2013 年 1-9 月，公司计入当期损益的政府补助为 442 万元，较去年同期变动
较大，主要内容分别为 1）北京市海淀区政府办公室支付的上市资金补助 130 万
元；2）北京市科学技术委员会根据《北京市发展和改革委员会转发国家发展改
革委关于 2012 年物联网技术研发及产业化专项第一批项目复函文件的通知》支
付的资金补助款 300 万元，以及重庆北部新区财政局为支持科技型中小企业技术
创新基金初创期小企业创新项目“网力手机移动视频监控系统”向重庆网力支付
的 12 万元。

2013 年 1-9 月其他符合非经常性损益定义的损益项目的 123.02 万元为 2013

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年 1-9 月的所得税费用调整，其产生原因为：1)公司于 2013 年 5 月进行企业所
得税汇算清缴时，获得税务部门关于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业
所得税与原计提的所得税费用差异-93.62 万元而进行所得税费用调整；2）公司
之子公司重庆网力于 2013 年 5 月进行企业所得税汇算清缴时，获得税务部门关
于研发费用加计扣除批准，导致实际缴纳企业所得税与原计提的所得税费用差异
-29.40 万元而进行所得税费用调整。

3、发生较大变动的财务信息的情况及原因

2013 年 1-9 月，公司经营状况良好，截止 9 月末，公司总资产及所有者权益
分别较去年期末增长 31.96%和 13.93%。已实现营业收入 22,938.70 万元，较去
年同期增长 79.42%，净利润 3,669.22 万元，较去年同期增长 23.40%。

由于公司产品销售和销售回款具有明显季节性特征，产品对应的项目建设集
中在年中和下半年，营业收入也主要集中在下半年尤其是第四季度实现，销售回
款集中在年底，因此，公司部分财务数据较年初或去年同期出现了较大的变动。

（1）财务状况变动分析

单位：万元

项目 2013 年 9 月 30 日 2012 年 12 月 31 日较 2012 年末变动幅度
应收账款 20,952.24 10,343.40 102.57%
长期应收款 9,383.47 5,172.62 81.41%
预付款项 17,479.00 6,230.56 180.54%
存货 9,137.47 4,763.05 91.84%
在建工程 2,006.26 - -
短期借款 26,468.64 15,140.66 74.82%
截止 2013 年三季度末，公司应收账款较 2012 年末增长 102.57%，增幅较大，
主要原因为 1）2013 年 1-9 月，本公司营业收入较去年同期增长 79.42%，随着
营业收入的快速增长导致应收账款规模相应增长；2）本公司大多数项目的最终
客户为政府、公安，这些客户的付款习惯决定了部分项目在确认收入时会形成较
大比例的应收账款，且至三季度末该类项目的应收账款大部分处于信用期，使得
本公司三季度末应收账款余额相对较高。公司应收具有明显的季节性特征，随着
第四季度收款高峰的来临，期间形成的应收账款也将陆续收回。

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截止三季度末，本公司长期应收款较年初增长 81.41%，主要为公司与山阴
县人民政府开展的“智慧山阴平安城市”及“智慧山阴综合信息化平台”项目及与
联通系统集成有限公司陕西分公司开展的“西安灞桥区应急联动指挥中心二期”
项目在本期内确认收入所致。根据合同约定，上述两个项目均采用分期付款方式，
付款期限均为五年。截至 2013 年 9 月 30 日，山西山阴项目确认长期应收款
5,002.92 万元，确认未实现融资收益 543.57 万元，长期应收款净值 4,459.35 万元；
西安灞桥项目确认长期应收款 670.09 万元，确认未实现融资收益 94.88 万元，长
期应收款净值 575.20 万元。

截止 2013 年三季度末，本公司预付款项较上年期末增长 180.54%，其中公
司向北京东环望京房地产有限公司预付的购房款共计 6,958.82 万元，扣除该部分
影响后，公司预付款项较 2012 年末增长 6,289.62 万元，即 100.95%。主要是公
司为唐山二期项目、东莞项目、晋中社会资源整合项目等预付的工程施工费用，
以及为唐山二期项目、深圳能源等后续即将开展的重大项目预付的设备采购款。
随着本年内上述部分项目执行完毕，上述预付账款对应的工程施工费用和设备采
购款也将逐步结转。

截止 2013 年三季度末，本公司存货较年初增长 91.84%。主要原因是公司为
唐山二期项目、深圳能源、晋中社会资源整合等正在执行或后续即将开展的项目
而采购的存货较多，随着本年内唐山二期项目执行完毕，上述存货也将逐步结转
成本。

截止 2013 年三季度末，本公司新增在建工程 2,006.26 万元。主要原因是受
本公司参与的东莞项目影响。东莞项目是本公司与中国电信东莞分公司合作建设
的东莞市公交站亭视频监控系统项目，最终用户为东莞政府和公安，中国电信东
莞分公司在使用期间内按年支付使用费。随着东莞项目建设完毕，上述在建工程
也将结转并开始确认收入。

截止 2013 年三季度末，公司短期借款较年初增长 74.82%。伴随经营规模的
扩大，公司对经营所需资金的需求相应提高，在目前公司融资渠道缺乏的情况下，
公司主要通过银行贷款取得发展所需资金。

（2）盈利状况变动分析

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单位：万元
项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比变动
营业收入 22,938.70 12,784.71 79.42%
营业成本 9,612.86 4,364.36 120.26%
销售费用 3,778.19 2,128.71 77.49%
管理费用 5,096.15 3,564.49 42.97%
财务费用 1,039.05 203.73 410.01%
营业利润 2,806.01 2,233.83 25.61%
利润总额 4,117.16 3,449.33 19.36%
净利润 3,669.22 2,973.41 23.40%
归属于母公司所有者的净利润 3,669.22 2,973.41 23.40%
扣除非经常性损益后归属于母公司
3,170.20 2,943.36 7.71%
所有者的净利润

2013 年 1-9 月，本公司经营状况良好，营业收入较上年同期增长 79.42%，
归属于母公司所有者的净利润同比增长 23.40%。净利润增速低于营业收入增速，
主要原因为以下两个方面：

1）本期受大项目确认收入的影响，相比去年同期，毛利率水平有所降低。
2012 年 1-9 月及 2013 年 1-9 月，本公司综合毛利率分别为 65.86%和 58.09%，主
要原因为受公司大型项目收入确认的影响。2012 年 1-9 月，本公司中小型项目销
售占比较高，使得 1-9 月综合毛利率水平较高。2012 年第四季度，随着唐山增补
项目以及晋中、长治等大型项目确认收入，公司 2012 年毛利率水平下降至
56.38%。2013 年 1-9 月，公司开展的山阴项目、灞桥项目等大型项目已确认收
入，今年前三季度毛利率水平与往年正常水平持平。

2）2013 年财务费用上升。随着公司经营规模的扩大，扩张所需经营资金主
要依靠银行贷款，9 月末，公司短期借款较年初出现了较大幅度的增长，从而使
得公司的财务费用相应增加，影响了公司的利润水平。

（3）现金流量变动分析

单位：万元
项目 2013 年 1-9 月 2012 年 1-9 月同比变动
经营活动产生的现金流量净额 -15,973.48 -11,189.30 42.76%
投资活动产生的现金流量净额 -8,301.47 -3,160.86 162.63%
筹资活动产生的现金流量净额 6,190.27 3,925.47 57.70%
现金及现金等价物净增加额 -18,085.32 -10,424.55 73.49%

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2013 年 1-9 月，公司经营活动产生的现金流净额为-15,973.48 万元。主要原
因为报告期内，公司的产品销售和回款均呈现出明显的季节性特征，一方面，公
司经营性应收大幅增加，而另一方面，为满足经营规模的快速增长，公司支付的
设备采购款、以及销售和研发投入持续增加，因此，上半年或前三季度经营活动
产生的现金流净额普遍较差，随着第四季度销售回款高峰期的到来，全年公司经
营活动产生的现金流量净额将得到显著改善。2012 年 1-9 月，公司经营活动产生
的现金流净额为-11,189.30 万元，2012 年度，公司经营活动产生的现金流净额为
686.14 万元。预计 2013 年全年公司经营活动产生的现金流净额将呈现同样特征。

2013 年 1-9 月，公司投资活动现金流净额为-8,301.47 万元，主要为本期内
补充预付购房款 4,917.69 万元，以及为办事处等分支机构建设购置支付的电脑、
实验与办公设备等支付的现金。公司筹资活动现金流净额为 6,190.27 万元，主要
为本期公司新增加的短期借款。

（二）2013 年 1-9 月主要经营状况分析

2013 年，伴随着“平安城市”、“平安社区”的建设，城市视频监控行业继续呈
现快速发展的良好势头，“网络化”、“高清化”、“智能化”的发展趋势进一步突显，
一线城市的视频监控建设走向应用深化，平安城市项目单体规模也将明显扩大。
且随着前端高清化建设的陆续完成，客户对后端设备及应用的投入也将逐步加
大。

受益于公司所在行业的持续景气，凭借在城市视频监控管理平台领域的技术
优势和丰富的大型项目经验优势，本公司在 2013 年前三季度取得了良好的经营
业绩，在巩固并深度开发原有四川、山西、江苏、河北等省市场的同时，在内蒙
古、陕西等地也实现了业务的开拓。在业务快速扩张的同时，公司经营所需资金
较为紧张，期末应收账款较大，现金流较为紧张。随着年末回款高峰的临近，公
司资金紧张的局面将得到有效缓解。

2013 年前三季度，公司致力于城市视频监控管理平台的研发、生产、销售
及服务，经营模式未发生重大变化。公司主要客户和供应商稳定，均未发生较大
变化，主要产品的销售价格未出现大幅波动。

（三）截止招股说明书签署日公司经营情况及 2013 年度预计业绩情况

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东方网力科技股份有限公司招股说明书

截至招股说明书签署日，本公司所处的城市视频监控管理平台行业持续景
气，公司继续保持良好的经营态势，客户结构保持稳定，经营模式未发生重大变
化，主要产品销售价格未进行重大调整，原材料的采购规模、采购价格均未发生
较大变化，公司享受的税收优惠政策稳定，公司经营业绩的季节性特征与以往年
度保持一致，期间形成的应收账款陆续得到收回，经营活动产生的现金流量净额
得到改善，未出现影响公司正常经营的其他重大不利因素。

本公司预计 2013 年度，营业收入为 41,000 万元至 43,800 万元，预计比 2012
年度增长 34%—43%，归属于母公司股东的净利润为 9,800 万元至 10,500 万元，
预计比 2012 年度增长 25%—34%。以上经营业绩为本公司根据自身经营情况做
出的合理预计，未经会计师审计或审阅，本公司 2013 年度的实际经营业绩将以
届时经会计师审计的 2013 年度财务报表为准。

十六、公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析

本公司管理层认为，公司资产状况良好，盈利能力较强，经营活动现金流量
正常，预计公司未来营业收入仍将保持持续增长的态势，经营活动现金持续流入，
公司的盈利能力不断增强。本公司将进一步执行稳步扩张战略并加强内部管理控
制，进而提高公司的经营规模和持续盈利能力。

本公司拟申请公开发行股票并在创业板上市，使用募集资金建设网络硬盘录
像机产品研发及产业化项目、分布式智能视频监控管理平台研发及产业化项目以
及营销服务体系建设项目。通过加快 PVG 网络视频管理平台、网络硬盘录像机
产品的升级和创新，推进营销服务网络建设、业务模式创新以及加强品牌建设力
度，合理扩充生产规模，逐步开拓国际市场。本公司争取在未来 3 年内，努力实
现成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产品和解决方案提供商”
的总体发展目标，巩固并保持在行业内的领导地位。

本次募集资金到位后，本公司的资产总额及净资产规模将大幅增加，进一步
增强本公司的持续融资能力及抗风险能力。但由于募投项目具有一定的建设期，
因此预计在募集资金到位后，短期内本公司的净资产收益率将会有一定程度的下
降，但随着新建项目的陆续投产并产生效益，本公司的销售收入及利润规模将大
幅度提高，净资产收益率将逐步提升，盈利能力将不断增强。

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十七、发行人股利分配政策及分配情况

（一）最近三年的股利分配政策

1、2009 年初到网力有限整体变更为股份有限公司之前，根据网力有限的《公
司章程》，本公司的股利分配政策为：

“公司利润分配按照《公司法》及有关法律、法规，国务院财政主管部门的
规定执行。”

2、2010 年 9 月，网力有限整体变更为股份有限公司后，根据《公司章程》
规定，本公司的股利分配政策为：

“公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。
公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十以上的，可以不再提取。

公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在依照前款规定提取法定公
积金之前，应当先用当年利润弥补亏损。

公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东大会决议，还可以从税后利润
中提取任意公积金。

公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，按照股东持有的股份比例分
配，但本章程规定或股东约定不按持股比例分配的除外。

股东大会违反前款规定，在公司弥补亏损和提取法定公积金之前向股东分配
利润的，股东必须将违反规定分配的利润退还公司。

公司持有的本公司股份不参与分配利润。

公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后
二个月内完成股利（或股份）的派发事项。

公司实施积极的利润分配办法，重视对股东的合理回报。根据实际情况采取
现金或股票方式分配股利。”

（二）最近三年的股利分配情况

报告期内，本公司未进行过股利分配。

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（三）发行后的股利分配政策

1、利润分配政策

根据本公司 2011 年 8 月 28 日召开的 2011 年第三次临时股东大会审议通过
的《公司章程（草案）》，2011 年 11 月 23 日召开的第一届董事会第十三次会议
和 2011 年 12 月 8 日召开的 2011 年第四次临时股东大会审议通过的《关于修订
上市后生效的<东方网力科技股份有限公司章程>（草案）的议案》、以及 2013
年 12 月 5 日召开的第二届董事会第三次会议和 2013 年 12 月 20 日召开的 2013
年第三次临时股东大会审议通过的《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份
有限公司章程>（草案）的议案》的规定，本公司将着眼于长远和可持续发展，
综合考虑企业实际情况、发展目标，建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划
与机制，从而对利润分配做出制度性安排，以保证利润分配政策的连续性和稳定
性。根据修改后的上市后适用的《公司章程（草案）》，公司发行后的利润分配政
策如下：

公司实施积极的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回报，并保持利润
分配政策的连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票等方式分配利润，利润
分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。

（1）公司的利润分配形式：采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利，
但以现金分红为主。在具备现金分红的条件下，应优先选择以现金形式分红。

（2）公司现金方式分红的具体条件和比例：公司主要采取现金分红的利润
分配政策，即公司当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公
积金后有可分配利润的，则公司应当进行现金分红；公司利润分配不得超过累计
可分配利润的范围。公司单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可
分配利润的 10%。

同时，公司董事会应当综合考虑公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模
式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，在提出利润分配的方案时，
提出差异化的现金分红政策：

①公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金

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分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%；

②公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金
分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；

③公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金
分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；

公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。

公司的利润分配方案应根据公司章程的规定，遵守中国证监会、证券交易所
等相关部门的有关规定，经董事会审议后，提交股东大会表决通过。

（3）发放股票股利的具体条件：若公司快速成长，并且董事会认为公司股
票价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股利分配之余，提出实施股票
股利分配预案。公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大生产经营规模或者转增
公司资本，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金将不少于转增前公司注
册资本的 25%。

（4）利润分配的期间间隔：一般进行年度分红，公司董事会也可以根据公
司的资金需求状况提议进行中期分红。公司董事会应在定期报告中披露利润分配
方案及留存的未分配利润的使用计划安排或原则，公司当年利润分配完成后留存
的未分配利润应用于发展公司经营业务。

（5）利润分配应履行的审议程序：

公司的利润分配方案由公司董事会根据法律法规及规范性文件的规定，结合
公司盈利情况、资金需求及股东回报规划，制定利润分配方案并对利润分配方案
的合理性进行充分讨论，独立董事发表独立意见，形成专项决议后提交股东大会
审议。

公司董事会、股东大会在制定、讨论及审议利润分配方案时，应充分考虑社
会公众投资者、独立董事及外部监事的意见，独立董事应对年度利润分配方案发
表独立意见，公司董事会办公室应及时将外部监事意见、社会公众通过电话、邮
件等方式提出的意见汇总后及时提交给公司董事会，以供公司董事会、股东大会
参考。

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股东大会审议利润分配方案时，公司为股东提供网络投票的方式。

（6）利润分配政策的调整：

在遇到战争、自然灾害等不可抗力时或发生其他对公司生产经营造成重大影
响的情形时，或公司自身经营状况发生重大变化时，公司可对利润分配政策进行
调整。

公司调整利润分配方案，必须由董事会作出专题讨论，详细论证说明理由；
公司董事会应将调整利润分配的方案发送至独立董事及监事会，由独立董事发表
专项意见并经监事会审议通过；同时，公司应充分听取中小股东的意见，应通过
网络、电话、邮件等方式收集中小股东意见，并由公司董事会办公室将中小股东
意见汇总后交由公司董事会；公司董事会应在充分考虑独立董事、监事会及中小
股东意见后形成议案，审议通过后提交公司股东股东大会以特别决议审议通过。

股东大会审议利润分配政策变更事项时，必须提供网络投票方式。

（7）公司应当及时行使对全资或控股子公司的股东权利，根据全资或控股
子公司公司章程的规定，促成全资或控股子公司向公司进行现金分红，并确保该
等分红款在公司向股东进行分红前支付给公司。

公司董事会未做出现金利润分配预案的，应当在定期报告中披露原因，独立
董事应当对此发表独立意见；公司最近 3 年未进行现金利润分配的，不得向社
会公众增发新股、发行可转换公司债券或向原有股东配售股份。

公司将根据自身实际情况，并结合股东（特别是公众投资者）、独立董事和
外部监事的意见，在上述利润分配政策规定的范围内制定或调整股东回报计划。
若公司根据生产经营情况、投资规划和长期发展的需要，需调整利润分配政策的，
调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定，有关调整
利润分配的议案需经公司董事会审议后提交公司股东大会批准。

存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红
利，以偿还其占用的资金。

公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后
2 个月内完成股利（或股份）的派发事项。

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2、利润分配的具体规划和计划

为了明确本次发行后对新老股东权益分红的回报，进一步细化《公司章程（草
案）》中关于股利分配原则的条款，增加股利分配决策透明度和可操作性，便于
股东对公司经营和分配进行监督，发行人于 2013 年 9 月 19 日召开了 2013 年第
二次临时股东大会审议通过了《关于修订上市后生效的<东方网力科技股份有限
公司股东未来分红回报规划>的议案》，对上市后未来五年的分红具体回报规划、
分红政策和分红计划作出了具体安排：

（1）股东回报规划制定考虑因素：公司将着眼于长远和可持续发展，综合
考虑了企业实际情况和发展目标、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环
境等因素的基础上，特别是在充分考虑和听取股东特别是中小股东的要求和意愿
的基础上，建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划与机制，从而对股利分配
作出制度性安排，以保证股利分配政策的连续性和稳定性。

（2）股东回报规划制定原则：公司股东回报规划应充分考虑和听取（特别
是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见，坚持现金分红为主这一基本原则，
每年现金分红不低于当期实现的可供分配利润的 10%。

（3）股东回报规划制定周期及审议程序：公司董事会应根据股东大会制定
或修改的利润分配政策至少每三年制定一次利润分配规划和计划，根据股东（特
别是公众投资者）、独立董事和外部监事的意见对公司正在实施的股利分配政策
作出适当且必要的修改，确定该时段股东回报计划，并确保调整后的股东回报计
划不违反利润分配政策的相关规定。董事会制定的利润分配规划和计划应经全体
董事过半数以及独立董事二分之一以上表决通过。若公司利润分配政策进行修改
或公司经营环境或者自身经营状况发生较大变化而需要调整利润分配规划和计
划，利润分配规划和计划的调整应经全体董事过半数以及独立董事二分之一以上
表决通过。

（4）公司股东未来回报规划：首先，将坚持现金分红为主这一基本原则，
当年度实现盈利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、盈余公积金后有可分配利
润的，每年现金分红不低于当期实现可供分配利润的 10%。其次，若公司快速成
长，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在进行现金股

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利分配之余，采取股票股利的方式予以分配。

公司董事会结合具体经营数据、充分考虑公司盈利规模、现金流量状况、发
展阶段及当期资金需求，并结合股东（特别是公众投资者）、独立董事和外部监
事的意见，制定年度或中期分红方案，并经公司股东大会表决通过后实施。

公司当年利润分配完成后留存的未分配利润主要用于与经营业务相关的对
外投资、收购资产、购买设备等重大投资及现金支出，逐步扩大经营规模，优化
财务结构，促进公司的快速发展，有计划有步骤的实现公司未来的发展规划目标，
最终实现股东利益最大化。

（5）上市后股东分红回报计划：上市当年和其后二年，若公司当年度盈利，
在足额预留法定公积金、盈余公积金以后，每年向股东现金分配股利不低于当年
实现的可供分配利润的 10%。如果在上市后第四年和第五年，公司净利润保持增
长，则在每年向股东现金分配股利不低于当年实现的可供分配利润的 10%的基础
上，公司每年现金分红金额的增幅将至少与净利润增长幅度保持一致。

在确保足额现金股利分配的前提下，若公司快速发展且董事会认为公司股票
价格与公司股本规模不匹配时，还应考虑采取股票股利的方式予以分配。

公司在每个会计年度结束后，由公司董事会提出年度分红议案，并交付股东
大会通过网络投票的形式进行表决。公司接受所有股东（特别是公众投资者）、
独立董事和监事对公司分红的建议和监督。

3、中介机构对于发行人上市后利润分配的核查

经核查，律师认为：发行人上市后生效的章程（草案）的内容符合有关法律、
法规及规范性文件的规定。

经核查，保荐机构认为：发行人的《公司章程（草案）》关于利润分配的决
策机制符合中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》和
《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》的规定，发行人的利润分配
政策和未来分红规划重视对投资者的合理投资回报并兼顾公司的可持续发展，注
重给予投资者稳定的投资回报，实施积极的利润分配政策有利于保护投资者的合
法权益；发行人的《公司章程（草案）》及招股说明书中对利润分配事项的规定

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和信息披露符合有关法律、法规、规范性文件的规定；发行人的股利分配决策机
制健全、有效，有利于保护社会公众股东的合法权益。
十八、发行前滚存利润的安排

根据本公司于 2013 年 12 月 20 日召开的 2013 年第三次临时股东大会决议，
本公司首次公开发行股票时滚存的未分配利润由新老股东按持股比例共同享有。

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第十一节募集资金运用

一、募集资金使用计划概述

本公司公开发行新股的实际募集资金扣除应分摊的发行费用后的净额将全
部用于主营业务，具体情况如下表所示：

单位：万元
年度投入额
序号项目名称资金需求项目备案情况
第一年第二年第三年
分布式智能视
京海淀发改（备）
1 频监控管理平 9,548.00 4,743.00 3,475.00 1,330.00
[2011]157 号
台建设项目
网络硬盘录像
京海淀发改（备）
2 机产品研发及 13,370.00 5,988.00 3,992.00 3,390.00
[2011]158 号
产业化项目
营销服务体系京海淀发改（备）
3 5,757.00 3,991.60 1,765.40 -
建设项目 [2011]156 号
如本次发行实际募集资金净额不能满足拟投资项目的资金需求，差额部分将
由本公司自筹解决。若本公司以自有资金或借款资金提前投入上述项目建设，本
次募集资金到位后本公司将根据交易所有关规定，以募集资金对前期投入部分进
行置换。

根据本公司制定的《募集资金使用管理办法》，本公司将采取在银行设立专
户存储募集资金的方式对募集资金实行集中存放，在募集资金到位后一个月内与
保荐机构、存放募集资金的商业银行签订《募集资金专户存储三方监管协议》。
本公司不得将募集资金用于委托理财、质押或抵押贷款、委托贷款或其他变相改
变募集资金用途的投资。募集资金投资的项目，应与本公司招股说明书承诺的项
目相一致，原则上不应变更。对确因市场发生变化，需要改变募集资金投向时，
必须经本公司董事会审议，并依照法定程序报股东大会审批。

二、募集资金投资项目简介

随着我国国民经济的突飞猛进，我国城市化率持续增长，城市建设快速发展，
城市的安全防范、安全管理越来越引起人们的重视。为保障城市安全，构建和谐

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社会，国家公安部等有关部门在全国范围开始推进实施科技强警、“3111 试点工
程”、平安城市等大型综合性安防项目，在这些大型城市安防项目建设的推动下，
我国城市视频监控市场迅速发展。伴随着城市视频监控系统“网络化”、“高清化”、
“智能化”发展趋势以及网络技术、软件技术、存储技术、嵌入式技术、计算机智
能技术等技术的快速进步，城市视频监控管理平台应运而生并迅速发展，现在已
经成为城市视频监控系统中不可或缺的核心组成部分，起到管理控制整个视频监
控系统的作用。

东方网力目前的主要产品 PVG 网络视频管理平台和 NetPosa NVR 网络硬盘
录像机主要应用于城市视频监控管理平台，分别实现管理控制和应用功能以及记
录功能。本次募投的 PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台建设项目和 NetPosa
NVR 网络硬盘录像机产品研发及产业化项目是在现有两类产品的基础上，通过
持续研发和技术升级，在功能和性能上都有较大提升的新一代产品。

针对目前营销网点覆盖率低、营销体系建设滞后和业务迅速发展之间的矛
盾，公司拟通过本次募投建立起覆盖全国范围的营销服务网络体系、整合现有销
售网络资源，在全国重点省、市建设和完善营销服务体系，全面提升公司市场竞
争能力及服务水平。

此外，报告期内本公司的城市视频监控管理平台业务出现快速增长，本次发
行上市后，公司业务规模将进一步扩大，因此需要的营运资金也相应增加。公司
为保持在城市视频监控管理平台领域中的技术领先优势，需要加大营运资金投
入，用于加大研发投入、营销网络体系建设、吸引各类高端人才等，从而增强公
司的核心竞争力，为公司培育新的盈利增长点。

（一）PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台建设项目

1、项目概况

本项目是在现有的 PVG 网络视频管理平台的基础上，综合当前平安城市项
目建设的经验和用户的新需求，基于 ISCM 开发平台和统一 POSA 软件架构，无
缝集成 ROFS 2.0，提高系统性能和可靠性，全面符合 ONVIF 和 GA/T669 等行
业标准，开发智能分析、安防集成平台、移动监测等新技术，全面支持高清网络
摄像机和 HD-SDI 高清设备，融合公司在智能监控、移动监控、视频存储等领域

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的多项核心技术，并在此基础上开发出新一代的 PVG Plus 分布式智能视频监控
管理平台产品。PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台包括 PVG Plus 基本管理
平台、PVG Plus 智能管理平台、PVG Plus 移动管理平台三类产品。

2、技术特点及可行性

目前公司的 PVG 网络视频管理平台产品可以实现对不同品牌、不同型号的
视频编解码器、矩阵、DVR、IPC 等设备的接入和管理控制，具有视音频接入、
权限管理、视频直播、视频录像、视频点播、智能分析、视频诊断、移动监控、
报警联动、电子地图以及视频联网、多服务器集群、安防子系统集成整合等功能，
并可使用 NVR 或外接存储系统完成大规模存储。

随着视频监控技术的快速发展以及用户新需求的不断涌现，现有的 PVG 网
络视频管理平台产品将无法长期保持在市场中的竞争优势，因而融合新的先进技
术，基于统一 POSA 软件架构，研发分布式智能视频监控管理平台产品已是公司
持续处于优势竞争地位的关键。公司持续在 ISCM 网络分布式开发平台、基于
SIP 协议的多平台融合和转发技术、智能视频分析算法、无线网络环境下大容量
并发注册和视频转码以及基于 POSA 视频中间件的安防子系统整合等方面进行
研发，并拟将这些技术应用于新的产品。

PVG Plus 基本管理平台是在现有产品 PVG Server1800 接入服务器、PVG
Server2801 管理控制服务器、PVG Server3800 流媒体服务器、配置管理软件、客
户端软件 PowerExplorer2 和 PVG-SSIP 安防系统集成平台的基础上，通过持续研
发，在功能上得到了较大提升后的新一代产品。PVG Plus 基本管理平台具备在
不中断服务、不损失性能的情况下无限扩容、动态分配每路视频的存储容量、客
户在线视频网络管理、全面支持符合云存储特性的视频专用文件系统等新功能。

PVG Plus 智能管理平台是在现有产品视频分析系统 PVG-VA 和视频诊断系
统 PVG-VD 的基础上，通过对智能分析系统 IVS 2.0 的深入研发，提高了视频分
析算法的准确率，增加了周界防范、车辆特征识别、流量检测、测速等新功能。

PVG Plus 移动管理平台是公司现有产品移动视频监控系统 PVG-Mobile 的升
级，提供了智能手机和平板电脑上视频的完整解决方案，新产品具有响应速度更
快、带宽占用更低、视频图像更清晰、网络传输更安全等特点。

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3、项目实施的必要性

PVG Plus 分布式智能视频监控管理平台产品有助于进一步提升东方网力在
平安城市视频监控管理平台的技术领先地位，保持公司在行业中的竞争力。同时
可以帮助政府、公安用户实现从标清被动监控到高清智能主动监控时代的迁移，
扩大公司的市场份额，带动公司收入和利润的增长。

（1）市场新需求促使公司进行新平台产品的研发

随着科技的进步以及城市视频监控系统联网化、高清化、移动化、智能化的
发展趋势，视频监控系统用户出现了以下新的需求：高清摄像机的广泛应用对视
频数据的存储、检索等能力提出了更高的要求；客户对智能视频分析的要求越来
越多；随着 3G 通信技术的发展，移动视频监测有了良好的应用前景。上述新需
求的出现客观要求公司进行新产品的研发。

（2）持续产品创新是公司保持竞争优势的关键

公司自成立以来一直致力于视频监控领域的分布式视频联网与控制技术、应
用软件开发技术、嵌入式系统技术、海量信息存储与调用技术、视音频编解码技
术的研究，开发的 PVG 网络视频管理平台软件具有架构统一、分布式局部自治、
组件化兼容、应用功能强大等特点，公司已就多项核心技术申请了发明专利，并
有多项软件成果获得了国家软件著作权。作为高新技术企业，必须通过持续研发
和不断产品创新以保持公司在市场中的竞争力，本募投项目有助于公司实现城市
视频监控管理平台在智能监控、移动监控、视频存储等领域的多项核心技术突破，
从而保持并增强公司在视频监控管理平台方面的技术领先优势，进一步巩固公司
在城市视频监控管理平台市场上的领先地位。

4、项目市场前景

根据中国安防行业的“十二五”规划，到“十二五”末期整个安防产业将实现规
模翻一番的总体目标，2015 年总产值达到 5,000 亿元。根据 Frost & Sullivan 公
司研究，2010 年城市视频监控管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较
2009 年增长 28.7%，在今后五年中该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015
年，中国城市视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币。同时，伴随着网

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络化、高清化及智能化的发展趋势，城市视频监控管理平台的产品更新和应用扩
展将带来巨大的存量升级市场。因此募投项目 PVG Plus 分布式智能视频监控管
理平台拥有广阔的市场空间。

5、项目投资概算

本项目计划总投资额为 9,548 万元，其中固定资产投资 5,163.91 万元，无形
资产投资 385.20 万元，研发投入 1,950 万元，递延资产及预备费 718.89 万元，
铺底流动资金 1,330 万元。项目投资概算具体情况如下表所示：

序号项目名称投资金额（万元）占比
1 固定资产投资 5,163.91 54.08%
1.1 房屋购置费及装修改造 4,080.00 42.73%
1.2 设备购置 799.88 8.38%
1.3 设备运输、安装调试 48.00 0.50%
1.4 其他 236.03 2.47%
2 无形资产投资 385.20 4.03%
3 研发投入 1,950.00 20.42%
4 递延资产及预备费 718.89 7.53%
5 铺底流动资金 1,330.00 13.93%
6 总投资金额 9,548.00 100%
6、项目主要建设内容

（1）主要建设目标

本募投项目将进一步增强公司在 PVG 网络视频管理平台产品研发方面的优
势，实现视频监控管理平台产品在智能监控、高清应用、移动监控、视频存储等
领域的多项核心技术突破。本募投项目达产后可为公司提供 PVG Plus 基本管理
平台产品、PVG Plus 智能管理平台产品、PVG Plus 移动管理平台产品所需的配
套软件。

（2）主要建设内容

本项目固定资产和无形资产投资为 5,549.11 万元，将建设研发中心和集成测
试中心。其中房屋购置及装修改造费 4,080.00 万元，设备购置费 799.88 万元，
设备运输、安装调试等其他费用 284.03 万元，购买软件费用 385.20 万元。

1）房屋购置

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本项目的拟实施地点位于北京市中关村电子城 IT 产业园内，公司拟购置北
京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号 A 区 A7 号建筑的二层作为项目建设点，建筑面
积约 2,400 平方米。房屋购置费用 3,360.00 万元，装修改造费用 720.00 万元。

2）项目主要设备及软件情况

研发中心建设所需设备及软件的具体情况如下：

价格（万元）
序号设备名称单位数量备注
均价总价
1 NVR 台 60 1.17 70 含多型号 60 台
2 编解码器台 150 0.34 51 含多型号 150 台
3 硬盘块 1300 0.10 130
4 服务器台 30 1.33 40 测试用
5 机柜（含视频分配器、交换机）套 20 1.20 24
6 模拟、网络摄像机部 50 0.80 40
7 监视器台 10 0.15 1.5
8 显示屏台 20 0.30 6
9 电脑套 50 0.60 30
10 Visual Studio 套 100 0.50 50 开发用
11 Photoshop 套 2 0.60 1.2
12 Rational ClearCase 套 20 6.60 132
13 Rational ClearQuest 套 20 7.20 144
14 ScrumWorks 套 100 0.34 34
合计 - 1,932 - 753.70

集成测试中心建设所需设备及软件的具体情况如下：

价格（万元）
序号设备名称单位数量备注
均价总价
1 管理控制服务器台 6 0.60 3.60
2 视频转发服务器台 7 1.00 7.00
3 视频存储、点播服务器台 8 1.00 8.00
4 存储阵列台 8 3.10 24.80
5 NVR 台 40 1.00 40.00
6 视频编码器台 100 0.30 30.00
7 多路高清万能解码器台 20 1.02 20.40
8 控制键盘台 10 0.40 4.00
9 视频应用服务器台 23 2.00 46.00
10 客户端电脑台 10 0.70 7.00
11 硬盘套 500 0.10 50.00
12 液晶显示器台 20 0.45 9.00

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价格（万元）
序号设备名称单位数量备注
均价总价
13 液晶监视墙台 36 0.60 21.60
14 网络、模拟摄像机台 100 0.70 70.00 含多型号 50 台
15 高清混合数字矩阵台 4 8.00 32.00
16 网络交换机台 10 0.50 5.00
17 测试用智能手机台 10 0.30 3.00
18 设备机柜个 15 1.00 15.00
19 数据库软件套 1 8.00 8.00
20 自动化测试软件套 1 26.00 26.00
21 其他 - 1 0.98 0.98
合计 - 930 - 431.38

（3）项目的组织人员配备情况

本项目拟设软件开发组、软件测试组和集成测试中心，各组和中心职责分工
如下：

小组类型职责
软件开发组负责需求分析、软件开发、项目定制需求开发等任务
软件测试组负责软件功能测试、性能测试、兼容性测试等任务
集成测试中心负责系统集成与测试、联网测试等任务

本项目人员编制 170 人（其中新增 100 人），新增人员将通过社会招聘解决，
人员分配如下表所示：

人员类型原有人数新增人数合计
系统开发人员 13 30
应用开发人员 27 50
测试人员 23 20
管理人员 7 0
合计 70 100
7、项目效益分析

本项目建设期为两年，预计投产后第一年和第二年为试运行期，投产后第三
年能达到全部产能。本募投项目达产后可为公司提供 PVG Plus 基本管理平台产
品（预计年销售 2,840 套）、PVG Plus 智能管理平台产品（预计年销售 750 套）、
PVG Plus 移动管理平台产品（预计年销售 48 套）所需的配套软件。本项目完全
达产后，将年新增销售收入 15,670.00 万元，年新增净利润 5,631.00 万元。本项

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目投资财务内部收益率为 28.64%（所得税后），投资回收期为 5.33 年（包含建设
期）。

8、环境影响

本项目建设内容为研发和测试中心的建设，项目建成投入运行后主要用于软
件产品的研发和相关产品的测试，不会对环境造成不良影响。

2011 年 1 月，本公司在办理本项目的环保备案时北京市朝阳区环境保护局
出局了《不予受理通知书》（2011-001），其依据为本项目“未列入《建设项目环
境影响评价分类管理名录》，不再要求办理环保审批手续”。

（二）网络硬盘录像机产品研发及产业化项目

1、项目概况

本项目是在现有 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品的基础上，结合公司在
集成电路应用和开发技术、视频专用文件系统技术、视频中间件技术等方面研究
成果，开发出的新一代性能更出色、功能更完善、符合云存储特性的 NetPosa NVR
网络硬盘录像机。

2、技术特点及可行性

NVR 是城市视频监控管理平台中重要组成部分，主要功能是完成视频的存
储、转发与回放。NVR 产品的核心技术包括集成电路应用和开发技术、视频专
用文件系统技术、视频中间件技术。公司在这些技术领域已进行了长期积累并申
请了多项专利。公司拟将先进的技术和最新研发成果应用于新一代的 NetPosa
NVR 网络硬盘录像机，实现产品性能的提升和品质的完善，更好的满足用户不
断更新的需求，保持公司在行业内的优势竞争地位。

NetPosa NVR 2600 混合型网络硬盘录像机是现有 NetPosa NVR 2300 产品的
升级，该产品将采用 Intel 公司专为嵌入式设备设计的 X86 系列低功耗芯片，以
及公司为该系列芯片设计的专用于视频监控领域的 X86 系统主板，同时配合具
有视频编码功能的 TI 公司的 DSP 芯片，实现 720P、1080P 标准的高清视频存储
和解码显示，支持主流品牌 IP 摄像机的接入，支持 PSIA 和 ONVIF 协议。

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NetPosa NVR 5300/5400 存储型网络硬盘录像机是现有 NetPosa NVR
5100/5200 产品的升级，两个新产品分别支持 16 块和 24 块硬盘的大容量存储，
支持双控制器结构。

同时上述所有 NVR 产品都将采用公司正在研发的符合云存储特性的
ROFS2.0 视频专用文件系统技术。

3、项目实施的必要性

（1）符合视频监控行业的发展趋势

视频监控行业呈现出网络化、高清化的发展趋势。由于高清的引入，视频监
控系统对存储系统的容量、安全以及检索效率也提出了更高的要求；网络化在实
现了视频大规模联网的同时，对记录部分产品的性能同样提出了很高要求；公司
的新一代 NVR 产品可以很好的满足上述需求。

（2）我国平安城市建设带来巨大市场需求

近年来我国平安城市建设发展迅速，城市视频监控系统的规模不断增长，市
场潜力巨大。伴随着高清摄像机的广泛应用，NVR 已成为满足视频监控系统存
储部分功能的主要产品。NVR 可支持硬盘热插拔和 RAID 方式的容错处理，保
证图像数据不因硬盘的局部损坏而丢失；NVR 的网络功能支持分布式海量智能
存储模式，更能够满足网络化的需求，支持存储容量的无限扩容。公司新一代
NVR 产品研发及产业化项目的实施可以满足平安城市视频监控系统中对 NVR 产
品巨大需求。

4、项目市场前景

视频监控系统网络化的趋势将推动市场对 NVR 产品的旺盛需求，平安城市
已成为 NVR 大规模应用的重要领域，作为国内城市安防视频监控管理平台产品
市场中的领先厂商，东方网力面临良好的市场机遇。

根据诺达咨询发布的《网络视频监控业务分析及产业发展研究报告 2011》，
国内摄像机、视频服务器、外围设备和软件等构成 IP 监控系统的各种设备的市
场总额在 2010 年达到 71.2 亿美元，到 2011 年 IP 监控系统的各种设备的销售收
入将达到 95 亿美元。

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来源于中国安全防范产品行业协会网站的数据显示，2010 年城市视频监控
管理平台的市场规模大约是 52.2 亿人民币，相较 2009 年增长 28.7%。在今后五
年（2011-2015）中，该市场将保持良好的发展势头。预计到 2015 年，中国城市
视频监控管理平台市场规模将达到 162 亿人民币，2010 至 2015 年复合年均增长
率为 25.4%。NVR 作为城市视频监控管理平台的重要组成部分，约占整个市场
规模的 20%-30%，产品具备广阔的市场前景。

5、项目投资概算

本项目计划投资 13,370.00 万元，其中固定资产投资 6,392.20 万元，无形资
产投资 30.00 万元，研发投入 2,710 万元，递延资产及预备费 847.80 万元，铺底
流动资金 3,390 万元。项目投资概算具体情况如下表所示：

单位：万元
序号项目名称投资金额占比
1 固定资产投资 6,392.20 47.81%
1.1 房屋购置及装修改造 4,185.00 31.30%
1.2 房屋租赁 459.90 3.44%
1.3 设备购置 1,418.20 10.61%
1.4 设备运输、安装调试 85.00 0.64%
1.5 其他 244.10 1.83%
2 无形资产投资 30.00 0.22%
3 研发投入 2,710.00 20.27%
4 递延资产及预备费 847.80 6.34%
5 铺底流动资金 3,390.00 25.36%
6 总投资金额 13,370.00 100.00%

6、项目主要建设内容

（1）主要建设目标

本项目将建设新一代 NVR 产品所需的研发、实验和生产环境，并实现年产
2.2 万台 NetPosa NVR 网络硬盘录像机产品的生产能力。其中 NetPosa NVR 2600
混合型网络硬盘录像机 1.4 万台，NetPosa NVR 5300/5400 存储型网络硬盘录像
机 0.8 万台。

项目达产期为三年，其中第一年达产 40%，第二年 65%，第三年 100%。产
品的达产计划情况如下表所示：

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达产时间第一年第二年第三年及以后
达产计划 40% 65% 100%
销售计划 0.88 万套 1.43 万套 2.2 万套

（2）主要建设内容

本项目固定资产和无形资产投资为 6,422.20 万元，将建设新一代 NVR 产品
所需的研发、实验和生产环境。其中房屋购置及装修改造费 4,185.00 万元，房屋
租赁费 459.90 万，设备购置费 1,418.20 万元，设备运输、安装调试等其他费用
329.10 万元，购买软件费用 30.00 万元。

1）房屋购置及租赁

本项目的拟实施地点位于北京市中关村电子城 IT 产业园内，公司拟购置北
京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号 A 区 A7 号建筑的一层作为研发和实验用房，建
筑面积约 2,400 平方米，其中 1,500 平方米场地用于研发，900 平方米用于实验。
房屋购置费用 3,360.00 万元，装修改造费用 825.00 万元。同时拟租赁 2,100 平方
米场地用于产品生产，房屋租赁费用 459.90 万元。

2）项目主要设备及软件情况

研发所需设备及软件如下：

价格（万元）
序号设备名称单位数量
单价总价
1 数字示波器套 1 122.60 122.60
2 1G 混合信号示波器套 2 25.00 50.00
3 图像质量检测系统台 1 70.00 70.00
4 嵌入式软件测试系统台 1 45.00 45.00
嵌入式 Intel X86 处理器开发工具及 BIOS
5 台 1 30.00 30.00
源代码
6 音视频信号发生器台 1 20.00 20.00
7 笔记本电脑台 30 0.86 25.80
8 台式电脑台 30 0.54 16.20
9 投影仪台 1 0.90 0.90
10 打印机台 1 0.80 0.80
合计 - 69 - 381.30

实验所需设备如下：

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价格（万元）
序号设备名称单位数量
单价总价
1 恒温恒湿试验箱台 2 14.00 28.00
2 步入式高低温循环试验箱条 1 30.00 30.00
3 快速温变试验箱台 1 30.00 30.00
4 电动振动试验系统台 1 38.00 38.00
5 跌落试验台台 1 7.00 7.00
6 MTBF 平均无故障时间试验室台 1 100.00 100.00
7 EMC 实验室台 1 212.00 212.00
8 EMI 测试系统台 1 115.00 115.00
9 ESD（静电放电）测试系统台 1 10.00 10.00
10 瞬态抗扰度测试系统台 1 100.00 100.00
11 辐射抗扰度测试系统台 1 150.00 150.00
12 按键寿命试验机台 1 1.50 1.50
13 全自动拔插力试验机台 1 2.00 2.00
合计 - 14 - 823.50

生产所需设备如下：

价格（万元）
序号设备名称单位数量
单价总价
1 数字万用表套 3 0.05 0.15
2 100M 数字示波器套 1 1.00 1.00
3 LCR 测试电桥套 2 1.00 2.00
4 50-100 倍放大镜台 1 0.25 0.25
5 卡尺/千分尺套 1 0.20 0.20
6 BGA 返修台条 1 11.00 11.00
7 半导体图示仪台 1 1.00 1.00
8 组装流水线（定制）台 2 30.00 60.00
9 柔性工作台（定制）台 6 1.00 6.00
10 电动改锥把 20 0.12 2.40
11 绝缘强度测试仪台 4 0.40 1.60
12 绝缘电阻测试仪台 4 0.30 1.20
13 泄漏电流测试仪台 2 0.35 0.70
14 接地电阻测试仪台 2 0.35 0.70
15 温度测试仪台 1 0.30 0.30
16 力矩测试仪台 1 0.25 0.25
17 静电测试仪套 1 0.50 0.50
18 腕带测试仪台 3 0.10 0.30
19 手推车（定制）台 3 0.15 0.45
20 防静电周转车（定制）台 15 0.20 3.00
21 焊接烙铁个 5 0.04 0.20
22 组装线配电柜、电缆套 1 1.00 1.00

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价格（万元）
序号设备名称单位数量
单价总价
23 老化架（定制）套 30 0.13 3.90
24 视频分配器套 30 0.30 9.00
25 交换机套 30 0.05 1.50
26 检验用 DVD 机台 6 0.05 0.30
27 八路编码器套 24 0.30 7.20
28 视频线套 30 0.32 9.60
29 电脑台 12 0.40 4.70
30 高温老化室（定制）套 2 50.00 100.00
31 配电柜、电缆套 1 1.00 1.00
32 包装封带机台 2 1.20 2.40
33 封箱机台 2 1.00 2.00
34 条码打印机台 1 0.30 0.30
35 缠绕机台 1 2.50 2.50
36 手推液压车台 2 0.20 0.40
37 货架（定制含托盘）套 20 0.22 4.40
合计 - 273 - 243.40
（3）项目核心技术及生产工艺分析

本募投项目产品包括混合型 NVR 和存储型 NVR 两大类产品。公司通过在
嵌入式 X86 板级设计和驱动实现、支持 HD-SDI 摄像机多路实时高清编码、具
备云存储特性的 ROFS 文件系统等方面持续研发。在新一代 NVR 产品中，将结
合公司在 ROFS 2.0 文件系统和嵌入式系统开发技术、视音频编解码技术以及集
成电路技术等方面的最新研发成果，打造出技术领先、功能强大、配置灵活的新
一代 NVR 产品。

混合型 NVR 产品的生产工艺流程包括：生产发料、组装、安装软件、加电
检查、安全测试、产品烤机老化检验、功能检验、整理清洁、外观检验、包装、
出厂检验。

存储型 NVR 产品的生产工艺流程包括：生产发料、组装、安装软件、加电
检查、安全测试、安装硬盘建立 RAID，产品烤机老化检验、功能检验、整理清
洁、外观检验、包装、出厂检验。

（4）项目的人员配备情况

本项目人员编制为 100 人（其中新增 50 人），新增人员将通过社会招聘解决，

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人员分配情况如下表所示：

人员类型数量
生产人员
研发人员
管理人员
其他人员
合计
7、项目效益分析

本项目建设期为一年半，预计投产后第一年和第二年为试运行期，投产后第
三年能达到全部产能。本项目完全达产后，将年新增销售收入 27,220.00 万元，
年新增净利润 4,212.00 万元。本项目投资财务内部收益率为 36.17%（所得税后），
投资回收期为 4.32 年。

8、环境影响

本项目严格遵循国家有关环境保护法律、法规，严格控制环境污染，认真执
行防治污染及其它公害的措施。

2011 年 2 月 22 日，北京市朝阳区环保局已出具《关于对东方网力科技股份
有限公司网络硬盘录像机产品研发及产业化项目环境影响报告表的批复》（朝环
保审字[2011]0221 号），同意本项目申报建设。

（三）营销服务体系建设项目

1、项目概况

面对城市视频监控市场巨大的增长潜力，营销服务体系的建设是公司发展品
牌战略、实施规模经营的重要举措，也是公司做大做强的必由之路。为此本公司
决定以华北、西南、华南及华东为区域核心，通过整合现有销售网络资源，在全
国重点省、市建设和完善营销服务体系，建设全面提升公司市场竞争能力及服务
水平，提高市场占有率，同时也为今后参与国际竞争、开拓国际市场打下坚实的
基础。

公司计划以目前销售网络为基础，在全国省、直辖市、地级市建设 21 个不
同规模的销售中心，负责各区域市场拓展及方案咨询、技术支持等。其中：一级

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销售中心（4 个）：北京、重庆、深圳、南京；二级销售中心（9 个）：贵阳、太
原、西安、沈阳、南宁、乌鲁木齐、合肥、昆明、长沙；三级销售中心（8 个）：
呼和浩特、石家庄、青岛、兰州、成都、郑州、南昌、广州。在各销售中心配套
建设相应规模的产品体验中心（21 个），为客户提供一个展示公司形象、体验公
司产品和技术、感受公司产品强大联网兼容能力的环境及平台。在重庆建设“培
训中心”，作为公司内部员工及客户技术培训基地。在公司总部进行呼叫中心/管
理和服务系统建设，增加业务处理能力，提高客户服务质量。

2、项目实施的必要性

（1）市场需求的增长要求公司进一步提高营销能力

东方网力经过多年发展，已初步建立起一套营销服务体系。目前已在全国建
立了重庆网力、贵州网力两个子公司，北京朝阳分公司、北京朝阳第二分公司、
深圳分公司、山西分公司、内蒙古分公司、江苏分公司、西安分公司、武汉分公
司、广州分公司、保定分公司等十个分公司，并在成都、沈阳、昆明、南京、石
家庄等城市设立了九个办事处。

公司目前的子公司、分公司、办事处等分支机构的主要职能为产品销售及设
备维护，缺乏专业的方案咨询人员对客户资源及市场信息进行有效管理，而且许
多省市还处于市场零覆盖的局面。公司未来的发展要求公司拥有全国性服务营销
体系、快速响应客户需求、本地化服务。因此尽快建立覆盖全国范围的营销服务
网络体系、扩大并建立专业化营销服务团队以增强营销能力、完善售后服务已成
为东方网力迫切需要解决的问题。

同时，由于城市视频监控管理平台客户关注的核心问题是联网、兼容，公司
需要建设产品体验中心，通过模拟场景展示公司产品对不同厂家、不同型号的视
频监控设备全面兼容，对公司产品功能进行直观、有效的演示，给客户以直观的
认识，是对公司营销手段的丰富和增强。同时建设产品体验中心也是公司广泛接
触集成商、发展开放合作伙伴计划（OPP）快捷有效方式，将极大的节省公司的
营销成本，加快项目的签署进度。

（2）进一步增强公司的客户服务能力

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视频监控产品属于硬件与软件一体化产品，其操作方式、安装调试、维修保
养较为复杂，需要售前技术支持和长期及时专业的售后服务作为产品销售的支
撑。为了保证视频监控系统的安全稳定，客户在选择产品时对供应商的销售服务
水平要求较高。如果没有完备的售后服务网络，公司将利于得到客户的信任并建
立长期合作关系。

随着视频监控行业的纵深发展，客户对视频监控系统的需求已不单停留在技
术水平、质量性能和价格等方面，同时对企业的专业化的服务能力也提出了较高
的要求，售后服务能力正日益成为企业核心竞争力的重要组成部分。

因此，建设完善的营销服务体系对于本公司尤为重要。

3、项目投资概算

本项目计划总投资额为 5,757.00 万元，其中固定资产投资 5,034.44 万元，无
形资产投资 239.34 万元，递延资产及预备费 483.22 万元。项目投资概算具体情
况如下表所示：

序号项目名称投资金额（万元）占比
1 固定资产投资 5,034.44 87.45%
1.1 房屋购置费及装修改造 2,140.79 37.19%
1.2 场地租赁 1,036.60 18.01%
1.3 设备购置 1,587.31 27.57%
1.4 设备运输、安装调试 94.78 1.65%
1.5 其他 174.96 3.04%
2 无形资产投资 239.34 4.16%
3 递延资产及预备费 483.22 8.39%
4 总投资金额 5,757.00 100%

4、项目主要建设内容

（1）主要建设目标

本项目的建设目标为完善公司全国范围内的营销服务体系，实现公司营销服
务网络的全面升级。通过本项目的实施，公司将建设基本覆盖全国重点市场的营
销服务网络。本项目以公司现有市场布局为基础，在深度上挖掘区域市场的潜力、
在广度上拓展新的市场领域，通过营销服务中心为客户提供“一站式”的解决方案
服务，即售前咨询、产品体验、产品购买、售后服务等，使得公司在给客户提供

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优质服务的同时能够更好地树立统一的品牌形象，还可以巩固和增强公司产品的
市场竞争优势，进一步提升市场占有率。

（2）主要建设内容

营销服务体系建设项目的建设内容为：一级销售中心（4 个）：北京、重庆、
深圳、南京；二级销售中心（9 个）：贵阳、太原、西安、沈阳、南宁、乌鲁木
齐、合肥、昆明、长沙；三级销售中心（8 个）：呼和浩特、石家庄、青岛、兰
州、成都、郑州、南昌、广州；在各销售中心配套建设相应规模的产品体验中心
（21 个）；在重庆建设“培训中心”；在公司总部进行呼叫中心/管理和服务系统建
设。

1）房屋购置及房屋租赁

本募投项目所需房屋购置费及装修改造费用为 2,140.79 万元，场地租赁费用
为 1,036.60 万元。

一、二、三级销售中心及配套体验中心的具体实施地点如下表所示：

一级销售中心北京、重庆、深圳、南京
二级销售中心贵阳、太原、西安、沈阳、南宁、合肥、昆明、长沙、乌鲁木齐；
三级销售中心呼和浩特、石家庄、青岛、兰州、成都、郑州、南昌、广州

21 个销售中心中，除西安、太原、贵阳三个销售中心采用购买方式外（面
积为 1,050 平方米），其余的场地均采用租赁方式解决（面积为 6,500 平方米），
主要实现办公、产品体验及展览、接待洽谈、维修备货等功能，购买及租赁的场
地均需进行相应的装修改造。具体面积组成如下表所示：

单位：平方米
项目办公产品体验展览接待洽谈维修备货合计机构数总计
一级销售中心 370 150 100 80 700 4 2,800
二级销售中心 150 100 50 50 350 9 3,150
三级销售中心 100 50 50 - 200 8 1,600
合计 - - - - - 21 7,550

在重庆建设“培训中心”，作为公司人员及客户培训基地。培训规模：20-30
人/期；租赁办公及教学场地共 300 平方米，并进行相应的配套改造。

呼叫中心将建在公司总部，利用现有场地进行建设。呼叫中心设置 1 个坐席，
为客户提供在线呼叫服务。

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2）项目主要设备及办公软件情况

本项目所需的设备购置费用为 1,587.31 万元，无形资产投资为 239.34 万元。
具体如下：

21 个销售中心所需设备及办公软件：

设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
单价总价
1 商务用车辆 19 17.00 323.00
2 打印机、复印机、投影仪台 38 1.00 38.00
3 办公电脑台 145 0.80 116.00
4 办公软件套 145 0.50 72.50
5 CRM 客户关系管理系统及配套机柜、UPS 等套 1 124.00 124.00
6 ERP-U8 财务管理系统及配套机柜、UPS 等套 1 30.00 30.00
7 视频电话会议客户端系统套 20 1.55 31.00
8 视频电话会议主机系统及配套会议室设备套 1 57.73 57.73
合计 - 370 - 792.23

21 个体验中心所需设备：

设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
均价总价
1 视频管理控制服务器台 42 0.60 25.20
2 控制键盘台 21 0.40 8.40
3 视频解码器台 84 0.30 25.20
4 视频存储转发服务器台 42 1.00 42.00
5 存储盘阵套 42 3.10 130.20
6 NVR 台 100 1.00 100.00
7 视频编码器台 84 0.30 25.20
8 智能分析服务器台 42 2.00 84.00
9 移动视频服务器台 42 2.00 84.00
10 网络、模拟摄像机台 295 0.70 206.50
11 矩阵台 21 1.00 21.00
12 串口服务器台 42 0.18 7.56
13 42\"高清液晶电视台 84 0.40 33.60
14 报警主机套 21 0.25 5.25
15 1.6M 机柜套 21 0.11 2.31
16 总控台套 21 1.00 21.00

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设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
均价总价
17 其他套 21 0.50 10.47
合计 - 1025 - 831.89

呼叫中心所需设备及软件：

设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
均价总价
1 MyComm 平台软件套 1 5.30 5.30
2 配套硬件设备套 1 4.96 4.96
3 数字交换机台 1 8.00 8.00
4 数字坐席电脑台 8 0.70 5.60
5 400 电话申请次 1 5.00 5.00
6 其他套 1 3.32 3.32
合计 - 6 - 32.18

培训中心所需设备及软件：

设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
均价总价
1 视频管理控制服务器台 4 0.60 2.40
2 控制键盘台 4 0.40 1.60
3 视频解码器台 9 0.30 2.70
4 视频存储转发服务器台 6 1.00 6.00
5 存储盘阵套 4 3.10 12.40
6 NVR 台 10 1.00 10.00
7 视频编码器台 9 0.30 2.70
8 智能分析服务器台 6 2.00 12.00
9 移动视频服务器台 6 2.00 12.00
10 网络、模拟摄像机台 30 0.70 21.00
11 高清混合数字矩阵台 2 8.00 16.00
12 串口服务器台 6 0.18 1.08
13 42\"高清液晶电视台 9 0.40 3.60
14 报警主机套 4 0.25 1.00
15 1.6M 机柜套 1 0.11 0.11
16 主控台套 1 1.00 1.00
17 卡口监控系统套 3 10.00 30.00
18 视频电话会议客户端系统套 1 1.55 1.55

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设备价格（万元）
序号设备名称单位数量
均价总价
19 配套教学办公及会议室设备套 1 32.00 32.00
20 其它套 1 1.21 1.21
合计 - 117 - 170.35

（3）项目的组织人员配备情况

本项目人员总数为 280 人，其中：21 个销售中心 260 人，培训中心 12 人，
呼叫中心 8 人。21 个省级销售中心的具体人员编制如下表所示：

职能一级销售中心二级销售中心三级销售中心总计
机构数量（个） 4 9 8
大客户经理（人） 3 2 1
销售经理（人） 8 4 4 100
方案咨询（人） 4 2 1
技术支持（人） 5 3 2
其他（人） 2 1 -
小计（人） 22 12 8 -
合计（人） 88 108 64

本项目所需人员除公司内部调整外，其余全部采用公开招聘的方式解决。

5、项目效益分析

本项目建设周期为 2 年，分期实施。项目本身并不直接产生利润，项目建成
后公司的销售、服务能力将进一步提高，有助于公司整体核心竞争力的提升。

6、环境影响

本项目为营销服务体系建设项目，不会对环境造成不良影响。

2011 年 1 月，本公司在办理本项目的环保备案时，北京市朝阳区环境保护
局出局了《不予受理通知书》（2011-001），其依据为本项目“未列入《建设项目
环境影响评价分类管理名录》，不再要求办理环保审批手续”。

三、募集资金投资项目对发行人经营成果和财务状况的影响

（一）新增固定资产折旧对公司未来经营成果的影响

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单位：万元
项目拟投资金额折旧年限预计年折旧额
新增购买房产 10,405.79 20 年 520.29
新增设备 4,033.17 5年 806.63
合计 14,438.962 - 1,326.92

募集资金投资项目达产后，公司每年将新增资产折旧 1,326.92 万元。

（二）净资产大幅增长，净资产收益率短期内将有所下降

本次募集资金到位后，公司的净资产规模将大幅增加。由于募投项目需要一
定的建设周期，在募投项目达产之前对公司收入和利润的贡献并不能充分体现同
时由于公司的资产折旧和摊销费用大幅增加，短期内公司的净资产收益率可能会
出现下降。但通过募投项目，公司的研发能力、产品水平、营销能力、售后服务
能力都将得到明显的提升，这将对公司未来的收益水平和持续盈利能力产生积极
的影响。随着募投项目产能的释放，公司的净资产收益率届时也将得到显著改善。

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第十二节未来发展与规划

一、公司发展战略及发展目标

通过前瞻性的研发投入和市场努力，本公司在城市视频监控管理平台领域
取得了较大的发展。未来三年，公司将把握安防行业高速发展的机遇，以平安
城市发展为契机，可视化城市管理为核心，秉承“以人为本、先人后事，创业创
新、拥抱变革，客户梦想、我们梦想”的企业宗旨，通过不断创新的技术和开发
优质产品，率先在中国实现具备“联网、高清、移动、智能”特性的城市级视频
互联网——Building Video Internet。

公司将以本次股票发行上市为契机，巩固和提升公司在国内平安城市视频
监控管理平台的市场份额，确保公司在平安城市监控领域的领先地位和优质品
牌形象，努力实现本公司成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产
品和解决方案提供商”的总体发展目标。

二、公司的具体经营举措

（一）新技术研发举措

深入体察行业用户需求，基于统一的 POSA 软件架构进行持续产品创新，
是公司的核心竞争力之一，也是公司长期坚持的技术与产品的发展思路。

公司将积极参与平安城市、物联网、智慧城市等重点领域及行业涉及视频管
理平台技术规范的研究与制定，开发、引导和预判行业用户的应用需求，有针
对性地进行方案、技术、产品和系统的研发，保持公司在视频监控领域的技术
优势。

公司结合行业客户视频管理平台应用需求的理解和预判，制定了未来三年
关键技术的创新方向，并作为募集资金投资项目中的研发重点，主要包括智能
图像分析技术、新一代安防集成平台技术、符合云存储特性的视频专用文件系
统技术、嵌入式设计技术、移动视频监控技术。

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1、智能图像分析技术

公司已有的视频分析系统已实现的关键技术和算法包括：区域入侵检测、
方向检测、绊线检测、物品遗留检测、物品遗失检测、徘徊检测、车牌识别、
视频诊断、人群计数以及流量统计检测，其中流量统计检测中包含区域稠密度
算法功能。通过对智能图像分析技术的攻关，公司下一步拟着力于人体及车辆
特征识别、烟火烟雾检测、多目标自动跟踪等技术和算法的研究，不断提高准
确率，降低误报率，发挥公司嵌入式设计的技术优势，开发基于 Intel X86 平台
的智能前端，针对平安城市等特殊行业对智能分析技术的不同需求，形成产品
化、可供大规模销售的智能监控产品。同时，积极推动高清智能监控的应用，
针对海量的视频存储数据进行数据检索和挖掘，为公安监狱等用户提供预警和
快速的事后检索分析，提升监控用户的实战应用效率。

2、新一代安防集成平台技术

公司将基于统一 POSA 软件架构，拟根据卡口、门禁、报警、GIS、GPS、
业务管理等子系统之间不同用户组合的不同应用，让各子系统之间形成整合、
关联、协同、互动的服务关系，解决系统间的互操作性、可靠性、安全性等问
题，并持续研究安防集成平台技术应用创新，建立以多源信息为数据来源的动态
监控和安全态势预测的综合预警系统，从传统安全向现代安防理念转化，为开
辟安防业务和新市场领域提供全面的技术支撑，适应平安城市建设对安防技术
发展的新需要。

3、符合云存储特性的视频专用文件系统技术

公司针对视频监控存储系统要求支持长时间海量存储以及高可靠性、快速
查询等特点，已经成功开发出一套高效健壮的视频监控系统专用的 ROFS 文件
系统，拥有优秀的磁盘读写性能、极强的鲁棒性。它采用大数据块方式读写磁
盘，以视频帧为单位进行提交，任何一个视频帧损坏不会影响其它视频帧，即
使在没有任何 RAID 防护情况下的硬盘物理损坏也只会损失非常短的一小段录
像，极大的保障了数据的安全性。

公司拟研发下一代 ROFS 文件系统，提供符合云存储特性的长期备份、文件
数据深层归档、基于 Web 应用的数据存储等方面的特点，支持动态添加和删除

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硬盘设备，支持在不中断任何录像任务的情况下动态扩容。研发成功后，公司将
基于此技术推出符合云存储要求的 NVR 系列产品。

4、嵌入式设计技术

公司基于美国 TI 公司 DSP 平台的研发已超过五年，并拥有自主研发的编码
和智能算法，未来三年将进一步加大基于 ARM 内核和 TI DSP 平台的研发投
入，逐步加大 Intel X86 平台的研发投入，建立完整的 Intel X86 嵌入式平台的设
计和生产体系，达到行业领先水平，可为用户提供符合不同行业应用和需求的
城市视频监控管理平台产品。

5、移动视频监控技术

公司将依托于现有基于堆叠、具备无缝扩展、可大规模部署、针对移动
TD-SCDMA/电信 CDMA2000/联通 WCDMA 的网络特点优化的移动视频监控技
术，拟不断提高智能转码算法效率，优化通信传输协议，增加网络流量控制和
统计，并加大适用多种移动终端和平板电脑操作系统的客户端软件，超大并发
路数流媒体及移动视频专有数据库等方面技术的研究力度，提高移动视频监控
系统的业务集成和动态扩张能力，确保系统的可靠性、可管理性和安全性。在
4G 移动网络到来之前，提前布局移动视频监控领域，以满足未来移动互联网时
代各行业用户对视频监控的不同需求，提供针对不同视频资源的增值应用。

（二）产品发展举措

公司将依托先进的技术储备，基于统一的 POSA 软件体系架构，持续创
新，不断推出贴近用户需求，改善用户体验的各类新产品，主要包括 PVG Plus
分布式智能视频监控管理平台、NetPosa NVR 系列产品及 PVG 高清编解码器。
公司未来在产品发展方面的规划参见本招股说明书“第六节业务和技术”之“八、
发行人技术和产品的研发情况”之“公司正在开发的项目列表”。

（三）营销体系建设计划

1、拓展市场营销体系

出于各自不同的特别需求，不同行业用户对安防视频监控产品性能的要求
往往千差万别。同时，由于安防视频监控产品属于硬件与软件一体化产品，在操

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作方式、安装调试、维修保养等方面均需要售前技术支持和长期的售后服务。
所以，建立覆盖全国的营销服务是满足本地化销售需要的必要举措。公司是否
有能力提供完善的售前直至售后全流程的服务，已经成为客户选择安防视频监
控产品的重要条件之一。

根据公司总体发展战略，未来三年内，将按照行业特点的不同，整合公司
现有市场资源，分步骤、按体系建立起覆盖全国的公司市场营销及售后服务网
络，并逐步向海外市场发展。公司拟在北京、重庆、深圳、南京建设 4 个一级
销售中心，在市场潜力大并具备发展基础的重要省会城市建设 9 个二级销售中
心，在新开拓的市场建立 8 个办事处。

2、开展广泛的合作计划，具备区域整合式营销能力

基于公司领先的统一 POSA 软件架构，公司有能力和众多合作伙伴开展全
面的设备和系统接入、整合解决方案和应用增值合作，提升本公司在不同行业
和领域的销售能力。具体措施如下：

（1）开展基于视频中间件的开放合作伙伴计划（OPP）和业界主流的摄像
机厂商、矩阵厂商、应用软件厂商展开广泛合作，获取项目信息，推广公司产
品；

（2）在各区域市场实施“TOP10 聚焦客户计划”，将公司资源投放于最具价
值的集成商；

（3）针对不同行业，在各区域同时开展广泛的直销和大项目营销。

3、注重公司品牌建设，加大营销宣传力度

公司将按照总体发展目标，建立健全完整的市场策划体系，按照整体市场
营销规划部署，从公司品牌塑造、产品宣传推广、重大活动运作等方面加强市
场宣传力度。通过各种方式扩大“PVG”、“NetPosa”品牌的知名度与美誉度。在
全国范围内树立公司统一的品牌形象，增强客户对公司形象的认可度。公司的
市场策划工作具体如下：

（1）建立一套成熟的宣传推广体系。依据公司营销战略，制定年度、季度、
月度宣传推广计划，主要包括行业与产品宣传资料准备及发放、行业解决方案的

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编制与推广、专业媒体广告投放、专业展会推介、新产品巡展以及优质客户培训
及交流活动策划等工作；

（2）建立完整有效的媒体资源库，负责媒体关系的建立与维护；建立起市
场竞争合作信息情报库，以季度和年度为节点提交市场调研报告，为季度销售策
略和年度营销计划制定提供参考依据；

（3）针对不同业务领域特点，策划组织战略合作发布会等重大营销活动，
进一步提高行业市场影响力与知名度。

（四）管理能力提升举措

公司将在管理理念上进行创新，完善公司治理结构，加强现代管理制度与
流程体系建设；开展管理体制与管理方式的创新，促进企业战略管理、财务管
理、风险管理、人才管理、营销管理能力的提升，提高人才、技术、资本、市
场资源配置的效率。

未来三年，公司将完成信息系统建设，包括办公自动化系统、财务管理系
统、人力资源管理系统、客户关系管理系统、远程视频会议系统等，使公司的
各项业务流程更好的适应管理的需要，提高各部门的运营效率，及时准确地传
递信息，使公司业务的开展能够做到随“需”应变，从而大大提高市场反应速
度，有效地提升公司的整体竞争能力。

公司将不断完善内部组织结构和公司治理结构，加强现代管理制度与流程
体系建设；开展管理体制与管理方式的创新，促进企业战略管理、财务管理、
风险管理、人才管理、营销管理能力的提升，提高人才、技术、资本、市场资
源配置的效率；制定绩效考核、信息系统、人才发展计划等各项内控和激励制
度，使公司的管理模式和人才发展可以随着内外部环境的变化，及时进行调
整、完善，为公司未来的经营和发展提供强有力的决策和后备支持，保证企业
收益能够持续、稳定地增长，最大限度地维护公司全体股东利益。

（五）人力资源发展举措

长期以来公司十分注重对人才的挖掘和培养，目前已经建立了较为完善的
研发、产品、管理、市场、销售和服务等系统的专业人才体系。未来三年，公

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司人力资源发展计划将以适应公司中长期发展战略为核心，通过外部引进和内
部培养相结合的方式，开展定期培训，提高员工素质，改善人才结构，建设一
支专业化、职业化，并与公司发展战略相适应的人才队伍，尤其注重培养和引
进会经营、懂技术、善于管理的高级复合人才。并且，进一步合理确定薪酬结
构，建立长期激励计划，将员工的职业生涯规划和公司的发展规划进行有机结
合，努力营造吸引人才、留住人才和鼓励人才脱颖而出的机制和环境，吸引和鼓
励优秀人才为企业长期服务。相关措施如下：

1、人才培训计划

公司建立了完善的内部培训体系，采取丰富多样的培训形式，为员工思想
创新和技术能力的全方位发展提供平台；将员工个人职业生涯规划纳入培训内
容，建立企业创新文化的良好氛围。

2、人才激励计划

（1）建立绩效考核制度，将关键部门、关键岗位员工薪酬结构逐步发展为
基本工资+季度绩效奖金+项目奖励+股权激励计划的模式，通过加强管理层和
员工的互动交流，强化过程管理，以逐步提升员工的工作绩效；

（2）技术级别晋升和梯队建设：技术员工设定 6 级 3 等，每半年根据绩效
和个人成长来调整技术等级，并与薪酬体系相结合；

（3）股权分享：将核心员工纳入股权分享计划，让核心员工和公司共同成
长。公司计划在上市后，根据员工绩效考核成绩，将更多的核心员工纳入股权
分享计划。

3、人才部署计划

根据各个研发项目所需人员成本和技术能力，公司将根据需要在各地建立
多支研发团队，各研发团队依照各自的技术优势开发符合公司的产品分布式架
构的各种应用和软件。

（六）资本运作举措

公司的目标是成为“国内领先的拥有持续产品创新能力的视频监控产品和解

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决方案提供商”，上市拓宽了公司的融资渠道，提升了公司的资本实力，较好地
解决了当前公司业务规模严重受资金约束的问题。同时，成为社会公众公司
后，公司的知名度和品牌价值也将得到进一步提升。

在上市后，公司在依靠内部积累发展壮大的同时，将利用股权融资、债权
融资、并购重组等各种资本运作工具积极拓展公司业务规模，参与行业兼并整
合，增强技术和人才储备，不断巩固和提升行业地位，提升竞争力。

三、募集资金运用对公司未来发展的分析

本次募集资金的运用对于本公司实现上述业务目标具有关键作用，主要体
现在：通过本次发行，公司不仅解决了继续发展过程中所面临的资金瓶颈问
题，同时公司通过本次发行上市建立了直接融资渠道，可以改变单一依靠间接
融资渠道的局面，并可以根据外界环境变化进行调整和选择最佳财务结构；促
进公司全面建立现代企业制度，进一步转换内部经营机制，完善公司治理结
构，实现公司体制的全面升级，进而推动公司上述业务目标的良性发展；优化
现有产品线、产品结构，持续提升公司产品化和行业解决方案的能力，提高市
场占有率，从业务的深度和广度上进一步巩固和扩大公司在城市视频监控管理
平台市场的地位和影响；提升品牌形象，强化在行业内的影响力，并有利于激
发公司现有人员的创造性和工作积极性；有利于加强营销体系和团队建设，增
强营销能力；有利于公司引进更多的优秀人才，为公司实现上述业务发展目标
创造有利条件。

本次募集资金投资项目紧密围绕上述举措展开：

1、分布式智能视频监控管理平台研发及产业化项目建成后，公司的主营业
务将快速扩张，整体解决方案能力得以加强，形成以“联网、高清、移动、智
能”为核心应用的综合安防解决方案。以巩固公司在平安城市视频监控管理平台
市场的领先地位，提高公司的核心竞争力和可持续发展能力，带动收入和利润
快速增长；

2、网络硬盘录像机产品研发及产业化项目的建立将有利于公司提升产品品
质，降低成本，为平安城市及其他重点行业提供高性价比、良好用户体验的
NVR 产品，引导客户需求，市场占有率进一步扩大，盈利能力和潜力进一步增

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强；

3、公司一直以来高度重视营销体系和团队的建设，本次募集资金将显著加
强公司营销体系和团队的建设。而营销体系和团队的建设又可以确保本次募集
资金投资项目能够对公司营业收入和利润产生贡献，提高资金的使用效率。

四、发行人规划和目标所依据的假设条件

1、本次股票发行计划能够如期完成，募集资金能够顺利到位并投入使用。

2、本公司所在行业及领域的市场处于正常发展状态下，不会出现重大不利
变化。

3、本公司所处的宏观经济、政治、法律和社会环境处于正常发展的状态，
没有对本公司发展产生重大影响的不可抗力的现象发生。

4、国家对高新技术和软件企业的扶持政策不会发生重大变化。

五、计划实施面临的主要困难

1、股票发行募集资金到位前，为扩大产品生产和研发中心建设所需的长期
资金相对短缺是公司目前发展的较大约束。

2、在较大规模资金运用及公司业务快速发展的背景下，本公司在战略规
划、组织设计、资源配置、运营管理特别是资金管理和内部控制方面将面临新
的挑战。

3、本公司未来的发展需要大批专业的高级技术人才和经营管理人才，在人
才的储备方面本公司尚存在着一定的差距。

六、确保实现上述计划拟采用的方式、方法或途径

1、不断完善治理结构，强化管理体系建设

本公司将严格按照相关法律法规对上市公司的要求规范运作，进一步完善
公司的法人治理结构，强化各项决策的科学性和透明度，促进公司的管理升
级。围绕中长期发展战略，加大体制创新和机制创新的力度，建立科学、规范
的绩效考核体系。

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2、通过多元化的资本运作确保研发投入，扩大业务规模

上市将拓宽公司的融资渠道，提升公司的资本实力，较好地解决当前公司
研发投入和业务规模受资金约束的问题。同时，成为公众公司后，公司的知名
度和品牌价值也将得到进一步提升。上市后，本公司将利用股权融资、债权融
资、并购重组等各种资本运作工具积极加大研发投入，拓展公司业务规模，参
与行业兼并整合，不断巩固和提升行业地位。

3、人力资源保障

逐步建立和实施完善有效的人才培养、晋升机制和有吸引力的激励措施，
努力做到留住人、用好人。持续扩充技术开发队伍，通过外部引进和内部培养
相结合的方式，进一步完善各类岗位专业人员。利用营销服务体系建设的契
机，下大力气打造一支营销能力出色服务意识强烈的营销服务队伍。

七、上述计划与公司现有业务的关系

本公司现有业务是上述业务发展计划实施的基础，上述业务发展计划将充
分利用本公司现有的竞争优势，挖掘公司现有业务的深度，并通过募集资金的
有效使用增强企业未来发展的后劲。本公司多年来在城市视频监控监控领域积
累了丰富的项目经验。成功的项目运作为本公司积累了良好的声誉和优质的客户
资源，为本公司今后加大科研投入和扩大生产规模，获得新的市场客户奠定了基
础。本公司将继续坚持“从平安城市到智慧城市，从 NVR 到云存储”的发展思
路，稳步谋求现有业务的持续扩张及相关业务领域的适当拓展。

本次公开发行上市有利于公司深入完善自身治理结构，使本公司现有业务
规模和公司实力得到大幅提升，有利于公司在技术创新、业务经营、人力资源
和市场拓展方面取得较大的突破，巩固并提高本公司在城市视频监控管理平台
行业中的市场领先地位。

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第十三节其他重要事项

一、信息披露制度相关情况

（一）信息披露制度

根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司
信息披露管理办法》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》及其他相关法律、
法规、规章和规范性文件的规定，本公司制定了《东方网力科技股份有限公司信
息披露事务管理制度》。本次首次公开发行股票完成并在深圳证券交易所上市
后，将认真履行信息披露义务，及时公告公司在生产经营、对外投资、财务决
策等方面的重要事项。

（二）信息披露部门及人员

本公司设立董事会办公室，负责公司信息披露事务，该部门的负责人为本
公司的董事会秘书。

信息披露人员：潘少斌

联系电话：010-84785234

传真：010-82328940

二、重要合同

本节重大合同是指本公司正在履行的交易金额超过人民币 500 万元的合
同，以及虽未达到前述标准但对公司生产经营活动、未来发展和财务状况具有
重要影响的合同。截止本招股说明书签署之日，本公司已签署、正在履行的重
要合同包括：

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（一）销售合同

序号合同对方销售项目合同总价（元）签订日
唐山市社会治安科技
深圳市博康系统工程有防范系统建设二期工
1 82,036,373.00 2013-1-21
限公司程运营维护及运营成
果服务融资租赁项目
唐山市社会治安科技
中建投租赁有限责任公
2 防范系统工程设备、 97,340,000.00 2011-5-23
司
材料及服务
“智慧山阴平安城市”
3 山西省山阴县人民政府及“智慧山阴综合信 79,951,800.00 2012-12-25
息化平台”建设项目
东莞市公交站亭视频
4 中国电信股份有限公司监控系统外包服务项 38,016,000.00 2012-12-28
目
联通系统集成有限公司灞桥区应急联动指挥
5 9,800,000.00 2013-8-13
陕西分公司中心二期项目
深圳市博康系统工程有深圳能源可视化联网
6 13,921,041.00 2013-10-12
限公司管理平台项目标段一
深圳市博康系统工程有深圳能源可视化联网
7 15,942,300.00 2013-10-12
限公司管理平台项目标段二
深圳市博康系统工程有山西晋中社会资源整
8 14,620,700.00 2013-10-22
限公司合项目-一包
深圳市博康系统工程有山西晋中社会资源整
9 13,080,002.00 2013-10-22
限公司合项目-二包
深圳市博康系统工程有山西交警稽查项目-
10 10,917,900.00 2013-11-15
限公司二包

（二）采购合同

序号合同对方采购产品合同总价（元）签订日
北京网信未来信息技术
1 服务器 1,0310,000.00 2013-11-5
有限公司
北京蓝科视讯科技有限
2 IPSAN 15,150,000.00 2013-11-4
公司
北京蓝科视讯科技有限
3 IPSAN 6,250,000.00 2013-11-25
公司

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（三）借款合同

序贷款用贷款贷款合同金额实际使用额度
贷款银行合同编号合同期限保证形式币种
号途形式（元）（元）

融资额度协议 2013.05.22-
-
（BC2013052100000579） 2014.04.27

流动资金借款合同 2013.05.24-
14,500,625.55
（91302013280064） 2014.05.23

流动资金借款合同 2013.06.03-
2,330,000.00
（91302013280067） 2014.06.02

流动资金借款合同 2013.06.17-
上海浦东发展银 12,423,000.00
（91302013280070） 2014.06.16 流动资综合
1 行股份有限公司 - 人民币 150,000,000.00
流动资金借款合同 2013.06.20- 金贷款授信
北京分行 7,205,778.66
（91302013280074） 2014.06.19

流动资金借款合同 2013.09.11-
17,489,413.27
(91302013280116) 2014.09.10

流动资金借款合同 2013.10.24-
13,490,804.92
(91302013280134) 2014.10.23

流动资金借款合同 2013.11.29-
12,120,000.00
(91302013280252) 2014.11.28

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2013.06.24- -
保理协议书（91302013280077）
2014.05.31

保理融资申请书 2013.06.24-
10,160,000.00
（91302013280077－1） 2014.05.31

保理融资申请书 2013.07.23-
7,384,851.00
（91302013280077－2） 2013.12.30

流动资金借款合同（06110080）

委托保证合同（2011 年 WT404
－3）
担保公司担保，
反担保（应收账款质押）合同应收账款质押及
（2011 年 QZY404－2 号） 2011.07.26- 流动资担保公司存单反担
人民币 35,000,000.00 20,000,000.00
应收账款质押登记协议 2014.06.29 金贷款贷款保、高管及核心
交通银行股份有技术人员反担保
限公司北京东单反担保（存单质押）合同（2011
2 保证
支行年 QZYCD404－3）

反担保（保证）合同（2011 年
BZ404－2）

2013.03.14-
流动资金借款合同（06310048） 2,000,000.00 2,000,000.00
2014.03.14 流动资综合
- 人民币
2013.03.19- 金贷款授信
流动资金借款合同（06310051） 28,000,000.00 28,000,000.00
2014.03.19

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借款合同（0175998） 2013.08.27- 流动资保证法人代表连带责
30,000,000.00 30,000,000.00
保证合同（0175998） 2014.08.27 金贷款贷款任保证
北京银行股份有
3 限公司北太平庄担保公司担保，人民币
支行 2013.11.22- 流动资担保应收账款质押及
借款合同（0184161） 24,000,000.00 24,000,000.00
2016.11.22 金贷款贷款法人代表反担保
保证

综合授信合同（公授信字第 2012.12.12-
1200000019017 号） 2013.12.12
-
最高额担保合同（个高保字第 2012.12.12-
中国民生银行股 1200000019017 号） 2013.12.12
流动资保证法人代表个人连
4 份有限公司总行人民币 50,000,000.00
流动资金贷款借款合同（公借 2013.07.23- 金贷款贷款带责任保证
营业部 5,000,000.00
贷字第 1300000149374 号） 2014.06.12

流动资金贷款借款合同（公借 2013.12.09-
10,000,000.00
贷字第 1300000241278 号） 2014.06.12

流动资金贷款合同 2013.04.18-
中国光大银行股 14,630,000.00
（BJ 亚运村 ZHDK2013003-2） 2014.04.17 流动资综合
5 份有限公司北京 - 人民币 30,000,000.00
流动资金贷款合同 2013.10.21- 金贷款授信
亚运村支行 14,000,000.00
（BJ 亚运村 ZHDK2013003-3） 2014.10.20

借款合同 2013.6.28- 流动资担保担保公司担保，
6 人民币 30,000,000.00 30,000,000.00
（P2013M17SZGC0002-0032) 2014.6.27 金贷款贷款法人代表反担保

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委托保证合同（2013 年保证
WT0489 号）

反担保（保证）合同(2013 年
BZ0489 号)

信贷资产转让（买断）合同
招商银行股份有 (P2013M17SZGC0002-0035)
限公司北京大运
信贷资产转让合同补充协议
村支行
（2013 年大流字第 001 号）

授信协议（2013 年大授字第 2013.06.26-
-
033 号） 2014.06.25
30,000,000.00
借款合同（2013 年大授字第 2013.08.02-
25,000,000.00
033-001）号 2014.08.01

授信协议（2013 年大授字第 2013.10.21- 流动资综合
- -
056 号） 2016.10.15 金贷款授信

借款合同（2013 年大授字第 2013.10.21-
20,000,000.00 12,000,000.00
056-001 号） 2016.10.15

借款合同（2013 年大授字第 2013.11.13-
5,880,000.00
056-002 号） 2016.10.15

合计 429,000,000.00 376,177,213.92

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（四）商品房预售合同

序号合同对方房屋基本情况建筑面积（平方米）合同总价（元）签订日
北京市朝阳区融科橄榄家园
1 北京东环望京房地产有限公司 120.56 10,850,400.00 2012 年 12 月 17 日
B 座 1 楼层 2011 号房
北京市朝阳区融科橄榄家园
2 北京东环望京房地产有限公司 359.30 14,861,656.00 2012 年 10 月 26 日
B 座 16 楼 2161 号房
北京市朝阳区融科橄榄家园
3 北京东环望京房地产有限公司 288.25 11,768,794.00 2012 年 10 月 26 日
B 座 16 楼 2162 号房
北京市朝阳区融科橄榄家园
4 北京东环望京房地产有限公司 822.42 32,107,391.00 2012 年 10 月 26 日
B 座 16 楼 2163 号房
注：本公司于 2013 年 6 月与北京东环望京房地产有限公司签署补充协议，就北京市朝阳区融科橄榄家园 B 座 2063 号房原《预售合同》中关于交易金额
及付款时间等约定进行了修改和补充。

（五）保荐及承销协议

2013 年 12 月 20 日，本公司与中信建投证券签订《承销协议》和《保荐协议》，协议就本公司首次公开发行股票并上市的承销和
保荐事宜做出了规定，内容包括发行数量、发行价格、承销方式、费用及支付方式、双方的权利和义务、保密条款等。

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三、对外担保和资产抵押事项

截止本招股说明书签署之日，本公司不存在任何对外担保事项。

有关本公司应收账款质押的情况请参见本节“二、重要合同”之“（三）借款
合同”。除上述情况外，截止本招股说明书签署之日本公司不存在其他资产抵押
事项。

四、对发行人及控股子公司可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项

截止本招股说明书签署之日，本公司及控股子公司不存在对财务状况、经
营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。

五、发行人控股股东和实际控制人涉及的重大诉讼或仲裁事项及报
告期内重大违法违规情况

截止本招股说明书签署之日，本公司控股股东和实际控制人不存在作为一
方当事人的重大诉讼或仲裁事项。本公司控股股东、实际控制人最近三年一期
内不存在重大违法行为。

六、发行人董事、监事、高级管理人员和其他核心人员涉及刑事诉
讼的情况

截止本招股说明书签署之日，本公司董事、监事、高级管理人员和其他核
心人员不存在涉及刑事诉讼的情况。

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第十四节有关声明

一、发行人全体董事、监事、高级管理人员的声明

本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股说明书不存在虚假记载、
误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法
律责任。

全体董事签名：

全体监事签名：

全体高级管理人员签名：

东方网力科技股份有限公司

年月日

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二、保荐人（主承销商）声明

本公司已对招股说明书进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。

项目协办人：

张静

保荐代表人：

林煊张庆升

法定代表人：

王常青

中信建投证券股份有限公司

年月日

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三、发行人律师声明

本所及经办律师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的法律意
见书和律师工作报告无矛盾之处。本所及经办律师对发行人在招股说明书中引
用的法律意见书和律师工作报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内
容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性
承担相应的法律责任。

经办律师：

律师事务所负责人：

律师事务所

年月日

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四、承担审计业务的会计师事务所声明

本所及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的
审计报告、内部控制鉴证报告及经本所核验的非经常性损益明细表无矛盾之处。
本所及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的审计报告、内部控制鉴
证报告及经本所核验的非经常性损益明细表的内容无异议，确认招股说明书不
致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确
性和完整性承担相应的法律责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

年月日

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五、承担验资业务机构声明

本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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五、承担验资业务机构声明
本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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五、承担验资业务机构声明

本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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五、承担验资业务机构声明

本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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五、承担验资业务机构声明
本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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五、承担验资业务机构声明
本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出
具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中
引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律
责任。

签字注册会计师：

会计师事务所负责人：

会计师事务所有限公司

年月日

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六、承担评估业务的资产评估机构声明

本机构及签字注册资产评估师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机
构出具的资产评估报告无矛盾之处。本机构及签字注册资产评估师对发行人在
招股说明书中引用的资产评估报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述
内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整
性承担相应的法律责任。

签字注册资产评估师：

资产评估机构负责人：

北京大正海地人资产评估有限公司

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第十五节附件

一、文件目录

本次股票发行期间，投资者可查阅与本次发行有关的文件如下：

（一）发行保荐书（附：发行人成长性专项意见）及发行保荐工作报告；

（二）发行人关于公司设立以来股本演变情况的说明及其董事监事、监
事、高级管理人员的确认意见；

（三）发行人控股股东、实际控制人对招股说明书的确认意见；

（四）财务报表及审计报告、内部控制鉴证报告和经注册会计师核验的非
经常性损益明细表；

（五）法律意见书及律师工作报告；

（六）《公司章程（草案）》；

（七）其他与本次发行有关的重要文件。

二、查阅时间

本次发行期间每个工作日的上午 9:30-11:30，下午 2:00-5:00。

三、查阅地点

（一）发行人：东方网力科技股份有限公司

地址：北京市海淀区学院路 35 号世宁大厦 4 层 408 室

电话：010-84785234

联系人：潘少斌

（二）保荐机构（主承销商）：中信建投证券股份有限公司

地址：北京市东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B、E 座三层

电话：010-85130588

联系人：张庆升、徐云龙

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