龙迅半导体（合肥）股份有限公司
（安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋）
首次公开发行股票并在科创板上市
招股说明书
（申报稿）
保荐人（主承销商）
本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。本公司的发行申请尚需经上海证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。
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声明与承诺
中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。
保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。
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本次发行概况
| 发行股票类型 | 人民币普通股（A股） |
| 发行股数 | 本次公开发行人民币普通股的数量不超过1,082.1697万股，不低于发行后总股本的25%。本次发行均为公开发行新股，不涉及股东公开发售股份。 |
| 每股面值 | 人民币1.00元 |
| 每股发行价格 | 【】元 |
| 预计发行日期 | 【】年【】月【】日 |
| 拟上市的证券交易所和板块 | 上海证券交易所科创板 |
| 发行后总股本 | 不超过4,328.6788万股 |
| 保荐人（主承销商） | 华安证券股份有限公司 |
| 发行人高级管理人员与核心员工拟参与战略配售情况 | 发行人高级管理人员与核心员工拟参与战略配售，认购本次公开发行新股。公司已经召开董事会及股东大会审议了该事项。在本次公开发行股票注册后、发行前，发行人将履行内部程序再次审议该事项的详细方案，并依法进行详细披露 |
| 保荐人相关子公司拟参与战略配售情况 | 保荐机构将安排子公司华富瑞兴参与本次发行战略配售，具体按照《上海证券交易所科创板股票发行与承销业务指引》的跟投规则实施。 |
| 招股说明书签署日期 | 【】年【】月【】日 |
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重大事项提示
公司特别提请投资者注意以下重大事项及风险，认真阅读招股说明书“风险因素”一节的全部内容。
一、特别风险提示
本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策前，务必仔细阅读本招股说明书“第四节 风险因素”的全部内容。
公司特别提醒投资者关注“第四节 风险因素”中的下列风险：
（一）技术升级迭代风险
发行人所处集成电路设计行业是资金密集型和技术密集型行业，对技术创新不断的追求是行业发展的驱动力。集成电路产品是设计能力、技术水平、生产工艺的最终体现，产品的迭代升级需要持续投入研发，以保证产品具有市场竞争力。如果未来发行人技术迭代创新和产品升级换代未达到预期，不能满足市场需求变化或行业标准升级，导致发行人在市场竞争中逐渐丧失竞争力，将对发行人未来业务发展造成不利影响。
（二）研发失败风险
集成电路设计公司需要持续进行产品升级更新和新产品开发，以适应不断变化的市场需求。发行人需要结合技术发展和市场需求确定新产品研发方向，并持续投入大量的资金和人员进行研发。由于新技术、新产品的产业化具有周期长、不确定性等风险，如果发行人基于对行业的前瞻性研究判断进行的研发创新与行业发展趋势不一致，或研发成果不能落地上市，或不能满足市场需求，发行人将面临研发失败的风险，对发行人经营业绩产生不利影响。
（三）技术和产品被替代风险
随着科技的快速发展，集成电路行业技术迭代速度加快，芯片实现功能变强，新产品的研发上市提速。未来，如果行业内出现了更具创新性的新技术，导致旧技术应用领域变少甚至消失，或者市场上出现成本更低的替代产品，而发行人新技术、新产品的研发未达预期而不能及时推向市场或虽达到预期但落后于行业发展，发行
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人将面临产品和技术被替代的风险。
（四）政策变化及下游应用行业波动风险
发行人处于集成电路设计行业，集成电路设计行业是国家重点支持和鼓励发展的战略性新兴产业之一，国家政策的导向对行业的发展有巨大的推进作用。发行人产品应用领域广泛，从电脑、电视、手机以及周边配件、安防监控、定制化显示终端、投影设备、商业显示等传统领域，逐步扩展到VR/AR显示、高清视频会议系统、车载控制及娱乐显示、智慧教育、人脸识别、智能家居、5G通讯等新兴领域。发行人业务发展受到国家产业政策调整和下游行业发展的影响。如果未来集成电路设计行业的产业政策发生重大不利变化，或因产品下游应用行业需求变化，导致终端客户对于发行人产品的需求量下降，将对发行人的经营业绩造成不利影响。
（五）市场竞争加剧风险
发行人在所处细分行业主要竞争对手为境外知名集成电路设计公司，相比之下，发行人在整体规模、研发实力、营销网络、客户资源、融资渠道等方面存在较大差距。未来如果下游行业增速放缓、竞争对手降价竞争等因素导致市场竞争进一步加剧，而发行人未能提高产品竞争力，增加市场占有率，发行人经营情况将受到不利影响。
（六）供应商集中度高风险
发行人采用了集成电路设计行业普遍的Fabless经营模式，主要供应商为晶圆制造厂和封装测试厂，发行人与主要供应商建立了长期稳定的合作关系。报告期各期，发行人向前五名供应商采购金额合计为4,274.55万元、3,965.41万元、3,796.58万元和2,979.00万元，占同期采购总额的98.49%、95.19%、95.32%和93.97%，占比较高。其中，晶圆主要向SILTERRA MALAYSIA SDN BHD采购，报告期各期采购金额分别为2,609.50万元、2,211.48万元、2,281.30万元和1,869.76万元，占同期晶圆采购金额的比例分别为90.87%、88.22%、94.08%和96.81%；封装测试采购主要向超丰电子股份有限公司采购，报告期各期采购金额分别为1,155.38万元、1,332.68万元、1,130.34万元和916.30万元，占同期封装测试采购金额的比例分别为90.46%、94.68%、88.79%和93.81%。因发行人主要供应商为境外企业，未来若因主要供应商发生不利变化，导致发行人产品不能正常生产交付，发行人经营情况
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将受到不利影响。
（七）贸易摩擦风险
报告期各期，发行人境外销售收入分别为5,074.36万元、4,091.09万元、5,266.58万元和1,458.64万元，占当期营业收入比例分别为65.80%、50.69%、50.37%和
30.54%。发行人境外销售客户主要位于中国台湾、中国香港、美国等国家/地区；此外，公司晶圆制造及封装测试均自境外采购。未来如果全球贸易摩擦加剧，境外客户可能会减少订单、要求发行人产品降价或者承担相关关税等措施，境外供应商可能会被限制或禁止向发行人供货，由此对发行人经营产生不利影响。
（八）知识产权纠纷风险
截至本招股说明书签署日，发行人已获得授权的各项专利84项，其中境内专利57项、境外专利27项。发行人在业务开展中不能保证公司的专有技术、商业机密、专利或集成电路布图设计不被盗用或不当使用，不排除被监管机构宣告无效或撤销，同时也不排除与竞争对手产生其他知识产权纠纷，此类纠纷会对公司的业务开展产生不利影响。此外，发行人也不排除未能及时对临近保护期限的知识产权进行续展的风险。同时，不同国别、不同法律体系对知识产权的权利范围的解释和认定存在差异，若公司未能准确理解可能引发争议甚至诉讼。
此外，发行人在业务运营中会使用第三方知识产权，虽然公司已采取购买或租用等措施以避免侵犯第三方知识产权，但不排除由于国际贸易摩擦、政治经济局势变化或其他不可抗力因素影响而发生第三方提起知识产权纠纷甚至诉讼的风险。如果发生上述情形而发行人未能妥善应对，将对发行人经营产生不利影响。
（九）毛利率波动风险
报告期各期，发行人综合毛利率分别为59.95%、62.90%、61.97%和57.50%。公司产品毛利率主要受产品售价、原材料及封装测试成本及发行人设计能力等多种因素影响，若上述因素发生不利变动，可能导致公司毛利率下降，从而影响公司盈利能力。
（十）存货余额较大及减值风险
报告期各期，发行人存货账面价值分别为2,308.34万元、3,304.97万元、3,094.36
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万元和4,099.61万元，存货规模较大，占总资产的比重分别为27.35%、30.90%、
15.96%和20.22%；同期存货周转率分别为1.62次/年、0.98次/年、1.12次/年和0.50次/年，低于同行业可比上市公司。如果下游市场需求下降或晶圆等原材料价格出现大幅下跌，发行人将面临大幅计提存货跌价准备的风险，导致发行人经营业绩下滑，给发行人生产经营和业务发展带来不利影响。
（十一）政府补助不能持续风险
报告期各期，发行人获得的政府补助对利润总额的贡献分别为707.36万元、1,238.00万元、1,661.85万元和625.80万元，占当期利润总额的比例分别为55.91%、
45.04%、45.60%和87.10%，占比较大。发行人所处行业属于政策支持行业，若未来发行人承担的政府补助项目减少或未能通过相关部门审核验收，则存在政府补助不能持续或被要求退回的风险，进而对发行人的经营业绩产生不利影响。
（十二）实际控制人不当控制风险
本次发行前，发行人控股股东和实际控制人陈峰先生直接持有发行人54.55%股权。本次发行完成后，陈峰先生仍为发行人的控股股东和实际控制人。虽然发行人已通过引入外部投资者、建立健全各项内控制度等方式改善治理结构，但股权的相对集中一定程度上削弱了中小股东对公司决策的影响能力，如果实际控制人通过行使表决权或其他方式对公司经营和财务决策、重大人事任免和利润分配等方面实施不利影响，可能存在损害发行人和其他中小股东利益的风险。
（十三）重大突发公告卫生安全事件风险
2020年1月以来，国内外先后爆发了新型冠状病毒疫情。疫情爆发后，发行人的生产经营在短期内因隔离措施、交通管制措施等而受到一定影响。若疫情在全球范围内蔓延且持续较长时间，则可能影响上游晶圆代工、封装测试等供应商的复工及生产安排，引起原材料价格波动，影响发行人产品产量；下游客户和终端市场需求可能因疫情影响减少订单及需求量，从而对公司业绩造成不利影响。
二、股份公司整体变更时未分配利润为负
龙迅有限以2015年3月31日为基准日，整体变更为股份有限公司。发行人以截至股改基准日经审计的账面净资产值3,078.0541万元，按照1：0.50626933比例
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折为1,558.3244万股，每股面值人民币1.00元，超出股本部分计入资本公积。截至股改基准日，发行人合并口径的未分配利润为-1,674.95万元，母公司口径的未分配利润为-1,333.71万元。公司整体变更前处于业务拓展和技术积累阶段，收入规模较小，研发投入、员工薪酬等各类支出较多，从而形成累计亏损。整体变更后，随着公司主营业务发展，受益于前期的市场积累和技术积累，发行人市场地位和产品竞争力不断提升，公司持续经营能力持续增强，历史上形成的未分配利润为负的风险已经消除，未来不会对发行人的盈利能力产生重大不利影响。
三、本次发行的相关重要承诺
本次发行相关责任方做出的重要承诺详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“六、重要承诺及未能履行承诺的约束措施”。
四、滚存利润的分配安排
根据公司2020年第三次临时股东大会决议，若本次公开发行股票并上市成功，则首次公开发行股票前滚存的未分配利润由发行后新老股东依其所持股份比例共同享有。
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目 录
声明与承诺 ...... 1
本次发行概况 ...... 2
重大事项提示 ...... 3
一、特别风险提示 ...... 3
二、股份公司整体变更时未分配利润为负 ...... 6
三、本次发行的相关重要承诺 ...... 7
四、滚存利润的分配安排 ...... 7
目 录 ...... 8
第一节 释 义 ...... 13
第二节 概 览 ...... 18
一、发行人及本次发行的中介机构基本情况 ...... 18
二、本次发行概况 ...... 18
三、发行人主要财务数据和财务指标 ...... 19
四、发行人的主营业务情况 ...... 20
五、发行人技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况以及未来发展战略 ...... 21
六、发行人符合科创板定位相关情况 ...... 23
七、发行人选择的具体上市标准 ...... 24
八、发行人公司治理特殊安排等重要事项 ...... 24
九、募集资金用途 ...... 24
第三节 本次发行概况 ...... 26
一、本次发行基本情况 ...... 26
二、本次发行的有关当事人 ...... 26
三、发行人与有关中介机构的股权关系和其他权益关系 ...... 28
四、本次发行上市重要日期 ...... 28
第四节 风险因素 ...... 29
一、技术风险 ...... 29
二、经营风险 ...... 30
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1-1-9三、财务风险 ...... 32
四、管理风险 ...... 34
五、法律风险 ...... 35
六、募集资金投资项目相关风险 ...... 37
七、重大突发公共卫生安全事件风险 ...... 38
八、证券市场波动风险 ...... 38
九、预测性陈述存在不确定性的风险 ...... 38
十、发行失败风险 ...... 39
第五节 发行人基本情况 ...... 40
一、发行人基本情况 ...... 40
二、发行人设立情况 ...... 40
三、报告期内的股本和股东变化情况 ...... 43
四、发行人报告期内的重大资产重组情况 ...... 51
五、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况 ...... 52
六、发行人股权结构 ...... 52
七、发行人的控股子公司、参股公司情况 ...... 53
八、发行人控股股东、实际控制人及持股5%以上主要股东的基本情况 ......... 56九、发行人股本情况 ...... 65
十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介 ...... 68
十一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况 ...... 73
十二、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议及其履行情况 ...... 75
十三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近两年变动情况 ...... 75
十四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资情况 ...... 77
十五、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持有发行人股份的情况 ...... 78
十六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况 ...... 78
十七、本次公开发行申报前已经制定或实施的股权激励及相关安排 ...... 79
十八、部分员工《录用通知书》载有“期权”事项说明 ...... 84
十九、发行人员工情况 ...... 86
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1-1-10第六节 业务与技术 ...... 90
一、发行人主营业务及主要产品 ...... 90
二、发行人所处行业的基本情况 ...... 104
三、发行人的市场地位 ...... 124
四、发行人销售和主要客户情况 ...... 139
五、发行人采购和主要供应商情况 ...... 149
六、主要固定资产和无形资产 ...... 152
七、发行人核心技术、研发投入以及相关人员情况 ...... 168
八、发行人境外经营情况 ...... 187
第七节 公司治理与独立性 ...... 188
一、公司治理制度的建立、健全及运行情况 ...... 188
二、发行人内部控制制度的自我评估和鉴证意见 ...... 191
三、报告期内公司违法违规行为 ...... 191
四、报告期内公司资金占用及对外担保情况 ...... 191
五、发行人独立持续经营能力 ...... 191
六、同业竞争 ...... 193
七、关联方及关联关系 ...... 194
八、关联交易 ...... 200
第八节 财务会计信息与管理层分析 ...... 209
一、财务报表 ...... 209
二、审计意见类型 ...... 215
三、财务报表的编制基础及合并报表范围及变化 ...... 217
四、分部信息 ...... 218
五、报告期内主要会计政策和会计估计 ...... 218
六、非经常性损益 ...... 254
七、影响盈利（经营）能力或财务状况的主要影响因素 ...... 255
八、主要税种和税收优惠政策 ...... 256
九、主要财务指标 ...... 258
十、经营成果分析 ...... 260
十一、资产质量分析 ...... 285
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1-1-11十二、偿债能力、流动性与持续经营能力的分析 ...... 308
十三、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 ...... 321
十四、审计基准日至招股说明书签署日之间的财务信息和经营状况 ...... 321
第九节 募集资金运用与未来发展规划 ...... 322
一、募集资金运用概况 ...... 322
二、募集资金投资项目与公司主营业务关系 ...... 323
三、本次募集资金投资项目建设必要性和可行性 ...... 323
四、本次募集资金投资项目具体情况 ...... 326
五、未来发展规划 ...... 331
第十节 投资者保护 ...... 334
一、投资者关系的主要安排 ...... 334
二、股利分配政策 ...... 335
三、报告期内股利分配情况 ...... 338
四、本次发行前滚存利润的分配安排 ...... 338
五、公司股东投票机制 ...... 338
六、重要承诺及未能履行承诺的约束措施 ...... 339
第十一节 其他重要事项 ...... 364
一、重要合同 ...... 364
二、对外担保情况 ...... 367
三、重大诉讼或仲裁事项 ...... 367
四、公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员涉及行政处罚、立案侦查、立案调查情况 ...... 367
五、公司控股股东、实际控制人重大违法情况 ...... 367
第十二节 声明 ...... 368
一、全体董事、监事、高级管理人员声明 ...... 368
二、控股股东、实际控制人声明 ...... 369
三、保荐人（主承销商）声明 ...... 370
四、保荐人（主承销商）董事长、总经理声明 ...... 371
五、发行人律师声明 ...... 372
六、会计师事务所声明 ...... 373
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1-1-12七、评估机构声明 ...... 374
八、验资机构声明 ...... 375
第十三节 附件 ...... 376
一、备查文件 ...... 376
二、查阅时间和地点 ...... 376
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1-1-13
第一节 释 义
在本招股说明书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下涵义：
| 一、普通名词释义 | ||
| 发行人、公司、本公司、股份公司、龙迅股份 | 指 | 龙迅半导体（合肥）股份有限公司 |
| 有限公司、龙迅有限 | 指 | 龙迅半导体科技（合肥）有限公司，发行人前身 |
| 朗田亩 | 指 | 深圳朗田亩半导体科技有限公司，发行人全资子公司 |
| 香港龙盛 | 指 | 香港龙盛电子集团有限公司，发行人全资子公司 |
| 美国龙迅 | 指 | Lontium Semiconductor Corporation，在美国俄勒冈州设立的公司，已注销 |
| 合肥力杰 | 指 | 合肥力杰半导体科技有限公司，已注销 |
| 芯奇电子 | 指 | 安徽芯奇电子科技有限公司，已注销 |
| 赛富创投 | 指 | 合肥赛富合元创业投资中心（有限合伙），发行人股东 |
| 红土创投 | 指 | 安徽红土创业投资有限公司，本公司股东 |
| 合肥中安 | 指 | 合肥中安海创创业投资合伙企业（有限合伙），发行人股东 |
| 滁州中安 | 指 | 滁州中安创投新兴产业基金合伙企业（有限合伙），发行人股东 |
| 开曼龙迅 | 指 | Lontium Semiconductor Corporation Holding Limited，在开曼群岛设立的公司，发行人股东 |
| 力晶科技 | 指 | 力晶科技股份有限公司，在台湾地区注册的公司 |
| 芯财富 | 指 | 合肥芯财富信息技术中心（普通合伙），发行人股东 |
| 华富瑞兴 | 指 | 华富瑞兴投资管理有限公司，发行人股东 |
| 海恒投资 | 指 | 合肥海恒投资控股集团公司，发行人股东 |
| 兴皖创投 | 指 | 安徽兴皖创业投资有限公司 |
| Silterra | 指 | Silterra Malaysia Sdn. Bhd.，在马来西亚注册的公司 |
| 超丰电子 | 指 | 超丰电子股份有限公司，在台湾地区注册的公司 |
| 本次发行 | 指 | 公司首次公开发行股票并在科创板上市的行为 |
| 保荐机构、主承销商、华安证券 | 指 | 华安证券股份有限公司 |
| 发行人律师、天禾律师 | 指 | 安徽天禾律师事务所 |
| 发行人会计师、容诚会计师 | 指 | 容诚会计师事务所（特殊普通合伙），原名：华普天健会计师事务所（特殊普通合伙） |
| 《公司法》 | 指 | 《中华人民共和国公司法》 |
| 《证券法》 | 指 | 《中华人民共和国证券法》 |
| 《注册管理办法》 | 指 | 《科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》 |
| 《科创板推荐暂行规定》 | 指 | 《上海证券交易所科创板企业发行上市申报及推荐暂行规定》 |
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1-1-14
| 《上市规则》 | 指 | 《上海证券交易所科创板股票上市规则》 |
| 《公司章程》 | 指 | 发行人现行有效的《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程》 |
| 《公司章程（草案）》 | 指 | 发行人为本次发行上市而修订并将在上市后实施的《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程（草案）》 |
| 中国证监会、证监会 | 指 | 中国证券监督管理委员会 |
| 国家发改委、发改委 | 指 | 中华人民共和国国家发展和改革委员会 |
| 工信部 | 指 | 中华人民共和国工业和信息化部 |
| 半导体协会 | 指 | 中国半导体行业协会 |
| 上交所、交易所 | 指 | 上海证券交易所 |
| 报告期 | 指 | 2017年度、2018年度、2019年度、2020年1-6月 |
| 报告期各期末 | 指 | 2017年12月31日、2018年12月31日、2019年12月31日、2020年6月30日 |
| 元、万元、亿元 | 指 | 除非特别说明，指人民币元、万元、亿元 |
| 二、专业名词释义 | ||
| 集成电路、IC、芯片 | 指 | 集成电路是一种通过一定工艺把一个电路中所需的晶体管、二极管、电阻、电容和电感等元件及布线互连一起，制作在一小块或几小块半导体晶片或介质基片上，然后封装在一个管壳内，成为具有所需电路功能的微型电子器件或部件；IC是集成电路（Integrated Circuit）的英文缩写；芯片是集成电路的俗称 |
| 晶圆 | 指 | 硅半导体集成电路制作所用的硅晶片，由于其形状为圆形，故称为晶圆；在硅晶片上可加工制作成各种电路元件结构，而成为有特定电性功能之IC产品 |
| 集成电路设计 | 指 | 包括电路功能设计、结构设计、电路设计及仿真、版图设计、绘制和验证，以及后续处理过程等流程的集成电路设计过程 |
| 封装 | 指 | 把硅片上的电路管脚用导线接引到外部接头处，以便于其它器件连接 |
| 测试 | 指 | 把已制造完成的半导体元件进行结构及电气功能的确认，以保证半导体元件符合系统的需求 |
| 光罩 | 指 | 又称为“MASK”，在制作IC的过程中，利用光蚀刻技术，在半导体上形成图型，为将图型复制于晶圆上，必须透过光罩作用的原理，类似于冲洗照片时，利用底片将影像复制至相片上 |
| 流片 | 指 | 集成电路设计完成后，将电路图转化为芯片的试生产或生产过程 |
| Fabless | 指 | 无晶圆厂的集成电路企业经营模式，采用该模式的厂商仅进行芯片的设计、研发、应用和销售，而将晶圆制造、封装和测试外包给专业的晶圆代工、封装和测试厂商 |
| IDM | 指 | Integrated Device Manufacturer的缩写，即垂直整合制造模式，涵盖集成电路设计、晶圆加工及封装和测试等各业务环节，形成一体化的完整运作模式 |
| EDA | 指 | Electronic Design Automation，即电子设计自动化软件工具 |
| IP | 指 | Intellectual Property的缩写，指已验证的、可重复利用的、具有某种确定功能的集成电路模块 |
| HDMI | 指 | 高清多媒体接口（High Definition Multimedia Interface），是一种全数字化视频和声音发送接口，可以发送未压缩的音频及视频信号。HDMI可用于机顶盒、DVD播放机、个人计算机、电视游 |
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| 乐器、综合扩大机、数字音响与电视机等设备 | ||
| MIPI | 指 | Mobile Industry Processor Interface的缩写，是MIPI联盟发起的为移动应用处理器制定的开放标准，可分为物理层和逻辑层两大部分。其中物理层（如D-PHY规范）尽可能采用通用内容，逻辑层则是分别面向摄像头（CSI规范）、显示屏（DSI规范）、移动通信、存储等不同用途的专用协议 |
| LVDS | 指 | 低压差分信号传输（Low Voltage Differential Signaling），是一种低压差分信号技术接口。实现数据的高速率、低噪声、远距离、高准确度的传输 |
| VGA | 指 | 视频图形阵列（Video Graphics Array），是一种视频传输标准，具有分辨率高、显示速率快、颜色丰富等优点，在彩色显示器领域得到了广泛的应用 |
| DVI | 指 | 数字视频接口（Digital Visual Interface），是一种视频接口标准，设计的目的是用来传输未经压缩的数字化视频。目前广泛应用于LCD、数字投影机等显示设备上 |
| Type-C | 指 | 一种通用串行总线（USB）的硬件接口规范。新版接口的亮点在于更加纤薄的设计、更快的传输速度（USB3.1 最高10Gbps）以及更强悍的电力传输（最高100W），支持USB接口双面插入，同时与它配套使用的USB数据线也必须更细和更轻便 |
| DP | 指 | DisplayPort，是一个标准化的数字式视频接口标准。该接口免认证、免授权金，主要用于视频源与显示器等设备的连接，也支持携带音频、USB和其他形式的数据 |
| eDP | 指 | 是基于DP架构和协议基础上的一种接口，目的是取代现有的LVDS接口，可以用做芯片与芯片之间的传输，也可以用作显示器与驱动板之间的传输 |
| eDPx | 指 | 龙迅股份自定义的高清显示屏接口标准，增加了控制信号，兼容eDP和V By One。 |
| USB | 指 | Universal Serial Bus（通用串行总线），是一个外部总线标准，用于规范电脑与外部设备的连接和通讯，主要应用在PC领域 |
| TTL | 指 | TTL接口属于并行方式传输数据的接口，多用来驱动小尺寸（15in以下）或低分辨率的液晶面板 |
| V By One | 指 | V By One接口是一种适用于平板显示器的信号传输接口标准。目前，广泛应用在多功能打印机等办公设备、车载娱乐设备、机器人、安防系统等领域 |
| PCI Express | 指 | Peripheral Component Interconnect EXPRESS（PCIe），是新一代的总线接口，主要作为主板级互联接口和扩展接口，广泛运用于电脑、笔记本和商用服务器 |
| SATA | 指 | 串行高级技术附件（Serial Advanced Technology Attachment），一种基于行业标准的串行硬件驱动器接口 |
| SERDES | 指 | SERializer（串行器）/DESerializer（解串器）的简称，它是一种主流的时分多路复用（TDM）、点对点（P2P）的串行通信技术。这种点对点的串行通信技术充分利用传输媒体的信道容量，减少所需的传输信道和器件引脚数目，提升信号的传输速度，从而大大降低通信成本 |
| FPGA | 指 | Field－Programmable Gate Array，即现场可编程门阵列，它是在可编程器件的基础上进一步发展的产物 |
| ASIC | 指 | 专用集成电路（Application Specific Integrated Circuit），是一种为专门目的而设计的集成电路 |
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| SoC | 指 | System on Chip 的英文缩写，中文称为芯片级系统，意指一个有专用目标的集成电路，其中包含完整系统并有嵌入软件的全部内容 |
| CPU | 指 | Central Processing Unit，即中央处理器，它的功能主要是解释计算机指令以及处理计算机软件中的数据 |
| NFC | 指 | Near Field Communication，近距离无线通讯技术，是由非接触式射频识别（RFID）及互连互通技术整合演变而来，通过在单一芯片上集成感应式读卡器、感应式卡片和点对点通信的功能 |
| CDR | 指 | 时钟数据恢复技术（ Clock Data Recovery），用于解决限制数据传输速率的信号时钟偏移问题，是高性能系统的一个关键性能 |
| DSC | 指 | 视频串流压缩技术（Display Stream Compression），这是一个被广泛接受的用于显示链路的低成本、短延时和视觉无损的轻量级编解码标准 |
| HDCP | 指 | 高带宽数字内容保护技术（High Bandwidth Digital Content Protection）是一个基于数据加密和授权验证的内容保护系统。保护未经压缩的数字音视频内容，适用于高速的数字视频接口（Display Port、HDMl、DVI），内容加扰实现保护 |
| MST | 指 | Multi-Stream Transport的简称，DP1.2规范新增特征，可使一个DP接口传输多路独立的视频流 |
| HDR | 指 | High-Dynamic Range，即高动态光照渲染图像，是指利用每个曝光时间相对应最佳细节的LDR图像来合成最终HDR图像，能够更好地反映出真实环境中的视觉效果 |
| S/PDIF | 指 | Sony/Philips Digital Interface 是SONY、PHILIPS数字音频接口的简称。往往被用来传输压缩过的音频讯号，它由IEC 61937标准而定制，通常被用在支持杜比技术或DTS环绕效果的家用DVD影院上 |
| I2S | 指 | （Inter-IC Sound）总线，又称集成电路内置音频总线。音频数据传输而制定的一种总线标准。它采用了独立的导线传输时钟与数据信号的设计，通过将数据和时钟信号分离，避免了因时差诱发的失真 |
| CMOS | 指 | 互补金属氧化物半导体（Complementary Metal Oxide Semiconductor），一种在同一电路设计上结合负信道及正信道的集成电路 |
| HDMI FORUM | 指 | HDMI Forum Inc. 是一家非营利性互惠型企业，HDMI Forum 的使命是促进业界更广泛地参与开发未来版本的HDMI规范，并进一步扩大启用HDMI功能、可相互操作产品的生态系统 |
| VESA | 指 | 视频电子标准协会（Video Electronics Standards Association）是制定计算机和小型工作站视频设备标准的国际织。DisplayPort是VESA的技术，用以提供数字显示接口 |
| USB-IF | 指 | USB Implementers Forum，Inc.。USB-IF组织旨在推广通用串行总线技术并提供相应的技术规范，以促进高质量的USB外设（设备）的开发，使符合规范的产品顺利通过兼容性测试 |
| 1080P | 指 | 一种视频显示格式，外语字母P意为逐行扫描，是一种在逐行扫描下达到1920×1080的分辨率的显示格式 |
| 4K | 指 | 一种分辨率，其横向纵向分辨率可高达4096×2160像素 |
| 8K | 指 | 一种分辨率，其横向纵向分辨率可高达7680×4320像素 |
| LCD | 指 | 液晶显示器（Liquid Crystal Display），是属于平面显示器的一种，主要用于电视机及计算机的屏幕显示。该显示屏的优点是耗电量 |
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| 低、体积小、辐射低 | ||
| DVR | 指 | 硬盘录像机（Digital Video Recorder），具有对图像/语音进行长时间录像、录音、远程监视和控制的功能 |
| NVR | 指 | 网络视频录像机（Network Video Recorder），主要的功能是通过网络接收网络摄像机设备传输的数字视频码流，并进行存储、管理，从而实现网络化带来的分布式架构优势 |
| VR | 指 | 虚拟现实技术（Virtual Reality），通过利用计算机仿真系统模拟外界环境，主要模拟对象有环境、技能、传感设备和感知等，为用户提供多信息、三维动态、交互式的仿真体验 |
| AR | 指 | 增强现实技术（Augmented Reality），是一种将虚拟信息与真实世界巧妙融合的技术，通过将虚拟信息模拟仿真后，应用到真实世界中，从而实现对真实世界的“增强” |
| 5G | 指 | 5th Generation，即第五代移动电话行动通信标准 |
| ECN | 指 | 工程变更通知书（Engineering Change Notice），工程中任何资料需要变更时，以ECN形式提出，经相关单位会签批准后方可生效 |
本招股说明书中部分合计数与各明细数直接相加之和在尾数上有所差异，上述差异由四舍五入造成。
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第二节 概 览
本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。
一、发行人及本次发行的中介机构基本情况
| （一）发行人基本情况 | |||
| 发行人名称 | 龙迅半导体（合肥）股份有限公司 | 成立日期 | 2006年11月29日 |
| 注册资本 | 3,246.5091万元人民币 | 法定代表人 | 陈峰 |
| 注册地址 | 安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋 | 主要住所 | 安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋 |
| 控股股东 | 陈峰 | 实际控制人 | 陈峰 |
| 行业分类 | C39-计算机、通信和其他电子设备制造业 | 在其他交易所（申请）挂牌或上市的情况 | 无 |
| （二）本次发行的有关中介机构 | |||
| 保荐人 | 华安证券股份有限公司 | 主承销商 | 华安证券股份有限公司 |
| 发行人律师 | 安徽天禾律师事务所 | 其他承销机构 | 无 |
| 审计机构 | 容诚会计师事务所（特殊普通合伙） | 评估机构 | 中水致远资产评估有限公司 |
二、本次发行概况
| （一）本次发行的基本情况 | |||
| 股票种类 | 人民币普通股（A股） | ||
| 股票面值 | 每股1.00元 | ||
| 发行股数 | 不超过1,082.1697万股 | 占发行后总股本比例 | 不低于25% |
| 其中：发行新股数量 | 不超过1,082.1697万股 | 占发行后总股本比例 | 不低于25% |
| 股东公开发售股份数量 | —— | 占发行后总股本比例 | —— |
| 每股发行价格 | 【】元/股 | ||
| 发行市盈率 | 【】倍 | ||
| 发行前每股净资产 | 5.36元/股（按2020年6月30日经审计的归属于母公司净资产与发行前 | 发行前每股收益 | 0.57元/股（按照2019年度经审计的扣除非经常性损益 |
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| 股本计算） | 前后孰低的归属于母公司的净利润除以本次发行前总股本计算） | ||
| 发行后每股净资产 | 【】元/股 | 发行后每股收益 | 【】元/股 |
| 发行市净率 | 【】倍 | ||
| 发行方式 | 采用向战略投资者定向配售、网下向询价对象配售与网上向符合条件的社会公众投资者定价发行相结合的方式，或中国证监会及上海证券交易所要求或认可的其他方式 | ||
| 发行对象 | 符合资格的询价对象和符合上海证券交易所科创板投资者适当性要求的自然人和机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外） | ||
| 承销方式 | 余额包销 | ||
| 拟公开发售股份股东名称 | 本次发行不安排公司原有股东向投资者公开发售股份 | ||
| 发行费用的分摊原则 | 发行费用全部由发行人承担 | ||
| 募集资金总额 | 【】万元 | ||
| 募集资金净额 | 【】万元 | ||
| 募集资金投资项目 | 高清视频信号处理与控制芯片开发和产业化项目 | ||
| 高速信号传输芯片开发和产业化项目 | |||
| 研发中心升级项目 | |||
| 发行费用概算 | 合计【】万元，其中， 承销费用：【】万元 保荐费用：【】万元 审计费用：【】万元 律师费用：【】万元 信息披露费用：【】万元 发行手续费用及其他费用：【】万元 | ||
| （二）本次发行上市的重要日期 | |||
| 刊登初步询价公告日期 | 【】年【】月【】日 | ||
| 刊登发行公告日期 | 【】年【】月【】日 | ||
| 申购日期 | 【】年【】月【】日 | ||
| 缴款日期 | 【】年【】月【】日 | ||
| 股票上市日期 | 本次股票发行结束后将尽快申请在上海证券交易所科创板上市 | ||
三、发行人主要财务数据和财务指标
| 项目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 | 2018年12月31日/2018年度 | 2017年12月31日/2017年度 |
| 资产总额（万元） | 20,278.28 | 19,385.81 | 10,694.26 | 8,439.88 |
| 归属于母公司所有者权益（万元） | 17,410.81 | 16,636.55 | 8,264.33 | 6,398.98 |
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| 项目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 | 2018年12月31日/2018年度 | 2017年12月31日/2017年度 |
| 资产负债率（%，母公司） | 11.62 | 11.82 | 19.29 | 19.81 |
| 营业收入（万元） | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 净利润（万元） | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 归属于母公司所有者的净利润（万元） | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润（万元） | 225.55 | 1,823.40 | 1,533.10 | 1,431.58 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.24 | 1.06 | 0.81 | 0.34 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.24 | 1.06 | 0.81 | 0.34 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 4.58 | 27.12 | 35.53 | 21.60 |
| 经营活动产生的现金流量净额（万元） | -147.60 | 4,602.92 | 1,961.90 | 2,550.78 |
| 现金分红（万元） | - | - | - | 748.00 |
| 研发投入占营业收入的比例（%） | 37.43 | 29.63 | 28.46 | 25.81 |
四、发行人的主营业务情况
公司是一家专业从事集成电路设计的高新技术企业，主营业务为高清视频信号处理和高速信号传输芯片及相关IP的研发、设计和销售。经过十多年的研发创新积累，公司开发了一系列具有自主知识产权的核心技术和芯片产品。公司产品包括高清视频信号处理和高速信号传输芯片两大类，130多种规格型号，可支持HDMI、DP/eDP、eDPx、USB/Type-C、MIPI、LVDS等信号协议或标准，产品种类全面，性能、功耗、兼容性等方面处于行业先进地位。产品广泛应用于消费电子、高清显示、视频会议、视频监控、VR/AR、5G通讯等领域，产品销往中国大陆、香港、台湾、日本、韩国、美国、欧洲等全球主要经济地区。
报告期内，公司主营业务收入构成情况如下：
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单位：万元，%
| 产品类别 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | |
| 高清视频信号处理芯片 | 3,589.12 | 75.15 | 6,706.78 | 64.15 | 4,050.29 | 50.19 | 4,429.67 | 57.44 |
| 高速信号传输 芯片 | 1,102.68 | 23.09 | 3,544.29 | 33.90 | 3,722.98 | 46.13 | 3,005.07 | 38.97 |
| 其 他 | 84.01 | 1.76 | 203.70 | 1.95 | 297.40 | 3.68 | 276.62 | 3.59 |
| 合 计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
注：“其他”项目主要包括规模较小的其他产品销售及技术咨询服务收入
公司芯片先后进入高通、安霸、Intel、三星、瑞芯微等主芯片参考设计平台，苹果（Apple）、思科（Cisco）、宝利通（Poly）、脸书（Facebook）、罗技（Logitech）、佳明（Garmin）、富士康、创维、京东方、Oppo等全球著名客户开始选用公司的芯片方案，部分客户已经小批量或者正式批量生产。公司产品已进入海康威视、大华股份、立讯精密等境内外知名客户的供应链体系。公司致力于为客户提供高性能的芯片产品解决方案，助力客户实现业务发展创新。未来，公司将持续加大研发投入，紧跟技术发展趋势、市场和客户的需求，不断进行新产品研发和对现有产品升级，抢抓市场机遇，实现公司的可持续发展。
五、发行人技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况以及未来发展战略
（一）技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况
公司自成立以来始终坚持以自主创新驱动发展，注重技术的研发升级，通过产品迭代更新构筑市场竞争优势。公司自主研发了高宽带、高速信号自适应增益控制、时钟数据恢复、各种高清视频协议解析、视频处理、视频存储、显示驱动等核心技术。其中单通道12.5Gbps的SERDES技术可用于5G通讯的基站背板信号中继芯片，可替代国外厂商在此类应用中的主导产品；公司将视觉无损压缩技术（DSC）与HDMI2.0协议相结合，形成独有的高性能、低功耗超高清视频远距离传输解决方案；即将进入测试阶段的支持HDMI2.1、DP1.4等规范的4K/8K超高清视频信号处理和显示驱动芯片，将成为全球为数不多的兼容多种超高清协议、支持包括视觉无损视频压缩技术、视频缩放、旋转及分割在内的视频处理和8K显示单芯片解
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决方案，满足新一轮4K/8K显示器的升级换代、AR/VR和超高清商业显示的市场需求。
公司拥有一个省级企业技术中心、一个省级工程研究中心、一个市级企业技术中心、一个市级工程技术研究中心，自成立以来获得了“国家知识产权优势企业”、“高新技术企业”、“安徽省专精特新中小企业”、“合肥市知识产权管理规范企业”等多项资质及荣誉。公司研制的“USB2.0信号延长芯片”、“HDMI/MHL-HDMI&VGA/YPbPr信号转换芯片”荣获安徽省科技成果，“LT8311 USB2.0信号延长芯片”获评安徽省重点新产品。
公司知识产权积累丰富，截至本招股说明书签署日，公司已获得境外专利27项（其中发明专利27项），境内专利57项（其中发明专利44项），集成电路布图设计专有权85项，软件著作权55项。公司拥有的核心技术均为自主创新，多项核心技术处于行业先进水平，并已全面应用在各主要产品的设计当中，实现了科技成果与产业的深度融合。
（二）未来发展战略
公司将以增长型战略为主基调，更加深入的加强与国际著名客户以及重要SoC芯片公司的合作，掌握前瞻性的技术方向和客户需求，在实施募投项目的同时，开发符合市场需求、更高规格的升级产品。
公司将继续加强人才队伍建设，加强新技术的研发投入，保持在高清视频信号处理及高速信号传输细分领域的技术领先。
公司将持续优化客户结构，集中资源重点支持优质客户和重点大客户，围绕客户前瞻性的应用，开发芯片和解决方案，做好技术服务。加强与知名SoC芯片企业的合作，提前布局，配合SoC芯片公司做好参考设计，提高公司芯片产品推广效率，在多领域进入主流应用市场，形成规模效应和长期稳定的业绩增长。
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六、发行人符合科创板定位相关情况
（一）公司符合行业领域要求
| 公司所属行业领域 | √新一代信息技术 | 公司所处行业属于集成电路设计行业。根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司属于“制造业”中的“计算机、通信和其他电子设备制造业”，行业代码为“C39”。根据国家统计局《战略性新兴产业分类（2018）》，公司所属行业为“新一代信息技术产业”。 |
| □高端装备 | ||
| □新材料 | ||
| □新能源 | ||
| □节能环保 | ||
| □生物医药 | ||
| □符合科创板定位的其他领域 |
（二）公司符合科创属性要求
| 科创属性评价标准一 | 是否符合 | 指标情况 |
| 最近三年累计研发投入占最近三年累计营业收入比例≥5%，或最近三年累计研发投入金额≥6,000万元 | √是 □否 | 发行人最近三年累计研发投入金额为7,384.20万元，累计营业收入金额为26,236.80万元，最近三年累计研发投入占最近三年累计营业收入比例为28.14%。 |
| 形成主营业务收入的发明专利（含国防专利）≥5项 | √是 □否 | 截至本招股说明书签署日，发行人形成主营业务收入的发明专利数量为71项，其中境内发明专利44项、境外发明专利27项。 |
| 最近三年营业收入复合增长率≥20%，或最近一年营业收入金额≥3亿元 | □是 √否 | 2017年至2019年营业收入复合增长率16.44%，小于20%；2019年度营业收入10,454.77万元，小于3亿元。 |
公司符合科创属性评价标准一中的2项指标，未能同时符合3项指标。
| 科创属性评价标准二 | 是否符合 | 主要依据 |
| 拥有的核心技术经国家主管部门认定具有国际领先、引领作用或者对于国家战略具有重大意义。 | □是 √否 |
| □是 √否 | ||
| 独立或者牵头承担与主营业务和核心技术相关的“国家重大科技专项”项目。 | □是 √否 | |
| 依靠核心技术形成的主要产品（服务），属于国家鼓励、支持和推动的关键设备、关键产品、关键零部件、关键材料等，并实现了进口替代。 | □是 √否 |
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| 科创属性评价标准二 | 是否符合 | 主要依据 |
| 形成核心技术和主营业务收入相关的发明专利（含国防专利）合计50项以上。 | √是 □否 | 截至本招股说明书签署日，发行人形成核心技术和主营业务收入相关的发明专利数量为71项，其中境内发明专利44项、境外发明专利27项。 |
公司始终将研发创新放在首位，最近三年研发投入累计7,384.20万元，占最近三年累计营业收入比例为28.14%。公司在主营业务细分领域完成了大量技术积累，核心技术突出，产品性能处于行业先进水平。截至本招股说明书签署日，公司拥有境外发明专利27项，境内发明专利44项和集成电路布图设计85项。公司拥有的核心技术均为自主创新，多项核心技术处于国际或国内先进水平，并已全面应用在各主要产品的设计当中，实现了科技成果的有效转化。综上，公司符合科创属性评价标准一中的2项指标要求，符合科创属性评价标准二中的1项指标要求，满足《科创板推荐暂行规定》第五条规定，具有科创属性，符合科创板定位。
七、发行人选择的具体上市标准
根据《上海证券交易所科创板股票发行上市审核规则》第二十二条，发行人选择的上市标准为：“预计市值不低于人民币10亿元，最近一年净利润为正且营业收入不低于人民币1亿元。”
| 具体标准 | 发行人情况 |
| 预计市值不低于人民 币10亿元 | 结合可比公司境内市场近期估值情况，预计发行人市值不低于10亿元 |
| 最近一年净利润为正且营业收入不低于人民币1亿元 | 发行人最近一年归属于母公司所有者的净利润为3,377.87万元，扣除非经常损益后归属于母公司净利润为1,823.40万元，营业收入为10,454.77万元 |
八、发行人公司治理特殊安排等重要事项
截至本招股说明书签署日，公司不存在公司治理特殊安排等重要事项。
九、募集资金用途
本次新股发行成功后，所募集资金在扣除发行费用后将用于以下项目：
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| 项目名称 | 投资总额（万元） | 募集资金投入金额（万元） | 项目备案文号 |
| 高清视频信号处理与控制芯片开发和产业化项目 | 12,149.18 | 12,149.18 | 2020-340162-65-03-020817 |
| 高速信号传输芯片开发和产业化项目 | 8,635.34 | 8,635.34 | 2020-340162-65-03-020860 |
| 研发中心升级项目 | 10,750.00 | 10,750.00 | 2020-340162-65-03-020861 |
| 合计 | 31,534.52 | 31,534.52 | - |
公司将严格按照有关管理制度使用募集资金。本次公开发行募集资金到位之前，为尽快推动项目实施，公司可根据项目进展情况以自筹资金对募集资金投资项目进行先期投入，待募集资金实际到位后对前期投入资金进行置换。若公司本次公开发行实际募集资金净额多于上述项目资金需求总额，多出部分则将用于补充流动资金或根据监管机构的有关规定使用；如本次发行的实际募集资金量少于上述投资项目的投资需求，公司将通过自筹方式解决。
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第三节 本次发行概况
一、本次发行基本情况
| 股票种类 | 人民币普通股（A股） |
| 股票面值 | 每股1.00元 |
| 发行股数 | 本次公开发行人民币普通股的数量不超过1,082.1697万股，不低于发行后总股本的25%。本次发行均为公开发行新股，不涉及股东公开发售股份 |
| 每股发行价格 | 【】元/股 |
| 发行人高级管理人员与核心员工拟参与战略配售情况 | 发行人高级管理人员与核心员工拟参与战略配售，认购本次公开发行新股。公司已经召开董事会及股东大会审议了该事项。在本次公开发行股票注册后、发行前，发行人将履行内部程序再次审议该事项的详细方案，并依法进行详细披露 |
| 保荐机构相关子公司拟参与战略配售情况 | 保荐机构将安排子公司华富瑞兴参与本次发行战略配售，具体按照上交所相关规定执行。保荐机构及子公司华富瑞兴后续将按要求进一步明确参与本次发行战略配售的具体方案，并按规定向上交所提交相关文件 |
| 发行市盈率 | 【】倍 |
| 发行前每股收益 | 0.57元/股（按照2019年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司的净利润除以本次发行前总股本计算） |
| 发行后每股收益 | 【】元/股 |
| 发行前每股净资产 | 5.36元/股（以截至2020年6月30日经审计的归属于母公司所有者权益除以发行前总股本计算） |
| 发行后每股净资产 | 【】元/股（以截至【】年【】月【】日经审计的归属于母公司所有者权益和本次募集资金净额之和，除以发行后总股本计算） |
| 发行市净率 | 【】倍（以发行价格除以发行后每股净资产计算） |
| 发行方式 | 采用向战略投资者定向配售、网下向询价对象配售与网上向符合条件的社会公众投资者定价发行相结合的方式，或中国证监会及上海证券交易所要求或认可的其他方式 |
| 发行对象 | 符合资格的询价对象和符合上海证券交易所科创板投资者适当性要求的自然人和机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外） |
| 承销方式 | 余额包销 |
| 发行费用概算 | 承销费用：【】万元 保荐费用：【】万元 审计费用：【】万元 律师费用：【】万元 信息披露费用：【】万元 发行手续费用及其他费用：【】万元 |
二、本次发行的有关当事人
| （一）发行人 | |
| 公司名称 | 龙迅半导体（合肥）股份有限公司 |
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| 法定代表人 | 陈峰 |
| 住所 | 安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋 |
| 联系电话 | 0551-68114688-8100 |
| 传真 | 0551-68114699 |
| 联系人 | 赵彧 |
| （二）保荐人（主承销商） | |
| 公司名称 | 华安证券股份有限公司 |
| 法定代表人 | 章宏韬 |
| 住所 | 安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号 |
| 保荐代表人 | 林斗志、陈一 |
| 项目协办人 | 卫骏 |
| 项目经办人员 | 李坤阳、李健、廖文博 |
| 联系电话 | 0551-65161650 |
| 传真 | 0551-65161659 |
| （三）律师事务所 | |
| 名称 | 安徽天禾律师事务所 |
| 负责人 | 卢贤榕 |
| 住所 | 安徽省合肥市濉溪路278号财富广场B座东16楼 |
| 经办律师 | 陈磊、叶慧慧 |
| 联系电话 | 0551-62641469 |
| 传真 | 0551-62620450 |
| （四）会计师事务所 | |
| 名称 | 容诚会计师事务所（特殊普通合伙） |
| 执行事务合伙人 | 肖厚发 |
| 住所 | 北京市西城区阜成门外大街22号1幢外经贸大厦901-22至901-26 |
| 经办注册会计师 | 郁向军、孔晶晶 |
| 联系电话 | 010-66001391 |
| 传真 | 010-66001392 |
| （五）资产评估机构 | |
| 名称 | 中水致远资产评估有限公司 |
| 法定代表人 | 肖力 |
| 住所 | 北京市海淀区上园村3号知行大厦七层737室 |
| 经办评估师 | 杨花、靳东 |
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| 联系电话 | 010-62169669 |
| 传真 | 010-62169669 |
| （六）股票登记机构 | |
| 名称 | 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 |
| 住所 | 上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦 |
| 联系电话 | 021-68870587 |
| 传真 | 021-58754185 |
| （七）主承销商收款银行 | |
| 开户银行 | 【】 |
| 账户名称 | 【】 |
| 账号 | 【】 |
| （八）拟上市证券交易所 | |
| 名称 | 上海证券交易所 |
| 住所 | 上海市浦东南路528号证券大厦 |
| 联系电话 | 021-68808888 |
| 传真 | 021-68804868 |
三、发行人与有关中介机构的股权关系和其他权益关系
截至本招股说明书签署之日，保荐机构华安证券的全资子公司华富瑞兴直接持有发行人129.8603万股股份，持股比例为4%。除上述情形外，发行人与本次发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。
四、本次发行上市重要日期
| 刊登初步询价公告日期 | 【】年【】月【】日 |
| 刊登发行公告日期 | 【】年【】月【】日 |
| 申购日期 | 【】年【】月【】日 |
| 缴款日期 | 【】年【】月【】日 |
| 股票上市日期 | 本次股票发行结束后将尽快申请在上海证券交易所科创板上市 |
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第四节 风险因素
投资于本公司股票将涉及一系列风险，投资者在评价本公司本次发行的股票时，除本招股说明书提供的各项资料外，还应特别认真考虑下述各项风险因素。下述风险因素根据重要性原则或可能影响投资决策的程度大小排序，但该排序并不表示风险因素依次发生。
一、技术风险
（一）技术升级迭代风险
发行人所处集成电路设计行业是资金密集型和技术密集型行业，对技术创新不断的追求是行业发展的驱动力。集成电路产品是设计能力、技术水平、生产工艺的最终体现，产品的迭代升级需要持续投入研发，以保证产品具有市场竞争力。如果未来发行人技术迭代创新和产品升级换代未达到预期，不能满足市场需求变化或行业标准升级，导致发行人在市场竞争中逐渐丧失竞争力，将对发行人未来业务发展造成不利影响。
（二）研发失败风险
集成电路设计公司需要持续进行产品升级更新和新产品开发，以适应不断变化的市场需求。发行人需要结合技术发展和市场需求确定新产品研发方向，并持续投入大量的资金和人员进行研发。由于新技术、新产品的产业化具有周期长、不确定性等风险，如果发行人基于对行业的前瞻性研究判断进行的研发创新与行业发展趋势不一致，或研发成果不能落地上市，或不能满足市场需求，发行人将面临研发失败的风险，对发行人经营业绩产生不利影响。
（三）技术和产品被替代风险
随着科技的快速发展，集成电路行业技术迭代速度加快，芯片实现功能变强，新产品的研发上市提速。未来，如果行业内出现了更具创新性的新技术，导致旧技术应用领域变少甚至消失，或者市场上出现成本更低的替代产品，而发行人新技术、新产品的研发未达预期而不能及时推向市场或虽达到预期但落后于行业发展，发行人将面临产品和技术被替代的风险。
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（四）核心技术泄密风险
经过十多年来不断的技术研发，发行人积累和储备了一系列拥有自主知识产权的核心技术。为保护发行人核心技术，发行人制定了专门的知识产权管理制度，通过申请专利、集成电路布图登记证书、软件著作权、商标等方式对核心技术进行保护。发行人与核心技术相关人员签署了保密协议和竞业限制协议，防止核心技术的外泄。未来若因人员流动、关键信息泄露、保管不善等因素导致核心技术泄密，将对发行人业务造成不利影响。
二、经营风险
（一）政策变化及下游应用行业波动风险
发行人处于集成电路设计行业，集成电路设计行业是国家重点支持和鼓励发展的战略性新兴产业之一，国家政策的导向对行业的发展有巨大的推进作用。发行人产品应用领域广泛，从电脑、电视、手机以及周边配件、安防监控、定制化显示终端、投影设备、商业显示等传统领域，逐步扩展到VR/AR显示、高清视频会议系统、车载控制及娱乐显示、智慧教育、人脸识别、智能家居、5G通讯等新兴领域。发行人业务发展受到国家产业政策调整和下游行业发展的影响。如果未来集成电路设计行业的产业政策发生重大不利变化，或因产品下游应用行业需求变化，导致终端客户对于发行人产品的需求量下降，将对发行人的经营业绩造成不利影响。
（二）市场竞争加剧风险
发行人在所处细分行业主要竞争对手为境外知名集成电路设计公司，相比之下，发行人在整体规模、研发实力、营销网络、客户资源、融资渠道等方面存在较大差距。未来如果下游行业增速放缓、竞争对手降价竞争等因素导致市场竞争进一步加剧，而发行人未能提高产品竞争力，增加市场占有率，发行人经营情况将受到不利影响。
（三）供应商集中度高风险
发行人采用了集成电路设计行业普遍的Fabless经营模式，主要供应商为晶圆制造厂和封装测试厂，发行人与主要供应商建立了长期稳定的合作关系。报告期各期，发行人向前五名供应商采购金额合计为4,274.55万元、3,965.41万元、3,796.58
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万元和2,979.00万元，占同期采购总额的98.49%、95.19%、95.32%和93.97%，占比较高。其中，晶圆主要向SILTERRA MALAYSIA SDN BHD采购，报告期各期采购金额分别为2,609.50万元、2,211.48万元、2,281.30万元和1,869.76万元，占同期晶圆采购金额的比例分别为90.87%、88.22%、94.08%和96.81%；封装测试采购主要向超丰电子股份有限公司采购，报告期各期采购金额分别为1,155.38万元、1,332.68万元、1,130.34万元和916.30万元，占同期封装测试采购金额的比例分别为90.46%、94.68%、88.79%和93.81%。因发行人主要供应商为境外企业，未来若因主要供应商发生不利变化，导致发行人产品不能正常生产交付，发行人经营情况将受到不利影响。
（四）贸易摩擦风险
报告期各期，发行人境外销售收入分别为5,074.36万元、4,091.09万元、5,266.58万元和1,458.64万元，占当期营业收入比例分别为65.80%、50.69%、50.37%和
30.54%。发行人境外销售客户主要位于中国台湾、中国香港、美国等国家/地区；此外，公司晶圆制造及封装测试均自境外采购。未来如果全球贸易摩擦加剧，境外客户可能会减少订单、要求发行人产品降价或者承担相关关税等措施，境外供应商可能会被限制或禁止向发行人供货，由此对发行人经营产生不利影响。
（五）客户相对集中风险
报告期各期，公司向前五名客户的合计销售金额分别为4,746.53万元、4,564.46万元、5,675.46万元和2,352.01万元，分别占当期营业收入比例为61.55%、56.56%、
54.29%和49.25%，客户集中度较高。公司主要采用经销模式，不存在单一客户销售金额占比超过50%的情形。但如果未来公司主要客户的经营、采购战略产生较大变化，或由于公司产品质量等自身原因流失主要客户或目前主要客户的经营情况和资信状况发生重大不利变化，将对公司经营产生不利影响。
（六）营业收入存在季节性波动风险
发行人部分主要产品应用于电视、电脑、手机等各种消费类电子产品领域，发行人销售收入与终端产品市场销售情况密切相关。每年第四季度和次年第一季度一般是消费电子产品销售旺季，消费电子产品厂商会在销售旺季来临前加大生产和备货。发行人每年第三季度和第四季度的销量明显高于前两季度，销售收入呈现一定
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的季节性特征。2017年度、2018年度和2019年度，发行人下半年主营业务收入占全年销售收入比例分别为64.85%、64.96%和67.67%。因此，发行人的经营业绩存在季节性波动的风险。
（七）产品质量风险
芯片产品质量是公司保持竞争力的基础。发行人已经建立并执行了较为完善系统的质量控制体系，通过了ISO9001:2015质量管理体系认证。但由于芯片产品的高度复杂性，发行人无法完全避免产品质量缺陷。若发行人未能满足客户对产品质量的要求，发行人可能承担相应的赔偿责任并对公司经营业绩、财务状况产生不利影响。
三、财务风险
（一）毛利率波动风险
报告期各期，发行人综合毛利率分别为59.95%、62.90%、61.97%和57.50%。公司产品毛利率主要受产品售价、原材料及封装测试成本及发行人设计能力等多种因素影响，若上述因素发生不利变动，可能导致公司毛利率下降，从而影响公司盈利能力。
（二）存货余额较大及减值风险
报告期各期，发行人存货账面价值分别为2,308.34万元、3,304.97万元、3,094.36万元和4,099.61万元，存货规模较大，占总资产的比重分别为27.35%、30.90%、
15.96%和20.22%；同期存货周转率分别为1.62次/年、0.98次/年、1.12次/年和0.50次/年，低于同行业可比上市公司。如果下游市场需求下降或晶圆等原材料价格出现大幅下跌，发行人将面临大幅计提存货跌价准备的风险，导致发行人经营业绩下滑，给发行人生产经营和业务发展带来不利影响。
（三）政府补助不能持续风险
报告期各期，发行人获得的政府补助对利润总额的贡献分别为707.36万元、1,238.00万元、1,661.85万元和625.80万元，占当期利润总额的比例分别为55.91%、
45.04%、45.60%和87.10%，占比较大。发行人所处行业属于政策支持行业，若未来发行人承担的政府补助项目减少或未能通过相关部门审核验收，则存在政府补助
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不能持续或被要求退回的风险，进而对发行人的经营业绩产生不利影响。
（四）汇率波动风险
发行人存在境外采购和销售，并通过美元进行结算。报告期各期，发行人汇兑净收益分别为-94.51万元、99.23万元、5.99万元和20.69万元，对发行人经营业绩影响较小。未来若人民币与美元汇率发生大幅波动以及未来发行人经营规模持续扩大后以美元计价的销售额和采购额进一步增长，可能导致发行人产生较大的汇兑损益，引起发行人利润水平的波动，对发行人未来的经营业绩稳定造成不利影响。
（五）税收优惠政策变化风险
发行人和子公司朗田亩均被认定为高新技术企业，报告期内均执行15%的企业所得税税率。发行人的高新技术企业证书于2020年7月20日到期，全国高新技术企业认定管理工作领导小组办公室于2020年8月17日在高新技术企业认定管理工作网公示了安徽省2020年第一批拟认定高新技术企业名单，发行人拟被重新认定为高新技术企业，目前待领取高新技术企业证书。子公司朗田亩的高新技术企业证书于2020年8月17日到期，朗田亩已向深圳市科技创新委员会提交重新认定申请，目前正在审查之中。若发行人或子公司未来不能通过高新技术企业重新认定或被撤销高新技术企业认定，或高新技术企业税收优惠政策有所变化，可能会对公司的经营业绩造成不利影响。
根据《国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011] 100号），发行人销售自行开发生产的软件产品，增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退。研发费用加计扣除为按照税法规定在开发新技术、新产品、新工艺发生的研究开发费用的实际发生额基础上，再加成一定比例，作为计算应纳税所得额时的扣除数额的一种税收优惠政策。如果国家上述税收优惠政策发生变化，或者发行人不再具备享受相应税收优惠政策的条件，则发行人可能面临因税收优惠取消或减少而降低盈利的风险。
（六）净资产收益率下降风险
2017年度、2018年度及2019年度，发行人加权平均净资产收益率分别为
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21.60%、35.53%和27.12%。本次募集资金到位后，发行人净资产将有大幅度增长，但募集资金投资项目的实施以及最终经济效益的产生尚需一定时间，预计将导致发行人发行当年净资产收益率下滑，存在净资产收益率下降风险。
四、管理风险
（一）实际控制人不当控制风险
本次发行前，发行人控股股东和实际控制人陈峰先生直接持有发行人54.55%股权。本次发行完成后，陈峰先生仍为发行人的控股股东和实际控制人。虽然发行人已通过引入外部投资者、建立健全各项内控制度等方式改善治理结构，但股权的相对集中一定程度上削弱了中小股东对公司决策的影响能力，如果实际控制人通过行使表决权或其他方式对公司经营和财务决策、重大人事任免和利润分配等方面实施不利影响，可能存在损害发行人和其他中小股东利益的风险。
（二）研发人员流失风险
集成电路设计行业属于技术密集型行业，对高素质研发人员依赖程度较高，优秀的研发人员需要较长时间的技术积淀和经验积累才能参与或主导集成电路产品研发与设计。高素质的研发团队是公司核心竞争力的重要组成部分，也是公司赖以生存和发展的基础与关键。随着集成电路行业对专业技术人才的需求与日俱增，人力资源竞争不断加剧，若发行人不能提供更好的发展平台、更有竞争力的薪酬待遇及良好的工作环境，存在核心技术人员流失风险，对发行人生产经营产生不利影响。
（三）规模扩张引起的管理风险
报告期内，发行人整体保持较快发展态势，资产规模和收入规模逐年上升。尽管发行人已建立规范的管理体系，但随着发行人业务持续发展以及募集资金投资项目的逐步投产运行，发行人规模将迅速扩大，客户服务将更加广泛，技术创新要求将不断提高，公司经营决策和风险控制难度将增加。如发行人的组织管理体系和人力资源不能满足资产规模扩大后对管理制度和管理团队的要求，将使发行人面临规模扩张引起的管理风险。
（四）内控制度执行不严风险
内部控制制度是保证公司持续健康发展的重要因素，发行人已逐步建立健全了
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符合科创板上市公司要求的内部控制体系，但上述制度及体系的实施时间较短，且仍需根据发行人业务的发展、内外环境的变化不断予以修正及完善。若发行人因内控体系不能根据业务需求及时完善，或者有关内部控制制度不能有效贯彻落实，将对公司经营产生不利影响。
五、法律风险
（一）知识产权纠纷风险
截至本招股说明书签署日，发行人已获得授权的各项专利84项，其中境内专利57项、境外专利27项。发行人在业务开展中不能保证公司的专有技术、商业机密、专利或集成电路布图设计不被盗用或不当使用，不排除被监管机构宣告无效或撤销，同时也不排除与竞争对手产生其他知识产权纠纷，此类纠纷会对公司的业务开展产生不利影响。此外，发行人也不排除未能及时对临近保护期限的知识产权进行续展的风险。同时，不同国别、不同法律体系对知识产权的权利范围的解释和认定存在差异，若公司未能准确理解可能引发争议甚至诉讼。
此外，发行人在业务运营中会使用第三方知识产权，虽然公司已采取购买或租用等措施以避免侵犯第三方知识产权，但不排除由于国际贸易摩擦、政治经济局势变化或其他不可抗力因素影响而发生第三方提起知识产权纠纷甚至诉讼的风险。如果发生上述情形而发行人未能妥善应对，将对发行人经营产生不利影响。
（二）部分员工《录用通知书》记载“期权”事项争议风险
发行人向部分员工发出的《录用通知书》或与个别员工签订的《劳动合同》中载有“期权”事项，载明被录用员工享有公司一定数量期权（和/或股权），并注明“满周年才能得到本年度的期权，因裁员不满周年不能得到本年度的期权”。
经核查发行人（包括其前身龙迅有限、吸收合并的合肥力杰，下同）及其子公司朗田亩截止2020年9月30日存档的321份正式入职的员工档案资料，发现：207份员工档案中有存档《录用通知书》、114份员工档案中无存档《录用通知书》；存档的207份《录用通知书》中104份载有上述“期权”事项（其中3人对应的《劳动合同》也同时载有“期权”事项），103份未记载上述“期权”事项。此外，有1名工作时间不满1年，档案中无存档《录用通知书》离职员工的《劳动合同》亦载
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有“期权”事项。
剔除103份未记载“期权”事项《录用通知书》及上述一份工作时间一年以下离职人员的《劳动合同》，截至本招股说明书签署日，上述104份载有“期权”事项《录用通知书》对应的员工中33人在职、71人离职，离职员工中35人工作时间满一年以上；上述114份无存档《录用通知书》员工档案对应的员工中43人在职、71人离职，离职员工中32人工作时间满一年以上。发行人未就《录用通知书》记载的“期权”事项制定过对应的期权计划，发行人的董事会、股东会/股东大会未就此事项审议过相关议案，发行人及发行人股东也未就此事项与员工签订过书面协议。为了防范和解决发行人上市过程中潜在纠纷，发行人对76名在职员工及工作时间1年以上的67名离职员工采取了如下措施进行规范：
1、对于载有“期权”事项《录用通知书》对应的33名在职员工，经发行人与其协商一致，发行人同意向其支付一定金额的补偿款，上述在职员工出具《声明与确认》，确认该员工“本人与合肥龙迅及其股东之间不存在任何纠纷以及尚未履行的股权或期权激励安排，亦不存在任何关于合肥龙迅的争议、纠纷或潜在争议、纠纷。本人不会向合肥龙迅及其股东主张任何股权、期权或赔偿、补偿”。
经公司2020年第二次临时股东大会审议通过，发行人承担补偿款181.90万元。
2、对于档案中无存档《录用通知书》对应的43名在职员工，由其出具书面声明，确认其入职时无《录用通知书》。
3、对于载有“期权”事项《录用通知书》对应的35名工作时间1年以上的离职员工，发行人通过多种方式联系沟通，请其出具《声明与确认》，确认该员工“本人与合肥龙迅及其股东之间不存在任何纠纷以及尚未履行的股权或期权激励安排，亦不存在任何关于合肥龙迅的争议、纠纷或潜在争议、纠纷。本人不会向合肥龙迅及其股东主张任何股权、期权或赔偿、补偿”。
4、对于档案中无存档《录用通知书》对应的32名工作时间1年以上的离职员工，发行人通过多种方式联系沟通，请其确认入职时是否收到过《录用通知书》、收到的《录用通知书》中是否有“期权”或“股权”记载、离职时是否与发行人存
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在纠纷。
截至本招股说明书签署日，发行人取得了33名在职员工、29名工作时间1年以上离职员工出具的“无股权或期权争议”的《声明与确认》文件；取得了43名在职员工出具的“无录用通知书”的确认文件；通过视频（或电话）访谈，30名工作时间1年以上离职员工确认其入职时没有收到过《录用通知书》、收到的《录用通知书》中没有“期权”或“股权”记载或者离职时与发行人不存在纠纷。
截至本招股说明书签署日，记载有“期权”事项《录用通知书》对应的员工中尚有6名工作时间1年以上离职员工未出具“无股权或期权争议”的声明与确认文件，其中1名离职员工已发送律师函向发行人提出异议；档案中无存档《录用通知书》对应的员工中尚有2名工作时间1年以上离职员工未能取得联系以确认其入职时是否有《录用通知书》。
假如在上述核查资料范围之外仍存在有发行人未发现的记载有“期权”事项的《录用通知书》，或者上述人员就可能存在的“期权”事项向公司主张“期权或股权”、提出补偿要求、提起仲裁或诉讼，公司存在可能承担相应赔偿的风险。
（三）公司租用经营场所未办理产权证风险
截至本招股说明书签署日，发行人向合肥恒创科技智能有限公司租赁位于合肥经济技术开发区宿松路以东、繁华大道以南的智能装备科技园B3栋楼作为经营场所，该房屋建筑物占地面积约1,776平方米，规划建筑面积约11,050平方米，尚未取得不动产权证。若未来由于不能取得产权证而使租赁合同不能继续履行、到期无法续租或租金大幅上涨等情形，可能给发行人的生产经营造成不利影响。
六、募集资金投资项目相关风险
（一）募集资金投资项目管理和实施风险
由于本次募集资金投资项目的投资金额较大，募集资金投资项目的实施对发行人的组织和管理水平提出了较高要求，发行人需要进一步补充研发、运营和管理团队，提高人力资源、法律、财务等方面的管理能力，做好项目管理和组织实施工作，保证募投项目按照募投计划顺利完成。但募集资金投资项目时间跨度较长，若发行人未能及时、可靠的处理项目投资建设期间出现的管理和实施风险，将可能导致募
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投项目不能如期完成，进而对发行人的经营业绩造成不利影响。
（二）募集资金投资项目无法达到预期收益的风险
本次募集资金投资项目的可行性分析是基于当前市场环境、技术积累、行业发展趋势等因素做出的，投资项目经过了慎重、充分的可行性研究论证。但仍存在因研发过程中关键技术未能突破、性能指标未达预期，或者未来市场的发展方向偏离发行人的预期，致使研发出的产品未能得到市场认可，则募集资金投资项目将面临研发失败或推广失败的风险，前期的研发投入将难以收回，对发行人业绩产生不利影响。
七、重大突发公共卫生安全事件风险
2020年1月以来，国内外先后爆发了新型冠状病毒疫情。疫情爆发后，发行人的生产经营在短期内因隔离措施、交通管制措施等而受到一定影响。若疫情在全球范围内蔓延且持续较长时间，则可能影响上游晶圆代工、封装测试等供应商的复工及生产安排，引起原材料价格波动，影响发行人产品产量；下游客户和终端市场需求可能因疫情影响减少订单及需求量，从而对公司业绩造成不利影响。
八、证券市场波动风险
发行人股票在上海证券交易所科创板上市，除发行人的经营和财务状况外，发行人股票价格受到包括但不限于投资者心理预期、股票供求关系、宏观经济状况及政治、经济、金融政策变化和各类重大突发事件等因素的影响。投资者在选择投资发行人股票时应充分考虑前述因素所可能带来的投资风险，谨慎投资。
九、预测性陈述存在不确定性的风险
本招股说明书列载有若干预测性的陈述，涉及发行人所处行业的未来市场需求、发行人未来发展规划、业务发展目标、财务状况、盈利能力、现金流量等方面的预期或相关的讨论。尽管发行人及发行人管理层相信，该等预期或讨论所依据的假设是审慎、合理的，但亦提醒投资者注意，该等预期或讨论是否能够实现仍然存在较大不确定性。鉴于该等风险及不确定因素的存在，本招股说明书所列载的任何前瞻性陈述，不应视为发行人的承诺或声明。
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十、发行失败风险
根据相关法规要求，若本次发行时有效报价投资者或网下申购的投资者数量不足法律规定要求，或者发行时总市值未能达到预计市值上市条件的，本次发行应当中止，若发行人中止发行上市审核程序超过上交所规定的时限或者中止发行注册程序超过3个月仍未恢复，或者存在其他影响发行的不利情形，或将会出现发行失败的风险。
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第五节 发行人基本情况
一、发行人基本情况
| 公司名称 | 龙迅半导体（合肥）股份有限公司 |
| 英文名称 | Lontium Semiconductor Corporation |
| 注册资本 | 32,465,091元 |
| 统一社会信用代码 | 913400007950924118 |
| 法定代表人 | 陈峰 |
| 有限公司成立日期 | 2006年11月29日 |
| 股份公司成立日期 | 2015年9月18日 |
| 住所 | 安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋 |
| 邮政编码 | 230601 |
| 联系电话 | 0551-68114688-8100 |
| 传真号码 | 0551-68114699 |
| 互联网网址 | www.lontiumsemi.com |
| 电子邮箱 | yzhao@lontium.com |
| 负责信息披露及投资者关系的部门 | 投资与战略发展部 |
| 投资与战略发展部负责人（董事会秘书） | 赵彧 |
| 投资与战略发展部联系电话 | 0551-68114688-8100 |
二、发行人设立情况
（一）有限公司设立情况
公司前身为龙迅有限，成立于2006年11月29日，系持有美国永久居留权自然人陈峰（英文姓名FENG CHEN）出资设立的外商独资企业。
2006年11月6日，陈峰签署《龙迅半导体科技（合肥）有限公司章程》，决定出资设立龙迅有限。龙迅有限投资总额1,200万美元，注册资本550万美元，出资方式为外汇165万美元、设备20万美元、技术365万美元。投资额自公司工商营业执照签发之日起24个月内投入。
2006年11月21日，合肥高新技术产业开发区管理委员会出具（2006）第9
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号《安徽省外资企业审查登记证书》。2006年11月23日，安徽省人民政府向龙迅有限核发了批准号为“商外资皖府资字【2006】0475号”外商投资企业批准证书。
2006年11月29日，合肥市工商行政管理局向龙迅有限核发了注册号为“企独皖合总字第002061号”企业法人营业执照。
龙迅有限设立时股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 认缴出资（万美元） | 实缴出资（万美元） | 股权比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 550.00 | - | 100.00 |
| 合计 | 550.00 | - | 100.00 | |
（二）股份公司设立情况
2015年8月15日，龙迅有限董事会及投资者会议通过决议，同意将龙迅有限整体变更为龙迅半导体（合肥）股份有限公司，根据华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《审计报告》（会审字[2015]2603号），以截至2015年3月31日经审计的账面净资产值3,078.0541万元，按照1：0.50626933比例折为1,558.3244万股，每股面值人民币1.00元，超出股本部分计入资本公积。
2015年8月31日，龙迅有限各股东签署《发起人协议》、《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程》，召开了龙迅股份创立大会暨第一次临时股东大会，审议通过了关于整体变更为股份公司等议案。
2015年9月5日，华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）对龙迅有限整体变更为龙迅半导体（合肥）股份有限公司的注册资本变更情况进行了审验，并出具了会验字[2015]3896号《验资报告》。
2015年9月7日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具合经区经[2015]64号《关于同意龙迅半导体科技（合肥）有限公司转制为股份有限公司的批复》。
2015年9月8日，安徽省人民政府向公司换发了批准号为“商外资皖府资字【2006】0475号”外商投资企业批准证书。
2015年9月18日，龙迅股份取得安徽省工商行政管理局核发的注册号为
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340100400004364的营业执照。
整体变更后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 529.6228 | 33.9867 |
| 2 | 陈贵平 | 251.6677 | 16.1499 |
| 3 | 赛富创投 | 165.1820 | 10.6000 |
| 4 | 红土创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 5 | 兴皖创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 6 | 开曼龙迅 | 74.3320 | 4.7700 |
| 7 | 芯财富 | 71.6829 | 4.6000 |
| 8 | 海恒投资 | 63.0336 | 4.0450 |
| 9 | 陈翠萍 | 55.5072 | 3.5620 |
| 10 | 夏洪锋 | 35.2800 | 2.2640 |
| 11 | 苏进 | 35.2800 | 2.2640 |
| 12 | 汪瑾宏 | 14.8664 | 0.9540 |
| 13 | 王从水 | 14.8664 | 0.9540 |
| 14 | 左建军 | 14.8664 | 0.9540 |
| 15 | 王平 | 11.8930 | 0.7632 |
| 合计 | 1,558.3244 | 100.00 | |
截至股改基准日，发行人合并口径的未分配利润为-1,674.95万元，母公司口径的未分配利润为-1,333.71万元，未分配利润为负的原因主要为公司前期处于业务拓展和技术积累阶段，收入规模较小，研发投入、员工薪酬等各类支出较多，从而形成累计亏损。
整体变更后，随着公司主营业务发展，受益于前期的市场和技术积累，发行人市场地位和产品竞争力不断提升，公司盈利能力持续增强，历史上形成的未分配利润为负的风险已经消除，未来不会对发行人的持续盈利能力产生重大不利影响。
经核查，保荐机构及发行人律师认为，发行人设立时存在累计未弥补亏损，发行人整体变更相关事项经董事会、股东会表决通过，相关程序合法合规；发行人改制前的债权债务由改制后的主体承继，改制中不存在侵害债权人合法权益情形；截至本招股说明书签署日，发行人未因整体变更事宜与债权人产生纠纷，已完成商务
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主管部门批准、工商登记注册和税务登记相关程序，整体变更相关事项符合《公司法》等法律法规规定。
三、报告期内的股本和股东变化情况
（一）2017年4月，龙迅股份第一次股权转让
2016年9月21日，龙迅股份2016年第四次临时股东大会通过决议，同意陈贵平归还受陈峰委托替陈峰代持的公司16.14989%股份，无偿将其持有的公司
16.14989%股份（251.6677万股）全部转让给陈峰。
2017年4月20日，陈贵平与陈峰签署了《股份有限公司股权转让协议》。同日，全体股东签署了章程修正案。
2017年4月24日，龙迅股份在安徽省工商行政管理局办理完毕《章程修正案》备案手续。
2017年5月2日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具了合经外资备201700031号《外商投资企业变更备案回执》，对本次股权转让予以备案。
本次股份转让后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 781.2905 | 50.1366 |
| 2 | 赛富创投 | 165.1820 | 10.6000 |
| 3 | 红土创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 4 | 兴皖创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 5 | 开曼龙迅 | 74.3320 | 4.7700 |
| 6 | 芯财富 | 71.6829 | 4.6000 |
| 7 | 海恒投资 | 63.0336 | 4.0450 |
| 8 | 陈翠萍 | 55.5072 | 3.5620 |
| 9 | 夏洪锋 | 35.2800 | 2.2640 |
| 10 | 苏进 | 35.2800 | 2.2640 |
| 11 | 汪瑾宏 | 14.8664 | 0.9540 |
| 12 | 王从水 | 14.8664 | 0.9540 |
| 13 | 左建军 | 14.8664 | 0.9540 |
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 14 | 王平 | 11.8930 | 0.7632 |
| 合计 | 1,558.3244 | 100.00 | |
本次股权转让系还原股权代持，未实际支付股权转让款，详见本节“三、报告期内的股本和股东变化情况”之“（六）公司股本演变过程中曾存在的委托持股情况”。
（二）2018年3月，龙迅股份第二次股权转让
2017年11月24日，龙迅股份2017年第二次临时股东大会通过决议，同意陈峰将其持有公司的0.5%股份（7.7916万股）作价29万元转让给刘永跃；苏进将其持有公司的1.81397%股份（28.2675万股）作价104万元转让给陈峰；夏洪锋将其持有公司的1.81397%股份（28.2675万股）作价104万元转让给陈峰；陈翠萍将其持有公司的
3.56198%股份（55.5072万股）作价205万元转让给陈峰。同日，全体股东签署了章程修正案。
2017年11月28日，陈峰与刘永跃、苏进、夏洪锋、陈翠萍分别签署了《股份转让协议》。
2018年3月6日，龙迅股份办理完毕工商变更备案手续。
2018年3月13日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具了合经外资备201800015号《外商投资企业变更备案回执》，对本次股权转让予以备案。
本次股份转让后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 885.5411 | 56.8265 |
| 2 | 赛富创投 | 165.1820 | 10.6000 |
| 3 | 红土创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 4 | 兴皖创投 | 110.1220 | 7.0667 |
| 5 | 开曼龙迅 | 74.3320 | 4.7700 |
| 6 | 芯财富 | 71.6829 | 4.6000 |
| 7 | 海恒投资 | 63.0336 | 4.0450 |
| 8 | 汪瑾宏 | 14.8664 | 0.9540 |
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 9 | 王从水 | 14.8664 | 0.9540 |
| 10 | 左建军 | 14.8664 | 0.9540 |
| 11 | 王平 | 11.8930 | 0.7632 |
| 12 | 刘永跃 | 7.7916 | 0.5000 |
| 13 | 夏洪锋 | 7.0125 | 0.4500 |
| 14 | 苏进 | 7.0125 | 0.4500 |
| 合计 | 1,558.3244 | 100.00 | |
本次股权转让中苏进、夏洪锋、陈翠萍转让股权给陈峰系还原股权代持，未实际支付股权转让款，详见本节“三、报告期内的股本和股东变化情况”之“（六）公司股本演变过程中曾存在的委托持股情况”。
（三）2018年5月，龙迅股份第一次增资（未分配利润转增资本）
2018年3月30日，龙迅股份2017年度股东大会审议通过《公司2017年度利润分配方案》，同意以公司总股本15,583,244股为基数，每股派发现金红利0.48元，每10股以未分配利润转送10股，共计派发现金红利7,479,957.12元，转送15,583,244股。送转后总股本3,116.6488万股，注册资本3,116.6488万元。同日，全体股东签署了新的公司章程。
2018年5月25日，龙迅股份换领了新的营业执照。
2018年6月5日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具了合经外资备201800040号《外商投资企业变更备案回执》，对本次增资予以备案。
本次转增后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 1,771.0822 | 56.8265 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.6000 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 7.0667 |
| 4 | 兴皖创投 | 220.2440 | 7.0667 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.7700 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.6000 |
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 7 | 海恒投资 | 126.0672 | 4.0450 |
| 8 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9540 |
| 9 | 王从水 | 29.7328 | 0.9540 |
| 10 | 左建军 | 29.7328 | 0.9540 |
| 11 | 王平 | 23.7860 | 0.7632 |
| 12 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.5000 |
| 13 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4500 |
| 14 | 苏进 | 14.0250 | 0.4500 |
| 合计 | 3,116.6488 | 100.00 | |
（四）2019年1月，龙迅股份第三次股权转让
2018年12月28日，兴皖创投将其持有公司7.06669%的股份（220.2440万股）通过安徽省产权交易中心转让给合肥中安和滁州中安，其中将5%的股份（155.8324万股）作价31,850,000元转让给合肥中安，将2.06669%的股份（64.4116万股）作价15,000,000元转让给滁州中安。
2019年1月29日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具了合经外资备201900009号《外商投资企业变更备案回执》，对本次股份转让予以备案。
本次股权转让后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 1,771.0822 | 56.8265 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.6000 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 7.0667 |
| 4 | 合肥中安 | 155.8324 | 5.0000 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.7700 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.6000 |
| 7 | 海恒投资 | 126.0672 | 4.0450 |
| 8 | 滁州中安 | 64.4116 | 2.0667 |
| 9 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9540 |
| 10 | 王从水 | 29.7328 | 0.9540 |
| 11 | 左建军 | 29.7328 | 0.9540 |
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 12 | 王平 | 23.7860 | 0.7632 |
| 13 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.5000 |
| 14 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4500 |
| 15 | 苏进 | 14.0250 | 0.4500 |
| 合计 | 3,116.6488 | 100.00 | |
（五）2019年6月，龙迅股份第二次增资
2019年6月16日，龙迅股份2019年第一次临时股东大会通过决议，同意公司增发129.8603万股份，发行价格为人民币38.502914元/股，新增股份全部由华富瑞兴以现金方式认购，新增股份认购总金额5,000万元，其中129.8603万元计入注册资本，4,870.1397万元计入资本公积。本次增资后，公司总股本由3,116.6488万股增加至3,246.5091万股。同日，全体股东签署了公司章程修正案。2019年6月21日，龙迅股份与华富瑞兴签署了《股份认购协议》。2019年6月24日，龙迅股份办理完毕工商变更登记取得换发的营业执照。2019年6月26日，合肥经济技术开发区经贸发展局出具了合经外资备201900059号《外商投资企业变更备案回执》，对本次增资予以备案。
本次增资后，公司股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 1,771.0822 | 54.5534 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.1760 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 6.7840 |
| 4 | 合肥中安 | 155.8324 | 4.8000 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.5792 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.4160 |
| 7 | 华富瑞兴 | 129.8603 | 4.0000 |
| 8 | 海恒投资 | 126.0672 | 3.8832 |
| 9 | 滁州中安 | 64.4116 | 1.9840 |
| 10 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9158 |
| 11 | 王从水 | 29.7328 | 0.9158 |
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 12 | 左建军 | 29.7328 | 0.9158 |
| 13 | 王平 | 23.7860 | 0.7327 |
| 14 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.4800 |
| 15 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4320 |
| 16 | 苏进 | 14.0250 | 0.4320 |
| 合计 | 3,246.5091 | 100.00 | |
此次变更后，龙迅股份的股东及其持股情况未发生新的变化。
（六）公司股本演变过程中曾存在的委托持股情况
合肥力杰系陈峰投资设立的公司，在合肥力杰设立及后续存续时存在陈峰委托其他人代其持股情形。2013年1月龙迅有限吸收合并合肥力杰后，对合肥力杰股权的代持转变为对龙迅有限及股改后龙迅股份股权的代持。
1、合肥力杰股权代持的形成
2007年6月28日，陈峰与夏洪锋共同出资设立合肥力杰，其中陈峰出资54万元，夏洪锋出资6万元。夏洪锋6万元出资系代陈峰出资，由此代陈峰持有合肥力杰10%股权。
2009年7月12日，陈峰以1元每出资额的价格将其持有的合肥力杰33.33%股权（20万元出资额）转让给陈贵平，6.67%股权（4万元出资额）转让给夏洪锋，16.67%股权（10万元出资额）转让给苏进，16.67%股权（10万元出资额）转让给夏先衡，
16.67%股权（10万元出资额）转让给王标。上述转让均未支付股权转让款，受让方系代陈峰持有合肥力杰股权。
2009年7月12日，合肥力杰注册资本由60万元增加至123万元，增加的注册资本由新增股东陈贵平认缴60万元、陈翠萍认缴3万元。本次增资中陈贵平、陈翠萍系代陈峰出资，由此代陈峰持有合肥力杰股权。
截至2009年7月，形成代持合肥力杰股权情形如下：
| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 陈峰 | 陈贵平 | 80.00 | 65.04 |
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| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 夏洪锋 | 10.00 | 8.13 | |
| 苏进 | 10.00 | 8.13 | |
| 夏先衡 | 10.00 | 8.13 | |
| 王标 | 10.00 | 8.13 | |
| 陈翠萍 | 3.00 | 2.44 | |
| 合计 | 123.00 | 100.00 | |
2、合肥力杰股权代持的变更
2009年11月16日，股东王标将其持有的合肥力杰8.13%股权（10万元出资额）作价10万元转让给陈翠萍。2010年4月6日，股东夏先衡将其持有的合肥力杰8.13%股权（10万元出资额）作价10万元转让给雷西军。2010年6月2日，苏进、夏洪锋、雷西军将其各自持有合肥力杰1.41%股权（1.7339万元出资额）以1元/注册资本的价格转让给陈贵平。
上述股权转让均为委托持股名义股东的变化，各次股权转让并未支付转让款。上述变更完成后，截至2010年6月，合肥力杰股权代持情形如下：
| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 陈峰 | 陈贵平 | 85.2017 | 61.84 |
| 夏洪锋 | 8.2661 | 6.00 | |
| 苏进 | 8.2661 | 6.00 | |
| 雷西军 | 8.2661 | 6.00 | |
| 陈翠萍 | 13.0000 | 9.44 | |
| 合计 | 123.0000 | 89.28 | |
2010年6月23日，合肥力杰注册资本增加到人民币588万元，新增部分由公司现存资本公积转增。本次转增后，合肥力杰股权代持情形如下：
| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 陈峰 | 陈贵平 | 363.6192 | 61.84 |
| 夏洪锋 | 35.2800 | 6.00 | |
| 苏进 | 35.2800 | 6.00 | |
| 雷西军 | 35.2800 | 6.00 |
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| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 陈翠萍 | 55.5072 | 9.44 | |
| 合计 | 524.9664 | 89.28 | |
3、龙迅有限股权代持的形成
2013年1月，龙迅有限吸收合并合肥力杰，合肥力杰股东成为龙迅有限股东，对合肥力杰股权代持由此变更为对龙迅有限股权代持，具体如下：
| 实际股东 | 名义股东姓名 | 出资额（万元） | 股权比例（%） |
| 陈峰 | 陈贵平 | 363.6192 | 24.4591 |
| 夏洪锋 | 35.2800 | 2.3731 | |
| 苏进 | 35.2800 | 2.3731 | |
| 雷西军 | 35.2800 | 2.3731 | |
| 陈翠萍 | 55.5072 | 3.7337 | |
| 合计 | 524.9664 | 35.3121 | |
4、股权代持的解除
（1）2014年9月28日，陈贵平将其持有的7.5305%股权（111.9515万元出资额）以25.2017万元价格转让给陈峰；雷西军将其持有的2.3731%股权（35.28万元出资额）无偿转让给陈峰。同日，陈峰分别与陈贵平、雷西军签署了《股权转让协议》。2014年10月31日，龙迅有限办理完毕工商变更登记手续并换领了新的营业执照。以上股权转让为还原股权代持，由显名股东将代持股权归还隐名股东陈峰，受让方并未支付股权转让款。
（2）2017年4月20日，陈贵平与陈峰签署《股权转让协议》，陈贵平以零元的价格将其持有的公司16.14989%股份（251.6677万股）全部转让给陈峰。2017年4月24日，龙迅股份在安徽省工商行政管理局办理完毕《章程修正案》备案手续。此次股权转让系陈贵平将代持股权归还陈峰。
（3）2017年11月28日，苏进、夏洪锋、陈翠萍分别与陈峰分别签署了《股份转让协议》，约定苏进将其持有公司的1.81397%股份（28.2675万股）以人民币104万元价格转让给陈峰；夏洪锋将其持有公司的1.81397%股份（28.2675万股）以人民币104万元价格转让给陈峰；陈翠萍将其持有公司的3.56198%股份（55.5072万股）
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以人民币205万元价格转让给陈峰。2018年3月6日，龙迅股份在安徽省工商行政管理局办理完毕《章程修正案》备案手续。以上股权转让为还原股权代持，由显名股东将代持股权归还隐名股东陈峰，受让方并未支付股权转让款。本次股权转让后，苏进、夏洪锋仍各自持有龙迅股份0.45%股份（7.0125万股），系根据2017年11月28日陈峰分别与苏进、夏洪锋签署的《股份赠与协议》获赠股份。龙迅股份就此确认了股份支付费用298.31万元。
经以上各次股权转让，龙迅股份股权代持全部解除。
（七）发行人签订的对赌协议及解除情况
| 签订的对赌协议 | 对赌协议解除情况 |
| 2011年6月28日，陈峰、开曼龙迅、陈贵平、陈翠萍、夏洪锋、苏进、雷西军、海恒投资、龙迅有限、合肥力杰与对赌权利人赛富创投、红土创投及兴皖创投签订了《龙迅半导体科技（合肥）有限公司、合肥力杰半导体科技有限公司与合肥赛富合元创业投资中心（有限合伙）、安徽红土创业投资有限公司、安徽兴皖创业投资有限公司之投资协议》（简称“《投资协议》”），就估值与股权比例调整（3.3条）、公司治理（第六条）、IPO和上市（7.1条）、员工期权激励计划（7.4条）、优先认股权（7.5条）、反稀释保护（7.6条）、共同领售权（7.7条）、赎回（7.8条）、购并（7.9条）、清算事件（7.10条）、信息知情权（7.12条）、股份锁定（7.14条）等进行了约定。 | 2013年9月24日，陈峰、开曼龙迅、陈贵平、陈翠萍、夏洪锋、苏进、雷西军、海恒投资与对赌权利人赛富创投、红土创投、兴皖创投签订了《龙迅半导体科技（合肥）有限公司、合肥力杰半导体科技有限公司与合肥赛富合元创业投资中心（有限合伙）、安徽红土创业投资有限公司、安徽兴皖创业投资有限公司之投资协议之补充协议》，同意终止《投资协议》第3.3条“估值与股权比例调整”条款。 |
| 2020年4月16日，对赌权利人赛富创投、红土创投与陈峰、开曼龙迅、夏洪锋、苏进、海恒投资、龙迅股份签署《关于<龙迅半导体科技（合肥）有限公司、合肥力杰半导体科技有限公司与合肥赛富合元创业投资中心（有限合伙）、安徽红土创业投资有限公司、安徽兴皖创业投资有限公司之投资协议>的补充协议》，约定：“一、各方确认，自龙迅有限整体变更设立龙迅股份之日起，龙迅股份的公司治理根据龙迅股份章程及龙迅股份股东大会、董事会、监事会审议通过的相关制度执行，《投资协议》第六条“公司治理”终止。 二、《投资协议》第7.1条、第7.4条、第7.5条、第7.6条、第7.7条、第7.8条、第7.9条、第7.10条、第7.12条、第7.14条（以下统称“特别条款”）于龙迅股份正式递交上市申报材料之日起终止，不再对各方具有法律约束力，且该等终止未附加任何条件。” | |
| 兴皖创投已退出，继受股东合肥中安、滁州中安已签署《确认函》，确认未承继及享有兴皖创投在《投资协议》中拥有的除法律法规及龙迅股份章程、制度规定以外的其他权利。 |
四、发行人报告期内的重大资产重组情况
发行人报告期内不存在重大资产重组情况。
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
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五、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况
发行人未在其他证券市场上市或挂牌。
六、发行人股权结构
截至本招股说明书签署之日，发行人股权结构如下：
| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 1,771.0822 | 54.5534 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.1760 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 6.7840 |
| 4 | 合肥中安 | 155.8324 | 4.8000 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.5792 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.4160 |
| 7 | 华富瑞兴 | 129.8603 | 4.0000 |
| 8 | 海恒投资 | 126.0672 | 3.8832 |
| 9 | 滁州中安 | 64.4116 | 1.9840 |
| 10 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9158 |
龙迅半导体（合肥）股份有限公司赛富创投
| 赛富创投 | 红土创投 | 合肥中安 | 滁州中安 |
| 芯财富 | 陈峰 |
| 海恒投资 | 开曼龙迅 | 华富瑞兴 |
| 刘永跃 | 夏洪锋 | 苏进 | 其他四名自然人股东 |
| 香港龙盛电子集团有限公司 | 深圳朗田亩半导体科技有限公司 |
| 100% | 100% |
合肥经济技术开发区产业投资引导基金有限公司
26.53%
26.53%
4.5792%
| 4.5792% | 4% | 0.48% | 0.432% | 0.432% | 3.4801% |
| 13.0186% | 2.056% | 1.9528% |
| 10.176% | 6.784% | 4.8% | 1.984% | 3.8832% | 4.416% | 54.5534% |
100%
19.96%
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
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| 序号 | 股东姓名 | 持股数量（万股） | 持股比例（%） |
| 11 | 王从水 | 29.7328 | 0.9158 |
| 12 | 左建军 | 29.7328 | 0.9158 |
| 13 | 王平 | 23.7860 | 0.7327 |
| 14 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.4800 |
| 15 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4320 |
| 16 | 苏进 | 14.0250 | 0.4320 |
| 合计 | 3,246.5091 | 100.00 | |
七、发行人的控股子公司、参股公司情况
（一）发行人现有控股及参股公司基本情况
截至本招股说明书签署日，公司共有香港龙盛和朗田亩两家全资子公司，无参股公司。
1、香港龙盛
| 公司名称 | 香港龙盛电子集团有限公司 |
| 成立日期 | 2012年5月14日 |
| 注册号 | 1744505 |
| 注册资本 | 10,000港元 |
| 实收资本 | 100港元 |
| 注册地址 | 香港湾仔告士打道128号祥丰大厦15楼A-B室 |
| 股东构成及控制情况 | 龙迅股份100%持股 |
| 主营业务 | 集成电路芯片产品的销售 |
| 与发行人主营业务的关系 | 主营公司产品在境外的销售 |
香港龙盛最近一年及一期经容诚会计师事务所审计的主要财务数据如下：
单位：万元
| 项 目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 |
| 总资产 | 2.15 | 5.72 |
| 净资产 | -358.95 | -350.11 |
| 收入 | - | 28.93 |
| 净利润 | -3.62 | 3.32 |
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2、朗田亩
| 公司名称 | 深圳朗田亩半导体科技有限公司 |
| 统一社会信用代码 | 914403000711238687 |
| 成立日期 | 2013年5月17日 |
| 注册资本 | 1,000万元 |
| 实收资本 | 1,000万元 |
| 法定代表人 | CHEN FENG |
| 注册地和主要生产经营地 | 深圳市龙岗区吉华街道甘李二路11号中海信创新产业城19栋20楼01-02单元 |
| 股东构成 | 龙迅股份持有100%股权 |
| 主营业务 | 集成电路设计、销售及相关的技术咨询服务 |
| 与发行人主营业务的关系 | 主营公司产品销售及相关产品研发 |
朗田亩最近一年及一期经容诚会计师事务所审计的主要财务数据如下：
单位：万元
| 项 目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 |
| 总资产 | 1,508.35 | 1,329.80 |
| 净资产 | 610.23 | 567.54 |
| 收入 | 2,880.00 | 4,292.55 |
| 净利润 | 42.68 | -35.54 |
（二）报告期期初至今注销的子公司
1、美国龙迅
| 公司名称 | Lontium Semiconductor Corporation |
| 注册编号 | 454777-91 |
| 注册资本 | 30,100美元 |
| 成立日期 | 2007年8月6日 |
| 注册地址 | 13162 NW NANZONI ST PORTLAND OR 97229 USA |
| 股东构成 | 龙迅股份持有100%股权 |
| 主营业务 | 集成电路芯片产品的销售 |
| 与发行人主营业务的关系 | 主营公司产品在美国的销售和售后服务 |
2018年8月3日，美国龙迅向美国俄勒冈州州务卿提出注销申请，并取得注
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
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销信息的确认函。2019年1月2日，安徽省商务厅出具了企业境外投资注销确认函，确认美国龙迅已注销。
2、芯奇电子
（1）基本情况
| 公司名称 | 安徽芯奇电子科技有限公司 | |
| 统一社会信用代码 | 91340100355162340D | |
| 成立日期 | 2015年8月31日 | |
| 注销日期 | 2019年11月28日 | |
| 注册资本 | 500万元人民币 | |
| 实收资本 | 0万元 | |
| 法定代表人 | 陈晓旺 | |
| 注册地 | 安徽省合肥市经济技术开发区石门路南3#标准厂房B座301室 | |
| 经营范围 | 集成电路产品、电子产品、计算机软硬件产品、安防产品的研发、设计、销售及技术开发、技术转让、技术咨询服务；系统集成服务；投资管理及咨询；商务咨询；项目投资、管理及咨询；自营和代理各类商品和技术的进出口业务（但国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） | |
| 主营业务 | 集成电路芯片及相关电子产品的销售 | |
| 与发行人主营业务的关系 | 采购公司芯片并装配成相关产品对外销售 | |
（2）股权结构
| 序号 | 股东名称 | 认缴出资额（万元） | 实际出资额（万元） | 持股比例 |
| 1 | 张帅 | 250.00 | - | 50.00% |
| 2 | 吴光辉 | 250.00 | - | 50.00% |
| 合计 | 500.00 | - | 100.00% | |
注：2015年8月，发行人以公司员工张帅和吴光辉的名义设立了芯奇电子，设立目的主要是探索从事芯片下游产品业务，后由于发行人的业务规划调整与管理需要，发行人于2019年11月将芯奇电子注销。
（3）芯奇电子最近一年经容诚会计师事务所审计的主要财务数据如下：
单位：万元
| 项 目 | 2019年12月31日/2019年度 |
| 总资产 | - |
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| 净资产 | - |
| 收入 | 61.99 |
| 净利润 | 22.89 |
八、发行人控股股东、实际控制人及持股5%以上主要股东的基本情况
（一）控股股东、实际控制人的基本情况
公司控股股东、实际控制人为陈峰先生。截至本招股说明书签署日，陈峰先生直接持有公司17,710,822股股份，占公司本次发行前总股本的比例为54.5534%，同时其控制的芯财富持有公司1,433,658股股份，占公司本次发行前总股本的比例为4.416%，陈峰先生直接和间接控制的公司股份占公司本次发行前总股本的比例为58.9694%。
陈峰先生简历请详见本节之“十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”相关内容。
截至本招股说明书签署日，公司控股股东、实际控制人陈峰先生直接或间接控制公司的股份不存在任何质押或其他有争议的情况。
（二）其他持有发行人5%以上股份的股东
截至本招股说明书签署之日，其他持有公司5%以上股份的主要股东为赛富创投、红土创投以及受同一控制人控制的合肥中安、滁州中安。
1、赛富创投
（1）概况
| 企业名称 | 合肥赛富合元创业投资中心（有限合伙） |
| 成立日期 | 2011年1月13日 |
| 认缴出资额 | 25,048万元 |
| 统一社会信用代码 | 91340100567545132W |
| 执行事务合伙人 | 合肥赛富创业投资管理有限公司 |
| 企业类型 | 合伙企业 |
| 注册地址 | 安徽省合肥市经济技术开发区翠微路6号海恒大厦6楼 |
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| 主营业务 | 股权投资 |
| 经营范围 | 投资管理、咨询服务；项目投资。 |
| 与发行人主营业务的关系 | 无关系 |
赛富创投于2015年1月5日向中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案，备案编号为SD4289，其基金管理人天津赛富盛元投资管理中心（有限合伙）于2014年3月25日在中国证券投资基金业协会办理了私募基金管理人登记，登记编号为P1000661。
（2）合伙人构成
| 序号 | 合伙人 | 认缴出资额 （万元） | 出资比例 （%） | 合伙人类型 |
| 1 | 合肥赛富创业投资管理有限公司 | 248.00 | 0.99 | 普通合伙人 |
| 2 | 安徽国购科技投资股份有限公司 | 10,000.00 | 39.92 | 有限合伙人 |
| 3 | 新疆环新股权投资合伙企业（普通合伙） | 5,000.00 | 19.96 | 有限合伙人 |
| 4 | 海恒投资 | 5,000.00 | 19.96 | 有限合伙人 |
| 5 | 天津赛富创业投资基金（有限合伙） | 4,800.00 | 19.16 | 有限合伙人 |
| 合计 | 25,048.00 | 100.00 | —— | |
合肥赛富创业投资管理有限公司成立于2010年11月30日，注册资本为200万元，注册地址为安徽省合肥市经济技术开发区翠微路6号海恒大厦6楼6006号，法定代表人为阎焱，统一社会信用代码为913401005663606114，经营范围为投资咨询与管理。
2、红土创投
（1）概况
| 企业名称 | 安徽红土创业投资有限公司 |
| 成立日期 | 2010年8月10日 |
| 注册资本 | 40,000万元 |
| 实收资本 | 20,000万元 |
| 统一社会信用代码 | 91340100560662619X |
| 法定代表人 | 刘波 |
| 公司类型 | 其他有限责任公司 |
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| 注册地址 | 安徽省合肥市瑶海区明光路1号708室 |
| 主营业务 | 股权投资 |
| 经营范围 | 创业投资；股权投资 |
| 与发行人主营业务的关系 | 无关系 |
红土创投于2015年4月15日向中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案，备案编号为SD6027，其基金管理人安徽红土创业投资管理有限公司于2015年4月15日在中国证券投资基金业协会办理了私募基金管理人登记，登记编号为P1010710。
（2）股东构成
| 序号 | 股东名称 | 认缴出资额 （万元） | 出资比例 （%） |
| 1 | 深圳市创新投资集团有限公司 | 26,000.00 | 65.00 |
| 2 | 安徽省高新技术产业投资有限公司 | 10,000.00 | 25.00 |
| 3 | 深圳市联合英杰创业投资有限公司 | 4,000.00 | 10.00 |
| 合计 | 40,000.00 | 100.00 | |
深圳市创新投资集团有限公司成立于1999年8月25日，注册资本为542,090.1882万元，注册地址为深圳市福田区深南大道4009号投资大厦11层B区，法定代表人为倪泽望，统一社会信用代码为91440300715226118E，经营范围为创业投资业务；代理其他创业投资企业等机构或个人的创业投资业务；创业投资咨询业务；为创业企业提供创业管理服务业务；参与设立创业投资企业与创业投资管理顾问机构；股权投资；投资股权投资基金；股权投资基金管理、受托管理投资基金（不得从事证券投资活动；不得以公开方式募集资金开展投资活动；不得从事公开募集基金管理业务）；受托资产管理、投资管理（不得从事信托、金融资产管理、证券资产管理及其他限制项目）；投资咨询（根据法律、行政法规、国务院决定等规定需要审批的,依法取得相关审批文件后方可经营）；企业管理咨询；企业管理策划；全国中小企业股份转让系统做市业务；在合法取得使用权的土地上从事房地产开发经营业务。
3、合肥中安和滁州中安
合肥中安和滁州中安合计持有公司6.784%的股份，其执行事务合伙人同为安
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徽云松投资管理有限公司。
（1）合肥中安
①概况
| 企业名称 | 合肥中安海创创业投资合伙企业（有限合伙） |
| 成立日期 | 2018年8月27日 |
| 出资额 | 37,700万元 |
| 统一社会信用代码 | 91340111MA2T12AP67 |
| 执行事务合伙人 | 安徽云松投资管理有限公司 |
| 企业类型 | 有限合伙企业 |
| 注册地址 | 安徽省合肥市经济技术开发区翠微路6号海恒大厦565室 |
| 主营业务 | 股权投资 |
| 经营范围 | 创业投资、股权投资、投资管理、投资咨询、财务顾问。 |
| 与发行人主营业务的关系 | 无关系 |
合肥中安于2018年12月28日向中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案，备案编号为SEM476。
②合伙人构成
| 序号 | 合伙人 | 认缴出资额 （万元） | 出资比例 （%） | 合伙人类型 |
| 1 | 安徽云松投资管理有限公司 | 200.00 | 0.53 | 普通合伙人 |
| 2 | 安徽省高新技术产业投资有限公司 | 10,000.00 | 26.53 | 有限合伙人 |
| 3 | 合肥经济技术开发区产业投资引导基金有限公司 | 10,000.00 | 26.53 | 有限合伙人 |
| 4 | 盈富泰克国家新兴产业创业投资引导基金（有限合伙） | 9,500.00 | 25.20 | 有限合伙人 |
| 5 | 秦海 | 5,000.00 | 13.26 | 有限合伙人 |
| 6 | 张玉萍 | 1,000.00 | 2.65 | 有限合伙人 |
| 7 | 闵思捷 | 1,000.00 | 2.65 | 有限合伙人 |
| 8 | 安徽易诚信息技术有限公司 | 1,000.00 | 2.65 | 有限合伙人 |
| 合计 | 37,700.00 | 100.00 | —— | |
（2）滁州中安
①概况
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| 企业名称 | 滁州中安创投新兴产业基金合伙企业（有限合伙） |
| 成立日期 | 2018年9月25日 |
| 认缴出资额 | 30,150万元 |
| 统一社会信用代码 | 91341100MA2T3GF61M |
| 执行事务合伙人 | 安徽云松投资管理有限公司 |
| 企业类型 | 有限合伙企业 |
| 注册地址 | 安徽省滁州市全椒路155号一楼 |
| 主营业务 | 股权投资 |
| 经营范围 | 股权投资、投资管理及投资咨询。 |
| 与发行人主营业务的关系 | 无关系 |
滁州中安于2018年12月14日向中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案，备案编号为SEV768。
②合伙人构成
| 序号 | 合伙人 | 认缴出资额（万元） | 出资比例（%） | 合伙人类型 |
| 1 | 安徽云松投资管理有限公司 | 150.00 | 0.50 | 普通合伙人 |
| 2 | 安徽省中小企业发展基金有限公司 | 15,000.00 | 49.75 | 有限合伙人 |
| 3 | 滁州市城投鑫创资产管理有限公司 | 5,100.00 | 16.92 | 有限合伙人 |
| 4 | 滁州市国有资产运营有限公司 | 2,100.00 | 6.97 | 有限合伙人 |
| 5 | 滁州经济技术开发总公司 | 2,100.00 | 6.97 | 有限合伙人 |
| 6 | 凤阳县经济发展投资有限公司 | 1,800.00 | 5.97 | 有限合伙人 |
| 7 | 明光跃龙投资控股集团有限公司 | 1,500.00 | 4.98 | 有限合伙人 |
| 8 | 来安县城市基础设施开发有限公司 | 1,500.00 | 4.98 | 有限合伙人 |
| 9 | 滁州市苏滁现代产业园建设发展有限公司 | 900.00 | 2.99 | 有限合伙人 |
| 合计 | 30,150.00 | 100.00 | —— | |
合肥中安与滁州中安的执行事务合伙人和私募基金管理人安徽云松投资管理有限公司成立于2010年9月28日，注册资本1,000万元，注册地址为安徽省合肥市高新区望江西路860号高新区管委会大楼B座11楼，法定代表人为钱进，统一社会信用代码为913401005621993499，经营范围为投资管理。安徽云松投资管理有限公司于2014年5月26日在中国证券投资基金业协会办理了私募基金管理人登记，登记编号为P1002826。
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（三）控股股东和实际控制人控制的其他企业的情况
截至本招股说明书签署日，除发行人外，控股股东及实际控制人陈峰先生控制的其他企业为芯财富。
1、概况
| 企业名称 | 合肥芯财富信息技术中心（普通合伙） |
| 成立日期 | 2014年12月11日 |
| 出资额 | 1,450,601元 |
| 统一社会信用代码 | 91340100325423810G |
| 执行事务合伙人 | 陈峰 |
| 企业类型 | 普通合伙企业 |
| 注册地址 | 安徽省合肥市经济技术开发区芙蓉路北芙蓉路标准厂房创新创业园B座四层 |
| 主营业务及其与公司主营业务关系 | 员工持股平台，业务仅限于持有龙迅股份股权 |
2、合伙人构成
| 序号 | 合伙人姓名 | 认缴出资额（万元） | 实缴出资额（万元） | 出资比例(%) | 合伙人性质 |
| 1 | 陈峰 | 18.8849 | 18.8849 | 13.0186 | 普通合伙人 |
| 2 | 苏进 | 2.8327 | 2.8327 | 1.9528 | 普通合伙人 |
| 3 | 夏洪锋 | 2.9825 | 2.9825 | 2.0560 | 普通合伙人 |
| 4 | 李广仁 | 2.6050 | 2.6050 | 1.7958 | 普通合伙人 |
| 5 | 谢长倩 | 1.9473 | 1.9473 | 1.3424 | 普通合伙人 |
| 6 | 邰连梁 | 4.1431 | 4.1431 | 2.8561 | 普通合伙人 |
| 7 | 任殿升 | 4.1037 | 4.1037 | 2.8290 | 普通合伙人 |
| 8 | 何冬琴 | 1.7344 | 1.7344 | 1.1956 | 普通合伙人 |
| 9 | 周大锋 | 2.8809 | 2.8809 | 1.9860 | 普通合伙人 |
| 10 | 付家喜 | 1.2012 | 1.2012 | 0.8281 | 普通合伙人 |
| 11 | 周雪燕 | 0.5046 | 0.5046 | 0.3479 | 普通合伙人 |
| 12 | 吴珺 | 1.0012 | 1.0012 | 0.6902 | 普通合伙人 |
| 13 | 沈勇 | 0.6031 | 0.6031 | 0.4157 | 普通合伙人 |
| 14 | 琚陈李 | 1.6004 | 1.6004 | 1.1033 | 普通合伙人 |
| 15 | 边慧 | 1.0803 | 1.0803 | 0.7447 | 普通合伙人 |
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| 序号 | 合伙人姓名 | 认缴出资额（万元） | 实缴出资额（万元） | 出资比例(%) | 合伙人性质 |
| 16 | 吴自征 | 1.6792 | 1.6792 | 1.1576 | 普通合伙人 |
| 17 | 刘浩 | 2.3651 | 2.3651 | 1.6304 | 普通合伙人 |
| 18 | 胡盛泉 | 1.5014 | 1.5014 | 1.0350 | 普通合伙人 |
| 19 | 张志存 | 1.0437 | 1.0437 | 0.7195 | 普通合伙人 |
| 20 | 龚书涛 | 0.3233 | 0.3233 | 0.2229 | 普通合伙人 |
| 21 | 王天才 | 1.4190 | 1.4190 | 0.9782 | 普通合伙人 |
| 22 | 章德余 | 0.6464 | 0.6464 | 0.4456 | 普通合伙人 |
| 23 | 王宁 | 2.2074 | 2.2074 | 1.5217 | 普通合伙人 |
| 24 | 郭浩纯 | 0.5000 | 0.5000 | 0.3447 | 普通合伙人 |
| 25 | 陈余 | 1.3437 | 1.3437 | 0.9263 | 普通合伙人 |
| 26 | 李丽 | 1.0012 | 1.0012 | 0.6902 | 普通合伙人 |
| 27 | 张俊 | 1.5649 | 1.5649 | 1.0788 | 普通合伙人 |
| 28 | 胡珊珊 | 1.2614 | 1.2614 | 0.8696 | 普通合伙人 |
| 29 | 付蓉 | 0.6465 | 0.6465 | 0.4457 | 普通合伙人 |
| 30 | 张美玲 | 1.7344 | 1.7344 | 1.1956 | 普通合伙人 |
| 31 | 刘文静 | 1.1983 | 1.1983 | 0.8261 | 普通合伙人 |
| 32 | 尹超 | 1.7344 | 1.7344 | 1.1956 | 普通合伙人 |
| 33 | 王小龙 | 1.2614 | 1.2614 | 0.8696 | 普通合伙人 |
| 34 | 杨开云 | 2.3651 | 2.3651 | 1.6304 | 普通合伙人 |
| 35 | 许林 | 0.7334 | 0.7334 | 0.5055 | 普通合伙人 |
| 36 | 龙智 | 0.5440 | 0.5440 | 0.3750 | 普通合伙人 |
| 37 | 赵彧 | 2.3651 | 2.3651 | 1.6304 | 普通合伙人 |
| 38 | 张翔 | 1.2614 | 1.2614 | 0.8696 | 普通合伙人 |
| 39 | 余翠 | 1.2614 | 1.2614 | 0.8696 | 普通合伙人 |
| 40 | 蒋兵峰 | 1.3247 | 1.3247 | 0.9132 | 普通合伙人 |
| 41 | 季翔宇 | 1.4821 | 1.4821 | 1.0217 | 普通合伙人 |
| 42 | 吴光辉 | 0.5837 | 0.5837 | 0.4024 | 普通合伙人 |
| 43 | 乐长方 | 2.5228 | 2.5228 | 1.7391 | 普通合伙人 |
| 44 | 许可可 | 0.2523 | 0.2523 | 0.1740 | 普通合伙人 |
| 45 | 高赛 | 0.8628 | 0.8628 | 0.5948 | 普通合伙人 |
| 46 | 陶成 | 0.9837 | 0.9837 | 0.6781 | 普通合伙人 |
| 47 | 郭祥浩 | 1.5770 | 1.5770 | 1.0871 | 普通合伙人 |
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| 序号 | 合伙人姓名 | 认缴出资额（万元） | 实缴出资额（万元） | 出资比例(%) | 合伙人性质 |
| 48 | 吴迎春 | 0.9066 | 0.9066 | 0.6250 | 普通合伙人 |
| 49 | 于杰 | 0.9933 | 0.9933 | 0.6848 | 普通合伙人 |
| 50 | 彭小兵 | 2.5658 | 2.5658 | 1.7688 | 普通合伙人 |
| 51 | 刘亮 | 2.0498 | 2.0498 | 1.4131 | 普通合伙人 |
| 52 | 王浩 | 2.0498 | 2.0498 | 1.4131 | 普通合伙人 |
| 53 | 郭文武 | 1.5454 | 1.5454 | 1.0653 | 普通合伙人 |
| 54 | 孙超 | 1.7344 | 1.7344 | 1.1957 | 普通合伙人 |
| 55 | 韦永祥 | 1.6348 | 1.6348 | 1.1270 | 普通合伙人 |
| 56 | 程子翔 | 2.3651 | 2.3651 | 1.6304 | 普通合伙人 |
| 57 | 董飞 | 0.8041 | 0.8041 | 0.5543 | 普通合伙人 |
| 58 | 朱晓明 | 0.8028 | 0.8028 | 0.5534 | 普通合伙人 |
| 59 | 梁师勇 | 1.3405 | 1.3405 | 0.9241 | 普通合伙人 |
| 60 | 李高峰 | 2.9958 | 2.9958 | 2.0652 | 普通合伙人 |
| 61 | 李磊 | 1.4191 | 1.4191 | 0.9783 | 普通合伙人 |
| 62 | 丁勇军 | 0.7884 | 0.7884 | 0.5435 | 普通合伙人 |
| 63 | 陈详详 | 0.7884 | 0.7884 | 0.5435 | 普通合伙人 |
| 64 | 陈晓旺 | 1.4614 | 1.4614 | 1.0074 | 普通合伙人 |
| 65 | 夏礼梅 | 0.5944 | 0.5944 | 0.4098 | 普通合伙人 |
| 66 | 祝欣 | 0.4730 | 0.4730 | 0.3260 | 普通合伙人 |
| 67 | 秦伟 | 0.6708 | 0.6708 | 0.4624 | 普通合伙人 |
| 68 | 张正 | 0.3761 | 0.3761 | 0.2593 | 普通合伙人 |
| 69 | 范昊 | 0.2365 | 0.2365 | 0.1631 | 普通合伙人 |
| 70 | 何文波 | 2.5233 | 2.5233 | 1.7395 | 普通合伙人 |
| 71 | 殷文涵 | 0.9461 | 0.9461 | 0.6522 | 普通合伙人 |
| 72 | 周章菊 | 0.2365 | 0.2365 | 0.1631 | 普通合伙人 |
| 73 | 刘传星 | 0.9884 | 0.9884 | 0.6814 | 普通合伙人 |
| 74 | 刘杰 | 0.7521 | 0.7521 | 0.5185 | 普通合伙人 |
| 75 | 宛铮 | 0.7884 | 0.7884 | 0.5434 | 普通合伙人 |
| 76 | 魏国 | 1.3801 | 1.3801 | 0.9513 | 普通合伙人 |
| 77 | 王洁 | 0.2374 | 0.2374 | 0.1637 | 普通合伙人 |
| 78 | 黄玲玲 | 0.3165 | 0.3165 | 0.2182 | 普通合伙人 |
| 79 | 罗德星 | 0.5165 | 0.5165 | 0.3561 | 普通合伙人 |
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| 序号 | 合伙人姓名 | 认缴出资额（万元） | 实缴出资额（万元） | 出资比例(%) | 合伙人性质 |
| 80 | 欧阳茹 | 0.3165 | 0.3165 | 0.2182 | 普通合伙人 |
| 81 | 关皓伟 | 1.4242 | 1.4242 | 0.9818 | 普通合伙人 |
| 82 | 刘晓萌 | 0.7821 | 0.7821 | 0.5392 | 普通合伙人 |
| 83 | 叶婷婷 | 0.8956 | 0.8956 | 0.6174 | 普通合伙人 |
| 84 | 包生辉 | 1.1495 | 1.1495 | 0.7924 | 普通合伙人 |
| 85 | 余荣良 | 0.9745 | 0.9745 | 0.6718 | 普通合伙人 |
| 86 | 孙进 | 0.2374 | 0.2374 | 0.1637 | 普通合伙人 |
| 87 | 方晓 | 0.3561 | 0.3561 | 0.2455 | 普通合伙人 |
| 88 | 张佳佳 | 0.3561 | 0.3561 | 0.2455 | 普通合伙人 |
| 89 | 闫松 | 0.3561 | 0.3561 | 0.2455 | 普通合伙人 |
| 90 | 张静 | 0.3165 | 0.3165 | 0.2182 | 普通合伙人 |
| 91 | 郝世洋 | 0.6330 | 0.6330 | 0.4364 | 普通合伙人 |
| 92 | 胡理刚 | 1.3451 | 1.3451 | 0.9273 | 普通合伙人 |
| 93 | 韩旗 | 1.1495 | 1.1495 | 0.7924 | 普通合伙人 |
| 94 | 吴庆艳 | 1.4242 | 1.4242 | 0.9818 | 普通合伙人 |
| 95 | 吴碧霞 | 0.7912 | 0.7912 | 0.5454 | 普通合伙人 |
| 96 | 李福贵 | 1.2621 | 1.2621 | 0.8700 | 普通合伙人 |
| 97 | 高云云 | 1.0555 | 1.0555 | 0.7276 | 普通合伙人 |
| 98 | 李晓松 | 0.3432 | 0.3432 | 0.2366 | 普通合伙人 |
| 99 | 王振 | 0.1707 | 0.1707 | 0.1177 | 普通合伙人 |
| 100 | 代志爱 | 0.6642 | 0.6642 | 0.4579 | 普通合伙人 |
| 101 | 张峰 | 0.3321 | 0.3321 | 0.2289 | 普通合伙人 |
| 102 | 姜萍萍 | 0.3171 | 0.3171 | 0.2186 | 普通合伙人 |
| 103 | 甘伟明 | 0.5049 | 0.5049 | 0.3480 | 普通合伙人 |
| 104 | 高川川 | 0.3552 | 0.3552 | 0.2449 | 普通合伙人 |
| 105 | 柯小青 | 0.2828 | 0.2828 | 0.1950 | 普通合伙人 |
| 106 | 陈家丽 | 0.3266 | 0.3266 | 0.2251 | 普通合伙人 |
| 合计 | 145.0601 | 145.0601 | 100.00 | - | |
芯财富为公司员工持股平台，系依法设立并根据合伙协议规范运行的普通合伙企业。芯财富不存在以非公开方式向投资者募集资金设立的情形，也不存在由基金管理人进行管理、基金托管人进行托管的情形，因此，芯财富无需按照《私募投资
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基金监督管理暂行办法》、《私募投资基金管理人登记和基金备案管理办法（试行）》等相关法律法规规定履行登记备案程序。
芯财富不符合《上海证券交易所科创板股票发行上市审核问答》规定的“闭环原则”，在计算发行人股东人数时应分别穿透至自然人计算。
九、发行人股本情况
（一）本次发行前后的股本情况
公司本次发行前总股本为32,465,091股，本次拟发行10,821,697股A股股份，占发行后总股本的比例为25.00%。本次发行不涉及发行人股东公开发售股份。
本次发行前后的公司股本情况如下：
| 序号 | 股东名称 | 发行前 | 发行后 | ||
| 股数（万股） | 比例（%） | 股数（万股） | 比例（%） | ||
| 1 | 陈 峰 | 1,771.0822 | 54.5534 | 1,771.0822 | 40.9151 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.1760 | 330.3640 | 7.6320 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 6.7840 | 220.2440 | 5.0880 |
| 4 | 合肥中安 | 155.8324 | 4.8000 | 155.8324 | 3.6000 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.5792 | 148.6640 | 3.4344 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.4160 | 143.3658 | 3.3120 |
| 7 | 华富瑞兴 | 129.8603 | 4.0000 | 129.8603 | 3.0000 |
| 8 | 海恒投资 | 126.0672 | 3.8832 | 126.0672 | 2.9124 |
| 9 | 滁州中安 | 64.4116 | 1.9840 | 64.4116 | 1.4880 |
| 10 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9158 | 29.7328 | 0.6869 |
| 11 | 王从水 | 29.7328 | 0.9158 | 29.7328 | 0.6869 |
| 12 | 左建军 | 29.7328 | 0.9158 | 29.7328 | 0.6869 |
| 13 | 王 平 | 23.7860 | 0.7327 | 23.7860 | 0.5495 |
| 14 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.4800 | 15.5832 | 0.3600 |
| 15 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4320 | 14.0250 | 0.3240 |
| 16 | 苏 进 | 14.0250 | 0.4320 | 14.0250 | 0.3240 |
| 17 | 本次发行流通股 | - | - | 1,082.1697 | 25.0000 |
| 合计 | 3,246.5091 | 100.00 | 4,328.6788 | 100.00 | |
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（二）公司前十名股东
本次发行前，本公司前十名股东及其持股情况如下：
| 序号 | 股 东 | 持股数量（万股） | 出资比例（%） |
| 1 | 陈 峰 | 1,771.0822 | 54.5534 |
| 2 | 赛富创投 | 330.3640 | 10.1760 |
| 3 | 红土创投 | 220.2440 | 6.7840 |
| 4 | 合肥中安 | 155.8324 | 4.8000 |
| 5 | 开曼龙迅 | 148.6640 | 4.5792 |
| 6 | 芯财富 | 143.3658 | 4.4160 |
| 7 | 华富瑞兴 | 129.8603 | 4.0000 |
| 8 | 海恒投资 | 126.0672 | 3.8832 |
| 9 | 滁州中安 | 64.4116 | 1.9840 |
| 10 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9158 |
| 王从水 | 29.7328 | 0.9158 | |
| 左建军 | 29.7328 | 0.9158 | |
| 合计 | 3,179.0899 | 97.9233 | |
（三）公司前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务
本次发行前，公司前十名自然人股东及其在公司担任职务情况如下：
| 序号 | 股东姓名 | 直接持股数量（万股） | 比例（%） | 在公司任职情况 |
| 1 | 陈 峰 | 1,771.0822 | 54.5534 | 董事长、总经理 |
| 2 | 汪瑾宏 | 29.7328 | 0.9158 | 无 |
| 3 | 王从水 | 29.7328 | 0.9158 | 无 |
| 4 | 左建军 | 29.7328 | 0.9158 | 无 |
| 5 | 王 平 | 23.7860 | 0.7327 | 无 |
| 6 | 刘永跃 | 15.5832 | 0.4800 | 董事、副总经理 |
| 7 | 夏洪锋 | 14.0250 | 0.4320 | 核心技术人员 |
| 8 | 苏 进 | 14.0250 | 0.4320 | 董事、副总经理、核心技术人员 |
（四）公司的国有股份或外资股份情况
1、发行人国有股份情况
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根据合肥经济技术开发区国有资产监督管理委员会出具的《关于龙迅半导体（合肥）股份有限公司国有股东标识的批复》，公司国有股东为海恒投资，海恒投资在中国证券登记结算有限公司登记的证券账户将标注“SS”标识，海恒投资持有公司126.0672万股，占总股本的3.8832%。
2、发行人外资股份情况
截至本招股说明书签署日，根据合肥经济技术开发区出具的《外商投资企业变更备案回执》（合经外资备201900059），公司外资股东情况如下：
| 序号 | 股东名称 | 国别（地区） | 持股数量（万股） | 出资比例（%） |
| 1 | 陈峰 | 美国 | 1,771.0822 | 54.5534 |
| 2 | 开曼龙迅 | 开曼群岛 | 148.6640 | 4.5792 |
（五）最近一年公司新增股东情况
1、最近一年公司新增股东情况
最近一年内，公司新增股东为华富瑞兴。
| 企业名称 | 华富瑞兴投资管理有限公司 |
| 成立日期 | 2017年4月26日 |
| 出资额 | 150,000万元 |
| 统一社会信用代码 | 91340100MA2NK1R138 |
| 法定代表人 | 陈松 |
| 企业类型 | 有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资） |
| 注册地址 | 合肥市庐阳区阜南路166号润安大厦A座26层 |
| 经营范围 | 金融产品投资，股权投资（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） |
华富瑞兴的出资情况如下：
| 序 号 | 股 东 | 出资额（万元） | 出资比例（%） |
| 1 | 华安证券 | 150,000.00 | 100.00 |
| 合计 | 150,000.00 | 100.00 | |
2、新增股东持股数量及变化情况、价格和定价依据
2019年6月16日，龙迅股份2019年第一次临时股东大会通过决议，同意公
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司增发129.8603万股份，发行价格为人民币38.502914元/股，新增股份全部由华富瑞兴以现金方式认购，新增股份认购总金额5,000万元，其中129.8603万元计入注册资本，4,870.1397万元计入资本公积。本次增发股份定价依据为双方协商谈判确定。
（六）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例截至本招股说明书签署日，公司股东间关联关系情况如下：
| 序 号 | 关联方名称 | 持股比例（%） | 关联关系 |
| 1 | 陈峰 | 54.5534 | 陈峰持有芯财富13.0186%合伙份额并为执行事务合伙人，苏进持有芯财富1.9528%的合伙份额，夏洪锋持有芯财富2.056%的合伙份额 |
| 芯财富 | 4.4160 | ||
| 苏进 | 0.4320 | ||
| 夏洪锋 | 0.4320 | ||
| 2 | 合肥中安 | 4.8000 | 合肥中安和滁州中安的执行事务合伙人均为安徽云松投资管理有限公司 |
| 滁州中安 | 1.9840 | ||
| 3 | 海恒投资 | 3.8832 | 海恒投资持有赛富创投19.96%的份额，通过全资子公司合肥经济技术开发区产业投资引导基金有限公司持有合肥中安26.53%的份额 |
| 赛富创投 | 10.176 | ||
| 合肥中安 | 4.8000 |
除上述关联关系外，本次发行前直接持有公司股权的股东间不存在其他关联关系。
（七）本次股东公开发售股份情况
本次发行不涉及股东公开发售股份。
十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介
（一）董事简介
公司第二届董事会设9名董事，其中独立董事3名，全部由股东大会选举产生，任期三年，任期届满可连选连任。
截至本招股说明书签署日，公司现任董事情况如下：
| 序号 | 姓名 | 职务 | 提名人 | 任期 |
| 1 | 陈峰 | 董事长 | 陈峰 | 2018年12月-2021年12月 |
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| 2 | 刘永跃 | 董事 | 陈峰 | 2018年12月-2021年12月 |
| 3 | 苏进 | 董事 | 陈峰 | 2020年7月-2021年12月 |
| 4 | 高泽栋 | 董事 | 赛富创投 | 2020年5月-2021年12月 |
| 5 | 陶志红 | 董事 | 红土创投 | 2018年12月-2021年12月 |
| 6 | 刘启斌 | 董事 | 合肥中安、滁州中安 | 2018年12月-2021年12月 |
| 7 | 吴文彬 | 独立董事 | 董事会 | 2018年12月-2021年12月 |
| 8 | 杨明武 | 独立董事 | 董事会 | 2018年12月-2021年12月 |
| 9 | 李晓玲 | 独立董事 | 董事会 | 2018年12月-2021年12月 |
1、FENG CHEN，中文姓名陈峰，男，1965年1月出生，美国国籍，有中国永久居留权，博士研究生学历。1988年1月至1991年5月在电子工业部第38研究所任系统工程师；1991年8月至1995年11月在美国俄勒冈科学与技术研究生院电子工程专业攻读博士学位；1995年11月至2001年12月在Intel Corporation任Senior Component Design Engineer；2002年1月至2002年12月在AccelerantNetworks任Senior Design Engineer；2003年1月至2006年11月在Intel Corporation任Senior Staff Engineer；2006年11月至今任龙迅有限（龙迅股份）董事长、总经理，现任龙迅股份董事长、总经理，朗田亩执行董事，芯财富执行事务合伙人。陈峰先生曾获得“中国侨界（创新人才）贡献奖”、“安徽省技术领军人才”、“2013安徽年度经济人物”、“安徽省黄山友谊奖”、“合肥市友谊奖”等荣誉。
2、刘永跃，男，1966年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历，高级工程师。1988年7月至1994年4月在电子工业部第38研究所任工程师；1994年5月至2000年8月在合肥华耀电子工业有限公司历任高级工程师、技术部主任、制造部主任、质量部主任；2000年8月至2017年8月在安徽四创电子股份有限公司任董事会秘书、副总经理；2017年9月至2018年9月在中国电科38所任高级工程师；2018年10月至今在龙迅股份任董事、副总经理。
3、苏进，男，1980年1月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历，工程师。2007年5月至今，历任龙迅有限（龙迅股份）数字设计部工程师、部门经理。现任龙迅股份董事、副总经理。
4、高泽栋，男，1989年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2011年7月至2012年3月在大连三洋压缩机有限公司任工程师；2013
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年8月至2016年7月在清华大学材料科学与工程专业攻读硕士学位；2016年7月至2018年7月在中关村发展集团股份有限公司任投资经理；2018年7月至2019年3月在康得投资集团有限公司任高级投资经理；2019年3月至今在北京软银赛富投资顾问有限公司任投资经理，现任龙迅股份董事。
5、陶志红，男，1965年9月出生，中国国籍，无境外永久居留权，博士研究生学历。1989年6月至2001年1月在深圳赛格集团计算机公司任副总工程师；2002年10月至2003年10月在德国Paderborn大学人工智能研究所任访问学者；2004年1月至2005年7月在北京大学任博士后；2005年8月至今在深圳市创新投资集团有限公司任投资总监，现任龙迅股份董事。
6、刘启斌，男，1965年5月出生，中国国籍，无境外永久居留权，工商管理硕士。1992年7月至1996年7月，在中铁十四局任电务工程处技术室主任；1996年8月至2003年7月，在中国联通芜湖分公司任运维部主任；2003年7月至2009年7月，在中国电子科技集团38所及安徽四创电子股份公司任部门主任；2009年8月至2010年10月，在安徽省创业投资有限公司任投资部总经理；2010年11月至今，历任安徽云松投资管理有限公司董事、副总经理。现任安徽云松投资管理有限公司董事兼总经理，龙迅股份董事。
7、吴文彬，男，1964年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，博士研究生学历。1985年7月至1988年9月在安徽大学物理系任助教；1988年9月至1994年9月先后在中国科学技术大学材料物理专业攻读硕士学位、凝聚态物理专业攻读博士学位；1994年9月至今在中国科学技术大学工作，历任理化科学中心讲师、副教授，合肥微尺度物质科学国家研究中心教授。现任合肥微尺度物质科学国家研究中心教授，龙迅股份独立董事。
8、杨明武，男，1958年12月出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。1982年1月至1985年9月在合肥工业大学任助教；1985年9月至1988年9月在中国科学院安徽光机所光学专业攻读硕士学位；1989年9月至1997年6月在合肥工业大学激光研究所任讲师；1997年6月至2000年7月在香港理工大学电子与咨询工程系任研究助理；2000年8月至2018年12月在合肥工业大学电子科学与应用物理学院历任副教授、教授、系主任；2019年1月退休。现任龙迅股
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份独立董事。
9、李晓玲，女，1958年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，硕士研究生结业。1982年7月至1993年7月在西南财经大学任讲师；1993年7月至2019年6月在安徽大学历任经济学院副教授、教授，财务处处长，商学院院长；2019年7月退休。现任龙迅股份独立董事，同时兼任安徽安利材料科技股份有限公司、安徽合力股份有限公司、安徽江淮汽车集团股份有限公司、华安证券股份有限公司独立董事。
（二）监事简介
公司第二届监事会由3名监事组成，其中，职工代表监事1名。
截至本招股说明书签署日，公司现任监事情况如下：
| 序号 | 姓名 | 职务 | 提名人 | 任期 |
| 1 | 杨 帆 | 监事会主席 | 海恒投资 | 2019年6月-2021年12月 |
| 2 | 高云云 | 监事 | 陈峰 | 2020年7月-2021年12月 |
| 3 | 周大锋 | 职工代表监事 | 职工代表大会 | 2018年12月-2021年12月 |
1、杨帆，女，1972年9月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，高级工程师。1998年8月至2005年8月在合肥海恒发展股份有限公司任工程管理人员；2005年8月至2018年11月，历任海恒投资部门副经理，经理；2018年11月至今，历任海恒投资董事、总工程师。现任海恒投资总工程师、龙迅股份监事会主席。
2、高云云，女，1984年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2005年2月至2007年7月，在新华教育集团任行政专员；2007年7月至2011年7月在合肥凯捷技术有限公司任行政经理（招聘专员）；2011年8月至2013年3月待业；2013年4月至2014年6月，在安徽远创人力资源管理集团有限公司任人力资源专员；2014年7月至今在龙迅有限（龙迅股份）任人力资源专员。现任龙迅股份人力资源专员、监事。
3、周大锋，男，1985年6月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2007年7月至2008年8月，任富士康科技集团测试工程师；2008年8月至今，历
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任龙迅有限（龙迅股份）测试工程师，封装工程师。现任龙迅股份封装测试部经理，职工代表监事。
（三）高级管理人员简介
| 序号 | 姓名 | 职务 | 任期 |
| 1 | 陈 峰 | 总经理 | 2018年12月-2021年12月 |
| 2 | 刘永跃 | 副总经理 | 2018年12月-2021年12月 |
| 3 | 苏 进 | 副总经理 | 2018年12月-2021年12月 |
| 4 | 赵 彧 | 董事会秘书 | 2018年12月-2021年12月 |
| 5 | 韦永祥 | 财务负责人 | 2018年12月-2021年12月 |
1、陈峰，简历详见本节“（一）董事简介”。
2、刘永跃，简历详见本节“（一）董事简介”。
3、苏进，简历详见本节“（一）董事简介”。
4、赵彧，女，1983年9月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2006年7月至2007年12月任山东鲁南制药股份有限公司质量工程师；2008年1月至2012年9月历任安徽帝元生物科技有限公司质量工程师、技术部经理助理、技术部副经理；2012年10月至今在龙迅股份历任战略发展部经理、董事会秘书。现任龙迅股份董事会秘书、投资与战略发展部经理。
5、韦永祥，男，1985年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中级会计师。2008年7月至2014年4月，历任永城煤电控股集团有限公司出纳、税务、总账、报表会计；2014年5月至2016年4月任龙迅有限（龙迅股份）会计；2016年5月至今任龙迅股份财务负责人。
（四）核心技术人员简介
公司核心技术人员的认定依据为：（1）为公司主要技术方向的主要参与人，在公司核心技术的研发中做出主要贡献，并能持续推进公司技术革新与进步；（2）在公司专利等知识产权中发挥主要作用或推动作用；（3）对公司业务有较为深入的了解，并能将技术结合业务发展，为公司产品升级或推出新产品做出突出贡献；（4）在公司任职10年以上，担任公司经理级别以上职务，认同公司企业文化。
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经认定，公司共有3名核心技术人员，基本情况如下：
| 序号 | 姓名 | 职务 | 在公司工作起始时间 |
| 1 | 陈峰 | 董事长、总经理 | 2006年11月 |
| 2 | 苏进 | 董事、副总经理 | 2007年7月 |
| 3 | 夏洪锋 | 工程总监 | 2007年7月 |
1、陈峰，简历详见本节“（一）董事简介”。
2、苏进，简历详见本节“（一）董事简介”。
3、夏洪锋，男，1981年10月出生，本科学历，中国国籍，无境外永久居留权。2007年7月至今历任龙迅有限（龙迅股份）版图设计部经理，模拟IP设计部经理，技术总监，现任公司工程总监。
核心技术人员取得的专业资质及重要科研成果和获得奖项情况、对公司的研发的具体贡献详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“七、发行人核心技术、研发投入以及相关人员情况”之“（四）核心技术人员和研发团队”。
（五）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员相互之间的亲属关系
本公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员相互之间不存在亲属关系。
十一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况
截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况如下：
| 姓名 | 本公司 职务 | 兼职单位 | 兼职单位职务 | 兼职单位与 本公司关系 |
| 陈峰 | 董事长、总经理 | 朗田亩 | 执行董事 | 本公司的子公司 |
| 芯财富 | 执行事务合伙人 | 本公司的股东 | ||
| 陶志红 | 董事 | 数字融合（北京）科技有限公司 | 董事 | 关联法人 |
| 深创新投资管理顾问（北京）有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 北京瑞科滚石信息技术有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 杭州新中大科技股份有限公司 | 监事 | 无关联 | ||
| 石家庄红土冀深创业投资有限公司 | 监事 | 无关联 |
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| 姓名 | 本公司 职务 | 兼职单位 | 兼职单位职务 | 兼职单位与 本公司关系 |
| 刘启斌 | 董事 | 合肥创谷投资管理有限公司 | 董事长兼总经理 | 关联法人 |
| 池州中安辰星投资管理有限公司 | 董事长兼总经理 | 关联法人 | ||
| 滁州中安辰星投资管理有限公司 | 董事长兼总经理 | 关联法人 | ||
| 安徽云松投资管理有限公司 | 董事兼总经理 | 关联法人 | ||
| 合肥巨澜安全技术有限责任公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 武汉众宇动力系统科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 中盐安徽红四方锂电有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽元琛环保科技股份有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽创谷股权投资基金管理有限 公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽众喜科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽舜禹水务股份有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥中科重明科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽朗坤物联网有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 梯升科技发展（合肥）股份有限 公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥倍豪海洋装备技术有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽南国机电科技发展有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 安徽麦德盈华影像技术有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 北京和沐利方电力技术有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 宣城菁科生物科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥君匠科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥鼎旭信息科技合伙企业 （有限合伙） | 执行事务合伙人 | 关联企业 | ||
| 淮南万泰电子股份有限公司 | 监事 | 无关联 | ||
| 安徽安芯电子科技股份有限公司 | 监事 | 无关联 | ||
| 高泽栋 | 董事 | 北京软银赛富投资顾问有限公司 | 投资经理 | 无关联 |
| 李晓玲 | 独立 董事 | 安徽安利材料科技股份有限公司 | 独立董事 | 无关联 |
| 安徽合力股份有限公司 | 独立董事 | 无关联 | ||
| 安徽江淮汽车集团股份有限公司 | 独立董事 | 无关联 | ||
| 华安证券股份有限公司 | 独立董事 | 无关联 | ||
| 吴文彬 | 独立 董事 | 合肥微尺度物质科学国家研究中心 | 教授 | 无关联 |
| 杨帆 | 监事会主席 | 海恒投资 | 总工程师 | 间接持股5%以上的股东 |
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| 姓名 | 本公司 职务 | 兼职单位 | 兼职单位职务 | 兼职单位与 本公司关系 |
| 合肥海诚科技产业服务有限公司 | 董事长 | 关联法人 | ||
| 合肥海纳新能源汽车有限公司 | 执行董事兼总经理 | 关联法人 | ||
| 哈工大机器人集团合肥创新科技研究院有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥恒创智能科技有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥经开建设投资有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥汉海极地海洋世界有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥海恒文化旅游发展有限公司 | 董事 | 关联法人 | ||
| 合肥丹霞房地产开发有限责任公司 | 董事 | 关联法人 |
除上述情况外，公司现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员不存在在其他单位兼职的情况。
十二、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议及其履行情况
截至本招股说明书签署日，公司与独立董事签署了《聘任协议》，公司与陈峰、刘永跃、苏进、韦永祥、夏洪锋、赵彧、周大锋、高云云签署了《劳动合同》、《劳动合同补充协议》、《保密协议》和《竞业限制协议》；除此之外，公司未与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签有其他协议。截至本招股说明书签署日，上述协议履行情况正常，不存在违约情况。
十三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近两年变动情况
（一）公司董事近两年的变动情况
1、2018年1月1日，公司的董事为陈峰、陈巧凤、谢明霖、石松源、陶志红、刘启斌、王礼祥，其中陈峰为董事长。
2、2018年3月30日，由于原董事王礼祥因个人原因辞去公司董事职务，公司2017年年度股东大会选举查永建为公司董事。
3、2018年12月26日，公司董事会和监事会任期届满，召开2018年第二次
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临时股东大会，决议将公司董事调整至9名并选举新一届董事。公司第二届董事会成员为陈峰、刘永跃、谢明霖、安博生、陶志红、刘启斌、吴文彬、杨明武和李晓玲。同日，第二届董事会第一次会议选举陈峰为董事长。
4、2020年5月20日，由于原董事安博生因个人原因辞去公司董事职务，公司2019年年度股东大会选举高泽栋为公司董事。
5、2020年7月31日，由于原董事谢明霖因个人原因辞去公司董事职务，公司2020年第一次临时股东大会选举苏进为公司董事。
（二）公司监事近两年的变动情况
1、2018年1月1日，公司的监事为汪瑾宏、李高峰、周大锋。
2、2018年12月26日，公司董事会和监事会任期届满，召开2018年第二次临时股东大会，选举新一届股东代表监事查永建、李高峰与职工代表大会选举的职工代表监事周大锋组成公司第二届监事会。同日，第二届监事会第一次会议选举查永建为公司监事会主席。
3、2019年6月16日，由于原监事会主席查永建因个人原因辞去监事职务，公司2019年第一次临时股东大会选举杨帆为公司监事。同日，公司第二届监事会第四次会议选举杨帆为监事会主席。
4、2020年7月31日，由于原监事李高峰因个人原因辞去监事职务，公司2020年第一次临时股东大会选举高云云为公司监事。
（三）公司高级管理人员近两年的变动情况
1、2018年1月1日，公司的高级管理人员为总经理、技术总监兼工程总监陈峰、人力行政总监杨开云、财务负责人韦永祥、董事会秘书赵彧。根据当时的《公司章程》，公司技术总监、工程总监、人力资源总监均为高级管理人员。
2、2018年12月26日，公司召开第二届董事会第一次会议，聘任陈峰为总经理、刘永跃和苏进为副总经理、赵彧为董事会秘书、韦永祥为财务负责人，高级管理人员中不再包括技术总监、工程总监、人力资源总监。
（四）公司核心技术人员近两年的变动情况
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公司核心技术人员近两年未发生过变动。综上，公司上述人员变化事宜符合有关法律、法规、规范性文件及《公司章程》等规定，并已经履行了必要的法律程序。公司最近两年内董事、监事、高级管理人员及核心技术人员未发生重大不利变化，亦不会对公司生产经营造成影响。
十四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资情况
截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员除已披露的持有发行人股权外，其他对外投资情况如下：
| 姓 名 | 投资公司名称 | 出资额（万元） | 持有权益比例（%） |
| 陈 峰 | 芯财富 | 18.8849 | 13.0186 |
| 陶志红 | 北京裕合管理咨询合伙企业（有限合伙） | 38.115 | 11.55 |
| 刘启斌 | 合肥创谷投资管理有限公司 | 325.00 | 65.00 |
| 合肥鼎旭信息科技合伙企业（有限合伙） | 100.00 | 3.1746 | |
| 合肥巨澜安全技术有限责任公司 | 80.00 | 4.00 | |
| 武汉众宇动力系统科技有限公司 | 14.9363 | 1.0961 | |
| 中盐安徽红四方锂电有限公司 | 25.00 | 0.2874 | |
| 安徽元琛环保科技股份有限公司 | 5.088 | 0.0424 | |
| 淮南万泰电子股份有限公司 | 15.4368 | 0.2854 | |
| 鑫益鼎（天津）股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 500.00 | 5.00 | |
| 安徽新丝带农业发展有限公司 | 338.00 | 26.00 | |
| 北京和沐利方电力技术有限公司 | 10.00 | 20.00 | |
| 合肥东芯通信股份有限公司 | 30.043 | 0.27 | |
| 苏 进 | 芯财富 | 2.8327 | 1.9528 |
| 赵 彧 | 芯财富 | 2.3651 | 1.6304 |
| 周大锋 | 芯财富 | 2.8809 | 1.9860 |
| 高云云 | 芯财富 | 1.0555 | 0.7276 |
| 夏洪锋 | 芯财富 | 2.9825 | 2.0560 |
| 韦永祥 | 芯财富 | 1.6348 | 1.1270 |
本公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员以上对外投资与本公司不存在利益冲突。除上述列明的投资情况外，其他董事、监事、高级管理人员及核心技
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术人员不存在其他对外投资情况。
十五、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持有发行人股份的情况截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属直接或间接持有公司股份的情况如下：
| 持股人 姓名 | 在公司任职情况或与董监高的关系 | 直接持股 | 间接持股注 | ||
| 持股数量（万股） | 持股比例（%） | 持股数量（万股） | 持股比例（%） | ||
| 陈峰 | 董事长、总经理、核心技术人员 | 1,771.0822 | 54.5534 | 18.6642 | 0.5749 |
| 刘永跃 | 董事、副总经理 | 15.5832 | 0.4800 | — | — |
| 夏洪锋 | 核心技术人员 | 14.025 | 0.4320 | 2.9476 | 0.0908 |
| 苏进 | 董事、副总经理、核心技术人员 | 14.025 | 0.4320 | 2.7996 | 0.0862 |
| 赵彧 | 董事会秘书 | — | — | 2.3374 | 0.0720 |
| 周大锋 | 监事 | — | — | 2.8472 | 0.0877 |
| 高云云 | 监事 | — | — | 1.0431 | 0.0321 |
| 韦永祥 | 财务负责人 | — | — | 1.6157 | 0.0498 |
注：陈峰、夏洪锋、苏进、赵彧、周大锋、高云云、韦永祥通过芯财富间接持有发行人股份。截至本招股说明书签署日，上述人员所持本公司股份未被质押、冻结或发生诉讼纠纷的情形，亦不存在其他有争议的情况。
十六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况
（一）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的薪酬组成
在公司担任日常行政管理职务的董事、监事、高级管理人员的薪酬由基本工资、奖金和津贴组成。独立董事领取独立董事津贴，其他董事、监事未在公司领取薪酬。
（二）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近三年一期薪酬总额及其占发行人各期利润总额的比重
2017年、2018年、2019年及2020年1-6月，公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员从公司领取的薪酬总额分别为209.16万元、361.09万元、410.85万元和220.43万元，占同期公司合并报表利润总额的比例分别为16.53%、13.14%、
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11.27%和30.68%。
（三）最近一年从发行人及其关联企业领取薪酬的情况
董事、监事、高级管理人员及核心技术人员2019年度从公司领取薪酬的情况如下：
| 序号 | 姓名 | 职务 | 2019年度薪酬（万元） |
| 1 | 陈峰 | 董事长、总经理 | 132.82 |
| 2 | 刘永跃 | 董事、副总经理 | 61.97 |
| 3 | 苏进 | 董事、副总经理 | 49.35 |
| 4 | 高泽栋 | 董事 | - |
| 5 | 陶志红 | 董事 | - |
| 6 | 刘启斌 | 董事 | - |
| 7 | 吴文彬 | 独立董事 | 5 |
| 8 | 杨明武 | 独立董事 | 5 |
| 9 | 李晓玲 | 独立董事 | 5 |
| 10 | 杨 帆 | 监事会主席 | - |
| 11 | 高云云注 | 监事 | - |
| 12 | 周大锋 | 监事 | 34.23 |
| 13 | 赵 彧 | 董事会秘书 | 20.80 |
| 14 | 韦永祥 | 财务负责人 | 21.67 |
| 15 | 夏洪锋 | 核心技术人员 | 43.61 |
注：高云云自2020年7月始担任公司监事。
除上述情况外，公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员最近一年未在公司及公司控制的其他企业享受其他待遇和退休金计划。
十七、本次公开发行申报前已经制定或实施的股权激励及相关安排
（一）发行人本次公开发行申报前已经实施的员工持股计划
1、员工持股计划实施过程
2014年12月22日，龙迅有限召开董事会，同意公司增加投资总额和注册资本，投资总额由2,000万元增加到2,200万元，注册资本由1,486.6415万元增加到1,558.3244万元，增加的注册资本全部由新增股东芯财富认缴。芯财富出资145.0601万元，其中71.6829万元计入公司实收资本，占增资后公司注册资本的4.6%，出资
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额剩余部分计入公司资本公积。全体股东签署了修订后的《公司章程》和《合资合同》。2015年5月11日，华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）对本次增资情况进行了审验并出具了会验字[2015]2383号验资报告。
截至本招股说明书签署之日，除前述已实施完毕的员工持股计划外，公司不存在申报前已经制定或实施，并在上市后准备实施或行权的股权激励及相关安排。
2、员工持股平台构成情况
芯财富为发行人员工持股平台，基本情况见本节“八、发行人控股股东、实际控制人及持股5%以上主要股东的基本情况”之“（三）控股股东和实际控制人控制的其他企业的情况”。
3、报告期内员工持股平台内部转让情况
（1）2017年
| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让原因 |
| 1 | 2017年11月25日 | 龙智 | 高云云 | 7,550.00 | 5,440.00 | 1.3879 | 员工离职 |
| 2 | 2017年11月25日 | 赵瑞 | 高云云 | 7,450.00 | 5,115.00 | 1.4565 | 员工离职 |
| 李晓松 | 4,612.00 | 3,165.00 | 1.4572 | 员工离职 | |||
| 3 | 2017年11月25日 | 高明方 | 李晓松 | 388.00 | 267.00 | 1.4532 | 员工离职 |
| 王振 | 4,223.00 | 2,898.00 | 1.4572 | 员工离职 | |||
| 4 | 2017年11月25日 | 陈晓飞 | 王振 | 777.00 | 516.00 | 1.5058 | 员工离职 |
| 代志爱 | 10,000.00 | 6,642.00 | 1.5056 | 员工离职 | |||
| 张峰 | 5,000.00 | 3,321.00 | 1.5056 | 员工离职 | |||
| 姜萍萍 | 488.00 | 324.00 | 1.5062 | 员工离职 | |||
| 5 | 2017年11月25日 | 孙超 | 姜萍萍 | 4,512.00 | 2,847.00 | 1.5848 | 员工离职 |
| 甘伟明 | 8,000.00 | 5,049.00 | 1.5845 | 员工离职 | |||
| 李福贵 | 14,972.00 | 9,448.00 | 1.5847 | 员工离职 | |||
| 6 | 2017年11月25日 | 蔡模琴 | 李福贵 | 5,028.00 | 3,173.00 | 1.5846 | 员工离职 |
| 林振华 | 7,000.00 | 4,417.00 | 1.5848 | 员工离职 | |||
| 高川川 | 466.00 | 294.00 | 1.5850 | 员工离职 |
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| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让原因 |
| 7 | 2017年11月25日 | 李绪 | 高川川 | 3,971.00 | 2,374.00 | 1.6727 | 员工离职 |
| 8 | 2017年11月25日 | 陈伟 | 高川川 | 1,563.00 | 884.00 | 1.7681 | 员工离职 |
| 任毅 | 10,000.00 | 5,656.00 | 1.7680 | 员工离职 | |||
| 马瑞 | 5,000.00 | 2,828.00 | 1.7680 | 员工离职 | |||
| 胡腾飞 | 5,000.00 | 2,828.00 | 1.7680 | 员工离职 | |||
| 柯小青 | 5,000.00 | 2,828.00 | 1.7680 | 员工离职 | |||
| 陈家丽 | 1,314.00 | 743.00 | 1.7685 | 员工离职 | |||
| 9 | 2017年11月25日 | 许可可 | 陈家丽 | 4,591.00 | 2,523.00 | 1.8197 | 员工离职 |
| 合计 | 116,905.00 | 73,580.00 | - | - | |||
本年度员工持股平台份额转让价格参照转让时公司账面净资产价格确定。公司以2018年12月公司股份在产权交易中心挂牌价格为公允价值（考虑除权除息）计算确认了股份支付费用。
（2）2018年
| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让原因 |
| 1 | 2018年7月25日 | 陈峰 | 胡盛泉 | 19,027.00 | 5,000.00 | 3.8054 | 员工激励 |
| 朱晓明 | 15,220.00 | 4,000.00 | 3.8050 | 员工激励 | |||
| 2 | 2018年7月25日 | 苏进 | 邰连梁 | 41,859.00 | 11,000.00 | 3.8054 | 员工激励 |
| 李广仁 | 19,027.00 | 5,000.00 | 3.8054 | 员工激励 | |||
| 陶成 | 15,220.00 | 4,000.00 | 3.8050 | 员工激励 | |||
| 3 | 2018年7月25日 | 夏洪锋 | 任殿升 | 41,859.00 | 11,000.00 | 3.8054 | 员工激励 |
| 周大锋 | 19,027.00 | 5,000.00 | 3.8054 | 员工激励 | |||
| 付家喜 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工激励 | |||
| 张志存 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工激励 | |||
| 4 | 2018年7月25日 | 郭浩纯 | 韩旗 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 |
| 余荣良 | 3,961.00 | 1,041.00 | 3.8050 | 员工离职 | |||
| 5 | 2018年7月25日 | 周伟 | 陈余 | 19,027.00 | 5,000.00 | 3.8054 | 员工离职 |
| 韦永祥 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 | |||
| 夏礼梅 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 | |||
| 张正 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 |
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| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让原因 |
| 刘传星 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 | |||
| 高赛 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 | |||
| 陈晓旺 | 3,820.00 | 1,004.00 | 3.8048 | 员工离职 | |||
| 6 | 2018年7月25日 | 杨帆 | 叶婷婷 | 19,027.00 | 5,000.00 | 3.8054 | 员工离职 |
| 罗德星 | 4,973.00 | 1,307.00 | 3.8049 | 员工离职 | |||
| 7 | 2018年7月25日 | 张子勇 | 刘杰 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 |
| 刘晓萌 | 2,664.00 | 700.00 | 3.8057 | 员工离职 | |||
| 陈晓旺 | 3,276.00 | 861.00 | 3.8049 | 员工离职 | |||
| 8 | 2018年7月25日 | 马瑞 | 包生辉 | 7,610.00 | 2,000.00 | 3.8050 | 员工离职 |
| 罗德星 | 2,637.00 | 693.00 | 3.8052 | 员工离职 | |||
| 陈晓旺 | 514.00 | 135.00 | 3.8074 | 员工离职 | |||
| 合计 | 307,238.00 | 80,741.00 | - | - | |||
本年度员工持股平台份额转让价格参照转让时公司账面净资产价格确定。公司以2018年12月公司股份在产权交易中心挂牌价格为公允价值计算确认了股份支付费用。
（3）2019年
| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让原因 |
| 1 | 2019年2月18日 | 范昊 | 陈峰 | 5,218.00 | 2,365.00 | 2.2063 | 员工离职 |
| 2 | 2019年2月18日 | 胡腾飞 | 陈峰 | 6,081.00 | 2,828.00 | 2.1503 | 员工离职 |
| 3 | 2019年2月18日 | 林振华 | 陈峰 | 9,747.00 | 4,417.00 | 2.2067 | 员工离职 |
| 4 | 2019年2月18日 | 沈勇 | 陈峰 | 15,116.00 | 6,031.00 | 2.5064 | 员工离职 |
| 5 | 2019年2月18日 | 王振 | 陈峰 | 3,761.00 | 1,707.00 | 2.2033 | 员工离职 |
| 6 | 2019年2月18日 | 徐希 | 陈峰 | 43,273.00 | 17,265.00 | 2.5064 | 员工离职 |
| 7 | 2019年2月18日 | 周章菊 | 陈峰 | 5,932.00 | 2,365.00 | 2.5082 | 员工离职 |
| 合计 | 89,128.00 | 36,978.00 | - | - | |||
本次股权转让均为员工离职时根据股权授予协议相关约定将原激励授予的股权转让给了实际控制人。上述股权转让不涉及股权激励事项，不适用股份支付。
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（4）2020年1-6月
| 序号 | 变动时间 | 转让方 | 受让方 | 转让金额（元） | 转让持股平台份额（股） | 转让价（元/出资额） | 转让 原因 |
| 1 | 2020年6月2日 | 祝欣 | 陈峰 | 18,000.00 | 4,730.00 | 3.8055 | 员工离职 |
| 2 | 2020年6月4日 | 张正 | 陈峰 | 15,000.00 | 3,760.00 | 3.9894 | 员工离职 |
| 3 | 2020年6月4日 | 任毅 | 陈峰 | 21,500.00 | 5,656.00 | 3.8013 | 员工离职 |
| 合计 | 54,500.00 | 14,146.00 | - | - | |||
本次股权转让均为员工离职时根据股权授予协议相关约定将原激励授予的股权转让给了实际控制人。上述股权转让不涉及股权激励事项，不适用股份支付。
4、股权激励对公司经营状况、财务状况、控制权变化等的影响
（1）股权激励对经营状况的影响
通过实施股权激励，公司建立、健全了激励机制，充分调动了公司中高层管理人员及骨干员工的工作积极性，进而有利于公司的长期发展。
（2）股权激励对财务状况的影响
针对前述员工持股计划内部转让情况，公司于2017年度以及2018年度分别确认股份支付费用108.95万元以及97.43万元。不考虑股权激励计划对公司经营的正面影响，股权激励计划产生的股份支付费用对公司2017年和2018年净利润有一定程度影响，但不影响公司经营现金流。
（3）股权激励对公司控制权的影响
股权激励实施完毕前后，公司控股股东、实际控制人未发生变化，股权激励不影响公司控制权。
（4）上市后的行权安排
截止本招股说明书签署日，股权激励计划已实施完毕，不存在未授予或未行权的情况，不涉及上市后的行权安排。
（二）发行人本次公开发行申报前已制定并在上市后实施的股权激励计划
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截至本招股说明书签署之日，公司不存在申报前已经制定或实施，并在上市后准备实施或行权的股权激励及相关安排。
十八、部分员工《录用通知书》载有“期权”事项说明
发行人向部分员工发出的《录用通知书》或与个别员工签订的《劳动合同》中载有“期权”事项，载明被录用员工享有公司一定数量期权（和/或股权），并注明“满周年才能得到本年度的期权，因裁员不满周年不能得到本年度的期权”。
经核查发行人（包括其前身龙迅有限、吸收合并的合肥力杰，下同）及其子公司朗田亩截止2020年9月30日存档的321份正式入职的员工档案资料，发现：207份员工档案中有存档《录用通知书》、114份员工档案中无存档《录用通知书》；存档的207份《录用通知书》中104份载有上述“期权”事项（其中3人对应的《劳动合同》也同时载有“期权”事项），103份未记载上述“期权”事项。此外，有1名工作时间不满1年，档案中无存档《录用通知书》离职员工的《劳动合同》亦载有“期权”事项。
剔除103份未记载“期权”事项《录用通知书》及上述一份工作时间一年以下离职人员的《劳动合同》，截至本招股说明书签署日，上述104份载有“期权”事项《录用通知书》对应的员工中33人在职、71人离职，离职员工中35人工作时间满一年以上；上述114份无存档《录用通知书》员工档案对应的员工中43人在职、71人离职，离职员工中32人工作时间满一年以上。
发行人未就《录用通知书》记载的“期权”事项制定过对应的期权计划，发行人的董事会、股东会/股东大会未就此事项审议过相关议案，发行人及发行人股东也未就此事项与员工签订过书面协议。为了防范和解决发行人上市过程中潜在纠纷，发行人对76名在职员工及工作时间1年以上的67名离职员工采取了如下措施进行规范：
1、对于载有“期权”事项《录用通知书》对应的33名在职员工，经发行人与其协商一致，发行人同意向其支付一定金额的补偿款，上述在职员工出具《声明与确认》，确认该员工“本人与合肥龙迅及其股东之间不存在任何纠纷以及尚未履行的股权或期权激励安排，亦不存在任何关于合肥龙迅的争议、纠纷或潜在争议、纠纷。本人不会向合肥龙迅及其股东主张任何股权、期权或赔偿、补偿”。
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经公司2020年第二次临时股东大会审议通过，发行人承担补偿款181.90万元。
2、对于档案中无存档《录用通知书》对应的43名在职员工，由其出具书面声明，确认其入职时无《录用通知书》。
3、对于载有“期权”事项《录用通知书》对应的35名工作时间1年以上的离职员工，发行人通过多种方式联系沟通，请其出具《声明与确认》，确认该员工“本人与合肥龙迅及其股东之间不存在任何纠纷以及尚未履行的股权或期权激励安排，亦不存在任何关于合肥龙迅的争议、纠纷或潜在争议、纠纷。本人不会向合肥龙迅及其股东主张任何股权、期权或赔偿、补偿”。
4、对于档案中无存档《录用通知书》对应的32名工作时间1年以上的离职员工，发行人通过多种方式联系沟通，请其确认入职时是否收到过《录用通知书》、收到的《录用通知书》中是否有“期权”或“股权”记载、离职时是否与公司存在纠纷。
截至本招股说明书签署日，发行人取得了33名在职员工、29名工作时间1年以上离职员工出具的“无股权或期权争议”的《声明与确认》文件；取得了43名在职员工出具的“无录用通知书”的确认文件；通过视频（或电话）访谈，30名工作时间1年以上离职员工确认其入职时没有收到过《录用通知书》、收到的《录用通知书》中没有“期权”或“股权”记载或者离职时与公司不存在纠纷。
截至本招股说明书签署日，记载有“期权”事项《录用通知书》对应的员工中尚有6名工作时间1年以上离职员工未出具“无股权或期权争议”的声明与确认文件，其中1名离职员工已发送律师函向发行人提出异议；档案中无存档《录用通知书》对应的员工中尚有2名工作时间1年以上离职员工未能取得联系以确认其入职时是否有《录用通知书》。
假如在上述核查资料范围之外仍存在有发行人未发现的记载有“期权”事项的《录用通知书》，或者上述人员就可能存在的“期权”事项向公司主张“期权或股权”、提出补偿要求、提起仲裁或诉讼，公司存在可能承担相应赔偿的风险。
保荐机构及发行人律师查阅了发行人发出的《录用通知书》、补偿支付凭证、员工人事档案等材料，除上述6名未出具“无股权或期权争议”声明与确认文件及
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2名未能取得联系人员外，保荐机构及发行人律师采用现场见证和视频见证的方式见证了相关员工签署声明与确认文件。发行人和发行人实际控制人陈峰出具承诺：“自2018年12月至今，发行人未再向员工发出或与员工签署任何包含期权或股权表述的文件，发行人保证按照《中华人民共和国公司法》等相关法律法规规定的股权激励方式及经公司有效决策的员工激励计划对员工实施股权激励，不再向员工发出或与员工签署任何不符合法律法规规定或未经公司决策的存在期权或股权相关表述的文件”。
发行人实际控制人陈峰出具承诺：“如有员工就期权相关事项向龙迅股份提起仲裁或诉讼，并经生效裁判文书确认发行人需承担任何责任的，本人将无条件代发行人承担全部费用，或在发行人必须先行支付该等费用的情况下及时向发行人给予全额补偿，以确保发行人不会因此受到任何损失，并承诺日后不会就此事向发行人进行追偿”。
十九、发行人员工情况
（一）员工人数及变化情况
2017年末、2018年末、2019年末、2020年6月30日，公司（合并口径）的员工人数分别为109人、117人、131人和138人。
（二）员工专业结构
截至2020年6月30日，公司（合并口径）员工专业结构如下：
| 类别 | 人数 | 占员工总数比例（%） |
| 行政管理人员 | 28 | 20.29 |
| 研发人员 | 94 | 68.12 |
| 销售人员 | 16 | 11.59 |
| 合计 | 138 | 100.00 |
（三）员工年龄结构
截至2020年6月30日，公司（合并口径）员工年龄结构如下：
| 类别 | 人数 | 占员工总数比例（%） |
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| 类别 | 人数 | 占员工总数比例（%） |
| 30岁以下 | 49 | 35.51 |
| 31-40岁 | 73 | 52.90 |
| 41-50岁 | 10 | 7.25 |
| 51岁以上 | 6 | 4.34 |
| 合计 | 138 | 100.00 |
（四）员工学历结构
截至2020年6月30日，公司（合并口径）员工专业结构如下：
| 类别 | 人数 | 占员工总数比例（%） |
| 硕士研究生及以上 | 31 | 22.46 |
| 本科 | 81 | 58.70 |
| 大专 | 17 | 12.32 |
| 高中或以下 | 9 | 6.52 |
| 合计 | 138 | 100.00 |
（五）社会保险及住房公积金缴纳情况
1、社会保险及住房公积金缴纳标准
单位：%
| 项目 | 2020.1-2020.6 | 2019.7-2019.12 | 2018.9-2019.6 | 2017.6-2018.8 | 2017.1-2017.5 | |||||
| 单位缴费比例 | 个人缴费比例 | 单位缴费比例 | 个人缴费比例 | 单位缴费比例 | 个人缴费比例 | 单位缴费比例 | 个人缴费比例 | 单位缴费比例 | 个人缴费比例 | |
| 养老保险 | 16.00 | 8.00 | 16.00 | 8.00 | 19.00 | 8.00 | 19.00 | 8.00 | 19.00 | 8.00 |
| 失业保险 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 1.00 | 0.50 |
| 医疗保险 | 6.4 | 2.00 | 8.00 | 2.00 | 8.00 | 2.00 | 8.00 | 2.00 | 7.00 | 2.00 |
| 工伤保险 | 0.10 | - | 0.10 | - | - | - | 0.40 | - | 0.40 | - |
| 生育保险 | - | - | - | - | - | - | - | - | 1.00 | - |
| 住房 公积金 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 | 10.00 |
2、社会保险缴纳情况
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| 缴纳情况 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | |
| 期末员工总数 | 138 | 100.00 | 131 | 100.00 | 117 | 100.00 | 109 | 100.00 |
| 已缴纳人员 | 133 | 96.38 | 130 | 99.24 | 112 | 95.73 | 106 | 97.25 |
| 未缴纳人员 | 5 | 3.62 | 1 | 0.76 | 5 | 4.27 | 3 | 2.75 |
| 其中：新入职员工 | 2 | 1.45 | 1 | 0.76 | 3 | 2.56 | - | - |
| 签订非全日制用工合同人员 | 3 | 2.17 | - | - | 2 | 1.71 | 3 | 2.75 |
3、住房公积金缴纳情况
| 缴纳情况 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | 人数 | 占比（%） | |
| 期末员工总数 | 138 | 100.00 | 131 | 100.00 | 117 | 100.00 | 109 | 100.00 |
| 已缴纳人员 | 133 | 96.38 | 125 | 95.42 | 112 | 95.73 | 102 | 93.58 |
| 未缴纳人员 | 5 | 3.62 | 6 | 4.58 | 5 | 4.27 | 7 | 6.42 |
| 其中：新入职员工 | - | - | 4 | 3.05 | 2 | 1.71 | 2 | 1.83 |
| 外籍人员 | 2 | 1.45 | 2 | 1.53 | 1 | 0.85 | 2 | 1.83 |
| 签订非全日制用工合同人员 | 3 | 2.17 | - | - | 2 | 1.71 | 3 | 2.76 |
4、主管机关对公司缴纳社会保险、住房公积金合规性的确认根据公司及子公司所在地人力资源和社会保障及住房公积金管理部门出具的证明，报告期内，公司及子公司没有因违反社会保险和住房公积金缴纳方面的相关规定而受到主管行政部门处罚的情形。
5、控股股东和实际控制人关于社会保险、住房公积金事项的承诺公司控股股东、实际控制人陈峰承诺：“如公司及其下属分、子公司将来被任何有权机构要求补缴全部或部分应缴未缴的社会保险费用、住房公积金和/或因本次发行前公司未按照相关法律、法规或规范性文件的规定缴纳社会保险、住房公积金（如有）而受到任何处罚或损失，本人将无条件代公司承担全部费用，或在公司及其下属分、子公司必须先行支付该等费用的情况下及时向公司及其下属分、子公司给予全额补偿，以确保公司及其分、子公司不会因此受到任何损失，并承诺日后
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不会就此事向公司及其分、子公司进行追偿。”
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第六节 业务与技术
一、发行人主营业务及主要产品
（一）主营业务
公司是一家专业从事集成电路设计的高新技术企业，主营业务为高清视频信号处理和高速信号传输芯片及相关IP的研发、设计和销售。经过十多年的研发创新积累，公司开发了一系列具有自主知识产权的核心技术和芯片产品。公司产品包括高清视频信号处理和高速信号传输芯片两大类，130多种规格型号，可支持HDMI、DP/eDP、eDPx、USB/Type-C、MIPI、LVDS等信号协议或标准，产品种类全面，性能、功耗、兼容性等方面处于行业先进地位。产品广泛应用于消费电子、高清显示、视频会议、视频监控、VR/AR、5G通讯等领域，产品销往中国大陆、香港、台湾、日本、韩国、美国、欧洲等全球主要经济地区。
公司自成立以来始终坚持以自主创新驱动发展，注重技术的研发升级，通过产品迭代更新构筑市场竞争优势。公司自主研发了高宽带、高速信号自适应增益控制、时钟数据恢复、各种高清视频协议解析、视频处理、视频存储、显示驱动等核心技术。其中单通道12.5Gbps的SERDES技术可用于5G通讯的基站背板信号中继芯片，可替代国外厂商在此类应用中的主导产品；公司将视觉无损压缩技术（DSC）与HDMI2.0协议相结合，形成独有的高性能、低功耗超高清视频远距离传输解决方案；即将进入测试阶段的支持HDMI2.1、DP 1.4等规范的4K/8K超高清视频信号处理芯片，将成为全球为数不多的兼容多种超高清协议、支持包括视觉无损视频压缩技术、视频缩放、旋转及分割在内的视频处理和8K显示单芯片解决方案，满足新一轮4K/8K显示器的升级换代、AR/VR和超高清商业显示的市场需求。
公司知识产权积累丰富，截至本招股说明书签署日，公司已获得境外专利27项（其中发明专利27项），境内专利57项（其中发明专利44项），集成电路布图设计专有权85项，软件著作权55项。公司拥有一个省级企业技术中心、一个省级工程研究中心、一个市级企业技术中心、一个市级工程技术研究中心，自成立以来获得了“国家知识产权优势企业”、“高新技术企业”、 “安徽省专
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精特新中小企业” 、“合肥市知识产权管理规范企业”等多项资质及荣誉。公司研制的“USB2.0信号延长芯片”、“HDMI/MHL-HDMI&VGA/YPbPr信号转换芯片”荣获安徽省科技成果，“LT8311 USB2.0信号延长芯片”获评安徽省重点新产品。公司芯片先后进入高通、安霸、Intel、三星、瑞芯微等主芯片参考设计平台，苹果（Apple）、思科（Cisco）、宝利通（Poly）、脸书（Facebook）、罗技（Logitech）、佳明（Garmin）、富士康、创维、京东方、Oppo等全球著名客户开始选用公司的芯片方案，部分客户已经小批量或者正式批量生产。公司产品已进入海康威视、大华股份、立讯精密等境内外知名客户的供应链体系。公司致力于为客户提供高性能的芯片产品解决方案，助力客户实现业务发展创新。未来，公司将持续加大研发投入，紧跟技术发展趋势、市场和客户的需求，不断进行新产品研发和对现有产品升级，抢抓市场机遇，实现公司的可持续发展。
（二）主要产品及收入
公司产品包括高清视频信号处理和高速信号传输芯片两类。报告期内，公司主营业务收入构成分产品构成如下：
单位：万元，%
| 产品类别 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | 金 额 | 比 例 | |
| 高清视频信号处理芯片 | 3,589.12 | 75.15 | 6,706.78 | 64.15 | 4,050.29 | 50.19 | 4,429.67 | 57.44 |
| 高速信号传输芯片 | 1,102.68 | 23.09 | 3,544.29 | 33.90 | 3,722.98 | 46.13 | 3,005.07 | 38.97 |
| 其 他 | 84.01 | 1.76 | 203.70 | 1.95 | 297.40 | 3.68 | 276.62 | 3.59 |
| 合 计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
注：“其他”项目主要包括规模较小的其他产品销售及技术咨询服务收入
1、高清视频信号处理芯片
公司高清视频信号处理芯片主要是对各种高清视频信号进行功能处理，使得信号可以满足不同设备或装置的使用需求。此类芯片产品可实现协议转换、视频缩放、画面旋转、帧率转换、色彩处理、梯形校正、视频分割和拼接、视频编解码等功能，进而完成播放设备或者信号源跟应用终端显示设备的匹配，达到最佳
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的显示效果，其中协议转换可处理多种高清视频信号标准，主要包括HDMI、VGA、DP、Type-C等外部接口标准，以及eDP、LVDS、MIPI、TTL等内部接口标准。公司高清视频信号处理芯片下游终端产品主要为消费电子及周边配件、视频监控摄像头、通用显示器、专业显示设备、AR/VR、高清视频会议设备、车载显示控制台、电子广告牌、收银显示器等，应用领域包括视频监控、视频会议、汽车电子、虚拟现实和超高清商业显示等。公司高清视频信号处理芯片包括信号桥接芯片以及显示控制芯片，具体情况如下：
| 产品类别 | 主要产品 | 主要功能 | 下游应用产品 |
| 信号 桥接芯片 | LT9711系列 | 支持MIPI DSI/CSI输入，DP/eDP/Type-C输出。支持最高分辨率4K60Hz，支持8声道音频输入，支持DSC，支持3D格式 | 个人电脑： |
| LT9611系列 | 支持MIPI DSI/CSI输入，HDMI输出。支持最高分辨率4K60Hz，支持8声道音频输入，支持DSC，支持3D格式 | 安防中控设备： | |
| LT7911系列 | 支持DP/Type-C输入，MIPI DSI/CSI输出。支持最高分辨率4K60Hz，支持8声道音频输出，支持3D格式 | VR设备： | |
| LT6911系列 | 支持HDMI输入，MIPI DSI/CSI输出。支持最高分辨率4K60Hz，支持8声道音频输出，支持DSC，支持3D格式 | 视频会议设备： | |
| LT8712系列 LT8711系列 | 支持DP/Type-C输入，HDMI、VGA输出，支持Type-C PD3.0，支持双路MST，支持最高分辨率4K60Hz，支持8声道音频输出，支持3D格式 | 影音转换器： | |
| 显示控制芯片 | LT8668系列 | 支持HDMI、VGA、DP输入，LVDS、MIPI、DP/eDP、eDPx输出。内嵌MCU控制器，PWM背 | 商业多屏显示： |
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| 产品类别 | 主要产品 | 主要功能 | 下游应用产品 |
| 光控制，支持全比例缩放以及独立的横向或垂直扩展，支持帧率转换，视频旋转等功能 | |||
| LT2911系列 | 支持MIPI/LVDS/TTL输入，MIPI/LVDS/TTL输出，三种视频格式任意转换，具有DDR3 1600控制器的图像处理模板，支持视频分配、切换、延长功能，同时可进行视频帧率转换、图像旋转，最高支持1080P60Hz | 智慧平板： |
（1）信号桥接芯片
信号桥接芯片对接收到的高清视频信号按标准协议格式进行转换处理，并按指定格式输出给后端其他设备，实现不同协议标准的兼容。公司信号桥接芯片可处理绝大多数当前标准或非标准的高清视频输入信号格式，如HDMI、DP/eDP、V By One、MIPI、VGA、LVDS、TLL等格式标准，兼容视觉无损压缩技术（DSC）和高带宽数字内容保护技术（HDCP），视频输出支持全高清、全3D、最高4K×2K分辨率60Hz刷新率内容格式。音频支持S/PDIF、I2S等格式，可输出高比特率家庭影院音频格式，如杜比全景声和DTS:X等格式标准。此外，公司研发团队在长期的实践中，接触了多种非标准视频器件、设备并在设计中增加相关的参数和配置，大大提升方案的兼容性和用户体验。信号桥接芯片主要应用于视频采集、多媒体显示播放、转换等设备，包括智能网络摄像头、视频会议系统、人脸识别、无人机、笔记本电脑、平板电脑、电视、收银机、广告机、转换器、扩展坞等。
（2）显示控制芯片
显示控制芯片进一步增强高清视频信号处理能力，在对视频信号处理的过程中，除了能实现一般的格式转换、协议转换、帧率转换以外，增加了对视频信号的进一步处理，可实现视频图像的分割、拼接、缩放、旋转、存储、压缩、解压、色彩空间转换与增强、显示控制、背光控制等功能。公司显示控制芯片主要用于屏显设备，包括各种智能显示器、移动显示设备、电子广告牌、收银机等，主要应用于视频会议、视频监控、智能电视、商业显示等领域。
2、高速信号传输芯片
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面对物联网、云计算、人工智能、5G通讯、无人驾驶等数字时代新兴产业的涌现，数据流量呈现急剧上升的趋势，终端应用对于高速信号传输芯片解决方案需求节节攀升，USB、HDMI、DP、MIPI及PCIe等高速传输标准也随之更新升级。高速信号传输芯片已成为下游终端客户在产品设计初期就要考虑的重要指标。公司自主创新的高速信号传输和时钟数据恢复等技术可用于高性能电脑、服务器的高速信号交换和高速通讯信号的传输和交换。
根据信号传输方式的不同，信号传输可以分为有线传输以及无线传输。有线传输主要需要通过接口协议完成，如外部接口协议包括HDMI、DP、MHL、USB、SATA及Thunderbolt等，内部接口协议包括PCIe、eDP、SATA、V by One、USB等。公司高速信号传输芯片应用于信号有线传输过程。基于HDMI、DP、USB/Type-C、VGA、V by One、MIPI等接口标准，公司开发了一系列高速信号传输芯片，能实现信号的高速传输、复制、调整、放大、分配、切换等功能。公司高速信号传输芯片具有低功耗、低延迟、高带宽、高可靠等特点，主要用于各类高速信号传输场景，如5G通讯基站、云服务器、数据中心、电脑工作站、大屏显示等领域。
根据芯片实现功能，公司高速信号传输芯片主要包括中继芯片、切换芯片、分配芯片、矩阵交换芯片，具体情况如下：
| 产品类别 | 主要产品 | 主要功能 | 下游应用产品 |
| 中继芯片 | LT8311系列 LT86121系列 | 支持USB2.0，支持双向数据传输，传输速度达480Mbps，传输距离最远可至120米 支持HDMI1.4/2.0，最高传输速度达6Gbps，传输距离最远可至60米 | |
| 切换芯片 | LT8641系列 | 支持HDMI1.4/2.0，多路信号的切换、音频分离、信号延长等， 最高传输速度达6Gbps | |
| 分配芯片 | LT86104系列 LT86102系列 | 支持HDMI1.4/2.0，具有1进2出或1进4出规格，最高传输速度达6Gbps |
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| 产品类别 | 主要产品 | 主要功能 | 下游应用产品 |
| 矩阵交换芯片 | LT8644系列 LT8642系列 | 支持HDMI1.4/2.0，具有4进2/4出规格，最高速率为6Gbps。支持纯模拟信号，具有16通道进16通道出规格，最高速率为3.4Gbps |
（1）中继芯片
高速信号在通过电缆或印刷电路板传输时，因为通过信号转接或长距离传输而出现电磁干扰或信号衰减的情况，导致信号完整性受损从而导致信号失真甚至信号畸变，因此需要在信号通道传输中对信号进行恢复增强，提高信号传输质量。中继芯片主要用于解决此类高速信号传输问题。
公司中继芯片除实现上述功能外，还能实现DSC编解码功能，拥有抖动清除功能，信号增强可达20dB，支持远距离信号延长传输，其中HDMI、USB信号传输距离最远达120米。公司中继芯片主要用于各种接口标准的延长器（线）、电脑、手机、5G基站高速背板、服务器背板、监视器、电脑周边等设备。
（2）切换芯片
切换芯片主要用于多路信号输入并根据需要输出其中一路信号，一般为4进1出或3进1出规格。公司切换芯片支持HDMI2.0b、USB2.0、MIPI、LVDS等格式的输入输出，主要用于视频监控、家庭娱乐、数据中心、服务器等。
（3）分配芯片
分配芯片主要用于单路信号输入、多路信号输出，一般为1进2出或1进4出规格。公司分配芯片支持HDMI2.0b、MIPI、LVDS等格式的输入输出，主要应用于视频会议、大型商场、大型娱乐系统、学术演示、商业显示等领域。
（4）矩阵交换芯片
矩阵交换芯片集成切换芯片和分配芯片功能，可实现多路信号输入和多路信号的输出。矩阵交换芯片可实现数据流的灵活交换，拥有高效的转发效率，能够实现通常单一总线不能达到的转发效率，满足高吞吐量系统的需要。公司矩阵交换芯片支持HDMI和纯模拟信号，信号传输速度最高为6Gbps，通过串行控制接
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口可进行独立的通道切换，支持直流耦合/交流耦合模式，设计功耗低。矩阵交换芯片主要用于大屏幕拼接，视频会议，音视频工程、视频监控等需要用到多路信号交替使用的工程。
（三）主要业务模式
集成电路的生产过程分为设计、制造和封装测试。按照企业对生产过程的涉入程度，当前集成电路设计公司的商业模式可分为IDM模式和Fabless模式。
IDM模式是指企业独立完成集成电路生产全部过程的经营模式，是集成电路行业发展初期多数企业采用的模式。
Fabless模式是指集成电路设计公司只从事设计环节，而将制造、封装测试委托给其他公司的经营模式。
公司自成立起一直专注于集成电路研发设计，经营模式为Fabless模式。公司委托晶圆制造企业、封装测试企业对设计芯片进行生产、封装、测试，并在取得检测合格产品后，直接销售或通过经销商出售给下游客户。
1、研发模式
公司研发部门由总经理直接负责，负责公司产品设计和研发工作的整体规划和布局。公司研发工作分别由设计总监和工程总监负责管理。研发部下设数字IP设计部、数字集成部、数字验证部、FPGA验证部、模拟IP设计部、时钟设计部、版图设计部等部门，工程部下设技术支持部、芯片测试验证部、封装测试部、成品部等部门。各部门协同合作，紧密配合，共同推进和完成产品设计和技术研发工作。
公司研发工作具体流程如下所示：
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（1）项目立项
研发总监根据市场或客户需求确定项目的规格需求，制定市场调研报告和项目可行性分析报告，提交项目立项申请。立项会议评审通过后，项目正式立项。
（2）系统架构设计
研发总监针对立项产品进行系统架构设计以及验证，确认芯片设计的功能和性能可以得到实现，同时预判芯片的设计复杂度及难度，促进新产品开发项目的顺利实施，最终输出系统架构设计报告。
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（3）项目具体板块设计
项目具体板块设计包括数字电路设计、模拟电路设计、版图规划及设计、封装设计以及软件设计。数字电路设计、模拟电路设计和版图规划及设计用于确保新产品设计满足设计的具体指标，充分验证设计架构的合理性，使设计更准确和仿真验证更完善，减少设计的面积，降低设计功耗。封装设计用来规范封装图绘制流程，提高封装设计的正确性，降低风险，减少失误。软件设计可以确保新产品软件设计满足设计需求，使芯片能够按照要求高效、准确的运行。
（4）流片前检查
流片前必须完成各项设计的检查，使得各项具体指标得以满足，对数字电路设计、模拟电路设计、版图设计、软件设计、封装评估、量产测试方案等各个环节充分考虑与评审，确保成功流片。
（5）晶圆生产外包
对晶圆生产外包过程持续管理控制，确保晶圆生产过程顺利进行，保证产品质量和交期持续符合要求。
（6）封装测试外包
对封装外包过程持续管理控制，确保封装过程顺利进行，保证产品质量和交期持续符合要求。
（7）芯片验证测试
规范芯片测试的流程，包含测试方案的制订，测试板的制作，测试方法以及测试结果的审核，保证芯片测试的高效性，完整性和准确性。
（8）ECN管理
定义工程变更的标准作业流程，明确各部门职责，使工程变更的各个环节处于受控状态且更能有效、迅速的执行，确保产品品质。
（9）量产测试
制定量产测试方案，保证产品的质量和良品率，降低风险，减少失误。
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（10）项目结项
确保新产品研发项目结项阶段顺利通过，项目按质并如期完成，并达到预期效果，项目归档资料完整，以提高项目结项的有效性。
2、采购和生产模式
公司当前采用Fabless模式进行经营管理，主要专注于集成电路的研发设计。公司芯片的生产通过委托晶圆生产厂和封装测试厂来完成。公司主要向晶圆生产厂采购晶圆及晶圆加工服务，向封装测试厂采购封装测试服务。
（1）供应商选择
晶圆生产厂和封装测试厂处于产业链上游，通常投资规模很大，相比下游集成电路设计公司行业集中度更高。报告期内，公司晶圆及晶圆生产服务主要供应商为马来西亚Silterra公司，封装测试服务供应商主要为台湾超丰电子。基于公司当前产品设计的工艺制程，国内外市场上能够满足公司委外代工需求的供应商较多，但基于长期合作关系和成本考虑，近几年公司采购主要供应商未发生变化。随着公司产品升级和性能指标提升，公司自2018年起，开始采用台联电（UMC）的先进工艺制程，作为未来产品的主要晶圆代工供应商。委外生产主要供应商的选择和变更由总经理和研发部门在进行考察后，按照公司内部相关流程进行确定。
（2）采购流程
销售部门根据销售计划提起采购需求，经总经理审批后，物流采购部根据订单产品的库存数量制作采购清单（生产计划），然后下达给晶圆生产厂，晶圆生产厂在生产完成后按公司要求直接将半成品发至封装测试厂。公司封装测试部门配合物流采购部向封装测试厂下达封测订单（封装测试服务需求清单），封装测试厂按照封装测试服务需求清单的要求进行封装测试，完成后由封装测试厂暂存或按公司要求配送至指定地区。
（3）委外生产质量控制
在芯片委外代工过程中，公司严格管理和跟踪委外加工全过程，保证产品质量和性能要求。具体而言，公司委外生产供应商接到采购订单以后，开始安排生
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产活动或封装测试服务。晶圆生产商在每批晶圆半成品完成后，在出厂时进行质量检查，并提供出厂合格报告。公司根据订单情况，于收到晶圆合格报告后指示晶圆生产商将晶圆半成品配送至指定封装测试厂。封装测试厂在收货后安排对晶圆半成品进行封装测试。公司对最终产品有良品率要求，封装测试厂在封装测试过程中对最终产品进行实时检测，如果发现最终产品良品率未达到标准，封装测试厂将与公司共同商讨分析原因。若良品率未达标是因为封装测试厂操作导致，则相关损失由封装测试厂承担，反之若是因产品设计问题等非封装测试厂方面引起，则损失由公司承担。除出厂检测外，公司测试部门不定期对最终产品进行抽查，保证产品质量满足设计要求后出售。
（4）付款流程和信用政策
公司当前采购付款流程如下：首先物流采购部核对采购对账单，经核对无误后，制作合同文本寄发给供应商，供应商确认后用印寄回。物流采购部将收到用印后的合同文本提交至财务部审查，财务部审查无误后，向银行下达转账指令完成付款。对晶圆生产厂，公司需要在晶圆生产完成后的15日内进行结算。对于封装测试厂，公司在提货后次月与其结算。公司付款均采用银行转账方式，不存在现金付款情况。
3、销售模式
由于公司产品下游应用领域广泛，客户群体相对分散，且部分终端客户采购芯片种类较多，更倾向于通过经销商进行集中采购。公司销售模式为“经销为主，直销为辅”。公司产品销售给经销商的方式属于买断式销售，在公司将商品交付后，商品的所有权将转移至经销商。
（1）销售流程
公司销售业务由公司总部销售部门和全资子公司朗田亩共同负责。其中总部销售部门负责国内北方地区以及海外地区产品的销售、管理以及相关后续服务，朗田亩负责国内南方地区的产品销售、管理以及相关后续服务。
在经销模式下，公司销售流程为：在接到经销商订单后，销售部与经销商确认订单后，发起订单评审流程，标明订单型号、数量、价格等信息，订单经物流
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采购部负责人、总经理审批后，由物流采购部安排生产。在订单产品生产完后，针对款到发货的客户，销售部通过电子邮件通知经销商付款，在经销商付款并经财务部审核无误后，通知物流采购部安排发货；针对有信用账期的客户，与财务部确认前一账期已结清后安排发货。经销商在收到货后签字盖章确认，并通过邮件将扫描版发回或通过物流快递寄回。
（2）销售信用政策
为降低应收账款减值及无法收回风险，除了对信用状况较好且长期合作的客户给予一定的信用账期以外，公司对一般经销商及直销客户主要采用款到发货的政策，即公司确认收到全部货款后才进行发货。公司每月对月结客户提示付款，若客户不能按期付款，公司将取消其月结资格，且未来需要全款付清后方可发货。公司当前月结客户较少，且授予的信用额度不高，公司物流采购部负责款项催收。
4、主要经营模式在报告期内的变化情况及未来发展趋势
公司自设立以来一直采用Fabless经营模式，经营模式未发生重大变化，预计未来较长时间内，公司经营模式也不会发生重大变化。
（四）主营业务、主要产品的演变情况
公司主营业务为高清视频信号处理和高速信号传输芯片及相关IP的研发、设计和销售，并为客户提供相关技术服务。主要产品与技术演变过程如下图：
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2009年至2013年，公司基于HDMI 1.3协议标准，陆续开发了HDMI 中继、切换、分配芯片以及HDMI转换VGA芯片、发射芯片等。此外，公司还开发出USB 2.0中继芯片和第一代显示控制芯片，最高可支持1080P。其中HDMI转VGA芯片被用于海康、宇视的安防产品以及联想的笔记本电脑周边产品。
2014年，公司开发出基于HDMI1.4协议的切换、延长、矩阵芯片，DP转HDMI芯片以及第二代显示控制芯片，将最高支持分辨率提升至4K 30Hz。
2015年，公司开发出第一代HDMI2.0切换、分配芯片、第一代USBType-C/DP转换芯片组以及第一代MIPI转换芯片组。其中，HDMI2.0切换、分配芯片主要用于高清视频会议系统。
2016年，公司开发出第一代DP/Type-C发送芯片组以及第二代USBType-C/DP转换芯片组，视频格式最高支持4K 60Hz。
2017年，公司开发出第三代低成本USB Type-C/DP转换芯片组、第一代VR/AR显示芯片组以及第二代MIPI转换芯片组。其中，VR/AR芯片组被太若科技AR眼镜采用；MIPI转换芯片组被Polycom会议系统、大华股份中控产品采用。
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2018年，公司成功研发了DSC关键技术，并将该技术应用于第一代HDMI2.0延长芯片组以及第三代MIPI转换芯片组。同年还开发了多协议转换芯片组、第二代DP/Type-C发送芯片组。其中，支持4K 60Hz的MIPI转换芯片被视频会议行业龙头企业采用；多协议转换芯片被海康视频监控产品、比亚迪车机系统、华阳车机系统采用；DP/Type-C发送芯片被VR生产商Oculus的VR配件采用。2019年，公司开发出性能更加稳定全面的第二代HDMI 2.0切换、分配、矩阵芯片，以及用于大屏显示终端以及高分辨率的AR/VR头显领域的全新的支持eDPx系列桥接芯片组产品。
2020年，公司正在开发的第二代VR/AR显示芯片组、第三代DP/Type-C发送芯片、第三代显示控制芯片、第四代USB Type-C/DP转换芯片组以及第四代MIPI转换芯片组，将支持的最高分辨率全面提升至8K60。同时，单通道最高
12.5Gbps高速数据传输芯片已基本完成测试工作，即将进入量产阶段。
目前，公司产品涵盖包括HDMI、DP/eDP、USB、MIPI、LVDS、eDPx等多种协议标准，产品结构丰富全面，产品性能处于行业先进水平。未来，公司将保持高水平的研发投入，对主要产品的性能和功能不断升级迭代，在高清视频信号处理和高速信号传输技术方面不断积累和创新，努力增强产品竞争力，提高公司市场地位。
（五）主要产品的工艺流程图
公司是采用Fabless模式的集成电路设计公司，专注于集成电路产品设计，晶圆制造、芯片封装和测试通过委托外包给第三方的方式实现。公司主要产品的工艺流程图如下所示：
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（六）环境保护情况
公司采用Fabless经营模式，公司产品的生产加工环节均委托外部晶圆生产厂和封装测试厂完成，自身从事的芯片研发和销售环节不产生污染物，不会对环境产生污染影响。
二、发行人所处行业的基本情况
（一）行业主管部门、监管体制、主要法律法规及政策
1、行业主管部门及监管体制
公司所处行业属于集成电路设计行业。根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司属于“制造业”中的“计算机、通信和其他电子设备制造业”，行业代码为“C39”。根据国家统计局《战略性新兴产业分类（2018）》，公司所属行业为“新一代信息技术产业”。
公司所属行业主管部门主要为中华人民共和国工业和信息化部，该部门主要职责为：制定行业发展战略、发展规划及产业政策；拟定技术标准，指导行业技术创新和技术进步；组织实施与行业相关的国家科技重大专项研究，推进相关科研成果产业化。
中国半导体行业协会是公司所属行业自律组织。主要负责贯彻落实政府有关的政策、法规，向政府业务主管部门提出本行业发展的经济、技术和装备政策的咨询意见和建议；做好信息咨询工作；调查、研究、预测本行业产业与市场，汇
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集企业要求，反映行业发展呼声；制（修）订行业标准、国家标准及推荐标准。推动标准的贯彻执行等。
2、行业主要法律法规及政策
| 序号 | 时间 | 发文 单位 | 政策文件 | 具体内容 |
| 1 | 2001年4月 | 国务院 | 《集成电路布图设计保护条例》 | 为保护集成电路布图设计专有权，鼓励集成电路技术的创新，促进科学技术的发展，对集成电路布图设计的权利、登记和行使等方面作出了规范。 |
| 2 | 2001年10月 | 国家知识产权局 | 《集成电路布图设计保护条例实施细则》 | 保护集成电路布图设计专有权，促进我国集成电路技术的进步与创新。对《集成电路布图设计保护条例》进行了细化。 |
| 3 | 2010年10月 | 国务院 | 《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》（国发[2010]32号） | 着力发展集成电路、新型显示、高端软件、高端服务器等核心基础产业。 |
| 4 | 2011年2月 | 国务院 | 《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》 | 紧紧围绕培育战略性新兴产业的目标，重点支持基础软件、面向新一代信息网络的高端软件、工业软件、数字内容相关软件、高端芯片、集成电路装备和工艺技术、集成电路关键材料、关键应用系统的研发以及重要技术标准的制订。 |
| 5 | 2014年6月 | 国务院 | 《国家集成电路产业发展推进纲要》 | 着力发展集成电路设计业，围绕重点领域产业链，强化集成电路设计、软件开发、系统集成、内容与服务协同创新，以设计业的快速增长带动制造业的发展。 |
| 6 | 2015年5月 | 国务院 | 国务院关于印发《中国制造2025》的通知 | 将集成电路及专用装备作为“新一代信息技术产业”，纳入大力推动突破发展的重点领域，着力提升集成电路设计水平，掌握高密度封装及三维（3D）未组装技术，提升封装产业和测试的自主发展能力，形成关键制造装备供货能力。 |
| 7 | 2016年7月 | 中共中央办公厅、国务院办公厅 | 《国家信息化发展战略纲要》 | 制定国家信息领域核心技术设备发展战略纲要，以体系化思维弥补单点弱势，打造国际先进、安全可控的核心技术体系，带动集成电路、基础软件、核心元器件等薄弱环节实现根本性突破 |
| 8 | 2016年12月 | 国务院 | 《国务院关于印发“十三五”国家信息化规划的通知》 | 大力推进集成电路创新突破。加大面向新型计算、5G、智能制造、工业互联网、物联网的芯片设计研发部署，推动32/28nm、16/14nm工艺生产线建设，加快10/7nm工艺技术研发，大力发展芯片级封装、圆片级封装、硅通孔和三维封装 等研发和产业化进程，突破电子设计自动化（EDA）软件。 |
| 9 | 2017年1月 | 发改委 | 《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（2016）》 | 将集成电路芯片设计及服务列入战略性新兴产业重点产品目录。 |
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| 序号 | 时间 | 发文 单位 | 政策文件 | 具体内容 |
| 10 | 2017年8月 | 国务院 | 《关于进一步扩大和升级信息消费持续释放内需潜力的指导意见》 | 升级智能化、高端化、融合化信息产品，重点发展面向消费升级的中高端移动通信终端、可穿戴设备、数字家庭产品等新型信息产品，以及虚拟现实、增强现实、智能网联汽车、智能服务机器人等前沿信息产品。 |
| 11 | 2018年7月 | 工业和信息化部、发改委 | 《扩大和升级信息消费三年行动计划（2018-2020年）》 | 推进智能可穿戴设备、虚拟/增强现实、超高清终端设备、消费类无人机等产品的研发及产业化，加快超高清视频在社会各行业应用普及。 |
| 12 | 2019年2月 | 工业和信息化部、广电总局、中央广电总台 | 《超高清视频产业发展行动计划（2019-2022年）》 | 到2022年，CMOS图像传感器、光学镜头、专业视频处理芯片、编解码芯片等核心元器件取得突破，8K前端核心设备形成产业化能力；符合HDR、宽色域、三维声、高帧率、高色深要求的4K电视终端全面普及，8K电视终端销量占电视总销量的比例超过5%。 |
| 13 | 2020年8月 | 国务院 | 《新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展若干政策》 | 大力支持符合条件的集成电路企业和软件企业在境内外上市融资，加快境内上市审核流程，符合企业会计准则相关条件的研发支出可作资本化处理。鼓励支持符合条件的企业在科创板、创业板上市融资，通畅相关企业原始股东的退出渠道。 |
（二）行业发展情况和未来发展趋势
1、集成电路行业简介
半导体指常温下导电性能介于导体与绝缘体之间的材料，是电子产品的核心。半导体按产品划分，可分为集成电路、分立器件、光电器件和传感器。集成电路（Integrated Circuit），就是把一定数量的常用电子元件以及这些元件之间的连线，通过半导体工艺集成在一起的具有特定功能的电路。
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半导体产品分类示意图
半导体产业位于电子行业中游。通过在印制电路板组合集成电路、分立器件等器件生产的半导体产品，成为下游应用如手机、电脑、工业设备、航空航天、军事装备等电子产品的核心。这些规格细小但数量庞大的产品融入到国家的发展、社会的进步以及个人的生活等方方面面，完全改变了没有半导体时代的产业结构与数据流动形式。当前，国家将半导体产业作为支撑经济社会发展和保障国家安全的基础性和战略性产业。没有半导体产业的支撑，信息社会就失去了根基，半导体因此被喻为现代工业的“粮食”。
半导体产业链全景图
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集成电路产业作为信息产业的基础和核心，是国民经济和社会发展的战略性产业。随着我国科技水平的进步和发展，集成电路的需求不断上升，近些年我国集成电路市场规模持续高速增长。中国半导体行业协会发布的数据显示，2019年我国集成电路产业销售额7,562.3亿元，较2018年销售额增加了1,030.3亿元，同比增长15.77%，近五年年均复合增长率超过20%，市场规模持续扩大。
2010年-2019年中国集成电路行业市场发展情况（单位：亿元）
数据来源：中国半导体行业协会，wind
虽然我国集成电路市场规模增速较快，但主要还是依赖进口。根据中国海关总署统计数据，2019年中国进口集成电路4,451.34亿块，同比增长6.6%，进口金额3,055.50亿美元，同比下降2.1%；出口集成电路2,186.97亿块，同比增长
0.7%，出口金额1,015.78亿美元，同比增长20%。进出口逆差为2,039.71亿美元，虽然同比下降10.3%，但数额仍然巨大，超过出口金额的2倍。国内集成电路企业起步较晚，虽然近些年在国内政策刺激和市场需求带动下，企业发展较为迅速，但较国外先进企业差距仍然很大，未来发展具有较大空间。
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2008年-2019年中国集成电路进出口情况（单位：亿美元）
数据来源：海关总署，wind
2、集成电路设计行业发展概况
根据涉入集成电路生产环节的不同，集成电路行业可分为集成电路设计行业、集成电路制造行业和集成电路封装测试行业。根据中国半导体行业协会披露数据，2019年中国集成电路设计行业产值达3,063.50亿元，自2004年至2019年复合年均增速为27.35%，高于集成电路行业19.41%的增速以及集成电路制造行业和封装测试行业17.93%和15.17%的增速。从细分行业发展趋势来看，集成电路设计行业市场规模于2011年超过制造行业，2016年超过封装测试行业，此后一直稳居集成电路行业细分行业第一，预计未来仍将保持这种趋势。
2004年-2019年中国集成电路细分行业销售规模发展概况（单位：亿元）
数据来源：中国半导体行业协会，wind
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集成电路设计行业的市场地位和技术水平直接决定了一个国家半导体产业链的强弱，也是我国能否摆脱集成电路困境实现自主可控、国产替代的关键。自2014年来，在提升自给率、创新应用、政策扶持三个因素的驱动下，集成电路设计行业最近五年呈现23.94%的高速复合年均增长率，尤其是在中低端市场占有率提升很大，迫使国外集成电路设计巨头退出了部分低端市场。但是在高端消费、商用级、工业级、航空航天级等应用领域，仍旧存在巨大的差距。随着国内厂商技术实力和知识产权意识的逐渐增强，国产集成电路企业生产的中高端产品将陆续投入市场，与国外集成电路大型企业展开直接竞争。
3、高速信号传输芯片行业发展概况
根据信号传输方式的不同，信号传输可分为无线传输和有线传输。一直以来，有线传输均占据主导地位，主要是因为有线传输稳定性高，传输速度高，接近零时延、功耗和成本低。随着数据带宽需求量呈几何倍数增加，有线传输技术能够很好满足高带宽的发展需求。无线传输优点是无需线缆，但普遍存在传输带宽小、有延时，耗电大，成本高等缺点，短期内在许多应用领域仍难以克服。虽然当前技术已经可以使无线传输在速度或某些指标上接近有线传输，但无线传输仍旧不是核心网、传输网高速高带宽等类似应用场景的首选。未来，有线传输与无线传输之间将继续实现需求互补，并在较长时间内共存。
有线传输主要需要通过接口协议完成，外部接口协议包括HDMI、DP、MHL、USB、SATA及Thunderbolt等，内部设备或模块的信号传输接口协议包括PCIe、eDP、SATA、USB等。
高速信号传输芯片主要针对传输接口规范进行研发，满足信号高速传输的需求。而接口规范则根据旧技术升级和新技术的出现需要不断进行调整优化，从而产生更高性能标准。以下为最主要的几种高速信号传输接口标准基本情况：
（1）HDMI
HDMI（高清晰度多媒体接口），是一种数字化视频/音频接口技术，可以在保证高品质的情况下发送未压缩的高分辨率视频信号和多声道音频信号。HDMI是被设计来取代较旧的模拟信号影音发送接口。由于音频和视频信号采用同一条线材，HDMI可以同时发送音频和视频信号，大大简化系统线路的安装难度。
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HDMI支持各类电视与电脑影像格式和多声道数字音频格式，主要用于机顶盒、DVD播放机、个人计算机、电视、游戏主机、数字音响与电视机等设备。HDMI接口标准自2002年发布以来，经历了多个版本的更新升级，目前广泛应用的版本是2016年3月制定的HDMI 2.0b。HDMI 2.0b的传输带宽为18Gbps，受8b/10b编码影响，实际最大传输速率为14.4Gbps。最新的HDMI 2.1是HDMI FORUM于2017年11月发布，HDMI 2.1使用了新的16b/18b编码，数据通道从3个增加到4个，将传输带宽提升至48Gbps，最大传输速率提高至
42.6Gbps。HDMI接口标准可以用来连接平板电视、电视机顶盒、投影仪、虚拟现实、可穿戴数码设备、台式电脑、笔记本电脑、平板电脑、电脑液晶显示器、扩展坞、智能手机、多媒体平板等设备，特别是在高清电视和笔记本电脑领域，目前HDMI接口已成为高清电视和笔记本电脑的标准配置。HDMI各版本传输速度基本情况如下表所示：
| 版本 | 1.0–1.2a | 1.3–1.3a | 1.4–1.4b | 2.0–2.0b | 2.1 |
| 发布日期 | 2002年12月（1.0） 2004年5月 （1.1） 2005年8月 （1.2） 2005年12月（1.2a） | 2006年6月（1.3） 2006年11月（1.3a） | 2009年6月（1.4） 2010年3月（1.4a） 2011年10月（1.4b） | 2013年9月（2.0） 2015年4月（2.0a） 2016年3月（2.0b） | 2017年11月 |
| 传输带宽 | 4.95Gbps | 10.2Gbps | 10.2Gbps | 18.0Gbps | 48.0Gbps |
| 实际最高传输速度 | 3.96Gbps | 8.16Gbps | 8.16Gbps | 14.4Gbps | 42.6Gbps |
根据HDMI FORUM协会官方报道，预计2019年将有近10亿台HDMI设备出货。自2002年首次发布HDMI规范以来，使用HDMI的设备累计出货量达80亿台。另外，市场研究机构Technavio研究报告显示，2019-2023年全球HDMI电缆市场规模将增长12.8亿美元，年复合增长率接近5％。
（2）DisplayPort
DisplayPort是视频电子标准协会（VESA）于2006年5月推出的数字式视频接口协议标准，此标准是第一个依赖数据包化数据传输技术的显示通信端口，这种数据包化传输技术可以在以太网、USB和PCI Express等技术中找到。它既
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可以用于内部接口信号传输（eDP），也可以用于外部接口信号传输。DP标准通常用于视频源与显示器等设备的连接，并支持携带音频、USB和其他形式的数据。此标准设计目的是为了取代传统的VGA、DVI和LVDS接口，提供更加方便快捷的高速传输体验。
DP标准最大的特点就是多功能包容性，可以将数据传输、影音传输和其他功能整合在一条数据线内，并且对协议进行重新定义。目前DP 1.4使用USBType-C 接口，在显示适配器及显示器之间提供4条高速通道，单通道带宽达到了8.1Gbps，这些通道可独立运行，也可以成对使用，4通道理论带宽达到了
32.4Gbps。2019年6月发布的最新DP 2.0达到80Gbps的原始带宽，约为DP 1.3/1.4的2.5倍。由于采用更高效的编码方案，新标准的有效带宽将达到77.37Gbps的峰值，达到了前代的三倍。DP接口标准主要应用于笔记本电脑以及平板电脑等移动或手持设备。
DP各版本传输速度基本情况如下表所示：
| 版本 | 1.0-1.1a | 1.2-1.2a | 1.3-1.4 | 2.0 |
| 发布时间 | 2006年5月（1.0） 2008年1月（1.1a） | 2009年12月（1.2） 2012年5月（1.2a） | 2014年9月（1.3） 2016年2月（1.4） | 2019年6月 |
| 传输带宽 | 10.8 Gbps | 21.6 Gbps | 32.4Gbps | 80Gbps |
| 实际最高传输速度 | 8.64 Gbps | 17.28 Gbps | 25.92Gbps | 77.37Gbps |
（3）USB
USB是一个外部总线标准，主要用于规范电脑与外部设备的连接和通讯。USB接口具有热插拔功能，主要存在于鼠标、键盘、游戏手柄、游戏杆、扫描仪、数字相机、打印机、硬盘和网络等电脑周边设备。USB是在1994年底由英特尔等多家公司联合推出，并于1996年正式发布USB 1.0版本，成功替代了串口和并口，成为当今电脑与大量智能设备的必配接口。
USB各版本传输速度基本情况如下表所示：
| 当前官方版本名 | 原名 | 发布时间 | 传输带宽 | |
| USB 2.0 | Low speed | 1.0 | 1996年1月 | 1.5 Mbps |
| Full speed | 1.1 | 1998年9月 | 12 Mbps | |
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| 当前官方版本名 | 原名 | 发布时间 | 传输带宽 | |
| High-speed | 2.0 | 2000年4月 | 480M bps | |
| USB 3.2 | Gen1 | 3.0 | 2008年11月 | 5 Gbps |
| Gen2 | 3.1 | 2013年7月 | 10 Gbps | |
| Gen2x2 | 3.2 | 2017年9月 | 20 Gbps | |
| USB 4.0 | 2019年3月 | 40 Gbps | ||
最新的USB接口形式—Type-C标准（USB接口还有Type-A和Type-B）随同USB 3.1标准由USB-IF组织于2014年8月份发布，是USB标准化组织为了解决USB接口长期以来物理接口规范不统一、电能只能单向传输等弊端而制定的全新接口，它集充电、显示、数据传输等功能于一身。IHS Markit数据显示，至2020年，全球配备USB Type-C的设备出货量有望超过40亿台。主要应用领域包括无线设备（手机、平板等）、计算机、消费电子和汽车电子等。
搭载Type-C接口的设备的出货量预测（亿台）
来源：IHS Markit
除上述主要接口标准以外，市场上还存在着其他标准的传输协议或各大公司自有传输协议，这些传输标准的应用会根据应用场景和需求的不同而进行调整。总体而言，高速信号传输芯片的发展需要跟随接口协议标准的不断升级而逐渐迭代，并向着更高的传输速率、更强的环境适应能力等趋势演进。
4、高清视频信号处理芯片行业发展概况
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高清视频信号处理芯片主要实现音视频格式转换、消除信号中的多余内容、滤出混杂的噪声和干扰，或者将信号变换成容易处理、传输、分析与识别的形式，以便后续的其它处理等功能。从视频采集的过程看，视频信号和音频信号通常是在同一时间被采集后按一定标准形成诸如HDMI的标准格式，因此高清视频信号一般包括了音频信号。
从分辨率的演化进程上看，视频分辨率经历了从标清、高清到超高清的逐步升级。随着网转码技术的发展、网络速度的提高等，特别是5G的大范围的铺开落地，未来视频超高清化将为常态。2019年我国工信部、国家广播电视总局、中央广播电视总台联合印发的《超高清视频产业发展行动计划（2019-2022年）》中明确指出，超高清视频是继视频数字化、高清化之后的新一轮重大技术革新，将带动视频采集、制作、传输、呈现、应用等产业链各环节发生深刻变革。按照“4K先行、兼顾8K”的总体技术路线，大力推进超高清视频产业发展和相关领域的应用。具体到硬件设备上的要求是突破超高清成像、高带宽实时传输、超高速存储、HDR显示兼容与动态适配、三维声编解码与渲染、三维声采集、视频人脸识别、行为动态分析、医学影像诊断等关键技术，支持面向超高清视频的SoC核心芯片、音视频处理芯片、编解码芯片、存储芯片、图像传感器、新型显示器件等的开发和量产。政策加码和先进技术支持为超高清视频的全面升级进化提供了有力保障。
高清、超高清视频将带来画质的大幅提升
与此同时，音频信号则经历了从模拟信号到数字信号的演变，采样率也在大
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幅提高。数字音频系统的音质好坏主要取决于音源的采样精度以及音频解码器。采样率越高说明数字音频保存的原声信息就越好，可以获得的细节也就更加丰富。CD音频以44.1kHz/16-bit的双声道LPCM的形式进行记录，随后随着时代的发展出现MP3、ACC等规范到现在更高的Dolby Digital与DTS等规范，其中DTS采用声音的相关性高效的压缩数据，使采样率在24-bit下达到192KHz。
高清视频信号处理芯片作为视频细分领域ASIC芯片，具有规格多样、兼容性难度大、各种协议持续不断升级、研发投入大等特点。在电路设计层面，具有非常明显的高速混合信号的特征。虽然单个ASIC芯片的市场规模不及SoC芯片，但是设计门槛高，尤其在高速时钟数据恢复（CDR）和高精度模拟电路方面需要长期的技术积累，而且高清视频处理逻辑要求很高的时钟频率和高速的DDR存储电路，也对芯片设计能力提出很高的要求。另外，各种视频源和显示设备之间的兼容性设计，也需要研发团队对各种协议规范有很深入的了解。在工艺方面，混合信号电路更适合于相对成熟的CMOS生产工艺。与基于ARM内核等架构开发的视频处理SoC芯片相比，高清视频信号处理芯片虽然处理功能相对单一，但由于下游应用种类较多，许多应用的场景性能需求有限，不适宜集成到SoC芯片，因此针对不同场景的各种类型的高清视频信号处理芯片拥有很高的市场存在空间和附加价值，能够保持较高的毛利。目前来看，运用于高清视频处理的SoC芯片和ASIC芯片未来长时间都会保持共存的状态；长期来看，高清视频在朝着高清晰度方向发展，高清视频信号处理芯片未来需要具有更强大的运算能力、编解码能力。
（三）下游应用行业发展态势
公司主要从事高清视频信号处理和高速信号传输芯片以及相关IP的研发、设计和销售。高清视频信号处理芯片主要用于电脑/笔记本电脑、平板电脑、电视、智能手机、智能家居及其周边配套产品等消费电子领域以及视频会议、在线教育、视频监控、工业控制输出显示、VR/AR、高端商业显示、监视器等视频相关领域。高速信号传输芯片主要用于信号扩展、信号延长、4G/5G通信设备等数据传输领域。
公司不同产品下游产业存在一定的重叠性，不同产品可能应用于同一产业不
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同环节，如商业显示屏既需要使用高速信号传输芯片用来接受高速信号，也需要使用高清视频信号处理芯片处理高清视频格式。随着数字技术的不断发展，下游应用领域不断拓宽，公司主要产品的市场发展空间广阔。
1、显示终端及周边设备领域市场概况
显示终端是将一定的电子文件通过特定的传输设备显示到屏幕上再反射到人眼的一种显示设备。从广义上讲，街头随处可见的大屏幕、电视机、液晶拼接的荧光屏、手机和电脑等的显示屏都算是显示终端的范畴。它的应用非常广泛，大到卫星监测，小至看手机视频，可以说在现代社会里，它的身影无处不在，随着彩显技术的不断发展，出现了多种多样形状的显示器。这些显示终端都可能通过内部或者外部接口，输入输出视频信号。常见的显示终端主要包括电视、电脑显示器、手机等。电视指使用电子技术传送活动的图像画面和音频信号的设备，也是重要的广播和视频通信工具。根据Omdia电视机市场追踪报告，2019年全球电视出货量为2.229亿台，预计2020年全球电视出货量将下降8.7％，至2.035亿台。搭载操作系统的智能电视通过互联网应用技术，将影音、娱乐、游戏等功能集成一体，用户可自行安装和卸载软件、游戏等第三方服务程序，满足消费者的个性化需求，目前已经成为电视发展的潮流趋势。
个人电脑是在大小、性能以及价位等多个方面适合于个人使用，并由最终用户直接操控的计算机的统称。从台式机、笔记本电脑到小型笔记本电脑和平板电脑以及超级本等都属于个人电脑的范畴。目前台式电脑、笔记本电脑、平板电脑都是办公娱乐的主要设备之一，其显示原理与电视基本无异。随着计算机技术的发展，个人电脑的体积越来越小，重量越来越轻，而性能却越发强大。
根据IDC数据显示2014年到2019年台式电脑和笔记本电脑需求逐渐保持平稳回升的态势，预计2019台式电脑和笔记本电脑出货量分别为1.66亿台和
1.62亿台。而平板电脑出货量则年年下跌，预计2019年出货量为1.39亿台。总体来看，个人电脑全球出货量基本进入稳定阶段。
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全球个人电脑出货量（百万台）
数据来源：IDC手机原本只是一种通讯工具，而传统手机基本被智能手机取代。智能手机是指像个人电脑一样，具有独立的操作系统，独立的运行空间，可以由用户自行安装软件、游戏、导航等第三方服务商提供的程序，并可以通过移动通讯网络来实现无线网络接入的手机类型的总称。相比传统手机，智能手机增加了便携式媒体播放器、数字相机和GPS导航、NFC、重力感应水平仪等功能，使其成为了一种功能多样化的设备，透过这样的破坏性创新，智能手机彻底成为了电子市场主流硬件。
随着移动互联网的发展，智能手机成为核心的通信工具，移动应用程序市场及移动商务、手机游戏产业、社交即时通信网络高度繁荣，甚至产生了相关的职业。通信技术的发展，万物互联概念的提出，使得智能手机成为了重要的终端设备，进驻了现代社会的方方面面，已经是不可或缺的物品。根据IDC统计数据，全球智能手机出货量在2012年至2016年期间大幅增长，但增速趋缓，在2016年达到历史高点后，逐年下降，2019年出货量为13.71亿台。
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全球智能手机出货量及增速
来源：IDC随着智能电视、智能手机、平板电脑等显示终端设备不断深化普及，设备之间的信息传输变得越来越频繁，数据文件在不同设备之间的交互使用大幅增加。但由于各类终端设备的接口标准、支持协议以及显示尺寸并不一致，连接器主要用来解决此类问题，可实现数据文件在不同终端设备上的传输和使用。根据前瞻产业研究院报告显示，2018年全球连接器市场规模达668亿美元，自2012年以来年复合增长率约为5%，其中消费电子应用领域占比为13.5%。2018年我国连接器市场规模为209亿美元，占据了全球31.4%的市场份额。得益于汽车、通讯、消费电子市场的渗透加速，中国连接器市场在将近20年间年复合增长率高达
23.07%，远高于3.97%的全球连接器年复合增长率。
2、视频会议及视频监控领域市场概况
视频会议，是指位于两个或多个地点的个人或群体，通过传输线路及多媒体设备，将声音、影像及文件资料互传，实现即时且互动的沟通，以实现远程会议。视频会议涵盖上述IP视频流量分布中的互联网视频通信、文件共享、数据传输等方面，是重要的视频应用之一。
根据Frost&Sullivan发布的《Global Video Conferencing Market ResearchReport》，2017年全球视频会议市场规模达470亿美元，预计2017年至2021年全球视频会议的复合年增长率将达到8.3%或更高，未来市场前景可观。我国视
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频会议市场增长迅速，根据Frost&Sullivan发布的《中国视频通信行业白皮书》，中国视频会议市场规模由2014年的52.3亿元，增长至2018年的160.2亿元，4年间实现32.3%的年均复合增长，预计中国视频会议市场2021年将达到354.2亿元规模。
全球视频会议市场规模与增速
来源：Frost&Sullivan清晰度以及低延时是视频会议的核心指标之一。近些年来，随着视频会议前端采集设备陆续升级，我国视频会议系统高清化率从2014年的35.6%提升至2018年的76.8%，高清视频已成为视频会议存量市场的主流需求。中国视频会议市场规模约占全球的10%-15%左右，从2011年的45.5亿元增长至2018年的160.2亿元，实现了近20%的复合年均增长率，预计未来几年还将呈现快速发展的势头。根据工业和信息化部、国家广播电视总局、中央广播电视总台联合印发的《超高清视频产业发展行动计划（2019-2022年）》，按照“4K先行、兼顾8K”的总体技术路线，大力推进超高清视频产业发展和相关领域的应用。未来随着超高清4K视频的大规模推广以及8K视频的试水落地，视频会议超高清化将成为未来视频会议升级的主要趋势。
在线教育和远程医疗也是未来视频会议市场的重要应用场景。艾媒咨询预计2020年中国在线教育用户规模将达2.96亿人，中国在线教育市场规模将达4,330亿元。而随着智慧城市建设的大举推进，智慧化的医疗卫生体系建设呼之欲出，远程医疗实现了多层医疗体系联动互通，改善了医疗体系整体的运营效率。在国
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家政策推动下，我国远程医疗市场规模出现明显增长。前瞻产业研究院预计，国内远程医疗行业在2023年的市场规模将突破230亿元。
视频监控是指于某段时间内对视频数据进行记录、传送、储存、观看及分析，以监控某种行为（如偷窃、侵入等）或目标（如人脸、车牌等），及对行为、事件、或其它动态信息做出反应，用于政府城市治理、企业生产和人民生活的各个方面。根据Frost&Sullivan发布的《中国视频通信行业白皮书》，中国视频监控市场2018年达到1,276.5亿元人民币，2014-2018年间实现15.3%的年均复合增长，预计2019-2023年可以保持10.6%的增速。从应用领域上看，安防和交通管理是两个最主要应用场景，2018年合计贡献约37.4%的市场规模，随后贡献超过8%的垂直应用领域包括写字楼宇、金融机构、公用事业及科教文卫部门。
中国视频监控市场规模与增速
来源：Frost&Sullivan
依托于技术的不断进步，高清化、智能化是视频监控市场未来发展的重点方向。高清摄像头的进一步推广促进高清化转型升级，2018年视频监控市场上高清摄像机、网络摄像机分别占比76%、24%，智能摄像机的比例不足1%。目前，市场上高清摄像机基本已取代标清摄像机，未来几年内，智能摄像机的替代更新，将成为视频监控行业在一线城市的主要增长点。而随着深度学习算法框架人工智能将逐步融入安防体系建设，智能化发展主要体现在前端和后端市场的视频采集
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和视频分析阶段，结构化数据分析、人脸识别及行为分析，促进整个安防体系的智能化演进。
目前视频监控产业正处于网络高清阶段尾声和智能化的拐点，一方面，市场主体需求下沉到二三四线城市，市场空间仍旧巨大；另一方面，一线城市需求趋顶，智能化带动的监控体系升级改造有望打开一线市场的增量市场。过去十几年间，政府出台了诸如平安城市、智慧城市和雪亮工程等，并提出到2020年，逐步实现“全域覆盖、全网共享、全时可用、全程可控”的视频监控目标，政府支持与持续投资将对视频监控行业整体发展产生重要助推作用。监控系统成本的降低、智能化的推进以及居民家庭对于安防意识逐渐增强，安装视频监控系统已经成为现代家庭的迫切需求，民用市场未来将成为视频监控行业最大的潜在需求。
3、5G通讯传输领域市场概况
第五代移动通信技术（5G）是最新一代蜂窝移动通信技术，可以同时满足物联网场景的广覆盖需求和移动互联网的高速率需求。同此前的移动通信技术相比，5G最核心变化是传输速率将大幅提升。在一些关键技术指标，例如用户体验速率、时延等方面，5G要比4G提升10倍以上。如5G网络中数据速率要求达到1-10Gbps，这比传统4G网络150Mbps的理论峰值数据速率提高了接近10倍。5G产业链包括通信基础设施、通信运营商服务以及终端应用。通信基础设施主要包括基站系统、网络建设以及网络规划及维护。随着全球5G商用化进程加速，终端应用不断涌现新的大带宽应用，未来全球数据通信将持续保持高速增长，基础设施亟需升级更新。我国在4G时代实现了从跟随到技术平行的跨越后，有望在5G时代继续引领全球，中央经济工作会议把5G、人工智能、工业互联网、物联网等新型基础设施建设列为经济建设的重点任务之一。与传统基建相比，新型基础设施建设内涵更丰富，涵盖范围更广，更能体现数字经济特征，能够更好推动中国经济转型升级。
5G基站按照覆盖半径和功率可以分为宏基站和小基站，其中宏基站的单站满载功率约为千瓦级别，主要安装在人员密集区域，覆盖半径在500米以内。小基站包括微基站、皮基站和飞基站，单站满载功率约为百瓦级别，覆盖半径在十米到几十米之间。
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5G投资建设于2019年下半年正式开启，2020年开始进入大规模建设期，预计2021-2023年为我国5G建设高峰。今年工信部、国内各地方政府和运营商都大力支持5G宏基站建设，提出加快5G宏基站建设，并制定具体城市规划指标。根据前瞻产业研究院报告以及工信部数据，截至2019年底，我国共建成5G基站超13万个，预计2020年我国将建设60万至80万个5G宏基站。
2019年-2025年我国新建5G基站建设数量（单位：万个）
来源：前瞻产业研究院，工信部
4、虚拟现实领域市场概况
虚拟现实是融合三维显示技术、计算机图形学、三维建模技术、传感测量技术和人机交互技术等多种前沿技术的综合技术。虚拟现实以临境、交互性、想象为特征，创造了一个虚拟的三维交互场景，用户借助特殊的输入输出设备，可以体验虚拟世界并与虚拟世界进行自然的交互。广义的虚拟现实技术包括虚拟现实技术（Virtual Reality，VR）、增强现实技术（Augmented Reality，AR）、混合现实技术（Mixed Reality，MR）。
虚拟现实已被列入“十三五”信息化规划、互联网+等多项国家重大文件中，工信部、发改委、科技部、文化部、商务部出台相关政策。此外，各省市地方政府从政策方面积极推进产业布局，已有十余地市相继发布针对虚拟现实领域的专项政策，提升对虚拟现实技术研发、人才培养、产品消费、市场应用的支持力度，部省联动的政策框架体系基本形成，虚拟现实产业进入政策红利释放期。
根据中国信息通信研究院发布的《虚拟（增强）现实白皮书（2018年）》，2018年全球虚拟现实市场规模超过700亿元人民币，同比增长126%。预计2020
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年全球虚拟现实产业规模将超过2,000亿元。其中2017-2022年全球虚拟现实产业规模年均复合增长率超过70%。根据赛迪顾问发布的《虚拟现实产业发展白皮书（2019年）》，2018年全年中国虚拟现实设备出货量为120万台，其中VR头显出货量为116.8万台，AR头显出货量3.2万台。2019年第一季度，中国AR/VR头显设备出货量接近27.5万台，同比增长15.1%。
全球虚拟（增强）现实市场规模
来源：中国信通院
5、汽车电子领域市场概况
汽车电子是车体汽车电子控制装置和车载汽车电子控制装置的总称。按照对汽车行驶性能作用的影响划分，可以把汽车电子产品归纳为两类：一类是汽车电子控制装置，汽车电子控制装置要和车上机械系统进行配合使用，包括发动机控制系统、底盘控制系统和车身电子控制系统。另一类是车载汽车电子装置，车载汽车电子装置是在汽车环境下能够独立使用的电子装置，它和汽车本身的性能并无直接关系，主要包括汽车信息系统、导航系统、汽车音响及电视娱乐系统、车载通信系统、上网设备等。5G信息技术可以实现车与云平台、车与车、车与路、车与人、车内等全方位网络链接，这就是车联网，即将车内网、车际网和车载移动互联网进行融合。利用传感技术感知车辆的状态信息，并借助无线通信网络与现代智能信息处理技术实现交通的智能化管理，以及交通信息服务的智能决策和车辆的智能化控制。车联网是未来汽车行业的发展趋势，通过提高汽车电子化程度可以逐步实现。据盖世汽车研究中心统计及预测，到2022年全球汽车电子产业规模将达到2.14万
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亿元，其中国内达到0.98万亿元，汽车将成为电子系统增长最快的应用场景。
全球汽车电子产业规模（万亿元）
来源：盖世汽车研究中心，中信证券
同时汽车电子也是未来半导体行业最强劲的增长来源之一。传统汽车的芯片基本用于发动机控制、电池管理、娱乐控制、安全气囊控制、转向辅助等局部功能，而且多数功能都是不交互的。未来汽车主流发展趋势是智能化和互联化，要满足这个发展趋势就需要大大提高汽车的电子化程度，大部分的技术创新都与半导体紧密相连，这意味对汽车半导体的需求将大幅提高。
三、发行人的市场地位
（一）发行人的市场地位
凭借先进的技术和优质的产品，公司广受市场和客户信赖及好评，具有较高的市场声誉度，在高清视频信号处理及高速信号传输芯片等细分领域具有较强的竞争优势。
1、与国际行业领先企业正面竞争
公司所属细分行业的竞争对手主要为美国、日本、台湾等境外国家或地区的大型半导体企业。从产品技术标准来看，公司产品中使用的HDMI、DP、MIPI等标准，这些标准的提出者和制定者主要来自于美国、日本等集成电路和显示面板等科技发达的区域。如HDMI接口已成为市场上普及度和应用最广泛的高清
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视频接口标准，公司主要竞争对手之一美国莱迪思公司即为HDMI接口标准的制定者和发起者之一。从产品下游应用领域地区分布来看，公司产品的主要下游应用主要集中在消费电子领域和显示终端相关领域。台湾为全球消费电子笔记本电脑主要生产地区之一，日本、台湾、韩国等地区是显示终端的主要生产地区。由于靠近下游应用终端生产商，这些地区的集成电路设计公司通过和下游客户深度绑定，共同推进产品和产业发展，逐渐发展成为下游应用行业的主要供应商，如台湾的瑞昱和谱瑞。
时至今日，随着全球产业链向中国内地转移，中国已成为全球最大消费电子生产地，显示面板领域也诞生了京东方、华星光电等全球领先的供应商，而智能安防、超高清显示、虚拟现实、5G通讯、人工智能、云计算等一系列新兴行业在国内迅速崛起。下游行业采购对象国产化将带动一大批内地企业快速成长和发展，并在技术的升级和产品的演化中逐渐打破境外公司寡头或垄断的市场地位。公司作为国内一步步成长发展起来的本土集成电路设计公司，基于对行业的深刻理解和对产品的深度研究，持续向市场推出性能先进的主流产品，逐渐实现对境外竞争对手的追赶和超越，并且部分实现进口替代。
2、产品技术指标处于行业先进地位
公司基于核心技术推出的高清视频信号处理和高速信号传输芯片能支持当前市场大部分信号传输接口和视频信号接口标准。截至本招股说明书签署日，公司具有多项核心技术，拥有71项发明专利，集成电路布图登记85项，软件著作权55项。相比于竞争对手，公司在细分行业内产品型号超过130个，产品体系更加全面，产品类型更加丰富，覆盖了主要的高速信号传输和高清视频信号处理接口标准，产品性能处于市场先进地位。面对下游终端应用市场的快速变化，以及技术标准的版本迭代升级，公司已制定了详细的技术升级路径和产品设计规划，聚焦客户面临的问题和挑战，为客户提供更加优质的产品和服务，提高公司产品市场地位和竞争力。
公司与主要竞争对手在产品技术指标方面的比较详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“三、发行人的市场地位”之“（四）发行人与同行业可比公司比较情况”。
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3、产品应用领域广泛
经过十多年的经营和积累，公司从默默无闻的集成电路初创企业成长为高清视频信号处理和高速信号传输领域比较知名的集成电路设计公司。公司围绕HDMI、DP/eDP、MIPI、LVDS、eDPx、DDR等接口标准不断开发和升级核心IP，在视频传输、视频处理和显示驱动方面长期耕耘，先后开发生产130多个产品型号，除满足传统的消费电子、显示配件、视频监控的需求外，还可满足新兴的视频会议、AR/VR、车载高清显示、5G通讯等领域的应用需求。产品应用领域广泛保障了公司业务有广阔的市场增长空间。未来随着公司进一步做大做强，公司品牌影响力进一步提高，产品竞争力进一步提升，公司经营规模和盈利水平将得到持续增长。公司行业内主要竞争对手经营成果情况详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“三、发行人的市场地位”之“（四）发行人与同行业可比公司比较情况”。
（二）发行人产品技术水平及技术特点
公司主要从事以高清视频信号处理和高速信号传输芯片以及相关IP的研发、设计和销售。行业的技术水平主要体现在对多种信号规范支持和迭代升级以及应用领域水平这两方面。
信号规范支持和迭代升级方面，目前高速信号传输和高清视频信号处理几乎都是按照接口规范来进行定义和研发的，主要是考虑到规范性和拓展性的需求。规范性可以使得即使内部信号完全不相同的数据流在规范化的接口下能进行交互，而拓展性可以使得即使内部信号在接口层面仍然无法交互情况下可以通过数据转换进行交互。所以当今国际上诞生了如HDMI、DP、VGA、USB等通用内外部接口，并且随着技术的推进以及更高的指标需求，迭代或者演化出性能更高、功耗控制更好、兼容性更强、更为普适的规范。
应用领域方面，由于分类方法不同具体划分也不同。按温度适应能力及可靠性可将芯片分为四类：商业级（0-70摄氏度）、工业级（-40-85摄氏度）、汽车级（-40-125摄氏度）、军工级（-55-150摄氏度）。为了适应不同等级或者不同应用领域的标准认证，基础电路需要作出针对性调整，甚至需要仿真软件的特殊
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支持以及特殊工艺制程的支持。比如汽车行业的ISO 26262便定义了各种汽车安全完整性等级（ASIL），以帮助将所需的流程、开发工作和产品内功能安全机制映射到可接受的风险等级。这五个级别的严格范围涵盖了从基本质量管理到故障可导致致命事故的系统的广泛范围。发行人主要产品所处行业的主流技术水平、最高技术水平以及未来的技术发展方向如下：
| 产品类型 | 主流技术水平 | 最高技术水平 | 未来的技术演进方向 |
| 高清视频信号处理 | 1.工作温度：-40℃-85℃ 2.工作电压：1.1V-5.5V 3.符合HDMI2.0/DP1.2/USB 3.0/MIPI等规范 4.支持4K输出 5.支持24bits色彩 6.系列型号支持传统模拟信号（如VGA等）与部分数字信号（如HDMI等）输出 7.兼容HDCP2.x等格式规范 8.支持3D | 1.工作温度：-40℃-125℃ 2.工作电压：1.1V-5.5V 3.符合HDMI2.1/ DP2.0/USB4/MIPI等规范 4.支持8K输出 5.支持36bits色彩 6.系列型号支持传统模拟信号（如VGA等）与全部数字信号（如HDMI等）输出 7.兼容HDCP2.x等格式规范 8.支持3D | 1.更宽范围的工作温度，能在更恶劣环境下正常工作。 2.输出能力提升匹配8K高清，提高数据通路传输带宽，如HDMI 2.1协议。 3.更先进的工艺制程水平，使得功耗水平和封装面积降低。 4.适应全球人工智能、车联网等趋势发展，加强信号处理能力。 |
| 高速信号传输 | 1.工作温度：-40℃-85℃ 2.工作电压：1.1V-5.5V 3.符合HDMI2.0/DP1.2/USB 2.0、3.0等规范 4.支持4K输出 5.较强的信号补偿能力 6.自动信号补偿增益调整 | 1.工作温度：-40℃-125℃ 2.工作电压：1.1V-5.5V 3.符合HDMI2.1/ DP2.0/ USB4等规范 4.支持8K输出 5.强大的信号补偿能力 6.自动信号补偿增益调整 | 1.适应更宽范围的工作温度，能在更恶劣环境下正常工作。 2.更强的抗干扰能力，能在复杂电磁环境中工作。 3.应用领域向汽车电子等领域发展，替代部分低速协议 |
（三）行业内主要企业
公司主要从事高清视频信号处理和高速信号传输芯片以及相关IP的研发、设计和销售。目前具有相同竞争性芯片的可类比芯片设计公司主要来自境外发达经济体，代表企业主要为瑞昱半导体股份有限公司（以下简称“瑞昱”）、谱瑞科技股份有限公司（以下简称“谱瑞”）、联阳半导体股份有限公司（以下简称“联阳”）、莱迪思半导体有限公司（以下简称“莱迪思”）、德州仪器股份有限公司（以下简称“德州仪器”）。境内的上海富瀚微电子股份有限公司（以下简称“富瀚微”）、晶晨半导体（上海）股份有限公司（以下简称“晶晨股份”）、
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珠海全志科技股份有限公司（以下简称“全志科技”）和福州瑞芯微电子股份有限公司（以下简称“瑞芯微”）四家公司主要产品的应用领域与公司比较接近。
1、瑞昱
瑞昱成立于1987年，位于有中国台湾“硅谷”的新竹科学园区，专注于多种领域的应用集成电路，产品线横跨通讯网路、电脑周边、多媒体等技术，与世界先进产业主流并驾齐驱。瑞昱是中国台湾上市公司，代码2379.TW。瑞昱2019年营业总收入607.44亿新台币；净利润67.90亿新台币。
2、谱瑞
谱瑞成立于2005年，专供为显示器以及个人电脑、消费性电子产品与显示面板所使用的高速信号传输标准的数模混合信号IC芯片。产品主要用于显示产品、存储设备以及HDMI、DisplayPort、SATA、与USB等传输规范的IC芯片。
谱瑞是中国台湾上市公司，代码4966.TW。谱瑞2019年营业总收入118.11亿新台币；净利润24.34亿新台币。
3、联阳
联阳成立于1996年，总公司设在新竹科学工业园区，早期专注于台式电脑及笔记本控制芯片的开发设计，后来借由并购扩展产品线，产品包括台式电脑及笔记本控制IC、快闪存储器（Flash）控制IC、数位电视接收控制IC、多媒体控制IC以及类比IC等。目前台式机和笔记本的接口产品全球市占率已超过四成，客户群涵盖各主要个人电脑制造厂商。
联阳是中国台湾上市公司，代码3014.TW。联阳2019年营业总收入36.65亿新台币；净利润5.39亿新台币。
4、莱迪思
莱迪思是一家从事可编程逻辑产品及相关软件设计、开发及销售的公司，总部位于美国俄勒冈州。其产品用于半导体零组件，为客户订制特殊逻辑电路，提供较短的设计周期及降低开发成本。产品主要应用于通讯、运算、消费性、工业、
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汽车、医疗、军事终端市场。莱迪思是美国上市公司，代码LSCC.O。莱迪思2019年营业总收入4.04亿美元；净利润0.43亿美元。
5、德州仪器
德州仪器是世界上最大的模拟电路技术部件制造商，是全球领先的半导体跨国公司。除半导体业务外，主要从事创新型数字信号处理与模拟电路方面的研究、制造和销售，还提供包括教育产品和数字光源处理解决方案（DLP）。
德州仪器为美国上市公司，代码TXN.O。德州仪器2019年营业总收入143.83亿美元；净利润50.17亿美元。
6、富瀚微
富瀚微成立于2004年4月，专注于视频监控芯片及解决方案，满足高速增长的数字视频监控市场对视频编解码和图像信号处理的芯片需求。公司提供高性能视频编解码SoC和图像信号处理器芯片，以及基于这些芯片的视频监控产品方案。富瀚微为深圳证券交易所创业板上市公司，股票代码300613。
7、晶晨股份
晶晨股份成立于2003年7月，专注于多媒体智能终端SoC芯片的研发、设计与销售。公司的产品主要应用于智能机顶盒、智能电视和AI音视频系统终端等科技前沿领域，业务覆盖中国大陆、中国香港、美国、欧洲等全球经济主要区域。晶晨股份为上海证券交易所科创板上市公司，股票代码688099。
8、全志科技
全志科技成立于2007年9月，总部位于珠海，主要从事智能应用处理器SoC、高性能模拟器件和无线互联芯片的研发与设计，主要产品为智能应用处理器SoC、高性能模拟器件和无线互联芯片，产品主要应用于智能硬件、平板电脑、智能家电、车联网、机器人、虚拟现实、网络机顶盒以及电源模拟器件、无线通信模组、智能物联网等多个产品领域。全志科技为深圳证券交易所创业板上市公司，股票代码300458。
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9、瑞芯微
瑞芯微成立于2001年11月，总部位于福州，主营业务为大规模集成电路及应用方案的设计、开发和销售，为客户提供芯片产品及技术服务。公司主要产品为智能应用处理器芯片、电源管理芯片及其他芯片，其中智能应用处理器芯片芯片主要应用于平板电脑、智能盒子、智能手机等消费电子产品和智慧商显、智能零售、汽车电子、智能安防等智能物联硬件。瑞芯微为上海证券交易所上市公司，股票代码603893。
（四）发行人与同行业可比公司比较情况
1、产品技术规范对比
整体来看，瑞昱、谱瑞、德州仪器等均为全球知名半导体企业，其业务规模远大于发行人，业务范围也大于发行人。但公司与瑞昱、谱瑞、德州仪器等半导体企业在具体产品领域上有竞争，在产品的细分应用领域方面具有与国际同行并驾齐驱的水平。下面是公司产品与行业内主要企业的对应产品在技术规范上整体对比：
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| 产品类别 | 发行人 | 瑞昱 | 联阳 | 谱瑞 | 莱迪思 | 德州仪器 | |
| 高清视频信号处理 | 信号桥接 | 支持HDMI 2.0/1.4、DP 1.2/eDP1.4、USB Type-C、MIPI、LVDS、VGA、eDPx等规范 集成PD/CC/DP Alt mode 支持DSC 支持HDCP2.2/1.4 支持3D格式 视频输出最高支持4K60Hz 音频输出支持I2S、S/PDIF | 支持HDMI 2.1/2.0、DP1.4、LVDS、VGA、USB/Type-C等规范 | 支持HDMI2.0、DP 1.2/eDP、V By One、DVI、VGA、LVDS、MIPI等规范 支持HDCP 2.2/1.4 支持3D格式 视频输出最高支持4K60Hz 音频输出支持I2S、S/PDIF | 支持DP/eDP 1.4、HDMI 2.0、VGA、LVDS、DVI、MIPI、USB/Type-C等规范 支持DSC、HDR 支持HDCP 2.3/ 2.2/1.4 视频输出最高支持4K60Hz | 支持HDMI2.0、VGA、RGB等规范 支持DSC、HDR 支持HDCP2.2/1.4 视频输出最高支持4K60Hz 音频输出支持I2S、S/PDIF | 支持DP/eDP 1.4、HDMI2.0、MIPI、LVDS等规范 视频输出最高支持4K60Hz |
| 显示控制 | 支持HDMI、DP、VGA、MIPI、DVI、TTL输入，MIPI、LVDS、TTL输出 集成PD/CC/DP Alt mode 视频输出最高支持4K30HZ 支持视频旋转、缩放 支持帧率转换 | 支持HDMI、DVI、DP、USB/Type-C等规范 支持HDR 支持3D格式 支持HDCP 2.2 支持帧率转换 视频输出最高支持8K60HZ | 未披露 | 支持DP、HDMI、DVI输入，LVDS输出 支持HDCP1.3/1.2 支持视频旋转、缩放 支持帧率转换 视频输出最高支持1920×1200分辨率75HZ 音频输出支持I2S、S/PDIF | 支持HDMI 支持视频放大 支持图像增强 支持HDCP | 未披露 | |
| 高速信号传输 | 中继 | 支持HDMI 2.0、DP/eDP、USB 2.0、MIPI、LVDS等规范 HDMI、USB信号中继距离最远可至120米 | 支持USB2.0/3.0 | 支持HDMI2.0 | 支持DP1.4/1.2、USB 3.2/3.1 Gen 2/3.0、HDMI2.1/2.0等规范 | 未披露 | 支持HDMI 1.4、MIPI、DP 1.4、USB 3.2/Type-C等规范 |
| 切换 | 支持HDMI2.0、USB 2.0、MIPI、LVDS等规范 具有2进1出、3进1出、4 | 未披露 | 支持HDMI2.0、USB 3.1 Gen-2等规范 具有2进1出、3进1 | 支持DP 1.4/1.2、HDMI1.2、USB 3.1 Gen 2/3.1 Gen 1/3.0等 | 支持HDMI2.0 具有3进1出、4进1出、5进1 | 支持HDMI1.3、DP1.4/1.2、USB Type-C/3.1 Gen | |
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| 产品类别 | 发行人 | 瑞昱 | 联阳 | 谱瑞 | 莱迪思 | 德州仪器 | |
| 进1出等规格 | 出、4进1出等规格 | 规范 具有2进1出、3进1出等规格 | 出 | 1、Gen 2/2.0/等规范 具有2进1出、3进1出、4进1出等规格 | |||
| 分配 | 支持HDMI2.0/1.4、MIPI、LVDS等规范 具有1进2出、1进4出等规格 | 支持4通道的USB 3.1 Gen 2/3.0信号交换 | 支持HDMI2.0 具有1进2出、1进4出等规格 | 支持DP1.4/1.2、HDMI1.4等规范 拥有1进2出、1进3出等规格 | 未披露 | 支持DP1.4/1.2、USB 3.0/2.0等规范 具有1进2出、1进3出等规格 | |
| 矩阵交换 | 支持HDMI2.0，具有4进2出规格，最高速率为6Gbps 支持纯模拟信号，具有16通道进16通道出规格，最高速率为3.4Gbps | 未披露 | 未披露 | 支持HDMI 2.0 具有4进3出规格 最高速率为6Gbps | 支持HDMI1.4 具有6进2出规格 最高速率为3Gbps | 支持HDMI1.3 具有4进2出规格 最高速率为2.25Gbps | |
注：上述表格中可比公司产品信息取自于可比公司官网、产品手册、年度报告等公开资料。
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2、经营情况比较
根据同行业可比上市公司公开资料，公司统计了可比公司经营情况相关指标，具体比较结果如下：
| 公 司 | 营业收入（万元） | 净利润（万元） | ||||||
| 2020年 1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 | 2020年 1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 | |
| 谱瑞 | 154,491.51 | 263,371.84 | 228,284.72 | 228,742.88 | 34,354.85 | 54,271.93 | 43,379.02 | 42,684.80 |
| 联阳 | 46,856.07 | 81,726.14 | 74,079.74 | 70,116.37 | 8,458.30 | 12,027.08 | 10,726.26 | 8,607.92 |
| 全志科技 | 59,855.08 | 146,336.03 | 136,468.97 | 120,095.05 | 8,604.95 | 13,463.04 | 11,812.74 | 1,733.04 |
| 富瀚微 | 28,216.60 | 52,208.02 | 41,200.41 | 44,921.30 | 4,394.07 | 8,167.46 | 5,449.88 | 10,606.11 |
| 晶晨股份 | 94,505.22 | 235,773.34 | 236,906.94 | 169,048.76 | -6,256.53 | 15,804.18 | 28,253.09 | 7,809.13 |
| 瑞芯微 | 67,403.91 | 140,772.57 | 127,089.51 | 125,053.10 | 9,302.72 | 20,470.70 | 19,215.62 | 10,609.92 |
| 平均值 | 75,221.40 | 153,364.66 | 140,671.72 | 126,329.58 | 9,809.73 | 20,700.73 | 19,806.10 | 13,675.16 |
| 发行人 | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
注：谱瑞、联阳均为台湾上市公司，对外公开披露的经营数据均以新台币计，上表中两家公司的相关数据均已按照可比期间平均汇率进行了转换处理。
从上表可以看出，虽然公司当前在经营成果方面与同行业可比上市公司存在较大差距，但近三年来，公司营业收入和净利润已实现较快增长，营业收入和净利润逐年上涨，其中2019年营业收入同比增长近三成，2019年和2018年净利润同比分别实现33.94%和140.80%的高速增长。随着公司未来业务产品的进一步拓展以及募投项目的实施运行，公司经营情况将得到进一步增强。
3、核心业务指标比较
综合毛利率是指毛利占销售收入的百分比，是反映公司产品的竞争力和获利潜力的重要指标。集成电路设计公司绝大多数都是Fabless经营模式，在这种模式下，产品生产相关工作主要由第三方厂商完成，公司专注于技术研发和产品设计，产品的主要竞争力来自于设计能力和成本控制。因此，对于集成电路设计公司而言，综合毛利率是衡量公司核心竞争力的重要指标，是公司当前品牌、产品、服务、市场地位等多种因素的集中体现。此外，采用Fabless模式经营的集成电路设计公司主要采用轻资产运营方式，将营业收入用于产品技术研发是公司未来产品和技术持续领先的基础保障，因此研发投入占营业收入比例可作为衡量公司
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未来创新能力的核心指标。公司与同行业其他可比公司关于综合毛利率和研发投入占比的对比情况如下所示：
| 公 司 | 综合毛利率（%） | 研发投入占比（%） | ||||||
| 2020年 1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 | 2020年 1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 | |
| 谱瑞 | 44.43 | 42.70 | 41.48 | 40.45 | 13.23 | 14.03 | 14.74 | 13.42 |
| 联阳 | 51.95 | 52.55 | 52.71 | 50.79 | 17.57 | 19.12 | 20.61 | 19.92 |
| 全志 科技 | 34.32 | 32.61 | 34.20 | 39.12 | 19.10 | 20.13 | 22.88 | 28.49 |
| 富瀚微 | 40.29 | 37.16 | 41.94 | 47.60 | 21.36 | 26.58 | 32.19 | 15.83 |
| 晶晨 股份 | 28.58 | 33.93 | 34.81 | 35.19 | 27.61 | 19.58 | 15.88 | 15.80 |
| 瑞芯微 | 39.57 | 40.09 | 39.92 | 34.75 | 23.66 | 22.03 | 20.06 | 19.77 |
| 平均值 | 39.86 | 39.84 | 40.84 | 41.32 | 20.42 | 20.25 | 21.06 | 18.87 |
| 发行人 | 57.50 | 61.97 | 62.90 | 59.95 | 37.43 | 29.63 | 28.46 | 25.81 |
从上表可以看出，报告期内公司综合毛利率和研发投入占比均高于同行业可比公司平均水平。从具体指标来看，公司综合毛利率持续维持较高水平，其中2018年和2019年均超过60%，报告期内该指标在可比公司中均排名第一。报告期内公司研发投入占比指标逐年上升，2020年上半年达到37.43%，远超同行业可比公司平均水平。与其他可比公司相比，公司该指标2017年、2018年排名第二，2019年、2020年上半年排名第一。
（五）发行人竞争优势与劣势
1、竞争优势
（1）研发团队优势
以公司董事长兼总经理陈峰博士为首的研发核心团队，是一批有着丰富设计经验和项目经验的专业技术人才。陈峰董事长曾在英特尔公司任职，主要从事高速CPU、I/O等芯片设计工作。核心团队的主要成员，是自公司创立以来一直从事芯片研发的公司创始团队和后期引进的具有丰富设计经验的人员组成。自创立公司以来，在陈峰董事长的带领下，伴随着技术规范和产品项目的不断升级，公司的研发能力、设计工艺和产品性能不断提升，在HDMI、DP、MIPI、DDR等接口电路和视频处理算法方面积累了大量核心技术，公司研发团队共取得授权发
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明专利71项。截至2020年6月30日，公司员工人数为138人，研发人员数量占总人数比例接近70%，研发技术人员中本科以上学历人数占比超过85%，其中研究生以上学历人数占比超过27%。公司大部分研发技术人员年龄在30岁以上，工作经验丰富。公司培养的这批年轻活力又富有创造力的高素质优秀人才队伍，为公司未来持续技术创新和产品设计提供了人才支持。
（2）长期技术积累和持续创新能力优势
公司专注高速信号传输和高清视频处理核心技术的自主研发，在过去的14年中，始终以市场为导向，围绕HDMI、DP/eDP、MIPI、LVDS、eDPx、DDR等接口标准不断开发和升级核心IP，在视频传输、视频处理和显示驱动方面长期耕耘，先后开发了130多个产品型号，满足传统的消费电子、显示配件、视频监控的需求和新兴的视频会议、AR/VR、车载高清显示、5G通讯等领域的应用需求。在兼容性、低功耗设计、高集成度方面积累丰富经验，芯片功能完备，主要性能走在细分领域行业前沿。随着公司人才队伍的成长和壮大，公司正在更加先进的生产工艺上开发性能和功能更加强大的数据、视频传输和视频处理类芯片，满足来自全球大客户的具有更大市场潜力的产品需求。为保持公司能够持续不断的进行技术创新，公司以市场和客户需求为创新导向，建立了科学的项目开发和项目管理体系，出台了规范的知识产权管理制度，对人才培养、考核和激励进行了长远规划。公司始终将研发创新放在首位，最近三年累计研发投入金额为7,384.20万元，累计营业收入金额为26,236.80万元，最近三年累计研发投入占最近三年累计营业收入比例为28.14%。
（3）丰富的产品结构优势
公司成立十多年来，专注于高清视频信号处理和高速信号传输芯片细分领域。通过不断研发积累，目前在细分领域内公司产品型号全面支持市场主流接口标准，产品标准达到行业先进水平，产品性能稳定可靠。公司目前拥有130多个不同系列的产品型号，可支持HDMI、DP/eDP、MIPI、VGA、LVDS、USB Type-C、TTL、RGB等接口标准。高清视频信号处理芯片不仅支持上述接口标准之间的相互转换，还集成了包括视频图像的分割、拼接、缩放、旋转、存储、压缩、解压、色彩空间转换与增强、显示控制，背光控制等功能，高速信号传输芯片在对
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信号高速传输的过程中，能实现中继、分配、切换和矩阵交换等功能，可为客户提供多种多样的高速、高清数模信号转换解决方案。公司产品结构全面，功能齐全，能满足下游客户对产品高性能和高集成度的追求。
（4）客户结构不断优化
随着公司产品种类和规格的不断丰富和系列化，应用场景不断扩大并走向市场的前沿，客户结构逐步从中小客户向中大客户转换。视频处理类芯片先后进入高通、安霸、Intel、三星、瑞芯微等主芯片参考设计平台，苹果（Apple）、思科（Cisco）、宝利通（Poly）、脸书（Facebook）、罗技（Logitech）、佳明（Garmin）、富士康、创维、京东方、Oppo等全球著名客户开始选用公司的芯片方案，部分客户已经小批量或者正式批量生产。公司产品已进入海康威视、大华股份、立讯精密等境内外知名客户的供应链体系。公司正在加强规范管理和品质提升，建立了专业的封装测试、方案开发、技术支持和服务工程团队，及时主动的了解和响应客户的需求和产品使用中的问题，积极为客户提供解决方案，为重点客户的产品质量和供应链保证提供重要保障。
2、竞争劣势
（1）融资渠道有限
公司所处集成电路设计行业竞争激励，公司基于市场和客户需求，需要对现有技术升级、现有产品更新换代以及研发试产新产品。而产品设计制程的变化带来了更先进的生产工艺需求，因此将产生更高的生产成本。此外，公司未来需要进一步拓展市场业务，亦需要充足的资金支持。相比行业内大型集成电路设计公司，公司当前融资渠道有限，融资金额较少，资产和营收规模较低，抗风险能力存在一定劣势。公司未来需要大量的资金投入，以保证能够快速应对市场变化，及时满足市场和客户需求。
（2）高端人才储备不足
集成电路设计行业是技术密集型行业，而技术的创新积累来源于知识、人才等资源的长期投入，其中高端人才是保持技术先进性的关键因素。公司高度重视研发团队建设和人才培养，建立了科学的人才培养体系和合理有效的考核激励机
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制。由于高端人才的培养周期较长，随着公司业务规模的不断扩大以及产品下游终端产品更新速度加快，公司需要进一步充实研发团队，通过引进外部高端人才，加大内部人才培养力度，加强高端人才储备，提高研发创新能力。
（六）公司面临的机遇和挑战
1、面临的机遇
（1）国家持续出台政策促进集成电路行业发展
近年来，国务院及相关部门陆续推出了一系列法规政策来支持和鼓励集成电路行业的发展，其中集成电路设计行业更是重点支持对象。2014年6月，国务院发布《国家集成电路产业发展推进纲要》，提出着力发展集成电路设计业，围绕重点领域产业链，强化集成电路设计、软件开发、系统集成、内容与服务协同创新，以设计业的快速增长带动制造业的发展。2016年7月，中共中央办公厅、国务院办公厅出台的《国家信息化发展战略纲要》指出“制定国家信息领域核心技术设备发展战略纲要，以体系化思维弥补单点弱势，打造国际先进、安全可控的核心技术体系，带动集成电路、基础软件、核心元器件等薄弱环节实现根本性突破。”2017年1月，发改委发布的《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（2016）》，将集成电路芯片设计及服务列入战略性新兴产业重点产品目录。
国家政策的导向对行业的发展有巨大的推进作用，给集成电路产业的发展带来了更大的机遇。公司是拥有自主创新能力和知识产权的国家高新技术企业，国家政策支持为公司未来持续发展提供了良好的政策环境。
（2）国内下游市场持续增长
公司主营业务为高清视频信号处理和高速信号传输芯片及相关IP的研发、设计和销售，公司主要产品主要用于电脑、电视、手机以及周边配件、安防监控，定制化显示终端、投影设备、商业显示等设备。随着物联网、云计算、人工智能等新兴领域的崛起，产业智能化已成为主流趋势，公司产品应用领域逐步扩展到VR/AR显示、高清视频会议系统、车载控制及娱乐显示、智慧教育、人脸识别、智能家居、5G通讯等新兴领域，下游市场空间持续增长。
（3）集成电路进口替代进程加快
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我国集成电路行业在核心技术、关键产品方面，与美国等发达国家存在较大差距。长期以来，我国集成电路产品以进口为主，国产集成电路供给严重不足。根据国务院提出的《中国制造2025》计划，集成电路产业的战略目标是到2020年实现40%的自给率，到2025年实现50%的自给率。根据IC Insights统计资料，2018年中国集成电路自给率仅为15.35%，集成电路国产替代的市场缺口极大。特别是自中美贸易战以来，受美国禁售令影响，美国公司生产的多种高科技产品如高端集成电路产品禁止对中国出口，导致国内诸多下游应用行业企业只能被迫减少或停止对国外集成电路产品的采购，转而向国内集成电路公司采购，直接导致集成电路进口替代进程进一步加快。
2、面临的挑战
（1）行业竞争激烈
公司在所处细分行业的竞争对手主要为境外集成电路设计公司，这些公司成立时间较早，技术积累丰富，研发实力强劲，资本雄厚，多为上市公司，融资渠道便利多样。但公司专注于高清视频信号处理和高速信号传输细分行业，主要产品性能先进，产品结构全面丰富。竞争对手业务范围较广，在该细分行业产品类别不多，只在个别产品或单个产品系列与公司展开直接竞争。公司未来将继续在本细分领域深耕细作，提升主要产品竞争力，拓展产品应用领域，积极争取新兴行业潜在客户，努力成为细分行业标杆。
（2）研发投入较大
公司所处集成电路行业是一个高风险、高回报的资本密集型和人才密集型行业，技术迭代升级周期越来越短，导致研发投入成本越来越高。而大量研发投入并不一定能确保研发成功，不确定性较高。为保证产品保持行业领先优势，集成电路设计公司必须持续进行大量研发投入。报告期内公司研发投入逐年上升，2019年研发投入超过3,000万元，约为当年营业收入的30%。大量的研发资金需求对公司追赶行业龙头带来了很大的挑战。公司将进一步扩展融资渠道，努力提高营销收入，保持研发创新的可持续发展。
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（七）发行人取得的科技成果与产业深度融合的具体情况
公司主营业务为高清视频信号处理和高速信号传输芯片的研发、设计及销售，产品主要应用于下游消费终端、工业设备以及商业设备等领域。自公司设立以来，公司时刻关注下游市场需求，专注核心技术研发，把握行业技术发展动态，积累了一大批具有自主知识产权的优秀科研成果，并成功将科研成果产品化产业化，通过为下游客户提供优越的产品和服务，实现了科技成果与产业进行深度融合。未来，公司将继续加大产品研发和创新力度，拓宽产品应用领域，进一步打通产业深度合作通道，推动产业上下游协同发展。
公司已取得的专利、集成电路布图设计、计算机软件著作权等科研成果详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“六、主要固定资产和无形资产”之“（二）主要无形资产”，公司核心技术情况详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“七、发行人核心技术、研发投入以及相关人员情况”之“（一）核心技术及贡献情况”。
四、发行人销售和主要客户情况
（一）主要产品产量和销量情况
报告期内，公司主要产品产量和销量情况如下：
单位：万颗
| 类别 | 指标 | 2020年1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 高清视频信号处理芯片 | 产量 | 579.97 | 675.81 | 711.15 | 645.25 |
| 销量 | 416.12 | 777.98 | 582.72 | 635.89 | |
| 产销率 | 71.75% | 115.12% | 81.94% | 98.55% | |
| 高速信号传输芯片 | 产量 | 374.42 | 548.62 | 678.84 | 402.04 |
| 销量 | 238.56 | 581.22 | 528.24 | 402.23 | |
| 产销率 | 63.71% | 105.94% | 77.82% | 100.05% |
（二）主营业务收入的产品构成
单位：万元
| 类别 | 2020年1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 高清视频信号处理芯片 | 3,589.12 | 6,706.78 | 4,050.29 | 4,429.67 |
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| 类别 | 2020年1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 高速信号传输芯片 | 1,102.68 | 3,544.29 | 3,722.98 | 3,005.07 |
| 其他 | 84.01 | 203.70 | 297.40 | 276.62 |
| 合计 | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
（三）主要产品销售价格变动情况
报告期内，公司主营业务产品平均销售单价情况如下表所示：
| 类 别 | 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 高清视频信号处理芯片 | 销售金额（万元） | 3,589.12 | 6,706.78 | 4,050.29 | 4,429.67 |
| 销售数量（万颗） | 416.12 | 777.98 | 582.72 | 635.89 | |
| 平均单价（元/颗） | 8.63 | 8.62 | 6.95 | 6.97 | |
| 毛利率（%） | 56.76 | 58.38 | 55.55 | 53.76 | |
| 高速信号传输芯片 | 销售金额（万元） | 1,102.68 | 3,544.29 | 3,722.98 | 3,005.07 |
| 销售数量（万颗） | 238.56 | 581.22 | 528.24 | 402.23 | |
| 平均单价（元/颗） | 4.62 | 6.10 | 7.05 | 7.47 | |
| 毛利率（%） | 58.23 | 68.26 | 71.50 | 70.42 | |
| 芯片平均单价（元/颗） | 7.17 | 7.54 | 7.00 | 7.16 | |
注：芯片平均单价由芯片销售总收入和芯片销售总数量计算得来，不包括其他类别。
从产品类别上看，公司高清视频信号处理芯片销售单价在2017年和2018年基本持平，2019年同比上升24.03%，主要是因为高清视频信号处理芯片的研发新品逐渐落地投入市场带动平均售价提高。报告期内公司高清视频信号处理芯片毛利率处于行业较高水平，产品核心竞争力进一步加强。报告期内，公司高速信号传输芯片销售单价呈下降趋势，主要原因为下游应用领域终端产品迭代速度较慢，公司产品技术处于行业先进水平，能够满足较长周期的市场需求，随着应用市场的规模增长，为保持市场竞争力，产品单价会策略性微调。但公司此类产品销售数量在报告期内仍呈现快速增长趋势，毛利率仍然维持在行业较高水平，未来随着5G通讯、云计算、物联网、无人驾驶等新兴行业快速发展带动数据流量需求的持续爆发，以及公司持续研发的新产品逐步面市，公司高速信号传输芯片产品有望迎来新的增长空间。
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（四）不同销售模式下的销售收入情况
报告期内，公司采取经销为主，直销为辅的销售模式，直销与经销的主营业务收入情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | |
| 经销 | 4,498.73 | 94.20 | 9,668.22 | 92.48 | 6,861.20 | 85.01 | 6,546.73 | 84.90 |
| 直销 | 277.07 | 5.80 | 786.55 | 7.52 | 1,209.46 | 14.99 | 1,164.64 | 15.10 |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
（五）各销售区域收入占比情况
报告期内，公司主营业务收入分地区的构成情况具体如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | 金额 | 占比（%） | |
| 境内 | 3,317.16 | 69.46 | 5,188.20 | 49.63 | 3,979.58 | 49.31 | 2,637.00 | 34.20 |
| 境外 | 1,458.64 | 30.54 | 5,266.58 | 50.37 | 4,091.09 | 50.69 | 5,074.36 | 65.80 |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
（六）报告期内前五名客户
报告期各期，公司向前五名客户的合计销售金额分别为4,746.53万元、4,564.46万元、5,675.46万元和2,352.01万元，分别占当期营业收入比例为
61.55%、56.56%、54.29%和49.25%。公司报告期内向前五名客户销售情况如下：
1、前五大客户销售情况
单位：万元
| 2020年1-6月 | ||||
| 序号 | 客户名称 | 销售金额 | 占营业收入比例（%） | 客户类型 |
| 1 | 热点科技香港实业有限公司 | 401.28 | 8.40 | 经销商 |
| 深圳市安睿信科技有限公司 | 233.47 | 4.89 | 经销商 | |
| 小计 | 634.75 | 13.29 | - | |
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| 2 | 深圳市同创易生科技有限公司 | 588.38 | 12.32 | 经销商 |
| 科莱迪国际有限公司 | 27.75 | 0.58 | 经销商 | |
| 小计 | 616.13 | 12.90 | - | |
| 3 | 深圳市亚美斯通电子有限公司 | 606.22 | 12.69 | 经销商 |
| 4 | 深圳市阳邦电子有限公司 | 261.34 | 5.47 | 经销商 |
| 5 | 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 178.41 | 3.74 | 经销商 |
| 友邦兴业科技有限公司 | 55.14 | 1.15 | 经销商 | |
| 小计 | 233.56 | 4.89 | - | |
| 合计 | 2,352.01 | 49.25 | - | |
| 2019年度 | ||||
| 序号 | 客户名称 | 销售金额 | 占营业收入比例（%） | 客户类型 |
| 1 | CEAC INTERNATIONAL LIMITED | 1,266.93 | 12.12 | 经销商 |
| 深圳中电国际信息科技有限公司 | 84.62 | 0.81 | 经销商 | |
| 小计 | 1,351.56 | 12.93 | - | |
| 2 | AVT International Limited | 968.94 | 9.27 | 经销商 |
| 深圳丽斯高电子有限公司 | 191.66 | 1.83 | 经销商 | |
| 小计 | 1,160.60 | 11.10 | - | |
| 3 | 友邦兴业科技有限公司 | 711.49 | 6.81 | 经销商 |
| 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 392.03 | 3.75 | 经销商 | |
| 小计 | 1,103.52 | 10.56 | - | |
| 4 | 深圳市阳邦电子有限公司 | 623.97 | 5.97 | 经销商 |
| 深圳市华麒嘉电子有限公司 | 452.08 | 4.32 | 经销商 | |
| 小计 | 1,076.05 | 10.29 | - | |
| 5 | 热点科技香港实业有限公司 | 860.04 | 8.23 | 经销商 |
| 深圳市安睿信科技有限公司 | 123.66 | 1.18 | 经销商 | |
| 小计 | 983.74 | 9.41 | - | |
| 合计 | 5,675.46 | 54.29 | - | |
| 2018年度 | ||||
| 序号 | 客户名称 | 销售金额 | 占营业收入比例（%） | 客户类型 |
| 1 | 深圳市华麒嘉电子有限公司 | 719.91 | 8.92 | 经销商 |
| 帝辉（香港）有限公司 | 445.47 | 5.52 | 经销商 | |
| 深圳市阳邦电子有限公司 | 88.44 | 1.10 | 经销商 | |
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| 小计 | 1,253.82 | 15.54 | - | |
| 2 | 友邦兴业科技有限公司 | 935.96 | 11.60 | 经销商 |
| 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 286.58 | 3.55 | 经销商 | |
| 小计 | 1,222.54 | 15.15 | - | |
| 3 | 热点科技香港实业有限公司 | 855.46 | 10.60 | 经销商 |
| 深圳市安睿信科技有限公司 | 2.23 | 0.03 | 经销商 | |
| 熊安永 | 11.02 | 0.14 | 经销商 | |
| 小计 | 868.71 | 10.76 | - | |
| 4 | CEAC INTERNATIONAL LIMITED | 640.86 | 7.94 | 经销商 |
| 深圳中电国际信息科技有限公司 | 8.43 | 0.10 | 经销商 | |
| 小计 | 649.29 | 8.05 | - | |
| 5 | 深圳市朗强科技有限公司 | 570.10 | 7.06 | 直销客户 |
| 合计 | 4,564.46 | 56.56 | - | |
| 2017年度 | ||||
| 序号 | 客户名称 | 销售金额 | 占营业收入比例（%） | 客户类型 |
| 1 | CEAC INTERNATIONAL LIMITED | 1,440.55 | 18.68 | 经销商 |
| 深圳中电国际信息科技有限公司 | 7.58 | 0.10 | 经销商 | |
| 小计 | 1,448.12 | 18.78 | - | |
| 2 | 友邦兴业科技有限公司 | 818.89 | 10.62 | 经销商 |
| 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 173.48 | 2.25 | 经销商 | |
| 小计 | 992.37 | 12.87 | - | |
| 3 | 帝辉（香港）有限公司 | 822.27 | 10.66 | 经销商 |
| 深圳市阳邦电子有限公司 | 101.50 | 1.32 | 经销商 | |
| 小计 | 923.77 | 11.98 | - | |
| 4 | 香港众鑫微电子有限公司 | 537.16 | 6.97 | 经销商 |
| 深圳市众智联合电子科技有限公司 | 206.94 | 2.68 | 经销商 | |
| 深圳市震华康宇实业有限公司 | 5.98 | 0.08 | 经销商 | |
| 小计 | 750.08 | 9.73 | - | |
| 5 | 热点科技香港实业有限公司 | 330.06 | 4.28 | 经销商 |
| 深圳市安睿信科技有限公司 | 0.24 | 0.00 | 经销商 | |
| 熊安永 | 301.89 | 3.91 | 经销商 | |
| 小计 | 632.19 | 8.20 | - | |
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| 合计 | 4,746.53 | 61.55 | - |
注：同一控制下企业合并计算。公司董事、监事、高级管理人员和其他核心技术人员，主要关联方或持有公司5%以上股份的股东未在上述客户中占有权益。
2、报告期内前五名客户增减变动情况
| 年度 | 前五名客户 | 增减变动情况 |
| 2020年1-6月 | 热点科技香港实业有限公司 深圳市安睿信科技有限公司 深圳市同创易生科技有限公司 科莱迪国际有限公司深圳市亚美斯通电子有限公司 深圳市阳邦电子有限公司 深圳市友邦兴业科技有限公司 友邦兴业科技有限公司 | 新增： 深圳市同创易生科技有限公司 科莱迪国际有限公司 深圳市亚美斯通电子有限公司 减少： CEACINTERNATIONALLIMITED 深圳中电国际信息科技有限公司 AVT International Limited 深圳丽斯高电子有限公司 深圳市华麒嘉电子有限公司 |
| 2019年 | CEACINTERNATIONALLIMITED 深圳中电国际信息科技有限公司 AVT International Limited 深圳丽斯高电子有限公司 友邦兴业科技有限公司 深圳市友邦兴业科技有限公司 深圳市阳邦电子有限公司 深圳市华麒嘉电子有限公司 热点科技香港实业有限公司 深圳市安睿信科技有限公司 | 新增： AVT International Limited 深圳丽斯高电子有限公司 深圳市华麒嘉电子有限公司 减少： 深圳市朗强科技有限公司 帝辉（香港）有限公司 熊安永 |
| 2018年 | 深圳市华麒嘉电子有限公司 帝辉（香港）有限公司 深圳市阳邦电子有限公司 友邦兴业科技有限公司 深圳市友邦兴业科技有限公司 热点科技香港实业有限公司 深圳市安睿信科技有限公司 熊安永 CEAC INTERNATIONAL LIMITED 深圳中电国际信息科技有限公司 深圳市朗强科技有限公司 | 新增： 热点科技香港实业有限公司 深圳市朗强科技有限公司 减少： 香港众鑫微电子有限公司 深圳市众智联合电子科技有限公司 深圳市震华康宇实业有限公司 |
| 2017年 | CEAC INTERNATIONAL LIMITED 帝辉（香港）有限公司 友邦兴业科技有限公司 深圳市朗强科技有限公司 香港众鑫微电子有限公司 | — |
从上表可见，公司前五大客户报告期内有小幅变化。上述客户中除了深圳市
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朗强科技有限公司为直销终端客户外，其余客户均为经销商客户。主要是因为公司产品下游应用领域较广，单个产品功能专一，终端客户基于采购便利性和成本考虑，习惯通过经销商集中采购多种集成电路产品。公司前五大客户有所波动，主要受客户自身销售规模、经营政策等因素影响。
3、公司主要客户的基本情况
报告期内，公司的主要客户情况如下（信息主要来自公司官网或政府登记机构）：
（1）CEAC INTERNATIONAL LIMITED、深圳中电国际信息科技有限公司
CEAC INTERNATIONAL LIMITED（中国电子器材国际有限公司）成立于2009年8月，经营范围：Wholesale of electronic and telecommunications equipmentand parts；Import for wholesale of electronic parts。
深圳中电国际信息科技有限公司成立于2014年9月28日，注册资本56992.5073万元人民币，经营范围：一般经营项目是：电子元器件、集成电路、光电产品、半导体、太阳能产品、仪表配件、数字电视播放产品及通讯产品的技术开发与销售；电子产品的技术开发、技术咨询；信息技术的开发；计算机、计算机软件及辅助设备的销售；软件和信息技术服务业；互联网和相关服务；国内贸易（不含专营、专控、专卖商品）；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）；企业管理咨询（不含限制项目）；在网上从事商务活动及咨询业务（不含限制项目）；从事广告业务（法律法规、国务院规定需另行办理广告经营审批的，需取得许可后方可经营）。
深圳中电国际信息科技有限公司持有中国电子器材国际有限公司100%股权。深圳中电国际信息科技有限公司的实际控制人为国务院国资委。
（2）AVT International Limited、深圳丽斯高电子有限公司
AVT International Limited（香港艾維特國際有限公司）成立于1992年5月，是香港上市公司光丽科技控股有限公司（6036.HK）的全资子公司。公司是一家总部位于香港的半导体和电子元件经销商，从事数字存储产品的供应，包括存储器，数据和云产品以及通用电子元件，以及附加技术支持。
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深圳丽斯高电子有限公司成立于2008年7月18日，注册资本1000.00万香港元，经营范围：电子产品及其零配件、电脑软硬件的技术开发、批发、进出口业务（涉及配额许可证管理、专项规定管理的商品按国家有关规定办理）。
AVT International Limited持有深圳丽斯高电子有限公司100%股权。
（3）友邦兴业科技有限公司、深圳市友邦兴业科技有限公司
友邦兴业科技有限公司（BOOMTEK TECHNOLOGY LIMITED），成立于2012年2月15日，是一家注册于香港的专业电子元器件分销商。
深圳市友邦兴业科技有限公司，成立于2012年2月14日，注册资本50.00万元人民币，经营范围：计算机软硬件、网络通讯产品、半导体集成电路的技术设计、技术开发与技术咨询，计算机产品、数码产品、集成电路、电子元器件、电子产品的销售国内贸易（法律、行政法规、国务院决定规定在登记前须经批准的项目除外）；研发、销售医疗仪器、设备和用品以及医疗设备的软件、硬件系统。
（4）深圳市阳邦电子有限公司、深圳市华麒嘉电子有限公司、帝辉（香港）有限公司
深圳市阳邦电子有限公司成立于2006年3月，注册资本为900万元，经营范围为：电子产品的技术开发与销售，国内商业、物资供销业（不含专营、专控、专卖、特许商品及限制项目）；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）。
深圳市华麒嘉电子有限公司成立于2005年3月，注册资本为300万元，公司经营范围：电子智能控制产品、LED、电子元器件的技术开发、生产、销售（凭深南环水批[2012]51494号生产）；经济信息咨询；国内贸易；经营进出口业务（以上均不含法律、行政法规、国务院决定规定需前置审批和禁止的项目）。
帝辉（香港）有限公司（SUN KING (HONG KONG) LIMITED），成立于2005年12月2日，是一家注册于香港的主要代理欧洲、美国、日本、台湾及中国大陆IC品牌的代理商。
深圳市阳邦电子有限公司持有深圳市华麒嘉电子有限公司100%股权。
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（5）热点科技香港实业有限公司、深圳市安睿信科技有限公司、熊安永热点科技香港实业有限公司（HOTSPOT TECH HK INDUSTRIALLIMITED）成立于2013年4月，是一家致力于车载手机无线同屏器、音视频转换高清视音频信号传输设备的研发、生产、销售企业。深圳市安睿信科技有限公司，成立于2012年11月1日，注册资本100.00万元人民币，经营范围：电子产品、通讯产品的技术开发与销售；电子产品、通讯产品的生产；国内贸易，货物进出口、技术进出口。（法律、行政法规、国务院决定规定在登记前须经批准的项目除外；涉及行政许可的，须取得行政许可文件后方可经营）。
熊安永是深圳市安睿信科技有限公司和热点科技香港实业有限公司的实际控制人。
（6）深圳市朗强科技有限公司
深圳市朗强科技有限公司成立于2004年5月，注册资本为200万元，公司一般经营项目是：音视频产品、智能电子产品、计算机软硬件、集成电路、半导体、分立器件、电子产品及设备的技术开发和销售；国内贸易（不含专营、专控、专卖商品）；经营进出口业务。（法律、行政法规，国务院法定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营），许可经营项目是：音视频产品、智能电子产品、电子产品及设备的生产。
（7）香港众鑫微电子有限公司、深圳市众智联合电子科技有限公司、深圳市震华康宇实业有限公司
香港众鑫微电子有限公司成立于2012年5月，专注视频接口电路，产品主要应用于手机、平板、车载导航、投影、POS机、数码产品、广告机、行车记录仪、后视镜、机器人、VR、行业订制等，是集研发、销售、代理、战备联盟、合作开发等多项业务于一体的高新技术企业。
深圳市众智联合电子科技有限公司，成立于2015年05月08日，注册资本
285.7143万元人民币，经营范围：一般经营项目是：安防产品的研发与销售；电子产品，电子元器件的研发与销售；国内贸易，货物及技术进出口。（法律、行
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政法规或者国务院决定禁止和规定在登记前须经批准的项目除外），许可经营项目是：安防产品的生产；电子产品，电子元器件的生产。深圳市震华康宇实业有限公司，成立于1997年4月14日，经营范围：兴办实业（具体项目另报）；国内商业，物资供销业（不含专营，专控和专卖商品），货物及技术进出口。根据客户订单记录，香港众鑫微电子有限公司、深圳市众智联合电子科技有限公司、深圳市震华康宇实业有限公司系关联企业。
（8）深圳市同创易生科技有限公司、科莱迪国际有限公司
深圳市同创易生科技有限公司，成立于2010年12月9日，经营范围：电子产品的技术开发及购销；国内贸易（法律、行政法规、国务院决定规定在登记前须经批准的项目除外）；货物及技术进出口（法律、行政法规禁止的项目除外；法律、行政法规限制的项目须取得许可后方可经营）。
科莱迪国际有限公司，成立于2008年1月15日，主要从事液晶显示屏（TFTLCD）、显示驱动IC、AF防指纹镀膜材料、控制板卡、触摸屏及相关产品的研发和应用推广。
根据客户订单记录，深圳市同创易生科技有限公司和科莱迪国际有限公司系关联企业。
（9）深圳市亚美斯通电子有限公司
深圳市亚美斯通电子有限公司，成立于2013年8月30日，为深交所上市公司新亚制程（002388.SZ）的全资子公司。经营范围：一般经营项目是：电子工具、仪器仪表设备、电子元器件、化工产品的销售及售后服务；国内贸易（不含专营、专控、专卖商品）；信息咨询（不含限制项目）；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）；金属防腐蚀技术的技术开发；自有房屋租赁；物业管理；机器设备租赁（不含金融租赁）；五金零配件的销售；净化产品的技术开发及销售；微晶超硬材料的研发、销售；一类医疗用品及器材的销售。许可经营项目是：室内外装修；石材运输；普通货运；净化工程的设计与安装；二类医疗用品及器材的销售；三类医疗用品
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及器材的销售。
五、发行人采购和主要供应商情况
（一）报告期内主要原材料和能源供应情况
1、主要原材料的采购情况
公司作为典型的集成电路设计公司，采购的主要原材料是晶圆和封装测试服务。公司主要原材料采购具体情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | |
| 晶圆 | 1,931.28 | 60.92 | 2,424.84 | 60.88 | 2,506.90 | 60.18 | 2,871.83 | 66.17 |
| 封装 测试费 | 976.77 | 30.81 | 1,273.04 | 31.96 | 1,407.59 | 33.79 | 1,277.20 | 29.43 |
| 其他 | 262.21 | 8.27 | 285.08 | 7.16 | 251.44 | 6.04 | 191.06 | 4.40 |
| 合计 | 3,170.25 | 100.00 | 3,982.96 | 100.00 | 4,165.92 | 100.00 | 4,340.09 | 100.00 |
2、主要能源能耗及其供应情况
公司主要从事集成电路产品的研发设计和销售工作，未自建或租赁生产线和厂房进行生产，因此不需要采购生产所需的能源。公司在日常经营过程中仅消耗少量的水、电等能源，这些能源由住所地市政公司正常供应，报告期内公司能源供应稳定。
3、采购价格波动情况
报告期内，公司各类原材料采购单价情况如下表所示：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶圆采购价格均价（元/片） | 3,882.74 | 3,928.14 | 4,115.07 | 4,064.87 |
| 封装测试（元/颗） | 1.02 | 1.04 | 1.01 | 1.22 |
2018年，晶圆采购均价上升，主要系晶圆代工厂因产能紧张提高晶圆采购价格；封装测试均价基本稳定。
2019年，晶圆采购均价及封装测试均价下降，主要原因为受中美贸易摩擦
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等因素影响芯片市场需求，使得晶圆厂及封装测试厂产能供应充足，相应市场价格下滑。
（二）报告期内前五名供应商
报告期内，公司前五名供应商具体情况如下：
| 报告期 | 排名 | 供应商名称 | 采购金额（万元） | 占同期原材料采购总额比例（%） |
| 2020年1-6月 | 1 | SILTERRA | 1,869.76 | 58.98 |
| 2 | 超丰电子 | 916.30 | 28.90 | |
| 3 | 文晔科技股份有限公司 | 115.58 | 3.65 | |
| 文晔领科（上海）投资有限公司 | 10.12 | 0.32 | ||
| 小计 | 125.70 | 3.96 | ||
| 4 | 合肥市华达半导体有限公司 | 46.91 | 1.48 | |
| 5 | Taiwan IC Packaging Corporation | 20.34 | 0.64 | |
| 合计 | 2,979.00 | 93.97 | ||
| 2019年 | 1 | SILTERRA | 2,281.30 | 57.28 |
| 2 | 超丰电子 | 1,130.34 | 28.38 | |
| 3 | 文晔科技股份有限公司 | 200.97 | 5.05 | |
| 文晔领科（上海）投资有限公司 | 5.07 | 0.13 | ||
| 小计 | 206.04 | 5.17 | ||
| 4 | Taiwan IC Packaging Corporation | 134.22 | 3.37 | |
| 5 | 灿芯半导体（上海）有限公司 | 44.68 | 1.12 | |
| 合计 | 3,796.58 | 95.32 | ||
| 2018年 | 1 | SILTERRA | 2,211.48 | 53.09 |
| 2 | 超丰电子 | 1,332.68 | 31.99 | |
| 3 | 虹晶科技股份有限公司 | 249.68 | 5.99 | |
| 4 | 文晔领科（上海）投资有限公司 | 117.14 | 2.81 | |
| 文晔科技股份有限公司 | 2.48 | 0.06 | ||
| 小计 | 119.62 | 2.87 | ||
| 5 | 珠海博雅科技有限公司 | 51.95 | 1.25 | |
| 合计 | 3,965.41 | 95.19 | ||
| 2017年 | 1 | SILTERRA | 2,609.50 | 60.13 |
| 2 | 超丰电子 | 1,155.38 | 26.62 | |
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| 报告期 | 排名 | 供应商名称 | 采购金额（万元） | 占同期原材料采购总额比例（%） |
| 3 | 虹晶科技股份有限公司 | 314.50 | 7.25 | |
| 4 | 文晔领科（上海）投资有限公司 | 147.05 | 3.39 | |
| 5 | 上海贝岭股份有限公司 | 48.12 | 1.11 | |
| 合计 | 4,274.55 | 98.49 | ||
上述主要供应商的基本情况如下：
1、SILTERRA
| 公司名称 | SILTERRA MALAYSIA SDN BHD |
| 成立时间 | 1995年11月29日 |
| 注册地 | Kuala Lumpur, Malaysia |
| 主要股东 | Khazanah Nasional Berhad |
| 经营范围 | 晶圆制造 |
公司自2012年起与SILTERRA建立业务合作关系。报告期内，公司主要向SILTERRA采购晶圆及晶圆生产服务，公司各年向其采购金额基本保持稳定。
2、超丰电子（2441.TW）
| 公司名称 | 超丰电子股份有限公司（Greatek Electronics Inc） |
| 成立时间 | 1983年3月7日 |
| 注册地 | 中国台湾 |
| 总股本 | 5.69亿股 |
| 主要股东 | 力成科技股份有限公司 |
| 经营范围 | 主要经营各种集成电路的制造、测试、封装及销售业务 |
公司自2011年起与超丰电子建立业务合作关系。报告期内，公司主要向超丰电子采购芯片封装测试服务，公司各年向其采购金额基本保持稳定。
公司不存在董事、监事、高级管理人员和核心技术人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东在上述主要供应商中占有权益的情况。
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六、主要固定资产和无形资产
（一）主要固定资产
1、固定资产概况
公司固定资产主要为机器设备、掩膜、运输工具、电子设备及其他等，目前使用状况良好。截至2020年6月30日，公司固定资产情况如下：
单位：万元
| 类 别 | 原 值 | 累计折旧 | 净 值 | 成新率（%） |
| 机器设备 | 1,945.43 | 852.64 | 1,092.78 | 56.17 |
| 掩膜 | 1,276.83 | 1,096.68 | 180.15 | 14.11 |
| 运输工具 | 88.42 | 84.00 | 4.42 | 5.00 |
| 电子设备及其他 | 420.47 | 279.00 | 141.48 | 33.65 |
| 总计 | 3,731.15 | 2,312.32 | 1,418.83 | 38.03 |
公司拥有的固定资产权属不存在瑕疵、纠纷和潜在纠纷，不存在对持续经营存在重大不利影响的情形。
2、房屋建筑物
公司及其子公司无自有房产，公司主要业务均在租赁房屋建筑物中开展。截至本招股说明书签署日，发行人租赁使用的主要房产情况如下：
| 序号 | 出租方 | 承租方 | 面积（㎡） | 用途 | 座落 | 租赁期间 | 租金 |
| 1 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 龙迅股份 | 11,050 | 办公 | 合肥经济技术开发区宿松路以东，繁华大道以南的智能装备科技园B3栋楼 | 自办公楼的工程竣工验收备案表出具之日起5年 | 165,750元/月 |
| 2 | 海恒投资 | 龙迅股份 | 1套 | 员工宿舍 | 双创园2#公寓202室 | 2020.03.08- 2020.11.30 | 600元/套/月 |
| 3 | 海恒投资 | 龙迅股份 | 5套 | 员工宿舍 | 双创园2#公寓402、702、901、1003、1103室 | 2020.03.31- 2020.11.30 | 600元/套/月 |
| 4 | 海恒投资 | 龙迅股份 | 3套 | 员工宿舍 | 双创园2#公寓403、602、801室 | 2020.03.15- 2020.11.14 | 600元/套/月 |
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| 序号 | 出租方 | 承租方 | 面积（㎡） | 用途 | 座落 | 租赁期间 | 租金 |
| 5 | 王传国 | 龙迅股份 | 74.52 | 员工宿舍 | 合肥市经开区康利园51幢204 | 2020.09.20- 2021.09.19 | 1,100元/月 |
| 6 | 中海信科技开发（深圳）有限公司 | 朗田亩 | 799.13 | 办公 | 深圳市龙岗区吉华街道甘李二路11号中海信（深圳）创新产业城19栋第20层01、02单元 | 2020.01.01- 2021.12.31 | 2020.01.01-2020.12.31为55,939.1元/月；2021.01.01-2021.12.31为60,414.23元/月。 |
| 7 | 深圳市龙岗区保障性住房投资有限公司 | 朗田亩 | 109.10 | 员工宿舍 | 深圳市龙岗区呈祥花园一期6号楼1706、1707室 | 2017.12.01- 2020.11.30 | 28,278.8元/年 |
| 8 | 深圳市龙岗区保障性住房投资有限公司 | 朗田亩 | 145.79 | 员工宿舍 | 呈祥花园一期3号楼2403室、荣德荣郡轩2302室、星河银湖谷9栋1311室 | 2017.08.01-2023.07.31 | 2017.08.01- 2020.07.31为40,325.6元/年；2020.8.1-2023.7.31为48,207.36元/年 |
| 9 | 深圳市龙岗区保障性住房投资有限公司 | 朗田亩 | 50.50 | 员工宿舍 | 悦龙华府二期10栋305室 | 2019.12.01- 2022.11.30 | 9,853.56元/年 |
| 10 | 深圳市龙岗区保障性住房投资有限公司 | 朗田亩 | 36.18 | 员工宿舍 | 呈祥花园一期7号楼212室 | 2020.08.01- 2023.7.31 | 12,868.56元/年 |
公司及其子公司就上述租赁房产与出租人签订了房屋租赁合同，合同内容合法有效。上述租赁房产中，龙迅股份承租的位于合肥经济开发区智能科技园房屋权属证明正在办理之中。
（二）主要无形资产
1、商标
（1）境内商标
截至本招股说明书签署日，公司已取得境内商标22项，情况如下：
| 序号 | 注册商标 | 商标 注册号 | 注册 日期 | 有效 期至 | 国际 分类号 | 权利人 | 取得方式 |
| 1 | 第6980675号 | 2010.09.21 | 2030.09.20 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 |
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| 序号 | 注册商标 | 商标 注册号 | 注册 日期 | 有效 期至 | 国际 分类号 | 权利人 | 取得方式 |
| 2 | 第6980676号 | 2010.11.14 | 2030.11.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 3 | 第8495585号 | 2011.09.28 | 2021.09.27 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 4 | 第18736520号 | 2017.06.07 | 2027.06.06 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 5 | 第26766643号 | 2019.01.28 | 2029.01.27 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 6 | 第30889071号 | 2019.05.07 | 2029.05.06 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 7 | 第38586676号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 8 | 第38597339号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第35类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 9 | 第38574914号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第42类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 10 | 第38583056号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 11 | 第38601515号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第35类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 12 | 第38588253号 | 2020.02.14 | 2030.02.13 | 第42类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 13 | 第38579900号 | 2020.05.14 | 2030.05.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 14 | 第38586581号 | 2020.05.14 | 2030.05.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 15 | 第38603341号 | 2020.02.28 | 2030.02.27 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 16 | 第38600798号 | 2020.02.28 | 2030.02.27 | 第35类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 17 | 第38580938号 | 2020.02.28 | 2030.02.27 | 第42类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 18 | 第38593178A号 | 2020.03.21 | 2030.03.20 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 19 | 第38586595号 | 2020.05.14 | 2030.05.13 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 20 | 第38587511号 | 2020.05.21 | 2030.05.20 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | |
| 21 | 第16613305号 | 2016.05.21 | 2026.05.20 | 第9类 | 朗田亩 | 原始取得 |
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| 序号 | 注册商标 | 商标 注册号 | 注册 日期 | 有效 期至 | 国际 分类号 | 权利人 | 取得方式 |
| 22 | 第16613304号 | 2016.05.21 | 2026.05.20 | 第9类 | 朗田亩 | 原始取得 |
（2）境外商标
截至本招股说明书签署日，公司已取得境外商标3项，情况如下：
| 序号 | 注册商标 | 商标 注册号 | 注册 日期 | 有效期至 | 国际分类号 | 权利人 | 取得方式 | 登记地 |
| 1 | 01943843 | 2018.10.01 | 2028.09.30 | 第9类 第42类 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 | |
| 2 | 6192623 | 2019.10.25 | 2029.10.24 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | 日本 | |
| 3 | 40-1558909 | 2019.12.23 | 2029.12.30 | 第9类 | 龙迅股份 | 原始取得 | 韩国 |
2、土地使用权
截至本招股说明书签署日，公司及子公司无土地使用权。
3、专利权
（1）境内专利
截至本招股说明书签署日，发行人及子公司朗田亩共取得境内专利57项，其中发明专利44项，实用新型专利13项。所拥有的专利权属清晰，不存在纠纷或潜在纠纷。具体情况如下表所示：
| 序号 | 名称 | 专利号 | 专利 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得 方式 |
| 1 | 一种USB Type-C线缆的双向信号调节芯片及USB Type-C线缆 | ZL201710801163.3 | 发明 | 2017.09.07 | 2020.07.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 2 | 一种数据传输方法、装置及系统 | ZL201710792317.7 | 发明 | 2017.09.05 | 2020.06.12 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 3 | USB Type-C接口转换模块、系统及连接方法 | ZL201710501821.7 | 发明 | 2017.06.27 | 2020.06.02 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 4 | 一种去除展频的系统及方法 | ZL201710859538.1 | 发明 | 2017.09.21 | 2020.04.14 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 5 | 一种视频时钟的生成方法及装置 | ZL201710624376.3 | 发明 | 2017.07.27 | 2020.02.14 | 龙迅股份 | 原始取得 |
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| 序号 | 名称 | 专利号 | 专利 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得 方式 |
| 6 | 一种端接电阻校准电路及其控制方法 | ZL201810493409.X | 发明 | 2018.05.22 | 2020.01.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 7 | 一种IO接口ESD漏电保护电路 | ZL201810022994.5 | 发明 | 2018.01.10 | 2019.12.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 8 | 一种I2C总线的辅助电路 | ZL201611220952.X | 发明 | 2016.12.26 | 2019.08.30 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 9 | 一种视频时钟恢复的方法和装置 | ZL201610822836.9 | 发明 | 2016.09.13 | 2019.04.05 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 10 | 一种音频时钟恢复的方法和装置 | ZL201610822840.5 | 发明 | 2016.09.13 | 2019.04.05 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 11 | 一种数据流的加密方法及系统 | ZL201511033825.4 | 发明 | 2015.12.31 | 2019.03.26 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 12 | 一种接口复用的接收电路 | ZL201610607086.3 | 发明 | 2016.07.28 | 2019.03.19 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 13 | 一种输出信号摆幅校准电路 | ZL201510336559.6 | 发明 | 2015.06.17 | 2019.02.12 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 14 | 一种驱动装置 | ZL201510311797.1 | 发明 | 2015.06.08 | 2019.01.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 15 | 一种MHL设备的通讯通道物理层电路 | ZL201511017355.2 | 发明 | 2015.12.29 | 2018.11.06 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 16 | 一种数据时钟恢复电路及其相位插值器 | ZL201510395641.6 | 发明 | 2015.07.06 | 2018.10.23 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 17 | 一种HDMI和MHL的复用接收器 | ZL201610599761.2 | 发明 | 2016.07.27 | 2018.10.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 18 | 一种数据时钟恢复电路及其相位插值器 | ZL201511022184.2 | 发明 | 2015.12.29 | 2018.08.28 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 19 | 一种相位插值器及其控制方法 | ZL201610305008.8 | 发明 | 2016.05.06 | 2018.08.10 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 20 | 一种移动产业处理器接口信号转换电路和FPGA平台 | ZL201410833959.3 | 发明 | 2014.12.29 | 2018.08.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 21 | 一种发送电路及高清多媒体接口系统 | ZL201510377887.0 | 发明 | 2015.06.29 | 2018.06.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 22 | 开关模块及其控制方法 | ZL201511017345.9 | 发明 | 2015.12.29 | 2018.05.08 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 23 | 一种HDMI发射器输出信号幅度控制电路 | ZL201510175239.7 | 发明 | 2015.04.14 | 2018.02.02 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 24 | 一种时钟信号输出方法和电路 | ZL201410736566.0 | 发明 | 2014.12.04 | 2017.10.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 25 | 一种串行转并行转换电路和转换器以及转换系统 | ZL201410140970.1 | 发明 | 2014.04.09 | 2017.08.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
1-1-157
| 序号 | 名称 | 专利号 | 专利 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得 方式 |
| 26 | 一种输入信号状态检测电路、信号转换系统和播放设备 | ZL201410764219.9 | 发明 | 2014.12.12 | 2017.08.11 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 27 | 多路显示器的扩展显示器标识数据EDID的组合方法和装置 | ZL201410370801.7 | 发明 | 2014.07.30 | 2017.07.18 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 28 | 自动均衡补偿值的处理方法和装置、自动均衡方法和装置 | ZL201410338919.1 | 发明 | 2014.07.16 | 2017.05.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 29 | 一种设备控制方法、装置和多媒体设备 | ZL201310256380.0 | 发明 | 2013.06.25 | 2017.02.08 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 30 | 一种视频监控图像数据处理方法及系统 | ZL201410115166.8 | 发明 | 2014.03.25 | 2017.02.08 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 31 | 一种驱动控制电路 | ZL201410139584.0 | 发明 | 2014.04.08 | 2017.01.25 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 32 | 一种数据传输平台 | ZL201310750022.5 | 发明 | 2013.12.27 | 2017.01.18 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 33 | 数据接收器和数据接收方法 | ZL201310750037.1 | 发明 | 2013.12.27 | 2016.09.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 34 | 一种频率合成器 | ZL201310259710.1 | 发明 | 2013.06.26 | 2016.08.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 35 | 一种数据处理方法和装置 | ZL201310632161.8 | 发明 | 2013.11.29 | 2016.08.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 36 | USB接口的信号传输方法及其装置 | ZL201210591694.1 | 发明 | 2012.12.31 | 2016.07.13 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 37 | 将并行数字信号转换为串行TMDS信号的方法及装置 | ZL201310256397.6 | 发明 | 2013.06.25 | 2016.05.25 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 38 | 一种数据通信方法及系统 | ZL201310329220.4 | 发明 | 2013.07.31 | 2016.04.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 39 | 一种移动电源及充电系统 | ZL201310530637.7 | 发明 | 2013.10.31 | 2016.03.09 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 40 | 一种时钟恢复电路及并行输出电路 | ZL201210504519.4 | 发明 | 2012.11.30 | 2015.12.02 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 41 | 一种芯片及测试该芯片的方法 | ZL201310060228.5 | 发明 | 2013.02.26 | 2015.08.12 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 42 | 一种信号处理方法及装置 | ZL201710154784.7 | 发明 | 2017.03.15 | 2020.05.22 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 43 | 通用串行总线USB延长线 | ZL201611263951.3 | 发明 | 2016.12.30 | 2018.11.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 44 | USB摄像头数据传输方法和系统 | ZL201310533707.4 | 发明 | 2013.10.31 | 2016.08.24 | 朗田亩 | 继受取得 |
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
1-1-158
| 序号 | 名称 | 专利号 | 专利 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得 方式 |
| 45 | 一种信号发生装置 | ZL201822278668.9 | 实用 新型 | 2018.12.29 | 2019.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 46 | 一种无芯笔记本电脑及笔记本电脑 | ZL201820349162.X | 实用 新型 | 2018.03.14 | 2018.09.14 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 47 | 一种有源DP线缆及软件升级系统 | ZL201820056860.0 | 实用 新型 | 2018.01.12 | 2018.08.10 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 48 | HDMI信号发送设备和接收设备、基于HDMI接口的供电系统 | ZL201620106563.3 | 实用 新型 | 2016.01.29 | 2016.06.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 49 | 一种移动电源及充电系统 | ZL201320685594.5 | 实用 新型 | 2013.10.31 | 2014.04.09 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 50 | 一种HDMI音视频信号转换系统 | ZL201922162912.X | 实用 新型 | 2019.12.05 | 2020.04.28 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 51 | 一种无芯平板电脑和平板电脑 | ZL201820356605.8 | 实用 新型 | 2018.03.14 | 2018.09.14 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 52 | 一种信号延长系统 | ZL201720903746.2 | 实用 新型 | 2017.07.24 | 2018.05.22 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 53 | 一种时钟恢复电路 | ZL201721231749.2 | 实用 新型 | 2017.09.22 | 2018.04.10 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 54 | 一种实现USB设备检测的USB Type-C适配器 | ZL201721220427.8 | 实用 新型 | 2017.09.21 | 2018.03.30 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 55 | USB信号延长器、USB信号传输系统 | ZL201720729913.6 | 实用 新型 | 2017.06.21 | 2018.01.19 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 56 | 一种矩阵切换器 | ZL201720707004.2 | 实用 新型 | 2017.06.16 | 2017.12.22 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 57 | 一种芯片、数字视频信号传输系统 | ZL201720557401.6 | 实用 新型 | 2017.05.17 | 2017.12.12 | 朗田亩 | 原始取得 |
（2）境外专利
截至本招股说明书签署日，发行人及子公司朗田亩共取得境外专利27项，所拥有的专利权属清晰，不存在纠纷或潜在纠纷。具体情况如下表所示：
| 序号 | 名称 | 专利号 | 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 | 申请地 |
| 1 | 一種BMC發送器 | I683219 | 发 明 | 2018.06.20 | 2020.01.21 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 2 | 一種軟體升級方法、系統及主動式DP纜線 | I684129 | 发 明 | 2018.05.18 | 2020.02.01 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 3 | 一種無芯筆記型電腦及筆記型電腦 | I678609 | 发 明 | 2018.06.14 | 2019.12.01 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 4 | 一種端接電阻校準電路及其控制方法 | I655844 | 发 明 | 2018.06.25 | 2019.04.01 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 5 | 一種資料流的加密方 | I642293 | 发 明 | 2016.07 | 2018.11 | 龙迅 | 原始 | 台湾 |
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1-1-159
| 序号 | 名称 | 专利号 | 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 | 申请地 |
| 法及系統 | .27 | .21 | 股份 | 取得 | ||||
| 6 | 一種晶片、數位視訊信號傳輸系統 | I634790 | 发 明 | 2017.07.24 | 2018.09.01 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 7 | 一種矩陣切換器 | I632813 | 发 明 | 2017.07.24 | 2018.08.11 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 8 | 一種資料時鐘恢復電路及其相位內插器 | I622283 | 发 明 | 2016.08.08 | 2018.04.21 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 9 | 移動電源及充電系統 | I510906 | 发 明 | 2014.04.14 | 2015.12.01 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 10 | USB介面的信號傳輸方法及其裝置 | I503669 | 发 明 | 2013.02.01 | 2015.10.11 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 11 | 時脈回復電路及並列輸出電路 | I474701 | 发 明 | 2012.12.26 | 2015.02.21 | 龙迅股份 | 原始取得 | 台湾 |
| 12 | 一種圖像飽和度調整方法和裝置 | I697837 | 发 明 | 2019.07.26 | 2020.07.01 | 朗田亩 | 原始取得 | 台湾 |
| 13 | 實現USB設備檢測的Type-C轉接器、通道控制方法 | I651615 | 发 明 | 2017.10.13 | 2019.02.21 | 朗田亩 | 原始取得 | 台湾 |
| 14 | SWITCH CIRCUIT AND HIGH-SPEED MULTIPLEXER- DEMULTIPLEXER | US10771056B2 | 发明 | 2019.10.22 | 2020.09.08 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 15 | POWER-ON RESET CIRCUIT | US10707863B2 | 发 明 | 2019.08.29 | 2020.07.07 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 16 | SIGNAL EXTENSION METHOD AND SYSTEM | US10602170B2 | 发 明 | 2018.07.11 | 2020.03.24 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 17 | BIPHASE MARK CODING TRANSCEIVER | US10425101B1 | 发 明 | 2018.07.31 | 2019.09.24 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 18 | BIDIRECTIONAL SIGNAL CONDITIONING CHIP INCLUDING PROCESSOR DETERMINING DATA TRANSMISSION DIRECTION AND TYPE OF TRANSMITTED DATA OF USB TYPE-C CABLE AND USB TYPE-C CABLE INCLUDING THE SAME | US10409752B2 | 发 明 | 2017.10.13 | 2019.09.10 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 19 | BIPHASE MARK CODING TRANSMITTER | US10404271B1 | 发 明 | 2018.06.20 | 2019.09.03 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
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1-1-160
| 序号 | 名称 | 专利号 | 类型 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 | 申请地 |
| 20 | MATRIX SWITCHER | US10397517B2 | 发 明 | 2018.06.13 | 2019.08.27 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 21 | INPUT SIGNAL DECODING CIRCUIT FOR RECEIVER SIDE IN MOBILE INDUSTRY PROCESSOR INTERFACE C-PHY | US10374845B1 | 发 明 | 2018.07.27 | 2019.08.06 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 22 | TERMINATION RESISTOR CALIBRATION CIRCUIT AND CONTROL METHOD THEREOF | US10193552B1 | 发 明 | 2018.06.25 | 2019.01.29 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 23 | METHOD AND SYSTEM FOR ENCRYPTING DATA SYSTEM | US10069807B2 | 发 明 | 2016.07.27 | 2018.09.04 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 24 | CLOCK AND DATA RECOVERY CIRCUIT AND PHASE INTERPOLATOR THEREFOR | US9800234B2 | 发 明 | 2016.07.27 | 2017.10.24 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 25 | SIGNAL TRANSMISSION METHOD FOR USB INTERFACE AND APPARATUS THEREOF | US9104822B2 | 发 明 | 2013.02.07 | 2015.08.11 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 26 | CLOCK AND DATA RECOVERY CIRCUIT AND PARALLEL OUTPUT CIRCUIT | US8934591B2 | 发 明 | 2012.12.27 | 2015.01.13 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
| 27 | CLOCK AND/OR DATA RECOVERY | US7991099B2 | 发 明 | 2008.04.02 | 2011.08.02 | 龙迅股份 | 原始取得 | 美国 |
4、集成电路布图设计
截至本招股说明书签署日，公司及子公司朗田亩共拥有85项集成电路布图设计登记证书，所拥有的集成电路布图设计专有权权属清晰，不存在纠纷或潜在纠纷。具体情况如下：
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 1 | Dual port LVDS to HDMI2.0 with audio（LT86121RXE/RX、LT2611UX/XC、LT9611UX/UXC、LT8311SX） | BS.195014901 | 2019.10.10 | 2019.11.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
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1-1-161
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 2 | Dual port LVDS bridge to eDP（LT8911EX、LT8911EXB） | BS.195014898 | 2019.10.10 | 2019.11.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 3 | HDMI2.0 to DP1.2 with c(LT6711A、LT6711B、LT9711) | BS.19501488X | 2019.10.10 | 2019.11.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 4 | HDMI2.0/2.1 with DSC encoder to 4-port MIPI transmitter （LT86121EX/LT6911GX/LT6211GX /LT8668SX) | BS.19501183X | 2019.08.19 | 2019.10.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 5 | DP1.4(Type-C ) to HDMI2.1(LT8711GX) | BS.195011813 | 2019.08.19 | 2019.10.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 6 | HDMI2.0/2.1 repeater with DSC encoder(LT86121EX/ LT6911GX/LT6211GX/LT8668SX) | BS.195011821 | 2019.08.19 | 2019.10.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 7 | 4-port MIPI&LVDS receiver(LT86121RX/RXE、LT2611UX/UXC、LT9611UX/UXC、LT8311SX) | BS.195008952 | 2019.07.03 | 2019.08.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 8 | 4-port MIPI&LVDS transmitter(LT86121TX/TXE、LT6211U/UXC、LT6911UX/UXB/UXC) | BS.195008960 | 2019.07.03 | 2019.08.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 9 | 2-port MIPI&LVDS to Display-port 1.2 with Type-C(LT6711A/B、LT9711) | BS.195008987 | 2019.07.03 | 2019.08.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 10 | HDMI2.0 repeater with DSC encoder(LT86121TX/TXE、LT6211U/UXC、LT6911UX/UXB/UXC) | BS.195008979 | 2019.07.03 | 2019.09.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 11 | HDMI1.4/2.0 Re-driver（LT84101/D、LT86101CH/HC/X、LT87101/C/CD/DC、LT8400C） | BS.185009956 | 2018.09.03 | 2018.10.26 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 12 | 2-Port LVDS/TTL to MIPI Converter（LT2911/R、LT9211/R、LT89101R、LT89102、LT8921、LT89101EX） | BS.185009999 | 2018.09.03 | 2018.10.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 13 | DDR Controller Phy（LT2911/R、LT9211/R、LT89101R、LT89102、LT8921、LT89101EX） | BS.185009980 | 2018.09.03 | 2018.10.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 14 | DDR Data phy（LT2911/R、LT9211/R、LT89101R、LT89102、LT8921、LT89101EX） | BS.185009972 | 2018.09.03 | 2018.10.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 15 | MIPI DSI/CSI to eDP（LT8911EX、LT8911EXB） | BS.185009964 | 2018.09.03 | 2018.10.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 16 | Type-C/DP/eDP to Quad-port | BS.185005748 | 2018.06.01 | 2018.08.24 | 龙迅 | 原始 |
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1-1-162
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| MIPI DSI/CSI（LT7911/B、6911/B/C/D、7211/B、6211/B/C/D) | 股份 | 取得 | ||||
| 17 | Quad-Port MIPI DSI/CSI Transmitter(LT7911/B、6911/B/C/D、7211/B、6211/B/C/D） | BS.185005756 | 2018.06.01 | 2018.08.24 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 18 | 2-Port LVDS/TTL to MIPI Converter with Rotation（产品型号：LT2911R,LT2911,LT9211,LT9211R,LT89101R,LT89102,LT8921,LT89101EX） | BS.18500573X | 2018.06.01 | 2018.07.06 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 19 | Type-C/DP1.2 Receiver（产品型号：LT8712EXI、LT8911EX-B、LT8711EH-C、LT8712EXN、LT8711UX） | BS.185005772 | 2018.06.01 | 2018.07.05 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 20 | Crystal Oscillator（产品型号：LT8712EXI、LT8911EX-B、LT8711EH-C、LT8712EXN、LT8711UX） | BS.185005764 | 2018.06.01 | 2018.07.05 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 21 | HDMI 2.0 3inputs Receiver | BS.175011192 | 2017.11.08 | 2017.12.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 22 | HDMI 2.0 3to1 Switch | BS.175011206 | 2017.11.08 | 2017.12.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 23 | USB3.1 Gen-1 Re-driver | BS.175005915 | 2017.07.17 | 2017.08.28 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 24 | USB Type-C/DP 1.2 Receiver | BS.175005931 | 2017.07.17 | 2017.08.28 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 25 | Single-port Bi-directional USB3.1 Gen-1 Re-drver | BS.175005923 | 2017.07.17 | 2017.08.25 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 26 | LVDS/RGB Receiver | BS.175002134 | 2017.03.27 | 2017.04.28 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 27 | Single-port MIPI DSI/CSI-2 Transmitter | BS.175002150 | 2017.03.27 | 2017.04.28 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 28 | LVDS/RGB to Single-port MIPI DSI/CSI_2 | BS.175002142 | 2017.03.27 | 2017.04.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 29 | HDMI 2.0发射前端 | BS.165010673 | 2016.11.18 | 2016.12.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 30 | HDMI 2.0 4 to 1 Switch | BS.165010681 | 2016.11.18 | 2016.12.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 31 | DP 1.4 Transmitter | BS.165007206 | 2016.08.26 | 2016.10.09 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 32 | MIPI/LVDS Dual-port Receiver | BS.165007214 | 2016.08.26 | 2016.09.23 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 33 | HDMI V1.4/MHL V1.2接收前端 | BS.165004274 | 2016.05.20 | 2016.06.21 | 龙迅股份 | 原始取得 |
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1-1-163
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 34 | MIPI/LVDS转EDP高清接口转换芯片 | BS.165004258 | 2016.05.20 | 2016.06.21 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 35 | HDMI转HDMI/VGA接口转换芯片 | BS.165004282 | 2016.05.20 | 2016.06.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 36 | HDMI V1.4发射前端 | BS.165004266 | 2016.05.20 | 2016.06.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 37 | HDMI Transmitter | BS.13500121.8 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 38 | MHL Receiver | BS.13500123.4 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 39 | USB2.0高速模式的串行时钟恢复电路 | BS.12500872.4 | 2012.07.04 | 2012.08.27 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 40 | USB Repeater | BS.11501210.9 | 2011.11.25 | 2012.02.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 41 | USB CDR | BS.11501211.7 | 2011.11.25 | 2012.02.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 42 | USB PLL | BS.11501212.5 | 2011.11.25 | 2012.02.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 43 | HDMI-VGA Converter R1 | BS.11501133.1 | 2011.11.11 | 2012.01.09 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 44 | HDMI ID ROM | BS.11500165.4 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 45 | VGA DAC | BS.11500167.0 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 46 | HDMI-DP1.1 Level Shifter | BS.11500168.9 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 继受取得 |
| 47 | HDMI Repeater | BS.11500169.7 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 继受取得 |
| 48 | HDMI 1:4 Splitter | BS.11500170.0 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 继受取得 |
| 49 | HDMI 4：1 Switch with Audio Output | BS.11500171.9 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 龙迅股份 | 继受取得 |
| 50 | HDMI to TTL&LVDS converter（LT8668EX、LT8619/B） | BS.19501555X | 2019.10.21 | 2019.12.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 51 | Type-C&Display port to 4-port LVDS with audio（LT6792、LT6211、LT6911、LT7211、LT7911） | BS.195015533 | 2019.10.21 | 2019.12.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 52 | 1-port LVDS&MIPI transmitter（LT6792、LT6211、LT6911、LT7211、LT7911） | BS.195015541 | 2019.10.21 | 2019.12.03 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 53 | 4-port LVDS&MIPI transmitter（LT6792、LT6211、LT6911、LT7211、LT7911） | BS.195015576 | 2019.10.21 | 2019.12.03 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 54 | Type-C&Display port receiver（LT6792、LT6211、LT6911、LT7211、LT7911） | BS.195015568 | 2019.10.21 | 2019.12.03 | 朗田亩 | 原始取得 |
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
1-1-164
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 55 | 1-port MIPI&LVDS receiver（LT6711A/B、LT9711） | BS.195008995 | 2019.07.03 | 2019.09.12 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 56 | 2-port MIPI&LVDS receiver（LT6711A/B、LT9711） | BS.195009002 | 2019.07.03 | 2019.08.23 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 57 | Display-port 1.2 receiver（LT6711A/B、LT9711） | BS.195009010 | 2019.07.03 | 2019.08.23 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 58 | 4-port HDMI2.0 receiver(LT8642UX、LT8641UXE、LT8612UX、LT86102UXE) | BS.195009029 | 2019.07.03 | 2019.08.23 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 59 | HDMI2.0 4 to 2 matrix switch(LT8642UX、LT8641UXE、LT8612UX、LT86102UXE) | BS.195009037 | 2019.07.03 | 2019.08.23 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 60 | USB3.1 Gen-1 Re-driver(LT84101/D、LT86101CH/HC/X、LT87101/C/CD/DC、LT8400C) | BS.195000285 | 2019.01.11 | 2019.02.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 61 | MIPI DSI/HDMI to DP with Type-C（产品型号：LT9721、LT8718） | BS.18500993X | 2018.09.03 | 2018.10.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 62 | USB2.0 Extender（产品型号：LT8311XE-Q、LT8312） | BS.185009921 | 2018.09.03 | 2018.10.22 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 63 | Display Port 1.2 Transmitter（产品型号：LT9721、LT8718） | BS.185009948 | 2018.09.03 | 2018.10.22 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 64 | DDR Controller Phy（产品型号：LT2911R、LT2911、LT9211、LT9211R、LT89101R、LT89102、LT8921、LT89101EX） | BS.185005845 | 2018.06.04 | 2018.07.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 65 | Type-C/DP1.2 to HDMI2.0/VGA Converter（产品型号：LT8712EXI、LT8911EX-B、LT8711EH-C、LT8712EXN、LT8711UX） | BS.185005861 | 2018.06.04 | 2018.07.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 66 | Dual-port LVDS to eDP（产品型号：LT8911EX,LT8911EXB） | BS.185005853 | 2018.06.04 | 2018.07.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 67 | Type-C/DP 1.2 to MIPI Converter | BS.185002552 | 2018.04.02 | 2018.05.16 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 68 | Type-C/DP 1.2 to HDMI2.0 Converter | BS.185002560 | 2018.04.02 | 2018.05.11 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 69 | Video DAC | BS.185002579 | 2018.04.02 | 2018.05.11 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 70 | HDMI 2.0 Repeater | BS.185002587 | 2018.04.02 | 2018.05.11 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 71 | HDMI 1.4 to Quad-port MIPI DSI/CSI | BS.175005893 | 2017.07.13 | 2017.08.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 72 | HDMI/VGA Transmitter | BS.175005885 | 2017.07.13 | 2017.08.29 | 朗田 | 原始 |
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1-1-165
| 序号 | 名称 | 布图设计登记号 | 申请 日期 | 授权 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 亩 | 取得 | |||||
| 73 | TTL/LVDS Transmitter | BS.175005877 | 2017.07.13 | 2017.08.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 74 | DP 1.2 to HDMI 1.4 with USB Type-C support | BS.175005869 | 2017.07.13 | 2017.08.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 75 | HDMI 2.0 1 to 4 Splitter | BS.16500598X | 2016.07.14 | 2016.08.16 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 76 | HDMI 1 to 2 Splitter接口芯片 | BS.165005971 | 2016.07.14 | 2016.08.15 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 77 | 高速接口多信号切换LT1406 | BS.155004638 | 2015.05.25 | 2015.07.09 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 78 | 高速接口信号转换LT1405 | BS.15500462X | 2015.05.25 | 2015.07.07 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 79 | LT8311ex_top | BS.13500105.6 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 80 | LT8311ex_host_device_tranceiver | BS.13500106.4 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 81 | LT8311ex_line_tranceiver | BS.13500107.2 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 82 | HDMI Repeater | BS.13500119.6 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 83 | HDMI Spliter | BS.13500120.X | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 84 | HDMI 4-1 Switch | BS.13500122.6 | 2013.02.22 | 2013.04.07 | 朗田亩 | 继受取得 |
| 85 | HDMI-VGA Converter | BS.11500166.2 | 2011.01.18 | 2011.06.03 | 朗田亩 | 继受取得 |
5、计算机软件著作权
截至本招股说明书签署日，公司及子公司朗田亩共取得计算机软件著作权55项，所拥有的计算机软件著作权权属清晰，不存在纠纷或潜在纠纷。具体情况如下：
| 序号 | 软件名称 | 登记号 | 开发完成日期 | 登记 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 1 | LT86121RXE驱动软件V1.0 | 2020SR0261888 | 2019.09.01 | 2020.03.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 2 | LT2911驱动软件V1.0V | 2020SR0261897 | 2019.09.05 | 2020.03.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 3 | LT6211音视频转换驱动软件V1.0 | 2020SR0261893 | 2019.09.14 | 2020.03.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 4 | LT86121驱动软件V1.0 | 2019SR1386006 | 2019.05.01 | 2019.12.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
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1-1-166
| 序号 | 软件名称 | 登记号 | 开发完成日期 | 登记 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 5 | LT86101驱动软件V1.0 | 2018SR656347 | 2016.11.01 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 6 | LT86104驱动软件V1.0 | 2018SR656351 | 2016.11.01 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 7 | LT8911驱动软件V1.0 | 2018SR656407 | 2017.08.10 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 8 | LT8711驱动软件V1.0 | 2018SR656267 | 2017.09.10 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 9 | LT8511驱动软件V1.0 | 2018SR656281 | 2017.01.10 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 10 | LT8641驱动软件V1.0 | 2018SR656520 | 2018.03.20 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 11 | LT9721驱动软件V1.0 | 2018SR656270 | 2018.03.20 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 12 | LT8718驱动软件V1.0 | 2018SR656527 | 2017.12.20 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 13 | LT8711UX驱动软件V1.0 | 2018SR656356 | 2017.09.10 | 2018.08.16 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 14 | LT8612驱动软件V1.0 | 2018SR651625 | 2017.01.10 | 2018.08.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 15 | LT8644驱动软件V1.0 | 2018SR651634 | 2017.11.01 | 2018.08.15 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 16 | LT86102驱动软件V1.0 | 2018SR548565 | 2017.10.01 | 2018.07.13 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 17 | USB Type-C/HDMI信号转换软件V1.0 | 2018SR521754 | 2017.09.10 | 2018.07.05 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 18 | HDMI/MIPI视频信号转换软件V1.0 | 2018SR068818 | 2017.09.03 | 2018.01.29 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 19 | HDMI转EDP高清视频信号转换软件V1.0 | 2018SR068820 | 2017.11.20 | 2018.01.29 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 20 | LVDS/MIPI视频信号转换软件V1.0 | 2017SR453441 | 2017.03.22 | 2017.08.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 21 | TTL/MIPI视频信号转换软件V1.0 | 2017SR453444 | 2017.03.22 | 2017.08.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 22 | 信号输入输出转换软件V2.52 | 2017SR022208 | 2016.06.22 | 2017.01.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 23 | 信号延长控制软件V1.0 | 2017SR022205 | 2016.06.10 | 2017.01.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 24 | 接口信号转换软件V1.0 | 2017SR022210 | 2015.09.10 | 2017.01.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 25 | 基于LT8911B将MIPI接口信号转换成EDP接口信号的点屏软件[简称：LT8911B]V1.0 | 2016SR242571 | 2015.11.10 | 2016.08.31 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 26 | 基于LT8911将LVDS接口信号转换成EDP接口信号的点屏软件[简称：LT8911]V1.0 | 2016SR242577 | 2015.11.10 | 2016.08.31 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 27 | USB Type-C to HDMI with | 2016SR242582 | 2015.11.07 | 2016.08.31 | 龙迅 | 原始 |
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1-1-167
| 序号 | 软件名称 | 登记号 | 开发完成日期 | 登记 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| PD信号转换软件[简称：LT8711H]V1.0 | 股份 | 取得 | ||||
| 28 | 基于LT86102SX+LT86101SX的自动EQ单网延长系统软件[简称：LT86102SX+LT86101SX]V1.4 | 2016SR241734 | 2015.10.25 | 2016.08.31 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 29 | 基于LT8712的DisplayPort转HDMI&HDMI&VGA实现MST模式输出软件[简称：LT8712]V1.0 | 2016SR241955 | 2015.10.12 | 2016.08.31 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 30 | 龙迅HDMI高清视频信号一路分四路芯片驱动及控制软件V1.0 | 2012SR077366 | 2009.07.22 | 2012.08.22 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 31 | 龙迅HDMI/DVI信号传输延长芯片驱动及控制软件V1.0 | 2012SR071569 | 2009.09.22 | 2012.08.07 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 32 | 龙迅HDMI高清视频信号三路转一路芯片驱动及控制软件V1.0 | 2012SR070961 | 2010.10.12 | 2012.08.06 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 33 | 龙迅DP高清音视频转VGA芯片驱动及控制软件V1.0 | 2012SR070967 | 2011.11.10 | 2012.08.06 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 34 | 龙迅液晶控制器芯片驱动和软件控制系统V1.0 | 2012SR071309 | 2011.07.28 | 2012.08.06 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 35 | 龙迅HDMI高清视频转YPBPR芯片驱动及控制软件V1.0 | 2012SR070414 | 2010.01.10 | 2012.08.03 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 36 | 龙迅DDR1/DDR2输入输出系统[简称：DDR接口]V1.0 | 2009SR028370 | 2008.09.19 | 2009.07.17 | 龙迅股份 | 原始取得 |
| 37 | LT6211驱动软件V1.0 | 2019SR1371670 | 2019.06.27 | 2019.12.16 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 38 | LT7211驱动软件V1.0 | 2019SR0899385 | 2019.06.27 | 2019.08.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 39 | LT7911驱动软件V1.0 | 2019SR0899370 | 2019.06.26 | 2019.08.29 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 40 | LT8712驱动软件V1.0 | 2019SR0650777 | 2018.12.10 | 2019.06.25 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 41 | LT9721芯片驱动软件V1.0 | 2018SR519908 | 2018.01.10 | 2018.07.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 42 | USB2.0信号整形系统驱动软件V1.0 | 2018SR519551 | 2018.01.10 | 2018.07.05 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 43 | HDMI 2.0高清多媒体接口切换器软件V1.0 | 2017SR616124 | 2017.08.30 | 2017.11.09 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 44 | HDMI/MIPI数字视频信号转换软件V1.0 | 2017SR616128 | 2017.09.15 | 2017.11.09 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 45 | USB信号延长系统软件V1.0 | 2017SR456755 | 2017.06.08 | 2017.08.18 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 46 | USB Type-C视频信号转换软件V1.0 | 2017SR438222 | 2017.06.02 | 2017.08.10 | 朗田亩 | 原始取得 |
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| 序号 | 软件名称 | 登记号 | 开发完成日期 | 登记 日期 | 权利人 | 取得方式 |
| 47 | HDMI信号传输接收器软件V1.0 | 2017SR292729 | 2016.12.10 | 2017.06.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 48 | 高清视频矩阵控制软件V1.0 | 2017SR150976 | 2016.11.01 | 2017.05.02 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 49 | 基于LT86104SX芯片的HDMI 1分4系统软件[简称：HDMI1分4软件]V1.10 | 2016SR296136 | 2016.02.01 | 2016.10.18 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 50 | 基于LT8612SX的HDMI音频信号分离器软件[简称：LT8612SX]V1.0 | 2016SR297147 | 2016.02.29 | 2016.10.18 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 51 | HDMI音视频信号转RGB888信号系统软件V1.0 | 2016SR297106 | 2015.06.18 | 2016.10.18 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 52 | HDMI音视频信号长距离传输系统软件V1.0 | 2016SR297099 | 2016.05.01 | 2016.10.18 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 53 | 朗田亩高清视频和图像编辑软件V1.00 | 2014SR020275 | 2013.11.10 | 2014.02.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 54 | 朗田亩高清视频监控软件V1.00 | 2014SR020044 | 2013.12.10 | 2014.02.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
| 55 | 朗田亩高清视频监控系统调试软件[简称：SCI Debug Tools]V3.00 | 2014SR020281 | 2013.10.15 | 2014.02.20 | 朗田亩 | 原始取得 |
6、网络域名
截至本招股说明书签署日，发行人已取得1项网络域名，具体情况如下：
| 主办单位 名称 | 网站备案/许可证号 | 网站名称 | 网站域名 | 审核通过 时间 |
| 龙迅股份 | 皖ICP备19013500号-1 | 龙迅半导体（合肥）股份有限公司官网 | lontiumsemi.com | 2019.07.31 |
（三）发行人拥有的特许经营权情况
截至本招股说明书签署日，发行人无特许经营权。
七、发行人核心技术、研发投入以及相关人员情况
（一）核心技术及贡献情况
集成电路设计行业是一个技术密集型产业，公司高度重视研究成果，不断通过申请专利和集成电路布图设计或制定严格的保密程序对技术予以保护。截至本招股说明书签署日，公司拥有境外发明专利27项，境内发明专利44项和集成电路布图设计85项。公司拥有的核心技术均为自主创新，多项核心技术处于国际
龙迅半导体（合肥）股份有限公司 招股说明书（申报稿）
1-1-169
或国内先进水平，并已全面应用在各主要产品的设计当中，实现了科技成果的有效转化。
截至本招股说明书签署之日，公司主要的核心技术情况如下：
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 1 | 高频宽、高速信号自适应信号增益均衡控制技术 | 自主研发 | 在大容量大数据时代，消费者追求更高的视觉感受，同时要求更低的线材成本，这势必使得数据带宽大大提升。然而无论是哪种线材，随着频率增加以及长度的增加，其信号在传输过程中的衰减就越大，导致数据接收错误，引入大量误码。因此必须引入信号增强技术来消除信号传输的衰减，同时由于不同材质的线材信号衰减的大小不确定，自适应均衡技术就变得尤为重要，自动寻找最优均衡补偿效果，大大提升兼容性。公司目前可实现12.5Gbps的信号传输，最大支持30dB衰减补偿，同时配合音视频处理技术可实现自动均衡控制。 | 保证信号强度关键技术，能在恶劣环境下保障信号传输。 | CMOS高速模拟信号架构及电路 | 国内领先 |
| 2 | 高带宽、高速时钟数据恢复技术 | 自主研发 | 在高速串行数据通信传输系统中，由于发送端与接收端没有共享的时钟信号进行数据同步，接收端需要从接收到的串行数据流中恢复出时钟信号以实现同步操作，而时钟恢复电路就是负责将串行数据中的恢复时钟和恢复数据提取出来，后级的串行转并行电路再将恢复数据转换为并行数据输出，同时还可以判断输入串行数据的特征码型，实现字节同步。基于时钟相位插值器架构和基于锁相环式架构是比较流行的实现方式，标准CMOS工艺条件下，可以实现高达几十Gbps的数据接收。该项技术通过自主研发与创新，已实现最高10Gbps的数据接收。 | 高带宽、高速时钟恢复电路的研究与提高，对于国内IC的SERDES技术有了一定程度的提升，对于解决关键技术瓶颈提供了技术保障，使得国内的高带宽、高速时钟恢复技术不再受制于人，不仅适用于多通道传输系统的同步传输模式，也适用于异步传输模式，突发式的传输模式也有较大提升。 | CMOS高速混合电路架构及电路 | 国内领先 |
| 3 | 高频宽、高速时钟相位插值器技术 | 自主研发 | 在串行通信系统中，基于锁相环式架构的CDR在接收器中起着非常关键的作用，而相位差值器（PI）在CDR中是对采样时钟相位进行调整，以便能够正确采样数据的电路，相位插值器日益成为高速CDR的关键模块。因为相位插值器的非线性会直接影响CDR电路的动态特性，当数据与本地时钟存在频率差时，还会影响它的抖动容限。此外，许多与高速信号传输有关的时序问题都是通过能够产生精确时钟相位的相位插值电路来解决的。作为CDR中的关键模块，国外学术机构对相位插值器的研究已经比较成熟。在标准CMOS工艺条件下，相继已经实现了应用于数据速 | 宽范围、高带宽、高速相位插值器的研究与提升，对于国内IC的SERDES技术有了一定程度的提升，对于解决关键技术瓶颈提供了技术保障。相位插值器的低功耗设计、调节精度、高线性度以及抗噪声能力均有提升，十 | CMOS高速线性模拟电路 | 国内领先 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 率达10Gbps和100Gbps的CDR中的相位插值器。公司通过自主研发与创新，提高了相位插值器调节精度、线性度以及抗噪声能力，低功耗、低抖动设计水平在国内也处于领先水平。已经广泛应用在多通道传输系统，比如HDMI2.0、DP1.2等接口中。 | 分适用于多通道传输系统。 | |||||
| 4 | 全兼容高速接口接收端物理层（PHY）电路技术 | 自主研发 | 包含自动校准阻抗匹配、支持多工作电压信号耦合、自适应高速连续时间线性增益控制、高频宽时钟数据恢复（CDR）电路、高频宽时钟相位插值电路、串并转换电路及信道解码的通用接收物理层（PHY），支持最高12.5Gbps数据带宽，兼容USB/Vby1/eDP/MIPI/LVDS及DP/HDMI的物理层协议，提升兼容性，降低功耗和面积。 | 提高高速数据的接收准确性、鲁棒性以及通用性。 | 高速CMOS 混合电路、低功耗设计 | 国内领先 |
| 5 | 全兼容高速接口发送端物理层（PHY）电路技术 | 自主研发 | 全兼容高速接口发送端物理层电路包含信道编码模块、高性能锁相环电路、并串转换电路、信号幅度自动校准控制电路、多级信号预加重控制电路、阻抗自动校准电路、电源噪声抑制电路、输出时钟duty-cycle调整电路、信号沿速率调整电路等核心模块，支持多种端接电压工作模式，有利于降低功耗，降低电源供电要求，支持AC/DC信号耦合的发送方式，输出信号可以兼容VByOne/eDP/MIPI/LVDS及DP/HDMI等多种物理层协议，符合并领先于各协议规范对信号电气参数的要求。全兼容高速接口发送端物理层（PHY）电路技术提升了单一芯片输出接口信号的多样性，降低功耗和面积，大大提高了产品的经济效益和竞争力。 | 提高高速数据的发送准确性、鲁棒性以及通用性。 | 高速CMOS 模拟电路、低功耗设计 | 国内领先 |
| 6 | MIPI发送端物理层（PHY）电路技术 | 自主研发 | MIPI D-PHY定义了一种源同步、高速、低功耗以及低成本的PHY，主要是应用于移动手机行业。高清像素的发展将D-PHY 带宽压榨到了极限，更高速的C-PHY的设备进入实际生产。C-PHY的传输速率比D-PHY 更快，且由于传输信号物理电平以及物理管脚数量的接近，让C-PHY不需要增加过多的额外模块就可以很好的与D-PHY复用。 该技术用于MIPI C-PHY和D-PHY的并转串电路、预驱动电路、驱动电路以及终端电阻校准电路的兼容性设计，实现了D-PHY和C-PHY传输电路的复用，并且具有D-PHY无预加重，D-PHY开预加重功能，以及C-PHY T1/T2 Driver模式，C-PHY开预加重等功能，电路结构简单，功 | 物理层复用技术降低芯片面积和功耗，缩短设计周期，实现功能的多样化 | 高速CMOS 模拟电路、低功耗设计 | 国内领先 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 能多样，是实现MIPI C-PHY/D_PHY兼容性设计的一种理想架构。该技术用于MIPI C-PHY和D-PHY传输电路的兼容性设计，可实现电路的模块化和复用性。 | ||||||
| 7 | MIPI接收模拟电路技术 | 自主研发 | 移动产业处理器接口MIPI是为移动应用处理器制定的标准。它使得设备的接口既能增加带宽，提高性能，同时又能降低成本、功耗以及电磁干扰和符号间干扰，实现与发射端的信号连接。 MIPI接收模拟电路内部具有自适应均衡电路，可以自动调整接收电路参数以补偿不同信道对信号造成的衰减，提高了信号接收、恢复的可靠性，减少了电路调试时间，从而降低了系统发开成本； 具有时钟数据信号时序偏移自动消除功能，可以消除由于信号源固有偏差或者信号走线不等长造成的时钟和数据间的时序偏移，使数据通道和时钟通道信号的相位始终维持在正交关系，从而提高电路接收采样的可靠性，降低对信号源端以及板级系统的设计要求；具有时钟和数据通道间任意交换的功能以及通道内部差分信号正负极交换功能，使系统设计更加灵活方便，降低了板级设计的要求与系统级设计的成本 | 提高了信号接收、恢复、采样的可靠性，减少了系统设计要求与调试时间，从而降低了系统整体设计周期与成本 | 高速CMOS 混合电路、低功耗设计 | 国内领先 |
| 8 | 高电源抑制比、低温漂带隙基准源 | 自主研发 | 本技术利用正温度系数电压/电流与负温度系数的电压/电流相加，将温度系数抵消，并加入抵消噪声和工艺失调的chop功能，创新性地实现了一种恒压源和恒流源，使得芯片在不同工艺、电源电压以及温度条件下都能取得很好的稳定效果，降低电压、温度以及工艺变化对芯片的影响，并且为校准传输和接收电路的终端电阻提供参考电压和电流。 | 给各模块电路提供不受工艺、电压以及温度影响的参考电流或电压，保证电路性能的稳定性。 | 高精度CMOS模拟电路技术 | 国内主流 |
| 9 | 高速发送电路电源噪声抑制技术 | 自主研发 | 在信号传输通道中，高质量信号是传输可靠性的有效保证。芯片的供电回路，由于寄生电感、寄生电容等非理想因素的影响，发送随机数据会对供电回路形成随机性的充放电，形成芯片内部较大的电源噪声，进而直接增加了发送数据的抖动，降低信号质量。因此，抑制电源噪声也是提升信号传输质量的核心技术之一。 该技术利用待发送串行数据产生出补偿数据，形成对芯片供电路径充放电的周期性补偿，减少了由于数据对电源随机性充放电造成的电源抖动， | 电源噪声抑制技术用于减少高速发送电路电源抖动，是提高输出信号质量的核心技术之一。 | 高精度CMOS 电源设计 | 国内领先 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 抑制了电源噪声，提高了输出信号的质量。该技术已经进行了充分实际测试，对降低电源噪声有明显效果，提高了信号输出质量，增加了产品竞争力。 | ||||||
| 10 | 自动温度检测补偿技术 | 自主研发 | 随着工艺制程越来越先进，器件工作速度越来越快，器件随着温度变化对电路架构性能的影响影响就越来越明显，因此为了提升产品的一致性，温度补偿就变得尤为重要。 公司可自主设计低温漂架构包括带隙基准、片上集成晶振以及DDR存储控制器等，同时可以实时监控温度及温度变化，配合一系列逻辑实现最优工作状态，提升产品性能。 | 采用片上温度计电路技术，实时监测芯片温度并对重要性能参数进行补偿，实现更宽的工作温度范围。 | 高精度模拟电路及自适应控制技术 | 国内主流 |
| 11 | 数字多媒体内容加密、解密技术 | 自主研发 | 公司自主研发设计的包括HDCP1.3、HDCP1.4、HDCP2.2、HDCP2.3版本的IP核，支持数据流媒体的HDCP加密/解密、HDCP传输,支持不同版本HDCP自动检测切换,拥有更好的兼容性，能够更好的保护需要进行保护的数据流媒体信息，防止数据流在线上被恶意监听。在设计过程中通过对一些模块进行复用，可以有效降低加解密操作过程中产生功耗。经过多年的积累，完善了一整套HDCP的控制逻辑，可以有效确保HDCP内容交互过程的安全、高效。 | 随着HDCP的版本的提高对硬件的需求要求越来越高，自主研发的IP可以在有限的硬件资源下，用比较低的功耗，来实现HDCP复杂的运算逻辑，在相关产品上已经得到了充分的应用，可以有效提高系统的兼容性。 | 高速数字加解密算法及低功耗设计 | 国内领先 |
| 12 | 超高清音视频数据处理技术 | 自主研发 | 公司自主研发的超高清音视频处理技术，实现对4K/8K超高清视频数据进行压缩与解压、缩放、旋转、梯形矫正、视频拼接与分割、格式转换、色彩处理、HDR数据映射、OSD等视频处理功能；在音频方面，拥有对音频数据接收、发送，音频时钟的恢复，音频解析、合成、声画同步、采样率转换、声音回传等处理技术。 芯片设计方面，采用双字节/四字节处理方式，优化电路设计，能够在相国内先进水平对较低的时钟频率下，处理更高规格的视频数据，也可以适当放宽对半导体工艺制程高要求。在保证性能测前提下，较大幅度的节约wafer成本。公司的音视频处理技术已经处于国内先进水平技术。 | 应用于音视频处理芯片中，所采用的降低时钟频率处理方式，可以采用相对较低的工艺处理更高规格的视频数据，有效降低了成本。 | 音视频处理算法，高性能、低功耗电路设计 | 国内先进 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 13 | DDR控制器技术 | 自主研发 | DRAM是各类系统常用的数据存储器，在系统工作过程中，常用来存放临时数据，以备各模块调用。DDR-SDRAM是DRAM的一种，有着存储速度快，容量大等特点，应用场景十分广泛。然而，DDR-SDRAM的控制时序十分复杂，需要专门的DDR控制器进行驱动。DDR-SDRAM主要分为三大类，DDR-SDRAM， LPDDR-SDRAM和GDDR-SDRAM。DDR是目前较为通用的存储器类型，已发展到第五代DDR即DDR5；LPDDR是针对移动端设备的存储器，具有低功耗的特点，已发展到第五代LPDDR，即LPDDR5；GDDR是针对图形处理的存储器，带宽相对更高，已发展到第六代GDDR，即GDDR6。这些不同种类的DDR-SDRAM，都需要不同的DDR控制器进行驱动，相互之间并不通用。 公司根据各类DDR控制器的特点，总结并提炼出了核心控制技术，在此技术的基础上，可以向各类DDR控制器进行延伸。目前，公司已经独立研发出符合JEDEC标准的DDR3、LPDDR3、LPDDR4控制器。同时，为了适应不同的应用环境以及兼容各个厂家的DDR-SDRAM，控制器设计中还加入了自适应调节技术，保证其可以在各种环境中稳定工作。 | 可兼容不同厂家的DDR-SDRAM，控制器设计中还加入了自适应调节技术，保证其可以在各种环境中稳定工作。 | CMOS 高性能、低功耗、低延时设计 | 国内主流 |
| 14 | 用于多媒体信号传输的视频视觉无损压缩技术 | 自主研发 | 高清视频影像已经逐渐进入人们的生活，每一帧影像的背后是大量的像素数据，这些数据需要在极短的时间内从发送端传送到显示端，图像内容越丰富，其单位时间内传输的数据量就会越大，给发送器和接收器带了极大的挑战。然而，目前发送接收技术已经到了发展瓶颈，单纯提高带宽已经无法满足超高清视频传输的需求。视频压缩技术已经成为超高清传输新的突破点，但已有的H264/H265等图像压缩技术，由于其传输延迟大，资源占用高，压缩失真大，并不适用于视频类接口（HDMI,DP,MIPI等）的图像传输，因此显示类视觉无损压缩技术应运而生，其代表就是Display Stream Compression(DSC)技术，目前业界DSC技术已经发展到1.2a版本。公司自主研发的DSC压缩技术，已经可以兼容VESA协会已公布的所有版本的DSC协议。此外，在目前已知的各类DSC应用中，都将压缩率控制到1:3-1:2之间，而在实际设计中，为了进 | 兼容性压缩技术率最高能达到1:8的压缩比，数据延迟低。 | 视频处理算法、CMOS 高性能、低功耗、低延时设计 | 国内主流 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 一步降低带宽，牺牲了一部分图像质量，使压缩率最高可达1:8。 | ||||||
| 15 | 全兼容DP/eDP超高清多媒体协议处理技术 | 自主研发 | 公司自主研发符合DP1.2/1.4以及eDP1.4协议规范的核心IP。DP1.4最高达32.4Gbps的带宽，可支持8K 60HZ、4K 120HZ HDR高解析。能够支持Adaptive-Sync功能，实现动态更新刷新频率的技术，消除画面撕裂和停顿现象，从而产生更加平滑的性能。能够支持DSC1.2视频压缩技术和FEC纠错机制，解决压缩视频适度的容错性。DP接收端的核心IP还支持MST，可解析多路音视频，可以应用于DP接口多屏拼接，也可以将DP转成其他接口（例如HDMI）多屏拼接。支持PSR技术，该技术能够降低功耗，延长移动或者手持设备的使用时间。支持420的解析和发送，可实现低带宽高清视频的传输。音频方面，支持当前所有音频格式，支持高品质无损音频格式，预留最高32声道，拥有1536khz音频处理能力。 | 能够支持DSC1.2视频压缩技术和FEC纠错机制，解决压缩视频适度的容错性。 | 视频协议解析，CMOS 高性能、低功耗、低延时设计 | 国内领先 |
| 16 | 全兼容HDMI超高清多媒体协议编辑和解析技术 | 自主研发 | 公司自主研发符合HDMI1.4、2.0、2.1协议规范的接收端IP以及发送端IP，最高可以支持8K30Hz超高清视频格式信号接收与发送、高达12bit的色深、高动态范围HDR、eARC声音回传技术以及可变刷新率（VRR）功能，支持DSC1.2视频压缩技术，使得高速视频信号得以较低的带宽传输。支持当前所有音频格式，预留最高32声道，拥有1536khz音频处理能力。 此技术采用双字节处理方式，优化电路设计，能够在相对较低的时钟频率下，处理更高的数据带宽，也可以适当放宽对半导体工艺制程高要求。在设计HDMI接收端时充分考虑了信号传输的不稳定性，加入了各种容错设计，使得HDMI接收器具有更强的相容性。 | HDMI发送端和接收端设计，支持HDMI2.1，兼容HDMI2.0和HDMI1.4，HDCP加/解密，兼容性好，功耗低，可以采用较低工艺制程实现高速数据处理能力，为HDMI接口普及推广提供了有力的支持。 | 视频协议解析，CMOS 高性能、低功耗、低延时设计 | 国际领先 |
| 17 | 全兼容MIPI显示协议编辑和解析技术 | 自主研发 | 公司自主研发的支持D-PHY和C-PHY和完全符合DSI和CSI协议规范的核心IP，支持可变刷新率（VRR）功能，可以减少延迟并可能完全消除输入延迟，使显示器的刷新率与视频、游戏的可变帧速率保持同步，从而产生更加平滑的性能，还支持视觉无损压缩（DSC）技术。 在VR应用中，3D视频显示要求低延迟、高刷新率和同步输出，MIPI | MIPI显示技术作为超高清显示的关键技术之一，可实现其他接口协议和MIPI协议的相互转换，大大简化了系统对接口协议的处理需求。该 | 行业通用的视频协议解析，CMOS 高性能、低功耗、低延 | 国内领先 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 显示协议编辑技术将输入的视频进行左右画面同步处理，实时动态输出到左右眼MIPI屏幕，最大可支持4K@120Hz分辨率。此外，本技术兼容CSI协议，可将数据同步输出到CSI接口，在安防领域也有广泛的应用。 | 技术的相关产品已经在系统测试和实际应用中得到了充分验证，并且拓宽了接口桥接芯片的应用范围。 | 时设计 | ||||
| 18 | 兼容USB PD及Type-C协议技术 | 自主研发 | USB Type-C是一种全新的USB接口，它将显示、数据传输、充电等功能集合于一身，并且支持正反向插入，已成为世界主流的移动端接口。公司自主开发的USB Type-C接口技术，同时支持符合USB PD2.0/3.0协议、USB Type-C 协议的核心IP，并将其集成到视频桥接芯片中，为需要Type-C输入或输出的应用场景，提供单芯片解决方案。 | 自主USB Type-C 兼容技术。 | 协议解析、电源管理技术 | 国内 领先 |
| 19 | 低功耗电路设计技术 | 自主研发 | 公司拥有大规模混合信号集成电路设计所需求的多种低功耗设计技术。包括动态电源调整，MULTI POWER DOMAIN设计、MULTI POWER SUPPLY设计、MULTI VT设计、RTL POWER ESTIMATE等多种低功耗设计技术。公司低功耗电路设计贯穿从0.18μm到40nm的工艺节点，具有丰富的低功耗设计经验。 公司所有项目均将功耗目标作为项目的重要指标并严格要求。利用公司完善的低功耗设计方法，公司将低功耗设计贯彻从系统规划、架构设计、模块设计到低功耗布局布线的全部设计步骤。公司掌握早期功耗评估、多电源域设计、片上power gating等多种低功耗设计方法学，可以大幅优化产品的功耗表现，提升产品的竞争力和市场表现。 | 公司产品具有业内领先的功耗表现，适应不同场景的应用需求。公司整个产品线功耗数据均表现出色，受到国内外客户的称赞。 | 高性能、低功耗设计技术 | 国内 主流 |
| 20 | 高速混合信号芯片量产测试技术 | 自主研发 | 随着芯片规模越来越大，速度越来越快，传统的测试方式会导致测试开发周期会越来越长，对测试机的要求越来越高，从而会大大增加芯片的测试成本，采用loop-back、ATPG pattern等可测性设计的方式对芯片进行测试，可以提高测试覆盖率，不用针对功能开发测试矢量，可以缩短测试开发时间，缩短项目开发周期，节省测试成本，采用Mbist、ABIST等自测试方法，可以使用更低配置的测试机实现测试要求，减少方案开发和测试时间，降低测试费用。 | 量产测试技术可以大大缩短测试开发周期，减少测试时间，提高测试覆盖率，节约测试成本。 | 高性能芯片量产测试技术 | 国内 主流 |
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| 序号 | 核心技术名称 | 来源 | 技术先进性及表征 | 对行业技术提升的贡献 | 技术类型 | 技术水平 |
| 21 | 高速信号延长技术 | 自主研发 | 随着科技的不断发展，高速信号如USB、HDMI、DP、MIPI等传输速率的不断增加，高速信号的趋肤效应和传输介质的损耗使得信号在传输过程中衰减很大，从而导致高速信号的传输距离受到限制。公司自主研发的USB、HDMI、DP、MIPI等高速信号延长技术通过转换信号传输协议、增加信号发送强度、发送端信号预补偿、接收端信号补偿等方式实现高速信号的传输延长，广泛应用于KVM系统及音视频传输等系统。 | 实现高速信号的长距离传输，满足不同应用环境的需要，扩大应用范围 | 高性能模拟电路、混合电路，自适应控制技术 | 国内 主流 |
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公司的核心竞争力是核心技术的外在体现，核心技术是公司可持续发展的生命线。公司高度重视核心技术的保护，围绕上述核心技术申请了多项专利，在依赖法律法规保护公司知识产权的同时，也建立了相应的知识产权管理体系，制定了相关的制度和文件，并与核心技术人员签订了保密及竞业限制协议，全面保护公司的核心技术。
2、核心技术产品占营业收入的比例
报告期内，公司营业收入全部来自于核心技术产品的销售收入，具体情况如下表所示：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 核心技术产品收入（万元） | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 营业收入（万元） | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 核心技术产品收入占营业收入比例（%） | 100.00 | 100.00 | 100.00 | 100.00 |
（二）科研实力和成果情况
1、获得的各项知识产权情况
截止招股说明书签署日，公司拥有境外发明专利27项，境内发明专利44项和集成电路布图设计85项，具体内容详见本招股说明书“第六节 业务与技术”之“六、主要固定资产和无形资产”之“（二）主要无形资产”。
2、获得的重要奖项和荣誉情况
| 序号 | 荣誉名称 | 发证单位 | 获得 时间 |
| 1 | 国家知识产权优势企业 | 国家知识产权局 | 2019年 |
| 2 | 高新技术企业 | 省科技厅、财政厅、国家税务局、地方税务局 | 2011年 |
| 3 | 安徽省企业技术中心 | 省经信厅、发改委、科技厅、财政厅、税务局、合肥海关 | 2019年 |
| 4 | 安徽省工程研究中心 | 安徽省发展和改革委员会 | 2017年 |
| 5 | 2017年度合肥市企业技术中心 | 合肥市经信委、发改委、财政局、科技局、统计局、国家税务局、地方税务局 | 2017年 |
| 6 | 重点华侨华人创业团队 | 国务院侨务办公室 | 2017年 |
| 7 | 2016合肥市知识产权管理规范企业 | 合肥市知识产权局 | 2016年 |
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| 序号 | 荣誉名称 | 发证单位 | 获得 时间 |
| 8 | 2015合肥市工业设计中心 | 合肥市经济和信息化委员会 | 2015年 |
| 9 | 安徽省重点新产品 | 安徽省科学技术厅 | 2014年 |
| 10 | 2014合肥市工程技术研究中心 | 合肥市科学技术局 | 2014年 |
| 11 | 2013合肥市知识产权示范企业 | 合肥市知识产权局 | 2013年 |
| 12 | 安徽省“115”产业创新团队 | 安徽省人才工作领导小组办公室 | 2013年 |
| 13 | 合肥市集成电路产业技术创新战略联盟会员 | 合肥市集成电路产业技术创新战略联盟 | 2013年 |
3、承担的重大科研项目
| 序号 | 项目类型 | 项目名称 | 项目角色 | 合作 单位 | 起止 时间 | 验收 时间 |
| 1 | 安徽省自主创新专项资金项目 | 3D数字高清多媒体LCD显示主控芯片关键技术开发及其LCD显示器主板产业化 | 主持单位 | 无 | 2011.1- 2013.12 | 2015.10.10 |
| 2 | 国家电子信息产业振兴和技术改造专项 | 3D数字高清多媒体LCD显示主控芯片关键技术开发及其LCD显示器主板产业化 | 主持单位 | 无 | 2012.6- 2014.6 | 2016.3.26 |
| 3 | 新一代宽带无线移动通信网国家科技重大专项 | 基于脉冲体制的多媒体终端高速数据无线传输系统研发和示范 | 子课题负责单位 | 中国科学技术大学 | 2011.1- 2013.12 | 2019.8.27 |
| 4 | 安徽省科技攻关计划项目 | USB3.0/3.1 PHY的IP的研究及应用 | 合作单位 | 合肥工业大学 | 2015.1- 2017.12 | 2018.7.21 |
| 5 | 合肥市科技小巨人“借转补”研发项目 | 高清多媒体接口扩展单芯片解决方案的开发及应用 | 主持单位 | 无 | 2014.10- 2016.9 | 2018.3.28 |
| 6 | 安徽省科技重大专项 | 应用于智能设备的MIPI/LVDS to DP高清接口芯片开发 | 主持单位 | 安徽大学 | 2015.4- 2017.3 | 2017.6.17 |
| 7 | 安徽省战略性新兴产业集聚发展基地项目 | 基于笔记本电脑应用的高清视频转换芯片开发及产业化项目 | 主持单位 | 无 | 2014.1- 2016.12 | 2017.12.15 |
| 8 | 安徽省战略性新兴产业集聚发展基地项目 | 高分辨率虚拟现实（VR）关键芯片组的研发及产业化项目 | 主持单位 | 无 | 2016.1- 2018.12 | 2019.9.9 |
| 9 | 安徽省科技重大专项 | 应用于车载中控显示的TTL/LVDS To MIPI高清信号转换和驱动芯片 | 合作单位 | 合肥工业大学 | 2016.1- 2017.12 | 2018.12.18 |
| 10 | 安徽省战略性新兴产业集聚 | 高分辨率、高刷新率AMOLED屏显驱动 | 主持单位 | 无 | 2017.1- 2018.12 | 2019.5.29 |
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| 序号 | 项目类型 | 项目名称 | 项目角色 | 合作 单位 | 起止 时间 | 验收 时间 |
| 发展基地项目 | 芯片的开发及产业化项目 | |||||
| 11 | 合肥市关键技术研究科技重大专项 | 面向超清视频超距传输应用的图像无损压缩芯片关键技术研发及产业化 | 主持单位 | 无 | 2018.1- 2019.12 | 待验收 |
| 12 | 安徽省战略性新兴产业集聚发展基地项目 | 基于高速缓存的多功能图像处理SiP的研发及产业化项目 | 主持单位 | 无 | 2018.1- 2019.12 | 待验收 |
| 13 | 安徽省战略性新兴产业集聚发展基地项目 | 基于DSC技术的8K超高清视频处理芯片研发及产业化项目 | 主持单位 | 无 | 2019.1- 2020.12 | 在进行 |
（三）正在研发的项目
1、正在研发的项目基本情况
截至招股说明书签署日，公司正在研发的项目及进展情况如下：
| 序号 | 项目 名称 | 项目介绍 | 研发目标 | 项目进展情况 | 技术来源 |
| 1 | 12.5Gbps讯号中继器芯片的开发及应用 | 用于5G无线通信基站和有线通信主干网的多通道12.5Gbps Retimer/Switch芯片，采用CTLE+DFE架构，支持30dB超大输入信道衰减补偿，减小误码率；支持四通道任意交换且每个通道独立控制，可实现一分四及四切一功能；集成输入信号检测功能及信号质量检测功能，可精准预测均衡之后信号质量；输出支持12dB预加重功能及输出信号斜率控制技术，进一步提升信号完整性；纯模拟CDR架构的引入大大提升信号质量及信号频偏的跟踪能力；串行数据架构设计保证了输入到输出的低延时功能。 | 支持12.5Gbps数据传输速率，支持30dB超大输入信道衰减补偿，精准预测均衡之后信号质量，提升信号完整性，提升信号质量及信号频偏的跟踪能力。 | 试产芯片流片完成，测试验证符合设计要求，客户订购样片试用 | 自主研发 |
| 2 | USB Type-C/DP1.4转HDMI2.1/ MIPI芯片的开发及应用 | 项目针对虚拟现实（VR）、超高清电视、安防监控、汽车信息娱乐系统以及高级辅助驾驶系统（ADAS）等智能终端系统对视频图像的超高清显示的迫切需求，基于前沿的视觉无损压缩技术（DSC），研究和开发一款可支持8K超高清分辨率的图像处理SoC芯片，芯片集成了图像压缩、电源管理、3D图像处理、环绕立体声处理等功能，支持高动 |
| 试产芯片流片完成，正在进行芯片封装 | 自主研发 |
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| 序号 | 项目 名称 | 项目介绍 | 研发目标 | 项目进展情况 | 技术来源 |
| 态范围图像技术（HDR），可为智能终端设备提供更动态和更细腻的视频图像效果。芯片具有功能强大、性能稳定、功耗低、面积小等特点。 | 3D图像处理、电源管理等功能。 | ||||
| 3 | 基于AMOLED屏高分辨率、高刷新率驱动芯片关键技术的研发 | 该项目是基于AMOLED屏高分辨率、高刷新率驱动芯片关键技术的研发；针对最新的 USB-Type-C接口技术和MIPI显示技术研究；在基于AMOLED屏的VR头盔中实现HDMI或DP视频传输处理、视频协议转换、MIPI显示驱动以及电源管理等功能。 | 支持HDMI 1.4、DP1.2、USB Type-C 输入、MIPI DPHY输出协议，支持4K60Hz 2D视频格式或者1080P120Hz 3D视频格式，支持3D视频的MIPI输出显示。 | 显示方案开发、客户测试验证、认证，开始方案推广等 | 自主研发 |
| 4 | 车载摄像头延长芯片的开发及应用 | 车载Serializer/Desrializer延长芯片组，主要应用于车机系统，为车内长距离视频传输及通信提供解决方案，包括摄像头与主控端，主控端与显示端的视频传输。Serializer靠近视频源端，支持TLL/MIPI/LVDS输入，将图像数据重新打包成更适合于长距离传输的结构进行发送；Deserializer靠近视频接收端，最多可同时接收四路Serializer的图像数据，并将其进行帧同步后发送出去。 | 基于一对双绞线或同轴电缆，为车内视频传输提供完整的解决方案，完成源端与终端长距离双向通信及单向视频传输，最长距离可达15米，最高分辨率支持2K@60Hz。 | 目前处于产品设计阶段 | 自主研发 |
| 5 | HDMI2.0切换、分配、矩阵芯片组的开发及应用 | 该项目是HDMI2.0 4进2出矩阵、2进4出矩阵、1进2出分配器，支持声音输入与输出，支持图像缩放，将4K视频分辨率转换成1080P，可以更好地兼容下游显示器与电视。 | 支持HDMI2.0协议，实现单通道最高6Gbps的数据率；支持HDMI2.0四输入接口，HDMI2.0四输出接口，支持声音输入与输出，支持图像缩放，支持HDCP加密与解密。 | 目前处于产品设计阶段 | 自主研发 |
2、公司研发费用情况
报告期内，公司所有研发投入均费用化，研发费用构成情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | |
| 职工薪酬 | 1,398.22 | 78.22 | 2,448.33 | 79.04 | 1,897.89 | 82.63 | 1,495.91 | 75.17 |
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| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | 金额 | 占比 | |
| 材料费 | 81.97 | 4.59 | 147.41 | 4.76 | 88.34 | 3.85 | 55.18 | 2.77 |
| 折旧费 | 167.62 | 9.38 | 295.67 | 9.55 | 193.65 | 8.43 | 146.68 | 7.37 |
| 试验检验费 | 50.71 | 2.84 | 117.62 | 3.80 | 49.33 | 2.15 | 71.78 | 3.61 |
| 其他 | 89.03 | 4.98 | 88.41 | 2.85 | 67.62 | 2.94 | 220.38 | 11.07 |
| 合计 | 1,787.56 | 100.00 | 3,097.44 | 100.00 | 2,296.83 | 100.00 | 1,989.93 | 100.00 |
报告期内，公司的研发投入及占营业收入的比例情况如下：
| 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 研发投入（万元） | 1,787.56 | 3,097.44 | 2,296.83 | 1,989.93 |
| 营业收入（万元） | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 占营业收入比例（%） | 37.43 | 29.63 | 28.46 | 25.81 |
3、公司合作研发情况
公司分别与合肥工业大学、安徽大学、中国科学技术大学开展了合作研发，相关情况如下：
（1）与合肥工业大学合作研发
2014年9月，公司与合肥工业大学签订联合申报项目协议书，双方经友好协商，联合申报了2015年度安徽省科技攻关计划项目，合作研发内容为“USB
3.0/3.1 PHY IP 的研究及应用”，其中公司作为项目合作单位，主要承担模拟模块的设计和仿真、测试和产品化工作。该项目于2018年7月21日经安徽省科技厅验收通过。
2016年6月，公司与合肥工业大学签订产学研项目合作协议书，双方经友好协商，联合申报了2016年度安徽省科技重大专项计划项目，合作研发内容为“应用于车载中控显示的TTL/LVDS to MIPI高清信号转换和驱动芯片”，其中公司作为项目合作单位，主要承担芯片微架构的定义，主要数字电路的代码开发和验证等工作。该项目于2018年12月18日经安徽省科技厅验收通过。
（2）与安徽大学合作研发
2015年9月，公司与安徽大学签订了产学研项目合作协议书，双方经友好
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协商，联合申报了2015年度安徽省科技重大专项计划项目，合作研发内容为“应用于智能设备的MIPI/LVDS to DP高清接口芯片开发”，其中公司作为项目承担单位，主要负责项目的整体研究、开发和产业化。该项目于2017年6月17日经合肥市科技局验收通过。
（3）与中国科学技术大学合作研发
2011年4月，合肥力杰与中国科学技术大学签订了合作研究协议书，双方经友好协商，合作开展国家科技重大专项课题“基于脉冲体制的多媒体终端高速数据无线传输系统研发和示范”的研发工作，其中中国科学技术大学作为课题牵头单位，合肥力杰作为课题合作单位。该课题于2019年8月27日经工业和信息化部产业发展促进中心验收通过。
（4）合作研发权利义务划分约定及保密措施
报告期内，公司与合肥工业大学、安徽大学、中国科学技术大学等单位签订的合作研发协议主要内容、权利义务划分约定以及采取的保密措施情况如下：
| 合作研发单位 | 合作研发项目 | 主要权利义务划分 | 保密措施 |
| 合肥工业大学 | USB 3.0/3.1 PHY IP 的研究及应用 | 研究成果双方共同拥有，共同申请专利； 项目资助费用双方各使用50% | 未约定 |
| 合肥工业大学 | 应用于车载中控显示的TTL/LVDS to MIPI 高清信号转换和驱动芯片 | 各自研究开发的技术成果和知识产权归各方所有；合作共同完成的技术成果和知识产权由参与方共享 | 双方应对相关的技术资料、图纸、研究动态、工艺条件、商业秘密提供必要的保密措施，除非双方同意，否则不得向第三方公开 |
| 安徽大学 | 应用于智能设备的MIPI/LVDS to DP高清接口芯片开发 | 各自研究开发的技术成果和知识产权归各方所有；合作共同完成的技术成果和知识产权由参与方共享 | 双方应对相关的技术资料、图纸、研究动态、工艺条件、商业秘密提供必要的保密措施，除非双方同意，否则不得向第三方公开 |
| 中国科学技术大学 | 基于脉冲体制的多媒体终端高速数据无线传输系统研发和示范 | 各自研究开发的技术成果和知识产权归各方所有；合作共同完成的技术成果和知识产权由参与方共享 | 各参与方都有为其他参与方提供的相关技术资料、图纸、研究动态、工艺条件等提供保密的义务 |
根据合肥工业大学、安徽大学出具的说明，确认上述合作项目中形成的芯片及其收益归龙迅股份所有，以龙迅股份名义申请的知识产权及其转化成果、收益
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归龙迅股份所有，不存在纠纷或潜在纠纷。经保荐机构、发行人律师对中国科学技术大学项目负责人访谈，确认龙迅股份在与中国科学技术大学合作项目中，以龙迅股份名义申请的知识产权（包括专利、集成电路布图设计）归龙迅股份所有，不存在争议、纠纷。
（四）核心技术人员和研发团队
1、核心技术人员、研发人员占员工总数的比例
截至2020年6月30日，公司员工总人数为138人，其中研发员工94人，占员工总人数的68.12%。核心技术人员3人，占员工总人数的2.17%。公司研发人员中，本科学历以上82人，占研发员工总人数的87.23%。
2、核心技术人员的学历背景构成、取得的专业资质及重要科研成果和获得奖项情况，对公司研发的具体贡献
陈峰，简历详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”。
陈峰先生取得美国俄勒冈科学与技术研究生院电子工程专业博士学位，曾在英特尔公司任职，从事高速CPU、I/O等芯片设计工作。自创立公司以来，在陈峰董事长的带领下，公司研发团队共取得授权发明专利71项。自2006年创立公司以来，陈峰先生始终全面把握公司整体的研发方向与战略发展方向，领导并参与了公司大部分产品的研发工作，为公司建立了完整的产品规划体系，是公司主要专利发明人之一。
苏进，简历详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”。
苏进先生取得合肥工业大学微电子学与固体电子学专业硕士学位，系合肥市首届“庐州英才”专家，拥有超过12年的数模混合芯片设计及管理经验，精通高速信号数字设计。目前担任公司副总经理兼研发总监，把握公司总体技术方向，负责公司产品定义、产品研发及产品应用工作。自加入公司以来，取得授权发明专利20项，为公司主要专利发明人之一。
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夏洪锋，简历详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”。夏洪锋先生取得合肥工业大学微电子学专业学士学位，目前担任公司工程总监，其参与研制的HDMI/MHL—HDMI&VGA/YPbPr信号转换芯片获选安徽省科技成果。自加入公司以来，取得授权发明专利32项，为公司主要专利发明人之一。
公司核心技术人员的认定需同时满足下面几个条件：（1）为公司主要技术方向的主要参与人，在公司核心技术的研发中做出主要贡献，并能持续推进公司技术革新与进步；（2）在公司专利等知识产权中发挥主要作用或推动作用；（3）对公司业务有较为深入的了解，并能将技术结合业务发展，为公司产品升级或推出新产品做出突出贡献；（4）在公司任职10年以上，担任公司经理级别以上职务，认同公司企业文化。
上述核心技术人员包括公司技术负责人、主要知识产权或非专利技术的发明人或设计人等。
3、公司对核心技术人员实施的约束激励措施
公司对核心技术人员实施了积极有效的约束激励措施。公司建立并实施了严格的内控管理制度，与核心技术人员签订了保密合同及竞业限制协议，明确约定产权归属，并在核心技术的研发过程中采取分段隔离措施，有效防范技术泄密及人才流失风险，对可能引发泄密的行为进行了限定并对涉及技术等影响公司重大利益的事项设置了相应的保密措施进行管理。
其次，公司制定了项目绩效和知识产权管理相关制度，设定知识产权申请奖励和阶梯式的项目奖励措施，鼓励研发人员推进新技术新产品研发，以此增加核心技术人员的稳定性。
此外，公司实行了有效的激励制度，为核心技术人员提供具有竞争力的薪酬福利，且所有核心技术人员均直接持有公司股权，核心技术人员的个人利益与公司发展的长期利益相结合，有效激励核心技术人员，保证核心技术人员团队长期稳定，实现公司与员工的共同成长和发展。
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报告期内，公司核心技术人员保持稳定。
4、报告期内核心技术人员的主要变动情况及对公司的影响
三位核心技术人员均在公司任职十年以上，长期未发生变化。公司与核心技术人员均签订了《劳动合同》、《保密合同》及《竞业限制协议》，双方按照合同及协议规定履行权利和义务。综上所述，报告期内公司核心技术人员未发生重大不利变化。
5、公司的人才策略
公司采取引进、培养相结合的人才策略，不断完善创新人才保障制度，进一步增强对创新人才的吸引力和凝聚力，多途径引进高层次科技人才。同时，公司制定相关的人员培训管理办法，重视研发人才的培养和储备，以多种方式开展对人才的多方位培养，已培养了许多集成电路设计领域的专业技术人才，积极营造适合研发人员成长的工作环境，保证技术创新的可持续性。
（五）技术创新机制
公司自创立以来坚持创新驱动发展，高度重视技术创新工作，以向市场和客户持续提供具有竞争力的产品及解决方案为目标，全面提高公司的创新能力，从而提高公司的核心竞争力。
1、以市场和客户需求导向的创新机制
公司坚持创新来源于需求，建立了以当前客户需求和未来市场趋势为向导的研发模式。公司高度重视当前市场和客户的技术需求，在项目立项前深入市场进行调研，并广泛收集客户的产品和技术需求，充分论证项目方案，形成项目的开发思路和产品升级的方案。同时，公司注重跟踪市场的发展趋势，通过前瞻性研究，完成新技术的研究和新产品的定义，保证公司技术的先进性。
2、完善的项目研发和项目管理体系
作为公司创新成果的源泉，公司注重研发项目的管理工作，坚持以研发项目为单位进行科学管理，并执行严谨周密的项目管理体系，保障技术创新工作的持续规范。每个项目均需经过项目立项、研发实施、项目评审、样片试制、样片测
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试及改进、批量生产等多个环节，每个环节严格管理，从而保障项目的有序开展。
3、合理有效的考核和激励机制
公司建立了科学的绩效考核与激励机制，激发研发人员的创新思维和主观能动性，鼓励研发人员积极主动创新。通过将创新成果作为研发人员绩效考核的重要指标，对创新性强的研发成果进行奖励，调动研发人员创新的主动性。另外，公司通过股权激励的方式，将员工的个人利益与公司长期发展相结合，增强员工的归属感和责任感。同时，公司鼓励员工进行各种职务发明和创造，对知识产权申请者或者重大创新贡献者给予奖励，能很好的调动员工创新的积极性。
4、规范的知识产权管理机制
公司高度重视知识产权管理工作，通过制定专门的知识产权管理制度，设立专门的管理人员，并配合规范的管理流程，对公司专有技术秘密、专利、集成电路布图登记证书、软件著作权、商标等知识产权进行申请与管理工作，从而全面保障公司的核心竞争力。目前，公司在知识产权管理工作方面初现成果，已荣获“国家知识产权优势企业”、“合肥市知识产权示范企业”、“合肥市知识产权管理规范企业”等荣誉。
5、科学的人才培养机制
人才是公司发展的动力源泉，公司高度重视人才引进、培养和研发队伍的建设。一方面，公司通过校园招聘、社会招聘、猎头介绍等方式不断引进人才，逐步壮大研发队伍；另一方面，公司根据业务需要定期或者不定期的举行学习和培训，同时鼓励员工积极参与行业主管部门、行业协会等机构举办的培训与活动，提升自身的业务水平。另外，公司长期与海外专家顾问团队友好合作，不定期邀请顾问专家来公司进行交流与培训，使得研发团队能够保持对行业技术发展趋势的敏感度。
八、发行人境外经营情况
公司的境外主体为美国龙迅和香港龙盛，分别负责美国销售业务和香港或周边销售、技术服务业务，其中美国龙迅已注销。美国龙迅和香港龙盛的详细情况详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“七、发行人的控股子公司、参股公司情况”。
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第七节 公司治理与独立性
一、公司治理制度的建立、健全及运行情况
公司根据《公司法》、《证券法》、《上市公司章程指引》和《上市公司治理准则》等相关法律、法规和规范性文件的规定，结合公司的实际情况，逐渐建立起由股东大会、董事会、监事会和经理层组成的公司法人治理架构，制定和完善了《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》等一系列内部控制制度，并在董事会下设战略、审计、提名、薪酬与考核四个专门委员会。报告期内，公司股东大会、董事会、监事会和经理层均按《公司章程》和公司内部控制制度规范运作，切实履行职责和义务，以保障公司及全体股东的利益。
（一）股东大会运行情况
根据《公司法》和《公司章程》等有关规定，公司制定了《股东大会议事规则》。公司股东大会严格按照法律法规、《公司章程》和《股东大会议事规则》的相关规定行使职权。
报告期内，公司共计召开了9次股东大会，上述股东大会在召集方式、议事程序、表决方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。
（二）董事会制度运行情况
1、董事会的构成
根据现行《公司章程》和《董事会议事规则》，公司董事会由9名董事组成，其中独立董事3名，设董事长1名。董事由股东大会选举或更换，任期三年。董事任期届满，可连选连任。董事在任期届满以前，股东大会不得无故解除其职务。
2、董事会运行情况
根据《公司法》和《公司章程》等有关规定，公司制定了《董事会议事规则》。公司董事会严格按照法律、法规、《公司章程》和《董事会议事规则》的相关规定履行职责并行使职权。
报告期内，公司共召开了12次董事会会议，上述董事会会议在召集方式、
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议事程序、表决方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。
（三）监事会制度运行情况
1、监事会的构成
公司设监事会，由3名监事组成，其中职工代表监事1名，股东代表监事2名。职工代表监事由公司职工通过职工代表大会的形式民主选举产生，不少于监事人数的三分之一。监事会设主席1名，由全体监事过半数选举产生。
2、监事会运行情况
根据《公司法》和《公司章程》等有关规定，公司制定了《监事会议事规则》。公司监事会严格按照法律、法规、《公司章程》和《监事会议事规则》的相关规定履行监督职责并行使职权。
报告期内，公司共召开了11次监事会会议，上述监事会会议在召集方式、议事程序、表达方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。
（四）独立董事制度及运行情况
公司根据《公司法》、《上市公司治理准则》、《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》等相关法律、行政法规、规范性文件及《公司章程》的规定，建立了规范的独立董事制度，以确保独立董事议事程序，并完善独立董事制度，提高独立董事工作效率和科学决策能力，充分发挥独立董事的作用。公司现有独立董事3名，独立董事人数不低于公司9名董事人数的三分之一。
公司建立独立董事制度以来，独立董事在公司董事、高级管理人员的聘用、关联交易、公司重要管理制度的拟定及重大经营的决策等方面均发挥了重要作用。
（五）董事会秘书制度及运行情况
根据《公司章程》及《董事会秘书工作细则》等规定，公司设董事会秘书1名，公司董事会秘书协助董事长处理公司董事会日常事务，负责公司股东大会和
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董事会会议的筹备、文件保管以及公司股权管理，并负责投资者关系管理等工作，在公司完成首次公开发行并上市后作为与证券交易所的指定联络人，依据中国证监会及证券交易所相关规定办理信息披露事务等事宜。公司董事会秘书制度及运行情况符合有关法律、法规及《公司章程》的规定。报告期内，公司董事会秘书积极筹备了董事会会议和股东大会会议，确保了公司董事会会议和股东大会依法召开、依法行使职权，及时向公司股东、董事通报公司的有关信息，建立了与股东的良好关系，为公司治理结构的完善和董事会、股东大会正常行使职权发挥了重要的作用。
（六）董事会专门委员会的设置及运行情况
公司董事会下设战略、提名、审计以及薪酬与考核四个专门委员会，其中提名、审计以及薪酬与考核三个委员会成员中独立董事占多数，并由独立董事担任主任委员，审计委员会中担任主任委员的独立董事是会计专业人士。
董事会专门委员的人员构成情况如下：
| 名称 | 主任委员 | 其他委员 |
| 战略委员会 | 陈峰 | 陶志红、刘永跃、吴文彬、高泽栋 |
| 审计委员会 | 李晓玲 | 刘启斌、杨明武 |
| 薪酬与考核委员会 | 杨明武 | 刘永跃、李晓玲 |
| 提名委员会 | 吴文彬 | 陈峰、杨明武 |
报告期内，公司董事会专门委员会均能够按照有关规定规范运作，运行情况良好。专门委员会的建立和规范运行对公司提高治理水平发挥了重要作用。
（七）公司治理存在的缺陷及改进情况
公司根据《公司法》、《证券法》等有关法律法规、规范性文件的要求建立健全了由股东大会、董事会、监事会和管理层组成的公司治理结构，并设置了独立董事、董事会秘书和董事会专门委员会等人员和机构，制定和完善了公司治理有关的治理文件。
截至本招股说明书签署之日，公司股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等机构和人员均能按照相关的治理文件及内控制度规范运行，相关机
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构和人员均履行相应职责，通过上述组织机构的建立和相关制度的实施，公司已经逐步建立、健全了公司法人治理结构。
二、发行人内部控制制度的自我评估和鉴证意见
（一）公司管理层对内部控制完整性、合理性及有效性的评价
公司董事会认为：公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。
（二）注册会计师对公司内部控制的鉴证意见
容诚会计师就公司内部控制制度的有效性出具了《内部控制鉴证报告》，认为：“龙迅公司于2020年6月30日按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制”。
三、报告期内公司违法违规行为
报告期内，公司不存在违法违规行为，未受到过国家行政机关及行业主管部门的处罚。
四、报告期内公司资金占用及对外担保情况
报告期内，公司资金被控股股东、实际控制人非经营性占用的具体情况见本招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“八、关联交易”之“（二）偶发性关联交易”，截至报告期末，公司已清理全部资金占用。公司不存在为控股股东、实际控制人或其控制的其他企业提供担保的情形。
五、发行人独立持续经营能力
公司成立以来，严格按照《公司法》、《证券法》和《公司章程》等法律、法规及规章制度规范运作，逐步建立健全公司的法人治理结构，在业务、资产、人员、机构、财务等方面均与股东及其控制的其他企业分开，具有独立、完整的业务体系以及独立面向市场自主经营的能力。
（一）资产完整情况
公司已具备与经营有关的业务体系及主要相关资产，合法拥有与经营有关的
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机器设备以及商标、专利、非专利技术的所有权，具有独立的采购和产品销售系统。公司资产与股东资产分开，并完全独立运营。公司目前业务和生产经营必需资产的权属完全由公司独立享有，不存在与股东单位共用的情况。公司对所有资产拥有完全的控制和支配权。
（二）人员独立情况
公司的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其他职务，不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪；公司的财务人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。
（三）财务独立情况
公司已建立独立的财务核算体系、能够独立作出财务决策、具有规范的财务会计制度和对子公司的财务管理制度；公司未与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业共用银行账户。
（四）机构独立情况
公司已建立健全内部经营管理机构、独立行使经营管理职权，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在机构混同的情形。
（五）业务独立情况
公司的业务独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在对发行人构成重大不利影响的同业竞争，以及严重影响独立性或者显失公平的关联交易。
（六）主营业务、控制权、管理团队和核心技术人员稳定
公司主营业务、控制权、管理团队和核心技术人员稳定，最近2年内主营业务和董事、高级管理人员及核心技术人员均没有发生重大不利变化；控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份权属清晰，最近2年实际控制人没有发生变更，不存在导致控制权可能变更的重大权属纠纷。
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（七）不存在对持续经营有重大影响的事项
截至本招股说明书签署之日，公司不存在主要资产、核心技术、商标的重大权属纠纷，重大偿债风险，重大担保、诉讼、仲裁等或有事项，经营环境已经或将要发生的重大变化等对持续经营有重大影响的事项。综上所述，公司拥有完整且独立的运行体系，在业务上与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在竞争关系，主营业务和核心技术人员稳定，具备了独立运作、独立面向市场自主经营的能力，不存在对持续经营有重大影响的事项。
六、同业竞争
（一）发行人与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在同业竞争
公司控股股东、实际控制人为陈峰先生。截至本招股说明书签署日，除控制发行人及子公司外，未拥有与公司业务相同或相似的其他控股公司、联营公司或合营公司。
截至本招股说明书签署之日，公司控股股东、实际控制人及其所控制的其他企业与发行人不存在同业竞争。
（二）避免同业竞争的承诺
为避免今后可能发生的同业竞争，最大限度维护公司及中小股东利益，公司控股股东及实际控制人陈峰先生出具了《关于避免同业竞争的承诺函》，承诺内容如下：
1、截至本承诺出具之日，本人及与本人关系密切的家庭成员未直接或间接从事或参与与龙迅股份及其控股子公司所从事的业务构成竞争关系的任何业务或活动，未持有与龙迅股份及其控股子公司所从事的业务构成竞争关系的其他公司、企业或其他经济组织的权益，未在该公司、企业或其他经济组织中担任董事、高级管理人员或核心技术人员等职务；
2、本人、与本人关系密切的家庭成员、及其各自除龙迅股份以外的控股及实施重大影响的企业，将不会在中国境内和境外，以任何形式直接或间接从事或
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参与与龙迅股份及其控股子公司所从事的业务构成竞争关系的业务及活动，将不以任何形式持有与龙迅股份及其控股子公司所从事的业务构成竞争关系的其他公司、企业或其他经济组织的权益，将不会向与龙迅股份及其控股子公司构成或可能构成同业竞争的其他公司、企业或其他经济组织、个人提供任何资金、业务、技术、管理、商业机密等方面的帮助；
3、若未来本人直接或间接投资的公司计划从事与龙迅股份相同或相类似的业务，本人承诺将在该公司股东（大）会和／或董事会针对该事项，或可能导致该事项实现及相关事项的表决中做出否定的表决，且促使与本人具有一致行动关系的股东及本人委派的董事，在该公司股东（大）会和／或董事会针对该事项，或可能导致该事项实现及相关事项的表决中做出否定的表决；
4、若未来本人、本人直接或间接控制的其他企业有任何商业机会可从事、参与任何可能会与龙迅股份构成竞争关系的业务，本人将立即通知龙迅股份，并尽力促成该业务机会在同等条件下按公平、合理的条款及条件优先提供给龙迅股份，以确保发行人及其全体股东利益不受损害；
5、本人承诺约束与本人关系密切的家庭成员按照本承诺函的要求从事或者不从事特定行为；
6、本人承诺，本人将不利用对龙迅股份的控制关系进行损害龙迅股份及龙迅股份其他股东利益的经营活动；
7、如果本人违反上述承诺，本人将在公司股东大会和中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因，向股东和社会公众投资者道歉，并在限期内采取有效措施予以纠正；造成龙迅股份或其他股东经济损失的，本人将对龙迅股份及其他股东因此受到的全部损失承担赔偿责任。
本承诺自出具之日起生效，直至本人不再为龙迅股份控股股东、实际控制人或者龙迅股份终止在科创板上市时为止。本人保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给龙迅股份及其他利益相关者造成的相关损失。
七、关联方及关联关系
根据《公司法》、《企业会计准则第36号——关联方披露》、《上市公司信息
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披露管理办法》和《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定，发行人的关联方及关联关系如下：
（一）控股股东、实际控制人
截至本招股说明书出具日，陈峰直接持有发行人17,710,822股份，持股比例为54.5534%；其担任执行事务合伙人的芯财富直接持有发行人1,433,658股份，持股比例为4.416%，陈峰直接及间接合计控制发行人58.9694%的股份，为发行人的控股股东、实际控制人。
（二）其他直接或间接持有发行人5%以上股份的自然人
截至本招股说明书出具日，除实际控制人陈峰外，无其他直接或间接持有发行人5%以上股份的自然人。
（三）发行人的董事、监事及高级管理人员
1、董事：陈峰、刘永跃、苏进、陶志红、刘启斌、高泽栋、李晓玲、杨明武、吴文彬。
2、监事：杨帆、高云云、周大锋。
3、高级管理人员：总经理陈峰、副总经理刘永跃、副总经理苏进、董事会秘书赵彧、财务负责人韦永祥。
（四）关联自然人关系密切的家庭成员
上述关联自然人关系密切的家庭成员（包括配偶、年满18周岁的子女及其配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女配偶的父母）均为发行人关联方。
（五）直接持有发行人5%以上股份的法人或其他组织
截至本招股说明书出具日，直接持有发行人5%以上股份法人或其他组织如下：
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系说明 |
| 1 | 赛富创投 | 直接持有发行人10.18%股份 |
1-1-196
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系说明 |
| 2 | 红土创投 | 直接持有发行人6.78%股份 |
（六）直接或间接控制发行人的法人或其他组织的董事、监事、高级管理人员或其他主要负责人截至本招股说明书出具日，不存在直接或间接控制发行人的法人或其他组织的董事、监事、高级管理人员或其他主要负责人。
（七）关联法人或关联自然人直接或者间接控制的、或者由关联自然人（独立董事除外）担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
上述所列关联法人或关联自然人直接或者间接控制的、或者由关联自然人（独立董事除外）担任董事、高级管理人员的法人或其他组织均为发行人关联方，该等关联方主要包括：
1、控股股东及实际控制人直接或间接控制的，或担任董事、高级管理人的法人或其他组织（发行人及其子公司除外）
截至本招股说明书出具日，陈峰直接或间接控制的，或担任董事、高级管理人员的法人或其他组织（发行人及其子公司除外）如下：
| 序号 | 名称 | 控制或任职情况 |
| 1 | 芯财富 | 陈峰担任执行事务合伙人 |
2、发行人董事、监事或高级管理人员及其关系密切的家庭成员直接或者间接控制的、或者由前述主体（独立董事除外）担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
截至本招股说明书出具日，发行人董事、监事或高级管理人员及其关系密切的家庭成员直接或者间接控制的、或者由前述主体（独立董事除外）担任董事、高级管理人员的法人或其他组织如下：
（1）陈峰及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
1-1-197
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 芯财富 | 陈峰担任执行事务合伙人 |
| 2 | 宣城市龙盛新型建材有限公司 | 陈贵平（陈峰弟弟）持有该公司100%股权，任执行董事 |
| 3 | 宁国市惠远木竹制品厂（吊销，未注销） | 陈贵平为投资人 |
（2）刘永跃及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 上海燕龙基环保企业（集团）有限公司 | 刘永辉（刘永跃弟弟）任副总裁 |
（3）陶志红及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 数字融合（北京）科技有限公司 | 陶志红任董事 |
| 2 | 北京广视通达网络技术有限公司 | 陶志红任董事 |
| 3 | 深创新投资管理顾问（北京）有限公司 | 陶志红任董事 |
| 4 | 北京瑞科滚石信息技术有限公司 | 陶志红任董事 |
（4）刘启斌及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 合肥创谷投资管理有限公司 | 刘启斌持有该公司65%股权，任董事长兼总经理 |
| 2 | 池州中安辰星投资管理有限公司 | 刘启斌任董事长兼总经理 |
| 3 | 滁州中安辰星投资管理有限公司 | 刘启斌任董事长兼总经理 |
| 4 | 合肥鼎旭信息科技合伙企业（有限合伙） | 刘启斌任执行事务合伙人 |
| 5 | 安徽云松投资管理有限公司 | 刘启斌任董事兼总经理 |
| 6 | 安徽创谷股权投资基金管理有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 7 | 北京和沐利方电力技术有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 8 | 合肥巨澜安全技术有限责任公司 | 刘启斌任董事 |
| 9 | 中盐安徽红四方锂电有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 10 | 武汉众宇动力系统科技有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 11 | 安徽元琛环保科技股份有限公司 | 刘启斌任董事 |
1-1-198
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 12 | 梯升科技发展（合肥）股份有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 13 | 安徽南国机电科技发展有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 14 | 合肥中科重明科技有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 15 | 安徽舜禹水务股份有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 16 | 安徽麦德盈华影像技术有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 17 | 安徽众喜科技有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 18 | 安徽朗坤物联网有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 19 | 合肥倍豪海洋装备技术有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 20 | 宣城菁科生物科技有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 21 | 合肥君匠科技有限公司 | 刘启斌任董事 |
| 22 | 安徽新丝带农业发展有限公司 | 刘启斌持股26%，为第一大股东 |
| 23 | 宜昌市民信船务有限责任公司 | 刘启云（刘启斌弟弟）持有该公司47.5%股权，且任该公司执行董事 |
（5）高泽栋及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 大连元亨利贞生物科技开发有限公司 | 高煜（高泽栋父亲）持有该公司90%股权，任执行董事兼总经理 |
| 2 | 大连保税区轴兴国际贸易有限公司（吊销，未注销） | 高煜任执行董事兼总经理 |
| 3 | 大连高新园区国威精细化工产品有限公司（吊销，未注销） | 高煜任执行董事兼总经理 |
（6）杨帆及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 合肥海诚科技产业服务有限公司 | 杨帆任董事长 |
| 2 | 合肥海纳新能源汽车有限公司 | 杨帆任执行董事兼总经理 |
| 3 | 哈工大机器人集团合肥创新科技研究院有限公司 | 杨帆任董事 |
| 4 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 杨帆任董事 |
| 5 | 合肥经开建设投资有限公司 | 杨帆任董事 |
| 6 | 合肥汉海极地海洋世界有限公司 | 杨帆任董事 |
| 7 | 合肥丹霞房地产开发有限责任公司 | 杨帆任董事 |
1-1-199
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 8 | 合肥海恒文化旅游发展有限公司 | 杨帆任董事 |
（7）周大锋及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 昆山鲁泽机电有限公司 | 周二锋（周大锋弟弟）持有该公司100%股权，且任该公司执行董事兼总经理 |
| 2 | 上海祥臣机电厂 | 周二锋持有该公司100%股权 |
（8）韦永祥及其关系密切的家庭成员控制的或者担任董事、高级管理人员的法人或其他组织
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 河南捷航机电设备有限公司 | 张咏鹏（韦永祥配偶的弟弟）持股比例为60%，张咏（韦永祥配偶）持股比例为40% 张咏鹏任执行董事兼总经理 |
3、直接持有发行人5%以上股份的法人或其他组织直接或间接控制的法人和其他组织（发行人及其子公司除外）
截至本招股说明书出具日，不存在直接持有公司5%以上股份的法人或其他组织直接或间接控制的法人和其他组织（发行人及其子公司除外）。
（八）间接持有发行人5%以上股份的法人或其他组织
截至本招股说明书出具日，间接持有发行人5%以上股份的法人或其他组织如下：
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系说明 |
| 1 | 海恒投资 | 因直接持有发行人3.88%股份、通过赛富创投间接持有发行人2.03%股份、通过合肥经济技术开发区产业投资引导基金有限公司及合肥中安间接持有发行人1.27%股份，构成间接持有发行人5%以上股份的关联方 |
（九）发行人的全资、控股子公司或参股公司
截至本招股说明书签署日，公司的全资子公司为朗田亩和香港龙盛，不存在其他控股子公司或参股公司。
1-1-200
（十）其他关联方
| 序号 | 关联方名称 | 关联关系 |
| 1 | 李高峰 | 过去12个月内曾任发行人监事 |
| 2 | 谢明霖 | 过去12个月内曾任发行人董事 |
| 3 | 芯奇电子 | 报告期内注销的子公司 |
| 4 | 美国龙迅 | 报告期内注销的子公司 |
八、关联交易
（一）经常性关联交易
1、报告期内，公司向关键管理人员支付的报酬及股份支付费用情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 薪酬 | 220.43 | 410.85 | 361.09 | 209.16 |
| 股份支付费用 | - | - | - | 899.08 |
2、关联采购
单位：万元
| 关联方 | 关联交易内容 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 合肥海诚科技产业服务有限公司 | 物业及水电服务 | 32.16 | 67.78 | 14.24 | - |
3、关联租赁
单位：万元
| 出租方名称 | 租赁资产 种类 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 合肥恒创智能科技有限公司 | 办公楼 | 45.62 | 121.65 | - | - |
| 海恒投资 | 办公楼 | - | - | 22.24 | 22.52 |
| 海恒投资 | EDA工具注 | - | - | - | - |
注：根据合肥经济开发区创新创业园管理中心与龙迅有限签订的《服务协议》以及海恒投资与龙迅股份签订的《关于租用合肥市集成电路设计产业公共服务平台EDA软件的协议》，发行人自2013年4月起免费租用合肥市集成电路设计产业公共服务平台EDA软件，期限至2021年12月31日。
1-1-201
4、其他关联交易
（1）代收代付员工房租及物业费
单位：万元
| 关联方 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 海恒投资 | - | 7.20 | 8.55 | 10.51 |
注：上述款项系公司为员工租赁园区公寓代收代付的房租及物业费用。
（2）受托管理合肥市集成电路设计产业公共服务平台
根据龙迅有限与海恒投资2013年4月17日签署的《合肥市集成电路设计产业公共服务平台委托管理协议》，龙迅有限接受海恒投资委托，免费负责对海恒投资建设的“合肥市集成电路设计产业公共服务平台”进行维护和管理。协议有效期自2013年4月17日至2015年4月17日止。
上述协议虽已到期，发行人报告期内仍持续履行免费维护和管理职责。
（二）偶发性关联交易
1、与实际控制人资金拆借情况
报告期内，公司与实际控制人之间存在资金拆借情况，具体如下：
（1）公司2017年关联方资金拆借明细如下表所示：
单位：万元
| 资金拆出方 | 资金拆入方 | 期初金额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末金额 |
| 龙迅股份 | 陈峰 | - | 403.00 | 505.02 | -102.02 |
| 陈峰 | 芯奇电子 | -24.48 | 35.00 | 8.00 | 2.52 |
发行人2017年拆借给实际控制人陈峰403万元，至2017年末收回资金
505.02万元，按照实际控制人实际占用资金天数，参照同期人民银行贷款基准利率计算，发行人应收陈峰净资金占用费12.06万元。
陈峰2017年拆借给芯奇电子35万元，至2017年末自芯奇电子收回8万元，按照芯奇电子实际占用资金天数，参照同期人民银行贷款基准利率计算，芯奇电子应付陈峰净资金占用费0.10万元。
（2）公司2018年关联方资金拆借明细如下表所示：
1-1-202
单位：万元
| 资金拆出方 | 资金拆入方 | 期初金额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末金额 |
| 龙迅股份 | 陈峰 | -102.02 | 312.22 | 210.20 | - |
| 陈峰 | 芯奇电子 | 2.52 | 17.00 | - | 19.52 |
发行人2018年拆借给实际控制人陈峰210.20万元，至2018年末收回资金
210.20万元，按照实际控制人实际占用资金天数，参照同期人民银行贷款基准利率计算，发行人应收陈峰资金占用费2.21万元。
陈峰2018年拆借给芯奇电子17万元，按照芯奇电子实际占用资金天数，参照同期人民银行贷款基准利率计算，芯奇电子应付陈峰资金占用费0.07万元。
（3）公司2019年关联方资金拆借明细如下表所示：
单位：万元
| 资金拆出方 | 资金拆入方 | 期初金额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末金额 |
| 陈峰 | 芯奇电子 | 19.52 | 7.50 | 27.02 | - |
陈峰2019年拆借给芯奇电子7.50万元，至2019年末自芯奇电子收回27.02万元，按照芯奇电子实际占用资金天数，参照同期人民银行贷款基准利率计算，芯奇电子应付陈峰资金占用费1.01万元。
综合上述资金拆借情况，发行人应收陈峰净资金占用费13.08万元，陈峰已于2020年5月支付发行人。发行人实际控制人陈峰就资金占用事项出具了承诺：
“截至本承诺函签署之日，本承诺人及本承诺人控制的其他企业不存在违规占用发行人及其控股子公司资金的情况，亦未违规要求发行人及其控股子公司对外提供担保。本承诺人保证本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业将来也不违规占用发行人或其控股子公司资金或违规要求发行人或其控股子公司对外提供担保；如违反上述承诺给发行人或其控股子公司造成经济损失，本承诺人将承担相应的赔偿责任；本承诺人将严格履行上述承诺事项，并督促本人直接或间接控制的其他企业严格履行本承诺事项。如本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业违反本承诺给发行人或其控股子公司造成损失的，本承诺人将承担相应的赔偿责任”。
2、与实际控制人其他资金往来情况
1-1-203
（1）2017年
单位：万元
| 主体 | 报表科目 | 关联方 | 2017年1月1日 | 本期增加 | 本期减少 | 2017年 12月31日 |
| 美国龙迅 | 其他 应付款 | 陈峰 | 32.67 | - | - | 32.67 |
| 朗田亩 | 其他 应收款 | 陈峰 | 30.75 | - | - | 30.75 |
（2）2018年
单位：万元
| 主体 | 报表科目 | 关联方 | 2018年1月1日 | 本期增加 | 本期减少 | 2018年 12月31日 |
| 美国龙迅 | 其他 应付款 | 陈峰 | 32.67 | - | 32.67 | - |
| 朗田亩 | 其他 应收款 | 陈峰 | 30.75 | - | 30.75 | - |
报告期之前，发行人子公司与公司实际控制人存在往来相互挂账情形，发行人于2018年对此进行了清理。
3、与其他关联方非经营性资金往来
单位：万元
| 科目 | 关联方 | 2018年12月31日 | 本期增加 | 本期减少 | 2019年12月31日 |
| 其他应付款 | 苏进 | 0.60 | - | 0.60 | - |
| 夏洪锋 | 0.60 | - | 0.60 | - | |
| 李高峰 | 0.60 | - | 0.60 | - | |
| 杨开云 | 0.60 | - | 0.60 | - |
（续上表）
单位：万元
| 科目 | 关联方 | 2017年12月31日 | 本期增加 | 本期减少 | 2018年12月31日 |
| 其他应收款 | 芯财富 | 0.10 | - | 0.10 | - |
（三）关联方往来余额
报告期各期末，公司与关联方往来款项余额如下：
1-1-204
单位：万元
| 报表科目 | 关联方 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 预付款项 | 合肥恒创智能科技有限公司 | - | 16.58 | - | - |
| 预付款项 | 合肥海诚科技产业服务有限公司 | 11.84 | 14.34 | - | - |
| 预付款项 | 海恒投资 | - | - | - | 2.19 |
| 应付账款 | 海恒投资 | - | 5.98 | 5.98 | - |
| 应付账款 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 30.41 | - | - | - |
| 应付账款 | 合肥海诚科技产业服务有限公司 | - | - | 7.32 | - |
| 其他应收款 | 海恒投资 | 2.84 | 2.84 | 2.84 | 2.84 |
| 其他应收款 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 49.73 | 49.73 | - | - |
| 其他应收款 | 芯财富 | - | - | - | 0.10 |
| 其他应收款 | 陈峰 | - | - | - | 30.75 |
| 应收利息 | 陈峰 | - | 13.08 | 14.26 | 12.06 |
| 应付利息 | 陈峰 | - | - | 0.17 | 0.10 |
| 其他应付款 | 陈峰 | - | - | 19.52 | 137.21 |
| 其他应付款 | 苏进 | - | - | 0.60 | 0.60 |
| 其他应付款 | 夏洪锋 | - | - | 0.60 | 0.60 |
| 其他应付款 | 李高峰 | - | - | 0.60 | 0.60 |
| 其他应付款 | 杨开云 | - | - | 0.60 | 0.60 |
| 其他应付款 | 吴文斌 | 2.50 | - | - | - |
| 其他应付款 | 杨明武 | 2.50 | - | - | - |
| 其他应付款 | 李晓玲 | 2.50 | - | - | - |
（四）关联交易对发行人财务状况和经营成果的影响
报告期内，公司关联交易简要汇总情况如下：
单位：万元
| 关联交易性质 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 支付给关键管理人员的薪酬 | 220.43 | 410.85 | 361.09 | 209.16 |
| 支付给关键管理人员的股份支付费用 | - | - | - | 899.08 |
| 关联采购（物业服务） | 32.16 | 67.78 | 14.24 | - |
| 关联方租赁 | 45.62 | 121.65 | 22.24 | 22.52 |
| 关联方租赁（代员工租赁） | - | 7.20 | 8.55 | 10.51 |
1-1-205
| 关联交易性质 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 资金拆借给实际控制人 | - | - | 312.22 | 403.00 |
| 自实际控制人收回拆借资金及利息 | 13.08 | - | 210.20 | 505.02 |
| 向实际控制人拆入资金 | - | 7.50 | 17.00 | 35.00 |
| 归还实际控制人资金 | - | 27.02 | - | 8.00 |
| 与其他关联方资金往来 | - | 2.40 | 0.10 | - |
报告期内，公司关联交易主要包括支付给关键管理人员的薪酬、关联方租赁和资金往来。
报告期内，公司与实际控制人存在资金拆借。截至报告期末，发行人已清理资金拆借，自2018年5月后，实际控制人未再发生非经营性占用发行人资金的情形。
报告期内，公司相关关联交易价格均按照市场化原则确定，未对公司财务状况产生不利影响。
（五）报告期内关联交易履行的程序及独立董事意见
公司上述关联交易均通过了董事会或股东会的审议或确认，相关关联交易未对公司的业务经营产生重大影响。
公司独立董事李晓玲、杨明武及吴文彬对报告期内公司发生的各项关联交易发表了独立意见。独立董事认为，报告期内，公司发生的关联交易已经按照《公司章程》等公司规章制度履行了内部审批、决议或者确认程序，对公司的财务状况、经营业绩和生产经营的独立性未产生不利影响，不存在损害公司及股东利益的情况。
（六）规范关联交易的承诺
1、发行人控股股东和实际控制人陈峰承诺：
①截至本承诺出具之日，除已披露的情形外，本人、与本人关系密切的家庭成员及前述人员所控制的或担任董事、高级管理人员的除龙迅股份或其子公司以外的企业（以下合称“所属关联方”）与龙迅股份之间不存在任何依照相关法律、法规和规范性文件的规定应披露而未披露的关联交易；
1-1-206
②本人将严格按照《公司法》等相关法律法规以及《龙迅股份（合肥）股份有限公司章程（草案）》（以下简称“《公司章程（草案）》”）、《龙迅股份（合肥）股份有限公司关联交易管理制度》等有关规定，依法行使股东权利，同时承担相应的股东义务，在董事会、股东大会对涉及本人及所属关联方的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务；
③本人及本人控制的其他企业承诺不以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用龙迅股份及其下属企业资金，不在任何情况下要求龙迅股份及其下属企业为本人及本人控制的其他企业提供任何形式的担保；
④根据相关法律、法规和规范性文件，为减少并规范关联交易，本人及所属关联方将尽量避免或减少与龙迅股份及其子公司发生不必要的关联交易；对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，将遵循市场公正、公平、公开、价格公允的原则，依法签订协议，履行合法程序，按照《公司章程（草案）》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》和有关法律法规的规定办理有关审议程序，履行信息披露义务，保证不通过关联交易损害龙迅股份及其他股东的合法权益；
⑤若违反前述承诺，本人将在龙迅股份股东大会和中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因，并在限期内采取有效措施予以纠正；造成龙迅股份或其他股东利益受损的，本人将承担全额赔偿责任。
本承诺自出具之日起生效，直至本人不再为龙迅股份控股股东、实际控制人（董事/监事/高级管理人员）或龙迅股份终止在科创板上市时为止。本人保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给龙迅股份及其他利益相关者造成的相关损失。
2、直接持有5%以上股份的股东赛富创投、红土创投、直接间接合计持有5%以上股份的股东海恒投资、合计持有5%以上股份的股东合肥中安、滁州中安承诺：
①截至本承诺出具之日，除已披露的情形外，本企业及本企业控制的企业（以下合称“所属关联方”）与龙迅股份之间不存在任何依照相关法律、法规和规范性文件的规定应披露而未披露的关联交易；
1-1-207
②本企业将严格按照《公司法》等相关法律法规以及《龙迅股份（合肥）股份有限公司章程（草案）》（以下简称“《公司章程（草案）》”）、《龙迅股份（合肥）股份有限公司关联交易管理制度》等有关规定，依法行使股东权利，同时承担相应的股东义务，在股东大会对涉及本单位及所属关联方的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务；
③本企业及本企业控制的企业承诺不以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用龙迅股份及其下属企业资金，不在任何情况下要求龙迅股份及其下属企业为本企业及本企业控制的企业提供任何形式的担保；
④根据相关法律、法规和规范性文件，为减少并规范关联交易，本企业及所属关联方将尽量避免或减少与龙迅股份及其子公司发生不必要的关联交易；对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，将遵循市场公正、公平、公开、价格公允的原则，依法签订协议，履行合法程序，按照《公司章程（草案）》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》和有关法律法规的规定办理有关审议程序，履行信息披露义务，保证不通过关联交易损害龙迅股份及其他股东的合法权益；
⑤若违反前述承诺，本企业将在龙迅股份股东大会和中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因，并在限期内采取有效措施予以纠正；造成龙迅股份或其他股东利益受损的，本企业将承担全额赔偿责任。
本承诺自出具之日起生效，直至本企业不再为持有龙迅股份5%以上股份股东或龙迅股份终止在科创板上市时为止。本企业保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给龙迅股份及其他利益相关者造成的相关损失。
3、发行人全体董事、监事、高级管理人员承诺：
①截至本承诺出具之日，除已披露的情形外，本人、与本人关系密切的家庭成员及前述人员所控制的或担任董事、高级管理人员的除龙迅股份或其子公司以外的企业（以下合称“所属关联方”）与龙迅股份之间不存在任何依照相关法律、法规和规范性文件的规定应披露而未披露的关联交易；
②本人将严格按照《公司法》等相关法律法规以及《龙迅股份（合肥）股份有限公司章程（草案）》（以下简称“《公司章程（草案）》”）、《龙迅股份（合肥）
1-1-208
股份有限公司关联交易管理制度》等有关规定，依法行使董事/监事/高级管理人员权利，同时承担相应的董事/监事/高级管理人员义务，在董事会、监事会等相关会议中对涉及本人及所属关联方的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务；
③本人及本人控制的其他企业承诺不以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用龙迅股份及其下属企业资金，不在任何情况下要求龙迅股份及其下属企业为本人及本人控制的其他企业提供任何形式的担保；
④根据相关法律、法规和规范性文件，为减少并规范关联交易，本人及所属关联方将尽量避免或减少与龙迅股份及其子公司发生不必要的关联交易；对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，将遵循市场公正、公平、公开、价格公允的原则，依法签订协议，履行合法程序，按照《公司章程（草案）》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》和有关法律法规的规定办理有关审议程序，履行信息披露义务，保证不通过关联交易损害龙迅股份及其他股东的合法权益；
⑤若违反前述承诺，本人将在龙迅股份股东大会和中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因，并在限期内采取有效措施予以纠正；造成龙迅股份或其他股东利益受损的，本人将承担全额赔偿责任。
本承诺自出具之日起生效，直至本人不再为龙迅股份董事/监事/高级管理人员或龙迅股份终止在科创板上市时为止。本人保证本承诺、真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给龙迅股份及其他利益相关者造成的相关损失。
1-1-209
第八节 财务会计信息与管理层分析本节披露或引用的财务会计信息，非经特别说明，均引自容诚会计师审计的财务报告。本节的财务会计数据及有关的分析说明反映了本公司2017年12月31日、2018年12月31日、2019年12月31日和2020年6月30日经审计的资产负债表，2017年度、2018年度、2019年度和2020年1-6月经审计的利润表、现金流量表和所有者权益变动表以及财务报表附注的主要内容。
本节对财务报表的重要项目进行了说明，投资者欲更详细地了解本公司报告期的财务状况、经营成果和现金流量，本公司提醒投资者关注本招股说明书所附财务报表及审计报告全文，以获取全部的财务资料。
一、财务报表
（一）合并资产负债表
单位：元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 流动资产： | ||||
| 货币资金 | 111,123,776.35 | 120,159,257.97 | 30,510,321.98 | 34,010,204.90 |
| 交易性金融资产 | 20,000,000.00 | 15,000,000.00 | - | - |
| 应收票据 | - | 200,000.00 | - | - |
| 应收账款 | 1,272,172.96 | 3,257,612.51 | 2,845,002.63 | 462,765.96 |
| 预付款项 | 4,869,427.72 | 769,084.92 | 1,949,307.55 | 4,037,072.39 |
| 其他应收款 | 679,156.13 | 769,412.76 | 1,417,514.23 | 361,018.43 |
| 其中：应收利息 | - | 130,800.00 | 142,623.84 | 120,571.52 |
| 应收股利 | - | - | - | - |
| 存货 | 40,996,074.97 | 30,943,597.84 | 33,049,655.66 | 23,083,432.84 |
| 一年内到期的非流动资产 | - | - | - | - |
| 其他流动资产 | 1,046,651.49 | 434,429.22 | 14,833,171.06 | 10,393,098.86 |
| 流动资产合计 | 179,987,259.62 | 171,533,395.22 | 84,604,973.11 | 72,347,593.38 |
| 非流动资产： |
1-1-210
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 投资性房地产 | - | - | - | - |
| 固定资产 | 14,188,278.60 | 15,617,253.65 | 14,196,980.78 | 10,087,535.51 |
| 在建工程 | - | - | - | - |
| 无形资产 | - | - | - | - |
| 长期待摊费用 | 4,004,160.82 | 4,607,501.44 | 5,615,308.60 | 407,916.65 |
| 递延所得税资产 | 2,709,710.14 | 2,099,921.73 | 1,658,856.61 | 1,550,836.19 |
| 其他非流动资产 | 1,893,404.16 | - | 866,451.00 | 4,949.00 |
| 非流动资产合计 | 22,795,553.72 | 22,324,676.82 | 22,337,596.99 | 12,051,237.35 |
| 资产总计 | 202,782,813.34 | 193,858,072.04 | 106,942,570.10 | 84,398,830.73 |
合并资产负债表（续）
单位：元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 流动负债： | ||||
| 短期借款 | - | - | - | - |
| 应付票据 | - | - | - | - |
| 应付账款 | 9,139,642.91 | 5,512,276.42 | 4,588,381.40 | 2,121,802.73 |
| 预收款项 | - | 1,083,800.16 | 1,848,213.15 | 974,026.80 |
| 合同负债 | 1,846,006.08 | - | - | - |
| 应付职工薪酬 | 5,119,080.88 | 5,792,162.00 | 4,429,427.92 | 3,878,253.84 |
| 应交税费 | 286,926.65 | 2,844,384.43 | 4,327,121.99 | 2,570,119.80 |
| 其他应付款 | 1,397,083.66 | 1,690,734.85 | 627,465.74 | 1,477,182.81 |
| 其中：应付利息 | - | - | 1,680.84 | 1,004.34 |
| 应付股利 | - | - | - | - |
| 一年内到期的非流动负债 | - | - | - | - |
| 其他流动负债 | 102,176.61 | - | - | - |
| 流动负债合计 | 17,890,916.79 | 16,923,357.86 | 15,820,610.20 | 11,021,385.98 |
| 非流动负债： | ||||
| 长期借款 | - | - | - | - |
| 递延收益 | 10,783,819.21 | 10,569,235.55 | 8,478,666.09 | 9,387,600.32 |
| 非流动负债合计 | 10,783,819.21 | 10,569,235.55 | 8,478,666.09 | 9,387,600.32 |
1-1-211
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 负债合计 | 28,674,736.00 | 27,492,593.41 | 24,299,276.29 | 20,408,986.30 |
| 所有者权益： | ||||
| 股本 | 32,465,091.00 | 32,465,091.00 | 31,166,488.00 | 15,583,244.00 |
| 资本公积 | 74,909,657.83 | 74,909,657.83 | 26,208,260.83 | 25,233,975.35 |
| 其他综合收益 | -223,772.26 | -171,593.14 | -115,119.15 | -55,236.82 |
| 盈余公积 | 7,397,450.24 | 7,397,450.24 | 3,860,039.80 | 1,341,409.20 |
| 未分配利润 | 59,559,650.53 | 51,764,872.70 | 21,523,624.33 | 21,886,452.70 |
| 归属于母公司所有者权益合计 | 174,108,077.34 | 166,365,478.63 | 82,643,293.81 | 63,989,844.43 |
| 少数股东权益 | - | - | - | - |
| 所有者权益合计 | 174,108,077.34 | 166,365,478.63 | 82,643,293.81 | 63,989,844.43 |
| 负债和所有者权益总计 | 202,782,813.34 | 193,858,072.04 | 106,942,570.10 | 84,398,830.73 |
（二）合并利润表
单位：元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 一、营业总收入 | 47,758,033.48 | 104,547,722.09 | 80,706,677.59 | 77,113,613.08 |
| 其中：营业收入 | 47,758,033.48 | 104,547,722.09 | 80,706,677.59 | 77,113,613.08 |
| 二、营业总成本 | 46,247,730.34 | 85,459,266.07 | 65,068,558.66 | 70,682,321.25 |
| 其中：营业成本 | 20,299,023.52 | 39,754,812.72 | 29,938,486.50 | 30,886,476.14 |
| 税金及附加 | 336,818.47 | 377,901.21 | 769,778.76 | 433,867.74 |
| 销售费用 | 2,426,317.63 | 3,851,224.99 | 2,697,698.49 | 2,010,724.58 |
| 管理费用 | 6,385,839.86 | 11,481,992.42 | 10,119,832.14 | 16,644,050.23 |
| 研发费用 | 17,875,582.51 | 30,974,432.03 | 22,968,328.82 | 19,899,280.24 |
| 财务费用 | -1,075,851.65 | -981,097.30 | -1,425,566.05 | 807,922.32 |
| 其中：利息费用 | - | 10,143.00 | 676.50 | 1,004.34 |
| 利息收入 | 911,604.75 | 986,035.17 | 504,801.24 | 232,450.28 |
| 加：其他收益 | 5,883,692.02 | 16,067,977.30 | 12,102,922.06 | 7,013,622.33 |
| 投资收益 | 213,356.17 | 1,282,176.30 | 110,431.85 | 116,219.17 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | - | - | - | - |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认收益 | - | - | - | - |
| 信用减值损失（损失以“-”号填列） | 102,362.98 | 29,742.72 | - | - |
1-1-212
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 资产减值损失（损失以“-”号填列） | -1,111,250.09 | -1,947,072.60 | -835,318.54 | -1,054,217.96 |
| 资产处置收益（损失以“-”号填列） | - | 302.55 | - | 1,735.33 |
| 三、营业利润 | 6,598,464.22 | 34,521,582.29 | 27,016,154.30 | 12,508,650.70 |
| 加：营业外收入 | 586,525.20 | 1,981,577.17 | 504,825.67 | 288,242.40 |
| 减：营业外支出 | - | 55,284.13 | 35,121.74 | 144,328.66 |
| 四、利润总额 | 7,184,989.42 | 36,447,875.33 | 27,485,858.23 | 12,652,564.44 |
| 减：所得税费用 | -609,788.41 | 2,669,216.52 | 2,266,854.88 | 2,179,664.10 |
| 五、净利润 | 7,794,777.83 | 33,778,658.81 | 25,219,003.35 | 10,472,900.34 |
| （一）按经营持续性分类 | ||||
| 1.持续经营净利润（净亏损以“-”号填列） | 7,794,777.83 | 33,778,658.81 | 25,219,003.35 | 10,472,900.34 |
| （二）按所有权归属分类 | ||||
| 1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列） | 7,794,777.83 | 33,778,658.81 | 25,219,003.35 | 10,472,900.34 |
| 六、其他综合收益的税后净额 | -52,179.12 | -56,473.99 | -59,882.33 | 186,474.71 |
| 归属于母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | -52,179.12 | -56,473.99 | -59,882.33 | 186,474.71 |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | - | - | - | - |
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | -52,179.12 | -56,473.99 | -59,882.33 | 186,474.71 |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | - | - | - | - |
| 2.其他债权投资公允价值变动 | - | - | - | - |
| 3.可供出售金融资产公允价值变动损益 | - | - | - | - |
| 4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | - | - | - | - |
| 5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | - | - | - | - |
| 6.其他债权投资信用减值准备 | - | - | - | - |
| 7.现金流量套期储备（现金流量套期损益的有效部分） | - | - | - | - |
| 8.外币财务报表折算差额 | -52,179.12 | -56,473.99 | -59,882.33 | 186,474.71 |
| 9.其他 | - | - | - | - |
1-1-213
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 七、综合收益总额 | 7,742,598.71 | 33,722,184.82 | 25,159,121.02 | 10,659,375.05 |
| 归属于母公司所有者的综合收益总额 | 7,742,598.71 | 33,722,184.82 | 25,159,121.02 | 10,659,375.05 |
| 归属于少数股东的综合收益总额 | - | - | - | - |
| 八、每股收益： | ||||
| （一）基本每股收益 | 0.24 | 1.06 | 0.81 | 0.34 |
| （二）稀释每股收益 | 0.24 | 1.06 | 0.81 | 0.34 |
（三）合并现金流量表
单位：元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 55,392,514.77 | 111,759,426.94 | 88,997,612.64 | 84,977,167.78 |
| 收到的税费返还 | 389,734.22 | 3,344,009.74 | 718,662.69 | 590,157.13 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 6,709,550.44 | 21,968,724.93 | 12,257,100.00 | 10,397,878.15 |
| 经营活动现金流入小计 | 62,491,799.43 | 137,072,161.61 | 101,973,375.33 | 95,965,203.06 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 35,067,696.36 | 43,833,670.46 | 44,980,784.33 | 43,452,889.86 |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 18,867,818.68 | 30,225,508.55 | 24,311,874.77 | 17,735,090.79 |
| 支付的各项税费 | 5,025,476.38 | 6,826,867.93 | 4,872,838.95 | 3,139,981.61 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 5,006,787.04 | 10,156,898.98 | 8,188,852.44 | 6,129,471.32 |
| 经营活动现金流出小计 | 63,967,778.46 | 91,042,945.92 | 82,354,350.49 | 70,457,433.58 |
| 经营活动产生的现金流量 净额 | -1,475,979.03 | 46,029,215.69 | 19,619,024.84 | 25,507,769.48 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||||
| 收回投资收到的现金 | 145,000,000.00 | 238,000,000.00 | 38,000,000.00 | 12,000,000.00 |
| 取得投资收益收到的现金 | 213,356.17 | 1,282,176.30 | 263,380.85 | 116,219.17 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | - | 10,649.56 | 2,227.38 | 3,247.89 |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | - | 41,227.52 | - | - |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 1,042,404.75 | 997,859.01 | 482,748.92 | 111,878.76 |
1-1-214
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 投资活动现金流入小计 | 146,255,760.92 | 240,331,912.39 | 38,748,357.15 | 12,231,345.82 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 3,487,071.63 | 6,502,057.56 | 16,036,657.10 | 5,972,916.33 |
| 投资支付的现金 | 150,000,000.00 | 240,000,000.00 | 41,000,000.00 | 22,000,000.00 |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | - | - | - | - |
| 支付其他与投资活动有关的现金 | - | - | 44,715.43 | - |
| 投资活动现金流出小计 | 153,487,071.63 | 246,502,057.56 | 57,081,372.53 | 27,972,916.33 |
| 投资活动产生的现金流量 净额 | -7,231,310.71 | -6,170,145.17 | -18,333,015.38 | -15,741,570.51 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||||
| 吸收投资收到的现金 | - | 50,000,000.00 | - | - |
| 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 | - | - | - | - |
| 取得借款收到的现金 | - | - | - | - |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | - | - | - | - |
| 筹资活动现金流入小计 | - | 50,000,000.00 | - | - |
| 偿还债务支付的现金 | - | - | - | - |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | - | 11,823.84 | 5,500,965.76 | - |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | - | - | - | - |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | - | - | - | - |
| 筹资活动现金流出小计 | - | 11,823.84 | 5,500,965.76 | - |
| 筹资活动产生的现金流量 净额 | - | 49,988,176.16 | -5,500,965.76 | - |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -328,191.88 | -198,310.69 | 715,073.38 | -426,024.73 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | -9,035,481.62 | 89,648,935.99 | -3,499,882.92 | 9,340,174.24 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 120,159,257.97 | 30,510,321.98 | 34,010,204.90 | 24,670,030.66 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 111,123,776.35 | 120,159,257.97 | 30,510,321.98 | 34,010,204.90 |
1-1-215
二、审计意见类型
（一）审计意见类型
容诚会计师接受公司委托，审计了本公司2020年6月30日、2019年12月31日、2018年12月31日、2017年12月31日的合并及母公司资产负债表，2020年1-6月、2019年度、2018年度、2017年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及财务报表附注，出具了“容诚审字[2020]230Z3834号”标准无保留意见审计报告。
（二）关键审计事项
关键审计事项是会计师根据职业判断，认为对报告期财务报表审计最为重要的事项。容诚会计师将收入确认、存货跌价准备的计提认定为关键审计事项，具体情况如下：
1、收入确认
相关会计期间：2020年1-6月、2019年度、2018年度、2017年度。
（1）事项描述
公司2020年1-6月、2019年度、2018年度、2017年度营业收入（合并报表口径，下同）分别为47,758,033.48元、104,547,722.09元、80,706,677.59元、77,113,613.08元。由于营业收入是重要的财务指标之一，存在管理层为了达到特定目标而操纵收入的固有风险，因此容诚会计师将收入的确认认定为关键审计事项。
（2）审计应对
容诚会计师对营业收入实施的相关程序主要包括：
①了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效性；
②检查销售合同或订单主要条款并结合与管理层的访谈，对与产品销售收入确认有关的控制权、重大风险及报酬转移时点进行分析评估，评价公司的收入确认时点是否符合企业会计准则的要求；
③对收入执行分析性程序，包含对比申报期各月收入、成本、毛利率的波动分
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析，主要产品收入、成本、毛利率各期之间的比较分析等，并结合应收账款等报表科目的审计，分析营业收入是否存在异常情况；
④检查与收入相关的支持性文件，包括获取公司的业务台账、抽查销售合同、销售订单、物流签收单、报关单、汇款单、销售发票等；
⑤对主要客户的收入金额和应收账款余额进行函证，并对主要客户进行现场走访；
⑥对资产负债表日前后记录的收入实施截止测试，检查物流签收单、报关单等支持性文件，以评价收入是否被记录于恰当的会计期间。
通过实施以上程序，容诚会计师没有发现公司收入确认方面存在异常。
2、存货跌价准备的计提
相关会计期间：2020年1-6月、2019年度、2018年度、2017年度。
（1）事项描述
公司公司2020年6月30日、2019年12月31日、2018年12月31日和2017年12月31日存货账面价值分别为40,996,074.97元、30,943,597.84元、33,049,655.66元和23,083,432.84元，占公司各期末资产总额的比例分别为20.22%、15.96%、
30.90%和27.35%。公司于资产负债表日对存货进行减值测试，按照成本与可变现净值孰低计量。存货可变现净值的确定需要管理层考虑期末存货的售价和适销性，该过程涉及重大的管理层判断和估计，因此容诚会计师将存货跌价准备的计提作为关键审计事项。
（2）审计应对
容诚会计师对存货跌价准备的计提实施的相关程序主要包括：
①评估及测试了与存货跌价准备计提相关的内部控制的设计及执行有效性，包括关键假设的运用及存货跌价准备计提金额的复核与审批；
②了解管理层评估存货跌价准备时的判断及考虑因素，评价计提存货跌价准备所依据的资料、假设及方法，与同行业可比公司进行比较，分析存货跌价准备计提政策的合理性和谨慎性；
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③获取存货跌价准备计提表，检查库龄和存货适销性的判断是否准确，检查计提方法是否按照存货跌价准备计提政策执行，重新计算存货跌价准备计提金额是否准确；
④结合存货监盘程序，检查存货的数量与状况，并对较长库龄的存货进行重点检查，分析其跌价准备计提的准确性；
⑤检查存货跌价准备期后的变化情况，分析存货跌价准备变化的合理性。
通过实施上述程序，容诚会计师没有发现公司存货跌价准备计提方面存在异常。
三、财务报表的编制基础及合并报表范围及变化
（一）财务报表的编制基础
公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照企业会计准则及其应用指南和准则解释的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。此外，公司还按照中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》（2014年修订）披露有关财务信息。
（二）合并财务报表范围及变化情况
1、报告期内纳入合并范围的子公司
| 序号 | 子公司全称 | 子公司简称 | 持股比例% | |
| 直接 | 间接 | |||
| 1 | 深圳朗田亩半导体科技有限公司 | 朗田亩 | 100.00 | - |
| 2 | 香港龙盛电子集团有限公司 | 香港龙盛 | 100.00 | - |
| 3 | Lontium Semiconductor Corporation | 美国龙迅 | 100.00 | - |
| 4 | 安徽芯奇电子科技有限公司 | 芯奇电子 | 100.00 | - |
2、本报告期内合并财务报表范围变化
本报告期内无新增子公司。
本报告期内减少子公司：
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| 序号 | 子公司全称 | 子公司简称 | 报告期间 | 未纳入合并范围原因 |
| 1 | Lontium Semiconductor Corporation | 美国龙迅 | 2017年1月-2018年8月 | 2018年8月注销 |
| 2 | 安徽芯奇电子科技有限公司 | 芯奇电子 | 2017年1月-2019年11月 | 2019年11月 注销 |
2018年8月，美国龙迅向Secretary of State Corporation Division 提交了注销登记申请，自此美国龙迅不再纳入合并报表范围。
2019年11月，芯奇电子取得了合肥市市场监督管理局出具的《准予注销通知书》，自此芯奇电子不再纳入合并报表范围。
四、分部信息
公司按照产品业务类别和销售区域进行了分部信息披露，请详见本节“十、经营成果分析”之“（一）营业收入分析”的相关内容。
五、报告期内主要会计政策和会计估计
（一）外币业务和外币报表折算
1、外币交易时折算汇率的确定方法
公司外币交易初始确认时采用交易发生日的即期汇率或采用按照系统合理的方法确定的、与交易发生日即期汇率近似的汇率（以下简称即期汇率的近似汇率）折算为记账本位币。
2、资产负债表日外币货币性项目的折算方法
在资产负债表日，对于外币货币性项目，采用资产负债表日的即期汇率折算。因资产负债表日即期汇率与初始确认时或前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，计入当期损益。对以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算；对以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，计入当期损益。
3、外币报表折算方法
对企业境外经营财务报表进行折算前先调整境外经营的会计期间和会计政策，
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使之与企业会计期间和会计政策相一致，再根据调整后会计政策及会计期间编制相应货币（记账本位币以外的货币）的财务报表，再按照以下方法对境外经营财务报表进行折算：
（1）资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。
（2）利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折算。
（3）外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折算。汇率变动对现金的影响额应当作为调节项目，在现金流量表中单独列报。
（4）产生的外币财务报表折算差额，在编制合并财务报表时，在合并资产负债表中所有者权益项目下单独列示“其他综合收益”。
处置境外经营并丧失控制权时，将资产负债表中所有者权益项目下列示的、与该境外经营相关的外币报表折算差额，全部或按处置该境外经营的比例转入处置当期损益。
（二）金融工具
1、自2019年1月1日起适用
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。
（1）金融工具的确认和终止确认
当公司成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。
金融资产满足下列条件之一的，终止确认：
①收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
②该金融资产已转移，且符合下述金融资产转移的终止确认条件。
金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，终止确认该金融负债（或该
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部分金融负债）。公司（借入方）与借出方之间签订协议，以承担新金融负债方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认原金融负债，并同时确认新金融负债。公司对原金融负债（或其一部分）的合同条款作出实质性修改的，应当终止原金融负债，同时按照修改后的条款确认一项新的金融负债。以常规方式买卖金融资产，按交易日进行会计确认和终止确认。常规方式买卖金融资产，是指按照合同条款规定，在法规或市场惯例所确定的时间安排来交付金融资产。交易日，是指公司承诺买入或卖出金融资产的日期。
（2）金融资产的分类与计量
公司在初始确认时根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。除非公司改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，所有受影响的相关金融资产在业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重分类。金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。因销售商品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收票据及应收账款，公司则按照收入准则定义的交易价格进行初始计量。金融资产的后续计量取决于其分类：
①以摊余成本计量的金融资产
金融资产同时符合下列条件的，分类为以摊余成本计量的金融资产：公司管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、按实际利率法摊销或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。
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②以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产
金融资产同时符合下列条件的，分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：公司管理该金融资产的业务模式是既以收取合同现金流量为目标又以出售金融资产为目标；该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量。除减值损失或利得及汇兑损益确认为当期损益外，此类金融资产的公允价值变动作为其他综合收益确认，直到该金融资产终止确认时，其累计利得或损失转入当期损益。但是采用实际利率法计算的该金融资产的相关利息收入计入当期损益。公司不可撤销地选择将部分非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，仅将相关股利收入计入当期损益，公允价值变动作为其他综合收益确认，直到该金融资产终止确认时，其累计利得或损失转入留存收益。
③以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
上述以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有公允价值变动计入当期损益。
（3）金融负债的分类与计量
公司将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、低于市场利率贷款的贷款承诺及财务担保合同负债及以摊余成本计量的金融负债。
金融负债的后续计量取决于其分类：
①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
该类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。初始确认后，对于该类金融负债以公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，产生的利得或损失（包括利息费用）计入当期损益。但公司对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
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负债，由其自身信用风险变动引起的该金融负债公允价值的变动金额计入其他综合收益，当该金融负债终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得和损失应当从其他综合收益中转出，计入留存收益。
②贷款承诺及财务担保合同负债
贷款承诺是公司向客户提供的一项在承诺期间内以既定的合同条款向客户发放贷款的承诺。贷款承诺按照预期信用损失模型计提减值损失。
财务担保合同指，当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时，要求公司向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。财务担保合同负债以按照依据金融工具的减值原则所确定的损失准备金额以及初始确认金额扣除按收入确认原则确定的累计摊销额后的余额孰高进行后续计量。
③以摊余成本计量的金融负债
初始确认后，对其他金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。
（4）衍生金融工具及嵌入衍生工具
衍生金融工具以衍生交易合同签订当日的公允价值进行初始计量，并以其公允价值进行后续计量。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产，公允价值为负数的确认为一项负债。
除现金流量套期中属于套期有效的部分计入其他综合收益并于被套期项目影响损益时转出计入当期损益之外，衍生工具公允价值变动而产生的利得或损失，直接计入当期损益。
（5）金融工具减值
公司对于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资、合同资产、租赁应收款、贷款承诺及财务担保合同等，以预期信用损失为基础确认损失准备。
①预期信用损失的计量
预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流
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量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，应按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内（若金融工具的预计存续期少于12个月，则为预计存续期）可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存续期预期信用损失的一部分。
于每个资产负债表日，公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，公司按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，公司假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
公司对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
对于应收票据、应收账款及应收款项融资及合同资产，无论是否存在重大融资成分，本公司均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
A、应收款项
对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收票据、应收账款，其他应收款、应收款项融资、合同资产及长期应收款等单独进行减值测试，确认预期信用损失，计提单项减值准备。对于不存在减值客观证据的应收票据、应收账款、其他应收款、应收款项融资、合同资产及长期应收款或当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收票据、
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应收账款、其他应收款、应收款项融资、合同资产及长期应收款等划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：
应收票据确定组合的依据如下：
应收票据组合1：商业承兑汇票应收票据组合2：银行承兑汇票对于划分为组合的应收票据，公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。公司评估银行承兑汇票无收回风险，不计提预期信用损失；商业承兑汇票预期信用损失的计提参照应收账款执行，应收商业承兑汇票的账龄起点追溯至对应的应收账款账龄起始点。应收账款确定组合的依据如下：
应收账款组合：应收客户款。对于划分为组合的应收账款，公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
其他应收款确定组合的依据如下：
其他应收款组合1：应收利息其他应收款组合2：押金及保证金其他应收款组合3：其他款项对于划分为组合的其他应收款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。公司评估应收利息无收回风险，不计提预期信用损失。应收款项融资确定组合的依据如下：
应收款项融资组合1 信用风险低的商业银行出具的银行承兑汇票
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应收款项融资组合2 其他应收款项融资项目对于划分为组合的应收款项融资，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。合同资产确定组合的依据如下：
合同资产组合1 未到期质保金合同资产组合2 其他对于划分为组合的合同资产，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口与整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。B、债权投资、其他债权投资对于债权投资和其他债权投资，公司按照投资的性质，根据交易对手和风险敞口的各种类型，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
②具有较低的信用风险
如果金融工具的违约风险较低，借款人在短期内履行其合同现金流量义务的能力很强，并且即便较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力，该金融工具被视为具有较低的信用风险。
③信用风险显著增加
公司通过比较金融工具在资产负债表日所确定的预计存续期内的违约概率与在初始确认时所确定的预计存续期内的违约概率，以确定金融工具预计存续期内发生违约概率的相对变化，以评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。
在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。公司考虑的信息包括：
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A、信用风险变化所导致的内部价格指标是否发生显著变化；B、预期将导致债务人履行其偿债义务的能力是否发生显著变化的业务、财务或经济状况的不利变化；C、债务人经营成果实际或预期是否发生显著变化；债务人所处的监管、经济或技术环境是否发生显著不利变化；
D、作为债务抵押的担保物价值或第三方提供的担保或信用增级质量是否发生显著变化。这些变化预期将降低债务人按合同规定期限还款的经济动机或者影响违约概率；E、预期将降低债务人按合同约定期限还款的经济动机是否发生显著变化；F、借款合同的预期变更，包括预计违反合同的行为是否可能导致的合同义务的免除或修订、给予免息期、利率跳升、要求追加抵押品或担保或者对金融工具的合同框架做出其他变更；
G、债务人预期表现和还款行为是否发生显著变化；
H、合同付款是否发生逾期超过（含）30日。
根据金融工具的性质，公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估信用风险是否显著增加。以金融工具组合为基础进行评估时，公司可基于共同信用风险特征对金融工具进行分类，例如逾期信息和信用风险评级。
通常情况下，如果逾期超过30日，公司确定金融工具的信用风险已经显著增加。除非公司无需付出过多成本或努力即可获得合理且有依据的信息，证明虽然超过合同约定的付款期限30天，但信用风险自初始确认以来并未显著增加。
④已发生信用减值的金融资产
公司在资产负债表日评估以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资是否已发生信用减值。当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：
发行方或债务人发生重大财务困难；债务人违反合同，如偿付利息或本金违约
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或逾期等；债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；债务人很可能破产或进行其他财务重组；发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。
⑤预期信用损失准备的列报
为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。
⑥核销
如果公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在公司确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。
已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。
（5）金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债应当在资产负债表内分别列示，不得相互抵销。但同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：
公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；
公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
不满足终止确认条件的金融资产转移，转出方不得将已转移的金融资产和相关负债进行抵销。
2、以下金融工具会计政策适用于2018年度、2017年度
（1）金融资产的分类
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①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
包括交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
②持有至到期投资
主要是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且公司具有明确意图和能力持有至到期的国债、公司债券等。
③应收款项
应收款项主要包括应收账款和其他应收款等。应收账款是指公司销售商品或提供劳务形成的应收款项。应收账款按从购货方应收的合同或协议价款作为初始确认金额。
④可供出售金融资产
主要是指公司没有划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项的金融资产。
（2）金融负债的分类
①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
②其他金融负债，是指以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的金融负债。
（3）金融资产转移
金融资产转移是指下列两种情形：
A.将收取金融资产现金流量的合同权利转移给另一方；
B.将金融资产整体或部分转移给另一方，但保留收取金融资产现金流量的合同权利，并承担将收取的现金流量支付给一个或多个收款方的合同义务。
①终止确认所转移的金融资产
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已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，或既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，但放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产。
②继续涉入所转移的金融资产
既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，且未放弃对该金融资产控制的，应当按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
③继续确认所转移的金融资产
仍保留与所转移金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，应当继续确认所转移金融资产整体，并将收到的对价确认为一项金融负债。
（三）公允价值计量
公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。
公司以主要市场的价格计量相关资产或负债的公允价值，不存在主要市场的，公司以最有利市场的价格计量相关资产或负债的公允价值。公司采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
主要市场，是指相关资产或负债交易量最大和交易活跃程度最高的市场；最有利市场，是指在考虑交易费用和运输费用后，能够以最高金额出售相关资产或者以最低金额转移相关负债的市场。
存在活跃市场的金融资产或金融负债，公司采用活跃市场中的报价确定其公允价值。金融工具不存在活跃市场的，公司采用估值技术确定其公允价值。
以公允价值计量非金融资产的，考虑市场参与者将该资产用于最佳用途产生经济利益的能力，或者将该资产出售给能够用于最佳用途的其他市场参与者产生经济利益的能力。
1、估值技术
公司采用在当期情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技
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术，使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。公司使用与其中一种或多种估值技术相一致的方法计量公允价值，使用多种估值技术计量公允价值的，考虑各估值结果的合理性，选取在当期情况下最能代表公允价值的金额作为公允价值。公司在估值技术的应用中，优先使用相关可观察输入值，只有在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值。可观察输入值，是指能够从市场数据中取得的输入值。该输入值反映了市场参与者在对相关资产或负债定价时所使用的假设。不可观察输入值，是指不能从市场数据中取得的输入值。该输入值根据可获得的市场参与者在对相关资产或负债定价时所使用假设的最佳信息取得。
2、公允价值层次
公司将公允价值计量所使用的输入值划分为三个层次，并首先使用第一层次输入值，其次使用第二层次输入值，最后使用第三层次输入值。第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。
（四）应收款项
以下应收款项会计政策适用2018年度及以前年度
1、单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项
单项金额重大的判断依据或金额标准：公司将200.00万元以上应收账款，
100.00万元以上其他应收款确定为单项金额重大。
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法：对于单项金额重大的应收款项，单独进行减值测试。有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，并据此计提相应的坏账准备。
短期应收款项的预计未来现金流量与其现值相差很小的，在确定相关减值损失时，可不对其预计未来现金流量进行折现。
2、按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项
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确定组合的依据：
组合：账龄组合。按组合计提坏账准备的计提方法如下：账龄分析法根据以前年度按账龄划分的各段应收款项实际损失率作为基础，结合现时情况确定本年各账龄段应收款项组合计提坏账准备的比例，据此计算本年应计提的坏账准备。
各账龄段应收款项组合计提坏账准备的比例具体如下：
| 账 龄 | 应收账款计提比例（%） | 其他应收款计提比例（%） |
| 1年以内（含1年） | 5.00 | 5.00 |
| 1-2年 | 10.00 | 10.00 |
| 2-3年 | 30.00 | 30.00 |
| 3-4年 | 50.00 | 50.00 |
| 4-5年 | 80.00 | 80.00 |
| 5年以上 | 100.00 | 100.00 |
3、单项金额不重大但单项计提坏账准备的应收款项
对单项金额不重大但已有客观证据表明其发生了减值的应收款项，按账龄分析法计提的坏账准备不能反映实际情况，公司单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，并据此计提相应的坏账准备。
（五）存货
1、存货的分类
存货是指公司在日常活动中持有以备出售的产成品或商品，处在生产过程中的在产品，在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等，包括原材料、半成品、库存商品、委托加工物资、周转材料等。
2、发出存货的计价方法
公司存货发出时采用加权平均法计价。
3、存货的盘存制度
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公司存货采用永续盘存制，每年至少盘点一次，盘盈及盘亏金额计入当年度损益。
4、存货跌价准备的计提方法
资产负债表日按成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。
在确定存货的可变现净值时，以取得的可靠证据为基础，并且考虑持有存货的目的、资产负债表日后事项的影响等因素。
（1）产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，以合同价格作为其可变现净值的计量基础；如果持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现净值以一般销售价格为计量基础。用于出售的材料等，以市场价格作为其可变现净值的计量基础。
（2）需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。如果用其生产的产成品的可变现净值高于成本，则该材料按成本计量；如果材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本，则该材料按可变现净值计量，按其差额计提存货跌价准备。
（3）存货跌价准备一般按单个存货项目计提；对于数量繁多、单价较低的存货，按存货类别计提。
（4）资产负债表日如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，则减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价准备的金额内转回，转回的金额计入当期损益。
5、周转材料的摊销方法
（1）低值易耗品摊销方法：在领用时采用一次转销法。
（2）包装物的摊销方法：在领用时采用一次转销法。
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（六）固定资产
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的使用寿命超过一年的单位价值较高的有形资产。
1、确认条件
固定资产在同时满足下列条件时，按取得时的实际成本予以确认：
（1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业。
（2）该固定资产的成本能够可靠地计量。
固定资产发生的后续支出，符合固定资产确认条件的计入固定资产成本；不符合固定资产确认条件的在发生时计入当期损益。
2、各类固定资产的折旧方法
公司从固定资产达到预定可使用状态的次月起按年限平均法计提折旧，按固定资产的类别、估计的经济使用年限和预计的净残值率分别确定折旧年限和年折旧率如下：
| 类别 | 折旧年限（年） | 残值率（%） | 年折旧率（%） |
| 机器设备 | 5年 | 5 | 19.00 |
| 掩膜注 | 3年 | 0 | 33.33 |
| 运输设备 | 4年 | 5 | 23.75 |
| 电子设备及其他 | 3-5年 | 5 | 19.00-31.67 |
注：在半导体制造中，许多芯片工艺步骤采用光刻技术，用于这些步骤的图形“底片”称为掩膜（MASK）。
对于已经计提减值准备的固定资产，在计提折旧时扣除已计提的固定资产减值准备。
每年年度终了，公司对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核。使用寿命预计数与原先估计数有差异的，调整固定资产使用寿命。
3、融资租入固定资产的认定依据、计价方法和折旧方法
公司在租入的固定资产实质上转移了与资产有关的全部风险和报酬时确认该项固定资产的租赁为融资租赁。融资租赁取得的固定资产的成本，按租赁开始日租
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赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者确定。融资租入的固定资产采用与自有固定资产相一致的折旧政策计提租赁资产折旧。能够合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁资产使用年限内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。
（七）无形资产
1、无形资产的计价方法
按取得时的实际成本入账。
2、无形资产使用寿命及摊销
（1）使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况：
| 项 目 | 预计使用寿命 | 依据 |
| 计算机软件 | 3-5年 | 参考能为公司带来经济利益的期限确定使用寿命 |
每年年度终了，公司对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。经复核，本期末无形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。
（2）无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。对于使用寿命不确定的无形资产，公司在每年年度终了对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，如果重新复核后仍为不确定的，于资产负债表日进行减值测试。
（3）无形资产的摊销
对于使用寿命有限的无形资产，公司在取得时确定其使用寿命，在使用寿命内采用直线法系统合理摊销，摊销金额按受益项目计入当期损益。具体应摊销金额为其成本扣除预计残值后的金额。已计提减值准备的无形资产，还应扣除已计提的无形资产减值准备累计金额。使用寿命有限的无形资产，其残值视为零，但下列情况除外：有第三方承诺在无形资产使用寿命结束时购买该无形资产或可以根据活跃市场得到预计残值信息，并且该市场在无形资产使用寿命结束时很可能存在。
对使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。每年年度终了对使用寿命不确定的
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无形资产的使用寿命进行复核，如果有证据表明无形资产的使用寿命是有限的，估计其使用寿命并在预计使用年限内系统合理摊销。
3、划分内部研究开发项目的研究阶段和开发阶段具体标准
（1）公司将为进一步开发活动进行的资料及相关方面的准备活动作为研究阶段，无形资产研究阶段的支出在发生时计入当期损益。
（2）在公司已完成研究阶段的工作后再进行的开发活动作为开发阶段。
4、开发阶段支出资本化的具体条件
开发阶段的支出同时满足下列条件时，才能确认为无形资产：
A、完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；
B、具有完成该无形资产并使用或出售的意图；
C、无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；
D、有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；
E、归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
（八）股份支付
1、股份支付的种类
公司股份支付包括以现金结算的股份支付和以权益结算的股份支付。
2、权益工具公允价值的确定方法
（1）对于授予职工的股份，其公允价值按公司股份的市场价格计量，同时考虑授予股份所依据的条款和条件（不包括市场条件之外的可行权条件）进行调整。
（2）对于授予职工的股票期权，在许多情况下难以获得其市场价格。如果不存在条款和条件相似的交易期权，公司选择适用的期权定价模型估计所授予的期权的公允价值。
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3、确认可行权权益工具最佳估计的依据
在等待期内每个资产负债表日，公司根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息作出最佳估计，修正预计可行权的权益工具数量，以作出可行权权益工具的最佳估计。
4、股份支付计划实施的会计处理
以现金结算的股份支付
（1）授予后立即可行权的以现金结算的股份支付，在授予日以公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。并在结算前的每个资产负债表日和结算日对负债的公允价值重新计量，将其变动计入损益。
（2）完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日以对可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。
以权益结算的股份支付
（1）授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日以权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积。
（2）完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入成本或费用和资本公积。
5、股份支付计划修改的会计处理
公司对股份支付计划进行修改时，若修改增加了所授予权益工具的公允价值，按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；若修改增加了所授予权益工具的数量，则将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加。权益工具公允价值的增加是指修改前后的权益工具在修改日的公允价值之间的差额。若修改减少了股份支付公允价值总额或采用了其他不利于职工的方式修改股份支付计划的条款和条件，则仍继续对取得的服务进行会计处理，视同该变更从未发生，
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除非公司取消了部分或全部已授予的权益工具。
6、股份支付计划终止的会计处理
如果在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），公司：
（1）将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本应在剩余等待期内确认的金额；
（2）在取消或结算时支付给职工的所有款项均作为权益的回购处理，回购支付的金额高于该权益工具在回购日公允价值的部分，计入当期费用。
公司如果回购其职工已可行权的权益工具，冲减企业的所有者权益；回购支付的款项高于该权益工具在回购日公允价值的部分，计入当期损益。
（九）收入确认原则和计量方法
1、自2020年1月1日起适用
（1）一般原则
收入是本公司在日常活动中形成的、会导致股东权益增加且与股东投入资本无关的经济利益的总流入。
本公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。取得相关商品控制权，是指能够主导该商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益。
合同中包含两项或多项履约义务的，本公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。
交易价格是本公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项。在确定合同交易价格时，如果存在可变对价，本公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，并以不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额计入交易价格。合同中如果存在重大融资成分，本公司将根据客户在取得商品控制权时即以现金支付的应付金
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额确定交易价格，该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销，对于控制权转移与客户支付价款间隔未超过一年的，本公司不考虑其中的融资成分。
满足下列条件之一的，属于在某一时段内履行履约义务；否则，属于在某一时点履行履约义务：
①客户在本公司履约的同时即取得并消耗本公司履约所带来的经济利益；
②客户能够控制本公司履约过程中在建的商品；
③本公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。
对于在某一时段内履行的履约义务，本公司在该段时间内按照履约进度确认收入，但是，履约进度不能合理确定的除外。本公司按照投入法（或产出法）确定提供服务的履约进度。当履约进度不能合理确定时，本公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。
对于在某一时点履行的履约义务，本公司在客户取得相关商品控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品或服务控制权时，本公司会考虑下列迹象：
①本公司就该商品或服务享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；
②本公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有了该商品的法定所有权；
③本公司已将该商品的实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；
④本公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；
⑤客户已接受该商品。
销售退回条款
对于附有销售退回条款的销售，公司在客户取得相关商品控制权时，按照因向
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客户转让商品而与其有权取得的对价金额确认收入，按照预期因销售退回将退还的金额确认为预计负债；同时，按照预期将退回商品转让时的账面价值，扣除收回该商品预计发生的成本（包括退回商品的价值减损）后的余额，确认为一项资产，即应收退货成本，按照所转让商品转让时的账面价值，扣除上述资产成本的净额结转成本。每一资产负债表日，公司重新估计未来销售退回情况，并对上述资产和负债进行重新计量。应付客户对价合同中存在应付客户对价的，除非该对价是为了向客户取得其他可明确区分商品或服务的，本公司将该应付对价冲减交易价格，并在确认相关收入与支付（或承诺支付）客户对价二者孰晚的时点冲减当期收入。
客户未行使的合同权利本公司向客户预收销售商品或服务款项的，首先将该款项确认为负债，待履行了相关履约义务时再转为收入。当本公司预收款项无需退回，且客户可能会放弃其全部或部分合同权利时，本公司预期将有权获得与客户所放弃的合同权利相关的金额的，按照客户行使合同权利的模式按比例将上述金额确认为收入；否则，本公司只有在客户要求履行剩余履约义务的可能性极低时，才将上述负债的相关余额转为收入。
合同变更本公司与客户之间的建造合同发生合同变更时：
①如果合同变更增加了可明确区分的建造服务及合同价款，且新增合同价款反映了新增建造服务单独售价的，本公司将该合同变更作为一份单独的合同进行会计处理；
②如果合同变更不属于上述第①种情形，且在合同变更日已转让的建造服务与未转让的建造服务之间可明确区分的，本公司将其视为原合同终止，同时，将原合同未履约部分与合同变更部分合并为新合同进行会计处理；
③如果合同变更不属于上述第①种情形，且在合同变更日已转让的建造服务与未转让的建造服务之间不可明确区分，本公司将该合同变更部分作为原合同的组成
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部分进行会计处理，由此产生的对已确认收入的影响，在合同变更日调整当期收入。
（2）具体方法
本公司收入确认的具体方法如下：
商品销售合同本公司与客户之间的销售商品合同包含转让芯片的履约义务，属于在某一时点履行履约义务。
国内销售：公司产品主要通过快递公司进行承运，公司在销售合同（订单）签订后，根据客户发货通知将相关产品交付快递公司，在客户签收快递后视为商品所有权上的主要风险和报酬随之转移，商品的法定所有权已转移。因此公司根据快递物流信息在货物显示被签收或收到客户回签的送货单时确认收入。
出口业务：公司采用FOB结算模式，产品完成出口报关离岸作为收入确认时点，在完成产品清关手续，取得产品出口报关单时确认收入。
转口销售：公司转口销售是指由境外供应商直接向境外客户发货，公司根据客户的发货通知将相关产品由供应商交付物流公司或快递公司。在物流信息显示货物被签收或客户收到提单后视为商品所有权上的主要风险和报酬随之转移，商品的法定所有权已转移。因此公司根据物流信息在货物显示被签收或客户收到提单时确认收入。
2、以下收入会计政策适用于2019年度及以前
（1）销售商品收入
本公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；本公司既没有保留与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入实现。
本公司销售商品业务收入确认的具体方法如下：
国内销售：公司产品主要通过快递公司进行承运，公司在销售合同（订单）签订后，根据客户发货通知将相关产品交付快递公司，在客户签收快递后视为商品所
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有权上的主要风险和报酬随之转移。因此公司根据快递物流信息在货物显示被签收或收到客户回签的送货单时确认收入。出口业务：公司采用FOB结算模式，产品完成出口报关离岸作为收入确认时点，在完成产品清关手续，取得产品出口报关单时确认收入。转口销售：公司转口销售是指由境外供应商直接向境外客户发货，公司根据客户的发货通知将相关产品由供应商交付物流公司或快递公司。公司根据物流信息在货物显示被签收或客户收到提单时确认收入。
（2）提供劳务收入
在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务收入。提供劳务交易的完工进度，依据已完工作的测量确定。提供劳务交易的结果能够可靠估计是指同时满足：A、收入的金额能够可靠地计量；B、相关的经济利益很可能流入企业；C、交易的完工程度能够可靠地确定；D、交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。本公司按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
①已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本。
②已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认提供劳务收入。
（3）让渡资产使用权收入
与交易相关的经济利益很可能流入企业，收入的金额能够可靠地计量时，分别下列情况确定让渡资产使用权收入金额：
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①利息收入金额，按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。
②使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
（十）政府补助
1、政府补助的确认
政府补助同时满足下列条件的，才能予以确认：
（1）公司能够满足政府补助所附条件；
（2）公司能够收到政府补助。
2、政府补助的计量
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额1元计量。
3、政府补助的会计处理
（1）与资产相关的政府补助
公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助确认为递延收益，在相关资产使用期限内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
（2）与收益相关的政府补助
除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，分情况按照以下规定进行会计处理：
用于补偿公司以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益；
用于补偿公司已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。
对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分
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别进行会计处理；难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。与公司日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。
（3）政策性优惠贷款贴息
财政将贴息资金直接拨付给公司，公司将对应的贴息冲减相关借款费用。
（4）政府补助退回
已确认的政府补助需要返还时，初始确认时冲减相关资产账面价值的，调整资产账面价值；存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；属于其他情况的，直接计入当期损益。
（十一）递延所得税资产和递延所得税负债
公司通常根据资产与负债在资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差异，采用资产负债表债务法将应纳税暂时性差异或可抵扣暂时性差异对所得税的影响额确认和计量为递延所得税负债或递延所得税资产。公司不对递延所得税资产和递延所得税负债进行折现。
1、递延所得税资产的确认
对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，其对所得税的影响额按预计转回期间的所得税税率计算，并将该影响额确认为递延所得税资产，但是以公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限。
同时具有下列特征的交易或事项中因资产或负债的初始确认所产生的可抵扣暂时性差异对所得税的影响额不确认为递延所得税资产：
A、该项交易不是企业合并；
B、交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
公司对与子公司、联营公司及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列两项条件的，其对所得税的影响额（才能）确认为递延所得税资产：
1-1-244
A、暂时性差异在可预见的未来很可能转回；B、未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额；资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前期间未确认的递延所得税资产。
在资产负债表日，公司对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。
2、递延所得税负债的确认
公司所有应纳税暂时性差异均按预计转回期间的所得税税率计量对所得税的影响，并将该影响额确认为递延所得税负债，但下列情况的除外：
（1）因下列交易或事项中产生的应纳税暂时性差异对所得税的影响不确认为递延所得税负债：
A、商誉的初始确认；
B、具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。
（2）公司对与子公司、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，其对所得税的影响额一般确认为递延所得税负债，但同时满足以下两项条件的除外：
A、公司能够控制暂时性差异转回的时间；
B、该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
3、特定交易或事项所涉及的递延所得税负债或资产的确认
（1）与企业合并相关的递延所得税负债或资产
非同一控制下企业合并产生的应纳税暂时性差异或可抵扣暂时性差异，在确认递延所得税负债或递延所得税资产的同时，相关的递延所得税费用（或收益），通常调整企业合并中所确认的商誉。
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（2）直接计入所有者权益的项目
与直接计入所有者权益的交易或者事项相关的当期所得税和递延所得税，计入所有者权益。暂时性差异对所得税的影响计入所有者权益的交易或事项包括：可供出售金融资产公允价值变动等形成的其他综合收益、会计政策变更采用追溯调整法或对前期（重要）会计差错更正差异追溯重述法调整期初留存收益、同时包含负债成份及权益成份的混合金融工具在初始确认时计入所有者权益等。
（3）可弥补亏损和税款抵减
A、公司自身经营产生的可弥补亏损以及税款抵减
可抵扣亏损是指按照税法规定计算确定的准予用以后年度的应纳税所得额弥补的亏损。对于按照税法规定可以结转以后年度的未弥补亏损（可抵扣亏损）和税款抵减，视同可抵扣暂时性差异处理。在预计可利用可弥补亏损或税款抵减的未来期间内很可能取得足够的应纳税所得额时，以很可能取得的应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产，同时减少当期利润表中的所得税费用。
B、因企业合并而形成的可弥补的被合并企业的未弥补亏损
在企业合并中，公司取得被购买方的可抵扣暂时性差异，在购买日不符合递延所得税资产确认条件的，不予以确认。购买日后12个月内，如取得新的或进一步的信息表明购买日的相关情况已经存在，预期被购买方在购买日可抵扣暂时性差异带来的经济利益能够实现的，确认相关的递延所得税资产，同时减少商誉，商誉不足冲减的，差额部分确认为当期损益；除上述情况以外，确认与企业合并相关的递延所得税资产，计入当期损益。
（4）合并抵销形成的暂时性差异
公司在编制合并财务报表时，因抵销未实现内部销售损益导致合并资产负债表中资产、负债的账面价值与其在所属纳税主体的计税基础之间产生暂时性差异的，在合并资产负债表中确认递延所得税资产或递延所得税负债，同时调整合并利润表中的所得税费用，但与直接计入所有者权益的交易或事项及企业合并相关的递延所得税除外。
（5）以权益结算的股份支付
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如果税法规定与股份支付相关的支出允许税前扣除，在按照会计准则规定确认成本费用的期间内，公司根据会计期末取得信息估计可税前扣除的金额计算确定其计税基础及由此产生的暂时性差异，符合确认条件的情况下确认相关的递延所得税。其中预计未来期间可税前扣除的金额超过按照会计准则规定确认的与股份支付相关的成本费用，超过部分的所得税影响应直接计入所有者权益。
（十二）合并财务报表的编制方法
1、合并财务报表范围
合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，不仅包括根据表决权（或类似表决权）本身或者结合其他安排确定的子公司，也包括基于一项或多项合同安排决定的结构化主体。
控制是指本公司拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。子公司是指被本公司控制的主体（含企业、被投资单位中可分割的部分，以及企业所控制的结构化主体等），结构化主体是指在确定其控制方时没有将表决权或类似权利作为决定性因素而设计的主体（注：有时也称为特殊目的主体）。
2、合并财务报表编制的方法
公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。
（1）合并母公司与子公司的资产、负债、所有者权益、收入、费用和现金流等项目。
（2）抵销母公司对子公司的长期股权投资与母公司在子公司所有者权益中所享有的份额。
（3）抵销母公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易的影响。内部交易表明相关资产发生减值损失的，应当全额确认该部分损失。
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（4）站在企业集团角度对特殊交易事项予以调整。
3、报告期内增减子公司的处理
（1）增加子公司或业务
①同一控制下企业合并增加的子公司或业务
A.编制合并资产负债表时，调整合并资产负债表的期初数，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。B.编制合并利润表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。C.编制合并现金流量表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。
②非同一控制下企业合并增加的子公司或业务
A.编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。
B.编制合并利润表时，将该子公司以及业务购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。
C.编制合并现金流量表时，将该子公司购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
（2）处置子公司或业务
①编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。
②编制合并利润表时，将该子公司以及业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。
③编制合并现金流量表时将该子公司以及业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。
1-1-248
4、合并抵销中的特殊考虑
（1）子公司持有本公司的长期股权投资，应当视为本公司的库存股，作为所有者权益的减项，在合并资产负债表中所有者权益项目下以“减：库存股”项目列示。子公司相互之间持有的长期股权投资，比照本公司对子公司的股权投资的抵销方法，将长期股权投资与其对应的子公司所有者权益中所享有的份额相互抵销。
（2）“专项储备”和“一般风险准备”项目由于既不属于实收资本（或股本）、资本公积，也与留存收益、未分配利润不同，在长期股权投资与子公司所有者权益相互抵销后，按归属于母公司所有者的份额予以恢复。
（3）因抵销未实现内部销售损益导致合并资产负债表中资产、负债的账面价值与其在所属纳税主体的计税基础之间产生暂时性差异的，在合并资产负债表中确认递延所得税资产或递延所得税负债，同时调整合并利润表中的所得税费用，但与直接计入所有者权益的交易或事项及企业合并相关的递延所得税除外。
（4）本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当全额抵销“归属于母公司所有者的净利润”。子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对该子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照本公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。
（5）子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。
（十三）重要会计政策和会计估计变更
1、重要会计政策变更
2017年4月28日，财政部印发了《企业会计准则第42号——持有待售的非流动资产、处置组和终止经营》，该准则自2017年5月28日起施行。对于该准则施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，采用未来适用法处理。
1-1-249
2017年5月10日，财政部发布了《企业会计准则第16号——政府补助》（修订），该准则自2017年6月12日起施行。公司对2017年1月1日存在的政府补助采用未来适用法处理，对2017年1月1日至本准则施行日之间新增的政府补助根据本准则进行调整。2017年12月25日，财政部发布了《关于修订印发一般企业财务报表格式的通知》，对一般企业财务报表格式进行了修订；资产负债表新增“持有待售资产”行项目、“持有待售负债”行项目，利润表新增“资产处置收益”行项目、“其他收益”行项目、净利润项新增“（一）持续经营净利润”和“（二）终止经营净利润”行项目。2018年1月12日，财政部发布了《关于一般企业财务报表格式有关问题的解读》，根据解读的相关规定：
对于利润表新增的“资产处置收益”行项目，公司按照《企业会计准则第30号——财务报表列报》等的相关规定，对可比期间的比较数据按照《通知》进行调整。
对于利润表新增的“其他收益”行项目，公司按照《企业会计准则第16号——政府补助》的相关规定，对2017年1月1日存在的政府补助采用未来适用法处理，无需对可比期间的比较数据进行调整。
由于“资产处置收益”项目的追溯调整，对合并比较报表的项目影响如下：
单位：元
| 项 目 | 2017年度（合并） | |
| 变更前 | 变更后 | |
| 资产处置收益 | - | 1,735.33 |
| 营业外收入 | 1,735.33 | - |
对母公司比较报表的项目影响如下：
单位：元
| 项 目 | 2017年度（母公司） | |
| 变更前 | 变更后 | |
| 资产处置收益 | - | 1,735.33 |
| 营业外收入 | 1,735.33 | - |
1-1-250
2017年6月，财政部发布了《企业会计准则解释第9号—关于权益法下投资净损失的会计处理》、《企业会计准则解释第10号—关于以使用固定资产产生的收入为基础的折旧方法》、《企业会计准则解释第11号—关于以使用无形资产产生的收入为基础的摊销方法》及《企业会计准则解释第12号—关于关键管理人员服务的提供方与接受方是否为关联方》等四项解释，公司于2018年1月1起执行上述解释。
2019年4月30日，财政部发布的《关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知》（财会【2019】6号），要求对已执行新金融工具准则和新收入准则但未执行新租赁准则的企业应按如下规定编制财务报表：
资产负债表中将“应收票据及应收账款” 行项目拆分为“应收票据”及“应收账款”；增加“应收款项融资”项目，反映资产负债表日以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据和应收账款等；将“应收股利”和“应收利息”归并至“其他应收款”项目；将“固定资产清理”归并至“固定资产”项目；将“工程物资”归并至“在建工程”项目；将“应付票据及应付账款” 行项目拆分为“应付票据”及“应付账款”；将“应付股利”和“应付利息”归并至“其他应付款”项目；将“专项应付款”归并至“长期应付款”项目。
利润表中在投资收益项目下增加“以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）”的明细项目；从“管理费用”项目中分拆出“研发费用”项目，并在“研发费用”项目增加了计入管理费用的自行开发无形资产摊销金额；在财务费用项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目。
2019年9月19日，财政部发布了《关于修订印发《合并财务报表格式（2019版）》的通知》（财会【2019】16号），与财会【2019】6号文配套执行。
公司根据财会【2019】6号、财会【2019】16号规定的财务报表格式编制比较报表，并采用追溯调整法变更了相关财务报表列报。相关合并财务报表列报调整影响如下：
1-1-251
单位：元
| 项 目 | 2018年度（合并） | 2017年度（合并） | ||
| 变更前 | 变更后 | 变更前 | 变更后 | |
| 管理费用 | 33,088,160.96 | 10,119,832.14 | 36,543,330.47 | 16,644,050.23 |
| 研发费用 | - | 22,968,328.82 | - | 19,899,280.24 |
相关母公司报表列报调整影响如下：
单位：元
| 项 目 | 2018年度（母公司） | 2017年度（母公司） | ||
| 变更前 | 变更后 | 变更前 | 变更后 | |
| 管理费用 | 26,692,558.17 | 8,133,608.66 | 30,870,236.95 | 14,645,666.31 |
| 研发费用 | - | 18,558,949.51 | - | 16,224,570.64 |
财政部于2017年3月31日分别发布了《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量（2017年修订）》（财会【2017】7号）、《企业会计准则第23号—金融资产转移（2017年修订）》（财会【2017】8号）、《企业会计准则第24号—套期会计（2017 年修订）》（财会【2017】9号），于2017年5月2日发布了《企业会计准则第37号—金融工具列报（2017年修订）》（财会【2017】14 号）（上述准则以下统称“新金融工具准则”）。要求境内上市企业自2019年1月1日起执行新金融工具准则。公司于2019年1月1日执行上述新金融工具准则，对会计政策的相关内容进行调整，详见本节之“五、报告期内主要会计政策和会计估计”之“（二）金融工具”。
于2019年1月1日之前的金融工具确认和计量与新金融工具准则要求不一致的，公司按照新金融工具准则的规定，对金融工具的分类和计量（含减值）进行追溯调整，将金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日（即2019年1月1日）的新账面价值之间的差额计入2019年1月1日的留存收益或其他综合收益。同时，公司未对比较财务报表数据进行调整。
2019年5月9日，财政部发布《企业会计准则第7号—非货币性资产交换》（财会【2019】8号），根据要求，公司对2019年1月1日至执行日之间发生的非货币性资产交换，根据本准则进行调整，对2019年1月1日之前发生的非货币性资产交换，不进行追溯调整，公司于2019年6月10日起执行本准则。
1-1-252
2019年5月16日，财政部发布《企业会计准则第12号—债务重组》（财会【2019】9号），根据要求，公司对2019年1月1日至执行日之间发生的债务重组，根据本准则进行调整，对2019年1月1日之前发生的债务重组，不进行追溯调整，公司于2019年6月17日起执行本准则。
2017年7月5日，财政部发布了《企业会计准则第14号—收入（2017年修订）》（财会【2017】22号）（以下简称“新收入准则”）。要求境内上市企业自2020年1月1日起执行新收入准则。本公司于2020年1月1日执行新收入准则，对会计政策的相关内容进行调整，详见本节之“五、报告期内主要会计政策和会计估计”之“（九）收入确认原则和计量方法”。
新收入准则要求首次执行该准则的累积影响数调整首次执行当年年初（即2020年1 月1 日）留存收益及财务报表其他相关项目金额，对可比期间信息不予调整。在执行新收入准则时，本公司仅对首次执行日尚未完成的合同的累计影响数进行调整。
2019年12月10日，财政部发布了《企业会计准则解释第13号》。本公司于2020年1月1日执行该解释，对以前年度不进行追溯。
上述会计政策的累积影响数如下：
因执行新收入准则，本公司合并财务报表相应调整2020年1月1日合同负债968,323.28元、其他流动负债115,476.88元、预收款项1,083,800.16元。本公司母公司财务报表相应调整2020年1月1日合同负债300,423.99元、其他流动负债28,649.98元、预收款项329,073.97元。
2、重要会计估计变更
本报告期内，公司无重大会计估计变更。
3、公司无首次执行新金融工具准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况。
4、首次执行新金融工具准则追溯调整前期比较数据的说明
于2019年1月1日，执行新金融工具准则前后金融资产的分类和计量对比表
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A、合并财务报表
单位：元
| 2018年12月31日（原金融工具准则） | 2019年1月1日（新金融工具准则） | ||||
| 项目 | 计量类别 | 账面价值 | 项目 | 计量类别 | 账面价值 |
| 货币资金 | 摊余成本 | 30,510,321.98 | 货币资金 | 摊余成本 | 30,510,321.98 |
| 应收账款 | 摊余成本 | 2,845,002.63 | 应收账款 | 摊余成本 | 2,845,002.63 |
| 其他应收款 | 摊余成本 | 1,417,514.23 | 其他应收款 | 摊余成本 | 1,417,514.23 |
| 其他流动资产 | 摊余成本 | 13,000,000.00 | 交易性金融资产 | 以公允价值计量且其变动计入当期损益 | 13,000,000.00 |
| 其他非流动 资产 | 摊余成本 | 866,451.00 | 其他非流动资产 | 摊余成本 | 866,451.00 |
B、母公司财务报表
单位：元
| 2018年12月31日（原金融工具准则） | 2019年1月1日（新金融工具准则） | ||||
| 项目 | 计量类别 | 账面价值 | 项目 | 计量类别 | 账面价值 |
| 货币资金 | 摊余成本 | 23,844,966.33 | 货币资金 | 摊余成本 | 23,844,966.33 |
| 应收账款 | 摊余成本 | 3,962,731.61 | 应收账款 | 摊余成本 | 3,962,731.61 |
| 其他应收款 | 摊余成本 | 1,311,375.00 | 其他应收款 | 摊余成本 | 1,311,375.00 |
| 其他流动资产 | 摊余成本 | 13,000,000.00 | 交易性金融资产 | 以公允价值计量且其变动计入当期损益 | 13,000,000.00 |
5、首次执行新收入准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况合并资产负债表
单位:元
| 项 目 | 2019年12月31日 | 2020年1月1日 | 调整数 |
| 预收款项 | 1,083,800.16 | - | -1,083,800.16 |
| 合同负债 | - | 968,323.28 | 968,323.28 |
| 其他流动负债 | - | 115,476.88 | 115,476.88 |
母公司资产负债表
单位:元
| 项 目 | 2019年12月31日 | 2020年01月01日 | 调整数 |
| 预收款项 | 329,073.97 | - | -329,073.97 |
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| 项 目 | 2019年12月31日 | 2020年01月01日 | 调整数 |
| 合同负债 | - | 300,423.99 | 300,423.99 |
| 其他流动负债 | - | 28,649.98 | 28,649.98 |
六、非经常性损益
根据容诚会计师出具的“容诚专字[2020] 230Z1974号”《龙迅半导体（合肥）股份有限公司非经常性损益鉴证报告》，报告期内公司非经常性损益的主要内容及金额如下：
单位：元
| 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 非流动资产处置损益 | - | 302.55 | - | 1,735.33 |
| 非流动资产报废损益 | - | -2,491.91 | -3,754.63 | - |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 6,258,048.70 | 16,618,476.54 | 12,380,034.23 | 7,073,618.36 |
| 委托他人投资或管理资产的损益 | 213,356.17 | 1,282,176.30 | 263,380.85 | 116,219.17 |
| 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 | - | -10,143.00 | 21,375.82 | 119,567.18 |
| 股份支付费用 | - | - | -974,285.48 | -10,080,300.67 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | 4,492.84 | 96,186.95 | -511.44 | -74,706.79 |
| 其他符合非经营性损益定义的损益项目 | - | - | -152,949.00 | - |
| 非经常性损益总额 | 6,475,897.71 | 17,984,507.43 | 11,533,290.35 | -2,843,867.42 |
| 减：非经常性损益的所得税影响数 | 936,579.80 | 2,439,875.07 | 1,645,306.01 | 999,063.66 |
| 非经常性损益净额 | 5,539,317.91 | 15,544,632.36 | 9,887,984.34 | -3,842,931.08 |
| 减：归属于少数股东的非经常性损益净额 | - | - | - | - |
| 归属于公司普通股股东的非经常性损益净额 | 5,539,317.91 | 15,544,632.36 | 9,887,984.34 | -3,842,931.08 |
报告期内，根据收到的政府补助与公司正常经营业务的关联度以及持续性，公司按照《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》规定将收到的且计入当期损益或冲减相关成本费用损失的政府补助列入非经常性损益，不存在列入经常性损益的情形。
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七、影响盈利（经营）能力或财务状况的主要影响因素
（一）主营业务符合国家战略
公司所处集成电路设计行业是国家大力支持的战略新兴产业，主营业务发展符合国家战略。
（二）技术优势，研发投入保持高水平
公司自成立以来始终坚持以自主创新驱动发展，注重集成电路技术的研发升级，通过产品迭代更新构筑市场竞争优势。公司自主研发了高宽带、高速信号自适应增益控制、时钟数据恢复、各种高清视频协议解析、视频处理、视频存储、显示驱动等核心技术。报告期内，公司研发投入总额分别为1,989.93万元、2,296.83万元、3,097.44万元和1,787.56万元，占营业收入的比例分别为25.81%、28.46%、
29.63%和37.43%，报告期内研发总投入占累计营业收入的比例为29.57%。
（三）产品优势
经过十多年的研发创新积累，公司开发了一系列具有自主知识产权的核心技术和芯片产品。公司产品包括高清视频信号处理和高速信号传输芯片两大类，130多种规格型号，可支持HDMI、DP/eDP、eDPx、USB/Type-C、MIPI、LVDS等信号协议或标准，产品种类全面，性能、功耗、兼容性等方面处于行业先进地位。产品广泛应用于消费电子、高清显示、视频会议、视频监控、5G通讯等领域。其核心技术的掌握需要长期的积累，基于公司核心技术开发的各类产品具有较强的竞争力。
（四）影响公司成本的主要因素
公司营业成本主要由晶圆、封装测试费构成，晶圆及封装测试采购价格变动对公司成本影响较大，如果供应商由于产能限制、生产排期等问题不能及时、足额、保质地提供相应生产和加工，将可能会给公司生产经营带来一定影响。
（五）其他因素
公司利润的主要驱动因素除了收入、成本和费用外，还受税收优惠和政府补助等因素的影响。报告期内，公司享有不同程度的税收优惠和政府补助，提高了公司
1-1-256
的利润水平。
八、主要税种和税收优惠政策
（一）主要税种及税率
报告期内，公司的主要税种和税率如下：
| 税种 | 计税依据 | 税率 | |||
| 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||
| 增值税 | 应税销售额 | 13% | 16%、13% | 17%、16% | 17% |
| 城市维护建设税 | 应纳流转税额 | 7% | |||
| 教育费附加 | 应纳流转税额 | 5% | |||
| 企业所得税 | 应纳税所得额 | 25% | 25%、16.50% | 25%、16.50%、21% | 25%、16.50%、21% |
报告期内，公司及其下属子公司企业所得税税率如下：
| 公司名称 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 龙迅股份 | 25% | 25% | 25% | 25% |
| 朗田亩 | 25% | 25% | 25% | 25% |
| 香港龙盛 | 16.50% | 16.50% | 16.50% | 16.50% |
| 美国龙迅 | - | - | 21% | 21% |
| 芯奇电子 | - | 25% | 25% | 25% |
（二）纳税情况
报告期内，公司已按照税法要求按时缴纳税款，公司缴纳的主要税种为增值税和企业所得税。
1、增值税
单位：万元
| 年度 | 本期应缴数 | 本期实缴数 |
| 2020年1-6月 | 151.56 | 152.54 |
| 2019年度 | 146.13 | 312.25 |
| 2018年度 | 379.98 | 162.58 |
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| 年度 | 本期应缴数 | 本期实缴数 |
| 2017年度 | 178.25 | 218.75 |
2、企业所得税
单位：万元
| 年度 | 本期应缴数 | 本期实缴数 |
| 2020年1-6月 | - | 310.91 |
| 2019年度 | 311.03 | 318.03 |
| 2018年度 | 237.49 | 269.29 |
| 2017年度 | 245.06 | 49.24 |
（三）税收优惠及批文
1、增值税
报告期内，公司为增值税一般纳税人，销售收入按13%、16%、17%的增值税率计算销项税，抵减可抵扣进项税后申报纳税。公司外销产品收入实行“免、抵、退”办法核算，出口退税率如下：
| 产品 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 芯片 | 13% | 16%、13% | 17%、16% | 17% |
根据财政部公布的《国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知》（财税〔2011〕100号）规定，公司销售自行开发生产的软件产品，增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。
2、企业所得税
根据安徽省科学技术厅、安徽省财政厅、安徽省国家税务局和安徽省地方税务局联合公布的《关于公示安徽省2017年第一批拟认定高新技术企业名单的通知》，公司被认定为2017年第一批高新技术企业，并获发《高新技术企业证书》（证书编号：GR201734000703，有效期3年）。按照《企业所得税法》等相关法规的规定，公司自2017年1月1日至2019年12月31日三年内享受国家高新技术企业15%的企业所得税优惠税率。
根据深圳市科技创新委员会、深圳市财政委员会、深圳市国家税务局、深圳市
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地方税务局联合公布的《关于公示深圳市2017年第一批拟认定高新技术企业名单的通知》，子公司深圳朗田亩被认定为2017年第一批高新技术企业，并获发《高新技术企业证书》（证书编号：GR201744200003，有效期3年）。按照《企业所得税法》等相关法规的规定，公司自2017年1月1日至2019年12月31日三年内享受国家高新技术企业15%的企业所得税优惠税率。
九、主要财务指标
（一）报告期主要财务指标
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 流动比率（倍） | 10.06 | 10.14 | 5.35 | 6.56 |
| 速动比率（倍） | 7.77 | 8.31 | 3.26 | 4.47 |
| 资产负债率（母公司，%） | 11.62 | 11.82 | 19.29 | 19.81 |
| 归属于发行人股东的每股净资产（元/股） | 5.36 | 5.12 | 2.65 | 4.11 |
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 应收账款周转率（次） | 20.03 | 32.55 | 46.36 | 37.66 |
| 存货周转率（次） | 0.50 | 1.12 | 0.98 | 1.62 |
| 息税折旧摊销前利润（万元） | 1,062.76 | 4,275.68 | 3,197.17 | 1,599.00 |
| 归属于发行人股东的净利润（万元） | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 归属于发行人股东扣除非经常性损益后的净利润（万元） | 225.55 | 1,823.40 | 1,533.10 | 1,431.58 |
| 研发投入占营业收入比例（%） | 37.43 | 29.63 | 28.46 | 25.81 |
| 每股经营活动产生的现金流量（元/股） | -0.05 | 1.42 | 0.63 | 1.64 |
| 每股净现金流量（元/股） | -0.28 | 2.76 | -0.11 | 0.60 |
上述指标的计算公式如下：
流动比率＝流动资产/流动负债；速动比率＝（流动资产－存货）/流动负债；资产负债率＝（负债总额/资产总额）×100%；归属于发行人股东的每股净资产=归属于母公司股东的净资产/公司普通股数；应收账款周转率＝营业收入/平均应收账款余额；
1-1-259
存货周转率＝营业成本/平均存货余额；息税折旧摊销前利润＝净利润＋利息费用＋所得税＋折旧＋摊销；归属于发行人股东的净利润=净利润-少数股东损益；归属于发行人股东扣除非经常性损益后的净利润=归属于发行人股东的净利润-归属于发行人股东的税后非经常性损益；研发投入占营业收入比例=研发费用/营业收入；每股经营活动的现金流量＝经营活动的现金流量净额/期末股份总数；每股净现金流量＝现金及现金等价物净增加额/期末股份总数。
（二）净资产收益率及每股收益
按照中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订），公司报告期净资产收益率及每股收益如下：
| 期 间 | 净利润类别 | 加权平均净资产收益率（%） | 每股收益（元/股） | |
| 基本 | 稀释 | |||
| 2020年 1-6月 | 归属于公司普通股股东的净利润 | 4.58 | 0.24 | 0.24 |
| 扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润 | 1.32 | 0.07 | 0.07 | |
| 2019年度 | 归属于公司普通股股东的净利润 | 27.12 | 1.06 | 1.06 |
| 扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润 | 14.64 | 0.57 | 0.57 | |
| 2018年度 | 归属于公司普通股股东的净利润 | 35.53 | 0.81 | 0.81 |
| 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 | 21.60 | 0.49 | 0.49 | |
| 2017年度 | 归属于公司普通股股东的净利润 | 21.60 | 0.34 | 0.34 |
| 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 | 29.53 | 0.46 | 0.46 | |
上表中相关指标的计算公式如下：
（1）加权平均净资产收益率（ROE）的计算公式如下：
ROE=P/(E0+NP÷2+Ei×Mi÷M0-Ej×Mj÷M0)
（2）基本每股收益（EPS）的计算公式如下：
EPS=P/(S0+S1+Si×Mi÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk)
P：归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；
NP：归属于公司普通股股东的净利润；
E0：归属于公司普通股股东的期初净资产；
1-1-260
Ei：报告期发行新股或债转股等新增的、归属与公司普通股股东的净资产；Ej：报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0：报告期月份数；Mi：新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj：减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek：因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk：发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数；S0：期初股份总数；S1：报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si：报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj：报告期因回购等减少股份数；Sk：报告期缩股数。
十、经营成果分析
（一）营业收入分析
1、营业收入构成
报告期内，公司营业收入构成如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | |
| 主营业务收入 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
| 其他业务收入 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
报告期内，公司主营业务突出，营业收入均来自于主营业务。2017年、2018年、2019年和2020年1-6月，公司主营业务收入分别为7,711.36万元、8,070.67万元、10,454.77万元和4,775.80万元。主营业务收入主要为高清视频信号处理芯片、高速信号传输芯片销售收入。
2、按产品类别划分的主营业务收入
（1）主营业务收入按产品分类情况
1-1-261
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | |
| 高清视频信号处理芯片 | 3,589.12 | 75.15 | 6,706.78 | 64.15 | 4,050.29 | 50.19 | 4,429.67 | 57.44 |
| 高速信号传输芯片 | 1,102.68 | 23.09 | 3,544.29 | 33.90 | 3,722.98 | 46.13 | 3,005.07 | 38.97 |
| 其他 | 84.01 | 1.76 | 203.70 | 1.95 | 297.40 | 3.68 | 276.62 | 3.59 |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
报告期内，公司主要产品收入结构未发生明显变化，主营业务收入主要来源于高清视频信号处理和高速信号传输芯片的销售收入。
（2）产品收入变动分析
报告期内，公司主营业务产品销售数量、平均销售单价情况如下：
| 类 别 | 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年 | 2018年 | 2017年 |
| 高清视频信号处理芯片 | 销售金额（万元） | 3,589.12 | 6,706.78 | 4,050.29 | 4,429.67 |
| 销售数量（万颗） | 416.12 | 777.98 | 582.72 | 635.89 | |
| 平均单价（元） | 8.63 | 8.62 | 6.95 | 6.97 | |
| 毛利率（%） | 56.76 | 58.38 | 55.55 | 53.76 | |
| 高速信号传输芯片 | 销售金额（万元） | 1,102.68 | 3,544.29 | 3,722.98 | 3,005.07 |
| 销售数量（万颗） | 238.56 | 581.22 | 528.24 | 402.23 | |
| 平均单价（元） | 4.62 | 6.10 | 7.05 | 7.47 | |
| 毛利率（%） | 58.23 | 68.26 | 71.50 | 70.42 | |
| 合计 | 销售金额（万元） | 4,691.79 | 10,251.07 | 7,773.27 | 7,434.74 |
| 销售数量（万颗） | 654.68 | 1,359.20 | 1,110.96 | 1,038.12 | |
| 平均单价（元） | 7.17 | 7.54 | 7.00 | 7.16 | |
| 毛利率（%） | 57.11 | 61.80 | 63.19 | 60.50 |
报告期内，公司芯片产品销售数量持续增长，平均销售价格基本稳定。
发行人在新产品刚推出市场时定价较高，随着产销规模扩大，生产成本降低，同时为扩大市场份额或应对市场竞争，同款产品销售单价呈逐步降低趋势。但受发行人调整产品结构、研发新产品、开发新客户等因素影响，平均销售单价保持基本稳定。
1-1-262
随着下游视频会议、视频监控、5G通讯传输、虚拟现实、汽车电子等领域的快速发展以及公司品牌及市场地位的持续提升，发行人产品市场需求旺盛，销售规模持续增长，同时公司加大新产品研发，使得发行人营业收入增长具有良好的持续性。
3、主营业务收入按地区分类情况
报告期内，公司主营业务收入分地区的构成情况具体如下：
单位：万元
| 地 区 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | |
| 境 内 | 3,317.16 | 69.46 | 5,188.20 | 49.63 | 3,979.58 | 49.31 | 2,637.00 | 34.20 |
| 境 外 （含港澳台） | 1,458.64 | 30.54 | 5,266.58 | 50.37 | 4,091.09 | 50.69 | 5,074.36 | 65.80 |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
报告期内，公司产品境内销售占比逐年上升，境内销售主要分布在华南地区等消费电子领域较为发达的地区。境外销售主要系向中国香港、中国台湾、美国等地区或国家的客户销售。
4、主营业务收入按销售模式分类情况
报告期内，公司采取经销为主、直销为辅的销售模式，直销与经销的主营业务收入情况如下：
单位：万元，%
| 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 经 销 | 4,498.73 | 94.20 | 9,668.22 | 92.48 | 6,861.20 | 85.01 | 6,546.73 | 84.90 |
| 直 销 | 277.07 | 5.80 | 786.55 | 7.52 | 1,209.46 | 14.99 | 1,164.64 | 15.10 |
| 合计 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
报告期内，公司根据产品的特点、下游市场分散集中程度等因素，采取经销为主、直销为辅的销售策略。公司的直销客户主要系音视频的转接器、分配器、切换器、延长器的生产厂商；公司的经销客户主要系电子产品经销商，经销商经营多种产品、具有一定的客户资源，公司产品应用范围广泛，通过经销模式，有利于扩宽
1-1-263
公司销售渠道。公司通过直销与经销形成的销售均为买断式销售，在公司将商品销售给经销客户后，商品的所有权转移至经销客户。
5、主营业务收入按季度分类情况
报告期各年度分季度销售收入如下表：
单位：万元
| 报告期 | 第一季度 | 第二季度 | 第三季度 | 第四季度 |
| 2020年 | 1,366.80 | 3,409.00 | - | - |
| 2019年 | 739.00 | 2,641.37 | 2,513.43 | 4,560.97 |
| 2018年 | 821.90 | 2,005.90 | 2,109.85 | 3,133.02 |
| 2017年 | 1,166.23 | 1,544.19 | 1,860.24 | 3,140.71 |
报告期内，公司营业收入存在一定的季节性波动特征，第一、二季度营业收入相对较低，第三、四季度营业收入较高。
6、发行人主要经销商情况
（1）发行人主要经销商基本情况
发行人主要经销商基本情况详见“第六节 业务与技术”之“四、发行人销售和主要客户情况”之“（六）报告期内前五名客户”。
（2）主要经销商变动情况
| 项目 | 2020年1-6月/2020年6月30日 | 2019年度/年末 | 2018年度/年末 | 2017年度/年末 |
| 当期新增主要经销商（家） | - | 7 | 3 | 2 |
| 当期退出主要经销商（家） | - | 2 | - | - |
| 期末主要经销商数量（家） | 17 | 17 | 12 | 9 |
注：当期退出主要经销商指当期交易金额未达到100万元的上期主要经销商。其中2019年度新增主要经销商中3家均为当年首次开展合作。同一控制下经销商合并计算。
（3）经销商的下游客户及终端用途
经销商销售去向主要为其服务的模组厂商、终端产品制造商等客户，主要应用领域为各种类型视频监控、视频会议系统、各类显示终端等多种产品及领域。
（4）经销商销售政策
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发行人对经销商不提供折扣、返利等销售政策。
（二）营业成本分析
1、营业成本构成分析
报告期内，公司营业成本构成情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 主营业务成本 | 2,029.90 | 100.00 | 3,975.48 | 100.00 | 2,993.85 | 100.00 | 3,088.65 | 100.00 |
| 其他业务成本 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 合计 | 2,029.90 | 100.00 | 3,975.48 | 100.00 | 2,993.85 | 100.00 | 3,088.65 | 100.00 |
报告期内，公司营业成本均为主营业务成本，与营业收入构成相匹配。
2、主营业务成本分产品构成分析
报告期内，公司的主营业务成本按产品类别划分的情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 高清视频信号处理芯片 | 1,551.88 | 76.45 | 2,791.17 | 70.21 | 1,800.25 | 60.13 | 2,048.09 | 66.31 |
| 高速信号传输 芯片 | 460.55 | 22.69 | 1,125.02 | 28.30 | 1,060.97 | 35.44 | 888.93 | 28.78 |
| 其他 | 17.48 | 0.86 | 59.29 | 1.49 | 132.63 | 4.43 | 151.62 | 4.91 |
| 合计 | 2,029.90 | 100.00 | 3,975.48 | 100.00 | 2,993.85 | 100.00 | 3,088.65 | 100.00 |
公司产品的成本变动趋势与主营业务收入的变动趋势基本保持一致。
3、主营业务成本构成分析
报告期内，公司主营业务成本的具体构成情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 晶圆 | 1,380.73 | 68.02 | 2,586.16 | 65.05 | 1,785.46 | 59.64 | 1,725.93 | 55.88 |
1-1-265
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 封装测试费 | 631.69 | 31.12 | 1,330.03 | 33.46 | 1,075.75 | 35.93 | 1,211.10 | 39.21 |
| 其他 | 17.48 | 0.86 | 59.29 | 1.49 | 132.63 | 4.43 | 151.62 | 4.91 |
| 合计 | 2,029.90 | 100.00 | 3,975.48 | 100.00 | 2,993.85 | 100.00 | 3,088.65 | 100.00 |
报告期内，公司主营业务成本主要构成为晶圆成本和封装测试费，合计占比分别为95.09%、95.57%、98.51%和99.14%，基本稳定。
2018年，晶圆成本占比上升，封装及测试成本占比有所下降，主要系：（1）晶圆代工厂因产能紧张提高晶圆采购价格，晶圆成本随之增加。（2）封装测试成本较高的高清视频信号处理芯片销售量有所下滑，使得封装测试成本有所下降。
2019年，晶圆成本占比上升，封装及测试成本占比有所下降，主要系：（1）晶圆/封装测试比高的产品销售占比增加，拉高了晶圆成本占比。（2）单位封装测试成本有所下降进一步降低了封装测试的占比。
（三）毛利、毛利率变动分析
1、按产品类别划分的毛利构成
报告期内，公司毛利按照产品类别划分的具体情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 毛利额 | 比例 | 毛利额 | 比例 | 毛利额 | 比例 | 毛利额 | 比例 | |
| 高清视频信号处理芯片 | 2,037.24 | 74.19 | 3,915.61 | 60.43 | 2,250.04 | 44.32 | 2,381.57 | 51.52 |
| 高速信号传输芯片 | 642.13 | 23.39 | 2,419.28 | 37.34 | 2,662.01 | 52.43 | 2,116.14 | 45.78 |
| 其他 | 66.53 | 2.42 | 144.41 | 2.23 | 164.77 | 3.25 | 125.00 | 2.70 |
| 合计 | 2,745.90 | 100.00 | 6,479.29 | 100.00 | 5,076.82 | 100.00 | 4,622.71 | 100.00 |
报告期内，公司毛利主要来自于芯片销售毛利，随着销售规模的增长，公司主营业务毛利呈现不断增长趋势。
2、公司主要产品的毛利率分析
报告期内，公司综合毛利率分别为59.95%、62.90%、61.97%和57.50%，保持
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相对稳定。报告期内，公司主要产品的毛利率情况如下：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 高清视频信号处理芯片 | 56.76% | 58.38% | 55.55% | 53.76% |
| 高速信号传输芯片 | 58.23% | 68.26% | 71.50% | 70.42% |
| 综合毛利率 | 57.50% | 61.97% | 62.90% | 59.95% |
按照产品类别划分，公司高速信号传输芯片毛利率较高，高清视频信号处理芯片因其单位成本较高，毛利率相对较低。报告期内，发行人不同种类芯片毛利率的波动主要系各类产品具体型号结构变化的影响所致。
3、境内外及直销、经销毛利率情况
报告期内，整体来看，不同类型客户、不同市场价格差异及毛利率差异较小，主要系发行人主要依据客户采购量进行阶梯式定价，对直销、经销客户，以及境内外客户并无明显差异，少数产品直销、经销价格及毛利率差异较大，主要系不同类型客户销量差距大及客户集中度差异大所致。
4、与同行业公司毛利率的比较
（1）综合毛利率比较
报告期内，公司与同行业上市公司综合毛利率比较情况如下：
| 公司简称 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶晨股份 | 28.58% | 33.93% | 34.81% | 35.19% |
| 富瀚微 | 40.29% | 37.16% | 41.94% | 47.60% |
| 全志科技 | 34.32% | 32.61% | 34.20% | 39.12% |
| 瑞芯微 | 39.57% | 40.09% | 39.92% | 34.75% |
| 平均值 | 35.69% | 35.95% | 37.72% | 39.17% |
| 公司 | 57.50% | 61.97% | 62.90% | 59.95% |
注：数据来自上市公司年报或招股说明书
报告期内，发行人综合毛利率高于同行业上市公司综合毛利率的平均值，主要系发行人与同行业上市公司虽同属于集成电路设计行业，但不同公司在具体芯片类型、适用下游市场状况、相对市场竞争地位及销售模式等方面略有不同，毛利率存
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在差异，具有合理性。
（2）分产品毛利率比较
同行业可比公司具体分产品的毛利率构成情况如下：
| 公司名称 | 产品类型 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 营业收入占比 | 毛利率 | 营业收入占比 | 毛利率 | 营业收入占比 | 毛利率 | 营业收入占比 | 毛利率 | ||
| 晶晨股份 | 智能机顶盒 芯片 | - | - | 53.07% | 37.19% | 55.62% | 36.73% | 76.29% | 36.37% |
| 智能电视芯片 | - | - | 36.60% | 28.07% | 33.13% | 30.67% | 21.33% | 30.38% | |
| AI音视频系统终端芯片 | - | - | 10.30% | 38.00% | 11.21% | 37.61% | 2.29% | 41.28% | |
| 综合毛利率 | - | 28.58% | - | 33.93% | - | 34.81% | - | 35.19% | |
| 富瀚微 | 安防监控产品 | 68.45% | 35.18% | 83.51% | 34.19% | 89.85% | 38.38% | 92.79% | 44.73% |
| 综合毛利率 | - | 40.29% | - | 37.16% | - | 41.94% | - | 47.60% | |
| 全志科技 | 智能终端应用处理器芯片 | 76.68% | 33.92% | 67.34% | 32.73% | 61.46% | 34.99% | 71.30% | 42.22% |
| 智能电源管理芯片 | 11.34% | 44.53% | 11.13% | 52.27% | 17.69% | 46.41% | 15.71% | 48.59% | |
| 综合毛利率 | - | 34.32% | - | 32.61% | - | 34.20% | - | 39.12% | |
| 瑞芯微 | 智能应用处理器芯片 | - | - | - | - | 85.94% | 39.35% | 87.68% | 33.31% |
| 电源管理芯片 | - | - | - | - | 11.29% | 39.17% | 9.80% | 43.84% | |
| 综合毛利率 | - | 39.57% | - | 40.09% | - | 39.92% | - | 34.75% | |
| 同行业平均综合毛利率 | - | 35.69% | - | 35.95% | - | 37.72% | - | 39.17% | |
| 发行人 | 高清视频信号处理芯片 | 75.15% | 56.76% | 64.15% | 58.38% | 50.19% | 55.55% | 57.44% | 53.76% |
| 高速信号传输芯片 | 23.09% | 58.23% | 33.90% | 68.26% | 46.13% | 71.50% | 38.97% | 70.42% | |
| 综合毛利率 | - | 57.50% | - | 61.97% | - | 62.90% | - | 59.95% | |
注：晶晨股份2020年半年报、瑞芯微2019年年报及2020年半年报未按照产品类别披露经营数据。集成电路行业中，不同公司因具体芯片类型、技术含量、下游市场需求情况、公司相对市场竞争地位、公司销售策略等不同，毛利率有一定差异，也具有合理性。
同行业可比上市公司及发行人主要产品的基本情况如下：
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| 公司名称 | 产品 类型 | 产品性能及应用领域 | 最高技术 水平 | 主要产品制程 | 市场竞争 格局 | 客户结构 |
| 晶晨股份 | 智能机顶盒芯片 | 数字信号的解码、处理、编码、输出等模块，以实现多种多媒体音视频信号在电视等终端产品上的呈现。主要应用于IPTV机顶盒和OTT机顶盒 | 12nm 制程工艺；支持4K、8K 解码能力，行业领先水平 | 28nm、12nm （2019） | 2018年IPTV/OTT机顶盒市场以晶晨股份和海思半导体为主，晶晨股份市场份额位列国内第二。 | 国内三大电信运营商以及知名智能机顶盒厂商 |
| 智能电视芯片 | ||||||
| 12nm 制程工艺；支持4K、8K 解码能力，行业领先水平 | 28nm、12nm （2019） | 行业集中度较高，晶晨股份2018年智能电视SoC芯片销量位居国内市场前列 | 国内智能电视主要生产厂商 | |||
| AI音视频系统 终端芯片 | 多场景的人工智能应用系列芯片，主要应用于智能显示、智能监控、智能音箱、智能音视频控制中心 | 12nm制程工艺；支持4K解码能力，内置神经网络，行业领先水平 | 28nm、12nm （2019） | 新兴市场空间，行业增速较快，新晋厂商较多，市场竞争逐步加剧 | 国内外著名智能设备生产厂商如百度、小米、Google、Amazon等公司 | |
| 富瀚微 | 视频监控多媒体处理芯片 | 处理、压缩或存储视频监控采集的图像或视音频数据，应用于安防视频监控等领域 | 核心技术处于国内领先水平，部分核心技术处于国际领先水平 | 110nm （2017） | 市场竞争激烈，富瀚微ISP芯片为市场主流产品 | 客户包括国内安防视频监控设备厂商、一线电子设备厂商等 |
| 全志科技 | 智能终端应用处理器芯片 | 智能终端运算与控制，多媒体处理能力强，体积小、功耗低，主要应用于平板电脑、互联网机顶盒、学生电脑、看戏机、行车记 录仪等智能终端领域 | 技术水平处于行业较高水平 | 55nm/40nm/28nm（2016） | 市场竞争加剧，行业参与者增加，国际IC设计企业比重较高 | 客户主要包括方案商和整机厂商 |
| 智能电源管理芯片 | 通路管理、电池电量机电、动态功耗管理，集成度高，可靠性和转化效率高，系统动态功耗低，应用于各类便携消费类电子产品 | 技术水平具备国际竞争力 | 未披露 | 美欧知名大型IC设计企业所主导，全志科技是该领域少数具备国际竞争力的国内供应商之 一 |
1-1-269
| 公司名称 | 产品 类型 | 产品性能及应用领域 | 最高技术 水平 | 主要产品制程 | 市场竞争 格局 | 客户结构 |
| 瑞芯微 | 智能应用处理器芯片 | 应用于平板电脑、智能盒子、智能手机等消费电子产品以及智慧商显、智能零售、汽车电子、智能安防等智能物联硬件 | 国内少数具备国际竞争力的企业之一 | 28nm（2019） | 主要由国外著名IC设计企业领导，国内海思半导体为行业龙头，公司为行业领先 | 国际IT行业巨头以及移动互联网智能终端公司 |
| 电源管理芯片 | 有较高的集成度，在可靠性、 稳定性和功耗方面具有较强的性能优势，主要为与智能应用处理器SoC芯片相配套的电源管理芯片和定制化手机快充芯片 | 用于手机快充的电源管理芯片处于市场领先水平 | 未披露 | 美欧IC设计企业所主导，如德州仪器 | 主要为国内重要手机厂商OPPO | |
| 发行人 | 高清视频信号处理芯片 | 产品支持全部主流格式，性能突出，种类丰富，满足大部分高清视频信号处理需求，主要应用于视频会议、视频监控、商业显示等领域 | 核心技术处于行业先进水平 | 180nm—110nm | 行业市场份额主要由美国、欧洲、台湾等知名IC设计公司占据 | 视频监控、视频会议以及消费电子等行业设备供应商 |
| 高速信号传输芯片 | 产品具有低功耗、低延迟、高带宽、高可靠等特点，主要应用于多种高速传输场景，如消费电子、数据中心、5G通讯基站背板等领域 | 核心技术处于行业先进水平 | 180nm—110nm | 行业市场份额主要由美国、欧洲、台湾等知名IC设计公司占据 | 视频会议、商业显示、消费电子等行业设备供应商 |
（3）发行人产品毛利率较国内同行业上市公司平均水平高的主要原因
①芯片类型及终端应用设备不同
公司与国内同行业上市公司主要产品及适用下游市场领域有所不同，具体如下：
| 公司名称 | 产品类别 | 芯片类型 | 产品主要下游市场及 应用领域 |
| 晶晨股份 | 智能机顶盒芯片、智能电视芯片、AI音视频系统终端芯片， | SoC | 智能机顶盒、智能电视以及AI智能终端等设备 |
| 富瀚微 | 信息安全及安防监控芯片 | SoC、ISP | 安防视频监控设备 |
| 全志科技 | 智能终端应用处理器芯片、 电源管理芯片 | 处理器芯片为SoC | 便携消费类电子等智能终端 |
| 瑞芯微 | 智能应用处理器芯片、 电源管理芯片 | 处理器芯片为SoC | 平板电脑、智能盒子、智能手机等消费电子产品以及智慧商显、智能零售、汽车电子、智能安防等智能物联硬件 |
1-1-270
| 公司名称 | 产品类别 | 芯片类型 | 产品主要下游市场及 应用领域 |
| 公司 | 高清视频信号处理芯片、高速信号传输芯片 | ASIC | 视频监控、视频会议以及消费电子周边设备 |
公司芯片产品属于ASIC芯片，追求独特的优越功能和性能但总体用量不大，而可比公司主要产品均为SoC芯片。芯片类型不同导致研发设计、制造工艺、集成性能、协同开发等方面存在较大差异。与公司产品相比，可比公司的SoC芯片制程和成本相对较高；另一方面，可比公司芯片产品的下游市场为消费电子、智能物联等用量大但竞争激烈、技术迭代速度较快的行业，毛利较低。
②公司技术实力强，产品技术含量高，产品在性能、集成度、尺寸等方面具有显著优势
公司产品属于广泛应用于视频、显示相关领域的信号传输与处理的专用芯片。公司在相对成熟的工艺制程上积累了大量自主核心IP，有效降低了产品开发总成本，公司产品成本主要为晶圆生产和封测服务成本。公司芯片性能稳定，相比海外竞争对手瑞昱（Realtek）、谱瑞（Parade）、德州仪器（TI）等同类产品，公司产品集成度和兼容性方面优势突出，性能也可与先进制程产品相媲美，具有较强的高端进口芯片替代特点，在个别领域已经领先海外竞争对手，有较强的定价权。随着公司技术的进一步积累和产品升级，公司与全球SoC芯片巨头合作项目不断深入，公司芯片也被设计进入多个SoC芯片的参考设计平台，有效拓展了产品应用，包括智能终端、高清显示、安防监控、车载设施、5G通讯等，在未来较长的时间里能够实现市场大幅度增长，同时可以维持与海外竞争对手相近的毛利水平。
综上，公司产品毛利率高于行业平均水平，是基于公司较强的技术实力、可靠的产品性能、领先的成本优势及下游应用终端行业发展迅速等所致，符合公司自身及行业特征。
（四）报告期利润的主要来源及净利润增减变化情况
1、利润主要来源
报告期内公司利润主要来源于营业利润。报告期内公司营业利润、利润总额和净利润情况具体如下：
1-1-271
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 营业利润 | 659.85 | 3,452.16 | 2,701.62 | 1,250.87 |
| 利润总额 | 718.50 | 3,644.79 | 2,748.59 | 1,265.26 |
| 净利润 | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 归属于母公司所有者的净利润 | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 | 225.55 | 1,823.40 | 1,533.10 | 1,431.58 |
2、影响盈利能力连续性和稳定性的主要因素
影响公司盈利能力连续性和稳定性的主要因素如下：
（1）持续创新能力的影响
报告期内，公司营业收入及利润主要来自芯片产品的销售。该两大芯片产品均源自公司对技术及产品的持续创新进而领先于市场。公司综合毛利率较高，也得益于产品的创新性强、技术含量高、专业应用性强等因素。因此，持续的技术创新能力和新产品的推出能力是影响公司盈利能力连续性和稳定性的主要因素之一。作为细分行业领先的集成电路设计公司，公司建立了九十多人组成的研发队伍，形成了高效的持续创新机制，持续投入较高的研发费用，为公司持续创新和新产品推出奠定了良好基础。
（2）产品销售数量的影响
报告期内，公司主要产品销售数量情况如下：
单位：万颗
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 高清视频信号处理芯片 | 416.12 | 777.98 | 582.72 | 635.89 |
| 高速信号传输芯片 | 238.56 | 581.22 | 528.24 | 402.23 |
| 合计 | 654.68 | 1,359.21 | 1,110.96 | 1,038.12 |
在其他因素不变的情况下，假定公司产品销售数量每波动1%，对利润总额（不考虑股份支付影响）的敏感性分析如下：
1-1-272
| 不确定性因素 | 变动率 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 销售数量对利润总额的影响 | 1% | 3.73% | 1.74% | 1.73% | 1.98% |
（3）平均销售价格的影响
报告期内，公司主要产品平均销售价格情况如下：
单位：元/颗
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 高清视频信号处理芯片 | 8.63 | 8.62 | 6.95 | 6.97 |
| 高速信号传输芯片 | 4.62 | 6.10 | 7.05 | 7.47 |
公司同一型号产品价格在新投入市场时价格较高，毛利率较高，随着市场的推广，价格会稳定到一定水平，毛利率也保持在相对稳定水平。因随着公司新型号产品的持续增加，公司销售产品结构的变化导致公司产品销售均价出现一定波动，但毛利率保持相对稳定水平。在其他因素不变的情况下，假定公司主营业务产品的价格每波动1%对公司利润总额（不考虑股份支付影响）的敏感性分析如下：
| 不确定性因素 | 变动率 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 产品销售价格对利润总额的影响 | 1% | 6.53% | 2.81% | 2.73% | 3.27% |
公司利润总额对产品销售价格变动的敏感性较高。在其他因素不变的情况下，以2019年度数据分析，产品销售价格每上涨1%，将使公司利润总额上升2.81%，产品销售价格的波动对公司盈利能力的影响较大。
（4）原料采购价格的影响
报告期内，公司主要原材料晶圆的采购单价变动如下：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶圆采购价格（元/片） | 3,882.74 | 3,928.14 | 4,115.07 | 4,064.87 |
在其他因素不变的情况下，假定公司晶圆平均采购价格每波动1%，对利润总额（不考虑股份支付影响）的敏感性分析如下：
1-1-273
| 不确定性因素 | 变动率 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶圆采购价格对利润总 额的影响 | 1% | -1.92% | -0.71% | -0.63% | -0.76% |
（5）下游领域快速发展的影响
公司产品在各类显示终端、视频会议及视频监控、5G通讯传输、虚拟现实、汽车电子等领域有着广泛的应用。随着各类显示终端在不同应用场景的广泛使用、5G通讯传输的快速发展，产业智能化已成为主流趋势，传统产业面临转型升级，新兴产业应运而生，带动了公司下游市场的快速扩大。下游应用领域的拓展和发展对公司盈利能力具有较大影响。
（6）非经常性损益对公司盈利的影响
报告期内，公司归属于母公司股东的非经常性损益净额分别为-384.29万元、
988.80万元、1,554.46万元和553.93万元，占公司净利润的比例分别为-36.69%、
39.21%、46.02%和71.06%，对公司盈利构成了重大影响，具体分析详见本节“六、非经常性损益”。
（五）期间费用
报告期内，公司销售费用、管理费用、研发费用及财务费用的情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 销售费用 | 242.63 | 5.08 | 385.12 | 3.68 | 269.77 | 3.34 | 201.07 | 2.61 |
| 管理费用 | 638.58 | 13.37 | 1,148.20 | 10.98 | 1,011.98 | 12.54 | 1,664.41 | 21.58 |
| 研发费用 | 1,787.56 | 37.43 | 3,097.44 | 29.63 | 2,296.83 | 28.46 | 1,989.93 | 25.81 |
| 财务费用 | -107.59 | -2.25 | -98.11 | -0.94 | -142.56 | -1.77 | 80.79 | 1.05 |
| 期间费用合计 | 2,561.19 | 53.63 | 4,532.66 | 43.35 | 3,436.03 | 42.57 | 3,936.20 | 51.04 |
| 营业收入 | 4,775.80 | 100.00 | 10,454.77 | 100.00 | 8,070.67 | 100.00 | 7,711.36 | 100.00 |
报告期内，公司期间费用分别为3,936.20万元、3,436.03万元、4,532.66万元和2,561.19万元，占营业收入比例分别为51.04%、42.57%、43.35%和53.63%。报告期内，公司期间费用占营业收入的比例总体保持稳定。2020年1-6月占比略有上升，主要系公司营业收入存在一定的季节性，下半年收入显著多于上半年，使上半
1-1-274
年期间费用占营业收入比重上升。
1、销售费用
（1）销售费用变动分析
报告期内，公司销售费用构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 职工薪酬 | 170.27 | 70.18% | 260.20 | 67.56% | 179.80 | 66.65% | 95.18 | 47.34% |
| 快递费 | 57.17 | 23.56% | 90.44 | 23.48% | 68.93 | 25.55% | 73.11 | 36.36% |
| 差旅费 | 2.12 | 0.87% | 8.28 | 2.15% | 9.94 | 3.69% | 11.64 | 5.79% |
| 业务宣传费 | 3.55 | 1.46% | 5.12 | 1.33% | - | - | - | - |
| 其他 | 9.52 | 3.92% | 21.09 | 5.48% | 11.09 | 4.11% | 21.15 | 10.52% |
| 合计 | 242.63 | 100.00% | 385.12 | 100.00% | 269.77 | 100.00% | 201.07 | 100.00% |
| 销售费用占当期营业收入的比例 | 5.08% | 3.68% | 3.34% | 2.61% | ||||
报告期内，公司销售费用主要由职工薪酬和快递费组成。报告期内，职工薪酬和快递费合计占销售费用的比例分别为83.70%、92.20%、91.05%和93.74%。
①职工薪酬
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 职工薪酬（万元） | 170.27 | 260.20 | 179.80 | 95.18 |
| 销售人员平均人数（人） | 15 | 13 | 9 | 7 |
| 人均薪酬（万元/人） | 11.35 | 20.02 | 19.98 | 13.60 |
（注：平均人数系期初期末平均值）
报告期内，公司销售人员数量及人均薪酬都有所增长，因此报告期内公司销售人员职工薪酬持续上升。
②快递费
报告期内，公司营业收入与快递费情况如下：
1-1-275
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 快递费（万元） | 57.17 | 90.44 | 68.93 | 73.11 |
| 营业收入（万元） | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 快递费占营业收入的比例（%） | 1.20 | 0.87 | 0.85 | 0.95 |
报告期内，发行人快递费支出上升主要系发行人销售规模持续扩大所致，报告期内快递费与营业收入的占比较为稳定。
（2）与同行业上市公司销售费用率的比较
| 公司简称 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶晨股份 | 4.88% | 2.71% | 2.38% | 2.54% |
| 富瀚微 | 1.54% | 1.96% | 2.13% | 1.17% |
| 全志科技 | 2.30% | 2.46% | 3.90% | 5.07% |
| 瑞芯微 | 2.38% | 2.79% | 3.08% | 2.87% |
| 平均 | 2.78% | 2.48% | 2.87% | 2.91% |
| 公司 | 5.08% | 3.68% | 3.34% | 2.61% |
公司销售费用率高于同行业可比公司平均水平，主要系公司规模小于同行业可比公司。报告期内公司销售费用率逐步增加主要系销售规模的扩大，销售人员薪酬增加所致。
2、管理费用
（1）管理费用变动分析
报告期内，公司管理费用明细如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 职工薪酬 | 251.31 | 39.35% | 446.85 | 38.92% | 415.89 | 41.10% | 316.24 | 19.00% |
| 折旧费 | 106.68 | 16.71% | 187.20 | 16.30% | 212.30 | 20.98% | 177.42 | 10.66% |
| 房租物业费 | 112.72 | 17.65% | 262.71 | 22.88% | 111.16 | 10.98% | 78.71 | 4.73% |
| 装修费摊销 | 60.33 | 9.45% | 116.96 | 10.19% | 17.88 | 1.77% | 3.71 | 0.22% |
| 办公性质费用 | 9.12 | 1.43% | 36.78 | 3.20% | 92.36 | 9.13% | 44.82 | 2.69% |
1-1-276
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 中介机构费 | 57.28 | 8.97% | 28.98 | 2.52% | 39.21 | 3.88% | 19.12 | 1.15% |
| 业务招待费 | 6.68 | 1.05% | 15.08 | 1.31% | 11.24 | 1.11% | 5.63 | 0.34% |
| 董事会费 | 7.50 | 1.17% | 15.00 | 1.31% | - | - | - | - |
| 其他 | 26.95 | 4.22% | 38.64 | 3.37% | 14.52 | 1.43% | 10.73 | 0.64% |
| 股份支付费用 | - | - | - | - | 97.43 | 9.63% | 1,008.03 | 60.56% |
| 合计 | 638.58 | 100.00% | 1,148.20 | 100.00% | 1,011.98 | 100.00% | 1,664.41 | 100.00% |
| 管理费用占当期营业收入的比例 | 13.37% | 10.98% | 12.54% | 21.58% | ||||
报告期内，公司管理费用分别为1,664.41万元、1,011.98万元、1,148.20万元和638.58万元。报告期内，职工薪酬、折旧摊销、房租物业费是管理费用的主要构成部分。
①职工薪酬
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 职工薪酬（万元） | 251.31 | 446.85 | 415.89 | 316.24 |
| 管理人员平均人数（人） | 24 | 20 | 18 | 18 |
| 人均薪酬（万元/人） | 10.47 | 22.34 | 23.11 | 17.57 |
（注：平均人数系期初期末平均值）
报告期内，发行人管理人员职工薪酬变动原因主要系报告期内发行人管理人员人数增长及人均薪酬增加所致。
②股份支付
2017年11月，公司控股股东、实际控制人陈峰分别将其持有的7.7916万股股份以人民币29.00万元价格（每股3.72元）转让给刘永跃、7.0125万股股份赠与给苏进、7.0125万股股份赠与给夏洪锋，相应年度确认股份支付899.08万元；2017年芯财富内部9名员工转让其持有的合伙企业出资份额73,580.00元，确认股份支付108.95万元。
2018年芯财富内部8名员工转让其持有的合伙企业出资份额80,741.00元，确认股份支付97.43万元。
1-1-277
③装修费摊销
2019年公司装修费摊销为116.96万元，较2017年、2018年出现大幅增长，主要系公司租赁合肥办公楼装修改造所致。
④房租物业费
2019年公司房租物业费为262.71万元，较2018年增加151.56万元，主要是公司搬迁至新的办公大楼，租赁面积扩大所致。
（2）与同行业上市公司管理费用率的比较
报告期内，公司与同行业上市公司的管理费用率比较情况如下：
| 公司简称 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶晨股份 | 4.52% | 5.93% | 2.96% | 8.73% |
| 富瀚微 | 4.47% | 6.93% | 8.87% | 6.30% |
| 全志科技 | 4.01% | 5.32% | 4.16% | 5.52% |
| 瑞芯微 | 4.92% | 5.51% | 5.63% | 5.58% |
| 平均 | 4.48% | 5.92% | 5.41% | 6.53% |
| 公司 | 13.37% | 10.98% | 12.54% | 21.58% |
报告期内，公司管理费用率高于同行业公司平均水平，主要系公司目前销售规模较小所致。公司2017年管理费用率高主要是当年确认股份支付1,008.03万元所致。
3、研发费用
（1）研发费用变动分析
报告期内，公司研发费用明细如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 职工薪酬 | 1,398.22 | 78.22% | 2,448.33 | 79.04% | 1,897.89 | 82.63% | 1,495.91 | 75.17% |
| 折旧费 | 167.62 | 9.38% | 295.67 | 9.55% | 193.65 | 8.43% | 146.68 | 7.37% |
| 材料费 | 81.97 | 4.59% | 147.41 | 4.76% | 88.34 | 3.85% | 55.18 | 2.77% |
1-1-278
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 试验检验费 | 50.71 | 2.84% | 117.62 | 3.80% | 49.33 | 2.15% | 71.78 | 3.61% |
| 其他 | 89.03 | 4.98% | 88.41 | 2.85% | 67.62 | 2.94% | 220.38 | 11.07% |
| 合计 | 1,787.56 | 100.00% | 3,097.44 | 100.00% | 2,296.83 | 100.00% | 1,989.93 | 100.00% |
| 研发费用占当期营业收入的比例 | 37.43% | 29.63% | 28.46% | 25.81% | ||||
公司研发费用主要由研发人员的工资薪酬、材料费及折旧费等项目构成。公司研发费用占比高主要是公司以技术研发为核心，为维持产品及技术优势，持续投入较多研发支出。报告期内，公司研发费占营业收入的比例分别为25.81%、28.46%、
29.63%和37.43%，公司的研发投入比例持续增加。
①职工薪酬
报告期内，研发人员数量、人均薪酬的变动情况如下：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 职工薪酬（万元） | 1,398.22 | 2,448.33 | 1,897.89 | 1,495.91 |
| 研发人员平均人数（人） | 95 | 92 | 86 | 81 |
| 人均薪酬（万元/人） | 14.72 | 26.61 | 22.07 | 18.47 |
（注：平均人数系期初期末平均值）
2017-2019年度，公司研发人员的职工薪酬分别为1,495.91万元、1,897.89万元和2,448.33万元，研发人员职工薪酬逐年增长，主要系公司研发人员增加以及人员薪酬随公司业绩增长而上调等因素所致。
报告期内，发行人研发人员的人均薪酬及人数呈逐年上涨趋势，与营业收入增长趋势保持一致。发行人属于技术密集型的高科技企业，一方面公司制定了比较有竞争力的薪酬制度以吸引优秀的研发技术人才；另一方面公司也不断引入中、高层次研发人才，以保持其持续创新与发展能力。
②试制检验费、折旧费、材料费
报告期内，发行人试制检验费主要系公司对研发成果以及阶段性研发成果的测
1-1-279
试费、技术认证费以及试产打样的费用，折旧费主要系研发用固定资产的折旧费用，材料费系研发过程中领用的原材料及直接购买的电子元器件等材料费。上述分类核算符合行业惯例。
（2）与同行业上市公司研发费用率的比较
| 公司简称 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 晶晨股份 | 27.61% | 19.58% | 15.88% | 15.80% |
| 富瀚微 | 21.36% | 26.58% | 32.19% | 15.83% |
| 全志科技 | 19.10% | 20.13% | 22.88% | 28.49% |
| 瑞芯微 | 23.66% | 22.03% | 20.06% | 19.77% |
| 平均 | 22.93% | 22.08% | 22.75% | 19.97% |
| 公司 | 37.43% | 29.63% | 28.46% | 25.81% |
公司各期研发费用率超过同行业上市公司平均水平。报告期内，公司研发费用率持续增加，主要系公司加大研发所致。
（3）研发项目的投入、归集情况
报告期内，公司研发项目均围绕现有产品的更新换代和新产品、新技术的创新研发展开。发行人报告期内开展的研发项目具体情况如下：
单位：万元
| 序号 | 项目名称 | 实施进度情况 | 累计研发费用 |
| 1 | 12.5Gbps讯号中继器芯片的开发及应用 | 持续进行 | 706.27 |
| 2 | USB Type-C/DP1.4转HDMI2.1/ MIPI芯片的开发及应用 | 持续进行 | 3,026.05 |
| 3 | 基于AMOLED屏高分辨率、高刷新率驱动芯片关键技术的研发 | 持续进行 | 605.26 |
| 4 | 车载摄像头延长芯片的开发及应用 | 持续进行 | 179.58 |
| 5 | DP信号芯片双重高速驱动的开发及应用 | 已结项 | 91.08 |
| 6 | eDPx 转eDP/ MIPI D-PHY芯片的开发及应用 | 已结项 | 195.32 |
| 7 | HDMI 3转1切换芯片的开发及应用 | 已结项 | 313.60 |
| 8 | HDMI1.4四路高清视频拼接处理器芯片的开发及应用 | 已结项 | 61.44 |
| 9 | HDMI2.0 延长芯片组的开发及应用 | 已结项 | 554.99 |
| 10 | HDMI2.0 转 HDMI2.0 和 VGA 芯片的开发及应用 | 已结项 | 213.25 |
1-1-280
| 序号 | 项目名称 | 实施进度情况 | 累计研发费用 |
| 11 | HDMI2.0及双通道MIPI LVDS转DP1.2 Type-C视频转换及图像处理芯片组的开发 | 已结项 | 427.45 |
| 12 | LCD控制器芯片的开发及应用（MPW） | 已结项 | 513.82 |
| 13 | MIPI/LVDS到eDP桥接芯片的开发及应用 | 已结项 | 340.00 |
| 14 | MIPI/TTL转HDMI1.4高清接口组合芯片的开发及应用 | 已结项 | 281.29 |
| 15 | Type-C转HDMI2.0和VGA芯片的开发及应用 | 已结项 | 362.10 |
| 16 | USB2.0高速信号调节器芯片的开发及应用 | 已结项 | 86.80 |
| 17 | 带图像旋转的MIPI 与 LVDS TTL互转芯片组的开发及应用 | 已结项 | 235.16 |
| 18 | 高分辨率虚拟现实（ＶＲ）关键芯片组的研发 | 已结项 | 382.60 |
| 19 | 基于USB信号无损高速延长芯片系统关键技术的开发及应用 | 已结项 | 284.38 |
| 20 | 基于无芯平板电脑信号转换驱动芯片的研发 | 已结项 | 64.95 |
| 21 | 应用于车载中控显示的MIPI/LVDS to MIPI高清信号转换和驱动芯片的研发 | 已结项 | 80.83 |
| 22 | 应用于智能设备的MIPI/LVDS to DP高清接口芯片开发 | 已结项 | 108.86 |
| 23 | 支持USB3.1 Type-C信号输入的DP1.2与HDMI 2.0的高清视频转换芯片的开发及应用 | 已结项 | 56.67 |
（4）研发费用核算事项
发行人研发各流程及环节的费用归集合理，符合企业会计准则规定；发行人研发费用均计入当期损益，研发成果不确认无形资产，主要系其在开发阶段的支出无法准确计量，具有合理性和谨慎性；发行人研发费用主要由职工薪酬构成，系公司研发以芯片设计为主，依赖于人力资源的投入；折旧费用系发行人研发用固定资产的折旧；发行人研发费用中不包括技术服务费，系发行人未发生该项服务；发行人研发费用归集完整合理，不存在关联方为发行人代垫费用的情况。
4、财务费用
报告期内，公司财务费用主要为银行借款利息支出和汇兑损益，具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 利息支出 | - | 1.01 | 0.07 | 0.10 |
| 减：利息收入 | 91.16 | 98.60 | 50.48 | 23.25 |
| 利息净支出 | -91.16 | -97.59 | -50.41 | -23.14 |
1-1-281
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 汇兑损失 | 37.70 | 72.91 | 1.24 | 113.35 |
| 减：汇兑收益 | 58.39 | 78.90 | 100.47 | 18.85 |
| 汇兑净损失 | -20.69 | -5.99 | -99.23 | 94.51 |
| 银行手续费 | 4.26 | 5.47 | 7.09 | 9.43 |
| 合计 | -107.59 | -98.11 | -142.56 | 80.79 |
报告期内，公司无银行借款融资。公司财务费用主要为利息收入和汇兑损益。
（六）构成经营成果的其他项目分析
1、资产减值损失
报告期内，资产减值损失主要系公司应收款项计提坏账准备和部分存货计提跌价准备所形成的损失，金额较小，对公司盈利不构成重大影响，具体明细情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 一、坏账损失 | - | - | 4.89 | 8.76 |
| 二、存货跌价损失 | -111.13 | -194.71 | -88.42 | -114.18 |
| 合计 | -111.13 | -194.71 | -83.53 | -105.42 |
2、信用减值损失
报告期内，信用减值损失主要系公司应收款项和其他应收款计提的坏账准备，具体明细情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 应收账款坏账损失 | 10.45 | -2.17 | - | - |
| 其他应收款坏账损失 | -0.21 | 5.15 | - | - |
| 合计 | 10.24 | 2.97 | - | - |
2、其他收益
报告期内，公司其他收益主要系与经营活动相关的政府补贴，具体如下：
1-1-282
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | 与资产相关/与收益相关 |
| 一、计入其他收益的政府补助 | - | - | - | - | |
| 其中：与递延收益相关的政府补助（与资产相关） | 132.04 | 228.91 | 163.87 | 3.12 | 与资产相关 |
| 与递延收益相关的政府补助（与收益相关） | 296.50 | 651.23 | 934.32 | 422.40 | 与收益相关 |
| 直接计入当期损益的政府补助（与收益相关） | - | - | - | - | |
| 流片费补贴 | 100.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 研发投入补助 | 6.55 | - | - | - | 与收益相关 |
| 市级发明专利定额资助奖补 | 6.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 2019年合肥市自主创新政策兑现 | 2.67 | - | - | - | 与收益相关 |
| 高新处2019年企业研发资助 | 23.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 2017年合肥经济技术开发区促进科技创新政策奖补 | - | 124.60 | - | - | 与收益相关 |
| 增值税即征即退 | 20.77 | 128.21 | 19.69 | 15.86 | 与收益相关 |
| 2019年度合肥市促进集成电路产业发展政策兑现 | - | 30.17 | - | - | 与收益相关 |
| 2018年合肥市自主创新政策奖补 | - | 7.50 | - | - | 与收益相关 |
| 2018年省集成电路产业政策奖补 | - | 123.30 | - | - | 与收益相关 |
| 2018年外贸促进政策补助 | - | 5.75 | - | - | 与收益相关 |
| 外籍高层次人才聘用补助 | - | 37.21 | - | - | 与收益相关 |
| 2019年合肥市集成电路产业流片费补贴 | - | 184.90 | - | - | 与收益相关 |
| 2018年合肥经济技术开发区促进科技创新政策奖补 | - | 20.75 | - | - | 与收益相关 |
| 其他项目 | 0.84 | 1.67 | 0.65 | 0.24 | 与收益相关 |
| 深圳市龙岗区2018年技术改造专项扶持资金 | - | 24.90 | - | - | 与收益相关 |
| 企业研究开发资助 | - | 27.70 | - | - | 与收益相关 |
| 知识产权管理体系认证奖补 | - | 10.00 | - | - | 与收益相关 |
| 2017年合肥市自主创新政策奖补 | - | - | 4.50 | 4.42 | 与收益相关 |
1-1-283
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | 与资产相关/与收益相关 |
| 2017年合肥经济技术开发区新型工业化政策奖补 | - | - | 36.00 | - | 与收益相关 |
| 2017年深圳市企业研究开发资助 | - | - | 13.50 | - | 与收益相关 |
| 深圳市龙岗区2018年集成电路扶持资金 | - | - | 10.00 | - | 与收益相关 |
| 深圳市龙岗区2018年科技企业研发投入补助 | - | - | 27.76 | - | 与收益相关 |
| 2016年合肥市自主创新政策奖补 | - | - | - | 14.80 | 与收益相关 |
| 安徽省“115”产业创新团队奖励 | - | - | - | 10.00 | 与收益相关 |
| 2016年合肥经济技术开发区促进科技创新政策奖补 | - | - | - | 75.96 | 与收益相关 |
| 项目前期费用补助 | - | - | - | 6.00 | 与收益相关 |
| IC设计企业流片费用补贴 | - | - | - | 100.00 | 与收益相关 |
| 引进境外技术、管理人才项目补助 | - | - | - | 30.00 | 与收益相关 |
| 2015年省级发明专利资助 | - | - | - | 5.00 | 与收益相关 |
| 2016年省级发明专利资助 | - | - | - | 3.50 | 与收益相关 |
| 2016年外贸促进政策补助 | - | - | - | 2.05 | 与收益相关 |
| 2016年深圳市企业研究开发资助 | - | - | - | 8.00 | 与收益相关 |
| 二、其他与日常活动相关且计入其他收益的项目 | - | - | - | - | |
| 其中：个税扣缴税款手续费 | - | - | - | - | |
| 合计 | 588.37 | 1,606.80 | 1,210.29 | 701.36 |
根据《企业会计准则第16号-政府补助》（财会【2017】15号）文的规定，与资产相关的政府补助应当冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益；与收益相关的政府补助用于补偿企业以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿企业已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。公司报告期内，与资产相关的政府补助均确认为递延收益，并按照相关资产剩余使用寿命分期摊销计入“营业外收入”或者“其他收益”科目；与收益相关的政府补助用于补偿企业已发生的相关成本费用或损失的，均计入当期损益即“营业外收入”或者“其
1-1-284
他收益”科目，未采取冲减相关成本的会计处理方式。
3、营业外收入与营业外支出
报告期内，公司营业外收支明细如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 政府补助 | 58.20 | 183.26 | 47.40 | 21.86 |
| 其他 | 0.45 | 14.90 | 3.09 | 6.96 |
| 营业外收入合计 | 58.65 | 198.16 | 50.48 | 28.82 |
| 非流动资产毁损报废损失 | - | 0.34 | 0.90 | - |
| 其他 | - | 5.19 | 2.62 | 14.43 |
| 营业外支出合计 | - | 5.53 | 3.51 | 14.43 |
其中，营业外收入中的政府补助明细如下：
单位：万元
| 补助项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | 与资产相关/与收益相关 |
| 合经区2018年庐州产业创新团队A档项目资金 | 30.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 合经区2019年庐州英才（创新）项目资金 | 18.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 2019年度支持工业设计政策奖励 | 10.00 | - | - | - | 与收益相关 |
| 合肥“小升规”奖励补助 | - | 5.00 | - | - | 与收益相关 |
| 企业上台阶奖励 | - | 50.00 | - | - | 与收益相关 |
| 稳岗补贴 | - | 1.65 | 1.90 | 2.43 | 与收益相关 |
| 专精特新中小企业奖补 | - | 50.00 | - | - | 与收益相关 |
| 2018年中小企业国际市场开拓资金 | - | 11.90 | - | - | 与收益相关 |
| 高新技术企业认定奖励 | - | 20.00 | 5.00 | 10.00 | 与收益相关 |
| 高新技术企业培育项目 | - | 34.71 | 13.50 | - | 与收益相关 |
| 深圳“小升规”奖励补助 | - | 10.00 | - | - | 与收益相关 |
| 其他项目 | 0.20 | - | 7.00 | 3.20 | 与收益相关 |
| 品牌商标奖励 | - | - | 10.00 | - | 与收益相关 |
| 深圳市龙岗区2018年企业入库奖励 | - | - | 10.00 | - | 与收益相关 |
1-1-285
| 补助项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 | 与资产相关/与收益相关 |
| 小型微型企业培育项目资助 | - | - | - | 6.23 | 与收益相关 |
| 合计 | 58.20 | 183.26 | 47.40 | 21.86 | - |
报告期内，公司营业外收入主要系与收益相关的政府补助构成，公司营业外支出金额较小。
4、所得税费用
报告期内，公司所得税费用的明细情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 当期所得税费用 | - | 311.03 | 237.49 | 245.06 |
| 递延所得税费用 | -60.98 | -44.11 | -10.80 | -27.09 |
| 合计 | -60.98 | 266.92 | 226.69 | 217.97 |
报告期内，公司及下属子公司执行的所得税政策详见本节之“八、主要税种和税收优惠政策”之“（一）主要税种及税率”部分。所得税费用由当期所得税和递延所得税调整构成。
十一、资产质量分析
（一）资产构成及变动分析
1、资产构成及变化
报告期各期末，公司资产结构如下表：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 流动资产 | 17,998.73 | 88.76 | 17,153.34 | 88.48 | 8,460.50 | 79.11 | 7,234.76 | 85.72 |
| 非流动 资产 | 2,279.56 | 11.24 | 2,232.47 | 11.52 | 2,233.76 | 20.89 | 1,205.12 | 14.28 |
| 合计 | 20,278.28 | 100.00 | 19,385.81 | 100.00 | 10,694.26 | 100.00 | 8,439.88 | 100.00 |
报告期内随着公司经营规模的扩大以及盈利能力的提高，公司资产规模也持续增加。报告期各期末，公司总资产分别为8,439.88万元、10,694.26万元、19,385.81
1-1-286
万元和20,278.28万元。2019年末公司资产总额较2018年末增加了8,691.55 万元，增长81.27%，主要系引进新股东投入资本及经营利润增长所致。报告期各期末，公司流动资产占总资产比例分别为85.72%、79.11%、88.48%和88.76%，是公司资产的主要组成部分，主要系公司业务为集成电路设计，采取国际通用的Fabless轻资产业务模式，公司资产结构与业务模式相匹配。
（二）流动资产构成及变动分析
报告期各期末，公司流动资产构成情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 货币资金 | 11,112.38 | 61.74 | 12,015.93 | 70.05 | 3,051.03 | 36.06 | 3,401.02 | 47.01 |
| 交易性金融资产 | 2,000.00 | 11.11 | 1,500.00 | 8.74 | - | - | - | - |
| 应收票据 | - | - | 20.00 | 0.12 | - | - | - | - |
| 应收账款 | 127.22 | 0.71 | 325.76 | 1.90 | 284.50 | 3.36 | 46.28 | 0.64 |
| 预付款项 | 486.94 | 2.71 | 76.91 | 0.45 | 194.93 | 2.30 | 403.71 | 5.58 |
| 其他 应收款 | 67.92 | 0.38 | 76.94 | 0.45 | 141.75 | 1.68 | 36.10 | 0.50 |
| 存货 | 4,099.61 | 22.78 | 3,094.36 | 18.04 | 3,304.97 | 39.06 | 2,308.34 | 31.91 |
| 其他流动资产 | 104.67 | 0.58 | 43.44 | 0.25 | 1,483.32 | 17.53 | 1,039.31 | 14.37 |
| 合计 | 17,998.73 | 100.00 | 17,153.34 | 100.00 | 8,460.50 | 100.00 | 7,234.76 | 100.00 |
报告期内，公司生产销售规模逐步扩大，流动资产总体呈现增长态势。公司流动资产主要由货币资金、存货、交易性金融资产和其他流动资产构成。报告期各期末，上述四项资产占流动资产的比例分别为93.28%、92.66%、97.09%和96.21%。2019年度公司交易性金融资产增加同时其他流动资产减少，主要系公司于2019年1月1日起执行新金融工具准则，将原计入“其他流动资产”核算的理财产品列报至“交易性金融资产”核算所致。
公司流动资产具体情况分析如下：
1、货币资金
报告期各期末，公司的货币资金构成情况如下：
1-1-287
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 现金 | 3.23 | 3.05 | 1.23 | 3.03 |
| 银行存款 | 11,109.14 | 12,012.87 | 3,049.80 | 3,397.99 |
| 合计 | 11,112.38 | 12,015.93 | 3,051.03 | 3,401.02 |
| 其中：存放在境外的款项总额 | 2.15 | 4.33 | 2.29 | 338.33 |
2019年末公司货币资金较2018年末增加了8,964.89万元，增长293.83%，一方面系公司销售规模扩大、销售回款增加；另一方面系公司股东的新增资本金投入。
报告期各期末，公司货币资金主要为银行存款，现金余额较小。
公司货币资金期末余额中不存在抵押、质押或冻结等被限制使用的款项。
2、交易性金融资产
报告期各期末，公司的交易性金融资产构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | 2,000.00 | 1,500.00 | - | - |
| 其中：结构性存款 | 2,000.00 | 1,500.00 | - | - |
| 合计 | 2,000.00 | 1,500.00 | - | - |
公司交易性金融资产系从银行购买的结构性存款产品。
3、应收票据
报告期各期末，公司的应收票据构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 银行承兑汇票 | - | 20.00 | - | - |
| 商业承兑汇票 | - | - | - | - |
| 减：商业承兑汇票坏账准备 | - | - | - | - |
1-1-288
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 合计 | - | 20.00 | - | - |
2019年末公司应收票据为银行承兑汇票，期末金额较小，占流动资产的比例为0.12%。截止2020年3月底该票据已到期承兑。
4、应收账款
（1）应收账款变动分析
报告期各期末，公司应收账款及占营业收入比例情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 | 2018年12月31日/2018年度 | 2017年12月31日/2017年度 |
| 应收账款余额 | 133.91 | 342.91 | 299.47 | 48.71 |
| 减：坏账准备 | 6.70 | 17.15 | 14.97 | 2.44 |
| 应收账款净额 | 127.22 | 325.76 | 284.50 | 46.28 |
| 营业收入 | 4,775.80 | 10,454.77 | 8,070.67 | 7,711.36 |
| 应收账款净额占营业收入比例 | 2.66% | 3.12% | 3.53% | 0.60% |
报告期各期末，公司应收账款净额分别为46.28万元、284.50万元、325.76万元和127.22万元，占营业收入的比例分别0.60%、3.53%、3.12%和2.66%，款项主要为应收经销商客户的货款。
报告期各期末，公司应收账款净额及占营业收入的比例均较低，主要系公司客户以经销商为主，根据公司制定的信用政策，对一般经销商通常不提供信用期，仅对部分长期合作且信用状况较好的经销商给予一定的信用期。
2018年末公司应收账款净额较2017年末增加了238.22万元，主要系随着公司销售规模的扩大，根据公司信用政策对部分长期合作且信用状况较好的客户给予了一定的信用期。公司严格执行既定信用政策，2019年、2020年1-6月公司销售规模继续增长，应收账款仍处于较低水平。
报告期内公司应收账款质量较高，回款良好，未发生大额应收账款无法收回的情形。
1-1-289
（2）应收账款账龄分析
报告期各期末，公司应收账款的账龄结构具体情况如下：
单位：万元，%
| 项 目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 1年以内 | 133.91 | 100.00 | 342.91 | 100.00 | 299.47 | 100.00 | 48.71 | 100.00 |
| 余额合计 | 133.91 | 100.00 | 342.91 | 100.00 | 299.47 | 100.00 | 48.71 | 100.00 |
| 坏账准备 | 6.70 | - | 17.15 | - | 14.97 | - | 2.44 | - |
| 账面价值 | 127.22 | - | 325.76 | - | 284.50 | - | 46.28 | - |
报告期各期末，公司应收账款的账龄均在1年以内，符合公司对客户信用管理的特征，账龄结构合理，应收账款总体质量良好，不存在重大回收问题，发生坏账的风险较小。
（3）应收账款客户情况
报告期各期末，公司应收账款余额前五名单位情况如下：
单位：万元，%
| 时 间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额 | 占应收账款余额比例 |
| 2020年 6月30日 | 深圳市阳邦电子有限公司 | 非关联方 | 31.00 | 23.15 |
| 翱昇科技股份有限公司 | 非关联方 | 22.99 | 17.17 | |
| 南京昌鸿卓电子科技有限公司 | 非关联方 | 21.90 | 16.36 | |
| 铭熙科技有限公司 | 非关联方 | 19.44 | 14.52 | |
| 深圳市悦贤科技有限公司 | 非关联方 | 7.61 | 5.68 | |
| 合计 | - | 102.94 | 76.88 | |
| 2019年 12月31日 | 热点科技香港实业有限公司 | 非关联方 | 83.71 | 24.41 |
| 深圳市阳邦电子有限公司 | 非关联方 | 59.68 | 17.40 | |
| 友邦兴业科技有限公司 | 非关联方 | 57.15 | 16.67 | |
| 翱昇科技股份有限公司 | 非关联方 | 50.13 | 14.62 | |
| 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 非关联方 | 25.90 | 7.55 | |
| 合计 | - | 276.57 | 80.65 | |
| 2018年 12月31日 | 深圳市华麒嘉电子有限公司 | 非关联方 | 86.18 | 28.78 |
| 热点科技香港实业有限公司 | 非关联方 | 72.39 | 24.17 |
1-1-290
| 时 间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额 | 占应收账款余额比例 |
| 友邦兴业科技有限公司 | 非关联方 | 54.70 | 18.27 | |
| 南京昌鸿卓电子科技有限公司 | 非关联方 | 33.54 | 11.20 | |
| 深圳市朗强科技有限公司 | 非关联方 | 26.76 | 8.94 | |
| 合计 | - | 273.57 | 91.36 | |
| 2017年 12月31日 | 帝辉（香港）有限公司 | 非关联方 | 30.05 | 61.68 |
| 熊安永 | 非关联方 | 7.42 | 15.24 | |
| 深圳市九黎科技有限公司 | 非关联方 | 6.64 | 13.64 | |
| 合肥市明航视讯科技有限公司 | 非关联方 | 2.40 | 4.93 | |
| 翱昇科技股份有限公司 | 非关联方 | 1.51 | 3.10 | |
| 合计 | - | 48.02 | 98.59 |
报告期各期末，公司应收账款前五名客户占比分别为98.59%、91.36%、80.65%和76.88%，集中度较高。公司前五大应收账款客户为公司当期主要销售客户，账龄均在1年以内，应收账款回收风险较小。报告期各期末，公司应收账款余额中不存在持公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位款项。
（4）应收账款期后回款情况
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 应收账款余额 | 133.91 | 342.91 | 299.47 | 48.71 |
| 期后一个月回款 | 133.91 | 158.33 | 248.15 | 45.80 |
| 占比 | 100.00% | 46.17% | 82.86% | 94.03% |
| 期后三个月回款 | - | 329.93 | 277.02 | 46.17 |
| 占比 | - | 96.21% | 92.50% | 94.79% |
如上表所示，报告期内，公司主要应收账款期后回款情况良好，基本在期后3个月内收回，未发生大额货款无法收回的情形。
2019年期后一个月的回款比例有所下降，主要系2020年春节放假时间较早所致。
5、预付账款
1-1-291
报告期各期末，公司预付账款的账龄结构具体情况如下：
单位：万元
| 账龄 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | |
| 1年以内 | 486.94 | 100.00 | 76.91 | 100.00 | 194.93 | 100.00 | 403.71 | 100.00 |
| 合计 | 486.94 | 100.00 | 76.91 | 100.00 | 194.93 | 100.00 | 403.71 | 100.00 |
报告期各期末，公司预付款项金额分别为403.71万元、194.93万元、76.91万元和486.94万元，规模整体较小且账龄均在1年以内，账龄情况良好。2017年末至2019年末，公司预付款款项余额呈下降趋势。主要原因系该期间公司预付款主要为预付给Silterra的晶圆采购款项，基于双方长期良好合作的基础上，在实际合作中Silterra逐步给予了公司一定信用期，导致预付款项的减少。2020年6月末预付账款增长较多，主要系随着公司经营规模的扩大，公司加强了与晶圆代工厂联华电子股份有限公司的合作，导致预付款增多。
报告期各期末，公司预付款项余额前五名单位情况如下：
单位：万元
| 时间 | 单位名称 | 金额 | 占预付款项余额比例（%） | 款项 性质 | 账龄 |
| 2020年 6月30日 | 联华电子股份有限公司 | 353.03 | 72.50 | 货款 | 1年以内 |
| 北京集佳知识产权代理有限公司 | 42.65 | 8.76 | 专利代理费 | 1年以内 | |
| 上海灿芯半导体（香港）有限公司 | 37.38 | 7.68 | 货款 | 1年以内 | |
| 深圳市深佳知识产权代理事务所（普通合伙） | 13.73 | 2.82 | 专利代理费 | 1年以内 | |
| 杭州汉瑞电子有限公司 | 13.12 | 2.69 | 货款 | 1年以内 | |
| 合计 | 459.91 | 94.45 | - | - | |
| 2019年12月31日 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 16.58 | 21.55 | 房租 | 1年以内 |
| 北京集佳知识产权代理有限公司 | 15.34 | 19.94 | 专利代理费 | 1年以内 | |
| 合肥海诚科技产业服务有限公司 | 14.34 | 18.65 | 物业费 | 1年以内 | |
| 杭州汉瑞电子有限公司 | 12.53 | 16.29 | 货款 | 1年以内 | |
| 深圳市深佳知识产权代理事务所（普通合伙） | 7.83 | 10.19 | 专利代理费 | 1年以内 |
1-1-292
| 时间 | 单位名称 | 金额 | 占预付款项余额比例（%） | 款项 性质 | 账龄 |
| 合计 | 66.62 | 86.62 | - | - | |
| 2018年 12月31日 | Silterra | 119.27 | 61.19 | 货款 | 1年以内 |
| 虹晶科技股份有限公司 | 44.02 | 22.58 | 货款 | 1年以内 | |
| 联华电子股份有限公司 | 13.73 | 7.04 | 货款 | 1年以内 | |
| 深圳市机汇五金制品有限公司 | 5.25 | 2.69 | 货款 | 1年以内 | |
| 中国石化销售有限公司广东深圳石油分公司 | 2.05 | 1.05 | 汽油费 | 1年以内 | |
| 合计 | 184.31 | 94.55 | - | - | |
| 2017年 12月31日 | Silterra. | 288.02 | 71.34 | 货款 | 1年以内 |
| 虹晶科技股份有限公司 | 63.90 | 15.83 | 货款 | 1年以内 | |
| 灿芯半导体（上海）有限公司 | 31.48 | 7.80 | 货款 | 1年以内 | |
| 合肥香怡物业管理有限公司 | 9.19 | 2.28 | 物业费 | 1年以内 | |
| 广州华进联合专利商标代理有限公司深圳分公司 | 3.00 | 0.74 | 专利代理费 | 1年以内 | |
| 合计 | 395.59 | 97.99 | - | - |
截至2020年6月30日，公司预付款项中无预付持有公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位款项。
6、其他应收款
（1）分类列示
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 应收利息 | - | 13.08 | 14.26 | 12.06 |
| 应收股利 | - | - | - | - |
| 其他应收款 | 67.92 | 63.86 | 127.49 | 24.04 |
| 合计 | 67.92 | 76.94 | 141.75 | 36.10 |
（2）应收利息
①分类列示
1-1-293
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 资金占用利息 | - | 13.08 | 14.26 | 12.06 |
| 小计 | - | 13.08 | 14.26 | 12.06 |
| 减：坏账准备 | - | - | - | - |
| 合计 | - | 13.08 | 14.26 | 12.06 |
报告期各期末，公司应收利息为应收实际控制人的资金占用利息，详见本招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“八、关联交易”之“（二）偶发性关联交易”。
②各报告期期末无重要逾期利息。
（3）其他应收款
报告期各期末，公司其他应收款的账龄结构如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | 金额 | 比例（%） | |
| 1年以内 | 57.74 | 80.77 | 53.47 | 79.54 | 121.03 | 89.00 | 15.03 | 30.08 |
| 1至2年 | - | - | - | - | 10.87 | 7.99 | 3.90 | 7.79 |
| 2至3年 | - | - | 10.72 | 15.94 | 3.90 | 2.86 | 0.10 | 0.20 |
| 3至4年 | 10.72 | 15.00 | 2.84 | 4.22 | - | - | - | - |
| 4至5年 | 2.84 | 3.97 | - | - | - | - | 30.95 | 61.93 |
| 5年以上 | 0.20 | 0.28 | 0.20 | 0.30 | 0.20 | 0.15 | - | - |
| 余额合计 | 71.49 | 100.00 | 67.22 | 100.00 | 136.00 | 100.00 | 49.98 | 100.00 |
| 坏账准备 | 3.57 | - | 3.36 | - | 8.51 | - | 25.93 | - |
| 账面 价值 | 67.92 | - | 63.86 | - | 127.49 | - | 24.04 | - |
报告期各期末，公司其他应收款分别为24.04万元、127.49万元、63.86万元和67.92万元，规模整体较小，款项主要为押金、海关保证金。
报告期各期末，公司的其他应收款构成情况如下：
1-1-294
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 押金 | 64.60 | 63.48 | 14.81 | 14.81 |
| 海关保证金 | - | - | 117.95 | 0.77 |
| 其他往来款 | 6.89 | 3.74 | 3.23 | 34.39 |
| 小计 | 71.49 | 67.22 | 136.00 | 49.98 |
| 减：坏账准备 | 3.57 | 3.36 | 8.51 | 25.93 |
| 合计 | 67.92 | 63.86 | 127.49 | 24.04 |
报告期各期末，公司其他应收款余额前五名如下：
| 时间 | 单位名称 | 金额 （万元） | 占其他应收款余额比例（%） | 款项性质 | 账龄 |
| 2020年6月30日 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 49.73 | 69.56 | 押金 | 1年以内 |
| 中海信科技开发（深圳）有限公司 | 11.19 | 15.65 | 押金 | 1年以内、3至4年 | |
| 余存存 | 4.50 | 6.29 | 其他 往来款 | 1年以内 | |
| 海恒投资 | 2.84 | 3.97 | 押金 | 4至5年 | |
| 董飞 | 1.12 | 1.57 | 其他 往来款 | 1年以内 | |
| 合计 | 69.37 | 97.03 | - | - | |
| 2019年12月31日 | 合肥恒创智能科技有限公司 | 49.73 | 73.97 | 押金 | 1年以内 |
| 中海信科技开发（深圳）有限公司 | 10.07 | 14.98 | 押金 | 2-3年 | |
| 海恒投资 | 2.84 | 4.22 | 押金 | 3-4年 | |
| 陈家丽 | 1.82 | 2.71 | 其他 往来款 | 1年以内 | |
| 深圳市朗强科技有限公司 | 1.29 | 1.92 | 其他 往来款 | 1年以内 | |
| 合计 | 65.75 | 97.80 | - | - | |
| 2018年12月31日 | 中华人民共和国合肥海关 | 117.95 | 86.73 | 海关保证金 | 1年以内 |
| 中海信科技开发（深圳）有限公司 | 10.07 | 7.40 | 押金 | 1-2年 | |
| 海恒投资 | 2.84 | 2.08 | 押金 | 2-3年 | |
| 深圳万盛通实业有限公司 | 1.06 | 0.78 | 押金 | 2-3年 | |
| 深圳市中海信物业管理有限公司 | 0.65 | 0.48 | 押金 | 1-2年 | |
| 合计 | 132.57 | 97.47 | - | - |
1-1-295
| 时间 | 单位名称 | 金额 （万元） | 占其他应收款余额比例（%） | 款项性质 | 账龄 |
| 2017年12月31日 | 陈峰 | 30.75 | 61.53 | 其他 往来款 | 4-5年 |
| 中海信科技开发（深圳）有限公司 | 10.07 | 20.15 | 押金 | 1年以内 | |
| 海恒投资 | 2.84 | 5.67 | 押金 | 1-2年 | |
| 深圳万盛通实业有限公司 | 1.06 | 2.12 | 押金 | 1-2年 | |
| 中华人民共和国合肥海关 | 0.77 | 1.55 | 海关 保证金 | 1年以内 | |
| 合计 | 45.49 | 91.02 | - | - |
7、存货
报告期各期末，公司存货的具体情况如下：
单位：万元，%
| 项 目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 原材料 | 2,063.68 | 45.25 | 1,867.87 | 53.22 | 1,772.59 | 49.40 | 1,428.70 | 56.75 |
| 库存商品 | 1,859.82 | 40.78 | 972.76 | 27.72 | 1,400.50 | 39.03 | 606.13 | 24.08 |
| 半成品 | 137.09 | 3.01 | 135.96 | 3.87 | 140.72 | 3.92 | 110.56 | 4.39 |
| 委托加工物资 | 500.43 | 10.97 | 532.90 | 15.18 | 274.60 | 7.65 | 372.21 | 14.78 |
| 余额合计 | 4,561.02 | 100.00 | 3,509.49 | 100.00 | 3,588.41 | 100.00 | 2,517.60 | 100.00 |
| 减：存货跌价准备 | 461.41 | - | 415.12 | - | 283.44 | - | 209.26 | - |
| 账面价值 | 4,099.61 | - | 3,094.36 | - | 3,304.97 | - | 2,308.34 | - |
公司系专业的集成电路设计企业，采用Fabless模式进行生产，根据市场需求，向晶圆制造商下单采购晶圆，并由封装测试厂进行加工，因此，公司存货主要由原材料、库存商品和委托加工物资等构成。其中原材料主要系生产芯片用的晶圆，委托加工物资系封装测试厂商加工、测试的产品，半成品系已完成封装但尚未测试的产品，库存商品系已完成加工制造的芯片。
（1）存货变动分析
报告期各期末，公司存货账面价值分别为2,308.34万元、3,304.97万元、3,094.36万元和4,099.61万元，占公司流动资产的比例分别为31.91%、39.06%、18.04%和
1-1-296
22.78%。2019年末存货占流动资产的比例大幅下降，主要系公司流动资产中货币资金增长较多，导致存货占比相对下降。
报告期内，随着公司销售规模的扩大，存货金额有所增长，2018年末较2017年末增加996.62万元，主要系公司根据市场需求增加了主要产品备货所致。2019年公司销售情况持续向好，期末存货较2018年末略有下降。2020年6月末公司存货较2019年末增加1,005.25万元，主要系库存商品增加，公司销售具有一定的季节性，下半年销售情况一般好于上半年，因此储备较多库存商品。
报告期内公司存货余额较高，主要原因：一方面系芯片生产周期较长，自公司向晶圆厂下单采购晶圆至完成成品芯片，大约需要3-4个月，公司需要结合在手订单以及客户对未来一段时间的销售预测情况确定生产计划，提前进行备货；另一方面系公司产品线比较丰富，产品类型较多，为及时响应客户需求，需要保持一定规模的产品库存。
同行业可比公司中存货占流动资产的比例如下：
| 公司 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 晶晨股份 | 14.18% | 16.17% | 43.31% | 23.38% |
| 富瀚微 | 12.05% | 10.97% | 5.81% | 4.27% |
| 全志科技 | 28.12% | 18.88% | 21.18% | 12.33% |
| 瑞芯微 | 14.91% | 17.97% | 26.75% | 30.36% |
| 平均 | 17.32% | 16.00% | 24.26% | 17.59% |
| 公司 | 22.78% | 18.04% | 39.06% | 31.91% |
数据来源：上述各公司财务报告、招股说明书等公开资料
与同行业相比，公司存货占流动资产的比例高于同行业平均水平，主要系公司备货较多所致。
（2）存货周转分析
报告期内，发行人存货周转情况如下：
| 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 存货平均余额（万元） | 4,035.25 | 3,548.95 | 3,053.01 | 1,905.64 |
1-1-297
| 项 目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 营业成本（万元） | 2,029.90 | 3,975.48 | 2,993.85 | 3,088.65 |
| 存货周转率（次） | 0.50 | 1.12 | 0.98 | 1.62 |
2017年度、2018年度和2019年度，公司存货周转率分别为1.62、0.98和1.12。2018年度公司根据市场需求增加了主要产品备货，使存货周转率有所下降，存货周转率符合公司的生产经营情况。存货周转率与同行业比较情况见详见本节“十一、资产质量分析”之“（四）资产周转能力分析”。
（3）存货跌价准备计提情况
公司已根据企业会计准则及公司实际情况，制订了谨慎的存货跌价计提政策。报告期各期末，公司对存货进行全面清查后，按照成本与可变现净值孰低的原则计提存货跌价准备，具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 存货 余额 | 跌价 准备 | 存货 余额 | 跌价 准备 | 存货 余额 | 跌价 准备 | 存货 余额 | 跌价 准备 | |
| 原材料 | 2,063.68 | 153.31 | 1,867.87 | 211.58 | 1,772.59 | 125.87 | 1,428.70 | 127.77 |
| 库存商品 | 1,859.82 | 283.94 | 972.76 | 179.10 | 1,400.50 | 140.38 | 606.13 | 80.54 |
| 半成品 | 137.09 | 24.15 | 135.96 | 24.45 | 140.72 | 17.19 | 110.56 | 0.96 |
| 委托加工物资 | 500.43 | - | 532.90 | - | 274.60 | - | 372.21 | - |
| 合计 | 4,561.02 | 461.41 | 3,509.49 | 415.12 | 3,588.41 | 283.44 | 2,517.60 | 209.26 |
①存货跌价准备核算方法
资产负债表日按成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。在确定存货的可变现净值时，以取得的可靠证据为基础，并且考虑持有存货的目的、资产负债表日后事项的影响等因素。公司可变现净值确定的依据如下：
A、产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变
1-1-298
现净值。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，以合同价格作为其可变现净值的计量基础；如果持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现净值以一般销售价格为计量基础。用于出售的材料等，以市场价格作为其可变现净值的计量基础。B、需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。如果用其生产的产成品的可变现净值高于成本，则该材料按成本计量；如果材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本，则该材料按可变现净值计量，按其差额计提存货跌价准备。
C、存货跌价准备一般按单个存货项目计提；对于数量繁多、单价较低的存货，按存货类别计提。
D、资产负债表日如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，则减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价准备的金额内转回，转回的金额计入当期损益。
②报告期内存货跌价准备计提情况
公司按上述方法对各期末存货进行了减值测试，经测试存货中部分库存商品、原材料及半成品成本高于其可变现净值，公司对该部分存货计提了存货跌价准备。存货跌价准备计提比例比较详见本节“9、主要资产减值准备计提情况”。
（4）存货库龄情况
报告期各期末，公司存货按不同库龄分类的账面价值情况具体如下：
单位：万元
| 项目 | 库龄 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | ||||
| 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | ||
| 原材料 | 1年以内 | 1,499.41 | - | - | 1,268.05 | - | - |
| 1年以上 | 564.27 | 153.31 | 27.17% | 599.82 | 211.58 | 35.27% | |
| 原材料小计 | 2,063.68 | 153.31 | 7.43% | 1,867.87 | 211.58 | 11.33% | |
| 库存商品 | 1年以内 | 1,532.79 | 10.06 | 0.66% | 720.22 | 35.85 | 4.98% |
| 1年以上 | 327.03 | 273.88 | 83.75% | 252.54 | 143.25 | 56.72% | |
| 库存商品小计 | 1,859.82 | 283.94 | 15.27% | 972.76 | 179.10 | 18.41% | |
1-1-299
| 项目 | 库龄 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | ||||
| 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | ||
| 半成品 | 1年以内 | 45.50 | - | - | 78.95 | - | - |
| 1年以上 | 91.59 | 24.15 | 26.37% | 57.01 | 24.45 | 42.90% | |
| 半成品 | 137.09 | 24.15 | 17.62% | 135.96 | 24.45 | 17.99% | |
| 委托加工物资 | 500.43 | - | - | 532.90 | - | - | |
| 合计 | 4,561.02 | 461.40 | 10.12% | 3,509.48 | 415.12 | 11.83% | |
（续上表）
| 项目 | 库龄 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | 账面余额 | 跌价准备 | 计提比例 | ||
| 原材料 | 1年以内 | 975.84 | - | - | 1,113.36 | - | - |
| 1年以上 | 796.75 | 125.87 | 15.80% | 315.34 | 127.77 | 40.52% | |
| 原材料小计 | 1,772.59 | 125.87 | 7.10% | 1,428.70 | 127.77 | 8.94% | |
| 库存商品 | 1年以内 | 1,203.10 | 43.61 | 3.62% | 382.44 | 0.06 | 0.02% |
| 1年以上 | 197.40 | 96.77 | 49.02% | 223.69 | 80.48 | 35.98% | |
| 库存商品小计 | 1,400.50 | 140.38 | 10.02% | 606.13 | 80.54 | 13.29% | |
| 半成品 | 1年以内 | 119.39 | - | - | 93.37 | - | - |
| 1年以上 | 21.33 | 17.19 | 80.61% | 17.19 | 0.96 | 5.56% | |
| 半成品小计 | 140.72 | 17.19 | 12.22% | 110.56 | 0.96 | 0.86% | |
| 委托加工物资 | 274.60 | - | 0.00% | 372.21 | - | - | |
| 合计 | 3,588.41 | 283.44 | 7.90% | 2,517.60 | 209.26 | 8.31% | |
报告期各期末，公司一年以内库龄存货的账面价值占期末全部存货账面价值的比例分别为84.97%、76.53%、82.87%和87.03%，整体库龄结构良好。
8、其他流动资产
报告期各期末，公司其他流动资产构成如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 银行理财产品 | - | - | 1,300.00 | 1,000.00 |
| 待抵扣进项税/待认证进项税 | - | 43.44 | 0.58 | 39.31 |
1-1-300
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 预缴税金/预付税金 | 104.67 | - | 182.74 | - |
| 合计 | 104.67 | 43.44 | 1,483.32 | 1,039.31 |
报告期各期末，公司其他流动资产为银行理财产品、待抵扣进项税额和预缴税金，占总资产的比例分别为12.31%、13.87%、0.22%和0.52%，2019年末及2020年6月末占比降低主要系公司于2019年1月1日起执行新金融工具准则，将原计入“其他流动资产”核算的理财产品列报至“交易性金融资产”核算所致。
9、主要资产减值准备计提情况
报告期内，公司已按照《企业会计准则》等相关财务会计法规制定了具体可行的资产减值准备计提政策，足额计提了相应的资产减值准备。
报告期各期末，公司资产减值准备情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 坏账准备-应收账款 | 6.70 | 17.15 | 14.97 | 2.44 |
| 坏账准备-其他应收账款 | 3.57 | 3.36 | 8.51 | 25.93 |
| 存货跌价准备 | 461.41 | 415.12 | 283.44 | 209.26 |
| 合计 | 471.68 | 435.63 | 306.92 | 237.63 |
（1）坏账准备计提情况
报告期内，公司应收账款账龄均在1年以内；其他应收款金额较小，除部分押金账龄在1年以上外，其他均在1年以内。公司结合客户特点、收款情况、账龄情况和行业特点，制定了谨慎的坏账计提政策。2019年开始，根据新的会计政策公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，计算应收账款及其他应收款的信用损失。对账龄在1年以内的应收账款，预期信用损失率为5%，并按此计提减值准备。对于处于第一阶段的其他应收款，公司预期未来12个月内的预期信用损失率为5%，并按这一比例计提减值准备。
2018年度至2017年度，公司按照账龄分析法计提坏账准备。构建了账龄为1年以内、1-2年、2-3年、3-4年、4-5年及5年以上的账龄组合，分别按照5%、10%、
1-1-301
30%、50%、80%及100%的比例计提坏账准备。公司坏账准备计提比例总体而言较为谨慎，符合公司的实际情况。公司及同行业上市公司应收款项坏账准备计提比例对比如下：
| 公司 | 1年以内 | 1-2年 | 2-3年 | 3-4年 | 4-5年 | 5年以上 |
| 晶晨股份 | 1%、5% | 10% | 50% | 100% | 100% | 100% |
| 富瀚微 | 1%、5% | 10% | 20% | 50% | 70% | 100% |
| 全志科技 | 1%、5% | 10% | 50% | 100% | 100% | 100% |
| 瑞芯微 | 1%、5% | 10% | 20% | 100% | 100% | 100% |
| 公司 | 5% | 10% | 30% | 50% | 80% | 100% |
数据来源：上述各公司财务报告、招股说明书等公开资料
从同行业公开数据来看，行业内公司应收账款账龄普遍较短，因此报告期各期末应收账款坏账准备实际计提比例（报告期各期末应收账款坏账准备占账面余额的比例）通常接近其坏账准备计提的实际水平，具体比较如下：
| 公司 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 晶晨股份 | 1.33% | 1.04% | 1.39% | 1.00% |
| 富瀚微 | 1.43% | 1.17% | 1.17% | 1.06% |
| 全志科技 | 18.84% | 19.46% | 15.90% | 2.88% |
| 瑞芯微 | 1.00% | 1.00% | 1.00% | 1.00% |
| 平均 | 5.65% | 5.67% | 4.87% | 1.49% |
| 公司 | 5.00% | 5.00% | 5.00% | 5.00% |
综上所述，与同行业上市公司相比，公司坏账准备计提政策与同行业上市公司不存在实质性差异，处于合理范围。
（2）存货跌价准备计提情况
报告期各期末，公司对存货各项目进行盘点清查，对于存在减值迹象的，公司对其进行测算并计提存货跌价准备。
①存货跌价准备计提情况
报告期内，公司按照会计准则制定了具体可行的存货跌价准备计提政策，并按
1-1-302
照存货跌价准备计提政策对公司库存商品等存货进行了跌价测试，足额计提了相应的存货跌价准备，反映了各年末存货的实际状况。各期末公司存货跌价情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 存货原值 | 4,561.02 | 3,509.49 | 3,588.41 | 2,517.60 |
| 存货跌价准备 | 461.41 | 415.12 | 283.44 | 209.26 |
| 计提比例 | 10.12% | 11.83% | 7.90% | 8.31% |
报告期内，公司存货跌价计提比例变动不大，2018年末计提比例有所下降主要系当年末产品备货所致。
公司对库龄较长的存货已全额计提跌价准备，对其他存货根据可变现净值计提跌价准备，公司存货跌价准备计提较为充分。
②同行业可比上市公司对比分析
| 公司 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 晶晨股份 | 24.24% | 20.86% | 15.41% | 25.69% |
| 富瀚微 | 0.58% | 0.65% | 0.60% | 0.13% |
| 全志科技 | 6.81% | 9.54% | 6.72% | 13.00% |
| 瑞芯微 | 12.61% | 12.15% | 9.04% | 10.80% |
| 平均值 | 11.06% | 10.80% | 7.94% | 12.41% |
| 公司 | 10.12% | 11.83% | 7.90% | 8.31% |
从上表可见，报告期内，公司存货跌价准备比例的变动趋势与同行业可比上市公司总体一致，符合行业特点。
（三）非流动资产构成及变动分析
报告期各期末，公司非流动资产规模相对稳定，主要由固定资产、长期待摊费用和递延所得税资产等构成，具体情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 固定资产 | 1,418.83 | 62.24 | 1,561.73 | 69.96 | 1,419.70 | 63.56 | 1,008.75 | 83.71 |
1-1-303
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 无形资产 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 长期待摊费用 | 400.42 | 17.57 | 460.75 | 20.64 | 561.53 | 25.14 | 40.79 | 3.38 |
| 递延所得税 资产 | 270.97 | 11.89 | 209.99 | 9.41 | 165.89 | 7.43 | 155.08 | 12.87 |
| 其他非流动 资产 | 189.34 | 8.31 | - | - | 86.65 | 3.88 | 0.49 | 0.04 |
| 合计 | 2,279.56 | 100.00 | 2,232.47 | 100.00 | 2,233.76 | 100.00 | 1,205.12 | 100.00 |
1、固定资产
（1）报告期各期末，公司固定资产具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | |
| 机器设备 | 1,945.43 | 1,092.78 | 1,854.13 | 1,148.14 | 1,379.70 | 916.55 | 805.33 | 485.54 |
| 掩膜 | 1,276.83 | 180.15 | 1,276.83 | 290.03 | 1,242.51 | 352.22 | 1,070.53 | 412.48 |
| 运输工具 | 88.42 | 4.42 | 88.42 | 4.42 | 88.42 | 4.42 | 88.42 | 4.42 |
| 电子设备及其他 | 420.47 | 141.48 | 370.74 | 119.13 | 343.75 | 146.50 | 269.43 | 106.31 |
| 合计 | 3,731.15 | 1,418.83 | 3,590.12 | 1,561.73 | 3,054.38 | 1,419.70 | 2,233.71 | 1,008.75 |
报告期各期末，公司固定资产账面价值分别为1,008.75万元、1,419.70万元、1,561.73万元和1,418.83万元，占总资产的比例分别为11.95%、13.28%、8.06%和
7.00%，规模和占总资产比例均较小，与公司采用Fabless的业务模式相匹配，无需大额的厂房及生产设备投入。
报告期内公司固定资产的主要组成部分为机器设备和掩膜，其账面价值占固定资产账面价值的比例在89%以上，其中机器设备主要系研发用的示波器、信号测试仪等专业设备。
报告期内，公司业务持续发展，研发投入处于较高水平，因此固定资产规模稳定增长。
公司注重对各类生产设备的检查、维护和保养，生产设备使用状况良好，报告期内固定资产未出现需计提减值准备的情形。
1-1-304
（2）固定资产折旧政策及同行业比较分析
报告期内公司固定资产采用年限平均法计提折旧，按固定资产的类别、估计的经济使用年限和预计的净残值率分别确定折旧年限和年折旧率如下：
| 类别 | 折旧年限 | 残值率（%） | 年折旧率（%） |
| 机器设备 | 5年 | 5 | 19.00 |
| 掩膜 | 3年 | 0 | 33.33 |
| 运输设备 | 4年 | 5 | 23.75 |
| 电子设备及其他 | 3-5年 | 5 | 19.00-31.67 |
公司与同行业上市公司固定资产折旧政策对比如下：
| 固定资产类别 | 公司 | 折旧方法 | 折旧年限（年） | 残值率（%） |
| 机器设备 | 晶晨股份 | 年限平均法 | - | - |
| 富瀚微 | 年限平均法 | 3 | 5 | |
| 全志科技 | 年限平均法 | - | - | |
| 瑞芯微 | 年限平均法 | 3-5 | 5 | |
| 掩膜 | 晶晨股份（注1） | 年限平均法 | 2.5 | 0 |
| 富瀚微 | 年限平均法 | 3 | 5 | |
| 全志科技 | 年限平均法 | - | - | |
| 瑞芯微（注2） | 年限平均法 | - | - | |
| 电子设备及其他 | 晶晨股份 | 年限平均法 | 3-5 | 5 |
| 富瀚微 | 年限平均法 | 3 | 5 | |
| 全志科技 | 年限平均法 | 3-5 | 5 | |
| 瑞芯微 | 年限平均法 | - | - | |
| 运输设备 | 晶晨股份 | 年限平均法 | 5 | 5 |
| 富瀚微 | 年限平均法 | 5 | 5 | |
| 全志科技 | 年限平均法 | 5 | 5 | |
| 瑞芯微 | 年限平均法 | 3-4 | 5 |
注1：晶晨股份通过长期待摊费用核算掩膜（光罩），采用直线法摊销无残值。注2：瑞芯微通过长期待摊费用核算掩膜（光罩），量产后根据预计可实现的产品产量对光罩进行摊销。
公司固定资产折旧政策与同行业上市公司不存在实质性差异。
2、无形资产
1-1-305
报告期各期末，公司无形资产具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | 原值 | 净值 | |
| 软件使用权 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 |
| 合计 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 | 4.27 | 0.00 |
报告期内，公司的无形资产系外购的财务类软件，公司不存在研发费用资本化的情形。
3、长期待摊费用
报告期各期末，公司长期待摊费用构成明细如下：
单位：万元
| 类别 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 装修费 | 400.42 | 460.75 | 561.53 | 40.79 |
| 合计 | 400.42 | 460.75 | 561.53 | 40.79 |
报告期内公司长期待摊费用主要系租赁办公用房的装修费用。
4、递延所得税资产
报告期各期末，公司递延所得税资产的明细如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||||
| 可抵扣暂时性差异 | 递延所得税资产 | 可抵扣暂时性差异 | 递延所得税资产 | 可抵扣暂时性差异 | 递延所得税资产 | 可抵扣暂时性差异 | 递延所得税资产 | |
| 资产减值准备 | 417.28 | 62.59 | 394.13 | 59.12 | 299.27 | 44.89 | 211.68 | 31.75 |
| 信用减值准备 | 6.99 | 1.05 | 13.61 | 2.04 | - | - | - | - |
| 内部交易未实现利润 | 175.17 | 26.28 | 185.29 | 27.79 | - | - | - | - |
| 递延收益 | 828.38 | 124.26 | 806.92 | 121.04 | 806.64 | 121.00 | 822.21 | 123.33 |
| 可抵扣亏损 | 378.66 | 56.80 | - | - | - | - | - | - |
| 合计 | 1,806.47 | 270.97 | 1,399.95 | 209.99 | 1,105.90 | 165.89 | 1,033.89 | 155.08 |
1-1-306
报告期各期末，公司递延所得税资产分别为155.08万元、165.89万元、209.99万元和270.97万元，占总资产的比例分别为1.84%、1.55%、1.08%和1.34%，规模和占总资产的比例均较小，主要为递延收益、减值准备及内部交易未实现利润产生的可抵扣暂时性差异。
5、其他非流动资产
报告期各期末，公司其他非流动资产构成明细如下：
单位：万元
| 类别 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 预付设备购置款 | 189.34 | - | 86.65 | 0.49 |
| 合计 | 189.34 | - | 86.65 | 0.49 |
（四）资产周转能力分析
报告期内，公司资产周转能力指标如下：
| 项目 | 2020年1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 应收账款周转率（次/年） | 20.03 | 32.55 | 46.36 | 37.66 |
| 存货周转率（次/年） | 0.50 | 1.12 | 0.98 | 1.62 |
| 总资产周转率（次/年） | 0.24 | 0.70 | 0.84 | 1.09 |
1、应收账款周转率情况分析
公司应收账款周转率与同行业可比公司的比较如下：
| 公司 | 2020年1-6月（次/年） | 2019年度 （次/年） | 2018年度 （次/年） | 2017年度 （次/年） |
| 晶晨股份 | 5.18 | 9.81 | 12.41 | 16.36 |
| 富瀚微 | 2.53 | 3.66 | 3.44 | 5.62 |
| 全志科技 | 16.54 | 36.00 | 25.94 | 14.32 |
| 瑞芯微 | 6.69 | 15.67 | 12.66 | 9.19 |
| 平均值 | 7.74 | 16.29 | 13.61 | 11.37 |
| 公司 | 20.03 | 32.55 | 46.36 | 37.66 |
报告期内公司应收账款周转率分别为37.66、46.36、32.55和20.03，整体周转效率较高，且高于同行业平均水平。总体而言公司应收账款占收入的比重较低，收
1-1-307
入质量较高，与公司自身业务特点相符合。
公司对一般经销商及直销客户通常不提供信用期，对信用状况较好且长期合作的客户经公司总经理审批后给予一定的信用期，显示出公司较强的议价能力。
2、存货周转率情况分析
公司存货周转率与同行业可比上市公司的比较如下：
| 公司 | 2020年1-6月 （次/年） | 2019年度 （次/年） | 2018年度 （次/年） | 2017年度 （次/年） |
| 晶晨股份 | 1.57 | 3.14 | 4.08 | 5.43 |
| 富瀚微 | 1.44 | 3.99 | 5.05 | 5.88 |
| 全志科技 | 0.83 | 2.30 | 2.58 | 3.10 |
| 瑞芯微 | 1.29 | 2.26 | 1.85 | 2.19 |
| 平均值 | 1.28 | 2.92 | 3.39 | 4.15 |
| 公司 | 0.50 | 1.12 | 0.98 | 1.62 |
从整体来看，报告期内公司存货周转率变动趋势与同行业可比上市公司保持一致，随着公司经营规模的扩大，产品类型的进一步丰富，公司基于在手订单和未来销售预测情况，增加了原材料采购和产成品备货量，报告期各期末存货规模呈增长趋势。
2017年度至2020年1-6月，公司存货周转率分别为1.62次/年、0.98次/年、
1.12次/年和0.50次/年，低于同行业可比上市公司。主要原因为一方面系公司产品类型的多样性要求公司保持较高的存货水平，公司作为高清视频信号处理和高速信号传输芯片的专业提供商，该领域布局的产品类型众多且生命周期较长，公司产品型号超过130种。公司需要根据不同类型及型号产品的客户需求，保持一定规模的原材料及库存商品；另一方面系公司销售收入的季节性较为明显，公司四季度销售收入占比较高，为确保季节转换时有足够的产成品支撑销售，公司集中备货以应对销售需求，导致年末存货余额较大。公司目前的财务结构与公司所处的发展阶段是相适应的，公司正处于快速发展期，报告期内公司存货周转率虽然低于同行业可比上市公司水平，但公司凭借在细分市场的竞争优势和产品的高附加值获取了较为稳定的利润水平。
3、总资产周转率情况分析
1-1-308
公司总资产周转率与同行业可比上市公司的比较如下：
| 公司 | 2020年1-6月 （次/年） | 2019年度 （次/年） | 2018年度 （次/年） | 2017年度 （次/年） |
| 晶晨股份 | 0.29 | 0.95 | 1.69 | 2.02 |
| 富瀚微 | 0.22 | 0.42 | 0.36 | 0.64 |
| 全志科技 | 0.24 | 0.58 | 0.56 | 0.50 |
| 瑞芯微 | 0.31 | 0.74 | 0.78 | 0.99 |
| 平均值 | 0.27 | 0.67 | 0.85 | 1.04 |
| 公司 | 0.24 | 0.70 | 0.84 | 1.09 |
2017年度至2020年1-6月，公司总资产周转率分别为1.09、0.84、0.70和0.24，总体呈下降趋势。2018年度较2017年度下降主要系公司备货导致存货规模上升；2019年度较2018年度下降主要系公司收到股东投入的资金，使货币资金大幅上升所致。
与同行业可比上市公司相比，公司总资产周转率与平均水平基本一致，不存在重大差异。
十二、偿债能力、流动性与持续经营能力的分析
（一）负债及偿债能力分析
报告期各期末，公司负债的情况如下：
单位：万元，%
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 应付账款 | 913.96 | 31.87 | 551.23 | 20.05 | 458.84 | 18.88 | 212.18 | 10.40 |
| 预收款项 | - | - | 108.38 | 3.94 | 184.82 | 7.61 | 97.40 | 4.77 |
| 合同负债 | 184.60 | 6.44 | - | - | - | - | - | - |
| 应付职工薪酬 | 511.91 | 17.85 | 579.22 | 21.07 | 442.94 | 18.23 | 387.83 | 19.00 |
| 应交税费 | 28.69 | 1.00 | 284.44 | 10.35 | 432.71 | 17.81 | 257.01 | 12.59 |
| 其他应付款 | 139.71 | 4.87 | 169.07 | 6.15 | 62.75 | 2.58 | 147.72 | 7.24 |
| 其他流动负债 | 10.22 | 0.36 | - | - | - | - | - | - |
| 流动负债合计 | 1,789.09 | 62.39 | 1,692.34 | 61.56 | 1,582.06 | 65.11 | 1,102.14 | 54.00 |
1-1-309
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 | ||||
| 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | 金额 | 比例 | |
| 递延收益 | 1,078.38 | 37.61 | 1,056.92 | 38.44 | 847.87 | 34.89 | 938.76 | 46.00 |
| 非流动负债合计 | 1,078.38 | 37.61 | 1,056.92 | 38.44 | 847.87 | 34.89 | 938.76 | 46.00 |
| 负债合计 | 2,867.47 | 100.00 | 2,749.26 | 100.00 | 2,429.93 | 100.00 | 2,040.90 | 100.00 |
报告期各期末，公司负债分别为2,040.90万元、2,429.93万元、2,749.26万元和2,867.47万元。报告期内，公司生产经营良好，负债规模总体稳定。
报告期内，公司负债主要为流动负债，报告期各期末公司流动负债占负债总额的比例分别为54.00%、65.11%、61.56%和62.39%，流动负债主要由应付账款、应付职工薪酬和应交税费构成；非流动负债为递延收益。
报告期内，发行人不存在银行借款等有息负债情况。
1、流动负债项目分析
（1）应付账款
公司报告期各期末应付账款主要为应付晶圆代工厂、芯片封装测试商等委外加工商的款项。
报告期各期末，公司应付账款余额分别为212.18万元、458.84万元、551.23万元和913.96万元，公司应付账款金额逐年增加，主要系公司产品市场需求良好，公司销售规模持续增长，公司增加采购所致。
报告期各期末，公司应付账款前五名单位情况如下：
单位：万元，%
| 时间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额 | 占应付账款余额 比例 | 采购内容 |
| 2020年 6月30日 | 超丰电子 | 非关联方 | 430.30 | 47.08 | 封测服务 |
| SILTERRA | 非关联方 | 392.98 | 43.00 | 晶圆 | |
| 合肥恒创智能科技有限公司 | 关联方 | 30.41 | 3.33 | 房租费用 | |
| 文晔科技股份有限公司 | 非关联方 | 14.09 | 1.54 | 晶圆 | |
| 合肥建工装饰工程有限公司 | 非关联方 | 13.50 | 1.48 | 装修服务 |
1-1-310
| 时间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额 | 占应付账款余额 比例 | 采购内容 |
| 合计 | - | 881.28 | 96.42 | ||
| 2019年 12月31日 | 超丰电子 | 非关联方 | 284.04 | 51.53 | 封测服务 |
| SILTERRA | 非关联方 | 122.43 | 22.21 | 晶圆 | |
| 文晔科技股份有限公司 | 非关联方 | 84.81 | 15.39 | 晶圆 | |
| 合肥建工装饰工程有限公司 | 非关联方 | 13.50 | 2.45 | 装修服务 | |
| Taiwan IC Packaging Corporation | 非关联方 | 9.77 | 1.77 | 封测服务 | |
| 合计 | - | 514.56 | 93.35 | - | |
| 2018年 12月31日 | 超丰电子 | 非关联方 | 348.62 | 75.98 | 封测服务 |
| 合肥建工装饰工程有限公司 | 非关联方 | 51.52 | 11.23 | 装修服务 | |
| 安徽海太欧领办公系统有限公司 | 非关联方 | 11.27 | 2.46 | 办公设备 | |
| Taiwan IC Packaging Corporation | 非关联方 | 9.96 | 2.17 | 封测服务 | |
| 鸿霖国际货运代理（上海）有限公司 | 非关联方 | 9.86 | 2.15 | 快递服务 | |
| 合计 | - | 431.23 | 93.98 | - | |
| 2017年 12月31日 | 超丰电子 | 非关联方 | 190.84 | 89.94 | 封测服务 |
| Tai Ji Semiconductor (Suzhou) Co.,Ltd. | 非关联方 | 7.71 | 3.63 | 封测服务 | |
| 鸿霖国际货运代理（上海）有限公司 | 非关联方 | 7.11 | 3.35 | 快递服务 | |
| Taiwan IC Packaging Corporation | 非关联方 | 4.01 | 1.89 | 封测服务 | |
| 合肥海林办公系统有限公司 | 非关联方 | 1.10 | 0.52 | 办公用品 | |
| 合计 | - | 210.77 | 99.33 | - |
（2）预收账款
报告期各期末，公司预收账款情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 预收账款 | - | 108.38 | 184.82 | 97.40 |
| 合计 | - | 108.38 | 184.82 | 97.40 |
2017年末、2018年末及2019年末，公司预收账款分别为97.40万元、184.82万元及108.38万元，金额较小，主要为预收部分客户的货款。2020年6月末预收账款减少，主要系公司于2020年1月1日起执行新会计准则，将原计入“预收账
1-1-311
款”核算的客户货款列报至“合同负债”核算所致。报告期各期末，公司预收账款前五名单位情况如下：
单位：万元，%
| 时间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额 | 占预收账款余额比例 |
| 2019年 12月31日 | 深圳中电国际信息科技有限公司 | 非关联方 | 50.42 | 46.52 |
| 深圳市亚美斯通电子有限公司 | 非关联方 | 39.59 | 36.53 | |
| Hong Kong Memec (AsiaPacific) Limited | 非关联方 | 4.10 | 3.78 | |
| 深圳市深艾尔科技有限公司 | 非关联方 | 3.00 | 2.77 | |
| 深圳市震华康宇实业有限公司 | 非关联方 | 2.51 | 2.32 | |
| 合计 | - | 99.63 | 91.92 | |
| 2018年 12月31日 | 深圳市瑞江科技有限公司 | 非关联方 | 146.31 | 79.16 |
| CEAC INTERNATIONAL LIMITED | 非关联方 | 25.87 | 14.00 | |
| 深圳市顺讯电子有限公司 | 非关联方 | 5.05 | 2.73 | |
| 林谋贵 | 非关联方 | 1.21 | 0.65 | |
| 深圳市贝利峰电子科技有限公司 | 非关联方 | 1.16 | 0.63 | |
| 合计 | - | 179.60 | 97.18 | |
| 2017年 12月31日 | 深圳市瑞江科技有限公司 | 非关联方 | 80.00 | 82.14 |
| 香港众鑫微电子有限公司 | 非关联方 | 5.83 | 5.99 | |
| 深圳中电国际信息科技有限公司 | 非关联方 | 5.06 | 5.20 | |
| 德州依安音响有限公司 | 非关联方 | 2.54 | 2.61 | |
| 李绪 | 非关联方 | 1.00 | 1.03 | |
| 合计 | - | 94.43 | 96.95 |
（3）合同负债
报告期各期末，公司合同负债情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 预收商品款 | 184.60 | - | - | - |
| 合计 | 184.60 | - | - | - |
报告期各期末，公司合同负债前五名单位情况如下：
1-1-312
| 时间 | 单位名称 | 关联关系 | 金额（万元） | 占合同负债余额比例（%） |
| 2020年 6月30日 | 热点科技香港实业有限公司 | 非关联方 | 83.64 | 45.31 |
| 深圳市亚美斯通电子有限公司 | 非关联方 | 54.88 | 29.73 | |
| 昂宇电子香港有限公司 | 非关联方 | 12.21 | 6.61 | |
| 敦吉科技股份有限公司 | 非关联方 | 7.59 | 4.11 | |
| 深圳市言行智科技有限公司 | 非关联方 | 6.99 | 3.79 | |
| 合计 | - | 165.31 | 89.55 |
（4）应付职工薪酬
报告期各期末，公司应付职工薪酬余额分别为387.83万元、442.94万元、579.22万元和511.91万元，占流动负债的比重分别为35.19%、28.00%、34.23%和28.61%。公司员工薪酬包括员工工资和奖金、社会保险费、职工福利费和住房公积金等。公司应付职工薪酬总额呈现上升趋势，主要由于公司经营规模扩大，员工人数及人均薪酬均持续增加所致。
（5）应交税费
报告期各期末，公司应交税费具体构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 增值税 | 15.74 | 60.17 | 183.42 | 4.75 |
| 企业所得税 | - | 206.25 | 213.25 | 245.06 |
| 个人所得税 | 9.99 | 9.65 | 13.10 | 5.83 |
| 城市维护建设税 | 1.36 | 4.22 | 12.72 | 0.33 |
| 教育费附加 | 0.64 | 1.81 | 5.45 | 0.14 |
| 地方教育费附加 | 0.43 | 1.20 | 3.63 | 0.09 |
| 印花税 | 0.53 | 1.14 | 1.14 | 0.80 |
| 合计 | 28.69 | 284.44 | 432.71 | 257.01 |
报告期各期末，公司应交税费分别为257.01万元、432.71万元、284.44万元和28.69万元，公司应交税费主要为期末应交增值税及企业所得税。
（6）其他应付款
1-1-313
①分类列示
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 应付利息 | - | - | 0.17 | 0.10 |
| 应付股利 | - | - | - | - |
| 其他应付款 | 139.71 | 169.07 | 62.58 | 147.62 |
| 合计 | 139.71 | 169.07 | 62.75 | 147.72 |
②应付利息
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 应付资金占用利息 | - | - | 0.17 | 0.10 |
| 合计 | - | - | 0.17 | 0.10 |
报告期内，公司应付利息为应付实际控制人的资金占用利息，详见本招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“八、关联交易”之“（二）偶发性关联交易”。
③报告期各期末，公司其他应付款构成情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 保证金 | 50.00 | 50.00 | - | - |
| 押金 | 0.50 | 0.52 | 2.07 | 0.31 |
| 代收代付款 | 77.00 | 117.00 | 30.00 | 102.02 |
| 其他往来款 | 12.21 | 1.55 | 30.51 | 45.29 |
| 合计 | 139.71 | 169.07 | 62.58 | 147.62 |
报告期各期末，公司其他应付款分别为147.62万元、62.58万元、169.07万元和139.71万元，公司其他应付款余额较小，主要为公司收到的客户保证金及代收代付款项。代收代付款项主要为依据政府奖补政策，公司收到的对公司管理团队的政策奖励款。
（7）其他流动负债
报告期各期末，公司其他流动负债情况如下：
1-1-314
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 应交税费---待转销项税额贷方余额重分类 | 10.22 | - | - | - |
| 合计 | 10.22 | - | - | - |
2、长期负债项目分析
报告期内，公司未进行银行借款融资，不存在长期借款。公司的长期负债为递延收益。报告期各期末，公司递延收益的具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 政府补助 | 1,078.38 | 1,056.92 | 847.87 | 938.76 |
| 合计 | 1,078.38 | 1,056.92 | 847.87 | 938.76 |
报告期各期末，公司递延收益主要为收到的政府补助，具体情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 高分辨率虚拟现实（VR）关键芯片组的研发及产业化项目 | 219.38 | 253.13 | 270.00 | 270.00 |
| 高清多媒体接口扩展单芯片解决方案的开发及应用 | 43.90 | 58.54 | 87.80 | 100.00 |
| 面向超清视频超距传输应用的图像无损压缩芯片关键技术研发及产业化 | 100.00 | 100.00 | 100.00 | 0.00 |
| 基于USB信号无损高速延长芯片关键技术的开发及应用 | - | - | 9.23 | 46.15 |
| 高分辨率虚拟现实（VR）关键芯片组的研发 | - | - | 32.00 | 70.40 |
| 研发设备补贴 | 117.05 | 145.93 | 100.73 | 84.78 |
| 基于笔记本电脑应用的高清视频转换芯片开发及产业化项目 | 46.51 | 63.95 | 148.10 | 267.43 |
| 应用于车载中控显示的TTL/LVDS To MIPI高清信号转换和驱动芯片 | 62.50 | 75.00 | 100.00 | 100.00 |
| 基于高速缓存的多功能图像处理SiP的研发及产业化项目 | 94.23 | 110.38 | - | - |
| 基于AMOLED屏高分辨率、高刷新率驱动芯片关键技术的研发 | 250.00 | 250.00 | - | - |
| 8K超高清视频处理芯片研发及产业化项目 | 144.81 | - | - | - |
1-1-315
| 项目 | 2020年 6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 合计 | 1,078.38 | 1,056.92 | 847.87 | 938.76 |
3、公司偿债能力财务指标
| 项目 | 2020年6月30日/2020年1-6月 | 2019年12月31日/2019年度 | 2018年12月 31日/2018年 度 | 2017年12月31日/2017年度 |
| 流动比率（倍） | 10.06 | 10.14 | 5.35 | 6.56 |
| 速动比率（倍） | 7.77 | 8.31 | 3.26 | 4.47 |
| 资产负债率（母公司，%） | 11.62 | 11.82 | 19.29 | 19.81 |
| 息税折旧摊销前利润（万元） | 1,062.76 | 4,275.68 | 3,197.17 | 1,599.00 |
| 利息保障倍数（倍） | - | - | - | - |
（1）流动比率情况分析
公司流动比率与同行业公司的比较情况如下：
| 公司名称 | 2020年 6月30日 | 2019年 12月31日 | 2018年 12月31日 | 2017年 12月31日 |
| 晶晨股份 | 5.82 | 6.24 | 2.48 | 3.10 |
| 富瀚微 | 9.99 | 8.15 | 6.28 | 7.79 |
| 全志科技 | 8.42 | 6.26 | 7.12 | 7.85 |
| 瑞芯微 | 9.37 | 5.75 | 7.81 | 8.46 |
| 平均值 | 8.40 | 6.60 | 5.92 | 6.80 |
| 公司 | 10.06 | 10.14 | 5.35 | 6.56 |
报告期各期末，公司流动比率分别为6.56、5.35、10.14和10.06，与同行业平均水平基本一致。2019年末公司流动比率增长较快，主要系公司销售规模扩大、销售回款增加，以及投资者新投入资本，使公司流动资产增长较多所致。
（2）速动比率情况分析
公司速动比率与同行业公司的比较情况如下：
| 公司名称 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 晶晨股份 | 4.99 | 5.23 | 1.41 | 2.38 |
| 富瀚微 | 8.79 | 7.25 | 5.92 | 7.46 |
1-1-316
| 公司名称 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 全志科技 | 6.05 | 5.08 | 5.61 | 6.88 |
| 瑞芯微 | 7.97 | 4.72 | 5.72 | 5.89 |
| 平均值 | 6.95 | 5.57 | 4.67 | 5.65 |
| 公司 | 7.77 | 8.31 | 3.26 | 4.47 |
报告期各期末，公司速动比率分别为4.47、3.26、8.31和7.77，与同行业平均水平基本一致。2019年末公司速动比率增长较快，主要系公司销售规模扩大、销售回款增加，以及投资者新投入资本，使公司速动资产增长较多所致。
（3）母公司资产负债率情况分析
公司与同行业公司的资产负债率（母公司）比较情况如下：
| 公司名称 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 |
| 晶晨股份 | 23.02% | 19.37% | 38.11% | 28.26% |
| 富瀚微 | 9.93% | 11.04% | 13.04% | 12.57% |
| 全志科技 | 8.55% | 11.86% | 10.50% | 9.21% |
| 瑞芯微 | 11.92% | 16.73% | 13.15% | 12.08% |
| 平均值 | 13.36% | 14.75% | 18.70% | 15.53% |
| 公司 | 11.62% | 11.82% | 19.29% | 19.81% |
报告期各期末，公司资产负债率（母公司）与同行业平均水平基本一致，体现了半导体设计公司负债率较低的行业特性。公司2019年末资产负债率较2018年末大幅降低，主要是公司引进股东增加资本及公司经营积累所致。
4、偿债能力分析
报告期各期末，公司不存在银行借款、合同承诺债务、或有负债等情形；报告期内，公司也不存在借款费用资本化的情况。
报告期内，发行人不存在有息负债，主要为正常经营性负债。2017年度至2020年1-6月，公司息税折旧摊销前利润分别为1,599.00万元、3,197.17万元、4,275.68万元和1,062.76万元，报告期内公司主营业务盈利能力持续上升，自身盈利可以较好的满足经营性负债的偿债需求。
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（二）报告期股利分配的具体实施情况
2018年3月30日，经公司2017年度股东大会审议，公司以2017年12月31日总股本1,558.3244万股为基数，向全体股东每10股派发现金股利4.80元（含税），每10股未分配利润转送10股，共计派发现金红利7,479,957.12元（含税），转送15,583,244股。公司2018年度、2019年度、2020年1-6月未实施利润分配。
（三）现金流量分析
报告期内，公司现金流量基本情况如下表：
单位：万元
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -147.60 | 4,602.92 | 1,961.90 | 2,550.78 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -723.13 | -617.01 | -1,833.30 | -1,574.16 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | - | 4,998.82 | -550.10 | - |
| 汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -32.82 | -19.83 | 71.51 | -42.60 |
| 现金及现金等价物净增加额 | -903.55 | 8,964.89 | -349.99 | 934.02 |
1、经营活动产生的现金流量分析
报告期内，公司经营活动产生的现金流量情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 5,539.25 | 11,175.94 | 8,899.76 | 8,497.72 |
| 收到的税费返还 | 38.97 | 334.40 | 71.87 | 59.02 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 670.96 | 2,196.87 | 1,225.71 | 1,039.79 |
| 经营活动现金流入小计 | 6,249.18 | 13,707.22 | 10,197.34 | 9,596.52 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 3,506.77 | 4,383.37 | 4,498.08 | 4,345.29 |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 1,886.78 | 3,022.55 | 2,431.19 | 1,773.51 |
| 支付的各项税费 | 502.55 | 682.69 | 487.28 | 314.00 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 500.68 | 1,015.69 | 818.89 | 612.95 |
| 经营活动现金流出小计 | 6,396.78 | 9,104.29 | 8,235.44 | 7,045.74 |
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| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -147.60 | 4,602.92 | 1,961.90 | 2,550.78 |
报告期内，公司销售商品收到的现金均超过当期营业收入，销售业务获取现金的能力较强，盈利状况较好，能够得到有效的现金流支持，回款情况良好。2017年度至2020年1-6月，公司经营活动产生的现金流量净额分别为2,550.78万元、1,961.90万元、4,602.92万元和-147.60万元，2017年度和2019年度均高于净利润水平，主要系公司营业收入规模扩大，公司销售商品收到的现金持续增长。2018年度经营活动产生的现金流量净额较2017年度有所减少，主要系人员薪酬增长所致。2020年1-6月现金流量净额降低，主要系公司为应对下半年销售情况，增加了产品的采购金额所致。
2、投资活动产生的现金流量分析
报告期内，公司投资活动产生的现金流量情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 收回投资收到的现金 | 14,500.00 | 23,800.00 | 3,800.00 | 1,200.00 |
| 取得投资收益收到的现金 | 21.34 | 128.22 | 26.34 | 11.62 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | - | 1.06 | 0.22 | 0.32 |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | - | 4.12 | - | - |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 104.24 | 99.79 | 48.27 | 11.19 |
| 投资活动现金流入小计 | 14,625.58 | 24,033.19 | 3,874.84 | 1,223.13 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 348.71 | 650.21 | 1,603.67 | 597.29 |
| 投资支付的现金 | 15,000.00 | 24,000.00 | 4,100.00 | 2,200.00 |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | - | - | - | - |
| 支付其他与投资活动有关的现金 | - | - | 4.47 | - |
| 投资活动现金流出小计 | 15,348.71 | 24,650.21 | 5,708.14 | 2,797.29 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -723.13 | -617.01 | -1,833.30 | -1,574.16 |
报告期内，公司投资活动现金流入主要为公司收回到期的银行理财产品；公司投资活动现金流出主要为公司购买银行理财产品及购建固定资产、无形资产和其他
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长期资产所致。
3、筹资活动产生的现金流量分析
报告期内，公司筹资活动产生的现金流量情况如下：
单位：万元
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 吸收投资收到的现金 | - | 5,000.00 | - | - |
| 取得借款收到的现金 | - | - | - | - |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | - | - | - | - |
| 筹资活动现金流入小计 | - | 5,000.00 | - | - |
| 偿还债务支付的现金 | - | - | - | - |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | - | 1.18 | 550.10 | - |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | - | - | - | - |
| 筹资活动现金流出小计 | - | 1.18 | 550.10 | - |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | - | 4,998.82 | -550.10 | - |
2018年度，公司筹资活动产生的现金流量净额为-550.10万元，主要为公司股利分配支出；2019年度，公司筹资活动产生的现金流量净额为4,998.82万元，主要为公司收到股东投资5,000.00万元。
4、经营活动产生的现金流量净额和净利润之间的关系
单位：万元
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 1．将净利润调节为经营活动现金流量： | ||||
| 净利润 | 779.48 | 3,377.87 | 2,521.90 | 1,047.29 |
| 加：资产减值准备 | 111.13 | 194.71 | 83.53 | 105.42 |
| 信用减值损失 | -10.24 | -2.97 | - | - |
| 固定资产折旧、投资性房地产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 | 283.93 | 512.92 | 430.64 | 328.51 |
| 无形资产摊销 | - | - | - | 1.42 |
| 长期待摊费用摊销 | 60.33 | 116.96 | 17.88 | 3.71 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填 | - | -0.03 | - | -0.17 |
1-1-320
| 项目 | 2020年 1-6月 | 2019年度 | 2018年度 | 2017年度 |
| 列） | ||||
| 固定资产报废损失（收益以“－”号填列） | - | 0.34 | 0.90 | - |
| 公允价值变动损失（收益以“－”号填列） | - | - | - | - |
| 财务费用（收益以“－”号填列） | -58.30 | -77.59 | -117.69 | 10.89 |
| 投资损失（收益以“－”号填列） | -21.34 | -128.22 | -11.04 | -11.62 |
| 递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） | -52.61 | -44.11 | -10.80 | -27.09 |
| 递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） | - | - | - | - |
| 存货的减少（增加以“－”号填列） | -1,116.37 | 78.93 | -1,070.81 | -1,223.93 |
| 经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） | -205.31 | 324.63 | -323.51 | 611.25 |
| 经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） | 90.07 | 249.49 | 343.48 | 697.08 |
| 股份支付 | - | - | 97.43 | 1,008.03 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -147.60 | 4,602.92 | 1,961.90 | 2,550.78 |
| 2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动： | - | - | - | - |
| 债务转为资本 | - | - | - | - |
| 一年内到期的可转换公司债券 | - | - | - | - |
| 融资租入固定资产 | - | - | - | - |
| 3．现金及现金等价物净变动情况： | - | - | - | - |
| 现金的期末余额 | 11,112.38 | 12,015.93 | 3,051.03 | 3,401.02 |
| 减：现金的期初余额 | 12,015.93 | 3,051.03 | 3,401.02 | 2,467.00 |
| 加：现金等价物的期末余额 | - | - | - | - |
| 减：现金等价物的期初余额 | - | - | - | - |
| 现金及现金等价物净增加额 | -903.55 | 8,964.89 | -349.99 | 934.02 |
报告期内，发行人净利润与经营活动产生的现金流量净额勾稽关系合理，发行人整体盈利质量较高。
（四）资本性支出
截至本招股说明书签署日，除募集资金投资项目外，公司未有其他可预见的重大资本性支出计划。关于本次发行募集资金投资项目，详见本招股说明书“第九节募集资金运用与未来发展规划”。
1-1-321
（五）流动性风险管理情况
报告期内，公司负债主要为经营性短期负债，不存在银行借款等有息负债情况；公司不存在影响现金流的重要事件或承诺事项，报告期各期末，公司现金情况良好，不存在流动性已经或可能产生重大不利变化的情形或风险趋势。管理流动风险时，公司持有管理层认为充分的现金及现金等价物并对其进行监控，以满足公司经营需要、并降低现金流量波动的影响。
（六）公司持续经营能力情况
一直以来，公司专门从事高清视频信号处理和高速信号传输芯片及相关IP的研发、设计和销售。公司芯片产品广泛应用于消费电子、高清显示、视频会议、视频监控、5G通讯等领域。自成立以来，公司凭借多年在高清视频信号处理、高速信号传输芯片领域的开发经验和关键核心技术积累，并借助优质的市场资源，成为高清视频信号处理芯片、高速信号传输芯片行业的优秀企业。相比于国际知名厂商，公司在交货时间、研发支持及售后服务等方面拥有较大优势，能够快速响应客户需求、提供研发服务支持，建立了密切深入的合作关系，积累了良好的品牌形象和市场口碑，形成了显著的品牌及市场先发优势。未来，公司将基于自身深厚的技术沉淀，持续依靠核心技术持续推出新产品，不断满足下游市场不同客户在不同时期、不同领域对高清视频信号处理芯片、高速信号传输芯片的需求，以此实现公司的可持续发展。
十三、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项
截至本招股说明书签署之日，公司不存在其他需披露的资产负债表日后事项、重大或有事项及其他重要事项。
十四、审计基准日至招股说明书签署日之间的财务信息和经营状况
财务报告审计基准日至本招股说明书签署日之间，公司经营状况良好，项目研发、产品销售等各项业务运转正常，不存在可能对公司经营状况及经营业绩构成重大不利影响的情况。
1-1-322
第九节 募集资金运用与未来发展规划
一、募集资金运用概况
（一）募集资金投资项目
经公司2020年第三次临时股东大会审议通过，公司本次公开发行股票所募集资金扣除发行费用后，将全部用于与公司主营业务相关的投资项目，具体如下：
| 项目名称 | 投资总额（万元） | 募集资金投入金额（万元） | 项目备案文号 |
| 高清视频信号处理与控制芯片开发和产业化项目 | 12,149.18 | 12,149.18 | 2020-340162-65-03-020817 |
| 高速信号传输芯片开发和产业化项目 | 8,635.34 | 8,635.34 | 2020-340162-65-03-020860 |
| 研发中心升级项目 | 10,750.00 | 10,750.00 | 2020-340162-65-03-020861 |
| 合计 | 31,534.52 | 31,534.52 | - |
本次募集资金投资项目实施主体为龙迅股份，如本次发行募集资金不能满足上述投资项目的资金需求，公司将以自筹资金方式解决资金缺口。如本次募集资金超过上述投资项目的资金需求，超过投资项目所需资金的部分将用于补充与公司主营业务相关的营运资金。
本次募集资金到位前，公司将根据项目实际建设进度以自有或自筹资金先期投入，募集资金到位后置换已预先投入的自有或自筹资金支付的款项。
（二）募集资金投资项目对同业竞争和独立性的影响
本次募集资金投资项目均为与公司主营业务相关的项目，实施主体为公司，募集资金投资项目实施后不会导致产生同业竞争，亦不会对公司的独立性产生不利影响。
（三）募集资金使用管理制度
公司已根据相关法律法规的要求制定了《募集资金管理制度》，明确规定了募集资金将存放于董事会决议指定的专项专户进行集中管理。在募集资金到位后的一个月内，公司将与保荐机构、存放募集资金的商业银行签订三方监管协议，按照中
1-1-323
国证监会和上海证券交易所的相关规定进行募集资金的使用和管理，确保专款专用。
二、募集资金投资项目与公司主营业务关系
本次募集资金将投向于高清视频信号处理与控制芯片开发与产业化项目、高速信号传输芯片开发和产业化项目和研发中心升级项目。其中高清视频信号处理与控制芯片开发与产业化项目、高速信号传输芯片开发和产业化项目的目的是持续优化和迭代创新公司现有产品；研发中心升级项目系公司基于现有主营业务，以产业内相关新技术的创新突破和新产品前瞻布局为主要研究内容和方向，进一步增强公司研发实力、提高产品性能，同时积极拓展产品领域和种类。
本次募投项目是基于公司战略规划和发展目标审慎制定的，是对公司现有产品平台的升级和丰富，有利于公司技术创新和产品迭代、扩张销售规模、提高市场占有率、提升核心竞争力。本次募投项目以公司现有主营业务和核心技术为基础，与公司的研发能力、销售能力、运营能力和管理能力相适应。公司经过多年的发展，已经构建了成熟的研发体系，积累了丰富的研发经验，拥有专业的技术和管理团队，具备从事募投项目所需的市场、人员、技术及管理经验。
三、本次募集资金投资项目建设必要性和可行性
（一）本次募集资金投资项目建设必要性
1、顺应政策导向、把握市场机会的需要
近年来，我国集成电路产业得到国家政策的大力支持。2015年，国务院出台了《中国制造 2025》，将集成电路发展放到新一代信息技术产业的首位，明确提出以“中国制造 2025”战略的实施推动集成电路产业实现跨越式发展。2016年，国务院在《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》中启动集成电路重大生产力布局规划工程，通过实施一批带动作用强的项目，促进集成电路产业能力的快速跃升。2019 年，发改委在修订发布的《产业结构调整指导目录（2019 年本）》中，继续将集成电路设计、先进集成电路封装和测试、集成电路装备制造等集成电路产业列为鼓励类项目。
1-1-324
集成电路产业成为国家鼓励发展的高技术产业和战略性新兴产业，公司若能顺应国家政策导向，抓住由此带来的市场机遇，将有利于公司持续健康发展。
2、丰富产品序列、满足市场需求的需要
公司芯片产品的下游应用领域主要是消费电子、视频会议、在线教育、视频监控、工业控制输出显示、VR/AR、高端商业显示、监视器等领域。这些行业具有一个共有的特点：技术更迭迅速，产品类型日新月异，而且对产品性能和可靠性要求高。为了满足下游行业对高清视频信号处理与控制芯片及高速信号传输芯片不断增长的升级换代要求，公司需要不断进行技术升级和设计改进，持续丰富产品序列、优化芯片面积，提高产品性能水平；显著降低芯片成本，提高性价比；提升生产工艺制程，保证芯片良率。
通过募集资金投资项目的实施，公司将新增推出十余款高清视频信号处理与控制芯片及高速信号传输芯片，进一步丰富和优化公司的产品序列及产品结构，实现与下游产业发展的深度融合和公司的可持续发展。
3、加强研发实力、提升创新能力的需要
公司所生产的高清视频信号处理与控制芯片及高速信号传输芯片广泛应用于电脑、电视、手机、安防监控NVR/DVR、微型投影设备、工业控制、医疗设备、VR/AR显示、高清视频会议系统、车载控制及娱乐平台、智慧教育终端、商业显示屏、人脸识别与支付设备、智能家具等领域。随着5G时代的到来，网络带宽的显著提升将加速这些下游应用领域视频信息流增长，信息视觉化趋势进一步强化，从而对设备间数据传输速度提出更高的要求。此外，8K显示技术以及其他高清视频的快速发展，也将驱动高清视频信号处理与控制芯片的技术水平不断进步。
通过募集资金投资项目的实施，可以进一步提升公司自身技术创新能力，对公司目前芯片产品进行技术升级，开发出具有更高传输和处理性能的产品并将之产业化，是顺应行业未来发展趋势的必由之路，也是公司提升核心竞争力、抢夺更大市场份额的必然选择。
（二）本次募集资金投资项目建设可行性
1、项目实施得到国家产业政策支持
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近年来，国务院等国家政府部门针对集成电路行业出台了《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》、《国家集成电路产业发展推进纲要》等一系列鼓励和扶持政策，明确将集成电路设计行业列入了重点发展的战略性新兴产业，同时从税收优惠、人才招聘、对外合作等方面对集成电路设计产业提供了全方面的支持。在集成电路产业链各环节中，芯片设计业对整个行业的发展起到引领和牵引作用。国家对集成电路行业的促进措施和扶持政策，为募集资金投资项目所属的芯片设计业的健康有序发展提供了良好的政策环境。
2、公司具有较强的技术研发实力
公司从成立以来，一直从事高频宽、高速数字信号传输技术的研发工作，核心IP技术包括高宽带、高速信号的自适应增益控制、时钟数据恢复等，并以此为基础面向不同下游应用市场开发出多种型号的高速数字信号传输及高新视频信号处理系列芯片和定制化解决方案。公司芯片产品全面兼容市场所有的主流接口协议标准，积累了130多个拥有自主知识产权的芯片型号和HDMI、DP、USB/Type-C、MIPI、LVDS、Vby1、DDR3/4相关的所有核心IP。
持续的研发投入结出了丰硕的科研成果。截至本招股说明书签署日，公司具有多项核心技术，拥有发明专利71项、集成电路布图设计85项、软件著作权55项。公司较深的技术积淀和研发经验既是公司核心竞争力的重要体现，也可以为募集资金投资项目的成功实施提供技术支持和产品基础。
3、公司拥有经验丰富的研发团队
经过多年发展，公司拥有一支高度稳定团结、高素质的管理团队和研发队伍。公司的研发团队曾先后入选“重点华侨华人创业团队”、“安徽省‘115’产业创新团队”、“合肥市庐州英才创新创业团队”。公司现有研发人员90余人，具有丰富的IC设计及项目管理工作经验。公司优秀的管理团队和研发团队为募集资金投资项目的实施提供了良好的人员基础。
4、项目具有广阔的市场前景
随着科技与社会经济的进步和发展，我国对集成电路的需求不断增加，国家政策对集成电路产业的扶持持续增强，推动了集成电路产业高速发展，2019年我国集
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成电路产业规模已达到7,562亿元。本次募集资金投资项目研究开发的芯片产品主要应用于电脑/笔记本、平板电脑、视智能手机家居及其周边配套产品等消费子领域以及视频会议、在线教育、视频监控、虚拟现实、高端商业显示等多媒体相关领域。随着数字技术的不断发展，下游应用领域不断拓宽，公司芯片产品的市场发展空间广阔，对募集资金投资项目实现销售规模扩张起到良好的支撑作用。
四、本次募集资金投资项目具体情况
（一）高清视频信号处理与控制芯片开发和产业化项目
1、项目概述
项目拟购置国内外先进的研发设备及软件工具，进行7款高清视频信号处理与控制芯片先进产品的研发设计和产业化，进一步扩大公司产销规模，提升公司市场占有率。
项目总投资12,149.18万元，建设期24个月，拟由公司在合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园办公场所实施。
2、项目投资概算
项目总投资12,149.18万元，具体情况如下：
| 项目 | 投资金额估算（万元） | 占项目总投资比重（%） | |
| 建设投资 | 房屋建筑物 | 450.00 | 3.70 |
| 设备采购 | 2,515.18 | 20.70 | |
| 软件购置 | 900.00 | 7.41 | |
| 实施费用 | 7,035.00 | 57.91 | |
| 铺底流动资金 | 1,249.00 | 10.28 | |
| 合计 | 12,149.18 | 100.00 | |
3、项目实施周期及进度
本项目建设期为24个月，具体建设进度安排如下：
1-1-327
| 项目 | T-1 | T0 | ||||||
| Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | |
| 设备购置 | ||||||||
| 人员招聘 | ||||||||
| 软硬件设计及测试 | ||||||||
| 流片试产 | ||||||||
| 试量产及市场推广 | ||||||||
4、项目选址
本项目建设地点在公司现有办公场所，位于安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋。
5、项目的环保措施及投入
本项目不会产生工业废水、废气、废渣与噪声等，不会对环境产生污染。
6、项目的财务效益
本项目达产后，预计年营业收入为26,460.00万元，年利润总额为8,357.62万元，年净利润为7,103.98万元，项目动态回收期6.53年（所得税后，含建设期），财务内部收益率为16.50%（所得税后）。
7、项目备案情况
本项目已获得《合肥经开区经贸局项目备案表》，登记备案项目编号为2020-340162-65-03-020817。
（二）高速信号传输芯片开发和产业化项目
1、项目概述
项目拟购置国内外先进的研发设备及软件工具，进行7款高速信号传输芯片先进产品的研发设计和产业化工作。通过本项目的实施，公司HDMI、USB/Type-C、DP等高速信号传输芯片产品的技术水平将得到显著提升，产品系列和应用领域得到进一步拓展，公司核心技术产业化进程稳步推进。
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项目总投资8,635.34万元，建设期24个月，拟由公司在合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园办公场所实施。
2、项目投资概算
项目总投资8,635.34万元，具体情况如下：
| 项目 | 投资金额估算（万元） | 占项目总投资比重（%） | |
| 建设投资 | 房屋建筑物 | 370.00 | 4.28 |
| 设备采购 | 1,797.74 | 20.82 | |
| 软件购置 | 800.00 | 9.26 | |
| 实施费用 | 4,770.00 | 55.24 | |
| 铺底流动资金 | 897.60 | 10.39 | |
| 合计 | 8,635.34 | 100.00 | |
3、项目实施周期及进度
本项目建设期为24个月，具体建设进度安排如下：
| 项目 | T-1 | T0 | ||||||
| Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | |
| 设备购置 | ||||||||
| 人员招聘 | ||||||||
| 软硬件设计及测试 | ||||||||
| 流片试产 | ||||||||
| 试量产及市场推广 | ||||||||
4、项目选址
本项目建设地点在公司现有办公场所，位于安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋。
5、项目的环保措施及投入
本项目不会产生工业废水、废气、废渣与噪声等，不会对环境产生污染。
6、项目的财务效益
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本项目达产后，预计年营业收入为16,380.00万元，年利润总额为5,035.35万元，年净利润为4,280.04万元，项目动态回收期6.45年（所得税后，含建设期），财务内部收益率为17.16%（所得税后）。
7、项目备案情况
本项目已获得《合肥经开区经贸局项目备案表》，登记备案项目编号为2020-340162-65-03-020860。
（三）研发中心升级项目
1、项目概况
为了适应公司发展战略规划的要求，强化技术管理，促进科技创新，公司拟进行研发中心升级，以更好地开展技术研发与科技创新工作。
项目的建设目标是：构建“一个设计平台+八大实验室”的研发环境，引进一批行业内优秀的技术研发人员，进行“四大方向”的研发，同时攻克六大关键技术，最终形成多项成果。本项目拟新增40个科研人员，在增强原有核心产品研发能力的基础上，扩大8个核心重点科技实验室的人员规模，开展技术研发、测试、验证等各项环节的工作。
研发中心升级完成后，将极大地促进公司自主创新能力的提高，持续不断地为公司业务的开展提供成熟的技术，为公司实现可持续发展提供坚实的智力支持。
项目总投资10,750.00万元，建设期36个月，拟由公司在合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园办公场所实施。
2、项目投资概算
项目总投资10,750.00万元，具体情况如下：
| 项目 | 投资金额估算（万元） | 占项目总投资比重（%） | |
| 建设投资 | 房屋建筑费 | 500.00 | 4.65 |
| 设备采购费用 | 2,025.00 | 18.84 | |
| 软件和内容购置费 | 750.00 | 6.98 | |
| 研发费用 | 7,475.00 | 69.53 | |
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| 项目 | 投资金额估算（万元） | 占项目总投资比重（%） |
| 合计 | 10,750.00 | 100.00 |
3、项目研发方向
| 序号 | 研发方向 | 说明 |
| 1 | 应用于5G基站、高端服务器主板的高速信号传输芯片 | 基于公司在高速信号传输领域的技术优势和技术积累，对5G高速信号高质量传输技术进行研究开发，研发出能够满足高速信号均衡整形、高速时钟提取、低延时等关键技术，实现数据传输速率≥28Gbps，传输延时≤0.5ns，满足5G传输的安全和高效的要求的高速信号传输芯片 |
| 2 | 应用于车载系统的超高清视频传输和显示芯片 | 主要基于公司在视频信号传输的技术基础，针对目前高端汽车市场对于视频长距离传输和超高清视频显示的需求，为车内超高清视频传输及显示提供完整的解决方案，完成源端与终端长距离双向通信及单向视频传输。 |
| 3 | 8K超高清视频处理及显示芯片 | 基于公司在4K超高清视频处理技术的基础上进行8K超高清视频处理技术的研究，针对智能电视、VR/AR、安防监控等智能终端系统对视频图像的超高清显示的迫切需求，通过突破高帧率、广色域、高传输率等关键技术，开发性能稳定、性价比高的8K超高清视频处理芯片 |
| 4 | PCIe5.0、USB4相关信号的传输和转换 | 该方向是公司在高速数据传输和视频传输的接口的技术基础上进行进一步的升级和延伸，研究开发PCIe、USB4.0相关芯片核心的SERDES技术和各种接口协议IP的开发，同时根据最新的USB4、DP2.0和PCIe5.0协议，设计符合规范协议的桥接、转换、扩展的系列芯片，桥接芯片通过USB4、DP2.0的协议测试，用于系统的数据通信、接口扩展和超高清显示。 |
4、项目的实施周期及时间进度
项目建设期36个月，拟安排实施进度如下：
| 项目名称 | Q1 | Q2 | Q3-Q36 |
| 研发写字间购买 | |||
| 设备商务谈判及订购 | |||
| 人员招聘 | |||
| 产品研发与测试 |
5、项目选址
本项目建设地点在公司现有办公场所，位于安徽省合肥市经济技术开发区宿松路3963号智能装备科技园B3栋。
6、项目的环保措施及投入
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本项目不会产生工业废水、废气、废渣与噪声等，不会对环境产生污染。
7、项目备案情况
本项目已获得《合肥经开区经贸局项目备案表》，登记备案项目编号为2020-340162-65-03-020861。
五、未来发展规划
（一）公司战略规划
1、总体发展战略
公司将以增长型战略为主基调，更加深入的加强与国际著名客户以及重要SoC芯片公司的合作，掌握前瞻性的技术方向和客户需求，在完成募投项目实施的同时，定义符合市场需求、更高规格的升级产品。
公司将继续加强人才队伍建设，加强新技术的研发投入，保持在高清视频信号处理及高速信号传输细分领域的技术领先。
公司将持续优化客户结构，集中资源重点支持优质客户和重点大客户，围绕客户前瞻性的应用，开发芯片和解决方案，做好技术服务。加强与知名SoC芯片企业的合作，提前布局，配合SoC芯片公司做好参考设计，提高公司芯片产品推广效率，在多领域进入主流应用市场，形成规模效应和长期稳定的业绩增长。
2、未来三年发展规划及目标
未来三年，公司将坚持技术创新，针对多样化的市场需求，始终坚持将客户需求、市场导向与研发相结合的发展模式，专注于高速信号传输及视频信号处理领域的核心技术研发和系列芯片的设计并为用户提供一体化的整体解决方案。未来公司将引进更多研发人才，提升技术研发水平，进一步巩固和增强公司在高速信号传输及视频信号处理领域的竞争优势和行业地位，同时不断拓展新的技术及行业应用领域，逐渐成长为在国际上具有较强竞争力的高速信号传输及高清视频信号处理领域芯片设计专业供应商。
公司将以本次发行上市为契机，以公司制定的发展战略为指引，在深入研究行业发展阶段和产品、技术未来趋势的基础上，通过募投项目的实施，加大力度引进
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研发、工程和市场销售人才，进一步提升核心竞争力和市场品牌认知度，持续升级产品、丰富产品结构，扩大产品应用领域，优化客户结构，集中资源支持优质客户和全球大客户，在提高核心竞争力、扩大公司产品在重要技术指标领先水平的基础上，实现销售收入的大幅度增长。
（二）报告期内采取的措施及实施效果
报告期内，公司主要在管理、技术、人才三个方面采取了一系列措施以保证公司战略目标的实现。首先，公司严格按照相关要求规范运作，积极调整和完善公司的组织结构、管理模式，加强了公司治理、风险管理和财务管理的能力。其次，公司持续加大研发中心投入，紧密追踪市场需求，针对性地提升了产品性能，完善了产品开发框架。第三，公司在报告期内重点提升了人力资源综合管理能力，持续改进人才的引进、培训、调配及保留等机制，建立了相对公正、公平、公开的绩效考核体系。
（三）未来规划采取的主要措施
1、持续推动新产品开发
公司高速信号传输和高清视频信号处理芯片产品涵盖HDMI、DP/eDP、USB/Type-C、MIPI、LVDS、VGA、eDPx等各类标准。同时，公司也在积极开拓新型高清显示控制、驱动及视频处理芯片领域市场。随着HDMI2.1和DP1.4标准问世，视频清晰度开始从4K提升至8K，公司已经在开展相关芯片的研发，加快公司相关产品升级，以继续提升在视频处理领域的竞争力。车载电子是公司关注的重点方向，已经有数个产品用于车载显示控制与驱动，目前还在开发一款用于车载视频传输的芯片组，该芯片可以通过低成本线缆（双绞线或者同轴线缆）支持高清视频传输和双向控制通道，可以用于车辆的倒车影像传输与控制，以及将来自中控播放器的视频信号内容传输至后座娱乐显示屏。
2、加强研发中心升级建设
公司将立足合肥研发中心，通过完善研发环境、引进高端人才、加强与外部研发机构合作等方式，扩建升级现有研发中心。构建一个高效的研发设计平台，升级FPGA验证实验室、芯片测试验证实验室、兼容性实验室、CTS测试实验室、可靠
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性实验室、EMI实验室、Debug实验室、量产测试实验室等八大实验室，吸引优秀研发设计人才，以研发带动、技术先行引领公司业务发展。
3、持续引进培养人才
集成电路设计是技术密集型行业，人才是企业持续发展的决定性因素之一，是公司实现战略发展规划的重要保障。未来公司将进一步加强专业化团队的建设，引进专业技术人才，加强技术人员的培训，通过内部培养和外部引进的方式，完善人才培养及激励机制，进一步提高技术服务和自主创新能力。
4、充分发挥募集资金的作用
本次公开发行股票募集资金为公司实现上述发展战略和发展目标提供了充足的资金支持。本次股票发行完成后，公司将按计划切实组织募集资金投资项目的实施，健全创新机制，加大技术研发投入，通过技术能力提升帮助进一步提升公司的核心竞争力。
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第十节 投资者保护
一、投资者关系的主要安排
为保护投资者依法享有的权利，加强公司与投资者之间的信息沟通，完善公司治理结构，公司根据《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关法律法规和《公司章程》的要求，制定了上市后适用的《信息披露管理制度》以及《投资者关系管理制度》。具体如下：
（一）信息披露制度和流程
公司制定了《信息披露管理制度》，对公司信息披露的总体原则、管理和责任、具体程序、披露内容、保密制度、存档管理等事项进行了详细规定，确保公司按照有关法律法规履行信息披露义务，加强信息披露的管理工作，明确信息披露的具体流程。
（二）投资者沟通渠道
公司制定了《投资者关系管理制度》，公司董事会秘书负责投资者关系工作，投资与战略发展部为公司投资者关系工作专职部门，负责公司投资者关系工作事务。投资与战略发展部有专用的场地及设施，设置了联系电话、电子邮箱等投资者沟通渠道。
（三）未来开展投资者关系管理的规划
公司将严格按照《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关法律、法规、规章和规范性文件及《公司章程（草案）》的要求，认真履行信息披露义务，保证信息披露的真实、准确、完整，进一步提升公司规范运作水平和透明度。
公司将不断提高公司投资者关系管理工作的专业性，加强投资者对公司的了解，促进公司与投资者之间的良性互动关系，切实维护全体股东利益，特别是中小股东的利益，努力实现公司价值最大化和股东利益最大化。
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二、股利分配政策
（一）现行股利分配政策
根据《公司章程》的相关规定，公司发行前的利润分配政策如下：
1、利润分配原则：公司的利润分配应兼顾对投资者的合理投资回报以及公司的可持续发展，利润分配政策应保持连续性和稳定性。
2、利润分配形式及间隔期：公司可以采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利。公司可以进行中期现金分红。
3、利润分配的决策机制与程序：公司董事会制定有关利润分配的议案，需事先充分听取股东的意见、征询监事会意见、取得全体独立董事过半数同意，并由董事会通过后提交公司股东大会批准。公司董事会未做出现金利润分配预案的，应当在定期报告中披露未现金分红的原因、未用于分红的资金留存公司的用途，独立董事应当对此发表独立意见。
4、利润分配政策调整的决策机制和程序：公司由于外部经营环境或自身经营状况发生较大变化，确需调整本章程规定的利润分配政策的，调整后的利润分配政策不得违反相关法律法规的规定。公司相关调整利润分配政策的议案，董事会需事先充分听取股东的意见、征询监事会意见、取得全体独立董事过半数同意，并由董事会通过后提交公司股东大会批准。调整利润分配政策议案中如减少每年现金分红比例的，应当经过详细论证，履行听取股东意见、征询监事会意见及取得独立董事过半数同意等程序后，先由董事会决策通过再提交股东大会审议，经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过后方可实施。
（二）本次发行后的股利分配政策
根据公司2020年第三次临时股东大会审议通过的《公司章程（草案）》，公司本次发行股票上市后的股利分配政策如下：
1、利润分配政策的内容
（1）公司实行持续、稳定的利润分配政策，公司的利润分配应重视投资者的合理投资回报，兼顾公司的可持续发展，公司董事会、监事会和股东大会对利润分
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配政策的决策和论证过程中应当充分考虑独立董事、监事和公众投资者的意见。
（2）公司可以采取现金、股票、现金与股票相结合或法律、法规允许的其他方式分配利润。具备现金分红条件的，应当优先采用现金分红的利润分配方式。公司采用股票股利进行利润分配的，应当具有公司成长性、每股净资产的摊薄等真实合理因素。
（3）满足以下条件时，公司每年应当至少以现金方式分配利润一次；在足额提取盈余公积金后，每年以现金方式分配的利润应不少于当年实现的可分配利润的10%。
①公司上一会计年度盈利，累计可分配利润为正数，且不存在影响利润分配的重大投资计划或现金支出事项。重大投资计划或重大现金支出是指：公司在一年内购买资产超过公司最近一期经审计总资产30%或单项购买资产价值超过公司最近一期经审计的净资产10%的事项。上述资产价值同时存在账面值和评估值的，以高者为准；以及对外投资超过公司最近一期经审计的净资产10%及以上的事项；
②审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；
③公司现金流满足公司正常经营和长期发展的需要。
（4）公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：
①当公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%；
②当公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%；
③当公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%；
④当公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。
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2、利润分配的决策程序
董事会应认真研究和论证公司现金分红的时机、条件和最低比例、调整的条件及其决策程序要求等因素，制定年度利润分配方案或中期利润分配方案。独立董事可以征集中小股东意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议。独立董事应对利润分配方案进行审核并发表独立意见，监事会应对利润分配方案进行审核并提出审核意见。董事会将经董事会和监事会审议通过并经独立董事发表独立意见后的利润分配方案报股东大会审议批准。股东大会审议利润分配方案前，公司应当通过现场答复、热线电话答复、互联网答复等方式与中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，及时答复中小股东关心的问题。股东大会审议利润分配方案时，公司应当提供网络投票等方式以方便社会公众股东参与股东大会表决。公司接受全体股东（特别是公众投资者）、独立董事和监事对公司分红的建议和监督。
董事会应就制定或修改利润分配政策做出预案，该预案应经全体董事过半数表决通过并经二分之一以上独立董事表决通过，独立董事应对利润分配政策的制订或修改发表独立意见。对于修改利润分配政策的，董事会还应在相关提案中详细论证和说明原因。
公司监事会应当对董事会制订和修改的利润分配政策进行审议，并且经半数以上监事表决通过。
公司应当严格执行公司章程确定的现金分红政策以及股东大会审议批准的现金分红具体方案。公司根据生产经营情况、投资规划和长期发展的需要或因外部经营环境发生重大变化，确需调整利润分配政策和股东回报规划的，调整后的利润分配政策不得违反相关法律法规、规范性文件、公司章程的有关规定；有关调整利润分配政策的议案，由独立董事、监事会发表意见，经公司董事会审议后提交公司股东大会批准，并经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。公司同时应当提供网络投票方式以方便中小股东参与股东大会表决。董事会、独立董事和符合一定条件的股东可以向公司股东征集其在股东大会上的投票权。
（三）本次发行前后股利分配政策的差异
与本次发行前股利分配政策相比，发行后的股利分配政策明确了利润分配的决策机制和程序、利润分配的顺序和现金分红政策的具体内容，尤其是对现金分红的
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期间间隔、具体条件做了具体规定。
三、报告期内股利分配情况
2018年3月30日，经公司2017年度股东大会审议，公司以2017年12月31日总股本1,558.3244万股为基数，向全体股东每10股派发现金股利4.80元（含税），每10股未分配利润转送10股，共计派发现金红利7,479,957.12元（含税），转送15,583,244股。
公司2018年度、2019年度以及2020年1-6月未实施利润分配。
四、本次发行前滚存利润的分配安排
根据公司2020年第三次临时股东大会决议，公司本次公开发行股票前滚存的未分配利润由发行后的新老股东按发行后的股权比例共享。
五、公司股东投票机制
公司通过制定《公司章程（草案）》，对累积投票制度选举公司董事、监事，中小投资者单独计票等机制及提供网络投票等方式以方便股东参与股东大会表决等内容作出了规定。
（一）累积投票制度
根据《公司章程（草案）》、《股东大会议事规则》相关规定，股东大会就选举董事或监事进行表决时，根据《公司章程》的规定或者股东大会的决议，可以实行累积投票制。当公司单一股东及其一致行动人拥有权益的股份比例在 30％及以上时，股东大会就选举董事或监事进行表决时应当采用累积投票制。前款所称累积投票制是指股东大会选举董事或者监事时，每一股拥有与应选董事或者监事人数相同的表决权，股东拥有的表决权可以集中使用。
（二）单独计票机制
根据《公司章程（草案）》、《股东大会议事规则》相关规定，股东大会审议影响中小投资者利益的重大事项时，对中小投资者表决应当单独计票。单独计票结果应当及时公开披露。
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（三）提供股东大会网络投票方式
根据《公司章程（草案）》、《股东大会议事规则》相关规定，股东大会应设置会场，以现场会议形式召开，并应当按照法律、行政法规、中国证监会或公司章程的规定，采取安全、经济、便捷的网络或其他方式为股东参加股东大会提供便利。
（四）征集投票权的相关安排
根据《公司章程（草案）》、《股东大会议事规则》相关规定，董事会、独立董事和符合相关规定条件的股东可以公开征集股东投票权。征集股东投票权应当向被征集人充分披露具体投票意向等信息。禁止以有偿或者变相有偿的方式征集股东投票权。公司不得对征集投票权提出最低持股比例限制。
六、重要承诺及未能履行承诺的约束措施
（一）本次发行前股东所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定期限以及股东持股及减持意向等承诺
公司控股股东及实际控制人陈峰先生、公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其他各股东已做出关于所持股份的限售安排及股份自愿锁定的承诺。
1、公司控股股东、实际控制人、董事长兼总经理、核心技术人员陈峰承诺：
（1）自公司本次发行的股票上市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理本人直接和间接持有的公司本次发行前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
（2）如公司上市后6个月内，公司股票连续20个交易日的收盘价（公司股票全天停牌的除外）均低于本次发行的发行价格，或者上市后6个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于本次发行的发行价格，本人直接及间接持有公司股票的锁定期将在上述锁定期限届满后自动延长6个月。如果因公司派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，上述发行价须按照有关规定作相应调整；
（3）本人在任职期间（于本承诺中的所有股份锁定期结束后），每年转让持有的公司股份不超过本人直接及间接持有公司股份总数的25%；若在任期届满前离职的，在就任时确定的任期内和任期届满后6个月内，每年转让的股份不超过本人直
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接或间接持有的公司股份总数的25%；离职后6个月内，不转让本人直接或间接持有的公司股份；
（4）本人自所持首发前股份限售期满之日起4年内，每年转让的首发前股份不得超过上市时所持公司首发前股份总数的25%，减持比例可以累积使用；
（5）自锁定期届满之日起24个月内，若本人试图通过任何途径或手段减持本人在本次发行及上市前通过直接或间接方式已持有的发行人股份，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格。若在本人减持前述股份前，发行人已发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格经相应调整后的价格。减持方式包括集中竞价交易、大宗交易、协议转让及其他符合中国证券监督管理委员会及证券交易所相关规定的方式。本人拟减持发行人股份时，将提前通知发行人并通过发行人予以公告；
（6）如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、上海证券交易所等证券监管机构对股份锁定期和减持事项有其他要求，则本人直接或间接所持公司股份的锁定期、限售条件和减持事项按该等规定和要求相应调整执行；
（7）本人所持公司股份锁定期届满后，本人减持公司股票时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
（8）如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本人出售股票收益归公司所有，本人将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本人未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本人怠于承担前述责任，则公司有权在分红或支付本人其他报酬时直接扣除相应款项。
以上承诺为不可撤销之承诺，不因本人在公司职务变更、离职等原因而影响履行。
2、担任公司董事及高级管理人员的股东股份锁定承诺
（1）公司董事及高级管理人员刘永跃、高级管理人员赵彧、韦永祥承诺：
①自公司股票上市之日起12个月内，不得转让或者委托他人管理本人直接和间接持有的公司本次发行前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
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②如公司上市后6个月内，公司股票连续20个交易日的收盘价（公司股票全天停牌的除外）均低于发行价，或者上市后6个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于本次发行的发行价格，本人持有公司股票的锁定期限将在上述锁定期限届满后自动延长至少6个月。如果因公司派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，上述发行价须按照证券交易所的有关规定作相应调整；
③本人在担任公司董事/高级管理人员的任职期间（于本承诺中的所有股份锁定期结束后），如实并及时申报直接或间接持有公司股份及其变动情况，每年转让持有的公司股份不超过本人直接或间接持有公司股份总数的25%；若在任期届满前离职的，在就任时确定的任期内和任期届满后6个月内，每年转让的股份不得超过本人所直接或间接持有的公司股份总数的25%；离职后6个月内，不转让本人直接或间接持有的公司股份；
④自锁定期届满之日起24个月内，若本人试图通过任何途径或手段减持本人在本次发行及上市前通过直接或间接方式已持有的发行人股份，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格。若在本人减持前述股份前，发行人已发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格经相应调整后的价格。减持方式包括集中竞价交易、大宗交易、协议转让及其他符合中国证券监督管理委员会及证券交易所相关规定的方式。本人任何时候拟减持发行人股份时，将提前通知发行人并通过发行人予以公告；
⑤如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本人直接和间接所持公司股份的锁定期和限售条件按该等规定和要求相应调整执行；
⑥本人所持公司股份锁定期届满后，本人减持公司的股份时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
⑦如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本人出售股票收益归公司所有，本人将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本人未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本人怠于承担前述责任，则公司有权在分红或支付本人其他报酬时直
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接扣除相应款项。
（2）公司董事、高级管理人员、核心技术人员苏进承诺：
①自公司股票上市之日起12个月内，不得转让或者委托他人管理本人直接和间接持有的公司本次发行前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
②如公司上市后6个月内，公司股票连续20个交易日的收盘价（公司股票全天停牌的除外）均低于发行价，或者上市后6个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于本次发行的发行价格，本人持有公司股票的锁定期限将在上述锁定期限届满后自动延长至少6个月。如果因公司派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，上述发行价须按照证券交易所的有关规定作相应调整；
③本人在担任公司董事/高级管理人员的任职期间（于本承诺中的所有股份锁定期结束后），如实并及时申报直接或间接持有公司股份及其变动情况，每年转让持有的公司股份不超过本人直接或间接持有公司股份总数的25%；若在任期届满前离职的，在就任时确定的任期内和任期届满后6个月内，每年转让的股份不得超过本人所直接或间接持有的公司股份总数的25%；离职后6个月内，不转让本人直接或间接持有的公司股份；
④本人自所持首发前股份限售期满之日起4年内，每年转让的首发前股份不得超过上市时所持公司首发前股份总数的25%，减持比例可以累积使用；
⑤自锁定期届满之日起24个月内，若本人试图通过任何途径或手段减持本人在本次发行及上市前通过直接或间接方式已持有的发行人股份，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格。若在本人减持前述股份前，发行人已发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项，则本人的减持价格应不低于发行人的股票发行价格经相应调整后的价格。减持方式包括集中竞价交易、大宗交易、协议转让及其他符合中国证券监督管理委员会及证券交易所相关规定的方式。本人任何时候拟减持发行人股份时，将提前通知发行人并通过发行人予以公告；
⑥如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本人直接和间接所持公司股份的锁定期和
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限售条件按该等规定和要求相应调整执行；
⑦本人所持公司股份锁定期届满后，本人减持公司的股份时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
⑧如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本人出售股票收益归公司所有，本人将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本人未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本人怠于承担前述责任，则公司有权在分红或支付本人其他报酬时直接扣除相应款项。
3、担任公司监事的股东高云云、周大锋承诺：
（1）自公司股票上市之日起12个月内，不得转让或者委托他人管理本人直接和间接持有的公司本次发行前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
（2）本人在担任公司监事的任职期间（于本承诺中的所有股份锁定期结束后），如实并及时申报直接或间接持有公司股份及其变动情况，每年转让持有的公司股份不超过本人直接或间接持有公司股份总数的25%；若在任期届满前离职的，在就任时确定的任期内和任期届满后6个月内，每年转让的股份不得超过本人所直接或间接持有的公司股份总数的25%；离职后6个月内，不转让本人直接或间接持有的公司股份；
（3）如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本人直接和间接所持公司股份的锁定期和限售条件按该等规定和要求相应调整执行；
（4）本人所持公司股份锁定期届满后，本人减持公司的股份时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
（5）如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本人出售股票收益归公司所有，本人将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本人未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本人怠于承担前述责任，则公司有权在分红或支付本人其他报酬时直接扣除相应款项。
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4、公司核心技术人员夏洪锋承诺：
（1）本人在担任公司核心技术人员的任职期间（于本承诺中的所有股份锁定期结束后），如实并及时申报直接或间接持有公司股份及其变动情况，自公司股票上市之日起12个月内和核离职后6个月内不得转让公司首发前股份；自所持首发前股份限售期满之日起4年内，每年转让的首发前股份不得超过上市时所持公司首发前股份总数的25%，减持比例可以累积使用；
（2）如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本人直接和间接所持公司股份的锁定期和限售条件按该等规定和要求相应调整执行；
（3）本人所持公司股份锁定期届满后，本人减持公司的股份时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
（4）如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本人出售股票收益归公司所有，本人将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本人未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本人怠于承担前述责任，则公司有权在分红或支付本人其他报酬时直接扣除相应款项。以上承诺为不可撤销之承诺，不因本人在公司职务变更、离职等原因而影响履行。
5、其他股东承诺
（1）直接持股比例5%以上股东赛富创投、红土创投，直接、间接合计持股比例5%以上股东海恒投资，合计持股比例5%以上股东合肥中安、滁州中安承诺：
①自公司股票上市之日起12个月内，不得转让或者委托他人管理本企业直接和间接持有的公司本次发行前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
②在上述限售期届满后两年内，本企业若减持公司的股份，减持价格、每年减持数量及减持程序将遵守《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》、《上市公司创业投资基金股东减持股份的特殊规定（2020年修订）》、《上海
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证券交易所上市公司创业投资基金股东减持股份实施细则（2020年修订）》等规定。减持方式包括集中竞价交易、大宗交易、协议转让及其他符合中国证券监督管理委员会及证券交易所相关规定的方式。本企业拟减持发行人股份时，将提前通知发行人并通过发行人予以公告；
③如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期和减持事项有其他要求，则本企业直接或间接所持公司股份的锁定期、限售条件和减持事项按该等规定和要求相应调整执行；
④本企业所持公司股份锁定期届满后，本企业减持公司的股票时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定；
⑤如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，则本企业出售股票收益归公司所有，本企业将在5个工作日内将前述收益缴纳至公司指定账户。如因本企业未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的，本企业将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。本企业怠于承担前述责任，则公司有权在分红时直接扣除相应款项；
（2）持股比例5%以下股东芯财富承诺：
①自公司股票上市之日起36个月内，不得转让或者委托他人管理本企业/本人直接持有的公司股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
②如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本企业/本人直接或间接所持公司股份的锁定期按该等规定和要求相应调整执行；
③本企业/本人所持公司股份锁定期届满后，本企业/本人减持公司的股票时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定。
（3）持股比例5%以下股东华富瑞兴、开曼龙迅、汪瑾宏、王从水、王平、左建军承诺：
①自公司股票上市之日起12个月内，不得转让或者委托他人管理本企业/本人直接和间接持有的公司首发前股份，也不得提议由公司回购该部分股份；
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②如相关法律法规及规范性文件或中国证券监督管理委员会、证券交易所等证券监管机构对股份锁定期有其他要求，则本企业/本人直接或间接所持公司股份的锁定期按该等规定和要求相应调整执行；
③本企业/本人所持公司股份锁定期届满后，本企业/本人减持公司的股票时将严格遵守法律法规及上海证券交易所的规定。
（二）稳定股价的措施和承诺
为保障投资者合法权益，维护公司上市后三年内股价的稳定，公司2020年第三次临时股东大会审议并通过了《关于＜龙迅半导体（合肥）股份有限公司上市后三年内公司股价低于每股净资产时稳定股价预案＞的议案》，具体内容如下：
1、启动股价稳定措施的具体条件
（1）预警条件
当公司股票连续5个交易日的收盘价低于最近一期定期报告披露的每股净资产（若发生除权除息事项，每股净资产相应调整,下同）的120%时，公司将在10个工作日内召开投资者见面会，与投资者就上市公司经营状况、财务指标、发展战略进行深入沟通。
（2）启动条件
当公司股票连续20个交易日的收盘价低于最近一期经审计每股净资产时，应当在 30 日内实施相关稳定股价的方案，并应提前公告具体实施方案。
（3）终止条件
公司在稳定股价措施实施期间，若出现以下任一情形，则视为本次稳定股价措施实施完毕，已公告的稳定股价方案终止执行：（1）公司股票连续 20 个交易日的收盘价均高于公司最近一期末经审计的每股净资产；（2）单一会计年度内增持或回购金额累计已达到下述具体措施规定的上限要求；（3）继续实施将导致公司股权分布不符合上市条件。
因上述第（1）项条件达成而实施的稳定股价具体措施实施期满或方案终止执行后，如再次发生符合上述第（1）项的启动条件，则再次启动股价稳定预案。
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2、稳定股价预案的具体措施
稳定股价的具体措施为：公司回购公司股份，控股股东增持公司股份，董事、高级管理人员增持公司股份。当上述触发稳定股价义务的条件成就时，公司将按下列顺序及时采取部分或全部措施稳定公司股价：
（1）公司回购公司股份
当达到启动条件时，公司将根据《上市公司回购社会公众股份管理办法》等相关法律法规的规定向社会公众股东回购公司部分股票，以稳定公司股价。
①启动稳定股价预案的程序
A、公司投资与战略发展部负责前述触发实施稳定股价方案条件的监测，在其监测到前述触发实施稳定股价方案条件成就时，公司于 10 日内召开董事会讨论稳定股价方案，并经公司董事会全体董事二分之一以上表决通过；
B、公司董事会应于董事会表决通过之日起 2 日内发出召开股东大会的通知，并于发出股东大会会议通知后的 15 日内召开股东大会审议；
C、公司股东大会对回购股份做出决议，须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过；
D、公司应在股东大会决议做出之日起次日开始启动回购程序，并应在履行相关法定手续后的 30 个交易日内实施完毕；
E、公司回购方案实施完毕后，应在 2 个交易日内公告公司股份变动报告，并在 10 个交易日内依法注销所回购的股份，办理工商变更登记手续。
②公司回购股份的资金为自有资金，回购股份的方式为集中竞价交易方式或证券监督管理部门认可的其他方式。但如果股份回购方案实施前或实施过程中，公司股票价格连续 10 个交易日的收盘价均高于每股净资产，则公司可不再继续实施该方案。
③公司为稳定股价之目的进行股份回购的，除应符合相关法律法规之要求之外，还应符合下列各项条件：
A、公司单一会计年度用于回购股份的资金总额累计不超过上一会计年度经审
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计的归属于母公司股东净利润的 20%，且单次用于回购股份的资金总额不低于上一会计年度经审计的归属于母公司股东净利润的 10%；
B、公司单次回购股份不超过当次股份回购方案实施前公司总股本的 1%；C、公司回购股份不违反公司签署的相关协议的约定，且不会导致公司的股权分布不符合上市条件。
④若非因相关法律法规、政策变化、自然灾害及其他不可抗力等原因，公司未遵守上述承诺的，公司将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉，同时按中国证监会及其他有关机关认定的实际损失向投资者进行赔偿，以尽可能保护投资者的权益。
（2）控股股东增持公司股份
若前述股价稳定措施已实施，再次触发股价稳定措施启动条件，且公司回购股份达到预案上限的，公司控股股东将按照有关法律法规的规定，增持公司股份。
①启动稳定股价预案的程序
A、公司控股股东将于触发实施稳定股价方案的 10 个交易日内通知公司董事会增持公司股份的计划，并通过公司发布增持公告；
B、公司控股股东将在增持公告发布之日起次日开始启动增持，并应在履行相关法定手续后的 30 个交易日内实施完毕。
②增持股份的方式为集中竞价交易方式或证券监督管理部门认可的其他方式。在增持股份不会导致公司的股权分布不符合上市条件的前提下，单次用于增持的资金总额不低于最近一个会计年度从公司获得的现金分红税后金额的 10%，单一会计年度内累计增持股份资金总额不超过最近一个会计年度从公司获得的现金分红税后金额的 40%。但如果股份增持方案实施前或实施过程中，公司股票价格连续 5个交易日的收盘价均高于公司每股净资产，则可不再继续实施该方案。
③如未履行上述增持公司股份义务，公司控股股东将在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉；并将在前述事项发生之日起停止在公司处领取股东分红，同时公司控股股东及实际
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控制人持有的公司股份将不得转让，直至采取相应的稳定股价措施并实施完毕时为止。
（3）董事、高级管理人员增持公司股份
若前述股价稳定措施已实施，再次触发股价稳定措施启动条件，且公司实际控制人增持股份达到预案上限的，公司董事（不包括独立董事，下同）、高级管理人员将按照有关法律法规的规定，增持公司股份。
①启动稳定股价预案的程序
A、公司董事、高级管理人员将于触发实施稳定股价方案的 10 个交易日内通知公司董事会增持公司股份的计划，并通过公司发布增持公告；
B、公司董事、高级管理人员将在增持公告发布之日起次日开始启动增持，并应在履行相关法定手续后的 30 个交易日内实施完毕。
②增持股份的方式为集中竞价交易方式或证券监督管理部门认可的其他方式。在增持股份不会导致公司的股权分布不符合上市条件的前提下，单次用于增持的资金总额不低于董事、高级管理人员在担任公司董事、高级管理人员期间上一会计年度从公司处领取的税后薪酬累计额的 10%，单一年度用以稳定股价所动用的资金应不超过董事、高级管理人员在担任公司董事、高级管理人员期间上一会计年度从公司处领取的税后薪酬累计额的 40%。但如果股份增持方案实施前或实施过程中，公司股票价格连续 5 个交易日的收盘价均高于公司每股净资产，则董事、高级管理人员可不再继续实施该方案。
③如未履行上述增持公司股份义务，董事、高级管理人员将在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉；并将在前述事项发生之日起停止在公司处领取薪酬（如有）及股东分红（如有），同时董事、高级管理人员持有的公司股份将不得转让，直至采取相应的稳定股价措施并实施完毕时为止。
3、稳定股价的承诺
（1）发行人承诺：
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①发行人将严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行发行人在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
②发行人将极力敦促公司实际控制人及相关方严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行其在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
③若发行人新聘任董事（不包括独立董事）、高级管理人员，发行人将要求新聘任的董事、高级管理人员履行公司上市时董事、高级管理人员就《稳定股价预案》作出的相应承诺；
④若发行人未遵守上述承诺的，发行人将依照未能履行承诺时的约束措施承担相应责任。
（2）公司控股股东、实际控制人陈峰承诺：
①本人将严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行本人在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
②本人将在股东大会、董事会审议《稳定股价预案》规定的回购公司股份事项时，对该事项议案投赞成票；
③本人将极力敦促发行人及相关方严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行其在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
④若本人未遵守上述承诺的，本人将依照未能履行承诺时的约束措施承担相应责任。
（3）公司非独立董事和高级管理人员承诺：
①本人将严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行本人在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
②本人将在董事会审议《稳定股价预案》规定的回购公司股份事项时，对该事项议案投赞成票；
③本人将极力敦促发行人及相关方严格按照《稳定股价预案》之规定全面且有效地履行其在《稳定股价预案》项下的各项义务和责任；
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④若本人未遵守上述承诺的，本人将依照未能履行承诺时的约束措施承担相应责任。
（三）股份回购和股份购回的措施和承诺
股份回购和股份购回的措施和承诺详见本节“六、重要承诺及未能履行承诺的约束措施”之“（二）稳定股价的措施和承诺”和“（四）对欺诈发行上市的股份购回承诺”。
（四）对欺诈发行上市的股份购回承诺
1、发行人承诺
（1）保证公司符合发行上市的条件，本次发行的招股说明书及其他信息披露文件不存在隐瞒重要事实或者编造重大虚假内容，不存在以欺骗手段骗取发行注册情形；
（2）如公司不符合发行上市条件，以欺骗手段骗取发行注册并已经发行上市的，公司将在中国证券监督管理委员会等有权部门确认后5 个工作日内启动股份购回程序，购回公司本次公开发行的全部新股。购回价格按照发行价格加新股上市日至购回日期间的同期银行活期存款利息或中国证券监督管理委员会认可的其他价格，并根据相关法律法规规定的程序实施。公司如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，前述价格应相应调整；
（3）当公司未来涉及股份购回时，公司将同时遵守中国证券监督管理委员会及证券交易所等证券监管机构的相关规定。
2、公司控股股东、实际控制人陈峰承诺
（1）本人保证公司符合发行上市的条件，本次发行的招股说明书及其他信息披露文件不存在隐瞒重要事实或者编造重大虚假内容，不存在以欺骗手段骗取发行注册情形；
（2）如公司不符合发行上市条件，以欺骗手段骗取发行注册并已经发行上市的，本人将在中国证券监督管理委员会等有权部门确认后5个工作日内启动股份购回程序，购回公司本次公开发行的全部新股。购回价格按照发行价格加新股上市日
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至购回日期间的同期银行活期存款利息或中国证券监督管理委员会认可的其他价格，并根据相关法律法规规定的程序实施。公司如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，前述价格应相应调整；
（3）当公司未来涉及股份购回时，本人将同时遵守中国证券监督管理委员会及证券交易所等证券监管机构的相关规定。
（五）填补被摊薄即期回报的措施及承诺
1、发行人承诺
（1）加快募投项目投资进度，争取早日实现项目预期效益
本次发行的募集资金到账后，公司董事会将开设募集资金专项账户，确保专款专用，严格控制募集资金使用的各环节。
（2）完善利润分配制度，强化投资者回报制度
为了明确本次发行后对投资者的回报，公司2020年第三次临时股东大会审议并通过的公司上市之后生效的《龙迅半导体（合肥）股份有限公司利润分配管理制度》明确了有关利润分配政策的决策制度和程序的相关条款；为更好地保障全体股东的合理回报，进一步细化《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程（草案）》中有关利润分配政策的相关条款，制定了《龙迅半导体（合肥）股份有限公司未来三年分红回报规划（2020-2022年）》。公司上市后将严格按照《龙迅半导体（合肥）股份有限公司利润分配管理制度》的规定，完善对利润分配事项的决策机制，重视对投资者的合理回报，积极采取现金分红等方式分配股利，吸引投资者并提升公司投资价值。
（3）积极实施募投项目
本次募集资金使用紧密围绕公司主营业务，符合公司未来发展战略，有利于提高公司持续盈利能力。公司对募集资金投资项目进行了充分论证，在募集资金到位前，以自有、自筹资金先期投入建设，以争取尽早产生收益。
（4）积极提升公司竞争力和盈利水平
公司将致力于进一步巩固和提升公司核心竞争优势、拓宽市场，努力实现收入
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水平与盈利能力的双重提升。
（5）关于后续事项的承诺
公司承诺将根据中国证券监督管理委员会、上海证券交易所等证券监管机构后续出台的相关规定（如有），持续完善填补被摊薄即期回报的各项措施。
2、公司控股股东、实际控制人陈峰承诺
（1）本人承诺将忠实、勤勉地履行作为控股股东的职责，维护公司和全体股东的合法权益；
（2）本人承诺不得越权干预公司经营管理活动，不得无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不得采用其他方式损害公司利益；
（3）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；
（4）本人承诺不得动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；
（5）本人承诺推动公司薪酬制度的完善，使之更符合填补即期回报的要求；支持由董事会或董事会薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩，并严格遵守该等制度；
（6）本人承诺在公司设立股权激励计划时（如有），应积极支持股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；
（7）本人承诺将严格遵守公司制定的填补回报措施，将根据未来中国证券监督管理委员、证券交易所等监管机构出台的相关规定，积极采取一切必要、合理措施，在本人职权范围内督促公司制定的填补回报措施的执行；
（8）本承诺出具日后至公司首次公开发行股票完毕前，中国证券监督管理委员会作出关于填补回报措施及其承诺明确规定时，且上述承诺不能满足中国证券监督管理委员会该等规定时，本人承诺届时将按中国证券监督管理委员规定出具补充承诺；
（9）本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
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3、公司董事、高级管理人员承诺
（1）本人承诺不得无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不得采用其他方式损害公司利益；
（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；
（3）本人承诺不得动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；
（4）本人承诺推动公司薪酬制度的完善，使之更符合填补即期回报的要求；支持由董事会或董事会薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩，并严格遵守该等制度；
（5）本人承诺在公司设立股权激励计划时（如有），应积极支持股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；
（6）本人承诺将严格遵守公司制定的填补回报措施，将根据未来中国证券监督管理委员、证券交易所等监管机构出台的相关规定，积极采取一切必要、合理措施，在本人职权范围内督促公司制定的填补回报措施的执行；
（7）本承诺出具日后至公司首次公开发行股票完毕前，中国证券监督管理委员会作出关于填补回报措施及其承诺明确规定时，且上述承诺不能满足中国证券监督管理委员会该等规定时，本人承诺届时将按中国证券监督管理委员规定出具补充承诺；
（8）本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
（六）利润分配政策的承诺
发行人承诺：
公司将严格按照相关法律法规、《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程（草案）》和《龙迅半导体（合肥）股份有限公司未来三年分红回报规划（2020-2022年）》等规定的利润分配政策向股东分配利润，严格履行利润分配方案的审议程序。如遇相关法律、法规及规范性文件修订的，公司将及时根据该等修订调整公司利润
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分配政策并严格执行。若公司未能依照本承诺严格执行利润分配政策的，公司将依照未能履行承诺时的约束措施承担相应责任。
本次发行后的股利分配政策详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“二、股利分配政策”。
（七）依法承担赔偿或赔偿责任的承诺
1、发行人承诺
（1）招股说明书及其他信息披露资料所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，且公司对招股说明书及其他信息披露资料所载之内容的真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任；
（2）若招股说明书及其他信息披露资料所载之内容存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，且该等情形对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大且实质影响的，公司承诺将依法购回本次公开发行的全部新股；
（3）若招股说明书及其他信息披露资料所载之内容存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，致使投资者在证券交易中遭受损失的，公司将依法赔偿投资者损失。该等损失的金额以经人民法院认定或与公司协商确定的金额为准。具体的赔偿标准、赔偿主体范围、赔偿顺序、赔偿金额、赔偿方式等细节内容待上述情形实际发生时，依据最终确定的赔偿方案为准，或中国证券监督管理委员会、上海证券交易所或司法机关认定的方式或金额确定。
2、公司控股股东、实际控制人陈峰承诺
（1）招股说明书及其他信息披露资料所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，且本人对招股说明书及其他信息披露资料所载之内容真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任；
（2）若发行人招股说明书及其他信息披露资料所载之内容存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，且该等情形对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大且实质影响的，则本人承诺将极力促使发行人依法购回或由本人依法
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购回本次公开发行的全部新股；
（3）若发行人招股说明书及其他信息披露资料所载之内容存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，致使投资者在证券交易中遭受损失的，本人将依法赔偿投资者损失。该等损失的金额以经人民法院认定或与公司协商确定的金额为准。具体的赔偿标准、赔偿主体范围、赔偿顺序、赔偿金额、赔偿方式等细节内容待上述情形实际发生时，依据最终确定的赔偿方案为准，或中国证券监督管理委员会、上海证券交易所或司法机关认定的方式或金额确定。
3、全体董事、监事及高级管理人员承诺
（1）招股说明书及其他信息披露资料所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，且本人对招股说明书及其他信息披露资料所载之内容真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任；
（2）若招股说明书及其他信息披露资料所载之内容存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，致使投资者在证券交易中遭受损失的，且本人因此承担责任的，本人将依法赔偿投资者损失。该等损失的金额以经人民法院认定或与公司协商确定的金额为准。具体的赔偿标准、赔偿主体范围、赔偿顺序、赔偿金额、赔偿方式等细节内容待上述情形实际发生时，依据最终确定的赔偿方案为准，或中国证券监督管理委员会、上海证券交易所或司法机关认定的方式或金额确定。
（八）关于未履行公开承诺的约束措施的承诺
1、发行人承诺
（1）公司将严格履行在本次发行过程中所作出的全部公开承诺事项（以下简称“承诺事项”）中的各项义务和责任。公司已作出的承诺事项中已经包含约束措施的，则以该等承诺中明确的约束措施为准；若公司违反该等承诺，公司同意采取该等承诺中已经明确的约束措施。
（2）如公司非因不可抗力原因导致未能完全、有效地履行承诺事项中的各项义务或责任，公司将采取下述约束措施：
①公司将在有关监管机关要求的期限内予以纠正或及时作出合法、合理、有效的补充承诺或替代性承诺；
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②如公众投资者因信赖公司承诺事项进行交易而遭受损失的，公司将依据证券监管部门或司法机关认定的方式及金额进行赔偿；
③自公司完全消除其未履行相关承诺事项所有不利影响之日起12个月内，公司不得发行证券，包括但不限于股票、公司债券、可转换的公司债券及证券监督管理部门认可的其他品种等；
④自公司未完全消除未履行相关承诺事项所有不利影响之前，公司不以任何形式向董事、监事、高级管理人员增加薪资或津贴。
（3）如因相关法律法规、政策变化、自然灾害及其他不可抗力等公司无法控制的客观原因导致公司承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行，公司将采取以下措施：
①在中国证券监督管理委员会指定媒体上公开说明承诺未能履行、无法履行或无法按期履行的具体原因；
②向公司及其股东提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护公司及其股东的权益。
2、公司控股股东、实际控制人陈峰承诺
（1）本人将严格履行在本次发行过程中所作出的承诺事项中的各项义务和责任。本人已作出的承诺事项中已经包含约束措施的，则以该等承诺中明确的约束措施为准；若本人违反该等承诺，本人同意采取该等承诺中已经明确的约束措施。
（2）如本人非因不可抗力原因导致未能完全、有效地履行承诺事项中的各项义务或责任，本人将采取下述约束措施：
①本人将在有关监管机关要求的期限内予以纠正或向公司及其他股东及时作出合法、合理、有效的补充承诺或替代性承诺；
②如公众投资者因信赖本人承诺事项进行交易而遭受损失的，本人将依据证券监管部门或司法机关认定的方式及金额进行赔偿；本人若从公司处领取薪酬、津贴，或直接或间接持有公司股份，则本人同意公司停止向本人发放薪酬、津贴以及本人应获分配的现金分红，并将此直接用于执行本人未履行的承诺或用于赔偿因本人未
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履行承诺而给公司及其股东造成的损失；
③本人直接或间接持有公司股份的锁定期自动延长至本人完全消除因本人未履行相关承诺事项而产生的所有不利影响之日。
（3）如因相关法律法规、政策变化、自然灾害及其他不可抗力等本人无法控制的客观原因导致本人承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行，本人将采取以下措施：
①在中国证券监督管理委员会指定媒体上公开说明承诺未能履行、无法履行或无法按期履行的具体原因；
②向公司及其股东提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护公司及其股东的权益。
3、公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员承诺
（1）本人将严格履行在本次发行过程中所作出的承诺事项中的各项义务和责任。本人已作出的承诺事项中已经包含约束措施的，则以该等承诺中明确的约束措施为准；若本人违反该等承诺，本人同意采取该等承诺中已经明确的约束措施。
（2）如本人非因不可抗力原因导致未能完全、有效地履行承诺事项中的各项义务或责任，本人将采取下述约束措施：
①本人将在有关监管机关要求的期限内予以纠正或向公司及其他股东及时作出合法、合理、有效的补充承诺或替代性承诺；
②因未履行相关承诺事项而获得收益的（如有），所获得收益归公司所有；
③如公众投资者因信赖本人承诺事项进行交易而遭受损失的，本人将依据证券监管部门或司法机关认定的方式及金额进行赔偿；本人若从公司处领取薪酬、津贴，或直接或间接持有公司股份，则本人同意公司停止向本人发放薪酬、津贴以及本人应获分配的现金分红，并将此直接用于执行本人未履行的承诺或用于赔偿因本人未履行承诺而给公司及其股东造成的损失；
④若本人直接或间接持有公司股份，本人直接或间接持有公司股份的锁定期自动延长至本人完全消除因本人未履行相关承诺事项而产生的所有不利影响之日。
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（3）如因相关法律法规、政策变化、自然灾害及其他不可抗力等本人无法控制的客观原因导致本人承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行，本人将采取以下措施：
①在中国证券监督管理委员会指定媒体上公开说明承诺未能履行、无法履行或无法按期履行的具体原因；
②向公司及其股东提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护公司及其股东的权益。
4、其他股东承诺
（1）直接持股比例5%以上股东赛富创投、红土创投，直接、间接合计持股比例5%以上股东海恒投资，合计持股比例5%以上股东合肥中安、滁州中安承诺：
①本企业将严格履行其在本次发行过程中作出的承诺事项中的各项义务和责任。本企业已作出的承诺事项中已经包含约束措施的，则以该等承诺中明确的约束措施为准；若本企业违反该等承诺，本企业同意采取该等承诺中已经明确的约束措施。
②如本企业非因不可抗力原因导致未能完全、有效地履行承诺事项中的各项义务或责任，本企业将采取下述约束措施：
A.本企业将在有关监管机关要求的期限内予以纠正或及时作出合法、合理、有效的补充承诺或替代性承诺；
B.如公众投资者因信赖本企业承诺事项进行交易而遭受损失的，本企业将依据证券监管部门或司法机关认定的方式及金额进行赔偿；
C.本企业直接或间接持有龙迅半导体股份的锁定期自动延长至本企业完全消除因本企业未履行相关承诺事项而产生的所有不利影响之日。
③如因相关法律法规、政策变化、自然灾害及其他不可抗力等本企业无法控制的客观原因导致本企业承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行，本企业将采取以下措施：
A.在中国证券监督管理委员会指定媒体上公开说明承诺未能履行、无法履行或
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无法按期履行的具体原因；B.向龙迅半导体及其股东提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护龙迅半导体及其股东的权益。
（3）持股比例5%以下股东芯财富、华富瑞兴、开曼龙迅、汪瑾宏、王从水、王平、左建军、刘永跃、苏进、夏洪锋承诺：
①本企业/本人将严格履行本企业/本人在公司首次公开发行股票并上市过程中所作出的承诺事项中的各项义务和责任。
②若本企业/本人未能完全且有效地履行前述承诺事项中的各项义务或责任，则本企业/本人承诺将采取以下各项措施予以约束：
A.自违约之日后本企业/本人应得的现金分红由公司直接用于执行未履行的承诺或用于赔偿因本企业/本人未履行承诺而给公司或投资者带来的损失，直至本企业/本人履行承诺或弥补完公司、投资者的损失为止；
B.本企业/本人所持公司股份的锁定期自动延长至本企业/本人未履行相关承诺事项所有不利影响完全消除之日。
（九）中介机构信息披露责任的承诺
1、华安证券承诺
华安证券承诺因本公司为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本公司将依法赔偿投资者损失。
2、天禾律师承诺
本所已严格履行法定职责，按照律师行业的业务标准和执业规范，对发行人首次公开发行所涉相关法律问题进行了核查验证，确保出具的文件真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。如因本所为发行人首次公开发行制作、出具的文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本所将依法赔偿投资者损失，但本所已按照法律法规的规定履行勤勉尽责义务的除外。
3、容诚会计师承诺
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本所为发行人本次公开发行制作，出具的文件内容真实、准确、完整、不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。若因本所为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。
4、中水致远资产评估有限公司承诺
本公司为发行人本次公开发行制作，出具的文件内容真实、准确、完整、不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。若因本公司为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。
（十）其他承诺
1、避免同业竞争的承诺
公司控股股东和实际控制人出具了《关于避免同业竞争的承诺函》，详见本招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“六、同业竞争”之“（二）避免同业竞争的承诺”。
2、减少和规范关联交易的承诺
公司控股股东、实际控制人及其他持股 5%以上主要股东以及公司董事、监事、高级管理人员就减少与规范关联交易事项出具了承诺，具体内容详见本招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“八、关联交易”之“（六）规范关联交易的承诺”。
3、社保和公积金相关承诺
公司控股股东和实际控制人陈峰就公司社保和公积金事项出具了《社保和住房公积金缴纳情况的承诺函》， 详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“十九、发行人员工情况”之“（五）社会保险及住房公积金缴纳情况”。
4、不占用公司资金承诺
公司控股股东、实际控制陈峰承诺：
（1）自公司整体变更为股份公司之日起至本承诺函出具之日，本人及本人控
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制的除公司及其子公司外的其他企业不存在以任何方式违规占用或使用公司及其子公司的资金、资产和资源的情形，也不存在违规要求公司及其子公司为本人及本人控制的其他企业的借款或其他债务提供担保的情形；
（2）自本承诺出具之日起，本人及本人控制的其他企业将严格遵守法律、法规、规范性文件以及公司相关规章制度的规定，不以任何方式违规占用公司及其子公司的资金、资产和资源等，也不会违规要求公司或其子公司为本人及本人控制的其他企业的借款或其它债务提供担保；
（3）自公司首次公开发行股票并在科创板上市后，本人将严格遵守中国证券监督管理委员会关于上市公司法人治理的有关规定，采取任何必要的措施保证不占用公司或其子公司的资金、资产和资源等，维护公司的独立性，不损害公司及其他股东利益；
（4）本人将按《龙迅半导体（合肥）股份有限公司章程（草案）》的规定，在审议涉及要求公司或其子公司为本人及本人控制的其他企业提供担保的任何董事会、股东大会上回避表决；在审议涉及他人违规占用公司及其子公司资金、资产和资源的任何董事会、股东大会上投反对票，依法维护公司利益；
（5）本人将约束与本人关系密切的家庭成员及其控制的企业均履行上述承诺；
（6）若违反前述承诺，本人将在公司股东大会和中国证券监督管理委员会指定报刊上公开说明未履行的具体原因，向股东和社会公众投资者道歉，并在限期内采取有效措施予以纠正；造成公司或其他股东利益受损的，本人将承担全额赔偿责任。
本人保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给公司及其他利益相关者造成的相关损失。
5、历史沿革中涉税事宜承诺
公司控股股东、实际控制人陈峰承诺：
如未来公司因历次股权转让、整体变更为股份公司等相关涉税事项，被主管税务机关要求补缴税款、加收滞纳金或被处以罚款等，本人将无条件代公司承担全部费用，或在公司必须先行支付该等费用的情况下及时向公司给予全额补偿，以确保
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公司不会因此受到任何损失，并承诺日后不会就此事向公司进行追偿。本人保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给公司及其他利益相关者造成的相关损失。
6、房屋租赁事宜承诺
公司控股股东、实际控制人陈峰承诺：
如公司及其子公司将来因租赁房屋未履行租赁登记备案手续、或租赁房屋的合法性、合规性或权属问题（包括产权证问题）存在瑕疵，导致公司及其子公司无法在租期内正常使用租赁房屋或受到有权部门行政处罚的，本人将无条件代公司及其子公司承担全部费用，或在公司及其子公司必须先行支付该等费用的情况下及时向公司及其子公司给予全额补偿，以确保公司及其子公司不会因此受到任何损失，并承诺日后不会就此事向公司及其子公司进行追偿。本人保证本承诺真实、有效，并愿意承担由于承诺不实给公司及其他利益相关者造成的相关损失。
7、部分员工《录用通知书》载有“期权”事项承诺
公司及公司控股股东、实际控制人陈峰就部分员工《录用通知书》载有“期权”事项作出承诺，详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之“十八、部分员工《录用通知书》载有“期权”事项说明”。
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第十一节 其他重要事项
一、重要合同
截至本招股说明书签署日，公司及下属子公司已履行和正在履行的对公司生产经营活动、未来发展或财务状况具有重要影响的业务合同如下：
（一）销售合同
1、与代理商签订的框架协议
发行人与客户签署的合同主要为框架合同，未明确约定合同金额，日常交易以订单式交易为主，因此发行人以年度交易金额为依据，将各年度交易金额超过
500.00万元或者对发行人经营活动、财务状况或未来发展等具有重要影响作为合同重要性水平，确定重大合同。具体合同情况如下：
单位：万元
| 序号 | 客户名称 | 合同标的 | 合同期限 | 履行情况 |
| 1 | 深圳中电国际信息科技有限公司 | 集成电路产品 | 2018.05.01-2018.12.31 | 履行完毕 |
| CEAC INTERNATIONAL LIMITED | 集成电路产品 | 2019.01.01-2019.12.31 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 | |
| 2 | 深圳市友邦兴业科技有限公司 | 集成电路产品 | 2017.01.13-2017.12.31 2018.01.01-2018.12.31 2019.01.01-2019.12.31 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 |
| 3 | 香港众鑫微电子有限公司 | 集成电路产品 | 2016.07.04-2017.07.03 2017.12.13-2018.12.12 | 履行完毕 |
| 香港众鑫微电子有限公司、 深圳市众智联合电子科技有限公司 | 集成电路产品 | 2019.01.01-2019.12.31 | 履行完毕 | |
| 4 | AVT International Limited | 集成电路产品 | 2019.05.27-2019.12.31 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 |
| 5 | 深圳市阳邦电子有限公司 | 集成电路产品 | 2017.05.24-2018.04.23 2018.04.10-2018.12.31 2019.01.01-2019.12.31 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 |
| 6 | 深圳市同创易生科技有限公司 | 集成电路产品 | 2019.11.01-2019.12.31 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 |
| 7 | 深圳市亚美斯通电子有限公司 | 集成电路产品 | 2019.01.01-2019.12.30 2020.01.01-2020.12.31 | 持续履行 |
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2、与代理商签订的包销协议
2019年10月30日，公司与深圳市同创易生科技有限公司签订了《产品包销合同》，约定深圳市同创易生科技有限公司独家包销公司的LT8712EXI产品，结算价格为3.3美元/片，合作期限自2019年11月1日至2020年12月31日止，包销数量不低于65万片。深圳市同创易生科技有限公司获得独家授权之后需向公司支付授权费用50万元，如深圳市同创易生科技有限公司能按照约定完成最低销售目标，则支付的授权费用可转为采购货款；如深圳市同创易生科技有限公司未能按照上述约定按时完成最低销售目标，支付的授权费用不予退还。
3、与客户签订的IP授权协议
2020年8月27日，发行人与Magic Control Technology Corporation（中文名：茂傑國際股份有限公司）签订了《IP LICENSE AGREEMENT》（知识产权许可协议），就发行人授权茂傑國際股份有限公司使用公司HDMI2.0/DP1.4相关的知识产权事项进行了约定。该协议有效期10年，约定授权许可费为85万美元，同时茂傑國際股份有限公司需按照晶圆采购价格的3.5%按季度向发行人支付特许权使用费。
（二）采购合同
1、与晶圆厂签订的协议
2018年2月7日，发行人与SILTERRA MALAYSIA SDN BHD 签订了《MASTERWAFER PURCHASE AGREEMENT》，就发行人向SILTERRA MALAYSIA SDNBHD采购晶圆过程中的采购订单、预测、交货、价格和付款、所有权、证明和免责声明、赔偿、责任限制、保密、期限和终止等事项进行了约定，该合同有效期3年，根据该合同约定，发行人根据需求向SILTERRA MALAYSIA SDN BHD发出订单，在订单中明确具体晶圆数量和规格、交货日期、装运和交货说明、验收标准（如有）、价格和付款条件等。
2018年2月7日，朗田亩与SILTERRA MALAYSIA SDN BHD 签订了《MASTERWAFER PURCHASE AGREEMENT》，就朗田亩向SILTERRA MALAYSIA SDNBHD采购晶圆过程中的采购订单、预测、交货、价格和付款、所有权、证明和免责声明、赔偿、责任限制、保密、期限和终止等事项进行了约定，该合同有效期3年，
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根据该合同约定，朗田亩根据需求向SILTERRA MALAYSIA SDN BHD发出订单，在订单中明确具体晶圆数量和规格、交货日期、装运和交货说明、验收标准（如有）、价格和付款条件等。
2、封装测试协议
2014年6月3日，公司与超丰电子股份有限公司签订《委托加工合同》，委托其对公司提供的芯片进行半导体封装加工。该合同有效期1年，若双方均未于合同届满前九十日内通知对方终止合同，则合同自动延展一年。根据该合同约定，发行人以委托加工订单的形式向超丰电子股份有限公司确认具体服务内容。2017年5月11日，公司与超丰电子股份有限公司签订《委托加工合同》，委托其对公司提供的芯片进行半导体封装加工。该合同有效期1年，若双方均未于合同届满前九十日内通知对方终止合同，则合同自动延展一年。根据该合同约定，发行人以委托加工订单的形式向超丰电子股份有限公司确认具体服务内容。2018年1月1日，朗田亩与超丰电子股份有限公司签订《委托加工合同》，委托其对朗田亩提供的芯片进行半导体封装加工。该合同有效期1年，若双方均未于合同届满前九十日内通知对方终止合同，则合同自动延展一年。根据该合同约定，朗田亩以委托加工订单的形式向超丰电子股份有限公司确认具体服务内容。
3、EDA软件租用协议
2020年1月6日，公司与合肥市华达半导体有限公司签订了《EDA软件租用及授权合同书》，约定公司租用华达半导体授权运营的合肥市集成电路设计验证分析公共服务平台的EDA设计软件。租用期限为2020年1月1日至2021年12月31日，租用费用为12万元/年。合同期限届满前一个月内，双方未提出书面异议，则合同自动顺延，之后均按此执行。
2020年5月13日，公司与海恒投资签订《关于租用合肥市集成电路设计产业公共服务平台EDA软件的协议》，海恒投资确认公司自2013年4月起免费租用合肥市集成电路设计产业公共服务平台EDA软件，同意公司免费租用期限至2021年12月31日。
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二、对外担保情况
截至本招股说明书签署日，公司不存在对外担保情形。
三、重大诉讼或仲裁事项
截至本招股说明书签署之日，公司及控股子公司不存在对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。截至本招股说明书签署之日，公司控股股东或实际控制人、控股子公司，发行人的董事、监事、高级管理人员和核心技术人员不存在作为一方当事人的重大诉讼或仲裁事项，且均无涉及刑事诉讼的情况。
四、公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员涉及行政处罚、立案侦查、立案调查情况
截至本招股说明书签署之日，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员最近3年不涉及行政处罚、被司法机关立案侦查或被中国证监会立案调查情况。
五、公司控股股东、实际控制人重大违法情况
报告期内，公司控股股东、实际控制人不存在重大违法行为。
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第十二节 声明
一、全体董事、监事、高级管理人员声明
本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。全体董事签字：
| FENG CHEN(陈峰) | 苏进 | 陶志红 | ||
| 高泽栋 | 刘启斌 | 刘永跃 | ||
| 吴文彬 | 杨明武 | 李晓玲 |
全体监事签字：
| 杨帆 | 高云云 | 周大锋 |
全体高级管理人员签字：
| FENG CHEN(陈峰) | 刘永跃 | 苏进 | |||
| 赵彧 | 韦永祥 | ||||
龙迅半导体（合肥）股份有限公司
年 月 日
1-1-369
二、控股股东、实际控制人声明
本人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
| 公司控股股东、实际控制人签名： | |||||
| FENG CHEN（陈峰） | |||||
龙迅半导体（合肥）股份有限公司
年 月 日
1-1-370
三、保荐人（主承销商）声明
本公司已对招股说明书进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。
| 项目协办人： | ||||
| 卫 骏 | ||||
| 保荐代表人： | ||||
| 林斗志 | 陈 一 | |||
| 法定代表人： | ||||
| 章宏韬 |
华安证券股份有限公司
年 月 日
1-1-371
四、保荐人（主承销商）董事长、总经理声明
本人已认真阅读龙迅半导体（合肥）股份有限公司招股说明书的全部内容，确认招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。
| 保荐机构总经理： | |||
| 杨爱民 | |||
| 保荐机构董事长： | |||
| 章宏韬 | |||
华安证券股份有限公司
年 月 日
1-1-372
五、发行人律师声明
本所及经办律师已阅读招股说明，确认招股说明书与本所出具的法律意见书无矛盾之处。本所及经办律师对发行人在招股说明书中引用的法律意见书内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。
律师事务所负责人：
卢贤榕
经办律师：
陈磊 叶慧慧
安徽天禾律师事务所
年 月 日
1-1-373
六、会计师事务所声明
本所及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所鉴证的非经常性损益明细表无矛盾之处。本所及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所鉴证的非经常性损益明细表等内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。
会计师事务所负责人：
肖厚发
签字注册会计师：
郁向军 孔晶晶
容诚会计师事务所（特殊普通合伙）
年 月 日
1-1-374
七、评估机构声明
本机构及签字资产评估师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的资产评估报告无矛盾之处。本机构及签字资产评估师对发行人在招股说明书中引用的资产评估报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。
评估机构负责人：
肖力
签字资产评估师：
杨花 靳东
中水致远资产评估有限公司
年 月 日
1-1-375
八、验资机构声明
本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。
验资机构负责人：
肖厚发
签字注册会计师：
黄亚琼 胡乃鹏
容诚会计师事务所（特殊普通合伙）
年 月 日
1-1-376
第十三节 附件
一、备查文件
（一）发行保荐书；
（二）上市保荐书；
（三）法律意见书；
（四）财务报告及审计报告；
（五）公司章程（草案）；
（六）发行人及其他责任主体作出的与发行人本次发行上市相关的承诺事项；
（七）内部控制鉴证报告；
（八）经注册会计师鉴证的非经常性损益明细表；
（九）中国证监会同意发行人本次公开发行注册的文件；
（十）其他与本次发行有关的重要文件。
二、查阅时间和地点
查阅时间：工作日的上午9:30－11:30，下午1:00－3:00查阅地点：公司及保荐机构（主承销商）的住所除以上查阅地点外，投资者可以登录证监会和证券交易所指定网站，查阅《招股说明书》正文及相关附录。