证券代码：300392 证券简称：腾信股份 公告编码：2020-038
北京腾信创新网络营销技术股份有限公司关于对深交所2019年度报告问询函回复
的公告
北京腾信创新网络营销技术股份有限公司（以下简称“腾信股份”或“公司”）于2020年5月7日收到《关于对北京腾信创新网络营销技术股份有限公司2019年年报的问询函》（创业板年报问询函【2020】第149号）（以下简称“问询函”），公司董事会高度重视，已对问询函所提及的有关事项进行了认真核实，负责公司年报审计工作的中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“事务所”）也对相关问题发表了意见，现将相关情况答复如下（如无特殊标注，文中金额单位均为人民币万元）：
一、2019年10月，你公司出资255万元与深圳市数根智联科技有限公司（以下简称“智联科技”）成立青岛数腾智能科技有限公司（以下简称“青岛数腾”），你公司占股51%。青岛数腾主要从事技术开发与服务，其在报告期内实现营业收入11,787.74万元，实现归属于上市公司的净利润1,334.44万元，毛利率为
92.60%。（1）请补充说明青岛数腾主营业务的具体情况，包括但不限于所处的产业链环节、商业模式、价值实现过程、服务计费方式等，并说明青岛数腾在设立当年就实现较高收入和利润的合理性；（2）请向我部报备青岛数腾报告期内前五大客户和前五大供应商的具体情况、提供服务和采购的具体内容以及期后回款情况等；（3）补充说明智联科技的具体情况，你公司与其合作成立青岛数腾的原因，你公司及董监高与智联科技是否存在关联关系；（4）请会计师对青岛数腾的业绩真实性进行核查并发表明确意见。
企业答复：
（一）青岛数腾主营业务的具体情况及实现较高收入和利润的合理性
1、青岛数腾主营业务情况
青岛数腾通过整合内外部资源，充分发挥腾信股份在互联网营销、大数据领域的技术优势，采用技术开发和外部市场资源相结合的合作模式，推进公司技术积累成果转化，以期达到数据资源产品化的目的。青岛数腾处于产业链的上游环节，其借助公司优质的技术研发能力及数据积淀，能够满足用户的操作模式和本地化数据显示需求，对用户历史数据进行整合；能够深刻理解用户的业务模型并快速建模，以达到商户的商业智能需求；能够为客户提供定制化商业智能软件技术开发服务，帮助终端客户提高获客能力以及市场竞争力，从而实现客户价值。报告期内，青岛数腾联合合作伙伴将移动互联网技术、营销科技和金融科技融合应用到国内成品油销售系统的传统加油场景，形成了一个具备自身独特性、可持续性、规模化的企业服务平台，为加油站提供线上运营、数据分析、降低传统加油站跑单漏单、提升通行效率等方面提供了有效的解决方案。合伙伙伴根据市场需求以及行业发展趋势提出软件系统开发需求并对软件系统进行推广。青岛数腾依靠腾信股份在数据营销、数据整合及分析能力开发出有竞争力的软件产品，并在数据营销和运营上给与指导，助力下游实现商业价值。青岛数腾技术开发服务计费方式是参照市场价格具体约定。
2、当年实现较高收入和利润的合理性
青岛数腾能够实现较高收入和利润，是基于当前市场需求、公司技术开发力量积累以及合作方智联科技的市场资源推广能力综合形成。
（1）行业发展趋势和国内成品油营销渠道变革需求
近年我国SaaS市场保持了强有力的发展态势。随着中国企业数字转型升级、企业上云、工业互联网、新基建等政策的推动，已经为SaaS蓬勃发展建立起了良好的经济和政策环境。
在数字经济全球化的趋势下，云计算三年行动计划、企业上云、工业互联网发展计划等国家政策相继出台，数字转型将成为常态，传统产业借力云计算进行
数字转型升级是大势所趋，进一步释放了SaaS市场需求；此外，信息技术应用创新不断加快，新产品、新服务、新业态大量涌现，人工智能、5G、区块链等技术与云计算相互融合，不断激活市场新的增长点。随着国内成品油销售体系和渠道体系的改革发展，现有体系集成度不够、功能覆盖不全、数据不够完整，难以适应渠道和营销方面新形势的变化和满足新业态销售体系的迫切需求。加油站是传统行业，IT信息化和智能化程度不高，原系统面临功能单一、无营销功能、数据分析功能弱、与客户弱链接、软件框架老旧等诸多问题。智联科技及其合作伙伴创新性提出了加油站SaaS系统，采用云计算模式，集成了物联网、人工智能等要素。其核心价值就是通过线上营销、数据整合分析、AI等新技术提升加油站通过率，帮助加油站存留高价值客户，并挖掘更多商业价值，把原传统加油站软件系统升级为SaaS服务平台，从成本中心变成利润中心，颠覆原有软件体系模式。
（2）腾信股份的技术资源和技术储备优势
公司数据资源的积累、分析、处理能力是为客户提供整体营销策略的基础。公司是国内最早从事互联网广告行业的代理公司之一，从2001年至今已经深耕互联网营销行业19年，在人才储备、技术及互联网媒体资源方面具备一定优势，每日分析大量的互联网用户的行为数据，积累了丰富的消费者特征、行为和反馈数据，实现广告投放的高精准度，并逐步形成行业技术壁垒。公司智能营销大数据平台—“巨兽数据平台”，是基于SaaS、移动化、大数据存储与管理、大数据分析与挖掘等技术，建立起以大数据和人工智能为基础的数字营销云平台。该平台能够有效满足不同客户在资源管理、投前资源分析、投中交易跟踪以及交易达成结案报告生成等方面的差异化需求，通过每日自动获取的互联网用户行为数据及交换数据，经过清洗、建模，结合人工智能深入学习，凭借公司对行业客户的深度理解，对用户进行精准画像，开发更丰富的应用场景，使得公司数字营销业务在整合多种营销手段和优势资源方面更加灵活多样，使用户画像更精细、创意更有效、媒介投放更精准，营销价值发挥更充分。
（3）现有技术平台与项目需求深度匹配
青岛数腾充分利用地方资源，积极开拓市场，寻找潜在需求用户，完成技术产品对接。青岛数腾报告期内完成的智慧加油站项目的市场需求和技术服务支持，与公司现有技术平台和数据积累深度匹配。公司通过多年对客户的经验积累、对数字营销的大力投入，已具备了技术平台化的能力，能实现对大数据挖掘、管理、落地应用。公司通过多年对系统研发的投入，实现了对系统模块化开发、常用开发包的开发、微信小程序以及公众号的定制化开发等技术储备，故在技术平台搭建上，可以按照项目需求进度，进行快速模块组装优化、开发及交付使用。同时，研发成本已在历年进行归集，减省了该项目在报告期内的研发成本。
（二）智联科技的具体情况及与其合作成立青岛数腾的原因
青岛数腾成立的目的主要在于实现公司技术资源的变现及数据平台、数据资源的产品化。公司近年来积极开展业务布局，在技术研发、商业模式、市场资源等方面探求公司大数据、数字营销智能平台与新业务成果转化的融合与创新，扩充业务范围，完善产品与解决方案体系，打造业务生态。
智联科技成立于2019年10月12日，注册地位于深圳市福田区莲花街道福新社区益田路6009号新世界商务中心1207D5，经营范围为：网络信息技术开发、技术咨询；计算机数据库技术服务；计算机系统分析；通用软件、行业应用软件、嵌入式软件的研发；计算机软硬件的研发、销售及技术服务；计算机系统集成、综合布线；数据录入、处理及维护的技术开发；智能电子软硬件、机器人、电子产品（不含电子出版物）、电子元器件、机械设备、通讯设备（不含卫星电视广播地面接发收设施）的销售；经营进出口业务。
智联科技在搭建成品油市场的新型销售体系及配套市场营销推广能力上具有前瞻性和资源竞争力，同时拥有国内成品油线上销售市场资源和渠道资源，通过公司SaaS研发成果向企业级SaaS市场转化，帮助资源方提高其服务客户的商业价值同时，实现公司技术成果转化，从而实现公司技术资源产品化的目标。
鉴于上述智联科技在行业中突出的营销能力和业务优势，结合公司的研发能力及数据资源上优势（详见本题（一）2（2）技术优势），双方合作成立青岛数
腾，以实现互利共赢，共同实现市场与业务上的突破。
（三）经核查，公司及董监高与智联科技不存在关联关系。
会计师意见:
（一）实施的审计程序
1、与被审计单位高管访谈，了解腾信股份与深圳市数根智联科技有限公司合作设立青岛数腾的目的和相关审批流程等情况；
2、了解青岛数腾管理层与收入确认相关的内控设计及执行情况；
3、取得青岛数腾与由联智能（深圳）有限公司签订的智慧油站软件系统开发合同和软件系统验收单，关注智慧油站软件系统开发合同的具体条款，是否存在附加条件；取得软件开发形成过程的相关资料，获取智慧加油站软件系统测试报告，以核实其真实存在性；
4、对由联智能（深圳）有限公司进行走访，就智慧油站软件系统开发的商业目的、委托开发价格的确定、支付款项的资金来源及支付情况、以及与青岛数腾及其母公司是否存在关联关系进行询问了解，并对由联智能（深圳）有限公司的下一级客户实施延伸检查；
5、检查合同价款支付情况，关注智慧油站软件系统定价依据的合理性，要求企业提供同行业软件公司开发类似软件的市场价格（如有）；
6、通过对大额客户进行走访、检查大额采购合同、实施细节测试、并结合对青岛数腾往来款余额的函证程序，判断收入、成本的真实性、完整性；
7、检查青岛数腾的收入、成本是否依据企业会计准则的规定进行了恰当的会计核算和处理。
（二）核查情况
通过与腾信股份高管访谈，了解了腾信股份设立青岛数腾子公司的目的及相关审批流程等情况；通过查阅青岛数腾与由联智能（深圳）有限公司签订的《智慧油站软件系统开发合同》，查看合同具体条款，未发现异常；通过询问腾信股份及青岛数腾管理层、走访以及查询国家企业信用信息公示系统，未发现由联智能（深圳）有限公司和青岛数腾及其母公司存在关联关系；了解智慧油站软件系
统在线登记系统，查看了智慧油站软件系统的七项功能使用情况；关注智慧油站软件系统定价依据的合理性，检查了收款凭证，付款方和智慧油站软件系统开发合同签订方名称一致，取得青岛数腾资产负债表日前后的银行对账单，核对了资产负债表日前后银行流水，未见异常；通过走访购买方，了解了由联智能（深圳）有限公司的基本情况、该交易的商业目的、交易价格的确定、交易价款支付能力、该软件的目前出售和使用情况，并对下一级多家客户实施了延伸检查；通过对报告期内成本进行细节测试，检查与供应商签订的合同等原始资料，青岛数腾的成本确认符合企业会计准则的规定；通过检查账簿记录、会计凭证，收入、成本确认的会计处理符合企业会计准则的规定。
（三）核查结论
通过实施上述审计程序，我们认为青岛数腾2019年度业务收入、成本是真实的。
二、报告期内，互联网广告服务实现营业收入13.48亿元，同比增长4.22%，毛利率为5.87%，同比上升1.07个百分点。请结合行业发展、同行业公司等情况，补充说明毛利率上升的合理性，报告期内直接类客户和代理类客户的客户留存率及其变化情况。同时，请向我部报备按照媒体采购渠道分类的收入及其毛利率情况。企业答复：
1、2019年度行业发展及行业公司情况
根据中关村互动营销实验室前瞻产业研究院发布的《中国互联网广告行业市场前瞻与投资战略规划分析报告》，2019年中国广告市场总体规模达到8,674.28亿元，较2018年增长了8.54%。据《2019中国互联网广告发展报告》显示，2019年我国互联网广告总收入约4367亿人民币，相较于上一年增长率为18.2%，增幅较上年同期略有放缓，减少了5.96个百分点，但仍保持平稳增长的态势。
报告期内同行业公司主营业务收入、成本及毛利情况如下所示：
| 公司名称 | 主营业务 | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率 | 营业收入同比增减 | 营业成本同比增减 | 毛利率同比增减 |
| 腾信股份 | 互联网广告服务 | 134,796.76 | 126,888.81 | 5.87% | 4.22% | 3.04% | 1.07% |
| 华扬联众 | 品牌营销 | 1,015,650.34 | 896,288.33 | 11.75% | 0.47% | 0.65% | -0.15% |
| 科达股份 | 互联网服务 | 188,003.89 | 1,778,803.16 | 5.38% | 37.22% | 43.15% | -3.92% |
| 利欧股份 | 互联网业 | 1,149,104.04 | 1,069,165.28 | 6.96% | 15.70% | 17.76% | -1.62% |
| 广博股份 | 互联网及相关服务 | 98,170.65 | 92,387.88 | 5.89% | -4.42% | 1.33% | -5.34% |
| 联创股份 | 互联网广告服务 | 225,511.97 | 209,305.45 | 7.19% | -28.76% | -19.61% | -10.56% |
| 华谊嘉信 | 数字营销 | 81,250.88 | 61,270.11 | 24.59% | -37.89% | -43.75% | 7.85% |
从上表可见，报告期内，公司毛利率变动规律与同行业公司数据指标基本吻合。毛利率的变动与营业收入、营业成本两两相关，但也会因为各自掌握的媒体资源不同、头部客户不同，进而影响毛利水平，同时回款周期及资金周转率也会对毛利率产生影响。
2、2019年度公司互联网广告服务业务毛利率变动说明
报告期内，公司克服经济下行等困难，坚持“大数据、大营销”经营理念，借助青岛国资的资金和地方资源支持，牢牢把握市场需求，优化视频段、移动端的资源配置，加大媒体资源购买力度，聚焦主业，满足客户热点需求。2019年度公司互联网广告服务实现营业收入13.48亿元，同比增长4.22%，主要是短视频、网红、抖音平台、网红带货等形成聚焦效应以及消费行为带来的巨大转变，致使公司以QQ、奇艺、芒果TV、小米、优土豆为代表的视频端，和以QQ朋友圈、今日头条、一点资讯等为代表的移动端应用类客户收入同比增长；同时迭加移动端、搜索等媒体采购渠道对应的客户毛利率同比提高，致使整体毛利率同比上升1.07个百分点。
3、客户留存率及变化情况
客户留存率一般适用于游戏、门户网站、视频、聊天等相关互联网娱乐游戏行业，不适用于本公司。
三、报告期内，公司实现营业收入14.8亿元，较2018年度增长11.15%，2019年度支付给职工以及为职工支付的现金3,611万元，与去年同期相比下降
41.3%，请结合报告期内业务类型的变化，公司员工的变动情况、薪资待遇等补充说明人工成本大幅下降的原因及合理性。请会计师进行核查并发表明确意见。企业答复：
报告期内，在中美贸易局势复杂、全球经济放缓、国内经济面临下行的压力下，公司面对市场消费需求的转变等现实情况，持续优化资源配置、严抓内控管理、进一步加强和扩大对自动化系统的使用，使得公司收入同比增长的情况下，人员数量和人工成本大幅下降。
1、借助国资股东在资金、资源、管理等多方面支持，不断加强媒体资源采购力度，进一步拓展和优化投放视频端和移动端应用类业务，使得报告期内公司对应客户收入同比增长13.24%，贡献较大。同时强化内部协同，优化组织机构，做到了新设立公司以及新拓展业务人员少、负担轻，发挥了整体业务协同互补的积极作用。
2、实行事业部季度绩效考核制度，优胜劣汰，裁减了非增值业务部门；推行钉钉、微信、OA系统等即时化办公软件，减少管理幅度，提高了运行效率；还进行了瘦身健体、精简机构，整合了策略部、创意部和市场部，成立战略支持中心。公司人员数量由2018年末的190人下降到报告期末的143人，导致人员数量和人工成本大幅下降。
3、进一步完善开发适用于工作和客户服务使用的内部系统。公司2019年加大投入，对OA系统、MediaPower、42wei系统等进行了升级维护，提高了系统使用效率，尤其是在新成立子公司中完全使用新开发系统用于日常服务，减少了客户服务和日常工作中必须的人力投入成本。
综上，人工成本下降是合理的。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、查阅人力资源部门编制的员工花名册，与腾信股份高管访谈，了解本期员工人员变动情况及其原因；
2、复核加计应付职工薪酬明细与总账、明细账数合计数是否相符；
3、抽查并双向核对考勤记录表中的人员和工资发放表是否相符；
4、检查往来款科目，是否存在工资性费用挂账情况；
5、对期间费用实施截止测试，检查工资性费用是否存在跨期情况；
6、检查应付职工薪酬计提、分配及支付的会计处理是否正确。
（二）核查情况
经核查，报告期内腾信股份实现营业收入14.8亿元，较2018年度增长
11.15%，其主要原因是新增子公司收入并表所致，通过与腾信股份高管访谈及检查员工花名册和考勤记录表，对员工变动的合理性进行分析，本年度人工成本大幅下降的原因主要是腾信股份精简机构瘦身减员致职工薪酬减少所致；复核加计应付职工薪酬各个明细合计数与总账、明细账合计数相一致；应付职工薪酬分配到成本费用项目中的金额一致，勾稽检查未见异常；通过对往来款科目检查，并结合函证回函分析，未发现工资性费用挂账情况；通过对期间费用等科目实施截止性测试，未发现工资性费用存在提前与延后确认的情况。
（三）核查结论
通过实施以上审计程序，我们认为腾信股份本期列支的人工成本是真实、完整的。
四、报告期内，你公司前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例为
79.71%，前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例为71.30%，销售与采购均高度集中。请你公司向我部报备前五大客户与供应商的具体情况，并说明报告期末前五大客户的应收账款及其回款情况，与2018年度相比主要客户是否发生变动。企业答复：
1、2019年度前五大客户情况
由于合并范围发生变化，2019年度前五大客户较2018年新增了3家；2018年前五大客户中的2家排名保持不变，其余3家排名错后。2019年度前五大客户的应收账款及其回款情况具体如下表：
| 客户名称 | 销售额 | 占年度销售总额比例 | 报告期内回款情况 | 期末账面余额 | 备注说明 |
| 第一名 | 63,892.39 | 43.15% | 64,180.25 | 17,337.22 | |
| 第二名 | 17,594.80 | 11.88% | 20,633.75 | 6,992.15 | |
| 第三名 | 15,658.89 | 10.58% | 14,767.46 | 1,830.97 | 合并新增 |
| 第四名 | 11,787.74 | 7.96% | 11,209.00 | 1,286.00 | 合并新增 |
| 第五名 | 9,083.04 | 6.13% | 6,332.46 | 3,295.56 | 合并新增 |
| 合计 | 118,016.86 | 79.71% | 117,122.91 | 30,741.89 |
2、2019年度前五大供应商情况
2019年度前五大供应商新增1家，主要是因合并范围变化增加，2019年度前五大供应商情况具体如下：
| 供应商名称 | 采购额 | 占年度采购总额比例 | 备注说明 |
| 第一名 | 27,121.23 | 21.00% | 合并新增 |
| 第二名 | 23,559.99 | 18.25% | |
| 第三名 | 18,952.27 | 14.68% | |
| 第四名 | 13,984.62 | 10.83% | |
| 第五名 | 8,483.56 | 6.57% | |
| 合计 | 92,101.67 | 71.33% |
五、报告期末，你公司预付账款期末余额为24,069.81万元，同比增长77.87%。
（1）请结合报告期营业收入的变动情况、你公司与主要媒体和客户的合作模式、结算政策等情况，补充说明预付账款大幅变动的原因及合理性；（2）请核查预付对象与控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员是否存在关联关系或其他利益关系，是否存在资金占用或财务资助的情形；（3）请向我部报备预付账款前十名的具体情况，包括不限于对象、交易内容、账龄情况。请会计师对预付账款的真实性进行核查并发表明确意见。
企业答复：
1、预付账款大幅变动的原因及合理性
报告期内，从互联网广告营销形式结构上看，搜索引擎、垂直网站为代表的
关键字广告，市场占比不断降低，同时搜索引擎市场遭遇政策性影响，行业正在经历回调期。与之相对应，OTT快速发展成为新兴的媒体广告资源，网络视频通过挖掘创新形式实现超全网增速，信息流广告发展迅速，视频广告、品牌图文广告市场占比有了明显提升。为落实公司中长期发展战略规划，报告期内公司密切关注互联网广告营销形式结构变化，在巩固主要客户OTT媒介投放的同时，依托于青岛战略合作伙伴的地方资源优势，进一步扩大公司业务规模，发挥公司在互联网营销、大数据领域的竞争优势。同时公司积极筹集资金，加大媒体资源、数据资源购买力度，优化移动端、视频端的资源配置，开始关注并培育短视频、网红、微博达人、抖音平台、网红带货等新的业务线，着力培育新的业务增长点。
鉴于此，报告期内公司加大了对腾讯、百度、今日头条等互联网头部媒体的资源采购力度和深圳、北京、上海等地方媒体和技术资源的采购力度，保障客户的线上线下多方面媒体资源渠道和技术支撑需求。同时为了保障主要客户的0TT投放需求，通过借助广州地方媒体在康佳、创维、TCL等数字电视机OTT智能开机投放资源上的优势，进行了资源定制；为了加大青岛本地客户的开发力度，充分发挥国资优势，借助青岛地方代理商在青岛市公交站厅灯箱广告牌、高铁站站内数字大屏、数字电视OTT开机屏广告等资源的代理优势，签订《互联网营销服务框架合同》，预先定制其广告发布资源，以期在山东鲁花、青岛崂山矿泉水、青岛崂山区旅游局、青岛崂山啤酒等品牌推广项目中获取全方位支持。综上，公司预付账款同比增长77.87%，其变动系公司正常媒体资源采购所致，是合理的。
2、关联关系核查情况
经核查，公司预付对象与控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员不存在关联关系或其他利益关系，不存在资金占用或财务资助的情形。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、了解大额采购合同签订、审批的内部控制制度及执行情况；
2、对腾信股份高管进行访谈，了解预付账款形成的背景；检查预付款发生的合同、账面记录等相关凭证资料；
3、通过询问腾信股份管理层、查询国家企业信用信息公示系统检查大额预付款收款单位与腾信股份是否存在关联关系；
4、对部分大额预付账款供应商进行现场走访，了解合同双方合作的背景、经营活动开展情况；
5、结合采购合同的核对，检查大额预付款项、资金支付凭证、复核账面记录金额，检查是否存在差异；
6、对预付账款期末余额实施函证程序，对未回函的实施检查原始凭证、合同、发票结算单等替代程序，检查资产负债表日后的预付账款结转的相关凭证。
（二）核查情况
了解了大额采购合同签订、审批的内部控制制度及执行情况。通过对腾信股份高管进行访谈，了解了预付账款形成的背景。通过检查采购合同、账面记录等相关资料，并结合对大额供应商实地走访和预付账款函证回函情况、以及检查资产负债表日后的预付账款结转情况，预付账款是真实存在的。
（三）核查结论
通过实施上述审计程序，我们认为报告期末腾信股份的预付账款是真实存在的。
六、报告期内，其他应收款期末余额为11,114.10万元，同比减少41.26%。请就其他应收款具体项目补充说明：（1）北京睿智博达投资咨询有限公司6000万元购房款相关事项的进展情况，对该项目的坏账准备计提是否充分；（2）押金及保证金期末余额为9,049.25万元，同比增长183.80%，请结合公司业务的发展情况说明押金及保证金大幅增长的原因及合理性；（3）请向我部报备其他应收款期末余额第二名至第五名的具体情况，并核查前五名对象与控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员是否存在关联关系或其他利益关系，是否存在资金占用或财务资助的情形。
企业答复：
1、购房款相关事项的进展及坏账准备计提情况
我公司于2016年3月25日发布公告，同意购买自然人殷宇名下位于北京市通州区永顺镇（商务园B2-5地块）商业金融项目用地B2-5-1#办公楼，建筑面积共5,912.1平方米（以下简称“通州房产”），并在同日与自然人殷宇（北京睿智博达投资咨询有限公司为殷宇指定收款公司）签订了《北京市房屋买卖合同》，房屋总价1.6亿元，截至2016年9月公司累计支付1.45亿元。由于2016年度第四季度公司管理层出现较大变动，导致未能按照双方签订的《北京市房屋买卖合同》支付后续款项，该项房屋交易未能如期实现。2016年度财务决算，鉴于当时的实际情况，按照谨慎性原则，公司2016年根据合同条款对3,500.00万元定金全额计提了减值准备。之后，为了规避通州房产给上市公司造成进一步经济损失，我公司一直与对方保持着密切沟通，持续推动通州房产的继续交易。
2019年度，我公司与出售方殷宇就通州房产的后续交易开展了一系列的洽谈，包括涉及房产交易的历史交易资料、法务、财务、税费、融资等环节的沟通和对接，截止目前，仍在继续洽谈中。鉴于通州房产的交易实质以及对接沟通情况，公司认为目前对该项目计提的坏账准备是充分的。
2、押金及保证金期末余额情况
“其他应收账款--押金及保证金”报告期期末余额9,049.25万元，主要由伊利集团3,000万元、通州房产6,000万元以及其他日常经营押金及保证金组成。同比增长183.80%，主要是将通州房产6,000万元进行了重分类所致。由于购房合同约定其中3,500万元为购房定金，占该笔款项比例过半，故在本年度统一归类到了押金保证金项目，扣除此因素，与上年无实质变化。
3、经公司核查，前五名对象与公司控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员不存在关联关系或其他利益关系，不存在资金占用或财务资助的情形。
七、报告期内，你公司将对上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）的和深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）的投资划分至以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，并确认公允价值变动损益1,422.90万元。请进一步说明将上述投资重新分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的原因及合理性，以及对上述金融资产期末公允价值的测算过程。请会计师进行核查并发表明确意见。企业答复：
1、投资重新分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的原因及合理性
在执行新金融工具准则的背景下，公司按照《企业会计准则22号——金融工具确认和计量》相关金融资产重分类的划分标准，根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将原依据《合伙企业法》和旧金融工具准则列入“可供出售金融资产”科目核算的招远秋实基金和上海数研的投资均划分至“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”，公司认为不符合划分到“以摊余成本计量的金融资产”或者“以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产”的分类；同时基于持有期限长短，将其分别由“可供出售金融资产”重分类至“交易性金融资产”科目核算，财务报表列示为“其他非流动性金融资产”。公司于2019年半年报对上述重分类进行了详细披露。
公司认为上述做法是遵循企业会计准则要求进行的，是合理的。
2、金融资产期末公允价值的测算过程
公司对上述金融资产期末公允价值的确认，均依据《企业会计准则第39号——公允价值计量》（2014年修订）进行。
（1）公司对招远秋实公允价值的确认，是使用第二层次输入值，是基于招远秋实基金的净值和股权比例计算得出公允价值变动，属于除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。具体测算是基于招远秋实的2019年度审计报告、2019年度投资管理报告，依据招远秋实的净值和股权比例计算
得出公允价值损益变动为1,422.90万元。
（2）公司对上海数研公允价值的确认使用第三层次输入值。以上海数研期末净资产作为评估其公允价值的重要参考依据，对其期末净资产基本能体现其公允价值的，以其净资产作为评估公允价值的基数；对其期末净资产不能体现其公允价值的，再考虑市场参与者对相关资产或负债定价时所使用假设的基础上进行调整。考虑到与2018年相比，上海数研2019年度经营环境、经营情况和财务状况未发生变化，公司认为其账面净值是当前情况下可合理取得的最佳信息，反映的就是其公允价值，故企业确定其公允价值变动为0万元。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、对腾信股份管理层进行访谈，了解新金融工具准则下，腾信股份对上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）和深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）的权益工具投资的管理业务模式；
2、查看腾信股份对上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）和深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）投资的分类、列报是否与其管理业务模式相符，是否符合新金融工具准则的相关规定；
3、查阅信永中和会计师事务所对深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）出具的2019年度审计报告和深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）2019年度投资管理报告，复核腾信股份公允价值估值计算过程；分析上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）以期末净资产作为评估其公允价值重要参考依据的合理性；
4、检查腾信股份对上述投资重分类及其公允价值变动计量是否依据企业会计准则的规定进行了恰当的会计核算和处理。
（二）核查情况
按照新金融工具准则关于金融资产分类的规定和腾信股份的管理业务模式要求，腾信股份将对上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）和深圳市招远
秋实投资合伙企业（有限合伙）的投资划分至以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。经检查北京市致远励新投资管理有限公司出具的深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）2019年度投资管理报告和信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）出具的XYZH/2020BJA90286审计报告，并复核公允价值估值计算过程，其公允价值变动损益计算具有合理性。鉴于上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）2019年度其经营环境、经营情况和财务状况与上年相比未发生变化，腾信股份以其期末账面净值作为公允价值具有合理性。
（三）核查结论
经核查，报告期内，腾信股份将对上海数研腾信股权投资管理中心（有限合伙）和深圳市招远秋实投资合伙企业（有限合伙）的投资划分至以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产具有合理性，期末公允价值的测算过程具有合理性。
八、报告期内，你公司研发投入金额为2,929.42万元，其中研发支出资本化金额为1,079.97万元，占当期净利润的23.10%。请进一步说明报告期内研发支出资本化的具体情况，资本化的合理性，是否存在利润调节情形。请会计师进行核查并发表明确意见。企业答复：
报告期内公司共有7个研发项目，研发项目均为2年期，其中自制剧评估系统、区块存储系统、媒介可视化系统、媒体端数据管理系统、视频资源数据采集系统、经销商活动提报系统共6个项目从2018年4月逐步开展，于本报告期内陆续进入开发阶段；网页移动端推送系统共1个项目，为报告期内新立项项目，尚处研究阶段。
研究开发项目的支出分为研究阶段支出与开发阶段支出。研究阶段的支出全部计入当期损益。经批准同意进入开发阶段的研发项目，通过开发支出进行资本
化核算，同时满足条件并验收通过后确认为无形资产，不能满足条件的开发阶段的支出计入当期损益。报告期内，公司根据《研究与开发工作管理办法》的相关立项、研究、评估等审批流程以及会计准则相关要求，对陆续进入开发阶段符合资本化条件的6个项目支出予以资本化，明细如下：
| 项目名称 | 项目期间 | 项目资本化时间 | 研发支出金额 | 费用化 金额 | 资本化 金额 |
| 自制剧评估系统 | 2018.4.1-2020.3.31 | 2019.5.1 | 549.04 | 242.41 | 306.64 |
| 区块存储系统 | 2018.4.1-2020.3.31 | 2019.5.1 | 408.24 | 164.02 | 244.22 |
| 媒介可视化系统 | 2018.5.1-2020.4.30 | 2019.6.1 | 616.27 | 367.39 | 248.88 |
| 媒体端数据管理系统 | 2018.8.1-2021.7.31 | 2019.8.1 | 252.63 | 137.79 | 114.84 |
| 视频资源数据采集系统 | 2018.8.1-2021.7.31 | 2019.8.1 | 174.51 | 104.87 | 69.64 |
| 经销商活动提报系统 | 2018.8.1-2021.7.31 | 2019.8.1 | 367.32 | 271.55 | 95.76 |
| 网页移动端推送系统 | 2019.7.1-2022.6.30 | 551.41 | 551.41 | - | |
| 合计 | 2,919.42 | 1,839.45 | 1,079.97 | ||
各项目具体进展如下：
（1）自制剧评估系统。截至2019年4月30日，通过104个数据维度分析数据，实现对自制剧更精准的判断；AI智能化贯穿项目数据的采集、分析、报表；通过测试数据结果分析已实现预期目标。于2019年5月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成自制剧评估模块、自制剧推荐模块、自制剧排行榜模块等，已完成项目整体开发进度的90%。
（2）区块存储系统。截至2019年4月30日，已攻克了项目关键技术难点，项目核心HDFS和MapReduce。通过测试分析，已实现项目预期目标。于2019年5月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成主体框架搭建、文件管理、文件上传、文件安全、文件预览、付费等模块，完成项目整体开发进度的80%。
（3）媒介可视化系统。截至2019年5月31日，已解决报表模块的生成，通过js+Ajax前后台数据实时同步，自定义报表项，多元化的报表项目组合，跨排期报表整合等，通过测试数据的分析已实现了预期目标。于2019年6月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成整体开发进度的85%。
（4）媒体端数据管理系统。截至2019年7月31日，已通过分析媒体端数据的共同点，把分散的数据统一到一起，通过数据标准化再细分，把细分数据推向现有营销平台，接口化方便二次开发，页面风格可定制。通过测试分析，已实现项目预期目标。于2019年8月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成整体开发进度的50%。
（5）视频资源数据采集系统。截至2019年7月31日，已完成爬虫脚本可视化，国内属于领先，多维度的爬虫构建，对采集数据的多维度存储。通过测试分析已实现了预期目标。于2019年8月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成主体框架搭建、爬虫模块构建模块、爬虫脚本生成、爬虫管理后台模块等功能，完成项目整体开发进度的60%。
（6）经销商活动提报系统。截至2019年7月31日，完成了所有重点模块的数据测试，通过测试结果分析已实现项目预期目标，实现了对经销商的管控、营销数据的采集与存储、统计数据的多元化展现。于2019年8月1日批准进入开发阶段。截至2019年12月31日，项目已完成整体开发进度的65%。
综上，公司对研发项目的会计核算以及资本化情况是符合会计准则要求和企业实际研发情况的，是合理的，不存在利润调节情况。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、与研发项目技术负责人访谈，了解研发项目立项和进展情况，研发支出资本化时点、资本化依据；
2、现场查看研发项目系统操作界面，了解研发内容和进度情况；
3、检查研发支出立项计划书、立项决议、研发支出进入开发阶段依据、以及研发支出账面记录等资料，确定研发支出真实性、研发支出资本化时点和金额的准确性；
4、获得研发支出资本化金额明细表，复核加计与报表数、总账数是否相符；
5、检查研发支出资本化的相关费用构成情况，获取工资分配表等相关资料，与记入研发费用的人员工资等进行核对。
（二）核查情况
经核查，腾信股份本年度开发有自制剧评估系统、区块存储系统、媒介可视化系统、媒体端数据管理系统、视频资源数据采集系统、经销商活动提报系统等六个项目进入开发阶段。通过核查立项计划书、开发阶段申请表、账务记录以及研发支出资本化的相关费用构成情况，研发支出资本化依据充分，资本化时点适当，资本化金额合理。
（三）核查结论
通过实施上述审计程序，我们认为报告期内腾信股份研发支出资本化具有合理性，未发现存在利润调节情形。
九、报告期内，你公司销售费用发生额为902.11万元，同比下降57.58%；管理费用发生额为4,283.45万元，同比下降10.10%。请结合公司的经营情况说明本期销售费用和管理费用主要项目下降的原因及合理性，是否存在利润调节情形。请会计师进行核查并发表明确意见。企业答复：
2019年度，公司管理层开源节流，严控费用支出，出台了新的差旅费、招待费、办公费等事前审批和事后汇报的管理制度；通过部门整合、减少管理幅度；推行即时化办公软件，升级工作中使用的技术系统，提升公司整体运营效率；裁减了非增值业务部门，公司人员数量大幅下降。通过这一系列管理举措，公司在保增长的情况下实现了销售费用、管理费用双双下降。具体如下：
1、销售费用发生额902.11万元，同比减少1,224万元，下降57.58%。主要原因：一是本年度公司人数较上年减少，工资及社保费用同比减少847万元；二是公司严控费用开支，差旅费、办公费、业务招待费、租赁费等同比减少455万元。
2、管理费用发生额4,283万元，同比减少481万元，下降10.10%。主要原因：一是因严控费用开支，差旅费、办公费、租赁费等同比减少264万元；二是部分长期待摊费用项目摊销期限已至，待摊费用同比减少265万元。
综上，报告期内公司销售费用和管理费用支出下降，主要是公司强抓管理、严控开支的效果体现，是合理的，不存在利润调节情形。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、 获取公司销售费用、管理费用明细账，明细账与总账、财务报表核对一致；
2、对销售费用、管理费用进行分析比较，分析销售费用、管理费用的变动原因，检查销售费用、管理费用发生额是否合理、完整；
3、将销售费用、管理费用中的职工薪酬、无形资产摊销、长期待摊费用摊销额、折旧费等项目与相关科目核对，核查其结转金额是否正确，有无多转、少转等影响利润正确计算的情况；
4、对本期发生的销售费用、管理费用，选取样本，检查其支持性文件，确定原始凭证是否齐全、记账凭证与原始凭证是否相符以及账务处理是否正确；
5、检查往来款科目，是否存在费用挂账情况；
6、对销售费用、管理费用实施截止测试，检查费用是否存在跨期情况。
（二）核查情况
经核查，本年度销售费用、管理费用明细账与总账、财务报表核对一致；本年度销售费用、管理费用较上年下降的原因主要是本年度瘦身减员致职工薪酬减少以及腾信股份采取内部挖潜致办公费、差旅费等费用性支出减少；通过对销售费用、管理费用中的职工薪酬、无形资产摊销、长期待摊费用摊销额、折旧费用等项目与相关科目核对，其勾稽关系合理，结转金额正确，未发现多转、少转等影响利润正确计算的情况；通过对本期发生的销售费用、管理费用进行细节测试，未发现异常；通过对往来款科目检查，并结合函证回函分析，未发现费用挂账情况；通过对销售费用、管理费用实施截止测试，未发现销售费用、管理费用存在提前与延后确认的情况。
（三）核查结论
通过实施以上审计程序，我们认为腾信股份本期销售费用、管理费用准确、
完整，未发现存在利润调节情形。
十、2019年度，你公司未计提商誉减值准备。请结合资产组相关企业的发展情况、经营业绩等情况，说明预计未来现金流量现值时采用的预测期增长率、毛利率、折现率及其相关参数的合理性，本期减值测试与以前年度商誉减值测试时所使用的关键参数是否存在差异，如是，请说明合理性。请会计师进行核查并发表明确意见。企业答复：
2019年度，公司商誉仅涉及2017年10月31日收购上海萃品信息科技有限公司90%的股权形成的非同一控制下的并购商誉共1项。具体情况如下：
（一）商誉的形成及变化简述
上海萃品主要业务为移动互联网广告代理及其他互联网营销服务，以上海及长三角区域为重点，客户所处行业包括：家电、快消、汽车等。公司定位为企业品牌移动营销解决方案提供商，致力于帮助品牌客户快速融入电子商务环境，专注于在移动场景环境下，品牌及其客户之间的有效链接，帮助品牌建立全新的移动商业生态链。
商誉初始形成是公司于2017年10月31日以对价3,600.00万元收购上海萃品公司90%的股权形成的非同一控制下的并购商誉。该并购为控股型并购，公司在合并口径报表中形成归属收购方的并购商誉2,409.39万元，归属于少数股东的商誉为267.71万元，该并购行为执行时未约定业绩承诺。
公司在2018年度的会计报告日对该商誉进行了减值测试，并根据测试结果对商誉计提减值1,327.92万元。截止本次测试，归属上市公司的并购商誉账面价值余额为1,081.48万元，归属于少数股东的商誉为120.16万元。
（二）上海萃品发展及业绩情况
上海萃品于2017年10月31日并入公司合并报表范围，2018年进入整合阶段，2019年步入稳定发展阶段。
公司收购并控股上海萃品后，2018年度开始全面整合上海萃品的经营管理，
开拓汽车、零售、金融等领域新客户，优化和调整客户结构，改变以家电客户比重过高的结构。2019年虽然经济大环境走低，但上海萃品经营取得了显著成效，逆势攀升，丰富了客户类型、均衡了业务形态，但由于行业差别及业务调整过程中的损耗，降低了销售毛利率。根据经审计的上海萃品财务报表反映，其财务状况及经营成果具体如下：
| 项目 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 资产总额 | 1,827.44 | 2,722.92 | 1,587.05 |
| 负债总额 | 101.41 | 1,190.36 | 318.19 |
| 净资产 | 1,725.03 | 1,532.56 | 1,268.86 |
| 项目 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 营业收入 | 3,202.73 | 2,376.65 | 993.72 |
| 利润总额 | 257.07 | 342.80 | 164.69 |
| 净利润 | 192.48 | 263.81 | 293.17 |
备注：2017年度财务数据已经上海瑞通会计师事务所审计，并分别出具了沪瑞通会审字（2017）第106006号、沪瑞通会审字（2018）第105116号无保留意见审计报告；2018、2019年财务数据已经中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）安徽分所审计，并分别出具了中兴财光华（皖）审会字（2019）第01009号、中兴财光华（皖）审会字（2020）第01044号无保留意见审计报告。
（三）减值测试过程及主要参数合理性分析
1、本次测试计算过程
| 项目 | 上海萃品资产组金额 |
| 商誉账面价值① | 2,409.39 |
| 商誉减值准备余额② | 1,327.91 |
| 商誉账面价值③=①-② | 1,081.48 |
| 未确认归属于少数股东权益的商誉价值④ | 120.16 |
| 包含未确认归属于少数股东权益的商誉价值⑤=③+④ | 1,201.64 |
| 资产组的账面价值⑥ | 363.61 |
| 包含整体商誉的资产组的公允价值⑦=⑤+⑥ | 1,565.25 |
| 资产组预计未来现金流量的现值⑧ | 1,700.00 |
| 商誉减值损益（大于0时）⑨=⑦-⑧ | - |
2、本次测试使用的主要参数合理性分析
（1）营业收入增长率合理性分析
上海萃品公司2019年度营业收入增长明显，系企业积极开拓客户和相关资
源所致，管理层根据企业规模预计，未来营业收入增长基本维持在目前的状态，未来将仅有小额增长，直至达到稳定状态。根据国家市场监管总局统计数据，2019年中国广告市场总体规模达到8,647.28亿元，同比增长8.54%，增速较2018年有所放缓，管理层预计2020年市场规模增速将继续放缓，并参考了日本广告巨头电通安吉斯集团2020年3月发布的广告支出预测，其考虑中国经济第一季度情况受到了新型冠状病毒疫情的影响，但政府已采取措施支持经济增长，帮助消费者恢复信心，预计2020年中国的广告支出增长率为3.9%。参考上述信息，管理层结合企业实际经营情况，预测第一年销售增长率约3.9%，后续逐渐降低，经营逐渐稳定。
（2）毛利率合理性分析
2018年和2019年，上海萃品广告代理业务的毛利率分别为13.25%和8.77%，2019年毛利率较2018年有一定的下降，主要原因为公司开拓和争取新客户时，提供了部分折扣或附加服务，导致毛利率有所下降。管理成预计未来经营规模将基本维持现有水平，相应的客户取得成本将有所缩减，故未来预测时取前两年均值作为预测毛利率。
通过查询上市公司2019年度报告，选取主营业务为广告营销行业公司进行分析，可比公司2018年和2019年毛利率水平如下表：
| 股票代码 | 可比公司名称 | 2019年报毛利率 | 2018年报毛利率 |
| 603598.SH | 引力传媒 | 10.80% | 8.42% |
| 002712.SZ | 思美传媒 | 17.10% | 11.29% |
| 603825.SH | 华扬联众 | 11.72% | 11.54% |
| 603729.SH | 龙韵股份 | 8.17% | 8.43% |
| 002400.SZ | 省广集团 | 13.28% | 11.46% |
| 300058.SZ | 蓝色光标 | 8.92% | 11.63% |
| 平均值 | 11.67% | 10.46% | |
本次预测，上海萃品公司预测期毛利率结合历史经营情况，取均值为11.01%，与可比公司毛利率差异较小，故预测期毛利率较为合理。
（3）折现率合理性分析
通过查询上市公司2019年度报告披露的有关商誉事项，选取与商誉相关资产组涉及广告营销行业的案例，上市公司进行商誉减值测试关键参数—折现率，
具体情况如下表：
| 上市公司 | 商誉相关资产组 | 主营业务 | 评估报告文号 | 税前折现率 |
| 新文化300336.SZ | 郁金香广告传播（上海）有限公司 | 广告营销 | 银信财报字（2020）沪第305号 | 17.60% |
| 新文化300336.SZ | 沈阳达可斯广告有限公司 | 广告营销 | 银信财报字（2020）沪第306号 | 17.60% |
| 省广集团002400.SZ | 上海窗之外广告有限公司 | 广告营销 | 中科华评报字[2020]第029号 | 17.40% |
| 省广集团002400.SZ | 上海韵翔广告有限公司 | 广告营销 | 中科华评报字[2020]第025号 | 15.96% |
| 省广集团002400.SZ | 海口中行天策传媒有限公司 | 广告营销 | 中科华评报字[2020]第030号 | 18.28% |
| 天龙集团300063.SZ | 北京优力互动广告有限公司 | 广告营销 | 未披露 | 16.07% |
| 宣亚国际300612.SZ | 天津星言云汇网络有限公司 | 互联网营销 | 银信财报字（2020）沪第292号 | 16.59% |
| 平均值 | 17.07% | |||
综上，2019年度上海萃品经审计后的营业收入和净利润金额均相对较小，且业务和客户结构均较为单一，应对市场环境、宏观经济政策以及产业发展周期变化的风险能力较低，经营风险比上述公司相对略高，故本次评估确定的税前折现率19.19%较为合理。
（4）本次测试主要参数与以前年度对比
| 资产组名称 | 上海萃品资产组 | 以前年度测试与本次测试的 参数差异情况 | |
| 减值测试基准日 | 2018-12-31 | 2019-12-31 | |
| 预测期间 | 2019年至2023年 | 2020年至2024年 | |
| 预测期营业收入增长率 | 4.1%-10% | 1.18%-3.9% | 企业2019年度实际业务收入提前达到上次测试时管理层预期的稳定水平，管理层判断未来业绩情况基本维持2019年水平微量增长，故对收入增长率按照实际经营情况进行调整。 |
| 预测期毛利率 | 13.25% | 11.01% | 与以前年度预测基本一致，按照实际经营情况微调，主要是企业开拓新客户时，提供了部分折扣或附加服务，导致毛利率有所下降。 |
| 预测期利润总额 | 均值227万元 | 均值303万元 | 管理层对预测期营业收入进行了调整，收入规模的扩大故而利润总额 |
| 上升。 | |||
| 稳定期间 | 2024年及以后 | 2025年及以后 | |
| 稳定期营业收入增长率 | 0% | 0% | 与以前年度预测一致。 |
| 稳定期毛利率 | 13.25% | 11.01% | 与以前年度预测基本一致，按照实际经营情况微调。 |
| 稳定期利润总额 | 315万元 | 309万元 | 与以前年度预测基本一致，按照实际经营情况微调。 |
| 税前折现率 | 18.48% | 19.19% | 与以前年度预测基本一致，主要是随着市场变化，如ERP小幅上升导致的变化。 |
| 预计未来现金净流量的现值 | 1,660万元 | 1,700万元 |
综上，本次减值测试主要是按照企业2019年度实际营业收入情况对预测期业务进行了适当调整，其他主要参数与以前年度测试基本一致。
管理层预计企业发展方向等无重大变化，本次测试方法、结果等与上次测试基本一致，测试结论具有合理性，同时，企业经营发展稳步推进，无重大变故，2018年度管理层已对并购商誉计提了减值，故本次测试结果未发生减值。会计师意见：
（一）实施的审计程序
1、了解腾信股份商誉减值测试的控制程序，包括了解腾信股份划分的资产组及对资产组价值的判定；
2、获取商誉明细表，复核加计正确，并与报表数、总账数和明细账合计数核对是否相符；核对期初余额与上期审定期末余额是否相符；
3、取得经管理层批准的近5年财务预测数据等证明文件、复核商誉减值测试项目的资产评估报告，检查商誉减值测试方法是否符合规定，前后期是否一致，依据是否充分；
4、评价腾信股份商誉减值测试过程中关键假设、估值方法的适当性、现金流量预测及所引用的数据和参数的合理性；
5、检查未来现金流量现值的计算结果，核实商誉减值准备计提是否充分合理。
（二）核查情况
通过对企业商誉减值测试使用的营业收入增长率、毛利率、折现率等主要参数检查，腾信股份根据2019年的实际完成情况，并结合未来经营计划、预测等情况确定增长率、毛利率；商誉减值测试使用的毛利率、折现率与以前年度预测基本一致。复核北京中同华资产评估有限公司出具的商誉减值测试项目资产评估报告（中同华评报字（2020）第110380号），该评估机构具有证券期货相关业务评估资格；评估报告采用预计未来现金净流量的现值估计可收回金额。其所使用的毛利率、折现率等主要参数所选用的行业与商誉相关资产组行业类似，均为广告营销行业，具有可比性；检查商誉减值测试评估结果，上海萃品信息科技有限公司与商誉有关的资产组预计未来现金流量的现值高于包含商誉资产组的账面价值，本期不需计提商誉减值准备。
（三）核查结论
通过实施以上审计程序，我们认为2019年度腾信股份子公司上海萃品信息科技有限公司商誉未计提减值准备具有合理性。
十一、报告期内，你公司发生仲裁事项涉及金额1,295.48万元，请补充说明上述仲裁事项的具体情况，以及你公司是否就该事项及时履行信息披露义务。企业答复：
1、仲裁事项的具体情况
2018年8月24日，应城品誉传媒工作室向北京仲裁委员会提起申请，请求裁令本公司支付应城品誉传媒工作室服务费1,295.48万元（本公司账面记载金额1,295.48万元：其中应付账款870万元，预计负债425.48元）。2018年9月26日，北京市第三中级人民法院下达了（2018）京03财保190、191、192、193号民事裁定书，对申请人提出的保全申请予以支持，并冻结了本公司银行存款账户资金1,295.48万元。
该案原定于2018年11月2日开庭，但应城品誉传媒工作室选定的仲裁员在组庭后因个人原因主动退出上述四案的审理，故北京仲裁委员会根据仲裁规则的规定，改为2019年2月13日重新组成仲裁庭并定于2019年2月28日重新开庭
审理上述四案。2019年2月19日，公司律师接到北京仲裁委员会的电话与短信通知，上述四案原定于2019年2月28日开庭，后由于其他原因取消本次开庭，开庭时间另行确定。2019年4月3日，公司收到了北京仲裁委员会《中止仲裁程序的通知》。鉴于该案因申请人与被申请人之间因《项目服务合同》所引起的争议仲裁案，因出现特殊情况需要中止仲裁程序，现仲裁庭依据北京仲裁委员会《仲裁规则》第四十四条第（二）款的规定，决定中止本案仲裁程序。
截至回复日，北京仲裁委员会尚未对此案进行开庭审理，公司一个冻结账户尚未解封。
2、信息披露情况
上述仲裁事项已在《关于对深交所2018年度报告问询函回复函的公告》（公告编号：2019-046）进行了披露，详见于2019年5月24日在巨潮资讯网披露的相关内容。
按照《深圳证券交易所股票上市规则》中11.1.1关于重大诉讼和仲裁的规定，上市公司发生的重大诉讼、仲裁事项涉及金额占公司最近一期经审计净资产绝对值10％以上，且绝对金额超过一千万元的，应当及时披露。本案涉及诉讼标的1,295余万元，公司最近一期（2017年年度报告）经审计净资产为4.7亿元，仅占净资产绝对值2.75％，并非重大诉讼、仲裁事项。
按照《深圳证券交易所股票上市规则》中11.11.3（八）之规定“主要资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押”应当及时向本所报告并披露。该案涉及的被财产保全的金额为1,295余万元，公司正常经营的银行账户有数个，被保全的账户仅为两个，且非公司主要常用资金收付账户。
综上，公司未对该案所涉仲裁进行单独信息披露符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》相关规定。
特此公告。
北京腾信创新网络营销技术股份有限公司
董事会二〇二〇年六月一日