证券代码：000936 证券简称：华西股份 公告编号：2019-071债券代码：137035 债券简称：17华西EB换股代码：138035 换股简称：华西换股
江苏华西村股份有限公司关于“17华西EB”开始实施换股的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
重要内容提示
债券代码：137035
债券简称：17华西EB
换股代码：138035
换股简称：华西换股
换股价格：9.72元/股
换股起止日期：本次可交换公司债券换股期限自发行人持有江苏银行股票解除限售当日的次一交易日（2019年8月5日）起至本次可交换公司债券摘牌日前一个交易日（2021年8月2日）止，实际以上交所安排为准。
江苏华西村股份有限公司（以下简称“发行人”、“公司”或“华西股份”）于2017年8月4日非公开发行了1,139万张可交换为江苏银行股份有限公司（以下简称“江苏银行”）A股股票（股票代码：600919.SH）的可交换公司债券。
一、债券基本情况
债券名称：江苏华西村股份有限公司非公开发行2017年可交换公司债券债券简称：17华西EB债券代码：137035发行规模：人民币11.39亿元债券存续期限：自2017年8月4日起不超过4年票面利率：0.1%/年还本付息方式：按年付息、到期一次还本挂牌场所：上海证券交易所投资者适当性安排：符合《公司债券发行与交易管理办法》和上海证券交易所有关投资者适当性管理要求的合格投资者，且合计不得超过200人
二、本次可交换债券换股的具体程序
1、换股起止日期
本次可交换公司债券换股期限自发行人持有江苏银行股票解除限售当日的次一交易日（2019年8月5日）起至本次可交换公司债券摘牌日前一个交易日（2021年8月2日）止，实际以上交所安排为准。
2、换股申报手续
换股申报将通过上海证券交易所交易系统按报盘方式进行。可交换债持有人可以将自己账户内的“17华西EB”全部或部分申报转为公司所持的江苏银行A股股票。换股交收完成后，换得的股票可在下一交易日进行交易。
可交换债持有人申报换股的最小单位为一手，一手可交换债总面值为1,000元，交换为标的股票的最小单位为一股。
换股申报一经确认不能撤单。若可交换债持有人申报换股的债券数量大于其实际持有可交换债余额，该换股申请交收失败（不办理部分交收）。
3、换股申报时间
可交换公司债券持有人须在换股期内的换股申报时间提交换股申报。换股申报时间是指在换股期内上海证券交易所交易日的正常交易时间，但公司按有关规定申报停止换股的期间除外。
4、股份登记事项及因换股而配发的股份所享有的权益
投资者因换股而持有的标的股票享有与江苏银行其他A 股股票同等的权益。在股利发放的股权登记日当日登记在册的所有普通股股东（含因可交换公司债券换股形成的股东）均参与当期股利分配，享有同等权益。
5、换股过程中的有关税费
可交换公司债券持有人换股时，发行人和持有人视同股票买卖缴纳相关税费，发行人将在可交换公司债券换股前按照中国结算上海分公司的规定将相应税费提前存入指定账户。
6、换股当期所属计息年度利息支付方式
每年的利息登记日为该年付息日的前一交易日。在利息登记日当日收市后登记在册的本次可交换公司债券持有人，均有权就其所持有的本次可交换公司债券获得该利息登记日所在计息年度的相应利息。在利息登记日前（含该日）申请交换成江苏银行A股股票的可交换公司债券，公司不再向其持有人支付本计息年度及其以后的利息。
三、换股价格及其调整
1、初始换股价格
本次可交换公司债券的初始换股价格应不低于募集说明书公告日前一交易日江苏银行A股股票收盘价的90%和前二十个交易日江苏银行A股股票收盘价均价的90%（若在前述交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形，则对调整前交易日的收盘价按经过相应除权、除息调整后的价格计算）。初始换股价格由公司董事会（或其授权人士）在本次可交换公司债券发行前根据市场和公司情况与主承销商协商确定为10.24元/股。
2、换股价格的调整方法及计算方式
在本次可交换公司债券存续期内，当标的股票发生派送股票股利、转增股本、配股、派送现金股利等需要进行除权除息的事项时，将按下述公式对换股价格进行调整（保留小数点后两位，最后一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本：P
=P
/（1+n）；
配股：P
=（P
+A×k）/（1+k）；
上述两项同时进行：P
=（P
+A×k）/（1+n+k）；
派送现金股利：P
=P
-D；
上述三项同时进行：P
＝（P
－D＋A×k）/（1+n+k）。
其中：P
为调整后的换股价，P
为调整前的换股价，n为送股或转增股本率，A为配股价，k为配股率，D为每股派送现金股利。
标的股票公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，发行人将依次进行换股价格调整，并至少在换股价格实施调整三个交易日前予以公告，明确换股价格调整日、调整办法及暂停换股期间（如需）等内容。预计因换股价格调整造成预备用于交换的股票数量少于本次未偿还可交换公司债券余额全部换股所需股票的，发行人将在换股价格调整日之前补足预备用于交换的股票，并就该等股票（含孳息）设定担保。当标的股票公司发生股份回购、合并、分立或任何其他情形使其股份类别、数量和/或股东权益发生变化进而可能影响本次发行的可交换公司债券持有人的债权利益或换股衍生权益时，发行人将视具体情况按照公平、公正和保护投资者利益的原则合理调整换股价格；具体调整办法将依据当时国家有关法律法规及证券监管部门的相关规定来确定。江苏银行已于2018年5月15日召开了2017年度股东大会，审议通过了2017年年度权益分派方案，向全体股东每股派现金0.18元（含税），权益分派股权登记日为2018年7月9日，本次可交换公司债券换股价格自2018年7月10日调整为10.06元/股。江苏银行已于2019年5月17日召开了2018年度股东大会，审议通过了2018年年度权益分派方案，向全体股东每股派现金0.34元（含税），
权益分派股权登记日为2019年7月11日，本次可交换公司债券换股价格自2019年7月12日调整为9.72元/股。
3、换股价格向下修正条款
（1）在本次可交换公司债券进入换股期前，发行人董事会（或其授权人士）有权决定换股价格是否实施向下修正。决定实施的，发行人应当在进入换股期前五个交易日公告换股价格向下修正事宜，明确修正幅度、修正生效日和暂停换股期间（如需）等内容。向下修正后的换股价格应不低于发行人做出决定之日前一个交易日标的股票收盘价的110%。
（2）在本次可交换公司债券换股期间，当江苏银行A股股票在任意连续十个交易日中至少有五个交易日的收盘价低于当期换股价格的95%时，发行人董事会（或其授权人士）有权决定换股价格是否实施向下修正。决定实施的，发行人应当自触发换股价格向下修正条件成就的五个交易日内公告换股价格向下修正事宜，明确修正幅度、修正生效日和暂停换股期间（如需）等内容。
若在前述十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形，则在换股价格调整日前的交易日按调整前的换股价格和收盘价计算，在换股价格调整日及之后的交易日按调整后的换股价格和收盘价计算。
向下修正后的换股价格应不低于发行人做出决定之日前一个交易日标的股票收盘价的90%和前二十个交易日标的股票收盘价均价的90%，也不应低于每股股票面值。若在前述二十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形，则对调整前交易日的收盘价按经过相应除权、除息调整后的价格计算。
（3）预计因换股价格向下修正造成预备用于交换的股票数量少于本次未偿还可交换公司债券余额全部换股所需股票的，发行人应当在换股价格修正之前补足预备用于交换的股票，并就该等股票（含孳息）设定担保。
四、换股数量计算
本次发行的可交换债券持有人在换股期内申请换股时，换股数量的计算方式为：Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。
其中：V 为可交换债券持有人申请换股的可交换债券票面总金额；P 为申请换股当日有效的换股价。可交换债券持有人申请换股所得的股份须是整数股。换股时不足交换为一股的可交换债券余额，本公司将按照上交所、证券登记机构等部门的有关规定，在可交换债券持有人换股当日后的规定期限内以现金兑付该可交换债券余额。该不足交换为一股的可交换债券余额对应当期应计利息的支付将根据证券登记机构等部门的有关规定办理。
五、其他
符合条件的投资者如需了解“17华西EB”的其他相关条款，可到上海证券交易所网站(http://www.sse.com.cn)相关专区查阅募集说明书全文。
特此公告。
江苏华西村股份有限公司董事会
2019年7月30日