江苏吴通通讯股份有限公司2014年第一季度报告全文

                    江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
江苏吴通通讯股份有限公司
   2014 年第一季度报告
         2014-046
      2014 年 04 月
                                       江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                         第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资
料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准
确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人万卫方、主管会计工作负责人沈伟新及会计机构负责人(会计主
管人员)沈伟新声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                   江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                                                                              本报告期比上年同期增减
                                           本报告期                      上年同期
                                                                                                      （%）
营业总收入（元）                              134,358,202.40                  38,461,410.11                    249.33%
归属于公司普通股股东的净利润（元）              6,214,203.50                    146,433.74                 4,143.70%
经营活动产生的现金流量净额（元）               -24,858,931.67                -20,929,185.29                    -18.78%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/
                                                       -0.2125                      -0.3138                    32.28%
股）
基本每股收益（元/股）                                      0.053                     0.002                     2,550%
稀释每股收益（元/股）                                      0.053                     0.002                     2,550%
加权平均净资产收益率（%）                                1.32%                       0.04%                      1.28%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产
                                                         1.06%                      -0.12%                      1.18%
收益率（%）
                                                                                              本报告期末比上年度末增
                                          本报告期末                     上年度末
                                                                                                     减（%）
总资产（元）                                  759,252,284.53                 683,458,992.78                     11.09%
归属于公司普通股股东的股东权益（元）          474,351,223.49                 468,030,339.04                     1.35%
归属于公司普通股股东的每股净资产
                                                       4.0556                       4.0016                      1.35%
（元/股）
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                               单位：元
                         项目                               年初至报告期期末金额                    说明
                                                                                      1、2012 年度实施商标战略政府
                                                                                      资金奖励 100 万元；2、2013 年
                                                                                      上半年中小企业国际市场开拓
                                                                                      资金奖励 1.9 万元；3、科技成
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
                                                                          1,505,685.50 果转化项目递延收入转营业外
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
                                                                                      收入分摊收益 26.67 万元；4、
                                                                                      上海市科技小巨人工程项目分
                                                                                      摊收益 15 万元；5、基于下一代
                                                                                      移动通信关键技术的无线局域
                                                              江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                                                                                     网络设备研发项目分摊收益 7
                                                                                     万元。
                                                                                     1、南京邮电大学教育基金会教
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                    -96,500.00 育奖学金支出 10 万元；2、买卖
                                                                                     股票罚没款 0.35 万元。
                                                                                     公司已通过高新技术企业复审，
减：所得税影响额                                                       211,377.83
                                                                                     企业所得税率按 15%计算。
合计                                                                  1,197,807.67                --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
二、重大风险提示
    1、重大资产重组能否获得批准的风险
    2013年10月，公司启动重大资产重组事项收购国内领先的企业信息化服务提供商北京国都互联科技有限公司。2014年3
月28日，公司披露了《江苏吴通通讯股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）》
等相关公告。本次重大资产重组仍存在不确定性，《报告书（草案）》之“特别风险提示”中对公司本次重大资产重组的相
关风险因素做出了特别说明。上述重大资产重组事项尚待中国证监会的核准，能否获得中国证监会并购重组委审核通过、中
国证监会核准，以及最终取得批准或核准的时间存在不确定性。
    2、整合的风险
    宽翼通信2013年成为公司全资子公司后，从公司整体经营的角度来看，公司和宽翼通信仍需要在企业文化、管理模式等
方面进行进一步融合。如果整合过程中公司未能及时建立起与之相适应的管理机制，可能会对宽翼通信的经营产生一定影响。
同时，公司因合并宽翼通信形成一定金额的商誉。根据《企业会计准则》规定，本次重大资产重组形成的商誉不作摊销处理，
但需在未来每年年度终了做减值测试。如果宽翼通信未来经营状况恶化，将有可能出现商誉减值，从而造成公司合并报表利
润不确定风险。针对整合的风险，公司将积极加强对子公司宽翼通信的督促、管理和考核，建立配套的管理经营机制，促进
宽翼通信持续稳健的发展。
    3、应收账款风险
    截止报告期末，公司应收账款净值为157,869,063.32元，占报告期期末总资产的比例为20.79%。应收账款对象主要为
                                                              江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
D-LINK INTERNATIONAL PTE LTD、通信运营商和通信设备商。如果公司不能有效控制和管理应收账款，将会造成应收账
款的回收风险。针对应收账款的风险，公司采取加强对客户账期的管理，并加大对应收账款的考核力度。
    4、募集资金投向风险
    公司本次募集资金项目计划投资总额为17,619.00万元，不足部分以自筹资金解决。项目在实施过程中，可能遇到技术进
步、产业政策变化、市场变化、设备采购价格变化等诸多不确定因素的影响，直接影响项目的投资成本、回收期、预定达产
规模和预期效益，从而对公司盈利水平产生影响。针对募投项目投向的风险，公司将加快募投项目的建设进程，积极处理在
项目实施过程中遇到的问题，提高募集资金的使用效率。
    5、行业依赖风险
   公司行业性质属于通信及相关设备制造业，主要客户为中国移动、中国电信、中国联通三大通信运营商以及中兴通讯等
通信设备商。由于国内通信行业产业链中，三大通信运营商处于核心地位，通信行业的产业政策以及通信运营商的工程项目
投入进度直接影响公司业务发展。通信运营商的固定资产投资决定通信设备需求量，采购模式的变化在一定程度上直接影响
通信设备供应商的毛利率、应收账款周转率、存货周转率等财务指标。如果公司未来不能适应和及时应对通信运营商投资、
营运模式、采购模式等重大变化，经营业绩将受到影响。针对行业依赖的风险，公司采取并购、战略合作等形式，丰富公司
产品种类，扩大产品应用领域，同时提高通信设备商的市场份额，加快对通信行业新产品的研制。
   6、客户集中度较高风险
   报告期内，公司前五大客户销售金额合计为7,335.56万元，占公司报告期内营业收入的54.60%。如果公司不能够加强公
司主要客户的维护、开拓等工作，将会对公司经营业绩产生不利影响。公司将进一步加强主要客户关系的维护工作，并积极
培养、开拓更多的重要客户。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
                                                                                                            单位：股
报告期末股东总数                                                                                              6,327
                                             前 10 名股东持股情况
                                                                  持有有限售条件           质押或冻结情况
   股东名称         股东性质      持股比例（%）   持股数量
                                                                    的股份数量         股份状态        数量
                                                                                    质押
万卫方           境内自然人              44.95%      52,575,000        52,575,000
                                                                                    冻结
惠州市德帮实业                                                                      质押
                 境内非国有法人          10.06%      11,764,705        11,764,705
有限公司                                                                            冻结
                                                                江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
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胡霞             境内自然人                5.13%        6,000,000       6,000,000
                                                                                    冻结
                                                                                    质押
刘澄             境内自然人                2.86%        3,340,099
                                                                                    冻结
                                                                                    质押
冯华             境内自然人                2.07%        2,420,000
                                                                                    冻结
上海磐沣投资中                                                                      质押
                 境内非国有法人            1.75%        2,048,017
心（有限合伙）                                                                      冻结
中国农业银行－                                                                      质押
长盛同德主题增
                 其他                      1.28%        1,500,991
长股票型证券投                                                                      冻结
资基金
                                                                                    质押
李尔栋           境内自然人                1.24%        1,444,607       1,444,607
                                                                                    冻结
                                                                                    质押
王勇             境内自然人                1.24%        1,444,607       1,444,607
                                                                                    冻结
                                                                                    质押                  1,444,600
杨荣生           境内自然人                1.24%        1,444,607       1,444,607
                                                                                    冻结
                                          前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                              股份种类
             股东名称                         持有无限售条件股份数量
                                                                                       股份种类          数量
刘澄                                                                    3,340,099 人民币普通股            3,340,099
冯华                                                                    2,420,000 人民币普通股            2,420,000
上海磐沣投资中心（有限合伙）                                            2,048,017 人民币普通股            2,048,017
中国农业银行－长盛同德主题增
                                                                        1,500,991 人民币普通股            1,500,991
长股票型证券投资基金
毕树真                                                                     500,007 人民币普通股            500,007
孔小明                                                                     433,450 人民币普通股            433,450
中国农业银行－长盛动态精选证
                                                                           400,360 人民币普通股            400,360
券投资基金
钱海波                                                                     392,350 人民币普通股            392,350
李永申                                                                     329,140 人民币普通股            329,140
陈宏亮                                                                     328,060 人民币普通股            328,060
上述股东关联关系或一致行动的      公司未知前 10 名无限售条件股东之间，以及前 10 名无限售流通股股东和前 10 名股东
说明                              之间是否存在关联关系，也未知是否属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。
参与融资融券业务股东情况说明      股东钱海波一共持有 392,350 股。其中，除通过普通账户持有 57,350 股外，还通过光大
                                                            江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
（如有）                      证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有 335,000 股。
公司股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
限售股份变动情况
不适用。
                                                            江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                                第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
一、资产负债表项目变动的情况以及原因说明：
    1、报告期内，公司货币资金较期初增加30.14%，主要是公司2014年3月14日已归还所暂借募集资金7000万元所致；
    2、报告期内，公司应收票据较期初增加49.82%，主要是公司应收款回款收到的承兑汇票增加所致；
    3、报告期内，公司预付账款较期初减少36.15%，主要是购置机器设备形成的预付款计入应付账款所致；
    4、报告期内，公司其他应收款增加31.60%，主要是增加全资子公司上海宽翼通信科技有限公司其他应收款所致；
    5、报告期内，公司其他流动资产较期初增加204.86%，主要是公司全资子公司苏州市吴通光电科技有限公司2014年度
待摊厂房租金所致；
    6、报告期内，公司短期借款较期初增加225.00%，主要是公司向银行短期借款增加所致；
    7、报告期内，公司预收账款较期初减少79.39%，主要是公司预收账款减少所致；
    8、报告期内，公司应交税费较期初减少292.85%，主要是公司进项税金增加所致；
    9、报告期内，公司长期借款较期初增加100.00%，主要是公司在建工程项目长期借款增加所致。
二、利润表项目变动情况以及原因说明：
    1、报告期内，公司营业收入较上年同期增加249.33%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司移动终端
产品的销售收入所致；
    2、报告期内，公司营业成本较上年同期增加243.52%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司移动终端
产品的成本所致；
    3、报告期内，公司销售费用较上年同期增加140.09%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司销售费用
所致；
    4、报告期内，公司管理费用较上年同期增加135.65%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司管理费用
                                                               江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
所致；
       5、报告期内，公司财务费用较上年同期增加233.81%，主要是母公司短期借款产生的利息支出增加、全资子公司上海
宽翼通信科技有限公司汇兑损失的增加所致；
       6、报告期内，公司资产减值损失较上年同期增加2920.66%，主要是公司增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司
坏帐准备金所致；
    7、报告期内，公司营业利润较上年同期增加1295.01%，主要是增加全资子公司上海宽翼通信科技有限公司营业利润所
致；
    8、报告期内，公司营业外收入较上年同期增加103.94%，主要是公司获得的政府补助较上年同期增加所致；
    9、报告期内，公司所得税较上年同期增加2075.72%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司所得税所致；
    10、报告期内，公司净利润较上年同期增加4143.70%，主要是增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司利润所致。
三、现金流量表项目变动情况以及原因说明：
    1、报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加162.48%，主要是公司支付新建厂房工程款增加所致；
    2、报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加67.62%，主要是公司短期借款增加所致；
    3、报告期内，公司现金及现金等价物净增加额较上年同期增加97.83%，主要是公司短期借款增加所致。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
   报告期内，公司实现营业总收入134,358,202.4元，比上年同期增加249.33%；实现归属于母公司所有者净利润6,214,203.5
元，比上年同期增加4143.70%。主要是因为公司合并报表范围较去年同期增加了全资子公司上海宽翼通信科技有限公司所
致。同时，公司2014年第一季度，主要新增订单（含中标但未签合同的订单）共计15,225.13万元。
       展望下一报告期，公司将进一步落实2014年度的经营计划，积极推进生产、销售、研发、管理、并购等各项工作。公司
一方面将抓住国家宽带战略、新一代移动通信4G(第四代移动通信TD-LTE）等机会，深入了解客户需求，加大向新一代通
信产品领域的转型升级力度，充分发挥子公司的潜能，控制费用支出，提高运营效率，努力提升公司业绩水平；另一方面，
                                                                江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
公司将进一步推进发行股份及支付现金购买国都互联暨关联交易的重大资产重组进程，公司的主营产品种类将得到进一步丰
富和拓展，使公司业务覆盖通信连接系统、移动通讯终端产品以及企业移动信息化服务等通信行业不同细分子行业，业务结
构、客户分布将更为多元化，努力提升公司的风险抵御能力和综合实力，努力实现上市公司全体股东的长远利益。
重大已签订单及进展情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
√ 适用 □ 不适用
     2014年第一季度，公司主要新增订单（含中标但未签合同的订单）共计15,225.13万元。其中：按产品划分，无线通信射
频连接产品新增5,447.74万元；光纤接入产品新增1,443.85万元；天线产品新增820.62万元；移动终端产品新增7,512.92万元。
按区域划分：境内新增6,926.92万元，境外新增8,298.21万元。
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
√ 适用 □ 不适用
     报告期内，公司进一步巩固和加强公司核心竞争力，继续加强公司研发工作，积极做好新产品和技术更新工作。其中，
研发项目江苏省科技成果转化专项资金项目“TD-LTE第4代移动通信射频微波设备关键器件的研发及产业化”根据《江苏省
科技成果转化专项资金项目合同》如期推进。
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）等发生重大变化
的影响及其应对措施
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大供应商的变化情况及影响
√   适用□ 不适用
报告期内，公司前 5 大供应商情况如下：
                         供应商                            采购金额（万元）        占采购总额的比例（%）
                                                            江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                        第一名                                       1,537.76                   15.25%
                        第二名                                       1,144.86                   11.36%
                        第三名                                         647.18                    6.42%
                        第四名                                         556.06                    5.52%
                        第五名                                         478.67                    4.75%
                         合计                                       4,364..53                   43.29%
报告期内公司前 5 大客户的变化情况及影响
√ 适用 □不适用
报告期内，公司前 5 大客户情况如下：
                           客户                          销售金额(万元）        占营业收入的比例（%）
                          第一名                                   4,913.95                     36.57%
                          第二名                                   1,047.99                      7.80%
                          第三名                                    650.35                       4.84%
                          第四名                                    371.42                       2.76%
                          第五名                                    351.85                       2.62%
                           合计                                    7,335.56                     54.60%
年度经营计划在报告期内的执行情况
√ 适用 □ 不适用
   公司根据2013年度报告中披露的公司2014年的经营计划：
    一、经营目标：
    2014年公司预计实现经营收入5亿元，净利润3100万元。
    二、管理目标：
    1、推动集团化管理有效运行，明确集团化管理职能和职能目标，发挥集团各中心的领导作用，明确中心职能，根据下
属子公司不同的特点制定集中管理和分级管理办法，设置权限，加强对下属子公司的内控。
    2、规范下属子公司的成本和各项费用，建立成本中心管理机制。
    3、加强营销中心建设，调整销售激励机制，促进销售人员积极性。
    4、下属子公司清晰了解市场竞争对手的情况，树立标杆，找到差异化，巩固核心竞争优势。
    5.、供应链管理是降低企业生产成本的核心环节，公司将加强供应链管理，打造适应公司集团化管理的供应链体系。
                                                             江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
    6、充分利用好上市公司兼并重组平台，按规划实施并购重组工作，为充分发挥并购资产的协同效应，从上市公司经营
和资源配置等角度出发，公司与并购进来的公司在财务管理、客户管理、资源管理、规章制度、业务拓展等方面进一步融合。
    公司在报告期内严格执行了以上的经营计划，各个方面均得到了具体落实：
    1、公司积极推进集团化管理，完善子公司的内控制度，调整销售激励机制，加强各项成本和费用的管控；
    2、公司积极推进发行股份及支付现金购买北京国都互联暨关联交易的重大资产重组进程。
对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施
√ 适用 □ 不适用
    1、行业依赖风险
    公司行业性质属于通信及相关设备制造业，主要客户为中国移动、中国电信、中国联通三大通信运营商以及中兴通讯等
通信设备商。由于国内通信行业产业链中，三大通信运营商处于核心地位，通信行业的产业政策以及通信运营商的工程项目
投入进度直接影响公司业务发展。通信运营商的固定资产投资决定通信设备需求量，采购模式的变化在一定程度上直接影响
通信设备供应商的毛利率、应收账款周转率、存货周转率等财务指标。如果公司未来不能适应和及时应对通信运营商投资、
营运模式、采购模式等重大变化，经营业绩将受到影响。针对行业依赖的风险，公司采取并购、战略合作等形式，丰富公司
产品种类，扩大产品应用领域，同时提高通信设备商的市场份额，加快对通信行业新产品的研制。
    2、整合的风险
    宽翼通信2013年成为公司全资子公司后，从公司整体经营的角度来看，公司和宽翼通信仍需要在企业文化、管理模式等
方面进行进一步融合。如果整合过程中公司未能及时建立起与之相适应的管理机制，可能会对宽翼通信的经营产生一定影响。
同时，公司因合并宽翼通信形成一定金额的商誉。根据《企业会计准则》规定，本次重大资产重组形成的商誉不作摊销处理，
但需在未来每年年度终了做减值测试。如果宽翼通信未来经营状况恶化，将有可能出现商誉减值，从而造成公司合并报表利
润不确定风险。针对整合的风险，公司将积极加强对子公司宽翼通信的督促、管理和考核，建立配套的管理经营机制，促进
宽翼通信持续稳健的发展。
    3、应收账款风险
    截止报告期末，公司应收账款净值为157,869,063.32元，占报告期期末总资产的比例为20.79%。应收账款对象主要为
D-LINK INTERNATIONAL PTE LTD、通信运营商和通信设备商。如果公司不能有效控制和管理应收账款，将会造成应收账
款的回收风险。针对应收账款的风险，公司采取加强对客户账期的管理，并加大对应收账款的考核力度。
    4、募集资金投向风险
                                                             江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
    公司本次募集资金项目计划投资总额为17,619.00万元，不足部分以自筹资金解决。项目在实施过程中，可能遇到技术进
步、产业政策变化、市场变化、设备采购价格变化等诸多不确定因素的影响，直接影响项目的投资成本、回收期、预定达产
规模和预期效益，从而对公司盈利水平产生影响。针对募投项目投向的风险，公司将加快募投项目的建设进程，积极处理在
项目实施过程中遇到的问题，提高募集资金的使用效率。
   5、客户集中度较高风险
   报告期内，公司前五大客户销售金额合计为7,335.56万元，占公司报告期内营业收入的54.60%。如果公司不能够加强公
司主要客户的维护、开拓等工作，将会对公司经营业绩产生不利影响。公司将进一步加强主要客户关系的维护工作，并积极
培养、开拓更多的重要客户。
                                                                                                                    江苏吴通通讯股份有限公司 2014 年第一季度报告全文
                                                                     第四节 重要事项
         一、公司或持股 5%以上股东在报告期内发生或以前期间发生但持续到报告期内的承诺事项
 承诺事项               承诺方                                           承诺内容                                       承诺时间    承诺期限             履行情况
股权激励承
诺
收购报告书
或权益变动
报告书中所
作承诺
                                      （1）为避免本公司及本公司下属全资、控股子公司及其他可实际控制企业（以下简称“本
                                      公司及其控制的公司”）与上市公司的潜在同业竞争，本公司及其控制的公司不会以任
                                      何形式直接或间接地从事与上市公司及其下属公司相同或相似的业务，包括不在中国境
                                      内外通过投资、收购、联营、兼并、受托经营等方式从事与上市公司及其下属公司相同
                                      或者相似的业务；（2）如本公司及其控制的公司未来从任何第三方获得的任何商业机会
资产重组时                            与上市公司主营业务有竞争或者可能有竞争，则本公司及控制的公司将立即通知上市公 2013 年 01                  截至目前，承诺人严格信守承诺，
             惠州市德帮实业有限公司                                                                                                长期有效
所作承诺                              司，在征得第三方允诺后，尽力将该商业机会给予上市公司；（3）本公司保证将努力促 月 25 日                   未发现违反上述承诺的情况。
                                      使与本公司关系密切的家庭成员不直接或间接从事、参与或投资与上市公司的生产、经