山西证券股份有限公司
2020年第一季度报告
2020年04月
第一节 重要提示公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人侯巍先生、主管会计工作负责人汤建雄先生及会计机构负责人张立德先生声明：保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。
本报告已经公司第三届董事会第五十四次会议审议通过，会议应出席董事9名，实际出席董事9名（其中，因工作原因，杨增军董事书面委托王怡里职工董事出席会议并行使表决权）。
公司2020年第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 | |
| 营业总收入（元） | 858,512,309 | 1,442,683,535 | -40.49% |
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | 219,406,353 | 258,238,616 | -15.04% |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） | 222,717,651 | 258,332,594 | -13.79% |
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | -198,124,664 | 2,613,754,052 | -107.58% |
| 基本每股收益（元/股） | 0.0776 | 0.0913 | -15.01% |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.0776 | 0.0913 | -15.01% |
| 加权平均净资产收益率 | 1.72% | 2.06% | 下降0.34个百分点 |
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减 | |
| 总资产（元） | 62,266,207,084 | 55,695,777,181 | 11.80% |
| 归属于上市公司股东的净资产（元） | 12,902,324,135 | 12,654,476,555 | 1.96% |
截止披露前一交易日的公司总股本：
| 截止披露前一交易日的公司总股本（股） | 2,828,725,153 |
用最新股本计算的全面摊薄每股收益：
| 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股） | 0.0776 |
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 项目 | 年初至报告期期末金额 | 说明 |
| 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） | - | - |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 526,810 | - |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -4,939,317 | - |
| 小计 | -4,412,507 | - |
| 减：所得税影响额 | -1,101,209 | - |
| 少数股东权益影响额（税后） | - | - |
| 合计 | -3,311,298 | -- |
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的说明：
| 项目 | 涉及金额（元） | 原因 |
| 金融工具的投资收益 | 695,064,529 | 由于证券投资业务为本公司的主营业务，因此持有以及处置金融 工具取得的投资收益不界定为非经常性损益。 |
| 交易性金融工具及衍生金融 工具公允价值变动损益 | -124,744,740 | 由于证券投资业务为本公司的主营业务，因此持有交易性金融工 具及衍生金融工具产生的公允价值变动损益不界定为非经常性损 益。 |
二、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末普通股股东总数(户) | 138,092 | ||||||||
| 前10名股东持股情况 | |||||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例 | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结情况 | ||||
| 股份状态 | 数量 | ||||||||
| 山西金融投资控股集团有限公司 | 国有法人 | 30.59% | 865,314,455 | - | - | - | |||
| 太原钢铁（集团）有限公司 | 国有法人 | 9.98% | 282,285,635 | - | - | - | |||
| 山西国际电力集团有限公司 | 国有法人 | 7.04% | 199,268,856 | - | - | - | |||
| 中吉金投资产管理有限公司－中吉金投－稳赢2号投资基金 | 基金、理财产品等 | 1.49% | 42,286,000 | - | - | - | |||
| 中央汇金资产管理有限责任公司 | 国有法人 | 1.44% | 40,619,400 | - | - | - | |||
| 河南省安融房地产开发有限公司 | 境内一般法人 | 0.98% | 27,585,951 | - | - | - | |||
| 郑州市热力总公司 | 国有法人 | 0.93% | 26,401,342 | - | - | - | |||
| 中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 | 基金、理财产品等 | 0.90% | 25,470,800 | - | - | - | |||
| 香港中央结算有限公司 | 境外法人 | 0.71% | 20,030,993 | - | - | - | |||
| 山西省科技基金发展有限公司 | 国有法人 | 0.60% | 17,000,000 | - | - | - | |||
| 前10名无限售条件股东持股情况 | |||||||||
| 股东名称 | 持有无限售条件股份数量 | 股份种类 | |||||||
| 股份种类 | 数量 | ||
| 山西金融投资控股集团有限公司 | 865,314,455 | 人民币普通股 | 865,314,455 |
| 太原钢铁（集团）有限公司 | 282,285,635 | 人民币普通股 | 282,285,635 |
| 山西国际电力集团有限公司 | 199,268,856 | 人民币普通股 | 199,268,856 |
| 中吉金投资产管理有限公司－中吉金投－稳赢2号投资基金 | 42,286,000 | 人民币普通股 | 42,286,000 |
| 中央汇金资产管理有限责任公司 | 40,619,400 | 人民币普通股 | 40,619,400 |
| 河南省安融房地产开发有限公司 | 27,585,951 | 人民币普通股 | 27,585,951 |
| 郑州市热力总公司 | 26,401,342 | 人民币普通股 | 26,401,342 |
| 中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 | 25,470,800 | 人民币普通股 | 25,470,800 |
| 香港中央结算有限公司 | 20,030,993 | 人民币普通股 | 20,030,993 |
| 山西省科技基金发展有限公司 | 17,000,000 | 人民币普通股 | 17,000,000 |
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 上述股东中，太原钢铁（集团）有限公司、山西国际电力集团有限公司及山西省科技基金发展有限公司受同一主体控制，存在关联关系；未知其他股东之间是否存在关联关系或一致行动。 | ||
| 前10名股东参与融资融券业务情况说明 | 截止2020年3月末，公司股东太原钢铁（集团）有限公司进行转融通业务，出借持有的公司股份320,000股。 | ||
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
√ 是 □ 否
公司股东河南省安融房地产开发有限公司与银河证券股份有限公司进行约定购回交易，截止2020年3月末，质押其持有的山西证券575.44万无限售流通股（占山西证券总股本0.20%）。
2、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
第三节 重要事项
一、报告期主要财务数据、财务指标发生变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 资产负债表 | 项目 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 增减 | 变动原因 |
| 结算备付金 | 3,739,720,396 | 2,620,361,716 | 42.72% | 在登记公司存款增加 | |
| 衍生金融资产 | 2,872,798 | 18,351,897 | -84.35% | 衍生金融工具价值波动影响 | |
| 买入返售金融资产 | 3,680,480,303 | 2,742,426,644 | 34.21% | 逆回购业务规模增加 | |
| 交易性金融资产 | 28,956,807,883 | 22,247,491,671 | 30.16% | 持有的证券规模增加 | |
| 其他债权投资 | 1,677,380,535 | 1,165,745,108 | 43.89% | 持有的证券规模增加 | |
| 拆入资金 | 8,440,414,375 | 5,511,784,061 | 53.13% | 同业拆借规模增加 | |
| 衍生金融负债 | 25,025 | 19,615,860 | -99.87% | 衍生金融工具价值波动影响 | |
| 卖出回购金融资产款 | 16,558,215,270 | 12,200,643,294 | 35.72% | 正回购业务规模增加 | |
| 应付职工薪酬 | 275,007,434 | 150,267,996 | 83.01% | 未发放奖金影响 | |
| 应交税费 | 197,378,494 | 93,071,311 | 112.07% | 计提所得税增加影响 | |
| 应付款项 | 93,293,026 | 25,186,640 | 270.41% | 应付手续费增加 | |
| 递延所得税负债 | 20,726,155 | 33,049,056 | -37.29% | 金融资产公允价值变动影响 | |
| 其他负债 | 932,706,989 | 1,405,958,569 | -33.66% | 应付结构化主体款项减少 | |
| 其他综合收益 | -26,357,973 | -54,799,201 | 不适用 | 金融资产公允价值变动影响 | |
| 利润表 | 项目 | 2020年1-3月 | 2019年1-3月 | 增减 | 变动原因 |
| 经纪业务手续费净收入 | 188,208,927 | 129,011,574 | 45.89% | 受证券市场行情影响 | |
| 基金管理业务手续费净收入 | 19,109,886 | 14,363,238 | 33.05% | 管理的公募基金规模增加 | |
| 投资咨询手续费净收入 | 3,588,358 | 10,233,014 | -64.93% | 受证券市场行情影响 | |
| 利息净收入 | -26,505,277 | -54,381,523 | 不适用 | 利息支出减少 | |
| 投资收益 | 695,064,529 | 284,590,774 | 144.23% | 持有及处置金融工具收益增加 | |
| 公允价值变动收益 | -124,744,740 | 260,919,606 | -147.81% | 证券市场波动导致相关金融资产的公允价值变动较大 | |
| 汇兑收益 | -5,727,209 | 978,079 | -685.56% | 汇率变动影响 | |
| 其他业务收入 | 35,961,950 | 730,084,034 | -95.07% | 大宗商品交易及风险管理业务规模减少 | |
| 资产处置收益 | - | -52,542 | 不适用 | 报告期内无固定资产处置损益 | |
| 其他收益 | 26,810 | 370,200 | -92.76% | 与日常经营相关的政府补助及税收返还减少 | |
| 税金及附加 | 6,846,704 | 5,127,953 | 33.52% | 报告期应交增值税增加 | |
| 信用减值损失 | 18,715,359 | 733,907 | 2450.10% | 报告期计提信用减值损失增加 | |
| 其他资产减值损失 | 42,041,032 | -5,558,350 | 不适用 | 报告期子公司计提的存货跌价准备 | |
| 其他业务成本 | 34,528,850 | 736,094,503 | -95.31% | 大宗商品交易及风险管理业务规模减少 |
| 营业外收入 | 648,870 | 14,889 | 4258.05% | 与非日常经营相关的政府补助及税收返还增加 | |
| 营业外支出 | 5,088,187 | 445,949 | 1040.98% | 报告期公益性捐赠支出增加 | |
| 其他权益工具投资公允价值变动 | 2,954,550 | 8,934,117 | -66.93% | 受证券市场行情影响 | |
| 其他债权投资公允价值变动 | 6,079,420 | -45,234,519 | 不适用 | 受证券市场行情影响 | |
| 其他债权投资信用损失准备 | 4,560,276 | -326,920 | 不适用 | 持有的证券规模增加 | |
| 外币财务报表折算差额 | 14,846,982 | -11,829,745 | 不适用 | 汇率变动影响 | |
| 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | 712,433 | - | 不适用 | 受证券市场行情影响 | |
| 现金流量表 | 项目 | 2020年1-3月 | 2019年1-3月 | 增减 | 变动原因 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -198,124,664 | 2,613,754,052 | -107.58% | 报告期内持仓的证券规模大幅增加 | |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -9,526,689 | -226,841,087 | 不适用 | 报告期内未新增对子公司的投资 | |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -1,319,377,287 | 319,765,120 | -512.61% | 报告期发行的收益凭证及债券规模减少 | |
| 汇率变动对现金的影响 | 16,378,415 | -10,851,666 | 不适用 | 汇率变动影响 |
二、重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
| 序号 | 重要事项概述 | 披露日期 | 临时报告披露网站查询索引 |
| 1 | 完成设立金融科技子公司 2019年4月19日，公司第三届董事会第四十次会议审议通过了《关于设立金融科技子公司的议案》，公司根据经营发展需要，拟设立金融科技子公司，统筹推进公司IT建设与开发，全面提升自主开发能力和服务能力（详见公告：临2019-021、临2019-027）。 2019年5月17日，公司2018年度股东大会审议通过《关于修改<公司章程>的议案》，同意将“公司可以设立信息技术专业子公司”的内容加入《公司章程》，该《公司章程》重要条款的变更已获山西证监局核准（详见公司公告：临2019-034、临2020-009）。 2020年3月，公司的金融科技子公司“山证科技（深圳）有限公司” 办理完毕工商登记手续，并领取了营业执照（详见公司公告：临2020-023）。 | 2019.04.23 2019.05.18 2020.02.14 2020.03.17 | 巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn） |
| 2 | 债券相关事项 2020年1月13日，公司按期完成“2019年证券公司次级债券（第一期）”2020年的付息工作。 2020年1月22日，公司按期完成“2019年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）”2020年的付息工作（详见公司公告：临2020-004）。 2020年3月16日，公司按期完成“2017年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）（品种二）” 2020 年的付息工作（详见公司公告：临2020-019）。 2020年3月16日，公司按期完成“2017年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）（品种一）” 2020 | 2020.01.20 2020.03.12 |
| 年兑付兑息暨摘牌相关工作（详见公司公告：临2020-020）。 | ||
| 3 | 公司2019年度配股公开发行事项 公司为扩充资本实力，提升市场竞争力和风险抵御能力，根据战略发展规划，拟向原股东配售股份，预计募集资金总额不超过60亿元（含60亿元）。 2020年3月，公司收到中国证监会出具的《关于请做好山西证券配股发审委会议准备工作的函》（以下简称“告知函”），公司及相关中介机构根据告知函要求，经认真逐项核查，完成了对告知函所涉及问题的回复，并在披露后及时向中国证监会报送告知函回复材料（详见公司公告：临2020-016及同日披露在巨潮资讯网的《关于请做好山西证券配股发审委会议准备工作的函的回复》）。 2020年3月27日，中国证监会发行审核委员会对公司配股的申请进行了审核。根据会议审核结果，公司本次配股的申请获得审核通过。公司将在收到中国证监会予以核准的正式文件后另行公告（详见公司公告：临2020-026）。 2020年4月9日，公司收到中信证券《关于变更保荐代表人的函》。杨予桑先生工作变动，中信证券决定由保荐代表人邱志千先生接替杨予桑先生，继续履行相关职责。本次保荐代表人变更后，公司配股公开发行证券项目保荐和后续持续督导，以及前次非公开发行A股股票项目募集资金专项督导的保荐代表人为王琛先生和邱志千先生（详见公司公告：临2020-029）。 公司2018年度股东大会审议通过了《关于公司2019年度配股公开发行方案的议案》和《关于提请股东大会授权董事会或董事会授权人士办理公司配股相关事宜的议案》等与公司配股公开发行相关的议案。前述议案中关于公司配股公开发行方案的股东大会决议有效期和对董事会或董事会授权人士的授权有效期均为股东大会审议通过之日起12个月，即2019年5月17日至2020年5月16日。鉴于上述议案的股东大会决议有效期和对董事会或董事会授权人士授权有效期即将到期，公司配股公开发行事项尚未完成，为确保本次配股工作顺利完成，2020年4月17日，公司召开第三届董事会第五十三次会议、第三届监事会第二十二次会议，审议通过《关于提请股东大会延长公司配股公开发行决议有效期及授权有效期的议案》并提交公司2020年第三次临时股东大会审议，拟提请股东大会同意将公司配股公开发行方案股东大会决议有效期、股东大会授权董事会或董事会授权人士办理公司配股相关事宜的有效期延长12个月（即2020年5月16日至2021年5月15日）（详见公司公告：临2020-030、临2020-031、临2020-033）。同时，第三届董事会第五十三次会议审议通过《关于授权两位董事签署配股章程和代表公司办理配股章程香港认可及注册有关事宜的议案》。董事会同意授权侯巍先生、王怡里先生两位董事代表公司签署配股章程以提交香港证券及期货事务监察委员会（以下简称“香港证监会”）和香港公司注册处认可、注册及存档，并代表公司办理与配股章程香港认可、注册有关的其他一切事宜（详见公司公告：临2020-030）。 截至本报告披露日，公司本次配股事项正在稳步推进中。 | 2020.03.03 2020.03.28 2020.04.10 2020.04.18 |
| 4 | 公司股东减持股份事项 公司于2019年6月21日收到公司控股股东山西金控的一致行动人山西信托出具的《关于拟减持山西证券股份有限公司股份的告知函》，山西信托基于调整业务结构、聚焦主业发展的需要，计划自公告之日起15个交易日后6个月内以集中竞价方式减持本公司股份11,896,500股（占本公司总股本比例0.42% ）。本次减持计划不会对本公司治理结构、股权结构及持续经营产生重大影响（详见公告：临2019-037）。 2020年1月14日，公司收到山西信托出具的《关于股份减持计划期限届满的告知函》。截至2020年1 | 2019.06.22 2020.01.15 |
| 月14日，山西信托上述减持计划期限届满。减持计划期间，山西信托未减持其所持有的公司股份。截至2020年1月14日，山西信托仍持有本公司股份11,896,500股，占公司总股本的0.42%（详见公司公告：临2020-002）。 | |||
| 5 | 计提资产减值准备事项 2020年2月21日，公司召开第三届董事会第五十次会议和第三届监事会第二十一次会议，审议通过了《公司关于计提资产减值准备的议案》。根据《企业会计准则》相关规定和公司会计政策，为了更加真实公允地反映公司2019年12月31日的财务状况以及2019年1-12月的经营成果，经公司及下属子公司对有关资产预期损失进行评估，2019年1-12月计提各项资产减值准备14,813.38万元（详见公司公告：临2020-012、临2020-013、临2020-015）。 | 2020.02.25 | |
| 6 | 分支机构处置 2020年3月，公司收到上海证监局《关于核准山西证券股份有限公司在上海撤销一家分支机构的批复》（沪证监许可【2020】20号，以下简称“《批复》”）。《批复》核准公司撤销上海嘉定阿克苏路证券营业部，自该《批复》下发之日起，拟撤销的分支机构将不再新增客户和开展新的业务活动。 公司将按照《批复》要求，认真完成客户转移、业务了结、关闭分支机构营业场所等事宜，并在上海证监局核查通过后30个工作日内，办理工商注销等相关手续（详见公司公告：临2020-025）。 | 2020.03.26 |
股份回购的实施进展情况
□ 适用 √ 不适用
采用集中竞价方式减持回购股份的实施进展情况
□ 适用 √ 不适用
三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□ 适用 √ 不适用
四、对2020年1-6月经营业绩的预计
□ 适用 √ 不适用
五、证券投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 证券品种 | 证券代码 | 证券简称 | 最初投资成本 | 会计计量模式 | 期初账面价值 | 本期公允价值变动损益 | 计入权益的累计公允价值变动 | 本期购买金额 | 本期出售金额 | 报告期损益 | 期末账面价值 | 会计核算科目 | 资金来源 |
| 国债 | 190016 | 19附息国债16 | 1,359,227,330 | 公允价值 | - | 5,916,670 | - | 1,903,079,880 | 543,852,550 | 5,918,970 | 1,378,421,880 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 资管计划 | szfof | 山西证券FOF单一资管计划 | 500,000,000 | 公允价值 | 501,723,174 | 3,267,029 | - | - | - | 3,267,029 | 504,990,203 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 同业存单 | 112009128 | 20浦发银行CD128 | 492,212,500 | 公允价值 | - | 72,000 | - | 492,212,500 | - | 105,845 | 492,341,000 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 地方政府债 | 2005089 | 20新疆债07 | 460,000,000 | 公允价值 | 142,016,685 | - | 13,532,733 | 630,000,000 | 170,000,000 | 135,618 | 475,187,400 | 其他债权投资 | 自有 |
| 私募债 | 114022 | 16富力11 | 419,641,763 | 公允价值 | 426,118,980 | 7,450,848 | - | 49,612,082 | - | 7,473,908 | 436,078,440 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 国债 | 190015 | 19附息国债15 | 396,624,880 | 公允价值 | 52,109,900 | -775,790 | - | 18,218,545,170 | 19,219,880,600 | -482,805 | 401,877,360 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 其他政策性金融债 | 190406 | 19农发06 | 354,366,743 | 公允价值 | - | 1,105,977 | - | 3,377,237,293 | 3,022,870,550 | 1,472,376 | 364,644,900 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 地方政府债 | 140926 | 17天津02 | 310,035,900 | 公允价值 | - | 120,300 | - | 361,708,550 | 51,672,650 | 193,343 | 319,009,800 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 私募债 | 145017 | 16合景04 | 289,154,000 | 公允价值 | 306,494,400 | 1,849,000 | - | 98,151,000 | 5,870,663 | 307,942,500 | 交易性金融资产 | 自有 | |
| 国债 | 209914 | 20贴现国债14 | 299,058,000 | 公允价值 | - | -104,100 | - | 299,058,000 | - | -84,000 | 298,974,000 | 交易性金融资产 | 自有 |
| 期末持有的其他证券投资 | 23,610,238,617 | -- | 20,224,046,114 | -10,100,476 | -1,525,608 | 834,468,349,052 | 830,181,432,459 | 570,494,259 | 23,473,781,899 | -- | -- | ||
| 合计 | 28,490,559,733 | -- | 21,652,509,253 | 8,801,458 | 12,007,125 | 859,897,953,527 | 853,189,708,809 | 594,365,206 | 28,453,249,382 | -- | -- | ||
| 证券投资审批董事会公告披露日期 | 2020年4月28日 | ||||||||||||
| 证券投资审批股东会公告披露日期（如有) | 无 | ||||||||||||
六、委托理财
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托理财。
七、衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在衍生品投资。
八、违规对外担保情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无违规对外担保情况。
九、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金。
十、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
| 接待时间 | 接待地点 | 接待方式 | 接待对象类型 | 接待对象 | 调研的基本情况索引 |
| 2020.01.01-2020.03.31 | 公司 | 电话沟通 | 个人 | 投资者 | 公司经营情况、行业状况及公司公告内容 |
第四节 财务报表
一、 财务报表
1、资产负债表
资产负债表（未经审计）
编制单位：山西证券股份有限公司 单位：元
| 项目 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | ||
| 合并 | 母公司 | 合并 | 母公司 | |
| 资产： | ||||
| 货币资金 | 12,915,739,991 | 8,794,098,051 | 15,734,010,625 | 11,413,358,584 |
| 其中：客户资金存款 | 9,206,365,966 | 6,222,205,447 | 8,460,155,123 | 5,722,482,254 |
| 结算备付金 | 3,739,720,396 | 3,743,820,177 | 2,620,361,716 | 2,579,273,485 |
| 其中：客户备付金 | 1,527,497,910 | 1,350,921,995 | 1,281,863,152 | 1,105,580,728 |
| 融出资金 | 5,815,635,444 | 5,522,614,004 | 5,468,405,079 | 5,185,923,202 |
| 衍生金融资产 | 2,872,798 | 2,872,798 | 18,351,897 | - |
| 买入返售金融资产 | 3,680,480,303 | 3,233,802,205 | 2,742,426,644 | 2,191,408,463 |
| 应收款项 | 88,791,990 | 51,498,874 | 100,204,889 | 54,876,044 |
| 存出保证金 | 2,719,526,539 | 1,267,916,212 | 2,940,672,900 | 1,266,202,443 |
| 金融投资： | ||||
| 交易性金融资产 | 28,956,807,883 | 26,593,291,142 | 22,247,491,671 | 20,325,501,850 |
| 债权投资 | 33,730,170 | - | 32,520,311 | - |
| 其他债权投资 | 1,677,380,535 | 1,677,380,535 | 1,165,745,108 | 1,152,414,175 |
| 其他权益工具投资 | 241,317,638 | 189,109,120 | 239,373,750 | 184,927,132 |
| 长期股权投资 | 421,709,605 | 4,192,380,851 | 421,754,695 | 4,192,380,851 |
| 固定资产 | 377,065,656 | 331,241,925 | 384,302,724 | 336,689,202 |
| 无形资产 | 109,792,276 | 100,186,510 | 117,553,798 | 107,883,971 |
| 商誉 | 476,939,901 | 49,096,844 | 476,939,901 | 49,096,844 |
| 递延所得税资产 | 193,184,396 | 112,203,603 | 174,961,762 | 96,304,212 |
| 其他资产 | 815,511,563 | 1,051,786,922 | 810,699,711 | 852,556,989 |
| 资产总计 | 62,266,207,084 | 56,913,299,773 | 55,695,777,181 | 49,988,797,447 |
| 负债： | ||||
| 短期借款 | 192,028,904 | - | 183,832,245 | - |
| 应付短期融资款 | 4,746,430,563 | 4,746,430,563 | 4,323,301,803 | 4,323,301,803 |
| 拆入资金 | 8,440,414,375 | 8,440,414,375 | 5,511,784,061 | 5,511,784,061 |
| 交易性金融负债 | 1,675,067,370 | 1,675,067,370 | 2,132,321,710 | 2,132,321,710 |
| 衍生金融负债 | 25,025 | 25,025 | 19,615,860 | 1,263,963 |
| 卖出回购金融资产款 | 16,558,215,270 | 16,558,215,270 | 12,200,643,294 | 12,087,837,182 |
| 代理买卖证券款 | 11,051,407,116 | 7,397,775,875 | 10,149,086,367 | 6,729,037,782 |
| 应付职工薪酬 | 275,007,434 | 199,752,860 | 150,267,996 | 44,615,292 |
| 应交税费 | 197,378,494 | 177,316,026 | 93,071,311 | 63,553,870 |
| 应付款项 | 93,293,026 | 88,902,826 | 25,186,640 | 12,619,705 |
| 应付债券 | 4,621,308,339 | 4,616,310,934 | 6,251,917,663 | 6,246,181,664 |
| 递延所得税负债 | 20,726,155 | - | 33,049,056 | - |
| 其他负债 | 932,706,989 | 184,183,362 | 1,405,958,569 | 292,462,758 |
| 负债合计 | 48,804,009,060 | 44,084,394,486 | 42,480,036,575 | 37,444,979,790 |
| 所有者权益： | ||||
| 实收资本 | 2,828,725,153 | 2,828,725,153 | 2,828,725,153 | 2,828,725,153 |
| 资本公积 | 6,713,296,178 | 6,692,880,816 | 6,713,296,178 | 6,692,880,816 |
| 其他综合收益 | -26,357,973 | -89,239,589 | -54,799,201 | -102,823,892 |
| 盈余公积 | 556,740,074 | 556,740,074 | 556,740,074 | 556,740,074 |
| 一般风险准备 | 628,719,120 | 565,756,468 | 628,719,120 | 565,756,468 |
| 交易风险准备 | 599,220,321 | 565,756,468 | 599,220,321 | 565,756,468 |
| 未分配利润 | 1,601,981,262 | 1,708,285,897 | 1,382,574,910 | 1,436,782,570 |
| 归属于母公司股东权益合计 | 12,902,324,135 | 12,828,905,287 | 12,654,476,555 | 12,543,817,657 |
| 少数股东权益 | 559,873,889 | - | 561,264,051 | - |
| 所有者权益合计 | 13,462,198,024 | 12,828,905,287 | 13,215,740,606 | 12,543,817,657 |
| 负债和所有者权益总计 | 62,266,207,084 | 56,913,299,773 | 55,695,777,181 | 49,988,797,447 |
法定代表人：侯巍 主管会计工作负责人：汤建雄 会计机构负责人：张立德
2、利润表
利润表（未经审计）
编制单位：山西证券股份有限公司 单位：元
| 项目 | 2020年1-3月 | 2019年1-3月 | ||
| 合并 | 母公司 | 合并 | 母公司 | |
| 一、营业收入 | 858,512,309 | 722,186,506 | 1,442,683,535 | 509,195,532 |
| 手续费及佣金净收入 | 284,436,246 | 228,195,875 | 220,174,907 | 153,641,649 |
| 其中：经纪业务手续费净收入 | 188,208,927 | 171,636,439 | 129,011,574 | 108,471,706 |
| 投资银行业务手续费净收入 | 52,130,698 | 12,019,566 | 47,091,619 | 5,161,893 |
| 资产管理业务手续费净收入 | 21,398,377 | 21,756,000 | 19,475,462 | 20,255,895 |
| 基金管理业务手续费净收入 | 19,109,886 | 19,109,886 | 14,363,238 | 14,363,238 |
| 投资咨询手续费净收入 | 3,588,358 | 3,673,984 | 10,233,014 | 5,388,917 |
| 利息净收入 | -26,505,277 | -57,675,194 | -54,381,523 | -89,032,933 |
| 其中：利息收入 | 244,345,370 | 208,690,894 | 269,309,336 | 225,592,480 |
| 利息支出 | 270,850,647 | 266,366,088 | 323,690,859 | 314,625,413 |
| 投资收益 | 695,064,529 | 611,830,792 | 284,590,774 | 320,407,865 |
| 公允价值变动收益 | -124,744,740 | -63,030,277 | 260,919,606 | 120,416,042 |
| 汇兑收益 | -5,727,209 | 422,467 | 978,079 | -483,731 |
| 其他业务收入 | 35,961,950 | 2,442,843 | 730,084,034 | 3,929,182 |
| 资产处置收益 | - | - | -52,542 | -52,542 |
| 其他收益 | 26,810 | - | 370,200 | 370,000 |
| 二、营业支出 | 555,437,891 | 355,747,953 | 1,098,951,637 | 230,809,693 |
| 税金及附加 | 6,846,704 | 6,318,498 | 5,127,953 | 4,568,776 |
| 业务及管理费 | 453,305,946 | 330,088,425 | 362,553,624 | 226,327,034 |
| 信用减值损失 | 18,715,359 | 18,679,690 | 733,907 | -86,117 |
| 其他资产减值损失 | 42,041,032 | - | -5,558,350 | - |
| 其他业务成本 | 34,528,850 | 661,340 | 736,094,503 | - |
| 三、营业利润 | 303,074,418 | 366,438,553 | 343,731,898 | 278,385,839 |
| 加：营业外收入 | 648,870 | 642,078 | 14,889 | - |
| 减：营业外支出 | 5,088,187 | 5,075,627 | 445,949 | -13,946 |
| 四、利润总额 | 298,635,101 | 362,005,004 | 343,300,838 | 278,399,785 |
| 减：所得税费用 | 81,331,342 | 90,501,678 | 89,411,686 | 69,492,704 |
| 五、净利润 | 217,303,759 | 271,503,326 | 253,889,152 | 208,907,081 |
| （一）按经营持续性分类 | ||||
| 1.持续经营净利润 | 217,303,759 | 271,503,326 | 253,889,152 | 208,907,081 |
| 2.终止经营净利润 | - | - | - | - |
| （二）按所有权归属分类 | - | |||
| 1.归属于母公司股东的净利润 | 219,406,353 | 271,503,326 | 258,238,616 | 208,907,081 |
| 2.少数股东损益 | -2,102,594 | - | -4,349,464 | - |
| 六、其他综合收益的税后净额 | 29,153,661 | 13,584,301 | -48,457,067 | -36,734,490 |
| 归属母公司股东的其他综合收益的 | 28,441,228 | 13,584,301 | -48,457,067 | -36,734,490 |
| 税后净额 | ||||
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | 2,954,550 | 3,136,490 | 8,934,117 | 8,934,117 |
| 1.权益法下不能转损益的其他综合收益 | - | - | - | - |
| 2.其他权益工具投资公允价值变动 | 2,954,550 | 3,136,491 | 8,934,117 | 8,934,117 |
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | 25,486,678 | 10,447,811 | -57,391,184 | -45,668,607 |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | - | - | - | |
| 2.其他债权投资公允价值变动 | 6,079,420 | 5,868,852 | -45,234,519 | -45,234,519 |
| 3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | - | - | - | - |
| 4.其他债权投资信用损失准备 | 4,560,276 | 4,578,958 | -326,920 | -434,088 |
| 5.外币财务报表折算差额 | 14,846,982 | - | -11,829,745 | - |
| 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | 712,433 | - | - | |
| 七、综合收益总额 | 246,457,420 | 285,087,627 | 205,432,085 | 172,172,591 |
| 其中：归属于母公司股东的综合收益总额 | 247,847,581 | 285,087,627 | 209,781,549 | 172,172,591 |
| 归属于少数股东的综合收益总额 | -1,390,161 | - | -4,349,464 | - |
| 八、每股收益 | ||||
| （一）基本每股收益 | 0.0776 | - | 0.0913 | - |
| （二）稀释每股收益 | 0.0776 | - | 0.0913 | - |
法定代表人：侯巍 主管会计工作负责人：汤建雄 会计机构负责人：张立德
3、现金流量表
现金流量表（未经审计）编制单位：山西证券股份有限公司 单位：元
| 项目 | 2020年1-3月 | 2019年1-3月 | ||
| 合并 | 母公司 | 合并 | 母公司 | |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||||
| 买卖衍生金融工具收到的现金净额 | 5,868,391 | - | - | - |
| 代理买卖证券款净增加额 | 902,320,749 | 668,738,093 | 3,455,638,388 | 3,004,385,741 |
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | 786,511,368 | 639,553,412 | 544,447,496 | 377,387,099 |
| 拆入资金净增加额 | 2,928,630,314 | 2,928,630,314 | - | - |
| 回购业务资金净增加额 | 3,409,353,989 | 3,417,820,018 | 605,355,056 | 667,943,217 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 443,183,518 | 118,139,719 | 4,420,980,142 | 3,672,641,672 |
| 经营活动现金流入小计 | 8,475,868,329 | 7,772,881,556 | 9,026,421,082 | 7,722,357,729 |
| 融出资金净增加额 | 349,746,170 | 339,206,607 | 1,057,313,365 | 723,398,221 |
| 为交易目的而持有的金融工具净增加额 | 6,897,481,368 | 6,471,672,291 | 2,864,126,353 | 3,235,685,947 |
| 拆入资金净减少额 | - | - | 765,751,667 | 765,751,667 |
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | 205,981,305 | 154,469,365 | 216,852,489 | 190,699,382 |
| 支付给职工及为职工支付的现金 | 211,705,590 | 113,856,436 | 231,445,680 | 104,571,526 |
| 支付的各项税费 | 118,723,581 | 15,423,305 | 53,975,184 | 47,111,515 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 890,354,979 | 778,972,342 | 1,223,202,292 | 1,191,222 |
| 经营活动现金流出小计 | 8,673,992,993 | 7,873,600,346 | 6,412,667,030 | 5,068,409,480 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -198,124,664 | -100,718,790 | 2,613,754,052 | 2,653,948,249 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||||
| 收回投资收到的现金 | 45,090 | - | ||
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收到的现金净额 | 408,595 | - | 4,911,681 | 34,875 |
| 投资活动现金流入小计 | 453,685 | - | 4,911,681 | 34,875 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 | 9,980,374 | 8,763,980 | 31,752,768 | 7,861,476 |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | - | - | 200,000,000 | - |
| 投资活动现金流出小计 | 9,980,374 | 8,763,980 | 231,752,768 | 7,861,476 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -9,526,689 | -8,763,980 | -226,841,087 | -7,826,601 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||||
| 取得借款收到的现金 | - | 171,558,000 | - | |
| 发行债券收到的现金 | - | 2,000,000,000 | 2,000,000,000 | |
| 发行收益凭证收到的现金 | 3,533,390,000 | 3,533,390,000 | 5,858,647,528 | 5,858,647,528 |
| 筹资活动现金流入小计 | 3,533,390,000 | 3,533,390,000 | 8,030,205,528 | 7,858,647,528 |
| 偿还债务支付的现金 | 1,500,000,000 | 1,500,000,000 | 2,000,000,000 | 2,000,000,000 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 198,678,555 | 197,939,961 | 151,903,336 | 150,742,341 |
| 偿付收益凭证本息支付的现金 | 3,154,088,732 | 3,154,088,732 | 5,558,537,072 | 5,558,537,072 |
| 筹资活动现金流出小计 | 4,852,767,287 | 4,852,028,693 | 7,710,440,408 | 7,709,279,413 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -1,319,377,287 | -1,318,638,693 | 319,765,120 | 149,368,115 |
| 四、汇率变动对现金的影响 | 16,378,415 | 914,082 | -10,851,666 | -483,731 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | -1,510,650,225 | -1,427,207,381 | 2,695,826,419 | 2,795,006,032 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 18,136,083,250 | 13,936,063,999 | 14,853,884,396 | 9,844,711,223 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 16,625,433,025 | 12,508,856,618 | 17,549,710,815 | 12,639,717,255 |
法定代表人：侯巍 主管会计工作负责人：汤建雄 会计机构负责人：张立德
二、财务报表调整情况说明
1、2020年首次执行新收入准则、新租赁准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况
□ 适用 √ 不适用
财政部于2017年7月5日修订发布的《企业会计准则第14号——收入》（财会【2017】22号）（以下简称“新收入准则”），要求境内上市企业自2020年1月1日起执行新收入准则。根据上述规定，公司自2020年1月1日起执行新收入准则，执行新收入准则未对公司财务状况和经营成果产生重大影响。在执行时，无新收入准则规定的调整情形，不涉及首次执行新收入准则的累积影响数，无需调整财务报表相关项目金额。
2、2020年首次执行新收入准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明
□ 适用 √ 不适用
公司在执行新收入准则时，无新收入准则规定的调整情形，不涉及首次执行新收入准则的累积影响数，无需追溯调整前期比较数据，无需调整财务报表相关项目金额。
三、审计报告
第一季度报告是否经过审计
□ 是 √ 否
公司第一季度报告未经审计。
山西证券股份有限公司
法定代表人：侯巍二〇二〇年四月二十四日