天舟文化股份有限公司
2014 年半年度报告
证券代码：300148
证券简称：天舟文化
二〇一四年八月二十六日
第一节 重要提示、目录
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料
不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确
性和完整性承担个别及连带责任。
所有董事均出席了审议本报告的董事会会议。
公司负责人肖志鸿、主管会计工作负责人殷明坤及会计机构负责人(会计主
管人员)周艳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司
对任何投资者及相关人士的承诺。投资者及相关人士均应对此保持足够的风险
认识，并应当理解计划、预测与承诺之间的差异。
目录
一、重要提示、目录 ......................................................................................................................... 1
二、公司基本情况简介 ..................................................................................................................... 4
三、董事会报告.................................................................................................................................. 7
四、重要事项.................................................................................................................................... 22
五、股份变动及股东情况 ............................................................................................................... 27
六、董事、监事、高级管理人员和员工情况 ............................................................................... 31
七、财务报告.................................................................................................................................... 32
八、备查文件目录............................................................................................................................ 98
天舟文化股份有限公司 2014 年半年度报告
第二节 公司基本情况简介
一、公司信息
股票简称 天舟文化 股票代码
公司的中文名称 天舟文化股份有限公司
公司的中文简称（如有） 天舟文化
公司的外文名称（如有） TANGEL PUBLISHING CO., LTD.
公司的外文名称缩写（如有） TANGEL PUBLISHING
公司的法定代表人 肖志鸿
注册地址 湖南省长沙县星沙镇茶叶大市场办公楼 502、602 号
注册地址的邮政编码
办公地址 湖南省长沙市东二环二段 194 号天域新都商务楼
办公地址的邮政编码
公司国际互联网网址 http://www.t-angel.com
电子信箱 tangeldm@126.com
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 喻宇汉 姜玲
湖南省长沙市东二环二段 194 号天域新 湖南省长沙市东二环二段 194 号天域新
联系地址
都商务楼 都商务楼
电话 0731-85565647 0731-85565647
传真 0731-85565647 0731-85565647
电子信箱 tangeldm@126.com tangeldm@126.com
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸的名称 《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》、《证券日报》
http://www.cninfo.com.cn/、http://www.cs.com.cn/、http://www.stcn.com/、
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址
http://www.cnstock.com/、http://www.ccstock.cn/
公司半年度报告备置地点 公司董事会秘书处
四、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业总收入（元） 174,714,107.04 128,772,092.98 35.68%
归属于上市公司普通股股东的净利润 24,818,317.38 8,224,501.05 201.76%
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（元）
归属于上市公司普通股股东的扣除非经
24,144,000.39 6,125,839.16 294.13%
常性损益后的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元） 25,604,948.72 -24,619,224.38 204.00%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/
0.07 -0.16 143.75%
股）
基本每股收益（元/股） 0.10 0.03 233.33%
稀释每股收益（元/股） 0.10 0.03 233.33%
加权平均净资产收益率 3.38% 1.55% 1.83%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产
3.29% 1.16% 2.13%
收益率
本报告期末比上年度末增
本报告期末 上年度末
减
总资产（元） 1,920,156,579.84 638,604,005.47 200.68%
归属于上市公司普通股股东的所有者权
1,671,461,026.99 536,665,717.09 211.45%
益（元）
归属于上市公司普通股股东的每股净资
4.749 3.53 34.53%
产（元/股）
截止披露前一交易日的公司总股本：
截止披露前一交易日的公司总股本（股） 351,959,591
公司报告期末至半年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权
益金额
□ 适用 √ 不适用
五、非经常性损益项目及金额
单位：元
项目 金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 子公司怀化天舟 2013 年增值税
1,001,052.29
一标准定额或定量享受的政府补助除外） 退税款
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投
资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
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债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损
益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取
得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变
动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调
整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -102,100.41
其他符合非经常性损益定义的损益项目
减：所得税影响额 224,737.38
少数股东权益影响额（税后） -102.49
合计 674,316.99 --
六、境内外会计准则下会计数据差异
□ 适用 √ 不适用
七、重大风险提示
并购整合风险
公司重组完成后仍存在以下重大风险：（1）因未来市场环境的变化，北京神奇时代网络有限公司（下
称“神奇时代”）可能出现实际经营成果与盈利预测存在一定差异的情况，存在盈利预测风险；（2）神奇
时代业绩承诺可能面临无法达到预期，存在业绩承诺无法实现的风险；（3）交易双方能否通过整合既保证
公司对神奇时代的控制力又保持神奇时代原有竞争优势并充分发挥本次交易的协同效应，具有不确定性，
交易存在整合风险。
公司已在本报告中详细描述可能面对的风险，敬请查阅第三节董事会报告中“对公司未来发展战略和
经营目标的实现产生不利影响的风险因素及公司采取的措施”部分的内容。
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第三节 董事会报告
一、报告期内财务状况和经营成果
1、报告期内总体经营情况
2014 年上半年，公司开始步入新的发展期。公司进一步延续“以传统媒介向新媒介转型，以内生增长
与投资并购相结合方式，逐渐构建出版发行、教育服务、新媒体、文化创意投资四大业务板块”的发展战
略，在稳步发展原青少年读物出版发行业务的基础上，积极推动公司战略转型升级，成功并购国内优质手
游企业神奇时代，实现了在移动互联网领域的突破。并积极布局数字教育新媒体、文化创意等新型业态，
抢占文化产业发展的战略高地，力争成为中国一流的文化教育传媒集团。
（1）报告期内，公司出版发行业务保持平稳增长，完成了对神奇时代的并购工作，新增了移动网游
戏（手游）业务收入。公司实现营业总收入 17,471.41 万元，同比增长 35.68%；实现归属于母公司净利润
2,481.83 万元，同比增长 201.76%。其中，5-6 月新增手游业务营业收入 2,753.50 万元，实现归属于母公司
净利润 1,519.48 万元，手游业务的新增是公司报告期内业绩大幅增长的主要因素。其次，报告期内公司全
面落实增值税免税政策，从 2014 年 1 月起，公司开始实施增值税免征及开展 2013 年度增值税退税相关工
作，目前子公司怀化天舟已成功退还增值税百万余元，税收优惠政策的实施也有效的提升了公司的经营效
益。
（2）报告期内，公司图书出版发行业务稳步推进。1）公司积极应对教辅新政，进一步加大教材教辅
省外开发力度。公司与人教社合作出版发行的中小学全科教辅图书《能力培养与测试》目前在安徽、四川、
河北等多省份发行，并保持销量的持续快速增长；2）公司加大了其他教材教辅研发与市场拓展力度，控
股子公司北京永载文化有限责任公司自主研发的《教材考点双解读》已全面投入市场；3）大众图书领域，
利用原有的销售渠道网点积极促销，逐步消化库存，加强与各物流合作，积极探索新的盈利模式；4）学
前教育领域，公司与中国教育科学院合作的学前教育项目，进行了重新规划和定位，目前已完成了主题产
品的整体设计、产品研发和生产制作，并加快了开发与测试进程。
（3）报告期内，公司资本运营和投资并购有了历史性突破。1）兼并重组全面完成，成功收购神奇时
代，使公司由青少年读物出版发行业务为主转变为横跨不同文化业态、致力打造“线上游戏、线下图书”
新模式的综合性文化企业，目前公司正进行全方位的资源共享及在各个领域展开有效的协同合作；2）与
德同资本共设产业基金，为公司进一步的行业并购整合及外延式扩张夯实基础；3）香港设立全资子公司，
为公司拓展跨国投资并购业务积极布局；4）注销部分分公司，为延续对运营的优化及进一步调整和精简
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公司架构，报告期内注销了部分未实际开展业务运营的分公司，提升了公司的管理效率，降低了运营成本。
（4）报告期内，移动网游戏业务保持了良好的发展态势。1）持续保持《忘仙》产品竞争力，通过不
断改进玩法增强用户体验、开展丰富的营销活动等继续保持《忘仙》业务收入的市场份额；2）适时推出
《足球大逆袭》上线，凭借堪称完美的画面表现力、Q 版的人物设置、丰富的比赛模式、跨服挑战、免费
领取实用奖励及更多实惠福利，吸引了大量玩家，取得较好的运营效果；3）完成大型多人在线的 3D 角色
扮演类游戏《卧虎藏龙》一次内测；4）在“以质取胜、只出精品、精益求精”的游戏开发宗旨指导下，
在现有研发人员的基础上，制定了每年推出两至三款精品移动网游戏产品的上线计划。
（5）报告期内，公司加强了从产品到市场的进一步调整和整合，产品研发能力不断提升；公司的云
因系统在所有分子公司已上线运行，实现了公司的规范化管理及信息化管理；公司物流管理全面提升，预
算管理、成本管控进一步加强，公司内控建设和内部审计规范运行；公司强化了内部培训机制、加强了外
部人才的引入和内部人才的选拨，进一步完善了员工激励机制。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
项 目 本报告期 年初数 同比增减 变动原因
应收票据 - 180,508.00 -100.00% 主要是公司本期承兑了期初到期银行汇票。
主要是公司期末待结算货款的增加及新增子公
应收账款 67,681,369.14 42,799,454.48 58.14%
司神奇时代应收账款的增加。
主要是公司期末待结算采购款的增加及新增子
预付款项 26,412,144.63 12,109,228.39 118.12%
公司神奇时代预付账款的增加。
主要是公司本期投资业务支出大，存款减少，
应收利息 1,005,405.15 3,372,422.90 -70.19%
未到期应收利息相应减少。
主要是公司本期增加的预付房租及业务保证
其他应收款 12,692,875.25 7,541,924.77 68.30%
金。
其他流动资产 515,475.06 833,509.37 -38.16% 主要是预交税费及待抵扣税的减少。
主要是公司本期合并新增子公司神奇时代报表
商誉 1,124,037,462.81 -
产生的商誉。
主要是公司期初数包含了预付的神奇时代并购
其他非流动资产 1,000,000.00 6,000,000.00 -83.33%
款 500 万元。
主要是公司期末增加的未付子公司神奇时代股
其他应付款 110,862,650.53 3,438,369.76 3,124.28%
权尾款 10,220.00 万元。
主要是公司本期并购神奇时代定向增发股票
实收资本（或股本） 351,959,591.00 152,100,000.00 131.40% 12,380.96 万元，以及 2013 年度利润分配用资
本公积转增股本 7,605 万元。
主要是公司本期并购神奇时代股份的资本溢
资本公积 1,205,960,316.81 288,237,915.29 318.39%
价。
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项 目 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
主要是公司增加子公司神奇时代 5-6 月营业收
营业收入 174,714,107.04 128,772,092.98 35.68% 入 2,754 万元，以及本期享受图书发行环节的
增值税减免,收入增加约 1,600 万元。
主要是公司本期享受图书发行环节的增值税减
营业成本 109,648,308.67 80,912,547.96 35.51% 免影响采购成本增加约 1,200 万元，以及增加
子公司神奇时代 5-6 月营业成本 417 万元。
主要是公司本期享受图书发行环节增值税免
营业税金及附加 213,330.39 1,770,793.38 -87.95%
税，相关税费附加随之减少。
销售费用 18,735,935.78 19,308,112.23 -2.96%
管理费用 18,026,259.32 16,157,384.59 11.57%
主要是公司本期投资支出较大,存款减少，利息
财务费用 -2,876,280.71 -4,242,602.54 32.20%
收入较上年同期减少。
主要是公司期末应收类账款账龄较期初变化不
资产减值损失 977,675.18 2,604,140.32 -62.46%
大，计提的坏账准备增幅不大。
主要是公司参股的北京北舟文化传媒有限公司
投资收益 -89,613.69 -278,057.91 67.77% 上年同期亏损 112 万元，该参股公司已于上年
底处置。
所得税费用 5,362,313.05 7,120,413.64 -24.69%
收到其他与经营活动有
11,907,387.10 2,276,081.26 423.15% 主要是公司收到的教材推广保证金的增加。
关的现金
处置固定资产、无形资
产和其他长期资产收回 1,180.00 4,310,348.77 -99.97% 主要是公司上年同期处置闲置房产的影响。
的现金净额
主要是公司本期投资 2,000 万元参股公司上海
投资支付的现金 20,000,000.00 -
德天股权投资基金中心（有限合伙）。
取得子公司及其他营业 主要是公司本期并购子公司神奇时代所支付的
144,010,094.19 -
单位支付的现金净额 现金净额。
主要是公司本期为并购神奇定向增发股票增加
吸收投资收到的现金 229,999,995.61 -
的募集资金净额。
分配股利、利润或偿付 主要是公司本期利润分配方案较上年同期变化
7,965,000.00 3,531,424.00 125.55%
利息支付的现金 的影响。
主要是公司本期销售回款结算较为及时，以及
经营活动产生的现金流
25,604,948.72 -24,619,224.38 204.00% 待结算支付的采购款增加，另新增加子公司神
量净额
奇时代经营性现金净额 965 万元。
主要是公司本期现金支付神奇时代股权款净额
投资活动产生的现金流
-164,950,820.19 3,473,043.51 -4849.46% 14,401 万元，以及上海德天首期投资款 2,000
量净额
万元。
主要是公司本期收到定向增发股票的募集款项
筹资活动产生的现金流
219,716,992.52 -3,531,424.00 6321.77% 净额 23,000 万元，以及本期支付现金股利 797
量净额
万元。
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现金及现金等价物净增
80,371,121.05 -24,677,604.87 425.68%
加额
2、报告期内驱动业务收入变化的具体因素
报告期内销售收入增幅较大的主要原因是本期 5 月开始合并了子公司神奇时代，新增了移动网游戏业
务，主要由移动网游戏《忘仙》、《三国时代》及《足球大逆袭》等收入构成。
公司重大的在手订单及订单执行进展情况
□ 适用 √ 不适用
3、主营业务经营情况
（1）主营业务的范围及经营情况
本报告期内，公司主要业务除图书出版发行业务外，新增了移动网游戏业务。
图书出版发行业务：图书出版发行业务营业收入一直是公司的主要业务，2014 年上半年实现收入
14,630.55 万元，占主营业务收入总额的 84.16%。
移动网游戏业务：移动网游戏业务营业收入是公司新增子公司神奇时代的主营业务，报告期内 5-6 月
移动网游戏业务实现营业收入 2,753.50 万元，占主营业务收入总额的 15.84%。
（2）主营业务构成情况
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分产品或服务
出版发行 146,305,470.59 105,504,122.87 27.89% 14.95% 36.21% -11.25%
教育咨询 - - - -100.00% -100.00%
移动网游戏 27,534,976.04 4,144,185.80 84.95% 100.00% 100.00%
合 计 173,840,446.63 109,648,308.67 36.93% 14.95% 36.21% -0.12%
报告期出版发行业务销售毛利率 27.89%，较上年同期下降 11.25%，主要原因是公司图书《能力培养与测试》销售安
徽的结算方式由去年的从人教社结算差额改为公司直接与安徽省店结算，再支付人教社图书成本款。结算方式的改变摊薄了
报告期出版发行业务的整体毛利率；新增的移动网游戏业务毛利率相对较高，使公司整体毛利率较上年同期基本持平。
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4、其他主营业务情况
利润构成或利润来源与上年度相比发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务或其结构发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务盈利能力（毛利率）与上年度相比发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
5、公司前 5 大供应商或客户的变化情况
单位： 元
项 目 2014 年 1-6 月 2013 年 1-6 月
前五名客户销售收入总额 114,488,793.90 87,788,343.94
占公司全部销售收入的比例（%） 65.53 68.30
单位： 元
2014 年 1-6 月 2013 年 1-6 月
湖南省新华书店有限责任公司 68,741,925.17 湖南省新华书店有限责任公司 61,489,748.66
安徽新华教育图书发行有限公司 31,159,850.84 人教教材中心有限责任公司 13,618,446.97
苹果在线商店 6,034,441.73 中南出版传媒集团湖南教育出版社分公司 6,878,796.75
支付宝(中国)网络技术有限公司 江西新华发行集团有限公司连锁经营分公
4,375,119.16 3,434,201.12
司
湖南省新闻出版局 4,177,457.00 河北省新华书店图书批销部 2,367,150.44
合计 114,488,793.90 合计 87,788,343.94
本报告期内前五大客户与上年同期比，新增加了安徽新华教育图书发行有限公司、苹果在线商店、支付宝（中国）网技
术有限公司和湖南省新闻出版局。
安徽新华教育图书发行有限公司与上期人教教材中心有限责任公司同属《能力培养与测试》产品在省外业务，报告期该
客户的变化主要是因为本年该图书产品的销售结算模式与上年发生了变化。苹果在线商店和支付宝（中国）网络技术有限公
司是公司新增子公司神奇时代的客户，该业务下半年将进一步增加。
6、主要参股公司分析
主要参股公司情况
单位：元
公司名称
