厦门科华恒盛股份有限公司 2015 年半年度报告全文
厦门科华恒盛股份有限公司
2015 年半年度报告
2015-078
2015 年 08 月
厦门科华恒盛股份有限公司 2015 年半年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
公司负责人陈成辉、主管会计工作负责人汤珊及会计机构负责人(会计主管
人员)汤珊声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
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目录
2015 半年度报告 ................................................................................................................................. 2
第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 5
第二节 公司简介 ................................................................................................................................ 7
第三节 会计数据和财务指标摘要 .................................................................................................... 9
第四节 董事会报告 .......................................................................................................................... 18
第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 27
第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 31
第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 31
第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ...................................................................................... 32
第九节 财务报告 .............................................................................................................................. 34
第十节 备查文件目录 .................................................................................................................... 148
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释义
释义项 指 释义内容
本公司、公司、科华恒盛 指 厦门科华恒盛股份有限公司
公司章程 指 厦门科华恒盛股份有限公司章程
董事会 指 厦门科华恒盛股份有限公司董事会
监事会 指 厦门科华恒盛股份有限公司监事会
《限制性股票激励计划》、《激励计划》 指 厦门科华恒盛股份有限公司限制性股票激励计划（草案修订稿）
科华伟业 指 厦门科华伟业股份有限公司，系本公司控股股东
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所 指 深圳证券交易所
元、万元 指 人民币元、人民币万元
报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
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第二节 公司简介
一、公司简介
股票简称 科华恒盛 股票代码
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 厦门科华恒盛股份有限公司
公司的中文简称（如有） 科华恒盛
公司的外文名称（如有） XIAMEN KEHUA HENGSHENG CO.，LTD.
公司的法定代表人 陈成辉
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 汤珊 赖紫婷
联系地址 厦门火炬高新区火炬园马垄路 457 号 厦门火炬高新区火炬园马垄路 457 号
电话 0592-5160516 0592-5160516
传真 0592-5162166 0592-5162166
电子信箱 tangshan@kehua.com laiziting@kehua.com
三、其他情况
1、公司联系方式
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2014 年年报。
2、信息披露及备置地点
信息披露及备置地点在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具
体可参见 2014 年年报。
3、注册变更情况
注册情况在报告期是否变更情况
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□ 适用 √ 不适用
公司注册登记日期和地点、企业法人营业执照注册号、税务登记号码、组织机构代码等注册情况在报告期无变化，具体可参
见 2014 年年报。
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第三节 会计数据和财务指标摘要
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业收入（元） 514,902,525.43 462,091,656.11 11.43%
归属于上市公司股东的净利润（元） 16,456,816.33 49,431,498.87 -66.71%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
7,382,516.56 42,679,007.25 -82.70%
益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元） -139,628,229.53 -126,145,617.72 -10.69%
基本每股收益（元/股） 0.070 0.220 -68.18%
稀释每股收益（元/股） 0.070 0.220 -68.18%
加权平均净资产收益率 1.44% 4.70% -3.26%
本报告期末比上年度末增
本报告期末 上年度末
减
总资产（元） 2,262,989,366.11 2,114,297,172.35 7.03%
归属于上市公司股东的净资产（元） 1,135,365,384.93 1,130,948,748.33 0.39%
二、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
三、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -13,005.40
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参见第九节财务报告之”七、合
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
9,905,081.15 并财务报表主要项目注释
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
之”69、营业外收入“
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产取得的投
1,358,484.88
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取 资收益
得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -96,778.31
减：所得税影响额 1,658,967.63
少数股东权益影响额（税后） 420,514.92
合计 9,074,299.77 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第四节 董事会报告
一、概述
2015年上半年，公司在2014年全面转型逐步深入的基础上，在高端电源、数据中心和新能源三大业务领域持续发力，逐步
形成三大业务价值链良好的业务生态，全力打造生态型能源互联网企业。
高端电源领域，在传统业务板块继续保持领先优势，轨道交通领域业务有效推进，军工领域也取得新的突破。报告期内，
公司继续定位高端，巩固技术服务型的业务模式，从产品跨越整体解决方案，在高端电源领域保持增长。
数据中心领域，公司凭借自主领先的数据中心技术和丰富的实战经验，致力于提供安全高效、绿色智能的数据中心解决方
案，已陆续推出云动力生态节能型数据中心、模块化数据中心、微型数据中心等行业级整体解决方案。同时，公司通过战略
合作推进，加快数据中心在北京、上海等地的快速布局。目前，数据中心解决方案已成为公司战略转型下业务新增长的强劲
推动力。
新能源领域，一方面，公司紧跟新能源与互联网融合的趋势，在光伏风电新能源产品方案、光伏并网电站、分布式发电、
风光互补并离网应用等领域均取得良好进展，光伏电站投资运营迈入实质性阶段。公司亮相SNEC上海光伏展、德国汉诺威
Cebit2015展等国内外展会，产品和技术获得业内广泛关注和认可。同时，公司光伏产品逐步覆盖大型上市公司和央企选型，
逆变器更是成为第一批入围工信部认定的产品。作为光伏、风电新能源技术广泛推广和深度应用的践行者，公司携手创立张
家口可再生能源应用综合创新示范区，共同推进基于“互联网+”智慧能源管理云平台建设，将成为公司新能源布局的关键举
措，为加速能源管理智慧化打开广阔空间。另一方面，公司电动车充电系统也在快速推进，产品方案已应用于上汽集团、宁
德公交等大型项目。
报告期内，公司实现营业收入514,902,525.43元，同比增长11.43%；归属于上市公司股东的净利润16,456,816.33元，同比下
降66.71 %，基本每股收益0.07元，同比下降68.18 %。
二、主营业务分析
概述
公司的主营业务主要包括高端电源、数据中心业务、新能源产品、电力自动化系统和智慧能源管理系统四大业务。公司产
品及整体解决方案广泛应用于各大银行、保险、证券、税务、工业、交通、通信、政府、国防、教育、医疗、数据中心、电
力等行业领域。2015年1-6月，公司实现营业收入51490.25万元，较上年同期增长11.43%，其中电力自动化系统和智慧能源
管理系统、数据中心业务、新能源产品增长较大。本报告期，公司实现归属上市公司股东的净利润1645.68万元，同比下降
66.71%。利润下降的主要原因是公司拟通过非公开发行股票筹集资金用于太阳能光伏发电项目，在募集资金到位前，公司
需自筹资金用于光伏电站项目的建设，因此公司在电站的前期开发费用及融资成本的投入大幅提升，同时，由于电站及数据
中心建设项目存在一定的建设期，经济效益难以短期内体现。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
营业收入 514,902,525.43 462,091,656.11 11.43%
营业成本 330,450,796.29 287,832,945.29 14.81%
主要原因系职工薪酬和
销售费用 83,112,136.16 61,370,635.43 35.43%
员工差旅费增加
管理费用 76,071,209.74 57,013,665.83 33.43% 主要原因系职工薪酬和
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技术开发费增加
主要原因系贷款利息增
财务费用 7,658,316.42 -1,160,016.19 760.19%
加
所得税费用 8,345,026.85 11,185,757.47 -25.40%
主要原因系研发人员工
研发投入 47,581,507.62 33,476,977.74 42.13%
资费用增加
经营活动产生的现金流
-139,628,229.53 -126,145,617.72 -10.69%
量净额
主要原因系用于理财产
投资活动产生的现金流
-74,413,616.76 41,463,909.05 -279.47% 品和国债逆回购的投资
量净额
频率显著下降
筹资活动产生的现金流 主要原因系本期银行贷
198,966,851.81 40,421,225.22 392.23%
量净额 款显著增加
主要原因系本期货款的
现金及现金等价物净增
-14,698,377.20 -43,687,245.84 66.36% 收回及新增短期借款导
加额
致现金增加
公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动
□ 适用 √ 不适用
公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。
公司招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中披露的未来发展与规划延续至报告期内的情况
□ 适用 √ 不适用
公司招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中没有披露未来发展与规划延续至报告期内的情况。
公司回顾总结前期披露的经营计划在报告期内的进展情况
公司年初提出智慧电能发展战略，坚持营销转型，聚焦“三大板块”，公司在报告期内电力自动化系统和智慧能源管理系统、
数据中心业务、新能源产品的营业收入取得明显增长，转型成效初显。公司在报告期内实现的归属上市公司股东的净利润同
比下降66.71%，低于原预计的净利润同比变动幅度。主要原因是公司加大了对数据中心和新能源的市场开拓力度，需自筹
资金用于光伏电站及数据中心项目的建设，项目前期市场开发费用及融资成本的投入大幅提升。同时，由于新能源电站项目
及数据中心项目存在一定建设期，经济效益难以在短期内体现。
三、主营业务构成情况
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分行业
电力电子设备制
448,858,740.57 290,850,747.88 35.20% 3.65% 6.25% -1.58%
造业
电力自动化系统
和智慧能源管理 57,784,477.25 38,322,753.60 33.68% 143.98% 193.89% -11.26%
系统
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分产品
高端电源 266,342,158.33 170,812,858.64 35.87% -3.06% -1.20% -1.21%
数据中心产品系
30,538,724.97 17,856,126.43 41.53% 34.08% 24.49% 4.50%
列
新能源产品系列 58,651,332.99 32,300,278.30 44.93% 19.19% 46.78% -10.35%
配套产品 93,184,350.26 69,789,357.70 25.11% 7.97% 8.16% -0.13%
电力自动化系统
和智慧能源管理 57,784,477.25 38,323,026.60 33.68% 143.98% 193.89% -11.26%
系统
电力收入 142,174.02 91,853.80 35.39%
分地区
国内 428,348,645.26 272,922,358.64 36.28% 10.94% 17.45% -3.53%
国外 78,294,572.56 56,251,142.84 28.15% 10.85% 3.38% 5.19%
四、核心竞争力分析
报告期内，公司积极完善各业务运营模式，持续提高核心竞争力。
（一）行业领先的技术优势和品牌优势
公司在智慧电能领域深耕细作，27年的行业实践经验积累了领先的技术和品牌优势；依托“国家认定企业技术中心”，不断实
现技术创新，以较强的技术优势和品牌优势继续领跑国内电源行业。
（二）完善的营销网络及平台建设
公司依托“北上广”三大运营中心、全国9大技术服务中心、51个直属网点，采用以事业部结合办事处的“复合型”运营管理模
式，形成高覆盖、多层次的“主动式3A级服务体系”，最大程度满足客户多样化、个性化的服务需求。
（三）团结高效的管理团队
公司推动股权激励和绩效管理体系方案升级，加大高端人才的引进力度，构建人才梯队，盘活内外部人才资源；加强组织文
化建设，增强员工对公司文化的认同感，使新进员工能够快速融入公司，打造了一支团结、稳定、高效的人才队伍。
（四）先进的信息化管理平台
公司进一步完善信息化管理体系，充分发挥信息化建设的使能器效应，以信息化平台为抓手，实现业务流程优化和内部资
源整合的双促进，有效推进了由“信息技术”向“信息支持+业务流程管理”的职能转型。报告期内，公司凭借在信息化建设的
不断深化，成功入选全国首批两化融合管理体系评定企业。
（五）按需定制高度集成化、智能化的产品和整体解决方案
公司为客户提供高品质产品的同时，更强调满足客户的个性化需求，以高端产品为核心，不断贴近用户需求，按需定制高
度集成化、智能化的整体解决方案，实现技术服务的差异化竞争优势。
五、投资状况分析
1、对外股权投资情况
（1）对外投资情况
√ 适用 □ 不适用
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对外投资情况
报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度
41,500,000.00 158,105,000.00 -74.00%
被投资公司情况
公司名称 主要业务 上市公司占被投资公司权益比例
电子产品、电源配件、不间断电源、配
电设备、配电箱、配电柜的技术开发、
深圳市科华恒盛科技有限公司 生产、销售及提供相应的系统集成和上 100.00%
门安装、维修、工程施工、技术咨询；
国内贸易，货物进出口、技术进出口
太阳能发电项目建设筹建、太阳能产品
宁夏汉南光伏电力有限公司 的研发及销售；太阳能技术咨询、推广 100.00%
及投资项目管理。
软件开发、技术推广、技术咨询、技术
服务；计算机系统集成服务；销售计算
北京科华众生云计算科技有限公司 67.00%
机、软件及辅助设备、通讯设备、电子
产品、文件用品、五金交电’
太阳能设备安装与维护；太阳能路灯、
太阳能应用系统、汽车充电桩、智能数
据库大系统研发、设计、安装、维护；
义乌旭盈能源科技有限公司 90.00%
太阳能光伏电站项目开发；太阳能产品
的研发与销售；太阳能技术咨询、推广
服务。
（2）持有金融企业股权情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未持有金融企业股权。
（3）证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在证券投资。
（4）持有其他上市公司股权情况的说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未持有其他上市公司股权。
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2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况
（1）委托理财情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托理财。
（2）衍生品投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
期末投资
衍生品投 衍生品投 计提减值 金额占公 报告期实
是否关联 衍生品投 期初投资 期末投资
资操作方 关联关系 资初始投 起始日期 终止日期 准备金额 司报告期 际损益金
交易 资类型 金额 金额
名称 资金额 （如有） 末净资产 额
比例
山西证券 2014 年 2015 年
国债逆回
股份有限 非关联方 否 5,300 09 月 02 06 月 30 5,466.8 1,500 1.21% 100.54
购
公司 日 日
兴业证券 2015 年 2015 年
国债逆回
股份有限 非关联方 否 2,000 01 月 12 06 月 30 0 0 34.76
购
公司 日 日
合计 7,300 -- -- 5,466.8 1,500 1.21% 135.3
衍生品投资资金来源 自有资金
涉诉情况（如适用） 无
衍生品投资审批董事会公告披露日期
2014 年 08 月 15 日
（如有)
衍生品投资审批股东会公告披露日期
（如有)
公司进行国债逆回购相当于按照约定的利率，将资金出借给国债持有人（即融资
报告期衍生品持仓的风险分析及控制措 方），对方将国债抵押给交易所，由交易所撮合成交，成交后公司不承担国债价格
施说明（包括但不限于市场风险、流动 波动的风险，投资收益在成交时即已确定，因此交易不存在市场风险。交易到期
性风险、信用风险、操作风险、法律风 后系统将自动返还资金，如交易对方（融资方）到期无法归还资金，结算公司会
险等） 先垫付资金，然后通过罚款和处理质押国债等方式向融资方追诉，因此交易也不
存在信用风险。综上所述，国债逆回购投资不存在资金损失风险。
已投资衍生品报告期内市场价格或产品
公允价值变动的情况，对衍生品公允价
公司开展的国债逆回购业务，投资收益在成交时即已确定，不存在公允价值变动。
值的分析应披露具体使用的方法及相关
假设与参数的设定
报告期公司衍生品的会计政策及会计核
未发生重大变化
算具体原则与上一报告期相比是否发生
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重大变化的说明
公司内控制度较为完善，内控措施和制度健全，公司目前经营情况良好，财务状
况稳健，在保证流动性和资金安全的前提下，使用自有闲置资金购买进行国债逆
独立董事对公司衍生品投资及风险控制
回购投资，能够提高资金使用效率，增加公司自有资金收益，不会对公司生产经
情况的专项意见
营造成不利影响，符合公司利益，不损害公司及全体股东，特别是中小股东的利
