江门甘蔗化工厂(集团)股份有限公司
二〇一七年第五次临时股东大会文件
目 录
一、 二〇一七年第五次临时股东大会议程---------------------2
二、 关于继续公开挂牌转让德力光电 100%股权及债权的议案-----3
三、 关于提请股东大会授权董事会处理公开挂牌转让及其他相关事
项的议案----------------------------------------------6
二〇一七年第五次临时股东大会议程
时 间 二〇一七年十二月七日下午 14 时 45 分
地 点 广东省江门市甘化路 62 号本公司综合办公大楼十五楼会议室
审 一 关于继续公开挂牌转让德力光电 100%股权及债权的议案
议
议
关于提请股东大会授权董事会处理公开挂牌转让及其他相关事项
案 二
的议案
议案一:
关于继续公开挂牌转让德力光电100%股权
及债权的议案
各位股东代表:
鉴于公司 LED 业务盈利能力不佳,LED 市场竞争激烈,为有效提升
公司盈利水平和持续经营能力,维护公司股东特别是中小股东利益,
根据公司的战略规划,经公司第八届董事会第二十六次会议及公司
2017 年第三次临时股东大会审议通过,同意公司通过产权交易所公开
挂牌转让全资子公司广东德力光电有限公司(简称“德力光电”)100%
股权及公司对德力光电享有的 23,184.19 万元债权,并授权董事会、
管理层全权办理公开挂牌转让事宜。
2017 年 9 月 30 日至 2017 年 10 月 12 日,公司将德力光电 100%股
权及相关债权委托南方联合产权交易中心首次公开挂牌。依据评估机
构广东中广信资产评估有限公司出具的中广信评报字[2017]第 137 号
《资产评估报告》,公司以德力光电的净资产评估值 45,482.27 万元及
对其债权 23,184.19 万元之和(68,666.46 万元)作为首次公开挂牌转
让的起拍价格。挂牌公告期结束后,未征集到意向受让方。
2017 年 10 月 13 日至 2017 年 10 月 19 日,根据公司 2017 年第三
次临时股东大会授权,经公司第八届董事会第二十七次会议审议通过,
公司委托南方联合产权交易中心继续对德力光电 100%股权及相关债权
进行公开挂牌,挂牌底价为 50,000 万元。挂牌公告期结束后,未征集
到意向受让方。
2017 年 11 月 13 日至 2017 年 11 月 17 日,经公司第八届董事会第
二十八次会议及公司 2017 年第四次临时股东大会审议通过,公司委托
南方联合产权交易中心继续对德力光电 100%股权及相关债权进行公开
挂牌,挂牌底价为 40,000 万元。挂牌公告期结束后,未征集到意向受
让方。
2010 年至 2013 年间,LED 行业受益于政策支持,吸引了大批投资
者进入,造成行业过度投资,市场竞争非常激烈,且两极分化明显。
行业洗牌使我国 LED 芯片厂商的集中度迅速提升,未来规模较小的厂
商将面临更大的竞争压力。此外,尽管行业价格竞争在 2016 年趋缓,
但随着 2017 年前期设备扩张的厂商安装完工,产能将进一步释放,如
市场需求不同步放大,未来 LED 芯片价格竞争情况仍不容乐观。
相较于三安光电、华灿光电、德豪润达等同行业可比上市公司,
德力光电从企业规模、产能、盈利能力等方面都有明显差距,缺乏竞
争优势,自成立、投产至今,经济效益一直不佳,2015 年、2016 年实
现的净利润为-5,933.99 万元及-9,282.10 万元。德力光电经营业绩已
对公司的财务状况及经营成果造成较大负担,以其目前的经营状况,
后续年度扭亏可能性不大。公司如以低于评估价出售德力光电 100%股
权及相关债权,虽会产生一定程度的亏损,但可避免德力光电持续亏
损对公司造成的长期不利影响。
另外,公司已明确以大健康领域为业务转型方向,德力光电无法
与公司的战略规划产生协同效应。公司出售德力光电 100%股权及相关
债权,有利于进一步集中精力聚焦产业转型发展,符合全体股东和公
司的长远利益。
从提升上市公司后续年度的盈利能力、维护上市公司全体股东利
益及为公司产业转型提供有利条件的角度出发,综合考虑德力光电的
行业情况、市场地位、经营情况、公司的战略发展方向以及前三次挂
牌转让的市场反应,公司拟继续于产权交易所公开挂牌转让德力光电
100%股权及公司对其享有的 23,184.19 万元债权,起拍价格调整至
30,000 万元。股权转让以受让方代偿德力光电对公司的 23,184.19 万
元债务为前提条件。
请大会予以审议。
江门甘蔗化工厂(集团)股份有限公司董事会
二〇一七年十二月七日
议案二:
关于提请股东大会授权董事会处理公开挂牌转让及其
他相关事项的议案
各位股东代表:
为保证继续公开挂牌转让全资子公司广东德力光电有限公司100%
股权及相关债权事项的顺利进行,公司董事会提请公司股东大会授权
公司董事会处理以下相关事项,包括但不限于:
(1)授权董事会、管理层全权办理公开挂牌转让相关事宜;
(2)授权董事会、管理层全权办理在征集到意向受让方后签订相
关协议、交割资产等事项。
请大会予以审议。
江门甘蔗化工厂(集团)股份有限公司董事会
二〇一七年十二月七日