恒天海龙股份有限公司 2015 年年度报告全文
恒天海龙股份有限公司
2015 年年度报告
2016 年 03 月
恒天海龙股份有限公司 2015 年年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
公司负责人孙健、主管会计工作负责人庄旭升及会计机构负责人(会计主管
人员)庄旭升声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议
未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名
李建新 独立董事 工作原因 李光
本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者
的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司在本报告第五节“重要事项”中“十
八、其他重要事项的说明”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对
措施，敬请投资者关注相关内容。
重大风险提示
1、公司已于 2016 年 1 月 27 日披露了 《恒天海龙股份有限公司发行股
份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》 （修订稿）（公告详
情请参看同日在巨潮资讯网上的公告）。有关非公开发行股票事项尚需提交公司
股东大会审议以及中国证监会的批准，具有不确定性，相关风险因素详见上述
公告之 317 页“本次交易涉及的风险因素”章节，提请广大投资者注意投资风险。
2、公 司 尚 处 于 退 市 风 险 警 示 期 间 ， 公 司 2015 年 经 审
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计 的 净 利 润 为 58,802,482.12 元 ， 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 净 利 润 为
54,765,164.61 元 。根据《深圳证券交易所股票上市规则》有关规定，公司股票
被实施退市风险警示特别处理的情形已消除，并且不存在其他被实施退市风险
警示的情形。公司已向深交所提出关于撤销退市风险警示的申请，尚需深交所
进一步的审批，其结果存在一定的不确定性，公司仍有暂停上市的风险。
3、公司提醒广大投资者，公司所有信息均以指定信息披露媒体《中国证券
报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）
所刊登的公司公告信息为准，敬请广大投资者注意投资风险。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
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目录
第一节 重要提示、目录和释义 ...................................................................................................................................... 2
第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................................................. 6
第三节 公司业务概要 .................................................................................................................................................... 10
第四节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................................................ 12
第五节 重要事项 ............................................................................................................................................................ 25
第六节 股份变动及股东情况 ........................................................................................................................................ 55
第七节 优先股相关情况 ................................................................................................................................................ 62
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ......................................................................................................... 63
第九节 公司治理 ............................................................................................................................................................ 71
第十节 财务报告 ............................................................................................................................................................ 77
第十一节 备查文件目录 .............................................................................................................................................. 165
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释义
释义项 指 释义内容
证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所 指 深圳证券交易所
中登公司 指 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
公司、本公司或恒天海龙 指 恒天海龙股份有限公司
新疆海龙 指 新疆海龙化纤有限公司
博莱特公司、博莱特 指 山东海龙博莱特化纤有限责任公司
中国恒天、恒天集团 指 中国恒天集团有限公司
国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会
《公司法》 指 中华人民共和国公司法
《证券法》 指 中华人民共和国证券法
《上市规则》 指 深圳证券交易所股票上市规则
董事会 指 恒天海龙股份有限公司董事会
股东大会 指 恒天海龙股份有限公司股东大会
元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元
指定披露媒体 指 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网
兴乐集团 指 兴乐集团有限公司
信达证券 指 信达证券股份有限公司
西南证券 指 西南证券股份有限公司
大连尚龙 指 大连尚龙投资控股有限公司
新材料公司 指 恒天海龙（潍坊）新材料有限责任公司
物流公司 指 山东海龙物流有限责任公司
新农棉浆 指 阿拉尔新农棉浆有限责任公司
新农开发 指 新疆塔里木农业综合开发股份有限公司
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
股票简称 *ST 海龙 股票代码
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 恒天海龙股份有限公司
公司的中文简称 恒天海龙
公司的外文名称缩写（如有）CHTC HELON CO.,LTD.
公司的法定代表人 孙健
注册地址 山东省潍坊市寒亭区海龙路 555 号
注册地址的邮政编码 261100
办公地址 山东省潍坊市寒亭区海龙路 555 号
办公地址的邮政编码 261100
公司网址 http://www.helon.cn/
电子信箱 helonnews@163.com
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 庄旭升（代） 张海文
联系地址 山东省潍坊市寒亭区海龙路 555 号 山东省潍坊市寒亭区海龙路 555 号
电话 0536-7530007 0536-7530007
传真 0536-7530677 0536-7530677
电子信箱 716071958@qq.com 716071958@qq.com
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn/
公司年度报告备置地点 恒天海龙股份有限公司办公室
四、注册变更情况
组织机构代码 16544080-5
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1、首次注册的经营范围:许可证范围内普通货运；化纤用浆粕、粘胶纤维、空心
砖、纱、布、面料的生产、销售；备案进出口业务；浆粕的来料加工；纺织技术
的开发、研究、服务、咨询、转让。 2、2013 年第三次临时股东大会审议通
过，经营范围变更为：许可证范围内普通货运；化纤用浆粕、粘胶纤维、空心砖
公司上市以来主营业务的变化情况（如
的生产、销售；备案进出口业务。 3、 2013 年第四次临时股东大会审议通过，
有）
经营范围变更为：许可证范围内普通货运（有效期限内许可证为准）；化纤用浆粕、
粘胶纤维、空心砖、纱、布、面料的生产（不含印染）、销售；备案进出口业务；
浆粕的来料加工；纺织技术的开发、研究、服务、咨询、转让。（依法须经批准的
项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
1、2012 年 12 月 21 日，公司股东根据《山东海龙股份有限公司重整计划》应
让渡的股份已实际划转至重整方证券账户 257,178,941 股，持股比例为 29.77%，
公司控股股东由潍坊市投资公司变更为中国恒天集团有限公司。2、2015 年 3 月，
历次控股股东的变更情况（如有） 公司控股股东中国恒天拟通过公开征集受让方的方式协议转让持有公司 2 亿股股
份，最终确定 2 亿股股份的受让方为兴乐集团。2015 年 12 月 25 日，恒天集团将
其持有恒天海龙 2 亿股股份协议转让给兴乐集团变更手续在中登公司办理完毕，
兴乐集团成为恒天海龙的第一大股东。
五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所
会计师事务所名称 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所办公地址 北京市海淀区车公庄西路乙 19 号 B 座 2 层 208 室
签字会计师姓名 张居忠、周春阳
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构
□ 适用 √ 不适用
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问
√ 适用 □ 不适用
财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间
北京市西城区闹市口大街 9 号
信达证券股份有限公司 宋宝云、翟文兴 2015 年 12 月-2016 年 12 月
院 1 号楼信达金融中心
六、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
2015 年 2014 年 本年比上年增减 2013 年
营业收入（元） 2,070,527,588.63 1,803,428,585.27 14.81% 2,359,247,812.76
归属于上市公司股东的净利润
54,765,164.61 -429,613,164.52 112.75% -261,001,041.84
（元）
归属于上市公司股东的扣除非经 -326,725,758.22 -432,635,366.77 24.48% -344,065,640.34
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常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额
71,871,550.79 43,455,632.78 65.39% 51,002,873.59
（元）
基本每股收益（元/股） 0.0634 -0.4973 116.27% -0.3021
稀释每股收益（元/股） 0.0634 -0.4973 116.27% -0.3021
加权平均净资产收益率 22.95% -140.02% 162.97% -40.03%
2015 年末 2014 年末 本年末比上年末增减 2013 年末
总资产（元） 827,559,147.66 3,012,838,280.73 -72.53% 3,328,047,457.26
归属于上市公司股东的净资产
266,011,839.08 211,246,674.47 25.92% 521,544,624.43
（元）
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、分季度主要财务指标
单位：元
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
营业收入 471,131,618.00 533,539,562.21 608,316,225.31 457,540,183.11
归属于上市公司股东的净利润 -89,642,645.74 -89,280,010.35 -67,463,896.82 301,151,717.52
归属于上市公司股东的扣除非经
-94,799,642.81 -98,883,497.57 -65,999,125.21 -67,043,492.63
常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 -23,741,821.29 80,821,847.40 -20,941,428.91 35,732,953.59
上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□ 是 √ 否
九、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明
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非流动资产处置损益（包括已计提资产减
218,741.05 -1,103,017.59 2,759,371.77
值准备的冲销部分）
计入当期损益的政府补助（与企业业务密
切相关，按照国家统一标准定额或定量享 19,162,366.67 2,678,000.00 12,805,597.90
受的政府补助除外）
企业取得子公司、联营企业及合营企业的
投资成本小于取得投资时应享有被投资单 70,495,639.31
位可辨认净资产公允价值产生的收益
债务重组损益 17,496.47
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性
金融负债产生的公允价值变动损益，以及 192,610.34 228,783.95 291,000.00
处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转
2,925,855.94
回
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 361,191,324.91 -1,724,916.52 -1,659,991.42
少数股东权益影响额（税后） -725,879.86 1,627,019.06
合计 381,490,922.83 3,022,202.25 83,064,598.50 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第三节 公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务
报告期内，公司主要从事粘胶纤维及帘帆布的生产与销售，主要产品包括粘胶短纤、粘胶长丝、帘子布和帆布。目前，
公司正在开展重大资产重组事项，如能够顺利实施，公司主营业务除帘帆布生产和销售业务之外，将新增以网络游戏为主的
新兴文化产业业务，成为一家以互联网游戏的研发和运营为核心，兼具互联网广告和互联网媒体资源以及传统的帘帆布生产
和销售业务的综合公司。
（一）虽然粘胶短纤产品价格2015年出现一轮上涨，但粘胶纤维行业整体仍呈低迷态势。公司管理层对粘胶纤维行业
发展及未来盈利能力持谨慎态度，且公司股票已被深交所实施退市风险警示，经慎重考虑，公司于2015年7月13日启动重大
资产重组，出售持续亏损的粘胶纤维业务，并于2015年12月实质性完成出售工作，将粘胶纤维业务过户至交易对方大连尚龙
投资控股有限公司。
（二）为提升公司盈利能力、推动公司业务转型升级、维护股东利益，公司于2015年10月13日再次启动重大资产重组，
拟收购杭州妙聚网络科技有限公司100%股权和上海灵娱网络科技有限公司100%股权。公司已于2016年1月13日公告了交易
预案。如本次重组能够顺利实施，公司业务将变更为传统的帘帆布生产销售业务与新兴的网络游戏研发运营业务并重的“双
主业”业务。
（三）报告期内，公司帘帆布业务实现了平稳发展、稍有增长，公司在提升帘帆布产品质量和开发新产品方面取得了
一定的成绩。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况
主要资产 重大变化说明
1、（1）取得物流公司 100%股权：2015 年 4 月，潍坊优程投资管理有限公司和山
东海龙进出口有限责任公司通过在山东产权交易所公开挂牌的方式出售各自持有
的物流公司全部股权，恒天海龙按照交易要求提交了受让材料，并最终通过协议受
让方式取得物流公司 100%股权，物流公司成为恒天海龙全资子公司。（2）处置物
流公司股权：2015 年 9 月 23 日，公司挂牌出售持有物流公司 100%股权。上述股
股权资产 权于 2015 年 12 月 10 日过户至大连尚龙。2、挂牌转让公司持有新农棉浆 45%的股
权：公司通过挂牌转让方式出售持有新农棉浆 45%的股权。2015 年 8 月 19 日，上
述股权已转让至新农开发，并完成工商变更手续，公司不再持有新农棉浆的股份。
3、处置持有子公司新疆海龙的股权：新疆海龙为公司控股子公司，公司持有新疆
海龙 55%的股权。2015 年 4 月 18 日，公司披露收到法院裁定，认可《新疆海龙破
产财产分配方案》。至本报告披露日，控股子公司新疆海龙已破产清算完毕。
公司出售持有的除博莱特 51.26%股权、对博莱特负债之外的全部资产和负债。上述
其他资产
资产于 2015 年 12 月 10 日过户至大连尚龙。
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2、主要境外资产情况
□ 适用 √ 不适用
三、核心竞争力分析
报告期内，公司主要从事粘胶纤维及帘帆布的生产与销售。拥有“国家级企业技术中心”，并成功运作博士后科研工作站，
公司持续坚持科技创新能力提升，拥有完善的科研开发体系和国内最完备的浆粕和纤维中试生产线。2015年新产品产业化工
作取得新突破，实现中草药提取物粘胶纤维产业化，得到了客户的认可，为下一步植物提取物系列产品的开发奠定了基础。
同时与天津工业大学合作，针对目前粘胶纤维色彩评价体系在国内还属空白这一状况，筹建色彩数据库，色彩评价体系的建
立工作已按计划开展。在前沿技术研究项目方面，公司承担国际级技术中心，创新能力项目重要部分——纤维素熔融增塑项
目，取得了阶段性进展。
报告期内，为提升公司盈利能力，推动业务转型升级，维护股东利益，公司连续启动两次重大资产重组项目。截至本报
告披露日，公司已完成对持续亏损的粘胶业务相关的重大资产出售工作，相关资产已过户至大连尚龙投资控股有限公司。另
一重大资产重组项目——发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金事项正在积极推进中，本次交易完成后，除帘帆布生
产和销售业务外，公司主营业务将新增以网络游戏为主的新兴文化产业业务，成为一家以互联网游戏的开发和运营为核心，
兼具互联网广告和互联网媒体资源业务，以及传统的帘帆布生产和销售业务的综合公司。
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第四节 管理层讨论与分析
一、概述
报告期内，公司坚持产能提升、节能降耗，在新产品研发及生产等方面进行科学规划与有序建设，优化产品结构和管理
模式。同时公司实施并完成资产置出的重大资产重组项目，将原有亏损的粘胶纤维业务剥离，盈利能力得以恢复，净资产及
每股收益指标均大幅提升，维护了公司及广大股东的利益。
（一） 完成重大资产出售，提升公司盈利能力
公司原有主营业务为粘胶纤维的生产和销售，主要产品包括粘胶短丝、粘胶长丝、帘帆布等。近年来，受宏观经济整体
回落，国家产业结构调整及行业整体困难的影响，公司的主营业务持续走低，导致公司业绩连续大幅下滑，因连续两年亏损，
2015年3月被深交所实施退市风险警示。
为有效提升公司盈利能力和持续经营能力，维护公司股东特别是中小股东利益，经公司慎重决策，于2015年7月13日启动
重大资产重组，挂牌出售公司持有的除博莱特51.26%股权、对博莱特负债之外的全部资产和负债，并于2015年11 月 30 日
完成工商变更手续，截至本报告披露日，承接上述置出资产的新材料公司之股权已全部过户至交易对手大连尚龙。
（二）积极推进重组事项，实现公司转型升级和多元化发展。
经上述之重大资产出售，公司剥离了亏损的粘胶纤维业务，保留了盈利能力较好的帘帆布业务。通过此次重组，上市公司的
盈利能力得到改善，但根据公司前次重大资产出售完成后的备考财务报告，2015年1-7月归属母公司所有者的净利润为265.81
万元，盈利能力和进一步提升的空间仍然有限。
为实现公司转型升级，提升盈利空间，经慎重考虑，2015年10月13日公司筹划重大事项，公司股票停牌。2016年1月12
日，公司第九届董事会第三十一次临时会议审议通过《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》。截
至本报告披露日，上述交易尚需公司股东大会批准，并需提交中国证监会核准。本次交易完成后，妙聚网络、灵娱网络将成
为上市公司全资子公司，纳入合并报表范围。标的公司的业务涵盖了网络游戏产业链的多个环节，在相关领域已达到一定规
模并处于领先地位。通过本次交易，公司的业务组合得到优化，增加了新的业绩增长点，盈利能力得到改善，进而公司价值
得到提升，也有利于更好地回报股东。目前，公司及相关中介机构正全力推进该重大资产重组事项，公司将及时披露相关进
展公告。
二、主营业务分析
1、概述
参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。
2、收入与成本
（1）营业收入构成
单位：元
2015 年 2014 年
同比增减
金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重
营业收入合计 2,070,527,588.63 100% 1,803,428,585.27 100% 14.81%
分行业
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粘胶行业 1,613,788,126.47 77.94% 1,284,503,212.59 71.23% 6.72%
帘帆布 424,642,459.18 20.51% 489,483,796.64 27.14% -6.63%
其他 32,097,002.98 1.55% 29,441,576.04 1.63% -0.08%
分产品
粘胶短丝 1,563,012,109.25 75.49% 1,120,843,946.38 62.15% 13.34%
粘胶长丝 50,776,017.22 2.45% 163,659,266.21 9.07% -6.62%
帆布帘子布 424,642,459.18 20.51% 489,483,796.64 27.14% -6.63%
其他产品 32,097,002.98 1.55% 29,441,576.04 1.63% -0.08%
分地区
国内销售 1,807,267,303.32 87.29% 1,534,296,701.45 85.08% 2.21%
国外销售 263,260,285.31 12.71% 269,131,883.82 14.92% -2.21%
（2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分行业
粘胶行业 1,613,788,126.47 1,628,348,428.10 -0.90% 25.64% 17.29% 7.18%
帘帆布 424,642,459.18 381,143,993.41 10.24% -13.25% -12.02% -1.26%
分产品
粘胶短丝 1,563,012,109.25 1,546,151,275.91 1.08% 39.45% 28.51% 8.42%
帆布帘子布 424,642,459.18 381,143,993.41 10.24% -13.25% -12.02% -1.26%
分地区
国内销售 1,807,267,303.32 1,776,572,477.45 1.70% 17.79% 12.50% 4.63%
国外销售 263,260,285.31 249,188,411.94 5.35% -2.18% 2.86% -4.64%
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据
□ 适用 √ 不适用
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入
√ 是 □ 否
行业分类 项目 单位 2015 年 2014 年 同比增减
销售量 吨 146,923.61 107,701.98 36.42%
粘胶短纤维
生产量 吨 136,258.87 112,958.11 20.63%
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库存量 吨 10,664.74 -100.00%
销售量 吨 2,078.52 6,264.05 -66.82%
粘胶长纤维 生产量 吨 2,021.24 6,164.66 -67.21%
库存量 吨 57.28 -100.00%
销售量 吨 20,388.44 23,040.44 -11.51%
帆布帘子布 生产量 吨 20,143.62 23,535.71 -14.41%
库存量 吨 2,034.37 2,279.19 -10.74%
相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明
√ 适用 □ 不适用
报告期粘胶短纤维生产量同比增加，主要原因是去年同期受环保因素影响，粘胶短纤维生产开工能力不足所致。
报告期粘胶短纤维销售量同比增加，主要原因是报告期生产量同比增加所致。
报告期粘胶短纤维库存量同比减少，主要原因是报告期母公司整体资产转让所致。
粘胶长纤维生产量、销售量同比减少，主要原因是报告期受环保因素影响，粘胶长纤维生产开工能力不足所致。
粘胶长纤维库存量同比减少，主要原因同粘胶短纤维。
（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况
□ 适用 √ 不适用
（5）营业成本构成
行业和产品分类
单位：元
2015 年 2014 年
行业分类 项目
