2016 年半年度报告
公司代码：600648、900912 公司简称：外高桥、外高 B 股
上海外高桥集团股份有限公司
2016 年半年度报告
重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 公司全体董事出席董事会会议。
三、 本半年度报告未经审计。
四、 公司负责人刘宏、主管会计工作负责人刘樱及会计机构负责人（会计主管人员）曾暹豪声明：保证半年度报告
中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
无
六、 前瞻性陈述的风险声明
本报告如涉及未来计划、发展战略等前瞻性描述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、 其他
无
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目录
第一节 释义 .................................................................................................................................... 3
第二节 公司简介 ............................................................................................................................ 4
第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................................................ 6
第四节 董事会报告. ....................................................................................................................... 8
第五节 重要事项 .......................................................................................................................... 22
第六节 股份变动及股东情况 ...................................................................................................... 32
第七节 优先股相关情况 .............................................................................................................. 33
第八节 董事、监事、高级管理人员情况 .................................................................................. 34
第九节 公司债券相关情况 .......................................................................................................... 35
第十节 财务报告 .......................................................................................................................... 38
第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................ 156
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第一节 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
自贸区 指 中国(上海)自由贸易试验区
保税区 指 外高桥保税区，占地面积 10 平方公里，是自贸区的重要组成
区域。
保税物流园区 指 外高桥保税物流园区，占地面积 1.03 平方公里，是自贸区的
重要组成部分。
森兰 指 森兰.外高桥区域，占地面积约 6.01 平方公里，该区域紧邻自
贸区，是自贸区功能拓展、产业延伸的重要腹地，更是自贸区
的重要城市配套项目。
物流二期 指 外高桥物流园区二期，是自贸区的产业配套项目。
资产管理公司 指 公司控股股东上海外高桥资产管理有限公司
公司、本公司 指 上海外高桥集团股份有限公司
森兰置地公司/森兰置地 指 上海外高桥集团股份有限公司森兰置地分公司
外联发公司/外联发 指 上海外高桥保税区联合发展有限公司
三联发公司/三联发 指 上海市外高桥保税区三联发展有限公司
新发展公司/新发展 指 上海市外高桥保税区新发展有限公司
营运中心公司/营运中心 指 上海市外高桥国际贸易营运中心有限公司
文化投资公司 指 上海自贸区国际文化投资发展有限公司
汽车市场 指 上海外高桥汽车交易市场有限公司
物流中心公司/物流中心 指 上海外高桥物流中心有限公司
直销中心公司/直销中心 指 上海外高桥进口商品直销中心有限公司
/DIG
物流开发公司 指 上海外高桥物流开发有限公司
启东产业园公司 指 上海外高桥集团（启东）产业园有限公司
联桥公司 指 上海外联发高桥物流管理有限公司
景和公司 指 上海景和健康产业发展有限公司
台州联通公司 指 台州外高桥联通药业有限公司
浦东土控公司 指 上海浦东土地控股（集团)有限公司
浦深公司 指 上海自贸试验区浦深置业有限公司。该公司由本公司持股 40%，
上海招商置业有限公司持股 60%。
DF 指 Deliverable Forward, 交收远期外汇
NDF 指 Non-Deliverable Forward，无本金交割远期
新市镇公司 指 上海外高桥新市镇开发管理有限公司，是公司控股股东资产管
理公司的全资子公司
同懋公司 指 上海同懋置业有限公司，是公司控股股东资产管理公司的全资
孙公司
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第二节 公司简介
一、 公司信息
公司的中文名称 上海外高桥集团股份有限公司
公司的中文简称 外高桥
公司的外文名称 SHANGHAI WAIGAOQIAO FREE TRADE ZONE GROUP CO., LTD.
公司的外文名称缩写 WGQ
公司的法定代表人 刘宏
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 黄磷 周蕾芬
联系地址 上海市浦东新区洲海路999号森兰国际大厦B座15楼 上海市浦东新区洲海路999号森兰国际大厦B座
15楼
电话 021-51980848 021-51980848
传真 021-51980850 021-51980850
电子信箱 gudong@shwgq.com gudong@shwgq.com
三、 基本情况变更简介
公司注册地址 上海市浦东杨高北路889号
公司注册地址的邮政编码
公司办公地址 上海市浦东新区洲海路999号森兰国际大厦B座15-16楼
公司办公地址的邮政编码
公司网址 www.china-ftz.com
电子信箱 gudong@shwgq.com
报告期内变更情况查询索引 详见公告临2016-005
四、 信息披露及备置地点变更情况简介
公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》、《中国证券报》、《证券时报》、《香港商报
》
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点 上海市浦东新区洲海路999号森兰国际大厦B座15楼
报告期内变更情况查询索引 详见公告临2016-005
五、 公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码
A股 上海证券交易所 外高桥
B股 上海证券交易所 外高B股
六、 公司报告期内注册变更情况
注册登记日期 2016年2月26日
注册登记地点 中国（上海）自由贸易试验区杨高北路889号
企业法人营业执照注册号 90310000132226001W
税务登记号码 90310000132226001W
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组织机构代码 90310000132226001W
报告期内注册变更情况查询索引 -
七、 其他有关资料
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第三节 会计数据和财务指标摘要
一、 公司主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本报告期 上年同期 本报告期比上年同
主要会计数据
（1－6月） 调整后 调整前 期增减(%)
营业收入 3,960,324,986.91 3,557,580,979.59 3,523,400,728.31 11.32
归属于上市公司股东的净利润 366,932,926.07 311,961,654.63 311,870,691.51 17.62
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益 316,125,237.94 305,435,437.32 305,391,287.40 3.50
的净利润
经营活动产生的现金流量净额 -398,983,331.39 -732,378,934.10 -733,587,728.79 不适用
上年度末 本报告期末比上年
本报告期末
调整后 调整前 度末增减(%)
归属于上市公司股东的净资产 9,018,632,882.71 9,189,110,357.00 9,016,616,976.74 -1.86
总资产 28,499,422,787.36 29,265,134,077.23 28,979,982,808.93 -2.62
(二) 主要财务指标
上年同期 本报告期比上
本报告期
主要财务指标 年同期增减
（1－6月） 调整后 调整前 (%)
基本每股收益（元／股） 0.32 0.27 0.27 18.52
稀释每股收益（元／股） 0.32 0.27 0.27 18.52
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元 0.28 0.27 0.27 3.70
／股）
加权平均净资产收益率（%） 3.97 3.45 3.47 增加 0.52
个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收 3.42 3.38 3.40 增加 0.04
益率（%） 个百分点
二、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
三、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 金额 附注（如适用）
非流动资产处置损益 -312,697.47
计入当期损益的政府补助，但 6,809,240.94 收到各类政府补助，详见公司
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与公司正常经营业务密切相 报表附注“营业外收入-政府
关，符合国家政策规定、按照 补助”
一定标准定额或定量持续享受
的政府补助除外
同一控制下企业合并产生的子 -6,620,345.75
公司期初至合并日的当期净损
益
与公司正常经营业务无关的或 615,228.92
有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的 -244.49
有效套期保值业务外，持有交
易性金融资产、交易性金融负
债产生的公允价值变动损益，
以及处置交易性金融资产、交
易性金融负债和可供出售金融
资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项 48,075,059.00 本报告期内，收到上海市一中
减值准备转回 院关于（2004）沪一中执字第
24 号、326 号执行案的分配款
（暨中经投资管理有限公司欠
款），合计 4807.5059 万元。
受托经营取得的托管费收入 2,050,960.46
除上述各项之外的其他营业外 1,211,202.75
收入和支出
少数股东权益影响额 1,032,795.07
所得税影响额 -2,053,511.30
合计 50,807,688.13
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第四节 董事会报告
一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析
2016 年上半年，公司围绕“创新和转型发展，创造客户价值，创新商业模式，实现发展的新突破”的工作主
线，全面贯彻落实国家战略，深度融入“四个中心”和具有全球影响力的科创中心建设，积极应对外部的机遇与挑
战，在开发模式、经营模式、管理模式、服务模式四大方面做出积极探索，有序推进各项重点工作。
1、董事会日常工作
（1）各项会议召开情况
2016 年上半年，第八届董事会及其专门委员会共召开 7 次会议，其中：4 次为董事会会议、1 次为审计委员会
会议、2 次为提名委员会会议；董事会召集召开了 1 次股东大会。
（2）信息披露及投资者交流情况
报告期内，第八届董事会共对外披露了 62 份公告（其中 2 份为定期报告）。为加强与投资者的互动交流，董
事会参加了由上海上市公司协会、上证所信息网络有限公司共同举办的“2016 年上海辖区上市公司投资者集体接待
日”活动，公司董事长刘宏先生、副总经理姚忠先生及董事会秘书、计划财务部总经理等相关人员通过网络在线交
流形式与广大投资者就公司治理、重大项目、经营状况和可持续发展等投资者关注的问题进行了沟通，并将投资者
关心的问题及时公布在上海证券交易所 E 互动平台上供投资者查阅。
（3）董事会重点工作
上半年，董事会重点落实了以下几方面的重点工作：一是全面加强董事会及其专门委员会自身建设。报告期内，
董事会选举刘宏先生为公司新任董事长，增补了彭望爵、宋耀先生为第八届非独立董事、增补宗述先生为第八届独
立董事，并对第八届董事会专门委员会组成人员进行了增补和调整；刘宏董事长、刘樱总经理先后参加了中国上市
公司协会和中国证监会上市公司监管部联合举办的上市公司董事长、总经理研修班；宗述先生取得了上海证券交易
所的独立董事任职资格；二是紧密结合公司国资国企改革的实际进程，全面梳理、完善公司治理制度。2016年，董
事会补充制定了《银行间债券市场非金融企业债务融资工具信息披露事务管理制度》、《信息披露暂缓与豁免管理
制度》《内幕信息知情人登记管理制度》，修订了《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、
《董事会战略与发展委员会工作规则》、《董事会审计委员会工作规则》等公司治理层面的基础管理制度。三是研
究公司未来发展战略、全面推进公司重大事项有序实施。报告期内，董事会审议决定启动森兰水利航运地块的前期
开发工作，提请股东大会对公司房地产项目储备进行决策授权，并对公司各重大投资项目进行了全面梳理和回顾；
四是关注并督办重大关联交易进展。报告期内，董事会审议同意新发展公司针对2013年2月与新市镇签订的《新高
苑配套商品房预订协议书》补充签订《定向预订协议（二）》，并提请股东大会审议同意新发展公司、物流开发公
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司签订《向同懋公司定向预订配套商品房的补充协议》；五是重视多元化融资助力财务改善。报告期内，董事会通
过发行公司债、申请注册发行短期融资券等融资手段，提高公司融资效率，有效降低公司财务成本。截至报告期末，
公司资产负债率处于行业合理水平，公司资金成本安全可控。六是始终恪守社会责任价值理念，关注利益相关方发
展。报告期内，董事会首次正式向社会公告了《上海外高桥集团股份有限公司2015年度社会责任报告》。董事会高
度重视企业社会责任履行情况，公司通过为自贸区招商引资、为自贸区入驻企业提供各类服务，带动了就业，保护
了环境，推动城市发展，践行了企业社会责任。
2、主要经营工作
（1）利润完成情况
公司 1-6 月实现归属于股东的净利润 3.67 亿，同比增加 17.62%，主要系出售森兰明轩商品住宅项目本报告期
确认部分收入等原因所致。上半年，公司物业租赁稳步增长、物流贸易板块及配套板块业务基本与去年同期基本持
平。
（2）收入分析
公司上半年的主要收入情况如下:（1）实现物业租赁收入 6.33 亿，同比增加 9.85 %；（2）实现房产转让出售
收入（不含预收款）12.99 亿元，同比增加 102.71%；（3）实现物业管理及服务性收入 2.5 亿元，与去年基本持平。
（3）费用分析
公司上半年的三费情况如下：（1）销售费用 1.23 亿元，同比增加 13.76 %；（2）管理费用 2.03 亿元，同比
增加 14.94%；（3）财务费用 1.06 亿元，同比减少 11.49%。
上半年，公司通过银行贷款、面向合格投资者公开发行公司债、向控股股东借款和贸易融资（主要为 DF&NDF
业务借款）等方式积极拓宽融资渠道。截止本报告期末（6 月 30 日），公司融资余额约为 136.02 亿元，其中：发行
公司债 7.5 亿、银行贷款余额 120.61 亿元(境外人民币直接贷款余额 4.5 亿元)，贸易融资（主要为 DF&NDF 业务借
款）贷款余额为 4.91 亿元、向控股股东借款 3 亿元。2016 年 1-6 月，公司房地产业务融资利息资本化金额为 1.38
亿元；截止 2016 年 6 月 30 日，公司对合并报表系统外公司的担保余额约为 2.22 亿元，公司系统内部担保余额为
17.1 亿元。
3、区域经济情况
（1）招商引资情况
2016 年 1-6 月，公司系统共吸引合同外资 115 亿美元；吸引内资企业注册资本约 1722 亿人民币。
（2）区域经济情况
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2016 年上半年，上海自贸区外高桥保税区片区实现税收收入（包括税务部门税收及海关部门税收）约 602 亿元，
同比增长 5%；实现商品销售额 6293 亿元；园区入驻企业完成进出口贸易额 3026 亿美元；区域工业总产值约达 247
亿元，同比增长 5.6%。
公司将持续致力于培育自贸区区内企业，引导区内企业把更多的“复合型”功能放到保税区，打造具有海关特
殊监管区域特色的总部经济；同时积极探索资本介入，做企业客户的“时间合伙人”，践行“与客户绑定共赢、和
谐发展”的核心价值观，探讨通过投资区内优质客户，布局优质产业，探索从房东到股东的创新之路。
(一) 主营业务分析
1 财务报表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 3,960,324,986.91 3,557,580,979.59 11.32
营业成本 2,801,665,435.94 2,551,919,260.41 9.79
销售费用 122,884,342.01 108,022,808.81 13.76
管理费用 202,646,324.48 176,298,731.04 14.94
财务费用 105,542,544.68 119,250,346.28 -11.49
经营活动产生的现金流量净额 -398,983,331.39 -732,378,934.10 不适用
投资活动产生的现金流量净额 -147,586,105.18 -169,720,404.07 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 462,094,863.96 910,443,041.33 -49.25
2 其他
(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
不涉及
(2) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
经公司第八届董事会第十六次会议以及 2015 年第二次临时股东大会审议通过，同意公司发行不超过人民币 10
亿元的短期融资券、不超过人民币 40 亿元的超短期融资券、不超过人民币 30 亿元的公司债券（详见公告临 2015-056、
065）。
公司于 2016 年 4 月 15 日收到中国证券监督管理委员会出具的《关于核准上海外高桥集团股份有限公司向合格
投资者公开发行公司债券的批复》（证监许可 【2016】771 号）（详见公告临 2016-010）。2016 年 4 月 27 日，
公司公开发行 2016 年公司债（第一期）（简称：16 外高 01，代码：136404），实际发行规模 7.5 亿元，最终票面
利率为 3.46%，债券期限：5 年，附第 3 年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权。2016 年 7 月 27 日，
公司公开发行 2016 年公司债（第二期）（简称：16 外高 02，代码：136581），实际发行规模 12.5 亿，最终票面
利率为 2.95%，债券期限：5 年，附第 3 年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权。
公司于 2016 年 4 月收到中国银行间市场交易商协会《接受注册通知书》（中市协注[2016]CP153 号），交易
商协会同意接受公司短期融资券注册。2016 年 8 月 4 日，公司发行了 2016 年度第一期短期融资券（简称：16 外高
桥 CP001，代码：041653050），实际发行金额为人民币 10 亿元，期限为 365 天，发行票面利率为 2.74%（详见公
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告临 2016-033）。
(3) 经营计划进展说明
详见“董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析”。
(4) 其他
报表项目对比分析：
本期期末金额较上期
项目名称 本期期末数 上期期末数 说明
期末变动比例（%）
货币资金 2,054,815,582.23 3,291,350,753.42 -37.57 主要为 DF/NDF 业务质押资金减少所致。
主要为进出口业务期末应收款项增加所
应收账款 803,410,594.24 418,933,744.60 91.78
致。
应收股利 8,584,236.29 -100 主要为收到畅联物流的股利，余额下降。
主要为公司募集资金闲置部分现金管理
其他流动资产 287,000,000.00 196,000,000.00 46.43
的金额增加所致。
主要为工程项目（森兰国际能源站）投
在建工程 102,172,932.18 59,945,095.07 70.44
入增加。
应付票据 21,752,919.75 48,666,964.00 -55.3 主要为商业票据到期偿付，余额下降。
主要为本期结转 2015 年预收森兰名轩
预收款项 1,587,139,840.12 2,283,858,716.98 -30.51
住宅销售的部分预收款，造成余额下降
应付职工薪酬 93,838,493.89 54,994,992.48 70.63 主要为计提薪酬和社保所致
本公司需要根据股东大会决议进行利润
应付股利 176,818,993.70 5,734,681.65 2,983.33
分配所致
一年内到期的非 主要为外联发、新发展等公司的银行长
9,430,000.00 670,700,000.00 -98.59
流动负债 期借款到期需偿付导致余额下降
主要为文化投资公司归还关联方资产管
其他流动负债 50,000,000.00 -100
理公司借款所致
本期金额较上期变动
项目名称 本期发生额 上期发生额 说明
比例（%）
主要为房地产转让业务计提税金较上期
营业税金及附加 240,346,183.15 175,733,193.88 36.77
增加
主要为法院代为追回以前年度应收中经
资产减值损失 -47,966,235.53 3,168,884.51 -1,613.66 投资管理公司欠款约 4807.5059 万元所
致
公允价值变动收 主要为交易性金融资产市值变动较上期
-244.49 27.88 -976.94
益 大
主要为本期收到可供-股票的股利较上
投资收益 10,701,117.59 38,764,040.67 -72.39
期减少所致
主要为本期政府补助金额较上期增加所
营业外收入 8,650,168.21 5,974,264.79 44.79
致
主要为新发展公司上一年度未决诉讼，
营业外支出 312,603.74 1,021,269.30 -69.39
本期实际支付小于预计数，冲回所致
项目名称 本期发生额 上期发生额 本期金额较上期变动 说明
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比例（%）
经营活动产生的
-398,983,331.39 -732,378,934.10 -45.52
