证券代码：688070 证券简称：纵横股份 公告编号：2021-037
成都纵横自动化技术股份有限公司关于2021年半年度报告的信息披露监管问询函回复公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。
成都纵横自动化技术股份有限公司（以下简称“纵横股份”或“公司”）于2021年9月7日收到上海证券交易所《关于成都纵横自动化技术股份有限公司2021年半年度报告的信息披露监管问询函》（上证科创公函【2021】0083号，以下简称“《问询函》”），公司就《问询函》关注的相关问题逐项进行认真核查落实。现就相关问题回复如下：
问题一：半年报显示，公司2021年上半年实现营业收入7,099.35万元，同比下降25.06%，实现归母净利润-2,114.80万元，同比下降307.71%，由盈转亏。主要系公司在测绘与地理信息行业的收入同比减少3,013.73万元，同比下降
42.94%。请公司：（1）列示近三年公司主营业务产品及服务在不同应用领域收入及占比情况；（2）结合工业无人机下游行业市场规模增长情况及公司在手订单，说明应用行业拓展是否存在重大不确定性及对公司持续发展的影响；（3）结合同行业可比公司业绩变动情况，说明公司是否与行业整体趋势不一致，存在市场竞争加剧导致公司市场份额下降的不利影响。
公司回复：
（1）列示近三年公司主营业务产品及服务在不同应用领域收入及占比情况
公司主营业务产品及服务主要应用于测绘与地理信息、巡检、安防监控等领
域，近三年公司主营业务收入在不同应用领域收入及占比情况如下：
单位：万元
| 产品类型 | 2021年1-6月 | 2020年 | 2019年 | 2018年 | ||||
| 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | |
| 测绘与地理信息 | 4,004.81 | 56.41 | 16,224.90 | 59.69 | 14,402.77 | 68.34 | 9,031.29 | 77.47 |
| 巡检 | 1,027.08 | 14.47 | 4,286.84 | 15.77 | 3,568.76 | 16.93 | 942.75 | 8.09 |
| 安防监控 | 1,187.83 | 16.73 | 5,240.63 | 19.28 | 2,073.43 | 9.84 | 781.62 | 6.7 |
| 应急 | 51.82 | 0.73 | 483.45 | 1.78 | 103.05 | 0.49 | 56.76 | 0.49 |
| 其他 | 827.80 | 11.66 | 945.06 | 3.48 | 928.03 | 4.4 | 845.01 | 7.25 |
| 合计 | 7,099.34 | 100 | 27,180.88 | 100 | 21,076.03 | 100 | 11,657.43 | 100 |
2021年1-8月，公司获取的订单总额与2020年同期相比减少604.52万元，其中测绘与地理信息领域订单金额减少3,921.10万元；能源巡检领域2021年上半年结算的巡检业务订单有所减少，但根据当前业务开展及市场发展趋势，预计全年订单金额仍将保持积极增长；在安防监控、应急、教育培训、海外市场等方面，预计公司全年订单保持增长。2021年1-8月，公司获取的订单结构如下：
单位：万元
| 区域 | 应用领域 | 2020年1-8月 | 2021年1-8月 | 变化率 | 全年情况预计 |
| 国内市场 | 测绘与地理信息 | 10,118.38 | 6,197.29 | -38.75% | 减少 |
| 能源巡检 | 2,999.03 | 1,740.08 | -41.98% | 增长 | |
| 安防与应急 | 2,261.18 | 3,041.44 | 34.51% | 增长 | |
| 教育培训 | 48.48 | 946.81 | 1852.99% | 增长 | |
| 国际市场 | 海外订单 | 1,279.12 | 4,176.07 | 226.48% | 增长 |
| 总计 | 16,706.19 | 16,101.69 | -3.62% | 增长或持平 | |
日印发的《福建省“十四五”应急体系建设专项规划》中提出“采购专业无人机设备，开展无人机森林监测巡护。加强多功能、智能化的气象无人机、海上应急救援直升机等现代化应急救援航空设备运用”；在海外市场方面，当前中国工业无人机领域处于世界先进水平，随着行业应用的成熟和公司品牌影响力的提升，海外市场需求预计持续增长；在防务领域，军用中小型无人机当前已成为各国无人机研发体系的的重点研究方向之一，公司的纵横大鹏垂直起降固定翼无人机基于其“长航时、大载重、安全可靠、使用便利”等特点，具有较高的应用价值，并在局部场景已开展演示和应用。综上，公司认为公司在行业拓展方面不存在重大不确定性，对公司持续发展不存在重大影响。
（3）结合同行业可比公司业绩变动情况，说明公司是否与行业整体趋势不一致，存在市场竞争加剧导致公司市场份额下降的不利影响
纵横股份主营工业无人机相关产品的研发、生产、销售及服务，在A股市场及新三板市场尚无专业从事提供工业无人机系统及解决方案，且应用领域与公司高度重合的企业。在公司《首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书》中，公司从行业可比及财务可比角度选取深圳市大疆创新科技有限公司（简称“大疆创新”）、深圳市科比特航空科技有限公司（简称“科比特”）、深圳飞马机器人科技有限公司（简称“飞马机器人”）、上海华测导航技术股份有限公司（简称“华测导航”）、广州中海达卫星导航技术股份有限公司（简称“中海达”）、观典防务技术股份有限公司（简称“观典防务”）、易瓦特科技股份公司（简称“易瓦特”）、航天彩虹无人机股份有限公司（简称“航天彩虹”）共8家公司做为可比公司。
纵横股份2021年上半年实现营业收入7,099.35万元，同比下降25.06%，实现归母净利润-2,114.80万元，同比下降307.71%，由盈转亏。相关可比公司中，大疆创新、科比特、飞马机器人、易瓦特未公开其营收及财务状况，无法进行比较。相关上市公司/挂牌公司情况对比如下：
| 公司名称 | 经营情况 | 变动趋势比对 |
| 中海达 （300177） | 2021年上半年实现营业收入83,702.78万元，同比增长51.53%；实现净利润6,815.92万元，同比增长81.35%。 | 中海达控股子公司天津腾云智航科技有限公司（简称“腾云智航”）从事无人机业务。2020年上半年中海达实现净利润3758.34元，在其半年度报告“对公司净利润影响达10%以上的参股公司”中未披露腾云智航的半年度利润数据，即腾云智航2020年半年度净利润在±375.8万元之间；中海达2021年半年报中披露腾云智航上半年净利润-1,346.48万元。据此推测其无人机业务同比下降。 因此，公司与中海达无人机子公司腾云智航的业务变化趋势相同。 |
| 观典防务 （832317） | 2021年上半年实现营业收入12,730.66万元，同比增长14.11%；实现净利润4,745.98万元，同比增长11.50%。 | 根据观典防务2021年半年度报告，该公司主要从事禁毒领域的无人机服务以及军品业务。禁毒无人机服务为专业市场，市场相对封闭，纵横股份不涉及相关业务，在军品领域公司2021年才完成相关资质申办，相关业务规模总体较小。 因此，公司无法与观典防务进行变化趋势比对。 |
| 航天彩虹 （002389） | 2021年上半年实现营业收入106,976.22万元，同比增长3.02%；实现归属于母公司股东的净利润6,263.31万元，同比增长119.48%。 | 根据航天彩虹2021年半年度报告，该公司2021年上半年无人机及相关产品实现营业收入25,448.86万元，同比下降33.35%。 因此，公司与航天彩虹无人机业务变化趋势相同。 |
| 华测导航 （300627） | 2021年上半年实现营业收入85,406.25万元，同比增长78.24%；实现净利润10,949.48万元，同比增长104.64%。 | 根据华测导航2021年半年度报告，该公司主要产品包括RTK设备、灾害监测设备、自动驾驶、数据采集设备、海洋测绘设备等，未单独披露无人机相关业务数据情况。 因此，公司无法与华测导航进行变化趋势比对。 |
货的主要原因与合理性。
公司回复：
（1）与主要客户及供应商的信用政策是否发生调整，经营活动现金流为负对公司经营的影响报告期内，公司与主要客户及供应商的信用政策未发生重大变化。受新冠疫情影响，部分客户资金周转受限，回款进度低于预期，但不存在重大无法回收风险。公司将继续加大回款催收力度，防范坏账风险。根据历年收付款特点，公司下半年经营性现金流将会有明显改善。截至2021年6月底，公司货币资金及现金理财产品余额共计41,097.54万元，剔除募集资金余额31,757.90万元，自有资金余额为9,339.64万元。此外，公司与金融机构保持良好合作关系，已取得银行授信1.3亿元，能满足日常经营及扩大再生产对资金的需求。
（2）存货储备的具体内容，在客户采购需求减少的情况下，加大采购备货的主要原因与合理性
2020年6月末、2020年末及2021年6月末，公司存货构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2021年6月30日 | 2020年12月31日 | 2020年6月30日 | |||
| 账面余额 | 占比 | 账面余额 | 占比 | 账面余额 | 占比 | |
| 原材料 | 5,612.05 | 64.59% | 3,987.92 | 62.75% | 3,698.62 | 47.94% |
| 在产品 | 606.02 | 6.98% | 483.62 | 7.61% | 924.87 | 11.99% |
| 库存商品 | 1,389.28 | 15.99% | 1,456.94 | 22.93% | 1,322.86 | 17.15% |
| 合同履约成本 | 949.52 | 10.93% | 73.24 | 1.15% | 996.93 | 12.92% |
| 委托加工物资 | 46.10 | 0.53% | 1.79 | 0.03% | 4.60 | 0.06% |
| 发出商品 | 85.17 | 0.98% | 351.39 | 5.53% | 767.15 | 9.94% |
| 合计 | 8,688.14 | 100.00% | 6,354.89 | 100.00% | 7,715.03 | 100.00% |
减少681.98万元。由于无人机服务（主要为航飞服务）结算期多数在年末，因此，半年度末的合同履约成本余额显著高于年末余额；由于本报告期交付订单相对较少，故本报告期末在产品与发出商品余额低于上年同期末。与报告期初和上年同期末相比，报告期末原材料余额均增幅较大。原材料增加主要系两方面原因：一是2020年下半年以来，原材料价格均出现不同程度的上涨，为降低采购成本，进行了战略性备货；二是疫情导致部分原材料供应周期较长，为减少停工待料损失，亦进行了适当备货。
问题三：半年报显示，2021年上半年销售费用、管理费用及研发费用同比增长36.08%、50.24%、24.38%，其中职工薪酬增幅较为明显。主要系公司加大市场拓展与研发投入，不再享受去年同期疫情期间房租减免政策等。请公司：（1）结合具体业务开展、费用支出与业务的匹配情况等，分析三费增长的原因及合理性；（2）结合业务推广的具体模式，说明广告及业务宣传费、业务招待费的具体内容及变动原因；（3）结合员工数量变动、平均薪酬变化等，说明职工薪酬均大幅增长的合理性。公司回复：
（1）结合具体业务开展、费用支出与业务的匹配情况等，分析三费增长的原因及合理性
当前工业无人机产业处于早期阶段，未来市场空间巨大，随着行业发展客户对无人机产品的安全性、可靠性、易用性提出更高的要求。为保持和增强公司在市场上的竞争优势，公司在此阶段不断加大产品研发投入、人才队伍建设及市场拓展力度。近年来，公司销售、管理、研发费用均保持较高速度的增长，与公司业务规模扩大、收入逐年增长的趋势相匹配。2021年上半年营业收入的下降是受新冠疫情及“十四五”规划开局之年双重不利影响所致，但公司判断此影响为短期影响，为增强公司长期竞争力，公司在销售、管理、研发方面保持一定强度的持续投入，为后续业绩增长提供保障。
1、销售费用
单位：万元
| 项目 | 2021年1-6月 | 2020年1-6月 | 增减额 | 增减比例 |
| 职工薪酬 | 1,218.61 | 972.83 | 245.78 | 25.26% |
| 维修及物料消耗 | 417.49 | 291.60 | 125.89 | 43.17% |
| 差旅费 | 291.27 | 211.57 | 79.70 | 37.67% |
| 折旧摊销费 | 255.49 | 144.68 | 110.81 | 76.59% |
| 广告及业务宣传费 | 164.85 | 78.92 | 85.93 | 108.89% |
| 业务招待费 | 95.52 | 72.35 | 23.17 | 32.02% |
| 办公费 | 66.86 | 53.83 | 13.03 | 24.20% |
| 快递运输费 | 74.05 | 52.92 | 21.13 | 39.92% |
| 投标费用 | 34.60 | 69.80 | -35.20 | -50.43% |
| 其他 | 284.87 | 185.22 | 99.65 | 53.80% |
| 合计 | 2,903.61 | 2,133.72 | 769.89 | 36.08% |
2、管理费用
单位：万元
| 项目 | 2021年1-6月 | 2020年1-6月 | 增减额 | 增减比例 |
| 职工薪酬 | 1,088.93 | 646.17 | 442.75 | 68.52% |
| 房租物管及水电 | 267.42 | 118.22 | 149.20 | 126.20% |
| 机构服务费 | 394.53 | 268.85 | 125.67 | 46.74% |
| 折旧摊销费 | 179.48 | 158.17 | 21.31 | 13.47% |
| 办公及差旅费 | 103.56 | 99.07 | 4.49 | 4.53% |
| 业务招待费 | 67.72 | 29.43 | 38.28 | 130.07% |
| 车辆及交通费 | 34.22 | 24.94 | 9.28 | 37.21% |
| 专利申请维护费 | 16.75 | 21.79 | -5.04 | -23.12% |
| 其他 | 110.50 | 139.67 | -29.17 | -20.88% |
| 合计 | 2,263.10 | 1,506.32 | 756.78 | 50.24% |
| 项目 | 2021年1-6月 | 2020年1-6月 | 增减额 | 增减比例（%） |
| 职工薪酬 | 953.64 | 859.80 | 93.84 | 10.91% |
| 研发材料 | 384.60 | 276.55 | 108.05 | 39.07% |
| 委外研发费 | 196.53 | 123.46 | 73.06 | 59.18% |
| 项目 | 2021年1-6月 | 2020年1-6月 | 增减额 | 增减比例（%） |
| 其他 | 78.67 | 37.34 | 41.33 | 110.69% |
| 合计 | 1,613.44 | 1,297.15 | 316.29 | 24.38% |
| 人员类型 | 2021年1-6月 | 2020年1-6月 | 增减变动 | ||||||
| 薪酬总额 | 人数 | 人均薪酬 | 薪酬总额 | 人数 | 人均薪酬 | 薪酬总额 | 人数 | 人均薪酬 | |
| 研发人员 | 1,034.48 | 137 | 7.55 | 859.8 | 103 | 8.35 | 174.68 | 34 | -0.8 |
| 管理人员 | 1,088.93 | 104 | 10.47 | 646.17 | 79 | 8.18 | 442.75 | 25 | 2.29 |
| 销售人员 | 1,218.61 | 179 | 6.81 | 972.83 | 145 | 6.71 | 245.78 | 34 | 0.1 |
| 生产人员 | 715.74 | 178 | 4.02 | 602.24 | 129 | 4.67 | 113.5 | 49 | -0.65 |
| 合计 | 1,034.48 | 137 | 7.55 | 859.8 | 103 | 8.35 | 174.68 | 34 | -0.8 |
额较上年同期增加976.71万元，增长31.70%；职工人数较上年同期增加142人，增长31.14%。从分项上看，销售、研发、生产人员人均薪酬基本持平或略有下降，系基层员工人数快速增长摊薄了平均薪酬；管理人员人均薪酬增幅较大，系报告期内发放上市专项奖金占比较高所致。
特此公告。
成都纵横自动化技术股份有限公司董事会
2021年9月13日