2015 年年度报告
公司代码：600369 公司简称：西南证券
西南证券股份有限公司
2015 年年度报告
重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、
完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实、准确和完整存在异议或无法保
证。
三、公司全体董事出席董事会会议。
四、天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
五、公司负责人余维佳、主管会计工作负责人李勇及会计机构负责人（会计主管人员）牟
光全声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
六、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
公司2015年度利润分配预案为：以公司截至2015年末总股本5,645,109,124股为基数，
向全体股东每10股派发现金红利1.30元（含税），实际分配现金利润为733,864,186.12元，
占2015年末累计可供股东分配利润的30.41%，本次分配后剩余未分配利润1,679,418,685.02
元结转至下一年度。2015年末公司不进行资本公积金转增股本。本预案已经公司第七届董事
会第四十七次会议审议通过，尚需提交股东大会审议。
加上2015年中期已经分配的现金股利338,706,547.44元，全年合计分配现金利润总额为
1,072,570,733.56元，占公司2015年合并报表归属于母公司所有者的净利润的30.17%，剩余
可供投资者分配的未分配利润为1,679,418,685.02元。
七、前瞻性陈述的风险声明
本年度报告中涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承
诺，敬请投资者注意投资风险。
八、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
九、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
十、重大风险提示
本公司已在本年度报告中详述经营活动可能遇到的风险，具体参见“第四节管理层讨论
与分析”中“三、公司关于公司未来发展的讨论与分析”之“（四）可能面对的风险”部分。
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目录
第一节 释义............................................................. 3
第二节 公司简介和主要财务指标 ........................................... 4
第三节 公司业务概要 .................................................... 16
第四节 管理层讨论与分析 ................................................ 19
第五节 重要事项 ........................................................ 37
第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................ 46
第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .............................. 50
第八节 公司治理 ........................................................ 58
第九节 公司债券相关情况 ................................................ 62
第十节 财务报告 ........................................................ 66
第十一节 备查文件目录 ................................................... 170
第十二节 证券公司信息披露 ............................................... 171
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第一节 释义
一、释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
西南证券、本公司、公司、母公司 指 西南证券股份有限公司
西南有限 指 原西南证券有限责任公司
*ST 长运 指 原重庆长江水运股份有限公司
重庆渝富 指 重庆渝富资产经营管理集团有限公司
中国建投 指 中国建银投资有限责任公司
重庆城投 指 重庆市城市建设投资（集团）有限公司
江北嘴集团 指 重庆市江北嘴中央商务区投资集团有限公司
重庆高速 指 重庆高速公路集团有限公司
重庆水务资产 指 重庆市水务资产经营有限公司
银华基金 指 银华基金管理有限公司
重庆银行 指 重庆银行股份有限公司
西证投资 指 西证股权投资有限公司
西证创新 指 西证创新投资有限公司
西证国际 指 西证国际投资有限公司
西证国际证券股份有限公司，即原敦沛金融控股有
西证国际证券 指 限公司（香港特别行政区主板上市证券业务类公
司，00812.HK）
西南期货 指 西南期货有限公司
重庆股份转让中心、重庆 OTC 指 重庆股份转让中心有限责任公司
敦沛金融 指 敦沛金融控股有限公司
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
重庆市国资委 指 重庆市国有资产监督管理委员会
证金公司 指 中国证券金融股份有限公司
公司选定的信息披露报纸及中国证 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
指
监会指定网站 及上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
公司的中文名称 西南证券股份有限公司
公司的中文简称 西南证券
公司的外文名称 Southwest Securities Co.，Ltd.
公司的外文名称缩写 SWSC
公司的法定代表人 余维佳
公司总经理 余维佳
公司注册资本和净资本
单位：元 币种：人民币
本报告期末 上年度末
注册资本 5,645,109,124.00 2,822,554,562.00
净资本 13,837,228,198.98 13,233,029,290.38
注：公司于2015年9月实施完成资本公积金转增股本事项后，总股本已增至5,645,109,124股，相应工商变
更登记备案手续正在按要求办理中。
公司的各单项业务资格情况
1、证券经纪业务资格
2、证券承销与保荐资格
3、证券资产管理业务资格
4、证券自营业务资格
5、与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问资格
6、证券投资咨询资格
7、证券投资基金代销资格
8、融资融券业务资格
9、代销金融产品业务资格
10、保险资金受托管理业务资格
11、股票质押式回购业务资格
12、为期货公司提供中间介绍业务资格
13、直接投资业务资格
14、全国中小企业股份转让系统主办券商推荐业务和经纪业务资格
15、中小企业私募债券承销业务试点资格
16、证券经纪人制度实施资格
17、外币有价证券经纪业务资格
18、网上证券委托业务资格
19、公司自营业务参与股指期货套期保值交易业务资格
20、公司资产管理业务参与股指期货交易资格
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21、债券质押式报价回购业务资格
22、约定购回式证券交易业务资格
23、开放式证券投资基金代销业务资格
24、转融通业务资格
25、新股网下询价业务资格
26、利率互换交易资格
27、上海证券交易所固定收益证券综合电子平台交易商资格
28、全国银行间同业拆借市场从事同业拆借业务资格
29、向保险机构投资者提供交易单元资格
30、代理证券质押登记业务资格
31、全国中小企业股份转让系统做市商业务资格
32、港股通业务资格
33、柜台市场业务试点资格
34、私募基金综合托管业务试点资格
35、互联网证券业务试点资格
36、股票期权经纪业务、自营业务及做市业务资格
37、期权结算业务资格
38、客户资金消费支付服务资格
39、中国证券登记结算有限责任公司乙类结算参与人资格
公司还拥有上海证券交易所、深圳证券交易所、中国证券业协会、中国银行间市场交易
商协会、中国证券投资基金业协会、中国期货业协会以及重庆股份转让中心的会员资格，亦
具有中国国债协会理事级会员资格。
二、联系人和联系方式
董事会秘书 合规总监、首席风险官 证券事务代表
姓名 徐鸣镝 李勇 王致贤
重庆市江北区桥北苑8号 重庆市江北区桥北苑8号 重庆市江北区桥北苑8号
联系地址
西南证券大厦 西南证券大厦 西南证券大厦
电话 023-63786433 023-63786433 023-63786433
传真 023-63786477 023-63786477 023-63786477
电子信箱 xmd@swsc.com.cn liyong@swsc.com.cn wzx@swsc.com.cn
三、基本情况简介
公司注册地址 重庆市江北区桥北苑8号
公司注册地址的邮政编码
公司办公地址 重庆市江北区桥北苑8号，西南证券大厦
公司办公地址的邮政编码
公司网址 http：//www.swsc.com.cn
电子信箱 dshb@swsc.com.cn
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四、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn
重庆市江北区桥北苑8号，西南证券大厦公司
公司年度报告备置地点
办公室
五、公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 西南证券 600369 *ST长运
六、公司其他情况
(一)公司历史沿革的情况，主要包括以前年度经历的改制重组、增资扩股等情况
西南证券系经中国证监会批准，通过*ST 长运重大资产重组及吸收合并西南有限，并依
法承继西南有限的各项证券业务资格设立的全国第 9 家上市证券公司。
西南有限是 1999 年 12 月 28 日经中国证监会证监机构字[1999]32 号文、证监机构字
[1999]114 号文和证监机构字[1999]159 号文批复，以原重庆国际信托投资有限公司证券部、
原重庆市证券公司、原重庆有价证券公司和原重庆证券登记有限责任公司的全部净资产为基
础，联合其他股东（均以现金出资）共同发起设立的有限责任公司。西南有限设立时注册资
本为 112,820.99 万元。
2002 年 11 月 14 日，经中国证监会证监机构字[2002]332 号文批复，西南有限实施增资
扩股，注册资本增至 163,043.12 万元。
2006 年 8 月 7 日，经中国证监会证监机构字[2006]185 号文批复，西南有限于 2006 年
8 月实施减资，股东和持股比例不变，注册资本由 163,043.12 万元减至 81,521.56 万元。
2006 年 10 月 23 日，经中国证监会证监机构字[2006]250 号文批复，西南有限实施增资
扩股，注册资本由 81,521.56 万元增至 233,661.56 万元。
2009 年 2 月，经中国证监会证监许可[2009]62 号文批复，*ST 长运重大资产重组并以
新增 1,658,997,062 股人民币普通股吸收合并西南有限，并依法承继西南有限的各项证券业
务资格。公司名称变更为“西南证券股份有限公司”，注册资本变更为 190,385.46 万元。
公司证券简称由“*ST 长运”变更为“西南证券”，证券代码为 600369。
2010 年 5 月 21 日，经中国证监会证监许可[2010]673 号文核准，公司非公开发行人民
币普通股 41,870 万股，并于 2010 年 8 月 30 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公
司完成新增股份的登记托管手续，公司总股本（注册资本）增至 2,322,554,562 股（元）。
2013 年 12 月 6 日，经中国证监会证监许可[2013]1533 号文核准，公司非公开发行人民
币普通股 50,000 万股，并于 2014 年 2 月 24 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公
司完成新增股份的登记托管手续，公司总股本（注册资本）增至 2,822,554,562 股（元）。
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2015 年 9 月，公司实施完成资本公积金转增股本事项后，以公司截至 2015 年 6 月 30
日总股本 2,822,554,562 股为基数，以资本公积金向全体股东每 10 股转增 10 股，共转增
2,822,554,562 股，转增后公司总股本增至 5,645,109,124 股。
(二)公司组织机构情况
公司遵循《公司法》、《证券法》、《证券公司内部控制指引》、中国证监会有关规章
制度及《公司章程》的规定，规范运作，构建了科学有效的法人治理结构，建立了符合公司
发展需要的组织构架和运行机制。
公司组织机构图如下：
(三)公司证券营业部的数量和分布情况
截至 2015 年 12 月 31 日，公司共拥有 119 家证券营业部（详见下表），其中重庆地区
有 42 家证券营业部，实现了对重庆区县的全覆盖，其他 77 家证券营业部分布在北京、上海、
天津、广东、山东、山西、安徽、福建、甘肃、河北、河南、湖北、湖南、黑龙江、吉林、
辽宁、内蒙古、四川、江苏、宁夏、青海、云南、浙江、江西、广西、陕西、贵州等全国
27 个省、直辖市及自治区，大大扩展了公司业务的地区覆盖面，网点的地区分布也更加合
理。
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营业部一览表
序号 省份 证券营业部名称 运营状态
1 重庆沧白路证券营业部 运营中
2 重庆嘉陵桥西村证券营业部 运营中
3 重庆建新北路证券营业部 运营中
4 重庆大石坝七村证券营业部 运营中
5 重庆渝碚路证券营业部 运营中
6 重庆惠工路证券营业部 运营中
7 重庆杨家坪正街证券营业部 运营中
8 重庆春晖路证券营业部 运营中
9 重庆胜利路证券营业部 运营中
10 重庆金渝大道证券营业部 运营中
11 重庆南川河滨南路证券营业部 运营中
12 重庆万州高笋塘证券营业部 运营中
13 重庆涪陵滨江路证券营业部 运营中
14 重庆长寿证券营业部 运营中
15 重庆潼南证券营业部 运营中
16 重庆荣昌证券营业部 运营中
17 重庆垫江证券营业部 运营中
18 重庆合川希尔安大道证券营业部 运营中
19 重庆洋河北路证券营业部 运营中
20 重庆秀山证券营业部 运营中
21 重庆万盛大道证券营业部 运营中
重庆
22 重庆开县证券营业部 运营中
23 重庆永川红河大道证券营业部 运营中
24 重庆江津江州大道证券营业部 运营中
25 重庆巴南证券营业部 运营中
26 重庆大足证券营业部 运营中
27 重庆璧山名豪街证券营业部 运营中
28 重庆武隆芙蓉中路证券营业部 运营中
29 重庆铜梁证券营业部 运营中
30 重庆忠县证券营业部 运营中
31 重庆丰都证券营业部 运营中
32 重庆黔江证券营业部 运营中
33 重庆酉阳证券营业部 运营中
34 重庆綦江证券营业部 运营中
35 重庆奉节永安路证券营业部 运营中
36 重庆梁平证券营业部 运营中
37 重庆云阳云江大道证券营业部 运营中
38 重庆石柱证券营业部 运营中
39 重庆彭水证券营业部 运营中
40 重庆巫山证券营业部 运营中
41 重庆巫溪证券营业部 运营中
42 重庆城口证券营业部 运营中
43 北京北三环中路证券营业部 运营中
北京
44 北京西城证券营业部 运营中
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45 北京海淀证券营业部 运营中
46 北京昌平证券营业部 运营中
47 北京东城证券营业部 运营中
48 北京房山证券营业部 运营中
49 北京平谷证券营业部 运营中
50 天津 天津福安大街证券营业部 运营中
51 上海黄陵路证券营业部 运营中
52 上海 上海田林东路证券营业部 运营中
53 上海浦东新区陆家嘴东路证券营业部 运营中
54 广州天河路证券营业部 运营中
55 深圳滨河大道证券营业部 运营中
广东
56 深圳深南大道证券营业部 运营中
57 中山中山四路证券营业部 运营中
58 柳州晨华路证券营业部 运营中
广西
59 南宁中泰路证券营业部 运营中
60 杭州庆春东路证券营业部 运营中
61 温州江滨西路证券营业部 运营中
62 金华丹溪路证券营业部 运营中
63 绍兴延安东路证券营业部 运营中
浙江
64 义乌城中中路证券营业部 运营中
65 宁波江东北路证券营业部 运营中
66 台州市府大道证券营业部 运营中
67 萧山市心北路证券营业部 运营中
68 江西 南昌红谷中路大道证券营业部 运营中
69 徐州二环西路证券营业部 运营中
70 苏州仲英大道证券营业部 运营中
71 南京江东中路证券营业部 运营中
江苏
72 常熟海虞北路证券营业部 运营中
73 无锡青山西路证券营业部 运营中
74 昆山前进东路证券营业部 运营中
75 福州井大路证券营业部 运营中
福建
76 龙岩龙岩大道证券营业部 运营中
77 济南黑虎泉西路证券营业部 运营中
山东
78 淄博柳泉路证券营业部 运营中
79 保定朝阳北大街证券营业部 运营中
河北
80 唐山新华西道证券营业部 运营中
81 郑州商务外环路证券营业部 运营中
82 郑州东风路证券营业部 运营中
83 河南 安阳铁西路证券营业部 运营中
84 洛阳西苑路证券营业部 运营中
85 信阳东方红大道证券营业部 运营中
86 武汉中北路证券营业部 运营中
湖北
87 荆州北京路证券营业部 运营中
88 长沙芙蓉中路证券营业部 运营中
89 湘潭传奇路证券营业部 运营中
湖南
90 浏阳环府路证券营业部 运营中
91 岳阳通海南路证券营业部 运营中
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92 郴州南岭大道证券营业部 运营中
93 太原长治路证券营业部 运营中
94 山西 运城学苑路证券营业部 运营中
95 大同迎宾街证券营业部 运营中
96 成都天府大道证券营业部 运营中
97 攀枝花临江路证券营业部 运营中
98 四川 德阳岷江西路证券营业部 运营中
99 绵阳安昌路证券营业部 运营中
100 乐山人民北路证券营业部 运营中
101 昆明北京路证券营业部 运营中
102 曲靖麒麟南路证券营业部 运营中
云南
103 富民环城南路证券营业部 运营中
104 大理云岭大道证券营业部 运营中
105 贵州 贵阳中山西路证券营业部 运营中
106 陕西 西安高新路证券营业部 运营中
107 甘肃 兰州南昌路证券营业部 运营中
108 合肥长江中路证券营业部 运营中
109 安徽 淮南龙湖中路证券营业部 运营中
110 当涂隆昌路证券营业部 运营中
111 青海 西宁西大街证券营业部 运营中
112 大连民主广场证券营业部 运营中
辽宁
113 沈阳和平南大街证券营业部 运营中
114 吉林 长春康平街证券营业部 运营中
115 黑龙江 哈尔滨尚志大街证券营业部 运营中
116 银川新华东街证券营业部 运营中
宁夏
117 吴忠迎宾大街证券营业部 运营中
118 包头昆仑广场证券营业部 运营中
内蒙古
119 呼和浩特呼伦贝尔南路证券营业部 运营中
七、其他相关资料
名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会计师事
办公地址 杭州市西溪路 128 号新湖商务大厦 4-10 层
务所（境内）
签字会计师姓名 张凯、陈丘刚
名称 东吴证券股份有限公司
办公地址 苏州工业园区星阳街 5 号
报告期内履行持续督
签字的保荐代表
导职责的保荐机构 杨伟、祁俊伟
人姓名
持续督导的期间 2014 年 2 月 24 日至 2015 年 12 月 31 日
八、近三年主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本期比上年同
主要会计数据 2015年 2014年 2013年
期增减(%)
营业收入 8,496,799,180.16 3,674,829,197.88 131.22 1,964,126,453.35
归属于母公司股
3,554,650,541.89 1,339,048,940.41 165.46 630,328,806.70
东的净利润
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归属于母公司股
东的扣除非经常 3,497,377,497.12 1,325,351,708.05 163.88 605,960,572.62
性损益的净利润
经营活动产生的
2,457,455,563.00 5,575,305,755.34 -55.92 -968,475,283.60
现金流量净额
其他综合收益 -438,017,070.48 699,202,690.22 -162.65 16,361,692.87
本期末比上年
2015年末 2014年末 2013年末
同期末增减(%)
资产总额 71,749,438,233.09 58,202,555,187.69 23.28 29,997,866,259.97
负债总额 52,159,299,089.46 40,982,558,807.94 27.27 19,074,221,119.44
归属于母公司股
19,017,736,045.79 16,750,487,091.09 13.54 10,819,205,902.62
东的权益
所有者权益总额 19,590,139,143.63 17,219,996,379.75 13.76 10,923,645,140.53
期末总股本 5,645,109,124.00 2,822,554,562.00 100.00 2,322,554,562.00
(二)主要财务指标
主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%) 2013年
基本每股收益（元／股） 0.63 0.24 162.50 0.11
稀释每股收益（元／股） 0.63 0.24 162.50 0.11
扣除非经常性损益后的基本
0.62 0.23 169.57 0.11
每股收益（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 19.83 8.83 增加11.00个百分点 5.88
扣除非经常性损益后的加权
19.51 8.74 增加10.77个百分点 5.65
平均净资产收益率（%）
(三)母公司的净资本及风险控制指标
单位：元 币种：人民币
项目 本报告期末 上年度末
净资本 13,837,228,198.98 13,233,029,290.38
风险资本准备 1,549,714,514.59 1,308,025,864.40
净资产 18,527,874,441.89 16,284,536,705.94
净资本/各项风险准备之和(%) 892.89 1,011.68
净资本/净资产(%) 74.68 81.26
净资本/负债(%) 52.07 45.83
净资产/负债(%) 69.71 56.40
自营权益类证券及证券衍生品/净资本(%) 74.54 68.19
自营固定收益类证券/净资本(%) 86.18 96.55
注：此表数据为母公司口径，根据《证券公司年度报告内容与格式准则》规定，2014 年数据按照新标准重
新计算列示。报告期内，公司各项风险控制指标均持续合规。
九、境内外会计准则下会计数据差异
(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司
股东的净资产差异情况
□适用√不适用
(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股
东的净资产差异情况
□适用√不适用
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十、2015 年分季度主要财务数据
单位：元 币种：人民币
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
（1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份）
营业收入 2,019,176,466.88 4,020,025,913.51 668,648,891.32 1,788,947,908.45
归属于上市公司股
965,222,284.48 1,877,277,490.56 267,441,702.74 444,709,064.11
东的净利润
归属于上市公司股
东的扣除非经常性 965,114,345.54 1,830,585,650.70 256,839,631.35 444,837,869.53
损益后的净利润
经营活动产生的现
2,223,018,924.72 12,132,144,508.21 1,330,865,975.98 -13,228,573,845.91
金流量净额
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用√不适用
十一、非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额
非流动资产处置损益
