2017 年年度报告
公司代码：600622 公司简称：光大嘉宝
光大嘉宝股份有限公司
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重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 公司全体董事出席董事会会议。
三、 众华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
四、 公司负责人陈爽、主管会计工作负责人余小玲及会计机构负责人（会计主管人员）金红声明：
保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
公司2017年度利润分配及公积金转增股本预案为：以公司2017年12月31日的总股本
887,387,812股为基数，每10股派发现金红利2.1元（含税），以资本公积每10股转增3股。
六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实际承诺，敬请
投资者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、 重大风险提示
公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅本报告第四节“经营情况讨论与
分析”中“可能面对的风险”内容。
十、 其他
□适用 √不适用
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目录
第一节 释义..................................................................................................................................... 4
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4
第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 8
第四节 经营情况讨论与分析 ....................................................................................................... 10
第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 31
第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 52
第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 61
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 62
第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 69
第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 73
第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 77
第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 184
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第一节 释义
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
上交所 指 上海证券交易所
本公司、公司、光大嘉宝 指 光大嘉宝股份有限公司
光大安石 指 光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司(控股子公司)
安石资管 指 光大安石（北京）资产管理有限公司(控股子公司)
光控安石 指 光控安石（北京）投资管理有限公司(控股子公司)
嘉宝投资公司 指 上海嘉宝实业集团投资管理有限公司(全资子公司)
奇伊管理公司 指 上海奇伊投资管理咨询有限公司(全资子公司)
光大控股 指 中国光大控股有限公司
上海光控 指 上海光控股权投资管理有限公司
光大安石平台 指 光大安石及其下属企业、安石资管及其下属企业的统称
光大安石投资 指 光大安石投资（咨询）有限公司
报告期 指 2017 年度
元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元
第二节 公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称 光大嘉宝股份有限公司
公司的中文简称 光大嘉宝
公司的外文名称 Everbright Jiabao Co., Ltd.
公司的外文名称缩写 EBJB
公司的法定代表人 陈爽
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 孙红良 徐慜婧
联系地址 上海市嘉定区依玛路333弄1-6 上海市嘉定区依玛路333弄1-6
号嘉宝大厦10-15F 号嘉宝大厦10-15F
电话 021-59529711 021-59529711
传真 021-59536931 021-59536931
电子信箱 jbdm@jbjt.com
三、 基本情况简介
公司注册地址 上海市嘉定区清河路55号6-7F
公司注册地址的邮政编码 201800
公司办公地址 上海市嘉定区依玛路333弄1-6号嘉宝大厦10-15F
公司办公地址的邮政编码 201821
公司网址 http://www.jbjt.com
电子信箱 jbdm@jbjt.com
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四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点 公司董事会办公室
五、 公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 光大嘉宝 600622 嘉宝集团
六、 其他相关资料
名称 众华会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会 计
办公地址 上海市黄浦区中山南路 100 号金外滩国际广场 6 楼
师事务所（境内）
签字会计师姓名 莫旭巍、奚晓茵
名称 东方花旗证券有限公司
报告期内履行 持
办公地址 上海市中山南路 318 号东方国际金融广场 24 层
续督导职责的 保
签字的保荐代表人姓名 张勇、钟凌
荐机构
持续督导的期间 2014 年 10 月 23 日至公司债券到期偿付完毕
名称 中信证券股份有限公司
报告期内履行 持
办公地址 北京市朝阳区亮马桥路 48 号 25 楼
续督导职责的 保
签字的保荐代表人姓名 马滨、刘日
荐机构
持续督导的期间 2016 年 2 月 3 日至 2017 年 12 月 31 日
七、 近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本期比
上年同
主要会计数据 2017年 2016年 2015年
期增减
(%)
营业收入 3,083,306,575.48 2,363,561,340.73 30.45 2,095,542,399.06
归属于上市公司股 545,357,887.46 295,754,272.96 84.40 274,637,474.52
东的净利润
归属于上市公司股 505,010,130.51 249,994,601.96 102.01 166,403,758.43
东的扣除非经常性
损益的净利润
经营活动产生的现 1,251,508,846.39 1,740,733,328.29 -28.10 789,594,420.57
金流量净额
本期末
比上年
2017年末 2016年末 同期末 2015年末
增减（%
）
归属于上市公司股 5,439,230,816.62 5,107,624,546.96 6.49 3,149,560,104.27
东的净资产
总资产 13,450,375,865.20 14,357,512,495.27 -6.32 9,279,091,881.73
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(二) 主要财务指标
本期比上年同期增减
主要财务指标 2017年 2016年 2015年
(%)
基本每股收益（元／股） 0.61 0.34 79.41 0.41
稀释每股收益（元／股） 0.61 0.34 79.41 0.41
扣除非经常性损益后的基本每 0.57 0.29 96.55 0.25
股收益（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 10.34 6.06 增加4.28个百分点 8.99
扣除非经常性损益后的加权平 9.58 5.13 增加4.45个百分点 5.44
均净资产收益率（%）
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
√适用 □不适用
报告期归属于上市公司股东的净利润与上年同期相比增加，主要原因是本期房地产开发业务
毛利率与上年同期相比较高，同时报告期光大安石平台纳入公司合并报表范围。
报告期公司实施 2016 年度利润分配和资本公积转增股本方案，即每股派发现金红利 0.21 元
（含税），以资本公积每股转增 0.3 股，共计派发现金红利 143,347,261.89 元，转增
204,781,803 股，转增后总股本为 887,387,812 股。公司按照转增后总股本计算报告期每股收益，
并调整上年同期的每股收益。
八、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
的净资产差异情况
□适用 √不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的
净资产差异情况
□适用 √不适用
(三) 境内外会计准则差异的说明：
□适用 √不适用
九、 2017 年分季度主要财务数据
单位：万元 币种：人民币
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
（1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份）
营业收入 62,459.83 55,702.73 28,332.14 161,835.96
归属于上市公司股东的净利润 14,257.81 12,860.96 6,356.36 21,060.66
归属于上市公司股东的扣除非
13,830.28 11,902.48 5,327.48 19,440.77
经常性损益后的净利润
经营活动产生的现金流量净额 -48,277.34 26,785.43 36,109.99 110,532.80
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用
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十、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
附注（如
非经常性损益项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额
适用）
非流动资产处置损益 16,823,911.29 / 12,864,246.07 61,994,515.44
计入当期损益的政府补助，但 390,000.00 / - -
与公司正常经营业务密切相
关，符合国家政策规定、按照
一定标准定额或定量持续享
受的政府补助除外
计入当期损益的对非金融企 1,265,354.64 / - -
业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及 - / 9,279,083.30 -
合营企业的投资成本小于取
得投资时应享有被投资单位
可辨认净资产公允价值产生
的收益
与公司正常经营业务无关的 - / -7,500,000.00 -
或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关 31,287,543.78 / 24,559,601.35 39,314,960.35
的有效套期保值业务外，持有
交易性金融资产、交易性金融
负债产生的公允价值变动损
益，以及处置交易性金融资
产、交易性金融负债和可供出
售金融资产取得的投资收益
对外委托贷款取得的损益 - / 14,641,878.59 2,798,106.64
除上述各项之外的其他营业 7,928,762.33 / 7,987,850.05 51,566,124.91
外收入和支出
少数股东权益影响额 -2,923,922.05 / -819,764.69 -11,362,085.87
所得税影响额 -14,423,893.04 / -15,253,223.67 -36,077,905.38
合计 40,347,756.95 / 45,759,671.00 108,233,716.09
十一、 采用公允价值计量的项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
对当期利润的影
项目名称 期初余额 期末余额 当期变动
响金额
以公允价值计量且其 79,282,316.75 99,267,679.94 19,985,363.19 18,448,595.77
变动计入当期损益的
金融资产
可供出售金融资产 206,560,791.82 112,749,062.17 -93,811,729.65 529,658.78
合计 285,843,108.57 212,016,742.11 -73,826,366.46 18,978,254.55
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第三节 公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
1、主要业务、经营模式
公司主要从事房地产开发和不动产资产管理业务：
（1）房地产开发业务：以自主开发销售为主。
（2）不动产资产管理业务（以下简称“不动产资管业务”）：公司通过控股的光大安石平台
作为私募基金管理人，重点投资于持有型物业，并以管理人的身份或以品牌输出的形式，对相关
物业进行升级、改造、开发、运营等经营管理，获得相应的收益。
2、行业情况说明
（1）房地产开发行业
从全国情况来看。2017 年，全国商品房销售继续保持一定增长，商品房销售面积为 16.9 亿
平方米，同比增长 7.7%；商品房销售额为 13.4 万亿元，同比增长 13.7%。其中，商品住宅销售面
积和销售额分别占商品房销售面积和销售额的 85.5%和 82.5%。
从上海市情况来看。2017 年，上海市继续贯彻国家“因城施策”的房地产调控要求，始终坚
持房子是用来住的、不是用来炒的定位，并实施了聚焦式的细化调控措施，全年房地产市场呈现
“量缩价稳”的总体态势。全年新建商品房销售面积 1,691.60 万平方米，同比下降 37.5%；销售
金额 4,026.67 亿元，同比下降 39.9%。其中，商品住宅销售面积 1,341.62 万平方米，同比下降
33.6%；销售金额 3,336.09 亿元，同比下降 36.3%。
（2）不动产资产管理行业
截至 2017 年底，中国证券投资基金业协会已登记私募基金管理人 22,446 家，同比增长 28.76%；
已备案私募基金 66,418 只，同比增长 42.82%；管理基金规模 11.10 万亿元，同比增长 40.68%。
其中，私募股权、创业投资类基金管理人 13,200 家，管理正在运作的基金 28,465 只，管理基金
规模 7.09 万亿元。截至年底，国内人民币地产基金市场已有 1,723 只基金实体，由 631 家管理人
发行管理，总管理资金规模超过 1.2 万亿元人民币，保持了一定的规模增长。
当前，部分城市特别是一二线城市的土地资源愈加稀缺，增量市场有收缩的趋势。伴随着供
给侧结构性改革进一步深化，产融结合更加迫切、紧密，城市产业结构、布局结构、用地结构调
整不断加速，存量市场面临城市更新的重大发展机遇，已经有越来越多的企业开始布局这一领域。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
√适用 □不适用
报告期公司资产负债表科目变动情况详见本报告第四节经营情况的讨论与分析之“资产、负
债情况分析”的相关内容。
其中：境外资产 96.60（单位：万元 币种：美元），占总资产的比例为 0.05%。
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三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
1、互补互促的业务体系
报告期内，公司坚持“轻重并举、双轮驱动”的发展战略，着重强调产融结合，实施地产开
发和不动产资管双主业运行的经营模式。当前市场环境下，两种业务模式互相补充，互相促进，
有效地提升了公司持续经营能力和竞争能力。
2、优秀的管理团队
报告期内，公司成功进行了董事会和监事会换届及新的经营班子聘任等工作。公司新管理团
队具有国际化的视野、丰富的行业经验和较高的专业能力，能够引领公司持续、健康发展。
3、卓越的运营能力
公司下属的光大安石平台系国内领先的具有主动管理能力的不动产资管平台，凭借其专业的
房地产投资管理能力，连续三年蝉联国务院发展研究中心企业研究所等单位联合颁布的“中国房
地产基金综合能力 TOP10”榜单第一名；光大安石旗下“大融城”品牌荣获“2016 年中国商业地
产项目品牌价值 TOP10”。在房地产开发方面，公司以“品质地产、品位生活”的开发理念，打
造了一系列优质楼盘，多次获得“上海市优秀住宅金奖”、上海市节能省地型“四高”优秀小区、
上海市“园林杯优质工程金奖”等荣誉称号。
4、完善的风控体系
公司建立了比较完善的风控体系、风险管理策略和流程。公司根据企业自身条件和外部市场
环境，围绕业务拓展，确定风险偏好、风险承受度。通过风险前置考虑，进行各个阶段的风险识
别、风险监测、风险评估和风险应对，使得公司在风险可控的框架内实现业务的稳步发展。
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第四节 经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
2017 年，公司董事会在经营班子和全体干部员工的支持下，坚持“轻重并举、双轮驱动”的
发展战略，秉承“诚信铸业、求实求精、专业专注、笃行致远”的核心价值观，迎难而上，开拓
进取，不断强化公司管理，努力提升能力水平，积极推动公司转型，促进公司持续发展。主要工
作如下：
（一）加大对不动产资管业务的支持力度，快速调集资金等资源向资管业务倾斜。
2017 年，公司通过拓宽融资渠道、加快资金回笼等方式，增强公司资金实力，并通过认购优
先或次级 LP 份额、提供借款等方式，加大对资管业务的支持力度。
（二）在严控风险的基础上，加大主动管理力度，不断加强存量项目管理，积极拓展增量，
确保不动产资管业务业内领先优势。
1、加大合作力度，提升募资能力。年内，光大安石进一步加大与相关银行、信托、保险等机
构的战略合作力度，提升募资能力。同时，加强对退出项目的清算、分配管理，维护投资人利益。
2、优化区域布局，完善行业布局。在聚焦一线城市核心资产、存量物业改造升级机会的同时，
关注二、三线城市购物中心、物流地产等领域的机会。年内，一线城市中，北京新光大中心、上
海光大安石中心等项目顺利推进；二、三线城市中，西安大融城等“大融城”品牌下的项目相继
落地，使光大安石在管大融城项目达到 12 个。公司还搭建了成熟的工业地产团队，完成了在国内
重要物流节点城市的物流产业园布局。
3、加强产品创新升级，提升产品综合竞争力和资产价值。在资产运营层面，进一步精耕细作，
精细化产品定位和运营，提升产品综合竞争力。年内，公司加快了另一商业品牌“大融汇”在重
庆朝天门的开业筹备工作，计划将传统市场全面升级，着力打造为时尚美学商贸展销平台。北京
上东公园里项目也加快了改造升级步伐，深度挖掘资产升值潜力，提升产品竞争能力。
（三）在坚持品质的基础上，加快推进项目开发和销售回笼。
2017 年，公司地产开发板块以“确保品质、确保进度、确保安全”为宗旨，全力抓好既有项
目开发。同时，采取切实有效措施，加快销售资金回笼。全年开发项目涉及 9 个，截止年底，各
项目进展顺利。
（四）强化内部管控，加强规范运作，提升管理水平。
为了进一步加强业务管理、提升决策效率，根据公司发展实际，分别设立地产基金业务立项
和投资决策委员会、房地产开发业务管理决策委员会，实行分业务板块管理模式。同时，落实专
人，积极做好公司总部及光大安石平台内控制度的梳理和对接工作；并结合监管要求，对总裁工
作细则、相关委员会议事规则、基金业务管理细则等制度和文件进行了制订、修订和完善。
2017 年下半年起，公司启动了公司总部与光大安石平台信息一体化建设。目前相关工作正在
有序推进中。
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（五）拓宽融资渠道，优化财务结构，增强资金实力。
公司利用有息负债率较低的优势，不断拓宽融资渠道，加大筹资力度，年内启动了三项融资
工作：一是向中国银行间市场交易商协会申请发行 20 亿元非公开定向债务融资工具（PPN）；二
是对公司 11 处物业资产的租金收益权进行资产证券化运作，筹备发行资产支持票据（CMBN）6.51
亿元；三是落实了广发银行 5 亿元授信额度。截止年底，注册发行 PPN 的事项已收到交易商协会
出具的《接受注册通知书》；注册发行 CMBN 的事项已报送至交易商协会。
（六）加强品牌建设，维护品牌形象，提升公司品牌号召力。
年内，公司不断加大光大安石资管品牌和大融城商管品牌推广力度，品牌美誉度进一步提升。
光大安石又荣获 2017 年中国房地产基金综合能力 TOP10 企业榜首；西安大融城荣获赢商网 2017
年 TOP50 最受关注商业奖；嘉定大融城荣获嘉定新城 2017 年度最佳发展奖。
在地产开发方面，公司以“品质地产、品位生活”的理念，着力打造精品项目。年内，公司
梦之缘等多个项目获评上海市“白玉兰奖”、“嘉定杯”优质结构等称号。此外，前滩后院项目
作为公司首个高端项目，获得了业界和客户的较好评价，公司地产品牌形象进一步提升。
二、报告期内主要经营情况
报告期内，公司实现营业收入 30.83 亿元，实现归属于公司所有者的净利润 5.45 亿元，较上
年同期相比增长 30.45%和 84.40%，分别完成年初预算计划的 102.78%和 123.94%。
(一) 主营业务分析
利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位:万元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 308,330.66 236,356.13 30.45
营业成本 172,177.78 164,426.75 4.71
税金及附加 18,184.84 25,992.98 -30.04
销售费用 8,193.81 4,335.48 88.99
管理费用 27,094.71 5,601.46 383.71
财务费用 2,650.38 1,631.33 62.47
资产减值损失 -1,124.73 -35.42 不适用
公允价值变动收益 1,617.52 -779.52 不适用
投资收益 6,784.56 2,937.05 131.00
营业外收入 761.40 1,747.85 -56.44
营业外支出 15.00 771.16 -98.05
经营活动产生的现金流量净额 125,150.88 174,073.33 -28.10
投资活动产生的现金流量净额 -252,224.83 -47,088.56 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 -1,962.48 83,103.05 -102.36
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1. 收入和成本分析
√适用 □不适用
报告期公司营业收入为 308,330.66 万元，与上年同期相比增加 71,974.52 万元，主要原因是
报告期光大安石、安石资管纳入公司合并报表范围。
报告期公司税金及附加为 18,184.84 万元，与上年同期相比减少 7,808.14 万元，主要原因是
公司房地产开发业务由营业税改征增值税。
(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
单位:万元 币种:人民币
主营业务分行业情况
营业收入 营业成本 毛利率比
分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 比上年增 比上年增 上年增减
减（%） 减（%） （%）
房地产开 251,305.90 166,034.60 33.93 8.26 2.22 增加 3.90
发 个百分点
不动产资 53,101.00 2,978.71 94.39 28.21 110.68 减少 2.20
管 个百分点
主营业务分产品情况
营业收入 营业成本 毛利率比
分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 比上年增 比上年增 上年增减
减（%） 减（%） （%）
商品房销 245,880.88 164,196.03 33.22 8.28 2.00 增加 4.11
售 个百分点
不动产资 53,101.00 2,978.71 94.39 28.21 110.68 减少 2.20
管 个百分点
主营业务分地区情况
营业收入 营业成本 毛利率比
分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 比上年增 比上年增 上年增减
减（%） 减（%） （%）
华东地区 276,078.83 170,139.70 38.37 13.27 3.23 增加 5.99
个百分点
主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
√适用 □不适用
报告期公司房地产开发业务梦之晨项目结转营业收入 101,356.43 万元，营业成本 57,083.44 万元；
报告期公司房地产开发业务梦之缘项目结转营业收入 58,212.72 万元，营业成本 34,030.49 万元；
报告期公司房地产开发业务梦之湾项目结转营业收入 30,128.88 万元，营业成本 20,706.70 万元；
报告期公司不动产资管业务营业收入 53,101.00 万元,营业成本为 2,978.71 万元。公司不动产资
管业务在提供管理服务时发生相关支出无法与管理的资产直接匹配，我公司参照证券、银行和保
险等金融机构的列报格式，将该类支出计入管理费用。2017 年公司不动产资管业务管理费用为
14,416.35 万元。
报告期公司房地产开发业务集中于华东地区。
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2017 年年度报告
(2). 成本分析表
单位：万元
分行业情况
本期金
上年同
本期占总 额较上
成本构成 上年同期金 期占总 情况
分行业 本期金额 成本比例 年同期
项目 额 成本比 说明
(%) 变动比
例(%)
例(%)
房地产开 房地产成 166,034.60 96.43 162,426.07 98.78 2.22 /
发 本
不动产资 不动产资 2,978.71 1.73 1,430.94 不适用 不适用 /
管 管
分产品情况
本期金
上年同
本期占总 额较上
成本构成 上年同期金 期占总 情况
分产品 本期金额 成本比例 年同期
项目 额 成本比 说明
(%) 变动比
例(%)
例(%)
商品房销 房地产成 164,196.03 95.36 160,970.75 97.90 2.00 /
售 本
不动产资 不动产资 2,978.71 1.73 1,430.94 不适用 不适用 /
管 管
成本分析其他情况说明
□适用 √不适用
(3). 主要销售客户及主要供应商情况
√适用 □不适用
前五名客户销售额 25,891.90 万元，占年度销售总额 8.40%；其中前五名客户销售额中关联方销
售额 3,501.93 万元，占年度销售总额 1.14 %。
前五名供应商采购额 76,245.38 万元，占年度采购总额 54.96%；其中前五名供应商采购额中关联
方采购额 0.00 万元，占年度采购总额 0.00%。
2. 费用
√适用 □不适用
（1）报告期公司销售费用 8,193.81 万元，与上年同期相比增加 3,858.32 万元，主要原因是本期
房地产开发业务销售广告费和销售渠道费增加；
（2）报告期公司管理费用 27,094.71 万元，与上年同期相比增加 21,493.25 万元，主要原因是本
期光大安石、安石资管纳入合并报表范围；
（3）报告期公司财务费用 2,650.38 万元，与上年同期相比增加 1,019.05 万元，主要原因是本期
长期借款增加导致借款利息支出增加。
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3. 现金流
√适用 □不适用
（1）报告期公司经营活动产生的现金流量净额 125,150.88 万元，主要原因是本期房地产开发业
务销售回笼资金；
（2）报告期公司投资活动产生的现金流量净额-252,224.83 万元，主要原因是本期以定期存单对
外质押担保、支付受让光大安石和安石资管各 51%股权款以及支付的项目投资款；
（3）报告期公司筹资活动产生的现金流量净额-1,962.48 万元，主要原因是本期支付的现金红利
及取得的长期借款。
(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明
√适用 □不适用
（1）报告期公司资产减值损失为-1,124.73 万元，主要原因是本期收回已按账龄全额计提坏账的
其他应收款，对应冲回资产减值损失；
（2）报告期公司公允价值变动收益为 1,617.52 万元，主要原因是本期以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产公允价值上升；
（3）报告期公司投资收益 6,784.56 万元，主要原因是本期权益法核算参股企业上海光渝投资中
心（有限合伙）净利润增加，公司对应确认投资收益；
（4）报告期公司营业外收入 761.40 万元，主要原因是本期收到的地方奖励。
(三) 资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1. 资产及负债状况
单位：万元
本期期末 本期期末金
上期期末数
数占总资 额较上期期 情况
项目名称 本期期末数 上期期末数 占总资产的
产的比例 末变动比例 说明
比例（%）
（%） （%）
货币资金 320,410.46 23.82 415,250.21 28.92 -22.84 注 1
应收账款 10,397.72 0.77 3,439.90 0.24 202.27 注 2
预付款项 31,144.71 2.32 1,457.59 0.10 2,036.73 注 3
存货 578,030.13 42.98 704,442.50 49.06 -17.95 注 4
其他流动资产 26,474.74 1.97 40,559.44 2.82 -34.73 注 5
可供出售金融资产 66,469.31 4.94 35,946.60 2.50 84.91 注 6
投资性房地产 33,820.83 2.51 18,947.22 1.32 78.50 注 7
固定资产 20,348.97 1.51 9,267.39 0.65 119.58 注 8
递延所得税资产 10,667.81 0.79 7,872.72 0.55 35.50 注 9
其他非流动资产 47,000.00 3.49 0.00 0.00 不适用 注 10
短期借款 0.00 0.00 9,900.00 0.69 -100.00 注 11
应付账款 70,458.86 5.24 30,912.75 2.15 127.93 注 12
应付职工薪酬 13,860.22 1.03 7,923.53 0.55 74.92 注 13
其他应付款 89,154.34 6.63 288,840.80 20.12 -69.13 注 14
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2017 年年度报告
一年内到期的非流 4,000.00 0.30 0.00 0.00 不适用 注 15
动负债
长期借款 50,000.00 3.72 4,000.00 0.28 1,150 注 16
预计负债 0.00 0.00 750.00 0.05 -100.00 注 17
注 1：报告期末公司货币资金余额 320,410.46 万元，与上年期末数相比减少 94,839.75 万元，主
要原因是本期支付受让光大安石、安石资管各 51%股权的款项；
注 2：报告期末公司应收账款余额为 10,397.72 万元，与上年期末数相比增加 6,957.82 万元，主
要原因是本期不动产资管业务根据服务协议约定按权责发生制确认的管理及咨询服务费；
注 3：报告期末公司预付款项余额为 31,144.71 万元，与上年期末数相比增加 29,687.12 万元，
主要原因是本期预付受让上海明悦酒店管理有限公司股权的款项；
注 4：报告期末公司存货余额为 578,030.13 万元，与上年期末数相比减少 126,412.37 万元，主
要原因是本期上海锦博置业有限公司不再纳入公司合并报表范围；
注 5：报告期末公司其他流动资产余额为 26,474.74 万元，与上年期末数相比减少 14,084.70 万
元，主要原因是本期收回理财产品；
注 6：报告期末公司可供出售金融资产余额为 66,469.31 万元，与上年期末数相比增加 30,522.71
万元，主要原因是本期公司认购上海光魅投资中心（有限合伙）3 亿元财产份额；
注 7：报告期末公司投资性房地产余额为 33,820.83 万元，与上年期末数相比增加 14,873.61 万
元，主要原因是本期嘉宝大厦达到预计可使用状态，对出租部分公司转入投资性房地产；
注 8：报告期末公司固定资产余额为 20,348.97 万元，与上年期末数相比增加 11,081.58 万元，
主要原因是本期嘉宝大厦达到预计可使用状态，对自用部分公司转入固定资产；
注 9：报告期末公司递延所得税资产余额为 10,667.81 万元，与上年期末数相比增加 2,795.09 万
元，主要原因是本期公司内部交易未实现利润及预提费用确认递延所得税资产；
注 10：报告期末公司其他非流动资产余额为 47,000.00 万元，主要原因是本期公司通过银行委托
贷款方式向上海锦博置业有限公司提供梦之星合作开发项目的开发建设款项；
注 11：报告期末公司短期借款余额为 0.00 万元，与上年期末数相比减少 9,900.00 万元，主要原
因是本期到期偿还的银行短期借款；
注 12：报告期末公司应付账款余额为 70,458.86 万元，与上年期末数相比增加 39,546.11 万元，
主要原因是本期房地产开发业务结转收入，公司对应计提的应付工程款；
注 13：报告期末公司应付职工薪酬余额为 13,860.22 万元，与上年期末数相比增加 5,936.69 万
元，主要原因是本期计提的奖金；
注 14：报告期末公司其他应付款余额为 89,154.34 万元，与上年期末数相比减少 199,686.46 万
元，主要原因是本期支付受让光大安石、安石资管各 51%股权的款项；
注 15：报告期末公司一年内到期的非流动负债余额为 4,000.00 万元，与上年期末数相比增加
4,000.00 万元，主要原因是报告期末部分长期借款一年内到期；
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2017 年年度报告
注 16：报告期末公司长期借款余额为 50,000.00 万元，与上年期末数相比增加 46,000.00 万元，
主要原因是本期取得长期借款；
注 17：报告期末公司预计负债余额为 0.00 万元，与上年期末数相比减少 750.00 万元，主要原因
是本期支付已计提的诉讼补偿款。
2. 截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
经公司 2017 年第三次临时股东大会决议通过，光控安石以 11.30 亿元银行定期存单作为质押，
为 EBA INVESTMENTS (YIYUE) LIMITED 向银行申请的 10.19 亿元人民币等值美元借款提供质押担
保。报告期末，光控安石 11.30 亿元银行定期存单使用受限。
(四) 行业经营性信息分析
√适用 □不适用
报告期公司主要从事房地产开发和不动产资管业务。
房地产行业经营性信息分析
1. 报告期内房地产储备情况
√适用 □不适用
持有待开 一级土 合作开发 合作开发
规划计容建
序 持有待开发 发土地的 地整理 是/否涉及合 项目涉及 项目的权
筑面积(平
号 土地的区域 面积(平方 面积(平 作开发项目 的面积(平 益占比
方米)
米) 方米) 方米) (%)
1 上海嘉定 12,980.00 - 41,831.42 否 - -
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2017 年年度报告
2. 报告期内房地产开发投资情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
在建项目/ 项目用地 项目规划计
序 总建筑面积 在建建筑面 已竣工面积 报告期实
地区 项目 经营业态 新开工项目 面积(平方 容建筑面积 总投资额
号 (平方米) 积(平方米) (平方米) 际投资额
/竣工项目 米) (平方米)
1 上海嘉定 梦之缘 商住办 竣工项目 74,122.70 157,723.10 231,534.40 - 231,534.40 240,856.00 20,779.43
2 上海浦东 前滩后院 住宅 在建项目 25,736.20 30,883.44 60,610.00 60,610.00 - 193,120.00 10,462.01
3 昆山花桥 梦之晨 住宅 竣工项目 66,666.67 200,000.00 256,495.52 - 256,495.52 135,000.00 701.09
4 昆山花桥 梦之悦 住宅 在建项目 79,580.10 175,076.00 216,268.91 216,268.91 - 185,666.80 25,015.40
5 上海嘉定 云翔佳苑 动迁配套房 竣工项目 74,152.90 180,933.07 226,915.91 - 226,915.91 107,775.80 19,942.95
6 上海嘉定 梦之月 住宅 在建项目 19,329.10 34,792.00 51,644.69 51,644.69 - 38,720.00 6,295.56
7 上海嘉定 梦之星 住宅 新开项目 24,400.90 39,041.44 56,758.18 56,758.18 - 102,464.00 1,166.54
注：（1）嘉宝名邸（浦东杨思）项目的推广名为“嘉宝前滩后院” ；
（2）梦之晨项目的推广名为“梦之城”；
（3）梦之月项目之前名称为竹筱项目；
（4）报告期梦之星项目（之前名称为锦博项目）转为合作开发模式，公司在梦之星项目的权益比例仍为 51%；
（5）报告期嘉宝大厦达到预计可使用状态，转入投资性房地产和固定资产。
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2017 年年度报告
3. 报告期内房地产销售情况
√适用 □不适用
序 可供出售面积 已预售面积
地区 项目 经营业态
号 (平方米) (平方米)
1 上海嘉定 梦之湾 住宅 5,112 1,164
2 上海嘉定 梦之缘 商住办 67,818 31,206
3 上海浦东 前滩后院 住宅 28,400 12,889
4 昆山花桥 梦之悦 住宅 34,660 0.00
4. 报告期内房地产出租情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
租金收入
出租房地产
序 出租房地产 是否采用公允 /房地产
地区 项目 经营业态 的建筑面积
号 的租金收入 价值计量模式 公允价值
(平方米)
(%)
1 上海 / 工业 75,909 1,830.67 否 -
2 上海 / 办公 12,663 596.38 否 -
3 上海 / 商业 30,202 2,997.96 否 -
5. 报告期内公司财务融资情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
期末融资总额 整体平均融资成本(%) 利息资本化金额
141,979.90 5.39 0.00
6. 其他说明
√适用 □不适用
（一）报告期公司不动产资管业务情况
（1）在管基金规模
报告期内，光大安石平台新增投资项目 27 个，新增管理规模人民币 231.51 亿元；退出投资
项目 24 个，减少管理规模人民币 76.55 亿元。报告期末，光大安石平台在管项目 34 个，在管规
模人民币 492.02 亿元。
（2）上市公司参与的基金项目
单位：万元 币种：人民币
报告期 报告期末 报告期内公
认缴比 认缴金 备
被投资基金名称 投资项目 新增投 累计投入 司收到的分
例 额 注
资金额 金额 配金额
上海光渝投资中 重庆观音桥 50.00% 111,000 - 105,500 - 注1
心（有限合伙） 大融城项目
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上海光稳投资中 上海明悦项 28.83% 47,000 30,600 30,600 - 注2
心（有限合伙） 目
上海光翎投资中 上海沪太路 14.06% 45,000 - - - 注3
心(有限合伙) 项目
上海光魅投资中 上东公园里 21.43% 30,000 30,000 30,000 - 注4
心（有限合伙） 项目
合计 / / 233,000 60,600 166,100 - /
注 1：关于嘉宝投资公司认购上海光渝投资中心（有限合伙）（以下简称“上海光渝”）财产份
额之关联交易事项，详见公司临 2016-026 号公告。嘉宝投资公司已于 2016 年收回上海光渝权益
级份额人民币 300 万元、优先级份额人民币 8.75 亿元，并取得相应投资收益。上海光渝于 2016
年 11 月将其认缴出资额变更为人民币 47,010 万元,其中嘉宝投资公司认购权益级份额为 50%，认
缴金额人民币 2.35 亿元。该等事宜详见公司 2016 年年度报告。
注 2：关于嘉宝投资公司认购上海光稳投资中心（有限合伙）（以下简称“上海光稳”）财产份
额之关联交易事项。2017 年 11 月 3 日，嘉宝投资公司与光控安石、首誉光控资产管理有限公司
（代表其发起设立的资产管理计划）签订合伙协议，共同以现金方式投资上海光稳。上海光稳的
认缴出资总额为人民币 16.301 亿元，其中本公司作为有限合伙人，认缴出资金额为人民币 4.7
亿元，占认缴出资总额的比例为 28.83%；首誉光控资产管理有限公司作为有限合伙人，认缴出资
金额为人民币 11.6 亿元，占认缴出资总额的比例为 71.16%；普通合伙人光控安石认缴出资金额
为人民币 10 万元，占认缴出资总额的比例为 0.001%。2018 年 3 月 1 日，上海光稳将其认缴出资
总额变更为 13.301 亿元。变更后，公司认缴出资金额仍为人民币 4.7 亿元，认缴出资比例从 28.83%
增加到 35.34%。
注 3：关于嘉宝投资公司认购上海光翎投资中心(有限合伙)财产份额（以下简称“上海光翎”）
之关联交易事项，详见公司临 2016-003 号公告。根据有关约定，嘉宝投资公司已于 2018 年 2 月
履行了出资人民币 4.5 亿元的义务。
注 4：关于嘉宝投资公司认购上海光魅投资中心（有限合伙）（以下简称“上海光魅”）财产份
额之关联交易事项。2017 年 2 月 28 日，嘉宝投资公司作为优先级有限合伙人，与光控安石、宜
兴光控投资有限公司等四家单位签订《合伙协议》，出资人民币 3 亿元，认购上海光魅财产份额，
占认缴总金额的 22.90%。 上海光魅最终投资于北京上东公园里项目。期间，因上海光魅总认缴
规模从 13.101 亿元增加至 14.001 亿元，导致公司认缴份额的比例下降为 21.43%。2017 年 12 月
28 日，嘉宝投资公司与吉祥人寿保险股份有限公司签订协议，将 2 亿元份额转让给该公司。在 2018
年 1 月至本报告披露日，公司已收到上述 2 亿元份额转让款及 1,506.57 万元收益。上述转让完成
后，嘉宝投资公司仍持有上海光魅 1 亿元优先级财产份额，占认缴出资总额的 7.14 %。
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2017 年年度报告
（3）基金管理人收入
报告期内，公司不动产资管业务营业收入共计人民币 53,101 万元，其中管理及咨询服务费收
入人民币 49,458 万元，其他收入人民币 3,643 万元。报告期内无超额投资收益。
（4）前五大长期在管基金情况
单位：万元 币种：人民币
管理及咨询 管理及咨询服务收入 主要投资
基金名称
服务收入 约定主要条款 项目
上海晟科投资中心 12,155.85 A 类资产管理费以管理人协助取得融资金额为
新光大中
（有限合伙）（“上 基础收费；B 类资产管理费以上海晟科全部存续
心项目
海晟科”） 的权益级份额为计费基础收费
上海光渝/光控安 2,290.01 上海光渝基金管理费按照权益级有限合伙人的
重庆观音
石-大融城私募投 认缴出资计算基金管理费；光控安石-大融城私
桥大融城
资基金 募投资基金管理费按照私募基金存续份额为基
项目
础收取
上海光翎 1,127.69 按照各有限合伙人实缴出资额为基础计算基金 上海沪太
管理费 路项目
上海光野投资中心 409.02 按照各有限合伙人实缴出资额为基础计算基金
上海黄金
（有限合伙）（“上 管理费
广场项目
海光野”）
上海光稳 35.59 按照各有限合伙人实缴出资额为基础计算基金 上海明悦
管理费 项目
合计 16,018.16 / /
注：“前五大”系按基金在管规模计算。
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2017 年年度报告
（二）在管资产
（1）在管资产规模
报告期末，光大安石管理的资产规模为人民币 492.02 亿元。
（2）在管项目资产情况
①分类
单位：万元 币种：人民币
业态分布 管理规模 比例
商业 1,767,369.43 35.92%
综合体 1,257,940.00 25.57%
写字楼 852,800.16 17.33%
住宅 381,952.01 7.76%
工业地产 159,040.32 3.23%
其他 501,076.11 10.18%
合计 4,920,178.02 100.00%
②合并报表外长期在管项目于报告期内产生的收入分布如下：
单位：万元 币种：人民币
所在区域 金额（未经审计） 比例
华北 394,928.93 78.32%
其他 109,308.46 21.68%
合计 504,237.39 100.00%
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2017 年年度报告
③前五大长期在管项目
单位：万元 币种：人民币
基金 项目 地理 在管 基金持 公司认 初始投 基金出资形式
名称 业态 位置 规模 股比例 缴占比 资年度 (债权/权益/混
合)
上海晟科 综合体 北京 957,190 100% - 2014 混合
上海光翎 商业 上海 320,210 100% 14.06% 2016 混合
上海光渝/ 商业 重庆 285,410 100% 注1 2016 混合
光控安石-
大融城私募
投资基金
上海光野 写字楼 上海 187,060 100% - 2017 混合
上海光稳 写字楼 上海 163,011 100% 28.83% 2017 混合
合计 / / 1,912,881 / / / /
注 1：公司认缴上海光渝 50.00%财产份额，上海光渝认缴光控安石-大融城私募投资基金 36.00%
财产份额；
注 2：“前五大”系按在管规模计算。
（3）报告期资产证券化产品情况
报告期内，光大安石作为特殊服务商参与“天风光大-亿利生态广场一期资产支持专项计划”
以及“天风光大-亿利生态广场二期资产支持专项计划”发行工作。
报告期末，光大安石 2016 年发行的“首誉光控-光控安石大融城资产支持专项计划”处于存
续期，运行状况良好。
（三）基金分配
报告期内，光大安石管理项目到期退出向投资人分配收益的总金额为人民币 5.83 亿元。
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(五) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
关于认购有关合伙企业财产份额之事，详见“不动产资管业务”的相关内容。除此之外，报
告期公司对外股权投资额为 2,213.80 万元，与上年同期的 173,237.87 万元相比减少 98.72%，报
告期公司对外股权投资情况如下：
注册资本
被投资单位名称 主要业务 公司占权益比例
（万元）
珠海光石安潮投资有限公司 项目投资、投资咨询 300 42.33%
上海安迎投资管理有限公司 投资管理、资产管理 1,000 51.00%
EBA（Hong Kong）Asset Management
投资咨询 100 万美元 51.00%
Limited
光控安石（横琴）资产管理有限公司 资产管理 300.00 51.00%
(1) 重大的股权投资
□适用 √不适用
(2) 重大的非股权投资
√适用 □不适用
除房地产开发业务和不动产资管业务外，公司无其他重大的非股权投资情况。报告期公司房
地产开发业务和不动产资管业务详见本报告第四节“经营情况的讨论与分析”之“房地产行业经
营性信息分析”的相关内容。
(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
报告期 计入当期损 计入其他综
账面投资 期末账面
会计科目 投资收 益的公允价 合收益的公
成本 余额
益 值变动 允价值变动
以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产-交易性金 6,592.50 7,021.09 227.34 1,393.34 -
融资产（注 1）
以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产-指定以公
2,681.50 2,905.68 - 224.18 -
允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产（注 2）
可供出售金融资产-按公允价值 1,192.02 11,274.91 52.97 - -7,035.88
计量（注 3）
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2017 年年度报告
注 1：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产-交易性金融资产主要为公司二级市场股
票投资；
注 2：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产-指定以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产主要为公司下属控股子公司担任普通合伙人的投资；
注 3：可供出售金融资产-按公允价值计量为公司持有的上市公司原社会法人股。
(六) 重大资产和股权出售
√适用 □不适用
1、关于光明公司债务重组事宜
2017 年 1 月 10 日，根据公司内部授权，本公司与上海嘉宝光明灯头有限公司（以下简称“光
明公司”）签订《债务重组协议》。该协议约定的债务重组总原则为：以光明公司模拟清算为前
提，对评估总资产扣除员工安置费用（包括预提费用）的余留资产，按照审计报告中嘉宝集团债
权在光明公司负债扣除员工安置费用后的债权中所占的比例，对嘉宝集团进行清偿。审计和评估
的基准日均为 2016 年 6 月 30 日。截止审计基准日，光明公司应付本公司 28,297,896.60 元。根
据上述债务重组总原则、审计报告和评估报告，双方约定：在光明公司向嘉宝集团一次性支付
12,351,847.79 元清偿款后，嘉宝集团不再向光明公司主张剩余债权（计 15,946,048.81 元）。
报告期公司已收到上述清偿款。本次交易为非关联交易。本次交易增加公司 2017 年度净利润
12,351,847.79 元。
注：上海嘉宝光明灯头有限公司系于 1998 年在原“上海嘉宝实业（集团）股份有限公司光明
灯头分公司”的基础上改制而成，注册资本为 9000 万元，当时为公司的全资子公司。由于光明公
司连续出现较大亏损，本公司于 2001 年底转让了光明公司 90%股权。截至 2016 年 6 月 30 日，光
明公司应付本公司的上述款项，均系在该次股权转让之前发生。对于该等款项，本公司已于 2001
年计提相应的减值准备。2010 年 3 月，光明灯头公司停业。经审计，截止 2016 年 6 月 30 日，光
明公司总资产 2,997.73 万元，净资产-9,103.21 万元。
2、关于改变梦之星项目开发模式之事
上海锦博置业有限公司（以下简称“锦博公司”）原系公司以增资入股方式控股经营的子公
司，主要开发梦之星项目（即嘉定新城 A03-5 地块），其中本公司持有 51%股权，上海西上海集
团置业有限公司（以下简称“西上海置业公司”）持有 49%股权。因经营需要，经双方股东商定，
改变上述项目合作开发模式，具体内容如下：
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2017 年年度报告
（1）根据公司内部授权，公司以锦博公司 51%股权的净资产评估值 180,346,856.14 元为基
准，以减资方式退出锦博公司，该次评估基准日为 2016 年 12 月 31 日。在本次减资过程中，公司
获得 184.69 万元收益。上述减资的工商登记变更手续已于 2017 年 2 月 3 日办妥。
（2）在签署减资协议的同时，公司与西上海置业公司、锦博公司、西上海（集团）有限公司
签订《合作开发协议》。该协议的主要内容为：①项目公司（指锦博公司）的运营管理和标的项
目（指梦之星项目）的开发管理由嘉宝集团负责，并由嘉宝集团收取上述地块项目销售收入的 2%
作为管理费；②嘉宝集团、西上海置业公司分别按协议约定的比例，向锦博公司提供资金用以上
述地块开发，双方可以按同等利率收取相应的利息；③标的项目开发税前利润或亏损，由嘉宝集
团、西上海置业公司按协议约定的比例享有或承担；④西上海置业公司以其持有的项目公司 100%
股权向嘉宝集团提供质押担保；⑤西上海（集团）有限公司为西上海置业公司和锦博公司履行相
关义务提供连带责任担保。
上述交易为非关联交易。2017 年 2 月 21 日，公司办妥了“西上海置业公司将其持有的锦博
公司 100%股权质押给本公司”的股权出质登记手续。
3、关于公司签订《征收补偿安置协议》事宜
2017 年 4 月 5 日，本公司控股子公司上海嘉宏房地产有限责任公司与上海市嘉定区老城发展
领导小组办公室签署了《征收补偿安置协议》。该事宜详见公司临 2017-013 号公告。报告期内该
项征收补偿事项未办理完毕。
4、关于公司签订《建设用地减量收购协议书》事宜
2017 年 4 月 6 日，本公司与上海市嘉定区徐行镇人民政府签署了《建设用地减量收购协议书》。
该。该事宜详见公司临 2017-014 号公告。报告期内该建设用地减量收购事项未办理完毕。
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2017 年年度报告
(七) 主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
(1)主要子公司情况
单位:万元 币种:人民币
注册 持股比
公司名称 业务性质 主要产品/服务 总资产 净资产 净利润
资本 例%
上海嘉宝神马房地产有限公司 房地产开发经营 住宅 3,000 100.00 46,676.80 10,401.61 1,553.14
上海嘉宝奇伊房地产经营有限公司 房地产开发经营 住宅 9,000 100.00 84,065.07 23,655.03 -191.88
上海嘉宝新菊房地产有限公司 房地产开发经营 住宅 56,000 100.00 103,212.20 68,049.81 8,401.60
上海盛创科技园发展有限公司 科技园建设，实业投资等 商办 8,000 51.00 18,936.75 17,404.64 21.74
上海嘉宝联友房地产有限公司 房地产开发经营 商住办 54,000 65.00 364,658.99 57,271.82 5,156.26
上海嘉宏房地产有限责任公司 房地产开发经营 住宅、物业租赁 3,000 90.00 25,037.61 19,630.39 1,182.10
昆山嘉宝网尚置业有限公司 房地产开发经营 住宅 45,000 100.00 121,485.40 77,913.67 26,938.43
上海嘉宝锦熙置业有限公司 房地产开发经营 住宅 10,000 60.00 179,791.81 8,386.64 -1,516.26
上海嘉宝实业集团投资管理有限公司 投资管理、资产管理 投资管理、资产管理 5,000 100.00 89,492.65 5,856.97 677.52
投资管理、投资及企业管
上海奇伊投资管理咨询有限公司 理咨询 咨询服务 500 100.00 2,384.52 2,188.46 1,253.34
光大安石（北京）房地产投资顾问有
限公司 房地产投资咨询 咨询服务 10,415.87 51.00 181,794.14 55,216.97 24,536.48
光大安石（北京）资产管理有限公司 投资咨询，资产管理咨询 咨询服务 123.11 51.00 7,903.68 1,124.94 134.33
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(2)对归属母公司净利润影响达到 10%以上的子公司情况
单位:万元 币种:人民币
公司名称 业务性质 主要产品/服务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 净利润
上海嘉宝新菊房地产有限公司 房地产开发 住宅 56,000 103,212.20 68,049.81 30,511.85 8,401.60
昆山嘉宝网尚置业有限公司 房地产开发 住宅 45,000 121,485.40 77,913.67 101,356.43 26,938.43
光大安石（北京）房地产投资
顾问有限公司 房地产投资咨询 咨询服务 10,415.87 181,794.14 55,216.97 47,521.06 24,536.48
(3)与公司主业关联度较小的子公司的目的和未来经营计划
单位:万元 币种:人民币
公司名称 业务性质 注册资本 持有目的 未来计划
上海嘉宝劳动服务有限公司 劳动服务、劳力输出 50 解决历史遗留的员工安置问题 控制风险、继续持有
上海嘉定颐和苗木有限公司 苗木种植、苗木培育 500 配套房地产开发业务 继续持有
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2017 年年度报告
(八) 公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用
三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一) 行业格局和趋势
√适用 □不适用
（1）房地产开发行业
党的十九大报告明确指出,中国特色社会主义进入新时代。房地产业作为国民经济支柱产业之
一，在新时代将有新的发展格局和新的发展趋势。
从政策措施来看。十九大报告、2017 年中央经济工作会议及 2018 年 3 月全国人代会上总理
作的《政府工作报告》均强调：要坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，加快建立多主体供
给、多渠道保障、租购并举的住房制度。在差别化调控的大背景下，热点城市尤其是北上广深的
房地产市场仍将严格调控；三四线城市去库存政策仍将保持一定节奏，并将继续下沉到县城。
我国房地产行业参与者众多，市场集中度相对较低。随着行业市场化程度加深及竞争日益激
烈，资本实力强且运作规范的房地产企业将取得更大的竞争优势，通过业务扩张和兼并收购抢占
了更多的市场份额，行业的集中度也因此快速提高，中小型房企面临更大的转型压力。
在需求引导上，对有购房能力的自住需求，更强调住房的自住属性；而租赁市场主要是解决
购房困难群体的居住需求，也侧重于住房的居住属性；通过让渡部分土地出让权益和产权，共有
产权住房则有助于解决夹心层的住房需求。“高端有市场、中端有支持、低端有保障”的多层次、
住房供应体系的建立，有助于商品房市场的健康发展。
（2）不动产资管行业
不动产资产管理是私募基金管理中重要细分行业，未来仍有较大的发展潜力和发展空间。从
不动产运营端来看，随着住宅开发建设的放缓，房地产行业高速增长的阶段基本结束，但大城市
特别是一线城市核心区的存量资产改造和运营依然会为整个行业带来投资机会。从政策层面来看，
财政部、央行、证监会等部门多次强调鼓励 REITs 发展，如先后发布了《关于规范开展政府和社
会资本合作项目资产证券化有关事宜的通知》、《关于在人口净流入的大中城市加快发展住房租
赁市场的通知》等文件。今后一个时期，优质持有型物业的资产证券化将伴随着 REITs 的试点推
进而提速。
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2017 年年度报告
(二) 公司发展战略
√适用 □不适用
公司将继续推进“轻重并举、双轮驱动”的发展战略。在房地产开发业务方面，不断加大开
发力度，优化产品结构，强化服务意识，提升能力水平；在不动产资管业务方面，依托光大安石
平台自身“募、投、管、退”的全链条服务优势，战略聚焦于主动管理有稳定现金流的持有型资
产，积极发展资产证券化，构建符合投资者投资预期与风险偏好的多元化创新金融产品体系，持
续稳定地为投资者提供良好的业绩回报。
公司将推动核心业务向多元化、规模化、国际化、品牌化和综合型、专业型、创新型、优质
型发展；拓展公司发展空间，增强公司发展后劲；力争使净资产收益率在沪深房地产上市公司中
处于中上游水平，使公司在 2020 年底成为发展模式创新、行业优势明显，产品质量上乘、品牌效
应显著，专业能力领先、综合实力突出、具有自身特色和特点的房地产综合开发和运营企业，以
及国内领先的不动产跨境投资和资产管理平台。
(三) 经营计划
√适用 □不适用
2018 年，公司将继续在股东大会的正确领导下，以党的十九大精神和习近平新时代中国特色
社会主义思想为引领，认真贯彻实施 “轻重并举、双轮驱动”的发展战略，脚踏实地，奋力拼搏，
推进产融结合，推动创新转型，实现公司更好更快发展。公司 2018 年预算目标：实现营业收入约
40 亿元、营业成本约 18 亿元、三项费用约 7.8 亿元、归属于公司所有者净利润约 4.6 亿元。主
要经营工作计划：
1、不动产资管方面：进一步提升风险管控和资产运营管理等方面的能力，继续挖掘有价值资
产，切实增强“募、投、管、退”全产业链的业务竞争优势。一是要进一步增强创新服务意识，
加大战略合作力度，不断拓展机构客户、高净值客户等合格投资者群体。二是要进一步加强政策
和市场趋势研判，把握板块轮动机会，发掘优质资产。三是要进一步延伸产业链，丰富生态圈，
树立“发展共赢”的理念，实现公司品牌溢价。
2、地产开发方面：进一步提升设计引领、项目把控、成本管控、营销实现等专业能力，认真
做好既有项目开发，加快销售资金回笼；要探索新思路，优化租赁物业结构，提高持有型物业比
重；要建立新机制，通过管理输出，以轻资产模式开发物业租赁经营、项目建设等新业务，形成
新的利润增长点。
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2017 年年度报告
3、进一步拓宽融资渠道，优化财务结构，发挥财务杠杆效应，同时要关注负债率和现金流，
注重财务风险控制，确保公司资金链安全、顺畅。一要加强资金统筹，加快盘活存量投资，提高
资金周转速度和资金使用效率；二要选择合适时机，加快推进 PPN 发行；三要加强沟通协调，争
取 CMBN 早日获批并发行。
4、进一步加大人才引进和培养力度，加强人才储备，适应管理规模扩张的需要，为公司战略
发展奠定人才基础；要优化绩效考核办法，增强激励与约束机制，完善以部门关键绩效指标（KPI）
为核心的绩效考核制度，提升团队绩效。
5、进一步强化规范意识，完善内控自查和评价机制，增强风险防控和识别能力；要围绕重大
事件、重要时点，加强内控管理和投后风险管理，通过项目全流程的主动管理，有效防范并及时
化解风险，促进经营业务的健康发展。
6、进一步推进公司信息化建设，尽快完成信息化平台的整合，持续提高管理效率和管理水平，
并以此为契机，推动管理模式和管理文化的进一步融合，为公司持续发展创造良好的条件。
7、进一步确立全局意识和整体观念，加大对资管业务的支持和倾斜力度，加快公司地产开发
与资管业务之间的联动，发挥协同效应，促进品牌建设，提升公司整体品牌形象。
(四) 可能面对的风险
√适用 □不适用
1、市场风险
房地产行业受宏观经济、区域经济及市场发展等因素影响较大。区域经济、产业、资源及人
口发展等因素波动，均可能会对地产开发业务中的项目资源获取和产品销售、不动产资管业务中
管理的底层资产现金回流和持有价值造成一定的影响。
2、财务风险
地产开发和不动产资管行业是典型的资金密集型、资本密集型行业，充裕的现金流和充足的
资金保障对公司的运营和发展起到重要作用。随着公司规模的日益扩大、项目的不断拓展，相关
业务对公司的融资能力提出了更高的要求。公司将进一步加强资金管理，拓宽融资渠道，确保资
金链安全、项目运营顺畅。
3、商誉减值风险
截止 2017 年底，公司商誉余额 12.64 亿元，主要系公司受让光大安石 51%股权的价格超过购
并日公司享有的可辨认净资产公允价值。在业绩承诺期内，如果光大安石未能完成预估净利润目
标，或未来经营业务出现重大收缩等原因，有可能出现计提商誉减值的风险。
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2017 年年度报告
四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明
□适用 √不适用
第五节 重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
2014 年 3 月 31 日，公司第七届董事会第十六次会议审议通过了《关于修改<公司章程>的议
案》（主要包括利润分配政策调整等）（具体内容详见公司临 2014-004 号公告），并经公司股东
大会批准。该次修订后的《公司章程》，符合监管部门的有关要求，分红标准明确和清晰，相关
的决策程序和机制完备。报告期内严格执行现金分红政策，无调整情况。
(二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
单位：元 币种：人民币
占合并报表
每 10 股 分红年度合并报 中归属于上
每 10 股送
分红 派息数 每 10 股转 现金分红的数额 表中归属于上市 市公司普通
红股数
年度 (元)（含 增数（股） （含税） 公司普通股股东 股股东的净
（股）
税） 的净利润 利润的比率
(%)
2017 年 0.00 2.10 3.00 186,351,440.52 545,357,887.46 34.17
2016 年 0.00 2.10 3.00 143,347,261.89 295,754,272.96 48.47
2015 年 0.00 2.10 0.00 143,347,261.89 274,637,474.52 52.20
(三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□适用 √不适用
(四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预
案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
二、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
如未能及时 如未能及
是否有 是否及
承诺 承诺 履行应说明 时履行应
承诺背景 承诺方 承诺时间及期限 履行期 时严格
类型 内容 未完成履行 说明下一
限 履行
的具体原因 步计划
与股改相关的承诺 / / / /
收购报告书或权益变动报告 / / / /
书中所作承诺
与重大资产重组相关的承诺 / / / /
与首次公开发行相关的承诺 / / / /
股份限售 上海嘉定建业投资开发有限公司（原名称 在公司2015年非 2015 年 6 月 30 日 是 是 不适用 不适用
为嘉定建业投资开发公司）；上海南翔资 公开发行股票完 （2016年2月3日
产经营有限公司；北京光控安宇投资中心 毕后，其认购的 -2019年2月4日）
与再融资相关的承诺
（有限合伙）；上海安霞投资中心（有限 标的股份自发行
合伙）；中邮创业基金管理股份有限公司； 结束之日起36个
嘉实基金管理有限公司；卫保川 月内不得转让
盈利预测及 中国光大控股有限公司；EBA Investments 详见注1 2016 年 11 月 2 日 是 是 不适用 不适用
补偿 (Advisory) Limited（中文名为光大安石投 （2016 年 1 月 1 日
资（咨询）有限公司） -2018 年 12 月 31 日）
其他对公司中小股东所作承 解决同业竞 中国光大控股有限公司 详见注2 2016 年 11 月 2 日 否 是 不适用 不适用
诺 争
其他 中国光大控股有限公司 详见注3 2016年11月2日（2016 是 是 不适用 不适用
年12月31日-2021年
12月30日）
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2017 年年度报告
注 1：光大安石投资承诺光大安石、安石资管（以下合称“目标公司”）合计在 2016 会计年
度、2017 会计年度、2018 会计年度（前述三个会计年度合称“业绩承诺期”）累计实现的归属于
目标公司所有者的净利润合计不低于 69,097.84 万元（“承诺净利润”），其中预计 2016 会计年
度实现的净利润不低于 21,091.00 万元，预计 2017 会计年度实现的净利润不低于 22,611.61 万元，
预计 2018 会计年度实现的净利润不低于 25,395.23 万元。若在业绩承诺期届满后，目标公司在业
绩承诺期内经审计累计实现的归属于目标公司所有者的净利润不足上述承诺净利润，则就对应的
不足承诺净利润部分（即不足承诺净利润部分 51%），光大安石投资有义务将等额现金以符合适
用法律的方式补偿予本公司。光大安石投资承诺在业绩承诺期内的每一会计年度结束后，若经资
产评估机构评估，本公司存在因目标公司未能完成当年度的年度预估净利润或因其他相关原因而
导致本公司发生商誉减值，则光大安石投资应将金额相当于当期商誉减值额的现金以符合适用法
律的方式补偿予本公司，补偿金额合计不超过交易对价的 55%。光大控股就上述业绩补偿事宜作
出如下主要承诺：就光大安石投资上述补偿义务、及本公司为实现上述债权而支出的全部合理费
用（包括诉讼费、律师费等，如有），若光大安石投资未能在确定其应补偿金额后的 10 个工作日
内履行上述补偿义务，光大控股有义务代其向本公司补偿（包括本公司为实现上述债权而支出的
全部合理费用），本公司亦有权向光大控股追索。以上情况详见公司临 2016-046 号公告。
注 2：为避免光大控股及其下属公司发生与光大安石或安石资管之业务实质构成同业竞争而
给本公司、光大安石、安石资管造成不利影响，光大控股特作出如下声明及承诺：（1）光大安石、
安石资管及其下属公司系为光大控股下属排他的从事投资于中国境内房地产项目的多币种房地产
私募投资基金管理相关的投资管理、资产管理及投资咨询业务（以下简称“目标公司业务”）的
主体。 2）光大控股及光大控股附属公司目前没有实质从事与目标公司业务构成竞争关系的业务。
（3）光大控股自身不会、并且光大控股将确保光大控股下属公司将来亦不会从事任何与目标公司
业务构成实质竞争关系的业务。（4）如因光大控股未履行所作出的承诺给目标公司造成损失的，
光大控股将赔偿目标公司的实际损失。若届时前述实际损失难以确定，则本公司有权要求光大控
股按光大控股和/或光大控股下属公司违反所上述避免同业竞争承诺而从事目标公司业务所取得
的全部收入之金额赔偿予目标公司。详见公司临 2016-046 号公告。
注 3：光大控股向本公司作出如下保证及承诺：（1）光大控股有义务确保目标公司关键人士
自公司受让目标公司股权的资产交割日起 5 年（“服务期”）内，在目标公司或其下属公司担任
全职工作；且光大控股有义务确保目标公司关键人士在服务期内，不会自营或为他人经营与目标
公司有竞争关系的业务（指与目标公司及其下属公司实质从事投资于中国境内房地产项目的多币
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种房地产私募投资基金管理相关的投资管理、资产管理及投资咨询业务；但若上述关键人士已经
向本公司披露的兼职或者因为管理基金投资项目而在被投资企业或项目中的兼职不在禁止之列）。
虽有上述承诺，若确需调整关键人士、或其职位、或其服务期限的，则需经目标公司董事会决议
批准后方可执行。（2）光大控股有义务确保目标公司关键人士在其任职期间及其从目标公司或其
下属公司离职后均承担保密义务，包括但不限于：不泄露、不使用、不使他人获得或使用目标公
司的商业秘密；不传播、不扩散不利于目标公司的消息或报道。详见公司临 2016-046 号公告。
(二) 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目
是否达到原盈利预测及其原因作出说明
√已达到 □未达到 □不适用
2016 年底公司受让光大安石投资持有的光大安石和安石资管各 51%股权，光大安石投资承诺
光大安石和安石资管 2016 会计年度、2017 会计年度、2018 会计年度累计实现的归属于目标公司
所有者的净利润合计不低于 69,097.84 万元，其中预计 2017 会计年度实现的净利润不低于
22,611.61 万元。根据众华会计师事务所（特殊普通合伙）出具的众会字（2018）第 0335 号专项
审核报告，2017 年度光大安石和安石资管合计实现净利润为 24,744.11 万元，超过了 2017 年盈
利预测数。
三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□适用 √不适用
四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
（一） 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
√适用 □不适用
会计政策变更的内容和原因 审批程序 备注（受重要影响的报表项目名称
和金额）
根据财政部《关于印发<企业会计准则第 经公司董事 根据该准则的相关规定，施行日存
42 号—持有待售的非流动资产、处置组和 会审议通过 在的持有待售的非流动资产、处置
终止经营>的通知》（财会〔2017〕13 号） 组和终止经营，应当采用未来适用
的规定，本公司自 2017 年 5 月 28 日起执 法处理。
行前述准则。
根据财政部《关于印发修订<企业会计准 经公司董事 根据该准则的相关规定，本公司对
则第 16 号—政府补助>的通知》（财会 会审议通过 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采
〔2017〕15 号）的规定，本公司自 2017 用未来适用法处理，对 2017 年 1
年 6 月 12 日起执行前述准则。 月 1 日至该准则施行日之间新增的
政府补助根据该准则进行调整。
经公司董事 此项会计政策变更采用追溯调整
根据财政部《关于修订印发一般企业财务 会审议通过 法，调减 2016 年度营业外收入
报表格式的通知》（财会〔2017〕30 号）， 12,864,646.07 元，调减营业外支
本公司对财务报表格式进行了相应调整。 出 400.00 元，调增资产处置收益
12,864,246.07 元。
（二） 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
（三） 与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
单位：万元 币种：人民币
现聘任
境内会计师事务所名称 众华会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬
境内会计师事务所审计年限
名称 报酬
内部控制审计会计师事务所 众华会计师事务所（特殊普通合伙）
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2017 年年度报告
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □不适用
2017 年 5 月 12 日，公司 2016 年年度股东大会续聘众华会计师事务所（特殊普通合伙）为本
公司 2017 年度财务会计报告审计机构和内部控制审计机构；根据公司 2017 年度审计的工作量和
支付会计师事务所报酬的决策程序，原则上在不超过人民币 105 万元内支付该事务所 2017 年度审
计费，在不超过人民币 20.5 万元内支付食宿、交通费，具体授权公司总裁决定。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
七、面临暂停上市风险的情况
(一) 导致暂停上市的原因
□适用 √不适用
(二) 公司拟采取的应对措施
□适用 √不适用
八、面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用
九、破产重整相关事项
□适用 √不适用
十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
况
□适用 √不适用
十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
√适用 □不适用
报告期内，公司及其控股股东、实际控制人规范运作，诚信经营，不存在未履行法院生效判
决、所负数额较大的债务到期未清偿等情况，也未被监管机构出具不诚信记录情况。
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2017 年年度报告
十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
√适用 □不适用
《关于建立董事、监事和高级管理人员长期激励与约束机制的暂行规定》（以下简称《暂行
规定》）经 2002 年度股东大会通过，2007 年度股东大会修订。根据该《暂行规定》，经公司决
定，2017 年度不计提风险收入。
十四、重大关联交易
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
2017 年 1 月 6 日，公司第八届董事会第二十五次会议审议通过了《关于与关联方签订日常关联交易协议的议案》（详见公司临 2017-006 号公告），
并经公司 2017 年第一次临时股东大会批准（详见公司临 2017-009 号公告）。
鉴于公司实际控制人发生变更导致发生关联交易的对象范围扩大、公司加大房地产基金业务投入力度导致关联交易金额增加，公司于 2017 年 4 月
20 日召开第八届董事会第二十六次会议，审议通过了《关于调整公司日常关联交易预计金额的议案》（详见公司临 2017-022 号公告），并经公司 2016
年度股东大会批准（详见公司临 2017-032 号公告）。
（1）关于不动产资管业务
2017 年度预计发生额（万元） 报告期内实际发生额（万元）
委托提供
委托提供管 受托提供管
投资主体(公 与关联人共同 受托提供管理咨 与关联人共同 管理咨询
关联人名称 理咨询服务 理咨询服务
司下属企业) 投资/认购关 询服务(管理费 投资/认购关 服务(管
(管理费支 (管理费收
联人资管计划 收入) 联人资管计划 理费支
出) 入)
出)
光控安石 2,240 1,993 - 2,516 2,636 -
宜兴光控投资有限公司 奇伊管理公司 - 153 - - 79 -
光大嘉宝 92,700 - - 47,700 - -
光控安石 4,300 562 1,654 14,300 315 343
首誉光控资产管理有限公司
光大嘉宝 23,480 - 42 11,480 -
重庆光控兴渝置业有限公司 光大安石 - 566 - - 568 -
北京华富新业房地产开发有限公司 光控安石 - 3,477 - - 3,124 -
北京华恒业房地产开发有限公司 光控安石 - 1,105 - - 1,105 -
光大控股创业投资(深圳)有限公司 光控安石 90 - - 90 - -
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2017 年年度报告
CHAMPION CASTLE INVESTMENTS
光控安石 20 - - - - -
LIMITED
1.上海光控嘉鑫股权投资管理有限公
上海嘉宝神马
司
房地产有限公 14,100 - - 14,100 - -
2.Everbright Ashmore Investment
司
White (Hong Kong) Limited
Everbright Ashmore Investment
光大安石 - 60 - - 60 -
Management
包括但不限于以上企业 公司下属企业 600,000 4,295 1,304 60,600 3,258 238
合计 736,930 12,211 3,000 150,786 11,145 595
注：关于公司与关联人共同投资所形成的日常关联交易，详见“不动产资管业务”的有关内容
（2）关于存款业务
关联人 关联交易类别 2017年度预计金额（万元） 报告期末实际金额（万元）
中国光大银行股份有限公司（以下简称“光大银行”） 存款余额 210,700 2,087
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2017 年年度报告
3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
交易价
占同类
关联 格与市
关联 关联 关联 关联交 交易金
关联 交易 市场 场参考
交易 交易 交易 易定价 关联交易价格 关联交易金额 额的比
关系 结算 价格 价格差
方 类型 内容 原则 例
方式 异较大
(%)
的原因
武汉 其他 提供 提供 以管理 6,191,673.66 6,191,673.66 1.17 现金 / /
新正 关联 劳务 资产 规模为 支付
兴源 人 管理 基数按
置业 服务 比例计
有限 算
公司
合计 / / 6,191,673.66 1.17 / / /
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
公司于 2016 年 11 月 2 日召开 2016 年第二次临时股东大会，审议通过了《关于受让光大安石
51%股权、安石资管 51%股权的议案》，即以现金方式出资 1,543,878,681 元人民币，受让关联人
光大安石投资持有的光大安石、安石资管各 51%股权，详见公司临 2016-049 号公告。
根据公司与股权出让方签订的《股权购买协议》的有关约定，公司于 2016 年 12 月 28 日向双
方指定的共管账户支付了第一期交易对价，即标的资产总对价 51%的款项（787,378,127.31 元人
民币），详见公司临 2017-002 号公告。
截至 2017 年 4 月 6 日，公司已根据上述《股权购买协议》的有关约定，将剩余所需支付的交
易对价，即标的资产总对价 49%的款项（756,500,553.69 元人民币），连同上述款项，在统一扣
减本次交易所设预提所得税，并完成相应购付汇手续后，汇至股权出让方账户（合计金额为
201,925,502.46 美元）。本次受让光大安石 51%股权、安石资管 51%股权所涉及的交易对价支付
手续已全部完成，详见公司临 2017-017 号公告。
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
√适用 □不适用
2016 年底公司受让光大安石投资持有的光大安石和安石资管各 51%股权，光大安石投资承诺
光大安石和安石资管 2016 会计年度、2017 会计年度、2018 会计年度累计实现的归属于目标公司
所有者的净利润合计不低于 69,097.84 万元，其中预计 2017 会计年度实现的净利润不低于
22,611.61 万元。根据众华会计师事务所（特殊普通合伙）出具的众会字（2018）第 0335 号专项
审核报告，2017 年度光大安石和安石资管合计实现净利润为 24,744.11 万元，超过了 2017 年盈
利预测数。
(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
√适用 □不适用
事项概述 查询索引
上海嘉宝公益基金会在不超过 4,000 万元范围内向公司提 详见公司临 2013-001 号公告
供资金
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
关联方向上市公司
关联关 向关联方提供资金
关联方 提供资金
系
期初余额 发生额 期末余额 期初余额 发生额 期末余额
上海格林风范房地 联营公 - - - 25,174.70 -14,762.84 10,411.86
产发展有限公司 司
合计 - - - 25,174.70 -14,762.84 10,411.86
关联债权债务形成原因 2007 年 12 月，公司与金地（集团）股份有限公司以及上海格林风
范房地产发展有限公司达成协议，在开发“格林世界”项目过程中，
在出现阶段性资金盈余后，上海格林风范房地产发展有限公司按照其
股东持股比例向公司和金地（集团）股份有限公司提供资金。
关联债权债务对公司的影 无重大影响
响
(五) 其他
√适用 □不适用
2017 年 10 月 24 日，公司 2017 年第三次临时股东大会审议通过了《关于控股子公司为关联
方提供担保暨关联交易的议案》，该事宜的详见公司临 2017-056 号、临 2017-063 号公告。10 月
25 日，根据该次股东大会决议精神，光控安石与恒丰银行股份有限公司北京分行签订了《存单质
押合同》，其以人民币 11.30 亿元银行定期存单作为质押（其中公司以年利率 7.354%向光控安石
提供借款 10.9 亿元），为 EBA INVESTMENTS (YIYUE) LIMITED 向银行申请的 10.19 亿元人民币等
值美元借款提供质押担保，该事宜详见公司临 2017-064 号公告。
十五、重大合同及其履行情况
(一) 托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用
2、 承包情况
□适用 √不适用
3、 租赁情况
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(二) 担保情况
√适用 □不适用
单位: 万元 币种: 人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保方与 担保发生日 担保是否
担保 担保 担保是否 担保逾期 是否存在 是否为关 关联
担保方 上市公司 被担保方 担保金额 期(协议签 担保类型 已经履行
起始日 到期日 逾期 金额 反担保 联方担保 关系
的关系 署日) 完毕
光大嘉宝 公司本部 西上海（集 12,000 2016-12-21 2016-12-23 2018-1-30 连带责任 是 否 - 是 否
股份有限 团）有限公司 担保
公司（注
1）
光控安石 控股子公 EBA 101,900 2017-10-25 2017-10-25 2020-10-25 连带责任 否 否 - 是 是 其他关联
（北京） 司 INVESTMENTS 担保 人
资产管理 (YIYUE)
有限公司 LIMITED
（注2）
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保） 51,969.00
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保） 51,969.00
公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 -
报告期末对子公司担保余额合计（B） -
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 51,969.00
担保总额占公司净资产的比例(%) 9.55
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） -
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2017 年年度报告
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额 51,969.00
（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E） -
上述三项担保金额合计（C+D+E） 51,969.00
未到期担保可能承担连带清偿责任说明 /
担保情况说明 注1：因西上海（集团）有限公司于2017年11月提前归还了12,000万元借款及利息，
故公司为其提供的担保义务已履行完毕。
注2：详见本报告重大关联交易中“其他”的有关内容。
注3：公司按房地产经营惯例为商品房承购人提供阶段性贷款担保,报告期末按揭担
保余额3,834.84万元。
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2017 年年度报告
(三) 委托他人进行现金资产管理的情况
1、 委托理财情况
(1).委托理财总体情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
类型 资金来源 发生额 未到期余额 逾期未收回金额
银行理财产品 自有资金 78,500 0 -
信托理财产品 自有资金 700 400 -
其他类 自有资金 34,100 13,700 -
(2).单项委托理财情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
预期收 未来是 减值准
委托理 委托理 资金 报酬确 年化 实际 是否经
委托理 委托理 资金 益 实际收 否有委 备计提
受托人 财起始 财终止 来源 定 收益率 收益或 过法定
财类型 财金额 投向 (如有) 回情况 托理财 金额
日期 日期 方式 损失 程序
计划 (如有)
交通银行上海 银行理 20,000 2017-1 2017-3 自有资 注1 保本浮 3.00% - 123.49 20,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -9 -30 金 动收益
工商银行上海 银行理 20,000 2017-5 2017-6 自有资 注1 保本浮 3.10% - 54.28 20,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -19 -27 金 动收益
上海浦东发展 银行理 12,000 2017-2 2017-3 自有资 注1 保本保 3.30% - 38.40 12,000 是 否 -
银行上海嘉定 财产品 -14 -22 金 证收益
支行
上海浦东发展 银行理 12,000 2017-1 2017-2 自有资 注1 保本保 3.10% - 33.14 12,000 是 否 -
银行上海嘉定 财产品 -9 -14 金 证收益
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2017 年年度报告
支行
建设银行上海 银行理 15,000 2017-7 2017-8 自有资 注1 保本浮 3.70% - 48.77 15,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -4 -8 金 动收益
建设银行上海 银行理 10,000 2017-7 2017-8 自有资 注1 保本浮 3.60% - 29.78 10,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -5 -8 金 动收益
建设银行上海 银行理 25,000 2017-8 2017-9 自有资 注1 保本浮 3.40% - 94.47 25,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -10 -21 金 动收益
工商银行上海 银行理 30,000 2017-8 2017-9 自有资 注1 保本浮 3.20% - 86.84 30,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -24 -29 金 动收益
工商银行上海 银行理 30,000 2017-7 2017-8 自有资 注1 保本浮 4.00% - 155.08 30,000 是 否 -
嘉定支行 财产品 -3 -23 金 动收益
首誉光控资产 其他类 30,000 2017-8 不定期 自有资 基金 非保本 / - 891.09 20,400 是 否 -
管理有限公司 -28 金 专项 浮动收
资产 益
管理
计划
首誉光控资产 其他类 10,000 2016-9 2017-1 自有资 股权 非保本 6.50% - 53.42 10,000 是 否 -
管理有限公司 -30 -20 金 投资 固定收
及委 益
托贷
款
其他（注 2） / 127,408 / / 自有资 / / / - 554.87 122,908 是 否 -
金
注 1：公司所投资银行理财产品的投资范围主要为国债等固定收益类资产和同业拆借等货币市场类资产；
注 2：受托人名称为\"其他\"的委托理财为公司购买的单项金额 1 亿元以下理财产品合计数。
(3).委托理财减值准备
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
2、 委托贷款情况
(1).委托贷款总体情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
类型 资金来源 发生额 未到期余额 逾期未收回金额
其他类 自有资金 47,000 47,000
(2).单项委托贷款情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
年化 预期收 未来是 减值准
委托贷 委托贷 报酬 实际 实际 是否经
委托贷 委托贷 资金 资金 收益 益 否有委 备计提
受托人 款起始 款终止 确定 收益或 收回 过法定
款类型 款金额 来源 投向 率 (如有) 托贷款 金额
日期 日期 方式 损失 情况 程序
计划 (如有)
中国农业银行 股 其他类 30,000 2017/3/ 2019/12 自有资 合 作 开 / - - - - 是 否 -
份有限公司上 海 2 /21 金 发项目
嘉定支行
中国农业银行 股 其他类 17,000 2017/6/ 2019/12 自有资 合 作 开 / - - - - 是 否 -
份有限公司上 海 5 /21 金 发项目
嘉定支行
注：报告期公司通过中国农业银行股份有限公司上海嘉定支行向上海锦博置业有限公司发放梦之星项目开发建设用款 47,000 万元。上海海锦博置业有限
公司原系公司持有 51%股权控股经营的子公司，主要开发梦之星项目（即嘉定新城 A03-5 地块）。报告期公司减资退出上海锦博置业有限公司股权，转
为合作开发模式参与梦之星项目开发。
(3).委托贷款减值准备
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(四) 其他重大合同
□适用 √不适用
十六、其他重大事项的说明
√适用 □不适用
1、关于拟注册和发行中期票据之事
该事项已经公司第八届董事会第二十六次会议、2016 年度股东大会审议通过。其主要内容：
公司拟向中国银行间市场交易商协会申请注册和发行总额不超过人民币 20 亿元（含 20 亿元）的
中期票据。详见公司临 2017-018 号、临 2017-021 号、临 2017-032 号公告。目前该事项暂时中止。
2、关于注册和发行非公开定向债务融资工具之事
该事项已经公司第九届董事会第三次（临时）会议审议通过，并经公司 2017 年第二次临时股
东大会批准，其主要内容：公司拟向中国银行间市场交易商协会申请注册和发行总额不超过人民
币 30 亿元（含 30 亿元）的非公开定向债务融资工具（详见公司临 2017-044 号、临 2017-045 号、
临 2017-054 号公告）。2017 年 12 月 13 日，公司收到中国银行间市场交易商协会《接受注册通知
书》，该协会同意公司非公开定向债务融资工具注册金额为人民币 20 亿元（详见公司临 2017-068
号公告）。2018 年 1 月 29 日，公司发行了 2018 年度第一期非公开定向债务融资工具 10 亿元，资
金已于 2018 年 1 月 30 日到账（详见公司临 2018-007 号公告）。
3、关于注册和发行资产支持票据之事
公司向中国银行间市场交易商协会申请注册发行资产支持票据，发行规模不超过人民币 6.51
亿元（含 6.51 亿元）（详见公司临 2017-069 号公告）。根据公司内部授权，本次发行资产支持
票据事项已经公司总裁、董事长批准，无需提请公司董事会和股东大会审批，该事项尚需报中国
银行间市场交易商协会获得其批准注册后实施。报告期内，相关工作正在推进中。
4、关于公司实际控制人变更之事
2017年4月20日，公司召开第八届董事会第二十六次会议及第八届监事会第十八次会议，分别
审议通过了《关于公司董事会进行换届选举的议案》及《关于公司监事会进行换届选举的议案》，
公司第九届董事会6名非独立董事中，其中4名由光大控股通过下属企业提名；公司第九届监事会2
名非职工代表监事中，1名由光大控股通过下属企业提名。
截止2017年4月22日，上海光控与其一致行动人北京光控安宇投资中心（有限合伙）、上海安
霞投资中心（有限合伙）合计持有公司A股股份165,679,678股，占公司总股本的24.27%，为公司
第一大持股主体，且上述三家公司均系由光大控股间接控制的下属企业，其实际控制人为中国光
大集团股份公司，最终控制人为中央汇金投资有限责任公司。
截止2017年4月22日，上海嘉定建业投资开发有限公司（原名称为“嘉定建业投资开发公司”）
与其一致行动人上海嘉定伟业投资开发有限公司合计持有公司A股股份116,622,169股，占公司总
股本的17.08%，为公司第二大持股主体。上海嘉定建业投资开发有限公司系上海市嘉定区国有资
产监督管理委员会间接控制的下属公司。
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2017 年年度报告
根据《公司法》、《上市公司收购管理办法》及《上海证券交易所股票上市规则》等相关法
律法规对实际控制人的定义和关于拥有上市公司控制权认定的相关规定，结合公司股权结构及第
九届董事会及监事会成员构成情况，公司认定：公司实际控制人由“上海市嘉定区国有资产监督
管理委员会”变更为“中国光大集团股份公司”，最终控制人为中央汇金投资有限责任公司（详
见公司临 2017-026 号公告）。
5、关于上海光控增持公司股份计划之事
上海光控拟于2017年4月7日起12个月内增持不少于本公司总股本的0.5%，且不超过5.5%（以
增持实施期间的公司总股本计算）（详见公司临2017-016号公告）。在2017年4月7日至2018年4
月6日增持期间，上海光控通过上海证券交易所集中竞价系统，累计增持公司股份43,436,979股，
累计增持总金额83,185.40万元，占公司总股本比例为4.89%,本次增持计划已实施完毕（详见公司
临2018-010号公告）。
6、关于公司名称、经营范围、注册资本变更（实施资本公积转增股本方案）等事宜
相关事宜已经公司第八届董事会第二十六次会议、2016年度股东大会和2017年第二次临时股
东大会审议通过（详见公司临2017-018号、临2017-023号、临2017-024号、临2017-032号、临
2017-036号、临2017-039号、临2017-054号等公告）。
2017年10月12日，公司完成了公司名称、经营范围、注册资本等工商注册信息的变更登记手
续，并已取得上海市工商行政管理局换发的《营业执照》（详见公司临2017-058号公告）。
经上海证券交易所审核同意，自 2017 年 11 月 1 日起，公司股票简称变更为“光大嘉宝”，
股票代码 600622 保持不变（详见公司临 2017-062 号公告）。
7、关于公司2014年公司债券回售之事
公司根据《上海嘉宝实业（集团）股份有限公司公开发行2014年公司债券募集说明书》的有
关约定，在报告期内披露了《关于“14嘉宝债”公司债券票面利率不调整的公告》、《关于“14
嘉宝债”公司债券回售实施的公告》及“14嘉宝债”公司债券回售实施的第一次、第二次和第三
次提示性公告（详见公司临2017-048号、临2017-049号、临2017-050号、临2017-051号和临017-052
号公告）。
根据中国证券登记结算有限责任公司上海分公司提供的债券回售申报数据，“14 嘉宝债”公
司债券本次回售申报有效数量为 802,010 张(80,201 手)，回售金额为 80,201,000 元。据此，2017
年 10 月 23 日公司已发放回售资金 80,201,000 元(不含利息)。本次回售实施完毕后，“14 嘉宝
债”在上海证券交易所上市并交易的数量（面值）由回售前的 9,600,000 张（960,000,000 元）
调整至 8,797,990 张（879,799,000 元）（详见公司临 2017-061 号公告）。
十七、积极履行社会责任的工作情况
(一) 上市公司扶贫工作情况
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(二) 社会责任工作情况
√适用 □不适用
公司一直秉承“诚信铸业、求实求精、专业专注、笃行致远”的价值理念，积极打造“品质
地产 品位生活”，努力成为受股东青睐、客户信赖、员工爱戴、社会和公众欢迎的上市企业，主
要体现在：
1、履行信息披露义务，保障股东知情权。公司严格按照有关规定，真实、准确、完整、及时
地公开公司的重要信息，内容包括定期报告、董事会决议、监事会决议和股东大会决议及其他重
大事项等临时报告。建立完善内部信息流转制度，对信息发布进行严格审批，统一对外信息发布
渠道，避免重要敏感信息提前泄露。
2、诚信经营、规范运作，实现多方互利共赢。在经营业务过程中，公司按照诚实守信、互惠
互利、合规合法的原则，与供应商、中介代理、施工单位、客户、债权人等利益相关方建立良好
合作关系。诚实经营、规范运作，认真遵守上市公司相关规范，连续十六年取得会计师事务所出
具的标准无保留意见的审计报告，获得利益相关方与社会各界的认可和尊重。年内，公司对 2016
年度利润进行分配，共派发现金红利 1.43 亿元；共缴纳税款 6.79 亿元。
3、依托公益平台，打造公益品牌。依托上海嘉宝公益基金会，与嘉定区光彩事业促进会、嘉
定镇街道睦邻党建服务中心等公益机构联手，签署合作协议，积极履行社会责任。支持和参与精
神文明建设，支持开展了“嘉宝杯”最美医生和医技人员评选活动，定期走访慰问嘉定社会福利
院，为“蓝天下的至爱”活动捐款，走访慰问困难职工和退休员工。
4、构建和谐社会，共创美好家园。在端午节期间，公司与马陆镇德立居委联合开展了“粽香
携祝福 端午献爱心”活动，邀请社区 80 岁以上老年人、离退休干部、社区志愿者共度端午节。
关心和关注建设条线农民工高温降暑和安全等工作，确保工作和生活环境，强化处置措施，严肃
对待农民工工资问题，维护社会和谐稳定。公司下属物业公司与居委、小区业主积极响应嘉定区
全国文明城区创建工作号召，结合物业管理工作实际，自觉投身到创城活动中来，以不断改善社
区内居住环境和提高业主主体素质为标准，与“创城”各项工作实现无缝对接。联合开展消防知
识培训和消防演练，提高小区居民及物业公司员工消防安全知识、提高消防安全意识和自防、自
救、互救能力。
5、注重环境保护，争创文明工地。指导各项目部注重工地周围环境保护,努力降低和消除施
工噪音污染、粉尘污染,及时清运、合理处置工程施工垃圾, 严格要求总分包单位落实安全文明施
工措施,规范现场材料堆放,加强加工区易燃易爆物品存放检查。要求总包单位践行“尘土不飞扬、
泥浆不外流、轮胎不沾泥”的承诺，保持施工现场周围整洁文明。
(三) 环境信息情况
1. 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
2. 重点排污单位之外的公司
□适用 √不适用
十八、可转换公司债券情况
(一) 转债发行情况
□适用 √不适用
(二) 报告期转债持有人及担保人情况
□适用 √不适用
(三) 报告期转债变动情况
□适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□适用 √不适用
(四) 转股价格历次调整情况
□适用 √不适用
(五) 公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□适用 √不适用
(六) 转债其他情况说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
第六节 普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一) 普通股股份变动情况表
1、 普通股股份变动情况表
单位：股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
数量 比例(%) 发行新股 送股 公积金转股 其他 小计 数量 比例(%)
一、有限售条件股份 168,302,207 24.66 - - 50,490,662 - 50,490,662 218,792,869 24.66
1、国家持股 - - - - - - - - -
2、国有法人持股 11,193,131 1.64 - - 3,357,939 - 3,357,939 14,551,070 1.64
3、其他内资持股 157,109,076 23.02 - - 47,132,723 - 47,132,723 204,241,799 23.02
其中：境内非国有法人持 146,914,812 21.52 - - 44,074,444 - 44,074,444 190,989,256 21.52
股
境内自然人持股 10,194,264 1.50 - - 3,058,279 - 3,058,279 13,252,543 1.50
4、外资持股 - - - - - - - - -
其中：境外法人持股 - - - - - - - - -
境外自然人持股 - - - - - - - - -
二、无限售条件流通股份 514,303,802 75.34 - - 154,291,141 - 154,291,141 668,594,943 75.34
1、人民币普通股 514,303,802 75.34 - - 154,291,141 - 154,291,141 668,594,943 75.34
2、境内上市的外资股 - - - - - - - - -
3、境外上市的外资股 - - - - - - - - -
4、其他 - - - - - - - - -
三、普通股股份总数 682,606,009 100.00 - - 204,781,803 - 204,781,803 887,387,812 100.00
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2017 年年度报告
2、 普通股股份变动情况说明
√适用 □不适用
2017 年 5 月 12 日，公司召开 2016 年年度股东大会，审议通过了《公司 2016 年度资本公积
转增股本预案》（每 10 股转增 3 股），详见公司临 2017-032 号公告。2017 年 6 月 23 日，公司
发布 2016 年年度权益分派实施公告，以实施前的公司总股本 682,606,009 股为基数，以资本公积
向全体股东每股转增 0.3 股，共计转增 204,781,803 股，详见公司临 2017-036 号公告。2017 年 7
月 4 日，公司收到中国证券登记结算有限责任公司上海分公司出具的《发行人证券登记查询证明》，
本次权益分配后公司总股本变更为 887,387,812 股。2017 年 10 月 12 日，公司完成了注册资本的
工商变更登记手续，并已取得上海市工商行政管理局换发的《营业执照》, 详见公司临 2017-058
号公告。
3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
√适用 □不适用
报告期公司实施 2016 年度利润分配和资本公积转增股本方案，即每股派发现金红利 0.21 元
（含税），以资本公积每股转增 0.3 股，共计派发现金红利 143,347,261.89 元，转增
204,781,803 股，转增后总股本为 887,387,812 股。公司按照转增后总股本计算报告期每股收益，
并调整上年同期的每股收益。
4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(二) 限售股份变动情况
√适用 □不适用
单位: 股
本年解除 本年增加限 年末限售股 限售原 解除限售
股东名称 年初限售股数
限售股数 售股数 数 因 日期
北京光控安宇投 62,185,013 - 18,655,504 80,840,517 非 公 开 2019 年 2
资中心(有限合 发行 月4日
伙)
上海安霞投资中 35,302,365 - 10,590,710 45,893,075 非公开 2019 年 2
心（有限合伙） 发行 月4日
中国农业银行股 18,223,900 - 5,467,170 23,691,070 非公开 2019 年 2
份有限公司－中 发行 月4日
邮核心优选混合
型证券投资基金
中国农业银行股 13,876,000 - 4,162,800 18,038,800 非公开 2019 年 2
份有限公司－中 发行 月4日
邮核心成长混合
型证券投资基金
上海嘉定建业投 11,193,131 - 3,357,939 14,551,070 非公开 2019 年 2
资开发有限公司 发行 月4日
卫保川 10,194,264 - 3,058,279 13,252,543 非公开 2019 年 2
发行 月4日
招商银行股份有 4,803,337 - 1,441,001 6,244,338 非公开 2019 年 2
限公司-中邮核心 发行 月4日
主题混合型证券
投资基金
全国社保基金五 3,398,088 - 1,019,427 4,417,515 非公 开 2019 年 2
零四组合 发行 月4日
全国社保基金一 3,398,088 - 1,019,426 4,417,514 非公 开 2019 年 2
零六组合 发行 月4日
全国社保基金六 3,398,088 - 1,019,425 4,417,513 非公 开 2019 年 2
零二组合 发行 月4日
上海南翔资产经 2,329,933 - 698,980 3,028,913 非公 开 2019 年 2
营有限公司 发行 月4日
合计 168,302,207 - 50,490,662 218,792,869 / /
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
□适用 √不适用
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
□适用 √不适用
(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
√适用 □不适用
报告期内，公司普通股股份总数及股东结构变动详见本节“普通股股份变动情况表”、“普
通股股份变动情况说明”及本节“限售股份变动情况”。
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2017 年年度报告
(三)现存的内部职工股情况
□适用 √不适用
三、 股东和实际控制人情况
(一) 股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户) 20,427
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 23,192
(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
前十名股东持股情况
质押或冻
持有有限售
股东名称 报告期内增 期末持股数 比例 结情况 股东
条件股份数
（全称） 减 量 (%) 股份 数 性质
量
状态 量
北京光控安宇投 28,874,102 125,121,107 14.10 80,840,517 - 境内非国
资中心（有限合 无 有法人
伙）
上海嘉定建业投 22,077,176 95,667,763 10.78 14,551,070 - 国有法人
无
资开发有限公司
上海光控股权投 87,806,379 87,806,379 9.89 - - 境内非国
无
资管理有限公司 有法人
上海嘉定伟业投 12,909,475 55,941,057 6.30 - - 境内非国
无
资开发有限公司 有法人
上海安霞投资中 10,590,710 45,893,075 5.17 45,893,075 - 境内非国
无
心（有限合伙） 有法人
上海嘉加（集团） 5,472,027 23,712,115 2.67 - - 境内非国
无
有限公司 有法人
中国农业银行股 5,467,170 23,691,070 2.67 23,691,070 - 其他
份有限公司－中
无
邮核心优选混合
型证券投资基金
上海南翔资产经 4,595,530 19,913,963 2.24 3,028,913 - 境内非国
无
营有限公司 有法人
中国农业银行股 3,128,000 18,038,800 2.03 18,038,800 - 其他
份有限公司－中
无
邮核心成长混合
型证券投资基金
上海嘉定缘和贸 3,750,311 16,251,348 1.83 - - 境内非国
无
易有限公司 有法人
前十名无限售条件股东持股情况
持有无限售条件 股份种类及数量
股东名称
流通股的数量 种类 数量
上海光控股权投资管理有限公司 87,806,379 人民币普通股 87,806,379
上海嘉定建业投资开发有限公司 81,116,693 人民币普通股 81,116,693
上海嘉定伟业投资开发有限公司 55,941,057 人民币普通股 55,941,057
北京光控安宇投资中心（有限合伙） 44,280,590 人民币普通股 44,280,590
上海嘉加（集团）有限公司 23,712,115 人民币普通股 23,712,115
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2017 年年度报告
上海南翔资产经营有限公司 16,885,050 人民币普通股 16,885,050
上海嘉定缘和贸易有限公司 16,251,348 人民币普通股 16,251,348
中国建设银行股份有限公司－交银施 13,552,070 13,552,070
人民币普通股
罗德稳健配置混合型证券投资基金
全国社保基金一一二组合 11,588,704 人民币普通股 11,588,704
全国社保基金一一四组合 8,455,108 人民币普通股 8,455,108
上述股东关联关系或一致行动的说明 1、股东上海嘉定建业投资开发有限公司和上海嘉定伟业
投资开发有限公司为一致行动人。2、股东上海光控股权
投资管理有限公司、北京光控安宇投资中心（有限合伙）
和上海安霞投资中心（有限合伙）同属中国光大控股有限
公司的下属企业。除此之外，公司未知其他股东之间是否
存在关联关系。
表决权恢复的优先股股东及持股数量 不适用
的说明
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
√适用 □不适用
单位：股
有限售条件股份可上市交易情况
持有的有限售条 限售条
序号 有限售条件股东名称 新增可上市交
件股份数量 可上市交易时间 件
易股份数量
1 北京光控安宇投资中心 80,840,517 2019 年 2 月 4 日 80,840,517 承诺非
(有限合伙) 公开发
2 上海安霞投资中心（有限 45,893,075 2019 年 2 月 4 日 45,893,075 行认购
合伙） 的股份
3 中国农业银行股份有限公 23,691,070 2019 年 2 月 4 日 23,691,070 自发行
司－中邮核心优选混合型 结束之
证券投资基金 日起
4 中国农业银行股份有限公 18,038,800 2019 年 2 月 4 日 18,038,800 36 个
司－中邮核心成长混合型 月内不
证券投资基金 转让。
5 上海嘉定建业投资开发有 14,551,070 2019 年 2 月 4 日 14,551,070
限公司
6 卫保川 13,252,543 2019 年 2 月 4 日 13,252,543
7 招商银行股份有限公司- 6,244,338 2019 年 2 月 4 日 6,244,338
中邮核心主题混合型证券
投资基金
8 全国社保基金五零四组合 4,417,515 2019 年 2 月 4 日 4,417,515
9 全国社保基金一零六组合 4,417,514 2019 年 2 月 4 日 4,417,514
10 全国社保基金六零二组合 4,417,513 2019 年 2 月 4 日 4,417,513
上述股东关联关系或一致行动 股东上海光控股权投资管理有限公司、北京光控安宇投资中心
的说明 （有限合伙）和上海安霞投资中心（有限合伙）同属中国光大
控股有限公司的下属企业。除此之外，公司未知其他股东之间
是否存在关联关系。
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2017 年年度报告
(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
√适用 □不适用
战略投资者或一般法人的名称 约定持股起始日期 约定持股终止日期
北京光控安宇投资中心(有限合伙) 2016年2月4日 2019年2月4日
上海安霞投资中心（有限合伙） 2016年2月4日 2019年2月4日
中国农业银行股份有限公司－中邮
2016年2月4日 2019年2月4日
核心优选混合型证券投资基金
中国农业银行股份有限公司－中邮
2016年2月4日 2019年2月4日
核心成长混合型证券投资基金
战略投资者或一般法人参与配售新 北京光控安宇投资中心(有限合伙)、上海安霞投资中心（有
股约定持股期限的说明 限合伙）、中国农业银行股份有限公司－中邮核心优选混合
型证券投资基金、中国农业银行股份有限公司－中邮核心成
长混合型证券投资基金认购公司2015年非公开发行股票，分
别成为公司前10名股东，具体情况详见公司临2016-009号公
告、本报告中“前十名股东持股情况”等有关内容。
四、 控股股东及实际控制人情况
(一) 控股股东情况
1 法人
√适用 □不适用
名称 上海光控股权投资管理有限公司、北京光控安宇投资中心（有限合
伙）、上海安霞投资中心（有限合伙）联合持股主体
单位负责人或法定代表人 详见本表“其他情况说明”
成立日期 详见本表“其他情况说明”
主要经营业务 详见本表“其他情况说明”
报告期内控股和参股的其他 无
境内外上市公司的股权情况
其他情况说明 截止报告期末，上海光控股权投资管理有限公司及其一致行动人北
京光控安宇投资中心（有限合伙）、上海安霞投资中心（有限合伙）
分别持有公司股票 87,806,379 股、125,121,107 股、45,893,075
股，合计持股 258,820,561 股，占公司当前总股本的 29.17%，合
并为公司第一大持股主体。
1、上海光控股权投资管理有限公司成立于 2013 年 06 月 18 日；法
定代表人：殷连臣；经营范围：股权投资管理，股权投资，投资咨
询。
2、北京光控安宇投资中心（有限合伙）成立于 2014 年 01 月 06 日；
执行事务合伙人:上海光控嘉鑫股权投资管理有限公司；经营范围：
项目投资；投资管理；资产管理；投资咨询；企业管理咨询。
3、上海安霞投资中心（有限合伙）成立于 2014 年 03 月 12 日；执
行事务合伙人:重庆光控股权投资管理有限公司；经营范围：实业
投资，投资管理，资产管理，投资咨询、企业管理咨询（以上咨询
均除经纪）。
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
4 报告期内控股股东变更情况索引及日期
√适用 □不适用
控股股东变更情况详见公司于2017年4月22日在上海证券交易所网站
（http://www.sse.com.cn）披露的临2017-026号公告。
5 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
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2017 年年度报告
(二) 实际控制人情况
1 法人
√适用 □不适用
名称 中国光大集团股份公司
单位负责人或法定代表人 李晓鹏
成立日期 1990 年 11 月 12 日
主要经营业务 投资和管理金融业包括银行、证券、保险、基金、信托、期货、租
赁、金银交易；资产管理；投资和管理非金融业（企业依法自主选
择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项目，经相关部门批
准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限
制类项目的经营活动。）
报告期内控股和参股的其 注1
他境内外上市公司的股权
情况
其他情况说明 /
注 1：
序 公司 直接/ 股票代码
被投资企业名称 持股比例(%)
号 名称 间接 及上市地点
1 间接 中国光大控股有限公司 0165.HK 49.74%
2 间接 中国飞机租赁集团有限公司 1848.HK 33.56%
3 间接 英利国际置业股份有限公司 5DM（新交所） 22.92%
4 间接 中国光大国际有限公司 257.HK 41.40%
5 间接 中国光大绿色环保有限公司 1257.HK 70.81%
6 中国光 间接 中国光大水务有限公司 U9E（新交所） 74.85%
大集团 直接持有 25.43%，
601818.SH,6818.H
7 股份公 中国光大银行股份有限公司 间接持有 3.57%，
K
司 合计持有 29.00%
直接持有 25.15%，
601788.SH,6178.H
8 光大证券股份有限公司 间接持 23.30%，
K
合计持有 48.45%
9 间接 中青旅控股股份有限公司 600138.SH 20.00%
10 间接 嘉事堂药业股份有限公司 002462.SZ 16.72%
11 直接 申万宏源集团股份有限公司 000166.SZ 4.98%
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
4 报告期内实际控制人变更情况索引及日期
√适用 □不适用
实际控制人变更情况详见公司于 2017 年 4 月 22 日在上海证券交易所网站
（http://www.sse.com.cn）披露的临 2017-026 号公告。
5 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
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2017 年年度报告
6 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用 √不适用
(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用 √不适用
五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
单位负责人或 组织机构 主要经营业务或
法人股东名称 成立日期 注册资本
法定代表人 代码 管理活动等情况
上海嘉定 建业投 邢志刚 1993年5月7日 13367975-8 22,100 财政信用、融资、
资开发有限公司 投资开发
情况说明 上述股东的一致行动人情况详见本报告第六节“截止报告期末前十名股东、
前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表”
六、 股份限制减持情况说明
□适用 √不适用
第七节 优先股相关情况
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用 □不适用
单位：股
报告期内 是否在
年度内
从公司获 公司关
性 年 年初持 年末持 股份增
姓名 职务(注) 任期起始日期 任期终止日期 增减变动原因 得的税前 联方获
别 龄 股数 股数 减变动
报酬总额 取报酬
量
（万元）
陈爽 董事长 男 50 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 是
钱明 副董事长兼总 男 54 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 76,537 99,498 22,961 资本公积转增股本（每 549.20 否
裁 10 股转增 3 股）
PAN YING 董事 男 47 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 是
（潘颖）
陈宏飞 董事兼常务副 男 43 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 549.20 否
总裁
王玉华 董事 男 49 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 是
龚侃侃 董事 男 42 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 是
唐耀 独立董事 男 45 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 12.00 否
陈乃蔚 独立董事 男 60 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 12.00 否
张晓岚 独立董事 女 68 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 8.00 否
陈旭 监事会主席 男 59 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 否
曾瑞昌 监事 男 58 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / - 是
陈静 职工代表监事 女 47 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 34.60 否
陈正友 高级副总裁 男 54 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 287.32 否
胡兵 副总裁 男 39 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 483.20 否
沈培新 副总裁 男 55 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 12,300 16,290 3,990 资本公积转增股本（每 258.77 否
10 股转增 3 股）及二
级市场增持
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2017 年年度报告
余小玲 副总裁 女 46 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - 387.20 否
曹萍 副总裁 女 48 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 45,473 59,115 13,642 资本公积转增股本（每 257.32 否
10 股转增 3 股）
王幸千 副总裁 男 46 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 257.32 否
石建良 副总裁 男 40 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 229.80 否
金红 财务负责人 女 44 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 - - - / 147.88 否
孙红良 董事会秘书 男 48 2017 年 5 月 12 日 2020 年 5 月 11 日 26,552 34,518 7,699 资本公积转增股本（每 221.32 否
10 股转增 3 股）
李俭 董事 男 60 2014 年 6 月 24 日 2017 年 5 月 12 日 - - - / - 否
袁树民 独立董事 男 66 2014 年 6 月 24 日 2017 年 5 月 12 日 - - - / 5.00 否
朱建明 监事 男 55 2015 年 7 月 28 日 2017 年 5 月 12 日 - - - / - 是
合计 / / / / / 160,862 209,421 48,292 / 3,700.13 /
姓名 主要工作经历
陈爽 现任公司董事长、中国光大控股有限公司执行董事兼首席执行官、管理决策委员会主席、中国光大集团有限公司执行董事兼副总经理等职。曾任
公司董事、诺亚控股有限公司独立董事、光大证券股份有限公司董事等职。
钱明 现任公司副董事长兼总裁等职。曾任公司董事长等职。
PAN YING 现任公司董事、中国光大控股有限公司首席投资官及管理决策委员会成员、北京光控安宇投资中心（有限合伙）和上海安霞投资中心（有限合伙）
（潘颖） 执行事务合伙人委派代表、中石化石油工程技术服务股份有限公司独立董事等职。曾任职于国家外汇管理总局外汇储备交易处、美国洛杉矶的
Seagate 资产管理公司及光大海基资本等单位。
陈宏飞 现任公司董事兼常务副总裁等职。曾任职于北京建筑设计院、Barker Pacific Group, Inc （洛杉矶）、雷曼兄弟商业地产组下属公司、铁狮门
中国基金等多家企业。
王玉华 现任公司董事、上海嘉定新城发展有限公司董事长、总裁、党委副书记等职。曾任上海嘉定新城发展有限公司党委委员、副总裁等职。
龚侃侃 现任公司董事、上海市嘉定区国有资产经营（集团）有限公司董事长、总经理、党委副书记。曾任上海国际汽车城（集团）有限公司副总经理等
职。
唐耀 现任公司独立董事、同昌盛业（北京）资产管理顾问有限公司董事、总经理，兼任国际购物中心协会（ICSC）志愿者领导委员会北京地区主席，
中国商业地产联盟专家委员会委员等职。曾任华夏柏欣（北京）经营管理顾问有限公司资产管理部执行董事、成都分公司和沈阳分公司总经理等
职。
陈乃蔚 现任公司独立董事、复旦大学高级律师学院执行院长，交运股份、春秋航空、上海农村商业银行独立董事等职。曾任上海市锦天城律师事务所合
伙人、高级律师，中兴通讯、上海医药、泰胜风能独立董事等职。
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2017 年年度报告
张晓岚 现任公司独立董事、高鸿股份、国华人寿独立董事等职。曾任陕西财经学院讲师、教授、副院长，西安交通大学会计学教授、博士生导师、副校
长、校党委常委，上海对外经贸大学会计学教授等职。
陈旭 现任公司监事会主席。曾任嘉定区经济委员会副主任兼嘉定区粮食局党组书记、局长；嘉定区经济党工委书记等职。
曾瑞昌 现任公司监事、中国光大控股有限公司首席风险官及管理决策委员会成员等职。曾任中国光大控股有限公司助理总经理、研究部主管，香港星展
证券（新加坡发展银行下属全资公司）董事、研究部主管等职。
陈静 现任公司职工代表监事、工会主任、综合办公室副主任。曾任公司党委办公室副主任等职。
陈正友 现任公司高级副总裁等职。曾任公司总裁助理、副总裁等职。
胡兵 现任公司副总裁。曾任职于联想控股股份有限公司、融科投资管理顾问有限公司等企业。
沈培新 现任公司副总裁等职。曾任公司副董事长，嘉定区华亭镇党委副书记、镇长、党委书记等职。
余小玲 现任公司副总裁等职。曾任职于美洲银行证券公司（东京）和雷曼兄弟旗下资产管理公司（东京）等企业。
曹萍 现任公司副总裁等职。曾任公司党委副书记、工会主任、职工代表监事等职。
王幸千 现任公司副总裁等职。曾任公司党委委员、物业经营部经理等职。
石建良 现任公司副总裁等职。曾任公司总裁助理、上海嘉宏房地产有限责任公司设计管理部经理等职。
金红 现任公司财务负责人等职。曾任上海嘉宏房地产有限责任公司财务负责人等职。
孙红良 现任公司董事会秘书等职。曾任公司副总裁等职。
其它情况说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(二) 董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用 □不适用
在股东单位担
任职人员姓名 股东单位名称 任期起始日期 任期终止日期
任的职务
PAN YING（潘颖） 北京光控安宇投资中心 执行事务合伙 2014 年 1 月 6 不定期
（有限合伙） 人委派代表 日
PAN YING（潘颖） 上海安霞投资中心（有 执行事务合伙 2014 年 3 月 12 不定期
限合伙） 人委派代表 日
陈爽 上海光控股权投资管理 董事 2013 年 6 月 18 不定期
有限公司 日
曾瑞昌 上海光控股权投资管理 监事 2013 年 6 月 18 不定期
有限公司 日
在股东单位任职 /
情况的说明
(二) 在其他单位任职情况
√适用 □不适用
任职人员姓 在其他单位担任的职 任期起始日 任期终止日
其他单位名称
名 务 期 期
陈爽 中国光大控股有限公司 执行董事兼首席执行 2007 年 8 月 不定期
官、管理决策委员会主
席
陈爽 中国光大集团有限公司 执行董事、副总经理 2013 年 4 月 不定期
PAN YING（潘 中国光大控股有限公司 首席投资官 2016 年 12 不定期
颖） 月
PAN YING（潘 中国光大控股有限公司 管理决策委员会成员 2014 年 1 月 不定期
颖）
PAN YING（潘 中石化石油工程技术服务股 独立董事 2018 年 2 月 2021 年 2 月
颖） 份有限公司 8日 7日
王玉华 上海嘉定新城发展有限公司 董事长、总经理 2016 年 10 不定期
月 13 日
龚侃侃 上海市嘉定区国有资产经营 董事长、总经理 2015 年 5 月 不定期
（集团）有限公司 27 日
唐耀 同昌盛业（北京）资产管理 董事、总经理 2009 年 10 不定期
顾问有限公司 月 12 日
唐耀 国际购物中心协会（ICSC） 北京地区主席 2002 年 5 月 不定期
志愿者领导委员会
唐耀 中国商业地产联盟专家委员 委员 2005 年 5 月 不定期
会
陈乃蔚 上海农村商业银行股份有限 独立董事 2017 年 3 月 2020 年 2 月
公司 30 日 28 日
陈乃蔚 春秋航空股份有限公司 独立董事 2017 年 2 月 2020 年 2 月
13 日 12 日
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2017 年年度报告
陈乃蔚 上海交运集团股份有限公司 独立董事 2016 年 4 月 2019 年 4 月
18 日 17 日
张晓岚 大唐高鸿数据网络技术股份 独立董事 2017 年 9 月 2020 年 9 月
有限公司 14 日 13 日
张晓岚 国华人寿保险股份有限公司 独立董事 2012 年 12 不定期
月
曾瑞昌 中国光大控股有限公司 首席风险官、管理决策 2009 年 1 月 不定期
委员会成员
钱明 上海市嘉定区上市公司协会 会长 2016 年 6 月 2020 年 6 月
钱明 上海嘉宝公益基金会 理事 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
曹萍 上海嘉宝公益基金会 理事长 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
陈静 上海嘉宝公益基金会 秘书长 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
沈培新 上海嘉宝公益基金会 理事 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
金红 上海嘉宝公益基金会 理事 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
孙红良 上海嘉宝公益基金会 监事 2018 年 1 月 2023 年 1 月
18 日 17 日
李俭 上海嘉定新城发展有限公司 协理员 2016 年 9 月 2017 年 3 月
14 日 6日
袁树民 华丽家族股份有限公司 独立董事 2017 年 3 月 2020 年 3 月
22 日 21 日
袁树民 上海科泰电源股份有限公司 独立董事 2017 年 11 2020 年 11
月 15 日 月 14 日
朱建明 上海市嘉定区国有资产经营 监事 2015 年 5 月 不定期
（集团）有限公司 27 日
在其他单位
任职情况的 /
说明
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
董事、监事、高级管理人员 公司董事、监事的报酬由公司股东大会决定；高级管理人员的报酬
报酬的决策程序 由董事会薪酬与考核委员会提出预案， 报董事会审议通过。
董事、监事、高级管理人员 董事、监事的报酬由公司根据股东大会决议发放；高级管理人员薪
报酬确定依据 酬根据公司的薪酬体系和薪酬制度，结合公司实际情况和个人考评
结果决定。
董事、监事和高级管理人员 依据考核实际情况，总共支付3,700.13万元，详见本报告第八节第
报酬的实际支付情况 一条“持股变动情况及报酬情况表”。
报告期末全体董事、监事和
高级管理人员实际获得的报 3,700.13 万元
酬合计
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2017 年年度报告
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
陈爽 董事长 选举 董事会选举
钱明 副董事长 选举 董事会选举
陈宏飞 董事 选举 股东大会选举
王玉华 董事 选举 股东大会选举
张晓岚 独立董事 选举 股东大会选举
曾瑞昌 监事 选举 股东大会选举
陈宏飞 常务副总裁 聘任 董事会聘任
陈正友 高级副总裁 聘任 董事会聘任
胡兵 副总裁 聘任 董事会聘任
沈培新 副总裁 聘任 董事会聘任
余小玲 副总裁 聘任 董事会聘任
钱明 董事长 离任 任期届满
沈培新 副董事长 离任 任期届满
李俭 董事 离任 任期届满
袁树民 独立董事 离任 任期届满
朱建明 监事 离任 任期届满
五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
六、母公司和主要子公司的员工情况
(一) 员工情况
母公司在职员工的数量
主要子公司在职员工的数量
在职员工的数量合计
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数
专业构成
专业构成类别 专业构成人数
生产人员
销售人员
技术人员
财务人员
行政人员
合计
教育程度
教育程度类别 数量（人）
大专及以上
大专以下
合计
(二) 薪酬政策
√适用 □不适用
报告期内，公司不断完善薪酬体系和薪酬制度，继续本着绩效导向、以人为本的薪酬管理原
则，将员工薪酬水平与公司经济效益和年度绩效考核结果挂钩，并参照市场同类企业薪资行情的
变化进行动态管理，使员工的岗位与价值相匹配，为公司留住人才、稳定队伍起到了积极的作用，
同时对少数表现欠佳的员工采取了负激励，体现了薪酬政策的外部竞争性和内部公平性。
(三) 培训计划
√适用 □不适用
为适应公司新时期的转型发展，结合公司“轻重并举，双轮驱动”的发展战略，在原有地产
开发相关培训的基础上，推进学习掌握地产金融相关知识，不断提高公司员工的整体素质。公司
将继续以人为本，进一步加大培训投入，拓宽培训渠道，努力促进公司与员工共同成长。具体措
施：
1、对公司总部管理人员组织不动产资产管理、地产形势、国学精神与优秀职业素养等主题的
综合培训；
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2017 年年度报告
2、组织公司地产开发板块设计、项目现场管理、成本、合约、营销等部门，结合本职岗位要
求，继续进行条线专业培训；
3、开展公司内部经验交流活动，把好的经验方法进行条线内部的小范围交流分享，借鉴学习，
共同提高；
4、与社会资源加强合作，以“请进来讲”和“走出去听”两种形式，组织包括参加专题讲座、
多媒体远程授课培训、购买相关书籍自学等项目内容；
5、继续举办安全生产、人力资源、财务管理等年度常规培训活动。
(四) 劳务外包情况
□适用 √不适用
第九节 公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □不适用
报告期内，为规范公司及相关信息披露义务人的信息披露行为，督促公司及相关信息披露义
务人依法合规履行信息披露义务，维护公司和投资者的合法权益，公司修订了《信息披露事务管
理制度》，并制定了《信息披露暂缓与豁免管理制度》。为进一步加强公司董事会的职能，提高
议事和办事效率，更好地贯彻执行公司股东大会、董事会的决议，公司特设立董事会执行委员会，
并相继修订了《公司章程》、《总裁工作细则》、《公司投资管理制度》等制度。公司董事会和
高级管理人员在履职过程中忠于职守，诚信勤勉，规范运作，决策程序合规合法。董事会各专业
委员会能够认真履行职责、发挥专业优势，积极献言献策，起到应有作用。公司将严格按照《公
司法》、《证券法》和中国证监会、上海证券交易所的有关规定，持续不断完善公司治理结构，
加强投资者关系管理，健全内控制度，提高治理水平。
公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
√适用 □不适用
公司董事会认为，公司法人治理的实际状况与《公司法》和中国证监会相关规定的要求不存
在重大差异。
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2017 年年度报告
二、股东大会情况简介
决议刊登的指定网站的查
会议届次 召开日期 决议刊登的披露日期
询索引
2017 年第一次临时股 2017 年 1 月 23 日 上海证券交易所网站 2017 年 1 月 24 日
东大会 http://www.sse.com.cn
2016 年年度股东大会 2017 年 5 月 12 日 上海证券交易所网站 2017 年 5 月 15 日
http://www.sse.com.cn
2017 年第二次临时股 2017 年 9 月 11 日 上海证券交易所网站 2017 年 9 月 12 月
东大会 http://www.sse.com.cn
2017 年第三次临时股 2017 年 10 月 24 日 上海证券交易所网站 2017 年 10 月 25 日
东大会 http://www.sse.com.cn
股东大会情况说明
□适用 √不适用
三、董事履行职责情况
(一) 董事参加董事会和股东大会的情况
参加股东
参加董事会情况
是否 大会情况
董事
独立 本年应参 以通讯 是否连续两 出席股东
姓名 亲自出 委托出 缺席
董事 加董事会 方式参 次未亲自参 大会的次
席次数 席次数 次数
次数 加次数 加会议 数
陈爽 否 8 8 5 0 0 否
钱明 否 8 8 3 0 0 否
PAN YING 否 8 8 5 0 0 否
（潘颖）
陈宏飞 否 5 4 3 1 0 否
王玉华 否 5 5 1 0 0 否
龚侃侃 否 8 8 3 0 0 否
唐耀 是 8 7 5 1 0 否
陈乃蔚 是 8 7 5 1 0 否
张晓岚 是 5 5 3 0 0 否
李俭 否 3 3 2 0 0 否
沈培新 否 3 3 2 0 0 否
袁树民 是 3 3 2 0 0 否
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用
年内召开董事会会议次数
其中：现场会议次数
通讯方式召开会议次数
现场结合通讯方式召开会议次数
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2017 年年度报告
(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，
应当披露具体情况
√适用 □不适用
报告期内，公司董事会各专业委员会对公司事项均无异议。
报告期内，审计委员会认真履职，积极监督，共召开四次会议，主要审议通过了关联交易、
关联担保、定期报告、内部控制评价报告、聘任审计机构、支付审计费用、选举主任委员等议案，
对公司规范运作起到了较大的促进作用。
报告期内，提名委员会共召开二次会议。因公司第八届董事会任期届满，需进行换届选举，
提名委员会先后审议通过了《关于推荐公司第九届董事会董事候选人的议案》、《关于选举陈乃
蔚先生为公司第九届董事会提名委员会主任委员的议案》、《关于推荐公司高级管理人员和证券
事务代表的议案》，并将上述议案提请公司董事会审议，确保换届选举工作有序推进。
报告期内，薪酬与考核委员会共召开二次会议，先后审议通过了《关于确定公司高级管理人
员2016年度薪酬的议案》、《关于选举张晓岚女士为公司第九届董事会薪酬与考核委员会主任委
员的议案》等议案，并发表意见认为：公司董事、监事和高级管理人员薪酬的决策和发放程序符
合公司有关规定。
报告期内，战略委员会共召开一次会议，审议通过了《关于选举陈爽先生为公司第九届董事
会战略委员会主任委员的议案》。
五、监事会发现公司存在风险的说明
□适用 √不适用
六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
保持自主经营能力的情况说明
□适用 √不适用
存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
√适用 □不适用
年初，根据公司实际情况，结合公司薪酬体系和薪酬制度的有关规定，确定公司高级管理人
员年度考核主要经济指标。具体薪酬方案由董事会薪酬与考核委员会提出，报董事会审议通过后
执行。
八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用 □不适用
详见公司于 2018 年 4 月 28 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）上披露的《光大嘉
宝 2017 年度内部控制评价报告》
报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用 √不适用
九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用 □不适用
公司聘请众华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2017 年 12 月 31 日的财务报告内部控制
的有效性进行了审计，并出具了《光大嘉宝股份有限公司 2017 年度内部控制审计报告》，全文详
见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）
是否披露内部控制审计报告：是
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2017 年年度报告
第十节 公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
单位:万元 币种:人民币
债券名 还本付 交易场
简称 代码 发行日 到期日 债券余额 利率（%）
称 息方式 所
上 海 嘉 14 嘉宝 122333.SH 2014 年 2019 年 87,979.90 5.50 详 见 公 上 海 证
宝实业 债 10 月 23 10 月 22 司债其 券交易
（集团） 日 日 他情况 所
股份有 的说明
限公司 注1
2014 年
公司债
公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
公司债券于 2015 年 10 月 23 日完成首次付息，该事宜详见公司临 2015-033 号公告；
公司债券于 2016 年 10 月 24 日完成第二次付息，该事宜详见公司临 2016-042 号公告；
公司债券于 2017 年 10 月 23 日完成第三次付息，该事宜详见公司临 2017-060 号公告；
公司债券于 2017 年 10 月 23 日完成回售 8,020.10 万元，该事宜详见公司临 2017-061 号公告。
公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
注 1：本次债券票面利率为 5.50%，采用单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，
最后一期利息随本金的兑付一起支付。本次债券的起息日为 2014 年 10 月 23 日,付息日为 2015－
2019 年期间每年的 10 月 23 日。如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；顺延
期间不另计利息。
本次债券最终到期日为 2019 年 10 月 22 日。若投资者放弃回售选择权，则至 2019 年 10 月
23 日一次兑付本金；若投资者部分或全部行使回售选择权，则回售部分债券的本金在 2017 年 10
月 23 日兑付，未回售部分债券的本金至 2019 年 10 月 23 日兑付。如遇法定节假日或休息日，则
顺延至其后的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计息。
二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
名称 东方花旗证券有限公司
办公地址 上海市中山南路 318 号 2 号楼 24 层
债券受托管理人
联系人 张勇、钟凌
联系电话 021-23153888
名称 联合信用评级有限公司
资信评级机构
办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 2 号 PICC 大厦 12 层
其他说明：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □不适用
本次债券扣除债券承销商相关佣金、费用后的募集资金净额为 9.48 亿元，已按计划全部用于
补充公司流动资金，与募集说明书的相关承诺一致。
四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
2017年6月21日，联合信用评级有限公司对本公司上述2014年公司债券进行了跟踪信用评级。
联合信用评级有限公司在对本公司2016年度经营状况等进行综合分析与评估的基础上，出具了《上
海嘉宝实业（集团）股份有限公司公司债券2017年跟踪评级报告》，维持“14嘉宝债”信用等级为“AA”，
并维持本公司主体信用级别为“AA”，评级展望由前次的“稳定”调整为“正面”。该事项详见公司临
2017-035号公告，评级报告详见上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。
联合信用评级有限公司将根据公司2017年度经营状况，对公司债券继续进行跟踪评级，预计
在2018年6月28日前出具相关报告。届时，该报告将披露在上海证券交易所网站
（http://www.sse.com.cn）
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □不适用
报告期内，本次债券的增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施并未发生变更。
本次债券由上海市嘉定区国有资产经营(集团)有限公司（以下简称“嘉定国资”）提供无条件
的不可撤销的连带责任保证担保。嘉定国资是国有资产授权经营的国有独资公司，实际控制人为
上海市嘉定区国资委，资信状况优良。近三年及一期与客户发生业务往来时未曾发生严重违约行
为，与国内主要银行也保持着长期的合作伙伴关系，最近三年担保人在偿还银行债务方面未发生
违约。
截至2017年12月31日，嘉定国资净资产为247,036.83万元，资产负债率为75.45%，净资产收
益率为0.95%，流动比率为3.12倍，速动比率为1.10倍。以上财务数据已经审计。
考虑到嘉定国资作为嘉定区实施“国有股权综合管理和投融资”的主体，在嘉定区经济和社
会发展中具有举足轻重的地位，资产规模较大，且资信状况和自身盈利能力良好，整体偿债能力
较强，其所提供的担保对于公司本期债券的信用状况具有积极作用。
六、公司债券持有人会议召开情况
√适用 □不适用
报告期内，未召开公司债券持有人会议。
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2017 年年度报告
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
公司聘请了东方花旗证券有限公司为债券受托管理人，并与其签订了《公司债券受托管理协
议》。 东方花旗证券有限公司根据《公司债券持有人会议规则》的有关规定，较好地履行了职责，
为保护公司债券投资者的利益发挥了积极作用。
八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
本期比上年同期
主要指标 2017 年 2016 年 变动原因
增减（%）
息税折旧摊销前利润 100,733.63 44,955.77 124.07 注1
流动比率 166.24 160.51 3.57 /
速动比率 69.22 65.34 5.94 /
资产负债率（%） 54.91 58.99 -6.92 /
EBITDA 全部债务比 0.70 0.41 70.73 注1
利息保障倍数 14.63 6.86 113.27 注1
现金利息保障倍数 20.98 24.06 -12.80 /
EBITDA 利息保障倍数 14.96 6.96 114.94 注1
贷款偿还率（%） 100.00 100.00 - /
利息偿付率（%） 100.00 100.00 - /
注 1：报告期公司息税折旧摊销前利润、EBITDA 全部债务比、利息保障倍数和 EBITDA 利息保障倍
数和上年同期相比大幅增加，主要原因是报告期公司主营业务利润总额大幅增加所致。
九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用 □不适用
报告期内公司其他债务融资付息兑付情况良好，公司贷款偿还率和利息偿付率均为 100.00%。
十、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
报告期内公司取得广发银行股份有限公司上海分行 5 亿元授信，报告期末公司已使用该授信
取得 5 亿元长期借款。
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2017 年年度报告
十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
□适用 √不适用
十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用 □不适用
1、关于注册和发行非公开定向债务融资工具之事，详见本报告第五节“重要事项”第十六条
“其他重大事项的说明”中的第二点。该事项有利于公司降低融资成本，拓宽融资渠道，优化债
务结构，满足经营发展的资金需要。
2、关于变更公司注册名称之事，详见本报告第五节“重要事项”第十六条“其他重大事项的
说明”中的第六点。本次公司名称变更不改变原签署的与公司债券相关的法律文件效力，原上海
嘉宝实业（集团）股份有限公司的债权债务关系均由公司继承，原签署的相关法律文件对已发行
的公司债券继续具有法律效力，不再另行签署新的法律文件。
3、关于公司控股子公司为关联方提供担保暨关联交易之事，详见本报告第五节“重要事项”
第十五条“重大关联交易”中 “其他”的有关内容。本次关联担保事项有利于扩大公司控股子公
司光控安石的资产管理规模，进一步提高其营业收入。光控安石在本次担保期内有能力对经营管
理风险进行管控，且已获得反担保，本次关联担保风险较小。该事项不会对公司生产经营情况和
偿债能力产生重大不利影响。
4、关于注册和发行资产支持票据之事，详见本报告第五节“重要事项”第十六条“其他重大
事项的说明”中的第三点。该事项有利于盘活公司存量物业资产，提高资产的流动性，增强现金
流的稳定性，提升资产使用效率。
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2017 年年度报告
第十一节 财务报告
一、审计报告
√适用 □不适用
审 计 报 告
众会字(2018)第 0333 号
光大嘉宝股份有限公司全体股东：
（一）审计意见
我们审计了光大嘉宝股份有限公司（以下简称光大嘉宝）财务报表，包括 2017 年 12 月 31
日的合并及公司资产负债表，2017 年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、合并及公
司所有者权益变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了光大
嘉宝 2017 年 12 月 31 日的合并及公司财务状况以及 2017 年度的合并及公司经营成果和现金流量。
（二）形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报
表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，
我们独立于光大嘉宝，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充
分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
（三） 关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的
应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
（一）商誉减值
1、关键审计事项
截止 2017 年 12 月 31 日，如财务报表附注所述，光大嘉宝合并财务报表中商誉账面价值为
1,263,692,231.81 元，商誉减值准备为 0.00 元，占资产总额比例为 9.40%。
商誉减值评估每年执行一次。减值评估基于各资产组的可回收金额进行测算。管理层将商誉
所归属的每个子公司分别确认为单个资产组，委聘外部评估专家基于管理层编制的现金流量预测
采用预计未来现金流量折现的模型计算各相关资产及资产组的预计未来现金流量现值。
由于商誉对财务报表整体的重要性，且管理层在进行商誉减值测试时运用了重大会计估计和
判断，因此我们将商誉减值作为关键审计事项。
2、审计中的应对
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2017 年年度报告
我们针对商誉的减值执行的主要审计程序包括：
（1）测试与商誉减值相关的关键内部控制；
（2）评估减值测试方法的适当性；
（3）测试管理层减值测试所依据的基础数据，与公司管理层及外部评估专家讨论，了解减值
测试结果最为敏感的假设并进行分析，分析检查管理层采用的假设的恰当性及相关披露是否
适当。
（4）验证商誉减值测试模型的计算准确性。
（二）收入确认
1、关键审计事项
如财务报表附注所述，光大嘉宝合并财务报表营业收入为 3,083,306,575.48 元，主要为房地
产销售业务收入和不动产资产管理业务收入。
对于房地产销售业务收入，公司以取得《交付使用许可证》、签订不可逆转的销售合同、售
房款收妥、成本能够可靠计量并取得物业管理单位房屋接管验收证明，在同时符合上述标准的次
月确认营业收入的实现。对于不动产资产管理业务收入，公司根据服务协议约定的服务金额和计
算方法收取服务费，按权责发生制原则确认服务费收入。收费基数为实际存续的实缴规模或管理
的不动产投资规模。
由于收入确认对财务报表整体的重要性，管理层在收入确认时运用了重大的会计判断，因此
我们将收入确认作为关键审计事项。
2、审计中的应对
我们针对收入确认和计量问题执行的审计程序包括但不限于：
（1）我们通过审阅销售合同与管理层的访谈，了解和评估了光大嘉宝公司的收入确认政策。
（2）我们向管理层、治理层进行询问，评价管理层诚信及舞弊风险。
（3）我们了解并测试了与收入相关的内部控制，确定其可依赖。
（4）结合应收账款函证程序，并抽查收入确认的相关单据，检查已确认的收入的真实性。
（5）针对可能出现的完整性风险，我们实施了具有针对性的审计程序，包括但不限于：在
增加收入完整性测试样本的基础上，针对资产负债表日前后确认的销售收入执行截止性测试，核
对开发产品客户签收单或客户服务确认结算单等相关时间节点，以评估销售收入是否在恰当的期
间确认，是否存在截止问题；
（三）应收款项减值
1、关键审计事项
截止 2017 年 12 月 31 日，如财务报表附注所述，光大嘉宝合并财务报表中应收账款、其他应
收款（以下合称为“应收款项”）的原值合计为 358,283,076.05 元，坏账准备合计为
123,264,751.13 元，账面价值为 235,018,324.92 元，应收款项原值占资产总额比例为 2.66%。
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2017 年年度报告
当存在客观证据表明应收款项存在减值时，光大嘉宝公司管理层根据预计未来现金流量现值
低于账面价值的差额计提单项减值准备。对于不存在减值客观证据的应收款项，光大嘉宝公司管
理层根据信用风险特征将其分为若干组合进行评估。
由于应收款项对财务报表整体的重要性，且管理层在确定应收款项减值时作出了重大的会计
估计和判断，我们将应收款项的减值确定为关键审计事项。
2、审计中的应对
（1）、评价管理层对应收款项管理内部控制制度的设计和运行的有效性；
（2）、通过查阅销售合同、相关房屋交接单、资产管理费计算表、回款情况及与管理层沟通
等程序了解和评价管理层对应收账款坏账准备计提的会计估计是否合理；
（3）、通过分析光大嘉宝历史上同类应收款项组合的实际坏账发生金额及情况，结合客户信
用、市场条件及同行业企业计提比例等因素对光大嘉宝坏账准备会计估计的合理性，包括确定应
收款项组合的依据、计提比例、单独计提坏账准备的判断等；
（4）、对光大嘉宝按照账龄分析法计提以及单项计提的坏账准备进行复核，以查验坏账准备
计提是否准确
（5）、对应收款项期末余额选取样本执行函证程序或替代程序；
（四） 其他信息
光大嘉宝管理层（以下简称管理层）对其他信息负责。其他信息包括光大嘉宝 2017 年年度
报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证
结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否
与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这
方面，我们无任何事项需要报告。
（五）管理层和治理层对财务报表的责任
光大嘉宝管理层（以下简称管理层）负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现
公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重
大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估光大嘉宝的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项，
并运用持续经营假设，除非管理层计划清算光大嘉宝、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督光大嘉宝的财务报告过程。
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2017 年年度报告
（六）注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并
出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审
计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇
总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们
也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对
这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、
伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高
于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导
致对光大嘉宝持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我
们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报
表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致光大嘉宝不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相
关交易和事项。
（6）就光大嘉宝中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发
表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们
在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合
理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关
键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少
数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益
处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
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2017 年年度报告
（此页无正文）
众华会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师 莫旭巍（项目合伙人）
中国注册会计师 奚晓茵
中国，上海 2018 年 4 月 26 日
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2017 年年度报告
二、财务报表
合并资产负债表
2017 年 12 月 31 日
编制单位: 光大嘉宝股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 七.1 3,204,104,562.15 4,152,502,107.43
结算备付金
拆出资金
以公允价值计量且其变动计入当期 七.2 99,267,679.94 79,282,316.75
损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 七.3 103,977,249.64 34,399,023.74
预付款项 七.4 311,447,098.27 14,575,855.62
应收利息 七.5 9,178,111.11
应收股利
其他应收款 七.6 131,041,075.28 150,598,195.86
买入返售金融资产
存货 七.7 5,780,301,289.22 7,044,425,023.58
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 七.8 264,747,412.81 405,594,433.58
流动资产合计 9,904,064,478.42 11,881,376,956.56
非流动资产：
发放贷款和垫款
可供出售金融资产 七.9 664,693,109.02 359,466,042.99
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 七.10 466,437,997.63 467,817,237.53
投资性房地产 七.11 338,208,299.87 189,472,218.86
固定资产 七.12 203,489,741.04 92,673,907.74
在建工程
工程物资
固定资产清理
无形资产 七.13 4,114,608.69 1,765,065.07
开发支出
商誉 七.14 1,263,692,231.81 1,263,692,231.81
长期待摊费用 七.15 28,997,347.45 22,521,640.48
递延所得税资产 七.16 106,678,051.27 78,727,194.23
其他非流动资产 七.17 470,000,000.00
非流动资产合计 3,546,311,386.78 2,476,135,538.71
资产总计 13,450,375,865.20 14,357,512,495.27
流动负债：
短期借款 七.18 99,000,000.00
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
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2017 年年度报告
衍生金融负债
应付票据
应付账款 七.20 704,588,564.97 309,127,504.54
预收款项 七.21 4,003,782,421.42 3,795,898,129.96
应付职工薪酬 七.22 138,602,206.38 79,235,300.72
应交税费 七.23 169,651,159.15 223,564,347.44
应付利息 七.24 725,694.44 118,428.75
应付股利 七.25 8,947,626.27 7,116,833.34
其他应付款 七.26 891,543,411.84 2,888,407,973.73
一年内到期的非流动负债 七.27 40,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 5,957,841,084.47 7,402,468,518.48
非流动负债：
长期借款 七.28 500,000,000.00 40,000,000.00
应付债券 七.29 889,079,071.64 970,266,666.67
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债 七.31 7,500,000.00
递延收益
递延所得税负债 七.16 39,124,108.84 49,227,257.40
其他非流动负债
非流动负债合计 1,428,203,180.48 1,066,993,924.07
负债合计 7,386,044,264.95 8,469,462,442.55
所有者权益
股本 七.32 887,387,812.00 682,606,009.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 七.33 2,034,655,117.51 2,239,436,920.51
减：库存股
其他综合收益 七.34 76,062,787.94 146,467,143.85
专项储备
盈余公积 七.35 294,968,921.74 216,245,251.24
一般风险准备
未分配利润 七.36 2,146,156,177.43 1,822,869,222.36
归属于母公司所有者权益合计 5,439,230,816.62 5,107,624,546.96
少数股东权益 625,100,783.63 780,425,505.76
所有者权益合计 6,064,331,600.25 5,888,050,052.72
负债和所有者权益总计 13,450,375,865.20 14,357,512,495.27
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
母公司资产负债表
2017 年 12 月 31 日
编制单位:光大嘉宝股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 186,877,370.62 2,780,100,007.89
以公允价值计量且其变动计入当期 66,409,004.28 52,390,846.75
损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 十七.1 17,700.00
预付款项
应收利息
应收股利
其他应收款 十七.2 3,235,675,960.89 1,803,427,447.81
存货 14,524,558.98 14,960,000.00
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 10,200,510.00 88,284,904.70
流动资产合计 3,513,705,104.77 4,739,163,207.15
非流动资产：
可供出售金融资产 222,024,579.82 315,836,309.47
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 十七.3 3,400,693,108.21 3,660,935,471.34
投资性房地产 79,058,971.49 83,806,410.34
固定资产 70,357,182.48 87,868,851.56
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 807,383.64
开发支出
商誉
长期待摊费用 17,620.00 347,503.00
递延所得税资产 25,005,351.70 15,230,321.14
其他非流动资产 470,000,000.00
非流动资产合计 4,267,964,197.34 4,164,024,866.85
资产总计 7,781,669,302.11 8,903,188,074.00
流动负债：
短期借款
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
衍生金融负债
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2017 年年度报告
应付票据
应付账款
预收款项 2,926,457.24 2,981,257.84
应付职工薪酬 91,641,640.30 45,656,175.30
应交税费 28,717,831.02 42,075,689.89
应付利息 725,694.44
应付股利 8,947,626.27 7,116,833.34
其他应付款 1,465,880,894.56 3,592,656,262.54
持有待售负债
一年内到期的非流动负债 40,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 1,638,840,143.83 3,690,486,218.91
非流动负债：
长期借款 500,000,000.00 40,000,000.00
应付债券 889,079,071.64 970,266,666.67
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益
递延所得税负债 27,011,509.79 49,227,257.40
其他非流动负债
非流动负债合计 1,416,090,581.43 1,059,493,924.07
负债合计 3,054,930,725.26 4,749,980,142.98
所有者权益：
股本 887,387,812.00 682,606,009.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 2,072,216,886.64 2,276,998,689.64
减：库存股
其他综合收益 76,108,346.61 146,467,143.85
专项储备
盈余公积 294,968,921.74 216,245,251.24
未分配利润 1,396,056,609.86 830,890,837.29
所有者权益合计 4,726,738,576.85 4,153,207,931.02
负债和所有者权益总计 7,781,669,302.11 8,903,188,074.00
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
合并利润表
2017 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业总收入 3,083,306,575.48 2,363,561,340.73
其中：营业收入 七.37 3,083,306,575.48 2,363,561,340.73
二、营业总成本 2,271,767,930.59 2,019,525,904.04
其中：营业成本 七.37 1,721,777,811.51 1,644,267,500.79
税金及附加 七.38 181,848,420.68 259,929,848.30
销售费用 七.39 81,938,070.28 43,354,834.70
管理费用 七.40 270,947,100.90 56,014,637.39
财务费用 七.41 26,503,838.58 16,313,308.70
资产减值损失 七.42 -11,247,311.36 -354,225.84
加：公允价值变动收益（损失以“－”号 七.43 16,175,213.19 -7,795,206.83
填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 七.44 67,845,610.78 29,370,455.76
其中：对联营企业和合营企业的投资 39,482,621.32 -5,373,393.52
收益
资产处置收益（损失以“－”号填列） 14,725,969.17 12,864,246.07
汇兑收益（损失以“－”号填列）
其他收益 390,000.00
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 910,675,438.03 378,474,931.69
加：营业外收入 七.45 7,613,986.41 17,478,510.86
减：营业外支出 七.46 150,000.00 7,711,577.51
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 918,139,424.44 388,241,865.04
减：所得税费用 七.47 239,713,726.53 97,470,201.61
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 678,425,697.91 290,771,663.43
(一)按经营持续性分类 678,425,697.91 290,771,663.43
1.持续经营净利润（净亏损以“－”号 678,425,697.91 290,771,663.43
填列）
2.终止经营净利润（净亏损以“－”号
填列）
(二)按所有权归属分类 678,425,697.91 290,771,663.43
1.少数股东损益 133,067,810.45 -4,982,609.53
2.归属于母公司股东的净利润 545,357,887.46 295,754,272.96
六、其他综合收益的税后净额 -70,448,127.97 9,156,442.08
归属母公司所有者的其他综合收益的税 -70,404,355.91 9,156,442.08
后净额
（一）以后不能重分类进损益的其他综
合收益
1.重新计量设定受益计划净负债或
净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合 -70,404,355.91 9,156,442.08
收益
1.权益法下在被投资单位以后将重
分类进损益的其他综合收益中享有的份额
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2017 年年度报告
2.可供出售金融资产公允价值变动 -70,358,797.24 9,156,442.08
损益
3.持有至到期投资重分类为可供出
售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额 -45,558.67
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益的税后 -43,772.06
净额
七、综合收益总额 607,977,569.94 299,928,105.51
归属于母公司所有者的综合收益总额 474,953,531.55 304,910,715.04
归属于少数股东的综合收益总额 133,024,038.39 -4,982,609.53
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.61 0.34
（二）稀释每股收益(元/股) 0.61 0.34
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00 元,上期被合并方实
现的净利润为：0.00 元。
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
母公司利润表
2017 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 十七.4 20,363,566.22 19,792,722.29
减：营业成本 十七.4 7,477,106.58 5,355,063.97
税金及附加 4,573,729.95 3,841,786.41
销售费用
管理费用 75,787,395.28 37,041,865.60
财务费用 -13,896,484.60 -65,839,981.78
资产减值损失 -11,747,960.14 -175,355.09
加：公允价值变动收益（损失以“－”号 14,023,017.53 -7,685,101.83
填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 十七.5 793,841,583.15 22,944,168.49
其中：对联营企业和合营企业的投资 -868,091.88 -6,977,308.98
收益
资产处置收益（损失以“－”号填列） 14,821,559.07 12,864,646.07
其他收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 780,855,938.90 67,693,055.91
加：营业外收入 69,892.57 13,148,005.64
减：营业外支出
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 780,925,831.47 80,841,061.55
减：所得税费用 -6,310,873.49 18,899,264.35
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 787,236,704.96 61,941,797.20
(一)持续经营净利润（净亏损以“－” 787,236,704.96 61,941,797.20
号填列）
（二）终止经营净利润（净亏损以“－”
号填列）
五、其他综合收益的税后净额 -70,358,797.24 9,156,442.08
（一）以后不能重分类进损益的其他综合
收益
1.重新计量设定受益计划净负债或净
资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类
进损益的其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收 -70,358,797.24 9,156,442.08
益
1.权益法下在被投资单位以后将重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损 -70,358,797.24 9,156,442.08
益
3.持有至到期投资重分类为可供出售
金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额
七、每股收益：
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2017 年年度报告
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
合并现金流量表
2017 年 1—12 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 3,148,245,619.43 3,932,479,737.58
收到的税费返还 90,000.00
收到其他与经营活动有关的现金 七.49 431,575,509.54 339,157,005.59
经营活动现金流入小计 3,579,911,128.97 4,271,636,743.17
购买商品、接受劳务支付的现金 1,009,847,041.70 1,833,911,929.08
支付给职工以及为职工支付的现金 179,223,493.56 62,996,822.63
支付的各项税费 678,785,508.60 527,979,287.37
支付其他与经营活动有关的现金 七.49 460,546,238.72 106,015,375.80
经营活动现金流出小计 2,328,402,282.58 2,530,903,414.88
经营活动产生的现金流量净额 1,251,508,846.39 1,740,733,328.29
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 2,309,537,980.70 5,462,191,000.98
取得投资收益收到的现金 31,566,174.73 38,251,673.10
处置固定资产、无形资产和其他长 36,531,445.00 56,359,179.00
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的 175,364,943.42
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 2,553,000,543.85 5,556,801,853.08
购建固定资产、无形资产和其他长 7,211,290.79 672,143.38
期资产支付的现金
投资支付的现金 2,860,227,541.68 5,592,608,620.68
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的 607,809,995.55 434,406,712.31
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 七.49 1,600,000,000.00
投资活动现金流出小计 5,075,248,828.02 6,027,687,476.37
投资活动产生的现金流量净额 -2,522,248,284.17 -470,885,623.29
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 10,510,000.00 1,968,000,989.54
其中：子公司吸收少数股东投资收 10,510,000.00 171,500,000.00
到的现金
取得借款收到的现金 500,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 510,510,000.00 1,968,000,989.54
偿还债务支付的现金 179,201,000.00 911,611,722.22
分配股利、利润或偿付利息支付的 350,933,817.32 225,358,785.71
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2017 年年度报告
现金
其中：子公司支付给少数股东的股 127,600,000.00
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 530,134,817.32 1,136,970,507.93
筹资活动产生的现金流量净额 -19,624,817.32 831,030,481.61
四、汇率变动对现金及现金等价物的 -655,162.87 218.33
影响
五、现金及现金等价物净增加额 -1,291,019,417.97 2,100,878,404.94
加：期初现金及现金等价物余额 3,365,123,980.12 1,264,245,575.18
六、期末现金及现金等价物余额 2,074,104,562.15 3,365,123,980.12
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
母公司现金流量表
2017 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 23,957,792.46 23,746,641.87
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 370,922,986.77 1,357,424,164.81
经营活动现金流入小计 394,880,779.23 1,381,170,806.68
购买商品、接受劳务支付的现金 3,522,952.70 1,033,472.04
支付给职工以及为职工支付的现金 15,420,898.16 5,016,011.27
支付的各项税费 31,650,085.95 24,099,493.21
支付其他与经营活动有关的现金 1,549,841,121.74 578,924,860.07
经营活动现金流出小计 1,600,435,058.55 609,073,836.59
经营活动产生的现金流量净额 -1,205,554,279.32 772,096,970.09
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 1,239,003,396.70 3,926,350,167.48
取得投资收益收到的现金 346,583,946.28 33,429,301.29
处置固定资产、无形资产和其他长 36,531,445.00 56,359,179.00
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的 178,500,000.00
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 750,000,000.00 228,457,873.35
投资活动现金流入小计 2,550,618,787.98 4,244,596,521.12
购建固定资产、无形资产和其他长 1,949,773.24 69,398.95
期资产支付的现金
投资支付的现金 1,160,914,142.00 3,866,776,512.18
取得子公司及其他营业单位支付的 607,809,995.55 1,119,568,685.45
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 1,592,000,000.00 197,000,000.00
投资活动现金流出小计 3,362,673,910.79 5,183,414,596.58
投资活动产生的现金流量净额 -812,055,122.81 -938,818,075.46
三、筹资活动产生的现金流量：
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2017 年年度报告
吸收投资收到的现金 1,796,500,989.54
取得借款收到的现金 500,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 500,000,000.00 1,796,500,989.54
偿还债务支付的现金 80,201,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的 208,034,107.83 196,111,055.61
现金
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 288,235,107.83 196,111,055.61
筹资活动产生的现金流量净额 211,764,892.17 1,600,389,933.93
四、汇率变动对现金及现金等价物的 218.33
影响
五、现金及现金等价物净增加额 -1,805,844,509.96 1,433,669,046.89
加：期初现金及现金等价物余额 1,992,721,880.58 559,052,833.69
六、期末现金及现金等价物余额 186,877,370.62 1,992,721,880.58
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
合并所有者权益变动表
2017 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
归属于母公司所有者权益
项目 其他权益工 减
专 少数股东权益 所有者权益合计
具 ： 一般
项
股本 优 永 资本公积 库 其他综合收益 盈余公积 风险 未分配利润
其 储
先 续 存 准备
他 备
股 债 股
一、上年期末余额 682,606,009.00 2,239,436,920.51 146,467,143.85 216,245,251.24 1,822,869,222.36 780,425,505.76 5,888,050,052.72
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业
合并
其他
二、本年期初余额 682,606,009.00 2,239,436,920.51 146,467,143.85 216,245,251.24 1,822,869,222.36 780,425,505.76 5,888,050,052.72
三、本期增减变动金 204,781,803.00 -204,781,803.00 -70,404,355.91 78,723,670.50 323,286,955.07 -155,324,722.13 176,281,547.53
额（减少以“－”号
填列）
（一）综合收益总额 -70,404,355.91 545,357,887.46 133,024,038.39 607,977,569.94
（二）所有者投入和 -160,748,760.52 -160,748,760.52
减少资本
1．股东投入的普通股 10,510,000.00 10,510,000.00
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他 -171,258,760.52 -171,258,760.52
（三）利润分配 78,723,670.50 -222,070,932.39 -127,600,000.00 -270,947,261.89
1．提取盈余公积 78,723,670.50 -78,723,670.50
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -143,347,261.89 -127,600,000.00 -270,947,261.89
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2017 年年度报告
的分配
4．其他
（四）所有者权益内 204,781,803.00 -204,781,803.00
部结转
1．资本公积转增资本 204,781,803.00 -204,781,803.00
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 887,387,812.00 2,034,655,117.51 76,062,787.94 294,968,921.74 2,146,156,177.43 625,100,783.63 6,064,331,600.25
上期
归属于母公司所有者权益
其他权益工
项目 减： 专
具 一般 少数股东权益 所有者权益合计
库 项
股本 优 永 资本公积 其他综合收益 盈余公积 风险 未分配利润
其 存 储
先 续 准备
他 股 备
股 债
一、上年期末余额 514,303,802.00 611,238,137.97 137,310,701.77 211,337,536.13 1,675,369,926.40 340,586,629.74 3,490,146,734.01
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业
合并
其他
二、本年期初余额 514,303,802.00 611,238,137.97 137,310,701.77 211,337,536.13 1,675,369,926.40 340,586,629.74 3,490,146,734.01
三、本期增减变动金 168,302,207.00 1,628,198,782.54 9,156,442.08 4,907,715.11 147,499,295.96 439,838,876.02 2,397,903,318.71
额（减少以“－”号
填列）
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2017 年年度报告
（一）综合收益总额 9,156,442.08 295,754,272.96 -4,982,609.53 299,928,105.51
（二）所有者投入和 168,302,207.00 1,628,198,782.54 444,821,485.55 2,241,322,475.09
减少资本
1．股东投入的普通股 168,302,207.00 1,628,198,782.54 1,796,500,989.54
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他 444,821,485.55 444,821,485.55
（三）利润分配 4,907,715.11 -148,254,977.00 -143,347,261.89
1．提取盈余公积 4,907,715.11 -4,907,715.11
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -143,347,261.89 -143,347,261.89
的分配
4．其他
（四）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 682,606,009.00 2,239,436,920.51 146,467,143.85 216,245,251.24 1,822,869,222.36 780,425,505.76 5,888,050,052.72
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
母公司所有者权益变动表
2017 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
项目 其他权益工具 减：库存 专项
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他 股 储备
一、上年期末余额 682,606,009.00 2,276,998,689.64 146,467,143.85 216,245,251.24 830,890,837.29 4,153,207,931.02
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 682,606,009.00 2,276,998,689.64 146,467,143.85 216,245,251.24 830,890,837.29 4,153,207,931.02
三、本期增减变动金 204,781,803.00 -204,781,803.00 -70,358,797.24 78,723,670.50 565,165,772.57 573,530,645.83
额（减少以“－”号
填列）
（一）综合收益总额 -70,358,797.24 787,236,704.96 716,877,907.72
（二）所有者投入和
减少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 78,723,670.50 -222,070,932.39 -143,347,261.89
1．提取盈余公积 78,723,670.50 -78,723,670.50
2．对所有者（或股东） -143,347,261.89 -143,347,261.89
的分配
3．其他
（四）所有者权益内 204,781,803.00 -204,781,803.00
部结转
1．资本公积转增资本 204,781,803.00 -204,781,803.00
（或股本）
2．盈余公积转增资本
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2017 年年度报告
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 887,387,812.00 2,072,216,886.64 76,108,346.61 294,968,921.74 1,396,056,609.86 4,726,738,576.85
上期
项目 其他权益工具 减：库存 专项
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他 股 储备
一、上年期末余额 514,303,802.00 648,799,907.10 137,310,701.77 211,337,536.13 930,068,663.16 2,441,820,610.16
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 514,303,802.00 648,799,907.10 137,310,701.77 211,337,536.13 930,068,663.16 2,441,820,610.16
三、本期增减变动金 168,302,207.00 1,628,198,782.54 9,156,442.08 4,907,715.11 -99,177,825.87 1,711,387,320.86
额（减少以“－”号
填列）
（一）综合收益总额 9,156,442.08 49,077,151.13 58,233,593.21
（二）所有者投入和 168,302,207.00 1,628,198,782.54 1,796,500,989.54
减少资本
1．股东投入的普通股 168,302,207.00 1,628,198,782.54 1,796,500,989.54
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 4,907,715.11 -148,254,977.00 -143,347,261.89
1．提取盈余公积 4,907,715.11 -4,907,715.11
2．对所有者（或股东） -143,347,261.89 -143,347,261.89
的分配
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2017 年年度报告
3．其他
（四）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 682,606,009.00 2,276,998,689.64 146,467,143.85 216,245,251.24 830,890,837.29 4,153,207,931.02
法定代表人：陈爽 主管会计工作负责人：余小玲 会计机构负责人：金红
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2017 年年度报告
三、公司基本情况
1. 公司概况
√适用 □不适用
光大嘉宝股份有限公司（以下简称本公司）曾用名上海嘉宝实业股份有限公司、上海嘉宝实业（集
团）股份有限公司。1992 年 4 月 28 日经上海市经济委员会以沪经企[1992]275 号文批准，将原上
海嘉宝照明电器公司改组为上海嘉宝实业股份有限公司。1992 年 5 月，经中国人民银行上海市分
行金融管理处[1992]沪人金股字第 14 号文批准，在境内公开发行 A 股股票，并于 1992 年 12 月 3
日在上海证券交易所上市，股票代码：A 股 600622。本公司现企业法人营业执照注册号为
310000000031246，统一社会信用代码为 913100001336360028；注册资本：人民币捌亿捌仟柒佰
叁拾捌万柒仟捌佰壹拾贰元整；住所：嘉定区清河路 55 号 6-7F；法定代表人姓名：陈爽；经营
范围：房地产开发经营，自有房屋租赁，投资管理，资产管理，投资咨询，实业投资，国内贸易
（除专项规定），从事货物及技术的进出口业务，企业管理，企业管理咨询，照明设备的销售。【依
法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】
2006 年 1 月 5 日，本公司公布股权分置改革方案，并于 2006 年 2 月 10 日经本公司相关股东会议
审议通过了《上海嘉宝实业(集团)股份有限公司股权分置改革方案》，股权分置改革方案的主要
内容为：本公司股权分置方案实施股权登记日在册的流通股股东每持有 10 股流通股获送 2.5 股股
票。本公司于 2006 年 2 月 22 日公告了《股权分置改革方案实施公告》，2006 年 2 月 27 公司股
票复牌交易。
根据公司 2015 年 7 月 28 日 2015 年第一次临时股东大会决议和中国证券监督管理委员会核准（证
监许可［2016］100 号），同意公司非公开发行人民币普通股，增加注册资本人民币 168,302,207.00
元，变更后的注册资本为人民币 682,606,009.00 元。
根据公司 2016 年年度股东大会审议通过的权益分派实施方案，公司以总股本 682,606,009 股为
基数，每股派发现金红利 0.21 元（含税），以资本公积向全体股东每股转增 0.3 股，共计派发
现金红利 143,347,261.89 元，转增 204,781,803 股，本次分配后总股本为 887,387,812 股。
截至 2017 年 12 月 31 日止，本公司总股本为 887,387,812.00 股，其中 668,594,943.00 股为无限
售条件流通股，其余 218,792,869.00 股为有限售条件流通股。
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2017 年年度报告
2. 合并财务报表范围
√适用 □不适用
序号 下属子公司 子公司类型 本期 上期
1、 上海嘉宝奇伊房地产经营有限公司 全资子公司 合并 合并
2、 上海盛创科技园发展有限公司 控股子公司 合并 合并
3、 上海嘉宝神马房地产有限公司 全资子公司 合并 合并
4、 上海嘉宝新菊房地产有限公司 全资子公司 合并 合并
5、 上海嘉定颐和电机电脑有限公司 全资子公司 合并 合并
6、 上海嘉宝劳动服务有限公司 控股子公司 合并 合并
7、 上海嘉宝集团鸵鸟发展有限公司 全资子公司 合并 1 月份 合并
8、 上海嘉宝物业服务有限公司 控股子公司 合并 合并
9、 上海宝菊房地产开发有限公司 全资子公司 合并 合并
10、 上海嘉定颐和苗木有限公司 全资子公司 合并 合并
11、 上海嘉宝联友房地产有限公司 控股子公司 合并 合并
12、 昆山嘉宝网尚置业有限公司 全资子公司 合并 合并
13、 上海嘉宏房地产有限责任公司 控股子公司 合并 合并
14、 上海嘉宝锦熙置业有限公司 控股子公司 合并 合并
15、 上海嘉宝实业集团投资管理有限公司 全资子公司 合并 合并
16、 上海奇伊投资管理咨询有限公司 全资子公司 合并 合并
17、 上海锦博置业有限公司 控股子公司 不合并 合并
18、 上海尧琛实业有限公司 全资子公司 合并 合并
19、 上海嘉宝宜合置业有限公司 全资子公司 合并 合并
20、 光大安石（北京）房地产投资顾问有 合并 合并
控股子公司
限公司
21、 光控安石（北京）投资管理有限公司 控股子公司 合并 合并
22、 光大安石（北京）资产管理有限公司 控股子公司 合并 合并
23、 光控第一太平物业管理（上海）有限 合并 合并
控股子公司
公司
24、 光控安石（上海）商业管理有限公司 控股子公司 合并 合并
25、 上海安迎投资管理有限公司 控股子公司 合并 不适用
26、 EBA（Hong Kong）Asset Management
控股子公司 合并 不适用
Limited
27、 光控安石（横琴）资产管理有限公司 控股子公司 合并 不适用
28、 珠海光石安潮投资有限公司 控股子公司 合并 不适用
29、 上海光稳投资中心（有限合伙） 控股子公司 合并 不适用
30、 上海安潜投资管理有限公司 控股子公司 合并 不适用
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2017 年年度报告
四、财务报表的编制基础
1. 编制基础
本公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照《企业会计准则—基本准则》和其
他各项会计准则的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。
根据财政部《关于印发<企业会计准则第 42 号—持有待售的非流动资产、处置组和终止经营>的通
知》（财会〔2017〕13 号）的规定，本公司自 2017 年 5 月 28 日起执行前述准则。根据财政部《关
于印发修订<企业会计准则第 16 号—政府补助>的通知》（财会〔2017〕15 号）的规定，本公司
自 2017 年 6 月 12 日起执行前述准则。
2. 持续经营
√适用 □不适用
经本公司评估，自本报告期末起的 12 个月内，本公司持续经营能力良好，不存在导致对本公司持
续经营能力产生重大怀疑的因素。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
□适用 √不适用
1. 遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营
成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2. 会计期间
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
3. 记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。
4. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
4.1 同一控制下的企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，认定为同
一控制下的企业合并。
合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，在合并日按照被合并方所
有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长
期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，
调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
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2017 年年度报告
合并方以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并
财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为
股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；资本公积
不足冲减的，调整留存收益。
合并方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生
时计入当期损益。
4.2 非同一控制下的企业合并
参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，认定为非同一控制下的企业合
并。
购买方通过一次交换交易实现的企业合并，合并成本为购买方在购买日为取得对被购买方的控制
权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。购买方为企业合并发生
的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益；购买
方作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初
始确认金额。
购买方的合并成本和购买方在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本大
于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小
于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。
4.3 因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的
在编制个别财务报表时，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本
法核算的初始投资成本。购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，
在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。购买日
之前持有的股权投资按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计
处理的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时转入当期损益。
在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进
行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股
权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等应当转为购买日所属当期
收益。
5. 合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
5.1 合并范围
合并财务报表的合并范围包括本公司及子公司。合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。
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2017 年年度报告
5.2 控制的依据
投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用
对被投资方的权力影响其回报金额，视为投资方控制被投资方。相关活动，系为对被投资方的回
报产生重大影响的活动。
5.3 决策者和代理人
代理人仅代表主要责任人行使决策权，不控制被投资方。投资方将被投资方相关活动的决策权委
托给代理人的，将该决策权视为自身直接持有。
在确定决策者是否为代理人时，公司综合考虑该决策者与被投资方以及其他投资方之间的关系。
1）存在单独一方拥有实质性权利可以无条件罢免决策者的，该决策者为代理人。
2）除 1）以外的情况下，综合考虑决策者对被投资方的决策权范围、其他方享有的实质性权利、
决策者的薪酬水平、决策者因持有被投资方中的其他权益所承担可变回报的风险等相关因素进行
判断。
5.4 投资性主体
当同时满足下列条件时，视为投资性主体：
1）该公司是以向投资者提供投资管理服务为目的，从一个或多个投资者处获取资金；
2）该公司的唯一经营目的，是通过资本增值、投资收益或两者兼有而让投资者获得回报；
3）该公司按照公允价值对几乎所有投资的业绩进行考量和评价。
属于投资性主体的，通常情况下符合下列所有特征：
1）拥有一个以上投资；
2）拥有一个以上投资者；
3）投资者不是该主体的关联方；
4）其所有者权益以股权或类似权益方式存在。
5.5 合并程序
子公司所采用的会计政策或会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策或会计期间对子
公司财务报表进行必要的调整；或者要求子公司按照本公司的会计政策或会计期间另行编报财务
报表。
合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表及合并所有者（股东）权益变动表分别以本公司
和子公司的资产负债表、利润表、现金流量表及所有者（股东）权益变动表为基础，在抵销本公
司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易对合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表
及合并所有者（股东）权益变动表的影响后，由本公司合并编制。
本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全额抵销“归属于母公司所有者的净利
润”。子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按照本公司对该子公司的分配比
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2017 年年度报告
例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公司之间出售资产
所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公司所
有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。
子公司所有者权益中不属于本公司的份额，作为少数股东权益，在合并资产负债表中所有者权益
项目下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利
润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。子公司当期综合收益中属于少数股东权益的
份额，在合并利润表中综合收益总额项目下以“归属于少数股东的综合收益总额”项目列示。有
少数股东的，在合并所有者权益变动表中增加“少数股东权益”栏目，反映少数股东权益变动的
情况。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份
额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。
本公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司以及业务，编制合并资产负债表时，调整
合并资产负债表的期初数；编制合并利润表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的
收入、费用、利润纳入合并利润表；编制现金流量表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报
告期末的现金流量纳入合并现金流量表；同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报
告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。
因非同一控制下企业合并或其他方式增加的子公司以及业务，编制合并资产负债表时，不调整合
并资产负债表的期初数；编制合并利润表时，将该子公司以及业务购买日至报告期末的收入、费
用、利润纳入合并利润表；编制合并现金流量表时，将该子公司购买日至报告期末的现金流量纳
入合并现金流量表。
本公司在报告期内处置子公司以及业务，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初
数；编制合并利润表时，将该子公司以及业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表；
编制合并现金流量表时，将该子公司以及业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。
5.6 特殊交易会计处理
5.6.1 购买子公司少数股东拥有的子公司股权
在合并财务报表中，因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公
司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积(资本溢价或股本溢
价)，资本公积不足冲减的，调整留存收益。
5.6.2 不丧失控制权的情况下处置对子公司长期股权投资
在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，在合并财务报表中，处置价款与处
置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，应
当调整资本公积(资本溢价或股本溢价)，资本公积不足冲减的，调整留存收益。
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2017 年年度报告
5.6.3 处置部分股权投资等原因丧失了对被投资方的控制权时，对于剩余股权的处理
在编制合并财务报表时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置
股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或
合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商
誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。
5.6.4 企业通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权，且该多次交易属于一揽子
交易的处理
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，应当将各项交易作为一项
处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置
投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控
制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
判断分步处置股权至丧失控制权过程的各项交易是否属于一揽子交易的原则如下：
处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表
明多次交易事项属于一揽子交易：
（1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
（2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
（3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
（4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
6. 现金及现金等价物的确定标准
本公司在编制现金流量表时，将同时具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于
转换为已知金额现金、价值变动风险很小等四个条件的投资确定为现金等价物；权益性投资不作
为现金等价物。
7. 外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
外币业务按业务发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。
于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差
额除了为购建或生产符合资本化条件的资产而借入的外币专门借款产生的汇兑差额按资本化的原
则处理外，直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交易
发生日的即期汇率折算。
8. 金融工具
√适用 □不适用
8.1 金融工具的确认和终止确认
本公司于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
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金融资产满足下列条件之一的，终止确认：
(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
(2)该金融资产已转移，且符合《企业会计准则第 23 号－金融资产转移》规定的金融资产终止确
认条件。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分。
8.2 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供
出售金融资产和持有至到期投资。金融资产的分类取决于本公司对金融资产的持有意图和持有能力。
(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产包括持有目的为短期内出售的金融资产，该资
产在资产负债表中以“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”列示。
(2) 应收款项
应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产，包括应收账款、
其他应收款和长期应收款等。
(3) 可供出售金融资产
可供出售金融资产包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产及未被划分为其他类的
金融资产。自资产负债表日起 12 个月内将出售的可供出售金融资产在资产负债表中列示为一年内
到期的非流动资产。
(4)持有至到期投资
持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且管理层有明确意图和能力持有至到
期的非衍生金融资产。自资产负债表日起 12 个月内到期的持有至到期投资在资产负债表中列示为
一年内到期的非流动资产。
8.3 金融资产的计量
金融资产于本公司成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值计
量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用直接计入当期损益。其他金融
资产的相关交易费用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和可供出售金融资产按照公允价值进行后续计
量，但在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按照成本计量；应收
款项以及持有至到期投资采用实际利率法，以摊余成本计量。
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以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的公允价值变动计入公允价值变动损益；在资
产持有期间所取得的利息或现金股利以及在处置时产生的处置损益，计入当期损益。
除减值损失及外币货币性金融资产形成的汇兑损益外，可供出售金融资产公允价值变动计入所有
者权益，待该金融资产终止确认时，原直接计入权益的公允价值变动累计额转入当期损益。可供
出售债务工具投资在持有期间按实际利率法计算利息，计入投资收益；可供出售权益工具投资的
现金股利，于被投资单位宣告发放股利时计入投资收益。
8.4 金融资产转移的确认依据和计量方法
公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留
了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
1）所转移金融资产的账面价值；
2）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移的金融资产
为可供出售金融资产的情形）之和。
因金融资产转移获得了新金融资产或承担了新金融负债的，在转移日按照公允价值确认该金融资
产或金融负债（包括看涨期权、看跌期权、担保负债、远期合同、互换等），并将该金融资产扣
除金融负债后的净额作为上述对价的组成部分。
公司与金融资产转入方签订服务合同提供相关服务的（包括收取该金融资产的现金流量，并将所
收取的现金流量交付给指定的资金保管机构等），就该服务合同确认一项服务资产或服务负债。
服务负债应当按照公允价值进行初始计量，并作为上述对价的组成部分。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和
未终止确认部分（在此种情况下，所保留的服务资产视同未终止确认金融资产的一部分）之间，
按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：
1）终止确认部分的账面价值；
2）终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的
金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额，按照金融资产终止确
认部分和未终止确认部分的相对公允价值，对该累计额进行分摊后确定。
8.5 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负
债。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和初始确认时指定
为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
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8.6 金融负债的计量
金融负债于本公司成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值计
量且其变动计入当期损益的金融负债，取得时发生的相关交易费用直接计入当期损益；其他金融
负债的相关交易费用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值后续计量，且不扣除将来结清
金融负债时可能发生的交易费用。
8.7 金融资产和金融负债的公允价值的确定方法
存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用活跃市场中的报价确定其公允价值。金融工具不存在
活跃市场的，采用估值技术确定其公允价值，估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近
进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现
法和期权定价模型等。
8.8 金融资产减值测试方法及会计处理方法
除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对金融资产的账
面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备。
以摊余成本计量的金融资产发生减值时，按预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)
现值低于账面价值的差额，计提减值准备。如果有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观
上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。
当可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度或非暂时性下降，原直接计入所有者权益的因公允
价值下降形成的累计损失计入减值损失。对已确认减值损失的可供出售债务工具投资，在期后公
允价值上升且客观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，
计入当期损益。对已确认减值损失的可供出售权益工具投资，在期后公允价值上升且客观上与确
认原减值损失后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，直接计入所有者权益。在活跃
市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资发生的减值损失，如果在以后期间价
值得以恢复，也不予转回。
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9. 应收款项
(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
单项金额重大的判断依据或金额标准 应收款项余额前五名
单项金额重大并单项计提坏账准备的计 对于单项金额重大的应收款项，当存在客观证据表明
提方法 本公司将无法按应收款项的原有条款收回所有款项
时，根据该款项预计未来现金流量现值低于其账面价
值的差额，单独进行减值测试，计提坏账准备。
(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
按款项性质的组合 对于未单项计提坏账准备的应收款项按款项性质特征
划分为若干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、
具有类似信用风险特征的应收款项组合的实际损失率
为基础，结合现时情况确定各项组合计提坏账准备的
比例，据此计算应计提的坏账准备。
按款项账龄的组合 对于未单项计提坏账准备的应收款项按账龄划分为若
干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、具有类
似信用风险特征的应收款项组合的实际损失率为基
础，结合现时情况确定各项组合计提坏账准备的比例，
据此计算应计提的坏账准备。
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的
√适用 □不适用
账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)
1 年以内（含 1 年） 1.00 5.00
1－2 年 10.00 40.00
2－3 年 20.00 80.00
3 年以上 100.00
3－4 年 30.00
4－5 年 60.00
5 年以上 100.00
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的
√适用 □不适用
组合名称 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)
按款项性质的组合 个别认定法 个别认定法
(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
单项计提坏账准备的理由 对于单项金额不重大的应收款项，当存在客观证据表明本公司将无
法按应收款项的原有条款收回所有款项时，应确认坏账准备。
坏账准备的计提方法 根据该款项预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额，单独进
行减值测试，计提坏账准备。
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10. 存货
√适用 □不适用
10.1 存货的类别
本公司存货分为：开发成本和开发产品等。
10.2 发出存货的计价方法
在建房地产开发成本根据开发房产的实际支出归集，完工后按实际占用面积分摊计入商品房成本。
库存商品和在产品成本包括原材料、直接人工以及在正常生产能力下按照一定方法分配的制造费
用。
10.3 确定不同类别存货可变现净值的依据
存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。可变现净值，是指在日常活
动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金
额。公司确定存货的可变现净值，以取得的确凿证据为基础，并且考虑持有存货的目的、资产负
债表日后事项的影响等因素。
为生产而持有的材料等，用其生产的产成品的可变现净值高于成本的，该材料仍然按照成本计量；
材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本的，该材料按照可变现净值计量。
为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算。持有存货的
数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。
10.4 存货的盘存制度
存货盘存制度采用永续盘存制。
10.5 低值易耗品和包装物的摊销方法
低值易耗品在领用时采用五五摊销法核算成本。
包装物在领用时采用一次转销法核算成本。
11. 持有待售资产
√适用 □不适用
11.1 划分为持有待售类别的条件
同时满足下列条件的非流动资产或处置组，确认为持有待售类别：
1)根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；
2)出售极可能发生，即公司已经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺，预计出售将在
一年内完成。有关规定要求公司相关权力机构或者监管部门批准后方可出售的，已经获得批准。
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确定的购买承诺，是指公司与其他方签订的具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、
时间和足够严厉的违约惩罚等重要条款，使协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。
11.2 持有待售的非流动资产或处置组的计量
公司初始计量或在资产负债表日重新计量持有待售的非流动资产或处置组时，其账面价值高于公
允价值减去出售费用后的净额的，将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金
额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。
对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，公司在初始计量时比较假定其不划分为
持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计量。除公
司合并中取得的非流动资产或处置组外，由非流动资产或处置组以公允价值减去出售费用后的净
额作为初始计量金额而产生的差额，计入当期损益。
公司在资产负债表日重新计量持有待售的处置组时，首先按照相关会计准则规定计量处置组中资
产和负债的账面价值，然后按照上款的规定进行会计处理。
对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置
组中适用准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。
后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金
额应当予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当
期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。
后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额予
以恢复，并在划分为持有待售类别后适用准则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内
转回，转回金额计入当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及适用准则计量规定的非流动资产在
划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。
持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额，根据处置组中除商誉外适用准则计量规定
的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其账面价值。
持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销，持有待售的处置组中负债的
利息和其他费用继续予以确认。
非流动资产或处置组因不再满足持有待售类别的划分条件而不再继续划分为持有待售类别或非流
动资产从持有待售的处置组中移除时，按照以下两者孰低计量：
1）划分为持有待售类别前的账面价值，按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折旧、
摊销或减值等进行调整后的金额；
2）可收回金额。
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公司终止确认持有待售的非流动资产或处置组时，将尚未确认的利得或损失计入当期损益。
12. 长期股权投资
√适用 □不适用
12.1 共同控制、重大影响的判断标准
按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一
致同意后才能决策，则视为共同控制。如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项
安排的，不视为共同控制。
对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制
这些政策的制定，则视为对被投资单位实施重大影响。
12.2 初始投资成本确定
企业合并形成的长期股权投资，按照本附注“4.同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理
方法”的相关内容确认初始投资成本；除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长
期股权投资，按照下述方法确认其初始投资成本：
1）以支付现金取得的长期股权投资，应当按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资
成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。
2）以发行权益性证券取得的长期股权投资，应当按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成
本。与发行权益行证券直接相关的费用，应当按照《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》的
有关规定确定。
3）在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，
非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投资成本，除非
有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资
产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。
4）通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
12.3 后续计量及损益确认方法
12.3.1 成本法后续计量
公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算，长期股权投资按照初始投资成
本计价。追加或收回投资调整长期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确
认为当期投资收益。
12.3.2 权益法后续计量
公司对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算，长期股权投资的初始投资成本大
于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；
长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差
额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
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采用权益法核算时，投资方取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损
益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价
值；投资方按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投
资的账面价值；投资方对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其
他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。投资方在确认应享有被投资单位净损
益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认净资产的公允价值为基础，对被投资单位的净利润
进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及会计期间与投资方不一致的，按照投资方的会计
政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行调整，并据以确认投资收益和其他综合收益等。
投资方确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资
单位净投资的长期权益减记至零为限，投资方负有承担额外损失义务的除外。被投资单位以后实
现净利润的，投资方在其收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。
投资方计算确认应享有或应分担被投资单位的净损益时，与联营企业、合营企业之间发生的未实
现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于投资方的部分，予以抵销，在此基础上确认投资收
益。投资方与被投资单位发生的未实现内部交易损失，按照《企业会计准则第 8 号——资产减值》
等的有关规定属于资产减值损失的，全额确认。
12.3.3 因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控制的处理
按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》确定的原持有的股权投资的公允价值加上
新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。原持有的股权投资分类为可供出售金
融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转
入改按权益法核算的当期损益。
12.3.4 处置部分股权的处理
因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股权改
按本附注“金融工具”的政策核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之
间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益
法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。
因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的
剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权
视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或
施加重大影响的，改按本附注“金融工具”的有关政策进行会计处理，其在丧失控制之日的公允
价值与账面价值间的差额计入当期损益。在编制合并财务报表时，按照本附注“合并财务报表的
编制方法”的相关内容处理。
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12.3.5 对联营企业或合营企业的权益性投资全部或部分分类为持有待售资产的处理
分类为持有待售资产的对联营企业或合营企业的权益性投资，以账面价值与公允价值减去处置费
用孰低的金额列示，公允价值减去处置费用低于原账面价值的金额，确认为资产减值损失。对于
未划分为持有待售资产的剩余权益性投资，采用权益法进行会计处理。已划分为持有待售的对联
营企业或合营企业的权益性投资，不再符合持有待售资产分类条件的，从被分类为持有待售资产
之日起采用权益法进行追溯调整。分类为持有待售期间的财务报表作相应调整。
12.3.6 处置长期股权投资的处理
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。采用权益法核算的
长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础，按
相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。
13. 投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
投资性房地产包括已出租持有并准备增值后转让的土地使用权以及已出租的建筑物，以实际成本
进行初始计量。与投资性房地产有关的后续支出，在相关的经济利益很可能流入本公司且其成本
能够可靠的计量时，计入投资性房地产成本；否则，在发生时计入当期损益。
本公司采用成本模式对所有投资性房地产进行后续计量，按其预计使用寿命及净残值率对建筑物
和土地使用权计提折旧或摊销。投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧(摊销)率列示
如下：
类别 预计使用寿命（年） 预计净残值率（%） 年折旧（摊销）率（%）
建筑物 20 年 4 4.8
土地使用权 50 年 0.00
投资性房地产的用途改变为自用时，自改变之日起，将该投资性房地产转换为固定资产或无形资
产。自用房地产的用途改变为赚取租金或资本增值时，自改变之日起，将固定资产或无形资产转
换为投资性房地产。发生转换时，以转换前的账面价值作为转换后的入账价值。
对投资性房地产的预计使用寿命、预计净残值和折旧（摊销）方法于每年年度终了进行复核并作
适当调整。
当投资性房地产被处置、或者永久退出使用且预计不能从其处置中取得经济利益时，终止确认该
项投资性房地产。投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费
后的金额计入当期损益。
当投资性房地产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。
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14. 固定资产
(1).确认条件
√适用 □不适用
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年度的
有形资产。固定资产同时满足下列条件的，才能予以确认：
1)与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；
2)该固定资产的成本能够可靠地计量。
(2).折旧方法
√适用 □不适用
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率 年折旧率
房屋及建筑物 直线法 20 4.00% 4.80%
机器设备 直线法 10 4.00% 9.60%
运输工具 直线法 5 4.00% 19.20%
房屋装修费 直线法 3 4.00% 32.00%
办公设备 直线法 5 4.00% 19.20%
(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
□适用 √不适用
15. 在建工程
√适用 □不适用
在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑费用、其他为使在建工程达到预定可使用状
态所发生的必要支出以及在资产达到预定可使用状态之前所发生的符合资本化条件的借款费用。
在建工程在达到预定可使用状态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。
当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。
16. 借款费用
√适用 □不适用
发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建活动才能达到预定可使用状态之固定资产的购建
的借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动
已经开始时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本化，
其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超
过 3 个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。
在资本化期间内，专门借款（指为购建或者生产符合资本化条件的资产而专门借入的款项）以专
门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂
时性投资取得的投资收益后确定应予资本化的利息金额；一般借款则根据累计资产支出超过专门
借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化
的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。
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2017 年年度报告
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，调整
每期利息金额。
17. 无形资产
(1). 计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
无形资产包括土地使用权等。无形资产以实际成本计量。
土地使用权按使用年限平均摊销。外购土地及建筑物的价款难以在土地使用权与建筑物之间合理
分配的，全部作为固定资产。专利权按法律规定的有效年限平均摊销。
当无形资产的公允价值减去处置费用后的净额和资产预计未来现金流量的现值均低于无形资产账
面价值时，确认无形资产存在减值迹象。无形资产存在减值迹象的，其账面价值减记至可收回金
额。可收回金额根据无形资产的公允价值减去处置费用后的净额与无形资产预计未来现金流量的
现值两者之间较高者确定。
对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。
(2). 内部研究开发支出会计政策
√适用 □不适用
根据内部研究开发项目支出的性质以及研发活动最终形成无形资产是否具有较大不确定性，分为
研究阶段支出和开发阶段支出。
研究阶段的支出，于发生时计入当期损益；开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形
资产：
（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；
（2）管理层具有完成该无形资产并使用或出售的意图；
（3）能够证明该无形资产将如何产生经济利益；
（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售
该无形资产；
（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。前期已计入损益的开发支出不在以
后期间确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到
预定可使用状态之日起转为无形资产。
当开发支出的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。
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18. 长期资产减值
√适用 □不适用
在财务报表中单独列示的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每年
进行减值测试。固定资产、无形资产、以成本模式计量的投资性房地产及长期股权投资等，于资
产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价
值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的
净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并
确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收
回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。前述资产减值损失一经确认，如果在
以后期间价值得以恢复，也不予转回。
19. 长期待摊费用
√适用 □不适用
长期待摊费用是指本公司已经发生但应由本期和以后各期负担的期限在一年以上的各项费用。长
期待摊费用在受益期内平均摊销，并以实际支出减去累计摊销后的净额列示。
20. 职工薪酬
(1)、短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关
资产成本。发生的职工福利费，在实际发生时根据实际发生额计入当期损益或相关资产成本。职
工福利费为非货币性福利的，按照公允价值计量。为职工缴纳的医疗保险费、工伤保险费、生育
保险费等社会保险费和住房公积金，以及按规定提取的工会经费和职工教育经费，在职工为公司
提供服务的会计期间，根据规定的计提基础和计提比例计算确定相应的职工薪酬金额，并确认相
应负债，计入当期损益或相关资产成本。
在职工提供服务从而增加了其未来享有的带薪缺勤权利时，确认与累积带薪缺勤相关的职工薪酬，
并以累积未行使权利而增加的预期支付金额计量。在职工实际发生缺勤的会计期间确认与非累积
带薪缺勤相关的职工薪酬。
利润分享计划同时满足下列条件时，公司确认相关的应付职工薪酬：
1）因过去事项导致现在具有支付职工薪酬的法定义务或推定义务；
2）因利润分享计划所产生的应付职工薪酬义务金额能够可靠估计。
(2)、离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
1)设定提存计划
公司在职工为其提供服务的会计期间，将根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计
入当期损益或相关资产成本。根据设定提存计划，预期不会在职工提供相关服务的年度报告期结
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束后十二个月内支付全部应缴存金额的，公司将全部应缴存金额以折现后的金额计量应付职工薪
酬。
2)设定受益计划
公司对设定受益计划的会计处理包括下列四个步骤：
①根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和财务变量等
做出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的归属期间。公司将设定受益计划
所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本。
②设定受益计划存在资产的，公司将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形
成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，公司以设
定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产。
③确定应当计入当期损益的金额。
④确定应当计入其他综合收益的金额。
公司根据预期累计福利单位法确定的公式将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供服务的
期间，并计入当期损益或相关资产成本。当职工后续年度的服务将导致其享有的设定受益计划福
利水平显著高于以前年度时，按照直线法将累计设定受益计划义务分摊确认于职工提供服务而导
致企业第一次产生设定受益计划福利义务至职工提供服务不再导致该福利义务显著增加的期间。
报告期末，公司将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为：服务成本、设定受益计划净负债或
净资产的利息净额，以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动。
在设定受益计划下，公司在下列日期孰早日将过去服务成本确认为当期费用：
①修改设定受益计划时。
②企业确认相关重组费用或辞退福利时。
公司在设定受益计划结算时，确认一项结算利得或损失。
(3)、辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
公司向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期
损益：
1）公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时。
2）公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
公司按照辞退计划条款的规定，合理预计并确认辞退福利产生的应付职工薪酬。
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(4)、其他长期职工福利的会计处理方法
√适用 □不适用
公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存计划条件的，按照关于设定提存计划的有关
政策进行处理。
除上述情形外，公司按照关于设定受益计划的有关政策，确认和计量其他长期职工福利净负债或
净资产。在报告期末，将其他长期职工福利产生的职工薪酬成本确认为下列组成部分：
1）服务成本。
2）其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额。
3）重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动。
为简化相关会计处理，上述项目的总净额应计入当期损益或相关资产成本。
长期残疾福利水平取决于职工提供服务期间长短的，公司在职工提供服务的期间确认应付长期残
疾福利义务；长期残疾福利与职工提供服务期间长短无关的，公司在导致职工长期残疾的事件发
生的当期确认应付长期残疾福利义务。
21. 预计负债
√适用 □不适用
对因产品质量保证、亏损合同等形成的现时义务，其履行很可能导致经济利益的流出，在该义务
的金额能够可靠计量时，确认为预计负债。对于未来经营亏损，不确认预计负债。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有
关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流
出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的
增加金额，确认为利息费用。
于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。
22. 收入
√适用 □不适用
收入的金额按照本公司在日常经营活动中销售商品和提供劳务时，已收或应收合同或协议价款的
公允价值确定。收入按扣除增值税、商业折扣、销售折让及销售退回的净额列示。
与交易相关的经济利益能够流入本公司，相关的收入能够可靠计量且满足下列各项经营活动的特
定收入确认标准时，确认相关的收入。
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22.1 销售商品
商品销售在商品所有权上的主要风险和报酬已转移给买方，本公司不再对该商品实施继续管理权
和实际控制权，与交易相关的经济利益很可能流入企业，并且与销售该商品相关的收入和成本能
够可靠地计量时，确认营业收入的实现。
对于房地产开发产品的销售收入，以取得《交付使用许可证》、签订不可逆转的销售合同、售房
款收妥、成本能够可靠计量并取得物业管理单位房屋接管验收证明，在同时符合上述标准的次月
确认营业收入的实现。
22.2 提供劳务
提供的劳务在同一会计年度开始并完成的，在劳务已经提供，收到价款或取得收取价款的证据时，
确认营业收入的实现；劳务的开始和完成分属不同会计年度的，在劳务合同的总收入、劳务的完
成程度能够可靠地确定，与交易相关的价款能够流入，已经发生的成本和为完成劳务将要发生的
成本能够可靠地计量时，按完工百分比法确认营业收入的实现；长期合同工程在合同结果已经能
够合理地预见时，按结账时已完成工程进度的百分比法确认营业收入的实现。
资产管理及咨询服务收入，公司根据服务协议约定的服务金额和计算方法收取服务费，按权责发
生制原则确认服务费收入。收费基数为实际存续的实缴规模或管理的不动产投资规模。
22.3 让渡资产使用权
让渡资产使用权取得的利息收入和使用费收入，在与交易相关的经济利益能够流入企业，且收入
的金额能够可靠地计量时，确认收入的实现。
23. 政府补助
(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确
认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计
量的政府补助，直接计入当期损益。
相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，应当将尚未分配的相关递延收益
余额转入资产处置当期的损益。
(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
用于补偿企业以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损
失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿企业已发生的相关成本费用或损失的，直接
计入当期损益或冲减相关成本。
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(3)、同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助
对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分别进行会计处理；
难以区分的，应当整体归类为与收益相关的政府补助。
(4)、政府补助在利润表中的核算
与企业日常活动相关的政府补助，应当按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。
与企业日常活动无关的政府补助，应当计入营业外收支。
(5)、政府补助退回的处理
已确认的政府补助需要退回的，在需要退回的当期分情况按照以下规定进行会计处理：
初始确认时冲减相关资产账面价值的，调整资产账面价值；
存在相关递延收益的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；
属于其他情况的，直接计入当期损益。
24. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额（包括应纳税
暂时性差异和可抵扣暂时性差异）计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得
额的可抵扣亏损，视同可抵扣暂时性差异。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应
的递延所得税负债。对于既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）的非企业合
并的交易中产生的资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递
延所得税负债。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清
偿该负债期间的适用税率计量。
递延所得税资产的确认以本公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减
的应纳税所得额为限。
对子公司、联营企业及合营企业投资相关的暂时性差异产生的递延所得税资产和递延所得税负债，
予以确认。但本公司能够控制暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会
转回的，不予确认。
25. 租赁
(1)、经营租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
经营租赁的租金支出在租赁期内按照直线法计入相关资产成本或当期损益。
(2)、融资租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
按租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，租入资
产的入账价值与最低租赁付款额之间的差额为未确认融资费用，在租赁期内按实际利率法摊销。
最低租赁付款额扣除未确认融资费用后的余额以长期应付款列示。
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26. 其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
26.1 公允价值计量
公司于每个资产负债表日以公允价值计量交易性金融资产，可供出售金融资产等。公允价值，是
指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的
价格。公司以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产
或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，公司假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进
行。主要市场（或最有利市场｝是公司在计量日能够进入的交易市场。公司采用市场参与者在对
该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
以公允价值计量非金融资产的，考虑市场参与者将该资产用于最佳用途产生经济利益的能力，或
者将该资产出售给能够用于最佳用途的其他市场参与者产生经济利益的能力。
公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，优先使用相关可
观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值。
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义
的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得相同资产或
负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接
或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日，公司对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估，
以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
26.2 商誉
商誉为股权投资成本超过应享有的被投资单位于投资取得日的公允价值份额的差额，或者为非同
一控制下企业合并成本超过企业合并中取得的被购买方可辨认净资产于购买日的公允价值份额的
差额。
企业合并形成的商誉在合并财务报表上单独列示。购买联营企业和合营企业股权投资成本超过投
资时应享有被投资单位的公允价值份额的差额，包含于长期股权投资。
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27. 重要会计政策和会计估计的变更
(1)、重要会计政策变更
√适用 □不适用
备注(受重要影响的报表项目名称
会计政策变更的内容和原因 审批程序
和金额)
根据财政部《关于印发<企业会计准则第 42 经公司董事 根据该准则的相关规定，施行日存
号—持有待售的非流动资产、处置组和终止 会审议通过 在的持有待售的非流动资产、处置
经营>的通知》（财会〔2017〕13 号）的规 组和终止经营，应当采用未来适用
定，本公司自 2017 年 5 月 28 日起执行前述 法处理。
准则。
根据财政部《关于印发修订<企业会计准则第 经公司董事 根据该准则的相关规定，本公司对
16 号—政府补助>的通知》（财会〔2017〕 会审议通过 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采
15 号）的规定，本公司自 2017 年 6 月 12 日 用未来适用法处理，对 2017 年 1 月
起执行前述准则。 1 日至该准则施行日之间新增的政
府补助根据该准则进行调整。
根据财政部《关于修订印发一般企业财务报 经公司董事 此项会计政策变更采用追溯调整
表格式的通知》（财会〔2017〕30 号），本 会审议通过 法，调减 2016 年度营业外收入
公司对财务报表格式进行了相应调整。 12,864,646.07 元，调减营业外支
出 400.00 元，调增资产处置收益
12,864,246.07 元。
(2)、重要会计估计变更
□适用 √不适用
六、税项
1. 主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
税种 计税依据 税率
增值税 应纳税增值额（应纳税额按应纳税销售额乘 5%、6%、11%、17%
以适用税率扣除当期允计抵扣的进项税后
的余额计算）
企业所得税 应纳税所得额 25%
土地增值税（注 1） 转让房地产所取得的增值额 超率累进税率 30%-60%
注 1：公司及子公司按照各地税务机关规定的预缴比例预缴土地增值税，并按照有关规定按项目
实际增值额和规定税率进行清算，对预缴的土地增值税款多退少补。
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
□适用 √不适用
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七、合并财务报表项目注释
1、 货币资金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
库存现金 23,778.89 101,225.08
银行存款 2,439,124,237.39 3,331,579,429.32
其他货币资金 764,956,545.87 820,821,453.03
合计 3,204,104,562.15 4,152,502,107.43
其他说明
其他原因造成使用权受到限制的资产：
项 目 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日
共管账户资金 - 787,378,127.31
定期存单质押 1,130,000,000.00 -
合计 1,130,000,000.00 787,378,127.31
2、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
交易性金融资产 70,210,854.28 56,082,316.75
其中：债务工具投资 - -
权益工具投资 63,637,905.00 49,606,176.36
衍生金融资产 - -
其他 6,572,949.28 6,476,140.39
指定以公允价值计量且其变动 29,056,825.66 23,200,000.00
计入当期损益的金融资产
其中：债务工具投资 - -
权益工具投资 29,056,825.66 23,200,000.00
其他 - -
合计 99,267,679.94 79,282,316.75
其他说明：
交易性权益工具投资的公允价值根据上海证券交易所及深圳证券交易所 2017 年度最后一个交易
日收盘价确定。指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的权益工具投资主要系公
司下属控股子公司对外担任普通合伙人的投资。
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3、 应收账款
(1). 应收账款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
计提比 计提比例
金额 比例(%) 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
例(%) (%)
单项金额重大并单 - - - - - - - - - -
独计提坏账准备的
应收账款
按信用风险特征组 104,806,941.04 99.53 829,691.40 0.79 103,977,249.64 35,677,487.47 100.00 1,278,463.73 3.58 34,399,023.74
合计提坏账准备的
应收账款
单项金额不重大但 500,000.00 0.47 500,000.00 100.00 - - - - - -
单独计提坏账准备
的应收账款
合计 105,306,941.04 / 1,329,691.40 / 103,977,249.64 35,677,487.47 / 1,278,463.73 / 34,399,023.74
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的应收账款
□适用 √不适用
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组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内小计 2,569,244.70 25,686.23 0.99
1至2年 - - -
2至3年 - - -
3至4年 - - -
4至5年 - - -
5 年以上 804,005.17 804,005.17 100.00
合计 3,373,249.87 829,691.40 /
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
组合中，按个别认定法计提坏账准备的应收账款
2017 年 12 月 31 日
项目 账面余额
坏账准备
金额 比例(%)
瑞诗房地产开发（上海）有限公司 39,900,000.00 39.34 -
上海光魅投资中心（有限合伙） 17,317,643.84 17.07 -
光控安石-上海一号私募投资基金 12,780,205.48 12.60 -
湘潭三奇商业管理有限公司 4,673,630.14 4.61 -
上海光渝投资中心（有限合伙） 3,553,972.65 3.50 -
亿利资源集团有限公司 3,380,000.00 3.33 -
珠海安渊投资有限公司 3,333,333.34 3.29 -
上海光野投资中心（有限合伙） 2,995,623.29 2.95 -
中信信托有限责任公司 2,100,000.00 2.07 -
上海泰琳实业有限公司 1,340,000.00 1.32 -
其他 10,059,282.43 9.92 -
合计 101,433,691.17 100.00 -
2016 年 12 月 31 日
项目 账面余额
坏账准备
金额 比例(%)
瑞诗房地产开发（上海）有限公司 8,000,000.00 24.06 -
上海光兰投资中心（有限合伙） 8,092,458.75 24.34 -
广州黄龙信息科技有限公司 6,000,000.00 18.05 -
上海光渝投资中心（有限合伙） 2,897,260.27 8.72 -
光控安石-上海一号私募投资基金 1,916,917.81 5.77 -
首誉光控资产管理有限公司 1,812,500.00 5.45 -
重庆英利购物广场管理有限公司 935,000.36 2.81 -
上海嘉宝安石置业有限公司 910,704.42 2.74 -
其他零星 2,679,510.29 8.06 -
合计 33,244,351.90 100.00 -
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(2). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
占应收款期末
坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 余额合计数的
期末余额
比例（%）
瑞诗房地产开发
（上海）有限公司 咨询服务费 39,900,000.00 1 年以内 37.89 -
上海光魅投资中心
项目管理费 17,317,643.84 1 年以内 16.44 -
（有限合伙）
光控安石-上海一
项目管理费 12,780,205.48 1 年以内 12.14 -
号私募投资基金
湘潭三奇商业管理
项目管理费 4,673,630.14 1 年以内 4.44 -
有限公司
上海光渝投资中心
项目管理费 3,553,972.65 1 年以内 3.37 -
（有限合伙）
合计 / 78,225,452.11 / 74.28 -
其他说明：
√适用 □不适用
本报告期末应收关联方款项详见附注十二“关联方及关联交易”。
应收账款年末数比年初数增加 69,578,225.90 元，增加比例为 202.27% ，增加原因主要为：
公司并表子公司光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司和光大安石（北京）资产管理有限公
司根据服务协议约定按权责发生制确认的应收管理及咨询服务费增加。
4、 预付款项
(1). 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 305,349,103.90 98.04 9,584,911.22 65.76
1至2年 2,691,481.37 0.86 2,111,382.36 14.49
2至3年 1,831,813.89 0.59 2,074,989.75 14.24
3 年以上 1,574,699.11 0.51 804,572.29 5.51
合计 311,447,098.27 100.00 14,575,855.62 100.00
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2017 年年度报告
(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：
√适用 □不适用
占预付帐款期
项目 款项性质 期末余额 账龄 末余额合计数
的比例（%）
陈建明 股权转让款 198,570,000.00 1 年以内 63.76
温州凯悦富豪大酒店 22.93
股权转让款 71,430,000.00 1 年以内
管理有限公司
张筱华 股权转让款 30,000,000.00 1 年以内 9.63
1.22
1 年以内、1-2 年、
上海市电力公司 预付电费 3,784,888.59
2-3 年、3-4 年
苏州金螳螂建筑装饰
预付工程款 1,344,032.90 1 年以内 0.43
股份有限公司
合计 / 305,128,921.49 / 97.97
其他说明
√适用 □不适用
预付款项年末数比年初数增加 296,871,242.65 元，增加比例为 2,036.73%，增加原因主要为：
公司本期预付的购买股权款所致。
5、 应收利息
(1). 应收利息分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
定期存款 9,178,111.11 -
委托贷款 - -
债券投资 - -
合计 9,178,111.11 -
(2). 重要逾期利息
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
应收利息年末数比年初数增加 9,178,111.11 元，增加原因主要为：公司本期定期存款期末未
结算利息所致。
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2017 年年度报告
6、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比 计提比例
金额 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) 例(%) (%)
单项金额重大并 17,815,493.18 7.04 13,615,493.18 76.43 4,200,000.00
单独计提坏账准
备的其他应收款
按信用风险特征 235,160,641.83 92.96 108,319,566.55 46.06 126,841,075.28 291,078,031.46 94.23 144,679,835.60 49.70 146,398,195.86
组合计提坏账准
备的其他应收款
单项金额不重大 17,815,493.18 5.77 13,615,493.18 76.43 4,200,000.00
但单独计提坏账
准备的其他应收
款
252,976,135.01 / 121,935,059.73 / 131,041,075.28 308,893,524.64 / 158,295,328.78 / 150,598,195.86
合计
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的其他应收款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
其他应收款
其他应收款 坏账准备 计提比例（%） 计提理由
（按单位）
上海嘉达利工贸发展公司 17,815,493.18 13,615,493.18 76.43 按可收回金额计提
合计 17,815,493.18 13,615,493.18 / /
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2017 年年度报告
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄 其他应收款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内小计 2,066,824.62 79,981.53 3.87
1至2年 3,730,829.51 1,492,171.80 40.00
2至3年 1,441.37 1,153.10 80.00
3 年以上 106,778,617.68 106,746,260.12 99.97
合计 112,577,713.18 108,319,566.55 /
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
组合中，按个别认定法计提坏账准备的其他应收款
2017 年 12 月 31 日
项目 账面余额 坏账准
金额 比例(%) 备
上海市嘉定区住房保障和房屋管理局 57,608,243.40 47.00 -
卓越集团（青岛）昌业房地产开发有限公司 20,000,000.00 16.32 -
上海绿洲投资控股集团有限公司 14,500,000.00 11.83 -
上海徐行工业发展有限公司 10,000,000.00 8.16 -
上海明悦酒店管理有限公司 10,000,000.00 8.16 -
其他零星 10,474,685.25 8.53 -
合计 122,582,928.65 100.00 -
2016 年 12 月 31 日
项目 账面余额 坏账准备
金额 比例(%)
上海市嘉定区住房保障和房屋管理局 36,186,445.32 25.73 -
卓越集团（青岛）昌业房地产开发有限公司 20,000,000.00 14.22 -
上海钰阙企业管理合伙企业（有限合伙） 18,700,000.00 13.3 -
佛山市顺德区顺成企业管理有限公司 15,000,000.00 10.67 -
上海绿洲投资控股集团有限公司 14,500,000.00 10.31 -
重庆市美家德实业发展有限公司 12,396,798.60 8.82 -
上海徐行工业发展有限公司 10,000,000.00 7.11 -
其他零星 13,841,996.23 9.84 -
合计 140,625,240.15 100.00 -
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2017 年年度报告
(2). 本期实际核销的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 核销金额
实际核销的其他应收款 15,946,048.81
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
√适用 □不适用
本报告期核销上海嘉宝光明灯头有限公司部分其他应收款。
(3). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
按款项性质的组合 122,582,928.65 140,625,240.15
按款项账龄的组合 112,577,713.18 150,452,791.31
合计 235,160,641.83 291,078,031.46
(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款
款项的 坏账准备
单位名称 期末余额 账龄 期末余额合计
性质 期末余额
数的比例(%)
上海嘉宝国际水陆工程 往来单 38,023,101.05 5 年以上 15.03 38,023,101.05
公司 位
上海市嘉定区住房保障 往来单 57,608,243.40 1-2 年、 22.77 -
和房屋管理局 位 3-4 年
卓越集团（青岛）昌业 往来单 20,000,000.00 1-2 年 7.91 -
房地产开发有限公司 位
三河本图置业开发公司 往来单 17,832,122.97 5 年以上 7.05 17,832,122.97
位
上海嘉达利工贸发展公 往来单 17,815,493.18 5 年以上 7.04 13,615,493.18
司 位
合计 / 151,278,960.60 / 59.80 69,470,717.20
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2017 年年度报告
7、 存货
(1). 存货分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 129,216.62 98,369.61 30,847.01 117,522.45 98,469.61 19,052.84
库存商品 105,546.61 103,346.61 2,200.00 148,383.56 146,183.56 2,200.00
周转材料 2,642,095.48 155,861.45 2,486,234.03 1,561,970.86 158,199.98 1,403,770.88
消耗性生物资产 21,182,211.60 - 21,182,211.60 20,987,859.60 - 20,987,859.60
开发成本 2,712,143,553.97 - 2,712,143,553.97 5,847,890,166.73 - 5,847,890,166.73
开发产品 3,044,456,242.61 - 3,044,456,242.61 1,174,121,973.53 - 1,174,121,973.53
合计 5,780,658,866.89 357,577.67 5,780,301,289.22 7,044,827,876.73 402,853.15 7,044,425,023.58
①开发成本
项目名称 2016 年 12 月 31 日 本期增加 本期减少 2017 年 12 月 31 日
梦之月 71,110,091.15 62,955,643.95 - 134,065,735.10
嘉宝大厦项目 200,383,523.87 83,534,588.00 283,918,111.87 -
盛创企业家园 17,715,588.12 2,223,795.61 - 19,939,383.73
云翔佳苑大型社居项目 755,625,701.57 483,854,960.87 1,239,480,662.44 -
梦之悦 919,323,269.90 250,156,206.46 - 1,169,479,476.36
梦之缘 1,798,680,324.06 454,461,480.06 2,253,141,804.12 -
前滩后院 1,338,466,908.45 50,192,050.33 - 1,388,658,958.78
梦之星 746,584,759.61 - 746,584,759.61 -
合计 5,847,890,166.73 1,387,378,725.28 4,523,125,338.04 2,712,143,553.97
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2017 年年度报告
②开发产品
项目名称 2016 年 12 月 31 日 本期增加 本期减少 2017 年 12 月 31 日
中下塘街车库 315,050.76 - - 315,050.76
南大街二期车库 616,103.65 - - 616,103.65
真新二期车库贮藏室 576,581.93 - - 576,581.93
都市港湾一期住宅 4,282,158.83 - - 4,282,158.83
都市港湾二期住宅 4,460,111.65 - - 4,460,111.65
都市港湾二期地下车库 - 326,083.54 - 326,083.54
紫提湾车库 14,960,000.00 - 440,000.00 14,520,000.00
盛创企业家园 16,662,531.13 - - 16,662,531.13
嘉宝公寓 383,379.00 - - 383,379.00
清河路 49 号 608 室 60,000.00 - - 60,000.00
民东二期 381,545.81 - - 381,545.81
菊园西地块一期 6,064,187.58 - - 6,064,187.58
永翔佳苑 15,824,514.91 - 1,599,812.37 14,224,702.54
清河公寓 11 号 102 室 167,948.34 - - 167,948.34
紫提湾一期一标 57,303,788.44 - 25,780,846.77 31,522,941.67
紫提湾一期二标 16,014,193.51 - 14,769,877.06 1,244,316.45
宝菊清水园 51,806,249.56 - 3,243,470.86 48,562,778.70
梦之湾 402,748,310.48 - 206,655,098.76 196,093,211.72
梦之晨 581,495,317.95 - 570,834,446.00 10,660,871.95
梦之缘 - 2,253,141,804.12 337,968,071.12 1,915,173,733.00
云翔佳苑大型社居项目 - 1,239,480,662.44 461,322,658.08 778,158,004.36
合计 1,174,121,973.53 3,492,948,550.10 1,622,614,281.02 3,044,456,242.61
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2017 年年度报告
(2). 存货跌价准备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加金额 本期减少金额
项目 期初余额 期末余额
计提 其他 转回或转销 其他
原材料 98,469.61 - - - 100.00 98,369.61
库存商品 146,183.56 - - - 42,836.95 103,346.61
周转材料 158,199.98 - - - 2,338.53 155,861.45
消耗性生物资产 - - - - - -
合计 402,853.15 - - - 45,275.48 357,577.67
8、 其他流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
预缴税款 239,546,652.81 201,911,156.31
理财产品 5,000,000.00 183,084,444.70
国债回购 20,200,760.00 20,598,832.57
合计 264,747,412.81 405,594,433.58
其他说明
其他流动资产年末数比年初减少 140,847,020.77 元，减少比例为 34.73%，减少原因主要为:
本期理财产品赎回额较大所致。
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2017 年年度报告
9、 可供出售金融资产
(1). 可供出售金融资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
可供出售债务工具：
可供出售权益工具： 666,503,608.59 1,810,499.57 664,693,109.02 370,276,542.56 10,810,499.57 359,466,042.99
按公允价值计量的 113,397,957.93 648,895.76 112,749,062.17 207,209,687.58 648,895.76 206,560,791.82
按成本计量的 553,105,650.66 1,161,603.81 551,944,046.85 163,066,854.98 10,161,603.81 152,905,251.17
合计 666,503,608.59 1,810,499.57 664,693,109.02 370,276,542.56 10,810,499.57 359,466,042.99
(2). 期末按公允价值计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 可供出售债务工具 合计
权益工具的成本/债务工具的摊余成本 11,920,162.45 - 11,920,162.45
公允价值 113,397,957.93 - 113,397,957.93
累计计入其他综合收益的公允价值变动金额 100,828,899.72 - 100,828,899.72
已计提减值金额 648,895.76 - 648,895.76
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2017 年年度报告
(3). 期末按成本计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
账面余额 减值准备 在被投
被投资 资单位 本期现金红
单位 本期 本期 本期 本期 持股比 利
期初 期末 期初 期末
增加 减少 增加 减少 例(%)
航头股份公司 201,500.00 - - 201,500.00 201,500.00 - - 201,500.00 -
上海农村商业银行股份 2,000,000.00 - - 2,000,000.00 - - - - 460,000.00
有限公司
西上海汽车服务股份有 3,537,288.00 - - 3,537,288.00 - - - - 2.17 -
限公司
上海嘉宝光明灯头有限 9,000,000.00 - 9,000,000.00 - 9,000,000.00 - 9,000,000.00 - -
公司
上海南翔花园房地产有 1,800,000.00 - - 1,800,000.00 - - - - 10.00 -
限公司
上海斯考特空调有限公 1,489,837.33 - - 1,489,837.33 960,103.81 - - 960,103.81 30.00 -
司
上海华燕房盟网络科技 10,000,000.00 - - 10,000,000.00 - - - - 1.60 -
股份有限公司
上海太平国际货柜有限 94,738,229.65 - - 94,738,229.65 - - - - 15.14 -
公司
首誉光控光大银行盈驰 - 300,000,000.00 204,000,000.00 96,000,000.00 - - - - -
1 号专项资产管理计划
上海安依投资有限公司 300,000.00 - - 300,000.00 - - - - 0.99 -
首誉光控乌镇雅达 1 号 40,000,000.00 - - 40,000,000.00 - - - - -
专项资产管理计划
上海光魅投资中心（有限 - 300,000,000.00 - 300,000,000.00 - - - - -
合伙）
上海熙邻网络技术有限 - 3,000,000.00 - 3,000,000.00 - - - - 5.66 -
公司
重庆光控新业发展有限 - 38,795.68 - 38,795.68 - - - - 0.01 -
公司
合计 163,066,854.98 603,038,795.68 213,000,000.00 553,105,650.66 10,161,603.81 - 9,000,000.00 1,161,603.81 / 460,000.00
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2017 年年度报告
(4). 报告期内可供出售金融资产减值的变动情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
可供出售权益 可供出售债务
可供出售金融资产分类 合计
工具 工具
期初已计提减值余额 10,161,603.81 - 10,161,603.81
本期计提 - - -
其中：从其他综合收益转入 - - -
本期减少 9,000,000.00 - 9,000,000.00
其中：期后公允价值回升转回 - - -
期末已计提减值金余额 1,161,603.81 - 1,161,603.81
(5). 可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明：
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
可供出售金融资产年末数比年初增加 305,227,066.03 元，增加比例为 84.91%，增加原因主
要为:本期购买资管计划及有限合伙企业优先级财产份额所致。
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2017 年年度报告
10、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
期初 其他 期末 减值准备期末
被投资单位 减少 权益法下确认 其他综合 宣告发放现金股 计提减
余额 追加投资 权益 其他 余额 余额
投资 的投资损益 收益调整 利或利润 值准备
变动
一、合营企业
香港嘉达利发展有限公司 5,000,000.00 - - - - - - - - 5,000,000.00 5,000,000.00
上海光渝投资中心（有限合 183,596,594.05 - - 39,711,976.47 - - - - - 223,308,570.52 -
伙）
小计 188,596,594.05 - - 39,711,976.47 - - - - - 228,308,570.52 5,000,000.00
二、联营企业
上海高泰精密管材股份有限 4,701,908.83 - - -1,257,013.70 - - - - - 3,444,895.13 -
公司
上海格林风范房地产发展有 188,849,771.95 - - -1,395,746.16 - - -60,000,000.00 - - 127,454,025.79 -
限公司
上海嘉定老庙黄金有限公司 7,625,782.17 - - 1,855,816.00 - - -1,874,271.25 - - 7,607,326.92 -
上海安亭老庙黄金有限公司 717,201.69 - - -96,407.01 - - - - - 620,794.68 -
上海嘉宝贸易发展有限公司 2,667,769.89 - - 25,258.99 - - - - - 2,693,028.88 -
上海嘉宝安石置业有限公司 76,931,114.71 - - 2,930,640.00 - - - - 3,867,410.03 83,729,164.74 -
保研咨询（深圳）有限公司 2,727,094.24 - - -172,433.34 - - - - - 2,554,660.90 -
重庆悠游光石企业管理有限 - - - - - - - - - - -
公司
北京安石永景时尚科技有限 - 3,825,000.00 - -1,832,209.17 - - - - - 1,992,790.83 -
公司
重庆市美家德实业发展有限 - 13,320,000.00 - -287,260.76 - - - - - 13,032,739.24 -
公司
小计 284,220,643.48 17,145,000.00 - -229,355.15 - - -61,874,271.25 - 3,867,410.03 243,129,427.11 -
合计 472,817,237.53 17,145,000.00 - 39,482,621.32 - - -61,874,271.25 - 3,867,410.03 471,437,997.63 5,000,000.00
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2017 年年度报告
11、 投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1). 采用成本计量模式的投资性房地产
单位：元 币种：人民币
项目 房屋、建筑物 土地使用权 合计
一、账面原值
1.期初余额 267,693,180.86 59,620,082.93 327,313,263.79
2.本期增加金额 169,909,695.75 - 169,909,695.75
（1）外购 - - -
（2）存货\固定资产\在建 169,909,695.75 - 169,909,695.75
工程转入
（3）企业合并增加 - - -
3.本期减少金额 1,515,857.15 - 1,515,857.15
（1）处置 - - -
（2）其他转出 1,515,857.15 - 1,515,857.15
4.期末余额 436,087,019.46 59,620,082.93 495,707,102.39
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额 121,772,331.79 13,847,714.74 135,620,046.53
2.本期增加金额 19,306,486.32 1,070,035.32 20,376,521.64
（1）计提或摊销 19,306,486.32 1,070,035.32 20,376,521.64
3.本期减少金额 718,764.05 - 718,764.05
（1）处置 - - -
（2）其他转出 718,764.05 - 718,764.05
4.期末余额 140,360,054.06 14,917,750.06 155,277,804.12
三、减值准备
1.期初余额 2,220,998.40 - 2,220,998.40
2.本期增加金额 - - -
（1）计提 - - -
3、本期减少金额 - - -
（1）处置 - - -
（2）其他转出 - - -
4.期末余额 2,220,998.40 - 2,220,998.40
四、账面价值
1.期末账面价值 293,505,967.00 44,702,332.87 338,208,299.87
2.期初账面价值 143,699,850.67 45,772,368.19 189,472,218.86
(2). 未办妥产权证书的投资性房地产情况：
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
投资性房地产年末数比年初增加 148,736,081.01 元，增加比例为 78.50%，增加原因主要为：
本期嘉宝大厦达到预计可使用状态，对出租部分公司转入投资性房地产。
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12、 固定资产
(1). 固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 房屋及建筑物 机器设备 运输工具 房屋装修费 办公及其他设备 合计
一、账面原值：
1.期初余额 110,490,057.13 2,874,433.70 8,869,522.49 1,183,866.00 5,731,898.28 129,149,777.60
2.本期增加金额 133,858,354.79 - - - 3,925,735.49 137,784,090.28
（1）购置 - - - - 3,925,735.49 3,925,735.49
（2）在建工程转入 133,858,354.79 - - - - 133,858,354.79
3.本期减少金额 22,163,130.70 - 85,600.00 965,366.00 1,795,031.68 25,009,128.38
（1）处置或报废 22,163,130.70 - 85,600.00 965,366.00 1,795,031.68 25,009,128.38
4.期末余额 222,185,281.22 2,874,433.70 8,783,922.49 218,500.00 7,862,602.09 241,924,739.50
二、累计折旧
1.期初余额 16,749,548.72 2,736,405.84 7,616,275.16 1,135,657.91 4,138,495.20 32,376,382.83
2.本期增加金额 11,319,943.99 10,430.04 384,537.53 853.45 1,083,368.31 12,799,133.32
（1）计提 11,319,943.99 10,430.04 384,537.53 853.45 1,083,368.31 12,799,133.32
3.本期减少金额 4,029,274.66 - 82,176.00 926,751.36 1,702,315.67 6,740,517.69
（1）处置或报废 4,029,274.66 - 82,176.00 926,751.36 1,702,315.67 6,740,517.69
4.期末余额 24,040,218.05 2,746,835.88 7,918,636.69 209,760.00 3,519,547.84 38,434,998.46
三、减值准备
1.期初余额 4,095,660.09 3,826.94 - - - 4,099,487.03
2.本期增加金额 - - - - - -
（1）计提 - - - - - -
3.本期减少金额 4,095,660.09 3,826.94 - - - 4,099,487.03
（1）处置或报废 4,095,660.09 3,826.94 - - - 4,099,487.03
4.期末余额 - - - - - -
四、账面价值
1.期末账面价值 198,145,063.17 127,597.82 865,285.80 8,740.00 4,343,054.25 203,489,741.04
2.期初账面价值 89,644,848.32 134,200.92 1,253,247.33 48,208.09 1,593,403.08 92,673,907.74
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其他说明：
√适用 □不适用
本年折旧额：12,799,133.32 元。
固定资产年末数比年初增加 110,815,833.30 元，增加比例为 119.58%，增加原因主要为: 本
期嘉宝大厦达到预计可使用状态，对自用部分公司转入固定资产。
13、 无形资产
(1). 无形资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 土地使用权 软件 合计
一、账面原值
1.期初余额 - 1,820,911.09 1,820,911.09
2.本期增加金额 - 2,705,634.48 2,705,634.48
(1)购置 - 2,705,634.48 2,705,634.48
3.本期减少金额 - 156,151.33 156,151.33
(1)处置 - 156,151.33 156,151.33
4.期末余额 - 4,370,394.24 4,370,394.24
二、累计摊销
1.期初余额 - 55,846.02 55,846.02
2.本期增加金额 - 339,109.72 339,109.72
（1）计提 - 339,109.72 339,109.72
3.本期减少金额 - 139,170.19 139,170.19
(1)处置 - 139,170.19 139,170.19
4.期末余额 - 255,785.55 255,785.55
三、减值准备
1.期初余额 - - -
2.本期增加金额 - - -
（1）计提 - - -
3.本期减少金额 - - -
(1)处置 - - -
4.期末余额 - - -
四、账面价值
1.期末账面价值 - 4,114,608.69 4,114,608.69
2.期初账面价值 - 1,765,065.07 1,765,065.07
其他说明：
√适用 □不适用
无形资产年末数比年初增加 2,349,543.62 元，增加比例为 133.11%，增加原因主要为:本期
公司购买管理用软件所致。
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14、 商誉
(1). 商誉账面原值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加 本期减少
被投资单位名称或形
期初余额 期末余额
成商誉的事项 企业合并形成的 处置
光大安石（北京）房地 1,263,692,231.81 - - 1,263,692,231.81
产投资顾问有限公司
合计 1,263,692,231.81 - 1,263,692,231.81
(2). 商誉减值准备
□适用 √不适用
说明商誉减值测试过程、参数及商誉减值损失的确认方法
√适用 □不适用
公司管理层将光大安石等被收购的子公司分别作为资产组及资产组组合，把收购所形成的商
誉分别分摊到相关资产组及资产组组合进行减值测试。公司基于历史实际经营数据、不动产资产
管理行业的发展趋势、国内国际的经济形势等制定最近一期财务预算和未来规划目标，预期收入
增长率不超过相关行业的平均长期增长率，预算毛利率和费用率根据过往表现确定，编制未来 5
年的净利润及现金流量预测，并假设 5 年之后现金流量维持不变。公司管理层委聘外部评估专家
基于管理层编制的现金流量预测采用预计未来现金流量折现的模型计算各相关资产组及资产组组
合的预计未来现金流量现值。本公司管理层认为，基于上述评估于 2017 年 12 月 31 日的商誉无需
计提减值准备。
其他说明
□适用 √不适用
15、 长期待摊费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
其他减少
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 期末余额
金额
房屋修缮费 35,240.00 3,163,522.96 987,129.80 - 2,211,633.16
华亭苗圃改造 312,263.00 - 312,263.00 - -
员工保险费 31,280.44 21,168.97 52,449.41 - -
重庆观音桥租 22,142,857.04 12,000,000.00 7,357,142.75 - 26,785,714.29
赁费
合计 22,521,640.48 15,184,691.93 8,708,984.96 - 28,997,347.45
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16、 递延所得税资产/ 递延所得税负债
(1). 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 可抵扣暂时性差 递延所得税 可抵扣暂时性差 递延所得税
异 资产 异 资产
资产减值准备 17,483,227.52 4,370,806.88 16,201,068.96 4,050,267.24
内部交易未实现利润 262,062,302.56 65,515,575.64 209,971,077.68 52,492,769.42
可抵扣亏损 2,570,413.20 642,603.30 19,605,303.00 4,901,325.75
公允价值变动 662,889.96 165,722.49 9,647,538.32 2,411,884.58
预计负债 - - 7,500,000.00 1,875,000.00
预提费用 141,965,113.48 35,491,278.37 50,015,530.60 12,503,882.65
股权投资损失 1,968,258.36 492,064.59 1,968,258.36 492,064.59
合计 426,712,205.08 106,678,051.27 314,908,776.92 78,727,194.23
(2). 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
应纳税暂时性差 递延所得税 应纳税暂时性差 递延所得税
异 负债 异 负债
非同一控制企业合并资 - - - -
产评估增值
可供出售金融资产公允 101,477,795.48 25,369,448.87 195,289,525.12 48,822,381.28
价值变动
以公允价值计量且其变 7,190,564.88 1,797,641.22 - -
动计入当期损益的金融
资产
企业投资产生的暂时性 46,208,570.52 11,552,142.63 - -
差异
股权投资贷方差额 1,619,504.48 404,876.12 1,619,504.48 404,876.12
合计 156,496,435.36 39,124,108.84 196,909,029.60 49,227,257.40
(3). 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债：
□适用 √不适用
(4). 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
可抵扣暂时性差异 28,792,649.82 41,476,640.44
可抵扣亏损 5,605,081.46 264,188.51
预提费用 2,239,680.03 -
合计 36,637,411.31 41,740,828.95
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2017 年年度报告
(5). 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
递延所得税资产年末数比年初数增加 27,950,857.04 元，增加比例为 35.50%，增加原因主要
为：公司内部交易未实现利润及预提费用确认递延所得税资产所致。
17、 其他非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
委托贷款 470,000,000.00 -
合计 470,000,000.00 -
18、 短期借款
(1). 短期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
质押借款 - 99,000,000.00
抵押借款 - -
合计 - 99,000,000.00
19、 应付票据
□适用 √不适用
20、 应付账款
(1). 应付账款列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年以内 622,609,456.97 246,658,727.38
1-2 年 30,336,063.97 22,689,820.38
2-3 年 20,825,170.58 19,636,243.80
3-4 年 11,130,879.80 3,170,971.48
4-5 年 2,723,915.96 1,707,972.99
5 年以上 16,963,077.69 15,263,768.51
合计 704,588,564.97 309,127,504.54
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(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
方远建设集团股份有限公司 12,474,590.00 尚未结算的工程款
上海嘉定娄塘建筑安装有限公司 13,516,319.00 尚未结算的工程款
合计 25,990,909.00 /
其他说明
√适用 □不适用
应付账款年末数比年初数增加 395,461,060.43 元，增加比例为 127.93%，增加主要原因为：
本期房地产开发业务梦之缘项目及云翔佳苑大型社区项目结转收入，公司对应计提的应付工程款。
21、 预收款项
(1). 预收账款项列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年以内 2,354,138,176.88 3,418,609,780.77
1-2 年 1,648,248,050.04 374,236,808.69
2-3 年 - 2,452,311.50
3-4 年 796,965.50 -
4-5 年 - -
5 年以上 599,229.00 599,229.00
合计 4,003,782,421.42 3,795,898,129.96
(2). 账龄超过 1 年的重要预收款项
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
购房者 1,627,083,666.48 未达到结转收入条件
光控安石-大融城私募投资基金 22,294,520.55 未达到结转收入条件
合计 1,649,378,187.03 /
22、 应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 79,005,610.34 228,249,676.93 169,203,120.78 138,052,166.49
二、离职后福利-设 229,690.38 10,233,558.44 9,913,208.93 550,039.89
定提存计划
三、辞退福利 - 107,163.85 107,163.85 -
四、一年内到期的 - - - -
其他福利
合计 79,235,300.72 238,590,399.22 179,223,493.56 138,602,206.38
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2017 年年度报告
(2).短期薪酬列示：
√适用 □不适用
单位：元 币种:人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资、奖金、津贴 77,317,318.40 214,217,323.93 155,321,851.42 136,212,790.91
和补贴
二、职工福利费 5,300.00 1,308,600.26 1,313,840.26 60.00
三、社会保险费 300,202.16 5,316,980.80 5,331,212.04 285,970.92
其中：医疗保险费 279,837.35 4,678,260.00 4,707,201.52 250,895.83
工伤保险费 9,762.03 196,837.64 191,907.29 14,692.38
生育保险费 10,602.78 441,883.16 432,103.23 20,382.71
四、住房公积金 4,877,590.12 4,782,591.12 94,999.00
五、工会经费和职工教 1,382,789.78 2,148,351.02 2,072,795.14 1,458,345.66
育经费
六、短期带薪缺勤 - - - -
七、短期利润分享计划 - - - -
八、其他 - 380,830.80 380,830.80 -
合计 79,005,610.34 228,249,676.93 169,203,120.78 138,052,166.49
(3).设定提存计划列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 219,451.00 9,854,424.98 9,543,056.03 530,819.95
2、失业保险费 10,239.38 379,133.46 370,152.90 19,219.94
3、企业年金缴费 - - - -
合计 229,690.38 10,233,558.44 9,913,208.93 550,039.89
其他说明：
√适用 □不适用
应付职工薪酬年末数比年初数增加59,366,905.66元，增加比例为74.92%，增加原因主要为：
公司期末计提年终奖所致。
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23、 应交税费
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
增值税 48,393,715.96 18,498,047.97
企业所得税 73,779,910.16 118,636,436.20
个人所得税 3,342,385.40 1,600,571.01
城市维护建设税 2,535,075.60 969,393.87
房产税 3,184,386.68 4,805,606.48
土地增值税 35,302,152.37 78,175,612.32
教育费附加 1,588,186.91 628,388.12
地方教育费附加 685,811.17 165,544.05
河道管理费 97,728.32 81,495.41
土地使用税 712,201.86 -
车船使用税 - 3,252.01
印花税 29,604.72 -
合计 169,651,159.15 223,564,347.44
24、 应付利息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
分期付息到期还本的长期借款利息 725,694.44 -
短期借款应付利息 - 118,428.75
合计 725,694.44 118,428.75
重要的已逾期未支付的利息情况：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
应付利息年末数比年初数增加 607,265.69 元，增加比例为 512.77%，增加原因主要为：公司
期末长期借款未结利息所致。
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25、 应付股利
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
普通股股利 8,947,626.27 7,116,833.34
合计 8,947,626.27 7,116,833.34
26、 其他应付款
(1). 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年以内 561,118,246.78 1,804,248,947.59
1-2 年 85,316,556.59 507,688,606.66
2-3 年 65,192,881.21 289,708,701.15
3-4 年 65,381,325.89 32,644,508.28
4-5 年 18,671,175.07 240,607,435.46
5 年以上 95,863,226.30 13,509,774.59
合计 891,543,411.84 2,888,407,973.73
(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
上海格林风范房地产发展有限公司 104,054,330.70 往来款
预提土地增值税 57,728,772.99 尚未清算完毕
上海菊城建设配套工程有限公司 60,270,790.21 动迁回购款
合计 222,053,893.90 /
其他说明
√适用 □不适用
其他应付款年末数比年初数减少 1,996,864,561.89 元，减少比例为 69.13%，减少主要原因
为：公司本期支付上期未结算的光大安石公司股权转让款项。
27、 1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年内到期的长期借款 40,000,000.00 -
1 年内到期的应付债券 - -
合计 40,000,000.00 -
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28、 长期借款
(1). 长期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
质押借款 - -
保证借款 500,000,000.00 -
信用借款 - 40,000,000.00
合计 500,000,000.00 40,000,000.00
长期借款年末数比年初数增加 460,000,000.00 元，增加比例为 1,150.00%，增加原因主要为：
公司本期取得长期借款。
29、 应付债券
(1). 应付债券
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
债券面值 879,799,000.00 960,000,000.00
应计利息 9,280,071.64 10,266,666.67
合计 889,079,071.64 970,266,666.67
(2). 应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
按面值
债券 发行 债券 发行 期初 本期 溢折价 本期 期末
面值 计提利
名称 日期 期限 金额 余额 发行 摊销 偿还 余额
息
14 嘉 100 2014.10.23 5 年 96,000 96,000 - 928.01 - 8,020.10 88,907.91
宝债
合计 / / / 96,000 96,000 - 928.01 - 8,020.10 88,907.91
30、 长期应付职工薪酬
□适用 √不适用
31、 预计负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 期末余额 形成原因
未决诉讼 7,500,000.00 - 根据民事调解书约定
合计 7,500,000.00 - /
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32、 股本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、一）
期初余额 发行 送 公积金 其 期末余额
小计
新股 股 转股 他
股份 682,606,009.00 - - 204,781,803.00 - 204,781,803.00 887,387,812.00
总数
其他说明：
比例 本年变动 比例
项目 期初余额 期末余额
（%） 增(+)减(-) （%）
1.有限售条件股份
(1)国家持股 - - - - -
(2)国有法人持股 - - - - -
(3)其他内资持股 168,302,207.00 24.66 50,490,662.00 218,792,869.00 24.66
其中：
境内非国有法人持股 168,302,207.00 24.66 50,490,662.00 218,792,869.00 24.66
境内自然人持股 - - - - -
(4)外资持股 - - - - -
其中：
境外法人持股 - - - - -
境外自然人持股 - - - - -
有限售条件股份合计 168,302,207.00 24.66 50,490,662.00 218,792,869.00 24.66
2.无限售条件股份
(1)人民币普通股 514,303,802.00 75.34 154,291,141.00 668,594,943.00 75.34
(2) 境 内 上 市 的 外 资 - - - - -
股
(3) 境 外 上 市 的 外 资 - - - - -
股
(4)其他 - - - - -
无限售条件股份合计 514,303,802.00 75.34 154,291,141.00 668,594,943.00 75.34
3.股份总数 682,606,009.00 100.00 204,781,803.00 887,387,812.00 100.00
上述股本已经由众华会计师事务所（特殊普通合伙）于 2017 年 7 月 6 日出具众会验字(2017)第
5502 号验资报告验证确认，注册资本与实收资本核对一致。
33、 资本公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 2,172,816,582.35 - 204,781,803.00 1,968,034,779.35
其他资本公积 66,620,338.16 - - 66,620,338.16
合计 2,239,436,920.51 - 204,781,803.00 2,034,655,117.51
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34、 其他综合收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生金额
期初 减：前期计入 期末
项目 本期所得税前发 税后归属于母公 税后归属于
余额 其他综合收益 减：所得税费用 余额
生额 司 少数股东
当期转入损益
一、以后不能重分类进损益 - - - - - - -
的其他综合收益
其中：重新计算设定受益计 - - - - - - -
划净负债和净资产的变动
权益法下在被投资单位 - - - - - - -
不能重分类进损益的其他
综合收益中享有的份额
二、以后将重分类进损益的 146,467,143.85 -93,901,060.38 - -23,452,932.41 -70,404,355.91 -43,772.06 76,062,787.94
其他综合收益
其中：权益法下在被投资单 - - - - - - -
位以后将重分类进损益的
其他综合收益中享有的份
额
可供出售金融资产公允 146,467,143.85 - -23,452,932.41 -70,358,797.24 - 76,108,346.61
-93,811,729.65
价值变动损益
持有至到期投资重分类 - - - - - - -
为可供出售金融资产损益
现金流量套期损益的有 - - - - - - -
效部分
外币财务报表折算差额 - -89,330.73 - - -45,558.67 -43,772.06 -45,558.67
其他综合收益合计 146,467,143.85 -93,901,060.38 - -23,452,932.41 -70,404,355.91 -43,772.06 76,062,787.94
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35、 盈余公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 216,245,251.24 78,723,670.50 - 294,968,921.74
任意盈余公积 - - - -
储备基金 - - - -
企业发展基金 - - - -
合计 216,245,251.24 78,723,670.50 - 294,968,921.74
36、 未分配利润
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期 上期
调整前上期末未分配利润 1,822,869,222.36 1,675,369,926.40
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－） - -
调整后期初未分配利润 1,822,869,222.36 1,675,369,926.40
加：本期归属于母公司所有者的净利润 545,357,887.46 295,754,272.96
减：提取法定盈余公积 78,723,670.50 4,907,715.11
提取任意盈余公积 - -
提取一般风险准备 - -
应付普通股股利 143,347,261.89 143,347,261.89
转作股本的普通股股利 - -
期末未分配利润 2,146,156,177.43 1,822,869,222.36
调整期初未分配利润明细：
1、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润 0.00 元。
2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润 0.00 元。
3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润 0.00 元。
4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润 0.00 元。
5、其他调整合计影响期初未分配利润 0.00 元。
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2017 年年度报告
37、 营业收入和营业成本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 3,078,666,532.27 1,719,357,712.03 2,348,939,638.61 1,644,267,500.79
其他业务 4,640,043.21 2,420,099.48 14,621,702.12 -
合计 3,083,306,575.48 1,721,777,811.51 2,363,561,340.73 1,644,267,500.79
38、 税金及附加
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
营业税 57,592,285.55 104,779,170.89
城市维护建设税 9,800,833.65 5,207,472.17
教育费附加 5,174,969.42 3,657,150.95
房产税 6,705,855.03 5,951,463.10
土地使用税 3,259,387.08 2,954,196.33
车船使用税 13,635.00 11,145.00
印花税 3,999,304.86 1,395,430.50
地方教育费附加 2,650,525.38 2,389,736.31
河道管理费 509,917.62 780,368.02
土地增值税 92,141,707.09 132,803,715.03
合计 181,848,420.68 259,929,848.30
其他说明：
税金及附加本年数比上年数减少 78,081,427.62 元，减少比例为 30.04%，减少原因主要为：
公司房地产业务由于营改增营业税减少。
39、 销售费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
销售费用 81,938,070.28 43,354,834.70
合计 81,938,070.28 43,354,834.70
其他说明：
销售费用本期比上期数增加 38,583,235.58 元，增加比例为：88.99%，增加原因主要为：公
司本期房地产开发业务销售广告费和销售渠道费增加。
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2017 年年度报告
40、 管理费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
管理费用 270,947,100.90 56,014,637.39
合计 270,947,100.90 56,014,637.39
其他说明：
管理费用本期比上期数增加 214,932,463.51 元，增加比例为：383.71%，增加原因主要为：
公司本期增加并表子公司光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司和光大安石（北京）资产管
理有限公司所致。
41、 财务费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 67,349,663.37 54,731,666.64
利息收入 -42,491,179.36 -38,971,031.56
汇兑净损失/(净收益) 565,832.14 19,107.26
银行手续费等 1,079,522.43 533,566.36
合计 26,503,838.58 16,313,308.70
其他说明：
财务费用本期比上期数增加 10,190,529.88 元，增加比例为：62.47%，增加原因主要为：公
司本期长期借款增加，对应借款利息支出增加所致。
42、 资产减值损失
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 -11,247,311.36 -354,225.84
二、存货跌价损失 - -
三、可供出售金融资产减值损失 - -
四、持有至到期投资减值损失 - -
五、长期股权投资减值损失 - -
六、投资性房地产减值损失 - -
七、固定资产减值损失 - -
九、在建工程减值损失 - -
十二、无形资产减值损失 - -
十三、商誉减值损失 - -
合计 -11,247,311.36 -354,225.84
其他说明：
资产减值损失本期比上期数减少 10,893,085.52 元，减少比例为：3,075.18%，减少原因主要
为：本期收回已按账龄计提坏账其他应收款，对应冲减减值准备。
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2017 年年度报告
43、 公允价值变动收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上期发生额
以公允价值计量的且其变动计入当期损益的金融资产 16,175,213.19 -7,795,206.83
以公允价值计量的且其变动计入当期损益的金融负债 - -
按公允价值计量的投资性房地产 - -
合计 16,175,213.19 -7,795,206.83
其他说明：
公允价值变动收益本期比上期增加 23,970,420.02 元，增加比例为 307.50%，增加原因主要
为：本期交易性金融资产公允价值上升。
44、 投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益 39,482,621.32 -5,373,393.52
处置长期股权投资产生的投资收益 2,097,942.12
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持 1,944,870.76 863,429.15
有期间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 328,511.82 368,183.63
取得的投资收益
可供出售金融资产等取得的投资收益 1,701,388.84 1,399,980.04
处置可供出售金融资产取得的投资收益 8,910,891.09 2,589,041.10
其他 13,379,384.83 29,523,215.36
合计 67,845,610.78 29,370,455.76
其他说明：
按权益法核算的长期股权投资收益
被投资单位 2017 年度 2016 年度
上海格林风范房地产发展有限公司 -1,395,746.16 -7,483,137.63
上海高泰精密管材股份有限公司 -1,257,013.70 -1,362,300.59
上海嘉定老庙黄金有限公司 1,855,816.00 1,871,059.24
上海安亭老庙黄金有限公司 -96,407.01 -36,940.72
上海嘉宝安石置业有限公司 2,930,640.00 1,603,915.46
上海嘉宝贸易发展有限公司 25,258.99 34,010.72
上海光渝投资中心（有限合伙） 39,711,976.47 -
北京安石永景时尚科技有限公司 -1,832,209.17 -
保研咨询（深圳）有限公司 -172,433.34 -
重庆市美家德实业发展有限公司 -287,260.76 -
合计 39,482,621.32 -5,373,393.52
投资收益本期比上期增加38,475,155.02元，增加比例为131.00%，增加原因主要为：本期确
认权益法核算公司上海光渝投资投资中心（有限合伙）投资收益。
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2017 年年度报告
45、 营业外收入
营业外收入情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常
项目 本期发生额 上期发生额
性损益的金额
非流动资产处置利得合计 - - -
其中：固定资产处置利得 - - -
无形资产处置利得 - - -
债务重组利得 - - -
非货币性资产交换利得 - - -
接受捐赠 - - -
政府补助 - - -
地方奖励 5,834,896.00 6,703,718.00 5,834,896.00
投资成本小于取得投资时应享有被投资 - 9,279,083.30 -
单位可辨认净资产公允价值部分
其他 1,779,090.41 1,495,709.56 1,779,090.41
合计 7,613,986.41 17,478,510.86 7,613,986.41
其他说明：
√适用 □不适用
营业外收入本期比上期减少 9,864,524.45 元，减少比例为 56.44%，减少原因主要为：上期
投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值部分的情况。
46、 营业外支出
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常
项目 本期发生额 上期发生额
性损益的金额
非流动资产处置损失合计 - - -
其中：固定资产处置损失 - - -
无形资产处置损失 - - -
债务重组损失 - - -
非货币性资产交换损失 - - -
对外捐赠 150,000.00 200,000.00 150,000.00
未决诉讼 - 7,500,000.00 -
其他 - 11,577.51 -
合计 150,000.00 7,711,577.51 150,000.00
其他说明：
营业外支出本期比上期减少 7,561,577.51 元，减少比例为 98.05%，减少原因主要为：本期
未发生大额营业外支出所致。
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2017 年年度报告
47、 所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 252,815,972.09 123,965,482.34
递延所得税费用 -13,102,245.56 -26,495,280.73
合计 239,713,726.53 97,470,201.61
(2) 会计利润与所得税费用调整过程：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额
利润总额 918,139,424.44
按法定/适用税率计算的所得税费用 229,534,856.11
子公司适用不同税率的影响 882,356.63
调整以前期间所得税的影响 1,113,987.55
非应税收入的影响 -794,381.86
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 397,164.19
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 734,982.42
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的 7,844,761.49
影响
所得税费用 239,713,726.53
其他说明：
□适用 √不适用
48、 其他综合收益
√适用 □不适用
详见附注
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2017 年年度报告
49、 现金流量表项目
(1). 收到的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息收入 37,656,072.88 40,845,235.54
往来款 384,533,373.18 290,088,948.68
营业外收入等 9,386,063.48 8,222,821.37
合计 431,575,509.54 339,157,005.59
(2). 支付的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
支付各项费用 127,432,231.09 60,858,517.58
支付往来款项 319,391,546.63 44,077,077.59
其他 13,722,461.00 1,079,780.63
合计 460,546,238.72 106,015,375.80
(3). 支付的其他与投资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
以定期存款为关联公司质押担保 1,130,000,000.00 -
委托贷款支出 470,000,000.00 -
合计 1,600,000,000.00 -
50、 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 678,425,697.91 290,771,663.43
加：资产减值准备 -11,247,311.36 -354,225.84
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 12,799,133.32 6,200,845.06
无形资产摊销 339,109.72 -
长期待摊费用摊销 8,708,984.96 383,339.50
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收 -14,725,969.17 -12,864,246.07
益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列） - -
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） -16,175,213.19 7,795,206.83
财务费用（收益以“－”号填列） 82,003,851.16 60,131,377.20
投资损失（收益以“－”号填列） -71,713,020.81 -29,370,455.76
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -16,066,339.41 -26,451,441.94
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 1,797,641.22 -
存货的减少（增加以“－”号填列） 266,901,424.31 -409,330,050.59
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2017 年年度报告
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 271,134,759.14 -61,231,590.83
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 38,949,576.95 1,906,859,760.35
其他 20,376,521.64 8,193,146.95
经营活动产生的现金流量净额 1,251,508,846.39 1,740,733,328.29
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本 - -
一年内到期的可转换公司债券 - -
融资租入固定资产 - -
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 2,074,104,562.15 3,365,123,980.12
减：现金的期初余额 3,365,123,980.12 1,264,245,575.18
加：现金等价物的期末余额 - -
减：现金等价物的期初余额 - -
现金及现金等价物净增加额 -1,291,019,417.97 2,100,878,404.94
(2) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 2,074,104,562.15 3,365,123,980.12
其中：库存现金 23,778.89 101,225.08
可随时用于支付的银行存款 1,309,124,237.39 2,544,201,302.01
可随时用于支付的其他货币资金 764,956,545.87 820,821,453.03
可用于支付的存放中央银行款项 - -
存放同业款项 - -
拆放同业款项 - -
二、现金等价物 - -
其中：三个月内到期的债券投资 - -
三、期末现金及现金等价物余额 2,074,104,562.15 3,365,123,980.12
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金 - -
和现金等价物
其他说明：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
51、 所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
□适用 √不适用
52、 所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末账面价值 受限原因
货币资金 1,130,000,000.00 定期存单质押对外担保
应收票据 - /
存货 - /
固定资产 - /
无形资产 - /
合计 1,130,000,000.00 /
八、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
□适用 √不适用
2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用
3、 反向购买
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
4、 处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
与原子公
处置价款与处 按照公允
丧失控制权 司股权投
置投资对应的 丧失控制权 丧失控制 丧失控制 价值重新
丧失控制 之日剩余股 资相关的
股权处置 股权处置 股权处置 丧失控制权 合并财务报表 之日剩余股 权之日剩 权之日剩 计量剩余
子公司名称 权时点的 权公允价值 其他综合
价款 比例（%） 方式 的时点 层面享有该子 权的比例 余股权的 余股权的 股权产生
确定依据 的确定方法 收益转入
公司净资产份 （%） 账面价值 公允价值 的利得或
及主要假设 投资损益
额的差额 损失
的金额
上 海 锦 博 置 业 18,034.69 51.00 减资 2017/1/11 股 东 会 决 209.79 - - - - / -
有限公司 议
上海嘉宝集团 / 100.00 清算注销 2017/1/31 工商注销 / / / / / / /
鸵鸟发展有限
公司
其他说明：
□适用 √不适用
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
□适用 √不适用
5、 其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
√适用 □不适用
公司本期投资设立上海安迎投资管理有限公司、EBA (Hong Kong) Asset Management Limited、珠海光石安潮投资有限公司、光控安石（横琴）资产管
理有限公司、上海光稳投资中心（有限合伙）和上海安潜投资管理有限公司，本期都纳入合并报表范围。
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2017 年年度报告
九、在其他主体中的权益
1、 在子公司中的权益
(1). 企业集团的构成
√适用 □不适用
子公司 持股比例(%) 取得
主要经营地 注册地 业务性质
名称 直接 间接 方式
上海嘉宝奇伊房地产经营有限公司 上海 上海 房地产开发经营 100 - 投资设立
上海宝菊房地产开发有限公司 上海 上海 房地产开发经营 - 100 投资设立
上海嘉宏房地产有限责任公司 上海 上海 房地产开发经营，物业管理 90 - 非同一控制合并
上海嘉宝物业服务有限公司 上海 上海 物业管理、五金交电、建材等 40 54 投资设立
上海盛创科技园发展有限公司 上海 上海 科技园建设，实业投资等 51 - 投资设立
上海嘉宝神马房地产有限公司 上海 上海 房地产开发经营 100 - 投资设立
上海嘉宝新菊房地产有限公司 上海 上海 房地产开发经营 100 - 投资设立
上海嘉定颐和电机电脑有限公司 上海 上海 电机电脑机电产品及物业租赁 100 - 投资设立
上海嘉定颐和苗木有限公司 上海 上海 苗木种植、培育 - 100 投资设立
上海嘉宝劳动服务有限公司 上海 上海 劳动服务、劳力输出 60 - 投资设立
上海嘉宝联友房地产有限公司 上海 上海 房地产开发经营 65 - 投资设立
昆山嘉宝网尚置业有限公司 昆山 昆山 房地产开发经营 100 - 投资设立
上海嘉宝锦熙置业有限公司 上海 上海 房地产开发经营 60 - 投资设立
上海嘉宝实业集团投资管理有限公司 上海 上海 投资管理 100 - 投资设立
上海奇伊投资管理咨询有限公司 上海 上海 投资咨询 100 - 投资设立
上海尧琛实业有限公司 上海 上海 企业管理 100 - 投资设立
上海嘉宝宜合置业有限公司 上海 上海 房地产开发经营 - 100 投资设立
光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司 北京 北京 投资咨询 51 - 非同一控制合并
光控安石（北京）投资管理有限公司 北京 北京 投资咨询 - 51 非同一控制合并
光大安石（北京）资产管理有限公司 北京 北京 投资咨询 51 - 非同一控制合并
光控第一太平物业管理（上海）有限公司 上海 上海 物业管理 - 28.05 非同一控制合并
光控安石（上海）商业管理有限公司 上海 上海 投资咨询，商业管理 - 51 非同一控制合并
上海安迎投资管理有限公司 上海 上海 投资咨询 - 51 投资设立
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2017 年年度报告
EBA（Hong Kong）Asset Management Limited 香港 香港 投资咨询 - 51 投资设立
光控安石（横琴）资产管理有限公司 横琴 横琴 投资咨询 - 51 投资设立
珠海光石安潮投资有限公司 珠海 珠海 投资咨询 - 42.33 投资设立
上海光稳投资中心（有限合伙） 上海 上海 投资咨询 - 35.34 投资设立
上海安潜投资管理有限公司 上海 上海 投资咨询 - 35.34 投资设立
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2017 年年度报告
(2). 重要的非全资子公司
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
少数股东持股 本期归属于少数 本期向少数股东宣 期末少数股东权
子公司名称
比例 股东的损益 告分派的股利 益余额
上海嘉宏房地产有 10% 1,241,931.77 10,000,000.00 19,690,215.26
限责任公司
上海盛创科技园发 49% 106,516.40 - 85,282,717.20
展有限公司
上海嘉宝联友房地 35% 18,046,893.10 - 200,451,360.37
产有限公司
上海嘉宝锦熙置业 40% -6,065,058.78 - 33,546,579.96
有限公司
光大安石（北京）房 49% 120,228,745.19 117,600,000.00 270,563,177.43
地产投资顾问有限
公司
光大安石（北京）资 49% 284,347.51 - 6,137,628.76
产管理有限公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
公司下属子公司上海嘉宝实业集团投资管理有限公司（以下简称嘉宝投资）与下属子公司光控安
石（北京）投资管理有限公司（以下简称光控安石）、首誉光控资产管理有限公司（代表其发起
设立的资产管理计划）签订合伙协议，成立上海光稳投资中心（有限合伙），嘉宝投资及光控安
石最终合计持有比例为 35.34%。根据有限合伙协议，光控安石为普通合伙人及执行事务合伙人，
嘉宝投资为有限合伙人，合伙企业投资决策委员会共有 3 名成员，全部由公司及光控安石委派。
综合所述，公司认为公司在上海光稳投资中心（有限合伙）中拥有权力，并能通过参与相关活动
而享有可变回报，并且有能力运用相关权力影响其回报金额，对上海光稳投资中心（有限合伙）
达到控制。
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2017 年年度报告
(3). 重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
子公司名 期末余额 期初余额
称 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计
上海嘉宏 20,164.27 4,873.34 25,037.61 4,990.26 - 4,990.26 28,464.33 5,615.23 34,079.56 4,644.26 750.00 5,394.26
房地产有
限责任公
司
上海盛创 18,091.99 844.77 18,936.76 1,532.12 - 1,532.12 18,470.82 904.62 19,375.44 1,992.54 - 1,992.54
科技园发
展有限公
司
上海嘉宝 364,443.45 215.54 364,658.99 307,387.17 - 307,387.17 278,730.59 542.63 279,273.22 227,157.65 - 227,157.65
联友房地
产有限公
司
上海嘉宝 179,787.16 4.64 179,791.80 171,405.16 - 171,405.16 154,160.65 37.04 154,197.69 144,294.78 - 144,294.78
锦熙置业
有限公司
光大安石 176,833.22 4,960.92 181,794.14 126,521.11 56.05 126,577.16 73,629.00 4,499.69 78,128.69 23,439.26 - 23,439.26
（北京）房
地产投资
顾问有限
公司
光大安石 3,381.48 4,522.20 7,903.68 6,778.74 - 6,778.74 5,302.49 2,266.30 7,568.79 6,629.18 - 6,629.18
（北京）资
产管理有
限公司
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2017 年年度报告
本期发生额 上期发生额
子公司名称 经营活动现金 经营活动现金
营业收入 净利润 综合收益总额 营业收入 净利润 综合收益总额
流量 流量
上海嘉宏房地产有限责 5,926.30 1,362.05 1,362.05 455.91 5,487.30 1,222.81 1,222.81 973.30
任公司
上海盛创科技园发展有 19.63 21.74 21.74 -781.51 19.40 -9.75 -9.75 -1,979.83
限公司
上海嘉宝联友房地产有 58,212.72 5,156.26 5,156.26 67,571.83 - -1,614.60 -1,614.60 44,039.42
限公司
上海嘉宝锦熙置业有限 - -1,516.26 -1,516.26 82,427.28 - -70.70 -70.70 -8,709.41
公司
光大安石（北京）房地 47,521.06 24,536.48 24,527.55 27,328.43 不适用 不适用 不适用 不适用
产投资顾问有限公司
光大安石（北京）资产 5,197.53 134.33 134.33 -428.06 不适用 不适用 不适用 不适用
管理有限公司
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2017 年年度报告
(4). 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：
□适用 √不适用
(5). 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：
□适用 √不适用
2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用 √不适用
3、 在合营企业或联营企业中的权益
√适用 □不适用
(1). 重要的合营企业或联营企业
□适用 √不适用
(2). 重要合营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
(3). 重要联营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
(4). 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计 223,308,570.52 183,596,594.05
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润 39,711,976.47 -
--其他综合收益 - -
--综合收益总额 39,711,976.47 -
联营企业： 243,129,427.11 284,220,643.48
投资账面价值合计 243,129,427.11 284,220,643.48
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润 -229,355.15 -11,096,228.17
--其他综合收益 - -
--综合收益总额 -229,355.15 -11,096,228.17
(5). 合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(6). 合营企业或联营企业发生的超额亏损
□适用 √不适用
(7). 与合营企业投资相关的未确认承诺
□适用 √不适用
(8). 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
□适用 √不适用
4、 重要的共同经营
□适用 √不适用
5、 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
□适用 √不适用
十、与金融工具相关的风险
√适用 □不适用
公司的主要金融工具包括货币资金、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收账
款、其他应收款、可供出售金融资产、借款、应付账款、其他应付款及应付债券等，各项金融工
具的详细情况详见上述各项目附注。与这些金融工具有关的风险，以及公司为降低这些风险所采
取的风险管理政策如下所述。公司管理层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制
在限定的范围之内。
1、信用风险
信用风险，是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。
由于截至目前商品房承购人未发生违约，且该等房产目前的市场价格高于售价，公司认为与该等
担保相关的风险较小。
公司的流动资金存放在信用评级较高的银行，故流动资金的信用风险较低。
公司采用了必要的政策确保所有销售客户均具有良好的信用记录，无重大信用集中风险。
2、流动性风险
流动性风险是指在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。本
公司在资金正常和紧张的情况下，确保有足够的流动性来履行到期债务，且与金融机构进行融资
磋商，保持一定水平的备用授信额度以降低流动性风险。
3、市场风险
金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风
险，包括汇率风险、利率风险和其他价格风险。
①汇率风险
汇率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。汇率风
险可源于以记账本位币之外的外币进行计价的金融工具。本公司不存在重大汇率风险。
②利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率风
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2017 年年度报告
险可源于已确认的计息金融工具和未确认的金融工具(如某些贷款承诺)。
公司借款以人民币借款为主，人民币借款主要为浮动利率借款，借款利率根据中国人民银行贷款
基准利率浮动。公司目前主要是通过合理安排短期和中长期借款比例来避免利率变动所产生的现
金流量风险。
假设在其他条件不变的情况下，利率可能发生的合理变动对当年损益和股东权益的税前影响如下：
项目 本年度 上年度
利率变动 对利润影响 对股东权益影响 对利润影响 对股东权益影响
人民币借款 上升 1% -5,400,000.00 -5,400,000.00 -1,390,000.00 -1,390,000.00
人民币借款 下降 1% 5,400,000.00 5,400,000.00 1,390,000.00 1,390,000.00
③其他价格风险
其他价格风险，是指汇率风险和利率风险以外的市场价格变动而发生波动的风险，无论这些变动
是由于与单项金融工具或其发行方有关的因素而引起的，还是由于与市场内交易的所有类似金融
工具有关的因素而引起的。其他价格风险可源于商品价格或权益工具价格等的变化。
十一、 公允价值的披露
1、 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末公允价值
项目 第一层次公允价 第二层次公允价 第三层次公允价
合计
值计量 值计量 值计量
一、持续的公允价值计量
（一）以公允价值计量且 70,210,854.28 - 29,056,825.66 99,267,679.94
变动计入当期损益的金融
资产
1. 交易性金融资产 70,210,854.28 - - 70,210,854.28
（1）债务工具投资 - - - -
（2）权益工具投资 70,210,854.28 - - 70,210,854.28
（3）衍生金融资产 - - - -
2. 指定以公允价值计量 - - 29,056,825.66 29,056,825.66
且其变动计入当期损益的
金融资产
（1）债务工具投资 - - - -
（2）权益工具投资 - - 29,056,825.66 29,056,825.66
（二）可供出售金融资产 113,397,957.93 - - 113,397,957.93
（1）债务工具投资 - - - -
（2）权益工具投资 113,397,957.93 - - 113,397,957.93
（3）其他 - - - -
2、 持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
√适用 □不适用
公司持有的可供出售金融资产中的上市公司股票投资，年末公允价值按资产负债表日公开交易市
场的收盘价确定。
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2017 年年度报告
十二、 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
注册资 母公司对本企业 母公司对本企业
母公司名称 注册地 业务性质
本 的持股比例(%) 的表决权比例(%)
宜兴光控投 宜兴 对外投资、投资管 60,000 29.17 29.17
资有限公司 理、资产管理
本企业最终控制方是宜兴光控投资有限公司控制公司联合持股主体上海光控股权投资管理有限公
司、北京光控安宇投资中心（有限合伙）和上海安霞投资中心（有限合伙），为公司实际控制人
中国光大集团股份公司控股子公司，公司最终控制人为中央汇金投资有限责任公司。
2、 本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注
□适用 √不适用
3、 本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注
□适用 √不适用
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业
情况如下
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
4、 其他关联方情况
√适用 □不适用
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
上海嘉定新城发展有限公司 其他
上海嘉宝公益基金会 其他
上海嘉宝安石置业有限公司 其他
广州黄龙信息科技有限公司 其他
武汉新正兴源置业有限公司 其他
光大控股创业投资（深圳）有限公司 其他
Everbright Ashmore Investment Management 其他
EBA Investments (Advisory) Limited 其他
珠海安渊投资有限公司 其他
上海瀚碧投资有限公司 其他
重庆市美家德实业发展有限公司 其他
重庆大融城实业发展有限公司 其他
有限合伙企业汇总 其他
契约式基金汇总 其他
其他有限合伙企业汇总 其他
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2017 年年度报告
5、 关联交易情况
(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易
出售商品/提供劳务情况表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
上海嘉宝安石置业有限公司 大融城项目代建 - 18,952,830.18
上海嘉宝安石置业有限公司 物业服务费 4,952,099.70 -
广州黄龙信息科技有限公司 资产管理费 12,591,555.66 -
武汉新正兴源置业有限公司 资产管理费 6,191,673.66 -
Everbright Ashmore Investment 咨询服务 611,811.78 -
Management
珠海安渊投资有限公司 咨询服务 3,144,654.09 -
上海瀚碧投资有限公司 物业服务费 2,027,419.35 -
重庆大融城实业发展有限公司 咨询服务费/物业服务费 3,120,400.76 -
契约式基金汇总 资产管理费 28,179,503.75 -
其他有限合伙企业汇总 咨询服务/资产管理费 1,418,118.07 -
有限合伙企业汇总 资产管理费 122,968,844.50 2,405,801.40
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
√适用 □不适用
公司受让光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司和光大安石（北京）资产管理有限公司 51%
股权购并日为 2016 年 12 月 31 日，故部分关联交易无上期数据。
(2). 关联租赁情况
本公司作为出租方：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
承租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁收入 上期确认的租赁收入
重庆大融城实业发展有限公司 办公房屋 642,857.16 -
本公司作为承租方：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
出租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁费 上期确认的租赁费
光大控股创业投资（深圳）有限公司 办公房屋 854,150.26 -
关联租赁情况说明
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
(3). 关联担保情况
本公司作为担保方
□适用 √不适用
本公司作为被担保方
□适用 √不适用
关联担保情况说明
□适用 √不适用
(4). 关联方资金拆借
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明
拆入
上海嘉宝公益基金会 40,000,000.00 2013-4-11 2018-4-10 /
6、 关联方应收应付款项
(1). 应收项目
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末余额 期初余额
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
Everbright 730,201.19 - 81,680.70 -
Ashmore
应收账款
Investment
Management
上海嘉宝安石置业 423,392.24 - 910,704.42 -
应收账款
有限公司
重庆大融城实业发 336,060.11 - - -
应收账款
展有限公司
应收账款 有限合伙企业汇总 24,528,831.90 - 10,989,719.02 -
应收账款 契约式基金汇总 13,069,849.30 - 2,055,575.34 -
珠海安渊投资有限 3,333,333.34 - -
应收账款
公司
上海瀚碧投资有限 215,159.98 - - -
应收账款
公司
香港嘉达利发展有 8,660,617.69 8,660,617.69 8,660,617.69 8,660,617.69
其他应收款
限公司
上海嘉宝光明灯头 - - 28,297,896.60 28,297,896.60
其他应收款
有限公司
其他应收款 有限合伙企业汇总 25,290.00 - 826,000.00 -
其他应收款 契约式基金汇总 - - 850,000.00 -
重庆市美家德实业 3,264,543.60 - - -
其他应收款
发展有限公司
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2017 年年度报告
(2). 应付项目
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
预收款项 有限合伙企业汇总 65,753.45 1,445,626.18
预收款项 契约式基金汇总 21,164,383.56 37,500,000.00
预收款项 重庆大融城实业发展有限公司 175,336.17 -
其他应付款 上海嘉定新城发展有限公司 19,500,000.00 19,500,000.00
其他应付款 上海格林风范房地产发展有限公司 104,118,624.30 251,746,964.00
其他应付款 上海嘉定老庙黄金有限公司 74,500.00 74,500.00
其他应付款 光大控股创业投资(深圳)有限公司 188,049.39 199,325.25
其他应付款 宜兴光控投资有限公司 - 110,250.00
其他应付款 重庆大融城实业发展有限公司 235,792.55 -
其他应付款 上海嘉宝安石置业有限公司 500,000.00 -
其他应付款 上海瀚碧投资有限公司 500,000.00 -
EBA Investments(Advisory) 18,008.26 -
其他应付款
Limited
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2017 年年度报告
十三、 股份支付
1、 股份支付总体情况
□适用 √不适用
2、 以权益结算的股份支付情况
□适用 √不适用
3、 以现金结算的股份支付情况
□适用 √不适用
4、 股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
十四、 承诺及或有事项
1、 重要承诺事项
√适用 □不适用
资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额
截至 2017 年 12 月 31 日，本公司未发生影响本财务报表阅读和理解的重大承诺事项。
2、 或有事项
(1). 资产负债表日存在的重要或有事项
√适用 □不适用
金额单位：万元
被担保单位 担保金额 债务到期日 对本公司的财务影响
2018-1-30 存在反担保，已提前还
西上海（集团）有限公司 12,000.00
款，无影响
2020-10-25 存在反担保承诺，无影
EBA INVESTMENTS (YIYUE) LIMITED 101,900.00
响
合计 113,900.00 / /
注：EBA Investments (YiYue) Limited 系下属控股子公司光控安石（北京）投资管理有限公司
担任 GP 的合伙企业控制的公司。
(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
十五、 资产负债表日后事项
1、 重要的非调整事项
□适用 √不适用
2、 利润分配情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
拟分配的利润或股利 186,351,440.52
经审议批准宣告发放的利润或股利 -
3、 其他资产负债表日后事项说明
√适用 □不适用
公司于 2017 年 9 月 11 日召开 2017 年第二次临时股东大会，审议通过了《关于注册和发行
非公开定向债务融资工具的议案》，向到中国银行间市场交易商协会申请注册发行人民币 20 亿元
非公开定向债务融资工具。2018 年 1 月 29 日，公司发行了 2018 年度第一期非公开定向债务融资
工具 10 亿元。
经 2018 年 4 月 26 日第九届第七次董事会的会议审议，通过了本公司 2017 年度利润分配及公
积金转增股本预案：以公司 2017 年 12 月 31 日的总股本 887,387,812 股为基数，每 10 股派发现
金红利 2.1 元（含税），以资本公积每 10 股转增 3 股。
除上述事项外，截至 2018 年 4 月 26 日，本公司未发生其他影响本财务报表阅读和理解的资
产负债表日后事项。
十六、 其他重要事项
1、 前期会计差错更正
(1). 追溯重述法
□适用 √不适用
(2). 未来适用法
□适用 √不适用
2、 债务重组
□适用 √不适用
3、 资产置换
(1). 非货币性资产交换
□适用 √不适用
4、 年金计划
□适用 √不适用
5、 终止经营
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
6、 分部信息
(1). 报告分部的确定依据与会计政策：
√适用 □不适用
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：
1、该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
2、管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
3、能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
本公司以行业分部/产品分部为基础确定报告分部，与各分部共同使用的资产、负债按照规模比例在不同的分部之间分配。公司目前主要分为三个分部，
分部一为房地产业务，即房地产开发销售，物业租赁等；分部二不动产资产管理业务，即相关咨询管理业务及资产投资管理业务；分部三为服务业务，
即房地产物业服务行业及劳务服务业。
(2). 报告分部的财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 分部 1 分部 2 分部 3 分部间抵销 合计
营业收入 2,503,393,430.41 544,285,364.37 34,468,169.72 -1,159,610.98 3,083,306,575.48
营业成本 1,655,451,428.09 29,787,062.32 30,260,131.48 -6,279,189.62 1,721,777,811.51
资产总额 17,903,172,078.26 2,815,749,865.43 28,220,992.19 7,296,767,070.68 13,450,375,865.20
负债总额 10,002,434,760.68 2,171,876,358.54 19,395,050.89 4,807,661,905.16 7,386,044,264.95
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2017 年年度报告
十七、 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款
(1). 应收账款分类披露：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类 账面 账面
计提比例 计提比例
金额 比例(%) 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) (%)
单项金额重大并单独计 - - - - - - - - - -
提坏账准备的应收账款
按信用风险特征组合计 17,700.00 100.00 - - 17,700.00 - - - - -
提坏账准备的应收账款
单项金额不重大但单独 - - - - - - - - - -
计提坏账准备的应收账
款
合计 17,700.00 / - / 17,700.00 - / - / -
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
2、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 计提 账面 计提 账面
比例 比例
金额 金额 比例 价值 金额 金额 比例 价值
(%) (%)
(%) (%)
单项金额重 - - - - - - - - - -
大并单独计
提坏账准备
的其他应收
款
按信用风险 3,330,731,603.10 99.47 99,255,642.21 2.98 3,231,475,960.89 1,935,899,634.63 99.09 136,672,186.82 7.06 1,799,227,447.81
特征组合计
提坏账准备
的其他应收
款
单项金额不 17,815,493.18 0.53 13,615,493.18 76.43 4,200,000.00 17,815,493.18 0.91 13,615,493.18 76.43 4,200,000.00
重大但单独
计提坏账准
备的其他应
收款
合计 3,348,547,096.28 / 112,871,135.39 / 3,235,675,960.89 1,953,715,127.81 / 150,287,680.00 / 1,803,427,447.81
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内小计 396,850.21 19,842.51 5.00
1至2年 3,212,756.51 1,285,102.60 40.00
2至3年 1,441.37 1,153.10 80.00
3 年以上 97,949,544.00 97,949,544.00 100.00
合计 101,560,592.09 99,255,642.21 /
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
组合中，按款项性质计提坏账准备的其他应收款
2017 年 12 月 31 日
项目 账面余额
坏账准备
金额 比例(%)
上海嘉宝神马房地产有限公司 213,596,469.00 6.61 -
上海嘉宝奇伊房地产经营有限公司 80,321,828.26 2.49 -
上海嘉定颐和电机电脑有限公司 24,231,394.26 0.75 -
昆山嘉宝网尚置业有限公司 205,168,634.17 6.35 -
上海嘉宝锦熙置业有限公司 775,721,871.25 24.02 -
上海嘉宝实业集团投资管理有限公司 834,100,000.00 25.83 -
光控安石（北京）投资管理有限公司 1,090,000,000.00 33.75 -
徐行镇财政所 6,030,814.07 0.19 -
合计 3,229,171,011.01 100.00 -
(2). 本期实际核销的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 核销金额
实际核销的其他应收款 15,946,048.81
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
√适用 □不适用
报告期公司核销了对上海嘉宝光明灯头有限公司部分其他应收款。
(3). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
按款项性质的组合 3,229,171,011.01 1,794,789,886.86
按款项账龄的组合 101,560,592.09 141,109,747.77
合计 3,330,731,603.10 1,935,899,634.63
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2017 年年度报告
3、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 3,258,873,036.81 - 3,258,873,036.81 3,456,373,036.81 - 3,456,373,036.81
对联营、合营企业投资 146,820,071.40 5,000,000.00 141,820,071.40 209,562,434.53 5,000,000.00 204,562,434.53
合计 3,405,693,108.21 5,000,000.00 3,400,693,108.21 3,665,935,471.34 5,000,000.00 3,660,935,471.34
(1) 对子公司投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期计提 减值准备
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
减值准备 期末余额
上海嘉宝奇伊房地产经营有限公司 90,000,000.00 - - 90,000,000.00 - -
上海盛创科技园发展有限公司 40,800,000.00 - - 40,800,000.00 - -
上海嘉宝神马房地产有限公司 30,000,000.00 - - 30,000,000.00 - -
上海嘉宝新菊房地产有限公司 560,000,000.00 - - 560,000,000.00 - -
上海嘉定颐和电机电脑有限公司 7,046,680.81 - - 7,046,680.81 - -
上海嘉宝劳动服务有限公司 300,000.00 - - 300,000.00 - -
上海嘉宝集团鸵鸟发展有限公司 19,000,000.00 - 19,000,000.00 - - -
上海嘉宝物业服务有限公司 1,200,000.00 - - 1,200,000.00 - -
上海嘉宏房地产有限责任公司 27,000,000.00 - - 27,000,000.00 - -
上海嘉宝联友房地产有限公司 388,647,675.00 - - 388,647,675.00 - -
昆山嘉宝网尚置业有限公司 450,000,000.00 - - 450,000,000.00 - -
上海嘉宝锦熙置业有限公司 60,000,000.00 - - 60,000,000.00 - -
上海嘉宝实业集团投资管理有限公司 50,000,000.00 - - 50,000,000.00 - -
上海奇伊投资管理咨询有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00 - -
光大安石（北京）房地产投资顾问有限公司 1,542,608,322.00 - - 1,542,608,322.00 - -
光大安石（北京）资产管理有限公司 1,270,359.00 - - 1,270,359.00 - -
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2017 年年度报告
上海锦博置业公司 178,500,000.00 - 178,500,000.00 - - -
上海尧琛实业有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00 - -
合计 3,456,373,036.81 - 197,500,000.00 3,258,873,036.81 - -
(2) 对联营、合营企业投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
投资 期初 权益法下确 其他综 宣告发放现 计提 期末 减值准备期
追加投 减少 其他权 其
单位 余额 认的投资损 合收益 金股利或利 减值 余额 末余额
资 投资 益变动 他
益 调整 润 准备
一、合营企业
香港嘉达利发展有 5,000,000.00 - - - - - - - - 5,000,000.00 5,000,000.00
限公司
小计 5,000,000.00 - - - - - - - - 5,000,000.00 5,000,000.00
二、联营企业
上海高泰精密管材 4,701,908.83 - - -1,257,013.70 - - - - - 3,444,895.13 -
股份有限公司
上海格林风范房地 188,849,771.95 - - -1,314,228.82 - - 60,000,000.00 - - 127,535,543.13 -
产发展有限公司
上海嘉定老庙黄金 7,625,782.17 - - 1,855,816.00 - - 1,874,271.25 - - 7,607,326.92 -
有限公司
上海安亭老庙黄金 717,201.69 - - -96,407.01 - - - - - 620,794.68 -
有限公司
上海嘉宝贸易发展 2,667,769.89 - - 25,455.31 - - - - - 2,693,225.20 -
有限公司
小计 204,562,434.53 - - -786,378.22 - - 61,874,271.25 - - 141,901,785.06 -
合计 209,562,434.53 - - -786,378.22 - - 61,874,271.25 - - 146,901,785.06 5,000,000.00
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2017 年年度报告
4、 营业收入和营业成本：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 16,461,209.82 5,057,007.10 15,352,472.03 5,355,063.97
其他业务 3,902,356.40 2,420,099.48 4,440,250.26 -
合计 20,363,566.22 7,477,106.58 19,792,722.29 5,355,063.97
5、 投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 782,400,000.00 -
权益法核算的长期股权投资收益 -868,091.88 -6,977,308.98
处置长期股权投资产生的投资收益 1,846,856.14 -
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 1,578,924.59 618,791.60
融资产在持有期间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损益 155,058.63 187,141.54
的金融资产取得的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益 - -
可供出售金融资产在持有期间的投资收益 759,658.78 1,399,980.04
处置可供出售金融资产取得的投资收益 - -
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新计量 - -
产生的利得
其他 7,969,176.89 27,715,564.29
合计 793,841,583.15 22,944,168.49
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十八、 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 金额 说明
非流动资产处置损益 16,823,911.29 /
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 - /
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 390,000.00 /
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 1,265,354.64 /
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投 - /
资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益 - /
委托他人投资或管理资产的损益 - /
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 - /
债务重组损益 - /
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 - /
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 - /
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 - /
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 - /
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易 31,287,543.78 /
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取
得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 - /
对外委托贷款取得的损益 - /
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动 - /
产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调 - /
整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入 - /
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 7,928,762.33 /
其他符合非经常性损益定义的损益项目 - /
所得税影响额 -14,423,893.04 /
少数股东权益影响额 -2,923,922.05 /
合计 40,347,756.95 /
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2017 年年度报告
2、 净资产收益率及每股收益
√适用 □不适用
加权平均净资产 每股收益
报告期利润
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净 10.34 0.61 0.61
利润
扣除非经常性损益后归属于 9.58 0.57 0.57
公司普通股股东的净利润
3、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
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2017 年年度报告
第十二节 备查文件目录
载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的
备查文件目录
会计报表。
备查文件目录 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。
报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及
备查文件目录
公告的原稿。
董事长：陈爽
董事会批准报送日期：2018 年 4 月 28 日
修订信息
□适用 √不适用
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