易见股份2017年年度报告

2017 年年度报告
公司代码：600093                       公司简称：易见股份
            易见供应链管理股份有限公司
                  2017 年年度报告
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                                      重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
     不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 公司全体董事出席董事会会议。
三、北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
四、 公司负责人冷天晴、主管会计工作负责人徐蓬及会计机构负责人（会计主管人员）欧亚琳声
     明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
     公司2017年度利润分配预案：公司以截止2017年12月31日股本1,122,447,500股为基数，以截
止2017年12月31日未分配利润向全体股东按每10股派发现金红利3.63元（含税），共计派发现金
407,448,442.50元。本次不进行资本公积转增股本和送红股。
六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
     本年度报告中涉及的对未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺
，敬请投资者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、   是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况
否
九、   重大风险提示
     公司将在本报告“第四节 经营情况讨论与分析”中关于公司未来发展的讨论与分析部分对可
能面临的风险进行分析描述，敬请投资者查阅。
十、 其他
□适用 √不适用
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                                                               目录
第一节     释义..................................................................................................................................... 4
第二节     公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4
第三节     公司业务概要..................................................................................................................... 8
第四节     经营情况讨论与分析....................................................................................................... 10
第五节     重要事项........................................................................................................................... 21
第六节     普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 30
第七节     优先股相关情况............................................................................................................... 34
第八节     董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 35
第九节     公司治理........................................................................................................................... 40
第十节     公司债券相关情况........................................................................................................... 42
第十一节   财务报告........................................................................................................................... 46
第十二节   备查文件目录................................................................................................................. 146
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                                   第一节释义
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
中国证监会                          指    中国证券监督管理委员会
上交所                              指    上海证券交易所
易见股份、禾嘉股份、本公司、公司    指    易见供应链管理股份有限公司
九天控股                            指    云南九天投资控股集团有限公司
滇中集团                            指    云南省滇中产业发展集团有限责任公司
滇中供应链                          指    云南省滇中供应链管理有限公司
滇中保理                            指    深圳滇中商业保理有限公司
贵州供应链                          指    贵州易见供应链管理有限责任公司
榕时代                              指    深圳市榕时代科技有限公司
易见天树                            指    易见天树科技（北京）有限公司
易见区块链商业保理                  指    霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司
君宜物流                            指    云南君宜智能物流有限公司
易见浙银投资基金                    指    云南易见浙银股权投资基金合伙企业（有限合伙）
                         第二节公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称                       易见供应链管理股份有限公司
公司的中文简称                       易见股份
公司的外文名称                       EASY VISIBLE SUPPLY CHAIN MANAGEMENT CO.,LTD.
公司的外文名称缩写                   EASY VISIBLE
公司的法定代表人                     冷天晴
二、 联系人和联系方式
                            董事会秘书                          证券事务代表
姓名           徐蓬                                   赵有华
联系地址       云南省昆明市西山区前卫西路688号九      云南省昆明市西山区前卫西路688号九
               天大厦10楼                             天大厦10楼
电话           [phone]                          0871-65739748-1007
传真           [phone]-1050                     0871-65739748-1050
电子信箱       [e-mail]               [e-mail]
三、 基本情况简介
公司注册地址                         四川省成都市高新区天府大道北段1700号6-1-1704
公司注册地址的邮政编码
公司办公地址                         云南省昆明市西山区前卫西路688号九天大厦10楼
公司办公地址的邮政编码
公司网址                             www.easy-visible.com
电子信箱                             [e-mail]
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 四、 信息披露及备置地点
 公司选定的信息披露媒体名称             上海证券报
 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
 公司年度报告备置地点                   本公司董事会办公室
 五、 公司股票简况
                                          公司股票简况
     股票种类         股票上市交易所        股票简称          股票代码        变更前股票简称
       A股            上海证券交易所        易见股份          600093              禾嘉股份
 六、 其他相关资料
                      名称                北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙）
 公司聘请的会计师
                      办公地址            北京市海淀区中关村南大街乙 56 号方圆大厦 15 层
 事务所（境内）
                      签字会计师姓名      李知好 常丽旬
 七、 近三年主要会计数据和财务指标
 (一)主要会计数据
                                                                        单位：元 币种：人民币
  主要会计                                                 本期比上年
                    2017年                2016年                               2015年
    数据                                                   同期增减(%)
营业收入     15,437,428,994.30     15,704,089,646.39             -1.70      5,135,917,220.88
利息收入        525,743,764.19        474,548,637.30             10.79        135,374,129.40
归属于上市
公司股东的       815,642,832.53         603,058,768.67           35.25        334,572,306.93
净利润
归属于上市
公司股东的
扣除非经常       818,162,422.83         583,016,065.07           40.33        111,663,964.09
性损益的净
利润
经营活动产
生的现金流   -1,448,588,975.70     -3,142,835,902.01             53.91     -2,398,237,900.32
量净额
                                                           本期末比上
                    2017年末             2016年末          年同期末增         2015年末
                                                             减（%）
归属于上市
公司股东的      6,675,187,135.93       6,162,605,128.40           8.32      5,598,291,905.33
净资产
总资产       14,866,380,659.15     12,069,534,880.41             23.17      9,802,619,177.07
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(二)主要财务指标
      主要财务指标            2017年           2016年        本期比上年同期增减(%)      2015年
基本每股收益（元／股）           0.73              0.54                      35.19        0.463
稀释每股收益（元／股）           0.73              0.54                      35.19        0.463
扣除非经常性损益后的基本
                                    0.73            0.52                        40.38      0.15
每股收益（元／股）
加权平均净资产收益率（%）          12.66           10.22           增加2.44个百分点       11.05
扣除非经常性损益后的加权
                                   12.70            9.88           增加2.82个百分点        3.69
平均净资产收益率（%）
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
√适用 □不适用
    利息收入为公司子公司深圳滇中商业保理有限公司和霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司
从事以受让应收账款的方式提供贸易融资等收取的利息及服务费。
八、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
     的净资产差异情况
□适用 √不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的
     净资产差异情况
□适用 √不适用
(三) 境内外会计准则差异的说明：
□适用 √不适用
九、 2017 年分季度主要财务数据
                                                                          单位：元 币种：人民币
                 第一季度               第二季度                 第三季度            第四季度
               （1-3 月份）           （4-6 月份）             （7-9 月份）       （10-12 月份）
营业收入     2,695,979,917.09       3,835,429,333.92         3,160,773,172.02 5,745,246,571.27
利息收入       140,906,540.55         139,032,085.52           148,417,621.33       97,387,516.79
归属于上市
公司股东的        191,412,085.77      195,969,838.86           225,991,657.57      202,269,250.33
净利润
归属于上市
公司股东的
扣除非经常        191,912,449.51      196,029,687.37           225,749,316.62      204,470,969.33
性损益后的
净利润
经营活动产
生的现金流    -166,158,668.06        -505,994,739.20          -378,325,849.51     -398,109,718.93
量净额
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用
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十、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
                                                  附注
     非经常性损益项目          2017 年金额        （如适   2016 年金额      2015 年金额
                                                  用）
非流动资产处置损益               -5,210.30                 77,786,512.13   137,645,656.34
越权审批，或无正式批准文件，
或偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与
公司正常经营业务密切相关，符
合国家政策规定、按照一定标准    115,000.00                  1,642,229.08      791,316.40
定额或定量持续享受的政府补
助除外
计入当期损益的对非金融企业
                                                           48,806,704.85   161,535,854.98
收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合
营企业的投资成本小于取得投
                                303,023.04                                  14,534,505.51
资时应享有被投资单位可辨认
净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损
益
因不可抗力因素，如遭受自然灾
害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支
出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生
的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子
公司期初至合并日的当期净损
益
与公司正常经营业务无关的或
有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的
有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产
生的公允价值变动损益，以及处
置交易性金融资产、交易性金融
负债和可供出售金融资产取得
的投资收益
单独进行减值测试的应收款项
减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计
量的投资性房地产公允价值变
动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的
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要求对当期损益进行一次性调
整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外
                               -2,741,266.82               -588,179.13      -456,662.43
收入和支出
其他符合非经常性损益定义的
                                 -259,355.72
损益项目
联营企业变更为子公司，公司原
持有联营企业股份公允价值与                                                -4,826,754.27
账面价值的差额
少数股东权益影响额                 20,630.57               -829,235.15   -11,429,993.86
所得税影响额                       47,588.93           -106,775,328.18   -74,885,579.83
            合计               -2,519,590.30             20,042,703.60   222,908,342.84
十一、采用公允价值计量的项目
□适用 √不适用
十二、其他
□适用 √不适用
                               第三节公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
    本报告期内，公司的主要业务为供应链管理和商业保理业务；另外，公司与 IBM 联合开发的
“易见区块”系统于 2017 年 4 月部分投入商用，主要服务于公司的供应链管理和商业保理业务，
同时为部分金融机构与客户的投融资提供服务。
   （一）供应链管理业务
    公司的供应链管理业务主要集中在控股子公司云南滇中供应链管理有限公司和全资子公司贵
州易见供应链管理有限责任公司，业务模式是基于区域内具有强信用的核心企业的供应链管理及
服务。经营模式主要是为客户提供资金流和信息流，促进物流和资金流的加速流转，降低交易费
用，提高参与各方的经营效率，实现共赢。
   （二）商业保理业务
    公司的商业保理业务由控股子公司深圳滇中商业保理有限公司和霍尔果斯易见区块链商业保
理有限公司负责经营，其主要从事应收账款融资、应收账款管理及催收、金融信息咨询服务等业
务。经营模式主要是协同供应链管理业务为供应链上的客户提供一系列的销售融资、应收账款融
资及管理和催收、风险控制等综合金融服务，收取保理利息和保理服务费。
   （三）公司明确了向供应链金融科技方向转型，报告期内，积极探索研究区块链技术在供应链
管理领域的运用，提高交易效率，降低交易成本，提高公司的核心竞争力。2017 年 4 月，公司与
IBM 联合研发的“易见区块”系统成功投入商用，服务对象主要为医药流通和大宗商品融资服务
领域。截止目前，应用系统运用良好，业务拓展顺利。为提升公司的研发能力，更好地为顾客服
务，本报告期内，公司收购了深圳市榕时代科技有限公司，投资设立了易见天树科技（北京）有
限公司。
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二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
□适用 √不适用
三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
   （一）产业链优势
    西南地区特有的喀斯特地貌导致有色金属和煤炭等矿产资源较为分散，实现大规模机械化综
采的难度大、成本较高，最终形成上游供应商小、弱、散，但中下游需求商规模却相对较大，使
得规模较大的需求商采购难度较大，交易成本高，稳定供应存在瓶颈。经过多年的经营，公司充
分发挥自身优势，形成了区域内比较完整的产业供应链条，能够为产业上下游客户优化资源配置，
降低交易成本，这也是公司能够快速发展供应链管理和商业保理的基础逻辑，也是公司区域内具
有的产业链优势。
   （二）经营模式优势
    公司以供应链管理为基础，以商业保理为补充，科学应用互联网+技术，将物流、资金、信息
进行融合创新，探索特有的经营模式，大力发展供应链金融服务业务，以客户体验至上的理念，
努力实现全产业链服务，加速产业链内周转，通过加快物流和现金流的效率，实现合作共赢，健
康发展。公司旗下的商业保理业务在国内具有较强的实力，与供应链管理业务有机结合，增强了
风险防范能力，能够有效整合上游分散的供应商，建立良好的购销渠道，降低下游客户的交易成
本，促进上下游生产商的稳定经营。公司产业链优势有利于易货交易及交叉补贴的实施，最终加
速了整个行业的周转，进而降低了公司服务的产业链上客户的成本，提高了产业链的竞争力。保
理业务与供应链业务的紧密协同，为客户提供了更加方便的跟单保理业务及票据流转业务，使得
整体产业链上的客户经营更为流畅，形成互惠互利的经营模式，竞争力稳步提升。
   （三）客户网络优势
    公司的供应链管理业务集中于煤-焦-钢、化工、有色等行业，逐步向机械制造和医药服务行
业延伸拓展，公司根据上述行业在西南地区的资源禀赋，结合云贵川特殊的地理环境，合理运用
公司大股东九天控股的客户资源和对上下游的较强影响力，结合公司自身特点和优势，通过稳健
的经营，逐渐形成具有自身特色的业务模式，在西南地区形成了一定规模的客户网络，为公司持
续健康发展奠定了良好的市场基础。
   （四）技术优势
    公司携手 IBM 中国研究院合力开发的“易见区块”系统投入商用，运行和推广情况顺利，应
用系统充分发挥了交易数据信息不可篡改作用，通过区块链技术的使用，加速供应链的资金周转
速度，提高交易效率，降低交易费用；另外，部分解决了交易数据真实性问题，有利于提高投融
资效率，一定程度上实现了投融资手续便捷，缓解了中小企业融资难融资贵等困难，为实体经济
的发展发挥了积极作用。
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                             第四节经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
    2017 年度，我国经济触底回升，全年经济增速达到 6.9%，经济结构调整和供给侧改革成果显
著，经济活力、动力和潜力不断释放，稳定性、协调性和可持续性明显增强，为公司的业务拓展
和经营平稳增长提供了良好的外部环境。公司董事会及经营管理层审时度势，团结和带领全体员
工，科学决策，快速行动，强化管理、拓展业务，一是夯实公司发展根基，努力提升公司主营业
务供应链管理和商业保理的业务规模，加大融资力度，优化创新业务模式，提高顾客满意度；二
是继续强化内部管理，调整组织架构，完善管理流程，加强风险管理，全面推行 8S 管理，提高管
理效率的同时，合理控制管理费用；三是积极谋划向供应链金融科技转型，一方面与外部科研机
构进行合作，探索区块链技术在公司主营业务应用，成功完成“易见区块”系统的开发运用，截
止本报告期末，公司及金融机构通过“易见区块”系统提供融资总额达 17.58 亿元，另一方面提
升公司自身的研发实力，收购深圳市榕时代科技有限公司，投资设立易见天树科技（北京）有限
公司，初步构建了公司的技术研发和系统维护团队。
    在董事会的正确决策下，全体干部员工团结拼搏，顺利完成了 2017 年年度经营目标，报告期
内，“易见区块”系统成功实现商用，应用推广基本顺利，为提高效率，公司调整了部分业务模
式，通过传统商业贸易提供供应链服务的业务占比下降，通过易见区块链平台实现线上投放的新
业务占比上升，导致报告期内营业收入未能完成年度计划，但由于营业成本控制成效明显，营业
成本下降幅度高于营业收入，加之保理业务实现了稳健增长，顺利完成了年度盈利计划。
二、报告期内主要经营情况
    本报告期内，公司实现营业总收入 1,596,317.28 万元，利润总额 118,960.59 万元，净利润
89,451.73 万元，归属于母公司所有者净利润 81,564.28 万元，截止本报告期末，公司总资产
1,486,638.07 万元，净资产 727,361.15 万元，归属于母公司净资产 667,518.71 万元。公司各板
块及行业细分业务概况如下：
  （1）供应链服务业务概况                                                        单位：万元
  项目                          2017 年              2016 年         本期比上年同期增减（%）
  一、营业收入                  1,458,913.04         1,491,371.79                        -2
  其中：1、有色金属行业           923,904.55         1,053,290.05                       -12
         2、化工行业                6,350.13              7,684.44                      -17
         3、基建行业              203,493.92            128,461.29
         4、煤炭行业              300,961.53            244,385.29
         5、其他                   24,202.91             57,550.72                      -58
  二、服务费收入                   72,064.95             46,517.69
  三、净利润                       60,833.10             43,376.16
  四、报告期末资金服务余额        526,391.42            515,021.75
    2017 年供应链业务行业营业收入略有下降，由于有色金属及化工产品价格上涨，对有色金属
行业与化工行业的投放力度有所减少。2017 年煤炭价格稳定，供应比较充足，带动煤炭供应链业
                                          10 / 146
                                      2017 年年度报告
务大幅增长，随着省内基础设施建设及 PPP 项目开工增长，公司开拓基建供应链业务获得显著增
长。 报告期内供应链服务费收入因投放增加，使服务费收入增长显著，为供应链业务的净利润增
长提供了保证。
    （2）保理业务概况                                                         单位：万元
项目                     2017 年             2016 年                本期比上年同期增减（%）
一、利息收入                  52,724.25                 47,454.86
二、净利润                    22,987.01                 23,649.92                          -3
三、业务发生额               799,837.77           1,181,964.28                             -32
其中：（一）传统保理         799,837.77                802,046.51
       1、房地产             212,146.52                288,200.00                          -26
       2、商 贸              314,424.21                313,880.27
       3、电 力                    521.60               40,000.00                          -99
       4、煤焦钢             161,624.00                103,782.37
       5、制造业              68,701.48                 39,915.00
       6、医药业              17,370.66
       7、运输物流业          14,527.07
       8、其 他               10,522.23                 16,268.87                          -35
（二）承兑跟单、供应链
                                                       379,917.77                      -100%
承兑跟单保理业务
四、报告期末投放余额         452,336.29                375,677.09                          20%
    2017 年宏观经济环境缓慢回升，各行业面对的风险也不同，保理业务继续将风险控制作为业
务开拓的首位，以风险识别和可控作为保理资金投放的前提条件，根据行业的周期及景气度合理
配置资金，因此对区域性、垄断性行业、国有上市公司、政府采购等做了重点配置。2017 年国家
收紧地产行业，公司通过风险识别压缩对房地产行业的投放，加大对大宗工业品（煤焦钢）行业
保理的投放，本年度新增了对医药行业、运输物流业的业务拓展，新增了公司的业务投放方向。
在保证风险控制的前提下，通过对金融风险的审慎判断，停止了票据（承兑跟单）业务，保持传
统保理业务，加快传统保理业务周转率，取得了在业务发生额保持稳定的情况下，稳定了公司利
润水平的成绩。
（3）信息服务业务概况
    本报告期公司控股子公司深圳市榕时代科技有限公司在从事“易见区块”系统的推广应用和
运行维护等服务取得良好开端，本报告期实现营业收入 1.27 亿元。
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                                      2017 年年度报告
                             利润表及现金流量表相关科目变动分析表
                                                                       单位:元 币种:人民币
            科目                       本期数               上年同期数      变动比例（%）
营业收入                          15,437,428,994.30      15,704,089,646.39           -1.70
利息收入                             525,743,764.19         474,548,637.30           10.79
营业成本                          14,404,315,034.70      15,009,802,778.00           -4.03
利息支出                             196,422,973.31         123,666,297.76           58.83
销售费用                               7,032,404.09          26,079,020.73          -73.03
管理费用                              67,514,077.06          70,243,347.00           -3.89
财务费用                              86,618,152.90             385,715.76      22,356.47
经营活动产生的现金流量净额        -1,448,588,975.70      -3,142,835,902.01           53.91
投资活动产生的现金流量净额          -314,704,534.24         573,428,344.08        -154.88
筹资活动产生的现金流量净额         2,515,721,655.45         740,168,919.44          239.88
1. 收入和成本分析
√适用 □不适用
   1）营业收入本期较去年同期减少1.70%，主要是本报告减少期对中汽成都配件有限公司的合
并范围所致；
   2）利息收入本期较去年同期增加10.79%，主要是本报告期保理业务增加所致；
   3）营业成本本期较去年同期减少4.03%，主要是本报告减少期对中汽成都配件有限公司的合
并范围所致；
   4）利息支出本期较去年同期增加58.83%，主要是公司子公司深圳滇中商业保理有限公司利息
成本增加所致；
   5）销售费用本期较去年同期减少 73.03%，主要是公司本期减少中汽成都配件有限公司合并
范围所致；
   6）财务费用本期较去年同期增加 22356.47%，主要是公司本期计付债券利息及借款利息增加
所致；
   7）经营活动产生的现金流量净额本期较去年同期减少净流出 53.91%，主要是公司当前加强
收入回款所致；
   8）投资活动产生的现金流量净额本期较去年同期减少 154.88%，主要是公司去年处置出售子
公司及资产收到款项，本期公司出资投资云南君宜智能物流有限公司所致；
   9）筹资活动产生的现金流量净额本期较去年同期增加 239.88%，主要是公司本期增加借款所
致。
(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                    主营业务分行业情况
                                                                 营业收      营业成
                                                                                      毛利率
                                                        毛利率   入比上      本比上
   分行业         营业收入           营业成本                                         比上年
                                                        （%）    年增减      年增减
                                                                                      增减（%）
                                                                 （%）       （%）
                                          12 / 146
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                                                                                       增加
供应链管理     15,309,779,868.83   14,472,610,362.70   5.47       -0.40   -2.03      1.53 个
                                                                                     百分点
                                                                                       减少
保理业务       525,743,764.19      196,422,973.31      62.64      10.79   58.83     11.30 个
                                                                                     百分点
信息服务业务      127,649,125.47        2,482,560.87      98.06
主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
√适用 □不适用
    信息服务行业主要是公司控股子公司深圳市榕时代科技有限公司在从事“易见区块”系统的
推广应用和运行维护等服务取得的收入，本报告期实现营业收入 1.27 亿元。
(2). 产销量情况分析表
□适用 √不适用
(3). 成本分析表
本分析其他情况说明
□适用 √不适用
(4). 主要销售客户及主要供应商情况
√适用 □不适用
前五名客户销售额 749,531.51 万元，占年度销售总额 46.95%；其中前五名客户销售额中关联方
销售额 0 万元，占年度销售总额 0 %。
前五名供应商采购额 670,671.90 万元，占年度采购总额 46.56%；其中前五名供应商采购额中关
联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。
其他说明
无
2. 费用
√适用 □不适用
报告期内，公司主要费用同比变动情况如下：
                                                                                单位：元
    科目                  本期数                   上年同期数         变动比例（%）
销售费用                      7,032,404.09                26,079,020.73           -73.03
管理费用                     67,514,077.06                70,243,347.00             -3.89
财务费用                     86,618,152.90                   385,715.76         22356.47
所得税费用                  295,088,547.08               322,110,768.33             -8.39
    1）销售费用本期较去年同期减少 73.03%，主要是公司本期减少中汽成都配件有限公司合并
范围所致；
    2）财务费用本期较去年同期增加 22356.47%，主要是公司本期计付债券利息及借款利息增加
所致；
    3）所得税费用本期较去年同期减少 8.39%，本报告期公司盈利增加，所得税费用减少是公司
子公司根据相关政策，享受所得税减免所致。
                                            13 / 146
                                         2017 年年度报告
研发投入情况表
√适用 □不适用
                                                                                       单位：元
本期费用化研发投入                                                                 2,010,357.32
本期资本化研发投入                                                                 7,823,489.36
研发投入合计                                                                       9,833,846.68
研发投入总额占营业收入比例（%）                                                            0.06
公司研发人员的数量
研发人员数量占公司总人数的比例（%）                                                       13.75
研发投入资本化的比重（%）
情况说明
√适用 □不适用
本期的研发支出主要是对从事供应链金融平台—“易见区块”的研发的投入。
3. 现金流
√适用 □不适用
报告期内，公司现金流量同比变动情况如下：
                                                                                     单位：元
            科目                         本期数                 上年同期数       变动比例（%）
经营活动产生的现金流量净额          -1,448,588,975.70        -3,142,835,902.01           53.91
投资活动产生的现金流量净额            -314,704,534.24           573,428,344.08         -154.88
筹资活动产生的现金流量净额           2,515,721,655.45           740,168,919.44          239.88
     1）经营活动产生的现金流量净额本期较去年同期减少净流出 53.91%，主要是公司当前加强
收入回款所致；
     2）投资活动产生的现金流量净额本期较去年同期减少 154.88%，主要是公司去年有处置出售
子公司及资产收到款项，本期公司为出资投资云南君宜智能物流有限公司所致；
     3）筹资活动产生的现金流量净额本期较去年同期增加 239.88%，主要是公司本期增加借款所
致。
(一)非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用
(二)资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1.     资产及负债状况
                                                                                       单位：元
                                      本期期                           上期期
                                                                                 本期期末金   情
                                      末数占                           末数占
                                                                                 额较上期期   况
 项目名称          本期期末数         总资产            上期期末数     总资产
                                                                                 末变动比例   说
                                      的比例                           的比例
                                                                                   （%）      明
                                      （%）                            （%）
货币资金         1,319,161,896.20       8.87        746,693,106.41       6.19         76.67
                                             14 / 146
                                      2017 年年度报告
应收票据        1,082,653,619.88      7.28       336,122,712.44        2.78   222.10
预付账款          670,413,785.72      4.51       410,366,882.24        3.40    63.37
应收利息           25,421,164.12      0.17        41,590,343.83        0.34   -38.88
可供出售金
                 300,000,000.00       2.02                                    100.00
融资产
无形资产              3,546,569.50    0.02              487,605.84   0.0040   627.34
开发支出              7,823,489.36    0.05                                    100.00
递延所得税
                       281,819.90                    3,445,202.45      0.03   -91.82
资产
其他非流动
                  15,092,056.80       0.10       459,415,384.63        3.81   -96.71
资产
短期借款        2,284,650,000.00     15.37       330,000,000.00        2.73   592.32
应付票据          780,622,304.15      5.25     1,860,781,100.00       15.42   -58.05
预收账款          352,742,868.25      2.37       200,328,815.27        1.66    76.08
应交税费          504,022,275.08      3.39       367,211,750.41        3.04    37.26
应付利息            9,417,684.44      0.06        15,094,214.94        0.13   -37.61
应付股利          125,007,306.54      0.84        15,686,300.00        0.13   696.92
其他应付款        466,574,969.06      3.14       121,307,066.50        1.01   284.62
长期借款          500,010,000.00      3.36                                    100.00
     其他说明
1） 货币资金期末较期初增加 76,67%，主要是公司收入回款增加所致；
2） 应收票据期末较期初增加 222.10%，主要是公司期末银行承兑汇票增加所致；
3） 预付账款期末较期初增加 63.37%，主要是公司本期支付采购款增加所致；
4） 应收利息期末较期初减少 38.88%，主要是公司本期保理利息应收减少所致；
5） 可供出售金融资产期末较期初增加 100%，主要是公司本期投资支付云南君宜智能物流有限公
     司投资款所致；
6） 无形资产期末较期初增加 627.34%，主要是公司本期增加财务软件支出所致；
7） 开发支出期末较期初增加 100%，主要是公司子公司榕时代本期开发供应链金融平台项目所致；
8） 递延所得税资产期末较期初减少 91.82%，主要是公司本期资产减值准备金额减少所致；
9） 其他非流动资产期末较期初减少 96.71%，主要是公司子公司滇中保理的应收保理款减少所致；
10）短期借款期末较期初增加 592.32%，主要是公司及子公司本期增加银行融资借款所致；
11）应付票据期末较期初减少 58.05%，主要是公司期末银行承兑票据与商业承兑票据减少所致；
12）预收账款期末较期初增加 76.08%，主要是公司子公司滇中供应链本期收到预付货款增加所致；
13）应交税费期末较期初增加 37.26%，主要是公司本期盈利增加，计提所得税所致；
14）应付股利期末较期初增加 696.92%，主要是公司子公司滇中供应链、滇中保理本期实施股利
     分配应付少数股东的股利所致；
15）其他应付款期末较期初增加 284.62%，主要是公司本期收到往来款项增加所致；
16）长期借款期末较期初增加 100%，主要是公司本期增加云南国际信托有限公司借款所致。
2.   截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
本期末，公司主要资产受限情况如下：
                                                                              单位：元
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                                      2017 年年度报告
            项目              期末账面价值                     受限原因
          货币资金                167,300,000.00           银行定期存单质押
          货币资金                252,740,644.28        银行承兑汇票和期货保证金
            合计                  420,040,644.28
3.     其他说明
□适用 √不适用
(三)行业经营性信息分析
√适用 □不适用
      请阅读“第三节 一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明”及“第四
节 三、（一）行业格局和趋势”。
(四)投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
      本报告期内，公司以转型供应链金融科技为战略目标，以提升公司研发能力为核心，加大对
研究和创新性业务方面的投资，投资收购了深圳市榕时代科技有限公司 100%的股权、投资设立了
易见天树科技（北京）有限公司，与其它投资方共同投资设立了云南易见浙银股权投资基金合伙
企业（有限合伙）及其项目子公司霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司，为更好拓展相关业务，
与其它投资方共同投资设立了云南君宜智能物流有限公司，具体情况详见（1）重大的股权投资部
分。
(1) 重大的股权投资
√适用 □不适用
     本报告期内，围绕公司转型发展的战略目标，进行了下述 5 项股权投资，公司的持股及投资标
的基本情况如下：
     （1）收购并增资深圳市榕时代科技有限公司，公司持有其 100%的股权，统一社会信用代码：
914403000846337527，注册资本：5,000.00 万人民币，住所：深圳市福田区福田街道中心区益田
路与福华路交汇处卓越时代广场 4109，经营范围：计算机软件技术开发；互联网技术支持；企业
管理咨询；营销策划服务；从事广告业务；经营性互联网信息服务企业。
     （2）投资人民币 10,000.00 万在北京投资设立了易见天树科技（北京）有限公司，统一社会
信用代码：91110108MA017ULL3M，注册资本：10,000.00 万人民币，住所：北京市海淀区紫雀路
33 号院 3 号楼一层 3144 号，经营范围： 技术开发、技术咨询、技术转让、技术推广、技术服务；
软件开发；销售自行开发后的产品；企业管理咨询；基础软件服务；应用软件服务；数据处理（数
据处理中的银行卡中心、PUE 值在 1.5 以上的云计算数据中心除外）；设计、代理、制作、发布
广告；互联网信息服务。（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；互联网信息服务以及依
法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止
和限制类项目的经营活动。）
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       （3）与云南国际信托有限公司及浙江浙银泓万资产管理有限公司（以下简称“浙银泓万”）
    共同设立云南易见浙银股权投资基金合伙企业（有限合伙）。公司出资人民币 25,000.00 万元，
    占其 32.89%的股权，浙银泓万为合伙企业的执行事务合伙人。根据合伙协议及差额补足协议规定，
    浙银泓万做为普通合伙人不参与公司收益的分配，而是按一定标准计收管理费，而云南信托做为
    优先级合伙人，也不参与公司收益的分配，而是向公司收取 6.9%的固定收益，公司做为劣后级有
    限合伙人，对易见浙银投资基金退出或清算后的超额损益由公司全部享有。因此，根据相关协议
    的约定，公司实际持有云南易见浙银股权投资基金合伙企业（有限合伙）100%股权。
       （4）公司与云南易见浙银股权投资基金合伙企业（有限合伙）共同投资设立了基金项目子公
    司霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司，公司持有其 51.61%股权；统一社会信用代码：
    91654004MA77NTJJ71，注册资本：155,000.00 万，住所：新疆伊犁州霍尔果斯卡拉苏河欧陆经典
    小区 1 号楼 1-110-1223 号，经营范围：以受让应收账款的方式提供贸易融资；应收账款的收付结
    算、管理与催收；销售分户（分类）账管理；与本公司业务相关的非商业性坏账担保；客户资信
    调查与评估；相关咨询服务；法律、法规准予从事的其他业务。因公司实际持有云南易见浙银股
    权投资基金合伙企业（有限合伙）100%股权，因此公司合计持有霍尔果斯易见区块链商业保理有
    限公司 100%股权。
       （5）与云南工投君阳投资有限公司共同投资设立云南君宜智能物流有限公司（以下简称“君
    宜物流”）。公司出资 3.00 亿元人民币，持股比例为 20%；统一社会信用代码：91530100MA6MWKNDXB，
    注册资本：150,000.00 万人民币，住所：云南省滇中新区大板桥街道办事处云水路 1 号 A1 栋 609-47
    号，经营范围：仓储设施及相关配套设施的开发、建设、经营和管理；经济信息咨询；自有房屋
    租赁；物业管理；国内贸易、物资供销；电子商务平台运营、建设、管理；货物进出口业务（依
    法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
    (2) 重大的非股权投资
    □适用 √不适用
    (3) 以公允价值计量的金融资产
    □适用 √不适用
    (五)重大资产和股权出售
    □适用 √不适用
    (六)主要控股参股公司分析
    √适用 □不适用
                                                                                      单位：万元
                         公司持股比例
                注册
  单位名称               直接    间接    总资产          净资产    营业收入      营业利润     净利润
                资产
                         持股    持股
云南滇中供应
链管理有限公   330,000   89.39%         863,545.49   407,058.73   1,287,353.78   76,346.51   57,253.22
司
                                              17 / 146
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贵州易见供应
链管理有限公    50,000     100%            75,027.46        50,860.25   243,624.21    4,785.47    3,579.88
司
深圳滇中保理
               170,000   91.76%            558,866.60   202,421.05      51,768.46    29,461.83   22,040.98
有限公司
深圳市榕时代
                5,000      100%            14,384.33         2,188.65   12,764.91    12,031.86   10,252.73
科技有限公司
易见天树科技
（北京）有限    10,000     100%                34.38           25.10                                -67.90
公司
云南易见浙银
股权投资基金
                76,000   32.89    67.11    75,046.55        75,046.55                               45.55
合伙企业（有
限合伙）
霍尔果斯易见
区块链商业保   155,000   51.61%   48.39%   91,299.59        91,101.34      955.78       946.03      946.03
理有限公司
云南君宜智能
               150,000     20%
物流有限公司
   (七)公司控制的结构化主体情况
   □适用 √不适用
   三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
   (一)行业格局和趋势
   √适用 □不适用
    2017 年以来，美国经济复苏明显，欧洲经济也呈触底回升之势，随着去产能、降杠杆的逐步
   推进，我国经济整体回升好于预期。2018 年宏观经济将延续平稳态势，防范金融风险和去杠杆是
   政策指导主基调，货币政策在保持稳健的基础上将更加灵活，在全面从严监管的背景下，部分企
   业的融资渠道会有所减少，资金压力和融资成本或将有所上升，也为供应链管理和商业保理行业
   带来了机遇，同时对企业的风险管理水平形成挑战。供应链管理能够帮助企业加速资金周转，降
   低交易成本，一定程度上缓解企业的资金压力，提高企业的整体运营效率。我国的商业保理行业
   近年来发展迅猛，随着国家加强金融去杠杠，清理“非标资金”，对商业保理业务具有正面影响，
   为其提供了发展的空间，也有利于其更好地服务实体经济。
    1.供应链管理行业
    2017 年 10 月 13 日，国务院办公厅印发《关于积极推进供应链创新与应用的指导意见》（国
   办发[2017]84 号），首次从国家层面出台了供应链专项政策，提出营造良好供应链创新与应用政
   策环境、积极开展供应链创新与应用试点示范、加强供应链信用和监管服务体系建设、推进供应
   链标准体系建设、加强培养多层次人才和加强供应链行业组织建设等六项保障措施，提出将我国
   建设成为全球供应链创新与应用的重要中心，培育 100 家左右的全球供应链领先企业的发展目标，
   从多个维度对供应链行业提出了具有前瞻和战略性的规划，将我国的供应链发展推向全新高度；
   党的十九大报告也提出“现代供应链”概念，上述政策为供应链管理行业的发展指明方向，为我
   国供应链管理行业发展提供了良好的政策环境，更加坚定了公司明确转型供应链金融科技的信心
   和决心。
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    从微观经济主体来看，随着美国加息，全球货币政策逐步收紧，这将对产能过剩行业和财务
杠杆较高的企业造成较大影响，资金压力和经营不确定性增加，加剧了资金链断裂风险，一定程
度上加大了客户信用风险，给公司的经营风险管理水平提出更高的要求。为此，公司将关注政策
动态，强化客户管理，密切跟踪信用变化情况，继续完善和严格执行项目评审制度，建立健全管
控流程，防范经营风险。
    公司将继续做好煤-焦-钢等大宗产品的供应链管理基础业务，有效发挥公司处于西南地区特
殊的地理环境、渠道和规模等比较优势，合理利用区块链技术和互联网+，将供应链中的物流、资
金流、信息流服务优化整合，力争实现交易可视化，数据不可篡改，构建全新的信用体系，将供
应链管理和商业保理业务实现线上化和标准化操作，使交易更顺畅，融资更便捷，投资更简化，
服务更优质。一方面部分解决了中小企业融资难和融资贵的问题，也为金融机构资金投放找到好
的资源和渠道，另一方面通过运用区块链技术提高效率，优化资源配置，可以让公司从煤-焦-钢
领域继续向基础设施建设、有色金属、化工化肥领域拓展。在打通垂直类供应链的同时，向横向
类供应链拓展，实现公司供应链管理业务的多元化，进一步夯实公司传统业务的根基，也有利于
公司拓展创新业务，打开新的发展空间，更好地为我国实体经济的发展做出贡献。
    2.商业保理业务
    当前，我商业保理行业发展速度非常快，在资产证券化，化解呆坏账风险等方面做出了贡献，
但也面临核心企业占有优势，保理企业确权困难、融资困难和行业面临恶性竞争等难题，商业保
理企业还需要不断探索创新，勇于创新，先进科学技术等工具，探索出一条符合行业发展的特色
道路，研究出更具竞争优势的商业模式和创新产品，做到风险可控，融资渠道通畅，实现行业的
健康发展。
    为规范商业银行委托贷款业务，加强风险防范，更好地服务实体经济，2018 年 1 月 5 日银监
会正式发布《商业银行委托贷款管理办法》；2018 年 1 月 12 日中国证券投资基金业协会发布《私
募投资基金备案须知》；与此同时，监管机构进行窗口指导，要求集合资产管理计划不得投向委
托贷款资产或信贷资产。从不同方面限制了资管产品在非标投资中投资结构和渠道上的选择，遏
制了通过私募基金形式开展非标融资、剥离资管产品和借贷业务之间的关系，打破刚性兑付，资
管计划与私募基金等资管产品在非标债权投资领域的投资方式与投资渠道将大幅收窄，对部分企
业的融资造成不利影响，商业保理企业可以结合自身特点和企业情况，发挥商业保理的优势，对
优质企业因此碰到的资金困难提供服务，为商业保理行业提供一次难得的发展机遇。
    公司将充分发挥自身优势和特点，利用商业保理与供应链管理的协同性，依托于核心企业的
买方信用，围绕其上下游，合理利用商业保理业务信息优势，结合公司已经上线运营的“易见区
块”系统，努力解决交易信息不对称、不及时，应收账户不对应，还款意愿无法完全刻画等难题，
从而缓解中小企业应收账款账期周期过长，资金周转速度低等问题，另一方面解决资金提供方尽
职调查和审批周期长等问题，从而提高资金周转速度和融资效率。
    根据公司转型供应链金融科技企业的战略规划，公司将加大技术开发和业务创新实力，提高
“易见区块”系统的客户体验，提升系统的安全性、稳定性和实用性，更好地发挥区块链技术在
供应链管理和商业保理领域的突出作用。特别是在住房尾款商业保理资产证券化等业务方面取得
的新突破，在为公司主营业务发展提供强大助力的同时，也为金融机构通过系统为企业提供融资
提供优质服务，为公司创新业务打开新的发展空间。
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(二)公司发展战略
√适用 □不适用
    公司顺应经济发展新态势，紧跟产业发展趋势，响应国家政策号召，紧紧围绕国务院办公厅
印发的《关于积极推进供应链创新与应用的指导意见》的指向，坚定地向供应链科技转型。以互
联网+、物联网技术、区块链技术的融合创新为基础，积极开展供应链创新与场景应用，以大宗工
业品及房地产采购及销售 ABS 场景为主攻方向，以核心企业的上下游及银行为客户，努力打造领
先的全球供应链金融服务企业，提供贸易刻画、交易可视、银企直联、信用机器的供应链金融服
务平台，让中小企业实现信用可视、融资便捷方便、成本降低、效率提升。让银行提升贷前审核
效率、降低风控成本、贷后管理方便。为融资方和资金提供方真正架起一座容易看见的桥梁——
易见。
(三)经营计划
√适用 □不适用
    新年新气象，新起点，新征程。2018 年，公司将以发展战略规则的引领，以 2018 年经营计
划的目标，贯彻落实新技术、新商业模式、新组织架构的“三新”思想，对内强化管理，对外拓
展市场，一手抓好主营业务供应链管理和商业保理经营，夯实生存之基，一手抓好研发创新，力
争在区块链技术的应用场景和应用深度取得新突破。
    根据公司发展规划，结合内外部市场环境及公司资金情况，2018 年计划在 2017 年的业绩基
础上实现稳定增长。
(四)可能面对的风险
√适用 □不适用
    1．利率风险
    供应链管理和商业保理属于资金密集型行业，需要强有力的资金来满足业务发展，需要逐步
提升业务规模来保障公司盈利的稳健增长，在美联储持续加息及税收政策调整的情况下，全球货
币政策普遍收紧，加之我国金融去杠杆的推进，这将对公司融资渠道及融资造成一定影响，可能
会一定程度增加公司的融资成本。
    对策和措施：公司一方面加强与金融机构沟通，确保对公司的授信及融资正常开展；另一方
面提高资金流转速度和效率，积极探索应收款资产证券化、公司债券等融资渠道，积极寻求低成
本资金，同时加大与大股东的沟通，争取大股东给予更多的资金支持，努力化解货币政策收紧及
利率上升对公司经营的影响。
    2．客户信用风险
    虽然国内外经济整体呈现复苏之势，但部分行业受到去杠杆、去产能和政策调控的影响，部
分企业仍然较为脆弱，还需要休养生息，此间若碰到不可抗力或者经营不善，很可能对企业的生
存和发展带来冲击，从而增加了公司业务的坏账风险。
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    对策和措施：公司持续加强客户信用风险的监控评价，继续强化业务项目风险评审管理，健
全风险控制措施，合理运用技术力量和“易见区块”系统的作用，努力规避或降低经营过程的坏
账风险。
    3.行业竞争风险
    国务院办公厅发布了《关于积极推进供应链创新与应用的指导意见》（国办发[2017]84 号）
将对我国供应链管理行业发展带来良机，促进供应链管理行业的发展速度，越来越多的企业会加
入到供应链管理和商业保理行业中，加大了行业竞争激烈程度，使得供应链及商业保理行业从蓝
海走向红海，必将加剧公司的行业竞争风险。
    对策和措施：公司加强决策的科学性，提高公司执行力和管理水平，积极探索和创新商业模
式，拓展市场空间，提升公司的软实力，同时加大对科学技术的研发力度，发挥对区块链技术研
究和运用的先发优势，持续完善优化“易见区块”系统的功能，发挥出共赢共享机制效应，提高
公司的硬实力，最终实现软硬实力的有机结合，提高公司的核心竞争力，确保公司在行业中立于
不败之地。
    4.系统安全风险
    公司积极探索和研究区块链技术的运用，本报告期内，公司与 IBM 联合研发“易见区块”系
统成功上线运营，系统的应用和推广基本顺利，线上业务的交易量和规模稳步提升，这对系统的
处理能力和信息安全性保障交易提出了更高的要求，也带来了一定的系统稳定安全风险。
    对策和措施：公司加强自身研发团队的建设，报告期内收购了深圳市榕时代科技有限公司，
投资设立了易见天树科技（北京）有限公司，聘请优秀的技术人才，为系统的升级迭代提供了人
才保障；另外，公司加大了与其它技术研究机构的合作，合理利用合作方的技术优势，在提高用
户体验的同时，确保公司应用系统的安全。
(五)其他
□适用 √不适用
四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明
□适用 √不适用
                                 第五节重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
    根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》（证监发〔2012〕37
号）等文件要求，公司在《公司章程》等制度中进一步明确了公司的利润分配政策，更好地维护
公司股东依法享有的资产收益权利，让投资者能够分享公司成长的成果，合理回报投资者。
(二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
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                                                                                              单位：元 币种：人民币
                                                                                                       占合并报表
                                                                                        分红年度合并
                                                                                                       中归属于上
                   每 10 股送     每 10 股派       每 10 股                             报表中归属于
          分红                                                  现金分红的数额                         市公司普通
                     红股数       息数(元)         转增数                               上市公司普通
          年度                                                    （含税）                             股股东的净
                     （股）       （含税）         （股）                               股股东的净利
                                                                                                       利润的比率
                                                                                            润
                                                                                                           (%)
         2017 年             0           3.63              0          407,448,442.50    815,642,832.53          49.95
         2016 年             0           2.70              0          303,060,825.00    603,058,768.67          50.25
         2015 年             0           0.40              0           44,897,900.00    334,572,306.93          13.42
         (三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
         □适用 √不适用
         (四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预
              案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
         □适用 √不适用
         二、承诺事项履行情况
         (一)   公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告
                期内的承诺事项
         √适用 □不适用
                                                                                                               如未
                                                                                                               能及
                                                                                                    如未能及
                                                                                            是否               时履
                                                                        承诺时     是否有           时履行应
承诺背      承诺    承诺                    承诺                                            及时               行应
                                                                        间及期     履行期           说明未完
  景        类型      方                    内容                                            严格               说明
                                                                          限         限             成履行的
                                                                                            履行               下一
                                                                                                    具体原因
                                                                                                               步计
                                                                                                                 划
                              公司非公开发行完成后的当年及
                            未来 2 个完整的会计年度，禾嘉股
                            份经审计的归属于母公司股东的净
                            利润预计不低于 4 亿元、6 亿元、8
                            亿元。发行完成当年的净利润预计
                            数下限按照本次发行完成至当年年
                            末的剩余时间折算，即发行完成当              2014 年
                            年的净利润预计数下限=4 亿元×               9 月 22
           盈 利            （本次发行股份登记完成日至当年              日；2015
           预 测   九天     年末的剩余天数）/365。                      年 6 月
                                                                                   是       是
           及 补   控股       如禾嘉股份实际实现的归属于母              26 日至
           偿               公司股东的净利润未达到当年预计              2017 年
与再融
                            数额下限，九天控股将在年度报告              12 月 31
资相关
                            披露后一个月内以现金方式补偿给              日
的承诺
                            禾嘉股份，补偿的现金金额的计算
                            方式为：当期应补偿的金额=禾嘉股
                            份当期归属于母公司股东的净利润
                            预计数额下限-禾嘉股份当期实际
                            实 现 的 归 属 于 母公 司 股 东 的净 利
                            润。
                   参 与                                                2015 年
                   公 司                                                6 月 26
                              本次认购上市公司的股份自发行
           股 份   非 公                                                日    至
                            结束之日起 36 个月不进行转让。                         是       是
           限售    开 发                                                2017 年
                   行的 7                                               12 月 31
                   位 股                                                日
                                                               22 / 146
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                     东
                                                             2014 年
                                                             9 月 22
其他对                        在承诺期内，九天控股将提请股
                                                             日；2015
公司中                      东大会审议关于禾嘉股份每年将不
                     九天                                    年 6 月
小股东     分红             低于可分配利润的 50%用于向股东              是   是
                     控股                                    26 日至
所作承                      现金分红的议案，并在召开股东大
                                                             2017 年
诺                          会表决时投赞成票。
                                                             12 月 31
                                                             日
         (二)    公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目
         是否达到原盈利预测及其原因作出说明
         √已达到 □未达到 □不适用
                本报告期仍处于盈利预测承诺期间，公司 2017 年度归属于上市公司股东的净利润为
         815,642,832.53 元，达到公司盈利预测，主要原因是公司供应链管理业务和商业保理业务稳健发
         展，公司推行 8S 管理，营业成本和费用得到合理控制，盈利能力符合公司预期。
         三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
         □适用 √不适用
         四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
         □适用 √不适用
         五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
         （一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
         √适用 □不适用
                1、财政部于 2017 年发布了《企业会计准则第 42 号—持有待售的非流动资产、处置组和终止
         经营》，自 2017 年 5 月 28 日起在所有执行企业会计准则的企业范围内执行。本公司按照财政部
         的要求时间开始执行前述会计准则，对于本准则实施日存在的持有待售的非流动资产、处置组和
         终止经营，采用未来适用法处理。
            2、财政部于 2017 年发布了《企业会计准则第 16 号—政府补助》，自 2017 年 6 月 12 日起实
         施。本公司按照财政部的要求时间开始执行前述会计准则，对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采
         用未来适用法处理，对 2017 年 1 月 1 日至本准则施行日之间新增的政府补助根据本准则进行调整：
         对 2017 年 1 月 1 日之后发生的与日常活动相关的政府补助，计入其他收益；与日常活动无关的政
         府补助，计入营业外收入。本期从“营业外收入”重分类至“其他收益”15,000.00 元。
                3、财政部于 2017 年发布了《财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知》（财会
         [2017]30 号），对一般企业财务报表格式进行了修订，适用于 2017 年度及以后期间的财务报表。
         本公司将原列报于“营业外收入”和“营业外支出”的非流动资产处置利得和损失变更列报于“资
         产处置收益”。本期利润表无影响，比较数据进行调整，2016 年度“营业外收入”减少 66,070,416.96
         元、“营业外收支出”减少 93,325.65 元、“资产处置收益”增加 65,977,091.31 元。
         （二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
         □适用 √不适用
                                                      23 / 146
                                      2017 年年度报告
（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用
（四）其他说明
□适用 √不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
                                                          单位：万元 币种：人民币
                                                        现聘任
境内会计师事务所名称                  北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬
境内会计师事务所审计年限
                                                 名称                     报酬
内部控制审计会计师事务所     北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙）
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
七、面临暂停上市风险的情况
(一)导致暂停上市的原因
□适用 √不适用
(二)公司拟采取的应对措施
□适用 √不适用
八、面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用
九、破产重整相关事项
□适用 √不适用
十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
    况
□适用 √不适用
十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
√适用 □不适用
                                          24 / 146
                                      2017 年年度报告
     公司及其控股股东、实际控制人诚信情况良好，报告期内不存在未按期偿还大额债务或被中
 国证监会、上海证券交易所公开谴责的情形。
 十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
 (一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
 □适用 √不适用
 (二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
 股权激励情况
 □适用 √不适用
 其他说明
 □适用 √不适用
 员工持股计划情况
 □适用 √不适用
 其他激励措施
 □适用 √不适用
 十四、重大关联交易
 (一)与日常经营相关的关联交易
 1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
 □适用 √不适用
 2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
 √适用 □不适用
                                                                                    单位：万元
                                                                                 预计金额与实际
关联交易                                             2017 年预    2017 年实际
                 关联人            交易内容                                      发生金额差异较
  类别                                                计金额       发生金额
                                                                                   大的原因
           云南九天投资控股集   供应链管理相关                                   1. 为 进一 步提 升
                                                             0
           团有限公司           的关联交易                                       公司规范运作，
提供供应                                                                         公司主动控制和
           云南工投集团动力配   供应链管理相关
链管理服                                              20,000.00       1,956.35   减少关联交易，
           煤股份有限公司       的关联交易
  务                                                                             导致 2017 年公司
           贵州图南矿业（集团） 供应链管理相关                                   与关联方发生的
                                                        100.00              0    关联交易较上年
           有限公司及分支机构 的关联交易
                                                                                 同期预计大幅减
           云南九天投资控股集   保理业务相关的                                   少。
                                                      10,000.00
           团有限公司           关联交易
                                                                                 2. 由 于市 场资 金
提供商业   贵州图南矿业（集团） 保理业务相关的                                   价格变动，以及
                                                       5,000.00             0    业务模式调整，
保理服务   有限公司             关联交易
                                                                                 导致 2017 年保理
           云南工投集团动力配   保理业务相关的                                   业务相关的关联
                                                      10,000.00
           煤股份有限公司       关联交易                                         交易未发生
                                          25 / 146
                                      2017 年年度报告
                               公司租赁关联方
                               办公用房及其配         143.66     131.64
                               套服务
                               滇中供应链租赁
房屋     云南九天投资控股集
                               关联方办公用房         143.66     131.64
租赁     团有限公司
                               及其配套服务
                               滇中保理租赁关
                               联方办公用房及         143.66     131.64
                               其配套服务
                    合计                             45,530.98   2,351.27
    说明：2017 年商业保理服务及相关的关联交易实际发生额是指 2017 年与关联方发生的本金、
利息及通过其贴现的合计金额。
3、临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用
(三)共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
    公司 2017 年 12 月 7 日披露关于公司与关联方云南工投君阳投资有限公司共同投资设立云南
君达智能物流有限公司（暂定名，最终以工商行政管理部门核定为准）的事项，注册资本 15.00
亿元，其中公司出资 3.00 亿元，关联方君阳投资出资 12.00 亿元，后续由于工商行政管理部门核
准该暂定名时发现该名称已有其他公司注册使用，故变更共同投资公司名称。最终由工商行政管
理部门核定共同投资公司名称为：云南君宜智能物流有限公司，其他信息与公告披露内容一致，
详情请查阅公司 2017 年 12 月 7 日披露的 2017-083 号公告。
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
                                          26 / 146
                                           2017 年年度报告
 (四)关联债权债务往来
 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
 □适用 √不适用
 2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
 √适用 □不适用
                                                                                   单位：亿元
                               2017 年预计提       2017 年实际提   预计金额与实际发生金额差异
            提供融资方
                               供融资金额          供融资金额              较大的原因
 云南九天投资控股集团有限           5.00                  0.95
 公司                                                              公司根据业务拓展、资金需求
                                                                   情况以及融资成本，适当控制
                                                                   了向关联方的融资，减少关联
 云南省滇中产业发展集团有           10.00                 1.42               交易。
 限责任公司
 3、 临时公告未披露的事项
 □适用 √不适用
 (五)其他
 □适用 √不适用
 十五、重大合同及其履行情况
 (一)托管、承包、租赁事项
 1、 托管情况
 □适用 √不适用
 2、 承包情况
 □适用 √不适用
 3、 租赁情况
 □适用 √不适用
 (二)担保情况
 √适用 □不适用
                                                                单位: 万元 币种: 人民币
                            公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
              担保
                                                          担保
              方与          担 担保发                                      是否 是否 关
                                                          是否        担保
              上市   被担   保 生日期 担保      担保 担保      担保是      存在 为关 联
  担保方                                                  已经        逾期
              公司   保方   金 (协议签 起始日 到期日 类型      否逾期      反担 联方 关
                                                          履行        金额
              的关          额 署日)                                       保 担保 系
                                                          完毕
                系
易见供应链      云南众     2017-11 2017-11 2018-11
                                                   连带
管理股份有 公司 合药业     -1      -1      -1
                       200                         责任            否    否    0      否   否
限公司     本部 有限公
                                                   担保
                司
                                               27 / 146
                                      2017 年年度报告
易见供应链      昆明云      2017-12 2017-12 2018-12
                                                    连带
管理股份有 公司 中药业      -25     -25     -25
                        200                         责任    否   否   0   否    否
限公司     本部 有限责
                                                    担保
                任公司
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担                                     400.00
保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的                                    400.00
担保）
                            公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计                                            113,000.00
报告期末对子公司担保余额合计（B）                                         113,000.00
                        公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B）                                                           113,400.00
担保总额占公司净资产的比例(%)                                                   15.59
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额
（C）
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象
提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E）
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明
 (三)委托他人进行现金资产管理的情况
 1、 委托理财情况
 (1).委托理财总体情况
 □适用 √不适用
 其他情况
 □适用 √不适用
 (2).单项委托理财情况
 □适用 √不适用
 其他情况
 □适用 √不适用
 (3).委托理财减值准备
 □适用 √不适用
 2、 委托贷款情况
 (1).委托贷款总体情况
 □适用 √不适用
 其他情况
 □适用 √不适用
 (2).单项委托贷款情况
 □适用 √不适用
                                          28 / 146
                                      2017 年年度报告
其他情况
□适用 √不适用
(3).委托贷款减值准备
□适用 √不适用
3、 其他情况
□适用 √不适用
(四)其他重大合同
□适用 √不适用
十六、其他重大事项的说明
□适用 √不适用
十七、积极履行社会责任的工作情况
(一)     上市公司扶贫工作情况
□适用 √不适用
(二)     社会责任工作情况
√适用 □不适用
     报告期内，公司全体干部员工积极工作，勇于创新，科技应用初见成效，转型发展更加明确，
经营结果较好，顺利完成了年度目标，为履行社会责任奠定良好基础。2017 年，公司继续履行社
会责任，认真做好投资者关系管理，重视股东回报，报告期内完成现金分红 303,060,825.00 元；
丰富员工生活，优化薪酬激励体系，重视员工培训；关注客户需求和满意度，创新服务模式，应
用先进技术降低交易成本，提高工作效率，实现各参与方的合作共赢；努力做强做大公司，以便
更好回报社会，公司及子公司全年合计实际缴税款 28043 万元，为社会提供更多就业机会,积极
营造和谐的社会公共关系。
(三)     环境信息情况
1.     属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
□适用 √不适用
2.     重点排污单位之外的公司
√适用 □不适用
     公司及下属子公司不涉及生产活动，主要从事供应链管理和商业保理及相关信息服务等业务，
不涉及环境污染等方面的问题。
3.     其他说明
□适用 √不适用
(四)     其他说明
□适用 √不适用
                                          29 / 146
                                    2017 年年度报告
十八、可转换公司债券情况
(一) 转债发行情况
□适用 √不适用
(二) 报告期转债持有人及担保人情况
□适用 √不适用
(三) 报告期转债变动情况
□适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□适用 √不适用
(四) 转股价格历次调整情况
□适用 √不适用
(五) 公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□适用 √不适用
(六) 转债其他情况说明
□适用 √不适用
                          第六节普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一)   普通股股份变动情况表
1、普通股股份变动情况表
报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。
2、普通股股份变动情况说明
□适用 √不适用
3、普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
□适用 √不适用
4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
(二)   限售股份变动情况
□适用 √不适用
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
□适用 √不适用
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
□适用 √不适用
(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
□适用 √不适用
                                        30 / 146
                                                    2017 年年度报告
            (三)现存的内部职工股情况
            □适用 √不适用
            三、 股东和实际控制人情况
            (一) 股东总数
            截止报告期末普通股股东总数(户)                                                              35,402
            年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户)                                                49,266
            (二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
                                                                                                       单位:股
                                             前十名股东持股情况
                                                                   持有有限售        质押或冻结情况
      股东名称              报告期      期末持       比例                                                    股东
                                                                   条件股份数      股份
      （全称）              内增减      股数量       (%)                                       数量          性质
                                                                       量          状态
云南九天投资控股集团                                                                                      境内非国有
                        14,166,810    424,590,239    37.83     330,033,003         质押    421,330,226
有限公司                                                                                                      法人
云南省滇中产业发展集
                              0       330,033,003    29.40     330,033,003         质押    150,000,000     国有法人
团有限责任公司
                                                                                                          境内非国有
云南禾溪投资有限公司          0       49,933,994     4.45          49,933,994      质押    49,930,000
                                                                                                              法人
云南省工业投资控股集
                        4,561,464     34,561,464     3.08          30,000,000      未知         0          国有法人
团有限责任公司
陈亮                          0       20,000,000     1.78          20,000,000      质押    20,000,000     境内自然人
云南兰茂投资管理有限                                                                                      境内非国有
                              0       20,000,000     1.78              0           质押    20,000,000
公司                                                                                                          法人
北京正阳富时投资管理
                              0       20,000,000     1.78          20,000,000      质押    20,000,000        未知
有限公司
云南国鼎投资有限公司          0       20,000,000     1.78          20,000,000      质押    10,000,000      国有法人
中诚信托有限责任公司
－2016 年中诚信托万乘
                        4,598,419     4,598,419      0.41              0           未知         0            未知
1 号证券投资单一资金
信托
滕世来                  1,980,000     1,980,000      0.18              0           未知         0         境内自然人
                                        前十名无限售条件股东持股情况
                                        持有无限售条件流通                          股份种类及数量
             股东名称
                                             股的数量                          种类                      数量
云南九天投资控股集团有限公司                94,557,236                     人民币普通股               94,557,236
云南兰茂投资管理有限公司                    20,000,000                     人民币普通股               20,000,000
中诚信托有限责任公司－2016 年中诚信
                                            4,598,419                      人民币普通股               4,598,419
托万乘 1 号证券投资单一资金信托
云南省工业投资控股集团有限责任公司          4,561,464                      人民币普通股               4,561,464
滕世来                                      1,980,000                      人民币普通股               1,980,000
陈珍妮                                      1,789,540                      人民币普通股               1,789,540
领航投资澳洲有限公司－领航新兴市场
                                            1,721,088                      人民币普通股               1,721,088
股指基金（交易所）
柳青                                        1,355,100                      人民币普通股               1,355,100
余飞                                        1,301,700                      人民币普通股               1,301,700
                                                        31 / 146
                                                     2017 年年度报告
余晓平                                       1,000,000             人民币普通股              1,000,000
  上述股东关联关系或一致行动的说明       公司未知上述股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于《上市公司股东
                                                   持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
              前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
              √适用 □不适用
                                                                                             单位：股
                                                 有限售条件股份可上市交易情况
  序                              持有的有限售
    有限售条件股东名称                                       新增可上市交            限售条件
  号                              条件股份数量   可上市交易时间
                                                                   易股份数量
       云南九天投资控股集团                                                     新增股份自办理完毕登记手
   1                               330,033,003   2018 年 7 月 1 日     330,033,003
       有限公司                                                                 续之日起 36 个月内不得转让
       云南省滇中产业发展集                                                     新增股份自办理完毕登记手
   2                                330,033,003 2018 年 7 月 1 日 330,033,003
       团有限责任公司                                                           续之日起 36 个月内不得转让
                                                                                新增股份自办理完毕登记手
   3   云南禾溪投资有限公司          49,933,994 2018 年 7 月 1 日   49,933,994
                                                                                续之日起 36 个月内不得转让
       云南省工业投资控股集                                                     新增股份自办理完毕登记手
   4                                 30,000,000 2018 年 7 月 1 日   30,000,000
       团有限责任公司                                                           续之日起 36 个月内不得转让
                                                                                新增股份自办理完毕登记手
   5   陈亮                          20,000,000 2018 年 7 月 1 日   20,000,000
                                                                                续之日起 36 个月内不得转让
       北京正阳富时投资管理                                                     新增股份自办理完毕登记手
   6                                 20,000,000 2018 年 7 月 1 日   20,000,000
       有限公司                                                                 续之日起 36 个月内不得转让
                                                                                新增股份自办理完毕登记手
   7   云南国鼎投资有限公司          20,000,000 2018 年 7 月 1 日   20,000,000
                                                                                续之日起 36 个月内不得转让
  上述股东关联关系或一致          公司未知上述股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于《上市公司股东持股
  行动的说明                      变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
              (三)    战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
              □适用 √不适用
              四、 控股股东及实际控制人情况
              (一) 控股股东情况
              1      法人
              √适用 □不适用
              名称                         云南九天投资控股集团有限公司
              单位负责人或法定代表人       冷天辉
              成立日期                     2007 年 02 月 13 日
                                           项目投资及对所投资的项目进行管理；水电开发；房屋建筑工程市
                                           政公用工程、装饰装潢工程；企业管理、咨询；商业运营管理；国
              主要经营业务
                                           内贸易、物资供销；货物及技术进出口业务（依法须经批准的项目，
                                           经相关部门批准后方可开展经营活动）。
              报告期内控股和参股的其他
                                           无
              境内外上市公司的股权情况
              其他情况说明                 无
              2      自然人
              □适用 √不适用
                                                         32 / 146
                                       2017 年年度报告
3   公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用 √不适用
4   报告期内控股股东变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5   公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
(二) 实际控制人情况
1   法人
□适用 √不适用
2   自然人
√适用 □不适用
姓名                                          冷天辉
国籍                                          中国
是否取得其他国家或地区居留权                  否
主要职业及职务                                任云南九天投资控股集团有限公司执行董事
过去 10 年曾控股的境内外上市公司情况          无
3   公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用 √不适用
4   报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5   公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
                                           33 / 146
                                        2017 年年度报告
 6   实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
 □适用 √不适用
 (三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍
 □适用 √不适用
 五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
 √适用 □不适用
                                                                 单位：亿元 币种：人民币
             单位负
 法人股东    责人或                               组织机构        注册     主要经营业务或
                          成立日期
   名称      法定代                                 代码          资本     管理活动等情况
             表人
                                                                          投资及对所投资项
                                                                          目管理；城市基础
                                                                          设施建设；房地产
云南省滇中
                                                                          开发；土地开发；
产业发展集
              纳菲    2014 年 04 月 23 日   915300000981203335   100.00   国内及国际贸易。
团有限责任
                                                                          （依法须经批准的
公司
                                                                          项目，经相关部门
                                                                          批准后方可开展经
                                                                          营活动）。
情况说明     无
 六、 股份限制减持情况说明
 □适用 √不适用
                                第七节优先股相关情况
 □适用 √不适用
                                             34 / 146
                                                               2017 年年度报告
                                         第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                      单位：股
                                                                                                                        报告期内从    是否在公
                                                                                                      年度内股   增减
                             性   年                                              年初持    年末持                      公司获得的    司关联方
 姓名        职务(注)                     任期起始日期         任期终止日期                           份增减变   变动
                             别   龄                                                股数      股数                      税前报酬总    获取报酬
                                                                                                        动量     原因
                                                                                                                        额（万元）
冷天晴    董事长             男   43   2017 年 9 月 12 日                                                                     15.16     否
王跃华    董事、总经理       男   48   2016 年 8 月 29 日                                                                     66.68     否
          董事、副总经理、
徐   蓬                      男   50   2015 年 9 月 23 日                                                                    77.80      否
          董事会秘书
苏丽军    董事               男   50   2015 年 9 月 23 日                                                                        0      是
李 洋     独立董事           男   47   2013 年 6 月 29 日                                                                        4      否
梁志宏    独立董事           男   48   2017 年 9 月 12 日                         65,700    65,700           0                 1.2      否
赵起高    独立董事           男   49   2017 年 9 月 12 日                                                                      1.2      否
冷丽芬    监事长             女   52   2013 年 6 月 29 日                                                                        0      是
王 刚     监事               男   48   2013 年 6 月 29 日                                                                        0      是
嵇长青    监事               男   40   2017 年 9 月 12 日                                                                    10.20      否
马赛荣    副总经理           男   57   2015 年 10 月 21 日                                                                   40.81      否
邵 凌     首席技术官         男   43   2017 年 10 月 27 日                                                                   40.32      否
欧亚琳    财务总监           女   46   2013 年 6 月 29 日                                                                    10.85      否
冷天辉    董事长、总经理     男   41   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日                                              20.07      是
樊 平     董事               男   55   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日                                                  0      是
胡 钢     独立董事           男   47   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日                                                  3      否
林 楠     独立董事           女   48   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日                                                  3      否
曾 坷     监事               男   52   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日                                                5.4      否
宋 浩     副总经理           男   53   2013 年 6 月 29 日    2017 年 9 月 12 日   113,400   113,400          0                2.86      否
                                                                   35 / 146
                                                              2017 年年度报告
徐德智   董事会秘书         男    51   2013 年 6 月 29 日   2017 年 9 月 12 日                                            7.47       否
  合计   /                 /     /     /                    /                    179,100   179,100        0      /      310.02   /
 姓名                                                                主要工作经历
         2010 年以来，曾任云南工投集团动力配煤股份有限公司常务副总经理；云南九天投资控股集团有限公司总经理；深圳滇中商业保理有限公司
冷天晴
         执行董事；云南滇中供应链管理有限公司执行董事；现任公司董事长。
         2012 年至 2016 年中国农业银行云南省分行曲靖分行副行长、党委书记、行长；2016 年至 2017 年 9 月，易见供应链管理股份有限公司副总经
王跃华
         理、首席风险官；现任公司董事、总经理。
         2010 年 1 月至 2014 年 3 月 ，任平安信托有限责任公司直接投资部执行总监；2014 年 3 月至 2015 年 9 月，云南九天投资控股集团有限公司
 徐 蓬
         总经理助理；现任公司董事、副总经理、董事会秘书。
苏丽军   2010 年 10 月至 2014 年 6 月，中国农业银行云南省分行营业部副总经理；2014 年 6 月至今，云南省滇中产业发展集团有限责任公司副总经理。
         公司独立董事。2004 年 3 月起任云南智德工程咨询公司和云南勤天资产评估公司总经理；2012 年至今在云南晟聚资产评估有限公司担任评估
 李 洋
         部经理。
梁志宏   公司独立董事。1999 年 7 月至 2017 年 8 月，云南大学信息技术研究所所长；2017 年 9 月至今，西南林业大学大数据与智能工程学院。
         公司独立董事。2012 年 6 月至 2013 年 4 月，中科招商投资管理集团高级副总裁；2013 年 4 月至 2015 年 1 月，北京海风联投资管理有限公司
赵起高
         执行总裁；2015 年 1 月至今，云南南天电子信息产业股份有限公司董事会秘书。
冷丽芬   公司监事长。2001 年 10 月至今，云南九天投资控股集团有限公司副总经理。
         公司监事。2007 年至 2011 年，任云南九天投资控股集团有限公司下属会泽澜沧江磷业有限公司 20 万吨磷酸/年项目指挥部副总指挥长；2011
 王 刚
         年 4 月至今，任云南九天投资控股集团有限公司总经理助理。
         公司监事。2012 年至 2016 年，昆山仁宝电子科技有限公司；2012 年至 2016 年，云南工投集团动力配煤股份有限公司；2016 年至今，易见供
嵇长青
         应链管理股份有限公司。
         2009 年 9 月至 2015 年 9 月，任云南省工业和信息化委员会任省中缅油气管道和炼化基地协调服务领导小组办公室专职副主任；2015 年 10 月
马赛荣
         21 日起任公司副总经理。
邵 凌    2000 年至 2017 年，IBM 中国研究院副院长；2017 年 10 月起任公司首席技术官（CTO）。
欧亚琳   公司财务总监。
其它情况说明
√适用 □不适用
    公司 2017 年 9 月 12 日召开 2017 年第二次临时股东大会，选举产生了新一届董事会、监事会成员，新一届董事会、监事会成员任期自 2017 年 9 月
12 日起至第七届董事会届满（具体内容详见公司 2017-041 号、2017-042 号及 2017-050 号公告）；2017 年 9 月 12 日召开第七届董事会第一次会议，审
                                                                  36 / 146
                                                               2017 年年度报告
议通过了聘任高级管理人相关议案，董事会聘任王跃华先生为总经理，聘任马赛荣先生为副总经理，聘任徐蓬先生为副总经理、董事会秘书，聘任欧亚
琳女士为财务总监；公司 2017 年 10 月 27 日召开第七届董事会第二次会议，董事会聘任邵凌先生为公司首席技术官（CTO），任期自 2017 年 10 月 27
日起至第七届董事会届满（具体内容详见公司 2017-069 号公告）。
    说明：公司首席技术官邵凌先生的配偶持有公司股票 7,000 股。
(二)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用 □不适用
       任职人员姓名                  股东单位名称                  在股东单位担任的职务           任期起始日期        任期终止日期
冷天晴                     云南九天投资控股集团有限公司          总经理                      2014 年 8 月          2017 年 8 月
冷丽芬                     云南九天投资控股集团有限公司          副总经理                    2000 年 8 月
王刚                       云南九天投资控股集团有限公司          总经理助理                  2012 年 8 月
在股东单位任职情况的说明   无
(二) 在其他单位任职情况
√适用 □不适用
       任职人员姓名                    其他单位名称                   在其他单位担任的职务        任期起始日期         任期终止日期
苏丽军                     云南省滇中产业发展集团有限责任公司         副总经理               2014 年 6 月
在其他单位任职情况的说明   无
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序       公司董事、监事的薪酬方案由公司制定，经股东大会审议通过；高级管理人员的报酬由董事会确定。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据         公司经营目标指标（KPI）完成情况。
                                             按月考核支付，年终结算，详见本节“（一）现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情况
                                             动及报酬情况”。
                                                                   37 / 146
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报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获
                                                详见本节“（一）现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况”。
得的报酬合计
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
  姓名            担任的职务           变动情形                                           变动原因
冷天晴 董事长                            选举       公司第七届董事会第一次会议选举冷天晴先生为董事长
                                                    公司 2017 年第二次临时股东大会选举王跃华先生为董事，第七届董事长第一次会议聘任其为总
王跃华    董事、总经理                   选举
                                                    经理
                                                    公司 2017 年第二次临时股东大会选举徐蓬先生为董事，第七届董事长第一次会议聘任其为副总
徐   蓬   董事、副总经理、董事会秘书     选举
                                                    经理、董事会秘书
梁志宏    独立董事                       选举       公司 2017 年第二次临时股东大会选举梁志宏先生为独立董事
赵起高    独立董事                       选举       公司 2017 年第二次临时股东大会选举赵起高先生为独立董事
嵇长青    监事                           选举       公司 2017 年第二次临时股东大会选举嵇长青先生为公司监事
邵 凌     首席技术官（CTO）              聘任       公司第七届董事会第二次会议聘任邵凌先生为公司首席技术官（CTO）
冷天辉    董事长、总经理                 离任       任期届满，正常换届
樊 平     董事                           离任       任期届满，正常换届
胡 钢     独立董事                       离任       任期届满，正常换届
林 楠     独立董事                       离任       任期届满，正常换届
曾 坷     监事                           离任       任期届满，正常换届
宋 浩     副总经理                       离任       任期届满，正常换届
徐德智    董事会秘书                     离任       任期届满，正常换届
五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用 √不适用
                                                                   38 / 146
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六、母公司和主要子公司的员工情况
(一) 员工情况
母公司在职员工的数量
主要子公司在职员工的数量
在职员工的数量合计
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工
人数
                                    专业构成
               专业构成类别                              专业构成人数
                 生产人员
                 销售人员
                 技术人员
                 财务人员
                 行政人员
                   合计
                                    教育程度
               教育程度类别                               数量（人）
博士生
研究生
大学本科
大学专科及以下
                   合计
(二) 薪酬政策
√适用 □不适用
    根据发展战略规划，结合公司经营策略和目标，报告期内公司对组织架构和薪酬政策进一步
进行调整完善，完善子公司的 KPI 关键绩效指标，建立职能部门 OKR 目标指标，健全公司的薪酬
考核体系，提升考核指标的合理性，考核过程科学性，提升员工的工作热情和创新激情，以正向
激励为主，对业绩突出和成效显著的员工给予奖励，同时逐步推行末位淘汰制，努力构建符合公
司发展实际的奖优罚劣，优胜劣汰薪酬政策体系与激励机制。
(三) 培训计划
√适用 □不适用
    公司积极构建学习型组织，提高员工整体素质，制订了培训制度，规定每周不少于一次集中
学习，结合公司愿景、企业文化、经营活动、重大事件，采用形式多样，灵活多变的方式开展培
训和学习，除集中学习外，鼓励员工进行自主学习，结合各自岗位，学用结合，努力提升员工的
业务创新能力、专业运用技能、精细管理能力、决策执行力等，为公司的全面可持续发展提供人
力资源保障。
(四) 劳务外包情况
□适用 √不适用
七、其他
□适用 √不适用
                                        39 / 146
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                                  第九节公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □不适用
    报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》《上海证券交易
所股票上市规则》等法律法规和中国证监会、上交所等监管部门的规范性要求，进一步完善公司
治理，对公司的管理制度进行了全面梳理，根据《企业内部控制基本规范》及其配套指引和新的
法律法规、规范性文件的相关规定和要求，结合公司的发展变化，对公司内部控制管理手册进行
了修订和完善，进一步增强了公司内控风险管控能力。报告期内，公司法人治理结构健全，决策
程序规范，符合《中华人民共和国公司法》和中国证监会的相关规定和要求。报告期内，公司顺
利完成了董事会、监事会换届选举工作，对组织架构进行了调整完善，公司股东大会、董事会、
监事会和管理层等各职能部门均严格按照各项内控制度规范化运作，切实维护公司及全体股东的
合法权益。
   （一）股东大会。报告期内，公司严格按照《公司法》、《公司章程》、《股东大会议事规则》
等的规定召集和召开股东大会，确保全体股东的合法权益。公司为召开的股东大会提供网络投票，
确保所有股东，尤其是中小股东能够充分行使表决权；聘请律师出席股东大会，并对会议审议事
项以及参会人员进行严格审查和见证，并出具法律意见书，保证股东大会的合法有效。
   （二）董事会。报告期内，公司董事会严格按照《公司法》、《公司章程》、《董事会议事规
则》等规定对权限范围内的重大事项履行相应的审议程序，认真贯彻股东大会各项决议。董事会
下设四个专门委员会按照相关规定履职，对公司的重大事项提出意见和建议，促进董事会的规范
运作和科学决策。
   （三）监事会。公司监事会由 3 名监事组成，其中职工监事 1 名，由公司职工代表大会民主选
举产生，监事会的人员构成符合《公司法》和《公司章程》的规定。公司监事会依据《公司章程》
和《监事会议事规则》的规定认真履行职责，对公司董事会的规范运作、公司财务制度和经营情
况、董事和高级管理人员履行职责的合法合规性进行监督。
   （四）投资者关系管理。公司明确了投资者关系管理负责人及相应部门，设置了专用信箱和电
话，保持与投资者交流的通道畅通，能够及时解答投资者的咨询。报告期内，公司参加了由四川
省上市公司协会、上证所信息网络有限公司共同举办的“2017 年四川辖区上交所上市公司投资者
集体接待日”主题活动及“董秘值班周”活动。2017 年 5 月 22 日的投资者集体接待日活动中，
公司董事长冷天辉先生、董事会秘书徐德智先生、财务总监欧亚琳女士通过网络在线交流形式，
与投资者就公司治理、发展战略、经营状况、融资计划、股权激励和可持续发展等投资者关注的
问题进行了沟通。2017 年 5 月 23 日至 5 月 26 日期间举办的“董秘值班周”活动中，公司董事会
秘书通过上证路演中心在线及时回答了投资者的问题。
    报告期内，公司召开了 4 次股东大会、7 次董事会和 5 次监事会，公司发生的重要事项均依
法履行决策程序，保证了公司治理符合相关法律法规、规范文件和公司相关制度的要求。
公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
□适用 √不适用
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二、股东大会情况简介
                                                              决议刊登的指定
            会议届次                    召开日期                               决议刊登的披露日期
                                                              网站的查询索引
2017 年第一次临时股东大会          2017 年 4 月 6 日          www.sse.com.cn   2017 年 4 月 7 日
2016 年年度股东大会                2017 年 5 月 18 日         www.sse.com.cn   2017 年 5 月 19 日
2017 年第二次临时股东大会          2017 年 9 月 12 日         www.sse.com.cn   2017 年 9 月 13 日
2017 年第三次临时股东大会          2017 年 11 月 16 日        www.sse.com.cn   2017 年 11 月 17 日
股东大会情况说明
□适用 √不适用
三、董事履行职责情况
(一) 董事参加董事会和股东大会的情况
                                                                                         参加股东
                                              参加董事会情况
             是否                                                                        大会情况
 董事
             独立      本年应参             以通讯                          是否连续两   出席股东
 姓名                              亲自出                  委托出   缺席
             董事      加董事会             方式参                          次未亲自参   大会的次
                                   席次数                  席次数   次数
                         次数               加次数                            加会议       数
冷天晴      否                 3        3         1             0       0       否
王跃华      否                 3        3         1             0       0       否
徐 蓬       否                 7        7         3             0       0       否
苏丽军      否                 7        7         4             0       0       否
李 洋       是                 7        7         4             0       0       否
梁志宏      是                 3        3         1             0       0       否
赵起高      是                 3        3         1             0       0       否
冷天辉      否                 4        4         2             0       0       否
樊 平       否                 4        4         2             0       0       否
胡 钢       是                 4        4         2             0       0       否
林 楠       是                 4        4         4             0       0       否
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用
年内召开董事会会议次数
其中：现场会议次数
通讯方式召开会议次数
现场结合通讯方式召开会议次数
(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
(三) 其他
□适用 √不适用
                                                41 / 146
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   四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，
       应当披露具体情况
   □适用 √不适用
   五、监事会发现公司存在风险的说明
   □适用 √不适用
   六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
       保持自主经营能力的情况说明
   □适用 √不适用
   存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
   □适用 √不适用
   七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
   □适用 √不适用
   八、是否披露内部控制自我评价报告
   √适用 □不适用
       公司披露内部控制自我评价报告，具体内容详见于 2018 年 4 月 27 日在上交所网站
   （www.sse.com.cn）披露的《易见供应链管理股份有限公司 2017 年度内部控制评价报告》。
   报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
   □适用 √不适用
   九、内部控制审计报告的相关情况说明
   √适用 □不适用
       公司聘请了会计师事务所对公司的内部控制进行了审计，审计报告详见于 2018 年 4 月 27 日
   在上交所网站（www.sse.com.cn）披露的《易见供应管理管理股份有限公司 2017 年度内部控制审
   计报告》。
   是否披露内部控制审计报告：是
   十、其他
   □适用 √不适用
                                第十节公司债券相关情况
   √适用 □不适用
   一、公司债券基本情况
                                                                          单位:亿元 币种:人民币
                                                                债券    利率 还本付息方 交易场
  债券名称        简称       代码     发行日         到期日
                                                                余额   （%）      式        所
四川禾嘉股份    16 禾嘉债   136492   2016 年 6      2019 年 6   5.00   6.98   每年付息一 上海证
有限公司 2016                        月 14 日       月 13 日                  次，到期一 券交易
年公开发行公                                                                  次还本。   所
                                                 42 / 146
                                             2017 年年度报告
司债券
四川禾嘉股份    16 禾嘉 01    135404    2016 年 12   2019 年 12   5.00   7.07   每年付息一   上海证
有限公司 2016                           月 29 日     月 29 日                   次，到期一   券交易
年非公开发行                                                                    次还本。     所
公司债券（第
一期）
   公司债券付息兑付情况
   □适用 √不适用
   公司债券其他情况的说明
   √适用 □不适用
       公司公开发行的 16 禾嘉债（136492）于 2016 年 8 月 8 日在上海证券交易所申请挂牌交易，
   非公开发行的 16 禾嘉 01（135404）于 2017 年 1 月 18 日在上海证券交易所交易市场固定收益证
   券综合电子平台挂牌交易。
   二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
                             名称              中信建投证券股份有限公司
                             办公地址          北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
     债券受托管理人
                             联系人            朱明强、丁旭东、刘海彬、盛成
                             联系电话          [phone]
                             名称              联合信用评级有限公司
      资信评级机构
                             办公地址          天津市南开区水上公园北道 38 号爱俪园公寓 508
   其他说明：
   □适用 √不适用
   三、公司债券募集资金使用情况
   √适用 □不适用
       截止本报告期末，公司公开发行的 16 禾嘉债（136492）募集资产用于补充运营资金，已按
   发行方案使用完毕；非公开发行的 16 禾嘉 01（135404）募集资金用于补充运营资金，已按募集
   说明书投入使用完毕。
   四、公司债券评级情况
   √适用 □不适用
       公司债券的资信评级机构为联合信用评级有限公司（以下简称“联合评级”），根据中国证监
   会相关规定、评级行业惯例以及资信评级机构评级制度相关规定，自首次评级报告出具之日（以
   评级报告上注明日期为准）起，资信评级机构将在本次债券存续期内对公司进行定期跟踪评级和
   不定期跟踪评级。跟踪评级期间，资信评级机构将持续关注公司外部经营环境的变化、影响其经
   营或财务状况的重大事项以及履行债务的情况等因素，并出具跟踪评级报告，动态地反映受评主
   体的信用状况。跟踪评级包括定期和不定期跟踪评级。
       联合评级将在本次债券存续期内，在每年公司年报公告后的两个月内进行一次定期跟踪评级，
   并在本次债券存续期内根据有关情况进行不定期跟踪评级。
                                                 43 / 146
                                    2017 年年度报告
    联合评级将密切关注公司的相关状况，如发现公司或本次债券相关要素出现重大变化，或发
现其存在或出现可能对信用评级等级产生较大影响的重大事件时，联合评级将落实有关情况并及
时评估其对信用等级产生的影响，据以确认或调整本次债券信用等级。
    联合评级对本次债券的跟踪评级报告在联合评级网站（www.unitedratings.com.cn）和上交所
网站公告，并抄送公司、监管部门、交易机构等。
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □不适用
    本次公司债券不提供担保。
    本期债券发行后，公司将根据债务结构进一步加强资产负债管理、流动性管理和募集资金运
用管理，保证资金按计划使用，及时、足额准备资金用于每年的利息支付和到期的本金兑付，以
充分保障投资者的利益。
    为了充分、有效地维护债券持有人的利益，公司为本次债券的按时、足额偿付制定了一系列
工作计划，包括制定《债券持有人会议规则》、设立募集资金专户和专项偿债账户、充分发挥债券
受托管理人的作用、设立专门的偿付工作小组、严格履行信息披露义务和公司承诺等，努力形成
一套确保债券安全付息、兑付的保障措施。
六、公司债券持有人会议召开情况
√适用 □不适用
    本报告期内未召开公司债券持有人会议。
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
    “16 禾嘉债”债券受托管理人为中信建投证券股份有限公司，报告期内，受托管理人严格按
照《公司债券发行与交易管理办法》及《公司债券受托管理人执业行为准则》等法律法规的要求
以及《债券受托管理协议》约定履行债券受托管理人职责。
八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
                                                                   单位:亿元 币种:人民币
                                                    本期比上年
       主要指标          2017 年    2016 年                                变动原因
                                                    同期增减（%）
息税折旧摊销前利润          12.83      10.69               20.02               本期利润增加
流动比率                     2.39       2.68              -10.82
速动比率                     2.38       2.66              -10.53
资产负债率（%）             51.07      44.34                6.73
EBITDA 全部债务比          33.89%     33.37%                0.52
利息保障倍数                13.98      22.96              -43.47       本期融资利息费用增加
现金利息保障倍数            -4.17     -20.59               79.75 本期经营活动收到的现金净额增加
EBITDA 利息保障倍数         14.00      23.79              -41.15       本期融资利息费用增加
贷款偿还率（%）              100%       100%
利息偿付率（%）              100%       100%
                                         44 / 146
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九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用 □不适用
    报告期内，公司其它债务融资均正常付息和兑付（偿还），未发生债务逾期的情形。
十、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
    公司在各大银行等金融机构的资信情况良好，与国内主要商业银行保持长期良好的合作关系，
截至 2017 年 12 月 31 日，公司获得银行给予的授信总额度合计 277,070 万元，已使用 253,645
万元。
十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □不适用
    报告期内，公司严格执行发行公司债券《募集说明书》的相关约定及承诺，未出现违反相关
约定或承诺的情况。
十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用 □不适用
    报告期内，公司未发生影响公司经营情况和偿债能力的重大事项。
                                        45 / 146
                                    2017 年年度报告
                                第十一节财务报告
一、审计报告
√适用 □不适用
                              天圆全审字[2018]000937 号
易见供应链管理股份有限公司全体股东：
   一、审计意见
    我们审计了易见供应链管理股份有限公司及其子公司（以下简称“易见股份”）财务报表，
包括 2017 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2017 年度的合并及母公司利润表、合并及
母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。
    我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了易见
股份 2017 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以及 2017 年度的合并及母公司经营成果和合并
及母公司现金流量。
    二、形成审计意见的基础
    我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务
报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守
则，我们独立于易见股份，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据
是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
    三、关键审计事项
    关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的
应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
    （一）收入
    1.事项描述
    易见股份业务收入主要包括供应链销售收入、供应链代付款业务收入、保理业务收入三部分。
    供应链销售收入按煤炭、钢材、有色金属等供应链销售模式的产品，以双方确认的结算单出
具时点确认收入；如合同明确规定货物风险转移时点为买方提货的，则以买方提货单的出具时点
确认收入。
    供应链代付款业务收入按照代付款业务支付的本金、时间和双方约定的实际利率计算确定。
    保理业务收入按照他人使用易见股份货币资金的本金、时间和双方约定的实际利率计算确定；
通过在一定期间内提供保理服务收取的保理服务费在相应的服务期间内平均确认收入。
    由于收入的发生额对财务报表影响重大，被确认为重要审计领域，因此我们将该事项作为关
键审计事项。
    2.审计应对
    我们针对易见股份供应链销售收入实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份供应链销售业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）对报告期内主要客户和重点客户进行实地访谈，形成访谈记录、行程记录等资料，分
析业务往来是否存在重大异常；
    （3）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查供应链销售收入的确认条件、方
法是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
    （4）抽取发货单，审查出库日期、品名、数量等是否与发票、销售合同、记账凭证等一致；
    （5）抽取记账凭证，审查入账日期、品名、数量、单价、金额等是否与发票、发货单、销售
合同等一致；
    （6）结合对应收账款的审计，选择主要客户函证本期销售额；
                                        46 / 146
                                   2017 年年度报告
    （7）进行销售的截止测试： 通过测试资产负债表日前后发货单据，将应收账款和收入明细
账进行核对；同时，从应收账款和收入明细账选取在资产负债表日前后凭证，与发货单据核对，
以确定销售是否存在跨期现象。
    我们针对易见股份供应链代付款业务收入实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份供应链代付款业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）对报告期内主要客户和重点客户进行实地访谈，形成访谈记录、行程记录等资料，分
析业务往来是否存在重大异常；
    （3）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查供应链代付款业务收入的确认条
件、方法是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
    （4）抽取付款指令，审查付款单是否与代付款协议、记账凭证等一致；
    （5）抽取记账凭证，审查入账日期、金额等是否与付款指令、代付款协议等一致；
    （6）结合对其他流动资产-服务费的审计，选择主要客户函证本期销售额；
    （7）重新测算供应链代付款业务服务费收入：根据实际发放的代付款本金，以及合同约定的
利率，计算当期应收服务费金额，并与账面记录进行核对。
    我们针对易见股份保理业务收入实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份保理业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）对报告期内主要客户和重点客户进行实地访谈，形成访谈记录、行程记录等资料，分
析业务往来是否存在重大异常；
    （3）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查保理利息收入的确认条件、方法
是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
    （4）抽取保理合同，审查付款申请单是否与保理合同、记账凭证等一致；
    （5）抽取记账凭证，审查入账日期、金额等是否与付款申请单、保理合同等一致；
    （6）结合对应收保理款的审计，选择主要客户函证本期销售额；
    （7）重新测算保理利息收入及服务费收入：根据实际发放的保理本金，以及合同约定的利
率，计算当期应收保理利息及服务费金额，并与账面记录进行核对；
    我们获取的证据能够支持易见股份管理层对供应链销售收入、供应链代付款业务收入、保理
业务收入的确认。
    （二）成本
    1.事项描述
    易见股份业务成本主要包括供应链销售成本、供应链代付款业务成本、保理业务成本三部分。
    供应链销售成本按煤炭、钢材、有色金属等供应链销售模式的产品，以双方确认的结算单出
具时点结转成本；如合同明确规定货物风险转移时点为买方提货的，则以买方提货单的出具时点
结转成本。
    供应链代付款业务成本按照对外借款的时间和双方约定的实际利率计算确定。
    保理业务成本按照对外借款的时间和双方约定的实际利率计算确定。
    由于易见股份营业成本金额重大，且易见股份利润主要来源为供应链代付款业务及保理业务，
营业成本被确认为重要审计领域，因此我们将该事项作为关键审计事项。
    2.审计应对
    我们针对易见股份供应链销售成本实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份供应链销售业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）对报告期内主要供应商和重点供应商进行实地访谈，形成访谈记录、行程记录等资料，
分析业务往来是否存在重大异常；
    （3）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查供应链销售成本的确认条件、方
法是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
                                       47 / 146
                                    2017 年年度报告
    （4）抽取入库单，审查入库日期、品名、数量等是否与发票、采购合同、记账凭证等一致；
    （5）抽取记账凭证，审查入账日期、品名、数量、单价、金额等是否与发票、入库单、采购
合同等一致；
    （6）结合存货科目的审计，对存货进行出入库截止性测试，核对存货采购的数量，核实成本
结转的合理性。
    我们针对易见股份供应链代付款业务成本实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份供应链代付款业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查供应链代付款业务成本的确认条
件、方法是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
    （3）检查借款合同或协议，抽取利息支付单据核对是否与记账凭证一致；
    （4）重新测算利息支出：根据实际借款期间，以及合同约定的利率，计算当期应付利息金
额，并与账面记录进行核对。
    我们针对易见股份保理业务成本实施的主要审计程序包括：
    （1）了解并测试了易见股份保理业务项目管理业务流程的内部控制；
    （2）结合在了解被审计单位及其环境时获取的信息，检查保理业务成本的确认条件、方法
是否符合企业会计准则的规定并保持前后期一致；
    （3）检查借款合同或协议，抽取利息支付单据核对是否与记账凭证一致；
    （4）重新测算利息支出：根据实际借款期间，以及合同约定的利率，计算当期应付利息金
额，并与账面记录进行核对。
    我们获取的证据能够支持易见股份管理层对供应链销售成本、供应链代付款业务成本、保理
业务成本的确认。
    四、其他信息
    易见股份管理层（以下简称管理层）对其他信息负责。其他信息包括易见股份2017年年度报
告中包含的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
    我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证
结论。
    结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否
与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
    基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这
方面，我们无任何事项需要报告。
    五、管理层和治理层对财务报表的责任
    管理层负责按照易见股份财务报告编制基础的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设
计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
    在编制财务报表时，管理层负责评估易见股份的持续经营能力，并运用持续经营假设，除非
管理层计划清算易见股份、终止运营或别无其他现实的选择。
    易见股份治理层负责监督易见股份的财务报告过程。
    六、注册会计师对财务报表审计的责任
    我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并
出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审
计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇
总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
    在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们
也执行以下工作：
                                        48 / 146
                                     2017 年年度报告
    1.识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这
些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪
造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于
未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
    2.了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
    3.评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
    4.对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致
对易见股份持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们
得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表
中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日
可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致易见股份不能持续经营。
    5.评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相关
交易和事项。
    6.就易见股份中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表
审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
    我们与易见股份治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括
沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
   我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与易见股份治理层沟通
可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施。
   从与易见股份治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因
而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，
或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面
产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
北京天圆全会计师事务所                       中国注册会计师：（项目合伙人）李知好
  （特殊普通合伙）                           中国注册会计师： 常丽旬
   中国北京                                   2018 年 4 月 25 日
二、财务报表
                                   合并资产负债表
                                  2017 年 12 月 31 日
编制单位: 易见供应链管理股份有限公司
                                                                       单位:元 币种:人民币
               项目                   附注             期末余额               期初余额
流动资产：
  货币资金                                          1,319,161,896.20        746,693,106.41
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据                                          1,082,653,619.88        336,122,712.44
  应收账款                                          1,386,295,428.00      1,486,040,194.39
                                         49 / 146
                                   2017 年年度报告
  预付款项                                           670,413,785.72     410,366,882.24
  应收利息                                            25,421,164.12      41,590,343.83
  应收股利
  其他应收款                                          29,794,036.44      30,260,538.39
  买入返售金融资产
  存货                                                92,936,936.94      91,111,418.97
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                                     9,929,559,374.81    8,460,988,451.95
    流动资产合计                                  14,536,236,242.11   11,603,173,648.62
非流动资产：
  可供出售金融资产                                   300,000,000.00
  持有至到期投资
  长期应收款
  长期股权投资
  投资性房地产
  固定资产                                             3,400,481.48        3,013,038.87
  在建工程
  工程物资
  固定资产清理
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                                             3,546,569.50         487,605.84
  开发支出                                             7,823,489.36
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产                                         281,819.90        3,445,202.45
  其他非流动资产                                      15,092,056.80      459,415,384.63
    非流动资产合计                                   330,144,417.04      466,361,231.79
      资产总计                                    14,866,380,659.15   12,069,534,880.41
流动负债：
  短期借款                                         2,284,650,000.00     330,000,000.00
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据                                           780,622,304.15    1,860,781,100.00
  应付账款                                           253,541,583.25      276,597,965.87
  预收款项                                           352,742,868.25      200,328,815.27
  应付职工薪酬                                         5,342,409.72        4,452,473.29
  应交税费                                           504,022,275.08      367,211,750.41
  应付利息                                             9,417,684.44       15,094,214.94
  应付股利                                           125,007,306.54       15,686,300.00
  其他应付款                                         466,574,969.06      121,307,066.50
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债
  其他流动负债                                     1,290,600,000.00    1,142,000,000.00
    流动负债合计                                   6,072,521,400.49    4,333,459,686.28
非流动负债：
                                       50 / 146
                                    2017 年年度报告
  长期借款                                            500,010,000.00
  应付债券                                          1,016,163,557.87      1,014,179,498.05
  其中：优先股
    永续债
  长期应付款                                            3,842,336.30          3,842,336.30
  长期应付职工薪酬
  专项应付款
  预计负债
  递延收益                                                 75,000.00
  递延所得税负债                                          156,882.81
  其他非流动负债
    非流动负债合计                                  1,520,247,776.98      1,018,021,834.35
      负债合计                                      7,592,769,177.47      5,351,481,520.63
所有者权益
  股本                                              1,122,447,500.00      1,122,447,500.00
  其他权益工具
  其中：优先股
    永续债
  资本公积                                          4,038,883,027.35      4,038,883,027.35
  减：库存股
  其他综合收益
  专项储备
  盈余公积                                            103,502,698.19         62,122,995.97
  一般风险准备                                         41,302,956.07         31,090,325.78
  未分配利润                                        1,369,050,954.32        908,061,279.30
  归属于母公司所有者权益合计                        6,675,187,135.93      6,162,605,128.40
  少数股东权益                                        598,424,345.75        555,448,231.38
    所有者权益合计                                  7,273,611,481.68      6,718,053,359.78
      负债和所有者权益总计                         14,866,380,659.15     12,069,534,880.41
法定代表人：冷天晴         主管会计工作负责人：徐蓬               会计机构负责人：欧亚琳
                                   母公司资产负债表
                                 2017 年 12 月 31 日
编制单位:易见供应链管理股份有限公司
                                                                       单位:元 币种:人民币
              项目                   附注             期末余额                期初余额
流动资产：
  货币资金                                            100,282,840.39          3,838,061.27
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据
  应收账款
  预付款项                                               375,000.00
  应收利息
                                        51 / 146
                                   2017 年年度报告
  应收股利                                           460,087,615.45     191,703,101.85
  其他应收款                                         812,108,682.53   1,598,382,593.90
  存货
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产
    流动资产合计                                  1,372,854,138.37    1,793,923,757.02
非流动资产：
  可供出售金融资产                                   300,000,000.00
  持有至到期投资
  长期应收款
  长期股权投资                                    5,691,982,057.72    5,014,826,754.27
  投资性房地产
  固定资产                                              149,649.85           5,210.30
  在建工程
  工程物资
  固定资产清理
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                                              149,904.24
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产
  其他非流动资产                                                          3,680,000.00
    非流动资产合计                                5,992,281,611.81    5,018,511,964.57
      资产总计                                    7,365,135,750.18    6,812,435,721.59
流动负债：
  短期借款                                           350,000,000.00
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据
  应付账款                                             1,535,539.09      1,535,539.09
  预收款项
  应付职工薪酬                                           833,396.80        408,849.59
  应交税费                                           131,732,625.96    132,264,898.38
  应付利息                                             2,047,534.25
  应付股利                                            89,108,910.81
  其他应付款                                         105,133,963.52    106,202,911.81
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债
  其他流动负债
    流动负债合计                                     680,391,970.43    240,412,198.87
非流动负债：
  长期借款
  应付债券                                        1,016,163,557.87    1,014,179,498.05
  其中：优先股
                                       52 / 146
                                     2017 年年度报告
    永续债
  长期应付款                                     3,842,336.30          3,842,336.30
  长期应付职工薪酬
  专项应付款
  预计负债
  递延收益
  递延所得税负债
  其他非流动负债
    非流动负债合计                           1,020,005,894.17     1,018,021,834.35
      负债合计                               1,700,397,864.60     1,258,434,033.22
所有者权益：
  股本                                       1,122,447,500.00     1,122,447,500.00
  其他权益工具
  其中：优先股
    永续债
  资本公积                                   4,030,492,878.98     4,030,492,878.98
  减：库存股
  其他综合收益
  专项储备
  盈余公积                                     103,502,698.19         62,122,995.97
  未分配利润                                   408,294,808.41       338,938,313.42
    所有者权益合计                           5,664,737,885.58     5,554,001,688.37
      负债和所有者权益总计                   7,365,135,750.18     6,812,435,721.59
法定代表人：冷天晴         主管会计工作负责人：徐蓬         会计机构负责人：欧亚琳
                                      合并利润表
                                    2017 年 1—12 月
                                                                      单位:元 币种:人民币
                  项目                      附注         本期发生额          上期发生额
一、营业总收入                                        15,963,172,758.49 16,178,638,283.69
其中：营业收入                                        15,437,428,994.30 15,704,089,646.39
      利息收入                                           525,743,764.19    474,548,637.30
二、营业总成本                                        14,770,979,058.98 15,270,372,169.42
其中：营业成本                                        14,404,315,034.70 15,009,802,778.00
      利息支出                                           196,422,973.31    123,666,297.76
      税金及附加                                          18,145,630.25      22,547,762.14
      销售费用                                             7,032,404.09      26,079,020.73
      管理费用                                            67,514,077.06      70,243,347.00
      财务费用                                            86,618,152.90          385,715.76
      资产减值损失                                        -9,069,213.33      17,647,248.03
  加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
      投资收益（损失以“－”号填列）                        -259,355.72      11,811,798.02
      其中：对联营企业和合营企业的投资
收益
      资产处置收益（损失以“－”号填列）
                                                                             65,977,091.31
                                           53 / 146
                                   2017 年年度报告
      其他收益                                              15,000.00
三、营业利润（亏损以“－”号填列）                   1,191,949,343.79   986,055,003.60
  加：营业外收入                                           403,023.11     1,642,959.29
  减：营业外支出                                         2,746,477.19       591,286.54
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）               1,189,605,889.71   987,106,676.35
  减：所得税费用                                       295,088,547.08   322,110,768.33
五、净利润（净亏损以“－”号填列）                     894,517,342.63   664,995,908.02
  (一)按经营持续性分类
    1.持续经营净利润（净亏损以“－”号                894,517,342.63    664,995,908.02
填列）
    2.终止经营净利润（净亏损以“－”号
填列）
  (二)按所有权归属分类
    1.少数股东损益                                     78,874,510.10     61,937,139.35
    2.归属于母公司股东的净利润                        815,642,832.53    603,058,768.67
六、其他综合收益的税后净额
  归属母公司所有者的其他综合收益的税
后净额
    （一）以后不能重分类进损益的其他综
合收益
      1.重新计量设定受益计划净负债或
净资产的变动
      2.权益法下在被投资单位不能重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
    （二）以后将重分类进损益的其他综合
收益
      1.权益法下在被投资单位以后将重
分类进损益的其他综合收益中享有的份额
      2.可供出售金融资产公允价值变动
损益
      3.持有至到期投资重分类为可供出
售金融资产损益
      4.现金流量套期损益的有效部分
      5.外币财务报表折算差额
      6.其他
  归属于少数股东的其他综合收益的税后
净额
七、综合收益总额                                      894,517,342.63    664,995,908.02
  归属于母公司所有者的综合收益总额                    815,642,832.53    603,058,768.67
  归属于少数股东的综合收益总额                         78,874,510.10     61,937,139.35
八、每股收益：
  （一）基本每股收益(元/股)                                     0.73             0.54
  （二）稀释每股收益(元/股)                                     0.73             0.54
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00 元,上期被合并方实
现的净利润为：0.00 元。
法定代表人：冷天晴        主管会计工作负责人：徐蓬          会计机构负责人：欧亚琳
                                         54 / 146
                                      2017 年年度报告
                                      母公司利润表
                                     2017 年 1—12 月
                                                                     单位:元 币种:人民币
                   项目                       附注      本期发生额          上期发生额
一、营业收入
  减：营业成本
       税金及附加                                         2,019,889.53        188,759.88
       销售费用
       管理费用                                          18,189,892.52      6,309,209.91
       财务费用                                          19,750,017.20      1,166,739.04
       资产减值损失                                       3,584,316.86      3,307,277.81
  加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
       投资收益（损失以“－”号填列）                   460,087,615.45    400,562,832.23
       其中：对联营企业和合营企业的投资
收益
       资产处置收益（损失以“－”号填列）                                  66,070,416.96
       其他收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列）                      416,543,499.34    455,661,262.55
  加：营业外收入                                                  0.06
  减：营业外支出                                          2,746,477.19         13,295.65
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）                  413,797,022.21    455,647,966.90
    减：所得税费用                                                         90,571,219.20
四、净利润（净亏损以“－”号填列）                      413,797,022.21    365,076,747.70
    (一)持续经营净利润（净亏损以“－”                  413,797,022.21    365,076,747.70
号填列）
    （二）终止经营净利润（净亏损以“－”
号填列）
五、其他综合收益的税后净额
  （一）以后不能重分类进损益的其他综合
收益
     1.重新计量设定受益计划净负债或净
资产的变动
    2.权益法下在被投资单位不能重分类
进损益的其他综合收益中享有的份额
  （二）以后将重分类进损益的其他综合收
益
     1.权益法下在被投资单位以后将重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
     2.可供出售金融资产公允价值变动损
益
     3.持有至到期投资重分类为可供出售
金融资产损益
     4.现金流量套期损益的有效部分
     5.外币财务报表折算差额
     6.其他
六、综合收益总额                                        413,797,022.21    365,076,747.70
七、每股收益：
                                            55 / 146
                                    2017 年年度报告
    （一）基本每股收益(元/股)
    （二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：冷天晴          主管会计工作负责人：徐蓬               会计机构负责人：欧亚琳
                                   合并现金流量表
                                   2017 年 1—12 月
                                                                    单位：元 币种：人民币
              项目                   附注             本期发生额            上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
  销售商品、提供劳务收到的现金                     15,796,270,063.58     14,741,469,269.03
  收取利息、手续费及佣金的现金                        579,139,290.23        451,088,029.98
  收到的税费返还
  收到其他与经营活动有关的现金                      8,236,914,095.30      5,913,741,010.94
    经营活动现金流入小计                           24,612,323,449.11     21,106,298,309.95
  购买商品、接受劳务支付的现金                     16,275,995,272.63     15,882,749,312.57
  客户贷款及垫款净增加额                              951,812,450.71      1,965,225,244.72
  支付利息、手续费及佣金的现金                        175,061,348.70        117,251,611.54
  支付给职工以及为职工支付的现金                       22,870,231.48         64,012,638.63
  支付的各项税费                                      280,432,594.77        192,999,658.55
  支付其他与经营活动有关的现金                      8,354,740,526.52      6,026,895,745.95
    经营活动现金流出小计                           26,060,912,424.81     24,249,134,211.96
      经营活动产生的现金流量净额                   -1,448,588,975.70     -3,142,835,902.01
二、投资活动产生的现金流量：
  收回投资收到的现金
  取得投资收益收到的现金
  处置固定资产、无形资产和其他长                                            136,536,700.00
期资产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的                                            470,523,199.37
现金净额
  收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                                                    607,059,899.37
  购建固定资产、无形资产和其他长                       14,290,369.00         33,631,555.29
期资产支付的现金
  投资支付的现金
  取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额                                              300,414,165.24
  支付其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流出小计                              314,704,534.24         33,631,555.29
      投资活动产生的现金流量净额                     -314,704,534.24        573,428,344.08
三、筹资活动产生的现金流量：
  吸收投资收到的现金
  其中：子公司吸收少数股东投资收
到的现金
  取得借款收到的现金                                2,867,660,000.00      1,374,000,000.00
  发行债券收到的现金
  收到其他与筹资活动有关的现金                      2,171,430,000.00      1,010,000,000.00
    筹资活动现金流入小计                            5,039,090,000.00      2,384,000,000.00
  偿还债务支付的现金                                  413,000,000.00        620,000,000.00
                                        56 / 146
                                    2017 年年度报告
  分配股利、利润或偿付利息支付的                      319,410,250.20          68,306,080.56
现金
  其中：子公司支付给少数股东的股                       15,686,300.00           4,299,600.00
利、利润
  支付其他与筹资活动有关的现金                     1,790,958,094.35          955,525,000.00
    筹资活动现金流出小计                           2,523,368,344.55        1,643,831,080.56
      筹资活动产生的现金流量净额                   2,515,721,655.45          740,168,919.44
四、汇率变动对现金及现金等价物的                                                 553,328.83
影响
五、现金及现金等价物净增加额                          752,428,145.51      -1,828,685,309.66
  加：期初现金及现金等价物余额                        146,693,106.41       1,975,378,416.07
六、期末现金及现金等价物余额                          899,121,251.92         146,693,106.41
法定代表人：冷天晴        主管会计工作负责人：徐蓬                 会计机构负责人：欧亚琳
                                   母公司现金流量表
                                   2017 年 1—12 月
                                                                        单位:元 币种:人民币
              项目                   附注             本期发生额             上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
  销售商品、提供劳务收到的现金
  收到的税费返还
  收到其他与经营活动有关的现金                     1,455,947,092.95           57,621,600.83
    经营活动现金流入小计                           1,455,947,092.95           57,621,600.83
  购买商品、接受劳务支付的现金
  支付给职工以及为职工支付的现金                        5,853,306.51           1,541,042.06
  支付的各项税费                                        5,994,999.76             189,239.33
  支付其他与经营活动有关的现金                        606,829,394.46         640,019,245.18
    经营活动现金流出小计                              618,677,700.73         641,749,526.57
  经营活动产生的现金流量净额                          837,269,392.22        -584,127,925.74
二、投资活动产生的现金流量：
  收回投资收到的现金                                                         490,584,600.00
  取得投资收益收到的现金                              191,703,101.85
  处置固定资产、无形资产和其他长                                             136,496,700.00
期资产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
  收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                              191,703,101.85         627,081,300.00
  购建固定资产、无形资产和其他长                        3,772,304.00           3,680,000.00
期资产支付的现金
  投资支付的现金
  取得子公司及其他营业单位支付的                      976,555,303.45
现金净额
  支付其他与投资活动有关的现金                                               990,218,000.00
    投资活动现金流出小计                               980,327,607.45        993,898,000.00
      投资活动产生的现金流量净额                      -788,624,505.60       -366,816,700.00
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                                   2017 年年度报告
三、筹资活动产生的现金流量：
  吸收投资收到的现金                                                     994,000,000.00
  取得借款收到的现金                                 350,000,000.00
  发行债券收到的现金
  收到其他与筹资活动有关的现金
    筹资活动现金流入小计                             350,000,000.00      994,000,000.00
  偿还债务支付的现金
  分配股利、利润或偿付利息支付的                     301,372,013.15       44,897,900.00
现金
  支付其他与筹资活动有关的现金                           828,094.35
    筹资活动现金流出小计                             302,200,107.50       44,897,900.00
      筹资活动产生的现金流量净额                      47,799,892.50      949,102,100.00
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额                          96,444,779.12       -1,842,525.74
  加：期初现金及现金等价物余额                         3,838,061.27        5,680,587.01
六、期末现金及现金等价物余额                         100,282,840.39        3,838,061.27
法定代表人：冷天晴        主管会计工作负责人：徐蓬              会计机构负责人：欧亚琳
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                                                                     合并所有者权益变动表
                                                                       2017 年 1—12 月
                                                                                                                                         单位:元 币种:人民币
                                                                                                    本期
                                                                               归属于母公司所有者权益
         项目                                                                                                                             少数股东    所有者权
                                              其他权益工具          资本公    减：库存   其他综   专项储   盈余公    一般风    未分配       权益      益合计
                            股本
                                     优先股     永续债       其他     积          股     合收益     备       积      险准备      利润
一、上年期末余额           1,122,4                                  4,038,8                                62,122,   31,090,   908,061    555,448,2   6,718,053
                           47,500.                                  83,027.                                 995.97    325.78   ,279.30        31.38     ,359.78
                                00
加：会计政策变更
    前期差错更正
    同一控制下企业合并
    其他
二、本年期初余额           1,122,4                                  4,038,8                                62,122,   31,090,   908,061    555,448,2   6,718,053
                           47,500.                                  83,027.                                 995.97    325.78   ,279.30        31.38     ,359.78
                                00
三、本期增减变动金额（减                                                                                   41,379,   10,212,   460,989    42,976,11   555,558,1
少以“－”号填列）                                                                                          702.22    630.29   ,675.02         4.37       21.90
（一）综合收益总额                                                                                                             815,642    78,874,51   894,517,3
                                                                                                                               ,832.53         0.10       42.63
（二）所有者投入和减少资
本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有者投
入资本
3．股份支付计入所有者权
益的金额
4．其他
（三）利润分配                                                                                             41,379,   10,212,   -354,65    -35,898,3   -338,959,
                                                                                                            702.22    630.29   3,157.5        95.73      220.73
1．提取盈余公积                                                                                            41,379,             -41,379
                                                                              59 / 146
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                                                                                                              702.22             ,702.22
2．提取一般风险准备                                                                                                    10,212,   -10,212
                                                                                                                        630.29   ,630.29
3．对所有者（或股东）的                                                                                                          -303,06   -35,898,3   -338,959,
分配                                                                                                                             0,825.0       95.73      220.73
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或
股本）
2．盈余公积转增资本（或
股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额           1,122,4                                  4,038,8                                  103,502   41,302,   1,369,0   598,424,3   7,273,611
                           47,500.                                  83,027.                                  ,698.19    956.07   50,954.       45.75     ,481.68
                                00                                       35
                                                                                                      上期
                                                                                归属于母公司所有者权益
          项目                                                                                                                             少数股东    所有者权
                                              其他权益工具          资本公    减：库存     其他综   专项储   盈余公    一般风     未分配     权益      益合计
                            股本
                                     优先股     永续债       其他     积          股       合收益     备       积      险准备     利润
一、上年期末余额           1,122,4                                  4,038,8                                  19,462,   21,760,   395,737   499,271,4   6,097,563
                           47,500.                                  83,027.                                   966.80    555.37   ,855.81       57.93     ,363.26
                                00
加：会计政策变更
    前期差错更正
    同一控制下企业合并
                                                                              60 / 146
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    其他
二、本年期初余额           1,122,4   4,038,8                19,462,   21,760,   395,737   499,271,4   6,097,563
                           47,500.   83,027.                 966.80    555.37   ,855.81       57.93     ,363.26
                                00        35
三、本期增减变动金额（减                                    42,660,   9,329,7   512,323   56,176,77   620,489,9
少以“－”号填列）                                           029.17     70.41   ,423.49        3.45       96.52
（一）综合收益总额                                                              603,058   61,937,13   664,995,9
                                                                                ,768.67        9.35       08.02
（二）所有者投入和减少                                                                    -105,365.   -105,365.
资本                                                                                             90
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有者投
入资本
3．股份支付计入所有者权
益的金额
4．其他                                                                                   -105,365.   -105,365.
                                                                                                 90
（三）利润分配                                              36,507,   9,329,7   -90,735   -5,655,00   -50,552,9
                                                             674.77     70.41   ,345.18        0.00       00.00
1．提取盈余公积                                             36,507,             -36,507
                                                             674.77             ,674.77
2．提取一般风险准备                                                   9,329,7   -9,329,
                                                                        70.41    770.41
3．对所有者（或股东）的                                                         -44,897   -5,655,00   -50,552,9
分配                                                                            ,900.00        0.00       00.00
4．其他
（四）所有者权益内部结                                      6,152,3                                   6,152,354
转                                                            54.40                                         .40
1．资本公积转增资本（或
股本）
2．盈余公积转增资本（或
股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他                                                     6,152,3                                   6,152,354
                                                              54.40                                         .40
（五）专项储备
                                               61 / 146
                                                                         2017 年年度报告
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额            1,122,4                                 4,038,8                                 62,122,     31,090,   908,061     555,448,2   6,718,053
                            47,500.                                 83,027.                                  995.97      325.78   ,279.30         31.38     ,359.78
                                 00
法定代表人：冷天晴                    主管会计工作负责人：徐蓬                会计机构负责人：欧亚琳
                                                                    母公司所有者权益变动表
                                                                        2017 年 1—12 月
                                                                                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                                                             本期
          项目                                       其他权益工具                                        其他综合                              未分配利   所有者权
                                股本                                            资本公积    减：库存股                专项储备    盈余公积
                                            优先股     永续债        其他                                  收益                                  润       益合计
一、上年期末余额              1,122,447                                         4,030,492                                         62,122,9     338,938,   5,554,001
                                ,500.00                                           ,878.98                                            95.97       313.42     ,688.37
加：会计政策变更
    前期差错更正
    其他
二、本年期初余额              1,122,447                                         4,030,492                                         62,122,9     338,938,   5,554,001
                                ,500.00                                           ,878.98                                            95.97       313.42     ,688.37
三、本期增减变动金额（减                                                                                                          41,379,7     69,356,4   110,736,1
少以“－”号填列）                                                                                                                   02.22        94.99       97.21
（一）综合收益总额                                                                                                                             413,797,   413,797,0
                                                                                                                                                 022.21       22.21
（二）所有者投入和减少资
本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入
资本
3．股份支付计入所有者权益
的金额
4．其他
                                                                              62 / 146
                                                                       2017 年年度报告
（三）利润分配                                                                                                       41,379,7    -344,440   -303,060,
                                                                                                                        02.22     ,527.22      825.00
1．提取盈余公积                                                                                                      41,379,7    -41,379,
                                                                                                                        02.22      702.22
2．对所有者（或股东）的分                                                                                                        -303,060   -303,060,
配                                                                                                                                ,825.00      825.00
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股
本）
2．盈余公积转增资本（或股
本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
  （五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额            1,122,447                                        4,030,492                               103,502,    408,294,   5,664,737
                              ,500.00                                          ,878.98                                 698.19      808.41     ,885.58
                                                                                      上期
                                其他权益工
                                    具                          减：
   项目                                                                其他综
                  股本          优 永            资本公积       库存                  专项储备   盈余公积        未分配利润         所有者权益合计
                                        其                             合收益
                                先 续                           股
                                        他
                                股 债
一、上年期
             1,122,447,500.00                4,030,492,878.98                                    25,615,321.20   55,267,140.49       5,233,822,840.67
末余额
加：会计政
策变更
    前期
差错更正
    其他
                                                                           63 / 146
                                                    2017 年年度报告
二、本年期
              1,122,447,500.00   4,030,492,878.98                     25,615,321.20   55,267,140.49    5,233,822,840.67
初余额
三、本期增
减变动金额
（减少以                                                              36,507,674.77   283,671,172.93     320,178,847.70
“－”号填
列）
（一）综合
                                                                                      365,076,747.70     365,076,747.70
收益总额
（二）所有
者投入和减
少资本
1．股东投入
的普通股
2．其他权益
工具持有者
投入资本
3．股份支付
计入所有者
权益的金额
4．其他
（三）利润
                                                                      36,507,674.77   -81,405,574.77     -44,897,900.00
分配
1．提取盈余
                                                                      36,507,674.77   -36,507,674.77
公积
2．对所有者
（或股东）                                                                            -44,897,900.00     -44,897,900.00
的分配
3．其他
（四）所有
者权益内部
结转
1．资本公积
转增资本
（或股本）
2．盈余公积
                                                        64 / 146
                                                                2017 年年度报告
转增资本
（或股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
  （五）专项
储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期
               1,122,447,500.00              4,030,492,878.98                             62,122,995.97   338,938,313.42   5,554,001,688.37
末余额
法定代表人：冷天晴                主管会计工作负责人：徐蓬       会计机构负责人：欧亚琳
                                                                    65 / 146
                                     2017 年年度报告
三、公司基本情况
1. 公司概况
√适用 □不适用
     易见供应链管理股份有限公司（以下简称公司或本公司），原系四川禾嘉股份有限公司，于
2017 年 4 月 19 日更名，注册地址：成都市高新区天府大道北段 1700 号 6-1-1704。总部地址：成
都市高新区天府大道北段 1700 号 6-1-1704；本公司及其子公司(以下简称“本公司”)的业务性
质：供应链管理及商业保理，主要经营活动：企业供应链的管理和相关配套服务以及物流综合服
务及咨询、物流信息平台建设；从事以受让应收账款的方式提供贸易融资、应收账款的收付结算、
管理与催收，销售分户（分类）账管理、与本公司业务相关的非商业性坏账担保、客户资信调查
与评估、商业保理相关咨询等服务。
  本公司财务报表已于 2018 年 4 月 25 日经公司董事会批准报出。
2. 合并财务报表范围
√适用 □不适用
     本公司 2017 年度纳入合并范围的子公司共 7 户，详见第九“在其他主体中的权益”。本公司
本年度合并范围比上年度增加 4 户，减少 1 户，详见第八“合并范围的变更”。
四、财务报表的编制基础
1.   编制基础
     本公司财务报表以持续经营为编制基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部发布的《企
业会计准则——基本准则》（财政部令第 33 号发布、财政部令第 76 号修订）、于 2006 年 2 月
15 日及其后颁布和修订的 41 项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其
他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制。
     此外，本公司还按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规
定（2014 年修订）》披露有关财务信息。
     根据企业会计准则的相关规定，本公司会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具以公
允价值计量外，本财务报表以历史成本作为计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规定计提
相应的减值准备。
2.   持续经营
√适用 □不适用
     本公司自本报告期末至少 12 个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项，因
此本财务报表系在持续经营假设的基础上编制。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
√适用 □不适用
     本公司根据实际生产经营特点，依据相关企业会计准则的规定，对收入确认时点及确认方法
制定了具体会计政策和会计估计，详见第五、28“收入”描述。
                                         66 / 146
                                      2017 年年度报告
1.    遵循企业会计准则的声明
      本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司于 2017 年 12
月 31 日的合并及母公司的财务状况以及 2017 年度的合并及母公司的经营成果、合并及母公司的
所有者权益变动和合并及母公司的现金流量。
2.    会计期间
      本公司的会计年度为公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
3.    营业周期
√适用 □不适用
      正常营业周期是指本公司从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司
以 12 个月作为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。
4.    记账本位币
      本公司及子公司以人民币为记账本位币。本公司编制本财务报表时所采用的货币为人民币。
5.    同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
      企业合并分为同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并。
     （1）同一控制下的企业合并
      参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时性的，为
同一控制下的企业合并。
      在企业合并中取得的资产和负债，按合并日其在被合并方在最终控制方合并财务报表中的账
面价值计量。合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价的账面价值或发行股份面值总额的
差额，调整资本公积中的股本溢价，股本溢价不足冲减的则调整留存收益。
      进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。
     （2）非同一控制下的企业合并
      参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制，为非同一控制下的企业合并。
      合并成本指购买方为取得被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债和发行的权益
性工具的公允价值。购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相
关管理费用，于发生时计入当期损益。通过多次交易分步实现非同一控制下的企业合并的，合并
成本为购买日支付的对价与购买日之前已经持有的被购买方的股权在购买日的公允价值之和。对
于购买日之前已经持有的被购买方的股权，按照购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其
账面价值之间的差额计入当期投资收益；购买日之前已经持有的被购买方的股权涉及其他综合收
益的，与其相关的其他综合收益转为购买日当期投资收益。
      购买方在合并中所取得的被购买方符合确认条件的可辨认资产、负债及或有负债在购买日以
公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，作为一
项资产确认为商誉并按成本进行初始计量。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公
允价值份额的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成
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本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，
计入当期损益。
     因企业合并形成的商誉在合并财务报表中单独列报，并按照成本扣除累计减值准备后的金额
计量。商誉至少在每年年度终了进行减值测试。
6.   合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
     合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制是指本公司拥有对被投资方的权力，
通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金
额。子公司，是指被本公司控制的主体。
     本公司通过同一控制下的企业合并取得的子公司以及业务，编制合并财务报表时，无论该项
企业合并发生在报告期的任一时点，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点一直存在，
调整合并资产负债表所有有关项目的期初数，同时对比较报表的相关项目进行调整，其自报告期
最早期间期初起的经营成果和现金流量已适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中。
     对于通过非同一控制下的企业合并取得的子公司以及业务，其自购买日(取得控制权的日期)
起的经营成果及现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中，不调整合并财务报
表的期初数和对比数。
     对于本公司处置的子公司，处置日(丧失控制权的日期)前的经营成果和现金流量已经适当地
包括在合并利润表和合并现金流量表中。
     子公司所采用的会计政策和会计期间应与本公司保持一致，不一致的，按照本公司统一的会
计政策和会计期间进行调整。
     本公司与子公司之间以及子公司相互之间的所有重大账目及交易在合并时抵销。
     子公司所有者权益中不属于母公司的份额作为少数股东权益，在合并资产负债表中所有者权
益项目下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并
利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。
     子公司当期综合收益中属于少数股东权益的份额，在合并利润表中综合收益总额项目下以“归
属于少数股东的综合收益总额”项目列示。
     少数股东分担的子公司的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份
额的，其余额仍冲减少数股东权益。
     对于购买子公司少数股权或因处置部分股权投资但没有丧失对该子公司控制权的交易，作为
权益性交易核算，调整母公司所有者权益和少数股东权益的账面价值以反映其在子公司中相关权
益的变化。少数股东权益的调整额与支付/收到对价的公允价值之间的差额调整资本公积（资本溢
价或股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。
     因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，在编制合并财务报表时，对
于剩余股权按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公
允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间
的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综
合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。
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      对于通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的
各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明该多次交易事项为一揽
子交易：(1)这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；(2)这些交易整体才能达成
一项完整的商业结果；(3)一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；(4)一项交易单独考
虑时是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。处置对子公司股权投资直至丧失控制权
的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处
理，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合
并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。处置对子
公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，将各项交易作为独立的交易进行
会计处理。
7.    合营安排分类及共同经营会计处理方法
√适用 □不适用
      合营安排指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排。共同控制，是指按照相关约定
对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能
决策。
      本公司根据在合营安排中享有的权利和承担的义务确定合营安排的分类。合营安排分为共同
经营和合营企业。
      共同经营，是指合营方享有该安排相关资产且承担该安排相关负债的合营安排。本公司确认
其与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：
     （1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；
     （2）确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；
     （3）确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；
     （4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；
     （5）确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。
      合营企业，是指合营方仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。本公司对于合营企业的长
期股权投资采用权益法核算。
8.    现金及现金等价物的确定标准
      本公司现金流量表之现金指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金流量表之现金等价
物指持有期限短（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价
值变动风险很小的投资。
9.    外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
      外币交易在初始确认时采用交易发生日的即期汇率折算，于资产负债表日，外币货币性项目
采用该日即期汇率折算为人民币，因该日的即期汇率与初始确认时或者前一资产负债表日即期汇
率不同而产生的汇兑差额，除：1)符合资本化条件的外币专门借款的汇兑差额在资本化期间予以
资本化计入相关资产的成本；2)为了规避外汇风险进行套期的套期工具的汇兑差额按套期会计方
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法处理；3)可供出售外币非货币性项目(如股票)产生的汇兑差额以及可供出售货币性项目除摊余
成本之外的其他账面余额变动产生的汇兑差额确认为其他综合收益外，均计入当期损益。
   以历史成本计量的外币非货币性项目仍以交易发生日的即期汇率折算的记账本位币金额计量。
以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位
币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动(含汇率变动)处理，计入当期损益或确认
为其他综合收益。
10. 金融工具
√适用 □不适用
   金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。金
融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。
  （1）金融资产和金融负债的分类：
   本公司结合自身业务特点和风险管理要求，将取得的金融资产或承担的金融负债在初始确认
时分为以下五类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债、持有至到期投
资、贷款和应收款项、可供出售的金融资产、其他金融负债。
    1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债,可以进一步分为交易性金
融资产或金融负债和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。
    2）持有至到期投资：是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且管理层有明确意图和能力
持有至到期的非衍生金融资产。
    3）贷款和应收款项：是指在活跃市场中没有报价，回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
本公司划分贷款和应收款项的金融资产包括应收票据、应收账款、应收利息、应收股利及其他应
收款。
    4）可供出售金融资产：包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产,以及除了以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项、持有至到期投资以外的金融
资产。
    5）其他金融负债：是指没有划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
  （2）金融资产和金融负债的确认和计量：
   当公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。根据此确认条件，公司
将金融工具确认和计量范围内的衍生工具合同形成的权利或义务，确认为金融资产或金融负债。
但是，如果衍生工具涉及金融资产转移，且导致该金融资产转移不符合终止确认条件，则不应将
其确认，否则会导致衍生工具形成的义务被重复确认。
   金融资产和金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融
负债，相关交易费用计入初始确认金额，构成实际利息组成部分。
   金融资产的后续计量：
   以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量，且不扣除
将来处置该金融资产时可能发生的交易费用；公允价值变动形成的利得或损失以及与该等金融资
产相关的股利和利息收入计入当期损益。
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    持有至到期投资，采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量。在终止确认、发生减值或摊
销时产生的利得或损失，计入当期损益。
    贷款和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量。在终止确认、发生减值或摊
销时产生的利得或损失，计入当期损益。可供出售金融资产，按照公允价值进行后续计量，且不
扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用。公允价值变动形成的利得或损失，除减值损失
和外币货币性金融资产与摊余成本相关的汇兑差额计入当期损益外，确认为其他综合收益，在该
金融资产终止确认时转出，计入当期损益。
    可供出售金融资产持有期间取得的利息及被投资单位宣告发放的现金股利，计入投资收益。
    在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩
并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
    金融负债的后续计量：
    以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清
金融负债时可能发生的交易费用。
    与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具
结算的衍生金融负债，按照成本计量。
    不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同或没有指定
为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初
始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：①按照《企业会计准则第 13 号-或有事
项》确定的金额②初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号-收入》的原则确定的累计摊销
后的余额。
    上述金融负债以外的金融负债，采用实际利率法按照摊余成本进行后续计量。
   （3）金融资产转移的确认依据和计量方法：
    满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
2)该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；3)该金融资
产已转移，虽然公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃
了对该金融资产控制的。
    若公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，且未放弃对该金融
资产的控制的，则按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使公司面临的风险水平。
    金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对
价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计入当期损益。
    金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值在终止确认及未
终止确认部分之间按各自的相对公允价值进行分摊，并将因转移而收到的对价与应分摊至终止确
认部分的原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和与分摊的前述账面金额之差额计入当期
损益。
    本公司对采用附追索权方式出售的金融资产，或将持有的金融资产背书转让，需确定该金融
资产所有权上几乎所有的风险和报酬是否已经转移。已将该金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，
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不终止确认该金融资产；既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则
继续判断企业是否对该资产保留了控制，并根据前面各段所述的原则进行会计处理。
   （4）金融负债的终止确认：
    金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才能终止确认该金融负债或其一部分。本公司
（债务人）与债权人之间签订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与
现存金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。
    金融负债全部或部分终止确认的，将终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非
现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
   （5）金融资产和金融负债的公允价值确定方法：
    公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一
项负债所需支付的价格。金融工具存在活跃市场的，本公司采用活跃市场中的报价确定其公允价
值。活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，
且代表了在有序交易中实际发生的市场交易的价格。金融工具不存在活跃市场的，本公司采用估
值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使
用的价格、参照实质上相同的其他金融工具当前的公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
   （6）金融资产减值
    除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对其他金融
资产的账面价值进行检查，有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备。表明金融
资产发生减值的客观证据是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未来现金流
量有影响，且本公司能够对该影响进行可靠计量的事项。
    金融资产发生减值的客观证据，包括下列可观察到的各项事项：
    1)发行方或债务人发生严重财务困难；
    2)债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；
    3)本公司出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步；
    4)债务人很可能倒闭或者进行其他财务重组；
    5)因发行方发生重大财务困难，导致金融资产无法在活跃市场继续交易；
    6)无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其进
行总体评价后发现，该组金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量，如该
组金融资产的债务人支付能力逐步恶化、或债务人所在国家或地区经济出现了可能导致该组金融
资产无法支付的状况；
    7)权益工具发行方经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工
具投资人可能无法收回投资成本；
    8)权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌，即于资产负债表日，若一项权益工具
投资的公允价值低于其初始投资成本超过 50%(含 50%)，或低于其初始投资成本持续时间超过 12
个月(含 12 个月)；
    9)其他表明金融资产发生减值的客观证据。
    持有至到期投资、贷款和应收款项减值：
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    持有至到期投资、贷款和应收款项以摊余成本后续计量，其发生减值时，将其账面价值减记
至按照该金融资产的原实际利率折现确定的预计未来现金流量现值，减记金额确认为减值损失，
计入当期损益。金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上
与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，但金融资产转回减值损失后的账
面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。
    本公司对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，单独
进行减值测试或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生
减值的金融资产(包括单项金额重大和不重大的金融资产)，包括在具有类似信用风险特征的金融
资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具有类似信用风险特征
的金融资产组合中进行减值测试。
    可供出售金融资产减值：
    可供出售金融资产发生减值时，将原计入其他综合收益的因公允价值下降形成的累计损失予
以转出并计入当期损益，该转出的累计损失为该资产初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、
当前公允价值和原已计入损益的减值损失后的余额。
    在确认减值损失后，期后如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上确认与该损失
后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，可供出售权益工具投资的减值损失转回确认为
其他综合收益，可供出售债务工具的减值损失转回计入当期损益。
    在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并
须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，将其账面价值减记至按照类似金融资产
当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值，减记金额确认为减值损失，计入当期损益。该
金融资产的减值损失一经确认不得转回。
11. 应收款项
    应收款项包括应收账款、其他应收款、应收保理款、供应链业务代付款等。应收款项发生减
值，则将其账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益。
    对于预付账款、应收股利、应收利息等应收款项，期末如有客观证据表明其发生减值，则将
其转入其他应收款，并进行减值测试计提坏账准备。
(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
单项金额重大    公司将金额在人民币 1000 万元（含 1000 万元）以上的应收账款、应收保理款和
的判断依据或    供应链业务代付款、人民币 500 万元（含 500 万元）以上的其他应收款确定为单
金额标准        项金额重大的应收款项。
单项金额重大    本公司对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，单独测试未发生减值的金
并单项计提坏    融资产，包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单项测
账准备的计提    试已确认减值损失的应收款项，不再包括在具有类似信用风险特征的应收款项组
方法            合中进行减值测试。
(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：
    1）信用风险特征组合的确定依据
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    本公司对单项金额不重大以及金额重大但单项测试未发生减值的应收款项，按信用风险特征
的相似性和相关性对金融资产进行分组。这些信用风险通常反映债务人按照该等资产的合同条款
偿还所有到期金额的能力，并且与被检查资产的未来现金流量测算相关。
    2）根据信用风险特征组合确定的坏账准备计提方法
    按组合方式实施减值测试时，坏账准备金额系根据应收款项组合结构及类似信用风险特征（债
务人根据合同条款偿还欠款的能力）按历史损失经验及目前经济状况与预计应收款项组合中已经
存在的损失评估确定。
√适用 □不适用
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
账龄组合                                    按账龄分析法计提
应收保理款组合                              按风险类型计提
合并范围内关联方组合                        如确定无坏账风险，不计提
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的
√适用 □不适用
                       应收账款计提比例       其他应收款计提比例    供应链代付款计提比例
    账龄
                             (%)                      (%)                   (%)
1 年以内（含 1 年）                    1                        1
其中：1 年以内分项，可添加行
6 个月以内                             0                       0
6 个月-1 年（含 1 年）                 1                       1
1－2 年                               10                      10
2－3 年                               20                      20
3 年以上
3－4 年                               40                      40
4－5 年                               60                      60
5 年以上                             100                     100
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的
√适用 □不适用
                  组合名称                                 应收保理款计提比例(%)
正常类
关注类                                                                               10.00
次级类                                                                               50.00
损失类                                                                             100．00
    保理款项按照逾期天数分为正常、关注、次级和损失 4 类，后两类为不良应收款项。
    1）尚未到期的应收保理款，以及以国债、银行存单、金融债券等变现能力较强的资产 100%
保证做为质押的逾期保理款属于正常类。
    2）逾期 1-90 天的应收保理款，以及除上述 1 中变现能力较强的资产之外的其他资产做为抵
押或质押的，且价值能够覆盖应收保理款的逾期 90 天以上的应收保理款属于关注类。
    3）逾期 91-180 天的且不属于上述 2）中所述情况的应收保理款属于次级类。
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    4）逾期 181 天以上的且不属于上述 2）中所述情况的应收保理款属于损失类。期末对应收保
理款计提一般风险准备金，计提比例为 1%，一般风险准备金从税后利润中提取。
(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
单项计提坏账    对单项金额虽不重大但已识别出的个别信用风险特征明显不同，且已有客观证据
准备的理由      表明其发生了减值的应收款项，本公司单独进行减值测试。
坏账准备的计    根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，并据此计提相
提方法          应的坏账准备。
⑷.坏账准备的转回:
    如有客观证据表明该应收款项价值已经恢复，且客观上确认该损失与后发生的事项有关，原
确认的减值损失予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准
备情况下该应收款项在转回日的摊余成本。
    本公司向金融机构以不附追索权方式转让应收款项的，按交易款项扣除已转销应收账款的账
面价值和相关税费后的差额计入当期损益。
12. 存货
√适用 □不适用
   （1）存货的分类：存货主要分为原材料、周转材料、在产品、库存商品等。
   （2）存货取得和发出的计价方法：存货在取得时按实际成本计价；存货发出时，采用加权平
均法确定发出存货的实际成本。
   （3）存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
    资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，提取存
货跌价准备。可变现净值是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、
估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿证据为基础，
同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。
    对于数量繁多、单价较低的存货，按存货类别计提存货跌价准备；其他存货按单个存货项目
的成本高于其可变现净值的差额提取存货跌价准备。
    计提存货跌价准备后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，导致存货的可变现净值
高于其账面价值的，在原已计提的存货跌价准备金额内予以转回，转回的金额计入当期损益。
  （4）存货的盘存制度为永续盘存制。
  （5）低值易耗品和包装物的摊销方法：采用一次转销法进行摊销。
13. 持有待售资产
□适用 √不适用
14. 长期股权投资
√适用 □不适用
    长期股权投资包括对子公司、联营企业和合营企业的权益性投资。
   （1）初始投资成本的确定
    对于企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其初始投资成本：
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    同一控制下的企业合并，本公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价
的，应当在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为
长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以
及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
    本公司以发行权益性证券作为合并对价的，应当在合并日按照被合并方所有者权益在最终控
制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值
总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，应当调整资本公
积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
    通过多次交易分步取得同一控制下被合并方的股权，最终形成同一控制下企业合并的，应分
别是否属于“一揽子交易”进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项取得控制权
的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日按照应享有被合并方股东权益在最终
控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，长期股权投资初始
投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价
值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并日之前持有的股权投
资因采用权益法核算或为可供出售金融资产而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理。
    通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，按照合并成本作为长期股权投资的初始
投资成本。通过多次交易分步取得被购买方的股权，最终形成非同一控制下的企业合并的，应分
别是否属于“一揽子交易”进行处理：属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项取得控制权
的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，按照原持有被购买方的股权投资账面价值加上
新增投资成本之和，作为改按成本法核算的长期股权投资的初始投资成本。原持有的股权采用权
益法核算的，相关其他综合收益暂不进行会计处理。原持有股权投资为可供出售金融资产的，其
公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入当期损益。
    除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按成本进行初始计量。
   （2）后续计量及损益确认方法
    成本法核算的长期股权投资：
    本公司对子公司的长期股权投资，采用成本法进行核算；子公司是指本公司能够对其实施控
制的被投资单位。
    采用成本法核算时，长期股权投资按初始投资成本计价，除取得投资时实际支付的价款或者
对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或者利润外，当期投资收益按照享有被投资单位宣告
发放的现金股利或利润确认。追加或收回投资时调整长期股权投资的成本。
    权益法核算的长期股权投资：
    本公司对联营企业和合营企业的投资采用权益法核算。联营企业是指本公司能够对其施加重
大影响的被投资单位，合营企业是指本公司与其他投资方对其实施共同控制的被投资单位。
    本公司对联营企业的权益性投资，其中一部分通过风险投资机构、共同基金、信托公司或包
括投连险基金在内的类似主体间接持有的，无论以上主体是否对这部分投资具有重大影响，本公
司都可以按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的有关规定，对间接持有的该部
分投资选择以公允价值计量且其变动计入损益，并对其余部分采用权益法核算。
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    采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资
产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投
资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
    采用权益法核算时，当期投资损益为应享有或应分担的被投资单位当年实现的净损益的份额。
在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价
值为基础，并按照本公司的会计政策及会计期间，对被投资单位的净利润进行调整后确认。对于
本公司与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照持股比例计算属于本公司的部
分予以抵销，在此基础上确认投资损益。但本公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属
于所转让资产减值损失的，不予以抵销。
    本公司对取得长期股权投资后应享有的被投资单位其他综合收益的份额，确认为其他综合收
益，同时调整长期股权投资的账面价值；本公司按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算
应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；本公司对被投资单位除净损益、其他综合收
益和利润分配以外所有者权益的其他变动，相应调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。
    在确认应分担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对
被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如本公司对被投资单位负有承担额外损失的
义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现净利润
的，本公司在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。
   （3）确定对被投资单位具有控制、共同控制、重大影响的判断标准
    控制是指本公司拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并
且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共
有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响
是指本公司对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一
起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位实施控制或施加重大影响时，已考虑本公
司和其他方持有的被投资单位当期可转换公司债券、当期可执行认股权证等潜在表决权因素。
15. 投资性房地产
不适用
16. 固定资产
(1).确认条件
√适用 □不适用
    固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理持有的，使用寿命超过一个会计年度
的有形资产。固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本公司，且其成本能够可靠地计量时
才予以确认。固定资产按成本进行初始计量。
    与固定资产有关的后续支出，如果与该固定资产有关的经济利益很可能流入且其成本能可靠
地计量，则计入固定资产成本，并终止确认被替换部分的账面价值。除此以外的其他后续支出，
在发生时计入当期损益。
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(2).折旧方法
√适用 □不适用
      类别            折旧方法     折旧年限（年）         残值率          年折旧率
房屋建筑物        年限平均法      12-40 年            5               2.38-7.92
机器设备          年限平均法      6-12 年             5               7.92-15.83
运输设备          年限平均法      5-8 年              5               11.88-19.00
电子设备其他      年限平均法      5-8 年              5               11.88-19.00
(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
√适用 □不适用
    融资租赁为实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁，其所有权最终可能转
移，也可能不转移。在租赁期开始日，本公司将租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额
现值两者中较低者作为租入资产的入账价值。以融资租赁方式租入的固定资产采用与自有固定资
产一致的政策计提租赁资产折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的在租赁资产
使用寿命内计提折旧，无法合理确定租赁期届满能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资
产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。
⑷.其他说明
    本公司至少于年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改
变则作为会计估计变更处理。
    当固定资产处于处置状态或预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。
固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当期损益。
17. 在建工程
√适用 □不适用
    在建工程按实际成本计量﹐实际成本包括在建期间发生的各项工程支出、工程达到预定可使
用状态前的资本化的借款费用以及其他相关费用等。在建工程在达到预定可使用状态时结转为固
定资产。
18. 借款费用
√适用 □不适用
    可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，在资产支出已经发生、借
款费用已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始时，
开始资本化；当构建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态时，
停止资本化。如果符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生非正常中断、并且中断时间连
续超过 3 个月的，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开始。其余借款费用
在发生当期确认为费用。
    专门借款当期实际发生的利息费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进
行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以资本化；一般借款根据累计资产支出超过专门借款部
分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金额。资本化率根据一般
借款的加权平均利率计算确定。
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    资本化期间内，外币专门借款的汇兑差额全部予以资本化；外币一般借款的汇兑差额计入当
期损益。
19. 生物资产
□适用 √不适用
20. 油气资产
□适用 √不适用
21. 无形资产
(1). 计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
    无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。包括专利权、非
专利技术、商标权、著作权、土地使用权、特许权、计算机软件、采矿权及探矿权等。
    无形资产按成本进行初始计量。公司确定无形资产的使用寿命时，对于源自合同性权利或其
他法定权利取得的无形资产，其使用寿命不超过合同性权利或其他法定权利的期限；对于没有明
确的合同或法律规定的无形资产，公司综合各方面情况，如聘请相关专家进行论证或与同行业的
情况进行比较以及公司的历史经验等，来确定无形资产为公司带来未来经济利益的期限，如果经
过这些努力确实无法合理确定无形资产为公司带来经济利益期限，再将其作为使用寿命不确定的
无形资产。使用寿命有限的无形资产自可供使用时起，对其原值减去预计净残值和已计提的减值
准备累计金额在其预计使用寿命内采用直线法分期平均摊销。使用寿命不确定的无形资产不予摊
销。
    期末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命和摊销方法进行复核，必要时进行调整。本公
司根据可获得的情况判断，有确凿证据表明无法合理估计其使用寿命的无形资产，才作为使用寿
命不确定的无形资产。期末对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行重新复核，如果有证据
表明该无形资产为企业带来经济利益的期限是可预见的，则估计其使用寿命并按照使用寿命有限
的无形资产的摊销政策进行摊销。
(2). 内部研究开发支出会计政策
√适用 □不适用
    本公司内部研究开发项目的支出分为研究阶段支出与开发阶段支出。
    本公司研究阶段的支出全部费用化，于发生时计入当期损益。
    开发阶段的支出同时满足下列条件的，确认为无形资产，不能满足下述条件的开发阶段的支
出计入当期损益：
    1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；
    2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；
    3）运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场；
    4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出
售该无形资产；
    5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
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  无法区分研究阶段支出和开发阶段支出的，将发生的研发支出全部费用化，计入当期损益。
22. 长期资产减值
√适用 □不适用
   对于固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、采用成本模式计量的投资性房地产及
对子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资等非流动非金融资产，本公司于资产负债表日判
断是否存在减值迹象。如存在减值迹象的，则估计其可收回金额，进行减值测试。商誉、使用寿
命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减
值测试。
   减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值
损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者
之间的较高者。资产的公允价值根据公平交易中销售协议价格确定；不存在销售协议但存在资产
活跃市场的，公允价值按照该资产的买方出价确定；不存在销售协议和资产活跃市场的，则以可
获取的最佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税
费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。资产预计未来现金流量的现值，按
照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行
折现后的金额加以确定。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可
收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生
现金流入的最小资产组合。
   在财务报表中单独列示的商誉，在进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合
并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组
合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。减值损失金额先抵减分摊至该资产组
或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉以外的其他各项资产的账
面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。
   上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。
23. 长期待摊费用
√适用 □不适用
   长期待摊费用是指公司已经支出，但应由本期和以后各期分别负担的分摊期限在 1 年以上的
各项费用。按实际支出入账，在项目受益期内平均摊销。
   如果长期待摊费用项目不能使公司在以后会计期间受益的，将尚未摊销的该项目的摊余价值
全部转入当期损益。
24. 职工薪酬
(1)、短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
   短期薪酬，是指本公司在职工提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内需要全部予以
支付的职工薪酬，因解除与职工的劳动关系给予的补偿除外。短期薪酬具体包括：职工工资、奖
金、津贴和补贴，职工福利费，医疗保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费，住房公积
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金，工会经费和职工教育经费，短期带薪缺勤，短期利润分享计划，非货币性福利以及其他短期
薪酬。
    本公司在职工为其提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损
益或相关资产成本。
(2)、离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    离职后福利计划，是指本公司与职工就离职后福利达成的协议，或者本公司为向职工提供离
职后福利制定的规章或办法等。其中，设定提存计划，是指向独立的基金缴存固定费用后，本公
司不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；本公司的职工参加由政府机构设立的养老保险，
本公司在职工为其提供服务的会计期间，将根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并
计入当期损益或相关资产成本。
(3)、辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    辞退福利，是指本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自
愿接受裁减而给予职工的补偿。
    本公司向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计
入当期损益：1）本公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；2）
本公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
(4)、其他长期职工福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    其他长期职工福利，是指除短期薪酬、离职后福利、辞退福利之外所有的职工薪酬，包括长
期带薪缺勤、长期残疾福利、长期利润分享计划等。
    本公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存计划条件的，按照上述关于设定提存
计划的有关规定进行处理。除此之外，本公司按照关于设定受益计划的有关规定，确认和计量其
他长期职工福利净负债或净资产。在报告期末，本公司将其他长期职工福利产生的职工薪酬成本
确认为下列组成部分：
    1）服务成本。
    2）其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额。
    3）重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动。
    上述项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。
25. 预计负债
√适用 □不适用
    当与产品质量保证、亏损合同、重组义务等或有事项相关的义务是本公司承担的现时义务，
且履行该义务很可能导致经济利益流出，以及该义务的金额能够可靠地计量，则确认为预计负债。
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   在资产负债表日，考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素，按照履行
相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行计量。如果货币时间价值影响重大，则以预
计未来现金流出折现后的金额确定最佳估计数。
   如果清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收到
时，作为资产单独确认，且确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
  （1）亏损合同
   亏损合同是履行合同义务不可避免会发生的成本超过预期经济利益的合同。待执行合同变成
亏损合同，且该亏损合同产生的义务满足上述预计负债的确认条件的，将合同预计损失超过合同
标的资产已确认的减值损失（如有）的部分，确认为预计负债。
  （2）重组义务
   对于有详细、正式并且已经对外公告的重组计划，在满足前述预计负债的确认条件的情况下，
按照与重组有关的直接支出确定预计负债金额。对于出售部分业务的重组义务，只有在本公司承
诺出售部分业务（即签订了约束性出售协议时），才确认与重组相关的义务。
26. 股份支付
□适用 √不适用
27. 优先股、永续债等其他金融工具
□适用 √不适用
28. 收入
√适用 □不适用
  （1）销售商品收入，在下列条件均能满足时予以确认：
   1)本公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；
   2)本公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控
制；
   3)收入的金额能够可靠计量；
   4)相关经济利益很可能流入本公司；
   5)相关的已发生的或将发生的成本能够可靠计量。
   公司销售商品收入确认的具体方法：
   本公司煤炭、钢材、有色金属等供应链销售模式的产品，以双方确认的结算单出具时点确认
收入；如合同明确规定货物风险转移时点为买方提货的，则以买方提货单的出具时点确认收入。
  （2）提供劳务收入
   在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，按照完工百分比法确认提供劳务收入。
提供劳务交易的结果能够可靠估计，是指同时具备以下条件：
   1)收入的金额能够可靠计量；
   2)相关的经济利益很可能流入本公司；
   3)交易的完工进度能够可靠确定；
   4)交易中已发生的和将发生的成本能够可靠计量。
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  在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
   1)已发生的劳务成本预计能够得到补偿，应按已经发生的劳务成本金额确认收入；并按相同
金额结转成本；
   2)已发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认
提供劳务收入。
  （3）既销售商品又提供劳务的收入：
   本公司与其他企业签订的合同或协议包括销售商品和提供劳务时，销售商品部分和提供劳务
部分能够区分且能够单独计量的，将提供劳务的部分作为提供劳务处理。销售商品部分和提供劳
务不能够区分的，或虽能区分但不能够单独计量的，应当将销售商品部分和提供劳务部分全部作
为销售商品处理。
  （4）让渡资产使用权收入：
   让渡资产使用权收入包括利息收入、使用费收入等。同时满足下列条件的，才能予以确认：
相关的经济利益很可能流入本公司；收入的金额能够可靠计量。
   1)公司保理业务收入确认的具体方法：
   保理利息收入按照他人使用本公司货币资金的本金、时间和双方约定的实际利率计算确定；
通过在一定期间内提供保理服务收取的保理服务费在相应的服务期间内平均确认收入。
   2)供应链代付款业务服务费收入确认的具体方法：
   供应链代付款业务服务费按照代付款业务支付的本金、时间和双方约定的实际利率计算确定。
  （5）建造合同收入
   在资产负债表日，建造合同的结果能够可靠估计的，根据完工百分比法确认合同收入和合同
费用。
   固定造价合同的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
   1)合同总收入能够可靠地计量；
   2)与合同相关的经济利益很可能流入本公司；
   3)实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量；
   4)合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定。
   成本加成合同的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
   1)与合同相关的经济利益很可能流入本公司；
   2)实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量。
   公司采用累计实际发生的合同成本占合同预计总成本的比例已经完成的合同工作量占合同预
计总工作量的比例确定合同完工进度。
   建造合同的结果不能可靠估计的，合同成本能够收回的，合同收入根据能够收回的实际合同
成本予以确认，合同成本在其发生的当期确认为合同费用；合同成本不可能收回的，在发生时立
即确认为合同费用，不确认合同收入。
29. 政府补助
   政府补助是指本公司从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产，不包括政府作为所有者投
入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。
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    政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照
公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额计量。按照名义金额计量的政府补助，
直接计入当期损益。
    本公司区分与资产相关政府补助和与收益相关政府补助的具体标准：
    本公司将所取得的用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助界定为与资产相关的政府
补助；除与资产相关的政府补助之外的其他政府补助界定为与收益相关的政府补助。
    对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，本公司区分不同部分分别进行
会计处理；难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。
(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
    与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。
    与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分
期计入损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关
递延收益余额转入资产处置当期的损益。
(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
    与收益相关的政府补助，本公司分情况按照以下规定进行会计处理：
    1）用于补偿本公司以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本
费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；
    2）用于补偿本公司已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。
⑶、本公司涉及的各项政府补助的确认时点
    本公司对于政府补助通常在实际收到时，按照实收金额予以确认和计量。但对于期末有确凿
证据表明能够符合财政扶持政策规定的相关条件预计能够收到财政扶持资金，按照应收的金额计
量。按照应收金额计量的政府补助应同时符合以下条件：
    1）应收补助款的金额已经过有权政府部门发文确认，或者可根据正式发布的财政资金管理办
法的有关规定自行合理测算，且预计其金额不存在重大不确定性；
    2）所依据的是当地财政部门正式发布并按照《政府信息公开条例》的规定予以主动公开的财
政扶持项目及其财政资金管理办法，且该管理办法应当是普惠性的（任何符合规定条件的企业均
可申请），而不是专门针对特定企业制定的；
    3）相关的补助款批文中已明确承诺了拨付期限，且该款项的拨付是有相应财政预算作为保障
的，因而可以合理保证其可在规定期限内收到；
    4）根据本公司和该补助事项的具体情况，应满足的其他相关条件。
(4)、与本公司日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。
与本公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。
30. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
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    所得税费用包括当期所得税和递延所得税。
   （1）当期所得税
    资产负债表日，对于当期和以前期间形成的当期所得税负债(或资产)，以按照税法规定计算
的预期应交纳(或返还)的所得税金额计量。
   （2）递延所得税资产及递延所得税负债
    对于某些资产、负债项目的账面价值与其计税基础之间的差额，以及未作为资产和负债确认
但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性差异，
采用资产负债表债务法确认递延所得税资产及递延所得税负债。
    一般情况下所有暂时性差异均确认相关的递延所得税。但对于可抵扣暂时性差异，本公司以
很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认相关的递延所得税资产。此外，
与商誉的初始确认相关的，以及与既不是企业合并、发生时也不影响会计利润和应纳税所得额(或
可抵扣亏损)的交易中产生的资产或负债的初始确认有关的暂时性差异，不予确认有关的递延所得
税资产或负债。
    对于能够结转以后年度的可抵扣亏损及税款抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款
抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
    本公司确认与子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异产生的递延所得税
负债，除非本公司能够控制暂时性差异转回的时间，而且该暂时性差异在可预见的未来很可能不
会转回。对于与子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，只有当暂时性差异
在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，
本公司才确认递延所得税资产。
    资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，根据税法规定，按照预期收回相关
资产或清偿相关负债期间的适用税率计量。
    除与直接计入其他综合收益或股东权益的交易和事项相关的当期所得税和递延所得税计入其
他综合收益或股东权益，以及企业合并产生的递延所得税调整商誉的账面价值外，其余当期所得
税和递延所得税费用或收益计入当期损益。
    资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来很可能无法获得足够的应
纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得
足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。
   （3）所得税的抵销
    当本公司拥有以净额结算的法定权利，且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，
本公司当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列报。
    当拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得税资产及递延
所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主体相
关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净
额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债时，本公司递延所得税资产及递延所
得税负债以抵销后的净额列报。
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31. 租赁
(1)、经营租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
    1）本公司作为承租人记录经营租赁业务
    经营租赁的租金支出在租赁期内的各个期间按直线法计入相关资产成本或当期损益。初始直
接费用计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。
    2）本公司作为出租人记录经营租赁业务
    经营租赁的租金收入在租赁期内的各个期间按直线法确认为当期损益。对金额较大的初始直
接费用于发生时予以资本化，在整个租赁期间内按照与确认租金收入相同的基础分期计入当期损
益；其他金额较小的初始直接费用于发生时计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。
(2)、融资租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
    本公司作为承租人记录融资租赁业务：
    于租赁期开始日，将租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作
为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认融资
费用。此外，在租赁谈判和签订租赁合同过程中发生的，可归属于租赁项目的初始直接费用也计
入租入资产价值。
    未确认融资费用在租赁期内采用实际利率法计算确认当期的融资费用。或有租金于实际发生
时计入当期损益。最低租赁付款额扣除未确认融资费用后的余额分别作为长期负债和一年内到期
的长期负债列示。
32. 其他重要的会计政策和会计估计
□适用 √不适用
33. 重要会计政策和会计估计的变更
(1)、重要会计政策变更
√适用 □不适用
                                                          备注(受重要影响的报表项目
 会计政策变更的内容和原因               审批程序
                                                                 名称和金额)
根据《企业会计准则第 42 号—     第七届董事会第五次会议
持有待售的非流动资产、处置       审议通过
组和终止经营》 财会[2017]13
                                                          对公司 2017 年度报表无影响。
号），自 2017 年 5 月 28 日起
在所有执行企业会计准则的企
业范围内执行。
根据《企业会计准则第 16 号—
政府补助》（财会〔2017〕15                                公司 2017 年列报从“营业外收
号），自 2017 年 6 月 12 日起    第七届董事会第二次会议   入 ” 重 分类 至“ 其 他收益 ”
实施。本公司按照财政部的要       审议通过                 15,000.00 元。调整后不影响
求时间开始执行前述会计准                                  当期净利润。
则，对 2017 年 1 月 1 日存在的
                                            86 / 146
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政府补助采用未来适用法处
理，对 2017 年 1 月 1 日至本准
则施行日之间新增的政府补助
根据本准则进行调整：对 2017
年 1 月 1 日之后发生的与日常
活动相关的政府补助，计入其
他收益；与日常活动无关的政
府补助，计入营业外收入。
根据《关于修订印发一般企业 第七届董事会第五次会议
财务报表格式的通知》（财会 审议通过
                                                      本期利润表无影响，比较数据
[2017]30 号），对一般企业财
                                                      进行调整，2016 年度“营业外
务报表格式进行了修订，适用
                                                      收入”减少 66,070,416.96 元、
于 2017 年度及以后期间的财
                                                      “营业外收支出”减少
务报表。本公司将原列报于“营
                                                      93,325.65 元、“资产处置收
业外收入”和“营业外支出”
                                                      益”增加 65,977,091.31 元。
的非流动资产处置利得和损失
变更列报于“资产处置收益”。
其他说明
无
(2)、重要会计估计变更
□适用 √不适用
34. 其他
□适用 √不适用
六、税项
1.   主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
           税种                      计税依据                        税率
增值税                     增值税应税收入                 17%、6%
城市维护建设税             应交流转税额                   7%
企业所得税                 应纳税所得额                   25%、15%
教育费附加                 应交流转税额                   3%
地方教育费附加             应交流转税额                   2%
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
√适用 □不适用
               纳税主体名称                             所得税税率（%）
深圳市榕时代科技有限公司
霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司
2.   税收优惠
√适用 □不适用
  ⑴.公司子公司深圳市榕时代科技有限公司 2016 年 11 月 15 日取得高新技术企业资格，有效期
三年，在有效期内企业所得税减按 15%的税率征收。
                                        87 / 146
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   ⑵. 根据《关于新疆喀什霍尔果斯两个特殊经济开发区企业所得税优惠政策的通知》（财税
 [2011]112 号）第一条规定，公司子公司霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司享受新疆喀什、
 霍尔果斯特殊经济开发区新办企业定期免征企业所得税的优惠政策，享受优惠期间为 2017 年 01
 月 01 日至 2020 年 12 月 31 日。
 3.   其他
 □适用 √不适用
 七、合并财务报表项目注释
 1、 货币资金
 √适用 □不适用
                                                               单位：元 币种：人民币
             项目                   期末余额                       期初余额
 库存现金                                    111,832.00                     220,032.46
 银行存款                              1,066,309,419.92                146,473,073.95
 其他货币资金                            252,740,644.28                600,000,000.00
 合计                                  1,319,161,896.20                746,693,106.41
 其他说明
   期末其他货币资金为银行承兑汇票保证金和期货保证金。
 2、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
 □适用 √不适用
 3、 衍生金融资产
 □适用 √不适用
 4、 应收票据
 (1). 应收票据分类列示
 √适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
            项目                         期末余额                 期初余额
银行承兑票据                                 778,273,619.88          41,300,000.00
商业承兑票据                                 304,380,000.00         294,822,712.44
            合计                           1,082,653,619.88         336,122,712.44
 (2). 期末公司已质押的应收票据
 √适用 □不适用
                                                          单位：元 币种：人民币
                     项目                                 期末已质押金额
 银行承兑票据                                                          10,000,000.00
                     合计                                              10,000,000.00
 (3). 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据：
 √适用 □不适用
                                          88 / 146
                                   2017 年年度报告
                                                            单位：元 币种：人民币
          项目                   期末终止确认金额               期末未终止确认金额
银行承兑票据                           145,639,301.59
商业承兑票据                              72,360,000.00
          合计                           217,999,301.59
(4). 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
5、 应收账款
(1). 应收账款分类披露
√适用 □不适用
                                                                    单位：元 币种：人民币
                  期末余额                                        期初余额
     账面余额       坏账准备                         账面余额         坏账准备
                            计                                                计
类                          提                                                提
                                   账面                                            账面
别           比例           比                               比例             比
     金额           金额           价值              金额             金额         价值
              (%)           例                                (%)             例
                            (%                                                (%
                             )                                                 )
单
项
金
额
重
大
并
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
                                          89 / 146
                                   2017 年年度报告
按 1,391,093,5 100. 4,798,07 0. 1,386,295,4 1,495,236,9 100. 9,196,72 0. 1,486,040,1
信       00.47 00       2.47 34       28.00       17.23 00       2.84 62       94.39
用
风
险
特
征
组
合
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
单
项
金
额
不
重
大
但
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
合 1,391,093,5 / 4,798,07 / 1,386,295,4 1,495,236,9 / 9,196,72 / 1,486,040,1
计       00.47          2.47          28.00       17.23          2.84          94.39
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的应收账款
□适用 √不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
                                                             单位：元 币种：人民币
       账龄                                       期末余额
                                       90 / 146
                                     2017 年年度报告
                          应收账款                  坏账准备          计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
6 个月以内               1,321,261,046.64                      -
6 个月至 1 年               62,618,333.60               626,183.33               1.00
1 年以内小计             1,383,879,380.24               626,183.33              0.045
1至2年                       3,380,256.77               338,025.68             10.00
2至3年                                                                          20.00
3 年以上
3至4年                                                                          40.00
4至5年                                                                          60.00
5 年以上                     3,833,863.46              3,833,863.46            100.00
    合计             1,391,093,500.47              4,798,072.47              0.34
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0 元；本期收回或转回坏账准备金额 4,398,650.37 元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(3). 本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
    本公司按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额 1,144,407,917.24 元，占应收账款
期末余额合计数的比例为 82.27%，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额 324,314.64 元。
(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：
□适用 √不适用
(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
                                         91 / 146
                                              2017 年年度报告
6、 预付款项
(1). 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
                                                                          单位：元 币种：人民币
                                 期末余额                                   期初余额
     账龄
                       金额                   比例(%)                 金额           比例(%)
1 年以内            663,970,051.10                      99.04      395,053,001.37          96.27
1至2年                4,681,674.04                       0.70       15,313,880.87            3.73
2至3年                1,762,060.58                       0.26
3 年以上
    合计            670,413,785.72                    100.00       410,366,882.24           100.00
账龄超过 1 年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
无
(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：
√适用 □不适用
   本公司按预付对象归集的期末余额前五名的预付款项汇总金额为 534,900,478.55 元，占
   预付款项期末余额合计数的比例为 79.79%。明细如下：
                                                                                    占预付账款期
            单位名称                款项性质            期末余额          账龄      末余额合计数
                                                                                      的比例(%)
  武钢集团昆明钢铁股份有限公司       采购款           226,791,590.21     6 个月内           33.83
  云南跃坦矿业有限公司               采购款           129,860,377.09     6 个月内           19.37
  上海今瑜国际贸易有限公司           采购款           100,288,415.73     6 个月内           14.96
  红河钢铁有限公司曲靖经营部         采购款            43,174,316.30     6 个月内            6.44
  曲靖市德和实业有限公司             采购款            34,785,779.22     6 个月内            5.19
合计                                                  534,900,478.55                        79.79
其他说明
□适用 √不适用
7、 应收利息
(1). 应收利息分类
√适用 □不适用
                                                                           单位：元 币种：人民币
             项目                              期末余额                        期初余额
保理利息                                           25,421,164.12                   41,590,343.83
             合计                                  25,421,164.12                   41,590,343.83
(2). 重要逾期利息
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
                                                  92 / 146
                                       2017 年年度报告
8、 应收股利
(1). 应收股利
□适用 √不适用
(2). 重要的账龄超过 1 年的应收股利：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
9、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
                       期末余额                                       期初余额
      账面余额           坏账准备                     账面余额          坏账准备
                                计                                               计
类                                                               比
                                提      账面                                     提  账面
别              比例                                             例
     金额                金额   比      价值          金额              金额     比  价值
                (%)                                              (%
                                例                                               例
                                                                  )
                                (%)                                             (%)
单
项
金
额
重
大
并
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
                                           93 / 146
                                   2017 年年度报告
按 72,232,947 100. 42,438,911 58. 29,794,036 69,234,503 10 38,973,964 56. 30,260,538
信        .50   00        .06 75         .44        .33 0         .94 29         .39
用
风
险
特
征
组
合
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
单
项
金
额
不
重
大
但
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
合 72,232,947 / 42,438,911 / 29,794,036 69,234,503 / 38,973,964 / 30,260,538
计        .50             .06            .44        .33           .94            .39
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的其他应收款
□适用 √不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
                                       94 / 146
                                    2017 年年度报告
                                                                   单位：元 币种：人民币
                                                      期末余额
           账龄             其他应收款                  坏账准备        计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
6 个月以内                    18,872,228.98
6 个月至 1 年                  1,178,630.05                 11,786.30              1.00
1 年以内小计                  20,050,859.03                 11,786.30              0.06
1至2年                         3,076,122.61                307,612.27             10.00
2至3年                           250,000.00                 50,000.00             20.00
3 年以上
3至4年                           152,378.32                 60,951.33             40.00
4至5年                        16,737,565.95             10,042,539.57             60.00
5 年以上                      31,966,021.59             31,966,021.59            100.00
          合计                72,232,947.50             42,438,911.06             58.75
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 3,464,946.12 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(3). 本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
□适用 √不适用
(4). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
                                                           单位：元 币种：人民币
           款项性质                  期末账面余额                期初账面余额
往来款                                     62,721,947.50              57,935,684.46
代付运费                                                               8,147,092.50
保证金                                        9,451,000.00             1,976,311.00
备用金                                           60,000.00               625,802.74
其他                                                                     549,612.63
             合计                            72,232,947.50            69,234,503.33
                                         95 / 146
                                             2017 年年度报告
(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
                                                                            单位：元 币种：人民币
                                                                    占其他应收款期
                                                                                      坏账准备
 单位名称    款项的性质           期末余额              账龄        末余额合计数的
                                                                                      期末余额
                                                                        比例(%)
成都金色世纪 往来款             20,129,685.97 5 年以上                        27.87 20,129,685.97
贸易公司
四川禾嘉实业 往来款             13,950,444.27 1-2 年为                          19.31   7,309,790.90
（集团）有限                                  2,060,000.00
公司                                          元；3-4 年为
                                              152,378.32
                                              元；4-5 年为
                                              11,738,065.95
                                              元
云南煤业能源 往来款              8,097,092.50 6 个月以内                        11.21
股份有限公司
贸易分公司
云南国际信托 保证金              5,000,000.00 6 个月以内                         6.92
有限公司
四川飞球（集 往来款              4,999,500.00 4-5 年                             6.92   2,999,700.00
团）有限责任
公司
    合计         /              52,176,722.74               /                   72.23 30,439,176.87
(6). 涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：
□适用 √不适用
(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
10、存货
(1). 存货分类
√适用 □不适用
                                                                               单位：元 币种：人民币
                                  期末余额                                     期初余额
    项目
                  账面余额        跌价准备       账面价值       账面余额       跌价准备   账面价值
库存商品        92,936,936.94                  92,936,936.94 83,598,033.48               83,598,033.48
发出商品                                                        7,513,385.49              7,513,385.49
    合计        92,936,936.94                  92,936,936.94 91,111,418.97               91,111,418.97
                                                 96 / 146
                                        2017 年年度报告
 (2). 存货跌价准备
 □适用 √不适用
 (3). 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明：
 □适用 √不适用
 (4). 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况：
 □适用 √不适用
 其他说明
 □适用 √不适用
 11、 持有待售资产
 □适用 √不适用
 12、 一年内到期的非流动资产
 □适用 √不适用
 13、 其他流动资产
 √适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
              项目                             期末余额                      期初余额
供应链代付款项                                 5,421,222,305.86             5,150,217,530.44
一年内期限的应收保理款                         4,508,270,804.68             3,302,770,921.51
委托贷款                                                                         8,000,000.00
待抵扣增值税                                             66,264.27
             合计                               9,929,559,374.81              8,460,988,451.95
 其他说明
     （1）按组合计提坏账准备的其他流动资产：
                                                   期末余额
                           账面余额                    坏账准备
 类别
                                        比例                 计提比例            账面价值
                         金额                      金额
                                        (%)                     (%)
 账龄组合-供应
                    5,421,222,305.86    54.60                                 5,421,222,305.86
 链代付款
 应收保理款组合     4,508,270,804.68    45.40                                 4,508,270,804.68
 合计               9,929,493,110.54      100                                 9,929,493,110.54
 （续表）
                                                       期初余额
                             账面余额                      坏账准备
 类别                                                                 计提
                                         比例                                     账面价值
                           金额                         金额          比例
                                         (%)
                                                                        (%)
 账龄组合-供应链
                     5,150,895,039.52    60.92         677,509.08     0.01     5,150,217,530.44
 代付款
 应收保理款组合      3,304,228,921.51    39.08    1,458,000.00        0.04     3,302,770,921.51
                                            97 / 146
                                        2017 年年度报告
合计             8,455,123,961.03 100.00 2,135,509.08                  0.03   8,452,988,451.95
    1）账龄组合计提坏账准备的其他流动资产：
                                                        期末余额
账龄
                                其他流动资产                坏账准备           计提比例
6 个月以内                        5,421,222,305.86                                          0%
6 个月至 1 年                                                                               1%
1-2 年                                                                                     10%
2-3 年                                                                                     20%
3-4 年                                                                                     40%
4-5 年                                                                                     60%
5 年以上                                                                                  100%
合计                              5,421,222,305.86                                          0%
    2）按应收保理款组合计提坏账准备的其他流动资产：
                                                   期末余额
账龄
                      其他流动资产                     坏账准备                计提比例
正常类                    4,508,270,804.68                                                   0%
关注类                                                                                      10%
次级类                                                                                      50%
损失类                                                                                     100%
合计                     4,508,270,804.68                                                 0.19%
    （2）本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
    本期计提坏账准备金额元；本期收回或转回坏账准备金额 2,135,509.08 元。
14、 可供出售金融资产
(1).     可供出售金融资产情况
√适用 □不适用
                                                                       单位：元 币种：人民币
                                      期末余额                              期初余额
          项目
                        账面余额      减值准备          账面价值   账面余额 减值准备 账面价值
可供出售债务工具：
可供出售权益工具： 300,000,000.00                 300,000,000.00
  按公允价值计量的
  按成本计量的     300,000,000.00                 300,000,000.00
    合计       300,000,000.00                 300,000,000.00
(2).     期末按公允价值计量的可供出售金融资产
□适用 √不适用
(3).     期末按成本计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
                                                                         单位：元 币种：人民币
被投                                                                                 在被    本
                          账面余额                                 减值准备
资单                                                                                 投资    期
                                             98 / 146
                                     2017 年年度报告
 位                          本                                                单位   现
       期         本期       期                        期   本期   本期   期   持股   金
                                        期末
       初         增加       减                        初   增加   减少   末   比例   红
                             少                                                (%)    利
云南
君宜
智能
            300,000,000.00         300,000,000.00
物流
有限
公司
合计        300,000,000.00         300,000,000.00                               /
(4).   报告期内可供出售金融资产减值的变动情况
□适用 √不适用
(5).   可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
15、 持有至到期投资
(1).持有至到期投资情况：
□适用 √不适用
(2).期末重要的持有至到期投资：
□适用 √不适用
(3).本期重分类的持有至到期投资：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
16、 长期应收款
(1) 长期应收款情况：
□适用 √不适用
(2) 因金融资产转移而终止确认的长期应收款
□适用 √不适用
(3) 转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
17、 长期股权投资
□适用 √不适用
18、 投资性房地产
投资性房地产计量模式
                                         99 / 146
                                      2017 年年度报告
不适用
19、 固定资产
(1). 固定资产情况
√适用 □不适用
                                                                    单位：元 币种：人民币
            项目                  运输工具              电子设备及其他         合计
一、账面原值：
    1.期初余额                      2,863,204.52          1,044,120.27       3,907,324.79
    2.本期增加金额                                        1,301,817.71       1,301,817.71
      （1）购置                                           1,301,817.71       1,301,817.71
      （2）在建工程转入
      （3）企业合并增加
     3.本期减少金额                   104,206.00                               104,206.00
      （1）处置或报废                 104,206.00                               104,206.00
    4.期末余额                      2,758,998.52          2,345,937.98       5,104,936.50
二、累计折旧
    1.期初余额                        682,593.10             211,692.82        894,285.92
    2.本期增加金额                    524,209.68             384,955.12        909,164.80
      （1）计提                       524,209.68             384,955.12        909,164.80
      （2）企业合并增加
    3.本期减少金额                     98,995.70                                98,995.70
      （1）处置或报废                  98,995.70                                98,995.70
    4.期末余额                      1,107,807.08             596,647.94      1,704,455.02
三、减值准备
    1.期初余额
    2.本期增加金额
      （1）计提
    3.本期减少金额
      （1）处置或报废
    4.期末余额
四、账面价值
    1.期末账面价值                  1,651,191.44          1,749,290.04       3,400,481.48
    2.期初账面价值                  2,180,611.42            832,427.45       3,013,038.87
(2). 暂时闲置的固定资产情况
□适用 √不适用
(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况
□适用 √不适用
(4). 通过经营租赁租出的固定资产
□适用 √不适用
(5). 未办妥产权证书的固定资产情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
                                         100 / 146
                                   2017 年年度报告
20、 无形资产
(1). 无形资产情况
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
          项目               土地使用权              财务软件              合计
一、账面原值
    1.期初余额                                         597,068.38          597,068.38
    2.本期增加金额               715,632.00          2,877,917.05        3,593,549.05
      (1)购置                             -          1,314,327.30        1,314,327.30
      (2)内部研发                         -          1,559,658.13        1,559,658.13
      (3)企业合并增加            715,632.00              3,931.62          719,563.62
    3.本期减少金额
      (1)处置
   4.期末余额                    715,632.00          3,474,985.43        4,190,617.43
二、累计摊销
    1.期初余额                            -            109,462.54          109,462.54
    2.本期增加金额                95,417.60            439,167.79          534,585.39
      （1）计提                   95,417.60            439,167.79          534,585.39
      (2)企业合并增加
    3.本期减少金额
       (1)处置
    4.期末余额                    95,417.60            548,630.33          644,047.93
三、减值准备
    1.期初余额
    2.本期增加金额
      （1）计提
    3.本期减少金额
      (1)处置
    4.期末余额
四、账面价值
    1.期末账面价值               620,214.40          2,926,355.10        3,546,569.50
    2.期初账面价值                        -            487,605.84          487,605.84
本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 38.85%
(2). 未办妥产权证书的土地使用权情况：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
                                        101 / 146
                                        2017 年年度报告
21、 开发支出
√适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
                              本期增加金额                    本期减少金额
                期初                                                                 期末
  项目                                                  确认为无
                余额     内部开发支出       其他                    转入当期损益     余额
                                                          形资产
供应链金
                         9,833,846.68                               2,010,357.32   7,823,489.36
融平台
  合计                   9,833,846.68                               2,010,357.32   7,823,489.36
其他说明
本期的研发支出主要是对从事供应链金融平台—“易见区块”的研发的投入。
22、 递延所得税资产/ 递延所得税负债
(1). 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
                                期末余额                                  期初余额
     项目                                                     可抵扣暂时性差    递延所得税资
                   可抵扣暂时性差异       递延所得税资产
                                                                    异               产
  资产减值准备          1,127,279.58          281,819.90        13,780,809.77 3,445,202.45
      合计              1,127,279.58          281,819.90        13,780,809.77 3,445,202.45
(2). 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
                                                                         单位：元 币种：人民币
                                   期末余额                                 期初余额
      项目                                                         应纳税暂时性 递延所得税
                       应纳税暂时性差异     递延所得税负债
                                                                       差异          负债
非同一控制企业合           1,045,885.38            156,882.81
并资产评估增值
      合计                 1,045,885.38            156,882.81
(3). 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债：
□适用 √不适用
(4). 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
           项目                            期末余额                        期初余额
可抵扣暂时性差异                               46,109,703.95                   42,525,387.09
可抵扣亏损                                         678,797.72
           合计                                46,788,501.67                  42,525,387.09
(5). 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用 □不适用
                                                                       单位：元 币种：人民币
      年份                  期末金额                    期初金额                备注
                                            102 / 146
                                        2017 年年度报告
2022 年                           678,797.72
          合计                    678,797.72                                      /
其他说明：
□适用 √不适用
无
23、 其他非流动资产
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
            项目                          期末余额                         期初余额
一年以上期限的应收保理款                        15,092,056.80                454,000,000.00
预付软件款                                                                     1,735,384.63
预付区块链系统款                                                               3,680,000.00
            合计                                15,092,056.80                459,415,384.63
其他说明：
一年以上期限的应收保理款组合计提坏账准备的其他非流动资产：
                                                       期末余额
          账龄
                           其他流动资产                   坏账准备         计提比例（%）
正常类                        15,092,056.80
关注类                                                                                 10.00
次级类                                                                                 50.00
损失类                                                                                100.00
合计                          15,092,056.80
本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
      本期应收保理款期末余额全部属于正常类，转回坏账准备金额 6,000,000.00 元，期末余额为
0。
24、 短期借款
(1). 短期借款分类
√适用 □不适用
                                                                       单位：元 币种：人民币
                 项目                     期末余额                         期初余额
质押借款                                    704,650,000.00
保证借款                                  1,430,000,000.00                   330,000,000.00
信用借款                                    150,000,000.00
                 合计                     2,284,650,000.00                   330,000,000.00
短期借款分类的说明：
      短期借款的质押及担保情况:
     （1）贵州易见供应链管理有限责任公司从曲靖市商业银行股份有限公司昆明分行借入
                                           103 / 146
                                         2017 年年度报告
2,000.00 万元，借款期限为 2017 年 8 月 15 日至 2018 年 8 月 14 日，借款年利率 5.4375%，该笔
借款由易见供应链管理股份有限公司提供 2,000.00 万元的保证担保。
   （2）易见供应链管理股份有限公司从大连银行股份有限公司北京分行营业部借入 30,000.00
万元(深圳市平安德成投资有限公司委托)，借款期限为 2017 年 9 月 8 日至 2018 年 9 月 8 日，借
款年利率 8%，该笔借款由九天投资控股集团有限公司、冷天辉提供 30,000.00 万元担保。
   （3）云南滇中供应链管理有限公司向邮政储蓄银行借款 30,000.00 万元，利率为 4.4% 借款
期限 2017 年 12 月 19 日至 2018 年 12 月 12 日，由中国民生银行昆明分行开具的 2201DLC1700003
号信用证提供质押。
   （4）云南滇中供应链管理有限公司向昆明市农村信用合作社联合社借款 3,000,00 万元，利率
为 5.655%，借款期限 2017 年 12 月 04 日至 2018 年 04 月 04 日，由易见供应链管理股份有限公司
提供保证。
   （5）云南滇中供应链管理有限公司向曲靖市商业银行昆明分行借款 13,000.00 万元，利率为
5.4375%，借款期限 2017 年 08 月 15 日至 2018 年 08 月 14 日，由易见供应链管理股份有限公司提
供保证。
   （6）云南滇中供应链管理有限公司向兴业银行昆明分行营业部借款 20,000.00 万元，利率为
6.525%，借款期限 2017 年 06 月 16 日至 2018 年 06 月 15 日，由易见供应链管理股份有限公司提
供保证。
   （7）深圳滇中商业保理有限公司从浦发银行深圳分行借入 5,000.00 万元，借款期限为 2017
年 9 月 30 日至 2018 年 9 月 30 日，借款利率为浦发银行贷款基础利率上浮 1.9875%，该笔借款由
易见供应链管理股份有限公司提供 30,000.00 万元的最高额保证。
   （8）深圳滇中商业保理有限公司从兴业银行深圳分行分次借入 9,600.00 万元、5,400.00 万
元、5,000.00 万元，借款期限分别为 2017 年 3 月 16 日至 2018 年 3 月 16 日、2017 年 3 月 20 日
至 2018 年 3 月 16 日、2017 年 3 月 17 日至 2018 年 3 月 16 日，借款利率均为定价基准利率+0.398%，
该三笔借款由易见供应链管理股份有限公司提供 2 亿元的最高额保证。
   （9）深圳滇中商业保理有限公司从长城华西银行成都分行借入 50,000.00 万元，借款期限为
2017 年 3 月 6 日至 2018 年 3 月 5 日，借款利率为固定利率，前三个月按年利率 10%计算，后九个
月按年利率 8%计算，该笔借款由云南九天投资控股集团有限公司、易见供应链管理股份有限公司
及冷天辉提供保证。
   （10）深圳滇中商业保理有限公司以转让应收账款的方式从中海信托股份有限公司借入
9,070.00 万元，借款时间为 2017 年 6 月 28 日，深圳滇中商业保理有限公司回购应收账款期限为
2018 年 12 月 26 日，转让费用率为 7.8%。
   （11）深圳滇中商业保理有限公司以转让应收账款的方式从海通恒信国际租赁股份有限公司借
入 15,000.00 万元，借款时间为 2017 年 9 月 27 日，深圳滇中商业保理有限公司回购应收账款期
限为 2018 年 3 月 27 日，转让服务费为 350.03 万元。
   （12）深圳滇中商业保理有限公司以 16,730.00 万元定期存单从兴业银行深圳分行借入
16,395.00 万元，借款期限为 2017 年 3 月 16 日至 2018 年 3 月 15 日，借款利率为定价基准利率
下浮 0.385%。
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(2). 已逾期未偿还的短期借款情况
□适用 √不适用
其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
25、 应付票据
√适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
    种类                      期末余额                    期初余额
商业承兑汇票                            380,622,304.15            1,150,781,100.00
银行承兑汇票                            400,000,000.00              710,000,000.00
    合计                            780,622,304.15            1,860,781,100.00
本期末已到期未支付的应付票据总额为 0 元。
26、 应付账款
(1). 应付账款列示
√适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
           项目                     期末余额                    期初余额
1 年以内                              210,933,845.48                272,234,051.38
1 年以上                                42,607,737.77                 4,363,914.49
           合计                       253,541,583.25                276,597,965.87
(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
            项目                        期末余额            未偿还或结转的原因
曲靖彤林经贸有限公司                         1,024,053.98         未结算
云南展圣矿业有限公司                        30,574,236.87         未结算
云南中易贸易有限公司                         3,969,497.65         未结算
            合计                            35,567,788.50           /
其他说明
√适用 □不适用
无
27、 预收款项
(1). 预收账款项列示
√适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
           项目                      期末余额                   期初余额
1 年以内                                 352,452,150.95             200,328,815.27
1 年以上                                     290,717.30
           合计                          352,742,868.25            200,328,815.27
                                       105 / 146
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(2). 账龄超过 1 年的重要预收款项
□适用 √不适用
(3). 期末建造合同形成的已结算未完工项目情况：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
28、 应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示：
√适用 □不适用
                                                                  单位：元 币种：人民币
    项目              期初余额           本期增加           本期减少       期末余额
一、短期薪酬             4,435,322.13      23,250,307.32      22,374,859.22  5,310,770.23
二、离职后福利-设定提
                           17,151.16           594,752.00       580,263.67       31,639.49
存计划
    合计             4,452,473.29      23,845,059.32      22,955,122.89    5,342,409.72
(2).短期薪酬列示：
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种:人民币
          项目             期初余额            本期增加          本期减少       期末余额
一、工资、奖金、津贴和    4,026,178.01       21,119,453.75     20,293,904.95  4,851,726.81
补贴
二、职工福利费                9,900.00          105,895.00        115,495.00         300.00
三、社会保险费               20,872.87          565,937.82        550,446.36      36,364.33
其中：医疗保险费             20,011.26          548,019.34        532,566.52      35,464.08
      工伤保险费                143.60            8,245.80          7,834.09         555.31
      生育保险费                718.01            9,672.68         10,045.75         344.94
四、住房公积金               30,156.16        1,459,020.75      1,415,012.91      74,164.00
五、工会经费和职工教育
                            348,215.09                                           348,215.09
经费
六、短期带薪缺勤
七、短期利润分享计划
          合计            4,435,322.13       23,250,307.32     22,374,859.22    5,310,770.23
(3).设定提存计划列示
√适用 □不适用
                                                                    单位：元 币种：人民币
         项目                期初余额           本期增加        本期减少       期末余额
1、基本养老保险                16,203.39        575,459.63      562,510.41       29,152.61
2、失业保险费                     947.77          19,292.37       17,753.26       2,486.88
         合计                  17,151.16        594,752.00      580,263.67       31,639.49
其他说明：
□适用 √不适用
                                           106 / 146
                                    2017 年年度报告
29、 应交税费
√适用 □不适用
                                                               单位：元 币种：人民币
             项目                     期末余额                     期初余额
增值税                                     59,528,458.98                32,060,160.61
企业所得税                                403,314,251.89               296,197,244.34
个人所得税                                    598,441.45                   138,491.08
城市维护建设税                              3,740,436.86                 2,344,299.28
教育费附加                                  1,525,050.72                 1,004,699.68
印花税                                        686,110.00                   765,381.75
地方教育费附加                              1,016,700.48                   539,802.94
房产税                                                                     548,846.03
土地增值税                                 33,612,824.70                33,612,824.70
            合计                          504,022,275.08               367,211,750.41
其他说明：
无
30、 应付利息
√适用 □不适用
                                                               单位：元 币种：人民币
              项目                      期末余额                   期初余额
短期借款应付利息                          5,567,017.78                     363,659.72
其他流动负债利息                            3,850,666.66               14,730,555.22
              合计                          9,417,684.44               15,094,214.94
重要的已逾期未支付的利息情况：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
31、 应付股利
√适用 □不适用
                                                               单位：元 币种：人民币
           项目                      期末余额                      期初余额
应付股利-云南省滇中产业发
                                         109,622,279.80                 8,961,700.00
展集团有限责任公司
应付股利-上海优贸股权投资
                                           15,385,026.74                6,724,600.00
基金管理有限公司
           合计                          125,007,306.54                15,686,300.00
其他说明，包括重要的超过 1 年未支付的应付股利，应披露未支付原因：
无
32、 其他应付款
(1). 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
                                                               单位：元 币种：人民币
                                       107 / 146
                                     2017 年年度报告
             项目                     期末余额                      期初余额
往来款                                    462,194,381.95                106,641,711.81
代付运费                                                                  8,097,092.50
保证金                                      4,263,741.19                  6,396,841.50
其他                                          116,845.92                    171,420.69
             合计                         466,574,969.06                121,307,066.50
(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
          项目                        期末余额                  未偿还或结转的原因
中汽成都配件有限公司                      49,641,751.48     以前子公司往来款，暂未偿还
云南勋增贸易有限责任公司                    3,170,000.00            保证金未到期
          合计                            52,811,751.48                   /
其他说明
□适用 √不适用
33、 其他流动负债
其他流动负债情况
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
          项目                       期末余额                       期初余额
资产管理计划                           1,290,600,000.00               1,142,000,000.00
          合计                         1,290,600,000.00               1,142,000,000.00
短期应付债券的增减变动：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
34、 长期借款
(1). 长期借款分类
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
            项目                         期末余额                   期初余额
云南国际信托有限公司                       500,000,000.00
浙江浙银泓万资产管理有限公司                    10,000.00
            合计                           500,010,000.00
长期借款分类的说明：
无
其他说明，包括利率区间：
□适用 √不适用
                                        108 / 146
                                            2017 年年度报告
    35、 应付债券
        (1).   应付债券
        √适用 □不适用
                                                                          单位：元 币种：人民币
                    项目                       期末余额                       期初余额
    公开发行公司债券                           514,655,900.45                 513,884,914.72
    非公开发行公司债券                         501,507,657.42                 500,294,583.33
                    合计                         1,016,163,557.87               1,014,179,498.05
        (2).   应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
        √适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
                                                                          溢
债                 债                                   本
                                                                          折
券 面      发行    券        发行            期初       期 按面值计提利          本期          期末
                                                                          价
名 值      日期    期        金额            余额       发      息               偿还          余额
                                                                          摊
称                 限                                   行
                                                                          销
公 100 2016-6-14 3    500,000,000.00     513,884,914.72    35,670,985.73     34,900,000.00 514,655,900.45
开                年
发
行
公
司
债
券
非 100 2016-12-29 3   500,000,000.00 500,294,583.33           36,563,074.09   35,350,000.00   501,507,657.42
公                年
开
发
行
公
司
债
券
合 /       /      / 1,000,000,000.00 1,014,179,498.05         72,234,059.82   70,250,000.00 1,016,163,557.87
计
        (3).   可转换公司债券的转股条件、转股时间说明：
        □适用 √不适用
        (4).   划分为金融负债的其他金融工具说明：
    期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
        □适用 √不适用
    期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
        □适用 √不适用
                                               109 / 146
                                           2017 年年度报告
其他金融工具划分为金融负债的依据说明
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
36、 长期应付款
(1) 按款项性质列示长期应付款：
√适用 □不适用
                                                                           单位：元 币种：人民币
            项目                               期初余额                        期末余额
成都高新区财政局财政扶持资金                         3,590,000.00                    3,590,000.00
成都市科委借款                                         252,336.30                      252,336.30
其他说明：
□适用 √不适用
37、 长期应付职工薪酬
□适用 √不适用
38、 递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
                                                                            单位：元 币种：人民币
    项目           期初余额        本期增加          本期减少           期末余额     形成原因
政府补助                           90,000.00           15,000.00          75,000.00  财政拨款
    合计                             90,000.00         15,000.00          75,000.00      /
涉及政府补助的项目：
√适用 □不适用
                                                                           单位：元 币种：人民币
                        本期新增补助 本期计入营业                                     与资产相关/与
 负债项目    期初余额                                        其他变动     期末余额
                            金额     外收入金额                                         收益相关
财富点评智
能理财推荐                    90,000.00                      15,000.00 75,000.00        与资产相关
平台的研发
合计                          90,000.00                      15,000.00 75,000.00            /
其他说明：
□适用 √不适用
39、 股本
√适用 □不适用
                                                                           单位：元 币种：人民币
                                             本次变动增减（+、一）
                  期初余额          发行             公积金                             期末余额
                                               送股           其他        小计
                                    新股               转股
股份总数     1,122,447,500.00                                                        1,122,447,500.00
其他说明：
                                              110 / 146
                                      2017 年年度报告
无
40、 资本公积
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
      项目           期初余额           本期增加              本期减少          期末余额
资本溢价（股本溢 4,004,597,701.15                                           4,004,597,701.15
价）
其他资本公积        34,285,326.20                                                34,285,326.20
      合计       4,038,883,027.35                                             4,038,883,027.35
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
无
41、 盈余公积
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
      项目            期初余额          本期增加              本期减少          期末余额
法定盈余公积        55,631,486.70     41,379,702.22                           97,011,188.92
任意盈余公积         6,491,509.27                                              6,491,509.27
      合计          62,122,995.97     41,379,702.22                         103,502,698.19
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
     本期增加的盈余公积为根据母公司净利润计提41,379,702.22元。
42、 一般风险准备
      项目             期初余额         本期增加             本期减少          期末余额
一般风险准备          31,090,325.78    10,212,630.29                          41,302,956.07
合计                  31,090,325.78    10,212,630.29                          41,302,956.07
43、 未分配利润
√适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
              项目                             本期                             上期
调整前上期末未分配利润                         908,061,279.30                   395,737,855.81
调整期初未分配利润合计数（调增+，
调减－）
调整后期初未分配利润                            908,061,279.30                 395,737,855.81
加：本期归属于母公司所有者的净利
                                                815,642,832.53                 603,058,768.67
    润
减：提取法定盈余公积                                 41,379,702.22              36,507,674.77
    提取任意盈余公积
    提取一般风险准备                             10,212,630.29                   9,329,770.41
    应付普通股股利                              303,060,825.00                  44,897,900.00
    转作股本的普通股股利
期末未分配利润                                1,369,050,954.32                 908,061,279.30
调整期初未分配利润明细：
1、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润 0 元。
                                         111 / 146
                                            2017 年年度报告
2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润 0 元。
3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润 0 元。
4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润 0 元。
5、其他调整合计影响期初未分配利润 0 元。
44、 营业收入和营业成本
√适用 □不适用
                                                                          单位：元 币种：人民币
                                本期发生额                                上期发生额
    项目
                        收入                   成本                  收入            成本
 主营业务          14,703,062,180.26    14,329,898,923.45     15,226,784,912.27     15,004,287,627.43
 其他业务             734,366,814.04        74,416,111.25        477,304,734.12          5,515,150.57
     合计          15,437,428,994.30    14,404,315,034.70     15,704,089,646.39     15,009,802,778.00
利息收入和利息支出
                               本期发生额                                   上期发生额
     项目
                      收入                   成本                    收入                成本
 利息              525,743,764.19           196,422,973.31     474,548,637.30        123,666,297.76
 合计              525,743,764.19           196,422,973.31     474,548,637.30        123,666,297.76
      注：利息收入为公司子公司深圳滇中商业保理有限公司和霍尔果斯易见区块链商业保理有限
公司从事以受让应收账款的方式提供贸易融资等收取的利息及服务费。
45、 税金及附加
√适用 □不适用
                                                                            单位：元 币种：人民币
            项目                            本期发生额                        上期发生额
营业税                                                                                7,592,892.43
城市维护建设税                                        6,751,406.04                    6,314,116.10
教育费附加                                            4,822,440.37                    4,517,694.14
房产税                                                1,873,668.34                      291,444.67
土地使用税                                              128,621.14                      250,300.66
车船使用税                                               16,800.00                        6,155.10
印花税                                                4,552,694.36                    3,509,101.89
价调基金                                                                                 55,084.35
残疾人就业保障                                                                           10,972.80
            合计                                    18,145,630.25                   22,547,762.14
其他说明：
无
46、 销售费用
√适用 □不适用
                                                                            单位：元 币种：人民币
               项目                             本期发生额                      上期发生额
运输费                                                4,138,363.92                  14,026,202.78
员工费用                                              2,367,462.60                    5,310,663.39
仓储费                                                  427,637.77                    2,260,377.10
                                               112 / 146
                         2017 年年度报告
质量赔偿                                                           1,224,497.26
包装物租赁费                                                       1,111,151.20
招待费                                     8,238.46                  759,744.60
差旅费                                                               710,741.42
办公费                                                                45,421.10
交通费                                                                 3,601.00
其他                                   90,701.34                     626,620.88
               合计                 7,032,404.09                  26,079,020.73
其他说明：
无
47、 管理费用
√适用 □不适用
                                                          单位：元 币种：人民币
                  项目             本期发生额                   上期发生额
职工薪酬                               22,332,637.49               32,908,235.51
中介机构费                              8,741,208.78                5,744,366.90
会务费                                    477,593.20                5,326,342.28
折旧费                                  1,305,663.18                4,158,763.00
培训费                                    189,070.30                3,246,172.46
招待费                                  7,059,870.87                2,900,697.88
租赁费                                  7,066,770.32                2,831,370.18
差旅费                                  3,124,546.19                2,469,939.47
财产损失                                                            1,956,019.01
办公费                                     1,270,031.39             1,626,116.77
税费                                                                1,550,573.86
车辆费                                     5,954,313.48             1,193,136.52
技术开发费                                 7,261,004.44               941,039.59
无形资产摊销                                 233,211.59               601,423.10
水电气费                                      31,531.82               573,052.83
服务费                                       429,853.67               390,779.70
保险费                                                                362,228.06
董事经费                                    135,827.56                120,000.00
维修费                                                                 81,533.81
其他                                     1,900,942.78               1,261,556.07
合计                                    67,514,077.06              70,243,347.00
其他说明：
无
48、 财务费用
√适用 □不适用
                                                     单位：元 币种：人民币
                  项目             本期发生额              上期发生额
利息支出                               91,640,119.23          44,938,479.44
减：利息收入                         -11,056,264.52          -53,357,878.62
手续费支出                              5,205,893.84           9,321,017.67
                            113 / 146
                                 2017 年年度报告
汇兑损失                                                                    -557,629.32
其他                                                828,404.35                41,726.59
合计                                             86,618,152.90               385,715.76
其他说明：
无
49、 资产减值损失
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
                项目                本期发生额                       上期发生额
一、坏账损失                            -9,069,213.33                      17,647,248.03
                合计                    -9,069,213.33                      17,647,248.03
其他说明：
无
50、 投资收益
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
                项目                  本期发生额                     上期发生额
处置长期股权投资产生的投资收益                                            11,811,798.02
期货交易损失                                    -259,355.72
              合计                              -259,355.72               11,811,798.02
其他说明：
无
51、 资产处置收益
                项目               本期发生额                      上期发生额
         固定资产处置损益                                               65,977,091.31
  合计                                                                  65,977,091.31
52、 其他收益
           政府补助项目            本期发生额                      上期发生额
财富点评智能理财推荐平台的研发                  15,000.00
  合计                                          15,000.00
53、 营业外收入
营业外收入情况
√适用 □不适用
                                    114 / 146
                                      2017 年年度报告
                                                                       单位：元 币种：人民币
                                                                         计入当期非经常性损益
       项目              本期发生额                   上期发生额
                                                                               的金额
政府补助                     100,000.00                   1,642,229.08             100,000.00
非同一控制下企业合
                             303,023.04                                               303,023.04
并产生收益
其他                               0.07                        730.21                      0.07
      合计                   403,023.11                  1,642,959.29                 403,023.11
计入当期损益的政府补助
√适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
      补助项目           本期发生金额                上期发生金额       与资产相关/与收益相关
重点行业结构调整专项
                                                           90,000.00         与资产相关
资金
新都财政局产业扶持金                                      228,350.40         与资产相关
改造固定资产投资补助                                      222,966.00         与资产相关
新都财政拨 2015 外经贸
                                                           30,100.00         与收益相关
发展专项资金
新都经济科技投资促进
                                                          535,100.00         与收益相关
和信息化局拨技改补助
企业稳岗补贴                                              235,712.68         与收益相关
发动机关键零部件装配
                                                          100,000.00         与收益相关
式凸轮轴研发补助
先进企业奖励                                              200,000.00         与收益相关
高新技术企业认证通过
                               100,000.00                                    与收益相关
一次性补助
    合计                   100,000.00               1,642,229.08              /
其他说明：
□适用 √不适用
54、 营业外支出
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
          项目            本期发生额         上期发生额          计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置损失合计        5,210.30            2,377.20                         5,210.30
其中：固定资产处置损失        5,210.30            2,377.20                         5,210.30
罚款及税收滞纳金支出      2,741,266.89            3,366.70                     2,741,266.89
赔偿金                                         553,855.47
其他                                             31,687.17
          合计            2,746,477.19         591,286.54                        2,746,477.19
其他说明：
                                         115 / 146
                                     2017 年年度报告
无
55、 所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
            项目                        本期发生额                   上期发生额
当期所得税费用                              291,952,232.28               324,369,719.67
递延所得税费用                                3,136,314.80                 -2,258,951.34
            合计                            295,088,547.08               322,110,768.33
(2) 会计利润与所得税费用调整过程：
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
                     项目                                    本期发生额
利润总额                                                                1,189,605,889.71
按法定/适用税率计算的所得税费用                                           297,401,472.43
子公司适用不同税率的影响                                                  -14,520,811.88
调整以前期间所得税的影响
非应税收入的影响                                                           9,701,746.36
不可抵扣的成本、费用和损失的影响                                           1,693,950.74
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损
的影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差                                   1,065,778.65
异或可抵扣亏损的影响
研发支出加计扣除影响                                                         -92,664.65
非同一控制下企业合并影响                                                    -160,924.57
所得税费用                                                               295,088,547.08
其他说明：
□适用 √不适用
56、 现金流量表项目
(1).   收到的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
              项目                        本期发生额                 上期发生额
代付款业务回款                              4,562,769,202.09           4,977,886,347.84
往来款                                      3,662,988,628.69             879,418,306.50
利息收入                                       11,056,264.52              55,671,156.60
政府补助                                          100,000.00                 765,200.00
              合计                          8,236,914,095.30           5,913,741,010.94
收到的其他与经营活动有关的现金说明：
无
                                        116 / 146
                                     2017 年年度报告
(2).   支付的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
                                                                  单位：元 币种：人民币
              项目                        本期发生额                  上期发生额
代付款业务付款                              5,122,977,594.62            5,153,718,941.70
往来款                                      3,180,574,312.21              849,932,282.63
管理费用                                       41,416,724.16               16,851,651.68
销售费用                                        4,566,001.69                4,117,052.78
财务费用                                        5,205,893.84                1,796,037.20
诉讼赔偿、赔偿金                                                              479,779.96
              合计                          8,354,740,526.52            6,026,895,745.95
支付的其他与经营活动有关的现金说明：
无
(3).收到的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                  单位：元 币种：人民币
             项目                         本期发生额                  上期发生额
资管计划款                                  1,770,600,000.00            1,010,000,000.00
保证金                                            830,000.00
其他筹资                                      400,000,000.00
             合计                           2,171,430,000.00            1,010,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
(4).支付的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                  单位：元 币种：人民币
              项目                        本期发生额                  上期发生额
保函手续费                                                                  6,750,000.00
开票手续费                                                                    775,000.00
资管计划款                                   1,622,000,000.00             948,000,000.00
银行定期存单质押贷款                           167,300,000.00
保证金                                             830,000.00
债券及红利手续费                                   321,149.91
基金托管费                                         506,944.44
              合计                           1,790,958,094.35             955,525,000.00
支付的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
57、 现 金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
                                                                  单位：元 币种：人民币
                     补充资料                          本期金额              上期金额
                                        117 / 146
                                     2017 年年度报告
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润                                                   894,517,342.63       664,995,908.02
加：资产减值准备                                          -9,069,213.33        17,647,248.03
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折
                                                             909,164.80        36,721,990.89
旧
无形资产摊销                                                 534,585.39           601,423.10
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
                                                                   0.00       -65,977,091.31
（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）                         5,210.30             2,377.20
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列）                             92,468,523.58       29,908,346.72
投资损失（收益以“－”号填列）                                259,355.72      -11,811,798.02
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）                    3,163,382.55       -2,258,951.34
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）                      -27,078.13                0.00
存货的减少（增加以“－”号填列）                           -1,825,517.97      -89,427,076.80
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）             -1,657,446,662.71   -4,635,376,707.11
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）               -771,775,045.49      912,138,428.61
其他                                                         -303,023.04                0.00
经营活动产生的现金流量净额                             -1,448,588,975.70   -3,142,835,902.01
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额                                           899,121,251.92       146,693,106.41
减：现金的期初余额                                       146,693,106.41     1,975,378,416.07
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额                                 752,428,145.51    -1,828,685,309.66
(2) 本期支付的取得子公司的现金净额
□适用 √不适用
(3) 本期收到的处置子公司的现金净额
□适用 √不适用
(4) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
                                                                    单位：元 币种：人民币
                  项目                          期末余额                    期初余额
一、现金                                          899,121,251.92            146,693,106.41
其中：库存现金                                        111,832.00                220,032.46
    可随时用于支付的银行存款                      899,009,419.92            146,473,073.95
    可随时用于支付的其他货币资金
    可用于支付的存放中央银行款项
    存放同业款项
                                        118 / 146
                                       2017 年年度报告
    拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额                            899,121,251.92           146,693,106.41
其中：母公司或集团内子公司使用受限制
的现金和现金等价物
其他说明：
□适用 √不适用
58、 所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
              项目                          期末账面价值                   受限原因
                                                                 银行定期存单质押、银行承兑
货币资金                                          420,040,644.28
                                                                 汇票和期货保证金
              合计                                420,040,644.28               /
其他说明：
无
59、 其他
□适用 √不适用
八、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
√适用 □不适用
(1).   本期发生的非同一控制下企业合并
√适用 □不适用
                                                                         单位：元 币种：人民币
被
购                           股权                        购买
       股权                          股权
买                           取得             购买       日的   购买日至期末被   购买日至期末被
       取得   股权取得成本           取得
方                           比例             日         确定     购买方的收入   购买方的净利润
       时点                          方式
名                           （%）                       依据
称
深圳   2017   1,200,000.00     100   购买    2017       股权    127,649,125.47    102,527,263.06
市榕   年4                                   年4        转让
时代
       月                                    月 30      协议
科技
有限   30                                    日
公司   日
其他说明：
无
(2).   合并成本及商誉
√适用 □不适用
                                                                         单位：元 币种：人民币
                                            119 / 146
                                      2017 年年度报告
     合并成本                                          深圳市榕时代科技有限公司
     --现金                                                                       600,000.00
     --非现金资产的公允价值
     --发行或承担的债务的公允价值                                                 600,000.00
     --发行的权益性证券的公允价值
     --或有对价的公允价值
     --购买日之前持有的股权于购买日的公允价值
     --其他
     合并成本合计                                                             1,200,000.00
     减：取得的可辨认净资产公允价值份额                                       1,503,023.04
     商誉/合并成本小于取得的可辨认净资产公允价                                 -303,023.04
     值份额的金额
合并成本公允价值的确定方法、或有对价及其变动的说明：
无
大额商誉形成的主要原因：
无
其他说明：
无
(3).    被购买方于购买日可辨认资产、负债
√适用 □不适用
                                                            单位：元 币种：人民币
                                          深圳市榕时代科技有限公司
                                购买日公允价值                购买日账面价值
       资产：                           2,875,229.12                  2,158,822.91
       货币资金                           185,834.76                    185,834.76
       应收款项                         1,806,903.74                        1,806,903.74
       存货
       固定资产
       无形资产                             719,563.62                            3,157.41
       预付款项                            95,941.00                           95,941.00
       其他应收款                          66,986.00                           66,986.00
       负债：                           1,372,206.08                        1,698,245.15
       借款
       应付款项                         1,188,245.15                        1,698,245.15
       递延所得税负债                       183,960.93
       净资产                           1,503,023.04                          460,577.76
       减：少数股东权益
       取得的净资产                     1,503,023.04                          460,577.76
可辨认资产、负债公允价值的确定方法：
                                           120 / 146
                                    2017 年年度报告
     北京天圆开资产评估有限公司出具的《易见供应链管理股份有限公司拟合并对价分摊所涉及
的深圳市榕时代科技有限公司可辨认资产、负债及或有负债公允价值项目咨询报告》（天圆开咨
字[2018]第 16 号）。
企业合并中承担的被购买方的或有负债：
无
其他说明：
无
(4).   购买日之前持有的股权按照公允价值重新计量产生的利得或损失
是否存在通过多次交易分步实现企业合并且在报告期内取得控制权的交易
□适用 √不适用
(5). 购买日或合并当期期末无法合理确定合并对价或被购买方可辨认资产、负债公允价值的相
关说明
□适用 √不适用
(6).   其他说明：
□适用 √不适用
2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用
3、 反向购买
□适用 √不适用
                                       121 / 146
                                      2017 年年度报告
4、 处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
    公司于 2016 年 12 月 20 日向四川禾嘉实业（集团）有限公司转让了中汽成都配件有限公司股
权，本期公司不再将中汽成都配件有限公司纳入合并范围。
5、 其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
√适用 □不适用
    2017 年 9 月 25 日，公司与云南国际信托有限公司（以下简称“云南信托”）、浙江浙银泓
万资产管理有限公司（以下简称“泓万管理”）共同设立云南易见浙银股权投资基金合伙企业（有
限合伙）以下简称“浙银基金”），其中公司实际出资 25,000.00 万元，云南信托实际出资 50,000.00
万元，泓万管理实际出资 1.00 万元，根据合伙协议及差额补足协议规定，泓万管理做为普通合伙
人不参与公司收益的分配，而是按一定标准计收管理费，而云南信托做为优先级合伙人，也不参
与公司收益的分配，而是向公司收取 6.9%的固定收益，公司做为劣后级有限合伙人，对浙银基金
退出或清算后的超额损益由公司全部享有。因此，公司实际持有 100%股权，本年度公司将浙银基
金纳入合并范围。
    2017 年 9 月 27 日，公司设立全资子公司易见天树科技（北京）有限公司，注册地址为北京
市海淀区紫雀路 33 号院 3 号楼层 3144 号；注册资本 10,000.00 万元，实收资本为 93.00 万元，
法定代表人冷天晴，业务性质为技术开发。
    2017 年 10 月 17 日，公司设立霍尔果斯易见区块链商业保理有限公司，注册地址为新疆伊犁
州霍尔果斯卡拉苏河欧陆经典小区 1 号楼 1-110-1223 号, 注册资本为 155,000.00 万元，实收资
本为 90,155.3106 万元，其中公司实际出资 41,540.20 万元，浙银基金实际出资 48,615.1106 万
元，公司合计持有 100%股权。法定代表人常椿，业务性质为商业保理。
6、 其他
□适用 √不适用
                                         122 / 146
                                        2017 年年度报告
九、在其他主体中的权益
1、在子公司中的权益
(1).   企业集团的构成
√适用 □不适用
   子公司         主要经营                                     持股比例(%)        取得
                                 注册地           业务性质
     名称           地                                        直接     间接       方式
贵州易见供应
                             兴义市瑞金路富
链管理有限责      贵州兴义                       供应链管理   100.00           设立
                             康公馆 1804 号
任公司
                             云南省昆明市空
云南滇中供应                                                                   非同一控制
                             港经济区大板桥
链管理有限公      云南昆明                       供应链管理    89.39           下企业合并
                             街道办事处 3 号
司                                                                             取得
                             办公楼 105 室
                             深圳市前海深港                                    非同一控制
深圳滇中商业
                  云南昆明   合作区前湾路 1       商业保理     91.76           下企业合并
保理有限公司
                             号 A 栋 201 室                                    取得
                             深圳市南山区粤
                                                                               非同一控制
深圳市榕时代                 海街道科技园南      计算机技术
                  广东深圳                                    100.00           下企业合并
科技有限公司                 路 12 叫曙光大厦      开发
                                                                               取得
                             10 层 1002 室
云南易见浙银                 云南省滇中新区
股权投资基金                 大板桥街道办事
                  云南昆明                        股权投资     33.33   66.67   设立
合伙企业（有限               处云水路 1 号 A1
合伙）                       栋 609-005
易见天树科技                 北京市海淀区紫
（北京）有限公    北京       雀路 33 号院 3 号    技术开发    100.00           设立
司                           楼层 3144 号
                             新疆伊犁州霍尔
霍尔果斯易见
                             果斯卡拉苏河欧
区块链商业保      霍尔果斯                        商业保理     46.08   53.92   设立
                             陆经典小区 1 号
理有限公司
                             楼 1-110-1223 号
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依
据：
无
对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：
无
                                           123 / 146
                                                 2017 年年度报告
 确定公司是代理人还是委托人的依据：
 无
 其他说明：
 无
 (2).    重要的非全资子公司
 √适用 □不适用
                                                                               单位:元 币种:人民币
                         少数股东持股        本期归属于少数        本期向少数股东      期末少数股东权
     子公司名称
                             比例              股东的损益          宣告分派的股利          益余额
 云南滇中供应                  10.61%         60,723,114.94         23,545,454.55      431,726,324.75
 链管理有限公
 司
 深圳滇中商业                   8.24%         18,151,395.16         12,352,941.18      166,698,021.00
 保理有限公司
 子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
 □适用 √不适用
 其他说明：
 □适用 √不适用
 (3).    重要非全资子公司的主要财务信息
 √适用 □不适用
                                                                                    单位:元 币种:人民币
                           期末余额                                            期初余额
子
                                               非                                                 非
公
                                               流                                                 流
司    流动资 非流动 资产合            流动        负债      流动      非流动   资产       流动       负债
                                               动                                                 动
名      产   资产     计              负债        合计      资产        资产   合计       负债       合计
                                               负                                                 负
称
                                               债                                                 债
云    8,631,      3,98    8,635,      4,564         4,56    7,895     5,978    7,901      4,181      4,18
南    473,54      1,36    454,91      ,867,         4,86    ,145,     ,095.    ,123,      ,068,      1,06
滇      8.76      7.22      5.98      582.6         7,58    767.7        28    863.0      756.2      8,75
中                                        0         2.60        6                  4          5      6.25
供
应
链
管
理
有
限
                                                    124 / 146
                                              2017 年年度报告
公
司
深   5,572,     16,3    5,588,      3,564        3,56    4,040     456,5    4,497      2,543       2,54
圳   361,51     04,4    665,96      ,455,        4,45    ,625,     96,45    ,221,      ,420,       3,42
滇     8.73     46.3      5.10      481.3        5,48    119.3      5.14    574.4      889.1       0,88
中                 7                    1        1.31        4                  8          2       9.12
商
业
保
理
有
限
公
司
子                     本期发生额                                          上期发生额
公
司                           综合收         经营活动                                综合收     经营活动
     营业收入    净利润                                 营业收入      净利润
名                           益总额         现金流量                                益总额     现金流量
称
云 12,873,53     572,532     572,532        -429,705,   13,866,66     400,319       400,319    -1,786,88
南   7,759.03    ,226.59     ,226.59          803.40     8,341.76     ,651.84       ,651.84     0,787.21
滇
中
供
应
链
管
理
有
限
公
司
深 517,684,6     220,409     220,409        -1,030,51   474,548,6     236,499       236,499    -673,192,
圳      12.52    ,798.43     ,798.43         4,684.62        37.30    ,153.52       ,153.52      092.25
滇
中
商
业
                                                 125 / 146
                                     2017 年年度报告
保
理
有
限
公
司
 其他说明：
 无
 2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
 □适用 √不适用
 3、在合营企业或联营企业中的权益
 □适用 √不适用
 4、其他
 □适用 √不适用
 十、与金融工具相关的风险
 √适用 □不适用
     本公司的主要金融工具包括股权投资、借款、应收账款、其他应收款、其他流动资产、应
 付账款等，各项金融工具的详细情况说明见本附注五相关项目。与这些金融工具有关的风险，
 以及本公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本公司管理层对这些风险敞口进
 行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。
     本公司采用敏感性分析技术分析风险变量的合理、可能变化对当期损益或股东权益可能产
 生的影响。由于任何风险变量很少孤立地发生变化，而变量之间存在的相关性对某一风险变量
 的变化的最终影响金额将产生重大作用，因此下述内容是在假设每一变量的变化是在独立的情
 况下进行的。
     风险管理目标和政策
     本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡，将风险对本公司经营业
 绩的负面影响降低到最低水平，使股东及其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，
 本公司风险管理的基本策略是确定和分析本公司所面临的各种风险，建立适当的风险承受底线
 和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。
     1、市场风险
     利率风险－现金流量变动风险
     利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
 本公司面临的利率风险主要来源于银行借款。公司通过建立良好的银企关系，对授信额度、授
 信品种以及授信期限进行合理的设计，保障银行授信额度充足，满足公司各类短期融资需求。
 并且通过缩短单笔借款的期限，特别约定提前还款条款，合理降低利率波动风险。
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    2、信用风险
    信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。本公司主要
面临赊销、支付保理本金、垫付货款导致的客户或供应商信用风险。在签订新合同之前，本公
司会对新客户和供应商的信用风险进行评估，包括外部信用评级和在某些情况下的银行资信证
明（当此信息可获取时）。公司对每一客户和供应商均设置了赊销限额以及垫付资金限额，该
限额为无需获得额外批准的最大额度。
    公司通过对已有客户和供应商信用评级的季度监控以及应收账款账龄分析的月度审核来确
保公司的整体信用风险在可控的范围内。在监控客户和供应商的信用风险时，按照客户和供应
商的信用特征对其分组。被评为“高风险”级别的客户和供应商会放在受限制客户和供应商名
单里并且只有在额外批准的前提下，公司才可在未来期间内对其赊销，否则必须要求其提前支
付相应款项。
    3、流动风险
    流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺
的风险。本公司的政策是确保拥有充足的现金以偿还到期债务。流动性风险由本公司的财务部
门集中控制。财务部门通过监控现金余额、可随时变现的有价证券以及对未来 12 个月现金流量
的滚动预测，确保公司在所有合理预测的情况下拥有充足的资金偿还债务。
    4、操作风险
    操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造成损
失的风险。该风险包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。本公司的原则是加强事前防
范，而不仅是事后处理。操作风险因其具体性、分散性、差异性、复杂性和内生性等特点，使
得在业务的实际操作过程中难以用一种方法对各类风险进行准确的识别和计量。通过增强产品
及服务的市场竞争力，完善风险控制部门职能，建立操作风险管理的框架体系，加强内部员工
合规意识等内控措施，同时引入第三方增信手段，如保险机构或担保人，确保公司实行全方面
的风险防范和控制，合理且有效的规避业务操作流程中各环节的风险，最终确保企业的良好运
营。
    5、其他风险
   （1）声誉风险
    声誉风险是指由于公司经营、管理及其他行为或外部事件导致利益相关方对保理公司负面
评价的风险。良好的声誉是公司生存之本，本公司自成立之初，就从各个层面认真规划、管理
声誉风险，并协调制定明确的运营规范、行为方式和道德标准，由内及外的严格监督落实，贯
彻执行。
   （2）战略风险
    为了避免盲目承担风险造成的重大经济损失，同时又能适时把握发展机遇，基于从应激性的
风险管理操作转变为预防性的风险管理规划的前瞻性，公司努力致力于建成全面、预防性的风险
管理方法的可持续发展趋势，主要从两方面出发，一是针对政治、经济、社会、科技等外部环境
和内部可利用资源，系统识别和评估我公司既定的战略目标、发展规划和适时方案中潜在的风险，
并采取科学的决策方法和风险管理措施来避免和降低可能的风险损失；二是从长期、战略的高度，
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良好规划和实施信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险及声誉风险管理，以确保公司健康、
持久地运营。
十一、关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
√适用 □不适用
                                                              单位：万元 币种：人民币
                                                          母公司对本企     母公司对本企业
母公司名称      注册地       业务性质        注册资本     业的持股比例       的表决权比例
                                                              (%)                (%)
               昆明市二   煤炭批发；水电
云南九天投     环西路     开发；房屋建筑
资控股集团     398 号高   广场市政公用          24,000             37.83            37.83
有限公司       新科技广   广场、装饰装潢
               场         工程
本企业的母公司情况的说明
无
本企业最终控制方是冷天辉
其他说明：
无
2、 本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见第九、1、在子公司的权益。
√适用 □不适用
无
3、 其他关联方情况
√适用 □不适用
                    其他关联方名称                               其他关联方与本企业关系
云南省滇中产业发展集团有限责任公司                        参股股东
云南工投集团动力配煤股份有限公司                          母公司的控股子公司
贵州图南矿业（集团）有限公司                              母公司的控股子公司
贵州图南矿业(集团)有限公司兴仁县下山镇兴旺煤矿            其他
贵州图南矿业(集团)有限公司兴仁县兴隆煤矿                  其他
贵州图南矿业(集团)有限公司兴仁县潘家庄镇兴隆煤矿          其他
贵州图南矿业(集团)有限公司兴仁县潘家庄镇王家寨煤矿        其他
贵州图南矿业(集团)有限公司兴仁县下山镇四海煤矿            其他
贵州图南矿业(集团)有限公司安龙县海子乡长湾煤矿            其他
云南省宣威市文兴乡大坡煤矿                                其他
富源县大河镇核桃冲煤矿                                    其他
富源县大河镇五里德煤矿                                    其他
云南省曲靖狮子山煤矿有限责任公司                          其他
富源县恩发选煤有限公司                                    其他
宣威市工投动力配煤有限公司                                其他
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会泽澜沧江磷业有限公司                                       其他
其他说明
无
4、 关联交易情况
(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
□适用 √不适用
出售商品/提供劳务情况表
√适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
           关联方          关联交易内容                  本期发生额            上期发生额
云南工投集团动力配煤股 销售煤炭                            16,720,979.84         13,654,918.85
份有限公司
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
□适用 √不适用
(2). 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
□适用 √不适用
关联托管/承包情况说明
□适用 √不适用
本公司委托管理/出包情况表：
□适用 √不适用
关联管理/出包情况说明
□适用 √不适用
(3). 关联租赁情况
本公司作为出租方：
□适用 √不适用
本公司作为承租方：
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
   出租方名称        租赁资产种类          本期确认的租赁费              上期确认的租赁费
云南九天投资控股
                              办公楼                  3,949,200.00                658,200.00
集团有限公司
关联租赁情况说明
□适用 √不适用
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(4). 关联担保情况
本公司作为担保方
□适用 √不适用
本公司作为被担保方
√适用 □不适用
                                                              单位：元 币种：人民币
                                                                       担保是否已经履行
    担保方           担保金额       担保起始日         担保到期日
                                                                             完毕
云南九天投资控
                       30,000.00         2017-9-8           2018-9-8         否
股集团有限公司
云南九天投资控
股集团有限公
司、易见供应链         50,000.00         2017-3-6           2020-3-5         否
管理股份有限公
司及冷天辉
易见供应链管理
                        2,000.00        2017-8-15          2018-8-14         否
股份有限公司
易见供应链管理
                        3,000.00        2017-12-4           2018-4-4         否
股份有限公司
易见供应链管理
                       13,000.00        2017-8-15          2018-8-14         否
股份有限公司
易见供应链管理
                       20,000.00        2017-6-16          2018-6-15         否
股份有限公司
易见供应链管理
                        5,000.00        2017-9-30          2018-9-30         否
股份有限公司
易见供应链管理
                        9,600.00        2017-3-16          2018-3-16         否
股份有限公司
易见供应链管理
                        5,400.00        2017-3-20          2018-3-16         否
股份有限公司
易见供应链管理
                        5,000.00        2017-3-17          2018-3-16         否
股份有限公司
关联担保情况说明
√适用 □不适用
   易见供应链管理股份有限公司做为担保方是为子公司云南滇中供应链管理有限公司、贵州易
见供应链管理有限责任公司、深圳滇中商业保理有限公司进行担保。
(5). 关联方资金拆借
√适用 □不适用
                                                              单位：元 币种：人民币
     关联方              拆借金额          起始日           到期日            说明
                                        130 / 146
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拆入
云南九天投资控股
                        40,000,000.00           2017-5-22        2017-8-22      资管计划资金
集团有限公司
云南九天投资控股
                        40,000,000.00           2017-8-23       2017-10-23      资管计划资金
集团有限公司
云南九天投资控股
                        15,100,000.00         2017-12-26        2022-12-26      资管计划资金
集团有限公司
云南省滇中产业发
展集团有限责任公       142,000,000.00            2016-8-5        2017-8-23      资管计划资金
司
   注：公司与云南九天投资控股集团有限公司资金拆入明细表：
       日期              收款                   付款                 贷方余额        说明
年初余额                                                             51,310,237.07
   2017-5-22            40,000,000.00                                91,310,237.07
   2017-8-22            40,000,000.00          40,000,000.00         91,310,237.07
   2017-8-22                                   51,310,237.07         40,000,000.00
   2017-10-23                                  40,000,000.00
   2017-12-26           15,100,000.00                                15,100,000.00
上述资管计划所产生的利息为云南九天投资控股集团有限公司 25,977.78 元、云南滇中产业发展
集团有限责任公司 6,952,083.68 元。
(6). 关联方资产转让、债务重组情况
□适用 √不适用
(7). 关键管理人员报酬
√适用 □不适用
                                                               单位：万元 币种：人民币
                项目                        本期发生额                     上期发生额
关键管理人员报酬                                            605.35                   118.62
(8). 其他关联交易
√适用 □不适用
    为了共同开发以物联网为基础的智能物流业务，利用智能物流与供应链管理的协同性，促进
公司发展智慧供应链业务，公司与关联方云南工投君阳投资有限公司（以下简称“君阳投资”）
共同投资设立云南君宜智能物流有限公司（以下简称“君宜物流”）。君宜物流注册资本 15.00
亿元，其中公司以现金出资 3.00 亿元人民币，持股比例为 20%；关联方君阳投资以现金出资 12.00
亿元人民币，持股比例为 80%。
    公司董事长冷天晴先生担任君阳投资的董事兼总经理，且公司实际控制人冷天辉先生和关联
自然人冷天晴先生共同投资的云南图南投资有限公司持有君阳投资 27.5%的股权，根据《上海证
券交易所股票上市规则》的相关规定，本次交易构成了关联交易。
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5、 关联方应收应付款项
(1). 应收项目
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
                                                           期末余额                 期初余额
 项目名称                 关联方                                                            坏账准
                                                      账面余额      坏账准备 账面余额
                                                                                              备
应收利息     贵州图南矿业（集团）有限公司                                       31,666.67
应收账款     云南工投集团动力配煤股份有限公司 9,581,105.76
其他应收款 云南工投集团动力配煤股份有限公司              1,968.63
(2). 应付项目
√适用 □不适用
                                                                           单位:元 币种:人民币
  项目名称                    关联方                       期末账面余额          期初账面余额
应付利息       云南九天投资控股集团有限公司                         16,777.77
应付利息       云南省滇中产业发展集团有限责任公司                                  3,845,832.99
应付股利       云南省滇中产业发展集团有限责任公司            20,390,734.84         8,961,700.00
其他应付款     云南九天投资控股集团有限公司                   4,388,000.00        51,968,437.07
预收款项       云南工投集团动力配煤股份有限公司                                    1,970,542.00
其他流动负债 云南九天投资控股集团有限公司                    15,100,000.00
其他流动负债 云南省滇中产业发展集团有限责任公司                                  142,000,000.00
6、 关联方承诺
√适用 □不适用
    2014 年 9 月 22 日本公司控股股东云南九天投资控股集团有限公司出具的收益补偿承诺：
   （1）本次发行完成后的当年及未来 2 个完整的会计年度，本公司经审计的归属于母公司股东
的净利润预计不低于 4 亿元、6 亿元、8 亿元。发行完成当年的净利润预计数下限按照本次发行完
成至当年年末的剩余时间折算，即发行完成当年的净利润预计数下限=4 亿元×（本次发行股份登
记完成日至当年年末的剩余天数）/365。
    如本公司实际实现的归属于母公司股东的净利润未达到当年预计数额下限，云南九天投资控
股集团有限公司将在年度报告披露后一个月内以现金方式补偿给禾嘉股份，补偿的现金金额的计
算方式为：当期应补偿的金额=本公司当期归属于母公司股东的净利润预计数额下限-本公司当期
实际实现的归属于母公司股东的净利润。
   （2）在上述承诺期内，云南九天投资控股集团有限公司将提请股东大会审议关于本公司每年
将不低于可分配利润的 50%用于向股东现金分红的议案，并在召开股东大会表决时投赞成票。
                                          132 / 146
                                   2017 年年度报告
7、 其他
□适用 √不适用
十二、股份支付
1、 股份支付总体情况
□适用 √不适用
2、 以权益结算的股份支付情况
□适用 √不适用
3、 以现金结算的股份支付情况
□适用 √不适用
4、 股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
5、 其他
□适用 √不适用
十三、承诺及或有事项
1、 重要承诺事项
□适用 √不适用
2、 或有事项
(1). 资产负债表日存在的重要或有事项
□适用 √不适用
(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
□适用 √不适用
3、 其他
□适用 √不适用
十四、资产负债表日后事项
1、 重要的非调整事项
□适用 √不适用
2、 利润分配情况
√适用 □不适用
                                                      单位：元 币种：人民币
                                      133 / 146
                                    2017 年年度报告
拟分配的利润或股利                                                  407,448,442.50
经审议批准宣告发放的利润或股利
3、 销售退回
□适用 √不适用
4、 其他资产负债表日后事项说明
√适用 □不适用
无
十五、其他重要事项
1、 前期会计差错更正
(1). 追溯重述法
□适用 √不适用
(2). 未来适用法
□适用 √不适用
2、 债务重组
□适用 √不适用
3、 资产置换
(1).   非货币性资产交换
□适用 √不适用
(2).   其他资产置换
□适用 √不适用
4、 年金计划
□适用 √不适用
5、 终止经营
□适用 √不适用
6、 分部信息
(1).   报告分部的确定依据与会计政策：
√适用 □不适用
    根据本公司的内部组织结构、管理要求及内部报告制度，本公司的经营业务划分为 3 个经营
分部，本公司的管理层定期评价这些分部的经营成果，以决定向其分配资源及评价其业绩。在经
营分部的基础上本公司确定了 3 个报告分部，分别为供应链分部、商业保理分部及信息服务分部。
这些报告分部是以公司具体情况为基础确定的。本公司各个报告分部提供的主要产品及劳务分别
为：
    i.供应链分部用于企业供应链的管理和相关配套服务；物流综合服务及咨询；物流信息平台
建设；物流网络技术开发及技术服务；物流节点建设；国内贸易；货物及技术进出口业务；
    ii.商业保理分部用于从事保理业务（非银行融资类）；从事担保业务（不含融资性担保业务）
等服务；
                                        134 / 146
                                      2017 年年度报告
     iii.信息服务分部用于从事“易见区块”系统以及其他科技创新的持续研究开发、推广应用
和运行维护等服务。
     分部报告信息根据各分部向管理层报告时采用的会计政策及计量标准披露，这些计量基础与
编制财务报表时的会计政策与计量基础保持一致。财务报表按照第五、28“收入”所述的会计政
策按权责发生制确认收入。
(2).    报告分部的财务信息
√适用 □不适用
    2017 年                                                 单位：元 币种：人民币
项     供应链分部     保理分部     信息服务分        其他       分部间抵销          合计
目                                     部
对 15,309,779,8      525,743,764   127,649,12                                 15,963,172,7
外        68.83              .19         5.47                                        58.49
营
业
收
入
分                   1,498,691.0                                1,498,691.0
部                             6
间
营
业
收
入
营 14,472,610,3      196,422,973   2,482,560.                   70,777,888.   14,600,738,0
业        62.70              .31           87                            87          08.01
成
本
利 811,319,794.      304,078,565   120,195,09    413,797,022    459,784,592   1,189,605,88
润           61              .79         9.51            .21            .41           9.71
总
额
资 9,385,729,52      6,501,661,8   894,652,59    7,365,135,7    9,280,799,1   14,866,380,6
产         7.37            91.27         6.36          50.18          06.03          59.15
总
额
负 4,806,539,67      3,566,438,0   122,049,55    1,700,397,8    2,602,655,9   7,592,769,17
债         9.42            18.06         7.70          64.60          42.31           7.47
总
额
                                         135 / 146
                                            2017 年年度报告
(3).   公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
□适用 √不适用
(4).   其他说明：
□适用 √不适用
7、 其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
□适用 √不适用
8、 其他
□适用 √不适用
十六、母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款
 (1). 应收账款分类披露：
√适用 □不适用
                                                                              单位：元 币种：人民币
                     期末余额                                             期初余额
    账面余额                坏账准备        账          账面余额              坏账准备          账
种
                                           计提 面                                           计提   面
类                 比例                                                比例
       金额                金额            比例 价         金额                  金额        比例   价
                   (%)                                                 (%)
                                           (%) 值                                            (%)    值
单
项
金
额
重
大
并
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
                                               136 / 146
                                   2017 年年度报告
按 3,833,863.4 100.0 3,833,863.4 100.0       3,833,863.4 100.0 3,833,863.4 100.0 0.0
信           6     0           6     0                 6     0           6     0   0
用
风
险
特
征
组
合
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
单
项
金
额
不
重
大
但
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
应
收
账
款
合 3,833,863.4   /   3,833,863.4   /         3,833,863.4   /   3,833,863.4   /   0.0
计           6                 6                       6                 6         0
                                       137 / 146
                                    2017 年年度报告
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
                                                                 单位：元 币种：人民币
                                                      期末余额
             账龄
                               应收账款               坏账准备         计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
6 个月以内
6 个月至 1 年                                                                      1.00
1 年以内小计
1至2年                                                                             10.00
2至3年                                                                             20.00
3 年以上
3至4年                                                                             40.00
4至5年                                                                             60.00
5 年以上                         3,833,863.46          3,833,863.46             100.00
             合计                3,833,863.46          3,833,863.46             100.00
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
 (2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0.00 元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00 元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
 (3). 本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
其中重要的应收账款核销情况
□适用 √不适用
 (4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
  本报告期按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额 3,513,966.38 元，占应收账款期
末余额合计数的比例 91.66 %，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额 3,513,966.38 元。
                                         138 / 146
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 (5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：
□适用 √不适用
 (6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
2、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露：
√适用 □不适用
                                                                              单位：元 币种：人民币
                    期末余额                                               期初余额
     账面余额         坏账准备                            账面余额           坏账准备
                               计                                                      计
类
              比               提      账面                           比               提   账面
别
     金额     例     金额      比      价值               金额        例    金额       比   价值
             (%)               例                                    (%)               例
                               (%)                                                    (%)
单 797,828,44 93.                    797,828,44 1,586,135,2 96.                0.00 0.0 1,586,135,2
项       2.54 37                           2.54       36.93 89                        0       36.93
金
额
重
大
并
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
                                              139 / 146
                                   2017 年年度报告
按 56,546,967 6.6 42,275,84 74. 14,271,127 50,938,880. 3.1 38,691,52 75. 12,247,356.
信        .86   2      0.49 76         .37          60   1      3.63 96
用
风
险
特
征
组
合
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
单   9,112.62 0.0                9,112.62
项
金
额
不
重
大
但
单
独
计
提
坏
账
准
备
的
其
他
应
收
款
                                      140 / 146
                                     2017 年年度报告
合 854,384,52 /    42,275,84   / 812,108,68 1,637,074,1 /         38,691,52 /   1,598,382,5
计       3.02           0.49           2.53       17.53                3.63           93.90
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
                                                           期末余额
      其他应收款（按单位）                                           计提比例
                                     其他应收款        坏账准备                  计提理由
                                                                       （%）
                                                                                内部单位不
云南滇中供应链管理有限公司         466,373,070.32
                                                                                计提坏账
                                                                                内部单位不
深圳滇中商业保理有限公司           331,455,372.22
                                                                                计提坏账
                合计               797,828,442.54
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
                                                           期末余额
                账龄
                                      其他应收款           坏账准备         计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
6 个月以内                             5,598,202.00                                   0.00
6 个月至 1 年                             32,800.00                328.00             1.00
1 年以内小计                           5,631,002.00                328.00
1至2年                                 2,060,000.00          206,000.00              10.00
2至3年                                                                               20.00
3 年以上
3至4年                                   152,378.32           60,951.33              40.00
4至5年                                16,737,565.95       10,042,539.57              60.00
5 年以上                              31,966,021.59       31,966,021.59             100.00
                合计                  56,546,967.86       42,275,840.49              75.96
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
                                        141 / 146
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 (2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
     本期计提坏账准备金额 3,584,316.86 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
 其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
 □适用 √不适用
 (3). 本期实际核销的其他应收款情况
 □适用 √不适用
 (4). 其他应收款按款项性质分类情况
 √适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
             款项性质                  期末账面余额                    期初账面余额
 往来款                                        849,384,523.02              1,637,051,202.79
 备用金                                                                          22,914.74
 保证金                                           5,000,000.00
              合计                             854,384,523.02              1,637,074,117.53
 (5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
 √适用 □不适用
                                                                     单位：元 币种：人民币
                                                                 占其他应收款
                                                                                坏账准备
 单位名称       款项的性质       期末余额               账龄     期末余额合计
                                                                                期末余额
                                                                 数的比例(%)
云南滇中供
应链管理有    借款及一般往来   466,373,070.32 1-2 年                    54.59
限公司
深圳滇中商
业保理有限    借款及一般往来   331,455,372.22 1-2 年                    38.79
公司
成都金色世
              往来款            20,129,685.97 5 年以上                   2.36 20,129,685.97
纪贸易公司
                                              1-2 年为
                                              2,060,000.00
四川禾嘉实                                    元；3-4 年为
业（集团） 往来款               13,950,444.27 152,378.32                 1.63 7,309,790.90
有限公司                                      元；4-5 年为
                                              11,738,065.95
                                              元
云南国际信
              保证金             5,000,000.00 6 个月以内                 0.59
托有限公司
   合计                        836,908,572.78                           97.96 27,439,476.87
                                            142 / 146
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(6). 涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：
□适用 √不适用
(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3、 长期股权投资
√适用 □不适用
                                                                      单位：元 币种：人民币
                        期末余额                                        期初余额
 项目                       减值                                          减值
            账面余额                  账面价值             账面余额                 账面价值
                            准备                                          准备
对子公
       5,691,982,057.72            5,691,982,057.72 5,014,826,754.27             5,014,826,754.27
司投资
对联
营、合
营企业
投资
 合计    5,691,982,057.72          5,691,982,057.72 5,014,826,754.27             5,014,826,754.27
(1) 对子公司投资
√适用 □不适用
                                                                         单位：元 币种：人民币
                                                           本                        本期   减值
                                                           期                        计提   准备
 被投资单位          期初余额            本期增加                  期末余额
                                                           减                        减值   期末
                                                           少                        准备   余额
云南滇中供应
链管理有限公   2,952,906,452.61                                 2,952,906,452.61
司
深圳滇中商业
               1,561,920,301.66                                 1,561,920,301.66
保理有限公司
贵州易见供应
链管理有限责       500,000,000.00                                500,000,000.00
任公司
深圳市榕时代                           10,823,303.45              10,823,303.45
                                            143 / 146
                                     2017 年年度报告
科技有限公司
霍尔果斯易见
区块链商业保                      415,402,000.00                  415,402,000.00
理有限公司
易见天树科技
（北京）有限                           930,000.00                    930,000.00
公司
云南易见浙银
股权投资基金
                                  250,000,000.00                  250,000,000.00
合伙企业（有
限合伙）
    合计       5,014,826,754.27   677,155,303.45             5,691,982,057.72
(2) 对联营、合营企业投资
□适用 √不适用
其他说明：
无
4、 营业收入和营业成本：
□适用 √不适用
5、 投资收益
√适用 □不适用
                                                                        单位：元 币种：人民币
                  项目                               本期发生额               上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益                          460,087,615.45                88,974,601.85
权益法核算的长期股权投资收益
处置长期股权投资产生的投资收益                                                     311,588,230.38
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产在持有期间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产取得的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益
可供出售金融资产在持有期间的投资收益
处置可供出售金融资产取得的投资收益
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新计
量产生的利得
                  合计                                460,087,615.45               400,562,832.23
6、 其他
□适用 √不适用
                                         144 / 146
                                     2017 年年度报告
十七、补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
                       项目                              金额             说明
非流动资产处置损益                                        -5,210.30
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按           115,000.00
照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小           303,023.04
于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价
值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产
减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的
损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当
期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，
持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价
值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融
负债和可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允
价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行
一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                   -2,741,266.82
其他符合非经常性损益定义的损益项目                       -259,355.72
所得税影响额                                              47,588.93
少数股东权益影响额                                        20,630.57
                       合计                            -2,519,590.30
                                         145 / 146
                                     2017 年年度报告
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非
经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》
中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用 √不适用
2、 净资产收益率及每股收益
√适用 □不适用
                                       加权平均净                    每股收益
            报告期利润                 资产收益率
                                                          基本每股收益      稀释每股收益
                                         （%）
归属于公司普通股股东的净利润                   12.66                0.73             0.73
扣除非经常性损益后归属于公司普通股
                                               12.70                0.73             0.73
股东的净利润
3、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
4、 其他
□适用 √不适用
                               第十二节备查文件目录
                      （一）载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人盖章的
    备查文件目录
                      会计报表
                      （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件、
    备查文件目录      注册会计师对公司控股股东及其他关联方占用资金情况的专项说明原
                      件。
                      （三）报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的
    备查文件目录
                      正本及公告的原稿。
                                                                             董事长：冷天晴
                                                       董事会批准报送日期：2018 年 4 月 25 日
修订信息
□适用 √不适用
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