恒宝股份有限公司 2015 年年度报告全文
恒宝股份有限公司
2015 年年度报告
2016 年 04 月
恒宝股份有限公司 2015 年年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
公司负责人张东阳、主管会计工作负责人赵长健及会计机构负责人(会计主
管人员)施伟声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司不存在生产经营状况、财务状况和对持续盈利能力有严重不利影响的
有关风险因素。
公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2015 年度利润分配实施
公告的股权登记日当日的总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 1 元
（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。
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目录
第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 5
第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................... 9
第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 11
第四节 管理层讨论与分析 .............................................................................................................. 29
第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 46
第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 54
第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 54
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................................................... 55
第九节 公司治理 .............................................................................................................................. 60
第十节 财务报告 .............................................................................................................................. 66
第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................ 171
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释义
释义项 指 释义内容
公司或本公司或恒宝股份 指 恒宝股份有限公司
《公司法》 指 中华人民共和国公司法
《证券法》 指 中华人民共和国证券法
《公司章程》 指 恒宝股份有限公司章程
中国证监会或证监会 指 中国证券监督管理委员会
交易所或深交所 指 深圳证券交易所
新加坡国际 指 恒宝国际有限责任公司
智能识别 指 江苏恒宝智能识别技术有限公司
一卡易 指 深圳一卡易科技股份有限公司
一卡易网络 指 深圳一卡易网络科技有限公司
百云信息 指 深圳百云信息技术有限公司
云宝金融 指 江苏云宝金融信息服务有限公司
云宝金服 指 云宝金服（北京）科技有限公司
报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
股票简称 恒宝股份 股票代码
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 恒宝股份有限公司
公司的中文简称 恒宝股份
公司的外文名称（如有） HengBao Co.,LTD.
公司的外文名称缩写（如有）HengBao Co.,LTD.
公司的法定代表人 张东阳
注册地址 江苏省丹阳市横塘工业区
注册地址的邮政编码 212355
办公地址 江苏省丹阳市横塘工业区
办公地址的邮政编码 212355
公司网址 http://www.hengbao.com
电子信箱 hengbao@hengbao.com
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 张建明 李振兴
联系地址 江苏省丹阳市横塘工业区 江苏省丹阳市横塘工业区
电话 0511-86644409 0511-86644324
传真 0511-86644324 0511-86644324
电子信箱 zhangjm01@hengbao.com lizx01@hengbao.com
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn
公司年度报告备置地点 深圳证券交易所、江苏省丹阳市横塘工业区公司证券部
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四、注册变更情况
组织机构代码 25371094-0
公司上市以来主营业务的变化情况（如
无变更
有）
历次控股股东的变更情况（如有） 无变更
五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所
会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所办公地址 上海市黄浦区南京东路 61 号四楼
签字会计师姓名 朱颖 费旖
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构
□ 适用 √ 不适用
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问
□ 适用 √ 不适用
六、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
√ 是 □ 否
本年比上年增
2014 年 2013 年
2015 年 减
调整前 调整后 调整后 调整前 调整后
1,820,661,777. 1,550,767,102. 1,550,767,102. 1,260,997,115. 1,260,997,115.
营业收入（元） 17.40%
95 22 22 14
归属于上市公司股东的净利
370,934,191.02 292,190,795.17 292,190,795.17 26.95% 200,785,158.12 200,785,158.12
润（元）
归属于上市公司股东的扣除
345,649,121.70 273,955,849.70 273,955,849.70 26.17% 189,911,602.17 189,911,602.17
非经常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净
194,240,118.03 419,217,381.90 419,217,381.90 -53.67% 223,860,538.55 223,860,538.55
额（元）
基本每股收益（元/股） 0.53 0.41 0.41 29.27% 0.28 0.28
稀释每股收益（元/股） 0.52 0.41 0.41 26.83% 0.28 0.28
加权平均净资产收益率 26.82% 26.32% 26.32% 0.50% 22.73% 22.73%
本年末比上年
2014 年末 2013 年末
2015 年末 末增减
调整前 调整后 调整后 调整前 调整后
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1,920,722,745. 1,583,424,984. 1,583,424,984. 1,229,251,299. 1,229,251,299.
总资产（元） 21.30%
57 06 06 69
归属于上市公司股东的净资 1,557,028,975. 1,251,233,811. 1,209,045,651.
28.78% 965,066,295.70 965,066,295.70
产（元） 79 95
会计政策变更的原因及会计差错更正的情况
财政部于 2015 年 11 月 4 日印发《企业会计准则解释第 7 号》，要求限制性股票会计处理按照解释第 7 号执行并进行追溯调
整，因执行《企业会计准则解释第 7 号》，资产负债表“其他应付款”、“库存股”项目 2014 年 12 月 31 日余额均调增 42,188,160.00
元。
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产
本期数 上期数 期末数 期初数
按中国会计准则 370,934,191.02 292,190,795.17 1,557,028,975.79 1,209,045,651.95
按国际会计准则调整的项目及金额
按国际会计准则 370,934,191.02 292,190,795.17 1,557,028,975.79 1,209,045,651.95
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产
本期数 上期数 期末数 期初数
按中国会计准则 370,934,191.02 292,190,795.17 1,557,028,975.79 1,209,045,651.95
按境外会计准则调整的项目及金额
按境外会计准则 370,934,191.02 292,190,795.17 1,557,028,975.79 1,209,045,651.95
3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明
□ 适用 √ 不适用
八、分季度主要财务指标
单位：元
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
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营业收入 368,916,585.50 395,776,227.85 486,510,656.07 569,458,308.53
归属于上市公司股东的净利润 54,899,299.32 68,659,110.75 102,759,821.70 144,615,959.25
归属于上市公司股东的扣除非经
49,305,324.16 61,021,655.25 98,742,416.32 136,579,725.97
常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 -152,633,322.47 41,888,166.43 -11,808,799.20 316,794,073.27
上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□ 是 √ 否
九、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减
-94,413.83 -9,500.68 12,004.14
值准备的冲销部分）
计入当期损益的政府补助（与企业业务密
切相关，按照国家统一标准定额或定量享 5,496,430.43 2,483,272.23 3,185,456.33
受的政府补助除外）
委托他人投资或管理资产的损益 9,489,894.67 7,822,987.58
对外委托贷款取得的损益 13,222,222.20 12,383,333.33 13,875,372.22
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,686,754.95 -2,419,041.94 -4,279,816.72
减：所得税影响额 4,282,797.21 2,026,105.05 1,919,460.02
本报告期，公司增加
少数股东权益影响额（税后） 1,233,021.89 合并深圳一卡易公司
报表影响所致。
合计 25,285,069.32 18,234,945.47 10,873,555.95 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第三节 公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务
报告期内，公司从事的主要业务包括: 智能卡（金融IC卡、市民卡、社保卡、卫生健康卡、交通卡、ETC、道路运输证、
电子营业执照等智能卡产品）、终端（互联网支付终端、mPOS、智能POS、税控盘等终端产品）、移动支付安全产品（eSE、
蓝牙卡与可穿戴式设备、HCE云闪付、TEE-TA等），系统平台（一卡通系统，线上线下一体化收单系统，空中发卡系统，
TSM系统）等电子认证、数据安全与移动支付业务和以商户会员营销服务、第三方金融和商户服务为主的服务业务等。
智能IC卡产品主要原材料为CPU芯片，公司通过参加商业银行、运营商、城市一卡通等客户的公开招投标获得发卡资
格和订单，并按照招投标确定的价格和订单数量销售给客户。该业务主要的业绩驱动因素为卡片销售价格的变化幅度。报告
期内智能卡发卡量仍保持增长，公司智能IC卡产品的市场占有率保持行业前列。
互联网支付终端是移动互联网时代方便持卡人随时随地进行IC卡有卡支付和圈存的移动终端。mPOS、智能POS等互联
网POS产品是移动互联网时代传统POS的更新换代产品。税控盘是国税总局规定的增值税纳税人必备的税控设备，销售价格
由国家发改委确定。公司终端产品主要的业绩驱动因素为产品销售量和成本控制。
移动支付安全产品为智能手机等移动终端提供的端到端安全支付解决方案。公司与产业链合作方紧密合作，提供适合
不同应用场景的手机支付安全解决方案。公司在产品技术、应用拓展，产业链合作等方面具备一定的先发优势。
公司全资子公司江苏云宝金融信息服务有限公司，主要依托小微银行的企业客户资源与渠道开展金融与商户服务业务，
截至报告日，公司完成了团队建设，完成了TMS和POSP平台建设和测试，MPOS产品和解决方案已经入围相关银行和相关
项目。
报告期内，公司控股子公司深圳一卡易销售和利润都取得了大幅度的增长，增幅100%左右；
公司启动了三年期的定向增发项目，截至报告日，项目已经通过了证监会发审会的审核，现在等待批复。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况
主要资产 重大变化说明
报告期末，公司长期股权投资比年初增加 5,368.53 万元，是因为报告期公司支付了
股权资产
\"上海恒毓投资中心（有限合伙）\"投资款所致。
固定资产 无重大变化。
报告期末，公司无形资产比年初增加 257.81%，是因为报告期收购深圳一卡易公司
无形资产
增加 7,031.64 万元，购买土地增加 499.96 万元，共同影响所致。
报告期末，在建工程比年初增加 437.02 万元，主要是因为报告期公司生产车间改造
在建工程
所致。
报告期末，商誉比年初增加 6,028.83 万元，主要是因为报告期收购深圳一卡易科技
商誉
股份有限公司所致。
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2、主要境外资产情况
□ 适用 √ 不适用
三、核心竞争力分析
作为智能卡行业的领军企业，公司专注于智能卡及解决方案在各大应用领域的研发、生产与销售。随着公司战略转型
目标“互联网+金融，互联网+商业”的确立，公司不断提升核心竞争力和综合运营能力，加快资源整合速度，在新产品研发能
力、运营管理水平、市场拓展等方面成为行业领导者。
1、技术优势。公司是国家火炬重点高新技术企业、国家高新技术企业和“双软”认证的企业、也是江苏省智能卡工程技
术研究开发中心，国家博士后工作流动站。公司以智能卡、安全终端、移动支付及系统整体解决方案为主要技术方向，不断
探索新产品市场。报告期内公司继续坚定实施加大研发投入的战略，加大移动支付、安全终端、平台产品等研发投入。
2、规模优势。公司经过智能卡产业多年发展，产品线齐全、产能领先，拥有丰富的制造和供应链优势，有助于公司更
好地降低成本，并且在更大的范围内调控资源，提供产品市场竞争能力。
3、行业优势。公司凭借突出的市场能力、技术能力和服务能力，是三大通信运营商、各大商业银行、住建部、交通部、
卫生部、国税总局、铁路公司等重要客户相关产品的主要供应商。公司是目前国内智能卡行业中拥有各种资质最多的企业之
一，这些资质是智能卡企业进入重要细分市场的必要条件。
4、产品结构优势。公司的业务覆盖通信、金融支付、政府公共事业三大应用领域，产品覆盖智能卡、安全终端和移动
支付及系统平台解决方案、运营服务，产品结构丰富，打通三端形成闭环。
5、管理优势。经过多年的发展实践，公司已拥有较完善的法人治理结构和良好的现代化企业运营机制。公司通过建立
健全内部控制，持续不断的深化内部管理提升机制，使得公司应变能力和抗风险能力不断加强。
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第四节 管理层讨论与分析
一、概述
报告期末公司总资产1,920,722,745.57元，比年初增长21.30%；报告期末归属于上市公司股东的净资产1,557,028,975.79
元，比年初增长28.78%；报告期内公司实现营业收入1,820,661,777.95元，比上年同期增长17.40%；报告期公司实现归属于
上市公司股东的净利润370,934,191.02元，比去年同期增长了26.95%。报告期公司保持了稳定的发展态势。
1、智能卡业务
报告期内，公司持续加大金融IC卡产品销售力度，入围商业银行数量进一步增加，发卡量同比增长，但是由于产品销
售价格大幅下降，产品盈利水平同比下滑。公司将持续加强产品市场营销工作，实现发卡量的持续增长；并且从原材料采购、
生产制造两个维度持续降低成本，确保稳定金融IC卡产品盈利水平。
报告期内，公司加大行业IC卡市场开拓力度，在卫生健康卡，社保卡，市民卡，交通卡，电子营业执照等行业IC卡入
围项目数量进一步增加，发卡规模及收入水平保持增长。
报告期内，公司加大三大运营商和虚拟运营商市场营销力度，有效控制SIM卡生产成本，通过为客户提供产品创新和
空中发卡解决方案，提高卡片销量，确保国内通信市场主流供应商地位。
2、安全终端业务
报告期内，公司继续加大在安全终端市场开拓力度，支付终端是农行、建行、光大银行的主要入围供应商。mPOS和智
能POS产品入围农信银总部，mPOS通过银联魔方系统入网测试，一体化智能收单平台系统中标兰州银行。公司将把握市场
机遇，将mPOS、智能POS等互联网POS产品及平台解决方案培育成为公司新的利润增长点。
报告期内，受益于国家“营改增”政策，生活服务业、建筑业、房地产业、金融业即将纳入“营改增”，公司税控盘产品
销量同比大幅增长。
3、移动支付业务
报告期内，公司深度整合NFC安全支付技术及平台系统，提供手机移动支付安全整体解决方案，包括：eSE，TEE/TA，
HCE/Token，蓝牙卡Key，可穿戴式支付设备等。公司与配合建设银行总行开发的HCE云支付已经正式上线，与建行和华为
合作的TA软盾项目已经测试上线。公司将发挥技术创新及安全应用经验优势，进一步加强与移动终端厂商合作，提供手机
移动支付安全端到端整体解决方案。
4、报告期内，公司启动对区块链技术的专门研究，结合公司在信息安全和金融支付的行业经验，为互联网金融服务和
商业服务提供平台解决方案。
二、主营业务分析
1、概述
参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。
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2、收入与成本
（1）营业收入构成
单位：元
2015 年 2014 年
同比增减
金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重
营业收入合计 1,820,661,777.95 100% 1,550,767,102.22 100% 17.40%
分行业
工业 1,792,268,903.87 98.44% 1,541,963,985.99 99.43% 16.23%
信息软件 16,898,594.55 0.93%
其他业务收入 11,494,279.53 0.63% 8,803,116.23 0.57% 30.57%
分产品
票证类 13,363,745.97 0.74% 18,830,745.04 1.21% -29.03%
制卡类 1,671,435,772.11 91.80% 1,426,697,124.47 92.00% 17.15%
模块类 107,469,385.79 5.90% 96,436,116.48 6.22% 11.44%
网络版会员软件 16,898,594.55 0.93%
其他业务收入 11,494,279.53 0.63% 8,803,116.23 0.57% 30.57%
分地区
华北地区 663,395,924.58 36.44% 601,298,451.57 38.77% 10.33%
华东地区 484,575,552.48 26.62% 373,467,323.58 24.08% 29.75%
西南地区 280,461,999.91 15.40% 223,342,776.40 14.40% 25.57%
西北地区 124,424,120.99 6.83% 104,930,753.75 6.77% 18.58%
东北地区 140,005,655.40 7.69% 113,968,199.11 7.35% 22.85%
境外地区 33,749,282.03 1.85% 60,114,485.86 3.88% -43.86%
其他地区 94,049,242.56 5.17% 73,645,111.95 4.75% 27.71%
（2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分行业
工业 1,792,268,903.87 1,155,673,966.91 35.52% 16.23% 12.44% 2.18%
分产品
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票证类 13,363,745.97 9,867,770.61 26.16% -29.03% -20.03% -8.31%
制卡类 1,671,435,772.11 1,053,622,494.34 36.96% 17.15% 13.17% 2.22%
模块类 107,469,385.79 92,183,701.96 14.22% 11.44% 9.15% 1.79%
分地区
华北地区 663,395,924.58 413,561,019.38 37.66% 10.33% 3.18% 4.32%
华东地区 484,575,552.48 312,648,146.46 35.48% 29.75% 25.88% 1.98%
西南地区 280,461,999.91 186,573,928.94 33.48% 25.57% 22.62% 1.60%
西北地区 124,424,120.99 82,518,077.04 33.68% 18.58% 12.54% 3.56%
东北地区 140,005,655.40 92,913,995.54 33.64% 22.85% 17.61% 2.96%
境外地区 33,749,282.03 23,978,595.44 28.95% -43.86% -24.00% -18.57%
其他地区 65,656,368.48 43,480,204.11 33.78% 1.26% 2.00% -0.48%
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据
□ 适用 √ 不适用
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入
√ 是 □ 否
行业分类 项目 单位 2015 年 2014 年 同比增减
销售量 万张 84,236 76,524 10.08%
卡类 生产量 万张 84,325 76,195 10.67%
库存量 万张 3,410 3,321 2.68%
销售量 万只 24,698 22,858 8.05%
模块类 生产量 万只 24,706 22,907 7.85%
库存量 万只 551 543 1.47%
