山东高速：山东高速股份有限公司2021年半年度报告

公司代码：600350 公司简称：山东高速

山东高速股份有限公司2021年半年度报告

重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完

整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、 公司全体董事出席董事会会议。

三、 本半年度报告未经审计。

四、 公司负责人赛志毅、主管会计工作负责人吕思忠 总会计师：周亮及会计机构负责人（会计主管人员）陈芳声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

公司2021年上半年不进行利润分配和资本公积金转增股本

六、 前瞻性陈述的风险声明

√适用 □不适用

本公司声明，本报告中所涉及的发展战略、未来经营计划等“前瞻性陈述”不构成公司对投资者的实质性承诺，敬请投资者关注投资风险。本公司没有义务因新信息、未来时间或其他原因而对本报告中的任何前瞻性陈述公开进行更新或修改；本公司及其任何员工或联系人并未就公司的未来表现作出任何保证声明及不为任何该等声明负责。

七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否

十、 重大风险提示

本公司已在本报告“管理层讨论与分析”部分对公司经营发展中可能存在的风险进行了详细阐述与分析，并提出了预防对策，敬请广大投资者关注。

十一、 其他

√适用 □不适用

本报告如出现分项值之和与总计数尾数不一致的，乃四舍五入原因所致。

目录

第一节 释义 ...... 4

第二节 公司简介和主要财务指标 ...... 6

第三节 管理层讨论与分析 ...... 10

第四节 公司治理 ...... 28

第五节 环境与社会责任 ...... 30

第六节 重要事项 ...... 34

第七节 股份变动及股东情况 ...... 49

第八节 优先股相关情况 ...... 53

第九节 债券相关情况 ...... 54

第十节 财务报告 ...... 56

备查文件目录	经现任公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表
	报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿

第一节 释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义
本公司、本集团、公司、山东高速、山东高速股份	指	山东高速股份有限公司
山东高速集团、高速集团、集团公司	指	山东高速集团有限公司
招商局公路、招商公路、招商局华建	指	招商局公路网络科技控股股份有限公司
许禹公司	指	山东高速集团河南许禹公路有限公司
潍莱公司	指	山东高速潍莱公路有限公司
投资公司	指	山东高速投资发展有限公司
济南建设公司	指	山东高速济南投资建设有限公司
章丘公司	指	山东高速章丘置业发展有限公司
济东发展公司	指	山东高速济东发展有限公司（现名） 山东高速章丘置业发展有限公司（原名）
实业公司	指	山东高速实业发展有限公司
吉泰矿业	指	山东高速吉泰矿业投资有限公司
环保科技	指	山东高速环保科技有限公司
河南发展公司、河南公司	指	山东高速河南发展有限公司
衡邵公司	指	湖南衡邵高速公路有限公司
深圳公司	指	山东高速（深圳）投资有限公司
合盛公司、烟台合盛	指	烟台合盛房地产开发有限公司
利津大桥公司	指	山东利津黄河公路大桥有限公司
交运服务公司	指	山东高速齐鲁建设交通运输管理服务有限公司
威海商行	指	威海市商业银行股份有限公司
东兴证券	指	东兴证券股份有限公司
畅赢公司	指	山东高速畅赢股权投资管理有限公司
龙马环卫	指	福建龙马环卫装备股份有限公司
武荆公司	指	湖北武荆高速公路发展有限公司
畅赢金鹏	指	青岛畅赢金鹏投资合伙企业(有限合伙)
畅赢金海	指	济南畅赢金海投资合伙企业（有限合伙）
畅赢金安	指	济南畅赢金安投资合伙企业（有限合伙）
畅赢金程	指	济南畅赢金程股权投资合伙企业（有限合伙）
璞园置业	指	济南璞园置业有限公司
济青改扩建、济青改扩建工程、济青项目	指	济南至青岛高速公路改扩建工程
京台德齐段改扩建、京台德齐段改扩建工程、京台德齐项目、	指	京台高速公路德州（鲁冀界）至齐河段改扩建工程
京台济泰段改扩建、京台济泰段改扩建工程、京台济泰项目	指	京台高速公路济南至泰安段改扩建工程
京台齐济段改扩建、京台齐济段改扩建工程、京台齐济项目	指	京台高速公路齐河至济南段改扩建工程
济晋公司	指	济源市济晋高速公路有限公司
物流集团	指	山东高速物流集团有限公司
四川公司	指	山东高速四川产业发展有限公司
信永中和	指	信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）
轨道交通、轨道交通集团	指	山东高速轨道交通集团有限公司
建设管理集团	指	山东高速建设管理集团有限公司
泸渝公司	指	泸州东南高速公路发展有限公司
齐鲁交通发展集团、齐鲁交发、齐鲁交通	指	齐鲁交通发展集团有限公司

粤高速A	指	广东省高速公路发展股份有限公司
工程咨询公司	指	山东高速集团工程咨询有限公司（原名）、 山东高速工程项目管理有限公司（现名）
铁建装备公司	指	山东高速铁建装备有限公司
齐鲁高速、齐鲁高速股份	指	齐鲁高速公路股份有限公司

第二节 公司简介和主要财务指标

一、 公司信息

公司的中文名称	山东高速股份有限公司
公司的中文简称	山东高速
公司的外文名称	Shandong Hi-speed Company Limited
公司的外文名称缩写	SDHS
公司的法定代表人	赛志毅

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	隋荣昌	程怀
联系地址	山东省济南市奥体中路5006号	山东省济南市奥体中路5006号
电话	0531-89260052	0531-89260052
传真	0531-89260050	0531-89260050
电子信箱	[e-mail]	[e-mail]

公司注册地址	山东省济南市文化东路29号七星吉祥大厦A座
公司注册地址的历史变更情况	2002年6月24日,住所由“济南市泺源大街22号中银大厦15楼”变更为“济南市经十路71号山东大学科技园创业中心”； 2006年5月11日,住所由“济南市经十路71号山东大学科技园创业中心”变更为“济南市文化东路29号七星吉祥大厦A座”。
公司办公地址	山东省济南市奥体中路5006号
公司办公地址的邮政编码	250101
公司网址	http://www.sdecl.com.cn
电子信箱	[e-mail]
报告期内变更情况查询索引	无

公司选定的信息披露报纸名称	《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》
登载半年度报告的网站地址	http://www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点	山东省济南市奥体中路5006号、上海证券交易所
报告期内变更情况查询索引	无

股票种类	股票上市交易所	股票简称	股票代码	变更前股票简称
A股	上海证券交易所	山东高速	600350	山东基建

七、 公司主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

主要会计数据	本报告期 （1－6月）	上年同期	本报告期比上年同期增减(%)
营业收入	6,573,562,523.27	4,049,639,902.51	62.32
归属于上市公司股东的净利润	1,333,823,548.57	256,960,515.79	419.08
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	1,301,855,062.11	139,391,834.27	833.95
经营活动产生的现金流量净额	3,064,227,750.59	1,650,328,294.98	85.67
	本报告期末	上年度末	本报告期末比上年度末增减(%)
归属于上市公司股东的净资产	31,477,908,191.76	31,450,761,771.47	0.09
总资产	100,294,703,506.33	92,917,303,523.92	7.94

主要财务指标	本报告期 （1－6月）	上年同期	本报告期比上年同期增减(%)
基本每股收益（元／股）	0.261	0.053	392.45
稀释每股收益（元／股）	0.261	0.053	392.45
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	0.255	0.029	779.31
加权平均净资产收益率（%）	4.35	0.77	增加3.58个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	4.24	0.44	增加3.80个百分点

非经常性损益项目	金额	附注（如适用）
非流动资产处置损益	-156,891.12	主要为处置固定资产损益
越权审批，或无正式批准文

件，或偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	37,972,269.15	主要政府补助以及扶持资金
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外收入和支出	11,917,267.57	主要为路赔收入等
其他符合非经常性损益定义的损益项目
少数股东权益影响额	-6,154,130.16
所得税影响额	-11,610,028.98
合计	31,968,486.46

路段名称	通行量			通行费
	2021年上半年	2020年 上半年	同比	2021年 上半年	2020年 上半年	同比
济青高速	2444.36	2137.41	14.36%	17.73	8.50	108.59%
京台高速相关路段	1597.90	1335.66	19.63%	4.82	2.63	83.27%
济莱高速	666.20	627.63	6.15%	2.19	1.05	108.57%
泰曲段	302.48	217.66	38.97%	0.12	0.06	100%
许昌-禹州高速公路	187.67	182.52	2.82%	0.75	0.45	66.67%
威海-乳山高速公路	300.72	353.43	-14.91%	0.64	0.33	93.94%
济南黄河二桥	-	-	-	1.54	0.86	79.07%
潍莱高速	274.35	372.21	-26.29%	1.72	0.80	115%
衡邵高速	167.48	97.98	70.93%	1.28	0.59	116.95%
利津黄河公路大桥	291.40	197.48	47.56%	0.37	0.09	311.11%
河南济晋高速	45.26	47.13	-3.97%	0.72	0.37	94.59%
湖北武荆高速	450.58	282.22	59.66%	5.04	2.20	129.09%
四川泸渝高速	380.37	-	-	1.76	-	-
合计	7108.77	5851.33	21.49%	38.68	17.93	115.73%

第三节 管理层讨论与分析

一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明

公司成立于1999年，并于2002年3月在上海证券交易所上市，注册资本48.11亿元。公司主要从事交通基础设施的投资运营，以及高速公路产业链上、价值链上相关行业、金融、环保等领域的股权投资。目前，公司利润主要来源于收费路桥运营、投资运营俩大业务板块：

1.收费路桥运营板块

收费路桥运营作为公司的核心业务，一直是公司的主要收入来源。公司通过投资建设及收购等方式获取经营性高速公路资产，通过为过往车辆提供通行服务并按照政府收费标准收取车辆通行费的方式获取经营收益。同时公司凭借相关管理经验受托管理其他企业所属高速公路资产，为其提供优质的运营管理服务。目前，公司运营管理的路桥资产总里程2578公里，其中公司所辖自有路桥资产里程1317公里、受托管理山东高速集团所属的路桥资产里程1261公里。

2.投资运营板块

我国高速公路的收费期限一般不超过30年，高速公路收费期内所带来的稳定现金收入随着收费期限到期将变得不可持续，为了实现公司的长期可持续发展，公司积极寻找与高速主业相匹配的投资机会。

在股权投资方面，公司通过横向并购高速公路主业项目，积极扩大高速公路主业资产规模，奠定自身的行业地位，除此之外公司充分发挥自身的资源背景优势，通过纵向的产业链投资，为下游产业赋能，积极培育新兴产业，从而实现公司的长期可持续发展的目标。

在价值投资方面，公司通过发挥高速公路行业的现金流优势，积极寻找“短平快”及风险可控的财务投资项目，通过获取短期的财务性投资收益，实现“以短补长”的投资目标，弥补高速公路行业投资回收期过长的不足。

截至2021年8月25日，公司投资企业（含企业简称）及业务架构如下图所示：

收费公路信息（截至2021年8月25日）

序号	路段名称	细分路段	本公司权益	批准收费结束时间	收费里程（公里）	车道数	状况
1	济青高速	济南-青岛高速公路（青银高速公路山东段）	100%	2044.12	318.5	8	营运
2	京台高速相关路段	北京-福州高速公路德州-齐河段	100%	2046.7.15	93.72	8	营运
3		济南第二黄河公路大桥	100%	2032.4.16	5.75	6	营运
4		北京-福州高速公路齐河至济南段	100%	2024.10.31	21.971	6	营运
5		北京-福州高速公路济青连接线	100%	2024.10.31	16.376	4	营运
6		北京-福州高速公路济南至泰安段	100%	2024.10.31	59.546	6	改扩建
7	济莱高速	北京至上海公路（辅线）济南至莱芜高速公路	100%	2034.10.21	76.048	4	营运
8	潍莱高速	潍坊-莱阳高速公路	100%	2024.7.31	140.637	4	营运
9	威乳高速	威海-乳山高速公路	100%	2032.12.19	70.55	4	营运
10	泰曲路	G104国道泰安-曲阜一级公路	100%	2025.11.15	64.166	4	营运
11	利津黄河公路大桥	利津黄河公路大桥	65%	2029.9.25	1.35	4	营运
12	许禹高速	河南许昌至禹州高速公路	60%	2036.8.28	39.07	4	营运
13	济晋高速	二广高速济源至晋城（省界）段	54%	2038.9.9	20.56	4	营运
14	衡邵高速	湖南衡阳至邵阳高速公路	70%	2040.12.29	132.059	4	营运
15	武荆高速	湖北武汉至荆门高速公路	60%	2040.5	183.21	4	营运
16	泸渝高速	四川成渝环线合江（渝川界）至纳溪段高速公路	80%	2043.6.27	73.15	4	营运
合计					1316.663

来，公司通过与资本市场合作伙伴强强联合，逐步培养了一支专业资本运作团队，提升了公司战略研究和投资发展能力。

（四）优质的投资融资平台

公司作为区域内唯一的路桥运营 A 股上市公司，拥有“AAA”级信用评级，具备良好的融资能力；目前，公司已打造集证券、银行和基金管理公司于一身的多元化投融资平台，为公司从事交通基础设施的投资运营，以及进军高速公路产业链上、价值链上相关行业奠定了坚实的基础。

（五）公司控股股东合并重组产生协同效应

公司控股股东山东高速集团已与齐鲁交通发展集团完成合并重组，将为公司发展产生更好的协同效应。联合重组后， 山东高速集团高速公路优质路产规模进一步扩大，对公司发展支撑作用、协同作用进一步加强。

三、 经营情况的讨论与分析

2021年上半年，公司实现营业收入65.74亿元，同比增长62.32%。归母净利润13.34亿元，同比增长419.08%。

受2020年疫情免费政策影响，致使2021年上半年数据与2020年上半年数据不可比，公司将2021年上半年数据剔除轨道交通集团与2019年上半年数据对比分析。同时由于公司2019年度将“交易性金融资产在持有期间的投资收益——恒大地产集团有限公司”确认在第二季度，而2021年公司上半年度未确认恒大股权投资的投资收益，公司对这个因素也进行了对比分析。具体情况如下：

单位：万元

项 目	2021年半年度（调整后）	2019年半年度（原披露）	变动金额	变动比例	情况 说明
一、营业总收入	416,061.17	335,112.46	80,948.70	24.16%	（1）
（一）营业收入	416,061.17	335,112.46	80,948.70	24.16%
其中：主营业务收入	410,709.70	333,305.02	77,404.68	23.22%
其他业务收入	5,351.47	1,807.44	3,544.02	196.08%
二、营业总成本	294,214.02	210,652.18	83,561.83	39.67%	（2）
（一）营业成本	197,401.63	149,435.05	47,966.58	32.10%
其中：主营业务成本	196,003.15	148,130.55	47,872.61	32.32%
其他业务成本	1,398.48	1,304.50	93.98	7.20%
（二）税金及附加	2,982.35	2,596.88	385.47	14.84%
（三）管理费用	10,556.25	10,187.46	368.79	3.62%
（四）研发费用	385.18	1.62	383.56	23671.12%	（3）
（五）财务费用	82,888.60	48,431.17	34,457.43	71.15%	（4）
其中：利息支出	90,597.90	54,981.06	35,616.84	64.78%
利息收入	6,928.15	6,679.84	248.30	3.72%
加：其他收益	1,242.40	650.00	592.40	91.14%
投资收益(损失以“-”号填列)	49,797.38	93,952.24	-44,154.85	-47.00%	（5）
其中：交易性金融资产在持有期间的投资收益——恒大地产集团有限公司（以下“恒大地产”）	0	52,451.63	-52,451.63	-100%
信用减值损失(损失以“-”号填列)	56.88	-550.55	607.43	-110.33%
三、营业利润（亏损以“-”	172,943.81	218,511.96	-45,568.15	-20.85%

注：

（1）营业收入变化，主要为公司核心路产济青高速改扩建工程小许家以东段、以西段分别于2019年7月26日、2019年12月15日建成通车，车流量恢复良好，通行费收入增加所致。

（2）主营业务成本变化，主要为公司核心路产济青高速通车后折旧摊销增加及2021年合并泸州东南高速公路发展有限公司（泸渝高速）所致。

（3）研发费用变化，主要为公司增加了研发投入及2019年基数较低所致。

（4）财务费用变化，主要为公司核心路产济青高速通车后利息费用化所致，济青高速改扩建项目贷款2021年上半年利息支出约3.5亿元。

（5）投资收益变化，主要原因为2019年，恒大地产集团有限公司股东会于6月3日作出决议同意《关于恒大地产集团有限公司 2018 年度利润分配的议案》，公司将 “交易性金融资产在持有期间的投资收益——恒大地产集团有限公司”确认在第二季度，而2021年上半年，恒大地产集团有限公司尚未召开股东会审议通过2019年度利润分配方案，公司未确认恒大股权投资的投资收益。

3.1 2021年上半年经营情况

3.1.1路桥运营方面

2021年上半年，路桥运营管理成果显著，一是围绕道路安全畅通，提出“全天候通行”课题，形成研究大纲，实施第一批4项课题，会同高速交警完善2项流程、4项交通管制标准，省内收费站管制次数和时长同比减少47.86%和55.51%。创新“党建引领 保畅铁军”，创建“救援速度最快、管制时间最短、服务质量最优”服务品牌，平均出警速度和处置效率同比提高3.49%、4.17%。开展济南周边保畅专项提升，收费站拥堵时长环比下降79.68%。发布《高速公路出行信息发布技术要求》地方标准，弥补国内同行业技术标准空白。二是以创新破解管理难题，研发部署“ETC车道运行分析系统”，再次实现省内首创突破。研发收费稽核平台及助手系统，现场打逃和事后追逃能力得到质的提升。开展自助发卡和自助缴费研发试点，在4个收费站完成硬件系统安装调试。上线出行信息服务大数据监测平台，直观高效管理出行信息。大力推进“路长制”，开展各类巡查覆盖省内1900公里高速公路，发现并及时处置问题25000余次。三是狠抓堵漏增收不放松，以

号填列）
加：营业外收入	2,990.14	2,447.08	543.06	22.19%
其中：非流动性资产处置利得	2.83	4.56	-1.72	-37.81%
减：营业外支出	380.01	294.36	85.65	29.10%
其中：非流动资产处置损失	13.19	148.33	-135.14	-91.11%
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列）	175,553.94	220,664.68	-45,110.73	-20.44%
减：所得税费用	40,837.01	54,720.27	-13,883.26	-25.37%
五、净利润（净亏损以“-”号填列）	134,716.93	165,944.41	-31,227.47	-18.82%
1、归属于母公司所有者的净利润（净亏损以“-”号填列）	125,133.11	157,973.11	-32,840.00	-20.79%
2、少数股东损益（净亏损以“-”号填列）	9,583.83	7,971.30	1,612.53	20.23%
分析调整后
投资收益（扣除恒大地产影响后） (损失以“-”号填列)	49,797.38	41,500.61	8,296.78	19.99%
1、归属于母公司所有者的净利润（ 扣除恒大地产影响后）（净亏损以“-”号填列）	125,133.11	118,634.39	6,498.72	5.48%

考核为导向，以稽核工单为抓手，对工单数量等22项数据进行周统计、月排名；建立问题清单机制，梳理入库常规性问题4大类、22项、65种，全面排查14种车辆数据。累计堵漏增收1713.92万元，增收率0.31%，达到增收率目标值。2021年上半年，公司实现通行费收入（含税）38.68亿元，日均通行费收入（含税）2137.16万元，同比2019年增长24.14%，各路段于报告期内的基本运营数据如下：

单位：万元

路段名称	2021年 半年度	2019年 半年度	增加额	2021 半年度 日均	2019年 半年度 日均	变动比例	情况说明
济青高速	177,319.03	60,901.51	116,417.52	979.66	336.47	191.16%	（1）
京台高速相关路段	48155.90	92,596.44	-44,440.54	266.05	511.58	-47.99%	（2）
济莱高速	21,943.70	22,124.10	-180.40	121.24	122.23	-0.82%
G104国道泰曲段	1,235.60	1,382.02	-146.42	6.83	7.64	-10.59%
许昌-禹州高速公路	7,549.22	10,407.03	-2,857.81	41.71	57.50	-27.46%	（3）
威海-乳山高速公路	6,363.98	6,282.88	81.10	35.16	34.71	1.29%
济南黄河二桥	15,374.68	25,273.00	-9,898.32	84.94	139.63	-39.17%	（4）
潍莱高速	17,224.30	12,902.98	4,321.32	95.16	71.29	33.49%	（5）
湖南衡邵高速	12,770.19	11,399.20	1,370.99	70.55	62.98	12.03%
利津黄河公路大桥	3,745.40	3,733.54	11.86	20.69	20.63	0.32%
河南济晋高速	7,188.62	15,498.48	-8,309.86	39.72	85.63	-53.62%	（6）
湖北武荆高速	50,362.72	49,091.49	1,271.23	278.25	271.22	2.59%
四川泸渝高速	17,592.04		17,592.04	97.19
总计	386,825.38	311,592.68	75,232.70	2,137.16	1,721.51	24.14%

项目	2021年 半年度	2020年 半年度	变动 金额	变动 比例	情况 说明
权益法核算的长期股权投资收益	27,530.97	22,623.99	4,906.98	21.69%
其中：威海商行（9677.HK）	10,449.86	10,288.25	161.61	1.57%

东兴证券（601198.SH）	2,179.33	4,109.17	-1,929.84	-46.96%
粤高速A（000429.SZ）	8,500.00		8,500.00	100.00%
龙马环卫（603686.SH）	1,186.58	500	686.58	137.32%
交易性金融资产在持有期间的投资收益	2,444.50	2,759.72	-315.22	-11.42%
其中：益科大厦投资项目	2,234.17	2,234.17	0.00	0.00%
债权投资在持有期间取得的利息收入	19,885.41	23,033.52	-3,148.11	-13.67%
投资收益合计	49,860.88	48,417.23	1,443.65	2.98%	（1）

产融结合。继续加强与施工类央企合作，开展PPP和BOT类合作业务。优选地方政府及其所属平台合作，开展城市升级改造、区域产业升级、产业园区建设等项目。

3.2.4管好建设项目

一是京台济泰项目充分借鉴济青、京台德齐项目经验，加强项目规划，统筹进度、质量、安全、环保、廉政五大工程，完成投资6.15亿元，确保实现“9月底左幅路基连片”等关键节点任务，力争超额完成年度建设任务。通过专家咨询评审等方式，深化交通部“平安百年品质工程示范项目”打造和应用。二是做好项目收尾。京台德齐项目启动水保、环保等专项验收；积极做好缺陷工程修复工作，完善项目遗留工程。

报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项

□适用 √不适用

四、报告期内主要经营情况

(一) 主营业务分析

1 财务报表相关科目变动分析表

单位：元 币种：人民币

科目	本期数	上年同期数	变动比例（%）
营业收入	6,573,562,523.27	4,049,639,902.51	62.32
营业成本	3,943,232,532.17	3,047,980,373.48	29.37
销售费用	5,818,842.19	40,234,228.65	-85.54
管理费用	214,687,339.88	179,947,540.97	19.31
财务费用	836,819,992.95	631,481,805.94	32.52
研发费用	26,323,320.92	13,734,019.00	91.67
经营活动产生的现金流量净额	3,064,227,750.59	1,650,328,294.98	85.67
投资活动产生的现金流量净额	-708,787,932.98	-4,875,653,250.21	不适用
筹资活动产生的现金流量净额	-148,458,426.94	3,648,099,135.03	-104.07

(三) 资产、负债情况分析

√适用 □不适用

资产及负债状况

单位：元

项目名称	本期期末数	本期期末数占总资产的比例（%）	上年期末数	上年期末数占总资产的比例（%）	本期期末金额较上年期末变动比例（%）	情况说明
货币资金	4,485,287,405.57	4.47	2,260,788,437.97	2.43	98.39	主要因本期通行费收入收现增加所致
交易性金融资产			37,879,166.67	0.04	-100.00	因收回债务投资工具所致
应收票据	231,615,254.75	0.23	78,553,471.98	0.08	194.85	主要因收到承兑汇票增加所致
应收款项	788,137,699.82	0.79	519,497,846.78	0.56	51.71	主要因贸易业务及装备制造销售应收款增加所致
应收款项融资	96,222,879.35	0.10	150,000,016.63	0.16	-35.85	主要因融资类承兑汇票减少所致
合同资产	224,996,643.92	0.22	160,875,310.33	0.17	39.86	主要因工程项目合同资产增加所致
一年内到期的非流动资产			113,246,088.67	0.12	-100.00	因债权投资到期收回所致
其他流动资产	2,371,280,009.04	2.36	3,738,969,498.66	4.02	-36.58	主要因收回部分恒大股权转让款所致
长期应收款	57,580,100.00	0.06				因合并泸州东南公司增加应收租赁款所致
使用权资产	13,519,779.61	0.01				因执行新租赁准则账务调整所致
长期待摊费用	37,265,068.15	0.04	5,708,133.98	0.01	552.84	主要因合并泸州东南公司增加待确认租赁成本所致
应付账款	2,699,938,163.90	2.69	4,667,741,873.74	5.02	-42.16	主要因支付工程款所致
预收款项	112,606,511.35	0.11	69,254,472.77	0.07	62.60	主要因预收货款增加所致

合同负债	238,787,663.74	0.24	118,774,829.03	0.13	101.04	主要因预收货款增加所致
其他应付款	5,915,563,923.62	5.90	3,484,301,888.14	3.75	69.78	主要因本期计提应付股利增加所致
一年内到期的非流动负债	2,222,615,618.39	2.22	3,692,845,879.29	3.97	-39.81	主要因按期偿还贷款所致
租赁负债	12,448,207.31	0.01				因执行新租赁准则账务调整所致
递延收益	2,305,412,580.05	2.30	1,593,513,850.06	1.71	44.67	主要因合并泸州东南公司所致
递延所得税负债	1,407,365,935.11	1.40	1,041,909,470.20	1.12	35.08	主要因合并泸州东南公司所致
其他综合收益	-61,833,570.01	-0.06	-47,382,900.51	-0.05	不适用	主要因联营企业其他综合收益变动所致

1. 境外资产情况

□适用 √不适用

2. 截至报告期末主要资产受限情况

√适用 □不适用

单位：元

项目	期末账面价值	受限原因
货币资金	89,055,258.86	保证金、诉讼冻结
固定资产	21,892,958.90	抵押借款
无形资产	30,635,845,320.32	质押、抵押借款
应收款项融资	10,000,000.00	质押
合计	30,756,793,538.08	/

名称	主要业务	持股 比例	合作方	说明
泸州东南高速公路发展有限公司	对宜宾至川渝界高速公路泸州段及其附属设施的投资、建设、经营和管理;设计、制作、发布:路牌、灯箱、橱窗、霓虹灯、车身广告。	80%	山东高速四川产业发展有限公司持股20%。	2021年1月13 日，泸渝公司完成工商变更登记。公司自2021年1 月起对泸渝公司形成控制。根据《企业会计准则》的相关规定，公司将其纳入合并范围。具体内容详见《关于收购泸州东南高速公路发展有限公司80%股权暨关联交易的进展公告》，公告编号：临2021-001。
齐鲁高速	公路、桥梁、隧道及配套设施的建设、养护、	38.93%（拟）	山东高速集团持股 38.93%（拟转让予公司）；	2021年5月13日，公司控股股东山东高速集团有限公司发来《关于拟筹划将所持齐鲁高速公路股份有限公司权益注入山东高速股份有限公司有关事宜的通知》，为妥善解决因高速集团与齐鲁交通

公路股份有限公司

管理及运营；建筑装饰装修；筑路工程技术咨询及服务；建筑机械的加工、维修；自有设备租赁；道路救援清障服务；对港口、公路、水路运输建设与经营；公路信息网络维护。

中远海运(香港)有限公司持股30.00%； 神华国能山东建设集团有限公司持股6.08%； 中信保诚人寿保险有限公司持股 5.19%； 山东高速投资控股有限公司持股 5.19%。

发展集团有限公司联合重组事宜导致高速集团、公司及齐鲁高速公路股份有限公司之间一定的同业竞争问题，并充分发挥联合重组后高速集团在路桥资产业务领域的经营及资本运作的协同效应，高速集团提议拟筹划将所持齐鲁高速股份778,500,000股内资股（占齐鲁高速股份股份总数的38.93%）转让予山东高速股份，并重新拟定高速集团、公司及齐鲁高速股份之间的不竞争业务边界。为实施上述筹划事项，公司与高速集团联合申请豁免香港收购守则规定的强制全面要约。 2021年5月18日，齐鲁高速股份已收到香港证监会执行人员的批准，根据香港《公司收购及合并守则》第26.1条附注6（a）豁免公司就本次股份转让而产生的对齐鲁高速股份履行的强制性全面要约的义务。 截至本报告期末，本次股份转让的具体事宜尚未形成具备法律约束力的约定，交易方式、交易价格等要素均不确定，交易能否达成尚需相关各方对可行性等进行进一步论证并作出有效决议，本次股份转让的实施存在较大的不确定性，公司将根据相关规定就后续交易进展及时履行信息披露义务。具体内容详见《关于筹划重大事项的提示性公告》，公告编号：临2021-029；《关于筹划重大事项的进展公告》，公告编号：临2021-032。

项目	批复概算	项目实际进度	2021年上半年投入金额	累计实际投入金额	备注
京台高速改扩建工程（德州至齐河段）	1,190,433.35	100%	335161.00	954273.00	截至2021年6月30日，京台高速德齐段改扩建工程自开工主线路基工程累计完成100%；路面工程累计完成100%；桥涵工程累计完成100%；交安工程累计完成100%；房建工程累计完成100%。
京台高速改扩建工程（济南至泰安段）	657312.87	21%	62357.00	108246.00	截至2021年6月30日，京台高速济泰段改扩建工程自开工以来路基工程累计完成32.4%；路面工程累计完成12.3%；桥涵工程累计完成16.1%。
合计	1,847,746.22	/	397518.00	1062519.00

二是资本运营方面，主要债权投资情况如下：

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额				期初余额
	面值	票面利率	实际利率	到期日	面值	票面利率	实际利率	到期日
济南畅赢金隅投资合伙企业（有限合伙）借款项目	40,000,000.00	10.00%	10.00%	2022-12-30	40,000,000.00	10.00%	10.00%	2022-12-30
威海地中海国际风情小镇项目	60,000,000.00	12.00%	12.00%	2022-8-25	60,000,000.00	12.00%	12.00%	2022-8-25
京东方信托出资					500,000,000.00	8.50%	8.50%	2022-12-31
潍坊山高新旧动能转换基金项目	842,723,071.26	11.50%	11.50%	2023-12-1	1,050,000,000.00	15.00%	15.00%	2023-12-1
山东铁路发展基金	63,263,163.00	4.85%	4.85%	2030-6-30	63,263,163.00	4.85%	4.85%	2030-6-30
城市更新等基础设施类投资项目	303,957,534.25	10.70%	10.70%	2026-4-8	150,000,000.00	10.70%	10.70%	2026-4-8
城市更新等基础设施类投资项目	185,980,000.00	10.70%	10.70%	2025-6-11	185,980,000.00	10.70%	10.70%	2025-6-11
城市更新等基础设施类投资项目	189,600,000.00	10.70%	10.70%	2025-8-7	189,600,000.00	10.70%	10.70%	2025-8-7
城市更新等基础设施类投资项目	137,183,300.00	10.50%	10.50%	2025-10-13	137,183,300.00	10.50%	10.50%	2025-10-13
城市更新等基础设施类投资项目	231,166,130.00	10.70%	10.70%	2025-10-30	231,166,130.00	10.70%	10.70%	2025-10-30
聊城市旭瑞工程	104,956,000.00	10.50%	10.50%	2026-5-27
中冶建信淄博市快速路网昌国路快速路项目	400,000,000.00	10%	10%	2024-6-27
合计	2,558,829,198.51				2,607,192,593.00

(3) 以公允价值计量的金融资产

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

项目名称	期初余额	期末余额	当期变动	对当期利润的影响金额
益科大厦投资项目	56,389.32	56,389.32
南方水泥资产支持专项计划	3,570.93	3,570.93
山东高速文化传媒有限公司	1,761.47	1,761.47
山东潍莱高速铁路有限公司	3,162.68	3,162.68
山东铁路投资控股集团有限公司	30,000.00	30,000.00
交银施罗德-诚泰租赁资产支持专项计划	3,787.92		-3,787.92
应收款项融资	15,000.00	9,622.29	-5,377.71
合计	113,672.32	104,506.69	-9,165.63

子公司名称	业务性质	注册资本	经营范围	总资产	净资产	净利润
山东高速轨道交通集团有限公司（合并）	铁路管理	2,552,755,043	轨道交通设施的投资和运营管理；铁路客货运输；货物装卸；铁路运输设施的修理；铁路工程施工；铁路运输设备及配件销售、维护管理；专用铁道及铁路专用线代营服务；仓储服务（不含易燃易爆化学危险品）；铁路货运代理；轨道交通技术开发、服务、产品销售；轨道交通信息服务、业务咨询；专业设备、货物、技术进出口；铁路沿线附属资源的综合开发、经营；建筑材料生产与销售；煤炭、石	11,179,833,600.97	4,364,157,150.82	189,778,525.69

			料、焦炭、沙石、建材、普通矿石、铁路运输设备配件、普通电器机械设备、钢材、钢轨、木材、办公用品、沥青、燃料油、粮食、饲料、农产品、铁矿砂及其精矿的销售；矿山隧道设备和相关材料销售；合金、冶金材料销售；轨道交通机械与设备经营租赁；房地产租赁经营；工程监督技术服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
湖北武荆高速公路发展有限公司	公路管理	808,000,000	公路、桥梁、隧道的投资建设；建筑材料的销售；绿化工程设计施工；公路科学研究、劳务服务、会务服务、投资参股、办公楼租赁。	6,786,788,216.38	1,812,668,199.47	206,587,344.21
泸州东南高速公路发展有限公司	公路管理	1,243,000,000	公路管理与养护；港口经营；民用机场经营；各类工程建设活动；房屋建筑和市政基础设施项目工程总承包；建设工程设计；矿产资源（非煤矿山）开采；酒类经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：建筑工程用机械销售；建筑工程机械与设备租赁；机械设备租赁；仓储设	4,618,398,879.27	743,496,747.60	42,463,934.76

			备租赁服务；广告制作；交通及公共管理用标牌销售；园区管理服务；轮胎销售；电线、电缆经营；计算机软硬件及辅助设备零售；工业控制计算机及系统销售（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）.
山东利津黄河公路大桥有限公司	公路管理	70,000,000	公路大桥管理与经营	190,931,023.77	152,088,977.18	16,712,259.78
山东高速集团河南许禹公路有限公司	公路管理	200,000,000	高速公路建设的投资、经营、管理与养护、工程机械设备的销售与租赁	925,317,553.75	491,548,634.88	31,669,806.35
济源市济晋高速公路有限公司	公路管理	150,000,000	高等级公路经营、管理、维护；桥梁、铁路、港口、机场的建设、管理、维护、经营、开发；桥梁、铁路沿线的综合开发、经营；土木工程及通信工程的设计、咨询、施工；机电设备租赁；旅游开发和配套工程建设；物流园区建设开发；货物或技术进出口（国家禁止或涉及行政审批的货物和技术进出口除外）；矿产品、化工产品（不含危险化学品）、电线、电缆及其相关金属材料、绝缘材料、橡胶材料的销售；建筑材料（不含石子、沙）销售；基础设施建	1,304,944,635.33	206,726,529.48	18,772,568.16

			设、交通园区建设；普通货物道路运输；物流信息咨询；货物配载服务；广告设计、制作、代理、发布；机动车维修；一类、二类、三类医疗器械生产、销售；一次性防护口罩生产、销售；防护用品生产、销售；劳保用品生产、销售。
山东高速投资发展有限公司（合并）	投资开发	4,000,000,000	一般项目：以自有资金从事投资活动；物业管理；信息技术咨询服务；住房租赁；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；建筑工程机械与设备租赁；电子、机械设备维护（不含特种设备）；普通机械设备安装服务；广告设计、代理；广告发布（非广播电台、电视台、报刊出版单位）；广告制作；建筑材料销售；礼品花卉销售；机械零件、零部件销售；电线、电缆经营；机械设备销售；机械设备租赁；畜牧渔业饲料销售；电子产品销售；建筑用钢筋产品销售；水泥制品销售；交通设施维修；园林绿化工程施工；土石方工程施工（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）许可项目：建	13,278,893,814.95	7,715,359,427.83	33,722,463.25

设工程监理；林木种子生产经营；各类工程建设活动；住宅室内装饰装修

(七) 公司控制的结构化主体情况

□适用 √不适用

五、其他披露事项

(一) 可能面对的风险

√适用 □不适用

1、宏观经济与政策风险

2021年既是“十四五”规划的第一年，也是疫情之后经济恢复的第一年，还是第二个百年奋斗目标的第一年，更是中美经贸摩擦之后美国政府换届的第一年，面临诸多历史性关口的开启。世界格局的重大调整对中国宏观调控政策提出新的要求，兼顾短期波动与长期发展，以解决经济发展过程中的结构性、长期性问题为目标的跨周期调控成为新时期的施政框架。处于这个特殊时期，我国宏观经济仍存在很多难以预料的风险和挑战。公路运输经济与宏观经济周期具有较高耦合性，经济周期的波动会直接影响经济活动对运输资源的需求。此外，后疫情时代，疫情对高速公路等交通运输行业的影响仍将持续，仍具有一定的不确定性。应对措施：一方面，公司将加强与政府有关部门，特别是交通、财政、税收、物价部门的联系和沟通，争取政府有关部门对高速公路的政策支持；密切关注政府的有关政策信息，收集、分析并综合处理外部数据，加强对政府有关方针、政策的研究，及时做出相应的经营决策；另一方面，加快转型发展，培育多元化利润增长点，减少收费依赖，以尽力规避行业政策对公司的不利影响；同时，提早做好资金规划，加强资本运作，做好远期融资和业务规划，提升整体抗风险能力。

2、路网效应及分流风险

《山东省国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》提出“织密四通八达公路网。推进高速公路、 普通国省道、 县乡村公路等多层次公路网高质量发展, 加快高速公路扩容改造、 道路加密、 省际衔接及区域连接线项目建设, 优化主要通道内高速公路网络布局,提升连接效能和通达水平. 实施普通国省道等级提升、 路网优化工程, 进一步强化与火车 ( 高铁) 站、 机场、 港口、 物流园区等枢纽衔接。到2025 年, 高速公路通车里程达到10000公里左右。”随着高速公路网的逐年完善，部分路段产生平行路线或者可替代路线，客观上会对原有路段车辆产生分流影响。

应对措施：一是公司将以满足顾客需求为着力点，加强顾客关系管理，完善顾客需求调查分析工作机制，细分顾客市场，提供快捷、贴心、个性化服务，打造“和谐高速”品牌；二是公司将以创造舒适旅途环境为落脚点，推进养护机械化作业、规范化整治、品牌化提升，创造良好公路技术状况和路容路貌，打造“舒适高速”品牌；三是公司将以提供智慧贴心服务为立足点，积极开发应用大数据，建设大数据管理平台、路网运营协作平台，试点“无人化”收费站，开发新媒介信息发布渠道，完善公众信息服务体系，打造“智慧高速”品牌；不断提升服务质量，增加司乘人员对公司路段的粘度。

3、项目拓展风险

路桥主业方面，低成本收购已通车优质高速公路；投资拓展方面，围绕路桥相关产业链、价值链投资和新旧动能转换投资；财务投资方面，优选符合国家政策导向和省产业规划项目，重点推进风险低、见效快的项目。公司业务从传统路桥运营逐渐延伸到路桥相关产业链价值链投资、新旧动能转换投资、价值投资。进入新的投资领域，必然伴随着一定的风险，包括判断失误的风险、对投资标的认知风险、投资的财务风险以及后续的管理和整合风险等。

应对措施：第一，高度重视风险管控工作。强化公司对外投资的内控措施，充分利用专家论证会、中介机构等外部力量，为公司投资决策提供有力依据。第二，财务性投资探索布局行业稳定、股息率、净资产收益率较高、盈利能力、净利润、现金分红较为稳定的标的。对行业和投资标的开展全方位的调查、科学筛选、充分论证，谨慎做出投资选择。第三，直投聚焦高速龙头、智慧高速产业等。通过参股方式参与省外龙头高速公路公司的投资，获取稳定路产投资收益；扩大参股省外核心路产比例，提高股份公司整体业绩的稳定性，降低区域风险。

4、建设管理风险

2021年，京台改扩建工程项目济泰段已进入集中建设期，公司进入项目建设的高峰期，改扩建工程涉沿线部分管线拆迁，以及建筑材料价格波动、工程变更、政府颁布新政策和技术规范以及政府调整发展规划等不可预见因素，可能使项目总投资超过预算。

应对措施：公司拥有一支专业化的建设管理团队，从建设山东省第一条高速公路济青高速到改扩建济青高速，积累了丰富的建设管理经验。公司将采取以下措施用于京台改扩建项目，降低建设风险：一是优化设计、施工方案，尽量减少拆迁及建设体量；二是关键材料采用甲供方式，集中采购，降低材料成本；三是科学安排施工环节，合理缩短建设工期，减少管理成本；四是优化变更方案，控制变更数量，减少变更金额；五是制定严格的质量管理制度，规范质量控制措施，确定质量控制之本；推广施工标准化，推行《首项工程认可制》，引导参建单位从传统粗放型向现代精细型转变；六是加强现场管控，做到环保文明施工。七是在做好保通的基础上，着重对恶劣天气、重点施工现场、沿线交通安全保障采取措施，做到保通保安全。

(二) 其他披露事项

□适用 √不适用

第四节 公司治理

一、 股东大会情况简介

会议届次	召开日期	决议刊登的指定网站的查询索引	决议刊登的披露日期	会议决议
2020年年度股东大会	2021.6.29	www.sse.com.cn	2021.6.30	审议通过《2020年度董事会工作报告》《2020年度监事会工作报告》《2020年度财务决算报告》《2021年度财务预算方案》《2020年度利润分配的议案》《2020年度报告及其摘要》《关于续聘信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）作为公司2021年度国内审计机构的议案《关于调整子公司业绩承诺期并追加业绩承诺的议案》《关于预计2021年度存贷款关联交易的议案》《关于公司注册超短期融资券的议案》《关于为山东通用航空服务股份有限公司提供融资担保的议案》11个议案，具体内容详见《2020年年度股东大会决议公告》，公告编号：临2021-040。

二、 公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用 □不适用

姓名	担任的职务	变动情形
伊继军	监事会主席	选举
王昊	副总经理	聘任
侯福金	副总经理	离任

是否分配或转增	否
每10股送红股数（股）	0
每10股派息数(元)（含税）	0
每10股转增数（股）	0
利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明
无

事项概述	查询索引
发布山东高速股票期权激励计划（草案）	具体详见公司于2020年3月7日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司股票期权激励计划(草案)》
对《山东高速股票期权激励计划（草案）》 进行了修订	具体详见公司于2020年5月29日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司股票期权激励计划(草案修订稿)》
公司股票期权激励计划首次授予日定为2020年6月29日，向206名激励对象授予4,320万份股票期权，行权价格为4.34 元/份	具体详见公司于2020年6月30日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于向激励对象首次授予股票期权的公告》，公告编号：临2020-036。
公司股票期权行权价格由4.34元/份调整为3.96元/份	具体详见公司于2020年7月30日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于调整股票期权行权价格的公告》，公告编号：临2020-042。
公司股票期权激励计划首次授予登记完成	具体详见公司于2020年8月12日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于股票期权激励计划首次授予登记完成的公告》，公告编号：临2020-045。
公司向34名激励对象授予466.37万份股票期权，预留授予日为2021年3月30日	具体详见公司于2021年3月31日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于向激励对象授予预留股票期权的公告》，公告编号：临2021-021。
公司股票期权激励计划预留授予登记完成	具体详见公司于2021年6月1日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于股票期权激励计划预留股份授予登记完成的公告》，公告编号：临2021-034。

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

员工持股计划情况

□适用 √不适用

其他激励措施

□适用 √不适用

第五节 环境与社会责任

一、 环境信息情况

(一) 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明

√适用 □不适用

1. 排污信息

√适用 □不适用

a.废水排放情况

公司或子公司名称	排污项目	主要污染物的名称	排放方式	排放口分布情况	执行的污染物排放标准	超标排放情况
山东高速环保科技有限公司	寒亭区污水处理厂	化学需氧量（COD）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤50mg/L	无
		生化需氧量（BOD5）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤10mg/L	无
		悬浮物（SS）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤10mg/L	无
		氨氮 （NH3-N ） （以N计）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤5mg/L	无
		总氮（以N计）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤15mg/L	无
		总磷（以P计）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤0.5mg/L	无
		动植物油	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤1mg/L	无
		石油类	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准≤1mg/L	无
		PH值	有组织	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》	正常

	连续		（GB18918-2002）表1中一级A标准6-9
粪大肠菌群数（个/L）	有组织连续	总出水口	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表1中一级A标准103	无

公司或子公司名称	排污项目	主要污染物的名称	排放方式	执行的污染物排放标准	超标排放情况
山东高速环保科技有限公司	寒亭区污水处理厂	氨	有组织	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表4中一级标准1.0mg/m3	无
		硫化氢	有组织	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表4中一级标准0.03mg/m3	无
		臭气浓度（无量纲）	有组织	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表4中一级标准10mg/m3	无
		甲烷（厂区最高体积浓度 %）	有组织	《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）表4中一级标准0.5mg/m3	无

山东高速环保科技有限公司在建及已经建设完成的项目均按国家有关法律法规要求，落实了环境保护“三同时”工作，所有项目均按要求进行了环境影响评价并获得环保部门批复。同时，按规定办理特许经营许可证和排污许可证。特许经营许可证编号：潍政交审批〔2019〕污水第3001号，有效期自2019年9月8日至2022年9月7日。

排污许可证编号：91370703680660976K001Y，有效期自2019年6月28日至2022年6月27日。

4. 突发环境事件应急预案

√适用 □不适用

为建立健全环境污染事件应急机制，有效预防和减少突发环境事件的发生，快速、科学的进行突发环境事件的应急处置，提高企业应对涉及公共危机的突发环境污染事件的应急处理能力，防治突发环境事件对公共环境造成污染，依据国家相关法律法规，并结合实际情况，本着“预防为主、统一领导、分类管理，分级响应”的原则，山东高速环保科技有限公司编制了相应的突发环境事件应急预案，并向所在地环保主管部门备案（备案编号：370703-2018-095-L）。

山东高速环保科技有限公司内部定期开展应急预案培训，对培训内容及方式进行评估。根据预案要求，山东高速环保科技有限公司每年至少组织一次应急演练，以提高企业应对突发环境污染事故的能力，有效预防和控制环境污染事故的发生。

5. 环境自行监测方案

√适用 □不适用

山东高速环保科技有限公司排污口安装了在线监测等自行监测系统，实时监测废水排放情况；委托具有资质的环境检测机构对进、出水质情况进行月度例行检测；委托具有资质的环境检测机构对厂区废水、废气等情况进行每季度检测；制定年度自行监测方案并上报环保局备案；定期填报国家重点监控企业自行检测信息录入系统、自行监测方案和年度报告等内容。

6. 报告期内因环境问题受到行政处罚的情况

□适用 √不适用

7. 其他应当公开的环境信息

□适用 √不适用

(二) 重点排污单位之外的公司环保情况说明

□适用 √不适用

(三) 报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明

□适用 √不适用

(四) 有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息

√适用 □不适用

公司始终秉承“绿色环保”的可持续发展理念，项目施工过程中尽量做到永临用地结合，减少临时占地数量。在征占土地范围进行地表植被的清理工作时避免超挖破坏周围植被。搭建临时建筑采用成品或简易拼装方式，减轻对植被的破坏。因公路施工破坏植被而裸露的土地应在施工结束后立即整治恢复。施工期严格执行《山东省扬尘污染防治管理办法》，在土石方、水泥和石灰等散装物料运输、临时存放和装卸以及施工营地采取遮盖、围挡、密闭、喷洒、冲洗、绿化等降尘措施。沥青、混凝土拌和设备进行较好的密封，并加装更先进的除尘装置，使用各污染物达

标排放；选用符合国家卫生防护标准的施工机械设备和运输工具，确保其废气排放符合国家有关标准；施工营地餐饮应按地方环保部门规定，使用天然气、电力等清洁能源。

(五) 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果

√适用 □不适用

一是公司推广ETC车道， 2021年上半年新增18条ETC车道，所辖收费站ETC车道覆盖率100%，优化了路桥运营管理模式，减少了人员配置，提高了通行效率。ETC车道具有良好的节能减排效果，能有效降低车辆行驶过程中的污染物排放。研究表明，平均每辆车通过ETC车道比通过人工收费车道的油耗节省量为0.03升/车次，CH化合物排放量降低约0.7克/车次，CO化合物排放量降低4.7克/车次，NO化合物排放量降低0.3克/车次。每一万次ETC交易，将节约314升燃油消耗，并减少55.96千克各类污染物的排放。2021年上半年，公司节约3,203,742升燃油消耗，并减少570,959.88千克各类污染物的排放。

二是公司在施工养护方面，积极推进绿色低碳循环技术，循环利用原有护栏板，避免了采用新型护拦板冶炼和热镀锌所消耗的大量能源。同时重视材料节约，广泛应用各种再生技术，最大限度地利用废旧沥青混合料，节约大量原材料，减少石料开采对生态环境造成的破坏。

三是日常办公中加强用电管理，切实降低空调能耗和日常照明能耗；选购节能环保型车辆，制定节油降耗专项措施，努力降低用油总量；推广再生纸，充分利用网上办公系统，持续推进无纸化办公。

二、 巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况

√适用 □不适用

一是围绕党建龙头，抓好制度衔接。持续发挥党建引领保障作用，组织驻村党员深入学习习近平新时代中国特色社会主义思想，到章丘三涧溪村参观学习，不断提升党员干部综合素质；持续协助驻村委员会充实基层党组织工作力量，健全基层党组织制度，充分发挥好基层党组织的战斗堡垒作用和党员干部的先锋模范作用。

二是围绕重点项目，抓好产业衔接。持续推进驻张庄村帮扶村扶贫车间和光伏发电项目、大李村农田灌溉改造提升项目，不断拓展群众增收途径，增加村集体收入；发挥驻张庄村高考奖励基金、青年创业基金作用，全力激活帮扶村造血功能，千方百计降低“返贫”风险。

三是围绕美丽乡村，抓好规划衔接。结合村情实际，在驻张庄村 “第一书记”村文化中心改造、村级党建设施提升、村庄亮化美化工程建设、户户通项目的基础上，持续推进美丽乡村建设，切实改善村民居住环境，丰富驻村群众文化生活，提升村民幸福感。

四是围绕群众期待，抓好服务衔接。扎实推进党史学习教育，在大李村开展了“同上党课”、“面对党旗我宣誓”、“春蕾助学”等活动，引导广大干部群众知党恩、跟党走；积极开展“我为群众办实事”活动，为大李村大李小学捐赠100余册党史、儿童类书籍；同时捐赠了消毒液、口罩、酒精等防疫用品，持续助力帮扶村开展好疫情常态化防控工作。

2021年2月，公司选派菏泽市牡丹区“第一书记”工作队获评全国脱贫攻坚先进集体，是山东省属企业中唯一获此殊荣的团队。

第六节 重要事项

一、承诺事项履行情况

(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√适用 □不适用

承诺背景	承诺 类型	承诺方	承诺内容	承诺时间及期限	是否有履行期限	是否及时严格履行
与重大资产重组相关的承诺	解决同业竞争	山东高速集团有限公司	1、山东高速集团确定山东高速未来将作为山东高速集团高速公路、桥梁优质资产的运作及整合的唯一平台。2、对于目前未置入山东高速的高速公路、桥梁资产，在有关法律法规允许的前提下，山东高速集团承诺如对外转让，山东高速在同等条件下享有优先购买权。3、考虑山东高速集团承接社会公益性职能，山东高速集团可以从事有权行政管理部门直接指令的非营利性的公路、桥梁项目的投资和运营，如山东高速认为山东高速集团从事该等业务将损害上市公司权益，则山东高速集团将努力协调相关行政管理部门，并放弃该等业务机会。除上述直接指令的非营利性项目外，在有关法律法规允许的前提下，山东高速集团承诺，山东高速及其控股子公司享有相关公路、桥梁投资和运营项目的优先投资权。4、如果监管机构或者山东高速认为山东高速集团的全资子公司、控股子公司、分公司或山东高速集团拥有实际控制权的其他公司拥有的其他业务与山东高速形成实质竞争，山东高速集团承诺采取法律、法规及中国证券监督管理委员会许可的方式（包括但不限于转让、委托经营、委托管理、租赁、承包等方式）加以解决，且给予山东高速选择权由其依法选择公平、合理的解决方式。5、在山东高速集团作为山东高速控股股东期间，不会利用控股股东或主要股东地位损害山东高速及其他股东（特别是中小股东）的合法权益。以上承诺持续有效且不可撤销，如有任何违反上述承诺的事项发生，山东高速集团承担因此给山东高速造成的一切损失（含直接损失和间接损失），同时，山东高速集团因违反上述承诺所取得的利益归山东高速所有。	2016.9.22	是	是
	解决关联交易	山东高速集团	1、本次重大资产重组完成后，将尽量避免山东高速集团及其他关联方与山东高速之间发生关联交易；对于确有必要且无法回避的关联交易，均按照公平、公允和等价有偿的原则进行，交易价格按市场公认的合理价格确定，并按相关法律、法规以及规范性文件的规定履行交易审批程序及信息披露义务。2、山东高速集团保证严格遵	2010.11.15长期有效	是	是

		有限公司	守中国证监会、上海证券交易所有关规章等规范性法律文件及山东高速《公司章程》等管理制度的规定，依照合法程序，与其他股东一样平等地行使股东权利、履行股东义务，不利用控股股东的地位谋取不当的利益，不损害上市公司及其他股东的合法权益。
其他承诺	盈利预测及补偿	山东高速股份有限公司	如果湖北武荆高速公路发展有限公司2018－2020年内实际实现的净利润累计数未达到依据《评估报告》测算的该3个会计年度净利润的累计数960,554,869.89元的，高速集团将对公司进行补偿，但遇不可抗力或全国性收费公路法律、政策发生重大变化原因导致的除外。补偿的数额2018－2020年内武荆高速实际实现的净利润累计数与《评估报告》测算的该3个会计年度净利润累计数之间的差额的 60%。高速集团将在山东高速2020年度财务报告经股东大会审议通过之日起30日内支付。 2020年，新冠肺炎疫情、收费公路免费政策及中央和湖北省出台的控制疫情及促进复工复产政策对武荆公司收费业务产生实质性影响，经公司股东大会审议通过，公司与山东高速集团有限公司签订了《关于湖北武荆高速公路发展有限公司股权转让之盈利补偿协议之补充协议》，扣除新冠肺炎疫情影响最严重的2020年及2021年根据现有政策预计将减少通行费2,849.02万元导致净利润减少1,745.96万元以外，如果标的公司在本次交易实施完毕后4年(含本次交易实施当年、不含2020年，即2018、2019、2021年)内实际实现的净利润累计数未达到依据《评估报告》测算的该3个会计年度净利润的累计数（扣除2021年根据现有政策性预计将减少通行费2,849.02万元导致净利润减少1,745.96万元影响，下同）99,944.24万元,甲方（高速集团）将对乙方（公司）进行补偿,但遇不可抗力或全国性收费公路法律、政策发生重大变化原因导致的除外。	2018.7.31	是	是

四、半年报审计情况

□适用 √不适用

五、上年年度报告非标准审计意见涉及事项的变化及处理情况

□适用 √不适用

六、破产重整相关事项

□适用 √不适用

七、重大诉讼、仲裁事项

√本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 □本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项

(一) 诉讼、仲裁事项已在临时公告披露且无后续进展的

□适用 √不适用

(二) 临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

报告期内：
起诉(申请)方	应诉（被申请）方	承担连带责任方	诉讼仲裁类型	诉讼(仲裁)基本情况	诉讼(仲裁)涉及金额	诉讼(仲裁)是否形成预计负债及金额	诉讼(仲裁)进展情况	诉讼(仲裁)审理结果及影响	诉讼(仲裁)判决执行情况
山东高速（深圳）投资有限公司	深圳丰创贸易有限公司、深圳利天骏供应链有限公司、深圳市中满利	深圳海民实业有限公司、吴影、深圳肯信集团有限公司	民事诉讼	深圳公司因其与深圳肯信集团有限公司及其权属单位深圳丰创贸易有限公	68,035.68	否	已达成调解，并收到《民事调解书》。	已调解。对方应于2018年12月31日前归还全部欠款。	对方未能如期履行调解协议。深圳公司已向山东省高级人民法院申请强制执行。2019年11月案外人向山东省高级人民法院对该案提起执行异议被驳回请求；2020年1月初，案外人向山东省高级人民法院提起执行异议之诉被正式受理。其中利天骏案件于5月28日一审开庭审理，6月中旬收到一审民事判决书，裁定驳回案外人的诉讼请求，6月28日收到案外人上诉状，

贸易有限公司

司、深圳利天骏供应链有限公司、深圳市中满利贸易有限公司开展贸易合作，形成多笔应收款未能收回，向山东省高级人民法院提起诉讼。

案件流转至最高人民法院后于2020年10月23日二审立案，2021年1月25日收到二审应诉通知及开庭传票。 2021年4月7日开庭审理后，于2021年6月初收到二审民事判决书，裁定驳回上诉，维持原判，最高院同时对第三人进行为期60日的二审判决公告，待公告期满后启动法院内部流转程序，将案件流转到山东省高院后继续执行。丰创及中满利案于2020年7月23日一审开庭，2020年9月底收到一审民事判决书，裁定驳回案外人的诉讼请求，2020年10月上旬收到案外人上诉状，因对第三人进行为期60日的判决结果公告，2021年1月上旬公告期满后，该两案件通过法院内部流转程序移交至最高人民法院。2021年5月底收到二审应诉通知，6月初最高院对第三人进行为期60日的二审开庭公告，拟于2021年8月12日开庭审理。

十、重大关联交易

(一) 与日常经营相关的关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

√适用 □不适用

事项概述	查询索引
(1)2016年12月9日，公司第四届董事会第八十二次会议（临时）审议通过了《关于签署<资产委托管理补充协议>的议案》，会议决定，公司与山东高速集团有限公司签署《资产委托管理补充协议》，约定原《资产委托管理协议（烟海高速、临枣高速）》和《资产委托管理协议（菏关高速等资产）》有效期延续至2017 年12月31日；除延长合同有效期外，继续执行原《资产委托管理协议（烟海高速、临枣高速）》和《资产委托管理协议（菏关高速等资产）》的相关内容。 (2)2018年6月1日，公司第五届董事会第二十次会议（临时）及2018年6月 29日公司2018年第一次临时股东大会审议通过《关于签署<资产委托管理协议（京台高速泰安曲阜段、曲阜-张山子段、青银高速齐河—夏津段、潍日高速连接线）>的预案》、《关于签署<资产委托管理协议（烟海高速）>的预案》、《关于签署<资产委托管理协议（菏关高速、青银高速济南绕城北线）>的预案》和《关于签署<资产委托管理协议（枣临高速）>的预案》，会议同意，2018年1月1日至2018年3月31日期间，公司与高速集团继续按照双方于2016年签署的《资产委托管理补充协议》执行。2018年4月1日至2020年12月31日期间，公司与高速集团签署《资产委托管理协议（京台高速泰安-曲阜段、曲阜-张山子段、青银高速齐河—夏津段、潍日高速连接线）》，代其管理京台高速泰安-曲阜段、曲阜-张山子段、青银高速齐河—夏津段、潍日高速连接线资产；公司全资子公司山东高速公路运营管理有限公司与高速集团签署《资产委托管理协议（烟海高速）》，代其管理烟海高速公路资产；公司与高速集团全资子公司山东高速公路发展有限公司签署《资产委托管理协议（菏关高速、青银高速济南绕城北线）》，代其管理菏关高速、青银高速济南绕城北线公路资产；公司全资子公司山东高速公路运营管理有限公司与高速集团全资子公司山东高速公路发展有限公司签署《资产委托管理协议（枣临高速）》，代其管理枣临高速公路资产。	具体详见公司于2016年12月10日在上海证券交易所网站披露的《山东高速日常关联交易公告》，公告编号：临2016-062及2018年6月2日在上海证券交易所网站披露的《山东高 速日常关联交易公告》，公告编号：临2018-024。
2018年10月25日，经公司第五届董事会第二十七次会议（临时）审议通过了《关于与山东鄄菏高速公路有限公司签署<运营管理委托协议（鄄菏高速）>的议案》、《关于与山东高速龙青公路有限公司签署<运营管理委托协议（龙青高速）>的议案》、《关于与山东高速潍日公路有限公司签署<运营管理委托协议（潍日高速）>的议案》，公司与公司控股股东高速集团的全资或控股子公司山东鄄菏高速公路有限公司、山东高速龙青公路有限公司、山东高速潍日公路有限公司（以下合称“项目公司”）签署运营管理委托协议，分别托管鄄菏高速、龙青高速、潍日高速，2020年托管费用为20,315.91万元。 2019年12月30日，公司与高速集团控股子公司山东高速高广公路有限公司、山东高速泰东公路有限公司、山东高速临枣至枣木公路有限公司（以下合称“项目公司”）签订运营管理委托协议，托管高广高速、泰东高速、临枣至枣木高速，2020年托管费用为9,678.81万元。 鉴于，山东鄄菏高速公路有限公司、山东高速泰东公路有限公司、山东高速临枣至枣木公路有限公司、山东高速龙青公路有限公司的控股股东由高速集团变更为高速集团全资子公司山东高速建设管理集团有限公司,山东高速潍日公路有限公司、山东高速高广公路有限公司由高速集团委托建设管理集团管理。2020年5月27日，公司第六届董事会第二次会议，审议通过了《关于签署运营管理委托协议的议案》。会议同意，公司与建设管理集团及其控股或受托管理的山东高速高广公路有限公司、山东高速泰东公路有限公司、山东高速临枣至枣木公路有限公司、山东鄄菏高速公路有限公司、山东高速龙青公路有限公司及山东高速潍日公路有限公司统一签署《运营管理委托协议》，2020年委托管理费用总计为29,994.72	具体内容详见公司于 2020年5月29日披露的《山东高速关于签署运营管理委托协议暨日常关联交易进展公告》公告编号：临2020-024。

万元，托管期限一年，各项目公司所需分担的费用由建设管理集团协调各项目公司统一核算确定，建设管理集团对各项目公司所需支付的费用承担连带责任。

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

关联交易方	关联关系	关联交易类型	关联交易内容	关联交易定价原则	关联交易价格	关联交易金额
山东省交通规划设计院集团有限公司	母公司的全资子公司	接受劳务	济南至青岛高速公路改扩建工程可行性研究及项目申请报告项目委托编制协议书	公开招标	1354.16	1,354.16
		接受劳务	济南至青岛高速公路改扩建工程勘察设计补充合同书	公开招标	2074.42	2,074.42
		接受劳务	施工合同协议书	公开招标	565.10	565.10
		接受劳务	京台高速济南至泰安段改扩建工程可行性研究报告编制服务合同	公开招标	240.00	240.00
山东高速工程项目管理有限公司	母公司的控股子公司	接受劳务	京台高速公路济南至泰安段改扩建工程项目主体工程施工监理一标段（JTJTZJB-1）合同文件	公开招标	4913.35	4,913.35
山东省路桥集团有限公司	母公司的控股子公司	接受劳务	京台高速公路济南至泰安段改扩建工程项目主体工程施工一标段（JTJTSG-1）合同文件	公开招标	367337.58	367,337.58
		接受劳务	京台德齐段改扩建主体工程施工二标段提前通车奖励协议书	公开招标	345.00	345.00
		销售商品	潍青高速五标河砂材料采购合同	公开招标	511.43	511.43
		销售商品	潍烟铁路平度段材料采购合同	公开招标	969.75	969.75
		销售商品	京台高速济泰段一分部材料采购合同	公开招标	264.71	264.71
		销售商品	临临高速四标材料采购合同	公开招标	381.33	381.33
		接受劳务	京台高速公路德州（鲁冀界）至齐河段改扩建工程项目德州、平原、禹城服务区场区道路及其他工程施工二标段合同	公开招标	4382.66	4,382.66
		销售商品	材料购销合同（砂石料）	公开招标	1358.00	1,358.00
		销售商品	材料购销合同（钢筋）	公开招标	214.00	214.00
山东省高速路桥养护	母公司的控股子公司	接受劳务	京台高速公路德州（鲁冀界）至齐河段改扩建工程项目德州、平原、禹城服务区	公开招标	3629.31	3,629.31

有限公司			场区道路及其他工程施工一标段合同
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度夏津运管中心JT青银高速齐夏段）施工合同、廉政合同、安全生产合同	公开招标	1578.47	1,578.47
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度京台济南运管中心GF 京台济南段）	公开招标	1538.88	1,538.88
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度临沂运管中心临枣段）施工合同协议书	公开招标	841.16	841.16
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目 （2021年度京沪济南运管中心 京沪高速济莱段）施工、安全、廉政合同	公开招标	1706.49	1,706.49
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度济青济南运管中心GSFZ北环段）施工、廉政及安全合同	公开招标	1449.30	1,449.30
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度济青济南运管中心GF济南段）施工、廉政及安全合同	公开招标	809.66	809.66
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度淄博运管中心GF青银淄博段）	公开招标	1032.73	1,032.73
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目2021年度潍坊运管中心青州段施工、安全、廉政合同	公开招标	578.78	578.78
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护项目（2021年青岛运管中心青岛段）施工、安全、廉政合同	公开招标	694.74	694.74
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度潍莱运管中心）	公开招标	1774.11	1,774.11

		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度烟台运管中心JT烟海段）施工合同协议书	公开招标	821.83	821.83
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度菏泽运管中心JTFZ菏关段）合同协议书	公开招标	765.12	765.12
		接受劳务	2021年日常养护施工项目施工合同协议书	公开招标	439.01	439.01
		接受劳务	施工合同协议书	公开招标	368.09	368.09
		接受劳务	2021年日常养护施工项目施工合同协议书	公开招标	1096.78	1,096.78
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度KG衡邵段）合同协议书	公开招标	1082.14	1,082.14
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021-2023年度日常养护施工项目（2021年度湖北武荆高速公路发展有限公司武荆段）施工合同协议书	公开招标	1832.53	1,832.53
		接受劳务	日常养护施工合同	公开招标	521.96	521.96
		接受劳务	山东高速股份有限公司2021年度养护维修专项工程设计施工总承包项目施工部分补充合同	公开招标	324.54	324.54
山东高速信息工程有限公司	母公司的控股子公司	购买商品	德齐机电甲供材三方合同	公开招标	2514.27	2,514.27
山东省公路桥梁建设有限公司	母公司的控股子公司	接受劳务	京台高速公路德州（鲁冀界）至齐河段改扩建工程项目德州、平原、禹城服务区场区道路及其他工程施工三标段合同	公开招标	4857.91	4,857.91
		其它流出	京台德齐段改扩建主体工程施工三标段提前通车奖励协议书	公开招标	467.00	467.00
		销售商品	沾临二标碎石材料采购合同	公开招标	372.88	372.88
		销售商品	济微高速一分部材料采购合同	公开招标	202.81	202.81
		销售商品	临临高速二标材料采购合同	公开招标	372.88	372.88
		销售商品	材料购销合同（砂石料）	公开招标	1047.00	1,047.00
		销售商品	材料购销合同（砂石料）	公开招标	2646.46	2,646.46
		销售商品	砂石料购销合同（临临二标）	公开招标	372.87	372.87
		销售商品	砂石料购销合同（临临路）	公开招标	372.88	372.88

山东高速工程建设集团有限公司	母公司的控股子公司	接受劳务	泸州东南公司办公楼装修项目合同协议书	公开招标	361.74	361.74
山东高速交建投资集团有限公司	母公司的控股子公司	销售商品	沾临高速四标改扩建材料采购合同	公开招标	568.64	568.64
山东高速齐鲁建设集团有限公司	母公司的控股子公司	销售商品	材料购销补充协议	公开招标	1352.40	1,352.40
		销售商品	材料购销合同（钢筋）	公开招标	1943.08	1,943.08
		销售商品	材料购销合同（钢筋）	公开招标	1435.63	1,435.63
山东高速信息集团有限公司	母公司的全资子公司	接受劳务	盐洛高速许禹段全程监控项目合同	公开招标	239.52	239.52
		接受劳务	盐洛高速许亳段全程监控项目合同	公开招标	846.45	846.45
山东鲁桥建设有限公司	母公司的全资子公司	销售商品	潍青高速四标段材料采购合同	公开招标	525.92	525.92
合计				/	/	428,297.46
大额销货退回的详细情况					无
关联交易的说明					上述关联交易均通过公开招标方式进行，关联方在公司公开招标中中标，不具有必然性和连续性。上述关联交易对公司独立性无影响。

净利润的累计数960,554,869.89元，则山东高速集团就其差额部分的60%对公司进行现金补偿，但因不可抗力或全国性收费公路法律、政策发生重大变化原因导致的除外。目前，正处于上述承诺履行期间。经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计，武荆公司 2018-2020 年度累计实现净利润72，892.68万元，实现山东高速集团承诺3个会计年度累计数净利润96,055.49万元的76.22%。2020年，新冠肺炎疫情、收费公路免费政策及中央和湖北省出台的控制疫情及促进复工复产政策对武荆公司收费业务产生实质性影响，经公司股东大会审议通过，公司与山东高速集团有限公司签订了《关于湖北武荆高速公路发展有限公司股权转让之盈利补偿协议之补充协议》，扣除新冠肺炎疫情影响最严重的2020年及2021年根据现有政策预计将减少通行费2,849.02万元导致净利润减少1,745.96万元以外，如果标的公司在本次交易实施完毕后4年(含本次交易实施当年、不含2020年，即2018、2019、2021年)内实际实现的净利润累计数未达到依据《评估报告》测算的该3个会计年度净利润的累计数（扣除2021年根据现有政策性预计将减少通行费2,849.02万元导致净利润减少1,745.96万元影响，下同）99,944.24万元,甲方（高速集团）将对乙方（公司）进行补偿,但遇不可抗力或全国性收费公路法律、政策发生重大变化原因导致的除外。具体内容详见公司于2021年3月31日在上海证券交易所网站披露的《山东高速股份有限公司关于调整子公司业绩承诺期及追加业绩承诺的公告》，公告编号：临2021-019。

(三) 共同对外投资的重大关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

√适用 □不适用

事项概述	查询索引
2019年12月13日，公司第五届董事会第四十三次会议（临时）审议通过了《关于收购泸州东南高速公路发展有限公司80%股权的议案》，会议同意，公司联合高速集团全资子公司四川公司以18.4 亿元总价格收购泸渝公司100%股权，其中公司收购80%股权，收购价格为14.72亿元；四川公司收购20%股权，收购价格为3.68亿元。 2019年12月31日，公司与波司登股份有限公司、山东康博实业有限公司、山东高速四川产业发展有限公司签订附生效条件的《关于泸州东南高速公路发展有限公司之股权转让协议》。2021年1月13日，泸渝公司完成工商变更登记，纳入公司合并报表范围。	具体详见公司于2019年12月14日在上海证券交易所网站披露的《山东高速关于收购泸州东南高速公路发展有限公司80%股权暨关联交易的公告》，公告编号：临 2019-056。
2021年3月25日，公司第六届董事会第二十次会议（临时）审议通过了《关于子公司与关联方共同成立项目公司的议案》，同意公司子公司铁建装备公司按照投标时承诺出资11,869万元与关联方路桥集团及其他合作方共同成立项目公司，同时授权经营层及经营层授权人士办理与本项目投资相关的一切事宜，包括但不限于：按相关协议文件以及项目公司章程的约定履行出资义务等。	具体详见公司于2021年3月29日披露的《山东高速股份有限公司关于子公司与关联方共同成立项目公司的关联交易公告》，公告编号：临2021-014。
2021年5月18日，公司第六届董事会第二十二次会议（临时）审议通过了《关于合作发起设立济南鲁高建设投资合伙企业（有限合伙）的议案》，同意公司全资子公司山东高速投资发展有限公司（以下简称“投资发展公司”）与山东高速路桥投资管理有限公司（以下简称“路桥投资”）、烟台山高弘鑫投资中心（有限合伙）（以下简称“山高弘鑫”）共同发起设立济南鲁高投资合伙企业（有限合伙）（以下简称“鲁高投资”）。鲁高投资总体规模为59,030万元，其中投资发展公司认缴出资29,500万元，担任有限合伙人；山高弘鑫认缴出资29,500万元，担任有限合伙人；路桥投资认缴出资30万元，担任普通合伙人。	具体内容详见公司于2021年5月20日披露的《山东高速股份有限公司关于合作发起设立济南鲁高建设投资合伙企业（有限合伙）暨关联交易公告》,公告编号：临2021-031。

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

√适用 □不适用

2021年3月25日，公司第六届董事会第二十次会议（临时）审议通过了《关于子公司参与新建济南至枣庄铁路土建工程投标的议案》，会议同意，公司子公司山东高速铁建装备有限公司（以下简称“铁建装备公司”）与关联方山东省路桥集团有限公司（以下简称“路桥集团”）及其他联合体成员方共同组成联合体以投资施工相结合的方式参与济枣铁路项目投标。中标后铁建装备公司按照招标公告及相关文件要求签署施工合同及出资协议，并履行出资义务，金额为13,043万元，最终承担的施工工程量及出资额以签订的施工协议及出资协议为准。具体内容详见公司于2021年3月29日披露的《山东高速股份有限公司关于子公司参与新建济南至枣庄铁路土建工程投标暨关联交易公告》，公告编号：临2021-013。

因设计调整等原因，招标工作暂未实施。

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(四) 关联债权债务往来

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(五) 公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务

□适用 √不适用

(六) 其他重大关联交易

□适用 √不适用

(七) 其他

□适用 √不适用

十一、重大合同及其履行情况

1 托管、承包、租赁事项

√适用 □不适用

(1) 托管情况

√适用 □不适用

托管情况说明报告期内，公司托管情况已在“与日常经营相关的关联交易”部分披露

(2) 承包情况

□适用 √不适用

(3) 租赁情况

□适用 √不适用

2 报告期内履行的及尚未履行完毕的重大担保情况

√适用 □不适用

单位： 元币种： 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

担保方

担保方与上市公司的关系

被担保方

担保金额

担保发生日期(协议签署日)

担保 起始日

担保 到期日

担保类型

主债务情况

担保物（如有）

担保是否已经履行完毕

担保是否逾期

担保逾期金额

反担保情况

是否为关联方担保

关联 关系

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）

0

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保）

0

公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计

0

报告期末对子公司担保余额合计（B）

1,251,500,000

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B）

1,251,500,000

担保总额占公司净资产的比例(%)

3.39

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C）

0

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额（D）

260,000,000

担保总额超过净资产50%部分的金额（E）

0

上述三项担保金额合计（C+D+E）

260,000,000

未到期担保可能承担连带清偿责任说明

无

担保情况说明

（1）2018年3月30日，公司第五届董事会第十八次会议和2018年4月20日，公司2017年度股东大会审议通过了《关于为拟设立有限合伙企业份额承担差额补足的预案》，同意公司对拟设立的济南畅赢金泰1号合伙企业（暂定名，以工商登记机关核准

款提供的担保，随产权转让由受让方承接，受让方承接的担保数额为不超过9.5亿元的实际发生额”。2020年8月7日，公司与中国建设银行股份有限公司许昌分行签订《本金最高额保证合同》，为许禹公司在建设银行许昌分行的长期借款提供不超过7.2亿元的担保，因合同签订前已偿还部分贷款故担保金额发生额为4.89亿元。截至2021年6月30日，担保余额为3.91亿元。

(5) 2020 年 5 月 27 日，公司第六届董事会第二次会议（临时）审议并通过了《关于收购山东高速轨道交通集团有限公司 51%股权》的议案。该事项已经于2020年6月13日召开的2020年第二次临时股东大会审议通过。股权收购时，轨道交通集团存在对控股子公司山东瑞通物流有限公司在民生银行贷款2.63亿元的担保：2020年5月11日，山东高速轨道交通集团有限公司董事长办公会第十次会议审议通过了《关于为山东瑞通物流有限公司提供贷款担保的议案》，同意为瑞通物流向中国民生银行股份有限公司济南分行申请2.63亿元贷款事项提供担保，担保方式为连带责任保证。截至2021年6月30日，担保余额为2.435亿元。综上，截至2021年6月30日，公司及公司控股子公司已批准的对外担保累计金额为人民币85.76亿元，其中公司及其子公司对子公司已批准的担保累计金额为人民币12.515亿元，分别占公司最近一期经审计净资产的比例为23.63%、3.45%。报告期内，公司对外担保实际发生额为零（不包括公司对子公司的担保），对子公司担保发生额为0亿元

3 其他重大合同

□适用 √不适用

十二、其他重大事项的说明

□适用 √不适用

第七节 股份变动及股东情况

一、股本变动情况

(一) 股份变动情况表

1、 股份变动情况表

报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。

2、 股份变动情况说明

□适用 √不适用

3、 报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

□适用 √不适用

4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用 √不适用

(二) 限售股份变动情况

□适用 √不适用

二、股东情况

(一) 股东总数：

截止报告期末普通股股东总数(户)	40,816
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户）	0

前十名股东持股情况
股东名称 （全称）	报告期内增减	期末持股数量	比例(%)	持有有限售条件股份数量	质押、标记或冻结情况		股东性质
					股份状态	数量
山东高速集团有限公司	0	2,870,656,188	59.67	0	质押	977,000,000	国有法人
招商局公路网络科技控股股份有限公司	0	783,613,507	16.29	0	无		其他

山东高速集团－中金公司－17山高EB担保及信托财产专户	0	540,970,671	11.24	0	无			其他
博时基金管理有限公司－社保基金16011组合	0	52,000,021	1.08	0	无			其他
招商银行股份有限公司－上证红利交易型开放式指数证券投资基金	16,939,686	44,375,486	0.92	0	无			其他
香港中央结算有限公司	19,769,088	42,710,461	0.89	0	无			其他
博时价值增长证券投资基金	0	23,337,002	0.49	0	无			其他
中国银行股份有限公司－鹏华高质量增长混合型证券投资基金	8,759,500	16,402,361	0.34	0	无			其他
中国建设银行股份有限公司－博时主题行业混合型证券投资基金（LOF）	0	14,000,025	0.29	0	无			其他
招商银行股份有限公司－博时优势企业3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金（LOF）	3,242,100	13,489,583	0.28	0	无			其他
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件流通股的数量			股份种类及数量
					种类		数量
山东高速集团有限公司		2,870,656,188			人民币普通股		2,870,656,188
招商局公路网络科技控股股份有限公司		783,613,507			人民币普通股		783,613,507
山东高速集团－中金公司－17山高EB担保及信托财产专户		540,970,671			人民币普通股		540,970,671
博时基金管理有限公司－社保基金16011组合		52,000,021			人民币普通股		52,000,021

招商银行股份有限公司－上证红利交易型开放式指数证券投资基金	44,375,486	人民币普通股	44,375,486
香港中央结算有限公司	42,710,461	人民币普通股	42,710,461
博时价值增长证券投资基金	23,337,002	人民币普通股	23,337,002
中国银行股份有限公司－鹏华高质量增长混合型证券投资基金	16,402,361	人民币普通股	16,402,361
中国建设银行股份有限公司－博时主题行业混合型证券投资基金（LOF）	14,000,025	人民币普通股	14,000,025
招商银行股份有限公司－博时优势企业3年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金（LOF）	13,489,583	人民币普通股	13,489,583
前十名股东中回购专户情况说明	无
上述股东委托表决权、受托表决权、放弃表决权的说明	无
上述股东关联关系或一致行动的说明	公司未知上述股东是否存在关联关系或属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动关系。
表决权恢复的优先股股东及持股数量的说明	无

四、控股股东或实际控制人变更情况

□适用 √不适用

第八节 优先股相关情况

□适用 √不适用

第九节 债券相关情况

一、企业债券、公司债券和非金融企业债务融资工具

√适用 □不适用

(一) 企业债券

□适用 √不适用

(二) 公司债券

□适用 √不适用

(三) 银行间债券市场非金融企业债务融资工具

√适用 □不适用

1. 非金融企业债务融资工具基本情况

单位：亿元 币种：人民币

债券名称

简称

代码

发行日

起息日

到期日

债券余额

利率（%）

还本付息方式

交易场所

投资者适当性安排（如有）

交易机制

是否存在终止上市交易的风险

2020年度第一期中期票据

20鲁高速股MTN001

102001742

2020/9/4

2020/9/4

首次行权日2025/9/4

5

4.70

具有递延选择权

银行间市场

-

公开交易

否

2020年度第二期中期票据

20鲁高速股MTN002

102002110

2020/11/6

2020/11/6

首次行权日2023/11/6

15

4.21

具有递延选择权

银行间市场

-

公开交易

否

102021年度第六期

21鲁高速股

012102057

2021/6/4

2021/6/4

2022/3/1

10

2.85

到期还本

银行间

-

公开

否

超短期融资券

SCP006

付息

市场

交易

2021年度第七期超短期融资券

21鲁高速股SCP007

012102680

2021/7/23

2021/7/23

2021/10/21

10

2.32

到期还本付息

银行间市场

-

公开交易

否

2021年度第八期超短期融资券

21鲁高速股SCP008

012102794

2021/7/30

2021/7/30

2021/10/28

10

2.30

到期还本付息

银行间市场

-

公开交易

否

第十节 财务报告

一、 审计报告

□适用 √不适用

二、财务报表

合并资产负债表2021年6月30日编制单位：山东高速股份有限公司

单位：元币种：人民币

项目	附注	2021年6月30日	2020年12月31日
流动资产：
货币资金	七·1	4,485,287,405.57	2,260,788,437.97
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产	七·2		37,879,166.67
衍生金融资产
应收票据	七·4	231,615,254.75	78,553,471.98
应收账款	七·5	788,137,699.82	519,497,846.78
应收款项融资	七·6	96,222,879.35	150,000,016.63
预付款项	七·7	172,555,988.26	146,619,294.26
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款	七·8	4,550,444,165.95	4,250,510,895.17
其中：应收利息		2,540,277.78
应收股利	七·8	75,037,985.75	75,037,985.75
买入返售金融资产
存货	七·9	1,331,262,279.75	1,390,381,878.59
合同资产	七·10	224,996,643.92	160,875,310.33
持有待售资产
一年内到期的非流动资产	七·12		113,246,088.67
其他流动资产	七·13	2,371,280,009.04	3,738,969,498.66
流动资产合计		14,251,802,326.41	12,847,321,905.71
非流动资产：
发放贷款和垫款
债权投资	七·14	2,558,829,198.51	2,614,476,734.72
其他债权投资
长期应收款	七·16	57,580,100.00
长期股权投资	七·17	13,077,461,977.02	12,932,861,522.52
其他权益工具投资	七·18	349,241,523.36	349,241,523.36
其他非流动金融资产	七·19	599,602,448.11	599,602,448.11
投资性房地产	七·20	708,578,673.64	724,395,942.56
固定资产	七·21	8,922,066,122.84	9,267,680,678.56
在建工程	七·22	9,708,952,998.67	8,480,761,085.91
生产性生物资产
油气资产

使用权资产	七·25	13,519,779.61
无形资产	七·26	47,616,582,252.28	42,655,730,883.25
开发支出	七·27	478,590.00
商誉
长期待摊费用	七·29	37,265,068.15	5,708,133.98
递延所得税资产	七·30	682,898,234.72	679,621,876.20
其他非流动资产	七·31	1,709,844,213.01	1,759,900,789.04
非流动资产合计		86,042,901,179.92	80,069,981,618.21
资产总计		100,294,703,506.33	92,917,303,523.92
流动负债：
短期借款	七·32	2,297,854,625.93	2,861,018,522.06
向中央银行借款
拆入资金
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据	七·35	332,912,116.38	276,072,829.09
应付账款	七·36	2,699,938,163.90	4,667,741,873.74
预收款项	七·37	112,606,511.35	69,254,472.77
合同负债	七·38	238,787,663.74	118,774,829.03
卖出回购金融资产款
吸收存款及同业存放
代理买卖证券款
代理承销证券款
应付职工薪酬	七·39	109,937,440.34	104,928,898.05
应交税费	七·40	422,336,089.74	573,896,178.54
其他应付款	七·41	5,915,563,923.62	3,484,301,888.14
其中：应付利息
应付股利	七·41	1,951,211,529.28	60,885,896.25
应付手续费及佣金
应付分保账款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	七·43	2,222,615,618.39	3,692,845,879.29
其他流动负债	七·44	3,040,011,027.14	2,529,825,261.70
流动负债合计		17,392,563,180.53	18,378,660,632.41
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款	七·45	41,641,713,145.02	34,977,981,637.85
应付债券
其中：优先股
永续债
租赁负债	七·47	12,448,207.31
长期应付款	七·48	341,866,099.98	307,170,000.00
长期应付职工薪酬	七·49	216,361,275.42	214,288,788.88
预计负债	七·50	96,042,419.88	109,118,519.88
递延收益	七·51	2,305,412,580.05	1,593,513,850.06
递延所得税负债	七·30	1,407,365,935.11	1,041,909,470.20
其他非流动负债
非流动负债合计		46,021,209,662.77	38,243,982,266.87

负债合计		63,413,772,843.30	56,622,642,899.28
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	七·53	4,811,165,857.00	4,811,165,857.00
其他权益工具	七·54	3,800,000,000.00	3,200,000,000.00
其中：优先股
永续债	七·54	3,800,000,000.00	3,200,000,000.00
资本公积	七·55	1,748,100,650.09	1,748,100,650.09
减：库存股
其他综合收益	七·57	-61,833,570.01	-47,382,900.51
专项储备	七·58	108,057,532.57	95,654,456.55
盈余公积	七·59	3,388,948,843.13	3,388,948,843.13
一般风险准备
未分配利润	七·60	17,683,468,878.98	18,254,274,865.21
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计		31,477,908,191.76	31,450,761,771.47
少数股东权益		5,403,022,471.27	4,843,898,853.17
所有者权益（或股东权益）合计		36,880,930,663.03	36,294,660,624.64
负债和所有者权益（或股东权益）总计		100,294,703,506.33	92,917,303,523.92

项目	附注	2021年6月30日	2020年12月31日
流动资产：
货币资金		1,170,441,712.41	928,288,455.53
交易性金融资产
衍生金融资产
应收票据		174,876,524.74	33,981,915.06
应收账款
应收款项融资
预付款项		7,131,529.45	11,237,709.41
其他应收款	十七·2	6,054,441,288.59	6,219,568,039.82
其中：应收利息
应收股利		75,037,985.75	75,037,985.75
存货
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产		761.90	1,330.70
流动资产合计		7,406,891,817.09	7,193,077,450.52
非流动资产：

债权投资		842,653,071.26	1,050,000,000.00
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	十七·3	24,274,257,587.85	22,198,322,722.62
其他权益工具投资		17,614,686.36	17,614,686.36
其他非流动金融资产
投资性房地产		97,716,939.57	99,593,869.59
固定资产		5,415,447,888.03	5,847,333,014.15
在建工程		7,625,039,087.58	6,609,958,928.50
生产性生物资产
油气资产
使用权资产		2,898,113.71
无形资产		25,659,212,901.85	26,031,443,072.07
开发支出
商誉
长期待摊费用		1,468,559.55	2,255,539.59
递延所得税资产		552,780,463.94	553,019,757.44
其他非流动资产		1,618,691,342.24	1,691,331,534.50
非流动资产合计		66,107,780,641.94	64,100,873,124.82
资产总计		73,514,672,459.03	71,293,950,575.34
流动负债：
短期借款		2,202,879,620.37	2,713,985,295.67
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据		405,978,664.20	241,800,000.00
应付账款		1,628,883,797.95	3,827,021,730.09
预收款项
合同负债
应付职工薪酬		2,287,903.51	4,191,355.63
应交税费		215,439,687.19	329,613,826.45
其他应付款		5,553,178,505.36	2,644,367,755.20
其中：应付利息
应付股利		1,891,475,674.06	17,677,077.63
持有待售负债
一年内到期的非流动负债		1,000,972,289.43	2,624,567,516.60
其他流动负债		3,020,366,314.85	2,515,141,657.31
流动负债合计		14,029,986,782.86	14,900,689,136.95
非流动负债：
长期借款		28,558,948,048.29	25,655,628,195.96
应付债券
其中：优先股
永续债
租赁负债		2,187,899.53
长期应付款		294,000,000.00	294,000,000.00
长期应付职工薪酬		125,140,186.68	111,690,956.40
预计负债
递延收益		1,135,026,469.00	708,624,257.65
递延所得税负债		165,146,292.77	165,146,292.77

其他非流动负债
非流动负债合计		30,280,448,896.27	26,935,089,702.78
负债合计		44,310,435,679.13	41,835,778,839.73
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）		4,811,165,857.00	4,811,165,857.00
其他权益工具		3,800,000,000.00	3,200,000,000.00
其中：优先股
永续债		3,800,000,000.00	3,200,000,000.00
资本公积		1,927,904,902.20	1,902,762,862.20
减：库存股
其他综合收益		-62,905,419.44	-48,454,749.94
专项储备
盈余公积		3,360,606,953.46	3,360,606,953.46
未分配利润		15,367,464,486.68	16,232,090,812.89
所有者权益（或股东权益）合计		29,204,236,779.90	29,458,171,735.61
负债和所有者权益（或股东权益）总计		73,514,672,459.03	71,293,950,575.34

项目	附注	2021年半年度	2020年半年度
一、营业总收入	七·61	6,573,562,523.27	4,049,639,902.51
其中：营业收入	七·61	6,573,562,523.27	4,049,639,902.51
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		5,066,181,242.98	3,946,005,984.93
其中：营业成本	七·61	3,943,232,532.17	3,047,980,373.48
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险责任准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加	七·62	39,299,214.87	32,628,016.89
销售费用	七·63	5,818,842.19	40,234,228.65
管理费用	七·64	214,687,339.88	179,947,540.97
研发费用	七·65	26,323,320.92	13,734,019.00
财务费用	七·66	836,819,992.95	631,481,805.94
其中：利息费用		909,344,545.54	836,914,128.53
利息收入		72,933,207.89	205,779,848.48

加：其他收益	七·67	23,162,293.57	24,211,622.07
投资收益（损失以“－”号填列）	七·68	498,608,775.27	484,172,266.97
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		275,309,686.52	226,239,883.38
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）
汇兑收益（损失以“－”号填列）
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
信用减值损失（损失以“-”号填列）	七·71	-21,818,024.27	-73,405,565.42
资产减值损失（损失以“-”号填列）	七·72	-8,868,511.88
资产处置收益（损失以“－”号填列）	七·73		-52,409,402.27
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		1,998,465,812.98	486,202,838.93
加：营业外收入	七·74	30,743,933.56	17,626,024.34
减：营业外支出	七·75	4,173,581.53	20,343,338.54
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		2,025,036,165.01	483,485,524.73
减：所得税费用	七·76	489,031,255.29	151,555,279.37
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		1,536,004,909.72	331,930,245.36
（一）按经营持续性分类
1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列）		1,536,004,909.72	331,930,245.36
2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列）		1,333,823,548.57	256,960,515.79
2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列）		202,181,361.15	74,969,729.57
六、其他综合收益的税后净额		-14,450,669.50	37,866,738.62
（一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额		-14,450,669.50	37,866,738.62
1.不能重分类进损益的其他综合收益			-5,182,926.83
（1）重新计量设定受益计划变动额
（2）权益法下不能转损益的其他综合收益

（3）其他权益工具投资公允价值变动			-5,182,926.83
（4）企业自身信用风险公允价值变动
2.将重分类进损益的其他综合收益		-14,450,669.50	43,049,665.45
（1）权益法下可转损益的其他综合收益		-14,450,669.50	43,049,665.45
（2）其他债权投资公允价值变动
（3）金融资产重分类计入其他综合收益的金额
（4）其他债权投资信用减值准备
（5）现金流量套期储备
（6）外币财务报表折算差额
（7）其他
（二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额
七、综合收益总额		1,521,554,240.22	369,796,983.98
（一）归属于母公司所有者的综合收益总额		1,319,372,879.07	294,827,254.41
（二）归属于少数股东的综合收益总额		202,181,361.15	74,969,729.57
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)		0.261	0.053
（二）稀释每股收益(元/股)		0.261	0.053

项目	附注	2021年半年度	2020年半年度
一、营业收入	十七·4	3,095,835,548.09	1,616,226,486.40
减：营业成本	十七·4	1,457,330,324.44	1,380,067,349.12
税金及附加		16,139,491.54	10,217,088.14
销售费用
管理费用		66,891,630.37	44,347,811.44
研发费用		3,626,502.52	3,696,362.26
财务费用		502,623,434.00	485,060,354.95
其中：利息费用		619,630,780.16	693,367,681.50
利息收入		117,031,483.30	208,357,567.03
加：其他收益		10,726,087.45
投资收益（损失以“－”号填列）	十七·5	271,961,224.24	979,241,042.38
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		171,964,555.03	179,176,195.99

以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
信用减值损失（损失以“-”号填列）		1,902,251.56
资产减值损失（损失以“-”号填列）
资产处置收益（损失以“－”号填列）
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		1,333,813,728.47	672,078,562.87
加：营业外收入		12,823,346.44	14,533,641.80
减：营业外支出		1,350,642.71	2,755,501.78
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		1,345,286,432.20	683,856,702.89
减：所得税费用		305,283,223.61	-819,859.83
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		1,040,003,208.59	684,676,562.72
（一）持续经营净利润（净亏损以“－”号填列）		1,040,003,208.59	684,676,562.72
（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
五、其他综合收益的税后净额		-14,450,669.50	43,049,665.45
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
3.其他权益工具投资公允价值变动
4.企业自身信用风险公允价值变动
（二）将重分类进损益的其他综合收益		-14,450,669.50	43,049,665.45
1.权益法下可转损益的其他综合收益		-14,450,669.50	43,049,665.45
2.其他债权投资公允价值变动
3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额
4.其他债权投资信用减值准备
5.现金流量套期储备
6.外币财务报表折算差额
7.其他
六、综合收益总额		1,025,552,539.09	727,726,228.17

七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)

项目	附注	2021年半年度	2020年半年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		6,318,741,495.90	4,100,372,112.28
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
代理买卖证券收到的现金净额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金	七·78	951,122,236.09	1,848,010,436.28
经营活动现金流入小计		7,269,863,731.99	5,948,382,548.56
购买商品、接受劳务支付的现金		2,353,854,032.39	2,429,944,766.57
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
拆出资金净增加额
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工及为职工支付的现金		652,871,025.34	566,037,353.26
支付的各项税费		850,294,683.78	927,239,060.34

支付其他与经营活动有关的现金	七·78	348,616,239.89	374,833,073.41
经营活动现金流出小计		4,205,635,981.40	4,298,054,253.58
经营活动产生的现金流量净额		3,064,227,750.59	1,650,328,294.98
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		2,757,584,104.15	175,215,245.76
取得投资收益收到的现金		274,549,275.38	894,511,816.51
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		4,800.50	9,251.15
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金	七·78	438,012,757.26	1,209,029,741.19
投资活动现金流入小计		3,470,150,937.29	2,278,766,054.61
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		2,352,808,314.44	3,696,184,569.07
投资支付的现金		1,016,141,799.12	758,058,344.75
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额		809,988,756.71	2,700,176,391.00
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计		4,178,938,870.27	7,154,419,304.82
投资活动产生的现金流量净额		-708,787,932.98	-4,875,653,250.21
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		15,000,000.00	1,541,300,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金		12,673,050,000.00	8,383,474,799.87
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		12,688,050,000.00	9,924,774,799.87
偿还债务支付的现金		11,130,570,452.75	4,872,669,375.43
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		1,699,999,606.15	1,399,583,855.71
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润		25,950,000.00	574,588,046.26
支付其他与筹资活动有关的现金	七·78	5,938,368.04	4,422,433.70
筹资活动现金流出小计		12,836,508,426.94	6,276,675,664.84
筹资活动产生的现金流量净额		-148,458,426.94	3,648,099,135.03
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额		2,206,981,390.67	422,774,179.80
加：期初现金及现金等价物余额		2,189,250,756.04	2,325,841,659.54
六、期末现金及现金等价物余额		4,396,232,146.71	2,748,615,839.34

项目	附注	2021年半年度	2020年半年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		2,801,736,808.97	1,311,244,804.21
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金		1,694,872,515.99	3,024,807,507.76
经营活动现金流入小计		4,496,609,324.96	4,336,052,311.97
购买商品、接受劳务支付的现金		342,866,197.91	284,167,862.51
支付给职工及为职工支付的现金		361,721,157.62	339,284,302.67
支付的各项税费		540,021,090.22	577,907,908.30
支付其他与经营活动有关的现金		701,535,760.88	1,668,868,771.51
经营活动现金流出小计		1,946,144,206.63	2,870,228,844.99
经营活动产生的现金流量净额		2,550,465,118.33	1,465,823,466.98
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		1,707,346,928.74	1,000,000,000.00
取得投资收益收到的现金		71,615,280.20	765,974,233.99
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		-1,280.00	-225,777.25
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金		432,684,892.50	313,899,662.50
投资活动现金流入小计		2,211,645,821.44	2,079,648,119.24
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		2,882,722,813.79	3,132,485,023.16
投资支付的现金		425,442,239.11	2,721,746,391.00
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额		860,039,447.97
支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计		4,168,204,500.87	5,854,231,414.16
投资活动产生的现金流量净额		-1,956,558,679.43	-3,774,583,294.92
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金		11,662,050,000.00	7,882,705,104.50
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计		11,662,050,000.00	7,882,705,104.50
偿还债务支付的现金		10,639,817,400.00	4,327,081,167.10
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		1,368,581,742.65	558,286,071.05
支付其他与筹资活动有关的现金		5,769,172.21	4,422,433.70
筹资活动现金流出小计		12,014,168,314.86	4,889,789,671.85
筹资活动产生的现金流量净额		-352,118,314.86	2,992,915,432.65
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额		241,788,124.04	684,155,604.71
加：期初现金及现金等价物余额		928,288,455.53	870,975,280.55
六、期末现金及现金等价物余额		1,170,076,579.57	1,555,130,885.26

合并所有者权益变动表

2021年1—6月

单位：元币种：人民币

项目	2021年半年度
	归属于母公司所有者权益													少数股东权益	所有者权益合计
	实收资本(或股本)	其他权益工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	一般风险准备	未分配利润	其他	小计
		优先股	永续债	其他
一、上年期末余额	4,811,165,857.00		3,200,000,000.00		1,748,100,650.09		-47,382,900.51	95,654,456.55	3,388,948,843.13		18,254,274,865.21		31,450,761,771.47	4,843,898,853.17	36,294,660,624.64
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额	4,811,165,857.00		3,200,000,000.00		1,748,100,650.09		-47,382,900.51	95,654,456.55	3,388,948,843.13		18,254,274,865.21		31,450,761,771.47	4,843,898,853.17	36,294,660,624.64

三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）			600,000,000.00				-14,450,669.50	12,403,076.02			-570,805,986.23		27,146,420.29	559,123,618.10	586,270,038.39
（一）综合收益总额							-14,450,669.50				1,333,823,548.57		1,319,372,879.07	202,181,361.15	1,521,554,240.22
（二）所有者投入和减少资本			600,000,000.00										600,000,000.00	402,820,738.47	1,002,820,738.47
1．所有者投入的普通股														377,209,861.99	377,209,861.99
2．其他权益工具持有者投			600,000,000.00										600,000,000.00		600,000,000.00

入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他														25,610,876.48	25,610,876.48
（三）利润分配											-1,904,629,534.80		-1,904,629,534.80	-53,810,000.00	-1,958,439,534.80
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配											-1,828,243,025.66		-1,828,243,025.66	-53,810,000.00	-1,882,053,025.66

4．其他

-76,386,509.14

-76,386,509.14

-76,386,509.14

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结

转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备								12,403,076.02					12,403,076.02	7,931,518.48	20,334,594.50
1．本期提取								12,787,623.78					12,787,623.78	8,351,609.04	21,139,232.82
2．本期使用								384,547.76					384,547.76	420,090.56	804,638.32
（六）其他
四、本期期末余额	4,811,165,857.00		3,800,000,000.00		1,748,100,650.09		-61,833,570.01	108,057,532.57	3,388,948,843.13		17,683,468,878.98		31,477,908,191.76	5,403,022,471.27	36,880,930,663.03

项目

2020年半年度

归属于母公司所有者权益

少数股东权益

所有者权益合计

其他权益工具

资本公积

专项储备

盈余公积

未分配利润

小计

	实收资本(或股本)	优先股	永续债	其他		减：库存股	其他综合收益			一般风险准备		其他
一、上年期末余额	4,811,165,857.00		2,000,000,000.00		4,159,538,082.19		9,953,082.58		3,164,742,776.43		17,975,791,829.92		32,121,191,628.12	2,266,246,760.76	34,387,438,388.88
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并					677,225,170.51			82,671,061.69			406,085,432.07		1,165,981,664.27	1,849,260,955.79	3,015,242,620.06
其他
二、本年期初余额	4,811,165,857.00		2,000,000,000.00		4,836,763,252.70		9,953,082.58	82,671,061.69	3,164,742,776.43		18,381,877,261.99		33,287,173,292.39	4,115,507,716.55	37,402,681,008.94
三、本期增减变动金额（减少以					-2,436,440,813.89		37,866,738.62	6,857,606.49			-1,918,051,134.38		-4,309,767,603.16	155,281,643.94	-4,154,485,959.22

“－”号填列）
（一）综合收益总额							37,866,738.62				256,960,515.79		294,827,254.41	74,969,729.57	369,796,983.98
（二）所有者投入和减少资本					-2,436,440,813.89						-346,768,624.51		-2,783,209,438.40	647,668,649.67	-2,135,540,788.73
1．所有者投入的普通股					5,778,000.00								5,778,000.00	659,109,571.08	664,887,571.08
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权

益的金额
4．其他					-2,442,218,813.89						-346,768,624.51		-2,788,987,438.40	-11,440,921.41	-2,800,428,359.81
（三）利润分配											-1,828,243,025.66		-1,828,243,025.66	-574,588,046.26	-2,402,831,071.92
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配											-1,828,243,025.66		-1,828,243,025.66	-574,588,046.26	-2,402,831,071.92
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本

公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．设定受益计划变动额结转留存收益

5．其他综合收益结转留存收益

6．其他
（五）专项储备								6,857,606.49					6,857,606.49	7,231,310.96	14,088,917.45
1．本期提取								7,195,976.03					7,195,976.03	7,597,563.30	14,793,539.33
2．本期使用								338,369.54					338,369.54	366,252.34	704,621.88
（六）其他
四、本期期末余额	4,811,165,857.00		2,000,000,000.00		2,400,322,438.81		47,819,821.20	89,528,668.18	3,164,742,776.43		16,463,826,127.61		28,977,405,689.23	4,270,789,360.49	33,248,195,049.72

项目	2021年半年度
	实收资本(或股本)	其他权益工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	未分配利润	所有者权益合计
		优先股	永续债	其他
一、上年期末余额	4,811,165,857.00		3,200,000,000.00		1,902,762,862.20		-48,454,749.94		3,360,606,953.46	16,232,090,812.89	29,458,171,735.61
加：会计政策变更

前期差错更正
其他
二、本年期初余额	4,811,165,857.00		3,200,000,000.00		1,902,762,862.20		-48,454,749.94		3,360,606,953.46	16,232,090,812.89	29,458,171,735.61
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）			600,000,000.00		25,142,040.00		-14,450,669.50			-864,626,326.21	-253,934,955.71
（一）综合收益总额							-14,450,669.50			1,040,003,208.59	1,025,552,539.09
（二）所有者投入和减少资本			600,000,000.00		25,142,040.00						625,142,040.00
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他			600,000,000.00		25,142,040.00						625,142,040.00
（三）利润分配										-1,904,629,534.80	-1,904,629,534.80
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）的分配										-1,828,243,025.66	-1,828,243,025.66

3．其他										-76,386,509.14	-76,386,509.14
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额	4,811,165,857.00		3,800,000,000.00		1,927,904,902.20		-62,905,419.44		3,360,606,953.46	15,367,464,486.68	29,204,236,779.90

项目	2020年半年度
	实收资本(或股本)	其他权益工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	未分配利润	所有者权益合计
		优先股	永续债	其他
一、上年期末余额	4,811,165,857.00				3,723,794,637.56		9,953,082.58		3,136,400,886.76	16,060,156,315.89	27,741,470,779.79
加：会计政策变更
前期差错更正

其他
二、本年期初余额	4,811,165,857.00				3,723,794,637.56		9,953,082.58		3,136,400,886.76	16,060,156,315.89	27,741,470,779.79
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）					-1,764,993,643.38		43,049,665.45			-1,143,566,462.94	-2,865,510,440.87
（一）综合收益总额							43,049,665.45			684,676,562.72	727,726,228.17
（二）所有者投入和减少资本					-1,764,993,643.38						-1,764,993,643.38
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他					-1,764,993,643.38						-1,764,993,643.38
（三）利润分配										-1,828,243,025.66	-1,828,243,025.66
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）的分配										-1,828,2	-1,828,2

										43,025.66	43,025.66
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额	4,811,165,857.00				1,958,800,994.18		53,002,748.03		3,136,400,886.76	14,916,589,852.95	24,875,960,338.92

三、 公司基本情况

1. 公司概况

√适用 □不适用

山东高速股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”，在包含子公司时统称“本集团”）前身为山东基建股份有限公司，系1999年11月16日经中华人民共和国国家经济贸易委员会以国经贸企改[1999]1073号文批准，由山东省高速公路有限责任公司（现更名为：山东高速集团有限公司(以下简称“山东高速集团”)）和交通部华建交通经济开发中心(现更名为：招商局公路网络科技控股股份有限公司）两家作为发起人，以发起方式设立，其中山东省高速公路有限责任公司、交通部华建交通经济开发中心分别持有209,705万股和76,175万股，分别占总股本的73.35%和26.65%，并取得注册号为3700001804559(现已变更为统一社会信用代码：91370000863134717K）的企业法人营业执照。

2002年1月，根据中国证券监督管理委员会以证监发行字[2002]6号文，公司向社会发行人民币普通股50,500万股，发行后公司总股本变更为336,380万股，股本结构变更为山东省高速公路有限责任公司209,705万股，占比62.34%；华建交通经济开发中心76,175万股，占比22.65%，社会公众股50,500万股，占比15.01%。

2006年5月23日，根据公司2006年第1次临时股东大会决议，公司名称变更为“山东高速公路股份有限公司”，并办理了工商变更登记。

2011年7月5日，根据中国证券监督管理委员会《关于核准山东高速公路股份有限公司向山东高速集团有限公司发行股份购买资产的批复》（证监许可[2011]1007号）及《关于核准豁免山东高速集团有限公司要约收购山东高速公路股份有限公司股份义务的批复》（证监许可[2011]1008号），本公司向山东高速集团有限公司非公开发行股份1,447,365,857股。

2012年4月11日，根据公司2012年第1次临时股东大会决议，公司名称变更为“山东高速股份有限公司”，并办理了工商变更登记。

截至2020年12月31日，本公司的总股本4,811,165,857股，均为无限售条件的流通股。

公司注册资本：481,116.5857万元。

公司注册地址：济南市文化东路29号七星吉祥大厦A座。

公司总部办公地址：山东省济南市奥体中路5006号。

法定代表人姓名：赛志毅。

本集团主要经营收费公路、桥梁及隧道基础设施之投资、经营和管理及其相关业务。本集团还从事高速公路服务区及配套服务、物业管理、房地产投资开发以及旅游景点开发等业务。现公司经营范围主要为对高等级公路、桥梁、隧道基础设施的投资、管理、养护、咨询服务及批准的

收费，救援、清障；仓储（不含化学危险品）；装饰装修；建筑材料的销售；对港口、公路、水路运输投资；公路信息网络管理；汽车清洗。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)本集团主要经营及管理下述收费公路及桥梁：

路段名称	细分路段	批准收费结束时间	收费里程（公里）
济青高速	济南-青岛高速公路（青银高速公路山东段）	2044年12月15日	318.50
京台高速相关路段	北京-福州高速公路德州-齐河段	2046年7月15日	93.72
	济南第二黄河公路大桥	2032年4月16日	5.75
	北京-福州高速公路齐河至济南段	2024年10月31日	21.97
	北京-福州高速公路济青连接线	2024年10月31日	16.38
	北京-福州高速公路济南至泰安段	2024年10月31日	59.55
济莱高速	北京至上海公路（辅线）济南至莱芜高速公路	2034年10月21日	76.05
潍莱高速	潍坊-莱阳高速公路	2024年7月31日	140.64
威乳高速	威海-乳山高速公路	2032年12月19日	70.55
G104国道泰曲路	G104国道泰安-曲阜一级公路	2025年11月15日	64.17
利津黄河公路大桥	利津黄河公路大桥	2029年9月25日	1.35
许禹高速	河南许昌至禹州高速公路	2036年8月28日	39.07
济晋高速	二广高速济源至晋城（省界）段	2038年9月9日	20.56
衡邵高速	湖南衡阳至邵阳高速公路	2040年12月29日	132.06
武荆高速	湖北武汉至荆门高速公路	2040年5月28日	183.21
泸渝高速	四川成渝环线合江（渝川界）至纳溪段高速公路	2043年6月27日	73.15

2. 持续经营

√适用 □不适用

本集团近期有获利经营的历史且有财务资源支持，认为以持续经营为基础编制财务报表是合理的，自报告期末起12个月内不存在影响持续经营能力的重大事项。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

√适用 □不适用

具体会计政策和会计估计提示：本集团根据会计准则的相关规定结合实际生产经营特点制定的具体会计政策和会计估计包括应收款项坏账准备的确认和计量、发出存货计量、固定资产分类及折旧方法、无形资产摊销、收入确认和计量（含特殊业务如BOT/BT/建造合同业务的存货、收入等项目的确认和计量方法）等。

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2. 会计期间

本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

3. 营业周期

√适用 □不适用

本集团营业周期为一年（12个月）。

4. 记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团作为合并方，在同一控制下企业合并中取得的资产和负债，在合并日按被合并方在最终控制方合并报表中的账面价值计量。取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

在非同一控制下企业合并中取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购日以公允价值计量。合并成本为本集团在购买日为取得对被购买方的控制权而支付的现金或非现金资产、发行或承担的负债、发行的权益性证券等的公允价值以及在企业合并中发生的各项直接相关费用之和（通过多次交易分步实现的企业合并，其合并成本为每一单项交易的成本之和）。合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先对合并中取得的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值、以及合并对价的非现金资产或发行的权益性证券等的公允价值进行复核，经复核后，合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，将其差额计入合并当期营业外收入。

6. 合并财务报表的编制方法

√适用 □不适用

本集团将所有控制的子公司及结构化主体纳入合并财务报表范围。

在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。

合并范围内的所有重大内部交易、往来余额及未实现利润在合并报表编制时予以抵销。子公司的所有者权益中不属于母公司的份额以及当期净损益、其他综合收益及综合收益总额中属于少数股东权益的份额，分别在合并财务报表“少数股东权益、少数股东损益、归属于少数股东的其他综合收益及归属于少数股东的综合收益总额”项目列示。对于同一控制下企业合并取得的子公司，其经营成果和现金流量自合并当期期初纳入合并财务报表。编制比较合并财务报表时，对上年财务报表的相关项目进行调整，视同合并后形成的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。通过多次交易分步取得同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并，编制合并报表时，视同在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整，在编制比较报表时，以不早于本集团和被合并方同处于最终控制方的控制之下的时点为限，将被合并方的有关资产、负债并入本集团合并财务报表的比较报表中，并将合并而增加的净资产在比较报表中调整所有者权益项下的相关项目。为避免对被合并方净资产的价值进行重复计算，本集团在达到合并之前持有的长期股权投资，在取得原股权之日与本集团和被合并方处于同一方最终控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益和其他净资产变动，应分别冲减比较报表期间的期初留存收益和当期损益。对于非同一控制下企业合并取得子公司，经营成果和现金流量自本集团取得控制权之日起纳入合并财务报表。在编制合并财务报表时，以购买日确定的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值为基础对子公司的财务报表进行调整。通过多次交易分步取得非同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并，编制合并报表时，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；与其相关的购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润分配外的其他所有者权益变动，在购买日所属当期转为投资损益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。本集团在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，在合并财务报表中，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本溢价或股本溢价，资本公积不足冲减的，调整留存收益。

本集团因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资方的控制权的，在编制合并财务报表时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资损益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资损益。

本集团通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，如果处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，应当将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的投资损益。

7. 合营安排分类及共同经营会计处理方法

√适用 □不适用

本集团的合营安排包括共同经营和合营企业。对于共同经营项目,本集团作为共同经营中的合营方确认单独持有的资产和承担的负债，以及按份额确认持有的资产和承担的负债，根据相关约定单独或按份额确认相关的收入和费用。与共同经营发生购买、销售不构成业务的资产交易的，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。

8. 现金及现金等价物的确定标准

现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

9. 外币业务和外币报表折算

□适用 √不适用

10. 金融工具

√适用 □不适用

集团成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

（1） 金融资产

1） 金融资产分类、确认依据和计量方法本集团根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流特征，将金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

本集团将同时符合下列条件的金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产：①管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标。②该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。此类金融资产按照公允价值进行初始计量，相关交易费用计入初始确认金额；以摊余成本进行后续计量。除被指定为被套期项目的，按照实际利率法摊销初始金额与到期金额之间的差额，其摊销、减值、汇兑损益以及终止确认时产生的利得或损失，计入当期损益。本集团将同时符合下列条件的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：①管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标。②该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。此类金融资产按照公允价值进行初始计量，相关交易费用计入初始确认金额。除被指定为被套期项目的，此类金融资产，除信用减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的该金融资产利息之外，所产生的其他利得或损失，均计入其他综合收益；金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失应当从其他综合收益中转出，计入当期损益。本集团按照实际利率法确认利息收入。利息收入根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定，但下列情况除外：①对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。②对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，在后续期间，按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。本集团将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。该指定一经作出，不得撤销。本集团指定的以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资，按照公允价值进行初始计量，相关交易费用计入初始确认金额；除了获得股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益外，其他相关的利得和损失（包括汇兑损益）均计入其他综合收益，且后续不得转入当期损益。当其终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。除上述分类为以摊余成本计量的金融资产和分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产之外的金融资产。本集团将其分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。此类金融资产按照公允价值进行初始计量，相关交易费用直接计入当期损益。此类金融资产的利得或损失，计入当期损益。

本集团在非同一控制下的企业合并中确认的或有对价构成金融资产的，该金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

本集团在改变管理金融资产的业务模式时，对所有受影响的相关金融资产进行重分类。

2） 金融资产转移的确认依据和计量方法

本集团将满足下列条件之一的金融资产予以终止确认：①收取该金融资产现金流量的合同权利终止；②金融资产发生转移，本集团转移了金融资产所有权上几乎所有风险和报酬；③金融资产发生转移，本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有风险和报酬，且未保留对该金融资产控制的。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值，与因转移而收到的对价及原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的

金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付）之和的差额计入当期损益。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将因转移而收到的对价及应分摊至终止确认部分的原计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付）之和，与分摊的前述金融资产整体账面价值的差额计入当期损益。

（2） 金融负债

1） 金融负债分类、确认依据和计量方法本集团的金融负债于初始确认时分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。按照公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失以及与该金融负债相关的股利和利息支出计入当期损益。其他金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。除下列各项外，本集团将金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债：①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。②不符合终止确认条件的金融资产转移或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债。③不属于以上①或②情形的财务担保合同，以及不属于以上①情形的以低于市场利率贷款的贷款承诺。本集团将在非同一控制下的企业合并中作为购买方确认的或有对价形成金融负债的，按照以公允价值计量且其变动计入当期损益进行会计处理。2） 金融负债终止确认条件当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。本集团与债权人之间签订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现存金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。本集团对现存金融负债全部或部分的合同条款作出实质性修改的，终止确认现存金融负债或其一部分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融负债。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。

（3） 金融资产和金融负债的公允价值确定方法

本集团以主要市场的价格计量金融资产和金融负债的公允价值，不存在主要市场的，以最有利市场的价格计量金融资产和金融负债的公允价值，并且采用当时适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。公允价值计量所使用的输入值分为三个层次，即第一层次输入值是计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。本集团优先使用第一层次输入值，最后再使用第三层次输入值，公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重大意义的输入值所属的最低层次决定。本集团对权益工具的投资以公允价值计量。但在有限情况下，如果用以确定公允价值的近期信息不足，或者公允价值的可能估计金额分布范围很广，而成本代表了该范围内对公允价值的最佳估计的，该成本可代表其在该分布范围内对公允价值的恰当估计。

（4） 金融资产和金融负债的抵销

本集团的金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件时，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：（1）本集团具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；（2）本集团计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

（5） 金融负债与权益工具的区分及相关处理方法

本集团按照以下原则区分金融负债与权益工具：（1）如果本集团不能无条件地避免以交付现金或其他金融资产来履行一项合同义务，则该合同义务符合金融负债的定义。有些金融工具虽然没有明确地包含交付现金或其他金融资产义务的条款和条件，但有可能通过其他条款和条件间接地形成合同义务。（2）如果一项金融工具须用或可用本集团自身权益工具进行结算，需要考

虑用于结算该工具的本集团自身权益工具，是作为现金或其他金融资产的替代品，还是为了使该工具持有方享有在发行方扣除所有负债后的资产中的剩余权益。如果是前者，该工具是发行方的金融负债；如果是后者，该工具是发行方的权益工具。在某些情况下，一项金融工具合同规定本集团须用或可用自身权益工具结算该金融工具，其中合同权利或合同义务的金额等于可获取或需交付的自身权益工具的数量乘以其结算时的公允价值，则无论该合同权利或义务的金额是固定的，还是完全或部分地基于除本集团自身权益工具的市场价格以外的变量（例如利率、某种商品的价格或某项金融工具的价格）的变动而变动，该合同分类为金融负债。本集团在合并报表中对金融工具（或其组成部分）进行分类时，考虑了集团成员和金融工具持有方之间达成的所有条款和条件。如果集团作为一个整体由于该工具而承担了交付现金、其他金融资产或者以其他导致该工具成为金融负债的方式进行结算的义务，则该工具应当分类为金融负债。金融工具或其组成部分属于金融负债的，相关利息、股利（或股息）、利得或损失，以及赎回或再融资产生的利得或损失等，本集团计入当期损益。金融工具或其组成部分属于权益工具的，其发行（含再融资）、回购、出售或注销时，本集团作为权益的变动处理，不确认权益工具的公允价值变动。

11. 应收票据

应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本集团对于《企业会计准则第14号-收入准则》规范的交易形成的应收票据，无论是否存在重大融资成分，始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本集团依据信用风险特征将应收票据及应收款项划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：

组合名称	确定组合依据
关联方组合	所有关联方客户
第三方组合	所有第三方

账龄	预期信用损失率（%）
1年以内（含1年）	5
1-2年（含2年）	10
2-3年（含3年）	30
3-4年（含4年）	50
4-5年（含5年）	80
5年以上	100

本集团对于《企业会计准则第14号-收入准则》规范的交易形成的应收账款，无论是否存在重大融资成分，始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本集团依据信用风险特征将应收票据及应收款项划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：

组合名称	确定组合依据
关联方组合	所有关联方客户
第三方组合	所有第三方

账龄	预期信用损失率（%）
1年以内（含1年）	5
1-2年（含2年）	10
2-3年（含3年）	30
3-4年（含4年）	50
4-5年（含5年）	80
5年以上	100

项目	确定组合依据
关联方组合	所有关联方客户
第三方组合	所有第三方

账龄	预期信用损失率（%）
1年以内（含1年）	5
1-2年（含2年）	10
2-3年（含3年）	30
3-4年（含4年）	50
4-5年（含5年）	80
5年以上	100

18. 债权投资

债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本集团按照下列情形计量债权投资损失准备：①信用风险自初始确认后未显著增加的金融资产，本集团按照未来12个月的预期信用损失的金额计量损失准备；②信用风险自初始确认后已显著增加的金融资产，本集团按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；③购买或源生已发生信用减值的金融资产，本集团按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。

19. 其他债权投资

其他债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本集团按照下列情形计量其他债权投资损失准备：①信用风险自初始确认后未显著增加的金融资产，本集团按照未来12个月的预期信用损失的金额计量损失准备；②信用风险自初始确认后已显著增加的金融资产，本集团按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；③购买或源生已发生信用减值的金融资产，本集团按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。

本集团在将减值损失或利得计入当期损益的同时调整其他综合收益。

20. 长期应收款

长期应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本集团核算企业的长期应收款项，包括融资租赁产生的应收款项、采用递延方式具有融资性质的销售商品和提供劳务等产生的应收款项等。实质上构成对被投资单位净投资的长期权益，也通过本科目核算。

本集团按照下列情形计量其他应收款损失准备：①信用风险自初始确认后未显著增加的金融资产，本集团按照未来12个月的预期信用损失的金额计量损失准备；②信用风险自初始确认后已显著增加的金融资产，本集团按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；③购买或源生已发生信用减值的金融资产，本集团按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。

21. 长期股权投资

√适用 □不适用

本集团长期股权投资主要是对子公司的投资、对联营企业的投资。

本集团直接或通过子公司间接拥有被投资单位20%（含）以上但低于50%的表决权时，通常认为对被投资单位具有重大影响。持有被投资单位20%以下表决权的，还需要综合考虑在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表、或参与被投资单位财务和经营政策制定过程、或与被投资单位之间发生重要交易、或向被投资单位派出管理人员、或向被投资单位提供关键技术资料等事实和情况判断对被投资单位具有重大影响。

对被投资单位形成控制的，为本集团的子公司。通过同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在合并日按照取得被合并方在最终控制方合并报表中净资产的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。被合并方在合并日的净资产账面价值为负数的，长期股权投资成本按零确定。

通过多次交易分步取得同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并的，应在取得控制权的报告期，补充披露在母公司财务报表中的长期股权投资的处理方法。例如：通过多次交易分步取得同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并，属于一揽子交易的，本集团将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于一揽子交易的，在合并日，根据合并后享有

被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的的初始投资成本。初始投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积，资本公积不足冲减的，冲减留存收益。

通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，以合并成本作为初始投资成本。通过多次交易分步取得非同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并的，应在取得控制权的报告期，补充披露在母公司财务报表中的长期股权投资成本处理方法。例如：通过多次交易分步取得非同一控制下被投资单位的股权，最终形成企业合并，属于一揽子交易的，本集团将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于一览交易的，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。购买日之前持有的股权采用权益法核算的，原权益法核算的相关其他综合收益暂不做调整，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。购买日之前持有的股权按《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》中采用公允价值核算的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在合并日转入留存收益。

除上述通过企业合并取得的长期股权投资外，以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为投资成本；以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为投资成本；投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为投资成本。本集团对子公司投资采用成本法核算，对联营企业投资采用权益法核算。后续计量采用成本法核算的长期股权投资，在追加投资时，按照追加投资支付的成本额公允价值及发生的相关交易费用增加长期股权投资成本的账面价值。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，按照应享有的金额确认为当期投资收益。后续计量采用权益法核算的长期股权投资，随着被他投资单位所有者权益的变动相应调整增加或减少长期股权投资的账面价值。其中在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，按照本集团的会计政策及会计期间，并抵销与联营企业之间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于投资企业的部分，对被投资单位的净利润进行调整后确认。

处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期投资收益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期投资损益。

因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的重大影响的，处置后的剩余股权改按《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》核算，剩余股权在丧失重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

因处置部分长期股权投资丧失了对被投资单位控制的，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，处置股权账面价值和处置对价的差额计入投资收益，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》核算，处置股权账面价值和处置对价的差额计入投资收益，剩余股权在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期投资损益。

本集团对于分步处置股权至丧失控股权的各项交易不属于一揽子交易的，对每一项交易分别进行会计处理。属于“一揽子交易”的，将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理，但是，在丧失控制权之前每一次交易处置价款与所处置的股权对应的长期股权投资账面价值之间的差额，确认为其他综合收益，到丧失控制权时再一并转入丧失控制权的当期损益。

22. 投资性房地产

(1). 如果采用成本计量模式的

折旧或摊销方法本集团投资性房地产包括已出租的房屋建筑物。采用成本模式计量。

本集团投资性房地产采用平均年限法计提折旧或摊销。各类投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧(摊销)率如下：

类别	折旧年限	预计残值率	年折旧率
房屋建筑物	20-40	3-5%	2.40-4.85%

类别	折旧年限（年）	残值率	年折旧率
路产	40-100	3-5%	0.95-2.43%
房屋及建筑物	3-40	3-5%	2.4-32.3%
机械设备	3-25	3-5%	3.8-32.3%
运输设备	3-15	3-5%	6.3-32.3%
电子电气及通信设备	3-30	3-5%	3.2-32.3%
仪器仪表及计量标准器具	3-10	3-5%	9.5-32.3%
其他设备	3-15	3-5%	6.3-32.3%

融资租入的固定资产采用与自有固定资产相一致的折旧政策。能够合理确定租赁期届满时将取得租入资产所有权的，租入固定资产在其预计使用寿命内计提折旧；否则，租入固定资产在租赁期与该资产预计使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。

24. 在建工程

√适用 □不适用

在建工程在达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或工程实际成本等，按估计的价值结转固定资产，次月起开始计提折旧，待办理了竣工决算手续后再对固定资产原值差异进行调整。

25. 借款费用

√适用 □不适用

发生的可直接归属于需要经过1年以上的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等的借款费用，在资产支出已经发生、借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始时，开始资本化；当购建或生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，停止资本化，其后发生的借款费用计入当期损益。如果符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开始。

专门借款当期实际发生的利息费用，扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以资本化；一般借款根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。

26. 生物资产

□适用 √不适用

27. 油气资产

□适用 √不适用

28. 使用权资产

√适用 □不适用

使用权资产，是指本集团作为承租人可在租赁期内使用租赁资产的权利。

（1）初始计量

在租赁期开始日，本集团按照成本对使用权资产进行初始计量。该成本包括下列四项：①租赁负债的初始计量金额；②在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；③发生的初始直接费用，即为达成租赁所发生的增量成本；④为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本，属于为生产存货而发生的除外。

（2）后续计量

在租赁期开始日后，本集团采用成本模式对使用权资产进行后续计量，即以成本减累计折旧及累计减值损失计量使用权资产。本集团按照租赁准则有关规定重新计量租赁负债的，相应调整使用权资产的账面价值。

（3）使用权资产的折旧。

自租赁期开始日起，本集团对使用权资产计提折旧。使用权资产通常自租赁期开始的当月计提折旧。计提的折旧金额根据使用权资产的用途，计入相关资产的成本或者当期损益。本集团在确定使用权资产的折旧方法时，根据与使用权资产有关的经济利益的预期消耗方式做出决定，以直线法对使用权资产计提折旧。

本集团在确定使用权资产的折旧年限时，遵循以下原则：能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。如果使用权资产发生减值，本集团按照扣除减值损失之后的使用权资产的账面价值，进行后续折旧。

29. 无形资产

(1). 计价方法、使用寿命、减值测试

√适用 □不适用

本集团无形资产包括采用建设经营移交方式（BOT）参与收费公路建设业务获得的特许收费经营权（“收费公路经营权”）、非属于收费公路特许经营权项下的土地使用权、采矿权、探矿权、购买的办公软件及车位使用权，按取得时的实际成本计量，其中，购入的无形资产，按实际支付的价款和相关的其他支出作为实际成本；投资者投入的无形资产，按投资合同或协议约定的价值确定实际成本，但合同或协议约定价值不公允的，按公允价值确定实际成本；公司制改建时国有股东投入的无形资产，按国有资产管理部门确认的评估值作为入账价值。

收费公路特许经营权系政府授予本集团采用建设经营移交方式(BOT)参与收费公路建设，并在建设完成以后的一定期间负责提供后续经营服务，并向公众收费的特许权经营权。于特许经营权到期日本集团需归还于政府的公路及构筑物和相关的土地使用权的初始构建成本作为收费公路特许经营权取得成本核算；于特许经营权期限到期日无须归还于政府的安全设施、通信设备和收费设施等作为固定资产核算。

2015年7月1日以前，收费公路特许经营权的摊销方法为年限平均法。自2015年7月1日起，将收费公路特许经营权的摊销方法由原来的年限平均法变更为车流量法，即按特定年度实际车流量与剩余收费期间的预估总车流量的比例计算年度摊销额。

采矿权根据已探明矿山储量采用产量法摊销。

除收费公路特许经营权、采矿权外，本集团其余无形资产的分类预计使用寿命、摊销方法如下：

序号	资产类别	预计使用寿命(年)	摊销方法	备注
1	土地使用权	18-40	直线法
2	办公软件	5	直线法
3	车位使用权	10-30	直线法

在财务报表中单独列示的商誉，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试时，商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。减值损失金额先抵减分摊至该资产组或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉以外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。上述资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。

31. 长期待摊费用

√适用 □不适用

本集团的长期待摊费用是指已经支出，但受益期限在一年以上（不含一年）的各项费用，按实际成本计价，在受益年限内采用直线法平均摊销。若长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益，则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

32. 合同负债

合同负债的确认方法

√适用 □不适用

合同负债反映本集团已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务。本集团在向客户转让商品之前，客户已经支付了合同对价或本集团已经取得了无条件收取合同对价权利的，在客户实际支付款项与到期应支付款项孰早时点，按照已收或应收的金额确认合同负债。

33. 职工薪酬

(1)、短期薪酬的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期福利。

短期薪酬主要包括职工工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、工伤保险费、生育保险费、住房公积金、工会经费和职工教育经费、短期带薪缺勤等，在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并按照受益对象计入当期损益或相关资产成本。

(2)、离职后福利的会计处理方法

√适用 □不适用

离职后福利主要包括基本养老保险费等，按照公司承担的风险和义务，分类为设定提存计划、设定受益计划。对于设定提存计划在根据在资产负债表日为换取职工在会计期间提供的服务而向单独主体缴存的提存金确认为负债，并按照受益对象计入当期损益或相关资产成本。

(3)、辞退福利的会计处理方法

√适用 □不适用

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：(1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；(2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

(4)、其他长期职工福利的会计处理方法

√适用 □不适用

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，在报告期末，公司将其他长期职工福利产生的职工薪酬成本确认为下列组成部分：

（1） 服务成本。

（2） 其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额。

（3） 重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动。为简化相关会计处理，上述项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

34. 租赁负债

√适用 □不适用

（1）初始计量本集团按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值对租赁负债进行初始计量。1）租赁付款额租赁付款额，是指本集团向出租人支付的与在租赁期内使用租赁资产的权利相关的款项，包括：①固定付款额及实质固定付款额，存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；②取决于指数或比率的可变租赁付款额，该款额在初始计量时根据租赁期开始日的指数或比率确定；③本集团合理确定将行使购买选择权时，购买选择权的行权价格；④租赁期反映出本集团将行使终止租赁选择权时，行使终止租赁选择权需支付的款项；⑤根据本集团提供的担保余值预计应支付的款项。2）折现率在计算租赁付款额的现值时，本集团采用租赁主体平均借款利率作为折现率。

（2）后续计量在租赁期开始日后，本集团按以下原则对租赁负债进行后续计量：①确认租赁负债的利息时，增加租赁负债的账面金额；②支付租赁付款额时，减少租赁负债的账面金额；

③因重估或租赁变更等原因导致租赁付款额发生变动时，重新计量租赁负债的账面价值。

按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益，但应当资本化的除外。周期性利率是指本集团对租赁负债进行初始计量时所采用的折现率，或者因租赁付款额发生变动或因租赁变更而需按照修订后的折现率对租赁负债进行重新计量时，本集团所采用的修订后的折现率。

（3）重新计量在租赁期开始日后，发生下列情形时，本集团按照变动后租赁付款额和修订后的折现率计算的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。使用权资产的账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，本集团将剩余金额计入当期损益。①实质固定付款额发生变动；②担保余值预计的应付金额发生变动；③用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动；④购买选择权的评估结果发生变化；⑤续租选择权或终止租赁选择权的评估结果或实际行使情况发生变化。

35. 预计负债

√适用 □不适用

当与对外担保、商业承兑汇票贴现、未决诉讼或仲裁等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，本集团将其确认为负债：该义务是本集团承担的现时义务；该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；该义务的金额能够可靠地计量。

36. 股份支付

√适用 □不适用

用以换取职工提供服务的以权益结算的股份支付，以授予职工权益工具在授予日的公允价值计量。该公允价值的金额在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的情况下，在等待期内以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按直线法计算计入相关成本或费用，相应增加资本公积。

以现金结算的股份支付，按照本集团承担的以股份或其他权益工具为基础确定的负债的公允价值计量。如授予后立即可行权，在授予日以承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债；如需完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权，在等待期的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本集团承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用，相应调整负债。

在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其变动计入当期损益。

本集团在等待期内取消所授予权益工具的（因未满足可行权条件而被取消的除外），作为加速行权处理，即视同剩余等待期内的股权支付计划已经全部满足可行权条件，在取消所授予权益工具的当期确认剩余等待期内的所有费用。

37. 优先股、永续债等其他金融工具

√适用 □不适用

归类为债务工具的优先股、永续债，按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量，并采用实际利率法按摊余成本进行后续计量，其利息支出或股利分配按照借款费用进行处理，其回购或赎回产生的利得或损失计入当期损益。

归类为权益工具的优先股、永续债，在发行时收到的对价扣除交易费用后增加所有者权益，其利息支出或股利分配按照利润分配进行处理，回购或注销作为权益变动处理。

38. 收入

(1). 收入确认和计量所采用的会计政策

√适用 □不适用

本集团的营业收入主要包括车辆通行费收入、铁路运输收入、商品销售收入、提供劳务收入。

本集团在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务的控制权时，确认收入。

合同中包含两项或多项履约义务的，本集团在合同开始时，按照个单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。

交易价格是本集团因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项。本集团确认的交易价格不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。预期将退还给客户的款项作为负债不计入交易价格。合同中存在重大融资成分的，本集团按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，本集团预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

满足下列条件之一时，本集团属于在某一时段内履行履约义务；否则，属于在某一时点履行履约义务：

1.客户在本集团履约的同时即取得并消耗本集团履约所带来的经济利益。

2.客户能够控制本集团履约过程中在建的商品。

3.在本集团履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本集团在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，本集团在该段时间内按照履约进度确认收入，并按照产出法确定履约进度。履约进度不能合理确定时，本集团已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

对于在某一时点履行的履约义务，本集团在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品或服务控制权时，本集团考虑下列迹象：

1.本集团就该商品或服务享有现时收款权利。

2.本集团已将该商品的法定所有权转移给客户。

3.本集团已将该商品的实物转移给客户。

4.本集团已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户。

5.客户已接受该商品或服务等。

本集团已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利作为合同资产列示，合同资产以预期信用损失为基础计提减值。本集团拥有的无条件向客户收取对价的权利作为应收款项列示。本集团已收货应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务作为合同负债列示。

(2). 同类业务采用不同经营模式导致收入确认会计政策存在差异的情况

□适用 √不适用

39. 合同成本

√适用 □不适用

（1）与合同成本有关的资产金额的确定方法

本集团与合同成本有关的资产包括合同履约成本和合同取得成本。合同履约成本，即本集团为履行合同发生的成本，不属于其他企业会计准则规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；该成本增加了本集团未来用于履行履约义务的资源；该成本预期能够收回。合同取得成本，即本集团为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产；该资产摊销期限不超过一年的，在发生时计入当期损益。增量成本，是指本集团不取得合同就不会发生的成本（如销售佣金等）。本集团为取得合同发生的、除预期能够收回的增量成本之外的其他支出（如无论是否取得合同均会发生的差旅费等），在发生时计入当期损益，但是，明确由客户承担的除外。

（2）与合同成本有关的资产的摊销

本集团与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。

（3）与合同成本有关的资产的减值

本集团在确定与合同成本有关的资产的减值损失时，首先对按照其他相关企业会计准则确认的、与合同有关的其他资产确定减值损失；然后根据其账面价值高于本集团因转让与该资产相关的商品预期能够取得的剩余对价以及为转让该相关商品估计将要发生的成本这两项差额的，超出部分应当计提减值准备，并确认为资产减值损失。

以前期间减值的因素之后发生变化，使得前述差额高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不应超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

40. 政府补助

√适用 □不适用

本集团的政府补助为从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产，包括税费返还、财政补贴等。其中，与资产相关的政府补助，是指本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助；与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。如果政府文件中未明确规定补助对象，本集团按照上述区分原则进行判断，难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。

政府补助为货币性资产的，按照实际收到的金额计量，对于按照固定的定额标准拨付的补助，或对年末有确凿证据表明能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶持资金时，按照应收的金额计量；政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量，公允价值不能可靠取得的，按照名义金额(1元)计量。

与资产相关的政府补助,确认为递延收益，确认为递延收益的与资产相关的政府补助，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入当期损益。

相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间计入当期损益。与日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益。与日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

本集团取得政策性优惠贷款贴息的，区分财政将贴息资金拨付给贷款银行和财政将贴息资金直接拨付给本集团两种情况，分别按照以下原则进行会计处理：

（1）财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向本集团提供贷款的，本集团以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

（2）财政将贴息资金直接拨付给本集团，本集团将对应的贴息冲减相关借款费用。

本集团已确认的政府补助需要退回的，在需要退回的当期分情况按照以下规定进行会计处理：

1）存在相关递延收益的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益。

2）属于其他情况的，直接计入当期损益。

41. 递延所得税资产/递延所得税负债

√适用 □不适用

本集团递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差异)计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，确认相应的递延所得税资产。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税负债。对于既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。

本集团以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认递延所得税资产。

42. 租赁

(1). 经营租赁的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团作为经营租赁承租方的租金在租赁期内的各个期间按直线法计入相关资产成本或当期损益，作为出租方的租金在租赁期内的各个期间按直线法确认为收入。

(2). 融资租赁的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团作为融资租赁出租方时，在租赁期开始日，将租赁开始日最低租赁收款额与初始直接费用之和作为应收融资租赁款的入账价值，同时记录未担保余值；将最低租赁收款额、初始直接费用及未担保余值之和与其现值之和的差额确认为未实现融资收益；未实现融资收益在租赁期内按照实际利率法计算确认当期的融资收入；或有租金在实际发生时计入当期损益。本集团作为融资租赁承租方时，在租赁开始日按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者，作为融资租入固定资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，将两者的差额记录为未确认融资费用。

(3). 新租赁准则下租赁的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

（1）租赁的识别租赁，是指在一定期间内，出租人将资产的使用权让与承租人以获取对价的合同。在合同开始日，本集团评估合同是否为租赁或者包含租赁。如果合同一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。为确定合同是否让渡了在一定期间内控制已识别资产使用的权利，本集团评估合同中的客户是否有权获得在使用期间内因使用已识别资产所产生的几乎全部经济利益，并有权在该使用期间主导已识别资产的使用。

合同中同时包含多项单独租赁的，本集团将合同予以分拆，并分别各项单独租赁进行会计处理。合同中同时包含租赁和非租赁部分的，本集团将租赁和非租赁部分分拆后进行会计处理。

（2）本集团作为承租人

1）租赁确认在租赁期开始日，本集团对租赁确认使用权资产和租赁负债。使用权资产和租赁负债的确认和计量见“28.使用权资产”以及“34.租赁负债”。

2）租赁变更租赁变更，是指原合同条款之外的租赁范围、租赁对价、租赁期限的变更，包括增加或终止一项或多项租赁资产的使用权，延长或缩短合同规定的租赁期等。租赁变更生效日，是指双方就租赁变更达成一致的日期。租赁发生变更且同时符合下列条件的，本集团将该租赁变更作为一项单独租赁进行会计处理：①该租赁变更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大了租赁范围；②增加的对价与租赁范围扩大部分的单独价格按该合同情况调整后的金额相当。租赁变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，在租赁变更生效日，本集团按照租赁准则有关规定对变更后合同的对价进行分摊，重新确定变更后的租赁期；并采用修订后的折现率对变更后的租赁付款额进行折现，以重新计量租赁负债。在计算变更后租赁付款额的现值时，本集团采用剩余租赁期间的租赁内含利率作为折现率；无法确定剩余租赁期间的租赁内含利率的，本集团采用租赁变更生效日的承租人增量借款利率作为折现率。就上述租赁负债调整的影响，本集团区分以下情形进行会计处理：①租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，承租人应当调减使用权资产的账面价值，并将部分终止或完全终止租赁的相关利得或损失计入当期损益。②其他租赁变更导致租赁负债重新计量的，承租人相应调整使用权资产的账面价值。

3）短期租赁和低价值资产租赁对于租赁期不超过12个月的短期租赁和单项租赁资产为全新资产时价值较低的低价值资产租赁，本集团选择不确认使用权资产和租赁负债。本集团将短期租赁和低价值资产租赁的租赁付款额，在租赁期内各个期间按照直线法计入相关资产成本或当期损益。

（3）本集团为出租人

本集团作为出租人，在租赁开始日，将租赁分为融资租赁和经营租赁。

如果一项租赁实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬，出租人将该项租赁分类为融资租赁，除融资租赁以外的其他租赁分类为经营租赁.

一项租赁存在下列一种或多种情形的，本集团通常将其分类为融资租赁：①在租赁期届满时，租赁资产的所有权转移给承租人；②承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款与预计行使选择权时租赁资产的公允价值相比足够低，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将行使该选择权；③资产的所有权虽然不转移，但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分（不低于租赁资产使用寿命的75%）；④在租赁开始日，租赁收款额的现值几乎相当于租赁资产的公允价值（不低于租赁资产公允价值的90%。）；⑤租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有承租人才能使用。一项租赁存在下列一项或多项迹象的，本集团也可能将其分类为融资租赁：①若承租人撤销租赁，撤销租赁对出租人造成的损失由承租人承担；②资产余值的公允价值波动所产生的利得或损失归属于承租人；③承租人有能力以远低于市场水平的租金继续租赁至下一期间。

1）融资租赁会计处理初始计量在租赁期开始日，本集团对融资租赁确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。本集团对应收融资租赁款进行初始计量时，以租赁投资净额作为应收融资租赁款的入账价值。租赁投资净额为未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和。

租赁收款额，是指出租人因让渡在租赁期内使用租赁资产的权利而应向承租人收取的款项，包括：①承租人需支付的固定付款额及实质固定付款额；存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；②取决于指数或比率的可变租赁付款额，该款项在初始计量时根据租赁期开始日的指数或比率确定；③购买选择权的行权价格，前提是合理确定承租人将行使该选择权；④承租人行使终止租赁选择权需支付的款项，前提是租赁期反映出承租人将行使终止租赁选择权；⑤由承租人、与承租人有关的一方以及有经济能力履行担保义务的独立第三方向出租人提供的担保余值。

后续计量

本集团按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间的利息收入。该周期性利率，是指确定租赁投资净额采用内含折现率（转租情况下，若转租的租赁内含利率无法确定，采用原租赁的折现率（根据与转租有关的初始直接费用进行调整）），或者融资租赁的变更未作为一项单

独租赁进行会计处理，且满足假如变更在租赁开始日生效，该租赁会被分类为融资租赁条件时按相关规定确定的修订后的折现率。

租赁变更的会计处理融资租赁发生变更且同时符合下列条件的，本集团将该变更作为一项单独租赁进行会计处理：①该变更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大了租赁范围；②增加的对价与租赁范围扩大部分的单独价格按该合同情况调整后的金额相当。如果融资租赁的变更未作为一项单独租赁进行会计处理，且满足假如变更在租赁开始日生效，该租赁会被分类为经营租赁条件的，本集团自租赁变更生效日开始将其作为一项新租赁进行会计处理，并以租赁变更生效日前的租赁投资净额作为租赁资产的账面价值。2）经营租赁的会计处理租金的处理在租赁期内各个期间，本集团采用直线法将经营租赁的租赁收款额确认为租金收入。提供的激励措施提供免租期的，本集团将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分配，免租期内应当确认租金收入。本集团承担了承租人某些费用的，将该费用自租金收入总额中扣除，按扣除后的租金收入余额在租赁期内进行分配。

初始直接费用本集团发生的与经营租赁有关的初始直接费用应当资本化至租赁标的资产的成本，在租赁期内按照与租金收入相同的确认基础分期计入当期损益。

折旧

对于经营租赁资产中的固定资产，本集团采用类似资产的折旧政策计提折旧；对于其他经营租赁资产，采用系统合理的方法进行摊销。

可变租赁付款额本集团取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额,在实际发生时计入当期损益。经营租赁的变更经营租赁发生变更的，本集团自变更生效日开始，将其作为一项新的租赁进行会计处理，与变更前租赁有关的预收或应收租赁收款额视为新租赁的收款额。

43. 其他重要的会计政策和会计估计

□适用 √不适用

44. 重要会计政策和会计估计的变更

(1). 重要会计政策变更

√适用 □不适用

会计政策变更的内容和原因	审批程序	备注(受重要影响的报表项目名称和金额)
根据财政部2018年12月7日发布的《关于修订印发《企业会计准则第21号--租赁》的通知》财会〔2018〕35号（以下简称“新租赁准则”）要求在境市的企业以自2021年1月1日起执行新租赁准则。	财会〔2018〕35号	详见五、44、（3）

(3). 2021年起首次执行新租赁准则调整首次执行当年年初财务报表相关情况

√适用 □不适用

合并资产负债表

单位：元币种：人民币

项目	2020年12月31日	2021年1月1日	调整数
流动资产：
货币资金	2,260,788,437.97	2,260,788,437.97
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产	37,879,166.67	37,879,166.67
衍生金融资产
应收票据	78,553,471.98	78,553,471.98
应收账款	519,497,846.78	519,497,846.78
应收款项融资	150,000,016.63	150,000,016.63
预付款项	146,619,294.26	144,785,027.09	-1,834,267.17
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款	4,250,510,895.17	4,250,510,895.17
其中：应收利息
应收股利	75,037,985.75	75,037,985.75
买入返售金融资产
存货	1,390,381,878.59	1,390,381,878.59
合同资产	160,875,310.33	160,875,310.33
持有待售资产
一年内到期的非流动资产	113,246,088.67	113,246,088.67
其他流动资产	3,738,969,498.66	3,738,969,498.66
流动资产合计	12,847,321,905.71	12,845,487,638.54	-1,834,267.17
非流动资产：
发放贷款和垫款
债权投资	2,614,476,734.72	2,614,476,734.72
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	12,932,861,522.52	12,932,861,522.52
其他权益工具投资	349,241,523.36	349,241,523.36
其他非流动金融资产	599,602,448.11	599,602,448.11
投资性房地产	724,395,942.56	724,395,942.56
固定资产	9,267,680,678.56	9,267,680,678.56
在建工程	8,480,761,085.91	8,479,808,773.91	-952,312.00
生产性生物资产
油气资产
使用权资产		16,179,557.71	16,179,557.71
无形资产	42,655,730,883.25	42,655,730,883.25
开发支出
商誉
长期待摊费用	5,708,133.98	5,708,133.98
递延所得税资产	679,621,876.20	679,621,876.20
其他非流动资产	1,759,900,789.04	1,759,900,789.04
非流动资产合计	80,069,981,618.21	80,085,208,863.92	15,227,245.71

资产总计	92,917,303,523.92	92,930,696,502.46	13,392,978.54
流动负债：
短期借款	2,861,018,522.06	2,861,018,522.06
向中央银行借款
拆入资金
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据	276,072,829.09	276,072,829.09
应付账款	4,667,741,873.74	4,667,741,873.74
预收款项	69,254,472.77	69,254,472.77
合同负债	118,774,829.03	118,774,829.03
卖出回购金融资产款
吸收存款及同业存放
代理买卖证券款
代理承销证券款
应付职工薪酬	104,928,898.05	104,928,898.05
应交税费	573,896,178.54	573,896,178.54
其他应付款	3,484,301,888.14	3,484,301,888.14
其中：应付利息
应付股利	60,885,896.25	60,885,896.25
应付手续费及佣金
应付分保账款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	3,692,845,879.29	3,695,008,733.12	2,162,853.83
其他流动负债	2,529,825,261.70	2,529,825,261.70
流动负债合计	18,378,660,632.41	18,380,823,486.24	2,162,853.83
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款	34,977,981,637.85	34,977,981,637.85
应付债券
其中：优先股
永续债
租赁负债		11,230,124.71	11,230,124.71
长期应付款	307,170,000.00	307,170,000.00
长期应付职工薪酬	214,288,788.88	214,288,788.88
预计负债	109,118,519.88	109,118,519.88
递延收益	1,593,513,850.06	1,593,513,850.06
递延所得税负债	1,041,909,470.20	1,041,909,470.20
其他非流动负债
非流动负债合计	38,243,982,266.87	38,255,212,391.58	11,230,124.71
负债合计	56,622,642,899.28	56,636,035,877.82	13,392,978.54
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	4,811,165,857.00	4,811,165,857.00
其他权益工具	3,200,000,000.00	3,200,000,000.00
其中：优先股
永续债	3,200,000,000.00	3,200,000,000.00
资本公积	1,748,100,650.09	1,748,100,650.09
减：库存股
其他综合收益	-47,382,900.51	-47,382,900.51

专项储备	95,654,456.55	95,654,456.55
盈余公积	3,388,948,843.13	3,388,948,843.13
一般风险准备
未分配利润	18,254,274,865.21	18,254,274,865.21
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计	31,450,761,771.47	31,450,761,771.47
少数股东权益	4,843,898,853.17	4,843,898,853.17
所有者权益（或股东权益）合计	36,294,660,624.64	36,294,660,624.64
负债和所有者权益（或股东权益）总计	92,917,303,523.92	92,930,696,502.46	13,392,978.54

项目	2020年12月31日	2021年1月1日	调整数
流动资产：
货币资金	928,288,455.53	928,288,455.53
交易性金融资产
衍生金融资产
应收票据	33,981,915.06	33,981,915.06
应收账款
应收款项融资
预付款项	11,237,709.41	11,237,709.41
其他应收款	6,219,568,039.82	6,219,568,039.82
其中：应收利息
应收股利	75,037,985.75	75,037,985.75
存货
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产	1,330.70	1,330.70
流动资产合计	7,193,077,450.52	7,193,077,450.52
非流动资产：
债权投资	1,050,000,000.00	1,050,000,000.00
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	22,198,322,722.62	22,198,322,722.62
其他权益工具投资	17,614,686.36	17,614,686.36
其他非流动金融资产
投资性房地产	99,593,869.59	99,593,869.59
固定资产	5,847,333,014.15	5,847,333,014.15
在建工程	6,609,958,928.50	6,609,006,616.50	-952,312.00
生产性生物资产
油气资产
使用权资产		3,539,701.27	3,539,701.27
无形资产	26,031,443,072.07	26,031,443,072.07

开发支出
商誉
长期待摊费用	2,255,539.59	2,255,539.59
递延所得税资产	553,019,757.44	553,019,757.44
其他非流动资产	1,691,331,534.50	1,691,331,534.50
非流动资产合计	64,100,873,124.82	64,103,460,514.09	2,587,389.27
资产总计	71,293,950,575.34	71,296,537,964.61	2,587,389.27
流动负债：
短期借款	2,713,985,295.67	2,713,985,295.67
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据	241,800,000.00	241,800,000.00
应付账款	3,827,021,730.09	3,827,021,730.09
预收款项
合同负债
应付职工薪酬	4,191,355.63	4,191,355.63
应交税费	329,613,826.45	329,613,826.45
其他应付款	2,644,367,755.20	2,644,367,755.20
其中：应付利息
应付股利	17,677,077.63	17,677,077.63
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	2,624,567,516.60	2,625,007,516.60	440,000.00
其他流动负债	2,515,141,657.31	2,515,141,657.31
流动负债合计	14,900,689,136.95	14,901,129,136.95	440,000.00
非流动负债：
长期借款	25,655,628,195.96	25,655,628,195.96
应付债券
其中：优先股
永续债
租赁负债		2,147,389.27	2,147,389.27
长期应付款	294,000,000.00	294,000,000.00
长期应付职工薪酬	111,690,956.40	111,690,956.40
预计负债
递延收益	708,624,257.65	708,624,257.65
递延所得税负债	165,146,292.77	165,146,292.77
其他非流动负债
非流动负债合计	26,935,089,702.78	26,937,237,092.05	2,147,389.27
负债合计	41,835,778,839.73	41,838,366,229.00	2,587,389.27
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	4,811,165,857.00	4,811,165,857.00
其他权益工具	3,200,000,000.00	3,200,000,000.00
其中：优先股
永续债	3,200,000,000.00	3,200,000,000.00
资本公积	1,902,762,862.20	1,902,762,862.20
减：库存股
其他综合收益	-48,454,749.94	-48,454,749.94
专项储备
盈余公积	3,360,606,953.46	3,360,606,953.46
未分配利润	16,232,090,812.89	16,232,090,812.89

所有者权益（或股东权益）合计	29,458,171,735.61	29,458,171,735.61
负债和所有者权益（或股东权益）总计	71,293,950,575.34	71,296,537,964.61	2,587,389.27

税种	计税依据	税率
增值税	通行费收入	3%
增值税	租赁收入、广告业务收入等	5%、6%、9%、13%
城市维护建设税	应纳流转税	7%、5%
教育费附加	应纳流转税	5%
企业所得税	应纳税所得额	15%、20%、25%

纳税主体名称	所得税税率（%）
山东高速铁建装备有限公司	15
山东鲁道建设工程有限公司	20
山东瑞源物流有限公司	20
山东高速速链云科技有限公司	20

3. 其他

√适用 □不适用

公司根据《营业税改征增值税试点有关事项的规定》的相关规定，“公路经营企业中的一般纳税人收取试点前开工的高速公路的车辆通行费，可以选择适用简易计税方法，减按3%的征收率计算应纳税额。”公司通行费收入暂按简易计税方法，按3%的征收率计算缴纳增值税

七、合并财务报表项目注释

1、 货币资金

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
库存现金	34,069.24	77,179.92
银行存款	4,415,198,077.47	2,208,173,576.12
其他货币资金	70,055,258.86	52,537,681.93
合计	4,485,287,405.57	2,260,788,437.97
其中：存放在境外的款项总额

项目	期末余额	期初余额
银行承兑汇票保证金	26,005,290.14	35,376,507.44
保函保证金	37,849,170.72	17,161,174.49
信用证保证金	6,200,798
合计	70,055,258.86	52,537,681.93

项目	期末余额	期初余额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产		37,879,166.67
其中：
债务工具投资		37,879,166.67
合计		37,879,166.67

4、 应收票据

(1). 应收票据分类列示

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
银行承兑票据
商业承兑票据	231,615,254.75	78,553,471.98
合计	231,615,254.75	78,553,471.98

项目	期末终止确认金额	期末未终止确认金额
银行承兑票据
商业承兑票据	1,000,000.00
合计	1,000,000.00

类别	期末余额					期初余额
	账面余额		坏账准备		账面 价值	账面余额		坏账准备		账面 价值
	金额	比例(%)	金额	计提比例(%)		金额	比例(%)	金额	计提比例(%)
按单项计提坏账准备

按组合计提坏账准备	232,354,040.89		738,786.14		231,615,254.75	80,086,113.33		1,532,641.35		78,553,471.98
其中：
关联方组合	217,578,318.08	93.64			217,578,318.08	49,433,286.4	61.73			49,433,286.4
第三方组合	14,775,722.81	6.36	738,786.14	5	14,036,936.67	30,652,826.93	38.27	1,532,641.35	5.00	29,120,185.58
合计	232,354,040.89	/	738,786.14	/	231,615,254.75	80,086,113.33	/	1,532,641.35	/	78,553,471.98

名称	期末余额
	应收票据	坏账准备	计提比例（%）
一年以内	14,775,722.81	738,786.14	5.00
合计	14,775,722.81	738,786.14

类别	期初余额	本期变动金额			期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销
应收票据坏账准备	1,532,641.35	-793,855.21			738,786.14
合计	1,532,641.35	-793,855.21			738,786.14

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用 √不适用

其他说明：

无。

(7). 本期实际核销的应收票据情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

5、 应收账款

(1). 按账龄披露

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	804,801,745.10
1至2年	10,919,879.54
2至3年	184,127.41
3至4年	961,255.17
4至5年	669,213.00
5年以上	174,938.50
合计	817,711,158.72

类别	期末余额					期初余额
	账面余额		坏账准备		账面 价值	账面余额		坏账准备		账面 价值
	金额	比例(%)	金额	计提比例(%)		金额	比例(%)	金额	计提比例(%)
按单项计提坏账准备

按组合计提坏账准备	817,711,158.72		29,573,458.90		788,137,699.82	526,453,736.43		6,955,889.65		519,497,846.78
其中：
关联方组合	260,095,820.25				260,095,820.25	423,415,319.89	80.43			423,415,319.89
第三方组合	557,615,338.47		29,573,458.90	5.30	528,041,879.57	103,038,416.54	19.57	6,955,889.65	6.75	96,082,526.89
合计	817,711,158.72	/		/	788,137,699.82	526,453,736.43	/	6,955,889.65	/	519,497,846.78

名称	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
1年以内	544,705,924.85	27,235,296.24	5
1-2年	10,919,879.54	1,091,987.95	10
2-3年	184,127.41	55,238.22	30
3-4年	961,255.17	480,627.59	50
4-5年	669,213.00	535,370.40	80
5年以上	174,938.50	174,938.50	100
合计	557,615,338.47	29,573,458.90

(3). 坏账准备的情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
应收账款坏账准备	6,955,889.65	22,617,569.25				29,573,458.90
合计	6,955,889.65	22,617,569.25				29,573,458.90

项目	期末余额	期初余额
银行承兑汇票	96,222,879.35	150,000,016.63
合计	96,222,879.35	150,000,016.63

其他说明：

□适用 √不适用

7、 预付款项

(1). 预付款项按账龄列示

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

账龄	期末余额		期初余额
	金额	比例(%)	金额	比例(%)
1年以内	167,203,518.90	96.90	138,708,685.49	95.80
1至2年	3,847,593.73	2.23	4,703,965.97	3.25
2至3年	655,036.55	0.38	522,536.55	0.36
3年以上	849,839.08	0.49	849,839.08	0.59
合计	172,555,988.26	100.00	144,785,027.09	100.00

项目	期末余额	期初余额
应收利息	2,540,277.78
应收股利	75,037,985.75	75,037,985.75
其他应收款	4,472,865,902.42	4,175,472,909.42
合计	4,550,444,165.95	4,250,510,895.17

项目	期末余额	期初余额
定期存款
委托贷款
债券投资	2,540,277.78

合计

2,540,277.78

项目(或被投资单位)	期末余额	期初余额
济南畅赢交通基础设施投资基金合伙企业（有限合伙）	75,037,985.75	75,037,985.75
合计	75,037,985.75	75,037,985.75

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	1,237,224,575.74
1至2年	2,771,516,834.81
2至3年	179,725,821.21
3至4年	228,755,757.67
4至5年	293,370.25
5年以上	371,848,980.35
合计	4,789,365,340.03

单位：元币种：人民币

款项性质	期末账面余额	期初账面余额
往来款	4,221,984,115.53	3,931,194,242.09
通行费拆账款	110,348,418.60	130,434,140.05
肯信项目款（注）	305,533,879.36	305,533,879.36
押金、保证金	151,498,926.54	123,906,927.56
合计	4,789,365,340.03	4,491,069,189.06

坏账准备	第一阶段	第二阶段	第三阶段	合计
	未来12个月预期信用损失	整个存续期预期信用损失(未发生信用减值)	整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2021年1月1日余额	62,847,521.61	914,770.15	251,833,987.88	315,596,279.64
2021年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提	903,157.97			903,157.97
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2021年6月30日余额	63,750,679.58	914,770.15	251,833,987.88	316,499,437.61

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
其他应收	315,596,279.64	903,157.97				316,499,437.61

坏账准备
合计	315,596,279.64	903,157.97				316,499,437.61

单位名称	款项的性质	期末余额	账龄	占其他应收款期末余额合计数的比例(%)	坏账准备 期末余额
山东高速西城置业有限公司	往来款	2,680,123,634.69	1-2年	55.96
济南璞园置业有限公司	往来款	352,167,326.14	2-3年	7.35
烟台市福山区财政局	土地置换款	384,778,220.65	1年以内	8.03
深圳利天骏供应链有限公司	肯信项目款	305,533,879.36	5年以上	6.38	201,295,159.36
山东高速集团有限公司	托管费	121,249,606.76	1年以内	2.53
合计	/	3,843,852,667.60	/	80.25	201,295,159.36

期末余额

期初余额

项目	账面余额	存货跌价准备/合同履约成本减值准备	账面价值	账面余额	存货跌价准备/合同履约成本减值准备	账面价值
原材料	148,660,295.07	61,842,857.15	86,817,437.92	179,031,840.06	52,974,345.27	126,057,494.79
库存商品	82,613,586.63	464,498.64	82,149,087.99	104,819,717.90	464,498.64	104,355,219.26
周转材料
开发成本	1,161,016,303.15		1,161,016,303.15	1,159,759,913.04		1,159,759,913.04
合同履约成本
其他	1,279,450.69		1,279,450.69	209,251.50		209,251.50
合计	1,393,569,635.54	62,307,355.79	1,331,262,279.75	1,443,820,722.50	53,438,843.91	1,390,381,878.59

项目	期初余额	本期增加金额		本期减少金额		期末余额
		计提	其他	转回或转销	其他
原材料	52,974,345.27	8,868,511.88				61,842,857.15
库存商品	464,498.64					464,498.64
合计	53,438,843.91	8,868,511.88				62,307,355.79

□适用 √不适用

10、 合同资产

(1). 合同资产情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
工程项目合同资产	228,350,048.72	3,353,404.8	224,996,643.92	165,137,562.87	4,262,252.54	160,875,310.33
合计	228,350,048.72	3,353,404.8	224,996,643.92	165,137,562.87	4,262,252.54	160,875,310.33

项目	本期计提	本期转回	本期转销/核销	原因
工程项目合同资产	-908,847.74
合计	-908,847.74			/

项目	期末余额	期初余额
上海卫石投资管理有限公司项目		113,246,088.67
合计		113,246,088.67

无。

13、 其他流动资产

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
预缴企业所得税		2,098,742.41
待抵扣进项税	76,280,009.04	219,318,777.23
恒大股权转让款	2,000,000,000.00	3,516,095,138.11
淄博鲁泰大道项目	295,000,000.00
其他		1,456,840.91
合计	2,371,280,009.04	3,738,969,498.66

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
济南畅赢金隅投资合伙企业（有限合伙）借款项目	40,000,000.00		40,000,000.00	40,111,111.11		40,111,111.11
威海地中海国际风情小镇项目	60,000,000.00		60,000,000.00	60,220,000.00		60,220,000.00
京东方信托出资				500,000,000.00		500,000,000.00

潍坊山高新旧动能转换基金项目	842,723,071.26		842,723,071.26	1,050,000,000.00		1,050,000,000.00
山东铁路发展基金	63,263,163.00		63,263,163.00	63,263,163.00		63,263,163.00
城市更新等基础设施类投资项目	1,552,842,964.25		1,552,842,964.25	900,882,460.61		900,882,460.61
合计	2,558,829,198.51		2,558,829,198.51	2,614,476,734.72		2,614,476,734.72

项目	期末余额				期初余额
	面值	票面利率	实际利率	到期日	面值	票面利率	实际利率	到期日
济南畅赢金隅投资合伙企业（有限合伙）借款项目	40,000,000.00	10.00%	10.00%	2022/12/30	40,000,000.00	10.00%	10.00%	2022/12/30
威海地中海国际风情小镇项目	60,000,000.00	12.00%	12.00%	2022/8/25	60,000,000.00	12.00%	12.00%	2022/8/25
京东方信托出资					500,000,000.00	8.50%	8.50%	2022/12/31

潍坊山高新旧动能转换基金项目	842,723,071.26	11.50%	11.50%	2023/12/1	1,050,000,000.00	15.00%	15.00%	2023/12/1
山东铁路发展基金	63,263,163.00	4.85%	4.85%	2030/6/30	63,263,163.00	4.85%	4.85%	2030/6/30
城市更新等基础设施类投资项目	303,957,534.25	10.70%	10.70%	2026/4/8	150,000,000.00	10.70%	10.70%	2026/4/8
城市更新等基础设施类投资项目	185,980,000.00	10.70%	10.70%	2025/6/11	185,980,000.00	10.70%	10.70%	2025/6/11
城市更新等基础设施类投资项目	189,600,000.00	10.70%	10.70%	2025/8/7	189,600,000.00	10.70%	10.70%	2025/8/7
城市更新等基础设施类投资项目	137,183,300.00	10.50%	10.50%	2025/10/13	137,183,300.00	10.50%	10.50%	2025/10/13
城市更新等基础设施类投资项目	231,166,130.00	10.70%	10.70%	2025/10/30	231,166,130.00	10.70%	10.70%	2025/10/30
聊城市旭瑞工程	104,956,000.00	10.5%	10.5%	2026/5/27

中冶建信淄博市快速路网昌国路快速路项目	400,000,000.00	10%	10%	2024/6/27
合计	2,558,829,198.51				2,607,192,593.00

项目	期末余额			期初余额			折现率区间
	账面余额	坏账准备	账面价值	账面余额	坏账准备	账面价值
应收租赁款	57,580,100.00		57,580,100.00
合计	57,580,100.00		57,580,100.00				/

(4) 转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

17、 长期股权投资

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

被投资单位	期初 余额	本期增减变动								期末 余额	减值准备期末余额
		追加投资	减少投资	权益法下确认的投资损益	其他综合收益调整	其他权益变动	宣告发放现金股利或利润	计提减值准备	其他
一、合营企业
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	58,487,773.41			4,553,526.68					-63,041,300.09
山东中岚铁路运营有限公司	51,000,000.00									51,000,000.00
小计	109,487,773.41			4,553,526.68					-63,041,300.09	51,000,000.00
二、联营企业
威海市商业银行股份有限公司	2,678,349,858.39			104,498,559.08	-11,581,029.57					2,771,267,387.90
山东高速物流集团有限公司	710,448,432.75			8,703,174.23						719,151,606.98
山东高速工程项目管理有限公司	74,228,187.82			2,486,999.58						76,715,187.40

山东高速绿色生态发展有限公司	20,054,579.34			908,191.30						20,962,770.64
东兴证券股份有限公司	2,404,565,188.31			21,793,268.11	-2,869,639.93					2,423,488,816.49
福建龙马环卫装备股份有限公司	436,311,458.62			11,865,750.92			-7,849,501.54			440,327,708.00
山东省环保产业股份有限公司	9,186,228.08			-532,600.53						8,653,627.55
山东通用航空服务股份有限公司	91,046,718.15			1,301,861.10					-9,517,760.89	82,830,818.36
山东省山高中桐新旧动能转换产业投资基金合伙企业（有限合伙）	34,500,000.00			2,047.87						34,502,047.87
山高玉禾田（山东）城市	9,800,000.00			-826,836.27						8,973,163.73

运营服务有限公司
山东省新旧动能山高诚泰创业投资基金合伙企业（有限合伙）	20,305,753.42			-150,647.54						20,155,105.88
济南畅赢交通基础设施投资基金合伙企业	2,413,587,094.48	8,000,000.00		51,834,125.34						2,473,421,219.82
山东高速（河南）养护科技有限公司	16,545,246.91			41,427.15						16,586,674.06
上海景亥企业管理中心（有限合伙）	236,932,278.95			-1,719,738.92						235,212,540.03
赛维安讯信息科技有限公司	32,720,967.78			0.00						32,720,967.78
济南畅赢金泰股权投资基金合伙企业（有限合伙）	36,700,000.00		43,850,000.00	7,150,000.00

贵阳中云版权产业基金合伙企业（有限合伙）	8,070,845.42			-1,721,921.65						6,348,923.77
山东高速吉泰矿业投资有限公司	2,606,002.60			-217,281.60						2,388,721.00
山东高速济南投资建设有限公司	629,526,347.34			-800,000.00						628,726,347.34
山东高速中科孵化管理有限公司	560,354.61			1,045,000.01						1,605,354.62
湖南联智科技股份有限公司	30,000,000.00			764,272.80						30,764,272.80
广东省高速公路发展股份有限公司	1,337,873,595.98			85,000,000.00						1,422,873,595.98
济南璞园置业有限公司	1,164,175,231.90			-19,714,641.38						1,144,460,590.52
深圳中然基金管理有限公司	9,207,018.67			-11,889.99						9,195,128.68

山东临港疏港轨道交通有限公司	400,000,000.00			0.00						400,000,000.00
山东高速新材料科技有限公司	16,072,359.59			-942,959.77						15,129,399.82
小计	12,823,373,749.11	8,000,000.00	43,850,000.00	270,756,159.84	-14,450,669.50	0.00	-7,849,501.54	0.00	-9,517,760.89	13,026,461,977.02
合计	12,932,861,522.52	8,000,000.00	43,850,000.00	275,309,686.52	-14,450,669.50	0.00	-7,849,501.54	0.00	-72,559,060.98	13,077,461,977.02

其他说明无。

18、 其他权益工具投资

(1). 其他权益工具投资情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
山东高速文化传媒有限公司	17,614,686.36	17,614,686.36
山东潍莱高速铁路有限公司	31,626,837.00	31,626,837.00
山东铁路投资控股集团有限公司	300,000,000.00	300,000,000.00
合计	349,241,523.36	349,241,523.36

项目	期末余额	期初余额
南方水泥应收账款1号资产支持专项计划	35,709,250.00	35,709,250.00
益科大厦投资项目	563,893,198.11	563,893,198.11
合计	599,602,448.11	599,602,448.11

项目	房屋、建筑物	合计
一、账面原值
1.期初余额	871,287,486.68	871,287,486.68
2.本期增加金额
（1）外购
（2）存货\固定资产\在建工程转入
（3）企业合并增加
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出

4.期末余额	871,287,486.68	871,287,486.68
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额	146,891,544.12	146,891,544.12
2.本期增加金额	15,817,268.92	15,817,268.92
（1）计提或摊销	15,817,268.92	15,817,268.92
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额	162,708,813.04	162,708,813.04
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3、本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值	708,578,673.64	708,578,673.64
2.期初账面价值	724,395,942.56	724,395,942.56

项目	期末余额	期初余额
固定资产	8,922,066,122.84	9,267,680,678.56
固定资产清理
合计	8,922,066,122.84	9,267,680,678.56

固定资产

(1). 固定资产情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	路产	房屋及建筑物	机器设备	运输工具	电子电器及通信设备	仪器仪表及计量标准器具	其他	合计
一、账面原值：
1.期初余额	12,483,275,351.66	3,557,087,576.41	242,576,373.03	527,980,992.49	1,811,497,306.34	61,955,810.92	41,829,695.94	18,726,203,106.79
2.本期增加金额	74,026,073.59	105,719,196.65	51,700,796.96	5,896,177.84	78,400,399.16	3,596,203.83	943,030.93	320,281,878.96
（1）购置		167,661.52	27,731,814.73	1,180,839.68	17,260,220.78	256,768.50	596,530.53	47,193,835.74
（2）在建工程转入	74,026,073.59	105,370,109.13	23,521,000.23		20,487,598.56	867,982.75	148,606.40	224,421,370.66
（3）企业合并增加		181,426.00	447,982.00	4,715,338.16	40,652,579.82	2,471,452.58	197,894.00	48,666,672.56
3.本期减少金额	3,670,295.08	6,187,789.34	392,034.19	2,669,528.00	5,173,884.10	707,061.50	398,168.88	19,198,761.09
（1）处置或报废	3,670,295.08	6,187,789.34	392,034.19	2,669,528.00	5,173,884.10	707,061.50	398,168.88	19,198,761.09
4.期末余额	12,553,631,130.17	3,656,618,983.72	293,885,135.8	531,207,642.33	1,884,723,821.4	64,844,953.25	42,374,557.99	19,027,286,224.66
二、累计折旧								-
1.期初余额	7,247,650,622.78	821,604,765.53	138,736,641.14	404,438,557.06	779,062,325.02	39,215,031.42	27,814,485.28	9,458,522,428.23
2.本期增加金额	426,871,663.18	54,824,265.62	9,705,000.90	17,775,757.23	140,066,126.91	5,578,019.38	1,837,658.90	656,658,492.12

（1）计提	426,871,663.18	54,683,609.86	9,420,078.84	13,724,176.60	133,936,709.98	3,243,834.59	1,672,322.04	643,552,395.09
（2）企业合并增加		140,655.76	284,922.06	4,051,580.63	6,129,416.93	2,334,184.79	165,336.86	13,106,097.03
3.本期减少金额	1,888,672.48	953,131.11	371,369.55	2,536,051.60	3,165,811.54	671,708.42	374,073.83	9,960,818.53
（1）处置或报废	1,888,672.48	953,131.11	371,369.55	2,536,051.60	3,165,811.54	671,708.42	374,073.83	9,960,818.53
4.期末余额	7,672,633,613.48	875,475,900.04	148,070,272.49	419,678,262.69	915,962,640.39	44,121,342.38	29,278,070.35	10,105,220,101.82
三、减值准备								-
1.期初余额								-
2.本期增加金额								-
（1）计提								-
3.本期减少金额								-
（1）处置或报废								-
4.期末余额								-
四、账面价值								-
1.期末账面价值	4,880,997,516.69	2,820,146,537.50	122,293,863.08	111,529,379.64	953,278,727.42	20,723,610.87	13,096,487.64	8,922,066,122.84
2.期初账面价值	5,235,624,728.88	2,735,482,810.88	103,839,731.89	123,542,435.43	1,032,434,981.32	22,740,779.50	14,015,210.66	9,267,680,678.56

(2). 暂时闲置的固定资产情况

□适用 √不适用

(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况

□适用 √不适用

(4). 通过经营租赁租出的固定资产

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末账面价值
经营租赁租出固定资产	19,720,112.08
合计	19,720,112.08

项目	账面价值	未办妥产权证书的原因
路产	46,459,328.76	正在办理
房屋建筑物	221,960,356.75	正在办理
合计	268,419,685.51

项目	期末余额	期初余额
在建工程	9,706,466,490.69	8,479,808,773.91
工程物资	2,486,507.98
合计	9,708,952,998.67	8,479,808,773.91

项目

期末余额

期初余额

	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
书院桥工程	10,192,024.04		10,192,024.04
港沟收费站拓宽改造工程				3,905,973.44		3,905,973.44
济青高速专项	95,273,062.45		95,273,062.45
京台高速公路德州至齐河段改扩建工程	6,932,388,890.46		6,932,388,890.46	6,127,705,588.98		6,127,705,588.98
潍莱高速资产改造项目	62,121,626.46		62,121,626.46
京台高速公路济南至泰安段改扩建工程	520,773,902.33		520,773,902.33	473,623,631.48		473,623,631.48
益羊线新建TDCS				10,538,260.34		10,538,260.34
岚山站沥青大库	7,206,831.56		7,206,831.56	6,671,883.90		6,671,883.90
坪岚线扩能改造	5,228,661.54		5,228,661.54	2,535,784.37		2,535,784.37

曹寿线新建TDCS				4,646,542.05		4,646,542.05
寿平铁路	14,170,000.00	14,170,000.00		14,170,000.00	14,170,000.00
产业园土地整平	6,203,678.91		6,203,678.91	8,756,397.82		8,756,397.82
调度所升级改造	25,218,398.09		25,218,398.09	20,150,635.75		20,150,635.75
大莱龙铁路扩能改造工程	2,016,935,824.99		2,016,935,824.99	1,689,535,500.05		1,689,535,500.05
临朐县茹家庄矿区绿色骨料开发利用项目				42,946,341.00		42,946,341.00
绿色交通制品产业园项目				80,052,703.92		80,052,703.92
智慧产业园	15,189,098.68		15,189,098.68
其他	9,734,491.18		9,734,491.18	8,739,530.81		8,739,530.81
合计	9,720,636,490.69	14,170,000.00	9,706,466,490.69	8,493,978,773.91	14,170,000.00	8,479,808,773.91

(2). 重要在建工程项目本期变动情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目名称

预算数

期初 余额

本期增加金额

本期转入固定资产金额

本期其他减少金额

期末 余额

工程累计投入占预算比例(%)

工程进度

利息资本化累计金额

其中：本期利息资本化金额

本期利息资本化率(%)

资金来源

京台高速公路德州至齐河段改扩建工程

11,904,333,557.00

6,127,705,588.98

804,683,301.48

6,932,388,890.46

58.23%

58.23%

206,700,880.04

98,323,017.51

4.00%

借款和自有资金

京台高速公路济南至泰安段改扩建工程	6,622,000,000.00	473,623,631.48	47,150,270.85			520,773,902.33	7.86%	7.86%	1,170,777.78	1,170,777.78	4.00%	借款和自有资金
坪岚线扩能改造	1,200,000,000.00	2,535,784.37	2,692,877.17			5,228,661.54	0.44%	0.44%				自有资金
调度所升级改造	28,338,200.00	20,150,635.75	5,067,762.34			25,218,398.09	88.99%	88.99%				自有资金

大莱龙铁路扩能改造工程	4,520,000,000.00	1,689,535,500.05	327,400,324.94			2,016,935,824.99	44.62%	44.62%	41,802,512.25	17,847,151.14	4.16%	借款和自有资金
临朐县茹家庄矿区绿色骨料开发利用项目	108,000,000.00	42,946,341.00	12,991,804.19	55,938,145.19			100.00%	100.00%				自有资金

绿色交通制品产业园项目	220,000,000.00	80,052,703.92	26,464,786.32	106,517,490.24			100.00%	100.00%				自有资金
合计	24,602,671,757.00	8,436,550,185.55	1,226,451,127.29	162,455,635.43		9,500,545,677.41	/	/	249,674,170.07	117,340,946.43	/	/

(3). 本期计提在建工程减值准备情况

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

工程物资

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
工程专用材料	2,486,507.98		2,486,507.98
合计	2,486,507.98		2,486,507.98

项目	使用权资产	合计
一、账面原值
1.期初余额	16,179,557.71	16,179,557.71
2.本期增加金额
3.本期减少金额
4.期末余额	16,179,557.71	16,179,557.71
二、累计折旧
1.期初余额
2.本期增加金额	2,659,778.10	2,659,778.10
(1)计提	2,659,778.10	2,659,778.10
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额	2,659,778.10	2,659,778.10
三、减值准备

1.期初余额
2.本期增加金额
(1)计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值	13,519,779.61	13,519,779.61
2.期初账面价值

单位：元 币种：人民币

项目	土地使用权	收费公路特许经营权	办公软件	采矿权	其他	合计
一、账面原值
1.期初余额	2,566,806,830.31	48,533,019,424.36	92,118,615.70	458,257,172.82	14,711,023.45	51,664,913,066.64
2.本期增加金额		6,517,441,290.91	581,844.91		312,022.18	6,518,335,158.00
(1)购置			518,864.91			518,864.91
(2)投资建设					312,022.18	312,022.18
(3)企业合并增加		6,517,441,290.91	62,980.00			6,517,504,270.91
(4)其他
3.本期减少金额
(1)处置
(2)其他
4.期末余额	2,566,806,830.31	55,050,460,715.27	92,700,460.61	458,257,172.82	15,023,045.63	58,183,248,224.64
二、累计摊销
1.期初余额	760,242,175.92	8,158,542,887.65	47,574,174.06	40,119,444.44	2,703,501.32	9,009,182,183.39
2.本期增加金额	32,561,938.50	1,508,987,179.20	6,673,243.46		9,261,427.81	1,557,483,788.97
（1）计提	32,561,938.50	609,529,418.33	6,654,223.46		9,261,427.81	658,007,008.10
（2）企业合并增加		899,457,760.87	19,020.00			899,476,780.87
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额	792,804,114.42	9,667,530,066.85	54,247,417.52	40,119,444.44	11,964,929.13	10,566,665,972.36
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额

四、账面价值
1.期末账面价值	1,774,002,715.89	45,382,930,648.42	38,453,043.09	418,137,728.38	3,058,116.50	47,616,582,252.28
2.期初账面价值	1,806,564,654.39	40,374,476,536.71	44,544,441.64	418,137,728.38	12,007,522.13	42,655,730,883.25

27、 开发支出

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期初 余额	本期增加金额		本期减少金额		期末 余额
		内部开发支出	其他	确认为无形资产	转入当期损益
生物基项目		478,590.00				478,590.00
合计		478,590.00				478,590.00

项目	期初余额	本期增加金额	本期摊销金额	其他减少金额	期末余额
待确认租赁成本及装修费	5,708,133.98	33,654,782.22	2,097,848.05		37,265,068.15
合计	5,708,133.98	33,654,782.22	2,097,848.05		37,265,068.15

30、 递延所得税资产/递延所得税负债

(1). 未经抵销的递延所得税资产

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额		期初余额
	可抵扣暂时性差异	递延所得税 资产	可抵扣暂时性差异	递延所得税 资产
资产减值准备	309,312,526.47	77,328,131.62	278,625,990.32	67,113,395.45
内部交易未实现利润	38,776,265.87	9,694,066.46	38,160,850.64	9,540,212.66
可抵扣亏损	78,410,008.65	19,602,502.16	78,410,008.65	19,602,502.16
拆除损失	1,263,243,312.74	315,810,828.18	1,280,676,564.78	320,169,141.20
递延收益	678,012,025.38	169,503,006.35	679,786,260.54	169,946,565.14
辞退福利	257,482,222.48	64,370,555.62	255,409,735.94	63,391,890.26
预计负债	87,927,277.30	21,981,819.33	101,003,377.30	25,250,844.33
股份支付	18,429,300.00	4,607,325.00	18,429,300.00	4,607,325.00
合计	2,731,592,938.89	682,898,234.72	2,730,502,088.17	679,621,876.20

项目	期末余额		期初余额
	应纳税暂时性差异	递延所得税 负债	应纳税暂时性差异	递延所得税 负债
非同一控制企业合并资产评估增值	3,988,336,362.60	997,084,090.65	2,521,478,020.28	630,369,505.07
长期资产折旧摊销	1,596,801,922.92	399,200,480.73	1,613,982,451.32	403,495,612.83
固定资产加速折旧	44,325,454.92	11,081,363.73	32,177,409.20	8,044,352.30
合计	5,629,463,740.44	1,407,365,935.11	4,167,637,880.80	1,041,909,470.20

项目	期末余额	期初余额
可抵扣暂时性差异	64,120,005.53	64,120,005.53
可抵扣亏损	2,099,646,223.39	2,041,059,639.24

合计

2,163,766,228.92

2,105,179,644.77

年份	期末金额	期初金额	备注
2021年	240,192,439.18	240,192,439.18
2022年	371,738,625.88	371,738,625.88
2023年	422,969,337.90	422,969,337.90
2024年	529,136,333.88	529,136,333.88
2025年及以后	477,022,902.40	477,022,902.40
合计	2,041,059,639.24	2,041,059,639.24	/

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
预付工程款等	1,709,844,213.01		1,709,844,213.01	1,759,900,789.04		1,759,900,789.04
合计	1,709,844,213.01		1,709,844,213.01	1,759,900,789.04		1,759,900,789.04

项目	期末余额	期初余额
质押借款
抵押借款		60,000,000.00
保证借款	19,428,740.28	19,022,351.39
信用借款	2,278,425,885.65	2,781,996,170.67
合计	2,297,854,625.93	2,861,018,522.06

无。

(2). 已逾期未偿还的短期借款情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

33、 交易性金融负债

□适用 √不适用

34、 衍生金融负债

□适用 √不适用

35、 应付票据

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

种类	期末余额	期初余额
商业承兑汇票	165,278,664.20	186,356,624.59
银行承兑汇票	167,633,452.18	89,716,204.50
合计	332,912,116.38	276,072,829.09

项目	期末余额	期初余额
应付账款	2,699,938,163.90	4,667,741,873.74
合计	2,699,938,163.90	4,667,741,873.74

项目	期末余额	未偿还或结转的原因
中建八局第一建设有限公司	198,086,197.54	工程尚未办理竣工决算
烟台市铁路建设管理局	97,562,800.00	工程尚未办理竣工决算
中铁十四局集团有限公司	67,277,269.20	工程尚未办理竣工决算
潍坊地方铁路管理局	32,214,148.00	工程尚未办理竣工决算
合计	395,140,414.74	/

37、 预收款项

(1). 预收账款项列示

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
预收账款	112,606,511.35	69,254,472.77
合计	112,606,511.35	69,254,472.77

项目	期末余额	期初余额
预收货款	145,332,839.60	37,339,306.41
预收运费	93,338,607.91	81,343,779.50
其他	116,216.23	91,743.12
合计	238,787,663.74	118,774,829.03

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、短期薪酬	104,863,962.99	556,370,364.34	554,038,708.05	107,195,619.28
二、离职后福利-设定提存计划	64,935.06	112,186,912.99	109,510,026.99	2,741,821.06
三、辞退福利		786,476.86	786,476.86
四、一年内到期的其他福利
合计	104,928,898.05	669,343,754.19	664,335,211.90	109,937,440.34

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴	51,045,016.02	394,417,104.6	399,008,200.23	46,453,920.39
二、职工福利费		28,845,301.72	28,845,301.72
三、社会保险费	9,936,376.31	56,950,311.82	51,991,595.77	14,895,092.36
其中：医疗保险费	46,027.59	39,753,635.66	39,373,878.78	425,784.47
工伤保险费		3,955,492.53	2,982,861.11	972,631.42
生育保险费		48,701.52	48,701.52
补充保险	9,890,348.72	13,192,482.11	9,586,154.36	13,496,676.47
四、住房公积金	926,602.72	53,735,543.06	52,634,030.94	2,028,114.84
五、工会经费和职工教育经费	41,616,218.37	12,020,767.48	11,109,272.46	42,527,713.39
六、短期带薪缺勤
七、短期利润分享计划
八、非货币性福利		94,151.57	94,151.57
九、劳务费	1,339,749.57	10,307,184.09	10,356,155.36	1,290,778.30
合计	104,863,962.99	556,370,364.34	554,038,708.05	107,195,619.28

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
1、基本养老保险		79,842,136.58	78,107,272.00	1,734,864.58
2、失业保险费		4,215,998.71	3,273,977.29	942,021.42
3、企业年金缴费	64,935.06	28,128,777.70	28,128,777.70	64,935.06
合计	64,935.06	112,186,912.99	109,510,026.99	2,741,821.06

项目	期末余额	期初余额
增值税	42,456,682.63	172,683,975.10
营业税	55,826.48	55,826.48
企业所得税	347,111,569.38	352,420,122.35
个人所得税	3,225,131.32	8,865,322.14
城市维护建设税	5,836,147.99	8,988,011.06
房产税	6,229,242.31	5,566,394.76
教育费附加	5,021,936.18	7,059,718.96
土地使用税	1,098,778.28	1,324,411.77
印花税	412,407.83	5,826,707.75
土地增值税	10,635,447.68	10,632,887.68
其他	252,919.66	472,800.49

合计

422,336,089.74

573,896,178.54

项目	期末余额	期初余额
应付利息
应付股利	1,951,211,529.28	60,885,896.25
其他应付款	3,964,352,394.34	3,423,415,991.89
合计	5,915,563,923.62	3,484,301,888.14

项目	期末余额	期初余额
普通股股利	1,874,825,020.14	43,208,818.62
划分为权益工具的优先股\永续债股利	76,386,509.14	17,677,077.63
优先股\永续债股利	76,386,509.14	17,677,077.63
合计	1,951,211,529.28	60,885,896.25

项目	期末余额	期初余额
工程款	347,736,571.86	110,282,672.82
往来款及代垫款	423,061,673.90	379,626,433.30
合并范围外关联方往来款	2,783,643,945.14	2,736,753,991.61
工程保证金、押金	187,283,854.08	101,683,002.79
应付股权转让款	220,618,613.45	86,938,613.46
其他	2,007,735.91	8,131,277.91
合计	3,964,352,394.34	3,423,415,991.89

(2). 账龄超过1年的重要其他应付款

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	未偿还或结转的原因
山东铁路投资控股集团有限公司	1,100,000,000.00	大莱龙扩能改造投资款
中国铁路济南局集团有限公司	125,176,323.82	未达结算条件
河南巨康投资有限公司	55,438,613.46	未达结算条件
上海致达科技集团有限公司	31,500,000.00	未达结算条件
龙口港集团有限公司	24,621,590.40	未达结算条件
合计	1,336,736,527.68	/

项目	期末余额	期初余额
1年内到期的长期借款	1,919,805,059.19	3,557,502,908.49
1年内到期的长期应付款	1,502,300.00
1年内到期的长期应付职工薪酬	67,997,413.97	80,215,223.94
未到期长期借款利息	231,606,807.40	55,127,746.86
1年内到期的租赁负债	1,704,037.83	2,162,853.83
合计	2,222,615,618.39	3,695,008,733.12

项目	期末余额	期初余额
短期应付债券	3,020,366,314.85	2,515,141,657.31
待转销项税	19,644,712.29	14,683,604.39
合计	3,040,011,027.14	2,529,825,261.70

短期应付债券的增减变动：

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

债券 名称	面值	发行 日期	债券 期限	发行 金额	期初 余额	本期 发行	按面值计提利息	溢折价摊销	本期 偿还	期末 余额
2020年第八期超短融	100.00	2020/11/12	90天	1,500,000,000.00	1,504,933,438.13		3,203,548.17		1,508,136,986.30
2020年第四期超短融	100.00	2020/6/8	270天	1,000,000,000.00	1,010,208,219.18		3,106,849.31		1,013,315,068.49
2021年第一期超短融	100.00	2021/1/29	90天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	7,397,260.27		1,007,397,260.27
2021年第二期超短融	100.00	2021/2/5	180天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	13,752,616.22		-	1,013,752,616.22
2021年第三期超短融	100.00	2021/3/12	90天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	6,657,534.25		1,006,657,534.25
2021年第四期超短融	100.00	2021/3/18	90天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	6,632,876.31		1,006,632,876.31

2021年第五期超短融	100.00	2021/4/27	90天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	4,505,479.45			1,004,505,479.45
2021年第六期超短融	100.00	2021/6/4	180天	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	2,108,219.18			1,002,108,219.18
合计	/	/	/	8,500,000,000.00	2,515,141,657.31	6,000,000,000.00	47,364,383.16		5,542,139,725.62	3,020,366,314.85

45、 长期借款

(1). 长期借款分类

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
质押借款	20,156,750,406.70	19,749,468,195.96
抵押借款	216,000,000.00	224,000,000.00
保证借款	748,000,000.00	1,274,000,000.00
信用借款	20,520,962,738.32	13,730,513,441.89
合计	41,641,713,145.02	34,977,981,637.85

项目	期末余额	期初余额
租赁负债	12,448,207.31	11,230,124.71
合计	12,448,207.31	11,230,124.71

无。

48、 长期应付款

项目列示

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
长期应付款	34,696,099.98
专项应付款	307,170,000.00	307,170,000.00
合计	341,866,099.98	307,170,000.00

项目	期末余额	期初余额
长期应付款	34,696,099.98
合计	34,696,099.98

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	形成原因
专项应付款	307,170,000.00			307,170,000.00
合计	307,170,000.00			307,170,000.00	/

项目

期末余额

期初余额

预计内退人员支出	216,361,275.42	214,288,788.88
合计	216,361,275.42	214,288,788.88

项目	期初余额	期末余额	形成原因
未决诉讼	94,339,765.18	81,263,665.18
矿山环境恢复治理	14,778,754.70	14,778,754.70
合计	109,118,519.88	96,042,419.88	/

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	形成原因
政府补助	1,301,200,949.99	432,612,212.50	22,161,590.23	1,711,651,572.26
预收租赁费	292,312,900.07	308,263,650.34	6,815,542.62	593,761,007.79
合计	1,593,513,850.06	740,875,862.84	28,977,132.85	2,305,412,580.05	/

负债项目

期初余额

本期新增补助金额

本期计入营业

本期计入其他收益金额

其他变动

期末余额

与资产相关/

			外收入金额				与收益相关
济青高速公路改扩建工程小许家枢纽互通立交至零点立交段建设补偿款	588,417,595.98	432,612,212.50		957,173.94		1,020,072,634.54	资产相关
取消省界站项目补助及减排专项	97,129,312.09			10,087,366.90		87,041,945.19	资产相关
利津黄河公路大桥收费站改建工程专项工程款	24,837,702.51			1,088,666.30		23,749,036.21	资产相关
大莱龙铁路项目补助	27,373,271.88			414,746.54		26,958,525.34	资产相关
益羊铁路西迁工程补助	540,126,340.44			9,389,369.94		530,736,970.50	资产相关
轨道板项目及办公楼搬迁补助	23,316,727.09			224,266.61		23,092,460.48	资产相关

	期初余额	本次变动增减（+、一）					期末余额
		发行 新股	送股	公积金 转股	其他	小计
股份总数	4,811,165,857.00						4,811,165,857.00

(2) 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

55、 资本公积

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
资本溢价（股本溢价）	1,729,671,350.09			1,729,671,350.09
其他资本公积	18,429,300.00			18,429,300.00
合计	1,748,100,650.09			1,748,100,650.09

项目	期初 余额	本期发生金额						期末 余额
		本期所得税前发生额	减：前期计入其他综合收益当期转入损益	减：前期计入其他综合收益当期转入留存收益	减：所得税费用	税后归属于母公司	税后归属于少数股东
一、不能重分类进损	-5,182,926.83							-5,182,926.83

发行在外的金融工具	期初		本期增加		本期减少		期末
	数量	账面价值	数量	账面价值	数量	账面价值	数量	账面价值
永续债		3,200,000,000.00		600,000,000.00				3,800,000,000.00
合计		3,200,000,000.00		600,000,000.00				3,800,000,000.00

益的其他综合收益
其中：重新计量设定受益计划变动额
权益法下不能转损益的其他综合收益
其他权益工具投资公允价值变动	-5,182,926.83							-5,182,926.83
企业自身信用风险公允价值变动
二、将重分类进损益的其他综合收益	-42,199,973.68	-14,450,669.50				-14,450,669.50		-56,650,643.18
其中：权益法下可转损益的其他综合收益	-42,199,973.68	-14,450,669.50				-14,450,669.50		-56,650,643.18
其他债权投资公允价值变动
金融资产重分类计入其他综合收益的金额

其他债权投资信用减值准备
现金流量套期储备
外币财务报表折算差额
其他综合收益合计	-47,382,900.51	-14,450,669.50				-14,450,669.50		-61,833,570.01

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
安全生产费	95,654,456.55	12,787,623.78	384,547.76	108,057,532.57
合计	95,654,456.55	12,787,623.78	384,547.76	108,057,532.57

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
法定盈余公积	3,388,948,843.13			3,388,948,843.13
合计	3,388,948,843.13			3,388,948,843.13

项目	本期	上年度
调整前上期末未分配利润	18,254,274,865.21	17,975,791,829.92
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）		406,085,432.07
调整后期初未分配利润	18,254,274,865.21	18,381,877,261.99

加：本期归属于母公司所有者的净利润	1,333,823,548.57	2,038,999,018.13
减：提取法定盈余公积		224,206,066.70
提取任意盈余公积
提取一般风险准备
应付普通股股利	1,828,243,025.66	1,828,243,025.66
转作股本的普通股股利
应付其他权益工具股利	76,386,509.14	102,651,577.46
其他		11,500,745.09
期末未分配利润	17,683,468,878.98	18,254,274,865.21

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	6,440,313,009.63	3,888,171,742.76	4,007,066,424.71	3,033,642,714.94
其他业务	133,249,513.64	55,060,789.41	42,573,477.80	14,337,658.54
合计	6,573,562,523.27	3,943,232,532.17	4,049,639,902.51	3,047,980,373.48

合同分类	营业收入（本期）	营业成本（本期）
商品类型
主营业务	6,440,313,009.63	3,888,171,742.76
其中：山东省内通行费收入	2,846,979,584.93	1,203,662,762.65
河南省通行费收入	145,236,071.29	48,392,442.76
湖南省通行费收入	124,456,121.80	75,559,766.51
湖北省通行费收入	491,886,312.63	106,351,896.78
四川省通行费收入	175,485,726.41	79,867,650.76
铁路运输收入	1,084,246,120.54	1,094,703,294.71
销售商品收入	1,151,631,302.60	905,137,936.36
工程施工收入	123,226,130.83	103,694,750.48
高速公路托管收入	283,018,867.92	261,792,452.83
其他	14,146,770.68	9,008,788.92
其他业务	133,249,513.64	55,060,789.41
其中：租赁收入	52,990,015.97	15,327,144.98
其他	80,259,497.67	39,733,644.43
合计	6,573,562,523.27	3,943,232,532.17

合同产生的收入说明：

无。

(3). 履约义务的说明

□适用 √不适用

(4). 分摊至剩余履约义务的说明

□适用 √不适用

其他说明：

无。

62、 税金及附加

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
城市维护建设税	15,271,201.03	11,812,754.42
教育费附加	11,603,934.89	8,745,696.93
资源税	5,054.25	8,033.51
房产税	7,724,280.53	6,720,791.02
土地使用税	2,711,653.17	2,587,982.01
车船使用税	205,904.46	173,747.40
印花税	1,296,215.67	1,361,653.91
环境保护税	8,825.36	8,383.94
其他	472,145.51	1,208,973.75
合计	39,299,214.87	32,628,016.89

项目	本期发生额	上期发生额
包装费	1,540,284.11	1,688,157.60
运输费		37,412,482.19
展览费
职工薪酬	513,247.68	338,819.47
业务经费	1,219,044.98	722,974.68
广告费		59,550.00
其他	2,546,265.42	12,244.71
合计	5,818,842.19	40,234,228.65

64、 管理费用

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	144,085,187.78	111,490,051.00
折旧与摊销费	19,944,330.55	19,671,344.66
车辆使用费	2,028,826.59	1,812,623.34
中介机构费	8,897,481.68	9,066,997.79
劳动保护费	604,060.58	5,946,232.16
其他	39,127,452.70	31,960,292.02
合计	214,687,339.88	179,947,540.97

项目	本期发生额	上期发生额
研发费用	26,323,320.92	13,734,019.00
合计	26,323,320.92	13,734,019.00

项目	本期发生额	上期发生额
利息支出	909,344,545.54	836,914,128.53
利息收入	-72,933,207.89	-205,779,848.48
其他	408,655.30	347,525.89
合计	836,819,992.95	631,481,805.94

项目	本期发生额	上期发生额
创新平台奖励	400,000.00
工程项目政府补助	11,547,259.89	11,581,531.30
土地补偿款及其他补助	11,215,033.68	12,630,090.77
合计	23,162,293.57	24,211,622.07

68、 投资收益

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益	275,309,686.52	226,239,883.38
处置长期股权投资产生的投资收益
交易性金融资产在持有期间的投资收益	24,445,000.77	27,597,231.55
其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入
债权投资在持有期间取得的利息收入	198,854,087.98	230,335,152.04
其他债权投资在持有期间取得的利息收入
处置交易性金融资产取得的投资收益
处置其他权益工具投资取得的投资收益
处置债权投资取得的投资收益
处置其他债权投资取得的投资收益
合计	498,608,775.27	484,172,266.97

项目	本期发生额	上期发生额
应收票据坏账损失	793,855.21
应收账款坏账损失	-22,617,569.25	-20,789,234.78
其他应收款坏账损失	-903,157.97	-52,616,330.64
债权投资减值损失
其他债权投资减值损失
长期应收款坏账损失
合同资产减值损失	908,847.74
预付减值转回
合计	-21,818,024.27	-73,405,565.42

无。

72、 资产减值损失

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
一、坏账损失
二、存货跌价损失及合同履约成本减值损失	8,868,511.88
合计	8,868,511.88

项目	本期发生额	上期发生额
轨道工程资产处置		-52,409,402.27
合计		-52,409,402.27

项目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置利得合计	28,338.40	4,980,396.00	28,338.40
其中：固定资产处置利得	28,338.40	4,980,396.00	28,338.40
无形资产处置利得
债务重组利得
非货币性资产交换利得
接受捐赠
政府补助	14,809,975.58	191,369.67	14,809,975.58
路产赔偿收入	8,484,922.18	7,808,623.42	8,484,922.18
其他	7,420,697.40	4,645,635.25	7,420,697.40
合计	30,743,933.56	17,626,024.34	30,743,933.56

计入当期损益的政府补助

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

补助项目	本期发生金额	上期发生金额	与资产相关/与收益相关
奖励基金、稳岗补助		191,369.67	与收益相关
发明专利补助	8,000.00		与收益相关
财政扶持资金	6,582,975.58		与收益相关
经济发展奖励、补贴	8,219,000.00		与收益相关

项目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置损失合计	185,229.52	2,261,332.97	185,229.52
其中：固定资产处置损失	185,229.52	2,261,332.97	185,229.52
无形资产处置损失
债务重组损失
非货币性资产交换损失
对外捐赠
其他损失	3,988,352.01	18,082,005.57	3,988,352.01
合计	4,173,581.53	20,343,338.54	4,173,581.53

项目	本期发生额	上期发生额
当期所得税费用	488,653,836.28	181,678,794.11
递延所得税费用	377,419.01	-30,123,514.74
合计	489,031,255.29	151,555,279.37

项目

本期发生额

利润总额	2,025,036,165.01
按法定/适用税率计算的所得税费用	506,259,041.25
子公司适用不同税率的影响	-8,461,311.05
调整以前期间所得税的影响	5,589,638.61
非应税收入的影响	-55,214,695.30
不可抵扣的成本、费用和损失的影响	40,245,422.82
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响
其他	235,739.94
所得税费用	488,653,836.28

项目	本期发生额	上期发生额
收到的政府补助	11,181,199.05	27,128,166.90
往来款及保证金	694,273,463.75	1,553,131,963.21
收到的路产路权赔偿收入	13,561,149.72	30,702,094.11
利息收入	62,933,207.89	83,176,342.98
其他	169,173,215.68	153,871,869.08
合计	951,122,236.09	1,848,010,436.28

项目	本期发生额	上期发生额
往来款及保证金	243,009,066.82	188,914,917.32
支付宣传费		16,529.90
期间费用	96,231,434.32	179,408,722.36
其他	9,375,738.75	6,492,903.83
合计	348,616,239.89	374,833,073.41

无。

(3). 收到的其他与投资活动有关的现金

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
收回上海致达资金	5,400,544.76	3,534,191.37
小许家枢纽互通立交至零点立交段建设补偿款	432,612,212.50	313,976,662.50
收到项目专项投资款		891,518,887.32
合计	438,012,757.26	1,209,029,741.19

项目	本期发生额	上期发生额
支付售后融资租回资产租金及手续费
其他	5,938,368.04	4,422,433.70
合计	5,938,368.04	4,422,433.70

补充资料	本期金额	上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润	1,536,004,909.72	331,930,245.36
加：资产减值准备
信用减值损失	-21,818,024.27	-73,105,565.42

固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧	626,133,652.98	404,599,088.55
使用权资产摊销	2,659,778.10
无形资产摊销	658,007,008.10	660,436,540.26
长期待摊费用摊销	2,097,848.05	665,718.48
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列）		-55,614,945.40
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）	-156,891.12	486,480.10
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列）	864,873,182.00	635,378,286.59
投资损失（收益以“－”号填列）	-498,608,775.27	-484,172,266.97
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）	3,276,358.52	-21,713,797.24
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）	-2,898,939.51	-8,409,717.50
存货的减少（增加以“－”号填列）	-57,883,499.04	134,607,232.92
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）	-731,121,343.89	-905,405,557.65
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）	683,662,486.22	1,030,646,552.90
其他
经营活动产生的现金流量净额	3,064,227,750.59	1,650,328,294.98
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额	4,396,232,146.71	2,748,615,839.34
减：现金的期初余额	2,189,250,756.04	2,325,841,659.54
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额	2,206,981,390.67	422,774,179.80

	金额
本期发生的企业合并于本期支付的现金或现金等价物	860,039,447.97
其中：泸州东南高速公路发展有限公司	860,039,447.97
减：购买日子公司持有的现金及现金等价物	50,050,691.26
其中：泸州东南高速公路发展有限公司	50,050,691.26

加：以前期间发生的企业合并于本期支付的现金或现金等价物
其中：泸州东南高速公路发展有限公司
取得子公司支付的现金净额	809,988,756.71

项目	期末余额	期初余额
一、现金	4,396,232,146.71	2,189,250,756.04
其中：库存现金	34,069.24	77,179.92
可随时用于支付的银行存款	4,396,198,077.47	2,189,173,576.12
可随时用于支付的其他货币资金
可用于支付的存放中央银行款项
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额	4,396,232,146.71	2,189,250,756.04
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物

项目	期末账面价值	受限原因
货币资金	89,055,258.86	诉讼冻结、保证金
固定资产	21,892,958.90	抵押借款
无形资产	30,635,845,320.32	质押、抵押借款
应收款项融资	10,000,000.00	质押
合计	30,756,793,538.08	/

其他说明：

无。

82、 外币货币性项目

(1). 外币货币性项目

□适用 √不适用

(2). 境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因

□适用 √不适用

83、 套期

□适用 √不适用

84、 政府补助

1. 政府补助基本情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

种类	金额	列报项目	计入当期损益的金额
济青高速公路改扩建工程小许家枢纽互通立交至零点立交段建设补偿款	1,020,072,634.54	递延收益/其他收益	957,173.94
取消省界站项目补助及减排专项		其他收益	10,087,366.90
益羊铁路西迁工程补助		其他收益	9,389,369.94
大莱龙铁路项目补助		其他收益	414,746.54
创新平台奖励	400,000.00	其他收益	400,000.00
个税返还、稳岗补贴等	1,913,636.25	其他收益	1,913,636.25
物流企业扶持资金	500,000.00	营业外收入	500,000.00
财政扶持资金	5,000,000.00	营业外收入	5,000,000.00
经济发展奖励、补贴	324,500.00	营业外收入	324,500.00
招商引资奖励	3,225,000.00	营业外收入	3,225,000.00
财政奖励	4,669,500.00	营业外收入	4,669,500.00
专项补贴、专利补贴	1,090,975.58	营业外收入	1,090,975.58

85、 其他

□适用 √不适用

八、合并范围的变更

1、 非同一控制下企业合并

√适用 □不适用

(1). 本期发生的非同一控制下企业合并

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

被购买方名称	股权取得时点	股权取得成本	股权取得比例 （%）	股权取得方式	购买日	购买日的确定依据	购买日至期末被购买方的收入	购买日至期末被购买方的净利润
泸州东南高速公路发展有限公司	2021年1月1日	1,448,839,447.96	80	收购	2021年1月1日	取得控制权	175,485,726.41	42,463,934.76

合并成本	泸州东南高速公路发展有限公司
--现金	1,448,839,447.96
--非现金资产的公允价值
--发行或承担的债务的公允价值
--发行的权益性证券的公允价值
--或有对价的公允价值
--购买日之前持有的股权于购买日的公允价值
--其他
合并成本合计	1,448,839,447.96
减：取得的可辨认净资产公允价值份额	1,448,839,447.96
商誉/合并成本小于取得的可辨认净资产公允价值份额的金额

单位：元币种：人民币

	泸州东南高速公路发展有限公司
	购买日公允价值	购买日账面价值
资产：	6,107,038,386.14	4,620,511,334.38
货币资金	50,050,691.26	50,050,691.26
应收款项	2,370,060.00	2,370,060.00
预付款项	115,257.56	115,257.56
其他应收款	327,745,484.11	327,745,484.11
长期应收款	58,788,200.00	58,788,200.00
固定资产	40,055,372.50	40,055,372.50
在建工程	519,760.00	519,760.00
无形资产	5,583,848,106.16	4,097,321,054.40
长期待摊费用	33,545,454.55	33,545,454.55
其他非流动资产	10,000,000.00	10,000,000.00
负债：	4,295,989,076.19	3,924,357,313.25
借款	3,536,090,000.00	3,536,090,000.00
应付款项	31,689,205.59	31,689,205.59
预收账款	2,309,144.98	2,309,144.98
应付职工薪酬	656,555.83	656,555.83
应交税费	1,110,842.15	1,110,842.15
其他应付款	7,639,480.66	7,639,480.66
其他流动负债	2,913,438.16	2,913,438.16
长期应付款	36,945,800.00	36,945,800.00
递延收益	305,002,845.88	305,002,845.88
递延所得税负债	371,631,762.94
净资产	1,811,049,309.95	696,154,021.13
减：少数股东权益	362,209,861.99	139,230,804.23
取得的净资产	1,448,839,447.96	556,923,216.90

(5). 购买日或合并当期期末无法合理确定合并对价或被购买方可辨认资产、负债公允价值的相关说明

□适用 √不适用

(6). 其他说明

□适用 √不适用

2、 同一控制下企业合并

□适用 √不适用

3、 反向购买

□适用 √不适用

4、 处置子公司

是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形

□适用√不适用

其他说明：

□适用 √不适用

5、 其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

√适用 □不适用

2021年4月份山东高速畅赢股权投资管理有限公司股东广州开发区兴锐股权投资基金合伙企业（有限合伙）退出，公司形成对该公司的控制，将畅赢股权管理公司纳入合并范围。2021年2月份，公司子公司山东高速实业发展有限公司分立为山东高速实业发展有限公司和山东高速仁和物业发展有限公司。

6、 其他

□适用 √不适用

九、在其他主体中的权益

1、 在子公司中的权益

(1). 企业集团的构成

√适用 □不适用

子公司 名称	主要经营地	注册地	业务性质	持股比例(%)		取得 方式
				直接	间接
山东高速投资发展有限公司	山东省	山东省	投资开发	100		投资设立
山东高速环保科技有限公司	山东省	山东省	环保产业		60.01	投资设立
山东高速济东发展有限公司	山东省	山东省	投资开发		60	投资设立
山东高速（深圳）投资有限公司	广东省	广东省	投资开发		55	投资设立
烟台合盛房地产开发有限公司	山东省	山东省	投资开发		100	非同一控制下企业合并
山东高速实业发展有限公司	山东省	山东省	物业管理	60		投资设立
山东高速仁和物业发展有限公司	山东省	山东省	物业管理	60		公司分立
山东利津黄河公路大桥有限公司	山东省	山东省	公路管理	65		同一控制下企业合并
山东高速河南发展有限公司	河南省	河南省	投资开发	60		投资设立
山东高速集团河南许禹公路有限公司	河南省	河南省	公路管理		60	投资设立
济源市济晋高速公路有限公司	河南省	河南省	公路管理		54	非同一控制下企业合并
湖南衡邵高速公路有限公司	湖南省	湖南省	公路管理	70		非同一控制下企业合并

山东高速湖南发展有限公司	湖南省	湖南省	投资开发	100		投资设立
山东高速齐鲁建设交通运输管理服务有限公司	山东省	山东省	代理服务	100		同一控制下企业合并
湖北武荆高速公路发展有限公司	湖北省	湖北省	公路管理	60		同一控制下企业合并
济南畅贏金程股权投资合伙企业（有限合伙）	山东省	山东省	股权投资	99.99		投资设立
济南畅赢金海投资合伙企业（有限合伙）	山东省	山东省	股权投资	100		投资设立
济南金铭投资合伙企业（有限合伙）	山东省	山东省	股权投资		100	投资设立
深圳鲁鹏投资合伙企业（有限合伙）	广东省	广东省	投资业务		100	投资设立
青岛畅赢金鹏股权投资合伙企业（有限合伙）	山东省	山东省	投资业务	30.75	69.18	投资设立
济南畅赢金云股权投资合伙企业（有限合伙）	山东省	山东省	投资业务		100	投资设立
山东高速速链云科技有限公司	山东省	山东省	投资业务		100	投资设立
泸州东南高速公路发展有限公司	四川省	四川省	公路管理	80		非同一控制下企业合并
山东高速畅赢股权	山东省	山东省	股权投资	80	5	其他原因

投资管理有限公司
山东高速轨道交通集团有限公司	山东省	山东省	铁路运输	51		同一控制下企业合并
山东大莱龙铁路有限责任公司	山东省	山东省	铁路运输		41.01	同一控制下企业合并
山东高速铁建装备有限公司	山东省	山东省	铁路建材		17.85	同一控制下企业合并
山东瑞通物流有限公司	山东省	山东省	商贸运输		35.7	同一控制下企业合并
山东寿平铁路有限公司	山东省	山东省	铁路运输		30.48	同一控制下企业合并
山东瑞源物流有限公司	山东省	山东省	商贸运输		33.15	同一控制下企业合并
山东高速交通装备有限公司	山东省	山东省	公路建材		22.31	同一控制下企业合并
山东鲁道建设工程有限公司	山东省	山东省	施工服务		51	非同一控制下企业合并

单位：元币种：人民币

子公司名称	少数股东持股 比例（%）	本期归属于少数股东的损益	本期向少数股东宣告分派的股利	期末少数股东权益余额
山东高速河南发展有限公司	40.00%	19,228,136.75	25,950,000.00	345,937,965.22
湖南衡邵高速公路有限公司	30.00%	-15,354,589.65		-279,470,389.16
湖北武荆高速公路发展有限公司	40.00%	77,480,779.17		1,204,105,832.01
山东高速轨道交通集团有限公司	49.00%	27,080,738.22		1,731,339,289.01
山东高速铁建装备有限公司	65.00%	47,608,143.93	27,860,000.00	407,101,015.91
山东大莱龙铁路有限责任公司	19.59%	-4,481,469.03		85,655,363.00

(3). 重要非全资子公司的主要财务信息

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

子公司名称	期末余额						期初余额
	流动资产	非流动资产	资产合计	流动负债	非流动负债	负债合计	流动资产	非流动资产	资产合计	流动负债	非流动负债	负债合计
山东高速河南发展有限公司	230,712,105.24	2,444,039,395.28	2,674,751,500.52	338,645,374.12	1,268,828,390.93	1,607,473,765.05	245,107,807.99	2,481,509,954.21	2,726,617,762.20	362,394,469.17	1,317,933,320.63	1,680,327,789.80
湖南衡邵高速公路有限	50,420,526.05	4,552,766,748.63	4,603,187,274.68	2,513,419,953.83	2,882,168,433.67	5,395,588,387.50	101,149,803.21	4,154,981,984.80	4,256,131,788.01	2,288,507,062.60	2,848,010,723.76	5,136,517,786.36

公司
湖北武荆高速公路发展有限公司	125,825,531.62	6,660,962,684.76	6,786,788,216.38	204,826,536.12	4,769,293,480.79	4,974,120,016.91	117,198,138.54	8,350,322,664.96	8,467,520,803.50	844,155,024.45	4,806,803,146.96	5,650,958,171.41
山东高速轨道交通集团有限公司	3,641,297,934.12	7,538,535,666.85	11,179,833,600.97	3,947,399,383.75	2,868,277,066.40	6,815,676,450.15	2,512,483,290.56	7,561,551,912.36	10,074,035,202.92	3,778,159,642.41	2,124,092,738.17	5,902,252,380.58

山东高速铁建装备有限公司	692,450,202.19	404,428,789.18	1,096,878,991.37	465,549,218.82	20,866,451.04	486,415,669.86	517,537,220.37	395,203,898.36	912,741,118.73	313,323,129.62	19,337,965.96	332,661,095.58
山东大莱龙铁路有限责任公司	1,907,031,341.60	2,711,300,808.28	4,618,332,149.88	2,524,139,945.88	1,655,301,066.02	4,179,441,011.90	277,602,671.17	2,681,293,935.84	2,958,896,607.01	1,548,999,576.62	949,909,561.23	2,498,909,137.85

子公司	本期发生额				上期发生额
	营业收入	净利润	综合收益总额	经营活动现金流量	营业收入	净利润	综合收益总额	经营活动现金流量

名称
山东高速河南发展有限公司	145,236,071.29	46,937,763.07	46,937,763.07	110,142,538.42	80,751,028.01	-39,979,576.32	-39,979,576.32	37,080,440.75
湖南衡邵高速公路有限公司	124,456,121.80	-56,436,053.53	-56,436,053.53	75,899,402.89	55,518,580.76	-96,766,444.51	-96,766,444.51	28,632,758.39

湖北武荆高速公路发展有限公司	491,886,312.63	206,587,344.21	206,587,344.21	450,015,613.57	203,813,158.70	-47,504,426.80	-47,504,426.80	114,261,091.35
山东高速轨道交通集团有限	2,412,950,843.16	189,778,525.69	189,778,525.69	948,537,042.42	2,115,627,471.93	181,832,760.37	181,832,760.37	-458,698,324.60

公司
山东高速铁建装备有限公司	435,086,945.39	73,243,298.36	73,243,298.36	145,258,879.72	371,249,307.27	58,500,278.28	58,500,278.28	-81,103,492.60
山东大莱龙铁路有限责任公司	158,640,826.76	-22,876,309.48	-22,876,309.48	-53,691.34	198,553,811.12	-21,847,507.49	-21,847,507.49	73,486.18

其他说明：

无。

(4). 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：

□适用 √不适用

(5). 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

□适用 √不适用

3、 在合营企业或联营企业中的权益

√适用 □不适用

(1). 重要的合营企业或联营企业

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

合营企业或联营企业名称	主要经营地	注册地	业务性质	持股比例(%)		对合营企业或联营企业投资的会计处理方法
				直接	间接
威海市商业银行股份有限公司	山东省	山东省	商业银行	11.6		权益法
山东高速物流集团有限公司(以下简称“物流集团”）	山东省	山东省	物流管理	25.00		权益法
东兴证券股份有限公司	北京市	北京市	证券公司	4.35		权益法
福建龙马环卫装备股份有限公司	福建省	福建省	环卫装备	4.97		权益法
广东省高速公路发展股份有限公司	广东省	广东省	公路运营		9.68	权益法

①本公司对威海市商业银行股份有限公司（以下简称“威海商行”）的持股比例虽然低于20%，但是本公司有权在威海商行董事会中任命1名董事，从而本公司能够对威海商行施加重大影响，故将其作为联营企业核算。

②本公司对东兴证券股份有限公司（以下简称“东兴证券”）的持股比例虽然低于20%。但是本公司有权在东兴证券董事会中任命1名董事，且是东兴证券的第二大股东，从而本公司能够对东兴证券施加重大影响，故将其作为联营企业核算。

③本公司对福建龙马环卫装备股份有限公司（以下简称“龙马环卫”）的持股例虽然低于20%。但是本公司有权在龙马环卫董事会中任命1名董事，且是龙马环卫的第三大股东，从而本公司能够对龙马环卫施加重大影响，故将其作为联营企业核算。

④本公司对广东省高速公路发展股份有限公司（以下简称“粤高速A”）的持股例虽然低于20%。但是本公司有权在粤高速A董事会中任命1名董事，且是粤高速A的第三大股东，从而本公司能够对粤高速A施加重大影响，故将其作为联营企业核算。

(2). 重要合营企业的主要财务信息

□适用 √不适用

(3). 重要联营企业的主要财务信息

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

	期末余额/本期发生额	期初余额/上期发生额
	物流集团	物流集团
流动资产	2,284,460,976.33	3,239,154,683.97
非流动资产	3,222,018,511.34	2,898,019,577.15
资产合计	5,506,479,487.67	6,137,174,261.12
流动负债	1,452,494,207.86	2,653,259,024.78
非流动负债	849,295,934.01	463,603,582.97
负债合计	2,301,790,141.87	3,116,862,607.75
少数股东权益	283,635,708.14	190,431,628.92
归属于母公司股东权益	2,921,053,637.66	2,829,880,024.45
按持股比例计算的净资产份额	730,263,409.42	707,470,006.11
调整事项	11,111,802.43	2,453,252.93
--商誉
--内部交易未实现利润
--其他	11,111,802.43	2,453,252.93
对联营企业权益投资的账面价值	719,151,606.98	709,923,259.04
存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值
营业收入	1,652,583,839.65	1,716,829,242.32
净利润	32,114,959.00	45,006,829.25
终止经营的净利润
其他综合收益
综合收益总额	32,114,959.00	45,006,829.25
本年度收到的来自联营企业的股利

(4). 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

	期末余额/本期发生额	期初余额/上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计	51,000,000.00	109,487,773.41
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润	4,553,526.68
--其他综合收益
--综合收益总额
联营企业：
投资账面价值合计	5,249,352,861.67	5,365,312,988.47
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润	38,895,407.50	113,791,058.31
--其他综合收益
--综合收益总额		113,791,058.31

十、 与金融工具相关的风险

√适用 □不适用

本集团的主要金融工具包括借款、应收款项、应付款项、交易性金融资产、交易性金融负债等，各项金融工具的详细情况说明见本附注七。与这些金融工具有关的风险，以及本集团为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本集团管理层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。

1. 各类风险管理目标和政策

本集团从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡，将风险对本集团经营业绩的负面影响降低到最低水平，使股东及其它权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本集团风险管理的基本策略是确定和分析本集团所面临的各种风险，建立适当的风险承受底线并进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。

（1）市场风险

1) 汇率风险

本集团的经营收支和资本性支出均以人民币结算，汇率波动对本集团业绩无重大影响。

2）利率风险

本集团的利率风险产生于银行借款及应付债券等带息债务。浮动利率的金融负债使本集团面临现金流量利率风险，固定利率的金融负债使本集团面临公允价值利率风险。本集团根据当时的市场环境来决定固定利率及浮动利率合同的相对比例。于2021年6月30日，本集团的带息债务总额为49,029,249,772.15元。

本集团因利率变动引起金融工具公允价值变动的风险主要与固定利率银行借款有关。本集团根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。

本集团因利率变动引起金融工具现金流量变动的风险主要与浮动利率银行借款有关。本集团的政策是保持这些借款的浮动利率，以消除利率变动的公允价值风险。

（2）信用风险

于2021年6月30日，可能引起本集团财务损失的最大信用风险敞口主要来自于合同另一方未能履行义务而导致本集团金融资产产生的损失，具体包括：

合并资产负债表中已确认的金融资产的账面金额；对于以公允价值计量的金融工具而言，账面价值反映了其风险敞口，但并非最大风险敞口，其最大风险敞口将随着未来公允价值的变化而改变。

本集团的流动资金存放在信用评级较高的银行，故流动资金的信用风险较低。

此外，对于应收账款、其他应收款和应收票据，本集团设定相关政策以控制信用风险敞口。本集团基于对客户的财务状况、从第三方获取担保的可能性、信用记录及其他因素诸如目前市场状况等评估客户的信用资质并设置相应的信用期。本集团会定期对客户信用记录进行监控，对于信用记录不良的客户，本集团会采用书面催函、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保本集团的整体信用风险在可控范围内。

（3）流动风险

流动风险为本集团在到期日无法履行其财务义务的风险。本集团管理流动性风险的方法是确保有足够的资金流动性来履行到期债务，而不至于造成不可接受的损失或对企业信誉造成损害。本集团定期分析负债结构和期限，以确保有充裕的资金。本集团管理层对银行借款的使用情况进行监控并确保遵守借款协议。同时与金融机构进行融资磋商，以保持一定的授信额度，减低流动性风险。

十一、 公允价值的披露

1、 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目

期末公允价值

	第一层次公允价值计量	第二层次公允价值计量	第三层次公允价值计量	合计
一、持续的公允价值计量
（一）交易性金融资产			599,602,448.11	599,602,448.11
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产			599,602,448.11	599,602,448.11
（1）债务工具投资			599,602,448.11	599,602,448.11
（2）权益工具投资
（3）衍生金融资产
2.指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资
（二）其他债权投资
（三）其他权益工具投资			349,241,523.36	349,241,523.36
（四）投资性房地产
1.出租用的土地使用权
2.出租的建筑物
3.持有并准备增值后转让的土地使用权
（五）生物资产
1.消耗性生物资产
2.生产性生物资产
（六）应收款项融资			96,222,879.35	96,222,879.35
持续以公允价值计量的资产总额			1,045,066,850.82	1,045,066,850.82
（六）交易性金融负债
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债
其中：发行的交易性债券
衍生金融负债
其他
2.指定为以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债
持续以公允价值计量的负债总额
二、非持续的公允价值计量
（一）持有待售资产
非持续以公允价值计量的资产总额

非持续以公允价值计量的负债总额

母公司名称	注册地	业务性质	注册资本	母公司对本企业的持股比例(%)	母公司对本企业的表决权比例(%)
山东高速集团有限公司	济南	高速公路等建设及经营管理	4,590,000万元	70.91	70.91

本企业的母公司情况的说明无。本企业最终控制方是山东高速集团有限公司。其他说明：

无。

2、 本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注

√适用 □不适用

子公司情况详见本附注“九、1.（1）企业集团的构成”相关内容

3、 本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见附注

√适用 □不适用

本公司重要的合营或联营企业详见本附注“九、3.（1）重要的合营企业或联营企业”相关内容。

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下

√适用 □不适用

合营或联营企业名称	与本企业关系
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	合营企业
山东中岚铁路运营有限公司	合营企业
济南璞园置业有限公司	联营企业
山东高速吉泰矿业投资有限公司	联营企业
山东高速新材料科技有限公司	联营企业
山东临港疏港轨道交通有限公司	联营企业
山东省环保产业股份有限公司	联营企业
山东高速济南投资建设有限公司	联营企业
山东高速西城置业有限公司	联营企业之子公司

其他关联方名称	其他关联方与本企业关系
高速骨干网（山东）物流科技有限公司	母公司的控股子公司
广东嘉益工程有限公司	母公司的控股子公司
湖北樊魏高速公路有限公司	母公司的控股子公司
济宁市鸿翔公路勘察设计研究院有限公司	母公司的控股子公司
济青高速铁路有限公司	母公司的控股子公司
山东东方路桥建设有限公司	母公司的控股子公司
山东高速奥维俊杉汽车供应链管理有限公司	母公司的控股子公司
山东高速材料科技有限公司	母公司的控股子公司
山东高速畅通路桥工程有限公司	母公司的控股子公司

山东高速服务区提升建设工程有限公司	母公司的控股子公司
山东高速高广公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速高新材料科技有限公司	母公司的控股子公司
山东高速工程建设集团有限公司	母公司的控股子公司
山东高速工程项目管理有限公司	母公司的控股子公司
山东高速公路发展有限公司	母公司的控股子公司
山东高速光控产业投资基金管理有限公司	母公司的控股子公司
山东高速鸿林工程技术有限公司	母公司的控股子公司
山东高速建材集团有限公司	母公司的控股子公司
山东高速建设材料有限公司	母公司的控股子公司
山东高速建筑设计有限公司	母公司的控股子公司
山东高速交建集团投资有限公司	母公司的控股子公司
山东高速矿业有限公司	母公司的控股子公司
山东高速临枣至枣木公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速龙青公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速鲁桥建设有限公司	母公司的控股子公司
山东高速路桥集团股份有限公司	母公司的控股子公司
山东高速路用新材料技术有限公司	母公司的控股子公司
山东高速绿色技术发展有限公司	母公司的控股子公司
山东高速满易物流科技有限公司	母公司的控股子公司
山东高速齐鲁建设集团有限公司	母公司的控股子公司
山东高速青岛物业管理有限公司	母公司的控股子公司
山东高速青岛西海岸港口有限公司	母公司的控股子公司
山东高速石化有限公司	母公司的控股子公司
山东高速舜通路桥工程有限公司	母公司的控股子公司
山东高速泰东公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速通信技术有限公司	母公司的控股子公司
山东高速潍日公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速物流供应链有限公司	母公司的控股子公司
山东高速物流集团有限公司	母公司的控股子公司
山东高速物业管理有限公司	母公司的控股子公司
山东高速新台高速公路有限公司	母公司的控股子公司
山东高速信联科技股份有限公司	母公司的控股子公司
山东高速信联支付有限公司	母公司的控股子公司
山东高速信威信息科技有限公司	母公司的控股子公司
山东高速信息工程有限公司	母公司的控股子公司
山东高速沾临高速公路有限公司	母公司的控股子公司
山东鄄菏高速公路有限公司	母公司的控股子公司
山东鲁桥建设有限公司	母公司的控股子公司
山东省路桥工程设计咨询有限公司	母公司的控股子公司
山东省高速路桥养护有限公司	母公司的控股子公司
山东省三益工程建设监理有限公司	母公司的控股子公司
山东铁路投资控股集团有限公司	母公司的控股子公司
山东正晨科技股份有限公司	母公司的控股子公司
威海市商业银行股份有限公司	母公司的控股子公司
潍坊港集团有限公司	母公司的控股子公司
武汉金诚兴发置业有限公司	母公司的控股子公司
云南锁蒙高速公路有限公司	母公司的控股子公司

山东高速标准箱物流有限公司	母公司的全资子公司
山东高速服务区管理有限公司	母公司的全资子公司
山东高速工程检测有限公司	母公司的全资子公司
山东高速工程咨询集团有限公司	母公司的全资子公司
山东高速国际旅游有限公司	母公司的全资子公司
山东高速菏泽发展有限公司	母公司的全资子公司
山东高速湖北发展有限公司	母公司的全资子公司
山东高速集团有限公司电子收费中心	母公司的全资子公司
山东高速建设管理集团有限公司	母公司的全资子公司
山东高速科技发展集团有限公司	母公司的全资子公司
山东高速尼罗投资发展有限公司	母公司的全资子公司
山东高速潍坊发展有限公司	母公司的全资子公司
山东高速文化传媒有限公司	母公司的全资子公司
山东高速物资集团有限公司	母公司的全资子公司
山东鸿林工程技术有限公司	母公司的全资子公司
山东省公路桥梁建设有限公司	母公司的全资子公司
山东省交通工程监理咨询有限公司	母公司的全资子公司
山东省交通规划设计院有限公司	母公司的全资子公司
山东省路桥集团有限公司	母公司的控股子公司
桓台县兴桓铁路投资有限公司	子公司的少数股东
龙口港集团铁路有限公司	子公司的少数股东
龙口港集团有限公司	子公司的少数股东
青岛平度市建设投资公司	子公司的少数股东
日照港汇物流有限公司	子公司的少数股东
潍坊滨城投资开发有限公司	子公司的少数股东
中海外城市发展（山东）有限公司	子公司的少数股东
邹平县交通基础设施建设投资有限公司	子公司的少数股东
上海致达科技集团有限公司	子公司之少数股东之母公司

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
山东省高速路桥养护有限公司	工程款	112,007,846.86
山东省路桥集团有限公司	工程款	176,182,277.28	136,791,498.20
山东高速信息工程有限公司	工程款	347,940.00
广州嘉益工程有限公司	工程款	456,161.18
山东高速工程项目管理有限公司	工程款	3,282,563.01
山东高速建筑设计有限公司	工程款	136,800.00

山东高速齐鲁建设集团有限公司	工程款	5,840,489.81
山东省公路桥梁建设有限公司	工程款	187,404,615.09
山东省交通工程监理咨询有限公司	工程款	1,566,000.00
山东省三益工程建设监理有限公司	工程款	750,548.40
山东省高速路桥养护有限公司	路产及附属设施改造和一般养护维修工程	14,067,717.42	30,682,259.20
山东高速信息工程有限公司	路产及附属设施改造和一般养护维修工程	226,128.76	239,520.20
山东省公路桥梁建设有限公司	路产及附属设施改造和一般养护维修工程		157,729,666.42
山东高速路桥集团股份有限公司	路产及附属设施改造和一般养护维修工程		16,960,172.90
山东高速集团有限公司	采购商品/接受劳务	582,661.22	856,003.05
山东高速公路发展有限公司	采购商品/接受劳务	519,473.75	865,056.56
山东高速矿业有限公司	采购商品/接受劳务	1,262,335.77
山东高速新材料科技有限公司	采购商品/接受劳务	3,196,995.58	745,270.00
山东高速材料科技有限公司	采购商品/接受劳务	1,565,445.24
潍坊滨城投资开发有限公司	采购商品/接受劳务	1,072,018.34
潍坊滨城投资开发有限公司	占地补偿	41,320.74
山东高速满易物流科技有限公司	采购商品/接受劳务	529,144.25
中海外城市发展（山东）有限公司	采购商品/接受劳务	8,287,249.86
日照港汇物流有限公司	采购商品/接受劳务	1,858,407.06
山东高速工程检测有限公司	采购商品/接受劳务		50,000.00
山东高速青岛西海岸港口有限公司	采购商品/接受劳务		480,800.00
山东高速物业管理有限公司	采购商品/接受劳务		738,257.03
山东高速青岛物业管理有限公司	班车费用		66,582.00
山东高速青岛西海岸港口有限公司	采购车辆		1,314,415.6

关联方

关联交易内容

本期发生额

上期发生额

济南璞园置业有限公司	利息收入	18,492,289.14	50,136,986.29
山东高速西城置业有限公司	利息收入		36,633,187.48
威海市商业银行股份有限公司	销售商品及综合服务	182,983.53
山东省路桥集团有限公司	销售商品及综合服务	95,606,678.31	14,294,206.41
山东鸿林工程技术有限公司	销售商品及综合服务	27,531.51
山东高速信联科技股份有限公司	销售商品及综合服务	138,322.33
山东高速新材料科技有限公司	销售商品及综合服务	3,189,433.41
山东高速石化有限公司	销售商品及综合服务	341,409.24	796,990.98
山东高速尼罗投资发展有限公司	销售商品及综合服务	232,032.85	664,143.91
山东高速绿色技术发展有限公司	销售商品及综合服务	61,490.10
山东高速建筑设计有限公司	销售商品及综合服务	394,687.93
山东高速吉泰矿业投资有限公司	销售商品及综合服务	42,687.24	146,815.20
山东高速高新材料科技有限公司	销售商品及综合服务	195,225.02	19,156.62
山东省公路桥梁建设有限公司	销售商品	117,627.99	2,108,133.44
山东省高速路桥养护有限公司	销售商品	6,073,869.51
济宁市鸿翔公路勘察设计研究院有限公司	销售商品及综合服务	364,573.80	894,637.14
山东临港疏港轨道交通有限公司	销售商品	8,593,932.85
山东高速信息工程有限公司	销售商品及综合服务	144,601.77	4,669,247.79
山东高速舜通路桥工程有限公司	销售商品	2,638,755.97
山东高速齐鲁建设集团有限公司	销售商品及综合服务	7,077,229.03	4,814,736.73
山东高速工程建设集团有限公司	销售商品	2,311,463.33
山东东方路桥建设有限公司	销售商品	59,409.32
山东高速物资集团有限公司	销售商品		5,236,181.50
山东高速鲁桥建设有限公司	销售商品		386,850.16

(2). 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

委托方/出包方名称	受托方/承包方名称	受托/承包资产类型	受托/承包起始日	受托/承包终止日	托管收益/承包收益定价依据	本期确认的托管收益/承包收益
山东高速集团有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	111,887,488.88
山东高速公路发展有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	60,416,607.78
山东高速潍日公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	38,146,012.69
山东高速龙青公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	15,061,857.21
山东高速高广公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	12,376,107.07
山东高速临枣至枣木公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	2,869,851.67
山东高速泰东公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	28,615,993.87
山东鄄菏高速公路有限公司	山东高速股份有限公司	其他资产托管	2021年1月1日	2021年12月31日	协商定价	13,644,948.74

承租方名称	租赁资产种类	本期确认的租赁收入	上期确认的租赁收入
山东高速服务区管理有限公司	停车区租赁费	158,730.15	238,095.24
山东省路桥集团有限公司	房屋	1,424,576.66

山东省环保产业股份有限公司	房屋	514,566.73
山东高速鸿林工程技术有限公司	房屋	525,301.02
山东高速绿色技术发展有限公司	房屋	236,140.62
山东高速绿色技术发展有限公司	广告位使用权	36,737.46
山东高速石化有限公司	加油站及房屋	8,416,038.3	7,948,734.4
山东高速吉泰矿业投资有限公司	房屋	146,814.72
山东高速建筑设计有限公司	房屋	816,459.94
济宁市鸿翔公路勘察设计研究院有限公司	房屋	891,530.80	894,637.14
山东高速尼罗投资发展有限公司	房屋	744,734.21	664,143.91
山东高速信联科技股份有限公司	房屋	662,598.48
山东高速高新材料科技有限公司	房屋	585,522.48
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	房屋	292,761.24	585,522.48
山东高速建筑设计有限公司	房屋		782,030.82
山东高速齐鲁建设集团有限公司	房屋		709,186.47

出租方名称	租赁资产种类	本期确认的租赁费	上期确认的租赁费
武汉金诚兴发置业有限公司	铂仕汇写字楼		1,501,405.20
山东高速西城置业有限公司	房屋	438,694.86
山东高速集团有限公司	房屋	202,892.70

单位：元币种：人民币

担保方	担保金额	担保起始日	担保到期日	担保是否已经履行完毕
山东高速集团有限公司	500,000,000.00	2019/11/29	2039/11/29	否
山东高速集团有限公司	225,340,000.00	2016/1/11	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	202,180,000.00	2016/1/20	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	163,680,000.00	2016/2/3	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	1,053,800,000.00	2016/3/11	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	167,240,000.00	2016/8/30	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	250,880,000.00	2016/10/31	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	935,680,000.00	2016/12/19	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	653,800,000.00	2017/1/20	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	76,950,000.00	2017/2/9	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	153,900,000.00	2017/2/27	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	76,950,000.00	2017/4/12	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	76,950,000.00	2017/4/12	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	76,950,000.00	2017/4/14	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	77,000,000.00	2017/4/12	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	77,000,000.00	2017/4/14	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	152,000,000.00	2017/4/14	2032/12/20	否
山东高速集团有限公司	220,000,000.00	2016/11/30	2032/12/20	否

(7). 关键管理人员报酬

√适用 □不适用

单位：万元币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
关键管理人员报酬	299.97	252.18

关联方名称	交易类型	本年发生额
威海市商业银行股份有限公司	存款利息收入	3,659,007.66
威海市商业银行股份有限公司	借款利息支出	28,651,911.44

项目名称	关联方	期末余额		期初余额
		账面余额	坏账准备	账面余额	坏账准备
活期银行存款	威海市商业银行股份有限公司	408,235,796.74		324,239,293.69
其他应收款	高速骨干网（山东）物流科技有限公司			14,339.00
其他应收款	湖北樊魏高速公路有限公司	77,071.42
其他应收款	桓台县兴桓铁路投资有限公司	70,000,000.00	18,884,200.00	70,000,000.00	18,884,200.00
其他应收款	济南璞园置业有限公司	352,167,326.14		452,732,622.93
其他应收款	青岛平度市建设投资公司			50,000.00
其他应收款	山东高速标准箱物流有限公司	21,539.00		21,539.00
其他应收款	山东高速畅通路桥工程有限公司	110,000.00		20,000.00

其他应收款	山东高速服务区管理有限公司	333,951.69		11,603,291.93
其他应收款	山东高速高广公路有限公司	13,118,673.49
其他应收款	山东高速高新材料科技有限公司	6,380.88		13,476.27
其他应收款	山东高速工程建设集团有限公司	6,086,146.12
其他应收款	山东高速公路发展有限公司	64,041,604.55		4,638,404.08
其他应收款	山东高速光控产业投资基金管理有限公司			49,221.90
其他应收款	山东高速菏泽发展有限公司			5,001.61
其他应收款	山东高速鸿林工程技术有限公司	525,301.02
其他应收款	山东高速湖北发展有限公司	588,235.83		348,646.09
其他应收款	山东高速集团有限公司	121,249,606.76		1,955,791.13
其他应收款	山东高速建设管理集团有限公司	200,000.00
其他应收款	山东高速交建集团投资有限公司	324,000.00
其他应收款	山东高速临枣至枣木公路有限公司	3,042,042.77
其他应收款	山东高速龙青公路有限公司	15,965,568.65
其他应收款	山东高速路桥集团股份有限公司	240,000.00
其他应收款	山东高速石化有限公司	17,400.00		32,137.00
其他应收款	山东高速泰东公路有限公司	30,332,953.51

其他应收款	山东高速潍日公路有限公司	40,434,773.45
其他应收款	山东高速物流集团有限公司	44,524.13		4,605.00
其他应收款	山东高速物业管理有限公司	5,000.00		5,000.00
其他应收款	山东高速西城置业有限公司	2,680,123,634.69		2,680,123,634.69
其他应收款	山东高速新材料科技有限公司	1,965.70		34,885.02
其他应收款	山东高速信联科技股份有限公司	21,430.00
其他应收款	山东高速信联支付有限公司	23,081,164.09		7,831,217.04
其他应收款	山东高速信息工程有限公司	545,285.00
其他应收款	山东高速服务区管理有限公司	11,269,340.24
其他应收款	山东高速沾临高速公路有限公司			1,500,000.00
其他应收款	山东鄄菏高速公路有限公司	14,463,645.67
其他应收款	山东临港疏港轨道交通有限公司	5,341,620.40		5,197,219.00
其他应收款	山东鲁桥建设有限公司			1,757,654.88
其他应收款	山东省高速路桥养护有限公司	110,202.00		210,433.37
其他应收款	山东省公路桥梁建设有限公司	7,573,857.13		6,269,048.12
其他应收款	山东省环保产业股份有限公司	784,362.75		269,796.02
其他应收款	山东省交通规划设计院有限公司			2,000.00

其他应收款	山东省路桥集团有限公司	15,774,558.18		11,140,681.70
其他应收款	山东铁路投资控股集团有限公司	2,033.94
其他应收款	上海致达科技集团有限公司	18,410,029.32		18,410,029.32
其他应收款	云南锁蒙高速公路有限公司	100,721.00		100,721.00
其他应收款	邹平县交通基础设施建设投资有限公司	44,000,000.00	11,870,000.00	44,000,000.00	11,870,000.00
应收票据	山东高速建设材料有限公司	4,000,000.00		4,000,000.00
应收票据	山东高速建筑设计有限公司	200,000.00		200,000.00
应收票据	山东高速齐鲁建设集团有限公司	3,698,920.00		3,698,920.00
应收票据	山东高速新台高速公路有限公司	1,000,000.00
应收票据	山东省公路桥梁建设有限公司	4,950,000.00		2,500,000.00
应收票据	山东省路桥集团有限公司	58,534,788.40		34,634,788.40
应收票据	山东省高速路桥养护有限公司	140,794,609.68
应收票据	山东临港疏港轨道交通有限公司	2,600,000.00		2,500,000.00
应收票据	山东鲁桥建设有限公司			5,000,000.00
应收票据	山东高速集团有限公司			3,000,000.00
应收票据	日照港汇物流有限公司	1,800,000.00
应收账款	山东东方路桥建设有限公司	700,815.64

应收账款	山东高速高新材料科技有限公司	1,563,586.81
应收账款	山东高速工程检测有限公司	619,200.00
应收账款	山东高速工程建设集团有限公司	1,018,556.11
应收账款	山东高速工程咨询集团有限公司	13,021.98
应收账款	山东高速建筑设计有限公司	1,340,150.02
应收账款	山东高速尼罗投资发展有限公司	135,412.08
应收账款	山东高速齐鲁建设集团有限公司	7,002,037.90		4,927,266.59
应收账款	山东高速石化有限公司	8,000,000.00
应收账款	山东高速通信技术有限公司	614,285.72		619,200.00
应收账款	山东高速物资集团有限公司			33,184,800.00
应收账款	山东高速新材料科技有限公司	65,896,569.60		135,263,799.69
应收账款	山东高速信联科技股份有限公司			288,289.42
应收账款	山东高速信威信息科技有限公司	178,500.00		178,500.00
应收账款	山东高速信息工程有限公司	7,932,020.00		527,625.00
应收账款	山东鲁桥建设有限公司			1,793,689.67
应收账款	山东省高速路桥养护有限公司	5,883,520.00		20,047.50
应收账款	山东省公路桥梁建设有限公司	4,984,933.62		4,182,932.35

应收账款	山东省路桥集团有限公司	152,663,383.17		227,054,735.82
预付账款	广东嘉益工程有限公司	6,358,802.10
预付账款	山东高速服务区提升建设工程有限公司	34,479,627.70		71,878,367.59
预付账款	山东高速工程建设集团有限公司	250,000.00
预付账款	山东高速鸿林工程技术有限公司	1,797,199.50
预付账款	山东高速集团有限公司	14,426.64		14,426.64
预付账款	山东高速满易物流科技有限公司	775,912.30
预付账款	山东高速齐鲁建设集团有限公司	10,633,941.78		10,633,941.78
预付账款	山东高速物流供应链有限公司			1,000,013.90
预付账款	山东高速物业管理有限公司	32,220.00		32,220.00
预付账款	山东高速物资集团有限公司	6,012,183.97
预付账款	山东高速信联科技股份有限公司			57,356.04
预付账款	山东高速信联支付有限公司	122,195.17		9,026.38
预付账款	山东高速信息工程有限公司	1,938,725.47		1,938,725.47
预付账款	山东省高速路桥养护有限公司	243,911.87		273,911.87
预付账款	山东省公路桥梁建设有限公司	285,690,465.47		330,104,673.96
预付账款	山东省路桥集团有限公司	472,119,407.18		197,244,382.70

预付账款

中海外城市发展（山东）有限公司

288,745.29

项目名称	关联方	期末账面余额	期初账面余额
潍坊滨城投资开发有限公司	递延收益	1,961,196.90	2,375,943.44
日照港汇物流有限公司	合同负债		2,011.23
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	合同负债		67,442.45
山东高速高新材料科技有限公司	合同负债	257,076.47	138,894.79
山东高速工程项目管理有限公司	合同负债	849.06	849.06
山东高速工程咨询集团有限公司	合同负债	151,276.66
山东高速吉泰矿业投资有限公司	合同负债	113,660.50	117,301.38
山东高速建筑设计有限公司	合同负债	165,200.11	163,069.01
山东高速科技发展集团有限公司	合同负债		943.40
山东高速路桥集团股份有限公司	合同负债	262,257.92	655,226.92
山东高速路用新材料技术有限公司	合同负债	1,254.98
山东高速绿色技术发展有限公司	合同负债	9,888.63	93,668.63
山东高速尼罗投资发展有限公司	合同负债	123,072.82	248,619.55
山东高速石化有限公司	合同负债	302,852.71	159,162.09
山东高速信联科技股份有限公司	合同负债	33,996.41	169,981.98
山东省路桥集团有限公司	合同负债	20,374.29	60,598.52
广东嘉益工程有限公司	其他应付款	24,533,379.37	25,580,979.37
龙口港集团铁路有限公司	其他应付款	4,415,972.23
龙口港集团有限公司	其他应付款	24,621,590.40	24,621,590.40
日照港汇物流有限公司	其他应付款	7,823,319.95	7,723,319.95

山东东方路桥建设有限公司	其他应付款	500,000.00
山东高速标准箱物流有限公司	其他应付款		6,000.00
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	其他应付款		18,396,292.91
山东高速服务区管理有限公司	其他应付款	2,800,424.28	2,863,768.98
山东高速高广公路有限公司	其他应付款	1,075,112.03	1,000,558.03
山东高速工程检测有限公司	其他应付款	991,603.49	1,011,603.49
山东高速工程建设集团有限公司	其他应付款	210,000.00
山东高速工程项目管理有限公司	其他应付款	1,744,133.09	2,671,589.39
山东高速公路发展有限公司	其他应付款	22,220,032.99	28,481,284.61
山东高速国际旅游有限公司	其他应付款		33,350.00
山东高速吉泰矿业投资有限公司	其他应付款	5,074.53	5,074.53
山东高速集团有限公司	其他应付款	470,504,106.15	330,708,724.58
山东高速集团有限公司电子收费中心	其他应付款		65,000.00
山东高速济南投资建设有限公司	其他应付款	49,902,091.93	51,592,623.31
山东高速建设材料有限公司	其他应付款	4,000,000.00	4,000,000.00
山东高速临枣至枣木公路有限公司	其他应付款	284,496.00	276,610.00
山东高速龙青公路有限公司	其他应付款	1,396,094.56	1,364,564.56
山东高速绿色技术发展有限公司	其他应付款	119,924.54	120,445.36
山东高速齐鲁建设集团有限公司	其他应付款	3,698,920.00	4,105,030.63
山东高速青岛西海岸港口有限公司	其他应付款	16,692.00	16,692.00
山东高速泰东公路有限公司	其他应付款	6,600,250.87	6,702,427.16
山东高速潍日公路有限公司	其他应付款	12,639,404.90	11,295,735.37
山东高速文化传媒有限公司	其他应付款	100,000.00	100,000.00
山东高速物业管理有限公司	其他应付款		1,816.32

山东高速西城置业有限公司	其他应付款	83,531,795.90	131,594,717.16
山东高速信联科技股份有限公司	其他应付款	9,300.00
山东高速信联支付有限公司	其他应付款	5,496,176.55
山东高速信息工程有限公司	其他应付款	21,784,948.64	24,536,345.66
山东鄄菏高速公路有限公司	其他应付款	5,549,535.78	5,338,647.05
山东临港疏港轨道交通有限公司	其他应付款	88,174,275.38	312,474,560.25
山东鲁桥建设有限公司	其他应付款		210,000.00
山东省高速路桥养护有限公司	其他应付款	241,037,272.13	41,192,036.42
山东省公路桥梁建设有限公司	其他应付款	1,796,414.46	5,703,967.60
山东省路桥集团有限公司	其他应付款	65,300,882.17	97,763,031.19
山东省三益工程建设监理有限公司	其他应付款	99,032.90
山东铁路投资控股集团有限公司	其他应付款	1,516,346,600.00	1,516,348,633.94
山东正晨科技股份有限公司	其他应付款	502,289.20
山东中岚铁路运营有限公司	其他应付款	82,212,798.72	82,212,798.72
上海致达科技集团有限公司	其他应付款	31,500,000.00	31,500,000.00
潍坊滨城投资开发有限公司	其他应付款	100,000.00	100,000.00
广东嘉益工程有限公司	应付账款	44,520,269.53	57,679,944.27
龙口港集团铁路有限公司	应付账款	4,584,536.87
青岛平度市建设投资公司	应付账款	4,016,568.00	4,016,568.00
山东高速奥维俊杉汽车供应链管理有限公司	应付账款	31,710.00	31,710.00
山东高速材料科技有限公司	应付账款	82,640.18
山东高速服务区管理有限公司	应付账款	97,581.93	97,581.93
山东高速高新材料科技有限公司	应付账款	158,470.20
山东高速工程检测有限公司	应付账款	2,252,629.03	2,252,629.03

山东高速工程建设集团有限公司	应付账款	353,871.42
山东高速工程项目管理有限公司	应付账款	10,235,434.34	10,250,176.63
山东高速公路发展有限公司	应付账款	2,476,052.86	1,956,579.11
山东高速集团有限公司	应付账款	374,131.13	2,317,000.89
山东高速建材集团有限公司	应付账款	14,432,957.64
山东高速建设材料有限公司	应付账款		2,000,000.00
山东高速建筑设计有限公司	应付账款		14,000.00
山东高速矿业有限公司	应付账款	542,335.77
山东高速路桥集团股份有限公司	应付账款		526,847.89
山东高速绿色技术发展有限公司	应付账款		7,052.58
山东高速齐鲁建设集团有限公司	应付账款	4,981,843.84	10,415,593.85
山东高速青岛西海岸港口有限公司	应付账款	178,477.00	9,013,592.55
山东高速石化有限公司	应付账款	65,969.01	65,969.01
山东高速物资集团有限公司	应付账款	19,038,498.60	1,100,000.00
山东高速新材料科技有限公司	应付账款	3,260,075.78	15,263,205.49
山东高速信息工程有限公司	应付账款	51,808,586.38	76,113,338.92
山东鲁桥建设有限公司	应付账款		353,871.42
山东省高速路桥养护有限公司	应付账款	66,949,736.21	77,412,442.72
山东省公路桥梁建设有限公司	应付账款	253,963,965.43	522,285,520.73
山东省交通工程监理咨询有限公司	应付账款		1,231,644.84
山东省交通规划设计院有限公司	应付账款		2,499,000.00
山东省路桥工程设计咨询有限公司	应付账款	348,476.00	348,476.00
山东省路桥集团有限公司	应付账款	571,468,940.60	1,000,004,324.88
山东省三益工程建设监理有限公司	应付账款	219,850.05	219,850.05
潍坊港集团有限公司	应付账款	69,340.00

中海外城市发展（山东）有限公司	应付账款		352,150.28
济宁市鸿翔公路勘察设计研究院有限公司	预收账款	717,689.81	149,105.24
龙口港集团铁路有限公司	预收账款	2,181,911.40
山东高速服务区管理有限公司	预收账款		158,730.15
山东高速高新材料科技有限公司	预收账款	1,122,251.41	536,728.92
山东高速建筑设计有限公司	预收账款	590,211.95	130,338.54
山东高速尼罗投资发展有限公司	预收账款	442,376.05	1,058,146.37
山东高速石化有限公司	预收账款	796,990.96
山东高速潍坊发展有限公司	预收账款	300,000.00
山东高速信联科技股份有限公司	预收账款	165,649.64	871,401.04
山东高速信息工程有限公司	预收账款	14,853,662.63	7,964,317.51
山东高速沾临高速公路有限公司	预收账款	2,987,709.89
山东临港疏港轨道交通有限公司	预收账款	8,032,899.30
山东省路桥集团有限公司	预收账款	4,333,608.88
潍坊滨城投资开发有限公司	预收账款	2,334,622.70
威海市商业银行股份有限公司	长期借款		2,110,010,000.00

公司本期授予的各项权益工具总额	102,953,100.00
公司本期行权的各项权益工具总额
公司本期失效的各项权益工具总额

公司期末发行在外的股票期权行权价格的范围和合同剩余期限	首次行权价格3.96元，合同剩余期限36个月；预留行权价格6.64元，合同剩余期限48个月。
公司期末发行在外的其他权益工具行权价格的范围和合同剩余期限	无

授予日权益工具公允价值的确定方法	Black-Scholes模型
可行权权益工具数量的确定依据	根据可行权职工人数等做最佳估计
本期估计与上期估计有重大差异的原因	无
以权益结算的股份支付计入资本公积的累计金额	18,429,300.00
本期以权益结算的股份支付确认的费用总额

(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：

□适用 √不适用

3、 其他

□适用 √不适用

十五、 资产负债表日资产负债资产负债表日后事项

1、 重要的非调整事项

□适用 √不适用

2、 利润分配情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

拟分配的利润或股利
经审议批准宣告发放的利润或股利	1,828,243,025.66

6、 分部信息

(1). 报告分部的确定依据与会计政策

√适用 □不适用

本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部。报告分部的确定依据与会计政策本集团的报告分部是提供不同产品或服务、或在不同地区经营的业务单元。由于各种业务或地区需要不同的技术和市场战略，因此，本集团分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评价其经营成果，以决定向其配置资源并评价其业绩。基于管理的目的，本集团根据服务和产品类别及各业务分部的发展划分五个报告分部。分部间转移价格参照向第三方销售所采用的价格确定。资产根据分部的经营以及资产的所在位置进行分配，负债根据分部的经营进行分配，间接归属于各分部的费用按照收入比例在分部之间进行分配。

(2). 报告分部的财务信息

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	山东地区收费路桥业务	河南地区收费路桥业务	湖南地区收费路桥业务	湖北地区收费路桥业务	四川地区收费路桥业务	铁路运输及物流	装备制造	其他	分部间抵销	合计
营业收入	3,129,998,452.85	145,236,071.29	124,456,121.80	491,886,312.63	175,485,726.41	1,302,724,306.34	468,448,387.08	953,805,330.67	218,478,185.80	6,573,562,523.27
营业成本	1,465,455,215.48	48,392,442.76	75,559,766.51	106,351,896.78	79,867,650.76	1,053,525,501.68	213,439,186.47	876,007,509.66	-24,633,362.07	3,943,232,532.17
利息收入	117,162,769.99	316,029.82	160,280.89	489,997.85	31,706,308.22	33,833,857.76	258,555.45	36,117,874.00	147,112,466.09	72,933,207.89
利息费用	619,590,269.90	28,590,452.12	102,107,886.65	98,051,982.00	82,097,554.90	21,711,790.69	5,356,652.03	76,044,150.59	124,206,193.34	909,344,545.54
利润总额	1,367,372,848.21	60,175,512.15	-56,436,053.53	275,449,792.29	42,463,934.76	207,759,824.38	84,613,110.49	373,641,296.03	330,004,099.77	2,025,036,165.01
资产总额	73,703,218,986.23	2,674,751,500.52	4,161,307,025.45	8,400,763,918.83	4,618,398,879.27	11,463,507,526.01	1,314,986,891.90	23,614,793,749.38	29,657,024,971.26	100,294,703,506.33

负债总额	44,347,089,826.19	1,607,473,765.05	5,098,168,882.51	5,377,613,942.53	3,874,902,131.67	7,306,509,200.51	604,412,700.44	6,776,429,882.33	11,578,827,487.93	63,413,772,843.30
补充信息	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00
折旧和摊销费用	889,288,177.64	28,134,298.83	62,730,379.40	102,034,081.99	71,997,493.90	74,829,821.57	13,486,037.60	3,877,064.90	-42,520,931.40	1,288,898,287.23
折旧和摊销以外的非现金费用	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00

(3). 公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

□适用 √不适用

(4). 其他说明

□适用 √不适用

7、 其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

√适用 □不适用

（1）根据本公司于2010年7月27日与中国工商银行股份有限公司济南龙奥支行（原名为：

中国工商银行股份有限公司济南山大路支行）签订的编号为2010年山大路质字第0011号的《最高额质押合同》，于2016年10月18日与中国工商银行股份有限公司济南龙奥支行签订的编号为0160200031-2015年山大（质）字0037号的《最高额质押合同》，本公司以国道主干线京沪线（辅线）济南至莱芜段收费权作为质物，质物担保的主债权期间为2010年7月27日至2031年12月31日（包括该期间的起始日和届满日）。在此质押期间内，中国工商银行股份有限公司济南龙奥支行为本公司提供最高余额为276,662.40万元的贷款。截至2021年6月30日，借款余额为139,205.68万元（包括：一年以内到期部分21,210.27万元和一年以上的部分117,995.41万元）。

（2）本公司于2018年11月16日与中国工商银行股份有限公司济南龙奥支行（原名为：中国工商银行股份有限公司济南山大路支行）签订的编号为0160200031-2018年山大（质）字0017号的《最高额质押合同》，本公司以青银高速K166+351至K106+351作为质物，质物担保的主债权期间为2018年11月13日至2038年12月31日（包括该期间的起始日和届满日）。在此质押期间内，中国工商银行股份有限公司济南龙奥支行为本公司提供最高余额为500,000.00万元的贷款，截至2021年6月30日借款余额为257,584.86万元（包括：一年以内到期部分14,310.27万元和一年以上的部分243,274.59万元）。

（3）截至2021年6月30日，本公司通过质押济南至青岛高速公路改扩建工程项目建成后济南至青岛高速公路（济青高速）的公路收费权及其项下全部收益，与国家开发银行山东省分行和中国农业银行股份有限公司济南和平支行的抵押贷款余额952,830.00万元，分别为：

2017年12月15日和国家开发银行山东省分行签订的编号为3710201701100000620的《人民币资金借款合同》，质押济青高速K246+351段至K166+351段公路收费权，截至2021年6月30日贷款余额为452,830.00万元；

2017年2月16日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37010420170000175的《中国农业银行股份有限公司固定资产借款合同》，质押济青高速K323+351段至K322+237段公路收费权，截至2021年6月30日贷款余额为6,600.00万元；于2017年11月2日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37010420170000752的《中国农业银行股份有限公司固定资产借款合同》，质押济青高速K322+236段至K318+015段公路收费权，截至2021年6月30日贷款余额为25,000.00万元；于2017年11月21日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37010420170000773的《中国农业银行股份有限公司固定资产借款合同》，质押济青高速K318+014段至K315+650段公路收费权，截至2021年6月30日贷款余额为14,000.00万元；

本公司分别于2018年1月26日、2018年1月30日、2018年2月12日、2018年5月16日、2018年6月26日、2018年7月23日、2018年9月5日、2018年9月17日、2018年9月21日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37010420180000047、37010420180000050、37010420180000113、37100201500082936-7、37100201500082936-8、37100201500082936-9、37100201500082936-10、37100201500082936-11、37100201500082936-12的《中国农业银行股份有限公司固定资产借款合同》，质押青银高速K323+351至K247+351段收费权，截至2021年6月30日贷款余额为404,400.00万元。

本公司于2020年10月23日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37100201500082936-14的《中国农业银行股份有限公司固定资产借款合同》，质押济青高速K246+867段-K238+914段公路收费权，截至2020年12月31日贷款余额为2,900.00万元。

本公司于2021年1月29日和中国农业银行股份有限公司济南和平支行签订的编号为37100420210000541的《权利质押合同》，质押济青高速K246+867段-K238+914段公路收费权，截至2021年6月30日贷款余额为47,100.00万元

（4）根据湖南衡邵高速公路有限公司于2019年6月22日与中国邮政储蓄银行股份有限公司长沙市分行签订的编号为PSBC43-YYT2019062201固定资产借款合同，借款金额180,900.00万元，借款期限自2019年6月22日至2037年6月21日，借款利率为提款日适用的中国人民银行五年以上期限档次的人民币贷款基准利率上下浮动。2019年6月22日以衡邵高速公路收费权作为质押与中国邮政储蓄银行股份有限公司长沙市分行签订了PSBC43-ZY2019062201《最高额质押合同》。截至2021年6月30日，该借款合同长期借款余额170,900.00万元，其中一年内到期的借款金额为2,500.00万元已重分类至一年内到期的非流动负债。

根据湖南衡邵高速公路有限公司于2006年9月25日与中国农业银行湖南省分行签订的编号为（430114001）农银借字（2006）第005号借款合同，借款金额为290,000.00万元，实际发放贷款187,000.00万元，借款期限为2006年9月30如至2037年6月30日，借款利率为中国人民银行公布的同期人民币贷款基准利率上下浮动，在2012年12月13日签订了编号为（430114001）农银高质字（2012）第8号最高额权利质押合同。截至2021年6月30日，该质押合同下长期借款余额为116,900.00万元，其中一年内到期的借款金额为900.00万元，已重分类至一年内到期的非流动负债。

（5）根据山东高速湖南发展有限公司于2019年3月26日与中国民生银行股份有限公司长沙分行签订的编号为ZH1900000035734法人按揭合同，合同金额为24,600.00万元，借款期限为2019年3月26日至2029年3月26日，借款利率为中国人民银行公布且合同签订日适用的同期贷款基准利率执行。附有2019年9月4日的公司抵押清单，以华创国际广场1号楼房产：长沙市开福区芙蓉中路一段109号华创国际广场1号栋3601室-6601室，作为抵押。截至2021年6月30日，该质押合同下长期借款余额为21,600.00万元，其中一年内到期的借款金额为2,000.00万元，已重分类至一年内到期的非流动负债。

（6）山东瑞通物流有限公司2020年5月11日与中国民生银行股份有限公司签订编号为公借贷字第ZH2000000051148的《并购贷款借款合同》，借款金额为26,300.00万元,借款期限自2020年5月11日至2026年11月11日。合同条款内说明由瑞通物流公司以编号DB2000000039705《抵押合同》向贷款人提供抵押担保，抵押的财产为瑞通物流的采矿权，截至2021年6月30日，

长期借款余额为24,350万元，其中一年内到期的借款金额为1,950万元，已重分类至一年内到期的非流动负债。。

（7）济源市济晋高速公路有限公司以济源至晋城高速公路收费权质押，2015年6月30日与工商银行济源分行签订编号为2015年（济源）字0057号的《固定资产支持融资借款合同》，同时签订编号为2015年（质）字0057-1号的《质押合同》，截至2021年6月30日，借款余额为26,000.00万元（包括：一年以内到期部分5,000.00万元和一年以上的部分21,000.00万元）；

（8）根据湖北武荆高速公路发展有限公司于2016年1月4日与中国工商银行股份有限公司济南市中支行签订的合同编号为0160200016-2016年（市中）字00002号的《固定资产支持融资借款合同》，中国工商银行股份有限公司济南市中支行向武荆高速提供固定资产融资贷款，并约定以融资资产（沪蓉高速武汉至荆门段高速公路）收费权及其全部收益为本笔贷款提供质押担保。截至2021年6月30日，借款余额为433,339.50万元（包括：一年以内到期部分35,690.50万元和一年以上的部分397,649.00万元）。

8、 其他

□适用 √不适用

十七、 母公司财务报表主要项目注释

1、 应收账款

(1). 按账龄披露

□适用 √不适用

(2). 按坏账计提方法分类披露

□适用 √不适用

(3). 坏账准备的情况

□适用 √不适用

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用 √不适用

(4). 本期实际核销的应收账款情况

□适用 √不适用

(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况

□适用 √不适用

(6). 因金融资产转移而终止确认的应收账款

□适用 √不适用

(7). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

2、 其他应收款

项目列示

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
应收利息
应收股利	75,037,985.75	75,037,985.75
其他应收款	5,979,403,302.84	6,144,530,054.07
合计	6,054,441,288.59	6,219,568,039.82

项目(或被投资单位)	期末余额	期初余额
济南畅赢交通基础设施投资基金合伙企业（有限合伙）	75,037,985.75	75,037,985.75
合计	75,037,985.75	75,037,985.75

其他说明：

□适用 √不适用

其他应收款

(7). 按账龄披露

√适用□不适用

单位：元币种：人民币

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	3,017,933,307.77
1至2年	1,832,360,208.42
2至3年	110,519,269.86
3至4年	39,735,146.51
4至5年	233,177,925.53
5年以上	749,682,852.36
合计	5,983,408,710.45

款项性质	期末账面余额	期初账面余额
子公司代垫款	5,420,334,359.88	6,004,824,421.05
通行费拆账款	43,870,626.19	35,587,573.15
其他	519,203,724.38	110,025,719.04
合计	5,983,408,710.45	6,150,437,713.24

坏账准备	第一阶段	第二阶段	第三阶段	合计
	未来12个月预期信用损失	整个存续期预期信用损失(未发生信用减值)	整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2021年1月1日余额	5,873,976.67		33,682.50	5,907,659.17
2021年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提	-1,902,251.56			-1,902,251.56
本期转回

本期转销
本期核销
其他变动
2021年6月30日余额	3,971,725.11	0.00	33,682.50	4,005,407.61

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
其他应收款坏账	5,907,659.17	-1,902,251.56				4,005,407.61
合计	5,907,659.17	-1,902,251.56				4,005,407.61

单位名称	款项的性质	期末余额	账龄	占其他应收款期末余额合计数的比例(%)	坏账准备 期末余额
山东高速投资发展有限公司	本金及利息	2,510,842,854.64	1-3年	41.96
湖南衡邵高速公路有限公司	本金及利息	2,036,499,850.55	1-8年	34.04
山东高速（深圳）投资有限公司	本金及利息	367,873,500.00	1-3年	6.15

烟台合盛房地产开发有限公司	本金及利息	295,502,377.79	1-2年	4.94
山东高速湖南发展有限公司	本金及利息	71,601,470.82	1-2年	1.20
合计	/	5,282,320,053.80	/	88.29

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
对子公司投资	16,552,372,861.23		16,552,372,861.23	14,552,751,366.00		14,552,751,366.00
对联营、合营企业投资	7,721,884,726.62		7,721,884,726.62	7,645,571,356.62		7,645,571,356.62
合计	24,274,257,587.85		24,274,257,587.85	22,198,322,722.62		22,198,322,722.62

(1) 对子公司投资

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

被投资单位	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	本期计提减值准备	减值准备期末余额
山东高速轨道交通集团有限公司	1,722,260,992.62			1,722,260,992.62
山东高速投资发展有限公司	4,000,000,000.00			4,000,000,000.00
山东高速实业发展有限公司	19,000,000.00		6,000,000.00	13,000,000.00
山东高速仁和物业发展有限公司		6,000,000.00		6,000,000.00
山东利津黄河公路大桥有限公司	77,597,944.28			77,597,944.28
山东高速河南发展有限公司	483,038,056.20			483,038,056.20
湖南衡邵高速公路有限公司	455,000,000.00			455,000,000.00
山东高速湖南发展有限公司	200,000,000.00			200,000,000.00
山东高速齐鲁建设交通运输管理服务有限公司	500,000,000.00			500,000,000.00
济南畅赢金程股权投资合伙企业（有限合伙）	3,500,000,000.00			3,500,000,000.00
湖北武荆高速公路发展有限公司	1,481,824,942.90			1,481,824,942.90
济南畅赢金海投资合伙企业（有限合伙）	2,114,029,430.00	399,000,000.00		2,513,029,430.00
山东高速畅赢股权投资管理有限公司		151,782,047.27		151,782,047.27
泸州东南高速公路发展有限公司		1,448,839,447.96		1,448,839,447.96
合计	14,552,751,366.00	2,005,621,495.23	6,000,000.00	16,552,372,861.23

单位：元 币种：人民币

投资 单位	期初 余额	本期增减变动								期末 余额	减值准备期末余额
		追加投资	减少投资	权益法下确认的投资损益	其他综合收益调整	其他权益变动	宣告发放现金股利或利润	计提减值准备	其他
一、合营企业
山东高速畅赢股权投资管理有限公司	52,638,996.07			-948,406.62					-51,690,589.45
小计	52,638,996.07			-948,406.62					-51,690,589.45
二、联营企业
威海市商业银行股份有限公司	2,678,349,858.39			104,498,559.08	-11,581,029.57					2,771,267,387.90
山东高速物流集团有限公司	710,448,432.75			8,703,174.23						719,151,606.98
山东高速工程项目管理有限公司	74,228,187.82			2,486,999.57						76,715,187.39
山东高速绿色生态发展有限公司	20,054,579.34			908,191.30						20,962,770.64

东兴证券股份有限公司	2,404,565,188.31			21,793,268.11	-2,869,639.93					2,423,488,816.49
福建龙马环卫装备股份有限公司	436,311,458.62			11,865,750.92			7,849,501.54			440,327,708.00
山东省环保产业股份有限公司	9,186,228.08			-532,600.53						8,653,627.55
山东通用航空服务股份有限公司	91,046,718.15			1,301,861.10						92,348,579.25
山东省山高中桐新旧动能转换产业投资基金合伙企业（有限合伙）	34,500,000.00			2,047.87						34,502,047.87
山高玉禾田（山东）城市运营服务有限公司	9,800,000.00			-826,836.27						8,973,163.73
山东省新旧动能山高诚泰创	20,305,753.42			-150,647.54						20,155,105.88

业投资基金合伙企业（有限合伙）
济南畅赢交通基础设施投资基金合伙企业	833,176,307.37			14,866,821.20						848,043,128.57
青岛畅赢金鹏股权投资合伙企业（有限合伙）	270,959,648.31			7,996,372.61			21,660,424.55			257,295,596.37
小计	7,592,932,360.56			172,912,961.65	-14,450,669.50		29,509,926.09			7,721,884,726.62
合计	7,645,571,356.63			171,964,555.03	-14,450,669.50		29,509,926.09		-51,690,589.45	7,721,884,726.62

4、 营业收入和营业成本

(1). 营业收入和营业成本情况

√适用 □不适用

单位：元币种：人民币

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	3,074,943,967.21	1,454,575,261.92	1,615,755,595.71	1,377,853,719.10
其他业务	20,891,580.88	2,755,062.52	470,890.69	2,213,630.02
合计	3,095,835,548.09	1,457,330,324.44	1,616,226,486.40	1,380,067,349.12

项目	本期发生额	上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益	43,067,862.39	725,026,860.64
权益法核算的长期股权投资收益	171,964,555.03	254,214,181.74
处置长期股权投资产生的投资收益
交易性金融资产在持有期间的投资收益
其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入
债权投资在持有期间取得的利息收入	56,928,806.82
其他债权投资在持有期间取得的利息收入
处置交易性金融资产取得的投资收益
处置其他权益工具投资取得的投资收益
处置债权投资取得的投资收益
处置其他债权投资取得的投资收益

合计

271,961,224.24

979,241,042.38

项目	金额	说明
非流动资产处置损益	-156,891.12	主要为处置固定资产损益
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	37,972,269.15	主要政府补助以及扶持资金
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回
对外委托贷款取得的损益

采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	11,917,267.57	主要为路赔收入等
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额	-11,610,028.98
少数股东权益影响额	-6,154,130.16
合计	31,968,486.46

报告期利润	加权平均净资产收益率（%）	每股收益
		基本每股收益	稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润	4.35	0.261	0.261
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润	4.24	0.255	0.254