广汇物流股份有限公司2024年度财务决算及2025年度财务预算报告
第一部分：2024年度财务决算报告
广汇物流股份有限公司（以下简称“公司”）2024年财务报表已经大信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，出具了标准无保留意见的审计报告（大信审字[2024]第12-00072号）。审计意见为：“我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了贵公司2024年12月31日的合并及母公司财务状况以及2024年度的合并及母公司经营成果和现金流量。”
一、主要财务数据和指标
（一）主要会计数据
单位：元
| 主要会计数据 | 2024年 | 2023年 | 本期比上年同期增减(%) | 2022年 |
| 营业收入 | 3,737,105,999.40 | 4,931,976,689.68 | -24.23 | 2,125,439,465.46 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 508,895,743.10 | 583,338,924.39 | -12.76 | 153,485,876.55 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 477,523,341.00 | 493,629,140.94 | -3.26 | -108,482,006.87 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 1,921,847,181.65 | 1,121,746,031.25 | 71.33 | 1,235,952,018.62 |
| 2024年末 | 2023年末 | 本期末比上年同期末增减（%） | 2022年末 | |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 6,975,644,732.80 | 6,501,891,233.35 | 7.29 | 5,281,284,959.53 |
| 总资产 | 21,795,808,237.25 | 23,508,801,720.22 | -7.29 | 23,619,261,363.75 |
（二）主要财务指标
| 主要财务指标 | 2024年 | 2023年 | 本期比上年同期增减(%) | 2022年 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.43 | 0.49 | -12.24 | 0.13 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.43 | 0.49 | -12.24 | 0.13 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股） | 0.40 | 0.42 | -4.76 | -0.09 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 7.04 | 6.64 | 增加0.4个百分点 | 1.84 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） | 6.61 | 5.62 | 增加0.99个百分点 | -1.78 |
二、资产负债状况、经营成果和现金流量情况分析
（一）资产负债状况2024年末，公司资产总额21,795,808,237.25元，负债总额14,315,045,707.42元，所有者权益总额7,480,762,529.83元，资产负债率为65.68%。具体如下：
1、与上年年末相比，资产类项目主要情况
（1）货币资金年末余额96,832,027.73元，比上年年末减少
87.17%，主要系本期支付红淖铁路股权款所致。
（2）交易性金融资产年末余额441,283.14元，比上年年末增加
45.44%，主要系持有股票公允价值变动影响所致。
（3）应收款项融资年末余额368,898.96元，比上年年末减少
96.05%，主要系本期兑付到期票据所致。
（4）其他应收款年末余额278,127,210.09元，比上年年末减少
74.24%，主要系本期收到业绩承诺补偿金所致。
（5）固定资产年末余额10,066,343,734.41元，比上年年末增加31.83%，主要系本期红淖铁路电气化工程转固定资产所致。
（6）在建工程年末余额855,947,705.36元，比上年年末减少
70.10%，原因同上。
（7）无形资产年末余额438,427,794.44元，比上年年末增加
64.70%，主要系本期能源物流基地项目取得土地使用权所致。
（8）长期待摊费用年末余额3,741,732.82元，比上年年末减少
53.30%，主要系本期摊销所致。
2、与上年年末相比，负债类项目主要变动情况
（1）应付票据年末余额19,677,291.04元，比上年年末减少
75.04%，主要系本期票据到期兑付所致。
（2）合同负债年末余额693,333,029.36元，比上年年末减少
53.39%，主要系本期房产项目结转收入所致。
（3）一年内到期的非流动负债年末余额3,322,856,168.85元，比上年年末增加60.49%，主要系一年内到期的长期借款及长期应付款。
（4）其他流动负债年末余额59,228,051.12元，比上年年末减少53.73%，主要系本期结转待转销项税。
（5）长期借款年末余额2,393,459,590.78元，比上年年末减少
34.40%，主要系本期归还银行借款及转入一年内到期的非流动负债所致。
（6）长期应付款年末余额1,104,072,707.53元,比上年年末减少53.43%,主要系本期支付红淖铁路股权款。
（7）递延收益年末余额69,360,750.00元,比上年年末增加18,719.90%,主要系本期收到政府专项补助所致。
（二）经营成果情况
2024年度，公司实现归属于母公司净利润508,895,743.10元，
比上年同期减少12.76%，影响变化因素如下：
1、营业收入本期实现3,737,105,999.40元，比上年同期减少1,194,870,690.28元，降幅为24.23%，主要系公司逐步退出房地产业务，本期房地产板块收入同比减少所致。
2、营业成本本期发生2,183,986,123.93元，比上年同期减少963,033,137.68元，降幅为30.60%，原因同上。
3、销售费用本期发生85,915,668.12元，比上年同期减少110,688,722.81元，降幅为56.30%，主要系本期房产销售收入减少致代销手续费减少所致。
4、管理费用本期发生194,344,464.53元，比上年同期增加23,951,775.68元，增幅为14.06%，主要系本期公司提前终止员工持股计划，一次性确认股权激励费用增加所致。
5、财务费用本期发生465,449,510.32元，比上年同期增加51,493,105.91元，增幅为12.44%，主要系本期铁路公司电气化工程转固定资产致利息费用增加所致。
（三）现金流量情况
1、经营活动产生的现金流量净额为1,921,847,181.65元，比上年同期增加800,101,150.40元，增幅为71.33%，主要系本期能源物流收入增长，销售商品、提供劳务收到的现金同比增加所致。
2、投资活动产生的现金流量净额为-1,223,394,974.82元，比上年同期增加1,195,387,901.37元，增幅为49.42%，主要系本期收到业绩承诺补偿款及铁路项目投资支出同比减少所致。
3、筹资活动产生的现金流量净额为-1,319,903,589.58元，比上年同期减少3,075,975,892.33元，降幅为175.16%，主要系本期新增融资减少所致。
第二部分：2025年度财务预算报告根据广汇物流股份有限公司战略发展目标、2025年度市场情况以及生产经营计划，以经审计的2024年度的经营业绩为基础，编制2025年度的财务预算。本预算报告的编制遵循我国现行的法律、法规和企业会计制度，并按照公认的会计准则，秉着稳健、谨慎的原则编制而成。
一、预算编制基本假设
（一）公司所遵循的国家和地方的现行有关法律、法规和制度无重大变化；
（二）公司主要经营所在地及业务涉及地区的社会经济环境无重大变化；
（三）公司所处行业形势及市场行情相对稳定；
（四）公司生产经营涉及的信贷利率、税收政策无重大改变；
（五）无其他不可抗拒力及不可预见因素造成的重大不利影响。
二、2025年度预算
在2024年的基础上，结合2025年度的总体经营规划，公司力争通过经营管理团队的努力，实现营业收入的稳定增长。
三、确保预算完成的主要措施
为保证上述经营目标的实现，公司将采取的保障措施详细参照公司2024年年度报告“第三节管理层讨论与分析”之“六、关于公司未来发展的讨论与分析”章节的内容。
四、风险提示
生产经营目标并不代表公司对2025年度的盈利预测，能否实现取决于市场、政策等多种因素影响，存在不确定性，敬请广大投资者理性投资，注意投资风险。
广汇物流股份有限公司
董事会2025年4月25日