仟源医药：2016年第三季度报告全文

山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
山西仟源医药集团股份有限公司
     2016 年第三季度报告
    2016 年 10 月
                                    山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
                         第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资
料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准
确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人赵群、主管会计工作负责人王晴及会计机构负责人(会计主管人
员)贺延捷声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                       本报告期末                         上年度末                本报告期末比上年度末增减
总资产（元）                                 1,391,257,293.94               1,308,430,619.43                            6.33%
归属于上市公司股东的净资产
                                              806,406,222.59                     785,997,990.76                         2.60%
（元）
                                                        本报告期比上年同期                                 年初至报告期末比上
                                    本报告期                                        年初至报告期末
                                                                增减                                           年同期增减
营业总收入（元）                    190,964,163.54                     17.00%           524,057,107.70                 10.13%
归属于上市公司股东的净利润
                                       9,041,453.76                    -19.75%           29,073,897.41                 -4.00%
（元）
归属于上市公司股东的扣除非经
                                       6,363,476.82                    -40.15%           25,709,790.00                 -9.97%
常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额
                                        --                       --                     -11,178,875.71               -159.34%
（元）
基本每股收益（元/股）                          0.0434                  -36.46%                    0.1396              -25.31%
稀释每股收益（元/股）                          0.0434                  -36.46%                    0.1396              -25.31%
加权平均净资产收益率                           1.13%                    -0.58%                    3.65%                -1.06%
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                      单位：元
                         项目                                   年初至报告期期末金额                         说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）                            830,585.28
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
                                                                                 3,436,963.83
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                              433,057.52
减：所得税影响额                                                                  739,150.60
     少数股东权益影响额（税后）                                                   597,348.62
合计                                                                             3,364,107.41                  --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
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□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
二、重大风险提示
     1、行业政策影响
    今年国家继续推进医药卫生体制改革，又出台了多项医药行业政策法规，临床试验自查、生产工艺核查、仿制药一致性
评价、两票制、营改增等，这些政策法规都将直接影响到医药企业未来的生产经营，并对整个医药行业带来重大的影响和风
险。为此，公司将密切关注医药行业政策的变化，积极采取各项内生和外延式发展措施以不断增强企业的核心竞争力，最大
限度减少行业政策变化可能带来的风险。
     2、新产品研发风险
    公司高度重视新产品研发，始终将新产品技术研发作为提升公司核心竞争力的重要手段。但新产品研发从研制开发到投
入生产需要通过小试、中试、临床等多个环节，需要大量的实验研究，整个过程周期长、成本高，研发失败的风险较高。此
外，新产品研发及新药注册均面临诸多不确定因素，即使研发成功也可能因市场变化等原因无法规模化投产，难以获得相应
经济效益。为此，公司将不断改进和提升研发水平，谨慎选择研发项目，优化研发格局和层次，集中力量推进重点研发项目
的进度，同时开展战略性新品种研发以及探索性研究，拓展研发深度与广度。
     3、管理整合风险
    近年公司连续外延式并购发展，子公司数量不断增加，公司规模和业务范围也在不断扩大，这对公司在资源整合、市场
开拓、产品研发、管理体制、激励和考核等方面都提出了更高的要求和更多的挑战，若公司的组织结构、管理模式等不能跟
上公司内外部环境的变化并及时进行调整、完善，将给公司未来的经营和发展带来一定的影响。为了保证被收购公司能更好
地满足企业未来的发展需求，公司将根据发展战略和实际状况，通过调整优化组织结构，健全管理机制，完善管控体系，加
强企业文化建设等措施，努力去化解管理整合的风险，从而提高被收购公司的管理效率，降低经营风险，增进企业整合的协
同效应，以不断提高公司业绩。
     4、商誉减值的风险
     随着公司连续外延并购，公司确认了较大金额的商誉，按照《企业会计准则》等规定，商誉不作摊销处理，但需要在
未来每年会计年末进行减值测试。如果确认商誉的控股子公司在未来的经营中不能实现较好的预期收益，公司将存在商誉减
值的风险，从而对公司业绩产生不利影响。
     5、非公开发行股票的审批风险
    公司拟非公开发行股票收购普德药业股权，非公开发行股票尚需获得公司再次召开董事会、股东大会批准以及中国证监
会核准，存在无法获得再次召开的董事会、股东大会表决通过的可能；此外，本次发行能否取得中国证监会发审委通过和相
关主管部门核准，以及能否询价发行成功都存在不确定性。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表
                                                                                                          单位：股
                                                             报告期末表决权恢复的优先
报告期末普通股股东总数                              15,744
                                                             股股东总数（如有）
                                              前 10 名股东持股情况
                                                                  持有有限售条件         质押或冻结情况
   股东名称         股东性质       持股比例        持股数量
                                                                     的股份数量     股份状态          数量
                                                           山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
翁占国            境内自然人            11.91%        24,808,209      18,606,157 质押                 11,966,000
赵群              境内自然人             8.54%        17,791,692      13,343,769 质押                  7,300,000
张彤慧            境内自然人             7.98%        16,632,864
张振标            境内自然人             6.41%        13,343,768      13,343,768 质押                 10,914,128
姜长龙            境内自然人             5.00%        10,405,200
段素新            境内自然人             3.20%         6,674,400              0 质押                   4,285,800
天津泓泰投资管
理合伙企业（有 境内非国有法人            2.63%         5,487,635       5,487,635 质押                  5,487,600
限合伙）
宣航              境内自然人             1.64%         3,423,816
高雅萍            境内自然人             1.56%         3,251,741
崔金莺            境内自然人             1.52%         3,162,240
                                        前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                           股份种类
              股东名称                      持有无限售条件股份数量
                                                                                    股份种类          数量
张彤慧                                                                16,632,864 人民币普通股         16,632,864
姜长龙                                                                10,405,200 人民币普通股         10,405,200
段素新                                                                 6,674,400 人民币普通股          6,674,400
翁占国                                                                 6,202,052 人民币普通股          6,202,052
赵群                                                                   4,447,923 人民币普通股          4,447,923
宣航                                                                   3,423,816 人民币普通股          3,423,816
高雅萍                                                                 3,251,741 人民币普通股          3,251,741
崔金莺                                                                 3,162,240 人民币普通股          3,162,240
韩振林                                                                 3,127,924 人民币普通股          3,127,924
中央汇金资产管理有限责任公司                                           2,752,680 人民币普通股          2,752,680
                                上述股东中，翁占国、赵群、张振标为一致行动人，该 3 名股东直接合计持有公司 26.86%
                                的股份，为公司共同的实际控制人；天津泓泰为股东翁占国控制的合伙企业；股东韩振
上述股东关联关系或一致行动的
                                林与股东段素新系夫妻关系。除以上股东之间的关联关系外，公司未知其他股东间是否
说明
                                存在关联关系，也未知是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的
                                一致行动人。
参与融资融券业务股东情况说明
                                无
（如有）
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
                                                               山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
2、公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
3、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                单位：股
                                     本期解除限售股 本期增加限售股
   股东名称         期初限售股数                                      期末限售股数        限售原因      拟解除限售日期
                                          数              数
                                                                                                        高管任职期间所
                                                                                                        持股份每年仅可
                                                                                                        解锁 25%；非公
                                                                                       首发限售、高管
翁占国                  15,505,131                0       3,101,026       18,606,157                    开发行认购所获
                                                                                       锁定
                                                                                                        股份自发行结束
                                                                                                        之日起三十六月
                                                                                                        内不进行转让。
                                                                                                        高管任职期间所
                                                                                                        持股份每年仅可
                                                                                                        解锁 25%；非公
                                                                                       首发限售、高管
赵群                    11,119,807                0       2,223,962       13,343,769                    开发行认购所获
                                                                                       锁定
                                                                                                        股份自发行结束
                                                                                                        之日起三十六月
                                                                                                        内不进行转让。
                                                                                                        2016 年 8 月 15
张彤慧                  13,860,720        16,632,864      2,772,144                  0 首发限售
                                                                                                        日
                                                                                                        高管任职期间所
                                                                                       首发限售、高管
张振标                   8,809,687                0       4,534,081       13,343,768                    持股份每年仅可
                                                                                       锁定
                                                                                                        解锁 25%
                                                                                                        非公开发行认购
天津泓泰投资管                                                                                          所获股份自发行
                                                                                       首发后机构类限
理合伙企业（有           4,573,029                0        914,606         5,487,635                    结束之日起三十
                                                                                       售股
限合伙）                                                                                                六月内不进行转
                                                                                                        让。
                                                                                                        高管任职期间所
                                                                                                        持股份每年仅可
                                                                                                        解锁 25%；非公
                                                                                       首发限售、高管
钟海荣                   1,879,327                0        375,865         2,255,192                    开发行认购所获
                                                                                       锁定
                                                                                                        股份自发行结束
                                                                                                        之日起三十六月
                                                                                                        内不进行转让。
左学民                   1,422,000                0        284,400         1,706,400 首发限售、高管 高管任职期间所
                                        山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
                                                               锁定             持股份每年仅可
                                                                                解锁 25%
                                                                                高管任职期间所
                                                               首发限售、高管
俞俊贤     864,000            0      172,800       1,036,800                    持股份每年仅可
                                                               锁定
                                                                                解锁 25%
                                                                                高管任职期间所
                                                               首发限售、高管
张振宇     594,000            0      118,800         712,800                    持股份每年仅可
                                                               锁定
                                                                                解锁 25%
                                                                                2016 年 8 月 15
张彤燕     600,000      720,000      120,000              0 首发限售
                                                                                日
                                                                                高管任职期间所
                                                               首发限售、高管
潘伟        50,625            0       10,125          60,750                    持股份每年仅可
                                                               锁定
                                                                                解锁 25%
                                                                                高管任职期间所
管士松           0            0         4,860          4,860 高管锁定           持股份每年仅可
                                                                                解锁 25%
合计     59,278,326   17,352,864   14,632,669     56,558,131          --               --
                                                         山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
                                 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
（一）资产负债表项目
1、货币资金报告期末余额13,817.31万元，比年初数减少36.61%，主要是由于本期投资活动现金流出较大所致。
2、应收票据报告期末余额为3,372.17万元，比年初数减少33.44%，主要是由于银行承兑汇票到期托收到账所致。
3、应收账款报告期末余额为16,741.65万元，比年初数增加34.52%，主要是由于公司本期新增合并范围子公司苏州达麦迪及
联合利康所致。
4、预付款项报告期末余额为2,187.90万元，比年初数增加299.13%，主要是由于公司本期新增合并范围子公司苏州达麦迪及
联合利康所致。
5、其他应收款报告期末余额为4,937.60万元，比年初数增加398.23%，主要是由于本期支付誉衡药业 3,000 万元订约定金所
致。
6、其他流动资产期末余额为394.33万元，比年初数增加104.37%，主要是由于2015年度企业所得税汇算清缴企业所得税应退
未退所致。
7、长期股权投资报告期末余额为3,799.02万元，比年初数增加31.30%，主要是由于本期支付磐霖仟源投资款所致。
8、无形资产报告期末余额为13,405.15万元，比年初数增加65.11%，主要是由于公司本期新增合并范围子公司苏州达麦迪及
联合利康所致。
9、其他非流动资产期末余额为39.13万元，比年初数减少88.89%，主要是由于期初在该科目核算的用友 NC 系统本期达到预
定可使用状态转入无形资产核算所致。
10、短期借款报告期末余额为8,500.00万元，比年初数增加165.63%，主要是由于本期新增借款所致。
11、应付票据报告期末余额为零，比年初数减少100.00%，主要是由于本期相关票据到期支付所致。
12、应付职工薪酬报告期末余额为1,007.52万元，比年初数减少61.01%，主要是由于澳医保灵本期支付搬迁职工安置费
1,248.65 万元所致。
13、其他应付款报告期末余额为5,970.58万元，比年初数减少40.51%，主要是由于本期支付收购保灵集团少数股东股权转让
款所致。
14、递延所得税负债报告期末余额为3,704.59万元，比年初数增加43.05%，主要是由于公司本期以非同一控制下企业合并方
式新增合并范围子公司苏州达麦迪及联合利康所致。
15、递延收益报告期末余额为1,211.33万元，比年初数增加758.70%，主要是由于海力生本期收到搬迁补偿款 500 万元，同
时新增合并范围子公司苏州达麦迪及联合利康所致。
16、少数股东权益报告期末余额为13,406.03万元，比年初数增加54.99%，主要是由于公司本期以非同一控制下企业合并方
式新增合并范围子公司苏州达麦迪及联合利康所致。
（二）利润表项目
1、年初至报告期末财务费用为948.27万元，比去年同期增加30.21%，主要是由于本期借款利息增加所致。
2、年初至报告期末资产减值损失为328.34万元，比去年同期减少33.71%，主要是由于本期银杏叶分散片相关产品及原料进
行了报废，相关的存货跌价准备转回所致。
3、年初至报告期末投资收益为199.54万元，比去年同期增加576.90%，主要是由于本期澳医保灵收到台州德翔固定分红款所
致。
4、年初至报告期末营业外收入为516.21万元，比去年同期增加102.08%，主要是由于公司收到的政府补助增加所致。
                                                          山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
（三）现金流量表项目
1、年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为-1,117.89万元，比上年同期减少159.34%，主要是由于澳医保灵本期支付
搬迁职工安置费1,248.65万元所致。
2、年初至报告期末投资活动产生的现金流量净额为-8,860.18万元，比上年同期增加32.92%，主要是由于本期无理财产品相
应投资所致。
3、年初至报告期末筹资活动产生的现金流量净额为2,204.14万元，比上年同期减少81.88%，主要是由于上年同期公司收到
非公开发行募集资金20,098.78万元而本期无该事项所致。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
    2016年前三季度，公司实现营业收入52,405.71万元，同比增加10.13%，主要是报告期内公司收购了无锡联合利康临床
检验所有限公司和苏州达麦迪生物医学科技有限公司，并纳入了合并报表范围；同时恩氏基因DNA基因保存及孕环境检测
服务及澳医保灵保健食品业务也有所增长。
重大已签订单及进展情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）等发生重大变化
的影响及其应对措施
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大供应商的变化情况及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大客户的变化情况及影响
□ 适用 √ 不适用
年度经营计划在报告期内的执行情况
√ 适用 □ 不适用
    报告期内，公司坚持“迎接新挑战，沉着练新功，适应新发展”的2016年度整体工作指导思想，积极贯彻执行年初制定的
经营计划及工作目标，各项工作均正常、有序开展。
    1、面对医药行业政策趋紧的大背景，营销事业部坚持“策略先行、专业协同、强大后台、高效合规”的营销整合总体思
路，围绕重点产品分析市场需求，以产品策略为引导，深挖市场潜力，寻求增长机会。进一步优化资源配置和组织架构，简
化内部销售流程，致力于提高团队生产力。日常工作继续强化“进、销、存”管理，实时关注市场动态和销售进展，定期对销
售业绩进行回顾和评估，及时根据市场情况调整销售策略和市场投入，继续推行产品的专业学术推广，加强过程管理，寻求
在各细分市场提高市场份额。
    2、公司充分利用上海研发中心，积极开展各类自主研发项目和一致性评价工作。报告期内，子公司杭州澳医保灵药业
有限公司获得“一种磷酸二甲啡烷的制备方法”和“一种富马酸卢帕他定杂质J的制备及检验方法”共两项发明专利证书。
    3、报告期内，公司继续严抓安全生产管理和强化GMP常态管理，各项日常生产经营活动平稳、正常。仟源医药非青粉
针线的GMP认证、高新技术企业的到期再认定工作，以及海力生制药搬迁项目的各项工作均有序开展。
                                                          山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
    4、公司继续围绕年初的战略发展方向开展投资、并购、整合等业务，加快公司的产业布局。报告期内，为扩大四川仟
源中药饮片产能等需求，公司使用自有资金向四川仟源增资500万元，自然人股东之一陈劲松先生向四川仟源增资1,500万元；
增资完成后，四川仟源注册资本将由2,000万元增至3,111.1111万元。此外，非公开发行股份募集资金收购普德药业100%股
权项目也在稳步推进。
    5、公司继续加强人力资源建设和企业文化建设，报告期内，公司全面更新了仟源医药网站(www.cy-pharm.com),公司微
信订阅号“仟姿百态”也逐渐走向专栏化、专题化；另外，公司还组织了以“仟源11年分享11年”为主体的员工欢度中秋等活
动，丰富了员工工作气氛，促进了员工交流，增强了员工凝聚力。
对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施
□ 适用 √ 不适用
                                                           山西仟源医药集团股份有限公司 2016 年第三季度报告全文
                                          第四节 重要事项
一、公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期
内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
            承诺来源               承诺方      承诺类型      承诺内容       承诺时间       承诺期限     履行情况
股权激励承诺                     不适用                    不适用                         不适用       不适用
收购报告书或权益变动报告书中所
                                 不适用                    不适用                         不适用       不适用
作承诺
资产重组时所作承诺               不适用                    不适用                         不适用       不适用
                                                           自公司股票
                                                           上市之日起
                                                           三十六个月
                                                           内，不转让或
                                                           委托他人管
                                                           理其直接或
                                                           间接持有的
                                                           公司公开发
                                                           行股票前已
                                                           发行的股份，
                                                           也不由公司
                                                           回购其直接
                                                                                                       截至报告期