楚天科技：2016年第一季度报告全文

楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
楚天科技股份有限公司
 2016 年第一季度报告
    2016033
    2016 年 04 月
                                         楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                         第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资
料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准
确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人唐岳、主管会计工作负责人李刚及会计机构负责人(会计主管人
员)肖云红声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                   楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                            本报告期                 上年同期               本报告期比上年同期增减
营业总收入（元）                                227,448,923.81          183,029,839.15                        24.27%
归属于上市公司股东的净利润（元）                 25,318,878.88            25,048,821.20                        1.08%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
                                                 23,551,786.21            22,743,181.71                        3.56%
益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元）                -54,643,345.38           -34,996,494.12                       -56.14%
基本每股收益（元/股）                                     0.10                       0.11                      -9.09%
稀释每股收益（元/股）                                     0.10                       0.11                      -9.09%
加权平均净资产收益率                                     1.65%                    2.96%                        -1.31%
                                                                                            本报告期末比上年度末增
                                           本报告期末                上年度末
                                                                                                         减
总资产（元）                                  2,496,694,820.86         2,386,372,304.68                        4.62%
归属于上市公司股东的净资产（元）              1,544,719,509.09         1,519,401,890.21                        1.67%
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                              单位：元
                         项目                              年初至报告期期末金额                   说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）                   -7,471.71 处置固定资产利得
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
                                                                      2,210,287.79 政府补助
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                    -98,554.00 捐赠等支出
其他符合非经常性损益定义的损益项目                                           40.00
减：所得税影响额                                                        337,209.41
合计                                                                  1,767,092.67                  --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
                                                                   楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
二、重大风险提示
   1、中国医药装备行业处于战略转型期，对医药行业依赖的风险。公司的客户群集中在医药行业，医药行业的发展已从
每年 20%以上的高速发展降到了 15%左右的中速发展，尽管是中国经济新常态下发展速度的两倍多，但已进入了换挡期。
如果公司不能有效把握此战略发展机遇，不利用自身的资本、品牌、技术与质量、管理等优势拓宽产品系列，增加品种，延
伸产业链，将会直接影响公司的经营业绩并带来收益下滑的风险。
   2、市场竞争的风险。公司是国内制药装备行业中具有领先竞争优势的厂商之一，经过多年的技术创新和市场开拓，公
司在技术与研发、营销与服务、知识产权保护、管理和人才、品牌等方面建立了相对竞争优势，并已发展成为国内领先的水
剂类制药装备制造企业。公司水剂类制药装备产品质量、性能达到或接近国外同类产品先进水平，产品性价比较高，已具备
替代进口满足国内中高端市场需求的能力。由于国内制药装备技术与国外发达国家还存在一定差距，随着下游制药行业的不
断发展及药品 GMP 认证的日趋严格，对制药装备产品的需求将向高端产品转移，如果国际领先制药装备企业在中国加快实
施本土化战略，通过建立合资生产企业降低产品成本及产品价格、增强营销与服务，行业市场竞争将加剧。如果公司不能持
续提高技术和研发水平，保持生产管理、产品质量、营销与服务的先进性，公司将会面临不利的市场竞争局面，经营业绩和
财务状况将受到一定影响。
   3、公司管理水平及人力资源无法适应经营规模快速扩大的风险。随着公司各产品事业部的建立与运营，以及外延式扩
张并购项目的完成，公司的规模将快速扩大，在资源整合、技术研发、生产管理、市场开拓和资本运作方面对公司提出了更
高的要求。尽管公司已经建立了较为完善的法人治理结构，拥有独立健全的公司运营体系，能满足目前的经营规模和发展需
要，并且在管理、技术开发等方面储备了数量较多的人才，但是如果使用不当，无法调动其积极性和创造性，不能优胜劣汰，
不能及时补充，将影响公司的运营能力和发展动力，会给公司带来管理风险。
   4、核心技术人员及关键岗位熟练技工流失或短缺的风险。公司作为制药装备制造企业，在日常生产经营中，核心技术
人员、大型设备操作主技工、数控机床操作工等的专业知识和经验积累对产品质量及生产效率的提高至关重要。公司是国内
领先的水剂类制药装备提供商，在多年的发展中培养和积累了大批优秀专业技术人员和熟练操作工，而上述人才也同样受到
同行业其它企业的欢迎。虽然公司建立了较为完善的人才激励机制，综合运用薪酬福利、绩效与任职资格评定、企业文化和
经营理念引导等方法，努力创造条件吸引、培养和留住人才，并与核心技术人员签订了《商业秘密保护与竞业限制协议书》，
但仍然存在人才流失风险。此外，在未来经营过程中，随着公司业务规模的扩大，也存在该类人才短缺的风险。
   5、新产品研发费用快速增加的风险。为实现公司的战略目标，公司快速扩大了研发人员队伍，同时加大了新产品的开
发力度，这将使得研发费用快速增加。如果新产品开发失败，或新产品销售滞后，将会影响公司的经营业绩，造成利润的下
滑。
       6、收购整合的风险。楚天华通已成为楚天科技的全资子公司，从整体角度看，公司的资产规模和业务范围都得到扩大。
楚天科技的主营业务为水剂类制药装备的研发、设计、生产、销售和服务，楚天华通的主营业务为制药用水设备的研发、生
产与销售，两者虽然均处制药设备行业，但所提供的产品与服务仍有一定差异，需要在企业文化、经营管理、业务拓展等方
面进行融合，二者能否顺利实现整合具有不确定性。如在整合过程中，不能及时制定与之相适应的企业文化、组织模式、财
务管理与内控制度、人力资源管理、技术研发管理等方面的具体措施，可能会对公司的经营产生不利影响，从而给股东利益
造成一定的影响。四川省医药设计院有限公司与上海睿想信息科技有限公司,也成为了公司的全资子公司和控股子公司, 他们
提供的产品与服务同公司本部完全不同，更需要在企业文化、经营管理、业务拓展等方面进行融合，能否顺利实现整合,不
确定性更大。
   7、业绩承诺的风险。公司与马庆华、马力平和马拓（以下简称“业绩补偿义务人”）签署的《业绩承诺与补偿协议》及《<
业绩承诺与补偿协议>的补充协议》约定：业绩补偿义务人承诺新华通在 2015 年度、2016 年度、2017 年度实现的净利润
（新华通合并报表中扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润）分别不低于 4,200 万元，5,020 万元和 6,830 万元。
该盈利预测系新华通管理层基于新华通目前的研发能力、运营能力和未来的发展前景作出综合的判断，最终其能否实现将取
决于行业发展趋势的变化及新华通管理层的经营管理能力。2015年度，楚天华通实现扣除非经常性损益后归属于母公司股东
的净利润4340万元，实现业绩承诺。但2016年、2017年可能会存在承诺期内标的资产实际净利润达不到承诺净利润的风险。
                                                                      楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表
                                                                                                            单位：股
                                                              报告期末表决权恢复的优先
报告期末普通股股东总数                               16,015
                                                              股股东总数（如有）
                                               前 10 名股东持股情况
                                                                    持有有限售条件         质押或冻结情况
   股东名称          股东性质      持股比例         持股数量
                                                                      的股份数量       股份状态          数量
长沙楚天投资有
                  境内非国有法人        49.66%        138,535,088       138,535,088 质押                 15,625,000
限公司
马庆华            境内自然人             6.88%         19,183,187        19,183,187
新疆汉森股权投
资管理有限合伙 境内非国有法人            4.92%         13,727,110         3,185,422 质押                 10,170,000
企业
北京森淼润信投
资管理中心（有 境内非国有法人            1.47%          4,089,214         4,071,214 质押                  4,071,214
限合伙）
中央汇金资产管
                  国有法人               1.21%          3,386,300
理有限责任公司
吉林省国家生物
产业创业投资有 国有法人                  0.98%          2,746,059         2,746,059
限责任公司
泰达宏利基金－
工商银行－泰达
宏利价值成长定 其他                      0.83%          2,315,178         2,315,178
向增发 221 号资
产管理计划
阳文录            境内自然人             0.77%          2,160,000         1,620,000 质押                    520,000
周飞跃            境内自然人             0.77%          2,160,000         1,620,000
唐岳              境内自然人             0.76%          2,112,000         2,112,000
                                       前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                              股份种类
             股东名称                         持有无限售条件股份数量
                                                                                       股份种类          数量
新疆汉森股权投资管理有限合伙
                                                                         10,541,688 人民币普通股         10,541,688
企业
中央汇金资产管理有限责任公司                                              3,386,300 人民币普通股          3,386,300
                                                                     楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
中国人寿保险股份有限公司－分
                                                                         1,961,464 人民币普通股         1,961,464
红－个人分红-005L-FH002 深
中国建设银行股份有限公司－易
方达新丝路灵活配置混合型证券                                             1,205,100 人民币普通股         1,205,100
投资基金
博时基金－农业银行－博时中证
                                                                         1,010,700 人民币普通股         1,010,700
金融资产管理计划
中国工商银行股份有限公司－富
国中证工业 4.0 指数分级证券投资                                            861,618 人民币普通股           861,618
基金
梁柱                                                                       807,300 人民币普通股           807,300
陈艳君                                                                     800,000 人民币普通股           800,000
太平财产保险有限公司－传统－
                                                                           799,910 人民币普通股           799,910
普通保险产品
广发基金－农业银行－广发中证
                                                                           771,600 人民币普通股           771,600
金融资产管理计划
                                   1、长沙楚天投资有限公司为公司控股股东。
                                   2、新疆汉森股权投资管理有限合伙企业董事长刘令安为公司董事。
                                   3、唐岳、阳文录、周飞跃为长沙楚天投资有限公司股东，楚天科技董事。
                                   4、陈艳君为长沙楚天投资有限公司股东。
上述股东关联关系或一致行动的
                                   5、马庆华、北京森淼润信投资管理中心（有限合伙）、吉林省国家生物产业创业投资有
说明
                                   限责任公司为楚天科技收购长春新华通制药设备有限公司时的交易对方，泰达宏利基金
                                   －工商银行－泰达宏利价值成长定向增发 221 号资产管理计划为收购新华通配套募集
                                   资金的特定投资者。
                                   6、其他股东未知其关联关系或一致行动情况。
参与融资融券业务股东情况说明       梁柱通过普通证券账户持有 0 股，通过信用交易担保证券账户持有 807,300 股，合计持
（如有）                           有 807,300 股。
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
3、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                         单位：股
    股东名称        期初限售股数   本期解除限售股 本期增加限售股   期末限售股数      限售原因      拟解除限售日期
                                                    楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                               数          数
长沙楚天投资有                                                     首发前机构类限
                 138,535,088          0         0    138,535,088                    2019 年 1 月 21 日
限公司                                                             售股
                                                                                    2018 年 7 月 10 日、
                                                                   首发后个人类限
马庆华            19,183,187          0         0     19,183,187                    2019 年 7 月 10 日、
                                                                   售股
                                                                                    2020 年 7 月 10 日
新疆汉森股权投
                                                                   首发前机构类限 2016 年 1 月 21 日、
资管理有限合伙     9,556,266   6,370,844        0      3,185,422
                                                                   售股             2017 年 1 月 21 日
企业
                                                                   首发前个人类限
唐岳               2,112,000          0         0      2,112,000                    2017 年 1 月 21 日
                                                                   售股
                                                                                    每年按照上年末持
阳文录             2,160,000    540,000         0      1,620,000 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
周飞跃             2,160,000    540,000         0      1,620,000 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
                                                                   董监高锁定、股
曾凡云             1,604,000    302,000         0      1,302,000                    有公司股份总数的
                                                                   权激励
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
刘振               1,599,750    399,938         0      1,199,812 类高管锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
刘桂林              720,000     180,000         0        540,000 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
李刚                720,000     180,000         0        540,000 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
邱永谋              720,000     164,850         0        555,150 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
                                                                   类高管锁定、股
李新华              490,000     122,500         0        367,500                    有公司股份总数的
                                                                   权激励
                                                                                    25%解除锁定
                                                                                    每年按照上年末持
李浪                105,000           0         0        105,000 董监高锁定         有公司股份总数的
                                                                                    25%解除锁定
                                                                   首发后个人类限 2016 年 7 月 10 日、
马力平             1,961,471          0         0      1,961,471
                                                                   售股             2017 年 7 月 10 日、
                                                         楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                                                                         2018 年 7 月 10 日、
                                                                                         2019 年 7 月 10 日
                                                                                         2016 年 7 月 10 日、
                                                                        首发后个人类限 2017 年 7 月 10 日、
马拓                  431,523           0           0         431,523
                                                                        售股             2018 年 7 月 10 日、
                                                                                         2019 年 7 月 10 日
北京森淼润信投
                                                                        首后前机构类限
资管理中心（有       4,071,214          0           0       4,071,214                    2018 年 7 月 10 日
                                                                        售股
限合伙）
吉林省国家生物
                                                                        首后前机构类限
产业创业投资有       2,746,059          0           0       2,746,059                    2016 年 7 月 10 日
                                                                        售股
限责任公司
泰达宏利基金－
工商银行－泰达
                                                                        首后前机构类限
宏利价值成长定       2,315,178          0           0       2,315,178                    2018 年 7 月 10 日
                                                                        售股
向增发 221 号资
产管理计划
苏州雅才融鑫投
                                                                        首后前机构类限
资中心（有限合       1,786,403          0           0       1,786,403                    2018 年 7 月 10 日
                                                                        售股
伙）
北京银河吉星创
                                                                        首后前机构类限
业投资有限责任        196,147           0           0         196,147                    2016 年 7 月 10 日
                                                                        售股
公司
贺建军、周婧颖、                                                                         根据公司 2015 年
边策、肖云红等                                                                           限制性股票激励计
                    11,285,200          0           0      11,285,200 股权激励
433 名股权激励                                                                           划（草案）的有关
对象                                                                                     规定执行解锁
                                                                                         根据公司 2015 年
王学进等 27 名激                                                                         限制性股票激励计
                            0           0    1,260,000      1,260,000 股权激励
励对象                                                                                   划（草案）的有关
                                                                                         规定执行解锁
合计               204,458,486   8,800,132   1,260,000    196,918,354          --                 --
                                                                 楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
1、资产负债表项目重大变动情况及原因说明
1）、应收票据较期初减少440.28万元，下降42.90%，主要原因系年初至报告期内以银行承兑汇票结算的业务减少，同时原
收到的银行承兑汇票用于支付材料款背书给供应商所致。
2)、其他应收款较期初增加1,225.46万元，增长90.47%，主要原因系年初至报告期内新增全资子公司四川医药设计院及新设
子公司楚天智能机器人（长沙）有限公司（以下简称“楚天智能机器人公司”）并表所致。
3)、其他流动资产较期初减少694.11万元，下降41.60%，主要原因系年初至报告期内母公司出口退税额已返还入库及待抵扣
进项税金已逐步消耗以致重分类至其他流动资产减少。
4）、长期股权投资较期初增加63.91万元，主要原因系年初至报告期内新增全资子公司四川医药设计院并表所致。
5）、在建工程较其初增加836.2万元，增长34.71%，主要原因系年初至报告期内母公司三期道路及附属设施工程相继投入所
致。
6）、预收账款较期初减少1,944.51万元，下降33.17%，主要原因系年初至报告期内上年已收预收款项的合同部分已实现销
售及新收到的客户预付货款减少所致。
7）、应交税费较期初减少791.13万元，下降53.64%，主要原因系年初至报告期内母公司出口退税额已返还入库及待抵扣进
项税金已逐步消耗所致。
8）、应交利息较期初减少216.96万元，下降100.00%，主要原因系年初至报告期内全资子公司楚天华通已经偿还2015年度未
付利息。
9）、长期应付款较期初增加5,923.45万元，增长4,352.35%，主要原因系年初至报告期内新设子公司楚天智能机器人公司收
到国开发展基金有限公司投资款所致。
2、利润表项目重大变动情况及原因说明
1）、营业税金及附加较上年同期下降38.98万元，下降34.13%，主要原因系报告期内母公司本期应交增值税减少，因而城建
税及教育费附加随之减少。
2）、销售费用较上年同期增加1,065.9万元，增长50.31%，主要原因：一方面系母公司报告期内发放2015年度年终奖金，另
一方面系全资子公司楚天华通及四川医药设计院并表所致。
3）、财务费用较上年同期增加154.93万元，增长227.67%，主要原因系全资子公司楚天华通融资租赁固定资产导致利息支出
增加，同时母公司募集资金使用完毕利息收入减少所致。
4）、资产减值损失较上年同期增加344.8万元，增长197.12%，主要原因有两个：一方面系母公司应对新版GMP后带来的行
业景气度下降导致制药装备行业整体增速放缓的现状，为扩大传统产品的销售及促进新产品的推广以迅速占领市场，提高市
场竞争力，对行业内信誉良好的优质客户适当放宽了信用政策使得应收账款增加进而导致计提的坏账准备增加；另一方面系
报告期内全资子公司楚天华通及四川医药设计院并表所致。
5）、营业外支出较上年同期减少8.01万元，下降40.52%，主要原因是报告期内母公司处置固定资产损失减少。
3、现金流量表项目重大变动情况及原因说明
1）、经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少1,964.69万元，下降56.14%，主要原因：一方面系母公司报告期内销售
商品收到的现金较上年同期减少，另一方面系报告期内全资子公司楚天华通及四川医药设计院并表所致。
2）、投资活动产生的现金流量净额较上年同期减少2,419.52万元，下降99.28%，主要原因系母公司报告期内取得全资子公
司四川医药设计院100%股权支付投资款导致投资活动中现金流出增加所致。
                                                                 楚天科技股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
3）、筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加8,910.30万元，增长1,268.54%，主要原因：一方面系报告期内母公司收
到第二期股权激励对象投资款及新设的子公司楚天智能机器人公司收到国开发展基金有限公司投资款导致筹资活动现金流
入较上年同期增加，另一方面系本报告期内无需偿还借款及未进行上年度现金股利的分配而导致筹资活动现金流出较上年同
期减少。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
    报告期内，公司实现营业收入22,744.89万元，较上年同期增加4,441.91万元，增长24.27%；营业成本较上年同期增加
1,922.19万元，增长18.34%；利润总额较上年同期增加40.57万元，增长1.44%；归属于公司普通股股东的净利润较上年同期
增加27.01万元，增长1.08%；扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润较上年同期增加80.86万元，增长3.56%。
    报告期内，公司经营业绩较上年同期同向上升，业绩变动的主要原因是：
    1、为应对国内经济下行及GMP验证等因素而导致医药行业增速放缓的现状，公司积极实施战略部署，2015年度完成了
楚天华通医药设备有限公司（原长春新华制药设备有限公司）100%股权收购，2016年1季度完成了四川医药设计院有限公司
100%的股权收购，新设了子公司楚天智能机器人（长沙）有限公司，同时增资控股了上海睿想信息科技有限公司。报告期
内，子公司经营状况良好，在2016年1季度实现营业收入占比为20.25%，取得的归属于公司普通股股东的净利润占比为
29.23%。
    2、公司加大国际业务宣传及推广力度，积极拓展国际市场，2016年1季度海外市场营业收入较上年同期增长178.56%。
    3、公司继续加大新产品的研发和销售力度，本报告期内流体工艺系统（即配液系统）、制药用水系统、隔离系统及灭
菌柜等新产品销售收入较上年同期大幅增加，另外新产品智能机器人后包装线在本报告期也实现了销售收入，同时，公司在
医药及医疗机器人方面的投入正逐步加大。
    4、2016年1季度非经常性损益对净利润的影响金额为176.71万元。
重大已签订单及进展情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）等发生重大变化
的影响及其应对措施
□ 适用