银邦金属复合材料股份有限公司2013年第一季度报告全文

                                     银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                   银邦金属复合材料股份有限公司
                        2013 年第一季度报告
                           2013 年 04 月
                                               银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                                  第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误
导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
   所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人沈健生、主管会计工作负责人王洁及会计机构负责人(会计主管人员)王洁声明：保证季度
报告中财务报告的真实性和完整性。
                                                             银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
                                                                                                本报告期比上年同期增减
                                         2013 年 1-3 月               2012 年 1-3 月
                                                                                                        （%）
营业总收入（元）                               353,799,745.10               332,641,616.16                         6.36%
归属于公司普通股股东的净利润（元）               19,286,486.45               19,317,122.27                         -0.16%
经营活动产生的现金流量净额（元）                -68,964,112.60              -32,905,188.51                       -109.58%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/
                                                       -0.3692                         -0.235                     -57.11%
股）
基本每股收益（元/股）                                        0.1                        0.14                      -28.57%
稀释每股收益（元/股）                                        0.1                        0.14                      -28.57%
净资产收益率（%）                                         1.17%                        2.97%                        -1.8%
扣除非经常性损益后的净资产收益率
                                                          1.15%                        2.93%                       -1.78%
（%）
                                                                                                本报告期末比上年度期末
                                        2013 年 3 月 31 日          2012 年 12 月 31 日
                                                                                                       增减(%)
总资产（元）                                  2,260,600,830.55            1,978,084,445.74                        14.28%
归属于公司普通股股东的股东权益（元）          1,653,310,262.78            1,634,023,776.33                         1.18%
归属于公司普通股股东的每股净资产
                                                          8.8507                    8.7407                         1.26%
（元/股）
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                 单位：元
                         项目                                年初至报告期期末金额                     说明
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                       499,494.69
所得税影响额                                                                74,924.20
合计                                                                       424,570.49                   --
二、重大风险提示
一、市场竞争风险
随着我国经济的持续增长，汽车制造、电站空冷系统、工程机械等行业发展迅速，对钎焊式铝热交换器的需求持续增长，进
一步增加了钎焊铝轧制材的需求，市场规模迅速扩大，基于行业良好的市场前景，新的竞争者陆续出现。新的竞争者的增加
会带来产品价格下滑、新的替代产品的出现、本公司市场份额下降的风险。本公司所处的行业中，外资企业凭借技术研发、
规模优势，占据了大部分高端客户市场，这一领域是本公司目前正在重点突破的领域；大部分内资企业因产品质量不稳定、
                                                         银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
规模较小，产品竞争集中在中低端客户市场，竞争方式以价格战为主，竞争程度激烈。未来几年，随着国内新增产能不断释
放，国内竞争将会加剧。本公司将来的市场竞争风险将增加。对此，公司不断地研发新产品、改进工艺、优化产品结构、推
动产品差异化，使公司在市场竞争中占得了先机，并且和客户形成了紧密的战略合作关系，并且不断调整销售策略满足客户
需求，提高产品质量面对同类产品竞争，积极扩充销售人员队伍加强销售力量，健全激励机制调动销售人员积极性。
二、核心技术人员流失风险
由于金属复合材料的生产工艺复杂、技术难度高，核心技术人员在本公司的产品开发、生产工艺创新中起着关键的作用，是
本公司获得市场竞争优势的基础。经过多年的发展，本公司拥有一批具备多年铝合金复合材料生产、金属压延加工生产经验
和专长的核心技术人员，随着行业内对专业人才的需求日益迫切，行内人才流动性可能增加。如果核心技术人员流失将会对
本公司的正常生产和持续发展造成不利影响。对此，公司通过建立良好的企业文化和有竞争性的薪酬奖励机制等措施提升内
部凝聚力，吸引和稳定核心技术人员。
三、新产品开发和产业化失败风险
本公司近年来的快速发展主要依靠于持续的新产品开发和产业化能力。但是一种新产品的开发，需要经过产品设计、工艺设
计、产品试制、工业认证等多个环节，最终才能实现产品的产业化，需要大量的人力物力投入和较长的时间周期，存在新产
品开发失败的风险。由于本公司的研发中需投入大量原材料用于实验和工艺验证，报告期内本公司的研发费用投入较大，2010
年度、2011年度和2012年度，本公司研发费用分别为5,483.62万元、5,197.31万元和4551.51万元，研发费用都计入当期损益，
没有资本化。为保持本公司的持续发展，未来本公司还将保持较高的研发投入力度，如果本公司没有正确把握行业的发展趋
势，没有正确把握客户不断升级的多样化的需求，在新产品的开发的节奏上出现偏差，本公司可能会面临新产品开发和产业
化失败的风险，巨额的研发费用会给本公司的生产经营带来不利的影响。
四、应收账款风险
随着营业收入的增长，本公司应收账款逐年增长，近三年末，本公司应收账款账面价值分别为16,350.08万元、32,170.99万元
和36,543.60万元，应收账款占流动资产比重分别为31.36%、48.76%和24.1%。本公司应收账款账面价值较大，且占流动资产
总额的比重较高。随着本公司业务规模的进一步扩大，应收账款余额保持较高水平将给本公司带来一定的风险：一方面，较
高的应收账款余额占用了本公司的营运资金，影响了资金使用效率，增加了本公司财务成本；另一方面，一旦出现应收账款
回收周期延长甚至发生坏账的情况，将会给本公司业绩和生产经营情况造成一定的影响。
五、募集资金投资项目实施的风险
公司募集资金投资项目是基于目前国家的产业政策、国内外市场环境及本公司的实际情况做出的。尽管本公司已经会同有关
专家对项目的可行性进行了充分的论证，项目的实施将有效缓解目前公司研发和市场销售能力以及产能不足的问题，进一步
增强公司竞争力，完善产品结构，提高公司盈利能力，保证公司的持续稳定发展。但由于在项目实施及后期生产经营过程中
可能会由于市场供求变化、产业政策调整、技术更新、人才短缺等因素导致项目不能按计划完成或无法达到预期收益，因此
募集资金投资项目的实施存在一定的风险。
六、国内外原材料价格波动的风险
截止到报告期末，出口占公司营业收入已达到10.53%。公司铝合金产品的定价一般以原材料价格+加工费定价，加工费为合
同期内固定的，而原材料价格根据市场价格波动。出口业务的原材料价格是参照伦敦商品交易所（简称LME）现货价格确
定，而公司采购原材料则是依据上海长江现货市场（简称SMM）价格确定的，因此若两个市场的价格存在价差时，会对公
司出口业务的毛利率产生影响。LME价格高于SMM价格时，出口业务毛利率升高，LME价格低于SMM价格时，出口业务毛
利率降低。
                                                          银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
                                                                                                            单位：股
报告期末股东总数                                                                                                8,048
                                              前 10 名股东持股情况
                                                                   持有有限售条件          质押或冻结情况
     股东名称       股东性质      持股比例（%）    持股数量
                                                                     的股份数量       股份状态           数量
沈于蓝           境内自然人              42.34%       79,100,000        79,100,000
沈健生           境内自然人              17.51%       32,704,000        32,704,000
杨大可           境内自然人              14.45%       27,000,000        27,000,000
中国农业银行－
中邮核心成长股
                 境内非国有法人           4.43%        8,267,900
票型证券投资基
金
中国农业银行－
中邮核心优选股
                 境内非国有法人           2.62%        4,900,000
票型证券投资基
金
中国农业银行－
中邮核心优势灵
                 境内非国有法人            1.8%        3,365,000
活配置混合型证
券投资基金
华泰证券股份有
                 境内非国有法人           0.91%        1,707,573
限公司
中国工商银行－
申万菱信新动力
                 境内非国有法人            0.8%        1,500,000
股票型证券投资
基金
中国工商银行－
博时精选股票证 境内非国有法人             0.54%        1,000,000
券投资基金
中国银行－银华
优质增长股票型 境内非国有法人             0.54%        1,000,000
证券投资基金
                                         前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                              股份种类
             股东名称                       持有无限售条件股份数量
                                                                                      股份种类           数量
中国农业银行－中邮核心成长股
                                                                          8,267,900 人民币普通股          8,267,900
票型证券投资基金
                                                              银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
中国农业银行－中邮核心优选股
                                                                           4,900,000 人民币普通股          4,900,000
票型证券投资基金
中国农业银行－中邮核心优势灵
                                                                           3,365,000 人民币普通股          3,365,000
活配置混合型证券投资基金
华泰证券股份有限公司                                                       1,707,573 人民币普通股          1,707,573
中国工商银行－申万菱信新动力
                                                                           1,500,000 人民币普通股          1,500,000
股票型证券投资基金
中国工商银行－博时精选股票证
                                                                           1,000,000 人民币普通股          1,000,000
券投资基金
中国银行－银华优质增长股票型
                                                                           1,000,000 人民币普通股          1,000,000
证券投资基金
赵玉珍                                                                      649,074 人民币普通股            649,074
哥伦比亚大学                                                                601,068 人民币普通股            601,068
招商银行－中邮核心主题股票型
                                                                            523,594 人民币普通股            523,594
证券投资基金
                                    前十名股东中，沈健生与沈于蓝系父子关系，沈健生与沈于蓝属于一致行动人。除上述
上述股东关联关系或一致行动的
                                    情况外，公司上述股东之间未知是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。前十
说明
                                    名无限售条件股东之间，未知是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。
限售股份变动情况
                                                                                                            单位：股
                                    本期解除限售股 本期增加限售股
   股东名称        期初限售股数                                       期末限售股数     限售原因      解除限售日期
                                          数             数
沈于蓝                 79,100,000                0                0       79,100,000 首发承诺       2015-7-18
沈健生                 32,704,000                0                0       32,704,000 首发承诺       2015-7-18
杨大可                 27,000,000                0                0       27,000,000 首发承诺       2013-7-18
秦 芳                      98,000                0                0          98,000 首发承诺        2013-7-18
凌亚标                     98,000                0                0          98,000 首发承诺        2013-7-18
邹 鸣                      98,000                0                0          98,000 首发承诺        2013-7-18
张 稷                      98,000                0                0          98,000 首发承诺        2013-7-18
王 洁                      38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
吕友华                     38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
吕金明                     38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
夏双利                     38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
吕福昌                     38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
徐元文                     38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
高 轶                      38,000                0                0          38,000 首发承诺        2013-7-18
                           银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
周 凯        38,000    0       0         38,000 首发承诺       2013-7-18
潘月芳       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
周春华       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
顾 益        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
王建华       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
马勤良       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
华 伟        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
邹 葛        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
沈伟明       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
姚 丹        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
陆 剑        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
沈国良       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
孙才良       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
邹建平       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
王宇琼       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
华宇虹       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
周 蕾        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
唐兴南       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
唐海波       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
叶俊贤       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
顾晓明       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
邹 锋        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
吴优雷       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
张文元       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
邹 枫        18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
邹鹏飞       18,000    0       0         18,000 首发承诺       2013-7-18
沈 飞        10,000    0       0         10,000 首发承诺       2013-7-18
沈 竹        10,000    0       0         10,000 首发承诺       2013-7-18
谢宏伟       10,000    0       0         10,000 首发承诺       2013-7-18
朱 伟        10,000    0       0         10,000 首发承诺       2013-7-18
孙雅军       10,000    0       0         10,000 首发承诺       2013-7-18
合计     140,000,000   0       0     140,000,000      --              --
                                                         银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                                 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
一、资产负债表项目：
1、应收利息期末余额1389万元，较期初为896万元增长54.99%，主要由于募集资金利息收入所致。
2、在建工程期末余额21538万元，较期初11394万元增长89.03%，主要由于建造募投项目工程所致。
3、短期借款期末余额28994万元，较期初9025万元增长221.26%，主要由于3月募集资金暂时补充流动资金到期，再融资2亿
元归还所致。
4、应付票据期末余额8695万元，较期初为6062万元增长43.43%，主要由于预付募投项目设备款开具银行承兑汇票支付所致。
5、应付账款期末余额13814万元，较期初7123万元增长93.94%，主要由于单位往来款增加所致。
6、应交税费期末余额-1642万元，较期初632万元减少359.92%，主要由于募投项目设备进项税抵扣所致。
二、利润表项目：
1、报告期内营业税金及附加75万元，较上年同期155万元减少51.33%，主要由于募投项目设备抵扣导致留抵税额，不需缴
纳城建税及教育费附加所致。
2. 报告期内管理费用2589万元，较上年同期980万元增长164.23%，主要由于研发投入增加所致。
3. 报告期内财务费用-351万元，较上年同期504万元减少169.62%，主要由于募集资金利息收入所致。
4. 报告期内营业外收入78万元，较上年同期43万元增长82.73%，主要由于保险赔款所致。
5、报告期内营业外支出28万元，较上年同期13万元增长106.52%，主要由于支付捐款所致。
三、现金流量表项目
1、报告期内经营活动现金流量净额-6896万元，较上年同期-3291万元下降109.58%，主要由于报告期内赊销货款增加，支付
给职工的工资薪酬增加，以及其他费用增加所致。
2、报告期内投资活动现金流量净额-3450万元，较上年同期-256万元下降1246.66%，主要由于报告期内预付募投项目工程、
设备款所致。
3、报告期内筹资活动现金流量净额20079万元，较上年同期2808万元增长614.94%，主要由于3月融资借款所致。
二、业务回顾和展望
驱动业务收入变化的具体因素
2013年第一季度，公司实现营业总收入35379.97万元，较去年同期增加2115.81万元，增长6.36%；实现利润总额2259.27万元，
较去年同期减少3.6万元，下降幅度为0.16%；实现归属于上市公司股东的净利润1928.65万元，较去年同期减少3.06万元，下
降幅度为0.16%。；实现扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润1886.19万元，较上年同期减少20.8万元，下降幅
度为1.09%。由于国内汽车行业的需求超过原先预期、出口量快速增长及工程机械行业的快速复苏等原因，报告期内铝合金
复合材料销售量增长30.41%，非复合材料销售量同比增长10.39%，为公司报告期业绩带来正贡献；同时，由于空冷行业项
目开工率不如去年同期，报告期内铝基多金属复合材料销售量同比下降22.89%，对公司报告期业绩为负贡献。两个因素综
合以后，报告期公司净利润同去年同期基本持平。
重大已签订单及进展情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
□ 适用 √ 不适用
                                                        银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）等发生重大变化
的影响及其应对措施
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大供应商或客户发生变化的具体情况及对公司未来经营的影响
□ 适用 √ 不适用
年度经营计划在报告期内的执行情况
√ 适用 □ 不适用
报告期内，公司各项工作稳步推进，市场、生产、研发等各项工作都稳步推进，同比都有较大进步。市场推广方面，公司加
大了在汽车行业的市场推广力度，新客户快速增加，报告期内公司铝合金复合及非复合产品销售量创下公司历史最高纪录，
为公司实现全年营收目标打下了坚实的基础。生产方面，公司通过进一步优化APS先期生产管理系统的应用，充分挖掘公司
现有产能，产量连创新高，为市场推广提供了有力的保证。研发方面，公司研发的铝不锈钢车体材料已通过客户性能测试，
预计很快会进入量产阶段。
对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施
□ 适用 √ 不适用
                                                           银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                                         第四节 重要事项
一、公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
             承诺事项                    承诺方         承诺内容            承诺时间        承诺期限       履行情况
股改承诺
收购报告书或权益变动报告书中所作承
诺
资产重组时所作承诺
                                                      自公司股票上
                                                      市之日起三十
                                                      六个月内，不转
                                                      让或者委托他                                       截止本报告期
                                     公司控股股东     人管理其直接                        自公司股票上   末，所有承诺人
                                                                       2012 年 05 月 04
首次公开发行或再融资时所作承诺       及实际控制人     或者间接持有                        市之日起三十   严格信守承诺，
                                                                       日
                                     沈健生、沈于蓝 的本次公开发                          六个月内       未出现违反承
                                                      行股票前公司                                       诺的情况。
                                                      已发行的股份，
                                                      也不由公司回
                                                      购该部分股份。
                                     公司股东杨大
                                     可、秦芳、凌亚
                                     标、邹鸣、张稷、
                                     王洁、吕友华、
                                     吕金明、夏双
                                                      自公司股票上
                                     利、吕福昌、徐
                                                      市之日起十二
                                     元文、高轶、周
                                                      个月内，不转让
                                     凯、潘月芳、周
                                                      或者委托他人                                       截止本报告期
                                     春华、顾益、王
                                                      管理其直接或                        自公司股票上   末，所有承诺人
                                     建华、马勤良、                    2012 年 05 月 04
                                                      者间接持有的                        市之日起十二   严格信守承诺，
                                     华伟、邹葛、沈                    日
                                                      本次公开发行                        个月内         未出现违反承
                                     伟明、姚丹、陆
                                                      股票前公司已                                       诺的情况。
                                     剑、沈国良、孙
                                                      发行的股份，也
                                     才良、邹建平、
                                                      不由公司回购
                                     王宇琼、华宇
                                                      该部分股份。
                                     虹、周蕾、唐兴
                                     南、唐海波、叶
                                     俊贤、顾晓明、
                                     邹锋、吴优雷、
                                     张文元、邹枫、
                        银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
邹鹏飞、沈飞、
沈竹、谢宏伟、
朱伟、孙雅军
                 上述锁定期届
                 满后，在其（或
                 其关联方）任职
                 期间每年转让
                 的股份不超过
                 其直接或间接
                 持有公司股份
                 总数的百分之
                 二十五；离职后
                 半年内不转让
                 其直接或间接
担任公司董事、 持有的公司股
监事、高级管理 份。本次发行上
                                                                截止本报告期
人员的股东沈     市之日起六个
                                                                末，所有承诺人
健生、秦芳、凌 月内申报离职       2012 年 05 月 04
                                                                严格信守承诺，
亚标、邹鸣、张 的，自申报离职 日
                                                                未出现违反承
稷、王洁、吕友 之日起十八个
                                                                诺的情况。
华、吕金明、夏 月内不转让其
双利             直接或间接持
                 有的公司股份；
                 本次发行上市
                 之日起第七个
                 月至第十二个
                 月之间申报离
                 职的，自申报离
                 职之日起十二
                 个月内不转让
                 其直接或间接
                 持有的公司股
                 份。
                 对于发行人在
                 上市前未依法
                 足额缴纳的任
                 何社会保险或                                   截止本报告期
公司控股股东     住房公积金，如                                 末，所有承诺人
                                  2012 年 05 月 04
及实际控制人     果在任何时候                        长期有效   严格信守承诺，
                                  日
沈健生、沈于蓝 有权机关要求                                     未出现违反承
                 发行人补缴，或                                 诺的情况。
                 者对发行人进
                 行处罚，或者有
                 关人员向发行
                       银邦金属复合材料股份有限公司 2013 年第一季度报告全文
                 人追索，沈健生