浙江黎明：浙江黎明首次公开发行股票招股说明书

    浙江黎明智造股份有限公司
   Zhejiang Liming Intelligent Manufacturing Co.,Ltd.
  （浙江省舟山高新技术产业园区新港园区弘禄大道）
首次公开发行股票并上市招股说明书
             保荐机构（主承销商）
           （上海市静安区新闸路 1508 号）
浙江黎明智造股份有限公司                                                       招股说明书
                                         发行概况
发行股票类型               人民币普通股（A 股）
                           本次公开发行股票数量为 3,672 万股，占发行后公司总股本的 25%；
发行股票数量
                           本次公开发行的股票全部为新股，不进行老股转让
每股面值                   1.00 元
每股发行价格               17.37 元
预计发行日期               2021 年 11 月 4 日
拟上市的证券交易所         上海证券交易所
发行后总股本               14,688 万股
                           1、公司控股股东黎明投资以及股东佶恒投资、易凡投资承诺：（1）
                           自公司首次公开发行股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他
                           人管理承诺人直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行的股
                           份，也不由公司回购该部分股份；（2）所持公司股份在锁定期满后
                           2 年内减持的，减持价格不低于公司首次公开发行股票的发行价。
                           若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则
                           发行价格将进行相应的除权、除息调整；（3）公司首次公开发行股
                           票上市后 6 个月内，若公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发
                           行价，或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第
                           一个交易日）收盘价低于发行价，持有公司股份的锁定期限自动延
                           长 6 个月。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等
                           情况的，则发行价格将进行相应的除权、除息调整。
                           2、公司实际控制人俞黎明、郑晓敏及其一致行动人俞振寰承诺：（1）
                           自公司首次公开发行股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他
                           人管理本人直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份，
                           也不由公司回购该部分股份；（2）所持公司股份在锁定期满后 2 年
                           内减持的，减持价格不低于公司首次公开发行股票的发行价。若本
本次发行前股东所持
                           次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则发行
股份的流通限制、股
                           价格将进行相应的除权、除息调整；（3）公司首次公开发行股票上
东对所持股份自愿锁
                           市后 6 个月内，若公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，
定的承诺；
                           或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交
                           易日）收盘价低于发行价，直接或间接持有公司股份的锁定期限自
                           动延长 6 个月。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配
                           股等情况的，则发行价格将进行相应的除权、除息调整。上述第（2）、
                           （3）项承诺不因职务变更或离职等原因而终止履行；（4）在前述
                           锁定期满后，本人担任发行人董事、监事、高级管理人员期间，每
                           年转让的发行人股份不超过持有的发行人股份总数的 25%；离职之
                           日起半年内不转让持有的发行人股份。本人在任职届满前离职的，
                           应当在就任时确定的任期内以及任期届满 6 个月内，继续遵守上述
                           限制性规定。
                           3、间接持有公司股份的公司董事陈常青、监事胡安庆、申颖娉、于
                           泽洋、高级管理人员何华定承诺：公司首次公开发行股票上市之日
                           起 36 个月内，不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的公司
                           公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购该部分股份；在前
                           述股份锁定期满后，本人担任公司董事、监事、高级管理人员期间，
                           每年转让的公司股份数量不超过本人直接或间接持有公司股份总数
                           的 25%；离职后半年内不转让本人直接或间接持有的公司股份。同
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                           时，所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于公司
                           首次公开发行股票的发行价；若公司上市后 6 个月内出现连续 20 个
                           交易日的股票收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末（如该
                           日不是交易日，则为该日后第一个交易日）的股票收盘价低于发行
                           价的情形，本人直接或间接所持公司股票的锁定期限自动延长 6 个
                           月，且不因职务变更或离职等原因而终止履行。若本次发行后发生
                           权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则发行价格将进行相
                           应的除权、除息调整。
                           上述企业和人员还承诺：承诺人将遵守中国证监会《上市公司股东、
                           董监高减持股份的若干规定》，上海证券交易所《股票上市规则》、
                           《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持
                           股份实施细则》的相关规定。
                           4、公司股东浙富聚沣投资承诺：自公司首次公开发行股票上市之日
                           起 12 个月内，不转让或者委托他人管理其直接或间接持有的公司首
                           次公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购该部分股份。
保荐人（主承销商）         光大证券股份有限公司
招股说明书签署日期         2021 年 11 月 3 日
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                             发行人声明
     发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连
带的法律责任。
     公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其
摘要中财务会计资料真实、完整。
     保荐人承诺因其为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将先行赔偿投资者损失。
     中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其
对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的
声明均属虚假不实陈述。
     根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发
行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
     投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪
人、律师、会计师或其他专业顾问。
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                            重大事项提示
     本公司提醒投资者在作出投资决策之前应仔细阅读本招股说明书全文，并特
别注意下列重大事项提示以及本招股说明书“第四节 风险因素”的全部内容。
一、股份流通限制和自愿锁定的承诺
（一）公司控股股东黎明投资以及股东佶恒投资、易凡投资的承诺
     公司控股股东黎明投资以及股东佶恒投资、易凡投资分别承诺：
     1、自公司首次公开发行股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他人管
理承诺人直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购
该部分股份；
     2、所持公司股份在锁定期满后 2 年内减持的，减持价格不低于公司首次公
开发行股票的发行价。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情
况的，则发行价格将进行相应的除权、除息调整；
     3、公司首次公开发行股票上市后 6 个月内，若公司股票连续 20 个交易日的
收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后
第一个交易日）收盘价低于发行价，持有公司股份的锁定期限自动延长 6 个月。
若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则发行价格将进
行相应的除权、除息调整。
     4、承诺人将遵守中国证监会《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》，
上海证券交易所《股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监
事、高级管理人员减持股份实施细则》的相关规定。
（二）公司实际控制人俞黎明、郑晓敏及其一致行动人俞振寰的承诺
     公司实际控制人俞黎明、郑晓敏及其一致行动人俞振寰承诺：
     1、自公司首次公开发行股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他人管
理本人直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购该
部分股份；
     2、所持公司股份在锁定期满后 2 年内减持的，减持价格不低于公司首次公
开发行股票的发行价。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情
况的，则发行价格将进行相应的除权、除息调整；
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     3、公司首次公开发行股票上市后 6 个月内，若公司股票连续 20 个交易日的
收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后
第一个交易日）收盘价低于发行价，直接或间接持有公司股份的锁定期限自动延
长 6 个月。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则发
行价格将进行相应的除权、除息调整。
     上述第 2、3 项承诺不因职务变更或离职等原因而终止履行。
     4、在前述锁定期满后，本人担任发行人董事、监事、高级管理人员期间，
每年转让的发行人股份不超过持有的发行人股份总数的 25%；离职之日起半年内
不转让持有的发行人股份。本人在任职届满前离职的，应当在就任时确定的任期
内以及任期届满 6 个月内，继续遵守上述限制性规定；
     5、本人将遵守中国证监会《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》，
上海证券交易所《股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监
事、高级管理人员减持股份实施细则》的相关规定。
（三）除实际控制人及其一致行动人以外的公司其他董事、监事、高级管理人员
的承诺
     除实际控制人及其一致行动人以外的公司其他董事、监事、高级管理人员陈
常青、胡安庆、申颖娉、于泽洋、何华定承诺：
     公司首次公开发行股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他人管理本
人直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份，也不由公司回购该部分
股份；在前述股份锁定期满后，本人担任公司董事、监事、高级管理人员期间，
每年转让的公司股份数量不超过本人直接或间接持有公司股份总数的 25%；离职
后半年内不转让本人直接或间接持有的公司股份。
     同时，所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于公司首次公
开发行股票的发行价；若公司上市后 6 个月内出现连续 20 个交易日的股票收盘
价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一
个交易日）的股票收盘价低于发行价的情形，本人直接或间接所持公司股票的锁
定期限自动延长 6 个月，且不因职务变更或离职等原因而终止履行。若本次发行
后发生权益分派、公积金转增股本、配股等情况的，则发行价格将进行相应的除
权、除息调整。
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     本人将遵守中国证监会《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》，上
海证券交易所《股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、
高级管理人员减持股份实施细则》的相关规定。
（四）其他股东的承诺
     公司股东浙富聚沣投资：自公司首次公开发行股票上市之日起 12 个月内，
不转让或者委托他人管理其直接或间接持有的公司首次公开发行股票前已发行
的股份，也不由公司回购该部分股份。
二、上市后稳定股价的预案及相关承诺
     为维护公司上市后股价的稳定，保护广大投资者尤其是中小投资者的利益，
公司制定了首次公开发行股票上市后三年内稳定股价的预案，相关主体作出了承
诺，主要内容如下：
（一）启动稳定股价措施的条件
     公司股票自首次公开发行并上市之日起三年内，若公司股票价格非因不可抗
力因素所致连续 20 个交易日收盘价均低于最近一个会计年度末经审计每股净资
产时，公司将启动稳定股价的措施。若最近一个会计年度审计基准日后公司净资
产或股份总数出现变化的，每股净资产进行相应的调整。
（二）稳定股价的具体措施
     稳定股价的具体措施包括发行人回购公司股票、控股股东或实际控制人及其
一致行动人增持公司股票以及公司董事（指在公司任职并领取薪酬的董事，不含
独立董事）、高级管理人员增持股票。在上市后三年内每次触发启动稳定股价预
案的条件时，公司将及时依次采取以下部分或全部措施以稳定公司股价。
     1、发行人回购公司股票
     公司董事会应当于股价触发启动条件后的 3 个交易日内制定股票回购方案
并公告。公司股票回购预案应当符合法律、法规、公司章程以及《上市公司回购
社会公众股份管理办法（试行）》及《关于上市公司以集中竞价交易方式回购股
份的补充规定》的规定，且回购结果不会导致公司的股权分布不符合上市条件。
股票回购预案需提交股东大会审议，股东大会对回购股份做出决议，须经出席会
议的股东所持表决权的三分之二以上通过。同时，在股东大会审议通过股份回购
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方案后，本公司将依法通知债权人，并向证券交易监管部门、证券交易所等报送
相关材料，办理审批或备案手续，在完成必要的审批或备案后的 5 个工作日内开
始实施本次回购方案，并在 3 个月内完成本次回购方案。公司为稳定股价之目的
进行股票回购的，除应符合相关法律法规之要求外，还应遵守下列各项约定：
     （1）单一会计年度内用于回购股份的资金不低于前一会计年度经审计归属
于母公司股东净利润的 20%，且不低于 2,000 万元；
     （2）在公司首次公开发行股票上市后三年内，用于回购股票的资金总额不
超过首次公开发行新股所募集资金净额的 40%；
     （3）公司董事会公告回购股份预案后，公司股票若连续 10 个交易日收盘价
超过前一会计年度末经审计每股净资产时，公司董事会可以做出决议终止回购股
份事宜；
     （4）公司回购股份的价格不超过股份回购措施启动日前一会计年度末经审
计每股净资产的 110%。
     2、控股股东、实际控制人及其一致行动人增持公司股票
     若公司股价在触发启动稳定股价预案的条件，且公司实施股份回购后仍未达
到“连续 10 个交易日的收盘价均超过前一会计年度末经审计每股净资产”或再
度触发启动条件时，在满足公司法定上市条件，同时不触及要约收购义务的前提
下，控股股东、实际控制人及其一致行动人应当于 3 个交易日内提出增持方案，
同时将增持公司股票的具体计划，包括拟增持的数量、价格区间、时间等，书面
通知公司并公告。在公司披露增持股份计划的 5 个交易日内，控股股东、实际控
制人及其一致行动人将依照方案开始进行增持，并在 3 个月内完成本次增持计
划。为稳定股价之目的进行股票增持的，控股股东、实际控制人及其一致行动人
的股票增持方案除应当符合法律、法规、规范性文件及公司章程的规定外，还应
当遵循以下条款：
     （1）单一会计年度内计划用于增持股份的资金不低于公告日前一会计年度
其自公司所获现金分红的 30%；
     但在上述期间若连续 10 个交易日收盘价超过前一会计年度末经审计每股净
资产时，则可终止实施股份增持计划；
     （2）通过增持获得的股份，在增持完成后 12 个月内不得转让；
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     （3）增持股份的价格不超过前一会计年度末经审计每股净资产的 110%；
     （4）确保在董事会和股东大会上对稳定公司股价相关议案投赞成票。
     3、董事（指在公司任职并领取薪酬的董事，不含独立董事）和高级管理人
员增持公司股票
     在发行人和控股股东、实际控制人及其一致行动人采取股价稳定措施并实施
完毕后，公司股价仍未达到“连续 10 个交易日的收盘价均超过前一会计年度末
经审计每股净资产”或再度触发启动条件时，在满足公司法定上市条件，公司董
事和高级管理人员应当于 3 个交易日内提出增持方案，同时将增持公司股票的具
体计划，包括拟增持的数量、价格区间、时间等，书面通知公司并公告。在公司
披露董事和高级管理人员增持股份计划的 5 个交易日内，将依照方案开始进行增
持，并在 3 个月内完成本次增持计划。为稳定股价之目的进行股票增持的，董事
和高级管理人员的股票增持方案除应当符合法律、法规、规范性文件及公司章程
的规定外，还应当遵循以下条款：
     （1）单一会计年度内用于增持股份的资金不低于公告日前一会计年度其自
公司领取税后薪酬的 20%；
     但在上述期间若连续 10 个交易日收盘价超过前一会计年度末经审计每股净
资产时，则可终止实施股份增持计划；
     （2）增持公司股份期间，其在该次增持之前直接或间接持有的公司股份不
得转让，该次股份增持完成后的 12 个月内，也不出售所增持的股份；
     （3）增持股份的价格不超过前一会计年度末经审计每股净资产的 110%；
     （4）有增持义务的董事确保在董事会上对稳定公司股价相关议案投赞成票，
持有公司股份的董事和高级管理人员确保在股东大会上对稳定公司股价相关议
案投赞成票。
（三）相关约束机制
     1、若本公司未按照约定履行稳定股价之义务的，则本公司将在股东大会及
中国证监会指定信息披露媒体上公开说明未履行义务的具体原因并向所有股东
道歉；
     2、如果控股股东、实际控制人及其一致行动人未按照约定履行稳定股价之
义务的，则控股股东持有的公司股份不得转让，同时，公司有权扣减稳定股价义
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务触发的当年及其后一个年度公司应向其分配的现金红利，直至义务履行完毕为
止；
     3、公司董事、高级管理人员未按约定履行稳定股价之义务的，公司有权责
令董事、高级管理人员在限期内履行义务。限期内仍不履行的，公司有权扣减稳
定股价义务触发当年及其后一个年度公司应向董事、高级管理人员支付的薪酬，
直至增持义务履行完毕为止。公司董事、高级管理人员拒不履行预案规定的股票
增持义务情节严重的，控股股东或董事会、监事会、半数以上的独立董事有权提
请股东大会同意更换相关董事，公司董事会有权解聘相关高级管理人员；
     4、现任董事、高级管理人员不得以职务变更、离职等情形为由拒绝履行稳
定股价的义务。公司上市 3 年内聘任新的董事、高级管理人员前，将要求其签署
承诺书，保证其履行稳定股价的义务。
（四）稳定股价措施履行的程序
     自公司首次公开发行股票上市之日起三年内，一旦出现连续 20 个交易日公
司股票收盘价均低于最近一个会计年度末经审计每股净资产的情形时，公司将在
3 个交易日内提出稳定股价预案并公告，并及时公告稳定股价措施的审议和实施
情况。稳定股价的具体措施审议通过并公告之日起 5 个交易日内开始实施，除非
启动稳定股价预案的触发条件消失。
     稳定股价的实施顺序为公司回购、控股股东增持、董事（非独立董事）和高
级管理人员增持依次部分或全部实施。在控股股东、董事（非独立董事）和高级
管理人员自愿的情形下，在公司回购股份时，也可自行增持，具体的实施方案将
在稳定股价的预案中规定。
三、持股 5%以上股东的持股意向及减持承诺
     本次发行前，黎明投资、佶恒投资、易凡投资分别持有公司 56.74%、34.04%
和 8.32%的股份，其持有和减持公司股票的意向如下：
     1、持续看好发行人业务前景，全力支持发行人发展，拟长期持有发行人的
股票；
     2、减持前提：如果在锁定期满后拟减持公司股份的，将严格遵守中国证监
会《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》，上海证券交易所《股票上市
规则》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份
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实施细则》的相关规定，同时将结合公司稳定股价、开展经营、资本运作的需要，
审慎制定股票减持计划，在股票锁定期满后逐步减持，且不违反在公司首次公开
发行时所作出的公开承诺；
     3、减持方式：减持公司股份应符合相关法律、法规、规章的规定，具体方
式包括但不限于交易所集中竞价交易方式、大宗交易方式、协议转让方式等；
     4、减持价格：如果在锁定期满后两年内，拟减持股票的，减持价格不低于
发行价。若本次发行后发生权益分派、公积金转增股本、配股、增发等情况的，
则发行价格将进行相应的除权、除息调整；
     5、减持数量：锁定期满后，根据法律法规的要求和自身财务规划的需要，
进行合理减持，在本公司（企业）实际控制人担任发行人董事、监事、高级管理
人员期间，本公司（企业）每年减持数量不超过上一年末所持股份数量的 25%。
自锁定期届满后，采取集中竞价交易方式减持发行人股票的，在任意连续 90 日
内，减持股份的总数不超过发行人股份总数的 1%；采取大宗交易方式的，在任
意连续 90 日内，减持股份的总数不超过发行人股份总数的 2%；通过协议转让方
式减持股份的，单个受让方的受让比例不得低于发行人股份总数的 5%；
     6、减持期限及公告：每次减持时，应提前三个交易日通知公司本次减持的
数量、减持价格区间、减持时间区间等，并按照证券交易所的规则及时、准确地
履行信息披露义务。计划通过证券交易所集中竞价交易减持股份，应当在首次卖
出的 15 个交易日前预先披露减持计划。减持计划的内容应当包括但不限于：拟
减持股份的数量、来源、减持时间、方式、价格区间、减持原因；
     7、如未履行上述承诺，将在股东大会及中国证监会指定的披露媒体上公开
说明未履行承诺的具体原因并向发行人股东和社会公众投资者道歉，并暂不领取
现金分红，直至实际履行承诺或违反承诺事项消除；因未履行上述承诺而获得的
收入将全部归发行人所有，在获得该收入的十日内将该收入支付给发行人指定账
户；如因未履行上述承诺给发行人或投资者造成损失的，将依法向发行人或其他
投资者赔偿相关损失。
四、关于填补被摊薄即期回报的措施与承诺
     由于本次募集资金投资项目达到预期效益需要一定的周期，在此期间股东回
报仍将通过公司现有业务产生收入和利润实现，因此，募集资金到位当年，公司
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每股收益（扣除非经常性损益后的每股收益、稀释后每股收益）可能会受股本摊
薄的影响而使得每股收益相对上年度有所下降。
     为尽量避免出现这种情形，本公司承诺将采取相关措施努力提高公司经营收
益以填补股东被摊薄的即期回报，但公司制定的填补回报措施不等于对公司未来
利润做出保证。具体措施如下：
（一）加强市场开拓力度，提高公司竞争能力和持续盈利能力
     公司专业从事汽车零部件业务多年，积累了优质客户和丰富的产品研发、生
产、销售经验，树立了良好的市场口碑。未来，公司将继续提升自身的产品竞争
力，不断开拓市场，提高公司的持续盈利能力。
（二）加强经营管理和内部控制
     公司已根据法律法规和规范性文件的规定建立健全了股东大会、董事会及其
各专门委员会、监事会、独立董事、董事会秘书和高级管理层的管理结构，夯实
了公司经营管理和内部控制的基础。公司将进一步提高经营管理水平，提升公司
的整体盈利能力。
     公司将努力提高资金的使用效率，完善并强化投资决策程序，设计科学合理
的资金使用方案，控制公司资金成本。同时，公司将继续加强企业内部控制，加
强成本管理并强化预算执行监督，全面有效地控制公司经营和管控风险。
（三）加快募投项目建设进度
     公司本次募集资金投资项目均围绕于主营业务，从现有业务出发增强公司的
经营能力。本次发行募集资金到位后，公司将根据募集资金管理的相关规定，严
格管理募集资金的使用，保证募集资金按照原方案有效利用，加快推进募投项目
建设，早日达到预期目标，实现预期效益。
（四）强化投资者回报机制
     为完善公司利润分配政策，增强利润分配的透明度，保护公众投资者的合法
权益，公司已根据实际经营情况制定了对公司上市后适用的《公司章程（草案）》，
对利润分配政策条款进行了详细约定。
     公司制定了上市后未来三年股东回报规划，强化对投资者的收益回报，建立
了对股东持续、稳定、科学的回报规划与机制，对利润分配做出了制度性安排，
有效保证本次发行上市后股东的回报。
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（五）公司控股股东、实际控制人及其一致行动人、董事、高级管理人员的承诺
     为保障公司填补即期回报措施能够得到切实履行，公司控股股东、实际控制
人及其一致行动人作出如下承诺：
     1、控股股东、实际控制人及其一致行动人承诺将严格执行关于上市公司治
理的各项法律、法规、规章制度，保护公司和投资者利益，加强公司独立性，完
善公司治理，不越权干预公司经营管理活动，不以任何方式侵占公司利益。
     2、在中国证监会、上海证券交易所另行发布摊薄即期填补回报措施及其承
诺的相关意见及实施细则后，若公司的相关规定及控股股东、实际控制人及其一
致行动人承诺与该等规定不符，控股股东、实际控制人及其一致行动人承诺将按
中国证监会及上交所的规定出具补充承诺并积极推进公司出台新的规定，以符合
中国证监会及上交所的要求。
     公司董事、高级管理人员作出如下承诺：
     1、不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方
式损害公司利益。
     2、对本人的职务消费行为进行约束。
     3、不动用公司资产从事与其本人履行职责无关的投资、消费活动。
     4、由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况
相挂钩。
     5、公司目前无股权激励计划。若未来进行股权激励，拟公布的公司股权激
励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。
     6、本承诺出具日后至发行人首次公开发行股票并上市前，若上述承诺不能
满足监管部门相关要求，监管部门就填补回报措施及其承诺作出其他要求的，本
人承诺届时将按照监管部门要求出具补充承诺。
     本人若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意按照中国证监会和证券
交易所等证券监管机构制定或发布的有关规定、规则，对本人采取相关监管措施。
五、本次发行前滚存未分配利润的分配政策
     经本公司 2020 年 5 月 25 日召开的 2020 年第一次临时股东大会通过，公司
本次发行前滚存未分配利润余额由本次发行后的新老股东按照本次发行后的股
份比例共同享有。
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六、本次发行上市后公司的股利分配政策以及上市后未来三年股东回
报规划
     发行人公司章程明确了公司的利润分配政策，即：公司实行同股同利的股利
分配政策，股东依照其所持有的股份份额获得股利和其他形式的利益分配。公司
可以采取现金或者股票方式分配利润；公司重视对投资者的合理投资回报，每连
续三年以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的百分
之三十。
     公司 2020 年第一次临时股东大会审议通过了关于《关于制定公司上市后未
来三年股东回报规划的议案》。公司在谋求发展的同时，一贯重视对股东合法权
益的保障，为股东提供稳定持续的投资回报。根据目前公司所处的发展阶段，公
司董事会在综合分析企业发展实际、股东意愿和要求、社会资金成本和外部融资
环境等因素的基础上，结合公司目前及未来的盈利规模、现金流量状况、项目投
资资金需求、本次发行融资、银行信贷及债权融资环境等情况，对上市后股利分
配政策以及上市后未来三年的股东回报规划作出了具体的进一步安排。
（一）利润分配原则
     公司充分考虑对投资者的回报，每年按公司当年实现的可供分配利润的一定
比例向股东分配股利，公司利润分配政策的基本原则为：
     1、公司的利润分配政策保持连续性和稳定性，重视对投资者的合理投资回
报，兼顾全体股东的整体利益及公司的可持续发展；
     2、公司对利润分配政策的决策和论证应当充分考虑独立董事和公众投资者
的意见；
     3、公司按照合并报表当年实现的归属于公司股东的可分配利润的规定比例
向股东分配股利；
     4、公司优先采用现金分红的利润分配方式。
（二）利润分配形式及时间间隔
     公司利润分配可采取现金、股票、现金与股票相结合的方式或法律、法规允
许的其他方式分配利润，分配的利润不得超过累计可分配利润的范围。具备现金
分红条件的，公司优先考虑采取现金方式分配利润。公司原则上每年度进行一次
现金分红，董事会可以根据公司的盈利规模、现金流状况、发展阶段及资金需求
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等情况提议公司进行中期现金分红。
（三）现金分红的具体条件
     1、公司该年度或半年度实现的可分配利润为正值，且现金流充裕，实施现
金分红不会影响公司后续持续经营；
     2、公司累计可供分配利润为正值；
     3、公司审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告。
（四）现金分红的比例
     在符合现金分红的条件且公司未来十二个月内无重大资金支出发生的情况
下，公司每个年度以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的 15%。
     公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水
平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按公司章程规定的程
序，提出差异化的现金分红政策：
     1、公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%；
     2、公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；
     3、公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；
     公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。
（五）发放股票股利的具体条件
     公司采用股票股利进行利润分配的，应当考虑公司成长性、每股净资产的摊
薄等真实合理因素。公司经营情况良好，且董事会认为公司股本规模与公司规模
不匹配、发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，可以在满足上述现金分
红的条件下，根据公司的累计可分配利润、公积金及现金流情况提出股票股利分
配预案。
（六）利润分配的决策程序和机制
     1、公司每年利润分配预案由公司董事会结合公司章程的规定、公司财务经
营情况提出、拟定，并经全体董事过半数表决通过后提交股东大会批准。
     2、公司在制定现金分红具体方案时，董事会应当认真研究和论证公司现金
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分红的时机、条件和最低比例、调整的条件及其决策程序要求等事宜，独立董事
应当发表明确意见。独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接
提交董事会审议。
     3、股东大会对现金分红具体方案进行审议前，应当通过多种渠道主动与股
东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，并及时答
复中小股东关心的问题；股东大会对利润分配方案进行审议时，除设置现场会议
投票外，公司应为股东提供网络投票方式以方便中小股东参与表决。
     4、监事会应对董事会和管理层执行公司利润分配政策和股东回报规划的情
况及决策程序进行监督。监事会应对利润分配预案、利润分配政策的修改进行审
议。
     5、公司上一个会计年度实现盈利，但董事会未提出年度现金分红预案的，
公司董事会应当在年度报告中披露未分配现金红利的原因及未用于分配现金红
利的资金留存公司的用途，独立董事应当对此发表独立意见。
     6、公司存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的
现金红利，以偿还其占用的资金。
（七）利润分配方案的实施
     公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后
2 个月内完成股利（或股份）的派发事项。
（八）利润分配政策的调整
     若公司根据生产经营情况、投资规划、长期发展需要或因外部经营环境、自
身经营状况发生较大变化，需要调整或者变更利润分配政策的，董事会应当经过
详细论证后，以股东权益保护为出发点拟定利润分配调整政策。公司利润分配政
策的修改由公司董事会向公司股东大会提出，并经出席股东大会的股东所持表决
权的 2/3 以上表决通过。独立董事应当对利润分配政策的修改发表意见。调整后
的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定。
（九）利润分配信息披露机制
     公司应严格按照有关规定在年度报告、半年度报告中详细披露利润分配方案
和现金分红政策执行情况，说明是否符合公司章程的规定或者股东大会决议的要
求，分红标准和比例是否明确和清晰，相关的决策程序和机制是否完备，独立董
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事是否尽职履责并发挥了应有的作用，中小股东是否有充分表达意见和诉求的机
会，中小股东的合法权益是否得到充分维护等。对现金分红政策进行调整或变更
的，还要详细说明调整或变更的条件和程序是否合法、合规和透明等。
七、关于信息披露不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的相关
承诺
（一）发行人承诺
     发行人承诺：公司本次首次公开发行股票招股说明书不存在虚假记载、误导
性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。
     如公司招股说明书被中国证监会、证券交易所或司法机关等相关监管机构认
定存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断公司是否符合法律规定的发
行条件构成重大、实质影响的，公司将依法回购首次公开发行的全部新股。
     公司董事会将在上述违法事实被监管机构认定后的 2 个交易日内进行公告，
并在上述事项认定后 10 个工作日内提出股份回购预案，预案内容包括回购股份
数量、价格区间、完成时间等信息，再提交股东大会审议通过，并经相关主管部
门批准/核准/备案后启动股份回购措施。公司已发行尚未上市的，回购价格为发
行价并加算银行同期存款利息；公司已上市的，回购价格以发行价加算银行同期
存款利息和回购义务触发时点前最后一个交易日公司股票收盘价孰高确定，并根
据相关法律、法规和规范性文件规定的程序实施。若公司股票在上述期间内发生
除权除息事项的，回购价格应作相应调整。
     若因公司招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在
证券交易中遭受损失的，公司将依法赔偿投资者损失。有权获得赔偿的投资者资
格、投资者损失的范围认定、赔偿主体之间的责任划分和免责事由按照《公司法》、
《证券法》、中国证监会和证券交易所的相关规定以及《公司章程》的规定执行。
（二）控股股东、实际控制人及其一致行动人承诺
     公司控股股东黎明投资、实际控制人俞黎明、郑晓敏及其一致行动人俞振寰
承诺：如发行人招股说明书被中国证监会、证券交易所或司法机关等相关监管机
构认定存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断发行人是否符合法律规
定的发行条件构成重大、实质影响的，本公司/本人将在上述违法事实被监管机
构认定后的 30 个交易日内启动已转让原限售股份的回购事宜，并在启动前 2 个
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交易日通过公司发出提示性公告。回购价格以原限售股转让价加算银行同期存款
利息和回购义务触发时点前最后一个交易日公司股票收盘价孰高确定，并根据相
关法律、法规和规范性文件规定的程序实施。若公司股票在上述期间内发生除权
除息事项的，回购价格应作相应调整。同时，本公司/本人还将通过在相关会议
中就相关议案投赞成票的方式促使公司履行已作出的承诺。
     若因发行人招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者
在证券交易中遭受损失，且本公司/本人被监管机构认定不能免责的，本公司/本
人将依法赔偿投资者的损失。有权获得赔偿的投资者资格、投资者损失的范围认
定、赔偿主体之间的责任划分和免责事由按照《公司法》、《证券法》、中国证
监会和证券交易所的相关规定以及《公司章程》的规定执行。
（三）董事、监事、高级管理人员的承诺
     公司董事、监事及高级管理人员承诺：如发行人招股说明书被中国证监会、
证券交易所或司法机关等监管机构认定有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，
对判断发行人是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，本人将通过
在相关会议中就相关议案投赞成票的方式促使发行人履行已作出的承诺。
     若因发行人招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者
在证券交易中遭受损失的，且本人被监管机构认定不能免责的，本人将依法赔偿
投资者损失。有权获得赔偿的投资者资格、投资者损失的范围认定、赔偿主体之
间的责任划分和免责事由按照《公司法》、《证券法》、中国证监会和证券交易
所的相关规定以及《公司章程》的规定执行。
（四）本次发行相关中介机构的承诺
     1、保荐机构的承诺
     光大证券承诺：因光大证券为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件存
在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，给投资者造成损失的，将先行赔偿投资者
损失。
     光大证券保证遵守上述承诺，勤勉尽责地开展业务，维护投资者合法权益，
并对此承担相应的法律责任。
     2、会计师事务所的承诺
     天健会计师事务所（特殊普通合伙）承诺：因本所为浙江黎明智造股份有限
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公司首次公开发行股票并上市制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重
大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。
     3、律师事务所的承诺
     国浩律师（杭州）事务所承诺：本所为发行人首次公开发行制作、出具的文
件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情形，对其真实性、准确性和完
整性承担法律责任。
     若本所未能依照法律法规及行业准则的要求勤勉尽责、存在过错致使本所为
发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，
给投资者造成直接经济损失的，本所将依生效的仲裁裁决书或司法判决书赔偿投
资者损失。
     4、资产评估机构的承诺
     坤元资产评估有限公司承诺：本公司为发行人首次公开发行制作、出具的文
件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的情形，对其真实性、准确性和完
整性承担法律责任。
     若因本公司为发行人首次公开发行所制作、出具的文件有虚假记载、误导性
陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本公司将依法赔偿投资者损失。
八、本次发行相关重要承诺的约束机制
（一）发行人相关承诺的约束措施
     本公司将严格履行招股说明书披露的在首次公开发行股票并上市过程中所
作出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。
     除不可抗力外，如果本公司未履行招股说明书披露的承诺事项，公司将在股
东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行承诺的具体原因并向股东和社
会公众投资者道歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护投
资者的权益。
     如果因公司未履行相关承诺事项，致使投资者在证券交易中遭受损失的，公
司将依法向投资者赔偿相关损失。在证券监督管理部门或其他有权部门认定应当
承担责任后 10 个工作日内，公司将启动赔偿投资者损失的相关工作。投资者损
失根据与投资者协商确定的金额，或者依据证券监督管理部门、司法机关认定的
方式或金额确定。
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     自本公司完全消除未履行相关承诺事项所有不利影响之前，本公司将不得发
行证券，包括但不限于股票、公司债券、可转换的公司债券及证券监督管理部门
认可的其他品种等；对公司未履行承诺行为负有个人责任的董事、监事、高级管
理人员调减或停发薪酬。
（二）控股股东、实际控制人及其一致行动人的相关承诺及相应约束措施
     本公司/本人将严格履行招股说明书披露的在首次公开发行股票并上市过程
中所作出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。
     除不可抗力外，如果本公司/本人未履行招股说明书披露的承诺事项，本公
司/本人将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行承诺的具体原因
并向股东和社会公众投资者道歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，以
尽可能保护投资者的权益。
     如果因本公司/本人未履行相关承诺事项，致使投资者在证券交易中遭受损
失的，本公司/本人将依法向投资者赔偿相关损失。在证券监督管理部门或其他
有权部门认定应当承担责任后 10 个工作日内，本公司/本人将启动赔偿投资者损
失的相关工作。投资者损失根据与投资者协商确定的金额，或者依据证券监督管
理部门、司法机关认定的方式或金额确定。如果本公司/本人未承担前述赔偿责
任，则本公司/本人持有的发行人股份在本人履行完毕前述赔偿责任之前不得转
让，同时发行人有权扣减本公司/本人所获分配的现金分红用于承担前述赔偿责
任。
（三）公司全体董事、监事及高级管理人员的相关承诺及相应约束措施
     本人将严格履行招股说明书披露的在首次公开发行股票并上市过程中所作
出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。
     除不可抗力外，如果本人未履行招股说明书披露的承诺事项，本人将在股东
大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行承诺的具体原因并向股东和社会
公众投资者道歉，并向公司投资者提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护投资
者的权益。
     如果因本人未履行相关承诺事项，致使投资者在证券交易中遭受损失的，本
人将依法向投资者赔偿相关损失。在证券监督管理部门或其他有权部门认定应当
承担责任后 10 个工作日内，本人将启动赔偿投资者损失的相关工作。投资者损
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失根据与投资者协商确定的金额，或者依据证券监督管理部门、司法机关认定的
方式或金额确定。
     本人将在前述事项发生之日起，停止从公司领取薪酬，同时本人持有的公司
股份（若有）不得转让，直至相关承诺履行完毕为止。
九、特别风险提示
     请投资者认真阅读本招股说明书“第四节 风险因素”的全部内容，并特别
关注下列风险提示。
（一）宏观经济及行业波动风险
     公司所属行业为汽车零部件制造业，客户主要为汽车整车制造企业和发动机
整机生产厂商。公司的生产经营状况与下游汽车行业的景气程度密切相关，且受
宏观经济波动影响较大。
     2018 年、2019 年、2020 年全国 GDP 分别为 919,281 亿元、990,865 亿元、
1,015,986 亿元，同比增长 6.6%、6.1%与 2.3%，增速创近年来新低。而我国汽车
产销量在 2017 年达到阶段性高点后近几年出现一定程度的回落。2020 年，在疫
情的冲击下，一季度汽车产销量同比下降较大，二季度随着疫情形势得到有效扼
制，从 4 月份开始，汽车市场逐步恢复，月度产销量同比保持持续增长，截至
2020 年底，连续 9 个月呈现增长态势。全年汽车产销分别完成 2,522.5 万辆和
2,531.1 万辆，同比下降 2%和 1.9%，降幅比上年收窄 5.5 和 6.3 个百分点。受此
影响，发行人 2018 年、2019 年和 2020 年实现营业收入分别为 45,397.09 万元、
45,339.46 万元和 55,248.14 万元，2019 年同比下降 0.13%，2020 年同比增长
21.85%，实现净利润分别为 9,128.29 万元、7,214.61 万元和 12,028.47 万元，2019
年同比下降 20.96%，2020 年同比增长 66.72%，业绩出现一定程度的波动。
     未来如果公司客户受宏观经济及汽车行业周期波动的不利影响而导致其经
营状况恶化，这种影响难免也会传导给公司，从而使公司的订单和货款回收方面
受到一定的影响。
（二）产业结构变化的风险
     尽管目前新能源汽车产业与传统汽车产业相比，存在充电基础设施建设薄
弱、电池成本较高、续航能力不足等问题，但许多国家出台了鼓励新能源汽车发
展的若干举措，制定了相应的规划，旨在逐步提高新能源汽车的占比。
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     公司目前产品主要应用于以传统燃料为主的汽车内燃机发动机，若未来新能
源汽车的上述技术瓶颈取得突破性进展，尤其是纯电动车的发展如果取得重大突
破，将极大地改变目前以传统燃料发动机为主要动力来源的汽车产业格局，而公
司若不能及时调整经营战略，则会对公司的生产经营带来不利影响。
（三）实际控制人控制风险
     本次发行前，发行人实际控制人及其一致行动人合计控制公司 99.0922%的
股份，拥有极高的控制比例。本次发行后，实际控制人及其一致行动人仍将控制
公司 74.3192%的股份，将对发行人的发展战略、生产经营、利润分配等决策产
生重大影响。针对实际控制人控制风险，发行人建立了较为完善的法人治理结构，
确保股东大会、董事会对发行人相关事务作出合理决策；同时，发行人建立了完
善的独立董事外部监督制约机制。但如果发行人控股股东、实际控制人利用控股
地位，通过各种方式对发行人的发展战略、生产经营、利润分配、人事安排等进
行不当控制，可能会使发行人和其他中小股东的权益受到损害。
（四）业绩波动的风险
     报告期内，受宏观经济及下游整车产销量波动的影响，公司实现营业收入分
别为 45,397.09 万元、45,339.46 万元、55,248.14 万元和 32,592.85 万元，实现净
利润分别为 9,128.29 万元、7,214.61 万元、12,028.47 万元和 6,764.72 万元。2019
年公司业绩出现一定程度的下滑。2020 年随着行业形势的逐渐好转，公司业绩
实现较大幅度增长，但如果这种趋势不能得到有效保持，未来随着宏观经济及下
游整车市场景气度的波动、客户需求结构变化以及成本费用的上升，公司盈利水
平仍然存在波动的风险。
（五）募集资金投资项目的风险
     本次募集资金投资项目为年产 2,730 万件精密冲裁件建设项目、发动机缸内
制动装置研发及生产项目、智能工厂改造及信息系统升级建设项目以及补充营运
资金。上述项目的顺利实施将扩大公司的生产规模、提升公司的研发能力、丰富
公司的产品种类、满足客户的多样化需求，有利于提升公司的核心竞争力和可持
续发展。
     本次募集资金投资项目是以市场需求为导向，根据公司现有的技术储备以及自
身的战略规划，并经充分详尽调研、论证之后确定的，具有较强的可操作性，但仍
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然不能排除由于市场状况发生较大变化或者下游客户开发遇到障碍对募集资金投
资项目的实施产生不利影响。公司本次募集资金投资项目存在的风险如下：
     1、市场风险
     如果未来市场环境、汽车行业产业政策发生较大不利变化，导致整车制造企
业对公司产品需求发生重大不利变化，或者因竞争加剧，公司在整车制造企业的
配套市场份额出现明显下降，则公司本次募集资金投资项目将面临无法实现预期
收益的风险。
     2、客户开拓风险
     发动机缸内制动装置研发及生产项目主要应用在柴油车领域。虽然公司经过
多年的客户积累，与国内外众多柴油车整车厂建立了长久稳定的合作关系，但是
仍存在客户开拓不理想，从而导致项目收益达不到预期的风险。
十、关于申请首发上市企业股东信息披露的专项承诺
     根据《监管规则适用指引——关于申请首发上市企业股东信息披露》的要求，
发行人承诺如下：
     （一）本公司已在招股说明书中真实、准确、完整的披露了股东信息；
     （二）本公司历史沿革中虽存在股权代持、委托持股等情形，但在提交申请
前已依法解除，不存在股权争议或潜在纠纷等情形；
     （三）本公司不存在法律法规规定禁止持股的主体直接或间接持有发行人股
份的情形；
     （四）本次发行的中介机构或其负责人、高级管理人员、经办人员不存在直
接或间接持有发行人股份情形；
     （五）本公司不存在以发行人股权进行不当利益输送情形；
     （六）若本公司违反上述承诺，将承担由此产生的一切法律后果。
十一、财务报告审计截止日后的主要财务信息和经营情况
     公司经审计财务报表的审计截止日为 2021 年 6 月 30 日。财务报告审计截止
日至本招股说明书签署日，公司生产经营的内外部环境未发生重大变化，产业政
策未出现重大调整，进出口业务未受到重大限制，税收政策、行业趋势与市场环
境、业务模式及竞争趋势未发生重大不利变化；主要原材料的采购规模及采购价
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格，主要产品的生产、销售规模及销售价格也未出现重大不利变化；未发生对公
司未来经营可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项；主要客户与供应商亦未出现重
大不利变化，重大合同条款或实际执行情况未发生重大变化；无重大安全事故及
其他可能影响投资者判断的重大事项。
     公司 2021 年 1-9 月经营业绩预计如下：
     根据公司 2021 年 1-6 月经审计的实际经营情况以及 2021 年 7-9 月客户订单
和采购情况、公司生产经营情况等，公司预计 2021 年 1-9 月主要经营数据如下：
                                                                              单位：万元
                                          归属于母公司        扣除非经营性损益后的归属
       时间                营业收入
                                          股东的净利润        于公司普通股股东的净利润
  2020 年 1-9 月              38,348.18            8,743.77                     7,881.02
 2021 年      下限            45,468.49            9,097.42                     8,973.42
  1-9 月      上限            46,070.66            9,287.23                     9,117.89
              下限              18.57%               4.04%                       13.86%
变动比例
              上限              20.14%               6.22%                       15.69%
     从上表看，公司 2021 年 1-9 月销售业绩较 2020 年 1-9 月有所增长，主要原
因为：1）2020 年一季度，受新冠疫情影响，公司收入基数较低；2）2021 年上
半年，商用车市场景气度保持近几年高位，公司商用车产品稳定增长；3）2021
年 1-9 月乘用车市场有所回暖，公司向部分大客户销售增加，因此乘用车产品销
售情况总体好于 2020 年 1-9 月。上述 2021 年 1-9 月的经营预计数据是公司初步
测算的结果，未经会计师审计或审阅，不构成公司的盈利预测或业绩承诺。
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                                                            目 录
发行概况 ....................................................................................................................... 1
发行人声明 ................................................................................................................... 3
重大事项提示 ............................................................................................................... 4
       一、股份流通限制和自愿锁定的承诺................................................................ 4
       二、上市后稳定股价的预案及相关承诺............................................................ 6
       三、持股 5%以上股东的持股意向及减持承诺 ................................................. 9
       四、关于填补被摊薄即期回报的措施与承诺.................................................. 10
       五、本次发行前滚存未分配利润的分配政策.................................................. 12
       六、本次发行上市后公司的股利分配政策以及上市后未来三年股东回报规
       划.......................................................................................................................... 13
       七、关于信息披露不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的相关承诺
       .............................................................................................................................. 16
       八、本次发行相关重要承诺的约束机制.......................................................... 18
       九、特别风险提示.............................................................................................. 20
       十、关于申请首发上市企业股东信息披露的专项承诺.................................. 22
       十一、财务报告审计截止日后的主要财务信息和经营情况.......................... 22
目 录............................................................................................................................ 24
第一节 释 义 ............................................................................................................. 29
第二节 概 览 ............................................................................................................. 34
       一、发行人简介.................................................................................................. 34
       二、发行人控股股东、实际控制人简介.......................................................... 36
       三、发行人主要财务数据及财务指标.............................................................. 37
       四、募集资金用途.............................................................................................. 38
第三节 本次发行概况 ............................................................................................... 40
       一、本次发行基本情况...................................................................................... 40
       二、发行人与本次发行有关中介机构的权益关系情况.................................. 42
       三、预计发行时间表.......................................................................................... 42
第四节 风险因素 ....................................................................................................... 43
       一、宏观经济及行业波动风险.......................................................................... 43
                                                               1-1-24
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      二、产业结构变化的风险.................................................................................. 43
      三、实际控制人控制风险.................................................................................. 44
      四、产品价格下降风险...................................................................................... 44
      五、新产品开发风险.......................................................................................... 44
      六、财务方面的风险.......................................................................................... 45
      七、高新技术企业所得税优惠政策变化的风险.............................................. 46
      八、净资产收益率下降的风险.......................................................................... 46
      九、募集资金投资项目风险.............................................................................. 47
      十、报告期存在未为全体员工足额缴纳社会保险和住房公积金的风险...... 47
第五节 发行人基本情况 ........................................................................................... 48
      一、发行人基本情况.......................................................................................... 48
      二、发行人改制设立情况.................................................................................. 48
      三、发行人股本的形成和变化.......................................................................... 50
      四、发行人设立以来的重大资产重组情况...................................................... 72
      五、发行人历次验资情况.................................................................................. 83
      六、发行人股权结构与组织结构图.................................................................. 84
      七、发行人子公司、参股公司简要情况.......................................................... 86
      八、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况
      .............................................................................................................................. 91
      九、发行人有关股本情况.................................................................................. 98
      十、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等情况.................. 99
      十一、发行人员工及其社会保障和公积金情况............................................ 104
      十二、主要股东及作为股东的董事、监事、高级管理人员的重要承诺.... 118
第六节 业务和技术 ................................................................................................. 120
      一、发行人的主营业务、主要产品（服务）及设立以来的变化情况........ 120
      二、发行人所处行业的基本情况.................................................................... 123
      三、发行人在行业中的竞争地位.................................................................... 147
      四、发行人的主营业务情况............................................................................ 154
      五、与主要客户、供应商之间的关联关系.................................................... 211
      六、安全生产及环境保护情况........................................................................ 211
      七、发行人的主要固定资产和无形资产........................................................ 221
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      八、发行人拥有的特许经营权........................................................................ 236
      九、发行人研发与技术情况............................................................................ 238
      十、发行人境外经营情况................................................................................ 242
      十一、发行人质量控制情况............................................................................ 242
第七节 同业竞争与关联交易 ................................................................................. 244
      一、公司独立经营情况.................................................................................... 244
      二、同业竞争.................................................................................................... 245
      三、关联方、关联关系及关联交易................................................................ 248
      四、关联交易决策程序.................................................................................... 259
      五、报告期内关联交易履行《公司章程》等规定程序的情况和独立董事意见
       ............................................................................................................................ 263
      六、关于规范和减少关联交易的措施............................................................ 265
第八节 董事、监事、高级管理及核心技术人员 ................................................. 268
      一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简要情况........................ 268
      二、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持有发行人股
      份情况................................................................................................................ 272
      三、公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的其他对外投资情况
       ............................................................................................................................ 275
      四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员在本公司领取薪酬情况 276
      五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况.................... 277
      六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员相互之间的亲属关系.... 278
      七、公司与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议和作出
      的重要承诺及履行情况.................................................................................... 278
      八、董事、监事、高级管理人员的任职资格................................................ 278
      九、董事、监事、高级管理人员近三年及一期内的变动情况.................... 280
第九节 公司治理 ..................................................................................................... 282
      一、发行人股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建
      立健全及运行情况............................................................................................ 282
      二、发行人报告期内违法违规情况................................................................ 304
      三、发行人报告期内资金占用和对外担保情况............................................ 304
      四、发行人内部控制制度情况........................................................................ 305
                                                               1-1-26
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第十节 财务信息 ..................................................................................................... 309
      一、报告期内的财务报表................................................................................ 309
      二、审计意见类型............................................................................................ 340
      三、财务报表的编制基础与合并报表范围及变化情况................................ 343
      四、重要会计政策和会计估计........................................................................ 343
      五、主要税项.................................................................................................... 371
      六、分部信息.................................................................................................... 372
      七、最近一年的收购兼并情况........................................................................ 372
      八、经注册会计师核验的非经常性损益明细表............................................ 373
      九、最近一期末的主要长期资产情况及主要债项情况................................ 373
      十、报告期股东权益变动情况........................................................................ 374
      十一、报告期现金流情况................................................................................ 377
      十二、期后事项、或有事项及其他重要事项................................................ 377
      十三、主要财务指标........................................................................................ 378
      十四、历次验资报告........................................................................................ 379
      十五、盈利预测披露情况................................................................................ 379
      十六、发行人设立时及报告期内资产评估情况............................................ 379
第十一节 管理层讨论与分析 ................................................................................. 381
      一、财务状况分析............................................................................................ 381
      二、盈利能力分析............................................................................................ 439
      三、现金流量分析............................................................................................ 501
      四、重大资本性支出分析................................................................................ 505
      五、发行人目前存在的重大担保、诉讼、其他或有事项和重大期后事项 506
      六、影响本公司财务状况和盈利能力的主要因素........................................ 506
      七、重大会计政策或会计估计与可比上市公司的差异以及变更情况和对发
      行人的影响........................................................................................................ 508
      八、本次发行摊薄即期回报有关事项及填补回报措施................................ 513
      九、股利分配政策分析.................................................................................... 516
      十、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营情况................................ 517
第十二节 业务发展目标 ......................................................................................... 519
      一、公司整体发展战略及目标........................................................................ 519
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      二、公司未来两年发展计划............................................................................ 519
      三、拟定上述计划所依据的假设条件以及实施上述计划可能面临的主要困
      难........................................................................................................................ 522
      四、确保实现上述业务发展计划拟采用的方式、方法或途径.................... 523
      五、业务发展计划与现有业务的关系............................................................ 523
第十三节 募集资金运用 ......................................................................................... 524
      一、本次募集资金运用概况............................................................................ 524
      二、募集资金投资项目概况............................................................................ 526
第十四节 股利分配政策 ......................................................................................... 551
      一、公司股利分配政策.................................................................................... 551
      二、公司报告期内实际股利分配情况............................................................ 551
      三、本次发行后的股利分配政策.................................................................... 552
      四、本次发行前的滚存利润的分配安排........................................................ 552
第十五节 其他重要事项 ......................................................................................... 553
      一、信息披露制度及投资者服务计划............................................................ 553
      二、正在履行的重要合同................................................................................ 553
      三、发行人对外担保的有关情况.................................................................... 560
      四、诉讼或仲裁................................................................................................ 560
第十六节 董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明 ............................. 561
      一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明........................................ 561
      二、保荐机构（主承销商）声明.................................................................... 562
      三、保荐机构（主承销商）董事长声明........................................................ 563
      四、保荐机构（主承销商）总裁声明............................................................ 564
      五、发行人律师声明........................................................................................ 565
      六、审计机构声明............................................................................................ 566
      七、验资机构声明............................................................................................ 567
      八、资产评估机构声明.................................................................................... 568
第十七节 备查文件 ................................................................................................. 570
                                                             1-1-28
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                                第一节 释 义
     在本招股说明书中，除非另有说明，下列词汇具有如下含义：
                                     常用词语：
发行人/公司/本公司/股份公司/黎明智
                                     指      浙江黎明智造股份有限公司
造
                                             浙江黎明智造股份有限公司前身浙江黎明发
黎明有限/黎明气门/有限公司           指      动机零部件有限公司、舟山市黎明气门锁片制
                                             造有限公司
实际控制人                           指      俞黎明、郑晓敏
实际控制人的一致行动人               指      俞振寰
控股股东/黎明投资                    指      浙江自贸区黎明投资有限公司
佶恒投资                             指      浙江自贸区佶恒投资有限公司
易凡投资                             指      舟山市易凡股权投资合伙企业（有限合伙）
黎明仓储                             指      舟山市黎明仓储服务有限公司
黎明喷嘴                             指      浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司
                                             舟山港综合保税区黎明发动机零部件有限公
保税区黎明                           指
                                             司
                                             浙 江 黎 明 美 国 股 份 有 限 公 司 （ ZHEJIANG
美国黎明                             指
                                             LIMING USA, INC.）
黎明电磁阀                           指      舟山市黎明电磁阀科技有限公司
瑞能机械                             指      宁波瑞能机械科技有限公司
欧福/欧福密封                        指      浙江欧福密封件有限公司
耐福/耐福汽配/耐福汽配厂             指      乐清市耐福汽配厂
                                             宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企
浙富聚沣投资                         指
                                             业（有限合伙）
黎明汽车                             指      浙江黎明汽车零部件有限公司
振明机械                             指      舟山振明机械有限公司
东风进出口                           指      上海东风汽车进出口有限公司
福田康明斯                           指      北京福田康明斯发动机有限公司
东风康明斯                           指      东风康明斯发动机有限公司
东风商用车                           指      东风商用车有限公司
                                             天津一汽丰田发动机有限公司、一汽丰田（长
一汽丰田                             指
                                             春）发动机有限公司
广汽丰田                             指      广汽丰田发动机有限公司
一汽丰田（长春）                     指      一汽丰田（长春）发动机有限公司
                                             天津一汽丰田发动机有限公司、一汽丰田（长
丰田系                               指      春）发动机有限公司、广汽丰田发动机有限公
                                             司等
                                          1-1-29
浙江黎明智造股份有限公司                                            招股说明书
一汽大众                   指      一汽-大众汽车有限公司
上汽大众                   指      上汽大众汽车有限公司
大众自动变速器（天津）     指      大众汽车自动变速器（天津）有限公司
东风本田汽车               指      东风本田汽车有限公司
东风本田发动机             指      东风本田发动机有限公司
广汽本田                   指      广汽本田汽车有限公司
                                   东风本田汽车有限公司、东风本田发动机有限
本田系                     指
                                   公司、广汽本田汽车有限公司等
上汽通用                   指      上汽通用汽车有限公司
上汽通用五菱               指      上汽通用五菱汽车股份有限公司
吉利集团                   指      浙江吉利控股集团有限公司
潍柴动力                   指      潍柴动力股份有限公司
上柴股份                   指      上海柴油机股份有限公司
一汽解放锡柴               指      一汽解放汽车有限公司无锡柴油机厂
广西玉柴                   指      广西玉柴机器股份有限公司
一汽解放大连               指      一汽解放大连柴油机有限公司
第一汽车股份               指      中国第一汽车股份有限公司
长城汽车                   指      长城汽车股份有限公司
长安汽车                   指      重庆长安汽车股份有限公司
云内动力                   指      昆明云内动力股份有限公司
东安动力                   指      哈尔滨东安汽车动力股份有限公司
上海汽车                   指      上海汽车集团股份有限公司
康和机械                   指      浙江康和机械科技有限公司
东风汽车零部件             指      东风汽车零部件（集团）有限公司
江华机械                   指      湖北江华机械有限公司
南京宝日                   指      南京宝日钢丝制品有限公司
上海卯进                   指      上海卯进实业有限公司
军合金属                   指      舟山市定海区军合金属制品有限公司
延锋                       指      延锋汽车饰件系统有限公司
Cummins                    指      康明斯
NV Bekaert SA              指      贝卡尔特股份有限公司
新坐标                     指      杭州新坐标科技股份有限公司
富临精工                   指      绵阳富临精工机械股份有限公司
登云股份                   指      怀集登云汽配股份有限公司
                                1-1-30
浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
精锻科技                            指      江苏太平洋精锻科技股份有限公司
福达股份                            指      桂林福达股份有限公司
市福利办/福利办/市福工办/福工办     指      舟山市民政局福利生产办公室
                                            浙江黎明智造股份有限公司首次公开发行股
招股说明书                          指
                                            票并上市招股说明书
上交所                              指      上海证券交易所
保荐人（主承销商）/保荐机构         指      光大证券股份有限公司
天健/天健所/发行人会计师/会计师事
                                    指      天健会计师事务所（特殊普通合伙）
务所
发行人律师/国浩律师                 指      国浩律师（杭州）事务所
坤元/坤元评估                       指      坤元资产评估有限公司
股东大会                            指      浙江黎明智造股份有限公司股东大会
董事会                              指      浙江黎明智造股份有限公司董事会
公司章程（草案）                    指      浙江黎明智造股份有限公司章程（草案）
章程/公司章程                       指      浙江黎明智造股份有限公司章程
                                            浙江黎明智造股份有限公司首次公开发行股
承销协议                            指
                                            票之承销协议
                                            浙江黎明智造股份有限公司首次公开发行股
保荐协议                            指
                                            票之保荐协议
监事会                              指      浙江黎明智造股份有限公司监事会
A股                                 指      人民币普通股票
元                                  指      人民币元
                                            2018 年度、2019 年度、2020 年度及 2021 年
最近三年一期/报告期                 指
                                            1-6 月
公司法                              指      《中华人民共和国公司法》
证券法                              指      《中华人民共和国证券法》
会计准则/企业会计准则               指      《企业会计准则》
中国证监会                          指      中国证券监督管理委员会
                                    专业词语：
CAD                                 指      计算机辅助设计（Computer Aided Design）
                                            计 算 机 辅 助 工 程 （ Computer     Aided
CAE                                 指
                                            Engineering）
                                            计 算 机 辅 助 制 造 （ Computer     Aided
CAM                                 指
                                            Manufacturing）
Pro/E                               指      美国参数技术公司旗下的三维软件
EESY-form                           指      一个金属成型的 3D 模拟系统
Autoform                            指      一款汽车与磨具设计的冲压成型仿真软件
ERP                                 指      企业资源计划（Enterprise Resource Planning）
                                         1-1-31
浙江黎明智造股份有限公司                                                 招股说明书
EDI                        指      电子数据传输（Electronic Data Interchange）
                                   制造企业生产过程执行系统（Manufacturing
MES                        指
                                   Execution System）
                                   仓 库 管 理 系 统 （ Warehouse Management
WMS                        指
                                   System）
                                   产 品 生 命 周 期 管 理 （ Product Lifecycle
PLM                        指
                                   Management）
OA                         指      办公自动化（Office Automation）
                                   用计算机自动化分析销售、市场营销、客户服
CRM                        指      务 以 及 应 用 等 流 程 的 软 件 系 统 （ Customer
                                   Relationship Management）
SCM                        指      供应链管理（Supply Chain Management）
BI                         指      商务智能（Business Intelligence）
AGV                        指      自动导引运输车（Automated Guided Vehicle）
                                   事 务 处 理 系 统 （ Transaction processing
TPS                        指
                                   systems）
                                   利用模具在常温下对金属棒料镦粗（常为局部
冷镦                       指
                                   镦粗）成形的锻造方法
                                   金属材料在固态下，通过加热、保温和冷却的
热处理                     指      手段，改变材料表面或内部的化学成分与组
                                   织，获得所需性能的一种金属热加工工艺
抛丸                       指      一种机械方面的表面处理工艺
退磁                       指      通过高温等方法使磁体失去或减弱磁性
                                   即精密锻造，指在压力机上，采用模锻工艺锻
                                   造，得到外形、尺寸公差、表面质量等指标超
精锻                       指
                                   过普通锻造，且后续机械加工余量和道次可以
                                   得到减少的制造过程
                                   利用模具在压力机上将金属板材制成各种板
冲压                       指      片状零件和壳体、容器类工件，或将管件制成
                                   各种管状工件
球化退火                   指      使钢中碳化物球化而进行的退火工艺
                                   一种使金属表面附着一层皂化材料的处理工
皂化                       指
                                   艺，主要起到润滑的作用
                                   低于焊件熔点的钎料和焊件同时加热到钎料
钎焊                       指      熔化温度后，利用液态钎料填充固态工件的缝
                                   隙，使金属连接的焊接方法
                                   把金属毛坯放在冷挤压模腔中，在室温下，通
冷挤压                     指      过压力机上固定的凸模向毛坯施加压力，使金
                                   属毛坯产生塑性变形而制得零件的加工方法
铣槽                       指      通过特定的刀具切削需要的槽
                                   利用轴向力将零件铆钉孔内钉杆墩粗并形成
铆接                       指
                                   钉头，使多个零件相连接的方法
                                   利用机械、化学或电化学的作用，使工件表面
抛光                       指      粗糙度降低，以获得光亮、平整表面的加工方
                                   法
                                1-1-32
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
                                           除去零件面与面相交处所形成的刺状物或飞
去毛刺                             指
                                           边
                                           Parts Per Million。在品质管理中，指每一百万
PPM                                指
                                           个产品中的不良品率的统计标准
0 公里 PPM                         指      车辆出售前，每一百万个产品中的不良品率
售后 PPM                           指      车辆出售后，每一百万个产品中的不良品率
                                        财政部修订后的《企业会计准则第 22 号——
                                        金融工具确认和计量》、《企业会计准则第
新金融工具准则                      指 23 号——金融资产转移》、《企业会计准则
                                        第 24 号——套期保值》和《企业会计准则第
                                        37 号——金融工具列报》
注：本招股说明书中若出现部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上有差异，或部分比例
指标与相关数值直接计算的结果在尾数上有差异，这些差异是由四舍五入造成的。
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                                   第二节 概 览
       本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅
读招股说明书全文。
一、发行人简介
（一）概况
发行人中文名称        浙江黎明智造股份有限公司
发行人英文名称        Zhejiang Liming Intelligent Manufacturing Co.,Ltd.
住所                  浙江省舟山高新技术产业园区新港园区弘禄大道
统一社会信用代码      91330901148716005T
注册资本              11,016.00 万元
实收资本              11,016.00 万元
法定代表人            俞黎明
有限公司成立日期      1997 年 5 月 15 日
股份公司成立日期      2019 年 4 月 10 日
电话                  0580-2921120
传真                  0580-2680975
互联网网址            www.zhejiangliming.com
电子邮箱              [e-mail]
邮编                  316000
                      内燃机配件、汽车配件、机械模具、五金制造、加工、修理、销售；
                      货物和技术进出口业务；软件开发；机械设备经营租赁；职业技能培
经营范围
                      训咨询服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经
                      营活动）
（二）公司概述
       公司深耕汽车零部件行业 20 多年，主要从事汽车零部件的研发、制造和销
售。发行人产品种类众多，根据生产工艺的不同，可分为精锻件（包括气门桥、
气门弹簧上座、摇臂球头/球窝、火花塞喷油器隔套等）、装配件（包括活塞冷
却喷嘴等）和冲压件（包括气门锁片、曲轴传感器信号盘、碗形塞、气门弹簧下
座等）等。通过品质管控、技术创新、成本控制、精益管理等方式，公司的主要
产品在汽车零部件细分领域确立了重要的市场地位，多种产品的市场占有率处于
全国较为领先地位。
       公司拥有丰富的配套经验和稳定优质的客户群体。公司主要客户包括潍柴动
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力、长城汽车、一汽解放锡柴、广西玉柴、上汽通用五菱、吉利集团、康明斯
（Cummins）、东风本田汽车、长安汽车、东风本田发动机、一汽丰田、福田康
明斯、上柴股份、东风康明斯、广汽丰田、上汽通用等众多国内外知名汽车整车
厂或主机厂。优质及高性价比的产品、优异的交付表现使得公司在客户中获得了
良好的口碑并深得客户信任。公司先后一百五十多次荣获客户颁发的“优秀供应
商”、“质量优胜奖”等荣誉奖项。在维护好现有客户的同时，公司也非常注重
新客户的开拓。一方面，公司积极开拓整车和整机市场，目前已成为一汽大众、
上汽大众、大众自动变速器（天津）等企业的定点供应商；另一方面，公司也在
积极开拓汽车零部件供应商市场，目前已成为德尔福（Delphi）、伊顿（EATON）
等知名零部件供应商的定点供应商，其中德尔福（Delphi）已实现销售。
     公司十分重视国际业务拓展，积极开拓海外市场。目前已和美国康明斯
（Cummins）达成全球战略合作关系，荣获其“战略核心供应商”称号，并且已
成为德国的曼（MAN）、瑞典的斯堪尼亚（Scania）、美国的纳威司达（Navistar）
等公司的定点供应商。
     公司拥有强大的技术研发实力。目前，公司的研发人员 100 余人，主要从事
产品开发及制造过程中涉及的计算机辅助设计、精密锻造、精密冲压、热处理等
技术研发工作。经过多年的积累，公司在冷精锻及精密冲压等关键技术研究方面
具备了较强的自主创新能力，获授权专利 46 项（境内发明专利 3 项，境外发明
专利 1 项，实用新型专利 42 项）。公司还牵头制定了 2 项团体标准，参与制定
了 1 项国家行业标准。公司一直致力于技术创新，自 2008 年以来一直被评为国
家高新技术企业。目前，公司拥有省级企业研究院、省级企业技术中心、省级高
新技术企业研发中心、省级博士后工作站等多个省部级技术创新平台。
     公司十分重视产品质量的保障，多年来一直秉承“以质量求生存，以技术求
发展”的生产理念，以“质量零缺陷，客户零抱怨”为目标，开拓创新，不断进
取。公司设立了质保部，下设品质保证科、检验科和实验室，实验室包含精密测
量、理化分析、计量检定、性能和耐久试验等分室。实验室通过了上汽通用 GP10
认证、上海汽车实验室认证，并取得了三大量具计量考核证书，可对公司产品从
结构、性能、成型等方面进行技术反馈与支持，也可对内部三大量具、衡器、自
制工装检具等进行计量检定，以达到对公司质量检测工具、器具的质量精度控制，
实现产品的工序质量保证。报告期内，发行人的产品质量不断提升，0 公里 PPM
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值逐年降低，目前已低至 0.84。据统计，公司 30 多家客户的 0 公里 PPM 值为 0，
60 多家客户的售后 PPM 值为 0。公司已通过 IATF16949 质量体系认证。
     公司具有优越的生产管理优势。本着“人品铸精品，智造创未来”的宗旨，
公司努力打造科技型、管理型企业，一直实行精益生产和 5S 管理相结合的先进
管理方法，ERP 与看板管理相结合的物流和信息流管理方式，大力推进全员参与
的管理活动，充分发挥每个员工的潜能，形成了独具黎明特色的管理模式。同时，
公司还聘请 5S 管理及精益生产管理专家进行现场生产管理指导，进一步增强公
司的运作效率，为公司的持续发展提供强劲动力。公司已通过 ISO14001 环境管
理体系和 ISO45001 职业健康和安全管理体系。
     公司先后被评为“浙江省百家最具投资价值的成长型中小企业”、“浙江省
汽摩配行业领军企业”、“浙江省信用管理示范企业”、“舟山市机器换人示范
企业”、“舟山市创新成长型企业”、“舟山市工业纳税十强企业”、“舟山市
专利示范企业”、“浙江省科技型中小企业”、“AEO 海关高级认证企业”、
“2020 年浙江省隐形冠军企业”、“2020 年省级绿色工厂”和“国家专精特新
‘小巨人’企业”，荣获“浙江省工业大奖银奖”和“舟山市政府质量奖”。同
时，公司还积极投身于扶残助残事业，曾获“全国扶残助残先进集体”、“浙江
慈善奖（机构奖）”和“浙江省扶残助残先进集体”。
     未来，公司将重点着力于以下几个方面的工作：
     1、继续聚焦现有核心业务，提升研发能力和管理水平，进一步提高产品质
量。
     2、注重产品转型升级，充分利用市场和技术优势，进一步发挥产学研合作
的红利，力争实现主导产品从“零件”到“部件”的跨越。
     3、关注行业发展趋势，特别是汽车轻量化、智能化以及车联网等给行业带
来的变革，适时调整产品开发方向，以实现未来企业的可持续发展。
     4、加速海外业务拓展，利用美国子公司和现有合作伙伴的辐射力，进一步
提升产品国际市场占有率。
二、发行人控股股东、实际控制人简介
     黎明投资直接持有公司 56.7357%的股权，为公司的控股股东。公司实际控
制人为俞黎明、郑晓敏，其中俞黎明先生持有公司控股股东黎明投资 62.50%的
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股权，持有佶恒投资 62.50%的股权，通过两家股东间接持有公司 56.7357%的股
权；郑晓敏女士持有公司控股股东黎明投资 37.50%的股权，持有佶恒投资 37.50%
的股权，通过两家股东间接持有公司 34.0414%的股权；实际控制人的一致行动
人俞振寰先生持有合伙企业易凡投资 43.45%的出资份额，且为易凡投资的执行
事务合伙人，通过该合伙企业间接持有公司 3.6129%的股权。俞黎明、郑晓敏为
夫妻关系，为俞振寰之父母。黎明投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰的基本情况，
参见“第五节 八、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的
基本情况”之“（三）实际控制人及其一致行动人基本情况”的相关内容。
三、发行人主要财务数据及财务指标
（一）资产负债表主要数据
                                                                             单位：万元
             项目          2021 年 1-6 月       2020.12.31     2019.12.31    2018.12.31
流动资产                       46,731.16          46,218.04      36,824.62     34,747.91
非流动资产                     56,485.55          52,268.87      52,721.68     53,375.99
资产总计                      103,216.70          98,486.91      89,546.30     88,123.90
流动负债                       32,458.20          29,561.83      28,537.95     42,718.83
非流动负债                        946.84            3,877.38      6,782.19      1,341.23
负债合计                       33,405.04          33,439.20      35,320.14     44,060.06
所有者权益                     69,811.67          65,047.71      54,226.16     44,063.84
（二）利润表主要数据
                                                                             单位：万元
             项目          2021 年 1-6 月       2020 年度      2019 年度     2018 年度
营业收入                       32,592.85          55,248.14      45,339.46     45,397.09
营业利润                         7,735.07         13,915.39       8,568.67     10,991.63
利润总额                         7,729.99         13,875.38       8,536.20     10,956.72
净利润                           6,764.72         12,028.47       7,214.61      9,128.29
归属于公司股东的净利润           6,783.71         12,028.47       6,677.86      7,901.26
归属于母公司股东的非经常
                                  113.24             932.77       1,053.34       831.43
性损益净额
扣除非经常性损益后的归属
                                 6,670.47         11,095.70       5,624.52      7,069.82
于公司普通股股东的净利润
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（三）现金流量表主要数据
                                                                                     单位：万元
             项目                2021 年 1-6 月          2020 年度     2019 年度       2018 年度
经营活动产生的现金流量净额               6,551.56          13,554.00    10,256.12       11,549.47
投资活动产生的现金流量净额              -3,112.44          -3,357.92     -4,639.89      -3,474.19
筹资活动产生的现金流量净额              -3,547.81          -5,925.83     -5,041.01     -11,001.18
现金及现金等价物净增加额                      -86.23        4,264.08       577.60       -2,922.69
（四）主要财务指标
                             2021 年 1-6 月       2020 年度         2019 年度         2018 年度
           项目
                               /2021.6.30        /2020.12.31       /2019.12.31       /2018.12.31
流动比率（倍）                        1.44                  1.56            1.29             0.81
速动比率（倍）                        0.93                  1.09            0.84             0.49
资产负债率（合并）                 32.36%                33.95%          39.44%           50.00%
资产负债率（母公司）               27.27%                32.37%          46.74%           60.08%
应收账款周转率（次/年）               1.68                  3.28            3.13             3.01
存货周转率（次/年）                   1.20                  2.35            2.00             1.97
息税折旧摊销前利润（万元）       10,313.36             19,068.14       13,787.94        16,488.10
利息保障倍数（倍）                   15.91                13.06             7.85             7.80
归属于公司股东的净利润
                                  6,783.71             12,028.47        6,677.86         7,901.26
（万元）
扣除非经常性损益后归属于
                                  6,670.47             11,095.70        5,624.52         7,069.82
公司股东的净利润（万元）
归属于公司股东的每股净资
                                      6.34                  5.90            4.92             3.99
产（元）
每股经营活动产生的现金流
                                      0.59                  1.23            0.93             1.15
量净额（元）
每股净现金流量（元）                  -0.01                 0.39            0.05            -0.29
无形资产（扣除土地使用权）
                                    0.53%                 0.49%           0.43%            0.05%
占净资产的比例
四、募集资金用途
       本次公开发行新股所募集资金总量扣除发行费用后，按照轻重缓急拟投入以
下项目：
                                                                                        单位：元
序号                            项目名称                                    拟使用募集资金
  1     年产 2730 万件精密冲裁件建设项目                                           146,078,500.00
  2     发动机缸内制动装置研发及生产项目                                           181,947,000.00
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序号                          项目名称                     拟使用募集资金
  3     智能工厂改造及信息系统升级建设项目                    117,685,712.39
  4     补充营运资金                                          120,000,000.00
                             合计                             565,711,212.39
       公司将严格按照有关管理制度使用募集资金。如实际募集资金不足以投资以
上项目，项目资金缺口由公司通过银行贷款或自筹资金解决，从而保证项目的实
施。本次募集资金运用详细情况请参阅本招股说明书“第十三节 募集资金运用”。
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                              第三节 本次发行概况
一、本次发行基本情况
股票种类              人民币普通股（A 股）
每股面值              人民币 1.00 元
发行股票数量、占发    本次公开发行股票数量为 3,672 万股，占发行后总股本的比例为
行后总股本的比例      25.00%
每股发行价格          人民币 17.37 元
                      22.99 倍（发行价格除以按 2020 年度扣除非经常性损益前后孰低的净
市盈率
                      利润及发行后的总股本计算的每股收益计算）
                      5.90 元（按合并口径截至 2020 年 12 月 31 日经审计的归属于母公司
发行前每股净资产
                      所有者权益除以发行前总股本计算）
                      8.28 元（按合并口径截至 2020 年 12 月 31 日经审计的归属于母公司
发行后每股净资产      所有者权益加本次发行预计募集资金净额除以本次发行后总股本计
                      算）
市净率                2.10 倍（按照发行价除以发行后每股净资产计算）
                      本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售和网上向持有上海
发行方式              市场非限售 A 股股份及非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发
                      行相结合的方式进行。
                      符合中国证监会等发行审核机构规定条件的询价对象以及在中国证
发行对象              券登记结算机构开设 A 股证券账户的自然人、法人及其他机构投资者
                      （国家法律、法规禁止购买者除外）或中国证监会认可的其他对象
承销方式              余额包销
募集资金总额          63,782.640000 万元
募集资金净额          56,571.121239 万元
上市地点              上海证券交易所
（一）发行费用
承销保荐费                         45,647,848.00 元
审计、验资费                       12,264,150.94 元
律师费                             8,632,075.47 元
与本次发行相关的信息披露费         4,811,320.75 元
发行手续费                         759,792.45 元
    注：上述发行费用不含增值税。
（二）本次发行的有关机构
     1、保荐人（主承销商）
保荐人（主承销商）         光大证券股份有限公司
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法定代表人                 刘秋明
住所                       上海市静安区新闸路 1508 号
电话                       021-22169999
传真                       021-62151789
保荐代表人                 项惠强、范国祖
项目协办人                 陈博
项目组其他成员             葛振雨、林远飞、柯淦苏
       2、发行人律师
名称                       国浩律师（杭州）事务所
住所                       杭州市上城区老复兴路白塔公园 B 区 2 号楼、15 号楼
负责人                     颜华荣
经办律师                   颜华荣、施学渊
电话                       0571-85775888
传真                       0571-85775643
       3、会计师事务所
名称                       天健会计师事务所（特殊普通合伙）
住所                       杭州市西湖区西溪路 128 号新湖商务大厦 8 楼
负责人                     郑启华
经办注册会计师             韦军、朱星云
电话                       0571-89722519
传真                       0571-87178826
       4、资产评估机构
名称                       坤元资产评估有限公司
住所                       杭州市西湖区西溪路 128 号 901 室
负责人                     俞华开
经办注册评估师             柴铭闽、吕跃明
电话                       0571-87855396
传真                       0571-87178826
       5、股票登记机构
名称                       中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
住所                       中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 188 号
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电话                       021－58708888
传真                       021－58899400
       6、申请上市证券交易所
名称                       上海证券交易所
住所                       上海市浦东南路 528 号证券大厦
电话                       021-68808888
传真                       021-68804868
二、发行人与本次发行有关中介机构的权益关系情况
       发行人与本次发行有关的保荐机构（主承销商）、证券服务机构及其负责人、
高级管理人员及经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。
三、发行时间表
初步询价日期               2021 年 10 月 29 日
发行公告刊登日期           2021 年 11 月 3 日
申购日期                   2021 年 11 月 4 日
缴款日期                   2021 年 11 月 8 日
预计股票上市日期           本次股票发行结束后将尽快申请在上海证券交易所上市
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                           第四节 风险因素
     投资者在评价公司本次发行的股票时，除本招股说明书提供的其他资料外，
应特别关注下述各项风险因素。下述风险是根据重要性原则或可能影响投资者
决策的程度排序，但该排序并不表明风险会依次发生。公司存在的风险因素如
下：
一、宏观经济及行业波动风险
     公司所属行业为汽车零部件制造业，客户主要为汽车整车制造企业和发动机
整机生产厂商。公司的生产经营状况与下游汽车行业的景气程度密切相关，且受
宏观经济波动影响较大。
     2018 年、2019 年、2020 年全国 GDP 分别为 919,281 亿元、990,865 亿元、
1,015,986 亿元，同比增长 6.6%、6.1%与 2.3%，增速创近年来新低。而我国汽车
产销量在 2017 年达到阶段性高点后近几年出现一定程度的回落。2020 年，在疫
情的冲击下，一季度汽车产销量同比下降较大，二季度随着疫情形势得到有效扼
制，从 4 月份开始，汽车市场逐步恢复，月度产销量同比保持持续增长，截至
2020 年底，连续 9 个月呈现增长态势。全年汽车产销分别完成 2,522.5 万辆和
2,531.1 万辆，同比下降 2%和 1.9%，降幅比上年收窄 5.5 和 6.3 个百分点。受此
影响，发行人 2018 年、2019 年和 2020 年实现营业收入分别为 45,397.09 万元、
45,339.46 万元和 55,248.14 万元，2019 年同比下降 0.13%，2020 年同比增长
21.85%，实现净利润分别为 9,128.29 万元、7,214.61 万元和 12,028.47 万元，2019
年同比下降 20.96%，2020 年同比增长 66.72%，业绩出现一定程度的波动。
     未来如果公司客户受宏观经济及汽车行业周期波动的不利影响而导致其经
营状况恶化，这种影响难免也会传导给公司，从而使公司的订单和货款回收方面
受到一定的影响。
二、产业结构变化的风险
     尽管目前新能源汽车产业与传统汽车产业相比，存在充电基础设施建设薄
弱、电池成本较高、续航能力不足等问题，但许多国家出台了鼓励新能源汽车发
展的若干举措，制定了相应的规划，旨在逐步提高新能源汽车的占比。
     公司目前产品主要应用于以传统燃料为主的汽车内燃机发动机，若未来新能
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源汽车的上述技术瓶颈取得突破性进展，尤其是纯电动车的发展如果取得重大突
破，将极大地改变目前以传统燃料发动机为主要动力来源的汽车产业格局，而公
司若不能及时调整经营战略，则会对公司的生产经营带来不利影响。
三、实际控制人控制风险
     本次发行前，发行人实际控制人及其一致行动人合计控制公司 99.0922%的
股份，拥有极高的控制比例。本次发行后，实际控制人及其一致行动人仍将控制
公司 74.3192%的股份，将对发行人的发展战略、生产经营、利润分配等决策产
生重大影响。针对实际控制人控制风险，发行人建立了较为完善的法人治理结构，
确保股东大会、董事会对发行人相关事务作出合理决策；同时，发行人建立了完
善的独立董事外部监督制约机制。但如果发行人控股股东、实际控制人利用控股
地位，通过各种方式对发行人的发展战略、生产经营、利润分配、人事安排等进
行不当控制，可能会使发行人和其他中小股东的权益受到损害。
四、产品价格下降风险
     汽车零部件行业普遍存在价格年度调整惯例，通常在新产品供货后 3-5 年内
有一定比例的年度降幅。
     目前公司产品主要为汽车发动机及变速箱产品，公司根据产品成本、费用等
因素与客户协商确定产品价格。由于汽车整车在其产品生命周期中一般采取前高
后低的定价策略，因此新车上市时价格较高而后续价格会逐渐有所下调。基于此，
部分主机厂在进行零部件采购时，也会根据其整机定价情况要求零部件企业逐年
适当下调供货价格。2018 年至 2020 年，年降对公司主要产品销售金额的影响分
别为 1,759.23 万元、1,026.63 万元和 1,620.06 万元，占当期主营业务收入的比例
分别为 3.93%、2.28%和 2.97%；年降对毛利率的影响分别为 2.08%、1.28%和
1.63%，对净利润的影响分别为 14.08%、10.79%和 10.27%。虽然公司主要产品
年降影响金额相对较小，对发行人整体业绩不存在重大影响，但如果公司不能够
做好产品生命周期管理，积极拓展新客户，开发新产品，未来产品价格持续下降
且成本控制水平未能同步提高，将会对公司的盈利带来不利影响。
五、新产品开发风险
     为了满足消费者的多样化需求，整车制造企业不断推陈出新，以期在市场竞
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争中保持优势，这就要求为整车配套的汽车零部件企业具备新产品的同步开发能
力。同时，开发的新产品必须经过客户严格的质量认证后方可批量供货。随着行
业竞争的加剧，公司将面临更多的新产品开发任务、更高的技术要求和更短的开
发周期。如果公司在新产品开发过程中，未能达到整车制造企业对新车型配套产
品的要求，将会给公司的生产经营造成一定的风险。
六、财务方面的风险
（一）毛利率波动的风险
     报告期内，公司主营业务毛利率分别为 45.05%、42.38%、43.60%和 43.58%，
2019 年出现一定程度的下滑。为此，公司已采取措施，积极开发新产品与新客
户，大力推进精细化管理，进一步挖潜增效、节约成本，提高生产效率，以防止
毛利率的进一步下滑。2020 年公司主营业务毛利率企稳回升。但如果未来公司
上述措施不能降低产品“年降”影响以及原材料和人工成本的上升，同时，如果
公司募投项目投产或新开发产品不能保持较高的毛利率，无法通过成本控制等方
式有效提升新产品的毛利率，则公司主营业务毛利率仍然存在下降的风险。
（二）业绩波动的风险
     报告期内，受宏观经济及下游整车产销量波动的影响，公司实现营业收入分
别为 45,397.09 万元、45,339.46 万元、55,248.14 万元和 32,592.85 万元，实现净
利润分别为 9,128.29 万元、7,214.61 万元、12,028.47 万元和 6,764.72 万元。2019
年公司业绩出现一定程度的下滑。2020 年随着行业形势的逐渐好转，公司业绩
实现较大幅度增长，但如果这种趋势不能得到有效保持，未来随着宏观经济及下
游整车市场景气度的波动、客户需求结构变化以及成本费用的上升，公司盈利水
平仍然存在波动的风险。
（三）应收账款发生坏账的风险
     报告期各期末，公司应收账款账面余额分别为 13,447.95 万元、15,480.92 万
元、18,209.37 万元和 20,582.62 万元，应收账款坏账准备分别为 874.00 万元、
1,715.39 万元、1,718.40 万元和 1,800.35 万元，应收账款账面价值占各期末流动
资产的比分别为 36.19%、37.38%、35.68%和 40.19%，占比相对较高。
     尽管公司应收对象均为行业地位和品牌知名度较高、实力较强的大型汽车企
业集团，商业信用良好，出现无法收回货款的风险较低。但若未来公司主要客户
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发生经营困难、商业信用发生重大不利变化，可能导致回款周期拉长甚至无法收
回货款，进而对公司的资金周转和正常经营造成不利影响。
（四）存货余额偏高及存货跌价风险
     由于公司产品规格较多，为了满足主要汽车生产厂商“零库存”的管理要求，
公司各主要产品需要保持一定的安全库存量，以保证及时供货，造成公司账面存
货余额较大。报告期各期末，公司存货金额分别为 13,256.44 万元、12,174.96 万
元、13,524.78 万元和 16,143.68 万元，占流动资产的比例分别为 38.15%、33.06%、
29.26%和 34.55%，占比较高。公司存货余额较大，占用了公司较多的营运资金，
一定程度上降低了公司运营效率。公司存货金额较大，如果未来出现主要客户订
单推迟、中止或终止执行，且公司与主要客户协商结果不理想，则可能导致存货
出现跌价，对公司的经营成果造成一定的影响。
七、高新技术企业所得税优惠政策变化的风险
     公司被浙江省科学技术厅、浙江省财政厅、浙江省国家税务局和浙江省地方
税务局于 2017 年 11 月 13 日认定为高新技术企业，根据《中华人民共和国企业
所得税法》等有关规定，2017 年至 2019 年，公司享受国家关于高新技术企业的
相关优惠政策，按 15%的税率缴纳企业所得税。2020 年 12 月 1 日，公司高新技
术企业重新认定获得通过，并取得浙江省科学技术厅、浙江省财政厅、国家税务
总局浙江省税务局颁发的高新技术企业证书，2020 年至 2022 年，公司可继续享
受高新技术企业所得税优惠政策。
     如果未来高新技术企业的所得税税收优惠政策发生变化，或者公司以后年度
不能被持续认定为“高新技术企业”，造成所得税税率的上升，将对公司的经营
业绩造成不利影响。
八、净资产收益率下降的风险
     公司 2020 年加权平均净资产收益率为 20.24%。若本次发行成功且募集资金
到位后，公司的净资产将随之大幅增加，但募集资金投资项目需要一定的建设周
期且短期内产生的效益难以与净资产的增长幅度相匹配。因此，在募集资金到位
后的一段时间内，公司存在净资产收益率下降的风险。
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九、募集资金投资项目风险
     本次募集资金投资项目为年产 2,730 万件精密冲裁件建设项目、发动机缸内
制动装置研发及生产项目、智能工厂改造及信息系统升级建设项目以及补充营运
资金。上述项目的顺利实施将扩大公司的生产规模、提升公司的研发能力、丰富
公司的产品种类、满足客户的多样化需求，有利于提升公司的核心竞争力和可持
续发展能力。
     本次募集资金投资项目是以市场需求为导向，根据公司现有的技术储备以及
自身的战略规划，并经充分详尽调研、论证之后确定的，具有较强的可操作性，
但仍然不能排除由于市场状况发生较大变化或者下游客户开发遇到障碍对募集
资金投资项目的实施产生不利影响。公司本次募集资金投资项目存在的风险如
下：
     （1）市场风险
     如果未来市场环境、汽车行业产业政策发生较大不利变化，导致整车制造企
业对公司产品需求发生重大不利变化，或者因竞争加剧，公司在整车制造企业的
配套市场份额出现明显下降，则公司本次募集资金投资项目将面临无法实现预期
收益的风险。
     （2）客户开拓风险
     发动机缸内制动装置研发及生产项目主要应用在柴油车领域。虽然公司经过
多年的客户积累，与国内外众多柴油车整车厂建立了长久稳定的合作关系，但是
仍存在客户开拓不理想，从而导致项目收益达不到预期的风险。
十、报告期存在未为全体员工足额缴纳社会保险和住房公积金的风险
     发行人在报告期内存在未为全体员工足额缴纳社会保险和住房公积金的情
形，截至报告期末，发行人已按国家和地方有关社会保险和住房公积金的管理规
定执行，发行人未因前期未全员缴纳社会保险和住房公积金的情况而受到相关行
政处罚。但如果未来因上述未足额缴纳社会保险和住房公积金的事项，主管部门
要求发行人补缴或对发行人实施处罚，可能会对发行人带来一定的不利影响。为
此，发行人控股股东、实际控制人已出具承诺，未来发行人若因未足额缴纳社会
保险和住房公积金的事项而被要求补缴或受到行政处罚，则由其承担相关成本费
用及损失。
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                             第五节 发行人基本情况
一、发行人基本情况
发行人名称                 浙江黎明智造股份有限公司
英文名称                   Zhejiang Liming Intelligent Manufacturing Co.,Ltd.
注册资本                   11,016.00 万元
统一社会信用代码           91330901148716005T
法定代表人                 俞黎明
成立日期                   1997 年 5 月 15 日
变更设立日期               2019 年 4 月 10 日
住所                       浙江省舟山高新技术产业园区新港园区弘禄大道
邮政编码                   316000
联系电话                   0580-2921120
传真号码                   0580-2680975
互联网网址                 www.zhejiangliming.com
电子信箱                   [e-mail]
                           内燃机配件、汽车配件、机械模具、五金制造、加工、修理、销售；
                           货物和技术进出口业务；软件开发；机械设备经营租赁；职业技能
经营范围
                           培训咨询服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开
                           展经营活动）
二、发行人改制设立情况
（一）设立方式
       发行人是按照《公司法》和其他有关法律、行政法规的规定，由黎明有限整
体变更设立的股份有限公司。
       2019 年 3 月 1 日，黎明有限股东会作出决议，以 2018 年 11 月 30 日为审计
基准日，以全体股东黎明投资和佶恒投资作为发起人，整体变更设立股份有限公
司。根据 2018 年 12 月 20 日天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《审计
报告》（天健审[2018]8408 号），截至 2018 年 11 月 30 日，黎明有限经审计的
净资产为人民币 31,372.21 万元。本次整体变更将经审计的公司净资产折合为股
本 10,000 万股，每股面值 1 元，各股东出资比例不变，其余净资产人民币 21,372.21
万元计入股份公司资本公积。
       2019 年 3 月 27 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具《验资报告》
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（天健验[2019]107 号），对上述整体变更的出资事项进行了验证。
      2019 年 4 月 10 日，公司从舟山市市场监督管理局取得了变更后的《营业执
照》（统一社会信用代码：91330901148716005T）。
（二）发起人
      公司整体变更设立股份公司时，共有两名发起人股东，其持股情况如下：
序号                       股东             持股数量（万股）     持股比例（%）
  1                   黎明投资                        6,250.00              62.50
  2                   佶恒投资                        3,750.00              37.50
                    合计                             10,000.00            100.00
（三）发行人设立前后，主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务
      1、发行人改制设立前后，主要发起人拥有的主要资产
      发行人主要发起人为黎明投资和佶恒投资，发行人改制设立前后，其拥有的
主要资产为持有本公司的股权。
      2、发行人设立前后，主要发起人从事的主要业务
      发行人设立前后，黎明投资和佶恒投资从事的主要业务均为股权投资，具体
体现为黎明投资持有本公司 62.50%的股权，佶恒投资持有本公司 37.50%的股权。
发行人设立前后，发起人从事的主要业务未发生变化。
（四）发行人设立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务
      发行人设立时，延续了黎明有限的主要资产和从事的主要业务。资产主要包
括与汽车零部件生产、销售相关的经营性资产，包括房屋建筑物、生产设备等固
定资产以及存货、货币资金、应收账款等流动资产。
      发行人设立时从事的主要业务为汽车零部件的生产与销售。
（五）改制前原企业的业务流程、改制后发行人的业务流程，以及原企业和发行
人业务流程间的联系
      改制前原企业的业务流程与改制后发行人的业务流程没有本质变化，改制后
发行人增加制定了一系列内部管理制度，健全了风险控制体系。具体的业务流程
详见本招股说明书“第六节 四（二）主要产品的工艺流程图或服务流程图”。
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（六）发行人成立以来，在经营方面与主要发起人的关联关系及演变情况
     发行人成立以来，主要发起人黎明投资和佶恒投资与公司为投资关系，发行
人实际控制人俞黎明、郑晓敏同时为黎明投资和佶恒投资的实际控制人，俞黎明
担任黎明投资和佶恒投资的经理，郑晓敏担任黎明投资和佶恒投资的监事，除此
以外，发起人与发行人在生产经营方面不存在关联关系。
（七）发起人出资资产的产权变更手续办理情况
     发行人由黎明有限整体变更而来，原黎明有限的资产、负债全部由发行人承
继。截至本招股说明书签署日，相关资产的产权变更手续均已办理完毕。
三、发行人股本的形成和变化
（一）公司股本形成及历次变化情况概览
     1、黎明有限阶段
     （1）1997 年 5 月，设立
     根据舟山市民政局 1997 年 3 月 4 日出具的《关于同意开办“舟山市黎明气
门锁片制造有限公司”的批复》（舟民工[1997]6 号），黎明有限获准开办，注
册资金：50 万元，经营范围及方式为：主营为汽车、内燃机配件，兼营为机械、
五金及模具，方式为制造、加工、修理、销售。
     1997 年 4 月 21 日，黎明有限召开股东会议，审议通过黎明有限章程，选举
俞黎明为执行董事（法人代表），聘任俞黎明为经理。章程显示，舟山市民政局
福利生产办公室以货币出资 12.50 万元，占注册资本的 25%；俞黎明以货币、实
物出资 37.50 万元，占注册资本的 75%。
     1997 年 4 月 25 日，舟山市审计师事务所对黎明有限的出资情况进行了验证，
并出具了舟审事验字[1997]76 号《验资报告》，截至 1997 年 4 月 24 日，黎明有
限已收到各股东的出资 50 万元，其中市福利办以货币出资 12.50 万元，俞黎明
以货币出资 16.9582 万元，实物资产出资 20.5418 万元。
     1997 年 5 月 15 日，黎明有限办理完成公司设立的工商登记手续，取得了注
册号为 3309001000142 的营业执照。
     黎明有限设立时，股权结构如下：
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序号                       股东             出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                    俞黎明                            37.50              75.00
  2                   市福利办                           12.50              25.00
                    合计                                 50.00            100.00
      上述股东中，市福利办为黎明有限股权的名义持有人，其实际并未出资。关
于黎明有限设立时的企业性质、股东出资及权属确认情况详见本节“十、工会持
股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等情况”之“（一）市福利办名义持
有公司股权的情况”。
      上述出资中，俞黎明用于出资的 20.5418 万元实物资产未经评估，不符合当
时《公司法》的规定。为避免因实物资产出资未经评估而可能导致出资不实的风
险，2017 年 10 月，经黎明有限股东会决议，俞黎明将现金 20.5418 万元缴纳至
公司，计入资本公积。2017 年 10 月 24 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）
出具《专项审验报告》，经审验，截至 2017 年 10 月 23 日，黎明有限已经收到
俞黎明缴纳的现金 20.5418 万元。
      针对该实物资产未经评估事项，保荐机构及发行人律师核查了本次出资的工
商资料、黎明有限同意俞黎明现金补足出资的股东会决议、天健会计师事务所（特
殊普通合伙）就此出具的《专项审验报告》，并对俞黎明进行了访谈，黎明有限
未因成立时实物资产出资未经评估的情况受到过行政处罚。根据舟山市市场监督
管理局出具的证明，“浙江黎明发动机零部件有限公司（以下简称“黎明有限”）
于 1997 年 5 月设立过程中存在部分实物出资（20.5418 万元）未经评估的问题，
不构成重大违法行为。对于黎明有限设立过程中存在的上述出资问题，所涉股东
已采取了有效的补救措施，于 2017 年 10 月用货币资金等值置换未经评估的实物
资产。对黎明有限设立过程中所存在的上述出资问题不予追究，不因此对黎明有
限及所涉股东进行行政处罚”。因此，该情况不构成重大违法行为，且已得到有
效补正，不构成本次发行并上市的实质性法律障碍。除上述情形外，黎明有限的
设立行为已经履行了必要的法律程序，符合当时有效的法律法规。
      （2）2006 年 12 月，第一次股权转让
      2006 年 12 月 12 日，黎明有限股东会作出决议，同意市福利办将其持有黎
明有限 25%的股权作价 12.50 万元转让给俞伟明。同日，市福利办、俞伟明签订
了股权转让协议。
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      2006 年 12 月 25 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次股权转让完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东              出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                    俞黎明                             37.50              75.00
  2                    俞伟明                             12.50              25.00
                    合计                                  50.00            100.00
      由于市福利办为黎明有限的名义持股人，实际并未出资，因此本次股权转让
实际并未支付对价。市福利办退出的具体情况详见本节“十、工会持股、职工持
股会持股、信托持股、委托持股等情况”之“（一）市福利办名义持有公司股权
的情况”。
      上述股东中，俞伟明为俞黎明的弟弟，其所持黎明有限的股权是代俞黎明持
有，其实际并未出资。2008 年 4 月，俞伟明将其所持股权全部转让给俞黎明，
详见下文“（6）2008 年 4 月，第四次股权转让”，至此，该代持行为解除。俞
伟明代俞黎明持股及其解除情况详见本节“十、工会持股、职工持股会持股、信
托持股、委托持股等情况”之“（二）俞伟明代俞黎明持股及其解除情况”。
      （3）2007 年 1 月，有限公司第一次增资、更名以及第二次股权转让
      2007 年 1 月 8 日，黎明有限股东会决议，同意以盈余公积金转增注册资本，
注册资本由 50 万元增至 800 万元。
      2007 年 1 月 10 日，舟山安达会计师事务所对本次增资事宜进行了验证，并
出具了舟安会验字（2007）第 9 号《验资报告》，截至 2007 年 1 月 8 日，本次
变更后的累计注册资本为 800 万元，累计实收资本为 800 万元。
      2007 年 1 月 12 日，黎明有限再次召开股东会，决议将公司名称变更为浙江
黎明发动机零部件有限公司。
      同日，俞黎明和黎明汽车签订股权转让协议，约定俞黎明将其持有黎明有限
10%的股权转让给黎明汽车。由于黎明汽车为公司实际控制人之一郑晓敏控制的
企业，因此，本次股权转让未支付对价。
      2007 年 1 月 17 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次增资及股权转让完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东              出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                    俞黎明                            520.00              65.00
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序号                       股东                 出资金额（万元）     出资比例（%）
  2                    俞伟明                               200.00              25.00
  3                   黎明汽车                               80.00              10.00
                    合计                                    800.00            100.00
注：黎明汽车于 2007 年 7 月因吸收合并而注销，其所持股权于 2007 年 4 月又转让给俞黎明，
具体见下文。
      （4）2007 年 4 月，第三次股权转让
      2007 年 3 月 26 日，黎明有限股东会决议同意黎明汽车将其持有黎明有限 10%
股权转让给俞黎明。同日，黎明汽车、俞黎明签订股权转让协议，本次股权转让
作价 80 万元，因前次转让未支付对价，所以本次股权转让亦未支付对价。
      2007 年 4 月 5 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次股权转让完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东                 出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                    俞黎明                               600.00              75.00
  2                    俞伟明                               200.00              25.00
                    合计                                    800.00            100.00
      （5）2007 年 8 月，吸收合并黎明汽车
      2007 年 5 月 30 日，黎明有限股东会审议通过吸收合并黎明汽车的议案；当
日，黎明汽车股东会作出决议，同意被黎明有限吸收合并，如合并成功，同意公
司解散。
      根据黎明有限、黎明汽车于当天签订的公司合并合同，本次合并的方式为黎
明有限吸收合并黎明汽车；合并时间确定为 2007 年 5 月 31 日；合并后黎明有限
注册资本总额 1,600 万元，其中俞黎明 600 万元，占注册资本的 37.50%，郑晓敏
600 万元，占注册资本的 37.50%，俞伟明 200 万元，占注册资本的 12.50%，郑
艳 200 万元，占注册资本的 12.50%；合并后黎明有限承继二家公司的资产、债
权债务及所有劳动关系，继续履行原劳动合同规定的权利和义务。
      2007 年 6 月 12 日，黎明有限和黎明汽车在《舟山日报》上发布合并公告。
      2007 年 7 月 28 日，黎明有限再次召开股东会，审议通过合并后存续公司增
加注册资本（注册资本由 800 万元增加到 1,600 万元）、修改公司章程、债务清
偿或担保、调整领导班子等议案。
      2007 年 7 月 30 日，黎明汽车办理了工商注销登记手续。
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      合并前，黎明汽车的基本情况如下：
  公司名称       浙江黎明汽车零部件有限公司
  企业地址       浙江省舟山经济开发区 B 区黎明路 98 号
  注册资本       800 万元
 法定代表人      郑晓敏
  成立日期       2004 年 4 月 5 日
  经营范围       汽车及内燃机零部件等相关产品的研发、生产和销售
  股权结构       郑晓敏 75%；郑艳 25%
注：郑艳所持黎明汽车 25%的股权是代郑晓敏持有。
      根据双方编制的资产负债表和财产清单，合并前后，各公司资产、负债及所
有者权益情况如下：
                                                                                   单位：元
       项目          合并前黎明有限        合并前黎明汽车        内部抵消         合并后
资产总额                   50,362,712.19      20,906,413.32     -4,101,684.33   67,167,441.18
负债合计                   14,205,149.95      12,376,578.73     -4,101,684.33   22,480,044.35
所有者权益合计             36,157,562.24       8,529,834.59                 -   44,687,396.83
 其中：实收资本             8,000,000.00       8,000,000.00                 -   16,000,000.00
         资本公积           5,115,189.03             5,290.00               -    5,120,479.03
         盈余公积          16,281,392.01                    -               -   16,281,392.01
       未分配利润           6,760,981.20         524,544.59                 -    7,285,525.79
      2007 年 8 月 3 日，舟山安达会计师事务所审验了合并后存续公司黎明有限
截至 2007 年 7 月 31 日止吸收合并新增注册资本及实收资本情况，并出具了舟安
会师验字（2007）第 332 号《验资报告》。本次吸收合并的基准日为 2007 年 5
月 31 日，合并后存续公司的资产总额为 67,167,441.18 元，负债 22,480,044.35 元，
所有者权益 44,687,396.83 元，注册资本和实收资本均为 16,000,000.00 元，截至
2007 年 7 月 31 日止，黎明有限已收到黎明汽车移交的财产转移清单，折合新增
注册资本（实收资本）800 万元。
      2007 年 8 月 8 日，黎明有限就上述合并办理完成工商变更登记手续。
      此次变更完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东                      出资金额（万元）       出资比例（%）
  1                    俞黎明                                    600.00                 37.50
  2                    郑晓敏                                    600.00                 37.50
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序号                       股东             出资金额（万元）     出资比例（%）
  3                    俞伟明                           200.00              12.50
  4                        郑艳                         200.00              12.50
                    合计                              1,600.00            100.00
      本次吸收合并使得郑艳由黎明汽车的名义股东转为黎明有限的名义股东，郑
艳实际并未出资。2008 年 4 月，股权转让后，股东身份得到还原，代持行为消
除，详见下文“（6）2008 年 4 月，第四次股权转让”。郑艳代郑晓敏持股及其
解除情况详见本节“十、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等情
况”之“（三）郑艳代郑晓敏持股及其解除情况”。
      （6）2008 年 4 月，第四次股权转让
      2008 年 4 月 6 日，黎明有限股东会作出决议，同意郑艳将其持有黎明有限
12.50%的股权作价 200 万元转让给俞黎明，俞伟明将其持有黎明有限 12.50%的
股权作价 200 万元转让给俞黎明。
      同日，俞黎明分别与郑艳、俞伟明签订股权转让协议，约定郑艳、俞伟明分
别将其持有黎明有限 12.50%的股权作价 200 万元转让给俞黎明。由于郑艳、俞
伟明均为名义股东，本次股权转让为股东还原，因此，未支付对价。
      2008 年 4 月 28 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次股权转让完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东             出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                    俞黎明                         1,000.00              62.50
  2                    郑晓敏                           600.00              37.50
                    合计                              1,600.00            100.00
      本次股权转让完成后，公司不再有名义持股、委托持股的情况。
      （7）2018 年 10 月，第五次股权转让
      2018 年 9 月 30 日，黎明有限股东会作出决议，同意俞黎明将其持有黎明有
限 625 万元出资额即 39.10%的股权作价 625 万元转让给黎明投资；郑晓敏将其
持有黎明有限 375 万元出资额即 23.40%的股权作价 375 万元转让给黎明投资；
俞黎明将其持有黎明有限 375 万元出资额即 23.40%的股权作价 375 万元转让给
佶恒投资；郑晓敏将其持有黎明有限 225 万元出资额即 14.10%的股权作价 225
万元转让给佶恒投资。
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      同日，俞黎明、郑晓敏分别与黎明投资、佶恒投资签订股权转让协议。2018
年 10 月 23 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次股权转让完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东               出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                   黎明投资                          1,000.00              62.50
  2                   佶恒投资                            600.00              37.50
                    合计                                1,600.00            100.00
      黎明投资和佶恒投资的基本情况见本节“八、发起人、持有发行人 5%以上
股份的主要股东及实际控制人的基本情况”之“（二）持有发行人 5%以上股份
的主要股东”。
      （8）2018 年 11 月，有限公司第二次增资
      2018 年 10 月 31 日，黎明有限股东会作出决议，同意黎明有限以未分配利
润转增资本方式增资 8,400 万元，其中黎明投资增资 5,250 万元，佶恒投资增资
3,150 万元。
      2018 年 12 月 12 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具天健验[2018]515
号《验资报告》，截至 2018 年 12 月 11 日，黎明有限已将未分配利润 8,400 万
元转增实收资本。
      2018 年 11 月 20 日，黎明有限就上述变动办理完成工商变更登记手续。
      此次增资完成后，黎明有限股权结构情况如下：
序号                       股东               出资金额（万元）     出资比例（%）
  1                   黎明投资                          6,250.00              62.50
  2                   佶恒投资                          3,750.00              37.50
                    合计                               10,000.00            100.00
      2、整体变更为股份公司
      2018 年 12 月 1 日，黎明有限召开股东会，会议决议通过：（1）以 2018 年
11 月 30 日为审计、评估基准日，同意黎明有限由有限责任公司整体变更为股份
有限公司；（2）同意拟设立的公司名称为“浙江黎明智造股份有限公司”；（3）
同意聘请天健会计师事务所（特殊普通合伙）为整体变更的审计机构，聘请坤元
评估为本次变更评估机构；（4）同意黎明有限的债权债务由变更后的股份有限
公司承继。
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      2018 年 12 月 20 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具天健审
[2018]8408 号《审计报告》，截至 2018 年 11 月 30 日，黎明有限经审计的净资
产为人民币 31,372.21 万元。
      2019 年 3 月 1 日，坤元评估出具坤元评报[2019]78 号《资产评估报告》，
截至 2018 年 11 月 30 日，黎明有限经评估的净资产为人民币 49,297.28 万元。
      2019 年 3 月 1 日，黎明有限召开股东会作出决议，同意以 2018 年 11 月 30
日为基准日，将审计后的公司净资产折合为股份公司股本 10,000 万股，每股面
值 1 元，各股东出资比例不变，其余净资产人民币 21,372.21 万元计入股份公司
的资本公积。
      2019 年 3 月 27 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具天健验[2019]107
号《验资报告》，对上述整体变更的出资事项进行了验证。
      2019 年 3 月 27 日，黎明智造召开创立大会暨首次股东大会，审议通过了关
于有限公司整体变更为股份有限公司的议案、公司章程等议案，并选举产生了公
司第一届董事会董事、第一届监事会股东代表监事。
      2019 年 4 月 10 日，黎明智造办理了股份公司登记手续，并领取了新的《营
业执照》。
      此次整体变更完成后，股东名称及持股结构情况如下：
序号                       股东               持股数量（万股）     持股比例（%）
  1                   黎明投资                          6,250.00              62.50
  2                   佶恒投资                          3,750.00              37.50
                    合计                               10,000.00            100.00
      3、2019 年 12 月，股份公司第一次增资
      2019 年 12 月 16 日，公司召开 2019 年第一次临时股东大会，审议通过了关
于增加公司注册资本的议案，同意公司总股本由 10,000.00 万股增加到 11,016.00
万股，其中，舟山市易凡股权投资合伙企业（有限合伙）认购 916 万股，每股价
格 9.10 元，宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企业（有限合伙）认购 100
万股，每股价格 9.10 元。
      2019 年 12 月 20 日，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具天健验[2019]472
号《验资报告》，截至 2019 年 12 月 19 日，公司收到各出资者的货币出资 9,245.60
万元，其中 1,016.00 万元计入实收资本，其余 8,229.60 万元作为股本溢价计入资
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本公积。
       2019 年 12 月 23 日，公司办理完成了本次增资的工商变更登记手续。本次
增资完成后，公司股权结构如下：
序号                          股东                        持股数量（万股） 持股比例（%）
  1      黎明投资                                                 6,250.00       56.7357
  2      佶恒投资                                                 3,750.00       34.0414
  3      易凡投资                                                  916.00         8.3152
  4      浙富聚沣投资                                              100.00         0.9078
                           合计                                 11,016.00       100.0000
（二）本次申报前一年新进股东的情况
       1、舟山市易凡股权投资合伙企业（有限合伙）
       （1）基本情况
       易凡投资为发行人的员工持股平台，专为投资发行人而设立。2019 年 12 月，
易凡投资出资 8,335.60 万元，按 9.10 元/股的价格认购发行人 916 万股股份，对
发行人进行增资，该增资价格系参考同次可比交易价格确定，不涉及股份支付费
用。
       本次增资发行人时，其基本情况如下：
企业名称                舟山市易凡股权投资合伙企业（有限合伙）
统一社会信用代码        91330900MA2A3R9829
                        中国（浙江）自由贸易试验区舟山市定海区舟山港综合保税区企业
住所
                        服务中心 301-3274 室
实缴出资                8,335.60 万元
执行事务合伙人          俞振寰
成立日期                2019 年 12 月 12 日
营业期限                2019-12-12 至长期
                        一般项目：股权投资（未经金融等监管部门批准，不得从事向公众
经营范围                融资存款、融资担保、代客理财等金融服务）（除依法须经批准的
                        项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。
       易凡投资的合伙人及投资情况如下：
                                                                   在黎明智造及其子公司
序号        合伙人姓名            出资额（万元） 出资比例（％）
                                                                         的任职岗位
  1     俞振寰（普通合伙人）         3,621.80          43.45            董事兼总经理
  2            陈常青                273.00            3.28           董事兼财务总监
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序号        合伙人姓名     出资额（万元） 出资比例（％）
                                                                 的任职岗位
  3            刘加义         200.20            2.40        黎明喷嘴生产负责人
  4            杨羽中         200.20            2.40          美国黎明负责人
  5            乐其宽         182.00            2.18            金工科科长
  6            林   勇        182.00            2.18          计划物流部部长
  7            俞和睦         182.00            2.18            质保部部长
  8            黄永明         182.00            2.18          技术中心副部长
  9            陈国华         182.00            2.18            技改部部长
 10            孙炉敏         182.00            2.18            商务部部长
 11            金立飞         182.00            2.18            制造部部长
 12            陈学军         182.00            2.18            财务部部长
 13            吴虎宝         182.00            2.18          人事行政部部长
 14            郑光明         182.00            2.18          表面处理科科长
 15            王宏波         182.00            2.18         人事行政部副部长
 16            何华定         172.90            2.07             副总经理
 17            庄东雷         145.60            1.75           商务部副部长
 18            洪圣远         145.60            1.75           采购部副部长
 19            刘   锋        136.50            1.64         黎明喷嘴质量主管
 20            于泽洋         136.50            1.64               监事
                                                           监事会主席兼锻造设计
 21            胡安庆         109.20            1.31
                                                                 系系长
 22            俞永光         109.20            1.31         质保部检验科科长
 23            柴海明          91.00            1.09           技术中心部长
 24            姜华宾          91.00            1.09         黎明喷嘴生产主管
 25            张德星          91.00            1.09         黎明喷嘴技术主管
 26            夏宽宏          91.00            1.09            冲压科科长
 27            高小林          91.00            1.09          精冲开发系系长
 28            申颖娉          81.90            0.98         监事兼实验室科长
 29            邹志华          72.80            0.87            产品工程师
 30            赵青松          63.70            0.76            设计科科长
 31            王波艇          63.70            0.76        信息计划管理科科长
 32            刘海东          63.70            0.76            信息系系长
 33            包跃红          54.60            0.66            冷锻科科长
 34            夏华炳          54.60            0.66            平磨组组长
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序号         合伙人姓名     出资额（万元） 出资比例（％）
                                                                  的任职岗位
 35            朱   平          45.50             0.55          质保部副部长
 36            段文越           45.50             0.55         市场开发系系长
 37            高   凯          45.50             0.55           抛光系系长
 38            杨光远           18.20             0.22           品保系系长
 39            徐   磊           9.10             0.11         工程管理系系长
 40            林   羽           9.10             0.11           文秘系系长
           合 计               8,335.60          100.00             —
       自设立以来，易凡投资的基本情况和合伙人结构未发生变化。
       易凡投资合伙人基本信息如下：
       1）俞振寰，男，出生于 1990 年 6 月，身份证号码为 330902199006******，
住址为上海市长宁区泉口路。
       2）陈常青，男，出生于 1960 年 9 月，身份证号码为 330901196009******，
住址为浙江省舟山市定海区环南街道。
       3）刘加义，男，出生于 1963 年 10 月，身份证号码为 230108196310******，
住址为哈尔滨市平房区滨电三道街。
       4）杨羽中，男，出生于 1991 年 12 月，身份证号码为 420111199112******，
住址为武汉市洪山区珞狮路。
       5）乐其宽，男，出生于 1975 年 11 月，身份证号码为 330902197511******，
住址为浙江省舟山市定海区环南街道。
       6）林勇，男，出生于 1969 年 2 月，身份证号码为 330106196902******，
住址为江苏省无锡市新区。
       7）俞和睦，男，出生于 1968 年 2 月，身份证号码为 610113196802******，
住址为浙江省舟山市定海区昌国街道。
       8）黄永明，男，出生于 1963 年 10 月，身份证号码为 330901196310******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
       9）陈国华，男，出生于 1965 年 2 月，身份证号码为 321081196502******，
住址为江苏省昆山市玉山镇。
       10）孙炉敏，男，出生于 1973 年 10 月，身份证号码为 330903197310******，
住址为浙江省舟山市普陀区东港街道。
                                        1-1-60
浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
     11）金立飞，男，出生于 1976 年 1 月，身份证号码为 330921197601******，
住址为浙江省舟山市定海区解放街道。
     12）陈学军，男，出生于 1972 年 2 月，身份证号码为 330205197202******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
     13）吴虎宝，男，出生于 1969 年 6 月，身份证号码为 321102196906******，
住址为江苏省无锡市滨湖区。
     14）郑光明，男，出生于 1981 年 3 月，身份证号码为 330222198103******，
住址为浙江省慈溪市附海镇。
     15）王宏波，男，出生于 1972 年 4 月，身份证号码为 330902197204******，
住址为浙江省舟山市定海区解放街道。
     16）何华定，男，出生于 1968 年 4 月，身份证号码为 330106196804******，
住址为浙江省舟山市定海区环南街道。
     17）庄东雷，男，出生于 1976 年 10 月，身份证号码为 330903197610******，
住址为浙江省舟山市普陀区沈家门街道。
     18）洪圣远，男，出生于 1977 年 9 月，身份证号码为 330902197709******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
     19）刘锋，男，出生于 1976 年 11 月，身份证号码为 230506197611******，
住址为浙江省舟山市定海区临城街道。
     20）于泽洋，男，出生于 1992 年 7 月，身份证号码为 220503199207******，
住址为上海市浦东新区张江镇。
     21）胡安庆，男，出生于 1987 年 2 月，身份证号码为 330324198702******，
住址为温州市永嘉县昆阳乡。
     22）俞永光，男，出生于 1972 年 9 月，身份证号码为 330903197209******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
     23）柴海明，男，出生于 1972 年 12 月，身份证号码为 510106197212******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
     24）姜华宾，男，出生于 1979 年 7 月，身份证号码为 320625197907******，
住址为浙江省舟山市定海区临城街道。
     25）张德星，男，出生于 1978 年 2 月，身份证号码为 230303197802******，
住址为浙江省舟山市定海区昌国街道。
                                   1-1-61
浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
     26）夏宽宏，男，出生于 1977 年 9 月，身份证号码为 330902197709******，
住址为浙江省舟山市定海区双桥镇。
     27）高小林，男，出生于 1986 年 1 月，身份证号码为 420117198601******，
住址为浙江省嘉善县魏塘街道。
     28）申颖娉，女，出生于 1983 年 10 月，身份证号码为 652322198310******，
住址为浙江省舟山市普陀区沈家门街道。
     29）邹志华，男，出生于 1992 年 3 月，身份证号码为 420821199203******，
住址为浙江省舟山市定海区千岛街道。
     30）赵青松，男，出生于 1972 年 9 月，身份证号码为 422124197209******，
住址为浙江省舟山定海区临城街道。
     31）王波艇，男，出生于 1981 年 11 月，身份证号码为 330903198111******，
住址为浙江省舟山市定海区临城街道。
     32）刘海东，男，出生于 1975 年 9 月，身份证号码为 330205197509******，
住址为浙江省舟山定海区环南街道。
     33）包跃红，男，出生于 1967 年 7 月，身份证号码为 330902196707******，
住址为浙江省舟山市定海区城东街道。
     34）夏华炳，男，出生于 1980 年 10 月，身份证号码为 330902198010******，
住址为浙江省舟山市定海区岑港街道。
     35）朱平，男，出生于 1961 年 8 月，身份证号码为 412901196108******，
住址为浙江省舟山市定海区千岛街道。
     36）段文越，男，出生于 1993 年 4 月，身份证号码为 230881199304******，
住址为浙江省舟山市定海区千岛街道。
     37）高凯，男，出生于 1986 年 9 月，身份证号码为 330902198609******，
住址为浙江省舟山市定海区昌国街道。
     38）杨光远，男，出生于 1985 年 4 月，身份证号码为 330902198504******，
住址为浙江省舟山市定海区临城街道。
     39）徐磊，男，出生于 1984 年 6 月，身份证号码为 330903198406******，
住址为浙江省舟山市普陀区东港街道。
     40）林羽，女，出生于 1989 年 4 月，身份证号码为 330902198904******，
住址为浙江省舟山定海区城东街道。
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浙江黎明智造股份有限公司                                         招股说明书
     2019 年 12 月，易凡投资收到全体合伙人缴纳的认缴出资额合计 8,335.60 万
元。易凡投资的执行事务合伙人俞振寰系发行人实际控制人俞黎明、郑晓敏之子
及发行人董事、总经理，其出资来源为家族经营积累；其余合伙人均为发行人员
工，其出资来源为个人家庭积蓄。易凡投资合伙人不存在接受发行人无偿赠与股
份或发行人提供垫资、担保、借贷等财务资助的情形，也不存在委托持股、信托
持股或其他利益安排。
     易凡投资作为员工持股平台，就其设立在工商主管部门办理了登记备案并规
范运行，自设立以来无重大违法违规行为，具备法律法规规定的增资入股发行人
的股东资格，其本次增资入股为各方真实意思表示，不存在争议或潜在纠纷。
     易凡投资除直接持有发行人股份外，未实际经营任何业务，且不涉及由私募
投资基金管理人管理并进行有关投资活动或者受托管理任何私募投资基金的情
形，不属于《私募投资基金监督管理暂行办法》、《私募投资基金管理人登记和
基金备案办法（试行）》等法律法规规定的私募投资基金，不需要按相关法律法
规履行私募投资基金备案程序。
     除投资发行人以外，易凡投资与发行人及其关联方不存在其他利益安排。易
凡投资的执行事务合伙人俞振寰为发行人实际控制人的一致行动人，为俞黎明、
郑晓敏之子，而俞黎明、郑晓敏为发行人股东黎明投资和佶恒投资的控制人。除
此以外，易凡投资与发行人其他股东浙富聚沣投资无关联关系，易凡投资合伙人
与浙富聚沣投资的合伙人、本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经办
人员不存在亲属关系、关联关系、委托持股、信托持股或其他利益输送安排。易
凡投资入股发行人不存在股份代持情形。
     （2）人员离职后的股份处理
     发行人本次员工持股计划为通过有限合伙企业易凡投资间接持有发行人股
份，员工并不直接持股。员工无论是否离职，其通过合伙企业间接持有的股份并
不能直接处置，而是要根据合伙协议的约定由合伙企业进行处置。
     公司成功上市前，出现员工离职情形的，有限合伙人应将其持有的易凡投资
的财产份额按照原始出资额转让给执行事务合伙人届时书面指定的相关人士，离
职员工退伙。
     公司成功上市后，股票在证券交易所上市之日起未满 36 个月出现员工离职
情形的，该有限合伙人应将其持有的易凡投资的财产份额由执行事务合伙人按原
                                   1-1-63
浙江黎明智造股份有限公司                                                       招股说明书
始股价予以购回。
       公司成功上市后，股票在证券交易所上市满 36 个月后出现离职情形的，待
该有限合伙人在锁定期届满后将其持有的全部无限售（禁售）股权减持完毕，离
职员工退伙。
       2、宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企业（有限合伙）
       2019 年 12 月，浙富聚沣投资出资 910 万元对发行人进行增资，增资价格为
9.10 元/股，认购发行人 100 万股股份。该增资价格系以发行人 2018 年净利润为
基础按 10 倍市盈率作为定价依据，并经发行人与浙富聚沣投资协商一致后确定。
       本次增资时，浙富聚沣投资基本情况如下：
企业名称               宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企业（有限合伙）
统一社会信用代码       91330206MA28YPGY1L
住所                   浙江省宁波市北仑区梅山七星路 88 号 1 幢 401 室 A 区 G1796
合伙人认缴资本         12,000 万元
执行事务合伙人         西藏浙富源沣投资管理有限公司
成立日期               2017 年 3 月 30 日
营业期限               2017-03-30 至 2027-03-29
                       股权投资及相关咨询服务。（未经金融等监管部门批准不得从事吸收
经营范围
                       存款、融资担保、代客理财、向社会公众集（融）资等金融业务）
       浙富聚沣投资的合伙人及其投资情况如下：
                                                                                  出资
序号                       投资人名称/姓名                 出资金额（万元）
                                                                                  占比
  1                            李祖缘                               2,000.00      16.67%
  2     西藏浙富源沣投资管理有限公司（执行事务合伙人）              1,100.00       9.17%
  3                             李刚                                1,000.00       8.33%
  4                            何利平                               1,000.00       8.33%
  5                            陈建珍                               1,000.00       8.33%
  6                             倪烈                                1,000.00       8.33%
  7                            骆建华                               1,000.00       8.33%
  8                            庄剑峰                               1,000.00       8.33%
  9                             张文                                 700.00        5.83%
 10                            俞玉琴                                700.00        5.83%
 11                            张新华                                500.00        4.17%
 12                            姚海祥                                500.00        4.17%
                                             1-1-64
浙江黎明智造股份有限公司                                                 招股说明书
                                                                            出资
序号                       投资人名称/姓名            出资金额（万元）
                                                                            占比
 13                            陈小寅                          300.00        2.50%
 14                            肖世练                          200.00        1.67%
                            合计                             12,000.00    100.00%
       西藏浙富源沣投资管理有限公司为浙富聚沣投资的执行事务合伙人，其余均
为有限合伙人。
       浙富聚沣投资各有限合伙人的基本信息如下：
       1）李祖缘，男，出生于 1963 年 1 月，身份证号码为 430602196301******，
住址为岳阳市南湖大道。
       2）李刚，男，出生于 1976 年 12 月，身份证号码为 362401197612******，
住址为浙江省杭州市西湖区。
       3）何利平，女，出生于 1967 年 12 月，身份证号码为 330104196712******，
住址为杭州市上城区。
       4）陈建珍，女，出生于 1966 年 5 月，身份证号码为 330411196605******，
住址为浙江省嘉兴市秀洲区。
       5）倪烈，男，出生于 1979 年 10 月，身份证号码为 330122197910******，
住址为杭州市西湖区。
       6）骆建华，男，出生于 1971 年 12 月，身份证号码为 330106197112******，
住址为浙江省桐庐县分水镇。
       7）庄剑峰，男，出生于 1970 年 1 月，身份证号码为 330105197001******，
住址为杭州市古运路。
       8）张文，男，出生于 1979 年 2 月，身份证号码为 340603197902******，
住址为广州市天河区。
       9）俞玉琴，女，出生于 1963 年 1 月，身份证号码为 330204196301******，
住址为杭州市滨江区。
       10）张新华，男，出生于 1949 年 8 月，身份证号码为 330102194908******，
住址为杭州市江干区。
       11）姚海祥，男，出生于 1963 年 12 月，身份证号码为 330227196312******，
住址为杭州市滨江区。
       12）陈小寅，男，出生于 1960 年 9 月，身份证号码为 330122196009******，
                                             1-1-65
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
住址为浙江省桐庐县城南街道。
       13）肖世练，男，出生于 1971 年 2 月，身份证号码为 362426197102******，
住址为广州市珠江新城。
       西藏浙富源沣投资管理有限公司的基本情况如下：
企业名称               西藏浙富源沣投资管理有限公司
统一社会信用代码       91540195MA6T139L7L
住所                   拉萨市柳梧新区海亮世纪新城一期 130 栋一单元 902 号
注册资本               1,000 万元
法定代表人             姚玮
成立日期               2015 年 12 月 23 日
营业期限               2015-12-23 至 2035-12-22
                       股权投资（不得参与发起或管理公募或私募证券投资基金、投资金融
                       衍生品；不得为被投资企业以外的企业投资提供担保；不得从事房地
                       产业务）；资产管理（不含金融资产管理和保险资产管理）；投资管
                       理（不含金融和经纪业务。不得向非合格投资者募集、销售、转让私
经营范围
                       募产品或者私募产品收益权）（经营以上业务的，不得以公开方式募
                       集资金、吸收公众存款、发放贷款；不得公开交易证券类投资产品或
                       金融衍生产品；不得经营金融产品、理财产品和相关衍生业务）。【依
                       法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动。】
股权结构               浙江浙富资本管理有限公司持股 100%
       西藏浙富源沣投资管理有限公司的唯一股东浙江浙富资本管理有限公司的
基本情况如下：
企业名称               浙江浙富资本管理有限公司
统一社会信用代码       913302063404720553
住所                   浙江省宁波市北仑区梅山七星路 88 号 1 幢 401 室 A 区 G1795
注册资本               10,000 万元
法定代表人             姚玮
成立日期               2015 年 7 月 21 日
营业期限               2015-07-21 至 2035-07-20
                       投资管理，企业管理咨询，股权投资，资产管理，企业资产重组、并
经营范围               购的咨询；投资咨询，财务咨询，企业管理咨询，商务咨询（以上咨
                       询均除经纪），私募基金管理，实业投资。
                       浙富控股集团股份有限公司持股 51%；
股权结构               姚玮持股 29%；
                       孙毅持股 20%。
       浙江浙富资本管理有限公司的控股股东浙富控股集团股份有限公司为深圳
证券交易所上市公司，证券代码为 002266。
                                             1-1-66
          浙江黎明智造股份有限公司                                                招股说明书
               浙江浙富资本管理有限公司自然人股东的基本信息如下：
               1）姚玮，男，出生于 1982 年 9 月，身份证号码为 330402198209******，
          住址为杭州市西湖区。
               2）孙毅，男，出生于 1967 年 6 月，身份证号码为 330122196706******，
          住址为杭州市下城区。
               合伙企业浙富聚沣投资是依法设立并于 2017 年 5 月 16 日在中国证券投资基
          金业协会完成私募基金备案的私募股权投资基金，备案号为 SS9831。其私募基
          金管理人为西藏浙富源沣投资管理有限公司，于 2016 年 1 月 21 日获得中国证券
          投资基金业协会颁发的私募投资基金管理人登记证明，登记编号为 P1030503，
          具备法律法规规定的增资入股发行人的股东资格，其本次增资入股为双方真实意
          思表示，不存在争议或潜在纠纷。浙富聚沣投资及其合伙人与发行人其他股东、
          董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经
          办人员不存在亲属关系、关联关系、委托持股、信托持股或其他利益输送安排。
          浙富聚沣投资入股发行人不存在股份代持情形。
          （三）关于股权变动及股东的其他相关情况
               1、发行人历次增资和股权转让的原因、价格、定价依据、价款支付与资金
          来源情况
               发行人历次增资和股权转让的原因、价格、定价依据、价款支付与资金来源
          情况具体如下：
                                                           每1元
                                                出资
                                                           出资额   定价
   事项              原因            出资人     金额                         价款支付       资金来源
                                                           价格     依据
                                              （万元）
                                                           （元）
               国家鼓励社会力
               量依法兴办福利
                                                                           鉴于福利办所
               企业，浙江省等
2006 年 12                                                                 持股权实际系
               试点地区的福利
月，福利办                                                                 由俞黎明出资，
               企业范围扩大至                                       注册
将 25%股权                           俞伟明     12.5            1          俞伟明本次系        —
               由社会各种投资                                       资本
  转让给                                                                   代俞黎明持股，
               主体设立的各类
  俞伟明                                                                   故实际未支付
                 所有制内资企
                                                                               价款
               业，由福利办持
                   股已无必要
  2007 年 1                          俞黎明    562.5                         根据舟安会验
月，新增注     为扩大企业规模                                   1    —    字（2007）第 9 盈余公积
册资本 750                           俞伟明    187.5                       号《验资报告》，
                                                       1-1-67
          浙江黎明智造股份有限公司                                                          招股说明书
                                                            每1元
                                                出资
                                                            出资额       定价
   事项              原因            出资人     金额                                   价款支付        资金来源
                                                            价格         依据
                                              （万元）
                                                            （元）
   万元                                                                               已实缴到位
  2007 年 1
月，俞黎明                                                                          家族内成员间
                为整合家族内          黎明                               注册
将 10%股权                                       80              1                    股权结构调          —
                    企业              汽车                               资本
转让给黎明                                                                          整，未支付对价
    汽车
  2007 年 3
               拟通过吸收合并
月，黎明汽                                                                          家族内成员间
               方式进一步整合                                            注册
车将 10%股                           俞黎明      80              1                    股权结构调          —
               家族内企业，因                                            资本
权转让给俞                                                                          整，未支付对价
               此不再互相持股
    黎明
                 整合家族内企        郑晓敏     600                                   根据舟安会验
  2007 年 8    业，便于集中管                                                                        黎明汽车
                                                                         注册       字（2007）第 332
月，与黎明     理，避免精力分                                    1                                     的注册
                                      郑艳      200                      资本       号《验资报告》，
  汽车合并       散，降低管理                                                                            资本
                                                                                      已实缴到位
                     成本
  2008 年 4                          俞黎明     200                                 因俞伟明系代
月，俞伟明
                                                                                    俞黎明持有黎
将 12.5%股
                                                                                    明有限股权，郑
权转让给俞                                                               注册
               为还原股权代持                                    1                  艳系代郑晓敏          —
黎明；郑艳                           郑晓敏     200                      资本
                                                                                    持有黎明汽车
将 12.5%股
                                                                                    股权，故实际未
权转让给郑
                                                                                      支付价款
     晓敏
2018 年 10                            黎明                                                             股东出资
                                               1000
月，俞黎明                            投资                                                               资金
与郑晓敏将       为优化股权结
                                                                         注册
全部股权转     构、提高股权结                                    1                    已支付完毕
                                      佶恒                               资本                          股东出资
让给黎明投         构稳定性                     600
                                      投资                                                               资金
  资与佶恒
     投资
2018 年 11                            黎明                                            根据天健验
                                               5250
月，新增注                            投资                               注册       [2018]515 号《验     未分配
               为扩大企业规模                                    1
   册资本                             佶恒                               资本       资报告》，已实         利润
                                               3150
8400 万元                             投资                                              缴到位
2019 年 12                            易凡                             经各方协商     根据天健验       合伙人出
               为引入员工持股                  8335.6
月，新增股                            投资                             确定公司的   [2019]472 号《验     资资金
                 平台与外部                                      9.1
   本 1016                            浙富                             投前估值为   资报告》，已实     合伙人出
                   投资者                       910
     万元                             投资                               9.1 亿元       缴到位           资资金
               发行人历次增资与股权转让均具有合理性，不存在出资资金来源于公司借款
          或担保的情况；发行人历次增资与股权转让均已履行了相应的公司决策和有权机
          关核准程序，股权转让真实，发行人历次股权变动均不存在纠纷或潜在纠纷；发
          行人历史上存在的代持情形已清理完毕，截至目前，发行人不存在委托持股、利
                                                        1-1-68
浙江黎明智造股份有限公司                                        招股说明书
益输送或其他利益安排。
     2、发行人现有股东的适格性
     发行人现有股东共 4 名，分别为黎明投资、佶恒投资 2 名法人与易凡投资、
浙富投资 2 名合伙企业。其中，黎明投资、佶恒投资系依法设立并有效存续的有
限责任公司，易凡投资系专为投资发行人而设立的员工持股平台，浙富聚沣投资
系依法设立并已完成私募基金备案的私募股权投资基金。
     保荐机构和发行人律师认为，发行人现有股东均为依法设立并有效存续的企
业，具有《公司法》及其他有关法律、法规和规范性文件规定的担任股份有限公
司股东的资格，均为适格股东。
     3、现有股东与其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构
及其签字人员之间的关系
     发行人现有股东与其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机
构负责人及其签字人员存在如下关系：
     （1）发行人董事长俞黎明系发行人股东黎明投资、佶恒投资的股东，并担
任执行董事兼经理；
     （2）发行人董事兼副总经理郑晓敏系发行人股东黎明投资、佶恒投资的股
东，并担任监事；
     （3）发行人董事兼总经理俞振寰、董事兼财务负责人陈常青、监事会主席
胡安庆、监事申颖娉、监事于泽洋、副总经理何华定均为发行人股东易凡投资的
合伙人；
     （4）俞黎明与郑晓敏系夫妻关系，俞振寰系俞黎明与郑晓敏之子。
     除上述关系外，发行人现有股东与其他股东、董事、监事、高级管理人员、
本次发行中介机构负责人及其签字人员不存在其他亲属关系、关联关系、委托持
股、信托持股或其他利益输送安排。
     4、对赌协议及其清理
     2019 年 12 月 10 日，浙富投资与黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、
俞振寰、发行人签署《<宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企业（有限合
伙）与浙江黎明智造股份有限公司之增资协议>之补充协议》，约定：1）发生下
列情形之一的，浙富投资有权要求黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振
                                   1-1-69
浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
寰回购其分别基于《宁波梅山保税港区浙富聚沣股权投资合伙企业（有限合伙）
与浙江黎明智造股份有限公司之增资协议》持有的发行人全部或部分股权（含后
续配送股权或股份）：①在 2020 年 9 月 30 日之前，发行人未能向中国证监会（或
注册制实施后的证券交易所或法定受理机构）递交上市申请材料；②发行人向中
国证券监督管理委员会（或注册制实施后的证券交易所或法定受理机构）递交上
市申请材料后又主动撤回上市申请材料、或递交上市申请材料后发生中止或终止
审核情形的；③在 2021 年 12 月 31 日之前，发行人未能完成上市；④发行人其
他股东提出回购要求时；⑤黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰、发
行人及其子公司发生或者被发现对发行人上市构成实质障碍，且按照中国法律相
关规定无法纠正或发行人及其现有股东拒绝予以规范的情形；⑥黎明投资、佶恒
投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰和/或发行人违背本协议及增资协议中约定的任
何构成承诺、声明、保证、陈述事项，或本协议及增资协议中约定的任何构成承
诺、声明、保证、陈述的事项存在虚构、隐瞒情形；2）在发行人上市前，若黎
明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰向第三人转让其对发行人的股权，
浙富投资有权要求按照同等条件将其持有发行人的股权按照同比例转让给拟受
让股权的第三人，黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰向其控制的主
体或关联方转让股权及经发行人股东大会同意的股权激励除外；3）如果发行人
在上市前再融资，黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰、发行人承诺
浙富投资具有认购发行人新增注册资本的优先认购权，其认购的价格、条款和条
件应与其他潜在认购人相同，经发行人股东大会同意的股权激励除外；4）在发
行人上市前，如果发行人增加注册资本的，黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓
敏、俞振寰、发行人应保证发行人新增注册资本的价格不低于浙富投资本次增资
的价格，经发行人股东大会同意的股权激励除外；5）本次增资完成后，若发行
人以任何方式授予现有股东和新投资者任何比浙富投资更加优惠的权利或者利
益，黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰、发行人保证浙富投资有权
要求在同等条件下享受该优惠权利或者利益。
     根据《补充协议》上述关于股份回购条款的约定，负有回购股份义务的相关
方为黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰，发行人不存在回购相关股
份的义务。
     在上述协议中，针对发行人相关权利义务的约定条款如下：
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        条款                                    具体条款
                       黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰与发行人就浙富聚
                       沣投资知情权作出如下保证：发行人应当在每年度截止后 4 个月内
     1.2 知情权
                       向浙富聚沣投资提供由具有证券从业资格的会计师事务所审计确认
                       过的年度财务报告。
                       如果发行人在上市前再融资，黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓
                       敏、俞振寰、发行人承诺浙富投资具有认购发行人新增注册资本的
   3.2 优先认购权
                       优先认购权，其认购的价格、条款和条件应与其他潜在认购人相同，
                       经发行人股东大会同意的股权激励除外。
                       在发行人上市前，如果发行人增加注册资本的，黎明投资、佶恒投
                       资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰、发行人应保证发行人新增注册资本
                       的价格不低于浙富投资本次增资的价格，经发行人股东大会同意的
   3.3 反稀释条款      股权激励除外。若黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振寰、
                       发行人违背上述约定，则浙富聚沣投资有权按本协议第 2 条约定之
                       回购程序、价格要求黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞振
                       寰回购其持有的全部或部分发行人股权。
                       本次增资完成后，若发行人以任何方式授予现有股东和新投资者任
                       何比浙富投资更加优惠的权利或者利益，黎明投资、佶恒投资、俞
  3.4 平等对待条款
                       黎明、郑晓敏、俞振寰、发行人保证浙富投资有权要求在同等条件
                       下享受该优惠权利或者利益。
                       5.1 除依中国法律、本补充协议各方的公司章程或者合伙协议以及其
                       他有权机构的正式要求外，未经相关方的书面同意，任何一方不得
                       将因本补充协议的签署和履行而获悉的与本次增资及本补充协议各
  第 5 条 保密责任
                       方的有关信息向任何第三方透露，但是本补充协议各方向已签署合
                       适保密协议的中介机构提供相关信息的除外。
                       5.2 本补充协议的终止或者解除不影响本条的有效性。
                       6.1 本补充协议签署后，各方应全面履行本补充协议。任何一方违反
                       其在本补充协议中的声明、保证和承诺，或本补充协议的条款，即
                       构成违约。
  第 6 条 违约责任
                       6.2 如任何一方违约给他方造成损失的，违约方应赔偿他方因此造成
                       的实际损失。守约方除可要求违约方承担违约责任外，还有权要求
                       违约方继续履行本补充协议。
                       7.2 因本补充协议的签署、效力、解释和履行所产生的一切争议，本
  第 7 条 争议解决     补充协议各方应首先通过友好协商方式解决，若各方不能通过友好
                       协商解决争议，可向本协议签订地有权管辖法院提起诉讼。
     从上表可以看出，发行人不存在回购相关股份的义务。
     2020 年 8 月 1 日，浙富投资与黎明投资、佶恒投资、俞黎明、郑晓敏、俞
振寰、发行人签署《关于浙江黎明智造股份有限公司之增资协议之补充协议
（二）》，约定：各方一致同意，自发行人向中国证监会（或法定受理机构）递
交首次公开发行股票并上市的申请材料时，自动终止《<宁波梅山保税港区浙富
聚沣股权投资合伙企业（有限合伙）与浙江黎明智造股份有限公司之增资协议>
之补充协议》。
     除此以外，发行人其他股东已书面确认与发行人及其实际控制人等相关方之
间不存在对赌协议。
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     上述对赌协议等类似安排已彻底清理完毕；截至本招股说明书出具之日，发
行人股东与发行人及其实际控制人等相关方之间不存在对赌协议等类似安排。
     5、股东及关联方、一致行动人持股的锁定、减持等承诺及其合规性
     股东及关联方、一致行动人持股的锁定、减持承诺见本招股说明书“重大事
项提示”之“一”和“三”。该等主体持股的锁定、减持等承诺符合《公司法》
《上海证券交易所股票上市规则》《新股发行体制改革意见》《上市公司股东、
董监高减持股份的若干规定》《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高
级管理人员减持股份实施细则》及《发行监管问答——落实首发承诺及老股转让
规定》等法律、法规和规范性文件规定的监管要求。
四、发行人设立以来的重大资产重组情况
     发行人设立以来的重大资产重组包括 2007 年 8 月吸收合并黎明汽车、2018
年 11 月的资产划转及 2019 年 5 月发行人收购子公司少数股权，具体如下：
（一）2007 年 8 月，黎明有限吸收合并黎明汽车
     本次吸收合并详见本节“三、发行人股本的形成和变化”之“（一）公司股
本形成及历次变化情况概览”的“1、黎明有限阶段”之“（5）2007 年 8 月，
吸收合并黎明汽车”。
（二）2018 年 11 月，资产划转
     1、资产划转的具体情况
     为优化资产结构、突出主营业务，2018 年 11 月 1 日，黎明有限股东会审议
同意将公司位于原注册地弘生大道 268 号、456 号的土地使用权及地上建筑等与
主业无关的资产划转至由俞黎明、郑晓敏控制的关联方舟山市黎明仓储服务有限
公司。当天，发行人与黎明仓储签署资产划转协议，约定以 2018 年 10 月 31 日
为基准日，按经审计的账面净值进行资产划转。划转资产的账面原值
80,811,982.37 元，累计折旧 28,722,256.96 元，账面净值为 52,089,725.41 元，其
具体构成如下：
                                                                          单位：元
    资产名称           产权证编号         原值         累计折旧/摊销      净值
                    舟房权证（定）字
 钢结构主厂房                           1,838,148.40     1,171,436.00    666,712.40
                      第 1147159 号
钢结构 C、D 车间    舟房权证（定）字   10,695,814.39     5,038,170.52   5,657,643.87
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    资产名称              产权证编号        原值         累计折旧/摊销       净值
                         第 1132531 号
                    舟房权证（定）字
钢结构 E、G 车间                          7,404,358.60     3,487,758.57    3,916,600.03
                      第 1132532 号
  钢结构餐厅                   /             67,044.00        42,196.66      24,847.34
      仓库                     /            263,294.60       165,711.39      97,583.21
老厂区喷油嘴车      舟房权证（定）字
                                          3,240,831.63     1,087,164.71    2,153,666.92
        间            第 1189193 号
钢结构 F 冷镦生     舟房权证（定）字
                                          5,302,535.43     1,778,781.30    3,523,754.13
      产车间          第 1189124 号
钢结构 J 热处理     舟房权证（定）字
                                          4,974,927.36     1,668,881.83    3,306,045.53
    生产车间          第 1189122 号
                    舟房权证（定）字
  H 生产车间                              7,673,383.61     2,419,035.84    5,254,347.77
                      第 1196118 号
定海区临城长峙      舟房权证（定）字
                                         22,832,680.30     4,646,972.96   18,185,707.34
     岛会所           第 1235857 号
定海区临城长峙
                               /          5,630,744.00     4,253,207.86    1,377,536.14
  岛会所家具
  老厂区土地        舟国用（2007）第
                                          1,844,073.28      626,985.84     1,217,087.44
     4-89-8             0107639 号
  老厂区土地        定国用（2011）第
                                          1,413,767.27      402,923.88     1,010,843.39
    4-69-116            0305760 号
  老厂区土地        舟国用（2010）第
                                          7,630,379.50     1,933,029.60    5,697,349.90
     4-74-1             0100122 号
                  合计                   80,811,982.37    28,722,256.96   52,089,725.41
     上述划转的资产主要为老厂区的厂房、仓库、办公楼等物业。2017 年之前，
黎明有限主要生产经营活动所在地位于弘生大道上述老厂区。自黎明有限 2017
年将其生产经营场所搬迁至目前所在地舟山经济开发区新港园区弘禄大道后，新
厂区的土地、厂房空间充足，能够满足公司日常生产经营以及未来募投项目的需
求，而老厂区由于场地的局限已无法满足公司的生产经营要求，相关资产与新厂
区之间距离较远，日常管理不便，因此老厂区不再自用于生产，而是对外出租收
取租金以避免闲置。
     发行人的主营业务为汽车零部件的研发、生产和销售，自搬迁以后，在经营
过程中也未再使用老厂区的物业，考虑到单纯的物业出租与发行人的主业差异较
大，因此，上述资产均与公司汽车零部件主业无关，且实际经营效率较低，为突
出主业，降低管理难度，集中精力和资源聚焦汽车零部件主业的发展，通过资产
划转方式剥离上述与主业无关的低效资产有利于公司提高整体资产的经营效率，
从而将其划转出去。
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     本次资产划转为无偿划转，发行人未收取对价。
     根据《浙江省国家税务局、浙江省地方税务局关于推进企业上市和并购重组
工作的意见》（浙国税发【2017】120 号），本次资产划转属于受同一或相同多
家居民企业 100%直接控制的居民企业之间按账面净值划转资产情况的，划出方
企业和划入方企业均不确认所得，可以免征企业所得税。同时对符合情况的本次
资产划转免征契税、印花税、土地增值税。
     同时，根据《国家税务总局关于纳税人资产重组有关增值税问题的公告》（国
家税务总局公告 2011 年第 13 号），在资产重组过程中，通过合并、分立、出售、
置换等方式，将全部或者部分实物资产以及与其相关联的债权、负债和劳动力一
并转让给其他单位和个人的，不属于增值税的征税范围，不征收增值税。
     因此，上述资产划转无涉税义务，并获得了主管税务部门的批复，国家税务
总局舟山港综合保税区税务局于 2018 年 11 月 8 日出具了《国家税务总局舟山港
综合保税区税务局关于浙江黎明发动机零部件有限公司股改过程中涉税事项的
回复》，确认本次资产划转不存在需要履行的纳税义务。
     2、资产划转对主营业务的影响
     本次资产划转未造成发行人报告期主营业务发生重大变化，具体原因如下：
     首先，《证券期货法律适用意见第 3 号》及《首发业务若干问题解答》主要
针对重组新增业务或置入资产是否导致发行人最近 3 年内主营业务发生重大变
化。而本次重组属于资产剥离，即将与主业无关的低效资产予以剥离，以提高上
市公司经营效率，更好地回报股东，不适用上述文件；
     其次，本次划转的资产在划转前后受同一实际控制人控制，但其并非独立、
完整的经营主体，营业收入和利润总额指标不适用。本次划转资产前一年末（2017
年末）的账面净值为 5,611.23 万元，占发行人前一年末（2017 年末）的资产总
额 91,254.82 万元、资产净额 55,441.31 万元的比例分别为 6.15%和 10.12%，未
造成发行人报告期主营业务发生重大变化，不影响本次发行申报。
     3、资产划转对发行人利益的影响
     本次划转的资产主要为老厂区的厂房、仓库、办公楼等物业。自发行人将其
生产经营场所搬迁至目前所在地舟山经济开发区新港园区弘禄大道后，老厂区由
于场地已无法满足公司的生产经营要求，加上新老厂区相隔较远，给管理带来诸
多不便，因此，老厂区转为对外出租以收取租金。由于该等划转资产实际经营效
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率较低，为突出主业，同时降低管理难度，集中精力和资源聚焦汽车零部件主业
的发展，通过资产划转方式剥离上述与主业无关的低效资产有利于公司提高整体
资产的经营效率。
     2018 年 11 月 1 日，经黎明有限股东会审议同意将公司位于原注册地弘生大
道 268 号、456 号的土地使用权及地上建筑物等账面净值为 5,208.97 万元的闲置
资产按 2018 年 10 月 31 日的账面净值划转至黎明仓储。
     2021 年 8 月 15 日召开的公司第一届董事会第七次会议和第一届监事会第六
次会议以及 2020 年 9 月 1 日召开的 2020 年第二次临时股东大会对上述关联交易
事项进行了追溯确认，发行人监事会成员对关联交易决策事项不存在提出异议之
情形。
     发行人独立董事对报告期发生的关联交易事项发表的意见如下：
     公司最近三年的关联交易已经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，于
公司会计报表附注中作了充分披露。公司最近三年与关联方之间发生的关联交易
遵循了平等、自愿的原则，经常性关联交易均能按照市场公允价格确定交易价格，
偶发性关联交易则有利于提高公司的盈利能力和资产管理效率，交易的发生具有
合理性，对公司财务状况、经营业绩和生产经营的独立性未产生不利影响，不存
在损害公司及全体股东、特别是中小股东的利益的情形。
     综上所述，本次资产划转本质是改制之前通过划转剥离与主业无关的低效资
产的重组行为，并不违反相关法律法规，且已履行必要的审议程序，程序到位，
不存在损害发行人利益的情形。
（三）2019 年 5 月，发行人收购子公司少数股权
     1、黎明喷嘴的股权结构及变动情况
     （1）2007 年 6 月设立
     黎明喷嘴的前身为舟山正耀汽车零部件有限公司（以下简称“舟山正耀”），
由俞伟明、胡培娴、马新共同出资设立。设立时注册资本为 100 万元，法定代表
人俞伟明，注册号 3309022006420，住所为定海区弘生大道 298 号。经营范围为
发动机配件及汽车紧固件（不含设计前置审批的商品）制造、加工、销售、维修。
     2007 年 6 月 13 日，舟山安达会计师事务所出具舟安会师验字（2007）第 243
号《验资报告》，截至 2007 年 6 月 12 日，舟山正耀已收到全体股东缴纳的货币
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出资 100 万元，其中俞伟明 40 万元，胡培娴 40 万元，马新 20 万元。
       2007 年 6 月 13 日，正耀汽车办理了工商设立登记手续。
       舟山正耀设立时的股权结构如下：
   序号                    股东           出资金额（万元）          出资比例（%）
       1               俞伟明                              40.00             40.00
       2               胡培娴                              40.00             40.00
       3                   马新                            20.00             20.00
                   合计                                   100.00            100.00
注：俞伟明所持股权为代俞黎明持有，实际出资来源于俞黎明。胡培娴为胡志根女儿，其所
持股权为代胡志根持有，实际出资来源于胡志根。
       （2）2010 年 3 月第一次股权转让
       2010 年 3 月 28 日，舟山正耀股东会作出决议，同意俞伟明将其所持 40%的
股权作价 40 万元转让给黎明有限，马新将其所持 20%的股权作价 20 万元转让给
黎明有限，胡培娴将其所持 10%的股权作价 10 万元转让给黎明有限，同时，胡
培娴将其所持 30%的股权作价 30 万元转让给胡志根。当日，转让各方签署了股
权转让协议。
       2010 年 3 月 29 日，舟山正耀办理了本次股权转让的工商变更登记手续。本
次股权转让完成后，舟山正耀的股权结构如下：
  序号                     股东               出资金额（万元）       出资比例（%）
   1                  黎明有限                              70.00              70.00
   2                   胡志根                               30.00              30.00
                   合计                                    100.00            100.00
       （3）2013 年 1 月增资
       2013 年 1 月 12 日，舟山正耀股东会作出决议，同意舟山正耀增资 200 万元，
其中黎明有限增资 140 万元，胡志根增资 60 万元，均以货币出资。
       2013 年 1 月 17 日，舟山安达会计师事务所出具舟安会师验字（2013）第 14
号《验资报告》，截至 2013 年 1 月 16 日止，舟山正耀已收到黎明有限、胡志根
缴纳的新增注册资本 200 万元。
       2013 年 1 月 18 日，舟山正耀办理了工商变更登记手续。此次增资完成后，
舟山正耀的股权结构如下：
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  序号                      股东                出资金额（万元）         出资比例（%）
     1                   黎明有限                             210.00                   70.00
     2                   胡志根                                90.00                   30.00
                    合计                                      300.00               100.00
         （4）2013 年 12 月更名
         2013 年 12 月 5 日，舟山正耀办理了工商变更登记手续，将公司名称变更为
浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司。
         （5）2019 年 5 月第二次股权转让
         2019 年 5 月 21 日，黎明喷嘴股东会作出决议，同意胡志根将其持有黎明喷
嘴 30%的股权作价 6,000 万元转让给发行人。
         2019 年 5 月 21 日，双方签署了股权转让协议，协议约定：（1）黎明智造
于标的股权工商变更登记完成后三个月内向胡志根指定账户通过转账方式支付
全部税后股权转让款的三分之二；（2）黎明智造于标的股权工商变更登记完成
后十五个月内向胡志根指定账户通过转账方式支付全部税后股权转让款的三分
之一。
         2019 年 5 月 24 日，黎明喷嘴就上述变动办理了工商变更登记手续。此次股
权转让完成后，黎明喷嘴股权结构情况如下：
序号                 股东           持股数量（万股）        持股比例（%）       出资方式
 1                 黎明智造                        300.00              100.00     货币
                  合计                             300.00              100.00      -
         截至 2020 年 8 月 25 日，发行人已向胡志根支付全部股权转让款，所付款项
均为发行人自有资金。本次股权转让的所得税及印花税合计 1,183.20 万元，已由
发行人代扣代缴，纳税义务已履行。本次股权转让价格是基于市场公平交易原则
经双方谈判后确定，不存在纠纷或者潜在纠纷，交易相关方也不存在利益输送或
其他利益安排。
         2、合作投资黎明喷嘴的背景及原因
         双方合作时，胡志根经商多年，有一定资金实力，而发行人有市场渠道，双
方均有汽车零部件从业背景，且双方均看好汽车零部件行业发展前景，在此基础
上双方合作经营黎明喷嘴。该合作属于纯商业合作，胡志根为财务投资方，与发
行人及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员等不存在其他未披
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露的关联关系或利益关系。
     3、股权转让的原因
     黎明喷嘴原营业执照经营期限到 2019 年 6 月 12 日止，关于经营期限届满后
继续合作事宜双方股东未达成一致意见。经营期限届满前，经发行人实际控制人
俞黎明与胡志根协商，双方一致同意终止合作，胡志根将其所持股权转让给发行
人，从而退出黎明喷嘴的经营，收回投资。
     4、交易当期及前一期业绩情况及财务数据
     2019 年 5 月，发行人完成对黎明喷嘴 30%股权的收购，交易当期及前一期，
黎明喷嘴主要财务数据如下：
          项目                 2019.12.31/2019 年度         2018.12.31/2018 年度
资产总额（万元）                                17,678.11                  16,194.23
负债总额（万元）                                 5,283.68                   2,459.31
所有者权益（万元）                              12,394.43                  13,734.92
营业收入（万元）                                13,521.20                  15,083.72
营业利润（万元）                                 3,415.11                   5,344.41
净利润（万元）                                   2,659.50                   4,090.13
     5、交易前后与发行人业务往来情况
     黎明喷嘴主要从事活塞冷却喷嘴的研发和制造，其所生产的产品均由发行人
统一对外销售，其本身并不对外销售。本次交易前后，黎明喷嘴与发行人的业务
往来主要是向发行人销售产品，本次股权转让当期及前一期，黎明喷嘴与发行人
的业务往来详见“第五节 发行人基本情况”之“七、发行人子公司、参股公司
简要情况”之“（六）各子公司负责的具体业务环节及内部交易情况”。
     由上可知，黎明喷嘴原为发行人控股子公司，注册资本 300 万元，原股东为
发行人（持股 70%）和自然人胡志根（持股 30%）。2018 年 12 月 31 日，黎明
喷嘴经审计的资产总额为 161,942,320.40 元，负债合计为 24,593,089.50 元，账面
净资产为 137,349,230.90 元。
     黎明喷嘴原营业执照经营期限到 2019 年 6 月 12 日止。经营期限届满前的
2019 年 5 月 21 日，黎明喷嘴召开股东大会，决议同意以 2018 年 12 月 31 日经
审计的净资产值为基础，经双方友好协商，股东胡志根将其所持黎明喷嘴 30%
的股权以 6,000 万元的价格转让给发行人。
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     6、黎明喷嘴股权评估情况
     2020 年 6 月 25 日，坤元评估出具《浙江黎明智造股份有限公司股权收购涉
及的浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司股东全部权益价值追溯评估项目资产
评估报告》（坤元评报[2020]422 号），以 2018 年 12 月 31 日为评估基准日，黎
明喷嘴股东全部权益的评估价值为 193,400,000 元，30%的权益份额为 58,020,000
元，与实际收购价格差异不大，具体如下：
     （1）评估增值率
     黎 明 喷 嘴 股 东 全 部 权 益 的 评 估 价 值 为 193,400,000 元 ， 与 账 面 价 值
137,349,230.90 元相比，评估增值 56,050,769.10 元，增值率为 40.81%。
     （2）评估方法
     黎明喷嘴在延续现有的经营方式和范围的情况下，未来收益能够合理预测，
与企业未来收益的风险程度相对应的收益率也能合理估算，故本次评估适宜采用
收益法。
     由于被评估单位各项资产、负债能够根据会计政策、企业经营等情况合理加
以识别，评估中有条件针对各项资产、负债的特点选择适当、具体的评估方法，
并具备实施这些评估方法的操作条件，故本次评估适宜采用资产基础法。
     结合本次资产评估的对象、评估目的和评估师所收集的资料，确定分别采用
资产基础法和收益法对委托评估的黎明喷嘴的股东全部权益价值进行评估。
     在上述评估基础上，对形成的各种测算结果依据实际状况进行充分、全面分
析，综合考虑不同评估方法和测算结果的合理性后，确定其中一个测算结果，即
收益法的测算结果作为评估对象的评估结论。
     （3）评估假设
     1）基本假设
     ①本次评估以委估资产产权利益主体变动为前提，产权利益主体变动包括利
益主体的全部改变和部分改变。
     ②本次评估以公开市场交易为假设前提。
     ③本次评估以被评估单位按预定的经营目标持续经营为前提，即被评估单位
的所有资产仍然按照目前的用途和方式使用，不考虑变更目前的用途或用途不变
而变更规划和使用方式。
     ④本次评估以被评估单位提供的有关法律性文件、各种会计凭证、账簿和其
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他资料真实、完整、合法、可靠为前提。
     ⑤本次评估以宏观环境相对稳定为假设前提，即国家现有的宏观经济、政治、
政策及被评估单位所处行业的产业政策无重大变化，社会经济持续、健康稳定发
展；国家货币金融政策保持现行状态，不会对社会经济造成重大波动；国家税收
保持现行规定，税种及税率无较大变化；国家现行的利率、汇率等无重大变化。
     ⑥本次评估以被评估单位经营环境相对稳定为假设前提，即被评估单位主要
经营场所及业务所涉及地区的社会、政治、法律、经济等经营环境无重大改变；
被评估单位能在既定的经营范围内开展经营活动，不存在任何政策、法律或人为
障碍。
     2）具体假设
     ①本次评估中的收益预测是基于被评估单位提供的其在维持现有经营范围，
持续经营状况下企业的发展规划和盈利预测的基础上进行的。
     ②假设被评估单位管理层勤勉尽责，具有足够的管理才能和良好的职业道
德。
     ③假设被评估单位每一年度的营业收入、成本费用、更新及改造等的支出，
均在年度内均匀发生。
     ④假设被评估单位在收益预测期内采用的会计政策与评估基准日时采用的
会计政策在所有重大方面一致。
     ⑤假设无其他人力不可抗拒因素及不可预见因素，对被评估单位造成重大不
利影响。
     根据坤元评估出具的评估报告，本次股权评估所使用的评估方法、重要评估
假设及所选取的关键估值参数合理。本次股权转让的实际交易价格与评估价格差
异不大，因此，本次股权转让定价公允。
     7、收购黎明喷嘴少数股权对发行人报告期主营业务的影响
     本次收购前一年，黎明喷嘴 30%股权对应的财务数据与发行人相应数据及其
占比具体如下：
                                   黎明喷嘴                     发行人         占比
         项目          2018 年末/年度    2018 年末数*30%      2018 年末/年
                                                                               ②/③
                              ①                ②                度③
资产总额（万元）             16,194.23             4,858.27       88,021.25       5.52%
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资产净额（万元）           13,734.92            4,120.48    44,068.40        9.35%
营业收入（万元）           15,083.72            4,525.12    45,397.09        9.97%
利润总额（万元）            5,344.29            1,603.29    10,960.23       14.63%
     本次收购前，黎明喷嘴为发行人持股 70%的控股子公司，属于发行人合并报
表范围内的公司，发行人收购控股子公司少数股权并未影响合并范围，因此，不
适用《证券期货法律适用意见第 3 号》及《首发业务若干问题解答》等文件的规
定，对发行人主营业务无重大影响。
（四）2017 年 12 月，同一控制下业务合并
     2017 年 12 月，黎明有限收购振明机械加工业务资产，并接收其所有员工，
形成同一控制下业务合并，具体情况如下：
     （1）振明机械股权结构及变动情况
     振明机械成立于 2015 年 4 月 20 日，为有限责任公司（自然人独资），注册
资本 100 万元，登记股东为朱连琴。经营范围为内燃机配件、汽车配件、机械模
具、五金制造、加工、检测、修理、销售，其业务主要是向发行人提供外检、包
装、分拣和装运等简单作业服务。朱连琴为实际控制人郑晓敏的母亲，其所持振
明机械的股权为代俞黎明持有。
     振明机械自设立至注销股权未发生变动。
     （2）交易当期及前一期业绩情况及财务数据
     黎明有限收购振明机械资产和业务的交割日期为 2017 年 12 月 31 日，交易
当期及前一期，振明机械主要财务数据如下：
            项目               2017.12.31/2017 年度        2016.12.31/2016 年度
资产总额（万元）                                  747.16                    242.96
负债总额（万元）                                  585.99                    114.16
所有者权益（万元）                                161.18                    128.80
营业收入（万元）                                1,891.76                    970.80
营业利润（万元）                                  134.15                      39.08
净利润（万元）                                    111.79                      22.89
     （3）交易前后与发行人业务往来情况
     本次交易前振明机械与发行人之间的业务往来主要是向发行人提供外检、包
装、分拣和装运等简单作业服务。由于振明机械仅为发行人提供服务，上表中营
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业收入数据即为其与发行人业务往来的交易金额。本次交易后，振明机械未从事
任何业务，直至注销。
     为消除同业竞争，减少关联交易，2017 年底，黎明有限决定收购振明机械
全部资产，并接收其所有员工，将其业务合并至黎明有限。
     2017 年 12 月，公司与振明机械签署《转让协议》，振明机械将其与加工业
务相关的资产转让给公司，与上述业务相关的人员均由公司承接，收购价格按评
估价格确定。因公司和振明机械的业务受同一实际控制人控制，因此，构成同一
控制下业务合并。
     2018 年 1 月 20 日，坤元评估出具《浙江黎明发动机零部件有限公司资产收
购涉及的单项资产价值评估项目资产评估报告》（坤元评报字[2018]61 号），经
评估，公司本次收购的单项资产评估价值为 26.21 万元。
     截至 2017 年 12 月 31 日，上述资产已经交割完毕，公司于 2018 年 2 月完成
全部对价的支付。
     本次交易后，振明机械未从事任何业务，直至注销。
     （4）上述资产的评估情况
     1）评估增值率
     根据坤元评估出具的《浙江黎明发动机零部件有限公司资产收购涉及的单项
资产价值评估项目资产评估报告》（坤元评报[2018]61 号），本次拟收购的资产
的评估价值为 262,130 元，与账面价值 229,862.81 元相比，评估增值 32,267.19
元，增值率为 14.04%。
     2）评估方法
     根据评估报告，本次评估目的是为黎明有限拟进行资产收购所涉及的振明机
械单项资产价值进行评估，从而为该经济行为提供资产价值评估的参考依据。由
于难以在公开市场上收集到与待估资产相类似的可比案例，所以本次评估不宜采
用市场法。同时，评估对象不具有独立运营能力，且未来的收益及对应风险难以
合理预测，故本次评估未采用收益法。
     由于待估资产能够合理识别，评估中有条件针对各种资产的特点选择适当、
具体的评估方法，并具备实施这些评估方法的操作条件，根据评估对象、评估目
的和资料收集等相关条件，最终确定采用成本法进行评估。
     3）评估假设
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     ①本次评估以委估资产的产权利益主体变动为前提，产权利益主体变动包括
利益主体的全部改变和部分改变。
     ②本次评估以公开市场交易为假设前提。
     ③本次评估以产权持有人提供的有关法律性文件、各种会计凭证、账簿和其
他资料真实、完整、合法、可靠为前提。
     ④本次评估以持续经营为前提，即列入评估范围的资产仍然按照目前的用途
和方式在原地持续使用。
     根据坤元评估出具的评估报告，本次评估时评估专业人员依据现实的实际情
况作了必要、合理的假设，所使用的评估方法、选取的关键估值参数合理。本次
收购的价格按评估价值确定，定价公允，交易相关方不存在利益输送或其他利益
安排。
     （5）本次合并对发行人报告期主营业务的影响
     本次合并时点为 2017 年 12 月 31 日，重组当年及前一年标的资产主要财务
数据及其占发行人相应数据的比例具体如下：
                     振明机械                      发行人                    占比
   项目      2017 年末/    2016 年末/   2017 年末/     2016 年末/   2017 年末/   2016 年末/
                年度          年度         年度           年度         年度         年度
资产总额
                747.16      242.96       91,254.82      74,857.69       0.82%        0.32%
（万元）
资产净额
                161.18      128.80       55,441.31      44,003.97       0.29%        0.29%
（万元）
营业收入
              1,891.76      970.80       47,421.79      38,222.39       3.99%        2.54%
（万元）
利润总额
                134.18        32.52      14,143.58      13,373.34       0.95%        0.24%
（万元）
注：上表 2016 年相关数据未经审计。
     振明机械主要向发行人提供外检、包装、分拣和装运等简单作业服务，因此
本次重组属于发行人报告期内存在对同一公司控制权人下相同、类似或相关业务
进行重组。由上表可知，收购振明机械加工业务自产对发行人资产总额、资产净
额、营业收入及利润总额等指标的影响均很小，未达到或超过发行人相应项目的
20%，未造成发行人报告期主营业务发生重大变化，符合《证券期货法律适用意
见第 3 号》及《首发业务若干问题解答》的相关规定，对本次发行申报无影响。
五、发行人历次验资情况
     公司自设立以来，共进行了 7 次验资，历次验资及复核情况如下：
                                          1-1-83
 浙江黎明智造股份有限公司                                                      招股说明书
序号       时间               验资事由                  验资机构            验资文号
                                                        舟山市审计师        舟审事验字
 1     1997 年 4 月    黎明有限设立出资
                                                          事务所            [1997]76 号
                                                      舟山安达会计师    舟安会验字（2007）
 2     2007 年 1 月    股东增资
                                                          事务所              第9号
                       黎明有限吸收合并黎明汽         舟山安达会计师      舟安会师验字
 3     2007 年 8 月
                       车                                 事务所        （2007）第 332 号
                       为避免实物资产出资未经
                       评估可能导致出资不实的        天健会计师事务所
 4     2017 年 12 月                                                    天健验[2017]434 号
                       潜在风险，对原股东现金缴      （特殊普通合伙）
                       入公司的专项审验
                                                     天健会计师事务所
 5     2018 年 12 月   未分配利润转增资本                               天健验[2018]515 号
                                                     （特殊普通合伙）
                                                     天健会计师事务所
 6     2019 年 3 月    整体变更为股份公司                               天健验[2019]107 号
                                                     （特殊普通合伙）
                                                     天健会计师事务所
 7     2019 年 12 月   增资，引进新的股东                               天健验[2019]472 号
                                                     （特殊普通合伙）
 六、发行人股权结构与组织结构图
 （一）发行人股权结构图
                                            1-1-84
浙江黎明智造股份有限公司                                                招股说明书
（二）发行人组织结构图
（三）发行人各职能部门及其职责
 部门名称                                       职责
               负责建立健全公司的内部控制体系。按审计委员会的指示行使内部审计职
  审计部       能，日常对内部控制的有效性和执行情况进行检查，定期对重大财务核算事
               项进行检查。
               根据公司的业务发展需求，制定人力资源战略规划，协调各项对内、对外事
               宜；人事方面主要负责招聘管理、培训管理、薪酬管理、绩效考核管理、劳
               动关系管理等事项，并组织与员工进行沟通交流，监督并宣扬企业文化；负
人事行政部
               责公司行政制度的制订与管理工作；行政方面主要负责考勤、会议、档案、
               保洁、食堂、班车及日常接待管理工作；另负责公司知识产权及土地使用权
               的采购及权证管理。
               汇总各部门采购需求，执行审批后的采购预算计划；具体负责对原辅料、工
               装器具、备品备件、劳保用品、办公用品及固定资产的采购；审核采购需求
  采购部       的合理性并组织采购；开发潜在供应商，组织询比价，确定供应商；负责采
               购后期跟踪及验收；负责采购合格供方的日常评估管理工作，并建立供应商
               信息档案库。
               负责执行滚动生产计划，组织生产并按照公司管理体系开展现场管理工作；
  制造部       负责生产设备的验收、维修与定期保养管理工作；负责作业指导书的编制与
               受控管理；负责安全生产、环保制度的监督与落实。
               负责制定和实现年度销售目标；负责市场拓展、客户开发、产品销售和客户
  商务部
               关系维护；负责客户需求反馈，客户设计方案导入，新、老产品的对外报价
                                       1-1-85
浙江黎明智造股份有限公司                                                  招股说明书
 部门名称                                          职责
               和竞标工作，销售合同的谈判，销售货款回收；负责市场及竞争对手信息的
               收集；负责组织参展和客户接待；负责滚动销售计划的制订和商务订单完成
               情况的跟踪与管理，组织销售合同、开发协议、订单的评审；负责客户服务
               （沟通、投诉、索赔、退货处理、信息收集与反馈）和客户满意度监督评价
               与分析改进；负责与客户进行对帐结算及应收款信息反馈；负责组织发货并
               跟踪记录发出商品情况；负责客户档案的建立与管理。
               负责建立和完善公司质量保证体系，组织实施 IATF16949 质量体系；负责体
               系审核、过程审核和产品审核的策划和实施；负责检验和实验、监视与测量
  质保部       以及相关设备的管理；负责市场和内部质量问题的分析、处理、改善、验证、
               反馈；负责纠正、预防措施的落实和质量改进；负责组织不合格品的评审；
               负责公司质量体系文件的受控管理。
               按照滚动销售计划，结合现有生产能力，负责编制滚动生产计划并监督该计
               划的落实工作；依据生产计划在 ERP 中生成原辅料采购计划；负责原材料仓、
计划物流部     辅材仓、成品仓及外协仓的维护与管理；负责公司原料、包装物、辅材、产
               成品、低值易耗品等的库存管理、记录、统计工作，保证上述资产的安全、
               完整；负责内部物流和外部物流的管理。
               负责进行公司内技术革新、技术改进；负责公司先进的生产加工设备和高新
               技术的引进；负责对生产车间的自动化、数字化、智能化进行规划、改造与
               示范应用，实现公司智能制造的战略方针；负责公司信息化的规划、建设与
  技改部
               管理；负责公司计算机网络系统日常维护、运行与内、外部网络信息安全管
               理；负责公司 IT 资产的选型、申购、验收、维护与管理；负责 ERP/OA 系
               统日常维护与管理，相关程式与报表开发。
               负责完成产品的内部设计图转化；负责完成产品的试制工序设计；负责编制
               产品的技术工艺文件；负责按照客户需求对设计进行修正，直至符合客户需
 技术中心      求；负责维护并及时更新 BOM 资料；负责公司内部自主研发项目的立项、
               设计、试制；负责项目相关输出资料的编制；负责生产模具的设计、加工与
               装配调试。
               负责公司的财务管理与会计核算；在公司经营过程实施财务监督、稽核、检
  财务部       查、协调和指导；对公司的资金进行统筹安排与合理调度；编制各类财务报
               表，负责纳税申报。
               主要负责与证券监管部门的沟通联络、协调公司与投资者之间的关系、处理
  证券部       公司信息披露事务、督促公司规范运作；负责股权事务管理、三会组织与文
               件的保管。
七、发行人子公司、参股公司简要情况
     截至本招股说明书签署之日，发行人有全资子公司 4 家，分别为浙江舟山黎
明活塞冷却喷嘴有限公司、舟山港综合保税区黎明发动机零部件有限公司、美国
子公司 ZHEJIANG LIMING USA, INC. 以及舟山市黎明电磁阀科技有限公司；
参股公司 1 家，为瑞能机械，无分公司。具体情况如下：
（一）浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司
公司名称                   浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司
统一社会信用代码           91330901662897179K
公司类型                   有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资）
                                          1-1-86
浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
住所                       舟山经济开发区新港园区弘禄大道
法定代表人                 俞黎明
注册资本                   300 万元
实收资本                   300 万元
股东及股权结构             公司持有其 100%的股权
经营范围                   活塞冷却喷嘴、发动机配件、汽车紧固件制造、加工、销售、维修
成立日期                   2007 年 6 月 13 日
       黎明喷嘴最近一年及一期的主要财务数据如下：
           项目                2021.6.30/2021 年 1-6 月          2020.12.31/2020 年度
    总资产（万元）                                   8,322.42                     9,182.75
    净资产（万元）                                   1,480.37                     5,657.23
    净利润（万元）                                    823.14                      1,262.80
注：以上数据经天健会计师事务所审计。
（二）舟山港综合保税区黎明发动机零部件有限公司
公司名称                   舟山港综合保税区黎明发动机零部件有限公司
统一社会信用代码           91330900064165832K
公司类型                   有限责任公司（自然人投资或控股的法人独资）
住所                       浙江省舟山市舟山经济开发区新港工业园区 4 号楼 103-9 室
法定代表人                 俞黎明
注册资本                   3,500 万元
实收资本                   3,500 万元
股东及股权结构             公司持有其 100%的股权
                           内燃机配件、汽车配件、机械模具、五金制造、加工、修理、销售；
经营范围
                           货物和技术进出口；一般货物配送、仓储服务
成立日期                   2013 年 3 月 20 日
       保税区黎明最近一年及一期的主要财务数据如下：
         项目                   2021.6.30/2021 年 1-6 月         2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                     8,268.88                    8,742.68
   净资产（万元）                                     2,213.71                    2,196.05
   净利润（万元）                                        17.66                       36.01
注：以上数据经天健会计师事务所审计。
（三）浙江黎明美国股份有限公司（ZHEJIANG LIMING USA, INC.）
公司名称                   浙江黎明美国股份有限公司
                                            1-1-87
浙江黎明智造股份有限公司                                                      招股说明书
英文名称                   ZHEJIANG LIMING USA, INC.
注册号                     07306T
境外投资证书号             境外投资证第 N3300201700378 号
公司类型                   股份公司
                           2864 Barclay Way, Ann Arbor, MI,48105（美国密歇根州安娜堡市巴
公司地址
                           克莱路 2864 号，邮编 48105）
董事                       Zhenhuan Yu（俞振寰）
已发行股本                 1,000 股普通股
股东及股权结构             黎明智造持股 100%股份
经营范围                   机械制造产品的销售，新产品研发，技术引进，市场拓展
成立日期                   2017 年 4 月 24 日
       根据美国黎明的公司登记文件、发行人关于境外投资的备案文件以及美国
Miller Canfield 律师事务所出具的法律意见书，美国黎明为依据注册地法律成立
并有效存续的公司。发行人前身黎明有限于 2017 年 9 月 1 日取得浙江省商务厅
颁发的证书编号为境外投资证第 N3300201700378 号的《企业境外投资证书》。
发行人已经为投资美国黎明依法办理了境外投资备案手续以及外汇登记手续，符
合有关法律、法规和规范性文件的规定。
       美国黎明成立以来尚未正式开展业务，其最近一年及一期的主要财务数据如
下：
          项目                  2021.6.30/2021 年 1-6 月        2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                      49.68                       87.12
   净资产（万元）                                      49.68                       87.12
   净利润（万元）                                     -36.68                      -79.99
注：以上数据经天健会计师事务所审计。
（四）舟山市黎明电磁阀科技有限公司
公司名称                   舟山市黎明电磁阀科技有限公司
统一社会信用代码           91330901MA2DMNNQ4M
公司类型                   有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资）
                           浙江省舟山市定海区舟山市高新技术产业园区新港园区弘禄大道
住所
                           88 号
法定代表人                 俞振寰
注册资本                   1,000 万元
实收资本                   1,000 万元
                                            1-1-88
浙江黎明智造股份有限公司                                                            招股说明书
股东及股权结构             黎明智造持股 100%
                           一般项目：汽车零部件研发；汽车零部件及配件制造；汽车零配件
                           批发；阀门和旋塞研发；普通阀门和旋塞制造（不含特种设备制造）；
经营范围                   阀门和旋塞销售；模具制造；模具销售；信息技术咨询服务；技术
                           服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广（除
                           依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。
成立日期                   2020 年 12 月 23 日
       黎明电磁阀最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目                   2021.6.30/2021 年 1-6 月             2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                         985.55                             0.00
   净资产（万元）                                         946.42                             0.00
   净利润（万元）                                          -53.58                            0.00
注：以上数据经天健会计师事务所审计。
       黎明电磁阀系发行人于 2020 年 12 月设立的控股子公司，设立目的为研发、
制造发动机电磁阀，目前尚处于设立初期，未开展实际经营。
       与发行人共同设立黎明电磁阀的合作伙伴为嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合
伙），其基本情况如下：
企业名称                嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合伙）
统一社会信用代码        91330402MA2CXQDX59
住所                    浙江省嘉兴市南湖区南江路 1856 号基金小镇 1 号楼 150 室-90
出资额                  1,000.00 万元
执行事务合伙人          万进全
成立日期                2019 年 11 月 20 日
营业期限                2019-11-20 至 2049-11-19
                        实业投资。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经
经营范围
                        营活动）
       嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合伙）的合伙人及其投资情况如下：
  序号           投资人名称/姓名                       出资金额（万元）            出资占比
   1                  万进全                                              994.00       99.40%
   2                  夏阁堂                                                2.00        0.20%
   3                  万友法                                                2.00        0.20%
   4                  张建顺                                                2.00        0.20%
                 合计                                                1,000.00         100.00%
       万进全为嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合伙）的执行事务合伙人，其余均为
                                              1-1-89
浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
有限合伙人。
       嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合伙）的实际控制人万进全深耕汽车零部件行
业多年，主要从事发动机电磁阀的技术研发、生产及销售，其看好发行人的汽车
零部件生产能力及成熟的客户群体，而发行人则看好发动机电磁阀产品在现有客
户中的推广前景，在此基础上双方达成合作意向，共同组建黎明电磁阀，计划专
门研发、制造发动机电磁阀产品并配套供应给主机厂或整车厂等客户。但自黎明
电磁阀设立以来，项目筹备进展不及预期，2021 年 5 月，经双方友好协商，决
定终止合作，嘉兴翱腾投资合伙企业（有限合伙）退出黎明电磁阀。
（五）宁波瑞能机械科技有限公司
公司名称                   宁波瑞能机械科技有限公司
统一社会信用代码           91330226MA2CJFDM9M
公司类型                   有限责任公司（自然人投资或控股）
住所                       浙江省宁波市宁海县桃源街道竹山北路 273 号（自主申报）
法定代表人                 章守朴
注册资本                   2,000 万元
实收资本                   500 万元
                           章守朴持股 65%；黎明智造持股 25%；宁波瑞福机械科技有限公
股东及股权结构
                           司持股 10%
                           一般项目：技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、
                           技术推广；机械设备研发；机械电气设备制造；电子、机械设备维
                           护（不含特种设备）；通用设备制造（不含特种设备制造）；通用
                           零部件制造；汽车零部件及配件制造；发电机及发电机组制造；日
                           用杂品制造；金属制日用品制造；卫生洁具制造（除依法须经批准
经营范围                   的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。许可项目：货物
                           进出口；技术进出口；进出口代理（依法须经批准的项目，经相关
                           部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）。
                           以下限分支机构经营：一般项目：机械零件、零部件销售；电气机
                           械设备销售；机械设备销售；发电机及发电机组销售（除依法须经
                           批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。
成立日期                   2018 年 8 月 27 日
       瑞能机械最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目                  2021.6.30/2021 年 1-6 月       2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                     484.31                   1,105.10
   净资产（万元）                                     650.18                     735.40
   净利润（万元）                                     -85.23                          2.66
注：瑞能机械 2020 年的财务数据经宁海德祥会计师事务所审计,2021 年 6 月未经审计。
                                            1-1-90
浙江黎明智造股份有限公司                                                          招股说明书
（六）各子公司负责的具体业务环节及相关内部交易
       报告期内，各子公司负责的具体业务环节如下：
子公司名称        具体业务环节                                   备注
               负责生产装配件
                                     黎明喷嘴生产完成后全部销售给黎明智造，由黎明智造
黎明喷嘴       （活塞冷却喷嘴）
                                     对外销售
               产品
保税区黎明     拟从事出口业务        不存在内部交易
美国黎明       美国客户关系维护      不存在内部交易
               拟研发、生产、销
黎明电磁阀                           不存在内部交易，该公司 2020 年 12 月刚成立
               售发动机电磁阀
               主要从事气体发动
瑞能机械                             不存在内部交易
               机研发与生产
       公司合并报表内部交易情况如下：
子公司名                       关联交易金额（万元）
                                                                                 备注
  称         2021 年 1-6 月    2020 年度     2019 年度        2018 年度
黎明喷嘴          9,165.68      14,971.18      13,517.11       15,078.61   向母公司销售产品
黎明喷嘴             101.5        168.26              52.71        38.44   向母公司采购货物
                                                                           母公司向其提供委
黎明喷嘴             46.66         62.00              28.28        37.74
                                                                           外加工服务
黎明喷嘴             65.71        131.43             131.43       131.43   向母公司租赁厂房
                                                                           向母公司采购固定
黎明喷嘴                   -         4.60              0.56        10.76
                                                                           资产、模具
黎明喷嘴             42.60         82.34              71.12        56.53   母公司代垫水电费
                                                                           母公司代收代付运
黎明喷嘴             90.43        159.56              97.54        81.24   费、仓储费、三包
                                                                           服务费等
       报告期内，发行人合并报表范围内的内部交易仅有母公司与子公司黎明喷嘴
之间的交易，除此以外，无其他内部交易情况。
八、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基
本情况
（一）发起人基本情况
       公司设立时，各发起人及其持股情况如下：
  序号                股东名称                   出资额（万元）            出资比例（%）
   1                  黎明投资                                6,250.00                  62.50
   2                  佶恒投资                                3,750.00                  37.50
                                            1-1-91
浙江黎明智造股份有限公司                                                          招股说明书
  序号                 股东名称                 出资额（万元）           出资比例（%）
                     合计                                   10,000.00                 100.00
       各发起人基本情况详见以下“（二）持有发行人 5%以上股份的主要股东”。
（二）持有发行人 5%以上股份的主要股东
       1、控股股东黎明投资
公司名称                          浙江自贸区黎明投资有限公司
成立时间                          2018 年 1 月 31 日
统一社会信用代码                  91330901MA2A27JN95
注册资本                          1,000 万元
实收资本                          1,000 万元
法定代表人                        俞黎明
                                  浙江省舟山市定海区舟山港综合保税区企业服务中心
注册地址和主要生产经营地
                                  301-2401 室（自贸试验区内）
                                  投资管理（未经金融等监管部门批准,不得从事向公众融资
                                  存款、融资担保、代客理财等金融服务）,投资咨询（除证
                                  券、期货）,企业管理咨询,财务咨询,商务信息咨询,企业形
经营范围
                                  象策划,会展服务,普通货物仓储服务（除危险品）,普通货
                                  物装卸服务。（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方
                                  可开展经营活动）
       黎明投资的股权结构如下：
 序号            股东姓名          认缴出资额（万元）                   比例（%）
   1              俞黎明                                625.00                         62.50
   2              郑晓敏                                375.00                         37.50
             合计                                      1,000.00                       100.00
       黎明投资最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目                2021.6.30/2021 年 1-6 月              2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                   1,691.53                        1,685.20
   净资产（万元）                                   1,684.53                        1,685.04
   净利润（万元）                                         6.49                        683.97
注：以上数据经舟山安达会计师事务所审计。
       2、佶恒投资
公司名称                          浙江自贸区佶恒投资有限公司
成立时间                          2018 年 9 月 11 日
                                           1-1-92
浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
统一社会信用代码               91330901MA2A2NEE7C
注册资本                       600 万元
实收资本                       600 万元
法定代表人                     俞黎明
                               浙江省舟山市定海区舟山港综合保税区企业服务中心
注册地址和主要生产经营地
                               301-2811 室（自贸试验区内）
                               投资管理（未经金融等监管部门批准,不得从事向公众融资
                               存款、融资担保、代客理财等金融服务）；企业管理咨询；
经营范围                       财务咨询；商务信息咨询；企业形象策划；会展服务；仓
                               储服务（除危险品）；装卸服务。（依法须经批准的项目,
                               经相关部门批准后方可开展经营活动）
       佶恒投资的股权结构如下：
 序号            股东姓名       认缴出资额（万元）                 比例（%）
   1              俞黎明                             375.00                       62.50
   2              郑晓敏                             225.00                       37.50
             合计                                    600.00                      100.00
       佶恒投资最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目              2021.6.30/2021 年 1-6 月           2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                  1,009.03                    1,008.49
   净资产（万元）                                  1,007.03                    1,008.29
   净利润（万元）                                      -1.26                     408.49
注：以上数据未经审计。
       3、易凡投资
       易凡投资基本情况见本节“三、发行人股本的形成和变化”之“（二）本次
申报前一年新进股东的情况”。
       易凡投资最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目              2021.6.30/2021 年 1-6 月           2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                  8,336.21                    8,335.81
   净资产（万元）                                  8,335.71                    8,335.71
   净利润（万元）                                      0.00                       99.74
注：以上数据未经审计。
（三）实际控制人及其一致行动人基本情况
       俞黎明、郑晓敏夫妇为公司共同实际控制人，俞振寰为实际控制人的一致行
动人。
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浙江黎明智造股份有限公司                                           招股说明书
     俞黎明与郑晓敏系夫妻关系，俞黎明先生持有公司控股股东黎明投资
62.50%的股权，持有佶恒投资 62.50%的股权，通过两家股东间接持有公司
56.7357%的股权；郑晓敏女士持有公司控股股东黎明投资 37.50%的股权，持有
佶恒投资 37.50%的股权，通过两家股东间接持有公司 34.0414%的股权。俞黎明
担任发行人董事长，郑晓敏担任发行人董事、副总经理，因此俞黎明、郑晓敏夫
妇为公司共同实际控制人。报告期内，公司实际控制人未发生变化。
     俞振寰系俞黎明与郑晓敏之子，为发行人实际控制人的一致行动人。俞振寰
先生持有合伙企业易凡投资 43.45%的出资份额，且为易凡投资的执行事务合伙
人，通过该合伙企业间接持有发行人 3.6129%的股权，并担任发行人董事、总经
理。俞振寰持有发行人股份系实际控制人基于家族传承考虑，且其持股比例较低，
未达到 5%，不会对发行人股东大会决策形成重大影响，此外俞振寰在行使股东
权利、参与董事会决策及日常经营管理过程中，均需遵循其父母即俞黎明、郑晓
敏的意见，与二人保持一致，无法形成对发行人的控制，因此俞振寰为发行人实
际控制人的一致行动人，并非共同实际控制人。
     俞黎明 先生：中国国籍，1963 年 7 月出生，无境外永久居留权，大专学历，
高级经济师。1987 年 8 月至 1988 年 3 月就职于中国人民解放军第 4806 工厂；
1988 年 3 月至 1994 年 5 月就职于定海轻纺机械厂；1995 年开始创业经商，1997
年 5 月创立黎明有限，并担任执行董事兼经理直至 2019 年 3 月；2019 年 3 月至
2020 年 5 月任黎明智造董事长、总经理；2020 年 5 月至今任黎明智造董事长。
现兼任黎明投资、佶恒投资、黎明仓储执行董事、经理，保税区黎明、黎明喷嘴
执行董事。此外，俞黎明先生还担任舟山市慈善总会副会长、浙江省汽摩配行业
商会副会长、浙江省内燃机协会第五届副理事长、舟山市工商联副主席、舟山市
科协副主席等社会职务。
     俞黎明先生曾荣获“浙江省优秀共产党员”、“浙江省担当作为好支书”、
“第十三届浙江省优秀企业家”、“浙江省慈善（个人）奖”等诸多奖项。
     郑晓敏 女士：中国国籍，1966 年 6 月出生，无境外永久居留权，大专学历。
1986 年 9 月至 1994 年 4 月于舟山针织厂就职；1994 年 4 月至 2006 年 5 月在弘
生集团有限公司任办公室副主任；2006 年 5 月至 2007 年 7 月在黎明汽车任执行
董事兼总经理；2007 年 8 月至 2008 年 4 月在黎明有限任财务总监；2008 年 4 月
至 2019 年 3 月任黎明有限监事；2019 年 3 月至今任黎明智造董事、副总经理。
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浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
现兼任黎明投资、佶恒投资、黎明仓储、保税区黎明、黎明电磁阀监事。
       俞振寰 先生：中国国籍，1990 年 6 月出生，无境外永久居留权，研究生学
历。2017 年 7 月至 2019 年 3 月在广汽丰田发动机有限公司任品质工程师；2019
年 3 月至 2020 年 5 月任黎明智造董事；2020 年 5 月至今任黎明智造董事、总经
理。现兼任保税区黎明、黎明喷嘴经理、黎明电磁阀执行董事以及美国黎明董事。
       报告期内，发行人及其控股股东、实际控制人及其一致行动人不存在因违法
违规行为而受到行政处罚或刑事处罚的情形，不存在重大违法行为。
（四）控股股东和实际控制人控制的其他企业的基本情况
       截至本招股说明书签署之日，除本公司外，控股股东、实际控制人控制的其
他企业为舟山市黎明仓储服务有限公司，具体情况如下：
       1、黎明仓储基本情况
           公司名称            舟山市黎明仓储服务有限公司
           成立时间            2018 年 10 月 9 日
        统一社会信用代码       91330901MA2A2Q650E
           注册资本            100 万元
           法定代表人          俞黎明
 注册地址和主要生产经营地      浙江省舟山市定海区临城街道弘生大道 456 号 A 座-2
                               普通货物仓储服务；仓储设施的建设、经营、出租；物业
经营范围及其与发行人主营业     管理；场地租赁。（依法须经批准的项目，经相关部门批
        务的关系               准后方可开展经营活动）
                               与发行人主营业务无相关性。
       黎明仓储的股权结构如下：
 序号            股东姓名       认缴出资额（万元）                 比例（%）
   1             黎明投资                              62.50                      62.50
   2             佶恒投资                              37.50                      37.50
            合计                                     100.00                      100.00
       黎明仓储最近一年及一期的主要财务数据如下：
          项目              2021.6.30/2021 年 1-6 月           2020.12.31/2020 年度
   总资产（万元）                                  4,663.69                    4,748.59
   净资产（万元）                                  4,632.94                    4,658.33
   净利润（万元）                                    -25.39                     -240.16
注：以上数据未经审计。
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     2、历史沿革
     黎明仓储于 2018 年 10 月设立，设立时注册资本为 100 万元，由黎明投资、
佶恒投资分别以货币出资 62.5 万元、37.5 万元。2018 年 10 月 9 日，黎明仓储办
理了设立的工商登记手续。
     黎明仓储设立后至本招股说明书出具之日，未发生工商登记变更事项。
     3、资产、人员、主营业务、经营规模
     截至 2021 年 6 月 30 日，黎明仓储的资产总额为 4,663.69 万元，其中固定资
产 3,495.28 万元，无形资产 734.46 万元，主要为发行人划转出去的老厂区的厂
房、仓库以及土地等资产。
     由于黎明仓储规模较小，业务简单，因此员工人数较少。截至 2021 年 6 月
末，黎明仓储有员工 6 名，主要负责物业管理与维护等工作。黎明仓储主要从事
物业出租及仓储服务业务，除此以外，无其他业务。2020 年及 2021 年 1-6 月，
其营业收入为 449.88 万元和 260.99 万元，净利润-240.16 万元和-25.39 万元，经
营规模较小。
     4、销售渠道、主要客户及供应商、目前发展现状
     黎明仓储的主要业务为物业出租及仓储服务业务，其主要客户为当地物业管
理公司和其他商业服务企业。2020 年及 2021 年 1-6 月，黎明仓储仅有 4 家客户，
具体如下：
                                   2021 年 1-6 月                    2020 年度
          客户名称
                             销售金额（元）     占比         销售金额（元）      占比
舟山市家和物业管理有限公司     1,890,882.71         72.45%     3,066,665.32       68.17%
舟山爱车管家汽车销售服务有
                                 309,523.82         11.86%      672,872.42        14.96%
          限公司
 舟山市定海金尊建材经营部        314,285.73         12.04%      559,327.96        12.43%
  舟山市泓翔电器有限公司          95,238.10         3.65%       199,962.04         4.44%
            合计               2,609,930.36    100.00%         4,498,827.74      100.00%
     除水电费支出外，黎明仓储无其他采购支出。黎明仓储目前经营情况正常，
发展现状稳定。
     5、黎明仓储业务与发行人的业务关系
     由上可知，黎明仓储的业务与发行人所从事的业务无相关性，也不存在替代
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性和竞争性，黎明仓储成立以来与发行人无业务往来，无利益冲突，因此，黎明
仓储不会对发行人构成竞争。
     为避免同业竞争，发行人控股股东黎明投资、实际控制人俞黎明、郑晓敏及
其一致行动人俞振寰均签署了避免同业竞争的承诺，该等承诺涵盖了承诺人及其
控制的其他企业，含黎明仓储，避免了将来可能发生的潜在同业竞争。关于避免
同业竞争的承诺，详见招股说明书“第七节 同业竞争与关联交易”之“二、同
业竞争”。
     为聚焦主业，提高资产利用效率，2018 年 11 月，发行人将其与主业无关的
资产通过划转进行了剥离，黎明仓储是为接收发行人划出资产而设立的公司。接
收该等划转资产后，黎明仓储的主要业务为物业出租及仓储服务业务，与发行人
的业务无关联，因此，未将其纳入发行人体内。
     6、报告期内黎明仓储与发行人之间的交易或资金往来
     报告期内，黎明仓储与发行人之间的交易或资金往来详见“第七节 同业竞
争与关联交易”之“三、关联方、关联关系及关联交易”之“（二）关联交易”
的“2、关联担保情况”和“7、其他关联交易”。
     除上述交易和资金往来以外，黎明仓储与发行人之间不存在其他交易或资金
往来。黎明仓储主要业务为物业出租及仓储服务业务，其主要客户为物业管理公
司和其他商业服务公司，与发行人的主要客户及供应商不存在重叠的情形。
     7、相关企业实际控制人与发行人的实际控制人的关系
     黎明仓储目前仅有两名股东，分别是黎明投资和佶恒投资。而黎明投资与佶
恒投资均由俞黎明和郑晓敏控制，俞黎明持有两家企业各 62.5%的股权，郑晓敏
持有两家企业各 37.5%的股权。因此，黎明投资、佶恒投资、黎明仓储以及发行
人属于同一实际控制人控制下的企业，与发行人同受俞黎明、郑晓敏夫妇控制。
（五）控股股东、实际控制人及其一致行动人所持股份质押或其他有争议的情况
     截至本招股说明书签署日，公司控股股东、实际控制人及其一致行动人直接
或间接持有的本公司股份不存在质押或其他有争议的情况。
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九、发行人有关股本情况
（一）本次发行前后股本情况
       本公司发行前总股本为 11,016 万股，本次拟发行普通股 3,672 万股，本次发
行的股份占发行后总股本的比例为 25%，最终发行数量以中国证监会核准的发行
数量为准，公司股东不在本次发行过程中进行老股转让。
       本次发行前后，公司股本结构如下：
                                    发行前                                 发行后
项目         股东             持股数量          持股比例            持股数量           持股比例
                              （万股）            （%）             （万股）             （%）
            黎明投资               6,250.00           56.7357           6,250.00           42.5517
有限
售条        佶恒投资               3,750.00           34.0414           3,750.00           25.5310
件的        易凡投资                916.00             8.3152             916.00            6.2364
股份
          浙富聚沣投资              100.00             0.9078             100.00            0.6808
  拟发行社会公众股                        -                 -           3,672.00           25.0000
          合计                    11,016.00       100.0000             14,688.00          100.0000
（二）前十名股东情况
       本次发行前，公司共有四名股东，具体如下：
序号         名称          持股数量（万股） 持股比例（%）                      股东性质
  1        黎明投资               6,250.00                56.7357              法人股东
  2        佶恒投资               3,750.00                34.0414              法人股东
  3        易凡投资                916.00                  8.3152         合伙企业股东
  4      浙富聚沣投资              100.00                  0.9078         合伙企业股东
          合计                   11,016.00                 100.00                  -
（三）前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务
       本次发行前，公司无自然人股东。
（四）公司股权结构中国有股、外资股及战略投资者持股及其他情况
       本次发行前，公司股权结构中不存在国有股份、外资股份或战略投资者持股
的情形。
（五）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例
       本次发行前，俞黎明分别持有黎明投资、佶恒投资各 62.50%的股权，郑晓
敏分别持有黎明投资、佶恒投资各 37.50%的股权，黎明投资持有发行人 56.7357%
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浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
的股份，佶恒投资持有发行人 34.0414%的股份；俞振寰持有易凡投资 43.45%的
出资份额，且为易凡投资的执行事务合伙人，易凡投资持有发行人 8.3152%的股
份；俞黎明与郑晓敏系夫妻关系，俞振寰为俞黎明和郑晓敏之子。
     除以上情况外，本次发行前各股东之间不存在关联关系。
（六）本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺
     关于本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺，请参见本
招股说明书“重大事项提示”之“一、股份流通限制和自愿锁定的承诺”。
（七）公司股权结构中关于员工持股平台及持股职工的情况说明
     截至本招股说明书签署之日，公司仅有易凡投资 1 名股东为员工持股平台，
其具体情况详见本节“三、发行人股本的形成和变化”之“（二）本次申报前一
年新进股东的情况”。
十、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等情况
     公司自成立至招股说明书签署日，未有过工会持股、职工持股会持股、信托
持股或股东数量超过两百人的情况。
     公司历史沿革中，曾存在名义持股、委托持股的情况，截至本招股书签署之
日，上述情况已经清理完毕。其形成原因、演变情况及相关情况如下：
（一）市福利办名义持有公司股权的情况
     1、市福利办名义持有公司股权的形成原因和过程
     黎明智造的前身黎明有限是根据舟山市民政局《关于同意开办“舟山市黎明
气门锁片制造有限公司”的批复》（舟民工[1997]6 号）文件于 1997 年 5 月成立
的福利企业。设立时，虽然工商登记资料显示公司注册资本 50 万元，其中市福
利办占 25%，但市福利办实际并未出资，其所持黎明有限的股权为名义持有，市
福利办并不拥有黎明有限的任何股东权益。
     1997 年 4 月 24 日市福利办将 12.5 万元出资额汇至黎明有限账户，市福利办
作为财务自收自支的事业单位，其出资资金来源为自有资金。1997 年 5 月 16 日
该笔出资已归还至市福利办自有资金账户。
     2020 年 4 月 28 日，舟山市民政局出具的《关于浙江黎明智造股份有限公司
历史上福利企业合规性的审查意见》确认：“1997 年 4 月，黎明公司向我局申
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浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
请拟成为福利企业。鉴于该公司在残疾人就业安置比例满足开办福利企业条件的
事实，为进一步扶持该企业发展，稳定残疾人集中就业工作，经协商同意，市福
工办名义出资持有黎明公司 25%股权，以满足福利企业成立资格。黎明公司由市
福工办名义出资参股，并于 1997 年 5 月取得福利企业资格，是在当时特定时代
下，按照当时法律、法规和规范性文件执行的历史产物，也符合当时国内普遍操
作办法，在实际操作上认可并支持福利企业采用由民政部门共同出资举办的形
式。
     1997 年 4 月，市福工办出资 12.50 万元入股黎明公司（4 月 24 日，该投资
系俞黎明向市福工办借款 12.50 万元，5 月 16 日，该借款已归还市福工办）。1997
年 5 月，我局下发《关于同意开办“舟山市黎明气门锁片制造有限公司”的批复》
（舟民工[1997]6 号），批准黎明公司为福利企业，俞黎明占注册资本 75%，市
福工办名义出资 12.50 万元，占注册资本 25%。
     经双方协商明确，市福工办为名义出资，不参与企业任何经营管理活动，不
承担任何经营风险和企业债务，对黎明公司不享有任何权益。企业的一切经营活
动均由俞黎明负责，经营风险和企业债务亦由其承担，企业所有权益亦归俞黎明
享有。”
     1997 年 5 月，发行人退还市福利办 12.5 万元出资款后，为避免该部分出资
存在潜在出资不足的风险，俞黎明于 2021 年 7 月 12 日以货币资金向发行人补缴
了 12.5 万元，从而消除了上述潜在出资不实风险。2021 年 7 月 13 日，天健会计
师事务所出具天健验[2021]388 号《验证报告》，确认发行人 2021 年 7 月 12 日
已收到上述补缴的 12.5 万元资金。
     由于黎明有限设立时，市福利办一开始即为名义出资，且出资随即已退还，
黎明有限所有权益事实上属于俞黎明所有，根据舟山市民政局出具、舟山市民政
局与舟山港综合保税区税务局共同出具并经舟山市人民政府审查确认的意见，上
述 12.5 万元的出资瑕疵并不影响发行人公司所有权的认定。针对市福利办名义
出资、退还以及其后俞黎明补缴事宜，根据舟山市市场监督管理局 2021 年 7 月
15 日出具的证明，鉴于俞黎明为公司实际控制人，其已缴纳全部出资，并履行
相关义务，本次补缴后黎明智造潜在的注册资本不实风险已消除，不存在重大违
法违规情形，舟山市市场监督管理局不会对黎明智造予以行政处罚。另外，舟山
市市场监督管理局于 2021 年 9 月 26 日出具《证明》确认，自 2018 年 1 月 1 日
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起至证明出具之日，发行人不存在因违反工商登记管理和质量及技术监督管理方
面的法律、法规及规范性文件而受到该局行政处罚的情形。
     综上所述，发行人福利企业资格的取得经过当地民政主管部门的认可并获得
其同意设立的批复，对于上述历史沿革中所涉出资事项，也均已获得主管的市场
监督管理部门不予行政处罚的确认文件，因此，不存在被市场管理部门、民政部
门行政处罚的可能。
     2、市福利办解除名义持股的过程
     2006 年 6 月 4 日，国务院批转《中国残疾人事业“十一五”发展纲要（2006-2010
年）》，明确“鼓励社会力量依法兴办福利企业”；2006 年 7 月 1 日，财政部、
国家税务总局发布《关于调整完善现行福利企业税收优惠政策试点工作的通知》
（财税[2006]111 号），为了进一步完善税收政策，更好地促进残疾人就业，经
国务院批准，决定选择部分省市进行调整完善现行福利企业优惠政策试点，对纳
入试点的地区（包括浙江省），享受政策的福利企业范围由现行的民政部门、街
道和乡镇政府举办的国有、集体所有制福利企业扩大到由社会各种投资主体设立
的各类所有制内资企业。该文件自 2006 年 7 月 1 日起实施后，市福利办名义持
有黎明有限股权已无必要性，因此，经市福利办、俞黎明、俞伟明（俞黎明弟弟）
协商，市福利办于 2006 年 12 月将其持有的黎明公司的名义股权全部无偿转让给
俞伟明，从而彻底退出黎明有限。因市福利办实际并未出资，本次股权转让未支
付对价。
     2020 年 4 月 28 日，舟山市民政局出具的《关于浙江黎明智造股份有限公司
历史上福利企业合规性的审查意见》确认：“鉴于市福工办实际并未出资，其所
持黎明公司 25%股权为名义持有，实际由俞黎明享有全部权益，故本次股权转让
实际为股权还原，不涉及集体或国有资产转让，无需履行集体或国有资产转让程
序。本次股权转让不存在争议或潜在纠纷，不存在集体或国有资产流失的情形，
有关股权转让手续合法、有效。……黎明公司自设立以来，一直符合福利企业的
相关规定，并通过了浙江省民政厅和市民政局历年的福利企业年检，自 2017 年
1 月 1 日起至今，我局未发现该公司因违反福利企业相关法律、法规而受到我局
处罚的情形。”
     2020 年 7 月 27 日，舟山市人民政府对以上事实进行了确认：“《舟山市民
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政局关于浙江黎明智造股份有限公司历史上福利企业合规性的审查意见》《舟山
市民政局、国家税务总局舟山港综合保税区税务局关于浙江黎明智造股份有限公
司取得福利企业资格及历年税收优惠合规性的确认意见》已收悉，经研究，认为
上述文件中所述事项符合当时的实际情况，同意上述文件中对于你公司福利企业
设立、资格及税收优惠等有关的历史沿革问题的审查意见和确认意见。”
     针对该名义持股及退出事项，保荐机构及发行人律师核查了出资及退出的工
商资料、相关凭证、股权转让协议、股东会决议以及舟山市政府与民政局的确认
文件，并对相关当事人进行了访谈，确认名义持股及其退出事项属实，不存在争
议或潜在纠纷，不存在集体或国有资产流失的情形，有关股权转让手续合法、有
效。公司实际控制人俞黎明承诺，若因上述事项产生的纠纷或潜在纠纷导致公司
遭受任何损失，该等损失将由其本人承担。
     根据《浙江省福利企业管理办法》，福利企业原本属于属地管理，县级以上
人民政府民政部门负责本行政区域的福利企业资格认定及相关监督管理工作；已
设立福利企业管理机构的，可以由其承担具体工作。保荐机构及发行人律师经访
谈舟山市民政局工作人员并在舟山人民政府门户网站、舟山市民政局网站查询舟
山市民政局公开职能信息后确认，舟山市福利生产办公室原系舟山市民政局的下
属单位，负责全市各类社会福利企业的管理和残疾职工的权益保障，2019 年因
体制改革被注销后其职能并入舟山市民政局，因此舟山市民政局属于可以出具确
认意见的有权部门，舟山市人民政府作为舟山市民政局的上级行政机关，同样属
于有权部门。
     3、发行人自设立至 2006 年期间所享受的福利企业税收优惠的合法合规性
     根据舟山市民政局与国家税务总局舟山港综合保税区税务局于 2020 年 4 月
28 日联合出具的《舟山市民政局、国家税务总局舟山港综合保税区税务局关于
浙江黎明智造股份有限公司取得福利企业资格及历年税收优惠合规性的确认意
见》，黎明有限自设立以来历年享受的福利企业税收优惠均取得了相应的《税收
收入退还书》，其历年减免企业所得税金额与退还增值税金额符合福利企业税收
优惠政策和相关部门规章的规定。黎明有限确实促进了残疾人集中就业，保障了
残疾员工的合法权益，符合《中华人民共和国税收征收管理法》和国发[2015]25
号《国务院关于税收等优惠政策相关事项的通知》的规定，该局不会追溯发行人
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自 1997 年 5 月设立至 2006 年 6 月期间已享受的税收优惠款，根据《中华人民共
和国税收征收管理法》第八十六条之规定，不会给予发行人行政处罚。以上事实
也获得了《舟山市人民政府关于浙江黎明智造股份有限公司福利企业设立、资格
及税收优惠等相关历史沿革问题的确认意见》。因此，发行人自设立至 2006 年
期间所享受的福利企业税收优惠不存在被追回或被税务部门行政处罚的可能。
（二）俞伟明代俞黎明持股的原因及其解除情况
     俞伟明自黎明有限 2006 年 12 月股权转让后开始代俞黎明持有黎明汽车 25%
的股权，该等股权转让实施前，黎明有限的股权结构为俞黎明持股 75%、市福利
办持股 25%。2006 年 7 月，浙江省福利企业范围扩大到由社会各种投资主体设
立的各类所有制内资企业，故福利办无需继续在黎明有限持有股权，并于 2006
年 12 月退出黎明有限。为避免福利办退出后黎明有限成为由俞黎明全资控股的
一人有限责任公司，因此，俞伟明受俞黎明委托受让该等股权并代为持有。2006
年 12 月，市福利办将其所持黎明有限 25%的名义股权全部无偿转让给俞伟明，
该部分股权的实际所有权属于俞黎明，本次转让俞伟明未支付对价，其受让后所
持的股权为代俞黎明持有。
     2007 年 1 月，公司以盈余公积金转增注册资本，注册资本由 50 万元增至 800
万元。本次增资完成后，俞伟明代俞黎明持有公司 200 万元出资，占注册资本的
25%。
     2007 年 8 月，公司吸收合并黎明汽车，注册资本由 800 万元增加到 1,600 万
元。本次吸收合并完成后，俞伟明继续代俞黎明持有公司 200 万元出资，占注册
资本的 12.50%。
     2008 年 4 月，俞伟明将其所持黎明有限 12.50%的股权转让给俞黎明从而解
除代持。由于该股权是俞伟明代俞黎明持有，因此本次转让未支付对价。
     公司上述股权变动的具体情况详见本节“三、发行人股本的形成和变化”之
“（一）公司股本形成及历次变化情况概览”。
     针对该股权代持及其解除事项，保荐机构及发行人律师对代持双方进行了访
谈，并取得了双方签署的声明和承诺。经核查，该代持事项属实，股权代持的形
成和解除均为双方真实意思表示，不存在纠纷或潜在纠纷。公司实际控制人俞黎
明承诺，若因上述事项产生的纠纷或潜在纠纷导致公司遭受任何损失，该等损失
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将由其本人承担。
（三）郑艳代郑晓敏持股的原因及其解除情况
     郑艳自黎明汽车 2006 年 12 月股权转让后开始代郑晓敏持有黎明汽车 25%
的股权，该等股权转让实施前，黎明汽车的股权结构为俞黎明持股 51%、郑晓敏
持股 49%。2006 年 12 月，家族内部安排郑晓敏全资持有黎明汽车，为避免俞黎
明退出后黎明汽车成为一人有限责任公司，郑艳受郑晓敏委托受让俞黎明持有的
黎明汽车 25%股权并代为持有。因此，2006 年 12 月，俞黎明将其持有黎明汽车
26%的股权转让给郑晓敏，另外 25%的股权则转让给郑艳，本次转让中郑艳未支
付对价，其受让后所持的股权为受郑晓敏委托代为持有。
     2007 年 8 月，公司吸收合并黎明汽车。合并前郑艳代郑晓敏持有黎明汽车
25%的股权，吸收合并后郑艳由黎明汽车的名义股东转为黎明有限的名义股东，
登记出资 200 万元，占注册资本的 12.50%，具体见本节“三（一）1、黎明有限
阶段”之“（5）2007 年 8 月，吸收合并黎明汽车”。
     2008 年 4 月，郑艳将其持有公司的全部 12.50%股权转让给俞黎明并解除代
持。由于该股权为郑艳代郑晓敏持有，因此本次转让未支付对价。
     针对该股权代持及其解除事项，保荐机构及发行人律师对代持双方进行了访
谈，并取得了双方签署的声明和承诺。经核查，该代持事项属实，股权代持的形
成和解除均为双方真实意思表示，不存在纠纷或潜在纠纷。公司实际控制人郑晓
敏承诺，若因上述事项产生的纠纷或潜在纠纷导致公司遭受任何损失，该等损失
将由其本人承担。
十一、发行人员工及其社会保障和公积金情况
（一）员工人数及结构
     1、员工人数
     报告期各期末，发行人及子公司在册员工人数具体如下：
                                                                           单位：人
    时间            2021 年 6 月末       2020 年末        2019 年末     2018 年末
  员工人数                      1,240             1,070           914           929
     2、员工结构
     （1）员工专业结构
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        专业类别             2021 年 6 月末             2020 年末         2019 年末       2018 年末
      生产制造人员                            999                 855               741           774
    研发与技术人员                            122                 97                100               92
  销售与运营服务人员                           29                 28                 24               22
    行政与财务人员                             90                 90                 49               41
          合计                               1,240           1,070                  914           929
     （2）员工受教育程度
                                                                                            单位：人
      学历            2021 年 6 月末            2020 年末               2019 年末         2018 年末
  本科及以上                        117                    108                      63                50
      专科                          218                    197                  166               155
   专科以下                         905                    765                  685               724
      合计                        1,240                  1,070                  914               929
     （3）员工年龄分布
                                                                                            单位：人
    年龄区间           2021 年 6 月末            2020 年末              2019 年末         2018 年末
  30 岁及以下                          236                 201                  181               203
    31-40 岁                           415                 353                  285               291
    41-50 岁                           428                 380                  345               333
  51 岁及以上                          161                 136                  103               102
      合计                         1,240                  1,070                 914               929
（二）员工薪酬
     1、薪酬制度
     公司薪酬与福利管理制度的主要内容如下：
     （1）薪酬方案的制定与调整
     人事行政部组织编制《薪酬方案》，主要内容包括薪酬体系、薪酬定级与调
整等。《薪酬方案》编制完成后提交人事行政部负责人、人事行政部分管领导、
总经理审核审批后下发人事行政部执行。
     薪酬方案如需调整，人事行政部提出薪酬方案调整申请，列明调整原因，调
整内容，实施时间等，依次提交人事行政部负责人、人事行政部分管领导、总经
理审核审批后，更新《薪酬方案》执行。
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     （2）薪酬结构
     员工的基本待遇由基本工资+绩效工资组成，管理人员由基本工资+岗位工资
+绩效工资。员工的最低工资不低于当地最低工资标准。另外，为鼓励员工长期
在公司工作，给予工作年限达到五年以上的员工一定的工龄工资奖励。
     （3）福利
     员工签订劳动合同后，即可享受社会保险、住房公积金等福利。社会保险（养
老保险、医疗保险、失业保险、工伤保险、生育保险五种）和住房公积金费用由
公司和个人按法律规定的比例承担。
     员工在工作期间，可享受季节性的高温补贴和防暑物品、员工生日的蛋糕卡
祝贺、工作时间段内的免费工作餐供应、上下班班车接送、春节、国庆、端午等
重大节日福利。公司负责组织员工定期进行体检，费用由公司承担。此外，公司
每年根据经营情况以及员工的考核情况给合格员工发放一定金额的年终奖金，奖
金的评定及额度由公司根据经营情况确定，并定期调整。其它福利由公司根据企
业的效益情况不定期进行发放。
     （4）薪酬福利核算与发放
     人事行政部依据薪酬方案和员工的薪酬等级计算员工的固定薪酬，根据考勤
情况和绩效考核结果，编制计算员工工资表后审核签字，经人事行政部负责人、
财务总监审核、总经理审批后财务部组织发放。
     （5）调薪管理
     1）全员调整：指公司根据国家政策和物价水平等宏观因素的变化、行业及
地区竞争状况、公司发展战略变化以及公司整体效益情况而定期进行的调整，包
括薪酬水平调整和薪酬结构调整，此项调整由人事行政部提出调薪方案，经人事
行政部负责人、分管领导审核后，由总经理审批同意。
     2）岗位调整：因人员调动、晋升而引起的工资调整，参照本岗位薪资设定
标准进行调整，超出标准需上报总经理审批。
     3）个人调整：根据员工能力及公司服务期限对员工个人进行的调整，由部
门负责人提出调薪申请，填写《薪资调整申请表》，经人事行政部负责人审核、
人员所属部门分管领导、人事行政部分管领导审批后执行调整。
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     2、员工平均薪酬及变动情况
                                                                                         单位：万元/年
                    2021 年 6 月末                2020 年度           2019 年度              2018 年度
  平均薪酬                            11.33                 10.36               9.82                 9.75
注：平均薪酬=薪酬总额/加权平均人数，薪酬总额仅包含工资、奖金、津贴和补贴、社保、
公积金，不包括福利费、工会经费和职工教育经费、劳务派遣费用等。2021 年 1-6 月薪酬
已经年化。
     3、各级别、各类岗位员工收入水平及变动情况
                                                                                             单位：万元
      员工分类                -         2021 年 1-6 月         2020 年       2019 年度        2018 年度
                           平均人数                    9                 9              8                 4
       董监高              平均薪酬                32.67            60.72         62.54             75.29
                           薪酬范围           10.77-59.46    19.64-89.28     17.62-87.49      47.73-90.50
                           平均人数                   28              28               29                31
      中层干部             平均薪酬                17.26            36.98         36.65             37.39
                           薪酬范围           10.27-29.72    18.29-86.45     16.71-89.22      16.26-86.81
                           平均人数                1,142             972               878           928
      普通员工             平均薪酬                 5.46             9.12           8.48             8.56
                           薪酬范围            2.53-25.74     4.11-57.46      4.72-57.61       4.41-79.97
                           平均人数                  936             809               748           811
   生产制造人员            平均薪酬                 5.16             8.63           7.99             7.96
                           薪酬范围            2.53-25.74     4.11-57.46      4.72-57.61       4.41-65.47
                           平均人数                  125             101               99                90
  研发与技术人员           平均薪酬                 8.37            17.09         17.09             17.03
                           薪酬范围            4.05-29.72     6.76-86.45      8.20-47.75       7.61-48.12
                           平均人数                   28              28               23                20
销售与运营服务人员         平均薪酬                 3.90             7.75           6.82            10.80
                           薪酬范围            2.98-18.73     6.23-45.24      6.09-31.27       5.65-79.97
                           平均人数                   90              71               45                42
  行政与财务人员           平均薪酬                11.37            21.45         25.65             28.11
                           薪酬范围            2.88-59.46     4.87-89.28      4.81-89.22       5.96-90.50
                           平均人数                1,179            1,009              915           963
      全体员工             平均薪酬                 5.95            10.36           9.82             9.75
                           薪酬范围            2.53-59.46     4.11-89.28      4.72-89.22       4.41-90.50
注：平均薪酬=薪酬总额/加权平均人数，薪酬总额仅包含工资、奖金、津贴和补贴、社保、
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浙江黎明智造股份有限公司                                                 招股说明书
公积金，不包括福利费、工会经费和职工教育经费、劳务派遣费用等，平均人数是全年加权
人数。
     报告期发行人各级别、各岗位员工收入水平总体呈逐步上升的趋势，平均薪
酬及薪酬范围均在合理范围内。2020 年研发与技术人员平均薪酬略有下降是随
着研发人员的增加，新进研发人员薪酬水平相对较低所致。销售与运营服务人员
2019 年平均薪酬下降较多，主要是发行人的销售基本由董事长及总经理主抓，
发行人销售与运营服务人员不多，2019 年个别薪酬较高的销售人员退休或离职
导致平均薪酬的下降。
     4、员工薪酬与所在地区平均薪酬水平对比
                                                                         单位：元
                       比较期间                    2020 年    2019 年     2018 年
     舟山市全社会单位在岗就业人员年平均工资          81,138     75,901      69,634
             浙江省在岗职工年平均工资                84,583     72,078      66,432
                 发行人员工平均薪酬                 103,561     98,174      97,493
注：2020 年统计局发布数据口径有变化，2020 年数据依据相关数据或比例计算得出。
     由上表可知，公司员工平均薪酬逐年增长，且高于当地及所在省在岗就业人
员平均工资。
     5、公司未来薪酬制度及水平变化趋势
     公司未来将根据实际发展情况，继续适度合理地提高员工薪酬水平，注重薪
酬调整，将员工薪酬与业绩考核相挂钩，形成激励有效、规划合理的薪酬机制，
建立与公司整体发展战略及经济效益提升相适应的薪酬管理制度。公司员工薪酬
水平将伴随当地经济发展水平、公司业务发展及经济效益的提高而适度增长。
（三）社保、公积金情况
     公司实行全员劳动合同制，按照《中华人民共和国劳动法》及国家和地方的
有关规定，结合公司的实际情况，在平等自愿、协商一致的基础上与员工签订了
劳动合同，员工根据劳动合同承担义务和享受权利。
     公司已按国家、地方的有关规定，参加社会保障体系，为员工购买了养老、
医疗、生育、工伤、失业等保险，并办理了住房公积金缴存手续。
     1、社保、公积金缴纳比例
     报告期内，公司及各子公司社保、公积金缴纳比例如下：
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浙江黎明智造股份有限公司                                                                      招股说明书
                     养老保险                       医疗保险                           失业保险
  年度
                  单位           个人          单位                 个人         单位             个人
 2021 年
                         14%        8%                6%               5元             0.5%        0.5%
  1-6 月
 2020 年                 14%        8%                6%               5元             0.5%        0.5%
 2019 年                 14%        8%         5.5%/6%                 5元             0.5%        0.5%
 2018 年                 14%        8%            5.5%                 5元             0.5%        0.5%
                     工伤保险                       生育保险                       住房公积金
  年度
                  单位           个人          单位                 个人         单位             个人
 2021 年
              0.45%/0.225%              0             0%                   0            5%           5%
  1-6 月
 2020 年       0.68%/0.45%              0             0%                   0            5%           5%
 2019 年             0.23%              0      0.5%/0%                     0            5%           5%
 2018 年         0.9%/0.45%             0         0.5%                     0            5%           5%
     2、社保、公积金缴纳人数
     报告期各期末，公司及各子公司社保、公积金缴纳人数如下：
                                                                                             单位：人
                    员工        社保缴纳        未缴社保              公积金缴纳         公积金未缴
    日期
                    总数          人数            人数                  人数               人数
2021 年 1-6 月       1,240           1,131                 109                 1,131                 109
  2020 年末          1,070              961                109                  957                  113
  2019 年末              914            814                100                  825                      89
  2018 年末              929            856                    73               863                      66
     报告期各期末，公司社保实缴人数与员工总数差异主要是已自行在别处缴纳
社保、退休返聘、新员工入职尚未开始缴纳、自愿放弃缴纳以及实习尚未转正等
情况所致，具体如下：
                                                                                              单位：人
     日期          已有社保     退休返聘      新入职员工        自愿不缴       实习未转正         合计
2021 年 1-6 月             20           82                 7               0              0          109
  2020 年末                20           88                 1               0              0          109
  2019 年末                18           58              14                 9              1          100
  2018 年末                15           54                 0               4              0              73
     报告期各期末，公司公积金实缴人数与员工总数差异主要是已自行在别处缴
纳公积金、退休返聘、新员工入职尚未开始缴纳、自愿放弃缴纳以及实习尚未转
                                              1-1-109
浙江黎明智造股份有限公司                                                                 招股说明书
正等情况所致，具体如下：
                                                                                          单位：人
                       已有     退休           新入                          实习
     日期                                                     自愿不缴                      合计
                     公积金     返聘           职员工                      未转正
 2021 年 1-6 月            20          82                7           0              0          109
   2020 年末               19          89                5           0              0          113
   2019 年末               16          56               13           3              1              89
   2018 年末               14          47                1           4              0              66
     截至报告期末，公司已按国家、地方的有关规定，参加社会保障体系，为员
工购买了养老、医疗、生育、工伤、失业等保险，并办理了住房公积金缴存手续。
     报告期内，对于应缴未缴社保和公积金的员工，如足额缴纳，则对报告期各
期经营业绩的影响金额如下：
                                                                                        单位：万元
                  项目                  2021 年 1-6 月        2020 年度   2019 年度      2018 年度
      社保未足额缴纳金额测算                          11.39        6.79       15.66           28.83
  住房公积金未足额缴纳金额测算                         2.26        1.70        3.79           17.96
       未足额缴纳的金额合计                           13.65        8.49       19.45           46.79
       公司合并报表利润总额                    7,729.99       13,875.38    8,536.20       10,956.72
合计金额占合并报表利润总额的比例                  0.18%          0.06%       0.23%           0.43%
     报告期内以前年度，发行人有少数员工因其个人自愿放弃缴纳的原因存在应
缴未缴社保、公积金的情形。经测算，该部分应缴未缴社保和公积金的影响金额
占当期利润总额的比例分别为 0.43%、0.23%、0.06%和 0.18%，对公司的经营业
绩影响很小。
     截至报告期末，公司已按国家、地方的有关规定，参加社会保障体系，为员
工购买了养老、医疗、生育、工伤、失业等保险，并办理了住房公积金缴存手续。
     关于报告期内公司存在未为全体员工足额缴纳社会保险及住房公积金的情
况，报告期内公司虽未受到相关主管部门的行政处罚，但仍存在未来被要求补缴
社保及住房公积金的情形，进而影响公司利润水平，以及被主管机关追责的风险。
     对此，公司控股股东、实际控制人出具承诺：在黎明智造首次公开发行股票
并上市之日前，如因黎明智造及其子公司未及时、足额为其员工缴纳社会保险、
住房公积金事项而受到任何追缴、处罚或损失的，本人（本企业）将无条件全额
补偿因此而导致黎明智造及其子公司承担的全部支出（包括但不限于罚款、滞纳
                                            1-1-110
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
金、赔偿、费用）及损失。如本人（本企业）未及时、全额承担黎明智造及其子
公司前述损失的，黎明智造有权从对本人（本企业）的应付现金股利中扣除相应
的金额。
（四）劳务派遣用工及其薪酬水平
     1、劳务派遣公司的基本情况
     （1）舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司
       企业名称            舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司
       成立时间            2011 年 1 月 20 日
       注册资本            300 万元
      法定代表人           蓝峰
         住所              浙江省舟山市定海区白泉镇皋泄社区弄口路 76 号 201 室
                           柴继青持有其 45%的股权，蓝峰持有其 35%的股权，余斌持有其
       股东构成
                           20%的股权
                           许可项目：劳务派遣服务；职业中介活动；人力资源服务（不含
                           职业中介活动、劳务派遣服务）（依法须经批准的项目，经相关
                           部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）。
                           一般项目：社会经济咨询服务；会议及展览服务；档案整理服务；
                           广告设计、代理；广告制作；广告发布（非广播电台、电视台、
                           报刊出版单位）；家政服务；单位后勤管理服务；教育咨询服务
       经营范围
                           （不含涉许可审批的教育培训活动）；组织文化艺术交流活动；
                           计算机软硬件及辅助设备批发；计算机软硬件及辅助设备零售；
                           软件开发；市场营销策划；从事体育培训的营利性民办培训机构
                           （除面向中小学生开展的学科类、语言类文化教育培训）；普通
                           货物仓储服务（不含危险化学品等需许可审批的项目）（除依法
                           须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
     （2）苏州博睿企业管理服务有限公司
       企业名称            苏州博睿企业管理服务有限公司
       成立时间            2019 年 3 月 5 日
       注册资本            200 万元
      法定代表人           沈阿玲
         住所              苏州市吴江区松陵镇中山北路 98 号-927
       股东构成            沈阿玲持有其 100%的股权
                           企业管理服务；劳务派遣；以服务外包的方式从事企业的生产流
                           程管理、品质检测管理、产线制程改善；生产线外包服务；家政
       经营范围
                           服务；保洁服务；酒店管理咨询服务；后勤管理服务。（依法须
                           经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
     （3）启程人才资源（宁波）有限公司
                                           1-1-111
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
       企业名称            启程人才资源（宁波）有限公司
       成立时间            2019 年 5 月 28 日
       注册资本            200 万元
      法定代表人           赵广辉
         住所              浙江省宁波市镇海区骆驼街道汇锦路 18 号
       股东构成            赵广辉持有其 90%的股权，孟净净持有其 10%的股权
                           劳务派遣业务（在许可证件有效期内经营）；职业中介；人才中
                           介；人力资源供求信息的收集、整理、储存和发布；代办社会保
                           险事务；建筑劳务承包分包；装卸打包服务；企业管理咨询；以
       经营范围
                           及其他按法律、法规、国务院决定等规定未禁止或无需经营许可
                           的项目和未列入地方产业发展负面清单的项目。（依法须经批准
                           的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
     （4）常州市新聚和人力资源有限责任公司
       企业名称            常州市新聚和人力资源有限责任公司
       成立时间            2020 年 6 月 12 日
       注册资本            200 万元
      法定代表人           刘献防
         住所              常州市金坛区薛埠镇晨风街 62 号
       股东构成            刘献防持有其 75%的股权，秦现欢持有其 25%的股权
                           许可项目：职业中介活动；劳务派遣服务（依法须经批准的项目，
                           经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果
       经营范围            为准）一般项目：人力资源服务（不含职业中介活动、劳务派遣
                           服务）；企业管理咨询；专业保洁、清洗、消毒服务；物业管理
                           （除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
     （5）上海链信人力资源有限公司
       企业名称            上海链信人力资源有限公司
       成立时间            2018 年 3 月 19 日
       注册资本            200 万元
      法定代表人           马云飞
                           上海市崇明区横沙乡富民支路 58 号 D2-3293 室（上海横泰经济开
         住所
                           发区）
       股东构成            马云飞持有其 100%的股权
                           人力资源管理（不得从事人才中介、职业中介），劳务派遣，人
                           才咨询，商务信息咨询，以服务外包方式从事企业管理服务，货
                           物运输代理，企业管理咨询，物业管理，保洁服务，酒店管理，
       经营范围
                           搬运装卸服务，汽车租赁，仓储服务（除危险化学品），包装服
                           务，供应链管理。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方
                           可开展经营活动）
     （6）舟山市健祥物业管理有限公司
                                           1-1-112
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
        企业名称           舟山市健祥物业管理有限公司
        成立时间           2019 年 1 月 28 日
        注册资本           200 万元
       法定代表人          陈桂华
          住所             浙江省舟山市普陀区东港街道海景时代广场 3 号楼 507 室
        股东构成           陈桂华持有其 100%的股权
                           一般项目：物业管理；家政服务；病媒生物防治服务；城市绿化
                           管理；园林绿化工程施工；建筑物清洁服务；住宅水电安装维护
                           服务；专业设计服务（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依
        经营范围
                           法自主开展经营活动）。许可项目：各类工程建设活动；劳务派
                           遣服务；货物进出口；技术进出口（依法须经批准的项目，经相
                           关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）
       2、劳务派遣公司是具有必要专业资质的法人实体
       根据舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司、苏州博睿企业管理服务有限公
司、启程人才资源（宁波）有限公司、常州市新聚和人力资源有限责任公司、上
海链信人力资源有限公司及舟山市健祥物业管理有限公司出具的营业执照，上述
劳务派遣公司注册资本均在人民币二百万元以上，符合劳动合同法第五十七条第
一款的规定。
       根据对舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司、苏州博睿企业管理服务有限
公司、启程人力资源（宁波）有限公司、常州市新聚和人力资源有限责任公司、
上海链信人力资源有限公司及舟山市健祥物业管理有限公司的访谈，上述劳务派
遣公司具有与开展业务相适应的固定的经营场所和设施，符合劳动合同法第五十
七条第二款的规定。上述劳务派遣公司均有符合法律、行政法规规定的劳务派遣
管理制度，符合劳动合同法第五十七条第三款的规定。
       劳务派遣公司的资质情况如下：
 序号                      公司名称                             资质证书
   1      舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司               330902201906130012
   2      苏州博睿企业管理服务有限公司                     320584201904080010
   3      启程人才资源（宁波）有限公司                     330211201908200113
   4      常州市新聚和人力资源有限责任公司                 320482202008110028
   5      上海链信人力资源有限公司                        崇人社派许字第 558 号
   6      舟山市健祥物业管理有限公司                       330903202007070003
       舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司、苏州博睿企业管理服务有限公司、
                                           1-1-113
 浙江黎明智造股份有限公司                                                            招股说明书
 启程人才资源（宁波）有限公司、常州市新聚和人力资源有限责任公司、上海链
 信人力资源有限公司及舟山市健祥物业管理有限公司已取得了经营劳务派遣业
 务相关的行政许可，符合劳动合同法第五十七条第四款的规定。
        综上所述，劳务派遣公司系按照劳动合同法规定设立的法人实体，具备必要
 的专业资质。
        3、劳务派遣用工的背景及具体情况
        2019 年底、2020 年个别月份及 2021 年上半年，发行人新增订单较多，超过
 公司原有预期，导致一线操作岗位用工紧张，因此发行人通过劳务派遣的方式作
 为合同用工的必要补充，以应对临时性用工需求。
        经劳务派遣公司及发行人确认并经保荐机构和发行人律师通过裁判文书网
 查验，发行人及其子公司与劳务派遣公司不存在合同纠纷，交易不存在重大风险。
        发行人与舟山市定海猎才人力资源咨询有限公司、苏州博睿企业管理服务有
 限公司及启程人力资源（宁波）有限公司、常州市新聚和人力资源有限责任公司、
 上海链信人力资源有限公司、舟山市健祥物业管理有限公司签署了劳务派遣协
 议，在包装、搬运等辅助性、临时性和替代性岗位增加了部分劳务派遣用工。报
 告期内，发行人劳务派遣人数及费用如下：
                                                               所有劳务               劳务派遣
                                                  占用工                  劳务派遣
                  派遣人                                       派遣工合               工平均年
 年度     月份                  岗位情况          总量的                  合计薪酬
                  数（人）                                     计出勤天               化薪酬（万
                                                    比例                  （万元）
                                                               数（天）                 元）
                             抛光、清洗、包装
          11 月     27                                 2.86%         48       1.13           6.48
                                 组操作工
2019 年
                             抛光、清洗、包装
          12 月     54                                 5.58%      1,245      34.16           7.57
                                 组操作工
                             抛光、清洗、包装
           1月      41                                 4.43%        749      21.50           7.92
                                 组操作工
           2月      2         清洗组操作工             0.22%         38       0.70           5.05
           6月      24        清洗组操作工             2.30%        142       3.61           7.02
                             清洗、包装组操作
           7月      25                                 2.34%        672      17.04           7.00
                                     工
2020 年
                             清洗、包装组操作
           8月      19                                 1.78%        482      12.06           6.91
                                     工
                             清洗、包装组操作
           9月      14                                 1.30%        320       9.40           8.11
                                     工
                             磨削、清洗、包装、
          10 月     39       冲压、挤压组操作          3.54%        357       9.43           7.29
                                     工
                                             1-1-114
 浙江黎明智造股份有限公司                                                           招股说明书
                                                              所有劳务               劳务派遣
                                                  占用工                 劳务派遣
                  派遣人                                      派遣工合               工平均年
 年度     月份                  岗位情况          总量的                 合计薪酬
                  数（人）                                    计出勤天               化薪酬（万
                                                    比例                 （万元）
                                                              数（天）                 元）
                             磨削、数控、平磨、
          11 月     64       冲压、包装、清洗         5.65%       1055      28.25           7.39
                                 组操作工
                             冲压、数控、外检、
          12 月     86                                7.44%       1995      52.08           7.20
                               抛光组操作工
                             冲压、磨削、数控、
                             清洗、外检、抛光、
           1月     114                            9.64%         1974      52.41          7.33
                             组装、包装组操作
                                     工
                             外检、组装、包装
           2月      76                            6.60%         1111      28.01          6.96
                                 组操作工
                             组装、磨削、冲压、
           3月      45       数控、清洗组操作     3.63%         1133      32.58          7.94
                                     工
2021 年
                             组装、磨削、冲压、
           4月      38       数控、清洗组操作     3.01%         1042      29.93          7.93
                                     工
                             组装、磨削、冲压、
           5月      46       数控、抛光组操作     3.56%         1036      29.24          7.79
                                     工
                             组装、数控、挤压、
           6月      34       平磨、抛光组操作     2.67%         767       21.32          7.67
                                     工
        2019 年、2020 年及 2021 年 1-6 月，发行人劳务派遣用工合计薪酬分别为 35.29
 万元、154.06 万元和 193.49 万元，金额较小，占当期薪酬总额的比例也较小。
        保荐机构和发行人律师查验了发行人及子公司与劳务派遣公司签署的劳务
 派遣协议，根据劳务派遣协议约定，派遣员工的劳动及社保关系归属于劳务派遣
 公司，发行人向劳务派遣公司支付的劳务费用由服务管理费及派遣员工的劳动报
 酬组成。根据《劳动合同法》、《劳务派遣暂行规定》、《社会保险法》、《住
 房公积金管理条例》等相关法律法规的规定和劳务派遣协议的约定，派遣单位应
 当依法为其员工缴纳社会保险及住房公积金。根据对上述劳务派遣公司的访谈，
 对方已为该等劳务派遣员工按规定缴纳社会保险和住房公积金，并支付薪酬。
        经保荐机构和发行人律师核查，各时间段发行人使用的被派遣劳动者数量未
 超过其用工总量的 10%，符合《劳务派遣暂行规定》第四条的规定。劳务派遣员
 工的岗位为冲压、磨削、清洗、外检等各班组的操作工，作业标准化程度较高、
 辅助性强、替代性高，符合《劳务派遣暂行规定》第三条的规定。
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浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
     舟山市人力资源和社会保障局出具证明，黎明智造、黎明喷嘴在辖区内未发
现严重违反劳动保障法律法规行为，无行政处罚案件记录。
     保荐机构和发行人律师认为，发行人及其子公司报告期内相关用工符合《劳
务派遣暂行规定》等法律法规规定。
     上述与公司签订劳务派遣协议的单位均持有《劳务派遣经营许可证》，发行
人及其子公司未因劳务派遣事宜与该等劳务派遣单位及被派遣劳动者发生过重
大劳动争议和纠纷。
     报告期发行人劳务派遣员工以计件员工为主，收入由工作量决定，因劳务派
遣员工流动性较大、入职时间较短，非熟练工种等特点，因此人均薪酬水平略低
于公司员工。由于劳务派遣用工确属临时性生产所需，且占比较低，对发行人的
整体薪酬影响较小，不存在人为压低成本费用的情形。
     经核查，保荐机构认为，发行人制定了较为完善的、符合公司实际的员工薪
酬政策并得到有效执行，报告期发行人员工平均薪酬水平持续增长，且高于浙江
省及舟山当地全社会在岗就业人员平均薪酬水平，发行人不存在通过压低员工薪
酬以增厚经营业绩的情形；发行人报告期内曾短时间存在劳务派遣用工情况，劳
务派遣用工的薪酬水平略低于正式员工原因合理，且劳务派遣用工的总薪酬绝对
额较小，对发行人业绩影响不大。
     4、劳务派遣公司与发行人之间的关联关系
     保荐机构和发行人律师经查询全国企业信用信息公示系统、访谈上述劳务派
遣公司及发行人，认为上述劳务公司与发行人不存在关联关系。
     发行人采购劳动派遣服务的采购金额占该劳务公司收入比例情况具体如下：
                    2021 年 1-6 月                 2020 年                 2019 年
劳务公司名     劳务采   占劳务公司       劳务采   占劳务公司         劳务采   占劳务公司
    称         购金额   当期收入的       购金额   当期收入的         购金额   当期收入的
               （万元） 比例（%）        （万元） 比例（%）          （万元） 比例（%）
舟山市定海
猎才人力资
                       -             -      2.30         不到 1%        0.28     不到 1%
源咨询有限
公司
苏州博睿企
业管理服务             -             -     20.57             约 5%     35.01         约 5%
有限公司
启程人才资
                  91.72         约 3%      84.16             约 5%         -             -
源（宁波）有
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浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
                    2021 年 1-6 月               2020 年                   2019 年
劳务公司名     劳务采   占劳务公司   劳务采   占劳务公司             劳务采   占劳务公司
    称         购金额   当期收入的   购金额   当期收入的             购金额   当期收入的
               （万元） 比例（%）    （万元） 比例（%）              （万元） 比例（%）
限公司
常州市新聚
和人力资源
                95.51         约 2%      29.88              约 1%          -             -
有限责任公
司
上海链信人
力资源有限        5.25      约 0.2%      11.66             约 0.8%         -             -
公司
舟山市健祥
物业管理有        1.01        约 2%       5.48             约 16%          -             -
限公司
注：上述采购金额不包含可抵扣增值税。
     保荐机构和发行人律师经访谈上述劳务派遣公司及发行人，对比发行人对上
述劳务公司各年度的采购金额占各期劳务公司营业收入比重后认为，该等劳务公
司不存在专门为发行人服务，不存在为发行人分担成本费用的情况。
（五）政府主管部门的意见以及实际控制人的承诺
     发行人报告期内虽然存在未全员缴纳社会保险和住房公积金的情形，但未受
到相关行政处罚，也不构成重大违法违规。
     舟山市人力资源和社会保障局 2021 年 9 月 26 日出具了《证明》，确认黎明
智造、黎明喷嘴、黎明电磁阀已依法办理社会保险登记，自 2018 年 1 月（黎明
电磁阀自 2020 年 12 月）起至 2021 年 6 月，已按时缴纳各项社会保险费，无欠
费情况。在其辖区内，未发现严重违反劳动保障法律法规行为，无行政处罚案件
记录。
     舟山市住房公积金管理中心 2021 年 9 月 24 日出具《关于浙江黎明智造股份
有限公司、浙江舟山黎明活塞冷却喷嘴有限公司、舟山市黎明电磁阀科技有限公
司公积金缴纳情况的证明》，确认上述主体自开立账户之日起至该证明出具之日
止，不存在因违反相关法律法规或者规定而受到其行政处罚的情形。
     针对公司及其子公司以前年度存在的未足额缴纳社保及住房公积金的情况，
公司控股股东、实际控制人出具承诺：“在黎明智造首次公开发行股票并上市之
日前，如因黎明智造及其子公司未及时、足额为其员工缴纳社会保险、住房公积
金事项而受到任何追缴、处罚或损失的，本人（本企业）将无条件全额补偿因此
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浙江黎明智造股份有限公司                                         招股说明书
而导致黎明智造及其子公司承担的全部支出（包括但不限于罚款、滞纳金、赔偿、
费用）及损失。如本人（本企业）未及时、全额承担黎明智造及其子公司前述损
失的，黎明智造有权从对本人（本企业）的应付现金股利中扣除相应的金额。”
     综上，保荐机构和发行人律师经查询人力资源和社会保障主管部门、住房公
积金主管部门的官方网站并根据上述证明确认，发行人报告期内不存在因违反社
会保险、住房公积金相关法律法规而受到处罚的情形，不构成重大违法行为。
     根据美国 Miller Canfield 律师事务所出具的法律意见书，发行人境外子公司
遵守了所在国家或地区劳动方面的法律法规，未因违反劳动方面法律法规引起争
议、诉讼、处罚。
十二、主要股东及作为股东的董事、监事、高级管理人员的重要承诺
（一）持股事项的承诺
     公司持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人
员已就本次发行前所持公司股份进行锁定的事项作出承诺，请参见本招股说明书
“重大事项提示”之“一、股份流通限制和自愿锁定的承诺”。
（二）稳定股价承诺
     控股股东以及董事、高级管理人员关于稳定股价的承诺，请参见本招股说明
书“重大事项提示”之“二、上市后稳定股价的预案及相关承诺”。
（三）持股 5%以上股东的持股意向及减持意向
     关于持股 5%以上股东的持股意向及减持意向的承诺，请参见本招股说明书
“重大事项提示”之“三、持股 5%以上股东的持股意向及减持承诺”。
（四）关于避免同业竞争的承诺
     公司控股股东黎明投资、实际控制人及其一致行动人以及实际控制人控制的
佶恒投资均出具了关于避免同业竞争的承诺，具体详见“第七节 同业竞争与关
联交易”之“二、同业竞争”之“（二）避免同业竞争的承诺”。
（五）关于规范和减少关联交易的承诺
     为规范关联交易，确保发行人的利益不受侵害，公司控股股东黎明投资、实
际控制人及其一致行动人以及实际控制人控制的佶恒投资均出具了关于规范和
减少关联交易的承诺，具体详见“第七节 同业竞争与关联交易”之“六、关于
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规范和减少关联交易的措施”。
（六）关于社保和公积金的承诺
     发行人控股股东、实际控制人关于社保和公积金的承诺见本节“十一”之
“（五）政府主管部门的意见以及实际控制人的承诺”。
（七）关于信息披露的承诺
     控股股东以及董事、监事、高级管理人员关于信息披露的承诺，请参见本招
股说明书“重大事项提示”之“七、关于信息披露不存在虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏的相关承诺”。
（八）关于填补被摊薄即期回报的措施及承诺
     控股股东以及董事、高级管理人员关于填补被摊薄即期回报的措施及承诺，
请参见本招股说明书“重大事项提示”之“四、关于填补被摊薄即期回报的措施
与承诺”。
（九）相关重要承诺的约束措施
     控股股东以及董事、高级管理人员关于公开承诺事项未履行的约束措施，详
见本招股说明书“重大事项提示”之“八、本次发行相关重要承诺的约束机制”。
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浙江黎明智造股份有限公司                                       招股说明书
                           第六节 业务和技术
一、发行人的主营业务、主要产品（服务）及设立以来的变化情况
（一）发行人主营业务
     发行人主要从事汽车零部件的研发、生产、销售。发行人产品种类众多，根
据生产工艺的不同，可分为精锻件（包括气门桥、气门弹簧上座、摇臂球头/球
窝、火花塞喷油器隔套等）、装配件（包括活塞冷却喷嘴等）和冲压件（包括气
门锁片、曲轴传感器信号盘、碗形塞、气门弹簧下座等）等。发行人的产品目前
主要应用于汽车发动机和变速箱等。
     发行人精耕于汽车零部件行业 20 多年，始终本着“人品铸精品，智造创未
来”的发展理念，通过技术创新、精益管理和严控品质等方式，发行人的研发能
力、精益制造能力、质量控制能力不断提升，赢得了客户的高度信赖，也为发行
人积累了一大批优质的客户资源。发行人的主要客户包括潍柴动力、长城汽车、
一汽解放锡柴、广西玉柴、上汽通用五菱、吉利集团、康明斯（Cummins）、东
风本田汽车、长安汽车、东风本田发动机、一汽丰田、福田康明斯、上柴股份、
东风康明斯、广汽丰田、上汽通用等国内外众多知名汽车整车厂或整机厂。公司
先后一百五十多次荣获客户颁发的“优秀供应商”、“质量优胜奖”等荣誉奖项。
在维护好现有客户的同时，公司也非常注重新客户的开拓。一方面，公司积极开
拓整车和整机市场，目前已成为一汽大众、上汽大众、大众自动变速器（天津）
等企业的定点供应商；另一方面，公司也在积极开拓汽车零部件供应商市场，目
前已成为德尔福（Delphi）、伊顿（EATON）等知名零部件供应商的定点供应商，
其中德尔福（Delphi）已实现销售。
     发行人十分重视国际业务拓展，积极开拓海外市场。目前已和美国康明斯
（Cummins）达成全球战略合作关系，荣获其“战略核心供应商”称号，并且已
成为德国的曼（MAN）、瑞典的斯堪尼亚（Scania）、美国的纳威司达（Navistar）
等公司的定点供应商。
     发行人先后被评为“浙江省百家最具投资价值的成长型中小企业”、“浙江
省汽摩配行业领军企业”、“浙江省信用管理示范企业”、“舟山市机器换人示
范企业”、“舟山市创新成长型企业”、“舟山市工业纳税十强企业”、“舟山
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 市专利示范企业”、“浙江省科技型中小企业”、“AEO 海关高级认证企业”、
 “2020 年浙江省隐形冠军企业”、“2020 年省级绿色工厂”和“国家专精特新
 ‘小巨人’企业”，荣获“浙江省工业大奖银奖”和“舟山市政府质量奖”。同
 时，发行人还积极投身于扶残助残事业，曾获“全国扶残助残先进集体”、 “浙
 江慈善奖（机构奖）”和“浙江省扶残助残先进集体”。
 （二）发行人的主要产品及用途
       报告期内，发行人专注于汽车零部件的研发、生产、销售，按照主要产品的
 生产工艺，可分为以下几类：
序号     类别          产品名称        图例               实际功用
                                                 用于连接同名气门，将摇臂的作
                        气门桥                   用力通过球头球窝传递至气门，
                                                 控制同名气门同开同闭。
                                                 将气门弹簧的张力施加给气门机
                    气门弹簧上座                 构，保证气门和气门座气密性的
 1      精锻件                                   良好。
                                                 通过杠杆作用将动力传递至气
                    摇臂球头/球窝
                                                 门，从而控制气门的开闭。
                    火花塞喷油器                 将喷油器与缸盖内的冷却水隔
                        隔套                     开，起密封作用。
                                                 活塞冷却喷嘴将润滑油喷入活塞
                                                 上的进油孔，在活塞内循环后从
                                                 出油孔流回到油底壳，从而吸收
 2      装配件      活塞冷却喷嘴
                                                 活塞上的热量，并通过油底壳和
                                                 机油散热器散热，确保活塞处于
                                                 正常的工作状态。
                                                 将气门弹簧上座和气门结合一
                       气门锁片                  起，在气门弹簧的作用下使气门
                                                 一直保持在规定位置。
                                                 确定曲轴的位置，也就是曲轴的
                     曲轴传感器                  转角以及发动机转速。它通常要
                       信号盘                    配合传感器一起来工作，确定基
 3      冲压件
                                                 本点火时刻。
                                                 碗形塞多安装于缸体或缸盖的工
                        碗形塞
                                                 艺孔位置，起密封防漏作用。
                                                 支撑气门弹簧，防止弹簧磨损汽
                    气门弹簧下座
                                                 缸盖，从而导致气门弹簧倾斜。
       发行人的主要产品是整车的动力输出即发动机总成几大系统中的关键零部
 件。分别是发动机的配气系统（气门桥、气门弹簧上座、气门弹簧下座、摇臂球
 头/球窝、气门锁片），润滑系统（活塞冷却喷嘴），冷却系统（火花塞喷油器
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浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
隔套、碗形塞），点火系统（曲轴传感器信号盘）。上述产品关系到发动机功能
和性能的发挥，属于关键零部件。
       主要产品的具体功能、失效模式及潜在后果如下：
序号     产品名称          实际功用               失效模式           潜在后果
                     用于连接同名气门，将                    加速磨损，发动机使用寿命
                                                  异常磨损
                     摇臂的作用力通过球                                  降低
  1       气门桥
                     头球窝传递至气门，控                    气门顶缸，发动机损坏、无
                                                    碎裂
                     制同名气门同开同闭。                            法正常运转
                                                             支撑不足，发动机使用寿命
                                                  异常磨损
                                                                         降低
                     将气门弹簧的张力施                      锁夹脱落，导致气门断裂、
         气门弹簧    加给气门机构，保证气   内锥孔配合松动   顶缸，发动机损坏、无法正
  2
           上座      门和气门座气密性的                                常运转
                           良好。                            弹簧座碎裂，锁夹脱落，气
                                                    碎裂     门断裂、顶缸，发动机损坏、
                                                                   无法正常运转
                                                             加速磨损，发动机使用寿命
                     通过杠杆作用将动力           异常磨损
         摇臂球头/                                                       降低
  3                  传递至气门，从而控制
           球窝                                              推杆脱落，发动机损坏、无
                         气门的开闭。               松动
                                                                     法正常运转
                     将喷油器与缸盖内的
         火花塞喷                                            气缸盖漏水、漏气，导致发
  4                  冷却水隔开，起密封作         贴合不牢
         油器隔套                                                    动机损坏
                             用。
                     活塞冷却喷嘴将润滑
                     油喷入活塞上的进油
                     孔，在活塞内循环后从
                     出油孔流回到油底壳，                    冷却失效，拉缸、熔顶，发
         活塞冷却
  5                  从而吸收活塞上的热       脱落、断裂     动机异响、动力不足、无法
           喷嘴
                     量，并通过油底壳和机                            正常运转
                     油散热器散热，确保活
                     塞处于正常的工作状
                             态。
                                                             加速磨损，发动机使用寿命
                                                  异常磨损
                     将气门弹簧上座和气                                降低
                     门结合一起，在气门弹                    锁片脱落，气门顶缸，发动
  6      气门锁片                                   脱落
                     簧的作用下使气门一                        机损坏、无法正常运转
                     直保持在规定位置。                      气门顶缸断裂，发动机损
                                                    碎裂
                                                                 坏、无法正常运转
                     确定曲轴的位置，也就
                     是曲轴的转角以及发
         曲轴传感                                            点火系统紊乱，车辆无法启
  7                  动机转速。它通常要配           断裂
         器信号盘                                            动或着火迟滞、加速无力
                     合传感器一起来工作，
                     确定基本点火时刻。
                     碗形塞多安装于缸体           贴合不牢       发动机发生渗漏
  8       碗形塞     或缸盖的工艺孔位置，
                       起密封防漏作用。             生锈         发动机发生渗漏
  9      气门弹簧    支撑气门弹簧，防止弹         异常磨损   支撑不足，发动机使用寿命
                                        1-1-122
浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
序号     产品名称          实际功用              失效模式           潜在后果
           下座     簧磨损汽缸盖，从而导                              降低
                      致气门弹簧倾斜。
                                                            锁夹脱落，导致气门断裂、
                                           内锥孔配合松动   顶缸，发动机损坏、无法正
                                                                      常运转
                                                            弹簧座碎裂，锁夹脱落，气
                                                   碎裂     门断裂、顶缸，发动机损坏、
                                                                  无法正常运转
       发行人所生产的产品属于绝大部分属于定制化产品，部分产品依据客户设计
图纸进行加工，部分产品为客户委托公司进行图纸设计、生产，需要有前期设计、
模具开发、生产制造等经验丰富的汽车零部件企业才能生产完成，加上汽车整车
厂或主机厂对产品供货的认证期较长，一旦与供应商达成稳定的合作关系，轻易
不会替换。例如发行人的气门弹簧上座产品（图号 1007024-81D），从 2010 年
至今一直配套一汽解放锡柴的 CA6DM 型发动机；发行人的气门桥产品（图号
L3000-1007028C），从 2008 年至今一直配套广西玉柴的 L3000 型发动机；发行
人的信号盘产品（图号 1005012XED12）从 2013 年至今一直配套长城汽车的 ED
型发动机。发行人的上述产品均为客户配套的机型定制化生产，且一直处于长期
稳定的配套供货中。同时，由于发行人具备较强的研发能力和模具开发能力，能
够参与到汽车整车厂或主机厂新产品的开发中，及时开发新产品以配套客户车型
或发动机型的更新换代，保证客户粘性，从而与客户保持长久稳定的合作。因此，
公司产品的可替代性较低。由上可知，目前发行人的产品主要应用于发动机配气
系统、润滑系统、冷却系统、点火系统等，下游客户主要为汽车整车制造企业和
发动机主机厂，客户实力较强，经营发展趋势良好，对公司保持持续稳定的盈利
能力有一定的支撑。
（三）发行人设立以来的主营业务变化情况
       发行人自设立以来，一直从事汽车零部件的研发、生产及销售业务，其主营
业务未发生重大变化。
二、发行人所处行业的基本情况
（一）发行人的行业类别
       从产品的应用领域看，发行人主要产品为汽车零部件。根据中国证监会颁布
的《上市公司行业分类指引》（2012 年修订），发行人属于“C 制造业”之“C36
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浙江黎明智造股份有限公司                                                  招股说明书
汽车制造业”。根据国民经济行业分类（GB/T 4754-2017），该业务属于“C36
汽车制造业”之“C3670 汽车零部件及配件制造”。
（二）行业主管部门、行业监管体制、行业主要法律法规及政策
       1、发行人所处行业主管部门及行业监管体制
       目前汽车零部件行业的行政主管职能部门为国家发展和改革委员会，主要负
责制定产业政策，指导技术改造以及审批和管理投资项目。2009 年 8 月，国家
发展和改革委员会颁布了《汽车产业发展政策（2009 年修订）》，按照有利于
企业自主发展和政府实施宏观调控的原则，改革政府对汽车生产企业投资项目的
审批管理制度，实行备案和核准两种方式，其中，对于投资生产汽车零部件的项
目实行备案方式。
       中国汽车工业协会是汽车及汽车零部件行业的自律组织，主要职能为行业及
市场的调查研究建议、行业自律管理、信息引导、制定和起草行业标准、监督行
业规范运行、提供信息咨询服务及国际交流等。
       2、主要法律法规
       汽车产业是国民经济的重要支柱产业，在国民经济和社会发展中发挥着重要
作用。汽车零部件制造行业作为汽车工业的重要组成部分，其规模和技术的不断
提升是汽车工业繁荣发展的前提和关键环节。近年以来，我国相继出台了一系列
行业鼓励的相关政策和法规，有效推动了汽车工业及零部件行业的健康发展。具
体如下：
序号     发布部门    文件名称及发布时间               文件相关主要内容
                                            支持零部件工业加快发展：打破不利于汽车零
                                            部件配套的地区之间或企业集团之间的封锁，
                                            逐步建立起开放的、有竞争性的、不同技术层
                                            次的零部件配套体系。国家支持有条件的地区
                    《关于汽车工业结构 发展汽车零部件产业集群；鼓励汽车生产企业
         国家发改
  1                 调 整 意 见 的 通 知 》 与零部件企业联合开发整车产品；引导零部件
         委
                    （2006.12.20）          排头兵企业上规模上水平，进行跨地区兼并、
                                            联合、重组，形成大型零部件企业集团，面向
                                            国内外两个市场。各地政府和有关部门要制定
                                            切实有力的措施支持国内骨干零部件企业提高
                                            产品研发能力。
                                            支持关键零部件技术实现自主化。发动机、变
                    《汽车产业调整和振 速器、转向系统、制动系统、传动系统、悬挂
  2      国务院
                    兴规划》（2009.3.20） 系统、汽车总线控制系统中的关键零部件技术
                                            实现自主化，新能源汽车专用零部件技术达到
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浙江黎明智造股份有限公司                                                   招股说明书
序号    发布部门     文件名称及发布时间               文件相关主要内容
                                            国际先进水平。推进汽车产业重组。支持汽车
                                            零部件骨干企业通过兼并重组扩大规模，提高
                                            国内外汽车配套市场份额。
                                            通过积极促进汽车销售、大力培育和规范二手
        商务部等    《关于促进汽车消费 车市场、加快老旧汽车报废更新、努力开拓农
  3
        八部委      的意见》（2009.3.30） 村汽车市场、加大信贷支持力度等五个方面措
                                            施促进汽车消费。
                                            汽车零部件企业要适应国际产业发展趋势，积
                                            极参与主机厂的产品开发工作。在关键汽车零
                                            部件领域要逐步形成系统开发能力，在一般汽
                                            车零部件领域要形成先进的产品开发和制造能
                                            力，满足国内外市场的需要，努力进入国际汽
        工信部、    《 汽 车 产 业 发 展 政 车零部件采购体系。制定零部件专项发展规划，
  4     国家发改    策》（2009 年修订） 对汽车零部件产品进行分类指导和支持，引导
        委          （2009.8.15）           社会资金投向汽车零部件生产领域，促使有比
                                            较优势的零部件企业形成专业化、大批量生产
                                            和模块化供货能力。对能为多个独立的汽车整
                                            车制造企业配套和进入国际汽车零部件采购体
                                            系的零部件生产企业，国家在技术引进、技术
                                            改造、融资以及兼并重组等方面予以优先扶持。
                    《机械基础零部件产
                                            提出围绕“高档轿车及重载卡车配套”等重点
  5     工信部      业振兴实施方案》
                                            领域，突破一批关键零部件发展瓶颈。
                    （2010.10）
                                            提出“汽车行业要强化整车研发能力，实现关
                    《中华人民共和国国
                                            键零部件技术自主化，提高节能、环保和安全
        全国人民    民经济和社会发展第
  6                                         技术水平”。“推广高效内燃机、高效传动与
        代表大会    十二个五年规划纲
                                            驱动、材料与结构轻量化、整车优化、普通混
                    要》（2011.03）
                                            合动力技术，推动汽车产品节能”。
                                            将十大产业 137 项高技术产业化重点领域列入
        国家发展    《当前优先发展的高
                                            优先发展目录，其中明确提出“无级变速器、
        和改革委    技术产业化重点领域
  7                                         自动变速器、电动转向装置”、“铝车身及零
        员会等四    指南（2011 年度）》
                                            部件”、“环保冷媒汽车空调压缩机”属于优
        部委        （2011.06）
                                            先发展的“汽车关键零部件”。
                                            主要发展目标包括：“技术水平大幅提高。新
                                            能源汽车、动力电池及关键零部件技术整体上
                    《节能与新能源汽车 达到国际先进水平，掌握混合动力、先进内燃
                    产业发展规划（2012 机、高效变速器、汽车电子和轻量化材料等汽
  8     国务院
                    — 2020 年 ） 》 车节能关键核心技术，形成一批具有较强竞争
                    （2012.06）             力的节能与新能源汽车企业”；“配套能力明
                                            显增强。关键零部件技术水平和生产规模基本
                                            满足国内市场需求”。
        国家发展                            “推动零部件企业兼并重组。支持零部件骨干
                    《关于加快推进重点
        和改革委                            企业通过兼并重组扩大规模，与整车生产企业
  9                 行业企业兼并重组的
        员会等 12                           建立长期战略合作关系，发展战略联盟，实现
                    指导意见》（2013.01）
        部委                                专业化分工和协作化生产”。
                                            提出“强化工业基础能力”、“大力推动重点
                    《 中 国 制 造 2025 》 领域突破发展”，其中就包括“继续支持电动
 10     国务院
                    （2015.05）             汽车、燃料电池汽车发展，掌握汽车低碳化、
                                            信息化、智能化核心技术，提升动力电池、驱
                                          1-1-125
浙江黎明智造股份有限公司                                                     招股说明书
序号    发布部门     文件名称及发布时间                 文件相关主要内容
                                            动电机、高效内燃机、先进变速器、轻量化材
                                            料、智能控制等核心技术的工程化和产业化能
                                            力，形成从关键零部件到整车的完整工业体系
                                            和创新体系，推动自主品牌节能与新能源汽车
                                            同国际先进水平接轨”。
                                            将“新能源（电动）汽车关键技术产业化项目”
                                            列为重大项目，提出“重点发展非金属复合材
                    《国家发展改革委关      料、高强度轻质合金、高强度钢等轻量化材料
        国家发展
                    于实施增强制造业核      的车身、零部件和整车。突破整车结构优化设
 11     和改革委
                    心竞争力重大工程包      计技术和车用级碳纤维原材料生产、在线编织、
        员会
                    的通知》（2015.07）     模压成型，镁、铝合金真空压铸和液压成形等
                                            先进工艺技术。开展轻量化材料加工及整车、
                                            零部件成型生产和检测能力建设”。
                                            第二十二章中提出“实施工业强基工程，重点
                    《中华人民共和国国      突破关键基础材料、核心基础零部件（元器件）、
        全国人民    民经济和社会发展第      先进基础工艺、产业技术基础等‘四基’瓶颈”，
 12
        代表大会    十三个五年规划纲        “全面提升工业基础能力”，“实施制造强国
                    要》（2016.03）         战略”。第二十三章中提出“支持战略性新兴
                                            产业发展”，其中就包含新能源汽车行业。
        国家发展
        和改革委
                    《长江经济带创新驱      在上海、江苏、安徽、湖北、重庆、四川，重
        员会、科
 13                 动产业转型升级方        点支持驱动电机及控制系统、储能系统、整车
        技部、工
                    案》（2016.03）         控制和信息系统、快速充电等关键技术研发。
        业和信息
        化部
                                            提出“推动新能源汽车、新能源和节能环保等
                                            绿色低碳产业成为支柱产业，到 2020 年，产值
                    《十三五国家战略性      规模达到 10 万亿元以上”，“全面提升电动汽
 14     国务院      新兴产业发展规划》      车整车品质与性能。加快推进电动汽车系统集
                    （2016.11）             成技术创新与应用，重点开展整车安全性、可
                                            靠性研究和结构轻量化设计。提升关键零部件
                                            技术水平、配套能力与整车性能。”
                                            提出“发展先进车用材料及制造装备。依托国
                                            家科技计划（专项、基金等），引导汽车行业
                                            加强与原材料等相关行业合作，协同开展高强
        工业和信
                                            钢、铝合金高真空压铸、半固态及粉末冶金成
        息化部、
                                            型零件产业化及批量应用研究，加快镁合金、
        国家发展    《汽车产业中长期发
 15                                         稀土镁（铝）合金应用，扩展高性能工程塑件、
        和改革委    展规划》（2017.04）
                                            复合材料应用范围。鼓励行业企业加强高强轻
        员会和科
                                            质车身、关键总成及其精密零部件、电机和电
        技部
                                            驱动系统等关键零部件制造技术攻关，开展汽
                                            车整车工艺、关键总成和零部件等先进制造装
                                            备的集成创新和工程应用。
        工信部、                            双积分政策将于 2018 年 4 月 1 日起施行，对传
        财政部、    《乘用车企业平均燃      统能源乘用车年度生产量或者进口量不满 3 万
        商务部、    料消耗量与新能源汽      辆的乘用车企业，不设定新能源汽车积分比例
 16
        海 关 总    车积分并行管理办        要求；达到 3 万辆以上的，从 2019 年度开始设
        署、质检    法》（2017.09）         定新能源汽车积分比例要求。2019 年度、2020
        总局                                年度，新能源汽车积分比例要求分别为 10%、
                                          1-1-126
浙江黎明智造股份有限公司                                                      招股说明书
序号    发布部门     文件名称及发布时间                  文件相关主要内容
                                            12%。
                                            2018 年新能源汽车补贴政策从 2018 年 2 月 12
                                            日起实施，2 月 12 日以前车辆按照 2017 年补
                                            贴标准实施；2018 年 2 月 12 日至 2018 年 6 月
                                            11 日为过渡期，不同车型分别按照 0.4-1 倍 2017
                    《关于调整完善新能
                                            年标准补贴。对新能源汽车补贴的技术门槛将
                    源汽车推广应用财政
 17     财政部                              提高。除私人乘用车、作业类专用车等以外的
                    补贴政策的通知》
                                            其他类型新能源汽车申请财政补贴的运营里程
                    （2018.02）
                                            要求调整为 2 万公里。地方补贴方面，从 2018
                                            年起将新能源汽车地方购臵补贴资金逐渐转为
                                            支持充电基础设施建设和运营、新能源汽车使
                                            用和运营等环节。
                                            鼓励汽车产能利用率低的省份和企业加大资金
                                            投入和兼并重组力度。科学规划新能源汽车产
                                            业布局，鼓励现有传统燃油汽车企业加大资金
                                            投入，调整产品结构，发展新能源汽车产品。
        国家发展
                    《汽车产业投资管理      严格新建纯电动汽车企业投资项目管理，防范
 18     和改革委
                    规定》（2018.12）       盲目布点和低水平重复建设。未来新建独立燃
        员会
                                            油车项目将被禁止，现有燃油车产能的扩大也
                                            将要满足更加高标准的要求。支持社会资本投
                                            资新能源汽车、智能汽车等，支持国有汽车企
                                            业与其他各类企业开展混合所有制改革。
                                            1）简化了企业和产品类型；2）优化了准入管
                    《道路机动车辆生产
        工业和信                            理流程；3）建立了开放的检验检测制度；4）
 19                 企业及产品准入管理
        息化部                              推行集团化管理制度；5）提出委托生产制度；
                    办法》（2018.12.6）
                                            6）强化退出机制。
        财政部、
                                            调整完善推广应用补贴政策，以加快促进新能
        工业和信
                    《关于进一步完善新      源汽车产业提质增效、增强核心竞争力、实现
        息化部、
                    能源汽车推广应用财      高质量发展，做好新能源汽车推广应用工作。
 20     科技部、
                    政补贴政策的通知》      具体内容包括提高技术门槛要求、完善新能源
        国家发展
                    （2019.3）              汽车补贴标准、完善新能源汽车补贴标准、分
        和改革委
                                            类调整运营里程要求。
        员会
                                            除专用车、新能源汽车外，汽车整车制造的中
                                            方股比不低于 50%，同一家外商可在国内建立
        国家发展    《外商投资准入特别 两家及两家以下生产同类整车产品的合资企
 21     改革委、    管理措施（负面清单） 业。2020 年取消商用车制造外资股比例限制。
        商务部      （2019 版）》（2019.6） 2022 年取消乘用车制造外资股比例限制以及同
                                            一家外商可在国内建立两家及两家以下生产同
                                            类整车产品的合资企业的限制。
                                            将“精密模具（冲压模具精度高于 0.02 毫米、
        国家发展                            型腔模具精度高于 0.05 毫米）设计与制造”、
                    《外商投资产业指导
        和改革委                            “汽车关键零部件制造及关键技术研发”列入
 22                 目录》（2019 年修订）
        员会、商                            鼓励外商投资产业目录。其中汽车关键零部件
                    （2019.06）
        务部                                包括“双离合器变速器（DCT）、无级自动变
                                            速器（CVT）”等。
        国家发展    《产业结构调整指导 将汽车零部件制造业中的“汽车关键零部件”、
 23
        和改革委    目录》（2019 年本） “双离合器变速器（DCT）、电控机械变速器
                                          1-1-127
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序号     发布部门    文件名称及发布时间                 文件相关主要内容
         员会       （2019.8.27）           （AMT）”等列为鼓励类产业。
                                            加强汽车投资项目和生产准入管理，严控增量、
                                            优化存量，严格执行新建企业和扩大产能项目
         财 政 部                           等规范要求。加大僵尸企业退出力度，鼓励优
         工业和信   《关于进一步完善新      势企业兼并重组、做大做强，坚决遏制新能源
         息 化 部   能源汽车推广应用财      汽车盲目投资、违规建设等乱象，推动产业向
 24
         科 技 部   政补贴政策的通知》      产能利用充分、产业基础扎实、配套体系完善、
         发展改革   （2020.12.31）          竞争优势明显的地区和企业聚集，不断提高产
         委                                 能利用率和产业集中度。新能源乘用车、商用
                                            车企业单次申报购置补贴清算车辆数量应分别
                                            达到 10000 辆、1000 辆。
（三）行业发展概况
       1、汽车产业发展概况
       汽车行业是全球经济重要的支柱产业之一，在制造业中占有很大比重。汽车
的研发、生产及销售与其它经济领域息息相关，对工业结构升级和相关产业发展
具有明显的带动作用，具有产业关联度高、涉及面广、技术要求高、综合性强、
零部件数量多、附加值大的特点。
       经过长期的发展，目前汽车产业现已步入产业成熟期，在美国、日本、德国、
法国等西方发达国家的国民经济中处于支柱地位，但这些地区汽车产业的增速正
逐步放缓。相比而言，以中国、巴西、印度为代表的新兴经济体正处于经济的快
速增长期，这些新兴国家的人均汽车保有量较低、潜在需求量较大、人力成本较
低，由此使得全球汽车工业逐步向新兴经济体转移。在前述背景下，国际汽车巨
头以及本土整车厂商纷纷加大在新兴市场的产能投入，新兴国家汽车产业借此得
以快速发展，并在全球汽车市场格局中占据重要地位。
       我国汽车产业起步于上世纪 50 年代，经过多年发展，已形成较为完整的产
业体系。进入二十一世纪以来，在全球分工和汽车制造业产业转移的历史机遇下，
我国汽车产业实现了跨越式发展，并逐渐成为全球汽车工业体系的重要组成部
分。2009 年起，我国成为世界第一大汽车生产国，并持续保持全球汽车制造及
消费中心的地位。
       2018 年，因受政策因素及宏观经济形势的影响，中国汽车市场出现 28 年来
首次下滑，全年汽车产销量分别为 2,780.9 万辆和 2,808.1 万辆，同比分别下降
4.2%和 2.8%，但总产销量仍为全球第一，中国汽车工业在全球的影响力稳步提
升。
                                          1-1-128
浙江黎明智造股份有限公司                                         招股说明书
     2019 年，中国汽车行业在转型升级过程中，受中美经贸摩擦、环保标准切
换、新能源补贴退坡等因素的影响，承受了较大压力。全年中国汽车产销分别完
成 2,572.1 万辆和 2,576.9 万辆，同比分别下降 7.5%和 8.2%，产销量继续蝉联全
球第一。
     2020 年初，受新冠疫情的影响，生产端，企业因复工进度慢、零部件供应
等问题导致产出水平降低；消费端，产品消费停滞，市场需求受到严重抑制，对
上半年的汽车市场产生重大影响，汽车行业产销量出现较大幅度的下滑。为减少
疫情对经济的冲击，国家出台政策加大了对实体经济的支持力度，扩大基础设施
投资建设力度。随着我国统筹推进疫情防控和经济社会发展工作持续取得积极成
效，国民经济运行保持稳定恢复态势，生产供给加快恢复，市场需求逐渐复苏，
就业、物价总体平稳，新动能成长壮大，市场信心趋于增强。在此背景下，汽车
行业恢复形势逐步向好。根据中国汽车工业协会的统计，2020 年，我国汽车产
销量分别达 2,522.5 万辆和 2,531.1 万辆，同比下降 2%和 1.9%，与上年相比，分
别收窄 5.5 个百分点和 6.3 个百分点。
数据来源：中国汽车工业协会
     在汽车整体及乘用车产销同步下滑的情况下，我国商用车依旧保持较为稳定
的增长。2018 年，商用车市场累计产量为 428 万辆、销售量为 437.1 万辆，同比
分别增长 1.7%和 5.1%。2019 年，在基建投资回升、国Ⅲ汽车淘汰、新能源物流
车快速发展、治超加严等利好因素促进下，商用车产销好于乘用车，商用车产销
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分别完成 436 万辆和 432.4 万辆，产量同比增长 1.9%，销量下降 1.1%。2020 年，
在汽车市场整体遇冷的情况下，商用车市场逆势上涨，产销量分别为 523.1 万辆
和 513.3 万辆，同比分别增长 20.0%和 18.7%。
    数据来源：中国汽车工业协会
     2020 年，商用车销量大幅增长主要有以下四个原因：
     （1）基建投资回升
     2020 年，中央发布多个文件定调新基建，涉及 5G 基建、特高压、城际高速
铁路和城际轨道交通、新能源汽车充电桩、大数据中心、人工智能、工业互联网
等七大领域，包括网络通信、电力、交通、数字等多个社会民生重点行业。随着
基建投资增速的回升，对商用车尤其是重卡的需求加大，最终导致商用车的销量
大幅增长。
     （2）国Ⅲ汽车淘汰
     2018 年 6 月 27 日，国务院印发了《打赢蓝天保卫战三年行动计划》，到 2020
年底，全国多地将淘汰国三及以下排放标准营运中型和重型柴油货车 100 万辆以
上，2021 年 7 月更将强制报废。基于此，全国多个省市通过限行、禁行、提供
现金补贴等手段，制定了各自的国Ⅲ退出政策，在很大程度上刺激了市场回暖，
激发了工业企业的商用车购车需求。
     （3）物流行业快速发展
     随着我国电商经济的蓬勃发展，物流配送体系建设的不断完善，推动我国物
流行业迅速崛起。尤其是快递行业，2020 年，受年初新冠疫情的影响，第一季
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度快递行业业务量有所下滑，但随着疫情的有效控制、经济生产和人们生活逐渐
恢复，我国快递业务量逐渐恢复。根据国家邮政局公布的数据显示，2020 年全
国规模以上快递企业完成业务量达 833.58 亿件，同比增长 31.2%，累计实现收入
8,795.4 亿元，同比增长 17.3%。物流行业的快速发展也加大了对商用车的需求。
     （4）治超加严
     治理超载加严也是商用车销量提升的原因之一。2019 年 10 月 10 日，江苏
省无锡市 312 国道锡港路上跨桥由于货车严重超载，导致桥面侧翻，惨痛的教训
极大地推动各地治理货车超限超载的决心。其后，十多个省市出台了从严治理本
地区的超载运输的相关文件和规定。治超趋严也在一定程度上释放了部分新的商
用车需求。
     据公安部统计，截至 2019 年底，全国机动车保有量已达到 3.48 亿辆，其中
汽车 2.6 亿辆，相比 2018 年增加 2,122 万辆，同比增长 8.83%，依旧稳居机动车
构成主体。近十年来，在经济发展和人民需求不断增长的环境下，截至 2019 年
底汽车保有量较 2009 年底增长了近 2.5 倍，充分体现出中国内需市场的庞大。
     2020 年，全国机动车保有量进一步增长，已达 3.72 亿辆，其中汽车 2.81 亿
辆。2020 年全国新注册登记汽车 2,424 万辆，比 2019 年减少 153 万辆，下降 5.95%。
数据来源：公安部
     2019 年，新注册登记的机动车达 3,214 万辆，与 2018 年相比增加了 42 万辆，
其中私家车持续快速增长，2019 年首次突破 2 亿辆，私家车保有量达到 2.07 亿
辆。北京、成都、重庆、上海、苏州、郑州、深圳、西安、武汉、东莞、天津等
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11 个城市汽车保有量超 300 万辆。
     2020 年，全国新注册登记机动车 3,328 万辆，比 2019 年增加 114 万辆，增
长 3.56%。分季度看，一季度新注册登记机动车 577 万辆，同比下降 21.17%，
受新冠肺炎疫情影响明显；二季度新注册登记机动车 836 万辆，同比增长 7.18%，
机动车消费市场开始复苏；三季度、四季度新注册登记机动车分别为 903 万辆、
1,012 万辆，同比增长 20.48%、29.27%，三四季度机动车消费市场明显反弹，保
持快速增长态势。
     2、汽车零部件产业发展概况
     汽车零部件行业作为汽车整车行业的上游行业，是支撑和影响汽车工业发展
的核心环节，是汽车行业的基础和重要组成部分。
     根据 wind 统计，近年来我国汽车零部件的固定资产投资额占汽车工业固定
资产投资额的比重超过 70%且呈逐年上升趋势，汽车零部件行业在整个汽车产业
链中占据了越来越重要的地位。
     （1）基本情况
     汽车零部件是机动车辆及其车身的各种零配件，一辆汽车一般由上万件零部
件组成。按功能划分，汽车零部件可分为发动机系统类、传动系统类、悬挂系统
类、制动系统类、转向系统类、电气系统类及其他等：
        类别                                        主要产品
                           发动机是汽车主要的动力提供系统，一般由曲柄连杆机构、配气机
    发动机系统类           构、燃料供给系统、冷却系统、润滑系统、点火系统、启动系统等
                           系统零部件组成。
                           传动系统的基本作用是将发动机发出的动力传给汽车的驱动车轮，
     传动系统类            产生驱动力，使汽车能在一定速度上行驶。传动系统一般由离合器、
                           变速器、万向传动装置、主减速器、差速器和半轴等零部件组成。
                           悬挂系统的作用是传递作用在车轮和车架之间的力和力矩，并缓冲
     悬挂系统类            由不平路面传给车架和车身的冲击力，并衰减由此引起的震动，保
                           证汽车的平稳运行。悬挂系统类包括减震器、汽车悬架等零部件。
                           制动系统的作用是可使得汽车行驶速度强制降低的一系列专门装
     制动系统类
                           置，包括制动器总成、ABS 等。
                           转向系统是用来改变或保持汽车行驶或倒退方向的一系列装置，包
     转向系统类
                           括动力辅助转向装置、转向操纵系统、转向传动装置、转向器等。
                           汽车电气系统是汽车的重要组成部分，通常包括电源、点火、信号
     电气系统类
                           照明、仪表等部件。
     （2）国际汽车零部件行业发展概况
     自 20 世纪 90 年代起，全球汽车产业经历了近 10 年的持续增长。进入 21 世
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纪后，汽车产业整体增速开始趋缓，与此同时，汽车零部件行业则呈现出快于汽
车产业整体增速的良好势头。目前，全球汽车零部件行业呈现以下特点：
     ①行业稳步增长
     2018 年，全球汽车零部件行业营收稳步增长。根据《美国汽车新闻》
（Automotive News）发布的“2019 年全球汽车零部件配套供应商百强榜”，2018
年前 100 强汽车零部件企业配套营收达 8,549.43 亿美元，较 2017 年的 8,234.78
亿美元增长 3.82%。
     ②百强企业格局微调
     根据《美国汽车新闻》（Automotive News）发布的“2019 年全球汽车零部
件配套供应商百强榜”，博世仍居首位，前十名中八家企业依然维持去年的排名。
2019 年，共有七家中国企业入围百强榜，比去年多一家。其中，延锋依然是排
名最高的中国企业。
     根据百强榜显示，共有三家企业的 2018 年销售额超 400 亿美元，除了博世
和电装之外，麦格纳 2018 年的汽车业务销售额也超过 400 亿美元，达 408.27 亿
美元。前十名中，所有企业的销售额均较上一年实现了增长。前八名企业的排名
均与去年持平，佛吉亚和法雷奥的名次互换。
     前十五强中，从第六名至第十五名的排名分别是爱信精机、现代摩比斯、李
尔、佛吉亚、法雷奥、矢崎、松下汽车系统、安道拓、住友电工和延锋。松下汽
车系统的排名均较去年上升一名，2018 年配套销售额也从上一年的 149.95 亿美
元上涨至 174.66 亿美元。
     与 2018 年的榜单相比，2019 年榜单共有九家新成员，分别是本特勒、现代
坦迪斯（Hyundai-Transys Inc.）、盖瑞特、奥科宁克（Arconic）、SEG Automotive、
安徽中鼎密封件股份有限公司、肯联、Auria、Henniges Automotive。其中，盖瑞
特为霍尼韦尔去年拆分的交通系统业务，继续支持该公司在电气产品、软件以及
智能网联汽车方面实现实质性进展与投资。
     ③企业加快并购重组，驱动业务转型升级
     在新一轮汽车产业技术变革环境下，外资汽车零部件企业加大了资本运作力
度，积极通过商业并购模式进入新业务领域，并购活动涉及动力系统、电气电子
系统、底盘系统以及内饰等多个领域。近年来，汽车零部件行业大型并购案例有：
高通 470 亿美元收购恩智浦半导体公司、三星 80 亿美元收购哈曼、KSS19 亿美
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元收购高田等等。
     ④生产和研发逐步向新兴市场转移
     全球汽车零部件主要围绕整车市场的快速发展而布局，正向以中国等新兴市
场为代表的亚太地区快速转移。目前，全球汽车零部件产业主要分布在亚太地区、
欧洲、北美、拉丁美洲及其他地区，其中，亚太地区在全球市场的贡献率已超过
50%。得益于主机厂的引领与带动，仅中国市场在全球市场的贡献率就已达到
22%。
     （3）我国汽车零部件行业发展概况
     2018 年中国汽车零部件市场整体保持平稳发展，汽车销量低迷倒逼零部件
企业不断提升产品质量以扩大市场份额，行业整体增速放缓，但与发达国家 1.7:1
的产值规模相比，中国汽车零部件市场仍具有 3 万亿的市场增长空间。伴随着市
场的开放程度不断扩大，外资零部件企业积极布局国内市场，纷纷建立独资或合
资企业，抢占国内市场。国家与地方政府出台相关产业政策与发展规划积极引导
汽车零部件产业向电动化、智能化、网联化转型；与此同时，在整体融资环境收
紧的形势下，新能源与智能网联部件产业投资热情正趋于理性。
     ①市场产销规模整体稳中有升
     2018 年，中国汽车零部件全年产业累计营业收入约为 4.12 万亿元，同比增
长 3.3%，整体利润总额同比增长 2.6%。在 2018 年国内整车市场产量下降 4.2%、
销量下降 2.8%的情况下，汽车零部件产业通过加强零整配套合作、提升产品附
加值、扩大对外出口贸易等途径，行业规模与利润总额均保持相对稳定增长。根
据中国汽车工业总产值估算，汽车零部件产值占比已从 2013 年的 43.4%提升至
47.9%，产业结构进一步优化。2018 年，中国汽车零部件进口总额为 2,309.5 亿
元，同比增长 7.1%，出口总额 3,307.4 亿元，同比增长 7.9%，实现进出口总量
稳中有升。从零部件主要进出口品种来看，除发动机及主要配件进出口额下降外，
其他品种零部件均保持增长趋势。
     ②行业竞争加剧，市场集中度提升
     根据中国汽车工业协会统计，截至 2018 年底，中国汽车零部件企业数量超
过 10 万家，营业收入超过 2,000 万元的零部件企业约为 1.3 万家，其中近 20%
属于外商投资零部件企业；私营企业数量占比接近一半，其中 70%属于小型企业，
股份制企业、国有企业市场占比低。据估算，外资企业在中国汽车零部件市场占
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有 60%的份额，而在汽车电子等高新技术产品以及发动机、变速器等核心零部件
领域，外资控制的市场份额高达 90%。随着技术发展与资源整合，中国汽车零部
件企业将逐步提升技术水平与创新能力，并有望掌握更多的关键零部件核心技
术。在国内整车企业的发展带动下，市场将不断向拥有核心技术与自主创新能力
的龙头企业聚集。
     ③研发投入加大，产业链布局完善
     2018 年，国内自主零部件企业通过加强产品技术研发投入、积极布局产业
链上下游，推动汽车零部件产业向高质量发展。近几年，国内自主零部件企业研
发投入占比不断增加，在发动机、变速器、汽车电子等领域研发投入占比均超过
3.5%，在新能源汽车等专用部件研发投入超过 5.7%，有效带动自主企业技术水
平提升，增强自主企业在市场的竞争力。
     ④传统企业积极转型
     在汽车行业电动化、网联化、智能化、共享化的趋势带动下，各个零部件企
业的信息化及数字化处理能力将成为其核心竞争力的重要组成部分。身处其中的
传统零部件企业加速自身变革以适应这一新趋势，通过加大研发投入或收购、战
略合作等补齐短板，根据自身优势积极拓展，实现自身产业转型。与此同时，许
多整车企业与零部件企业设立合资公司或者通过建立产业联盟的形势，通过资源
整合和优化协作共同推进“新四化”浪潮下的整车厂与自主零部件企业协作的新
进程。
     3、新能源汽车行业发展概况及对发行人业务的冲击
     根据中国汽车工业协会的统计，2019 年，新能源汽车产销量分别完成 124.2
万辆和 120.6 万辆，同比分别下降 2.3%和 4%。2020 年，新能源汽车产销量分别
为 136.6 万辆和 136.7 万辆，同比分别增长 7.5%和 10.9%。
     从传统燃油车与新能源汽车的竞争格局来看，尽管新能源汽车产业在国家政
策的大力支持下获得了良好的发展，尤其是 2020 年出现了逆势增长的情况，但
受限于电池及充电技术的突破仍需要时间，配套产业链发展尚不完善等瓶颈因素
的制约，新能源汽车的产销规模及保有量与传统燃油车相比仍然较小，短时间内
尚不足以对传统燃油车产生颠覆性的影响，尤其是以柴油机为主的商用车领域。
主要有以下几个方面的原因：
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     （1）新能源汽车续航里程不足，充电时间长
     由于受电池能量密度的限制，新能源车的续航里程目前还达不到一般燃油车
的水平，特别是重卡或工程车，载重较大，加上车辆自带电池较重，里程消耗更
快。柴油发动机为主的商用车大多为运营车辆，普遍存在着车辆连续工作时间长、
功率需求大等特点，如长途货车、工程车等，需要长时间运行，续航里程不足导
致运行中能量补给次数增加，加上新能源车单次充电的时间远远长于加油时间，
这极大地影响了作业效率。
     （2）新能源车购置成本高，保值率差
     纯电动新能源车单车电池价值占比较高，在目前电池成本依然较高的情况
下，新能源商用车的购置成本较高。潍柴控股集团董事长、中国内燃机工业协会
名誉会长谭旭光曾在《科技日报》发表题为《柴油机行业仍然大有可为》的署名
文章称，以总重 49 吨的重型牵引车为例，按照当前市场的实际使用条件，如采
用纯电动技术，则整车使用的锂电池电量需要达到 3,000 度，即使按照国家规划
目标，锂电池总重达到约 11 吨，成本约 300 万元，即便在有补贴的情况下，与
相同载重吨位的柴油车相比，价差仍然相当大，非常不经济。另外，电动汽车电
池能量衰减较快，目前市场上预计其使用寿命将短于内燃机发动机，鉴于电池成
本占新能源车整车价格比例较高，电池使用寿命短将导致车辆保值率大大低于相
同价位的燃油车，使得用户购车意愿不足。
     （3）新能源车对使用的工况要求较高，也限制了其推广
     由于以柴油发动机为主的商用车大多在野外作业，一般工况条件较差，如在
风雨、泥泞、颠簸的情况下，新能源电池遇到潮湿和冲击出现风险隐患的概率大
于燃油车，这也在一定程度上阻碍了新能源商用车的推广。另外，由于目前的电
池技术还没有很好地解决低温环境下电池电量衰减较快的难题，在北方寒冷地
区，新能源汽车的使用也受到一定限制。
     综上所述，柴油发动机主要应用于商用车领域，尤其是中重型货车、工程车
等，其使用工况与乘用车存在显著差异。考虑到商用车的载重负荷及应用场景，
其对动力能源有着长续航、大功率等基本要求，而电动新能源受制于其能量密度
及功率曲线影响，目前还不太符合商用车的应用需求。故商用车在短期内被新能
源车替代的可能性较小。
     据近期部分媒体披露：（1）大众汽车表示“将在 2035 年停止在欧洲生产和
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销售内燃机车型，以在 2050 年达成全面碳中和。而在中国，这个时间可能会稍
晚一点。”（2）丰田的“环境挑战 2050”战略为：“力求到 2050 年使汽车产生的负
面影响无限接近于零。”（3）通用、福特等美系制造商表示：“2030 年，旗下电
动汽车销量占其全美汽车总销量的 40%-50%。”
     上述车企的战略规划表明，当前搭载汽油发动机的车型存在被新能源汽车替
代的可能性，合理的预计是在 10-15 年后，也即 2030-2035 年期间，仅搭载汽油
发动机的车型增长将出现拐点。
     尽管如此，但该趋势的演变仍是一个渐进的过程，需要各方面的配套措施同
步推进，如电池能量密度的持续提升、电池成本的进一步下降、充电基础设施的
不断完善以及新能源车使用安全性的提高等等，这些方面的完善需要一定的时
间。由于新能源车市场还是一个新生的市场，尚未经历一个完整的周期，目前还
无法准确判断具体的替代进程，但预计短期内不会对燃油车市场造成颠覆性的影
响。在这个过程中，传统燃油车及燃油发动机零部件厂商有充足的应对时间。
     发行人目前正在研发的项目除以传统燃料为主的内燃机相关零部件产品以
外，也包括非内燃机领域的汽车其他零部件项目的研发，如高精度新型链轮开发
及精密冲压技术研究、长城变速箱关键零部件开发、大众变速箱销套产品开发及
多工位高效冷镦加工技术研究、舍弗勒轴承盖板样品的研制、东风日产连接键产
品的开发与生产，这些项目的产品不仅适用于内燃机类的汽车，也可应用于新能
源汽车。
     发行人现有产品主要应用于以传统燃料为主的汽车内燃机发动机是企业发
展过程中理性选择的结果，一方面现有产品利润率较高，市场需求量大，产品生
产效率高；另一方面，目前新能源汽车的技术尚未完全成熟，市场份额仍然较小。
2018 年-2020 年，我国新能源汽车的产量占全国汽车产量比重分别为 4.57%、
4.83%和 5.42%。因此，目前国内众多的汽车零部件企业主要客户均为传统燃油
发动机整车厂或主机厂。当然，未来随着新能源汽车相关技术的不断提升与突破，
势必对传统燃油汽车带来冲击。在此背景下，发行人采取措施积极应对汽车产业
结构调整可能带来的经营性风险：
     （1）产品多元化布局
     发行人的定位是精密汽车零部件制造商，其技术和工艺路线能够满足汽车领
域不同的零部件需求，现有产品及研发项目中已经存在变速箱及新能源车动力系
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统结构件等传统发动机系统以外的零部件。
     截至本招股说明书签署之日，发行人已与世界领先新能源汽车头部厂商客户
A 建立合作关系，2021 年初，公司供应的连接器定子已经进入量产供货阶段；
公司与其保持较为紧密的合作关系，另有密封塞产品进入初步洽谈阶段。
     为迎接新能源汽车发展的新趋势，发行人也已着手进行产品相关多元化的布
局，如募集资金投资项目“年产 2730 万件精密冲裁件建设项目”，该项目建设的
精密冲裁生产线具备较强的柔性生产能力，能够生产不同规格尺寸及性能的精密
冲裁件产品，适用于汽车、摩托车、仪器仪表、军工、纺织机、计算机、家用电
器等多个领域。该项目建成投产后，可使公司在优化部分现有产品工艺的基础上，
还能生产其他汽车零部件，包括但不限于变速箱零部件、车门锁类零部件、油压
泵类零部件、座椅零部件等，也可以根据需要进行新能源汽车零部件产品的生产
加工，甚至拓展到家电等其他产品领域。
     （2）不同新能源路线的探索
     发行人与主要客户合作近 20 余年，发行人产品质量较好，交付及时，客户
关系较好，有些产品会配合客户同步开发。目前发行人的主要客户（汽油机方向）
正在积极探索不同的新能源路线，尤其是在混动或发动机增程领域，该等技术路
线亦属于政策鼓励的新能源发展方向之一，该方向仍然离不开内燃机发动机，与
发行人现有的技术、产品存在高度重合，发行人也会积极与客户共同探索上述新
能源路线，对发行人来说，这亦是一个新的增量市场。
     （3）积极开拓海外市场，推进全球化发展
     当前全球的汽车年销量约为 8,000 万台，中国市场约为 2,500 万台，不同国
家或地区电动化的发展规划有先有后，发行人将充分利用全球市场新能源替代的
时间差，积极开拓海外市场，以应对纯电动新能源车对传统汽油发动机车型的冲
击。2020 年起，发行人已与斯堪尼亚、纳威司达、丰田通商、曼等知名海外客
户建立了合作关系，2021 年初，发行人已与世界领先新能源汽车头部厂商客户 A
建立合作关系，进入其供应链体系，未来将在此基础上进一步拓展海外市场，实
现公司的全球化战略。
     综上所述，汽车行业近几年的发展虽然出现了一定的波动，产销量有所下滑，
但产业总体状况依然比较健康。特别是 2020 年在疫情的冲击下，全行业一度面
临巨大的压力。但随后在国家和地方政策的大力支持以及行业内企业艰苦努力
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下，在抗疫取得胜利的同时也迅速恢复了经济活力和动能。而疫情控制后消费市
场的强劲复苏，也给汽车市场带来了巨大增长动能。从 4 月开始，月度汽车销量
持续保持正增长，截至 2020 年 12 月，汽车产销已连续 9 个月呈现正增长。得益
于发行人在产品与市场开拓、新客户和新产品开发方面持续的努力、行业整体趋
势的好转以及大客户采购需求的增加，公司业绩企稳回升，2018—2020 年实现
营业收入分别为 45,397.09 万元、45,339.46 万元和 55,248.14 万元，其中 2020 年
增长 21.85%。
     在国家扩内需的大背景下，作为国民经济的重要支柱产业，汽车及汽车零部
件行业未来仍有望获得国家政策的持续扶持，政策预期的稳定对行业整体的发展
非常有利。而发行人的产品主要应用于汽车发动机各运行系统，属于重要汽车零
部件，且绝大部分产品属于定制化设计和生产，鉴于汽车零部件产品认证周期较
长，转换成本较高等行业特性，发行人产品被轻易替代的可能性较低。因此，随
着行业及下游客户经营的持续回暖，发行人通过自身的努力有望保持目前盈利增
长的势头。
（四）行业的竞争状况
     1、汽车零部件行业的竞争格局和市场化程度
     （1）全球汽车零部件行业竞争格局和市场化程度
     自上世纪 90 年代起，全球汽车产业出现了整车企业逐渐剥离零部件生产业
务的现象，原有的整车制造与较多零部件生产一体化、大量零部件企业依存于单
个整车制造企业以及零部件生产地域化的分工模式开始改变，向对等合作、战略
伙伴的新型互动协作关系转变。
     在专业化分工日趋细致的背景下，整车制造商由传统的纵向经营、追求大而
全的生产模式向精简机构、以开发整车项目为主的专业化生产模式转变，行业内
形成了整车厂、一级零部件供应商、二级零部件供应商、三级零部件供应商等多
层次分工的金字塔结构。整车厂处于金字塔顶端；一级供应商直接为整车厂供应
产品，双方之间形成直接的合作关系；二级供应商通过一级供应商向整车厂供应
产品，依此类推，一般来说，层级越低，该层级的供应商数量也就越多，汽车零
部件行业呈典型的金字塔型结构。
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       近年来，在经济全球化的大潮中，世界范围内的汽车零部件行业也在发生着
变化。首先，零部件区域向全球化转变，零部件企业总数大幅减少，逐渐形成多
个全球化专业性集团公司；其次，劳动密集型零部件产品向低成本国家和地区转
移，与大型跨国公司形成层级供应关系。零部件工业价值链的重新分工和全球资
源的重新配置使得全球采购范围进一步扩大，极大地提高了零部件工业的规模经
济效益，降低了生产成本，促使零部件企业技术水平和新产品研发能力不断提升，
缩短了新产品的研发周期。
       （2）我国汽车零部件行业竞争格局和市场化程度
       我国汽车整车厂与零部件企业的组织关系大致分成两种类型：一种是零部件
企业归属于某个整车企业，企业改制后成为全资子公司；另一种是独立专业生产
企业。近年来，独立的汽车零部件企业已成为发展趋势，其市场份额迅速扩大。
       从汽车零部件企业与整车厂的资本关系的角度看，合资整车厂的配套供应商
以外资零部件企业为主。随着国内汽车零部件企业的生产工艺不断改进、科技创
新不断发展，这些企业产品的竞争力正在持续提升，国内汽车零部件产品的市场
化程度也在逐步提高。
       2、全球汽车零部件行业的主要企业和主要企业的市场份额
       根据美国汽车新闻（Automotive News）发布的 2019 年全球零部件配套供应
商百强榜，2018 年销售额超过 100 亿美元的全球汽车零部件供应商及其销售额
如下：
                                                            2018 年配套营业收入
排名        公司                      英文名         国家
                                                                 （亿美元）
 1      罗伯特博世         Robert Bosch GmbH         德国              429.25(f)
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排名           公司                        英文名             国家
                                                                            （亿美元）
 2      电装               Demso Corp.                        日本               427.93(fe)
 3      麦格纳国际         Magna International Inc.           加拿大                408.27
 4      大陆               Contianental AG                    德国                378.03(f)
 5      采埃孚             ZF Friedrichshafen AG              德国                369.29(f)
 6      爱信精机           Aisin Seiki Co.                    日本                349.99(f)
 7      现代摩比斯         Hyundai mobis                      韩国                  256.24
 8      李尔               Lear Corp.                         美国                  211.49
 9      佛吉亚             FAURECIA                           法国                  206.67
 10     法雷奥             Valeo SA                           法国                196.83(f)
 11     矢崎               Yazaki Corp.                       日本                  175(fe)
 12     松下汽车系统       Panasonic Automotive Systems Co.   日本                174.66(f)
 13     安道拓             Adient                             美国                  174.00
 14     住友电工           Sumitomo Electric Industries       日本                154.02(f)
 15     延锋               Yanfeng                            中国                  145.06
 16     蒂森克虏伯         ThyssenKrupp AG                    德国                144.38(f)
 17     马勒               Mahle GmbH                         德国                144.05(f)
 18     捷太格特           JTEKT Corp.                        日本                  130.78
 19     巴斯夫             BASF SE                            德国                129.31(f)
 20     安波福             Aptiv*                             美国                  128.69
 21     萨玛               Samvardhana Motherson Group        印度               117.65(fe)
 22     博格华纳           BorgWarner Inc.                    美国                  105.30
 23     丰田纺织           Toyota Boshoku Corp.               日本               101.53(fe)
 24     海斯坦普           Gestamp                            西班牙                100.96
 25     舍弗勒             Schaeffler AG                      德国                100.52(e)
 26     天纳克             Tenneco Inc.                       美国                  100.01
       上表除延锋汽车外，其余均为外资企业。总体来看，我国汽车零部件企业规
模还是较小，市场竞争力与国际巨头仍有较大差距。
       3、进入汽车零部件行业的主要壁垒
       （1）客户资源壁垒
       随着全球汽车工业国际分工合作体系的建立，目前整车制造企业广泛采用全
球分工协作和零部件的全球采购战略。整车制造企业特别是全球知名的合资企业
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对进入其供应商体系的零部件制造企业认证设置了较为严格的准入要求，同时也
倾向于保持现有的供应商数量和供应链体系的稳定。因此一旦双方合作关系确
立，整车厂商通常不会轻易变换其配套零部件供应商。上述因素使得客户资源壁
垒成为潜在进入者的主要壁垒之一。
     （2）技术壁垒
     汽车零部件行业涉及到材料科学、铸造技术、金属加工、汽车电子、产品检
测等一系列跨学科的知识和技术，具有较高的技术门槛，汽车零部件企业需要有
深厚的技术积累和优秀的研发团队支持，才能制造出质量达到客户标准的产品。
     随着汽车工业的不断发展，整车制造企业对零部件的技术含量、产品质量以
及汽车零部件供应商的协同开发的要求越来越高，这就要求汽车零部件制造企业
具备较强的技术开发、生产工艺优化能力以及出色的协同开发能力。只有那些具
有较强技术能力的企业，才能不断开发出高性能、高可靠性的零部件，才有能力
根据整车制造企业提供的新车型、新平台的各项参数来进行设计及工艺技术开
发。因此，汽车零部件行业存在较高的技术壁垒。
     （3）资金壁垒
     汽车零部件行业属于资金密集型行业，其市场化程度相对较高，行业竞争也
较为激烈。由于整车制造企业对上游配套零部件供应商供应的及时性、生产的规
模性及产品质量的稳定性有较高要求，零部件供应商在购建厂房、采购生产及检
测设备、维持必要的库存原材料及产成品的过程中均存在较高的资金需求。
     （4）规模效应壁垒
     汽车零部件生产企业在量产前期需承担较高的开发设计、模具开发设计试
制、生产线产能建设及量产匹配、工艺流程优化和实验检测等成本，如果不能迅
速规模化生产，则难以在激烈竞争中生存。一般而言，新进入的汽车零部件企业
有可能受制于客户资源和配套车型相对有限，难以在短期内达到规模效益所需产
量，使其面临较大的规模效应壁垒。
     （5）人力资源壁垒
     汽车零部件企业在工艺研发、模具设计与开发、样件检测评估等过程均需要
大量优秀的研发人才，在产品生产过程中需要熟练的技术工人，在企业运作、商
业谈判、业务交流过程中需要专业的管理人员。因此，专业人才和复合人才的培
养、多专业跨学科的团队建设已经成为进入该行业最基本的保障及不容忽视的壁
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垒之一。
     4、汽车零部件行业市场供求状况及变动原因
     汽车零部件是汽车工业发展的基础，是汽车工业的重要组成部分。整车市场
销量及保有量决定汽车零部件的市场需求量。近年来，全球汽车工业逐渐向中国
和一些新兴经济体进一步转移。无论是市场总规模还是市场的绝对增长，未来几
年，中国都仍然是最重要的市场。中国汽车市场的广阔发展前景以及汽车需求的
多样化发展会对汽车零部件行业需求产生积极影响。具体详见本节“二、发行人
所处行业的基本情况”之“（三）行业发展概况”。另一方面，上游原材料价格
的波动、相关的产业政策以及工艺的不断更新都会对行业供给产生影响。
     5、汽车零部件行业利润水平的变动趋势及变动原因
     汽车零部件行业作为具有显著规模效益的行业，只有达到一定的规模，生产
企业才能超过盈亏平衡点实现盈利。汽车零部件行业利润的变动趋势主要受到下
游整车市场价格变化和上游原材料价格波动的影响。
     一般而言，新车型上市初期，由于销售价格较高、利润空间较大，为其配套
的零部件的盈利水平也较高。但随着替代车型的推出，会给原有车型带来一定的
降价压力。整车厂商为保证一定的利润水平会要求配套零部件的价格相应下调，
使得汽车零部件生产企业的盈利空间都会受到阶段性的挤压。同时，原材料价格
的波动对汽车零部件生产企业的成本消化和经营风险控制能力也提出了一定程
度的挑战。但在细分领域具有竞争优势的零部件企业具有一定的上游议价能力和
下游成本转移能力，这些企业一般能与客户建立长久的战略合作关系，拥有更强
的需求波动抵御能力；同时可以凭借其较强的自主开发能力和市场应变能力，适
时配合原有车型更新以及新车型投放步伐，持续获得订单，同时在开发、生产过
程中精细化控制成本并进行合理的资源配置，保证其利润空间不受到较大影响，
甚至通过深耕细分市场进一步扩大利润空间。
（五）影响行业发展的有利和不利因素
     1、有利因素
     （1）政策因素
     改革开放 40 年是中国汽车产业不断融入世界的发展历程。在汽车产业艰苦
卓绝、砥砺奋进的过程中，国家一系列产业政策发挥了举足轻重的历史作用，保
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障了我国汽车产业的高速、稳定、健康的发展。
     1994 年国家发布实施《汽车工业产业政策》，目标是引领产业布局，形成
经济规模，建成汽车大国。经过 10 年奋斗，汽车产品供给不足的局面大为改善，
对外合作快速推进，产业布局趋于合理，工业体系几近完整，相关工业同步发展，
自主开发初现端倪，汽车产业逐渐成为国民经济的支柱产业。
     2004 年经国务院同意发布实施《汽车产业发展政策》，目标是指导现代化
汽车产业建设，奠定制造强国的发展基础。又经过 10 余年的奋斗，直面 WTO
挑战，汽车产销规模跃居世界第一，成为汽车生产消费大国；自主品牌建设取得
长足进步，新能源汽车产业快速发展，产业结构不断优化，国际市场开拓进取，
投资管理和企业及产品准入制度进一步完善，汽车产业逐步形成由大变强的战略
格局。
     近年来，为推动汽车产业的健康发展，国家又制定并实施了一系列针对性的
产业政策。特别是 2015 年 5 月发布的《中国制造 2025》行动纲领中，国务院对
制造业给予了前所未有的重视，宣布“世界强国的兴衰史和中华民族的奋斗史一
再证明，没有强大的制造业，就没有国家和民族的强盛”。《中国制造 2025》
是中国制造业发展的基本行动纲领，中国汽车产业也迎来了由大变强的历史性机
遇。汽车零部件是汽车产业的重要组成部分，要建设汽车强国，提升产业核心竞
争力，必须加快推动汽车零部件产业健康持续发展。
     （2）我国汽车保有量仍然偏低，依然有广阔的发展空间
     近年来，我国汽车行业发展迅猛，十余年时间里年汽车产量增加到了约 2,800
万辆，在规模上迅速成为世界第一，但是汽车消费区域的差异仍然较大，千人汽
车保有量仍然偏低。截至 2020 年底，中国的汽车保有量为 2.81 亿辆，我国的千
人汽车保有量约为 200 辆，远低于发达国家的千人保有量（500-800 辆）的水平。
随着中国经济的不断发展、人民消费水平的不断提高以及城市化的逐步推进，未
来中国汽车市场仍将有广阔的发展空间。
     （3）整车制造企业全球采购战略为国内汽车零部件供应商提供了发展机遇
     随着经济全球化的不断推进，控制成本成为整车制造企业的发展战略之一，
而零部件全球采购成为其重要的举措。这也为我国的汽车零部件企业的发展带来
了契机。目前我国已成为全球汽车零部件生产基地，随着产品升级以及同步开发
能力的提升，我国零部件制造企业在全球汽车零部件市场中的份额将进一步提
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高。
       2、不利因素
       （1）不断增加的劳动力成本
     近年来，我国劳动力成本持续上升，使得汽车零部件生产的成本相应增加，
一方面减少了部分汽车零部件生产企业的利润，另一方面，削弱了产品的价格优
势，降低了产品在国际市场的竞争力。
       （2）国际竞争对手的不断冲击
     我国的汽车零部件企业通过多年艰苦卓绝的积累，有了长足的发展，但和世
界发达国家的知名零部件企业相比，还是存在规模较小、技术相对落后、资金相
对匮乏等不足，随着这些发达国家的大型知名零部件企业在华布局的不断展开，
给内资零部件企业的发展带来一定的冲击。
（六）汽车零部件行业的技术水平及技术特点
     近年来，随着我国汽车行业的飞速发展，借助产业变革和技术革新，中国汽
车零部件产业得到了快速的发展，中国汽车零部件企业也开始扭转长期滞后于整
车发展的局面，产业结构趋于合理，部分关键核心技术领域实现突破，自主创新
体系初步形成。目前，我国已涌现出一批具有一定技术水平且规模较大的汽车零
部件企业，这些企业通过生产工艺的不断改进、模具设计和开发能力的不断提高、
产品的质量和性能不断提升以及积极地与客户协同合作开发，正逐渐缩小与大型
跨国知名汽车零部件企业的差距。
（七）汽车零部件行业特有的经营模式
     一般而言，汽车零部件企业生产的产品主要为下游整车制造企业配套使用，
具有一定的专用性。因此，汽车零部件企业的经营模式大多数采用“以销定产”
模式，即根据下游客户的订单情况，组织生产并予以交付。
（八）汽车零部件行业的周期性、区域性和季节性
       1、周期性
     汽车零部件行业的生产、销售与下游整车行业景气程度密切相关，而整车行
业周期又与国民经济的发展周期密切相关，属于对经济景气周期比较敏感的行
业，因此汽车零部件行业受下游整车行业、国民经济周期波动的影响而呈现一定
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的周期性特征。
     2、区域性
     随着中国汽车工业的快速发展，国内已形成六大汽车产业集群，分别是长三
角产业集群、东北产业集群、长江中游产业集群、京津冀产业集群、珠三角产业
集群和成渝产业集群。
     为降低物流成本、及时满足客户需求，汽车零部件行业企业纷纷在整车厂周
边建立生产基地，因而也形成了与上述汽车工业集群区域相对应的六大产业集
群。产业集群化可以通过降低成本、刺激创新、提高效率、加强沟通，最终使得
中国的汽车零部件产业健康发展。
     3、季节性
     汽车零部件行业不存在明显的季节性特征。
（九）所处行业与上、下游行业之间的关联性
     发行人所处的汽车零部件行业的上游主要为钢材和铝材等原材料生产行业，
下游行业为汽车整车制造行业。
     1、上游行业对发行人的影响
     发行人采购的原材料主要包括活塞冷却喷嘴外购件、钢材及其加工成的坯料
等。上游活塞冷却喷嘴外购件、钢材、坯料的价格波动将直接影响发行人的生产
经营成本。就目前而言，原材料供应充足，采购价格在报告期内受宏观经济与市
场供求变动的影响出现一定的波动，但总体处于合理区间，对发行人影响不大。
     2、下游行业对发行人的影响
     汽车零部件行业的下游为汽车整车制造行业。改革开放四十年来，我国汽车
行业快速发展，也带动了上游汽车零部件行业的迅速发展。随着我国经济的不断
健康发展、道路桥梁等基础设施的日趋完善、汽车产业政策的逐步落实以及国民
消费水平的逐步提高，汽车在我国的普及程度将越来越高，汽车行业仍将有较好
的发展前景。汽车行业广阔的发展空间有利于零部件行业的持续发展，发行人将
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受益于下游整车行业的发展。
三、发行人在行业中的竞争地位
（一）发行人的市场占有率
     发行人深耕汽车零部件行业 20 多年，通过品质管控、技术创新、成本控制、
精益管理等方式，发行人的主要产品在汽车零部件细分领域确立了重要的市场地
位。特别是气门桥、气门锁片、气门弹簧上座、活塞冷却喷嘴、曲轴传感器信号
盘等主要产品在汽车零部件细分领域具备较高的市场份额。
     因汽车零部件涉及的产品品类众多、配套体系不同，故国家统计局或相关行
业协会未发布汽车零部件各细分行业的市场规模及各企业具体产值、产量等数
据。现对发行人气门桥、气门锁片、气门弹簧上座、活塞冷却喷嘴、曲轴传感器
信号盘五类主要产品的市场占有率按如下方法进行测算：
     ①市场占有率＝公司产品当年销量/该类产品当年市场容量；
     ②该产品当年市场容量=∑当年不同缸数汽车用内燃机销量×不同缸数汽车
用内燃机使用该类产品的数量。
     发行人根据《中国内燃机工业年鉴 2019 年版》、《中国内燃机工业年鉴 2020
年版》统计数据进行了估算，由此测算出主要产品的国内市场占有率如下：
                                      2019 年度                             2018 年度
    主要产品          销售件数        市场容量     市场占       销售件数     市场容量       市场占
                      （万件）        （万件）       有率       （万件）     （万件）       有率
     气门桥                1,197.73     3,092.97       38.72%    1,266.67      2,836.42     44.66%
    气门锁片           21,014.05       74,088.72       28.36%   21,382.08     80,023.26     26.72%
  气门弹簧上座         10,444.90       37,044.36       28.20%   10,071.41     40,011.63     25.17%
  活塞冷却喷嘴             2,215.26    13,674.84       16.20%    2,109.78     15,434.99     13.67%
曲轴传感器信号盘            292.52      2,244.44       13.03%      321.31      2,431.48     13.21%
注 1：由于暂时缺乏 2020 年的市场容量的统计数据，故未对 2020 年度发行人的主要产品市
场占有率进行测算；
注 2：上表中发行人主要产品市场占有率仅是发行人的估算，与实际的市场占有率可能存在
偏差。
     由上表可知，2018 年、2019 年，发行人主要产品的市场占有率一直维持在
较高的水平。其中，气门锁片、气门弹簧上座、活塞冷却喷嘴的市场占有率呈现
增长的趋势。此外，根据浙江省汽摩配行业商会提供的数据，发行人气门桥、气
门锁片、气门弹簧上座、活塞冷却喷嘴、曲轴传感器信号盘五类主要产品具备较
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高的市场份额，市场占有率排名靠前。
（二）发行人的主要竞争对手
     发行人的主要竞争对手情况如下：
     1、杭州新坐标科技股份有限公司（603040）
     杭州新坐标科技股份有限公司创立于 2002 年，公司主营业务为精密冷锻件
的研发、生产和销售，主要产品包括气门组精密冷锻件、气门传动组精密冷锻件
以及其他精密冷锻件等，主要应用于汽车、摩托车发动机领域，属于国家重点鼓
励和扶持的绿色先进制造业。2020 年度新坐标的营业收入为 3.76 亿元，净利润
为 1.55 亿元。
     2、绵阳富临精工机械股份有限公司（300432）
     绵阳富临精工机械股份有限公司是专业从事汽车发动机精密零部件的研发、
生产和销售的企业。公司主要生产液压挺柱、机械挺柱、液压张紧器、摇臂、喷
嘴、发动机可变气门系统（VVT、VVL）、缸内直喷系统用高压油泵挺柱和泵壳、
自动变速器及燃油喷射器精密零部件等产品系列。2020 年度富临精工的营业收
入为 18.45 亿元，净利润为 3.29 亿元。
     3、法国喷达集团（Bontaz-Centre Co., Ltd.）
     法国喷达集团成立于 1965 年。喷达集团已发展成为欧洲最大的活塞冷却喷
嘴及其他汽车发动机用精密部件专业设计生产商之一。公司主要经营产品有：活
塞冷却喷嘴、止回阀、电磁阀等。目前，喷达集团在突尼斯、捷克、印度、巴西、
美国和中国等国家都设立了分公司。
     4、伊藤金属工业株式会社
     伊藤金属工业株式会社成立于 1916 年。产品主要应用于丰田汽车。主要产
品包括喷油嘴、螺栓接头、止回阀等汽车零部件产品。
（三）发行人的竞争优势分析
     1、竞争优势
     （1）优质的客户资源
     多年来，凭借优异的质量表现和出色的交付能力，发行人积累了一大批优质、
稳定的客户，包括潍柴动力、长城汽车、一汽解放锡柴、广西玉柴、上汽通用五
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菱、吉利集团、康明斯（Cummins）、东风本田汽车、长安汽车、东风本田发动
机、一汽丰田、福田康明斯、上柴股份、东风康明斯、广汽丰田、上汽通用等众
多国内外知名汽车整车厂或主机厂，并且已成为一汽大众、上汽大众、大众自动
变速器（天津）、德国的曼（MAN）、瑞典的斯堪尼亚（Scania）、美国的纳威
司达（Navistar）、德尔福（Delphi）、伊顿（EATON）等公司的定点供应商。
       客户的好评是发行人在技术、质量、服务等方面优势的集中体现。发行人先
后 150 余次被客户评为“优秀供应商”或被授予“优秀质量奖”等荣誉，和美国
康明斯（Cummins）达成全球战略合作关系，荣获其“战略核心供应商”称号。
       仅报告期内，发行人就取得 50 多项客户授予的奖项和荣誉，具体如下：
序号     授予时间                  客户名称                            荣誉
                       广汽本田汽车有限公司、东风本田发
 1      2017 年 1 月                                      2016 年度优秀供应商
                       动机有限公司（联合颁发）
 2      2017 年 1 月   一汽轿车股份有限公司发传中心       优秀供应商
 3      2017 年 2 月   广西玉柴机器股份有限公司           2016 年度质量奖
 4      2017 年 3 月   康明斯（Cummins）                  战略核心供应商
                       丰田汽车（常熟）零部件有限公司和
 5      2017 年 3 月                                      2016 年度（部品）品质优良奖
                       丰田汽车技术中心（中国）有限公司
 6      2017 年 3 月   广汽丰田发动机有限公司             2016 年度品质优良奖
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序号     授予时间                     客户名称                         荣誉
 7     2017 年 3 月    一汽丰田（长春）发动机有限公司     2016 年原价优良奖
 8     2017 年 3 月    天津一汽丰田发动机有限公司         2016 年原价优良奖
 9     2017 年 11 月   安徽江淮汽车集团股份有限公司       质量贡献奖
 10    2017 年 12 月   天津一汽丰田发动机有限公司         2017 年度优秀供应商
 11    2017 年 12 月   潍柴动力股份有限公司               2017 年度潍柴质量奖
 12    2017 年 12 月   哈尔滨东安汽车发动机制造有限公司   2017 年度优秀供应商
 13    2018 年 1 月    广西玉柴机器股份有限公司           玉柴国六战略供应商
                                                          2017 年度供应商 VA 活动协力
 14    2018 年 1 月    广汽丰田发动机有限公司
                                                          奖
 15    2018 年 1 月    广西玉柴机器股份有限公司           2017 年度交付奖
 16    2018 年 1 月    重庆科克发动机技术有限公司         2017 年优秀供应商
 17    2018 年 3 月    柳州五菱汽车工业有限公司           2017 年度优秀质量奖
                       丰田汽车（常熟）零部件有限公司和
 18    2018 年 3 月                                       2017 年度（部品）品质达成奖
                       丰田汽车技术中心（中国）有限公司
 19    2018 年 3 月    一汽丰田                           2017 年度品质达成奖
 20    2018 年 3 月    广汽丰田发动机有限公司             2017 年度品质优秀奖
 21    2018 年 11 月   安徽江淮汽车集团股份有限公司       质量贡献奖
                       安徽江淮纳威司达柴油发动机有限公
 22    2018 年 11 月                                      质量贡献奖
                       司
 23    2018 年 12 月   潍柴动力股份有限公司               2018 年度潍柴质量奖
 24    2018 年 12 月   中国石油集团济柴动力股份有限公司   2018 年度优秀供应商
 25    2018 年 12 月   一汽解放大连柴油机有限公司         2018 年度质量优胜奖
 26    2018 年 12 月   上海柴油机股份有限公司             绿色生产线
 27    2018 年 12 月   上海柴油机股份有限公司             2018 年度质量优胜奖
 28    2018 年 12 月   华菱星马汽车                       2018 年度质量优秀奖
 29    2018 年 12 月   上海日野发动机有限公司             2018 年度最佳新品开发奖
 30    2019 年 1 月    三一动力有限公司                   2018 年度质量优胜奖
 31    2019 年 2 月    哈尔滨东安汽车动力股份有限公司     2018 年度质量贡献奖
 32    2019 年 2 月    玉柴联系动力股份有限公司           2018 年度优秀供应商
                       丰田汽车（常熟）零部件有限公司和
 33    2019 年 3 月                                       2018 年度（部品）品质达成奖
                       丰田汽车技术中心（中国）有限公司
 34    2019 年 3 月    广汽丰田发动机有限公司             2018 年度品质优良奖
 35    2019 年 3 月    哈尔滨东安汽车发动机制造有限公司   2018 年度优秀供应商
 36    2019 年 9 月    江苏常发农业装备股份有限公司       质量优胜奖
 37    2019 年 12 月   北汽福田发动机事业部               质量领先奖
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序号     授予时间                    客户名称                       荣誉
 38     2019 年 12 月   安徽江淮汽车集团股份有限公司   杰出质量奖
 39     2019 年 12 月   福田康明斯                     2019 最佳新产品项目开发奖
 40     2019 年 12 月   昆明云内动力股份有限公司       质量成就奖
 41     2019 年 12 月   雷沃阿波斯集团                 2019 质量金奖
 42     2020 年 1 月    东风本田发动机有限公司         2019 年度供应优胜供应商
 43     2020 年 1 月    广西玉柴机器股份有限公司       2019 年度玉柴质量奖
 44     2020 年 1 月    华菱星马汽车集团               2019 年优秀供应商
 45     2020 年 1 月    上海柴油机股份有限公司         2019 年度合作贡献奖
 46     2020 年 3 月    广汽丰田发动机有限公司         2019 年度品质优良奖
 47     2020 年 6 月    玉柴联合动力股份有限公司       2019 年度优秀供应商
 48     2020 年 9 月    柳州五菱汽车工业有限公司       2019 年度优秀供应商
 49     2020 年 12 月   中国重型汽车集团有限公司       优秀质量奖
 50     2020 年 12 月   广西玉柴机器股份有限公司       2020 年度玉柴质量奖
 51     2020 年 12 月   昆明云内动力股份有限公司       2020 年度质量成就奖
 52     2020 年 12 月   汉马集团股份有限公司           2020 年度优秀供应商
 53     2020 年 12 月   安徽江淮汽车集团股份有限公司   杰出质量奖
 54     2021 年 1 月                 一汽丰田             2021 年竞争力进取奖
 55     2021 年 1 月          广汽三菱汽车有限公司        2020 年度品质改善奖
 56     2021 年 2 月        玉柴联合动力股份有限公司      2020 年度优秀供应商
 57     2021 年 3 月         广汽丰田发动机有限公司       2020 年度品质优良奖
 58     2021 年 6 月            长城汽车蜂巢动力               优秀供应商
       （2）产品质量优势
       发行人多年来一直秉承“以质量求生存，以技术求发展”的生产理念，以“质
量零缺陷，客户零抱怨”为目标，不断追求产品的高品质。发行人设立了质保部，
下设品质保证科、检验科和实验室，实验室包含精密测量、理化分析、计量检定、
性能和耐久试验等分室。实验室已取得三大量具计量考核证书，可对公司新品、
新项目从结构、性能、成型方面进行技术反馈与支持。同时可以对内部三大量具、
衡器、自制工装检具等进行计量检定，以达到对发行人质量检测器具的精度控制，
实现产品质量的自工序完结。同时发行人制定了一系列完备的质量控制制度，形
成有效的质量管理体系，结合公司各项目控制计划及风险评估，从供应商质量管
理、进料检验、生产过程控制、成品检验、客户端质量跟踪等方面进行全面的质
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量控制。
     汽车零部件质量体系中用 PPM（Parts Per Million 百万分之一）值表示每百
万件零部件产品中的不良率，以此来衡量产品质量水平，具体分为 0 公里 PPM
值和售后 PPM 值。报告期内，发行人的产品质量不断提升，0 公里 PPM 值逐年
降低，目前已低至 0.84。2019 年度，30 多家客户的 0 公里 PPM 值为 0，60 多家
客户的售后 PPM 值为 0。发行人先后 150 余次获得客户颁发的优质供应商奖或
优秀质量奖等荣誉，这是对发行人产品质量最好的肯定。
     （3）技术和研发优势
     ①产品研发能力
     发行人现有专业研发人员 100 余名，分别从事公司产品开发及制造过程中涉
及的计算机辅助设计、精密锻造、精密冲压、热处理、模具开发、工装自动化等
技术研发工作。
     发行人拥有 Pro/E、EESY-Form and Autoform、CAD、CAE、CAM 等计算
机辅助设计软件，产品研发过程中广泛采用成型分析、成型极限分析、材料减薄
率分析、材料流动分析、模具应力分析等手段，大大缩短了产品研发周期，降低
了研发成本。
     模具的质量对汽车零部件乃至整车质量的影响非常大，强大的模具设计制造
能力有助于树立汽车零部件企业的竞争优势。发行人高水平的模具自主开发设计
与制造能力极大地提升了公司的产品质量和生产效率，能够满足客户对产品多样
化的需求。同时，完备的理化分析、精密测量、耐久检验等实验室配备，也为发
行人产品研发的实验需求提供了基础保障。
     此外，发行人还建立了高效的产品开发流程，对产品开发进行立项评审、方
案论证、过程跟踪、难点攻关和结果评价的全流程管理，完善的产品研发流程有
助于坚定落实公司的产品战略、理顺研发组织架构、培养人才，从而从各方面提
高公司研发团队的整体研发能力。
     ②制造工艺及设备
     公司拥有意大利进口的冷镦机、瑞士进口的精冲机和日本进口的自动车床等
世界一流设备，基于这些设备，结合自主研发的冷精锻和精密冲压结合的制造工
艺，公司实现了多种产品的一次成形加工，可以获得合理的金属流线分布和更好
的材料组织结构与性能，与传统的毛坯成形后进行机加工的工艺相比，大大提高
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了零件的承载能力，从而可以保证制件轻量化的同时提高产品的安全性、可靠性
和使用寿命。同时，可高效利用原材料，节约能源，减轻污染，大幅缩短了产品
制造周期、降低了生产成本。
     ③产学研合作
     发行人高度重视与国内著名高校及科研院所的合作。发行人与浙江大学共同
成立了“浙江大学—黎明发动机配气系统产品研发中心”，双方在发动机配气系
统及相关产品的研究与开发、研发人才的培养等多领域开展合作，经过多年的努
力，研发中心取得了明显的成效，为公司产品的研发提供了支持。
     ④研发成果
     发行人高度重视知识产权保护及产品标准制定工作。通过自主研发，发行人
取得专利 46 项，其中境内发明专利 3 项，境外发明专利 1 项，实用新型专利 42
项，并牵头制定了《内燃机 冷挤压型 气门桥》（T/ZZB 0847-2018）和《往复
式内燃机 气门桥》（T/CAMS/CICEIA 14-2019）2 项团体标准，参与制定了《发
动机活塞冷却喷嘴（PCJ）技术条件》（JB/T13288-2017）1 项国家级行业标准，
上述标准涉及到气门桥和活塞冷却喷嘴等主要产品的关键技术条件。上述核心技
术条件被广泛应用于发行人及行业内相关产品的设计中，为公司创造了良好的经
济效益。
     （4）生产管理优势
     为了将公司打造为科技型、管理型的先进制造业企业，发行人一直实行精益
生产和 5S 管理相结合的先进管理方法，ERP 与看板管理相结合的物流和信息流
管理方式，大力推进全员参与的管理活动，形成独具黎明特色的管理模式。同时，
发行人还聘请 5S 管理及精益生产管理专家进行现场生产管理指导，使发行人管
理朝精细化方向更进一步。这些措施都极大地提高了发行人的运作效率，凸显了
管理优势，为发行人的持续发展提供了强劲的动力。
     （5）快速的客户响应能力
     响应速度的快慢是整车制造企业选择供应商的重要考量因素之一，它将直接
影响产品的交付时间以及与客户合作的稳定性。发行人通过多年积累，具备了高
效的项目管理体系、强大的模具开发能力、先进的生产工艺、娴熟的生产工人，
能够及时、准确、高质、高效地满足客户的多样化需求，在客户规定的时间内开
发出符合客户需求的产品，具有快速的客户响应能力。
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     2、竞争劣势
     （1）发行人的经营规模与全球汽车零部件巨头相比，尚存在差距
     从全球范围来看，汽车零部件行业已经形成以罗伯特博世（Robert Bosch
GmbH）、电装（Demso Corp.）、麦格纳国际（Magna International Inc.）等汽车
零部件行业巨头为主的竞争格局。根据美国汽车新闻（Automotive News）发布
的 2019 年全球零部件配套供应商百强榜披露的数据，罗伯特博世 2018 年的销售
金额为 429.25 亿美元。跟国内众多汽车零部件企业一样，发行人目前规模较小，
与国内外上述零部件巨头相比，综合实力尚有较大差距。
     （2）融资渠道单一
     随着公司规模的不断扩大，对资金的需求越来越大，目前公司的融资渠道较
为单一，资金来源主要为公司自身积累及银行贷款，难以满足公司业务快速发展
的需要，在一定程度上限制了产能扩张、研发投入和市场开拓。本次股票公开发
行并上市后，公司资本结构和融资能力将得到明显改善，生产规模将进一步扩大，
产品结构得到优化，有利于进一步提升公司的核心竞争力。
     （3）高端人才缺乏
     随着公司业务快速发展，特别是本次募集资金投资项目的建设，公司需要将
大量的人才充实到生产、研发、销售、管理等各个环节。随着汽车“新四化”的
推进，零部件配套企业也需要与时俱进，朝高效化、节能化和智能化方向发展，
这需要更多的技术研发投入，特别是对高端技术人才的引进提出了更高的要求。
本次发行上市，将有助于提升公司知名度，有利于吸引高端人才，满足公司长远
发展的需求。
四、发行人的主营业务情况
（一）主要产品或服务的用途
     详见本节“一、发行人的主营业务、主要产品（服务）及设立以来的变化情
况”之“（二）发行人的主要产品及用途”。
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（二）主要产品的工艺流程图或服务流程图
     1、精锻件
     （1）气门桥
     （2）气门弹簧上座
     （3）摇臂球头/球窝
     （4）火花塞喷油器隔套
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     2、装配件
     （1）活塞冷却喷嘴
     3、冲压件
     （1）气门锁片
     （2）曲轴传感器信号盘
     （3）碗形塞
     （4）气门弹簧下座
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（三）主要经营模式
     1、采购模式
     发行人的采购部具体负责生产经营所需原材料、辅助材料、工装器具、备品
备件、劳保用品、办公用品及固定资产等的采购。发行人按照 IATF16949 质量管
理体系及内部控制制度的要求建立采购管理控制程序。计划物流部在 ERP 信息
系统中制定并维护生产计划，系统根据生产计划自动生成三个月滚动原材料需求
计划。采购部根据 ERP 信息系统生成的原材料需求计划，制定月度原材料采购
计划，经相关部门负责人及分管领导审批后执行采购。在制定采购计划的过程中，
采购部会充分考虑最低安全库存要求及新产品开发对原材料的临时性需要。供应
商管理方面，发行人建立了一套完整的供应商管理体系。采购部根据《采购管理
制度》、《供方选择与评价控制程序》等相关制度对供应商进行管理。采购部每
月对供应商的供货情况进行综合性评价，记录于《供方业绩评价评审表》，从供
货合格率、交货及时率等方面考核，并在年底进行供方业绩评审，根据评审等级
更新合格供应商名录，以保障采购渠道的畅通及采购质量的稳定。
     2、生产模式
     （1）自主生产
     发行人拥有包括前期产品研发与设计、工装模具设计与制作以及产品制造在
内的完整生产流程。
     ①产品研发、设计及工装模具设计
     发行人技术中心负责产品的研发、设计及工装模具设计。技术中心根据商务
部提供的市场调研信息或者客户的《零部件开发合同》，组织相关部门进行可行
性评估、立项等工作，成立项目小组，制定新产品开发进度计划，进行新产品设
计、工装模具设计制作、样件制作、试验等工作，新产品经客户样件及小批试验
合格后，进入产品量产阶段。
     ②生产计划及制造
     商务部定期和不定期收集客户需求计划并通过 EDI 导入到 ERP 系统，计划
物流部使用 ERP 系统，每月底根据商务部的需求计划（包含安全库存）制订下
月生产计划及后续两个月预测生产计划；每周根据客户需求顺序和商务部下发的
计划变更单制定周生产计划。制造部各工序分别按照周计划制订日计划，并按相
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应的技术及作业文件组织生产。最终成品通过外观全检、尺寸和性能检验、试验
后，按相应的作业指导书进行包装和入库，等待发货。
     （2）外协加工
     发行人在生产过程中，会综合考虑客户对产品的要求、产品特点、生产计划
及公司产能等因素，对钎焊、部分原材料准备、机加工、表面处理等附加值、技
术含量相对较低的非核心工艺采取外协加工的方式，公司负责向外协厂商提供原
材料、半成品，外协厂商按照加工数量收取加工费。
     发行人外协采购涉及多个工序，但外协采购总体金额不大，单一工序外协采
购业务量较小。发行人采用外协加工的工序基本都是简单、机械和偏劳动密集型
的作业工序，技术要求较低，但需要一定的设备投入和较多的劳动力，为提高生
产效率，节约人力成本和设备投入，发行人部分简单工序采用外协加工方式是合
理和必要的，也符合行业惯例。
     ①外协加工费用占采购总额的比重
     报告期内，发行人外协加工费用占采购总额的比例为：
          项目              2021 年 1-6 月         2020 年度     2019 年度     2018 年度
 外协加工费用（万元）              1,586.82          2,307.14       1,617.62      2,256.90
   采购总额（万元）               13,902.82          21,255.40     15,397.27     16,364.05
          占比                        11.41%           10.85%        10.51%        13.79%
     ②报告期内前五大外协供应商交易情况
                                                                               外协加工费
                                                                 外协金额
 期间                外协供应商名称                 外协内容                   占当期采购
                                                                 （万元）
                                                                               总额的比
            舟山定海区军合金属制品有限公司            钎焊        567.45         4.08%
              舟山市定海海利电器有限公司            坯料加工      290.09         2.09%
2021 年     宁波市奉化诚欣环保科技有限公司            镀锌        199.65         1.44%
 1-6 月       舟山市定海区森茂机械加工厂             机加工        79.72         0.57%
            舟山市华炯船舶设备制造有限公司           机加工        67.41         0.48%
                               合计                              1,204.32        8.66%
          舟山市定海区军合金属制品有限公司            钎焊           934.05         4.39%
 2020     舟山市定海海利电器有限公司                坯料加工         464.65         2.19%
 年度     宁波市奉化诚欣环保科技有限公司              镀锌           194.35         0.91%
          舟山市华炯船舶设备制造有限公司             机加工          122.00         0.57%
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                                                            外协金额
 期间                外协供应商名称              外协内容                占当期采购
                                                            （万元）
                                                                         总额的比
          舟山市定海森茂机械加工厂               机加工        120.53         0.57%
                               合计                           1,835.58        8.64%
          舟山市定海区军合金属制品有限公司        钎焊         648.83         4.21%
          舟山市定海海利电器有限公司             坯料加工      340.05         2.21%
 2019     舟山市华炯船舶设备制造有限公司         机加工        105.25         0.68%
 年度     舟山市新城哲锋模具销售部               机加工         89.05         0.58%
          宁波市奉化诚欣环保科技有限公司          镀锌          79.16         0.51%
                               合计                           1,262.34        8.20%
          舟山市定海区军合金属制品有限公司        钎焊         664.14         4.06%
          舟山市定海海利电器有限公司             坯料加工      595.72         3.64%
 2018     舟山市金秋机械有限公司                  皂化         272.49         1.67%
 年度     舟山市华炯船舶设备制造有限公司         机加工        195.15         1.19%
          舟山鑫建机电设备有限公司［注］         机加工        102.93         0.63%
                               合计                           1,830.43       11.19%
注：舟山鑫建机电设备有限公司曾用名为舟山市定海区鑫建机电设备制造有限公司。
     以上外协供应商与发行人均无关联关系，发行人的董事、监事、高级管理人
员和核心技术人员、主要关联方或持有 5%以上股份的股东在主要外协供应商中
不占有任何权益。
     3、销售模式
     公司采用直销模式销售本公司生产的产品。
     公司的主要客户为汽车整车制造企业及发动机整机厂。在新客户的开发过程
中，主要经历几个阶段：（1）前期洽谈，并成为客户的候选供应商；（2）客户
对公司进行评审（评审内容包括技术评审、质量评审等）；（3）通过客户评审，
确定为其潜在供应商；（4）根据客户需求，对具体产品进行报价，经客户筛选
后成为其具体产品的定点供应商；（5）签订产品开发协议，并试制样件；（6）
通过客户的样件测试；（7）根据客户后续的订单批量生产并交付，成为客户的
量产供应商。
     一般而言，公司被客户确认为供应商之后，双方的合作关系就会相对稳定。
在实际的合作过程中，公司会与客户就具体产品签订年度框架协议；客户按实际
需求发送包含具体产品种类、规格、数量等需求的订单；商务部接收并制作 ERP
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 销售计划；计划物流部根据 ERP 计划编制生产计划并交制造部组织生产；待产
 品完工后，计划物流部根据实际订单和需求负责发运。客户根据其生产进度随时
 取用，并与公司定期结算。
 （四）主要产品的产能、产量及销售情况
         1、主要产品的产能、产量和销量情况
         报告期内，发行人主要产品的产能、产量、销量情况如下：
                                                                                         单位：万件
  产品类                                                                        产能利用     产销率
                    年度             产能        实际产量          销量
    别                                                                          率（%）      （%）
             2021 年 1-6 月        11,390.95      9,292.58        8,735.34           81.58            94.00
               2020 年度            19,559.08     15,144.55       15,073.69            77.43           99.53
 精锻件
               2019 年度            19,290.07     11,933.66       12,179.89            61.86          102.06
               2018 年度            16,864.57     13,005.70       11,886.10            77.12           91.39
             2021 年 1-6 月        1,889.24       1,886.03        1,764.15           99.83            93.54
               2020 年度             2,954.26        2,895.62      2,900.73            98.01          100.18
 装配件
               2019 年度             2,852.39        2,246.09      2,215.26            78.74           98.63
               2018 年度             2,852.39        2,167.72      2,109.78            76.00           97.33
             2021 年 1-6 月        27,429.10     24,193.87       20,941.56           88.21            86.56
               2020 年度            52,326.86     36,930.30       36,954.25            70.58          100.06
 冲压件
               2019 年度            52,326.86     32,065.57       33,455.06            61.28          104.33
               2018 年度            46,609.29     37,752.50       34,847.30            81.00           92.30
 注：由于发行人产品种类众多，此处产能、产量、销量的统计仅包含各产品类别中的主要产
 品。精锻件包含气门桥、气门弹簧上座、摇臂球头/球窝、火花塞喷油器隔套；装配件包含
 活塞冷却喷嘴；冲压件包含气门锁片、曲轴传感器信号盘、碗形塞、气门弹簧下座。
         2、发行人报告期内主营业务收入构成
         （1）按产品分类
         报告期内，公司主营业务收入按产品分类如下：
                                                                                       单位：万元，%
 产品        2021 年 1-6 月              2020 年度               2019 年度                   2018 年度
 名称        金额          比例        金额       比例          金额         比例        金额            比例
精锻件      12,900.92      40.13     21,742.33     39.83     17,294.08       38.38     16,715.88         37.38
装配件      12,046.82      37.47     20,612.44     37.76     16,756.77       37.19     16,639.63         37.21
冲压件       6,727.46      20.92     11,430.52     20.94     10,300.72       22.86     10,619.50         23.75
其他件        475.92        1.48        799.87       1.47       704.53        1.56           744.80       1.67
                                                 1-1-160
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                招股说明书
  产品        2021 年 1-6 月               2020 年度                     2019 年度                    2018 年度
  名称        金额           比例        金额          比例            金额          比例           金额           比例
  合计      32,151.12        100.00    54,585.16       100.00        45,056.11       100.00        44,719.81      100.00
         公司的主要产品按照其主要生产工艺分为精锻件、装配件、冲压件及其他件。
  报告期内，精锻件、装配件和冲压件合计占主营业务收入的比例在 98%左右，是
  公司目前最主要的产品。其他件销售占比较小，其销售收入占主营业务收入的比
  例在 2%左右，是公司主营业务产品的补充。
         （2）按地区分类
         报告期内，公司境内销售收入在 94%—98%左右，公司外销主要通过东风进
  出口代理出口，主要代理康明斯（Cummins）等海外客户，公司基于产品的最终
  用户所在地将该部分业务归为外销业务。公司负责终端客户关系维护、产品售后
  等，该部分销售亦属于寄售模式，其收入确认方式与寄售模式的确认方式相同，
  即公司根据与客户签订的合同或订单发货，在公司产品已经发出并经客户检验合
  格领用后，公司根据客户确认的领用结算通知确认销售收入。境内外收入具体分
  布情况如下：
                                                                                                   单位：万元，%
             2021 年 1-6 月               2020 年度                     2019 年度                     2018 年度
  地域
             金额           比例        金额           比例           金额           比例          金额           比例
  境内     31,141.08         96.86     53,593.31       98.18     43,348.29           96.21     42,209.59           94.39
  境外       1,010.05         3.14       991.85         1.82          1,707.82        3.79         2,510.22         5.61
  合计     32,151.12        100.00     54,585.16   100.00            45,056.11   100.00        44,719.81          100.00
         报告期内，公司境内销售区域分布情况如下：
                                                                                                   单位：万元，%
               2021 年 1-6 月                  2020 年度                     2019 年度                    2018 年度
 地域
               金额            比例        金额          比例            金额          比例            金额          比例
华东地区      13,863.60        44.52      23,740.29       44.30         18,377.88       42.40        16,783.33       39.76
华南地区       5,104.02        16.39       8,387.28       15.65          7,114.25       16.41         7,780.98       18.43
华北地区       3,195.30        10.26       6,061.50       11.31          6,141.79       14.17         6,343.56       15.03
华中地区       4,181.68        13.43       6,009.97       11.21          4,924.27       11.36         4,382.17       10.38
西南地区       2,476.68         7.95       4,849.47           9.05       3,992.03           9.21      4,501.74       10.67
东北地区       2,280.55         7.32       4,461.23           8.32       2,748.72           6.34      2,358.93           5.59
西北地区            39.27       0.13           83.58          0.16           49.34          0.11          58.88          0.14
                                                   1-1-161
浙江黎明智造股份有限公司                                                                   招股说明书
                2021 年 1-6 月           2020 年度                2019 年度               2018 年度
地域
                金额       比例        金额            比例     金额          比例      金额       比例
合计           31,141.08   100.00    53,593.31        100.00   43,348.29      100.00   42,209.59   100.00
        报告期内，公司国内客户主要分布在华东地区、华南地区、华北地区和华中
地区，该四部分销售收入占公司国内销售收入的 80%以上，并且占比较为稳定。
        报告期内，公司内外销中的产品交货时点、运费承担、验收程序、质量缺陷
赔偿责任、产品三包责任（如有）、退货政策、销售折扣政策、款项结算条款如
下：
       项 目                外销                                       内销
                  公司外销主要通过东风进
                  出口代理出口，主要代理
                  康明斯（Cummins）等海
                  外客户，公司基于产品的
                  最终用户所在地将该部分
                  业务归为外销业务。公司
                  负责终端客户关系维护、
                  产品售后等，该部分销售
外销贸易模式      亦属于寄售模式，其收入
                  确认方式与寄售模式的确
                  认方式相同，即公司根据
                  与客户签订的合同或订单
                  发货，在公司产品已经发
                  出并经客户检验合格领用
                  后，公司根据客户确认的
                  领用结算通知确认销售收
                  入。
                  FCA 模式下，将货物在指
                  定的地点交给买方指定的
产品交货时点                                  将货物运至客户指定地点
                  承运人，并办理了出口清
                  关手续，即完成交货
                  公司承担将货物送至承运
运费承担                                      公司承担运费
                  人的运费
                  按照甲方规定的程序接受
验收程序                                      到货验收或者按照甲方规定的程序接受检验
                  检验
                  1、若入库检验产品不合
                                              1、若入库检验产品不合格，可以退回，或者让步接收；2、
                  格，可以退回或者由甲方
                                              生产过程中因乙方产品质量问题导致其故障停机或者生产停
                  委托第三方进行挑选或返
                                              运，甲方有权要求乙方实施返工、返修、全检、就地销毁或
                  工，乙方承担相关费用；2、
                                              停供等处置并且乙方承担由此产生的一切相关费用或者让步
质量 缺陷赔偿     生产过程中因乙方产品质
                                              接收返工、返修后的产品；3、在甲方装车服务中出现的因乙
责任              量问题导致其故障停机或
                                              方产品质量问题而造成的损失，由乙方承担；4、在汽车/设
                  者生产停运，乙方承担一
                                              备厂家还是社会上，由于乙方产品质量或者服务问题而造成
                  切相关的费用；3、因市场
                                              各汽车/设备厂家对甲方的一切形式的扣罚、赔偿责任等，均
                  索赔归责于乙方责任的，
                                              由乙方全额承担
                  乙方承担相关的赔偿责任
产品三包责任      无                          无
                                              质量检验批示为退货的；生产过程中发现的不合格品经甲方
                  入库检验不合格退回的；
                                              评审为乙方质量问题的；长期存放在仓库成呆滞物且权属属
退货政策          生产过程中发现质量问题
                                              于乙方，经评审为退回乙方物资的；其他经甲方评审退回乙
                  退回的
                                              方的
                                                   1-1-162
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                           招股说明书
         项 目                    外销                                            内销
  销售折扣政策          无                           无
  款项结算条款          定期结算，电汇               定期结算，电汇、承兑汇票等
          （3）按照应用领域分类
          报告期内，公司按照产品应用于商用车、乘用车等类别进行分类统计的销售
  结构如下：
                                                                                                单位：万元，%
                  2021 年 1-6 月              2020 年度                   2019 年度                 2018 年度
产品名称
                  金额         比例         金额            比例        金额        比例         金额       比例
商用车           18,018.56      56.04     29,545.72          54.13    21,949.49      48.72      21,498.72      48.07
乘用车           12,925.99      40.20     22,430.11          41.09    21,306.33      47.29      21,587.90      48.27
其他车型            794.53        2.47     1,868.73           3.42     1,565.37          3.47    1,446.67       3.23
零件                412.04        1.28       740.60           1.36       234.92          0.52     186.53        0.42
  合计           32,151.12     100.00     54,585.16        100.00     45,056.11     100.00      44,719.81   100.00
  注 1：其他车型指工程机械、农用机械等非商用车、乘用车车型；
  注 2：零件指公司产品不直接供主机厂生产发动机或变速箱，而是作为零件供其他汽车零部
  件厂商组装成总成最后销售给主机厂，公司不能明确区分其最终应用车型。
          2018 年度、2019 年度公司主营业务收入波动较小，2020 年度受商用车市场
  景气程度上升的影响，公司产品应用于商用车的销售增加 7,596.23 万元，增幅
  34.61%，2021 年 1-6 月在 2020 年度基础上有所增长。
          报告期内，公司按照产品应用于汽油、柴油发动机等部件进行分类统计的销
  售结构如下：
                                                                                                单位：万元，%
产品名           2021 年 1-6 月             2020 年度                   2019 年度                  2018 年度
  称             金额         比例        金额            比例        金额         比例          金额       比例
柴油机       18,813.09         58.51     31,414.45         57.55     23,514.86      52.19       22,945.39      51.31
汽油机       12,395.30         38.55     21,193.74         38.83     20,123.61      44.66       20,438.23      45.70
变速器            530.69        1.65      1,236.37          2.27      1,182.72       2.63        1,149.67       2.57
其他              412.04        1.28       740.60           1.36       234.92        0.52         186.53        0.42
 合计        32,151.12       100.00      54,585.16        100.00     45,056.11    100.00        44,719.81   100.00
  注：其他指公司产品不直接供主机厂生产发动机或变速箱，而是作为零件供其他汽车零部件
  厂商组装成总成最后销售给主机厂，公司不能明确区分其最终应用发动机型。
          2018 年度、2019 年度公司主营业务收入波动较小，2020 年度受商用车市场
  景气程度上升的影响，公司产品应用于柴油机的销售增加 7,899.59 万元，增幅达
                                                          1-1-163
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
33.59%，2021 年 1-6 月在 2020 年度基础上有所增长。
     （4）按客户类别以及燃油车与新能源车产品分类
     报告期内，发行人主要客户为主机厂客户，其销售收入占比分别为 88.57%、
90.23%、90.99%和 89.80%，一级供应商客户销售占比分别为 11.14%、9.09%、
8.18%和 9.40%，其他金额及占比较小。
     报告期内，发行人产品主要应用于燃油车，报告期各期销售占比分别为
98.54%、98.15%、98.01%和 97.20%，新能源汽车产品供应尚处于起步阶段。
     （5）行业波动对公司可持续盈利能力的影响
     2018 年至 2020 年，全国汽车产量情况与发行人销售收入比较如下：
                                                                     单位：万辆、万元
            项目           2020 年度              2019 年度            2018 年度
全国乘用车产量                   1,999.4                2,136.0               2,352.94
发行人乘用车销售金额           22,430.11              21,306.33             21,587.90
全国商用车产量                    523.1                   436.0                427.98
发行人商用车销售金额           29,545.72              21,949.49             21,498.72
     2018 年至 2020 年，发行人商用车销售金额变动趋势与全国商用车产量变动
趋势一致，发行人乘用车销售金额与全国乘用车产量变动趋势基本一致，2020
年发行人乘用车销售情况好于行业情况主要系东安动力和中国第一汽车集团采
购需求上升所致。
     由上可知，尽管下游汽车行业的波动会给发行人的销售带来一定的影响，但
不会对公司的持续盈利能力造成重大不利影响，主要原因如下：
     1）发行人客户资源优质且合作关系良好
     发行人凭借优异的产品质量和出色的服务能力获得了众多大型知名客户的
信赖，建立了良好的合作关系，发行人与主要客户的业务持续而稳定，2018 年
至 2020 年，发行人向主要客户销售情况如下：
                                                                          单位：万元
                                                     公司销售额
         商用车客户名称
                                2020 年度            2019 年度           2018 年度
潍柴控股集团有限公司                   5,704.23           4,074.12            3,075.55
中国第一汽车集团有限公司               4,978.05           3,781.84            3,059.74
广西玉柴机器集团有限公司               3,419.64           2,995.99            2,873.05
                                  1-1-164
浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
                                                 公司销售额
          商用车客户名称
                                 2020 年度       2019 年度      2018 年度
东风汽车集团有限公司                  2,739.08       2,151.11       2,060.90
上海汽车集团股份有限公司              2,069.74       1,237.75       1,334.23
北汽福田汽车股份有限公司              1,636.19       1,262.23       1,270.10
昆明云内动力股份有限公司              1,500.54         712.91         805.43
Cummins                                886.01        1,699.02       2,506.07
长城汽车股份有限公司                   678.34          623.25         969.96
               合计                 23,611.80       18,538.21      17,955.02
     （续）
                                                 公司销售额
          乘用车客户名称
                                 2020 年度       2019 年度      2018 年度
上海汽车集团股份有限公司              3,681.04       3,772.20       3,758.45
东风汽车集团有限公司                  3,613.61       3,346.18       3,611.18
中国第一汽车集团有限公司              3,012.45       2,370.56       2,113.45
长城汽车股份有限公司                  2,543.64       2,751.16       2,571.50
广州汽车集团股份有限公司              2,024.23       1,838.07       1,735.85
浙江吉利控股集团有限公司              1,871.38       1,724.12       1,933.26
重庆长安汽车股份有限公司              1,393.50       1,549.04       1,672.20
哈尔滨东安汽车动力股份有限公司        1,671.48         811.32         482.12
丰田汽车（常熟）零部件有限公司         754.39          809.78         814.22
               合计                 20,565.73       18,972.42      18,692.24
     从上表看，发行人客户基本涵盖市场上主要的商用车和乘用车客户，客户资
源较为优质，且发行人对上述客户的销售收入每年呈上升趋势，发行人具备可持
续的盈利能力。
     2）通过持续开发新客户和新产品，发行人未来销售增长仍可期
     知名主机厂客户对发行人的认可及其颁发的优秀质量奖项为公司开拓新客
户创造了有利的条件，如美国康明斯（Cummins）、广汽丰田等车企颁发的奖项
含金量较高，这为其通过新客户的评审和认证降低了难度，也可以在一定程度上
缩短认证及供货时间。长期以来，公司坚持不懈推进新客户的开发，力求通过更
加先进的工艺、优质的产品、快速的客户响应能力、出色的产品交付能力以及多
年积累的行业认可度等软硬实力，加快现有产品进入目前暂无合作的主机厂的配
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浙江黎明智造股份有限公司                                        招股说明书
套体系。目前该工作也已取得积极成效，例如，在国内发行人已于 2019 年 7 月
1 日收到一汽大众的供应商提名信，成为一汽大众活塞冷却喷嘴产品的批量供应
商。在国外，已进入美国康明斯（Cummins）、德国的曼（MAN）、美国的纳
威司达（Navistar）供应体系，并有望以此为基础，进一步挖掘境外其他优质客
户的业务需求，努力融入全球汽车配套供应商网络，提升现有产品的国际市场占
有率。
     综上，发行人的客户资源较为优质且合作关系紧密，发行人 2018 年至 2020
年对主要商用车和乘用车客户的销售收入持续增长，行业波动对发行人可持续盈
利能力不会产生重大不利影响。
     3、报告期内各期向前五名客户的销售情况
     （1）报告期内，发行人向前五大客户销售额及占当期销售总额的比例、合
作历史、业务获取方式、结算模式、合同有效期限、续约风险、在供应商层级中
的定位等信息情况如下：
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 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                         招股说明书
     ①2021 年 1-6 月
                                                           以独立
                                       销售金              法人口                                                                   在供应商
序     集团客户名                                 占销售              合作历    业务获取                                   续约
                         客户名称      额（万              径销售                          结算方式     合同有效期限                层级中的
号         称                                     额比例                史        方式                                     风险
                                         元）              额前五                                                                     定位
                                                           大排名
                                                                                                      2019-12 至
                                                                                商 务 洽
                     一汽解放汽车                                                          以电汇、   2020-12-31，期满后
                                                                      2003 年   谈，并获                                            一级供应
                     有限公司无锡      2,418.93    7.42%     2                             承兑汇票   虽未续签但仍发生      无
                                                                       开始     得资质认                                              商
                     柴油机厂                                                              定期结算   业务往来的，本合
                                                                                证
                                                                                                      同视为延续
                                                                                                      2019-11-18 至
                                                                                商 务 洽              2020-12-31，除届满
                     天津一汽丰田
                                                                      2006 年   谈，并获   以电汇定   前 90 天以前书面通            一级供应
                     发动机有限公       850.49     2.61%                                                                    无
                                                                       开始     得资质认   期结算     知不予延期外，有                商
                     司
                                                                                证                    效期以 1 年为单位
                                                                                                      自动延长
                                                                                商 务 洽
      中国第一汽车   一汽丰田（长
1                                                                     2008 年   谈，并获   以电汇定   2013 年签订延续至             一级供应
      集团有限公司   春）发动机有限     576.90     1.77%                                                                    无
                                                                       开始     得资质认   期结算     今                              商
                     公司
                                                                                证
                                                                                                      2020-1-1 至
                                                                                商 务 洽
                     一汽解放大连                                                          以电汇、   2020-12-31，期满后
                                                                      2003 年   谈，并获                                            一级供应
                     柴油机有限公       428.31     1.31%                                   承兑汇票   虽未续签但仍发生      无
                                                                       开始     得资质认                                              商
                     司                                                                    定期结算   业务往来的，本合
                                                                                证
                                                                                                      同视为延续
                                                                                商务洽
                                                                                           以电汇、
                        中国第一汽车                                  2003 年   谈，并获                                            一级供应
                                        268.15     0.82%                                   承兑汇票           -             无
                        股份有限公司                                   开始     得资质认                                              商
                                                                                           定期结算
                                                                                  证
                            小计       4,542.78   13.94%
                                                                    1-1-167
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                招股说明书
                                                                                              2020-5-21 至
                                                                        商 务 洽
                                                                                              2020-12-30，期满 2
                    东风本田汽车                              2013 年   谈，并获   以电汇定                               一级供应
                                     1,210.20   3.71%   5                                     个月前双方均无意     无
                    有限公司                                   开始     得资质认   期结算                                   商
                                                                                              思表示时则延长一
                                                                        证
                                                                                              年，以后亦同
                                                                        商 务 洽
                                                                                   以电汇、
                    东风康明斯发                              2007 年   谈，并获                                          一级供应
                                     1,111.81   3.41%                              承兑汇票           -            无
                    动机有限公司                               开始     得资质认                                            商
                                                                                   定期结算
                                                                        证
                                                                                              2019-7-4 至
                                                                        商 务 洽
                                                                                              2020-5-26，期满 2
                    东风本田发动                              2013 年   谈，并获   以电汇定                               一级供应
                                      677.48    2.08%                                         个月前双方均无意     无
                    机有限公司                                 开始     得资质认   期结算                                   商
                                                                                              思表示时则延长一
                                                                        证
                                                                                              年，以后亦同
    东风汽车集团                                                        商 务 洽
2                                                                                  以电汇、
      有限公司      东风商用车有                              2003 年   谈，并获                                          一级供应
                                      401.65    1.23%                              承兑汇票           -            无
                    限公司                                     开始     得资质认                                            商
                                                                                   定期结算
                                                                        证
                                                                        商 务 洽
                    东风汽车有限                                                   以电汇、
                                                              2012 年   谈，并获                                          一级供应
                    公司东风日产      376.05    1.15%                              承兑汇票           -            无
                                                               开始     得资质认                                            商
                    乘用车公司                                                     定期结算
                                                                        证
                                                                        商 务 洽
                    东风汽车零部                                                   以电汇、
                                                              2011 年   谈，并获                                          二级供应
                    件（集团）有限    367.52    1.13%                              承兑汇票           -            无
                                                               开始     得资质认                                            商
                    公司                                                           定期结算
                                                                        证
                                                                        商 务 洽
                    东风汽车集团                                                   以电汇、
                                                              2012 年   谈，并获                                          一级供应
                    股份有限公司       64.90    0.20%                              承兑汇票           -            无
                                                               开始     得资质认                                            商
                    乘用车公司                                                     定期结算
                                                                        证
                                                            1-1-168
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                招股说明书
                                                                         商 务 洽
                                                                                    以电汇、
                    东风轻型发动                               2009 年   谈，并获                 2020-1-1 至             一级供应
                                       28.95     0.09%                              承兑汇票                       无
                    机有限公司                                  开始     得资质认                 2020-12-31                商
                                                                                    定期结算
                                                                         证
                           小计      4,238.56   13.00%
                                                                         商 务 洽
                                                                                    以电汇、
                    潍柴动力股份                               2006 年   谈，并获                 2020-1-1 至             一级供应
                                     3,403.17   10.44%   1                          承兑汇票                       无
                    有限公司                                    开始     得资质认                 2022-12-31                商
                                                                                    定期结算
                                                                         证
                                                                         商 务 洽
                                                                                    以电汇、
                    博杜安（潍坊）                             2014 年   谈，并获              签 订 之 日 起 至          一级供应
                                       53.11     0.16%                              承兑汇票                       无
                    动力有限公司                                开始     得资质认              2021-12-31                   商
                                                                                    定期结算
                                                                         证
                                                                         商 务 洽
                                                                                    以电汇、
                    潍柴重机股份                               2014 年   谈，并获                 2020-1-1 至             一级供应
                                       35.64     0.11%                              承兑汇票                       无
                    有限公司                                    开始-    得资质认                 2022-12-31                商
                                                                                    定期结算
    潍柴控股集团                                                         证
3
      有限公司                                                           商 务 洽
                    潍柴动力扬州                                                    以电汇、
                                                               2018 年   谈，并获                 2020-1-1 至             一级供应
                    柴油机有限责       27.56     0.08%                              承兑汇票                       无
                                                                开始     得资质认                 2023-12-31                商
                    任公司                                                          定期结算
                                                                         证
                                                                         商 务 洽
                    潍柴动力（潍                                                    以电汇、
                                                               2006 年   谈，并获                                         一级供应
                    坊）再制造有限      2.75     0.01%                              承兑汇票           -           无
                                                                开始-    得资质认                                           商
                    公司                                                            定期结算
                                                                         证
                                                                         商 务 洽
                                                                                    以电汇、
                    山东潍柴进出                               2020 年   谈，并获                                         一级供应
                                        0.65     0.00%                              承兑汇票           -           无
                    口有限公司                                  开始     得资质认                                           商
                                                                                    定期结算
                                                                         证
                                                             1-1-169
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                             招股说明书
                                                                     商 务 洽
                    潍柴动力（潍                                                以电汇、
                                                           2006 年   谈，并获                 2020-1-1 至              一级供应
                    坊）集约配送有      0.02     0.00%                          承兑汇票                        无
                                                            开始     得资质认                 2021-12-31                 商
                    限公司                                                      定期结算
                                                                     证
                           小计      3,522.90   10.81%
                                                                     商 务 洽
                                                                                以电汇、
                    上海柴油机股                           1998 年   谈，并获                                          一级供应
                                      880.71     2.70%                          承兑汇票   2019-1-1 起至长期    无
                    份有限公司                              开始     得资质认                                            商
                                                                                定期结算
                                                                     证
                                                                                           与同期生产物料购
                                                                     商 务 洽              销合同有效期相同
                    上汽通用五菱                                                以电汇、
                                                           2006 年   谈，并获              （ 2021-1-1     至          一级供应
                    汽车股份有限      757.19     2.32%                          承兑汇票                        无
                                                            开始     得资质认              2021-12-31），如合            商
                    公司                                                        定期结算
                                                                     证                    同续签则合同附件
                                                                                           自动生效
                                                                     商 务 洽
                                                                                以电汇、
                    南京汽车集团                           2009 年   谈，并获                                          一级供应
                                      442.19     1.36%                          承兑汇票           -            无
    上海汽车集团    有限公司                                开始     得资质认                                            商
4                                                                               定期结算
    股份有限公司                                                     证
                                                                     商 务 洽
                                                                                以电汇、
                    上海汽车集团                           2009 年   谈，并获                                          一级供应
                                      250.10     0.77%                          承兑汇票           -            无
                    股份有限公司                            开始     得资质认                                            商
                                                                                定期结算
                                                                     证
                                                                     商 务 洽
                    上汽菲亚特红                                                以电汇、
                                                           2010 年   谈，并获                 2020-1-1 至              一级供应
                    岩动力总成有      116.13     0.36%                          承兑汇票                        无
                                                            开始     得资质认                 2020-12-31                 商
                    限公司                                                      定期结算
                                                                     证
                                                                     商 务 洽
                    上汽通用东岳                                                以电汇、
                                                           2010 年   谈，并获                                          一级供应
                    动力总成有限       53.60     0.16%                          承兑汇票           -            无
                                                            开始     得资质认                                            商
                    公司                                                        定期结算
                                                                     证
                                                         1-1-170
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                              招股说明书
                                                                      商 务 洽
                                                                                 以电汇、
                    上汽通用汽车                            2010 年   谈，并获                                          一级供应
                                     37.26    0.11%                              承兑汇票           -            无
                    有限公司                                 开始     得资质认                                            商
                                                                                 定期结算
                                                                      证
                                                                      商 务 洽
                                                                                 以电汇、
                    上海菱重发动                            2010 年   谈，并获                 2020-1-1 至              一级供应
                                     14.76    0.05%                              承兑汇票                        无
                    机有限公司                               开始-    得资质认                 2020-12-31                 商
                                                                                 定期结算
                                                                      证
                                                                      商 务 洽
                    柳州上汽汽车                                                 以电汇、
                                                            2016 年   谈，并获                 2020-1-1 至              一级供应
                    变速器有限公      1.02    0.00%                              承兑汇票                        无
                                                             开始     得资质认                 2020-12-31                 商
                    司柳东分公司                                                 定期结算
                                                                      证
                           小计    2,552.95   7.83%
                                                                                            2019-1-1 至
                                                                      商 务 洽              2019-12-31，若届满
                                                                                 以电汇、
                    广西玉柴机器                            2001 年   谈，并获              后未签订新合同且            一级供应
                                   2,073.98   6.36%   3                          承兑汇票                        无
                    股份有限公司                             开始     得资质认              卖方继续供货的，              商
                                                                                 定期结算
                                                                      证                    则自动顺延至新合
                                                                                            同签订之日
                                                                      商 务 洽
                                                                                 以电汇、
                    玉柴联合动力                            2011 年   谈，并获                 2019-1-1 至              一级供应
                                    358.26    1.10%                              承兑汇票                        无
    广西玉柴机器    股份有限公司                             开始     得资质认                 2022-12-31                 商
5                                                                                定期结算
    集团有限公司                                                      证
                                                                      商 务 洽
                                                                                 以电汇、
                    广西玉柴动力                            2001 年   谈，并获                                          一级供应
                                     13.24    0.04%                              承兑汇票           -            无
                    股份有限公司                             开始     得资质认                                            商
                                                                                 定期结算
                                                                      证
                                                                      商 务 洽
                    广西玉柴机器                                                 以电汇、
                                                            2001 年   谈，并获
                    专卖发展有限      5.90    0.02%                              承兑汇票           -            无         -
                                                             开始     得资质认
                    公司                                                         定期结算
                                                                      证
                                                          1-1-171
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                                   招股说明书
                                                                                                                                               一级供应
                             小计        2,451.38       7.52%                                                                         无
                                                                                                                                                 商
                                       17,308.58 53.11%
       注：以独立法人口径统计的销售额排名，第 4 名为长城汽车，公司对其当期销售额为 1,446.26 万元。
       ②2020 年度
                                                                                                                                            单位：万元
                                                                   以独立法
                                                                                                                                               在供应商
                                           销售金额       占销售   人口径销          合作     业务获    结算                          续约
序号     集团客户名称        客户名称                                                                             合同有效期限                 层级中的
                                           （万元）       额比例   售额前五          历史     取方式    方式                          风险
                                                                                                                                                 定位
                                                                   大排名
                                                                                                       以 电    2019-12 至
                                                                                              商务洽
                        一汽解放汽车有                                                                 汇、承   2020-12-31，期满
                                                                                    2003 年   谈，并                                           一级供应
                        限公司无锡柴油       4,186.01      7.58%      2                                兑汇票   后虽未续签但仍发       无
                                                                                     开始     获得资                                             商
                        机厂                                                                           定期结   生业务往来的，本
                                                                                              质认证
                                                                                                       算       合同视为延续
                                                                                                                2019-11-18 至
                                                                                              商务洽            2020-12-31，除届
                                                                                                       以电汇
                        天津一汽丰田发                                              2006 年   谈，并            满前 90 天以前书               一级供应
                                             1,262.34      2.28%                                       定期结                          无
                        动机有限公司                                                 开始     获得资            面通知不予延期                   商
                                                                                                       算
         中国第一汽车                                                                         质认证            外，有效期以 1 年
 1
         集团有限公司                                                                                           为单位自动延长
                                                                                              商务洽
                                                                                                       以电汇
                        一汽丰田（长春）                                            2008 年   谈，并            2013 年 签 订 延 续            一级供应
                                              924.36       1.67%                                       定期结                          无
                        发动机有限公司                                               开始     获得资            至今                             商
                                                                                                       算
                                                                                              质认证
                                                                                                       以 电    2020-1-1 至
                                                                                              商务洽
                                                                                                       汇、承   2020-12-31，期满
                        一汽解放大连柴                                              2003 年   谈，并                                           一级供应
                                              791.15       1.43%                                       兑汇票   后虽未续签但仍发       无
                        油机有限公司                                                 开始     获得资                                             商
                                                                                                       定期结   生业务往来的，本
                                                                                              质认证
                                                                                                       算       合同视为延续
                                                                          1-1-172
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                          招股说明书
                                                              以独立法
                                                                                                                                      在供应商
                                         销售金额    占销售   人口径销       合作     业务获    结算                         续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                     合同有效期限                层级中的
                                         （万元）    额比例   售额前五       历史     取方式    方式                         风险
                                                                                                                                        定位
                                                              大排名
                                                                                                 以电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        中国第一汽车股                                      2003 年   谈，并                                          一级供应
                                          587.54     1.06%                                     兑汇票           -             无
                          份有限公司                                         开始     获得资                                            商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                                  算
                                                                                               以 电    2020-3-14 至
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承   2021-3-13，期满前
                        一汽奔腾轿车有                                      2003 年   谈，并                                          一级供应
                                            239.11    0.43%                                    兑汇票   3 个月内若双方无      无
                        限公司                                               开始     获得资                                            商
                                                                                               定期结   异议，则合同每年
                                                                                      质认证
                                                                                               算       将自动延长
                              小计        7,990.50   14.46%
                                                                                                        2020-5-21 至
                                                                                      商务洽
                                                                                               以电汇   2020-12-30，期满 2
                        东风本田汽车有                                      2013 年   谈，并                                          一级供应
                                          1,807.71    3.27%                                    定期结   个月前双方均无意      无
                        限公司                                               开始     获得资                                            商
                                                                                               算       思表示时则延长一
                                                                                      质认证
                                                                                                        年，以后亦同
                                                                                                        2019-7-4 至
                                                                                      商务洽
                                                                                               以电汇   2020-5-26，期满 2
                        东风本田发动机                                      2013 年   谈，并                                          一级供应
                                          1,403.08    2.54%                                    定期结   个月前双方均无意      无
       东风汽车集团     有限公司                                             开始     获得资                                            商
 2                                                                                             算       思表示时则延长一
         有限公司                                                                     质认证
                                                                                                        年，以后亦同
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        东风康明斯发动                                      2007 年   谈，并                                          一级供应
                                          1,304.59    2.36%                                    兑汇票           -             无
                        机有限公司                                           开始     获得资                                            商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                        东风商用车有限                                      2003 年   商务洽   以 电                                  一级供应
                                            829.24    1.50%                                                     -             无
                        公司                                                 开始     谈，并   汇、承                                   商
                                                                  1-1-173
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                    招股说明书
                                                              以独立法
                                                                                                                                在供应商
                                         销售金额    占销售   人口径销       合作     业务获    结算                   续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                   合同有效期限            层级中的
                                         （万元）    额比例   售额前五       历史     取方式    方式                   风险
                                                                                                                                  定位
                                                              大排名
                                                                                      获得资   兑汇票
                                                                                      质认证   定期结
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                        东风汽车零部件                                                         汇、承
                                                                            2011 年   谈，并                                    二级供应
                        （集团）有限公      549.82    1.00%                                    兑汇票         -         无
                                                                             开始     获得资                                      商
                        司                                                                     定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                        东风汽车有限公                                                         汇、承
                                                                            2012 年   谈，并                                    一级供应
                        司东风日产乘用      278.47    0.50%                                    兑汇票         -         无
                                                                             开始     获得资                                      商
                        车公司                                                                 定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                        东风汽车集团股                                                         汇、承
                                                                            2012 年   谈，并                                    一级供应
                        份有限公司乘用      124.35    0.23%                                    兑汇票         -         无
                                                                             开始     获得资                                      商
                        车公司                                                                 定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        东风轻型发动机                                      2009 年   谈，并             2020-1-1 至            一级供应
                                             55.43    0.10%                                    兑汇票                   无
                        有限公司                                             开始     获得资             2020-12-31               商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                              小计        6,352.69   11.50%
                                                                  1-1-174
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                           招股说明书
                                                              以独立法
                                                                                                                                       在供应商
                                         销售金额    占销售   人口径销       合作     业务获    结算                          续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                     合同有效期限                 层级中的
                                         （万元）    额比例   售额前五       历史     取方式    方式                          风险
                                                                                                                                         定位
                                                              大排名
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                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽            销合同有效期相同
                                                                                               汇、承
                        上汽通用五菱汽                                      2006 年   谈，并            （ 即 2020-1-1 至              一级供应
                                          1,737.35    3.14%                                    兑汇票                          无
                        车股份有限公司                                       开始     获得资            2020-12-31 ） ， 如              商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证            合同续签则合同附
                                                                                               算
                                                                                                        件自动生效
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                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        上海柴油机股份                                      1998 年   谈，并                                           一级供应
                                          1,645.98    2.98%                                    兑汇票   2019-1-1 起至长期      无
                        有限公司                                             开始     获得资                                             商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        南京汽车集团有                                      2009 年   谈，并                                           一级供应
       上海汽车集团                       1,041.98    1.89%                                    兑汇票            -             无
 3                      限公司                                               开始     获得资                                             商
       股份有限公司                                                                            定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        上海汽车集团股                                      2009 年   谈，并                                           一级供应
                                            742.05    1.34%                                    兑汇票            -             无
                        份有限公司                                           开始     获得资                                             商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                        上汽菲亚特红岩                                                         汇、承
                                                                            2010 年   谈，并               2020-1-1 至                 一级供应
                        动力总成有限公      300.57    0.54%                                    兑汇票                          无
                                                                             开始     获得资               2020-12-31                    商
                        司                                                                     定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                        上汽通用汽车有                                      2010 年   商务洽   以 电                                   一级供应
                                            112.68    0.20%                                                      -             无
                        限公司                                               开始     谈，并   汇、承                                    商
                                                                  1-1-175
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                    招股说明书
                                                              以独立法
                                                                                                                                在供应商
                                         销售金额    占销售   人口径销       合作     业务获    结算                   续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                   合同有效期限            层级中的
                                         （万元）    额比例   售额前五       历史     取方式    方式                   风险
                                                                                                                                  定位
                                                              大排名
                                                                                      获得资   兑汇票
                                                                                      质认证   定期结
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        上汽通用东岳动                                      2010 年   谈，并                                    一级供应
                                             93.52    0.17%                                    兑汇票         -         无
                        力总成有限公司                                       开始     获得资                                      商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        上海菱重发动机                                      2010 年   谈，并             2020-1-1 至            一级供应
                                             51.85    0.09%                                    兑汇票                   无
                        有限公司                                             开始-    获得资             2020-12-31               商
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                        柳州上汽汽车变                                                         汇、承
                                                                            2016 年   谈，并             2020-1-1 至            一级供应
                        速器有限公司柳       21.29    0.04%                                    兑汇票                   无
                                                                             开始     获得资             2020-12-31               商
                        东分公司                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        上汽通用汽车销                                      2010 年   谈，并
                                              0.18    0.00%                                    兑汇票         -         无          -
                        售有限公司                                           开始     获得资
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                                               以 电
                                                                                      商务洽
                                                                                               汇、承
                        泛亚汽车技术中                                      2020 年   谈，并
                                              0.06    0.00%                                    兑汇票         -         无          -
                        心有限公司                                           开始     获得资
                                                                                               定期结
                                                                                      质认证
                                                                                               算
                                                                  1-1-176
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                              招股说明书
                                                                以独立法
                                                                                                                                          在供应商
                                           销售金额    占销售   人口径销          合作     业务获    结算                        续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                          合同有效期限               层级中的
                                           （万元）    额比例   售额前五          历史     取方式    方式                        风险
                                                                                                                                            定位
                                                                大排名
                              小计          5,747.52   10.40%
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                                                                                                    汇、承
                        潍柴动力股份有                                           2006 年   谈，并               2020-1-1 至               一级供应
                                            5,412.40    9.80%      1                                兑汇票                        无
                        限公司                                                    开始     获得资               2022-12-31                  商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                                                                                                    汇、承
                        博杜安（潍坊）                                           2014 年   谈，并            签 订 之 日 起 至            一级供应
                                              107.34    0.19%                                       兑汇票                        无
                        动力有限公司                                              开始     获得资            2021-12-31                     商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                                                                                                    汇、承
                        潍柴重机股份有                                           2014 年   谈，并               2020-1-1 至               一级供应
                                               83.08    0.15%                                       兑汇票                        无
       潍柴控股集团     限公司                                                    开始-    获得资               2022-12-31                  商
 4                                                                                                  定期结
       有限公司                                                                            质认证
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                        潍柴动力扬州柴                                                              汇、承
                                                                                 2018 年   谈，并               2020-1-1 至               一级供应
                        油机有限责任公         78.47    0.14%                                       兑汇票                        无
                                                                                  开始     获得资               2023-12-31                  商
                        司                                                                          定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                                                                                                    汇、承
                        潍柴动力（潍坊）                                         2006 年   谈，并                                         一级供应
                                                22.1    0.04%                                       兑汇票           -            无
                        再制造有限公司                                            开始-    获得资                                           商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                        山东潍柴进出口                                           2020 年   商务洽   以 电                                 一级供应
                                                 0.8    0.00%                                                        -            无
                        有限公司                                                  开始     谈，并   汇、承                                  商
                                                                       1-1-177
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                             招股说明书
                                                                以独立法
                                                                                                                                         在供应商
                                           销售金额    占销售   人口径销          合作     业务获    结算                       续约
序号   集团客户名称          客户名称                                                                          合同有效期限              层级中的
                                           （万元）    额比例   售额前五          历史     取方式    方式                       风险
                                                                                                                                           定位
                                                                大排名
                                                                                           获得资   兑汇票
                                                                                           质认证   定期结
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                        潍柴动力（潍坊）                                                            汇、承
                                                                                 2006 年   谈，并               2020-1-1 至              一级供应
                        集约配送有限公          0.02    0.00%                                       兑汇票                       无
                                                                                  开始     获得资               2021-12-31                 商
                        司                                                                          定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽
                                                                                                    汇、承
                        潍柴西港新能源                                           2006 年   谈，并                                        一级供应
                                                0.02    0.00%                                       兑汇票           -           无
                        动力有限公司                                              开始-    获得资                                          商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                              小计          5,704.23   10.33%
                                                                                                             2019-1-1 至
                                                                                                    以 电
                                                                                           商务洽            2019-12-31，若届
                                                                                                    汇、承
                        广西玉柴机器股                                           2001 年   谈，并            满后未签订新合同            一级供应
                                            3,524.35    6.38%      3                                兑汇票                       无
                        份有限公司                                                开始     获得资            且卖方继续供货                商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证            的，则自动顺延至
                                                                                                    算
                                                                                                             新合同签订之日
       广西玉柴机器                                                                                 以 电
 5                                                                                         商务洽
       集团有限公司                                                                                 汇、承
                        玉柴联合动力股                                           2011 年   谈，并               2019-1-1 至              一级供应
                                              707.53    1.28%                                       兑汇票                       无
                        份有限公司                                                开始     获得资               2022-12-31                 商
                                                                                                    定期结
                                                                                           质认证
                                                                                                    算
                                                                                           商务洽   以 电
                        广西玉柴动力股                                           2001 年                                                 一级供应
                                               35.34    0.06%                              谈，并   汇、承           -           无
                        份有限公司                                                开始                                                     商
                                                                                           获得资   兑汇票
                                                                       1-1-178
  浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                                     招股说明书
                                                                         以独立法
                                                                                                                                                 在供应商
                                             销售金额      占销售        人口径销       合作      业务获      结算                      续约
序号     集团客户名称        客户名称                                                                                   合同有效期限             层级中的
                                             （万元）      额比例        售额前五       历史      取方式      方式                      风险
                                                                                                                                                   定位
                                                                         大排名
                                                                                                  质认证     定期结
                                                                                                             算
                                                                                                             以 电
                                                                                                  商务洽
                                                                                                             汇、承
                          广西玉柴机器专                                               2001 年    谈，并
                                                    2.55     0.00%                                           兑汇票           -          无          -
                          卖发展有限公司                                                开始      获得资
                                                                                                             定期结
                                                                                                  质认证
                                                                                                             算
                                                                                                                                                 一级供应
                               小计            4,269.78      7.73%                                                                       无
                                                                                                                                                   商
             前五大客户合计                   30,064.71    54.42%
  注 1：以独立法人口径统计的销售额排名，第 4 名为长城汽车，公司对其当期销售额为 3,221.97 万元，第 5 名为浙江远景汽配有限公司，公司对
  其当期销售额为 1,868.84 万元。
  注 2：因一汽集团重组，一汽奔腾轿车有限公司承接一汽轿车股份有限公司的业务，故一汽奔腾轿车有限公司销售额含一汽轿车股份有限公司销
  售额数据。
  ③2019 年度
                                                                                                                                              单位：万元
                                                              以独立法
           集团                                                                                                                                在供应商
                                        销售金额    占销售    人口径销        合作       业务获            结算                        续约
  序号     客户         客户名称                                                                                        合同有效期限           层级中的
                                        （万元）    额比例    售额前五        历史       取方式            方式                        风险
           名称                                                                                                                                  定位
                                                              大排名
           中国                                                                                                   2019-12 至
                                                                                        商务洽
           第一   一汽解放汽车                                                2003                                2020-12-31，期满
                                                                                        谈，并     以电汇、承兑汇                                 一级
           汽车   有限公司无锡           3,255.41    7.18%           3        年开                                后虽未续签但仍        无
   1                                                                                    获得资     票定期结算                                   供应商
           集团   柴油机厂                                                     始                                 发生业务往来的，
                                                                                        质认证
           有限                                                                                                   本合同视为延续
           公司   天津一汽丰田           1,385.05    3.05%                    2006      商务洽     以电汇定期结       2019-11-18 至     无       一级
                                                                             1-1-179
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                       招股说明书
                                                      以独立法
        集团                                                                                                                   在供应商
                                 销售金额    占销售   人口径销    合作     业务获        结算                           续约
序号    客户       客户名称                                                                            合同有效期限            层级中的
                                 （万元）    额比例   售额前五    历史     取方式        方式                           风险
        名称                                                                                                                     定位
                                                      大排名
                发动机有限公                                      年开     谈，并   算             2020-12-31，除届             供应商
                司                                                始       获得资                  满前 90 天以前书
                                                                           质认证                  面通知不予延期
                                                                                                   外，有效期以 1 年
                                                                                                   为单位自动延长
                                                                                                   2020-3-14 至
                                                                           商务洽
                                                                  2003                             2021-3-13，期满前
                一汽奔腾轿车                                               谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                                    684.07    1.51%               年开                             3 个月内若双方无      无
                有限公司                                                   获得资   票定期结算                                  供应商
                                                                   始                              异议，则合同每年
                                                                           质认证
                                                                                                   将自动延长
                                                                                                   2020-1-1 至
                                                                           商务洽
                一汽解放大连                                      2003                             2020-12-31，期满
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                柴油机有限公        526.43    1.16%               年开                             后虽未续签但仍        无
                                                                           获得资   票定期结算                                  供应商
                司                                                 始                              发生业务往来的，
                                                                           质认证
                                                                                                   本合同视为延续
                                                                           商务洽
                一汽丰田（长                                      2008
                                                                           谈，并   以电汇定期结   2013 年签订延续                一级
                春）发动机有限      299.95    0.66%               年开                                                   无
                                                                           获得资   算             至今                         供应商
                公司                                               始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2003
                中国第一汽车                                               谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                                      1.49    0.00%               年开                             -                     无
                股份有限公司                                               获得资   票定期结算                                  供应商
                                                                   始
                                                                           质认证
                     小计         6,152.40   13.57%
        东风                                                               商务洽                  2020-5-21 至
                                                                  2013
        汽车    东风本田汽车                                               谈，并   以电汇定期结   2020-12-30，期满 2             一级
 2                                1,606.32    3.54%               年开                                                   无
        集团    有限公司                                                   获得资   算             个月前双方均无               供应商
                                                                   始
        有限                                                               质认证                  意思表示时则延
                                                                 1-1-180
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                       招股说明书
                                                      以独立法
        集团                                                                                                                   在供应商
                                 销售金额    占销售   人口径销    合作     业务获       结算                            续约
序号    客户       客户名称                                                                            合同有效期限            层级中的
                                 （万元）    额比例   售额前五    历史     取方式       方式                            风险
        名称                                                                                                                     定位
                                                      大排名
        公司                                                                                        长一年，以后亦同
                                                                                                    2019-7-4 至
                                                                           商务洽
                                                                  2013                              2020-5-26，期满 2
                东风本田发动                                               谈，并   以电汇定期结                                  一级
                                  1,533.29    3.38%               年开                              个月前双方均无       无
                机有限公司                                                 获得资   算                                          供应商
                                                                   始                               意思表示时则延
                                                                           质认证
                                                                                                    长一年，以后亦同
                                                                           商务洽
                                                                  2007
                东风康明斯发                                               谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                                    937.09    2.07%               年开                             -                     无
                动机有限公司                                               获得资   票定期结算                                  供应商
                                                                   始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2003
                东风商用车有                                               谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                                    767.76    1.69%               年开                             -                     无
                限公司                                                     获得资   票定期结算                                  供应商
                                                                   始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                东风汽车零部                                      2011
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                                二级
                件（集团）有限      425.60    0.94%               年开                             -                     无
                                                                           获得资   票定期结算                                  供应商
                公司                                               始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                东风汽车有限                                      2012
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                公司东风日产        139.62    0.31%               年开                             -                     无
                                                                           获得资   票定期结算                                  供应商
                乘用车公司                                         始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                东风汽车集团                                      2012
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                                一级
                股份有限公司         57.24    0.13%               年开                             -                     无
                                                                           获得资   票定期结算                                  供应商
                乘用车公司                                         始
                                                                           质认证
                东风轻型发动                                      2009     商务洽   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                    一级
                                     20.66    0.05%                                                                      无
                机有限公司                                        年开     谈，并   票定期结算     2020-12-31                   供应商
                                                                 1-1-181
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                    招股说明书
                                                    以独立法
        集团                                                                                                                在供应商
                               销售金额    占销售   人口径销    合作     业务获       结算                           续约
序号    客户       客户名称                                                                          合同有效期限           层级中的
                               （万元）    额比例   售额前五    历史     取方式       方式                           风险
        名称                                                                                                                  定位
                                                    大排名
                                                                 始      获得资
                                                                         质认证
                                                                         商务洽
                                                                2009
                东风裕隆汽车                                             谈，并   以电汇、承兑汇                               一级
                                    9.71    0.02%               年开                             -                    无
                有限公司                                                 获得资   票定期结算                                 供应商
                                                                 始
                                                                         质认证
                     小计       5,497.28   12.12%
                                                                                                 与同期生产物料
                                                                         商务洽                  购销合同有效期
                上汽通用五菱                                    2006
                                                                         谈，并   以电汇、承兑汇 相同（即 2020-1-1             一级
                汽车股份有限    2,253.25    4.97%      5        年开                                                  无
                                                                         获得资   票定期结算     至 2020-12-31），           供应商
                公司                                             始
                                                                         质认证                  如合同续签则合
                                                                                                 同附件自动生效
                                                                         商务洽
                                                                1998
                上海柴油机股                                             谈，并   以电汇、承兑汇                               一级
        上海                    1,042.01    2.30%               年开                             2019-1-1 起至长期    无
                份有限公司                                               获得资   票定期结算                                 供应商
        汽车                                                     始
                                                                         质认证
        集团
 3                                                                       商务洽
        股份                                                    2009
                南京汽车集团                                             谈，并   以电汇、承兑汇                               一级
        有限                      795.86    1.76%               年开                             -                    无
                有限公司                                                 获得资   票定期结算                                 供应商
        公司                                                     始
                                                                         质认证
                                                                         商务洽
                                                                2009
                上海汽车集团                                             谈，并   以电汇、承兑汇                               一级
                                  490.89    1.08%               年开                             -                    无
                股份有限公司                                             获得资   票定期结算                                 供应商
                                                                 始
                                                                         质认证
                上汽菲亚特红                                    2010     商务洽
                                                                                  以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                   一级
                岩动力总成有      189.58    0.42%               年开     谈，并                                       无
                                                                                  票定期结算     2020-12-31                  供应商
                限公司                                           始      获得资
                                                               1-1-182
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                     招股说明书
                                                      以独立法
        集团                                                                                                                 在供应商
                                 销售金额    占销售   人口径销    合作     业务获       结算                          续约
序号    客户       客户名称                                                                            合同有效期限          层级中的
                                 （万元）    额比例   售额前五    历史     取方式       方式                          风险
        名称                                                                                                                   定位
                                                      大排名
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2010
                上汽通用汽车                                               谈，并   以电汇、承兑汇                              一级
                                    168.47    0.37%               年开                             -                   无
                有限公司                                                   获得资   票定期结算                                供应商
                                                                   始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                上汽通用东岳                                      2010
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                              一级
                动力总成有限         59.39    0.13%               年开                             -                   无
                                                                           获得资   票定期结算                                供应商
                公司                                               始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2010
                上海菱重发动                                               谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                                     15.43    0.03%               年开                                                 无
                机有限公司                                                 获得资   票定期结算     2020-12-31                 供应商
                                                                   始-
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                柳州上汽汽车                                      2016
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                变速器有限公          3.94    0.01%               年开                                                 无
                                                                           获得资   票定期结算     2020-12-31                 供应商
                司柳东分公司                                       始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2010
                上汽通用汽车                                               谈，并   以电汇、承兑汇
                                      0.40    0.00%               年开                             -                   无        -
                销售有限公司                                               获得资   票定期结算
                                                                   始
                                                                           质认证
                     小计         5,019.22   11.07%
        潍柴                                                               商务洽
                                                                  2006
        控股    潍柴动力股份                                               谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                                  3,915.73    8.64%      1        年开                                                 无
 4      集团    有限公司                                                   获得资   票定期结算     2022-12-31                 供应商
                                                                   始
        有限                                                               质认证
        公司    博杜安（潍坊）       70.78    0.16%               2014     商务洽   以电汇、承兑汇 签订之日起至        无      一级
                                                                 1-1-183
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                     招股说明书
                                                      以独立法
        集团                                                                                                                 在供应商
                                 销售金额    占销售   人口径销    合作     业务获       结算                          续约
序号    客户       客户名称                                                                            合同有效期限          层级中的
                                 （万元）    额比例   售额前五    历史     取方式       方式                          风险
        名称                                                                                                                   定位
                                                      大排名
                动力有限公司                                      年开     谈，并   票定期结算      2021-12-31                供应商
                                                                  始       获得资
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                                                                  2014
                潍柴重机股份                                               谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                                     52.34    0.12%               年开                                                 无
                有限公司                                                   获得资   票定期结算     2022-12-31                 供应商
                                                                   始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                潍柴动力（潍                                      2006
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇                              一级
                坊）再制造有限       17.70    0.04%               年开                             -                   无
                                                                           获得资   票定期结算                                供应商
                公司                                               始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                潍柴动力扬州                                      2018
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至               一级供应
                柴油机有限责         12.83    0.03%               年开                                                 无
                                                                           获得资   票定期结算     2023-12-31                  商
                任公司                                             始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                潍柴（潍坊）后                                    2006
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                市场服务有限          4.72    0.01%               年开                                                 无
                                                                           获得资   票定期结算     2021-12-31                 供应商
                公司                                               始
                                                                           质认证
                                                                           商务洽
                潍柴动力（潍                                      2006
                                                                           谈，并   以电汇、承兑汇 2020-1-1 至                  一级
                坊）集约配送有        0.02    0.00%               年开                                                 无
                                                                           获得资   票定期结算     2021-12-31                 供应商
                限公司                                             始
                                                                           质认证
                     小计         4,074.12   8.99%
        广西                                                               商务洽                  2019-1-1 至
                                                                  2001
        玉柴    广西玉柴机器                                               谈，并   以电汇、承兑汇 2019-12-31，若届             一级
 5                                3,099.24    6.84%      4        年开                                                 无
        机器    股份有限公司                                               获得资   票定期结算     满后未签订新合             供应商
                                                                   始
        集团                                                               质认证                  同且卖方继续供
                                                                 1-1-184
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                             招股说明书
                                                          以独立法
         集团                                                                                                                         在供应商
                                   销售金额     占销售    人口径销    合作      业务获        结算                           续约
 序号    客户        客户名称                                                                                合同有效期限             层级中的
                                   （万元）     额比例    售额前五    历史      取方式        方式                           风险
         名称                                                                                                                           定位
                                                          大排名
         有限                                                                                             货的，则自动顺延
         公司                                                                                             至新合同签订之
                                                                                                          日
                                                                                商务洽
                                                                      2011
                   玉柴联合动力                                                 谈，并    以电汇、承兑汇 2019-1-1       至             一级
                                      448.09     0.99%                年开                                                    无
                   股份有限公司                                                 获得资    票定期结算     2022-12-31                    供应商
                                                                       始
                                                                                质认证
                                                                                商务洽
                                                                      2001
                   广西玉柴动力                                                 谈，并    以电汇、承兑汇                                 一级
                                       24.12     0.05%                年开                               -                    无
                   股份有限公司                                                 获得资    票定期结算                                   供应商
                                                                       始
                                                                                质认证
                                                                                商务洽
                   广西玉柴机器                                       2001
                                                                                谈，并    以电汇、承兑汇
                   专卖发展有限         7.39     0.02%                年开                               -                    无          -
                                                                                获得资    票定期结算
                   公司                                                始
                                                                                质认证
                       小计         3,578.85     7.89%
         前五大客户合计            24,321.87    53.64%
 注：以独立法人口径统计的销售额排名，第 2 名为长城汽车，公司对其当期销售额为 3,374.40 万元。
     ④2018 年度
                                                                                                                                    单位：万元
                                                         以独立法
        集团
                                  销售金额     占销售    人口径销    合作      业务获      结算                       续约     在供应商层级中
序号    客户        客户名称                                                                         合同有效期限
                                  （万元）     额比例    售额前五    历史      取方式      方式                       风险         的定位
        名称
                                                         大排名
        东风    东风本田发动                                         2013      商务洽     以电汇   2019-7-4 至
 1                                 1,882.35     4.15%                                                                  无           一级供应商
        汽车    机有限公司                                           年开      谈，并获   定期结   2020-5-26，期满
                                                                     1-1-185
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                    招股说明书
                                                      以独立法
        集团
                                 销售金额    占销售   人口径销   合作      业务获     结算                        续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                     合同有效期限
                                 （万元）    额比例   售额前五   历史      取方式     方式                        风险       的定位
        名称
                                                      大排名
        集团                                                     始        得资质      算      2 个月前双方均
        有限                                                                 认证              无意思表示时则
        公司                                                                                   延长一年，以后
                                                                                               亦同
                                                                                               2020-5-21 至
                                                                           商务洽              2020-12-30，期满
                                                                 2013                 以电汇
                东风本田汽车                                               谈，并获            2 个月前双方均
                                  1,558.41    3.43%              年开                 定期结                       无      一级供应商
                有限公司                                                   得资质              无意思表示时则
                                                                  始                    算
                                                                             认证              延长一年，以后
                                                                                               亦同
                                                                                        以电
                                                                           商务洽
                                                                 2003                 汇、承
                东风商用车有                                               谈，并获
                                    866.10    1.91%              年开                 兑汇票          -            无      一级供应商
                限公司                                                     得资质
                                                                  始                  定期结
                                                                             认证
                                                                                        算
                                                                                        以电
                                                                           商务洽
                                                                 2007                 汇、承
                东风康明斯发                                               谈，并获
                                    801.82    1.77%              年开                 兑汇票          -            无      一级供应商
                动机有限公司                                               得资质
                                                                  始                  定期结
                                                                             认证
                                                                                        算
                                                                                        以电
                                                                           商务洽
                东风汽车零部                                     2011                 汇、承
                                                                           谈，并获
                件（集团）有限      373.77    0.82%              年开                 兑汇票          -            无      二级供应商
                                                                           得资质
                公司                                              始                  定期结
                                                                             认证
                                                                                        算
                东风汽车有限                                     2012      商务洽       以电
                公司东风日产        154.06    0.34%              年开      谈，并获   汇、承          -            无      一级供应商
                乘用车公司                                        始       得资质     兑汇票
                                                                 1-1-186
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                  招股说明书
                                                    以独立法
        集团
                               销售金额    占销售   人口径销   合作      业务获     结算                        续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                   合同有效期限
                               （万元）    额比例   售额前五   历史      取方式     方式                        风险       的定位
        名称
                                                    大排名
                                                                          认证      定期结
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2009                 汇、承
                东风轻型发动                                             谈，并获              2020-1-1 至
                                   19.21    0.04%              年开                 兑汇票                       无      一级供应商
                机有限公司                                               得资质                2020-12-31
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2009                 汇、承
                东风裕隆汽车                                             谈，并获
                                   15.84    0.03%              年开                 兑汇票          -            无      一级供应商
                有限公司                                                 得资质
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                东风汽车集团                                   2012                 汇、承
                                                                         谈，并获
                股份有限公司        0.53    0.00%              年开                 兑汇票          -            无      一级供应商
                                                                         得资质
                乘用车公司                                      始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                     小计       5,672.08   12.49%
                                                                                             2019-12 至
                                                                                      以电
                                                                         商务洽              2020-12-31，期满
                一汽解放汽车                                   2003                 汇、承
        中国                                                             谈，并获            后虽未续签但仍
                有限公司无锡    2,553.84    5.63%      5       年开                 兑汇票                       无      一级供应商
        第一                                                             得资质              发生业务往来
                柴油机厂                                        始                  定期结
        汽车                                                               认证              的，本合同视为
 2                                                                                    算
        集团                                                                                 延续
        有限                                                             商务洽                2019-11-18 至
                天津一汽丰田                                   2006                 以电汇
        公司                                                             谈，并获            2020-12-31，除届
                发动机有限公    1,306.59    2.88%              年开                 定期结                       无      一级供应商
                                                                         得资质              满前 90 天以前书
                司                                              始                    算
                                                                           认证              面通知不予延期
                                                               1-1-187
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                     招股说明书
                                                      以独立法
        集团
                                 销售金额    占销售   人口径销   合作      业务获     结算                         续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                     合同有效期限
                                 （万元）    额比例   售额前五   历史      取方式     方式                         风险       的定位
        名称
                                                      大排名
                                                                                                外，有效期以 1
                                                                                               年为单位自动延
                                                                                                      长
                                                                                               2020-3-14 至
                                                                                        以电
                                                                           商务洽              2021-3-13，期满
                                                                 2003                 汇、承
                一汽奔腾轿车                                               谈，并获            前 3 个月内若双
                                    545.51    1.20%              年开                 兑汇票                        无      一级供应商
                有限公司                                                   得资质              方无异议，则合
                                                                  始                  定期结
                                                                             认证              同每年将自动延
                                                                                        算
                                                                                               长
                                                                                               2020-1-1 至
                                                                                        以电
                                                                           商务洽              2020-12-31，期满
                一汽解放大连                                     2003                 汇、承
                                                                           谈，并获            后虽未续签但仍
                柴油机有限公        505.89    1.11%              年开                 兑汇票                        无      一级供应商
                                                                           得资质              发生业务往来
                司                                                始                  定期结
                                                                             认证              的，本合同视为
                                                                                        算
                                                                                               延续
                                                                           商务洽
                一汽丰田（长                                     2008                 以电汇
                                                                           谈，并获            2013 年签订延续
                春）发动机有限      220.45    0.49%              年开                 定期结                        无      一级供应商
                                                                           得资质              至今
                公司                                              始                    算
                                                                             认证
                                                                                        以电
                                                                           商务洽
                                                                 2003                 汇、承
                中国第一汽车                                               谈，并获
                                     40.89    0.09%              年开                 兑汇票           -            无      一级供应商
                股份有限公司                                               得资质
                                                                  始                  定期结
                                                                             认证
                                                                                        算
                     小计         5,173.18   11.40%
        上海    上汽通用五菱                                     2006      商务洽       以电   与同期生产物料
 3      汽车    汽车股份有限      2,665.94    5.87%      4       年开      谈，并获   汇、承   购销合同有效期       无      一级供应商
        集团    公司                                              始       得资质     兑汇票   相同（即 2020-1-1
                                                                 1-1-188
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                   招股说明书
                                                    以独立法
        集团
                               销售金额    占销售   人口径销   合作      业务获     结算                         续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                   合同有效期限
                               （万元）    额比例   售额前五   历史      取方式     方式                         风险       的定位
        名称
                                                    大排名
        股份                                                              认证      定期结   至 2020-12-31），
        有限                                                                          算     如合同续签则合
        公司                                                                                 同附件自动生效
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               1998                 汇、承
                上海柴油机股                                             谈，并获            2019-1-1 起至长
                                1,065.82    2.35%              年开                 兑汇票                        无      一级供应商
                份有限公司                                               得资质              期
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2009                 汇、承
                上海汽车集团                                             谈，并获
                                  430.84    0.95%              年开                 兑汇票          -             无      一级供应商
                股份有限公司                                             得资质
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2009                 汇、承
                南京汽车集团                                             谈，并获
                                  385.75    0.85%              年开                 兑汇票          -             无      一级供应商
                有限公司                                                 得资质
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                上汽菲亚特红                                   2010                 汇、承
                                                                         谈，并获              2020-1-1 至
                岩动力总成有      251.40    0.55%              年开                 兑汇票                        无      一级供应商
                                                                         得资质                2020-12-31
                限公司                                          始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                上汽通用东岳                                   2010                 汇、承
                                                                         谈，并获
                动力总成有限      141.63    0.31%              年开                 兑汇票          -             无      一级供应商
                                                                         得资质
                公司                                            始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                               1-1-189
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                  招股说明书
                                                    以独立法
        集团
                               销售金额    占销售   人口径销   合作      业务获     结算                        续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                   合同有效期限
                               （万元）    额比例   售额前五   历史      取方式     方式                        风险       的定位
        名称
                                                    大排名
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2010                 汇、承
                上汽通用汽车                                             谈，并获
                                  134.20    0.30%              年开                 兑汇票          -            无      一级供应商
                有限公司                                                 得资质
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2010                 汇、承
                上海菱重发动                                             谈，并获              2020-1-1 至
                                   17.00    0.04%              年开                 兑汇票                       无      一级供应商
                机有限公司                                               得资质                2020-12-31
                                                                始-                 定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2010                 汇、承
                上汽通用汽车                                             谈，并获
                                    0.10    0.00%              年开                 兑汇票          -            无          -
                销售有限公司                                             得资质
                                                                始-                 定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                     小计       5,092.68   11.22%
                                                                                      以电
                                                                         商务洽
                                                               2005                 汇、承
                                                                         谈，并获            2019-6-10 起至长
 4     长城汽车股份有限公司     3,541.46    7.80%      1       年开                 兑汇票                       无      一级供应商
                                                                         得资质              期
                                                                始                  定期结
                                                                           认证
                                                                                      算
                                                                                             2019-1-1 至
        广西
                                                                                      以电   2019-12-31，若届
        玉柴                                                             商务洽
                                                               2001                 汇、承   满后未签订新合
        机器    广西玉柴机器                                             谈，并获
 5                              3,054.83    6.73%      2       年开                 兑汇票   同且卖方继续供      无      一级供应商
        集团    股份有限公司                                             得资质
                                                                始                  定期结   货的，则自动顺
        有限                                                               认证
                                                                                      算     延至新合同签订
        公司
                                                                                             之日
                                                               1-1-190
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                                               招股说明书
                                                     以独立法
        集团
                               销售金额     占销售   人口径销   合作      业务获     结算                    续约   在供应商层级中
序号    客户       客户名称                                                                   合同有效期限
                               （万元）     额比例   售额前五   历史      取方式     方式                    风险       的定位
        名称
                                                     大排名
                                                                                       以电
                                                                          商务洽
                                                                2011                 汇、承
                玉柴联合动力                                              谈，并获             2019-1-1 至
                                  372.17     0.82%              年开                 兑汇票                   无      一级供应商
                股份有限公司                                              得资质               2022-12-31
                                                                 始                  定期结
                                                                            认证
                                                                                       算
                                                                                       以电
                                                                          商务洽
                广西玉柴机器                                    2001                 汇、承
                                                                          谈，并获
                专卖发展有限       31.48     0.07%              年开                 兑汇票         -         无          -
                                                                          得资质
                公司                                             始                  定期结
                                                                            认证
                                                                                       算
                                                                                       以电
                                                                          商务洽
                                                                2001                 汇、承
                广西玉柴动力                                              谈，并获
                                    9.53     0.02%              年开                 兑汇票         -         无      一级供应商
                股份有限公司                                              得资质
                                                                 始                  定期结
                                                                            认证
                                                                                       算
                     小计        3,468.01   7.64%
       前五大客户合计          22,947.42    50.55%
 注：以独立法人口径销售额统计的排名，第 3 名为潍柴动力，公司对其当期销售额为 2,981.09 万元。
                                                                1-1-191
  浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
       根据中国汽车工业协会统计。2018 年-2019 年，发行人大客户的产销量变动
  情况如下：
                                  生产（辆、台）                        销售（辆、台）
序号    客户名称                                      同比                                同比
                        2019 年        2018 年                 2019 年       2018 年
                                                      增长                                增长
        中国第一汽
 1      车集团有限    3,497,550   3,385,750     3.3%    3,459,475   3,418,366    1.2%
            公司
        东风汽车集
 2                    3,618,495   3,840,596    -5.8%    3,608,726   3,830,797   -5.8%
        团有限公司
        上海汽车集
 3      团股份有限    6,085,307   6,937,045   -12.3%    6,172,897   7,012,535    -12%
            公司
        潍柴控股集
 4      团有限公司      539,789     514,020    5.01%      516,147     500,841 3.06%
            [注]
        广西玉柴机
 5      器集团有限      438,620     464,927    -5.7%      462,960     477,663   -3.1%
          公司[注]
  注：潍柴控股集团有限公司和广西玉柴机器集团有限公司为主机厂，生产和销售的产品为发
  动机。
       （2）2018 年至 2020 年，发行人客户相对集中度及客户稳定性与业务持续
  性情况
       2018 年至 2020 年，发行人及可比公司前五大客户销售占比情况如下：
       可比公司               2020 年度                 2019 年度             2018 年度
         新坐标                         60.50%                 66.41%                  74.20%
       富临精工                         66.21%                 67.87%                  61.85%
       登云股份                         62.93%                 52.27%                  51.99%
       精锻科技                         58.86%                 60.81%                  61.79%
       福达股份                         47.49%                 51.11%                  53.47%
         平均数                         59.20%                 59.69%                  60.66%
  发行人（合并口径）                    54.42%                 53.64%                  50.55%
  注：同行业可比公司数据来源于其定期报告。
       由上可知，2018 年至 2020 年，同行业可比公司前五大客户销售占比均较高，
  发行人客户相对集中具有行业普遍性，符合行业惯例。
       由于汽车整车厂或主机厂对其零部件供应商的产品认证时间较长，一旦进入
  批量供货阶段，更换供应商的成本较大，因此一旦零部件厂商成为整车厂或主机
  厂的重要供应商之后，双方的合作关系往往具有长期、稳定的特点。2018 年至
                                            1-1-192
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
2020 年，发行人和前五大独立法人客户的开发历史、获取业务的模式、所签订
合同的有效期限情况如下：
                       以独立法人口径销售
       报告期前五大        额前五大排名                  获取业务的
序号                                          合作年限                   合同有效期
       独立法人客户    2020 2019 2018                      模式
                         年    年      年
       潍柴动力股份                          从 2000 年 合作洽谈，并   2020-1-1 至
 1                         1   1      3
       有限公司                              开始合作 获得资质认证     2022-12-31
                                                                       2019-12 至
                                                                       2020-12-31，期满
       一汽解放汽车
                                             从 2003 年 合作洽谈，并   后虽未续签但仍
 2     有限公司无锡        2   3      5
                                             开始合作 获得资质认证     发生业务往来
       柴油机厂
                                                                       的，本合同视为
                                                                       延续
                                                                       2019-1-1 至
                                                                       2019-12-31，若届
                                                                       满后未签订新合
       广西玉柴机器                          从 2001 年 合作洽谈，并
 3                         3   4      2                                同且卖方继续供
       股份有限公司                          开始合作 获得资质认证
                                                                       货的，则自动顺
                                                                       延至新合同签订
                                                                       之日
       长城汽车股份                          合作 10 年 合作洽谈，并   2019-6-10 起至长
 4                         4   2      1
       有限公司                              以上       获得资质认证   期
       浙江远景汽配                          合作 10 年                2019-1-1 起至长
 5                         5                            合作洽谈
       有限公司                              以上                      期
                                                                       与同期生产物料
       上汽通用五菱                                                    购销合同有效期
                                             从 2006 年 合作洽谈，并
 6     汽车股份有限            5      4                                相同，如合同续
                                             开始合作 获得资质认证
       公司                                                            签则合同附件自
                                                                       动生效
       保荐机构对上述前五大客户均进行了走访，并查阅了相关的合同情况。上述
前五大客户与发行人的业务合作均在 10 年以上，前五大客户与发行人合作良好，
未发生任何重大纠纷情况。双方的合同到期后，均能续签，或与发行人签订了长
期有效的框架协议，不存在续约风险。综上所述，发行人在客户稳定性与业务持
续性方面不存在重大风险。
       （3）报告期内，发行人前五大客户销售占比呈上升趋势
       报告期内，发行人前五大客户销售占比分别为 50.55%、53.64%、54.42%和
53.11%，报告期前三年呈逐年上升趋势，主要系受行业竞争加剧影响，下游主机
厂或整车厂客户优胜劣汰，市场占有率向头部主机厂集聚所致。
       根据中国内燃机工业协会发布的统计数据，2018 年至 2020 年，多缸柴油机
企业市场份额如下：
                                          1-1-193
浙江黎明智造股份有限公司                                                             招股说明书
                                             2020 年             2019 年            2018 年
  集团客户名称        独立法人客户名称
                                             市场份额            市场份额           市场份额
潍柴控股集团有限     潍柴控股集团有限
                                                    18.65%              17.13%          15.84%
公司                 公司
昆明云内动力股份     昆明云内动力股份
                                                    11.47%               9.44%           8.52%
有限公司             有限公司
广西玉柴机器集团     广西玉柴机器集团
                                                     9.77%               9.77%          11.21%
有限公司             有限公司
中国第一汽车集团     一汽解放汽车有限
                                                     7.31%               6.21%           6.01%
有限公司             公司无锡柴油机厂
安徽全柴集团有限     安徽全柴集团有限
                                                     7.11%               7.47%           6.68%
公司                 公司
江铃控股有限公司      江铃控股有限公司               6.39%               6.56%           6.12%
北汽福田汽车股份     北汽福田汽车股份
                                                     5.96%               5.24%           5.56%
有限公司             有限公司
浙江新柴股份有限     浙江新柴股份有限
                                                     5.62%               4.96%           4.79%
公司                 公司
东风汽车集团有限     东风康明斯发动机
                                                     3.96%               4.18%           4.02%
公司                 有限公司
长城汽车股份有有     长城汽车股份有有
                                                     2.91%               2.69%           2.50%
限公司               限公司
                           小计                     79.16%              73.65%         71.24%
     上述前十大多缸柴油机企业均是发行人的客户。2018 年至 2020 年，多缸柴
油机前十大企业市场份额分别为 71.24%、73.65%和 79.16%，市场集中度逐年上
升。
     2018 年至 2020 年，发行人向前五大客户销售产品按照发动机机型进行分类
统计如下：
       ①2020 年度
                                                                                    单位：万元
                                                                                      变速箱及
                                  柴油机产品                    汽油机产品
          客户名称                                                                    其他产品
                               金额          占比            金额          占比        金额
中国第一汽车集团有限公司       4,978.05      62.30%          2,952.02      36.94%         60.43
东风汽车集团有限公司           2,739.08      43.12%          3,613.61      56.88%              -
上海汽车集团股份有限公司       2,066.48      35.95%          3,678.10      63.99%          2.94
潍柴控股集团有限公司           5,704.23     100.00%             0.00        0.00%              -
广西玉柴机器集团有限公司       4,269.78     100.00%             0.00        0.00%              -
           小   计            19,757.61      65.72%      10,243.73        34.07%          63.37
                                          1-1-194
浙江黎明智造股份有限公司                                                      招股说明书
     ②2019 年度
                                                                             单位：万元
                                                                               变速箱及
                               柴油机产品               汽油机产品
         客户名称                                                              其他产品
                            金额          占比       金额       占比            金额
中国第一汽车集团有限公司    3,781.84       61.47%   2,370.56    38.53%                 -
东风汽车集团有限公司        2,151.11       39.13%   3,336.47    60.69%              9.71
上海汽车集团股份有限公司    1,247.02       24.84%   3,772.20    75.16%                 -
潍柴控股集团有限公司        4,074.12     100.00%        0.00     0.00%                 -
广西玉柴机器集团有限公司    3,578.85     100.00%        0.00     0.00%                 -
          小   计          14,832.93      60.99%    9,479.23    38.97%              9.71
     ③2018 年度
                                                                             单位：万元
                                                                               变速箱及
                               柴油机产品               汽油机产品
         客户名称                                                              其他产品
                            金额          占比       金额       占比            金额
东风汽车集团有限公司        2,060.90       36.33%    3,595.34    63.39%            15.84
中国第一汽车集团有限公司    3,059.74       59.15%    2,113.45    40.85%             0.00
上海汽车集团股份有限公司    1,334.23       26.20%    3,758.45    73.80%                -
长城汽车股份有限公司         969.96        27.39%    2,571.50    72.61%                -
广西玉柴机器集团有限公司    3,468.01     100.00%         0.00        0.00%          0.00
          小   计          10,892.84      47.47%    12,038.75   52.46%             15.84
     从上述表格可见，2018 年至 2020 年，发行人柴油机产品向前五大客户销售
占比分别为 47.47%、60.99%和 65.72%，呈逐年上升趋势，发行人向前五大客户
销售占比上升主要系发行人柴油机产品销售占比上升所致，发行人销售数据与行
业整体情况是一致的。
     （4）发行人产品所用于各整车厂的具体品牌、车型、各车型的投产时间、
各车型的生命周期或拟换代时间以及各车型/机型的换代和更新对发行人持续盈
利能力的影响
     报告期内，发行人产品应用于客户具体车型或发动机、变速箱型号、投产时
间、各配套型号产品的生命周期或拟换代时间等信息如下：
                                       1-1-195
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                  招股说明书
                                                                      车型所处                量产期/稳
       合并披露客户   独立法人         发动机型号或          投产                  应用
序号                                                                    的生命                定期持续
           名称       客户名称           配套车辆            时间                  分类
                                                                        周期                    时间
                      一汽解放
       中国第一汽车   汽车有限     6DM、6SM、4DB、6DL、
 1                                                      2003 年        稳定期     商用车       10-12 年
       集团有限公司   公司无锡     M 系机型
                      柴油机厂
                      天津一汽
                                   NR 、 ZR 、 1.2T 、
       中国第一汽车   丰田发动
 2                                 TNGA1.5\2.0\2.5  、     2006 年     稳定期     乘用车       10-12 年
       集团有限公司   机有限公
                                   849F(1.2T)
                      司
                      一汽丰田
       中国第一汽车   （长春）发
 3                                 TNGA2.0\2.5             2008 年     稳定期     乘用车       10-12 年
       集团有限公司   动机有限
                      公司
                      一汽奔腾
       中国第一汽车                DCT200、DCT270 变速
 4                    轿车有限                             2003 年     稳定期     乘用车       8-10 年
       集团有限公司                箱、4GC、4GB
                      公司
                      一汽解放
       中国第一汽车   大连柴油
 5                                 6DK、6DH 机型           2003 年     稳定期     商用车       10-12 年
       集团有限公司   机有限公
                      司
                                                                      除 2BW
                                   UR-V、CR-V、CIVIC、
                      东风本田                                        部分机型
       东风汽车集团                XR-V 、 ELYSION 、
 6                    汽车有限                         2014 年        衰退期      乘用车       10-12 年
       有限公司                    INSPIRE 、 ENVIX 、
                      公司                                            外，其他
                                   2BW 车型
                                                                      稳定期
                                   ACC 1.5T、ACC 2.0 混、
                                   ODY 2.0 混 、 AVA
                      东风本田
       东风汽车集团                2.0T 、 BRE2.0 混 、
 7                    发动机有                            2013 年      稳定期     乘用车       10-12 年
       有限公司                    CDX1.5T、CDX2.0 混、
                      限公司
                                   RDX2.0T、VEZ1.5T、
                                   VEZ1.5L
                      东风康明
       东风汽车集团                D4.0、D4.5、B6.2、D6.7、
 8                    斯发动机                              2007 年    稳定期     商用车       10-12 年
       有限公司                    L9、Z14\Z15、Z15N
                      有限公司
                                                                      DCi11 机
                                                                      型：衰退
                                                                      期，国五
                      东风商用                                         机型，
       东风汽车集团
 9                    车有限公     DCi11、DDi11            2004 年    2021 年 7   商用车        5-8 年
       有限公司
                      司                                               月换代
                                                                      DDi11 机
                                                                      型：量产
                                                                         期
                      东风汽车
                      有限公司
       东风汽车集团
 10                   东风日产     XH5                     2012 年     稳定期     乘用车       10-12 年
       有限公司
                      乘用车公
                      司
                      上汽通用
       上海汽车集团   五菱汽车     N12A、N15A、N15T、
 11                                                    2006 年         稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司   股份有限     B15、NFl(SGE)发动机
                      公司
                                   R/M/E 平台、H/D/C 平
                      上海柴油                                                    商用车、
       上海汽车集团                台、HD/D、G/H/E/K/W、
 12                   机股份有                           1998 年       稳定期     工程机       10-12 年
       股份有限公司                DL3A/4.5 升发动机、
                      限公司                                                        械
                                   VM2.5L(小柴)
                                              1-1-196
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                招股说明书
                                                                    车型所处                量产期/稳
       合并披露客户   独立法人       发动机型号或          投产                 应用
序号                                                                  的生命                定期持续
           名称       客户名称         配套车辆            时间                 分类
                                                                      周期                    时间
                      南京汽车
       上海汽车集团
 13                   集团有限   NSE、SGE、NFl            2009 年    稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司
                      公司
                      上海汽车
       上海汽车集团
 14                   集团股份   NSE、SGE、NFl            2009 年    稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司
                      有限公司
                      上汽菲亚
       上海汽车集团   特红岩动
 15                              C9 CCH 发动机            2010 年    稳定期     商用车       10-12 年
       股份有限公司   力总成有
                      限公司
                      上汽通用
       上海汽车集团              C14T、NGC、C13C15、
 16                   汽车有限                       2010 年         稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司              CVT250 等机型
                      公司
                                 WP6、WP7、WP6H、
                                 WP8、WP9、H1(铝活
                      潍柴动力   塞    缸  )WP9    、
       潍柴控股集团
 17                   股份有限   WP12(WD615)、WP13、 2006 年         稳定期     商用车       10-12 年
       有限公司
                      公司       WP10 、 WP10H 、
                                 WP15H、
                                 13L
                                 K12/K13 平 台 、
                      广西玉柴   K09/K11 平 台 、
       广西玉柴机器
 18                   机器股份   K05/K08 平台、A07N 2001 年          稳定期     商用车       10-12 年
       集团有限公司
                      有限公司   平台、S04/S06 平台、
                                 Y24/Y30 平台
                      玉柴联合
       广西玉柴机器
 19                   动力股份   K12/K13 机型             2011 年    稳定期     商用车       10-12 年
       集团有限公司
                      有限公司
                                 EG、EB、EC、ED、EN
                      长城汽车
       长城汽车股份              机型、1.3T、
 20                   股份有限                            2005 年    稳定期     乘用车       10-12 年
       有限公司                  GW4C20/2.0GDIT 机
                      公司
                                 型
                      蜂巢传动
       长城汽车股份              HCM 变 速 箱 、
 21                   科技河北                            2020 年    量产期     乘用车        3-4 年
       有限公司                  1.3T(EB17)EB06
                      有限公司
       重庆长安汽车              EA 系列、H 系列、NE
 22                                                       1997 年    稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司              系列发动机
       北汽福田汽车              2.8L、3.8L、4.5L、X
 23                                                       2011 年    稳定期     商用车       10-12 年
       股份有限公司              发动机
                                 D19/20 系列、D25/30
       昆明云内动力
 24                              系列、40、45、65、67     2011 年    稳定期     商用车       10-12 年
       股份有限公司
                                 系列、YN 系列
                      浙江远景
       浙江吉利控股              14T、18T、4G18、VEP4
 25                   汽配有限                            2000 年    稳定期     乘用车       8-10 年
       集团有限公司              等发动机
                      公司
                                                                    AR 机型：
                                                                    衰退期，
                                                                    预计 2021
                      广汽丰田
       广州汽车集团              AR   、     NR      、             年 9 月份
 26                   发动机有                            2011 年               乘用车       10-12 年
       股份有限公司              TNGA1.5\2.0\2.5                    机型换代
                      限公司
                                                                      其他机
                                                                    型：稳定
                                                                        期
                      广汽本田   2JA PET 、 2JD 、 2JD
       广州汽车集团
 27                   汽车有限   FHEV、2NT FHEV、 2013 年            稳定期     乘用车       10-12 年
       股份有限公司
                      公司       2FJ、2SE、2SE FHEV、
                                           1-1-197
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                 招股说明书
                                                                      车型所处               量产期/稳
       合并披露客户   独立法人       发动机型号或            投产                 应用
序号                                                                    的生命               定期持续
           名称       客户名称         配套车辆              时间                 分类
                                                                        周期                   时间
                                 2VB、2LZ、2QU、2BW
                      广汽乘用
       广州汽车集团              A28 、 A30 、 A28 、
 28                   车有限公                              2012 年    稳定期    乘用车       8-10 年
       股份有限公司              2.0TGDI
                      司
                      广汽三菱
       广州汽车集团
 29                   汽车有限   4J1、4B40 发动机           2017 年    稳定期    乘用车       8-10 年
       股份有限公司
                      公司
                      广州祺盛
       广州汽车集团              A28 、 A30 、 A28 、
 30                   动力总成                              2012 年    稳定期    乘用车       10-12 年
       股份有限公司              2.0TGDI、P08 2.0TGDI
                      有限公司
                      哈尔滨东
       哈尔滨东安汽
                      安汽车动   513、512T、1.5L(M15K)
 31    车动力股份有                                         2003 年    稳定期    乘用车       8-10 年
                      力股份有   发动机
       限公司
                      限公司
                      哈尔滨东
       哈尔滨东安汽
                      安汽车发   4G1 、 4G9 、
 32    车动力股份有                                         2005 年    稳定期    乘用车       8-10 年
                      动机制造   D20TGDI(2.0L)发动机
       限公司
                      有限公司
       CUMMINS                   ISX15、ISM11、ISX12、
 33                                                    2009 年         稳定期    商用车       10-12 年
       Inc                       X12 机型
       丰田汽车（常
 34    熟）零部件有              CVT 变速箱                 2014 年    稳定期    乘用车        2-3 年
       限公司
       安徽康明斯动              2.7L、2.8L、3.0L、4.0L、
 35                                                            -       稳定期    商用车       8-10 年
       力有限公司                4.5L 发动机
       西安康明斯发
 36                              X12、M15 柴油机            2008 年    稳定期    商用车       8-10 年
       动机有限公司
                                 K19/K38 、 M11 、
       重庆康明斯发
 37                              QSK19/QSK38     、         2016 年    稳定期    商用车       8-10 年
       动机有限公司
                                 QSNT、QSK60 柴油机
       广西康明斯工
 38    业动力有限公              L9.3、QSB7 发动机          2014 年    稳定期    商用车       8-10 年
       司
                                 AF11-03 、 BG13 、
       重庆小康工业   重庆小康   BG10、DK12、DK13、
 39    集团股份有限   动力有限   DK15、SFG18、HD15、 2002 年           稳定期    乘用车       8-10 年
       公司           公司       SFG15T 、 HD15MA 、
                                 HD20 等机型
                                 AF11-03 、 BG13 、
       重庆小康工业   重庆渝安   BG10、DK12、DK13、
 40    集团股份有限   淮海动力   DK15、SFG18、HD15、 2002 年           稳定期    乘用车       8-10 年
       公司           有限公司   SFG15T 、 HD15MA 、
                                 HD20 等机型
       安徽华菱汽车
                                 8L/9L、10L、11L、12L、
 41    有限公司发动                                     2011 年        稳定期    商用车       8-10 年
                                 12LT、13L
       机分公司
       安徽江淮汽车
                                                                                 商用车、
 42    集团股份有限              4GA\4GB\4GC\4DB            2009 年    稳定期                 8-10 年
                                                                                 乘用车
       公司
                                 175、185、195、1100、
       江苏常发农业
                                 1110 、 1115 、 1125 、                         农业机
 43    装备股份有限                                      2007 年       稳定期                 6-10 年
                                 1130、30、36、40 等全                             械
       公司
                                 系列
       昆山三一动力              D07、D09、D12 发动
 44                                                      2012 年       稳定期    商用车       8-10 年
       有限公司                  机
                                             1-1-198
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                   招股说明书
                                                                       车型所处                量产期/稳
       合并披露客户     独立法人       发动机型号或          投产                  应用
序号                                                                     的生命                定期持续
           名称         客户名称         配套车辆            时间                  分类
                                                                         周期                    时间
                                   LJ469QE2、LJ479QE2、
       柳州五菱柳机                LJ465Q 、 LJ4A15Q 、
 45                                                     2004 年         稳定期     乘用车       8-10 年
       动力有限公司                LJ4C15Q、LJ462Q 等机
                                   型
       浙江新柴股份
 46                                490B、3B11 机型          2013 年     稳定期     商用车       6-10 年
       有限公司
       中国石油集团
                                   175、140、190、260 机
 47    济柴动力有限                                         2004 年     稳定期     商用车       6-10 年
                                   型
       公司
       中国重汽集团
                                   MC07H、MC11 国六发
 48    杭州发动机有                                         2013 年     稳定期     商用车       8-10 年
                                   动机
       限公司
       江铃控股有限
 49                                4D30、1.5L/1.8L          2012 年     稳定期     乘用车       8-10 年
       公司
                                   371 、 372 、 477F 、
       奇瑞汽车股份
 50                                E4G13、E4T15B、F4J16     2004 年     稳定期     乘用车       8-10 年
       有限公司
                                   发动机
       AW （ 苏 州 ）
                                                            2019 年
 51    汽车零部件有                CVT 变速箱                           稳定期     乘用车        5-6 年
                                                              9月
       限公司
       大众汽车自动
 52    变速器（天津）              APP310 变速器            2020 年     稳定期     乘用车       10-12 年
       有限公司
       富奥汽车零部
       件股份有限公                160KW、245KW 变速
 53                                                         2020 年     量产期     乘用车        2-3 年
       司电动系统分                器
       公司
       东风朝阳朝柴                4102AZL、QD32、NGD
 54                                                         2003 年     衰退期     商用车          -
       动力有限公司                机型
       2018 年至 2020 年，发行人产品所应用的车型或发动机、变速箱机型相对稳
 定，绝大多数处于稳定期或者量产期，发行人产品对以上客户的销售额分别为
 38,575.16 万元、39,800.12 万元和 45,995.87 万元，占当期主营业务收入的比分别
 为 86.26%、88.33%和 84.26%。报告期内，发行人与客户确定量产供应后一般 3-5
 年达到稳定期，稳定期持续时间一般视整车的受欢迎程度而定，一般稳定期都在
 6-12 年左右。
       处于衰退期的机型、主要涉及的客户以及交易金额具体如下：
                                                                                       单位：万元
          客户名称                 2020 年度         2019 年度        2018 年度             备注
东风商用车有限公司                      756.99             668.31        680.24    DCi11 机型
东风本田汽车有限公司                       2.46             59.69        122.73    2BW 机型
广汽丰田发动机有限公司                   43.52              58.38        112.78    AR 机型
                                                                                   4102AZL、QD32、
东风朝阳朝柴动力有限公司                140.90             359.25        450.22
                                                                                   NGD 机型
            合计                        943.87           1,145.63       1,365.98
                                               1-1-199
       浙江黎明智造股份有限公司                                                              招股说明书
            2018 年至 2020 年，发行人对该等客户上述机型的销售额占主营业务收入的
       比例分别为 3.05%、2.54%和 1.73%，占比较低，客户车型和发动机、变速箱机
       型换代和更新对发行人持续盈利能力的影响较小。为降低客户车型或机型更新换
       代可能造成的不利影响，发行人密切关注下游汽车整车及发动机行业市场变化趋
       势及技术更新换代情况，并与客户加强互动，紧密联系，组织人员研究汽车零部
       件行业发展形势，收集市场前沿信息，紧跟行业趋势，及时把握客户车型或机型
       调整动态，确保主要产品不被市场淘汰，减少客户需求变化带来的风险。
            （5）发行人主要产品的应用领域
            2018 年至 2020 年，发行人主要产品基本都向整车厂或发动机、变速箱主机
       厂客户销售，但也存在少部分客户，发行人无法准确区分其采购公司产品后用于
       主机的配套还是售后，谨慎起见，将其归为售后市场，如潍柴（潍坊）后市场服
       务有限公司、潍柴动力（潍坊）集约配送有限公司（隶属于潍柴控股集团有限公
       司）、广西玉柴机器专卖发展有限公司（隶属于广西玉柴机器集团有限公司）等。
       2018 年至 2020 年，发行人每年向此类客户的销售金额分别为 103.02 万元、200.56
       万元和 286.04 万元，占比分别为 0.23%、0.45%和 0.52%，销售金额及占比均较
       小。
       （五）主要原材料和能源供应情况
              1、原材料采购情况
            报告期内，发行人原材料主要包括活塞冷却喷嘴外购件、钢材、坯料及其他
       辅料，其采购金额及占比情况如下：
                                                                                         单位：万元，%
                    2021 年 1-6 月           2020 年度                2019 年度               2018 年度
   项目
                    金额          比例     金额          比例      金额       比例         金额       比例
活塞冷却喷
                   4,667.65       37.90    8,261.27       43.60    5,445.64    39.52       5,052.23       35.81
嘴外购件
钢材               4,751.07       38.58    6,419.41       33.88    4,972.61    36.09       5,742.93       40.71
坯料                 950.72        7.72    1,443.71        7.62    1,219.16       8.85     1,254.95        8.90
其他辅料           1,946.57       15.81    2,823.86       14.90    2,142.24    15.55       2,057.04       14.58
   合计           12,316.00   100.00      18,948.26      100.00   13,779.65   100.00      14,107.15   100.00
       注：其他辅料主要包括模具用钢、包装材料、设备备件、油料及其他机物料等。
            报告期内，公司活塞冷却喷嘴外购件、钢材、坯料的平均采购价格如下：
                                                      1-1-200
浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
            原材料              2021 年 1-6 月     2020 年度    2019 年度       2018 年度
活塞冷却喷嘴外购件（元/件）                0.49          0.49            0.46         0.47
钢材（不含锁片型材）（元/吨）          8,796.07      8,153.72        8,016.77     7,971.27
钢材（锁片型材）（元/吨）             29,821.95     29,719.13       29,396.00    30,909.13
坯料（元/件）                              0.96          0.73            0.73         0.70
     报告期内，发行人钢材月度采购金额、数量和单价情况具体如下：
     月度            钢材数量（吨）          钢材金额（元）         钢材采购单价（元/吨）
2018-01                         937.39               8,077,260.03                 8,616.77
2018-02                         503.32               4,654,502.99                 9,247.56
2018-03                         532.80               5,150,613.18                 9,667.12
2018-04                         423.88               3,740,113.95                 8,823.47
2018-05                         477.80               4,391,056.13                 9,190.13
2018-06                         590.66               5,290,818.87                 8,957.52
2018-07                         474.95               4,618,435.94                 9,723.97
2018-08                         546.47               5,069,876.07                 9,277.42
2018-09                         528.35               4,041,781.43                 7,649.79
2018-10                         560.57               4,951,928.85                 8,833.75
2018-11                         339.90               2,593,160.28                 7,629.11
2018-12                         527.36               4,849,717.93                 9,196.18
2019-01                         592.77               5,000,966.51                 8,436.57
2019-02                         152.68               1,426,354.43                 9,342.33
2019-03                         473.46               3,645,609.77                 7,699.90
2019-04                         535.64               5,180,745.32                 9,672.06
2019-05                         379.95               3,264,014.74                 8,590.67
2019-06                         343.73               2,838,410.71                 8,257.61
2019-07                         293.78               2,967,200.41                10,100.07
2019-08                         474.73               4,191,645.43                 8,829.46
2019-09                         651.91               4,838,469.57                 7,421.97
2019-10                         501.67               4,004,543.91                 7,982.35
2019-11                         745.07               6,454,030.28                 8,662.31
2019-12                         744.20               5,914,101.94                 7,946.94
2020-01                         348.12               3,459,295.27                 9,937.08
2020-02                         185.94               1,566,151.70                 8,422.68
                                         1-1-201
浙江黎明智造股份有限公司                                                      招股说明书
     月度           钢材数量（吨）          钢材金额（元）        钢材采购单价（元/吨）
2020-03                        643.41              5,344,018.99                    8,305.72
2020-04                        571.30              5,508,099.29                    9,641.27
2020-05                        498.79              4,022,911.54                    8,065.27
2020-06                        489.16              4,370,616.65                    8,934.96
2020-07                        638.28              5,120,877.54                    8,022.88
2020-08                        709.79              6,075,667.61                    8,559.85
2020-09                        666.70              5,463,924.37                    8,195.46
2020-10                        540.96              4,623,342.01                    8,546.56
2020-11                       1,156.18             9,714,951.79                    8,402.63
2020-12                       1,030.96             8,924,269.30                    8,656.23
2021-01              899.85                8,266,707.92                 9,186.77
2021-02              613.03                6,360,494.15                10,375.55
2021-03              892.56                8,342,725.85                 9,346.97
2021-04              695.31                7,040,542.22                10,125.75
2021-05              912.66                9,187,563.91                10,066.76
2021-06              919.05                8,312,670.99                 9,044.82
     报告期内，公司采购的钢材价格曲线图如下：
                                                                            单位：元/吨
注：上图蓝色粗线为采购单价，细黑线为移动加权平均值。
     报告期内，公司采购的钢材包括板材（卷材）、冷镦盘条、棒材、锁片型材、
管材等，可归类为冷轧板卷、酸洗板卷和热轧板卷等，其大宗商品价格走势如下：
                                         1-1-202
浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
数据来源：中钢网
     发行人钢材月度采购单价走势图变动趋势与大宗商品价格走势图基本一致。
发行人钢材采购单价高于市场平均价格，主要原因是发行人采购的钢材在质量、
规格、硬度、延展性方面要优于基础大宗钢材种类，而且发行人部分钢材需要经
过前处理加工，因此价格高于市场上普通大宗钢材平均价格。发行人钢材月度采
购单价走势波动与市场平均价格相比略有滞后，主要原因是市场价格为市场实时
数据，而发行人钢材采购需要提前 1-2 个月下订单，导致其价格波动较市场波动
略有滞后；另外，发行人采购的钢材规格种类较多，月度间采购结构变化导致发
行人钢材价格走势波动略大于大宗商品价格波动。
     报告期，发行人锁片型材采购金额分别为 817.49 万元、345.19 万元、442.01
万元和 584.98 万元，锁片型材采购金额占钢材整体采购金额情况如下：
                                                                          单位：万元
      项目           2021 年 1-6 月     2020 年度          2019 年度      2018 年度
钢材采购额                   4,751.07        6,419.41          4,972.61       5,742.93
锁片型材采购额                584.98           442.01            345.19        817.49
锁片型材占比                  12.31%               6.89%         6.94%         14.23%
     报告期内，发行人锁片型材采购额占钢材整体采购额比分别为 14.23%、
6.94%、6.89%和 12.31%，主要受发行人主要产品气门锁片的产量影响。发行人
主要产品气门锁片的产量统计如下：
                                                                          单位：万件
     项目          2021 年 1-6 月       2020 年度          2019 年度      2018 年度
气门锁片产量               15,811.39        23,700.13         19,993.49     23,133.35
总产量                     37,451.45        57,453.75         48,172.88     55,103.47
气门锁片产量                 42.22%           41.25%            41.50%         41.98%
                                         1-1-203
浙江黎明智造股份有限公司                                         招股说明书
占比
       2018 年市场情况较好，并考虑境外采购经济批量因素，发行人锁片型材采
购备货较多。2019 年，受乘用车市场下滑影响，气门锁片销量下降，发行人减
少了锁片型材的采购。2020 年采购额略有增长主要系商用车市场增长所致，2020
年气门锁片产量超过 2018 年，但采购额比 2018 年度减少较多，主要系 2019 年
和 2020 年在消耗 2018 年采购的锁片型材库存。2021 年 1-6 月，公司锁片型材备
货补库存及气门锁片产品产量有所上升，使得公司锁片型材采购额上升。
       2、报告期内各期向前五名供应商的采购情况
       （1）报告期内，发行人前五大供应商及其基本情况，发行人向前五大供应
商的采购额及占当期采购总额的比例情况如下：
                                   1-1-204
          浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                                          招股说明书
                                                                                                                                                          单位：万元
                                                                                                                                                经营
报告期      供应商名称       金额         比例    成立时点     注册资本                  股权结构                     主营业务                            合作历史     采购内容
                                                                                                                                                规模
          宁波贤丰汽车                                                                                     汽车零部件及配件制造；电子元器     半年营业                活塞冷却喷
                                                                                                                                                          2005 年开
          零部件有限公        3,282.17   23.61%   2015-10-8     100 万元     王贤峰 100%                   件制造；机械电气设备制造；五金     额 3500                 嘴外购件、
                                                                                                                                                           始合作
            司［注］                                                                                       产品批发；塑料制品制造等             万元                    辅料
                                                                                                                                                                      活塞冷却喷
          舟山市定海海                                                                                                                        半年营业
                                                                                                           仪表、电器、石英晶片、机械配件、               2005 年开   嘴外购件、
          利电器有限公        1,372.06    9.87%   2000-5-23     50 万元      徐海平 60%、徐安瑜 40%                                           额 4000
                                                                                                           五金工具制造、加工、销售                        始合作     坯料、外协
                司                                                                                                                              万元
                                                                                                                                                                      加工，辅料
                                                                                                           金属材料、建筑材料、装潢材料、
          上海卯进实业                                                                                                                    半年营业        2013 年开
                              1,070.59    7.70%   2009-6-4      200 万元     柳文建 90%、郑小娟 10%        五金交电、机电产品、日用百货的                                钢材
2021 年     有限公司                                                                                                                      额 2 亿元        始合作
                                                                                                           销售
 1-6 月                                                                      宝钢金属有限公司 51.4028%、
                                                                             日本国 METAL ONE
          南京宝日钢丝                                        20459.598 万                                 生产冷镦钢丝、弹簧钢丝等各种此     半年营业    2009 年开
                              1,021.16    7.34%   1999-9-1                   CORPORATION35%、南京新港                                                                    钢材
          制品有限公司                                            元                                       线材类二次和三次加工制品           额 5 亿元    始合作
                                                                             开发总公司 12.2128%、日本株
                                                                             式会社神户制钢所 1.3844%
          舟山定海区军                                                                                                                        半年营业
                                                                                                                                                          2011 年开   钎焊外协加
          合金属制品有         567.45     4.08%   2011-8-29     30 万元      严军 100%                     金属制品、机械制造、销售           额 600 万
                                                                                                                                                           始合作         工
              限公司                                                                                                                             元
               合计         7,313.43     52.60%
          宁波贤丰汽车                                                                                     汽车零部件及配件制造；电子元器                             活塞冷却喷
                                                                                                                                              年营业额    2005 年开
          零部件有限公        6,146.33   28.92%   2015-10-8   100 万元       王贤峰 100%                   件制造；机械电气设备制造；五金                             嘴外购件、
                                                                                                                                              1.1 亿元    始合作
          司［注］                                                                                         产品批发；塑料制品制造等                                   辅料
                                                                                                                                                                      活塞冷却喷
          舟山市定海海                                                                                                                      年营业额
                                                                                                           仪表、电器、石英晶片、机械配件、               2005 年开   嘴外购件、
          利电器有限公        2,172.42   10.22%   2000-5-23   50 万元        徐海平 60%、徐安瑜 40%                                         6,000 万
                                                                                                           五金工具制造、加工、销售                       始合作      坯料、外协
          司                                                                                                                                元
                                                                                                                                                                      加工，辅料
2020 年
                                                                             宝钢金属有限公司 51.4028%、
                                                                             日 本 国      METAL ONE
          南京宝日钢丝                                        20459.598 万                                 生产冷镦钢丝、弹簧钢丝等各种此     年营业额    2009 年开
                              1,567.90    7.38%   1999-9-1                   CORPORATION35%、南京新港                                                                 钢材
          制品有限公司                                        元                                           线材类二次和三次加工制品           10 亿元     始合作
                                                                             开发总公司 12.2128%、日本株
                                                                             式会社神户制钢所 1.3844%
          上海卯进实业                                                                                     金属材料、建筑材料、装潢材料、 年营业额        2013 年开
                              1,402.32    6.60%   2009-6-4    200 万元       柳文建 90%、郑小娟 10%                                                                   钢材
          有限公司                                                                                         五金交电、机电产品、日用百货的 5 亿元          始合作
                                                                                    1-1-205
          浙江黎明智造股份有限公司                                                                                                                        招股说明书
                                                                                                            销售
          舟山市定海区                                                                                                                       年 营 业
                                                                                                                                                        2011 年开   钎焊外协加
          军合金属制品         934.05     4.39%   2011-8-29   30 万元         严军 100%                     金属制品、机械制造、销售         1,200 万
                                                                                                                                                        始合作      工
          有限公司                                                                                                                           元
               合计          12,223.03   57.51%
          宁波贤丰汽车                                                                                      汽车零部件及配件制造；电子元器                          活塞冷却喷
                                                                                                                                             年营业额   2005 年开
          零部件有限公        3,675.56   23.87%   2015-10-8   100 万元        王贤峰 100%                   件制造；机械电气设备制造；五金                          嘴外购件、
                                                                                                                                             1 亿元     始合作
          司［注］                                                                                          产品批发；塑料制品制造等                                辅料
                                                                                                                                                                    活塞冷却喷
          舟山市定海海                                                                                                                       年营业额
                                                                                                            仪表、电器、石英晶片、机械配件、            2005 年开   嘴外购件、
          利电器有限公        1,493.12    9.70%   2000-5-23   50 万元         徐海平 60%、徐安瑜 40%                                         6,000 万
                                                                                                            五金工具制造、加工、销售                    始合作      坯料、外协
          司                                                                                                                                 元
                                                                                                                                                                    加工、辅料
                                                                                                            金属材料、建筑材料、装潢材料、
          上海卯进实业                                                                                                                     年营业额     2013 年开
                              1,295.55    8.41%   2009-6-4    200 万元        柳文建 90%、郑小娟 10%        五金交电、机电产品、日用百货的                          钢材
2019 年   有限公司                                                                                                                         4.5 亿元     始合作
                                                                                                            销售
                                                                              宝钢金属有限公司 51.4028%、
                                                                              日 本 国      METAL ONE
          南京宝日钢丝                                        20459.598 万                                  生产冷镦钢丝、弹簧钢丝等各种此   年营业额   2009 年开
                              1,069.95    6.95%   1999-9-1                    CORPORATION35%、南京新港                                                              钢材
          制品有限公司                                        元                                            线材类二次和三次加工制品         9 亿元     始合作
                                                                              开发总公司 12.2128%、日本株
                                                                              式会社神户制钢所 1.3844%
          乐清市耐福汽                                        认缴出资 3 万                                                                  年营业额   2012 年开   活塞冷却喷
                               714.22     4.64%   2011-12-8                   徐素苹 100%                   汽车配件制造、加工、销售
          配厂                                                元                                                                             800 万元   始合作      嘴外购件
               合计           8,248.39   53.57%
          宁波贤丰汽车                                                                                      汽车零部件及配件制造；电子元器   年营业额               活塞冷却喷
                                                                                                                                                        2005 年开
          零部件有限公        3,379.96   20.65%   2015-10-8   100 万元        王贤峰 100%                   件制造；机械电气设备制造；五金   8,430 万               嘴外购件、
                                                                                                                                                        始合作
          司［注］                                                                                          产品批发；塑料制品制造等         元                     辅料
                                                                                                                                                                    活塞冷却喷
          舟山市定海海                                                                                                                       年营业额
                                                                                                            仪表、电器、石英晶片、机械配件、            2005 年开   嘴外购件、
          利电器有限公        1,702.89   10.41%   2000-5-23   50 万元         徐海平 60%、徐安瑜 40%                                         6,000 万
                                                                                                            五金工具制造、加工、销售                    始合作      坯料、外协
2018 年   司                                                                                                                                 元
                                                                                                                                                                    加工、辅料
                                                                                                            金属材料、建筑材料、装潢材料、
          上海卯进实业                                                                                                                       年营业额   2013 年开
                              1,502.78    9.18%   2009-6-4    200 万元        柳文建 90%、郑小娟 10%        五金交电、机电产品、日用百货的                          钢材
          有限公司                                                                                                                           4.5 亿元   始合作
                                                                                                            销售
          南京宝日钢丝                                        20459.598 万    宝钢金属有限公司 51.4028%、   生产冷镦钢丝、弹簧钢丝等各种此   年营业额   2009 年开
                              1,095.24    6.69%   1999-9-1                                                                                                          钢材
          制品有限公司                                        元              日 本 国      METAL ONE       线材类二次和三次加工制品         9 亿元     始合作
                                                                                     1-1-206
浙江黎明智造股份有限公司                                                                                               招股说明书
                                                                 CORPORATION35%、南京新港
                                                                 开发总公司 12.2128%、日本株
                                                                 式会社神户制钢所 1.3844%
                                                 2019 年末 总
                                                                                                          年营业额   2007 年开
NV Bekaert SA        744.19    4.55%   1880 年   股 本 6,040.8   比利时公司                    锁片型材                          钢材
                                                                                                          1 亿欧元   始合作
                                                 万股
     合计          8,425.06   51.49%
注：公司对宁波贤丰汽车零部件有限公司的采购额包括其自身及宁波市北仑区新矸备矸组合螺丝五金厂，两家由同一实际控制人控制，故合并披
露，合作历史为公司与宁波市北仑区新矸备矸组合螺丝五金厂的合作开始时间。
                                                                        1-1-207
             浙江黎明智造股份有限公司                                                              招股说明书
                  （2）发行人前五大供应商采购占比情况
                  报告期内，发行人向前五大供应商采购占比分别为 51.49%、53.57%、57.51%
             和 52.60%，报告期占比变动不大。
                  按照采购内容分类，报告期发行人向前五大供应商采购金额具体如下：
                                                                                                  单位：万元
                    2021 年 1-6 月           2020 年度                  2019 年度             2018 年度             主要生
  采购内容                                                                                                          产产品
                   金额        占比       金额       占比            金额       占比       金额        占比           类别
活塞冷却喷嘴
                  4,091.23    55.94%     6,928.25    56.68%         4,836.47    58.64%    3,591.37     42.63%   装配件
外购件
                                                                                                                精锻件、
钢材              2,090.47    28.58%     2,970.22    24.30%         2,365.50    28.68%    3,342.21     39.67%   冲压件
                                                                                                                等
外协加工            862.06    11.79%     1,398.70    11.44%          340.05      4.12%     595.72       7.07%   装配件
                                                                                                                精锻件、
坯料                141.93     1.94%      397.01      3.25%          367.18      4.45%     450.42       5.35%   装配件
                                                                                                                等
辅料                127.74     1.75%      528.86      4.33%          339.19      4.11%     445.34       5.29%   -
合计              7,313.43   100.00%    12,223.03   100.00%         8,248.39   100.00%    8,425.06   100.00%
采购总额         13,902.82              21,255.40                  15,397.27             16,364.05
前五大供应商
                52.60%              57.51%               53.57%            51.49%
采购金额占比
          注：2020 年前五大供应商中外协加工金额大于 2019 年主要系军合金属的钎焊加工本期进入
          前五大供应商之列，而 2018 年、2019 年未进入前五大供应商所致。
                  2019 年度，发行人向前五大供应商采购额下降主要系精锻件、冲压件等产
             品销量下降，发行人对钢材采购需求下降所致；2019 年度，发行人向前五大供
             应商采购占比略有上升主要系当期产品销量下降，导致原材料采购总额下降，同
             时因装配件销售增加，活塞冷却喷嘴外购件向前五大采购金额上升，使得发行人
             向前五大供应商采购额下降幅度小于采购总额的下降幅度所致。2020 年度向前
             五大供应商采购额及占比均有所上升主要系本期产品销量上升，发行人对活塞冷
             却喷嘴外购件、钢材、外协加工采购需求上升，且由于装配件销量上升幅度较大，
             使得向宁波贤丰汽车零部件有限公司、舟山市定海海利电器有限公司活塞冷却喷
             嘴外购件采购以及向舟山市定海区军合金属制品有限公司钎焊外协采购增幅较
             大所致。
                  喷嘴外购件主要为阀体、喷油管、金属环、阀芯、金属片等，这类配件的加
             工技术要求不高，发行人所在地周边市场上有供应能力的企业较多，无论成品配
                                                         1-1-208
浙江黎明智造股份有限公司                                                       招股说明书
件还是毛坯件加工，替代供应方容易获取，对发行人此类原材料的采购不存在制
约情形。报告期内，公司活塞冷却喷嘴外购件供应商较为稳定，主要为宁波贤丰
汽车零部件有限公司和舟山市定海海利电器有限公司，其在前五大供应商中的排
名没有变化，公司与活塞冷却喷嘴外购件供应商合作时间较长、关系较好，如无
重大意外每年可签署业务合同，保证相关材料供应的稳定性和可持续性。同时，
公司主要活塞冷却喷嘴外购件材料一般有多家合格供应商，以保证及时供货需
要。因此，公司对上述供应商不存在重大依赖。
     而原材料钢材属于大宗商品，市场供应充足且价格透明，除价格会受供需情
况影响出现波动外，供应较为稳定，不存在对单个供应商的依赖。 报告期内，
公司钢材采购供应商较为稳定，主要为南京宝日和上海卯进，报告期内钢材供应
商排名不存在重大变化，公司与钢材供应商合作时间较长、关系稳定。
     公司外协加工主要包括坯料加工、机加工等技术要求不高的简单机械加工以
及喷嘴产品的钎焊等外协加工。对于精锻件和冲压件的生产，其核心工艺为精密
锻造过程中的冷镦、冲压等工序，而将简单的机械加工交给外协供应商，可以节
约人力成本和设备投入，大大提高自身的生产效率。而钎焊工序的作业并不复杂，
市场上替代供应商较多，但由于发行人已与钎焊工序的外协供应商军合金属合作
10 余年，合作情况良好，关系稳定，考虑到供货稳定性和及时性，因此仍持续
合作。对于上述外协工序，未来如有必要，公司可以自建生产线，自行完成现有
产品生产过程中的所有委外工序，然而出于“经济性”考虑，对于部分产品的非
核心工序，公司还将根据生产经营需要采用外协加工模式进行生产，但公司对外
协厂商不存在重大依赖。
     3、客户指定发行人向自身采购或客户指定供应商的具体情况
     报告期内，发行人不存在客户指定发行人向其自身采购的情形，客户指定供
应商的具体情况如下：
                                                                              单位：万元
                                                                 涉及金额
序   指定供应商
                           对应客户              2021 年       2020 年   2019 年   2018 年
号       名称
                                                  1-6 月         度        度        度
     武汉本田贸
1                  东风本田汽车有限公司、东风              -    198.22    220.67    182.43
     易有限公司
                   本田发动机有限公司、广汽本
     上海本田贸
2                  田汽车有限公司                  171.37        59.40         -         -
     易有限公司
                                       1-1-209
浙江黎明智造股份有限公司                                                        招股说明书
     东风本田汽车、东风本田发动机、广汽本田等客户出于保证产业链合作、质
量稳定等方面的考虑，往往要求上游零部件厂商实施部分原材料的指定采购。发
行人向武汉本田贸易有限公司、上海本田贸易有限公司采购钢材即是在东风本田
汽车、东风本田发动机、广汽本田汽车的指定下发生，确保供货满足客户的要求。
对于上述指定采购，公司分别与客户及其指定供应商独立签订销售合同和采购合
同，而非《委托加工合同》；根据发行人与供应商签署的原材料采购合同，双方
约定了所有权转移条款，原材料交付验收后，即由发行人对该存货进行后续管理
和核算，发行人客户和原材料供应商均没有保留原材料的继续管理权，发行人完
全承担了原材料生产加工中的保管和灭失、价格波动等风险；发行人向上述客户
供货的销售价格是在参照前期合作情况及市场价格趋势的基础上由双方协商确
定，与市场波动基本吻合；同样，发行人向上述供应商采购原材料的采购价格也
是由双方协商确定，且与市场价格及其波动基本一致；尽管上述客户和供应商存
在一定的关联关系，但他们为独立的法人主体，除了一方指定发行人向另一方采
购原材料外，并无价格约束性联动条款，因此，发行人的原材料购买和销售业务
相对独立；发行人向客户销售产品的销售价格包括主要材料、辅料、加工费、包
装与运输成本、利润在内的全额销售价格，且发行人具备对最终产品的完整销售
定价权；公司采购指定供应商的钢材生产的最终产品实现销售后，公司承担最终
产品销售对应的应收账款的信用风险。因此，上述指定供应商的情况以及采用总
额法确认收入合理、合规，符合会计准则的规定，且定价公允。
     4、能源供应情况
     报告期内，发行人使用的主要能源为电、水和蒸汽。报告期内，发行人能源
消耗情况如下：
能
            项目           2021 年 1-6 月    2020 年度        2019 年度      2018 年度
源
      用量（度）             8,968,772.00   15,020,580.85    12,576,960.00   12,432,015.00
电    单价（元/度）                  0.66             0.68            0.72            0.71
      费用（元）             5,874,623.12   10,148,412.79     9,059,416.62    8,853,778.02
      用量（立方米）            54,524.00       60,674.00       51,828.00       34,120.00
      单价（元/立方
水                                   6.47             6.02            6.64            6.47
      米）
      费用（元）              352,927.26       365,107.69      344,161.54      220,634.57
                                            1-1-210
浙江黎明智造股份有限公司                                                       招股说明书
能
              项目         2021 年 1-6 月    2020 年度         2019 年度     2018 年度
源
         用量（立方米）          1,908.00         3,682.00        3,395.00        168.00
蒸       单价（元/立方
                                  176.16              170.97        173.69        179.25
汽       米）
         费用（元）            336,117.93      629,501.82       589,680.21      30,113.37
五、与主要客户、供应商之间的关联关系
         截至本招股说明书签署之日，发行人的董事、监事、高级管理人员和核心技
术人员、主要关联方或持有 5%以上股份的股东在前五大客户或供应商中不占有
任何权益。除乐清市耐福汽配厂外，报告期内发行人前五大客户和供应商与本公
司之间不存在关联关系及其他利益安排。乐清市耐福汽配厂与发行人的关联关系
详见第七节“三、关联方、关联关系及关联交易”的“（一）关联方及关联关系”
之“9、报告期曾经的关联方及其他关联方”。
六、安全生产及环境保护情况
         发行人属于汽车零部件制造行业，不属于高危险、重污染行业。
         报告期内，发行人非常重视日常经营过程中的安全生产与环境保护工作，建
立了一套完整的安全生产管理制度与环境保护制度，并通过了 IATF16949 质量管
理体系认证、ISO14001 环境管理体系认证以及 ISO45001 职业健康安全管理体系
认证。
（一）安全生产情况
         发行人认真贯彻执行国家安全生产和文明施工的相关法律、法规、政策，根
据 IATF16949 质量管理体系和 ISO45001 职业健康安全管理体系的要求，建立了
完善的安全生产相关的规章制度、操作规程，切实做到安全文明生产。
         发行人已制定并执行的安全生产管理制度如下：
 序号                                  制度名称                                编号
     1                          职业安全健康培训制度                         LM/AB.01
     2                     安全检查与事故隐患排查治理制度                    LM/AB.02
     3                            伤亡事故管理规定                           LM/AB.03
     4                      班组环境职业卫生安全管理制度                     LM/AB.04
     5                建设项目职业安全健康“三同时”管理制度                 LM/AB.05
     6                          安全投入保障管理制度                         LM/AB.06
                                            1-1-211
浙江黎明智造股份有限公司                                         招股说明书
 序号                             制度名称                       编号
   7                          相关方安全管理制度               LM/AB.07
   8                           防火安全管理制度                LM/AB.08
   9                          危险化学品管理制度               LM/AB.09
  10                         厂内交通安全管理制度              LM/AB.10
  11                          职业病防治管理制度               LM/AB.11
  12                         设备设施安全管理制度              LM/AB.12
  13                         特种设备安全管理制度              LM/AB.13
  14                         特种设备作业管理规范              LM/AB.14
  15                       特种作业人员安全管理制度            LM/AB.15
  16                         劳动防护用品管理制度              LM/AB.16
  17                        女工和未成年人保护制度             LM/AB.17
  18                            危险源管理制度                 LM/AB.18
  19                       生产安全事故应急管理制度            LM/AB.19
  20                         危险作业审批管理制度              LM/AB.20
  21                          电气临时线审批制度               LM/AB.21
  22                           安全生产奖惩制度                LM/AB.22
  23                         生产现场安全管理制度              LM/AB.23
       上述管理制度从发行人生产经营的实际情况出发，根据职能部门划分和岗位
层级与性质特点，明确了各职能部门和各级人员的安全生产职责，建立了各层级、
各岗位人员的安全生产责任制，为安全生产工作程序要求及考核标准制定了基
准；明确安全保障资金和设施的投入要求，规范了安全检查与隐患排查的治理程
序，通过落实各项安全措施、定期或不定期的检查整改以消除风险隐患，提高风
险防范能力；编制了安全生产事故应急预案并定期组织演练，提高员工应急处置
能力，预防和减少突发事件的损害；此外，发行人还将安全生产教育培训、安全
检查与风险排查、应急演练等安全生产工作履行情况纳入考核体系，确保安全生
产责任制得到有效执行。
       发行人自设立以来高度重视安全生产，严格执行各项安全生产管理制度，建
立了各层级、各岗位人员安全生产责任制，规范执行安全投入、安全检查与隐患
排查等各项安全生产要求,定期举行优秀安全隐患提案评选、组织员工参加安全
教育培训、演练，依照制度要求对各责任部门、岗位进行监督考核，确保了公司
安全生产管理制度的良好运行。发行人安全生产管理体系已通过安全生产标准化
                                       1-1-212
       浙江黎明智造股份有限公司                                          招股说明书
       评审，并于 2019 年 1 月 30 日取得舟山市应急管理局核发的 AQBⅢJX 舟
       201900053 号安全生产标准化三级企业（机械）证书，有效期至 2022 年 1 月。
            发行人生产过程中涉及的主要安全设施为生产设备上安装的光电联锁保护、
       防护罩、护栏、护撞防护装置、超载限制、压力温度等装置，以及洗眼器、报警
       灯、应急照明灯和疏散指示灯、防雷装置、消防设施等，同时在生产作业场所设
       有安全警示标志。发行人会定期、不定期对该等安全设施、警示标志进行检查、
       维护、保养，根据安全检查及隐患排查发现的问题进行维修或整改，并接受政府
       主管部门的检查。同时，发行人也将劳动防护用品纳入安全检查，对员工手套、
       口罩、安全帽、安全鞋、防护眼镜、防护服等劳动防护品的发放和正确使用进行
       管理和监督。
            报告期内，发行人安全生产设施运行情况良好，未发生重大安全事故，也不
       存在因违反安全生产相关的法律法规而受到处罚的情形。
            2021 年 9 月 28 日，舟山市应急管理局出具证明，确认自 2018 年 1 月 1 日
       起至证明出具之日止，发行人及黎明喷嘴遵守国家有关劳动安全及安全生产管理
       方面的法律、法规，守法经营，不存在因违反有关劳动安全、安全生产管理法律、
       法规而受到行政处罚的情形。
            保荐机构及发行人律师查询了发行人及其子公司当地政务服务网、应急管理
       部网站、国家企业信用信息系统等网站，发行人及其子公司在报告期内不存在生
       产安全事故记录。
            此外，发行人就安全生产情况出具了声明，声明发行人及其子公司在报告期
       内在安全生产方面不存在违法违规行为。
       （二）环境保护情况
            发行人属于汽车零部件制造行业，根据《中华人民共和国环境保护法》、《中
       华人民共和国环境影响评价法》和《环境保护综合名录》等法律、法规和规范性
       文件的规定，发行人主营业务不属于高危险、重污染行业，日常生产经营过程中，
       不存在重大污染源。产生的主要的污染因子包括废气、废水、固废和噪声等，涉
       及污染的具体环节、主要污染物名称及排放情况、主要处理设施及处理能力具体
       如下：
污染                    主要污染                      规定   主要处理
          生产环节                 排放检测值                           处理能力（m/h）
因子                      物名称                    上限值     设施
                                          1-1-213
       浙江黎明智造股份有限公司                                                    招股说明书
污染                   主要污染                            规定     主要处理
          生产环节                   排放检测值                                  处理能力（m/h）
因子                     物名称                          上限值       设施
        冷挤压 、抛    颗粒物
                                      <20mg/m           120mg/m 布袋除尘器       53,400
        丸、抛光       粉尘
        热处理         氮氧化物    0.019-0.048mg/m      0.12mg/m   排风机        —
                                                                油雾（烟）
废气    冷镦、 发黑    非甲烷
                                    1.51-4.99mg/m       120mg/m 处理器、排       137,452
        环节           总烃
                                                                风机
                                                                吸风废气处
        磷皂化         氯化氢      0.97-22.10mg/m       122mg/m 理系统（碱       25,000
                                                                喷淋装置）
                       COD           43-498mg/L         500mg/L
                     氨氮           1.01-27.80mg/L      35mg/L     综合污水处
        酸洗、皂化、
                                                                   理站及磷皂
废水    抛光、清洗、 悬浮物          11-264mg/L         400mg/L                  7.5
                                                                   化污水处理
        机加工
                     总氮           3.45-61.2mg/L       70mg/L     站
                       总磷         0.205-7.78mg/L       8mg/L
                                                                                 集中回收后外售，
                       铁屑、
                                         —              200t/a    定点存放      仓库 最大贮存 体
                       铝屑
                                                                                 积 480m
        冲压、 机加
                       烃水混合
        工、表 面处                                                              收集 后委托有 资
                       物、乳化          —               80t/a    固定场所堆
固废    理、热处理                                                               质的 第三方回 收
                       液                                          放并张贴警
                                                                                 处理，仓库最大贮
                       表面处理                                    示标志
                                         —               30t/a                  存体积 200m
                       废物
                                                                                 由环 卫部门统 一
        生活垃圾                         —                —      定点存放
                                                                                 清运
                                                      65dB（昼
                                                                   低 噪 音 设
                                  51.6-63.4dB（昼间）   间）
噪声    生产环节       设备噪音                                    备、降噪措    —
                                  48.7-53.5dB（夜间） 55dB（夜
                                                                   施
                                                        间）
            报告期内，发行人高度重视环境保护工作，严格遵守国家环境保护的相关法
       律法规，积极开展清洁生产。同时，发行人根据各生产线的特点安装了相应的环
       保设施，从源头上减少污染物的生产量。
            报告期内，发行人对污染物的处理情况如下：
            1、废气
            发行人生产过程中会产生少量颗粒物、氮氧化物、非甲烷总烃等废气。发行
       人主要采用布袋除尘器、油雾（烟）处理器、磷皂化吸风废气处理系统（碱喷淋
       装置）等环保设备进行废气处理，确保废气排放符合《大气污染物综合排放标准》
       （GB16297-1996）等标准的要求。
                                              1-1-214
    浙江黎明智造股份有限公司                                                       招股说明书
         2、废水
         发行人生产过程中会产生化学需氧量、氨氮（NH3-N）、悬浮物、总氮、总
    磷等废水污染因子。发行人主要通过综合污水处理站对废水进行处理，经处理达
    标后进入城市污水处理厂，符合《污水排入城镇下水道水质标准》
    （ GB/T31962-2015 ） / 《 工 业 企 业 废 水 氮 、 磷 污 染 物 间 接 排 放 限 值 》 （ DB
    33/887—2013）/《酸洗废水排放总铁浓度限值》（DB33/844—2011）等标准。
         3、固体废物
         发行人生产过程中会产生铁屑、铝屑等一般工业固体废物以及烃水混合物、
    乳化液、表面处理废物等危险废物。一般工业固体废物由发行人集中回收后外售
    处理；危险废物则交由有资质的危险废物经营单位处置。
         4、噪声
         根据杭州普洛赛斯检测科技有限公司和舟山光大检测研究院有限公司出具
    的检测报告显示，发行人的厂界环境噪声符合《工业企业厂界环境噪声排放标准
    GB12348-2008》。
         报告期发行人环保设施运行情况如下：
                                                                                        正常运
序                    处理能力                        年生产     正常运    检修、停
         设施名称                 类型      年度                                        行率
号                    （m/h）                           天数     行天数    用天数
                                                                                        （%）
                                          2021.1-6      154        153         1         99.35
                                            2020          295        295           0      100.00
1      布袋除尘器          6000   废气
                                            2019          299        295           4       98.66
                                            2018          300        296           4       98.67
                                          2021.1-6      154        151         3         98.05
                                            2020        295        295         0        100.00
2      布袋除尘器          8400   废气
                                            2019        299        295         4         98.66
                                            2018        300        296         4         98.67
                                          2021.1-6      154        153         1         99.35
                                            2020        295        294         1         99.66
3      布袋除尘器          9900   废气
                                            2019        299        297         2         99.33
                                            2018        300        298         2         99.33
                                          2021.1-6      154        154         0          100
4      布袋除尘器          9900   废气
                                            2020        295        294         1         99.66
                                            1-1-215
    浙江黎明智造股份有限公司                                                  招股说明书
                                                                                   正常运
序                    处理能力                       年生产   正常运   检修、停
         设施名称                 类型    年度                                     行率
号                    （m/h）                          天数   行天数   用天数
                                                                                   （%）
                                          2019        299      297        2         99.33
                                          2018        300      298        2         99.33
                                         2021.1-6     154      153        1         99.35
                                          2020        295      295        0        100.00
5      油雾处理器         12000   废气
                                          2019        299      298        1         99.67
                                          2018        300      298        2         99.33
                                         2021.1-6     154      154        0          100
                                          2020        295      295        0        100.00
6      油雾处理器         12000   废气
                                          2019        299      298        1         99.67
                                          2018        300      298        2         99.33
                                         2021.1-6     154      154        0          100
                                          2020        295      295        0        100.00
7      油雾处理器         18000   废气
                                          2019        299      299        0        100.00
                                          2018        300      297        3         99.00
                                         2021.1-6     154      153        1         99.35
                                          2020        295      295        0        100.00
8         燃烧器          18000   废气
                                          2019        299      298        1         99.67
                                          2018        300      296        4         98.67
                                         2021.1-6     154      150        4         97.4
                                          2020        295      290        5         98.31
9      布袋除尘器          7200   废气
                                          2019        299      291        8         97.32
                                          2018        300      295        5         98.33
                                         2021.1-6     154      151        3         98.05
                                          2020        295      290        5         98.31
10     布袋除尘器         12000   废气
                                          2019        299      291        8         97.32
                                          2018        300      295        5         98.33
                                         2021.1-6     154      152        2         98.7
                                          2020        295      293        2         99.32
11     碱喷淋装置         25000   废气
                                          2019        220      215        5         97.73
                                          2018         /        /         /           /
                                         2021.1-6     154      153        1         99.35
12     油雾处理器         33600   废气
                                          2020        295      293        2         99.32
                                           1-1-216
 浙江黎明智造股份有限公司                                                                     招股说明书
                                                                                                   正常运
序                   处理能力                               年生产     正常运         检修、停
        设施名称                   类型       年度                                                 行率
号                   （m/h）                                  天数     行天数         用天数
                                                                                                   （%）
                                              2019                /       /              /               /
                                              2018                /       /              /               /
                                             2021.1-6        154         154             0             100
                        51852-                2020                /       /              /               /
13     油烟处理器                  废气
                         61852                2019                /       /              /               /
                                              2018                /       /              /               /
                                             2021.1-6        154         147             7             95.45
       综合污水处                             2020           295         280            15             94.92
14                          2.5    废水
         理站                                 2019           299         285            14             95.32
                                              2018           300         289            11             96.33
                                             2021.1-6        154         154             0             100
       磷皂化污水                             2020           295         294             1             99.66
15                           5     废水
         处理站                               2019           220         215             5             97.73
                                              2018                /       /              /               /
         上表中序号 11 的碱喷淋装置与序号 15 的磷皂化污水处理站均为磷皂化生产
 线的环保装置，于 2019 年投入使用；序号 12 的油雾处理器于 2020 年投入使用；
 序号 13 的油烟处理器属于平磨车间环保升级设施，2020 年底采购，截至 2020
 年底尚未建成投运。
         发行人具备与生产经营产生的污染物相应的处理设施及处理能力，报告期内
 处理设施实际运行情况良好。
         （三）环保相关费用支出情况
         报告期内，发行人环保投入及相关费用支出金额如下：
          项目           2021 年 1-6 月         2020 年               2019 年                2018 年
     资本支出（万元）             1,156.80               165.42           205.15                   27.61
     费用支出（万元）               20.49                 26.35                8.18                 0.06
      合计（万元）                1,177.29               191.78           213.33                   27.67
 注：由于当地水务部门在向公司征收水费时按照实际用水量将污水处理费一并纳入水费合并
 征收，发行人环保相关费用未包含污水处理费，同理，发行人环保设施运行耗用的电费也未
 单独区分，因此上述费用支出不包含污水处理费和环保设施运行耗用的电费。
         发行人环保投入主要为废水、废气处理设备投入。报告期内，发行人环保投
 资金额与生产经营所产生污染物的排放量无明显匹配关系，主要取决于设备使
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用、更新周期。2019 年初发行人采购了磷皂化污水处理设备、升级更新了 3 套
废气粉尘处理系统，2020 年为清洗、平磨车间采购了油烟处理器系统为环保设
施升级，导致发行人 2019 年、2020 年环保投入金额较高。2021 年 1-6 月，环保
资本投入较高主要系本次募集资金项目开始投入所致。
     因污水处理费及环保设施运行耗用的电费未单独计费，报告期发行人环保费
用主要为危废的处理费。发行人 2018 年环保费用支出较低，主要是发行人磷皂
化工序及配套污水处理设备投入使用前，发行人危废产生量极少所致。2019 年、
2020 年，发行人环保费用支出金额逐年升高，主要是磷皂化工序及配套污水处
理设备于 2019 年投入使用，日常生产经营中废水处理污泥、磷化渣处理费用支
出增加所致。发行人生产经营产生的危废量与危废处理费用相匹配。
     发行人的一般工业固体废物集中回收后外售处理，不存在处理费用。
     发行人生产经营产生的废气经环保设备处理达标后直接排放，不产生处置费
用。
     尽管发行人未单独计算污水处理费和环保设施运行所耗用的电费，但总的
水、电等能耗费用与发行人经营情况相匹配。详见“第十一节 管理层讨论与分
析”之“二（二）营业成本情况分析”之“4、报告期内，制造费用投入构成情
况及变动分析”。
     综上所述，报告期内发行人的环保投入、环保相关成本费用与实际环保设施
投入和污染处理情况相匹配。
     （四）环保合规情况
     1、公司生产经营符合国家和地方环保要求
     发行人的主营业务为：汽车零部件的研发、生产和销售，主要产品为：精锻
件（包括气门桥、气门弹簧上座、摇臂球头/球窝、火花塞喷油器隔套等）、装
配件（包括活塞冷却喷嘴等）和冲压件（包括气门锁片、曲轴传感器信号盘、碗
形塞、气门弹簧下座等。
     保荐机构及发行人律师经查阅国家及地方有关环保法规、公司及其下属子公
司相关环保制度、营业执照、排污许可证、环保设施投入及日常治污费用支出凭
证等资料，通过检索浙江政务服务网等网站查询相关环保行政处罚信息，并现场
查看公司及其下属子公司的生产经营场所后确认，发行人环保治理设施运转情况
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  良好，发行人及下属子公司对生产过程中产生的废气、废水、固体废物等进行了
  有效处理，环保投入与污染物排放量相匹配，公司生产经营符合国家和地方环保
  要求。
       2017 年，黎明有限将生产线整体搬迁至新厂区，发行人已建项目履行环评
  批复和环保验收具体情况如下：
序号       项目名称                  环评批复                         环保验收文件
                                                               《关于浙江黎明发动机零部件
        气门配气系统     舟环建审[2012]22 号《关于气门配气     有限公司气门配气系统关键零
  1     关键零部件生     系统关键零部件生产项目环境影响        部件生产项目噪声和固体废物
          产项目                  报告表的批复》               污染防治设施竣工环境保护验
                                                                     收意见的函》
                         《浙江省工业企业“零土地”技术
                         改造项目环境影响评价文件承诺备
                         案受理书（编号：2017-008）》，对      《浙江省工业企业“零土地”
        “零土地”技
  2                      黎明有限《发动机零部件磷皂化和发      技术改造项目环保设施竣工验
          术改造项目
                         黑产能技术改造项目环境影响报告              收备案通知书》
                         表》等环境影响评价文件进行了备
                                       案。
       2、公司募集资金投资项目符合国家和地方环保要求
       本次募投项目建成后，发行人所从事的生产、研发不属于《产业结构调整指
  导目录（2019 年本）》规定的限制及淘汰类产业，亦不属于《环境保护部、国
  家发展和改革委员会、中国人民银行、中国银行业监督管理委员会关于印发<企
  业环境信用评价办法（试行）>的通知》（环发[2013]150 号）规定的重污染行业。
  募投项目均已取得主管部门的备案及环评批复手续，采取的环保措施及相应的资
  金来源和金额等情况具体情况如下：
                                                                                      资金
序号   募投项目          环保措施        项目备案情况        环保审批情况     金额
                                                                                      来源
                                                             舟山市“区域
                                                               环评+环境标
       年 产 2730                                                                     本次
                      项目运营期会产                         准”改革建设
       万件精密                        2020-330951-36-02                      250     发行
 1                    生少量废水、废气                       项目环境影响
       冲裁件建                             -138130                           万元    募集
                      及废料等，废料由                       评价文件承诺
       设项目                                                                         资金
                      物资回收部门统                         备案书（编号：
                      一集中回收处理。                         2020-021）
                      公司将为该等募                         舟山市“区域
                      投项目新建污水                           环评+环境标
       发动机缸                                                                       本次
                      处理系统、废气处                       准”改革建设
       内制动装                        2020-330951-36-03                      250     发行
 2                    理系统处理废水、                       项目环境影响
       置研发及                             -138129                           万元    募集
                      废气                                   评价文件承诺
       生产项目                                                                       资金
                                                             备案书（编号：
                                                               2020-020）
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    智能工厂      项目建设不涉及
    改造及信      到厂房建设及产
                                   2020-330951-36-03
3   息系统升      品生产，无污水及                     -        -        -
                                        -138128
    级建设项      固体废弃物产生，
    目            无需环保设施
    补充营运
4                 无需环保设施              -          -        -        -
    资金
     发行人募投项目的环保措施资金来源为本次发行募集资金，在募集资金到位
前，发行人将根据项目实际建设进度以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后
按照有关规定予以置换，募集资金不足部分由发行人自筹资金解决。
     3、发行人报告期内未受到环保行政处罚
     发行人持有舟山市生态环境局核发的编号为 91330901148716005T001U 的
《排污许可证》，有效期限至 2022 年 12 月 19 日，载明的主要污染物与发行人
实际污染物排放种类相符。报告期内，当地环保部门不定期对发行人的环境保护
情况进行现场检查，发行人也会不定期委托第三方检测机构对发行人的废水、废
气、噪声排放进行检测，并将检测结果与排污许可证标准进行比对。根据当地环
保部门出具的合规证明及报告期各期第三方检测结果，发行人报告期内污染物均
达标排放，污染物排放种类及排放量符合许可证书载明的范围，符合国家和地方
环保要求。
     2021 年 9 月 26 日，舟山市生态环境局出具证明，确认公司、保税区黎明、
黎明喷嘴自 2018 年 1 月 1 日起至该证明出具之日止，不存在因违反环境保护相
关法律法规受到其行政处罚的情形。
     报告期内，发行人严格遵守环保相关法律法规，生产经营符合国家和地方有
关环保规定，污染物排放未超限定的许可范围。根据发行人出具的声明，发行人
及其子公司符合国家和地方环保要求，报告期内在环境保护方面不存在违法违规
行为，未受到环保行政处罚。
     根据舟山市生态环境局出具的证明以及保荐机构与发行人律师对舟山市生
态环境局的访谈，确认发行人、保税区黎明、黎明喷嘴报告期内不存在因违反环
境保护相关法律法规而受到环保部门行政处罚的情形。
     综上所述，报告期内，发行人生产经营和拟投资项目的环保设施设置合理、
运行正常，污染物排放量符合相关指标，符合国家环境保护的有关规定，不存在
因违反环保相关法律法规而受到处罚的情况。
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           七、发行人的主要固定资产和无形资产
           （一）主要固定资产情况
                1、发行人主要固定资产
                截至 2021 年 6 月 30 日，发行人的主要固定资产具体情况如下：
                                                                                     单位：年、万元、%
                   项目           折旧年限           账面原值             账面净值             综合成新率
            房屋及建筑物               20                   32,863.66           26,617.46             80.99
              机器设备                3-10                  25,051.36           12,700.33             50.70
              运输设备                 4-5                     678.63              88.83              13.09
              其他设备                 3-5                    1,751.29            409.66              23.39
                           合计                             60,344.93           39,816.27             65.98
                2、房屋及建筑物
                （1）房屋所有情况
                截至报告期末，发行人拥有的不动产权证书情况如下：
                                                                权利                                    使用    他项
序号    证书编号     权利人           坐落      权利类型                 用途           面积
                                                                性质                                    期限    权利
       浙（2021）             定海区白泉镇舟    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2061 年
       舟山市不动             山经济开发区新    用地使用       出让/     工业     积：26,646.00 平
 1                   发行人                                                                            10 月    抵押
           产权第             港园区弘禄大道    权/房屋所      其他      用地     方米/建筑面积：
                                                                                                       19 日
       0001135 号             88 号传达室等        有权                           21,106.65 平方米
       浙（2021）             定海区白泉镇舟    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2061 年
       舟山市不动             山经济开发区新    用地使用       出让/     工业     积：86,866.00 平
 2                   发行人                                                                            3月2     抵押
         产证明第             港园区弘禄大道    权/房屋所      其他      用地     方米/建筑面积：
                                                                                                        日
       0001133 号             89 号厂房 3 等       有权                           54,129.17 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商    住宅     积：16.17 平方米
 3                   发行人                                                                           10 月 7   抵押
           产权第             花苑 29 幢 701    权/房屋所       品房     用地        /建筑面积：
                                                                                                        日
       0000751 号                   室             有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商    住宅     积：16.17 平方米
 4                   发行人                                                                           10 月 7
           产权第             花苑 29 幢 801    权/房屋所       品房     用地        /建筑面积：
                                                                                                        日
       0000293 号                   室             有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商    住宅     积：16.17 平方米
 5                   发行人                                                                           10 月 7
           产权第             花苑 29 幢 1001   权/房屋所       品房     用地        /建筑面积：
                                                                                                        日
       0000292 号                   室             有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                            土地使用权面
                                                                                                      2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商    住宅     积：13.64 平方米
 6                   发行人                                                                           10 月 7   抵押
           产权第             花苑 29 幢 302    权/房屋所       品房     用地     /建筑面积：88.50
                                                                                                        日
       0000760 号                   室             有权                                 平方米
                                                    1-1-221
           浙江黎明智造股份有限公司                                                         招股说明书
                                                               权利                                使用     他项
序号    证书编号    权利人            坐落      权利类型                用途        面积
                                                               性质                                期限     权利
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
 7                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 402    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000756 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
 8                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 502    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000755 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
 9                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 602    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000752 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
10                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 702    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000753 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
 11                 发行人                                                                        10 月 7
         产权第               花苑 29 幢 802    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000291 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
12                  发行人                                                                        10 月 7
         产权第               花苑 29 幢 1002   权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000290 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
13                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 303    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000757 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
14                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 403    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000759 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
15                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 503    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000754 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
16                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 603    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000745 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：13.64 平方米
17                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 703    权/房屋所       品房    用地   /建筑面积：88.50
                                                                                                    日
       0000743 号                   室             有权                              平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白    国有建设                         土地使用权面
                                                                                                  2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉      用地使用      出让/商   住宅   积：16.17 平方米
18                  发行人                                                                        10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 601    权/房屋所       品房    用地      /建筑面积：
                                                                                                    日
       0000747 号                   室             有权                          104.94 平方米
                                                    1-1-222
           浙江黎明智造股份有限公司                                                             招股说明书
                                                              权利                                       使用    他项
序号    证书编号     权利人           坐落     权利类型                  用途          面积
                                                              性质                                       期限    权利
       浙（2021）             舟山市定海区白   国有建设                            土地使用权面
                                                                                                       2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉     用地使用      出让/商     住宅    积：16.17 平方米
19                   发行人                                                                            10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 401   权/房屋所       品房      用地       /建筑面积：
                                                                                                         日
       0000750 号                   室            有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白   国有建设                            土地使用权面
                                                                                                       2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉     用地使用      出让/商     住宅    积：16.17 平方米
20                   发行人                                                                            10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 301   权/房屋所       品房      用地       /建筑面积：
                                                                                                         日
       0000749 号                   室            有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白   国有建设                            土地使用权面
                                                                                                       2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉     用地使用      出让/商     住宅    积：16.17 平方米
21                   发行人                                                                            10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 501   权/房屋所       品房      用地       /建筑面积：
                                                                                                         日
       0000748 号                   室            有权                             104.94 平方米
       浙（2021）             舟山市定海区白   国有建设                            土地使用权面
                                                                                                       2080 年
       定海区不动             泉镇中浪玉泉     用地使用      出让/商     住宅    积：13.64 平方米
22                   发行人                                                                            10 月 7   抵押
         产权第               花苑 29 幢 803   权/房屋所       品房      用地    /建筑面积：88.50
                                                                                                         日
       0000744 号                   室            有权                                 平方米
       浙（2019）                              国有建设                            土地使用权面
                              舟山港综合保税                                                           2065 年
       舟山市不动    保税区                    用地使用      出让/其     工业    积：35,365.00 平
23                            区综保二道 48                                                             10 月    抵押
         产权第        黎明                    权/房屋所       他        用地    方米/建筑面积：
                                    号                                                                  29 日
       0010045 号                                 有权                           25,103.95 平方米
                  其中，浙（2021）舟山市不动产权第 0001135 号不动产权证书所附房屋具体
           信息如下：
                                                                                规划
           序号                       坐落                       面积                         实际用途
                                                                                用途
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                          工业
             1                                               68.21 平方米                     传达室
                              弘禄大道 88 号                                    用地
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区          211.28          工业    门卫、配电室、
             2
                              弘禄大道 88 号                    平方米          用地        空压站
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                          工业
             3                                               53.87 平方米                轻钢附属用房
                              弘禄大道 88 号                                    用地
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区        9,968.64 平       工业
             4                                                                                生产厂房
                              弘禄大道 88 号                     方米           用地
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区        7,259.97 平       工业
             5                                                                                宿舍楼
                              弘禄大道 88 号                     方米           用地
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区        3,544.68 平       工业
             6                                                                                综合楼
                              弘禄大道 88 号                     方米           用地
                  浙（2021）舟山市不动产权第 0001133 号不动产权证书所附房屋具体信息如
           下：
                                                                                规划
           序号                       坐落                      面积                      实际用途
                                                                                用途
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区        41,950.63         工业
             1                                                                                 厂房
                              弘禄大道 89 号                   平方米           用地
                    定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区       7,494.89 平        工业
             2                                                                                 厂房
                              弘禄大道 89 号                     方米           用地
                                                   1-1-223
     浙江黎明智造股份有限公司                                                                             招股说明书
                                                                                        规划
      序号                           坐落                                 面积                        实际用途
                                                                                        用途
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                 1,787.55 平         工业
        3                                                                                                 厂房
                           弘禄大道 89 号                               方米            用地
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                  76.59 平方         工业
        4                                                                                              传达室
                           弘禄大道 89 号                                 米            用地
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                  44.00 平方         工业
        5                                                                                             空压机房
                           弘禄大道 89 号                                 米            用地
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                  68.21 平方         工业
        6                                                                                                 门卫
                           弘禄大道 89 号                                 米            用地
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                 421.72 平方         工业
        7                                                                                             危险品库
                           弘禄大道 89 号                                 米            用地
                 定海区白泉镇舟山经济开发区新港园区                 2,285.58 平         工业
        8                                                                                                 罩棚
                           弘禄大道 89 号                               方米            用地
             浙（2019）舟山市不动产权第 0010045 号不动产权证书所附房屋具体信息如
     下：
                                                                                        规划
      序号                           坐落                                 面积                        实际用途
                                                                                        用途